米国

証券取引委員会

ワシントンD.C. 20549

_____________________________________

フォーム 10-Q

_____________________________________

(マークワン)

四半期終了時の 2024年3月31日です

または

_______からへの移行期間について

コミッションファイル番号 000-24389

_____________________________________

(憲章に明記されている登録者の正確な名前)

_____________________________________

1 マリーナ・パーク・ドライブ、 ユニット 1410

ボストン、 マサチューセッツ02210

(主要執行機関の住所) (郵便番号)

(312) 766-4001

(登録者の電話番号、市外局番を含む)

_____________________________________

同法第12条 (b) に従って登録された証券：

登録者が (1) 1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) 条により提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間（または登録者がそのような報告を提出する必要があったほど短い期間）に提出したかどうか、および（2）過去90日間にそのような申告要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。 はいx いいえ

登録者が過去 12 か月間（または、登録者がそのようなファイルの提出を求められたほど短い期間）に、規則 S-T の規則 405（本章の §232.405）に従って提出する必要のあるすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。 はいx いいえ

登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、または新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、「新興成長企業」の定義を参照してください。

新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って定められた新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。o

登録者がシェル会社（取引法の規則12b-2で定義されている）であるかどうかをチェックマークで示してください。 o はい x いいえ

あった 37,845,509 普通株式、1株あたり額面0.001ドル、2024年4月26日に発行されています。

ワンスパン株式会社

フォーム 10-Q

2024年3月31日に終了した四半期について

目次

第I部。財務情報

アイテム 1.財務諸表 (未監査)

ワンスパン株式会社

要約連結貸借対照表

(額面金額を除く千単位)

(未監査)

要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。

ワンスパン株式会社

要約連結営業明細書

（千単位、1株あたりのデータを除く）

(未監査)

要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。

ワンスパン株式会社

要約連結包括利益（損失）計算書

(千単位)

(未監査)

要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。

ワンスパン株式会社

要約連結株主資本計算書

(千単位)

(未監査)

2024年3月31日に終了した3か月間：

2023年3月31日に終了した3か月間：

ワンスパン株式会社

要約連結キャッシュフロー計算書

(千単位)

(未監査)

要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。

ワンスパン株式会社

要約連結財務諸表の注記

(未監査)

特に断りのない限り、フォーム10-Qのこの四半期報告書の「OneSpan」、「会社」、「私たち」、「私たち」、「私たち」、「私たち」とは、OneSpan Inc. とその子会社を指します。

ノート 1 — 会社の説明とプレゼンテーションの基本

会社の説明です

ノート 2 — 重要な会計方針の要約

ノート 3 — セグメント情報

ノート 4 — 顧客との契約による収入

ノート 5 — 在庫、純額

ノート 6 — グッドウィル

ノート 7 — 無形資産

ノート 8 — 資産および設備、純額

ノート 9 — 公正価値測定

ノート 10 — 信用損失引当金

ノート 11 — リース

ノート 12 — 所得税

ノート 13 — 長期報酬プランと株式ベースの報酬

注 14 — 一株当たりの利益

ノート 15 — 法的手続きと不測の事態

ノート 16 — リストラおよびその他の関連費用

項目2-経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析

特に断りのない限り、フォーム10-Qのこの四半期報告書の「OneSpan」、「会社」、「私たち」、「私たち」、「私たち」とは、OneSpan Inc. とその子会社を指します。

この解説は、2024年3月31日および2023年3月31日に終了した期間のOneSpanの要約連結財務諸表および関連注記、ならびに当社の連結財務諸表と関連注記、ならびに2023年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書（「フォーム10-K」）における財務状況と経営成績に関する経営陣の議論と分析と併せて読む必要があります。

将来の見通しに関する記述に関する注意事項

このフォーム10-Qの四半期報告書には、適用される米国証券法の意味における将来の見通しに関する記述が含まれています。これには、2023年8月およびそれ以前の期間に承認された最新の戦略的変革計画およびコスト削減およびリストラ措置から期待される結果に関する記述が含まれます。これらの措置により、調整後EBITDAの成長を加速し、収益を効率的かつ収益的に増加させることで価値創造を促進できることや、節約の時期と金額に関する見積もり、調整後EBITDAに関する見積もり改善、および/または当社のコスト削減およびリストラ措置から生じる可能性のあるリストラ費用、デジタル契約およびセキュリティソリューションセグメントの管理計画、売上原価、粗利益、販売およびマーケティング、研究開発、一般管理費の動向に関する期待、外貨レートの変動の影響、資金源と使用に関する期待、および将来の事業または財務実績に関する一般的な期待。将来の見通しに関する記述は、「求める」、「信じる」、「計画する」、「見積もる」、「期待する」、「期待する」、「意図する」、「続く」、「見通し」、「かもしれない」、「するかもしれない」、「するかもしれない」、「かもしれない」などの言葉や同様の表現で識別できます。これらの将来の見通しに関する記述には、リスクと不確実性のほか、それらが完全に実現しなかったり不正確であることが判明した場合、当社の結果がそのような将来の見通しに関する記述によって表明または暗示されているものと大きく異なる可能性があるという仮定が含まれます。当社の事業および財務結果に重大な影響を与える可能性のある要因には、最新の戦略的変革計画とコスト削減およびリストラアクションを予想される期間内に実行し、それらから期待される結果を達成する能力、予想よりも高額なリストラ費用、業務の中断、訴訟または規制措置の措置を含む、コスト削減およびリストラ措置の意図しないコストと結果、従業員の士気の低下が含まれますが、これらに限定されません。、大切な従業員の減少、悪影響雇用主としての私たちの評判、制度上のノウハウの喪失、カスタマーサービスの対応時間の遅れ、新製品開発プロジェクトやその他のビジネス、製品、技術、コンプライアンス、またはリスク軽減の取り組みを完了または引き受ける能力の低下、新規顧客を引き付け、既存の顧客への売上を維持および拡大する能力、新製品や製品強化の開発とマーケティングを成功させる能力、顧客要件の変化、技術変化の潜在的な影響、1つの損失またはもっと大規模な顧客。ブランド認知度の向上と維持の難しさ、競争、長期にわたる販売サイクル、主要従業員の維持と有能な新入社員の採用とトレーニングの難しさ、セキュリティ違反またはサイバー攻撃、当社製品の実際または認識されている誤動作またはエラー、当社の製品およびソリューションのパフォーマンスの中断または遅延、特定の製品およびデータセンターサービスにおける第三者への依存、第三者とのパートナーシップ、買収、売却を効果的に管理する当社の能力、アライアンス、または合弁事業、経済不況、インフレ、政情不安定、他者の知的財産権を侵害したという申し立て、価格競争入札、法律、政府の規制や政策の変更、価格水準への圧力、部品不足、グローバルな輸送とサプライチェーンの遅延と混乱、収益に重大な影響を及ぼすのれんまたは償却可能な無形資産の減損、活動家の株主の行動、増加へのエクスポージャーなどグローバルビジネスの運営による経済的および運営上の不確実性、およびその他の要因Form 10-Kの最新年次報告書の「リスク要因」セクションに記載されています。証券取引委員会（「SEC」）への提出書類やその他の重要な情報は、当社のウェブサイトinvestors.onespan.comの投資家向け情報セクションにあります。法律で義務付けられている場合を除き、このフォーム10-Qの日付以降に発生した出来事、存在する状況、または期待の変化を反映するように将来の見通しに関する情報を更新する意図はなく、義務も負いません。

当社のウェブサイトアドレスは、非アクティブなテキスト参照としてのみこのフォーム10-Qの四半期報告書に含まれています。

[概要]

OneSpanは、デジタル取引と契約を保護および促進するセキュリティ、ID、電子署名（「電子署名」）、およびデジタルワークフローソリューションを提供します。セキュリティソリューションとデジタルという2つの事業部門を通じて

契約、私たちは、単純な取引から複雑でより高いレベルのセキュリティを必要とするワークフローまで、さまざまなユースケース向けに、顧客対応および収益を生み出すビジネスプロセスを自動化して保護する製品とサービスを提供します。

当社のソリューションは、銀行、金融サービス、医療、専門サービスなどの業界におけるデジタル契約、取引、やり取りに関連する人と記録の整合性を確保するのに役立ちます。私たちは、世界の大手100行の60％以上を含むグローバルな優良企業から信頼されており、年間100か国以上で数百万件のデジタル契約と数十億件の取引を処理しています。

私たちは主にサブスクリプションライセンスモデルを通じて製品を提供し、クラウドベースのソリューションやオンプレミスのソリューションなど、複数の導入オプションを提供しています。当社のソリューションは、直販部門だけでなく、販売代理店、再販業者、システムインテグレーター、オリジナル機器メーカーを通じて世界中で販売されています。

ビジネストランスフォーメーション

私たちは現在、ビジネスの変革の真っ最中です。2021年12月、当社の取締役会（「取締役会」または「取締役会」）は、事業モデルの推進、事業の合理化、効率の向上、資本資源の強化を目的としたリストラ計画（「リストラ計画」）を承認しました。このリストラ計画の第1段階は、2022年3月31日に終了した3か月間に始まり、実質的に完了しました。2022年5月、取締役会はリストラ計画に関連する追加措置を承認し、2023年1月1日に開始された3年間の戦略的変革計画（「2022年戦略計画」）を発表しました。2022年の戦略計画と併せて、また2022年6月30日に終了した四半期から発効する、より効率的な資本配分モデルを実現するために、報告対象となる事業セグメントであるデジタル契約とセキュリティソリューションという2つの事業分野での報告を開始しました。

•デジタル契約。デジタル契約は、お客様がデジタル契約や同意、否認防止、コンプライアンスを必要とする顧客取引ライフサイクルに関連するビジネスプロセスを保護および自動化できるようにするソリューションで構成されています。これらのソリューションは主にクラウドベースで、OneSpanサインの電子署名、OneSpan公証人、本人確認、OneSpanの信託保管庫などがあります。このセグメントには、当社のトランザクションクラウドプラットフォームに起因する費用も含まれています。

•セキュリティソリューション。セキュリティソリューションは、当社のソフトウェア製品、ソフトウェア開発キット（SDK）、およびDigipass認証デバイスの幅広いポートフォリオで構成されており、オンライン環境、デバイス、およびアプリケーションにわたるデジタルトランザクションへの攻撃から身を守るために設計されたアプリケーションの構築に使用されます。セキュリティソリューションセグメントに含まれるソフトウェア製品とSDKは、主にオンプレミスのソフトウェア製品で、モバイルアプリケーションセキュリティやモバイルソフトウェアトークンなどの多要素認証とトランザクション署名ソリューションが含まれています。

2022年の戦略計画を開始したとき、成長の加速と市場シェアの拡大のためにはデジタル契約を管理し、キャッシュフローについてはセキュリティソリューションを管理すると予想していました。成長が緩やかであることを考えると。

2023年6月30日までの四半期に、2022年の戦略計画に定められた収益成長レベルを、予定されていた3年以内に達成する可能性は低いと判断しました。2022年の戦略計画に定められた期間に、特にデジタル契約において、当初計画されていた成長レベルを達成する上での課題には、販売サイクルの長期化と顧客側の価格感受性の高まりをもたらした銀行および金融サービス部門におけるマクロ経済の不確実性、電子署名ソリューションの市場における成熟度と競争力の強化、電子署名ツールの購入者の間での当社ブランドの認知度の低下、価格競争の激化など、多くの要因が寄与しました。からの競合他社。これらの要因やその他の要因により、デジタル契約の販売パイプラインの構築、マーケティング活動によるデジタル契約ソリューションの需要の創出、営業部隊の生産性レベルの向上が、当初の予想よりも困難になりました。

デジタル契約の収益拡大におけるこれらの課題に対応して、事業全体の調整後EBITDA利益率の向上に重点を置くように戦略を変更しました。この目的のために、2023年8月、当社の取締役会は、長期的な成長の可能性を維持しながら調整後EBITDAの水準を高めるためのコスト削減措置（「2023アクション」）を承認しました。私たちは、業務効率の向上と株主への価値創造能力を強化することを目的とした運用モデルの調整を実施しながら、デジタル契約の効率的な成長の推進や緩やかな成長とキャッシュフローのためのセキュリティソリューションの管理など、2022年の戦略計画に定められた全体的な戦略を引き続き追求していくつもりです。

2021年12月に最初に採択されたリストラ計画に基づいて実施された最新の戦略、2023アクションおよびその他のコスト削減アクションには、多くのリスクと不確実性が伴います。詳細については、下記の項目1A「リスク要因」とフォーム10-Kのパート1、項目1A、リスク要因を参照してください。

リストラ計画

2021年12月、当社の取締役会は上記のリストラ計画を承認しました。このリストラ計画の第1段階は、2022年3月31日に終了した3か月間に始まり、実質的に完了しました。2022年5月、当社の取締役会は、2025年12月31日に終了する年度までのリストラ計画に関連する追加措置を承認しました。

2023年8月3日、当社の取締役会は2023年のアクションを承認しました。2023年のアクションに関連してリストラ費用が発生しており、今後も発生すると予想しています。そのほとんどは従業員の異動、退職金、従業員福利厚生に関するもので、ベンダー契約の終了と合理化措置に関連する費用は大幅に少なくなっています。現在、2023年のアクションに関連して、将来の期間に約250万ドルから450万ドルのリストラ費用が発生すると予想しています。そのほとんどすべてが従業員の異動と退職金に関するものです。

リストラ計画の下で取られる措置は以下のとおりです。

•約290の冗長職を排除し、退職金、関連福利厚生、定着費を負担することで、人員を削減しました。

•2023年6月、私たちはシカゴでリースしていたオフィススペースを空け、基礎となるリースを断念しました。将来的には、不動産フットプリントを会社の運営ニーズに合わせてさらに調整する予定です。リース解約費用、空き地の固定資産に関連する現金以外の減損費用、および基礎となる使用権資産と負債の償却による利益を記録しました。

•2023年6月、私たちはDigipass CX製品への投資を中止することを決定しました。その結果、資本化されたソフトウェアの非現金減損費用と在庫の償却が発生しました。

•2023年9月、ブリュッセルのオフィススペースを空け、リースを終了しました。リース終了費用と、基礎となる使用権資産および負債の償却による損失を記録しました。

•ベンダーの支出を評価し、コスト削減の機会があり、冗長性が存在する場合には、サービスプロバイダーを更新または廃止しました。ベンダーの合理化費用には、会社が利用しなくなった契約上約束されたサービスの費用が含まれます。

リストラ計画に基づく措置は、計画が終了する2025年12月31日まで段階的に実施する予定です。

2023年のアクションの一環として計画された人員削減の大部分を2023年末までに完了しました。残りの人員削減のほとんどは2024年の間に行われると予想しています。2023アクションのベンダー契約コンポーネントは、2025年末までに完了する予定です。

リーダーシップチェンジ

2024年1月4日、当社の取締役会はビクター・リモンジェッリを暫定最高経営責任者に任命し、即時発効しました。Limongelli氏は経験豊富なソフトウェアエグゼクティブで、直近では専門サービス会社に請求、会計、および同様の機能を提供する民間のSaaS企業であるBQE Softwareで最高経営責任者を務めました。

マシュー・モイナハンの後任として、リモンジェッリ氏が就任する直前の2024年1月4日に会社の社長兼最高経営責任者としての職を理由なく終了しました。以前に開示した2023年2月27日付けの修正および改訂された雇用契約（以下「雇用契約」）に基づき、モイナハン氏は会社とその関連会社に対する請求の解除を含む分離・解放契約を適時に締結し、取り消さないことを条件として、モイナハン氏は雇用契約に定められているように、理由なく解雇に関連する支払いと福利厚生を受け取る権利があります。

経営成績の構成要素

収入

私たちは、サブスクリプション、メンテナンスとサポート、プロフェッショナルサービス、Digipassハードウェア製品の販売から収益を上げています。期間間の収益の比較は、当社の事業の大部分の取引上の性質を反映した受注と出荷のタイミングに大きく影響されると考えています。

•製品とライセンスの収入。製品とライセンスの収益には、永久または期間制のサブスクリプションモデルで提供されるDigipassハードウェア製品とソフトウェアライセンスが含まれます。

•サービスやその他の収入。サービスおよびその他の収益には、クラウドベースのサブスクリプションモデルで提供されるソリューション、メンテナンスとサポート、およびプロフェッショナルサービスが含まれます。

売上原価

当社の総売上原価は、製品およびライセンス収入、サービス費用およびその他の収益で構成されています。売上原価は、事業が成長するにつれて絶対ドルで増加すると予想していますが、総収益に占める割合は期間ごとに変動する可能性があります。

•製品コストとライセンス収入。製品原価とライセンス収入は、主に、製造中止になった製品やサービスの人件費、製造費、運賃、在庫償却調整など、直接的な製品およびライセンス費用で構成されています。

•サービス費用とその他の収入。サービス費用およびその他の収益は、主にクラウドサブスクリプションソリューションに関連する費用で構成されます。これには、専門的なサービスと保守およびサポートを提供する従業員の人件費、設備費、減価償却費、人件費が含まれます。

売上総利益

売上総利益は、売上原価を差し引いた収益です。総収益に対する売上総利益の割合、つまり粗利益は、平均販売価格、製造コスト、販売された製品の構成、製品、サブスクリプション、サービス間の収益構成など、さまざまな要因の影響を受けており、今後も影響を受けます。売上総利益率は、これらの要因によって時間の経過とともに変動すると予想しています。

営業経費

当社の営業費用は通常、予想される収益水準に基づいており、短期間で固定されます。その結果、収益のわずかな変動により、営業利益または収益に占める営業利益の割合の期間ごとの比較に大きなばらつきが生じる可能性があります。

一般的に、営業経費を左右する最も重要な要因は人員数です。直接報酬と福利厚生制度の費用は、通常、当社の営業費用の50％から60％を占めます。さらに、他にも多くの経費カテゴリが人員数に直接関係しています。私たちは、事業を展開している経済環境と、将来の成長を支えるためのインフラや製品の競争力を維持するために必要と思われる投資を考慮して、人員を管理するよう努めています。

これまで、営業費用は為替レートの変動の影響を受けてきました。2024年3月31日に終了した3か月間の通貨レートが前年同期と比較して変化した結果、営業費用は約10万ドル増加したと推定しています。

営業費用の比較は、株式ベースのインセンティブプランと長期のインセンティブプランに関連するコストによっても大きな影響を受ける可能性があります。長期インセンティブプランの報酬費用には、株式ベースのインセンティブとわずかな金額の現金ベースのインセンティブの両方が含まれます。2024年3月31日および2023年3月31日に終了した3か月間の営業費用には、株式ベースのインセンティブプランと長期のインセンティブプランに関連する費用のそれぞれ160万ドルと390万ドルが含まれていました。

当社の営業費用は次のもので構成されています。

•販売とマーケティング。販売およびマーケティング費用は、主に人件費、コミッションとボーナス、トレードショー、マーケティングプログラム、その他のマーケティング活動、旅行、外部コンサルティング費用、および長期的なインセンティブ報酬で構成されています。販売およびマーケティング費用は、次のように、絶対ドルで減少すると予想しています

私たちは、上記の「ビジネス変革」で説明した2023年のアクションを引き続き実施しています。ただし、当社の販売およびマーケティング費用は、総収益に占める割合として変動する可能性があります。

•研究開発。研究開発費は、主に人件費と長期的なインセンティブ報酬で構成されています。2023年のアクションを引き続き実施し、クラウド製品ポートフォリオの拡大に関連する特定の費用を資本化することで、研究開発費は絶対ドルで減少すると予想しています。ただし、当社の研究開発費は、総収益に占める割合として変動する可能性があります。

•一般と管理。一般管理費は、主に人件費、法務費、コンサルティング費、その他の専門職費、および長期のインセンティブ報酬で構成されています。2023年のアクションを引き続き実施するにつれて、一般管理費は絶対ドルで減少すると予想しています。ただし、一般管理費が総収益に占める割合は変動する可能性があります。

•無形資産の償却。取得した無形資産は、それぞれの償却期間にわたって償却され、定期的に減損評価されます。

•リストラと関連費用。リストラおよびその他の関連費用には、リストラ計画と2023アクションの一環として人員削減によって発生する退職金および関連給付を含む従業員費用、リース契約の解約費用、資産減損費用、リース使用権およびリース負債の償却損益など、不動産フットプリントを最適化するために発生する不動産合理化費用、発生する製品およびサービスの最適化費用が含まれます資本化されたソフトウェア資産の減損を含む運用モデルを前進させてください使用されなくなりました。また、会社が利用しなくなった契約上約束されたサービスのベンダーの合理化費用。リストラ計画が終了し、2023年のアクションが完了する2025年12月31日まで、追加のリストラ費用を段階的に負担する予定です。

セグメント結果

セグメントの営業利益（損失）は、セグメントによって生み出された収益から、収益、販売とマーケティング、研究開発償却、およびセグメントが直接発生した減損費用などの直接費用を差し引いたものです。未配分の企業費用には、一般管理費、および特定のセグメントに帰属しないその他の全社的な費用が含まれます。報告対象事業セグメント別の財務結果は、以下の経営成績に含まれています。

利息収入、純額

利息収入（純額）は、当社の現金同等物と短期投資から得られる収益で構成されています。当社の現金同等物と短期投資は、現在の市場レートで短期商品に投資されます。

その他の収益（費用）、純額

その他の収益（費用）（純額）には、主に、子会社の機能通貨以外の通貨建ての取引による為替差益（損失）、それらの国での研究開発を支援するために外国政府から受け取った補助金、およびその他の業務外費用が含まれます。

所得税

当社の実効税率は、知的財産（「IP」）の所有権に関する当社のグローバルな構造を反映しています。セキュリティソリューション事業における当社の知的財産の大部分は、米国とスイスの2つの子会社が所有しています。当社のデジタル契約事業における電子署名IPは、カナダの子会社が所有しています。これらの子会社は他のほとんどのOneSpan事業体と契約を締結しており、その契約に基づき、他の事業体は収益のパーセンテージまたはコストプラスベース、あるいはその両方で知的財産所有者にサービスを提供します。この構造では、サービスプロバイダーの子会社の収益は比較的一定です。これらのサービスプロバイダー企業は、実効税率が高い管轄区域にある傾向があります。収益の変動は知的財産所有者に流れます。

当社の収益の大部分は米国外で生み出されているため、連結実効税率は海外事業の実効税率の影響を強く受けます。海外事業に関連する実効税率の変動は、収益の地理的構成と収益が得られる各国の税率の変化を反映しています。主要な外国税管轄区域の法定税率は 11% から 35% の範囲です。

通貨変動の影響

2024年3月31日と2023年3月31日に終了した3か月間、私たちは収益の約 84% と 80% を生み出し、営業費用の約 61% と 56% を米国外で負担しました。その結果、為替レート、特にユーロ為替レートとカナダドルの為替レートの変動は、当社の収益と営業費用に大きな影響を与える可能性があります。

当社の収益の大部分は米国外で生み出されていますが、2024年3月31日に終了した3か月間に得た収益のかなりの部分は米ドル建てでした。2024年3月31日に終了した3か月間、当社の収益の約 53% は米ドル、43% はユーロ、4% はその他の通貨建てでした。2023年3月31日に終了した3か月間、当社の収益の約 53% は米ドル、42% はユーロ、5% はその他の通貨建てでした。

一般的に、通貨変動が営業利益に及ぼす正味の影響を最小限に抑えるため、請求額は、その通貨で発生する営業費用から自然にヘッジできるような通貨建てにしようとしています。収益額と営業費用を同じ通貨で一致させることができない場合、通貨レートの変動が将来の業績に影響を与える可能性があると予想しています。ユーロ建てのヨーロッパでの収益額が現在のように続いたり、減少したりすると、為替レートが収益と営業費用に及ぼす影響を十分に相殺できない可能性があります。

スイス、シンガポール、カナダの子会社を除く海外子会社の財政状態と経営成績は、現地通貨を機能通貨として使用して測定されます。スイス、シンガポール、カナダの子会社の機能通貨は米ドルです。したがって、海外子会社の資産と負債は、貸借対照表日現在の為替レートを使用して米ドルに換算されます。収益と費用は、その年の平均為替レートで換算されます。為替レートの違いによる翻訳調整により、2024年3月31日に終了した3か月間に170万ドルの包括的損失が発生しました。2023年3月31日に終了した3か月間、為替レートの違いによる換算調整により、170万ドルの包括的利益が発生しました。

外貨取引による損益は、要約連結営業報告書のその他（費用）収益（純額）に含まれます。2024年3月31日および2023年3月31日に終了した3か月間の外国為替取引利益（損失）は、それぞれ合計10万ドルと20万ドルでした。

業務結果

次の表は、示された期間の選択したセグメントと要約された連結業績を示しています。

収入

2024年3月31日および2023年3月31日に終了した3か月間のセグメントに割り当てられた製品およびサービス別の収益は次のとおりです。

(1) プロフェッショナルサービスなどには、2024年3月31日と2023年3月31日に終了した3か月間の総収益の約1％を占めていた永久ソフトウェアライセンスの収益が含まれます。

2024年3月31日に終了した3か月間の総収益は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して720万ドル、つまり13％増加しました。2023年の同時期と比較した為替レートの変動は、収益に約40万ドルの好影響を与えました。

セグメント別の収益に関する追加情報は次のとおりです。

•デジタル契約の収益は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して、2024年3月31日に終了した3か月間で290万ドル、つまり 25% 増加しました。デジタル契約の収益の増加は、主に既存の顧客の拡大によるクラウドサブスクリプション収益の増加によるもので、程度は低いものの、今四半期にデジタル契約で提示され始めた本人確認収益によるものでした。2023年の同時期と比較した外貨レートの変動は、2024年3月31日に終了した3か月間のデジタル契約の収益への好影響は10万ドル未満でした。

•セキュリティソリューションの収益は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して、2024年3月31日に終了した3か月間で440万ドル、つまり約9％増加しました。セキュリティソリューションの収益の増加は、主に、既存の顧客の拡大によるオンプレミスの定期購読収益の増加と、永久ライセンス契約から期間ライセンス契約への顧客のコンバージョンによるもので、ハードウェアの販売量の減少と、今四半期から始まるデジタル契約で提示される本人確認収益の範囲は減少したことにより一部相殺されました。2024年3月31日に終了した3か月間の為替レートが2023年の同時期と比較して変化したことで、セキュリティソリューションの収益は30万ドルの好影響を受けました。

当社の収益は、注文と出荷のタイミング、および特定の期間における顧客更新のタイミングに大きく影響されます。その結果、当社の事業全体の強みは、特定の期間の取引の影響が四半期ごとの比較ほど大きくない長期的に評価されるのが最善だと考えています。

地域別の収益:当社の売上は、1）ヨーロッパ、中東、アフリカを含むEMEA、2）北米、中東、南米の売上を含む南北アメリカ、3）オーストラリア、ニュージーランド、インドを含むアジア太平洋（APAC）の3つの地域のお客様の所在地別に分類しています。主要な各地域の収益の内訳は次のとおりです。

2024年3月31日に終了した3か月間、EMEAで生み出された収益は2023年の同時期より400万ドル、14％増加しました。これは主に、認証およびモバイルソリューションにおける既存の顧客の拡大によるオンプレミスの定期購読収益の増加によるもので、永久ライセンス契約から期間ライセンス契約への移行などがありますが、ハードウェア収益とセキュリティアプリケーションソリューションの減少によって一部相殺されました。

2024年3月31日に終了した3か月間、南北アメリカで生み出された収益は、2023年3月31日に終了した3か月間よりも80万ドル、つまり 4% 多かったです。この増加は主に、デジタル契約の収益と認証およびモバイルソリューションの増加によるもので、ハードウェア収益の減少により一部相殺されました。

2024年3月31日に終了した3か月間、アジア太平洋地域で生み出された収益は、2023年3月31日に終了した3か月間よりも240万ドル、つまり 25% 多かったです。この増加は、認証とモバイルソリューションにおける顧客の拡大、ハードウェア製品の顧客購入量の増加、平均販売価格の上昇によるものです。

売上原価と粗利益

次の表は、2024年3月31日および2023年3月31日に終了した3か月間の当社の製品およびサービスの売上原価を示しています。

2024年3月31日に終了した3か月間の製品コストとライセンス収入は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して160万ドル、つまり14％減少しました。2024年3月31日に終了した3か月間の売上原価の減少は、主にハードウェア収益の減少とサードパーティのライセンスコストの減少によるものです。

2024年3月31日に終了した3か月間のサービス費用およびその他の収益は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して70万ドル、つまり10％増加しました。2024年3月31日に終了した3か月間のサービスコストの増加は、主に、使用量の増加に伴うクラウドプラットフォームコストの増加と、社内で開発されたソフトウェアコストの資本化に伴う減価償却費の増加によるものです。

2024年3月31日に終了した3か月間の総利益は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して810万ドル、つまり21％増加しました。2024年3月31日に終了した3か月間の売上総利益率は 73% でしたが、2023年3月31日に終了した3か月間の売上総利益率は 68% でした。利益率の変化は、主に収益の増加と上記の収益コストの変化によるものです。

私たちが購入する在庫の大部分は米ドル建てです。当社の売上高は、ユーロを含むさまざまな通貨建てです。通貨レートの変動の影響は、2024年3月31日に終了した3か月間の総売上原価に10万ドル未満の悪影響を及ぼしたと推定されています。2024年3月31日に終了した3か月間の通貨レートが2023年の同時期のレートと同じだったとしたら、収益に対する有利な通貨レートの影響により、売上総利益率は1パーセントポイント未満高かったでしょう。

セグメント別の売上総利益に関する追加情報は次のとおりです。

•デジタル契約の総利益は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して、2023年3月31日に終了した3か月間で140万ドル（17％）増加しました。これは、全体の収益の増加によるもので、クラウドプラットフォームコストの上昇と資本化されたソフトウェアコストの減価償却の増加により一部相殺されました。2024年3月31日に終了した3か月間のデジタル契約の売上総利益率は 69% でしたが、2023年3月31日に終了した3か月間の売上総利益率は 73% でした。売上総利益の減少は主に、当四半期の資本化されたソフトウェアの減価償却費が前年度と比較して増加したためです。

•セキュリティソリューションの総利益は、主にオンプレミスの定期購読収益の増加とサードパーティのライセンスコストの減少により、2023年3月31日に終了した3か月間で670万ドル、つまり22％増加しました。3つのセキュリティソリューションの売上総利益率

2024年3月31日に終了した3か月間は 74% でしたが、2023年3月31日に終了した3か月間は 67% でした。売上総利益の増加は主に、ソフトウェアとハードウェアの収益構成がより好調になったことと、サードパーティのライセンスコストが下がったことによるものです。

営業経費

2024年3月31日に終了した3か月間の営業費用は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して1,410万ドル、つまり30％減少しました。2024年3月31日に終了した3か月間、為替レートの変動は、2023年の同時期と比較して営業費用に約10万ドルのマイナスの影響を及ぼしました。

次の表は、2024年および2023年3月31日現在のカテゴリー別の営業費用の内訳を示しています。

販売およびマーケティング費用

2024年3月31日に終了した3か月間の販売およびマーケティング費用は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して710万ドル、つまり35％減少しました。この減少は主に、従業員報酬費用の減少によるものです。これには、人員削減による手数料、給与、福利厚生の減少や、出張費、接待費、コンサルティング費用の減少が含まれます。

2024年3月31日に終了した3か月間のフルタイムの営業、マーケティング、サポート、および営業従業員の平均人数は183人でしたが、2023年3月31日に終了した3か月間の従業員数は355人でした。2024年3月31日に終了した3か月間の平均人員数は、2023年の同時期と比較して48％減少しました。

研究開発費用

2024年3月31日に終了した3か月間の研究開発費は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して120万ドル、つまり13％減少しました。これは主に、当社の戦略的変革計画に関連する人員削減とコンサルティング費用の減少による報酬費用の減少によるものです。2024年3月31日に終了した3か月間のボーナス費用の増加により、主に2023年第1四半期に記録された2022年の収益調整により、その期間のボーナス費用。

2024年3月31日に終了した3か月間のフルタイムの研究開発従業員の平均人数は250人でしたが、2023年3月31日に終了した3か月間の従業員数は316人でした。2024年3月31日に終了した3か月間の平均人員数は、2023年の同時期と比較して21％減少しました。

一般管理費

2024年3月31日に終了した3か月間の一般管理費は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して660万ドル、つまり40％減少しました。2024年3月31日に終了した3か月間の経費が前年同期と比較して減少したのは、主に従業員数の減少による給与、給与税、および関連する福利厚生の減少を含む、従業員報酬費用の減少によるものです。また、人員削減、元CEOの解任、従業員への2024年の株式報奨の付与時期（2024年の第2四半期に予定）により、株式ベースの報酬費用も減少しました。最後に、この期間中に発生した当社の戦略的変革計画に関連するコンサルティング費用は、2023年3月31日に終了した3か月間に比べて低くなりました。

2024年3月31日に終了した3か月間のフルタイムの一般管理職の平均従業員数は111人でしたが、2023年3月31日に終了した3か月間の平均従業員数は147人でした。2024年3月31日に終了した3か月間の平均人員数は、2023年の同時期と比較して24％減少しました。

リストラおよびその他の関連費用

2024年3月31日に終了した3か月間のリストラおよびその他の関連費用は、2024年3月31日に終了した3か月間に実施された追加の人員削減により、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して80万ドル、つまり112％増加しました。

無形資産の償却

2024年3月31日に終了した3か月間の無形資産費用の償却額は、2023年3月31日に終了した3か月間と比較して、10万ドル未満、つまり 2% 増加しました。

セグメント営業利益（損失）

セグメント別の営業利益（損失）に関する情報は次のとおりです。

•2024年3月31日に終了した3か月間のデジタル契約の営業損失は30万ドルでしたが、2023年3月31日に終了した3か月間の営業損失は600万ドルでした。2024年3月31日に終了した3か月間の営業損失の改善は、クラウドサブスクリプション収益の増加とともに、出張費と接待費、従業員報酬費用、営業チームの人員数の減少による販売およびマーケティング費用の減少によるものです。

•2024年3月31日に終了した3か月間のセキュリティソリューションズの営業利益は2,590万ドルで、2023年3月31日に終了した3か月間から前年比で1,020万ドル、つまり66％増加しました。この増加は主に、サブスクリプション収益の増加、販売およびマーケティング費用、研究開発費の減少によるもので、リストラ費用の増加によって相殺されました。

利息収入、純額