2023年9月14日

EDGAR経由

米国証券取引委員会

法人金融部門

エネルギーと交通の庁

100 F ストリート ネ

ワシントンDC 20549

シャノン・バスカーク様

拝啓　時下ますますご盛栄のこととお慶び申し上げます。

この書簡は、証券取引委員会コーポレートファイナンス部のスタッフ（以下、「スタッフ」という）から、上記の申請書に関するコメントに対する、グローバントS.A.（以下、「会社」という）の回答として提出されています。スタッフのコメントについては、2023年9月1日付のお手紙に記載されています。

お手数をおかけいたしますが、スタッフのコメントは、文面通りにそのまま下に、会社の回答はスタッフのコメントのすぐ直下に記載しています。

2022年12月31日終了の財務諸表 20-F

5.事業及び財務の総括

B.流動性及び資本リソース、73ページ

ページ2

回答: 会社は、スタッフのコメントを認識し、ページ74に含まれる各行項目の調整を提出し、キャッシュフロー計算書の投資活動の関連部分の資産構成に対するキャッシュフローメカニズムを提出しております。ご参考までに、ページ74の表を以下に再掲します。

ページ74の表の「固定資産の取得総額」と「投資活動における有形固定資産の取得」の行の調整は以下の通りです。

ページ3

以下は、ページ74の表内の「無形資産取得の合計」と「投資活動からのキャッシュ・フロー内の無形資産取得」の双方の行を調整したものです:

そして、2022年および2021年の金額（それぞれ（＄83,578）および（＄15,785））は、 第74ページのテーブルの「事業統合に関連する追加」の項目に表示されており、 上記2つの調整表の同じ期間についての「事業統合に関連する有形固定資産の追加」と 「事業統合に関連する無形固定資産の追加」の項目に示された金額の合計を表しています。

スタッフの特定のコメントに関する言及に基づき、第74ページのテーブルの行項目と キャッシュ・フロー計算書の投資活動のIFRS測定値との説明の類似性について、 同社は将来の申請において以下のように文言を明確にすることにします： キャッシュ・フロー集計表のキャプション「資産および設備の取得」と「無形資産の取得」を それぞれ「設備のキャッシュアウトフロー」と「無形資産のキャッシュアウトフロー」に置き換えます。

同社は、今後の20-F形式の年次報告書の申請において、上記の追加開示を含めることにします。

連結財務諸表注記

会計方針の概要 第3号

3.2 商標権、F-18ページ

ページ4

回答：同社は、IAS 36によれば、資産のキャッシュ生成ユニットとはその資産を含み、 他の資産または資産グループから大きく独立した現金流入を生み出す最小の資産群です。 パラグラフ68の要件に従い、同社は、独立した現金流入を生み出す資産ごとに（または資産グループごとに）特定される現金生成ユニットが1つあると判断しました。 たとえば、ビジネス戦略上、最初に1つの事業体から提供されていたサービスは、 （コスト、必要な機能、リソースの可用性、顧客要求、タイムゾーンなどを考慮して） 顧客により効率的にサービスを提供するために1つまたは複数の他の事業体から提供される場合があります。加えて、 資産（または資産グループ）からの現金流入が、他の資産（または資産グループ）から大きく独立していないため、 ビジネスは統合レベルで監視され、決定は地理的な差異や別々の法的実体に関係なく管理され、 非常に高い相互作用があります（パラグラフ69に従って）。

このアプローチに沿って、取得した会社からの商標権は、 同社のために独自の現金流入を生成しないため、同社から発生する現金流入を大きく独立していないことを示します。 取得された会社は、常に同社のビジネスに完全に統合されています（たとえば、 取得された会社の従業員は、Globantおよび同じ種類のサービスを既に提供しているGlobantの顧客にサービスを提供できる可能性がありますし、 Globantの従業員は、取得された会社の顧客にサービスを提供する可能性があります）。そのため、取得された会社は、 別個の現金生成ユニットを表すものではありません。取得したエンティティには独自の顧客リストがある可能性がありますが、 これは別の現金生成ユニットの存在を示す証拠ではありません。なぜなら、これらの顧客は、 会社の他のエンティティによって後にサービスが提供される可能性があるためです。

この回答に関するご質問やご意見がございましたら、 juan.urthiague@globant.comまでご連絡ください。