メリーランド州ゲーサーズバーグに本社を置くデラウェア州の企業であるNexImmune, Inc.（「当社」、「私たち」または「NexImmune」）は、2011年6月7日に設立されました。同社は、独自の人工免疫調節（「AIMTM」）技術に基づいて新世代の免疫療法を推進している新興バイオ医薬品企業です。もともとジョンズ・ホプキンス大学で開発されたAIMナノテクノロジープラットフォームは、体自身の免疫系を刺激して、病気に対する標的を絞ったT細胞反応を調整する免疫療法への革新的なアプローチの基礎です。AIMテクノロジーの中心は、合成樹状細胞として機能する人工AIMナノ粒子です。これらのAIMナノ粒子は、特定のT細胞に特定の抗原を提示して、標的を絞った免疫応答を調整するようにプログラムできます。これらのAIMナノ粒子は、患者の体内のあらゆる異物や細胞型に向けられる免疫攻撃を誘発するように迅速に操作できます。同社の最初の2つの製品は、どちらもさまざまな種類のがんの治療を目的としており、2020年に臨床試験に入りました。養子細胞療法プログラムを含む当社の企業戦略の戦略的見直しの後、当社は、現在のAIM養子細胞療法製品候補である急性骨髄性白血病のNEXI-001、多発性骨髄腫のNEXI-002、HPV関連の固形腫瘍のNEXI-003の臨床開発を一時停止しました。これは、コストを削減し、リソースを生体内で直接AIMに再配分することを目的としています注射用モダリティ（「INJ」）の前臨床開発プログラム。この戦略の一環として、当社は、腫瘍学および自己免疫疾患における潜在的な臨床評価のためのAIM INJナノ粒子構造とモダリティの開発に焦点を当てます。当社は、これらのプログラムを推進し続けるために、引き続きいくつかの外部機会を模索しています。その結果、同社は既存のリソースを腫瘍学と自己免疫疾患における注射可能なプラットフォームに集中させる予定です。

ゴーイング・コンサー

財務会計基準審議会（「FASB」）の会計基準体系化（「ASC」）トピック205-40、財務諸表の提示-継続的な懸案事項（「ASC 205-40」）では、経営陣は、財務諸表が発行された日から1年間会社が継続企業として存続できるかどうかを評価する必要があります。ASC 205-40では、未監査財務諸表が発行された日から1年以内に支払期日が到来するため、将来の金融債務を履行する当社の能力について、状況や出来事によって実質的な疑念が生じるかどうかを経営陣は評価する責任があります。この基準で義務付けられているように、経営陣の評価では、未監査の財務諸表が発行された時点で完全に実施されていない経営陣の計画による潜在的な緩和効果は当初考慮されません。

添付の未監査財務諸表は、通常の事業過程における資産の実現と負債の履行を考慮した継続企業ベースで作成されています。会社は経常営業損失を被っており、営業活動によるキャッシュフローはマイナスです。未監査の財務諸表には、資産の帳簿価額の実現や、継続企業として継続できない場合に必要となる可能性のある負債の金額と分類に関連する調整は含まれていません。

2024年3月31日現在、当社の累積赤字はドルです225.7 2024年3月31日に終了した期間の営業活動による100万件およびマイナスのキャッシュフロー。同社は いいえ 未払いの負債、$4.5 2024年3月31日時点で100万の現金および現金同等物があり、その他に多額の資本を利用することはできません。当社は、営業活動によるマイナスのキャッシュフローが現在利用可能な流動性を上回ると予想しているため、その損失と事業からのマイナスのキャッシュフロー、および債務を履行し事業を維持するのに十分な追加の流動性を獲得することの不確実性により、これらの未監査財務諸表の発行日から少なくとも1年間は継続企業として存続できるかどうかに大きな疑問が生じると判断しました。

会社の研究開発活動が来年にかけて成熟し発展するにつれて、会社はそのような活動を継続するために多額の資金を必要とするでしょう。後述のように、2024年2月に完了した資金調達の結果、当社は、会社の清算および解散を承認する目的で、以前に予定されていた特別株主総会を延期することを決定しました。事業とその資産の価値を最大化するために、追加の資本を調達したり、その他の方法で代替案を実現できない場合、新しい特別株主総会を招集して、会社の清算と解散の承認を求める予定です。この点に関して、経営陣は、普通株式の公募および私募、優先株式の募集、コラボレーションとライセンス契約、債務および転換社債の発行を含む資金調達活動を通じて、追加の資本を調達する予定です。

資金調達活動には、会社の管理下にない本質的な不確実性があります。そのような追加の資金が得られるという保証も、獲得できる資金が1年以内に期限が来たときに会社が義務を果たすのに十分であること、または会社が将来の事業で成功するという保証もありません。会社が追加の資本調達に失敗した場合、その流動性、財政状態、および事業見通しは重大かつ悪影響を受けます。当社は、さらなる資本計画と戦略的代替案の評価を継続的に検討しています。会社が継続企業として存続できるかどうかについてはかなりの疑問があります。

株式の逆分割

2023年10月18日、当社は普通株式の1対25（1対25）の株式併合（「株式併合」）を行いました。授権株式の総数は減少しませんでした。2023年10月17日の特別株主総会で株主によって承認された株式併合は、2023年10月18日にデラウェア州務長官に提出された修正証明書に従って完了しました。株式併合は2023年10月18日に発効しました。未監査財務諸表に含まれる普通株式、普通株式購入ワラント、普通株式購入オプション、株式データ、1株当たりのデータ、および関連情報に関するすべての言及は、提示されたすべての期間における株式併合の影響を反映するように遡及的に調整されています。

解散計画の承認と特別会議の延期

2023年11月2日、当社の取締役会（「取締役会」）は、事業とその資産の価値を最大化することを目的とした代替案を引き続き追求しながら、株主の承認を条件として、清算および解散計画（「清算および解散計画」）に基づく解散による会社の清算および清算を満場一致で承認しました。

2024年2月2日、当社は、ヘルスケアに焦点を当てた単一の機関投資家（以下「投資家」）と証券購入契約（「購入契約」）を締結しました。これに基づき、当社は、ナスダック株式市場のルールに基づいて市場で価格設定される登録直接募集（「登録募集」）（i）の発行および売却に同意しました。 117,000 普通株式の株式（「株式」）、額面価格 $0.0001 会社（「普通株式」）の1株当たり、募集価格は$12.05 1株当たり、および（ii）事前積立ワラント：最大で行使可能な「事前積立ワラント」 187,731 普通株式（「事前積立保証株式」）、募集価格は$です。12.049 事前積立ワラント1件につき、2024年2月のオファリング（以下に定義）からの総収入は約3.7プレースメントエージェント手数料および関連する募集費用を差し引く前に100万ユーロです。2024年2月のオファリングは2024年2月6日に終了し、すべての事前出資ワラントはクロージング時に行使されました。

同時に行われる私募では（「私募情報」、および登録募集と合わせて「2024年2月の募集」）、当社は投資家に未登録のワラントを発行し、合計で次の金額まで購入しました。 304,731 $の行使価格の普通株式（「未登録新株予約権」）12.05 一株当たり。未登録のワラントはそれぞれ直ちに行使可能で、失効します 2 年間 最初の行使日から。未登録新株予約権の行使により発行可能な未登録新株予約権および当社の普通株式は、改正された1933年の証券法（「証券法」）に基づいて登録されておらず、登録届出書に従って提供されておらず、証券法のセクション4（a）（2）またはそこで公布された規則506（b）に規定されている免除に従って提供されています。

上記の2024年2月の募集の結果、当社は、会社の清算と解散、および以前は2024年2月7日（水）に再招集される予定だった清算・解散計画を承認する目的で、特別株主総会を延期することを決定しました。

添付の未監査財務諸表は、暫定財務情報に関する米国証券取引委員会（「SEC」）の規則と規制に従って作成されたものです。したがって、それらには米国の一般会計原則（「GAAP」）によって完全な財務諸表に必要な情報がすべて含まれているわけではありません。これらの注記で該当するガイダンスについて言及しているのは、FASBのASCおよび会計基準の更新（「ASU」）に記載されている信頼できるGAAPを指すものです。 これらの財務諸表は、2024年4月16日にSECに提出された2023年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの当社の年次報告書に含まれる監査済み財務諸表およびそれに付随する財務諸表の注記と併せて読む必要があります。

経営陣の見解では、添付の未監査財務諸表には、2024年3月31日および2023年12月31日現在の財政状態を公正に表示するために必要な、通常の定期調整を含むすべての調整と、2024年および2023年3月31日に終了した3か月間の未監査の営業報告書、株主資本の変動計算書、およびキャッシュフロー計算書が含まれています。中間結果は必ずしも1年間の業績を示すものではありません。

株式ベースの報酬

会社は、ストックオプションやその他の形態の株式報酬に関連する報酬費用を、付与日の推定公正価値に基づいて記録します。勤続に基づく権利確定条件を持つ従業員および非従業員への報奨に関連する報酬費用は、報奨に必要な勤続期間（通常は権利確定期間）にわたる付与日の公正価値に基づいて定額法で計上されます。会社の方針は、没収もそのまま考慮に入れることです

起こる。当社は、ブラック・ショールズ・マートンのオプション価格モデル（「ブラック・ショールズ」）を使用して、ストックオプションの公正価値を見積もっています。Black-Scholesモデルでは、株式ベースの報酬費用の決定において、非常に主観的で判断力があり、デリケートなインプットベースの仮定が必要です。

会社の新規株式公開（「IPO」）後に付与されるオプションは、付与が取締役会で承認された日の普通株式の公正市場価格で発行されます。

予想ボラティリティ—予想ボラティリティは、業界と時価総額のデータに基づいて選択された代表的な同業他社グループの比較可能な公開企業の過去のボラティリティに基づいています。過去のボラティリティは、予想期間の仮定に見合った期間に基づいて計算されます。

リスクフリー金利 — リスクフリー金利は、オプションの予想期間に近い期間で米国財務省が提供した連続金利に基づいていました。

予想配当利回り—予想配当利回りは 0%は、当社がこれまで支払ったことがなく、当面の間配当を支払う予定もないためです。

予想期間—当社は、SEC職員会計速報第107号「株式ベースの支払い」に規定されている簡略化された方法を使用して、従業員に付与されるオプションの予想期間を計算しています。これは、予想期間を見積もるための合理的な根拠となる十分な過去の行使データがないためです。

当社は、モンテカルロオプション価格モデルを使用して、市況のみを含むワラントの公正価値を見積もっています。モンテカルロオプション価格モデルは、ブラックショールズモデルと同様のインプット仮定を使用します。ただし、市場の条件が満たされない可能性をさらに公正価値決定に組み込んでいます。

当社は、購入日の当初の満期が90日以下の流動性の高い金融商品へのすべての投資を現金同等物と見なしています。現金同等物は、償却原価に未収利息を加えたものです。これは公正価値に近いです。

制限付現金に含まれる金額は、法人クレジットカードの担保として必要な金額です。

2024年3月31日現在、以下を代表するワラント 304,731 2024年2月の募集で発行された普通株式は発行済みでした。これらのワラントはすべて負債として分類され、公正価値で測定されます。四半期ごとに、未払いの新株予約権の公正価値の変動が、市場では観察できない重要なインプットに基づくモンテカルロ価格モデル、つまりレベル3の測定値に基づいて記録される場合、当社の営業報告書への影響が予想されます。 当社は、評価において以下の主要な仮定を使用しました。すべてのシナリオにおいて、当社はファンダメンタルズ取引の可能性とそれに関連する影響を普通株価とボラティリティにも適用しました。。

2023年11月、当社は一次リースを終了し、販売する設備を施設から移動し始めました。当社は、ASC 360—不動産、プラント、設備（トピック360）に基づいて売りに出されている資産と設備を分類する基準を検討しました。資産は、次の基準がすべて満たされている期間に売却目的で保有されているものとして分類されます。a）経営陣は、売却する事業体を売却する計画を立てます。b）売却する資産は、現在の状態ですぐに売却可能です。c）1人または複数の買い手を見つけるためのアクティブなプログラムが実施されています。d）売却される可能性が高く、1年以内に完了する予定です。e）売却される資産は現在の公正価値と比較して妥当な価格で積極的に販売されています。f) 計画を完成させるために必要な措置はプランに大幅な変更が加えられたり、プランが中止されたりする可能性はほとんどありません。当社は、2024年3月31日および2023年12月31日の時点で、特定のカテゴリの資産と設備、特に特定のコンピューターと実験設備について、これらすべての基準が満たされていると判断しました。したがって、売却されるコンピューターと実験装置は、2024年3月31日と2023年12月31日に売却予定の流動資産として分類されました。売却目的で保有している資産についての説明については、注記7を参照してください。

2023年11月29日、当社とAFAB Lab Resources, LLC（「AFAB」）は、AFABが特定のコンピューターとラボを売却するという資産売却契約を開始しました。トピック360によると、当社は、2024年3月31日および2023年12月31日の時点で有効な会社の貸借対照表で売りに出されている資産として特定のコンピューターおよび実験装置を分類する基準を満たしていると判断しました。したがって、資産は、2024年3月31日現在、および2023年12月31日時点で売りに出されている流動資産として分類されました。当時、当社はこれらの資産を今後12か月以内に売却する予定でした。

コンピューターと実験装置の推定公正価値は、購入契約書に記載されている購入価格と、仲介費用、会計、法務、その他の販売費の見積もりを使用して決定されました。その結果、帳簿価額と公正価値から売却費用を差し引いた金額のどちらか低い方が、約$になりました1.42023年12月31日時点で百万です。売却目的で保有されているものとして分類された資産の帳簿価は約$でした2.0百万。その結果、当社は売却目的で保有していた資産の損失を計上しました0.72023年12月31日に終了した年度中に百万件になりました。コンピューターと実験装置の販売が完了すると、最終的な純収入が決定される時点で、当社は処分による追加の損益を記録する可能性があります。さらに、売却目的で保有されている資産の売却予定は、会社の事業に大きな影響を与えるような根本的な戦略的転換とは見なされなかったため、2023年12月31日に終了した年度の当社の営業報告書には非継続事業として報告されませんでした。

2024年3月31日に売却目的で保有されている資産の公正価値は約$です1.0 百万。会社は$を受け取りました0.5これらの資産の売却による100万ドル、およびこれらの資産の売却による利益の計上は0.12024年3月31日に終了した3か月間で100万件になりました。ありました いいえ 売却目的で保有している資産と いいえ 2023年3月31日に終了した3か月間のこれらの資産の売却。

メリーランドバイオテクノロジーセンターの助成金

2012年5月、当社は2012年5月23日に発効し、2013年にさらに改正されたトランスレーショナルリサーチアワード契約（「アワード契約」）をメリーランド州メリーランド州バイオテクノロジーセンター（「MBC」）のビジネス経済開発局と締結しました（「アワード契約」）。MBCの使命は、起業家精神にあふれた戦略を組み込んで、科学的発見と知的資産の資本形成と事業開発への転換を促進することです。アワード契約に基づき、MBCは$を提供しました325,000 がん免疫療法用の人工抗原提示細胞（「aAPC」）の研究のために会社に。この助成金は、助成の対象となる費用を会社が負担したため、2012年と2013年の収入として計上されました。

会社は、次の金額で計算された年払いで資金を返済しなければなりません。 3前年の年間収益の％。支払いは継続されます 10 最初の支払い日から数年後、合計で最大 200助成総額の％。契約の終了日は、2024年1月31日、またはMBCに支払うべきすべての返済が行われた日と定義されています。会社が収益を上げていない場合は、助成金を返済する必要はありません。2024年3月31日まで、 いいえ 収益が記録されているので、 いいえ MBCへの支払い期限は現在です。

ジョンズ・ホプキンス大学独占ライセンス契約

当社は、2011年6月にジョンズ・ホプキンス大学（「JHU」）と独占ライセンス契約を締結し、2017年1月に修正および改訂されました（「A&R JHUライセンス契約」）。この契約には、ライセンス料、ロイヤリティ、マイルストーンの支払いが含まれます。契約の一環として、当社は抗原特異的T細胞に関連する発明を対象とする永続的かつ独占的なライセンスをJHUから取得しました。

JHUは$のマイルストーン料金を受け取る権利もありました75,000 臨床試験のマイルストーンに関連して。治療分野で初めてライセンスされた製品またはライセンスサービスについて、会社はJHUに追加で合計$のマイルストーン料金を支払う必要がある場合があります1.6 臨床および規制上のマイルストーン費用として100万ドル。当社は、臨床および規制上のマイルストーンに関連して、治療分野における2番目および3番目のライセンス製品またはライセンスサービスについて、JHU割引マイルストーン料金を支払う必要がある場合があります。診断分野では、会社はJHUのマイルストーン料金を合計$で支払う必要がある場合があります0.4 最初のライセンス製品、またはライセンスサービスの場合は100万ドル、2番目と3番目のライセンス製品、または規制上および商業上のマイルストーンに関連するライセンスサービスの場合はマイルストーン料金が減額されます。会社は、JHUのマイルストーン料金合計$を支払う必要がある場合があります100,000 非臨床分野での最初のライセンス製品またはライセンスサービスの商業上のマイルストーンのために。合計すると、会社はJHUに最大$の追加マイルストーン料金を支払う必要がある場合があります4.2 治療分野、診断分野、および非臨床分野のすべてのライセンス製品またはライセンスサービスのすべての臨床、規制、および商業上のマイルストーンで100万件です。また、会社は、治療薬、診断製品、および非臨床製品の純売上高に対して、一桁台前半から上半までのロイヤルティを支払う必要がある場合があります。また、当社は、治療薬、診断製品、および非臨床製品のライセンスサービスの純売上高に対して、一桁台前半から上位1桁までのロイヤリティを支払う必要がある場合があります。会社は最低年間$のロイヤリティを支払う必要があります100,000 A&R JHUライセンス契約に基づいてJHUへ。また、会社はJHUに、それを超えないように低い2桁のパーセンテージを支払う必要がある場合があります 15会社が受け取るロイヤリティ以外のサブライセンス対価の％。

そのような事態が発生する可能性が高まった場合、会社は責任を記録します。2024年3月31日現在、当社はマイルストーンに達しておらず、最初の商業売却も行っていません。

会社は最低ロイヤリティの支払いを行う必要があります。これは契約の4周年に始まり、それ以降は契約期間中のすべての記念日に。これにより、JHUに支払うべき上記1件あたりの将来のロイヤリティが相殺されます。

会社は$を負担しました650,000 創業時からの累積最低ロイヤリティ。将来の年間最低ロイヤリティは、$です100,000 A&R JHUライセンス契約の残りの期間中、毎年期限が切れます。会社は、支払いが可能になった時点で、マイルストーン、ロイヤリティ、最低ロイヤリティを記録します。2024年3月31日と2023年3月31日に終了した3か月間、会社はそれぞれドルを負担しました25,000 と $25,000、それぞれ、添付の運用明細書の研究開発費に含まれる、未払いの最低ロイヤルティに関するものです。会社には$のロイヤリティが発生しています75,000 2024年3月31日現在、そして5万人 2023年12月31日現在です。

不測の事態

時々、会社は通常の事業過程で発生するさまざまな訴訟や関連事項の対象となることがあります。会社は、負債が発生した可能性が高く、金額を合理的に見積もることができると判断した場合に、負債引当金を記録します。確率と見積もり金額の両方を決定するには、慎重な判断が必要です。2024年3月31日および2023年12月31日の時点で、当社は じゃない あらゆる重要な法的手続きに関与しています。

2022年11月、同社は、パイプライン、適応症、タイムライン、キャッシュポジションを戦略的に見直した結果、コスト削減とAIM INJ前臨床開発プログラムへのリソースの再配分を目的とした戦略的再編イニシアチブを実施したと発表しました。同社は、人員を削減するために人員削減計画を開始しました 30%、主にAIM養子細胞療法（「ACT」）臨床プログラムをサポートするために必要だった臨床開発、製造、管理スタッフに影響しています。この計画により、会社の従業員は 74 正社員はおよそ 50 正社員。会社は$を負担しました0.7 退職金やその他の関連する解雇給付に関連する人員削減に関連する数百万の費用。これらの1回限りの従業員解雇手当は、退職金、福利厚生、および関連費用で構成されており、これらはすべて現金支出になると予想されます。

2023年8月と11月に、当社は、既存の戦略計画を引き続き追求しながら現金支出を削減するために、取締役会が承認し、経営陣はコスト削減と会社の現金の拡大を目的とした人員削減を実施すると発表しました。再編により、会社の従業員は 44 に 6 正社員。会社は$を負担しました3.1 退職金やその他の関連する解雇給付に関連する人員削減に関連する数百万の費用。これらの1回限りの従業員解雇手当は、退職金、福利厚生、および関連費用で構成されており、これらはすべて現金支出になると予想されます。当社は、人員削減の支払いが2024年9月に実質的に完了すると予想しています。

会社は持っていた 2億5千万 普通株式の授権株式、そのうちの 1,371,051 そして 1,066,320% 株式は、それぞれ2024年3月31日と2023年12月31日に発行されました。

普通株式の発行

2022年3月9日、当社はフォームS-3（「フォームS-3」）でSECに棚登録届出書を提出しました。これに基づき、普通株式、優先株式、負債証券、新株予約権、新株予約権、新株予約権、またはユニットの任意の組み合わせを随時1つ以上の募集で募集および売却し、最大総募集価格が$であることを開示しました。200 百万。

2022年6月17日、当社はカンター・フィッツジェラルド＆カンパニーおよびBTIG, LLC（総称して「代理人」）と支配株式募集販売契約（以下「売買契約」）を締結しました。これに従い、当社はこれに基づいてオファーおよび売却を行うことができます

合計募集価格が最大$の普通株式です50.0 エージェントを通じて時々100万です。売買契約の条件に従い、代理店を通じて行われるそのような販売は、会社の指示に基づいて、証券法に基づいて公布された規則415（a）（4）で定義されている「市場で」提供されるものとみなされる方法で行うことができます。会社は代理店に手数料を支払うことに同意しました 3.0売買契約に従って売却された株式の売却による総収入の割合。 いいえ 売上高は、2024年3月31日に終了した3か月間と2023年12月31日に終了した年度に取引されました。2024年2月2日、当社と各代理店は、売買契約を直ちに終了することに相互に合意しました。当社には、売買契約の終了に関連して重大な早期解約ペナルティは発生しませんでした。

2024年2月2日、当社は投資家と購入契約を締結しました。これに基づいて、当社は、登録募集（i）の総計を発行および売却することに合意しました。 117,000 $の募集価格の普通株式12.05 1株当たり、および（ii）最大まで行使可能な事前積立型ワラント 187,731 $の募集価格の普通株式12.049 事前積立ワラント1件につき、2024年2月のオファリングからの総収入は約3.7約$のプレースメントエージェント手数料および関連する募集費用を差し引く前に100万ドル0.5百万。事前積立ワラント、未登録ワラント、および未登録PAワラントの負債の公正価値は、2024年2月のオファリングから受け取った総収入を上回っていたため、当社は$を記録しました1.1普通株式と新株予約権の発行による100万件の損失。$のプレースメントエージェント費用および関連する募集費用のすべて0.5そのため、100万がワラント負債に割り当てられ、費用計上されました。未登録のPAワラントの公正価値は約$です0.2100万もワラント負債に割り当てられ、費用計上されました。

普通株式および事前積立ワラントの株式（および事前積立ワラントの基礎となる普通株式）は、2022年3月9日にSECに提出され、2022年3月16日にSECによって発効が宣言されたフォームS-3（ファイル番号333-263399）の棚登録書（「登録届出書」）に従って当社によって提供されました。これには、そこに含まれる基本目論見書と関連する目論見書補足が含まれます。2024年2月2日付けで、2024年2月5日に証券取引委員会に提出されました。プレファンディングワラントはすべてクロージング時に行使されました。

私募では、会社は投資家に未登録のワラントを発行し、最大で 304,731 $の行使価格の未登録新株予約権12.05 一株当たり。未登録のワラントはそれぞれ直ちに行使可能で、失効します 2 年間 最初の行使日から。会社はまた、プレースメントエージェントに未登録のワラントを発行し、合計で次の金額まで購入しました 21,331 $の行使価格の普通株式（「未登録PAワラント」）15.0625 一株当たり。未登録のPAワラントはそれぞれ直ちに行使可能で、失効します 五年 最初の行使日から。未登録ワラントおよび未登録PAワラントの行使により発行可能な未登録ワラントおよび未登録PAワラント、および当社の普通株式は、改正された1933年の証券法（「証券法」）に基づいて登録されておらず、登録届出書に従って提供されておらず、証券法のセクション4（a）（2）に規定されている免除に従って提供されています。その下で規則506（b）が公布されました。

未登録ワラントは、ASC 480およびASC 815に従って負債として分類されます。当社は、ASC 815-40に基づいて未登録新株予約権を評価し、それらは株主資本に分類される基準を満たしていないと結論付けました。具体的には、ファンダメンタル取引のシナリオにおける決済額が原因で、未登録ワラントを自社の株式に連動させることができず、当社は、ASC 815-40におけるファンダメンタル取引の発生に関連する範囲の例外が満たされていないと考えています。未登録新株予約権はデリバティブの定義を満たすため、負債として計上され、最初の承認時に公正価値で測定されます。その後、それぞれの公正価値が変更された場合は、各報告日の運用明細書に反映されます。

これらのワラント契約には、他の個人または団体が受益者になった場合に備えて、基本的な取引条項が含まれています 50普通株式の発行済み株式の割合、およびその他の条件が満たされている場合、当社は、そのような基本取引の日にワラントの残りの未行使部分のブラック・ショールズ価値に等しい金額の現金を支払うことで、所有者からワラントを購入するよう求められる場合があります。ワラントは公正価値の$で記録されました2.8モンテカルロシミュレーションに基づくと、発行時に100万です。

プレファンドワラントは当初、ASC 815に従って負債として分類されていました。これらのワラントは現金またはその他の資産で決済できるため、株式分類の対象にはなりませんでした。プレファンドワラントは、その公正価値$で計上されました2.0発行時点で100万ドルで、終値時の当社の株価に基づいています。プレファンド新株予約権はすべてクロージング時に行使されたため、株主資本に再分類されました。

未登録のPAワラントは、ASC 718に従って偶発的に償還可能なワラントとして分類されています。これらのワラントは株式分類の対象にはなりましたが、現金やその他の資産で決済することはできたからです。これらのワラント契約には、他の個人または団体が受益者になった場合に備えて、基本的な取引条項が含まれています 50当社の普通株式の発行済み株式の割合、およびその他の条件が満たされている場合、当社は、そのような基本取引の日にワラントの残りの未行使部分のブラック・ショールズ価値に等しい金額の現金を支払うことで、所有者から新株予約権を購入するよう求められる場合があります。というのも、これは条件付きで利用できる機能です

2017年1月、当社は2017年の株式インセンティブ制度（「2017年計画」）を採用しました。この制度では、制限付株式、普通株式の購入オプション、その他の特典を従業員、取締役、コンサルタントに付与することができます。2017年3月、当社は2017年計画を修正し、利用可能な株式数を次のように増やしました。 26,433。2018年9月、当社は2018年株式インセンティブ制度（「2018年計画」）を採用しました。これは、制限付株式、普通株式の購入オプション、およびその他の特典を従業員、取締役、コンサルタントに付与することを規定しており、留保されています 69,670です この目的のための株です。2018年プランは2018年7月に修正され、利用可能な株式数が増えました 72,365 株式。2021年2月、当社は2021年株式インセンティブプラン（「2021年プラン」）を採用し、 いいえ 2017年と2018年の計画では、さらに株式が発行される予定です。あります 150,944 2024年3月31日現在、2021年プランで発行可能な株式です。

2021年プランに基づいて付与されるオプションの数、オプション行使価格、およびその他のオプション条件は、2021年プランの条件に従って理事会によって決定されます。通常、ストックオプションは公正価値で付与され、次の期間にわたって行使可能になります 四年間、有効期限 十年 またはそれ以下で、従業員の継続雇用の対象となります。2022年11月に授与された制限付株式ユニットは 18 か月間 サービス期間。 いいえ 制限付株式ユニットは、2024年3月31日に終了した3か月間に授与されました。

2023年3月22日、当社の従業員やその他の主要な貢献者を維持し、モチベーションを高めるために、取締役会は1回限りのストックオプション価格改定（「オプション価格改定」）を承認しました。オプション価格改定に従い、当社の2017年プラン、2018年プラン、および2021年プランに基づいて以前に付与された普通株式を購入するための以下のすべてのストックオプションの行使価格（「再価格設定オプション」）は、2023年4月4日（「発効日」）に、行使価格を引き下げるために修正されました

そのようなオプションを、普通株式の1株あたりの終値と同等かそれ以上の価格で 発効日のナスダック株式市場。$でした0.41 1株当たり（「ナスダック市場価格」）、以下に説明する条件：

契約の条件が変更されたため、会社はオプションの価格改定を元のストックオプション付与の変更として扱いました。発行されたオプションと未払いのオプションの総数は、オプション価格改定の影響を受けませんでした。

増分報酬費用の計算は、変更の直前と修正直後に測定された報奨の公正価値の超過分に基づいて行われます。サービス期間中に計上されると計算された増分費用の合計は $0.3 百万。

あった いいえ 2024年および2023年3月31日に終了した3か月間に付与されるオプション。 いいえ オプションは、2024年および2023年3月31日に終了した3か月間に行使されました。

2024年3月31日現在、ドルがありました1.6 未確定オプションに関連する未認識報酬費用の合計で、加重平均期間にわたって計上されます 1.7 何年も。

制限付株式ユニット

制限付株式ユニット（「RSU」）は、RSUの権利確定時に普通株式の1つを受け取る権利を表します。各RSUの公正価値は、付与日の普通株式の終値に基づいています。

2024年3月31日現在、ドルがありました37,441 権利確定されていないRSUに関連する認識されていない報酬費用のうち、加重平均期間にわたって計上されると予想される 0.15 何年も。

普通株式1株あたりの基本純損失は、普通株主に帰属する純損失を、普通株式同等物を考慮せずに、その期間中に発行された普通株式の加重平均数で割って決定されます。希薄化後の1株当たり純損失は、普通株主に帰属する純損失を、その期間に発行された普通株式および普通株式同等物の加重平均数で割って計算されます。自己株式法は、当社のストックオプション、RSU、およびワラント付与の希薄化効果を決定するために使用され、転換後の法は、当社の偶発的に償還可能なワラントの希薄化効果を決定するために使用されます。 if-Converted方式では、通貨にある条件付き償還可能なワラントは、期間の開始時、または発行された場合はそれ以降に転換されたものとみなされます。2024年3月31日の時点で、偶発的に償還可能なワラントはどれもありませんでした。2024年3月31日および2023年3月31日に終了した3か月間、当社は普通株主に帰属する純損失を計上していたため、未払いのストックオプション、RSU、新株予約権はすべて希薄化防止策でした。

2022年3月16日、当社とZephyr AI, Inc.（「Zephyr」）は、免疫療法のさらなる研究、開発、および潜在的な商業化を促進するために、特定のターゲットの共同協力、同定、検証に焦点を当てた共同研究契約（「JRA」）を締結しました。Zephyrは、複数の会社の取締役を擁する持株会社が所有しています。JRAの用語は 2 年間 相互に拡張されない限り。2024年3月16日の時点で、どちらの当事者もJRAを延長せず、JRAはその期限までに失効しました。2024年3月31日と2023年3月31日に終了した3か月間のJRAに関連する費用は重要ではありませんでした。

2022年6月から、当社はハッケンサック・メリディアン・ヘルスのディスカバリー・アンド・イノベーションセンター（「CDI」）と一連の作業方針を締結し、同社のAIMプラットフォームを強化しました。CDIの取締役会長は取締役会メンバーです。2023年7月31日までの作業範囲記述書の総額は $0.2 百万。2024年3月31日に終了した3か月間にCDIに発生した費用は25,000。あった いいえ 2023年3月31日に終了した3か月間に発生した費用。会社は$を記録しました25,000 2024年3月31日現在の発生。

当社は じゃない 2024年および2023年3月31日に終了した3か月間の税規定または優遇措置を記録しました。当社は、控除可能な一時差異、純営業損失の繰越金、および研究開発クレジットによる将来の利益が2024年3月31日および2024年12月31日に実現する可能性は低いため、純繰延税金資産の全額に対して評価引当金を支給しています。2024年3月31日と2023年3月31日に終了した3か月間のそれぞれの実効税率は 0%。