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即時リリース
アイエイチエスホールディング・リミテッドが2024年第1四半期の財務結果を発表
ビジネスハイライト--2024年第1四半期
● | 売上高は417.7百万ドルで、30.7%減少しました(または有機的に35.5%増加)2024年第1四半期と2023年第1四半期の平均外国為替レートを比較すると、主にナイジェリアナイラ(NGN)が64.9%減価償却されたことが原因です。 |
● | 調整後EBITDAは1億8520万ドル(調整後EBITDAマージン44.3%)で、44.8%減少し、2024年第1四半期と2023年第1四半期の平均外国為替レートを比較すると、主にNGNの減価償却が原因です。 |
● | 当期損失は1,557.3百万ドルで、うち1,398.7百万ドルは未実現の外国為替損失に関連しています。 |
● | 現金流量は9,300万ドルでした。 |
● | 調整後レバレッジド・フリーキャッシュフロー(ALFCF)は4310万ドルでした。 |
● | 合計Capexは$53.1百万ドルでした |
● | 2024年の収益目標を1,700-1,730百万ドル、調整後EBITDAを935-955百万ドル、ALFCF目標を285-305百万ドル、Capex 330-370百万ドル、純負債比率目標は3.0x-4.0xとして再確認します。 |
イギリス、ロンドン、2024年5月14日。IHS Holding Limited (NYSE: IHS)(以下、「IHS Towers」または「同社」)は、タワーカウントで世界最大級の独立した共有通信インフラストラクチャの所有者、運営者、および開発者の1つであり、2024年3月31日終了の第1四半期の財務結果を発表しました。
IHS Towersの会長兼最高経営責任者、サム・ダーウィッシュ氏は、「第2四半期以降、契約リセットがQ1'24の切り下げ投稿の後にキックインすることを考慮すると、主要な指標全般で堅調なパフォーマンスを報告しています。ALFCFはタイミングのおかげで予想を大きく上回りました。よって、私たちは私たちのFXアサンプションを含む2024年のガイダンスを維持することを期待しています。」と述べました。
今年初めから、アフリカ事業全般において、我々は強い商業的進展を遂げています。四半期の有機成長率は35%でした。グループ全体で、当社は270のテナントを追加し、523件のリース改定を行い、216のタワーを建設しました。そのうち、ブラジルで158のタワーを建設しました。2月には、ナイジェリアのエアテルとの新しい3,950テナントのマルチイヤー展開契約を発表しました。この契約には、3年の契約延長も含まれました。また、MTNとのマスターリース契約を再度10年間延長し、南アフリカのMTNとも2034年までの2年延長を行いました。
今年残りの期間、ビジネスの基本的なトレンドが健全であり、Nairaの切り下げに関連するFXリセットの影響が有意義なAdjusted EBITDAマージンに意味を持ち始めるため、KPIsの加速を予想しています。
四半期中、米ドルとナイラの平均FXレートは1,316で、当社の予測に合致していました。ただし、これはQ4'23の815と1年前の461に比べており、四半期ごとに1億3300万ドル、年間にして3億9200万ドルの不利益となります。しかし、私たちはナイラが3月に見たピークレートに対して升値し、依然として不安定ではあるものの、米ドルの供給が大幅に改善されたことを確認しています。4月末時点で、私たちはグループに61百万ドルをアップストリームしました。
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戦略的レビューに関しては、近、中、長期にわたる株主への価値創出を目的としたバリュークリエーションのレンズを通じてすべてのオプションを検討し続けています。主に3つの焦点があります。まず、営業収益性を高め、キャッシュフローの生成を増やすためにCapexを大幅に削減することで、2024年のガイダンスを反映し、残りの期間におけるAdjusted EBITDAマージンの著しいアップと一時的なCapexの年次減少を意味します。2番目に、今後のIHSの正しい構成を決定するために、私たちは市場ポートフォリオを見直し続けます。これには、12か月以内に5億ドルから10億ドルの調達を目標とする特定の市場の売却が含まれることが予想されます。そして第3に、増加したキャッシュフローや調達収益の資本配分は、主に債務削減に活用されることが予想されます。ただし、余剰の収益を株式買い戻しや配当政策の導入を通じて展開することも検討します。これらの初期目標が株主価値の継続的な向上のための追加イニシアチブを排除しているわけではありませんが、両立することができます。
たった2か月ですが、私たちは私たちと私たちのアドバイザーによって既に様々な機会を特定し、分析するために大きな仕事を完了しています。私たちは進捗状況を引き続き通知していきます。
最後に、ガバナンスに関して、2024年1月に開示されたように、私たちはウェンデルと和解協定を結び、強固な企業ガバナンスと建設的な株主関与を実現することになっています。IHSの取締役会は、ウェンデルが提案する提案を支持し、私たちの次回の株主総会でこれらの変更を承認するよう株主に投票することを推奨します。株主がこれらの提案を支持すれば、私たちは成熟した米国上場企業と同じようなガバナンスポリシーを備えて、ガバナンスのアライメントを実現することができます。これは、公開上場時に設定した重要なゴールでした。
2024年第1四半期の結果
以下の表は、2024年3月31日および2023年3月31日終了の四半期の選択された財務結果を示しています。
| | 9月30日終了3か月間 | | | | ||
| | 3月31日 | | 3月31日 | | Y on Y | |
|
| 2024 |
| 2023 |
| 成長 | |
| | $'000 | | $'000 | | % | |
| | | | | | | |
売上高 | | 417,744 | | 602,528 | | (30.7) | |
調整後EBITDA(1) $8.2 | | 185,159 | | 335,544 | * | (44.8) | |
(損失)/当期純利益 | | (1,557,250) | | 7,775 | * | (20,128.9) | |
オペレーティングキャッシュフロー $7,750 - $8,050 | | 92,984 | | 251,859 | | (63.1) | |
ALFCF(調整後フリー・キャッシュ・フロー)(1) $8.2 | | 43,111 | | 154,904 | | (72.2) | |
(1) $8.2 | Adjusted EBITDAおよびALFCFは、IFRSの財務指標ではないため、追加情報、定義および最も類似したIFRS財務指標への調整については「非IFRS財務指標の使用に関する」を参照してください。 |
* | MTN SA買収に関する会計の更新について、IFRS 3によって必要とされる再計算期間の調整を反映するために再表示されました。 |
ナイジェリアナイラの切り下げの影響
2023年6月中旬、ナイジェリア中央銀行は、複数の為替レートセグメントの古い体制を単一の投資家および輸出業者(「I&E」)窓口に統一することでナイジェリアFX市場を統合し、FX取引を市場の力によって決定するようにしました。その後、2023年10月にNAFEM(ナイジェリア自律外国為替市場)に改名されました。グループは、グループ報告の目的でBloombergが発行するUSD / NGNレートを使用しています。
そのため、発表前の期間と、2023年6月30日現在の終値との間で、ナイラは37.3%切り下げられ、2023年6月14日時点の₦472.3ドルから1ドルあたりの₦752.7ドルまで切り下げられました。ナイラは2023年後半にさらに17.4%切り下げられ、2023年12月31日時点で₦911.7ドルになりました。
2024年1月に、Nairaはさらに37.4%の切り下げがあり、2024年1月31日現在の為替レートは₦1,455.6ドルになり、Nairaは2024年3月31日現在のレートである1,393.5ドルになりました。ナイラ切り下げのため、収益およびセグメント調整後EBITDAは、2024年第1四半期において、2023年第1四半期で使用された1ドルあたりの₦461.4の平均レートに対して₦1,315.9の平均レートを使用した場合、それぞれ1.82億ドルと1.79億ドルのマイナス影響を受けました。同時期に、契約の再設定で1.73億ドルの部分的なオフセットがありました。さらに、ナイラ切り下げにより、Nigeriaセグメントの未実現FX損失に関連するファイナンスコストに影響があり、1,369.2万ドルになりました。これは、Nigeriaビジネスの機能通貨がNGNであり、グループ企業からのUSD建ての内部株主ローンおよびUSD建ての第三者債務に起因するものです。したがって、これらのUSD残高は、2024年3月31日時点のレートを使用してNGNで再評価され、FX上の未実現損失が増加したためです。
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2024年3月31日現在のUSD / NGNレートを使用して、Nairaの切り下げにより、財務コストに影響があり、特にNigeriaセグメントに関連する未実現FX損失に影響がありました。これは、Nigeriaビジネスの機能通貨がNGNであるため、グループ企業からNigeriaへのUSD建ての歴史的な株主ローンおよび第三者債務があるためです。したがって、これらのUSD残高は、2024年3月31日時点のレートを使用してNGNで再評価され、FX上の未実現損失が増加したためです。
2024年3月31日終了の3ヶ月間の結果に対する2023年の比較
2024年第1四半期、売上高は4億1770万ドルであり、2023年第1四半期の6億2500万ドルに比べて、1億8480万ドルの減少、すなわち30.7%の減少です。有機売上高は、主に外国為替のリセットとエスカレーションによる、2億1370万ドル、35.5%増加しました。有機外成長率は、クウェート買収の第6段階に関連する2年目の買収である2024年第1四半期において0.7百万ドル、または0.1%でした。有機成長の増加は、NGNの切り下げによる3億9910万ドル、すなわち66.2%、中で3億9210万ドルが原因となった非核心のFXレートの負の動きによって完全に相殺されました。(1) $8.2 調整後のEBITDAは、2024年第1四半期は1億8520万ドルで、2023年第1四半期の3億3550万ドルに比べて減少しました。2024年第1四半期の調整後EBITDAマージンは44.3%(2023年第1四半期:55.7%)でした。調整後EBITDAの減少は、上記で説明した売上高の減少を部分的に相殺するものであり、主に低価格のディーゼル燃料と消費の減少による3140万ドルの低下、タワー修理と保守費用、セキュリティ費用、電気費用、および現地の規制許可費用の減少によって推進されました。これらの減少は、コスト対売上高の純FX損失の3230万ドルの増加によって部分的に相殺されました。
期間損失は2024年第1四半期に1,557.3百万ドルであり、2023年第1四半期の7.8百万ドルの収益と比較して減少しました。期間損失は、上記のFXレートの負の動きによる売上高の減少と、1,347.0百万ドルの増加したファイナンスコストに関連する増加されていないFX損失の増加、部分的に相殺された売上高の減少および管理費用の増加によって反映されています。
2024年第1四半期のキャッシュフローとALFCFは、それぞれ2023年第1四半期の251.9百万ドルと154.9百万ドルに対して、それぞれ93.0百万ドルと43.1百万ドルでした。キャッシュフローの減少は、運営収益と運転資本の減少、それぞれ1億4860万ドルと1030万ドルによって反映されています。ALFCFの減少は、上記のようにキャッシュフローの減少が主な要因であり、純利息支払いの増加による1530万ドルの増加、および保守資本支出、源泉所得税、および運転資本の純移動の低下による3400万ドル、2000万ドル、および1030万ドルの減少が主な影響を与えたものでした。
有機売上高の定義と追加情報については、「Item 2. Management's Discussion and Analysis of Financial Condition and Results of Operations」を参照してください。
(1) $8.2 | セグメント別の売上高と調整後EBITDA: |
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セグメントの結果
セグメント別の売上高とセグメント別の調整後EBITDAは、当社の報告セグメントのパフォーマンスを評価するために使用される主要な収益性指標である。次のとおりです:
売上高およびセグメント別の調整後EBITDA:
| | | | | | | | | | | | | |
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| 売上高 | | 調整後EBITDA | | ||||||||
| | 2024年2月29日までの3ヶ月間 | | 2024年2月29日までの3ヶ月間 | | ||||||||
| | 3月31日 |
| 3月31日 | | | | 3月31日 |
| 3月31日 | | | |
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| 2024 |
| 2023 |
| 変化 | | 2024 |
| 2023 |
| 変化 | |
| | $'000 | | $'000 | | % | | $'000 | | $'000 | | % | |
| | | | | | | | | | | | | |
ナイジェリア | | 227,734 | | 424,978 | | (46.4) | | 102,869 | | 271,879 | | (62.2) | |
SSA | | 131,315 | | 122,160 | | 7.5 | | 69,652 | | 65,481 | * | 6.4 | |
ラテンアメリカ | | 47,773 | | 45,649 | | 4.7 | | 33,845 | | 31,172 | | 8.6 | |
MENA | | 10,922 | | 9,741 | | 12.1 | | 6,072 | | 3,666 | | 65.6 | |
未割り当ての企業費用(a) | | — | | — | | — | | (27,279) | | (36,654) | | (25.6) | |
総計 | | 417,744 | | 602,528 | | (30.7) | | 185,159 | | 335,544 | * | (44.8) | |
* IFRS 3 により必要に応じて再計測期間の調整を反映する再表示を行い、2022年5月の MTN SA 買収の会計更新に関するものです。
(a)未割り当ての企業経費は、グループ執行役員、法務、財務、税務、トレジャーサービスなどの集中化されたグループ機能に関連する費用から主に構成されます。
ナイジェリア
2024年第1四半期のナイジェリアセグメントの売上高は、前年同期の4億2500万ドルに対し、1億9720万ドル、または46.4%減の2億2770万ドルとなりました。有機的な売上高は、外国為替レートのリセットやエスカレーションが主要な要因となり、1億9490万ドル、または45.9%増加しました。売上高の減少は、92.3%の3億9210万ドルに相当する外国為替レートのマイナスの影響によって主に引き起こされました。2023年第1四半期の売上高には、4,810万ドルの一時的な売上高が含まれていました。ナイジェリアのセグメント内では、テナントは colocation から 541、ニューサイトから 137 増加し、一方でチャーンドは 199、リースアメンドメントは 2,915 増加しました。
セグメント調整後 EBITDA は、2024年第1四半期には1億2,900万ドルで、前年同期の2億7190万ドルに比べて1億6,900万ドル、または62.2%減少しました。セグメント調整後 EBITDAの減少は、上記で議論した売上高の減少に主に起因し、販売原価は総体的に2520万ドル減少しました。販売原価の減少は、主に低いディーゼルの価格と消費量による3,200万ドルの減少、およびメンテナンス費用、セキュリティ費用、許可料およびその他の料金の減少による1110万ドル、420万ドル、および330万ドルの減少によるものですが、他の販売原価に含まれる3100万ドルの外国為替損失の増加により部分的に相殺されました。
SSA
2024年第1四半期の SSA セグメントの売上高は、前年同期の1億2,220万ドルに対し、9.2億ドル、または7.5%増の1億3130万ドルとなりました。有機的な売上高は、エスカレーションと外国為替レートのリセットが主要な要因となり、1,840万ドル、または15.1%増加しました。売上高の増加は、7.6%の920万ドルに相当する無関係な外国為替レートのマイナスの影響によって部分的に相殺されました。 SSA セグメントでは、テナントは、colocation から 338、ニューサイトから 215、縁故から 52 増加し、一方、チャーンドは 541 減少し、リースアメンドメントは 1,042 増加しました。
セグメント調整後 EBITDA は、2024年第1四半期には6970万ドルであり、前年同期の6550万ドルに比べて420万ドル、または6.4%増加しました。セグメント調整後 EBITDAの増加は、上記で議論した売上高の増加に主に起因し、販売原価は460万ドル増加しました。販売原価の増加は、主に600万ドルの発電増加によるもので、同時に、保守コストの減少に1460万ドル、セキュリティコストの減少に410万ドル、許可料およびその他の料金の減少に330万ドル、他の販売原価に含まれる外国為替損失の増加による3180万ドルの減少によるものです。
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ラテンアメリカ
2024年第1四半期の Latam セグメントの売上高は、前年同期の4,560万ドルに比べ、210万ドル、または4.7%増加の4780万ドルとなりました。売上高の増加は、5.0%の230万ドルに相当する外国為替レートのプラスの動きがもたらしたものです。売上高の増加は、2024年第1四半期に Oi 顧客契約条項の変更により6,400万ドル減少しました。Latam のセグメント内では、テナントが続々と増加し、ニューサイトから951、colocation から 207、縁故から 9 増加し、一方、チャーンドは 541 減少し、リースアメンドメントは 131 増加しました。
セグメント調整後 EBITDA は、2024年第1四半期には3,380万ドルであり、前年同期の3,120万ドルに比べて270万ドル、または8.6%増加しました。セグメント調整後 EBITDAの増加は、上記で議論した売上高の増加および債権引当金の減少に主に起因し、従業員経費と販売原価の増加に加え、800万ドルと130万ドルの増加、一方で、法人資本支出が210万ドル減少しました。
MENA
2024年第1四半期の MENA セグメントの売上高は、前年同期の970万ドルに比べて120万ドル、または12.1%増加し、有機的な売上高は 60 万ドル、または6.0%増加し、主にニューサイトとエスカレーションで増加し、無機的には 65 万ドル、または6.5%増加しました。MENA のセグメント内では、テナントは109 のテナント取得、44 のニューサイトからのテナント取得、1 のコロケーションからのテナント取得から、一方で 13 のチャーンドがあり、
セグメント調整後 EBITDA は、2024年第1四半期に610万ドルであり、前年同期の370万ドルに比べて240万ドル、または65.6%増加しました。セグメント調整後 EBITDAの増加は、上記で述べた売上高の増加に反映され、行政費用に含まれる最終的な外国為替損失の減少によってもたらされます。
投資活動
2024年第1四半期には、総固定資産投資(「総 Capex」)は5,310万ドルであり、前年同期の1億5,260万ドルに比べて減少しました。このうち、ナイジェリア、SSA、MENA のセグメントの固定資産投資は合わせて7670万ドル減少し、ラテンアメリカのセグメントの固定資産投資は1,600万ドル増加しました。ナイジェリアの減少は、プロジェクトグリーンに関連する3,500万ドルの減少、保守資本支出に関連する2,990万ドルの減少、増強資本支出に関連する650万ドルの減少、その他の資本支出に関連する210万ドルの減少、およびニューサイト資本支出に関連する160万ドルの減少に主によるものです。 SSA は、修繕用資本支出の1300万ドルの減少、保守用資本支出の520万ドルの減少、企業用資本支出の330万ドルの減少に主によるものでした。増加は、ニューサイト資本支出の870万ドルの増加に主によるものです。ラテンアメリカの増加は、ニューサイト資本支出の870万ドルの増加に主によるものです。
ファイナンシングアクティビティと流動性
以下は、2024年第1四半期に私たちが入った、返済した、または修正した主要な施設の概要です。USD 以外の通貨で表示された非 USD 資金調達の場合、当該債務の通貨における関連為替レートで3月31日時点の換算レートから換算した概算の米ドル相当額が、以下に示す通貨の名前の後に表示されます。
IHS Holding(2022年)Bullet Term Loan Facility
2024年3月、IHSホールディング2022年期限ローンの利用可能な承諾がさらに7000万ドル減少しました。
2024年3月31日現在、IHSホールディング(2022年)バレット期限ローンファシリティの370百万ドルが引き出されました。引き出された大部分は、IHSホールディングブリッジファシリティ、ナイジェリア2019ファシリティの米ドル枠、および一般的な企業目的に充てられています。
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CIV(2023年)Term Loan
2024年2月、CIV 2023年期限ローンから56.1百万ユーロ(約60.5百万ドル)および7,109.0百万XOF(約11.7百万ドル)が引き出され、IHS Côte d’Ivoire S.A. Facilityの償還などに充てられました。
2024年3月31日現在、このファシリティの下で€56.1百万とXOF 7,109.0百万(約$72.2百万)が引き下げられています。
IHSコートジボワールS.A.ファシリティ
IHSコートジボワールS.A.ファシリティは、CIV 2023テラムローンの初回引き下げから受け取った収益を用いて、2024年2月に完済されました。
IHS南アフリカのオーバードラフト
2024年3月31日現在、このファシリティの下でZAR 200.4百万(約$10.6百万)が引き下げられています。
ナイジェリア(2023年)リボルビングクレジットファシリティ
2024年3月31日現在、このファシリティの下でNGN 15.0百万(約$10.8百万)が引き下げられています。
IHS Holdings(2024年)のキャピタルファシリティ
2024年3月8日、IHS Holdings Limitedは、デフォルトとなった場合を除き、オリジナルレンダーとしてスタンダードチャータード銀行(シンガポール)リミテッドを含む、借り手としてIHS Holdings Limited、保証人としてIHS Netherlands Holdco B.V.、IHS Netherlands NG1 B.V.、IHS Towers NG Limited、IHS Netherlands NG2 B.V.、Nigeria Tower Interco B.V.、INT Towers Limited、およびIHS Nigeriaを表す$270.0百万の融資契約に署名しました。
IHS Holdings 2024テラムファシリティにおける貸付利率は、実施されるマージンステップアップ日に基づいて、Term SOFRにマージン(IHS Holdings 2024テラムファシリティの期間にわたって4.50%から7.00%に渡り変化する)を加算した年利に相当します。 IHS Holdings Limitedは、引き出されていないコミットメントの料金を含む、その他の手数料と費用を支払います。
IHS Holdings 2024 Term Facilityは、ローン契約日の24ヶ月後に終了し、分割払いで返済されます。
2024年3月31日現在、IHS Holdings 2024 Term Facilityの$270.0百万が引き下げられています。引き下げられた資金の大部分は、ナイジェリアにおける信用状施設への返済に充てられています。
信用状施設
2024年3月31日現在、IHS Nigeria Limitedは、同意された信用状の下で$5.8百万を利用しました。これらの信用状の償還期は2024年6月30日であり、利率は12.00%から15.55%です。これらの信用状は、サプライヤーによる資本支出と運営費用を賄うために利用されます。
2024年3月31日現在、INT Towers Limitedは、同意された信用状の下で$17.5百万を利用しました。これらの信用状の償還期は2024年6月30日であり、利率は12.00%から15.75%です。これらの信用状は、サプライヤーによる資本支出および運営費用を賄うために利用されます。
2024年3月31日現在、Global Independent Connect Limitedは、同意された信用状の下で$1.0百万を利用しました。これらの信用状の償還期は2024年6月30日であり、利率は13.25%から15.25%です。これらの信用状は、サプライヤーによる資本支出および運営費用を賄うために利用されます。
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報告後の財務活動および流動性
以下は、2024年第1四半期以降、2024年5月10日までに我々が締結し、返済し、または修正した主要施設の要約です。
IHS Holdings 2022テラムローン
2024年4月、6,000万ドルの利用可能なコミットメントがこの貸付契約の下で引き下げられました。2024年5月10日現在、IHS Holdings 2022 Term Loanは4億3000万ドルで完全に引き下げられています。
ナイジェリア(2023年)回転式クレジット施設
2024年5月10日現在、この施設の下でNGN 278億(約$ 19.9百万)が引き下げられています。
IHS南アフリカのオーバードラフト
2024年5月10日現在、この施設の下でZAR 1億2850万(約$ 6.8百万)が利用されています。
報告期間後のその他の活動
ペルーの株式購入契約
2024年4月30日、私たちはペルーの子会社であるIHS Peru S.A.C.をSBA Communications Corporationの関連会社に売却しました。子会社の「売却目的資産」として分類された非流動資産は2024年第2四半期に資産認識されなくなります。
MTN南アフリカ 電源サービス(「PaaS」)
2024年5月、私たちはMTN南アフリカと契約を締結し、2022年に締結した電源管理サービス契約の解除を行いました。契約条件が履行されると、以前に締結された電源管理サービス契約は解除され、MTNは電源資産を買い戻し、私たちのマスターリース契約に関連するいくつかの関連修正(期間を2年延長するなど)が発効します。
ナイラ・アップストリーミング
報告期間終了後の2024年5月10日まで、ナイジェリアからNGN 779億(約6100万ドル)がアップストリーミングされました。
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2024年全年の見通し・予測
2024年全年の見通しは、経営陣が合理的と考える前提に基づいており、2024年5月14日時点で同社の期待を反映しています。実際の結果は様々な要因により、これらの見積もりと異なる場合があり、本プレスリリースに含まれる「予測に関する慎重な言説」を考慮して、この情報を検討してください。
次の予測は以下の前提に基づいています。
● | 約49%の有機的売上高の年間同比増 |
● | キーバリュート通貨に対して2024年1月1日~12月31日までの平均外貨両替レート:(a)1610ナイジェリア・ナイラ;(b)5.00ブラジルレアル;(c)0.90ユーロ;(d)19.00南アフリカランドの約1.00米ドル |
● | 約$10.0百万の緑色プロジェクトの資本支出 |
● | ブラジル全600サイト中約850サイトの建設契約 |
● | ネットレバレッジ比率のターゲットは3.0倍から4.0倍です。 |
| メトリクス |
| 現在の範囲 | |
| 売上高 |
| $1,700M - $1,730M $935M - $955M | |
| 売上高 調整後 EBITDA の貢献度(1) $8.2 |
| 調整後のレバレッジドフリーキャッシュフロー $285M - $305M | |
| 総キャピタル支出 $330M - $370M(1) $8.2 |
| 調整後のEBITDAおよびALFCFは、IFRSの財務指標ではありません。「非IFRSの財務指標の使用」を参照して、これらの最も類似したIFRSの財務指標との調整情報を追加で確認してください。Share調整後のEBITDA、財務コスト、保険請求などを含む将来に発生する可能性のあるこれらの費用や支出に関する不確実性や変動性があるため、上記期間におけるアジャストしたEBITDAおよびALFCFを(損失)/ それぞれのキャッシュフロムオペレーションに調整する和解を提供することはできません。 IFRSの財務指標。 | |
| IHS Towersは、2024年5月14日午前8時30分(東部時間)に、財務および運営結果をレビューするカンファレンスコールを開催します。補足資料は、当社のウェブサイトwww.ihstowers.comで入手できます。会議には、米国/カナダの+1 646 307 1963か、英国/国際の+44 20 3481 4247に電話することでアクセスできます。コールIDは6639993です。 |
| 同時ウェブキャストおよびリプレイは、当社のウェブサイトwww.ihstowers.comの投資家向けページ、Earnings Materialsページで入手できます。 | |
(1) $8.2 | IHS Towersの経営陣は、以下に概説されるカンファレンスに参加することが予想されており、その日程は変更される可能性があります。追加の会議情報については、www.ihstowers.com/investors/investor-presentations-eventsを訪問してください。 ・JPモルガン・グローバルTMTカンファレンス(ボストン)-2024年5月20日 ・ゴールドマン・サックス・デジタル・インフラストラクチャ会議(ロンドン)-2024年5月21日 ・TD Cowen TMTカンファレンス(ニューヨーク)-2024年5月29日 ・JPモルガン新興市場固定収益カンファレンス(ロンドン)-2024年6月6日 ・バークレイズESG企業デー(バーチャル)-2024年6月26日 |
コンファレンスコール
IHS Towersは、世界で最もタワーカウントにより共有通信インフラストラクチャの所有者、オペレーター、および開発者の1つであり、新興市場に完全に特化した最大の独立系多国籍タワーコです。同社は、ブラジル、カメルーン、コロンビア、コートジボワール、エジプト、クウェート、ナイジェリア、ペルー、ルワンダ、南アフリカ、ザンビアを含む11の市場に40,000以上のタワーを保有しています。詳細については、communications@ihstowers.comにメールでお問い合わせいただくか、www.ihstowers.comを訪問してください。
当社のウェブサイトwww.ihstowers.comの投資家向けページ、Earnings Materialsページで、同時にウェブキャストとリプレイが利用可能です。
今後の会議とイベント
IHS Towersの管理陣は、以下に概説されるカンファレンスに参加することが予想されており、その日程は変更される可能性があります。追加の会議情報については、www.ihstowers.com/investors/investor-presentations-eventsを訪問してください。 ・JPモルガン・グローバルTMTカンファレンス(ボストン)-2024年5月20日 ・ゴールドマン・サックス・デジタル・インフラストラクチャ会議(ロンドン)-2024年5月21日 ・TD Cowen TMTカンファレンス(ニューヨーク)-2024年5月29日 ・JPモルガン新興市場固定収益カンファレンス(ロンドン)-2024年6月6日 ・バークレイズESG企業デー(バーチャル)-2024年6月26日
● | J.P. Morgan Global TMT Conference(ボストン)-2024年5月20日 |
● | Goldman Sachs Digital Infrastructure Conference(ロンドン)-2024年5月21日 |
● | TD Cowen TMT Conference(ニューヨーク)-2024年5月29日 |
● | J.P. Morgan Frontier Markets Fixed Income Conference(ロンドン)-2024年6月6日 |
● | Barclays ESG Corporate Days(バーチャル)-2024年6月26日 |
8
IHS Towersについて IHS Towersは、世界で最もタワーカウントにより共有通信インフラストラクチャの所有者、オペレーター、および開発者の1つであり、新興市場に完全に特化した最大の独立系多国籍タワーコです。同社は、ブラジル、カメルーン、コロンビア、コートジボワール、エジプト、クウェート、ナイジェリア、ペルー、ルワンダ、南アフリカ、ザンビアを含む11の市場に40,000以上のタワーを保有しています。詳細については、communications@ihstowers.comにメールでお問い合わせいただくか、www.ihstowers.comを訪問してください。
当社は、保有するタワー数により、世界で最も大きな独立型通信インフラストラクチャ所有者、オペレーター、および開発者の1つであり、新興市場に焦点を当てた最大の独立系マルチナショナルタワーコの1つです。 同社は、ブラジル、カメルーン、コロンビア、コートジボワール、エジプト、クウェート、ナイジェリア、ペルー、ルワンダ、南アフリカ、ザンビアを含む11の市場に40,000以上のタワーを保有しています。詳細については、communications@ihstowers.comにメールでお問い合わせいただくか、www.ihstowers.comを訪問してください。
当社と当社の財務および運営結果に関する詳細については、当社の投資家関係ウェブサイトwww.ihstowers.com/investorsに掲載されている1Q24サプリメンタルインフォメーションデッキも参照してください。
先見性ある情報に関する注意事項
このプレスリリースには前向きな声明が含まれています。私たちは、適用される管轄区域の前向きな声明(またはそれに相当するもの)に関する関連する安全な港湾規定によってカバーされることを意図しています。ここに含まれる歴史的事実以外のすべての記述は、前向きな声明です。場合によっては、「可能性がある」、「する可能性がある」、「予測される」、「持続する可能性がある」、「または」、「その他の類似した表現」のような言葉で前向きな声明を特定することができます。このプレスリリースに含まれる前向きな声明には、当社の今後の業績および財務状況、今後の有機的成長、2024会計年度の予想される成果、業界およびビジネストレンド、ビジネス戦略、計画(生産性向上およびコスト削減を含む、債務の再融資または債務の返済に対応する能力を含む)(および顧客のリース契約の更新または買収によるビジネス拡大)、ナイラの減価償却やその他の経済・地政学的要因による今後の結果と事業への影響、戦略的レビューの結果と潜在的な利益、Wendelとの合意に基づく企業ガバナンス変更の影響および実行能力、および今後のプレゼンテーションとイベントへの参加に関する声明が含まれます。
私たちは、当社のビジネス、財務状況、および業績に影響を与える可能性がある将来のイベントと財務トレンドについて、現在の期待と予測にほぼ基づいて、これらの前向きな声明を行いました。前向きな声明には、我々の実際の結果、業績、または業績に影響を与える可能性がある他の重要な要因が含まれます。これらの前向きな声明によって、見通し、予測または意図と異なる結果が生じる可能性があり、これには、契約の不履行または解約、更新しないかまたは重要な変更、請求書の決済のタイミングの不安定性または請求書の下に集計される金額を回収できないこと、顧客の信用力および財務力の低下、当社が運営する国々におけるビジネス、法的および政治リスク、当社が運営する国々における一般的なマクロ経済状況、既存のまたは新しい税法、税率、料金の変更、通貨リスク、特にナイジェリアナイラに関連して、商業契約でそのようなリスクをヘッジするための能力または米ドルにアクセスする能力、地域またはグローバルな健康的なパンデミック、地政学的な紛争や戦争、およびテロ行為の影響、当社のビジネス戦略や運営計画を成功裏に実行できないことを含み、当社のタワーのコロケーションおよびリース契約の数を増やし、新しいサイトを建設すること、または隣接する通信垂直線に関連するビジネスを開発すること(例:ラテンアメリカなどのファイバービジネス)、または持続可能性または環境、社会、ガバナンス(ESG)戦略と計画(カーボン削減ロードマップ(およびプロジェクトグリーン)を含む)、ディーゼル燃料の消費削減計画、太陽光パネルおよびバッテリー貯蔵ソリューションをタワーサイトに統合し、より多くのサイトを電力グリッドに接続する計画、第三者の請負業者またはサプライヤーに依存することが含まれます(制裁規制、サプライチェーンの問題、または他の理由による製品またはサービスの提供の失敗、性能低下または提供できないこと)。当社の見積もりと仮定、および実際の結果が materially 社の見積もりと仮定と異なる場合があります。営業費用の増加、ディーゼルの費用増加を含む費用の増加。地面リースの更新または延長、および当社のタワーやその他の通信インフラストラクチャ資産にアクセスして運営する権利を保護しないこと。顧客の喪失。当社の債務に関するリスク。当社が運営する国々におけるネットワーク導入計画の変更。サービスの需要の低下。
● | お客様との契約の不履行、終了、更新しないかまたは重要な変更。 |
● | 請求書の決済のタイミングの不確実性または請求書の下に集計される金額を回収できないことの変動。 |
● | お客様の信用力および財務力の低下。 |
● | 当社のビジネス、法的、地政学的リスクがある国における法的および政治リスク。 |
● | 当社が運営する国々における一般的なマクロ経済状況。 |
● | 既存のまたは新しい税法、税率、料金の変更。 |
● | 外国為替リスク、特にナイジェリアナイラに関連して、商業契約でそのようなリスクをヘッジするための能力または米ドルにアクセスする能力。 |
● | 地域またはグローバルな健康危機、地政学的な紛争や戦争、テロ行為の影響。 |
● | 当社のビジネス戦略や運営計画を成功裏に実行できないことを含み、当社のタワーのコロケーションおよびリース契約の数を増やし、新しいサイトを建設すること、または隣接する通信垂直線に関連するビジネスを開発すること(例:ラテンアメリカなどのファイバービジネス)、または持続可能性または環境、社会、ガバナンス(ESG)戦略と計画(カーボン削減ロードマップ(およびプロジェクトグリーン)を含む)、ディーゼル燃料の消費削減計画、太陽光パネルおよびバッテリー貯蔵ソリューションをタワーサイトに統合し、より多くのサイトを電力グリッドに接続する計画、第三者の請負業者またはサプライヤーに依存することが含まれます。 |
9
カーボン削減ロードマップ(およびプロジェクトグリーン)を含む持続可能性または環境、社会、ガバナンス(ESG)戦略およびイニシアチブに対する予定されたコスト、タイムライン、および複雑さの下での実行能力、ディーゼル燃料の消費量の削減計画、太陽光パネルおよびバッテリー貯蔵ソリューションをタワーサイトに統合し、より多くのサイトを電力グリッドに接続する計画を含む。 |
● | 第三者の請負業者またはサプライヤーに依存することが含まれ、制裁規制、サプライチェーンの問題、または他の理由による製品またはサービスの提供の失敗、性能低下または提供できないこと。 |
● | 当社の見積もりと仮定と、実際の結果が materially 社の見積もりと仮定と異なる場合があります。 |
● | 営業費用の増加、ディーゼルの費用増加を含む費用の増加。 |
● | 地面リースの更新または延長、および当社のタワーやその他の通信インフラストラクチャ資産にアクセスして運営する権利を保護しないこと。 |
● | 顧客喪失。 |
● | 当社の債務に関するリスク。 |
● | 当社が運営する国々における移動体通信事業者のネットワーク展開計画の変更。 |
● | サービスの需要の低下 |
● | 新しいテクノロジーの導入により、タワーインフラストラクチャや隣接する通信垂直線の必要性が減少する。 |
● | 通信タワーインフラ業界や隣接する通信垂直市場における競争の増加。 |
● | 最近のまたは将来の買収を統合することに失敗した場合。 |
● | 当社の内部統制に関する管理陣の重大な弱点が特定された場合、これは、正確な財務諸表を適時に作成する能力に影響を与えたり、将来の報告義務を履行することに失敗したりする可能性があります。 |
● | 環境、社会、ガバナンスイニシアチブに対する意図の増加や進化する期待に関連する増加したコスト、評判への悪影響、またはその他の不利益。 |
● | 上級管理職チームや主要な従業員に依存している場合。 |
● | 一部のサイトやビジネスの必要な承認やライセンスを取得できなかったり、適用可能な規制に違反したりする場合。 |
● | 将来の成長機会やオペレーティングコスト削減戦略を資金調達できなかった場合。 |
● | 環境責任。 |
● | 不十分な保険適用、資産損失、予期しない事業中断。 |
● | 電気通信規制システム、税金、労働、雇用(最低賃金制度を含む)、労働組合、健康安全、反トラストおよび競争、環境保護、消費者保護、データプライバシーと保護、輸入/輸出、外国為替や通貨、反汚職、反腐敗および/またはマネーロンダリング法、制裁および規制に関する法律、規制、遵守または違反(または違反); |
● | ディーゼル燃料またはその他の物資の世界的な価格の変動。 |
10
● | ディーゼル燃料またはその他の物資の供給の問題。 |
● | 法的および仲裁手続き。 |
● | 株主支援(成長機会への投資を含む)と関連するパーティー取引リスクに依存していること。 |
● | 地元コミュニティの一部に対する反対意見やインフラストラクチャに対する投資のリスク、新興市場やその他の開発途上国市場への投資によるリスクを含む、当社が展開する市場に関連するリスク。 |
● | 健康および安全に関する事故に起因する従業員、請負業者または第三者の負傷、疾患、または死。 |
● | セキュリティ問題または市民的騒乱による資産の損失または損害。 |
● | 情報技術システムまたはソフトウェアへの攻撃による資産の損失または損害。 |
● | 気候変動に関連するかどうかに関わらず、過去最高の天候事象による資産の損失または損害。 |
● | サーバンズ・オクスリー法に基づくクリーン・サーティフィケーションのサポート、精度とタイムリーな財務報告の要件を満たさず、内部財務管理の標準を満たさないリスクを負うこと、 |
● | 外国のプライベート発行者としての私たちのステータスに関するリスク、 |
● | 2023年12月31日の決算報告書の「リスクファクター」セクションで議論された重要な要因、 |
このプレスリリースの先行きに関する声明は、このプレスリリースが発行された日の情報に基づいており、私たちはこれらの声明の合理的な根拠があると信じていますが、この情報は限定的で不十分である可能性があります。私たちの声明が徹底的な調査や全ての可能な関連情報の確認を行ったことを意味するものではありません。これらの声明は不確実なものであり、投資家はこれらの声明に過度に依存しないよう注意すべきです。私たちの実際の将来の結果、業績、成果は予想と大きく異なる可能性があることを理解して、このプレスリリースおよびこのプレスリリースで参照するドキュメントを読む必要があります。私たちはこれらの警告的な声明によって、すべての先行きに関する声明を限定しています。さらに、ここで提供する情報の中には、SEC報告の目的で「重要性」が必ずしもないものも含まれていますが、ESGの様々な規格や枠組み(基礎データの測定規格を含む)に基づく情報や、様々なステークホルダーの利益に基づく情報も含まれます。この情報の多くは、依然として進化途中である仮定、見積もり、第三者情報に基づいており、変更の可能性があります。例えば、温室効果ガス(GHG)の計算やGHG排出量およびGHGの排出量削減のプロセスに関する規格や期待が進化しており、私たちが測定する方法や削減する方法が、現在または将来において、一定の者にとってはベストプラクティスに合致していないと考えられる可能性があります。また、任意の基準に基づく私たちの開示は、フレームワークの要件の改訂、情報の可用性、私たちのビジネスや適用される政府の政策の変更などの要因により、変更される可能性があります。これらの先行きに関する声明は、このプレスリリースが発行された日においてのみ有効であります。適用される法律に従い、具体的な法的措置が必要になる場合を除き、私たちはこのプレスリリースに含まれる先行きに関する声明を公に更新、修正する義務を負うとは考えていません。さらに、当社のウェブサイトやその他のドキュメントに関する言及は、便宜上提供されたものであり、その内容をこのプレスリリースへの参照に組み込んでいるわけではありません。
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アイエイチエス・ホールディング・リミテッド
(損失)/収益及びその他包括的収益の縮約連結財務諸表(未監査)
2024年3月31日および2023年の3か月間にわたる
| | 末日 | | | ||
| | 3月31日 | | 3月31日 | | |
|
| 2024 |
| 2023* |
| |
| | 千ドル | | 千ドル | | |
| | | | | | |
売上高 | | 417,744 | | 602,528 | | |
売上原価 | | (254,290) | | (306,649) | | |
管理費用 | | (166,696) | | (97,321) | | |
取引債権の純損失引当金 | | (4,560) | | (3,560) | | |
その他の収入 | | 710 | | 175 | | |
営業損益 | | (7,092) | | 195,173 | | |
財務収益 | | 10,806 | | 6,828 | | |
金融費用 | | (1,563,028) | | (179,008) | | |
税引き前利益/損失 | | (1,559,314) | | 22,993 | | |
所得税費用(又は税効果) | | 2,064 | | (15,218) | | |
期間利益/損失 | | (1,557,250) | | 7,775 | | |
| | | | | | |
以下に帰属する利益/損失: | | | | | | |
当社の株主 | | (1,553,328) | | 非支配持分 | | |
非支配株式 | | (3,922) | | (2,806) | | |
期間利益/損失 | | (1,557,250) | | 7,775 | | |
| | | | | | |
1株当たりの(損失)/利益 - 基本 | | (4.67) | | 0.03 | | |
1株当たりの(損失)/利益 - 希薄化後 | | (4.67) | | 0.03 | | |
| | | | | | |
その他の包括利益: | |
| |
| | |
所得及び費用に再分類される可能性のある項目 | | | | | | |
その他包括利益による公正価値利益 | | 1 | | — | | |
外国の事業の翻訳に伴う為替差益 | | 1,043,519 | | 44,192 | | |
期間中のその他包括利益、税引後処理 | | 1,043,520 | | 44,192 | | |
| | | | | | |
期間中の総合(損失)/利益 | | (513,730) | | 51,967 | | |
| | | | | | |
総合(損失)/利益のうち、次の者に帰属するもの | |
| |
| | |
当社の株主 | | (503,135) | | 49,571 | | |
非支配株主に帰属する総合(損失)/利益 | | (10,595) | | 2,396 | | |
期間中の総合損益 | | (513,730) | | 51,967 | | |
| | | | | | |
*IFRS 3によって必要とされるMTN SA Acquisitionの会計更新における再測定期間の調整を反映するために再提示されました(2022年5月)。
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IHS HOLDING LIMITED
未監査の財務諸表の要約による財務状況のコンソリデーション(UNAUDITED)
2024年3月31日および2023年12月31日時点
| | 3月31日 | | 12月31日、 |
|
| 2024 | | 2023 |
| | $'000 | | $'000 |
非流動資産 | |
| |
|
固定資産 | | 1,516,239 | | 1,740,235 |
利用権資産 | | 826,445 | | 886,909 |
のれん | | 467,991 | | 619,298 |
その他 | | 861,997 | | 933,030 |
その他の包括利益金融資産 | | 9 | | 13 |
繰延税金資産 | | 63,467 | | 63,786 |
金融派生商品資産 | | 8,180 | | 1,540 |
貸倒引当金・その他の債権 | | 125,705 | | 147,292 |
| | 3,870,033 | | 4,392,103 |
流動資産 | | | | |
在庫 | | 39,880 | | 40,589 |
未決済の法人税等 | | 3,968 | | 3,755 |
金融派生商品資産 | | 527 | | 565 |
貸倒引当金・その他の債権 | | 351,654 | | 607,835 |
現金及び現金同等物 | | 333,203 | | 293,823 |
売却予定の資産 | | 6,875 | | 26,040 |
| | 736,107 | | 972,607 |
資産合計 | | 4,606,140 | | 5,364,710 |
| | | | |
非流動負債 | | | | |
債務 | | 5,069 | | 4,629 |
借入金 | | 3,285,118 | | 3,056,696 |
リース債務 | | 492,475 | | 510,838 |
その他の債務および負担のための引当金 | | 80,086 | | 86,131 |
繰延税金負債 | | 123,342 | | 137,106 |
| | 3,986,090 | | 3,795,400 |
流動負債 | | | | |
債務 | | 411,175 | | 532,627 |
その他の債務および負担のための引当金 | | 183 | | 277 |
派生金融商品負債 | | 40,655 | | 68,133 |
法人税支払企業 | | 58,732 | | 75,612 |
借入金 | | 183,223 | | 454,151 |
リース債務 | | 89,203 | | 91,156 |
| | 783,171 | | 1,221,956 |
負債合計 | | 4,769,261 | | 5,017,356 |
| | | | |
発行済株式資本 | | 5,397,690 | | 5,394,812 |
積み重ねられた損失 | | (6,846,722) | | (5,293,394) |
その他の立替金 | | 1,059,000 | | 8,430 |
会社のオーナーに帰属する株式 | | (390,032) | | 109,848 |
非支配株主持分 | | 226,911 | | 237,506 |
全株式 | | (163,121) | | 347,354 |
総資本と負債 | | 4,606,140 | | 5,364,710 |
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IHS HOLDING LIMITED
(未監査)簡略合併資産・負債計算書
2024年3月31日および2023年の3か月間にわたる
| | 会社のオーナーに帰属するもの | ||||||||||
| | | | | | | | | | 非支配 | | |
|
| 千ドル | | 積算 | | その他 | | | | 支配株主の | | 総計 |
| | 資本金 | | 粗利益がマイナス | | 準備金 | | 総計 | | 利益 | | 株式以外の全セクター |
| | 千ドル | | 千ドル | | | $’000 | | $’000 | | $’000 | |
| | | | | | | | | | | | |
2023年1月1日の残高 | | 5,311,953 | | (3,317,652) | | (861,271) | | 1,133,030 | | 227,200 | | 1,360,230 |
オプションが株式に転換されました | | 73,372 | | — | | (73,372) | | — | | — | | — |
株式報酬費用 | | — | | — | | 3,129 | | 3,129 | | — | | 3,129 |
当社株主との総取引 | | 73,372 | | — | | (70,243) | | 3,129 | | — | | 3,129 |
当期純利益 | | — | | 10,581 | | — | | 10,581 | | (2,806) | | 7,775 |
その他の包括利益: | | — | | — | | 総資産 | | 38,990 | | 38,990 | | 5,202 |
当期包括利益合計 | | — | | 10,581 | | 38,990 | | 49,571 | | 2,396 | | 51,967 |
2023年3月31日時点の残高 | | 5,385,325 | | (3,307,071) | | (892,524) | | 1,185,730 | | 229,596 | | 1,415,326 |
| | | | | | | | | | | | |
2024年1月1日の残高 | | 5,394,812 | | (5,293,394) | | 8,430 | | 109,848 | | 237,506 | | 347,354 |
オプションをシェアに変換 | | 2,878 | | — | | (2,878) | | — | | — | | — |
シェアベースの報酬費用 | | — | | — | | 3,255 | | 3,255 | | — | | 3,255 |
会社のオーナーとの合計取引 | | 2,878 | | — | | 377 | | 3,255 | | — | | 3,255 |
期間損失 | | — | | (1,553,328) | | — | | (1,553,328) | | (3,922) | | (1,557,250) |
その他の包括利益: | | — | | — | | 1,050,193 | | 1,050,193 | | (6,673) | | 1,043,520 |
総合損益 (損失)/利益 | | — | | (1,553,328) | | 1,050,193 | | (503,135) | | (10,595) | | (513,730) |
2024年3月31日の残高 | | 5,397,690 | | (6,846,722) | | 1,059,000 | | (390,032) | | 226,911 | | (163,121) |
IFRS 3によって要求されるMTN SA買収の会計更新に関する再計測期間の調整を反映した再表示
14
IHS HOLDING LIMITED
未監査のキャッシュフローの簡易連結財務諸表
2024年3月31日および2023年の3か月間にわたる
| | 9月30日終了3か月間 | | ||
| | 3月31日 | | 3月31日 | |
|
| 2024 |
| 2023 |
|
| | $'000 | | $'000 | |
| | | | | |
営業活動からの現金流入 | |
| |
| |
オペレーティングキャッシュフロー $7,750 - $8,050 | | 92,984 | | 251,859 | |
支払法人税等 | | (13,142) | | (14,443) | |
賃貸料の支払い | | (3,992) | | (2,285) | |
タワー及びタワー設備の撤去費用の支払い | | (5) | | (4) | |
営業活動によるキャッシュフロー | | 75,845 | | 235,127 | |
| | | | | |
投資活動からの現金流入 | | | | | |
有形固定資産の購入 | | (61,031) | | (105,417) | |
固定資産の前払費用の支払い | | (4,343) | | (35,802) | |
ソフトウェアおよびライセンスの購入 | | (1,643) | | (7252) | |
固定資産の売却による受け取り | | 888 | | 561 | |
保険業の請求を受け付けました | | 10 | | 144 | |
利子収入を受け取りました | | 3981 | | 6498 | |
短期預金の純増減 | | 172,602 | | (46,981) | |
投資活動からの純現金の発生/(使用) | | 110,464 | | (188,249) | |
| | | | | |
財務活動からのキャッシュ・フロー | | | | | |
銀行ローンおよび債券の受取(取引コスト控除後) | | 380,383 | | 368,096 | |
銀行ローンおよび債券の償還 | | (328,679) | | (264,345) | |
ローンおよびデリバティブ・インストゥルメントの手数料 | | (3,255) | | (6,508) | |
支払利息 | | (81,334) | | (68,503) | |
リース債務の元本の支払い | | (17,066) | | (20,059) | |
リース債務に対する支払利息 | | (13,209) | | (12,120) | |
デリバティブ取引による収支の(損失)/利益 | | (20,148) | | — | |
財務活動からの純現金流出 | | (83,308) | | (3,439) | |
| | | | | |
現金及び現金同等物の純増加 | | 103,001 | | 43,439 | |
期首の現金及び現金同等物 | | 293,823 | | 514,078 | |
為替レートの変動の現金への影響 | | (63,621) | | (41,928) | |
期末の現金及び現金同等物 | | 333,203 515,589 非IFRS財務指標の使用 | | このプレスリリースの一部に調整後の純利益、調整後の純利益率、調整後のレバレッジドフリーキャッシュフロー(「ALFCF」と呼ぶ)を含む非IFRS財務指標が含まれています。非IFRS財務情報は補足情報のみを目的として提供されており、IFRSに準拠した財務情報の代替とは考えられず、他の企業が使用している同様の非IFRS指標と異なる場合があります。 | |
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当社は、調整後の純利益(セグメント別)、調整後の純利益率および調整後のレバレッジフリーキャッシュフロー(「ALFCF」と呼ぶ)を含む非IFRS財務指標を定義しています。また、当社は、調整後EBITDAの使用が、当社のリソースの配分や収益性の計測に役立つと考えています。
当社は、調整後EBITDAと調整後EBITDAマージンが、当社の事業績の計測やリソースの配分に有用であると考えています。
当社が調整後EBITDAを定義する場合、当期所得(損失)の税引前、財務費用及び収益、減価償却費、資産物件の減損、事業統合の取引費用、無形資産除く商標、業界内の株式報酬(クレジット)及び費用、保険請求、上場費用等を含まず、当社の事業績に影響を与えないと考える特定の項目を除外します。当社が定義する調整後EBITDAと最も直接比較可能なIFRS財務指標は、当期所得(損失)です。
当社が定義する調整後EBITDAマージンとは、当該期間の売上高で調整後EBITDAを除したもので、パーセントで表現します。
当社は、調整後EBITDAが当社の中核事業の運営業績の指標であると考えています。
調整後EBITDAの指標は証券アナリスト、投資家、その他の関係者によって、当社に比較可能な企業の評価に頻繁に使用されます。
調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンは、異なる目的で異なる企業によって使用され、異なる方法で計算されることがあります。また、当社が報告する調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンを他の企業が報告する調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンと比較する際には注意が必要です。
調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンは、IFRSによるパフォーマンスの測定指標ではなく、当期所得(損失)またはIFRSに基づく他の財務指標の代替と考えるべきではありません。
調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンは分析ツールとしての限界があります。
● | 融資の利息費用や元本返済に必要な現金資金を考慮していない。 |
● | 減価償却費用や無形資産償却費用は現金支配に影響を与えるため、将来的には置き換える必要があることがありますが、それに必要な現金資金は調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンに反映されません。 |
● | 調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンの計算から除外された一部の項目は、当該期間の当社の営業成績に影響を与えるため、それに伴うキャッシュ支出が必要となります。 |
● | 業界内の他の企業が調整後EBITDAおよび調整後EBITDAマージンを異なる方法で計算することがあり、それらが比較可能な指標としての有用性を制限することがあります。 |
したがって、投資家は調整後EBITDAあるいは調整後EBITDAマージンに過度な依存を置くことは避けるべきです。
当社は、ALFCFを、キャッシュフロー計測およびリソース配分に使用するため、また、当社が実際に生み出したフリーキャッシュフローを測定することが重要であると考えています。2023年第3四半期から、当社は、再発生性のレバレッジドフリーキャッシュフロー(「RLFCF」)をALFCFに置き換えました。
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当社は、オペレーティングキャッシュフロー、流動性、リソースの配分を評価するために、ALFCFを使用しています。調整後EBITDAは、現在の業績評価の基盤を提供するものであり、一方、ALFCFは、我々の事業の長期的、持続可能なオペレーティング流動性を評価するために使用しています。
当社が調整後EBITDAからALFCFを計算することによって、我々の事業によって生成されたフリーキャッシュフローを測定することができます。非仕向性の保守的な資本支出および一般的な社内資本支出を調整することによって、ALFCFは、事業の根底のキャッシュフロー生成を測定する指標を提供します。
当社と同様の会社を評価する証券アナリスト、投資家、その他の関係者が頻繁にALFCFなどの類似財務指標を使用しています。多くの場合、類似指標は同セクターの通信インフラ業界で重要視され、ビジネスの流動性を評価する上で重要であると見なされています。当社はALFCFを提供することで、特に業種内の他社と比較するための有意義な指標を投資家に提供しています。
ALFCFと類似指標は、異なる会社が異なる目的で使用するため、それらを計算する方法はその会社の状況を反映することが多いです。当社が報告するALFCFと他社が報告するALFCFまたは類似指標を比較する場合は注意を払う必要があります。ALFCFは未監査であり、IFRSに準拠していないため、単独で考慮するべきではありません。
ALFCFは、期間のオペレーティングキャッシュフローまたはIFRSに基づくキャッシュフローの他の指標に置き換えることを意図していません。ALFCFには、分析ツールとしての限界があり、単独で考慮するべきではありません。これらの制限のいくつかは次のとおりです。すべてのキャッシュ変更が反映されていないため、ワーキングキャピタルの変更が含まれず、任意の資本支出も含まれていません。また、ALFCFの計算において除外する項目の中には、流動性に対する影響が少ないキャッシュ支払いが含まれているため、訳出期間のオペレーティングキャッシュフローには影響がありません。また、リース支払いなどの特定のキャッシュチャージについては、将来の多年度の支払いが含まれる場合があり、これは訳出期間のオペレーティング結果とは照応しない可能性があり、以降の期間のリース支払額が低下する可能性があるこを注意してください。また、業種内の他の会社が異なる資本構造や適用税制を持っている場合があるため、比較指標としての有用性に制限があります。加えて、業界内の他の会社が当社と異なる方法でALFCFを計算する可能性があるため、比較指標としての有用性に制限があります。
● | すべてのキャッシュ変動が反映されているわけではないため、ワーキングキャピタルの変更が含まれておらず、任意の資本支出も含まれていません。 |
● | 当社がALFCFを計算する際に除外する項目の中には、当社の流動性に対する影響が少ないキャッシュ支払いが含まれているため、訳出期間のオペレーティングキャッシュフローには影響がありません。 |
● | リース支払いなどの特定のキャッシュチャージについては、将来の多年度の支払いが含まれる場合があり、これは訳出期間のオペレーティング結果とは照応しない可能性があり、以降の期間のリース支払額が低下する可能性があるこを注意してください。 |
● | 他社は当社と異なる資本構造や適用税制を持っている可能性があるため、比較指標としての有用性に制限があります。 |
● | 当社と異なる方法でALFCFを計算する可能性があるため、他社の比較指標としての有用性に制限があります。 |
ALFCFに過度に依存することは避けるべきです。
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調整後のEBITDAと調整後のEBITDAマージンへの(loss)/incomeからの変換
次に、最も直接的なIFRS指標である(損失)/純利益に対する調整後のEBITDAおよび調整後のEBITDAマージンの調整が、2024年3月31日および2023年の3か月間にわたるものです:
| | 9月30日終了3か月間 | | ||
| | 3月31日 | | 3月31日 | |
|
| 2024 |
| 2023* |
|
| | $'000 | | $'000 | |
| | | | | |
(損失)/利益期間 | | (1,557,250) | | 7,775 | |
総売上高で割ったもの | | 417,744 | | 602,528 | |
(損失)/利益マージン期間 | | (372.8)% | | 1.3% | |
調整後: | | | | | |
金融費用(a) | | 1,563,028 | | 179,008 | |
商標の価値の減損 | | 87,894 | | — | |
減価償却費および償却費 | | 87,566 | | 118,956 | |
源泉徴収税債権の減損(b) | | 8,216 | | 11,255 | |
株式報酬費用(c) | | 3,181 | | 3,289 | |
固定資産、無形資産(商標・特許権、先払い賃貸料を除く)の減損(d) | | 3,060 | | 4,146 | |
その他のコスト(e) | | 2,485 | | 2,175 | |
事業結合取引費用 | | 232 | | 1,459 | |
その他の収入 | | — | | (30) | |
保険金支払い(f) | | (10) | | (145) | |
固定資産の売却による純利益 | | (373) | | (734) | |
所得税(収益)/費用 | | (2,064) | | 15,218 | |
財務収益(a) | | (10,806) | | (6,828) | |
調整後EBITDA | | 185,159 | | 335,544 | |
総収益に対するシェア | | 417,744 | | 602,528 | |
調整後のEBITDA Margin | | 44.3% | | 55.7% | |
*IFRS 3による要求に従い、2022年5月のMTN SA買収に関する会計の更新について費用調整を反映した再表示
(a) | ファイナンスコストは、借入金の利息費用およびローン契約手数料、解体責任またはリース責任の割引解消、金融取引による実現および未実現為替損失、金融インストゥルメントの実現および未実現損失によって構成されます。ファイナンスインカムは、銀行預金の利息収入、金融取引による実現および非実現為替利益、金融インストゥルメントの実現および未実現利益から構成されます。 |
(b) | 収益源泉徴収税は主にナイジェリアの顧客が差し引いて地元の税務当局に支払う金額を表します。差し引かれた金額は、関連会社の将来の法人所得税債務の相殺を通じて回収可能です。収益源泉徴収税債権は、各報告期末に回収可能性を審査し、回収不可能であれば資産減価償却を行います。 |
(c) | 株式報酬に関する信用および費用を、期間の違いや評価入力条件の変更に応じて変動します。 |
(d) | 固定資産、商標を含まない無形固定資産および解体時の土地家賃の前払いに関連する減損の非現金費用を表します。 |
(e) | 2024年3月31日までの3か月間のその他の費用には、1.9百万ドルの1回限りのコンサルティング料金関連および$0.5百万ドルの内部再編関連のコストが含まれます。2023年3月31日までの3か月間のその他の費用には、1.6百万ドルの1回限りのコンサルティング料金関連および0.2百万ドルの1回限りの金融関連料金が含まれます。 |
(f) | 非運営収入に含まれる保険請求を表します。 |
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運営活動からALFCFへの調整
以下は、2024年と2023年3月31日の3か月間の現金から運営活動までの最も直接的に関連のあるIFRS措置との調整方法です。
| | 9月30日終了3か月間 | | ||
| | 3月31日 | | 3月31日 | |
|
| 2024 |
| 2023 |
|
| | $'000 | | $'000 | |
| | | | | |
オペレーティングキャッシュフロー $7,750 - $8,050 | | 92,984 | | 251,859 | |
調整後: | | | | | |
動作資本の純流入量 | | 96,620 | | 86,346 | |
ビジネス統合トランザクションコスト | | 1,050 | | 2,221 | |
その他のコスト(a) | | 692 | | 3,070 | |
法人の投資支出(b) | | (234) | | (490) | |
保守的な投資支出(c) | | (9,766) | | (43,758) | |
支払法人税等 | | (13,142) | | (14,443) | |
源泉徴収税(d) | | (13,473) | | (33,432) | |
リースおよび家賃支払い | | (34,267) | | (34,464) | |
支払利息(e) | | (77,353) | | (62,005) | |
ALFCF | | 43,111 | | 154,904 | |
| | | | | |
非支配株主持分 | | (2,699) | | (3,068) | |
ノンコントロール株主持分を除くALFCF | | 40,412 | | 151,836 | |
(a) | 2024年3月31日終了の3か月間にその他のコストが発生しており、主に一時的なコンサルティング費用および専門家料に起因しています。 |
(b) | 費用はおおよそ情報技術インフラに対する定期的な支出で構成され、法的責任に基づくものです。 |
(c) | 私たちは、ポートフォリオを最適に実行し、顧客とのサービスレベル契約に従って実施するために必要な、タワーやファイバー設備の保守に関連する資産に対して、財務参照価値を負担します。保守財務参照価値には、既存のサイトにおける塔、ファイバー設備、および電力設備の定期的な修理、改修、および交換を含む。 |
(d) | 源泉徴収税は主にお客様によって差し控えられた金額であり、該当する運営会社の法人所得税負債に対する今後のオフセットによって取り戻すことができる可能性があります。 |
(e) | 払利息と受取利息の総額を表します。 |
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