トータル・ホーム・ルーフィング、合同会社セール

2023年11月1日、Angi社は完全子会社であるトータル・ホーム・ルーフィング合同会社（「ルーフィング」）の 100% の売却を完了し、独立した財務諸表に非継続事業として反映しました。ルーフィングは、IACレベルで廃止された事業として反映される基準を満たしていません。2023年の第4四半期に、IACはルーフィングを「新興・その他」に移しました。前期の財務情報は、このプレゼンテーションに合わせて再構成されました。IACがルーフィングをエマージング・アンド・アザーに移転した後、アンジー 三 事業セグメント：（i）広告とリード、（ii）サービス、（iii）海外（ヨーロッパとカナダを含む）。

2024年と2023年3月31日に終了した3か月間、Googleから得た総収益はドルでした131.4 百万と $172.9 それぞれ、百万を表します 14% と 16会社の収益のそれぞれ％。2024年3月31日および2023年3月31日に終了した3か月間のサービス契約から得た総収益は102.9 百万と $138.8 それぞれ、百万を表します 11% と 13会社の総収益のそれぞれに対する％。関連する売掛金の合計は $45.7 百万と $52.2 2024年3月31日と2023年12月31日にはそれぞれ百万です。

サービス契約に起因する収益は、検索セグメントを構成するAsk Media Groupとデスクトップ事業によって得られます。2024年および2023年3月31日に終了した3か月間、サービス契約から得た収益は85.4 百万と $120.3 アスク・メディア・グループ内ではそれぞれ100万ドル、$17.4 百万と $18.5 デスクトップビジネスではそれぞれ100万です。

市場性のある証券

市場性のある有価証券は公正価値で取引されます。同社は いいえ 2023年第4四半期にエムジーエム・リゾーツ・インターナショナル（「MGM」）への投資の分類が持分法投資に変更された後の有価証券への投資。後述します。2023年3月31日の時点で、当社は 二 MGMへの投資以外の市場性のある株式への投資。これには、投資先が破産を宣言したために2023年の第1四半期に完全に減損した投資と、2023年の第3四半期に売却された別の投資が含まれます。当社は、これらの投資について未実現税引前純損失を計上しました1.2 2023年3月31日に終了した3か月間で100万件になりました。これらの投資に関連する未実現税引前損失は、営業報告書の「その他の利益、純額」に含まれています。

2024年3月31日および2023年12月31日の時点で現在売却可能と分類された債務証券の契約満期は1年以内でした。ありました いいえ 2024年3月31日と2023年12月31日の時点で未実現損失のポジションが12か月以上続いていた、売却可能な有価負債証券への投資。

2024年3月31日現在、当社は所有しています 64.7 MGMの普通株式（100万株）は 20.6MGMの発行済み普通株式の割合。2023年の第4四半期に、MGMの継続的な自社株買いプログラムにより、会社の所有権が受動的に増加したため、当社は持分法会計が適用されると判断し、公正価値オプションに従ってMGMへの投資を計上することを選択しました。2023年の第4四半期以前は、当社のMGMへの投資は、公正価値が容易に決定できる株式として会計処理されていました。公正価値の変動は、各期間の収益を通じて認識されていました。当社は常にMGMへの投資を、各期間の収益による公正価値として評価してきたため、公正価値オプションを選択しても、この投資の過去の会計処理と変わりません。MGMへの投資の公正価値は、報告期間の最終取引日のニューヨーク証券取引所でのMGMの終値に基づいて、報告期間ごとに再評価され、未実現の税引前利益または損失は営業報告書に含まれます。2024年3月31日および2023年3月31日に終了した3か月間、当社は未実現税引前利益を計上しました163.8 百万と $704.8 MGMへの投資額はそれぞれ100万です。2024年3月31日までの累積未実現税引前純利益は、$1.8 10億。MGMの株価が2.00ドル上昇または下落すると、それぞれ$の含み利益または損失が発生します129.4 百万。2024年5月3日の時点で、当社のMGMへの投資の公正価値は $でした2.66 10億。

長期投資

公正価値を簡単に決定できない株式証券

2024年3月31日に保有されている公正価値が容易に決定できない株式の帳簿価額の累積上調整額および下方調整（減損を含む）は、$37.8 百万と $133.8 それぞれ 100 万。

公正価値が容易に決定できない株式の税引前損益は、実現したものと未実現のものを含め、すべて営業報告書の「その他の利益、純額」に計上されます。

公正価値測定

当社は、公正価値で測定される金融商品を、資産または負債の価格設定に使用されるインプットを優先する公正価値階層に分類します。公正価値階層の3つのレベルは次のとおりです。

•レベル1：活発な市場における同一の資産や負債の相場市場価格など、独立した情報源から得られる観察可能なインプット。

•レベル2：活発な市場における類似の資産または負債の相場市場価格、活発ではない市場における同一または類似の資産または負債の相場市場価格、主に観察可能な市場データから導き出された、または観察可能な市場データによって裏付けられたインプットなど、直接的または間接的に観察可能なその他のインプット。当社のレベル2金融資産の公正価値は、主に、活発に取引されていない可能性のある同一の原証券の観察可能な市場価格から得られます。これらの証券の中には、複数の市場データソースから市場価格が異なるものがあります。その場合は、平均市場価格が使用されます。

•レベル3：市場データがほとんどまたはまったくなく、市場参加者が資産または負債の価格設定に使用する仮定について、状況に応じて入手可能な最良の情報に基づいて、会社が独自の仮定を立てる必要がある観察不可能なインプット。

令状

当社は、ピアツーピアのカーシェアリング市場であるTuro Inc.（「Turo」）の優先株を所有しています。優先株は普通株式同等物ではないため、公正価値を簡単に決定できない株式として会計処理されています。当社は、Turo優先株への最初の投資の一環として、オプション価格モデルを使用して各報告期間に公正価値で記録されるワラントを受け取りました。公正価値の変動はすべて運用明細書の「その他の収益、純額」に含まれます。ワラントは、観察できない重要なインプットを使用して測定され、公正価値階層表ではレベル3に分類されます。ワラントは貸借対照表の「その他の非流動資産」に含まれています。

非経常ベースで公正価値で測定された資産

のれん資産、無形資産、ROU資産、資本化されたソフトウェア、建物、設備、借地権の改善など、当社の非金融資産は、減損が認められた場合にのみ公正価値に調整されます。当社の金融資産は、公正価値が容易に決定できない株式で構成され、類似または同一の有価証券の目に見える価格変動が確認された場合、または減損が認められたときに、公正価値に調整されます。このような公正価値の測定は、主にレベル3のインプットに基づいています。

ROU資産と関連する借地権の改良、家具と設備

2023年の第1四半期に、ドットダッシュ・メレディスはドルの減損費用を計上しました70.0100万ドルは、商業用不動産市場の減損による継続的な衰退により、特定の空いているリースオフィススペースに関連していました44.7百万と $25.3それぞれ100万のROU資産と関連する借地権の改良、家具と設備。

ROU資産に関連する減損費用は「一般管理費」に含まれ、借地権の改良、家具および設備に関連する減損費用は、運用明細書の「減価償却」に含まれています。減損費用は、資産グループの帳簿価額が推定公正価値を上回った金額を表し、予想されるキャッシュフローと割引率をサブリース市場で仮定した割引キャッシュフローアプローチを使用して計算されます。減損費用は、ROU資産と資産グループの関連する借地権改良、家具および設備との間で、相対帳簿価額に基づいて配分されました。

開示のみを目的として公正価値で測定された金融商品

現在の部分を含む未払いの長期債務の公正価値の合計は、レベル2のインプットである類似負債の観測可能な市場価格または指数を使用して推定され、約$でした1.95 2024年3月31日と2023年12月31日の両方で10億です。

ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンとドットダッシュ・メレディス・リボルビング・ファシリティ

2021年12月1日、ドットダッシュ・メレディスは、（i）を規定するクレジット契約（「ドットダッシュ・メレディス信用契約」）を締結しました。 五年間 $350百万ドットダッシュメレディスタームローンA、（ii） 7 年間 $1.2510億ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンB（およびドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンAと合わせて、「ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローン」）と（iii）a 五年間 $150ミリオン・リボルビング・クレジット・ファシリティ（「ドットダッシュ・メレディス・リボルビング・ファシリティ」）。ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンAには、ドットダッシュ・メレディス・クレジット契約で定義されている調整後期担保オーバーナイト・ファイナンス金利（「調整後期間SOFR」）に、ドットダッシュ・メレディスの直近報告の連結純レバレッジ率（Dotdash Meredith Credit Agreement）で定義されているように、該当するマージンを加えた利息がかかります。担保付きオーバーナイト・ファイナンス金利の調整は固定されています 0.10ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンAの％は、ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンBの調整が異なります。 0.10%、 0.15% または 0.25％は借入期間によって異なります。2024年3月31日と2023年12月31日の時点で、ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンAは、調整後期SOFRプラスの利息を引きました 2.25%、または 7.68% と 7.69それぞれ%、そしてDotdashメレディスタームローンBは、調整後期間SOFRで利息を被りました。ただし、最低額は 0.50%、プラス 4.00%、または 9.43% と 9.44それぞれ%。利息の支払いは、Dotdash Meredithタームローンの条件により、少なくとも四半期ごとに支払われる必要があります。

2023年3月、ドットダッシュ・メレディスは、ドットダッシュ・メレディス・タームローンBの想定総額ドルで金利スワップを開始しました3502027年4月1日で満期日は100万です。金利スワップは$を合成的に換算したものです350金利スワップ期間中、ドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンBの100万ドルが、変動金利から約固定金利に切り替わります 7.92% ((i) おおよその加重平均固定金利 3.82金利スワップの％に（ii）担保付きオーバーナイト融資金利の調整を加えたものです 0.10% に (iii) の基本税率を加えたもの 4.00%)、2023年4月3日から始まります。

金利スワップは非常に効果的だと予想されます。2024年および2023年3月31日に終了した3か月間の「その他の包括損失累積」に再分類される前の純未実現損益と「支払利息」に再分類される実現利益については、「注記4-その他の包括損失の累積」を参照してください。2024年3月31日時点で、おおよそのドル3.9百万ドルは、今後12か月以内に実現利益として支払利息に再分類される予定です。$の関連資産3.9 百万ドル、負債は0.9 百万件は、それぞれ2024年3月31日と2023年12月31日の貸借対照表の「その他の非流動資産」と「その他の長期負債」に含まれています。

DotdashメレディスタームローンAでは、四半期ごとに約$の元本を支払う必要があります4.42024年12月31日までに百万ドル8.82025年12月31日までに百万ドル、そして約ドル13.1その後、満期までに100万です。DotdashメレディスタームローンBは、四半期ごとに$の支払いが必要です3.1満期までには100万です。Dotdash MeredithタームローンBでは、超過キャッシュフロー・スイープ条項の一環として、追加の年間元本の支払いが必要になる場合があります。その金額の一部は、該当するネットレバレッジ率によって決まり、さらに$を超える超過キャッシュフローの対象となります。80ドットダッシュ・メレディス・クレジット契約で定義されているとおり、100万です。2023年12月31日に終了した期間に関しては、そのような支払いは必要ありませんでした。

あった いいえ 2024年3月31日および2023年12月31日のドットダッシュ・メレディス・リボルビング・ファシリティに基づく未払いの借入金。未出資金の年間契約手数料は、ドットダッシュ・メレディスの信用契約で定義されているDotdash Meredithの連結純レバレッジ比率に基づいており、直近に報告され、 40 2024年3月31日と2023年12月31日の両方でベーシスポイントです。ドットダッシュ・メレディスのリボルビング・ファシリティに基づく借入には、ドットダッシュ・メレディスの選択により、基本金利または調整後期SOFRのいずれかで、ドットダッシュ・メレディスの連結純レバレッジ比率に基づく適用マージンを加えた利息がかかります。

任意の暦四半期の最終日現在（i）$のいずれかであれば1.00 またはドットダッシュ・メレディス・リボルビング・ファシリティまたはドットダッシュ・メレディス・ターム・ローンAのローンが未払いのもの、または（ii）現金担保付き信用状以外の未払いの信用状の未払いの額面 102額面の%は、$を超えています25 百万、対象となる重要な買収によって一定の増加を条件として、Dotdash Meredisは、連結純レバレッジ比率を許可しません。これにより、最大$の純レバレッジが可能になります。250その四半期の最終日の時点で、100万個を超える現金および現金同等物 5.5 1.0へ。ドットダッシュ・メレディスの信用契約には、債務不履行が発生した場合や、ドットダッシュ・メレディスの連結純レバレッジ率が超過した場合に備えて、ドットダッシュ・メレディスの配当支払い、担保付債務の増加、分配や特定の投資を行う能力を制限する契約も含まれています 4.0 から1.0まで、Dotdashメレディスクレジット契約で定義されている特定の利用可能な金額によります。この比率は、2024年3月31日と2023年12月31日に終了した両方のテスト期間で超えました。ドットダッシュ・メレディス信用契約では、とりわけ、会社がドットダッシュ・メレディスに現金を拠出することを許可しています。これにより、ドットダッシュ・メレディス信用契約でさらに定義されているように、どのテスト期間でもドットダッシュ・メレディスが特定の連結純レバレッジ比率を超えないようにするための流動性が追加されます。これらの資本拠出に関連して、Dotdash Meredisは、債務不履行が発生しておらず、継続していることを条件として、そのような資本拠出額を超えない金額で会社に分配することができます。このような資本拠出とその後の分配は、Dotdash Meredithの連結純レバレッジ比率に影響を与えます。2024年と2023年3月に、当社はドルを寄付しました55百万と $135それぞれ100万をドットダッシュ・メレディスに、ドットダッシュ・メレディスはその後、それぞれ2024年4月と2023年4月に会社に分配しました。さらに、ドットダッシュ・メレディスは$を配布しました1052023年12月の当社の拠出金に関連して、2024年1月に100万ドルが会社に返還されました。

ドットダッシュ・メレディス信用契約に基づく債務は、ドットダッシュ・メレディスの一部の完全子会社によって保証され、ドットダッシュ・メレディスとその子会社の実質的にすべての資産によって担保されています。

アンギグループの負債

アンギ社の直接完全子会社であるANGI Group, LLC（「ANGI Group」）は、2020年8月20日にANGIグループのシニアノートを発行しました。これらの手形は、手形を管理する契約書に記載されているように、償還価格に未払利息と未払利息（ある場合）を加えたもので償還できます。

ANGIグループのシニアノートに適用される契約には、デフォルトが発生した場合、またはANGIグループの担保レバレッジ率が超過した場合に、ANGIグループが借りたお金に対して先取特権を負担する能力を制限する契約が含まれています 3.75 〜1.0。ただし、ANGIグループは、比率にかかわらず、すべて契約で定義されているとおり、負債のある特定の許可されたクレジットファシリティの下でそのような先取特権を負担することが許可されています。2024年3月31日現在、それに基づく制限はありませんでした。