全米

証券取引委員会

ワシントン、D.C. 20549

フォーム 10-K/A

（改正案 第1号）

会計年度は12月31日, 2023

OR

移行期間は　　　　　　　から　　　　　　　までです

登録番号：1-32955001-37707

iSUN、INC。

（登録会社の正式な名前を登記事項に指定されたものと同じく）

(802) 658-3378

(発行者の電話番号)

法律第12(b)条に基づき登録された証券:

普通株式、1株当たりの帳簿価額0.0001米ドル

(クラスのタイトル)

法律第12(g)条に基づき登録された議事録：なし

註：註印で、発行人が証券法のルール405に定義されるよく知られた熟練発行人である場合、はい ☐いいえ☒

法律第13条または15（d）条に基づいて報告書を提出する必要がない場合は、チェックマークで示してください。はい ☐いいえ☒

証券取引法第13条または15（d）条によって提出する必要があるすべての報告書を、アカウント登録者が過去12か月間（またはそれらの報告書を提出する必要があったより短い期間）内に提出したかどうか、チェックマークで示してください。加えて、過去90日間にわたってそのような提出要件があったかどうかを示してください。はい ☒ いいえ ☐

過去12か月間（または登録者が提出する必要があったより短い期間）に、Regulation S-TのRule 405に基づき、提出する必要があったすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうか、チェックマークで示してください。（§ 232.405 of this chapter）加えて、過去90日間にわたってそのような提出要件があったかどうかを示してください。はい ☒ いいえ ☐

§ 229.405に基づく遅延申告者の開示を含まない場合、およびこれに明確なプロキシまたは本10-Kの第III部に参照される情報文書には含まれておらず、登録者の知る限りこれらが含まれることはない場合、チェックマークで示してください。 ☒

註記：登録者が大型加速ファイラー、加速ファイラー、非加速ファイラー、小規模報告会社、または新興成長企業かどうかをチェックマークで示してください。Exchange ActのRule 12b-2における“大型加速ファイラー”、“加速ファイラー”、“小規模報告会社”、“新興成長企業”の定義を参照してください。

新しいまたは改訂された財務会計基準を遵守するための拡張された移行期間を使用しないことを申告する場合は、チェックマークを付けてください（新しいまたは改訂された財務会計基準に対して1513（a）契約によって提供されるもの）。 ☐☐

登録された公開会計事務所による管理評価に対する報告書や証明書を提出したかどうかを示すチェックマークを付けてください（Sarbanes-Oxley法第404（b）条（15 U.S.C.7262（b）））これにより、その監査報告を準備または発行した公開会計事務所による管理評価の効果に対する報告書。☒

アクト第12条（b）に基づいて証券が登録されている場合、登録者の財務諸表が過去に発行された財務諸表の修正を反映しているかどうかを示すチェックマークを付けてください。

はい ☐ いいえ☒

これらのエラー訂正のうち、該当の回復期間中に§240.10D-1(b)に基づき役員報酬に対する回復分析が必要な再計上であるものがある場合は、チェックマークで示してください。

はい ☐ いいえ ☒

はい ☐ いいえ ☐☒

2024年3月31日現在、非関係者が保有する普通株式の合計市場価値は$11,527,776です11,527,776.

2024年3月31日現在、当社の普通株式の発行済株式数は47,384,672.

参照により文書が組み込まれている

なし.

注釈

iSun、Inc.（「当社」、「私たち」、「私たちの」、「会社」または「iSun」）は、2024年4月16日（「元の申請日」）に米国証券取引委員会（「SEC」）に提出された2023会計年度に関する年次報告書である第10-K号の修正案であるこの修正案第1号の提出を行っています。この情報は、フォーム10-KのパートIIIのアイテム10から14までに必要な情報を含めるために以前は原本申告書から省略されていました。これは、フォーム10-Kの一般的な指示G（3）に基づいて省略されました。.

この修正案第1号を明示的に指示している場合を除き、この修正案第1号は元の提出日以降に発生した可能性のある事象を反映するものではなく、原本のフォーム10-Kに含まれる他の開示を修正または更新することはありません。これには、財務諸表を含めるが限定されません。そのため、この修正案第1号は元のフォーム10-Kと併せてお読みください。

目次

PART III

取締役、執行役員、および企業統治

取締役と執行役員

当社の取締役および執行役員は以下のとおりです。

ジェフリー・ペックジェンシスン買収株式会社との逆取得および資本再編成の成立に伴い、2019年6月20日に会社の最高経営責任者兼社長に任命されました（「逆取得および資本再編成」といいます）。2013年に太陽光発電設置業務が収益を上げ始めたときにペックがペック・エレクトリックから太陽光設置業務に焦点を移し、現在までに約3メガワットのポートフォリオを持つ、業界で最大の商業用太陽光EPC企業の1つに変えました。ペックは、多くの従業員のうち、30年以上の勤続があるものもいる100人近くの従業員を抱えていました。^階11

ロブ・バンダーブリーク2024年4月16日付けのノヴォアドバイザーズLLCと同社との委任状に基づき、同社の臨時最高財務責任者に任命されました。ヴァンダーブリーク氏は、ノヴォアドバイザーズLLCのパートナーであり、健康保険、金融サービス、輸送および輸送、製造、住宅ローン製品、不動産、小売、ホスピタリティ、装置リースおよび流通など、さまざまな業界で、30年以上のリストラ、業績改善および企業金融およびデューデリジェンスに関する深い知識を持っています。

フレデリック・キップ・マイリック2019年に逆合併および資本再編成が成立した際、彼はペック・エレクトリックで30年以上働いていました。マイリック氏は1988年にジャーニーマン電気技師として同社に入社し、1993年には指導者に昇格し、Global Foundries、IBMのチップ製造部門で多数の小規模および大規模プロジェクトを成功裏に管理しました。1995年から1998年まで、マイリック氏は総指揮官および監督職を務め、2005年にはプロジェクトマネージャー/見積もり業務に就任しました。2006年には、マイリック氏は同社における重要な少数派株主および副社長に就任し、2008年にペック・ソーラー部門を立ち上げ、バーモントで最大の太陽光発電所の建設を担当しました。マイリックは、バーモント大学と共同で、ソーラーアレイとサフランの二重利用を行い、全米の注目を集めました。

スチュワート・マーティン2016年11月以来、彼はMarsh & McLennan Companiesの子会社であるMarsh & McLennan Agencies – Floridaのエグゼクティブバイスプレジデント、セールスおよびプロデューサーデベロップメントを務めています。

アンドリューマッティー2021年6月2日に、彼は取締役会の一員に任命されました。

クラウディアメイヤー彼女には、不動産、ホスピタリティ、テレコム、金融サービス、さらには再生可能エネルギー産業など、幅広い業界で30年以上の企業金融、戦略、創造的スキームの構築、および幹部リーダーシップの経験があります。

家族関係

当社の取締役または役員間に家族関係はありません。

特定の法的手続きへの関与

いいえ

行動規範

会社は、取締役、役員、従業員を対象とした行動規範を採用しています。この行動規範のコピーは、元の10-Kフォームの展示物14として委員会に提出されています。

分類された取締役会

私たちの第五変更済み株式会社組織規程に従い、取締役会はAクラス、Bクラス、Cクラスの3つのクラスに分かれており、各年に1つのクラスの取締役が選出され、各クラスのメンバーが3年間務めます。私たちの取締役会は5名のメンバーで構成されています。

2023年12月31日までの会計年度において、取締役会は3回の会議を開催し、19回の統一された書面による同意を行い、監査委員会、報酬委員会、コーポレートガバナンス・ノミネート委員会はそれぞれ4回の会議を開催しました。2023年12月31日までの会計年度において、各ディレクターは、理事会および各委員会の会議に少なくとも75％出席しました。会社には年次総会への出席についてのディレクターの出席方針はありませんが、可能であれば出席を勧めています。

コーポレート・ガバナンス

取締役会の委員会

取締役会の常設委員会には、監査委員会、報酬委員会、コーポレート・ガバナンス・ノミネート委員会があります。各委員会は、ボードが要求するときには、自己判断でボードに報告します。これらの委員会の構成、職務、責任については以下に記載しています。

監査委員会

取締役会は、監査委員会を設置しました。現在、監査委員会はMatthy氏、Martin氏、Meer氏の3名で構成され、Meer氏が議長を務めています。いずれのメンバーも、Nasdaqの上場基準およびExchange ActのRule 10A-3(b)(1)に基づく独立取締役の基準を満たしています。監査委員会の職務には、次のものを含むが、これらに限定されないことが指定されています。

監査委員会は、Nasdaqの上場基準で定められている「財務的に習熟している」という条件を満たす独立取締役のみで構成されることになっています。 Nasdaqの上場基準では、「財務的に習熟している」とは、企業の資産負債表、損益計算書、キャッシュフロー計算書を含む基本的な財務諸表を読み取り理解する能力を指します。さらに、Nasdaq Capital Marketに、監査委員会に、ファイナンスまたは会計の過去の雇用経験、適切な会計の専門認定、または個人の財務的な知識につながるその他の比較可能な経験または背景を持つ少なくとも1人のメンバーがいることを証明する必要があります。私たちは、Martin氏、Matthy氏、およびMeer氏のすべてがNasdaqの財務習熟度の定義に合致していると判断し、Matthy氏とMeer氏はSECの規則と規制に従った「監査委員会の財務専門家」の資格も持っています。

われわれの取締役会は、監査委員会の書面による手順を採用し、当社の法人ウェブサイトで利用可能であります。www.isunenergy.com当社のウェブサイト上の情報はこの修正書の一部ではありません。

報酬委員会

現在、私たちの報酬委員会のメンバーは、Meer氏とMartin氏とMatthy氏で構成されており、Martin氏が報酬委員会の議長を務めています。報酬委員会の所定の職務には、次のものが含まれます。

当社取締役会は、コーポレート・ガバナンス・アンド・ノミネーション委員会に対する書面による規約を採択しており、これは当社の企業ウェブサイトにて入手可能です。www.isunenergy.com当社のウェブサイト上の情報は、本修正書の一部ではありません。また、規約には、報酬委員会が自己の裁量により、報酬コンサルタント、法律顧問、その他の顧問のアドバイスを保持または取得することができること、およびそのような顧問の任命、報酬、および監督の直接的な責任を負うことが示されています。ただし、報酬委員会が報酬コンサルタント、外部法律顧問その他のアドバイザーを採用またはアドバイスを受ける前に、当該アドバイザーの独立性を、ナスダックやSECに必要とされる要因を含めて検討します。

コーポレート・ガバナンス委員会およびノミネーション委員会

当社のコーポレート・ガバナンス・アンド・ノミネーション委員会は、他の問題の中で、(1)当社の取締役会に承認された基準に沿って、当社の取締役会になる資格を持つ人物を特定すること、(2)当社の取締役会の構成を監督し、適切かつ効率的に役割と責任を果たすこと、(3)コーポレート・ガバナンスのベストプラクティスを特定し、コーポレート・ガバナンスの原則を推奨すること、および(4)当社に適用するコーポレート・ガバナンス指針と原則のセットを開発し、当社の取締役会に推奨することを責任としています。

当社のコーポレート・ガバナンス・アンド・ノミネーション委員会は、ミーア氏とマティ氏、マーティン氏で構成され、マティ氏が委員長を務めています。当社の取締役会は、コーポレート・ガバナンス・アンド・ノミネーション委員会の書面による規約を採択しており、これは当社の企業ウェブサイトにて入手可能です。www.isunenergy.com当社のウェブサイト上の情報は、本修正書の一部ではありません。

報酬委員会の相互参加および内部者の参加に関する制限

2023年には、当社の役員や従業員の誰もが報酬委員会のメンバーとして務めていませんでした。当社の全執行役員は、当社の取締役会または報酬委員会に、当社の取締役会または報酬委員会に1人以上の執行役員が務めている法人の取締役会または報酬委員会のメンバーとして務めていません。

取締役の独立性

当社の取締役会は、マーティン氏、マティ氏、ミーア氏が取締役として独立していると判断し、これはExchange ActのRule 10A-3とNasdaqの上場基準で定義される「独立取締役」という用語に該当します。

取締役のダイバーシティ

iSunは、現在SECおよびNasdaqのすべてのESG関連規制要件、および以下に示す取締役ダイバーシティの開示マトリックスに準拠しています。

報酬 討議と分析

以下の報酬討論と分析では、概要報酬表（「指名役員」）に識別された役員、および私たちが将来雇用する可能性のある役員の報酬の重要な要素を説明しています。上記で詳しく説明したように、報酬委員会は、企業の取締役および役員の報酬に関する勧告に責任を持っています。

報酬設計目標と報酬

私たちの報酬の理念は、卓越したリーダーを引きつけ、維持し、やる気を出し、高い目標を設定し、顧客と株主の期待に応え、優れたパフォーマンスを報酬で表彰することに基づいています。この理念に従って、役員報酬を決定する際には、人材の競争、将来のパフォーマンスと報酬をリンクさせる意欲、エクイティの使用により役員利益を株主利益に合わせること、個人の貢献、チームワーク、パフォーマンス、および役員の総報酬パッケージなど、関連するすべての要素を考慮します。私たちは、これらの目的を達成するために、競争力のある基本給とインセンティブ報酬の組み合わせからなる総報酬パッケージで役員全員に報酬を支払うことで実現しようと努めています。

以下の報酬と福利厚生の主な目的は、競争力の高い市場で価値ある個人を引き付け、維持し、やる気を起こさせることであり、イサンのミッションで成功するために必要な行動をする人々を育成することです。異なる要素は、異なる行動を生むために設計されており、指名役員に対して支払われる実際のインセンティブ額は、取締役会の年次レビューの対象となります。以下は、当社の計画された役員報酬体系の主要な要素の簡単な説明です。

ベンチマーク

当社はまだベンチマークを採用していませんが、将来採用する可能性があります。報酬の決定を行う際に、取締役会は、指名役員に支払われる報酬の各要素を、上場および非上場企業からなるグループからの同様の報酬指標が表示されたレポートと比較することができます。当社の取締役会は、ピークグループのベンチマークが測定の参照点であると考えていますが、実際に各役員の報酬相対的なベンチマークは、責任範囲とポジションに応じて異なります。当社は、この目的のために正式にピークグループを設定していません。

イサンの報酬プログラムの要素

基本給。

役員の基本給与は、職務内容および個人的貢献に基づいています。取締役会は、指名役員を含む役員の基本給与をレビューし、企業の目標の達成状況（特定のパフォーマンス関連のターゲットを示すことなく）および個人のパフォーマンス経験および専門知識などの要素を考慮します。取締役会が適切な基本給与水準および昇格を決定するためにレビューする追加要素としては、企業および個人のパフォーマンスに関連する主観的要素が含まれます。 2023年12月31日までの1年間、取締役会は、指名役員の基本給与決定にすべて承認を与えました。

当社の取締役会は、指名役員の基本給与を毎年決定し、評価して、報酬委員会の提案に基づいて新しい基本給与額を提案する場合があります。

報酬対パフォーマンス表

当社は、「従来の規制S-Kの項目402（v）の報酬に対するパフォーマンス」というより緩和された規則に従うことを選択しました。これは、「証券法」第2条（a）（19）の定義に基づいて「新興成長企業」として免除されているため、2023年のためのこのような表を提供する義務がありません。

報酬の概要

以下の表は、2023年と2022年の期間中に上記の役員が受け取った報酬に関する情報を示しています。新興成長企業として、証券法の規則で定義されている「小規模報告会社」に適用される減少した役員報酬開示ルールに従うことを選択し、株主の代表取締役と同様に補償開示を求められる最も高く報酬を受け取った2人の役員以外の最も高く報酬を受け取った役員に対する報酬開示を要求されています。本修正手続中、これらの役員は、指名役員として言及されています。

2022年および2023年の概要報酬表

非資格型の繰延補償

2023年と2022年には、資格外の定量的退職プランやその他の資格外の遅延報酬プランはスポンサーしていませんでした。同様に、2023年と2022年には、資格外の定量的退職プランやその他の資格外遅延報酬プランはスポンサーしていませんでした。当社の経営陣または当社の報酬委員会は、当社の最善の利益のためにそうすることを判断すれば、将来的に役員または従業員に資格外の定量的退職プランまたはその他の資格外遅延報酬福利厚生を提供することができます。

2023年12月31日時点での未処分の株式報酬

次のオプションまたはその他の報酬は、当社の指名された役員に発行されたものであり、2023年12月31日時点で未処分でした。

執行役員雇用契約と協定

Peck氏、Sullivan氏、当社の元最高財務責任者であるMyrick氏は、当社と雇用契約および経営陣交代時の合意書を締結しています。Sullivan氏はこの10-K/Aフォームの提出日時点で当社に雇用されていませんでした。雇用契約の主要条件は以下のとおりです。

ピーク氏とマイリック氏との株式移転契約は、特定の場合において雇用終了時に、下記の給付が提供されることを定めています。正味基本給の支払い、使用されていない有給休暇と交通費の価値の支払い、適格なキャッシュインセンティブボーナスの支払い、一括の退職手当の支払い、COBRAのもとでの健康保険給付の許可、および離職日時点で未成熟なエクイティベースドアワード全てについて、即時のベストおよび行使権が付与され、同時に、同日までに本社がエクイティアワードを買い戻す権利を放棄します。サリバン氏との株式移転契約は、もはや効力を持ちません。

エクイティインセンティブプラン

iSun 2020エクイティインセンティブプラン（以下、「プラン」とする）は、2021年2月25日に採択され、同日に会社株主によって承認された。初期段階で、100万株の普通株式がプランの下で利用可能であった。2021年12月17日に開催された株主特別会議で、同社の株主は、プランに割り当てられた株式数を100万株から300万株に増やすための修正案を承認しました。

誤って支払われた報酬の開示

Regulation S-KのItem 402(w)に基づいた開示を必要とする会計関連の再発行は、この会社では行われていません。

取締役の独立性

現在、当社の取締役会は5名から成っています。当社の取締役会は、Sarbanes-Oxley Act of 2002の要件に基づき採択されたSEC規則に定義された「独立した」議員であると判断し、Nasdaq Stock Market, Inc.のMarketplace RulesのRule 4200(a)(15)に従って判断して、Martine氏、Matthy氏、Meer氏それぞれが「独立した」議員であると決定しました。

2014年、Peck Electric Co.の少数株主たちは、当社が以前に占有していた建物を売却し、Peck Electric Co.の大多数の株主たちに収益金を貸しました。そのうち、純収益分の$400,000を資本金として出資しました。2022年12月31日および2021年12月31日時点で、その貸借金残高はそれぞれ$0および$21,000でした。

2018年5月、当社の株主たちは、Peck Electric Co.の少数株主を買い取りました。当社は株式購入のために$250,000を前払いし、これが「株主からの貸借」に含まれます。2022年12月31日および2021年12月31日時点で、その貸借金残高はそれぞれ$0および$39,000でした。

2019年、当社の大多数株主たちは、キャッシュフローのニーズに対応するために、当社に対して収益金を貸しました。2022年12月31日および2021年12月31日時点で、その貸借金残高はそれぞれ$0および$60,000でした。

コーポレート・ガバナンスおよび関連事項に関する取締役会との連絡

株主およびその他の関係者は、以下に連絡先を記載し、直接、当社の取締役会または関連する取締役に連絡することができます。

すべての株主の書簡は適切にまとめ、転送されます。

主要会計費用およびサービス

監査料

以下の表は、Marcum LLPが2023年および2022年の会計年度に提供したサービスに関連する料金についての情報を示しています。

独立登録監査人会計事務所による監査および非監査サービスに関する事前承認政策と手順

監査委員会の方針は、通常、会計年度の開始時に、独立登録監査人会計事務所によって提供される、軽微な非監査サービスを除く非監査および監査サービスのすべてを事前に承認することです。これらのサービスには、監査サービス、監査関連サービス、税務サービス、およびその他のサービスが含まれることがあり、一般的に固有の予算の対象となります。独立登録監査人会計事務所と管理部門は、この事前承認に従って独立登録監査人会計事務所が提供したサービスの範囲とこれまでに実行されたサービスの費用について、定期的に取締役会全体に報告する必要があります。取締役会のレビューの一環として、取締役会は、提案された業務の範囲と提案された費用を含め、独立監査人による他の既知の潜在的な業務を評価し、各サービスを承認または拒否します。法的に許容されるかつ非監査サービスが経営陣から独立した監査人の独立性に与える可能性のある影響を考慮します。年間を通じての監査委員会の会議では、監査人と管理部門は承認された後のサービスを提出することがあります。通常、これらは、年初には把握していなかった買収のデューデリジェンスなどのサービスであることが多く、承認されます。

監査委員会は、独立登録監査人会計事務所による非監査サービスの提供が独立性を維持するために適切であると判断しました。監査委員会は、当社の独立登録監査人会計事務所によって提供されるすべての監査および監査が許可されている非監査サービスを引き続き承認します。

Marcum LLPの代表者が2024年の年次総会に仮想的に出席することが予想され、希望する場合は発言の機会が与えられます。また、そのような代表者が適切な質問に回答できることが予想されます。

PART IV

付属の展示物索引を参照してください。

署名

証券取引法第13条または15条(d)の要件に従い、申請者はこの報告書に署名するために、担当者によって正当に引き受けられました。

展示物の索引