ケルソー社です。
年報
この年度までに
2023年12月31日
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ケルソー社です。
管理議論と分析
現在までの年度
2023年12月31日
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ケルソー技術会社の経営陣の議論と分析 2023年12月31日までの年度 (別の説明がない限り、ドルで表す) |
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管理議論と分析
一般情報
以下、ケルソー技術会社(“当社”または“ケルソー”)の経営·財務状況の経営陣の検討と分析(“MD&A”)について、当社の2023年12月31日までの年間業績に影響する重大な事態の発展について概説する。読む際には、当社の2023年12月31日までの監査された総合財務諸表とその関連付記を組み合わせるべきである。
本MD&Aが指す2023年12月31日までの年度審査総合財務諸表は、国際会計基準委員会(“IASB”)が公布した国際財務報告基準(“IFRS”)に基づいて作成された。以下のMD&A及び当社は審査総合財務諸表を経て2024年3月20日に監査委員会及び取締役会の許可を得た。
別の説明がない限り、本契約中のすべての金額はドル(当社のビットコイン)で表されます。
“国際財務報告基準”ではない財務措置
国際財務報告基準に基づく報告の結果に加え、同社は“調整後EBITDA”という非IFRS財務計測を使用している。“調整後EBITDA”は国際財務報告基準で確認されておらず、会社の経営業績や財務状況の補完指標となっている。この非国際財務報告基準財務指標を提供することは、ユーザーの会社の歴史と現在の財務業績及び将来の見通しに対する理解を強化するためである。これらのデータはより多くの情報を提供することを目的としており、孤立的に考慮すべきではなく、“国際財務報告基準”に基づいて作成された業績測定基準に代わるべきでもない。以下では,会社が“調整後EBITDA”を使用している場合について検討した。
本MD&Aで言及した調整後EBITDAとは、利息、税項と税項回収、償却、繰延所得税回収、為替損失未実現、非現金株式費用(Black-Scholesオプション定価モデル)、派生権証負債リスコアリング収益と在庫資産抹消前の純収益を継続的に運営することである。調整後EBITDAはIFRSが認めた収益測定基準ではなく、IFRS規定の標準化の意味もない。調整後EBITDAは会社の経営業績を評価するもう一つの尺度であり、経営陣は会社の経営業績をより反映すると考えている。読者に、調整されたEBITDAは、IFRSによって決定された純収入の代替として解釈されてはならないし、IFRSによって決定された財務業績の指標と解釈されてはならないし、IFRSによって決定された経営活動のキャッシュフローの計算と解釈されてはならないし、IFRSによって規定される流動性およびキャッシュフローの測定基準として解釈されてはならない。当社の調整後EBITDAの計算方法は他の発行者が使用する方法とは異なる可能性があるため,当社の調整後EBITDAは他の発行者が使用している類似測定基準と比較できない可能性がある。調整後のEBITDAは,本管理検討で開示された唯一の非公認会計基準数字である(4ページ目の入金参照)。
前向き陳述に関する法律通知
本MD&Aは、証券法が適用されることによって示される、会社の現在の予想、予測、および仮定を反映する“前向き陳述”を含む。一般に、前向き記述は、“計画”、“予想”または“予期しない”、“予想”、“予算”、“予定”、“推定”、“予測”、“意図”、“予期”、“予期しない”または“信じられない”、またはそのような言葉またはフレーズの変形、またはいくつかの行動、イベントまたは結果“可能性”のような前向き用語を使用することによって識別することができる。“可能”、“将”、“可能”または“取られる”、“発生する”、または“実現される”。
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本MD&Aにおける展望的表現は、交換需要を追跡する新車生産、新製品供給が米国鉄道協会(“AAR”)監督部門の最終承認を得た場合、軌道缶車運営の収入流は今後数年で緩やかに改善される;鉄道業界は新製品開発の長期を採用する;より広範な軌道缶車応用に対して新開発製品の販売量を増加させる;予測可能な未来に資本資源と運営会社が計画通りに持続的な業務を展開する能力への期待;戦略的重点、そして2024年に軌道圧力車製品組合せ全体の全面的なAARの許可を得て、会社の財務業績をよりよく成長させる;会社の核心ブランドは2024年に実を結ぶ;近い将来に重大な成長機会がある;積極的な顧客から最低限度の超過収入を得る;収入増加の機会;予測可能な未来に鉄道運営へのさらなる物質資本投資を必要としない;会社は鉄道業界で日々増加している競争優位性を利用する能力がある;主要な高品質バルブサプライヤーになり、軌道タンク車市場に全面的にサービスする;軌道車両収入は平均1缶車1,500ドルから1缶車当たり10,000ドル以上に増加する。同社の追加保護可能な全自動化ADAS開発の全面的な独自保護計画、方法技術カナダ特許の付与時間、専門自動車市場からの将来の収入の増加、非道路環境ADASのリード、新興の世界ADASソフトウェア市場は2030年までに800億ドルの大台に達し、会社の生産施設は会社が特許を申請している方法技術を用いて様々なタイプの大型“ホスト”車両を転換するために設計·製造されている。必要な連邦と地域コンプライアンスの承認を得て、この技術は早ければ2025年にすべての道路で動作することができる。1期施設は約2,500万ドルの年収を生成する潜在生産能力と生産開始時間を有する;予想される顧客基盤;会社は新しい価値を創造していると信じており、管理層は新製品の商業化のために明確な道を決定して、長期的な利益増加を提供する;米国証券取引所への上場継続に関連するコスト;逆分割は会社の株主の最適な利益に合致しない;別の米国国家証券取引所または米国見積システムでの上場は望ましくない;米国証券取引委員会に25号表を提出するタイミング;ケルソー社の普通株は2024年3月26日の開業前にニューヨーク証券取引所米国取引所(NYSE American Exchange)から退市した;ケルソー社の新製品は新たな価値を創出している;ケルソー社の新製品の商業化、およびより広範な新独自製品から生じる財務表現から得られる増加している持分価値
これらの前向き陳述は、多くの既知および未知のリスク、不確定要素および他の要素に関連し、これらのリスク、不確実性および他の要素は、会社の実際の結果、業績または成果をもたらす可能性があり、このような前向き陳述が明示的または暗示する任意の未来の結果とは大きく異なる。
ケルソーは、前向き表現が明示的または暗示的な会社の予想の将来結果、業績または業績は合理的な仮説および予想に基づいていると考えているが、彼らはこのような予想が正しいことが証明されることを保証することはできない。読者は、既知および未知のリスク、不確実性および他の要素に関連しているため、前向き表現の実際の結果、業績または成果が、この前向き表現の明示的または暗示的な予想未来結果、業績または業績と大きく異なる可能性があるので、これらのリスクおよび不確定要素は含まれているが、これらに限定されない。鉄道業界の経済状況は、販売周期が遅く、新技術の創造と採用、現在、存在する可能性のある政府の監督と競争を含む多くの会社がコントロールできない要素の影響を受けている;会社の製品は予想通りに機能しないリスクがあるかもしれない;会社は新しい市場に参入できないかもしれない。これらの市場には強力な組み込み競争相手サービスがあるため、あるいは長期供給契約があるため、会社は予想された収入源を成長させ、維持できない可能性がある;会社は製品開発のコストを過小評価し、製品を市場に投入するのに要する時間を過小評価する可能性がある。会社は会社が計画した製品開発に資金を提供できないかもしれない;管理層は将来の財務業績のより確実な成長を確保するために新しい製品戦略を開始することができないかもしれない;新製品のテスト結果は、開発中のいくつかまたはすべての製品が技術的または経済的に市場開発に適しておらず、放棄される可能性があることを示すかもしれない;会社の製品は予想ほど売れていない可能性があり、競争相手はより良いまたはより安い代替会社製品の案を提供するかもしれない。会社の技術は特許を申請できない可能性があり、特許が付与された場合、会社は会社の特許が挑戦されたときに会社の知的財産権への投資を保護できない可能性がある;会社の予想される技術は他の側の知的財産権を侵害する可能性がある;会社はすべての当事者が予想したように会社の技術を許可することができない可能性があり、ケルソーの公開開示文書に時々詳細に説明されているいくつかの他のリスクがないかもしれない。
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同社は、実際の結果と前向き陳述に含まれる結果とが大きく異なる可能性のある重要なリスク要因を決定しようとしているが、結果が予想、推定、または予想の結果と異なることをもたらす可能性がある他の要因がある可能性がある。実際の結果および未来のイベントがこのような陳述で予想されているものと大きく異なる可能性があるので、このような陳述が正確であることが証明されることは保証されない。
したがって、これらの前向き陳述に過度に依存しないように読者に警告する。これらの前向き陳述は、陳述発表の日にのみ発表される。読者は、本MD&A(21ページ)の確実性部分に記載されたリスクに基づいて、このような前向き陳述を考慮することを提案する。当社は、引用によって本明細書に組み込まれたいかなる前向き陳述も更新することを承諾しない。会社とケルソー業務活動に関するより多くの情報は会社概要で得ることができ、カナダはwww.sedarplus.ca、アメリカはEdgarwww.sec.gov、会社サイトはwww.kelsotech.comとwww.kxiwildertecc.comである。
報告日
2023年3月22日
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2023年12月31日までの年間財務業績概要
12月31日までの年度 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||
収入.収入 | $ | 10,819,916 | $ | 10,931,188 | $ | 7,425,707 | |||
毛利 | $ | 4,582,447 | $ | 4,908,996 | $ | 3,196,492 | |||
毛利率 | 42% | 45% | 43% | ||||||
運営費 | $ | 5,878,723 | $ | 6,126,992 | $ | 6,254,981 | |||
税金.税金 | $ | 170,475 | $ | 166,031 | $ | 172,639 | |||
純収益(赤字) | $ | (2,101,886 | ) | $ | (1,355,417 | ) | $ | (2,758,567 | ) |
1株当たりの基本収益と減額後収益 | $ | (0.04 | ) | $ | (0.02 | ) | $ | (0.05 | ) |
非現金回収と費用 | $ | 1,085,924 | $ | 1,271,842 | $ | 549,612 | |||
調整後EBITDA(赤字)(1) | $ | (845,487 | ) | $ | (83,575 | ) | $ | (1,436,435 | ) |
流動性と資本資源 | |||||||||
運営資本 | $ | 5,026,580 | $ | 7,000,568 | $ | 8,670,165 | |||
現金 | $ | 1,433,838 | $ | 2,712,446 | $ | 3,377,464 | |||
売掛金 | $ | 1,065,411 | $ | 1,381,979 | $ | 807,009 | |||
純株 | $ | 8,720,248 | $ | 10,781,672 | $ | 12,055,113 | |||
総資産 | $ | 9,703,271 | $ | 12,147,143 | $ | 13,728,510 | |||
普通株式を発行した | 54,443,422 | 54,320,086 | 54,320,086 |
(1)*2023年、2022年、2021年12月31日終了年度の純収益(赤字)と調整後EBITDAの入金:
12月31日までの年度 | |||||||||
2023 | 2022 | 2021 | |||||||
純収益(赤字) | $ | (2,101,886 | ) | $ | (1,355,417 | ) | $ | (2,758,567 | ) |
為替損失を実現しない | $ | 1,154 | $ | (31,648 | ) | $ | (26,409 | ) | |
償却する | $ | 785,505 | $ | 1,044,222 | $ | 1,573,091 | |||
所得税 | $ | 170,475 | $ | 166,031 | $ | 172,639 | |||
株式取得証負債から収益を再評価する | $ | (3,665 | ) | $ | (263,446 | ) | $ | (658,626 | ) |
RSUの収益を買い戻す | $ | (40,785 | ) | $ | (45,806 | ) | $ | - | |
在庫減記 | $ | 214,225 | $ | 260,040 | $ | 117,403 | |||
財産·工場·設備を売却して得られる | $ | - | $ | (20,602 | ) | $ | 8,389 | ||
シェアに基づく費用 | $ | 129,490 | $ | 163,051 | $ | 133,645 | |||
不良債権回収 | $ | - | $ | - | $ | 2,000 | |||
調整後EBITDA(赤字) | $ | (845,487 | ) | $ | (83,575 | ) | $ | (1,436,435 | ) |
調整されたEBITDAは、IFRSによって決定された純収入の代替と解釈されるべきではなく、IFRSによって決定された財務業績の指標と解釈されるべきでもなく、IFRSによって決定された経営活動のキャッシュフローの計算と解釈されるべきでもなく、IFRSでの流動性やキャッシュフローの測定と解釈されるべきでもない。したがって、当社の調整EBITDAの計算方法は、他の発行者が使用する方法とは異なる可能性があるため、当社の調整EBITDAは、他の発行者が使用する類似の測定基準と比較できない可能性があることに留意されたい。
企業概要
ケルソーは多様な製品工学会社で、様々な輸送応用で使用されている独自設備の研究、開発、生産、流通に特化している。過去10年間、同社は高品質軌道缶車設備の開発業者と信頼できるサプライヤーとして名声を得ており、これらの設備は輸送過程で危険と非危険商品を処理し、抑制するために使用されている。
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ケルソーのすべての製品の開発は、人為的なミスや環境排出の影響を減らすとともに、顧客の経済と運営への影響を強調している。同社は専用の軌道タンク車とトラックタンクローリー設備、無漏れ燃料負荷システム、第一反応緊急設備、険しい荒野地形の自動車のための“路対路”サスペンションシステムを提供している。
同社は北米をリードする専門軌道缶車設備メーカーとサプライヤーとしての地位をしっかりと確立している。同社のコアレール缶車製品には、圧力逃がし弁、頂部ボール弁、真空逃がし弁、底排気弁、独自の単一ボルト歩道が含まれている。これらの製品は、輸送過程における危険材料の安全処理と抑制を確保するための軌道缶車構造のいくつかの重要な要素を提供している。同社は着実な革新的な技術解決案の歴史と供給信頼性に基づく名声を持ち、北米の多くの最大の缶車メーカーや委託業者に広範なカスタマイズ工事と生産サービスを提供している。
会社の普通株はトロント証券取引所とニューヨーク証券取引所で公開取引されており、取引コードはそれぞれKLSとKIQである。会社は2014年5月22日にトロント証券取引所に上場し、2014年10月14日にニューヨーク証券取引所に上場した(後続事件説明-28ページ参照)。会社と会社の完全子会社ケルソー技術(米国)社、ケルソーX工業会社、ケルフロ工業会社(前身はケルソー革新ソリューション会社)、KIQ工業会社、KXIWildertecIndustries Inc.
過去5年間、経営陣は北米鉄道缶車メーカー(OEM)とリフォーム·修理業務に会社の製品を販売し、売上高は数百万ドルに達した。過去5つの監査年度末の収入は、2023年12月31日までの年度は10,819,916ドル、2022年12月31日までの年度は10,931,188ドル、2021年12月31日までの年度は7,425,707ドル,2020年12月31日までの年度は11,149,130ドル,2019年12月31日現在の年度は20,550,682ドルである。
会社の過去5年間の純利益(赤字)は、2023年12月31日までの年度純損益2,101,886ドル、2022年12月31日までの年度純損益1,355,417ドル、2021年12月31日までの年度純損失2,758,567ドル、2020年12月31日までの年度純損失1,307,890ドル、2019年12月31日までの年間純利益3,334,043ドルとなっている。
鉄道缶車業界は歴史的に周期的である。2016年と2017年の鉄道衰退期間中、同社の一級市場(危険物質軌道缶車)は大幅に減速し、2018年と2019年には会社の財務健康を回復するために改善された。2020年から2023年にかけて、新冠肺炎はケルソーに強力な経済的挫折をもたらし、疫病が鉄道缶車業界のビジネス動態を大きく再構築したため、深い衰退に陥り、現在も回復していない
この危機が直面している未曾有の挑戦を受けて、会社の主な重点は、会社の長期業務モデルへの負の影響を抑制し、会社の重要な生産性資産、研究開発の雄心、業務運営を継続する能力を保護することである。会社は疫病発生後の正常化に備え、業務成長の強い再開に備えている。*2022年収は前年より47%増加し、2023年は同水準を維持している。これにより、ケルソーは鉄道や自動車業界での研究開発プロジェクトを引き続き成長させることができる。
2023年の収入パフォーマンスは2022年より1%低下し、2022年の景気後退の影響で売上高は2021年に33%と大幅に低下して47%に回復した。財務パフォーマンスの疲弊は、会社の業務継続能力への経営陣の懸念を引き起こしている。新たに建設されたOEM軌道缶車メーカーは2020年4月に減速し、低迷を維持しているが、改造·修理業務部門は開放されている。これにより、会社は鉄道業務を効率的に継続することができる
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業界の専門家は、新車生産は43.8万台のタンクローリーの交換需要を追跡し、毎年7000~1万台に達すると予想している。今後数年間、タンクローリーの再資格は毎年4万~5万台の間になる。管理層は、今後数年間、新製品がAAR規制部門の最終承認を得た場合、鉄道タンクローリー事業の収入フローは緩やかに改善されるはずだとしている
2023年12月31日現在、会社の運営資金は5,026,580ドルで、顧客のタイムリーな納品に必要な3,376,005ドルの在庫が含まれている。鉄道運営からの資本資源は、予見可能な将来の継続的な業務運営能力を保護すると予想される
鉄道缶車製品開発には長いAAR承認過程が必要であり、これはケルソーが軌道缶車設備を増加させることで販売能力を向上させることを阻害し続けている。同社はAARと新標準異形材セラミック球底排気弁、頂部球弁、角弁の現場試験を行っているが、最終的なAAR承認過程はかなりの時間を要するが、我々の圧力タンク車PCH弁は完全な商業用途への使用が許可されており、販売増加の潜在力を増加させている。これらの新製品の開発は、会社の主要顧客の共同工事とテスト支援によって得られたものであり、鉄道業界の長期採用の可能性を高める可能性がある。
管理層は引き続き力を集中して鉄道缶車製品の組み合わせを強化し、これらの製品が間もなく規定のサービス試用期間を完成することを密接に監視している。同社の野心は、新開発製品の販売量を増やし、より広範な軌道タンクローリー応用に用いることだ
数年来、同社は尊敬される高品質のブランドに成長し、危険物質託送人と新しい直接関係を構築した。これらの興味のある利益関係者は圧力車市場のために新しい独自角弁を設計し、私たちの独特な陶磁器技術の優位性を持つ底排出弁を直接助けてくれた
これらの新しい軌道製品の単価ははるかに高く、AARの承認を得ると、私たちの軌道車収入は1缶当たり1,500ドルから1缶当たり10,000ドル以上に増加する。圧力車市場に対する専用角弁はサービス試験を完了し、完全なAAR承認過程の最終段階にある。現在、会社がサービスする圧力車市場チームは86,000台の戦車車の範囲内にあり、これは近い将来重要な成長機会を提供する。私たちの底部出水弁は全面的なサービス試験を行っており、動力のある顧客から最低限の追加収入を生み出すことができるかもしれない。
しかし、従来の周期的な軌道缶車市場は、物流、サプライチェーン、製造のあらゆる面で深刻な影響を受けているため、COVIDに関する圧力から回復していない。現在の経済状況は、高金利と原材料のインフレ圧力を含め、軌道缶車業界の生産能力をその全OEM生産能力の約20%に押し下げている。これは主な障害であり、企業の成長目標の予測と実現を非常に困難にしている。
これらの経済環境は、鉄道タンクローリー業界の戦略計画を変え、新しいタンクローリーの生産を制限し続け、受託者は既存のタンクローリー車チームの再用途や再鑑定に集中している。失望したが、これはケルソーに真の機会を提供し、より広い“100%米国製造”技術を通じて修理、改造、再認証活動に全面的なサービスを提供し、収入を増加させる。
会社の非鉄道製品開発計画は、より広範な交通技術製品に集中し、商業顧客に独特の経済効果と安全な運営メリットを提供することを目的としている。会社の目標は、鉄道業界の歴史的な下り周期の深刻なマイナス影響を減らすために、会社の業務リスクを分散させることである。
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2017年から、経営陣は鉄道業界以外の新たな多様な市場機会を積極的に求めている。全体戦略計画は、非鉄道市場に参入することで業務リスクを分散させ、少数の顧客への依存や鉄道業界の歴史的な下り周期による深刻なマイナス影響を減らすことである。
ケルソーは、同社の完全子会社ケルソーX工業会社(KIQ)を通じて、先進的な“無路”サスペンションシステム、すなわちKXI大型サスペンションシステム(KXI)の開発に注力している。KXIは、商業荒野作業により安全で、より効率的で、より効率的で生態に責任を負う能力を提供することを目的としている。KXIはケルソー初のパイオニアブランドであり、商業荒野交通技術市場の需要にサービスする。会社の目標は、成熟した自動車工学実践を利用して極端な荒野地形旅行の挑戦を解決し、工業と公共サービスの顧客のための機会と効率を創出することである。
第1段階の半トン“コンセプトカー”は、サービスプロバイダのエアサスペンション革新、初期部品の工装と部品、および軽半トンの“メイン”車に機械KXI部品を取り付けた。複数の車を改装·テストした。ソフトウェアの自動化欠陥、法規遵守性の問題、工事耐久性の要求により、期待される性能は予想をはるかに下回った。重要な問題は、設計規範がカナダ自動車安全基準(CMVSS)に完全に適合できないことである。残念ながら、最初の半トンKXIプロトタイプの研究とテストは工学を明らかにした。安全と経済問題は,半トンのKXIプロトタイプ概念を商業的に不可能にした。
2021年3月、同社は月1万ドルのコンサルティングプロトコルを含むG&Jテクノロジー社(G&J Technologies Inc.)との最初の技術開発プロトコル(TDA)を終了した。サービスプロバイダは終了プロトコルに異議を唱え、仲裁が開始された
2023年4月25日、会社とG&Jは仲裁人の最終判決を受け、すべての論争問題を合法的に解決した。この判決は各方面に拘束力があり、ケルソーに停止費、資産支払い問題、法的費用465,360ドルの最終財務支出の支払いを要求した。この金額はすでに支払われている。仲裁人の最終裁決は会社がKXI Wildertec重停止計画を継続する能力に影響を与えることはなく、KXI技術は依然として負担がない。
2021年、自動車エンジニアや野外専門家から得られた知識に基づいて、KIQは、法律規定に適合する新たなKXI大型(KXI HD)サスペンションシステムの開発重点を移した。耐久性、自動化、最先端の油圧サスペンションシステムを特徴とする“無路”車両を創出することを目標としている。その設計は、より大きく、より実現可能な商業市場機会を代表する大型(1トン以上)“ホスト”車両プラットフォームを装備して実現することである
同社はいくつかの軍事と自動車OEMサプライヤー、質の高いソフトウェアとサスペンションエンジニア、専門野外専門家のサービスを獲得した。これらの利害関係者は、私たちの新しい研究開発方向が独特で真の機会であることを証明した。彼らは初期のKXI HDプロトタイプを設計し、生産するために、私たちの研究開発計画を支持することに同意した。
KXI HDプロトタイプ車は2022年末に完成しました。すべての機械および油圧部品は、有名なオリジナル機器メーカーのサプライヤーや利害関係者から検証された技術です。これらの部品の設計は、KXI HDの仕様に適応するために既存の軍事や商業応用から拡張されています。プロトタイプ車は、当社独自の暗号化保護のための無路荒野運転支援ソフトウェアをデバッグしており、我々の商標PreciseRideとAdaptiveGRIPを含む。委託されたプロトタイプ車は現在、広範なソフトウェアと工学完全性テストを行っており、カナダ自動車安全標準適合性テストの準備を行っています。
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完成すれば、これらの設計規範はカナダ自動車安全基準(CMVSS)に完全に適合しなければならない。CMVSS要求を成功させることは、カナダ各省と米国各州のコンプライアンス要件の大部分を含む米国連邦自動車安全基準(FMVSS)を満たすことができるようにすべきである。これは、全面的なマーケティング計画と2025年の予備商業販売を実現するための重要な前提条件である最終段階のメーカーに付与された国家安全マークを会社に提供することが期待される。
2023年9月12日、同社は、その車両サスペンションシステムの自動牽引力最適化方法(以下、方法と略す)に第1の特許出願を提出したと報告した。この特許出願は、その自動車荒野技術に対する会社の初期専有権利要件および知識基盤を構成している。この特許出願は、高級運転支援システム(ADAS)市場の追加的な保護可能財産機会のために会社が実施する全面的な独自保護計画を開始した。この方法技術は、専門的に設計された非道路商業/軍事荒野行動のために設計された最初の専用ADAである
自動車業界では、ADASとは、既存の道路での自動車運転の安全性を向上させるための専門的な自動化技術機能のことである。現在の自動車業界の設計は、ヒューマンインタフェースを使用して、運転者が既存の道路で危険に反応するのを助けることである。しかし、これまでケルソー以外にも、商業荒野応用のための機能性自動サスペンション専用ADASは作成され、証明されておらず、同社は最近まで独自の方法と全機能のプロトタイプを発売してきた。これは、同社が将来的に専門自動車市場から収入を増加させる主な技術開発の利点である。
自動車業界は野外作業におけるADASの要求をほとんど強調していない。我々の戦略業務目標は、緊急対応者、商業/工業利益関係者、軍事顧客のために非道路環境でのADASの応用をリードすることである。私たちの業務の野心は世界のADASソフトウェア市場に参加することであり、業界専門家のマッキンゼー社によると、2030年までに世界のADASソフトウェア市場の規模は800億ドルの大台に達すると予測されている。
同社は2024年2月、カナダ·ブリティッシュコロンビア州シキローナの既存の研究開発施設に初歩的な第1段階の試験生産施設を設立し、追加のレンタルスペースを提供した。同社が特許を申請している方法技術を利用して異なる種類の大型“ホスト”車両を変換することを目的としている。これらの車両は、極端な地形環境で運営されている顧客に販売することを目的としており、これらの顧客は、私たちの方法技術を使用してカスタマイズ用例要件を指定している。
この方法は現在、既存の林業道路を含む商業荒野作業への販売の規制要求に適合している。KXIを搭載した車両は全地形車両保険政策により、すべての資源や私道で運営する要求に適合している。
一期施設は現在、新しい株式や債務資本を必要としていない。低い資本投資は、最終的に販売可能な車両のコストを最小限に抑えるために、“宿主”ツールを方法システムに変換しやすいことを反映している。IT管理層は現在、比較的長期的なスケジューリング物流、サプライチェーン調達システム、最適在庫レベル、労働力と人員需要、製品設計改善、持続的な研究開発需要、工程品質管理と一般リスク管理制御を推進している。
完成すれば、一期施設は2025年初めから約2500万ドルの年収が発生する予定です。大家の助けを借りて、同一場所で毎年1億ドルを超えるサービスを満たすために長期生産量を満たすように拡張することができます。研究開発、一期生産、現場テスト軌道を収容することができます。
ケルソー技術会社の経営陣の議論と分析 2023年12月31日までの年度 (別の説明がない限り、ドルで表す) |
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同社はそのKIQX生産資源を集中し、野外消火、流動医療、避難と緊急対応、採鉱と探査、エネルギー伝送、土木プロジェクト、電気通信と地理/環境データシステムなどの分野に限定されない顧客に安全強化技術解決方案を提供する。
市場と製品
ケルソーは、主に危険物輸送市場のために設計された様々な独自タンクローリーバルブのトップデベロッパーやサプライヤーになろうと努力している。同社のバルブは、受託者が北米の任意の必要な場所に危険物を安全に輸送するのを助ける。顧客が駆動する製品開発とビジネス戦略は現在、ケルソーに顧客独特の競争優位をもたらし、管理層は会社の今後数年間の積極的な財務業績目標を追求している。
ケルソーは製品をスマートに保ち、簡単に、顧客ニーズに集中している。ケルソーは、穏健な業務の基本面、運営実践、調整後のEBITDAリターン、慎重な資本管理に集中している。*今日、会社は顧客駆動の連携型製品開発に投資し、市場採用の可能性を高める。これにより、ケルソーは販売機会を利用するためのマーケティング措置を準備することができる。ケルソー管理層は、業界の動向や規制された技術的要求を監視し、会社の将来の収入流に豊かな成果をもたらす研究開発プロジェクトを選択することができる。会社のエンジニアリングチームは、対応が必要になる前に、顧客のために主体的に問題を解決することができる。
現在、同社は鉄道缶車や道路缶車に様々な専用バルブや他の専用設備を提供している。1990年代以降、Sケルソーの起源は独自の発明に基づいており、これらの発明は鉄道缶車の危険物質商品の輸送に問題のある安全問題により良いサービスを提供している。*同社の商業発展は、2012年から2015年にかけて鉄道原油出荷量が急増している間に同社の特許定力圧力逃がし弁を採用している。2012年以降、89,000個のバルブを流通し、1.37億ドルを超える収入を創出している。2022年には9,812台の軌道タンク車がある。2023年、ケルソーは新タンク車生産に4,609個のバルブ(47%)を提供し、改装と修理活動に2,445個のバルブを提供した。
同社の製品は、すべての鉄道缶車利害関係者に有益な経済的価値主張を提供している。*この価値には、信頼できる高品質設備、未曾有の保証、高いサービス基準、より短い納期が含まれている。*過去10年間、ケルソーは、会社の多くの製品のために市場にニッチ市場を開拓することができた
鉄道·道路輸送設備
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鉄道缶車市場指標
北米の鉄道缶車市場は成長型業界ではなく、歴史的に予測できない周期的な大口商品市場とされている。ケルソーは、より広範な減圧弁、真空減圧弁、球弁、底排気弁、歩道設備、角弁、その他の専用設備を販売することで鉄道事業を成長させることに集中している。
業界アナリスト(FTR)Associates)の現在の予測によると、2024年の新タンクローリーの需要は8,290台に達すると予想されている。また、2012年から2017年の間に交付された135,000台のタンクローリーを解決するために、既存の軌道タンクローリーの重大な再認証を行う予定だ。現在は今後数年以内に再認証が行われる。新たな製造と再認証活動が予定されており、ますます多くの合格したケルソー製品に加え、鉄道運営に新たな財務成長をもたらす見通しだ。
会社は新たな鉄道製品を開発し続け、新たな財務成長機会を提供することが予想される。会社の重点は核心設計目標、すなわち:
KxiWildertec大型サスペンションシステム(KXI HD)
ケルソーは2017年、同社の完全子会社KIQ X Industries Inc.(KIQ)を通じて、気候や地形の過酷さにかかわらず、新たな迅速な反応能力を提供する独自の車両サスペンションシステムの開発を開始している。ケルソーは、商業荒野や応急管理交通技術などのニッチ業界にサービスするために、ケルソーが開始した製品ブランド(Wildertec)でKXIサスペンションシステムを開発している。同社は、成熟した自動車や設備工学実践を利用して極端な地形旅行の課題を解決し、業界や公共サービスの顧客のための機会と効率を創出することを目標としている。
当社がこの業務発展機会に興味を持っている触媒は,政府,消防士,応急人員,その他の利害関係者が工事界に要求し,より良い技術を創造し,公共安全への脅威に最も効果的に対応し,野外の応急人員をよりよく保護することを求めている
同社は工事の挑戦と野心を追求する価値があると考えている。環境専門家は、野火、ハリケーン、竜巻、洪水、干ばつなどの天気事件が激化したため、気候変動事件の純損害コストは今後数年で大幅に増加する可能性があると警告し続けている。荒野や人口密集地域は危険にさらされ、社会はより良い能力、より速い反応時間、より高い効率でこれらの事件に対応し、人類の生命を守り、財産損失を防止しなければならない。
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2021年、同社は自動車エンジニアと専門家を招聘し、KIQがKXIの研究開発重点を装備大型(1トン以上)“ホスト”車両プラットフォーム(KXI HD)に移すことを可能にした。彼らは、より大きく、入手しやすい商業市場機会を表す。同社はいくつかの軍事·自動車OEMサプライヤー、高素質制御システムエンジニア、および専門野外専門家のサービスを獲得した。彼らは、既存の最適技術を利用して初期KXI HDプロトタイプを設計·生産することに同意した。KXI HDプラットフォームは、より現実的で入手しやすいビジネス市場機会を代表している
KXI HDプロジェクトの基本的な目標は、道路と荒野を組み合わせた車両の技術性能を大幅に向上させることができる新しい法律に適合した道路サスペンション制御技術を創造することである。KXI HD技術の重点は、商業荒野と災害対応操作中に乗客とペイロードにより良い牽引力とより良いバランスを提供するために、車両の重心を管理することである
これを実現するために,KXI HDは,社独自の暗号化保護荒野運転支援ソフトウェアシステムによって制御される最先端の油圧電気機械一体化技術を採用しており,その最初の独自商標にはPreciseRideとAdaptiveGripがある.設計目標は、すべての車両の機動を確保することであり、自動でも手動でも、複雑かつ動的な環境で運転する際に、自動でも手動でも、クライミング、転落、極端な障害物、深刻な斜面挑戦を含む安定したバランス位置で行うことができる。プロトタイプは完成し、設計の早期テストは、商業利益関係者がKXI HDを期待できることを示している
:向上した移動性独特なデュアルステアリング制御技術-KXI HD後操舵制御システムとその新しいソフトウェア機能を結合し、Wildnessソフトウェア運転モードで提供した自動直感調整を通じて、オペレータエラーの潜在マージンを低下させ、それによってKXI HD車両の安全機動性を大幅に向上させた。
牽引技術を採用して、革命的な方法で地形をよりよくつかむ-車両の重心を支持することは、応答性の中央タイヤ空気入りシステムと他の重要な制御となる。KXI HDは、車輪のスリップを減少させ、より安全な登り、横断、下降操作を実現し、生態への影響と燃料消費を低減することが予想される。
プリセットと自動調整により、ジャイロスコープのバランスのとれた乗車制御能力を提供する。これは乗車品質を高め、森林サービス道路と険しい小道での旅行速度をより安全にし、深刻な傾斜と複雑な荒野地形へのアクセスを強化した。
KXI HDは、その移動性、牽引力、および走行制御技術を真の全天候、全地形、合法的にコンプライアンスされた道路および荒野解決策と組み合わせ、緊急地点に迅速な応答を必要とする重要なタスクイベントに使用することを望んでいる。KXI HDは、その単一車両解決策を通じて荒野で働くオペレータの全体的な効率と効率を向上させることを目的としており、高価で時間のかかるトレーラー輸送を除去し、困難なサービスエリアに必要な大型設備に使用することが予想される。
工事設計目標は、我々の目標市場の非サービス的な需要に集中しており、新たな安全、有効性、効率基準を提供できる新しい技術性能を持っている。KXI HDは、極端な職業交通応用に環境と文化的責任を提供しながら、これらの目標を実現できると予想される。
最初のKXI HDプロトタイプは2022年末に完成しました。すべての機械および油圧部品は、有名な元の設備メーカーサプライヤーと利害関係者から検証された技術です。これらの部品の設計は、KXI HDの仕様に適合するように既存の軍事および商業応用から拡張されています。プロトタイプ車は、利用可能な設計原則が実現可能であることを証明するために、広範な工学的完全性テスト、ソフトウェアデバッグ、デバッグを行っています。
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完成すれば、これらの設計仕様はカナダ自動車安全基準(CMVSS)に完全に適合しなければならない。CMVSS要求の成功は、カナダ各省と米国各州の適合性要件の大部分を含む米国連邦自動車安全基準(FMVSS)を満たすことができるようになる。これは、2025年初めに商業販売を実現するための重要な前提条件であるKIQに最終段階のメーカーに付与された国家安全マークを提供することが期待される。
我々の目標は、車両、乗員、公衆の安全を損なうことなく、完全に合法的な設計適合性を達成し、設備事業者がKXI HD技術のすべての効率を十分に利用できるようにすることである。これにより、KXI HD自動車が全面的なマーケティングと販売を行う資格があることが予想される。
2023年9月、会社のKXI Wildertecソフトウェア部門は、その車両サスペンションシステムの自動牽引力最適化方法(以下、方法と略す)のための第1の特許出願を提出した。この特許出願は、会社の自動車荒野技術に対する初期特許主張と知識基盤を形成している。この特許出願は、会社の既存技術に対する全面的な特許保護計画を開始し、会社の人工知能意図に対する立場を固めている。我々の方法技術のカナダ特許の付与は、会社の発展の雄心の鍵となる事件となる。
自動車業界では、ADASとは、既存の道路での自動車操作の安全性を向上させるための自動化技術機能のことである。現在の自動車業界の設計は、ヒューマンインタフェースを用いて、運転者が既存の道路で危険に反応するのを助けることである。独自の方法を広く現場テストした後、ケルソーの情報支援同社は、商業荒野応用のための機能性自動化サスペンション専用ADASを展示した初めての企業である。これは、同社が将来的に専門自動車市場から収入を得るための主要な技術開発の強みである。
自動車業界では、野外作業におけるADASの要求はほとんど強調されていない。我々の戦略業務目標は、緊急対応者、商業/工業利益関係者、人道支援と国防顧客のために非道路環境でのADASの応用をリードすることである。私たちの業務の野心は新興の世界ADASソフトウェア市場に参加することであり、業界専門家マッキンゼー社によると、2030年までにこの市場の規模は800億ドルの大台に達すると予測されている。
2024年2月、同社はカナダブリティッシュコロンビア州シキローナの既存の研究開発施設に初歩的な第1段階の試験生産施設を設立し、追加のレンタルスペースを提供した。同社が特許を申請している方法技術を用いて様々なタイプの大型“ホスト”車両を変換するために設計·製造されている。これらの車両は、極端な地形環境で運営されている顧客に販売することを目的としており、これらの顧客はすでに私たちの方法技術を使用してカスタマイズ用例要求を指定している。
この方法は現在、既存の林業道路を含む商業荒野作業に販売されている規制要求に適合している。KXIを搭載した車両は、全地形車両保険政策により、すべての資源や民間道路で運行する要求に適合している。必要な連邦と地域コンプライアンスの承認を得て、2025年にすべての道路で運転できるようにすることを目標としている。
同社は現在、資源と興味のある顧客にKXI Wildertecアプリケーション開発プロトコルを開発しており、これらのプロトコルは、消防、医療/避難操作、緊急能力、採鉱、エネルギー伝送と地理/環境データマッピングシステムのような野外環境で働く運転手/オペレータにより安全な作業環境を提供することに関連しているが、これらに限定されない。
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生産と研究開発施設
ケルソーは現在、テキサス州のバーナム市で2つの総面積5万平方フィートの軌道設備生産と研究開発施設を経営している。同社は鉄道や他の業界の製品生産のための完全な資格と認証を持っている。同社はAARを持つAAR M 1002級D登録とAAR M 1003品質保証システム認証を含む必要な認証を取得している。
KXI HD研究開発業務はカナダブリティッシュコロンビア州シキロナの新しい工場に位置しています。この工場は非常に現代化されており、大型車両の開発に非常に適しています。それは私たちのキーエンジニア、専門家、OEMサスペンション制御専門家と戦略研究開発計画に便利を提供し、法規の要求に符合するKXI HDプロトタイプを生産する。この戦略方向と新施設は研究開発コストを低減し、戦略業務スケジュールを維持する見通しだ
2024年2月、同社はカナダブリティッシュコロンビア州シキローナの既存研究開発施設に最初の3,000平方フィート第1段階(パイロット)生産施設を設立し、レンタルスペースを増加させた。同社は、会社の特許方法技術を申請している異なる種類の大型“ホスト”車両を設計·製造している。これらの車両は、極端な地形環境で運営する顧客に販売することを目的としており、これらの顧客は私たちの方法技術を使用してカスタマイズされた用例要求を指定している。
一期施設は現在、新しい株式や債務資本を必要としていない。低い資本投資は、最終的に販売可能な車両のコストを最小限に抑えるために、“宿主”ツールを方法システムに変換しやすいことを反映している。IT管理層は現在、比較的長期的なスケジューリング物流、サプライチェーン調達システム、最適在庫レベル、労働力と人員需要、製品設計改善、持続的な研究開発需要、工程品質管理と一般リスク管理制御を推進している。
完成すれば、一期施設は2025年初めから約2500万ドルの年収が発生する予定です。大家の助けを借りて、同一場所で毎年1億ドルを超えるサービスを満たすために長期生産量を満たすように拡張することができます。研究開発、一期生産、現場テスト軌道を含む施設です。
公共情報政策
会社は、四半期·合併年度財務諸表およびその期間のMD&A報告により、会社の業務進展を公衆に通報する。会社はトロント証券取引所とニューヨーク証券取引所の政策·ガイドラインに基づいてプレスリリースを発表し、会社の業務の健康に影響を与える重大な事件を公表する。会社は投資家に投資アドバイスを提供せず、カナダや米国の証券法に基づいて特権情報を議論する要請にも応じない。
また、ケルソーは公衆に前向きな収入予測を提供しない。ケルソーは製品開発企業であり、管理層は新しい鉄道法規、顧客不確定の技術採用戦略、および軌道缶車業界をめぐる周期的な条件に関する将来の財務影響を測定または決定することができない。これらの要素はケルソーの制御範囲をはるかに超えている。
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行動の結果
2023年12月31日までの年間財務業績は、ある軽工業プロジェクト組織が各種の鉄道と自動車輸送技術を研究、開発、マーケティングすることを通じて、会社のブランドと新製品の革新を引き続き構築している。現在、インフレ、高金利、サプライチェーン問題のマクロ経済環境は会社の財務業績に著しく影響している。軌道缶車設備に対する伝統的な需要は依然として低迷しているからである
ケルソーの収入と運営資本は、軌道缶車業界のサービス設備の販売から来ている。2022年12月31日までの1年間、ケルソーの販売実績は2022年12月31日現在の前年より1%低下した。売上高がやや低下したことは、私たちのビジネスモデルが一定の安定性を持っていることを示しているが、会社の鉄道業務活動は依然として予測できず、軌道缶車メーカーの低生産性が2023年の会社の運営を阻害しているからである。修理、改造、再認証業務に関連して、鉄道事業活動は、同社の鉄道事業が新製品の発売を予想した上で継続し、最終的に成長を実現させるのに十分であると予想される。
2023年12月31日までの年間収入、相応の費用、財務業績、資本管理は、ケルソーが困難な市場条件を制御しながら会社の資本資源を管理し続ける能力と、2023年の負の仲裁判断の負の財務影響を反映している。財務業績は会社の予想に合致し、マーケティング、生産·流通会社が確認した鉄道戦車設備生産ラインの収入と関連運営コスト、および将来の鉄道と自動車市場のより多様な製品の組み合わせに関する新製品開発と生産能力の重要な投資を反映している。
会社の長期戦略計画は、ケルソーに、会社の生産能力(設備、レンタルコスト、研修、合格した人材を含む)、鉄道と自動車規制書類、責任保険、マーケティング計画、独立実験室テストとアウトソーシング専門工業工学サービス、新しい特許申請、カナダと米国の規制上場企業管理プログラム、会社が増加している鉄道と自動車製品の組み合わせの販売前生産計画、ツールへの継続的な投資を要求している。これらのコストは発生時にログアウトし、その影響は会社の発生中の報告財務業績に反映される。
2023年12月31日までの1年間で、同社は純損失2,101,886ドル(1株当たり0.04ドル)、収入は10,819,916ドルと報告したが、2022年12月31日までの1年間、純損失は1,355,417ドル(1株0.02ドル)、収入は10,931,188ドルであった。
2023年12月31日までの1年間、毛金利リターンは4,582,447ドル(収入の42%を占める)であったが、2022年12月31日までの1年間、毛金利リターンは4,908,996ドル(収入の45%)であった。供給チェーン金利の上昇と工場生産量の低下、毛金利リターンの低下を含むインフレ要因により、生産効率の維持と注文に基づく定価モデルはより高い原材料コスト要因を反映しているため、毛金利は業界平均よりもはるかに高い
2023年12月31日までの年間総運営費は5878,723ドルにやや低下したが、2022年12月31日までの年間は6,126,992ドルであった。運営費は経営陣の予想に合致し、前年に相当する。
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2021年3月以来、ケルソー社と元サービスプロバイダ(G&J)は、2022年9月にブリティッシュコロンビア州の法律に基づいて正式な仲裁公聴会を提出したTDAの終了と技術紛争について、2022年9月25日に正式な仲裁公聴会を提出した。2023年4月25日、当社とG&Jは仲裁人の最終判決を受け、TDAに関連する終了および技術仲裁におけるすべての論争を合法的に解決し、2022年9月にブリティッシュコロンビア州の法律に基づいて正式な仲裁公聴会を提出した。この裁決は各方面に対して拘束力を持ち、ケアソーにG&Jに465,360ドルの停止料を支払うよう要求している。資産支払い問題と法律費用。当社は2023年12月31日現在の裁決金額を支払い、今回の仲裁の負の財務影響は2023年12月31日現在の財務諸表に計上されています。
2023年12月31日までの年間報告収入の要因には、行われているマーケティング活動に関連する費用394,933ドル(2022-409,256ドル)と関連する出張費用141,996ドル(2022-111,235ドル)が含まれています。これらの費用は、既存および新製品機会のために行われているマーケティング計画と関係があります。*製品の組み合わせが拡大しているため、新冠肺炎要求の緩和に伴い、顧客と対面する能力が高まり、出張コストが増加しています。
会社の将来の事業成長の重要な構成要素の1つは、新鉄道と自動車製品の研究、設計、テスト、鑑定である。2023年12月31日までの1年間、会社の工業製品の設計と開発コストは1,124,831ドル(2022年から1,068,708ドル)である。2023年から2022年までの成長は、主にKXI Wildertecプロジェクトの完成と加速テストと関連がある。新製品開発は、ケルソーに今後の収入を増加させるためのより長期的な機会を提供するための重要な優先事項である。会社の目標は、非鉄道製品の新しい収入源を通じて、歴史的に周期的な軌道タンクローリー市場の負の財務影響を減少させることである。
経営陣は、長期的な業務成長を実現するために、会社の鉄道運営とKXI HD開発を継続して管理している。これは、2023年12月31日現在の企業の人的資源、マーケティング、販売、生産運営への投資を反映している。*会社が記録しているオフィス·行政コストは2,486,186ドル(2022-2,278,467ドル)、管理職報酬は720,500ドル(2022-720,003ドル)**12月31日までの年間契約管理実績ボーナス項目はなく、2023年には稼いでいないため(2022-$Nil)。管理者が稼いだボーナスを四半期ごとに積算し、監査された年末残高に基づいて支払うことは、遅くとも翌年5月15日までである
相談費は2023年12月31日までの年間461,470ドル(2022-318,846ドル)、投資家関係費用は84,000ドル(2022-84,000ドル)です。相談費の増加は、より多くの独立した専門家やソフトウェア専門家を使ってKXI HD一時停止プロジェクトに参加することに直接関係しています。
会計、監査、法律費用は、会社企業と製品開発戦略、仲裁コスト、および2つの主要証券取引所に上場する工業企業に必要な行政機能のコスト構成要素である。12月31日までの年度、これらの専門監査と法律サービスの総コストは280,102ドルである。2023年(2022年-518,543ドル)。コスト低減は、2023年に仲裁が完了したためであり、コストには、持続的な米国の税収および監査要件が含まれる。規制文書および年間情報テーブル(AIF)および証券取引委員会文書(20-F)の複雑さを含むトロント証券取引所およびニューヨーク証券取引所米国証券取引所規則および法規に準拠するコストも含まれる。
会社の機能通貨はドルですが、ケルソーも様々なカナダドル資産を持っています。カナダドルのドル価値が変動しているため、会社は2023年12月31日までの年間外貨収益32,660ドルを記録しています。
同社は2023年12月31日までの1年間に170,475ドルの所得税支出(2022-166,031ドル)を記録した。
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肝心な会計見積もり
国際財務報告基準に基づいて総合財務諸表を作成する際には、会社の管理層は、総合財務諸表とその付記された報告書の金額に影響を与えるいくつかの判断、推定および仮定を行う必要がある。実際の金額は、最終的にこれらの推定や仮定とは異なる可能性がある。管理層は、会社の推定および基本的な仮定を継続的に検討する。これらの改訂は、見積もりを修正している間に確認し、将来の期間に影響を与える可能性がある。
以下は,資産,負債,収入,支出の確認と計測に最も大きな影響を与える見積りと仮定の情報であり,実際の結果はこれとは大きく異なる可能性がある.
(A)長期資産減価
長期資産には無形資産と財産、工場と設備が含まれる。
無形資産減価額の決定には、公正価値から処分コストまたは使用価値の高い者を引くと定義されている回収可能金額を推定する必要があります。回収可能金額を評価する際に使用される多くの要因は、経営陣の制御範囲内ではなく、異なる時期に変化する可能性が高いと仮定されています。
(B)減価償却可能資産の耐用年数
当社は資産の予想使用状況に基づいて、各報告日に会社の減価償却資産の耐用年数の推定を審査します。これらの推定における不確定要素は、ある無形資産や設備使用状況を変更する可能性のある技術的な時代遅れと関係があります。
(C)在庫
当社が在庫の可変現純値を見積もる際には、報告日ごとに得られる最も信頼できる証拠を考慮します。*これらの在庫の将来的な現金化は、将来の技術や他の市場駆動の変化の影響を受ける可能性があり、これらの変化は将来の販売価格を低下させる可能性があります。これらの仮定の変更は、当社の在庫推定値や利回りに影響を与える可能性があります。
(D)株式計算による支出
当社は、ある上級職員、従業員、取締役、その他の適格者に株式に基づく報酬を付与します。株式決済報酬の公正価値は、付与された日にBlack-Scholesオプション定価モデルを使用して決定されます。オプション定価モデルは、オプションの期待変動率と期待寿命を含む高い主観的な仮説の入力を要求します。これらの仮定の変化は、公正価値推定に大きな影響を与える可能性があり、したがって、既存モデルは必ずしも会社の株式オプション公正価値の信頼性の高い評価を提供するとは限りません。
制限性及び繰延株式単位は株式の授出日の公正価値で計量する。
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(E)信用損失対策
当社は、履歴違約経験と顧客信用に関する既存情報を口座ごとに分析することで入金準備をしています。不確実性は顧客残高の実際の回収可能性に関係しており、当社の見積もりとは異なる可能性があります。2023年12月31日現在、当社は不良債権準備をしていません。
流動資金と資本資源
2023年12月31日現在、会社は現金1,433,838ドル、売掛金1,065,411ドル、前払い費用134,349ドル、在庫3,376,005ドルを入金したが、2022年12月31日現在、会社は現金2,712,446ドル、売掛金1,381,979ドル、前払い費用92,768ドル、在庫4,144,196ドルを入金している。
同社の課税所得税は2023年12月31日現在で10,024ドルであるのに対し、2022年12月31日現在の未払い所得税は30,626ドルである。
2023年12月31日現在、会社の運営資金状況は5,026,580ドルであるが、2022年12月31日現在で7,000,568ドルである。資本資源と運営は、予測可能な将来にわたって、会社が計画的に持続的な業務を展開する能力を維持し続けると予想される。
2023年12月31日現在、会社総資産は9,703,271ドルであるが、2022年12月31日現在、会社総資産は12,147,143ドルである。2023年12月31日現在、会社純資産は8,720,248ドルであるが、2022年12月31日現在、会社純資産は10,781,672ドルである。
2022年に比べて、同社の2023年の収入は約1%低下した。タンクローリーの原始設備メーカーやオーナーは現在の経済の大きな影響を受けており、2023年と2024年の市場傾向により、資本支出活動に慎重になっている。これらの状況の結果は、会社が不確定な時期に慎重に運営しなければならないということである。これらの状況の影響と持続時間はまだ不確定であるが、経済鉄道活動の緩やかな関連の問題、悪性インフレ、およびサプライチェーン懸念により、会社の2024年の財務業績はさらに低下する可能性がある。会社は、ケルソーの無債務財務状況、その土地、工場、設備の公正な時価、および利用可能な資本準備により、ケルソーは予測可能な未来にその業務を継続すると考えている。
経営陣は必要な予防措置を講じてリスクを最小限に抑えているが、追加的なリスクは会社の将来の業績に影響を与える可能性がある。ビジネスリスクは本MD&Aのリスクと不確実性の部分で詳しく説明されている(22ページ)。
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四半期情報を精選する
十二月三十一日 | 九月三十日 | 六月三十日 | 3月31日 | |||||||||
2023 | 2023 | 2023 | 2023 | |||||||||
収入.収入 | $ | 3,069,359 | $ | 3,138,137 | $ | 2,152,462 | $ | 2,459,958 | ||||
毛利: | $ | 1,282,077 | $ | 1,421,248 | $ | 792,554 | $ | 1,086,568 | ||||
非現金項目の料金が含まれています | $ | 1,483,993 | $ | 1,487,422 | $ | 1,839,673 | $ | 1,873,245 | ||||
四半期の純利益(赤字) | $ | (201,916 | ) | $ | (66,174 | ) | $ | (1,047,119 | ) | $ | (786,677 | ) |
1株当たりの基本収益 | $ | (0.02 | ) | $ | (0.00 | ) | $ | (0.02 | ) | $ | (0.01 | ) |
調整後EBITDA(赤字) | $ | 16,663 | $ | 277,981 | $ | (608,513 | ) | $ | (531,618 | ) | ||
普通株式を発行した | 54,443,422 | 54,320,086 | 54,320,086 | 54,320,086 |
十二月三十一日 | 九月三十日 | 六月三十日 | 3月31日 | |||||||||
2022 | 2022 | 2022 | 2022 | |||||||||
収入.収入 | $ | 2,389,477 | $ | 2,708,364 | $ | 2,869,496 | $ | 2,963,851 | ||||
毛利 | $ | 1,042,642 | $ | 1,164,399 | $ | 1,273,561 | $ | 1,428,394 | ||||
非現金項目の料金が含まれています | $ | 1,428,171 | $ | 1,525,921 | $ | 1,793,004 | $ | 1,488,316 | ||||
四半期の純利益(赤字) | $ | (420,316 | ) | $ | (361,522 | ) | $ | (519,443 | ) | $ | (54,136 | ) |
1株当たりの基本収益 | $ | (0.00 | ) | $ | (0.01 | ) | $ | (0.01 | ) | $ | (0.00 | ) |
調整後EBITDA(赤字) | $ | (335,682 | ) | $ | (31,379 | ) | $ | 75,606 | $ | 207,880 | ||
普通株式を発行した | 54,320,086 | 54,320,086 | 54,320,086 | 54,320,086 |
年間情報を精選する
2023 | 2022 | 2021 | |||||||
収入.収入 | $ | 10,819,916 | $ | 10,931,188 | $ | 7,425,707 | |||
販売原価 | $ | 6,237,469 | $ | 6,022,192 | $ | 4,229,215 | |||
毛利 | $ | 4,582,447 | $ | 4,908,996 | $ | 3,196,492 | |||
非現金項目の料金が含まれています | $ | 5,878,723 | $ | 6,126,992 | $ | 6,254,981 | |||
他プロジェクトの損益 | $ | (635,135 | ) | $ | 28,610 | $ | 472,561 | ||
所得税費用 | $ | 170,475 | $ | 166,031 | $ | 172,639 | |||
今年度の純収益 | $ | (2,101,886 | ) | $ | (1,355,417 | ) | $ | (2,758,567 | ) |
発行済み普通株式数 | 54,443,422 | 54,320,086 | 54,320,086 | ||||||
1株当たりの普通株の基本的かつ赤字 | $ | (0.04 | ) | $ | (0.02 | ) | $ | (0.05 | ) |
調整後EBITDA(赤字) | $ | (845,487 | ) | $ | (83,575 | ) | $ | (1,436,435 | ) |
現金 | $ | 1,433,838 | $ | 2,712,446 | $ | 3,377,464 | |||
運営資本 | $ | 5,026,580 | $ | 7,000,568 | $ | 8,670,165 | |||
総資産 | $ | 9,703,271 | $ | 12,147,143 | $ | 13,728,510 | |||
株主権益 | $ | 8,720,248 | $ | 10,781,672 | $ | 12,055,113 |
表外取引
当社の現在または将来の経営業績や財務状況に重大な影響を与える表外手配は何もありません。
最初の採用を含む会計政策の変化
当社は国際会計基準委員会が公布したまだ発効していない新しい基準を評価しています。当社はこのような会計基準を採用することが当社の連結財務諸表に与える影響はあまり大きくないと評価しています。
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金融商品
金融商品は、双方の間の合意であり、双方は現金または株式商品の支払いまたは受け入れを承諾している。*現金、売掛金および売掛金および売掛金の帳簿価値は、その満期期間が短いため、その公正価値に近い。*会社は金融商品を使用することにより、以下のリスクに直面している
(一)信用リスクの低減
信用リスクとは、金融商品の一方が義務を履行できずに他方に財務損失を与えるリスクである。現金はカナダの主要金融機関に保管されており、会社の現金信用リスクは2023年12月31日に集中しており、その最大の開口は1,433,838ドル(2022-2,712,446ドル)である。
会社の売掛金については、会社はすべての顧客の信用格付けを評価し、潜在的な信用損失保留準備金にしており、これまでどのような損失も経営陣の予想内であった。売掛金とその最大リスクの開口に関する会社の信用リスクは972,680ドル(2022-1,240,625ドル)であった。会社の重要顧客に対する売掛金信用リスクは以下の通りである:顧客Aは248,948ドル(2022-224,954ドル)、顧客Bは257,400ドル(2022-436,400ドル)、顧客Cは1,108ドル(2022-148,270ドル)である
売掛金の信用リスクを低減するために、当社は売掛金の回収可能性を定期的に審査し、これらの金額がすべて回収できないことを示す兆候がないことを確保しています。
(B)流動性リスクの低減
流動性リスクとは、会社が満期時に会社の財務義務を履行できないリスクをいう。会社が流動性リスクを管理する方法は、正常かつ緊張した条件下で、会社が満期時に会社の債務を返済するのに十分な流動資金を有することを可能な限り確保し、受け入れられない損失や会社の名声に損害を与えることなく、会社の債務を返済することである。
当社は、2023年12月31日現在、983,023ドル(2022-1,330,821ドル)の流動負債を清算するための現金1,433,838ドル(2022-2,712,446ドル)の流動負債を有しており、933,410ドル(2022-1,184,463ドル)の売掛金と売掛金、10,024ドル(2022-30,626ドル)の未払い所得税、賃貸負債の現在部分16,636ドル(2022-112,067ドル)、RSU負債22,953ドル(2022-3,665ドル)、および負債由来の現在ゼロドル部分(2022-112,067ドル)、RSU負債22,953ドル(2022-3,665ドル)、および負債から派生する現在ゼロドル(2022-112,067ドル)、RSU負債22,953ドル(2022-3,665ドル)を含む。同社の賃貸負債の残り未割引契約満期日金額は約17,352ドル(2022-164,469ドル;1年から3年以内に満了)で、1年未満で満期になります。
(三)市場リスクの防止
当社が直面している重大な市場リスクは金利リスクと通貨リスクです。
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(一)金利リスクの引き下げ
金利リスクとは、公正価値または将来の現金フローが市場金利の変化によって変動するリスクを意味する。*会社の現金は銀行口座に保有している現金からなり、これらの現金は可変金利で利息を稼ぐ。*この金融商品の短期的な性質のため、市場金利の変動は公正価値または将来のキャッシュフローの推定に大きな影響を与えない。
(二)通貨リスクへの対応
会社が発生した支出または受け取った資金および維持された残高がカナダドル(“CAD”)で価格を計算した場合、会社は通貨リスクに直面する。*会社はヘッジまたは他の通貨管理ツールによって通貨リスクを管理しない。
2023年12月31日現在、会社は以下のカナダドル建ての通貨資産純額(ドル建て)を持っている
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
現金 | $ | 50,792 | $ | 63,799 | ||
売掛金 | 92,731 | 141,354 | ||||
売掛金と売掛金 | (128,670 | ) | (267,124 | ) | ||
$ | 14,853 | $ | (61,971 | ) |
上記に基づいて、すべての他の変数が2%(2022-7%)に維持されていると仮定すると、ドルのカナダドルへの弱さまたは強さは、総合経営報告書および総合損失のうち約297ドル(2022-4,338ドル)の為替損失または収益をもたらす。
(三)その他の価格リスク
その他の価格リスクとは、金利リスクや通貨リスクによるリスクではなく、金融商品の将来のキャッシュフローが市場価格変化によって変動するリスクである。
資本管理
当社の資本は株式からなると考えています。当社の資本管理は、当社の継続的な経営企業としての能力を維持し、当社の業務目標をさらに発展させることを目標としています。
会社の資本要件の管理を容易にするために、会社は支出予算を作成し、様々な要因(成功した資本配置や一般業界状況を含む)に応じて必要な更新を行う。管理層は定期的に資本構造を審査し、戦略的業務目標の達成を確保する。2023年の間、会社の資本管理方法は変化しない。会社の資本は外部から制限されていない。
2023年の財務パフォーマンスを考慮して、経営陣は、ケルソーの本報告日の無債務財務状況および利用可能な資本準備は、ケルソーが2024年上半期の戦略業務計画を実行できるようにすべきであると考えている。収入が予想通りに増加していない場合、会社は運営資本赤字に直面する可能性がある。会社の戦略活動を維持するためには、証券の売却や固定資産を担保とした債務融資を得ることで追加資本を得る必要がある可能性がある
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制御とプログラムを開示する
当社は、内部使用及び対外開示の資料が完全、正確、信頼性及びタイムリーであることを確保するために、適切な情報システム、プログラム及び制御を維持することを目的としている。開示制御及びプログラム(“DC&P”)は、証券法例に基づいて提出された年間文書、中期文書又は他の報告に必要な開示資料を確保し、証券法例で指定された時間内に記録、処理、まとめ及び報告を得ることを目的としており、必要な開示を確保するための資料を管理層(当社の検証者を含む)に蓄積及び伝達するための制御及び手続を含む。
社長および当社の最高経営責任者、財務総監は、彼らの直接監督の下で、当社の2023年12月31日までのDC&P(第52-109条-発行者年報と中期文書開示証明参照)の設計有効性を評価または評価し、このDC&Pは有効に設計されていると結論した。
財務報告の内部統制
管理層は国際財務報告基準に基づいて財務報告の信頼性及び対外財務諸表の作成に合理的な保証を提供するために、適切な財務報告内部制御(“ICFR”)の構築と維持を担当している。
経営陣は、発行者年報と仮文書に開示された情報の認証--当社の国際財務報告の設計を第52~109号法規に従って評価した。今回の評価は、組織委員会(2013年)が発表した“内部統制-総合枠組み”(以下、“COSO”)で確立された基準に基づいて行われた。今回の評価は、当社総裁と最高経営責任者兼最高財務官が他の会社の管理職や従業員が必要と考えている場合に行われた。この評価によると、総裁と最高経営責任者兼最高経営責任者は、2023年12月31日までにICCRの設計が有効であると結論した。
会社が評価を行ったにもかかわらず、経営陣は、どのような制御やプログラムが、どんなに設計や管理が良くても、予想される制御目標を達成するための絶対的な保証ではなく、合理的な保証しか提供できないことを認識している。
リスクと不確実性
会社の業務運営は多くの既知および未知のリスク、不確定要素、および他の要素に関連しており、これらの要素は会社の実際の結果、業績または成果を本MD&Aの前向き陳述に明示または暗示した任意の将来の結果と大きく異なる可能性がある。会社は業務リスクのリスクを最小限に抑えるために努力しているが、会社活動の性質と規模のため、常にいくつかのリスクに関連している。これらのリスクの不確定性のため、これらのリスクは常に定量化できるわけではない。
会社の製品は、詳細なノウハウや工程知識、特定の顧客採用基準に関連しています。会社が会社の知的財産権を効果的に保護したり、特定の顧客採用基準に合わせたりすることができなければ、会社の業務は実質的なマイナス影響を受け、倒産する可能性があります
同社の成功は、同社が開発に成功したかどうか、現行の業界法規に適合し、特許や商標によって会社を保護する技術があるかどうかにかかっている。
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会社の外部定力ばね圧力逃がし弁とボルト歩道システム、真空安全弁、底排気弁は特許を取得している。会社が将来的に会社の知的財産権のために商標や特許保護を得ることができない場合、あるいは将来の製品保護が不足している場合、会社の業務は実質的な悪影響を受ける可能性がある。
また、会社の鉄道設備製品や会社の業務の他の側面が第三者が持つ特許、著作権、または他の知的財産権を侵害しないか、または侵害しない保証はない。会社はこのようなクレームがあることを知らないが、会社の正常な業務中に、会社は時々他人の知的財産権に関する法的訴訟やクレームを受ける可能性がある。会社が他人の知的財産権を侵害していることが発見された場合、会社はこのような知的財産権の使用を禁止される可能性があり、会社は許可料を発生させたり、代替製品の開発を余儀なくされたりする可能性がある。当社は、これらの第三者侵害クレームに対抗する際に、その是非にかかわらず、巨額の費用や移転管理時間が生じる可能性があります。当社への成功侵害は、巨額の金銭的責任を招く可能性があり、当社の業務に実質的かつ不利な影響を与える可能性があります。
同社は複雑な研究·開発活動に従事しており、テスト結果は予想される製品は技術的あるいは経済的に不可能だと考えているかもしれない“と述べた
会社は鉄道/道路タンクローリーや野外自動車サスペンション技術の新製品の革新に集中した研究開発活動に投資している。これらの研究開発投資の主な目的は、会社の商業製品の組み合わせを推進し、拡大することで、会社の将来の財務業績の成長を高めることである。これらの研究開発活動は比較的長期的な視野に着目しており、すぐに財務業績のリターンが生じることはないと予想される。研究開発投資のリターンは常に不確定で保証できない。研究開発開発過程において、テストにはリスクが存在する。その結果、開発中のいくつかまたはすべての製品は技術的または経済的に市場開発に適しておらず、廃棄される可能性があることが示唆されたかもしれない。
“当社は当社製品の規制資格を確保または維持できない可能性があります”
AARには特定の採用基準があり、会社の製品が鉄道業界の顧客に使用される前に、これらの基準を満たさなければならない。会社の重要な製品はAARの承認を得ることに成功している。しかし、会社の製品が発展過程でAAR規格および採用基準に適合し続けることは保証されないし、会社が開発した新製品がAARの承認を受けることは保証されない。また、ある顧客はAARの要求を超える特定の採用基準を持っている可能性があり、会社がこれらの特定の採用基準を満たすことができる保証はない。また、会社がAARと顧客採用基準を満たしていないことは、会社が調達注文と収入を創出する能力に大きなマイナス影響を与える可能性がある。
同社のKXIサスペンションシステムは、顧客がすべての分野でこの技術を合法的に使用できるように、カナダ自動車安全基準とアメリカ連邦自動車安全基準によって制定された規則と規定を満たし、完全に遵守しなければならない。これらの要求を満たすことができなければ、会社が調達注文を獲得したり、有意義な収入を生み出す能力に実質的な負の影響を与える可能性がある。
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会社には業務需要の増加に応える十分な資本がないかもしれないし、会社が予想通りに業務を発展させる能力を維持できない可能性もある“と述べた
2023年12月31日現在、会社は5,026,580ドルの正の運営資金を持っているが、会社は時々運営資金の赤字に直面している可能性がある。会社の活動を維持するためには、証券の売却や債務融資の獲得によって追加資本を得る必要がある可能性がある。会社がこのような追加融資に成功する保証はなく、それができなければ、会社が新製品を開発し、生産スケジュールを満たし、納品注文を実行し、会社の戦略運営を継続することができない可能性がある。
同社が最近新規株式資本を獲得したのは2021年3月4日で、当時経営陣は100%の私募発行に成功し、1株0.91カナダドルで7,000,000単位を発行し、6,370,000カナダドルの費用前資金を調達した。これらの資金と後続業務運営はこれまで会社業務の財務健康と福祉を維持してきた。
“同社の利益の歴史は限られており、会社の成長目標を達成できないかもしれない”
当社の継続的な利益の歴史は限られています。当社は、会社が会社の成長目標を達成できないリスクを含む、どの企業も製品開発から利益運営への移行に関するすべての業務リスクと不確定要素に直面しています。
会社が会社の業務発展計画を成功させたり、短期的または長期的に利益を上げることができる保証はありません。会社は経営陣の誠意と専門知識に依存して、商業的に実行可能な製品ラインを決定し、開発し、運営することができます。会社の努力がより多くの商業的に実行可能な製品ラインを開発することを保証することができない場合、あるいは会社の現在の製品ラインは長期的に商業的に実行可能であることが証明されます。もし会社の努力が長い間成功しなければ、会社は持続的な債務を履行し続けるのに十分な運営資金がない可能性があり、会社が持続的な運営に必要な追加融資を得る能力も悪影響を受ける可能性がある。たとえ会社が1つ以上の追加製品ラインの開発に成功しても、これらの製品ラインや会社の既存の製品ラインが利益を上げることは保証されない。
同社製品の新ビジネス市場は予想ほど急速に発展しない可能性があり、全くそうではない“と述べた
会社製品の市場発展速度は予想に及ばない可能性があり、あるいは会社の収入と生産目標を全く達成できない可能性がある。これは会社に重大なマイナス影響を与える可能性があり、特に会社が増加した市場需要を満たすために重大な支出を生み出した場合、これらの市場需要は実現されていない。
“予見不可能な競争は、予想される収入増加を達成する会社の能力に影響を与える可能性がある”
会社は、会社の業務に依存するノウハウを保護するために特許、商標、その他の保護措置を持っているにもかかわらず、将来的に競争力のある製品が開発される可能性があります。競争は、会社がより多くの市場シェアを獲得したり、収入を現在および予想レベルに維持する能力に悪影響を及ぼす可能性があります。
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“お客様からの注文はキャンセルされたり、時間を再手配されたりする可能性があります”
会社は顧客が会社の製品に満足していることを確保しようと努力しているが、顧客は注文がいっぱいになる前に購入注文をキャンセルする可能性がある。これは会社に実質的なマイナス影響を与える可能性があり、特に会社がその注文を組み立てる完成品に必要な部品を注文した場合、あるいは会社が必要な完成品を組み立てている場合。悪影響は、部品や完成品を利用して他の調達注文を満たす能力を会社が緩和する可能性があるが、会社がこのように注文をキャンセルすることによる会社への損失リスクを減らすことができる保証はない。
“同社は少数のOEM顧客に依存している”
経営陣は鉄道設備サプライヤーとしての会社の将来を楽観的にしているが、会社の収入の大部分は鉄道缶車メーカーを含む3つの主要な顧客に依存している。会社とこれらの顧客との長期的で大規模な調達注文の正式な合意はなく、購入注文を受けたときにのみ販売される。会社は、予見可能な未来には、この限られた数の顧客が会社の売上の大部分を占め続けると予想している。これらの顧客のいずれを失っても、会社や会社の経営業績に実質的なマイナス影響を与える可能性がある。
“現在の製品のパフォーマンスは予想に及ばないかもしれない”
同社の製品には、予想されたリスクに及ばない可能性があり、顧客のクレーム、製品返品、製品リコール、および/またはリピーターの注文を失う可能性があります。これらの影響のいずれも、会社の収益と持続的な運営能力に実質的なマイナス影響を与える可能性があります。
“部品や原材料の不足が生じるかもしれない”
同社は現在、米国やカナダに複数のサプライヤーを持ち、会社の完成品を組み立てるために必要な各部品や原材料を担当している。会社のサプライヤーが会社の製品に対する顧客の既存または増加した需要を支援できない場合、会社は将来的に部品や原材料不足の潜在的なリスクに直面する可能性がある。これは、会社の業務発展計画、会社の収入、持続的な運営に大きなマイナス影響を与える可能性がある。
“生産能力は市場需要の増加に十分ではないかもしれない”
市場需要が予想水準を上回った場合、企業の生産施設は、増加する市場の企業製品の需要に対応するのに十分な資本がない可能性がある。会社は、会社の既存施設の生産量の増加や新しい生産施設の増加に資金を提供する十分な資本がない可能性があり、企業がこれらの目的のために十分な資金を持っていても、生産量を増加させる運転時間が市場需要を満たすのに十分ではない可能性がある。これは、会社が既存の顧客を維持し、会社の顧客基盤を拡大する能力や、会社が現在および予想レベルで収入を発生させる能力に大きなマイナス影響を与える可能性がある。
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“会社の製品開発努力で新たな適格商業製品が生まれない可能性がある”
会社の野心は、鉄道業界や道路から非公道車両へのサスペンション市場のために独自の新製品を設計、研究、開発し、トラック輸送業界のような他の業界で新しい市場を開発することに成功した。これは会社にマイナスの影響を与える可能性があります。会社の既存の製品はもはや最適な利用可能な技術ではない可能性があり、会社は代替製品や代替製品の供給を持っていない可能性があります。会社の新製品研究開発への投資は、研究開発プロジェクトの予測不可能な性質を説明するために、その発生した期間内にログアウトします。
“会社は保険に加入できないリスクや保証不足のリスクに直面しているかもしれない”
鉄道設備製品の開発および生産過程では、特に自然災害、テロ行為、戦争行為、特許侵害による生産施設の破壊が発生する可能性がある。このようなリスクは常に完全に保険に加入できるわけではなく、会社は保険料が高すぎることやその他の理由から、このようなリスクのために保険を購入しないと決定する可能性がある。このような負債が発生した場合、将来の収益力を低下または除去し、コスト増加や会社証券価値の低下を招く可能性がある。戦争行為だけが本当に保証できない。同社は商業一般責任保険を維持し、クレーム総額は400万ドルを超えず、毎回の事故クレームは100万ドル、そして製品責任保険、クレーム総額は400万ドル、毎回事故クレームは100万ドルである。
会社は、会社の顧客群の規模や製品販売の収入を考慮して、既存の保険証書は会社に十分な保険を提供しているが、会社の保険カバー範囲は将来の製品クレームを支払うのに十分ではない可能性があると考えている。
当社の製品を生産するための原材料は価格変動の影響を受け、利益への期待を変える可能性があります“
会社の製品に使用されている多くの材料は、鉄鋼やゴムなどの一般的な原材料である。これらの原材料は、価格の大幅な変動の影響を受ける可能性がある。これらの原材料の大幅な価格上昇は、会社製品の財務リターンに悪影響を及ぼす可能性があり、会社の経営業績に悪影響を及ぼす可能性がある。*会社は顧客との調達合意がないため、会社は会社製品の価格設定を調整することで、会社の原材料価格変動に関するリスクを緩和することができる。原材料価格の変動により価格を調整すると、顧客が当社の製品を引き続き購入する保証はありません。
会社の業務の成功は会社の上級管理者の継続的な努力に大きく依存しており、会社が彼らのサービスを失ったら、会社の業務は深刻な妨害を受ける可能性がある
会社の将来の成功は、会社の高級管理者や他の重要な従業員の持続的なサービスに大きく依存している。特に、会社は会社の最高経営責任者兼最高財務官およびケルソー技術会社、ケルソー技術(米国)会社、KIQ X工業会社、KIQ工業会社、ケルソー革新ソリューション会社(前身はケルソー革新ソリューション会社)の最高運営官の専門知識と経験に依存している。KXI Wildertec Industries Inc.-これらの個人の会社に対する契約義務は2023年6月30日に満了し、双方の同意により2024年6月30日まで延長された。-会社の1人以上の上級管理者が現在の職に就くことができないか、継続したくない場合、会社は彼らを簡単にまたは代替できない可能性がある。会社のいかなる上級管理者が競争相手に参加したり、競合会社を作ったりする場合、会社は顧客、サプライヤー、重要な専門家、技術ノウハウ、従業員を失う可能性がある。
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戦争、軍事行動、テロ、貿易紛争、国際的な対応を含む国際紛争や他の地政学的緊張と事件は、歴史的につながり、将来的にグローバルサプライチェーンと金融市場の不確実性またはボラティリティを招く可能性がある
現在、地政学的リスクと不確実性に影響する要素は多種多様であり、中東、イスラエルとパレスチナ、ヨーロッパ、ロシアとウクライナ間の持続的な活発な衝突による地政学的リスクの上昇、中国と台湾の緊張情勢に関連するリスクを含むが、多種多様である。カナダ、米国、欧州連合、連合王国、その他の国はこのような衝突に対応するために厳格な経済制裁を実施し、商品価格、サプライチェーン、より広範な世界経済に安定を破壊する影響を与える可能性がある。サプライチェーンの中断は、会社の業務、財務状況、運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。国際衝突、地政学的緊張情勢、関連する国際行動の程度と持続時間は正確に予測できず、このような衝突の影響は本明細書で述べた他のリスクの影響を増幅する可能性がある。
これらのリスクおよび不確実性のうちの1つまたは複数が現実になるか、または基本的な仮定が正しくないことが証明された場合、実際の結果は、前向き陳述に記載された結果とは大きく異なる可能性がある。
関係者取引
会社役員とKey Managementの3人のメンバー、すなわち最高経営責任者、最高財務官、最高経営責任者は、会社の活動を計画、指導、制御する権利があり、彼らの報酬には以下の金額が含まれている
12月31日までの年度 | ||||||
2023 | 2022 | |||||
経営陣の報酬 | $ | 720,500 | $ | 720,003 | ||
RSU支払い | $ | 12,904 | $ | 23,000 | ||
株式ベースの費用 | $ | 81,233 | $ | 105,792 | ||
役員謝礼金 | $ | 149,000 | $ | 163,000 | ||
$ | 963,637 | $ | 1,011,795 |
会社は経営陣と配当協定を締結し、この協定によると、税、償却、株式支出の年間収入の10%が管理層に平均的に分配される。この配当は四半期ごとに積算され、翌年5月15日までに監査された年末残高に基づいて支払われる。
当社は2023年12月31日までの年間で、最高経営責任者配偶者が所有するコンサルティング会社に60,000ドル(2022-60,000ドル;2021-60,000ドル)の相談費を支払った。
2023年12月31日現在、売掛金および売掛金に対応する無担保、無利子または特定条項に対応する関連先金額には、取締役報酬ゼロドル(2022年からゼロドル)および管理ボーナスゼロドル(2022年~ゼロドル)が含まれる。
2024年3月22日までの流通株データを開示
1)発行済み普通株式:54,443,422株
2)未償還株式購入オプション:1,660,000ドル
3)未償還株式引受権証:なし
4)発行制限株単位数:915,814株
ケルソー技術会社の経営陣の議論と分析 2023年12月31日までの年度 (別の説明がない限り、ドルで表す) |
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後続事件
2024年1月、同社は、ブリティッシュコロンビア州シキロナに位置する既存の研究開発施設に第1段階の予備生産施設を構築し、追加のレンタルスペースを提供すると発表した。カナダ。この第1段階の生産施設は、異なる種類の大型ホスト車両を変換するために設計·製造されており、これらの車両の特許は、会社の特許を申請している車両サスペンションシステム自動牽引力最適化方法(以下、方法と略す)である。これらの車両は、極端な地形環境で運営されている顧客に販売され、これらの顧客は、すでに私たちのKXI Wildertec方法技術を用いてカスタマイズ用例要求を指定している。完成すれば、第1段階の施設は2024年末から約2,500万ドルの年収を生成することが予想される。大家の助けを借りて、現在の施設は、同一場所で年間1億ドルを超えるサービスを満たすために長期生産量を満たすように拡張することができる。同施設は、研究開発、第1段階生産、現場試験軌道を収容する。
当社は2024年3月5日、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所(“ニューヨーク証券取引所米国証券取引所”)に、その普通株(“株式”)を任意にニューヨーク証券取引所米国証券取引所から退市する意向を通知したと発表した。これらの株式は引き続きトロント証券取引所(“トロント証券取引所”)で取引される。
先にその日付が2023年12月18日のプレスリリースで発表されたように、ケルソーは2023年12月12日にニューヨーク証券取引所米国証券取引所から通知状(“通知”)を受け取り、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所のスタッフが当社の証券が長い間低い1株価格で取引されていると認定しているため、当社はニューヨーク証券取引所米国証券取引所の継続上場基準(“上場基準”)に適合していないことを指摘した。
慎重に考慮した結果、当社は引き続きニューヨーク証券取引所米国証券取引所に上場する利益およびコストを評価し、現在自発的にニューヨーク証券取引所米国証券取引所から退市することが適切であると結論した。株がトロント証券取引所で同時に取引されているため、当社は現在、米国証券取引所への上場継続に関するコストや、両地の上場維持に関する行政負担や要求は不合理であると考えている。当社はまた、当社株を大規模な逆分割を行って上場基準に適合することは現在望ましい選択ではなく、当社の株主の最適な利益にも合致しないと結論した。当社は別の米国国家証券取引所や米国見積システムへの上場を求めない見通しである。
同社は2024年3月15日に米国証券取引委員会に25号表を提出しており、提出後10日以内に発効し、2024年3月26日の上場前にニューヨーク証券取引所米国証券取引所から退市することになっている。
展望
2023年度には、ケルソーは引き続きその鉄道製品の組み合わせを強化し、これらの製品が完成に必要なAARサービス試用期間に近づいていることを密接に監視した。私たちの戦略の重点は、2024年に軌道圧力車製品の組み合わせ全体のために全面的なAARの承認を得て、持続可能で有意義な方法で私たちの財務業績を増加させることです。これは同社の過去14年間のコアブランドの雄心であり、現在は2024年の成果に近づいています
ケルソー技術会社の経営陣の議論と分析 2023年12月31日までの年度 (別の説明がない限り、ドルで表す) |
29ページ、全30ページ |
私たちテキサス州ボナム工場の鉄道運営は効率的で効率的な生産システムであり、2010年4月以来よく開発されてきました。工場と設備、生産計画と制御、労働力と人員配置、製品設計/工事のすべての機能要素が十分に発展し、平均販売貢献よりも高い利益率で生産されています。予測可能な未来には、鉄道運営へのさらなる実質的な資本投資はないと予想されています。
財務業績は当初の予想を下回っており、5年平均は年間12,175,532ドルであった。これは、当社がコントロールしていたマクロ経済要因をはるかに超えて、現在の鉄道缶車業界の業務活動の深さを衰退させたためである。その中には、新冠肺炎の悪影響、高金利、インフレ圧力、サプライチェーン問題、長い年間財務報告審査過程が含まれている。多くの課題に直面しているが、当社は試練を乗り越え、鉄道業界で日々増加している競争優位性を利用できると信じている。私たちの目標は鉄道業界の主要企業となることである。高品質バルブサプライヤー、その100%の“アメリカ製”製品ラインは軌道缶車市場に全面的にサービスしている。
会社の2024年の鉄道収入の増加雄心の鍵は、私たちの圧力車セットがAARに全面的に承認されたことです。このセットの販売価格ははるかに高いです。軌道車収入は1缶当たり1,500ドルから1缶当たり10,000ドル以上に増加すると予想されています。圧力車セット用の専用角弁はサービス試験を完了し、全面的なAAR承認過程の最終段階にあります。AAR承認は鉄道関連製品収入の新たな成長を実現するための重要なマイルストーンです。鉄道関連製品の需要を十分に満たすことを目標としています。圧力自動車市場チームは、現在約86,000台のタンクローリーがある。これは重要な財務成長機会を提供し、同時にパイプライン中の他の製品の研究開発にAARの許可を得続けている
2021年以降、会社の自動車革新開発業務は、荒野旅行のために設計された独自の全自動化、重心向け高級運転支援システム(ADAS)の創造に取り組んできた。2023年、会社は緊急と商業の重要な任務荒野作業のために最初の現場テストに基づく自動サスペンションに基づくADASを創造したことを確認した。我々のADAS技術は、労働者の福祉と安全および生態保護の挑戦的な問題を解決するために設計され、荒野運営利益関係者に有効かつ効率的な運営優位を提供することである。革新的な設計目標は、労働者の福祉と安全および生態保護の挑戦的な問題を解決するために設計され、荒野運営利益関係者に有効かつ効率的な運営優位性を提供することである。会社独自のエンジニアリングソリューションを用いることにより、人為的·技術的エラーの潜在的危険影響を低減する製品。
2023年9月12日、会社傘下のKXI Wildertecソフトウェア事業部は、その車両サスペンションシステムの自動牽引力最適化方法(以下、方法と略す)のための第1段階特許出願を提出した。この特許出願は、会社の将来のKXI Wildertec技術のための最初の特許主張と知識基礎を築いた。今回の特許出願は、追加保護可能な全自動化ADASに対して開発された全面的な特許保護計画を開始し、会社の人工知能意図に対する立場を固めた。我々の方法技術のカナダ特許の獲得は、会社の業務発展の重要な礎となる。
自動車業界では、ADASとは、既存の道路での自動車操作の安全性を向上させるための自動化技術機能のことである。現在の自動車業界の設計は、ヒューマンインタフェースを用いて、運転者が既存の道路で危険に反応するのを助けることである。独自の方法を広く現場テストした後、ケルソーの情報支援同社は、商業荒野応用のための機能性自動化サスペンション専用ADASを展示した初めての企業である。これは、同社が将来的に専門自動車市場から収入を得るための主要な技術開発の強みである。
ケルソー技術会社の経営陣の議論と分析 2023年12月31日までの年度 (別の説明がない限り、ドルで表す) |
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自動車業界では、野外作業におけるADASの要求はほとんど強調されていない。我々の戦略業務目標は、緊急対応者、商業/工業利益関係者、人道支援と国防顧客のために非道路環境でのADASの応用をリードすることである。私たちの業務の野心は新興の世界ADASソフトウェア市場に参加することであり、業界専門家マッキンゼー社によると、2030年までにこの市場の規模は800億ドルの大台に達すると予測されている。
2024年2月、同社はカナダブリティッシュコロンビア州シキローナの既存の研究開発施設に初歩的な第1段階の試験生産施設を設立し、追加のレンタルスペースを提供した。同社が特許を申請している方法技術を用いて様々なタイプの大型“ホスト”車両を変換するために設計·製造されている。これらの車両は、極端な地形環境で運営されている顧客に販売することを目的としており、これらの顧客はすでに私たちの方法技術を使用してカスタマイズ用例要求を指定している。
この方法は現在、既存の林業道路を含む商業荒野作業に販売されている規制要求に適合している。KXIを搭載した車両は、全地形車両保険政策により、すべての資源や民間道路で運行する要求に適合している。必要な連邦と地域コンプライアンスの承認を得て、2025年にすべての道路で運転できるようにすることを目標としている。
低い資本投資は、最終的に売れた車両のコストを最大限に下げるために、“宿主”車両は方法システムに変換しやすいことを反映している。IT管理層は現在、比較的長期的なスケジューリング物流、サプライチェーン調達システム、最適在庫レベル、労働力と人員需要および製品設計改善、持続的な研究開発需要、工程品質制御と一般リスク管理制御を開発している。
完成すれば、1期施設には約2500万ドルの年収が予想され、2025年初めに開始される予定。研究開発、一期生産、現場テスト軌道を含む。
会社は資源を集中的に生産し、顧客に災害対応、野外消火、流動医療、避難と緊急対応、採鉱と探査、エネルギー伝送、土木プロジェクト、電気通信と地理/環境データシステムなどの領域の安全増強技術解決方案を提供する。
2023年、同社は新たな革新製品の研究開発にかなりの進展を遂げた。新しい鉄道や自動車製品、および対応する収入源に必要な規制承認の時間は依然として予測できず、成功も保証されていない
鉄道や自動車市場での新たな事業成功を期待するとともに、ケルソー社は自分が新たな価値を創造していると考えている。ケルソー経営陣は、長期的な利益収入の増加を提供するための明確な道を決定している。利息のない長期債務返済と、より大きな多様な市場販売見通しの改善により、ケルソーは、より広範な新独自製品によって生成された財務業績によってその株式価値を増加させることに集中することができる
ケルソー技術会社です。
ジェームズ·R·ボンドは
社長と最高経営責任者
ケルソー社です。
連結財務諸表
2023年12月31日まで,2022年および2021年12月31日まで年度
(ドルで表す)
索引.索引 | ページ |
公認会計士事務所報告 | 2 - 3 |
連結財務諸表 | |
合併財務状況表 | 4 |
合併権益変動表 | 5 |
合併経営報告書と全面赤字 | 6 |
統合現金フロー表 | 7 |
連結財務諸表付記 | 8 - 33 |
独立公認会計士事務所報告
ケルソテクノロジーズの株主と役員に。
連結財務諸表に対するいくつかの見方
当社は添付のケルソー技術会社(“貴社”)及びその付属会社の2023年まで、2023年及び2022年12月31日までの総合財務状況表、及び2023年、2023年、2022年及び2021年12月31日までの関連総合運営及び全面赤字、権益及びキャッシュフロー変動報告書、及び関連付記(総称して“総合財務諸表”と呼ぶ)を審査した。
総合財務諸表は,国際会計基準委員会が発表した国際財務報告基準(“IFRS”)に従って,当社の2023年,2023年および2022年12月31日までの財務状況,および2023年,2023年,2022年および2021年までの経営成果とキャッシュフローをすべての重要な面で公平に反映していると考えられる。
意見の基礎
これらの連結財務諸表は会社の経営陣が責任を負う。私たちの責任は私たちの監査に基づいて会社の総合財務諸表に意見を発表することです。私たちは米国上場企業会計監督委員会(PCAOB)に登録されている公共会計士事務所であり、米国連邦証券法および米国証券取引委員会とPCAOBの適用規則と法規に基づいて、会社と独立しなければならない。
私たちはPCAOBの基準に従って監査を行っている。これらの基準は、連結財務諸表に重大な誤報がないかどうかに関する合理的な保証を得るために、エラーによるものであっても不正であっても、監査を計画し、実行することを要求する。当社はその財務報告の内部統制を監査することを求められておらず、私たちも招聘されて監査を行っていません。私たちの監査の一部として、財務報告の内部統制を理解することが求められていますが、社内財務報告の内部統制の有効性について意見を述べるためではありません。したがって、私たちはそのような意見を表現しない。
我々の監査には、連結財務諸表の重大な誤報リスクを評価するプログラム、エラーによるものであっても詐欺であっても、これらのリスクに対応するプログラムを実行することが含まれる。これらの手続きは、連結財務諸表中の金額および開示に関する証拠をテストに基づいて検討することを含む。我々の監査には、経営陣が使用する会計原則の評価と重大な見積もり、合併財務諸表の全体列報の評価も含まれています。私たちは私たちの監査が私たちの観点に合理的な基礎を提供すると信じている。
重要な監査事項
以下に述べる重要な監査事項は、監査委員会が監査委員会に伝達または要求する当期総合財務諸表監査によって生じる事項を指すことである:(1)総合財務諸表に対して大きな意味を有する勘定または開示に関するものであり、(2)私たちが特に挑戦的で主観的または複雑な判断に関するものである。重要な監査事項の伝達は、総合財務諸表に対する私たちの全体的な意見をいかなる方法でも変えることはなく、以下の重要な監査事項を伝達することによって、重要な監査事項またはそれに関連する勘定または開示について個別の意見を提供することもない。
KXI重症(“KXI HD”)運営部門無形資産の推定値
総合財務諸表付記8に記載されているように、2023年12月31日現在の無形資産残高は、KXI HD運営部門に関連する知的財産権を含む471,311ドルである。無形資産はまだ予想される用途に供することができないため、当社は毎年、あるいは事件や環境変化が現金発生単位(“CGU”)の帳簿価値がその回収可能な金額を超える可能性があることを示すたびに減値テストを行い、回収可能な金額は価値法で決定されている。重要な仮定は,使用価値モデルに適用した割引率,推定販売量,販売価格,単位コストおよび運営コストとして決定される.回収可能価値は2023年12月31日の帳簿価値を超えると予想されるため、当社はキャッシュフロー単位に減値費用を計上していない
我々はKXI HD運営部門の無形資産公正価値評価を重要な監査事項として決定した。回収可能金額を決定する際に用いる重大な仮定を評価する際には,高度な監査人の判断力が必要である。合理的で可能な変化がこれらの仮定に敏感であることは、回収可能金額の決定と会社の減価評価に大きな影響を与える可能性がある。
以下は私たちがこの重要な監査問題を解決するために実行した主な手続きだ。我々は,市場データの審査と監査専門家の諮問により,割引率の合理性を評価した.我々は、市場データを調べ、KXI HD運営部門計画の業務措置と現在の製品商業化計画の検討を含む運営者との討論を通じて、会社が推定した販売量と販売価格の合理性を評価した。我々は,プロトタイプ設備を建設する実コストをテストすることで1台あたりの見積りコストを評価し,これまでの実コストと予想コストの比較を審査することで運用コストを評価した.
Smythe LLP
フランチャイズ専門会計士
2006年以来、当社の監査役を務めてきました。
カナダバンクーバー
2024年3月22日
ケルソー技術会社の合併財務諸表 |
2023 | 2022 | |||||
資産 | ||||||
現在のところ | ||||||
現金(付記5) | $ | 1,433,838 | $ | 2,712,446 | ||
売掛金(付記5) | 1,065,411 | 1,381,979 | ||||
前払い費用 | 134,349 | 92,768 | ||||
在庫(別注6) | 3,376,005 | 4,144,196 | ||||
6,009,603 | 8,331,389 | |||||
物件、工場及び設備(付記7) | 3,155,176 | 3,277,262 | ||||
金を付記する | 67,181 | 67,181 | ||||
無形資産(付記8) | 471,311 | 471,311 | ||||
$ | 9,703,271 | $ | 12,147,143 | |||
負債.負債 | ||||||
現在のところ | ||||||
売掛金及び売掛金負債(付記5及び12) | $ | 933,410 | $ | 1,184,463 | ||
所得税に対処する | 10,024 | 30,626 | ||||
賃貸負債の当期分(付記9) | 16,636 | 112,067 | ||||
RSU責任(注11) | 22,953 | - | ||||
派生株式証負債(付記10) | - | 3,665 | ||||
983,023 | 1,330,821 | |||||
賃貸負債の長期分(付記9) | - | 34,650 | ||||
983,023 | 1,365,471 | |||||
株主権益 | ||||||
株本(付記11) | 27,183,439 | 27,123,039 | ||||
備蓄(付記11) | 4,820,145 | 4,840,083 | ||||
赤字.赤字 | (23,283,336 | ) | (21,181,450 | ) | ||
8,720,248 | 10,781,672 | |||||
$ | 9,703,271 | $ | 12,147,143 |
管理局を代表して承認した | ||
"フランク·ブッシー“(署名) | ||
フランク·ブッシー役員 | ||
"ポール·カス“(署名”) | ||
ポール·カス役員 |
連結財務諸表の付記を参照
ケルソー技術会社の株式変動連結報告書 |
株本 | |||||||||||||||
量 | |||||||||||||||
ごく普通である | |||||||||||||||
株 | 金額 | 備蓄する | 赤字.赤字 | 合計する | |||||||||||
バランス、2020年12月31日 | 47,170,086 | $ | 23,366,542 | $ | 4,661,847 | $ | (17,067,466 | ) | $ | 10,960,923 | |||||
株式ベースの費用 | - | - | 133,645 | - | 133,645 | ||||||||||
私募,発行コストを差し引く | 7,000,000 | 3,664,112 | - | - | 3,664,112 | ||||||||||
オプションの行使 | 150,000 | 92,385 | (37,385 | ) | - | 55,000 | |||||||||
今年度の純損失 | - | - | - | (2,758,567 | ) | (2,758,567 | ) | ||||||||
バランス、2021年12月31日 | 54,320,086 | $ | 27,123,039 | $ | 4,758,107 | $ | (19,826,033 | ) | $ | 12,055,113 | |||||
株式ベースの費用 | - | - | 163,051 | - | 163,051 | ||||||||||
RSUを買い戻す | - | - | (81,075 | ) | - | (81,075 | ) | ||||||||
今年度の純損失 | - | - | - | (1,355,417 | ) | (1,355,417 | ) | ||||||||
バランス、2022年12月31日 | 54,320,086 | $ | 27,123,039 | $ | 4,840,083 | $ | (21,181,450 | ) | $ | 10,781,672 | |||||
RSUのための株 | 123,336 | 60,400 | (60,400 | ) | - | - | |||||||||
株式ベースの費用 | - | - | 129,490 | - | 129,490 | ||||||||||
RSUを買い戻す | - | - | (66,073 | ) | - | (66,073 | ) | ||||||||
RSUの改装 | - | - | (22,955 | ) | - | (22,955 | ) | ||||||||
今年度の純損失 | - | - | - | (2,101,886 | ) | (2,101,886 | ) | ||||||||
バランス、2023年12月31日 | 54,443,422 | $ | 27,183,439 | $ | 4,820,145 | $ | (23,283,336 | ) | $ | 8,720,248 |
連結財務諸表の付記を参照
ケルソー技術会社の経営と全面赤字合併報告書 |
2023 | 2022 | 2021 | |||||||
収入(付記15) | $ | 10,819,916 | $ | 10,931,188 | $ | 7,425,707 | |||
販売原価(別注6及び7) | 6,237,469 | 6,022,192 | 4,229,215 | ||||||
毛利 | 4,582,447 | 4,908,996 | 3,196,492 | ||||||
費用.費用 | |||||||||
事務·行政(付記12) | 2,486,186 | 2,278,467 | 2,243,413 | ||||||
経営陣報酬(付記12) | 720,500 | 720,003 | 720,923 | ||||||
研究(注7) | 1,124,831 | 1,068,708 | 1,697,497 | ||||||
マーケティングをする | 394,933 | 409,256 | 353,010 | ||||||
旅行する | 141,996 | 111,235 | 64,419 | ||||||
会計と法律 | 280,102 | 518,543 | 271,613 | ||||||
株式ベースの費用(付記11及び12) | 129,490 | 163,051 | 133,645 | ||||||
問い合わせ(付記12) | 461,470 | 318,846 | 325,024 | ||||||
投資家関係 | 84,000 | 84,000 | 84,000 | ||||||
為替損 | (32,660 | ) | 55,231 | (78,428 | ) | ||||
償却(付記7及び8) | 87,875 | 399,652 | 437,865 | ||||||
帳簿を壊す | - | - | 2,000 | ||||||
5,878,723 | 6,126,992 | 6,254,981 | |||||||
以下の項目までの損失: | (1,296,276 | ) | (1,217,996 | ) | (3,058,489 | ) | |||
供給先の収益を買い戻す(付記11) | 40,785 | 45,806 | - | ||||||
派生株式証負債リスコアリング収益(付記10) | 3,665 | 263,446 | 658,626 | ||||||
売却物件·工場及び設備の収益(損益)(付記7) | - | (20,602 | ) | 8,389 | |||||
在庫査定(別注6) | (214,225 | ) | (260,040 | ) | (117,403 | ) | |||
単位発行コスト(付記11) | - | - | (77,051 | ) | |||||
決済終了(付記8) | (465,360 | ) | - | - | |||||
税引前損失: | (1,931,411 | ) | (1,189,386 | ) | (2,585,928 | ) | |||
所得税支出(付記13) | |||||||||
現在のところ | 170,475 | 166,031 | 172,639 | ||||||
今年度の純損失と総合損失 | $ | (2,101,886 | ) | $ | (1,355,417 | ) | $ | (2,758,567 | ) |
1株当たりの基本損失と希釈損失 | $ | (0.04 | ) | $ | (0.02 | ) | $ | (0.05 | ) |
発行済み普通株式加重平均 | 54,337,995 | 54,320,086 | 53,082,689 |
連結財務諸表の付記を参照
ケルソー技術会社キャッシュフロー表合併報告書 |
2023 | 2022 | 2021 | |||||||
経営活動 | |||||||||
純損失 | $ | (2,101,886 | ) | $ | (1,355,417 | ) | $ | (2,758,567 | ) |
現金を扱っていないもの: | |||||||||
償却する | 785,505 | 1,044,222 | 1,573,091 | ||||||
在庫品核販売 | 214,225 | 260,040 | 117,403 | ||||||
財産·工場·設備の売却損失(収益) | - | 20,602 | (8,389 | ) | |||||
株式ベースの費用 | 129,490 | 163,051 | 133,645 | ||||||
帳簿を壊す | - | - | 2,000 | ||||||
RSUの収益を買い戻す | (40,785 | ) | (45,806 | ) | - | ||||
株式取得証負債から収益を再評価する | (3,665 | ) | (263,446 | ) | (658,626 | ) | |||
為替損失を実現しない | 1,154 | (31,648 | ) | (9,631 | ) | ||||
(1,015,962 | ) | (208,402 | ) | (1,609,074 | ) | ||||
非現金運営資金変動状況 | |||||||||
売掛金 | 316,568 | (574,970 | ) | (273,350 | ) | ||||
前払い費用 | (41,581 | ) | 68,722 | 1,249 | |||||
在庫品 | 556,043 | 1,133,374 | (182,655 | ) | |||||
売掛金と売掛金 | (69,717 | ) | (134,915 | ) | 332,076 | ||||
所得税に対処する | (20,602 | ) | 30,626 | (91,566 | ) | ||||
740,711 | 522,810 | (214,246 | ) | ||||||
経営活動提供の現金 | (275,251 | ) | 314,408 | (1,823,320 | ) | ||||
投資活動 | |||||||||
財産·工場·設備を処分して得た収益 | - | 27,339 | 27,704 | ||||||
財産·工場·設備を購入する | (754,770 | ) | (754,020 | ) | (131,382 | ) | |||
無形資産保証金 | - | - | (127,643 | ) | |||||
無形資産の買収 | (92,062 | ) | (148,814 | ) | (169,973 | ) | |||
投資活動用の現金 | (846,832 | ) | (875,495 | ) | (401,294 | ) | |||
融資活動 | |||||||||
普通株を発行し,発行コストを差し引く | - | - | 4,589,849 | ||||||
オプションの行使 | - | - | 55,000 | ||||||
RSUを買い戻す | (25,288 | ) | (35,269 | ) | - | ||||
賃貸責任払い | (130,081 | ) | (100,310 | ) | (104,493 | ) | |||
融資活動から提供された現金 | (155,369 | ) | (135,579 | ) | 4,540,356 | ||||
外貨の現金への影響 | (1,156 | ) | 31,648 | 12,673 | |||||
現金が流入する | (1,278,608 | ) | (665,018 | ) | 2,328,415 | ||||
現金、年明け | 2,712,446 | 3,377,464 | 1,049,049 | ||||||
年末現金 | $ | 1,433,838 | $ | 2,712,446 | $ | 3,377,464 |
現金流量資料を補充する(付記14)
連結財務諸表の付記を参照
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
1.ビジネスの性質
ケルソー技術会社(以下“会社”と略す)は1987年3月16日にブリティッシュコロンビア州の法律に基づいて登録設立された。同社は、鉄道タンク車が危険な商品を輸送する非事故による環境被害リスクを低減するために、様々な独自の圧力安全弁や歩道セキュリティシステムを設計、設計、販売、販売している。また、同社は輸送アプリケーションのための独自サービス設備を専門に生産しているエンジニアリング開発会社である。同社のトロント証券取引所(“トロント証券取引所”)とニューヨーク証券取引所(“NYSE”)での取引コードはそれぞれ“KLS”と“KIQ”である。同社は2014年5月22日にトロント証券取引所に上場し、2014年10月14日にニューヨーク証券取引所に上場した。会社の本社はブリティッシュコロンビア州南サリー郡18 B大通り13966号にあり、郵便番号:V 4 A 8 J 1。年末後、当社はニュー交所から退市しています(付記18)。
2.準備の根拠
(A)コンプライアンス宣言
当社の総合財務諸表は国際会計基準委員会(“IASB”)が公布した国際財務報告基準(“IFRS”)に基づいて作成されたものである。
公正価値によって列報する金融商品を除いて、このような総合財務諸表はすべて歴史コストベースで作成されます。現金流量情報を除いて、このなどの総合財務諸表はすべて権責発生制会計で作成されています。
(B)列報と合併の根拠
連結財務諸表には、会社とその合併の完全子会社ケルソー技術(米国)社、ケルフォード工業会社、KIQ X工業会社、KXI Wildertec工業会社の勘定が含まれており、これらの会社はすべて米国ネバダ州の会社であるが、ブリティッシュコロンビア州に登録されているKX工業会社とKXI Wildertec工業会社は除外されている。会社間取引および残高は合併時に打ち消された。これらの子会社は会社が支配権を獲得した日から合併し、すべての重大な会社間取引および残高は合併時に打ち消される。
企業が被投資先との参加から可変リターンを得る権利があり、被投資先への権限によりこれらのリターンに影響を与える能力がある場合には、支配権が実現される。
(C)機能通貨と列報通貨
当社とその子会社の機能通貨と届出通貨はドルです。
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
2.根拠(続)を準備する
(D)重大な経営陣の判断と推定不確実性
国際財務報告基準に基づいて総合財務諸表を作成する際には、会社の経営陣はいくつかの判断、推定、仮定を行う必要があり、これらの判断、推定および仮定は、総合財務諸表とその付記された報告書の金額に影響を与える可能性がある。実際の金額は最終的にその等の推定や仮定と異なる可能性がある。当社はその推定および基本的な仮定を検討し続ける。会計見積もりの改訂は、改訂見積もりの期間中に確認され、将来の期間に影響を与える可能性がある。
重大な管理判断
以下は、会社の会計政策を適用する際の重要な経営陣判断であり、これらの判断は、資産、負債、収入、費用の確認および計量に最も大きな影響を与える
(一)所得税を納める
繰延税金資産が確認できる程度は、会社が将来利用可能な繰延税金資産の課税収入を生成する確率に基づく評価である。また、取引を分類して評価することが可能な結果および異なる税務管区の任意の法律または経済制限または不確実性の影響を評価する際には、重大な判断が必要である。
(二)本位貨幣
当社及びその子会社の本位貨幣は、実体経営が置かれている主要な経済環境の通貨である。当社はその本位貨幣を決定し、その子会社の本位貨幣はドルであることを決定した。本位貨幣の決定は、主要な経済環境を決定するいくつかの判断に関与する可能性があり、主要経済環境を決定する事件や条件が変化すれば、当社はその実体の本位貨幣を再考する
(三)企業の研究開発支出
会社の研究·開発支出の会計政策を適用する際には、研究や開発として活動が決定されているかどうかを判断する必要があり、開発と考えられていれば、将来の経済的利益が会社に流れる可能性があるかどうかは、将来の事件や状況の仮定に基づいている可能性がある。新たな情報が得られれば、推定や仮定が変化する可能性がある。新しい情報があれば、将来の経済的利益が会社に流れる可能性が低いことを示し、資本化された金額は、新しい情報が利用可能な間に損益となる。
(四)限定株の処理方法
制限株式単位(“RSU”)の予備処理は、管理層が付与された条項および条件を評価する際に判断を適用して、RSUが株式で決済されるか現金で決済するかを決定することを要求する。
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2.根拠(続)を準備する
(D)重大な経営陣の判断と推定不確実性(継続)
不確定度を見積もる
以下は,資産,負債,収入,支出の確認と計測に最も大きな影響を与える見積りと仮定の情報であり,実際の結果はこれとは大きく異なる可能性がある.
(一)長期資産減価準備
長期資産には無形資産と財産、工場と設備が含まれる。
各報告期間終了時に、当社はその長期資産の帳簿金額を審査して、帳簿金額が回収できないという兆候があるかどうかを確認します。そのような兆候がある場合、資産の回収可能な金額を推定して、減価損失の程度を決定する(ある場合)。耐用年数が不確定な無形資産と未使用無形資産は毎年減値テストを行う。個別資産に独立したキャッシュフローが生じていない場合、当社は、その資産が属する現金発生単位の回収可能金額を推定する。これらの資産は、持続的な使用により現金流入が生じ、他の資産や資産群とは大きく独立した現金流入が生じる最小の資産グループに組み合わされる。合理的かつ一致した分配ベースを決定することができる場合には、会社資産も単一の現金生成単位に割り当てられ、そうでなければ、合理的かつ一致する分配ベースを決定できる最小の現金発生単位グループに割り当てられる。
回収可能金額は、公正価値から処分コストや使用価値を引いた高い者である。公正価値は、計量日市場参加者間で秩序ある取引で資産を売却した価格である。使用価値を評価する際には、将来の現金流量を税前割引率で現在の値に割引し、現在の市場の貨幣時間価値の評価を反映し、将来の現金流量は調整されていない資産特有のリスクを推定する。
(二)減価償却資産の耐用年数
当社は、資産の予想使用状況に基づいて、各報告日毎に減価償却資産の耐用年数の推定を審査します。これらの推定における不確実性は、いくつかの無形資産や設備使用を変更する可能性のある技術的時代遅れと関係があります。
(三)在庫状況
当社が在庫の可変現純値を見積もる際には、報告日ごとに得られる最も信頼できる証拠を考慮します。*これらの在庫の将来的な現金化は、将来の技術や他の市場駆動の変化の影響を受ける可能性があり、これらの変化は将来の販売価格を低下させる可能性があります。これらの仮定の変更は、当社の在庫推定値や利回りに影響を与える可能性があります。
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2.根拠(続)を準備する
(D)重大な経営陣の判断と推定不確実性(継続)
不確定度を見積もる
(四)株式ベースの支出
当社はある高級職員、従業員、取締役及びその他の合資格者に株式ベースの奨励を授与します。権益決済奨励については、公正価値は、帰属中に階層的帰属方法を使用して総合経営報告書と全面収益損失を計上し、予想帰属の推定奨励数を調整した後に備蓄に計上する。
当社は、権益ツールが従業員又は類似サービスを提供する他の者に株式に基づく支払い当日の公正価値を基準として、株式決済取引のコストを計量することを付与している。株式に基づく支払取引の公正価値を推定するには、付与された条項および条件に依存する最適な推定モデルを決定する必要がある。この推定はまた仮定して、推定モデル中の最適な投入を確定し、関連する普通株の公正価値、株式購入或いは株式証明書の期待寿命、波動性、予想罰金率と配当率を含む。これらの仮定の変化は公正価値推定に重大な影響を与える可能性があるため、既存モデルが自社の株式に基づく奨励の公正価値を確実に評価できるとは限らない。株式証負債は行使可能な元本由来負債で入金される(付記10)。
制限性及び繰延株式単位は、株式の授出日の公正価値に応じて計量される(付記11)。
(五)信用損失対策
当社は、履歴違約経験と顧客信用に関する既存情報を口座ごとに分析することで疑わしい債務を算出しています。この不確実性は、顧客残高の実際の回収可能性に関係しており、当社の見積もりとは異なる可能性があります
(Vi)リース責任
同社は、資産、基礎通貨、地理的位置まで、リース負債を測定するための増分借入金利を決定するために推定を使用している。レンタルに隠れている金利が容易に確定できない場合、リース債務の割引率は、当社の特定借入金金利に類似した割引率を用いて推定される。この比率は、類似した環境下で類似した支払い条件と保証で類似価値の資産を購入するために必要な資金の比率を表す。当社は、契約に確定した資産が含まれているかどうか、その資産を制御する権利があるかどうか、および賃貸期間を決定する際に判断を適用します。
(E)連結財務諸表の承認
当社の2023年12月31日までの年度の総合財務諸表は、2024年3月22日に取締役会の承認と認可を受けて発表されました。
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2.根拠(続)を準備する
(F)発行されたが発効していない新しい会計基準
当社は国際会計基準委員会が発表したまだ発効していない新しい基準を評価した。当社はこれらの会計基準を採用することがその総合財務諸表に与える影響はあまり大きくないと評価している。
3.材料計算政策の策定
以下は材料会計政策の概要である
(A)在庫
在庫アセンブリには、バルブおよび歩道カバーを組み立てるための原材料および用品、および完成バルブおよび歩道カバーが含まれている。すべての在庫は、加重平均コストおよび可変動正味値のうちの低い者によって記録されている。すべての在庫の陳述価値には、すべての原材料および用品の調達および組み立てコスト、および間接費用および償却に帰属可能であることが含まれている。定期的な審査を行って、任意の準備の時代遅れさを決定する。以前に在庫減記がコストを下回った場合が存在しなくなった場合、または経済環境の変化によって可変動値が増加したことを明確に示す証拠がある場合、フラッシング金額は流されました。フラッシング金額はオリジナルのヒット金額が限度です。
(B)無形資産
単独で買収された無形資産は、初期確認時にコストで計量される。初期確認後、無形資産は、コストから任意の累積償却および累積減価損失(ある場合)を差し引いて計量される。無形資産の使用年数は、有限または不確定と評価される。
有限寿命を有する無形資産は、利用可能な経済寿命内に償却され、無形資産が減値可能であることが示された場合に減値評価が行われる。少なくとも各報告期間の終了時に、限られた使用寿命を有する無形資産の償却期限と償却方法が審査される。資産に現れる将来の経済効果の期待消費パターンの期待使用寿命の変化は、償却期間や方法を適切に変更することにより説明され、会計推定値の変化とみなされる。不確定寿命の評価は、不確定寿命が継続可能であるか否かを決定するために毎年審査される。使用寿命の無限から有限への変化は期待に基づいて行われる。
当社の推定耐用年数に応じて直線的に有限寿命無形資産を販売するのは以下の通りです
特許 | -5年 | ||
権利.権利 | -2年 | ||
知的財産権 | -7年 |
無形資産の準備が整って使用できるようになった時、償却が開始される。製品と技術開発コストは延期基準に符合し、合理的な確実性の将来の経済効果を提供することが期待され、商業化が開始されると、製品や技術の推定寿命内に繰延され、償却される。
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3.材料会計政策(継続)
(C)財産、工場及び設備
物件、工場、設備は、コストから累積償却と累積減価損失を引いて(あれば)報告します。*賃貸改善とプロトタイプは、それぞれレンタル期間と推定使用年数内に直線的に償却します。*償却は、次の年率で物件、工場と設備の推定使用寿命を計算します
家を建てる | -4%-残高減少 | ||
生産設備 | -20%-残高減少 | ||
賃借権改善 | -5年直線 | ||
原型 | -2年間の直線 |
(D)収入確認
顧客契約で決定されたすべての履行義務(通常は調達注文を含む)が満たされた場合、販売減圧弁、歩道固定システム、関連製品の収入が確認されます。典型的な購入注文における履行義務は、減圧弁、歩道固定システム、関連付属品を製造し、これらの項目を渡すことです。収入が合理的に保証された場合、会社は収入を確認する。
(E)長期資産減価
各財務諸表の日に、当社は、使用年数を決定する有形無形資産が減値の兆候があるか否かを審査する。-減値の兆候がある場合は、その資産の回収可能金額を推定する。*使用可能な無形資産または使用寿命が確定していない無形資産は、毎年減値テストを行う。*1つの資産またはその現金発生単位の帳簿価値がその回収可能金額を超えた場合、減値損失を確認する。現金発生単位は、現金流入が発生する最小識別可能資産種別であり、他の資産または資産群とは大きく独立した現金流入である。
回収可能金額は、資産の公正価値から売却コストと使用価値の両方を引いたものです。使用価値を評価する際には、推定された将来のキャッシュフローを税前割引率で現在値に割引し、この割引率は、現在の市場の貨幣時間価値と資産特有のリスクの評価を反映しています。主要な独立した現金流入が生じない資産については、回収可能金額はその資産が属する現金発生単位のために決定されます。
(F)所得税の納付
(一)当期所得税及び繰延所得税の納付
所得税費用は当期税費と繰延税費からなり、連結経営報告書と全面赤字で確認されている
当期税項支出は今年度の課税所得額の予想課税額であり、期末に制定または実質的に制定された税率を採用し、例年の課税額の改訂に基づいて調整する。
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3.材料会計政策(継続)
(F)その他所得税(継続)
一当期所得税及び繰延所得税の納付(継続)
繰延税項資産及び負債及び関連繰延所得税の支出又は回収は、既存の資産及び負債の財務諸表帳簿額面とそれそれぞれの課税基礎との間の差額による繰延税金項目の結果を確認する
繰延税項資産及び負債は、資産現金化又は負債清算時に適用される公布又は実質的に税率計量を公布することが予想される。税率変動が繰延税金項目資産及び負債に与える影響は、実質的な公布期間中に損益で確認される。
繰延税金資産の確認とは、将来の課税利益がその資産を相殺するために使用される可能性が高いことを意味します。当社が繰延税金資産の回収が不可能だと考えた場合、繰延税金資産は減少します。法的に強制的に執行可能な権利がある場合には、当期税項資産と当期税金負債を相殺する場合や、繰延税金資産や負債が同じ税務機関から徴収された所得税に関係している場合には、当期税項資産や負債を純額で決済しようとしている場合には、繰延税金資産や負債が相殺されます。
(Ii)テキサス州保証金税
2007年1月1日から、テキサス州はテキサス保証金税と呼ばれる年間フランチャイズ税を公布し、この税は以下の2つの中の低い者の1%に相当する:(A)課税実体収入の70%;(B)総収入から100%を引いて、納税者が選択する:(I)販売商品コスト;または(Ii)補償。課税保証金税の準備はすでに総合経営表と総合損失表に計上されている。
(G)外貨換算
外国為替残高と取引の口座をドルに換算すると以下のようになる
(I)連結財務状況表の日付の有効為替レートで計算される通貨資産および負債
(2)非貨幣的資産及び負債は、資産を取得した場合又は負債を負担した場合のレートで計算され、
(3)収入と支出項目(償却を含まず、関連資産と同じレート換算)、取引日の為替レートで計算する。
外貨換算による損益計上純収益(赤字)の確定。
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3.材料会計政策(継続)
(H)1株当たり収益
同社は普通株の基本1株当たり収益データを提供し、計算方法は会社の普通株株主が占めるべき収益をその期間の加重平均流通株数で割る。当社は在庫株方法を用いて1株当たりの配当収益を計算する。*この方法によると、1株当たり収益の希薄化効果は、オプション権の行使、株式承認証、および類似ツールによる収益から計算される。*株式承認証および類似ツールを行使して得られた金は、期間内の平均市価で普通株を購入するために使用されると仮定する。しかし、1株当たりの希薄損失の計算には、様々な転換や反ダンピングのオプションや引受権証の影響は含まれていない。
(I)株式ベースの支出
当社には株式オプション計画、制限株式単位計画、繰延株式単位計画があり、詳しくは付記11を参照されたい。*会社は取締役、高級管理者と従業員およびコンサルタントに株式決済の株式奨励を授与する。従業員の株式費用は付与日権益ツールの公正価値によって計量される。株式オプションの公正価値はブラック·スコアーズオプション定価モデルを用いて計量される。制限および繰延株式単位は付与日の株式公正価値で計量される。従業員の株式費用は帰属期間中に分級帰属方法で確認される。
非従業員の株式に基づく支出の公正価値は、商品またはサービスを受信した日に、受信した商品またはサービスの公正価値によって確認および計量される。受信した商品およびサービスの公正価値が確実に計量できないと判断された場合、株式に基づく支出は、発行された権益ツールの公正価値に基づいて計量される。
従業員及び非従業員については、権益決済の株式費用の公正価値を合併経営報告書及び全面損失表で確認し、それに応じて準備金を増加させる。確認された費用の金額は、期待付与された奨励数量を反映するように調整される。株式オプションを行使して受け取った対価格計上株式は、準備金に関連する株式費用を配当金に移行する。制限株式単位(“RSU”)が株式で決済される場合、記録された公正価値は、備蓄から株式に移行する。
従業員および非従業員の場合、現金決済されたRSUの公正価値は、株式ベースの費用として確認され、RSU負債は、帰属中にそれに応じて増加する。費用と確認された額は,付与される予定のRSU数の推定数に基づいて決定される.現金決済のRSUは報告期間ごとに公正価値で市価で計量されている。キャッシュ決済のRSUに帰属すると、RSUの負債は現金支払いによって減少する。
最初にRSUを付与した後、会社が株式決済を決定する可能性のある奨励は、将来の現金決済とみなされるべきだ。この場合、この変化は元の報酬の修正とみなされる。改正の日には、これまで既得裁決の公正価値に基づいて賠償責任を確認する。準備金の相応の減少は元の賠償金の公正価値の範囲内でのみ確認された。資本決済報酬に対する現金決済報酬の修正日の任意の増分公正価値は、直ちに株式基礎支出で確認される。
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3.材料会計政策(継続)
(J)資本ストック
株式オプション及び株式承認証を行使して得られた金は、引受権又は株式承認証所持者が自社の株式を購入することができる金額に基づいて株式に計上することができる。株式に基づく支出を先に計上した株式ベースの支出は、オプションを行使する際に配当金に移行する。非貨幣で発行された株式は、発行当日の終値に基づいて推定される。発行先が得た金は、剰余値法により普通株式と引受権証との間に分配される。この方法では、収益は、まず単位定価時の普通株の公正価値に基づいて株式に分配され、どの残存価値も株式承認証備蓄に割り当てられ、株式承認証を行使することにより受信された対価格記録は株式に記録され、株式証明書備蓄に記録されている任意の関連金額は株式に移される。
“国際財務報告基準”第9号の原則によると、カナダドル建ての引受権証は派生権証負債に分類される金融商品(注10)。株式証の行使価格はカナダドルで固定されているため、当社の機能通貨はドルであり、国際会計基準第32号によると、株式証明書は派生負債とみなされている金融商品:列報可変額の現金として、行使時に会社本位貨幣の現金を受け取ります。これらのタイプの引受権証は,発行日にオプション定価モデルを用いて公正価値確認を行う.株式承認証は最初に公正価値で負債を計上し、その後公正価値のいかなる変動も損益で確認した。使用価格が当社の機能通貨以外の通貨である引受権証を行使する場合、株式承認証は行使日に再推定され、すでに株式権証を行使した総公正価値は株式に再分配される。行権価格を支払うことで発生した収益も株式に分配される。
(K)金融商品
(一)投資金融資産
初期認識と測定
金融資産が当該文書契約で規定されている側となった場合、同社は当該金融資産を確認する。金融資産は、最初に公正価値で計量され、損益によって公正価値で計量されていない項目については、その買収または発行に直接起因する取引コストで計量される。金融資産は、初期確認時に償却コストまたは損益による公正価値計量に分類される。金融資産が以下の条件を満たす場合は、剰余コストで計量する:(一)当該資産は、資産を保有して契約キャッシュフローを徴収するビジネスモデルで保有することを目標とする。(2)当該金融資産の契約条項は、指定された日に現金流量を生成する、すなわち元金と未償還元金の利息のみを支払う。およびiii)損益別に公正価値として指定されていない.
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3.材料会計政策(継続)
(K)金融商品(継続)
(一)新規金融資産(継続)
後続測定
その後の金融資産の計量は、以下のように分類される
公正価値に基づいて損益する金融資産
公正価値によって損益によって計量された金融資産は総合財務状況表の中で公正価値及び公正価値によって変動勘定し、総合経営表と全面赤字の中で確認した。
余剰コストで計量された金融資産
金融資産はその後、実際の利息法を採用し、任意の減価を差し引いて準備した後、償却コストで計量する。当社は売掛金、前払い費用、余剰コストで計量された預金を分類します。
もう知らない
次の場合には、金融資産、又は適用される場合には、金融資産の一部又は同様の金融資産の一部が取り消されたことが確認される
·資産からキャッシュフローを取得する契約権利が満期になった;または
·当社は、資産からキャッシュフローを取得する権利を譲渡したか、または“伝達”スケジュールに従って受信したキャッシュフローを第三者に全額支払う義務を負っており、(A)当社が資産を移転した実質的にすべてのリスクおよびリターン、または(B)当社は、資産のすべてのリスクおよびリターンを移転も保持していないが、資産の制御権を移転している。
(二)企業財務負債
会社が金融商品契約条項の一方になった場合、金融負債が確認される。金融負債は、その消滅、解除、ログアウト、または満了時にキャンセルされることが確認される。金融負債は、公正価値に応じて損益計算された金融負債、またはその後、償却コストで計量された金融負債に分類される。利息に関連するすべての費用は、支払利息内の損益で報告される(適用される場合)。
原価を償却する
余剰コストで計算された金融負債は、最初に公正な価値から直接発行金融負債による取引コスト計量を減算することができる。その後、財務負債は実金利法で償却コストで計量します。当社は売掛金と売掛金、所得税と賃貸負債を剰余コストで計量します。
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3.材料会計政策(継続)
(K)金融商品(継続)
(二)企業財務負債(継続)
損益公正価値(“FVTPL”)
FVTPLで計量された金融負債は最初に公正価値で計量され、任意の関連取引コストは発生時に損益で確認される。その後、財務負債は公正な価値に従って再計量し、その発生した報告期間内に損益を確認した。
もう知らない
金融負債が解除され、解約され、または満期になった場合、会社は金融負債の確認をキャンセルする。一般に、確認を終了した金融負債帳簿額面と支払済みおよび支払対価との差額は、任意の非現金資産移転または負担された負債を含み、総合損益表および全面損失表で確認される。
(三)公正価値階層
当社は、公正価値を推定するための投入の信頼性に基づいて、公正価値に応じて計量された金融商品を3つのレベルのうちの1つに分類する。-第1レベルの金融資産と金融負債の公正価値は、同じ資産および負債に対する活性市場のオファーを参考に決定される。*第2レベルの金融資産および負債の使用見積以外の投入は、すべての重要な投入が観察可能な市場データに基づいている。第3レベルの推定値は、観察可能な市場データに基づいていない投入に基づく。
(L)賃貸借契約
開始時に、同社は契約に埋め込まれたレンタルが含まれているかどうかを評価する。契約にはリースが含まれており、契約譲渡が一定期間にわたって決定された資産の使用権を制御して対価格と交換する場合。
当社はテナントとして,使用権資産(“ROU資産”)とリース負債を確認しなければならず,前者は対象資産を使用する権利,後者はリース支払い義務を表す。
国際財務報告基準16賃貸借証書賃貸期間が12ヶ月以下でない限り、テナントにすべてのレンタル資産および負債を確認することを要求する単一テナント会計モデルを提供する。
同社はリース開始時にROU資産とリース負債を確認した。ROU資産は、最初に、レンタル支払いの現在値に初期直接コストを加えて受信された任意のインセンティブを減算することによって計量される。その後、コストから累積償却、減価損失を差し引いて計量し、レンタル負債のいくつかの再計量に基づいて調整した。ROU資産は開始日から償却され、レンタル期間または対象資産の使用年数が短い者を基準とする。減値指標が存在すれば,ROU資産の減値テストを行う.
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3.材料会計政策(継続)
(L)レンタル(継続)
賃貸負債は、最初に開始日に支払われていない賃貸支払いの現在値で計量し、レンタルに隠れている金利で割引し、その金利が容易に確定できない場合は、逓増借款金利で割引する。逓増借款金利とは、類似期間や類似担保の場合、運営機関が支払わなければならない金利、すなわち、ROUの資産価値に類似した資産を類似した経済環境下で獲得するために必要な資金である。
賃貸負債を計量する際に含まれる賃貸支払いには、
·実質固定支払いを含む固定支払い;
·最初に使用されたのは、開始日までの指数またはレートであり、指数またはレートに依存する可変レンタル支払い
·残額保証に応じて支払うべき予定金額;
·会社は行使する購入選択権の下での使用価格を合理的に決定する
·会社が延期選択権を行使すると合理的に決定した場合、オプションの契約期間内にレンタル金を支払う
·賃貸借契約の早期終了の処罰は、会社が合理的に確定しない限り早期に終了しません。
賃貸負債はその後、賃貸負債の利息コストにより増加し、支払いによるリース支払いにより減少する。将来の賃貸支払いが指数や金利の変動、残存価値保証項で予想される対応金額の推定変動、または(適用するような)購入または延期選択権が合理的に確実に行使または終了するかどうかによって選択権が合理的に行使されないかどうかによって変化した場合、再計量する。
初期計量純資産やリース負債に含まれていない指数や比率の可変リース支払いに依存せず、発生期間中に損益費用であることを確認する。
ROU資産は“財産、工場および設備”に記載されており、賃貸負債は総合財務状況表に“賃貸負債”に記載されている。
(M)研究と開発を行う
当社は、新製品の研究開発に関する活動にコストを発生させます。開発コストが技術および経済的実行可能性を含む特定の識別可能な延期基準を満たしていない限り、研究および開発コストは費用に計上されます。支出が確実に保証され、製品やプロセスが技術的にも商業的にも実行可能であり、将来の経済効果が可能であり、会社が開発を完了し、資産を使用または売却しようとしている場合にのみ、開発コストを資本化します。*繰延開発コストは、関連する商業生産の寿命内に償却したり、使用可能な財産や設備の場合に償却したりします。2023年12月31日に、当社は471,311ドル(2022-471,311ドル)の研究開発コストを知的財産権の一部に資本化した。
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3.材料会計政策(継続)
(N)準備金および負債
債務を返済するために経済的利益を体現する資源を流出させる必要があり、金額を合理的に見積もることができる場合には、クレーム、訴訟、その他の出所による損失準備を確認する。より多くの情報や状況が変化するにつれて、準備が調整される。
経済的利益を体現する資源が流出しない限り、負債が開示されている可能性は低い。
4.資本管理の強化
当社はその資本を株主権益で構成していると考えています。
会社が資本を管理する目標は、その継続的な経営と業務をさらに発展させる能力を維持することである。会社は会社の資本需要を効率的に管理するために、その戦略目標を達成するための計画と予算プログラムを策定した。
その資本要求の管理を容易にするために、当社は支出予算を作成し、様々な要因(成功した資本配置や一般業界状況を含む)に応じて必要な更新を行います。*管理層は定期的に資本構造を検討し、上記の目標が実現されることを確保します。*当社の資本管理方法は2023年12月31日までに変更されていません。*当社の資本は外部から制限されていません。
5.金融商品の使用
金融商品は双方の間で合意された合意であり、その結果、現金または株式商品の支払いまたは受け入れを承諾する。当社は公正価値レベルで第1レベルに分類された金融商品には、その短期的な性質のため、その帳簿価値がその公正価値に近いため、現金、売掛金、前払い費用、預金、売掛金および売掛金および支払所得税が含まれている。RSU負債は、その価値が会社普通株に基づく市場価格であるため、1段階に分類される。派生権証責任と賃貸責任はそれぞれ二級と三級に分類される。
同社は金融商品の使用により次のようなリスクに直面している
·信用リスクを低減する
·流動性リスクの低減、および
·市場リスク。
(一)信用リスクの低減
信用リスクとは、金融商品の一方が義務を履行できずに他方に財務損失を与えるリスクである。現金はカナダと米国の主要金融機関に保管されており、会社の現金に対する信用リスクは1,433,838ドル(2022-2,712,446ドル)に集中している。
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5.金融商品(継続)
(A)信用リスク(継続)
売掛金については、すべての顧客の信用格付けを評価し、潜在的な信用損失保留準備金として評価してきたが、これまでどのような損失も経営陣の予想内であった。売掛金とその最大リスクの開口に関する会社の信用リスクは972,680ドル(2022-1,240,625ドル)であった。会社の重要顧客に対する売掛金信用リスクは以下の通りである:顧客Aは248,948ドル(2022-224,954ドル)、顧客Bは257,400ドル(2022-436,400ドル)、顧客Cは1,108ドル(2022-148,270ドル)である(注15)
売掛金の信用リスクを低減するために、当社は、これらの金額が全額回収できないことを示す兆候がないことを確実にするために、売掛金の回収可能性を定期的に審査しています。当社の2023年12月31日と2022年12月31日の売掛金齢(売掛金や労務税を除く)は以下の通りです
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
現在のところ | $ | 748,493 | $ | 644,713 | ||
1-60日 | 211,896 | 537,080 | ||||
61日以上 | 12,291 | 58,832 | ||||
$ | 972,680 | $ | 1,240,625 |
(B)流動性リスクの低減
流動性リスクとは、会社が満期時にその財務義務を履行できないリスクをいう。会社が流動性リスクを管理する方法は、正常かつ緊張した条件下で、会社が満期時に債務を返済するのに十分な流動資金を有することを可能な限り確保し、受け入れられない損失や会社の名声に損害を与えることなく、債務を返済することである。
2023年12月31日現在、会社には、983,023ドル(2022-1,330,821ドル)の流動負債933,410ドル(2022-1,184,463ドル)の売掛金と売掛金、10,024ドル(2022-30,626ドル)の支払所得税、賃貸負債の現在部分16,636ドル(2022-112,067ドル)、RSU負債22,953ドル(2022-3,665ドル)と負債由来の流動部分Nil-636ドル(2022-112,067ドル)の現金が1,433,838ドルの現金がある。当社の賃貸負債の残り未割引契約満期日金額は約17,352ドル(2022-164,469ドル;1~3年以内に満期)で、1年未満で満期になります(付記9)。
(三)市場リスクの防止
当社が直面する可能性のある重大な市場リスクは金利リスクと通貨リスクです。
(一)金利リスクの引き下げ
金利リスクとは、公正価値あるいは未来の現金フローが市場金利の変化によって変動するリスクである。
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5.金融商品(継続)
(三)市場リスク(継続)
(二)通貨リスクへの対応
当社は、発生した支出または受け取った資金と、当社が維持している残高がカナダドル(“カナダドル”)で価格を計算する限り、通貨リスクに直面しています。*当社はヘッジや他の通貨管理ツールで通貨リスクを管理していません。
会社は2023年12月31日と2022年12月31日現在、以下のカナダドル建ての通貨資産(負債)純額(ドル建て)を保有している
2023年12月30日 | 2022年12月31日 | |||||
現金 | $ | 50,792 | $ | 63,799 | ||
売掛金 | 92,731 | 141,354 | ||||
売掛金と売掛金 | (128,670 | ) | (267,124 | ) | ||
$ | 14,853 | $ | (61,971 | ) |
以上に基づいて、他のすべての変数が不変のままであると仮定すると、ドル対カナダドル1ドル当たり2%(2022-7%)の切り下げは、総合経営報告書および総合損失のうち約297ドル(2022-4,338ドル)の為替損失または収益をもたらす。
6.在庫
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
完成品 | $ | 100,613 | $ | 132,266 | ||
原材料と供給品 | 3,275,392 | 4,011,930 | ||||
$ | 3,376,005 | $ | 4,144,196 |
販売コストには、4,915,574ドル、(2022年-4,695,464ドル、2021-3,091,973ドル)確認費用が含まれています。この年度の在庫核販売は214,225ドル(2022-260,040ドル;2021-117,403ドル)です。
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7.財産、工場、設備
賃借権 | 生産する | ||||||||||||||||||||
コスト | 土地 | 家を建てる | 改善 | 装備 | 原型 | ROU資産 | 合計する | ||||||||||||||
バランス、2021年12月31日 | $ | 12,558 | $ | 2,963,983 | $ | 43,715 | $ | 1,024,226 | $ | 2,583,001 | $ | 316,470 | $ | 6,943,953 | |||||||
足し算 | - | - | - | 29,191 | 833,572 | - | 862,763 | ||||||||||||||
処置する | - | - | - | (21,347 | ) | (77,684 | ) | - | (99,031 | ) | |||||||||||
バランス、2022年12月31日 | $ | 12,558 | $ | 2,963,983 | $ | 43,715 | $ | 1,032,070 | $ | 3,338,889 | $ | 316,470 | $ | 7,707,685 | |||||||
足し算 | - | - | - | - | 665,496 | - | 665,496 | ||||||||||||||
処置する | - | - | - | - | (79,010 | ) | - | (79,010 | ) | ||||||||||||
バランス、2023年12月31日 | $ | 12,558 | $ | 2,963,983 | $ | 43,715 | $ | 1,032,070 | $ | 3,925,375 | $ | 316,470 | $ | 8,294,171 | |||||||
累計償却する | |||||||||||||||||||||
バランス、2021年12月31日 | $ | - | $ | 797,815 | $ | 39,572 | $ | 716,167 | $ | 1,977,135 | $ | 166,870 | $ | 3,697,559 | |||||||
償却する | - | 85,356 | 4,143 | 61,364 | 525,916 | 66,489 | 743,268 | ||||||||||||||
処置する | - | - | - | (5,942 | ) | (4,462 | ) | - | (10,404 | ) | |||||||||||
バランス、2022年12月31日 | $ | - | $ | 883,171 | $ | 43,715 | $ | 771,589 | $ | 2,498,589 | $ | 233,359 | $ | 4,430,423 | |||||||
償却する | - | 81,992 | - | 48,317 | 590,784 | 66,489 | 787,582 | ||||||||||||||
処置する | - | - | - | - | (79,010 | ) | - | (79,010 | ) | ||||||||||||
バランス、2023年12月31日 | $ | - | $ | 965,163 | $ | 43,715 | $ | 819,906 | $ | 3,010,363 | $ | 299,848 | $ | 5,138,995 | |||||||
帳簿価値 | |||||||||||||||||||||
2023年12月31日 | $ | 12,558 | $ | 1,998,820 | $ | - | $ | 212,164 | $ | 915,012 | $ | 16,622 | $ | 3,155,176 | |||||||
2022年12月31日 | $ | 12,558 | $ | 2,080,812 | $ | - | $ | 260,481 | $ | 840,300 | $ | 83,111 | $ | 3,277,262 |
在庫には不動産、工場、設備に関する2,077ドル(2022-3,025ドル;2021-6,774ドル)の償却が含まれている。
販売商品コストには、不動産、工場、設備に関する107,631ドル(2022-118,654ドル、2021-131,580ドル)の償却が含まれています。
償却費用には87,875ドル(2022-95,673ドル、2021-133,885ドル)の財産、工場、設備関連の償却が含まれています。
研究費には、不動産、工場、設備関連の589,999ドル(2022-525,916ドル、2021-1,011,445ドル)が含まれている。
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
8.無形資産
コスト | 特許 | 権利.権利 |
知識人 属性 |
合計する |
||||||||
バランス、2020年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 672,959 | $ | - | $ | 713,799 | ||||
足し算 | - | - | 169,973 | 169,973 | ||||||||
バランス、2021年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 672,959 | $ | 169,973 | $ | 883,772 | ||||
足し算 | - | - | 301,338 | 301,338 | ||||||||
バランス、2022年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 672,959 | $ | 471,311 | $ | 1,185,110 | ||||
足し算 | - | - | - | - | ||||||||
バランス、2023年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 672,959 | $ | 471,311 | $ | 1,185,110 | ||||
累計償却する | ||||||||||||
バランス、2020年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 65,000 | $ | - | $ | 105,840 | ||||
償却する | - | 303,980 | - | 303,980 | ||||||||
バランス、2021年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 368,980 | $ | - | $ | 409,820 | ||||
償却する | - | 303,979 | - | 303,979 | ||||||||
バランス、2022年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 672,959 | $ | - | $ | 713,799 | ||||
償却する | - | - | - | - | ||||||||
バランス、2023年12月31日 | $ | 40,840 | $ | 672,959 | $ | - | $ | 713,799 | ||||
帳簿価値 | ||||||||||||
2023年12月31日 | $ | - | $ | - | $ | 471,311 | $ | 471,311 | ||||
2022年12月31日 | $ | - | $ | - | $ | 471,311 | $ | 471,311 |
二零一零年十二月三十一日までに、当社はその歩道安全システムに関する特許を買収する協定を締結した。*当社は合意に従って5%の特許料を支払う責任がある(付記15)。
当社は2016年11月10日、25,000ドルの現金および250,000株の普通株を含む25,000ドルの現金および250,000株の普通株を含む技術開発協定を締結し、G&J Technologies,Inc.(“サプライヤー”)のすべての知的財産権(“製品”)を買収した。2016年11月10日、サプライヤーは同社と相談契約を締結し、費用は月1万ドルだった
また、以下のマイルストーンによると、会社は7.5万ドルの現金を追加し、75万株の会社普通株を売り手に発行する
·製品に関連する第1の新特許出願を提出する際に、現金25,000ドルと普通株式250,000株を発行することができる(同社は2017年12月31日までの年間に現金を支払い、208,486ドルの株式を発行した)
·最初の製品の生産プロトタイプが完成した後、25,000ドルの現金および250,000株の普通株式(会社は現金支払いおよび2017年12月31日に131,527ドルで発行される株式)、現金および株は2018年12月31日までの年間で発行され、
·現金2.5万ドルと普通株25万株は、これらの製品を含む最初の商用車の販売が完了した後に発行できる。
当社はまた、当社の純売上高の2.5%の特許権使用料をサプライヤーに支払い、カレンダー四半期終了後30日以内に支払わなければなりません。当社は2023年12月31日現在、販売製品から何の収入も稼いでいません
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
8.無形資産(継続)
2021年3月3日、会社は月額10,000ドルのコンサルティング契約を含む技術開発契約を終了した。会社は協定によって得られたすべての知的財産権を保持し、依然として2.5%の使用料を負担する。この契約は仲裁中であり、2023年4月25日に判決を下し、G&J Technologies Inc.465,360ドルの停止費、発行された資産支払い、法的費用を決定する。2023年12月31日現在、給付されたすべてのお金が支払われている。
当社は2021年10月25日に、無道路車両能動サスペンション制御システムに関する内部知的財産権をさらに開発するために、第三者開発者と技術サービス協定(“同協定”)を締結した。この協定には、総額663,419ドル(810,000カナダドル)の支払いが含まれています。協定に基づいて開発された知的財産は会社の財産となり、開発者のいくつかの背景技術は、関連製品の製造および販売のために会社の許可を得ます。*ライセンスの印税支払いは年間27,000カナダドル、10年間(“許可料”)、1年目は費用を免除し、翌年は50%割引されます。もし会社が任意の年に合意に基づいて設計された制御システムを少なくとも10個購入した場合、この年度の許可料は免除されます。会社は累計余剰許可料を支払い、一度に5万ドルを支払うことで、開発者のバックグラウンド技術を使用する制限されない許可を随時得ることができます。
2023年12月31日までの年間で、当社が当該サプライヤーと発生した総金額はゼロ(2022年は301,338ドル)であり、このサプライヤーは知的財産権に資本化されている。また、当社の2023年12月31日の預金は67,181ドル(2022-67,181ドル)であり、合意期間内に使用されます。
9.レンタル責任
同社には、ブリティッシュコロンビア州キローナの倉庫スペースと、プロトタイプを開発するための車両のレンタルプロトコルがある(注7)。
2023年12月31日と2022年12月31日までの賃貸負債の連続性は以下の通り
リース責任 | 貨物倉庫 | 車両 | 合計する | ||||||
レンタル責任、2020年12月31日 | $ | 31,418 | $ | 117,831 | $ | 149,249 | |||
足し算 | 199,466 | 43,491 | 242,957 | ||||||
レンタル料 | (84,353 | ) | (31,769 | ) | (116,122 | ) | |||
リース権益 | 6,757 | 4,872 | 11,629 | ||||||
レンタル責任、2021年12月31日 | $ | 153,288 | $ | 134,425 | $ | 287,713 | |||
処置する | - | (40,686 | ) | (40,686 | ) | ||||
レンタル料 | (77,835 | ) | (32,668 | ) | (110,503 | ) | |||
リース権益 | 6,357 | 3,836 | 10,193 | ||||||
レンタル責任、2022年12月31日 | $ | 81,810 | $ | 64,907 | $ | 146,717 | |||
レンタル料 | (67,794 | ) | (65,845 | ) | (133,639 | ) | |||
リース権益 | 2,620 | 938 | 3,558 | ||||||
レンタル責任、2023年12月31日 | $ | 16,636 | $ | - | $ | 16,636 | |||
現在の部分 | $ | 16,636 | $ | - | $ | 16,636 | |||
長期部分 | - | - | - | ||||||
$ | 16,636 | $ | - | $ | 16,636 |
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
9.レンタル責任(継続)
当社は2023年12月31日までに61,421ドルを支払い、残りの車両レンタルを購入し、上記リース支払いに含まれています。賃貸負債と買取価格との差額は、上記のリース権益に含まれる196ドルである。
10.派生株式証明書の法的責任
当社の派生株式証責任は、カナダドルで行使可能な引受権証の発行により生じる(付記11(C))。額面が会社のドル機能通貨と異なるため、会社はこれらの株式証明書の派生負債を確認し、各報告期間の終了時に負債を再計量する。
当社由来株式証負債の変動は以下の通りである
バランス、2020年12月31日 | $ | - | |
発行された権利証の公正価値 | 925,737 | ||
公正価値を調整する | (658,626 | ) | |
バランス、2021年12月31日 | 267,111 | ||
公正価値を調整する | (263,446 | ) | |
バランス、2022年12月31日 | $ | 3,665 | |
公正価値を調整する | (3,665 | ) | |
バランス、2023年12月31日 | $ | - |
派生権証負債の推定値は、高度な主観的な推定および仮定を使用する必要がある。*使用される予想変動率は、会社の歴史的株価に基づく。*株式証の期待期間内の無リスク金利は、実質的に等しい期間に基づくカナダ政府基準債券である。*予想期間は契約条項に基づく。基礎仮定の変化は、公正価値推定に大きな影響を与える可能性がある。
会社はオプション定価モデルを使用して負債の公正価値を推定します。以下の加重平均仮定を使用しました
12月31日まで | 発行時には- | ||
2022 | 2021 | 2021年3月4日 | |
無リスク金利 | 4.06% | 0.95% | 0.28% |
オンラインになる予定です | *0.17歳 | *1.17年 | 今から2.00年 |
年化変動率 | 87.88% | 96.32% | 81.02% |
配当率 | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
1部当たり株式証明書の公正価値 | $0.001 | $0.79 | $0.261 |
2023年3月4日、所有権証は行使されていない場合に満期になる。そこで、当社は派生負債をゼロに再評価し、公平価値収益3,665ドルを記録した。
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
11.配当金を増やす
許可:
無制限A類は非累積,無額面の優先株であり,そのうち5,000,000株は指定されたA類,転換可能で投票権のある優先株である。
無額面の無限普通株。
A)普通株
2023年12月31日までの年間で、会社は123,336株の普通株を発行し、60,400ドルの価値がある。これらの株はRSU協定に基づいて発行された。
2022年12月31日までの年間では、株式発行はありません
同社は2021年12月31日までの年間で,私募により7,000,000単位,単位あたり0.91カナダドル,総収益4,922,510ドル(6,370,000カナダドル)を発行した。各単位は1株普通株と半分の引受権証からなり,引受権証は発行日から2年で満期となる.各完全株式証の所有者は1年目に1.15カナダドルの価格で1株の普通株を買収する権利があり、翌年に1.30カナダドルの価格で普通株を買収する権利がある。発行時には、私募融資で得られた金から派生株式証負債(付記10)の価値925,737ドルを減算し、合計3,996,773ドルとした後、剰余法により発行済み資本に分配した。方向性増発に関連して,当社による発行コストは409,712ドルであり,このうち77,051ドルは単位発行コストとして総合経営報告書と全面赤字に計上されている。
2021年12月31日までの年間で,会社は株式オプションの行使により150,000株を発行し,総収益は55,000ドルであった。したがって、37385ドルの価値が準備金から株式に振り込まれる。
(B)株式オプション
当社には、従業員、役員、高級社員、コンサルタントが使用するための株式購入計画(“この計画”)があり、取締役会が時々承認した計画に基づいて引受権を付与しています。この計画によると、当社は購入契約の最大10%を占めるように株式購入権の発行を許可しています。各購入持分は、当社の普通株を買収するために行使することができる。この計画に基づいて付与されたオプションの行使価格は、付与日の市場価格から市場価格に応じた指定割引を引いてはならない。
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
11.非株式(続)
(B)株式オプション(継続)
取締役、従業員、コンサルタントに普通株購入の選択権を付与するのは以下の通り
トレーニングをする | 満期になる | 十二月三十一日 | 没収/没収 | 十二月三十一日 | ||||||||||||
値段 | 日取り | 2022 | 授与する | 鍛えられた | 期限が切れる | 2023 | ||||||||||
0.57ドル(ドル) | 2023年4月17日 | 200,000 | - | - | (200,000 | ) | - | |||||||||
0.5ドル(ドル) | 2023年8月20日 | 700,000 | - | - | (700,000 | ) | - | |||||||||
1.45ドル(ドル) | 2024年5月17日 | 10,000 | - | - | (10,000 | ) | - | |||||||||
0.78ドル(ドル) | 2024年8月19日 | 700,000 | - | - | - | 700,000 | ||||||||||
0.82ドル(ドル) | 2024年11月8日 | 10,000 | - | - | - | 10,000 | ||||||||||
0.76ドル(ドル) | 2025年2月11日 | 200,000 | - | - | - | 200,000 | ||||||||||
0.75ドル | 2025年8月18日 | 750,000 | - | - | - | 750,000 | ||||||||||
未済債務総額 | 2,570,000 | - | - | (910,000 | ) | 1,660,000 | ||||||||||
総実行可能権 | 2,570,000 | - | - | (910,000 | ) | 1,660,000 |
トレーニングをする | 満期になる | 十二月三十一日 | 没収/没収 | 十二月三十一日 | ||||||||||||
値段 | 日取り | 2021 | 授与する | 鍛えられた | 期限が切れる | 2022 | ||||||||||
0.9ドル(ドル) | 2022年7月6日 | 50,000 | - | - | (50,000 | ) | - | |||||||||
0.30ドル | 2022年11月28日 | 650,000 | - | - | (650,000 | ) | - | |||||||||
0.57ドル(ドル) | 2023年4月17日 | 200,000 | - | - | - | 200,000 | ||||||||||
0.5ドル(ドル) | 2023年8月20日 | 700,000 | - | - | - | 700,000 | ||||||||||
1.45ドル(ドル) | 2024年5月17日 | 10,000 | - | - | - | 10,000 | ||||||||||
0.78ドル(ドル) | 2024年8月19日 | 700,000 | - | - | - | 700,000 | ||||||||||
0.82ドル(ドル) | 2024年11月8日 | 10,000 | - | - | - | 10,000 | ||||||||||
0.76ドル(ドル) | 2025年2月11日 | 200,000 | - | - | - | 200,000 | ||||||||||
0.75ドル | 2025年8月18日 | 750,000 | - | - | - | 750,000 | ||||||||||
未済債務総額 | 3,270,000 | - | - | (700,000 | ) | 2,570,000 | ||||||||||
総実行可能権 | 2,953,333 | - | - | (700,000 | ) | 2,570,000 |
当社の2023年12月31日、2023年12月31日、2022年12月31日までの株式オプション要約および2022年12月31日と2022年までの変化は以下の通りです
重みをつける | ||||||
平均運動量 | ||||||
番号をつける | 値段 | |||||
未返済、2021年12月31日 | 3,270,000 | $ | 0.61 | |||
鍛えられた | (10,000 | ) | $ | 0.30 | ||
期限が切れる | (690,000 | ) | $ | 0.34 | ||
未返済、2022年12月31日 | 2,570,000 | $ | 0.68 | |||
期限が切れる | (910,000 | ) | $ | 0.53 | ||
未償還と行使可能、2023年12月31日 | 1,660,000 | $ | 0.76 |
2023年12月31日の残存オプションの加重平均契約期間は1.15(2022-1.59)年である。
株式ベースの費用
株式オプションは、2023年12月31日までの年間で、ゼロドルの株式支出(2022年-7733ドル、2021年-108,696ドル)を確認した。株式支出は、2020年12月31日の期間に付与されたオプションと関連しており、時間の経過とともに付与されている
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
11.非株式(続)
(C)株式承認証
2023年12月31日、2023年12月31日、2022年12月31日までの未償還権証の概要は以下の通り
株を買う | 加重平均 | |||||
株式承認証 | 行権価格 | |||||
未返済、2021年12月31日 | 3,500,005 | $ | 1.02(1 | ) | ||
未返済、2022年12月31日 | 3,500,005 | $ | 0.96(1 | ) | ||
期限が切れる | (3,500,005 | ) | $ | 0.96(1 | ) | |
未返済、2023年12月31日 | - | $ | - |
(1)*これらの株式承認証はカナダドルで価格され、2022年12月31日の有効為替レートに従って1ドル=1.3544カナダドル(2021年-1ドル=1.2678カナダドル)に再変換されました。
2023年12月31日までの年度内に、すべての株式承認証は満期時に行使されなかった。
(D)制限株単位数
2021年4月28日、当社は限定株式単位計画(“RSU計画”)を実施した。“RSU計画によると、当社は取締役会が時々承認したサービスについて取締役、高級管理者、従業員、コンサルタントにRSUを付与する。RSU計画によると発行可能な普通株の最高数は、発行済みおよび発行済み普通株の5%を超えてはならず、発行済み普通株および発行済み普通株の10%を超えてはならず、他のすべての株式補償スケジュールに基づいて発行された任意の普通株を差し引いてはならない。RSU計画により付与されたRSUの帰属条項,和解,決済方式は取締役会が決定する。
会社が2023年12月31日まで、2023年12月31日と2022年12月31日までのRSU要約およびそれまでの年度の変化は以下の通りである
未返済、2021年12月31日 | 355,000 | ||
没収される | (2,500 | ) | |
すでに買い戻した | (117,500 | ) | |
授与する | 410,000 | ||
未返済、2022年12月31日 | 645,000 | ||
解決しました | (123,336 | ) | |
すでに買い戻した | (130,850 | ) | |
授与する | 525,000 | ||
未返済、2023年12月31日 | 915,814 |
同社は2023年12月31日までの年間で、米国住民に付与されたRSUを現金で決済する政策を承認した。この改正の後、先に米国住民に付与されたRSUは株式決済から現金決済に修正されることが決定された。改正の日には、以前承認された請求事項単位の既得部分の負債22,955ドルを確認し、準備金はそれに応じて減少する。2023年12月31日、会社普通株式の公正時価に基づいて負債を再評価し、発生した収益は株式ベースの費用に含まれる。
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
11.非株式(続)
(D)制限株単位数(継続)
当社は2023年12月31日までの年間で、発行当日の普通株1株の公平市価に基づいて、525,000株(2022-410,000株;2021-355,000株)RSUを付与し、公平価値は61,574ドル(2022-123,000ドル;2021-244,950ドル)と推定した。公正価値は、帰属中に階層的帰属方法を使用して費用として確認され、付与された1年後に33%が帰属し、その後毎年33%が帰属する。帰属時には、当社は株式決済された株式単位を適宜現金で買い戻すことができ、現金支払いは帰属当日の株式単位の終市価格を基準とすることができる。
当社は2023年12月31日現在、帰属日の平均株価0.19ドル(2022-0.30ドル;2021-ゼロ)に基づき、現金で25,288ドル(2022-35,269ドル;2021-ゼロ)を支払い、130,850(2022-117,500;2021-ゼロ)の資本決済されたRSU、公平価値66,073ドル(2022-81,075;2021-ゼロ)を買い戻し、40,785ドル(2022-45,806;2021-ゼロ)の収益を記録した
付与されたRSUについて、会社は2023年12月31日までの年間株式ベース支出が129,490ドル(2022-155,318ドル;2021-24,949ドル)であることを確認した。
(E)繰延株式単位
2021年4月28日、当社は、取締役会が定めた年間基本報酬の50%までの現金支払いの代わりに、繰延株式単位(“繰延株式単位”)を受け取ることを選択することができる。この計画によると、非従業員取締役は、取締役会が定めた年間基本報酬の50%までの現金支払いの代わりに、繰延株式単位(“繰延株式単位”)を受け取ることができる。この計画によると、発行可能な普通株の最高数は、発行済み普通株の2%を超えてはならず、発行済み普通株および発行済み普通株の10%を超えてはならず、他のすべての補償株式協定に従って予約されている任意の普通株を引いてはならない。
2023年12月31日、2022年と2021年まで、非従業員取締役にはいかなるDSUも授与されなかった。
12.他の関係者取引
これらの連結財務諸表に他の説明がなされていない関連側取引は以下のとおりである。会社役員および他の主要経営陣メンバー、すなわちCEO、最高財務官、および最高経営責任者は、会社の活動を計画、指導、制御する権利があり、その報酬には以下の金額が含まれている
十二月三十一日 | 十二月三十一日 | 十二月三十一日 | |||||||
2023 | 2022 | 2021 | |||||||
経営陣の報酬 | $ | 720,500 | $ | 720,003 | $ | 720,923 | |||
株式ベースの費用* | 81,233 | 105,792 | 104,250 | ||||||
役員謝礼金 | 149,000 | 163,000 | 163,000 | ||||||
RSU支払い** | 12,904 | 23,000 | - | ||||||
$ | 963,637 | $ | 1,011,795 | $ | 988,173 |
*株式ベースの支出は、重要な管理職および取締役に付与されたオプションおよびRSUを含み、日持分ツールの付与の公正な価値に基づいて測定され、現金補償は含まれていません
*RSU支払いには、リベート鍵管理層および取締役が保有する既存のRSUのために支払われる現金が含まれています。
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
12.他の関連先取引(継続)
当社は2023年12月31日までの年間で、最高経営責任者配偶者が所有するコンサルティング会社に60,000ドル(2022-60,000ドル;2021-60,000ドル)の相談費を支払った。
2023年12月31日現在、売掛金や売掛金には関連先に対応する金は何もない。
13.個人所得税
同社はカナダで7900,000ドルの非資本損失があり、2039年から2043年の間に満期になった将来の課税所得額に利用できる。同社の米国での非資本損失はゼロドルで、将来の課税収入に利用できる。
2023年12月31日、2023年12月31日、2022年12月31日に大きな部分繰延所得税資産と繰延所得税負債が生じる税収影響項目は以下の通りである
十二月三十一日 2023 |
2022年12月31日 | |||||
繰延所得税資産 | ||||||
非資本損失繰越 | $ | 328,375 | $ | 309,510 | ||
非資本損失繰越 | (8,082 | ) | 38,740 | |||
繰延所得税資産 | $ | 320,293 | $ | 348,250 | ||
物件·工場·設備の帳簿価値が税額を超える | $ | (320,293 | ) | $ | (348,250 | ) |
繰延所得税負債 | $ | (320,293 | ) | $ | (348,250 | ) |
繰延税項目純資産(負債) | $ | - | $ | - |
2023年12月31日と2022年12月31日まで、繰延税金資産の重大な未確認税収割引および未使用税収損失は以下の通りである
十二月三十一日 2023 |
2022年12月31日 | |||||
繰り越し非資本損失 | $ | 2,138,912 | $ | 1,725,619 | ||
無形資産 | 118,287 | 123,623 | ||||
誘導株式証法的責任 | - | 990 | ||||
リース責任 | 4,669 | 39,614 | ||||
未確認の場合は一時的な違いを差し引くことができる | $ | 2,261,868 | $ | 1,889,846 |
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
13.個人所得税(継続)
所得税支出は、所得税前損失に対してカナダ法定所得税税率27.00%(2022年と2021年−27.00%)を適用して計算した金額と異なり、以下のようになる
十二月三十一日2023 | 2022年12月31日 | 十二月三十一日 2021 |
|||||||
所得税前損失 | $ | (2,101,886 | ) | $ | (1,189,386 | ) | $ | (2,758,567 | ) |
法定所得税率 | 27.00% | 27.00% | 27.00% | ||||||
法定税率で計算される所得税割引 | (567,509 | ) | (321,134 | ) | (744,813 | ) | |||
所得税から差し引かれてはならない項目 | 263,791 | 34,640 | (107,916 | ) | |||||
数年前に提案した税金の項目で | (174,600 | ) | 4,469 | 99,873 | |||||
時間差の変化 | 242,678 | 234,499 | 91,007 | ||||||
税収資産負債に及ぼす外貨占有の影響 | (18,970 | ) | 44,097 | 4,444 | |||||
未使用税金損失と未確認税収相殺 | 399,572 | 147,036 | 813,044 | ||||||
所得税費用 | 144,962 | 143,607 | 155,639 | ||||||
テキサス州は金税と支店税を保証します | 25,513 | 22,424 | 17,000 | ||||||
所得税費用 | $ | 170,475 | $ | 166,031 | $ | 172,639 |
14.キャッシュフロー情報の追加
十二月三十一日 | 十二月三十一日 | 十二月三十一日 | |||||||
2023 | 2022 | 2021 | |||||||
売掛金と売掛金に増加した財産·工場·設備 | $ | 19,469 | $ | 108,743 | $ | - | |||
売掛金と売掛金における無形資産の増加 | $ | - | $ | 92,062 | $ | - | |||
無形資産に適した手付金 | $ | - | $ | 60,462 | $ | - | |||
支払の利子 | $ | 3,169 | $ | 10,193 | $ | 9,054 | |||
納めた所得税 | $ | 191,731 | $ | 57,611 | $ | 342,000 |
ケルソー技術会社合併財務諸表付記 |
15.重要なお客様
次の表は、個人顧客に対する売上高が会社収入の10%を超えていることを示している
十二月三十一日 | 十二月三十一日 | 十二月三十一日 | |||||||
2023 | 2022 | 2021 | |||||||
顧客A | $ | 5,799,424 | $ | 5,312,839 | $ | 2,787,027 | |||
顧客B | $ | - | $ | 1,837,438 | $ | 932,248 | |||
顧客C | $ | - | $ | 1,131,112 | $ | 1,314,843 |
顧客は米国の大企業で、彼らは一致して、適時に販売借金を支払うモデルを示している。
最初の買収合意(付記8)によると、当社は2023年までにその歩道安全システムを販売することから5%の特許使用料を支払う責任がある。2023年12月31日までの1年間で,Manwayセキュリティシステムの販売収入は合計ゼロ(2022−237,650ドル;2021−11,000ドル)であった。
16.従業員福祉を提供する
従業員福祉支出総額は、2023年12月31日までの年間総額4,083,605ドル(2022-3,570,149ドル;2021-3,627,056ドル)であり、給与および管理職報酬、株式ベースの支出および福祉を含む。
17.分割された情報
同社は、米国とカナダに業務と長期資産を持つ2つの業務部門に分かれている。この2つの業務部門には、鉄道部門のための様々な独自製品の設計、生産、流通、および非道路車両のためのKXI HD制御システムの開発が含まれている。2023年12月31日現在、長期資産1 505 209ドル(2022-1 506 666ドル)は、カナダに位置する大型サスペンション制御システムに関し、2 187 082ドル(2022-2 309 088ドル)は、米国に位置する鉄道部門に関するものである。プロジェクト開始から2023年12月31日まで,大型サスペンション制御システムに関する収入はなかった。
18.後続の活動
(A)2024年2月1日、同社は新しいブリティッシュ·コロンビア州キローナ倉庫空間賃貸協定に署名した。賃貸契約によると、同社はレンタル面積を拡大し、3年以内に毎月13,245ドル(17,517カナダドル)を支払う。
(B)当社は、2024年3月5日、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所(“ニューヨーク証券取引所米国証券”)に、その普通株式(“株式”)を任意にニューヨーク証券取引所から退市する意向を通知したと発表した。これらの株式は、トロント証券取引所で取引を継続する。
同社は2024年3月15日に米国証券取引委員会に25号表を提出し、提出後10日以内に発効し、2024年3月26日頃にニューヨーク証券取引所米国証券取引所から退市することになった。
会社名録
ジェームズ·R·ボンド 記者総裁 *CEO リチャード·リー *最高財務責任者 アンソニー·J·アンドリュー·カーティス *最高経営責任者 キャシー·ローフ *企業秘書 監督ジェームズ·R·ボンド アンソニー·J·アンドリュー·カーティス ポール·カス 中国けん引役員 *監査委員会 --報酬委員会 ローラ·ローチ *監査委員会 *コーポレート管理と 指名委員会 --報酬委員会 ジェシー·V·クルーズ --報酬委員会 *コーポレート管理と 指名委員会 フランク·ブッシー *監査委員会 *コーポレート管理と 指名委員会 AUDITORSSmythe LLP 豪街1700-475番地 バンクーバー、ブリティッシュコロンビア州 カナダV 6 C 2 B 3 |
法律顧問のカーセル·ブローク·ブラックウェル法律事務所 バンクーバー、ブリティッシュコロンビア州 カナダ 会社OFFICE 13966 18 B通り ブリティッシュコロンビア州サリー市 カナダV 4 A 8 J 1 Www.kelsotech.com 登録OFFECassel BRock&Blackwell,LLP #2200-885西ジョージア通り バンクーバー、ブリティッシュコロンビア州 カナダV 6 C 3 E 8 FICEClark Wilson,LLPの記録 #2200-885西ジョージア通り バンクーバー、ブリティッシュコロンビア州 カナダV 6 C 3 E 8 登録·譲渡代理コンピュータ株式投資家サービス カナダトロント、カナダオンタリオ州、カナダバンクーバー、カナダブリティッシュコロンビア州 株が上場する トロント証券取引所: 記号:kls CUSIP番号:48826 D 201 ISIN:CA 48826 D 2014 |