別紙10.01

クレジット契約の第4改正

2023年12月1日付けのクレジット契約の第4次改正（この「改正」）は、デラウェア州の法人である教育開発公社（「借り手」）と、オクラホマ州のDBAであるBOKF（以下「貸主」）との間のものです。

リサイタル:

a. 借り手と貸し手は、（i）2022年12月22日付けのクレジット契約の特定の第1修正、（ii）2023年5月10日のクレジット契約の特定の第2修正、および（iii）2023年8月9日付けのクレジット契約の特定の第3修正（修正されたとおり）によって修正された、2022年8月9日付けの特定のクレジット契約を以前に締結しています。「既存のクレジット契約」。この修正により修正された既存のクレジット契約は、ここでは「クレジット契約」と呼びます）。

b. 借り手は、本修正条項の条件に従い、本書に規定されているように既存のクレジット契約を修正することを要求し、貸し手も同意しました。

さて、したがって、本契約に含まれる前提条件およびその他の有益で価値のある対価の対価は、その受領と妥当性が認められ、本契約の当事者は以下のとおり合意します。

第一条

定義

セクション1.1の定義。本書で使用されている用語のうち、クレジット契約で定義されているすべての用語は、本書の文脈で別段の定めがある場合を除き、本書で使用される場合と同じ意味を持つものとします。さらに、貸付書類に記載されている「契約」および「クレジット契約」へのすべての言及は、本修正により修正されるクレジット契約を意味し、今後随時修正されるものとします。

第二条

既存のクレジット契約の修正

これにより、既存のクレジット契約のセクション2.1セクション1.01が修正され、修正第4条発効日の定義が次のように追加されます。

「修正第4条の発効日」とは、2023年12月1日を意味します。

これにより、既存のクレジット契約のセクション2.2セクション1.01が修正され、リボルビング・コミットメントの定義が以下のように修正されます。

「リボルビング・コミットメント」とは、本契約に基づいて最大800万ドルのリボルビング・ローンを組むという貸し手のコミットメントを意味します。

これにより、既存のクレジット契約のセクション2.3セクション1.01が修正され、リボルビングローンの満期日の定義が次のように修正および再表示されます。

「リボルビングローンの満期日」とは、2024年5月31日、またはそれ以前の日付でリボルビング・コミットメントがゼロになるか、本契約の条件に従って解約される日を指します。

これにより、セクション2.4セクション5.21（c）が既存のクレジット契約に次のように追加されます。

(c) 第4改正発効日から30日以内に、借り手はオクラホマ州タルサのサウス122ndイーストアベニュー5402番地（「本社」）にある本社（「本社」）を、貸し手が満足できる認可を受けた商業用不動産ブローカーに売りに出すものとします。本社の売却は、貸主が満足できる条件で行われ、売却の最終和解明細書に対する貸主の承認を条件とします。借り手が2024年3月31日までに、貸主が満足できる条件で本社の売却意向書を締結しなかった場合、借り手は次のことを行うものとします。

(1) 本社に関連する余剰未開発土地を、貸主が満足できる認可を受けた商業用不動産仲介業者に売りに出すために直ちに記載してください。または

(2) 2024年3月31日またはそれ以前に、2024年4月30日（または貸主が独自の裁量で合意する場合はそれ以降の日）に、リボルビングローンの未払元本および未払利息および未払利息および手数料をすべて借り換え、またはその他の方法で全額支払うという、貸主にとって満足できる形式と内容の金融機関からの誠実な約束状の写しを貸主に送ってください)。

本契約にこれと反対の定めがある場合でも、本部に関連する余剰未開発の土地の売却は、貸主が満足できる条件で行われ、貸主が当該売却の最終和解書を承認することを条件とします。

これにより、既存のクレジット契約のセクション2.5、セクション6.13が修正され、全体が次のように書き直されます。

セクション 6.13.インベントリの購入。本書または他の貸付書類にこれと反対の定めがある場合でも、第4改正発効日以降、借り手は、借り手が在庫を購入することに同意する新しい発注書やその他の契約、契約、取引（「在庫購入注文」）を締結してはなりません。ただし、次の場合を除きます。

(a) 借り手は、SmartLab Toys and Learning Wrap-Ups製品ラインに関する借り手の既存の注文を履行するために、合計金額が30万ドルを超えない在庫発注書を締結することができます。そして

(b) 2024年1月1日以降、2024年3月31日まで、借り手は総額1,800,000ドルを超えない在庫発注書を締結することができます。

いずれの場合も、借り手がその実行の少なくとも5日前に、貸主が満足できる形式と内容の在庫購入注文書の写し、およびそのような在庫購入注文に関連して貸主が合理的に要求できるその他の書類を貸し手が受領することを条件とします。

これにより、既存のクレジット契約のセクション2.6第7条が修正され、当該条項の最後にある次の段落が削除されます。

第3改正発効日以降、債務不履行事由が発生した場合、借り手は、速やかに、いかなる場合でも当該債務不履行事由の発生から15日以内に、オクラホマ州タルサのサウス122ndイーストアベニュー5402番地74146にある不動産を上場し、貸主に満足できる認可された商業用不動産ブローカーに売却するものとします。そのような不動産の売却は、貸主が満足できる条件で行われ、売却の最終和解明細書に対する貸主の承認を条件とします。そのような上場と引き換えに、貸主は、リボルビング・ローンの満期日（「寛容期間」）まで、当該債務不履行事由に関して、貸付書類に基づいて利用可能な権利および救済措置のいずれかを行使することを控えます。ただし、（i）時間の経過または通知、あるいはその両方により、債務不履行事由を構成する新たな債務不履行事由または事象が猶予期間中に発生しないものとします。そして（ii）そのような猶予は、ローンに基づく貸し手の請求、権利、または救済の放棄または放棄とは見なされないものとします書類。

第三条

批准

セクション3.1借り手による批准。

(a) 本修正条項に定められた条件と規定は、既存のクレジット契約およびその他のローン書類に規定されているすべての矛盾する条件と規定を変更し、優先するものとします。また、本修正条項によって明示的に修正および置き換えられる場合を除き、既存のクレジット契約およびその他のローン書類の条件と規定は批准および確認され、引き続き完全に効力を有するものとします。

(b) 借り手と貸し手は、本契約により修正された各クレジット契約、およびそれぞれが当事者であるその他のローン書類は、それぞれの条件に従って引き続き合法、有効、拘束力および執行可能であることに同意します。この修正条項は、クレジット契約で言及されている「ローン書類」であり、クレジット契約のローン書類に関する規定は、本修正条項にそのまま記載されている場合と同様に、参照により本書に組み込まれています。

セクション3.2借り手の表明と保証。借り手は、（a）本修正条項およびこれに関連して借り手が実行および/または引き渡したその他すべての貸付書類の実行、引き渡し、履行が、借り手側の必要なすべての措置によって承認され、借り手の組織文書に違反しないこと、（b）本書により修正された貸付書類に含まれる表明および保証が真実かつ正確であることを貸主に表明し、保証します。すべての重要な点において、本契約の日付および現在において作成されているものとみなします。ただし、そのような表明や保証が特定の日付に当てはまる範囲で、(c) デフォルトまたはデフォルト事由が存在しない場合です。

第四条

条件判例

セクション4.1条件判例。この改正案の有効性は、先行する以下の条件を満たすことを条件としています。

(a) 修正条項とその他の文書。貸し手は以下を受け取っているはずです：

(i) この修正条項は借り手によって正式に執行されました。そして

(ii) 貸主が必要とするその他の書類、書類、契約。

(b) デフォルトはありません。デフォルトやイベント・オブ・デフォルトは存在しないものとします。

(c) 表明と保証。本契約により修正されたクレジット契約に含まれるすべての表明および保証は、本修正条項の日付現在および現在のすべての重要な点において真実かつ正確であり、当該表明および保証が特定の日付を対象とする場合を除き、当該表明および保証がその日付およびその時点で行われた場合と同じ効力を有します。

(d) その他の手数料と経費。貸主は、本修正条項およびその他の貸付書類の作成、交渉、実行に関連して貸主が負担した、合理的かつ文書化されたすべての自己負担費用および経費（合理的な弁護士費用および経費を含む）の支払いを受けているものとします。

第5条

雑多

セクション5.1表明と保証の存続。本修正条項またはこれに関連して締結されたその他の文書で行われたすべての表明および保証は、本修正条項の実行および引き渡し後も存続するものとし、貸主による調査または終了は、表明および保証、または貸主がそれらに依拠する権利に影響を与えないものとします。

セクション 5.2 契約への言及。各クレジット契約、その他のローン書類、および本契約の条件に従って、または本書で修正されたクレジット契約の条件に従って現在または今後締結および引き渡されるその他すべての契約、文書、または証書、およびその他のローン文書は、かかる文書におけるクレジット契約への言及が、本書で修正されたクレジット契約への言及を意味するように修正されます。

セクション5.3貸し手の経費。信用契約に規定されているように、借り手は、本修正条項および本契約に従って締結されたその他の文書、およびすべての修正、修正、補足の作成、交渉、および実行に関連して貸主が負担したすべての合理的な費用および経費、ならびに貸主の弁護士の費用および合理的な手数料、ならびに貸主が負担したすべての費用および費用を含みますが、これらに関連して貸主が負担したすべての費用および経費をオンデマンドで支払うことに同意します。ここで修正されたクレジット契約に基づく権利の行使または保護、またはそれに関連して締結されたその他の文書（貸主の弁護士の費用と合理的な手数料を含むがこれらに限定されない）。

セクション 5.4 分離可能性。管轄裁判所によって無効または執行不能と判断された本修正条項の条項は、本修正条項の残りの部分を損なったり無効にしたりしてはならず、その影響はそのように無効または執行不能と判断された条項に限定されるものとします。

セクション5.5適用法。本修正条項および本書に従って作成されたその他すべての文書は、オクラホマ州の法律に準拠し、それに従って解釈されるものとします。

セクション5.6承継者と譲受人。本修正条項は、貸主、借り手、およびそれぞれの承継人および譲受人を拘束し、その利益となるものとします。ただし、借り手は、貸主の事前の書面による同意なしに、本契約に基づく権利または義務を譲渡または譲渡することはできません。

セクション5.7対応物。この修正条項は、任意の数の対応物で、また異なる当事者が別々の対応物として締結することができます。各改正案は原本であり、すべてをまとめると1つの同一の契約となります。本修正条項の署名ページの署名ページの実行された対応物をファクシミリで、または.pdf、.jpeg、.TIFF、または同様の電子形式で電子メールメッセージに添付して配信することは、本修正条項を手動で実行した対応物の送付として、あらゆる目的で有効となります。「執行」、「署名」、「署名」、「引き渡し」、および本修正条項および本修正条項に関連して署名されるその他の貸付書類、その他の貸付書類、および本書で検討されている取引に関連する、または関連する同様の言葉は、電子署名、引き渡し、または電子形式での記録の保存を含むものとみなされ、それぞれが同じ法的効力、有効性、または執行力を持つものとします。手作業による署名、その物理的な配送、または紙ベースの記録管理システムの使用など、訴訟は、国際商取引における連邦電子署名法、ニューヨーク州電子署名記録法、または統一電子取引法に基づくその他の同様の州法を含む、適用法に規定されている範囲で、規定されているとおりである可能性があります。ただし、本書のいかなる規定も、貸主が事前の書面による同意なしに、いかなる形式または形式の電子署名も受け入れることを要求するものではありません。ここで説明すると、「電子署名」とは、契約やその他の記録に添付された、または関連付けられ、そのような契約または記録への署名、認証、または受諾を目的として個人が採用した電子音声、記号、またはプロセスを指します。本契約の各当事者は、電子的手段を通じて修正を実施する企業能力と権限を有し、その当事者の構成文書には制限がないことを他の当事者に表明し、保証します。上記の一般性を制限することなく、借り手（i）は、ワークアウト、リストラ、救済措置の執行、破産手続きまたは貸主と借り手間の訴訟、本修正条項の電子画像、またはその他の貸付書類（いずれの場合も、以下を含む）に関連するものを含むがこれらに限定されない、あらゆる目的のために同意します

その署名ページに関しては、(ii) 紙の原本と同じ法的効力、有効性、法的強制力があるものとし、(ii) 貸付書類の紙原本がないという理由だけで、貸付書類の有効性または執行可能性について異議申し立て、抗弁または権利を放棄します。これには、署名ページも含まれます。ファクシミリ、PDF、TIFF、電子署名、またはその他の電子的手段によって本修正条項の署名ページの完成版を送付する当事者も、貸主からの要求から5日以内に原本を貸主に送付するものとしますが、送付しなかった場合でも、本修正条項の有効性、執行可能性、または拘束力には影響しません。

セクション5.8見出し。この修正条項で使用されている見出し、キャプション、配置は便宜上のものであり、この修正条項の解釈には影響しません。

セクション5.9完全合意。本改正、および本修正に関連して締結および提出されたその他の融資書類、およびその他の貸付書類は、本契約の当事者間の最終合意であり、本契約の当事者間の事前、同時、または事後の口頭合意または協議の証拠によって矛盾したり、変更されたりしてはなりません。本契約の当事者間には、書かれていない口頭での合意はありません。

[署名ページフォロー]

上記で最初に書かれた日付の時点で実行されます。