事業内容の説明

Exicure, Inc. は歴史的に、検証済みの標的に対してリボ核酸を標的とする核酸療法の開発に焦点を当てた初期段階のバイオテクノロジー企業でした。2022年9月、当社は兵力の大幅な削減、前臨床活動の停止、すべての研究開発の停止を発表しました。また、株主価値を最大化するための戦略的代替案を模索していることも発表しました。当社の歴史的資産に関する前述の取り組みは継続していますが、当社はそれらが株主に大きな価値をもたらすとは考えていません。そのため、当社は戦略的代替案のより広範な調査に取り組んでいます。この取り組みには、既存の上場組織に加わる機会を見いだす潜在的なパートナーとの取引を通じて成長を探ることが含まれます。同社は、これまでの事業とは無関係の業界での取引を調査しています。

これらの未監査の要約連結財務諸表全体で、「会社」および「Exicure」という用語は、Exicure, Inc. と、必要に応じてその完全子会社であるExicure Operating Companyを指します。Exicure Operating Companyはすべての重要な資産を保有し、Exicure, Inc.のすべての事業活動と運営を行っています。

未監査の中間財務情報

添付の2023年9月30日現在の中間要約連結貸借対照表、2023年9月30日および2022年9月30日に終了した3か月および9か月間の中間要約連結損益計算書、2023年9月30日および2022年に終了した3か月および9か月間の包括損失の中間要約計算書、2023年9月30日に終了した3か月および9か月間の株主資本変動に関する暫定要約連結貸借対照表と2022年、そして9つの中間要約連結キャッシュフロー計算書2023年9月30日および2022年に終了した月は未監査です。暫定未監査要約連結財務諸表は、年次監査済み財務諸表と同じ基準で、改正された1934年の証券取引法に基づく規則S-Xのフォーム10-Qおよび第10条の指示に従って作成されています。経営陣の見解では、2023年9月30日現在の会社の経営成績の公正な財政状態の公正な計算に必要な通常の定期的な調整のみを含む、すべての調整が反映されています 2023年9月30日と2022年9月30日に終了した3か月と9か月間、2023年9月30日および2022年9月30日に終了した9か月間のキャッシュフローの結果。2023年9月30日および2022年9月30日に終了した9か月間に関連して、これらの注記に開示されている財務データおよびその他の情報は未監査です。2023年9月30日に終了した9か月間の業績は、必ずしも2023年12月31日に終了する年度、その他の中間期間、または将来の年度または期間に予想される業績を示すものではありません。これらの暫定要約連結財務諸表は、2023年3月27日に証券取引委員会（「SEC」）に提出されたフォーム10-Kの当社の年次報告書に含まれる2022年12月31日に終了した年度の監査済み連結財務諸表および添付の注記と併せて読む必要があります。

ゴーイング・コンサー

各報告期間において、当社は、財務諸表が発行された日から1年間、当社が継続企業として存続できるかどうかについて実質的な疑念が生じる状況や出来事がないかを評価します。当社は、実質的な疑念が存在すると判断し、それが会社の計画によって軽減されない場合、または当社の計画によって継続企業としての当社の能力に対する実質的な疑念が解消される場合、特定の追加開示を行う必要があります。

添付の未監査要約連結財務諸表は、財務諸表が発行された日から1年間、当社が継続企業として存続することを前提として作成されています。2023年9月30日現在、当社の累積赤字はドルです206,913、$を含む18,837 設立以来、C法人の転換時に追加の払込資本金を累積赤字に再分類し、当面は多額の費用とマイナスのキャッシュフローが発生すると予想しています。2023年9月30日現在、当社の現金および現金同等物は$でした922。経営陣は、当社の現在のキャッシュポジション、事業計画、および今後12か月間の営業活動によるマイナスキャッシュフローの予測を考えると、これらの財務諸表が発行された日から1年以内に継続企業として存続できるかどうかについては大きな疑問があると考えています。会社が事業資金を調達するには、多額の追加資金が必要になります。

経営陣は、会社の既存の現金および現金同等物は引き続き営業費を賄うには不十分であり、短期的には追加の資金が必要であると考えています。同社はすでに大幅なコスト削減に取り組んでいるので、さらにコストを削減して会社の運営滑走路を拡張する能力は限られています。その結果、経費の支払い、戦略的代替案の継続的な探求への資金提供、および特定された可能性のある代替案の追求のために、当社は短期的に多額の追加資金を必要とします。そのような追加融資が可能になるという保証はなく、可能であれば、許容できる条件で調達できるという保証はありません。

添付の未監査の要約連結財務諸表は、あたかも会社が継続企業として存続するかのように作成されており、通常の事業過程における資産の実現と負債の履行を検討しています。財務諸表には、記録資産金額の回収可能性と分類、または会社が継続企業として存続できない場合に必要となる可能性のある負債の金額と分類に関する調整は含まれていません。

会社の重要な会計方針は、監査済み連結財務諸表とその注記に開示されています。これらは、2023年5月1日にSECに提出された修正第1号により修正された、2023年3月27日にSECに提出された2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの当社の年次報告書（「年次報告書」）に含まれています。これらの監査済み連結財務諸表の日付以降、転換社債への投資を除いて、当社の重要な会計方針に重要な変更はありません。

公正価値での売掛金の転換社債への投資額は合計$です0 2023年9月30日の時点で。2023年9月30日現在、公正価値オプションで計上された転換社債売掛金への投資の総額は、$でした0、これには$の元本残高が含まれていました2,000 と$の公正価値の変動2,000。

減価償却費は $627 と $882 それぞれ2023年9月30日、2022年9月30日に終了した9か月間です。2023年9月30日に終了した9か月間、当社は純簿価$の科学機器を販売しました1,834 そして$の損失を認識しました920 2023年9月30日に終了した9か月間の添付の営業報告書のその他の収益（費用）に含まれています。

2023年9月30日の当社のリース契約は、(i) 2020年7月に開始されたイリノイ州シカゴの本社のオフィスおよび研究所スペースのリース (「シカゴリース」) と (ii) オフィス機器のリース (「オフィス機器リース」) で構成されています。シカゴリースとオフィス機器リースはオペレーティングリースに分類されます。

シカゴリース

会社はおよそ 3万 イリノイ州シカゴのオフィスと研究室のスペースの平方フィートです。シカゴリースの元の期間（「元の期間」）は 10 2020年7月1日（「開始日」）から始まる年です。これは、シカゴのリース条件に基づいて施設が入居可能になった日です。会社には、シカゴのリース期間を延長するオプションがあります二その他の連続ピリオド 五年 それぞれ（「延長期間」）を、その時点で有効な市場賃貸料で適用します。

元の期間中の最初の年間基本賃料は約$です1,113 元の期間の最初の12か月間は、開始日から毎月分割払いで支払われます。その後の基本賃料は、毎年増加する可能性があります 3%、合計金額が$の場合12,761 元の期間を超えています。また、会社は契約期間中、暦年ごとに特定の営業費用と税金の割合を支払わなければなりません。当初の期間の最初の12か月間は、基本賃料と、営業費用と税金に占める会社の比例配分が一定の減額の対象となりました。

会社はオペレーティングリースの支払いを現金で行いました $1,379 と $2,364 それぞれ2023年9月30日、2022年9月30日に終了した9か月間。

オフィススペースのサブリース

当社は、Cyclopure, Inc.（以下「サブテナント」）と、おおよそサブリースするサブリース契約を締結しました 572023年5月4日付けの特定のサブリース契約（「サブリース契約」）に基づくオフィススペースの割合。サブリース契約の期間は、2023年5月15日に始まり、シカゴリースの満了日である2030年6月30日に終了します。最初の 三ヶ月 サブリース契約では家賃無料です。2023年8月15日から、当社はサブテナントへの請求を開始しました 57シカゴリースに基づく基本賃料の％、およびサブテナントは、営業費用と未払税の比例配分を負担します。

2023年5月、当社は 二 保証のない私募転換社債（「債券」）を購読金額で購入するための購読契約1それぞれ100万個です。債券は2026年5月に満期になり、満期までの利回りは 4.5年率%。当社は、発行日の翌1周年記念日およびすべての日に、発行者に債券の元本の一部または全部を償還するよう要求することができます。 三ヶ月 その後、満期日の前に。コンバージョン率は100パーセントになります（100債券の額面の％）。当社はまた、各証券の額面金額を計算された転換価格で割って計算された株式数に基づいて、負債を株式に転換することができます。転換価格は、発行時に決定される調整条項の対象となります。有価証券は、最初の契約の発行日の1周年である2024年5月3日から、2番目の契約の満期日の1か月前の2026年4月15日までに転換できます。2024年3月、当社は債券の発行者に、発行日の1周年（それぞれ2024年5月3日と5月16日）以降、社債の元本全額に対する償還権を行使することを通知しました。償還総額は米ドルです。2.090百万（元本にプラスしたもの） 4.5償還日までの年間利回りの％）。

当社の債務証券は、ASC 320（投資-負債証券）に従ってAFSに分類されます。AFS証券は公正価値で記録されます。2023年9月30日現在、経営陣はこれらのAFS投資が回収可能であるとは考えておらず、公正価値の変動を計上して公正価値の$で計上しています0。保有している会社 いいえ 2022年12月31日現在のAFS債務証券。

優先株式

2023年9月30日および2022年12月31日の時点で、当社は 10,000,000 優先株式、額面価格 $0.0001 承認済みで いいえ 発行済株式および発行済株式。

普通株式

2023年9月30日および2022年12月31日の時点で、当社は承認しています 2億,000 普通株式、額面価格 $0.0001。2023年9月30日および2022年12月31日の時点で、当社は 8,650,515 株式と 4,965,901 発行済株式と発行済株式をそれぞれ。

会社の普通株式の保有者には、 一 会社の株主が議決すべきすべての事項について、1株当たりの議決権があります。累積的な権利はありません。発行済みの優先株に適用される可能性のある優遇措置を条件として、当社の普通株式の保有者は、取締役会（以下「取締役会」）が随時申告する配当金を、その目的のために法的に利用可能な資金から比例して受け取る権利があります。会社の清算、解散、または清算の場合、会社の普通株式の保有者は、その時点で発行されている優先株式の事前分配権を条件として、負債の支払い後に残っているすべての資産を比例配分する権利があります。会社の普通株式には、先制権、転換権、その他の新株予約権はありません。当社の普通株式に適用される償還またはシンキングファンドの規定はありません。当社の普通株式の発行済み株式は全額支払われており、査定はできません。

2022年9月PIPE（パブリックエクイティへの民間投資）

証券購入契約

2022年9月26日、当社はCBI USA社（「CBI USA」）と証券購入契約（「証券購入契約」）を締結しました。これに基づき、当社は、総額私募でCBI USAに発行および売却することに合意しました。 3,400,000 普通株式、購入価格は$です1.60 一株当たり。私募は2023年2月24日（「締切日」）に終了しました。会社は$の総収入を受け取りました5,440 2022年9月のPIPE（または純収入$）から4,597 取引経費後）。

CBI USAは、関連会社であるDGP株式会社（「DGP」）からの融資を通じて、証券購入契約に基づく買収資金を調達しました。2023年6月23日、DGPはローンに基づいてオプションを行使し、 3,400,000 証券購入契約に従ってCBI USAが最初に取得した普通株式です。DGPはその後、株式を第三者に売却することに同意し、取引を終了しました 10% (340,000 株）は2024年2月に発生し、残りは2024年6月30日までに決済されます。

2022年10月31日付けの当社とCBI USAとの間の特定の書簡契約によって確認および明確化された証券購入契約により、CBI USAとその関連会社、およびCBI USAがメンバーであるあらゆる「グループ」は、CBI USAとその関連会社、およびそのようなグループの所有権に比例して、当社の取締役会に取締役を指名する権利を与えられました。CBI USAとDGPは、グループとしてそのような権利を行使することを期待していると発表しました。一緒になって、有利に所有しています 45最新のスケジュール13D修正に基づく普通株式の発行済み株式の割合。上記のように、DGPは2024年6月30日までに残りの株式を第三者に売却する契約を締結しました。

2022年9月の登録権契約

証券購入契約に関連して、当社はCBI USAと登録権契約（「登録権契約」）を締結しました。CBI USAは、DGPが買収したときに、登録権契約に基づく権利をDGPに譲渡しました 3,400,000 普通株式は当初、CBI USAに売却されました。登録権契約に従い、当社は、証券購入契約に従って売却された普通株式の転売を対象とする登録届出書を提出し、当該登録届出書を可能な限り速やかに発効させるために合理的な最善の努力を払い、当該登録届出書の対象となる株式が（i）当該登録届出書の対象となる株式が売却された日、または規則144に従って無制限に転売される可能性のある日の早い方まで継続して有効であり続けることに同意しました、または (ii) 2の日付 (2)締切日から数年後。

登録届出書が提出されなかった場合 90 締切日の翌日に、特定の限定的な例外を除いて、当社は清算損害賠償として次の金額を支払うことに同意しました 0.5証券購入契約に従って普通株式に投資された総額の割合 30 日間 そのようなイベントが続く各月の期間またはその一部を比例配分します。ただし、登録権契約に定められている一定の上限があります。$を支払いました27 米国CBIに送金し、未収金額82 この規定に従ってDGPに。

2022年5月のパイプ

証券購入契約

2022年5月9日、当社は特定の認定投資家（以下「投資家」）と証券購入契約（「2022年5月証券購入契約」）を締結しました。これに基づき、当社は、総額を私募で投資家に発行して売却することに合意しました 867,369 当社の普通株式の株式（「2022年5月のPIPE株式」）、額面価格 $0.0001 1株あたり、購入価格は$です5.81 一株当たり（「2022年5月のパイプ」）。2022年5月のパイプは2022年5月18日（「2022年5月のパイプ締切日」）に終了しました。当社は、2022年5月のPIPEから総額約$の純収入を受け取りました4,886 取引関連の費用を差し引いた後。

登録権契約

また、2022年5月9日に、当社は投資家と登録権契約（「2022年5月の登録権契約」）を締結し、それに基づいて2022年5月のPIPE株式の転売を登録することに合意しました。2022年5月の登録権契約に基づき、当社は2022年7月18日までに株式の転売に関する登録届出書を提出することに合意しました。2022年7月11日、当社は株式の転売に関する登録届出書をフォームS-3でSECに提出し、登録届出書は2022年7月20日に発効しました。

当社は、登録届出書に関連して投資家に慣習的な補償権を付与しました。投資家はまた、登録届出書に関連して会社に慣習的な補償権を付与しています。

登録ダイレクト・オファリング

2021年12月16日、当社は、2021年12月14日に締結された特定の機関購入者（以下「購入者」）と証券購入契約（以下「購入契約」）を締結しました。これに基づき、当社は、ナスダックのルールに従って市場での価格設定で登録された直接募集（「登録直接募集」）を購入者に提供しました（「登録直接募集」）。（i）の総計は 433,553 会社の普通株式の株式（「株式」）、$0.0001 1株あたりの額面、（ii）購入可能な事前積立新株予約権の合計額は 718,981 普通株式（「事前積立新株予約権」）、および（iii）購入可能な新株予約権 576,261 普通株式（「新株予約権」）。普通株式と付随するワラントの各株を合わせた購入価格は $9.9780 一株当たり。各事前積立保証と付随する保証の合計購入価格は $9.9480 （普通株式と付随するワラントの1株あたりの購入価格を合わせて、$を引いたものに等しい0.03)。新株予約権の1株当たりの行使価格は $8.1031、2021年12月13日の当社の普通株式の終値買値（および注記1で参照されている株式併合の調整後）。ワラントは、2021年12月16日の締め切りから直ちに行使可能で、2021年12月16日に失効します 五年間 発行日の記念日、または2026年12月16日。株式分類を満たした事前積立新株予約権と新株予約権は、登録直接募集からの純収入と合わせて、追加払込資本金のうち永久株主資本の一部として認識されました。登録直接募集による当社への総収入（その後の事前積立ワラントの行使による影響を除く）は $11,478 そして、プレースメントエージェントの手数料および会社が支払った、または支払うべきその他の募集費用を差し引いた後の純収入は10,226。証券は、2020年12月21日に証券取引委員会（「SEC」）に提出され、2021年1月7日にSECによって発効が宣言されたフォームS-3（ファイル番号333-251555）の有効な棚登録届出書（「登録届出書」）に従って当社によって提供されました。

各ワラントは次の目的で行使可能です 一 $の行使価格での普通株式です8.1031 一株当たり。ワラントは、2021年12月16日の発行日から直ちに行使可能で、2021年12月16日に失効します 五年間 発行日の記念日、または2026年12月16日。事前積立新株予約権は、普通株式の代わりに購入者の1人に提供されました。その購入者が登録直接募集で普通株式を購入すると、その購入者とその関連会社および特定の関連当事者が、それ以上の利益を得ることになります 4.99% (または、購入者の選択時に、 9.99登録直接募集の完了直後の当社の発行済み普通株式の％）。各事前積立保証は次の目的で行使可能です 一 $の行使価格での普通株式です0.030 一株当たり。事前積立ワラントは直ちに行使可能で、すべての事前積立ワラントが完全に行使されるまでいつでも行使できます。

ワラントまたはプレファンドワラントの保有者（およびその関連会社）は、該当する場合、保有者が保有する以上の金額に限り、ワラントまたはプレファンドワラントの一部を行使することはできません 4.99%（または、発行時の所有者の選択により、 9.99行使直後の当社の発行済普通株式の％）。このような所有率は、該当する場合、ワラントまたは事前積立ワラントの条件に従って決定されます。所有者は、ワラントの行使時に行使総額の支払いとして会社に現金で支払う予定だった現金での支払いを行う代わりに、ワラントに定められた計算式に従って決定された普通株式の正味数を（全部または一部）受け取ることを選択できます。ただし、そのようなキャッシュレス行使は、登録届出書がそのような行使時に有効でない場合にのみ許可されるものとします。登録届出書が含まれている目論見書が入手できない場合新株予約権者への普通株式の発行。

保有者は、事前積立ワラントの行使時に、行使総額の支払いとして当社に現金で支払う代わりに、事前積立ワラントに定められた計算式に従って決定された普通株式の正味数を（全部または一部）そのような行使時に受け取ることもできます。

普通株式新株予約権

2022年1月、事前積立ワラントが行使され、行使総額はUSドルになりました14、その結果 466,666 普通株式。2023年9月30日現在、未行使の未払いのプレファンドワラントはありません。

購入するワラント 576,261 $の価格の普通株式8.1031 1株当たりは、2021年12月の登録直接募集取引で取得されました。ワラントは株式に分類されました。2022年9月のPIPEのクローズにより、ワラント保有者は、2022年9月のPIPEのクローズ（2023年2月24日）から30日以内に、ワラント契約に規定されている各ワラントのブラック・ショールズ価値の金額で、未払いのワラントの現金支払いを受けることを選択しました。会社は$を支払いました800 2023年6月23日にこの令状保有者に 526,151 その結果、決済されました。2023年9月30日現在、購入するワラント 50,110 $の価格の普通株式8.1031 2021年12月の登録直接募集取引で取得した1株当たりは、未払いのままです。

2017年の株式インセンティブプラン

2017年9月22日、当社の株主はExicure, Inc.の2017年株式インセンティブプラン（「2017年プラン」）を承認し、2017年11月15日に発効しました。2017年プランでは、最大限のインセンティブ賞の発行が規定されています 194,750です Exicureの普通株式。これには以下が含まれます 72,330です 役員、従業員、コンサルタント、取締役に発行されるExicureの普通株式、および超過しない株式数 122,793 これらは、Exicure OpCo 2015株式インセンティブプラン（「2015年プラン」）に基づいて発行および未払いのアワードの対象となり、2017年9月26日の合併取引で引き継がれました。2017年の株式インセンティブプランに基づいて授与される可能性のある賞には、非適格およびインセンティブストックオプション、株式評価権、ボーナス株式、制限付株式、制限付株式、制限付株式ユニット、パフォーマンスユニット、および現金ベースの報奨が含まれます。2017年の株式インセンティブプランに基づいて発行のために留保されている普通株式の数は、2020年1月1日から毎年1月1日に、（i）のいずれか少ない方の額で自動的に増加します 153,333 株式、（ii） 5前暦年の12月31日に発行された資本金の総株式数の割合、または（iii）取締役会の報酬委員会（「報酬委員会」）によって決定されたより少ない株式数。2017年の計画が有効になっても、2015年の計画では今後の賞は授与されません。2023年1月1日、2017年プランの条件に従い、2017年プランで予約され、授与される可能性のあるアワードの数は、自動的に次のように増えました 153,333 アワード。

2023年9月30日現在、2017年の株式インセンティブプランに基づいて付与できる株式報奨の総数は 454,360%。

2017年プランに基づいて授与されるアワードは、参加者の継続的な雇用または非従業員サービスの提供を条件としており、雇用または継続的なサービスが何らかの理由で終了した場合は没収される場合があります。従業員またはコンサルタントに与えられる最初の報奨は、一般的に権利が確定します 25付与日の最初の12か月記念日に％を付与し、その後は毎月1/48に権利が確定し、末日に完全に権利が確定するまで毎月1/48に権利が確定します 48 ヶ月。従業員またはコンサルタントに付与されるその後の報奨金は、通常、月48日の終わりに完全に権利が確定するまで、毎月1/48に権利が確定します 48 ヶ月。非従業員取締役への最初のストックオプション付与は、月末に完全に権利が確定するまで、毎月1/36に権利が確定します 36 ヶ月。非従業員取締役へのその後のストックオプション付与は、月末に完全に権利が確定するまで、毎月1/12に権利が確定します 12 ヶ月。普通株式オプション交付の期間は 10 上記のように早期に終了しない限り、何年も。

従業員株式購入制度

2017年の従業員株式購入制度（「ESPP」）は、2017年9月に取締役会で採択され、2017年9月に当社の株主によって承認されました。ESPPを通じて、対象となる従業員は最大で給与控除を許可できます 15報酬の普通株式購入に対する割合。オファー期間の任意の行使日に従業員が購入できる株式の最大数は、(i) の小さい方になります。 250 株式、または（ii）公正市場価値（そのオファー期間の募集日の時点で決定される）が$に等しい数の株式25,000 1暦年以内から、その暦年に帰属する他の普通株式の公正市場価値を引いたもの。各購入日の1株あたりの購入価格は 85（i）従業員の募集日におけるExicure普通株式の1株あたりの終値または（ii）行使日のExicure普通株式の1株あたりの終値のいずれか低い方の％。

ESPPでは、予約され発行可能な株式の数は、2018年1月1日から毎年1月1日から、その後は2027年1月1日まで、（i）の最小数だけ自動的に増加すると規定しています。 10,000 株式; (ii) 0.3直前の暦年の最終日の普通株式の発行済み株式の割合、または (iii) 取締役会が決定したより少ない株式数。2023年1月1日、ESPPの下で発行可能な普通株式の数は 10,000 株式。2023年9月30日の時点で、 51,971 ESPPの下で発行可能な株式。

2023年9月30日の未償却株式ベースの報酬費用は $でした586、これは加重平均期間にわたって償却されると予想されます 1.9 何年も。

当社は、ブラック・ショールズのオプション価格モデルを利用して、普通株式オプション付与の公正価値を決定しています。Black-Scholesのオプション価格モデルは、権利確定制限がなく、完全に譲渡可能な取引オプションの公正価値を見積もるために開発されました。このモデルでは、非常に主観的な仮定の入力も必要です。 次の表は、2023年9月30日および2022年9月30日に終了した9か月間に付与されたストックオプションのブラックショールズオプション価格モデルで使用される仮定を示しています。

予定期間は、スタッフ会計速報のトピック14.D.2で説明されている「簡略化された方法」に基づいています。現在、当社には、普通ストックオプションの予想期間を合理的に見積もるだけの十分な経験がありません。当社は、十分な経験が得られ、ASC 718-10-30-25から30-26に準拠したより合理的な見積もりを提供できるまで、「簡略化された方法」を引き続き使用します。リスクフリー金利の仮定は、付与時に有効になる予定期間に適した米国財務省債金利に基づいていました。2021年12月31日以降に付与されるストックオプションの場合、予想されるボラティリティは会社の株式のボラティリティに基づいています。2022年1月1日より前に付与されたストックオプションの場合、予想ボラティリティは、同じ業界および一般的な発展段階にある上場企業の企業価値のボラティリティを計算したものです。推定没収率は、同様のクラスの従業員の過去の経験に基づいています。配当利回りは、付与時の予想配当に基づいていました。

2023年9月30日に終了した9か月間に付与された普通ストックオプションの加重平均付与日公正価値は、$でした1.26 普通ストックオプションあたり。

譲渡制限付株式ユニットの付与日の公正価値は、付与日における当社の終値に基づいています。権利確定時に、未払いの制限付株式ユニットはそれぞれと交換されます 一 会社の普通株式です。制限付株式ユニットは通常、次の期間にわたって四半期ごとに均等に権利が確定します 4 その権利確定期間中、制限付株式ユニットの受領者が提供する継続的なサービスと引き換えに、何年も。

普通株式1株あたりの基本損失は、純損失を、その期間中に発行された普通株式の加重平均数で割って計算されます。普通株式1株あたりの希薄化後損失は、希薄化の可能性のあるすべての発行済み有価証券を考慮して、自己株式法を使用して計算されます。提示された期間中に発行された希薄化の可能性のあるオプション、制限付株式ユニット、および普通株式を購入するためのワラントは、提示された期間の希薄化後の1株当たり損失の計算から除外されました。これらの株式には、その期間に報告された純損失により希薄化防止効果があったためです。 したがって、普通株式1株あたりの基本損失と希薄化後の損失は、2023年9月30日および2022年9月30日に終了した9か月間でそれぞれ同じです。

ASCトピック820の「公正価値測定」では、公正価値の測定に使用されるインプットを次のように優先順位付けする3段階の公正価値階層を確立しています。レベル1のインプット-測定日に報告主体がアクセスできる同一の資産または負債の活発な市場における未調整の相場価格、レベル2のインプット-レベル1のインプットに含まれる相場価格以外で、直接的または間接的に、実質的な目的で資産または負債について観察できます資産または負債の全期間、およびレベル3のインプット-観察できないインプット公正価値の測定に使用される資産または負債。観察可能なインプットが得られない範囲で。これにより、測定日の時点で資産または負債の市場活動がほとんどない状況に対応できます。

当社は、市場アプローチとレベル1とレベル2のインプットを使用して現金同等物を評価し、レベル2のインプットを使用して短期投資を評価します。当社は、市場アプローチとレベル3のインプットを使用して負債を評価しています。2022年12月31日現在、定期的に公正価値で測定される負債はありませんでした。

保証責任

転換社債売掛金への投資

2023年9月30日現在、経営陣はこれらのAFS投資が回収可能であるとは考えておらず、公正価値の変動を計上しています2,000。

2023年12月31日、および2022年に終了した年度には、レベル1、2、または3間の異動はありませんでした。当社がレベル3のカテゴリーに分類したポジションの公正価値を決定するために、観察可能なプットと観察不可能なプットの両方が使用されました。レベル3のカテゴリーに関連する未実現損益には、観察可能なインプットと観察不可能なインプットの両方に起因する公正価値の変動が含まれます。

法的手続き

2021年12月13日、マーク・コルウェルは、米国イリノイ州北部地区地方裁判所に、当社、デビッド・A・ギルヨハン、ブライアン・C・ボックに対して証券集団訴訟を提起しました。「コルウェル対エクシキュア社他」、「判例番号 1:21-cv-0663」というキャプションを付けました。2021年2月4日、原告は修正版と推定される証券集団訴訟の訴状を提出しました。2023年3月20日、裁判所は、1995年の民間証券訴訟改革法に基づき、ジェームズ・マシューを主任原告に、Bleichmar Fonti & Auld LLPを主任弁護士に任命する命令を出しました。2023年5月26日、主任原告は、当社、ギルヨハン博士、ボック氏、グラント・コーベットに対して2回目の修正訴状を提出しました。修正された2番目の訴状は、ギルヨハン博士、ボック氏、およびコーベット博士が、2021年1月7日から2021年12月10日の間に会社の証券を取得した投資家に損失をもたらしたとされる会社の臨床プログラムに関連して実質的に虚偽および/または誤解を招く発言をしたと主張しています。修正された2番目の訴状は、申し立てられた損害を定量化していませんが、弁護士費用と費用に加えて、主任原告は、推定クラス期間中に高騰した価格で会社の株式を取得し、その結果として金銭的損害を被ったとされる自分や他の人々に代わって、損害賠償の回収を求めています。当事者が自発的な私的調停を完了できるように、この訴訟は現在2024年5月22日まで保留されています。

2022年3月1日、カピル・プリは、米国イリノイ州北部地区地方裁判所に、ギルヨハン博士とボック氏のジェフリー・L・クレランド氏に対して、当社に代わって株主デリバティブ訴訟を提起しました。

エリザベス・ガロファロ、ボスン・ハウ、バリ・ムラリダール、アンドリュー・サッシン、マティアス・シュロフ、ジェームズ・スラット、ティモシー・ウォルバート、キャプションは、プリ対ギルヨハン他、事件番号 1:22-cv-01083です。2022年3月8日、Yixin Simは同じ個人に対して同様の株主デリバティブ訴訟を同じ裁判所に提起しました。「シム対ギルヨハン他」、「判例番号1：22-cv-01217」というキャプションを付けました。2022年4月25日、Stourbridge Investments LLCは、米国デラウェア州地方裁判所に同じ個人に対して同様の株主デリバティブ訴訟を提起しました。キャプションは、Stourbridge Investments LLC対Exicure, Inc.ら、判例番号 1:22-cv-00526です。上記のコルウェルの訴状に示された同様の事実に基づく主張に基づいて、Puri、Sim、Sourbridgeの訴訟（総称して「派生的苦情」）は、連邦証券法に違反して、リスク監視、行動規範、臨床プログラム、報酬事項などについて、被告が当社に2021年年次株主総会の委任勧誘状に虚偽および/または誤解を招くような陳述を出させたと主張しています。そして受託者責任違反を犯しました。デリバティブに関する苦情では、ギルヨハン博士とボック氏が連邦証券法に基づく拠出金の責任を負っているとも主張しています。PuriとStourbridgeの訴状は、不当利得に関する州法の主張をさらに主張し、Puriの訴状はさらに、統制の乱用、重大な管理ミス、および企業廃棄物に関する州法の主張を主張しています。原告は、デリバティブ訴状で申し立てられた損害額を定量化しませんが、会社への損害、弁護士費用、費用、経費の賠償と、取締役会の監督を強化するための特定の提案を会社の株主の投票にかけるよう指示する命令を求めています。

2022年3月18日、ジェームズ・マクナブは弁護士を通じて、受託者責任違反や企業廃棄物の疑いについて、取締役会が特定の申し立てを調査し、会社に代わって特定の役員および取締役に対して訴訟を起こすよう求める書面（「デマンドレター」）を会社に送りました。すべてのデリバティブ訴訟は、コルウェル事件で提出される可能性のある却下の申立てに関する決定が出るまで保留されています。さらに、Stourbridge事件は、Colwell事件で提出される可能性のある却下の申立ての決定が出るまで、行政上終結しました。さらに、合意に従い、デマンドレターは保留され、そのような申立てと決定が保留されるまで、関連する時効が課せられます。

2023年10月3日、ある元従業員が、元従業員の会社からの離職に関連して、会社とその幹部に対して苦情を申し立てました。

ノースウェスタン大学のライセンス契約

2011年12月12日、（1）当社の元親会社であるAuraSense, LLCは、AuraSense, LLCがノースウェスタン大学（「NU」）と結んだ2009年のライセンス契約に基づき、ナノ粒子、ナノテクノロジー、マイクロテクノロジー、またはナノマテリアルベースの構築物を治療薬として、またはそれに付随する治療薬としての使用または送達手段としての治療薬として使用する分野における全世界の権利と利益を当社に譲渡しました。しかし診断（「割り当てられた分野」）は明示的に除外します。（2）この譲渡の条件に従い、会社がすべての責任を負い、譲渡された分野でのライセンス契約に定められたAuraSense、LLCの義務、および（3）この譲渡とNUからの特許権を確保するために、当社は、（i）NUに年間ライセンス料を支払うことに同意しました。これは、同じ年にNUに支払うべきロイヤルティから差し引かれる可能性があり、（ii）ライセンスの手続きと維持に関連する費用をNUに払い戻すことに同意しました。特許権、（iii）会社によるライセンス製品の販売または譲渡によって生み出された純収益に基づいてNUのロイヤリティを支払う権利、（iv）会社の場合はNUに支払うライセンス特許権に基づいてサブライセンスを付与します。サブライセンシーの全ロイヤリティの一定パーセンテージか、サブライセンシーによるライセンス製品の販売または譲渡によって生み出される純収益の割合のいずれか大きい方と、(v) 会社が受け取る他のすべてのサブライセンス支払いのパーセンテージをNUに支払います。2015年8月、当社はNUと改訂ライセンス契約（「改訂ライセンス契約」）を締結しました。2016年2月、当社は、NUと共同所有している特定のSNA技術におけるNUの権利に関する独占ライセンス（「共同所有技術ライセンス」）を取得しました。NUの権利に対する当社のライセンスは、割り当てられた分野に限定されていますが、この共同所有技術における自社の権利については、会社にはそのような制限はありません。共同所有技術ライセンス契約における会社の権利と義務は、2015年8月に改訂されたライセンス契約（総称して「ノースウェスタン大学ライセンス契約」と呼ばれます）と実質的に同じです。2023年9月30日現在、当社はNUに総額$を支払っています11,567 上記の各義務を考慮して。

2023年8月3日、同社はNUの弁護士から、ノースウェスタン大学のライセンス契約に違反したと主張する通知書（「手紙」）を受け取りました。この書簡は、ノースウェスタン大学のライセンス契約で義務付けられている開発の欠如は違反であると主張しています。その後、ノースウェスタン大学のライセンス契約は、それぞれ2023年9月10日と2023年10月3日に終了しました。

リース

会社のリース契約に関連するコミットメントについては、注記4「リース」を参照してください。

2022年9月25日に当社とAlta Companies LTD（「Alta」）との間で発効したコンサルティング契約に従い、当社はAlta $を支払いました218 2023年2月27日に、2022年9月のPIPEクロージングの結果として獲得したコンサルティング料金です。2023年2月から当社の取締役、2023年8月から当社の最高経営責任者を務めるポール・カンは、アルタの社長です。

2024年5月3日、当社は約束手形（「手形」）を発行し、その後、米ドルの融資を受けました300 個人投資家から。すべての元本および未収利息は、(i) 本債券の日付の1周年、または (ii) 債務不履行が発生した場合、その時点で投資家が申告した金額が支払期限となり、会社が支払う必要があります。このノートには利息が発生します 6.0%、満期時に支払われます。