アメリカです

アメリカ証券取引委員会

ワシントンD.C.，20549

表10-K

(マーク1)

☒1934年証券取引法第13条又は15条に基づいて提出された年次報告

現在の財政年度：2023年12月31日 

あるいは…。

☐1934年証券取引法第13条又は15条に基づいて提出された移行報告

_から_への過渡期

依頼書類番号：001-32508

登録者の電話番号、市外局番を含む：(281) 404-4387

同法第12条(B)に基づいて登録された証券：

同法第12条(G)により登録された証券：なし

登録者が証券法規則405で定義されている経験豊富な発行者である場合は、再選択マークで示してください。はい、もう成功しました違います。 ☒

登録者がこの法第13節または第15節(D)節に基づいて報告を提出する必要がないかどうかを再選択マークで示す。はい、もう成功しました違います。 ☒

再選択マークは、登録者が(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告の提出を要求されたより短い期間)に、1934年の証券取引法第13条または15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および(2)過去90日以内にそのような提出要件に適合しているかどうかを示す。はい、もう成功しました違います。 ☒

再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような文書の提出を要求されたより短い時間以内)に、S−T法規第405条(本章232.405節)に従って提出を要求した各対話データファイルを電子的に提出したか否かを示す。はい、もう成功しました違います。 ☒

登録者が大型加速申告会社，加速申告会社，非加速申告会社，小さな報告会社，あるいは新興成長型会社であることを再選択マークで示す。“の定義”を参照ラールgE加速ファイルマネージャ、” “ファイルマネージャを加速する“と”規模の小さい報告会社“と”エメルルgING成長型会社“取引法第12 B-2条にある。

新興成長型企業であれば、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したか否かを再選択マークで示し、取引所法第13(A)節に提供された任意の新たまたは改正された財務会計基準を遵守する

登録者が報告書を提出したかどうかを再選択マークで示し、その経営陣が“サバンズ-オクスリ法案”(“米国連邦法典”第15編、第7262(B)節)第404(B)条に基づいてその財務報告の内部統制の有効性を評価したことを証明する。この評価は、その監査報告書を作成または発行する公認会計士事務所によって行われる☐

証券が同法第12条(B)に基づいて登録されている場合は，登録者の財務諸表が以前に発表された財務諸表の誤り訂正を反映しているか否かを示すチェックマークを適用する

これらのエラーのより真ん中に登録者の任意の幹部が関連する回復中に第240.10 D-1(B)条に従って受信されたインセンティブベースの補償に従って回復分析を行う必要があるかどうかを再選択マークで示す

登録者が空殻会社であるか否かをチェックマークで示す(取引法第12 b-2条で定義されている)。はい、そうです☐：ありません

2023年6月30日まで(登録者が最近第2四半期の日付を完了した)、非関連会社が保有する登録者普通株の総時価は約#ドルである16,984,5022023年6月30日に登録者普通株を使用したその日の終値は1株当たり0.64ドルである。各役員および取締役および各実益所有登録者が発行した普通株の10%以上の個人が保有する登録者普通株の株式は除外されており、上記の計算については、これらの人は登録者の“関連先”とみなされる可能性があるからである。この関連地位の決定は他の目的のための決定的な決定ではない。

いくつありますか148,940,2992024年3月20日までに登録者が発行した普通株式。

参照によって組み込まれた文書：なし。

カタログ

前向き陳述に関する警告説明

本表は10-K表である(この“届ける“)には、1995年の個人証券訴訟改革法に示された前向きな陳述が含まれている。このような前向きな陳述は一般にタイトルの次の資料に含まれている“と述べたリスク要因”, “法力gElementの財務状況と経営成果の検討と分析”, “業務.業務和、和属性しかし他の場所でも発見されるかもしれませんこれらの展望性陳述はリスク、不確定要素とその他の要素の影響を受け、これらの要素は著者らの実際の結果、表現或いは成果と展望性陳述中の明示或いは暗示の結果、表現或いは成果と大きく異なることを招く可能性がある。あなたはこのような言い方に過度に依存してはいけない。実際の結果と展望性陳述中の結果とが大きく異なる要素、リスク、および不確定要素をもたらす可能性がある：

“私たちは次のような用語を使用して前向きな陳述を識別する。”体積量y,” “意志,” “予想されています” “予想した” “見積もりをする,” “ホープ“計画、”信じています“”予測“”予想する,” “意向,” “続けて“”潜在的“”当然だと思います,” “自信たっぷりである,” “そうかもしれないいくつかの前向きな陳述は、表現が異なる可能性があるにもかかわらず、同様の言葉および表現がある。あなたは私たちの実際の結果が展望的な陳述に含まれている結果とは大きく違うかもしれないということを知らなければならない。あなたは次の声明をよく考えなければならない“リスク 要因“本報告の章および本報告の他の章は、上述したものを含む、我々の実際の結果と前向き陳述に記載された異なる要因とをもたらす可能性があることを説明する。

展望的陳述は、本報告書の日付まで、または引用によって本報告書に組み込まれた任意の文書の日付のみを指す。法律又は法規の要求を適用する範囲を除いて、私たちは本報告日後の事件或いは状況を反映し、或いは意外な事件の発生を反映するために、前向き陳述を更新する義務を負わない。

どこで他の情報を見つけますか

我々は米国証券取引委員会に年度、四半期および現在の報告書、委託書およびその他の情報を提出する(“アメリカ証券取引委員会“)”私たちのアメリカ証券取引委員会の届出書類はインターネットを介してアメリカ証券取引委員会のウェブサイトwww.sec.govから取得することができ、このような報告がアメリカ証券取引委員会に記録したり、アメリカ証券取引委員会に提出した直後に以下のサイトで無料でダウンロードすることができます投資家,” “アメリカ証券取引委員会の届出Www.camber.Energyの“GS”ページをサイトしています。私たちのウェブサイトの情報はこの報告書の一部ではなく、私たちはここでこのような情報を引用することを望んでいない。米国証券取引委員会は、報告書、依頼書、情報声明、および我々のように米国証券取引委員会に電子的に文書を提出する発行者に関する他の情報を含むインターネットサイトを維持している。また、私たちの秘書に、私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した文書のコピーを無料で提供することもできます。口頭または書面の要求があれば、本報告のトップページが提供する住所と電話で連絡することができます。また、私たちのウェブサイトhttp：//www.camber.Energyで私たちの依頼書、私たちの商業行為と道徳基準、指名と会社管理委員会の定款、監査委員会の定款、報酬委員会の定款、URLは以下の通りにアクセスすることができます“投資家” – “アメリカ証券取引委員会の届出GS“-”アメリカ証券取引委員会の書類はGS“と”統治する” - “政策.政策”.

一般情報

以下の議論と分析は、経営陣が会社の運営結果や財務状況を評価·理解することに関する情報を提供する。将来の財務状況や経営結果への期待は現在の業務計画に基づいており、変化する可能性がある。討論は監査された財務諸表とその説明と一緒に読まなければならない。

本報告では、市場研究報告、アナリスト報告、および他の公開情報からの当業界に関する情報に依存して参照することができる。私たちはこれらの情報が信頼できると信じているが、私たちはこれらの情報の正確性と完全性を保証することはできず、私たちは独立して何の情報も確認していない。

文意が別に指摘されている以外は，すべて言及する“会社,” “私たちは,” “アメリカです。,” “我々の,” “同前の度,” “弧形エネルギー“と”コンベルエネルギー会社は具体的には、Camber Energy，Inc.およびその完全子会社Viking Energy Group，Inc.(“Viking”)、Camber Permian LLC、CE Operating LLCおよびCE Operating LLC；Vikingの完全子会社(MidCon Petroleum，LLC，Mid−Con Development，LLCおよびPetrodome Energy，LLC)、およびVikingの多数の株式子会社(son−Maxwell Ltd.，Viking Ozone Technology，LLC，Viking Protection Systems，LLCおよびViking SenTel，LechnLC)を意味する。

また、文意が別に指摘されている以外は、本報告の目的のみである

第1部

プロジェクト1.ビジネス

Camber Energy，Inc.(“Camber”，すなわち“会社”，“私たち”，“私たち”または“私たち”)は，成長志向の多様なエネルギー会社である。我々のホールディングス子会社を通じて，北米の商業·工業顧客にカスタマイズされたエネルギー·電力ソリューションを提供し，(I)オゾン技術を用いた完全に開発され，特許を取得した独自の医療·バイオハザード廃棄物処理システムの知的財産権を有するエンティティ，(Ii)完全に開発され，特許を取得し，特許を出願している独自の送配電開放導体検出システムの知的財産権を有するエンティティ，の多数を保有している。また，カナダや米国の複数の地点で特許されているクリーンエネルギーと炭素捕捉システムのライセンスを持っている。私たちの他の子会社はアメリカの石油資産に権利を持っている。同社はまた、再生可能エネルギーに関連する他の機会および/または技術を模索しており、これらの機会および/または技術は現在収入を生成しているか、または合理的な時間内に収入を生成する合理的な見通しがある。

カスタマイズされたエネルギーと電力ソリューション：

サイモン·マクウェル買収

2021年8月6日、維京社はカナダ連邦会社Simson-Maxwell Ltd.(“Simson-Maxwell”)の約60.5%の発行と流通株を現金7，958，159ドルで買収した。シムソン·マクスウェル発電製品、サービス、カスタマイズエネルギーソリューションの製造と供給。シムソン-マクスウェルは、熱電併給(CHP)、第4級最終ディーゼルと天然ガス工業エンジン、太陽エネルギー、風力エネルギー、貯蔵を含む様々な製品に関連する、商業および工業顧客に高効率、柔軟、環境責任とクリーン技術のエネルギーシステムを提供する。シムソン-マクスウェルはまた、スイッチ装置、同期および並列装置、配電、二重燃料、および完全な発電生産制御システムを含む一連の電気制御装置を設計し、組み立てている。シムソン-マクスウェル社の7つの支店は80年以上運営されており、大量の既存のメンテナンス手配にサービスを提供し、会社の他の顧客のエネルギーと電力ソリューションに対する需要を満たしている。

クリーンエネルギーと炭素捕捉システム：

Vikingは、2021年8月、ESG Clean Energy，LLC(“ESG”)とライセンス契約を締結し、ESGが固定発電、熱および二酸化炭素捕捉に関連する特許権および独自技術(“ESG Clean Energy System”)を利用する。Vikingライセンスの知的財産権は、(1)米国特許番号：10，774，733、出願日：2018年10月24日、発行日：2020年9月15日、“筑底循環電力システム”と題する特定の特許および/または特許出願を含む。(2)米国特許番号：17/661，382、発行日：2023年8月8日、“筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法は、発電、二酸化炭素捕捉および生産製品のための”と題する; (Iii)米国特許番号：11624307、発行日：2023年4月22日、二酸化炭素の発電および捕獲のための“筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法”と題する’(V)米国特許出願番号：17/224，200、出願日：2021年4月7日、出願日：2021年4月7日(米国特許商標局はその後、2022年3月に承認)。(Vi)米国特許出願番号：17/358，197、出願日：2021年6月25日、出願日：“筑底循環電力システム”；(Vii)米国特許出願番号：17/448，943、出願日：2021年9月27日、出願日：“二酸化炭素の発電および捕捉のための筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法”、および(Viii)米国特許出願番号：17/448，938、出願日：2021年9月27日、出願日：“筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法は、二酸化炭素を発電、捕捉および製造するためのシステムおよび方法。

ESGクリーンエネルギーシステムは、内燃機関からクリーン電力を発生させ、廃熱を利用して効率を損なうことなくエンジンから排出される約100%の二酸化炭素(CO 2)を捕捉し、特定の商品生産を促進するように設計することを目的としている。例えば、特許第11，286，832号は、一次発電機の排気ガスを効率的に冷却し、その後再加熱することができ、換気安全な二次電源によりより大きなエネルギー出力を実現する“排気ガス熱交換器”の発明をカバーしている。この特許のもう一つの重要な点は、二酸化炭素ポンプの廃熱を利用して吸着器を加熱再生し、二酸化炭素を安全に収容し包装することができる二酸化炭素捕捉システムを開発することである。

同社はSimson−Maxwellの既存の流通チャネルを利用して，ESGクリーンエネルギーシステムを第三者に売却，レンタル，および/または再ライセンスする予定である。同社はまた、その石油事業、Simson−Maxwellの発電事業、または他の事業に関連する事業にかかわらず、ESGクリーンエネルギーシステムを自己の口座に使用することができる。

オゾン技術を用いた医療廃棄物処理システム：

2022年1月、バイキングはオゾン技術を使用した特許(すなわち米国公共事業特許番号11，565，289)医療とバイオハザード廃棄物処理システムの知的財産権を有するバイキングオゾン技術有限責任会社(“バイキングオゾン”)の51%の権益を買収した。シムソン·マクスウェル社は、同システムのグローバル独占メーカーとサプライヤーに指定されている。この技術は生物危険廃棄物焼却、化学、高圧滅菌と熱処理の持続可能な代替方案となり、処理後の廃棄物を再生可能燃料に分類し、世界各地の廃棄物転化エネルギー(WTE)施設に利用することを目的としている

開回路リード線検出技術：

2022年2月、Vikingは2つのエンティティであるViking Sentinel Technology，LLC(“Viking Sentinel”)とViking Protection Systems，LLC(“Viking Protection”)の51%の権益を買収し、この2つのエンティティは特許の知的財産権(すなわち米国実用新案特許11，769，998)を有する(二重高感度監視装置を用いた送電線地絡保護システム‘)特許出願中(すなわち、米国特許出願16/974，086および17/693，504)、専有電力伝送および配電開回路導体検出システム。これらのシステムは、送電線、配電線、または結合故障中の故障を検出し、線路が地面に到着する前に直ちに線路への電力供給を終了することを目的としている。この技術は、公共安全を高め、火災を引き起こすリスクを低減し、電力公共事業が電力網と安定的な取り組みを強化するための構成要素となり、既存のインフラの弾力性と信頼性を高めることを目的としている。

石油と天然ガス属性

既存の資産：

同社は2023年12月31日現在、テキサス州クラインとウォルフベリー地層物件の賃貸権益(労働権益)を持っている。

2023年の資産剥離：

2023年11月5日、バイキングの完全子会社Mid-Con Petroleum、LLCおよびMid-Con Driling、LLCは168の生産井、90の注入井、および34の非生産井を含むカンザス州における石油および天然ガス資産の100%権益を販売し、総収益は515，000ドルであった。2023年12月1日、バイキングの完全子会社Petrodome Energy LLC(“Petrodome”)の子会社は、テキサス州で油井を生産する非運営権益を25万ドルで売却した。同社はこの2つの取引から854，465ドルの純収益を記録しており、詳細は以下の通り

これらの取引の後、Petrodomeは石油や天然ガス資産の事業者ではなく、50，000ドルの現金履行保証金の払い戻しを申請した。費用控除後の返金は、2023年12月31日の前払いおよびその他の流動資産に含まれ、売却益の決定に含まれる。

2022年の資産剥離：

2022年7月8日、当社の完全子会社Petrodome Energy，LLC(“Petrodome”)の4つの完全子会社が売買協定を締結し、これらのPetrodome子会社が所有する石油と天然ガス資産のすべての権益を、合計8つの生産井、8つの関井、2つの塩水処理井、1つの非着工井の権益を含み、3，590，000ドルの現金で第三者に販売した。売却所得は、2018年6月13日の循環クレジットローンに従ってPetrodomeがCrossFirst銀行の債務を全額返済するために使用される

この取引は、同社の石油と天然ガスの総埋蔵量の大部分を売却した(付記6参照)。同社はこの取引で8，961，705ドルの損失を記録した

また、2022年7月、Petrodomeがルイジアナ州である資産の経営を停止したため、同社は意外にも1，200，000ドルの履行保証金を受け取った。この返金された収益は、総合業務報告書の“石油と天然ガス財産の売却と固定資産の損失”に計上されている。

ヴァージンエネルギーグループと合併しました

Camberは、2023年8月1日、CamberとVikingが2021年2月15日に締結し、2023年4月18日に改訂された合意および計画の条項および条件に基づいて、先に発表されたViking Energy Group，Inc.(“Viking”)との合併(“合併”)を完了し、VikingはCamberの完全子会社として存続する。

合併協議の条項と条件によると、1株当たり：(I)Camberが所有する株式を除いて、発行および発行されたViking普通株(“Viking普通株”)が1株当たり額面0.001ドルのViking普通株(“Camber普通株”)に変換され、Camber普通株(“Camber普通株”)を獲得する権利がある。(Ii)発行済みおよび未発行のViking Cシリーズ優先株(“Viking Cシリーズ優先株”)は、Viber Aシリーズ変換可能優先株(“新Camber Aシリーズ優先株”)および(Iii)発行および未発行のViking Eシリーズ変換可能優先株(“Viking Eシリーズ優先株”、およびViking Cシリーズ優先株“Viking優先株”)とともにCamber Hシリーズ優先株(“新Camber Hシリーズ優先株”)を獲得する権利、および新曲面系列A優先株とともに，“新曲面優先株”).

新CamberシリーズA優先株の1株当たりCamber普通株890株(実益所有権制限を受けており、保有者がCamber普通株の9.99%を超える実益所有とみなされる場合、Camber普通株に変換することはできない)、配当および清算においてCamber普通株と平等に扱われ、投票権のみである：(A)Camber株式の増加または減少に関する提案；(B)買い戻し合意条項の承認に関する決議；(C)Camberの提案終了に関する提案；(D)Camberのすべてまたはほぼすべての財産、業務、および業務の販売の提案；(F)Camberの清算中、および/または(G)Camberが約一方またはCamberの付属会社が約一方を立てるための提案された合併または合併である場合。

新しいCamberシリーズH優先株1株あたりの額面は1株10，000ドルであり，一定数のCamber普通株に変換可能であり，転換比率はVikingの子会社Viking Protection Systems，LLC(所有者がVikingとJedda Holdings，LLCが2022年2月9日に達成した特定購入合意に基づいて現金で購入価格を徴収する適用部分を選択していることを前提としている).Camber普通株の4.99%の実益所有権によって制限されている(ただし、少なくとも61日間の事前書面通知を規定している場合、所持者の選択だけで最高9.99%に増加することができる)、非累積ベースで保有しているCamber Hシリーズ優先株1株1票に相当する投票権を持つ。

維京普通株(“維京買株権”)を購入するための各部分の未行使株式購入権或いは承認株式証(“維京買株権”)は、帰属していない範囲内で、自動的に完全に帰属し、自動的に株式購入或いは承認株式証(“調整された株権”)に変換され、その条項及び条件は当該等の維京株購入に適用される条項及び条件とほぼ同じであるが、この調整された購入持分は曲面普通株として行使することができ、維京普通株として行使することができない。

Vikingによって発行されたViking普通株に変換可能な未償還元票(“Viking交換可能手形”)は、Camber普通株に変換可能な元票(“調整された株式交換手形”)に変換されており、その条項および条件は、対応するViking交換可能手形に適用される条項および条件とほぼ同じである(任意の延長された終了後の両替期限が合併完了後に適用されることを含む)、この調整された交換可能手形は、Viking普通株に変換可能ではなく、Camber普通株に変換することができる。

合併については，Camberは約49，290，152株のCamber普通株を発行しており，発行実施後，Camber発行普通株の約59.99%を占めている.また，Camberは約88，647，137株の追加Camber普通株を予約発行しており，潜在的には，(1)新しいCamber A系列優先株の転換，(2)新しいCamber H系列優先株の転換，(3)調整後のオプションの行使，(4)調整後の変換可能手形の行使に関係している.

会計目的の場合、合併は逆買収とみなされる。したがって，Viking(合法的な子会社)はCamber(合法的な親)の買収者とみなされる.したがって、これらの連結財務諸表は、合併の日までのVikingの財務状況、経営業績とキャッシュフロー、およびVikingとCamberの2023年8月1日から2023年9月30日までの合併財務状況、経営業績、キャッシュフローを反映している。前年の比較財務情報はバイキング社の財務情報です。

ジェームズ·A·ドリスは合併後の会社の総裁と最高経営責任者を続け、合併後の会社本部はテキサス州ヒューストンに引き続き設置されている。

優先株融資取引

2021年7月9日から、当社とアディレス家族オフィス有限責任会社(“アディレス諸島)は、発見された関連会社が、株式購入契約を締結した(2021年7月購入契約アディレスは、2022年5月17日から2022年12月31日までの間、改訂されたCシリーズ優先株に関する指定証明書(S)の条項と条件に基づいて、1，305株C系優先株を393，305，736株普通株(逆株分割ベースで約7，866，115株普通株に相当)に変換した

2023年、アディレスは240株のCシリーズ優先株を転換した2023シリーズC変換)221株Cシリーズ優先株が合併前に変換され、19株Cシリーズ優先株が合併後に変換された普通株に変換される。2023年のC系列転換については、改訂された指定証明書(S)の条項と条件に基づいて、C系列優先株式(“C系列優先株”)とするコード“：(1)初期転換時、アディレス諸島は計8，525，782株の普通株(S)(うち、合併後に1，093，358株が発行された)、(2)約28，955，938株の普通株(”真の株)初回転換日(S)の後(S)、当社普通株の低出来高加重平均価格(“低出来高加重平均価格”)が初期転換日(S)後に継続(COD参照)し続けるため、(Iii)は2023年12月31日に約34，488，937株追加の正株株式を獲得する権利がある(“低出来高加重平均価格”)未承認の真の権益“)当時約0.2136ドルの低付加価値に基づいています。2024年2月14日頃、低付加価値は約0.158ドルに低下し、これは2023年12月31日までの未返済実権益を増加させ、34，488，937から133，716，728に増加しました。2024年1月1日から2024年3月12日までの間にアンデスに発行された普通株に基づいて、2024年3月20日までの未返済実権益は約105，578，350です”

2024年2月15日頃、会社はアディレス諸島と協定を締結した(“2024年2月“アディレス協定”)を確認し、もし会社がアディレスまたはその関連会社を受益者とした場合、本票の未償還項下のすべての借金を全額支払い、その時点で発行されたすべてのCシリーズ優先株を償還し、アディレスはいかなる追加的な通知も出さず(CODを参照)、2023年にCシリーズ変換または他の変換されたCシリーズ優先株についてTrue-Up株式をさらに発行することを要求し、その時点まで未交付のTrue-Up株式がアンの列を欠くことはないことを確認した。

2021年7月の購入契約によると、アディレスがCシリーズ優先株のいずれかの株式を保有している限り、吾等は合併に関連することが予想されない限り、吾等は発行または締結または改訂協定を締結することはなく、当該合意によれば、吾等は任意の普通株を発行することができるが、(A)登録権のない制限証券、(B)戦略買収に関連する、(C)包販の公開発売または(D)固定価格で発行される普通株を除く。私たちはまた、普通株式、交換可能または行使可能な債務または株式証券を発行または修正することなく、または、(I)証券の初期発行後の任意の時間に、普通株取引価格または普通株オファーに基づく変換価格、使用価格または為替レートまたは他の価格、または(Ii)変換によって、価格の行使または交換は、証券の初期発行後または会社業務または普通株式市場に直接または間接的に関連する特定またはまたはイベントが発生した場合には、将来のある日に再設定される可能性がある。

吾等はまた、吾等が当該等の証券保有者により有利な任意の証券を発行するか、又は異なる条項でアントレス諸島の当該等の証券所有者に受益者である任意の証券を提供する場合には、当該等の追加的又はより優遇された条項をアントリアスに通知することに同意し、これらの条項は、投資家が投資家との取引文書の一部になることを選択することができる

アディレスは2023年12月31日現在、30株のCシリーズ優先株を保有している。当社は、改訂されたCシリーズ優先株に関する指定証明書(S)に記載されている変換式に基づいて、約900万株の普通株に変換し、会社普通株当時の低出来高加重平均価格として約0.2136ドルを使用し、変換時に支払うべき変換プレミアムを計算すると推定している。低VWAPは2024年2月14日頃に約0.158ドルに下落した。ベース普通株を900万株から2140万株に増やす。2024年2月のアントレスプロトコルによると、低VWAPの底値は0.15ドル。試算期間内の低VWAP(CODと定義)が0.15ドルに下がると、基礎普通株はさらに2670万株普通株に増えると予想される。2024年2月のアディレス協定によると、会社がアディレスまたはその関連会社に本票項の下のすべての借金を全額支払う場合、会社はCシリーズ優先株の任意の流通株を現金で償還することができ、償還金額は事前償還価格に相当する(CODの定義参照)。

このチケットと保証契約：

十二月十一日の間^{これは…。}2020年12月24日と2021年12月24日、会社は以下のDiscoverを受益者とする保証本票を署名し、交付した

2021年12月9日の投資家手形は2022年1月4日に全額支払いされました。他のすべての本チケットはまだ返済されておらず、満期日は2027年1月1日(総称してこれと呼ばれています未償還手形2021年12月24日から、当該期日又は当該期日に署名された改訂案及び当該改訂案に記載されている当社が2021年12月31日までにその法定資本を増加させる条件の満足に基づいて、手形未返済の年利率は3.25%であり、年利率は改訂日のウォール·ストリート·ジャーナルの最優遇金利に等しく、満期時に利息を支払う

すべての未償還手形は、当社の所有資産(当社が所有するバイキング株式を含む)の一級担保権益を担保としています。維京も当社が未償還手形に負う義務に基づいて保証しています。

Discoverは以前，未償還手形項目の全部または一部の金額を固定的な転換価格で会社普通株に変換する権利があったが，Discoverが2022年11月3日頃に当社と署名した協定により，Discoverはこのような変換権利をすべて放棄した.

本チケット及び保証契約の更なる詳細

様々な約束と関連保証プロトコルのさらなる詳細については以下のとおりである.

2021年12月24日までに、すべての適用された未返済手形を年利10%で利息を引き上げ、その後、当社とDiscoverが2021年12月24日に署名した未償還手形毎の適用改訂協定に基づいて、金利は年率3.25%に低下した。しかし、違約事件が発生すると、法律で許可されている最高非高利貸し金利に増加し、この金利は満期日に満了し、この期限は(A)2027年1月1日以前の者を基準とする。及び(B)当社の支配権変更が発生した日を含めて、いずれかが当社合算投票権50%以上の実益所有者となる(A)所有権変更)、又は(1)完全清算計画、(2)当社の全部又はほぼすべての資産を売却又は処分する合意、又は(3)所有権変更を招く当社合併(当社を移転する合併を除く)、合併又は再編を承認し、合併が終了して制御権変更(又は所有権変更)を起こさないことを前提とする。すべての未返済手形には常習違約事件が含まれている。違約事件が発生すると，Discoverは未償還手形の全金額とそのすべての利息の償還を加速し，担保プロトコル(以下のように定義)を適用する権利を実行し，法律を適用して許可された他の行動をとる権利がある.

未償還手形の支払い及び未償還手形項目における当社の責任の履行は、当社が制御又は所有しているすべての付属会社又は実体、又は未償還手形の期日後に所有する可能性のあるすべての付属会社又は実体が保証を提供しなければならない。未償還手形はDiscoverから譲渡可能であるが，適用される証券法を遵守しなければならない.当社はいつでも未返済手形を前払いできます。

12月11日満期金の支払い^{これは…。}投資家手形は，当社が2020年12月11日に署名したDiscoverを受益者とする以下の合意の条項を担保とする：(I)担保協定，(Ii)担保協定。

12月22日満期の金の支払い^発送する投資家手形は，当社が2020年12月22日に調印したDiscoverを受益者とする以下の合意の条項を担保とする：(I)担保協定，(Ii)担保協定。

4月23日満期の金の支払い^研究開発投資家手形は、会社が2021年4月23日に締結した以下の協定の条項を担保とする：(I)担保協定、(Ii)担保及び質権協定。

2021年12月24日に満期となった投資家手形に基づいて支払われる金額は、会社が2021年12月24日に調印したDiscoverを受益者とする以下の合意の条項を担保とする：(I)保証協定と、(Ii)担保協定とを含む。

上記の各保証プロトコルは、Discoverにほぼすべての会社資産の優先保証権益を提供し、任意の未償還チケットに基づいて違約事件が発生した場合、Discoverは、任意またはすべての保証プロトコルの下での権利を強制的に実行し、そのような保証プロトコルに従って不足した金額を償還するために、私たちの資産の担保償還権をキャンセルすることができる

上記担保と質権協定により、当社はDiscover社が所有するViking普通株株式と当社その他の資産の優先担保権益を付与します。

FK Venture，LLCを受益者とする本票

同社は元金総額320万ドルの未償還無担保転換元票を持ち、FK Venture、LLCを受益者としている。FK手形の利息年利は12%、満期日は2025年6月30日で、会社普通株に変換でき、1株当たり0.4185ドルに換算できる。

Discoverおよび/またはAntillesとの他の合意：

2022年4月

当社のC系列優先株及びG系列優先株に関する指定証明書(“Cod”と総称する)及び/又は当該等のC系列優先株及びG系列優先株の売却に関する購入協定(“SPA”と総称する)には、証券取引法により当社が提出することが規定されているすべての報告書の即時提出を要求するチノ(“届出要求”)が記載されている。2021年と2022年初めに当社は届出要求を満たしていなかったため、2022年3月9日頃、優先株主DiscoverとAntillesが当社に確認された訴え(Discover/Antilles訴え)を行ったのは、当社のCodsおよび/またはSPAでの違約が発生したためである。未償還手形ごとに、Codsおよび/またはSPAによる違約も違約事件とされ、未償還手形に基づいて違約事件が発生した場合、Discoverはその選択に基づいて、元金と当時計算すべき任意およびすべての利息を一度に発表することができる。適用された協定の下の任意の他の権利を行使する。Discoverは権利を行使せず，手形未償還項下の借金の即時満期および対処を宣言していないが，Discoverがその権利を行使できなかったことは，その後のいかなる違約も放棄してその権利を行使することを構成していない.2022年4月18日現在、Discover、アディレス、当社はDiscover/Antilles苦情について和解合意に達し、和解合意は2022年5月12日頃に裁判所の承認を得た。当社が将来の申告要求を満たしていなければ，CodsやSPAの規定により違約とみなされ，逆に未償還手形での違約事件となる。

2022年10月

2022年10月28日に、当社は2つの合意(総称して“と呼ぶ)を締結した協議)、1つは発見会社に関連し、もう1つはアディレス社に関連しており、第5の改正および再記載された会社Cシリーズ優先株に関する指定証明書に関するもの(コード)当社への融通として、当社の業務計画の実施とニューヨーク証券取引所における米国有限責任会社での継続取引の促進に寄与し、合意規定の解放と賠償の交換とする。

2022年10月31日、当社はネバダ州州務卿に“消費者権益保護法”に関する改正案を提出した(“消費者権益保護法”改正案)“修正案)、日付は2022年10月28日(“期日を修正する)を用いて、当該等の合意に基づいてCODを改訂し、(I)改訂日からその後、当社普通株による取引価格(“I”)を改訂した普通株“数日前に(”測算期)であっても、成約量加重平均取引価格(出来高加重平均取引価格)測定指標)1.50ドル以上であり、各投資家は任意の追加の普通株式を取得する権利を放棄し、そうでなければ、任意の未解決の計算期間を含む合意日の後に適用される場合、満了する可能性がある。及び(Ii)(A)改訂日から2022年12月30日まで、測定指標はコストプラス運賃準則第1節G.7.1(Ii)に規定されている金額及び0.20ドルの中で高い者を基準とし、及び(B)2022年12月30日及びその後に市を取得したときから、指標は普通株がCシリーズ優先株の初回発行日後の任意の取引日の出来高加重平均取引価格となる。

2022年11月

2022年11月3日に、当社は合意を締結した(“協議)、これにより、Discoverは、当社の普通株式を絶対的かつ無条件に放棄し、任意およびすべての取得をさらにまたは追加的に解除する(株式交換株)以前にDiscoverによって変換されたCシリーズ優先株の任意およびすべての株式については、2021年11月8日にネバダ州ネバダ州国務長官に提出された第5の改正および再修正されたC系列償還可能優先株の指定優先株、権力、権利、および制限証明書に基づいて、より多くの変換株について追加通知を発行する権利を含むが、これらに限定されない。2022.Discoverはまた、当社が以前に実行した任意の未償還手形のすべてまたは任意の部分を当社の普通株式に変換する権利を絶対的かつ無条件に放棄し、解放し、任意の特定の価格または全く変換されない、または返済されていない手形のいかなる部分も変換しようとしないことに同意した。

2023年4月

2023年4月25日に、当社は株式証明書終了協定を締結しました(“授権証は契約を終了する)は，それぞれAntilles Family Office，LLCとDiscovery Growth Fund，LLCと連携する(それぞれ投資家全体的に言えば投資家)に基づいて、各投資家は、廃止及び終了に同意し、2023年4月25日から発効する(端末.端末“(I)当社と列名投資家との間で締結された日付が二零二一年十二月三十日であるいくつかの株式承認契約、及び(Ii)当社と列名投資家との間の日付が二零二一年十二月三十一日である複数の株式承認証契約に基づいて、Camberが発行した普通株のすべての株式承認証を購入する。株式証明書終了契約の条項は同じです。投資家は、自社の業務計画の実行及びNYSE American LLCでの売買の継続に協力するために、株式証終了協定を締結し、終了の交換条件として、自社は株式証終了協定に規定されている解除及び補償を行うことに同意する。株式承認契約の終了に基づいて、投資家はまた、会社が投資家が保有するCシリーズの償還可能な優先株の任意の残りの株式を事前に償還することができ、会社が投資家またはその任意の関連会社を受益者とするすべての本票が全額支払われたことを前提とする。“早期償還”という言葉は、会社がネバダ州に提出したこのような優先株に関する第5部のCシリーズ償還可能な優先株の優先株、権力、権利、制限の改正および再指定証明書に与えられた意味を有する

2024年2月

当社は2024年2月15日、Cシリーズ優先株保有者と合意(“計量米制下限合意”)を締結し、この合意に基づき、計量米制下限協定に規定されている免除及び賠償の交換として、(I)2024年2月15日からその後、当該保有者と同意した。当社は、当社の株式又は債務証券を登録又は未登録発行して得られた金の純額の少なくとも50%を支払うことに同意し、Cシリーズ優先株保有者又はその連属会社を受益者として当社のいかなる未償還本票を返済することに同意し、かつ(Ii)当該所有者がその以前の通知を撤回し、実益所有権限度額を9.99%に引き上げ、限度額を2024年2月22日から4.99%に回復させる

当社と当該保有者は、2024年2月21日に提出されたCOD改正案を提出することにも同意し、(I)Cシリーズ優先株転換に関する転換割増(CODで定義されている)の底値を0.15ドルと決定し、(Ii)会社が任意の未償還のC系列優先株を早期償還できることを確認し、Cシリーズ優先株保有者またはその関連会社を受益者とする未償還元票が全額支払われることを前提としている。及び(Iii)当社が当社及びその連属会社を受益者とする手形が全額支払われ、かつCシリーズ優先株当時のすべての発行済み株式が償還された場合には、当該保有者に追加の株式交換を支払わないことを確認する。

株式逆分割と普通株条項の改訂

2022年12月14日、取締役会は、当社(A)法定普通株と、(B)発行済み普通株と発行済み普通株との逆株式分割計画、すなわち50：1(1：50)の逆株式分割を承認した。最初の逆方向株式分割は午前12：01に施行された。米国中部標準時2022年12月21日、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所と2022年12月21日の寄り付き時に市場に反映される。逆株式分割により、会社の普通株保有者1人当たり新普通株を1(50)株保有するごとに、その株主が直前に保有する50株当たりの普通株を獲得する。逆株分割のため、断片的な株は発行されなかった。逆株分割による断片的な株式はいずれも次の整数株に四捨五入する。逆株式分割は、普通株の認可株式数を1，000，000，000株から20，000，000株に減少させる。逆株式分割は、自社の発行済み株式オプション、株式承認証、その他の行使可能または変換可能なツールにも影響を与え、これらのツールの関連株式の減少を招き、行使価格は逆株式分割比率に比例して増加する。すべての株式および1株当たりのデータは、上申の最初の期間の開始時に発生したように、株式の逆分割の影響を反映するために、添付の総合財務諸表および付記にさかのぼって記載されている。

2023年4月26日、会社は株主特別総会を開催し、株主は会社定款改正案を可決し、普通株法定株式数を2000万株から5億株に増加させた。

業界細分化：

その会社は二つの産業での運営を報告した：石油天然ガスと電力

従業員

その会社にはフルタイム従業員が二人います。会社は、必要に応じて外部コンサルタントを保持し、CEOやCEOを含む業務運営を支援し続けている。

シムソン·マクスウェル社を通じて、同社はカナダの7地点に約127人の従業員を擁している。

第1 A項。リスク要因です

私たちの業務と運営は多くの危険に直面している。以下に説明するリスクは、私たちの業務および運営が、私たちがまだ知らないリスクまたは現在重要ではないと考えているリスクの影響を受ける可能性があるので、私たちが直面している唯一のリスクではないかもしれません。次のいずれかの事件や状況が実際に発生した場合、私たちの業務、財務状況、経営結果、あるいはキャッシュフローは重大な悪影響を受ける可能性があり、私たちの普通株の取引価格は低下する可能性があります。以下のリスク要因は、財務諸表および関連付記を含む、本報告書に記載されている他の情報と一緒に読まなければならない。読んでください“前向き陳述に関する注意事項この文書には、我々の業務に関連する他の不確定要因と、参照によって本文書に含まれるか、または統合された前向きな陳述が記載されている。

私たちの証券は私たちにすべての投資を失う能力がある人だけによって購入されなければならない。私たちの証券の保有者になることを決定する前に、以下のリスク要因と本文書の他の情報をよく考慮しなければなりません。実際に次のようなリスクが発生すれば、私たちの業務や財務業績は大きなマイナス影響を受ける可能性があります。

発電業界に関連するリスク要因

私たちは製品を製造するための原材料、キー部品と労働力の獲得性と品質の低下、あるいはコストの増加は、私たちの収入を大幅に減少させるかもしれない。

私たちが生産する製品の主な原材料は鋼、銅とアルミニウム、そして電池と先進的な電子部品です。私たちはまた私たちの製品を生産するために第三者から大量の部品を調達します。需給傾向、大口商品価格、通貨、輸送コスト、政府法規と関税、価格コントロール、金利、経済状況、その他私たちがコントロールできない意外な状況により、これらの原材料や部品の価格は大きな変動の影響を受けやすい。実際、私たちは最近、これらの傾向が私たちの業務に大きな影響を与え、材料、部品、労働力のコスト上昇と不足を招き、予測可能な未来に、この影響が続く可能性があることを見ている。私たちは通常、私たちが使用している原材料と部品が必要な数量や固定価格で得られることを保証するために長期供給契約を締結していません。短期的には、私たちは製品設計の改善、顧客の価格上昇、製造生産性の向上、あるいはヘッジ取引を通じて原材料や部品価格の上昇を完全に緩和することができません。もし私たちの緩和努力が短期的または長期的に完全に有効でなければ、私たちの収益力は悪影響を受ける可能性があります。また、私たちが高品質の材料と部品を獲得し続けるかどうかは、私たちのサプライヤーの持続的な信頼性と生存能力に依存し、場合によっては、サプライヤーはいくつかの重要な部品の唯一の源である。私たちは、より高いレベルの需要を満たすために生産量を向上させると同時に、必要な原材料や部品、あるいは十分な労働力資源を十分に、費用対効果的にタイムリーに提供することが課題であり、この傾向が続くと、十分な数の製品を適時に生産することができないかもしれない。これは私たちが追加の売上を失って、追加のコストを発生させ、新製品の発売を延期したり、私たちの名声を損なう可能性があります。

もし私たちが私たちの知的財産権を十分に保護できなかったり、第三者が私たちが彼らの知的財産権を侵害したと主張したら、私たちの業務はマイナスの影響を受けるかもしれない。

私たちの知的財産権は重要な資産だと考え、特許、商標、著作権、商業秘密法律、許可と秘密協定によってそれらを保護しようとしています。これらの保護は、第三者が私たちの許可なしに私たちの知的財産権を使用すること、私たちとの任意の秘密協定の違反、当社の製品を複製または逆エンジニアリングすること、または私たちの製品と実質的に同等またはそれ以上の製品を開発およびマーケティングすることを防止するのに十分ではないかもしれません。他人が私たちの知的財産権を不正に使用することは私たちの競争優位性を弱化させ、私たちの業務を損なうかもしれない。知的財産権に関する訴訟は負担が重く、費用が高いだけでなく、解決に数年かかる可能性があり、最終的には勝訴できないかもしれない。私たちはどんな特許も発行されていても出願されていても、どんな競争優位性を提供してくれるか、または第三者の挑戦を受けないという保証はありません。しかも、私たちの特許の満了は特定の製品の競争を悪化させるかもしれない。

しかも、私たちは私たちが第三者の知的財産権を侵害しないかどうかを確認することができない。私たちは現在、以前も、このような第三者侵害のクレームを受けて、未来に続く可能性がある。このようないかなるクレームも、法的根拠がないと考えられても、高価で時間のかかる弁護である可能性があり、損害を受け、論争のある知的財産権を含むいくつかの製品の製造、使用、または販売を停止させ、私たちの製品の再設計、管理時間と注意を移すこと、および/またはコストの高い使用料または許可手配を達成することを要求する。

私たちは製品責任のクレームによってコストと責任が生じるかもしれない。

私たちは現在と未来の製品責任クレームリスクに直面しています。これらのクレームは私たちの製品の使用によるもので、傷害や他の損害を招く可能性があると主張しています。私たちは現在製品責任保険の範囲を維持しているにもかかわらず、将来的に受け入れ可能な条項でこのような保険を得ることができないか、あるいは潜在的なクレームに十分な保険を提供できる保険を受けることができないかもしれない。製品責任クレームの弁護コストは高い可能性があり、最終結果にかかわらず、管理職や他の人員の注意を長時間移行させる可能性がある。重大な不成功の製品責任弁護は私たちの財務状況と運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。しかも、私たちの業務は私たちが発展してきた強力なブランドの名声に依存すると信じている。もし私たちの名声が損なわれれば、私たちは市場シェアといくつかの製品の価格を維持する困難に直面するかもしれません。これは私たちの売上と収益力を下げるかもしれません。

消費者や企業の耐久財支出、経済、その他のマクロ経済状況は私たちの製品の需要に大きな影響を与えます。

私たちの業務は、米国の住宅投資の長期低迷やより厳しい信用基準の影響など、全体的な経済状況の影響、不確実性や不利な変化を受けており、以前は再びわが製品への需要低下や値下げ圧力を招く可能性がある。我々の軽量商業·工業発電機の販売は，非住宅建築部門の条件や小型·大型企業や市政当局の資本投資傾向の影響を受けている。これらの企業や市政当局が経済的または他の要因で信用市場に入ることができない場合や、自由に支配可能な資金を使用せずに私たちの製品を購入すれば、私たちの業務は影響を受ける可能性があり、私たちは革新および製品開発(天然ガスエンジンやモジュール技術を含む)に集中することで、軽商工部門の販売を増加させる戦略は、私たちの利益を達成する能力に悪影響を及ぼす可能性がある。また、消費者自信と家屋改築支出は私たちの住宅製品の販売に大きな影響を与え、耐久消費財支出の長期的な疲弊は以前に私たちの業務に実質的な影響を与え、再び私たちの業務に実質的な影響を与える可能性がある。私たちは現在、私たちの顧客と約束数を必要とする実質的な契約を締結していません。もしあれば、私たちの既存の顧客が引き続き同じレベルで私たちの製品を購入することを保証することはできません。全体的な経済状況や消費者自信が悪化したり、非住宅建築業や資本投資率が低下したりすると、我々の純売上高や利益は悪影響を受ける可能性がある。政府の通貨や財政政策の変化は、金利上昇を含む我々の業績にマイナス影響を与える可能性があり、これは全体的な成長とわが製品の販売にマイナス影響を与える可能性がある。また、資本獲得性と内部資本支出予算により、我々の国民口座顧客の資本支出時間は四半期によって異なる可能性がある。また、再生可能エネルギーの許可、投資税収相殺、その他の補助金の獲得性はエネルギー貯蔵システムの需要に影響を与える可能性がある。私たちが事業を展開している国では、私たちのグローバル業務は政治的·経済的リスク、ビジネスの不安定さ、そして私たちがコントロールできない事件に直面している。このようなリスクや事件は私たちのサプライチェーンを乱し、お客様のニーズを完全に満たす製品を生産できなくなる可能性があります。

私たちが競争する産業競争は激しく、私たちが競争に成功できなければ、私たちの運営結果や財務状況に悪影響を及ぼすかもしれない。

私たちは競争の激しい市場で事業を展開しています。私たちのいくつかの競争相手はすでにブランドを設立して、規模が大きく、あるいは大規模な多元化会社の部門で、これらの会社の財力は私たちよりずっと大きいです。私たちのいくつかの競争相手は価格を下げて、もっと低い利益率を受け入れて、私たちと競争することを望んでいるかもしれない。また、私たちは大手国際や国内会社からの新しい競争に直面する可能性があり、これらの会社は成熟した国際ブランドを持って、私たちの端末市場に進出しています。私たちの製品に対する需要は、私たちの設計や機能変化に対する反応能力、価格下り圧力に対する反応能力、そして私たちの製品に競争相手よりも短い納期を提供する能力の影響を受ける可能性があります。もし私たちがこのような競争圧力にうまく対応できなければ、私たちは市場シェアを失うかもしれないし、これは私たちの業績に悪影響を及ぼすかもしれない

私たちの業界は技術変化の影響を受けており、新しい製品や改善された製品を開発し続け、これらの製品を迅速に市場に出すことができなければ、私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性があります。

新製品または既存製品の改善または改善には、技術故障、発売遅延、生産コストが予想以上である可能性があり、または顧客によく受け入れられない可能性がある。もし私たちが顧客の選好変化に適応した技術進歩の高品質製品を予測、識別、開発、マーケティングすることができなければ、私たちの製品に対する需要が低下する可能性があり、私たちの経営業績は不利な影響を受ける可能性があります。

私たちは独立したディーラーと流通パートナーに依存し、これらのディーラーと流通パートナーを失ったり、重要な自社ブランド、全国、小売、または設備レンタル顧客との任意の販売手配を失ったりすることは、私たちの業務に悪影響を与えるだろう。

私たちは独立した流通業者とディーラーのサービスに頼って私たちの製品を販売し、私たちの最終顧客にサービスとアフターサポートを提供します。私たちはまた私たちの流通ルートに依存して、私たちの製品種別とブランドの知名度を向上させます。また、有力な家庭用機器、電気機器、建設機械会社との自社ブランド協定、トップ小売業者や設備レンタル会社との合意、電気通信や工業顧客との直接国民口座を通じて、エンドユーザーに製品を販売しています。私たちの販売契約と私たちが大型全国性、小売業、他の顧客と締結したいかなる契約も通常排他的ではなく、私たちの業務往来のある多くの流通業者と競争相手の製品とサービスを提供します。私たちの流通業者、ディーラーまたは大顧客との関係が損なわれ、大量のこれらの流通業者またはディーラーまたは1つまたは複数の大顧客の損失、または私たちの流通業者またはディーラーが私たちの競争相手の製品または大顧客が私たちの競争相手製品を購入することを私たちの顧客に販売する増加は、私たちの売上および利益を大幅に減少させる可能性がある。また、私たちが成長戦略を成功的に実現する能力は、エネルギー貯蔵流通業者の数を増加させることを含む、流通プラットフォームの各レベルで新しい流通業者を識別、吸引、維持する能力にある程度依存しており、これらの努力が成功するかどうかを確定することはできない

販売価格の変化や製品数や組み合わせの変化が私たちの純売上高に与える具体的な影響は特定できません。

私たちが販売している製品の範囲が広いため、私たちの多くの製品のカスタマイズ化程度、新製品の頻繁な発売、使用する異なる会計システム、および製品の組み合わせ全体に価格変化を統一的に適用しないという事実は、販売量や組み合わせの変化あるいは販売価格の変化が私たちの純売上に与える影響を具体的に確定することができません

国際貿易に影響を及ぼす政策の変化は私たちの製品需要と私たちの競争地位に悪影響を及ぼすかもしれません。

政府の対外貿易と投資政策の変化は、私たちの製品に対する需要に影響を与え、私たちの製品の競争地位に影響を与えたり、特定の国で製品を販売することを阻止したりする可能性がある。自由貿易協定から得られたビジネス利益、およびこのような協定を脱退または大幅に修正する努力に加え、より詳細な検査、より高い関税、輸出入許可要件、外国為替規制、または新たな参入障壁のようなより厳しい貿易政策を実施することは、私たちの運営結果、財務状況、またはキャッシュフローに実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。例えば、私たちはいくつかの製品や製品コンポーネントへの関税増加を経験しています。しかし、私たちのサプライチェーンや端末市場パートナーと様々な緩和措置を実施しているため、これらの関税は最終的に私たちの業績に実質的な悪影響を与えていません。

石油·天然ガス産業に関連するリスク要因

市場における石油と天然ガス価格の変動は私たちの運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある

私たちの石油と天然ガス資産の収益性、キャッシュフロー、帳簿価値は石油と天然ガスの市場価格に高度に依存している。我々の大部分の石油や天然ガス販売(あれば)はスポット市場で行われているか，あるいは長期的な固定価格契約によるものではなく，スポット市場価格に基づく契約によって行われている。したがって、私たちの石油と天然ガス生産の価格は私たちがコントロールできない多くの要素にかかっている。これらの要素は消費財需要レベル、政府法規と税収、代替燃料の価格と獲得性、外国石油と天然ガス輸入レベル及び全体の経済環境を含む

歴史的に、石油と天然ガス市場は周期性と波動性が証明されており、これは私たちがコントロールできない要素の結果だ。石油と天然ガス価格のさらなる下落や他の不利な市場条件は、私たちの財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある

石油と天然ガスの可採埋蔵量の実際の数量とこれらの埋蔵量の将来のキャッシュフローは私たちの推定とは異なる可能性が高い

石油と天然ガスの埋蔵量を見積もるのは複雑だ。この過程は既存の地質、地球物理、工程と生産データの解釈に依存する。これらのデータの範囲，品質，信頼性はそれぞれ異なる.この過程はまたいくつかの経済仮定を必要とし、その中のいくつかはアメリカ証券取引委員会が要求したものであり、例えば石油と天然ガス価格、掘削と運営費用、資本支出、税収と資金は獲得可能である。埋蔵量推定の正確性は以下の要素の関数である

明らかにされた埋蔵量の推定は、他の人たちの推定とは大きく異なるかもしれない。実際に採取可能な石油と天然ガス埋蔵量、将来の生産量、石油と天然ガス価格、収入、税収、開発支出と運営費用は私たちの見積もりとは異なる可能性が高い。どんな重大な違いも私たちの備蓄量と純現在価値に大きな影響を及ぼすかもしれない。また、明らかにされた埋蔵量の見積もりを調整して、生産歴史、探査と開発結果、現在の石油と天然ガス価格を反映する可能性がある。私たちの備蓄はまた隣接物件事業者の排水の影響を受けるかもしれない

私たちの行動は回収できないかもしれない多くの資本支出を必要とするだろう

私たちは大量の資本が生産資産を位置づけて開発し、油井を掘削して採掘する必要がある。特定の井戸の探査、採掘と開発活動を行う時、地層中に意外な圧力或いは不規則、誤判断或いは事故が存在し、著者らの探査、採掘、開発と生産活動の成功を招く可能性があり、この井戸の廃棄を招く可能性がある。これは私たちの投資の完全な損失を招くかもしれない。また，掘削，完井，油井運営のコストや時間の予測は困難である

環境法を遵守したり違反したりすることは費用が高く、私たちの運営を制限するかもしれない

私たちの業務は多くのよく変化する法律と法規によって制約され、これらの法規は環境への材料または他の環境保護に関する法規に関連する。私たちが所有する可能性のある石油と天然ガスの探査と生産のための任意の財産、およびこれらの財産上で処理された廃棄物は、“総合環境応答、補償および責任法案”、“1990年石油汚染法案”、“資源保護·回収法案”、“連邦水汚染制御法案”、同様の州法律、および同様のカナダ法の制約を受ける可能性がある。このような法律によると、私たちは以前に放出された廃棄物や財産汚染を除去したり修復したりすることを要求されるかもしれない。環境保全の法律法規は全体的により厳しくなり，場合によっては環境被害に“厳しい責任”を課す可能性がある。厳格な責任は私たちが不注意であっても他の過ちであっても、損害に責任を負うことを要求される可能性があるということを意味する。環境法律や法規は，他人の行為や条件や実施時に適用されるすべての法律に適合する行為に責任を負う可能性がある。このような法律法規を守らなければ、行政、民事、刑事罰を受ける可能性がある

我々の業務は基本的に政府機関の既存の要求に適合していると考えられるが，継続的な業務を行う能力は，適用される規制や許可制御を満たすかどうかに依存する。私たちの現在の許可と許可、および将来の許可および許可を得る能力は、将来的により厳格な審査、より高い複雑性によってコストの増加、または適切な許可を得るための遅延の影響を受ける可能性がある

私たちは変化する法律法規や他の政府行動の影響を受けており、これらの行為は私たちの業務に重大で不利な影響を与える可能性がある

連邦、州、地方、地域と外国の法律と法規と増税とトレーサビリティ税クレーム、税収相殺と控除を許可しない、財産徴収または国有化、強制政府参加、契約権利の廃止または改正、輸出入法規の変化、探査と開発機会の制限、その他の政治的事態の発展は私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性がある

私たちが生産している石油と天然ガスは生産時に容易に販売されないかもしれない

原油、天然ガス、凝縮油などの石油·天然ガス製品は一般的に他の石油·ガス会社、政府機構などの業界に販売されている。私たちが発見する可能性のある既製石油と天然ガス市場の獲得性と、このような石油と天然ガスの価格は、私たちがコントロールできない多くの要素に依存している

石油生産に関連する天然ガスは需要や輸送制限により販売できないことが多く，生産井場で燃焼することが多い。ある探査地域にはパイプライン施設が存在しないので、私たちは発見された石油をトラックで輸送するつもりだ

世界経済および大口商品と信用市場の低迷と変動は、私たちの業務、運営業績、財務状況に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。

私たちの経営業績は世界経済および信用、大口商品、株式市場状況の重大な悪影響を受けています。他の事項を除いて、当社は最近悪影響を受けており、世界の消費者の石油や天然ガスに対する需要の減少と、消費者がその業務を継続したり、以前のレベルで運営したりするのに十分な資本を得ることができないため、引き続き悪影響を受けることが予想される。また、消費者自信の低下や消費者の可処分所得の獲得性と使用モデルが変化し、石油と天然ガスの需要に負の影響を与え、我々の運営結果に影響を与える可能性がある。

石油や天然ガス運営に関わる固有の危険により、業務運営を行う際に責任や損害賠償のリスクを招く可能性があり、訴訟および/または和解に多額の資金を費やすことを余儀なくされる可能性がある

石油と天然ガス業務は各種の経営リスクとリスクに関連し、例えば井噴出、パイプ故障、スリーブ崩壊、爆発、石油、天然ガス或いは井戸液の制御できない流動、火災、漏れ、汚染、有毒ガス漏れとその他の環境危害とリスクである。これらの危険およびリスクは、負傷または生命損失、財産、自然資源および設備の深刻な損傷または破壊、汚染または他の環境破壊、整理責任、規制調査と処罰、および運営の一時停止を含む重大な損失を受ける可能性がある。また、私たちは私たちが購入して賃貸した物件の前所有者による環境被害に責任を負うかもしれない。したがって、第三者または政府エンティティへの巨額の債務が生じる可能性があり、これらの債務を支払うことは、探査、開発または買収に利用可能な資金を減少または除去するか、または私たちの財産損失をもたらし、および/または訴訟または和解に多くの資金をかけさせる可能性がある。私たちは現在、これらの損失と債務を補う保険がありません。保険を購入しても、それがどんな損失や債務を補うのに十分な保証はありません。私たちは保険の獲得可能性や保険料レベルが私たちの購入を証明するのに十分かどうか予測できない。重大な事件が発生して十分な保険や賠償を受けていない場合、私たちの財務状況や運営に実質的な悪影響を及ぼす可能性があります。もし経営陣が保険コストは利用可能だと思っているが、リスクに対して高すぎると思うなら、私たちは自己保険を選択するかもしれない。しかも、汚染と環境リスクは一般的に完全に保険に加入できない。保険が完全にカバーできない事件が発生すれば、私たちの財務状況や経営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があり、これは私たちへのいかなる投資も価値がなくなる可能性があります

私たちは操作の危険に直面するかもしれないし、重大な損失を招くかもしれない

私たちは通常、ハリケーン、井戸スプレー、爆発、油漏れ、クレーター、汚染、地震、労働力の中断、火災など、石油と天然ガスの探査と生産に関連する操作危険に直面する。このような操作の危険な発生は、怪我や生命損失、および油井、地層、生産施設、または他の財産の損傷または破壊によって、私たちが重大な損失を受ける可能性があります。戦争、テロ、核反応、政府罰金、廃棄物処理、噴出費用、風害、業務中断など、私たちの運営に悪影響を及ぼす可能性のある事項に保険を提供しません。未加入や保険不足事件による損失と責任は、私たちの収入を減らしたり、コストを増加させたりする可能性があります。私たちは私たちが購入したどんな保険も経営リスクに関連した損失や責任を補うのに十分だという保証はない。私たちは保険の持続可能性、あるいはその保険レベルがその購入の合理性を証明するのに十分かどうかを予測することができない

私たちは大手石油と天然ガス会社からの激しい競争に直面しており、これは私たちの業務に悪影響を及ぼすかもしれない

石油探査と生産業務の競争が激しい。私たちの多くの競争相手はより大きな財政資源、従業員、そして施設を持っている。私たちのアメリカの競争相手には多くの大型石油と天然ガス探査と生産会社が含まれています。また、私たちの業務に従事している他の会社は時々私たちと競争して投資家から資金を得るかもしれません。競争相手には大きな会社が含まれており、これらの会社は特により多くの資源を獲得する可能性があり、合格した従業員を募集と維持する上でより成功する可能性があり、自分の製油と石油マーケティング業務を展開することが可能であり、これは彼らに競争優位を獲得させる可能性がある。より多くの資産や権益を買収することで、既存または潜在的な競争相手の実力を強化する可能性がある。また，多くの会社がその資源を創造燃料および/または材料に集中させており，これらの燃料および/または材料は石油や天然ガスの用途と同じであるが，再生可能資源を用いて製造されている

私たちの埋蔵量の推定には欠陥があるかもしれないし、これらの埋蔵量は最終的に商業採掘できないかもしれない。したがって、私たちの未来の収入と予測は正しくないかもしれない

異なる石油エンジニアの埋蔵量と未来の純収入の推定は大きく異なる可能性があり、一部は行った仮説に依存し、未来に引き上げ或いは引き下げを行う可能性がある。著者らの実際の生産量、収入、税収、開発支出、運営費用と可採油ガス埋蔵量は推定値と大きく異なる可能性がある。石油と天然ガス埋蔵量の推定は必然的に不正確であり、主観的な工程判断問題に関連する。さらに、私たちの将来の純収入およびその現在値の任意の推定は、現在および未来の価値を反映しない可能性がある歴史的価格およびコスト情報から部分的に導出された仮定に基づいており、および/または、私たちが作成した他のは、私たちの最適な推定の仮定のみを代表する。もしこれらの数量、価格、コストの推定が不正確であることが証明されたら、私たちは買収によって私たちの石油と天然ガス備蓄基盤を拡大することができないかもしれない。また，石油や天然ガス価格の下落や不安定な場合には，我々が獲得した任意の石油や天然ガス資産に関する資本化コストを減記する必要がある可能性がある。私たちの埋蔵量の推定と全体的な推定の性質のため、私たちは将来、私たちの推定が明らかになった石油と天然ガス埋蔵量および推定された将来の純収入を削減する必要がないこと、および/または私たちの推定埋蔵量が存在および/または商業採掘可能であることを保証することはできない。もし私たちの埋蔵量の推定が正しくなければ、私たちの普通株の価値は下がるかもしれないし、私たちは石油と天然ガス資産の資本化コストを減記することを余儀なくされるかもしれない

もし私たちが必要なライセンスを取得したり維持できなかったら、私たちの業務は影響を受けるだろう

私たちの行動はライセンス、ライセンスを必要とし、場合によっては、異なる政府当局からライセンスとライセンスを更新する必要があるだろう。私たちまたは私たちのパートナーは、このようなライセンスおよびライセンスを受け入れ可能な条件で取得、維持または更新する能力があるかどうかは、他の要因に加えて、法規および政策の変化、および適用政府の適宜決定権に依存する。私たちはこのようなライセンスやライセンスの延長を取得したり、紛失したりすることができず、運営から収入を生み出す能力を阻害するかもしれません

私たちの運営は将来的に様々な訴訟事項の影響を受ける可能性があり、これは私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性がある

時々、私たちは様々な訴訟事項の被告になるかもしれない。私たちの業務の性質は私たちを今後の気候変動に関する訴訟を含めて、より多くの可能な訴訟請求に直面させる。私たちの信念、意見、立場にかかわらず、訴訟中のどの事項も不利な裁決される可能性があり、これは私たちの財務状況や運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性がある。訴訟費用が高く、弁護訴訟に関連した費用もまた私たちの財政状況に大きな悪影響を及ぼすかもしれない

私たちは世界的な気候変動の影響を受けたり、このような変化に対する法律、規制、市場の反応の影響を受けるかもしれない

大気中の二酸化炭素や他の温室効果ガス濃度の増加が世界の天気モデルに影響を与えているとする政治的·科学的観点が増えている。変化する天気パターン、極端な天気条件の頻度や持続時間の増加は、製品の供給に影響を与えたり、私たちの製品を生産するコストを増加させたりする可能性があります。また、私たちの製品の販売は天気条件の影響を受ける可能性があります

地球温暖化を含む気候変動への懸念は、温室効果ガス排出規制のための立法·規制措置を招いている。例えば，我々が運営する省，州あるいは地域の政策策定者は，温室効果ガス排出に強制的な要求を加える提案を継続して考えている。公布された法律は私たちの石油と天然ガス生産に直接または間接的に影響を与え、私たちの業務と財務業績に影響を与える可能性がある

もし石油や天然ガス価格の下落や掘削作業が成功しなければ、私たちは石油と天然ガス資産の減記を記録することを要求されるかもしれない

私たちは特定の石油と天然ガス資産の帳簿価値を減額することを要求されるかもしれない。減記は、石油および天然ガスの価格が低い場合、または私たちの推定値が明らかになった埋蔵量を下方に調整すると、運営または開発コストの増加、掘削結果の悪化、または油井機械的問題(再掘削または修理コストが予想される経済的支援を得られない)に発生する可能性がある

会計基準は、発生する可能性のある減値を決定するために、石油および天然ガス資産の帳簿価値を定期的に審査することを要求する。全コスト会計方法によると、石油及び天然ガス物件コストを資本化して累積損失を引いた繰延所得税の純額は、すでに明らかにされている石油及び天然ガス埋蔵量の将来の推定純収入に相当する現在値(10%割引)に加え、不明物件が償却しなければならないコスト(公正価値推定を考慮しない)の上限金額を超えてはならない、あるいは償却しなければならない未明らか物件の推定公正価値(例えば低い)を超えてはならない。資本化コストがこの上限を超え、四半期ごとにテストを行うと、減値が確認される。減価費用は私たちが投資の長期能力を回収し、私たちの報告収益を減少させ、私たちのレバレッジ率を向上させたが、現金や経営活動のキャッシュフローに影響を与えない

私たちの未来の成功は私たちが生産された埋蔵量を代替する能力にかかっている

石油と天然ガス資産の生産量は通常埋蔵量の枯渇とともに低下するため、私たちの将来の成功は私たちが経済的により多くの石油と天然ガス埋蔵量を見つけ、生産できるかどうかにかかっている。我々がすでに明らかにした埋蔵量を含む不動産をより多く買収し、探査と開発活動に成功したり、工程研究を通じてより多くの管後区あるいは二次採油貯蔵量を確定しない限り、私たちの明らかになった埋蔵量は私たちの埋蔵量の発生に従って減少する。したがって、将来の石油と天然ガス生産は、経済的に採掘可能な追加埋蔵量を獲得または見つけることの成功の程度に大きく依存する。私たちはあなたに保証することはできません。私たちは許容可能なコストで追加的な埋蔵量を見つけたり、獲得したりすることができます

私たちは私たちの努力をさらに発展させるために、明らかにされていない多くの財産を得るかもしれない。開発と探査掘削と生産活動は商業価値のある石油ガス貯蔵を発見しないリスクを含む多くのリスクに直面している。明らかにされ生産されている資産や未開発の栽培面積を買収する可能性があり、時間が経つにつれて、これらの資産は成長潜在力を高め、収益を増加させると信じています。しかし、私たちはあなたにこのすべての不動産が経済的に実行可能な埋蔵量を含むか、または私たちが最初の投資を放棄しないということを保証することはできません。また、私たちが買収した不明な埋蔵量や未開発面積が利益のある開発を行うことを保証することはできません。私たちの不動産で掘削された新しい油井は生産性があるか、あるいは私たちの不動産と埋蔵量へのすべてまたは一部の投資を回収します

私たちは業界や地域の多様性が不足しており、わが社に投資するリスクを増加させるかもしれない

私たちは石油と天然ガス業界を経営しています。現在の賃貸契約は北米テキサス州にあります。地域多元化の不足は、私たちの持ち株が地域内の経済発展に敏感になる可能性があり、収益率の低下や違約率が地理的位置よりも多様化した会社を招く可能性がある

私たちの業務は石油と天然ガス輸送と加工施設、第三者が所有する他の資産に依存しています

中国の石油と天然ガスの販売可能性はある程度パイプラインシステム、加工施設、石油トラック輸送チームと第三者が所有する鉄道輸送資産の可用性、近隣度と能力に依存する。これらのシステムや施設での利用可能容量が不足しており，比例配分，物理的破損，定期保守，その他の理由でも，我々の物件の開発計画の遅延や中断を招く可能性がある.このような状況と似たような状況による削減は数日から数ヶ月間続くかもしれない

私たちのレンタル面積は生産を確立したり維持したり、レンタルを延長しない限り、今後数年で満期になる賃貸契約に制限されています

私たちのいくつかの栽培面積は現在生産または運営によって保有されているが、いくつかはそうではない。レンタル期間内に支払数量別生産を確立するか、または後のレンタル契約を含む単位で運営を開始しない限り、これらのレンタル契約は満了する可能性があります。同様に、生産や経営が保有する土地の生産量を維持できなければ、これらの賃貸契約は満期になる可能性がある。もし私たちの賃貸契約が満期になって私たちがレンタル契約を更新できなければ、私たちは関連物件を開発または使用する権利を失うだろう

私たちの賃貸権利の所有権の欠如は私たちの財務状況に大きな影響を及ぼすかもしれない

私たちまたは私たちのパートナーは、石油および天然ガスリースまたは石油および天然ガスリースまたは他の開発権利の不可分な権益を取得する前に、所有権審査の費用をしばしば発生させる。物件所有権の歴史の審査によると、誤って必要な鉱物権益所有者ではない人から石油や天然ガス賃貸契約や他の開発権利を購入した場合、私たちの権益は大幅に切り下げられたり消滅したりする。この場合、このような石油または天然ガスレンタルまたはレンタルまたは他の開発権利のために支払われる金額は損失する可能性がある

私たちの新技術への投資に関するリスク要因

技術開発に固有の独自の困難と不確実性のため、私たちは私たちの知的財産権許可証や所有権を利用できないリスクに直面している。

潜在投資家は，新技術を開発する会社が通常遭遇する困難と，このような企業の高い失敗率を意識すべきである。私たちが所有または許可する知的財産権を商業化することに成功した可能性は、人員や財力が限られた場合に新技術を開発する際に遭遇する問題、費用、困難、複雑さ、遅延を考慮しなければならない。これらの潜在的な問題には，製品開発時間やコストを延長する予期せぬ技術的問題，あるいは技術操作の予期しない問題があるがこれらに限定されない.

技術開発は多くの時間と費用を扱っており、不確実かもしれない。

私たちが許可したり所有している知的財産権に関連する技術を開発することは高価で複雑で時間がかかるだろう。技術開発や商業化へのどの投資も通常、そのような投資が報われるまで長く待つ必要がある(あれば)。私たちは私たちが持って許可された知的財産権と技術に関する研究と開発に投資する予定だ。新技術と新技術への投資は本質的に投機的です。

知的財産権に関する技術の成功開発は成功した商業化を保証していない。

私たちは、私たちが所有または許可している知的財産権に関する技術開発に成功するかもしれませんが、その技術を大規模に商業化したり、ターゲット業界に魅力的なコストで商業化することはできないかもしれません。私たちの成功は私たちが開発した技術の能力と費用効果を証明する能力に大きく依存するだろう。この技術は、その設計が有する機能を備えていないか、またはそれらが備えると考えられる機能、または予想よりも高価である可能性があることが示されている。また、私たちがこの技術の能力を示すことに成功しても、潜在的な顧客は私たちよりも大きく、成熟した成熟した会社とビジネスをしたいかもしれません。また、お互いに競争する技術は、この技術に対する市場の広範な受け入れを阻害するかもしれない。新技術投資からの大量の収入は数年以内には実現できないかもしれないが、もし本当に実現すれば。

他の会社は私たちが彼らの知的財産権を侵害していると主張するかもしれませんが、これは私たちのコストを大幅に増加させ、私たちの将来の収入と利益を創出する能力を損なうかもしれません。

私たちは私たちが第三者の所有権を侵害しているとは思わないが、権利侵害クレームはますます一般的になっており、第三者は私たちに侵害クレームを提起するかもしれない。第三者からの通知を受ける前に、米国または外国司法管轄区における第三者の商業秘密、特許地位、または他の知的財産権を決定することは困難または不可能である可能性がある。このような断言はいずれも訴訟を引き起こす可能性があり、または第三者知的財産権許可証を取得することを要求する可能性がある。もし私たちがどんな第三者技術を使用する許可証を取得することを要求されたら、私たちは印税を支払わなければなりません。これは私たちの製品のいかなる利益も著しく減少するかもしれません。しかも、このようなどんな訴訟も費用が高く、私たちが収入を作ったり、新しい市場に入る機会を作る能力を破壊する可能性がある。もし私たちのすべての製品が他の側の独占権を侵害していることが発見され、私たちはこれらの側と許可について合意することができなければ、私たちは私たちの製品を侵害されないように、あるいはそのような製品の生産を完全に停止させることを余儀なくされるかもしれません。

再生可能エネルギー投資は政府補助金と連結される可能性がある。

再生可能エネルギーおよび/またはクリーンエネルギー機会における私たちの任意の投資の収益性は、このような補助金、税金控除、またはインセンティブ措置が将来利用可能になることを保証することなく、政府補助金、税収控除、または他のタイプのインセンティブの利用可能性に依存する可能性がある。

私たちの運営に関連する危険要素。

私たちは統制と手続き、そして財務報告書の内部統制を開示する上で私たちの大きな弱点を発見した。救済措置を講じなければ、有効な開示制御および手続きおよび財務報告の内部統制を確立し、維持することができず、私たちの財務諸表に重大な誤報を招く可能性があり、私たちの報告および財務義務を履行できず、どれも私たちの財務状況と私たちの普通株の取引価格に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。

財務報告書の有効な内部統制を維持し、効率的な開示制御およびプログラムを維持することは、信頼できる財務諸表を作成するために必要である。以下に述べるように：第2部である項目9 A。制御とプログラム我々の最高経営責任者および最高財務責任者は、2023年12月31日現在、2017年9月30日頃から有効とされていない開示制御およびプログラムが無効であることを決定した。また、経営陣は、2023年12月31日現在の当社の財務報告内部統制の有効性を評価し、その財務報告内部統制が無効であることを確認した。

重大な欠陥とは、財務報告の内部統制に欠陥或いは欠陥の組み合わせが存在し、当社の年度或いは中期財務諸表の重大な誤報が合理的な可能性があり、適時に防止或いは発見できないようにすることである。制御の設計または操作が管理者または従業員がその指定された機能を履行する正常な過程中に適時に誤った陳述を防止または発見することを許可しない場合、制御欠陥が存在する。

財務報告書の効率的な開示制御と手順および効率的な内部統制を維持することは、信頼できる財務諸表を作成するために必要であり、当社は、このような制御における大きな弱点を早急に是正することに取り組んでいる。しかし、このような重大な弱点がいつ修復されるか、あるいは未来にこれ以上の重大な弱点が発生しないという保証はない。重大な弱点を是正できなかった場合、または財務報告の内部統制に新たな重大な弱点が生じた場合、私たちの財務諸表に重大なミスが発生し、私たちの報告および財務義務を履行できなくなる可能性があり、これは逆に、私たちの財務状況および私たちの普通株の取引価格に大きな悪影響を及ぼす可能性があり、および/または私たちまたは私たちの経営陣に対する訴訟を引き起こす可能性があります。また、制御プログラムの強化に成功しても、これらの制御プログラムは、違反を防止または識別するのに不十分であったり、米国証券取引委員会に提出された財務諸表や定期報告の公正な列報を促進するのに十分ではない可能性がある。

私たちは業務の成長を管理することが困難かもしれませんが、これは私たちの業務、財務状況、運営結果、私たちが直ちに業務計画を実行する能力に実質的な悪影響を及ぼす可能性があります

私たちの規模が小さいため、私たちの業務計画に従って成長を実現すれば、私たちの財務、技術、運営と管理資源に重大な圧力を与えます。もし私たちが私たちの活動、開発、生産を拡大し、私たちが評価または参加しているプロジェクトの数を増加させれば、私たちの財政、技術、管理資源に追加的な需要が生じるだろう。経験豊富なマネージャー、地球科学者、石油エンジニア、土地労働者、エンジニアと従業員を募集し、維持することができず、私たちの業務、財務状況と運営結果及び私たちの適時に業務計画を実行する能力に重大な不利な影響を与える可能性がある。

追加融資が必要です

当社は現在資金が限られており、追加資金の不足は、石油·天然ガス業界で事業を展開する当社の業務戦略を実行し、買収、投資、および/または急速な成長を経験している企業に専門的なコンサルティングおよびコンサルティングサービスを提供する能力に悪影響を及ぼす可能性がある。当社の資金がこのようなサービスを提供したり、あるエンティティの権益を買収したり、そのエンティティとの取引を完了するのに十分であることが証明されても、当社にはこの機会を利用するのに十分な資本がない可能性がある。その会社の最終的な成功は追加資本を調達する能力にかかっているかもしれない。会社は追加資本を買収する可用性、出所、または条項を調査するかもしれないが、追加融資が必要かどうかを判断するまではそうしない。追加的な資本が必要な場合には、資金がいかなる出所から得られるかを保証することができない、または、ある場合には、会社が受け入れ可能な条項で資金を得ることができる保証はない。利用できない場合、同社の業務は、その限られた資本で融資できる業務に限定される。

成功や利益は保証されない

当社がその業務計画を成功的に実施し、その顧客会社に予想されるサービスを提供できる保証はありません。同社がその顧客会社へのサービス提供に成功しても、収入や利益が生じないリスクがあり、あるいは同社の普通株の市場価格が上昇する。

もし私たちがCEOのサービスを失ったら、私たちの運営は中断されるかもしれないし、私たちの業務は損害を受けるかもしれない。

私たちは私たちはCEOのジェームズ·ドリスの日常参加に大きく依存して会社の事務を管理しています。ドリスさんは、私たちの既存のビジネスと最近の成長戦略のすべての物質要素の構成要素です。私たちはドリスさんと長期雇用や他の合意がない。もし彼がどんな理由で私たちと付き合っていなければ、私たちの運営は中断される可能性が高く、私たちの業務は損害を受けるかもしれません。

ネットワークセキュリティホールやビジネスシステムの中断は、私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性があります。

私たちは私たちの情報技術インフラと管理情報システムに依存して、私たちの業務のほぼすべての側面を運営し、記録します。これは、私たち、私たちの従業員、顧客、サプライヤー、または他の人に属する機密または個人情報を含むことができます。他の会社と同様に、我々のシステムおよびネットワーク、ならびに私たちと業務を往来する第三者のシステムおよびネットワークは、不正ハッカー、内部脅威、コンピュータウイルス、ネットワーク釣り、マルウェア、恐喝ソフトウェア、破壊行為またはテロ行為、または犯罪者または民族国家行為者の行為を含むネットワークセキュリティホールの影響を受ける可能性がある。また、私たちの陸上人の一部が定期的に遠隔作業をするかもしれないので、私たちはより大きなネットワークセキュリティリスクに直面する可能性がある。

私たち自身のシステムやネットワークに加えて、第三者サービスプロバイダを使用して、いくつかのデータや情報を処理しています。適用される法律や法規によると、私たちは、私たちが彼らと共有している情報に関連しているので、私たちのサービスプロバイダによるネットワークセキュリティイベントに責任を負うかもしれません。私たちはこれらのサービスプロバイダに合理的なセキュリティ対策の実施と維持を要求しようとしているにもかかわらず、第三者を制御することができず、彼らのシステムやネットワークにセキュリティホールが発生しないことを保証することもできない。

我々のプログラムを改善し、従業員を教育し、このようなネットワークセキュリティリスクを防止するためのツールおよびセキュリティ対策を実施しようと努力しているが、これらの措置が許可されていないアクセスを阻止したり、各タイプの試みや攻撃を検出したりする保証はない。私たちの将来の潜在的なアップグレード、改善、ツール、および措置は、予想される改善を完全に効果的にまたは生じることができず、私たちの業務運営を中断させる可能性があります。さらに、ネットワーク攻撃またはセキュリティホールは、長い間発見されない可能性があり、その後、そのイベントの調査には時間がかかるであろう。その間、私たちは私たちのシステムやネットワークへの影響、完全な修復に必要なコストと行動を必ずしも知らないかもしれません。私たちの最初の救済努力は成功しないかもしれません。完全な制御と救済の前に、エラーや行動が繰り返される可能性があります。私たちのシステムまたはネットワーク、私たちが依存する重要な第三者システムまたは私たちの顧客またはサプライヤーのシステムの破壊または故障は、私たちの運営中断、私たちの船または他の資産を操作するためのいくつかのシステム中断、計画外資本支出、私たちの機密業務または独自情報の不正発行、顧客、従業員または第三者データの不正発行、資金の窃盗または流用、プライバシーまたは他の法律違反、および顧客に課せられたネットワークセキュリティ制御または他の関連契約義務を含む訴訟または賠償請求に直面する可能性があります。検出、予防、応答、またはネットワークセキュリティイベントから回復するコストも増加する可能性がある。このような違反、またはこのような事件の発生後に遅延したり、公衆、規制または法執行機関または影響を受けた個人への十分またはタイムリーな開示ができなかったりすることは、私たちの業務、名声、財務状況、運営結果、およびキャッシュフローに重大な悪影響を与え、名声被害をもたらす可能性がある。

データプライバシーやセキュリティ問題に対する法律や規制への関心が高まっており、より多くの責任と運営変化およびコストに直面する可能性がある。

私たち自身の正常な業務過程におけるデータや情報に加えて、特定の法律法規に制約されたいくつかのデータを収集して保持しています。国内でこれらのデータをコンプライアンス処理し、国際境界間でこれらのデータを転送するプロセスの複雑さは増加し続けている。私たちの多くのビジネス分野と世界各地の司法管轄区域では、これらのデータは、カリフォルニア消費者プライバシー法(CCPA)、カリフォルニアプライバシー法(CPRA)、EU一般データ保護条例(GDPR)、イギリスおよび一般データ保護条例(UK GDPR)、欧州委員会およびイギリス議会がGDPRおよび/またはイギリスGDPRに適合して個人データを処理および送信するために採択された標準契約条項(SCC)など、各レベルの政府によって規制されている。ケベックの条例案64(“条例草案64”)。データプライバシー法律や法規の発行を検討している他の管轄区域でも業務を展開しているか、将来的に業務を展開する可能性があります。アメリカ連邦貿易委員会は最近、私たちと私たちの子会社に適用される可能性のあるデータ漏洩事件の報告書を要求する規則を採択した。このような法律法規の数量と複雑性の増加に伴い、私たちはますます複雑なコンプライアンス、監視と制御義務に直面する。このような法律の施行，解釈，執行の進歩と発展に伴い，このようなリスクを増幅する事態が生じる可能性もある。セキュリティやプライバシー侵害やその他の理由で、私たちを訴訟や法執行に直面させ、重大な処罰、罰金、その他の責任を招く可能性があることを含め、私たちがこれらの法律や法規を遵守できなかった行為はいずれも。

会社は高級社員と役員の賠償を要求された

ネバダ州の法律では，場合によっては，会社の役員，高級管理者，従業員，代理人が，会社との連絡や会社を代表する活動により訴訟側となる任意の訴訟で生じる弁護士費やその他の費用は，賠償を受けることができる。もし会社が役員または取締役1人の賠償を要求された場合、この目的のための利用可能な資金部分は、当社の業務の利用可能資金を減少させる。この賠償義務や賠償に関連するコストも、わが社が取締役や上級管理者を起訴することが受託責任に違反することを阻害する可能性があり、同様に私たちの株主が私たちの役員や上級管理者にデリバティブ訴訟を提起することを阻止する可能性があり、このような訴訟が成功すれば、私たちの会社や株主に利益をもたらす可能性があります。

会社は取締役、上級管理職、従業員、または代理人の訴訟費用を負担し、これらの人が会社の返済を約束すれば、最終的にそのような者が賠償を受ける権利がないと確定する。この賠償政策は会社の大量の支出を招く可能性があり、このような支出は回収できないかもしれない。

私たちは外部コンサルタントに依存するかもしれない。

会社の上級管理者、取締役および主要株主を補充するために、会社は会計士、技術専門家、評価士、弁護士、または他の外部コンサルタントまたはコンサルタントを招聘する必要があるかもしれない。このようなコンサルタントの選択は当社が行い、株主は何の意見も提供しません。また、同社などは“必要”に応じて採用することができ、当社に対して持続的な受託責任やその他の責任を負う必要はないと予想される。もし会社が外部コンサルタントを雇う必要があると思うなら、これらの人たちは会社の関連会社であることができる。

米証券取引委員会執行部のスタッフはバイキングに通知し、スタッフは証券法違反の疑いで、バイキングとその最高経営責任者と元財務官に法執行行動を提起することを提案することを初歩的に決定した。

2019年4月、米国証券取引委員会執行部の職員はバイキング海賊に通知し、スタッフは2014年初めから2016年末までの間に証券法第17(A)節、取引法第10条(B)条、規則10 b-5に違反した疑いがあることを理由に、米証券取引委員会にバイキングとその最高経営責任者および元財務官に法執行行動を提起することを初歩的に決定した。スタッフの通知は正式な告発でもなく、バイキング海賊の不当な行為でもなく、バイキング海賊はすでに初歩的に確定された状況についてスタッフとコミュニケーションを取っている。私たちはバイキング海賊に十分な防御措置があると信じ、米証券取引委員会が開始する可能性のあるいかなる法執行行動を強力に弁護しようとしている。しかし、アメリカ証券取引委員会がバイキング海賊、その最高経営責任者、および/または元財務官に対して提起した訴訟の弁護は、私たちの運営資源を奪い、経営陣の注意をそらすことができ、あるいは処罰、罰金または制裁を招く可能性があり、これは私たちまたは私たちの証券の価値に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある

私たちはシムソン-マクスウェルの約60.5%の株式しか持っておらず、他のシムソン-マクスウェルの株主はその運営をある程度コントロールすることができる。

私たちはシムソン-マクスウェル社の100%の株式を持っていませんが、私たちはシムソン-マクスウェル社の約60.5%の発行と流通株を持っています。私たちはSimson-Maxwellの所有権と管理に関する株主合意の当事者であり、Simson-Maxwellの大多数の取締役を選出する権利があるにもかかわらず、以下の事項について少なくとも1人の他のSimson-Maxwell株主の承認を得なければならない

シムソン-マクスウェルの収益性と拡張計画は保証されない。

同社のホールディングス子会社Simson-Maxwellは主にカナダの商業と工業顧客に発電製品、サービス、カスタマイズエネルギーソリューションを提供している。シムソン·マクスウェル社は現在利益を上げておらず、シムソン·マクスウェル社の利益を実現させ、シムソン·マクスウェル社の北米での業務を拡大することを目標としている。この二つの計画がすべて発生する保証はありません。この二つの計画はすべて会社のコントロール範囲を超えたリスクと影響を含む多くのリスクと影響を受けています。

私たちは現在返済されていない債務を持っており、私たちは追加の債務を発生する可能性があり、これは私たちの財政的柔軟性を低下させ、利息支出を増加させ、私たちの将来の運営に悪影響を及ぼすかもしれない。

私たちは現在返済されていない債務を持っており、将来的には買収や不動産開発のために大量の追加債務が発生する可能性がある。私たちの負債水準はいくつかの点で私たちの業務に影響を及ぼすかもしれません

高い負債水準は私たちが債務を滞納する可能性のある危険を増加させる。私たちは債務の元本または利息を支払うのに十分なキャッシュフローを生成できない可能性があり、将来の運営資金、借金または株式融資は、そのような債務を支払うことができないか、または再融資する可能性がある。もし私たちが十分な資金がなく、融資を手配できなければ、大量の資産を売却したり、一部の資産の担保償還権を取り消したりしなければならない可能性があり、これは私たちの業務、財務状況、運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性がある。

わが国の証券投資に関するリスク

もし私たちがニューヨーク証券取引所アメリカ継続上場基準を守ることができなければ、私たちの普通株はニューヨーク証券取引所アメリカ株式市場から撤退する可能性があり、これは私たちの普通株の流動性と市場価格の低下を招く可能性がある。

私たちの普通株は現在ニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所に上場しています。このニューヨーク証券取引所米国会社は、その持続的な上場基準を満たしていない発行者の証券取引を一時停止するか、退市することを検討する。ニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所の継続上場の要求を満たすことができなければ、ニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所は私たちの普通株を買い取るかもしれません。これは私たちの株の流動性と市場価格に悪影響を及ぼすかもしれません。

2023年4月12日、当社は借金通知書を受け取りました(“補強板通知書ニューヨーク証券取引所アメリカ有限責任会社からニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所)は、当社が“ニューヨーク証券取引所米国会社ガイドライン”第1003(A)(I)、(Ii)及び(Iii)節に記載したニューヨーク証券取引所米国継続上場基準を満たしていないことを示す持分が足りない“)”“ニューヨーク証券取引所米国会社ガイドライン”第1003(A)(I)条では、上場企業が最近3つの会計年度のうち2つの会計年度に継続経営損失及び/又は純損失を報告した場合、その株主権益は少なくとも200万ドルであると規定されている。“ニューヨーク証券取引所米国会社ガイドライン”第1003(A)(Ii)条では、上場企業が最近4つの会計年度のうち3年度に継続経営損失及び/又は純損失を報告した場合、その株主権益は少なくとも400万ドルであると規定されている。“ニューヨーク証券取引所米国会社ガイドライン”第1003(A)(Iii)条は、上場企業が最近5つの会計年度に持続経営損失及び/又は純損失を報告した場合、その株主権益は少なくとも600万ドルであると規定している。短板公告は、2022年12月31日現在、株主損失(1710万ドル)と、この日までの最近5会計年度中に経営赤字および/または純損失が続いていることを報告しているコンプライアンス計画)ニューヨーク証券取引所に、会社がニューヨーク証券取引所に規定されている締め切り2024年4月12日までに株式不足を補い、コンプライアンスを再獲得する意図と計画を概説し、この締め切りは2023年6月21日頃にニューヨーク証券取引所によって受け入れられたことが確認された

ニューヨーク証券取引所がコンプライアンス計画を受ける条件としての要求に基づき、会社は米国証券取引委員会(“米国証券取引委員会”)に2023年6月30日と2023年9月30日までの四半期報告10-Q表を提出した後、ニューヨーク証券取引所に四半期報告書を提出した(第3四半期10-四半期)は、それぞれ2023年10月25日と2024年1月10日にニューヨーク証券取引所に受け入れられた。第3四半期10-Q内の貸借対照表は、2023年9月30日現在の株主権益状況29，189，192ドルを反映している。本稿の貸借対照表に開示されているように、2023年12月31日現在、会社の株主権益状況は24，297，733ドルである。株主権益状況が2四半期連続で600万ドルを超えているため、会社はニューヨーク証券取引所が要求された時間枠内で株式不足を是正したことを確認したと予想される。しかし、ニューヨーク証券取引所が株主不足が是正されたことを正式に認めない場合、または会社が別の継続的な上場基準に違反した場合、私たちの普通株式の退市を招く可能性がある。彼は言いました

私たちの普通株の撤退は、私たちの普通株の流動性と市場価格を下げることと、私たちの普通株を保有または買収したい投資家の数を減らすことを含むマイナス影響を与える可能性があり、これは私たちの株式融資を調達する能力にマイナスの影響を与える可能性がある。また、ニューヨーク証券取引所からの米国証券取引所の退市は、当社の名声にマイナスの影響を与える可能性があり、当社の業務に影響を与える可能性があります。これは、会社の資産のすべての関連担保および停止を強制的に執行することができるので、手形の未償還および債券項目の違約行為を発見することにもなります。また、ニューヨーク証券取引所米国取引所から退市し、私たちの普通株を別の全国取引所に上場することができない場合、S-3表登録声明(提出が遅いため、S-3表登録声明を使用する資格がない)を使用する資格がなくなり、私たちの普通株のいずれかまたは二次発行のためにS-1表登録声明を提出することを要求されます。これは、将来の資金調達能力を延期し、負担できる普通株発行タイプを制限し、任意の発行費用を増加させる可能性があります。S-1テーブル中の登録声明は米国証券取引委員会の審査やコメントの影響を受けるが，これまでに提出されたS-3テーブルによる記録はこの影響を受けない.

ニューヨーク証券取引所アメリカ株式取引所から退市すれば、私たちの普通株を売却する能力も細価格株制限によって制限され、これはあなたの株の販売可能性をさらに制限するかもしれません。

我々の普通株がニューヨーク証券取引所米国株式取引所から退市した場合、それは“取引法”で定義された“細株”の定義に適合し、取引法第15 G-9条に適用される。この規則は，既存の顧客や投資家以外の人への証券売却を認める自営業者に追加の販売慣行要求を加えている。ルール15 G−9によってカバーされる取引については、ブローカーは、買い手のための特別な適合性決定を行い、販売前に買い手の取引に対する書面合意を受信しなければならない。したがって、規則15 G-9が適用される場合、経営者が私たちの証券を売却する能力または意欲に影響を与え、それに応じて株主が公開市場でその証券を売却する能力に影響を与える。このような追加的な手続きはまた私たちが未来に追加資本を調達する能力を制限するかもしれない。

私たちは私たちの株主に現金配当金を支払うつもりはない。

私たちは現在、私たちが未来のすべての収益を維持し、もしあれば、私たちの業務の成長と発展に資金を提供すると予想している。予測可能な未来に、私たちは現金配当金を支払うつもりはない。任意の現金配当金の支払いは、私たちの財務状況、資本要求、収益、および取締役会が関連すると考えている他の要素に依存するだろう。したがって、私たちの普通株価格の上昇だけが私たちの株主に見返りをもたらしますが、このようなことは起こらないかもしれません。

私たちの現在の普通株式市場は動揺しており、私たちの普通株式市場は未来に変動し続ける可能性がある。

私たちの現在の普通株市場は変動が大きく、未来の市場は引き続き変動すると予想される。私たちの株価に影響を与えたり、私たちの普通株の市場価格や取引量の変動を引き起こす可能性がある要素は、以下のことを含む

私たちの普通株はニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所に上場しています。株式コードは“CEIです。私たちの株価は私たちの経営業績に関係なくあるいは比例しない要素の影響を受ける可能性があります。株式市場は全体的に極端な変動を経験しており、この変動は往々にして特定の会社の経営業績とは無関係である。

このような広範囲な市場変動は私たちの普通株の取引価格に悪影響を及ぼすかもしれない。また、一般的な経済、政治、公衆衛生、市場状況、例えば景気後退、金利や国際通貨の変動、あるいは世界的なウイルスの爆発は、私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼす可能性がある。私たちに投資する前に、あなたは慎重に行動しなければならない。

私たちの普通株式市場価格の長期的な下落は、私たちが追加融資を受ける能力に影響を及ぼす可能性があり、これは私たちの運営に悪影響を及ぼすだろう。

歴史的に、私たちは主要な融資源として株式と債務融資に依存してきた。私たちの普通株の市場価格が長期的に下落したり、私たちが世界市場に参入する機会が減少したりして、追加融資を受けることができなくなる可能性があり、これは私たちの業務に悪影響を及ぼすだろう。

ネバダ州の法律と私たちの会社の定款は私たちが株式を発行することを許可して、これらの株は私たちの既存の株主の大量の希釈を招くかもしれません。

私たちの法定株式は500，000，000株の普通株、1株当たり0.001ドル、10，000，000株の優先株、1株当たり0.001ドルを含む。Camberは2024年3月20日現在、(1)148，940，299株の普通株を発行している；(2)28，092株Aシリーズ指定転換可能優先株(“Aシリーズ優先株”)を有し、そのうち28，092株が発行されている；(3)5，200株C系優先株指定株であり、そのうち30株が発行されている；(4)25，000株G系償還可能優先株(“Gシリーズ優先株”)のうち、5，272株が発行されている；(5)2，075株がHシリーズ転換可能優先株(“Hシリーズ優先株”)を指定しており、275株が発行されている(詳細は後述する項目5.再保険市場gStrantの普通株，関連株主事項と発行者による株式証券の購入−株説明−“)”したがって、我々の取締役会は、株主の承認なしに大量の追加普通株を発行することができ、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所の要求(当時発行された普通株の20%を超える普通株または当時発行された株式の20%以上の投票権に相当するいかなる取引も通常株主の承認を得る必要がある)を発行することができ、発行すれば、当時の株主に重大な希釈をもたらす可能性がある。追加優先株の株式は、株主の承認を経ずに私たちの取締役会によって発行されてもよく、投票権と私たちの取締役会によって決定された優先権と相対、参加、オプション、または他の特別な権利と権力を持っていてもよく、現在発行されている普通株よりも大きい可能性があります。したがって、私たちの取締役会は優先株を発行する可能性があり、これにより、保有者が私たちの株式に対して多数の投票権を持ち、優先株保有者が彼らが保有する優先株株式を私たちの普通株の株式に変換する権利があり、これは私たちの当時の普通株株主に重大な希釈をもたらし、および/または私たちの普通株株主よりも大きな他の権利と優先権を持つ可能性がある。投資家は、取締役会が普通株と優先株を増発する権利があり、これは私たちの既存の株主に重大な希釈をもたらす可能性があることを記憶しなければならない。さらに、これらの優先株は、スーパー投票権および/または他の権利または特典を有する可能性があるので、私たちが発行する可能性のある任意の優先株の希釈効果は、本出願提出日後に私たちに実質的な投票権制御権を有することができ、および/またはこれらの保持者に制御権の変更を阻止またはもたらす権限を与えることができる。したがって、普通株および/または優先株の発行は、私たちの証券の価値を低下させ、および/または一文の価値もなくなる可能性がある。

私たちは普通株式の追加株式を発行することで融資および/または義務履行の努力を得ることで、株主の株式を大幅に希釈する可能性がある。

可能性がある限り、私たちの取締役会は非現金対価格を使用して義務を履行しようと努力するだろう。多くの場合、私たちは非現金対価格に私たちの普通株の株式が含まれると思う。我々C系列優先株保有者のある同意権によれば、我々の取締役会は、株主の行動や投票なしに、許可されているが発行されていない普通株の全部または一部を発行する権利がある(ニューヨーク証券取引所米国規則の制限を受けて、いくつかの例外を除いて、株主の承認なしに発行された普通株の20%以下の株を発行することができる)。このような行動は既存の株主の所有権利益が希釈されることをもたらし、このような希釈は実質的な可能性がある。

もし誰かが私たちの普通株を空売りした場合、私たちの発行された株式証、転換可能債券、優先株を行使する時に発行される株を含めて売却すれば、私たちの普通株の価格は下がる可能性があります。

空売りは株主が証券価格の予想下落を利用する手段である。さらに、オプション、権証、および他の変換可能証券の所有者は、自分が実際にオプション、権証、および他の変換可能証券を行使または変換することによって、利益をロックすることができることを知っているので、空売りすることができる場合がある。比較的短い時間で大量に空売りしたり、大量の他の投げ売りをしたりすることは、証券の市場価格に下振れ圧力を与える可能性がある。オプションの行使や転換、株式承認証、その他の転換可能な証券を行使する際に発行される普通株をさらに売却することは、このような行使/転換後に市場で得られる追加株式の数が空売りを奨励し、私たちの普通株の価値をさらに弱める可能性があるため、私たちの普通株の価格をさらに下落させる可能性がある。したがって、私たちの普通株を空売りしたので、あなたの投資価値は下がるかもしれません。

私たちの普通株の市場価格は変動するかもしれません。私たちの株主は有利な価格で私たちの株を売ることができないかもしれません。あるいは全然できません。

多くの要素は私たちの普通株の市場価格の上昇と低下を招く可能性があります：私たちの四半期の経営業績の実際或いは予想の変化；わが業界の会社の市場推定値の変化；未来の財務業績に対する期待の変化；株式市場価格と取引量の変動；未来の希釈性普通株或いは他の証券の発行；肝心な人員の増加或いは退職；私たち或いは私たちの競争相手は買収、投資或いは戦略連盟を発表する；及び石油と天然ガス価格の増減を含む。

私たちの普通株を大量に売却する、あるいはこのような売却が発生する可能性があると考えて、私たちの普通株の市場価格を下げるかもしれません。

私たちは将来私たちの普通株の発行や公開市場での転売が私たちの普通株の市場価格を下げるかどうか予測できません。私たちの普通株のこのような発行や転売が私たちの市場価格に与える影響は、私たちの普通株の取引が少ないか、頻繁ではないかによって増加するかもしれません。私たちは、将来的に取締役、役員、および他の従業員に付与される任意のオプションの行使、普通株式の買収および発行に関連する普通株発行(以前に当社の登録声明および募集説明書付録に登録されていた株式、および/または将来の登録声明または目論見補足説明書に関連する株を含む)の発行が、我々普通株の市場価格に悪影響を及ぼす可能性がある。しかも、私たちが未来に発行する普通株式は既存の株主の権利を希釈するかもしれない。公開市場で私たちの普通株を大量に販売したり、このような売却が発生する可能性があると考えたりして、私たちの普通株の市場価格を下げる可能性があります。

包括的に報告された上場企業として、私たちの運営コストは高く、私たちの経営陣はコンプライアンスイニシアティブを実施するために多くの時間を投入する必要があります。

全面的に報告された上場企業として、私たちは大量の法律、会計、その他の費用を発生させた。具体的には、年度、四半期、現在の報告書、委託書、その他の情報を米国証券取引委員会に準備して提出することが求められている。さらに、我々の上級管理者、取締役および主要株主は、会社の所有権およびこのような所有権の変化を開示するために、表3、4および5および付表13 D/Gを米国証券取引委員会に提出しなければならない。また2002年のサバンズ·オクスリ法案(“サバンズ-オクスリー法案”)サバンズ·オクスリー法案米国証券取引委員会“)とその後に実施された規則は上場企業に対して様々な新しい要求を提出し、会社の管理やり方の変更を要求した。さらに、サバンズ-オキシリー法案は、財務報告と開示統制と手続きの面で効果的な内部統制を維持することを要求している。米国証券取引委員会規則を遵守し、我々が米国証券取引委員会に文書を提出する義務のコスト及び費用、又は財務報告内部統制において発見された重大な弱点と考えられる欠陥は、我々の経営業績に重大な悪影響を与え、又は我々の株式の市場価格の下落を招く可能性がある。

証券アナリストの報道や報道不足は私たちの普通株の市場価格にマイナス影響を与える可能性がある。

私たちの普通株の取引市場は、証券や業界アナリストが発表した私たちまたは私たちの業務に関する研究と報告にある程度依存するだろう。私たちはこのアナリストたちに何の統制権も持っていない。証券や業界アナリストが私たちへの報道をやめたり、今後より多くの証券や業界アナリストが私たちを報道できなかった場合、私たちの普通株の取引価格はマイナスの影響を受けるだろう。もし誰かまたは複数のアナリストが私たちの普通株の格付けを引き下げ、彼らの私たちの株に対する見方を変えたり、私たちの業務に不正確または不利な研究報告を発表したら、私たちの株価は下落するかもしれない。もし誰かまたは複数のアナリストが私たちの報告書を停止したり、私たちの報告書を定期的に発表できなかった場合、私たちの普通株に対する需要は減少する可能性があり、私たちは金融市場で可視性を失う可能性があり、これは私たちの株価や取引量を低下させる可能性がある。

私たちの普通株がニューヨーク証券取引所アメリカ取引所に上場しているため、財務とその他の報告、会社の管理要求の制約を受けて、これは私たちのコストと支出を増加させます。

我々は現在，年度·四半期情報および取引法第13および15(D)節に規定されている他の報告書を米国証券取引委員会に提出することを求められている。また、我々の普通株はニューヨーク証券取引所米国取引所に上場しているため、独立取締役の要求を遵守し、他社のガバナンス要求を遵守し、年間上場と株式発行費用を支払う必要がある。これらの義務は、追加的な費用を含むが、これらに限定されない追加的な資源を約束する必要があり、私たちの上級管理職の時間と注意を私たちの日常的な運営から移す可能性がある。これらの義務は私たちの費用を増加させ、私たちがこのような取引を行うためにニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所の承認を必要とするかもしれないので、いくつかの会社の行動をより複雑または時間にする可能性があり、および/またはニューヨーク証券取引所米国規則は株主の承認を要求するかもしれない。

あなたは未来の株式発行や他の株式発行のために未来の希釈を経験するかもしれない。

私たちは将来的により多くの普通株または他の普通株に変換できるか、または私たちの普通株に交換可能な証券を発行することができる。

私たちCシリーズの優先株に関するリスク

Cシリーズ優先株満期日までのすべての割増、利息と配当は、Cシリーズ優先株償還/償還または転換(場合によっては)の時点で満期になります。

Cシリーズ優先株規定は、最初は毎年24.95%のすべての適用配当金、及びCシリーズ優先株条項によって増加或いは減少したすべての適用配当金を計算し、その他を除いて、会社の普通株の取引価格に基づいて、毎年最高34.95%に達し、このような証券の全7年間の期間内に、転換或いは償還/償還(適用すれば)の時に満期としなければならない。

満期になったすべてのプレミアムおよび配当、およびこのようなプレミアムおよび配当率の調整可能な性質の支払いを要求することは、既存の株主の大量の希釈をもたらす可能性がある保有者に大量の追加的な普通株式を発行させる可能性がある。3つ目の改訂及び再予約された指定証明書によると、当社はCシリーズ優先株の任意又は全部を償還する権利があり、登録済み又は未登録普通株を所有者に支払う方式であり、1株当たりの金額は株式の清算価値の100%に等しく、当社は最大限の努力を尽くして当該株式等を登録する。

C系列優先株転換後、割増、利息、満期配当の対価格として、発行可能な普通株式数は引き続き調整可能である。

C系列優先株の条項によると、このような証券は、このような証券を発行した後、満期の割増や配当に関する転換率(7年、いつでも転換)を継続して調整することができる。具体的には、初期変換通知に記載された適用数の株式は、所有者の指定されたブローカーアカウントを電子的に実際に受信し、取引が完全に可能になってから30日または60日以内(トリガイベントが発生するか否かに応じて、いくつかの持分条件を満たさない場合には、より長くなる可能性がある)、これらの証券は、期間内の最低日成約量加重平均価格を測定する割引に基づいて調整することができる(適用証券に記載されているいくつかの延期の制限を受ける)。Cシリーズ優先株保有者は、どの証券を行使/転換する際にも会社普通株の9.99%を超えない株式を保有していないため、会社が株を売却して追加株を発行するまで、転換後に満期になったすべての株を受け取ることはない可能性があるため、転換後に適用される30日または60日の開始日は確定できず、初期転換後の大量の追加日数である可能性がある。

もし会社の株価が適用される測定期間中に下落すれば、そのような適用証券満期のプレミアムと配当の転換率は下方に調整され、Cシリーズ優先株の保有者は転換によって追加の普通株を獲得し、これは既存の株主にさらに大きな希釈をもたらす可能性があり、このような株の売却は会社の普通株の価値を低下させる可能性がある。また、適用される計量期間中に、所有者が任意の転換に関する普通株株式を販売することは、会社の普通株価値の低下、換算率の低下を招く可能性があり、保有者が計量期間中に追加の普通株を満期にすることを招き、さらに公開販売時に会社の普通株価値のさらなる低下を引き起こすことになる。このような状況が発生すれば、株主は残りの証券を転換する際にますます多くの株を獲得し、その後売却することができ、さらなる価格下落とより多くの株の転換を引き起こすことができ、これは私たちの既存株主のさらなる希釈を招き、私たちの普通株の価値を低下させる可能性がある。

Cシリーズ優先株を転換する際に普通株を発行することは即時と大幅な希釈を招き、このような株を売却することは私たちの株価に大きな下振れ圧力を与える。

C系列優先株を転換する際に普通株を発行することは、他の株主の利益を直ちにかつ大量に希釈することになる。影響転換後、保有者は直ちに我々の普通株式流通株の9.99%を超える普通株を獲得しない可能性があるが、この制限は、保有者が9.99%の株式上限を獲得することを阻止せず、これらの株式を売却し、満期の残り株式を1回または複数回に分けて受け取り、同時に9.99%の限度額以下に維持している。もし保有者がそうすることを選択すれば、当時の私たちの普通株の保有者に深刻な希釈をもたらすだろう。さらに、連続転換後に発行可能な株の販売を継続することは、保有者が一定期間および/または短期的に私たちの普通株を大量に売却するので、私たちの普通株価格に大きな下方圧力を与える可能性がある。これは私たちの普通株価格にさらなる下振れ圧力をもたらし、ひいては保有者がその証券を転換する際にますます多くの追加の普通株を獲得し、それに応じた調整を行う可能性があり、これは逆にさらに希釈を招く可能性があり、保有者証券の行使/転換価格の低下、さらには私たちの普通株がより大きな下振れ圧力に直面しており、これは私たちの普通株の切り下げや一文の値下がりを招く可能性がある。

C系列優先株の保有者は会社の清算優先権を持つ。

当社が任意の清算、解散または清算が発生した場合、任意または非任意であっても、当社の債務およびその他の債務を支払いまたは準備した後、その所有権によって優先株または普通株式所有者に任意の分配または支払いを行う前に、Cシリーズ優先株の所有者は、その株主に分配可能なC系列優先株1株当たりの資産から10，000.00ドルに相当する金額を取得する権利があり、その任意の支払すべき配当金に相当する金額を加えることができる。現在の配当金は毎年24.95%から34.95%の額面利息を支払うことが要求されているため、Cシリーズ優先株の全7年間(発行日後7年以内に支払っても)、会社の清算、解散または清算時に会社を発見するために支払う必要がある清算総価値は約103万ドルである。もし私たちの純資産総額が103万ドルを下回ったら、会社の清算、解散、または清算の場合、私たちの普通株主は何の金額も得られません。Cシリーズの優先株株主は清算後にすべての利用可能な資金を得ることができます。

当社が清算、解散又はその業務及び事務を終了することを決定した場合、又は清算事件の終了又は発生とみなされた場合、当社は法律が適用される範囲内で、任意のこのような行動が終了し、完了又は発生する前又は同時にC系列優先株を償還し、C系列優先株を現金で償還し、直ちに利用可能な資金を所持者が指定した口座に送金し、イベントが配当満期日前に発生した場合は、事前償還価格(以下に定義する)に従って償還し、イベントが配当満期日又は後に発生した場合は、清算価値に応じて償還する。他の規定にもかかわらず、当社は当社が十分な許可を得ていないが発行されていない普通株が交付通知、満期転換、または当社の制御範囲内に完全にない他の理由だけで、現金と交換するためにCシリーズ優先株を償還する必要があるだけではありません

A “清盤事件とみなされる“とは、(A)当社が設立側又は当社の付属会社が設立側の合併又は合併であり、当社が当該等の合併又は合併に基づいてその株式株式を発行することをいう。ただし、以下の場合を除く：(I)当社又は当社が存続又は発生した会社の付属会社のいずれかの当該等の合併又は合併に関し、(Ii)純粋に自社の住所を変更するために行われた任意の合併、(Iii)この取引直前に完了していない当社の投票権を有する証券の所有者が、当該存続実体の総投票権が50%を超える任意の取引又は一連の取引を継続し、(Iv)をバイキングと統合したり(B)会社がC系列優先株よりも高い転換可能証券または株式証券を発行しているが、合併中に発行された証券は除外され、(C)会社の制御範囲内に完全に存在するイベントが発生したため、会社の制御範囲内に全くないいかなるイベントも排除され、所有者は通知を受けていない後の5取引日の交付通知に記載された転換株式数；(D)会社の制御範囲内に完全なイベントが発生し、企業の制御範囲内に完全にはない任意のイベントが発生したため、普通株の取引は、取引市場または任意の米国政府機関によって10以上の連続取引日を一時停止または一時停止させる。または(E)当社または当社の任意の付属会社が、単一取引または一連の関連取引において、当社の1つまたは複数の付属会社を売却、リース、譲渡、独占特許またはその他の処分として、当社およびその付属会社の全部または実質的な資産を保有しているが、この限りではないが、1人または複数の所有者が、そのような売却、レンタル、譲渡、独占特許またはその他の処置の提案について考慮および採決を行う場合は、例外である。または当社の全資付属会社に売却するが、合併を除き、当時発行されていたC系列優先株を保有する多数の株主が別途合意しない限り

“大会”繰り上げ償還価格“は、(A)額面の100%に、(B)換算プレミアムを加え、(C)支払われた任意の配当金を減算し、1株当たり償還されたC系列優先株である

“大会”割増価格を転換するCシリーズ1株当たりの優先株については、(I)適用配当率と(Ii)発行日と配当満期日との間の全年間数の積を額面に乗じることを意味する

“大会”配当期日“発行日から7年後の日付のことです。

私たちCシリーズの優先株保有者は実際に会社に関連したいかなる重大な取引にも同意する能力があります。

上記で議論した重大な清算優先株を含むが、これらに限定されないC系列優先株の発行および流通株がある限り、発行、締結または改訂協定に同意しないことに同意し、この合意によれば、任意の普通株を発行することができるが、(A)登録権のない制限証券、(B)戦略買収に関連する、(C)引受の公開発行、または(D)固定価格で発行される場合を除く。普通株式に変換することができ、交換可能または行使可能である任意の債務または株式証券を発行または修正すること、または(I)証券の最初の発行後の任意の時間に、普通株の取引価格またはオファーに基づいて、またはそれに伴って変動する転換価格、使用価格または為替レートまたは他の価格を取得する権利、または(Ii)証券の最初の発行後のある将来の日に、または当社の業務または普通株式市場に直接または間接的に関連する特定のまたは間接的なイベントが発生した場合、再設定された変換、行使または交換価格を必要とする権利。保有者たちは会社に関連したどんな重大な取引にも効果的に同意しなければならない。株主がそのような取引に同意しない場合には、株主に付加価値をもたらす可能性のある合併または買収を含むが、これらに限定されないが、将来的に重大な取引を完了することが禁止される可能性がある(効率的または他の方法で)。さらに、持株者は、将来の取引の承認に条件を適用することができ、この条件は株主に不利である可能性がある。

私たちのCシリーズ優先株株主は優遇国の権利を享受している。

私たちは、私たちのCシリーズの優先株保有者と合意しており、もし私たちが発行した任意の証券の任意の条項がその証券の所有者に有利であるか、または私たちが発行した任意の証券の条項がCシリーズの優先株保有者に類似した規定がない場合、Cシリーズの優先株保有者が追加的またはより有利な条項を通知し、保有者の選択に応じて、Cシリーズの優先株およびその売却合意を含む所有者との取引文書の一部となる可能性がある。このような優遇国条項は、将来の取引完了のコストをより高くする可能性があり、将来の取引の発生を阻止する可能性があり、および/または、所有者に現在所有しているよりも多くの権利を提供する可能性があり、これらは、既存の株主の著しい希釈をもたらす可能性があり、および/または私たちの普通株の価値を低下させる可能性がある。

適用される契約制限により、Cシリーズ優先株の保有者および/または第三者が私たちの普通株を空売りする可能性があり、これは私たちの普通株価格を押し下げる可能性があります。

私たちCシリーズ優先株の保有者は現在、会社の株を空売りすることを禁止されていますが、Cシリーズ優先株の下でトリガーイベントが発生した場合、この制限は放棄されます。また、いずれの第三者も、我々C系列優先株転換による希釈により、我々普通株の取引価格が低下すると考えて空売り会社の普通株を売却することはない。私たちの普通株価格は巨大な下振れ圧力に直面しています。私たちのどのCシリーズ優先株主も私たちの普通株を大量に売却するので、投資家が私たちの普通株を空にすることを奨励するかもしれません。これは私たちの普通株価格にさらなる下振れ圧力をもたらし、さらに我々のCシリーズ優先株主がその証券の行使/転換とその調整時に追加の普通株を獲得する可能性がある。

プロジェクト1 C。ネットワーク·セキュリティ

ネットワークセキュリティ問題に対する取締役会の監督

会社取締役会は、会社システムと情報の機密性、完全性と可用性を保障するために、強力なネットワークセキュリティリスク管理戦略と管理計画を制定、実施、維持することが重要であることを認識した。監査委員会の任務はネットワークセキュリティの脅威、リスク管理戦略とガバナンスを監督することだ。ネットワークセキュリティリスクの管理は，会社全体のリスク管理プロセスに組み込まれている。

ネットワークセキュリティ事務の管理

会社の経営陣はネットワークセキュリティリスク、脅威、事件の評価、識別、管理を担当している。同社には内部IT機能がなく、日常的なIT運営(ネットワークセキュリティを含む)を効率的に管理するために必要なスキル、システム、およびプロセスを持つ第三者プロバイダと交渉しています。*これには限定されません

サイバーセキュリティ事件は、第三者の専門家の協力を得て会社の反応を指導する最高経営者や最高財務官を含む会社の上級管理職に伝えられる。経営陣は、事件の性質、会社の救済行動、システムおよびプロセスに必要な任意の改善および変更を含む任意のネットワークセキュリティイベントを監査委員会に通報する。

会社への実質的な影響

当社はいかなる重大なサイバーセキュリティ事件の重大な影響も受けておらず、いかなる重大なサイバーセキュリティ事件の重大な影響を受ける可能性もない。

項目2.財産

2023年12月1日から、同社はその事務所をテキサス州ヒューストン77046号1100軒のグリーンウェイ広場12号に移転した

Simson-Maxwellを通じて、会社はカナダ西部に7つの事務所を持ち、(1)ブリティッシュ·コロンビア州のコクラム港、(2)エバータ州のエドモントン、(3)アルバータ州のカルガリー、(4)ブリティッシュ·コロンビア州のナナイモ、(5)ブリティッシュコロンビア州のジョージ王子、(6)ブリティッシュコロンビア州のセントジョンバーグ、(7)ブリティッシュコロンビア州のテリスを含む

石油と天然ガスの性質

2023年12月31日および2022年12月31日の石油·天然ガス埋蔵量

2023年12月31日現在、私たちが明らかにしたすべての石油と天然ガス埋蔵量はアメリカテキサス州に位置している

次の表には，2023年12月31日と2022年12月31日までに明らかになった埋蔵量の要約情報を示す詳細については、以下をご覧ください補足資料“石油·天然ガス生産活動(監査なし)”本年度報告Form 10-Kの“第8項--財務諸表および補足データ”内の総合財務諸表を参照してください。米国証券取引委員会の報告要求によると、明らかにされた未開発埋蔵量は、会社が現在開発を計画している埋蔵量のみを含み、通常は5年以内である

(1)BOE(バレル油当量)6バレル油当量と1バレル油当量の比で計算する

(2)PV-10代表は、石油·天然ガス埋蔵量の割引将来の現金流量純額が明らかになったことによるものであり、割引率は10%である。私たちが年末に埋蔵量総額を明らかにしたPV-10は、米国証券取引委員会が定義した米国公認会計基準の財務指標ではないと考えられている。PV-10の公表は、所得税の影響を考慮することなく、埋蔵量の割引による将来のキャッシュフローの純額を示していることを示しているため、私たちの投資家にとって関連して有用であると信じている。さらに，投資家と債権者は，我々のPV−10を我々が備蓄している相対規模と価値を他社と比較する基礎としていると考えられる

純生産量、単価、コスト

次の表は、2023年12月31日および2022年12月31日までの年間において、米国におけるすべての資産の権益に起因する石油および天然ガスの生産、販売のために得られる収入、受信された平均販売価格、および平均生産コストのいくつかの情報を示している。すべての生産および費用データには，2023年11月5日までのMid−Con PetroleumとMid−Con掘削結果，および2023年12月1日までのPetrodome結果が含まれており，この2つの日はそれぞれ処分日である。

掘削やその他の探査·開発活動

当社は2023年12月31日までに新油井を掘削していません。同社は主に既存資産の保存と維持に集中し、債務返済のために特定の資産を売却している。その他の修理には，配管とポンプの交換，ヒータプロセッサの交換，圧縮機の交換，油井の再加圧，水道管漏れの修復，絞り弁の交換，その他の物品がある。

当面の活動

その会社は現在どんな新しい油井も掘削していない。

約束を渡す

既存の契約または合意によれば、同社は現在、近い将来に固定および決定可能な量の石油または天然ガスを提供することを約束していない。

項目3.法的手続き

当社は、通常業務中の商業経営に起因するクレームに関する訴訟を時々扱っている可能性があります。2023年12月31日現在、当社の経営業績に大きな影響を与えることが合理的に予想される未解決または脅威の訴訟はありません。

合併に関する訴訟

2024年2月9日、原告ローレンス·ロは、自分とバイキング社の他の類似状況の元公共少数株主を代表して、会社とその最高経営責任者に推定された集団訴訟起訴状(すなわちC.A.No.1：24-cv-00489)を提出したローレンス·ロはジェームズ·A·ドリスとCamber Energy，Inc.を単独で起訴しました米テキサス州南区地方裁判所、ヒューストン支部。起訴状は、バイキング社と同社の合併が受託責任に違反したことを告発し、告発された違反行為について損害賠償金を取り戻すことを求めた。被告はこれらの容疑を否認し、この事件を却下する行動を取ろうとした。

株主関連訴訟

当社はKerrisdale Capitalが2021年10月初めに発表した短い報告の目標であり、この短い報告の結果として、2021年10月29日に、以下の会社が当社とその最高経営責任者と最高財務官に対して集団訴訟(すなわちC.A.No.4：21-cv-03574)を提起するRonald E.Coggins，個人および他のすべての類似事件を代表してCamber Energy，Inc.，らを訴えた.米国テキサス州南区地区裁判所、ヒューストン支部では、原告は被告が連邦証券法違反で受けた損害賠償を取り戻すことを求めている。会社と他の被告は動議を提出し、集団訴訟(MTD)を却下し、2023年9月22日、裁判所はMTDを全額承認した。2023年10月25日、裁判所は各当事者が提出した共同規定に署名し、偏見付き事件を却下した。

2022年6月30日頃、当社は米国テキサス州南区地域裁判所ヒューストン支部が当社、その現取締役、一部の元取締役に対して提起した株主派生訴訟(案件番号4：22-cv-2167)(“ヒューストン派生訴訟”)を知った。ヒューストンデリバティブ訴訟に含まれる疑惑は、州法による受託責任違反および不当所得に対するクレーム、および1934年証券取引法第14条(A)条に基づいて提出された連邦証券クレームに関するものである。2023年1月20日、米国地方裁判所は、原告が2019年6月30日までの取締役訴訟や依頼書の陳述に関連するいくつかのクレームは期限を超えていると判断したが、原告が提出した2019年6月30日以降の取締役訴訟および依頼書に記載されているいくつかのクレームを却下しなかった。2023年2月15日の改正および回復の付例第6条によると、会社取締役会(“取締役会”)は、ヒューストン派生商品苦情の残りの疑惑を調査、分析、評価するための取締役会委員会(“特別訴訟委員会”)を設立した。特別訴訟委員会は調査を完了し、Camber官僚や取締役の行為は“故意の不正行為、詐欺、または違法を知っていることに関連している”と結論を出していない。ネバダ州で適用される法律によると、これらの行為は受託責任違反や連邦委託書違反のクレームに勝つことが要求される。2023年11月17日、米国地方裁判所に、この動議に関する証拠公聴会の終了または手配を求める動議が提出された。この動議のブリーフィングは2024年1月12日に完了し、現在審理が待たれている。*被告は、ヒューストンデリバティブ訴訟に含まれた疑いを否定しました。

マラナタ石油問題

2015年11月、ランディ·L·ロビンソン、d/b/aマラナタ石油会社はテキサス州ゴンザレス県で同社を起訴した(訴状26160号)。原告によると、2010年4月に石油と天然ガスリースを同社に譲渡し、4%の優先特許権使用料権益と50%の労働権益を保持していたが、同社はこのような最も重要な特許権使用料権益や特許権使用料権益を支払わなかったという。この等権益は同社がその後二零一三年四月に北欧石油アメリカ社に売却したいくつかの石油及び天然ガス資産に関連している。訴状によると、訴訟の原因には、違約、特許使用料の未支払い、勤務利息の未支払い、詐欺、契約誘因における詐欺、金銭受取、推定信託、窃盗責任法違反、持続的侵害、詐欺的隠蔽が含まれている。この訴訟は約10万ドルのいわゆる借金を要求し、判決前と判決後の利息を加えている。その会社はこのような疑いを否定し、このような疑いを激しく弁護しようとしている。

クリップVS Petrodome Matter

2，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，000，ロサンゼルスのキャメロン教区Kings Bayou油田にある13，000フィートの油井。Petrodome運営は第三者を招いて掘削作業を完了させている。2012年から2016年6月頃まで、テーマ油井は炭化水素を生産し、その後、Petrodome運営は国のガイドラインに基づいて油井を閉鎖することを手配している。油井で炭化水素を生産している間、様々な鉱物および/または土地/所有者(総称して“鉱物所有者”)に特許権使用料および/または最高使用料が支払われている。2019年10月頃、鉱物所有者はPetrodome運営を開始し、Petrodome East Creole，Petrodome East Creole，LLCおよび他の主張鉱主が損害(すなわち特許使用料損失および/または特許権使用料支払いを凌駕する損失)を受けた理由は、鉱主によると、油井は正確に掘削および/または完了されていなかったからである。Petrodome Operating、Petrodome East Creole、LLCおよび他の被告は鉱主のクレームを否定し、弁護士を招いて訴訟を弁護した。

2023年11月前後に、双方はPetrodome実体が責任を認めることなく、これを完全かつ完全に解決し、鉱物所有者に合計650万ドルを支払うことに同意し、その中でPetrodomeは415万ドルの責任を負っている。Petrodomeの和解部分は保険で全額支払います。二零二三年十二月三十一日、当社はこの和解入金について負債と保険収益に関する売掛金415万ドルを計上した。二零二四年二月ごろ、鉱業権者による訴訟は却下された。

プロジェクト4.鉱山安全開示

適用されません。

第II部

第五項登録者普通株式市場、関連株主事項及び発行者が株式証券を購入する。

市場情報

私たちの普通株はニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所で看板取引をして、取引コードは“CEI”.

所持者

2024年3月20日現在，我々普通株の記録保持者は約53，290人である。

株本説明

私たちが発行する権利がある各種株式の総数は5.1億株で、その中には5億株の普通株、1株当たり額面0.001ドル、及び1000万株の優先株、1株当たり額面0.001ドルが含まれている。Camberは2024年3月20日までに、(I)148，940，299株が普通株を発行した；(Ii)28，092株Aシリーズ指定転換可能優先株(“Aシリーズ優先株”)を有し、その中の28，092株が発行された；(Iii)5，200株C系優先株指定株であり、そのうち30株が発行された；(Iv)25，000株G系償還可能優先株(“Gシリーズ優先株”)のうち、5，272株が発行された；および(V)2，075株指定Hシリーズ転換可能優先株(“Hシリーズ優先株”)のうち275株が発行された

普通株

私たちの普通株の所有者は、(I)清算、解散、または当社の事務を終了する際に割り当てられるすべての資産を比例的に共有する権利があり、(Ii)優先引受権、引受権または転換権がなく、これに適用される償還または債務超過基金条項もない；および(Iii)株主がすべての株主総会で議決できるすべての事項において、1株1票を有する権利がある。各株主は合法的に配当に利用できる資金から私たち取締役が発表する可能性のある配当を得る権利があります。うちの重役は配当を発表する義務はありません。将来の任意の配当金は私たち取締役の適宜決定権に依存し、将来の収益、わが社の運営と財務状況、私たちの資本金要求、一般業務状況、その他の関連要素に依存します。

株主の前の事項において、議決権を有する株式を発行した者の出席構成株主総会に当該事項を審議するために必要な定足数の33%を議決する権利がある。

定足数のある会議で当該事項について採決する際には，過半数の投票権を持つ者の採決は株主の行為を構成すべきであるが，選挙役員を除く，取締役は定足数のある会議で投票する権利のある過半数の株式を委任しなければならない。普通株が累積投票権を持たないことは、普通株の多数保有者が100%の役員選挙役員を選択できることを意味し、もし彼らがそうすることを選択すれば。

優先株

一連の優先株の任意の指定条項の制約の下で、取締役会は、任意の時および時々1つまたは複数の決議を採択することを明確に許可され、任意の種類または複数の優先株の株式のための次の規定を制定する

各カテゴリまたはシリーズ優先株の権力、優先および相対、参加、選択、および他の特別な権利、ならびにその資格、制限または制限(ある場合)、任意およびすべての他のシリーズが任意の時間に発行されていない優先株の資格、制限または制限とは異なる可能性がある。

Aシリーズ転換優先株

Camberは2023年8月1日頃、A系列転換可能優先株の優先、権力、権利、制限指定証明書(“AシリーズCOD”)をネバダ州に提出した。

Aシリーズ優先株1株当たり(1)Camberの任意の事項、問題、または手続きに投票権がない限り、(I)Camberの法定株式を増加または減少させることに関する提案、(Ii)任意の買い戻し合意条項の承認に関する決議、(Iii)Camberの終了に関する提案、(Iv)Camberの全財産、業務、および業務の売却に関する提案、(F)Camber清算中、および/または(G)Camberが一方またはCamberである子会社が一方である提案合併または合併については、いずれの場合も換算後のベースで計算される(9.99%の実益所有権によって制限される)。(2)Camberの清算時に、A系列優先株を取得したこのような株を清算直前にCamber普通株に変換する際に支払うべき同じ金額の対価格、および(3)所有者の選択権に応じてCamber普通株890株に変換することができる(実益所有権制限を受け、保有者がCamber普通株が9.99%を超える実益所有とみなされる場合は、Camber普通株に変換することができる)。Aシリーズ優先株には何の償還権もなく、取締役会が承認したどの配当金にも株式がなく、換算後の基礎でCamber普通株の所有者に分配される。Camber最高経営責任者兼取締役CEOジェームズ·A·ドリスは現在、Aシリーズ優先株の全28，092株の流通株を保有している。

Cシリーズ償還可能転換優先株

Camberは2021年11月8日頃、Cシリーズ償還可能優先株(“CシリーズCOD”)の5つ目の改正と再改訂された指定優先株、権力、権利、制限証明書をネバダ州に提出した。

Cシリーズ優先株の保有者は毎年24.95%の累積配当金を獲得する権利があり(もし事件が発生した場合、34.95%に調整することができ、CシリーズCODで述べたように)、償還、転換或いは満期時に支払い、私たちの取締役会が適宜発表した時に支払うことは、任意の償還、転換或いは満期時に、当該等の償還、転換或いは満期株式の7年間配当金が満期になって支払うことを前提としている。Cシリーズ優先株の順位は普通株より高かった。Cシリーズ優先株は、Camberの任意の事項、問題、または手続きに投票権がなく、取締役選挙に限定されないが、以下の場合を除く：(A)配当(または一部の配当)延滞中、(B)Camber配当金の削減に関する提案、(C)買い戻し合意条項の承認に関する決議、(D)Camberの終了に関する提案、(E)Camberの全財産、業務、および企業の処分に関する提案；(F)Camberのディスククリア期間中です

Cシリーズ優先株は、保有者の選択に応じていつでも私たちの普通株に変換することができ、またはCシリーズCODで定義されているようないくつかの株式条件を満たす場合には、Camberの選択に従って私たちの普通株に変換することができる。変換後、Camberは、これらの株が満期日(すなわち7年)まで保有していれば得られる配当に相当する配当を普通株発行によって転換したC系列優先株の所有者に支払い、保有者に発行される普通株数がC系列優先株1株当たり10，000ドル(“額面”)にC系列優先株のこのような株式数を適用した転換価格162.50ドルで割ったもの(2022年12月21日の逆株式分割後の調整後)に相当し、将来の任意の正方向または逆分割を調整する。

C系列優先株項での転換プレミアムは対応しているが、C系列優先株項での配当率は調整可能である。具体的には，この等プレミアムおよび配当の転換率は，算定期間内で最も低い5つの単日出来高加重平均価格(定義は後述)の95%に等しく，算定期間の最終日の最低出来高の100%を超えてはならず，普通株当たり0.05ドルを減算し，トリガイベントが発生しない限り，転換率は算定期間内の最低日出来高加重平均価格の85%に等しく，普通株1株当たり0.10ドル，試算期間の最終日最低出来高の85%を減算し，1株当たり0.10ドルを減算した。測定期間“とは、トリガイベントが発生していない場合は30取引日であり、トリガイベントが発生した場合は、適用証券の行使または転換に関する適用通知が発行される前の60取引日であり、トリガイベントが発生していない場合は30取引日で終了し、トリガイベントが発生した場合には、初期行使/変換通知に記載された適用株式数について、所有者の指定されたブローカー口座を電子的に実際に受信し、取引後の60取引日を全面的に決済することを意味する。トリガイベントは、Cシリーズ優先株の指定に記載されているが、米国証券取引委員会への報告の遅れを含む、通常債務保証下での違約イベントの項目を含む。

C系列優先株の満期日は発行日後7年であり，C系列優先株がその日までに完全に普通株に変換されていなければ，すべての残りのC系列優先株は自動的に普通株に変換され，Camberは変換時に発行可能な許可が十分あるが発行されていない普通株を前提としている.本指定には任意の他の規定があるが、利用可能な許可普通株式および未発行普通株式は、すべての変換およびCamber制御範囲内で完全ではない他のイベントについて発行される可能性のある普通株式の最高数の制限および上限となるであろう。Camberは十分な株式を許可するために最善を尽くすだろう。超過債務を返済するために必要な株式数は、純株式決済が発生した日に決定される。配当金満期日は、十分な認可および未発行株式が利用可能になるまで無期限延長および一時停止される。Camber清算、解散、または清算の場合、100%の額面に計算すべきではあるが支払われていない配当金に相当する金額が自動的に支払われる。

Camberは、Cシリーズ優先株と同等または優先株を発行することができず、その日から1年以内にいかなる権利(I)登録声明を発行することができず、Cシリーズ優先株変換後に発行可能なすべての普通株式の転売に使用することができ、または(Ii)証券法第144条は、Cシリーズ優先株転換後に発行可能なすべての普通株式を直ちに無制限に転売するために使用することができる。

C系列優先株が実益所有権に制限されていることは，C系列優先株の所有者がC系列優先株を普通株に変換することを阻止しており，このような変換を行った後，所有者は実益がCamberが発行した普通株の9.99%以上を所有している.

C系列優先株の規定により、C系列優先株の保有者が普通株保有者とともに取締役選挙と株主提案(任意の優先株保有者からの提案を含む)以外のすべての事項について投票することを許可し、実態に応じて転換するが、C系列優先株の実益所有権制限の制限を受け、十分な認可普通株がなくてもC系列優先株を完全に転換する必要がある。また、2021年10月にCシリーズ優先株保有者と締結されたいくつかの合意によると、事件の発生により、CamberはCシリーズ優先株の規定に従ってCシリーズ優先株の早期償還を行う権利がなくなった。

Camberは2022年10月31日にネバダ州州務卿にC系COD改正案(“C系修正案”)を提出し、日付は2022年10月28日(“C系修正案”)であり、CamberとDiscoverとAntillesが2022年10月28日に署名した合意に基づいて、(1)C系列改正案の日から、その後、Camberの普通株の先日の取引価格(“試算期間”)に基づいてC系列優先株1株当たりの転換率を決定するように修正した。出来高加重平均取引価格(“測定指標”)が1.50ドルを超えず、C系列優先株の各保有者が任意の追加の普通株式を取得する権利を放棄したとしても、当該持分条件がC系列改訂日の後に適用される場合、いずれの係属中の計量期間についても、C系列改訂日後に適用される場合を含む場合、持分条件の失敗による測定期限終了日数は増加しない。和(Ii)(A)はCシリーズ改訂の日から2022年12月30日まで、測定指標はCシリーズCOD第1節G.7.1(II)に規定されている金額と0.20ドルの中の高い者を基準とし、及び(B)2022年12月30日以降の市場終値時から、指標はCシリーズ優先株の初回発行日後の任意の取引日の普通株の出来高加重平均取引価格とする。

Camberは2024年2月21日、CamberとAntillesが2024年2月15日に署名したC系COD第2修正案をネバダ州国務長官に提出し、この修正案は、C系列CODを以下のように改正した：(I)C系列優先株転換に関する転換プレミアム(CODで定義されている)の底価格を0.15ドルと決定し、(Ii)会社がいかなる未償還のC系列優先株を早期償還できるかを確認し、C系列優先株保有者またはその付属会社が受益者である未償還本票を全額支払いできることを前提とした。及び(Iii)当社が当社及びその連属会社を受益者とする手形が全額支払われ、かつCシリーズ優先株当時のすべての発行済み株式が償還された場合には、当該保有者に追加の株式交換を支払わないことを確認する。

アディレスは2023年12月31日現在、Cシリーズ優先株を30株保有しており、Camberはこれらの株をCシリーズ優先株に関連するCシリーズ優先株に規定されている変換式に基づいて約8，996，279株の普通株に変換し、Camber普通株の低出来高加重平均価格として約0.2136ドルを使用して、転換後の満期転換プレミアムを計算することができると予想している。会社はCシリーズ優先株の30株の現金を償還する権利があり、金額は早期償還価格に相当し、債務を全額返済することを前提としている。

2023年12月31日まで、アディレスは以前の約240株のCシリーズ優先株の転換に関連する約3，450万株の普通株を獲得する権利があり、なぜなら、(I)Camberはすべての株式条件(定義はCOD参照)を満たしておらず、特にCamberはニューヨーク証券取引所の米国持続上場基準の最低株主権益ハードルに関する基準を満たしていないためである。(Ii)以前に毎日延長された転換について、Camberは上述の株式条件(S)を満たしていない。(3)Camber普通株の出来高加重平均価格は、初期転換C系列優先株240株の場合の価格を下回っている。

Gシリーズ転換優先株

Camberは2021年12月30日頃、G系列償還可能優先株(“G系COD”)の優先、権力、権利、制限指定証明書をネバダ州に提出した。

G系列優先株協定によると、G系優先株は保有者の選択に応じて随時普通株に変換することができ、1株当たりの価格はCamberがG系優先株株を発行した当日の普通株の終値1セントに相当するか、または日付は2021年12月30日にCamberとAntilles(“GシリーズSPA”)によって署名され、このなどの合意には別途規定されている特定株購入プロトコル(“GシリーズSPA”)には別途規定された調整がある。変換時には、Camberは、変換中のG系列優先株の保有者に変換プレミアムを支払い、このオーバーフローは、これらの株が満期日まで保有されていれば、これらの株が獲得する配当額に相当する。

配当権および清算、清算または解散時の権利については、Gシリーズ優先株の順位は、(A)Camberの普通株より優先する、(B)Cシリーズ優先株より低い、(C)Eシリーズ償還可能転換可能優先株およびFシリーズ償還可能優先株より優先し、これらの優先株は、Gシリーズ償還可能優先株の日に指定することができるか、またはCamberによって本指定日後に指定することができる；(D)任意の他の系列優先株に対する優先株、同等権益または一次優先株、および(D)Camberのすべての既存および未来の債務を下回ることができる。

G系列優先株の保有者は、法律禁止またはG系SPAまたはG系優先株規定を適用しない限り、普通株およびC系列優先株保有者と共に取締役選挙および任意の株主提案(G系列優先株のいずれかの保有者による提案を含む)以外のすべての事項について投票する権利があり、いずれの場合も、G系列優先株の実益所有権制限を遵守し、十分な認可普通株がなくてもG系列優先株の株式を完全に普通株に変換しなければならない。

G系優先株のいずれかの当該等株式が発行された日から、G系優先株の1株当たり流通株は1株額面10，000元の1株額面で、コスト加入利息率で調整(最高年30%)し、毎年10.0%の比率で配当を累積する。以下のいずれの場合も、G系列優先株のいずれかの株式の配当金を支払う：(A)G系列優先株に基づいて当該株を償還する場合、(B)G系列優先株に基づいて当該株を転換する場合、及び(C)Camber取締役会が他の方法で発表した場合。

配当金およびG系CODによって支払われるべき任意の適用可能な転換プレミアムは普通株で支払い、その価値は、(I)普通株の支払または発行の転換プレミアム(場合によっては)の日付に大きな不利な変化がなければ(“MAC”)、(A)適用される測定期間内に、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所普通株の5つの最低日出来高加重平均価格の95.0%であり、これは非連続である可能性があり、1株当たり0.05ドルを減算する。(B)期間の最終日の最低販売価格の100%から普通株1株当たり0.05ドルを引いてはならない、または(Ii)任意のMACが行われている間、(A)所有者が任意の変換を行う任意の測定期間内の最低日出来高加重平均価格の85.0%、普通株式1株当たり0.10ドルを引いてはならず、(B)任意の測定期間の最終日の最低販売価格の85.0%を超えず、普通株当たり0.10ドルを引いてはならない。

配当満期日(GシリーズCODにさらに記載されているような)では、Camberは、登録されたまたは登録されていない普通株をその所有者に支払うことによって、Gシリーズ優先株の任意または全ての株式を償還することができ、1株当たりの普通株価値は、GシリーズCODの記述および定義された清算価値の100%に相当し、Camberは、その最善を尽くしてこれらの株式を登録することができる。

Hシリーズ転換優先株

Camberは2023年8月1日頃，H系列転換可能優先株の優先，権力，権利，制限指定証明書(“H系COD”)をネバダ州に提出した。

1株H系列優先株(1)全株主事項で合計1株の議決権を有する株式があり，Camberの普通株とともに単一カテゴリとして投票する(4.99%の受益所有権制限により，所有者が唯一選択した場合には9.99%に増加できる)，(2)Camberの清算時には，H系列優先株のこのような株がその清算直前に普通株に変換したときに支払うべき同じ金額の対価格を得る；および(3)いくつかの販売マイルストーンを実現する際には，所有者の選択に応じて最大15，983，333株のCamber普通株に変換することができる(4.99%の実益所有権制限を受け，所有者が単独で選択して9.99%に増加することができる).VikingとJedda Holdings LLCの間で2022年2月9日に達成された特定証券購入合意によると、(I)2023年8月9日頃、200株のH系優先株が3，333，333株のCamberの普通株に変換され、(Ii)発行されたH系優先株275株がCamberの普通株に変換され、価格は1株0.6ドルである。(3)Hシリーズ優先株1株当たり10，000ドル額面は1株0.75ドルでCamberの普通株に変換される：(A)維京保護会社(“維京保護”)の多数の株式子会社維京保護システム有限責任会社が10，000~20，000台を売却すると、維京保護会社が開発·販売した送電地絡防止トリップ信号接合システム(“ユニット”)は、1株当たり額面0.75ドル、(B)維京保護が20，000~30，000台販売されると1.00ドル、(C)維京保護会社が30，000~50，000台販売されると1.25ドルとなる。(D)維京保護装置が50，000~100，000単位販売される限り1.5ドルとなり、(E)次元京保護装置が少なくとも100，000単位販売されると2ドルとなる。Hシリーズ優先株はCamber取締役会が承認したいかなる配当金にも償還権や株式がなく、転換後にCamber普通株の保有者に割り当てられる。

配当政策

私たちは過去に現金配当金を発表したり支払ったりしなかったし、分配も行ったことがない。私たちは予測可能な未来に、私たちは現金配当金を支払ったり分配しないと予想する。私たちは現在未来の収益を維持し、それを財政運営に再投資するつもりだ。しかし、私たちは未来に普通株の形で配当金を発表して支払うかもしれない(私たちの過去の接近と似ている)。

未登録の証券を売却する

2023年12月31日までの年間では、未登録証券は販売されておらず、これらの証券は以前、Form 10−Qの四半期報告や現在のForm 8−K報告書に開示されていなかったが、以下のようになる

同社は計11，770，671株の普通株を優先株主に発行した。普通株は2023年Cシリーズ転換(上で定義する)に関する満期株であり、改正された1933年証券法第3(A)(9)条、第4(A)(1)条、第4(A)(2)条及び/又は第3(A)(10)条及び/又はその公布された第144条の規定による免除登録により発行され、普通株の発行は優先株主が保有する会社優先株を交換するためであるため、取引所の追加対価も存在せず、取引所誘致の報酬も存在しない。交換される証券は優先株主が保有するのに必要な保有期間であり、優先株主は当社の連属会社ではなく、当社は空殻会社ではなく、一般募集は行われておらず、株主との取引も公開発売には触れていない。

項目6.選択された財務データ。

S-Kルールは要求しない“規模の小さい報告会社です。”

第7項：経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析。

以下の議論と分析を読みながら、本年度報告書10-K表の他の部分の連結財務諸表とその付記を読むべきです。

経営陣の議論および分析を準備する際には、登録者は、前期の議論および分析を読んでいるか、またはアクセスできると仮定する。

前向き陳述に関する特別説明

本文書には、改正された“1995年私証券訴訟改革法”または“改革法”が指す“前向き陳述”が含まれている。歴史的事実に関する陳述に加えて、連邦および州証券法については、すべての他の陳述は、収益、収入または他の財務プロジェクトの任意の予測を含むが、限定されないが、将来の業務の計画、戦略および管理目標に関する任意の陳述、提案された新しいサービスまたは発展に関する任意の陳述、将来の経済表現状況に関する任意の陳述、および信念陳述、および上述した任意の仮定に基づく任意の陳述である。このような展望性陳述は既知および未知のリスク、不確定要素、および他の要素に関連し、これらのリスク、不確定性およびその他の要素は会社の実際の結果、業績または成果を招く可能性があり、このような展望性陳述は明示的または暗示的な任意の未来の結果、業績または業績とは大きく異なる。これらの要素には

会社の融資能力及びその条項、並びに本10-K表で言及されている他の要因。

本表の格10-Kで用いられている“信じる”、“計画”、“予想”、“予想”、“意図”などの語および類似の表現は、前向き陳述を識別することを意図しているが、このような陳述を識別する唯一の手段ではない。このような展望的な陳述はただ会社の本報告日までの推定と仮定を代表するだけだ。連邦証券法が要求する重大な情報開示の継続義務を除き、会社はいかなる前向き陳述を更新する義務も負うつもりはない。

会社はいかなる展望性陳述に反映された予想も合理的であると考えているが、実際の結果はそれらの予測や仮説や会社の任意の前向き陳述とは大きく異なる可能性がある。会社の将来の財務状況と経営結果およびいかなる前向き陳述も変化および固有のリスクと不確定要素の影響を受ける。

行動計画

概要

Camber Energy，Inc.(“Camber”，すなわち“会社”，“私たち”，“私たち”または“私たち”)は，成長志向の多様なエネルギー会社である。我々のホールディングス子会社を通じて，北米の商業·工業顧客にカスタマイズされたエネルギー·電力ソリューションを提供し，(I)オゾン技術を用いた完全に開発され，特許を取得した独自の医療·バイオハザード廃棄物処理システムの知的財産権を有するエンティティ，(Ii)完全に開発され，特許を取得し，特許を出願している独自の送配電開放導体検出システムの知的財産権を有するエンティティ，の多数を保有している。また，カナダや米国の複数の地点で特許されているクリーンエネルギーと炭素捕捉システムのライセンスを持っている。私たちの他の子会社はアメリカの石油資産に権利を持っている。同社はまた、再生可能エネルギーに関連する他の機会および/または技術を模索しており、これらの機会および/または技術は現在収入を生成しているか、または合理的な時間内に収入を生成する合理的な見通しがある。

カスタマイズされたエネルギーと電力ソリューション：

サイモン·マクウェル買収

2021年8月6日、維京社はカナダ連邦会社Simson-Maxwell Ltd.(“Simson-Maxwell”)の約60.5%の発行と流通株を現金7，958，159ドルで買収した。シムソン·マクスウェル発電製品、サービス、カスタマイズエネルギーソリューションの製造と供給。シムソン-マクスウェルは、熱電併給(CHP)、第4級最終ディーゼルと天然ガス工業エンジン、太陽エネルギー、風力エネルギー、貯蔵を含む様々な製品に関連する、商業および工業顧客に高効率、柔軟、環境責任とクリーン技術のエネルギーシステムを提供する。シムソン-マクスウェルはまた、スイッチ装置、同期および並列装置、配電、二重燃料、および完全な発電生産制御システムを含む一連の電気制御装置を設計し、組み立てている。シムソン-マクスウェル社の7つの支店は80年以上運営されており、大量の既存のメンテナンス手配にサービスを提供し、会社の他の顧客のエネルギーと電力ソリューションに対する需要を満たしている。

クリーンエネルギーと炭素捕捉システム：

Vikingは、2021年8月、ESG Clean Energy，LLC(“ESG”)とライセンス契約を締結し、ESGが固定発電、熱および二酸化炭素捕捉に関連する特許権および独自技術(“ESG Clean Energy System”)を利用する。Vikingライセンスの知的財産権は、(1)米国特許番号：10，774，733、出願日：2018年10月24日、発行日：2020年9月15日、“筑底循環電力システム”と題する特定の特許および/または特許出願を含む。(2)米国特許番号：17/661，382、発行日：2023年8月8日、“筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法は、発電、二酸化炭素捕捉および生産製品のための”と題する; (Iii)米国特許番号：11624307、発行日：2023年4月22日、二酸化炭素の発電および捕獲のための“筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法”と題する’(V)米国特許出願番号：17/224，200、出願日：2021年4月7日、出願日：2021年4月7日(米国特許商標局はその後、2022年3月に承認)。(Vi)米国特許出願番号：17/358，197、出願日：2021年6月25日、出願日：“筑底循環電力システム”；(Vii)米国特許出願番号：17/448，943、出願日：2021年9月27日、出願日：“二酸化炭素の発電および捕捉のための筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法”、および(Viii)米国特許出願番号：17/448，938、出願日：2021年9月27日、出願日：“筑底循環電力システムに関連するシステムおよび方法は、二酸化炭素を発電、捕捉および製造するためのシステムおよび方法。

ESGクリーンエネルギーシステムは、内燃機関からクリーン電力を発生させ、廃熱を利用して効率を損なうことなくエンジンから排出される約100%の二酸化炭素(CO 2)を捕捉し、特定の商品生産を促進するように設計することを目的としている。例えば、特許第11，286，832号は、一次発電機の排気ガスを効率的に冷却し、その後再加熱することができ、換気安全な二次電源によりより大きなエネルギー出力を実現する“排気ガス熱交換器”の発明をカバーしている。この特許のもう一つの重要な点は、二酸化炭素ポンプの廃熱を利用して吸着器を加熱再生し、二酸化炭素を安全に収容し包装することができる二酸化炭素捕捉システムを開発することである。

同社はSimson−Maxwellの既存の流通チャネルを利用して，ESGクリーンエネルギーシステムを第三者に売却，レンタル，および/または再ライセンスする予定である。同社はまた、その石油事業、Simson−Maxwellの発電事業、または他の事業に関連する事業にかかわらず、ESGクリーンエネルギーシステムを自己の口座に使用することができる。

オゾン技術を用いた医療廃棄物処理システム：

2022年1月、バイキングはオゾン技術を使用した特許(すなわち米国公共事業特許番号11，565，289)医療とバイオハザード廃棄物処理システムの知的財産権を有するバイキングオゾン技術有限責任会社(“バイキングオゾン”)の51%の権益を買収した。シムソン·マクスウェル社は、同システムのグローバル独占メーカーとサプライヤーに指定されている。この技術は生物危険廃棄物焼却、化学、高圧滅菌と熱処理の持続可能な代替方案となり、処理後の廃棄物を再生可能燃料に分類し、世界各地の廃棄物転化エネルギー(WTE)施設に利用することを目的としている

開回路リード線検出技術：

2022年2月、Vikingは2つのエンティティであるViking Sentinel Technology，LLC(“Viking Sentinel”)とViking Protection Systems，LLC(“Viking Protection”)の51%の権益を買収し、この2つのエンティティは特許の知的財産権(すなわち米国実用新案特許11，769，998)を有する(二重高感度監視装置を用いた送電線地絡保護システム‘)特許出願中(すなわち、米国特許出願16/974，086および17/693，504)、専有電力伝送および配電開回路導体検出システム。これらのシステムは、送電線、配電線、または結合故障中の故障を検出し、線路が地面に到着する前に直ちに線路への電力供給を終了することを目的としている。この技術は、公共安全を高め、火災を引き起こすリスクを低減し、電力公共事業が電力網と安定的な取り組みを強化するための構成要素となり、既存のインフラの弾力性と信頼性を高めることを目的としている。

石油と天然ガス属性

既存の資産：

同社は2023年12月31日現在、テキサス州クラインとウォルフベリー地層物件の賃貸権益(労働権益)を持っている。

2023年の資産剥離：

2023年11月5日、バイキングの完全子会社Mid-Con Petroleum、LLCおよびMid-Con Driling、LLCは168の生産井、90の注入井、および34の非生産井を含むカンザス州における石油および天然ガス資産の100%権益を販売し、総収益は515，000ドルであった。2023年12月1日、バイキングの完全子会社Petrodome Energy LLC(“Petrodome”)の子会社は、テキサス州で油井を生産する非運営権益を25万ドルで売却した。同社はこの2つの取引から854，465ドルの純収益を記録しており、詳細は以下の通り

これらの取引の後、Petrodomeは石油や天然ガス資産の事業者ではなく、50，000ドルの現金履行保証金の払い戻しを申請した。費用控除後の返金は、2023年12月31日の前払いおよびその他の流動資産に含まれ、売却益の決定に含まれる。

2022年の資産剥離：

2022年7月8日、当社の完全子会社Petrodome Energy，LLC(“Petrodome”)の4つの完全子会社が売買協定を締結し、これらのPetrodome子会社が所有する石油と天然ガス資産のすべての権益を、合計8つの生産井、8つの関井、2つの塩水処理井、1つの非着工井の権益を含み、3，590，000ドルの現金で第三者に販売した。売却所得は、2018年6月13日の循環クレジットローンに従ってPetrodomeがCrossFirst銀行の債務を全額返済するために使用される

この取引は、同社の石油と天然ガスの総埋蔵量の大部分を売却した(付記6参照)。同社はこの取引で8，961，705ドルの損失を記録した

また、2022年7月、Petrodomeがルイジアナ州である資産の経営を停止したため、同社は意外にも1，200，000ドルの履行保証金を受け取った。この返金された収益は、総合業務報告書の“石油と天然ガス財産の売却と固定資産の損失”に計上されている。

ヴァージンエネルギーグループと合併しました

Camberは2023年8月1日にCamberとVikingが2021年2月15日に締結し、2023年4月18日に改訂された合意および合併計画の条項および条件に基づいて、先に発表されたVikingとの合併(“合併”)を完了し、VikingはCamberの完全子会社として存続している。

合併協議の条項と条件によると、1株当たり：(I)Camberが所有する株式を除いて、発行および発行されたViking普通株(“Viking普通株”)が1株当たり額面0.001ドルのViking普通株(“Camber普通株”)に変換され、Camber普通株(“Camber普通株”)を獲得する権利がある。(Ii)発行済みおよび未発行のViking Cシリーズ優先株(“Viking Cシリーズ優先株”)は、Viber Aシリーズ変換可能優先株(“新Camber Aシリーズ優先株”)および(Iii)発行および未発行のViking Eシリーズ変換可能優先株(“Viking Eシリーズ優先株”、およびViking Cシリーズ優先株“Viking優先株”)とともにCamber Hシリーズ優先株(“新Camber Hシリーズ優先株”)を獲得する権利、および新曲面系列A優先株とともに，“新曲面優先株”).

新CamberシリーズA優先株の1株当たりCamber普通株890株(実益所有権制限を受けており、保有者がCamber普通株の9.99%を超える実益所有とみなされる場合、Camber普通株に変換することはできない)、配当および清算においてCamber普通株と平等に扱われ、投票権のみである：(A)Camber株式の増加または減少に関する提案；(B)買い戻し合意条項の承認に関する決議；(C)Camberの提案終了に関する提案；(D)Camberのすべてまたはほぼすべての財産、業務、および業務の販売の提案；(F)Camberの清算中、および/または(G)Camberが約一方またはCamberの付属会社が約一方を立てるための提案された合併または合併である場合。

新しいCamberシリーズH優先株1株あたりの額面は1株10，000ドルであり，一定数のCamber普通株に変換可能であり，転換比率はVikingの子会社Viking Protection Systems，LLC(所有者がVikingとJedda Holdings，LLCが2022年2月9日に達成した特定購入合意に基づいて現金で購入価格を徴収する適用部分を選択していることを前提としている).Camber普通株の4.99%の実益所有権によって制限されている(ただし、少なくとも61日間の事前書面通知を規定している場合、所持者の選択だけで最高9.99%に増加することができる)、非累積ベースで保有しているCamber Hシリーズ優先株1株1票に相当する投票権を持つ。

維京普通株(“維京買株権”)を購入するための各部分の未行使株式購入権或いは承認株式証(“維京買株権”)は、帰属していない範囲内で、自動的に完全に帰属し、自動的に株式購入或いは承認株式証(“調整された株権”)に変換され、その条項及び条件は当該等の維京株購入に適用される条項及び条件とほぼ同じであるが、この調整された購入持分は曲面普通株として行使することができ、維京普通株として行使することができない。

Vikingによって発行されたViking普通株に変換可能な未償還元票(“Viking交換可能手形”)は、Camber普通株に変換可能な元票(“調整された株式交換手形”)に変換されており、その条項および条件は、対応するViking交換可能手形に適用される条項および条件とほぼ同じである(任意の延長された終了後の両替期限が合併完了後に適用されることを含む)、この調整された交換可能手形は、Viking普通株に変換可能ではなく、Camber普通株に変換することができる。

合併については，Camberは約49，290，152株のCamber普通株を発行しており，発行実施後，Camber発行普通株の約59.99%を占めている.また，Camberは約88，647，137株の追加Camber普通株を予約発行しており，潜在的には，(1)新しいCamber A系列優先株の転換，(2)新しいCamber H系列優先株の転換，(3)調整後のオプションの行使，(4)調整後の変換可能手形の行使に関係している.

会計目的の場合、合併は逆買収とみなされる。したがって，Viking(合法的な子会社)はCamber(合法的な親)の買収者とみなされる.したがって、これらの連結財務諸表は、合併の日までのVikingの財務状況、経営業績とキャッシュフロー、およびVikingとCamberの2023年8月1日から2023年9月30日までの合併財務状況、経営業績、キャッシュフローを反映している。前年の比較財務情報はバイキング社の財務情報です。

ジェームズ·A·ドリスは合併後の会社の総裁と最高経営責任者を続け、合併後の会社本部はテキサス州ヒューストンに引き続き設置されている。

継続経営資格

当社の総合財務諸表は持続経営をもとに作成されており、正常業務過程における資産現金化と負債返済を考慮しています。同社の2023年12月31日までの年間純損失は33，021，812ドルだったが、2022年12月31日までの年度純損失は17，358，259ドルだった。2023年12月31日までの年度損失は、(1)営業権減額14，486，745ドル、(2)派生負債公正価値変動9，150，459ドル、(3)債務償還損失605，507ドル、(3)債務償却1，711，518ドル、(4)減価償却、枯渇および償却1，002，562ドル、(5)石油、天然ガスおよび無形資産減価1，016，760ドル、および(6)資産廃棄負債増加155，463ドルを含むいくつかの非現金プロジェクトを含む。

2023年12月31日現在、会社の株主権益は24，297，733ドル、現在部分を差し引いた長期債務は39，971，927ドル、運営資金不足は12，142，644ドルである。運営資本不足をもたらす流動負債の最大の構成要素はSimson-Maxwellがその銀行信用手配から3，365，995ドルを抽出し、Discover手形に対応するべき利息5，052，487ドルと派生負債3，863，321ドルである。

これらの条件は、同社の持続経営企業としての持続的な経営能力を大きく疑っている。当社の持続経営企業としての持続的経営能力は、既存資源を利用して将来の利益業務を創出し、追加買収機会を開発し、必要な融資を得てその義務を履行し、業務運営による債務が満了したときに債務を返済する能力に依存する。経営陣は、当社が新たな機会を開拓し続けることができると信じており、債務および/または株式融資によって追加資金を獲得して、その業務戦略を促進することができるかもしれないが、追加資金が利用可能である保証はない。これらの連結財務諸表には、会社が業務を削減しなければならない場合、または継続できない場合に記録された資産または負債を調整する必要がある場合のいかなる調整も含まれていない。

行動の結果

以下、当社の総合財務状況及び経営業績に関する検討は、本報告の他の部分の総合財務諸表及び関連付記とともに読まなければならない。

流動性と資本資源 

2023年12月31日現在の会計年度では、経営活動用の純現金は5，342，265ドルに増加したが、2022年同期は3，760，376ドルとなった。この増加は主に前年に比べて純営業資産の全体的な増加が低かったためである。

2023年12月31日までの会計年度では、投資活動からの純キャッシュフローは661，147ドルに低下したが、2022年同期は6，580，575ドルとなった。この減少は，石油と天然ガス財産の売却および2022年の受取手形売却の収益増加によるものである。

2023年12月31日までの財政年度では、融資活動のための純現金は2，347，829ドルに増加したが、2022年同期は3，048，788ドルとなった。この増加は主に2022年債務超過に比べて2023年の債務超過の影響が大きいためだ。

細分化と合併結果

その会社には報告すべき二つの部門がある：石油と天然ガス生産と発電。私たちは収入と営業収入(赤字)に基づいて部門業績を評価します

我々の報告可能部門に関する情報および2023年12月31日と2022年12月31日までの年間総合業績は以下のとおりである

収入.収入

2023年12月31日までの1年間の同社の毛収入は32，054，323ドルで、2022年12月31日現在の24，038，160ドルと比較して33%増加した。著しく強い単位販売に押されて、電力収入は55%近く増加した。石油と天然ガス収入は74%近く低下し、2022年下半期と2023年の石油と天然ガス資産剥離の影響を反映している

費用.費用

2023年12月31日までの1年間で、会社の運営費は16%増加し、2022年12月31日現在の33，712，232ドルから39，048，688ドルに増加した。石油·天然ガス権益の処分により、リース運営コスト、減価償却損失、償却が減少した。前年に比べて販売コストが大幅に増加しており、電力部門収入の増加と一致している

営業収入(赤字)

このような理由から，会社の2023年12月31日までの年度の運営損失は6，994，365ドルであったのに対し，2022年12月31日までの年度の運営損失は9，674，172ドルであった。

他の収入と支出

2023年12月31日までの年度では，会社が記録した他の支出は26，027，447ドルであったが，2022年12月31日までの年度は7，684，087ドルと18，343，360ドル増加した。この増加は、(I)合併後の債務負担による利息支出の増加、(Ii)合併日に買収された派生負債の公正価値の変化、(Iii)債務償却増加、および(Iv)合併に関連する営業権減価費用によるものである。

表外手配

会社には、その財務状況、財務状況の変化、収入または支出、経営結果、流動資金または資本支出または資本資源に対して、会社の証券投資家に重大な意義を持つ可能性のある現在または未来の影響の表外手配は何もない。

季節性

会社の経営業績は季節的な影響を受けません。

インフレ率

当社の業務や経営業績は現在、インフレの実質的な影響を受けていません。インフレが激化してコストが増加するにもかかわらず、それらは将来的に悪影響を受ける可能性があります。

重要な会計政策と試算

私たちはアメリカ公認会計原則に従って私たちの連結財務諸表を作成し、これは管理層にいくつかの推定と仮定を要求し、判断を適用する。私たちの見積もりと判断は、歴史的経験、現在の傾向、および経営陣が連結財務諸表を作成する際に重要な他の要素に基づいていると考えており、実際の結果は私たちの推定とは異なる可能性があり、この違いは実質的である可能性がある。本質的に不確実な事象の影響を見積もる必要があるため，異なる条件や異なる仮定を用いて大きな額を報告することができる.私たちの重要な会計政策と総合財務諸表を作成する際の適用状況、および総合財務諸表付記における私たちの会計政策に関する開示が十分であるかどうかを定期的に検討します。以下は我々が総合財務諸表を作成する際に採用した最も重要な政策であり、その中のいくつかの政策は公認会計原則に基づいて別途処理しなければならない。私たちはまた、このような政策を適用する際に私たちがした最も重要な推定と仮定について説明した。私たちの連結財務諸表の“付記4--重要会計政策の概要”を見てください。

可変利益主体の合併

当社はその子会社の財務業績を合併し、これらの子会社は当社が持株権を持つ実体と定義されている。

当社のいくつかの子会社は可変権益エンティティ(VIE)とされており、以下のいずれかの条件を満たすエンティティとして定義されている

当社がVIEの主な受益者であると判断した場合、当社はVIEの財務結果を合併する。

石油·天然ガス資産会計

同社は全コスト法を用いて石油と天然ガス資産への投資を計算した。このような会計方法によると、石油·天然ガス資産の買収、探査·開発のすべてのコスト(リース買収コスト、地質支出、ドライウェルコスト、有形·無形開発コストおよび直接内部コストを含む)は、発生時に石油と天然ガス資産のコストとして資本化される。

完全コスト法は，資産負債表上で資本化可能な資産数の制限であるコストセンターの四半期ごとに“上限”を計算することを求めている。石油及び天然ガス資産の資本化コストから累積損失及び関連繰延税項を減算し、すでに明らかにされている石油及び天然ガス埋蔵量の未来にすでに割引された収入純額、未償却物件のコスト或いは推定公正価値の低い者、未償却物件のコスト及び関連税額の和を超える場合、この等の超過資本化コストは支出に計上される。

同社は2023年12月31日にその石油および天然ガス資産の価値について347，050ドルの減価費用を記録した

埋蔵量が明らかになった

本報告に含まれる我々が明らかにした埋蔵量の推定は，米国証券取引委員会の企業埋蔵量と将来の純収入を報告するガイドラインに基づいて作成された。埋蔵量推定の正確性は以下の要素の関数である

本報告に含まれる明らかになった埋蔵量情報は主に推定に基づいている。これらの推定は多くの仮定に依存するため，これらの仮定はすべて将来の実際の結果と大きく異なる可能性があるため，埋蔵量は最終的に採掘される石油や天然ガスの数とは異なると予想される。また、推定日後の掘削、テスト、生産結果は、推定を重大に改訂することが合理的であることを証明する可能性がある。

米国証券取引委員会の要求に基づき，吾らは明らかにされた埋蔵量の推定に基づいて将来のキャッシュフローを割引し，構成期間までの毎月の初日の12カ月前の大口商品価格の未加重算術平均および見積日のコストを基礎としている。

埋蔵量の推定はDD&A費用に大きな影響を与えることが明らかになった。明らかにされた埋蔵量の見積りが低下すると，我々が記録したDD&A費用の比率が増加し，将来の純収益が減少する。このような低下はより低い市場価格による可能性があり、コストの高い油田掘削や生産を不経済にする可能性がある。

資産廃棄義務

資産廃棄債務(“ARO”)とは，主に適用される連邦，州，現地法により，生産資産の予想生産寿命が終了した時点で発生する閉塞，廃棄，修復生産資産による金額の推定現在値である。私たちは債務に関連した推定キャッシュフローの現在値を計算することで私たちのAROを決定する。廃棄債務は債務開始時の推定現在値で負債として入金され、財産の相殺性が増加することが確認された。推定負債割引の定期的増加は、添付された総合経営報告書に逓増費用として入金される。

ARO負債は現在の封じ込めと廃棄コストの見積もり、これらのコストの年間インフレ、油井の生産寿命、リスク調整された金利を含む重大な仮定に基づいて決定された。これらの仮定のいずれかの変化は、推定されたAROの重大な修正をもたらす可能性がある。

収入確認

石油と天然ガス収入

原油、天然ガス、天然ガス液体(“NGL”)の販売は、契約条項の履行義務を履行するために顧客に製品を販売する際に収入を計上する。履行義務は、主に契約ごとに合意された納品点に石油、天然ガス、または天然ガスを渡すことを含む。1バレルの石油、百万BTU(“MMBtu”)天然ガス或いは他の計量単位はすべて単独で識別することができ、取引価格が割り当てられた異なる履行義務を代表する。製品制御権がクライアントに移行すると，ある時点で義務を履行する.当社は、制御権譲渡を評価する際に、買い手が炭化水素の使用、重大なリスクと報酬の譲渡、当社が支払いを受ける権利、および合法的な所有権の譲渡を指示できるかどうかを含む様々な事実や状況を考慮しています。いずれの場合も、納品と満期支払いとの間の時間は重要ではない。

発電収入

Simson-Maxwellの60.5%の株式を保有することにより、同社は発電製品、サービス、カスタマイズエネルギーソリューションを製造·販売している。

発電ユニットを売る

収入確認に関しては、会社は、完了した1つまたは複数の部品を単一の履行義務と見なし、製品制御権が顧客に転送されたときに収入を確認し、これは、通常、出荷または顧客に交付されるときに発生する。進捗支払いは、完了した単位が交付されるまで契約債務であることを確認する。収入とは、会社が譲渡先と交換する権利があると予想される価格のことで、通常は契約に規定されている価格です。製品のカスタマイズ化の性質のため、会社は返品を許可せず、お客様に割引、リベート、その他の販売促進奨励や手当も提供しません。製品制御権が顧客の手に移った場合、Simson-Maxwellは貨物コストのうちの1つとして貨物活動のコストを確認することを選択した。

部品収入

会社は部品調達注文を顧客と締結した契約と見なし、場合によっては購入注文は主販売契約によって管轄される。契約ごとに、会社は製品譲渡の約束は確定的な履行義務であり、製品ごとに異なると考えている。収入とは、会社が製品譲渡と交換する権利があると予想される対価格金額であり、通常は、契約に規定されている各製品を販売する具体的な価格であり、期待リターンの価値に応じて調整される。製品制御権が顧客の手に移った場合、シムソン-マクスウェルは、貨物輸送活動のコストを総合全面収益表における販売商品コスト内の費用として確認することを選択している。部品収入は，製品制御権が顧客に渡されたときに確認され，これは通常，出荷や顧客への納入時に発生する.

サービスと修理

サービスおよびメンテナンスは、通常、クライアント所有のデバイス上で行われ、発生した工数に応じて課金される。すべての修理は義務を履行するとみなされている。制御権は時間の経過とともに移行するため，収入は履行義務達成の進展度に応じて確認される。Simson-Maxwellは通常、顧客がサービスを提供する際に資産をコントロールしているので、コスト比コストを使用してそのサービス作業の進捗を測定します。ほとんどのサービスと修理は1日から2日以内に完了します。

商誉

営業権とは、被買収エンティティのコストが、被買収資産と企業合併で負担する負債に割り当てられた金額を超える公正価値を意味する。商誉は少なくとも毎年減値テストを行い、年間テストの間に減値テストを行わなければならず、帳簿価値が減値する可能性があることを示すイベント或いは状況変化が発生した場合。エンティティは、イベントまたは状況の存在が、報告単位の公正価値を決定することが、その帳簿価値よりもその帳簿価値よりも低い可能性があるかどうかを決定するために、定性的要因を最初に評価することを選択することができる。評価が完了した後、報告単位の公正価値がその帳簿価値よりも低い可能性が高いと判断すれば、当社は定量化テストを行う。当社も定性的テストではなく、私たちの任意またはすべての報告単位を定量的にテストすることを選択することができます。このテストは、1つのエンティティの報告単位の公正価値をこれらの報告単位の帳簿価値と比較する。このような定量的なテストは様々な判断と推定を必要とする。当社は市場法と営業キャッシュフロー割引法を用いて報告単位の公正価値を試算しています。営業権減価とは、営業権の帳簿価値が報告単位が確認した資産と負債の公正価値を超えていることを指す。

無形資産

無形資産には、付記2に記載されているように、当社とESGとのライセンス契約の資本化金額が含まれている。当該資産は、直線ベースで関連特許が許可された残り期間内に償却され、約16年である。

また，Simson−Maxwellの買収により，顧客関係(10年で直線販売)とSimson−Maxwellブランド(未償却)を含む他の無形資産を確認し，評価公正価値は合計3，908，126ドルであった。

維京オゾン，維京哨兵および維京保護の51%権益を買収したところ，付記8で述べたように，当社の無形資産総額は15，433，340ドルであった

当社は、少なくとも毎年、当該等の無形資産を審査し、発生や状況の変化により資産台帳が回収できない可能性がある場合に生じる可能性のある減値状況を決定する。その無形資産の将来的な利益を評価する際に、当社は、残存推定利用可能年限内の無形資産の予想を将来のキャッシュフロー純額に割引すると推定する。帳簿額面が回収できなければ、資産帳簿額面がその公正価値を超えて入金減価損失になる。

会社は2023年12月31日までの年間で、シムソン-マクスウェル無形資産に関する減価費用669，710ドルを計上している。

派生負債

C系列優先株CODに含まれる条項は、FASB ASC主題番号815-40で定義される“固定交換で固定する”オプションの公正価値の入力ではないC系列優先株変換価格の修正をもたらす可能性がある。

Cシリーズ優先株は固定された162.50ドル変換率で普通株に変換することができる。転換時には，保有者が配当金を得る権利があり，株式が満期まで保有しているように，これを転換割増と呼ぶ.プレミアム転換は当社が選択して株か現金でお支払いいただけます。もし転換プレミアムが現金で支払われた場合、金額は固定されており、調整されていません。株式割増が株式形式で支払われると，株式交換比率はVWAPに基づいて試算期間内の最低株価に基づいて計算される.測定期間は、変換日の前の30取引日(またはトリガイベントがある場合は60取引日)および変換日後30取引日(またはトリガイベントがある場合は60取引日)である。トリガイベントが発生するとVWAP計算が調整される可能性があり，当社がCODに規定されている1つまたは複数の持分条件を遵守しなければ，計量期間が調整される可能性がある。例えば、当社が1つまたは複数の株式条件を満たしていない毎日については、計算期間を1日延長することができる。トリガイベントは、Cシリーズ優先株の指定に記載されているが、米国証券取引委員会への報告の遅れを含む、通常債務保証下での違約イベントの項目を含む。

変換日において，切替えプレミアム満期の株式数は，これまでの30日間のVWAPに基づいて推定される.当社が株式交換プレミアムを現金で支払うことを選択しない場合、当社はすべての株式交換満期株式および交換割増の推定株式を発行します。株式交換日後の計測期間部分のVWAPが株式交換日までの計測期間部分を下回るVWAPを計算すると，保有者は余分な普通株を獲得し，True-Up株式と呼ぶ.VWAPがより計算されていれば，True-Up株は発行されない.

当社は、Cシリーズ優先株には、転換プレミアムに関する暗黙的な派生負債と、転換時に、転換され、メトリック期間が満了していないCシリーズ株式に関する潜在的責任の派生負債(例えば、適用)を発行することが決定されている。

発行されたCシリーズ株の転換オーバーフローに関連する派生負債の公正価値は、プレミアム転換に必要な現金に等しい。潜在True-Up株式債務の公正価値は、二項定価モードおよび転換日後の当社株の転換価格または最低市場価格の両方の中で低い者によって推定されている。そして会社普通株の歴史変動性(付記12参照)。

本節で用いるが定義されていない大文字用語は，C系列CODにそれらを与える意味を持つ.

第七A項。市場リスクに関する定量的で定性的な開示。

当社は小さな報告会社(取引法第12 b-2条の定義により)として、本プロジェクトに要求される情報を提供する必要はない。

項目8.財務諸表および補足データ。

財務諸表索引

あなたのビジョン私たちの焦点は

独立公認会計士事務所報告

取締役会と株主

コンベルエネルギー会社は

財務諸表のいくつかの見方

Camber Energy，Inc.(“御社”)2023年12月31日現在と2022年12月31日までの連結貸借対照表，および2023年12月31日現在の2年度に関する総合経営報告書，全面赤字，株主赤字変化とキャッシュフロー，および関連付記(総称して“財務諸表”と呼ぶ)を監査した。財務諸表は，すべての重要な面で，会社の2023年12月31日と2022年12月31日までの財務状況，および2023年12月31日までの2年度の経営結果とキャッシュフローを公平に反映しており，米国公認の会計原則に適合していると考えられる。

経営を続ける企業

添付財務諸表の作成は、同社が引き続き経営を継続する企業であると仮定している。財務諸表付記3で述べたように、当社は経営により経常赤字となり、純資本不足が生じており、その継続経営能力に大きな疑いが生じている。付記3は、これらの事項における経営陣の計画も説明しています。財務諸表には、このような不確実性の結果に起因する可能性のある調整は含まれていません。

意見の基礎

このような財務諸表は実体管理層が責任を負う。私たちの責任は私たちの監査に基づいてこのような財務諸表に意見を述べることだ。私たちは米国上場企業会計監督委員会(PCAOB)に登録されている公共会計士事務所であり、米国連邦証券法および米国証券取引委員会とPCAOBの適用規則と法規に基づいて、会社と独立しなければならない。

私たちはPCAOBの基準に従って監査を行っている。これらの基準は、財務諸表に重大な誤報がないかどうかに関する合理的な保証を得るために、エラーによるものであっても不正であっても、監査を計画し、実行することを要求する。当社はその財務報告の内部統制を監査することを求められておらず、私たちも招聘されて監査を行っていません。私たちの監査の一部として、私たちは財務報告の内部統制を理解することが求められているが、実体的な財務報告の内部統制の有効性について意見を述べるためではない。したがって、私たちはそのような意見を表現しない。

我々の監査には、財務諸表の重大な誤報リスクを評価するプログラム、エラーによるものであれ詐欺であっても、これらのリスクに対応するプログラムを実行することが含まれています。これらの手続きは、財務諸表中の金額および開示に関連する証拠をテストに基づいて検討することを含む。我々の監査には、経営陣が使用する会計原則の評価と重大な見積もり、財務諸表の全体列報を評価することも含まれています。私たちは私たちの監査が私たちの観点に合理的な基礎を提供すると信じている。

重要な監査事項

以下に述べる重要な監査事項とは、財務諸表を当期監査する際に生じる、監査委員会に伝達または要求された事項である：(1)財務諸表に対して大きな意味を有する勘定または開示に関する事項、(2)特に挑戦的、主観的、または複雑な判断に関するものである。重要監査事項の伝達は、財務諸表に対する私たちの全体的な意見をいかなる方法でも変えることはなく、次の重要な監査事項を伝達することによって、重要な監査事項又はそれに関連する勘定又は開示について個別の意見を提供することもない。

/s/ ターナー、Stone&Company、L.L.P。

2016年以来、当社の監査役を務めてきました

テキサス州ダラス

2024年3月25日

コンベルエネルギー会社は

合併貸借対照表