この外国民間の報告書 フォーム6-Kの発行者には、1933年の証券法のセクション27Aおよびセクション21Eの意味における将来の見通しに関する記述が含まれています 1934年の証券取引法の。これらの記述は、ライオングループホールディング株式会社（以下「当社」）の将来の出来事に関するものです 将来の財務実績。当社は、将来の見通しに関する記述を「予想される」などの用語で特定しようと努めてきました。 「信じる」、「期待する」、「できる」、「続行」、「できた」、「見積もる」、 「意図」、「かもしれない」、「計画」、「可能性」、「予測」、「すべき」、または これらの用語や他の同等の用語の「意志」または否定語。これらの記述は単なる予測であり、不確実性です およびその他の要因により、会社の実際の業績、活動レベル、業績、または業績が大きく異なる場合があります これらの将来の見通しに関する記述で表明または暗示される将来の業績、活動レベル、業績、または成果から。その フォーム6-Kのこのレポートの情報は、会社の将来の業績を予測するためのものではありません。会社はそう信じていますが 将来の見通しに関する記述に反映されている期待は妥当であり、当社は将来の結果、レベルを保証しません 活動、業績、または成果。当社の期待は、フォーム6-Kのこのレポートが提出された時点のものです。 当社は、確認のためにフォーム6-Kのこのレポートが提出された日以降、将来の見通しに関する記述を更新する予定はありません 法律で義務付けられている場合を除き、これらの記述を実際の結果に適用します。

注1 — 組織と主な活動

ライオングループホールディング株式会社（以下「当社」）、 「Lion」または「LGHL」）は、ケイマン諸島で免除会社として登録されている有限責任会社です。

当社とその子会社（まとめて） 「グループ」と呼びます）は、証券、先物、デリバティブの仲介サービス、保険仲介サービスを提供します。 トータル・リターン・スワップ取引サービス、マーケットメーカートレーディングサービス。との企業結合の完了の結果として 逆資本増強で会計処理されたネバダ州の企業（「PAAC」）であるプロフィシエント・アルファ・アクイジション・コーポレーションは、 会社の普通株式と新株予約権は、ナスダック・キャピタル・マーケットでLGHLとLGHLWのティッカーシンボルで取引され始めました。 それぞれ2020年6月17日に。代表会社の各米国預託証券（「ADS」） 一 クラスA普通 クロージング時の株です。2023年7月13日、ADS比率は、1株を表す1（1）ADSから、1株を表す1ADSに変更されました。 50株。

主な活動

このグループは、以下を可能にすることでコミッション収入を生み出しています 世界中の証券、先物、デリバティブ市場で取引する顧客です。グループの取引顧客は 主に中華人民共和国（「PRC」）に所在する法人顧客、個人トレーダー、個人投資家の と東南アジア。ただし、その取引プラットフォームにより世界中の顧客にサービスを提供できます。

このグループはまた、以下の方法でコミッション収入を生み出しています 主に中国に居住する富裕層に保険仲介サービスを提供します。

2019年5月、グループは次のような役割を果たし始めました デリバティブ取引における顧客との取引相手。これは主に、顧客が差金決済契約を利用する場合に発生します (CFD)。CFDでは、通貨ペアなどの特定の資産の価値の差額を、その時点で交換することができます 契約が開かれ、契約が成立した時刻。ある顧客の取引が別の顧客の取引を自然に相殺できるとしたら お客様、グループはマーケットメーカーとなり、両方の顧客に流動性と価格を提供します。そのようなオフセットが利用できない場合は、 グループは、顧客の取引を相殺するために自社の取引を使用することを選択できます。また、グループは取引を手配する仲介者としての役割を果たすこともあります 顧客と第三者のマーケットメーカーとの間で。

グループは正式にトータルリターンの提供を開始しました 2020年7月に顧客に提供されるスワップ（TRS）取引サービス。グループは国際スワップデリバティブ協会に加盟しました （ISDA）中国のスワップトレーダーの上位5社のうち2社との基本契約および関連する補足契約。グループは現在提供しています A株（人民元建てで、上海証券取引所と深セン証券取引所で取引されている株式）と香港 株式バスケット連動型TRSは、中国株式市場への投資を検討している国際投資家に比べて高いレバレッジを提供します A株を直接購入することと。当グループは、TRSの取引顧客に提供される金利ローンのスプレッドから収益を得ています。 ビジネスパートナーから借りたローン。さらに、グループは、以下を通じて行われた取引に対して、顧客から手数料や手数料も受け取ります TRSトレーディングサービス。

会社の子会社には参加者が含まれます 香港有限会社（「SEHK」）および香港証券清算会社（「HKSCC」）の証券取引所 シンガポール・エクスチェンジ・リミテッド（「SGX」）のリモートトレーディング・メンバー、プロフェッショナル・インシュアランス・ブローカーズ・アソシエーションのメンバー 有限会社（「PIBA」）。香港証券先物委員会（「HKSFC」）が発行したライセンスを保有しています タイプ1の証券取引、タイプ2の先物契約の取引、タイプ4の証券に関する助言など、規制された活動を行います。 ケイマン諸島金融管理局（「CIMA」）が発行したフルライセンスである先物契約とタイプ9資産管理に関するアドバイザリーです ブローカー、ディーラー、マーケットメーカー、キャピタル・マーケット・サービス・ライセンス（「CMS」）を含む証券投資事業を行う ライセンス」) はシンガポール金融管理局によって発行されました。

注2 — 重要な会計方針

注3 — 収益認識

ASCトピック606との契約による収益で 顧客、収益は、約束された商品またはサービスの管理が金額と引き換えに顧客に移転されたときに計上されます これは、グループがそれらの商品やサービスを譲渡する見返りとして受け取ることができると期待している対価を反映しています。

重要な判断

顧客との契約による収益には 証券、先物、デリバティブ仲介、マーケットメイキング取引、保険仲介からの手数料収入。表彰と 収益の測定は、個々の契約条件の評価に基づいています。かどうかを判断するには、慎重な判断が必要です 履行義務は、ある時点で、または時間の経過とともに履行されます。複数の履行義務がある場合に取引価格を割り当てる方法 が特定されています。契約に基づく進捗状況の適切な尺度に基づいて収益を認識するタイミング、収益を表示すべきかどうか 特定の費用の総額または控除後の費用、および将来の不確実な出来事に備えて変動対価の制約を適用すべきかどうか。

注4 — 公正価値

公正価値階層

FASB ASC 820は公正価値を定義し、公正価値を確立します 公正価値を測定するための枠組み、公正価値インプットの階層を確立します。公正価値は、受け取られるであろう価格です 測定日の市場参加者間の秩序ある取引で、資産を売却するか、支払いをして負債を譲渡します。公正な価値 測定では、資産の売却または負債の譲渡の取引が、資産または負債の主要市場で行われることを前提としています または、主要市場がない場合は、最も有利な市場です。市場、収入と一致する評価手法 またはFASB ASC 820で規定されているコストアプローチが公正価値の測定に使用されます。

公正価値階層はインプットを優先します 公正価値を大きく3つのレベルに測定するために使用される評価手法へ：

注5 — 短期ローンの売掛金

2022年12月31日に終了した年度中に、グループは 発行済み受取手形の総額は約$です8,564,000関係のない2つの当事者に連絡し、総返済額は約 $1,499,000 $の利息を含みます51,000。手形は6か月後に期限が到来し、利息は12年率%。 2022年12月31日現在、上記の売掛金の未払い残高の合計は約$でした7,126,000。終了した年度中に 2022年12月31日、手形から得た利息収入は $でした500,759。

2023年4月6日、グループは資産を締結しました 杭州ランリアンテクノロジー株式会社（「Lanlian」）と、同社のさまざまなソフトウェアシステムを買収するための買収契約を結びました リアルタイムの高性能リスク管理システム、インテリジェントな動的注文分散システムを含む取引サービス、 マージンベースの証券取引システム。買収は2023年11月に完了し、その時点でLanlianはグループに譲渡して引き渡しました ソフトウェアシステム。ソフトウェアシステムの総購入価格は $でした7,850,000。2023年4月13日、グループは以下のことを発表しました 上で説明した無関係の借り手とLanlianとの譲渡証書。その結果、グループは未払いの売掛金を割り当てました 合計で約$の未収利息7,766,000購入代金のお支払いの一環として、Lanlianに。利益はありません または損失が認識されます。残りの購入価格は2024年3月に決済されます。2023年6月30日現在、売掛金は ゼロ と $の支払い7,766,000 2023年11月に資産の購入が完了したため、他の資産に含まれていました。

注6 — 固定資産、純資産

6月の時点で、固定資産は次のようになっていました 2023年30日と2022年12月31日:

減価償却費は $874,858 6ヶ月間 2023年6月30日に終了しました。操業中のマイニングマシンの減価償却費を除いた減価償却費は $1,198,122、 とは、2022年6月30日までの6か月間の営業費用に含まれています。

グループは$-を記録しました0-と $1,690,028 障がい 2023年6月30日および2022年に終了した6か月間のマイニングマシンに関連する料金。

注7 — デリバティブ

取引に使用されるデリバティブ金融商品 目的は公正な価値で実施されます。上場デリバティブ、主に先物と特定のオプションの公正価値は、以下に基づいています 相場市場価格。店頭デリバティブ金融商品、主にCFDの公正価値は、主に現物為替レートに基づいています 活発な市場に分散されるOTCオプション契約は、株価と株価のボラティリティに基づいています。

見積もりの際に考慮すべき要素 店頭デリバティブの公正価値には、市場の流動性、集中、発生した資金調達および管理費が含まれます。

グループは、定義どおりにヘッジ会計を適用しません ASC 815では、すべての金融商品は公正価値で記録され、公正価値の変動は収益に反映されるからです。そのため、 ASC 815で義務付けられている特定の開示は、通常、これらの金融商品には適用されません。

注記1で説明したように、グループのデリバティブ 取引活動は主に、顧客の中でマーケットメーカーまたはカウンターパーティの役割を担う状況に関係します CFDとオプション取引。ある顧客の取引が、別の顧客の取引を自然にヘッジして相殺できるとしたら、 グループは、両方の顧客に流動性と価格を提供するマーケットメーカーとしての役割を果たします。このようなオフセットが利用できない場合は、 グループは、顧客の取引をヘッジしたり相殺したりするために、自社の取引を利用することを選択できます。

CFDに関連する契約金額には、 量と活動、そして一般的にリスクのある金額は反映されていません。資産または負債の公正価値は、 グループのリスク。CFDとオプション契約の信用リスクは、記録された未実現公正価値利益（損失）に限定されます 貸借対照表に。市場リスクは原資産の価値に大きく依存し、市場の力の影響を受けます ボラティリティや金利、為替レートの変化など。グループのオープンデリバティブポジションは $でした0 と $54 として それぞれ、2023年6月30日と2022年12月31日です。

注8 — 株主資本

普通株式と優先株式

会社は（i）を発行する権限を与えられました450,000,000 普通株式、$0.0001 1株あたりの額面価格を、次のように分割 3億,000 クラスAの普通株式と 150,000,000 クラスB 普通 株と (ii)50,000,000 優先株式、$0.0001 設立時の一株当たりの額面価格。2020年6月16日現在、その後 企業結合の終了まで、ありました17,399,176以下を含む発行済普通株式7,647,962クラス A 普通株式と9,751,214クラスBの普通株式、発行済の優先株式はありません。2020年11月12日に、として 合併後の対価調整の結果、追加 121,473 普通株式はLionの当初の株主に発行されました。 含みます 29,591 クラスAの普通株式と 91,882 クラスBの普通株式。

の集合体 1,933,740クラスB 普通 企業結合の完了後に補償エスクロー株式として確保された株式は、もはや没収の対象ではなくなりました 2023年6月に。の集計 3,876,481 収益源となるエスクロー株式として確保されたクラスBの普通株式は、以下のように没収されることになっていました 2021年の純利益と2022年の純利益の目標は達成されませんでした。

クラスAとクラスBの株主 普通株式には、議決権と転換権を除いて同じ権利があります。 各クラスAの普通株式には1株の権利があります 投票し、いかなる状況においてもクラスBの普通株式に転換することはできません。各クラスBの普通株式には権利があります 10票までで、Aクラスの普通株式の保有者によっていつでも1株に転換可能ですが、調整次第です 細分化または組み合わせ。2022年2月16日と2023年1月13日に、当社は株主総会を開催し、承認されました クラスB普通株式に付随する票数を、クラスB普通株式1株あたり10票から増やしたこと クラスB普通株式1株あたり25票、クラスB普通株式1株あたり25票から100票まで クラスBの普通株式1株につきそれぞれ100票です。 

注9 — 株式ベースの報酬

2020年の株式インセンティブプラン

2020年6月、ビジネスに関連して コンビネーションでは、会社の取締役会は2020年の株式インセンティブ制度（「2020年計画」）を承認し、保留しました4,632,449普通の その下で発行される株式。会社の従業員、非従業員取締役、コンサルタントはオプションを受け取る資格があります。 制限付株式、制限付株式ユニット、配当等価物、繰延株式、株式支払い、または株式評価権、 本プランに基づいて授与または付与されます（総称して「アワード」）。2023年6月30日および2022年12月31日現在の合計は3,936,504 各株式は2020年プランに基づいて付与され、合計は 695,945 株式はそれぞれ将来の報奨のために引き続き利用可能です。

2022年3月3日に、 2,450,000 繰延株式が付与されました 2022年と2023年のサービスについて、特定の非従業員コンサルタントに。付与された繰延株式はすべて完全に権利確定されています 付与日に。会社は株式の公正価値を$の終値で見積もりました0.75 付与日には、合計で$です1,837,500。 株式ベースの報酬費用は、必要なサービス期間にわたって計上されます。

次の表は、合計の詳細を示しています 2023年6月30日および2022年に終了した6か月間の2020年プランに基づく株式ベースの支払い。 

2023年6月30日および2022年12月31日現在、おおよそ $0.5 百万と $1 将来のサービスに関連する未認識の報酬費用の総額は、100万件を超えて計上されると予想されていました それぞれ約6か月と1年です。

メモ 10 — 所得税

ザ・ 未監査の要約連結営業報告書に含まれる所得税費用の現在の部分と繰延部分と ASC 740の「所得税」に従って決定される包括利益（損失）は次のとおりです。

A 適用される法定所得税率で計算された、予想される所得税費用または給付金の差額の調整 また、グループの所得税費用は次の表のとおりです。

重要な グループの繰延税金資産（負債）の構成要素は次のとおりです。

管理 は、そうではない可能性が高いという判断に基づいて、繰延税金資産の総額に評価引当金を適用しました 繰延税金資産は実現しないということです。この決定は、過去および将来の推定収益性に基づいています 繰延税金資産が関連する事業体。香港の税法では、グループが連結株を申告することは許可されていません 基礎。

メモ 11 — 普通株式1株あたりの利益（損失）

その 会社は会計および開示の要件（ASCトピック260「1株当たり利益」）を遵守しています。これには収益が必要です 各種類の株式（普通株式と参加証券）の1株当たりは、2種法で計算されます。2クラス 方法は、普通株式の保有者と企業の参加証券保有者との間の収益の配分です。アンダー 二種方式で、報告期間の収益は普通株主と他の証券保有者の間で配分されます 未分配収益へのそれぞれの参加権について。会社の2種類の普通株式は同じなので 各クラスの普通株式の配当権、1株当たりの利益（損失）は同じ結果になります。

に ASC 260-10-45に従って、3,867,481Earnout Escrow株式のクラスBは、偶発的に返還可能と見なされます 株式であるため、表示されているすべての期間の1株あたりの基本利益（損失）の計算から除外されます。2021年6月16日以降、 50% の 1,933,740 補償エスクロー株式のクラスBは、1株当たりの基本利益（損失）と残りの計算に含まれていました 50% は2022年6月16日から含まれました。

にとって 普通株式1株あたりの希薄化後利益（損失）を決定する目的は、普通株式1株あたりの基本利益（損失）をさらに次のように調整します 期間中に発行された希薄化の可能性のある普通株式の影響。潜在的な普通株式は増分株です 自己株式法による新株予約権の行使時および転換後の転換社債の転換時の普通株式 方法。

にとって 2023年6月30日および2022年に終了した6か月間で、以下の普通株式同等物建ての希薄化の可能性のある有価証券は 未払いの期間は、希薄化後の1株当たり利益（損失）の計算から除外されました。そうすると 希釈防止剤です。 その結果、普通株式1株あたりの希薄化後の利益（損失）は、普通株式1株あたりの基本利益（損失）と同じです すべての期間が表示されます。 

その後、 おおよその集計101.4100万株のクラスA普通株式と 14 100万株のクラスB普通株式が発行されました。見る 詳細については、後続の13のイベントに注意してください。

メモ 12 — セグメントレポート

ASC 280、企業のセグメントおよび関連情報に関する開示、事業に関する情報の報告基準を定めています セグメント。営業セグメントとは、収益を得ることができる事業活動に従事する企業の構成要素として定義されます 収益と費用が発生し、それに関する個別の財務情報が入手可能で、最高執行責任者が定期的に評価しています リソースの割り当て方法を決定し、パフォーマンスを評価する意思決定者、または意思決定グループ。報告対象セグメント は、（a）収益の10％を超える営業セグメント、または（b）報告された利益または損失の絶対額のいずれかである営業セグメントとして定義されます 損失を報告していないすべての事業セグメントの利益の10％を超える、または（c）全営業資産の合計の10％を超える セグメント。

メモ 13 — その後のイベント

その後、 2023年7月と8月に、2022年8月の未払いの転換社債の残額とメイクホール利息のドル207,000 でした の集合体に完全に変換されます 10,401,151 クラスAの普通株式、また2022年12月の転換社債全体と メイクホールの利息は約$です1.1 100万は完全に合計に変換されました 70,999,400% クラスAの普通株式。