米国
証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
フォーム
(マークワン)
四半期終了時
または
_________________________________から________________________________________ への移行期間中
コミッションファイル番号:
(憲章に明記されている登録者の正確な名前)
(州またはその他の法人管轄区域) | (IRS雇用者識別番号) | |
(主要執行機関の住所) | (郵便番号) |
(
(登録者の電話番号、市外局番を含む)
該当なし
（前回の報告以降に変更された場合、以前の名前、以前の住所、および以前の会計年度）
同法第12条 (b) に従って登録された証券：
各クラスのタイトル | トレーディングシンボル | 登録された各取引所の名前 |
登録者が（1）1934年の証券取引法のセクション13または15（d）によって提出する必要のあるすべてのレポートを過去12か月間（または登録者がそのようなレポートを提出する必要があったほど短い期間）に提出したかどうか、および（2）過去90日間そのような提出要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。
登録者が、過去12か月間（または登録者がそのようなファイルの提出を要求されたほど短い期間）に、規則S-Tの規則405（この章の§232.405）に従って提出する必要のあるすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、または新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、および「新興成長企業」の定義を参照してください。
アクセラレーテッド・ファイラー ◻ | |
非アクセラレーテッドファイラー ◻ | 小規模な報告会社 |
新興成長企業 |
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。◻
登録者がシェル会社（取引法の規則12b-2で定義されている）かどうかをチェックマークで示してください。はい
あった
パートI — 財務情報
アイテム 1.財務諸表
シーボードコーポレーションと子会社
要約連結包括利益計算書
(未監査)
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | |||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | |||||||||
（1株と1株あたりの金額を除いて数百万ドル） | 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
純売上高: | ||||||||||||
製品（アフィリエイト売上高） | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
サービス（アフィリエイト売上高） |
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| | ||||
その他 |
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| |
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総純売上 |
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売上原価と運営費: | ||||||||||||
製品 |
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| |
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サービス |
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その他 |
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総売上原価と運営費 |
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総収入 |
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販売費、一般管理費 |
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営業利益 (損失) |
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| — |
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その他の収入 (費用): | ||||||||||||
支払利息 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
利息収入 |
| |
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| |
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アフィリエイトからの収入 |
| |
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| | ||||
その他の投資収益（損失）、純額 |
| ( |
| ( |
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| ( | ||||
外貨利益、純額 |
| — |
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| |
| | ||||
その他、ネット |
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その他の収益（費用）の合計、純額 |
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| ( |
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| ( | ||||
税引前利益 |
| |
| |
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所得税給付 |
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純利益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
控除：非支配株主に帰属する純利益 |
| |
| |
| |
| ( | ||||
シーボードに帰属する純利益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
普通株式1株当たりの利益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
発行済株式の平均数 |
| |
| |
| |
| | ||||
その他の包括利益（損失）、所得税費用を差し引いた金額 | ||||||||||||
外貨換算調整 |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||
認識できない年金費用 |
| — |
| |
| |
| | ||||
その他の包括利益（損失）（税引後） | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | ||||
包括利益 |
| |
| |
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控除：非支配持株主に帰属する包括利益 |
| |
| |
| |
| ( | ||||
シーボードに帰属する包括利益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
要約連結財務諸表に添付されている注記を参照してください。
2
シーボードコーポレーションと子会社
要約連結貸借対照表
(未監査)
9月30日 | 12月31日 |
| ||||
（1株と1株あたりの金額を除いて数百万ドル） | 2023 |
| 2022 |
| ||
資産 | ||||||
流動資産： | ||||||
現金および現金同等物 | $ | | $ | | ||
短期投資 |
| |
| | ||
売掛金: |
|
| ||||
取引 | | | ||||
関連会社からのお支払いの場合 | | | ||||
その他 | | | ||||
売掛金の合計 | | | ||||
信用損失引当金 | ( | ( | ||||
売掛金、純額 | | | ||||
インベントリ |
| |
| | ||
その他の流動資産 |
| |
| | ||
流動資産合計 |
| |
| | ||
資産、プラント、設備、減価償却累計額を差し引いた金額 |
| |
| | ||
オペレーティングリースの使用権資産、純額 | | | ||||
関連会社への投資と前払金 |
| |
| | ||
グッドウィル |
| |
| | ||
その他の非流動資産 |
| |
| | ||
総資産 | $ | | $ | | ||
負債と株主資本 | ||||||
流動負債: | ||||||
クレジットライン | $ | | $ | | ||
買掛金 |
| |
| | ||
繰延収益（ドルを含む） | | | ||||
オペレーティングリース負債 | | | ||||
その他の流動負債 |
| |
| | ||
流動負債合計 |
| |
| | ||
長期債務、現在の満期を差し引いたもの |
| |
| | ||
長期オペレーティングリース負債 | | | ||||
その他の非流動負債 |
| |
| | ||
負債総額 |
| |
| | ||
コミットメントと偶発債務 | ||||||
株主資本: | ||||||
$の普通株式 |
| |
| | ||
その他の包括損失の累計 |
| ( |
| ( | ||
利益剰余金 |
| |
| | ||
シーボードの株主資本の総額 |
| |
| | ||
非支配持分 |
| |
| | ||
総資本 |
| |
| | ||
負債総額と株主資本 | $ | | $ | | ||
要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。
3
シーボードコーポレーションと子会社
要約連結株主資本変動計算書
(未監査)
累積 | ||||||||||||||||
その他 | ||||||||||||||||
共通 | 包括的 | 保持 | 非制御 | |||||||||||||
(数百万ドル) | 株式 | 収入/ (損失) | 収益 | 興味 | 合計 | |||||||||||
残高、2021年12月31日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
包括利益 (損失): | ||||||||||||||||
純利益 | — | — | | | | |||||||||||
その他の包括損失（税引後） | — | ( | — | — | ( | |||||||||||
普通株式の配当金 ($) | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
バランス、2022年4月2日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
包括利益 (損失): | ||||||||||||||||
純利益 | — | — | | — | | |||||||||||
その他の包括損失（税引後） | — | ( | — | — | ( | |||||||||||
普通株式の配当金 ($) | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
バランス、2022年7月2日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
包括利益 (損失): | ||||||||||||||||
純利益 | — | — | | — | | |||||||||||
その他の包括損失（税引後） | — | ( | — | — | ( | |||||||||||
普通株式の配当金 ($) | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
バランス、2022年10月1日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
残高、2022年12月31日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
包括利益 (損失): | ||||||||||||||||
純損失 | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
その他の包括利益（税引後） | — | | — | — | | |||||||||||
普通株式の配当金 ($) | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
残高、2023年4月1日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
包括利益: | ||||||||||||||||
純利益 | — | — | | — | | |||||||||||
その他の包括利益（税引後） | — | | — | — | | |||||||||||
普通株式の配当金 ($) | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
バランス、2023年7月1日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
包括利益 (損失): | ||||||||||||||||
純利益 | — | — | | — | | |||||||||||
その他の包括損失（税引後） | — | ( | — | — | ( | |||||||||||
普通株式の配当金 ($) | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
バランス、2023年9月30日 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||
要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。
4
シーボードコーポレーションと子会社
要約連結キャッシュフロー計算書
(未監査)
9 か月が終了 |
| |||||
9月30日 | 10月1日、 | |||||
(数百万ドル) | 2023 |
| 2022 |
| ||
営業活動によるキャッシュフロー: | ||||||
純利益 | $ | | $ | | ||
純利益を営業活動による現金と調整するための調整： | ||||||
減価償却と償却 |
| |
| | ||
繰延所得税 |
| ( |
| ( | ||
アフィリエイトからの収入 |
| ( |
| ( | ||
関連会社から受け取った配当 |
| |
| | ||
その他の投資損失（収入）、純額 |
| ( |
| | ||
買収日の公正価値を超える偶発的対価債務の支払い |
| ( |
| — | ||
その他、ネット |
| |
| | ||
買収と処分を差し引いた資産と負債の変動： | ||||||
信用損失引当金を差し引いた売掛金 |
| |
| ( | ||
インベントリ |
| |
| ( | ||
その他の資産 |
| |
| ( | ||
買掛金 | ( | | ||||
負債を除くその他の負債 |
| |
| | ||
営業活動による純現金 |
| |
| | ||
投資活動によるキャッシュフロー: | ||||||
短期投資の購入 |
| ( |
| ( | ||
短期投資の売却による収入 |
| |
| | ||
短期投資の満期からの収入 |
| |
| | ||
資本支出 |
| ( |
| ( | ||
不動産、プラント、設備の売却による収入 |
| |
| | ||
事業の買収 | — | ( | ||||
関連会社への投資と前払金、純額 |
| ( |
| ( | ||
長期投資の購入 |
| ( |
| ( | ||
子会社の売却による収入、売却された現金を差し引いたもの | — | | ||||
非連結関連会社の売却による収入 |
| — |
| | ||
その他、ネット |
| ( |
| ( | ||
投資活動による純現金 |
| ( |
| ( | ||
財務活動によるキャッシュフロー: | ||||||
未確定のクレジットライン、純額 |
| ( |
| ( | ||
確約されたクレジットラインで絵を描きます | | | ||||
確約した信用枠の返済 | ( | ( | ||||
長期債務の元本支払い |
| ( |
| ( | ||
ファイナンスリース支払い | ( | ( | ||||
条件付対価の支払い | ( | — | ||||
配当金の支払い |
| ( |
| ( | ||
その他、ネット |
| — |
| | ||
財務活動による純現金 |
| ( |
| ( | ||
現金および現金同等物に対する為替レートの変動の影響 |
| ( |
| | ||
現金および現金同等物の純増減額 |
| ( |
| ( | ||
現金および現金同等物の期首残高 |
| |
| | ||
現金および現金同等物の期末残高 | $ | | $ | | ||
要約連結財務諸表に添付されている注記を参照してください。
5
シーボードコーポレーションと子会社
要約連結財務諸表の注記（未監査）
注1 — プレゼンテーションの基礎と会計方針
プレゼンテーションの基礎
添付のシーボードコーポレーションとその子会社（「シーボード」）の要約連結財務諸表は、中間財務情報に関して米国で一般に認められている会計原則（「米国会計基準」）と、フォーム10-Qの報告に関する規則および規制に従って作成されています。したがって、包括的な財務諸表に必要な特定の情報や開示は含まれていません。これらの要約連結財務諸表は、2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kのシーボードの年次報告書に含まれる連結財務諸表および関連注記と併せて読む必要があります。未監査の財務情報には、通常の定期的な調整のみで構成されるすべての調整が反映されています。経営陣の見解では、これらの調整は、提示された期間の経営成績、財政状態、およびキャッシュフローを公正に提示するために必要です。シーボードの最初の3四半期の期間には、3月、6月、9月の終わりに最も近い土曜日に終わる週13の期間が含まれます。表示されている期間の経営成績とキャッシュフローは、必ずしも通年に期待される業績を示すものではありません。
関連当事者取引
シーボードは、事業戦略を推進し、特定の業界や国の専門知識を持つ他の企業と提携するために、非連結関連会社に投資しています。これらの投資はすべて持分法会計を使用して会計処理されます。製品の販売またはサービスのためのこれらの非連結関連会社との関連当事者取引は、包括利益計算書に記載されています。シーボードは、第三者、連結子会社、非連結関連会社と相互に関連して農産物取引事業を行っているため、アフィリエイト販売取引の売上原価は、主に商品デリバティブの時価総額会計に関して、多くの仮定を立てなければ区別できません。売上原価に含まれる関連業者からの原材料またはサービスの購入は $
補足キャッシュフロー情報
2023年9月30日に終了した9か月間の非現金投資活動には、ドル未満の買掛金による不動産、プラント、設備の購入が含まれていました
9 か月が終了 | ||||||||
9月30日 | 10月1日 | |||||||
(数百万ドル) | 2023 | 2022 | ||||||
リース負債の測定に含まれる金額に対して支払われる現金： | ||||||||
オペレーティングリースによる営業キャッシュフロー | $ | | $ | | ||||
ファイナンスリースによる営業キャッシュフロー | | | ||||||
ファイナンスリースによるファイナンスキャッシュフロー | | | ||||||
新しいリース負債と引き換えに取得したROU資産： | ||||||||
オペレーティングリース | $ | | $ | | ||||
ファイナンスリース | | | ||||||
のれんおよびその他の無形資産
のれんの帳簿価額の変動は、ドルの外貨換算差に関連していました
2023年9月30日現在、その他の非流動資産に含まれる無形資産は $
6
注2 — 投資
以下は、証券取引に分類される短期投資の推定公正価値の概要です。
9月30日 | 12月31日 |
| |||||
(数百万ドル) |
| 2023 | 2022 |
| |||
国内株式証券 | $ | | $ | | |||
外国株式証券 |
| |
| | |||
国内債務証券 | | | |||||
対外債務証券 | | | |||||
トレーディング口座に保管されているマネーマーケットファンド | | | |||||
その他の取引証券 | | | |||||
短期投資の取引総額 | $ | | $ | | |||
それぞれの報告期間の終了時にまだ保有されている証券の取引に関連する含み損益（損失）は（$
2023年9月30日と2022年12月31日の時点で、シーボードの長期投資額はドルです
注3 — インベントリ
以下は在庫の概要です：
9月30日 | 12月31日 |
| |||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 | |||
FIFOコストと正味実現可能価値（「NRV」）のうち低い方で： | |||||||
豚と材料 | $ | | $ | | |||
豚肉製品および材料 |
| |
| | |||
穀物、油糧種子、その他の商品 |
| |
| | |||
バイオ燃料と関連クレジット | | | |||||
その他 |
| |
| | |||
FIFOコストとNRVよりも低い場合の総在庫数 |
| |
| | |||
加重平均コストとNRVよりも低い穀物、小麦粉、飼料 |
| |
| | |||
在庫総数 | $ | | $ | | |||
7
注4 — 信用枠、長期債務、コミットメントと不測の事態
クレジットライン
2023年9月30日の時点で、確約済みおよび未確定のクレジットラインの未払い残高は$でした
2023年3月28日、シーボードは、借入能力を増やして満期日を延長するために、約束した与信枠契約を修正し、改訂しました。この $
長期債務
長期債務には、タームローンに基づく借入や、支払手形を含むその他の契約上の義務が含まれます。
以下は、長期債務の概要です。
9月30日 | 12月31日 | ||||||
(数百万ドル) | 2023 | 2022 | |||||
2028年満期のタームローン | $ | | $ | | |||
外国子会社の義務 | | | |||||
その他の長期債務 | | | |||||
負債総額を額面で | | | |||||
現在の満期と未償却割引と費用 | ( | ( | |||||
長期債務、現在の満期を差し引いたもの、未償却の割引と費用 | $ | | $ | | |||
2023年6月30日、シーボードは、2023年6月30日をもってLIBORが廃止されたことを受け、金利基準金利をロンドンの銀行間取引金利（「LIBOR」）からSOFRに変更するために、2028年までのタームローンを修正および改訂しました。この修正は、現在のガイダンスで提供されている実際的な好都合なオプションを使用して会計処理されました。これにより、契約を変更して、既存の契約の継続として新しい参照レートを計上することができます。2028年に期限が到来するタームローンには、信用契約で定められた条件に基づいて、借り手の選択により、基本金利またはSOFRを超えるマージンに基づいて変動金利がかかります。2028年に満期を迎えるタームローンの金利は
シーボードは、2023年9月30日現在、これらの契約に関連するすべての制限的債務規約を遵守していました。
法的手続き
シーボードは、通常の業務過程で発生するさまざまな法的手続きや請求の対象となります。シーボードの見解では、2023年9月30日の時点で、必要に応じて適切かつ適切な請求が発生しています。ただし、これらの問題に対する最終的な責任は不確実であり、発生した金額と大きく異なる場合、その結果がシーボードの財政状態または経営成績に重大な影響を与える可能性があります。訴訟費用は、発生した時点で費用計上されます。
ヘルムズ・バートン法訴訟
2021年7月21日、オデット・ブランコ・デ・フェルナンデス（「デ・フェルナンデスさん」）と、相続人（「相続人」）と不動産（「不動産」）という個人が訴訟を起こしました。
8
この法律は、キューバ政府によって没収された財産を故意かつ意図的に「売買」した者は、そのような財産の所有権を取得した米国国民に対して、財産の現在の公正市場価値または没収時の財産の価値のいずれか大きい方に、没収日からの利息、妥当な弁護士費用および費用を加えた金額の金銭的損害賠償責任を負う可能性があると規定しています。、および特定の状況下では3倍の損害。それぞれの訴訟の訴状は、原告が所有権を取得したと主張しています。
シーボード・マリン事件のフロリダ州地方裁判所は、法律で義務付けられているように、1996年3月以前に相続人と不動産が所有権の主張を取得していなかったため、相続人と不動産の請求を却下しました。残りの原告であるデ・フェルナンデスさんは、彼女が所有していると主張しています
シーボードコーポレーションに対する訴訟に関して、2021年10月21日、原告は修正訴状を提出しました。これは主に、シーボードマリンがマリエル港で他の呼びかけを行ったこと、およびシーボードコーポレーションが米国の外交政策に違反して個人や団体と取引を行うパターンに従事したという主張を追加したものです。シーボードコーポレーションは、保留中の却下申立てを提出しました。2022年9月28日、デラウェア州地方裁判所は、シーボード・コーポレーションに対するこの訴訟を、シーボード・マリン事件の控訴結果が出てから30日後まで延期しました。
2023年3月24日、原告、シーボードマリン、シーボードコーポレーションは、シーボードマリンとシーボードコーポレーションに対する訴訟を重要ではない金額で和解するための和解契約を締結しました。これは、フロリダ州地方裁判所が2022年8月19日にシーボードマリンに有利に下された略式判決を無効にすることを条件としていました。2023年6月13日、フロリダ州地方裁判所は略式判決を無効にする申立てを却下しました。この拒否命令は上訴されませんでした。そのため、和解には効力はありません。控訴は継続されます。控訴は2024年1月29日の週に審理される予定です。シーボードは、請求に対して価値のある防御策を講じていると信じており、訴訟を精力的に弁護するつもりです。しかし、訴訟の結果は本質的に予測不可能で、重大な不確実性が伴い、不利な場合は重大な責任が生じる可能性があります。
豚肉価格決定独占禁止法訴訟
2018年6月28日、
さらに独立した原告が全国の連邦裁判所に同様の訴訟を提起しました。そのうちの何人かはシーボードコーポレーションを被告として指名しました。ミネソタ州以外の裁判所に提起された訴訟は、多地区訴訟に関する司法委員会の命令に従い、公判前の手続きのために条件付きでミネソタ州に移管されました。ニューメキシコ州とアラスカ州は、実質的に同じ被告に対して州裁判所に民事訴訟を提起しました。
9
ほぼ同じ主張に基づくと、シーボードフーズとシーボードコーポレーションを含みます。ニューメキシコ州の訴訟を除いて、シーボードコーポレーションに対するすべての請求は偏見なく却下されました。
2023年6月12日、シーボードフーズは、推定される直接購入者原告クラス（「DPPクラス」）と和解契約を締結しました。和解には裁判所の承認が必要です。この契約に従い、シーボードはDPPクラスに約$を支払うことに同意しました
シーボードは、これらの問題で申し立てられた請求に対して価値ある抗弁をしていると信じており、上記の和解で解決されない問題については積極的に弁護するつもりです。この段階では、これらの訴訟から好ましい結果または不利な結果が生じる確率を判断することも、訴訟に起因する潜在的な損失の金額または潜在的な損失の範囲を合理的に見積もることも不可能です。しかし、訴訟の結果は本質的に予測不可能で、重大な不確実性が伴い、不利な場合は重大な責任が生じる可能性があります。
豚肉補償独占禁止法訴訟
2022年11月11日、
2023年6月23日、シーボード・フーズは、集団訴訟を重要ではない金額で和解するために集団と和解に達しました。和解には裁判所の承認が必要です。クラスのメンバーは、クラスからオプトアウトして、自分の行動を開始することができます。
セリオイルとノルストン訴訟
2018年3月20日、Cereoil Uruguay S.A.（「Cereoil」）の破産管財人（「受託者」）は、ウルグアイの破産裁判所に、シーボードコーポレーションとその子会社であるシーボード・オーバーシーズ・リミテッド（「SOL」）とシーボード・ウルグアイ・ホールディングス・リミテッド（「シーボード・ウルグアイ」）を指名して、ウルグアイの破産裁判所に訴訟を提起しました。」)。シーボードコーポレーションは
2018年4月27日、管財人は、2018年の第2四半期に審理されたウルグアイの第一審破産裁判所に追加の訴訟を提起しました。当事者はシーボードコーポレーション、SOL、シーボードウルグアイ、以下を含むCereoilのすべての取締役を指名しました。
10
この問題。この段階では、この訴訟の結果として好ましい結果または不利な結果が出る確率を判断することは不可能です。不利な判決が下された場合、シーボードコーポレーションと他のCereoil被告は、Cereoilの資産の清算から受け取った金額を差し引いたCereoilの負債の支払いを命じられ、インフレ調整、利息、受託者の手数料およびその他の費用の支払いを命じられる可能性があります。この場合の賞金は、上記のクローバックアクションでCereoilに支払われる賞金額分を減額する必要があります。
2021年9月30日、ウルグアイで係争中のCereoil破産手続の債権者であるHSBC銀行（ウルグアイ）SA（「HSBC」）は、契約違反、約束上の条項、誠意義務違反の申し立てを理由に、Seaboard Corporationに対して米国カンザス州地方裁判所（「カンザス地方裁判所」）に訴訟を提起しました。公正な取引、不当利益、詐欺、過失による不実表示、慰謝状に基づく隠蔽による詐欺、Cereoilの従業員（最高財務責任者を含む）の要請による詐欺シーボードの）、そして受託者が異議を申し立てるのと同じ穀物取引は、前述のウルグアイのセレオイル破産事件における不正な輸送でした。HSBCはドルを求めています
2018年5月15日、Nolston S.A.（「Nolston」）の管財人は、2018年の第2四半期に審理されたウルグアイの第一審破産裁判所に、シーボードと他のCereoil被告を指名して訴訟を提起しました。シーボードには
保証
シーボードの非連結関連会社の中には、基礎となる事業を支える負債を抱えているものがあります。シーボードは、シーボードの事業目標をさらに進めるために、そのような債務の保証を随時提供します。2023年9月30日の時点で、未払いの保証は重要ではありませんでした。紛失する可能性は低いため、シーボードはいかなる保証についても責任を負っていません。
11
注5-金融商品のデリバティブと公正価値
次の表は、定期的に公正価値で測定される資産と負債、および各カテゴリの資産と負債の測定に使用される公正価値階層内のレベルを示しています。その他の流動資産に分類されるトレーディング証券は、シーボードの繰延報酬プランで保有されている資産です。
9月30日 |
| ||||||||||||
(数百万ドル) | 2023 | レベル 1 | レベル 2 | レベル 3 |
| ||||||||
資産: | |||||||||||||
証券取引 — 短期投資: | |||||||||||||
国内株式証券 | $ | | $ | | $ | — | $ | — | |||||
外国株式証券 | | | — | — | |||||||||
国内債務証券 | | | | — | |||||||||
対外債務証券 | | | | — | |||||||||
トレーディング口座に保管されているマネーマーケットファンド |
| |
| | — | — | |||||||
その他の取引証券 | | — | | — | |||||||||
証券取引-その他の流動資産 | | | | — | |||||||||
長期投資-BDC | | — | | — | |||||||||
デリバティブ | | | | — | |||||||||
総資産 | $ | | $ | | $ | | $ | — | |||||
負債: | |||||||||||||
デリバティブ | $ | | $ | | $ | | $ | — | |||||
負債総額 | $ | | $ | | $ | | $ | — | |||||
12月31日 |
| ||||||||||||
(数百万ドル) | 2022 | レベル 1 | レベル 2 | レベル 3 |
| ||||||||
資産: | |||||||||||||
証券取引 — 短期投資: | |||||||||||||
国内株式証券 | $ | | $ | | $ | — | $ | — | |||||
外国株式証券 | | | — | — | |||||||||
国内債務証券 | | | | — | |||||||||
対外債務証券 | | — | | — | |||||||||
トレーディング口座に保管されているマネーマーケットファンド | | | — | — | |||||||||
その他の取引証券 |
| |
| — |
| |
| — | |||||
証券取引-その他の流動資産 | | | | — | |||||||||
長期投資-BDC |
| |
| — |
| |
| — | |||||
デリバティブ | | | — | — | |||||||||
総資産 | $ | | $ | | $ | | $ | — | |||||
負債: | |||||||||||||
不測の事態への対価 | $ | | $ | — | $ | — | $ | | |||||
デリバティブ | | | | — | |||||||||
負債総額 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
現金および現金同等物、純売掛金、信用枠、買掛金で構成される金融商品は、原価で取引されます。これは、商品の短期的な性質の結果としての公正価値に近いものです。短期投資の公正価値は、複数のレベルで測定されます。公正価値階層でレベル1に分類される国内債務証券には、投資信託と上場投資信託に保有されている債務証券が含まれます。
シーボードは、主に非公開企業の負債証券の貸付と投資を行うBDCに長期投資しています。この長期投資は純資産価値で評価されますが、株主の取り決めに基づく契約上の売却制限の対象となります。
シーボードの条件付き対価は、2018年の買収に関するものでした。公正価値は、利息、税金、減価償却前利益（「EBITDA」）を指標として、買収者が特定の財務業績目標を達成する確率に依存していました。偶発的な考慮事項は次の範囲でした
12
計算はモンテカルロシミュレーションを使用して予測された会社固有のインプットに依存していたため、レベル3です。シーボードは、調整額を純利益（損失）に含めて、決済までの偶発的対価の推定公正価値を再測定しました。2023年の第3四半期に、偶発的対価負債が決済され、シーボードはドルを支払いました
長期債務の公正価値は、条件と満期が近い債務の金利を比較することによって推定されます。シーボードの長期債務はほとんどが変動金利なので、帳簿価額は公正価値に近似しています。シーボードの長期負債が要約連結貸借対照表の公正価値で測定された場合、公正価値階層ではレベル2に分類されます。シーボードの長期債務については、注記4を参照してください。
シーボードの事業は、商品価格、外貨為替レート、金利、株価の変動による市場リスクにさらされています。シーボードは、さまざまな商品デリバティブ先物やオプションを使用して、原材料やその他の在庫、完成品の販売、確固たる販売契約の価格変動のリスクを管理しています。シーボードはまた、外貨建ての特定の取引に関する外貨為替リスクを管理するために、外貨両替契約を締結しています。シーボードは、特定の変動金利の長期債務に関する金利リスクを管理するための金利スワップ契約を締結し、特定の短期投資に関する株価リスクを管理するための株式先物契約を締結することがあります。経営陣は、デリバティブは主に経済的ヘッジであると考えていますが、シーボードは、この種の取引を会計上のヘッジとして会計処理するために必要な広範な記録管理を行っていません。これらのデリバティブ契約は公正価値で記録され、公正価値の変動はすべて要約連結包括利益計算書で認識されます。デリバティブ契約はヘッジとして計上されていないため、関連する価格や金利の変動は、特定の報告期間の収益に重大な影響を与える可能性があります。シーボードの市場リスクエクスポージャーの性質は、2022年12月31日から大きく変わっていません。
シーボードには、デリバティブ金融商品に関連する未払いの想定金額が次のようにまとめられています。
9月30日 | 12月31日 | ||||||||||||||
(数百万) | メトリック | 2023 | 2022 | ||||||||||||
商品： | |||||||||||||||
穀物 | ブッシェルズ | | | ||||||||||||
豚 | ポンド | | | ||||||||||||
大豆油 | ポンド | | | ||||||||||||
シュガー | ポンド | | — | ||||||||||||
外国通貨 | 米国ドル | | | ||||||||||||
シーボードは信用力のある取引相手と取引し、一部の契約には証拠金口座を使用することで取引相手のリスクを最小限に抑えているため、これらのデリバティブ契約に関連する信用リスクはそれほど大きくありません。2023年9月30日の時点で、取引相手が契約条件に従って履行しなかった場合の信用リスクの最大額は$でした
次の表は、保有する各タイプのデリバティブの公正価値と、各デリバティブが要約連結貸借対照表に含まれる場合を示しています。
資産 | 責任 | ||||||||||||||||
9月30日 | 12月31日 | 9月30日 | 12月31日 | ||||||||||||||
(数百万ドル) |
|
| 2023 |
| 2022 |
|
| 2023 |
| 2022 | |||||||
コモディティ |
| $ | | $ |
| $ | | $ | |||||||||
外国通貨 |
|
| |
| — |
|
| |
| | |||||||
シーボードの商品デリバティブ資産と負債は、関連する証拠金勘定によるデリバティブの控除を含め、要約連結貸借対照表に純額ベースで表示されます。2023年9月30日と2022年12月31日の時点で、商品デリバティブの証拠金口座残高はドルでした
13
次の表は、各種類のデリバティブの収益として計上され、包括利益の要約連結計算書で計上された利益（損失）の金額を示しています。
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||||
(数百万ドル) |
|
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| |||||
コモディティ |
| $ | — | $ | | $ | ( | $ | ( | ||||||
外国通貨 |
| 売上原価 |
| |
| ( |
| |
| ( | |||||
外国通貨 |
| 外貨利益（損失）、純額 |
| |
| |
| — |
| | |||||
注6 — 株主資本およびその他の包括的損失の累計
関連税を差し引いたその他の包括損失（「AOCL」）の累計の構成は次のとおりです。
累積 | ||||||||||
外国人 | 累積 | |||||||||
通貨 | 認識されません | |||||||||
翻訳 | 年金 | |||||||||
(数百万ドル) | 調整 | 費用 | 合計 | |||||||
バランス 2021年12月31日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
再分類前のその他の包括損失 |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
金額はAOCLから純利益に再分類されました |
| | (b) |
| | (a) |
| | ||
その他の包括損失（税引後） |
| ( |
| — |
| ( | ||||
バランス 2022年4月2日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
再分類前のその他の包括損失 |
| ( |
| — |
| ( | ||||
金額はAOCLから純利益に再分類されました |
| — |
| | (a) |
| | |||
その他の包括利益（損失）（税引後） |
| ( |
| |
| ( | ||||
バランス 2022年7月2日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
再分類前のその他の包括損失 |
| ( |
| — |
| ( | ||||
金額はAOCLから純利益に再分類されました |
| — |
| | (a) |
| | |||
その他の包括利益（損失）（税引後） |
| ( |
| |
| ( | ||||
バランス 2022年10月1日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
バランス 2022年12月31日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
再分類前のその他の包括利益 |
| |
| |
| | ||||
金額はAOCLから純利益に再分類されました |
| — |
| | (a) |
| | |||
その他の包括利益（税引後） |
| |
| |
| | ||||
バランス 2023年4月1日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
再分類前のその他の包括利益 |
| |
| |
| | ||||
その他の包括利益（税引後） |
| |
| |
| | ||||
バランス 2023年7月1日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
再分類前のその他の包括損失 |
| ( |
| — |
| ( | ||||
その他の包括損失（税引後） |
| ( |
| — |
| ( | ||||
バランス 2023年9月30日 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
| (a) | この再分類調整は、主に、正味定期年金費用に含まれていた保険数理上の損失（利益）の償却を表します。 |
| (b) | この再分類調整は、機能通貨がブラジルレアルであったブラジルのCT＆M事業の処分に伴う通貨換算調整の認識を反映しています。 |
14
注7 — セグメント情報
シーボードには
次の表は、シーボードの売上を収益源とセグメント別に示しています。
純売上高: | 2023年9月30日に終了した3か月間 | |||||||||||||||||||||
シュガー | ||||||||||||||||||||||
そして | [すべて] | 統合されました | ||||||||||||||||||||
(数百万ドル) | 豚肉 | CT&M | 海兵隊 | アルコール | パワー | その他 | 合計 | |||||||||||||||
主要な製品/サービスライン: | ||||||||||||||||||||||
製品 | $ | | $ | | $ | — | $ | | $ | — | $ | | $ | | ||||||||
交通 | | — | | — | — | — | | |||||||||||||||
エネルギー | | — | — | | | — | | |||||||||||||||
その他 | | | — | — | — | — | | |||||||||||||||
セグメント/連結合計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
純売上高: | 2022年10月1日に終了した3か月間 | |||||||||||||||||||||
シュガー | ||||||||||||||||||||||
そして | [すべて] | 統合されました | ||||||||||||||||||||
(数百万ドル) | 豚肉 | CT&M | 海兵隊 | アルコール | パワー | その他 | 合計 | |||||||||||||||
主要な製品/サービスライン: | ||||||||||||||||||||||
製品 | $ | | $ | | $ | — | $ | | $ | — | $ | | $ | | ||||||||
交通 | | — | | — | — | — | | |||||||||||||||
エネルギー | | — | — | | | — | | |||||||||||||||
その他 | | | — | — | — | — | | |||||||||||||||
セグメント/連結合計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
純売上高: | 2023年9月30日に終了した9か月間 | |||||||||||||||||||||
シュガー | ||||||||||||||||||||||
そして | [すべて] | 統合されました | ||||||||||||||||||||
(数百万ドル) | 豚肉 | CT&M | 海兵隊 | アルコール | パワー | その他 | 合計 | |||||||||||||||
主要な製品/サービスライン: | ||||||||||||||||||||||
製品 | $ | | $ | | $ | — | $ | | $ | — | $ | | $ | | ||||||||
交通 | | — | | — | — | | | |||||||||||||||
エネルギー | | — | — | | | — | | |||||||||||||||
その他 | | | — | — | — | — | | |||||||||||||||
セグメント/連結合計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
15
純売上高: | 2022年10月1日に終了した9か月間 | |||||||||||||||||||||
シュガー | ||||||||||||||||||||||
そして | [すべて] | 統合されました | ||||||||||||||||||||
(数百万ドル) | 豚肉 | CT&M | 海兵隊 | アルコール | パワー | その他 | 合計 | |||||||||||||||
主要な製品/サービスライン: | ||||||||||||||||||||||
製品 | $ | | $ | | $ | — | $ | | $ | — | $ | | $ | | ||||||||
交通 | | — | | — | — | | | |||||||||||||||
エネルギー | | — | — | | | — | | |||||||||||||||
その他 | | | — | — | — | — | | |||||||||||||||
セグメント/連結合計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
次の表は、シーボードの営業利益（損失）と関連会社からの収益（損失）をセグメント別に示しています。セグメント報告の営業利益（損失）は、連結営業利益と同じ基準で作成されます。経営陣は利息、その他の投資収益（損失）、および所得税上の優遇措置（費用）をセグメントベースで考慮していないため、営業利益（損失）は、豚肉、CT＆M、トルコセグメントの関連会社からの収益または損失とともに、セグメントの業績を評価する指標として使用されます。本社が提供する管理サービスは個々のセグメントに割り当てられ、特定のセグメントに提供される企業サービスと発生した費用を表し、一般的な企業経営監視費の個々のセグメントには割り当てられません。
営業利益（損失）: | 3 か月が終了 | 9 か月が終了 |
| ||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
豚肉 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
CT&M |
| |
| |
| | | ||||||
海兵隊 |
| |
| |
| | | ||||||
砂糖とアルコール |
| |
| |
| | | ||||||
パワー |
| |
| |
| |
| | |||||
その他すべて |
| — |
| — |
| |
| | |||||
セグメント合計 |
| |
| |
| |
| | |||||
コーポレート |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
連結合計 | $ | | $ | | $ | — | $ | | |||||
関連会社からの収入（損失）: | 3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 |
| ||||||||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| |||||||||||
豚肉 | $ | | $ | | $ | | $ | 12 | ||||||||||||
CT&M | ( | | ( | 19 | ||||||||||||||||
海兵隊 | | — | | 3 | ||||||||||||||||
砂糖とアルコール |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||||
パワー | — | — | — | — | ||||||||||||||||
七面鳥 |
| |
| |
| |
| 60 | ||||||||||||
セグメント/連結合計 | $ | | $ | | $ | | $ | 94 | ||||||||||||
16
次の表は、セグメント別の総資産と、セグメントごとの関連会社への投資と前払いを示しています。企業資産には、主に現金および短期投資、繰延報酬プランに関連するその他の流動資産、長期投資、およびその他の項目が含まれます。企業の経営成績は、個々のセグメントに特に割り当てられていない特定の運営費を表し、シーボードの繰延報酬プランに関連する費用を含みます。これらは、その他の投資収益（損失）に計上されたこれらの投資に対する時価総額調整の影響によって相殺されます。
総資産: | 9月30日 | 12月31日 |
| ||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| ||
豚肉 | $ | | $ | ||||
CT&M |
| |
| ||||
海兵隊 |
| |
| ||||
砂糖とアルコール |
| |
| ||||
パワー |
| |
| ||||
七面鳥 |
| |
| ||||
その他すべて |
| |
| ||||
セグメント合計 |
| |
| ||||
コーポレート |
| |
| ||||
連結合計 | $ | | $ | ||||
関連会社への投資と前払い： | 9月30日 | 12月31日 |
| ||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| ||
豚肉 | $ | | $ | | |||
CT&M | | | |||||
海兵隊 | | | |||||
砂糖とアルコール |
| |
| | |||
パワー | | | |||||
七面鳥 |
| |
| | |||
セグメント/連結合計 | $ | | $ | | |||
持分法で計上されるトルコセグメントは、シーボードのバターボールLLC（「バターボール」）への投資を表しています。2023年9月30日と2022年12月31日の時点で、バターボールの総資産はドルです
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) | 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 | ||||||
純売上高 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
営業利益 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
純利益 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
注8 — 後続のイベント
2023年10月10日の期間終了後、シーボードは私的交渉による取引で合計次の金額を買い戻しました
17
アイテム 2.経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析
この経営陣の議論と分析は、シーボードの連結財務諸表およびフォーム10-Qのこの四半期報告書および2022年12月31日に終了した年度に提出されたシーボードのフォーム10-Kの年次報告書（「2022年年次報告書」）に含まれる添付の補足として提供されており、併せて読む必要があります。このレポートの一部の記述には、将来の見通しに関する記述が含まれています。これらの将来の見通しに関する記述の詳細については、「将来の見通しに関する記述」というタイトルのセクションを参照してください。実際の結果が将来の見通しに関する記述と大きく異なる原因となる可能性のある最も重要な要因についての説明も含まれています。
最近の進展
以前に開示したように、2023年10月9日、シーボードは次の3つの取引相手（シーボード・フラワーLLC、SFCプリファードLLC、REP23 LLC（総称して「売主」）と3つの株式買戻し契約（「買戻し契約」）を締結しました。売り手は、シーボードの取締役会会長であるエレン・S・ブレスキー、またはブレスキー家の他のメンバー（総称して「ブレスキーグループ」）と提携している団体です。買戻しは、特定の内部家族計画と組織形成の目的を促進するために、2023年7月に売り手によって提案されました。2023年10月10日、買戻し契約に基づくクロージングが行われ、シーボードは1株あたり3,162.50ドルの購入価格で、1株あたり額面1.00ドルの普通株式（「株式」）の合計189,724株（「株式」）を売り手から買い戻しました。これは、180日間の出来高加重平均取引価格から15.7％割引されたものです。2023年10月6日現在の普通株式、2023年10月6日現在の普通株式の30日間の出来高加重平均取引価格から14.9％割引、2023年10月6日現在の普通株式の終値から13.5％割引2023年10月6日現在の普通株式。シーボードは、手持ちの現金、短期投資の売却による現金、およびシーボードの既存の信用枠の引き落としを組み合わせて、株式の購入価格総額6億ドルを支払いました。買い戻した株式は廃止されました。
買戻し契約は、シーボードの取締役会の特別委員会（「特別委員会」）によって交渉され、承認されました。この委員会は、主任独立取締役を含む、利害関係のない独立取締役のみで構成されていました。特別委員会は、独立した法律顧問と独立した財務顧問から助言を受けました。特別委員会は、独立系財務顧問から、シーボードおよびブレスキーグループとは無関係の株主に対する財務上の観点から、株式に支払われる対価の公平性について意見を受けました。特別委員会による権限の付与は、シーボードとブレスキーグループが関与する買戻しまたは代替案の資本還元取引は、特別委員会の事前の有利な勧告なしに完了できないことを規定していました。
流動性と資本資源
流動性には、現金および現金同等物、短期投資、および信用枠に基づく利用可能な借入能力が含まれます。2023年9月30日の時点で、シーボードの現金および短期投資は12億ドル、追加の純運転資本は約12億ドルです。次の表は、シーボードの与信枠に基づく利用可能な借入能力の概要を示しています。
| 合計金額 |
| ||
(数百万ドル) | 利用可能 | |||
短期のコミットされていない回線とコミットされた回線 | $ | 1,320 | ||
線に対して引かれる金額 |
| (170) | ||
2023年9月30日現在の利用可能な借入能力 | $ | 1,150 | ||
シーボードの利用可能な借入能力は、2022年12月31日から4億8200万ドル増加しました。シーボードのコミットメント・ライン・オブ・クレジット契約は、2023年の第1四半期に修正および改訂され、約束された借入能力が2億5000万ドルから4億5000万ドルに増加しました。
上で説明したように、期間終了後、 2023年10月10日、シーボードは普通株式189,724株を総購入価格6億ドルで買い戻しました。 決算当日、シーボードは株式の買い戻しと運転資金を調達するために、既存のクレジットファシリティの下で5,000万ドル未満を段階的に借り入れました。残りの買戻し金額は、手持ちの現金と短期投資の売却による現金で賄われました。
2023年9月30日の時点で、12億ドルの現金および短期投資のうち1億3500万ドルがシーボードの海外子会社が保有していました。歴史的に、シーボードは、外国子会社が保有するすべての現金および短期投資を含め、実質的にすべての海外利益を海外事業に恒久的に投資していると見なしてきました。 2022年、シーボードは、以前に課税されていたシーボードの未分配収益に関連して、無期限の再投資の主張を覆しました。
18
本国送金の業務効率化により海上子会社となり、繰延納税義務を計上しました。他のすべての外国子会社については、当面の間、シーボードの米国事業に資金を提供するために本国に送金する必要がないことが示され続けているため、シーボードは引き続き米国外に資金を恒久的に再投資する予定です。シーボードは、これらの資金を米国に送金する際に生じる州税または外国の源泉徴収税の繰延税を記録していません。シーボードが事業を展開する複数の管轄区域にまたがる税務環境は複雑なため、最終的に送金された場合に未送金収益に対して支払われる可能性のある税金の決定は現実的ではありません。
経営陣は、シーボードが内部で生み出した現金、流動性、資本資源、借入能力の組み合わせは、既存の事業や、株式の買い戻し後でも、短期的および長期的に拡大するための現在知られている潜在的な計画には十分であると考えています。シーボードが事業を展開する業界での拡大の機会を引き続き模索し、そのような機会のために既存の流動性、利用可能な借入能力、その他の資金調達手段を活用することが経営陣の意図です。このような代替資金調達には、既存の信用枠の修正、新しい信用枠の締結、またはその他の資金調達の取り決めが含まれる場合があります。そのような資金調達の条件と利用可能性は、経済および金融市場の状況、ならびにシーボードがそのような資金調達を求める時点でのシーボードの財政状態と経営成績によって影響を受ける可能性があり、シーボードが許容可能または有利な条件でそのような資金調達を得ることができるという保証はありません。
キャッシュフロー
営業活動によって提供された現金は、2023年9月30日に終了した9か月間で、2022年の同時期と比較して2億400万ドル増加しました。非現金項目を調整したシーボードの純利益は4億200万ドル減少しましたが、シーボードの運転資本の変動によるプラスのキャッシュフローは5億8,600万ドルでした。運転資本の変化は主に、収益の減少による売掛金の減少、在庫価格の低下による在庫の減少、購入の支払いのタイミングによる買掛金の減少を反映しています。
短期投資のための投資活動によるキャッシュフローは、シーボードの全体的な流動性管理戦略の一部です。短期投資の購入は、余剰現金の投資、ポートフォリオの積極的な運用による資産配分、および満期証券の再投資の結果です。短期投資の売却による収益は、運転資金需要と資本支出の購入に充てることができます。前述のように、2023年9月30日以降に行われる株式買戻し取引を見越して、シーボードは株式を売却し、取引口座に保管されているマネーマーケットファンドを購入しました。2023年9月30日に終了した9か月間に、シーボードは資産、プラント、設備に3億4,400万ドルを投資しました。そのうち2億4700万ドルは、バイオガス回収プロジェクト、繁殖牛群の代替およびその他の投資のために豚肉セグメントに投資され、8,100万ドルは中古船の購入、建設中の船舶の分割払い、その他の投資の資金調達のために海洋セグメントに投資されました。2023年の残りの期間、経営陣は合計で約2億4000万ドルの資本支出を予算化しました。豚肉セグメントの計画支出は、主にバイオガス回収プロジェクトの継続、繁殖牛の通常の交換、豚生産資産へのさらなる投資、その他の投資です。特定の養豚場では、豚肉部門がバイオガス回収施設を建設して、養豚場からメタンを回収し、再生可能な天然ガスとして地域のパイプラインインフラに注入しています。海洋セグメントの計画支出には、建設中の船舶の分割払いが含まれます。2023年の第2四半期に、シーボードの海洋部門は、20フィート相当のユニットの二重燃料船を2隻建造する契約を締結しました。建設のマイルストーンに基づいて、それぞれ4900万ドルの費用がかかり、総現金支出は約9,800万ドルと推定されています。経営陣は、利用可能な現金、利用可能な短期投資の売却による収入、およびシーボードの利用可能な借入能力を組み合わせてこれらの資本支出を支払うことを期待しています。
財務活動によるキャッシュフローには、主に信用枠での引き落としと返済が含まれます。シーボードのクレジットラインは、必要に応じて運転資金や資本支出への投資に充てられます。未払いの主な負債は、2028年に満期を迎えるタームローンで、2023年9月30日現在の残高は6億6,500万ドルです。2023年の第3四半期に、シーボードは2018年の買収に関連する偶発的対価債務の決済に3,000万ドルを支払いました。財務活動によるキャッシュフローには、2018年の買収日に認識された1,400万ドルが含まれ、営業活動によるキャッシュフローには、買収日に認識された負債額を超える決済金額である1,600万ドルが含まれます。
19
操作の結果
全体として、シーボードの事業は、穀物、豚、燃料市場のボラティリティと、世界的な需要の全般的な軟化の影響を受けています。シーボードの事業は商品主導型であるため、特定の子会社の財務実績はそれぞれの商品市場に基づいて非常に周期的です。
純売上高
2023年の3か月と9か月の純売上高は、2022年の同時期と比較して、それぞれ5億700万ドルと13億ドル減少しました。3か月と9か月の減少は主に、商品の販売量と販売価格の減少によるCT＆Mセグメントの売上高がそれぞれ3億5,000万ドルと9億5200万ドル減少し、貨物量と運賃の減少によりマリンセグメントの売上高がそれぞれ1億9,200万ドルと3億7,700万ドル減少したことを反映しています。詳細については、以下の報告対象セグメント別の純売上高の議論を参照してください。
営業利益 (損失)
2023年の3か月と9か月の営業利益は、2022年の同時期と比較して、それぞれ8,800万ドルと4億9,300万ドル減少しました。3か月間の減少は主に、航海収入の減少による海洋セグメントの1億1500万ドルの減少を反映していますが、コストの削減によって一部相殺されました。9か月間の営業利益の減少は、主に豚肉製品と市場豚の利益率の低下による豚肉セグメントの3億2,700万ドルの減少と、航海収益の減少による海洋セグメントの2億2700万ドルの減少を反映しています。詳細については、以下の報告対象セグメント別の営業利益の議論を参照してください。
販売費、一般管理費
2023年の3か月と9か月の販売費、一般管理費は、主に人件費の上昇により、2022年の同時期と比較してそれぞれ600万ドルと2,400万ドル増加しました。
支払利息
支払利息は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ400万ドル減少し、1,800万ドル増加しました。3か月間の減少は主に、進行中の建設の資本化利息の増加が、未払い債務の金利上昇を相殺したことによるものです。 また、9か月間の増加は、主に未払い債務の金利上昇によるものです。
利息収入
2023年の3か月と9か月の利息収入は、主に負債証券で得られる利息の増加により、2022年の同時期と比較してそれぞれ900万ドルと2,400万ドル増加しました。
その他の投資収益（損失）、純額
その他の投資収益は、主に短期投資の未実現時価総利益により、2023年の3か月間と9か月間でそれぞれ5700万ドルと3億3,400万ドル増加しました。また、2022年の第2四半期には、長期にわたる太陽エネルギー投資に関連して4,600万ドルの費用が記録されました。この長期投資の費用は、所得税の優遇措置（費用）に記録された投資税額控除の恩恵によって相殺されました。
外貨利益、純額
主に南アフリカランドとザンビアクワチャの変動により、2023年の3か月と9か月の外貨の純利益は、2022年の同時期と比較してそれぞれ900万ドルと1,800万ドル減少しました。
所得税制上の優遇措置 (経費)
2023年の3か月と9か月の実効税率は、2022年の3か月と9か月の期間と比較して低下しました。これは主に、前年同期と比較して実際の収益と予測収益が減少したためです。
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セグメント結果
報告対象セグメント別の純売上高と営業利益（損失）を、それぞれ連結純売上高および連結営業利益（損失）と調整するには、要約連結財務諸表の注記7を参照してください。
ポークセグメント
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 | |||||
純売上高 | $ | 691 | $ | 678 | $ | 1,900 | $ | 1,961 | |||||
営業損失 | $ | (34) | $ | (51) | $ | (350) | $ | (23) | |||||
アフィリエイトからの収入 | $ | 8 | $ | 5 | $ | 27 | $ | 12 | |||||
豚肉セグメントの純売上高は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ1,300万ドル増加し、6,100万ドル減少しました。3か月間の増加は主に、2022年の第3四半期に操業を開始したカンザス州ヒューゴトンの再生可能ディーゼルプラントの売上が8,300万ドル増加したことによるもので、バイオディーゼルの価格が2,100万ドル下がり、販売時期が下がり、関連クレジットの価格が2,100万ドル下がったことで一部相殺されました。商品市場価格の下落による豚肉製品と市場豚の販売価格の低下も、3か月間で純売上高が3,400万ドル減少しました。9か月間の減少は主に、主に市場価格の引き下げにより純売上高が1億9,900万ドル減少したために豚肉製品と市場豚の売上高が1億7,200万ドル減少したことによるもので、販売量の増加により純売上高が2,400万ドル増加したことで一部相殺されました。この減少は、再生可能ディーゼルプラントによる売上高の1億9,900万ドルの増加によって一部相殺され、バイオディーゼルの販売量が9,400万ドル増加したことで一部相殺されました。販売時期と関連クレジットの価格を1億3,100万ドル引き下げ、バイオディーゼル価格を7,600万ドル引き下げたことで一部相殺されました。
豚肉セグメントの営業損失は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ1,700万ドル減少し、3億2,700万ドル増加しました。3か月間の減少は、主にバイオディーゼルと再生可能ディーゼル、豚肉製品、市場豚肉の利益率の改善を反映しています。豚肉製品と市場豚の利益率の改善は、主にコストと純実現可能価値（「LCNRV」）の在庫準備金の削減に対する5900万ドルの費用の減少によるもので、販売価格の低下と豚の生産コストの増加によって一部相殺されました。豚肉製品の将来の市場価格と穀物価格での豚の在庫残高を適切に表示するために、2022年の第3四半期から在庫調整が必要でした。9か月間の増加は主に、販売価格の低下と豚の生産コストの増加により、豚肉製品と市場豚の利益率が3億3,700万ドル低下したことを反映しています。これには、飼料費の1億4400万ドルの増加が含まれますが、LCNRVの在庫準備金の4,800万ドルの純減少によって一部相殺されました。販売価格の低下と生産コストの上昇によるバイオディーゼルと再生可能ディーゼルの利益率の低下は、2022年10月1日に終了した9か月間の3,500万ドルに対し、この期間の時価総額デリバティブ契約の損失なしで相殺されました。経営陣は、豚肉製品、バイオディーゼル、再生可能ディーゼル、または関連クレジットの市場価格、または将来の飼料、第三者の豚、または原料のコストを予測することはできません。しかし、現在の状況に基づいて、経営陣は、このセグメントは2023年の残りの期間は利益を上げないと予測しています。再生可能ディーゼルプラントの定期メンテナンスは2023年の第4四半期に予定されており、その結果、再生可能ディーゼルの純売上高と営業利益が影響を受けます。
CT&Mセグメント
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
純売上高 | $ | 1,253 | $ | 1,603 | $ | 3,932 | $ | 4,884 | |||||
報告どおりの営業利益 | $ | 33 | $ | 49 | $ | 93 | $ | 91 | |||||
時価総額調整 |
| 2 |
| (1) |
| 9 |
| 26 | |||||
時価調整を除く営業利益 | $ | 35 | $ | 48 | $ | 102 | $ | 117 | |||||
関連会社からの収入（損失） | $ | (6) | $ | 10 | $ | (16) | $ | 19 | |||||
CT&Mセグメントの純売上高は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月間でそれぞれ3億5000万ドルと9億5200万ドル減少しました。商品価格の変動による平均販売価格の低下により、3か月間の売上高は3億2700万ドル減少しました。9か月間の売上高は、競争の激化と市場の動向による販売量の減少により5億8,100万ドル減少し、平均販売価格の低下により3億7,100万ドル減少しました。シーボードの多くの製品の販売価格は、商品や競合製品の国内外の需要と供給に直接影響されます。これらはすべて、絶えず変化する市場の力によって決定されます。
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CT&Mセグメントの営業利益は、2022年の同時期と比較して、3か月間で1,600万ドル減少し、2023年の9か月間で200万ドル増加しました。3か月間の減少は、主に販売価格の低下による利益率の低下によるものです。9か月間の増加は主に、デリバティブ契約の時価総額調整が1,700万ドル改善されたことを反映しており、マージンの低下によって一部相殺されました。世界的な商品価格の変動、このセグメントが事業を展開する国の不確実な政治的および経済的状況、および商品市場のボラティリティにより、経営陣はこのセグメントの将来の売上高と経営成績を予測することができません。ただし、経営陣は、デリバティブ契約の時価総額調整の影響を除いて、2023年の残りの期間、このセグメントの営業利益がプラスになると予想しています。
シーボードがデリバティブ商品に時価総額会計を適用していなかったら、このセグメントの営業利益は、2023年の3か月と9か月でそれぞれ200万ドルと900万ドル増加し、2022年の3か月と9か月間でそれぞれ100万ドル減少し、2,600万ドル増加したでしょう。経営陣は、商品先物、オプション、外国為替契約は、主に確定売買契約および予想される販売契約の経済的ヘッジであると考えていますが、シーボードはこれらの取引を会計上のヘッジとして会計上のヘッジとして計上するために必要な広範な記録管理を行っていません。したがって、デリバティブ商品の価値の変化は市場に反映されていましたが、企業の売買契約の価値の変化はそうではありませんでした。
製品が顧客に納品されるとき、これらの既存の時価総額調整は、収益が時間の経過とともに認識されるため、主に実現利益または損失によって相殺されるはずです。これらの時価総額調整は2023年に逆転する可能性があります。経営陣は、これらの時価総額調整をなくすことで、このセグメントの期間ごとの財務結果を比較および評価するためのより合理的なプレゼンテーションが得られると考えています。
関連会社からの収入は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ1,600万ドルと3,500万ドル減少しました。CT＆Mの関連会社への投資は、多数の製粉、飼料、鶏肉、貿易関連会社によって代表されており、個人投資がないため大きな変動が生じています。この減少は主に、コストの増加と競争のためにいくつかの事業体が低いマージンで課題に直面したことによるものです。
マリンセグメント
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
純売上高 | $ | 333 | $ | 525 | $ | 1,137 | $ | 1,514 | |||||
営業利益 | $ | 40 | $ | 155 | $ | 196 | $ | 423 | |||||
マリンセグメントの純売上高は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ1億9,200万ドルと3億7,700万ドル減少しました。貨物量は、3か月と9か月でそれぞれ約16％と20％減少しました。3か月間、運賃の引き下げは、貨物量と比較して売上の減少に大きな影響を及ぼしました。9か月間の減少は、主に貨物量の全体的な減少と、程度は低いが運賃の低下によるものでした。運賃は2023年の第1四半期に下がり始めました。貨物量と運賃の減少は、主に海上輸送サービスの需要が全般的に減少した結果です。
海洋部門の営業利益は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月間でそれぞれ1億1500万ドルと2億2700万ドル減少しました。3か月と9か月の期間の減少は、主に航海収入の減少によるもので、貨物量の減少によるスロットコスト、ターミナルサービス、インターモーダルトラック輸送コストなどの航海関連コストの減少によって一部相殺されました。経営陣は、将来の燃料費やその他の航海関連コスト、貨物量、または貨物料金の変化を予測することはできません。ただし、経営陣は、純売上高と営業利益は前年よりも低くなると予想されていますが、このセグメントは2023年の残りの期間は利益を上げると予想しています。
砂糖とアルコールのセグメント
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
純売上高 | $ | 37 | $ | 33 | $ | 115 | $ | 88 | |||||
営業利益 | $ | 7 | $ | 1 | $ | 16 | $ | 3 | |||||
砂糖とアルコールセグメントの純売上高は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ400万ドルと2,700万ドル増加しました。砂糖の売上高は500万ドル増加し、1600万ドルになりました
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市場供給の減少による価格の上昇により、それぞれ3か月と9か月です。アルコールの売上高は、主に販売量の増加による価格のわずかな下落が相殺され、主に強い需要による販売量の増加と政府の価格調整に伴う価格の上昇により、9か月間で1,100万ドル増加したため、3か月間横ばいでした。
砂糖とアルコールセグメントの営業利益は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ600万ドルと1,300万ドル増加しました。3か月と9か月の増加は、主に砂糖販売の利益率の増加を反映しています。経営陣は、現地の砂糖やアルコールの価格、または将来の為替レートの変動を予測できません。その結果、経営陣はこのセグメントが2023年の残りの期間に利益を上げるかどうかを予測できません。
パワーセグメント
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
純売上高 | $ | 71 | $ | 52 | $ | 186 | $ | 117 | |||||
営業利益 | $ | 27 | $ | 7 | $ | 59 | $ | 8 | |||||
電力セグメントの純売上高は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月間でそれぞれ1,900万ドルと6,900万ドル増加しました。2022年6月に操業を開始したEDM IIIの発電量の増加により、3か月間と9か月間でそれぞれ1,000万ドルと6,500万ドルの売上が増加しました。2012年に操業を開始した発電用はしけであるEDM IIは、主に燃料の入手可能性の向上と需要によるスポット市場レートの上昇により、2023年の第3四半期に発送量を増やしました。9か月間、EDM IIによる発電量の増加は、燃料価格の低下によるスポット市場価格の低下によって相殺されました。
電力セグメントの営業利益は、2022年の同時期と比較して、2023年の3か月と9か月でそれぞれ2,000万ドルと5,100万ドル増加しました。3か月と9か月の増加は、主にEDM IIIの事業から生み出された収入の増加によるものです。経営陣は、燃料費や、スポット市場レートが将来の期間に燃料コストや他の発電事業者と比べて変動する程度を予測することはできません。しかし、経営陣は、このセグメントが2023年の残りの期間は利益を上げると予想しています。EDM IIがドミニカ共和国で引き続き運用されている間、シーボードはこのはしけの売却や移転など、戦略的な代替案を引き続き模索しています。
トルコセグメント
3 か月が終了 | 9 か月が終了 | ||||||||||||
9月30日 | 10月1日、 | 9月30日 | 10月1日、 | ||||||||||
(数百万ドル) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
アフィリエイトからの収入 | $ | 20 | $ | 33 | $ | 61 | $ | 60 | |||||
持分法で計上されたトルコセグメントは、シーボードのバターボールLLCへの投資を表しています。関連会社からの収入は、2023年の3か月間で2022年の同時期と比較して1,300万ドル減少しました。バターボールの純利益は3か月間で減少しました。これは主に、販売価格の上昇と販売ポンドの9％の減少を相殺する以上のコストの増加による七面鳥製品の販売利益率の低下によるものです。純売上高は3か月間で1,800万ドル減少しました。
関連会社からの収入は、2023年の9か月間で2022年の同時期と比較して100万ドル増加しました。2023年の9か月間、売上高は主に、販売された付加価値製品の組み合わせが増えた結果としての販売価格の10％の上昇により増加しましたが、販売ポンドの7％の減少によって一部相殺されました。生産と加工の効率化は、事業売却による1,300万ドルの利益と、その後終了した金利スワップ契約による時価総額1,100万ドルの時価総利益に関連して、前年に記録された営業外収益によって一部相殺された利益の上昇にさらに貢献しました。経営陣は、七面鳥製品の市場価格と将来の飼料コストを予測することはできません。しかし、経営陣は、このセグメントが2023年の残りの期間は利益を上げると予想しています。
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アイテム 3.市場リスクに関する量的および質的開示
シーボードは、日常業務においてさまざまな種類の市場リスクにさらされています。主な市場リスクエクスポージャーは、商品価格、外貨為替レート、金利、株価の変化に起因します。シーボードは、これらの全体的な市場リスクを管理するためにデリバティブ商品を利用することがあります。これらの品目に関連するシーボードの市場リスクの性質は、2022年12月31日から大きく変わっていません。市場リスクの詳細については、要約連結財務諸表の注記5を参照してください。
アイテム 4.管理と手順
開示管理と手続きの評価 — シーボードの経営陣は、最高経営責任者および最高財務責任者の指示の下、2023年9月30日に改正された1934年の証券取引法（「取引法」）に基づく規則13a-15（e）で定義されているシーボードの開示管理と手続きの有効性を評価しました。その評価に基づいて、その評価日時点で、シーボードの最高経営責任者および最高財務責任者は、シーボードの開示管理と手続きは、取引法に基づいて提出および提出する報告書で開示する必要のある情報が、必要に応じて記録、処理、要約、報告されることを合理的に保証するのに効果的であると結論付けました。開示管理と手続きのシステムは、どんなにうまく設計され、運用されていても、システムの目的が達成されているという合理的な保証しか提供できず、絶対的な保証ではないことに注意してください。さらに、開示管理と手続きのシステムの設計は、将来の出来事の可能性に関する仮定に一部基づいています。このようなシステムにはこれらおよびその他の固有の制限があるため、将来のあらゆる状況下で、設計が常に定められた目標を達成できるという保証はありません。
財務報告に対する内部統制の変更 — 2023年9月30日に終了した会計四半期中に、取引法規則13a-15 (f) で義務付けられている財務報告に対するシーボードの内部統制に、財務報告に対するシーボードの内部統制に重大な影響を及ぼした、または重大な影響を与える可能性がかなり高い変更はありません。
パートII — その他の情報
アイテム 1.法的手続き
シーボードの法的手続きに関する情報については、要約連結財務諸表の注記4を参照してください。
アイテム 1A.リスク要因
以下に示すリスク要因の更新を除いて、2022年の年次報告書で以前に開示されたリスク要因に重大な変化はありませんでした。以下のリスク要因は、2022年の年次報告書に記載されている同じタイトルのリスク要因に取って代わります。
法的および規制上のリスク
| (2) | 事業には複雑な法律や規制が適用されます。連邦法、州法、地方法、および労働者の健康と安全、食品安全と動物の健康と福祉、港湾とターミナルのセキュリティ、および燃料規制を含む船舶の運航に関する国内外の規制は、収益、コスト、およびビジネスの方法または実現可能性に大きな影響を与えます。シーボードに適用されるいくつかの要件は、市民団体によって施行される場合もあります。 |
| ● | 豚肉部門では、一部の州が雌豚の繁殖に必要な生活条件に関するさまざまな基準を実施しています。制定された州で飼育されている動物に適用される法律もありますが、最近では、50の州または外国のいずれかで栽培されている不適合動物からの肉の販売を禁止する法律がいくつかの州によって制定されました。雌豚の飼育基準の多様性により、各生産者は個別の記録管理を実施して、適合する動物を成長過程から加工工場まで、および加工工場から第三者の購入者までの完成品を追跡する必要があります。このような法律は、遵守しなかった場合に民事罰や刑事罰を科すこともあります。動物生産資産は長い間、耐用年数を期待してきました。より厳しい基準を制定すると、既存の資産の価値が損なわれ、生産と流通のコストが増加し、非準拠製品の価値が低下したり、豚肉市場が混乱したりして、豚肉製品の販売価格が下がる可能性があります。基準を段階的に厳しく拡大することで、規格に準拠した製品の地域市場が創出されたり、業界が各市場に適合した資産を構築する必要が生じたりする可能性があります。たとえば、カリフォルニア州は、2023年7月1日に施行可能になった家畜監禁イニシアチブ（「提案12」）を制定しました。提案12は、特定の未調理の豚肉を州内で販売することを禁止しています |
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| 特定の条件が満たされない限り、繁殖用雌豚またはその子孫から生産されます。同様に、マサチューセッツ州質問3では、マサチューセッツ州内での特定の豚肉製品の販売、および州内での特定の豚肉製品の出荷が禁止されています。カリフォルニアとマサチューセッツに販売されたこのような豚肉の量は、加工業者の顧客による間接販売に加えて、2022年12月31日に終了した年度のシーボードの直接販売の約5％を占めました。 |
| ● | 海洋部門では、料金契約や船舶費用分担契約など、海運業界の多くの側面が、連邦海事委員会、米国沿岸警備隊、米国税関国境警備局による広範な政府規制、および民間産業組織による規制の対象となっています。適用される法律、規制、および基準の遵守には、設備投資または業務上の変更が必要になる場合があります。一例として、このセグメントは船舶の燃料消費効率要件の変更によって悪影響を受ける可能性があります。特定の船は、その容量やその他の要因に基づいて、航行中に特定のエネルギー使用基準を満たさなければならない場合があります。正味の効果は、船、特に20フィート相当の単位では効率が低い小型船は、燃料消費量を減らすために速度を下げる必要があるかもしれないということです。これに従わないと、行政上および民事上の罰則、刑事制裁、シーボードの操業の中断または終了、または船舶の留置が科せられる可能性があります。 |
| ● | 砂糖とアルコールのセグメントでは、シーボードのアルコール製造施設は、バイオエタノール市場における生産割当、燃料ブレンド、販売価格に関するアルゼンチン政府の規制の影響を受けます。 |
これらの法律や規制、および将来の変更に従わなかった場合、民事および刑事上の罰則、損害賠償責任、否定的な宣伝、特定の地域で事業を行うことができなくなるなど、シーボードに重大な結果をもたらす可能性があります。また、法律、規制、基準が将来変更されると、追加費用や収益の減少につながる可能性があります。
アイテム 5.その他の情報
2023年9月30日に終了した3か月間、 シーボードの取締役または役員は、「規則」を採択または終了しました b5-1「取引契約」または「非規則」 b5-各用語は規則S-Kの項目408（a）で定義されています。2023年9月30日に終了した四半期に、この項目5に基づいて報告すべき事象はありませんでした。
アイテム 6. |
| 展示品 |
展示品番号。 | 説明 | |
31.1 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に従って採択された取引法規則13a-14 (a) /15d-14 (a) に基づく最高経営責任者の証明書 | |
31.2 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に従って採択された取引法規則13a-14 (a) /15d-14 (a) に基づく最高財務責任者の認定 | |
32.1 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に従って採択された米国商工会議所第18条第1350条に基づく最高経営責任者の認定 | |
32.2 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に従って採択された米国商工会議所第18条第1350条に基づく最高財務責任者の認定 | |
101.インチ | インライン XBRL インスタンスドキュメント (インスタンスドキュメントは XBRL タグがインライン XBRL ドキュメントに埋め込まれているため、インタラクティブデータファイルには表示されません) | |
101.SCH | インライン XBRL タクソノミー拡張スキーマドキュメント | |
101.CAL | インライン XBRL タクソノミー拡張計算リンクベースドキュメント | |
101.DEF | インライン XBRL タクソノミー拡張定義リンクベースドキュメント | |
101.LAB | インライン XBRL タクソノミー拡張ラベルリンクベースドキュメント | |
101.PRE | インライン XBRL タクソノミー拡張プレゼンテーションリンクベースドキュメント | |
104 | 表紙インタラクティブデータファイル（インライン XBRL としてフォーマットされ、別紙101に含まれています） | |
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将来の見通しに関する記述
このフォーム10-Qには、1995年の米国民間証券訴訟改革法の意味における「将来の見通しに関する記述」が含まれています。これには、シーボードの財政状態、経営成績、計画、目標、将来の業績、事業に関するものが含まれます。将来の見通しに関する記述は、通常、歴史的ではない記述であり、その前に「信じる」、「期待する」、「かもしれない」、「する」、「する」、「すべき」、「できる」、「予想する」、「推定」、「意図する」などの表現が続く記述として識別されます。より具体的に言えば、将来の見通しに関する記述には、収益、収益または損失の予測、適切な流動性水準、資本支出、資本構成、またはその他の財務項目（時価総額会計が営業利益に与える影響を含む）に関する記述、将来の事業に関する経営の計画と目的に関する記述、将来の経済実績に関する声明、将来の経済パフォーマンスの声明、シーボードとその経営陣の以下に関する意図、信念、または現在の期待に関する記述が含まれますが、これらに限定されません。（i) シーボードの能力適切な資金と流動性を獲得してください。（ii）シーボードが使用する飼料やその他の材料の価格、（iii）豚肉、農産物、再生可能ディーゼルとバイオディーゼル、貨物、砂糖、アルコール、七面鳥、その他の製品やサービスの販売価格または市況、（iv）特定の状況下で記録された税効果と税法の変更、（v）競争の激しい取引環境に関連する事業量と運転資本の要件 CT＆Mセグメントの場合;（vi）船のチャーターレンタル料金と燃料価格;（vii）ドミニカ共和国における電力の燃料費と関連するスポット市場価格、（viii）外貨為替レートの変動の影響、（ix）シーボードのいずれかのセグメントの収益性または販売量、（x）シーボードが予定している資本の改善、買収、処分の予想コストと完成スケジュール、（xi）建設中または建設中の施設の生産能力、および時期そのような施設での操業開始のこと。（xii）シーボードの新規事業に対する将来の潜在的な影響法律、規則、または方針、（xiii）係争中または将来の訴訟事項における不利な結果、または（xiv）シーボードの財政状態または経営成績に影響を与えるその他の傾向、および前述の記述の基礎または関連する仮定の声明。
この将来の見通しに関する記述のリストは排他的なものではありません。将来の見通しに関する記述は、将来の財政状態、経営成績、計画、目標、業績、および事業に関するシーボードの現在の信念、期待、および仮定にのみ基づいています。シーボードは、法律で義務付けられている場合を除き、新しい情報、将来の出来事、仮定の変更、またはその他の結果として、将来の見通しに関する記述を公に更新または改訂する義務を負わないものとします。将来の見通しに関する記述は、将来の業績や結果を保証するものではありません。それらにはリスク、不確実性、仮定が伴います。実際の結果は、さまざまな要因により、将来の見通しに関する記述で想定されているものと大きく異なる場合があります。このような要因には、ロシアのウクライナ侵攻、経済状況の悪化、景気後退リスクの増大、金利変動、インフレ、信用市場の混乱を含む銀行業界のシステミック圧力、サプライチェーンと労働市場の混乱、株価変動、業務の分散化、非連結関連会社への投資、サイバー攻撃とサイバーセキュリティ侵害、食品業界などの国際事業に関連するリスクが含まれます。動物への健康リスク、変動商品価格、購入コストの上昇、適切な人材の確保と維持の困難、主要資産の喪失または閉鎖、サプライヤーと共同包装業者の業務の中断、海上輸送、燃料費の変動、訴訟の一般的なリスク、厳しい環境規制を含む複雑な規則や規制の遵守、およびシーボードのセグメントに関連する特定のリスク。この報告書に含まれる情報には、「経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析」という見出しの情報、およびこのフォーム10-Qで補足されているシーボードの最新の年次報告書の「リスク要因」というキャプションの下に記載されている情報が含まれますが、これらに限定されません。署名
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1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は、正式に権限を与えられた署名者によるこの報告書への署名を本人に代わって正式に行わせました。
シーボードコーポレーション | ||
(登録者) | ||
投稿者: | /s/ デビッド・H・ランキン | |
デビッド・H・ランキン | ||
執行副社長、最高財務責任者 | ||
(最高財務責任者) | ||
日付: 2023年10月30日 | ||
投稿者: | /s/ バーバラ・M・スミス | |
バーバラ・M・スミス | ||
副社長、コーポレートコントローラー | ||
(主任会計責任者) | ||
日付: 2023年10月30日 | ||
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