ニュースリリース
コテラ・エナジーが2023年第3四半期の業績を発表、四半期配当を発表
ヒューストン、2023年11月6日-コテラ・エナジー・インク(NYSE: CTRA)(「コテラ」または「当社」)は本日、2023年第3四半期の財務および経営成績を報告しました。さらに、当社は1株あたり0.20ドルの四半期配当を宣言し、第4四半期の生産と資本のガイダンスを提供し、2023年通年のガイダンスを更新しました。
重要なポイントと最新情報
•サイクルタイムの短縮と堅調な生産性により、23年第3四半期の生産が急増し、2023年通年の生産指針が引き上げられました
•2023年の未収資本支出(非GAAP)ガイダンスは変わらず、中間点を1〜2%上回る傾向が続いています
•その年のフリーキャッシュフロー(非GAAP)の50%という株主還元の基準をはるかに超える見込みです
•2023年のサステナビリティレポートを公開しました。当社のウェブサイトのESGセクションにあります
•信頼できるメタン排出量の測定、報告、緩和を実現するための枠組みである国連環境計画の石油・ガスメタンパートナーシップ2.0(OGMP 2.0)に参加しました
2023年第3四半期のハイライト
•純利益(GAAP)は合計3億2,300万ドル、つまり1株あたり0.43ドルでした。調整後純利益(非GAAP)は3億7,300万ドル、つまり1株あたり0.50ドルでした。
•営業活動によるキャッシュフロー(GAAP)は合計7億5,800万ドルでした。裁量キャッシュフロー(非GAAP)は合計7億9,600万ドルでした。
•掘削、完成、その他の固定資産追加(GAAP)のための資本支出は合計5億4600万ドルでした。掘削、完成、その他の固定資産の追加(非GAAP)による未収資本支出は合計5億4,200万ドルで、当社の予想範囲の下限である5億4,000万ドルから6億1000万ドル近くになりました。これは主に、23年第4四半期に拡大すると予想されるインフラ支出の遅れと非運営活動によるものです。
•フリーキャッシュフロー(非GAAP)は合計2億5000万ドルでした。
•単位運用コスト(直接事業とG&Aからのコストを反映)は、BOE(石油換算バレル)あたり合計7.99ドルで、BOEあたり7.30ドルから9.40ドルの年間予想範囲内です。
•サイクルタイムの改善と3つの地域すべてでの堅調な井戸性能により、670MBOEPD(1日あたり1000バレルの石油換算)の総当量生産量がガイダンスの上限(655MBOEPD)を上回りました。
◦石油生産量は平均91.9MBOPd(1日あたり1000バレルの石油)で、ガイダンスの上限(91.0 MBOPd)を上回りました。
◦天然ガス生産量は平均2,903 mmcfpd(1日あたり100万立方フィート)で、ガイダンスの上限(2,875 mmCFPD)を上回りました。
◦天然ガス液体(NGL)の生産量は平均94.5MBOEPDでした。
•実現平均価格:
◦石油:コモディティデリバティブの影響を除いたBbl(バレル)あたり80.80ドル、コモディティデリバティブの影響を含めて1バレルあたり80.74ドル
◦天然ガス:商品デリバティブの影響を除くとMcfあたり1.80ドル(千立方フィート)、商品デリバティブの影響を含めて1Mcfあたり2.01ドル
◦液化天然ガス(NGL):BOEあたり19.52ドル
株主還元のハイライト
•普通配当:2023年11月6日、コテラの取締役会(「取締役会」)は、1株あたり0.20ドルの四半期基本配当を承認しました。この配当金は、2023年11月30日に2023年11月16日に登録保有者に支払われます。
•自社株買い:当四半期中に、当社は1株あたり平均27.05ドルで220万株を6,000万ドルで買い戻しました。2023年9月30日現在の20億ドルの自社株買戻し承認には16億ドルが残っています。2022年初頭に自社株買いの承認を実施して以来、当社は1株あたり平均25.72ドルで、16億ドルで6,400万株を買い戻しました。
•総株主利益:当四半期の株主還元総額は2億1,100万ドルで、申告された配当金1億5,100万ドルと自社株買い6,000万ドルで構成され、フリーキャッシュフロー(非GAAP)の84%に相当します。年初来の株主還元総額は8億3,900万ドルで、4億5,400万ドルの申告配当と3億8,500万ドルの自社株買いで構成され、フリーキャッシュフロー(非GAAP)の91%に相当します。
•株主還元戦略の繰り返し:コテラは、1株あたり0.80ドルの年間配当と自社株買いを通じて、年間フリーキャッシュフロー(非GAAP)の50%以上を株主に還元することを約束しています。第3四半期までに実行された自社株買いと、その年の予想配当金に基づいて、コテラは2023年に予測されるフリーキャッシュフロー(非GAAP)の少なくとも80%を還元する見込みです。
ガイダンスの更新と活動の見通し:
•2023年通年の生産ガイダンスを次のように増やします。
◦総生産量は655〜665MBOEPDです。中間点は以前のガイダンスから3%増加
◦石油生産量は94.5-95.5メガボップ/日、中間点は以前の予想より3%増加
◦天然ガス生産量は2,840〜2,870mmcfpdです。中間点は以前のガイダンスから1%増加
•2023年の推定未払資本支出(非GAAP)は20億ドルから22億ドルで変わらず、依然として中間点を1〜2%上回る傾向にあります
•2023年の裁量キャッシュフロー(非GAAP)は、最近のストリップ価格で約35億ドルと推定されています。
•2023年のフリーキャッシュフロー(非GAAP)は、最近のストリップ価格で約13億ドルと推定されています
2023年第4四半期の生産と資本のガイダンス:
•総生産量は645-680MBOEPDです。中間点-前四半期比で-1%、前年比+ 5%
•98〜102MBOPDの石油生産量。中間点は前四半期比で9%、前年比で10%増加
•天然ガス生産量は1日あたり2,780〜2,900 mmCFDです。中間点は前四半期比で-2%、前年比で+2%
•予想される未払資本支出(非GAAP)は4億6,000万ドルから5億3,000万ドル
コテラは現在、ペルム紀盆地で7台のリグと2人の完成作業員、アナダーコ盆地で1台のリグを、マーセラスで2台のリグと1人の完成作業員を稼働させています。最近、予定より数か月早く、ペルム紀盆地に7台目のリグを追加しました。これは、2024年最大のプロジェクトであるカルバーソン郡のウィンダムロウのタイミングをシミュレーションし、リスクを軽減するという最近の決定によるものです。SIMUL-Fracingは、このプロジェクトの1フィートあたりの金額を最大5%削減する可能性を秘めています。これにより、プロジェクトの推定総コスト削減額は、現在のカルバーソン郡の平均と比較して5〜15%になります。
堅調な財政状態
当社は、現金残高が8億4,700万ドルで、15億ドルの5年間のリボルビング・クレジット・ファシリティの下で未払いの負債がなく、総流動性は約23億ドルで、四半期を締めくくりました。さらに、コテラは投資適格の信用格付けで堅調な財政状態を維持しています。2023年9月30日の時点で、コテラの未払い債務総額は22億ドルで、2024年9月に期限が到来する16億ドルの長期債務と5億7,500万ドルの短期債務で構成されています。コテラの2023年9月30日の過去12か月の純利益に対する総負債の比率は1.0倍でしたが、2023年9月30日の調整後EBITDAX比率(非GAAP)は0.3倍でした。
上記の非GAAP指標の説明、およびこれらの指標と関連するGAAP指標との調整については、以下の「補足非GAAP財務指標」を参照してください。
持続可能性とESGリーダーシップへの取り組み
コテラは、環境管理、持続可能な慣行、強力なコーポレートガバナンスに取り組んでいます。会社のサステナビリティレポートは、www.coterra.comの「ESG」にあります。コテラは2023年11月6日に2023年サステナビリティレポートを発表しました。
2023年第3四半期の電話会議
コテラは、明日、2023年11月7日火曜日の午前9時(東部標準時午前10時)に、2023年第3四半期の財務および経営成績について話し合う電話会議を開催します。
電話会議情報
日付:2023年11月7日
時間:中部標準時午前9時/東部標準時午前10時
ダイヤルイン(米国とカナダの発信者向け):(888) 550-5424
国際ダイヤルイン:(646) 960-0819
カンファレンスID: 3813676
ライブオーディオウェブキャストと関連する収益プレゼンテーションは、当社のウェブサイトwww.coterra.comの「投資家」セクションにある「イベントとプレゼンテーション」ページで見ることができます。ウェブキャストはライブイベントの終了後にアーカイブされ、同じ場所で視聴できるようになります。
コテラ・エナジーについて
Coterraは、テキサス州ヒューストンを拠点とする一流の探鉱・生産会社で、ペルム紀盆地、マーセラス頁岩、アナダーコ盆地を中心に事業を展開しています。私たちは、多様な資産基盤の効率的かつ責任ある開発を通じて持続可能な利益をもたらし、主要なエネルギー生産者になるよう努めています。www.coterra.comで私たちについてもっと学んでください。
将来の見通しに関する情報に関する注意事項
このプレスリリースには、連邦証券法の意味における特定の将来の見通しに関する記述が含まれています。将来の見通しに関する記述は歴史的事実の記述ではなく、将来の出来事に関するコテラの現在の見解を反映しています。このような将来の見通しに関する記述には、株主への利益、株主価値の向上、準備金の見積もり、将来の財務および経営成績と目標、持続可能性とESGリーダーシップへの取り組み、コテラの最初の持続可能性レポートの発行を含む戦略的追求と目標、およびこのプレスリリースに含まれる歴史的事実ではないその他の記述が含まれますが、これらに限定されません。「期待する」、「計画する」、「見積もる」、「信じる」、「予測する」、「意図する」、「予算」、「計画」、「予測」、「可能性」、「できる」、「できる」、「する」、「する」、「戦略」、「見通し」などの表現は、将来の見通しに関する記述を識別することも目的としています。このプレスリリースに含まれる将来の見通しに関する記述が予測どおりに作成され、実際の結果が予測されたものと大きく異なる可能性があるという保証はできません。将来の見通しに関する記述は、実際の結果が予測と大きく異なる原因となる可能性のある多くのリスクと不確実性を伴う現在の期待、推定、仮定に基づいています。これらのリスクと不確実性には、合併後の事業が正常に統合されないリスク、Cimarex Energy Co. が関与する合併によるコスト削減やその他の相乗効果のリスクが含まれますが、これらに限定されません。(「合併」)は、原油と天然ガスの商品価格の変動によるコスト増加、サプライチェーンの混乱、将来の規制措置または立法措置の影響(井戸間隔、水圧破砕、天然ガスフレア、地震活動、生成水処理、またはその他の石油や天然ガスに関する新たな制限のリスクを含む)を、完全には実現しないか、予想以上に時間がかかる可能性があります。ガス開発活動合併による混乱により、顧客、従業員、またはサプライヤーとの関係を維持することがより困難になりました統合関連の問題に関する管理時間の転用、パンデミック(コロナウイルスのパンデミックなど)やエピデミックを含む公衆衛生上の危機、および関連する政府の政策や行動がコテラの事業、財政状態、経営成績に与える影響、石油輸出国機構と他の生産国の市場要因、市場要因、市場価格(地理的条件を含む)石油と天然ガスの基礎差)、インフレの影響、労働力不足と経済的混乱(パンデミックまたは地政学的な混乱の結果としてのものを含みます(ウクライナでの戦争など)。埋蔵量の見積もり、調整、または修正の決定(そのような決定に影響を与える要因を含む)
商品価格、井戸実績、運営費、コテラの年間PUD埋蔵量プロセスの完了、およびそれによって生じる財務諸表への影響、推定埋蔵量の有無・回収可能性埋蔵量に取って代わる能力環境リスク掘削・操業リスク探査・開発リスク競争目標を達成するために計画を実行する経営者の能力、その他のリスクコテラの事業における賃貸。さらに、通常の四半期配当金、変動配当、特別配当のいずれであっても、将来の配当の申告と支払いは、コテラの財務結果、現金要件、将来の見通し、およびコテラの取締役会が関連するとみなすその他の要因によって異なります。ここに記載されている要因のリストは代表的なものと考えられていますが、そのようなリストはすべての潜在的なリスクと不確実性を完全に表しているとは考えられません。これらのリスクや不確実性が1つ以上現れた場合、または基礎となる仮定が正しくないことが判明した場合、実際の結果は示されたものと大きく異なる可能性があります。実際の結果が将来の見通しに関する記述に記載されているものと大きく異なる原因となる可能性のあるその他の要因に関する追加情報については、コテラのフォーム10-Kの年次報告書、フォーム10-Qの四半期報告書、フォーム8-Kの最新報告書、およびその他のSECへの提出書類を参照してください。これらはコテラのウェブサイト(www.coterra.com)にあります。
将来の見通しに関する記述は、記述が行われた時点での経営陣の見積もりと意見に基づいています。適用法で義務付けられている範囲を除き、コテラは、新しい情報、将来の出来事、またはその他の結果として、将来の見通しに関する記述を公に更新または改訂する義務を一切負いません。読者は、本書の日付の時点でのみ述べられているこれらの将来の見通しに関する記述に過度に依存しないように注意してください。
運用データ
以下の表は、示された期間における当社の生産量、価格実現、地域別、および単価別の事業活動の概要を示しています。
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| 四半期末 9月30日 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
生産量 | | | | | | | |
マーセラス・シェール | | | | | | | |
| | | | | | | |
天然ガス(MMCF/日) | 2,286.4 | | | 2,214.6 | | | 2,248.5 | | | 2,224.9 | |
| | | | | | | |
1日あたりの生産量(MB/ePD) | 381.1 | | | 369.1 | | | 374.7 | | | 370.8 | |
| | | | | | | |
ペルム紀盆地 | | | | | | | |
| | | | | | | |
天然ガス(MMCF/日) | 446.4 | | | 411.1 | | | 426.9 | | | 418.3 | |
| | | | | | | |
石油(MBBL/日) | 86.6 | | | 82.6 | | | 86.9 | | | 80.6 | |
| | | | | | | |
NGL(MBL/日) | 75.4 | | | 65.2 | | | 68.3 | | | 60.2 | |
| | | | | | | |
1日あたりの生産量(MB/ePD) | 236.3 | | | 216.4 | | | 226.3 | | | 210.5 | |
| | | | | | | |
アナダーコ盆地 | | | | | | | |
| | | | | | | |
天然ガス(MMCF/日) | 168.3 | | | 179.8 | | | 178.8 | | | 170.4 | |
| | | | | | | |
石油(MBBL/日) | 5.2 | | | 5.2 | | | 6.4 | | | 5.7 | |
| | | | | | | |
NGL(MBL/日) | 19.1 | | | 20.4 | | | 19.3 | | | 18.6 | |
| | | | | | | |
1日あたりの生産量(MB/ePD) | 52.3 | | | 55.5 | | | 55.5 | | | 52.7 | |
| | | | | | | |
会社全体 | | | | | | | |
| | | | | | | |
天然ガス(MMCF/日) | 2,903.2 | | | 2,807.0 | | | 2,855.3 | | | 2,815.2 | |
| | | | | | | |
石油(MBBL/日) | 91.9 | | 87.9 | | | 93.3 | | 86.4 | |
| | | | | | | |
NGL(MBL/日) | 94.5 | | 85.7 | | 87.7 | | 78.8 |
| | | | | | | |
1日あたりの生産量(MB/ePD) | 670.3 | | 641.2 | | 656.9 | | 634.4 |
| | | | | | | |
平均販売価格(ヘッジを除く) | | | | | | |
マーセラス・シェール | | | | | | | |
天然ガス ($/Mcf) | $ | 1.80 | | | $ | 6.20 | | | $ | 2.39 | | | $ | 5.33 | |
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| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
ペルム紀盆地 | | | | | | | |
天然ガス ($/Mcf) | $ | 1.58 | | | $ | 6.63 | | | $ | 1.31 | | | $ | 5.88 | |
石油 ($/バレル) | $ | 80.84 | | | $ | 93.40 | | | $ | 75.50 | | | $ | 98.81 | |
NGL ($/Bl) | $ | 18.56 | | | $ | 31.84 | | | $ | 18.75 | | | $ | 35.56 | |
| | | | | | | |
アナダーコ盆地 | | | | | | | |
天然ガス ($/Mcf) | $ | 2.37 | | | $ | 7.78 | | | $ | 2.39 | | | $ | 6.62 | |
石油 ($/バレル) | $ | 80.35 | | | $ | 92.60 | | | $ | 76.15 | | | $ | 93.38 | |
NGL ($/Bl) | $ | 23.30 | | | $ | 35.81 | | | $ | 23.95 | | | $ | 39.28 | |
| | | | | | | |
会社全体 | | | | | | | |
天然ガス ($/Mcf) | $ | 1.80 | | | $ | 6.37 | | | $ | 2.23 | | | $ | 5.49 | |
石油 ($/バレル) | $ | 80.80 | | | $ | 93.35 | | | $ | 75.54 | | | $ | 98.78 | |
NGL ($/Bl) | $ | 19.52 | | | $ | 32.78 | | | $ | 19.90 | | | $ | 36.44 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 四半期末 9月30日 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
平均販売価格 (ヘッジを含む) | | | | | | | |
会社全体 | | | | | | | |
天然ガス ($/Mcf) | $ | 2.01 | | | $ | 5.58 | | | $ | 2.53 | | | $ | 4.97 | |
石油 ($/バレル) | $ | 80.74 | | | $ | 86.37 | | | $ | 75.64 | | | $ | 85.31 | |
NGL ($/Bl) | $ | 19.52 | | | $ | 32.78 | | | $ | 19.90 | | | $ | 36.44 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 四半期末 9月30日 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
掘削された井戸 (1) | | | | | | | |
グロスウェルズ | | | | | | | |
マーセラス・シェール | 17 | | | 24 | | | 53 | | | 66 | |
ペルム紀盆地 | 43 | | | 46 | | | 115 | | | 118 | |
アナダーコ盆地 | 13 | | | 9 | | | 30 | | | 22 | |
| 73 | | 79 | | | 198 | | 206 |
| | | | | | | |
ネットウェルズ | | | | | | | |
マーセラス・シェール | 17.0 | | | 24.0 | | | 53.0 | | | 66.0 | |
ペルム紀盆地 | 25.6 | | | 19.2 | | | 63.5 | | | 59.0 | |
アナダーコ盆地 | 7.9 | | | 2.3 | | | 16.3 | | | 8.8 | |
| 50.5 | | 45.5 | | 132.8 | | 133.8 |
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順番に並んで下さい | | | | | | | |
グロスウェルズ | | | | | | | |
マーセラス・シェール | 14 | | | 27 | | | 59 | | | 57 | |
ペルム紀盆地 | 43 | | | 38 | | | 122 | | | 105 | |
アナダーコ盆地 | 9 | | | 7 | | | 16 | | | 15 | |
| 66 | | 72 | | 197 | | 177 |
| | | | | | | |
ネットウェルズ | | | | | | | |
マーセラス・シェール | 14.0 | | | 25.0 | | | 59.0 | | | 52.1 | |
ペルム紀盆地 | 24.7 | | | 18.0 | | | 66.9 | | | 47.8 | |
アナダーコ盆地 | 7.0 | | | 2.7 | | | 7.1 | | | 2.8 | |
| 45.7 | | 45.7 | | 133.0 | | 102.7 |
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| 四半期末 9月30日 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
平均単価 ($/BOE) (2) | | | | | | | |
直接運営 | $ | 2.22 | | | $ | 1.99 | | | $ | 2.24 | | | $ | 1.93 | |
輸送、加工、収集 | 3.81 | | | 4.33 | | | 4.07 | | | 4.19 | |
収入以外の税金 | 1.00 | | | 1.72 | | | 1.18 | | | 1.59 | |
一般管理費(株式報酬、退職金、合併関連費用を除く) | 0.96 | | | 1.14 | | | 0.89 | | | 0.99 | |
ユニット運用コスト | $ | 7.99 | | | $ | 9.18 | | | $ | 8.38 | | | $ | 8.70 | |
減価償却、減価償却 | 6.82 | | | 7.16 | | | 6.61 | | | 6.91 | |
探検 | 0.08 | | | 0.17 | | | 0.08 | | | 0.13 | |
株式報酬制度 | 0.35 | | | 0.44 | | | 0.25 | | | 0.40 | |
合併関連費用 | — | | | 0.02 | | | — | | | 0.04 | |
退職金 | (0.02) | | | 0.20 | | | 0.06 | | | 0.29 | |
支払利息 | 0.12 | | 0.29 | | 0.10 | | | 0.34 | |
| $ | 15.32 | | | $ | 17.45 | | | $ | 15.46 | | | $ | 16.83 | |
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(1) 掘削された井戸は、その期間中に全深さまで掘削された井戸のことです。完成した井戸には、いつ掘削されたかに関係なく、その期間に完成した井戸も含まれます。
(2) 単価の合計は、四捨五入により個々の費用の合計と異なる場合があります。
デリバティブ情報
2023年9月30日現在、当社には次の未払いの金融商品デリバティブがあります。
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| | 2023 | | 2024 |
天然ガス | | 第 4 クォーター | | 第 1 四半期 | | 第 2 クォーター | | 第 3 クォーター | | 第 4 クォーター |
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NYMEXの首輪 | | | | | | | | | | |
ボリューム (mmBtu) | | 29,150,000 | | 18,200,000 | | 20,020,000 | | | 20,240,000 | | | 6,820,000 | |
加重平均下限 (ドル/mmBTU) | | $ | 4.03 | | | $ | 3.00 | | | $ | 2.75 | | | $ | 2.75 | | | $ | 2.75 | |
加重平均上限 (ドル/mmBTU) | | $ | 6.61 | | | $ | 5.56 | | | $ | 4.09 | | | $ | 4.09 | | | $ | 4.09 | |
| | | | | | | | | | |
ワハ首輪 | | | | | | | | | | |
ボリューム (mmBtu) | | 8,280,000 | | — | | | — | | | — | | | — | |
加重平均下限 (ドル/mmBTU) | | $ | 3.03 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
加重平均上限 (ドル/mmBTU) | | $ | 5.39 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
| | | | | | | | | | |
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| | 2023 | | 2024 | |
オイル | | 第 4 クォーター | | 第 1 四半期 | | 第 2 クォーター | | 第 3 クォーター | | 第 4 クォーター | |
WTIのオイルカラー | | | | | | | | | | | |
ボリューム (MBbL) | | 2,760 | | 1,820 | | 1,820 | | 920 | | | 920 | | |
加重平均下限 ($/Bbl) | | $ | 70.00 | | | $ | 67.50 | | | $ | 67.50 | | | $ | 65.00 | | | $ | 65.00 | | |
加重平均の上限 (ドル/バレル) | | $ | 91.09 | | | $ | 91.02 | | | $ | 91.02 | | | $ | 89.93 | | | $ | 89.93 | | |
| | | | | | | | | | | |
WTIミッドランド石油ベーススワップ | | | | | | | | | | | |
ボリューム (MBbL) | | 2,760 | | 1,820 | | | 1,820 | | | 920 | | | 920 | | |
加重平均差 ($/Bbl) | | $ | 1.11 | | | $ | 1.16 | | | 1.16 | | $ | 1.16 | | | $ | 1.16 | | |
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2023年10月、当社は以下の金融商品デリバティブを締結しました。
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| | | | 2024 | | | | |
天然ガス | | | | 第 1 四半期 | | 第 2 クォーター | | 第 3 クォーター | | 第 4 クォーター | | | | |
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NYMEXの首輪 | | | | | | | | | | | | | | |
ボリューム (mmBtu) | | | | 17,290,000 | | 15,470,000 | | 15,640,000 | | 5,270,000 | | | | |
加重平均下限 (ドル/mmBTU) | | | | $ | 3.00 | | | $ | 2.75 | | | $ | 2.75 | | | $ | 2.75 | | | | | |
加重平均上限 (ドル/mmBTU) | | | | $ | 5.19 | | | $ | 4.17 | | | $ | 4.17 | | | $ | 4.17 | | | | | |
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| | 2024 | | |
オイル | | 第 1 四半期 | | 第 2 クォーター | | 第 3 クォーター | | 第 4 クォーター | | |
WTIのオイルカラー | | | | | | | | | | |
ボリューム (MBbL) | | 910 | | | 910 | | | 920 | | | 920 | | | |
加重平均下限 ($/Bbl) | | $ | 69.00 | | | $ | 69.00 | | | $ | 65.00 | | | $ | 65.00 | | | |
加重平均の上限 (ドル/バレル) | | $ | 92.09 | | | $ | 92.09 | | | $ | 90.09 | | | $ | 90.09 | | | |
| | | | | | | | | | |
WTIミッドランド石油ベーススワップ | | | | | | | | | | |
ボリューム (MBbL) | | 910 | | | 910 | | 920 | | 920 | | |
加重平均差 ($/Bbl) | | $ | 1.17 | | | $ | 1.17 | | | $ | 1.17 | | | $ | 1.17 | | | |
| | | | | | | | | | |
要約連結営業報告書(未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 9月30日に終了した四半期 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
(百万単位、1株あたりの金額を除く) | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
営業収益 | | | | | | | |
天然ガス | $ | 481 | | | $ | 1,644 | | | $ | 1,739 | | | $ | 4,223 | |
オイル | 684 | | | 755 | | | 1,925 | | | 2,330 | |
NGL | 170 | | | 259 | | | 476 | | | 784 | |
デリバティブ商品の利益(損失) | 3 | | | (156) | | | 129 | | | (613) | |
| | | | | | | |
その他 | 18 | | | 18 | | | 49 | | | 47 | |
| 1,356 | | | 2,520 | | | 4,318 | | | 6,771 | |
営業経費 | | | | | | | |
直接運営 | 137 | | | 118 | | | 401 | | | 334 | |
輸送、加工、収集 | 235 | | | 255 | | | 729 | | | 726 | |
| | | | | | | |
収入以外の税金 | 62 | | | 102 | | | 211 | | | 276 | |
探査 | 5 | | | 10 | | | 14 | | | 23 | |
減価償却、減価償却 | 421 | | | 422 | | | 1,185 | | | 1,196 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
一般管理費(株式報酬、退職金、合併関連費用を除く) | 59 | | | 68 | | | 159 | | | 173 | |
株式ベースの報酬 (1) | 21 | | | 26 | | | 44 | | | 70 | |
合併関連費用 | — | | | 1 | | | — | | | 7 | |
退職金 | (1) | | | 12 | | | 10 | | | 51 | |
| 939 | | | 1,014 | | | 2,753 | | | 2,856 | |
| | | | | | | |
資産売却による利益(損失) | 7 | | | — | | | 12 | | | (1) | |
事業からの収入 | 424 | | | 1,506 | | | 1,577 | | | 3,914 | |
支払利息 | 17 | | | 20 | | | 50 | | | 63 | |
利息収入 | (10) | | | (3) | | | (32) | | | (4) | |
債務消滅による利益 | — | | | (26) | | | — | | | (26) | |
| | | | | | | |
税引前利益 | 417 | | | 1,515 | | | 1,559 | | | 3,881 | |
所得税費用 | 94 | | | 319 | | | 350 | | | 848 | |
当期純利益 | $ | 323 | | | $ | 1,196 | | | $ | 1,209 | | | $ | 3,033 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
1株当たり利益-基本 | $ | 0.43 | | | $ | 1.51 | | | $ | 1.59 | | | $ | 3.78 | |
加重平均発行済普通株式 | 753 | | | 792 | | | 757 | | | 801 | |
_______________________________________________________________________________
(1) 当社のパフォーマンス・シェア・アワードと譲渡制限付株式の影響を含みます。
要約連結貸借対照表(未監査)
| | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 9月30日 2023 | | 12月31日 2022 |
資産 | | | |
流動資産 | $ | 1,713 | | | $ | 2,211 | |
プロパティと設備、純額(成功事例法) | 17,928 | | | 17,479 | |
| | | |
その他の資産 | 460 | | | 464 | |
| $ | 20,101 | | | $ | 20,154 | |
| | | |
負債、償還可能な優先株式、株主資本 | | | |
現在の負債 | $ | 1,065 | | | $ | 1,193 | |
長期債務の現在の部分 | 575 | | | — | |
長期負債、純額(現在の満期を除く) | 1,592 | | | 2,181 | |
繰延所得税 | 3,358 | | | 3,339 | |
| | | |
その他の長期負債 | 714 | | | 771 | |
シマレックス償還型優先株式 | 8 | | | 11 | |
株主資本 | 12,789 | | | 12,659 | |
| $ | 20,101 | | | $ | 20,154 | |
要約連結キャッシュフロー計算書(未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 9月30日に終了した四半期 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
(百万単位) | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
営業活動によるキャッシュフロー | | | | | | | |
当期純利益 | $ | 323 | | | $ | 1,196 | | | $ | 1,209 | | | $ | 3,033 | |
減価償却、減価償却 | 421 | | | 422 | | | 1,185 | | | 1,196 | |
繰延所得税費用 | (8) | | | 27 | | | 19 | | | 128 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
資産の売却による(利益)損失 | (7) | | | — | | | (12) | | | 1 | |
| | | | | | | |
デリバティブ商品の(利益)損失 | (3) | | | 156 | | | (129) | | | 613 | |
デリバティブ商品の決済で受け取った(支払った)正味現金 | 55 | | | (259) | | | 238 | | | (723) | |
| | | | | | | |
株式報酬とその他 | 18 | | | 24 | | | 43 | | | 62 | |
現金を必要としない収入請求 | (3) | | | (42) | | | (13) | | | (61) | |
資産と負債の変動 | (38) | | | 247 | | | 358 | | | (277) | |
営業活動による純現金 | 758 | | | 1,771 | | | 2,898 | | | 3,972 | |
| | | | | | | |
投資活動によるキャッシュフロー | | | | | | | |
掘削、完成、その他の固定資産の追加のための資本支出 | (546) | | | (458) | | | (1,621) | | | (1,199) | |
借地権と不動産取得のための資本支出 | (2) | | | (2) | | | (8) | | | (6) | |
| | | | | | | |
資産の売却による収入 | 7 | | | 18 | | | 40 | | | 22 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
投資活動に使用された純現金 | (541) | | | (442) | | | (1,589) | | | (1,183) | |
| | | | | | | |
財務活動によるキャッシュフロー | | | | | | | |
負債の純借入(返済) | — | | | (830) | | | — | | | (830) | |
ファイナンスリースの返済 | (1) | | | (1) | | | (4) | | | (4) | |
普通株式買戻し | (60) | | | (253) | | | (385) | | | (740) | |
| | | | | | | |
配当金の支払い | (151) | | | (519) | | | (739) | | | (1,459) | |
株式報奨の権利確定時の源泉徴収 | — | | | (8) | | | (1) | | | (15) | |
| | | | | | | |
資本化債務発行費用 | — | | | — | | | (7) | | | — | |
ストックオプション行使で受け取った現金 | 1 | | | 1 | | | 1 | | | 11 | |
| | | | | | | |
償還可能な優先株式の転換のために支払われた現金 | — | | | — | | | (1) | | | (10) | |
財務活動に使用された純現金 | (211) | | | (1,610) | | | (1,136) | | | (3,047) | |
| | | | | | | |
現金、現金同等物および制限付現金の純増額(減少) | $ | 6 | | | $ | (281) | | | $ | 173 | | | $ | (258) | |
補足的な非GAAP財務指標 (未監査)
私たちは、米国で一般に認められている会計原則(GAAP)に従って財務結果を報告します。ただし、特定の非GAAPベースの業績指標により、財務諸表のユーザーが現在の業績と前期間の業績をさらに有意義に比較できるようになると考えています。さらに、これらの指標は、アナリストなどが石油・天然ガスの探鉱・生産業界の企業の評価、格付け、投資の推奨に使用していると考えています。示された期間のGAAP財務指標と非GAAP財務指標を比較した以下の調整を参照してください。
また、推定裁量キャッシュフロー、推定フリーキャッシュフロー、推定未払資本支出など、将来を見据えた特定の非GAAP財務指標もここに含めました。これらの非GAAP財務指標は将来を見据えた性質のため、将来の減損や将来の資本の変動など、最も直接的に比較可能な将来の見通しに関するGAAP指標の必要な要素の一部を確実に予測することはできません。したがって、このような将来を見据えた非GAAP財務指標と、最も直接的に比較可能な将来の見通しに関するGAAP財務指標との定量的な調整を提示することはできません。将来の期間に項目を調整することは重要になる可能性があります。
純利益と調整後純利益および調整後1株当たり利益との調整
調整後純利益と調整後1株当たり利益は、これらの非GAAP指標により、財務情報の利用者が特定された調整が報告された業績に与える影響を理解できるという経営陣の考えに基づいて表示されています。調整後純利益は、純利益に資産売却損益、デリバティブ商品の非現金損益、株式ベースの報酬費用、退職費用、合併関連費用、および特定の項目に対する税効果を加えたものとして定義されます。調整後1株当たり利益は、調整後純利益を加重平均発行済普通株式で割ったものとして定義されます。さらに、これらの指標は、以前の期間の同様に調整された測定値と比較すると有益だと考えており、そのためにこれらの指標を使用しています。調整後純利益と調整後1株当たり利益は、GAAPに基づく財務実績の指標ではないため、GAAPで定義されている純利益と1株当たり利益に代わるものと考えるべきではありません。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 9月30日に終了した四半期 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
(百万単位、1株あたりの金額を除く) | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
報告どおり-純利益 | $ | 323 | | | $ | 1,196 | | | $ | 1,209 | | | $ | 3,033 | |
選択した商品の取り消し: | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
資産の売却による(利益)損失 | (7) | | | — | | | (12) | | | 1 | |
デリバティブ商品の (利益) 損失 (1) | 52 | | | (103) | | | 109 | | | (110) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
株式ベースの報酬費用 | 21 | | | 26 | | | 44 | | | 70 | |
債務消滅による利益 | — | | | (26) | | | — | | | (26) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
合併関連費用 | — | | | 1 | | | — | | | 7 | |
退職金 | (1) | | | 12 | | | 10 | | | 51 | |
選択した品目に対する税制上の影響 | (15) | | | 20 | | | (34) | | | 2 | |
調整後純利益 | $ | 373 | | | $ | 1,126 | | | $ | 1,326 | | | $ | 3,028 | |
報告どおり-1株当たり利益 | $ | 0.43 | | | $ | 1.51 | | | $ | 1.59 | | | $ | 3.78 | |
選択した項目の1株当たりの影響 | 0.07 | | | (0.09) | | | 0.16 | | | — | |
調整後1株当たり利益 | $ | 0.50 | | | $ | 1.42 | | | $ | 1.75 | | | $ | 3.78 | |
加重平均発行済普通株式 | 753 | | | 792 | | | 757 | | | 801 | |
_______________________________________________________________________________
(1) この金額は、要約連結営業報告書のデリバティブ商品の利益(損失)に記録された当社の商品デリバティブ商品の現金以外の時価総変動を表しています。
裁量キャッシュフローとフリーキャッシュフローの調整
裁量キャッシュフローは、資産と負債の変化を除いた営業活動によるキャッシュフローとして定義されます。裁量キャッシュフローは、石油・ガス会社が、探鉱・開発活動に内部資金を提供し、配当や自社株買いを通じて株主に資本を還元し、債務を返済する能力を示す財務指標として広く受け入れられており、当社の経営陣がその目的で使用しています。裁量キャッシュフローは、この非GAAP指標が、石油・ガス生産活動をフルコスト法で会計処理する他社のキャッシュフローと当社のキャッシュフローを比較する際、投資家にとって有用な情報であるという経営陣の信念に基づいて提示されています。裁量キャッシュフローはGAAPに基づく財務実績の尺度ではないため、GAAPで定義されている営業活動によるキャッシュフローや純利益の代替として、または流動性の尺度として考えるべきではありません。
フリーキャッシュフローは、任意キャッシュフローから資本支出のために支払われた現金を差し引いたものとして定義されます。フリーキャッシュフローは、企業が資産基盤の維持または拡大に必要な資金を投入した後にキャッシュフローを生み出す能力を示す指標であり、当社の経営陣はその目的で使用します。フリーキャッシュフローは、この非GAAP指標は、当社のキャッシュフローを他社のキャッシュフローと比較する際に投資家にとって有用な情報であるという経営陣の信念に基づいて提示されています。フリーキャッシュフローはGAAPに基づく財務実績の指標ではないため、GAAPで定義されている営業活動によるキャッシュフローや純利益の代替として、または流動性の尺度として考えるべきではありません。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 9月30日に終了した四半期 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
(百万単位) | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
営業活動によるキャッシュフロー | $ | 758 | | | $ | 1,771 | | | $ | 2,898 | | | $ | 3,972 | |
資産と負債の変動 | 38 | | | (247) | | | (358) | | | 277 | |
裁量キャッシュフロー | 796 | | | 1,524 | | | 2,540 | | | 4,249 | |
掘削、完成、その他の固定資産の追加のための資本支出に支払われた現金 | (546) | | | (458) | | | (1,621) | | | (1,199) | |
フリーキャッシュフロー | $ | 250 | | | $ | 1,066 | | | $ | 919 | | | $ | 3,050 | |
未払資本支出の調整
未払資本支出は、掘削、完成、その他の固定資産の追加のための資本支出から、未払資本費の変動を差し引いたものです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 9月30日に終了した四半期 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
(百万単位) | | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
掘削、完成、その他の固定資産の追加のための資本支出に支払われた現金 | | $ | 546 | | | $ | 458 | | | $ | 1,621 | | | $ | 1,199 | |
| | | | | | | | |
未払資本コストの変化 | | (4) | | | (4) | | | 26 | | | 49 | |
| | | | | | | | |
掘削、完成、その他の固定資産の追加のための資本支出 | | $ | 542 | | | 454 | | $ | 1,647 | | | $ | 1,248 | |
調整後EBITDAXの調整
調整後EBITDAXは、純利益に支払利息、その他の費用、所得税費用、減価償却、償却(減損を含む)、探鉱費用、資産売却損益、デリバティブ商品の非現金損益、株式ベースの報酬費用、退職費用、および合併関連費用を加えたものとして定義されます。調整後EBITDAXは、この非GAAP指標は、財務構造や資本構造に関係なく、探鉱・開発活動への内部資金供与や債務返済能力や債務負担能力を評価する際に、投資家にとって有用な情報であるという経営陣の信念に基づいて提示されています。当社の経営陣はそのために調整後EBITDAXを使用しています。調整後EBITDAXはGAAPに基づく財務実績の指標ではないため、GAAPで定義されている営業活動によるキャッシュフローや純利益の代替として、または流動性の尺度として考えるべきではありません。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 9月30日に終了した四半期 | | 9か月が終わりました 9月30日 |
(百万単位) | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
当期純利益 | $ | 323 | | | $ | 1,196 | | | $ | 1,209 | | | $ | 3,033 | |
プラス (以下): | | | | | | | |
支払利息 | 17 | | | 20 | | | 50 | | | 63 | |
利息収入 | (10) | | | (3) | | | (32) | | | (4) | |
債務消滅による利益 | — | | | (26) | | | — | | | (26) | |
| | | | | | | |
所得税費用 | 94 | | | 319 | | | 350 | | | 848 | |
減価償却、減価償却 | 421 | | | 422 | | | 1,185 | | | 1,196 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
探査 | 5 | | | 10 | | | 14 | | | 23 | |
資産の売却による(利益)損失 | (7) | | | — | | | (12) | | | 1 | |
| | | | | | | |
デリバティブ商品の非現金(利益)損失 | 52 | | | (103) | | | 109 | | | (110) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
合併関連費用 | — | | | 1 | | | — | | | 7 | |
退職金 | (1) | | | 12 | | | 10 | | | 51 | |
株式報酬制度 | 21 | | | 26 | | | 44 | | | 70 | |
調整後EBITDAX | $ | 915 | | | $ | 1,874 | | | $ | 2,927 | | | $ | 5,152 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 過去 12 か月間の終了 | | | | |
(百万単位) | 9月30日 2023 | | 12月31日 2022 | | | | |
当期純利益 | $ | 2,241 | | | $ | 4,065 | | | | | |
プラス (以下): | | | | | | | |
支払利息 | 69 | | | 80 | | | | | |
利息収入 | (41) | | | (10) | | | | | |
債務消滅による利益 | (2) | | | (28) | | | | | |
その他の費用 | (2) | | | (2) | | | | | |
所得税費用 | 606 | | | 1,104 | | | | | |
減価償却、減価償却 | 1,624 | | | 1,635 | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
探査 | 20 | | | 29 | | | | | |
資産の売却による(利益)損失 | (12) | | | 1 | | | | | |
| | | | | | | |
デリバティブ商品の非現金(利益)損失 | (79) | | | (299) | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
合併関連費用 | — | | | 7 | | | | | |
退職金 | 20 | | | 62 | | | | | |
株式報酬制度 | 60 | | | 86 | | | | | |
調整後EBITDAX(過去12か月) | $ | 4,504 | | | $ | 6,730 | | | | | |
純負債の調整
総資本化率に対する負債総額は、負債総額を総負債と総株主資本の合計で割って計算されます。この比率は、当社の年次および中間申告書に記載されている指標であり、当社の経営陣は、この比率が投資家のレバレッジ評価に役立つと考えています。純負債は、負債総額から現金および現金同等物を差し引いて計算されます。純負債と調整後時価総額の比率は、純負債を純負債と総株主資本の合計で割って計算されます。純負債と調整後時価総額に対する純負債の比率は非GAAP指標であり、当社の経営陣は、投資家がレバレッジを評価する際にも有用であると考えています。なぜなら、当社には現金および現金同等物の一部を負債の償却に使用することができ、また使用することを決定する可能性があるからです。私たちの経営陣は、そのためにこれらの対策を講じています。さらに、当社の計画支出によって追加の負債が発生することはないと予想されるため、当社の経営陣は、純負債と調整後時価総額の比率を計算する際に、現金および現金同等物を負債を減らすことが適切であると考えています。
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(百万単位) | 9月30日 2023 | | 12月31日 2022 |
長期債務の現在の部分 | $ | 575 | | | $ | — | |
長期債務、純額 | 1,592 | | | 2,181 | |
負債総額 | 2,167 | | | 2,181 | |
株主資本 | 12,789 | | | 12,659 | |
総時価総額 | $ | 14,956 | | | $ | 14,840 | |
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負債総額 | $ | 2,167 | | | $ | 2,181 | |
控え:現金および現金同等物 | (847) | | | (673) | |
純負債 | $ | 1,320 | | | $ | 1,508 | |
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純負債 | $ | 1,320 | | | $ | 1,508 | |
株主資本 | 12,789 | | | 12,659 | |
調整後の総時価総額 | $ | 14,109 | | | $ | 14,167 | |
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総資本化率に対する総負債の割合 | 14.5 | % | | 14.7 | % |
控える:現金および現金同等物の影響 | 5.1 | % | | 4.1 | % |
純負債と調整後の時価総額比率 | 9.4 | % | | 10.6 | % |
純負債と調整後EBITDAXとの調整
純利益に対する負債総額は、負債総額を純利益で割ったものとして定義されます。調整後EBITDAXに対する純負債は、純負債を過去12か月の調整後EBITDAXで割ったものとして定義されます。調整後EBITDAXに対する純負債は非GAAP指標であり、当社の経営陣は、投資家が当社の信用状態とレバレッジを評価する際に有用であると考えています。
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(百万単位) | 9月30日 2023 | | 12月31日 2022 |
負債総額 | $ | 2,167 | | | $ | 2,181 | |
当期純利益 | 2,241 | | | 4,065 | |
負債総額と純利益の比率 | 1.0 | x | | 0.5 | x |
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純負債 | $ | 1,320 | | | $ | 1,508 | |
調整後EBITDAX(過去12か月) | 4,504 | | | 6,730 | |
調整後EBITDAXに対する純負債 | 0.3 | x | | 0.2 | x |
投資家連絡先
ダニエル・ガフィー-財務、企画・分析、投資家向け広報担当副社長
281.589.4875
ハンナ・スタッキー-投資家向け広報担当マネージャー
281.589.4983