カタログ表
アメリカです
アメリカ証券取引委員会
ワシントンD.C.,20549
表:
1934 年証券取引所法第 12 条 ( b ) または 12 条 ( g ) に基づく登録申告書 |
あるいは…。
1934年証券取引法第13項又は15(D)項に基づいて提出された年次報告 |
本年度までの
あるいは…。
1934年証券取引法第13項又は15(D)項に基づいて提出された移行報告 |
あるいは…。
1934 年証券取引法第 13 条または第 15 条 ( d ) に基づくシェル · カンパニー報告書。 |
移行期間のため 〜
依頼書類番号:
(登録者の正確な氏名はその定款に記載)
(登録成立または組織の司法管轄権)
(主にオフィスアドレスを実行)
電話:
Eメール:
* ( 会社連絡先の氏名、電話番号、 E メール · ファクシミリ番号、住所 )
同法第12(B)項に基づいて登録又は登録される証券。
クラスごとのタイトル |
| 取引 |
| 登録された各取引所の名称 |
|
* 取引のためではなく、証券取引委員会の要件に従って、そのようなクラス A 普通株式を表す米国預託株式の登録に関連してのみ行われます。
法第 12 条 ( g ) に従って登録された、または登録される有価証券なし
法第 15 条 ( d ) に基づく報告義務がある証券。なし
年度報告までの期間終了時の発行者毎の資本または普通株の流通株数を説明した。
登録者が証券法規則第405条で定義されている有名な経験豊富な発行者であるかどうかをチェックマークで示す☐はい、そうです☒
この報告が年次報告または移行報告である場合、登録者が1934年“証券取引法”第13または15(D)節に基づいて報告を提出する必要がないかどうかを再選択マークで示してください☐はい、そうです☒
注 — 上記のボックスにチェックを入れても、 1934 年証券取引法第 13 条または第 15 条 ( d ) に基づき報告書を提出する必要がある登録者は、これらのセクションに基づく義務から免除されません。
再選択マークは、登録者が、(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告の提出を要求された短い期間内)に、1934年の証券取引法第13節または15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および(2)過去90日以内にそのような提出要件に適合しているかどうかを示す☒
再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内に(または登録者がそのような文書の提出を要求されたより短い時間以内に)S−T規則405条(本章232.405節)に従って提出されることを要求した各対話データファイルを電子的に提出したかどうかを示す☒
登録者が大規模な加速申請者、加速申請者、非加速申請者、または新興成長企業であるかどうかをチェックマークで示してください。取引法第 12b—2 条の「大規模加速申請者」、「加速申請者」、および「新興成長企業」の定義を参照してください。( 1 つをチェック ) :
大型加速ファイルサーバ | ☐ | ☒ | 非加速ファイルサーバ | ☐ | |
新興成長型会社 |
もしある新興成長型会社が米国公認会計原則に従ってその財務諸表を作成した場合、登録者が延長された過渡期間を使用しないことを選択したかどうかを再選択マークで示す場合、取引法第13(A)節に提供される任意の新しいまたは改正された財務会計基準を遵守する
†新たな又は改訂された財務会計基準とは、財務会計基準委員会が2012年4月5日以降に発表したその会計基準編纂の任意の更新を意味する。
登録者が報告書を提出したか否かを再選択マークで示し、その経営陣が“サバンズ-オキシリー法案”(“米国連邦法典”第15編7262(B)節)第404(B)節に基づいてその財務報告の内部統制の有効性を評価したことを証明する。この評価は、その監査報告書を作成または発行する公認会計士事務所によって行われる
証券が同法第12条(B)に基づいて登録されている場合は,登録者が届出中の財務諸表が以前に発表された財務諸表の誤り訂正を反映しているか否かを示す☐ はい、そうです
これらの誤り訂正のいずれかが、 § 240.10D—1 ( b ) に従って、関連する回復期間中に登録者の執行役員が受け取ったインセンティブベースの報酬の回復分析を必要とする再記述であるかどうかをチェックマークで示します。 ☐ はい、そうです☒ 違います。
登録者が本文書に含まれる財務諸表を作成する際にどのような会計基盤を使用しているかをチェックマークで示す
| 国際会計基準委員会が発行する国際財務報告基準 ☐ |
| 他にも☐ |
前の質問に答えたときに“その他”をチェックした場合は、登録者がどの財務諸表項目に従うかをチェックしてください☐ 第 17 号 ☐プロジェクト18
これが年次報告書である場合は、登録者が空殻会社であるか否かをチェックマークで表示してください(取引法第12 B-2条で定義されているように)☐ はい、そうです
(過去5年間の破産手続きに参加した発行者にのみ適用)
裁判所が確認した計画に基づいて証券を配布した後、登録者が1934年の“証券取引法”第12、13又は15(D)条に要求されたすべての書類及び報告書を再選択マークで提出したか否かを示す☐はい、そうです☐違います。
カタログ表
株式会社カナアン
表格20-F年次報告
2023年12月31日までの会計年度
|
| ページ | ||
第1部 | 1 | |||
第1項。 | 役員·上級管理職·コンサルタントの身分 | 1 | ||
第二項です。 | 見積統計データと予想スケジュール | 1 | ||
第三項です。 | 重要な情報 | 1 | ||
第四項です。 | その会社に関する情報 | 47 | ||
プロジェクト4 Aです。 | 未解決従業員意見 | 73 | ||
五番目です。 | 経営と財務回顧と展望 | 73 | ||
第六項です。 | 役員、上級管理者、従業員 | 89 | ||
第七項。 | 大株主および関係者取引 | 97 | ||
第八項です。 | 財務情報 | 97 | ||
第九項です。 | 見積もりと看板 | 98 | ||
第10項。 | 情報を付加する | 98 | ||
第十一項。 | 市場リスクの定量的·定性的開示について | 109 | ||
第十二項。 | 株式証券を除くその他の証券説明 | 110 | ||
十三項。 | 違約、延滞配当金、延滞配当金 | 112 | ||
14項です。 | 所有者を担保する権利と収益の使用を実質的に改正する | 112 | ||
第十五項。 | 制御とプログラム | 112 | ||
プロジェクト16 A。 | 監査委員会財務専門家 | 113 | ||
プロジェクト16 B。 | 道徳的準則 | 113 | ||
プロジェクト16 Cです。 | チーフ会計士費用とサービス | 113 | ||
プロジェクト16 Dです。 | 免除監査委員会は上場基準を遵守する | 114 | ||
プロジェクト16 E。 | 発行者および関連購入者が株式証券を購入する | 114 | ||
プロジェクト16 Fです。 | 登録者の認証会計士を変更する | 115 | ||
プロジェクト16 Gです。 | 会社の管理 | 115 | ||
16 H項です。 | 炭鉱安全情報開示 | 115 | ||
プロジェクト16 I。 | 検査妨害に関する外国司法管区の開示 | 115 | ||
プロジェクト16 Jです。 | インサイダー取引政策 | 115 | ||
プロジェクト16 Kです。 | ネットワーク·セキュリティ | 116 | ||
第II部 | 117 | |||
17項です。 | 財務諸表 | 117 | ||
第十八項。 | 財務諸表 | 117 | ||
プロジェクト19. | 展示品 | 117 |
i
カタログ表
表格20-Fに適用される本年度報告書の条約
本年度報告書では、他に説明がない限り、
● | “米国預託証明書”とは米国預託証明書のことであり、発行すれば、それは米国預託証明書の証拠である |
● | “米国預託株式”とは、米国預託株式のことであり、米国預託株式1株当たりの米国預託株式は我々A類普通株の15株に相当する |
● | “中国”と“中華人民共和国”とは、台湾、香港特別行政区、マカオ特別行政区を含まない人民Republic of Chinaを意味する |
● | “Aシリーズ転換可能優先株”とは、1株当たり0.00000005ドルのAシリーズ転換可能優先株を意味する |
● | 本年報について、“中国付属会社”は杭州嘉楠科学技術知能情報技術有限会社、嘉楠科学技術創意有限会社、廊坊創意科学技術有限会社、嘉楠科学技術伝達有限会社、浙江阿瓦隆科学技術有限会社、嘉楠科学技術光明科学技術有限会社、嘉楠科学技術創意(上海)有限会社、杭州瑞虹科学技術有限会社、杭州嘉楠科学技術創宙科技有限会社及び杭州嘉楠科学技術ブロックチェーン科学技術有限会社である。 |
● | 運営子会社“系”とは、本年報について、杭州嘉楠科学技術知能情報技術有限会社、嘉楠科学技術創意有限会社、廊坊創意科学技術有限会社、嘉楠科学技術伝達有限会社、浙江阿瓦隆科学技術有限会社、嘉楠科学技術光明科学技術有限会社、嘉楠科学技術創意(上海)有限会社、嘉楠科学技術創意(香港)控股有限公司、嘉楠科学技術創意国際プライベート有限会社を指す。嘉楠科学技術創意全世界有限会社。有限会社と嘉楠科技アメリカ会社です。 |
● | “人民元”または“人民元”は中国の法定通貨である |
● | “ドル”“ドル”または“ドル”とは、米国の法定通貨を意味する |
● | “私たち”、“私たち”、“私たちの会社”、“会社”、“私たちの”と“嘉楠科技”は嘉楠科技有限会社とその子会社を指し、文脈に応じて必要に応じている。 |
2023年1月1日から、私たちの報告通貨は人民元からドルに変更された。報告通貨と基礎業務の協調は、私たちの近年の業務発展と将来のグローバル戦略をよりよく反映するだろう。ドル以外の機能通貨を持つ実体の資産と負債は貸借対照表日の為替レートでドルに換算される。ドル以外の機能通貨を使用する実体の収入と費用は、報告に記載されている期間の平均レートでドルに換算される。私たちがいつも報告書通貨としてドルを使用しているように、以前の財務情報は書き換えられた。
私たちのアメリカ預託証明書はナスダック世界市場に発売され、コードは“CAN”です
II
カタログ表
技術用語語彙
本語彙表には,本年度報告におけるわが社や業務に関するいくつかの用語の解釈が含まれている本年度報告書では、他に説明がない限り、
● | 人工知能とは人工知能のことです |
● | “AICPA”とは、米国公認会計士協会をいう |
● | ASIC“は、特定のアプリケーションのために設計された専用ICを意味する |
● | CPUとは、演算処理部を意味する |
● | GPUとは、グラフィックス処理部を意味する |
● | エッジ計算“とは、ネットワークエッジ、データソースの近傍でデータ処理を実行することによってクラウドコンピューティングシステムを最適化する方法を意味する |
● | フィールドプログラマブルゲートアレイ“は、製造後にクライアントまたは設計者によって構成可能な集積回路であるフィールドプログラマブルゲートアレイを意味する |
● | ハッシュ“は、任意のサイズのデータを固定サイズのデータにマッピングするための関数と、ビットコインマイニングのコンテキストにおいてマイニング問題を解決するための関数とを意味する |
● | ハッシュ率“は、ネットワークが所与の期間内に処理する計算量を表すビットコインネットワークの処理能力を意味する |
● | 集積回路“または”チップ“は、集積回路を意味する |
● | “モノのインターネット”とは、インターネット接続が物理デバイスおよび日常的な物品まで延びるモノのネットワークを意味する |
● | ISOとは、国際標準化機構を意味する |
● | ネットワーク計算力“とは、ビットコインネットワーク内のすべての機械の処理能力を意味する |
● | ニューラルネットワーク加速器“とは、人工知能応用のために設計されたハードウェア加速の一種類のマイクロプロセッサを意味する |
● | Nmとはナノを意味する |
● | PMUとは、電源機能を管理するマイクロコントローラである電源管理ユニットを意味する |
● | “捕虜”とは仕事証明書のことである |
● | RISC-Vは、ソフトウェアと下位プロセッサとの対話方式を記述する命令セットのセットであるオープンソース命令セットアーキテクチャを指し、RISC-Vのオープンソース性質は、高額な印税費用を支払うことなく、誰でもそれをサポートするプロセッサを構築することができることを意味する |
● | SoC“は、コンピュータまたは他の電子システムのすべての構成要素を統合するチップを意味する |
● | スライス“とは、集積回路のフォトマスクパターンが製造施設に送られるとき、集積回路設計プロセスの最終結果を意味し、フローシートが成功したことは、集積回路設計および検証プロセスのすべての段階が完了したことを意味する |
● | ビットコイン掘削機の処理能力の測定単位Terahashにとって、Thashとは、 |
● | Thash/Sまたは“TH/S”、“GH/S”は、ハッシュ率のメトリック単位である。1位/S=1000 GH/S。 |
三、三、
カタログ表
前向き情報
本年度報告書には展望的な陳述が含まれている。歴史的事実以外のすべての陳述は前向きな陳述だ。これらの展望的陳述は、改正された“1934年証券取引法”または“取引法”第21 E節の“安全港”条項および1995年の“個人証券訴訟改革法”に基づいて行われた。これらの表現は既知および未知のリスク、不確定性および他の要素に関連し、私たちの実際の結果、業績または成果は展望性表現中の明示または暗示と大きく異なる可能性がある。場合によっては、これらの前向き記述は、“可能性”、“予想”、“目標”、“推定”、“計画”、“信じ”、“潜在”、“継続”、“可能性が高い”、または他の同様の表現によって識別することができる。
これらの前向きな陳述は以下の内容に関連している
● | 私たちの目標と戦略 |
● | 私たちの拡張計画は |
● | 私たちの将来の業務発展、財務状況、経営業績 |
● | 私たちの製品の需要と市場受容度への期待と |
● | 一般経済とビジネス状況です。 |
私たちのこれらの展望的な陳述は主に私たちの現在の未来の事件と財務傾向の予想と予測に基づいており、私たちはこれらの事件と財務傾向が私たちの財務状況、経営結果、業務戦略、財務需要に影響を与える可能性があると考えている。
これらの声明を読む際には、本年度報告“第3項.重要な情報−D.リスク要因”に開示されたリスクと、米国証券取引委員会または米国証券取引委員会に提出された他の文書で概説された他のリスクとを組み合わせなければならない。しかも、私たちは新興で持続的な環境で運営している。新しいリスクは時々発生する可能性があり、私たちの経営陣はすべてのリスクを予測することができず、私たちはこれらのリスクが私たちの業務に与える影響を評価することもできません。あるいは任意のリスクやリスクの組み合わせは、実際の結果が任意の前向きな陳述に含まれる結果と大きく異なる程度につながる可能性があります。本年度報告で行われた前向き陳述は,本年度報告までに述べた日までの事件や情報のみに触れている。法律のほかに規定がある以外に、私たちは陳述発表の日以降の事件や状況を反映し、あるいは意外な事件の発生を反映するために、いかなる前向き陳述も更新する義務はない。あなたはこの年間報告書と私たちがこの年間報告書で言及した文書を完全に読んで、私たちの未来の実際の結果が私たちが予想していたものと大きく異なるかもしれないということを理解しなければならない。
四
カタログ表
第I部
第1項。役員·上級管理職·コンサルタントの身分
必要ではありません。
第二項です。見積統計データと予想スケジュール
必要ではありません。
第三項です。重要な情報
私たちはケイマン諸島ホールディングスで、私たちの運営子会社を通じてすべての業務を展開しています。米国預託証券の投資家は、私たちが運営する子会社の株式証券を購入しているのではなく、ケイマン諸島の持ち株会社の株式証券を購入している。私たちは、私たちの中国における一部の業務や複雑で変化していく中国の法律法規に関連する様々な法律と運営リスクと不確実性に直面している。例えば、私たちは、海外発行の規制審査や外商投資にある程度の中国業務の発行者に関するリスク、反独占規制行動、仮想通貨関連業務活動と採鉱活動の監督管理行動、ネットワークセキュリティとデータプライバシーの監督管理に直面しており、これは私たちがいくつかの業務を展開し、外国投資を獲得したり、外国証券取引所に上場する能力にマイナス影響を与える可能性がある。これらのリスクは、私たちの業務と私たちのアメリカ預託証明書の価値に重大な不利な変化をもたらし、投資家に証券を提供または継続する能力を制限または阻害したり、そのような証券の価値を大幅に低下させたり、一文の価値もなくなったりする可能性がある。中国におけるビジネスにおけるリスクの詳細については,“-D.リスク要因−中国内地でのビジネスに関するリスク”を参照されたい
我々の監査役の畢馬威華振会計士事務所は独立して登録された会計士事務所であり、本年報に他の部分に含まれる監査報告を発行することを担当している。もしアメリカ証券取引委員会が嘉楠科技が公認会計士事務所から発行された監査報告を提出したと認定し、この公認会計士事務所が2年連続でアメリカ上場会社会計委員会の検査を受けていない場合、“外国会社責任法”により、私たちの証券は全国証券取引所あるいはアメリカ場外取引市場での取引を禁止される。2021年12月16日、PCAOBは報告を発表し、米国証券取引委員会に通知し、PCAOBは大陸部中国と香港に本部を置く完全登録会計士事務所を検査または調査できず、私たちの監査人はこの決定の影響を受けている。そこで、私たちは2022年5月4日に最終的に“委員会認定発行元”に決定しました。2022年12月15日、PCAOBは2021年12月16日の裁決を撤回し、大陸部中国と香港を完全登録会計士事務所を検査または調査できない司法管轄区域リストから削除する報告書を発表した。したがって,2023年12月31日までの財政年度報告書を提出した後,HFCAA下の委員会で確認された発行者としては決定されないと予想される。毎年、PCAOBは大陸部の中国と香港などの司法管轄区の監査会社に対して全面的な検査と調査を行うことができるかどうかを決定する。PCAOBが今後、大陸部中国香港の会計士事務所を全面的に検査·調査する権利が完全にないと判断し、これらの司法管轄区の1つに本部を置く会計士事務所を用いて、米国証券取引委員会に提出された財務諸表に対して監査報告を発行する場合、関連会計年度のForm 20−F年度報告書を提出した後、委員会指定発行者として決定する。HFCAAの規定によると、私たちの証券が今後2年連続で委員会が指定した発行元と決定された場合、私たちの証券は米国の国家証券取引所や場外取引市場での取引が禁止される。もし私たちの証券がアメリカでの取引が禁止されていれば、私たちがアメリカ以外の取引所に上場できるかどうか、あるいは私たちの証券市場がアメリカ以外で発展するかどうかは定かではありません。このような禁止が発生した場合、ナスダックは私たちの証券を退市することを決定することができる。私たちの証券がカードを取られたり、外されたりする脅威に直面していることは、あなたの投資価値に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。“-D”を参照。リスク要因−中国でのビジネスに関するリスク−PCAOBが中国にある監査役を検査できなければ,我々の米国預託証明書は“外国会社の責任追及法案”によって破棄される可能性がある。私たちのアメリカ預託証明書がカードを取られたり、取られたりする脅威に直面して、あなたの投資価値に重大かつ不利な影響を与える可能性があります
われわれの運営は中国当局の許可を得る必要がある
私たちは中国の中国子会社を通じて大部分の業務を展開しています。私たちの中国での業務は中国の法律法規によって管轄されている。本年度報告日までに、私たちの中国子会社は中国関係当局からすべての重大な方面での運営に必要なすべての許可を得ていますが、私たちのすべての重大な方面での運営に必要な許可は中国当局によって拒否されていません。
1
カタログ表
関連法律法規の解釈と実施および関連政府部門の法執行実践に不確実性があることを考慮して、私たちは将来の業務運営において追加の許可証、許可証、届出または承認を得る必要があるかもしれない。もし我々の中国子会社(I)が必要な許可や承認を受けたり維持したりしていない場合、(Ii)このような許可または承認を必要としないと無意識に結論を出す場合、または(Iii)適用される法律、法規または解釈が変化し、私たちの中国子会社が将来そのような許可または承認を得る必要がある場合、私たちの中国子会社は罰金、法的制裁、または私たちの中国子会社の業務停止を命令される可能性があり、これは私たちの業務、財務状況、経営業績に大きな悪影響を及ぼす可能性がある。
中国国外で証券を発行する
中国証券監督管理委員会は、 2023 年 2 月 17 日に「国内企業による海外有価証券の募集及び上場に関する試行管理措置」 ( 以下「海外上場試行措置」という ) と 5 つの関連ガイドラインを公布し、 2023 年 3 月 31 日に施行した。海外上場試験措置は、申請ベースの規制体制を採用し、中国国内企業の直接 · 間接の海外上場を規制しています。
海外上場試験措置では、発行者が次の基準の両方を満たす場合には、当該発行者が行う海外有価証券の募集及び上場は、海外上場試験措置に定める届出手続の対象となる間接的海外募集とみなされます。( 1 ) 発行者の営業収益、総利益の 50% 以上、直近会計年度の監査された連結財務諸表に記載されている総資産または純資産は、発行者の国内会社によって計上されていること。( ii ) 発行者の事業活動が実質的に中国大陸で行われていること、またはその主たる事業所が中国大陸にあること、またはその事業運営および管理を担当する上級管理職の大半が中国国民または中国大陸に居住していること。国内企業の海外上場が間接的であるか否かの判断は、形式よりも実質的に行う。
同日、中国証監会は試行方法発表記者会見を開催し、“国内企業の海外発行上場届出管理に関する通知”などを発表し、その中で、海外上場試行方法の発効日及び前に、海外発行上場を完了した国内会社を“株式制企業”と呼ぶことを明らかにしたストック企業业)“と言った。株式制企業としてストック企業业)は、後続証券発行完了後3営業日以内に中国証監会に届出します。中国証監会は、海外上場試行方法の規定を履行していない届出手続きを履行していない会社に対して、修正を命じ、警告を与え、罰金を科す
また、証監会は“国内企業の海外上場証券の発行秘密とファイル管理の強化に関する規定”を公表した“追加について強境内企業業界外証券の発行と上場に関する秘密保持とアーカイブ管理に関する規定“)2023年2月24日、2023年3月31日から施行される。中国証監会は、国内企業、証券会社、証券サービス機構が国内企業海外発行上場過程中に相応のサービスを提供するのは、守秘とファイル管理の法律意識を強化し、健全な守秘とファイル工作制度を確立し、必要な措置を取って守秘とファイル管理職責を履行すべきであると規定している。
このような規制指針の解釈と実施にはまだ不確実性があるため、将来の海外融資活動に関する新たな規制要求を常に守ることができることを保証することはできません。私たちは国境を越えた調査と法的請求の執行などでもっと厳しい要求を受けるかもしれない。
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カタログ表
中国網信弁制
2021年7月10日、国家発展改革委員会、工業·情報化部、公安部、国家安全部、財政部、商務部、人民銀行、国家市場監督管理総局、国家放送テレビ総局、中国証監会、国家秘密保持総局、国家暗号管理局は共同で改訂後の“ネットワーク安全審査方法”を発表したネットワークセキュリティ審査方法(2021)(“改訂後の審査方法”)は、2022年2月15日から施行される。改正された審査方法によると、インターネット製品やサービスを調達するキー情報インフラ事業者と、国家安全に影響を与える可能性のあるデータ処理活動に従事するネットワークプラットフォーム事業者は、ネットワークセキュリティ審査を受けなければならない。改訂後の審査方法はさらに、ネットワークプラットフォーム経営者は百万以上のユーザー個人情報を持っており、海外で発売しようとしているのは、ネットワーク安全審査を受けなければならないと規定している。2021年11月14日、CACは“インターネットデータセキュリティ管理条例(意見募集稿)”を公表した(“インターネットデータセキュリティ管理条例(意見募集稿)”ネットワークデータセキュリティ管理条例(意見募集稿)、“条例案”)は、データ処理者がネットワークセキュリティ審査を申告する範囲が規定されている。条例草案は,中国国内でネットワークを利用したデータ処理活動とネットワークデータ安全監督管理に適用可能であり,中国国外で中国国内の個人と組織データを処理する活動に適用可能であり,(1)中国への製品やサービスの提供を目的としている,(2)国内の個人と組織の行為を分析評価する,(3)国内の重要なデータ処理に関連する,(4)法律,行政法規で規定されている他の状況の1つである。条例草案はさらに、百万以上のユーザーの個人情報を処理するデータ処理者が海外で発売しようとしている場合は、ネットワーク安全審査を申告しなければならないと規定している。2022年7月7日、CACは“海外データ伝送安全評価方法”を発表した“データ出国安全評価方法““データ越境管理方法”は2022年9月1日に施行され、データ処理員は、(I)データ処理員がオフショアエンティティおよび個人にキーデータを提供する場合、(Ii)CIIOまたは100万人以上の個人情報を処理するデータ処理員がオフショアエンティティおよび個人に個人情報を提供する場合、任意の場合に国境を越えたデータ転送のセキュリティ評価を申請する必要があると規定されている。(3)前年1月1日以来、データ処理者は、合計10万人を超える個人情報または合計1万人を超える敏感な個人情報をオフショアエンティティと個人に提供している場合、または(4)CACが規定している他の越境移行データのセキュリティ評価を申告する必要がある場合。また、CACは2022年8月31日、“出国データ伝送安全評価届出ガイドライン(第1版)”を発表した(第1版)“データ出国安全評価申告ガイドライン(第1版)“(I)資料処理員が大陸部で中国国内作業を行う際に発生したデータを海外に転送·蓄積する;(Ii)海外機関、組織又は個人が使用、使用、ダウンロード又は出力資料処理員が大陸部中国に収集して蓄積した資料;及び(Iii)廉政公署が指定したその他の行為。我々の主な業務活動は,大量の登録ユーザには触れず,大量のユーザデータも扱っていない.私たちは開発者のために小規模なオンラインフォーラムを運営しているので、ユーザーアカウント、電話番号、電子メールアカウントを含む個人情報など、私たちの顧客および他の人の限られた数の機密および個人情報を転送して保存していますが、私たちのオンラインフォーラムの登録ユーザは100万人に遠くありません。改正された審査方法や条例草案は、関連要求が私たちなど米国に上場している会社に適用されるかどうかはまだ明確ではない。彼らは未来の規制改革が私たちのような会社に追加的な制限を加えるかどうかまだ確信していない。現段階では、改正された審査措置や条例案の影響を予測することはできず、ルール制定過程のどのような発展も密接に監視·評価していく。
わが社のキャッシュフロー
嘉楠科学技術はケイマン諸島の持株会社であり、それ自体に業務がない。私たちは主に私たちの運営子会社を通じて業務を展開しています。そのため、私たちは持ち株会社レベルの融資を得る他の方法があるにもかかわらず、嘉楠科学技術は株主に配当金を支払い、それが発生する可能性のあるいかなる債務を返済する能力は私たちの中国子会社が支払う配当に依存するかもしれない。もし私たちのどの経営子会社も自分のために債務を発生させた場合、このような債務を管理するツールは、嘉楠科学技術に配当金を支払う能力を制限する可能性があります。詳細については、“第5項。経営と財務の回顧と展望-B.流動性と資本資源-持株会社構造”を参照してください
3
カタログ表
中国の法律と法規によると、私たちの中国付属会社は配当金を派遣したり、その他の方法でそのいかなる純資産を私に譲渡するかなどの面で若干の制限を受けなければならない。外商独資企業が中国から送金した配当金も、国家外国為替管理局が指定した銀行の審査を経なければならない。この等制限はわが中国付属会社の実収資本及び法定備蓄金を基準としている。私たちの中国業務の資金フローのリスクについては、“-D.リスク要因-中国でのビジネスに関するリスク-私たちの会社構造は、中国子会社からの配当金の徴収とそれへの資金移転能力を制限する可能性があり、これは、変化する市場状況にタイムリーに対応する能力を制限する可能性がある”を参照されたい。2021年、2021年、2022年及び2023年12月31日までの年度まで、私たちの中国付属会社は嘉楠科学技術にいかなる配当金或いは割り当てを支払っていない。
中国の法律によると、適用される政府の登録と承認要求を満たすことを前提として、嘉楠科学技術は出資或いは融資を通じて私たちの中国子会社に資金を提供することしかできない。2021年、2022年及び2023年12月31日までの年度まで、嘉楠科技は香港付属会社を通じて中国付属会社にそれぞれ元金2.944億元、ゼロ及びゼロの融資を提供した。私たちの子会社は、2021年、2021年、2022年、2023年12月31日までの年度内に、他の子会社の運営を支援するための現金を生成していません。私たちはまたこのような資金を規定する政策を持っていない。本年度報告の日まで、子会社間で現金を移転する能力に困難や制限があったことはありません
配当または分配の課税
嘉楠科学技術は設立以来、私たちの普通株のいかなる配当も発表或いは支払ったことがなく、現在も予測可能な未来に私たちの普通株或いはアメリカ預託証明書にいかなる配当金を支払う計画もない。私たちは現在、私たちの業務を運営し、拡大するために、利用可能な資金と将来の任意の収益の大部分(すべてでなければ)を保留するつもりだ。“項目8.財務情報--A.連結報告書およびその他の財務情報--配当政策および分配”を参照。我々の米国預託証券投資におけるシンガポール、中国、米国連邦所得税の考慮については、“第10項.付加情報-E.税金”を参照されたい。ケイマン諸島の現行法律によると、嘉楠科学技術は所得税や資本利益税を支払う必要がない。私たちの株主に配当金を支払う時、ケイマン諸島は源泉徴収税を徴収しないだろう。
A. | [保留されている] |
B. | 資本化と負債化 |
必要ではありません。
C. | 収益を提供し使用する理由は |
必要ではありません。
D. | リスク要因 |
リスク要因の概要
以下の要約は、我々の業務、財務状況、または経営結果に悪影響を及ぼす可能性のあるいくつかの主要なリスクを重点的に紹介する。この要約は完全ではなく、以下にまとめられる危険は私たちが直面している唯一の危険ではない。これらのリスクは,以下の“リスク要因”というタイトルの節でより包括的に議論されるであろう。これらのリスクは以下のリスクを含むが、これらに限定されない
私たちのビジネスや産業に関するリスクは
● | 我々の運営結果は、ビットコイン採掘に期待される経済的リターンの大きな影響を受け続けると予想されてきた。 |
● | 私たちの収入の大部分はビットコイン掘削機から来ていますビットコイン鉱機市場がなくなったり、大幅に減少したりすれば、私たちの業務と運営結果は実質的な損害を受けるだろう。 |
● | 私たちが経営している業界の特徴は絶えず変化していることだ。私たちが絶えず革新し、顧客の期待に合った製品を提供することができなければ、新しい顧客を引き付けたり、既存の顧客を引き留めたりすることができない可能性があるため、私たちの業務と運営結果は不利な影響を受ける可能性があります。 |
4
カタログ表
● | 私たちはビットコインの保有、使用、または採掘に関連する法律、政治的または他の条件、または発展のリスクに直面しており、これは私たちの業務、運営結果、および財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある。 |
● | ビットコインアルゴリズムまたはマイニング機構の変化は、我々のトラフィックおよび運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。 |
● | 私たちはビットコイン採掘分野で重要な運営歴史が不足しており、私たちのこの比較的新しい業務に対する戦略的重点は多くの重大なリスクと不確実性の影響を受けており、これらのリスクと不確定性は私たちの未来の生存能力に影響を与える可能性がある。 |
● | 私たちは業務競争力を維持するために必要な大量の研究開発投資を行うことができないかもしれない。 |
● | 我々のビットコイン鉱機業務は限られた数の第三者代行パートナーの供給に依存しており、これらの第三者代行パートナーから十分な代行生産能力を得ることができなければ、私たちの製品の出荷を大幅に遅らせることになる。 |
● | もし在庫レベルが私たちの製品の大体の需要レベルと一致しなければ、販売を失い、増加した在庫リスクに直面し、保有コストの増加、在庫の古いリスク、値引き手当の増加、ログアウトに直面する可能性があり、これらはすべて私たちの業務、財務状況、運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | 私たちの限られた運営履歴と急速な収入増加は、私たちの業務を予測することを困難にし、私たちの業務の季節性と変動性を評価するかもしれません。 |
● | 私たちのサプライヤーへの前金は、私たちをこのようなサプライヤーに関連する取引相手のリスクに直面させ、私たちの流動性と現金状況にマイナスの影響を与えるかもしれない。 |
● | 我々ASICのストリームが失敗したり、予期された最終テスト良率に達しなかったりすることは、私たちの運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。 |
● | ビットコインネットワークのかなりの割合(しかし圧倒的ではない)ユーザと鉱夫は、ビットコインネットワークのソフトウェアパッチやアップグレードを受け入れ、ブロックチェーン内の“分岐”を招き、2つの独立したネットワークの運営を統合できない可能性がある。分岐ブロックチェーンの存在は、ビットコインに対するユーザの信頼を侵食し、私たちのトラフィック、運営結果、および財務状態に悪影響を及ぼす可能性がある。 |
● | 人工知能技術は絶えず発展しており、人工知能のいかなる欠陥或いは濫用は、他の第三者が犯したものであっても、私たちの業務、名声、ブランドと社会が人工知能解決方案の普遍的な受け入れにマイナス影響を与える可能性がある。 |
● | もし私たちが人工知能市場や他の私たちが浸透を求めている新しい応用市場で成功しなければ、私たちの収入、成長の見通し、財務状況は実質的で不利な影響を受けるかもしれない。 |
● | 私たちのビットコイン鉱機はオープンソースソフトウェアとハードウェアをその基本コントローラシステムとして使用しており、これは私たちに一定のリスクをもたらすかもしれない。 |
● | もし私たちが私たちのブランド認知度を維持したり高めたりできなければ、私たちの業務、財務状況、経営結果は実質的な悪影響を受ける可能性があります。 |
● | データセキュリティホールやコンピュータウイルスを含むネットワークセキュリティイベントは、私たちのサービス提供を混乱させ、私たちの名声を損なうか、または私たちに責任を負わせ、それによって私たちの業務を損なう可能性があります。 |
● | 私たちの業務はデータプライバシーとネットワークセキュリティに関する様々な発展している中国の法律と法規によって制約されている。ネットワークセキュリティとデータプライバシー問題の失敗は、私たちを罰し、私たちの名声とブランドを傷つけ、私たちの業務と運営結果を損なう可能性があります。 |
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カタログ表
● | 私たちは世界の様々な地理的地域で私たちの業務を運営するために、様々な承認、許可、許可、認証が必要だ。このような承認、免許、許可、または認証を取得または継続できなかったいかなる行為も、私たちの業務および運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | 私たちは時々法律や他の紛争に巻き込まれるかもしれません。私たちの運営においても、私たちの原材料やコンポーネントサプライヤー、生産パートナー、顧客または従業員との紛争、または私たちの株主との集団訴訟も含まれています。 |
中国でのビジネスに関するリスク
● | 中国の経済、政治、社会条件、政府政策は私たちの業務、将来性、財務状況、財務業績に悪影響を及ぼす可能性がある。 |
● | 中国の法律制度の変化と不確定性は私たちの業務、財務状況、経営業績に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。中華人民共和国の法制度によると、あなたが得ることができる法的保護は限られているかもしれない。 |
● | 大陸部中国の法律制度によるリスクと不透明な要素は、私たちの業務及びアメリカ預託証明書の価値に重大な悪影響を与える可能性がある。また、中国政府当局による中国発行者の海外での発行や外国投資の監督·制御は、投資家に証券を提供または継続する能力を制限または阻害する可能性があり、我々の業務や米国預託証明書の価値に大きな不利な変化をもたらす可能性がある |
● | 私たちの会社構造は、中国子会社から配当金を受け取る能力と、それに資金を移転する能力を制限する可能性があり、変化する市場状況にタイムリーに対応する能力を制限するかもしれません。 |
● | PCAOBは従来、私たちの監査師が私たちの財務諸表のために行った監査仕事を検査することができなかったが、PCAOBは過去に私たちの監査師を検査することができず、私たちの投資家はこのような検査のメリットを失った。 |
● | PCAOBが中国にある監査役を検査できなければ、私たちのアメリカ預託証明書は“外国会社の責任追及法案”によって外される可能性がある。もし私たちのアメリカ預託証明書がカードを取られたり、取られた脅威に直面したりすれば、あなたの投資価値に重大な悪影響を与える可能性があります |
国際市場でのビジネスに関するリスク
● | 我々はグローバル業務規模の拡大に関するリスクに直面しており,これらのリスクを効率的に管理できなければ,海外での業務拡張能力を弱める可能性がある。 |
アメリカ預託証明書のリスクについて
● | 米国預託証券の取引価格が変動する可能性があり、これは投資家に大きな損失をもたらす可能性がある。 |
● | もし私たちが将来株式証券を増発すれば、あなたは希釈されるかもしれません。私たちのアメリカ預託証明書の取引価格は下がるかもしれません。 |
私たちのアメリカ預託証明書に投資することは高度な危険と関連がある。我々の普通株への投資を決定する前に、以下のようなリスクに関する情報と、本年報の他の部分に出現する他の情報をよく考慮しなければなりません。以下のいずれのリスクの発生も、当社の業務、財務状況、経営業績、将来の成長見通しに重大な悪影響を及ぼす可能性があります。この場合、私たちのアメリカ預託証明書の市場価格は下がる可能性があり、あなたは投資の全部または一部を失うかもしれません。
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カタログ表
私たちのビジネスや産業に関するリスクは
我々の運営結果は、ビットコイン採掘に期待される経済的リターンの大きな影響を受け続けると予想されてきた。
私たちの収入は主にビットコイン鉱機および関連部品の販売から来ており、一般的には、これは私たちのビットコイン鉱機の需要と定価によって決定される。ビットコイン掘削者の購入行為は主にビットコイン掘削の期待経済リターンによって推進される。ビットコイン価格の上昇は、ビットコイン採掘活動によって生じる予想される経済的リターンを増加させ、ビットコイン掘削機の需要および平均販売価格を刺激する可能性のある重要な要素の1つであり、その逆も同様である。ビットコイン価格は過去数年間に大きく変動し、私たちのビットコイン鉱機の販売にも相応の変動が見られた。私たちの運営結果は引き続きビットコイン価格変動の影響を受けると予想されています。私たちの収入はビットコイン鉱機と関連部品からかなりの部分が販売されると予想されています。将来的にビットコインおよびビットコインネットワーク取引費価格の任意の大幅な引き下げ、および/またはより低いビットコイン価格を長期的に維持することは、我々の運営業績および財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。例えば、ビットコイン価格またはビットコインネットワーク取引手数料が下落して回復できない場合、ビットコイン掘削活動の予想される経済的リターンは減少し、それにより、ビットコイン掘削機の需要が減少する。したがって、私たちはビットコイン鉱機の価格を下げる必要があるかもしれない。また,取引手数料がユーザが取引媒体としてビットコインを使用することを阻害する程度に増加すれば,ビットコインネットワークの取引量を減少させ,我々のビットコイン鉱機の需要に影響を与える可能性がある.ビットコインの価格は私たちの運営を維持するのに十分な高位に維持されるか、あるいはビットコインの価格は未来に大幅に低下しないことを保証することはできません。また、ビットコイン価格の変動は、私たちの財務パフォーマンスが影響を受ける前に、私たちの株の取引価格に効果的な影響を与える可能性があります。
ビットコイン価格の変動に加えて、他の様々な要素もビットコイン採掘の予想経済リターンに影響を与える可能性があり、これらの要素の多くは私たちの制御を超えており、ビットコイン鉱機の全体的な需給不均衡、鉱場資源の供給と利用可能性、電力コスト或いは他の運営コストの変化、総ネットワーク計算能力、鉱機のコスト効率と減価償却、各種の特殊な経済、地政学と監督管理要素を含む。また、政府の制御措置やその他の原因による電力供給不足や、エネルギーコストのいずれの増加も、ビットコイン採掘のコストを増加させる。これは逆に、私たちの顧客の採鉱活動に対する予想される経済的リターンと、私たちのビットコイン掘削機の需要と価格に影響を与える可能性がある。
また、ビットコイン価格の変動の複雑な影響によるビットコインマイニングマシンの価格下落は、ビットコインマイニングマシンの販売予測などに基づいて在庫を管理する際の在庫価値や在庫引当に影響を及ぼす可能性があります。一般的に、新製品の発売やビットコインマイニングマシンの需要急増を予想するために調達量を増やしたり、完成品を備蓄したりしているため、ビットコイン価格の大幅な下落は、予想販売価格の下落や過剰な在庫につながり、その結果、在庫の減損損失につながる可能性があります。例えば、 2022 年下半期から 2023 年上半期にかけて Bitcoin 価格が変動したため、 Bitcoin 鉱山機械市場では需要が低く、価格が低くなり続けました。その結果、当社は、 2022 年と 2023 年の在庫減価償却、前払い減価償却、在庫購入コミットメント引当金をそれぞれ 9360 万米ドルと 1 億 9020 万米ドル計上しました。将来的に Bitcoin 価格が大幅に下落した場合、同様の減価償却を行う可能性があります。今後、これらの在庫を原価を上回って売却できれば、これらの機械の販売原価は減価償却を除いて減価償却となり、期間の粗利益が増加する効果があります。
以前のビットコイン価格の下落も私たちの顧客が私たちのビットコインマイニング製品を購入して、あまり支払いたくありませんでした。貸手がまだ受け取っていない契約価格部分を暗黙的な価格割引と見なし、その部分の契約価格の後続情報を収集して収入を確認します。私たちは2022年と2023年に価格割引を提供しなかった。我々は2020年下半期から顧客への信用販売を停止し、2023年第2四半期から一定の条件を満たす大顧客に対して分割払い政策を実施している。私たちは未来にいくつかの顧客に信用販売を提供するかもしれません。もし将来ビットコインの価格が大幅に低下すれば、このような隠れた価格割引を確認する必要があります。
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カタログ表
私たちの収入の大部分はビットコイン掘削機から来ていますビットコイン鉱機市場がなくなったり、大幅に減少したりすれば、私たちの業務と運営結果は実質的な損害を受けるだろう。
歴史的に見ると、私たちのほとんどの収入は私たちのビットコイン掘削機の販売から来ており、これらの機械は私たちの独自のASICを統合している。2021年、2022年、2023年、私たちのビットコイン鉱機および関連部品の売上高はそれぞれ私たちの収入の99.1%、94.8%、83.1%を占めています。予測可能な将来、私たちはビットコイン掘削機の販売から大きな収入を得続けるかもしれない。ビットコイン掘削機市場がなくなった場合、または大幅に減少した場合、我々のビットコイン掘削機は深刻な販売損失、注文キャンセル、または顧客流出に直面する。ビットコイン鉱機市場に影響を与える可能性のある不利な要素は、
● | ビットコインの代わりに別の暗号通貨が主流の暗号通貨となり、ビットコインの切り下げまたは一文の価値がなくなることは、私たちのビジネスの持続可能性に悪影響を及ぼす可能性がある |
● | 暗号化通貨のいくつかの固有の制限または別の暗号化通貨によって置換されているため、ビットコインは広範な市場に受け入れられず、世界経済で一般的に受け入れられている取引媒体にはなれず、ビットコインの切り下げまたは一文の価値もなくなり、これは私たちの業務の持続可能性に悪影響を及ぼす可能性がある |
● | 時間の経過とともに、ビットコインをマイニングするリターン(報酬されたビットコインの金額で計算される)が低下し、これは、ビットコインをマイニングする動機を低下させる可能性がある。具体的には,半減事件は2020年5月に発生し,次の半減事件は2024年に発生する予定であり,2140年までにビットコインがすべて採掘されると予想される。したがって、ビットコイン掘削によって得られるリターンが減少するにつれて、ビットコイン掘削機の生産性が低下する可能性がある。 |
もし私たちがビットコイン鉱機の規模と収益性を維持できなければ、あるいは人工知能市場での私たちの業務を拡大することに成功すれば、私たちの業務、運営結果、持続的な成長能力は影響を受けるだろう。そのほか、鉱商の経済効果の低下或いは私たちのビットコイン掘削機の定価競争による在庫過剰、在庫値下げ、ブランドイメージの悪化と利益率の圧迫は、すべて私たちの業務、財務状況と運営業績に重大な不利な影響を与える可能性がある。
私たちが経営している業界の特徴は絶えず変化していることだ。私たちが絶えず革新し、顧客の期待に合った製品を提供することができなければ、新しい顧客を引き付けたり、既存の顧客を引き留めたりすることができない可能性があるため、私たちの業務と運営結果は不利な影響を受ける可能性があります。
私たちが経営する業界の特徴は絶えず変化して、迅速な技術進歩、顧客需要の絶えずの変化、新製品と解決方案の頻繁な発売、及び新しい業界標準と実践の絶えず出現することを含む。したがって、私たちの成功は、費用効果のある方法でこれらの変化にタイムリーに対応する能力があるかどうかにある程度依存するだろう。私たちは新しい技術の出現を予測し、それらの市場受容度を評価する必要がある。私たちはまた、私たちの製品の市場での競争力を維持するために、研究開発に大量の資源を投入する必要がある。
しかし、研究開発活動は本質的に不確定であり、私たちは研究開発成果を商業化する上で実際の困難に直面する可能性があり、これは研究開発費用が高すぎたり遅延したりする可能性がある。ブロックチェーンと人工知能技術がすでに発展し、引き続き発展する迅速なペースを考慮すると、私たちは効率的で費用効果のある方法で直ちに私たちの技術をアップグレードすることができないか、あるいはアップグレードすることができないかもしれない。また、人工知能、ディープラーニング、モノのインターネット、コンピュータ視覚、ブロックチェーンと暗号化通貨の新しい発展は、私たちの製品を時代遅れにしたり、魅力を失ったりする可能性がある。もし私たちが技術発展についてきて市場傾向を予測できない場合、あるいは私たちの技術や解決策が新技術によって過ぎた場合、私たちの製品は顧客に魅力的ではないかもしれません。したがって、私たちの業務、経営業績、財務状況は実質的な悪影響を受けるだろう。
我々の現在のマイニング機械は、ビットコインマイニングのために設計されているので、ビットコイン使用および適応の任意の制限、およびビットコイン市場の迅速かつ持続的な発展の任意の実際または予想される不利な発展は、私たちの運営結果に影響を与える可能性がある。ビットコインの価値および応用には広範な共通認識がないため、どの将来の発展もビットコインの価格に影響を与え続け、それによって私たちの既存のビットコイン掘削機の需要に影響を与える可能性がある。さらに、ビットコインがマネーロンダリングまたは他の不正活動に使用されていることを告発するような、ビットコイン業界および市場に対して否定的な宣伝を生じるいかなる事件またはデマも、私たちの名声を損なう可能性があり、さらに、私たちの運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
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カタログ表
権力委譲、すなわち中央当局の制御が不足していることは、ビットコインなどの暗号通貨が多くの忠実なユーザーを引き付けた重要な原因の一つである。しかしながら、ビットコインの脱中心化の性質は、ますます多くの議論および疑われている。一部の人は、ビットコイン生態系において確立された多くの実際のサービスおよびトラフィックは、特定の人、特定の場所、特定のコンピュータシステムによって運営され、特定の規制の影響を受けやすいので、実際に集中していると主張している。個人、会社または団体、および大量のビットコインを有するビットコイン取引所は、ビットコインの市場価格に影響を与える可能性がある。しかも、採鉱設備生産と鉱池の位置が集中している。一部の人は、暗号化通貨の脱中心化性質は利点ではなく根本的な欠陥であると考えている。ビットコインの脱中心化の性質を比較する疑いは、私たちの顧客がビットコイン業界の将来性を比較する自信を失う可能性があります。これは逆に、私たちのビットコイン鉱機および私たちの業務の市場需要に悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちはビットコインの保有、使用、または採掘に関連する法律、政治的または他の条件、または発展のリスクに直面しており、これは私たちの業務、運営結果、および財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの顧客は全世界に広がっている。そのため、私たちの業務は、シンガポール、中国、アメリカ、中央アジアなど、私たちが運営している国や地域の規制や政策発展の大きな影響を受ける可能性があります。政府当局は新しい政策、法律、規則、法規を発表し続け、私たちが運営するブロックチェーンと暗号化通貨業界を管理し、既存の法律、規則、法規の執行を強化するかもしれない。
例えば、2023年7月、カザフスタンで“デジタル採鉱活動許可規則”が発効し、暗号通貨採掘に従事する人にまず専門的な許可証を取得することが求められている。その後、私たちはカザフスタンでの約2.0 Exahash/Sの採鉱計算能力を一時的に閉鎖して、合法的なコンプライアンスを確保することにした。私たちはカザフスタンでの採鉱業務を停止し続け、2024年1月まで、現地の監督管理要求に従ってカザフスタンでのビットコイン採掘を再開することができた。
ここ数年、中国政府は中国のビットコインの採掘と取引に打撃を与える行動を積極的に進めてきた。例えば、2021年5月21日、国務院金融安定発展委員会第51回会議は、中国国内のビットコイン採掘と取引活動への打撃を発表した。そのため、中国の省級当局はすでに行動をとり、暗号通貨採掘に徐々に打撃を与えている。例えば、四川省は同省の暗号通貨マイニングの“選別、整理、終了”を命じた。内蒙古自治区と青海省も同様の行動をとって暗号通貨採掘を取り締まっている。2021年9月15日、人民銀行中国銀行は他の9つの中国政府部門と共同で発表した仮想通貨取引の投機リスクのさらなる防止と処分に関する通知 (《について仮想通貨取引のスクランブルリスクのさらなる防止と処分の通知“”(“通告第237号”)。第237号通告は、(I)合法通貨と暗号通貨または異なるタイプの暗号通貨を相互に交換すること、(Ii)中央取引相手として暗号通貨を取引すること、(Iii)暗号通貨取引に仲介サービスまたは定価サービスを提供すること、(Iv)融資のためのトークンを発行すること、および(V)(初めて)暗号通貨に関連するデリバティブ取引を発行すること、トークン紙幣の不正発行、証券の不正公開、先物業務または不正資金の不正経営に関連する可能性があることを、初めて、すべての暗号化通貨に関連する商業活動とみなす。また、インターネットを介して大陸以外の中国住民にサービスを提供する暗号通貨取引所も“不正金融活動”とみなされることも規定されている。また、2021年9月3日、中国指導者の国家発展·改革委員会(NDRC)と他の9部門が共同で発表した仮想通貨“マイニング”活動の規範化に関する通知 (“虚整備について貨幣を作る“挖矿”活動的通知“)中国における暗号通貨採掘活動を制限するために(“通告”第1283号)。1283号は緑地暗号通貨採掘プロジェクトの明確な禁止を通知し、暗号通貨採掘を“産業構造調整指導目録”に登録した産業構造調整指導目録“)(”目次“)は,実際にはこのカテゴリに属する項目への投資を禁止する.改訂された目録は2021年12月30日から施行される。1283号通知はまた、既存の暗号通貨採掘プロジェクトの淘汰を加速することを要求した。要求された行動は、不法電力供給の停止と処罰、差電価格、電力市場参入の廃止、これらのプロジェクトに対する財政と財政支援及び金融サービスの終了、及び目録に規定された期限内に段階的に淘汰することを含む。中国政府が暗号通貨の採掘をさらに制限、除去、整理、終了するいかなる命令も、暗号化通貨市場への打撃を招き、我々の鉱機の販売に悪影響を及ぼす可能性がある。我々は国際市場を積極的に開拓し、2023年に34.3%の収入がビットコイン鉱機や関連部品を販売し、中国以外の国で採鉱活動に従事している顧客から来ているが、このような制限の長期的な影響は私たちの業務と収益力に不利になる可能性があり、私たちの業務と経営業績は影響を受ける可能性があり、さらに極端な制限が継続すれば、私たちアメリカ預託証明書の投資家は一部または全部の投資を損失する可能性がある。
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カタログ表
他の管轄区域の監督管理機関は、政府でも半政府でも、ブロックチェーンや暗号化通貨業務に従事している会社を監督したり調査したりすることに興味がある。他の管区の規制機関が加えた制限は、重大なコストと効率の低下を招き、当社の収益性を損なう可能性があり、さらには適用される管轄区域での業務を停止させる可能性があります。暗号通貨は最近の技術革新であり、多くの国はまだ暗号化通貨と関連取引が受ける可能性のある監督管理制度を十分に探索或いは制定していない。したがって、暗号化通貨は多くの国で不確定な規制構造に直面している。いくつかの法ドメインは、交換媒体として暗号化通貨を使用すること、暗号化通貨と法定通貨との間または暗号化通貨との間の変換、金融機関および支払い機関が暗号化通貨に関連する取引および他のサービスを提供すること、およびコインおよび他の暗号化通貨ベースの融資手段を初めて発行することを含む、暗号化通貨の様々な使用を制限する。私たちはあなたにこのような司法管轄区域が新しい法律や法規を公布しないことを保証することができません。暗号化通貨に関する活動をさらに制限します。さらに、暗号化通貨は、市場参加者によって闇取引、詐欺、マネーロンダリングおよびテロ融資、脱税、経済制裁からの逃避、または他の不正活動に使用される可能性がある。そのため、各国政府は暗号化通貨の採掘、使用、保有、譲渡の規制、制限、制御、または禁止を求めることができる。私たちは、他の当事者が私たちのビットコイン掘削機を使用して採掘したビットコインがマネーロンダリングまたは他の不正または不正な活動に従事しているすべての状況を除去できないかもしれない。私たちはあなたに保証することはできません。私たちは私たちの名声、業務、財務状況、そして運営結果に悪影響を及ぼす可能性のあるすべてのマネーロンダリングや他の不法または不正な活動を発見して阻止することに成功します。さらに、暗号通貨採鉱活動を支援する潜在的な高電力需要に関連する環境影響懸念、政治的懸念、および他の理由により、我々の顧客は、国または地方政府の正式な要求または非公式な要求またはこれから提出される要求が予想される場合に、あまり多くのまたは何の事前通知もなく、採鉱作業を停止する必要がある可能性がある。例えば、最近の中央アジア地域の電力不足と政治的動揺のため、一部のビットコイン鉱場は中央アジアでの採鉱活動を一時停止した。私たちの業務、財務状況、経営結果は、ビットコイン鉱機や関連部品を販売する市場の規制や政策環境のこれらの不利な変化によって大きな悪影響を受ける可能性があります。
私たちのいくつかの運営子会社の運営履歴は限られており、運営を通じて収入を創出する能力を評価することは困難であり、これまで顕著な収入を創出していなかった
私たちのいくつかの運営子会社はここ数年設立され、私たちの製品のために世界市場を開拓しています。彼らの限られた経営の歴史は私たちが彼らの現在の業務と未来の見通しを評価することを難しくさせる。それらはすでに迅速な発展と変化業界中の成長型会社がよく遭遇するリスクと困難に直面し、予測正確性、有限資源の適切な使用の確定、市場受け入れの獲得、複雑と絶えず変化する監督管理構造及び新製品の開発における挑戦を含む。これらの子会社の現在または将来の運営モデルは、効率的に運営規模を拡大し、成功するために変更する必要があるかもしれない。私たちアメリカ預託証明書の投資家は、私たちの子会社がスタートアップ会社として直面しているリスクと困難に基づいて、これらの国での業務と将来性を考慮しなければならない。
ビットコインアルゴリズムまたはマイニング機構の変化は、我々のトラフィックおよび運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
我々のビットコイン鉱機専用集積回路は、ビットコイン取引を検証するためのビットコインネットワークのPOW機構のために設計されている。もう一つの捕虜メカニズムを用いた暗号通貨は2017年に開発された“ビットコイン現金”であり、我々の現在のビットコイン掘削機もこの通貨を発掘することができる。ビットコインコミュニティ内の多くの人は、捕虜はビットコインコードの1つの基礎であり、変更されてはならないと考えている。しかしながら、ほとんどのネットワーク計算能力を回避するためにメカニズムをどのように変更するかについては、“事実上の制御”が議論されてきた。ビットコインネットワークのルールまたはプロトコルが変化する可能性がある場合、もし私たちのビットコイン掘削機がこのような変化に適応するように修正できない場合、私たちのビットコイン掘削機は顧客の需要を満たすことができなくなり、私たちの運営結果は大きな影響を受けるだろう。より詳細については、“-ビットコインネットワークのかなりの割合(圧倒的ではないが)ユーザおよび鉱夫がビットコインネットワークソフトウェアのパッチまたはアップグレードを受け入れることは、ブロックチェーン内の”分岐“をもたらし、統合できない2つの独立したネットワークの運営をもたらす可能性があることを参照されたい。分岐ブロックチェーンの存在は、ビットコインに対するユーザの信頼を侵食し、私たちの業務、運営結果、および財務状態に悪影響を及ぼす可能性がある
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カタログ表
ビットコインネットワークを接続する鉱機の供給が大幅に増加し,ネットワーク容量の増加を招き,掘削の難しさを増加させる。この発展は特幣採掘活動の経済的リターンと比較してマイナスの影響を与え、それによって私たちの製品に対する需要および/または定価を下げるだろう。
ビットコイン掘削の難しさ、あるいは新しいブロックの固定金額を記録するために必要な計算資源量は、ビットコイン掘削者の期待経済リターンに直接影響し、更に私たちのビットコイン掘削機に対する需要に影響を与える。ビットコインマイニングの難しさは、1つの新しいブロックがどのくらいの計算能力を必要とするかを記録する指標であり、ビットコインネットワークにおける計算能力の総量の影響を受ける。ビットコインアルゴリズムは,ネットワークにおける計算能力がどんなに強くても,平均10分ごとに1つのブロックが生成されるように設計されている.したがって、より多くの計算能力がネットワークに参加し、ブロック生成のレートが変化しないと仮定すると(10分毎に1つのブロックが生成されるまま)、各ブロックを生成するのに必要な計算能力量が増加し、掘削難度が増加する。言い換えれば、現在のビットコインネットワークの設計によれば、ビットコイン掘削難度は、ビットコインネットワーク利用可能な総計算能力の増加とともに増加し、ビットコインネットワーク利用可能な総計算能力は、動作中のビットコイン鉱機数の影響を受ける。
また,ブロックあたりのビットコイン報酬額は約4年ごとに低下し,最近の半減は2020年5月に発生している.オンライン接続されたビットコイン掘削機の強力な成長は、ネットワークの総計算能力のさらなる増加を促進することができ、それによってビットコイン掘削の難度を高め、ビットコイン奨励の減少に加えて、ビットコイン価格が十分に増加していないという仮定の下で、ビットコイン掘削の予想経済的リターンおよび私たちの製品の需要と定価は下り圧力に直面している。
私たちは業務競争力を維持するために必要な大量の研究開発投資を行うことができないかもしれない。
人工知能技術、ビットコイン掘削技術と半導体業界の進歩は、ますます複雑になる計算問題を解決するために、速度とエネルギー効率の高いICへの需要増加を招く。2021年、2022年、2023年には、それぞれ5220万ドル、8180万ドル、6480万ドルの研究開発費が発生した。私たちは私たちの市場での競争力を維持するために新製品開発に投資することに取り組んでいる。市場ニーズに後押しされて、お客様に最も効果的な解決策を提供するために、私たちの製品の組み合わせを拡大し、強化していきます。しかし、十分な収入や十分な資本を調達して十分な研究開発投資を行うことができない場合、私たちの製品開発や関連する研究開発活動は制限されたり延期されたりする可能性があり、あるいは最新の市場傾向についていけず、顧客のニーズを満たすことができない可能性があり、これは私たちの運営業績に重大で不利な影響を与える可能性がある。また、私たちの大量の研究開発支出は私たちが新製品を発売できる期待結果を生むことができないかもしれません。これは逆に私たちの将来性と運営結果を損なうことになります
私たちは激しい競争に直面しています。競争相手は急進的な価格設定戦略を採用するかもしれません。これは私たちの製品の値下げを招き、私たちの運営結果に実質的な悪影響を与えるかもしれません。
私たちは競争の激しいビットコイン鉱機と人工知能製品業界で運営しており、私たちは競争が非常に激しい市場への進出を求めるかもしれない。私たちの競争相手には多くの国内や国際的に有名な企業が含まれており、私たちが直面している競争相手は私たちよりも大きく、規模経済や金融などの資源の面では私たちよりも優位です。ビットコイン採掘や人工知能に専念する既存の参加者と競争するだけでなく、半導体業界の有名な参加者、または過去にこの業界に興味のなかった参加者を含む新規参入者と競争することが予想される。その中のいくつかの競争相手はまた、私たちよりも強力なブランド、より多くの資金ルート、より長い歴史、サプライヤーや顧客とのより長い関係、そして私たちよりも多くの資源を持っているかもしれない。さらに、このような競争相手は産業の変化により速く、より効果的に適応できるかもしれない。既存と潜在的な競争相手からの激しい競争は、私たちが販売する製品の大幅な値下げや市場シェアの低下を招く可能性がある。私たちの競争相手の激しい価格設定戦略と市場で大量に供給されているビットコイン鉱機や人工知能製品は私たちの製品の価格を下げることを招くかもしれませんし、私たちの製品の需要に負の影響を与えたり、私たちの収益力を損なうかもしれません。もし私たちが効率的かつ効率的に競争できない場合、あるいは競争構造の変化に適応できない場合、私たちの業務、財務状況、運営結果は実質的かつ不利な影響を受ける可能性がある。
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カタログ表
我々のビットコイン鉱機業務は限られた数の第三者代行パートナーの供給に依存しており、これらの第三者代行パートナーから十分な代行生産能力を得ることができなければ、私たちの製品の出荷を大幅に遅らせることになる。
工場のないIC設計会社としては,IC製造施設を一切持たず,ICの製造過程を第三者代行パートナーにアウトソーシングしている。2021年、私たちが2大第三者代行パートナーから調達したシリコンチップの価値は、2021年12月31日までの年間総調達量の66.0%を占めている。2022年、私たちが三大第三者代行パートナーから調達したウエハ価値は、2022年12月31日までの年間総調達量の76.2%を占めている。2023年、Oneの主要第三者代行パートナーから購入したウエハ価値は、2023年12月31日までの年間総調達量の55.2%を占めている。私たちにとっては、現在と将来の第三者代行パートナーと信頼できる関係を維持することが重要であり、顧客ニーズに応答するために十分な製品供給を確保することが重要である。
私たちは限られた数の第三者代行パートナーに依存しているので、私たちは彼らが私たちの製造要求を満たすことができるという保証はない。私たちの第三者代行パートナーが私たちに代行サービスを提供する能力は彼らの技術移転、利用可能な生産能力、既存の義務と全世界の半導体供給の制限を受けている。特に,2021年から世界的な半導体不足を経験しており,我々の第三者代行パートナーの生産活動や生産能力に悪影響を与えている可能性がある。もしこれらの第三者代行パートナーが技術移転に成功したり、十分な半導体を得ることができなければ、彼らは私たちに十分な数の合格ICを渡すことができなくなり、これは私たちの技術進歩とビットコイン鉱機出荷量に著しく影響するだろう。これは逆に販売損失を招き、私たちと顧客との関係や私たちの業務や財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
また、私たちは、私たちの第三者代理工パートナーに依存して、私たちの需要を満たすのに十分な製造能力の一部を割り当てて、品質許容率と最終試験合格率が許容できる製品を生産し、これらの製品を許容可能な価格でタイムリーに渡してくれます。もし私たちの第三者代理工パートナーが価格を向上させた場合、あるいは私たちのICを製造するために必要な半導体設備や原材料の出荷不足や遅延など、いかなる理由でも私たちの必要な生産能力を満たすことができない場合、または彼らとの業務関係が悪化した場合、必要な生産能力を得ることができず、代替工場を探さなければならないかもしれません。これらの代行工場は商業的に合理的な条項で提供できないか、あるいは全く存在しないかもしれません。さらに、私たちの第三者鋳造パートナーの他のお客様は、私たちよりも規模が大きく、および/または資金が十分である場合、または彼らと長期契約を持っていれば、生産能力分配または定価の面で優遇待遇を受ける可能性があります。さらに、もし私たちが私たちの生産能力の需要を正確に予測していない場合、私たちの第三者代行パートナーは、私たちの即時需要を満たすために利用可能な生産能力がないかもしれないし、これらの需要を満たすためにより高いコストを支払う必要があるかもしれません。いずれの場合も、私たちの業務、運営業績、または財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性があります。
特に,我々ASICの生産には先進的なIC製造技術が必要である可能性があるが,我々の第三者代理工パートナー以外の代理工場には我々の要求を満たす十分な生産能力がない可能性がある。これは私たちを新しい鋳造工場の雇用と関連した危険に直面させるかもしれない。例えば、私たちと関係を築いていない鋳造工場を使用することは、潜在的な不利な価格設定、品質不満、または生産能力分配不足のリスクに直面する可能性がある。歴史的に、私たちはある代行会社と特定の世代ASICの契約を締結したことがあり、これは、どのような理由でも、単一の第三者代行パートナーの失敗が私たちの世代全体の製品に実質的な負の影響を与える可能性があることを意味する。
少数の第三者代行パートナーへの私たちの依存に関する他のリスクには、交付スケジュールや品質保証の限られた制御、需要過剰期に生産能力の不足、私たちの知的財産権の不正使用、在庫や部品を管理する能力が限られている。特に、私たちは私たちの知的財産権を保護するために第三者代行パートナーと秘密保護協定を締結していますが、私たちの知的財産権を保護するように慎重に私たちの知的財産権を保護しないかもしれません。私たちが知的財産権を十分に保護できなければ、私たちが効果的に競争したり、自分を弁護する能力が損なわれる可能性があり、これは私たちの総収入を減少させ、私たちのコストを増加させるかもしれない。もし私たちがこれらのリスクのいずれかを適切に管理できなければ、私たちの業務と経営結果は実質的な悪影響を受けるかもしれない。
さらに、私たちの任意の第三者代行パートナーの施設がいかなる損害を受け、生産運営を一時停止し、材料合意下の福祉を失った場合、停電やコンピュータウイルス攻撃に遭遇し、私たちの製品を生産するのに十分な能力が不足している場合、財務的困難に遭遇し、サプライヤーから必要な原材料を得ることができなかったり、他の中断や効率の低下を受けたりする場合、私たちは供給遅延や中断に遭遇する可能性があります。
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もし在庫レベルが私たちの製品の大体の需要レベルと一致しなければ、販売を失い、増加した在庫リスクに直面し、保有コストの増加、在庫の古いリスク、値引き手当の増加、ログアウトに直面する可能性があり、これらはすべて私たちの業務、財務状況、運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの業務を成功的に運営し、お客様のニーズや期待に応えるためには、必要なときにすぐに納品されることを確保するために、一定の完成品在庫レベルを維持しなければなりません。しかも、私たちは私たちの生産のために適切な部品在庫レベルを維持する必要がある。しかし、予測自体は不確実だ。もし私たちの予測需要が実際の需要を下回ったら、私たちは十分な完成品の在庫レベルを維持したり、私たちの製品を適時に生産することができないかもしれません。私たちは販売と市場シェアが競争相手に与えることを失うかもしれません。一方、私たちの製品や私たちの製品の原材料、部品の累積在庫が多すぎるため、私たちもより多くの在庫リスクに直面する可能性があります。在庫水準が高すぎると在庫保有コストの増加、在庫の陳腐化、減記のリスクを招く可能性がある。我々は2021年,2022年,2023年にそれぞれ790万ドルの在庫減記,9360万ドルの前払い減記,1.902億ドルの在庫購入承諾準備金を記録した。2021年、2022年、2023年12月31日まで、私たちの在庫の帳簿価値はそれぞれ1.274億ドル、2.116億ドル、1.423億ドルだった。
技術の進歩により、私たちの製品の平均販売価格は時々下がるかもしれません。私たちはこの価格を私たちのサプライヤーに転嫁できないかもしれません。これは逆に私たちの収益性に悪影響を及ぼすかもしれません。
IC設計業の特徴は新製品の迅速な発売、技術の進歩及び絶えず変化する市場傾向と顧客選好であり、これらはすべて製品のライフサイクルがもっと短いことを意味し、製品の平均販売価格は時間の経過とともに次第に低下していく。私たちの競争環境は急速に発展する技術進歩、市場傾向、IC設計業界の発展であるため、私たちの製品の平均販売価格のいかなる低下も私たちのサプライヤーに転嫁できる保証はありません。もし私たちの製品の平均販売価格が異常あるいは大幅に低下し、これらの下げ幅が私たちの製品の主要な構成要素の価格の相応の低下によって相殺されることができなければ、私たちの毛金利は重大な悪影響を受ける可能性があり、更に私たちの収益力に悪影響を与える可能性があります。
私たちの限られた運営履歴と急速な収入増加は、私たちの業務を予測することを困難にし、私たちの業務の季節性と変動性を評価するかもしれません。
ビットコイン鉱機と人工知能応用市場は相対的に若く、まだ発展中であるため、私たちの製品の長期的な需要や注文モデルを予測することはできない。私たちの限られた運営履歴と歴史データ、そして製品の未来の需要傾向の限られた可視性のため、私たちの未来の総収入を正確に予測し、それに応じて私たちの運営費用を予算することができないかもしれません。私たちの支出の大部分は短期的に固定されているので、あるいは予想される総収入の前に発生したので、私たちは収入のどんな不足を補うために私たちの支出を適時に調整できないかもしれない。
我々の業務はビットコイン鉱機と人工知能製品市場の異なる注文モデルの影響を受けている。また、私たちの製品を購入する多くの地域には異なる休日シーズンがあり、これは他の半導体サプライヤーが観察した従来のモデルとは異なり、これらの季節的な購入モードは私たちの販売に影響を与える可能性がある。私たちの限られた運営の歴史の中で、私たちは注文の変動を経験し、この変動は未来に起こると予想している。私たちの過去の収入は著しく増加したが、私たちの収入が増加し続けるか、あるいは全く増加しないという保証はない。私たちまたは私たちの任意の第三者製造サービスプロバイダが季節的または他の要因により、任意の増加した需要を満たすために新製品または既存製品の生産量を増加させることができない場合、私たちの総収入は悪影響を受け、顧客における私たちの名声は損なわれる可能性がある。逆に、顧客ニーズを過大評価すれば、注文を減らしたり、予測単位の製品出荷を延期したりする可能性があり、特定の時期の総収入は予想を下回る可能性があります
私たちは私たちの成長戦略を実行したり、私たちの急速な増加傾向を効果的に維持することができないかもしれない。
歴史的に見ると、私たちの業務規模は急速に増加し、同時に私たちの収入も変動を経験しており、ビットコイン価格の変動も含まれている。もし私たちが私たちの製品開発と多元化、地理的拡張、その他の成長計画を成功的に実行できなければ、私たちは将来収入増加を達成できないかもしれない。さらに、私たちの急速な成長は、私たちの管理と私たちの行政、運営、研究開発、財務資源に重大な要求を提起し続けるだろう。
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私たちの成長戦略を実現し、私たちの業務の将来の成長を管理するために、私たちの研究開発能力を強化し、私たちの運営と財務システムを改善し、成長していく従業員基盤を拡大、訓練、管理することが求められます。また、顧客、サプライヤー、研究機関、第三者メーカー、その他の第三者との関係を維持し、拡大する必要があります。また、私たちが新製品を発売したり、新しい市場に参入したりするにつれて、私たちは新しい市場、技術、運営、規制リスクと挑戦に直面する可能性があり、これらのリスクや挑戦は私たちには馴染みがない。
私たちの現在と計画中の運営、人員、システム、内部手続き、そして統制は私たちの未来の成長と拡張を支援するのに十分ではないかもしれない。さらに、私たちの成長戦略の成功は、半導体市場の成長およびビットコインに対する需要、私たちが直面している競争レベル、および変化する顧客の行動および選好のような多くの外部要素に依存する。私たちの成長戦略を効果的に実行したり、私たちの成長を管理したりできなければ、市場の機会をつかんだり、競争圧力に対応できない可能性があり、これは私たちの業務の見通しや運営業績に実質的な悪影響を与える可能性があります。
私たちは私たちの製品を包装してテストするために限られた数の第三者に依存する。
IC製造に加えて、私たちは限られた数の生産パートナーに依存して、私たちのASICをテストしてパッケージします。これらの第三者に依存してASICをテストし、パッケージ化することは、私たちに重大なリスクをもたらします
● | 納品スケジュール、品質保証、最終テスト生産量と生産コストの制御が限られている |
● | 重要なプロセス技術を取得または遅延させることができない可能性がある |
● | 私たちは代替サプライヤーを見つけることができなかった |
● | 需要が旺盛な時期の生産能力不足 |
● | 材料が足りない |
● | 私たちのIPを不正に使用しています |
● | 私たちに供給されたICまたは製品に限定保証を提供します |
私たちの生産パートナーは、私たちの統制を大きく超えて、十分かつタイムリーに任務を達成する能力と意志を持っている。そのうちの1つまたは複数の生産パートナーがその義務をタイムリーに履行できなかった場合、または満足できる品質レベルに達しなかった場合、私たちが製品を市場に出す能力と私たちの名声が影響を受ける可能性がある。もしこれらの生産パートナーが時間通りに合理的な価格で良質な製品と部品を渡すことができなければ、私たちは顧客の注文を履行するのに一方的に困難に直面する可能性があり、私たちの総収入は低下する可能性があり、私たちの業務、財務状況、運営結果は不利な影響を受けるだろう。
ビットコイン取引所および財布、ならびにビットコインネットワーク自体は、ハッカーおよび詐欺リスクの影響を受ける可能性があり、これは、ビットコインに対するユーザの信頼を不利に侵食し、我々のビットコイン掘削機の需要を減少させる可能性がある。
ビットコイン取引は完全にデジタル化されており、任意の仮想システムと同様に、ハッカー、マルウェア、および操作障害のリスクに直面している。ハッカーは、ビットコイン取引所およびビットコイン取引を目標として、ビットコインを格納する数千個のアカウントおよびデジタル財布に入ることができる。ビットコイン取引およびアカウントは、第三者または支払い処理業者がいないので、任意のタイプの政府計画の保険を受けず、すべてのビットコイン取引は恒久的である。ビットコインはハッカー攻撃とネットワーク窃盗を受けており、いくつかの暗号通貨取引所や鉱業者がこのような事件を報告しているため、ビットコインの安全性に対する懸念が顕著に現れ、ビットコインの需要と価格に影響を与えている。また、詐欺リスクにより、ビットコインの価格や取引が影響を受ける可能性がある。ビットコインは、秘密鍵暗号化を使用して所有者を検証し、取引を登録するが、詐欺師および詐欺者は、偽のビットコインの売却を試みる可能性がある。上記のすべての状況は、ビットコインネットワークの運営に対して不利な影響を与える可能性があり、それにより、ビットコインに対するユーザの信頼を低下させ、それによって、私たちの製品需要に負の影響を与える可能性がある。
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私たちの過去の経営活動と純損失は負のキャッシュフローを生み出しており、私たちの将来の経営業績を保証することはできません。
2021年、私たちの経営活動は2.023億ドルの正のキャッシュフローを生み出し、3.091億ドルの純収入を生み出した。2022年、私たちは6,990万ドルの純収入を創出したが、経営活動からのキャッシュフローはマイナス1.826億ドルだった。2023年には、私たちの経営活動はマイナスキャッシュフロー1兆236億ドル、純損失4.142億ドルを生み出した。私たちはあなたに保証することはできません。私たちは未来の経営活動から正のキャッシュフローを生成することができますか、あるいは私たちは受け入れ可能な条件で融資を受け続けることができますか。私たちが経営活動から利益と正のキャッシュフローを実現する能力は一連の要素に依存し、その中のいくつかはビットコインの価格、私たちの採鉱業務の前期投資、私たちの人工知能業務の発展と製品の組み合わせを管理する能力、およびサプライヤーから有利なビジネス条項を得る能力を含む
私たちの製品部品の不足や価格上昇は私たちの業務に悪影響を及ぼすかもしれません。
我々の独自のASICに加えて、ビットコイン鉱機のための部品は、プリント回路基板、他の電子部品、ファン、およびアルミニウムハウジングを含む。我々のビットコイン鉱機の使用には、コントローラ、電源アダプタ、およびコネクタのようないくつかの補助デバイスおよびアセンブリも必要である。我々の現在のビットコイン鉱機の生産は、競争力のある価格で十分なこれらのコンポーネント供給をタイムリーに得ることに依存している。私たちは通常大量の部品在庫を維持するのではなく、私たちの品質基準とロット要求を満たす様々な第三者部品メーカーから適時に調達します。いくつかのコンポーネントおよび製品の製造、組み立ておよび配送には長い納期が必要となる可能性があることから、計画生産と在庫レベルに問題が生じる可能性があり、これらの問題は、欠陥のある部品の可能性、コンポーネントコストの増加、納品スケジュールの遅延、およびコンポーネント不足を含む私たちの運営を深刻に中断する可能性がある。また、正規仕入先から十分な部品を得ることができなければ、信用の悪い仕入先に移行しなければならないかもしれません。この場合,コンポーネントの品質が影響を受ける可能性があり,我々のビットコインショベルの性能に問題が生じる可能性がある.
部品不足は、生産の減少や遅延、生産コストの増加を招く可能性があり、これは、注文を履行したり、顧客にタイムリーに出荷する能力や、私たちの顧客関係や収益性に悪影響を及ぼす可能性があります。部品不足はまた、供給不足のコンポーネントにより高い価格を支払う必要がある可能性があり、このようなコストを顧客に転嫁し、代替コンポーネントに適応するために製品を再設計または再構成することができないので、私たちの収入コストを増加させる可能性があります。
私たちのサプライヤーへの前金は、私たちをこのようなサプライヤーに関連する取引相手のリスクに直面させ、私たちの流動性と現金状況にマイナスの影響を与えるかもしれない。
私たちはサービスを提供する前に第三者鋳造パートナーを前払いして、第三者鋳造パートナーの生産能力を確保するように要求されているので、生産の初期段階で現金純流出が発生する可能性がある。2021年、2022年、2023年12月31日現在、第三者代行パートナーに支払う前払い残高はそれぞれ2.039億ドル、1.506億ドル、3770万ドルです。未来に私たちが先進製品を発売した時、私たちの前金金額は大幅に増加することができた。私たちのサプライヤーは取引相手のリスクに直面しています。もし私たちのサプライヤーがタイムリーかつ/または私たちが要求した品質に応じてその契約義務を履行できなかった場合、それに応じて顧客の注文を履行できなくなる可能性があります。この場合、私たちのサプライヤーはいくつかの条件を満たしたときに前金を返却する義務があるにもかかわらず、事前支払いをタイムリーまたは全額返金することができないかもしれません。また、このような早期返済も現金圧力をもたらしており、事前返済の現金流出がどの時期の現金流入を著しく超えていれば、私たちの将来の流動性や現金状況は悪影響を受けるだろう
もし私たちが売掛金の回収に困難があれば、私たちの流動資金、財務状況、経営業績はマイナスの影響を受けるだろう。
私たちは販売製品から収入を得て、取引相手のリスクの影響を受けて、例えば私たちの顧客は支払うことができません。2021年、2022年、2023年12月31日まで、私たちの貿易売掛金はそれぞれ10万ドル、ゼロ、300万ドルです。私たちは将来売掛金があるかもしれません。私たちが適時に売掛金を回収できる保証はありません。私たちの売掛金の回転日数は増加するかもしれません。これは逆に私たちの流動資金、財務状況、経営業績に重大な悪影響を及ぼす可能性があります
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我々ASICのストリームが失敗したり、予期された最終テスト良率に達しなかったりすることは、私たちの運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
流通プロセスは私たちの業務の重要なマイルストーンです。成功したストリーミング生産は、我々ASICの設計と検証過程のすべての段階が完了し、製品が生産開始の準備ができていることを意味する。生産は成功するか失敗するか、後者の場合は設計を修正する必要がある。流通過程は非常に高価で、失敗を繰り返すことは私たちのコストを著しく増加させ、私たちの製品開発周期を延長し、私たちの製品発表を延期します。私たちは歴史的に最初のロットで何度も流出を実現しましたが、将来的に高い流出成功率を維持できることを保証することはできません。
流動片が成功すると、ASIC設計は製造に送られ、最終的なテスト歩留まりは生産成功率の測定基準である。最終的なテスト合格率は,我々が開発した製品設計と通常第三者鋳造工場に属するプロセス技術が共同作用した結果である。私たちは歴史的に高い最終試験生産量を得ましたが、将来このような生産量を維持できることを保証することはできません。最終テスト歩留まりが低い原因は製品設計欠陥或いは技術技術故障、或いは両者を兼ねている可能性がある。そのため、私たちの製品設計が製造段階に入る前に、最終テストの良率が低いという問題を発見できないかもしれません。これは私たちの単位コストを大幅に増加させ、新製品の発売を延期する可能性があります。
例えば、私たちの任意の第三者代行パートナーが生産中に生産効率の低下、または中断、エラー、または困難に遭遇した場合、私たちは許容可能な最終試験合格率や製品交付遅延を達成できない可能性があります。このような第三者代理工パートナーが、私たちの未来の世代の製品を製造するために必要なプロセス技術をタイムリーに開発、獲得、あるいは成功させることができるかどうかを確認することはできません。また、鋳造工場が新技術を実施している間、彼らの製造施設は完全に生産性を持っていない可能性がある。技術のより小さな幾何学加工技術への移行の大幅な遅延は、特に私たちの競争相手が私たちの前にこのような技術に移行すれば、私たちに実質的かつ不利な影響を与える可能性がある。
また,歩留まり問題の解決には,我々,我々の第三者代行パートナー,およびパッケージとテストパートナー間の協力が必要である.私たちは協力が必ず成功すると保証できず、どんな生産量の問題も解決できる。
ビットコインネットワークのかなりの割合(しかし圧倒的ではない)ユーザと鉱夫は、ビットコインネットワークのソフトウェアパッチやアップグレードを受け入れ、ブロックチェーン内の“分岐”を招き、2つの独立したネットワークの運営を統合できない可能性がある。分岐ブロックチェーンの存在は、ビットコインに対するユーザの信頼を侵食し、私たちのトラフィック、運営結果、および財務状態に悪影響を及ぼす可能性がある。
ビットコインはオープンソースソフトウェアに基づいており,ビットコインネットワークを正式に制御する公式開発者や開発者団体はない.誰でもビットコインネットワークソフトウェアをダウンロードし、ソフトウェアのダウンロードおよびアップグレードによってビットコインネットワーク上のユーザおよび鉱夫に提案された任意の必要な修正を行うことができる。しかしながら、鉱夫およびユーザは、修正されたソフトウェアをダウンロードするか、またはこれらの修正を達成するために修正されたソフトウェアを修正することに同意しなければならず、そうでなければ、これらの修正はビットコインネットワークの一部にはならない。ビットコインネットワークが成立して以来、ビットコインネットワークの変化はすでに大多数のユーザと鉱夫に受け入れられ、ビットコインネットワークが一貫した経済システムを維持することを確保した。しかしながら、1人または1組の開発者は、ビットコインネットワークと比較して修正することを提案するかもしれないが、大多数の鉱夫およびユーザに受け入れられることはないが、ビットコインネットワークのかなりの参加者によって受け入れられるであろう。この場合、ブロックチェーンのうちの1つの分岐が発生する可能性があり、それにより、2つの独立したビットコインネットワークをもたらし、一方は修正前のソフトウェアプログラムを実行し、他方は修正されたバージョンを実行する。一例は、2017年に“ビットコイン現金”と呼ばれる暗号通貨が発売されたことである。ビットコインネットワークのこのような分裂は、ビットコインネットワークの安定性に対するユーザの信頼を侵食する可能性があり、これは、我々の製品需要に負の影響を与える可能性がある。
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人工知能技術は絶えず発展しており、人工知能のいかなる欠陥或いは濫用は、他の第三者が犯したものであっても、私たちの業務、名声、ブランドと社会が人工知能解決方案の普遍的な受け入れにマイナス影響を与える可能性がある。
人工知能技術はまだ初歩的な発展段階にあり、絶えず発展している。多くの破壊的革新と同様に、人工知能によるリスクと挑戦はユーザーの感知と採用に影響を与える可能性がある。人工知能の任意の欠陥または不足、および任意の不適切または早期に人工知能を使用することは、実際の使用であっても知覚的に使用されても、我々であっても他の第三者が使用しても、潜在的な顧客が人工知能解決策を採用することを阻止する可能性があり、人工知能に対する社会の一般的な受け入れを損なう可能性がある。また,世界各地の様々なニュースメディアが人工知能を広く報道しており,多くの場合批判されている.私たちの人工知能製品が乱用されたり、大衆の予想に合わない方法で適用されないことは保証されない。私たちの人工知能技術の濫用は、実際的であっても感知しても、私たちも他の第三者の濫用も、私たちのブランドと名声にマイナスの影響を与え、更に私たちの業務、財務状況と運営結果に影響を与える可能性がある。
もし私たちが人工知能市場や他の私たちが浸透を求めている新しい応用市場で成功しなければ、私たちの収入、成長の見通し、財務状況は実質的で不利な影響を受けるかもしれない。
私たちは人工知能業務の拡大に努力すると同時に、ビットコイン鉱機の売上は依然として私たちの総収入の大きな部分を占めている。2021年、2022年、2023年12月31日までの年間、私たちの人工知能収入はそれぞれ260万ドル、140万ドル、100万ドルです。私たちの将来の人工知能業務の収入増加は、人工知能市場で業務の拡大に成功し、新しい応用市場に浸透する能力に大きく依存するだろう。私たちの製品に対する人工知能市場の需要が将来どのようにあるいはどの程度発展するのか予測できません。また,ASICは人工知能技術や応用の主流な解決策に発展できない可能性があるため,我々のASICは人工知能技術や応用市場の成長を利用できない可能性がある.もし人工知能市場が私たちが現在予想しているように発展しなければ、私たちは新しい応用市場に浸透できなければ、私たちの将来の収入と利益は実質的な悪影響を受けるかもしれない
我々は我々のパートナーと製品開発の面で密接に協力し、より多くの資源を投入して研究開発を行うことで、新しい市場傾向における私たちの可視度を高め、顧客の需要を満たすことを計画している。私たちはまた、ソフトウェアエンジニアのような研究開発や製品開発のために、より多くの従業員を募集する必要があるかもしれない。私たちは引き続き市場のチャンスを把握し、新製品の応用を発売し、適時に私たちの次世代製品の事前計画を行うつもりだ。しかし、もし私たちが資源に投入したいずれかまたは他の新しい市場に浸透できなければ、私たちの投資はリターンを生むことができず、私たちの財務状況は影響を受けるかもしれない。
もし私たちの製品が必要な品質基準を満たしていなければ、私たちの名声、業務と経営結果に悪影響を及ぼすかもしれません。
私たちの製品の品質は私たちの業務の成功に重要であり、私たちと私たちの製造サービスプロバイダの品質管理システムの有効性に大きく依存します。私たちが新しい市場傾向と需要を迅速に満たし、新しい技術を採用しようと努力する過程で、私たちの製品は私たちの正常な厳格なテストプログラムと最終検査を通過するのに十分な時間がないかもしれません。これは私たちの製品が必要な性能基準を達成できない、あるいは私たちの製品に欠陥があることを発見する可能性があります。このような状況は私たちの顧客が損失を受ける可能性がある。製品が顧客に納品される前に発見された欠陥は、追加の救済と復旧コストを招く可能性がある。私たちの製品の納品と設置後に発見された欠陥は、私たちに検査、設置、修復、または製品の返品に関連する追加の費用を発生させる可能性があり、これは私たちの名声の損傷、顧客の流失、政府の罰金、および紛争と訴訟を招く可能性があります。
また、私たちの製品製造過程の一部をある生産パートナーにアウトソーシングして、他の第三者サプライヤーから部品を購入する必要があります。製造過程や購入した部品の品質検査を行っていますが、製造過程や購入した部品の欠陥を常に検出できる保証はありません。製造過程や購入した部品のいかなる欠陥も、私たちの完成品に欠陥を招く可能性があり、更に私たちのコストを増加させ、私たちの名声と市場シェアを損なう可能性があります。私たちは欠陥のある部品サプライヤーから契約や他の賠償を得ることができないかもしれません。私たちは製品責任クレームと賠償訴訟の影響を受ける可能性があり、これは大量かつ予期しない支出を招く可能性があり、私たちのキャッシュフローや経営業績に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
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私たちのビットコイン鉱機はオープンソースソフトウェアとハードウェアをその基本コントローラシステムとして使用しており、これは私たちに一定のリスクをもたらすかもしれない。
ビットコイン掘削機ではオープンソースソフトウェアとハードウェアを使用しています私たちは、そのようなソフトウェアを使用して開発されたオープンソースソフトウェア、派生作品、または私たちの独自のソースコードの発行を要求することを含む、オープンソースコードライセンスの所有権を主張するか、またはその条項の強制実行を求めるというクレームに直面する可能性がある。これらのクレームはまた、高価なライセンスを購入したり、追加の研究開発資源を投入して、私たちの技術を変更することを要求する訴訟につながる可能性があります。両方とも、私たちの業務と運営結果に悪影響を与えます。また,我々が使用しているオープンソースソフトウェアの許可条項が変化すると,我々の解決策の再設計や停止を余儀なくされたり,余分なコストが発生したりする可能性がある.
もし私たちが私たちのブランド認知度を維持したり高めたりできなければ、私たちの業務、財務状況、経営結果は実質的な悪影響を受ける可能性があります。
私たちのブランドの認知度、イメージ、受容度を維持し、高めることは、製品と同業者を区別し、同業者と効果的に競争する能力を維持するために非常に重要です。しかし、私たちが高い製品の品質を維持できなければ、絶えず発展する技術傾向を開拓し、追いつくことができない、あるいは製品の注文を適時に履行できなければ、私たちのブランドイメージは損なわれる可能性があります。もし私たちが私たちのブランドを広めることができなかった場合、あるいは顧客における私たちのブランド認知度や知名度を維持または向上させることができなかった場合、あるいは私たちのブランドイメージやブランドの大衆の認知的地位に影響を与える事件や否定的な告発の影響を受けた場合、私たちの業務、経営業績、財務状況は悪影響を受ける可能性があります。
電力不足、労使紛争などの要因が私たちの生産活動を制約する可能性がある。
2022年3月、新冠肺炎の回復、それに伴う旅行制限と検疫措置に加えて、中国の組立工場での運営が中断され、私たちのある顧客への製品の出荷遅延を招いた。私たちの運営が将来的に電力不足、労使紛争、流行病(例えば新冠肺炎)或いはその他の要素の更なる実質的な影響を受けないことを保証することはできず、それによって材料生産中断と納品計画の遅延を招く。この場合、私たちの業務、経営結果、財務状況は重大で不利な影響を受ける可能性があります
私たちはビットコイン採掘分野で重要な運営歴史が不足しており、私たちのこの比較的新しい業務に対する戦略的重点は多くの重大なリスクと不確実性の影響を受けており、これらのリスクと不確定性は私たちの未来の生存能力に影響を与える可能性がある。
我々は最近,いくつかの暗号通貨鉱場と協力することにより,国際市場でビットコイン掘削業務を開始する発展戦略をとっている.しかし、大きなリスクは、このような戦略的協力から期待される利益を得ることができなくなり、これが私たちの業務を損ない、ビットコイン採掘における私たちの投資損失を招く可能性があるということです
● | 新型肺炎の流行や地政学的危機によるサプライチェーンの中断により、私たちは将来、パートナーの施設設置と私たちの鉱機を操作する時に納品遅延や他の困難に遭遇する可能性がある |
● | ビットコイン採掘活動を支援する潜在的な高電力需要に関連する環境影響懸念および政治的懸念、および他の理由から、私たちのパートナーは、どの国または地方政府の正式または非公式な要求の事前通知なしに採鉱作業を停止することを要求されるかもしれない |
● | 政府の禁止は、これから登場する立法や他の規制措置に加えて、ビットコインや暗号化通貨を取引媒体として使用する能力を脅かす可能性がある |
● | もし市場価格が急激に下落すれば、私たちは持っているビットコインを理想的な価格で売ることができないかもしれません。これは私たちの未来の運営に悪影響を及ぼすかもしれません |
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● | 当社の努力が予想される期間内に期待される利益をもたらさない場合や、予想以上にコストがかかる場合があり、過去および将来の事業および関連する事業変更により、当社の事業、業績および流動性に悪影響を及ぼすリスクがある可能性があります。費用対効果が証明されず、予想されるレベルのコスト削減やその他の利益をもたらさない。当社の事業計画の実行および関連するイニシアチブのタイミングに関する当社の意図および期待は、経営陣が事業全体に対する主観的な評価に基づいて、いつでも変更される可能性があります。 |
● | 鉱山農場とのコラボレーションは成功しないかもしれません。2023 年には、受け取ったサービスの質に関する鉱業パートナーとの紛争に巻き込まれました。共同採掘パートナーが期待するレベルのサービスを提供できない場合、共同採掘事業の結果に悪影響を及ぼす可能性があります。 |
これらすべての理由から、 Bitcoin マイニング事業を展開する計画は最終的に成功しないか、実行可能なビジネス規模や市場受容を達成できない可能性があります。
私たちがビットコイン採掘業務に入るにつれて、私たちは大量の電力の需要に関するリスクに直面するだろう。
ビットコイン採掘事業は大量の電力を必要とし、私たちがビットコイン採掘業務に入るにつれて、私たちの需要および/またはパートナーの電力需要が大幅に増加することが予想される。もし私たちや私たちのパートナーが費用効果に基づいて十分な電力を得ることができなければ、ビットコイン採掘業務における私たちの重大な資本投資の期待的な利益を達成できないかもしれません。
私たちのビットコイン採掘業務は、私たちの管轄区域政府の規制機関が特幣採掘エネルギー使用の制限と比較して重大な悪影響を受ける可能性もあります。政府規制機関は、電力供給者が電力不足時にビットコイン採掘作業に電力を供給する能力を制限したり、ビットコイン採掘作業への電力供給を制限または禁止したりする可能性がある。また,ビットコイン採掘がより一般的になれば,ビットコイン採掘施設とそのエネルギー消費の制限に関する政府審査が大幅に増加する可能性がある。ビットコイン採掘作業で消費される大量の電力は、気候変動への影響を含む環境にも悪影響を与える可能性があり、これは、電力を用いたビットコイン採掘活動に世論を反対させたり、特に暗号化通貨に対する消費者のマイナス感情や見方を対比させたりする可能性がある。これはさらに、ビットコイン採掘または電力使用によるビットコイン採掘活動を制限または禁止するための政府の措置をとる可能性がある。しかも、私たちの採鉱業務は停電や中断のような重大な悪影響を受ける可能性がある。我々のビットコイン掘削機の電力需要を考慮すると,政府が電力使用を制限したり停電したりした場合,我々の機器をバックアップ発電機上で動作させることは不可能である。十分な電力供給が得られず、電力供給不足や電力コストによって運営を減少させることができなければ、私たちの業務、将来性、財務状況、経営業績に大きな悪影響を及ぼす。
採鉱施設の運営に関する私たちの歴史は限られている。
私たちの現在の採鉱戦略は私たちの施設の所有権と運営を含む。私たちは既存の業務と連携した新しい業務計画を選択的に探索する。採鉱施設の所有者や経営者としては,我々の経営歴史は限られており,我々の採鉱施設経営の将来性は,敷地買収コスト,運営専門知識の開発,持続運営コスト,その他現在予見できない可能性のあるリスクを含む多くの不確定要因の影響を受けている。したがって、現在の業務モデルでは、私たちの将来の見通しと将来の運営と財務業績を評価する十分な基礎として、私たちの収入増加、運営キャッシュフロー、運営利益率を含む十分な歴史がないかもしれません
私たちは、私たちの販売とマーケティングの有効性を確保し、私たちの製品とサービスの供給を改善し、拡大し、法規遵守と不確実性を解決し、素質の高い従業員を誘致し、維持し、信頼性と安全なITシステムとインフラを確立し、管理するなど、採鉱施設の運営に関連するリスク、挑戦、不確定要素に引き続き遭遇する可能性がある。もし私たちがこのような挑戦に十分に対応できなければ、私たちの業務の見通しと結果は重大な悪影響を受けるかもしれない。
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もし私たちが私たちの知的財産権を十分に保護できなければ、私たちが効果的に競争したり、自分を弁護する能力が損なわれる可能性があり、これは私たちの総収入を減らし、私たちのコストを増加させるかもしれない。
私たちは主に、特許、ICレイアウトおよび設計権、著作権、商標および商業秘密法律、ならびに秘密、スポーツ禁止および秘密協定、および他の手段によって提供される保護に依存して、私たちのノウハウおよびノウハウを保護します。
しかし、私たちは私たちの知的財産権を保護するのに十分な戦略と手順を取っている、あるいは法的保護があっても、他の人たちが私たちの知的財産権を侵害したり、流用しないことを保証することはできません。私たちの知的財産権を十分に保護できない場合、あるいは法律の変化が既存の法的保護を減少またはキャンセルした場合、私たちの製品の競争力は侵食される可能性があり、私たちの業務は影響を受ける可能性があります。私たちの特許、ICレイアウト設計権、および著作権が私たちに付与された権利に基づいて、私たちが出願している特許出願で求められている予想される権利を含めて、意味がないかもしれませんし、いかなる商業的利点も提供してくれません。さらに、それらは、私たちの競争相手によって反対、質疑、迂回または設計されるか、または司法または行政訴訟で無効または実行不可能と宣言される可能性がある。もし私たちの特許、ICレイアウト設計権、および著作権が私たちの技術を十分に保護できなければ、私たちの競争相手は似たような製品または技術を提供するかもしれない。私たちは私たちの製品の販売や将来販売可能ないくつかの国/地域で私たちの知的財産権を保護することができないかもしれない。知的財産権が付与されても、これらの国で知的財産権を保護する法律制度が相対的に弱く、これらの権利を擁護して実行することが困難であるため、これらの国で効果的に法を執行することができない可能性がある。したがって、私たちはこのような国での私たちの知的財産権を効果的に保護できないかもしれない。多くの会社が私たちの製品を販売したり販売しようとしている国で深刻な知的財産侵害に遭遇しています。
私たちの知的財産権を不正に使用することを監視することは難しくて高価だ。私たちのIPを不正に使用することは、私たちが知らないうちに発生したかもしれないし、起こる可能性がある。もし私たちが私たちの知的財産権を効果的に保護できなければ、私たちの技術の価値を下げ、私たちの競争能力を弱めるかもしれない。私たちは未来に侵害請求や訴訟を提起しなければならないかもしれない。訴訟は高価で時間がかかる可能性があり、このような訴訟が私たちに有利な裁決につながるかどうかにかかわらず、私たちの技術者や管理者の精力を分散させる可能性があり、これは総収入の低下や費用増加を招く可能性がある。
私たちは知的財産権侵害クレームや他の関連紛争に直面する可能性があり、これは時間、弁護、あるいは和解コストが高く、重大な権利の損失と売上の低下を招く可能性がある。
半導体産業の典型的な状況のように、私たちは時々侵害請求を受けるかもしれないし、他の当事者が持っている潜在的な関連特許または他の知的財産権は、私たちのいくつかの技術、製品、およびサービスをカバーしている可能性があることを認識するかもしれない。半導体業界の特徴は、大量の特許や他の知的財産権を持つ会社であり、これらの権利を積極的に追求、保護、実行することである。近年,知的財産権許可実体からの主張の増加や,我々の市場における製品機能の競争や重なりが激化しているため,特許訴訟が増加している.また、私たちは過去に、主にソフトウェア開発ツールを使用するために、当社の製品開発において彼らのノウハウを使用するために、将来的に第三者とライセンス契約を締結し続ける可能性がある。どんなビジネス関係と同様に、私たちはこれらの知的財産権許可協定に関連した紛争や訴訟に直面するかもしれない。私たちの業務の規模と規模が拡大するにつれて、知的財産権に関する訴訟や紛争に巻き込まれて、私たちの知的財産権を保護または擁護し、第三者の知的財産権を使用する可能性が高くなります。
さらに、中国、米国、または他の国または地域で提出されたすべての特許出願を監視することは困難であり、そのような未解決特許が承認された場合、私たちの製品やサービスがそのような特許を侵害した場合、そのような特許が私たちの業務に重大な悪影響を及ぼすかどうかを監視することは困難である。
他の第三者は、私たちの製品、プロセス、または技術が第三者特許または知的財産権を侵害していると主張するために、私たちまたは私たちの顧客にクレームをつけるかもしれません。その是非曲直や決議案にかかわらず、このようなクレームの弁護や解決は費用が高く、私たちの経営陣や技術者の努力と注意を分散させる可能性がある。また、将来のいくつかの顧客協定は、第三者侵害クレームから顧客を賠償し、保護し、不利な裁決の場合に損害賠償金を支払うことを要求する可能性があります。したがって、このようなクレームは、私たちと顧客の関係を損なう可能性もあり、将来の顧客が私たちとビジネスをすることを阻止する可能性があります。知的財産権訴訟に関連する複雑な技術問題と内在的不確実性を考慮して、私たちはこのような訴訟の中で勝つことができるかどうか分からない。もし未解決または未来の訴訟が不利な結果を招いたら、私たちは要求されるかもしれない
● | 権利侵害製品、方法、または技術の製造、使用または販売を停止すること |
● | 特定の地理的地域への出荷を停止します |
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● | 侵害行為に対して実質的な損害賠償金を支払う者 |
● | 大量の資源を投入して非侵害的なプロセス、技術、または製品を開発する |
● | 権利侵害を主張する第三者から許可技術を得ることは、商業的に合理的な条項では得られないか、または全く存在しない可能性がある |
● | 権利侵害請求を解決するために、私たちの技術交差許可を競争相手に与え、これは私たちがその競争相手と競争する能力を弱めるかもしれない |
● | 私たちの顧客に巨額の損害賠償金を支払い、侵害製品の使用を停止したり、彼らに販売した侵害製品を非侵害製品に交換することを要求します。 |
上記のいずれの結果も、我々の業務、財務状況、経営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの高級管理チームのいずれかのメンバーの流失、あるいは私たちが合格した人員、特に私たちの設計と技術者を引き付け、育成し、維持することができなかったことは、私たちの業務を発展させ、業務戦略を効果的に実行する能力を弱める可能性がある。
私たちの設立以来、私たちの業務の成長と拡張は、私たちの上級管理職の業務戦略と先見性に依存してきました。私たちの将来の成功は、特に張南庚さん、私たちの高度な管理チームの持続的な貢献に大きく依存します。
また、私たちの未来の成功は私たちの管理、販売、マーケティング、財務、特に研究開発者を含む、私たちの合格者を維持、吸引、激励する能力にかかっている。私たちの技術と製品革新の駆動力として、私たちの研究開発者は私たちの非常に重要な資産です。半導体業界の技術の急速な発展に伴い、熟練エンジニアに対する需要はますます大きくなっている。世界各地の多くの会社が適切な研究開発職候補を探そうと努力している。我々の戦略を実施するために必要なスキルと特徴を持つ従業員を募集する過程は非常に競争が激しく、非常に時間がかかる可能性がある。私たちは私たちの業務戦略を実行し続けるので、十分な人員を引き付けることができるということを保証することはできません。
しかも、私たちは私たちが重要な既存の職員たちを維持することができるということをあなたに保証することはできません。私たちの上級管理職や研究開発チームメンバーの流出は、業務戦略の実施や急速に変化する市場環境に対応する能力を損なう可能性があり、あるいは他の運営リスクを招く可能性があります。私たちのキースタッフ、特に私たちのキーデザインと技術者(私たちの共同創業者を含む)を失ったか、または私たちは合格した設計および技術者を維持、吸引、激励することができず、私たちの業務、財務状況、および運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
我々の会社の行動は,我々の会長兼CEOである張南庚さんを含む主要株主から大きな影響を受けており,それらは株主の承認を必要とする重要な企業事務に大きな影響を与える能力を有しており,それらの利益は他の株主の利益と異なる可能性がある。これはあなたのアメリカ預託証明書のためにプレミアムを得る機会を奪い、あなたの投資価値を大幅に下げるかもしれません。
私たちの株式はA類普通株、B類普通株、Aシリーズ優先株に指定されています。A類普通株は私たちの株主総会で一票を投じる権利があり、B類普通株は私たちの株主総会で15票を投じる権利があります。Aシリーズ優先株には投票権は付いていません。当社主席兼行政総裁の張南庚さん実益は、当社の100%B類普通株を保有しており、当社の2023年12月31日までの発行済み株式の総投票権の57.5%を占めています。しかし、私たちの会長とCEOの利益は他の株主の利益とは違うかもしれない。このような所有権集中および私たちが改訂し、再説明した組織定款概要と定款の保護条項は、わが社の支配権の変更を阻害、延期、または阻止する可能性があり、これは、当社の株主が会社を売却する際に割増の機会を獲得し、米国預託証明書の価格を下げるという二重の影響を与える可能性がある。当社の会長および最高経営責任者の同意を得ず、当社は当社に有利な他の取引を行うことができない可能性があります。上述したように、あなたの投資価値は大幅に縮小するかもしれない。
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“ナスダック株式市場規則”によると、私たちは“制御された会社”であるため、他社の株主を保護するための特定の企業統治要件の免除に依存します。
私たちの会長兼CEOの張南庚さんは、発行され、発行されたすべての株式の50%以上の総投票権を持っているので、我々はナスダック社のガバナンス基準の意味で“制御された企業”である。ナスダック規則によると、制御された会社は、以下の要求を含むナスダックのいくつかの会社管理要求を免除することができる
● | 指名委員会、会社管理委員会、報酬委員会の年間業績評価を行った |
● | 完全に書面の定款を持つ独立役員からなる指名と会社統治委員会を持つ |
● | 委員会の趣旨と責任を処理する; |
● | 完全に独立した取締役で構成された報酬委員会を有し、同委員会の目的と責任を述べる書面定款を作成する。 |
私たちは似たような接近法を持っているが、それらはナスダックの要求に完全に適合しているわけではない;したがって、私たちは現在このような免除を使用して、それらを使用し続けるつもりだ。したがって、投資家はすべてのナスダック社のガバナンス要求を遵守する会社株主と同じ保護を受けることはできないだろう。
私たちはいくつかの業務部門の買収、戦略連合、あるいは剥離に参加する可能性があり、これは私たちの業務を混乱させ、費用の増加を招き、私たちの財務資源を減少させ、私たちの株主に希釈をもたらす可能性がある。このような買収、戦略連盟、またはいくつかの業務部門の剥離が成功する可能性があることを保証することはできません。
私たちは過去に実質的な買収に従事していませんが、将来的に潜在的な買収や戦略同盟を探して私たちの業務を拡大するかもしれません。しかし、適切な買収候補を見つけることができず、有利な条件で買収を達成することができないか、あるいは買収された業務、製品、技術を私たちの運営に統合することができないかもしれない。もし私たちが完全な買収をすれば、顧客や投資家はそれらに対して否定的な見方をするかもしれません。それらは私たちの競争地位を強化したり、私たちの目標を達成できないかもしれません。また、私たちが行ったどの買収も、買収された企業の人員、技術、運営、およびこれらの企業のキーパーソンを維持し、激励することに困難を招く可能性がある。また、買収は、私たちが行っている運営を混乱させ、管理者の日常的な責任を移し、費用を増加させる可能性があります。将来の買収は、運営や他の用途に利用可能な現金を減少させる可能性があり、買収の識別可能な無形資産、潜在的希釈持分証券発行、または債務発生に関連する償却費用の増加を招く可能性がある。私たちは将来の買収の数量、時間、規模を予測することができず、どのような買収が私たちの経営業績に影響を与える可能性も予測できない。また、他の当事者と合弁して私たちのいくつかの業務部門を経営することができ、将来的に新しい合弁企業を設立することができます。いくつかの業務部門を剥離することは、私たちの顧客やユーザーの流出を招く可能性があり、あるいは剥離しているサービスの提供が中断される可能性があり、私たちの管理層が追加的な関心を持つ必要があるかもしれません。
国際貿易政策と国際貿易障壁の変化は私たちの業務や拡張計画に悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちは現在、中国、シンガポール、アメリカで業務を展開し、私たちの製品を世界に輸出し、世界の顧客に私たちの製品を販売することで販売収入を得ています。また、私たちは、米国のサプライヤーを含む複数の司法管轄区域のサプライヤーに依存しており、当社の電子設計自動開発ツールのようないくつかのデバイスやツールを供給しています。我々が業務を展開し、製品を販売する司法管轄区域内の貿易政策、関税、輸出規制、経済制裁およびサプライチェーン制限の変化または潜在的な変化、またはこれらの変化または潜在的な変化が発生する可能性があると考える見方は、これらの管轄区域の金融·経済状況および私たちの国際販売、財務状況および運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
近年、米国政府は中国の出入国貿易や投資に様々な制限を加えている。これらの措置は米国の輸入品の関税を大幅に高め、ある製品、ソフトウェア、技術の輸出を制限した。特に,米国では2022年10月と2023年10月に半導体と先進計算業界に重点を置いた輸出規制が実施されている。これらの制限は、特に既存および新製品の開発と製造において、私たちの運営に影響を及ぼす可能性がある。
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また,我々のいくつかのAI EDGE製品を中国メーカーに売却し,後者は我々のAI EDGE製品をスマート家電などの最終製品に統合する予定である.我々が中国の顧客に販売しているAI EDGE製品は現在、直接関税増加の影響を受けていませんが、私たちの中国顧客の製品に我々のAI EDGE製品が搭載されていれば、これらの関税の影響を受ける可能性があります。アメリカが将来実施する貿易と関税制限が私たちの製品に影響を与えないことを保証することはできません。これは私たちの拡張計画と私たちの財務状況と運営結果にマイナスの影響を与えます。
私たちはアメリカと中国の間の政治的緊張の悪影響を受けるかもしれない。
近年、米国と中国との間の政治的緊張がエスカレートしている理由には、2018年以来の両国の貿易戦争、新冠肺炎の勃発、中華人民共和国全人代が人民Republic of Chinaを通じて香港特別行政区の国家安全を守るための法律、米国政府が中国を指導する中央政府と香港特別行政区のある中国当局者に対する米国制裁、および中国政府による米国からのある個人に対する制裁が挙げられる。米国は半導体や先進計算製品や技術の中国への輸出を制限する法規を実施し、米国人のある中国会社の上場証券への投資を禁止し、中国が指導する商務部が2021年1月9日に公布した“無理な域外への外国立法の適用に関する規則”やその他の措置を実施しており、これらの措置は外国の法律で第三国国民や実体との交際が禁止されているといわれる中国個人や実体に適用されている。中国と米国間のさらなる政治的緊張は、2つの主要経済体間の貿易、投資、技術交流、その他の経済活動のレベルを減少させる可能性があり、これは世界経済状況と世界金融市場の安定に実質的な悪影響を及ぼすだろう。米国や中国政府が講じている措置は、中国内外の実体との取引や他の方法で業務を展開する能力を制限する可能性がある。これらの法規の変化により、現在の方法で業務を展開することができなければ、私たちの業務、経営業績、財務状況は重大な悪影響を受けるだろう
私たちは自然災害、新冠肺炎などの健康流行病や他の災害に関連するリスクに直面しており、これらのリスクは私たちの運営を深刻に乱す可能性がある。
私たちの業務は、地震、火災、洪水、雹、嵐、悪天候条件、環境事故、停電、通信障害、爆発、テロ、および同様の事件のような自然災害または他の災害の実質的かつ不利な影響を受ける可能性がある。私たちの業務も突発的な公衆衛生事件の実質的かつ不利な影響を受ける可能性があり、例えば鳥インフルエンザ、深刻な急性呼吸症候群の爆発、あるいはSARS、ジカウイルス、エボラウイルス、2019年の新型コロナウイルス(新冠肺炎)或いは中国などの他の局部衛生流行病及び全世界大流行である。もし私たちの従業員がどんな感染症に感染しているか疑われたら、場合によっては、私たちはこれらの従業員と私たちの業務が影響を受ける地域を隔離することを要求されるかもしれない。したがって、私たちは施設の一部または全部を一時的に一時的に中断しなければならないかもしれない。また、当局は、旅行や輸送に制限を加え、影響を受けた地域で他の予防措置を実施し、我々の施設の一時閉鎖や全体的な経済活動の低下を招く可能性のある災害や緊急事態に対応する可能性がある
最近、デルタ航空とオミクの変種新冠肺炎が中国で周期的に伝播するにつれ、影響を受けた地域では一時封鎖と休業が実施されている。2022年にオミック変異ウイルスの爆発により、中国のある都市はオフィス閉鎖と在宅留守命令を通じて、新しい制限と検疫要求を実施した。また、2022年3月には、新冠肺炎の回復に伴い、それに伴う旅行制限と検疫措置に加え、中国の組立工場での運営が中断され、私たちのある顧客への製品出荷遅延を招いた。2022年11月末、中国政府は厳格な新冠肺炎ゼロ政策を緩和し、2022年12月と2023年1月の新冠肺炎事件を急増させた。いかなる衛生疫病の長期発生或いは他の不利な公衆衛生事態の発展は私たちの業務運営に重大な悪影響を与える可能性がある。
新冠肺炎疫病は引き続き著者らの業務の多くの方面に不利な影響を与え、著者らの運営、顧客、サプライヤーとプロジェクトを含む。新冠肺炎はすでにどの程度持続的に私たちの有効な運営に影響を与える可能性がある能力は依然として高度で不確定である。我々は現在,新冠肺炎ウイルスが我々の業務や財務業績に実質的な悪影響を与え続けることはないと予想しているが,新冠肺炎が2019年末に爆発して以来の深刻な影響を考慮して,新冠肺炎変異ウイルスの再発が我々の将来の業務業績と流動性にもたらす予期しない結果を予測することはできない.我々は,政府各部門が新冠肺炎の伝播を緩和するために実施している政策,封鎖,制限,予防措置,一般的に実施されている行動制限,社会的距離などの措置を監視·遵守していく。
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データセキュリティホールやコンピュータウイルスを含むネットワークセキュリティイベントは、私たちのサービス提供を混乱させ、私たちの名声を損なうか、または私たちに責任を負わせ、それによって私たちの業務を損なう可能性があります。
私たちは一般に、顧客および他の人のデータを電子的に受信、処理、記憶、および送信し、その大部分は秘密にされている。私たちのコンピュータシステムまたは記憶されたデータに不正にアクセスすることは、ネットワーク盗難を含む盗難を引き起こす可能性があり、または機密情報を不適切に開示し、記録の削除または修正は、私たちの運営中断を招く可能性があります。1つの位置から別の位置に情報を送信すると、インターネットまたは他の電子ネットワークを介して、これらのネットワークセキュリティリスクが増加する。我々はセキュリティ対策を実施しているにもかかわらず、私たちの施設、システムおよびプログラム、ならびに私たちの第三者サービスプロバイダの施設、システムおよびプログラムは、セキュリティホール、破壊行為、ソフトウェアウイルス、位置ずれまたは失われたデータ、プログラミングまたは人為的エラー、または他の同様のイベントの影響を受けやすい可能性があり、これらのイベントは、私たちのサービス提供を妨害し、私たちの顧客および他の人の機密情報を暴露する可能性があります。私たちの顧客または他人の機密情報を不正に開示または使用することに関するいかなるセキュリティホールも、流用、紛失、または他の方法で、(I)民事および刑事罰を受けることが可能であり、(Ii)私たちの名声に否定的な影響を与えるか、または(Iii)顧客、第三者、または政府当局に責任を負わせる可能性がある。今まで、私たちはそのような違反があることを知らなかった。どのような事態も、私たちの業務、財務状況、運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの業務はデータプライバシーとネットワークセキュリティに関する様々な発展している中国の法律と法規によって制約されている。ネットワークセキュリティとデータプライバシー問題の失敗は、私たちを罰し、私たちの名声とブランドを傷つけ、私たちの業務と運営結果を損なう可能性があります。
私たちは、私たちの顧客や他の人のデータの受信、処理、記憶、送信を含む、ネットワークセキュリティとデータプライバシーの面で大きな課題に直面しています。その大部分は秘密です。我々の主な業務活動は、大量の登録ユーザや大量のユーザデータを処理することは含まれていないが、開発者向けの小型オンラインフォーラムを運営しているため、ユーザアカウント、電話番号、電子メールアカウントなどの顧客および他の人の限られた数の機密およびプライバシー情報、個人情報を送信して格納する。2023年12月31日現在、私たちのオンラインフォーラムの登録ユーザーは100万人に遠くない。
したがって,我々は“中華人民共和国ネットワークセキュリティ法”を含むが,“中華人民共和国ネットワークセキュリティ法”を含むが,ネットワークセキュリティやデータプライバシーに関する様々な規制要求に制約されている.これらの法律法規は、お客様と他の人の情報の機密性、完全性、可用性、真実性を確保することを要求しており、これは私たちの製品に対する彼らの信頼を維持するためにも不可欠です。我々は、厳格な情報セキュリティ政策を採用し、先進的な暗号化技術を含むこれらの政策を実施するための先進的な措置を展開した。しかし、技術の進歩、私たちの製品とサービスの複雑さと多様性の向上、ハッカーの専門レベルの向上、暗号学分野の新しい発見、あるいはその他の要素は依然として私たちのサイトを損傷したり、破壊したりする可能性があります。もし私たちが私たちのシステムを保護できない場合、私たちのシステムに格納されている情報を不正なアクセス、使用、開示、中断、修正、または破壊から保護することができない場合、このような問題やセキュリティホールは損失を招き、機密情報の所有者に責任を負わせたり、罰金や他の処罰を受けさせたりする可能性があります。また、様々な法律法規を遵守することは、私たちに巨額のコストを発生させたり、私たちのデータ慣行を含めて、私たちの業務に不利な方法で私たちの業務やり方を変えることを要求する可能性があります。
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また、ネットワークセキュリティとデータプライバシーに対する規制要求は絶えず変化し、異なる解釈や重大な変化を受ける可能性があり、この方面での私たちの責任範囲は不確定である。例えば、2021年6月10日、全国人民代表大会常務委員会は“中華人民共和国データ安全法”(“中華人民共和国データ安全法”)を公布した中華人民共和国データセキュリティ法)は、2021年9月に施行される。“中華人民共和国データセキュリティ法”は国家安全に影響を与える可能性のあるデータ活動に対して安全審査手続きを規定している。また、2022年2月15日から施行された改訂後の審査方法は、キー情報インフラ事業者とネットワークプラットフォーム事業者のネットワーク安全審査メカニズムを提出し、キー情報インフラ事業者がインターネット製品とサービスを調達し、ネットワークプラットフォーム事業者が国家安全に影響を与える或いは影響する可能性のあるデータ処理活動に従事し、ネットワーク安全審査を受けるべきであることを規定した。改訂後の審査方法はさらに、ネットワークプラットフォーム経営者は百万以上のユーザー個人情報を持っており、海外で発売しようとしているのは、ネットワーク安全審査を受けなければならないと規定している。改正された検討措置及び現行の監督管理制度下での“肝心な情報インフラ運営者”及び“ネットワークプラットフォーム運営者”の正確な範囲はまだ不明であるが、中国政府当局はこれらの法律の解釈と実行において広範な情動権を持っている可能性がある。したがって、中国の法律によると、キー情報インフラ事業者やネットワークプラットフォーム事業者とみなされるかどうかは定かではない。我々の中国法律顧問ビジネス·金融法律事務所の提案によると、改正された審査措置は、我々のような米国に上場している企業に適用されるかどうかはまだ不明である。今後の規制改革が私たちのような会社に追加的な制限を加えるかどうかは現在のところ定かではない。現段階では、改訂された検討措置の影響を予測することはできず、規則作成過程におけるどのような発展も密接に監査·評価していく。さらなる法律法規や当局が私たちにこのような審査や承認を要求すれば、私たちはそのような許可をタイムリーに入手できるか、または全く得られないかどうかの不確実性に直面する。もし私たちがネットワークセキュリティとデータプライバシーの要求をタイムリーにまたは根本的に遵守できなければ、私たちは政府の法執行行動と調査、罰金、処罰、私たちの不適切な業務の一時停止、および他の制裁を受ける可能性があり、これは私たちの業務と運営結果に実質的な悪影響を及ぼすかもしれない。
私たちが現在中国で享受している税金優遇は停止または減少するかもしれない。
改正後の企業所得税法及びその実施細則はある核心知的財産権を持つ“国家重点支援のハイテク企業”が15%の優遇企業所得税率を享受することを許可するが、一定の資格基準を満たさなければならない。HNTEの地位は3年ごとに審査と更新されている。現在、HNTEと確認されている中国子会社が2社あるため、2022年から2024年までの15%の企業所得税税率を受ける資格がある。しかし、これらの子会社のいずれかが関連税務機関の審査を通過して届出できなかった場合、同社は上記に応じた税収割引を受けなくなる
私たちは世界の様々な国で私たちの業務を経営するために、様々な承認、許可、許可と認証が必要だ。このような承認、免許、許可、または認証を取得または継続できなかったいかなる行為も、私たちの業務および運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの管轄区域の法律と法規によると、私たちは様々な承認、免許、許可証、証明書を維持して、私たちの業務を運営する必要があります。このような法律法規を遵守するには巨額の費用を支払う必要があるかもしれないし、守らない行為は私たちに責任を負わせるかもしれない。規定に従わない場合には、大量の費用を負担し、大量の管理時間を是正イベントに移行しなければならない可能性がある。今後、必要なすべての承認、免許、許可、認証を得ることができなければ、生産施設や研究開発施設の運営を罰金や一時停止される可能性があり、これらの生産施設や研究開発施設には必要なすべての承認、免許、許可、認証がなく、私たちの業務や運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。私たちはまた、政府の規定を守らないことによる否定的な宣伝に直面する可能性があり、これは私たちの名声にマイナスの影響を与えるだろう。
必要な政府の承認を得るために必要なすべての条件を満たすことができるか、または関連する政府関係者が常に私たちに有利な裁量権を行使することができるか、あるいは任意の新しい法律、法規、政策に適応できることを保証することはできません。政府当局は、我々の申請や承認の審査にも遅延が生じる可能性があり、人的資源の不足によるものであっても、新たな規則、条例、政府政策、またはその実施、解釈、実行の実施によるものである。必要な政府の承認を得ることができない場合や、必要な政府の承認を得る上で大きな遅延が生じた場合、私たちの運営は深刻な妨害を受ける可能性があり、これは私たちの業務、財務状況、運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。
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私たちは時々法律や他の紛争に巻き込まれるかもしれません。私たちの運営においても、私たちの原材料やコンポーネントサプライヤー、生産パートナー、顧客または従業員との紛争、または私たちの株主との集団訴訟も含まれています。
原材料や電子部品サプライヤー、生産パートナー、顧客、または従業員を含む、私たちの運営中に発生する各方面と時々トラブルが発生するかもしれません。これらの紛争は、抗議や法律または他の手続きを招く可能性があり、私たちの名声被害、大量のコスト、および資源および経営陣の注意を私たちの核心業務活動から移す可能性があります。さらに、私たちの運営過程で、私たちは規制機関のコンプライアンス問題に直面する可能性があり、私たちは行政訴訟や不利な決定に直面する可能性があり、これは責任を招き、私たちの生産と交付遅延を招く可能性があります。私たちは将来、他の訴訟や紛争に巻き込まれる可能性があり、私たちの業務、財務状況、運営結果、あるいはキャッシュフローに大きな悪影響を及ぼすかもしれません。
従来、上場企業の株主は証券市場価格に不安定な時期があったり、第三者研究報告が発表された後、これらの会社に対して証券集団訴訟を起こしたりすることが多かった。例えば、マーカス·オレリウス·価値は2020年2月20日に私たちに関する否定的な研究報告書を発表した。その後、2020年3月4日、米オレゴン州地方裁判所(“連邦訴訟”)は、私たちと私たちの一部の上級管理者や役員などに対して可能な集団訴訟を提起した。起訴状によると、我々が最初に2019年10月28日に米国証券取引委員会に提出したF-1表登録声明(文書番号:333-234356)には、重大な誤った陳述と漏れが含まれており、連邦証券法に違反している。2020年3月6日、ニューヨーク県最高裁判所は、私たちと私たちのいくつかの上級管理職や役員に対して、実質的に同様の告発をした別の可能性のある集団訴訟を提起した。2020年6月1日、州訴訟におけるすべての手続きの一時停止を求め、2020年7月21日に承認された連邦訴訟の裁決を待つ動議を提出した。その後、連邦訴訟は2020年9月2日に米ニューヨーク南区地域裁判所(以下、“裁判所”と略す)に移管された。2020年10月7日、連邦訴訟の主な原告は、証券法第11節及び取引法第10条及び第20条(A)条に基づいて、登録声明が3つのいわゆる関連者取引を開示できなかったという改正された起訴状を提出した。2020年12月7日、私たちは連邦行動で修正された訴えを却下する動議を提出した。2021年7月8日,裁判所は第1次改正起訴状を却下したが,原告が2021年8月6日までに第2次改正起訴状を提出することを許可した。2021年8月6日、原告は第二次改正後の訴えの提起を許可することを求める書簡を提出した。2021年8月27日、原告が2021年8月6日の書簡動議に反対し、最終判決を求め、入る連邦訴訟を却下する書簡返事を提出した。2022年3月31日,裁判所は原告が提出した第二次修正訴えの動議を却下し,無効とし,偏見で原告の訴えを却下した。原告は控訴しなかった。連邦訴訟妨害で却下された後、原告は2022年6月2日に自発的に州訴訟を中止した。
2021年4月15日、米国ニューヨーク南区地方裁判所は、私たちと私たちのいくつかの幹部および役員に対して、新たな可能性のある集団訴訟を提起した。起訴状によると、2021年2月の収入可視性の向上と私たちが受け取った注文の規模と品質に関する私たちの声明は重大な虚偽で誤解的だという。原告は、私たちの収入の真相は2021年4月に開示され、当時私たちは最新の財務業績を発表したと主張した。2021年12月9日、裁判所はビル·LuとHuangを首席原告、Brager Eagle&Squire、P.C.を首席原告弁護士に任命した。2022年2月7日、主原告は同一組の被告に対して修正された起訴状を提出し、取引法第10(B)及び20(A)条に基づいて同じクレーム要求を提出した。修正された起訴状によると、私たちは2020年11月30日と2021年2月10日に発表されたプレスリリースと2021年4月9日の私たちの最高経営責任者へのインタビューでDECRYPTが発表した記事には、“投資家に2020年第4四半期の収入が堅調になるという誤った印象を残した”と言われているため、予約注文を見落とし、2019年第3四半期と2020年第4四半期に再反発したビットコイン市場価格よりも低い価格にロックされているという。2020年第4四半期に、私たちは深刻なサプライチェーン中断を経験した。2022年4月8日、我々は改正された訴えを却下する動議を提出し、2022年7月7日現在、訴えは全面的に通報された。2023年マッハ27日、裁判所は私たちのすべての却下動議を承認した。裁判所はまた、主原告が裁判所の命令後30日以内にその修正された訴えを修正することを許可した。2023年5月10日、主な原告は裁判所に通知し、第二次改正後の訴えを提起しないことを決定した。2023年5月12日、裁判所は判決に入り、この偏見を帯びた訴訟を却下した。原告は控訴しなかった。
私たちが知っている集団訴訟は、私たちが将来集団訴訟に巻き込まれれば、私たちの経営陣の業務や運営に対する多くの関心や他の資源を移し、巨額の訴訟抗弁費用を要求することができ、これは私たちの運営結果を損なう可能性があります。このような集団訴訟は、勝訴するか否かにかかわらず、私たちの名声を損ない、将来資金を調達する能力を制限する可能性がある。また、私たちのクレームが成功すれば、巨額の損害賠償金を支払う必要があるかもしれません。これは、私たちの財務状況や運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。
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歴史的に見ると、私たちの収入の大部分は限られた数の顧客によって貢献されている。もし私たちがどんな理由でもこれらの顧客を維持したり、私たちの顧客基盤を拡大することができなければ、私たちの収入は減少する可能性があり、私たちの財務状況と運営結果は実質的な悪影響を受ける可能性があります。
歴史的に見ると、私たちの収入の大部分は限られた数の顧客によって貢献されている。例えば、2022年12月31日までの1年間、私たちの上位3大顧客はそれぞれ私たちの総収入の33%、22%、16%を占めています。2023年12月31日までの1年間でも、私たちの上位3大顧客は私たちの総収入の6.9%、4.0%、2.8%しか占めていませんが、将来的には限られた数の顧客からかなりの収入を得続けるかもしれません。また,我々は引き続き顧客基盤を拡大し,より多くの製品や解決策を発売し,より広範な顧客から収入を創出する予定であるにもかかわらず,我々が成功できるか,あるいはそのような顧客集中度が低下する保証はない.もし私たちが私たちのトップ顧客を維持できなければ、私たちの全体的な収入は低下する可能性があり、私たちの財務状況と運営結果は実質的な悪影響を受ける可能性がある。
私たちの保険範囲は限られており、潜在的な損失と責任を支払うのに十分ではないかもしれない。未加入の重大な損失や保険加入範囲を超えた損失は、私たちの経営業績と財務状況に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちが使用できる保険製品は限られています。私たちが獲得した保険証書には、私たちの業務に関連するすべてのリスクが含まれていないかもしれません。悪天候、地震、火災、戦争、停電、洪水とそれによって発生した結果を含むいくつかの事故の発生は、私たちの保険証書の保証範囲内にないか、あるいは私たちの保険証書の範囲内にないかもしれない。もし私たちが保険を受けられない大量の債務を負担すれば、コストと損失が生じる可能性があり、これは私たちの経営業績や財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
また、サプライヤー、パートナー、第三者と締結したビジネス契約により、当社の業務に関する損失を挽回することができない可能性があります。これらの合意によれば、いくつかのサプライヤー、パートナー、および当事者は、合意条項または合意項目の下の他の事項の履行によって引き起こされる、またはそれに関連する任意の特別な、付随的、間接的、無形、または後の結果的な損害に責任を負わない。また、いずれの場合も、これらの合意による合計責任は、当社が当該等の責任を招く事件の直前の期間に当該側に支払うまたは対応した費用を超えるいかなる損失や損害にも責任を負わせることはない。上記の規定があるにもかかわらず、一方の当事者の責任は、当事者の詐欺、故意の不正行為または深刻な不注意による直接損害、またはそれに関連する任意の方法で直接損害賠償責任に限定されてはならない。
私たちは追加的な資本が必要かもしれないが、タイムリーで、優遇条件では得られないかもしれない。
私たちの業務は追加的な成長を達成するために追加的な資本や資金を必要とするかもしれない。2023年12月31日現在、私たちの優先株長期契約負債は約4,000万ドルです。2023年12月31日まで、私たちは返済されていない借金を持っていない。未来の事業の成長と発展のため、私たちは追加的な現金資源が必要かもしれない。私たちの将来の資本需要は大きいかもしれません。私たちは私たちの業務を拡大し、私たちの製品を多様化し、買収と株式投資を求めているからです。もし私たちの現金資源が私たちの現金需要を満たすのに十分でなければ、私たちは追加の株式や債務証券の発行を求めたり、新しいまたは拡大された信用手配を獲得したり、追加の保証手配を達成することができるかもしれない。
私たちが未来に外部融資を獲得する能力は、私たちの未来の財務状況、経営業績とキャッシュフロー、国際資本と融資市場の流動性を含む様々な不確定要素の影響を受ける。さらに、私たちのローン協定には、私たちが追加債務を生成したり、配当金を分配する能力を制限する金融契約が含まれているかもしれない。私たちが未来に生み出す可能性のあるどんな債務も運営と財務契約を含むかもしれません。これらの契約は私たちの運営をさらに制限するかもしれません。私たちは資金調達がタイムリーで、私たちが受け入れられる金額や条項で提供されることを保証することができない、あるいは根本的にできない。大量の銀行借款や他の債務は利息支出を大幅に増加させる可能性があり、同時により大きな金利リスクに直面する可能性もある。株式融資は私たちの株主を希釈する可能性があり、将来の融資で発行される証券は、私たちの普通株またはアメリカ預託証明書よりも優先的な権利、優遇、特権を持つ可能性がある。私たちに有利な条項で必要な資金を調達できなかったり、必要な資金を調達できなかったりするいかなるものも、私たちの流動性を深刻に制限し、私たちの業務、財務状況、運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。
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金融サービス業の不利な発展に影響を与えることは、私たちの現在および予想されている業務運営および私たちの財務状況や運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
金融機関の不利な事態の発展に影響を与え、例えば噂や実際に発生した流動性に関連した事件は、過去及び未来に銀行倒産や市場全体の流動性問題を招く可能性がある。例えば、2023年3月10日、シリコンバレー銀行(SVB)はカリフォルニア州金融保護·革新部によって閉鎖され、後者は連邦預金保険会社(FDIC)を担当者に任命した。同様に,2023年3月12日,Signature BankとSilvergate Capital Corp.はそれぞれ破産管理プログラムに巻き込まれた.財務省、FRB、FDICは、SVBとSignature Bankのすべての預金者が1営業日だけ閉鎖した後、保険のない預金口座に保有している資金を含むすべての資金を使用できることを示す声明を発表した
我々はSVBでは現金預金を持たず,Signature Bankからすべての預金を引き出している.また、SVBやSignature Bankに証券を持っていませんし、私たちの流動資金や私たちの現在と予想されている業務運営、財務状況、または運営結果に何の悪影響も与えていません。しかし、より広範な金融サービス業の流動性に対する懸念には不確実性が残っており、私たちの業務、私たちの業務パートナー、または業界全体が現在予測できない負の影響を受ける可能性がある
私たちの銀行関係を必要または適切に評価する必要があると思いますが、私たちが現在、予測している将来の業務運営に資金や資本化を提供するのに十分な現金を得ることは、私たちと銀行関係にある金融機関や、逆に私たちに影響を与える要因の深刻な被害を受ける可能性があります。他にも、これらの要因には、流動性の緊張または失敗、様々な金融、信用または流動資金協定または手配された義務を履行する能力、金融サービス業または金融市場の中断または不安定、または金融サービス業会社の将来性に対する懸念または否定的な予想が含まれる可能性がある。これらの要素はまた、金融市場や一般金融サービス業に関連する要素を含む可能性がある。1つまたは複数のこれらの要因に関連するイベントまたは懸念の結果には、現在および予想されているビジネス運営、ならびに私たちの財務状況および運営結果に生じる様々な重大かつ悪影響が含まれている可能性がある。これらは、預金または他の金融資産または未加入預金または他の金融資産の取得遅延の損失、または現金管理スケジュールの終了および(または)現金管理スケジュールによって制限された資金の取得または実際の損失を遅延させることを含むことができるが、これらに限定されない。
さらに、米国または国際金融システムに対する投資家の一般的な懸念は、より高い金利またはコスト、より厳しい財務および運営契約、または信用および流動性源の獲得に対する体系的な制限を含むあまり有利ではない商業融資条項を招く可能性があり、それによって、私たちはより受け入れ可能な条項が融資を受けにくく、さらには融資を得ることができなくなるかもしれない。他のリスクに加えて、利用可能な資金または現金および流動資金源の減少は、運営費用、財務義務、または他の義務を履行する能力に悪影響を及ぼす可能性があり、私たちの財務および/または契約義務に違反したり、連邦または州賃金および労働時間法違反を招いたりする可能性がある。上記のいずれかの影響、または上記の要因または他の関連または同様の要因に起因する任意の他の影響は、我々の流動資金、私たちの現在および/または予想される業務運営、ならびに財務状態および運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性がある
さらに、我々のビジネスパートナーは、上述した任意の流動性または他のリスクの悪影響を受ける可能性があり、さらに、現在および/または予想される業務運営および運営結果および財務状況に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。いかなる業務パートナーが破産したり、債務を相殺しないか、または業務パートナーの任意の違約または違約、または任意の重要なビジネスパートナー関係を失うことは、私たちの現在および/または予想される業務運営および財務状況に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちは第三者物流サービス業者に頼って私たちの製品を渡します。物流中断はお客様のニーズを満たすことを阻止する可能性があり、私たちの業務、財務状況、運営結果はそれによって影響を受ける可能性があります。
私たちは独立した第三者物流サービスプロバイダを招いてICを私たちの生産パートナーから私たちの組み立て工場に渡し、私たちの製品を私たちの倉庫から私たちの顧客に渡します。私たちの1つまたは複数の物流サービス提供者との紛争または契約関係の終了は、製品の配送遅延またはコスト増加をもたらす可能性があります。私たちが受け入れられる条項で既存の物流サービスプロバイダとの関係を継続または拡張できる保証はありませんし、正確でタイムリーで費用効果のある配送サービスを確保するために、新しい物流サービスプロバイダと関係を築くことができる保証もありません。私たちが第一選択の物流サービスプロバイダと良好な関係を維持したり発展させることができなければ、十分な数の製品をタイムリーに提供したり、私たちの消費者が受け入れられる価格で製品を提供する能力を抑制することができます。もし私たちの第一選択の物流サービス提供者との関係に何か中断があれば、私たちの製品配送に中断が発生せず、私たちの業務、将来性、運営結果に実質的な悪影響を与えないことを保証することはできません。
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私たちはこれらの物流サービス供給者に対して直接的な制御がないので、私たちは彼らのサービス品質を保証できません。さらに、これらの物流サービスプロバイダが提供するサービスは、これらの物流サービスプロバイダが提供する処理の不備、自然災害、流行病、悪天候条件、騒動、および労働ストのような、私たちが制御できない予期しないイベントによって中断される可能性がある。もし納品遅延、製品破損、あるいは他の問題が発生した場合、お客様と販売を失う可能性があり、私たちのブランドイメージが損なわれる可能性があります。
ビットコイン採掘活動はエネルギー集約型であり,鉱夫の地理的位置を制限し,環境に負の影響を与える可能性がある。
ビットコイン採掘活動は本質的にエネルギー集約型であり,電力コストは全体の採掘コストの大きな部分を占めている。電力供給と費用は採鉱活動の地理的位置を制限するだろう。
1つの司法管轄区の任意の電力供給不足または電力コストの増加は、司法管轄区のビットコイン採掘活動の実行可能性および予想される経済的リターンに負の影響を与える可能性があり、さらに、我々のビットコイン掘削機の司法管轄区での販売を減少させる可能性がある。
また、大量の電力使用は気候変動への貢献を含む環境に悪影響を及ぼす可能性があり、これは電力の使用を許可するビットコイン採掘活動、あるいは政府が電力を使用したビットコイン採掘活動を制限または禁止する措置に反対する可能性がある。私たちがビットコイン鉱機を販売している司法管轄区では、どのような発展も、私たちの業務、財務状況、および運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの業務運営と国際拡張は地政学的リスクの影響を受けている。
私たちの業務運営と国際拡張は地政学的リスクの影響を受けている。私たちは中国国内外の生産パートナーに頼って私たちのASICの製造、テスト、パッケージを行っています。両岸関係のいかなる重大な悪化も、私たちの中国以外の生産パートナーがその契約義務を履行し、ASICを私たちの中国業務とパートナーに輸送する能力にマイナス影響を与える可能性があり、これは私たちの業務、財務状況、運営業績に重大な悪影響を及ぼす可能性がある
また、米国の貿易政策、条約、関税は、中国への貿易政策や関税を含む大きな変化がある可能性がある。中国は米国に対する報復貿易措置を実施することで対応するかもしれない。私たちはアメリカの供給者たちに特定の設備と道具を供給することに依存している。もし米国が中国からのASICや関連製品の輸入を制限または禁止すれば、私たちの国際拡張はマイナスの影響を受ける可能性がある。中国が報復貿易措置をとると、私たちに必要な設備や道具の輸入に影響を与え、私たちの生産は困難に直面する可能性がある。すべての場合、私たちの業務、財務状況、そして経営結果は実質的な悪影響を受ける可能性がある
私たちは私たちの業務経営によって罰金と他の行政処罰を受けるかもしれません。これは私たちの業務、財務状況、経営結果に重大で不利な影響を与えるかもしれません。
私たちは私たちが業務を展開している国家政府当局によって規制されている。その中のいくつかの関連規制機関は広範な権力を持っており、税収政策を含む私たちの運営に影響を与えたり制限したりする法規や他の要求を採用することができる。さらに、その中のいくつかの関連規制機関は重大な権力を持っており、私たちの違反の場合には、罰金の適用、制裁の適用、または私たちの業務を運営する許可証や許可証を廃止することを含む適用される規制要件を実行することができる。このような事件のいずれも私たちの運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
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どの世界的な体系的な経済と金融危機も、私たちの業務、経営業績、財務状況にマイナスの影響を及ぼす可能性がある。
世界経済のどの長期的な減速も、私たちの業務、運営業績、財務状況にマイナスの影響を及ぼす可能性がある。2008年以降、世界金融市場は深刻な混乱を経験し、米国、欧州、その他の経済体もしばらくの間衰退を経験してきた。2008年と2009年の安値回復は不均衡であり、2011年以来の欧州主権債務危機のエスカレートや2012年以来の中国経済成長の鈍化を含む新たな挑戦に直面しており、この状況は続く可能性がある。新型肺炎の流行はまた醸成中の世界的な衰退を招く可能性がある。いくつかの世界の主要経済システム(米国や中国を含む)の中央銀行や金融当局が講じている拡張的な通貨·財政政策の長期的な影響にはかなりの不確実性がある。ウクライナ、中東、アフリカの動揺も懸念を引き起こし、これらの動揺は金融や他の市場の変動を招いた。英国のEU離脱や、米国の貿易政策、条約、関税に重大な変化が生じる可能性が懸念されており、中国への貿易政策や関税を含む。中国と周辺アジア諸国との関係が緊張している経済影響を懸念する声もある。このような動揺は、私たちの業務にすでに生じており、将来的には、私たちの顧客からの注文の大幅な減少を含むいくつかのドミノ効果をもたらす可能性がある;主要なサプライヤーの倒産は製品の遅延をもたらす;顧客は私たちの製品を購入するおよび/または顧客の破産に資金を提供するために信用を得ることができない;および取引相手の失敗は私たちの運営に負の影響を与える。どの系統的な経済または金融危機も半導体業界全体の収入を大幅に低下させる可能性があり、我々の経営業績に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
もし偽製品が私たちのブランド名と商標で販売された場合、私たちの名声と財務業績は実質的な悪影響を受ける可能性がある。
第三者業者とディーラーはそれぞれ私たちのブランド名と商標で販売されている偽造品の調達を担当しています。偽物は正規品に比べて欠陥や品質が悪い可能性がある。もし私たちの顧客が私たちのブランドと商標で販売された偽造品に満足していなければ、私たちは名声を損なうかもしれない。私たちは私たちのブランドと名声が私たちの成功と私たちの競争地位に非常に重要だと信じている。私たちのブランドと商標で販売されている偽造品は、それぞれ私たちの名声を損なう可能性があり、顧客が将来私たちに製品を購入しなくなる可能性があることを発見することは、私たちの業務運営と財務業績に重大で不利な影響を与えるだろう。
中国でのビジネスに関するリスク
中国の経済、政治、社会条件、政府政策は私たちの業務、将来性、財務状況、財務業績に悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの資産と業務の大部分は中国に位置している。そのため、私たちの業務、財務状況、経営結果と見通しは、中国の経済、政治と社会条件の影響を普遍的に受ける可能性がある。中国経済は多くの点で先進国の経済とは異なり、
● | 政治的構造 |
● | 政府の介入と統制の程度は |
● | 成長速度と発展水準 |
● | 資本投資と再投資のレベルと制御 |
● | 外国為替規制 |
● | 資源配置。 |
中国政府が経済改革措置を実施して市場力を利用して中国経済を発展させることに伴い、中国経済はすでに中央計画経済からより市場化された経済へと約40年間移行している。中国の経済、政治、社会条件およびその法律、法規、政策の変化が私たちの現在または未来の業務、財務状況、または経営業績にいかなる悪影響を与えるかどうかを予測することはできない。
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より具体的には、中国政府が実施している多くの経済改革は前例のないか試験的であり、時間の経過とともに改善されることが予想される。この詳細化と調整の過程は必ずしも我々の運営や業務発展に積極的な影響を与えるとは限らない.これらの行動や中国政府の他の行動や政策は、中国および周辺地域全体の経済活動レベルの低下を招き、さらに私たちの業務や財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある。
中国の法律制度の変化と不確定性は私たちの業務、財務状況、経営業績に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。中華人民共和国の法制度によると、あなたが得ることができる法的保護は限られているかもしれない。
中華人民共和国はまだ包括的な法的枠組みを策定する過程にある。1979 年以降、中華人民共和国政府は商法制度を確立し、経済問題や企業組織 · ガバナンス、外国投資、商業、税務、貿易などの事項に関する法規の公布が著しく進展してきました。しかし、これらの法律や規制の多くは比較的新しいものであり、多くの分野でこれらの法律や規制の実施や解釈が不確実である。迅速な執行を得たり、他の管轄区域の裁判所による判決の執行を得たりすることが困難である場合がある。したがって、中華人民共和国の法令の解釈や執行を含む発展や変更は、当社の事業、財務状況および業績に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、中華人民共和国の法制度の下で利用できる法的保護は制限される可能性があります。
大陸部中国の法律制度によるリスクと不透明な要素は、私たちの業務及びアメリカ預託証明書の価値に重大な悪影響を与える可能性がある。また、中国政府当局による一定の中国業務を有する発行者の海外での発行およびそれに対する外国投資の監督·制御は、投資家に証券を提供または継続する能力を制限または阻害し、私たちの業務と私たちの米国預託証明書の価値に大きな不利な変化をもたらす可能性がある。
私たちは主に私たちの運営子会社を通じて業務を展開しています。私たちの中国での業務は中国の法律法規によって管轄されている。大陸部中国の法律制度は成文法規を基礎とし、裁判所の判決は参考になるが、先例価値は限られている。私たちは中国の法律、法規、規則を実行する上で不確実性に直面しており、これは私たちがすべての規制要求を厳格に遵守する困難を増加させ、私たちと私たちの投資家(あなたを含む)が得ることができる法的保護を制限するかもしれない。
時々、私たちは法律や契約を通じて私たちが享受している法的保障を実行するために行政と裁判所手続きに訴えなければならないかもしれない。しかし、このような訴訟はいずれも長い時間を要する可能性があり、大量の費用と私たちの資源と管理注意力の分流を招き、行政や裁判所訴訟の結果を予測することはできない。
中国政府当局は私たちの業務行為に対して監督と適宜決定権を持っており、それはより厳格な要求を要求し、相応の調整を促す可能性があり、これは私たちの運営および/または私たちのアメリカ預託証明書の価値に重大な不利な変化をもたらす可能性がある。
2021年、中国政府は一定レベルの中国業務を持つ会社の海外上場に対する監督管理を強化する計画を発表した。“証券違法行為の取締りに力を入れることに関する意見”(“法に基づく証券違法活動への取締りに関する意見“)は2021年7月6日に発表され、呼びかけられた
● | データ安全、国境を越えたデータ流動と機密情報管理などの監督管理を強化し、関連規定を修正し、一定の中国業務レベルを持つ海外上場企業のデータ安全と情報安全方面の責任を明確にする |
● | 海外上場企業に対する監督管理と、これらの会社の海外での資金集めと上場の監督管理を強化する |
● | 中国証券法の域外適用。 |
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中国証監会は2023年2月17日に“海外上場試行方法”と5つの関連ガイドラインを発表し、2023年3月31日から施行した。“海外上場試行方法”は届出監督管理制度を採用し、中国国内会社の直接と間接海外上場に対して監督管理を行った。“海外上場試行方法”の規定によると、発行者が同時に以下の条件を満たす場合、当該発行者が行う海外証券発行と上場は、“海外上場試行方法”に規定された届出手続きによって海外間接発行と認定される:(一)発行者の最近の会計年度に監査された合併財務諸表に記載されている営業収入、利益総額、資産総額或いは純資産の50%以上は発行者国内会社が計算する。(Ii)発行者の業務活動は実質的に大陸部で中国を行っているか、またはその主要な営業地が大陸部中国に位置しているか、またはその業務運営及び管理を担当する高級管理者は、中国公民または大陸部中国を住所とすることが多い。国内会社の海外上場が間接的かどうかの認定は、実質的に形式よりも重くなければならない。
同日、証監会は試行方法発表記者会見を開催し、“国内企業の海外発行上場届出管理に関する通知”を発表した(“国内企業の海外発行上場届出管理手配に関する通知”)その中で、海外上場試行方法が発効した日または前に、海外上場を完了した国内会社を“株式制企業”と呼ぶことが明らかになったストック企業业)“と言った。株式制企業としてストック企業业)は、後続証券発行完了後3営業日以内に中国証監会に届出します。中国証監会は、海外上場試行方法の規定を履行していない届出手続きを履行していない会社に対して、修正を命じ、警告を与え、罰金を科す
また、証監会は“国内企業の海外上場証券の発行秘密とファイル管理の強化に関する規定”を公表した“追加について強境内企業業界外証券の発行と上場に関する秘密保持とアーカイブ管理に関する規定“)2023年2月24日、2023年3月31日から施行される。中国証監会は、国内企業、証券会社、証券サービス機構が国内企業海外発行上場過程中に相応のサービスを提供するのは、守秘とファイル管理の法律意識を強化し、健全な守秘とファイル工作制度を確立し、必要な措置を取って守秘とファイル管理職責を履行すべきであると規定している。
このような規制指針の解釈と実施にはまだ不確実性があるため、将来の海外融資活動に関する新たな規制要求を常に守ることができることを保証することはできません。私たちは国境を越えた調査と法的請求の執行などでもっと厳しい要求を受けるかもしれない。
中国政府は関連法律、法規を公布し、一定の中国業務レベルを持つ海外上場企業に対してデータ安全、国境を越えたデータ流動と中国証券法の遵守に追加の重大な義務と責任を課す可能性がある。また“-私たちの業務や業界に関連するリスク-私たちの業務は、資料私隠やネットワークセキュリティに関する様々な進化している中国の法律および法規を遵守しなければならない”を参照してください。ネットワークセキュリティとデータプライバシーの懸念が失敗すれば、私たちは罰を受け、私たちの名声とブランドを傷つけ、私たちの業務と運営結果を損なう可能性があります。これらの新しい法律、規則と法規とその解釈と実施が私たちにどのように影響しているかどうかはまだ確定されていませんが、その中には私たちの能力や私たちの中国子会社が海外で株式証券を発行することで外部融資を得る能力がマイナス影響を受ける可能性があります。
あなたは私たちと私たちの中国での経営陣に対する判決を実行する時に困難に直面するかもしれない。
私たちの中国法律顧問ビジネスと金融法律事務所は、外国判決の承認と執行は中国民事訴訟法の管轄を受けていると教えてくれた。中華人民共和国裁判所は“中華人民共和国民事訴訟法”の要求に基づいて、中華人民共和国と判決を下した国との間の条約又は司法管轄区域間の対等を基礎として、外国判決を認め、執行することができるが、外国判決が中華人民共和国法律の基本原則又はその主権、安全又は社会公共利益に違反しないことが条件である。
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中国住民がオフショア特別目的ツールを設立する中国法規は、私たちの中国住民の実益所有者や私たちの中国付属会社に法的責任を負わせたり、罰を受けたりして、私たちが私たちの中国付属会社に出資する能力を制限し、私たちの中国付属会社が私たちに利益を分配する能力を制限したり、他の方法で私たちの財務状況に悪影響を与えたりする可能性がある。
国家外貨管理局Republic of Chinaが公布したいくつかの規定によると、中国住民と中国法人実体は直接或いは間接的なオフショア投資活動に従事する時、外匯局現地支店或いは指定された適格外国為替銀行に中国で登録し、許可を得なければならない。また、オフショア会社の直接または間接株主である中国住民は、増資または減資、譲渡または株式交換、合併または分立など、当該オフショア会社の任意の重大な変更に関連し、以前に外匯局ローカル支店に提出された登録を更新しなければならない。本条例は、当社のすべての中国住民又は中国住民の株主である直接及び間接株主及び実益所有者に適用され、当社が将来行う任意の海外買収に適用可能である。吾らの知る限り、本年度報告日までに、外管局第37号通書によると、外国為替登録を行う必要がある主要株主一人ひとりが外貨登録を完了していることが規定されている。しかし、当社が直接または間接的な権益を持っているすべての中国人住民の身分をいつでも完全に知ったり、知ったりすることはできないかもしれませんが、私たちが中国住民である株主や実益所有者がこれらの外国為替法規を遵守することを閣下に保証することもできません。
もし中国住民の株主が必要な登録や更新前に提出された登録を完了できなかった場合、私たちの中国子会社はその任意の減資、株式譲渡または清算の利益と収益の分配を禁止される可能性があり、私たちはまた私たちの中国子会社への追加資本の注入を禁止される可能性がある。また、上記の各外国為替登録規定を遵守できなかった場合、関連する中国住民株主や私たちの中国付属会社は、適用される外国為替制限から逃れるために中国の法律に基づいて法的責任を負う可能性がある。
PCAOBは従来、私たちの監査師が私たちの財務諸表のために行った監査仕事を検査することができなかったが、PCAOBは過去に私たちの監査師を検査することができず、私たちの投資家はこのような検査のメリットを失った。
我々の監査人は、本年度報告に含まれる監査報告を発表する独立公認会計士事務所であり、米国上場企業の監査役及びPCAOBに登録されている会社として、米国の法律に拘束されており、これらの法律に基づいて、PCAOBが適用される専門基準に適合しているか否かを評価する定期検査を行う。監査師は中国大陸部に位置し、この司法管轄区では、PCAOBは従来、2022年までに完全に検査と調査を行うことができなかった。その結果、私たちとアメリカの預託証明書の投資家はPCAOBのこのような検査のメリットを奪われた。中国以外の監査師がPCAOB検査を受けるのと比較して、過去にPCAOBは中国の監査師を検査することができず、中国の独立公認会計士事務所監査プログラムや品質制御プログラムの有効性を評価することがより困難になった。2022年12月15日、PCAOBは2021年12月16日の裁決を撤回し、大陸部中国と香港を完全登録会計士事務所を検査または調査できない司法管轄区域リストから削除する報告書を発表した。しかし、PCAOBが将来的に中国大陸部および香港の会計士事務所を全面的に検査·調査する完全な権限を有していないと判断した場合、これらの司法管轄区のうちの1つに本部を置く会計士事務所を用いて、米国証券取引委員会に提出された財務諸表について監査報告を発表すると、我々と我々ADSの投資家は、このようなPCAOB検査のメリットを再び奪われ、ADSの投資家および潜在的投資家は、私たちの監査手続きや報告書の財務情報および私たちの財務諸表の品質に自信を失う可能性がある。
PCAOBが中国にある監査役を検査できなければ、私たちのアメリカ預託証明書は“外国会社の責任追及法案”によって外される可能性がある。もし私たちのアメリカ預託証明書がカードを取られたり、取られた脅威に直面したりすれば、あなたの投資価値に重大な悪影響を与える可能性があります
“外国会社の責任追及法案”が2020年12月18日に公布された。2021年1月1日に施行された“米国上場企業会計基準”では、米国証券取引委員会が1934年の証券取引法第13条又は第15条(D)条に基づいて報告書の提出を要求した発行者又は登録者が公認会計士事務所が発行した監査報告を提出したと認定された場合、当該公認会計士事務所は2021年から3年連続してPCAOBの検査を受けていない場合、米国証券取引委員会は、当該登録者の株式又は米国預託証明書の米国国家証券取引所又は場外取引市場での取引を禁止しなければならない。
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2021年9月、PCAOBは、PCAOBのHFCAA下の責任に関連するルールを採択し、PCAOBがHFCAAの想定に基づいて、PCAOBが外国司法管轄区に位置する1つまたは複数の当局の立場のために、司法管轄区域に位置する完全に登録された公共会計士事務所を検査または調査することができないかどうかを決定するための枠組みを確立した。この規則は2021年11月に米国証券取引委員会によって承認された
2021年12月2日、米国証券取引委員会は最終改正案を可決し、“外国会社責任法”の開示と提出要求を実施した。最終改正案は、登録者がHFCAA下の“委員会指定発行者”であるか否かを判定し、取引委員会が指定した発行者の証券を禁止する米国証券取引委員会のプログラムを確立した。もしアメリカ証券取引委員会が3年連続で私たちが“証券取引委員会法案”の下で委員会によって指定された発行者であると判断した場合、または私たちの年間報告の一部としてアメリカ証券取引委員会に提出された監査報告が上場企業会計監督委員会の他の理由で取引所法の要求を満たしていないと判断された場合、またはPCAOBが私たちの監査役を検査できない場合、アメリカ証券取引委員会は私たちの普通株式またはアメリカ預託証明書の米国国家証券取引所または場外取引市場での取引を禁止する。このような決定がなされた場合、ナスダックは私たちの米国預託証明書の退市を禁止する。
2021年12月16日、監査委員会は報告を発表し、米国証券取引委員会に通報し、大陸部中国と香港に本部を置く上場会社の公認会計士事務所を全面的に検査または調査できないと認定し、このような認定の影響を受ける大陸部と香港の公認会計士事務所中国を確定した。私たちの監査役の畢馬威華振会計士事務所は20-F表に記載されている監査報告を発行する独立公認会計士事務所であり、中国に位置し、2021年12月に発表されたPCAOB認定報告で決定された事務所リストに登録されている。
したがって、私たちは2022年5月26日に最終的に“委員会認定の発行元”に決定した。
2022年12月15日、PCAOBはPCAOB公認会計士事務所の完全な権限を全面的に検査·調査し、大陸部と香港の中国に本部を置くことを発表した。PCAOBはまた2021年12月に発表された以前の裁決を撤回した。したがって、私たちの監査人は現在PCAOBの全面的な検査と調査を受けることができる。したがって、PCAOBが任意の新しい決定を発表するまで、HFCAAによって我々の証券の取引を禁止するリスクは存在しない
2022年12月29日,2023年総合支出法案署名が法律となり,HFCAAの改正を含め,発行者が米国証券取引委員会で発行者の証券に対して初期取引禁止令を施行しなければならないまでの連続年数を委員会が指定した発行者に減少させる。そのため、発行者が2年連続で証監会指定の発行者と決定されると、“中国証券取引法”によると、米国証券取引委員会は発行者の証券が全国的な証券取引所と場外取引市場での取引を禁止しなければならない。
毎年、PCAOBは大陸部の中国と香港などの司法管轄区の監査会社に対して全面的な検査と調査を行うことができるかどうかを決定する。PCAOBが今後、大陸部中国香港の会計士事務所を全面的に検査·調査する権利が完全にないと判断した場合、上記のいずれかの司法管区に本部を置く会計士事務所を用いて、米国証券取引委員会に提出された財務諸表に対して監査報告を発行し、関連会計年度のForm 20−F年度報告書を提出した後、委員会により識別された発行者と識別する。HFCAAの規定によると、私たちが2年連続で証監会に発行元と認定されれば、私たちの証券はアメリカの全国的な証券取引所や場外取引市場での取引が禁止される。もし私たちのアメリカ預託証明書がカードを取られたり、取られた脅威に直面したりすれば、あなたの投資価値に重大な悪影響を与える可能性があります。もし私たちのアメリカ預託証明書がアメリカでの取引が禁止されていれば、私たちがアメリカ以外の取引所に上場できるかどうか、あるいは私たちの株式市場がアメリカ以外で発展するかどうかは確定できません。アメリカでの取引を禁止することは、私たちのアメリカ預託証明書を販売または購入する能力を大幅に弱化させ、退市に関連するリスクと不確実性は、私たちのアメリカ預託証明書の価格にマイナスの影響を与えます。さらに、そのような禁止は、私たちが受け入れられる条項で資金を調達する能力に深刻な影響を与え、これは私たちの業務、財務状況、および見通しに実質的な悪影響を及ぼすだろう。
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カタログ表
米国証券取引委員会は、我々の独立公認会計士事務所を含む中国四大会計士事務所に対して提訴し、財務諸表が“取引法”の要件を満たしていないと判断した可能性がある。
2011年から、“四大”は中国の会計士事務所に本部を置き、私たちの独立公認会計士事務所を含め、中米の法律紛争の影響を受けている。具体的には、中国大陸部で運営·監査されているある在米上場企業中国について、米国証券取引委員会と上場会社会計基準委員会は、中国企業からその監査作業の底稿と関連文書を獲得しようとしている。しかし、これらの会社が得た提案と指示は、中国の法律によると、これらの要請について米国の監督管理機関に直接応答することはできず、外国の監督機関が中国を訪問することを要求するこのような文書は中国証監会を通過しなければならないということだ。
2012年末、この膠着状態により、米国証券取引委員会は、その規則102(E)条と2002年の“サバンズ-オックススリー法案”に基づいて、私たちの独立公認会計士事務所を含めて中国の会計士事務所に対して行政訴訟を提起した。2013年7月、米国証券取引委員会内部行政裁判所はこれらの訴訟を一審し、最終的にこれらの会社に不利な判決を下した。行政法裁判官は、提案された処罰が米国証券取引委員会委員会委員の審査前に発効しなかったにもかかわらず、米国証券取引委員会前の業務権利を一時停止することを含む、これらの法律事務所に対する処罰を提案した。2015年2月6日、コミッショナーによる審査に先立ち、両社は米証券取引委員会と和解した。和解協定によると、米国証券取引委員会は米国証券取引委員会が将来的に文書の発行を要求する要求を受け、通常中国証監会に提出される。これらの会社は、ペアリング部分の106件の要求を受信し、そのような要求に関する詳細な手順のセットを遵守することを要求され、これらのプログラムは、実質的に中国証監会を介して生産に便宜を提供することを要求する。それらが指定された基準を満たしていない場合、米国証券取引委員会は、失敗の性質に応じてこれらの会社に様々な追加的な救済措置を加える権限を保持している。
和解条項によると、和解が成立して4年後、この4つの中国に本部を置く会計士事務所に対する基本訴訟手続きは偏見があるとみなされて却下された。4年の大台は2019年2月6日に発生した。米国証券取引委員会が中国の4つの会計士事務所にさらに挑戦するかどうかは予測できないが、米国の監督管理機関が監査の原稿面で米国の法律を遵守しているかどうか、あるいはこのような挑戦の結果、米国証券取引委員会が停職などの処罰を受けるかどうかは予測できない。中国に本部を置く四大会計士事務所に、我々の独立公認会計士事務所を含めて追加的な救済措置を適用すれば、取引所法案の要求に応じて将来の財務諸表を速やかに提出することができない可能性がある。
“四大”中国会計士事務所が米国証券取引委員会または米国上場会社会計基準委員会の追加的な法律挑戦を受けた場合、最終結果によると、中国で主要業務を有する米国上場企業は、中国業務を保留することが困難または不可能な監査人を発見する可能性があり、これにより、財務諸表が取得される可能性があることを含む取引所法の要求に適合しないと判断される可能性がある。また、将来的にこれらの監査会社に対するこのような訴訟に関するいかなる負のニュースも、投資家が中国に本社を置く米国上場企業に不確実性をもたらす可能性があり、私たち普通株の市場価格は不利な影響を受ける可能性がある。
私たちの独立公認会計士事務所がアメリカ証券取引委員会の前に勤務能力を奪われ、他の公認会計士事務所が私たちの財務諸表を監査して意見を出すことができない場合、私たちの財務諸表は取引法の要件を満たしていないと判断される可能性があります。この決定は、最終的に、米国預託証明書がナスダック世界市場から撤退するか、または米国証券取引委員会から登録を抹消するか、または両方をもたらす可能性があり、これは、米国における米国預託証明書の取引を大幅に減少または効果的に終了させるであろう。
私たちの会社構造は、中国子会社から配当金を受け取る能力と、それに資金を移転する能力を制限する可能性があり、変化する市場状況にタイムリーに対応する能力を制限するかもしれません。
私たちはケイマン諸島に登録設立された持ち株会社で、私たちの運営子会社を通じて運営しています。私どもの運営子会社が配当金やその他の金を支払う能力は外国為替適用や他の法律法規の変化などによって制限される可能性があります。
特に、中国の法律によると、私たちの各中国子会社は、その純利益の10%が準備基金に割り当てられた後にのみ配当金を支払うことができ、そのような備蓄がその登録資本の少なくとも50%に達していない限り、配当金を支払うことができる。また、私たちの中国付属会社が割り当てることができるオーバーフローは中国公認会計原則に基づいて決定された。米国公認会計原則に従って計算すれば、この計算は異なるかもしれない。したがって、私たちは、将来的に私たちの株主に必要な利益分配を行うことができるように、私たちの中国子会社から十分な割り当てを得ることができないかもしれません。これは、米国公認会計基準に基づいて作成された財務諸表に基づいています。
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カタログ表
配当金を除いて、私たちの中国子会社の私たちへの割り当てには政府の承認と課税が必要かもしれません。当社の中国付属会社へのいかなる資金移転も、株主としての融資或いは登録資本の増加にかかわらず、関連外国為替管理及び/又は関連審査機関を含む中国政府機関の登録或いは承認を経なければならない。私たちと私たちの中国子会社との間の資金の自由な流動に対するこれらの制限は、変化する市場状況にタイムリーに対応する能力を制限するかもしれません。
中国税法によると、私たちが外国投資家に支払う配当金とアメリカ預託証明書を売却する収益は源泉徴収税を支払う必要があるかもしれません。
“中華人民共和国企業所得税法”(“中華人民共和国企業所得税法”による。)中華人民共和国企業所得税法“企業所得税法”、“企業所得税法”、“企業所得税実施細則”によると、海外会社の株主がその米国預託証明書とその外国会社の株主に分配可能な配当金を譲渡して得られた任意の収益は、中国国内からの収入とみなされる場合、10%の所得税が徴収される可能性がある。“企業所得税実施細則”によると、株式投資を譲渡することによる収入は株式投資を受ける企業の所在地に依存し、譲渡された株式投資の企業所在地に依存すべきである。しかし、我々の株主が受け取った収入が中国国内からの収入とみなされるかどうかは不明であり、“企業所得税法”の公布により、私たちの外国企業株主がいかなる免税や減税を受けるかどうかは不明である。もし私たちの海外会社の株主が保有しているアメリカ預託証明書の譲渡またはアメリカ預託証明書の売却収益について中国所得税を納付することを要求された場合、私たちの外国会社株主のアメリカ預託証明書における投資価値は重大な悪影響を受ける可能性がある。
中国企業所得税については、私たちは“住民企業”に分類される可能性があり、これは私たちと私たちの非中国株主に不利な税収結果をもたらすかもしれない。
企業所得税法では、中国国外に設立された“実際の管理機関”が中国国内にある企業は“住民企業”とみなされ、その全世界の収入は一般的に25%の統一税率で企業所得税を納めると規定されている。また、国家税務総局は2000年4月22日に発行し、二零一七年十二月二十九日に最近の改訂通知を出し、いくつかの中国企業或いは中国グループ企業がコントロールし、中国国外に設立された中国資本企業を“住民企業”に区分する基準について、当該等の“住民企業”が支払った配当金及びその他の収入を明らかにし、非中国企業株主が確認した場合、中国からの収入とみなされ、中国の源泉徴収税を納付しなければならず、現在の税率は10%である。本通知はまた、このような“常駐企業”に対して中国税務機関に各種の申告要求を提出した。“企業所得税実施条例”によると、事実上の管理機関とは、企業の生産経営、人事人的資源、財務と財産を物質的かつ全面的に管理·制御する機関を指す。また、上記通告は、海外登録内資企業の“事実上の管理機関”が中国国内に設置されているか否かの基準も明記されている。しかし、本通達は中国国外に設立された中国企業や中国企業グループがコントロールする企業にのみ適用されるため、税務機関が私たちのような中国個人住民がコントロールする海外登録企業や私たちの中国国外のいくつかの子会社のために“事実上の管理機関”の所在地をどのように決定するかは不明である。そのため、私たちのある管理層は現在中国に位置しているにもかかわらず、中国税務機関が私たちの海外登録実体を中国住民企業と見なすことを要求したり許可したりするかどうかは不明である。私たちは現在、私たちの会社が中国住民企業だとは思わない。しかし、中国の税務機関が私たちの評価に同意し、私たちが“住民企業”であると認定しなければならない場合、私たちは世界の収入の25%税率で企業所得税を支払う必要があるかもしれません。私たちが非中国の株主に支払った配当金と、彼らがアメリカの預託証明書を売却して確認した資本収益は、中国の源泉徴収税を支払う必要があるかもしれません。
これは私たちの有効税率に影響を与え、私たちの純収入と経営業績に重大な悪影響を与え、非中国株主に税金の源泉徴収を要求するかもしれない。
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政府の外貨両替のコントロールはあなたの投資価値に影響を与えるかもしれません。
中国政府は人民元を外貨に両替することと、場合によっては通貨を中国に送金することを規制している。中国の現行の外国為替法規によると、ある経常項目の支払いは外貨で支払うことができ、外為局現地支店の事前承認を必要とせず、ある手続きの要求を遵守する。しかし、人民元を外貨に両替して中国に送金して資本支出を支払い、例えば外貨建ての銀行ローンを返済するには、関係政府当局の承認を得なければならない。資本項目の下での外国為替取引の制限は、中国の子会社が債務または株式融資(私たちの融資または出資を含む)によって外貨を獲得する能力にも影響を与える可能性がある。中国政府はまた、将来の経常口座取引の外貨使用を適宜制限することができる。
国際市場でのビジネスに関するリスク
我々はグローバル業務規模の拡大に関するリスクに直面しており,これらのリスクを効率的に管理できなければ,海外での業務拡張能力を弱める可能性がある。
私たちの成長戦略の一部として、私たちは私たちの世界販売をさらに拡大する計画だ。私たちが引き続き私たちの業務を発展させ、私たちの世界での業務を拡大することに伴い、私たちの製品を私たちの経験が限られているか、あるいは経験がなく、私たちのブランドがそんなに認められないかもしれない新しい司法管轄区に販売し続けます。この拡張は私たちを一連のリスクに直面させています
● | 私たちの顧客基盤は限られており、国際顧客との販売や関係も限られている |
● | 国際経営の困難を管理すること |
● | 私たちは海外市場の競争相手に直面するかもしれません。彼らはより主導的で、顧客とのつながりが強く、財力や他の資源も多いです |
● | 通貨為替レートの変動 |
● | これらの市場におけるカスタマーサービスとサポートの提供における課題 |
● | 私たちの国際販売ルートが直面している課題を効果的に管理しています |
● | 予期せぬ輸送の遅延や中断、国際輸送コストの上昇 |
● | 当社が製品を提供する海外市場の異なる商業的、法的、規制的要件を遵守しながら、製品を海外に輸出することの困難さとコスト。 |
● | 外国資産管理局が様々な外国、組織、個人に対して課した制裁を顧客が遵守することを確保することが困難であること。 |
● | 知的財産権を取得、維持、執行できないこと |
● | 既存および将来の顧客およびパートナーとの契約を含む契約または法的権利または知的財産権を、私たちが運営するいくつかの司法管轄区域で効果的に実行することはできません |
● | 特定の国や地域の政治的、経済的条件、または政策の変化 |
● | 現在の経済状況と規制要求の意外な変化; |
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● | 政府はある外国市場で国内会社の政策や貿易障壁をひいきし、輸出要求、関税、税収、その他の制限と料金を含む。特に、英国のEU離脱、世界的に民族主義や保護主義貿易政策を支持する傾向や、米国と中国の間で行われている貿易紛争や他の潜在的な国際貿易紛争が懸念されており、これらはすべて国際市場の動揺を招く可能性がある。これらの政府政策や貿易障壁は私たちの製品の価格を高め、これらの国での私たちの競争力を下げるかもしれない。 |
これらのリスクを効果的に管理できなければ、海外で事業を展開する能力が損なわれ、私たちの業務、財務状況、運営結果、見通しに実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
アメリカ預託証明書のリスクについて
米国預託証券の取引価格が変動する可能性があり、これは投資家に大きな損失をもたらす可能性がある。
米国預託証券の取引価格は変動する可能性があり、私たちがコントロールできない要素によって大幅に変動する可能性がある。これは、ビットコイン価格や業績の変動、その他の業務が主に中国に位置する企業が米国に上場する市場価格の変動を含む幅広い市場や業界要因のためと考えられる。その中には一部の会社の証券が初公募株以来大幅な変動を経験しており、取引価格の大幅な下落を含む場合もある。他の中国会社の株式発行後の取引表現は、米国に上場している中国会社に対する投資家の全体的な態度に影響を与える可能性があり、それによって、私たちの実際の経営業績にかかわらず、私たちのアメリカ預託証明書の取引表現に影響を与える可能性がある。
市場と業界要素を除いて、私たち自身の業務の特定の要素のため、私たちのアメリカ預託証明書の価格と取引量は非常に不安定になる可能性があります
● | 私たちの収入収益キャッシュフローの変化は |
● | 私たちまたは競争相手は新しい投資、買収、戦略的パートナーシップ、または合弁企業を発表します |
● | 私たちまたは競争相手は新しい製品、解決策、拡張を発表します |
● | 証券アナリストの財務見積もりの変動 |
● | 私たちの製品や私たちの産業に不利な宣伝 |
● | キーパーソンの増減 |
● | 私たちが発行した株式証券のロックまたは他の譲渡制限を解除し、追加の株式証券を売却すること |
● | 潜在的な訴訟や規制調査。 |
これらの要素のいずれも、私たちのアメリカ預託証明書の取引量と価格を大きく変化させる可能性があります。
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過去、上場企業の株主は証券市場価格に不安定な時期が生じた後、これらの会社に対して証券集団訴訟を起こすことが多かった。2020年3月4日、米オレゴン州地方裁判所(“連邦訴訟”)は、私たちと私たちの一部の上級管理職や役員などに対して可能な集団訴訟を提起した。起訴状によると、我々が最初に2019年10月28日に米国証券取引委員会に提出したF-1表登録声明(文書番号:333-234356)には、重大な誤った陳述と漏れが含まれており、連邦証券法に違反している。2020年3月6日、ニューヨーク県最高裁判所は、私たちと私たちのいくつかの上級管理職や役員に対して、実質的に同様の告発をした別の可能性のある集団訴訟を提起した。2020年6月1日、州訴訟におけるすべての手続きの一時停止を求め、2020年7月21日に承認された連邦訴訟の裁決を待つ動議を提出した。その後、連邦訴訟は2020年9月2日に米ニューヨーク南区地域裁判所(以下、“裁判所”と略す)に移管された。2020年10月7日、連邦訴訟の主な原告は、証券法第11節及び取引法第10条及び第20条(A)条に基づいて、登録声明が3つのいわゆる関連者取引を開示できなかったという改正された起訴状を提出した。2020年12月7日、私たちは連邦行動で却下動議を提出し、連邦行動で修正された訴えを却下する動議を提出した。2021年7月8日,裁判所は第1次改正起訴状を却下したが,原告が2021年8月6日までに第2次改正起訴状を提出することを許可した。2021年8月6日、原告は第二次改正後の訴えの提起を許可することを求める書簡を提出した。2021年8月27日、原告が2021年8月6日の書簡動議に反対し、最終判決を求め、入る連邦訴訟を却下する書簡返事を提出した。2022年3月31日,裁判所は原告が提出した第二次修正訴えの動議を却下し,無効とし,偏見で原告の訴えを却下した。原告は控訴しなかった。連邦訴訟が却下された後、原告は2022年6月2日に自発的に州訴訟を中止した。
2021年4月15日、米国ニューヨーク南区地方裁判所は、私たちと私たちのいくつかの幹部および役員に対して、新たな可能性のある集団訴訟を提起した。起訴状によると、2021年2月の収入可視性の向上と私たちが受け取った注文の規模と品質に関する私たちの声明は重大な虚偽で誤解的だという。原告は、私たちの収入の真相は2021年4月に開示され、当時私たちは最新の財務業績を発表したと主張した。2021年12月9日、裁判所はビル·LuとHuangを首席原告、Brager Eagle&Squire、P.C.を首席原告弁護士に任命した。2022年2月7日、主原告は同一組の被告に対して修正された起訴状を提出し、取引法第10(B)及び20(A)条に基づいて同じクレーム要求を提出した。修正された起訴状によると、私たちは2020年11月30日と2021年2月10日に発表されたプレスリリースと2021年4月9日の私たちの最高経営責任者へのインタビューでDECRYPTが発表した記事には、“投資家に2020年第4四半期の収入が堅調になるという誤った印象を残した”と言われているため、予約注文を見落とし、2019年第3四半期と2020年第4四半期に再反発したビットコイン市場価格よりも低い価格にロックされているという。2020年第4四半期に、私たちは深刻なサプライチェーン中断を経験した。2022年4月8日、我々は改正された訴えを却下する動議を提出し、2022年7月7日現在、訴えは全面的に通報された。2023年マッハ27日、裁判所は私たちのすべての却下動議を承認した。裁判所はまた、主原告が裁判所の命令後30日以内にその修正された訴えを修正することを許可した。2023年5月10日、主な原告は裁判所に通知し、第二次改正後の訴えを提起しないことを決定した。2023年5月12日、裁判所は判決に入り、この偏見を帯びた訴訟を却下した。原告は控訴しなかった。私たちが知っている集団訴訟は、私たちが将来集団訴訟に巻き込まれれば、私たちの経営陣の業務や運営に対する多くの関心や他の資源を移し、巨額の訴訟抗弁費用を要求することができ、これは私たちの運営結果を損なう可能性があります。このような集団訴訟は、勝訴するか否かにかかわらず、私たちの名声を損ない、将来資金を調達する能力を制限する可能性がある。また、私たちのクレームが成功すれば、巨額の損害賠償金を支払う必要があるかもしれません。これは、私たちの財務状況や運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。
もし私たちが将来株式証券を増発すれば、あなたは希釈されるかもしれません。私たちのアメリカ預託証明書の取引価格は下がるかもしれません。
我々は、現時点ではそうするつもりはないにもかかわらず、将来の買収や新プロジェクトや他の一般会社の目的に資金を提供する追加の株式証券を発行する可能性がある。どのような発行でも、あなたの所有権持分が希釈される可能性があり、および/またはそのような発行の見方は、米国預託証明書の市場価格に悪影響を及ぼす可能性があります。
証券または業界アナリストが我々の業務に関する研究や報告を発表していない場合、または米国預託証明書に対する彼らの提案が不利に変化した場合、米国預託証明書の市場価格および取引量が低下する可能性がある。
米国預託証券の取引市場は、業界や証券アナリストが発表した我々の業務に関する研究や報告の影響を受ける。もし1人以上のアナリストが私たちを追跡したアナリストがアメリカ預託証明書の格付けを引き下げたり、私たちのアメリカ預託証明書の目標価格を引き下げたりすれば、アメリカ預託証明書の市場価格が低下する可能性がある。1人以上のアナリストが私たちの追跡を停止したり、私たちに関する報告書を定期的に発表できなかった場合、私たちは金融市場での可視性を失う可能性があり、これは逆にアメリカの預託証明書の市場価格や取引量を低下させる可能性がある。
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私たちは予測可能な未来に配当金を発行しないと予想されているので、あなたはアメリカ預託証明書の価格上昇に依存して投資収益を得なければなりません。
私たちは現在、利用可能な資金と将来の任意の収益の大部分(すべてでなければ)を保留し、私たちの業務の発展と成長に資金を提供するつもりです。したがって、私たちは予測可能な未来に何の現金配当金も送らないと予想している。したがって、あなたは将来の配当収入の源として、私たちのアメリカ預託証明書への投資に依存してはいけません。
ケイマン諸島の法律のいくつかの要求に基づいて、私たちの取締役会は配当金を分配するかどうかを決定する権利がある。ケイマン諸島法律によると、ケイマン諸島会社は利益または株式割増口座から配当金を支払うことができるが、いずれの場合も、会社が正常な業務過程で満期になった債務を返済できない場合は、配当金を支払うことができない。私たちの取締役会が配当金を発表して支払うことを決定しても、将来の配当の時間、金額、形式(あれば)は、私たちの将来の経営業績とキャッシュフロー、私たちの資本需要と黒字、私たちが子会社から得た割り当て金額(あれば)、私たちの財務状況、契約制限、取締役会が関連していると思う他の要素に依存します。したがって、アメリカ預託証明書でのあなたの投資リターンは、アメリカ預託証明書の将来のいかなる価格上昇にも完全に依存するかもしれません。アメリカの預託証明書が値上がりする保証はありません。アメリカの預託証明書を購入する時の価格さえ維持します。アメリカの預託証明書への投資は見返りが得られないかもしれませんし、アメリカの預託証明書へのすべての投資を失うかもしれません。
私たちの普通株の二重構造は私たちのアメリカ預託証明書の取引市場に悪影響を及ぼすかもしれません。
一部の株主コンサルティング会社は、S指数を含む上場企業株を特定の指数に組み込む資格基準の改正を発表しており、複数の株式種別を有する会社および公衆株主が保有する総投票権が5%以下の会社をこれらの指数から除外している。また、いくつかの株主コンサルティング会社は多重株式構造の使用に反対することを発表した。したがって、私たち普通株の二重構造は、A種類普通株を代表する米国預託証明書がこの指数に組み込まれることを阻止する可能性があり、一部の株主コンサルティング会社がわが社のガバナンスのやり方に対する否定的なコメントを発表したり、他の方法で資本構造の変更を求めたりする可能性がある。このような指数から除外されたいかなるやり方も、私たちのアメリカ預託証券取引市場をそれほど活発にしない可能性がある。株主コンサルティング会社のどんな否定的な行動や発表も、私たちのアメリカ預託証明書の価値に悪影響を及ぼす可能性があります。
我々が改訂及び再改訂した組織定款の大綱及び細則には反買収条項が記載されており、我々A類普通株及び米国預託証明書所有者の権利に重大な悪影響を与える可能性がある。
我々が改訂·再記述した組織定款大綱及び定款細則には、当社の支配権を獲得したり、取引に従事する能力を変更したりする能力を制限する条項が含まれており、1株当たりB類普通株にすべての事項に15票の投票権が付与されており、株主投票が待たれる。これらの条項は、第三者が要約買収や同様の取引でわが社への支配権を獲得することを求め、現在の市場価格よりも高い割増でその株を売却する機会を奪うことを阻止する可能性がある。B類普通株がA類普通株に変換された場合、または何らかの理由でログアウトされた場合、我々の取締役会は、我々の株主がさらなる行動をとる必要がなく、追加のB類普通株を発行する権利があり、これは私たちのA類普通株株主を希釈する。さらに、我々の取締役会は、私たちの株主のさらなる行動を必要とせずに、1つまたは複数の一連の優先株を発行し、配当権、転換権、投票権、償還条項、清算特典を含む彼らの指定、権力、特典、特権、相対参加、選択的または特殊な権利、および資格、制限または制限を決定する権利があり、これらの権利のいずれかまたは全部は、米国預託株式であっても他の形態でも、私たちのAクラス普通株に関連する権利よりも大きい可能性がある。当社の支配権の変更を延期または阻止したり、経営陣の更迭を困難にしたりするための優先株を迅速に発行することができます。もし私たちの取締役会が優先株を発行することを決定すれば、私たちのアメリカ預託証明書の価格は低下する可能性があり、私たちA種類の普通株とアメリカ預託証明書所有者の投票権と他の権利は重大で不利な影響を受ける可能性がある。
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あなたはあなたの利益を保護する上で困難に直面するかもしれません。あなたがアメリカ裁判所を通じてあなたの権利を保護する能力は制限されるかもしれません。なぜなら私たちはケイマン諸島の法律登録によって成立しますから。
私たちはケイマン諸島の法律登録に基づいて設立された免除会社だ。吾等の会社事務は、改訂された当社組織定款大綱及び定款細則、改正されたケイマン諸島会社法及びケイマン諸島一般法に規定されている。ケイマン諸島法律によると、株主が私たちの役員に対して行動する権利、私たちの小株主の行動、そして私たちの役員の私たちの受託責任はケイマン諸島普通法の管轄を大きく受けています。ケイマン諸島の一般法の一部は,ケイマン諸島の比較的限られた司法判例およびイングランドの一般法に由来しており,イングランド裁判所の裁決はケイマン諸島の裁判所に説得力があるが,拘束力はない。ケイマン諸島法律によると、我々株主の権利や役員の受託責任は、米国のある司法管轄区の法規や司法前例のように明確に確立されていない。特に、ケイマン諸島の証券法システムはアメリカほど発達していない。また、ケイマン諸島会社は米連邦裁判所で株主派生訴訟を起こす資格がないかもしれない。
ケイマン諸島免除会社の株主、例えば、ケイマン諸島法律によると、一般的な権利は、会社の記録(会社定款の大綱や定款の細則、私たちの担保と抵当登記簿、および私たちの株主の特別決議を除く)またはこれらの会社の株主リストの写しを取得する権利がない。私たちの会社規約によると、私たちの取締役は、私たちの会社記録が私たちの株主が閲覧できるかどうか、どのような条件で調べることができるかを決定する権利がありますが、これらの記録を私たちの株主に提供する義務はありません。これは、株主が発議するために必要な任意の事実を決定するために、または依頼書競争について他の株主に依頼書を募集するために必要な情報を得ることを困難にする可能性がある。
ケイマン諸島は私たちの祖国であり、ケイマン諸島のいくつかの会社管理のやり方は、米国などの他の司法管轄区に登録されている会社の要求とは大きく異なる。初公募が終了した後、私たちはある会社のガバナンス実践の中で自国のやり方に従うかもしれないが、これはナスダックの世界市場の要求とは異なるかもしれない。もし私たちが自国のやり方に従うことを選択すれば、私たちの株主が獲得した保護は、アメリカ国内の発行者に適用される規則や法規よりも少なくなるかもしれない。
上記の理由により、我々の公衆株主は、経営陣、取締役会メンバー、または持株株主の行動に直面した場合、米国に登録されている会社である公衆株主よりも自分の利益を保護することが困難になる可能性がある。
私たちの株主が得たいくつかの私たちに不利な判決は強制的に施行できないかもしれない。
私たちはケイマン諸島免除会社で、私たちの資産の大部分はアメリカ以外にあります。現在の業務の大部分はシンガポールと中国で行われている。また、私たちの現在の多くの役員や役人はアメリカ以外の国の国民や住民です。この人たちの資産の大部分はアメリカ国外にある。したがって、あなたの権利がアメリカ連邦証券法または他の側面によって侵害されていると思うなら、あなたはアメリカで私たちまたはこれらの個人を提訴することが難しいか不可能かもしれません。たとえあなたがこのような訴訟を提起することに成功しても、ケイマン諸島、シンガポール、中国の法律は、私たちの資産や私たちの役員や上級管理者に対する資産の判決を実行できないかもしれません。
人民元とドル、香港ドル、シンガポール元の間の為替変動は外貨為替損失を招く可能性があり、あなたの投資価値を大幅に下げる可能性があります。
私たちの中国での売上は人民元で計算されています。私たちの国際売上高は普通米ドルで計算されています。私たちのコストと資本支出は人民元、ドルと香港ドルとシンガポール元を含む他の外貨で計算されます。為替レートの変動は私たちの純利益率に影響を与え、外貨と運営損益を招く可能性がある。また、私たちの外貨為替損失は中国の外貨規制規定によって拡大される可能性があり、これらの規定は人民元を外貨に両替する能力を制限しています。
ドル、香港ドル、シンガポールドル、その他の現地通貨に対する人民元の価値は、中国の政治経済条件や中国の外貨政策の変化などの要素の影響を受けている。長期的に見ると、人民元の対ドルやその他の外貨はさらに値下がりする可能性があり、これは1バスケット通貨を参考にした市場需給状況に依存する。現在の状況がどのくらい続くか,いつ,どのように再び変化するかを予測することは困難である.
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また、私たちは持ち株会社で、私たちは主に運営子会社の配当金に頼って私たちの現金需要を満たしています。私たちは中国での運営付属会社から何の配当も受け取っていませんが、後日このような配当を受け取るかもしれません。人民元のいかなる重大な上昇も、私たちの経営業績と財務状況(ドルに換算した場合の人民元での報告)およびアメリカの預託証明書の価値と支払うべき任意の配当金に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。ある程度、公募株から得たドルを私たちの運営に必要な人民元に変換する必要があり、人民元のドル高は私たちが獲得する人民元金額に悪影響を与えるだろう。逆に、人民元をドルに両替し、普通株式や米国預託証明書の配当金を支払うこと、あるいは他の商業目的に使用することを決定すれば、ドルの人民元の値上がりはドル金額にマイナス影響を与える。
私たちは証券法の意味での新興成長型会社であり、何らかの低減された報告要求を利用する可能性がある。
私たちはJOBS法案で定義されている“新興成長型会社”であり、他の非新興成長型企業に適用される上場企業に適用されるいくつかの免除要件を利用することができ、最も重要なのは、私たちが新興成長型会社である限り、2002年サバンズ-オキシリー法案404節の監査人認証要求を遵守する必要はないことである。このような要求を遵守することを選択したにもかかわらず、独立公認会計士事務所のピマウェイ華振弁護士事務所に財務報告に対する内部統制の有効性に関する報告書を発表させる。(A)財政年度の最終日まで、私たちの年間総収入は少なくとも12.35億ドルであり、(B)最初の公募が完了して5周年後の財政年度の最後の日まで、(C)前の3年間に10億ドルを超える転換不可能債務を発行した。又は(D)取引法によれば、非関連会社が保有する米国預託証明書の時価が、我々が最近完成した第2四半期の最終営業日に7億ドルを超える場合は、“大型加速申請者”の日とみなされる。私たちは2024年12月31日に新興成長型会社になることを中止するだろう。
雇用法案はまた、民間企業がこのような新たな会計基準又は改正会計基準の遵守を要求される日まで、新興成長型企業が新たな又は改正された財務会計基準を遵守する必要がないことを規定している。私たちは延長された過渡期を利用するつもりだ。
私たちは取引法に規定されている規則に基づいて外国の個人発行者を指しているので、私たちはアメリカ国内の上場企業に適用されるいくつかの条項の制約を受けません。
我々は現在、取引法に基づいて報告されており、外国の個人発行者の地位を持つ非米国会社である。私たちは“取引法”に規定されている外国の個人発行者の資格を満たしているため、私たちは“取引法”のアメリカ国内上場企業に適用されるいくつかの条項の制約を受けていません
● | 取引法における規範は、取引法に基づいて登録された証券について委託書、同意書、または許可を求める章 |
● | 取引法では、内部者にその株式所有権及び取引活動の公開報告書の提出を要求する条項と、短期的に行われた取引から利益を得た内部者の責任と、 |
● | FDルールによれば,選択的開示ルールは重大非公開情報発行者によって作成される. |
私たちは各財政年度終了後の4ヶ月以内にForm 20-Fの形で年次報告書を提出することを要求された。また、私たちは四半期ごとにナスダック世界市場のルールと法規に基づいて発表された私たちの業績をプレスリリースで発表する予定です。財務業績や重大事件に関するプレスリリースもForm 6−Kの形で米国証券取引委員会に提供される。しかし、私たちがアメリカ証券取引委員会に記録したり、提供することを要求された情報は、アメリカ国内発行者がアメリカ証券取引委員会に記録した情報よりも広範でタイムリーである。したがって、あなたはあなたがアメリカ国内発行者に投資した時と同じ保護や情報を得ることができないかもしれません。
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カタログ表
アメリカ預託証明書保持者の投票権は預金協定条項によって制限されており、あなたはあなたの普通株に投票する権利を行使できないかもしれません。
アメリカ預託証明書の所持者として、あなたは預金協定の規定に基づいて、あなたのアメリカ預託証明書に代表される関連A類普通株に対して投票権を行使することしかできません。預金協定によると、あなたは預金者に投票指示を出すことで投票しなければならない。あなたの投票指示を受けた後、ホスト機関は、これらの指示に基づいて、あなたのアメリカ預託証明書に代表される標的A類普通株に投票します。閣下がこのような普通株を解約し、撤回しない限り、閣下は閣下の米国預託証明書に代表される関連普通株について直接投票権を行使することはできません。我々が改訂·追記した組織定款大綱と定款細則によると、株主総会の開催に必要な最短通知期間は少なくとも10日となっている。株主総会が開催されると、米国預託証明書に代表される関連A類普通株を撤回するために十分な事前通知を受けることができず、任意の特定事項に投票することができます。もし私たちがあなたの指示を求めたら、預かり者はあなたにこれから行われる投票を通知して、私たちの投票材料をあなたに送るように手配します。私たちはあなたがあなたのアメリカ預託証明書によって代表されるAクラスの普通株式に投票するように信託機関に指示できることを確実にするために、投票材料をタイムリーに受け取ることを保証することはできません。さらに、保管人およびその代理人は、投票指示を実行できなかったか、またはあなたの投票指示を実行できなかった方法に対して何の責任も負わない。これは、あなたのアメリカ預託証明書に代表される関連A種類の普通株があなたの要求通りに投票していない場合、あなたはあなたの投票権を行使できない可能性があり、あなたは法的救済措置がないかもしれないということを意味します。
もしあなたが株主総会で投票しない場合(あなたの利益に悪影響を及ぼす可能性がある限られた場合を除いて)、米国預託証明書の管理機関は、あなたのアメリカ預託証明書に関連する普通株式に投票するための全権を私たちに与えるだろう。
米国預託証明書の預託協定によると,閣下が投票しなければ,ホスト銀行は吾などに適宜依頼書を与え,吾らに株主総会で米国預託証明書に関する普通株を議決させることは,吾らが直ちにホスト銀行に会議通知や関連投票材料を提供したことを前提としており,(I)吾らは信託銀行に全権委託書を与えることを指示しており,(Ii)吾らはホスト銀行に総会で採決される事項に重大な反対意見がないことを通知しており,(Iii)株主総会で議決される事項は株主に重大な悪影響を与えない。
この全権委託書の役割は、上記の場合を除いて、米国預託証明書によって代表される関連普通株の投票を阻止することができないことである。これは保有者が会社の管理に影響を与えることを難しくするかもしれない。普通株式保有者はこの全権委託の制約を受けない。
米国預託株式保有者は、預金協定に基づくクレームについて陪審裁判を行う権利がない可能性があり、このような訴訟の原告(S)があまり有利でない結果を得る可能性がある。
我々A類普通株を代表する米国預託証券を管理する預金協定は、法律で許可されている最大範囲内で、米国預託株式所有者は、米国連邦証券法に基づいて提出された任意の請求の権利を含む、我々または委託者の株式、米国預託証明書または預金協定によって生成された、またはそれに関連する任意のクレームを放棄する。この条項の解釈では、撤回前に発生した申索については、米国預託株式保有者が米国預託株式融資から米国預託株式融資から米国預託株式に代表されるA類普通株を抽出するのに適用され続ける可能性が高いが、免除は、その後に撤回後に発生した申立てを撤回して米国預託株式融資から米国預託株式に代表されるA類普通株を抽出する米国預託株式保有者には適用されない可能性が高いと信じている。しかし、私たちの知る限り、陪審員裁判免除が米国預託株式保有者に適用されるかどうかに関する判例法はまだありません。これらの所有者はその後、米国預託株式融資メカニズムから米国預託証券代表のA類普通株を撤回しました。
もし私たち又は保管人が放棄に基づく陪審裁判要求に反対する場合、裁判所は適用された州及び連邦法律に基づいて、事件の事実及び状況に基づいて、放棄が強制的に執行できるか否かを決定する。私たちの知る限り、契約紛争前の陪審員による連邦証券法に基づくクレームの裁判免除の実行可能性は、米国最高裁判所の最終裁決を得ていない。しかし、契約紛争前の陪審裁判免除条項は、一般に、預金協定を管轄するニューヨーク州法律に基づいて、預金協定の下で生じる事項に対して非排他的管轄権を有するニューヨーク市の連邦または州裁判所によって実行されることができると考えられる。契約中の論争前の陪審裁判免除条項を執行するか否かを決定する際、裁判所は通常、一方の当事者が知っているかどうか、賢明かつ自発的に陪審裁判を受ける権利を放棄したかどうかを考慮する。私たちは預金協定とアメリカの預金証明書がこのような状況だと思う。アメリカ預託証明書に投資する前に、陪審員免除条項について法律顧問に相談することをお勧めします。
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カタログ表
もし閣下又は任意の他のアメリカ預託証明書所有者又は実益所有者が、二級市場取引でアメリカ預託証明書を購入する者を含む場合、預金協定又はアメリカ預託証明書によって発生した件について、連邦証券法に基づいて提出された申立を含めて、吾等又はホスト銀行にクレームを提出し、閣下又は当該等の他の保有者又は実益所有者が当該等のクレームについて陪審審を行う権利がない可能性があり、これはクレームのコストを増加させ、吾等及び信託銀行に対する訴訟を制限及び阻止する可能性がある。預金協定に基づいて私たちまたは双方に訴訟を提起した場合、適用される初審裁判所の裁判官または裁判官によってしか審理されない場合、これは、異なる民事手続きに従って行われ、任意のこのような訴訟において原告(S)に不利になる可能性のある結果を含む陪審裁判とは異なる結果をもたらす可能性がある。
しかし、この陪審裁判免除条項が法律に適用されない場合、訴訟は陪審裁判の預金協定の条項によって行われることができる。預金契約または米国預託証明書の任意の条件、規定または条項は、米国預託証明書のいかなる所有者または実益所有者を構成しないか、または私たちまたは信託機関は、米国連邦証券法およびその公布された規則および法規の遵守を放棄する。
手付金協定によると、あなたは仲裁を要求する権利がある。しかし、これは最も有益ではないかもしれない。
預金協定では、米国預託株式保有者と信託銀行は、裁判所ではなくニューヨークで仲裁することによって、彼らが私たちに提出する可能性のあるA類普通株式または米国預託証明書または預金協定によって引き起こされるか、またはそれに関連するクレームを解決する権利があり、仲裁人が下した任意の判決を司法管轄権を有する任意の裁判所に入ることを選択する権利がある。どのような仲裁においても、仲裁廷は、保証金協定の規定に適合しなければならない、いかなる相応、特殊または懲罰的損害賠償を裁く権利がない。預金協定は私たちが提起したものであっても、私たちのために提起されたものであっても、仲裁を要求する権利を与えていない。
あなたの同意なしに、預金協定は修正または終了することができます。
私たちはあなたの同意なしに預金協定を修正または終了することができます。もしあなたが預金協定の改訂後もアメリカの預託証明書を持ち続けている場合、あなたは修正された預金協定の制約を受けることに同意します。しかしながら、預金協定によれば、いくつかの権利の修正は、関連する通知が発行されて30日後になるまで、コストを増加させたり、米国預託株式保有者の実質的な権利を損害したりする可能性がある。
アメリカ預託証明書の所有者として、あなたが持っている権利は私たちの普通株の所有者より少ないかもしれません。預託機関を通じてこれらの権利を行使しなければなりません。
アメリカ預託証明書保持者は私たちの登録株主と同じ権利を持っていません。米国の預託証明書所持者として、閣下は当社の株主総会に出席したり、その等の大会で投票する直接的な権利はありません。あなたはあなたのアメリカ預託証明書に代表される標的A類普通株が持っている投票権を預金協定の規定に基づいて間接的に行使することしかできません。預金協定によると、あなたは管理機関に投票指示を出すことで投票することができる。あなたの投票指示を受けた後、信託銀行は、あなたのアメリカ預託証明書に代表されるA類普通株に可能な限りあなたの指示に従って投票します。もし私たちがあなたの指示を要求した場合、信託機関は、あなたの投票指示を受けた後、これらの指示に従ってあなたのアメリカ預託証明書に代表されるAクラスの普通株式に投票しようと試みるだろう。もし私たちが管理者にあなたの指示を求めるように指示しなければ、管理者はまだあなたの指示に従って投票することができますが、それはそうしなければならないわけではありません。閣下は、閣下の米国預託証明書に代表される関連普通株について直接投票権を行使することはできません。閣下が株主総会記録日までに当該等の普通株を撤回し、当該株式の登録所有者とならない限り、
配株に参加できないので、あなたの持株は希釈されるかもしれない。
私たちは時々私たちの株主に証券を購入する権利を含む権利を割り当てることができる。預金協定によれば、信託機関は、権利の分配及び販売、並びにこれらの権利に関連する証券の分配及び販売がすべての米国預託証明書所持者に対して“証券法”による登録を免除されない限り、又は証券法の規定に基づいて登録されない限り、米国預託証明書所持者に権利を割り当てることはない。保管人は可能であるが、必要ではなく、これらの割り当てられていない権利を第三者に販売しようと試み、権利の失効を許可することができる。私たちは証券法に基づいて登録免除を確立することができないかもしれませんし、これらの権利や標的証券について登録声明を提出する義務はありません。または登録声明を発効させるために努力しています。そのため、米国預託証明書保持者は私たちの株式供給に参加できない可能性があるため、彼らの持ち株は希釈される可能性がある。
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カタログ表
あなたのアメリカ預託証明書の譲渡は制限されるかもしれません。
あなたのアメリカ預託証明書は預かり人の帳簿に譲渡することができます。しかしながら、保管人は、その責務の履行に関連していると考えられる場合には、随時、または時々その帳簿を閉じてもよい。受託者は、株式等の会社活動に関連する場合を含む様々な理由で帳簿を時々閉鎖する可能性があり、その間、受託者は、特定の期間内にその帳簿上に適切な数の米国預託株式保有者を保持する必要がある。係の者は緊急時、週末、公共休日に帳簿を清算することもできます。私たちの株式登録簿または委託者の帳簿が閉鎖されたとき、または法律または任意の政府または政府機関の任意の要求、または預金協定の任意の規定または任意の他の理由によって、私たちまたは委託者がそうすることが望ましいと思う場合、受託者は、当社の米国預託証明書の譲渡を拒否、譲渡または登録することができる。
有効な内部統制制度を維持できなければ、財務業績を正確かつタイムリーに報告したり、詐欺を防止する能力が悪影響を受ける可能性があり、投資家自信や米国預託証明書の市場価格が悪影響を受ける可能性がある。
アメリカ証券法によると、私たちは報告義務がある。2002年サバンズ-オキシリー法404節の要求によると、米国証券取引委員会は、各上場企業に、会社の財務報告の内部統制に関する管理報告をその年報に含めることを要求する規則を採択し、管理層の財務報告の内部統制の有効性の評価を含む。2020年度から、私たちはそのような要求を受けた。また,我々がもはや“新興成長型会社”でなくなると,2012年のJumpStart Our Business Startups Act(2015年のFiking America‘s Surface Transportation Act改訂)やJOBS Actで定義されているように,上場企業の独立公認会計士事務所は,財務報告に対する我々の内部統制の有効性に関する証明書を発行しなければならない.しかし、私たちは独立公認会計士事務所ピマウェイ華振会計士事務所に財務報告書に対する内部統制の有効性に関する報告書を発表させることを選択しましたが、新興成長型企業として、私たちにそうすることを要求する法律はありません。
私たちの経営陣は、財務報告書に対する内部統制が2023年12月31日から発効すると結論した。“プロジェクト15.統制と手続き--財務報告内部統制に関する経営陣の年間報告書”を参照
しかし、もし私たちが財務報告書の内部統制に対する十分性を維持できなかった場合、これらの基準は時々修正され、補充され、修正されるので、私たちは第404条に基づいて財務報告を効果的に内部統制したという結論を持続的に得ることができないかもしれない。効果的な内部統制環境を実現し、維持できなければ、私たちの財務諸表に重大な誤報が発生し、私たちの報告義務を履行できない可能性があり、投資家が私たちが報告した財務情報に自信を失う可能性がある。これは逆に私たちが資本市場に参入する機会を制限し、私たちの運営結果を損ない、アメリカ預託証明書の取引価格を低下させる可能性がある。また、財務報告の無効な内部統制は、より大きな詐欺や会社の資産乱用のリスクに直面する可能性があり、私たちが上場している証券取引所からの退市、規制調査、民事または刑事制裁に直面する可能性があります。私たちはまた私たちの前のいくつかの時期の財務諸表を再説明することを要求されるかもしれない。さらに、サバンズ-オキシリー法404条と他の要求を遵守するために、私たちはかなりのコスト、管理時間、および他の資源を招き続けることが予想されている。しかも、財務報告書を無効にする内部統制は私たちの詐欺を防止する能力を深刻に阻害するかもしれない
上場企業として、巨額のコストを負担し続けることが予想されており、これは私たちの利益を下げたり、私たちの業務運営をさらに困難にしたりする可能性があります。
上場企業としては、2002年のサバンズ·オクスリ法案によるコーポレートガバナンス実践に対する様々な要求と、その後、米国証券取引委員会とナスダックグローバル市場によって実施されるルールを遵守することを確実にするために、大量の法律、会計、その他の費用が引き続き発生することが予想されている。
例えば、独立取締役の数を増やし、内部統制や制御プログラムの開示に関する政策をとった。私たちはまた上場企業の報告書の要求に関連した追加費用を発生させた。私たちはこれらの規則が引き続き私たちにより高い法律と財務コンプライアンスコストを発生させ、コンプライアンスを確保するために大量の管理努力を投入し、いくつかの会社の活動をより時間とコストを高くすることを予想している。私たちは現在、これらの規制に関連する開発を評価して監視しており、私たちは、私たちが生成する可能性のある追加コスト金額またはそのようなコストの時間をどの程度の確実性で予測したり、推定することができません。
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カタログ表
前期の純営業収入が12.35億ドル未満の会社として、“雇用法案”によると、新興成長型会社になる資格がある。新興成長型会社は特定の削減報告やその他の一般的に上場企業の要求に適用することができる。これらの条項には、新興成長型企業の財務報告に対する内部統制を評価する際に、2002年サバンズ-オキシリー法第2404節に規定された監査人認証要件の免除と、これらの基準が民間会社に適用されるまで、新たな会計基準の採用または改正の延期を許可することが含まれている。私たちがもはや“新興成長型会社”ではなくなると、巨額の支出が発生し、2002年サバンズ-オキシリー法案404節の要求や米国証券取引委員会の他の規則や規定の遵守を確保するために、多くの管理努力が投入される見通しだ。しかし、私たちは独立公認会計士事務所ピマウェイ華振会計士事務所に財務報告書に対する内部統制の有効性に関する報告書を発表させることを選択しましたが、新興成長型企業として、私たちにそうすることを要求する法律はありません。
従来、上場企業の株主は、会社証券の市場価格に不安定な時期が生じた後、これらの会社に対して証券集団訴訟を起こすことが多かった。私たちが集団訴訟に巻き込まれると、私たちの経営陣の多くの関心や他の資源が私たちの業務や運営から移行する可能性があり、これは私たちの運営結果を損なう可能性があり、巨額の訴訟抗弁費用を発生させることを要求する可能性があります。このような集団訴訟は、勝訴するか否かにかかわらず、私たちの名声を損ない、将来資金を調達する能力を制限する可能性がある。また、私たちのクレームが成功すれば、巨額の損害賠償金を支払う必要があるかもしれません。これは、私たちの財務状況や運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。
外国の個人発行者として、私たちは会社管理問題で“ナスダック証券市場規則”とは大きく異なる母国のやり方を採用することを許可されている;これらのやり方は、私たちが“ナスダック証券市場規則”を完全に遵守している場合に比べて、株主の保護が小さいかもしれない。
ケイマン諸島で上場免除されている会社として、私たちはナスダック世界市場に上場し、ナスダック株式市場規則を守っている。しかし、外国の個人発行者は、(I)取締役会の多くのメンバーが独立取締役で構成されていること、(Ii)完全に独立取締役からなる指名および会社管理委員会を設立すること、(Iii)完全に独立取締役からなる報酬委員会を設立し、その委員会の趣旨と責任を述べる書面規約を含む、特定のナスダックの会社統治要件を遵守することを選択することができる。(4)発行者の財政年度終了後1年に遅れずに年次株主総会を開催する。私たちは似たような接近法を持っているが、それらはナスダックの要求に完全に適合しているわけではない;したがって、私たちは現在このような免除を使用して、それらを使用し続けるつもりだ。したがって、投資家はすべてのナスダック社のガバナンス要求を遵守する会社株主と同じ保護を受けることはできないだろう。
私たちがアメリカ連邦所得税の目的で受動的な外国投資会社にならない保証はありません。これは私たちのアメリカ預託証明書や普通株のアメリカ保有者に不利なアメリカ連邦所得税の結果をもたらすかもしれません。
私たちのアメリカ預託証明書の市場価格、私たちの資産価値、そして私たちの収入と資産の性質と組成から、2023年12月31日までの納税年度では、私たちはPFICではありませんが、この点では保証されていないと思います。
一般に,適用される査察ルールを適用した後,いずれの課税年度においても,以下のいずれかの場合,PFICとなる
● | 総収入の少なくとも75%は受動的収入です |
● | 私たちの資産価値(一般に四半期平均値によって決定される)の少なくとも50%は、受動的収入を生成するために保有されているか、または保有する資産に起因することができる。 |
私たちが個人私募株式投資会社のために決定するかどうかの決定は毎年行われており、季節ごとに私たちのすべての資産の公平な市場価値を決定することと、関連する課税年度に稼いだ各収入の性質を含む幅広い事実調査に関連しており、いくつかの点で不確定要素の影響を受けている。いかなる課税年度においても、私たちがPFICの決定になるかどうかは、私たちの営業権や他の未登録無形資産の価値にもある程度依存する可能性があり、これらの価値は私たちの貸借対照表に反映されていません(これは私たちのアメリカ預託証明書や普通株の市場価格に依存するかもしれません。これらの価格は時々大きく変動する可能性があります)、また、私たちの流動資産をどのようにどのように使用するか、および運営および任意の発行から調達した現金の影響を受ける可能性もあります。したがって,本課税年度や将来のいかなる課税年度でもPFICにならないことは保証されない.アメリカ国税局(IRS)はPFICの地位に関する裁決を発表しません。IRSや裁判所が私たちのいかなる決定にも同意することを保証できません。
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カタログ表
もし我々が米国所有者であれば任意の課税年度のPFIC(“第10項.付加情報-E”で定義される)である.税収-米国連邦所得税考慮“)米国預託証明書または普通株を保有しており、米国保有者はいくつかの不利な米国連邦所得税結果を負担しなければならない可能性がある。例えば、私たちがPFICであるか、またはPFICになる場合、米国の保有者は、会社から受信した任意の“超過割当”または米国の預託証明書または普通株を売却または他の方法で処理することによって確認された任意の収益によって、特殊かつ不利な税収ルールの制約を受ける可能性がある。“項目10.付加情報--Eを参照。税金-アメリカ連邦所得税考慮-受動的外国投資会社。本課税年度または将来のいかなる課税年度内に、私たちは個人投資会社にならないことを保証できません。
第四項です。その会社に関する情報
A. | 会社の歴史と発展 |
私たちはケイマン諸島ホールディングスです。私たちは主に私たちの運営子会社を通じて業務を展開しています。2013年1月19日、我々の代表取締役兼CEOである張南耕さん氏と彼のチームは、ASIC技術を採用した世界初の企業名をビットコインの歴史上の消費者にブランド名で出荷し、アバロンそれは.その後アバロンブランドの鉱機を開発するためにAvalonMiner2015年9月、北京嘉楠科学技術創意情報技術有限会社が登録設立され、その後杭州嘉楠科学技術知能情報技術有限公司、あるいは杭州嘉楠科学技術と改名した。共同創業者の学術訓練と技術専門長により、著者らは設立以来ずっと高性能、重複計算ICの設計に集中してきた。私たちの更なる発展に伴い、杭州嘉楠科学技術は一連の出資を経て、私たちの中国子会社の持株会社になった。
業務の増加に伴い、国際資本の我々への投資を促進するために、2018年第1四半期にオフショア再編を行った。2018年2月、嘉楠科技ケイマンホールディングス有限公司はケイマン諸島法律に基づいて免除有限責任会社として登録された。2018年4月、同社は嘉楠科技と改称した。2018年3月、杭州嘉楠科技時の株主の株式構造を反映するため、著者らは当時杭州嘉楠科学技術株主が保有していた投資持株会社に普通株を発行し、額面通りに販売した。また、我々の完全子会社である嘉楠科技創意(香港)控股有限公司あるいは嘉楠科技香港も2018年2月に香港に中間持株会社を設立した。2018年3月、嘉楠科技香港は杭州嘉楠科技の100%株式を買収し、嘉楠科技有限会社は私たちの最終持株会社になった。2018年6月、私たちは2000株1株の分割を完了し、発行と発行された普通株式総数は20億株に達した。したがって、私たちの50,000ドルの法定株式は1,000,000,000株の普通株に分けられ、1株当たり0.00000005ドルです。
2019年11月21日、我々はナスダックグローバル市場で初公募株(初公募株)を完成させ、米国預託株式あたり9ドルで1000万株の米国預託株(米国預託株式)を発行し、総収益は9,000万ドルとなった。1株当たり米国預託株式は15株A類普通株を代表する。
公募株を初公開して以来、世界での事業展開努力の一部として、香港に子会社を設立し、シンガポールに本社を移すようになってきた。
2021年4月29日、私たちはある機関投資家と証券購入協定を締結し、私たちが約1.7億ドルを直接配給するアメリカ預託株式を登録し、1株当たりのアメリカ預託株式は私たちのA類普通株15株に相当し、1株当たり0.00000005ドル、あるいは1株当たりアメリカ預託株式12.6ドルに相当する。吾らも投資家に株式承認証(“株式承認証”)を発行することに同意し、合計4,047,620株の米国預託証明書(60,714,300株A類普通株に相当)を購入し、行使価格は1株当たり米国預託株式16.38元であり、この等株式証の有効期限は発行日から3年である。また、吾らは直接配給が登録されている配給代理(“配給代理”)に引受証を発行し、今回発売中に販売された引受証とほぼ同じ条項で674,603件の米国預託証明書を購入し、ただし配給代理株式承認証は米国預託株式1個当たり15.75ドルで行使でき、180日以内に譲渡することはできない(限られた場合)。
2022年6月23日に、吾らは上記株式承認証所有者と契約を結び、総購入価格で約661万ドルで吾などのすべての上記4,722,223件の株式承認証を発行した。この取引は2022年6月に完了し、その時権利証責任は終了する。
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カタログ表
2022年4月8日、吾等市場発売協定(2022年11月23日のATM協定第1号改正案を経て改正され、さらに改正、補充、あるいは他の方法で修正された“ATM協定”)を経て、米国預託証明書(ADS)(A類普通株15株に相当し、額面1株当たり0.00000005ドル)の売却に関する合意が締結され、H.C.Wainwright&Co.,LLCが吾等の独占販売代理を担当する(“販売代理”)。募集説明書の補編及び添付された入札説明書に基づいてF-3表に説明書(第333-255470号ファイル)を登録する(当該等発売、“ATM機発売”)。ATM機協定の条項によると、吾らは時々目論見補充書類及び添付の目論見書に基づいて、販売代理を通じて合計発行価格750,000,000ドルに達する米国預託証明書を発売及び販売することができる。2023年11月10日からH.C.Wainwright&Co.,LLCとのATMプロトコルを終了した.我々は2023年3月の10取引日以内に上記の販売を完了し、2023年3月31日以降はATM製品を使用していません。取引終了時に、米国預託証明書1,532,219枚を販売して得られた純額は約4,200,000ドルを受け取りました。
当社は2023年11月10日,B.Riley Securities,Inc.と販売エージェント(“新販売エージェント”)として市場でATMを発行する販売プロトコル(“新ATMプロトコル”)を締結した.吾らはすでに米国東部標準時間2023年11月13日に新たな目論見書増刊(“目論見増刊”)を提出し、新たな場内株式発売計画(“新ATM計画”)を設立し、この計画によると、吾らは合計1.48億ドルの米国預託証券を透過または新販売代理に売却することができ、1株当たり15株A類普通株に相当する。2023年11月27日、2023年11月13日の目論見書補編を改正した第1号改正案を提出し、この改正案によると、最大68,000,000ドルの米国預託証明書を売却することができ、1株当たり15株A類普通株に相当する。2023年11月10日から2023年12月31日まで,新しいATM機計画を用いて拠出を行い,米国預託株式1.99ドルあたり平均価格で31,347,044枚の米国預託証明書を売却し,純収益は約6,120万ドルであった。当社は新しいATM契約に基づいてアメリカの預託証明書を販売する責任はありません。いつでも新しいATM協定に従って販売を一時停止することができます
2023年11月27日、吾らは1人の機関投資家(“買い手”)と証券購入合意を締結し、これにより、吾らは1株1,000.00ドルで買い手に最大125,000株のAシリーズ転換可能優先株(“優先株”)を発行·売却する。この証券購入契約を締結するとともに、吾らも指定証明書に署名し、これにより、吾らの法定株式は、(I)999,643,250,556株A類普通株、(Ii)356,624,444株B類普通株、および(Iii)125,000株Aシリーズ優先株、1株当たり額面0.00000005ドルを含む50,000,000ドルに再指定され、当社法定株式のうち125,000株が許可されているが発行されていないA類普通株を125,000株Aシリーズ優先株に再指定した。
当社は2023年12月11日に第1期優先株融資(“第1期優先株融資”)を完了し、第2期優先株融資の発行を義務付け、総収益純額約2,460万ドルを募集した。第1回優先株融資に基づき、私たちは1株当たり1,000.00ドルの価格で25,000株の優先株を発行した。優先株発行では、ニューヨーク·メロン銀行に受け渡し前株式(“初受け渡し前受け渡し株式”)として800万株の米国預託証券を交付させ、1株当たり15株A類普通株に相当し、米国預託株式1株あたりの価格は0.00000075ドルである。2024年1月22日、我々は第2回優先株融資(“第2弾優先株融資”)を完了し、純収益約4,990万ドルを調達した。第2弾優先株融資によると、吾らは優先株1株当たり1,000.00ドルで合計50,000株の優先株を発行し、ニューヨーク·メロン銀行に合計2,800,000株の米国預託証券を受け渡し前株式(第1弾の引渡し前株式、すなわち“受け渡し前株式”)として交付させ、1株当たり15株A類普通株に相当し、米国預託株式1株当たりの価格は0.00000075ドルであった。引渡し前株式は手配終了時に吾等を返却し、吾らは1株当たりその等交付前株式について買い手に0.00000075ドルを支払う。引渡し前株式は一種の株式借入手配とされ、株式貸し出し手配に計上されている。第3弾の優先株融資(“第3弾”)を完了するには、吾らと買い手との合意による。三番目の商品については、私たちは売る義務がなく、買い手も購入する義務もありません。
私たちの主要業務の主な執行事務所はシンガポール28 Ayer Rajah新月#06-08,S 139959にあります。私たちのこの住所の電話番号は+6563056618です。ケイマン諸島の登録事務所はケイマン諸島KY 1-1104大ケイマン郵便番号2547ポストライム樹湾大通り23号5-204室Sertus Chambersのオフィスにあります。投資家が何か質問があれば、上記我々の主要執行機関の住所と電話番号に提出してください
米国証券取引委員会は、報告書、依頼書、情報声明、およびwww.sec.gov上で米国証券取引委員会に電子的に提出された発行者に関する他の情報を含む相互接続サイトを維持している。私たちのサイトでもこのような情報を見つけることができますhttps://investor.canaan-creative.com
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B. | 業務の概要 |
私たちは独自ASICを通じて高性能計算解決策を提供する。私たちは強力なASICチップ設計能力を持っており、私たちの創始者と管理チームは10年以上の業界経験と専門知識を持っている。我々は独立設計ASICの先進技術を持つ数少ない無工場IC設計会社の1つであり,リードしたウエハ代行能力と検証された生産ビットコイン掘削機の内部能力を有している。著者らは主にビットコイン鉱機にASIC応用方面の技術と専門知識を提供することに力を入れており、全世界市場でリードしているビットコイン鉱機メーカーである。また,ASICチップ設計における我々の技術的ノウハウとノウハウにより,AI分野への展開に努め,我々の顧客に全方位的なAIソリューションを提供している.我々の運営子会社は,RISC-Vアーキテクチャに基づくビジネスエッジ計算AIチップと自主開発の性能に優れたニューラルネットワークアクセラレータを納入している.ASICの応用における私たちの豊富な経験と専門知識は、将来の仕事において有利な地位にあると信じています。
我々の暗号通貨業界に対する深い理解とASICチップ設計に応用する強力な技術によって、私たちは暗号通貨業界のバリューチェーン上の成長機会をつかんで、私たちの製品を強化し、より安定した財務表現を実現するつもりだ。我々は,ある暗号化通貨鉱場との戦略協力により,ビットコインマイニング業務から,ビットコインマイニング業務を第2のエンジンに発展させ,ビットコイン生態系を利用し,我々のビットコイン掘削機販売と連携することを目指している.私たちはまた独自の施設を通じてビットコイン採掘に従事するつもりだ。私たちは私たちの配置の掘削計算能力を向上させ、帯電ハッシュ率を向上させ、私たちの採鉱業務を強化するために努力している。2021年、2022年、2023年12月31日までに、ビットコイン採掘業務からそれぞれ340万ドル、3250万ドル、3400万ドルの収入を得た
私たちはビジネスと技術力の面で競争優位を形成しています
● | ビットコイン掘削機の開発、設計、生産に関する専門知識 |
● | IC設計のプロセス全体を把握しています |
● | 著者らは理論研究を新製品の量産に応用する上で長年の工程経験を蓄積した |
● | 私たちの製品は迅速な上場を実現する能力と、ブロックチェーン応用においてASIC設計の早期貨幣化に成功し、私たちの戦略的措置を追求するために、技術と資本備蓄の早期優勢を提供してくれた |
● | 低電圧および高エネルギー効率演算および高計算密度のようなASICの性能を向上させるために、様々な技術分野での我々の突破は、ブロックチェーンおよびAI解決策のASICの重要な特徴である |
● | 私たちは私たちが使用している大部分の知的財産権を持っていて、私たちは長期的なASIC設計経験を通じて貴重な技術ノウハウと多世代シリコンデータを蓄積しました |
● | 私たちは世界的にリードするサプライヤーとの長期的なパートナー関係で、高品質、高歩留まり、安定した生産を実現することができます |
● | 私たちはビットコイン鉱場の生産と販売の経験とグローバル鉱場との関係を利用してビットコイン鉱場業務に浸透しています |
● | AIチップ、アルゴリズム開発と最適化、ハードウェアモジュール、端末製品とソフトウェアサービスを含む全方位のAIソリューションをお客様に提供することができます。 |
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私たちのビジネスモデルは
著者らは無工場のICデザイナーであり、IC設計の先端と後端に従事しており、これはIC製品開発チェーンの主要な構成部分である。著者らは現在、ASICチップ設計に関する技術と専門知識をビットコイン鉱機と人工知能応用に捧げている。私たちは、私たちのビットコイン鉱機のための独自ASICチップの設計を含む、当社の運営子会社を通じて内部で独立して当社の製品を設計し、開発しました。フロントエンドIC設計とバックエンドIC設計はIC設計過程における重要な一環である。ICチップのパラメータを確定し、設計の基本論理を構築し、物理版図の初歩的な方案を作成し、設計に対してバックエンド検証を行った。そして、業界をリードする第三者サプライヤーと密接に協力して、私たちが設計したIC製品を製造、テスト、包装します。また,ビットコイン鉱機と人工知能チップを組み立てる内部生産能力を構築している。私たちは私たちが生産したICと私たちが調達した関連部品を統合することで、主に私たちの中国にある組み立て工場で私たちのビットコイン鉱機を組み立てます。我々はIC開発チェーンにおける優れた技術特技と生産経験により、性能とエネルギー効率の高いICを絶えず発売し、ブロックチェーンとAI分野の応用に応用できると信じている。また,ある暗号通貨鉱場との戦略提携により,ビットコインマイニング業務から,ビットコインマイニング業務を第2のエンジンに発展させ,ビットコイン生態系を利用し,我々のビットコイン鉱機販売と連携することを目指している.私たちはまた独自の施設を通じてビットコイン採掘に従事するつもりだ。私たちが展開している掘削計算能力を増加させ、帯電ハッシュ率を向上させて私たちの掘削業務を強化することに伴い、これらの業務は私たちのビットコイン鉱機の販売を補充し、私たちの在庫リスクを低減し、私たちの財務と運営業績を促進する上でより重要な役割を果たすと信じています。
私たちの製品
ビットコイン掘削機
ASIC アプリケーションにおける当社の技術と専門知識は、主に AvalonMiner ブランドの下での独自の ASIC ベースの Bitcoin マイニングマシンの設計、開発、生産、販売に専念しています。当社は、事業子会社を通じて、 AvalonMiner ブランドの下で、米国、香港、マレーシア、タイおよび世界中の他の国々のお客様に Bitcoin マイニングマシンの単一ラインを提供しています。当社の AvalonMiner Bitcoin マイニングマシンは、当社独自の ASIC を搭載しており、 ASIC は回路基板、 PMU 基板、冷却ファン、熱センサーなど、調達した他のコンポーネントと統合され、アルミニウムケーシングで囲まれています。歴史的に、 ASIC 設計とプロセス技術の面での最新の技術開発を取り入れた新しい Bitcoin マイニングマシンのシリーズをほぼ毎年導入してきました。また、当社のお客様、特に海外のお客様がビットコインマイニングマシンとともに購入するビットコインマイニングマシンの電源ユニット、ファン、ケーブル、マイニングマシンの容器など、ビットコインマイニングマシンの部品や付属品も、営業子会社を通じて販売しています。
以下は、選択した AvalonMiner 製品の特定の仕様です。
|
| 計算する |
| 電源.電源 | ||
電源.電源 | 消費する | |||||
ビットコイン掘削機 | 発行年 | (TH/S) | (J/TH) | |||
A 8シリーズ | 2018 | 13-15 | 109.0 | |||
A 9シリーズ | 2019 | 20 | 72.5 | |||
A 10シリーズ |
| 2019 |
| 50 |
| 65.0 |
A 11シリーズ |
| 2019 |
| 68-81 |
| 42.0-47.0 |
A 12シリーズ |
| 2020 |
| 90 |
| 38.0 |
A 13シリーズ |
| 2022 |
| 110-130 |
| 25.0-30.0 |
A 14シリーズ |
| 2023 |
| 150 |
| 21.5 |
我々の浸冷式鉱機は特に静かな浸冷式環境に配備するために設計され、伝統的な風冷式鉱機と比較して、相対的に高いハッシュ率、より良い超周波数能力、より効率的な放熱とより低い摩耗を有する。我々の最先端の浸冷鉱機モデルはアバロンA 1466 Iであり、設計分散率は170度/Sである。
我々の暗号化通貨業界の深い理解とASICチップ設計に応用した強力な技術によって、著者らはある暗号化通貨鉱場との戦略協力を通じて、ビットコイン掘削業務から始まり、ビットコイン生態系を利用した第2のエンジンとしてビットコイン掘削業務を発展させ、私たちのビットコイン掘削機販売と協同することを目標とした。私たちのビットコイン掘削機が私たちのビットコイン掘削事業に配備されるのに伴い、2023年12月31日まで、北米、エチオピア、中央アジアにある掘削設備の帳簿純価値はそれぞれ930万ドル、670万ドル、170万ドルだった。
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人工知能アプリケーション向けASIC
我々は,我々の運営子会社を通じて,2016年から人工知能アプリケーション用ASICを開発し,2018年6月に我々の人工知能チップのストリーミングを完了した.我々のAIチップは高性能と低エネルギー消費を特徴とする小型化チップである。各AIチップは1つの人工ニューラルネットワークと高性能プロセッサを設計し、主に異種、リアルタイムとオフラインのAI応用を提供する。我々の運営子会社により,RISC-Vアーキテクチャに基づくビジネスエッジ計算AIチップと自主開発の性能に優れたニューラルネットワークアクセラレータを提供している.ビットコインマイニングのためのASICを多世代開発することにより,ASICのサイズ縮小と電源効率の向上に豊富な経験を蓄積するとともに,高い計算能力を実現した
以下は,我々の人工知能製品発展のマイルストーンと現状の概要である.
製品 |
| 状態.状態 |
Kendryte K 210-28 nm | ●2018年9月に発表されたレポート | |
●2018年第4四半期の最終製品の量産と出荷量の予定 | ||
Kendryte K 510-28 nm | ●2021年7月に発表されたレポート | |
●2021年第4四半期の最終製品の量産と出荷予定 |
我々のAIチップは,その機械視覚と機械聴力機能により,我々のクライアントがモノのインターネット分野でAI解決策を提供できるようにしている.これらの能力は、自動化、画像と音声認識、動き制御と身分検証に関連するモノのインターネット分野の多くの人工知能解決策に応用可能である。私たちの人工知能チップはいくつかの応用にも利用できる。例えば、画像および音声認識は、スマート·ドアロックのための人工知能の顔ロック解除や、スマート入口などの商業取引のようなデバイスの認証方法として使用することができる
我々AI開発生態系の頑強性を高め,最終的により良いユーザ体験を提供するために,AIアプリケーションの開発を促進するための包括的な開発者支援を提供する.著者らはまた、運営子会社を通じて業務パートナーとの協力を積極的に探索し、私たちの人工知能チップを異なるモノのインターネット垂直市場、例えばスマートロックとスマートメーターに統合した。
販売とマーケティング
私たちは私たちの運営子会社を通じて、主に口コミ、製品発表会と新製品を発表する時の展覧会を通じて、私たちのビットコイン鉱機のマーケティングを行います。私たちのいくつかの製品もまた私たちのウェブサイトで広告して、定期的に更新します。私たちは時々私たちの運営子会社を通じてソーシャルメディア上に存在して、私たちのブランドの知名度を高めます。2022年上半期、私たちは運営子会社を通じて海外市場の小売顧客を主なターゲットとしたネットショップを発売した。2023年、私たちのネットショップは46カ国と地域をカバーした。
私たちはすでにマーケティング担当者とソフトウェアエンジニアからなる専門チームを作り、人工知能製品の開発とマーケティングに集中しています。お客様の興味を引くために、私たちの最新の研究開発成果を積極的に宣伝し、私たちのサンプル製品を展示します。私たちはまたいくつかの業界参加者と協力して、私たちの人工知能製品に対する彼らの興味をさらに探っている。
私たちの顧客群は
歴史的に見ると、私たちの大部分の収入は中国にある顧客への販売から来ている。中国の規制環境の不利な変化により、私たちは世界市場に拡張し、中国以外の顧客から相当な売上を得るようになった。2021年、2022年及び2023年に、著者らはそれぞれ64.4%、97.2%及び34.3%の収入が中国国外の顧客にビットコイン鉱機と関連部品を販売した
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ビットコイン掘削機
私たちは運営子会社ですが、通常は前払いで個人や企業の顧客に私たちのビットコイン鉱機や関連部品を販売していますが、より大きな潜在力があると考えて長期的な協力関係を築いている顧客を優先します。私たちの運営子会社は一般的に私たちの鉱機顧客と長期合意を締結しません。販売は通常一度の販売契約や購入注文に基づいて行われます。私たちの鉱機は主に直売で販売されていますが、私たちも流通業者を通じて販売しています。東南アジア諸国のような地域では、流通業者による売上は非常に大きいかもしれない。しかし、私たちの運営子会社は私たちの顧客が私たちの鉱機製品を転売することを制限しない。私たちのビットコイン掘削機が交付時に重大な欠陥がない限り、私たちの顧客は返品や交換アップグレードできません。たとえ彼らの古いビットコイン掘削機がビットコイン掘削目的にとって経済的でなくても。
中国の監督管理環境の不利な変化を解決するために、著者らはすでに全世界市場に展開し、中国以外の顧客(例えばアメリカ、中央アジア、東南アジア、南米及びアフリカの顧客)からの収入貢献は2023年のビットコイン鉱機及び関連部品販売総収入の34.3%を占めている
人工知能応用
私たちの人工知能アプリケーションは主にモノのインターネット業界の会社に販売されています。私たちは販売とマーケティングに力を入れて、カバーネットワーク分野の主要な顧客グループを計画しています。私たちの現在の流通方式は、私たちのAI ASICをAI製品開発者に直接販売することですが、将来的には流通業者を通じて私たちの製品を販売する予定です。
研究と開発
我々の代表取締役兼CEOであるさん南庚氏が率いる研究開発チームが取り組んでいることから、ブロックチェーン·コンピューティングの目的についてASICソリューションを提供する世界的な先駆者となっています。Mr.Zhangと彼のチームは、ASIC技術を最初に採用した暗号化通貨鉱機の一つを発明した。
著者らの研究開発路線図と著者らの製品多様化計画を実施するために、著者らの研究開発チームのメンバーは主に2つの重点グループから構成され、(I)138人のチームメンバーからなる高エネルギー効率計算チーム、チップ設計と最適化を担当する;(Ii)100人のチームメンバーからなる人工知能製品チーム、彼らはアルゴリズム最適化と端末応用を含むKendryteシリーズの設計を担当し、2023年12月31日まで
2023年12月31日現在、我々の研究開発チームは238人のメンバーで構成されており、従業員総数の約53.5%を占めている。私たちの研究開発チームには145人のメンバー、修士以上の学歴があります。また、Mr.Zhangは私たちの会長兼CEOとして、私たちの研究開発をリードし、業界内で豊富な経験を持っています。我々の研究開発チームメンバーは,計算科学や設計などの関連分野の学部や高度学位を含む関連教育背景を持ち,その多くが多様なコーディング言語を流暢に使用している.私たちの多くの研究開発者は他の大手IC設計会社で関連する設計と工程経験を得ています
私たちは世界で少数のASIC設計の先進技術を持つ会社の一つであり、アルゴリズム開発と最適化、標準ユニット設計と最適化、低電圧と高エネルギー効率操作、高性能システム設計と放熱技術を含むと信じている。我々は,我々の運営子会社を通じて,コア先進技術の内部研究や開発,例えば省エネルギー計算に取り組んでいる。研究開発成果の統合とASIC分野のコア技術の把握には大量の時間と生産工程経験が必要であるため、競争相手に対して高い参入ハードルを設けている。
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研究開発成果
私たちの研究開発努力は大きな成果を得て、私たちのブランド認知度と私たちの競争地位を築くことができました。私たちの研究開発成果のいくつかは著作権と特許によって保護され、残りは私たちの独自の商業秘密の一部だ。2023年12月31日現在、我々は子会社を通じて中国に245件の特許を登録し、香港に30件の特許、オーストラリアに20件の特許、イギリスに12件の特許、米国に11件の特許、ユーラシア特許組織に7特許、カナダに3特許、EU知的財産権局に3特許、日本に2件の特許を登録した。特許は333件であり,そのうち発明87件,実用新案特許142件,意匠特許104件であった.2023年12月31日現在、私たちの中国子会社を通じて中国に127件のソフトウェア著作権と70件のICレイアウト設計権を登録しました。
研究開発路線図
私たちの能力の核心的な実力には高い計算能力と高いエネルギー効率を持つ製品の設計が含まれています。我々は高性能計算ハードウェアと革新応用のために先進的なIC設計を開発することを渇望している。我々は市場志向の研究開発方法に従い、相対的にはっきりした市場受容度と商業化の機会を持つ研究開発プロジェクトに集中した。
生産する
私たちの無工場モデルは
私たちは私たちの製品用のICを直接製造しません。逆に,我々はいわゆる無工場モデルを利用して,我々の運営子会社を通して,我々のIC製造過程のすべての段階で,ウエハ製造,パッケージ,テストを含め,世界的な生産パートナーと協力している。無工場モードでは、著者らはISO認証を獲得した業界リーダーの製造、組み立て、品質管理と保証、信頼性とテストなどの分野の専門知識を利用することができる。また、無工場モデルは、各種の製造、包装、テスト施設の所有と運営に関連する多くの重大なコストとリスクを回避した。私たちの製造パートナーは私たちのIC生産に使用されている原材料の大部分を調達しています。そのため、私たちは研究開発、製品設計、追加の品質保証に資源を集中させることができる。
私たちは私たちの運営子会社を通じて、世界的にリードする生産パートナーとパートナー関係を構築します。半導体市場で遭遇したチップ生産能力不足とサプライチェーン制限を考慮して、私たちの運営子会社は1つ以上の生産パートナーとサプライヤーとの協力を維持し、私たちの供給基盤の多元化を実現し、サプライヤー集中のリスクを低減する。著者らの研究開発チームは、異なるサイズと異なる製造環境のチップノードに対応するために、私たちのチップ設計を改善することに取り組んできた。
集積回路製造
当社は、主に事業子会社を通じて、 IC 製造の 2 つの大手サードパーティファウンドリーパートナーと提携しています。当社は通常、これらの第三者のファウンドリーパートナーと 3 年間の枠組み契約を締結し、事業ニーズに応じて発注する前に、当社に割り当てられる生産資源を確認します。受注が完了すると、生産能力を確保するために、通常、購入価格の 50% 以上を前払いする必要があります。ウェハは、発注時から平均 4 ~ 6 ヶ月で納入されます。
パッケージングおよびテスト
当社は、子会社を通じて、大手パッケージングおよび試験パートナーと協力しています。当社の契約に基づき、必要な材料を購入するための包装および試験パートナーにローリング予測と確固たる注文を提供します。当社の事業子会社は通常、パッケージングおよび試験パートナーと毎月決済し、請求書受領後 30 日以内に支払う必要があります。
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組み立て工場
私たちは中国にある組み立て工場で私たちの製品を生産することができます。総建築面積は七、三七八平方メートルです。また、私たちのシンガポール本社を利用して、2022年第2四半期に東南アジアで生産と物流資源を増やすことで、サプライチェーンを多様化しています。生産パートナーから得られたIC数に応じて、ビットコイン掘削機の生産能力を柔軟に調整することができます。例えば、私たちは受け取った購入注文に応じて組み立て労働者の便を調整することができる
品質管理
私たちは運営の様々な側面で品質管理を強調する。製品開発、部品調達から製品組み立てと交付まで、私たちは製品と部品の品質を厳格に制御して、私たちのビットコイン掘削機が厳格な内部標準及び国際と業界標準に符合することを保証します。私たちはまた私たちの製造、包装、テストサービス提供者にその厳格な品質管理基準を適用することを要求します。特に、私たちの運営子会社のいくつかのAvalonMiner製品はCE認証とアメリカ連邦通信委員会認証を取得しました。
私たちは私たちの運営子会社を通じて、私たちの生産過程と私たちの生産パートナーのIC製造過程に対して様々な品質管理検査を行いました。また、ユーザーにタイムリーで効果的なアフターサービスとサポートを提供します。
私たちは私たちの運営子会社を通じて、大量の資源を投入して、私たちの製品の品質をコントロールして、尊敬業のチームを持っています。
保証とアフターサービス
私たちの運営子会社を通じて360日間の保証を提供します。これは普遍的な業界慣例に符合すると思います。私たちの保証範囲には定期保守サービスと修理の部品と人工が含まれています。私たちの製品で使用する部品は通常それぞれのサプライヤーが保証を提供します。
私たちは私たちの運営子会社を通じて、顧客サービスのための標準的な操作手順を作りました。2023年末までに、私たちのサービス能力は世界の十以上のアフターサービスサイトに拡張されました。私たちは、私たちの運営子会社を通じて、異なるチャネルからの顧客フィードバックと苦情を収集し、記録し、迅速に対応して、顧客の満足を実現します
私たちは私たちの運営子会社を通じて、重大な欠陥があるビットコイン鉱機の交換しか受けていません。当社の運営子会社は、単独または全体的に当社の業務および財務状況に重大な悪影響を及ぼす交換請求を受けていません。また、本年度報告日までに、当社の運営子会社のうち、当社の名声、業務運営、または財務状況に悪影響を及ぼす製品リコールを経験した企業は一社もありません。
競争
暗号化通貨マイニング機構はブロックチェーンハードウェアの大多数となっている.世界のビットコイン鉱機市場は相対的に集中しており、いくつかの大企業しかない。私たちの主要な競争相手の多くは中国に設置されている。
ビットコイン採掘業界の競争は引き続き激しくなると予想されるが、ビットコイン採掘に専念する既存の参加者と競争するだけでなく、半導体業界の有名な参加者や、過去にこの業界に興味のなかった参加者も含まれる新規参入者と競争する必要があるからである。ますます多くの人がビットコインと暗号化通貨に投資するにつれて、ますます多くの半導体業界参加者がビットコインのために設計チップを採掘しようとしている。著者らの長年のASICチップと鉱機の設計と生産の経験により、著者らは競争優勢を確立し、ビットコインの価格と需要の変動を制御できるようにした。私たちは私たちよりも成熟した既存と新しい選手からの競争に直面すると予想される。その中のいくつかの競争相手はまた、私たちよりも強力なブランド、より多くの資金ルート、より長い歴史、サプライヤーや顧客とのより長い関係、そして私たちよりも多くの資源を持っているかもしれない。
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知的財産権
私たちの特許、ICレイアウトおよび設計権、著作権、商標、ドメイン名、ノウハウ、および同様の知的財産権は、私たちの成功に重要であると考えており、私たちは、特許、ICレイアウト設計権、著作権、商標および商業秘密法、ならびに従業員および他の人と締結された秘密協定、競合禁止協定、および秘密協定によって、私たちの独自の権利を保護しています。2023年12月31日までに、当社は運営付属会社を通じて商標513件を登録し、そのうち99件は中国大陸、58件は香港、37件はシンガポール、31件はEU、35件はカザフスタン、29件はマレーシア、28件はロシア、20件は日本、18件は韓国、18件はノルウェー王国、17件は米国、17件はアイスランド、16件はオーストラリア、16件は台湾、15件はタイ王国、15件はアラブ首長国連邦、14件はトルコ、12件はイギリス、6件はカナダ、6件は米国メキシコにある。ペルー共和国には6人がいる。
2023年12月31日現在、我々は子会社を通じて中国に245件の特許を登録し、香港に30件の特許、オーストラリアに20件の特許、イギリスに12件の特許、米国に11件の特許、ユーラシア特許組織に7特許、カナダに3特許、EU知的財産権局に3特許、日本に2件の特許を登録した。特許は333件であり,そのうち発明87件,実用新案特許142件,意匠特許104件であった.2023年12月31日現在、私たちの中国子会社を通じて中国に127件のソフトウェア著作権と70件のICレイアウト設計権を登録しました。
また、特許を取得できない独占的ノウハウや、特許や IC レイアウト意匠権、著作権の行使が困難な独占的技術 · プロセスも、当社の事業にとって非常に重要です。当社は、この点で当社の利益を保護するために、営業秘密保護および機密保持契約に依存します。当社の事業の一部は、特許、 IC レイアウト意匠権、著作権の対象外です。これらの要素を保護するためのセキュリティ対策を講じております。
当社の所有権の保護に努めていますが、不正な第三者が当社の技術をコピーまたは取得し使用しようとする可能性があります。当社の技術の不正使用を監視することは困難かつコストがかかります。また、当社の事業子会社が講じた措置が当社の技術の不正流用を防止するかどうかは確信できません。当社は、当社の営業子会社を通じて、知的財産権を執行するために訴訟に訴える必要があり、その結果、多額のコストやリソースの流用が生じる可能性があります。
私たちの運営子会社を通じて、過去と未来には、主にソフトウェア開発ツールを使用するために、当社の製品開発において彼らのノウハウを使用するために、第三者と知的財産権許可協定を締結し続ける可能性があります。第三者は私たちに訴訟を提起して、私たちが彼らの独占権を侵害したり、許可協定に違反したり、彼らが私たちの知的財産権を侵害していないと宣言することができます。侵害または許可協定違反の請求に成功し、非侵害技術または許可侵害または同様の技術を開発できなかったか、または違反行為をタイムリーに修復できなかった場合、私たちの業務は損害を受ける可能性がある。また、侵害されたり、同様の技術を許可することができても、ライセンス料が高くなり、私たちの運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
保険
我々の運営付属会社は業務責任や中断保険を維持しておらず,我々が入手可能なIC設計会社に関する公開資料によると,このような保険は業界慣例に適合している.保険未加入の業務中断、訴訟または自然災害、または私たちが加入していない設備や施設の重大な損傷は、私たちの運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
従業員
2023年12月31日現在、私たちと私たちの運営子会社は合計445人の従業員を雇用しています。これらの従業員は以下のように分類されています
百分率: |
| ||||
ユーザ数:1 | *ユーザー総数: |
| |||
機能 |
| 従業員 |
| 従業員の6% |
|
管理する |
| 27 |
| 6.1 | % |
販売とマーケティング |
| 32 |
| 7.2 | % |
研究開発 |
| 238 |
| 53.5 | % |
他の人は |
| 148 |
| 33.2 | % |
合計する |
| 445 |
| 100.0 | % |
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カタログ表
私たちが置かれている業界の競争は激しく、成長は迅速で、人材の採用と維持は私たちの持続的な成長と収益力に重要である。私たちは歴史的貢献、さらなる貢献の潜在力、そして適格人材の市場料率に基づいて従業員を補償する。私たちは業界トップの人材を誘致して維持するために努力しており、私たちの給与政策はこの約束を反映している。業績ベースのボーナスや株式ベースの報酬など、従業員に様々なインセンティブを提供しています。私たちはまた従業員の利益に意外保険を提供する。私たちが運営している地域ごとの現地法規によると、私たちは様々な従業員福祉計画に貢献しています。これらの手配がカバーする従業員福祉には、中国の法律法規が要求する従業員福祉と、生産量、宿泊、飲食、旅行手当を増加させるインセンティブが含まれている。シンガポールでは、合資格の従業員が中央積立金(“中央積立金”)の供出を受けることができ、供出金はシンガポールの法律に基づいてその中央積立金口座に入金され、適用された場合は強制職場保険が保険を受ける。私たちは安定性と肯定的な職員チームを維持することが私たちの業務成功の鍵だと信じている。急速に発展する会社として、私たちは従業員に十分な職業発展選択と昇進機会を提供できると信じています。私たちは私たちの運営子会社を通じて、定期的に私たちの従業員のために様々な訓練計画を組織し、発売します。私たちは、現在の給与政策は、このような競争が激しく急速に増加している業界で人材を誘致、激励、維持するのに役立つと信じている。
属性
私たちの運営子会社は私たちの業務運営に関連するすべての不動産をレンタルします。それらは主に私たちの組み立て工場、倉庫、そしてオフィスの場所を含む。2023年12月31日まで、私たちと私たちの運営子会社は全部で11の物件に入居して、総建築面積は約16,400平方メートルです。
環境問題
我々の運営子会社は,その運営所が管轄区にある環境法律法規に拘束されている。これらの法律や法規は,大気汚染,騒音排出,水や廃棄物の排出を含む広範な環境問題を管理している。環境保全が重要であると考え,関連環境法律や法規下のすべての重大な適用要件を遵守することを確保するために,我々の業務運営において施策を実施している。私たちが運営している性質のため、私たちが発生する廃棄物は無害で、環境への影響はわずかだ。
我々の運営子会社の運営は現地環境主管部門の規制と定期的なモニタリングを受けている。もし私たちが現在または未来の法律法規を守らなければ、私たちは罰金、生産停止、または運営を停止されるかもしれない。
法律訴訟
2021年4月15日、米国ニューヨーク南区地域裁判所は私たちと私たちのいくつかの幹部と取締役に対して可能な集団訴訟を提起し、ダニーは嘉楠科技らに訴え、事件番号21-cv-03299-jpc。起訴状によると、2021年2月の収入可視性の向上と私たちが受け取った注文の規模と品質に関する私たちの声明は重大な虚偽で誤解的だという。原告は、2021年4月、私たちが最新の財務業績を発表した時、私たちの収入に関する真実が開示されたと主張した。2021年12月9日、裁判所はビル·LuとHuangを首席原告、Brager Eagle&Squire、P.C.を首席原告弁護士に任命した。2022年2月7日、主原告は同一組の被告に対して修正された起訴状を提出し、取引法第10(B)及び20(A)条に基づいて同じクレーム要求を提出した。修正された起訴状によると、私たちが2020年11月30日と2021年2月10日に発表したプレスリリースと2021年4月9日の私たちの最高経営責任者へのインタビューには、DECRYPTが発表した記事には、“投資家に2020年第4四半期の収入が堅調になるという誤った印象を残した”と言われており、予約注文が2019年第3四半期と2020年第4四半期に再反発したビットコイン市場価格よりも低い価格にロックされていることが漏れているという。2020年第4四半期に、私たちは深刻なサプライチェーン中断を経験した。2022年4月8日、私たちは修正された訴えを却下するための動議を提出した。2023年マッハ27日、裁判所は私たちのすべての却下動議を承認した。裁判所はまた、主原告が裁判所の命令後30日以内にその修正された訴えを修正することを許可した。2023年5月10日、主な原告は裁判所に通知し、第二次改正後の訴えを提起しないことを決定した。2023年5月12日、裁判所は判決に入り、この偏見を帯びた訴訟を却下した。原告は控訴しなかった。上記の事項以外に、当社及びその付属会社は現在、いかなる法律、仲裁又は行政訴訟の一方でもなく、任意の法律、仲裁又は行政訴訟の脅威があることを知らず、これらの訴訟は当社の業務、財務状況又は経営業績に重大な悪影響を及ぼす可能性があると考えられる。私たちは時々私たちの正常な業務過程で現れる様々な法律、仲裁、または行政訴訟の当事者になるかもしれない
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カタログ表
シンガポールの法規
シンガポールの労働に関する法律法規
“1968年シンガポール雇用法令”(以下、“シンガポール雇用法令”)は、シンガポールの法定最低従業員福祉を規定している。シンガポール環境保護法は、雇用主は雇用開始から14日以内に従業員に書面雇用協定を提供する必要があり、その中にはすべての重要な雇用条項が含まれていると規定している。また、年休、病気休暇、公共休日、休日、雇用通知期間を終了する法定最低享受権利も規定されている。“シンガポール経済分析法”には、雇用期間と雇用関係終了時に賃金を支払う時間も含まれている
2001年“シンガポール児童発展共同貯蓄法”では、条件を満たす従業員が家庭に関する休暇を享受する権利があることが規定された。CDCAは一般的にシンガポール市民の子供を持つ従業員に適用され、産休、育児休暇、共有育児休暇、養子縁組休暇、育児休暇、育児休暇の延長と無給乳児介護休暇が規定されている。CDCA資格を満たしていない従業員はシンガポールEAが規定している産休や育児休暇の福祉を受ける。
1953年の“中央積立金法令”によると、雇用主はシンガポール市民及びシンガポール永住者である従業員として供出しなければならない。雇用主は毎月中央積立金委員会にこのような資金を支払わなければならない。中央積立金の支払いは従業員の年齢と給料によって違います。最も一般的な雇用主中央積立金支給率は従業員賃金の17%(現在Sの月給上限は6,800元)であり、従業員の年齢は55歳以下である。毎月の賃金上限は雇用主が支払う必要がある従業員の賃金上限であり、2025年1月1日からSの供出上限は7,400元に増加し、2026年1月1日から雇用主の中央積立金の供出額は8,000元に増加し、これは雇用主の中央積立金の供出もそれに応じて増加することを意味する。
“2019年労災賠償法”(以下“労災賠償法”と略す)によると、使用者は“労災賠償法”の規定に基づいて、すべての体力労働者のために、収入にかかわらず、及び毎月の収入がS 2,600ドル以下の非体力労働者に、労災補償保険を提供しなければならない。毎月の収入がS 2,600ドルを超える非体力労働者に対しては、使用者は強制労災保険を免除することができる。しかし、多くの雇用主は、“世界医療保険条例”によると、雇用主は、従業員が雇用中に意外にもたらした任意の人身傷害のために医療費を支払う責任があるため、医療·入院保険を維持している。また,2006年に“職場安全と健康法”(“WSHA”)は雇用者の職場安全と健康面での責任を規定した。WSHAによると、雇用主は、雇用主従業員の仕事中の安全と健康を確保するために、合理的で実行可能な範囲で必要な措置をとる義務がある。
ビットコインの規定について
シンガポールの法律で規制されている製品の特徴を示す暗号通貨はシンガポールでは禁止されていないが,このような暗号通貨とビジネス活動を行う当事者は適用される法律の遵守を確保しなければならない。これは私たちやシンガポールで業務を持っている顧客に大きな制限を加えるかもしれない
暗号化通貨の特性および特徴がSFAで定義されている資本市場製品または証券と十分に類似していれば、“2019年支払サービス法”(PSA)またはシンガポール2001年“証券およびオプション法”(SFA)に基づいて暗号化通貨を規制することができる。
PSAによれば、ビットコインは、単位で表される任意のデジタル価値表現(除外されたデジタル価値表現を除く)として定義される“デジタル支払いトークン”(“DPT”)の定義範囲に属する可能性があり、いかなる通貨でも価格化されず、発行者はいかなる通貨にもリンクせず、支払い商品またはサービスまたは債務の返済など、公衆または一部の公衆が受け入れる交換媒体になることを意図しており、電子的に転送、記憶または取引することができ、シンガポール金融管理局が規定する可能性のある他の特徴を満たすことができる。
DPTサービスは、DPTSを取引するサービスであってもよいし、DPTS交換を促進するサービスであってもよい
● | 取引デジタル支払いトークン“とは、任意の金銭または任意の他のDPTと交換するためにDPTを購入または販売することを意味するが、DPTの交換を容易にし、商品またはサービスを提供する支払い手段として任意のDPTを受け入れまたは使用することを意味する。 |
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カタログ表
● | デジタル支払いトークン交換を促進する“とは、任意の通貨または任意のデジタル支払いトークンの要約または招待と交換するために、デジタル支払いトークン取引所を確立または運営する人が、任意の通貨または任意のデジタル支払いトークンの要約または招待と交換するために、任意のデジタル支払いトークンを購入または販売する目的を意味し、要約または招待を提出する際に、または他の場合にかかわらず、デジタル支払いトークン取引所を確立または運営することを意味する |
一方の暗号通貨がPSA下のDPTを構成し、一方の当事者が金銭または別のDPTと交換するためにそれを購入または販売するトラフィックを行う場合、一方はDPTS取引のDPTサービスを提供し、シンガポールでそうするためにPSA下のライセンスを取得する必要がある。
暗号化通貨がSFAによる集団投資計画における証券、証券ベースのデリバティブ契約または単位である場合、誰かがそれを売却しようとする場合、SFAに規定されている免除範囲に属するものを売却しない限り、私募または少額要約免除のような入札説明書を準備して提出する必要がある。SFAによる個人配給は,他の規定を除いて,任意の12カ月以内に50人以下に要約する必要がある。SFAでの少額要約要求(含まれる)は,任意の12カ月間にカプセルから調達された総金額が5,000,000新元や同値な外貨を超えない.このような暗号化された通貨を販売または購入する仲介人として機能しようとする場合、資本市場製品を取引するために資本市場サービス許可証を取得する必要がある。
ビットコイン採掘装置及び部品販売管理方法
私たちのいくつかの製品はすでにまたは未来に無線機能を含むかもしれない。1999年の電気通信法および電気通信(ディーラー)条例は、電気通信販売店許可証を介して電気通信装置の輸入および販売を管理する。二つのタイプの電気通信販売店ライセンス-クラスライセンスと個人ライセンスがある。無線機能を持つ製品や部品を輸入して販売するには、電気通信販売店(個人)ライセンスが必要になります。電気通信販売店(個人)ライセンス所有者に適したライセンス条件は、(A)電気通信装置を販売する前に装置の標準および仕様を満たすことと、(B)シンガポールで使用されるすべての登録装置に、または装置の説明書または包装ラベルに適用基準および規格に適合するラベルを貼り付けるか、または保証することと、(C)任意のタイプの電気通信装置の各販売の記録を保存することと、を含む。無証販売電気通信設備は犯罪行為であり、10,000新元以下の罰金および/または3年以下の禁固を科すことができる。
ビットコイン採掘装置及び部品広告管理方法
シンガポール広告基準管理局が策定した広告規則は、例えば“シンガポール広告実務規則”であり、シンガポールの広告活動を規制する。これらの規則には法的効力はないが、AASは、広告空間を抑留し、広告業者に広告を修正/削除することを通知するか、またはこれをシンガポール消費者協会に提出して、頑固な広告主に虚偽、誤解性、または未確認広告を継続的に提供する権利がある。一般的に、すべての広告は合法的で、立派で、正直で、真実でなければならない
ビットコイン採掘設備及び部品製品責任クレーム規定
製品責任クレームは、例えば、私たちのデバイスおよびスペア部品に欠陥があるため、ビットコイン採鉱装置およびスペア部品の販売によって生じる可能性がある。これらの請求はシンガポールの立法と一般法によって管轄されている
● | “1995年貨物販売(国連条約)法令”(“販売条約)は、シンガポールが“国連国際貨物販売契約条約”を採択した執行法規である。販売条約は、販売契約の締結、買い手及び売り手の権利及び義務、並びに買い手及び売り手が獲得可能な救済措置を規定している。たとえば,リスクが買手に移行する際に要求に合わない場合があれば,売手は要求に合わない財に責任を負う.販売条約は、営業場所が異なる締約国に位置する任意のシンガポール子会社と取引相手との間の合意に適用される |
● | 2003年の“消費者保護(公正貿易)法”では、不公平なやり方によって侵害された消費者(業務中以外の個人として定義される、(A)仕入先が提供する商品またはサービスを受け入れる権利があるか、または(B)法的義務があるか、または別の人に提供されるべき商品またはサービスについてサプライヤーに支払うことが法的義務がある)が、シンガポール裁判所で民事救済に訴えることができる立法枠組みが規定されている。不公平なやり方には |
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カタログ表
o | 貨物が特定の基準、品質、等級、デザイン、モデル、産地、重量、体積、長さ、容量、または製造方法を有することを表す |
o | 商品が、それが有していないスポンサー、承認、性能特徴、部品、具、部品、品質、用途、または利益を有することを表す |
o | 必要または必要とされるサービス、部品、修理または交換を表すか、またはサービスが提供されたこと、部品、取り付けられた構成要素、修理されたこと、または交換が提供されたことを表す(例えば、そうではない) |
● | 1975年“消費者保護(商品説明と安全要求)法”は,貿易過程で提供される商品に虚偽の商品説明を使用することを禁止した。商品記述は、任意の商品の使用、強度、性能、挙動または正確性に直接または間接的に関連する任意の説明、陳述、または指示を含む。この禁止は業務過程のすべての人たちに適用される。どんな違反も刑事責任を問われるだろう |
採鉱設備及び備品国際流通条例
1995 年の輸出入規制法および輸出入規制規則は、輸出入の規制、登録および管理を規定しています。すべての商品 ( 管理されているか非管理されているかを問わず ) は、以下の例外がない限り、許可なくシンガポールに輸入、輸出、または積み替えしてはなりません。
● | 商品は輸入管理輸出管理積み替え管理対象ではなく |
o | 自動車以外の個人または家庭財産:(1)陸路、海路または空輸による乗客、乗組員または輸送企業従業員、(2)販売のために輸送されるわけではないが、そのような乗客、乗組員または輸送企業従業員の個人または家庭で使用することが意図されている、(3)このような家財については、すべての人の居場所をシンガポールまたはシンガポール以外の場所に移すために輸送される |
o | 小包郵便で輸出入したり輸送したりします |
o | 取引の総価値が400シンガポールドル以下のサンプル、分析または試験のためのサンプルおよび贈り物; |
● | 貨物は輸出規制されず、総価値は1,000シンガポールドル以下で、航空便で輸出されている |
● | これらの貨物は規制された輸送でもなく、1つの自由貿易区から別の自由貿易区に輸送するのでもなく、あるいは輸送期間中に航空便でシンガポールを往復することで、総価値は1,000シンガポールドル以下である。 |
知的財産権に関する規定
シンガポール知的財産権局(IPOS)は、著作権、商標、特許を含むシンガポールの知的財産権立法枠組みを管理する。シンガポールは知的財産権を規制する主要な国際条約と、世界貿易機関(WTO)“貿易に関する知的財産権協定”のメンバーである。
1994年の特許法は、シンガポールの出願可能な特許発明を保護し、この発明が新規性、創造性のあるステップ、および工業適用性の要件を満たすことを条件とする。特許の有効期限は出願日から20年であるが,年間継続費を納付しなければならない。特許権の有効期限内に,特許権者は特許標の発明の専有権を有することになる。
シンガポールは1988年の商標法に基づいて登録商標に対して先入先審制度を実施した。登録所有者は,シンガポールでその登録された製品又はサービスに関連する商標の法定独占を付与される。いずれかの商標侵害事件が発生した場合,登録者は登録商標をその商標権利の証拠とすることができ,商標侵害は民事·刑事責任を引き起こす可能性がある。登録が10年ごとに継続すれば,登録商標の法的保護は無期限に継続することができる。
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カタログ表
“2021年著作権法”によると、保護された作品の作者は、複製や公衆への伝播の権利を含む様々な独自の権利を有している。一般に,著者がオリジナル作品を作成し有形形式で表現すると,著作権保護が自動的に享受される.作家や出演者にも明確な権利があり,彼らの作品や演技が公開されている限り,彼らのアイデンティティは例外がない限り識別される.委託作品については,契約が別途約束されていない限り,著作権は著作者の所有にデフォルトである.一方、契約が別途約束されていない限り、雇用主は、雇用中にその従業員が作成したすべてのコンテンツの著作権をデフォルトで所有する。登録を申請することなく著作権保護を受けることができる。
シンガポールでは,集積回路(IC)のオリジナルレイアウト設計を保護する法律が1999年集積回路レイアウト設計法案である。オリジナルレイアウトは,クリエイター自身の知的努力の結果であり,レイアウト者やICメーカにはあまり見られない.“集積回路レイアウト設計法”によると、レイアウト設計はIPOに登録または格納を申請する必要がなく、レイアウト設計の保護を得ることができる。逆に,レイアウト設計を持つシンガポール,WTO加盟国あるいはシンガポール政府から資格に適合する国に指定された公民や住民は,シンガポールの法律によって保護される資格があれば,レイアウト設計の保護を自動的に得ることができる。所有者はICのオリジナルレイアウト設計の複製と商業利用を阻止する権利がある.所有者は、侵害者に対して法的行動をとることによって、“集積回路図面設計法”に規定された権利を行使することができる。
シンガポールネットワーク情報センタープライベート有限公司(“SGNIC”)は指定された国家登録機関であり、.SG国家コードのトップドメイン名で終わるドメイン名の登録、管理、管理を許可と規範化する。ドメイン名の登録はSGNICが認可している任意の登録者によって行うことができる
個人データ保護に関する規定
“2012年個人資料保護法”(以下、“個人資料保護法”と呼ぶ)は、民間機関が個人資料を収集、使用及び開示することを規制している。シンガポール附属会社の業務運営によると、“個人資料管理条例”は、シンガポール付属会社とその求職者、従業員、請負業者および顧客との関係(設備や部品を購入する際に個人資料に係る場合)にのみ適用される。個人資料保護法は、一般的に、組織が個人資料を収集、使用、および開示する前に通知を提供し、同意を得ることを要求する
着信禁止要求は、各組織がシンガポールの電話番号に対するマーケティング情報を音声電話、ファックスまたはメールで送信する前に、このようなマーケティングに対する個人の明確な同意と明確な同意を得ない限り、“着信禁止”登録をチェックすることを要求する。個人開発条例に違反した行為は、罰金を含めた指示に処せられる。
反マネーロンダリングとテロ支援防止条例
シンガポールの主要なマネーロンダリング対策法は、 1992 年の腐敗、麻薬取引及びその他の重大犯罪 ( 利益の没収 ) 法 ( 「 CDSA 」 ) で、腐敗、麻薬取引及びその他の重大犯罪に由来する利益の没収を規定し、これと闘うために行われている。一般的に、 CDSA は、犯罪行為の利益の隠蔽または移転、ならびにそのような利益の隠蔽、移転または保持の知り合いによる援助を犯罪化している。CDSA は、合理的に実行可能な限り速やかに、シンガポール警察商業局疑わしい取引報告室に取引を報告する義務を定めています。
テロ資金供与の防止のための主要な法律である 2002 年テロ資金供与防止法 (TSOFA) は、テロ資金供与の防止に関する国際条約を実施するために制定されました。CDSA は、麻薬取引やその他の重大な犯罪やテロ資金供与から派生した収益の洗浄を犯罪化することに加えて、疑わしい取引の報告を疑わしい取引報告局に提出することを要求し、 TSOFA は、テロリストまたはテロリスト団体に属する財産に関する情報を警察長官に報告することを要求している。
CDSA および TSOFA に基づく必要な報告を提出しなかった者は、刑事責任の対象となる可能性があります。
また、“2019年国連(制裁--イラン)条例”のような国連法や適用条例に基づいて指定された個人や実体の金融制裁要求を遵守しなければならない。
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カタログ表
ビットコイン採掘に関する規定
現在、ビットコイン採掘という活動の立法や禁止に直接適用されていない。しかし、資金の業務と引き換えに暗号化された通貨を採掘することによって生じる利益は所得税を支払う必要がある。
“中華人民共和国条例”
本節では,我々中国子会社の業務と運営に関する主な現行中国の法律と法規について概説する。
本節では、我々中国子会社の運営と業務に重大な影響を与える適用される中国の法律、規則、法規、政府と業界政策及び要求について概説する。本要約は、私たちの中国子会社の業務および運営に適用されるすべての法律および法規の完全な記述ではありません。投資家は、以下の要約は、本年報の発表日までに施行される関連法律法規に基づいており、変化する可能性があることに注意すべきである。
中華人民共和国の集積回路産業に関する政策法規
外国投資家と外商独資企業の中国国内への投資は、“外商投資奨励産業目録(2022年版)”に適合しなければならない(2022年版)“外商投資を奨励する資業目録(2022修订)》)、又は“外商投資目録”は、中華人民共和国商務部と国家発改委が2022年10月26日に共同で発表し、2023年1月1日から発効する。“外商投資目録”は外資市場参入を指導する具体的な規定を含み、外商投資を奨励する業界を含む異なる参入領域を詳細に規定した。“外商投資目録”第330、331、335、336、339、340などの目録によると、わが社は奨励類外商投資産業に属する
“外商投資方向指導規定”(“外商投資方向指導規定”によると)外商投資方向規定を指導する)、外商投資プロジェクトは奨励、許可、制限、禁止の4種類に分類される。奨励、制限、禁止されている外商投資プロジェクトに対して、“外商投資目録”に登録する。外商投資が奨励、制限または禁止項目とされていない項目は許可項目である。
“ソフトウェア産業と集積回路産業の発展奨励政策に関する国務院の通知”(“ソフトウェア産業と集積回路産業の発展奨励政策に関する通知”)が表明したように国務院はソフトウェア産業と集積回路産業の発展を奨励する若干の政策に関する通知を印刷配布した“)2000年6月24日に発表され、中華人民共和国は引き続き政策を制定し、ハイテク技術を奨励し、ソフトウェアとIC産業を支持した。
“国務院のソフトウェア産業と集積回路産業の発展をさらに奨励する政策に関する通知”に基づいて(“国務院はソフトウェア産業と集積回路産業の発展をさらに奨励する若干の政策に関する通知を印刷配布した2011年1月28日から施行され、国家税務総局のソフトウェアと集積回路企業の認定と管理に関する公告(ソフトウェアと集積回路企業認定管理に関する問題に関する公告“)2012年5月30日から施行され(2016年5月29日廃止)、次の財税政策が制定された
(i) | ソフトウェア企業の付加価値税優遇政策の実行を継続する |
(Ii) | 関連営業税の優遇政策をさらに実行し、改善する。条件を満たすソフトウェア企業に対して営業税を免除し、関連手続きを簡略化する |
(Iii) | 認証された後、企業所得税は免除されるか、法定税率の25%の半分で徴収される |
(Iv) | ソフトウェアと集積回路製造企業の中央予算内の投融資、政策的金融機関、商業機関により多くの優遇政策を与える |
(v) | 知的財産権、研究開発、人的資源、投入産出、マーケティングなどの他の優遇政策; |
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カタログ表
(Vi) | 国家計画産業配置の重点ソフトウェア業界に属し、一定年度内に優遇免税条件を満たしていない場合は、10%の税率で企業所得税を徴収する。 |
工業·情報化部、国家発展改革委員会、教育部、財政部、人的資源·社会保障部、商務部、国家税務総局、国家市場監督管理総局、国家統計局、中国工程院、中国銀保監会、中国証監会、中国国家知的財産権局は“製造業設計能力特別行動計画(2019-2022年)”の印刷発行に関する通知(2019-2022年)“に関する通知(《工業·情報化部、国家発展·改革委員会、教育部、財政部、人的資源·社会保障部、商務部、国家税務総局、国家市場監督管理総局、国家統計局、中国工程院、中国銀行保険監督管理委員会、中国証券監督管理委員会、国家知的財産権局の製造業設計能力向上に関する特別行動計画(2019-2022年)の通知“)2019年10月11日に発表され、近年集積回路設計産業を強力に発展させ、伝統的な優勢産業の設計アップグレードを実現する
“新時代の集積回路産業とソフトウェア産業の質の高い発展を促進するいくつかの政策に関する国務院の通知”に基づいて(“国務院”国務院は新時期の集積回路産業とソフトウェア産業の質の高い発展を促進するいくつかの政策に関する通知を印刷配布した“)2020年7月27日に発表され、集積回路産業とソフトウェア産業を情報産業の中核としている。集積回路産業は財税、投融資、研究開発、輸出入、知的財産権、市場応用などの8つの方面から強力に支持されている。
中華人民共和国のビットコイン産業に関する政策法規
ビットコイン業界に関連する政策や法規は当社に直接影響を与えていない。しかし、それらは当社の中国における顧客に影響を与える可能性があり、当社のビットコイン鉱機の需要に間接的に影響を与える可能性がある。
“人民銀行、工業·情報化部、中国銀監会、中国証監会、中国保監会のビットコインリスク防止に関する通知”(英語)によると中国人民銀行.銀行、工業·情報化部、中国銀行業監督管理委員会、中国証券監督管理委員会、中国保険監督管理委員会ビットコインリスク防止に関する通知2013年12月3日、中国人民銀行、工業·情報化部、中国銀監会、中国証監会、中国証監会、中国保監会が共同で発表した“通知”あるいは“通知”によると、ビットコインは本質的に仮想商品であり、通貨と同等の法的地位を持たず、通貨として市場で流通·使用してはならないという。通知はまた、金融機関、支払い機関はビットコインに関連する業務に従事してはならないと規定している。
中国人民銀行、中国網信局、工信部、国家工商総局、中国銀監会、中国証監会、中国保監会の“初公開硬貨リスクの防止に関する公告”(以下、“初公開硬貨リスクの防止に関する公告”)による中国人民銀行.銀行、中央網信弁、工業·情報化部、工商総局、銀監会、証監会、保監会トークン発行融資リスクの防止に関する公告人民銀行を含む7つの中華人民共和国政府部門は2017年9月4日に公告を発表し、中国国内でのトークン発行と融資活動を禁止し、これらの活動は証券の不正発行や不法資金集めが疑われる可能性があるため、コインの初発行や融資活動を禁止した。すべてのいわゆるトークン取引プラットフォームは、(1)トークンを有する任意の法定通貨と“仮想通貨”との間の交換に従事してはならない;(2)中央取引相手として取引または取引トークンまたは“仮想通貨”を行うこと、(3)トークンまたは“仮想通貨”に定価、情報エージェント、または他のサービスを提供すること。公告はさらに、金融機関及び支払機関は、トークン発行融資取引に関する業務に従事してはならないと規定している。
)によると整備虚について貨幣を作る“挖矿”活動的通知中華人民共和国国家発展·改革委員会、中国共産党中央宣伝部、中国共産党中央サイバースペース委員会弁公室、工業·情報化部、公安部、財政部、人民銀行、国家税務総局、国家市場監督管理総局、中国銀保監会、国家エネルギー局は2021年9月3日に共同で発表し、中華人民共和国政府は仮想通貨採掘活動を淘汰業界に分類した。
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“仮想通貨取引の投機リスクのさらなる防止と処分に関する通知”(“について仮想通貨取引のスクランブルリスクのさらなる防止と処分の通知“2021年9月15日に中国人民銀行、中国共産党中央サイバースペース委員会弁公室、最高人民法院、最高人民検察院、工業·情報化部、公安部、国家市場監督管理総局、中国銀保監会、中国証監会、国家外国為替管理局は共同で発表し、法定通貨と仮想通貨の交換、仮想通貨の交換、中央相手側の取引仮想通貨として、仮想通貨取引、トークン発行、融資に情報仲介と定価サービスなどの仮想通貨関連業務活動を提供する”と述べた。仮想通貨デリバティブとの取引は不法金融活動であり、断固として取り締まりを厳禁し、断固として取り締まる。海外仮想通貨取引所がインターネットを介して中国住民にサービスを提供する仮想通貨に関する業務活動は不法金融活動である。
2022年3月12日、中華人民共和国国家発展·改革委員会は“市場参入ネガティブリスト(2022年版)”(市フィールド参入ネガティブリスト(2022年版)は,仮想通貨採掘活動を“産業構造調整指導目録(以下,”目録“)で淘汰された項目での”遅れた生産プロセスと設備“とした産業構造調整指導目録“)”リストによると、市場主体が淘汰プロジェクトに投資することを禁止する。上記の法規と政策は、中国で顧客が私たちの製品を購入していないことを招く可能性がある。
中華人民共和国の知的財産権商標に関する法律法規
“中華人民共和国商標法”(“中華人民共和国商標法)は1982年8月23日に公布され、最終改正案は2019年11月1日から施行された。“中華人民共和国商標法施行条例”(“中華人民共和国商標法施行条例)“は2002年8月3日に国務院が公表し、2014年4月29日に改訂され、2014年5月1日から施行された。これらの現行の有効な法律法規は、商品商標、サービス商標、団体商標、証明書商標を含む登録商標をカバーする中国の商標規制に基本的な法的枠組みを提供する。国家知的財産権局商標局は中国における商標の登録と管理を担当している。商標の付与期限は10年であり,登録日から計算される。10年が満了する12ヶ月前に,申請はさらに10年延長することができる.
商標法によると、以下の行為のうちの1つがあり、登録商標専用権の侵害と見なすことができる
● | 商標登録者の許可を得ずに,登録商標と同じまたは近似した商標を同種または類似の商品上で使用する場合; |
● | 登録商標専用権を侵害する商品を販売する; |
● | 登録商標の偽造、無断製造、販売の表示; |
● | 他の方法で他人の登録商標専用権を侵害して損害を与えた。 |
商標法に違反した場合は、罰金、没収、侵害商品の廃棄を科すことができる。
特許
“中華人民共和国特許法”(“中華人民共和国特許法”)に基づく中華人民共和国特許法)は、1984年3月12日に公布され、最後の改正は2021年6月1日から施行され、及び“中華人民共和国特許法実施細則”(中華人民共和国特許法実施細則)は2001年6月15日に公表され、最近の改訂はそれぞれ2024年1月20日から発効し、発明者と設計者は中国国家知的財産権局又は国家知的財産権局に発明特許、実用新案特許又は意匠特許の付与を申請することができる。“中華人民共和国特許法”によれば,国家知的財産権局が登録を完了した後,特許出願権(特許出願)及び登録済み特許の権利を譲渡することができる。特許権期間は発明20年,実用新案10年,意匠15年であり,出願日から計算される。特許権者は特許権が付与されたその年から年会費を納付する義務がある。年会費を納めないことで特許権の期限が終了する可能性があります。
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カタログ表
著作権所有
“中華人民共和国著作権法”(“中華人民共和国著作権法“)”は1990年9月7日に公布され,最終改正案は2020年11月11日に公布され,2021年6月1日から施行され,著作権を保護し,コンピュータソフトウェア著作権をカバーすることが明らかになった。“コンピュータソフトウェア保護条例”(“コンピュータソフトウェア保護条例“)”は2001年12月20日に公表され、2013年1月30日に改訂され、2013年3月1日から施行され、コンピュータソフトウェア著作権者の権益を保護し、ソフトウェア産業と情報経済の発展を奨励する。中国では,中国公民,法人あるいは他の組織が開発したソフトウェアは開発直後に自動的に保護され,配布の有無にかかわらず保護されている.中華人民共和国国内で初めてソフトウェアを発表した外国人又は無国籍者は、本条例に従って著作権を有している。外国人又は無国籍者が所有するソフトウェアは、外国人の所属国又はその開発者が常住して中華人民共和国と締結した協定又は中華人民共和国が参加する国際条約に基づいて、中国国内で本条例によって保護される。ソフトウェア著作権者は、国務院著作権行政管理部門が認定したソフトウェア登録機関に登録することができる。ソフトウェア登録機関が発行する登録証明書は登録事項の初歩的な証明である。2002年2月20日、中華人民共和国国家著作権局は“コンピュータソフトウェア著作権登録管理方法”(コンピュータソフトウェア著作権登録方法)では、ソフトウェア著作権登録の操作手順及びソフトウェア著作権許可と譲渡契約の登録について概説した。条例によると、中華人民共和国著作権保護センターはソフトウェア登録機関として許可されている。
集積回路のレイアウト
“集積回路レイアウト設計保護条例”(“集成する回路図設計保護条例)は2001年4月2日に国務院により公布され、2001年10月1日から施行され、“集積回路レイアウト設計保護条例実施細則”(集成する回路図設計保護条例実施細則)は、2001年9月18日に布図IC設計登録出願の受理·審査を担当する機関CNIPAによって公布され、2001年10月1日から施行され、または総称して“布図設計条例”と呼ばれている。
布図設計条例によると、中華人民共和国公民、法人又はその他の組織が創作した布図設計は、布図設計条例に従って布図設計専有権を有している。図面設計権者は、以下の独自の権利を有しています
(1) | オリジナル要求に適合した保護されたレイアウト設計の全部または一部をコピーすること; |
(2) | 商業的に利用される保護されたレイアウト設計、保護されたレイアウト設計を含むIC、またはそのようなICを含む物品。 |
布図設計は国務院知的財産権行政部門の登録を経て、専有権を取得した。登録されていない図面設計は布図設計条例によって保護されない。レイアウト設計専有権の保護期間は10年であり,記入登録の日からあるいは世界のどこでも初めて商業利用された日から計算し,比較的早い満了を基準とする.しかし,布図設計は創作完了日から15年後,登録されているか商業的に使用されているかにかかわらず,布図設計条例によって保護されなくなった.
布図設計は世界各地で初めて商業使用された日から2年以内に国務院知的財産権行政部門に登録申請を提出しなかったため、国務院知的財産権行政部門は登録しなかった。
以下の行為は、布図設計権利者の許可を得ず、布図設計に対する侵害を構成する
(1) | オリジナルの要件に適合する保護されたレイアウト設計の全部または一部をコピーします |
(2) | 保護されたレイアウト設計、レイアウト設計を含むIC、またはICを含む物品を、商業目的のために輸入、販売、または他の方法で配布する。 |
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カタログ表
レイアウト意匠の排他的権利を侵害した損害賠償の額は、侵害者が侵害によって得た利益又は権利が侵害された者が被った損失 ( 侵害を阻止するために被侵害者が支払った合理的な費用を含む。
ドメイン名
インターネットドメイン名の登録及び関連事項は、主にインターネットドメイン名管理措置によって規制されています。《互ネットワークドメイン管理方法“) 産業情報化省が発行する中中華人民共和国の工業情報化部2017 年 11 月 1 日から施行されたドメイン名紛争解決措置 ( 2017 年 8 月 24 日 )“中国は互いにネットワーク情報センタードメイン名争議解決策“) 発行中国インターネットネットワーク情報センター (中国互いのネットワーク情報センターです2012 年 6 月 28 日に発効した CINIC ( 2014 年 11 月 21 日に廃止 ) 、および国内 TLD 詳細実施規則の発行及び実施に関するお知らせ (“それについては公開と実施国トップレベルドメイン名登録実施規程 >シリーズ :規定の発表)は、2019年6月18日から施行されます。ドメイン登録は関連規定により設立されたドメイン名サービス機関によって処理され,登録に成功した後,出願人はドメイン名保持者となる.ドメイン名紛争は中国国際インターネット情報センターが許可した機関に提出して解決しなければならない
中華人民共和国の製品品質に関する法律
中華人民共和国製品品質法中華人民共和国製品品質法)“は1993年2月22日に発表され、それぞれ2000年7月8日、2009年8月27日、2018年12月29日に改訂された。国務院製品品質監督部門は全国の製品品質監督業務を担当する。国務院の各関係部門はそれぞれの職責に基づいて製品の品質監督管理を管理している。県級以上の地方製品品質監督部門は本行政区域内の製品品質監督を担当している。
メーカーと販売業者は健全な内部製品品質管理システムを構築し、品質規範、品質責任と相応の審査方法を厳格に実行しなければならない。
中華人民共和国政府は科学的な品質管理方法の使用と先進的な科学技術の採用を奨励し、企業がその製品の品質が業界標準、国家標準と国際標準を達成或いは超えることを確保することを奨励する。製品品質の先進管理を実施し、製品品質を国際先進レベルに到達させる面で際立った成績を収めた単位と個人に対して奨励を与える。
中華人民共和国の安全生産に関する法律
“中華人民共和国安全生産法”(“中華人民共和国安全生産法2002年6月29日に発表され、最新の改訂バージョンは2021年9月1日から施行され、中華人民共和国安全生産監督管理の主体法である。中国国内で生産経営活動に従事する部門は、関連法律、法規を遵守してその従業員に対して安全生産訓練を行い、安全な仕事環境を提供するなどの関連法律要求を遵守しなければならない。要求される安全な作業環境を提供することができない者は、生産活動に従事してはならない。上記の規定を遵守しない場合や期限を過ぎて改正された場合は、関係部門に罰金、処罰、休業、休業を科すことができ、深刻な場合は刑事責任を追及することができる。
中華人民共和国の税収に関する法律法規
企業所得税
全国人民代表大会が2007年3月16日に公表した最新の改正案によると、2018年12月29日から施行された“企業所得法”とその実施細則によると、内資企業と外商投資企業は同等に25%の統一税率が適用され、非住民企業は含まれていない。中華人民共和国政府の特別な支持を必要とするハイテク企業に対して、企業所得税税率は15%に下げることができる。
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カタログ表
新たに改訂された“ハイテク企業認定管理方法”(“ハイテク技術術企業認定管理方法)、又は2016年1月1日から施行された“管理方法”に認定されたハイテク企業は、“企業所得税法”及びその実施方法、“中華人民共和国税収徴収管理法”に従うことができる(中華人民共和国税収徴収管理法“”)と“中華人民共和国税収徴収管理法施行細則”(“中華人民共和国税収徴収管理法施行細則“)”条件を満たすハイテク企業に対しては,15%の税率で企業所得税を徴収する.ハイテク企業の有効期限はハイテク企業証明書が発行された日から3年である。ハイテク企業の資格を取得した後、税務機関とその他の関係部門の要求に従って、その財務諸表を研究開発活動とその他の技術革新活動の明細とともに保存して調査しなければならない。ハイテク企業の名称に重大な変更或いはそれに関連するその他の状況(例えば分立、合併、再編、変更業務)が発生した場合は、関係主管税務機関に報告し、主管税務機関が3ケ月以内に認定しなければならない。認定された後、ハイテク企業はその資格を保留するか、資格を取り消される。名称を変更した企業に対しては,主管部門は証明書を新たに発行し,証明書番号と有効期限は変わらない.
“非住民企業間接譲渡財産の企業所得税徴収に関する国家税務総局の若干の問題に関する公告”によると(“非住民企業については業間接譲渡財産企業所得税の若干の問題に関する公告“)公表は、2015年2月3日から施行され、前回の改正期間は2017年12月29日または通知7であり、“非住民企業所得税源控除問題に関する国家税務総局の公告”(“国家税非住民企業所得税源泉徴収に関する務総局の公告“)は2017年10月17日に発表され、最後の改正は2018年6月15日、又は第37号に通知され、非住民企業は、中国住民企業の株式及びその他の財産、又は中国課税財産を間接的に譲渡し、真の商業目的ではない手配を実施することにより個人所得税を納付する義務を逃れ、企業所得法第47条の規定により中国住民企業株式及びその他の財産の直接譲渡として再認定され、確認されなければならない。本公告でいう中国課税財産には、中国国内に位置する中国実体又は機関の財産、中国国内の不動産及び中国住民企業の株式投資が含まれ、非住民企業が直接保有し、それによって譲渡されたものであり、中国税法に基づいて中国国内で企業所得税を納付しなければならない。中国の課税財産の間接譲渡とは、非住民会社が中国の課税財産を直接又は間接的に所有する海外企業(海外に登録されている中国住民企業を含まない)又は海外企業の株式又はその他の類似の権利又は権益を譲渡することであり、実際には当該等の中国課税財産を直接譲渡するのと同じ又は類似した効力を有する。第七号通知はまた、中華人民共和国の課税財産を間接的に譲渡し、以下の条件のうちの1つを満たすものは、上記規定を適用しないと規定している
● | 非住民企業は公開証券取引所で同じ海外上場企業の株を売買している |
● | 非住民企業が中国の課税財産を直接保有·譲渡する場合、その所得収益は適用される税収条約または手配に基づいて企業所得税を免除する。 |
付加価値税
“中華人民共和国付加価値税暫定条例”に基づき(《中華人民共和国付加価値税暫定条例“)は国務院により1993年12月13日に発表され、最新改訂版は2017年11月19日から施行され、その実施細則(《中華人民共和国付加価値税暫定条例施行細則“)1993年12月25日に財政部が公表し、2008年12月15日と2011年10月28日にそれぞれ改訂され、納税者が中華人民共和国国内で貨物を販売し、加工サービスを提供し、修理交換サービス又は輸入貨物を提供する場合は、付加価値税を納付しなければならない。他に説明がある以外に、付加価値税の税率は17%だ。“ソフトウェア製品付加価値税政策に関する通知”(“についてソフトウェア製品付加価値税政策の通知)は、一般納税者が自主開発したソフトウェア製品を販売し、3%以上の付加価値税を負担し、17%の固定税率で課税した後、付加価値税還付政策を受けることができる。
しかし実際には、このような一般納税者はソフトウェア製品の登録証明書を提出しなければならない(ソフトウェア製品登録証明書)またはソフトウェア著作権登録証(電卓ソフトウェア著作権登録証明書)ソフトウェア製品が独自に開発および生産されたことを証明する。
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カタログ表
2018年4月、財政部と国家税務総局は共同で“財政部、国家税務総局の付加価値税税率の調整に関する通知”(《財政部·税務総局は付加価値税税率の調整について の通知“)は、2018年5月1日から施行されるか、または第32号通知に基づいて、(1)元に17%と11%の付加価値税税率が適用されていた貨物に対して、それぞれ16%と10%の税率に調整され、(2)元に17%の税率と17%の輸出税還付率が適用された輸出貨物に対して、輸出還付率が16%に調整される。第32号通告は2018年5月1日に施行され、第32号通告と一致しない既存の規定の代わりになった
“増値税改革深化に関する政策に関する公告”によると(“深化増について課税改革に関する政策の公告“)は、財政部、国家税務総局、税関総署が2019年3月20日に発表し、2019年4月1日から施行され、その中で(1)16%の税率を元に適用された付加価値税販売または輸入貨物は、税率が13%に調整され、(2)元適用16%税率、輸出還付率16%の輸出貨物で、輸出還付率は13%に調整されている
中華人民共和国の配当分配に関する法律法規
“中華人民共和国外商投資法”によると、Republic of China(“中華人民共和国外商投資法”)中華人民共和国外商投資法“)”は2019年3月15日に中華人民共和国全国人民代表大会によって発表され、2020年1月1日から施行され、外商投資企業の組織形式、構造と経営規則は“人民Republic of China会社法”、“人民Republic of China共同企業法”などの適用法律の規定が適用される。中国人民Republic of China会社法によると、外商投資企業は中国の会計基準と法規に従って確定した累積利益(あればある)から配当金を支払うことしかできない。また、中国国内の外商独資企業も毎年少なくともそれぞれの税引後プレミアムの10%(あればある)をいくつかの備蓄金として支出しなければならず、このような備蓄金が当該などの企業登録資本の50%に達していない限り、これらの企業登録資本の50%に達している。このような備蓄は現金配当金として分配できない。
企業所得税法及びその実施規則によると、条件を満たす中国住民企業の投資家に支払う配当金は企業所得税を免除することができ、外国投資家に支払う配当金は10%の予定税率で徴収しなければならない。中国政府が締結した関連税収協定が別途規定されていない限り。
中華人民共和国と香港政府は“中華人民共和国大陸部と香港特別行政区の所得に対する二重課税の回避と脱税防止に関する手配”を締結した(“内地と香港特所得への二重課税の回避と脱税防止に関する別行政区の手配“)、または2006年8月21日に予定されている。この手配によると、5%の予定税率は中国会社が香港住民に支払う配当金に適用されるが、この香港住民は同社の少なくとも25%の持分を直接保有しなければならないが、この香港住民が同社の25%未満の持分を持っている場合には、10%の予定税率が適用される
“税収条約配当条項の実施に関する問題に関する通知”(“について税収協定配当条項に関する問題に関する通知を実行する国家税務総局が公布し、2009年2月20日から施行された“中華人民共和国税務協定”によると、税務協定の他方の財政住民が中国住民会社に支払う配当金は、税務協定に規定された税率で課税される税収協定待遇を受ける必要がある場合は、以下のすべての要求を満たすべきである:(一)当該財政住民が配当を得るのは、税務協定に規定されている会社である。(2)当該財政住民が直接所有する中華人民共和国住民会社の所有者持分及び議決権のある株式が所定の百分率に達する。及び(Iii)配当取得前12ヶ月以内の任意の時間に、当該財政住民が直接所有する中国住民会社の持分が税務協定に規定されたパーセンテージに達する。
“非住民税慣行待遇暫定管理方法”(“非住民税慣行待遇暫定管理方法”)によると(“非居住者は税金を享受する協定待遇管理方法(試行する)は、2009年8月24日に国家税務総局が公表し、2009年10月1日から施行され、非住民企業が中国住民企業から配当して税収割引を受ける場合は、主管税務機関に承認を申請しなければならない。許可されていない場合、非住民企業は税収協定で規定された税金優遇を受けてはならない。
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カタログ表
しかし、“非住民税条約待遇暫定管理方法”(“非居住者は税金を享受する協定待遇管理方法(試行)“)は“非住民納税者税条約待遇管理方法”とされている(“非住民納税者は税収協定待遇管理方法を享受する“)は、2015年8月27日に国家税務総局により公表され、2015年11月1日から施行され、最後の改正は2018年6月15日であり、非住民企業が中国住民企業から配当金を取得した場合、納税申告時に直接税収手配の優遇を受けることができ、主管税務機関のその後の規定を受けることができる
2020年1月1日から、“非住民納税者税条約待遇管理方法”(“非住民納税者は税収協定待遇管理方法を享受する“)を国家税務総局に変更し、“非住民納税者が条約待遇管理方法”を発行することに関する公告(“国家税務総局は発表について非住民納税者が協定待遇管理方法を享受する>“の公告”)は、2019年10月14日に公布され、非住民納税者が条約福祉を受ける権利については、“自己判断資格、申告権利、留保関連材料予備調査”の方式で処理され、非住民納税者が配当条項を享受している場合には、その“実益所有者”の身分を証明する関連情報を保持しなければならない
中華人民共和国の労働に関する法律法規
“中華人民共和国労働法”(“中華人民共和国労働法”)によると中華人民共和国労働法)及び“中華人民共和国労働契約法”(“中華人民共和国労働契約法”)中華人民共和国労働契約法2007年6月29日に発表され、2012年12月28日に改訂され、2013年7月1日から施行され、職場と従業員と雇用関係を構築する場合は、書面労働契約を締結しなければならない。関連法律はそれぞれ毎日と毎週の最高勤務時間数を規定している。しかも、関連する法律は最低賃金も規定している。各部門は健全な労働安全衛生制度を確立し、中華人民共和国政府の労働安全衛生に関する規則制度と標準を実行し、従業員に対して労働安全衛生教育を行い、生産事故を予防し、職業危害を減少させなければならない。
社会保険料徴収暫定条例に基づき(“社会保障危険費徴収暫定条例“)1999年1月22日に発表され、2019年3月24日に改訂され、“国務院の企業従業員基本養老保険制度の改正に関する決定”(《国実務院の企業従業員基本養老保険制度の整備に関する決定“)2005年12月3日に公表され、“国務院の都市従業員基本医療保険制度の構築に関する決定”(《国“都市従業員基本医療保険制度の確立に関する実務院の決定”)国務院は、1998年12月14日から“失業保険条例”を施行すると発表した《失業保険条例“)1999年1月22日より、労災保険条例(《工傷保険条例“)2003年4月27日に公表され、2004年1月1日から施行され、2010年12月20日に改正され、2011年1月1日から施行され、“企業従業員生育保険暫定方法”(《企従業員出産保険試行方法“1994年12月14日に公布され、1995年1月1日から、使用者に社会保険主管部門への登録を要求し、その従業員に年金保険、失業保険、生育保険、労災保険と医療保険を含む福祉計画を提供する
“中華人民共和国社会保険法”(“中華人民共和国社会保険法”に基づく)中華人民共和国社会保険法2011年7月1日に施行され、前回の改訂は2018年12月29日に施行され、すべての従業員に基本養老保険、基本医療保険計画、失業保険に参加することを要求し、使用者と従業員の双方が納付しなければならない。すべての従業員は労災保険と生育保険計画に加入しなければならず、これらの計画は雇用主が納付しなければならない。雇用主は地域社会保険機関に登録を完了しなければならない。しかも、使用者たちはすべての社会保険支払いをタイムリーに支払わなければならない。不可抗力などの強制的な例外を除いて、社会保険料は遅れて納付、減納または無料にしてはならない。使用者が時間どおりに社会保険納付を十分に納付していない場合は,社会保険納付機関は,所定の期限内に全部又は未納の社会保険納付を命じ,納付期限が満了した日から毎日0.05%の割合で滞納金を徴収するよう命じなければならない。使用者が期限を過ぎて納付しない場合、関係行政部門は滞納金の1倍以上3倍の罰金を科すことができる。
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カタログ表
住宅積立金管理条例(“住宅積立金管理条例”によると)住宅積立金管理条例“方法”は1999年4月3日から施行され、2002年3月24日に改正され、2019年3月24日に改訂され、企業に住宅積立金主管管理センターに登録し、従業員のために住宅積立金銀行口座を開設することが要求された。使用者はまた、従業員のためにすべての住宅積立金支払いを適時に支払うことを要求されている。使用者が住宅積立金の登録を届け出ていない場合、又は従業員のために住宅積立金の口座開設手続きを行っていない場合は、住宅積立金管理センターが所定期間内に手続きを行うよう命じた。期限を過ぎて手続きしない場合は、使用者に対して1万元以上5万元以下の罰金を科す。使用者が時間通りに住宅積立金を十分に納付しない場合、住宅積立金センターは改正を命じる権利があり、改正しない場合は、裁判所が強制的に執行する。
中華人民共和国の外国為替に関する法律法規
外国為替取引
“中華人民共和国外国為替管理条例”によると(“中華人民共和国外国為替管理条例”)“中華人民共和国外国為替管理条例国務院は1996年1月29日に公表し、2008年8月5日に改正され、2008年8月5日から施行され、国家外国為替管理局が発表した各規定(国家外国為替管理局)、または外国為替局および他の中国監督管理機関は、外貨を2つの異なる口座で両替または支払い、すなわち経常口座と資本口座とすることができる。経常項目の支払いには、商品、貿易、サービスに関連する外国為替取引やその他の経常支払いが含まれており、外国為替局の許可を得ずに人民元と外貨を換算して支払うことができるが、このような取引に関する文書証拠の提供を含むプログラム要求を遵守しなければならない。資本項目、例えば直接株式投資、ローンと投資送金、人民元と外貨の両替と外貨の中国国外での送金は、事前に外匯局或いはその国内支店の承認或いは登録を得る必要がある。
安全通書簡第59号
2012年11月19日、外匯局は“外商直接投資外貨管理政策の更なる整備と調整に関する通知”(国家外国為替管理局の直接投資外貨管理政策のさらなる改善と調整に関する通知)、又は外管局第59号通知は、2012年12月17日に施行され、最後の改正は2019年12月30日に施行される。“外管局第59号通達”は現行の外貨両替手続きを大幅に改正·簡略化した。外国為替局第59号通知によると、各種専用外国為替口座(例えば投資前費用口座、外国為替資本口座、資産現金口座、保証口座)の開設は外国為替局の承認を必要としない。また、同一エンティティの複数の資本口座を異なる省で開設することができ、これは、外管局第59号通告が発行される前には不可能である。外国投資家が中国国内で取得した合法的な所得(例えば利益、株式譲渡、減資、清算と事前送金投資)の再投資はもはや外匯局の承認或いは確認を必要とせず、外商投資企業は減資、清算、事前送金或いは株式譲渡のために購入と送金は外国為替局の承認を必要としない。
安全通告19
2015年3月30日、外匯局は“外商投資企業の外国為替資金決済管理方法の改革に関する通知”(“国の外為替管理局は外国投資を改革する資本企業の外貨資本金決済管理方式の通知“)、又は国家外国為替管理局第19号通知は、2015年6月1日から施行され、最後の改訂は2019年12月30日に施行される。外匯局第19号通知によると、外商投資企業の外国為替資金は自己決済または自己決済を実行する。自己決済とは、外商投資企業の資本項目内の外国為替資金であり、現地外匯局に確認(あるいは銀行入金登録)し、外商投資企業の実際の経営需要に基づいて、銀行で決済するものである。外商投資企業の外国為替資本金の自由決済割合は暫定的に100%である。外国為替資本から両替された人民元は指定された口座に入金され、外商投資企業がその口座からさらに支払う必要がある場合、依然として証明書類を提供し、銀行と審査手続きを行う必要がある
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カタログ表
また、外管局第19号通知は、外商投資企業が企業経営範囲内で資本を使用するには、真の自己使用の原則に従わなければならないと規定している。外商投資企業資本金と外商投資企業が決済を通じて取得した人民元資金は、以下の用途に使用することができない
(1) | 企業の経営範囲または法律、法規によって支払いが禁止されている資金を直接または間接的に使用する |
(2) | 直接または間接的に証券投資に使用されるものは、関連する法律、法規に別途規定されているものを除く |
(3) | 人民元委託ローン(業務範囲許可の除外)、企業間借入金(第三者立て替えを含む)の返済、または第三者に又貸しした人民元銀行ローンの返済に直接または間接的に使用される |
(4) | 非自家用不動産購入に関する費用を支払う(外商投資不動産企業を除く)。 |
安全通告37番
2014年7月4日、“国家外国為替管理局の国内住民の海外投融資と特殊目的担体往復投資外貨管理に関する問題に関する通知”(“国家外国為替管理局の国内住民の特殊目的会社の海外投融資及び復路投資外貨管理に関する問題に関する通知)、又は国家外国為替管理局第37号通達は、2014年7月4日から発効する。外匯局第37号通知によると、外匯局及びその支店は国内住民(国内機関と国内住民個人、国内住民個人、中華人民共和国国内住民身分証明書、武装警察部隊軍人身分証明書或いは武装警察部隊身分証明書を持つ中華人民共和国公民、及び経済利益関係で中華人民共和国国内に常住しているが国内合法身分証明書を持っていない海外個人)に対して特殊目的車両(SPV)を設立し、登録管理を行う。国内住民は特殊な目的機関に境内外の合法的な資産或いは利益を譲渡し、外匯局に海外投資外貨登録の手続きを申請しなければならない。登録されている海外の特殊な目的機関は国内住民の個人株主、名称、経営期限などの基本情報が変化し、あるいは国内住民の個人増減登録資本、株式譲渡、株式置換、合併、分立などの重大な変化が発生した場合は、外匯局に海外投資外貨変更登録をしなければならない。非上場特殊目的機関は、自身の株式或いはオプションを利用して、それを直接或いは間接的に制御する国内企業の取締役、監事、高級管理者及び当該会社と雇用関係或いは労働関係のある他の従業員に対して持分激励を実施する場合、関連国内住民個人は権利を行使する前に、外匯局にこの特殊目的機関の外貨登録を申請することができる。
安全通知13
“直接投資に関する外国為替管理政策のさらなる簡略化と整備に関する通知”(“直接投資外貨管理政策のさらなる簡略化と改善に関する通知2015年2月13日に外管局が公表し、2015年6月1日から施行された“外匯局第13号通知”であり、最後の改訂は2019年12月30日であり、国内直接投資項目の下の外貨登録と海外直接投資項目の下の外貨登録は銀行が外匯局第13号の通知に基づいて直接審査と手続きを行い、外匯局とその支店は銀行を通じて外貨登録を行うことに対して間接的な監督管理を行う。
安全通告7
“国家外貨管理局の国内個人の海外上場企業の株式奨励計画の外国為替管理に関する問題に関する通知”によると(“国家外国為替管理局の国内個人の海外上場企業の株式奨励計画の外国為替管理に関する通知)は、海外上場会社の株式激励計画に参与するすべての個人は、その国内会社を通じて1つの国内機関に単独で外貨登録、口座開設、資金調達と転換などの関連事項を処理し、1つの海外機関が単独で個人の権利行使、関連株式或いは株式の売買、関連資金の調達などの件を処理しなければならない。
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カタログ表
アメリカの法規
以下に米国の暗号通貨や暗号通貨の採掘に関するいくつかの法律,法規,政府政策を紹介し,我々の海外業務の鍵となる市場であると考えられる.
今のところどんな法律規定があるかわかりませんそれ自体が自然人またはエンティティが米国の合法的な取引に関連する場合、任意の取引が全体的に適用される法律に適合する限り、自分の名義でビットコインを所有、販売、または取引することは不正である。それにもかかわらず、米国では、ビットコイン、ビットコイン、および他の暗号化通貨を含むが、ビットコイン、ビットコインおよび他の暗号通貨を含む様々なタイプの暗号通貨の提供、販売、および送信を管理する法規が制定されているが、ビットコインおよび他の暗号化通貨の法的地位も変化し続けている。
米国商品先物取引委員会(CFTC)は、ビットコインなどの暗号通貨は“商品取引法”(Commodity Exchange Act)によって保護された“大口商品”であり、CFTCによって規制されているという立場だ。2018年3月、米国の連邦裁判所はCFTCが暗号化通貨を規制する権限を確認した。これは、CFTCが、暗号化通貨に関連する任意の先物、オプションまたは派生商品契約、およびスポット市場が暗号化通貨に関連する任意の詐欺または操作に対して管轄権を有することを意味する。我々のビットコイン掘削機は、いかなる先物、オプション、またはデリバティブ取引にも使用するつもりもなく、詐欺や操作にも使用するつもりはない。しかし、私たちの製品を使用する任意の採鉱活動が詐欺や操作とみなされたり、私たちの製品が詐欺や操作のために他の方法で使用されたりすれば、私たちはこれらの用途に関連した規制や個人訴訟を受ける可能性がある。
また、米国証券取引委員会は、ビットコイン、イーサ、いくつかの重大な操作によって制限された暗号通貨は、連邦証券法によって規制された“証券”ではないという立場であるが、米国証券取引委員会は、米国証券取引委員会“デジタル資産投資契約分析枠組み”によって提供される指導の下、それらの“投資契約”としての地位に基づいて、ビットコインと以太以外のほとんどの採掘可能な他の暗号通貨を“証券”と見なし、米国証券取引委員会はW.J.豪威社を訴えた。()“ハウイテスト“)暗号化通貨。同様に、各州の法律により、これらの他の暗号通貨も証券とみなされる可能性がある。
より多くの暗号化通貨の証券としての地位は、私たちまたは私たちがアメリカで事業を展開したり、アメリカ住民に関連した顧客に重大な制限を加えるかもしれません。通常、証券法によれば、米国で発行·流通された証券は、米国証券取引委員会に登録され、州法律に基づいて適用される州規制機関に登録されなければならない。私たちのビットコイン掘削機を使用して採掘できる暗号通貨が証券とみなされる場合、鉱夫はこのような暗号通貨の採掘を停止することを要求される可能性があり、これは私たちの業務に負の影響を与えるだろう。また、わが社が暗号通貨の不正配布に便宜を図っていると考えられていれば、当社はその製品販売に関する責任を負う可能性があります。また、証券とみなされる暗号通貨が米国証券法に基づいて合法的に配布されていても、このような暗号通貨の鉱夫は、これらの証券の取引を料金(すなわち採鉱報酬)を徴収しているので、法定引受業者や“取引法”によって規制されている“仲介人”と見なすことができる。この結果は、私たちの製品販売の可能性を再び潜在的に低下させ、私たちに責任を負わせるかもしれない。このような開発の中のどれも私たちの業務の未来の発展を制限することができる。“第3項.重要な情報-D.リスク要因-私たちの業務および業界に関連するリスク-私たちは、ビットコインの保有、使用または採掘に関する法律、政治または他の条件、または事態発展のリスクを受けており、これは、私たちの業務、運営結果、および財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある”と述べている
さらに、財務省の金融犯罪法執行ネットワーク(FinCEN)は、暗号化通貨の特定の管理人や取引所を含む“通貨転送者”を規制し、州法律も通貨転送を規制している;より広く言えば、暗号化通貨取引は、マネーロンダリングと戦うための様々な連邦と州法律に関連している可能性がある。この点で、米国のスティーブン·ムヌチン財務長官は、連邦規制機関が暗号化通貨に関連した潜在的なマネーロンダリング活動を専門に探していることを示していることを指摘すべきである。
71
カタログ表
C. | 組織構造 |
私たちはケイマン諸島に登録して設立された持ち株会社で、実質的な業務はありません。世界各地に事業を持つ多くの大手多国籍企業のように、世界中の多くの子会社を通じて事業を展開しながら、有機的な成長および/または新規事業の買収·統合により拡張している。
以下は、本年度までに報告されたForm 20-Fの主要子会社リスト、およびそれらのそれぞれの登録日、登録管轄範囲、主要活動、および私たちが所有する所有権です
| 場所: |
| 株権 |
| ||
主な付属会社名 | 法団に成立する | 保持する | 主な活動: | |||
嘉楠科学技術創意全世界プライベート有限会社。LTD。 | シンガポール.シンガポール | 100 | % | 国際本社、 IC の研究開発、鉱山機器 · スペアパーツの国際流通 | ||
Canaan Creative (HK) Holdings | 香港特別行政区 | 100 | % | 集積回路の研究と発展 | ||
杭州カナンインテリジェンス情報技術有限公司、リミテッド |
| 杭州、中国 |
| 100 | % | 集積回路の研究と発展 |
カナンクリエイティブ株式会社リミテッド |
| 北京、中国 |
| 100 | % | 集積回路の研究と発展 |
Langfang の創造的な技術 Co. 、リミテッド |
| Langfang, 中国 |
| 100 | % | 鉱山機器とスペアパーツの組立 |
カナンの伝達 Co. 、リミテッド |
| 北京、中国 |
| 100 | % | 鉱山機器およびスペアパーツの国際流通 |
浙江省 Avalon の技術 Co. 、リミテッド |
| 杭州、中国 |
| 100 | % | 鉱山機器 · スペアパーツの流通 |
カナン明るい視界 Co. 、リミテッド |
| 北京、中国 |
| 100 | % | AI 製品の国際流通 |
カナン · クリエイティブ ( SH ) 株式会社リミテッド |
| 上海、中国 |
| 100 | % | 集積回路の研究と発展 |
カナン · U. S. 株式会社 | アメリカです | 100 | % | 国際流通鉱山機器とスペア | ||
カナーン · クリエイティブ · インターナショナル PTE 。リミテッド |
| シンガポール.シンガポール |
| 100 | % | 鉱山事業 |
72
カタログ表
以下の図は、上記の主要子会社を含む本年次報告書の作成日現在の当社の企業構造を示しています。
D. | 財産·工場·設備 |
「 B 」をご覧ください。事業概要 — プロパティ」では、当社のプロパティ、プラント、設備について説明しています。
プロジェクト4 Aです。未解決従業員意見
適用されません。
第5項。経営と財務回顧と展望
別の説明がない限り、本節では、米国公認会計基準に基づいて作成された財務情報に、我々の財務状況および経営結果の検討および分析を適用する。以下の財務状況と経営業績の検討と分析、および私たちの総合財務諸表と本年度報告書の他の部分に含まれる付記を読むべきです。以下の議論は、リスクおよび不確実性に関連する現在の予想に基づく前向きな陳述を含む。様々な要素の影響により、私たちの実際の結果と選択されたイベントの時間はこれらの展望性陳述中の予想と大きく異なる可能性があり、その中には“第三項.重要な情報-D.リスク要素”に記載されている要素が含まれている
A. | 経営実績の概要 |
私たちは独自ASICを通じて高性能計算解決策を提供する。私たちは強力なASICチップ設計能力を持っており、私たちの創始者と管理チームは10年以上の業界経験と専門知識を持っている。我々は独立設計ASICの先進技術を持つ数少ない無工場IC設計会社の1つであり,リードしたウエハ代行能力と検証された生産ビットコイン掘削機の内部能力を有している。著者らは主にビットコイン鉱機にASIC応用方面の技術と専門知識を提供することに力を入れており、全世界市場でリードしているビットコイン鉱機メーカーである。また,ASICチップ設計における我々の技術的ノウハウとノウハウにより,AI分野への展開に努め,我々の顧客に全方位的なAIソリューションを提供している.我々の運営子会社は,RISC-Vアーキテクチャに基づくビジネスエッジ計算AIチップと自主開発の性能に優れたニューラルネットワークアクセラレータを納入している.ASICの応用における私たちの豊富な経験と専門知識は、将来の仕事において有利な地位にあると信じています。
73
カタログ表
我々の暗号通貨業界に対する深い理解とASICチップ設計に応用する強力な技術によって、私たちは暗号通貨業界のバリューチェーン上の成長機会をつかんで、私たちの製品を強化し、より安定した財務表現を実現するつもりだ。我々は,ある暗号化通貨鉱場との戦略協力により,ビットコインマイニング業務から,ビットコインマイニング業務を第2のエンジンに発展させ,ビットコイン生態系を利用し,我々のビットコイン掘削機販売と連携することを目指している.私たちは私たちの配置の掘削計算能力を向上させ、帯電ハッシュ率を向上させ、私たちの採鉱業務を強化するために努力している。2021年、2022年、2023年12月31日までに、ビットコイン採掘業務からそれぞれ340万ドル、3250万ドル、3400万ドルの収入を得た。
2023年1月1日から、私たちの報告通貨は人民元からドルに変更された。報告通貨と基礎業務の協調は、私たちの近年の業務発展と将来のグローバル戦略をよりよく反映するだろう。ドル以外の機能通貨を持つ実体の資産と負債は貸借対照表日の為替レートでドルに換算される。ドル以外の機能通貨を使用する実体の収入と費用は、報告に記載されている期間の平均レートでドルに換算される。私たちがいつも報告書通貨としてドルを使用しているように、以前の財務情報は書き換えられた。
私たちはビジネスと技術力の面で競争優位を形成しています
● | ビットコイン掘削機の開発、設計、生産に関する専門知識 |
● | IC設計のプロセス全体を把握しています |
● | 著者らは理論研究を新製品の量産に応用する上で長年の工程経験を蓄積した |
● | 私たちの製品は迅速な上場を実現する能力と、ブロックチェーン応用においてASIC設計の早期貨幣化に成功し、私たちの戦略的措置を追求するために、技術と資本備蓄の早期優勢を提供してくれた |
● | 低電圧および高エネルギー効率演算および高計算密度のようなASICの性能を向上させるために、様々な技術分野での我々の突破は、ブロックチェーンおよびAI解決策のASICの重要な特徴である |
● | 私たちは私たちが使用している大部分の知的財産権を持っていて、私たちは長期的なASIC設計経験を通じて貴重な技術ノウハウと多世代シリコンデータを蓄積しました |
● | 私たちは世界的にリードするサプライヤーとの長期的なパートナー関係で、高品質、高歩留まり、安定した生産を実現することができます |
● | ビットコイン鉱業の生産と販売における私たちの経験を利用して、ビットコイン鉱業に浸透した |
● | AIチップ、アルゴリズム開発と最適化、ハードウェアモジュール、端末製品とソフトウェアサービスを含む全方位のAIソリューションをお客様に提供することができます。 |
74
カタログ表
私たちのビジネスモデルは
著者らは無工場のICデザイナーであり、IC設計の先端と後端に従事しており、これはIC製品開発チェーンの主要な構成部分である。著者らは現在、ASICチップ設計に関する技術と専門知識をビットコイン鉱機と人工知能応用に捧げている。私たちは、私たちのビットコイン鉱機のための独自ASICチップの設計を含む、当社の運営子会社を通じて内部で独立して当社の製品を設計し、開発しました。フロントエンドIC設計とバックエンドIC設計はIC設計過程における重要な一環である。ICチップのパラメータを確定し、設計の基本論理を構築し、物理版図の初歩的な方案を作成し、設計に対してバックエンド検証を行った。そして、業界をリードする第三者サプライヤーと密接に協力して、私たちが設計したIC製品を製造、テスト、包装します。また,ビットコイン鉱機や人工知能チップを内部および外部に組み立てる能力を確立している.私たちは私たちが設計したICと私たちが調達した関連部品を統合することで、私たちが中国にある組み立て工場で、あるいは東南アジアの外部生産資源を通じて私たちのビットコイン鉱機を組み立てます。我々はIC開発チェーンにおける優れた技術特技と生産経験により、性能とエネルギー効率の高いICを絶えず発売し、ブロックチェーンとAI分野の応用に応用できると信じている。また,ある暗号通貨鉱場との戦略提携により,ビットコインマイニング業務から,ビットコインマイニング業務を第2のエンジンに発展させ,ビットコイン生態系を利用し,我々のビットコイン鉱機販売と連携することを目指している.私たちはまた独自の施設を通じてビットコイン採掘に従事するつもりだ。私たちが展開している掘削計算能力を増加させ、エネルギーハッシュ率を向上させるために努力しています。このような業務を管理して、ビットコイン鉱機の販売を補充し、私たちの在庫リスクを低減し、私たちの財務と運営業績を促進する上でより重要な役割を果たすことを目的としています。
われわれの経営業績に影響を与える要因
私たちの経営業績はずっと多くの要素の影響を受けており、引き続き影響を受けることが予想されます。これらの要素は主に:
● | ビットコイン採掘活動の予期される経済的リターン、特にビットコイン価格の変動 |
● | ブロックチェーン技術の応用、特にビットコインを受け入れて発展させる |
● | 人工知能、特にエッジ計算技術の発展 |
● | 私たちの製品の性能とコスト |
● | 生産能力 |
● | 研究と開発への投資 |
● | 環境を規制する。 |
ビットコイン採掘活動の期待経済的リターン、特にビットコイン価格の変動
私たちの収入は主にビットコイン鉱機および関連部品の販売から来ており、一般的には、これは私たちのビットコイン鉱機の需要と定価によって決定される。ビットコイン掘削者の購入行為は主にビットコイン掘削によって期待される経済的リターンによって駆動される。また、私たちは、主にビットコインマイニングの予想される経済的リターンによって推進される、私たちのビットコインマイニングサービスから収入の一部を得た。ビットコイン価格の上昇は重要な要素であり、ビットコイン採掘活動によって生じる予想される経済的リターンを増加させ、私たちのビットコイン掘削機の需要および平均販売価格を刺激する可能性があり、その逆も同様である。ビットコイン価格は過去数年間に大幅に変動し、私たちのビットコイン鉱機の販売もそれに応じて変動した。私たちの経営業績は引き続きビットコイン価格変動の影響を受けると予想されています。私たちの収入の大部分はビットコイン鉱機と関連部品の販売から来ると予想されているので、私たちの収入の一部は私たちのビットコイン掘削業務から来ると予想されています。将来のビットコイン価格のいかなる大幅な値下げも、私たちの運営業績と財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
75
カタログ表
ビットコイン価格の変動に加えて、他の様々な要素は、ビットコイン採掘の予想される経済的リターンにも影響を与える可能性があり、これらの要素の多くは、ビットコイン総ネットワークハッシュ率の増加、取引費用の増加、電力コストまたは他の運営コストの増加、計算能力および鉱機効率の向上、および様々な特殊な経済、地政学的および規制要因を含む
また,ビットコイン価格の変動は在庫の価値に影響を与える可能性があり,ビットコイン掘削機の販売予測などにより在庫を管理する際の在庫の調達を行っている.我々は一般に調達量を増加させ,新製品を発売するために完成品を買いだめしたり,ビットコイン鉱機の需要が急増することが予想されるため,ビットコイン価格の大幅な下落は予想販売価格の低さや在庫過多を招き,さらにこのような在庫に関する減値損失を招く可能性がある.例えば、ビットコイン価格は2022年下半期から2023年上半期まで変動しているため、ビットコイン鉱機市場の低需要と低価格を経験し続けている。そのため、私たちは2022年と2023年にそれぞれ9360万ドルの在庫減記、前払い減記、1.902億ドルの在庫購入約束を記録した。もし未来のビットコイン価格が大幅に下落すれば、私たちは再び似たような減記を行うかもしれない。このような在庫を帳簿価値よりも高い価格で売ることができれば、私たちの毛利益もこのような減記によって誇張される可能性があります。
ブロックチェーン技術の応用、特にビットコインの受け入れと発展
我々の現在のブロックチェーンアプリケーションはビットコインマイニングのために設計されている.ビットコイン鉱機および関連部品の販売収入は2021年に7兆655億ドル、2022年に6.175億ドル、2023年に1.759億ドルとなった。2021年,2022年および2023年12月31日までに,ビットコイン採掘業務からそれぞれ340万ドル,3250万ドルおよび3400万ドルの収入を生じさせた。ブロックチェーン技術と暗号化通貨市場、特にビットコイン市場のいかなる不利な発展も、我々の運営結果に重大な影響を与える可能性がある。ビットコイン市場はまた、(I)暗号化通貨の分散性質に対する異なる見方、(Ii)投資ツールおよび支払通貨としての暗号化通貨の受け入れ度、(Iii)ビットコインと暗号化通貨との競合、および(Iv)ビットコインアルゴリズムおよびマイニング機構の変化の影響を受ける可能性がある。
私たちの製品の性能とコスト
私たちのビットコイン鉱機と私たちの人工知能チップの価格と需要はそれらの性能と密接に関連している。一般に、より先進的なプロセス技術は、より高い電力効率でASICを生産する設計に適応することができる。新しいプロセスや設計技術の導入も、同様の計算能力を有するASICの生産コストを段階的に低減することができる。しかしながら、このようなプロセス技術の応用にも高い初期実装コストが必要であり、特に新しい生産技術が初めて出現した場合には、より高い単位コストを意味する。したがって、最先端技術を使用する新世代ASICは、新生産技術の初期設定コストが合理的であることを証明し、収益性を維持するために、強力な販売を実現する必要がある。また、IC鋳造工場の最先端の生産能力が徐々に向上するにつれ、IC製造の初期高単位コストも低下する可能性があり、これはより低い製造コストに転化し、私たちの業務、運営結果と財務状況に積極的な影響を与える可能性がある。
生産能力
工場のないIC設計会社として、私たちはICの製造過程を第三者代行パートナーにアウトソーシングし、テストとパッケージ過程を第三者テストとパッケージパートナーにアウトソーシングする。私たちは限られた数のこのような生産パートナーと密接に協力している。例えば、2023年に、私たちのビットコイン鉱機業務は主に第三者代行パートナーに依存しており、私たちは彼らが私たちの製造要求や生産能力を満たすことができるか、あるいは彼らが値上げしないことを保証することはできない。また、私たちの最終テスト合格率は、私たちが開発した製品設計と私たちの第三者代理工パートナーのプロセス技術が共同で決定しました。もし私たちの任意の第三者代行パートナーが生産過程で生産効率の低下や中断、ミス、または困難に遭遇した場合、私たちは受け入れ可能な最終試験合格率や製品交付遅延を達成できない可能性があります。“プロジェクト3.重要な情報--Dを参照。リスク要因--私たちの業務や工業に関連するリスク--生産失敗や私たちASICの予想された最終テスト生産量に達しなかったことは、私たちの経営業績に悪影響を及ぼす可能性があります“したがって、私たちは市場需要に迅速に応答し、生産スケジュールおよび競争力のある製品定価を満たす能力を満たし、私たちの第三者生産パートナーに強く依存している。もし私たちの生産パートナーが私たちの生産能力の要求を満たすことができなかったり、私たちの品質基準に合った製品を適時に渡すことができなければ、私たちの運営結果は不利な影響を受けるだろう。
76
カタログ表
私たちはまた、生産過程の初期段階で大量の現金流出を発生させる可能性があります。いくつかの第三者生産パートナーに前払い金を支払う必要があるので、彼らの生産能力を事前に確保する必要があり、流動性状況に影響を与える可能性があります。また、我々の第三者生産パートナーが彼らの義務をタイムリーに履行できなかった場合、取引相手のリスクに直面させ、顧客の注文を困難または不可能にする可能性があり、これは私たちの名声を損ない、私たちの業務、運営結果、財務状況にマイナスの影響を与える。
研究と開発への投資
私たちは工場のないIC設計会社です。私たちが高品質ASICを設計する能力は私たちの研究開発への持続的な投資に大きく依存し、私たちの運営結果は関連費用の影響を受ける。歴史的に、私たちは研究開発に多くの資金を投入して、私たちの競争優位性を確立し、強化する必要があり、(I)ビットコイン掘削アプリケーションのための新しいまたは拡張ASICの設計と開発、(Ii)人工知能アプリケーションのための新型または拡張ASICの設計と開発、および(Iii)私たちの製品供給を拡大し、新しいアプリケーション市場、特に高性能かつ強力な計算能力を必要とするASICアプリケーション市場に浸透するために、資源を投入して研究開発活動を行う必要がある。私たちはあなたに保証できません。私たちは高い流動率を維持することができます。成功しない映画は私たちの研究開発費を大幅に増加させるだろう。私たちはビットコインの採掘と人工知能アプリケーションのために新しいまたは強化されたASICを設計し、開発し、他の市場潜在力を持つアプリケーションのためにASICを設計し、開発し、より高い流通率を維持することができ、これは私たちの業務、運営結果、財務状況、収益能力に大きな影響を与えるだろう。
環境を規制する
歴史的に見ると、私たちのビットコイン鉱機の大部分は中国の顧客に売っています。中国の監督管理環境の不利な変化により、私たちはすでに世界市場に拡張し、私たちは中国以外の顧客(例えば東南アジア、中央アジア、アメリカ、南米、アフリカの顧客)にビットコイン鉱機と関連部品を販売する収入は2023年にビットコイン鉱機と関連部品を販売する総収入の34.3%を占めている。したがって、私たちは、私たちの各管轄区域における業務に関する既存と将来の法律と法規を遵守することを確保する必要があり、これらの法律と法規は私たちの業務と運営に重要な意味を持つ。“プロジェクト3.重要な情報--Dを参照。リスク要因-私たちの業務および業界に関連するリスク-私たちは、ビットコインの保有、使用、または採掘に関連する法律、政治的または他の条件、または発展のリスクを受けており、これは、私たちの業務、運営結果、および財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります“
任意の司法管轄区域の政府がビットコインまたは暗号化通貨の発展を防止または制限するためにその政策または法規を変更した場合、ビットコインの価格および我々の鉱機への需要および他の暗号化通貨に関連するビジネスの将来の発展は低下または失敗し、私たちの業務運営および財務業績は悪影響を受ける可能性がある。したがって、政府政策や法規を遵守する能力、および政府政策や法規の潜在的な変化を予測·対応する能力は、私たちの業務運営や私たちの全体的な運営結果に大きな影響を与えることになる。
人工知能技術の発展特にエッジ計算は
我々のビットコイン掘削機に加えて,人工知能アプリケーションのためのASICを開発し,エッジ計算分野への投資を継続している.2021年、私たちAI製品の販売収入は260万ドル、2022年は140万ドル、2023年は100万ドル。人工知能技術の発展,特にエッジ計算に関する技術や,ASICの人工知能応用への受け入れは,我々の将来の製品多様化への成功に重要である.
77
カタログ表
運営結果の重要な構成要素は
収入.収入
私たちの収入は主にビットコイン鉱機の販売から来ている。
次の表は、各サービスが絶対金額および総収入に占める割合で表される、前記期間内のサービス別収入の内訳を示している
| 2013年12月31日までの1年間 | |||||||||||
2021 |
| 2022 | 2023 | |||||||||
| ドル |
| % |
| ドル |
| % |
| ドル |
| % | |
(単位:100万ドル1%を除く) | ||||||||||||
製品収入 |
| 768.1 |
| 99.4 | 618.9 | 95.0 | 176.9 | 83.6 | ||||
ビットコイン掘削機(1) |
| 765.5 |
| 99.1 | 617.5 | 94.8 | 175.9 | 83.1 | ||||
AI製品 |
| 2.6 |
| 0.3 | 1.4 | 0.2 | 1.0 | 0.5 | ||||
鉱業収入 |
| 3.4 |
| 0.4 | 32.5 | 5.0 | 34.0 | 16.1 | ||||
その他の収入 |
| 1.3 |
| 0.2 | 0.1 | 0.0 | 0.6 | 0.3 | ||||
合計する |
| 772.8 |
| 100.0 | 651.5 |
| 100.0 |
| 211.5 |
| 100.0 |
メモ:
(1) | 我々のほとんどのビットコイン掘削機製品の収入はビットコイン掘削機の販売から来ており、残りの部分にはビットコイン掘削に関連する部品と部品が含まれている。 |
私たちの収入は主に販売された総計算能力とその平均販売価格の影響を受ける。我々のビットコイン鉱機の平均販売価格は時期によって変化し、主にビットコイン鉱機の需給、ビットコイン価格とビットコイン鉱機活動の期待経済リターン及び鉱機性能の影響を受ける。ビットコイン価格とビットコイン掘削活動の期待経済リターンは採鉱機の需要に顕著に影響し、更にビットコイン採鉱機の平均販売価格に影響を与える可能性がある。ビットコイン採掘活動の経済的リターンに影響する要因や市場需要の詳細については、“我々の運営結果に影響を与える重要な要因”を参照されたい。特に、ビットコイン価格の短時間での大幅な変動は、一定期間にわたってビットコイン鉱機の平均販売価格の傾向を著しく逆転させる可能性がある。例えば、ビットコイン価格は2022年第4四半期に大幅に下落し、同期のビットコイン鉱機の平均販売価格を下げた。我々のA 13シリーズ製品は通常このような状況であり,これらの製品はビットコイン価格が下落する前に発表されており,その計算能力ははるかに高いにもかかわらず,2022年のA 12シリーズよりも平均販売価格が低い.次の表は、計算能力で示された期間におけるビットコイン掘削機の総計算能力と平均販売価格を示している
2013年12月31日までの1年間 | ||||||||||||||||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||||||||||||||
合計する | 合計する | 合計する | ||||||||||||||||
計算する | 計算する | 計算する | ||||||||||||||||
電源.電源 | 各ASPユーザー | 電源.電源 | 各ASPユーザー | 電源.電源 | ASP ごとに | |||||||||||||
| 収入.収入 |
| 販売する |
| タッシュ |
| 収入.収入 |
| 販売する |
| タッシュ |
| 収入.収入 |
| 販売する |
| タシュ | |
| US $in |
| Thash / s |
| ドル | ドルin | Thash / s | ドル | US $単位 | Thash / s | ドル | |||||||
百万 | 百万 | 百万 | ||||||||||||||||
A10 シリーズ(1) |
| 0.2 |
| 102,259 |
| 1.5 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
A11 シリーズ(2) |
| 0.4 |
| 85,083 |
| 5.0 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
A12 シリーズ(3) |
| 761.4 |
| 22,154,791 |
| 34.4 |
| 616.0 |
| 15,102,553 |
| 40.8 |
| 65.0 |
| 9,395,024 | 6.9 | |
A13 シリーズ(4) | — | — | — | 0.1 | 6,201 | 17.3 | 108.7 | 10,191,183 | 10.7 | |||||||||
合計する | 762.0 | 22,342,133 | 34.1 | 616.1 | 15,108,754 | 40.8 | 173.7 | 19,586,207 | 8.9 |
メモ:
(1) | 主に当社の A 1047 、 A 1066 、 A 1066 Pro Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
(2) | 主に A 1146 Pro 、 A 1166 、 A 1166 Pro Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
(3) | 主に当社の A 1246 と A 1266 Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
(4) | 主に当社の A 1326 と A 1346 Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
78
カタログ表
収入コスト
当社の収益コストは、原材料コスト、生産のための契約メーカーコスト、人件費、輸送およびハンドリングコスト、製造およびツーリング設備の減価償却費、倉庫コスト、ならびに在庫の減価償却、前払い減価償却、在庫購入コミットメントおよび税金サーチャージのための引当金を含む製品コストで構成されています。以下の表は、各年度の収益コストの内訳を、絶対額と総収益コストに対する割合で示しています。
| 2013年12月31日までの1年間 | |||||||||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||||||||
| ドル |
| % |
| ドル |
| % |
| ドル |
| % | |
(in百分率を除く ) | ||||||||||||
製品コスト |
| 329.2 |
| 99.5 |
| 366.5 |
| 87.0 |
| 368.1 |
| 81.4 |
影響を減記しない製品コスト | 334.5 | 101.1 | 278.7 | 66.2 | 305.1 | 67.4 | ||||||
在庫減記、前払減記、在庫購入引受準備金 |
| 7.9 |
| 2.4 |
| 93.6 |
| 22.2 |
| 190.2 |
| 42.1 |
移転在庫減記と前払減記 |
| (13.2) |
| (4.0) |
| (5.8) |
| (1.4) |
| (127.2) |
| (28.1) |
採鉱コスト | 1.1 | 0.3 | 54.5 | 12.9 | 81.8 | 18.1 | ||||||
採鉱直接コスト | 0.9 | 0.2 | 23.6 | 5.6 | 28.4 | 6.3 | ||||||
減価償却 | 0.2 | 0.1 | 30.9 | 7.3 | 53.4 | 11.8 | ||||||
その他のコスト | 0.7 | 0.2 | 0.2 | 0.0 | 2.4 | 0.5 | ||||||
収入総コスト |
| 331.0 |
| 100.0 |
| 421.2 |
| 100.0 |
| 452.3 |
| 100.0 |
歴史的に見ると、我々の製品コスト構成要素の相対的な重みは相対的に安定しており、在庫減記、前払減記と在庫購入承諾の準備を考慮していない。私たちは無工場モデルを採用しているので、契約製造と原材料コストは私たちの製品コストの最大の構成要素です。未来を展望すると、私たちは引き続き私たちの無工場モデルに伴い、在庫減記、前払減記と在庫購入承諾準備金を考慮しなければ、製品コスト構成部分の相対的な重みに大きな変化はないと予想している。
私たちが私たちがそのコスト以上で私たちの在庫を売ることができないと判断した時、在庫減記、前払減記、在庫購入約束の準備を行います。減記すべき金額は我々の在庫コストと我々の在庫の推定可能価値との差額であり,この差額はビットコイン価格と市場需要変化の著しい影響を受けている.例えば、ビットコイン価格は2022年下半期から2023年上半期まで変動しているため、ビットコイン鉱機市場の低需要と低価格を経験し続けている。そのため、私たちは2022年と2023年にそれぞれ9,360万ドルと1.902億ドルの在庫減記、前払い減記と在庫購入約束を記録した。将来を展望すると,これらの在庫をコスト以上の価格で売ることができれば,これらの機器の販売コストはこのような減記を差し引いて,その間の利益を向上させることができる。
次の表は、計算能力表示のために、転送在庫減記を含まないビットコイン鉱機の平均販売コストを示しています
2013年12月31日までの1年間 | ||||||||||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||||||||
合計する | 売る | 合計する | 売る | 合計する | 売る | |||||||
計算する | コスト / | 計算する | コスト / | 計算する | コスト / | |||||||
パワー販売 | タシュ | パワー販売 | タシュ | パワー販売 | タシュ | |||||||
| Thash / s |
| ドル |
| Thash / s |
| ドル |
| Thash / s |
| ドル | |
A10 シリーズ(1) |
| 102,259 |
| 24 |
| — |
| — |
| — |
| — |
A11 シリーズ(2) |
| 85,083 |
| 18 |
| — |
| — |
| — |
| — |
A12 シリーズ(3) | 22,154,791 | 14 | 15,102,553 | 14 | 9,395,024 | 18 | ||||||
A13 シリーズ(4) |
| — |
| — |
| 6,201 |
| 12 |
| 10,191,183 |
| 15 |
合計する |
| 22,342,133 |
| 14 |
| 15,108,754 |
| 14 |
| 19,586,207 |
| 16 |
メモ:
(1) | 主に当社の A 1047 、 A 1066 、 A 1066 Pro Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
(2) | 主に A 1146 Pro 、 A 1166 、 A 1166 Pro Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
79
カタログ表
(3) | 主に当社の A 1246 と A 1266 Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
(4) | 主に当社の A 1326 と A 1346 Bitcoin マイニングマシンが含まれます。 |
一般に,初期設定コストのため,我々のビットコイン掘削機はライフサイクル早期に新たに実施された処理技術を使用しており,Thashあたりの生産コストがより高いことが多い.同世代の加工技術の成熟に伴い、私たちはまた私たちの設計を最適化することができて、これは新製品にもっと低い単位コストをもたらすことができます。我々のビットコイン掘削機の1台あたりの設備に設置されているASICの数も私たちのビットコイン掘削機の単位生産コストに影響を与える。他の部品と部品のコストもまた私たちの生産コストに影響を及ぼすだろう。
毛利と利回り
私たちの毛金利と毛金利は主にビットコイン価格の影響を受けて、ビットコイン価格は私たちの製品の平均販売価格に重大な影響があり、次は私たちのビットコイン鉱機の単位平均生産コストです。2021年と2022年、私たちの毛利益はそれぞれ4.418億ドルと2.303億ドルです。2023年、私たちの総損失は2兆408億ドルだった。ビットコイン価格の上昇が私たちのビットコイン鉱機の平均販売価格を上昇させたため、私たちの毛利益と毛金利は2021年に増加しました。ビットコイン価格が2022年下半期に再び下落したため、私たちのビットコイン鉱機の需要と平均販売価格が低下し、2022年と2023年にビットコイン鉱機の収入が低下した。また、私たちは2022年と2023年にそれぞれ9,360万ドルおよび1.902億ドルの在庫減記、前金減記および在庫購入約束を計上し、私たちの収入コストを増加させ、2022年の毛金利の低下と2023年の毛金利の低下を招いた。
運営費
私たちの運営費用には研究開発費用、販売とマーケティング費用、そして一般と行政費用が含まれています。以下の表は、絶対金額と総収入に占める割合を含む期間中の私たちの運営費用の構成要素を示しています
2013年12月31日までの1年間 | ||||||||||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||||||||
| ドル |
| % |
| ドル |
| % |
| ドル |
| % | |
研究開発費 |
| 52.2 |
| 6.7 |
| 81.8 |
| 12.5 |
| 64.9 |
| 30.7 |
-研究開発費に含まれる株式ベースの報酬支出 |
| 16.0 |
| 2.1 |
| 10.2 |
| 1.6 |
| 9.1 |
| 4.3 |
販売とマーケティング費用 |
| 15.5 |
| 2.0 |
| 9.4 |
| 1.4 |
| 8.2 |
| 3.9 |
-販売およびマーケティング費用に含まれる株式報酬支出 |
| 1.3 |
| 0.2 |
| 2.5 |
| 0.4 |
| 0.2 |
| 0.1 |
一般と行政費用 |
| 91.1 |
| 11.8 |
| 88.3 |
| 13.7 |
| 71.2 |
| 33.6 |
-株式ベースの報酬支出は、一般料金および行政費用に含まれる |
| 59.2 |
| 7.6 |
| 50.1 |
| 7.7 |
| 32.5 |
| 15.4 |
財産、設備、ソフトウェアの減価 | — | — | — | — | 21.1 | 10.0 | ||||||
暗号通貨の減価 | — | — | 7.9 | 1.2 | 4.7 | 2.2 | ||||||
合計する |
| 158.8 |
| 20.5 |
| 187.4 |
| 28.8 |
| 170.1 |
| 80.4 |
研究と開発費用。研究開発費には、主に研究開発者の給料と福祉(株式給与を含む)、コンサルティングおよび請負業者費用、テストおよび工装材料、および研究開発に関連する他の費用が含まれる。私たちのほとんどの研究開発費は新製品とサービスの開発と既存製品とサービスの改善と関係があります。
販売とマーケティング費用。販売およびマーケティング費用には、主に、販売およびマーケティング担当者の賃金および福祉(株式給与を含む)、販売促進およびマーケティング費用、および販売およびマーケティングに関連する他の費用が含まれる。
一般と行政費用です一般及び行政支出は主に一般及び行政人員の賃金及び福祉(株式給与を含む)、賃料支出及び減価償却、疑わしい売掛金の準備、一般事務室支出、専門サービス料及び資産処分のすでに実現した収益を含む。
80
カタログ表
財産、設備、ソフトウェアの減価イベントや変化表示資産の帳簿金額が回収できない可能性があるたびに、財産、設備、ソフトウェアの減価を検討します。物件,設備およびソフトウェアの回収可能性は,物件,設備およびソフトウェアの帳簿価値と資産予想による未割引将来の現金流量の比較によって測定された。このような財産,設備,ソフトウェアは減値とみなされ,確認すべき減値は資産の帳簿価値がその公正価値を超えた金額で計測される.
暗号通貨の減価。確認すべき暗号化通貨の減価は、暗号化通貨の帳簿価値が暗号化通貨の公正価値を超える金額によって測定される。暗号化通貨の回収可能金額は,公正価値から処分コストを差し引いたものである.暗号化通貨の公正価値は、ブロックチェーンユーザによって承認された暗号化通貨プラットフォームのウェブサイト上のオファーを使用して決定される。
税収
ケイマン諸島
ケイマン諸島には現在、利益、収入、収益または付加価値に基づいて個人や会社に課税されておらず、相続税や相続税の性質の税収もない。ケイマン諸島政府が徴収する任意の他の税金は私たちにとって実質的ではないかもしれないが、印紙税はケイマン諸島の管轄範囲内で署名された文書や署名後に署名された文書に適用される可能性がある。しかも、ケイマン諸島は配当金支払いに源泉徴収しない。
香港、シンガポール、アメリカ
当社が香港に登録して設立した付属会社は、利益が200万香港ドルを超えない場合は、8.25%の税率で香港利得税を納め、残りの利益は16.5%の税率で納税しなければならない。私たちはシンガポールとアメリカの子会社でそれぞれ17.0%と21.0%の所得税率を納めています。当社は香港、シンガポールおよびアメリカの利益税や所得税を徴収していません。なぜなら、当社は記載された期間内に香港、シンガポールおよびアメリカの付属会社が利益を得たり派生した評価税があふれていないからです。中国付属会社から受け取った配当収入は香港、シンガポール、アメリカの所得税や所得税を納める必要がない。
中華人民共和国
2007年3月、中国の全人代で企業所得税法が制定され、2008年1月1日から施行され、最後の改正は2018年12月29日であった。企業所得税法では、中国以外の司法管轄区域の法律に基づいて設立された企業は、その“事実上の管理機関”が中国国内に設置され、中国住民企業と見なすことができるため、その全世界収入の25%税率で中国企業所得税を納めることができる。“企業所得税法実施細則”は事実管理主体という言葉をさらに企業の業務、人員、会計、財産に対して実質的、全局的な管理と制御を行う管理主体と定義した。
吾らは現在、吾らや吾などのいかなる海外付属会社も中国住民企業とは考えていないが、吾等管理チームの大部分のメンバーや吾などの海外付属会社の管理チームが中国にあるため、中国税務機関は吾らや吾などのいかなる海外付属会社も中国住民企業と見なす可能性があり、この場合、吾らまたは適用される海外付属会社(場合によっては)は世界収入の25%税率で中国企業所得税を納めることになる。もし中国税務機関が中国企業所得税について私たちのケイマン諸島持株会社を“住民企業”と認定すれば、それに伴ういくつかの不利な中国税務結果である可能性がある。
国務院が公布した“企業所得税法”及びその実施条例によると、投資家に支払われる配当金は非住民企業であり、中国に設立或いは営業場所がない、或いは中国国内に設立或いは営業場所がないが、配当金は当該設立或いは営業地点と有効な関係がないものであり、10%の中華人民共和国源泉徴収税が適用されるが、この等の配当金は中国国内から来ている。
また、当該等の投資家が株式を譲渡して現金化したいかなる収益も中国国内からの収入とみなされている場合、当該等の収益も10%の税率で中国税を納付しなければならない。もし吾らが中国住民企業とみなされていれば、吾などの普通株やアメリカ預託証明書が支払った配当金や、吾などの普通株やアメリカ預託証明書を譲渡したことによるいかなる収益も、中国国内からの収入と見なすことができるため、中国で納税しなければならない可能性がある。
81
カタログ表
また、もし吾等が中国住民企業とみなされた場合、非中国住民個人投資家に支払われた配当金及び当該等の投資家に米国預託証明書又は普通株を譲渡して得られた任意の収益は、現行税率20%で中国税項を納付することができる(配当については、配当金は出所から控除することができる)。任意の中国税務責任は、中国と他の司法管轄区との間で適用される税務協定または税務手配によって減少することができる。もし私たちまたは私たちが中国国外に設立した任意の付属会社が中国住民企業とみなされている場合、アメリカ預託証明書または普通株の所有者が中国が他の国や地域と締結した所得税条約または合意の利益を享受できるかどうかは不明である。
2018年4月、財政部と国家税務総局は共同で“財政部と国家税務総局の付加価値税税率の調整に関する通知”、または第32号通知を発表し、この通知に基づき、(1)元に17%と11%の税率を適用した貨物に対する応募増値税販売または輸入は、税率をそれぞれ16%と10%に調整し、(2)元に17%の税率と17%の輸出税還付率を適用した輸出貨物に対して、輸出税還付率を16%に調整した。第32号通告は2018年5月1日に施行され、第32号通告と一致しない既存の規定の代わりになった。
財政部、国家統計局、税関総署が2019年3月20日に発表した“付加価値税改革の深化に関する政策に関する公告”によると、(一)16%の税率を適用した元の貨物に対する応募増値税販売または輸入は、税率が13%に調整され、(2)元に16%の税率が適用され、輸出還付率が16%の輸出貨物に対して、輸出還付率は13%に調整された。
私たちはまた、私たちが顧客に提供したサービスと解決策に約6%の付加価値税を徴収し、私たちが支払ったか負担した任意の控除可能な付加価値税を差し引く必要があります。中国の法律によると、私たちは付加価値税の追加料金を払わなければなりません。
最近の会計公告
最近発表された我々に関連する会計声明リストは、本年報の他の部分に含まれる監査された総合財務諸表の“総合財務諸表付記-2.重要会計政策概要”に含まれている。
82
カタログ表
経営成果
以下の表では,我々の示した期間の総合業務成果について概説する.これらの情報は,我々の連結財務諸表と本年度報告書の他の場所に関する付記とともに読まなければならない。どの時期の経営業績も必ずしも未来のどの時期の予想結果を代表するとは限らない。
| 12月31日までの年次報告 | |||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||
| ドル |
| ドル |
| ドル | |
(単位:百万) | ||||||
収入: |
|
|
|
|
|
|
製品収入 |
| 768.1 |
| 618.9 |
| 176.9 |
鉱業収入 |
| 3.4 |
| 32.5 |
| 34.0 |
その他の収入 |
| 1.3 |
| 0.1 |
| 0.6 |
総収入 |
| 772.8 |
| 651.5 |
| 211.5 |
製品コスト | (329.2) | (366.5) | (368.1) | |||
採鉱コスト | (1.1) | (54.5) | (81.8) | |||
その他のコスト | (0.7) | (0.2) | (2.4) | |||
収入コスト |
| (331.0) |
| (421.2) |
| (452.3) |
毛利(損) |
| 441.8 |
| 230.3 |
| (240.8) |
運営費用: |
|
|
|
|
|
|
研究開発費 |
| (52.2) |
| (81.8) |
| (64.9) |
販売とマーケティング費用 |
| (15.5) |
| (9.4) |
| (8.2) |
一般と行政費用 |
| (91.1) |
| (88.3) |
| (71.2) |
財産、設備、ソフトウェアの減価 | — | — | (21.1) | |||
暗号通貨の減価 | — | (7.9) | (4.7) | |||
総運営費 |
| (158.8) |
| (187.4) |
| (170.1) |
営業収入(赤字): |
| 283.0 |
| 42.9 |
| (410.9) |
利子収入 |
| 1.1 |
| 2.4 |
| 1.0 |
金融商品は価値変動を公平に許容する |
| 29.5 |
| 3.8 |
| (10.9) |
シリアル A 転換優先株式の適正価額超過額 | — | — | (59.2) | |||
投資収益 |
| 0.1 |
| — |
| — |
純為替収益 |
| 2.2 |
| 35.9 |
| 12.3 |
その他の収入、純額 |
| 1.0 |
| 3.3 |
| 2.2 |
所得税費用前収益 |
| 316.9 |
| 88.3 |
| (465.5) |
所得税給付 |
| (7.8) |
| (18.4) |
| 51.3 |
純収益(赤字) |
| 309.1 |
| 69.9 |
| (414.2) |
外貨換算調整でゼロ税純額を差し引く |
| 5.3 |
| (36.3) |
| (6.9) |
総合収益/(損失)総額 |
| 314.4 |
| 33.6 |
| (421.1) |
2023 年 12 月期と 2022 年 12 月期との比較
収入を得る当社の売上高は 67.5% 減少し、 2022 年の 6 億 5,150 万ドルから 2023 年には 2 億 1,150 万ドルとなりました。これは主に、当社の Bitcoin マイニングマシンの Thash あたり平均販売価格が 2022 年の Thash あたり 40.8 ドルから 2023 年の Thash あたり 8.9 ドルに低下したことによるものです。これは 2023 年のコンピューティングパワーの需要の軟弱と価格の下落の結果です
収入コスト当社の収益コストは、 2022 年の 4 億 1,220 万ドルから 7.4% 増加し、 2023 年には 4 億 5,230 万ドルとなりました。この増加は、 ( i ) 在庫減価償却 1 億 9,020 万米ドルを計上した結果、2023 年の収益コストを増加させた前払いの減価償却および在庫購入コミットメントのための引当金、および ( ii ) 鉱山機械の減価償却費が 2022 年の 3090 万米ドルから 1 億米ドルに増加しました。2023 年通期の鉱山事業のための鉱山機械の保有台数の増加により、 2023 年には 5340 万台となりました。
毛利(損)これらの結果、 2023 年は 2 億 4,080 万米ドルの損失を計上し、 2022 年は 2 億 3,030 万米ドルの利益となりました。
83
カタログ表
運営費用です。私たちの総運営費は2022年の1.874億ドルから2023年の1.701億ドルに低下し、減少幅は9.2%だった。
研究と開発費用。我々の研究開発費は2022年の8180万ドルから2023年の6490万ドルに低下し、減少幅は20.7%だった。減少の要因は,2023年の新製品に関する開発費用の減少である。私たちの収入の低下により、私たちの研究開発費が収入に占める割合は2022年の12.5%から2023年の30.7%に増加した。
販売とマーケティング費用。私たちの販売とマーケティング費用は2022年の940万ドルから2023年の820万ドルに下がり、下げ幅は12.8%だった。減少の主な原因は株式ベースの報酬が230万ドル減少したことだが、昇進費用の60万ドル増加と従業員コスト40万ドル増加は減少の影響を部分的に相殺した。私たちの収入の低下により、私たちの販売とマーケティング費用は私たちの収入の割合を占めているので、2022年の1.4%から2023年の3.9%に上昇した。
一般と行政費用です私たちの一般と行政費用は2022年の8830万ドルから2023年の7120万ドルに下がり、下げ幅は19.4%だった。減少は主に株式奨励授出減少および完全帰属の制限的株式単位による株式報酬の減少17,600,000ドル、および不動産、設備およびソフトウェアおよび暗号化通貨の売却収益は10,500,000ドル増加したが、組織最適化の一次支出によって増加した従業員コストは8,500,000ドル増加し、世界的な業務拡張によって増加した事務支出によって部分的に相殺された。私たちの収入の低下により、私たちの一般と行政費用が収入に占める割合は2022年の13.7%から2023年の33.6%に上昇した。
財産、設備、ソフトウェアの減価採鉱設備の帳簿価値が公正価値を超えているため、財産、設備、ソフトウェアの減価は2022年のゼロから2023年の2110万ドルに増加した。
暗号通貨の減価。ビットコイン価格の2023年下半期以来の回復により、我々の暗号通貨に対する減値は2022年の790万ドルから2023年の470万ドルに減少した。2023年12月31日現在、私たちは1,078.5枚のビットコインを持っています。私たちが持っている909.2枚のビットコインと、顧客預金として受け取った169.3枚のビットコインを含めて、公平な価値は42.4万ドルです。
利息収入。私たちの利息収入は2022年の240万ドルから2023年の100万ドルに低下し、下げ幅は58.3%であり、これは主に預金元金の減少と金利の低下によるものだ。
金融商品は価値変動を公正に許容する.2023年に発行された優先株融資の公正価値変動により、我々の金融商品公正価値変動は2023年に1,090万ドルの損失が生じたが、2022年の収益は380万ドルであった
Aシリーズ転換可能優先株の公正価値を超える。優先株融資の公正価値が収益を超えたため、著者らのAシリーズ転換可能な優先株公正価値超過は2023年に5920万ドル発生したが、2022年はゼロであった。
外国為替収益。為替レート変動が私たちの非ドル資産と負債に与える影響により、私たちの外貨収益は2022年の3590万ドルから2023年の1230万ドルに低下し、減少幅は65.7%だった。
他の収入、純額。2023年に私たちの他の純収入は220万ドル、2022年は330万ドルで、この2つの収入は主に政府支出から来ている。
所得税費用を計上していない収入(赤字)。私たちは2023年に所得税支出前に4億655億ドルの赤字を記録したが、2022年に所得税支出前の収益8830万ドルを記録した。
所得税支出(福祉)。2023年、私たちの所得税の割引は5130万ドルですが、2022年の所得税支出は1840万ドルです。
純収益(赤字)このような理由から,2023年には4.142億ドルの純損失を記録したが,2022年には純収益6,990万ドルを記録した。
外貨換算調整で、純額はゼロ税です。私たちは2023年と2022年にそれぞれ690万ドルと3630万ドルの負外貨換算調整を記録し、それぞれゼロ税を差し引いたが、これは主に為替レートの変動によるものだ。
84
カタログ表
2022年12月31日までの年度と2021年12月31日現在の年度との比較
収入を得る我々の収入は2021年の7.728億ドルから2022年の6.515億ドルに低下し,下げ幅は15.7%であり,これは主に我々のビットコイン鉱機の計算能力における販売量が2021年の2,230万Thash/Sから2022年の1,510万Thash/Sに低下し,逆に2022年のビットコイン価格が下落した結果である.
収入コスト。私たちの収入コストは2021年の3.31億ドルから2022年の4.212億ドルに増加し、27.3%に増加した。この等の増加は,(I)本グループが93.6,000,000ドルの在庫台帳,前払い台帳および在庫購入約束を計上し,2022年の収入コストを増加させたこと,および(Ii)2022年通年で採鉱業務を行う採鉱機器機隊が増加しているためであり,採鉱機器の減価償却は2021年度の0.2万ドルから2022年度の3,090万ドルに増加したためである。
毛利。上記の理由により、我々の毛利は2021年の4.418億ドルから2022年の2.303億ドルに低下した。2022年の私たちの毛利率は35.3%です。
運営費用です。我々の総運営費は2021年の1兆588億ドルから2022年の1億874億ドルに増加し,18.0%に増加した。
研究と開発費用。我々の研究開発費は2021年の5220万ドルから2022年の8180万ドルに増加し、56.7%に増加した。この増加は主に従業員コストが2,520万ドル増加したためであり,主に我々の研究開発従業員数の増加と,我々のA 13シリーズ製品の一度の増量開発費用が1,430万ドル増加したが,株式ベースの報酬が570万ドル減少し,その増加を部分的に相殺したためである.このような理由から,我々の研究開発費が収入に占める割合は2021年の6.7%から2022年の12.5%に増加した。
販売とマーケティング費用。私たちの販売とマーケティング費用は2021年の1550万ドルから2022年の940万ドルに低下し、下げ幅は39.4%だった。この減少は主に販売業績の低下により従業員コストが830万ドル減少したが、株ベースの報酬は120万ドル増加し、この減少を部分的に相殺した。そのため、私たちの販売とマーケティング費用が収入に占める割合は2021年の2.0%から2022年の1.4%に低下した。
一般と行政費用です。私たちの一般と行政費用は2021年の9110万ドルから2022年の8830万ドルに下がり、下げ幅は3.1%だった。減少の主な原因は株式給与が910万ドル減少したことであるが、主に人材構造の最適化によって増加した従業員コスト240万ドルと主に世界業務を開拓するために発生した専門サービス料の増加230万ドル分が減少した株式報酬を相殺した。しかし、私たちの収入の減少により、私たちの収入に占める一般的で行政費用の割合は2021年の11.8%から2022年の13.7%に増加した。
暗号通貨の減価。ビットコイン価格が2022年下半期に下落したため、暗号通貨に対する減値は2021年のゼロから2022年の790万ドルに増加した。2022年12月31日現在,我々は約757枚のビットコインを持ち,1枚のビットコインの公正価値は約16.6千ドルである.
利息収入。私たちの利息収入は2021年の110万ドルから2022年の240万ドルに増加し、118.2%に増加したが、これは主に銀行預金金利の向上によるものだ。
金融商品は価値変動を公正に許容する.我々の金融商品の公正価値変動は2022年に380万ドル発生したが、2021年には2950万ドルであったが、これは2021年5月発行と2022年6月に買い戻した権利証の公正価値変動によるものである。
外国為替収益。2022年のドル対人民元切り上げにより、私たちの外貨収益は2021年の230万ドルから2022年の3590万ドルに増加し、1460.9%増加した。
他の収入、純額。私たちの2022年と2021年の他の純収入はそれぞれ330万ドルと100万ドルで、この2つの収入は主に政府支出から来ている。
所得税費用を差し引く前の収入。私たちは2022年と2021年にそれぞれ8830万ドルと3.169億ドルの所得税前収入を記録した。
85
カタログ表
所得税支出。私たちの2022年の所得税支出は1840万ドルで、2022年に繰り越した税金損失が減少したため、私たちの有効税率は2021年の2.4%から2022年の20.3%に増加した。
純収入。このような理由から,2022年には純収入6,990万ドルを記録したが,2021年には3.091億ドルとなった。
外貨換算調整で、純額はゼロ税です。私たちは2022年に3630万ドルの負外貨換算調整を記録しました。ゼロ税を差し引いた後、2021年に530万ドルの正外貨換算調整を記録しました。これは主に為替レートの変動によるものです。
B. | 流動性と資本資源 |
我々の主要な流動資金源は従来から業務運営から発生した現金、株主の株式貢献と資本市場融資から来ており、これらの資金は従来から私たちの運営資本と資本支出要求を満たすのに十分である。
2023年12月31日まで、私たちは合計9620万ドルの現金と現金等価物を持っています
私たちの既存の現金と現金等価物と、経営活動からの予想される現金流量は、今後12ヶ月の通常の業務過程で予想される運営資本需要と資本支出を満たすのに十分であると信じています。私たちは追加的な株式と債務融資によって私たちの流動性状況を強化したり、私たちの現金備蓄を増加させたりして、将来の投資に準備することにしたかもしれない。株式の増発と売却は私たちの株主の権利をさらに希釈するだろう。債務の発生は固定債務の増加を招き、私たちの運営を制限する運営契約につながる可能性がある。もし私たちが受け入れたら、融資の金額や条項が私たちが受け入れることができるということを保証することはできません。しかし、もし私たちが業務状況の変化や他の発展を経験した場合、あるいは投資、買収、資本支出、または同様の行動の機会を発見して求めたい場合、私たちは将来的に追加の現金資源を必要とするかもしれない。もし私たちの現金需要が当時の現金の数を超えていると確信すれば、株式や債務証券の発行や信用手配を求めることができるかもしれない。
売掛金、その他の資産や負債、および負債を含む運営資本の能力を管理することは、我々の財務状況や経営結果に大きな影響を与える可能性がある。
キャッシュフローの概要
次の表に示した時期のキャッシュフローの概要を示します
| 12月31日までの年次報告 | |||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||
| ドル |
| ドル |
| ドル | |
(単位:百万ドル) | ||||||
経営活動提供の現金純額 |
| 202.3 |
| (182.6) |
| (123.6) |
投資活動提供の現金純額 |
| 0.8 |
| (8.1) |
| 39.6 |
融資活動提供の現金純額 |
| 139.2 |
| (56.2) |
| 90.0 |
現金と現金等価物、制限的現金純増加/(減少) |
| 342.3 |
| (246.9) |
| 6.0 |
現金と現金等価物,限定現金に及ぼす為替レート変動の影響 |
| 25.4 |
| (80.0) |
| (11.4) |
現金と現金等価物、年明けには現金が制限されます |
| 60.7 |
| 428.5 |
| 101.6 |
現金と現金等価物、年末に現金が制限される |
| 428.5 |
| 101.6 |
| 96.2 |
経営活動
2023年の経営活動のための現金純額は1兆236億ドル。経営活動で使用されている現金純額と純損失4.142億ドルとの差額の主な項目は1.902億ドルの在庫減記、前払減記と在庫購入約束の準備であり、前金とその他の流動資産は1.225億ドル減少し、Aシリーズ転換可能優先株の公正価値は5920万ドルを超えたが、1.237億ドルの在庫増加分によって相殺された。
86
カタログ表
2022年の経営活動のための現金純額は1兆826億ドル。経営活動で使用された現金純額と純収益6,990万ドルとの差額の主な項目は在庫増加2.322億ドルと契約負債1.987億ドル減少であったが,在庫減記6950万ドルと株式ベース報酬支出63.0百万ドル分で相殺された
2021年の経営活動で提供される現金純額は2.023億ドル。経営活動が提供する現金純額と純収益3.091億ドルとの間の主な項目は、前金やその他の流動資産が1億889億ドル増加し、在庫が1.162億ドル増加したが、契約負債の1.324億ドルの増加と株式ベースの報酬支出7650万ドルによって部分的に相殺された。
投資活動
投資活動が2023年に提供した現金純額は3,960万ドルであり,主に暗号通貨の売却益4,060万ドルであったが,購入物件,設備およびソフトウェア330万ドルにより部分的に相殺された。
2022年の投資活動のための現金純額は810万ドルで、主に1770万ドルの財産、設備、ソフトウェアを購入したが、暗号通貨の売却益960万ドル分がこの純額を相殺したためだ。
2021年には、投資活動が提供する現金純額は80万ドルで、主に短期投資を売却して得られた960万ドルであったが、物件、設備およびソフトウェア560万ドルの購入および非流動財務投資310万ドルの支払いにより部分的に相殺された。
融資活動
2023年に融資活動が提供する現金純額が9,000万ドルであるのは,普通株発行による収益が市場発売合意での発行コスト純額6,540万ドルと,A系列転換優先株発行による収益から発行コストを差し引いた2,460万ドルであるためである。
2022年には、融資活動のための現金純額は5620万ドルであり、普通株3740万ドル、帰属制限株式単位の買い戻しのための税金2260万ドル、および引戻し株式証660万ドルに起因するが、在庫株の回収によって得られた1040万ドルに部分的に相殺される。
2021年、融資活動が提供した現金純額は1.392億ドルで、普通株と株式承認証を発行して得られた1兆586億ドルに起因するが、1,610万ドルの普通株の買い戻しにより部分的に相殺される。
資本支出
2021年、2022年、2023年の資本支出はそれぞれ560万ドル、1770万ドル、330万ドルだった。私たちの資本支出は主に設備とソフトウェアの購入と他の長期資産の支出を含む。私たちは私たちの業務の期待成長を満たすために資本支出を続けるつもりだ。
持株会社構造
嘉楠科学技術は持株会社であり、それ自体に実質的な業務がない。私たちは様々な国の運営子会社で事業を展開している。S氏によると、嘉楠科学技術は配当金を派遣する能力があるかどうかは、同社が運営中の子会社から配当を得ることができるかどうかにかかっている。もし私たちの既存の運営子会社または任意の新しく設立された子会社が将来債務が発生した場合、その債務を管理する手段は、それらが私たちに配当金を支払う能力を制限する可能性がある。また、私たちは中国の付属会社では、中国の会計基準や法規に基づいて定められた留保収益(あり)から吾などに配当金を支払うことしか許可されていません。中国の法律によると、中国の各付属会社は毎年、その備蓄金がその登録資本の50%に達するまで、いくつかの法定備蓄金として少なくとも10%の税引後割増金を確保しなければならない。また、私たちの中国の子会社は、その税引後利益の一部を適宜中国会計基準に基づいて企業拡張基金および従業員ボーナスと福祉基金に分配することができる。法定積立金と自由支配基金は現金配当金として分配してはならない。子会社が中国から配当金を送金するには,外匯局指定銀行の審査を経なければならない.私たちの中国付属会社は配当金を派遣していません。累積利益が発生し、法定備蓄金の要求に合うまで、配当金を派遣することはできません。
87
カタログ表
シンガポール子会社の場合、配当金の支払いに利益がない限り、配当金を支払うことはできない。中間配当金は、関連財政年度内に審査勘定作成前の任意の時間に発表および/または配布することができるが、これらの配当金は本質的に完全に一時的な性質であり、最終勘定で開示される予想利益に基づく。
吾等が中国付属会社に現金を送金し、中国以外の任意の証券発行による純額を含むようにするために、吾等は中国付属会社への株式投資や中国付属会社に株主融資を提供することで行うことができる。私たちはまた中国に新しい運営子会社を設立するかもしれない。当社がその中国付属会社に行うことができる最高株式投資金額は何の制限もありませんが、当社の中国付属会社が発生できる株主ローンの最高金額は、その登録資本と総投資額との差額によって決定されます。次の表は2021年、2022年、2023年に私たちの香港子会社を通じて私たちの中国子会社に送金された現金金額を示しています
年.年 |
| 方法 |
| 金額 |
2021 |
| 株主ローン |
| 2.943億元 |
2022 |
| 適用されない |
| ありません |
2023 |
| 適用されない |
| ありません |
インフレ率
私たちの収入と支出の一部は他の通貨から来ています。人民元、シンガポールドル、カザフスタン、マレーシアリンギット、バーツ、ユーロ、カナダドルとディラムなどの通貨があります。私たちの連結財務諸表はドルで報告されています。したがって、私たちが取引や業務を行っている国では、インフレ率がこれらの国の通貨のドルに対する切り下げ速度を超えたり、このような切り下げのタイミングがこれらの国のインフレよりも遅れてしまうというリスクがある。私たちは過去にインフレの実質的な影響を受けていなかったが、未来はインフレ圧力の悪影響を受けるかもしれない。
C. | 研究開発、特許、ライセンスなど。 |
技術と製品供給開発
“プロジェクト4.会社情報-B.業務概要”を参照
知的財産権
“プロジェクト4.会社情報--B.業務概要--知的財産権”を参照
D. | トレンド情報 |
2023年末の当社の製品·販売の最新動向についての議論は、“-A.運営結果”を参照されたい。さらに、既知の傾向、不確定要素、需要、承諾またはイベントに関する議論は、このような項目の議論を参照してください。これらの傾向、不確実性、需要、承諾またはイベントは、私たちの純売上高および営業収入、持続的な経営収入、収益性、流動資金または資本資源に大きな影響を与える可能性があり、または報告された財務情報が、必ずしも私たちの将来の経営業績または財務状況を示すとは限らないと考えられます。
E. | 肝心な会計見積もり |
私たちはアメリカ公認会計原則に基づいて私たちの連結財務諸表を作成し、これは私たちの経営陣に合併財務諸表で確認された資産と負債、収入、費用報告金額に影響を与える推定と仮定をすることを要求します。私たちの経営陣は、歴史的経験、コンサルティング専門家、経営陣が特定の場合に合理的だと思う他の方法を利用して、継続的に見積もるべきかどうかを評価しています。しかしながら、これらの仮定および推定の不確実性は、将来的に資産または負債の帳簿金額を重大に調整する必要がある可能性のある結果をもたらす可能性がある。
88
カタログ表
以下の場合、会計推定が重要であると考えられる:(I)会計推定は、会計推定を行う際に高度に不確実な事項を仮定することを要求し、(Ii)推定の合理的に発生する可能性のある変化、または今期に合理的に使用される異なる推定の使用は、我々の財務状況または経営業績に大きな影響を与える。私たちの財務諸表には他の項目が推定されなければならないが、上述したように重要な項目とはみなされない。これらの項目や他の項目で使用されている見積り値の変化は,我々の財務諸表に実質的な影響を与える可能性がある.
我々は、本質的に不確実な事項を推定する必要があり、異なる条件または仮定の下で報告される可能性のある金額が実質的に異なるため、管理層に困難、主観的、複雑な判断を要求する当社の重要な会計推定を以下に示す。実際の結果はこれらの推定とは異なる可能性がある。
在庫と前金の見積もり及び在庫購入承諾準備金
在庫は完成品、製品、原材料からなり、契約メーカーと部品サプライヤーから購入する。在庫はコストと可変現純値の中で低い者に列報します。在庫移動の緩慢さと陳腐さは,歴史や予測された消費者需要や市場販売促進などに依存するため,在庫コストを見積もりの可変現純値に減記するように調整した。換金可能純価値(すなわち最終製品の推定販売価格から完成コストと販売費用を差し引く)が帳簿価値を下回っていると考えられる場合には,第三者仕入先に支払われる鋳造サービス前払いも減記する。2023年、私たちはいくつかの契約を締結し、2024年の鋳造サービスを購入した。このような契約は潜在的損失を評価する決定された購入約束を代表する。採鉱設備製品の推定販売価格を考慮しながら、会社の調達承諾の有無を評価した。準備の決定方法は、コストまたは在庫可現純値が低い場合に使用される方法と同様であり、原材料を最終製品に変換するコスト推定数を使用して、可変正味値を決定する。
在庫減記、前払い金減記及び在庫購入承諾準備の推定分析を行うために、最新の後続販売価格に基づいて採鉱設備の推定販売価格を作成した。各報告期間が終了した後も、私たちの財務諸表が発表される前に、推定の正確性を評価するために販売および販売注文を考慮します。我々が2021年、2022年および2023年にそれぞれ790万ドル、9,360万ドル、1.902億ドルの在庫減記、前払い減記および在庫購入承諾を記録したのは、最新の後続販売価格から計算した採鉱設備の推定販売価格が低下したためである。
第6項。役員、上級管理者、従業員
A.役員と上級管理職
名前.名前 |
| 年ごろ |
| 役職/肩書 |
張南庚 | 41 | 取締役会長兼最高経営責任者 | ||
ジェームズ·金成 | 45 | 首席財務官 | ||
張文軍 | 58 | 独立役員 | ||
杜洪超 | 56 | 独立役員 | ||
砂糖を止める | 57 | 独立役員 | ||
張亜萍 | 49 | 独立役員 | ||
Lu·孟 | 41 | 取締役会秘書 |
89
カタログ表
張南庚はわが社の創設メンバーの一人で、会社設立以来ずっと私たちの取締役会長と最高経営責任者を務めてきた。張さんは、電子機器設計、エンジニアリング、製造、品質管理、研究開発において約14年の経験を有し、当社の全体的な発展戦略と運営を策定、監督してまいります。当社を創立する前に、張勇さんは2005年8月から2008年7月までの間に北京のリモートセンシングと通信技術研究所で助助研究員を務め、この研究所はアンテナ、検出器、光電測定装置、中波赤外線カメラの研究開発と生産販売を専門とする研究機関である。張さんは二千五年七月と二零一年七月に中国北航で電子情報工学の学士号とソフトウェア工学の修士号を取得しました。2010年9月から2013年10月まで、張勇は北航で博士号を取得した。
ジェームズ·金成は2021年8月以来私たちの首席財務官を務めてきた。Mr.Chengは20年以上の財務計画と管理経験を持っている。嘉楠科技に入社する前、Mr.Chengは副総裁として智聯招聘で6年近く働いていた。智聯招聘は中国の職業プラットフォームで、ニューヨーク証券取引所に上場したことがある。Mr.Chengは2013年9月から2015年9月まで、レノボ中国およびアジア太平洋区の財務ディレクターを務めた。2005年2月から2013年8月まで、Mr.Chengはノキアで複数の管理職、例えば高級販売財務総監中国を担当した。2003年3月から2005年1月まで、Mr.Chengはマース社北京エフェム食品会社で需要計画マネージャーを務めた。Mr.Chengは上海交通大学会計学士号、北京大学工商管理修士号、ニューヨークフォーテハム大学グローバル金融理学修士号を持っている。Mr.Chengは2016年から特許管理会計士組合(CIMA)のベテラン会員、2019年から公共会計士組合(IPA)のベテラン会員。Mr.Chengは2024年2月より香港会計士組合国際会員資格を取得した。Mr.Chengは会社の取締役会に強力な財務と会計スキルをもたらした。
張文軍は2020年8月から私たちの独立役員を務めている。張さんは、様々な職能単位を管理し、部門間の協力を調整することができる20年以上の企業管理経験を持っています。張勇はまた2012年12月から北京智建工程有限公司で取締役社長を務めている。張さんは、1999年3月から2012年11月までの間に深セン証券取引所(深交所株:002073)に上場しているメスナック株式会社を副総裁に務めた。1995年5月から1999年2月まで大連ゴム機械工場で副総経理を務めた。張偉さんは1993年10月から1995年4月まで大連国際経済技術有限公司でプロジェクトマネージャーを務めた。張さん1986年9月から1993年9月まで大連のどんぐり機械工場でエンジニアを務めた. 張さんは1986年に中国北京化工大学のプラスチックとポリマー工学技術の学士号を取得し、1999年に中国北京師範大学の政治経済学の修士号を取得した。
杜紅超は2020年8月から私たちの独立した取締役を務めています。杜軍さんは28年を超える情報技術の従業経験を持っている。1993年3月から1997年8月までの間に、杜軍さんは“英漢交流”、“インスタントメッセンジャー”などのリアルタイム画面英漢翻訳システムのような一連の英漢翻訳ソフトウェアを開発した。1996年7月から1999年10月まで、彼は初めてインターネットに基づく中国語版Windowsプラットフォーム“両岸交流”を開発した。2000年4月、彼は中国最大のITコミュニティDoNews.comを設立した。これらのすべてのソフトウェアとプラットフォームはすでに国内外のユーザーによって広く使用されている。杜軍さんは2014年12月から2016年12月まで国務院国資委インターネットと新メディア主管顧問を務め、2016年1月から2020年12月まで中国インターネット協会インターネット+投入専門家を務めた。また、杜都さんは1991年10月に全国大学科学技術成果博覧会で金賞を受賞した汎用ゲームカードやコピーシステムも開発した。
2020年8月から、止糖舒は私たちの独立した取締役を務めてきた。陳樹さんは、企業経営と法律サービスの面で10年以上の経験を持っています。舒淇さんは2017年3月から、嘉徳法律事務所の創設パートナー、管理委員会のメンバー、業務発展促進委員会の発起人も務めた。すっきりとしたさんは、2007年2月から商務·金融法律事務所助理弁護士を務め、2017年3月までパートナーとなった。1992年10月から2006年12月まで、中国平安会社の訓練マネージャー、泰康生命保険会社の販売マネージャー、都Li不動産開発有限会社のマネージャーアシスタント、北京航天普林科技有限会社の市場責任者を務めた。1988年7月から1992年10月まで、湖北省襄樊市科学委員会幹部を務めた。快適さんは二零一三年に中国人民大学で法学学士号を取得し、二零一年に中国長江商学院でEMBA修士号を取得した。
90
カタログ表
張亜萍は2020年8月から私たちの独立役員を務めている。張さんは20年以上の企業財務管理経験を持ち、その中には9年に上場会社で財務マネージャーを務めた経験がある。2021年7月から2021年7月まで、張欣さんは北京亜徳嘉業投資有限公司の副総経理を務め、2011年4月から2020年6月まで深交所(深交所株式コード:000802)上場会社北京京西文化観光株式有限公司で財務役員の責任者を務めた。張欣さんは2004年5月から2011年4月まで中国華立控股集団有限公司で財務部副マネージャーを務めた。張さんは1997年7月から2004年5月まで北京竹宗竹斎一社でアカウントを担当した。張さんは1997年に首都経済大学で企業金融学士号を取得した。張さんは公認会計士(CPA)資格と高級国際財務マネージャー資格を持ち、中高級会計士資格を取得した。
Lu孟は2022年3月から私たちの取締役会の秘書を務めてきた。王萌さんは2018年9月にわが社に入社し、わが社の最高経営責任者アシスタント、取締役行政管理を歴任した。張萌さんはインターネット、科学技術、メディア業界で長期的な仕事経験を持っている。孟晩舟さんはこれまで2018年3月から2018年9月まで快手-W(HK:1024.)高級マネージャーを務めていた。これまで、孟晩舟さんは2013年8月から2017年9月まで北京国際都会株式会社(ナスダック:BIDU;HK:9888)の高級総務プロジェクトマネージャーを務めていた。2010年10月から2013年3月まで、孟夢さんはIBM中国研究実験室で総裁副主任補佐を務めた。沈萌さんは北京科技大学応用化学学士号と分析化学修士号を持っている。
B. | 補償する |
報酬委員会は役員の報酬構造の審査と承認に協力するだろう。取締役は当社のすべての権力を行使し、資金を借入し、当社の業務、財産及び未納資本を担保又は担保し、直接又は当社又は任意の第三者としての任意の債務の保証として債券又はその他の証券を発行することができる。
2023年、私たちと私たちの子会社は私たちの役員と役員に合計342万ドルの現金を支払いました。私たちは私たちの役員や役員に他の現金補償や実物福祉を支払っていません。
雇用協定と賠償協定
私たちは私たちのすべての執行官たちと雇用協定を締結した。当社の雇用原則、政策や規則に深刻な違反、職責不履行、公金流用や刑事有罪判決など、当社の雇用関係をいつでも何らかの行為を理由に中止することができます。私たちはまた書面で通知を出して、理由なくいかなる行政者の採用を中止することができます。この場合、執行幹事は解散費と福祉を受ける権利がある。執行幹事は、いつでも書面通知で雇用を終了することができ、この場合、その執行幹事は、任意の解散費や福祉を得る権利がない。
私たちの幹部はまた、雇用終了後の一定期間、私たちと競争する活動に従事しないし、直接または間接的に私たちの従業員にサービスを求めることもないことに同意した。各幹部は、技術秘密、マーケティング情報、管理情報、法律情報、第三者商業秘密、その他のタイプの機密情報を含む当社の任意の商業秘密を厳格に秘密にすることに同意した。各幹部はまた、その守秘義務を履行し、会社の政策、規則、慣例に適合した方法で会社のビジネス秘密を保護することに同意した。上記の守秘義務違反はわが社の雇用政策に対する重大な違反とみなされ、法的救済を求める権利がある。
私たちは私たちのすべての役員と幹部と賠償協定を締結した。これらの合意に基づき、私らは取締役や行政者が取締役または当社幹部として申立したことにより招いたいくつかの法的責任及び支出について弁済することに同意した。
私たちは私たちのすべての独立した役員と取締役協定を締結しました。これらの合意は,我々の独立取締役が提供するサービスと獲得する補償,および秘密,スポーツ禁止,スポーツ禁止における独立取締役の義務を規定している.
91
カタログ表
株式激励計画
2018年株式インセンティブ計画
我々は2018年4月に限定的な普通株を付与することを規定した2018年株式インセンティブ計画である株式インセンティブ計画を採択した。我々は、2018年の株式奨励計画で許可された2,000株1株の前に、すべての25,812株制限普通株を付与した。本年報日までに、持分配当後、2018年株式激励計画の下に制限的普通株51,624,000株が存在し、その中に従業員の離職により解約された制限性普通株9,244,516株、2019年11月に帰属する制限性普通株16,000,000株と制限株式単位13,928,205株、2020年11月21日に帰属する制限性普通株4,002,052株、2021年11月21日に帰属する制限株式5,757,945株。
2018年の株式インセンティブ計画の改訂と再確認
2021年4月、我々の取締役会は、2018年株式インセンティブ計画の修正案、又は2018年株式インセンティブ計画を修正·再調整することを承認した。改訂及び改訂された2018年株式激励計画によると、2021年4月及びその後2018年株式激励計画が有効期間を継続する毎年1月1日に、2018年株式激励計画により発行可能な未分配普通株が当時発行済み及び発行済み普通株式総数の割合が当時発行済み及び発行済み普通株式総数の3%未満であれば、2018年株式激励計画により奨励可能な最高A類普通株式総数は、前年12月から31日までの発行済み普通株式総数の15.0%を自動的に増加させる。2021年5月と9月、我々の取締役会は、94,927,065株の普通株と63,774,885株の普通株の増発を許可し、それぞれ改正と再改訂による2018年株式インセンティブ計画による2021年末の発行済み株式総数の4.0%と2.7%を占めた。2023年12月31日現在、改訂·再予約された2018年株式インセンティブ計画によると、401,503,065個の制限株式単位と144,000,000個の購入持分、158,701,950個の制限株式単位が帰属され、54,682,335個の制限株式単位が従業員の離職により解約された。
C. | 取締役会実践取締役会 |
私たちの取締役会は五人の役員で構成されています。取締役は取締役になる資格があるためにわが社のどの株式も持つ必要はありません。取締役が任意の方法であれば、直接または間接的にも、我々との契約、取引または提案された契約または取引において利害関係を有していても、取締役会会議でその利益性質を申告しなければならない。取締役は、彼または彼女が利害関係のある任意の契約または任意の提案された契約または予定投票について投票することができ、もし彼または彼女がそうすれば、彼または彼女の投票が計算され、彼または彼女は、そのような契約または提案された契約または手配を考慮した任意の取締役会議の定足数に計上される可能性がある。取締役は、当社のすべての権力を行使し、借入金、住宅ローン又は担保その業務、財産及び未納持分、及び借入金の際に債権証又はその他の証券を発行し、又は当社又は任意の第三者の任意の債務、負債又は義務の担保として発行することができる。
役員の職責
ケイマン諸島法律によると、私たちの役員は、忠誠の義務、誠実な行動の義務、そして彼らが私たちの最大の利益に合致すると思う善意に基づいて行動する義務を含む当社の会社に対して受託責任を持っています。私たちの役員もまた適切な目的だけで彼らの権力を行使しなければなりません。私たちの役員も、彼らが実際に持っているスキルを行使する責任があり、かなり慎重な人が似たような状況で行使する慎重さと勤勉さを持っています。従来,役員が職務を遂行する際には,その知識や経験に対する合理的な期待よりも高いスキルを表現する必要はないと考えられてきた.しかし、イギリスと英連邦裁判所は必要な技能と配慮の面で客観的な基準に向かって進んでおり、ケイマン諸島もこれらの権威に倣う可能性が高い。私たちへの注意義務を履行する際には、私たちの取締役は、私たちが時々改正して再記述した組織定款大綱と定款細則を遵守し、その定款大綱と定款細則に基づいて株式所有者に付与された種類の権利を確保しなければならない。取締役の義務が違反された場合、わが社は損害賠償を請求する権利があります。場合によっては、取締役の義務に違反した場合、株主は損害賠償を請求する権利がある可能性がある。
92
カタログ表
役員および行政職の任期
当社の取締役は、当社の修正された覚書および定款に従って、取締役会の決議または株主の通常決議によって選出されることがあります。各取締役は、当社との書面による契約がある場合、早期の辞任または解任、または任期満了まで在任します。取締役は、とりわけ、 ( i ) 破産した場合、または債権者との取り決めまたは和解を行った場合、取締役を停止します。( ii ) 死亡、または精神異常と認められ、または精神異常になったとき、当社に書面による通知により辞任した場合、四取締役会の特別の欠席を受けることなく、連続して三回の取締役会に欠席し、取締役会がその職を空席させることを決議したとき。または ( v ) 当社の修正および再記載定款のその他の規定に従って解任された場合。当社の役員は、取締役会によって選出され、取締役会の裁量により務めます。
取締役会の多様性
取締役会ダイバーシティマトリックス ( 2024 年 4 月 17 日現在 ) | ||||
主な執行機関がある国·地域: | シンガポール.シンガポール | |||
外国の個人発行業者 | はい、そうです | |||
母国法律で開示が禁止されている | 違います。 | |||
役員総数 | 5 | |||
女性は | 男性 | 非バイナリ | 性別は明かさなかった | |
第1部:性別同意 | ||||
役員.取締役 | 1 | 4 | 適用されない | 適用されない |
第 2 部 : 人口動態の背景 | ||||
母国管内に在任人数が足りない個人 | 0 | |||
LGBTQ+ | 0 | |||
人口統計の背景は明らかにされていない | 適用されない |
取締役会委員会
私たちの取締役会は監査委員会、報酬委員会、指名、そして会社管理委員会を設立した。外国の個人発行者として、私たちはナスダック株式市場規則に基づいて母国の会社統治のやり方に従うことを許可された。各委員会のメンバーと機能は以下のとおりである。
監査委員会
我々の監査委員会は張亜平、舒志堂、張文軍から構成されている。張亜平は私たちの監査委員会の議長である。張亜萍はアメリカ証券取引委員会の適用規則が規定した監査委員会の財務専門家基準に符合した。張亜萍、舒智棠及び張文俊はすべて“取締役証券市場規則”が指す“独立ナスダック”の条件に符合し、改訂された1934年のアメリカ証券取引法第10 A-3条或いは取引法に掲載された独立性標準に符合した。私たちの監査委員会は完全に独立した役員で構成されている。
93
カタログ表
監査委員会は私たちの会計と財務報告の流れと私たちの財務諸表の監査を監督する。他の事項を除いて、私たちの監査委員会は責任を負う
● | 独立監査役の資格、業績、独立性を選抜し、評価する |
● | 独立監査人が従事することを許可する監査および非監査サービスを事前に承認または許可する場合; |
● | 私たちの内部会計統制と監査手続きの十分性を考慮する |
● | 独立監査人と共に任意の監査問題や困難、および経営陣の対応を検討する |
● | 表20−Fの第6 B項で指定された我々の取締役、上級管理者、および他の者との間の関連者との取引を審査および承認する |
● | 管理層および独立監査人と四半期財務諸表および年度監査財務諸表を審査し、検討する |
● | 私たちの従業員から受け取った会計、内部会計制御または監査事項に関する苦情、および私たちの従業員が問題のある会計または監査事項について提出した秘密、匿名提出の懸念を受信、保留、処理するためのプログラムを確立する |
● | 管理職、内部監査員、独立監査員とそれぞれ定期的に会議を開催する |
● | 定期的に全取締役会に仕事を報告します。 |
報酬委員会
私たちの給与委員会は杜洪超と張南庚で構成されている。杜洪超は私たちの給与委員会の議長だ。杜洪潮は“取締役証券市場規則”が指す独立ナスダックの要求を満たした。
他の事項を除いて、私たちの報酬委員会は責任を負う
● | 私たちの全体的な報酬政策を検討し、評価し、必要に応じて修正します |
● | 役員と役員の業績を審査し、評価し、役員と役員の報酬を決定する |
● | 私たちの役員との雇用協定を検討して承認します |
● | 私たちの奨励的な報酬計画と株式に基づく報酬計画に基づいて役員の業績目標を決定します |
● | 条項に基づいて私たちの株式報酬計画を管理し、 |
● | 取締役会が定期的に報酬委員会に処理を依頼しない他の事項を実行する。 |
指名と会社管理委員会
私たちの指名と会社管理委員会は張南庚と杜洪超で構成されている。張南庚は私たちが指名して会社管理委員会の議長だ。杜洪潮は“取締役証券市場規則”が指す独立ナスダックの要求を満たした。
94
カタログ表
他の事項を除いて、私たちの指名と会社管理委員会は責任があります
● | 取締役会が有名人を選出し、株主選挙または取締役会が任命する |
● | 定期的に取締役会と一緒に取締役会の現在の構成を審査し、独立性、知識、技能、経験と多様性などの特徴を含む |
● | 取締役会会議の頻度と構造について提案し、取締役会の各委員会の運営を監督する |
● | 定期的に会社管理の法律と実務の重大な発展及び私たちが適用される法律と法規を遵守する状況について取締役会に意見を提供し、会社の管理について取締役会に提案する。 |
道徳基準と会社管理
私たちは私たちのすべての役員、幹部、そして従業員に適用される道徳的基準を採択した。私たちはすでに私たちのビジネス行動と道徳基準のコピーをウェブサイトhttp://investor.canaan-creative.comに掲示しました
また、我々の取締役会は、関連側取引の承認を含む様々な事項をカバーしたコーポレートガバナンス基準を採択しました。当社の企業管理指針も、新株式奨励計画の採用及び当該等の計画に対していかなる重大な改訂を行い、当社の非執行役員の許可を得なければならないと規定している。これらの指針は私たちの取締役会の構造、手続き、そして委員会に関するいくつかの指導原則を反映している。このガイドラインは、適用される任意の法律、規則、または私たちが修正した組織規約を変更または説明することを意図していません。
資格
うちの重役は取締役になる資格があるためにわが社のどの株式も持つ必要はありません。
D. | 従業員 |
“プロジェクト4.会社情報-B.業務概要--従業員”を参照
E. | 株式所有権 |
本報告書の発行日現在の当社普通株式の実質所有者については、以下の表に示します。
受益所有権は、 SEC の規則に従って決定され、有価証券に関する議決権または投資権、または有価証券の所有による経済的利益を受け取る権限が含まれます。当社は、個人が実質的に所有する株式の数およびその人の所有割合を計算するにあたり、選択権その他の権利の行使またはその他の有価証券の転換を通じたものを含め、 60 日以内に取得する権利を有する株式を含んでいます。
95
カタログ表
2023 年 12 月 31 日現在の発行済普通株式の総数は 3,772,07 8,667 株で、 A 種普通株式は 3,46 0,45 4,223 株、 B 種普通株式は 311,62 4,444 株です。
普通株実益所有 | ||||||||
|
| 全体の%を占める |
| |||||
普通 | ||||||||
株式は | ||||||||
クラス A の数 | クラス B の数 | 変換済み | 投票率% | |||||
| 普通株式 |
| 普通株式 |
| 基礎 |
| *Power® | |
役員および行政職:* |
|
|
|
|
|
|
|
|
張南庚(1) |
| 67,477,845 | 311,624,444 |
| 10.1 |
| 58.3 | |
ジェームズ·金成 |
| ** |
| — |
| ** |
| ** |
Lu·孟 | ** | — | ** | ** | ||||
張文軍 |
| — |
| — |
| — |
| — |
杜洪超 |
| — |
| — |
| — |
| — |
砂糖を止める |
| — |
| — |
| — |
| — |
張亜萍 |
| — |
| — |
| — |
| — |
役員と上級管理職はグループとして |
| 68,222,511 | 311,624,444 | 10.1 |
| 58.3 | ||
主要株主: |
|
|
|
|
|
|
|
|
フォレケイル株式会社(2) |
| — |
| 311,624,444 |
| 8.3 |
| 57.5 |
スタートビル資本有限責任会社(3) |
| 263,286,183 |
| — |
| 7.0 |
| 3.2 |
メモ:
* | 私たちの役員と役員のオフィスアドレスは28 Ayer Rajah CRELAURE#06-08、S 139959、シンガポールです。 |
** | 実益は私たちの流通株の1%未満を持っている。 |
† | 本欄に含まれる各個人と団体について,投票権のパーセンテージは,その個人または団体実益が持つ投票権を,我々が単一カテゴリとするすべてのAクラスとBクラス普通株の投票権で割ることで計算される.株主投票が必要な事項については、A類普通株1株当たり1票、B類普通株1株当たり15票を投じる権利がある。1株当たりB類普通株はその所有者からいつでもA類普通株に変換することができる。A類普通株はいずれの場合もB類普通株に変換してはならない。 |
(1) | (I)張南庚を代表して、改訂及び再予約された2018年株式奨励計画に基づいて付与された制限的株式単位の条項に基づいて60日以内に購入権を行使した後に買収する権利があるいくつかのA類普通株、及び(Ii)英領バージン諸島の法律登録に基づいて設立された会社Flueqel Ltd.が保有する311,624,444株のB類普通株であり、同社は間接的に全額所有しており、張南庚は同社の受益者である。次の足注2はさらにフォレケル株式会社の状況を説明した。 |
(2) | 英領バージン諸島法律に基づいて設立された会社Flueqel Ltd.が保有する311,624,444株のB類普通株を代表し、同社は1つの信託間接全額で所有し、張南庚はこの信託の受益者である。フォレケル株式会社の登録住所は英領バージン諸島トルトゥラ市路町カスティスキービル郵便ポスト905号Sertus Chambersです。 |
(3) | ステットビル資本有限責任会社を代表して直接保有する263,286,183株のA類普通株、例えばスタートビル資本有限責任会社が2023年12月20日に米国証券取引委員会に提出した付表13 Gに記載されている。ステットビル資本有限責任会社はユタ州の有限責任会社です。ストリトビル資本有限責任会社の主なオフィスアドレスは303 E Wacker Drive,Suite 1040,Chicago,IL 60601である。 |
我々の知る限り,2023年12月31日までの会員名簿の審査によると,3,342,884,115株のA類普通株は,米国在住の所有者であるニューヨークメロン銀行,すなわち我々米国預託株式計画の信託機関である。私たちのアメリカ預託証明書のアメリカでの実益所有者の数は私たちのA種類の普通株のアメリカでの記録保有者数をはるかに上回るかもしれません。私たちはその後の日付でわが社の統制権の変更を招く可能性があるという予定があることを知りません。
96
カタログ表
第七項。大株主および関係者取引
A. | 大株主 |
“プロジェクト6.取締役、上級管理職、従業員--E.株式所有権”を参照
B. | 関係者取引 |
ない。
C. | 専門家と弁護士の利益 |
適用されません。
第8項。財務情報
A.連結報告書およびその他の財務情報
本年度報告の一部として、当社が20−F表に提出した年度連結財務諸表一覧表は、第18項を参照されたい。
法律訴訟
“プロジェクト4.会社情報--B.業務概要-法律手続き”を参照されたい
配当政策と分配
設立以来、私たちは普通株式のいかなる配当金も発表したり支払ったりしたことがない。私たちは現在、予測可能な未来に私たちの普通株式やアメリカ預託証明書に配当金を支払う計画はありません。私たちは、私たちの業務を運営し、拡大するために、利用可能な資金と将来の任意の収益の大部分(すべてでなければ)を保留するつもりだ。
当社取締役会は配当金を派遣するか否かについて完全な決定権を持っていますが、ケイマン諸島の法律のいくつかの要求を遵守しなければなりません。すなわち、当社は利益または株式割増から配当金を支払うことしかできません。また、いずれの場合も、当社が正常な業務過程で満期になった債務を返済できない場合には、配当金を支払うことができません。また、私たちの株主は一般決議で配当を発表することができますが、いかなる配当も私たちの取締役会が提案した金額を超えてはいけません。私たちの取締役会が私たちの普通株に配当金を支払うことを決定しても、形式、頻度、金額は私たちの将来の運営と収益、資本要求と黒字、一般財務状況、契約制限、および取締役会が関連すると考えられる他の要素に依存するかもしれない。
任意の未来配当金の決定は当社の取締役会が適宜決定し、当社の将来の運営と収益、資本要求と黒字、一般財務状況、契約制限と取締役会が関連すると考えられる他の要素を含む複数の要素に基づく可能性がある。もし私たちが任意の配当金を支払う場合、私たちはアメリカ預託株式保有者に普通株式所有者と同じ金額を支払い、預金協定に基づいて支払うべき費用と支出を含む預金協定の条項に適合する。私たちの普通株の現金配当金(あれば)はドルで支払います。
ケイマン諸島に法人化された持株会社です。当社は、株主および ADS 保有者に対する配当を配当するために、中国およびその他の法域の子会社からの配当に依存しています。当社の子会社からの当社への分配は、源泉徴収税などの様々な地方税の対象となる場合があります。また、中華人民共和国の規制では、現在、中華人民共和国の会社の配当は、定款および中国の会計基準 · 規制に従って決定された累積した税引後分配可能利益からのみ支払われることが認められています。
B. | 重大な変化 |
私たちの監査された総合財務諸表が本年度報告に盛り込まれた日から、私たちは何の大きな変化も経験していません。
97
カタログ表
第9項。見積もりと看板
A. | 割引と発売詳細 |
当社の ADS は、クラス A 普通株式の 15 株を表し、 2019 年 11 月 21 日から「 CAN 」のシンボルでナスダックグローバルマーケットに上場しています。当社の ADS の説明については、このフォーム 20— F の別紙 2.4 を参照してください。
B. | 配送計画 |
適用されません。
C. | 市場 |
当社の ADS は、クラス A 普通株式の 15 株を表し、 2019 年 11 月 21 日から「 CAN 」のシンボルでナスダックグローバルマーケットに上場しています。
D. | 売却株主 |
適用されません。
E. | 薄めにする |
適用されません。
F. | 債券発行の支出 |
適用されません。
第10項。情報を付加する
A. | 株本 |
適用されません。
B. | 定款の大綱および定款細則を組織する |
本年度報告書では、我々のF−1レジストリ(ファイル番号:333-234356)は、改訂され、2019年10月28日に米国証券取引委員会に最初に提出された。私たちの株主は、2019年10月4日に採択された全会一致決議で、私たちが改訂·再記述した組織規約の大綱と定款細則を採択し、私たちが初公募を完了する前にすぐに発効しました。
C. | 材料契約 |
2022年4月8日に、吾らはH.C.Wainwright&Co.,LLC(“Wainwright”)と市場発売協定(期日は2022年11月23日のATM協定第1号改正案を経て改正され、時々さらに改訂、補充あるいはその他の方法で改訂することができる)を締結し、これにより、吾らは時々Wainwright米国預託証明書を通じて1株当たり15株A類普通株に相当する株式を発売、販売することができ、1株当たり額面は0.0000005ドルである。吾らはATM発売契約に基づいていかなる米国預託証明書を販売する責任もなく、いつでもATM機の発売契約に基づいて販売を一時停止することができる。
2022年6月23日、吾らはいくつかの株式承認証所有者と合意を締結し、当社の472万件以上の株式承認証(“株式承認証”)を発行し、総購入価格は約661万ドルであった。株式承認証は吾らが(I)当社と買い手が2021年4月29日に締結したいくつかの証券購入契約及び(Ii)当社とその配給代理が2021年4月29日に締結した複数の配給代理契約に基づいて2021年5月に発行される。この取引は2022年に完了した。
98
カタログ表
2023年11月10日に、吾らはB.Riley Securities,Inc.(“B.Riley”)と市場発売合意を締結し(2023年11月27日に改訂され、時々さらに改訂、補充または他の方法で改訂される可能性がある)、この合意によると、吾らは時々B.Riley米国預託証明書を介して発行·販売することができ、1株当たりA類普通株15株に相当し、1株当たり額面0.00000005ドルである。吾らはATM発売契約に基づいていかなる米国預託証明書を販売する責任もなく、いつでもATM機の発売契約に基づいて販売を一時停止することができる。
2023年11月27日、吾らは1人の機関投資家(“買い手”)と証券購入合意を締結し、これにより、吾らは1株1,000.00ドルで買い手に最大125,000株のAシリーズ転換可能優先株(“優先株”)を発行·売却する。当社は2023年12月11日に第1期優先株融資(“第1期優先株融資”)を完了し、第2期優先株融資の発行を義務付け、総収益純額約2,460万ドルを募集した。第1回優先株融資に基づき、私たちは1株当たり1,000.00ドルの価格で25,000株の優先株を発行した。優先株の発行については、ニューヨーク·メロン銀行にA類普通株15株に相当し、米国預託株式1株当たり0.00000075ドルである8,000,000株の米国預託証券(“第1回受け渡し前株式”)の交付を促した。2024年1月22日、我々は第2回優先株融資(“第2弾優先株融資”)を完了し、純収益約4,990万ドルを調達した。第2弾優先株融資によると、吾らは優先株1株当たり1,000.00ドルで合計50,000株の優先株を発行し、ニューヨーク·メロン銀行に合計2,800,000株の米国預託証券を受け渡し前株式(第1弾受け渡し前株式、すなわち“受け渡し前株式”)として交付させ、1株当たりのA類普通株に相当し、米国預託株式1株当たりの価格は0.00000075ドルであった。引渡し前株式は手配終了時に吾等を返却し、吾らは1株当たりその等交付前株式について買い手に0.00000075ドルを支払う。引渡し前株式は一種の株式借入手配とされ、株式貸し出し手配に計上されている。第3弾の優先株融資(“第3弾”)を完了するには、吾らと買い手との合意による。三番目の商品については、私たちは売る義務がなく、買い手も購入する義務もありません。
D. | 外国為替規制 |
“第(4)項.会社情報-B.業務概要-中華人民共和国-中華人民共和国外国為替法律法規”を参照
E. | 税収 |
以下は,米国預託証明書と普通株への投資に関するケイマン諸島,人民Republic of China,米国連邦所得税結果のいくつかの材料の要約である.議論の目的は、任意の特定の潜在的な買い手または所有者に法律または税務提案を提供すると解釈されるべきでもない。議論は,本年度報告の日までに施行される法律とその関連解釈に基づいており,これらのすべての法律や解釈は変化する可能性があり,あるいは異なる解釈があり,遡及効力を有する可能性がある。米国の州や地方税法には触れず、ケイマン諸島、人民Republic of China、米国以外の司法管轄区の税法にも触れない。アメリカの預託証明書と普通株を買収、所有し、処分した結果について、自分の税務顧問に相談すべきです。
ケイマン諸島の税金
ケイマン諸島は現在、個人または会社から利益、収入、収益または付加価値に基づく税金を徴収しておらず、私たちまたはアメリカの預託証明書および普通株の所有者に適用される相続税、相続税または源泉徴収税の性質にも適用される税項は存在しない。ケイマン諸島政府は私たちに他の税金を徴収していないが、ケイマン諸島の署名または署名後にケイマン諸島の司法管轄区域内で署名された文書の印紙税を除いて適用される。アメリカ預託証明書及び普通株の配当及び資本の支払いはケイマン諸島で納税する必要はなく、アメリカ預託証明書及び普通株のいかなる所有者に配当或いは配当金を支払う時も源泉徴収する必要はなく、アメリカ預託証明書及び普通株を売却して得られた収益もケイマン諸島の所得税或いは会社税を支払う必要がない。ケイマン諸島には外国為替規制や通貨制限がない。
99
カタログ表
人民Republic of China税
2007年3月、中国の全人代で企業所得税法が制定され、2008年1月1日から施行され、最後の改正は2018年12月29日であった。企業所得税法では、中国以外の司法管轄区の法律に基づいて設立された企業は、その“事実上の管理機関”が中国国内に設置され、中国住民企業と見なすことができるため、その全世界収入の25%税率で中国企業所得税を納めることができる。“企業所得税法実施細則”は事実管理主体という言葉をさらに企業の業務、人員、会計、財産に対して実質的、全局的な管理と制御を行う管理主体と定義した。吾らは吾らや吾などのいかなる海外付属会社も中国住民企業とは考えていないが、吾等管理チームの大部分のメンバーや吾などのいくつかの海外付属会社の管理チームが中国に位置しているため、中国税務機関は吾らや吾などのいかなる海外付属会社も中国住民企業と見なす可能性があり、この場合、吾らまたは海外付属会社(場合によっては)は世界収入の25%税率で中国企業所得税を納めることになる。もし中国税務機関が中国企業所得税について私たちのケイマン諸島持株会社を“住民企業”と認定すれば、私たちが私たちに支払った非中国企業株主の配当金に10%の源泉徴収税を徴収し、私たちの非中国企業株主が私たちの株やアメリカ預託証明書を譲渡して得た収益に対して10%の税金を徴収します。また、中国住民ではない個人投資家に支払われた配当金及び当該等の投資家が米国預託証明書又は普通株を譲渡して得られた任意の収益は、20%の税率で中国税を納付することができる(配当については、出所に控除することができる)。どの中国の納税義務も適用された税金条約によって減少することができる。しかし、もし私たちが中国住民企業とみなされていれば、私たちの株やアメリカの預託証明書の保有者が、中国が他の国や地域と締結した所得税条約や協定のメリットを享受できるかどうかは不明である。
アメリカ連邦所得税の考慮要素
以下の議論は,本報告の日までに米国預託証明書と普通株を購入,保有·処分することによる重大な米国連邦所得税の結果の概要である。本議論は、米国保有者(定義は後述)が“1986年米国国税法”(改正後)1221節の意味で保有している米国預託証明書と普通株のみを“資本資産”(一般に投資のために保有する財産を指す)について言及する。
本明細書で使用されるように、用語“米国保有者”とは、米国預託証明書または普通株の実益所有者を意味し、米国連邦所得税については、以下のいずれかを意味する
● | アメリカの市民個人やアメリカの住民 |
● | 米国、その任意の州またはコロンビア特区の法律またはその法律に基づいて設立または組織された会社(または米国連邦所得税の目的のために会社の他のエンティティとみなされる) |
● | その収入は、その出所にかかわらず、米国連邦所得税の遺産を納めなければならない |
● | 信託が(1)米国内裁判所の主な監督を受け、かつ1人以上の米国人が信託のすべての実質的な決定を制御する権利がある場合、または(2)適用される米国財務省条例に基づいて、有効な選択を米国人とみなす。 |
本議論は,“守則”と米国財務省条例の規定,および本合意の日までの裁決と司法裁決に基づいている。これらの許可は、置換、撤回、または修正されることができ、トレーサビリティを有する可能性があり、これらの置換、撤回、または修正は、以下に説明する税金結果に著しく影響を与える可能性がある。また,この議論は保管人が我々に提示した陳述にある程度基づいており,預金プロトコルや他のすべての関連プロトコルがその条項に従って履行されると仮定している.私たちは国税局に以下の討論で作成された声明と結論についていかなる裁決も要求していないし、国税局や裁判所が私たちの声明と結論に同意することを保証することもできない。
本議論は、米国所有者が特別税規則を遵守しなければならない場合、例えば、米国人所有者に適用されるすべての米国連邦所得税結果を個別の状況に基づいて詳細に説明することを意味するものではない
● | 株式、証券、通貨の仲介人や取引業者 |
● | 銀行や他の金融機関は |
100
カタログ表
● | 規制された投資会社 |
● | 不動産投資信託基金 |
● | 保険会社です |
● | 免税組織; |
● | 米国預託証明書または普通株を保有する者は、ヘッジ、総合的または転換取引、推定販売または国境を越えた取引の一部として; |
● | 市価建ての証券会計方法を選択する人 |
● | 法律第八百七十七条の制約を受けたある前のアメリカ市民又は住民 |
● | アメリカの反反転ルールに拘束されている実体 |
● | 最低税額の代わりに責任のある人 |
● | 私たちの総株の10%以上を所有しているとみなされている人は、投票または価値で計算されている |
● | 米国連邦所得税に適用される共同企業または他の伝達エンティティ、またはそのようなエンティティを介して普通株を保有する人; |
● | これらの収入は、適用される財務諸表で確認されているので、米国預託証明書または普通株の任意の利益項目の確認を加速する必要がある |
● | 米国国外の常設機関または固定基地に関連する米国預託証明書または普通株を保有する者;または |
● | “機能通貨”はドルの人ではありません |
組合企業(または米国連邦所得税目的で組合企業とみなされる他の実体)が米国預託証明書または普通株を保有している場合、パートナーの納税待遇は、一般にパートナーの地位と組合企業の活動に依存する。もしアメリカの保有者がアメリカの預託証明書または普通株を持つ共同企業のパートナーである場合、このアメリカの所有者は私たちのアメリカ預託証明書または普通株を投資と保有する税務結果についてその税務顧問に相談しなければならない。
本討論は米国連邦所得税の米国所有者に対するすべての結果を詳しく説明しておらず、純投資収入に対して徴収される連邦医療保険税、“外国口座税収コンプライアンス法”に関連するいかなる税収結果、米国連邦相続税と贈与税または任意の州、地方あるいは非米国税法の影響も詳しく説明していない。アメリカの保有者は、私たちのアメリカ預託証明書または普通株を購入、所有し、処分する特定のアメリカ連邦税収結果、および任意の他の課税管区の法律によって生成された任意の結果について彼らの税務顧問に相談しなければならない。
アメリカ預託証明書
米国連邦所得税については、我々米国預託証明書の米国保有者は、一般に、そのような米国預託証明書に代表される関連普通株の所有者とみなされるべきである。そのため、米国預託証明書普通株の入出金は一般的に米国連邦所得税を支払う必要がない。この議論の残りの部分は、米国の反ドーピング保有者がこのような方法で扱われると仮定している。
101
カタログ表
配当の課税
以下の“受動的外国投資会社”の議論によると、米国預託証明書または普通株の分配総額(上記“-人民Republic of China税”で議論されている中国の源泉徴収税金を反映するために源泉徴収された任意の金額を含む)は、配当金として現在または累計の収益と利益から支払われ、米国連邦所得税の原則に従って決定される。割り当てられた金額が1つの納税年度における私たちの現在および累積収益および利益を超える場合、その割り当ては、まず免税資本リターンとみなされ、米国預託証明書または普通株の納税ベースの減少をもたらし、割り当てられた金額が米国保有者の納税ベースを超える場合、超過した部分は、売却または交換時に確認された資本利益として課税される。しかし、私たちはアメリカ連邦所得税の原則に基づいて私たちの収入と利益を決定することを望んでいない。したがって、米国所有者は、支払われた任意の分配は、通常、米国連邦所得税目的の配当とみなされることを期待すべきである。このような配当金は規則に基づいて会社が獲得する配当金控除を許可する資格に適合しないだろう。
非法人米国保有者に対しては、“適格外国会社”から取得したいくつかの配当金は、“合格配当金収入”に適用される税率引き下げを受ける資格がある可能性がある。非米国会社(配当金を支払う課税年度または前納税年度がPFICである会社を除く)は、一般に“適格外国会社”(A)同社が支払う配当金(またはこのような株によって支持される米国預託証明書)が米国の成熟した証券市場で取引されやすいとみなされるか、または(B)非米国会社が米国と締結された条件に適合した所得税条約のメリットを享受する資格がある場合、情報交流計画を含む
発表された米国国税局の公告によると、普通株が我々の米国預託証明書のようにナスダック世界市場に上場すれば、米国の成熟した証券市場で随時取引できると考えられている。したがって、私たちは信じていますが、私たちがアメリカ預託証明書に支払った配当金は税率を下げるために必要な条件を満たすという保証はありません。我々の普通株は米国の成熟した証券市場に上場していないため、米国預託証明書に代表される普通株に支払われる配当金は現在、税率を下げるために必要な条件を満たしていないと考えられる。米国預託証券が今後数年で米国の成熟した証券市場でいつでも取引できると考えられる保証もない。合格した外国企業には、米国との何らかの所得税条約のメリットを享受する資格のある外国会社も含まれている。もし吾らが企業所得税法により中国住民企業とみなされていれば、吾らは“アメリカ合衆国政府と人民Republic of Chinaの所得への二重課税回避及び脱税防止に関する協定”や本条約の利益を有する資格がある可能性があり、もし吾らが当該等の利益を有する資格があれば、吾らは普通株について支払う配当金は、当該等の株式が米国預託証明書によって代表されるか否かにかかわらず、税率を下げる資格があり、適用制限に制限されなければならない。企業所得税法のさらなる情報については、“-人民Republic of China税務”を参照されたい。
配当金が適格な外国企業によって支払われるとみなされても、非法人米国保有者が除利子日60日前から121日以内にわれわれの米国預託証明書を60日以上保有していない場合(米国所有者の損失リスクが低下した場合には何らかの所有権期間を考慮しない)、または当該米国所有者が規則163(D)(4)条に基づいて配当収入を“投資収入”とすることを選択した場合、当該米国所有者は減税を受ける資格がない。また、配当受給者に基本的に類似したまたは関連財産の頭金について関連金を支払う義務がある場合、金利引き下げは配当金には適用されない。最低保有期間に達していても、この許可は適用されない。もし私たちが配当金を支払う納税年度または前の納税年度に受動的な外国投資会社であれば、非会社アメリカ保有者は、私たちから受け取った任意の配当金の減税税率を享受する資格がありません。以下の“受動型外国投資会社”を参照。
一般的に外国税控除に適用される様々な制限と免税規則(最短保有期間要求を含む)によると、配当に関する任意の中国源泉徴収税は、米国保有者の米国連邦所得税責任を免除する資格のある外国税と見なすことができる。外国の税収控除を計算する時、アメリカ預託証明書或いは普通株について支払う配当金はアメリカ以外からの収入とみなされ、通常は受動的な種類の収入を構成する。外国の税収控除を管理する規則は複雑で、最近発表された財政部条例は外国の税収免除規則に対して追加の要求と制限を提出した。
すべてのアメリカ持株者は、その税務顧問に相談し、米国預託証明書または普通株式について支払いに適した任意の配当金の合格配当収入のより低い税率の利用可能性、および本20-F表の年次報告日以降に法律を適用する任意の変化の影響、およびいかなる外国税控除を得ることができるかどうかを理解しなければならない。
102
カタログ表
受動的対外投資会社
私たちのアメリカ預託証明書の市場価格、私たちの資産価値、そして私たちの収入と資産の性質と構成に基づいて、私たちはこの点で保証されないにもかかわらず、2023年12月31日までの納税年度がPFICであると信じていません。国税局はPFICの地位に関する裁決を発表しません。国税局や裁判所が私たちのいかなる決定にも同意することを保証できません。
一般に,適用される査察ルールを適用した後,いずれの課税年度においても,以下のいずれかの場合,PFICとなる
● | 総収入の少なくとも75%は受動的収入です |
● | 私たちの資産価値(一般に四半期平均値によって決定される)の少なくとも50%は、受動的収入を生成するために保有されているか、または保有する資産に起因することができる。 |
この目的のために、受動的収入には、一般に、配当金、利息、利息に等しい収入、特許権使用料およびレンタル料(特許権使用料およびレンタル料を除く)が含まれる。現金および現金等価物、投資目的で保有されている証券、およびいくつかの他の同様の資産は、一般に、受動的収入を生成または生成するために保有されている資産とみなされる。もし私たちがPFICであるかどうかを決定するために別の会社の少なくとも25%の株(価値で計算)を持っていれば、私たちは通常、私たちが比例して共有している別の会社の資産を持っていて、私たちが比例して共有している別の会社の収入を得るとみなされる。
私たちがPFICかどうかの決定は年に1回だ。したがって,我々の資産や収入構成の変化により,任意の将来の納税年度にPFICとなる可能性がある。私たちはアメリカ預託証明書の市場価値に基づいて私たちの営業権と他の未登録無形資産を推定したため、アメリカ預託証明書の価格の低下は私たちをPFICにする可能性もある。もし私たちが米国株主が米国預託証明書または普通株を保有する任意の課税年度の個人私募株式投資会社であれば、その米国株主は以下に説明する特殊な税収規則の制約を受ける。
いずれかの課税年度内に、米国保有者が米国預託証明書または普通株を保有し、特定の選挙(時価ベースの選挙、合資格選挙基金選挙、および売却選挙を含む。各選挙は以下に述べる)がない場合、米国持株者は、任意の受信した“超過割り当て”を処理し、米国預託証明書または普通株式を含む売却または他の処分によって得られた任意の収益を処理するために、特別税務規則を遵守しなければならない。課税年度に受信された割り当ては、最初の3つの課税年度または米国所有者が我々の米国預託証明書または普通株式期間の短い期間に受信した平均年次割り当ての125%より大きい場合、超過割り当てとみなされる。このような特別な税金ルールによると
● | 超過分配および/または収益は、米国保有者が米国預託証明書または普通株を保有している間に比例して分配されることを確認する |
● | 本課税年度およびPFICとしての最初の課税年度前のいずれかの課税年度に割り当てられた超過分配および/または収益を確認した金額は、一般収入とみなされ、 |
● | 毎年相互に割り当てられた超過分配および/または収益を確認する金額は、米国個人または会社に適用される年間有効な最高税率で課税され、一般に減納税に適用される利息費用は、その年度によって生成されることができる税収が徴収される。 |
処分または超過分配年度前の年度配分の金額の納税義務は、これらの年度のいかなる純営業損失によっても相殺されてはならず、米国預託証明書または普通株の収益(ただし損失を含まない)を売却または処分する他の方法では、米国保有者が米国預託証明書または普通株を資本資産としていても資本と見なすことはできない。
米国株主が我々の米国預託証明書または普通株を保有している間の任意の課税年度内に、我々は米国株主のPFICであり、我々の任意の非米国子会社が会社(または私たちが直接または間接的に株式を所有している他の会社)でもPFICである場合、この米国所有者は、このような各非米国エンティティ(各このような会社、より低いレベルのPFIC)の比例株式数(価値で計算される)を有するとみなされる。米国の所有者がPFIC規則を私たちのどのような低いレベルのPFICに適用するかについて彼らの税務顧問に相談することを強く奨励します。
103
カタログ表
販売された選挙
もし私たちが米国株主が米国預託証明書または普通株を保有する任意の課税年度の個人私募株式投資会社である場合(米国所有者が以下のように議論する時価ベースの有効な選択をしない限り)、米国所有者は一般に、その年度および米国保有者が米国預託証明書または普通株を保有する後続年度に、上述した特別税務規則によって制限される(たとえ、その後の年度にプライベート株式投資会社でなくても)。しかし、もし私たちがPFICでなくなった場合、米国所有者は、米国所有者の米国預託証明書または普通株がPFICとしての最後の納税年度の最後の日にその公平な市場価値で販売されるように、“売却”の選択によって収益を確認することができ、PFICルールの持続的な影響を回避し、このような売却から得られた任意の収益は、上述したような“超過分配”として課税される。売却によるいかなる損失とみなしても確認しません。売却選択とみなされた後、米国保有者の米国預託証明書または普通株は、その後PFICにならない限りPFICの株式とみなされない。アメリカの所有者は売却された選挙について彼らの税務顧問に相談するように促された。
時価で選挙する
前述の規則の代替方法として,何らかの要求を満たす場合,PFICで“販売可能株”を持つ米国保有者は,この株を時価で選択することができる。我々の米国預託証明書または普通株が定期的に“適格取引所または他の市場”(適用される財務省法規の意味で)で取引されている場合、我々の米国預託証明書または普通株は一般に有価証券とみなされる。我々の米国預託証券は現在ナスダック世界市場に上場しており、この市場は適格な取引所を構成しているが、米国預託証明書が時価建ての選挙で“定期取引”を行うことは保証されていない。普通株ではなくアメリカ預託証明書だけがナスダック世界市場に上場しています。したがって、米国保有者が我々の米国預託証明書に代表される普通株の保有者であれば、その米国保有者は一般に時価での選択を行う資格がない
米国の保有者が有効な時価建ての選択を行った場合、私たちがPFICの課税年度ごとに、この米国所有者はこの納税年度終了時に保有していた米国預託証明書の公平な市場価値を、当該米国保有者の米国預託証明書における調整計税ベースの部分を超えて一般収入に計上する。米国の保有者は、米国預託証明書で調整された税額を課税年度ごとに差し引く権利があり、その課税年度終了時の公平な市場価値を超えた部分を一般損失としているが、先に時価で計上されていた純額に限られている。米国保有者の米国預託証明書における調整税ベースは、任意の収入に含まれる金額を増加させ、時価計算規則による任意の控除金額を差し引く。また、私たちがPFICの1年以内に販売または他の方法で私たちのアメリカ預託証明書を処分した場合、いかなる収益も一般収入とみなされ、任意の損失は普通損失とみなされるが、先に計上された時価計算選挙で発生した収入純額に限られる。
米国の保有者が時価建ての選択を行った場合、その選択は選択された課税年度及びその後のすべての課税年度に有効であり、米国預託証明書がもはや適格取引所又は他の市場で定期的に取引されない限り、又は米国国税局がこの選択を取り消すことに同意しない限り、その選択は有効である。もし米国の保有者が効率的な時価建ての選択をし、私たちがPFICでなくなった場合、私たちがPFICではないいかなる期間においても、米国の保有者は上記の時価建ての収益や損失を考慮する必要はないだろう。米国の保有者に税務顧問に相談し、時価建ての選挙が可能かどうかを知り、このような米国の保有者の特殊な状況が望ましいかどうかを考慮するよう促す。
合資格選挙基金選挙
場合によっては、私募株式投資会社の株主は、上記のいくつかの不利な税務待遇を回避するために、規則第1295条に基づいて“合資格選挙基金”選択を行うことができる。しかし、この選択はアメリカの保有者には利用できない。なぜなら、私たちはアメリカの保有者がこの選択をすることを許可するために必要な要求を守るつもりはないからだ。
報告要求
いかなる課税年度についても、もし私たちがアメリカ所有者のプライベート株式投資会社である場合、このアメリカ所有者は一般的にIRS表8621を提出し、私たちのアメリカ預託証明書または普通株で受け取った分配、および私たちのアメリカ預託証明書または普通株を売却して現金化した任意の収益を説明しなければならないが、あるアメリカ所有者は私たちのアメリカ預託証明書または普通株を保有する年次資料申告書を提出することを要求される(IRS表8621とも呼ばれる)。もしそのような表を提出しなければ、重罰を受けるだろう。もし私たちがいかなる課税年度にPFICであれば、アメリカの保有者にアメリカ預託証明書または普通株を持っているアメリカ連邦所得税の結果について彼らの税務顧問に相談するように促します。
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カタログ表
アメリカの預託証明書または普通株式を売却、交換、または他の方法で処理します
米国連邦所得税の場合、米国の保有者は、一般に、米国預託証明書または普通株の任意の売却、交換、または他の課税処分の課税損益を確認し、その金額は、米国預託証明書または普通株現金化金額と米国預託証明書または普通株における米国保有者の納税ベースとの間の差額に等しい。上記の“受動型外国投資会社”の議論によると、当該等の収益又は損失は一般に資本収益又は損失であり、当該米国所有者が米国預託証明書又は普通株を1年以上保有していれば、一般に長期資本収益又は損失である。非会社米国保有者(個人を含む)の長期資本収益は、一般に減税を受ける資格がある。資本損失の控除額は制限される可能性がある。外国の税収控除制限については、米国の所有者が確認した任意の収益または損失は、通常、米国の収益源または損失とみなされ、これは、外国税控除の利用可能性を制限する可能性がある。しかし、もし吾らが中国税務目的のために中国住民企業とみなされ、かつ任意の収益が中国税を徴収され、かつ米国所有者が本条約の利益を享受する資格があれば、この米国所有者はこのような収益を本条約下の中国源収益と見なして外国税務相殺のために選択することができるが、いくつかの制限によって制限されなければならない。このような選択がなされた場合、外国税控除の目的のために、このように処理された収益は、別個の収入カテゴリまたは“バスケット”とみなされるであろう。アメリカの保有者はその税務顧問に相談し、その特定の情況下でどのように損益を適切に処理するか、及び外国の税収控除を受けることができるかどうかを理解すべきである。
情報報告とバックアップ減納
一般に、情報報告は、米国預託証明書または私たちの普通株式の配当金に適用され、米国内(場合によっては、米国国外)で米国所有者に支払われる米国預託証明書または私たちの普通株の売却、交換、または他の処置によって得られた収益は、米国所有者が免除受給者でない限り適用される。米国の保有者が納税者識別番号または免税身分証明書を提供できない場合、または配当金および利息収入を全額報告できない場合、予備源泉徴収税はそのような支払いに適用される可能性がある
予備源泉徴収は付加税ではなく、直ちに米国国税局に必要な情報を提供すれば、予備源泉徴収規則に従って源泉徴収された任意の金額は、米国保有者である米国連邦所得税債務の返金または相殺が許可される。
海外金融資産を指定する
個人および特定の国内実体である米国の保有者は、一般に、彼らが私たちの米国預託証明書または普通株を所有していることに関するいくつかの情報を米国国税局に提出することを要求され、これは、私たちの米国預託証明書または普通株が属するカテゴリまたは発行を識別するために必要な情報である。これらの要求は、いくつかの金融機関口座に保有されている米国預託証明書または普通株の例外を含む例外状況によって制限され、規則で定義されているように、すべての“指定外国金融資産”(規則で定義されている)の総価値が50,000ドル以下である例外に適用される。米国の保有者がこのような情報を米国国税局に提出するよう求められているが、そうしなければ、この法律にも罰が加えられる。米国の保有者に、私たちのアメリカ預託証明書または普通株式所有権に適用される可能性のある潜在的な報告について、彼らの税務顧問に相談することを要求するように促す。
シンガポール税制
以下にシンガポール所得税,商品およびサービス税(“GST”)および印紙税の買収,所有および処分に関する米国預託証明書または普通株に関する考慮事項の概要を示す。
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カタログ表
本文中の税務に関する陳述は一般的な陳述であり、シンガポールの現行税法及び関係当局が本通告の期日に発効する行政指針のいくつかの方面に基づいて、そしてこのような法律或いは行政指針の任意の変更或いはそのような法律或いは指針がその日後に発生する解釈によって規定され、この等の変更は遡及の基礎の上で行うことができる。本明細書の陳述は、私たちの米国預託証明書または普通株の決定に関連する可能性のあるすべての税務考慮要因の全面的または詳細な記述ではなく、すべてのカテゴリの投資家に適用される税務結果を処理するためでもなく、一部の投資家(例えば、証券取引業者)は特別な規則によって制約される可能性がある。潜在株主は、それ自体の特殊な状況を考慮して、私たちのアメリカ預託証明書または普通株によって生成されたシンガポールまたは他の税務結果について、それ自体の税務コンサルタントに相談することを提案する。シンガポール所得税については、同社はシンガポール税務住民ではなく、同社(その付属会社を含む)はシンガポール住宅物件を所有していないという仮定に基づいている。当社、私たちの弁護士、または本登録声明に関連する任意の他の者は、私たちの米国預託証明書または普通株の買収、保有または売却によって生じるいかなる税金影響または債務に責任を負わないことを強調しなければならない。
シンガポール法律下の所得税
シンガポール所得税法によると、ある会社の業務がシンガポールでコントロール·管理されていれば、その会社はシンガポールの税務住民である。シンガポール税務局(“IRAS”)が提供した指針は、“制御と管理”とは策略的な事項について決定し、例えば会社の政策と策略に関連する決定であると指摘した。通常、会社取締役会は戦略決定の場所を決定し、制御と管理がどこで行使されるかを決定する。
もし会社がシンガポール国外に設立され、その業務のコントロールと管理がシンガポール国外で行われている場合、シンガポール所得税については、同社はシンガポール税務住民ではない。以下の記述は,嘉楠科技社がシンガポールの所得税面の納税住民ではないという仮定に基づいている。
アメリカの預託証明書や普通株に関する配当金
シンガポール所得税について言えば、嘉楠科学技術はシンガポール住民ではなく、嘉楠科学技術は私たちのアメリカ預託証明書或いは普通株について支払う配当金は一般的にシンガポール国外からのものとみなされるべきである(私たちのアメリカ預託証明書或いは普通株がシンガポールで行われた貿易或いは業務の一部として保有されていない限り、この場合、私たちのアメリカ預託証明書或いは普通株の保有者は派生的な配当金に課税される可能性がある)。
シンガポールに居住していない個人がシンガポールで受け取ったか、または受け取ったとみなされる外国からの配当金はシンガポール所得税を免除される。この免除は、シンガポールでこのような外国由来収入を得たシンガポール税務住民個人(この収入はシンガポールの共同企業で得られたものを除く)にも適用される。
シンガポールに業務が存在せず、シンガポールの税務住民ではなく、シンガポールに常設機関や税務事務所がない会社の投資家がシンガポールで受け取ったか、あるいは受け取ったとみなされる海外配当金は、一般的にシンガポールで所得税を納めなければならない
シンガポールの納税住民である会社投資家はシンガポールで受け取ったか、あるいは受け取ったとみなされる海外からの配当金は、通常シンガポール所得税を納めます。嘉楠科技はケイマン諸島に登録設立された会社であるが、ケイマン諸島の現行税率はシンガポール所得税の性質と類似しており、税率は0%であるため、所得税法第13条(12)条に規定されている免除条件を満たさない限り、住民会社投資家がシンガポールで受け取る配当金は一般的に17%の現行税率でシンガポール所得税を納めなければならない。私たちの会社の株主は彼ら自身の会計と税務顧問に相談して、シンガポールでの外国由来の配当金の受け取りと納税に及ぼすシンガポール所得税の影響を知るべきです。
106
カタログ表
アメリカの預託証明書や普通株を売却する際の資本収益
シンガポール現行税法によると、資本利益は課税されない(外国資産を処分する収益を除く--以下“所得税法”の下で新たな10 L条に関する議論を参照)。収益が収入か資本かを規定する専門的な法律や条例はない。私たちのアメリカ預託証明書または普通株を売却することによって生じる収益は、シンガポールで貿易や業務を経営しているとみなされる可能性のある活動に発生した場合、収入の性質と解釈され、シンガポールの所得税を納めなければならない可能性がある。投資家が我々の米国預託証明書または普通株を買収する際に意図または目的が売却によって利益を得ることである場合、これらの収益が正常な取引または業務中の活動または他の商業活動からの一般的な事故でなくても、収入の性質の収益または利益とみなされる可能性がある。
指定された例外を除いて、シンガポール税法によると、臨時避難港規則によると、売却日直前に、売却会社が被投資会社の普通株の少なくとも20%を保有して少なくとも24ヶ月連続している場合、売却会社は二零一二年六月一日から二零二七年十二月三十一日までの間に投資会社の普通株を売却して得られたいかなる収益も一般的に納税を免除することができる。安全港規則は,剥離会社がシンガポールで普通株売却に関する期間の所得税申告表を提出する際に,IRASが指定した情報とファイルを提供した場合にのみ適用される。
シンガポール所得税法第34 A又は34 AA条に基づいてシンガポール財務報告基準第39号−金融商品を採用する場合:計量(FRS 39)又はシンガポール財務報告基準109-金融商品(FRS 109)を確認するためにシンガポール所得税処理を受けなければならない会社株主は、吾等の米国預託証明書又は普通株を売却又は売却していなくても、会計目的について損益(非資本的損益)を確認しなければならない可能性がある。当該等の規定の制限を受ける可能性のある会社の株主は、その買収、所有及び処分に関する米国預託証明書又はFRS 39又はFRS 109を採用することにより発生したシンガポール所得税の結果について、それ自体の会計及び税務顧問に相談しなければならない。
それにもかかわらず、外国投資家は、その米国預託証明書または普通株を売却して得られた収益はシンガポールからのものではないと主張することができる(したがって、このような収益はシンガポール所得税を支払う必要がない)、(Ii)外国投資家はシンガポールに常設機関を設置しているわけではなく、処分収益はその機関と有効に関連している可能性があり、(Iii)売却収益の全過程(商談、審議、買収および売却などを含む)である。米国預託証明書や普通株を実際に買収·売却する前に、シンガポール国外で行われている。シンガポール所得税法第10 L条によると、グループの実体(以下、“売り手実体”と称する)が当該等の売却又は処分時にシンガポール国外に位置する任意の動産又は不動産(以下、“外国資産”と称する)を売却又は処分し、2024年1月1日以降にシンガポール国外から徴収される収益は、特定の場合、シンガポールで十分な経済実質を持たない売り手実体によって取得された所得税を課税すべき収入とみなされる。外国資産には、シンガポール国外で登録設立された会社が発行した任意の株式が含まれている。第十L条によれば、われわれの米国預託証明書又は普通株は“外国資産”とみなされなければならない。新しい注文第10 L条の規定の制限を受ける可能性のある売り手実体は、第10 L条の導入によって発生したアメリカ預託証明書或いは普通株のシンガポール税務結果について、それ自体の税務顧問に相談しなければならない。
商品とサービス税
シンガポール国内投資家にアメリカ預託証明書或いは普通株を発行及び譲渡することは商品及びサービス税を免除することができ、シンガポール国外投資家への発行及び譲渡はゼロ格付け(即ち0%の商品及びサービス税による課金)となる。そのため、投資家は私たちのアメリカ預託証明書或いは普通株を引受することによっていかなる商品とサービス税を発生してはならない。投資家はその後、アメリカの預託証明書或いは普通株を売却し、同様に商品とサービス税或いはゼロ格付けを免除することができ、状況によります。投資家は私たちのアメリカ預託証明書或いは私たちの普通株に関連する費用を売買することによって生じる商品及びサービス税の回収可能性について彼ら自身の税務提案を求めなければならない。
商品及びサービス税登録者は、投資家が米国預託証明書又は普通株を購入又は譲渡してシンガポール投資家に提供するブローカー及び処理サービス等のサービスについて、現行基準税率(現在9.0%)で商品及びサービス税を徴収する。契約に基づいてシンガポール国外投資家の利益に直接提供する類似サービスはゼロ格付け(すなわち0%商品及びサービス税による料金)であり、投資家がサービスを提供する際にシンガポールにいないことを前提としている。
107
カタログ表
印紙税
当社のアメリカ預託証明書または当社の普通株の引受および発行には印紙税を払う必要がありません。嘉楠科学技術はケイマン諸島で登録成立したため、嘉楠科学技術がシンガポールに株式登録簿を登録していない限り、私たちのアメリカ預託証明書或いは普通株を売却或いは贈呈する時、いかなる譲渡文書のためにシンガポールで印紙税を支払う必要がない。嘉楠科学技術が住宅物件持株実体とみなされない限り、この立場はずっと存在する。
源泉徴収に関する税収条約
アメリカとシンガポールの間では二重課税を全面的に避ける合意に達していない。
F. | 配当金と支払代理人 |
適用されません。
G. | 専門家の発言 |
適用されません。
H. | 展示された書類 |
私たちは20-F表の形でアメリカ証券取引委員会にこの年間報告書を展示品を含めて提出しました。米国証券取引委員会が許可した場合、本年報第19項には、米国証券取引委員会に提出されたいくつかの情報が引用的に組み込まれている。これは、米国証券取引委員会に別途提出された別の文書を推薦することで、重要な情報を開示することができることを意味します。引用によって組み込まれた情報は、本年度報告書の一部とみなされる。
ワシントンD.C.20549号NE.F Streetの米国証券取引委員会公共資料室および米国証券取引委員会でニューヨーク、ニューヨーク、イリノイ州シカゴの地域事務所で本年度報告書を読んでコピーすることができます(本年度報告書に引用された展示品を含む)。コピー料を支払った後、米国証券取引委員会公共資料室の動作に関する情報を書くことにより、本年度報告書に引用された展示品を含む今年度報告書の写しを請求することもできる。
アメリカ証券取引委員会にはウェブサイトがありますWwwv.sec.govその中には,米国証券取引委員会に電子的に届出された登録者の報告,依頼書,その他の情報が含まれている。私たちの年報と私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した他のいくつかの情報はこのサイトで得ることができます。
外国民間発行者としては、“取引所法”に規定されている四半期報告及び委託書の提供及び内容規則の遵守、並びに上級管理者、取締役及び主要株主免除が“取引所法”(16)節に記載されている報告及び短期運転利益回収条項を遵守することを免除する。
私たちの財務諸表はアメリカ公認会計基準に基づいて作成されています。
米国公認会計原則に基づいて作成された運営レビューと年次監査された総合財務諸表を含む年次報告書を株主に提供する。
I. | 子会社情報 |
適用されません。
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カタログ表
第十一項。市場リスクの定量的·定性的開示について
外国為替リスク
私たちの収入の大部分とほとんどの支出は人民元で計算されています。わが社と香港子会社のビットコインはドルです。私たちの中国子会社の機能通貨は人民元です。私たちは報告通貨として人民元を使用する。2023年1月1日から、私たちの報告通貨は人民元からドルに変更された。機能通貨以外の通貨建ての通貨資産と負債は貸借対照表日に適用為替レートで換算して機能通貨とする。年内に本位貨幣以外の通貨で取引を行い、取引発生時の適用為替レートで本位貨幣に換算する。取引損益は経営報告書で確認します。
私たちは現在、私たちに重大な直接外国為替リスクがあるとは思いませんし、このようなリスクを解決するために派生金融商品を使用していません。全体的に言えば、私たちの外国為替リスクに対する開放は限られているはずですが、あなたのアメリカ預託証明書への投資価値はドルと人民元為替レートの影響を受けます。私たちの業務価値は実際に人民元建てで、アメリカ預託証明書はドルで取引されます。
人民元をドルを含む外貨に両替するのは、中国人民銀行が設定した為替レートに基づいて計算される。2005年7月から2008年7月までの間に、中国政府は人民元対ドル高を20%を超えることを許可した。2008年7月から2010年6月までの間に、人民元対ドルレートは安定し、狭い区間で取引された。2010年6月以来、人民元対ドルレートはずっと変動しており、変動幅が大きく、意外なこともある。2015年11月30日、IMF執行取締役会は、特別引出権(SDR)を構成するバスケット通貨の5年間定期審査を完了し、2016年10月1日から人民元を自由に使用可能な通貨に決定し、ドル、ユーロ、円、ポンドとともに5つ目の通貨としてSDRバスケットに導入することを決定した。2016年第4四半期、ドル高騰と中国資本流出の継続を背景に、人民元は大幅に値下がりした。この切り下げは2017年に停止し、この1年間で人民元の対ドルレートは約7%上昇した。2019年初めから、人民元の対ドルレートは再び大幅に値下がりした。2019年8月初め、中国人民銀行が人民元の1日あたりレート中間値を7.0039元対1.00ドルに設定したのは、2008年以来初めて人民元対米ドルレートが7.0を超えた。外国為替市場の発展及び金利自由化と人民元国際化の進展に伴い、中国政府は将来さらなる為替制度改革を発表する可能性があり、将来人民元の対ドルレートが大幅に値上がりしたり値下がりしたりしないことを保証することはできません。将来の市場力や中国や米国政府の政策が人民元の対ドルレートにどのように影響するかを予測することは難しい。
私たちの業務でドルを人民元に両替する必要がある場合、人民元のドル高は私たちが両替から得た人民元金額に悪影響を与えます。逆に、人民元をドルに両替し、普通株式やアメリカ預託証明書の配当金を支払うことや他の商業目的に使用することを決定した場合、ドルは人民元の上昇が私たちが利用できるドル金額にマイナス影響を与える。
金利リスク
私たちは市場金利の変化で大きなリスクに直面していませんし、私たちは派生金融商品を使って私たちの金利リスクを管理していません。しかし、私たちは私たちが未来の市場金利の変化のために実質的な危険に直面しないという保証がない。
初公募が完了した後、発行から得られた純収益を利息を稼ぐツールに投資することができる。固定金利と変動金利収益ツールの投資にはある程度の金利リスクがある。固定金利証券の公平な市場価値は金利上昇により悪影響を受ける可能性があるが、金利が低下すると変動金利証券の収入が予想を下回る可能性がある。
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カタログ表
信用リスク
集中的な信用リスクに直面する可能性のある金融商品には、主に現金と現金等価物、短期投資、売掛金が含まれている。私たちは現金と現金同等物を信用格付けと質の高い金融機関に保管する。
私たちは顧客に対して信用評価を行い、通常顧客が担保や他の保証を提供する必要はない。私たちは主に売掛金の年限と特定の顧客の信用リスク要素に基づいて不良債権準備を確立します。
第十二項。株式証券を除くその他の証券説明
A. | 債務証券 |
適用されません。
B. | 株式証明書と権利を認める |
適用されません。
C. | その他の証券 |
適用されません。
D. | アメリカ預託株 |
ニューヨーク·メロン銀行は預託機関として、米国預託株式を登録·交付し、米国預託株式とも呼ばれている。1株当たりの米国預託株式は15株A類普通株(あるいは15株A類普通株)に相当し、香港上海HSBC銀行有限公司に保管され、香港信託銀行の受託者となる。各米国預託株式はまた、信託機関が保有する可能性のある任意の他の証券、現金、または他の財産を代表する。預託株式は、受託者が保有する任意の他の証券、現金又は他の財産とともに、預託証券と呼ばれる。アメリカの預託証明書を管理する信託事務室及びその主要な実行事務室はニューヨークグリニッジ街240号、New York 10286に位置している。
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カタログ表
費用と支出
入出人または米国預託株式保有者は必ず支払わなければならない: |
| 使用する: |
米国預託証券100枚あたり$5(以下)(米国預託証明書100枚未満の数) | 株式、権利又はその他の財産の分配による発行を含む米国預託証明書の発行 | |
預金契約の終了を含む出金のための ADS の取り消し | ||
米国預託株式1個当たり0.05ドル(以下) | アメリカ預託株式保有者へのいかなる現金分配も | |
一つの費用は、あなたに配布された証券が株式であり、これらの株がアメリカ預託証明書を発行するために入金された場合、支払われるべき費用に相当する | 米国預託株式保有者に割り当てられた預託証券(権利を含む)所有者に割り当てられた証券 | |
毎年アメリカに預けられている株式は0.05ドル(以下) | 信託サービス | |
登録料または譲渡料 | 株を預け入れたり、引き出したりするときは、当社の株式登録簿にある株式を、受託者又はその代理人の名義から移転及び登録する | |
人の費用を保管する | 外貨をドルに両替する電報(SWIFTを含む)とファックス(預金契約に明確な規定があれば) | |
受託者または係の人は、株式譲渡税、印紙税、または源泉徴収税のような、任意のアメリカ預託証明書または株式のために支払わなければならない税金およびその他の政府費用 | 必要なとき | |
受託者またはその代理人が既存の証券提供サービスのために発生した任意の費用 | 必要なとき |
信託機関は,株式を預け入れたり,目的のために米国預託証明書を渡したりする投資家やその代理の仲介機関に,米国預託証明書の受け渡しと引渡しの費用を直接受け取る.保管人は、投資家に分配する費用を受け取り、分配された金額からこれらの費用を差し引くか、または分配可能な財産の一部を売却して費用を支払う。保管人は、現金分配から控除されるか、または投資家に直接課金するか、または投資家を代表する参加者の帳簿課金システム口座に課金することによって、ホストサービスの年会費を徴収することができる。信託銀行は、米国預託株式保有者に対応する任意の現金分配(または証券の一部または他の分配可能財産の売却)から、これらの費用の支払いが義務付けられている現金を差し引くことによって料金を徴収することができる。保管人は一般的にこれらのサービスの料金を支払うまで、吸引料金のサービスを拒否することができます。
信託銀行は、米国預託株式計画の確立と維持によって発生した費用と支出を返済し、信託銀行が私たちに提供してくれたサービスの費用と支出を免除し、あるいは米国預託株式保有者から受け取った費用収入を共有するために、時々私たちに支払うことができる。保管人は、保管者プロトコルの下の役割を果たす際に、保管人が所有しているか、または保管者に関連する仲介人、取引業者、外国為替取引業者、または他のサービス提供者を使用することができ、これらのサービス提供者は、費用、利益差または手数料を稼ぐことができる。
保管人は、自分またはその任意の関連機関を介して両替することができ、この場合、保管人は、他の人を代表して代理人、コンサルタント、仲介人または受託者を担当するのではなく、取引価格差に限定されることなく、収入を得ることができるが、取引価格差に限定されず、自分の口座のために保持する。その他を除いて、収入の計算は、預金プロトコルに規定されている両替為替レートと、保管人又はその付属機関が自分の口座のために外貨を売買する際に受け取る為替レートとの差額に基づいている。信託銀行は、預金プロトコル項のいずれの通貨変換において使用または取得された為替レートが当時入手可能な最も優遇された為替レートになるか、またはその為替レートを決定する方法が米国預託株式保有者に最も有利であることを示さないが、預金協定に規定されている義務を遵守しなければならない。両替に使用される為替レートを決定するための方法は、要求に応じて提供することができる。
111
カタログ表
預託機関どおりに支払う
2023年、私たちはニューヨークのメロン銀行から合計約52万ドルの支払いを受け取りました。ニューヨークのメロン銀行は私たちのADR計画の口座開設銀行で、投資家関係費用や他の計画に関連する費用を返済し、適用されるアメリカ税を差し引くために使われています。
十三項。違約、延滞配当金、延滞配当金
ない。
14項です。所有者を担保する権利と収益の使用を実質的に改正する
証券保有者の権利に関する説明は、“項目10.補足資料--B.組織覚書と定款”を参照され、これらの権利は変わらない。
以下の“資金募集の使用”情報は、2019年11月20日に米国証券取引委員会によって発効が宣言された改訂されたF-1表における当社の初公募株に関する登録声明(文書番号:333-234356)に関するものです。2019年11月、当社は初公開を完了し、合計10,000,000株の米国預託証券を発行·販売し、150,000,000株のA類普通株に相当し、当社に純収益約7,850万ドルをもたらした。
2019年11月20日から2023年12月31日までの間、これらの純収益を全額運用しました
● | サプライチェーンの最適化、研究開発の改善、業務の拡大、債務の返済に約7370万ドル |
● | 残りの部分は一般企業用途に用いられる. |
第十五項。制御とプログラム
制御とプログラムを開示する
我々は、取引所法案に基づいて提出された報告書に開示すべき情報が指定された期間内に記録、処理、まとめ、報告され、当社の最高経営者および最高会計官を含む我々の経営陣に蓄積されて伝達されることを確実にするために、開示制御および手続きを維持し、要求開示に関する決定をタイムリーに行うことを目的とする。
我々の経営陣は、我々の最高経営責任者および最高財務責任者の参加の下、取引所法案第13 a-15(B)条の要求に基づいて、本報告に係る期間終了までの開示制御および手順(取引法第13 a-15(E)条参照)の有効性を評価した。
この評価に基づき,我々の経営陣は,2023年12月31日現在,我々の開示制御プログラムは,本年報で開示を要求した重大な情報が記録,処理,まとめられて評価されることを効果的に確保し,米国証券取引委員会規則や表で指定された期限内に規定された開示を行っていると結論した.
112
カタログ表
経営陣財務報告内部統制年次報告書
我々の経営陣は、“取引法”下のルール13 a-15(F)に定義されている当社の企業のための十分な財務報告内部統制の確立と維持を担当しています。財務報告の内部統制とは、公認会計原則に基づいて財務報告と連結財務諸表の信頼性を合理的に保証する過程であり、(1)公認会計原則に従って合併財務諸表を作成するために必要な政策とプログラムを含む。これらの記録は、会社の資産の取引と処分を合理的かつ正確かつ公平に反映すべきである;(2)合理的な保証を提供する、すなわち取引が公認された会計原則に従って合併財務諸表を作成するために必要である。会社の収入と支出は会社の経営陣と取締役の許可のみに基づいて行われる。(Iii)は、合併財務諸表に重大な影響を与える可能性のある不正買収、使用または処分会社の資産を防止またはタイムリーに発見することについて合理的な保証を提供する。
取引法13 a-15(C)条の要求に基づき、我々の経営陣は、テレデビル委員会後援組織委員会が発表した“内部統制枠組み-総合枠組み(2013)”に基づいて、2023年12月31日までの社内財務報告内部統制を評価した。この評価に基づき、我々の経営陣は、2023年12月31日現在、財務報告の内部統制に有効であると結論した。
その固有の限界のため、財務報告書の内部統制は誤った陳述を防止したり発見できない可能性がある。また,将来的にどのような有効性評価を行うかの予測は,条件の変化により制御不足のリスクが生じる可能性があり,あるいは政策やプログラムの遵守度が悪化する可能性がある.
独立公認会計士事務所認証報告
我々の独立公認会計士事務所ピマウェイ華振法律事務所は、2023年12月31日までの財務報告内部統制の有効性を監査しており、このことは本年報F-2ページの報告に掲載されている。
財務報告の内部統制の変化
本20-F表年次報告書がカバーしている間、私たちは財務報告の内部統制に大きな影響を与えたり、合理的に私たちの財務報告の内部統制に大きな影響を与える可能性がある変化はありません。
プロジェクト16 A。監査委員会財務専門家
当社の取締役会はすでに決定し、独立取締役張亜萍は取締役独立取締役であり、設立20-F会社指示第(16)A項で定義された監査委員会財務専門家資格に符合する。
プロジェクト16 B。道徳的準則
私たちは私たちの役員、上級管理職、そして従業員に適用されるビジネス行動と道徳的基準を採択した。採択以来、商業行為や道徳基準には何の変化もなく、私たちの役員や従業員も何の免除も受けていない。我々は、2019年10月28日に米国証券取引委員会に初めて提出されたF-1表に、当社のビジネス行動基準を私たちの登録声明の証拠品(文書番号:333-234356)とし、どの株主も要求に応じてコピーを得ることができます。このビジネス行為および道徳基準は、私たちのサイトhttp://investor.canaan-creative.comでも見つけることができます。
プロジェクト16 Cです。チーフ会計士費用とサービス
畢馬威華振会計士事務所は独立公認会計士事務所であり、独立監査役として、2022年12月31日と2023年12月31日までの会計年度の年次財務諸表を監査している。
普華永道中天会計士事務所は独立公認会計士事務所であり、2020年12月31日までの会計年度財務諸表を独自監査役として監査している。
113
カタログ表
以下の表は、畢馬威華振法律事務所と普華永道中天法律事務所が2022年と2023年に提供したサービスの請求書と課税金額を示し、これらの金額をサービス別に細分化したものである。私たちの主な会計士に支払われる費用は、以下に述べる事前承認政策と手続きに従って承認されます。
2011年12月31日までの5年間で | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
(単位:千元) | ||||
料金を審査する(1) |
|
|
| |
普華永道中天法律事務所 | 160 |
| — | |
畢馬威華振法律事務所(2) | 2,009 |
| 1,803 | |
監査関連費用(3) | 143 |
| — | |
税金.税金(4) | 49 |
| 19 | |
合計する | 2,361 |
| 1,822 |
(1) | 会計計算書とは、私たちの年次財務諸表を監査し、米国証券取引委員会に提出された書類および他の法定および規制届出書類を監査するために提供される専門サービスに列挙された各会計年度の総費用を意味する。 |
(2) | 2021年9月9日、普華永道中天会計士事務所(“普華永道”)の独立公認会計士事務所資格を解除し、私たちの独立公認会計士事務所として畢馬威華振会計士事務所を招聘し、2021年9月13日から発効した。 |
(3) | “監査関連費用”とは、我々の主要会計士が提供する監査又は財務諸表審査の業績に合理的に関連する専門サービスをいう各会計年度の総費用であり、監査費用には含まれない。 |
(4) | “税料”とは、税務コンプライアンス、税務相談、税務計画のために提供される専門サービスに記載されている各財政年度の総費用を意味する。 |
承認前の政策と手順
私たちの監査委員会は私たちの独立会計士の仕事を監督する責任がある。我々監査委員会の政策は、普華永道中天法律事務所と畢馬威華振法律事務所が提供するすべての監査及び非監査サービスを予め承認しており、上記監査サービスを含むが、監査委員会が監査を完了する前に承認された小型監査サービスを除く。
プロジェクト16 Dです。免除監査委員会は上場基準を遵守する
ない。
プロジェクト16 E。発行者および関連購入者が株式証券を購入する
2020 年 9 月 22 日から 2024 年 3 月 31 日までの発行済 ADS の買取状況については、以下の表のとおりです。
|
|
| 近似値 | |||||||
会社の総数量: | ドル価値は | |||||||||
購入した ADS | 5 月号の広告 | |||||||||
総人数 | 公開の一部として | しかしまだ買収されます | ||||||||
ADS の | 平均価格 | 新しい計画を発表しました | Under the | |||||||
期間 |
| 購入済み |
| 広告ごとの有料(1) |
| 他の計画も(2) |
| もくろみ(2) | ||
2020 年 9 月 8 日 ~ 2020 年 9 月 21 日 |
| — |
| — |
| — |
| ドル | 10.0 100 万 | |
2020 年 9 月 22 日 ~ 2020 年 9 月 30 日 |
| 99,983 |
| ドル | 1.9382 |
| 99,983 |
| ドル | 9.8 100 万 |
2020年10月 |
| 1,059,960 |
| ドル | 1.9506 |
| 1,159,943 |
| ドル | 7.7 100 万 |
2020 年 11 月 ~ 2021 年 3 月 31 日 |
| 560,003 |
| ドル | 2.3369 |
| 1,719,946 |
| ドル | 6.4 100 万 |
2021 年 3 月 31 日 ~ 2021 年 9 月 30 日 |
| 875,868 |
| ドル | 7.3322 |
| 2,595,814 |
| ドル | 20.0 100 万 |
2021 年 9 月 30 日 ~ 2022 年 3 月 31 日 |
| 3,578,877 |
| ドル | 5.5864 |
| 6,174,691 |
| ドル | 1億円 |
2022年3月31日から2022年9月30日まで | 4,679,620 | ドル | 3.5451 | 10,854,311 | ドル | 8340万 | ||||
2022年9月30日から2024年3月31日まで | 3,485,515 | ドル | 3.0068 | 14,339,826 | ドル | 7290万 | ||||
合計する |
| 14,339,826 |
| ドル | 3.9788 |
| 14,339,826 |
| ドル | 7290万 |
(1) | 私たちのすべてのアメリカ預託証明書は15株のA類普通株を代表します。 |
114
カタログ表
(2) | 我々は2020年9月8日に取締役会の承認を受けた株式買い戻し計画を発表し、この計画によると、12ヶ月以内に1,000万ドルに達する発行された米国預託証明書および/またはA類普通株を買い戻すことができる。また、2021年9月20日に取締役会が承認した新たな株式買い戻し計画を発表し、この計画によると、2000万ドルに達する発行された米国預託証券および/またはA類普通株を12ヶ月以内に買い戻すことができる。2022年3月16日、取締役会の承認を受けた別の株式買い戻し計画を発表し、この計画によると、1億ドルまでの発行済み米国預託証券および/またはA類普通株を24カ月以内に買い戻すことができる。買い戻しの方式は多種多様であり,当時の市価で行われていた公開市場取引,私的協議の取引,大口取引,あるいは上記の取引の任意の組合せが含まれる.買い戻しは、取引法のルール10 b 5-1および/またはルール10 b-18および我々のインサイダー取引政策に従って行われる。買い戻しの米国預託証明書の数量と買い戻しの時間は、価格、取引量、一般市場状況、および私たちの運営資金要求と一般業務状況を含むが、これらに限定されない多くの要素に依存する。本年度報告日までに、上記株式買い戻し計画下での買い戻しは終了しました。 |
プロジェクト16 Fです。登録者の認証会計士を変更する
適用されません。
プロジェクト16 Gです。会社の管理
私たちは“海外個人発行者”(取引法第3 b-4条規則に定義されている)であり、私たちのアメリカ預託証明書(ADS)は15株のA類普通株を代表して、ナスダック世界市場に上場している。ナスダック株式市場規則は私たちのような外国の個人発行者がその母国の会社統治のやり方に従うことを可能にするだろう。ケイマン諸島(私たちの祖国)のいくつかの会社管理のやり方はナスダック社の上場基準とは大きく異なるかもしれない。例えば必要ありません
● | 我々の取締役会の大多数を独立取締役で構成しましょう(取引法によると、監査委員会のすべてのメンバーは独立していなければなりません) |
● | 完全に独立した役員からなる報酬委員会、指名委員会、または会社管理委員会がある |
● | 完全に独立した取締役からなる指名と会社管理委員会を設立し、その委員会の目的と責任を述べる書面規約を有する |
● | 発行者の財政年度終了後一年に遅れずに年次株主総会を開催します。 |
我々は現在,母国のやり方に依存して以下の要件を免除している:(I)完全に独立役員からなる指名委員会を持つ,(Ii)完全に独立役員からなる報酬委員会を持つこと,(Iii)発行者の財政年度終了後1年以内に年次株主総会を開催すること。
プロジェクト16 Hです。炭鉱安全情報開示
適用されません。
プロジェクト16.検査妨害に関する外国司法管区の開示
適用されません。
プロジェクト16 Jです。インサイダー取引政策
適用されません。
115
カタログ表
プロジェクト16 Kです。ネットワーク·セキュリティ
リスク管理と戦略
我々は,ネットワークセキュリティリスク評価プログラムを全面的に実施し,ネットワークセキュリティ管理,戦略,ガバナンスの有効性を確保し,ネットワークセキュリティリスクを報告した.我々はまた,ネットワークセキュリティリスク管理を我々の企業全体のリスク管理システムに取り入れている.
我々は,内部と外部の脅威に対応するためのネットワークセキュリティ脅威防御システムとプロセスを開発した.このシステムは、ネットワークセキュリティ脅威を識別、分析、対応するために、我々のセキュリティフレームワークの様々な側面と様々なレベルをカバーしている。私たちは、ネットワークセキュリティリスクを継続的に評価、識別、管理し、内部および外部プロバイダの情報資産を保護することに取り組んでいます。私たちはイベント応答計画、業務連続計画、および災害復旧計画を維持します。我々のネットワークセキュリティチームは,我々のシステム,インフラ,プロセスの状態を継続的に監視し,潜在的なネットワークセキュリティ脅威を含む潜在的な問題に迅速に対応できるようにしている.]
我々の業務戦略、運営結果、財務状況は、これまでに決定されたネットワークセキュリティイベントの結果を含むネットワークセキュリティ脅威リスクの実質的な影響を受けていないが、将来的にこのようなリスクや将来の重大なイベントの重大な影響を受けないことは保証されない。我々のネットワークセキュリティに関するリスクに関するより多くの情報は、本年度報告20−F表の“項目3.キー情報−D.リスク要因”を参照されたい。
統治する
私たちの取締役会はサイバーセキュリティと関連した危険を監視する責任がある。ネットワークセキュリティ状況、潜在的脅威、および潜在的ネットワークセキュリティ脅威と会社リスクに対する我々の準備状況を検討するために定期的に審査する。著者らのネットワークセキュリティチームのメンバーは関連認証を持ち、CISSP、CISMとCDPSEを含み、主にネットワークセキュリティリスクの評価と管理を担当し、そしてネットワークセキュリティイベントの予防、検査、緩和と修復を監視する。私たちの取締役会は、ネットワークセキュリティイベントの予防、検出、緩和、修復プロセス、および任意の重大なネットワークセキュリティイベントが発生した場合、私たちに通知されました。
116
カタログ表
第II部
17項です。財務諸表
登録者は、第18号に規定する財務諸表及び関連情報を提供することを選択した。
第十八項。財務諸表
嘉楠科技の合併財務諸表は本年報の末尾に掲載されている。
第19項。展示品
展示品 | ||
番号をつける |
| 展示品の記述 |
1.1 | 改訂及び再改訂された登録者組織覚書及び規約(我々の登録声明のF-1表添付ファイル3.2(第333-234356号文書)を参照して編入することにより、2019年10月28日に米国証券取引委員会に提出された) | |
2.1 | 登録者とニューヨーク·メロン銀行との間の預金協定(添付ファイル2.1を参照して2020年4月15日に米国証券取引委員会に提出したForm 20-F年次報告書(書類番号001-39127)) | |
2.2 | 1934年“証券取引法”(以下“取引法”と略す)第12条に基づいて登録された証券説明(2020年4月15日に米国証券取引委員会に提出された20−F表年次報告書の添付ファイル2.2(第001−39127号文書)) | |
4.1 | 2018年株式インセンティブ計画の改訂と再起動(2021年4月21日に米国証券取引委員会に提出された20-F表年次報告書の添付ファイル4.1を参照) | |
4.2 | 登録者とその役員と上級管理者との間の賠償協議表(これに合わせて、2019年10月28日に米国証券取引委員会に最初に提出されたF-1表(第333-234356号文書)登録宣言の添付ファイル10.2を参照) | |
4.3 | 登録者とその上級管理者との間の行政官採用協議表(ここで引用表F-1登録声明の添付ファイル10.3(第333-234356号文書)は、改訂され、2019年10月28日に米国証券取引委員会に最初に提出された) | |
4.4 | 当社と調印ページに指定された購入者は2021年4月29日に署名した証券購入契約書表(嘉楠科学技術の添付ファイル10.2を引用することにより編入)。S現在の表格6-K(Reg.番号001-39127),2021年4月30日提供) | |
4.5 | 証券購入プロトコルに基づいて買い手に発行した引受権証表(嘉楠科学技術の添付ファイル4.5を引用して編入)。S現在の表格6-K(Reg.番号001-39127),2021年4月30日提供) | |
*8.1 | 主要付属会社リスト | |
11.1 | 登録者商業行動基準(我々F-1表登録声明の添付ファイル99.1(文書番号333-234356)を参照して組み込まれ、2019年10月28日に米国証券取引委員会に最初に提出された)。 | |
*12.1 | 2002年サバンズ·オキシリー法第302条による最高経営責任者の認証 | |
*12.2 | 2002年サバンズ·オキシリー法第302条に基づく首席財務官の認証 | |
**13.1 | 2002年サバンズ·オクスリ法案第906条に基づく“米国法典”第18編第1350条行政総裁の証明 | |
**13.2 | 2002年サバンズ·オキシリー法第906条で可決された“米国法典”第18編1350条による首席財務官の証明 | |
*15.1 | ビジネスと金融法律事務所の同意 | |
*15.2 | 畢馬威華振法律事務所は同意した | |
*97.1 | 登録者の追跡政策 | |
*101.INS | 連結されたXBRLインスタンス文書-このインスタンス文書は、そのXBRLタグがイントラネットXBRL文書に埋め込まれているので、対話データファイルには表示されない | |
*101.SCH | イントラネットXBRL分類拡張アーキテクチャ文書 | |
*101.CAL | インラインXBRL分類拡張計算リンクライブラリ文書 | |
*101.DEF | インラインXBRL分類拡張Linkbase文書を定義する | |
*101.LAB | XBRL分類拡張ラベルLinkbase文書を連結する | |
*101.PRE | インラインXBRL分類拡張プレゼンテーションLinkbaseドキュメント | |
104 | 表紙インタラクションデータファイル(イントラネットXBRL文書に埋め込む) |
* | 同封アーカイブ |
** | 同封して提供する |
117
カタログ表
サイン
登録者は、それが20-F表を提出するすべての要求に適合し、本年度報告書に署名するために以下の署名者を正式に手配し、許可したことを証明する。
株式会社カナン | ||
差出人: | / s / Nangeng Zhang | |
名前: | 張南庚 | |
タイトル: | 会長兼最高経営責任者 | |
日時 : 2024 年 4 月 17 日 |
118
カタログ表
連結財務諸表索引
独立公認会計士事務所報告 ( |
| F-2 |
2022年と2023年12月31日までの連結貸借対照表 | F-4 | |
2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月期連結損益計算書 | F-6 | |
連結株主資本変動計算書 ( 2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月期 ) | F-7 | |
2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月期連結キャッシュ · フロー計算書 | F-8 | |
連結財務諸表付記 | F-10 |
F-1
カタログ表
独立公認会計士事務所報告
株主や取締役会に
株式会社カナン :
連結財務諸表と財務報告の内部統制に関する意見
当社は、カナン社の連結貸借対照表を監査しました。2022 年 12 月 31 日及び 2023 年 12 月 31 日時点における当社および子会社 ( 以下、当社 ) の連結損益計算書、 2023 年 12 月 31 日を末日とする 3 年間の連結損益計算書、株主持分の変動計算書、キャッシュフロー計算書、および関連注記 ( 以下、連結財務諸表といいます。 )また、当社グループの財務報告に関する内部統制を、 2023 年 12 月 31 日現在において、以下の基準に基づき監査しました。 内部統制--統合フレームワーク(2013)テレデビル委員会が主催して委員会が発表された。
当社は、上記の連結財務諸表は、 2022 年 12 月 31 日及び 2023 年 12 月 31 日時点の当社の財務状況並びに 2023 年 12 月 31 日を末日とする 3 年間の各年度の業績及びキャッシュフローを、米国の一般会計原則に従って、すべての重要な点において公正に提示していると考えています。また、 2023 年 12 月 31 日現在の財務報告については、重要な点において、以下の基準に基づき効果的な内部統制を維持していると考えています。 内部統制--統合フレームワーク(2013)テレデビル委員会が主催して委員会が発表された。
報告通貨の変動
当社は、連結財務諸表注記 2 ( d ) に記載されているとおり、 2023 年 1 月 1 日に報告通貨を中国人民元から米ドルに変更することを選択しました。
意見の基礎
当社経営陣は、これらの総合財務諸表を作成し、財務報告に対する有効な内部統制を維持し、添付されている経営陣財務報告内部統制年次報告に含まれる財務報告内部統制の有効性を評価する。私たちの責任は、会社の連結財務諸表について意見を発表し、私たちの監査に基づいて会社の財務報告内部統制に意見を発表することです。私たちは米国上場企業会計監督委員会(PCAOB)に登録されている公共会計士事務所であり、米国連邦証券法および米国証券取引委員会とPCAOBの適用規則と法規に基づいて、会社と独立しなければならない。
私たちはPCAOBの基準に従って監査を行っている。これらの基準は、連結財務諸表に重大なミスがないかどうか、エラーによるものであっても詐欺であっても、すべての重大な点で財務報告に対する有効な内部統制が維持されているかどうかを決定するために、合理的な保証を得るために監査を計画し、実行することを要求する。
F-2
カタログ表
我々の連結財務諸表の監査には、連結財務諸表の重大な誤報リスクを評価するプログラム、エラーによるものであっても詐欺であっても、これらのリスクに対応するプログラムを実行することが含まれる。これらの手続きは、連結財務諸表中の金額および開示に関する証拠をテストに基づいて検討することを含む。我々の監査には、経営陣が使用する会計原則の評価と重大な見積もり、合併財務諸表の全体列報の評価も含まれています。我々の財務報告の内部統制の監査には、財務報告の内部統制を理解すること、重大な弱点があるリスクを評価すること、評価されたリスクテストに基づいて内部統制の設計と運営有効性を評価することが含まれる。私たちの監査はまた、私たちがこのような状況で必要だと思う他の手続きを実行することを含む。私たちは私たちの監査が私たちの意見に合理的な基礎を提供すると信じている。
財務報告の内部統制の定義と限界
会社の財務報告に対する内部統制は、公認された会計原則に基づいて、財務報告の信頼性と外部目的の財務諸表の作成に合理的な保証を提供することを目的としたプログラムである。会社の財務報告に対する内部統制には、(1)合理的で詳細かつ正確かつ公平に会社の資産を反映した取引および処分に関する記録の保存、(2)公認された会計原則に従って財務諸表を作成するために必要な取引が記録されている合理的な保証を提供し、会社の収入および支出は会社の経営陣と取締役の許可のみに基づいて行われる。(三)財務諸表に重大な影響を及ぼす可能性のある不正買収、使用、または処分会社の資産を防止またはタイムリーに発見する合理的な保証を提供する。
その固有の限界のため、財務報告書の内部統制は誤った陳述を防止したり発見できない可能性がある。また,将来的にどのような有効性評価を行うかの予測は,条件の変化により制御不足のリスクが生じる可能性があり,あるいは政策やプログラムの遵守度が悪化する可能性がある.
/s/ピマウェイ華振法律事務所
2021年以来、私たちは会社の監査役を務めてきた。
北京、中国
2024 年 4 月 17 日
F-3
カタログ表
株式会社カナアン
合併貸借対照表
2022年12月31日と2023年12月31日まで
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
|
| 2011年12月31日まで | ||||
| 注意事項 |
| 2022 |
| 2023 | |
ドル | ドル | |||||
資産 |
|
|
|
|
|
|
流動資産: |
|
|
|
|
|
|
現金 |
| 2(g) |
| |
| |
売掛金純額 |
|
|
| — |
| |
棚卸しをする |
| 4 |
| |
| |
前払金その他流動資産 |
| 5 |
| |
| |
流動資産総額 |
|
|
| |
| |
非流動資産: |
|
|
|
|
|
|
暗号化通貨 |
| 6 |
| |
| |
財産、設備、ソフトウェア、純額 |
| 7 |
| |
| |
経営的リース使用権資産 |
| 8 |
| |
| |
繰延税金資産 |
| 15 |
| |
| |
他の非流動資産 |
| 5 |
| |
| |
非流動金融投資 |
|
| |
| | |
非流動資産総額 |
|
|
| |
| |
総資産 |
|
|
| |
| |
負債と株主権益 |
|
|
|
|
|
|
流動負債: |
|
|
|
|
|
|
売掛金 |
|
|
| |
| |
契約責任 | 2(n) |
| |
| | |
所得税に対処する |
|
|
| |
| |
負債その他流動負債を計上しなければならない |
| 9 |
| |
| |
賃貸負債を経営し、流動 |
| 8 |
| |
| |
優先株式先物契約負債 | 12 | — | | |||
流動負債総額 |
|
|
| |
| |
非流動負債: |
|
|
|
|
|
|
非流動経営賃貸負債 |
| 8 |
| |
| |
他の非流動負債 |
| 9 |
| |
| |
総負債 |
|
|
| |
| |
不測の事態 ( 注 17 ) |
|
|
|
|
F-4
カタログ表
株式会社カナアン
合併貸借対照表(続)
2022年12月31日と2023年12月31日まで
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
|
| 2011年12月31日まで | ||||
注意事項 | 2022 | 2023 | ||||
ドル |
| ドル | ||||
株主権益: |
|
|
| |||
普通株(ドル |
| 11 |
| — |
| — |
株主からの募集債権 |
|
| — |
| — | |
国債株式 ( US $ |
| 13 |
| ( |
| ( |
追加実収資本 |
|
|
| |
| |
法定備蓄金 |
|
| |
| | |
その他の総合損失を累計する |
|
|
| ( |
| ( |
利益剰余金(累積損失) |
|
|
| |
| ( |
株主権益総額 |
|
|
| |
| |
総負債と株主権益 |
|
|
| |
| |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である。
F-5
カタログ表
株式会社カナアン
総合総合収益表(損益表)
2021年,2022年および2023年12月31日まで年度
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2013年12月31日まで年度: | ||||||||
注意事項 | 2021 | 2022 | 2023 | |||||
ドル | ドル | ドル | ||||||
収入.収入 |
|
|
|
| ||||
製品収入 |
|
|
| |
| |
| |
鉱業収入 |
|
|
| |
| |
| |
その他の収入 |
|
|
| |
| |
| |
総収入 |
|
|
| |
| |
| |
収入コスト |
|
|
| |||||
製品コスト | ( | ( | ( | |||||
採鉱コスト | ( | ( | ( | |||||
その他費用 | ( | ( | ( | |||||
収入総コスト | ( | ( | ( | |||||
毛利(損) |
|
|
| |
| |
| ( |
運営費用: |
|
| ||||||
研究開発費 |
|
|
| ( |
| ( |
| ( |
販売とマーケティング費用 |
|
|
| ( |
| ( |
| ( |
一般と行政費用 |
|
|
| ( |
| ( |
| ( |
財産、設備、ソフトウェアの減価 | 7 | — | — | ( | ||||
暗号通貨の減価 | 2(j), 6 | — | ( | ( | ||||
総運営費 |
|
|
| ( |
| ( |
| ( |
営業収入(赤字) |
|
|
| |
| |
| ( |
利子収入 |
|
|
| |
| |
| |
金融商品は価値変動を公平に許容する |
| 10, 12 |
| |
| |
| ( |
シリーズ A 転換優先株式の適正価額超過額 |
| 12 |
| — |
| — |
| ( |
投資収益 |
|
|
| |
| — |
| — |
為替差益、純 |
|
|
| |
| |
| |
その他の収入、純額 |
|
| |
| |
| | |
所得税費用前収益 |
|
| |
| |
| ( | |
所得税給付 |
| 15 |
| ( |
| ( |
| |
純収益(赤字) |
|
|
| |
| |
| ( |
外貨換算調整、純額 |
|
|
| |
| ( |
| ( |
全面収益合計 |
|
|
| |
| |
| ( |
クラス A およびクラス B 普通株式の計算に使用される加重平均株式数 : |
|
| ||||||
-基本的に |
| 16 |
| |
| |
| |
-薄めて |
| 16 |
| |
| |
| |
クラス A およびクラス B 普通株式当り純利益 ( 損失 ) ( 1 株当たりセント ) |
|
| ||||||
-基本的に |
| 16 |
| |
| |
| ( |
-薄めて |
| 16 |
| |
| |
| ( |
株式報酬費用は以下のとおりです。 |
|
| ||||||
収入コスト |
|
|
| |
| |
| |
研究開発費 |
|
|
| |
| |
| |
販売とマーケティング費用 |
|
|
| |
| |
| |
一般と行政費用 |
|
|
| |
| |
| |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である。
F-6
カタログ表
株式会社カナアン
合併株主権益変動表
2021年,2022年および2023年12月31日まで年度
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
普通だよ | 積算 | 保留する | ||||||||||||||||||||
株 | 定期購読する | 国庫株 | その他の内容 | 他にも | 収益.収益 | 合計する | ||||||||||||||||
|
| 量 |
|
| 債権 |
| 量 |
|
| 支払い済み |
| 法律を定める |
| 全面的に |
| (累計) |
| 株主の | ||||
注意事項 | 株 | 金額 | 株主.株主 | 株 | 金額 | 資本 | 埋蔵量 | 損 | 赤字) | 株権 | ||||||||||||
2021年1月1日現在の残高 |
| |
| — |
| — |
| |
| ( |
| |
| |
| ( |
| ( |
| | ||
株式買い戻し |
| 13 |
| ( |
| — |
| — |
| |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
源泉徴収のための既得従業員制限株式の取得 | 13 | ( | — | — | | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||
源泉徴収のための従業員制限株式の転売 | 13 | | — | — | ( | | — | — | — | ( | | |||||||||||
株式ベースの給与費用 |
| 14 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| |
制限株式単位の帰属 | 13 | | — | — | ( | — | | — | — | — | | |||||||||||
普通株式 · ワラントの新発行について | 11 | | — | — | | — | | — | — | — | | |||||||||||
株式報酬準備金としての普通株式の発行について | 14 | — | — | — | | — | — | — | — | — | — | |||||||||||
法定準備金への利益配分 | — | — | — | — | — | — | | — | ( | — | ||||||||||||
外貨換算 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||
純収入 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | ||
2021年12月31日現在の残高 |
| |
| — |
| — |
| |
| ( |
| |
| |
| ( |
| |
| | ||
株式買い戻し |
| 13 |
| ( |
| — |
| — |
| |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
源泉徴収のための既得従業員制限株式の取得 |
| 13 |
| ( |
| — |
| — |
| |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
源泉徴収のための従業員制限株式の転売 |
| 13 |
| |
| — |
| — |
| ( |
| |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| |
株式ベースの給与費用 |
| 14 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| | — |
| — |
| — |
| | |
制限株式単位の帰属 |
| 13 |
| |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
法定準備金への利益配分 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| ( |
| — | ||
外貨換算 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||
純収入 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | ||
2022年12月31日現在の残高 |
| |
| — |
| — |
| |
| ( |
| |
| |
| ( |
| |
| | ||
源泉徴収のための既得従業員制限株式の取得 | 13 | ( | — | — | | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||
源泉徴収のための従業員制限株式の転売 | 13 | | — | — | ( | | — | — | — | — | | |||||||||||
市場上場における普通株式の発行 ( 募集費用を除く ) | 11 | | — | — | — | — | | — | — | — | | |||||||||||
優先株式ファイナンスによる普通株式の発行 ( 募集費用を除く ) | 12 | | — | — | — | — | | — | — | — | | |||||||||||
株式貸出契約に基づく普通株式の発行 | 12 | | — | — | — | — | | — | — | — | | |||||||||||
株式ベースの給与費用 | 14 | — | — | — | — | — | | — | — | — | | |||||||||||
制限株式単位の帰属 | 14 | | — | — | ( | — | — | — | — | — | — | |||||||||||
外貨換算 | — | — | — | — | — | — | — | ( | — | ( | ||||||||||||
純損失 | — | — | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||
2023年12月31日現在の残高 | | — | — | | ( | | | ( | ( | |
F-7
カタログ表
株式会社カナアン
統合現金フロー表
2021年,2022年および2023年12月31日まで年度
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
| 2013年12月31日まで年度: | |||||
| 2021 | 2022 | 2023 | |||
ドル | ドル | ドル | ||||
経営活動のキャッシュフロー |
|
|
|
|
|
|
純収益(赤字) |
| |
| |
| ( |
以下の項目を調整する |
|
|
|
|
|
|
暗号通貨の受け入れで認識された収益 |
| ( |
| ( |
| ( |
暗号通貨の支払いに認識されるコスト | — | | | |||
顧客預金としての暗号通貨の受領 | — | — | ( | |||
暗号通貨の売却による利益 ( 損失 ) | — | | ( | |||
財産、設備、ソフトウェアの減価償却と償却 |
| |
| |
| |
営業リース資産の減価償却額 |
| |
| — |
| — |
外国為替収益 |
| ( |
| ( |
| ( |
債権不良引当金の支給 |
| |
| |
| |
繰延所得税割引 |
| ( |
| ( |
| ( |
財産、設備、ソフトウェアの処分による損失 |
| |
| |
| |
株式ベースの給与費用 |
| |
| |
| |
金融商品は価値変動を公平に許容する |
| ( |
| ( |
| |
シリーズ A 転換優先株式の適正価額超過額 | — | — | | |||
投資収益 |
| ( |
| — |
| — |
オペレーティング · リース使用権資産の帳簿金額の削減 |
| |
| |
| |
リース負債利息を経営する |
| |
| |
| |
非流動金融投資に対する減損金 |
| |
| — |
| — |
暗号通貨の減損損失 | | | | |||
財産、設備、ソフトウェアの減損損失 |
| — |
| — |
| |
在庫減記 |
| |
| |
| |
前払い金の償却 | — | | | |||
在庫買入れコミットメント準備金 | — | | | |||
資産と負債の変動状況: |
|
|
|
|
|
|
売掛金 |
| |
| |
| ( |
棚卸しをする |
| ( |
| ( |
| ( |
前払金その他流動資産 |
| ( |
| ( |
| |
他の非流動資産 |
| ( |
| ( |
| |
前払い利子費用 |
| |
| — |
| — |
売掛金 |
| ( |
| |
| ( |
支払手形 |
| ( |
| — |
| — |
契約責任 |
| |
| ( |
| |
所得税に対処する |
| |
| ( |
| ( |
負債その他流動負債を計上しなければならない |
| |
| |
| |
他の非流動負債 |
| ( |
| ( |
| |
リース負債を経営する |
| ( |
| ( |
| ( |
経営活動提供の現金純額 |
| |
| ( |
| ( |
投資活動によるキャッシュフロー: |
|
|
|
|
|
|
短期投資を売却して得られる収益 |
| |
| — |
| — |
財産·設備·ソフトウェアを購入する |
| ( |
| ( |
| ( |
財産、設備、ソフトウェアを処分して得られた収益 |
| |
| — |
| |
暗号通貨の処分による収益 | — | | | |||
非流動金融投資の支払い |
| ( |
| — |
| — |
投資活動提供の現金純額 |
| |
| ( |
| |
F-8
カタログ表
株式会社カナアン
合併現金フロー表(継続)
2021年,2022年および2023年12月31日まで年度
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2011年12月31日までの5年間で | ||||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||
| ドル |
| ドル |
| ドル | |
資金調達活動のキャッシュフロー: | ||||||
普通株買い戻しの支払い |
| ( |
| ( |
| — |
株式買戻し契約に基づく前払い |
| ( |
| — |
| — |
買い戻し株式証明書 | — | ( | — | |||
普通株式の発行収益 ( 市場上場契約に基づく発行費用を除いたもの ) |
| — |
| — |
| |
発行費用の支払い |
| ( |
| — |
| — |
シリーズ A 転換優先株式の発行収益 ( 発行費用を除く ) |
| — |
| — |
| |
借金を返済する |
| ( |
| — |
| — |
自己株式の転売による収益 |
| |
| |
| |
制限付き株式の譲渡に対する源泉徴収税の買戻し |
| ( |
| ( |
| ( |
普通株式 · ワラントの発行による収益 |
| |
| — |
| — |
融資活動提供の現金純額 |
| |
| ( |
| |
現金と制限現金の純増(マイナス)額 |
| |
| ( |
| |
為替レート変動が現金と制限現金に及ぼす影響 |
| |
| ( |
| ( |
年初時点の現金と制限現金 |
| |
| |
| |
年末の現金と制限現金 |
| |
| |
| |
現金 | | | | |||
制限現金 | | — | — | |||
キャッシュ · フロー計算書に示す現金総額および制限現金 | | | | |||
キャッシュフロー情報の追加開示: |
|
|
|
|
|
|
利子を支払う現金 |
| |
| — |
| — |
所得税の現金を納める |
| |
| |
| |
非現金投資と融資活動を追加開示します |
|
|
|
|
|
|
在庫から運用リース資産への移転 |
| |
| — |
| — |
営業リース資産から在庫への移転 |
| |
| — |
| — |
在庫から資産、機器、ソフトウェアへの鉱山機器の移転 |
| |
| |
| |
発生負債及びその他の経常負債における設備の購入 | — | | — | |||
制限付き株式の譲渡による源泉徴収 |
| |
| ( |
| |
暗号通貨の受け入れで認識された収益 | | | | |||
暗号通貨の支払いに認識されるコスト |
| — |
| |
| |
A シリーズ転換優先株式の A 種普通株式への転換について |
| — |
| — |
| |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である。
F-9
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
1. | 組織と主な活動 |
嘉楠科学技術はケイマン諸島で登録設立された免除された有限責任会社であり、全額付属会社(総称して“当社”と呼ぶ)を通じて主に集積回路(“集積回路”)の設計と最終採鉱設備の販売とレンタルに従事し、それをビットコイン採掘の集積回路製品及び関連部品を中華人民共和国Republic of China(“中国”)、シンガポール及びその他の国と地区に統合する。
2. | 重要会計政策の概要 |
(a) | 準備の基礎 |
添付されている総合財務諸表は、米国公認会計原則(“米国公認会計原則”)に基づいて作成される。
当社が添付の総合財務諸表を作成する際に従う主な会計政策の概要は以下のとおりである。
(b) | 予算の使用 |
米国公認会計原則に基づいて当社の総合財務諸表を作成する際には、経営陣は、財務諸表日の資産及び負債額及び又は有資産及び負債の開示、並びに報告期間内の収入及び支出の報告額に影響を与える推定及び仮定を行う必要がある。実際の結果はこのような推定とは大きく異なる可能性がある。
当社は、収入確認、株式証負債、Aシリーズ転換優先株推定値、優先株長期契約負債、交付前株式、繰延税金資産、在庫及び前払い減記、在庫購入承諾準備金、株式補償推定及び確認、暗号化通貨減価及び物件、設備及びソフトウェア減値などの可変対価の会計推定は、総合財務諸表を作成する際に使用される重大な判断及び推定を反映していると信じている。
経営陣は過去の経験及び総合財務諸表の他の各項目が合理的とされる仮定に基づいて推定し、総合財務諸表の結果は資産及び負債帳簿額面を判断する基礎を構成する。実際の結果はこのような推定とは大きく異なるかもしれない。
(c) | 整固する |
会社の連結財務諸表には嘉楠科技とその子会社の財務諸表が含まれている。嘉楠科技及びその子会社間のすべての取引と残高は合併後にすでに解約した。
子会社とは、嘉楠科学技術が半分以上の投票権を直接或いは間接的に制御する実体;或いは取締役会の多数のメンバーを任免する権利がある;或いは取締役会会議で多数の票を投票する権利がある;或いは法規或いは株主或いは株式所有者間の合意に基づいて投資先の財務と経営政策を管理する権利がある実体である。
(d) | 外貨?外貨 |
当社は2023年1月1日にその報告通貨を人民元からドルに変更することを選択した。数年前の比較財務情報は、会社が報告通貨としてドルを使用してきたように書き換えられていた。
嘉楠科技有限公司及び中国国外で登録された子会社の本位貨幣はドルであるが、当社の中国実体の本位貨幣は人民元であり、これは会計基準830の基準に基づいて決定された外貨事務.
F-10
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
非機能通貨建ての取引を取引日の為替レートで再計量して実体の機能通貨とする。機能通貨以外の通貨建ての金融資産と負債を貸借対照表の日レートで再計量する。これにより発生した為替差額は為替に関する損益として総合全面収益(損失表)に計上される.
当社の財務諸表はビットコインから報告通貨ドルに換算されます。中国実体の資産と負債は貸借対照表日の適用為替レートでドルに換算し、収入と支出項目は会計年度の平均為替レートに換算する。これにより発生した換算調整は外貨換算調整として報告され、連結財務諸表に株主権益の単独構成要素として表示される。
(e) | 株式証法的責任 |
将来的に米国預託株式(“米国預託株式”)を購入する独立株式証は、独立ツールとして決定され、負債として入金される。初歩的な確認の際、当社は総合貸借対照表にその推定公正価値で株式証負債を計上した。普通株式及び株式証明書を発行して得られた金は、まずその公正価値に応じて株式証負債を分配する。残差法を用いて株主権益に収益を分配する。株式証負債は各報告期間に再計量する必要があり、当社は各報告期末に二名式オプション定価モデルを採用して株式証負債の帳簿価値を公正価値に調整し、公正価値の変動を推定し、総合全面収益(損失)表上の金融商品の公正価値変動に計上する。
(f) | 公正価値計量 |
公正価値とは、計量日の市場参加者間の秩序ある取引において資産を売却して得られた価格または支払われた移転負債の価格を意味する。公正価値記録の資産および負債の公正価値計量が必要または許可された場合、当社は取引の主要または最も有利な市場を考慮し、市場参加者が資産や負債の価格設定の際に使用する仮定を考慮する。
既定の公正価値等級は、1つのエンティティが公正価値を計量する際に観察可能な投入を最大限に使用し、観察できない投入を最大限に減少させることを要求する。公正価値レベルにおける金融商品の分類は公正価値計量に重要な意義がある最低投入レベルに基づいている。
公正な価値を計量するために使用可能な3つの投入レベルは、以下のことを含む
第1レベル:同じ資産または負債がアクティブ市場での見積もり(未調整)。
第2級:資産又は負債の観察可能な、市場の投入に基づいて、オファーではなく、直接又は間接的である。
第3級:資産や負債の公正価値計測に重要な意味を持つ推定方法の観察不可能な投入。
会計指針はまた、資産と負債の公正価値を計量する3つの主要な方法を述べた:(1)市場法;(2)収益法と(3)コスト法。市場法は、同じまたは比較可能な資産または負債に関する市場取引によって生成される価格および他の関連情報を使用する。収益法は推定技術を用いて将来の金額を単一の現在価値金額に変換する。この計量は、このような未来の金額に対する現在の市場の予想に基づいて示された価値だ。コスト法は,現在資産の入れ替えに必要な金額に基づいて決定される.
会社の金融商品は主に現金、非流動財務投資、売掛金、売掛金、優先株長期契約負債、その他の負債を含む。
F-11
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2022 年 12 月 31 日及び 2023 年 12 月 31 日時点で、現金、売掛金、買掛金その他の負債の帳簿価額は、これらの商品の短期性により、連結貸借対照表に報告された公正価値に近似しています。
不動産、設備、ソフトウェア、暗号通貨などのグループの非金融資産は、減損があると判断された場合にのみ公正価値で計測されます。当社は、金融商品を適正価額で計量しています。
以下の表は、定期的な公正価値で測定され、公正価値階層を用いて分類される当社の資産と負債を示しています。
公正価値の | ||||||||
12月 | ||||||||
2023年12月31日まで |
| レベル1 |
| レベル2 |
| レベル3 |
| 31, 2023 |
負債.負債 |
|
|
|
|
|
|
|
|
優先株式先物契約負債 |
| — |
| — |
| |
| |
(g) | 現金 |
現金は、銀行やその他の金融機関に預けられ、出金や使用に制限がない預金です。
2013年12月31日まで | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
中華人民共和国の金融機関における人民元建て預金 |
| |
| |
中華人民共和国の金融機関における米ドル建て預金 |
| |
| |
その他中華人民共和国の金融機関における銀行預金 |
| |
| |
小計 | | | ||
海外金融機関への米ドル建て預金 |
| |
| |
海外金融機関に対する人民元建て預金 | | | ||
その他は銀行の海外金融機関での預金で計算されています |
| |
| |
合計する |
| |
| |
中国大陸部、香港、米国、シンガポール、カザフスタンの金融機関での銀行預金は政府当局が最高人民元保険を提供している
2023年3月10日、署名銀行はカリフォルニア州金融保護·革新部によって閉鎖された。2023年3月12日、ニューヨーク州金融サービス部はSignature Bankを引き継ぎ、連邦預金保険会社(FDIC)を担当者に指定した。2022年12月31日まで、会社は現金預金ドルを持っています
F-12
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(h) | 売掛金 |
売掛金は信用損失を差し引いて後記したものです。信用損失準備は,会社が2023年1月1日に採択したASU 2016−13,金融商品−信用損失(ASU 2016−13,主題326またはASC 326)で概説したガイドラインに基づき,これらの口座を収集する際に発生すると予想される損失金額である。推定損失は損失率法で計算され、その基礎は未払い売掛金の審査であり、特定口座、関連帳簿年齢、歴史引受経験を含む。このような準備は、過去の入金経験と現在の状況及び入金能力に影響する合理的かつ支持可能な予測に基づいて、私たちが回収できない売掛金金額の見積もりを反映している。私たちの見積もりは、経済的または個別の顧客状況の変化を含む、変化する状況に応じて変更する必要があるかもしれません。未済残高に対するすべての入金手段が切れていることを会社が証明できる場合、会社は口座残高を解約します。当期信用損失準備金は回収後に総合全面収益(損失)表に計上された一般費用と行政費用を差し引く。当社は、2021年、2022年および2023年12月31日までに、売掛金を計上します
(i) | 棚卸しをする |
在庫は、完成品、製品、原材料を含めて、契約メーカーと部品サプライヤーから購入します。在庫はコストと可変現純値の中で低い者に列報します。在庫コストは加重平均コスト法で決定された。在庫移動の緩慢さと陳腐さは,履歴や予測された消費者需要や販売促進環境などに依存するため,在庫コストを見積もりの可変現純値に減記するように調整した.当社は購入した製品の所有権、リスク、リターンを負担します。
同社は、将来の需要とその後の製品価格の変化を含むすべての取得可能なデータを考慮しており、これらのデータは、貸借対照表の日の在庫推定値に関する追加情報を提供する可能性がある。
(j) | 暗号化通貨 |
暗号化通貨は、鉱山へのハッシュ計算サービスの提供および採鉱装置の販売と引き換えに、非現金対価として稼いだ暗号化通貨からなり、これらの収入は、当社が付記2(O)で開示した収入確認政策に関連している。暗号化通貨は,総合貸借対照表では非流動資産の中で無限の使用寿命を持つ無形資産とされており,評価時には,このような資産がキャッシュフローが生じると予想される期限には予見可能な制限がないためである.その会社は先進的な先出し方式でそのデジタル通貨を販売している。無限の耐用年数を有する無形資産は、償却するのではなく、毎年減値評価を行うか、またはイベントや状況変化が資産がより減値する可能性があることを示す場合、より頻繁に減値評価を行う。帳票金額がその公正価値を超えた場合には,減値が存在する.減価テストでは、会社はまず定性的評価を行い、より減値が存在する可能性があるかどうかを決定することを選択することができる。減算が存在する可能性が大きくないと判定された場合には、量子化減算テストを行う必要はない。会社が異なる結論を出した場合、量子化減値テストを行う必要がある。同社は、オプションの定性的減値評価を迂回することを選択し、減値評価の目的のために毎日暗号化通貨活動を追跡している。当社は、ASC 820“公正価値計量”に基づいて、当社の正常な取引の活発な取引プラットフォーム上のオファーに基づいて、すべての合理的に得られる情報に基づいて、そのビットコインの主要市場(レベル1投入)として決定された非日常性に基づいて、そのビットコインの公正価値を決定する。当社は、イベントや状況変化(主にアクティブな取引プラットフォーム上の暗号通貨オファーの低下)が、その暗号化通貨がより損傷する可能性があることを示すかどうかを決定するために、毎日分析を行っている。減値テストの目的で、暗号化通貨の最低ディスク取引価格は、単一の暗号化通貨レベルで決定される。暗号化通貨の帳票金額と暗号化通貨の最低1日取引価格の超過(あれば)は確認された減値損失を表す.減価損失が確認されれば、その損失は資産の新たなコスト基盤を構築する。以前に記録された減価損失の後続フラッシングを禁止する.当社は、2021年、2021年、2022年および2023年12月31日までに、暗号通貨計について減値を提案します
F-13
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
当社は、顧客預金として受け取った暗号化通貨と、暗号化通貨で決済された負債を関連する暗号通貨の公正価値で決済し、他の収入純額に変化を記録している。2022年と2023年12月31日現在、顧客預金として受信した暗号通貨
採掘活動を通じて当社に授与された暗号通貨および採掘機器の売却と引き換えに当社に授与された暗号通貨は、連結キャッシュフロー計算書において、営業活動に使用された現金に対する純損失を調整するための調整として含まれています。暗号通貨の処分による収益は、連結キャッシュ · フロー計算書において投資活動によるキャッシュ · フローに含め、当該処分による実現損益は、連結損益計算書において一般管理費に含めます。
(k) | 財産、設備、ソフトウェア |
資産、設備、ソフトウェアは、累積減価償却費、償却費、減損損失 ( もしあれば ) を差し引いた歴史的原価で記載されています。減価償却費は、これらの資産の推定耐用年数または関連するリース契約の期間のうち、より短い方の直線法を使用して計算されます。
賃借権改善 |
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コンピュータ及び電子機器 |
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機械設備 |
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採鉱設備 |
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機動車 |
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ソフトウェア |
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メンテナンスと修理の支出は発生時に費用を計上する。売却物件,設備およびソフトウェアの損益は,販売収益純額と関連資産台帳との差額であり,総合全面収益(損失)表で確認した。
建設中の工事とは建設中の資産のことです。建設中の工事は財産、設備、ソフトウェアに移転し、減価償却や償却は資産の準備が整って予想される使用ができたときに開始する。
(l) | 非流動金融投資 |
当社の非流動財務投資は、容易に決定可能な公正な価値のない株式投資を含み、会社は、普通株式または実質普通株への投資によってそれに重大な影響や制御がなく、計量代替案を用いて非流動財務投資を計量および記録し、この代替計量案は、コストから減値(あれば)を減算して非流動財務投資を計量し、条件に適合する観察可能な価格変化による変化を加算または減算する。当社の非流動財務投資の帳簿価値はドルですが、公正価値は簡単には確定できません
(m) | 長期資産減価準備 |
他の長期資産については、物件、設備、ソフトウェアが含まれており、イベントや変化(トリガイベント)が1つの資産の帳簿価値を回収できなくなる可能性があることを示すたびに、当社は減値を評価する。当社は,長期資産の帳簿価値と使用資産とその最終処分から得られる見込み未割引将来のキャッシュフローとを比較することで,長期資産の回収可能性を評価している。キャッシュフローの総和が資産の帳簿価値よりも少ないことが予想される場合、その等の資産は減値とみなされる。確認すべき減値は、資産の帳簿価値が資産公正価値を超える金額で計量される。
F-14
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
当社は2021年、2022年および2023年12月31日までに減額費用を確認した
(n) | 契約責任 |
製品交付前に顧客から受け取った現金収益は契約負債であることが確認され、収入確認基準を満たした場合に収入として確認される。
2022年12月31日と2023年12月31日まで、お客様から受け取った前金はドルです
(o) | 顧客との契約の収入(ASC 606) |
当社が確認した収入は、顧客への譲渡承諾された商品またはサービスの金額を記載しており、この金額は、実体がこれらの商品やサービスと交換するために受け取ると予想される対価格を反映している。
製品収入
同社の収入は、主にビットコイン採鉱活動に従事する企業や個人のような採鉱設備を顧客に直接販売することに由来する。ビットコイン価格の変動に伴い、会社は毎週採鉱設備の販売価格を調整する可能性がある。なぜなら、顧客は比較的短い時間でビットコインを掘削して投資を回収する能力だけに基づいて機械の費用を支払いたいからである。同社の販売手配は通常製品が納品される前に全額前払いを要求します。2023年から、同社はある重要で信頼性の良い顧客に対して分割払い政策を実施している
製品販売収入は販売価格(取引価格)で入金される。制限されない範囲では、可変対価格金額が取引価格に計上され、確認された累積収入金額が将来的に大きく逆転することはない可能性が高い。最終的に受け取った実際の対価格金額は見積もりと異なる可能性があります。将来の実際の結果が予想と異なる場合、会社はこれらの推定値を調整し、これは、このような変化が知られている期間の収入および収益に影響を与える
会社は経営陣による製品統制権がいつ顧客に移管されるかの評価に基づいて、ある時点で製品収入を確認する。製品が会社の顧客によって出荷されたり、顧客に出荷されたりした場合、制御権の移転は完了とみなされる。
その会社は標準的な製品保証サービスを提供します
F-15
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
鉱業収入
当社は、交換価格と交換するためにハッシュ計算を実行するために、時々改訂された契約を鉱床事業者と締結し、ビットコイン鉱床を締結する。鉱山にハッシュ計算サービスを提供することは会社の日常活動の成果である。このようなハッシュ計算サービスを提供することは唯一の履行義務である。採鉱池手配は、採掘池の重大な罰を受けることなく、いつでも終了することができるが、当社は、契約日の事前書面通知を提供した後、重大な罰を受けることなく、採鉱池手配を終了することができる。当社が強制的に執行可能な賠償権利は、当社がその顧客である鉱山事業者にハッシュ計算サービスを提供しているときにのみ開始され、継続されます。したがって,鉱池との契約期間は24時間未満とみなされ,終日継続的に更新されている。また,当社の結論は,鉱池経営者の継続権は重大な権利ではなく,継続権にはいかなる割引も含まれていないためであり,すなわち,条項,条件,賠償金額はいずれも当時の市場為替レートで計算されている。
プール事業者の支払いモードによると、会社は非現金補償を受ける権利がある。支払い方法は第三者が運営する鉱池タイプによって異なる。株全額支払い(“FPPS”)池では大口奨励と取引費を支払い,少ない鉱池費用と株払い(“PPS”)池では少ない鉱池費用を支払うが,取引費は支払わない。FPPSとPPS鉱床については,鉱池事業者が検証ブロックに成功しなくても,当社は非現金対価を得る権利がある
同社は採鉱作業からビットコインを獲得しており,これは非現金とすべての変数と考えられている。受信されたビットコイン報酬の公正価値は、一般に、契約開始時の会社の主要市場のビットコインオファーを使用して決定される。当社は、1日ごとに個別条項が24時間未満の個別契約をまとめ、一致した推定点である協調世界時間(UTC)当日開始時(00:00:00)を用いて、関連する非現金対価格を評価する会計政策を採用している。確認された累積収入が大きく逆転しない可能性が高い,すなわち契約サービス制御権が採鉱池の同じ日に移行し,契約開始と同じ日に収入が確認される。24時間ごとの契約期間後、鉱池はビットコイン対価格を会社が指定したビットコイン貨幣財布に転送する。
プール運営者料金の形で顧客に支払う対価は,当社が対価格が発生した範囲でのみ発生し,当社が受信したビットコインから差し引かれ,対応収入として記録されるが,これはユニークな商品やサービスの支払いを意味しないからである.
その他の収入
同社はまた、単独の契約に基づいて採鉱設備のレンタルやメンテナンスや開発サービスから一部の収入を得ている。収入は顧客に関連サービスを提供している間に確認します。
(p) | レンタル者としての賃貸手配の収入(ASC 842,Lease) |
会社は2019年7月から2019年7月まで、ビットコイン採掘のための採鉱設備の顧客への貸し出しを開始し、収入を生み出している。レンタル契約は一般的にお客様が自分で延長または終了するかどうかを決定することはできません。しかし、双方の同意により、レンタルは約3ヶ月後に早期に終了することができる。レンタル料は機器タイプとレンタル期間の計時率によって計算されます。採鉱設備リースは経営リース分類に適合し、経営リース収入は契約条項に従って直線的に確認される。同社は2021年第2四半期に採鉱設備のレンタルを停止した。
(q) | 付加価値税(“付加価値税”)は払戻および付加費が可能 |
払い戻し可能な付加価値税とは会社が製品を購入するために支払う金額のことです。課徴金(すなわち都市建設と維持税、教育付加税、地方教育付加税)から
F-16
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(r) | 収入コスト |
収入コストとして記録された金額は、収入を発生させるために発生する直接費用と関係がある。これらの費用は発生した費用として記録されている。収入費用には製品費用、採鉱費用、そして他の費用が含まれる。製品コストには、原材料コスト、生産契約メーカーのコスト、労働力コスト、輸送と運搬コスト、製造と減価償却、倉庫コスト、在庫減記、前払減記、在庫調達約束準備金と税収付加費が含まれる。採鉱コストは、採鉱作業の直接生産コスト、電力及びホスト、及び配備された採鉱機器の減価償却を含む。他の費用は労働費用と他のサービス費用を含む。
(s) | 研究開発費 |
研究開発費は主に研究開発者の給料と福祉、コンサルティングと請負業者の費用、テストと工装材料、研究開発者に関連する他の費用を含む。当社は研究開発費発生時に費用として確認しています。
(t) | 販売とマーケティング費用 |
販売およびマーケティング費用には、主に販売およびマーケティング担当者の給料および福祉、販売促進およびマーケティング費用、および販売およびマーケティング担当者に関連する他の費用が含まれる。
広告費用は発生時に販売とマーケティング費用に計上される。広告費はドルです
(u) | 一般と行政費用 |
一般と行政費用は主に一般と行政者の給料と福祉、一般と行政人員の賃貸料と減価償却、不審な売掛金の準備、接待費用、一般事務費と専門サービス料を含む。
(v) | 政府支出 |
政府贈与には、地方政府から得られた財政補助金が一般的に含まれており、その管轄内で企業を経営し、地方政府が推進する具体的な政策を遵守するために用いられる。このような福祉を得る資格と給付される財政補助金の額は関係政府当局が適宜決定する。
合理的な保証があれば、会社は付加的な条件を遵守し、贈与を受けた場合、政府の贈与が確認される。政府が会社に即時財務支援を提供するために提供する贈与は、贈与を受けた際に、将来の関連コストや義務に触れることなく、会社の総合総合収益(損失)表で確認する。条件付き政府贈与は、受領時に負債として確認され、会社がさらなる債務を負担しなくなった場合や将来の返金時に総合総合収益(損失)レポートを計上する。
ドル
(w) | テナントとしてのレンタルスケジュール |
会社は最初から賃貸契約かどうかを確定しています。経営リースは、経営リース使用権(“ROU”)資産、経営賃貸負債、流動および経営賃貸負債、および会社総合貸借対照表の非流動資産に含まれる。
F-17
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
ROU資産代表会社がリース期間内に対象資産を使用する権利は,リース負債を経営する代表会社がリースによるリース金の支払いを義務付けている。経営リースROU資産および負債は、開始日にレンタル期間内のリース支払いの現在値によって確認されます。レンタル期間を決定する際には、当社はリース契約の延長または終了の選択権を含み、その選択権を行使することが合理的に決定された場合(あれば)。当社の借款には暗黙的な金利が提供されていないため、当社は、当社の信用品質と市場での借入金のような利用可能な金利を比較することに基づいて計算され、担保が借入期限ごとに与える影響に応じてこの金額を調整する逓増借款金利を使用している。
当社は、初期年間が12ヶ月以下のレンタルについて経営リース使用権資産または経営リース負債を確認しないことを選択し、レンタル条項に従って当該等のレンタルのレンタル費用を直線的に確認することを選択した。
(x) | 従業員の社会保障と福利厚生 |
当社の中国における従業員は、中国政府が規定した供出計画を通じて従業員福祉を享受する権利があり、退職金、労災福祉、生育保険、医療保険、失業手当及び住宅積立金計画を含む。同社は従業員の給料の一定割合に応じてこの計画に寄付することを要求されており、最高限度額は現地政府が規定した最高額である。
中国政府は当該等の従業員に支払う医療福祉及び退職金責任を担当しているが、当社の責任は払込額に限られており、払込追加以外に法的責任はない。総合総合収益(損失表)に費用として計上されている従業員の社会保障と福祉福祉は#ドルである
(y) | 所得税 |
当社は貸借対照法で所得税を計算します。貸借対照法では、繰延所得税資産と負債は、資産と負債の財務報告と所得税基準との差に基づいて決定され、差異予想が逆転した場合に発効する所得税率を用いて計量される。繰延所得税資産の一部または全部が予見可能な将来に現金化できない可能性が高い場合には、推定準備を計上する。
当社は、ASC 740-10の規定を使用して、その不確定な税務状況を評価する所得税それは財務諸表で確認する前に達成されなければならない税務頭寸の確認限界を規定する。当社は財務諸表で税務状況のメリットを確認しているが、この税務状況は“より可能性が高い”として審査を継続しているが、この税務状況は完全にこの状況の技術的利点に基づいて決定されており、税務機関がすべての関連資料を把握して審査していると仮定している。確認限界に適合した税収は累積確率法を用いて測定し,決済時に50%以上の最大税収割引額を実現する可能性がある。当社の政策は、未確認の税収割引に関する利息と罰金(あれば)を所得税費用の構成要素として確認することです。
(z) | 株式ベースの報酬 |
会社は、条件を満たす従業員に限定的な株式および株式オプションを付与し、ASC 718“報酬-株式報酬”に基づいて株式ベースの報酬を計算する。
従業員が株式に基づく補償報酬は、授出日に報酬の公正価値で計量され、授出日に支出であることが確認され、a)帰属条件が必要でなければ、授出日に直ちに支出として確認されるか、またはb)授出日にサービス条件のみが付与された株式報酬であれば、階層帰属方法を採用するか、またはc)帰属期間に階層帰属方法を使用し、帰属前の推定没収後を差し引いて、サービス条件に応じて株式に基づく報酬を付与する。必要な帰属条件を満たさずに株式ベースの報酬を没収する場合、以前に確認された当該等の報酬に関する補償支出は、発生時に振り戻される。
F-18
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
株式に基づく報酬の任意の条項または条件の任意の変化は、報酬の修正とみなされる。当社は、修正された報酬の公正価値が、修正日直前にその条項が修正される前の元の報酬の公正価値を超える修正された増分補償費用を計算する。既得奨励については、当社は修正発生時の増分補償コストを確認します。完全に帰属されていない報酬については、当社は、修正された残りの必要なサービス期間内の元の報酬の増分補償支出と残りの未確認補償支出の合計を確認する。
限定株式に関する株式補償は、付与奨励日に当社普通株の公平時価に基づいて計算されます。株式購入に関する株式ベースの報酬は二項モデルを用いて推定される。株式購入公正価値の決定は当社の普通株株価及びいくつかの複雑及び主観変数に関する仮定の影響を受け、これらの変数は期待株価変動、無リスク金利、行使倍数及び期待配当率を含む。これらの株式購入の公正価値は経営陣が独立評価会社の協力の下で確定した。
(Aa) | 法定備蓄金 |
当社が中国で登録設立した付属会社は毎年、中国の会計基準と法規(“中国公認会計原則”)によって定められた税引き後のオーバーフローの若干の百分率で収益を留保しなければならない。
法定一般準備金に対する支出は少なくとも
一般積立金は累積損失の計上、企業拡張や登録資本の増加などの特定用途にしか利用できない。一般備蓄金への支出は総合貸借対照表で法定備蓄金とされている。
中国には制限された口座に現金を移転する方式で当該等の備蓄に資金を提供する法律が規定されておらず、当社もそうしていない。
関連法律及び法規は中国付属会社及び連合会社のみが、それぞれの会計基準及び法規に基づいて決定した留保収益(あればある)から配当金を支払うことを許可している。そのため、上記の残高は現金配当、ローン或いは立て替えの形で嘉楠科学技術に移転してはならない。
その会社はすでにドルを稼いだ
(AB) | 株式買い戻し |
当社は原価法を用いて在庫株を計算します。本法によれば、当社の株式が廃棄以外の目的で買収された場合、買収した株式のコストは株式総額から個別に差し引かれる。
F-19
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(AC) | 1株当たりの収益 |
1株当たり基本収益(損失)の計算方法は、普通株式保有者が純収益(損失)を除いて期間内に発行された普通株の加重平均を占めるべきである。
1株当たり償却収益(損失)の算出方法は、普通株株主が純収益(損失)を占めるべき期間内に発行された普通株と希釈性普通株との加重平均であり、この純収益(損失)は希釈性普通株(あり)の影響により調整される。等値株を希釈する影響が逆希釈であれば,希釈後の1株当たり収益(損失)は計算に含まれない。普通株等価物は、株式ベースの奨励転換に応じて発行可能であり、在庫株方法を採用することができる自社普通株に関連する発行可能普通株を含む。
(広告) | 総合収益(赤字) |
全面収益(損失)は、当社の株主権益が一定期間内に取引及びその他の事件及び状況により発生する変動と定義され、株主投資及び株主への分配による取引は含まれていない。
全面収益(赤字)は総合全面収益(赤字)表で報告されている。当社は外貨換算調整を含めて他の全面的な損失を累計しています。
(AE) | 細分化市場報告 |
営業セグメントとは、事業活動に従事する企業の構成要素として定義され、個別の財務情報が利用可能であり、当社の最高経営責任者によって定期的に評価され、リソースの配分と業績の評価方法を決定します。当社の最高経営責任者は、最高経営責任者 ( CEO ) と定められており、売上高、総利益、営業利益を含む連結業績を連結レベルでのみレビューします。当社は、資源配分や業績評価の決定を目的として、市場を区別していません。したがって、当社は
長期資産は、暗号通貨、不動産、設備およびソフトウェア、ネット、オペレーティングリース使用権資産およびその他の非流動資産で構成されます。2023 年 12 月 31 日現在、長期資産 ( 純米ドル )
収益が生じる地理的地域は、顧客またはサービスが提供された場所に基づいています。
| 2011年12月31日までの5年間で | |||||
地理的地域 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 |
内地中国 | | | | |||
アメリカ合衆国 | | | | |||
カザフスタン | | | | |||
マレーシア | — | | | |||
タイ | | | | |||
インドネシア | — | | | |||
カナダ | | | | |||
オーストラリア | | | | |||
キプロス | | | | |||
他の国や地域 | | | | |||
合計する | | | |
F-20
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(AF) | 最近発表された会計声明 |
i. | 会社が採用した新しい基準と改訂された基準: |
2016年6月、FASBはASU第2016-13号、金融商品--信用損失(特別テーマ326):金融商品信用損失の計量(“ASU 2016-13”)を発表した。ASU 2016-13は、2018年11月にASU 2018-19年にさらに改訂され、2019年11月にASU 2019-10によってさらに改訂されました。すべてのガイドを総称して“ASC 326”と呼ぶ。本指導意見は余剰コストによって計量された金融資産は予想通りに受け取るべき純額を申告すべきであることを要求した。期待信用損失に対する評価は歴史経験、現在の状況及び回収可能能力に影響する合理的かつ支持可能な予測に基づく。このガイドラインは、米国証券取引委員会が定義した年次報告期間に適合する比較的小さい報告会社の実体と、2019年12月15日以降に開始される年度内の中期を含まない公共業務実体に適用される。他のすべての実体については、これらの財政年度内の移行期間を含む2022年12月15日以降に開始される財政年度に有効である。当社は“新興成長型会社”であり、発効日がプライベート会社が新会計基準および改訂された会計基準を申請することを選択したため、ASC 326は2023年1月1日からの年度に適用されている。この基準を採用することは、会社の連結財務諸表に実質的な影響を与えていない。
二、 | 会社がまだ採用していない新しい基準と改訂された基準: |
2020年8月、FASBは、特定の金融商品の会計処理を簡略化するために、会計基準更新2020-06、債務-変換可能債務および他のオプション(主題470-20)およびエンティティ自己資本派生ツールおよびヘッジ契約(主題815-40)(“ASU 2020-06”)を発表した。ASU 2020−06は、利益変換および現金変換機能を変換可能ツールから分離する必要がある現在のモードを廃止し、エンティティ自己持分における契約の持分分類に関連する派生商品範囲例外指導を簡略化する。新しい基準はまた、転換可能な債務および独立ツールに追加的な開示を導入し、これらのツールは実体自身の株式と連結し、それで決済する。ASU 2020-06は、すべての変換可能ツールにIF変換方法を使用することを要求することを含む、希釈後の1株当たり収益指針を改訂しました。ASU 2020−06における改正案は、米国証券取引委員会の定義に適合する小報告会社の実体を含まず、2021年12月15日からの財政年度であり、これらの財政年度内の移行期間を含む公共業務実体に有効である。他のすべての実体について、改正案は2023年12月15日以降に開始された財政年度に有効であり、これらの財政年度内の過渡期を含む。ASU 2020-06は、2023年12月15日以降の事業年度に企業に対して有効であり、これらの事業年度内の移行期間を含めて、全面的または改正された遡及に基づいて実施され、2021年1月1日からの早期採用を許可しなければならない。当社は“新興成長型会社”であるため、発効日に民間会社が新たなおよび改訂された会計基準を申請することを選択した。会社は2024年1月1日からASU 2020-06基準を採用しており、この基準の採用は会社の連結財務諸表に実質的な影響を与えないと予想される。
FASBは、2023年12月13日に、暗号化資産の会計および開示(“ASU 2023-08”)を発表した。ASU 2023−08は、各エンティティに、特定の基準に適合する暗号化資産を公平な価値で計測し、各報告期間の純収入において変化を確認することを要求する。また、ASU 2023−08は、エンティティに、公正価値で計測された暗号化資産を他の無形資産と分離して登録し、再計量暗号化資産の変化を他の無形資産帳簿金額の変化と分離して損益表に記録するようにエンティティに要求する。新基準は2025年1月1日に開始された会計年度に会社に有効であり,早期採用を許可し,改正遡及移行法を用いて,累積効果調整を採用年度開始時の留保収益期初期残高に記録すべきである。会社は2024年1月1日にASU 2023-08を事前に採用し、累積調整を行い、利益剰余金の期初め残高を1ドル増加させた
F-21
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2023年12月、財務会計基準委員会(“FASB”)は、所得税開示を改善するASU 2023−09号(主題740):所得税改善開示(“ASU 2023−09”)を発表した。ASU 2023-09は、特定のカテゴリおよび定量化しきい値を満たす追加の調整項目の開示を要求することによって、税率調整のための既存の所得税開示を拡大し、特定の管轄区域分解を要求するために支払われる所得税の開示を拡大する。ASU 2023-09は、公共業務実体の2024年12月15日以降の年間期間とこれらの年間期間内の移行期間に有効であり、早期採用を許可している。同社は2025年1月1日からの1年間にASU 2023−09を採用する予定であり,最新のガイドラインはその開示に実質的な影響を与えないと予想される。
2023年11月、FASBはASU 2023-07、支部報告(テーマ280):報告可能支部開示の改善(“ASU 2023-07”)を発表した。ASU 2023-07は、CODMに定期的に提供される重大な部分費用の開示を要求し、CODMの名称およびポストの開示を要求し、CODMが報告の部分損益測定基準をどのように使用するかを説明することによって、部分業績および資源割り当てを評価し、報告可能な部分開示を強化することを目的としている。ASU 2023-07は、2023年12月31日以降の年間期間にすべての公共エンティティに対して有効であり、早期採用が許可されている。同社は2024年1月1日からの1年間にASU 2023−07を採用しており,更新後のガイドラインはその開示に実質的な影響を与えないと予想される。
3. | リスクと集中度 |
(a) | 信用リスクが集中する |
会社を集中的な信用リスクに直面させる可能性のある金融商品には主に現金と売掛金が含まれている。同社は信用格付けと質の高い金融機関に現金を預けている。
同社は顧客に対して信用評価を行い、一般的に顧客が担保や他の保証を提供する必要はない。当社は主に売掛金の帳簿年齢と特定顧客の信用リスク要因に基づいて不良債権を計上して準備しています。
売掛金は無担保で、顧客が稼いだ収入から来ている。売掛金に対応して信用評価を行うことにより,売掛金に関するリスクを軽減した。
同社は、現金や売掛金の面で重大な信用リスクに直面していないとしている。
2022年と2023年12月31日現在の売掛金は
売掛金信用リスク集中度は以下の通りである
| 2011年12月31日まで |
| |||
| 2022 |
| 2023 |
| |
顧客A | — | | % |
総収入に10%以上貢献したお客様は以下の通りです
2013年12月31日まで年度: |
| ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 |
| |
顧客B |
| * |
| | % | * | |
顧客C |
| | % | | % | * | |
顧客D |
| * | | % | * | ||
顧客E |
| * |
| * | | % |
* | 10%以下 |
F-22
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(b) | サプライヤーの集中 |
2021 年 12 月 31 日期における当社の集積回路の購入は、主に 1 つのサプライヤーからのものです。
2022 年 12 月 31 日を末日とする会計年度は、当社の集積回路のほぼすべてを 3 社のサプライヤーから購入しています。
2023 年 12 月 31 日を末日とする会計年度は、当社の集積回路の実質的なすべてを 2 つのサプライヤーから購入しています。
このような集積回路のメーカーは限られていますが、同等の条件で集積回路を提供しているメーカー内でサプライヤーを変更できると考えています。しかし、サプライヤーの変更により、製造の遅れや売上損失が生じ、業績に悪影響を及ぼす可能性があります。
4. | 棚卸しをする |
在庫には以下の内容が含まれている
2013年12月31日まで | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
原料.原料 | | | ||
Oracle Work in Process |
| |
| |
完成品 |
| |
| |
合計する |
| |
| |
2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月 31 日を末日とする各年度は、在庫の減価償却を計上しました。
5. | 前金やその他の資産 |
プリペイドおよび他の資産の流れおよび非流動部分は、:
| 2011年12月31日まで | |||
2022 |
| 2023 | ||
前払金その他流動資産 |
|
|
|
|
ベンダーへの前払い ( 注 a ) |
| |
| |
付加価値税回収 · 払い戻し |
| |
| |
繰延費用 |
| |
| |
預金.預金 |
| |
| |
普通株式の買戻し前払い | | — | ||
その他 ( 注 b ) |
| |
| |
合計する |
| |
| |
他の非流動資産 |
|
|
|
|
長期賃貸その他の預金 |
| |
| |
ソフトウェア購入前払い | | — | ||
合計する | | |
F-23
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
注 a : ベンダーへの前払いは、主にファウンドリサービスのための第三者サプライヤーへの前払いを表します。また、第三者サプライヤーに対する前払いの純実現可能価値 ( 最終製品の販売価格から完成費用および販売費用を差し引いたもの ) が帳簿価額を下回ると判断される場合には、償却計上を行います。2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月 31 日を末日とする会計年度は、
注 b : 2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月期に当社は、その他の債権引当金を計上しました。
6. | 暗号化通貨 |
| 12 月 31 日現在 | |||
| 2022 |
| 2023 | |
総帳簿金額 |
| | | |
以下 : 暗号通貨の損なわれ |
| ( | ( | |
ネットワークがあります |
| | |
暗号通貨に関する追加情報は以下のとおりです。
12 月 31 日末期は | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
期初残高 |
| |
| |
暗号通貨の受け入れで認識された収益 |
| |
| |
顧客預金としての暗号通貨の受領 | — | | ||
暗号通貨の支払いで認識される収益のコスト |
| ( |
| ( |
暗号通貨の処分による収益 |
| ( |
| ( |
暗号通貨の処分による実現 ( 利益 ) 損失 |
| ( |
| |
暗号通貨の減価 |
| ( |
| ( |
期末残高 |
| |
| |
7. | 財産、設備、ソフトウェア、純額 |
財産、設備およびソフトウェアは以下のとおりです。
| 2011年12月31日まで | |||
2022 |
| 2023 | ||
コスト: |
|
|
|
|
採鉱設備 |
| |
| |
コンピュータ及び電子機器 |
| |
| |
賃借権改善 |
| |
| |
機械設備 |
| |
| |
ソフトウェア |
| |
| |
機動車 |
| |
| |
総コスト |
| |
| |
減算:減価償却累計と償却 |
| ( |
| ( |
財産、設備、ソフトウェア、純額 |
| |
| |
F-24
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2021年、2022年、2023年12月31日終了年度に確認された減価償却と償却費用の概要は以下の通り
2013年12月31日まで年度: | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
収入コスト |
| |
| |
| |
研究開発費 |
| |
| |
| |
販売とマーケティング費用 |
| |
| |
| |
一般と行政費用 |
| |
| |
| |
合計する |
| |
| |
| |
同社はその採鉱設備の帳簿価値を取り戻すことができないと認定した。当社の採鉱設備が減値と決定された場合は,非日常性に基づく公正価値で計測する。各関連する計量日において、採鉱装置の公正価値(例えば、減値と決定された)は、主に、採鉱装置の最高および最適な使用を反映する市場参加者が採鉱装置を購入するために支払う価格によって表される。採鉱設備の公正価値は,公正価値レベル第3級分類の収益法に基づいて割引キャッシュ流量を用いて推定した。公正な価値計量において使用される重要な観察不可能な入力は、ビットコイン価格を含む。減価損失はドルになる
8. | 賃貸借証書 |
当社は取消不可能な経営賃貸施設に基づいて、異なる日に満期になります。基本的にこのすべてのレンタル期間は3年以下です。レンタル期間を決定する際には、当社はリース契約の延長または終了の選択権を含み、その選択権を行使することが合理的に決定された場合(あれば)。同社のすべての賃貸契約は経営賃貸契約の要求に合致しています。変動リースコストおよび短期賃貸(レンタル期間が12カ月未満)は発生していることが確認された。
(a) | レンタル料金の構成は以下のとおりである |
2013年12月31日まで年度: | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
レンタル料: |
|
|
|
|
|
|
ROU資産帳簿金額の減少 |
| |
| |
| |
リース負債利息を経営する |
| |
| |
| |
12ヶ月以内の短期レンタル料金 |
| — |
| |
| |
総賃貸コスト |
| |
| |
| |
(b) | レンタルに関する補足キャッシュフロー情報は以下のとおりである |
2013年12月31日まで年度: | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
賃貸負債に含まれる金額を計量経営するために支払う現金: |
|
|
|
|
|
|
レンタル経営からの経営キャッシュフロー |
| |
| |
| |
賃貸借義務と引き換えに取得した賃貸借使用権資産の運用 |
|
|
|
|
| |
賃貸借契約を経営する |
| |
| |
| |
リース終了による営業リース債務 : |
|
|
|
|
|
|
賃貸借契約を経営する |
| |
| |
| |
F-25
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(c) | リースに関する補足貸借対照表情報は以下のとおりである |
12月31日まで | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
加重平均残余レンタル期間 |
|
|
|
|
|
|
賃貸借契約を経営する |
|
|
| |||
加重平均割引率 |
|
|
|
|
|
|
レンタルを経営する |
|
|
|
(d) | 経営リース負債の満期日は以下の通り |
12月31日までの年度 |
| 2023年12月31日まで |
2024 |
| |
2025 |
| |
未割引賃貸支払総額 |
| |
差し引く:推定利息 |
| ( |
リース負債総額を経営する |
| |
12 ヶ月以内に支払われる金額 |
| |
非流動経営賃貸負債 |
| |
9. | 負債その他の負債を計上しなければならない |
12月31日まで | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
負債その他流動負債を計上しなければならない |
|
|
|
|
在庫買入れコミットメント準備金 ( 注 a ) |
| |
| |
賃金と福祉に対処する | | | ||
取引先預金 | | |||
その他課税額 |
| |
| |
お客様は返金します | | | ||
契約負債に関する顧客付加価値税収入 |
| |
| |
保証準備金(付記b) |
| |
| |
他の人は |
| |
| |
合計する |
| |
| |
他の非流動負債 |
|
|
|
|
繰延の政府支出 | | | ||
信託銀行からの返金-非流動 | | | ||
合計する |
| |
| |
注a:当社は複数の鋳造サービスを購入する契約を結んでいます。このような契約は潜在的損失を評価する決定された購入約束を代表する。2022年12月31日及び2023年12月31日まで、会社の第三者サプライヤーに対する代行サービス調達義務はドルである
当社は、2023年12月31日までの年度の総合財務諸表を作成する際に、採鉱設備の推定販売価格を考慮して、鋳造サービス契約項の下または損失があることを評価した。準備の決定方法は、コストまたは在庫可現純値が低い場合に使用される方法と同様であり、原材料を最終製品に変換するコスト推定数を使用して、可変正味値を決定する。2022年12月31日と2023年12月31日までの年間、ドルを支出する
F-26
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
注2:採鉱設備については、当社は顧客に360日間保証を提供していますが、正常に使用する場合は、いくつかの条件を満たす必要があります。同社は収入確認時に保証の見積もりコストを提案しました。会社の保証義務に影響を与える要素には、製品不良率と修理や交換コストが含まれています。
保証規定の動きは以下の通りです。
2013年12月31日までの財政年度 | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
発生保証 — 年度の初め |
| | | |
年間発行された保証の発生額 |
| | | |
支払済保証請求 |
| ( | ( | |
保証期限切れ | ( | ( | ||
外貨換算調整 | ( | ( | ||
年末の未払い保証額 |
| | |
10. | 株式承認証 |
また、 2021 年 5 月の普通株式の発行 ( 注 11 ) に関連して、投資家が総額 1 億円 ( 総額 1 億円 ) を購入できるワラントを発行しました。
当社は、無リスク金利、予想ボラティリティ、予想配当利回り、予想期間などの重要な仮定を含む二項オプション価格モデルを用いて、負債として計上し、各報告期末に公正価値に再測定しており、これらのインプットを用いた評価手法をレベル 3 に分類しています。
| 公正価値の |
| |||
公正価値の | 2022年6月23日 |
| |||
2021年12月31日 |
| ( 再測定日 ) | |||
無リスク金利 |
| % | % | ||
波動率 |
| % | % | ||
期待配当収益率 |
| | % | | % |
所期期限 |
|
2022 年 6 月 23 日、当社は全てのワラント保有者と個別のワラント買戻し契約を締結しました。会社は US $を支払った。
2022 年 12 月期当期令状負債の推移は以下のとおりです。
12 月 31 日末期は | ||
| 2022 | |
期初残高 |
| |
令状の発給 |
| — |
金融商品は価値変動を公平に許容する |
| ( |
ワラント債務の買戻し |
| ( |
期末残高 |
| — |
F-27
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
11. | 普通株 |
当社の承認資本金は、クラス A 普通株式とクラス B 普通株式に指定されています。クラス A 普通株式とクラス B 普通株式の保有者は、議決権と転換権を除いて同じ権利を有します。各クラス A 普通株式は、
2021 年 1 月 1 日現在、承認普通株式は以下の通りです。
2021年5月3日、当社が発表
市場で協定を発売する
2022年4月8日、同社はH.C.Wainwright&Co.,LLCと市場で株式を発行する協定を締結し、潜在的に市場で株式を発行する計画を規定した。当社は2023年12月31日までに発行します
2023年11月10日、当社はB.Riley Securities,Inc.と市場発行販売協定を締結し、この合意により、当社は最大ドルを発行することができる
2023年11月24日、会社取締役会は発行を許可した
2023 年 12 月 31 日現在、承認普通株式は以下のとおりです。
F-28
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
12. | シリーズ A 転換優先株 |
当社は、 2023 年 11 月 27 日、機関投資家 ( 以下「買主」といいます ) と有価証券買取契約を締結し、これに基づき、当社は、買主に対して、以下の有価証券を発行 · 売却します。
シリーズ A 転換優先株式の権利、優先権および特権は以下のとおりです。
転換権
発行後いつでも、保有者は、残高および未払いの転換金額 ( 「転換金額」は、 US $に等しい ) の一部を転換する権利を有します。
償還権
当社は、満期日に残存する優先株式を以下の金額で現金で償還します。
投票権
シリーズ A 優先株式には議決権は持たない。
配当権
買い手は、転換ベースで、クラス A 普通株式の保有者と同じ方法で配当を受け取る権利があります。
清算割引
もし当社に任意の清算、解散または清算が発生した場合、任意または非任意であっても、買い手は自社の資産から現金(資本またはその株主に割り当てることができる収益にかかわらず)を受け取る権利があり、A系列優先株1株当たりの金額は、(1)転換金額と(2)Aシリーズ優先株が清盤事件直前にA系列優先株に変換したときに発行可能なA類普通株の金額に等しく、両者は大きい者を基準とする。
2023年12月11日、当社は第1期を完成して発行します
F-29
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
第1弾の優先株、長期契約、受け渡し前の株式は単独で行使できる、すなわち別の株が行使された場合、1株ずつ存在し続けることができるため、当社は独立していると結論した
第1弾については、会社は数量可変の優先株の発行を無条件に義務付けており、債務の貨幣価値は主に成立時に既知の固定額に基づいている。当社は優先株を負債に分類し、発行日に公正価値に基づいて初歩的に記録し、公正価値に応じて再計量し、収益の中で変化を確認した
長期契約責任は、当社が譲渡資産を通じて当社の株式を買い戻す義務を体現するために、買い手が第2期を行使することができる。米国会計基準第480条によると、長期契約負債は負債として入金され、発行日に最初に公正価値で記録され、各報告期間終了時に公正価値として再計量され、収益の中で変化が確認される。
引渡し前株式は株式借入手配とみなされ、自己株式貸出手配に計上される。一度の象徴的な費用ドルを徴収する以外に、当社は株式の借り入れに関連する収益を受けたり、いかなる代価を支払ったりしていません
最初の公正価値(ドル)
転換日の最初の公正価値はドルです
当社はモンテカルロモデルを用いて第1期公正価値及び長期購入負債を推定し、このモデルは無リスク金利、期待変動率及び期待債券収益率などの重大な仮定に関連している。同社はこれらの投入を用いた推定技術をレベル3に分類している。
| 第一陣の公正価値 |
| |||
2023年12月14日まで | |||||
2023年12月11日 | 2023年12月21日 | ||||
(リリース日) | ( 再測定日 ) | ||||
無リスク金利 |
| | % | % | |
波動率 |
| | % | % | |
予想債券利回り |
| | % | % |
F-30
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連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
| フォワード契約負債の公正価値 |
| |||
2023年12月11日 | |||||
(リリース日) | 2023年12月31日 | ||||
割引率 |
| | % | | % |
仮定は本質的に不確実で主観的です。観測不可能なインプットの変化は、ファーストトランシェおよびフォワード契約負債の公正価値に重大な影響を及ぼす可能性があります。
2023 年 12 月期における優先株式及び先物契約負債の変動は以下のとおりです。
フォワード契約書 | ||||
| 第1陣 |
| 負債.負債 | |
期初残高 |
| — | — | |
発行時公正価値 |
| |||
価値変動を公平に承諾する |
| |||
| ( | — | ||
期末残高 |
| — |
13. | 国庫株 |
2018年株式インセンティブ計画
2018 年 4 月、当社は信託を設立しました。
本信託に発行された普通株式は、当社の自己株式として計上され、すべての期間にわたって当社自己株式として提示されています。本信託は、 2022 年および 2023 年 12 月 31 日現在、その他の資産または負債を保有しておらず、 2021 年、 2022 年および 2023 年 12 月 31 日を末日とする年度の収入および費用が発生していません。
2021 年 1 月 1 日現在。
2022年12月31日と2023年12月31日までに
F-31
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2018 年度改正計画
2021 年 4 月、当社取締役会は、 2018 年度計画 ( 以下「 2018 年度修正計画」といいます。 ) を修正しました ( 注 14 ) 。2021 年 5 月と 9 月に、当社は発行した
株式買い戻し計画
2021 年 1 月 1 日現在。
2022年3月16日から、取締役会は公開市場で株式を買い戻す計画を承認し、最高でドルを買い戻すことができる
2023年12月31日までに
14. | 株式ベースの報酬 |
2021年4月、会社取締役会は2018年計画を改訂した。改正された2018年計画によると、2021年4月から2021年1月1日まで、およびその後2018年計画が有効である1月1日ごとに、2018計画により奨励される可能性のあるA類普通株の最大総数が自動的に増加する
F-32
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(a) | 限定株単位 |
以下の表は、 2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月期における RSU の活動をまとめたものです。
| 数量: |
| 加重平均 | |
株 | 付与日公正価値 | |||
ドル | ||||
2020年12月31日現在の未返済債務 |
| |
| |
授与する | | | ||
没収される |
| ( |
| |
既得 |
| ( |
| |
2021年12月31日現在の未返済債務 |
| |
| |
授与する |
| |
| |
没収される |
| ( |
| |
既得 |
| ( |
| |
2022年12月31日現在の未返済債務 | | | ||
授与する | | | ||
没収される | ( | | ||
既得 | ( | | ||
2023年12月31日現在の未返済債務 |
| |
| |
2023 年、同社は
2023 年 12 月 31 日現在、米ドルは
(b) | 株式オプション |
以下の表は、 2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月期に係る新株予約権の概要です。
|
| 加重平均 |
| 重みをつける |
| |||
1株当たりの収益 | 平均値 | |||||||
数量: | トレーニングをする | 残り | 骨材 | |||||
株 | 値段 | 契約期限 | 内在的価値 | |||||
ドル | 年.年 | ドル | ||||||
2020年12月31日現在の未返済債務 |
| |
| |
| — |
| |
授与する |
| |
| |
| — |
| |
2021年12月31日現在の未返済債務 | | | | |||||
2022年12月31日現在の未返済債務 | | | | |||||
授与する | | | — | |||||
2023年12月31日現在の未返済債務 |
| |
| |
|
| ||
2023年12月31日に授与される予定です |
| |
| |
|
| ||
2023年12月31日から行使可能 |
| |
| |
|
| |
上記表の 2023 年 12 月 31 日時点の本質的価値は、 2023 年 12 月 31 日時点の当社普通株式の公正価値と行使価格との差額を表しています。
F-33
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2023 年 12 月 31 日を末日とする会計年度の当社による従業員に対する新株予約権の適正価額は以下のとおりです。
| 2011年12月31日までの年度: | |
2023 | ||
1 株当たりオプションの授与日適正価額加重平均 |
| |
オプションの付与日適正価額 |
| |
2023 年 12 月 31 日現在、米ドルは
付与された新株予約権の適正価額を推定するために使用された仮定は以下のとおりです。
| 2011年12月31日までの年度: |
| 2011年12月31日までの年度: | ||
2021 | 2023 | ||||
リスクフリー収益率 (1) | % | % | |||
配当率(2) | | % | | % | |
予想変動率(3) | % | | % | ||
所期期限(4) | |||||
何度も運動する(5) | | | |||
普通株主公正価値 | ドル | ドル |
1) | 無リスク収益率は、満期年数が自社オプションの推定日残り満期日の満期年数に等しい米国帯状債券の収益率に基づいて推定される。 |
2) | 配当収益率はゼロであり、当社はその株のいかなる現金配当金も発表または支払いしていないため、当社は予測可能な未来にいかなる配当も支払わないと予想している。 |
3) | 予想変動率は同種の上場会社と当社の歴史変動率に基づいて推定され、時間範囲は当社オプションの契約期間に近い。 |
4) | 予想期限はオプションの契約期限です。 |
5) | 予想行権倍数は、従業員が自発的に既存オプションを行使することを決定した場合の株価と行権価格の平均比率と推定される。同社には過去の従業員のトレーニング歴史の情報が十分ではないため、広く受け入れられている学術研究出版物を参考にしてこれらの統計を考慮している。 |
15. | 所得税 |
(a) | ケイマン諸島 |
ケイマン諸島現行税法によると、当社は所得税、会社税あるいは資本利得税を払う必要はなく、配当金を払っても源泉徴収税を徴収しない。
(b) | シンガポール.シンガポール |
会社がシンガポールに登録して設立された子会社の利益税または所得税税率は
F-34
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連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
(c) | 香港とアメリカ |
当社が香港及び米国に登録して設立した付属会社の所得税又は所得税税率は
(d) | 中国企業所得税(“企業所得税”) |
2007年3月16日、全人代は“企業所得税法”(以下は“企業所得税法”と略称する)を可決し、外商投資企業(外商投資企業と略称する)と国内企業は統一税率で所得税を徴収した
2019年、嘉楠科学技術創意有限会社(以下は嘉楠科学技術創意と略称する)は有効期間3年のハイテク企業証明書を獲得した。そのため、嘉楠科学技術創意は以下の税率の割引を受ける資格があります
杭州嘉楠科技知能情報技術有限公司(杭州嘉楠科技と略称する)は2019年にHNTE証明書を取得し、有効期間は3年であるため、以下の税率割引を受ける資格がある
2022年、嘉楠科学技術創意(上海)有限会社(以下は嘉楠科学技術創意(上海)と略称する)は有効期限3年のハイテク企業証明書を獲得した。そのため、嘉楠科学技術創意(上海)は以下の税率の割引を受ける資格があります
当社のその他の中国付属会社は以下の法定所得税率で納税しなければなりません
(e) | 中華人民共和国配当金所得税の前引き |
企業所得税法はまた、外国又は地域の法律に基づいて設立された企業は、その“事実上の管理機関”が中国国内に位置し、中国で納税する際には住民企業とみなされるため、以下の税率で中国所得税を納付しなければならないと規定している
F-35
カタログ表
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連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
企業所得税法では#%の源泉所得税も徴収される
2023年12月31日現在、中国にある会社の実体が当社に割り当てることができる未分配収益の総額はドルです
所得税費用引前利益 ( 損失 ) は以下の通りです。
2011年12月31日までの5年間で | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
内地中国 |
| |
| |
| ( |
アメリカ合衆国 |
| ( |
| ( |
| ( |
ケイマン諸島 |
| |
| |
| ( |
シンガポール.シンガポール |
| |
| ( |
| ( |
他の人は |
| ( |
| ( |
| ( |
合計する |
| |
| |
| ( |
実効所得税率と中華人民共和国の法定所得税率の調整は以下の通りである。
2013年12月31日まで年度: |
| ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 |
| |
中華人民共和国法定所得税税率 |
| | % | | % | ( | % |
永久帳簿税差額 |
| | % | ( | % | ( | % |
株式ベースの報酬 |
| | % | | % | | % |
研究開発費の超控除 |
| ( | % | ( | % | ( | % |
他の人は |
| | % | | % | | % |
他の法域の税率の違い |
| ( | % | | % | | % |
免税期間の影響 |
| ( | % | ( | % | | % |
評価免除額を変更する |
| ( | % | | % | | % |
合計する |
| | % | | % | ( | % |
中華人民共和国子会社が有するタックスホリデーの影響 |
| |
| |
| | |
中華人民共和国の子会社が有する権利を有するタックスホリデーがクラス A およびクラス B 普通株式 1 株当たりの基本利益 ( 損失 ) に与える影響 ( 1 株当たり US $セント ) |
| |
| |
| |
F-36
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
所得税費用構成
連結損益計算書に含まれる所得税費用の当期および繰延分は以下のとおりです。
2013年12月31日まで年度: | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
現行所得税費用 ( 給付 ) |
| |
| |
| ( |
繰延所得税割引 |
| ( |
| ( |
| ( |
所得税費用 ( 給付 ) |
| |
| |
| ( |
繰延税金資産と負債
繰延税金は、繰延税金が逆転すると予想される期間の法定税率を用いて測定されました。
12月31日まで | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
繰延税金資産 |
|
|
|
|
税額損失繰り越し |
| |
| |
在庫減記 |
| |
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財産、設備、ソフトウェア | | | ||
株式ベースの報酬 |
| |
| |
保証準備金 | | | ||
経営的リース使用権資産 | | | ||
不良債権準備 |
| |
| |
繰延税項目の総資産総額 | | | ||
減算:推定免税額 | ( | ( | ||
繰延税金資産は,推定準備後の純額を差し引く | | | ||
繰延税金負債 | ||||
リース負債を経営する | | ( | ||
繰延税金負債総額 | | ( | ||
繰延税項目純資産 | | |
2022 年 12 月 31 日および 2023 年 12 月 31 日現在、当社は約米ドルの税金損失繰越を有しています。
当社が繰延税金資産が将来的に使用されない可能性が高いと考えた場合、繰延税金資産の推定値を準備します。このような査定を行う際には、当社は一時的な販売の違いや繰越税項目の損失を除いた将来の課税収入などを考慮している。このような繰延税金資産は、利益の歴史が不足しているため、当社の将来の課税収入の推定を支援するために、利益の歴史が不足しているため、利益を計上するために評価を準備している。将来的に会社が所得税の一部または全部の繰延を許可する事件が発生した場合、これらの事件が発生した場合、推定免税額の調整は税費支出の減少を招く。
F-37
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
2022年12月31日と2023年12月31日まで、手当はドルと推定されます
評価免税額の変動状況は以下のとおりである
12月31日までの年度 | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
期初残高 |
| |
| |
| |
年内に新設(減少)する |
| ( |
| |
| |
期末残高 |
| |
| |
| |
当社は、技術的利点に基づいて、各不確定な税務状況(潜在的な利息および罰金の適用を含む)を評価し、税務状況に関連する未確認収益を測定する。2022年12月31日および2023年12月31日まで、当社には重大な未確認不確定税務状況はありません。
16. | 1株当たりの基本収益と減額後収益 |
1 株当たり基本利益および希薄化利益 ( 損失 ) は、 1 株当たり利益 ( 損失 ) の計算に関する ASC 260 に従って、 2021 年、 2022 年、 2023 年 12 月 31 日を末日とする年度の以下のとおり計算しています。
2011年12月31日までの5年間で | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
1 株当たり基本利益 ( 損失 ) 計算 |
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分子: |
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純収益(赤字) |
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| ( |
分母: |
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加重平均普通株式発行済み |
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| |
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クラス A およびクラス B 普通株式 1 株当たりの基本利益 ( 損失 ) ( 1 株当たり US $セント ) |
| |
| |
| ( |
2011年12月31日までの5年間で | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
希薄化 1 株当たり利益 ( 損失 ) の計算 |
|
|
|
|
|
|
分子: |
|
|
|
|
|
|
純収益(赤字) |
| |
| |
| ( |
分母: |
|
|
|
|
|
|
加重平均普通株式発行済み |
| |
| |
| |
追加: 加重平均 RSU |
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| |
| — |
希薄化利益 ( 損失 ) の算出に使用される A 種普通株式および B 種普通株式あたりの加重平均株式数 |
| |
| |
| |
クラス A およびクラス B 普通株式 1 株当たりの希薄化利益 ( 損失 ) ( 1 株当たり US セント ) |
| |
| |
| ( |
1 株当たり希薄化純損失の算定に含めない希薄化可能性のある有価証券については、以下のとおりです。
年のために | ||||||
| 12 月 31 日終了。 | |||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
加重平均RSU |
| |
| |
| |
株式オプション |
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| |
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株式承認証 |
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F-38
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
17. | 事件があったり |
2021年4月15日、米国ニューヨーク南区地方裁判所は、当社と当社の一部の幹部に対して新たな可能性のある集団訴訟を提起した。起訴状によると、同社が2021年2月に発表した収入可視度の向上および会社が受け取った注文の規模と品質に関するプレスリリースは、重大な虚偽と誤解性であるという。原告によると、2021年4月、会社は最新の財務業績を発表し、会社の収入の真相を開示した。2021年12月14日、裁判所はこの規定の作成を命じた。2022年2月7日、主原告は同一組の被告に対して修正された起訴状を提出し、取引法第10(B)及び20(A)条に基づいて同じクレーム要求を提出した。修正された起訴状によると、会社が2020年11月30日と2021年2月10日に発表したプレスリリースと2021年4月9日の会社最高経営責任者へのインタビューは、DECRYPTが発表した記事には、会社が受信した前売り注文と、会社が増加する鉱機需要を満たすために十分なチップ供給を確保する能力に関する虚偽および誤解性陳述が含まれている。2022年4月8日、嘉楠科技は修正後の起訴状を却下する動議を提出し、2022年7月7日までに、起訴状はすでに全面的に通報した。2023年3月27日、裁判所は同社の全解散動議を承認した。裁判所はまた、主原告が裁判所の命令後30日以内にその修正された訴えを修正することを許可した。2023年5月10日、主な原告は裁判所に通知し、第二次改正後の訴えを提起しないことを決定した。2023年5月12日、裁判所は判決に入り、この偏見を帯びた訴訟を却下した。原告は控訴しなかった。
また、通常の業務過程では、会社は時々他の法律手続きに参加している可能性がある。当社は現在、当該等の既存の法律訴訟の結果、個別又は全体を問わず、当社の経営業績、財務状況又はキャッシュフローに重大な影響を与えないと信じている。既存の法的手続きについては、当社は重大な損失の存在が合理的な可能性ではないこと、あるいは合理的に可能な損失や損失範囲を推定することができないことを確定した。これらの法的訴訟では、会社は大量の法的費用を発生させる可能性があり、これらの費用は発生した費用として支払われる。
18. | 後続事件 |
2024年1月22日、証券購入協定に基づき、当社は第2期優先株融資(“第2期優先株融資”)を完了し、発行した
優先株の発行については、当社は追加のものも提供しております
F-39
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
19. | 親会社の簡明財務情報 |
S-X法規第12-04(A)条及び第4-08(E)(3)条は、合併と未合併子会社の制限された純資産の合計が超えた場合には、親会社が監査された総合財務諸表の同期までの財務状況、現金流量及び経営業績を説明する簡明な財務情報の提供を要求する
以下の親会社の簡明財務諸表は当社の総合財務諸表に掲載されているのと同じ会計政策を採用して作成し、親会社は権益法を用いて子会社からの投資を計算するだけである。同等は親会社単独の簡明貸借対照表に“付属会社の売掛金”と記載されている。親会社とその付属会社は連結財務諸表に組み込まれ、合併時に会社間残高や取引を打ち消す。親会社の子会社収益(赤字)シェアは簡明財務諸表で“子会社収益(赤字)シェア”と報告されている。
親会社はケイマン諸島会社であるため,提出したすべての年度に所得税を払わなければならない。脚注開示には、当社の運営に関する補足情報が含まれているため、これらの報告書は、当社の総合財務諸表の付記とともに読まなければならない。米国公認会計原則に従って作成された財務諸表に通常含まれるいくつかの情報と脚注開示は簡素化または省略されている。
当社には、2022年、2022年、2023年12月31日まで、連結財務諸表に単独で開示されているものを除いて、当社には重大な承諾又は事項、長期義務又は担保の重大な準備金はありません。
当社の独立財務諸表については、子会社への投資を権益会計方法で報告している。当社子会社の収入(損失)シェアは、添付の親会社財務諸表において子会社の収益(赤字)シェアとして報告します。通常、権益法によれば、投資の帳簿価値がゼロになると、投資家は引き続き支援と損失を補うことを承諾しておらず、権益法被投資者の投資家は被投資者の損失に占めるシェアを確認しなくなる。親会社については、当社が継続的な支援や赤字を補う責任がなくても、当社は投資の帳簿価値にかかわらず、その割合権益に付属会社の損失に占めるシェアを反映し続けている。
F-40
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
親会社の集約財務情報
簡明貸借対照表
2013年12月31日まで | ||||
| 2022 |
| 2023 | |
| ドル |
| ドル | |
資産 |
|
|
|
|
流動資産: |
|
|
|
|
現金 |
| |
| |
前払金その他流動資産 | | | ||
流動資産総額 |
| |
| |
非流動資産: |
|
|
| |
子会社への投資および債権 |
| |
| |
総資産 |
| |
| |
負債と株主権益 |
|
|
| |
流動負債: |
|
|
| |
優先株式先物契約負債 | — | | ||
預金銀行からの払い戻し — 現在 |
| |
| |
その他の支払金 | | | ||
非流動負債: |
|
|
| |
信託銀行からの返金-非流動 |
| |
| |
総負債 |
| |
| |
株主権益: |
|
|
| |
普通株 |
| — |
| — |
株主からの募集債権 |
| — |
| — |
国庫株 |
| ( |
| ( |
追加実収資本 |
| |
| |
法定備蓄金 |
| |
| |
その他の総合損失を累計する |
| ( |
| ( |
利益剰余金(累積損失) |
| |
| ( |
株主権益総額 |
| |
| |
総負債と株主権益 |
| |
| |
F-41
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
簡明報告書を全面的に失う
2011年12月31日までの年度: | ||||||
| 2021 |
| 2022 | 2023 | ||
| ドル |
| ドル |
| ドル | |
運営費用: |
|
|
|
|
|
|
一般と行政費用 |
| ( |
| ( |
| ( |
運営損失 |
| ( |
| ( |
| ( |
利子収入 |
| — |
| |
| |
その他の収入、純額 |
| |
| |
| |
金融商品は価値変動を公平に許容する |
| |
| |
| ( |
シリーズ A 転換優先株式の適正価額超過額 | — | — | ( | |||
子会社からの利益 ( 損失 ) の割合 |
| |
| |
| ( |
純収益(赤字) |
| |
| |
| ( |
外貨換算調整でゼロ税純額を差し引く |
| ( |
| |
| ( |
全面収益合計 |
| |
| |
| ( |
F-42
カタログ表
株式会社カナアン
連結財務諸表付記
(all株式および 1 株あたりのデータ、または別段の記載を除く )
簡明現金フロー表
2011年12月31日までの年度: | ||||||
| 2021 |
| 2022 |
| 2023 | |
| ドル |
| ドル |
| ドル | |
経営活動のキャッシュフロー |
|
|
|
|
|
|
預金銀行からの返金受領 |
| |
| |
| |
その他営業活動に利用された現金 |
| ( |
| ( |
| ( |
経営活動のための現金純額 |
| ( |
| ( |
| ( |
投資活動によるキャッシュフロー |
|
|
|
|
| |
子会社債権の減少 ( 増加 ) |
| ( |
| |
| ( |
投資活動提供の現金純額 |
| ( |
| |
| ( |
融資活動によるキャッシュフロー |
|
|
|
|
| |
買い戻し株式証明書 | | ( | | |||
普通株買い戻しの支払い |
| ( |
| ( |
| |
株式買戻し契約に基づく前払い |
| ( |
|
| | |
発行費用の支払い |
| ( |
| |
| |
普通株式 · ワラントの発行による収益 |
| |
| |
| |
普通株式の発行代金 ( 発行費用を除く ) | | | | |||
シリーズ A 転換優先株式の発行代金 ( 発行費用を除く ) | | | ||||
融資活動提供の現金純額 |
| |
| ( |
| |
現金純増 |
| |
| |
| |
為替レート変動が現金に与える影響 |
| |
| |
| ( |
現金、年明け |
| |
| |
| |
年末現金 |
| |
| |
| |
F-43