ceix-20230930
0001710366偽--12-31Q3202319318200017103662023-01-012023-09-3000017103662023-10-25エクセルリ:シェア0001710366CEIX：石炭収入メンバー2023-07-012023-09-30ISO 4217: 米ドル0001710366CEIX：石炭収入メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：石炭収入メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：石炭収入メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員2023-07-012023-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員2022-07-012022-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員2023-01-012023-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員2022-01-012022-09-300001710366CEIX：貨物収益会員2023-07-012023-09-300001710366CEIX：貨物収益会員2022-07-012022-09-300001710366CEIX：貨物収益会員2023-01-012023-09-300001710366CEIX：貨物収益会員2022-01-012022-09-3000017103662023-07-012023-09-3000017103662022-07-012022-09-3000017103662022-01-012022-09-30ISO 4217: 米ドルエクセルリ:シェア00017103662023-09-3000017103662022-12-310001710366米国会計基準:普通株式会員2022-12-310001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2022-12-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-12-310001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-12-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-01-012023-03-3100017103662023-01-012023-03-310001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-01-012023-03-310001710366米国会計基準:普通株式会員2023-01-012023-03-310001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2023-01-012023-03-310001710366米国会計基準:普通株式会員2023-03-310001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2023-03-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-03-310001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-03-3100017103662023-03-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-04-012023-06-3000017103662023-04-012023-06-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-04-012023-06-300001710366米国会計基準:普通株式会員2023-04-012023-06-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2023-04-012023-06-300001710366米国会計基準:普通株式会員2023-06-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2023-06-300001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-06-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-06-3000017103662023-06-300001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:普通株式会員2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:普通株式会員2023-09-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2023-09-300001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-09-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:普通株式会員2021-12-310001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2021-12-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2021-12-310001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2021-12-3100017103662021-12-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-01-012022-03-3100017103662022-01-012022-03-310001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-01-012022-03-310001710366米国会計基準:普通株式会員2022-01-012022-03-310001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2022-01-012022-03-310001710366米国会計基準:普通株式会員2022-03-310001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2022-03-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-03-310001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-03-3100017103662022-03-310001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-04-012022-06-3000017103662022-04-012022-06-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-04-012022-06-300001710366米国会計基準:普通株式会員2022-04-012022-06-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2022-04-012022-06-300001710366米国会計基準:普通株式会員2022-06-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2022-06-300001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-06-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-06-3000017103662022-06-300001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:普通株式会員2022-09-300001710366米国会計基準:追加払込資本構成員2022-09-300001710366米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-09-300001710366米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-09-3000017103662022-09-300001710366CEIX：施設会員へのタームローン2023-01-012023-09-300001710366CEIX：施設会員へのタームローン2022-01-012022-09-300001710366CEIX：タームローンBファシリティメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：タームローンBファシリティメンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:RSU 加盟国の制限付株式単位2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:RSU 加盟国の制限付株式単位2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:RSU 加盟国の制限付株式単位2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:RSU 加盟国の制限付株式単位2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：パワージェネレーションメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：産業会員CEIX：国内の石炭収益メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：産業会員2023-07-012023-09-300001710366CEIX：産業会員2023-07-012023-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：冶金メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：冶金メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：冶金メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2023-07-012023-09-300001710366US-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：パワージェネレーションメンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：産業会員CEIX：国内の石炭収益メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：産業会員2022-07-012022-09-300001710366CEIX：産業会員2022-07-012022-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：冶金メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：冶金メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：冶金メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2022-07-012022-09-300001710366US-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：パワージェネレーションメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：産業会員CEIX：国内の石炭収益メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：産業会員2023-01-012023-09-300001710366CEIX：産業会員2023-01-012023-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：冶金メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：冶金メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：冶金メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2023-01-012023-09-300001710366US-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：パワージェネレーションメンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：パワージェネレーションメンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：産業会員CEIX：国内の石炭収益メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：産業会員2022-01-012022-09-300001710366CEIX：産業会員2022-01-012022-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーCEIX：冶金メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーCEIX：冶金メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：冶金メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：国内の石炭収益メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：輸出石炭収入メンバーUS-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2022-01-012022-09-300001710366US-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2022-01-012022-09-300001710366US-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2022-12-310001710366US-GAAP：公益事業インベントリ石炭メンバー2023-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員2022-12-310001710366CEIX：ターミナル収益会員2023-09-300001710366US-GAAP: 年金制度確定給付加入者2023-07-012023-09-300001710366US-GAAP: 年金制度確定給付加入者2022-07-012022-09-300001710366US-GAAP: 年金制度確定給付加入者2023-01-012023-09-300001710366US-GAAP: 年金制度確定給付加入者2022-01-012022-09-300001710366US-GAAP: その他の退職後給付制度確定給付会員2023-07-012023-09-300001710366US-GAAP: その他の退職後給付制度確定給付会員2022-07-012022-09-300001710366US-GAAP: その他の退職後給付制度確定給付会員2023-01-012023-09-300001710366US-GAAP: その他の退職後給付制度確定給付会員2022-01-012022-09-300001710366CEIX：石炭労働者肺炎メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：石炭労働者肺炎メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：石炭労働者肺炎メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：石炭労働者肺炎メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：労働者災害補償会員2023-07-012023-09-300001710366CEIX：労働者災害補償会員2022-07-012022-09-300001710366CEIX：労働者災害補償会員2023-01-012023-09-300001710366CEIX：労働者災害補償会員2022-01-012022-09-30エクセルリ:ピュア0001710366米国会計基準:米国財務省証券会員2023-09-300001710366米国会計基準:売掛金勘定メンバー2022-12-310001710366CEIX：その他の非貿易契約上の取り決めメンバー2022-12-310001710366米国会計基準:売掛金勘定メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：その他の非貿易契約上の取り決めメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:売掛金勘定メンバー2023-09-300001710366CEIX：その他の非貿易契約上の取り決めメンバー2023-09-300001710366CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-09-300001710366SRT: 最低メンバー数CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-01-012023-09-300001710366SRT: 最大メンバー数CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2022-12-310001710366CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：売掛金担保機能会員米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：石炭およびその他のプラントおよび設備メンバー2023-09-300001710366CEIX：石炭およびその他のプラントおよび設備メンバー2022-12-310001710366US-GAAP：鉱業財産および鉱業権メンバー2023-09-300001710366US-GAAP：鉱業財産および鉱業権メンバー2022-12-310001710366CEIX：エアシャフトメンバー2023-09-300001710366CEIX：エアシャフトメンバー2022-12-310001710366US-GAAP: 鉱山開発メンバー2023-09-300001710366US-GAAP: 鉱山開発メンバー2022-12-310001710366CEIX：コールアドバンスマイニングロイヤリティ会員2023-09-300001710366CEIX：コールアドバンスマイニングロイヤリティ会員2022-12-310001710366CEIX：メッドコア・アベニュー・ボンズのシリーズ債は2025年9月575日に期限が過ぎます。メンバー2023-09-300001710366CEIX：メッドコア・アベニュー・ボンズのシリーズ債は2025年9月575日に期限が過ぎます。メンバー2022-12-310001710366CEIX：PEDFA固形廃棄物処理収益債メンバー2022-12-310001710366CEIX：PEDFA固形廃棄物処理収益債メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:シニアノートメンバーCEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2023-09-300001710366米国会計基準:シニアノートメンバーCEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2022-12-310001710366米国会計基準:支払可能貸付金会員CEIX：タームローンBファシリティメンバー2022-12-310001710366米国会計基準:支払可能貸付金会員CEIX：タームローンBファシリティメンバー2023-09-300001710366CEIX：その他の資産担保融資メンバー2023-09-300001710366CEIX：その他の資産担保融資メンバー2022-12-310001710366CEIX：アドバンス・ロイヤリティ・コミットメントメンバー2022-12-310001710366CEIX：アドバンス・ロイヤリティ・コミットメントメンバー2023-09-300001710366米国会計基準:支払可能貸付金会員US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:支払可能貸付金会員US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2022-12-310001710366US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-03-280001710366US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-06-30ユルト:0001710366SRT: 最大メンバー数米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバーCEIX：リボルビング・クレジット・ファシリティとTLAファシリティ・メンバー2022-09-300001710366米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバーCEIX：リボルビング・クレジット・ファシリティとTLAファシリティ・メンバー2022-09-300001710366米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバーCEIX：リボルビング・クレジット・ファシリティとTLAファシリティ・メンバー2023-09-300001710366US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2023-09-300001710366US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-09-300001710366US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2022-12-310001710366US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2022-12-310001710366SRT: 非保証子会社会員2023-09-300001710366SRT: 非保証子会社会員2022-12-310001710366SRT: 非保証子会社会員2023-07-012023-09-300001710366SRT: 非保証子会社会員2022-07-012022-09-300001710366SRT: 非保証子会社会員2023-01-012023-09-300001710366SRT: 非保証子会社会員2022-01-012022-09-300001710366US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2017-11-300001710366米国会計基準:シニアノートメンバーCEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2017-11-300001710366米国会計基準:シニアノートメンバーCEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:シニアノートメンバーCEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:シニアノートメンバーCEIX：2025年満了のシニア・セキュアド・セカンド・リーエン・ノートメンバー2022-09-300001710366CEIX：PEDFA固形廃棄物処理収益債メンバー2021-04-300001710366CEIX：PEDFA固形廃棄物処理収益債メンバー2021-04-012021-04-300001710366CEIX：2028年4月期日のPEDFA固形廃棄物処理収益債権メンバーCEIX: 制限付きキャッシュメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：2028年4月期日のPEDFA固形廃棄物処理収益債権メンバーCEIX: 制限付きキャッシュメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：2028年4月期日のPEDFA固形廃棄物処理収益債権メンバーCEIX: 制限付きキャッシュメンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：2028年4月期日のPEDFA固形廃棄物処理収益債権メンバーCEIX: 制限付きキャッシュメンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：フィッツウォーター訴訟メンバー2023-01-012023-09-30ceix: 原告0001710366米国会計基準:係属中の訴訟メンバーCEIX：ケーシー訴訟メンバー2017-08-232017-08-230001710366CEIX：ユナイテッド・マイン・ワーカーズ・オブ・アメリカ1992給付プラン訴訟メンバーSRT: 最低メンバー数米国会計基準:係属中の訴訟メンバー2023-09-300001710366SRT: 最大メンバー数CEIX：ユナイテッド・マイン・ワーカーズ・オブ・アメリカ1992給付プラン訴訟メンバー米国会計基準:係属中の訴訟メンバー2023-09-300001710366CEIX：従業員関連のコミットメントメンバー米国会計基準:スタンバイ・クレジット・レターズ・オブ・クレジット・メンバー2023-09-300001710366CEIX：環境コミットメントメンバー米国会計基準:スタンバイ・クレジット・レターズ・オブ・クレジット・メンバー2023-09-300001710366CEIX：その他のコミットメントメンバー米国会計基準:スタンバイ・クレジット・レターズ・オブ・クレジット・メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:スタンバイ・クレジット・レターズ・オブ・クレジット・メンバー2023-09-300001710366CEIX：従業員関連のコミットメントメンバーUS-GAAP: 保証債メンバー2023-09-300001710366CEIX：環境コミットメントメンバーUS-GAAP: 保証債メンバー2023-09-300001710366US-GAAP: 保証債メンバーCEIX：その他のコミットメントメンバー2023-09-300001710366US-GAAP: 保証債メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:石炭契約メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:石炭契約メンバー2022-12-310001710366米国会計基準:石炭契約メンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:石炭契約メンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:商品契約メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準：フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:商品契約メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-09-300001710366米国会計基準:商品契約メンバー米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-09-300001710366米国会計基準:商品契約メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準：フェアバリューインプットレベル1メンバー2022-12-310001710366米国会計基準:商品契約メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-12-310001710366米国会計基準:商品契約メンバー米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-12-310001710366米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準：フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-09-300001710366米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:米国財務省証券会員2023-09-300001710366米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:米国財務省証券会員2023-09-300001710366米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準：フェアバリューインプットレベル1メンバー2022-12-310001710366米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:米国財務省証券会員2022-12-310001710366米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:米国財務省証券会員2022-12-310001710366米国会計基準:繰越報告金額の公正価値開示記憶2023-09-300001710366US-GAAP: 公正価値の見積もり公正価値開示前月2023-09-300001710366米国会計基準:繰越報告金額の公正価値開示記憶2022-12-310001710366US-GAAP: 公正価値の見積もり公正価値開示前月2022-12-31ceix: セグメント0001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：石炭収入メンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：石炭収入メンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバーCEIX：石炭収入メンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：ターミナル収益会員2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：ターミナル収益会員2023-07-012023-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：貨物収益会員CEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：貨物収益会員2023-07-012023-09-300001710366CEIX：貨物収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバー2023-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：石炭収入メンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：石炭収入メンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバーCEIX：石炭収入メンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：ターミナル収益会員2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：ターミナル収益会員2022-07-012022-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：貨物収益会員CEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：貨物収益会員2022-07-012022-09-300001710366CEIX：貨物収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバー2022-07-012022-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバー2022-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：石炭収入メンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：石炭収入メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバーCEIX：石炭収入メンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：ターミナル収益会員2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：ターミナル収益会員2023-01-012023-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：貨物収益会員CEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：貨物収益会員2023-01-012023-09-300001710366CEIX：貨物収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：石炭収入メンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：石炭収入メンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバーCEIX：石炭収入メンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバーCEIX：ターミナル収益会員2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：ターミナル収益会員2022-01-012022-09-300001710366CEIX：ターミナル収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：貨物収益会員CEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバーCEIX：貨物収益会員2022-01-012022-09-300001710366CEIX：貨物収益会員CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：ペンシルバニアマイニングコンプレックスのメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:営業セグメントメンバーCEIX：コンソールマリンターミナルメンバー2022-01-012022-09-300001710366CEIX：コーポレートおよびコンサイリングアイテムメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:売上収益純構成メンバー米国会計基準:顧客集中リスクメンバーCEIX: 顧客/メンバー2023-07-012023-09-300001710366米国会計基準:売上収益純構成メンバー米国会計基準:顧客集中リスクメンバーCEIX: 顧客/メンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：顧客Bメンバー米国会計基準:売上収益純構成メンバー米国会計基準:顧客集中リスクメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：顧客Bメンバー米国会計基準:売上収益純構成メンバー米国会計基準:顧客集中リスクメンバー2023-01-012023-09-300001710366米国会計基準:売上収益純構成メンバー米国会計基準:顧客集中リスクメンバーCEIX：顧客Cメンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:売上収益純構成メンバー米国会計基準:顧客集中リスクメンバーCEIX：顧客Cメンバー2022-01-012022-09-300001710366米国会計基準:売上収益純構成メンバーCEIX：顧客会員米国会計基準:顧客集中リスクメンバー2022-07-012022-09-300001710366米国会計基準:売上収益純構成メンバーCEIX：顧客会員米国会計基準:顧客集中リスクメンバー2022-01-012022-09-3000017103662023-04-300001710366CEIX：ジェームス・A・ブロックメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：ジェームス・A・ブロックメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：ジェームス・A・ブロックメンバー2023-09-300001710366CEIX：マーサ・ウィーグとメンバー2023-01-012023-09-300001710366CEIX：マーサ・ウィーグとメンバー2023-07-012023-09-300001710366CEIX：マーサ・ウィーグとメンバー2023-09-30
目次
米国
証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
フォーム 10-Q
(マークワン)
☒1934年の証券取引法第13条または第15 (d) 条に基づく四半期報告書。
四半期終了時 2023年9月30日
または
☐1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) に基づく移行報告書
______ から ______ への移行期間中
コミッションファイル番号: 001-38147
コンソルエナジー株式会社.
(憲章に明記されている登録者の正確な名前)
デラウェア州82-1954058
(州またはその他の管轄区域)
法人または組織）
(IRS) 雇用主
識別番号)
275 テクノロジードライブスイート 101
キャノンズバーグ, PA15317-9565
(724) 416-8300
(登録者の主要行政機関の住所（郵便番号を含む）、電話番号（市外局番を含む）
同法第12条 (b) に従って登録された証券：
各クラスのタイトルトレーディングシンボル登録された各取引所の名前
普通株式、額面0.01ドル頂点ニューヨーク証券取引所
登録者が、（1）1934年の証券取引法第13条または第15条（d）で提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間（または登録者がそのような報告を提出する必要があったよりも短い期間）に提出したか、（2）過去90日間にそのような提出要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。
はい☒ いいえ ☐
登録者が過去 12 か月間（または、登録者がそのようなファイルの提出を求められたほど短い期間）に、規則 S-T の規則 405（本章の §232.405）に従って提出する必要のあるすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。
はい☒ いいえ ☐
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、または新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、および「新興成長企業」の定義を参照してください。
大型加速フィルター☒ アクセラレーテッド・ファイラー ☐ 非アクセラレーテッド・ファイラー ☐ 小規模な報告会社 ☐新興成長企業 ☐
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。☐
登録者がシェル会社（取引法の規則12b-2で定義されている）であるかどうかをチェックマークで示してください。はい ☐いいえ ☒
コンソルエナジー社は 31,009,8622023年10月25日に発行された普通株式、額面0.01ドル。

目次
目次
第I部財務情報
ページ
アイテム 1.
未監査財務諸表
2023年9月30日および2022年9月30日に終了した3か月と9か月の連結損益計算書
4
2023年9月30日および2022年9月30日に終了した3か月および9か月間の包括利益の連結計算書
5
2023年9月30日と2022年12月31日の連結貸借対照表
6
2023年9月30日および2022年9月30日に終了した3か月および9か月間の連結株主資本計算書
8
2023年9月30日および2022年9月30日に終了した9か月間の連結キャッシュフロー計算書
10
連結財務諸表に関する注記
11
アイテム 2.
経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析
30
アイテム 3.
市場リスクに関する定量的・質的開示
51
アイテム 4.
統制と手続き
51
第二部。その他の情報
アイテム 1.
法的手続き
52
アイテム 1A.
リスク要因
52
アイテム 2.
持分証券の未登録売却および収益の使用
52
アイテム 3.
シニア証券のデフォルト
53
アイテム 4.
鉱山の安全に関する開示
53
アイテム 5.
その他の情報
53
アイテム 6.
展示品
54
署名
55
2
目次
この四半期報告書で参照されている重要な定義

•「コンソル・エナジー」、「私たち」、「私たち」、「当社」、「当社」とは、コンソル・エナジー社とその子会社を指します。
•「Btu」はイギリスの1つの熱量単位を意味します。
•「CONSOLマリンターミナル」とは、メリーランド州ボルチモア港にある当社のターミナル事業を指します。
•「元親会社」とは、CNXリソースコーポレーションとその連結子会社を指します。
•「グリーンフィールド・リザーブズ・アンド・リソース」とは、当社が所有する北アパラチア地方、中央アパラチア地帯、イリノイ盆地で、ペンシルバニア州マイニングコンプレックスやイットマンマイニングコンプレックスとは関係のない未開発の埋蔵量および資源を指します。
•「イットマン・マイニング・コンプレックス」とは、ウェストバージニア州ワイオミング郡にある当社のイットマン第5号冶金炭鉱および製炭プラントとその周辺の埋蔵量を指し、イットマン・マイニング・コンプレックス石炭精製プラントを通じて処理および販売されます。そして
•「ペンシルバニアマイニングコンプレックス」または「PAMC」とは、ペンシルベニア州南西部とウェストバージニア州北部にあるベイリー、エンローフォーク、ハーベイの炭鉱、中央準備プラント、および関連する石炭埋蔵量、資産、事業を指します。
3
目次
パート I: 財務情報
アイテム 1.財務諸表
コンソル・エナジー株式会社
連結損益計算書
(千ドル、一株当たりのデータを除く)
(未監査)
3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日
収益およびその他の収入：2023202220232022
石炭収入$449,618 $472,558 $1,574,096 $1,481,668 
ターミナル収益22,676 14,840 80,755 58,016 
貨物収入68,372 42,619 217,435 131,419 
商品デリバティブの損失、純額— (65)— (256,571)
その他の収入27,852 5,138 40,070 17,160 
資産売却益1,346 26,548 7,082 33,094 
総収入とその他の収入569,864 561,638 1,919,438 1,464,786 
費用と経費:
運営費およびその他の費用276,323 229,669 813,546 692,968 
減価償却、減価償却58,792 54,773 182,871 168,607 
運送費68,372 42,619 217,435 131,419 
一般管理費37,313 30,406 79,758 94,919 
債務消滅による損失662 674 2,725 4,361 
支払利息6,645 11,962 24,079 39,435 
費用と経費の合計448,107 370,103 1,320,414 1,131,709 
税引前利益121,757 191,535 599,024 333,077 
所得税費用21,032 39,414 100,199 59,115 
純利益 $100,725 $152,121 $498,825 $273,962 
1株当たり利益:
1株あたりの基本利益の合計$3.15 $4.36 $14.97 $7.87 
1株当たりの希薄化利益合計$3.11 $4.25 $14.75 $7.68 
普通株式1株あたりの申告配当金$— $1.00 $2.20 $1.00 
`
添付の注記は、これらの連結財務諸表の不可欠な部分です。
4
目次
コンソル・エナジー株式会社
連結包括利益計算書
(千ドル)
(未監査)
3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日
2023202220232022
純利益$100,725 $152,121 $498,825 $273,962 
その他の包括的な（損失）収入：
保険数理的に決定される長期負債調整（税引後）：$274, ($508), $822, ($1,524))
(901)1,525 (2,702)4,574 
売却可能有価証券への投資の未実現損失（税引後）：$2, $—, $15, $—)
(6)— (49)— 
キャッシュフローヘッジの未実現（損失）利益（税引後）: $—, $89, $—, ($116))
— (214)— 401 
その他の包括利益（損失）(907)1,311 (2,751)4,975 
包括利益 $99,818 $153,432 $496,074 $278,937 
添付の注記は、これらの連結財務諸表の不可欠な部分です。
5
目次
コンソル・エナジー株式会社
連結貸借対照表
(千ドル)
(未監査)
9月30日
2023		12月31日
2022
資産
現在の資産:
現金および現金同等物$167,586 $273,070 
短期投資81,009 — 
勘定と受取手形  
売掛金、純額147,664 158,127 
その他の売掛金、純額11,317 38,517 
インベントリ98,386 66,290 
その他の流動資産73,432 62,479 
流動資産合計579,394 598,483 
資産、プラント、設備:  
不動産、プラント、設備5,520,656 5,408,577 
少ない-減価償却累計額、減価償却額3,603,830 3,448,495 
資産、プラント、設備の総額—純額1,916,826 1,960,082 
その他の資産:  
使用権資産-オペレーティングリース15,660 19,799 
給与、退職47,921 38,548 
その他の非流動資産、純額99,714 87,465 
その他総資産163,295 145,812 
総資産$2,659,515 $2,704,377 
添付の注記は、これらの連結財務諸表の不可欠な部分です。
6
目次
コンソル・エナジー株式会社
連結貸借対照表
(千ドル)
(未監査)
9月30日
2023		12月31日
2022
負債と資本
流動負債:
買掛金$132,377 $130,232 
長期債務の現在の部分15,623 28,846 
オペレーティングリース負債、現在の部分4,854 4,922 
商品デリバティブ— 15,142 
その他の未払負債301,297 269,656 
流動負債の合計454,151 448,798 
長期債務:
長期債務183,421 342,110 
ファイナンスリース義務5,405 13,225 
長期負債総額188,826 355,335 
繰延クレジットおよびその他の負債：
年金以外の退職後の給付226,645 232,593 
肺胞症のメリット145,146 148,390 
資産償却義務221,011 221,858 
労働者災害補償42,220 40,951 
給与、退職20,536 20,585 
オペレーティング・リース賠償責任11,232 15,073 
繰延所得税21,077 21,914 
その他の非流動負債19,881 33,054 
繰延クレジットおよびその他の負債の合計707,748 734,418 
負債総額1,350,725 1,538,551 
株主資本:
普通株式、$0.01額面価格; 62,500,000承認済み株式、 31,152,7972023年9月30日に発行された株式、発行済株式。 34,746,9042022年12月31日に発行され発行済み株式
312 347 
額面金額を超える資本569,071 646,237 
利益剰余金891,798 668,882 
その他の包括損失の累計(152,391)(149,640)
総資本1,308,790 1,165,826 
負債と資本の合計$2,659,515 $2,704,377 
添付の注記は、これらの連結財務諸表の不可欠な部分です。
7
目次
コンソル・エナジー株式会社
連結株主資本計算書
(千ドル)
普通株式額面金額を超える資本利益剰余金その他の包括的な（損失）収入の累計総資本
2022年12月31日$347 $646,237 $668,882 $(149,640)$1,165,826 
(未監査)
純利益— — 230,377 — 230,377 
保険数理的に決定される長期負債調整（ドルを差し引いた額）274税金)
— — — (901)(901)
売却可能な有価証券への投資（$を差し引いた額）64税金)
— — — 212 212 
包括利益 (損失)— — 230,377 (689)229,688 
普通株式の発行3 (3)— — — 
普通株式の買戻し（1,207,409株式)
(11)(22,446)(44,676)— (67,133)
普通株式の買戻しに対する物品税— — (478)— (478)
株式報酬報奨の償却— 4,792 — — 4,792 
税金のため源泉徴収された株式— (12,708)— — (12,708)
普通株式の配当（$1.10/シェア)
— — (38,287)— (38,287)
株式報酬報奨で得られる配当同等物— — (803)— (803)
2023年3月31日$339 $615,872 $815,015 $(150,329)$1,280,897 
(未監査)
純利益— — 167,723 — 167,723 
保険数理的に決定される長期負債調整（ドルを差し引いた額）274税金)
— — — (900)(900)
売却可能な有価証券への投資（$を差し引いた額）77税金)
— — — (255)(255)
包括利益 (損失)— — 167,723 (1,155)166,568 
普通株式の買戻し（1,225,134株式)
(12)(22,261)(53,354)— (75,627)
普通株式の買戻しに対する物品税— — (728)— (728)
株式報酬報奨の償却— 1,993 — — 1,993 
税金のため源泉徴収された株式— (38)— — (38)
普通株式の配当（$1.10/シェア)
— — (37,187)— (37,187)
株式報酬報奨で得られる配当同等物— — (683)— (683)
2023年6月30日$327 $595,566 $890,786 $(151,484)$1,335,195 
(未監査)
純利益— — 100,725 — 100,725 
保険数理的に決定される長期負債調整（ドルを差し引いた額）274税金)
— — — (901)(901)
売却可能な有価証券への投資（$を差し引いた額）2税金)
— — — (6)(6)
包括利益 (損失)— — 100,725 (907)99,818 
普通株式の買戻し（1,547,846株式)
(15)(28,171)(98,448)— (126,634)
普通株式の買戻しに対する物品税— — (1,265)— (1,265)
株式報酬報奨の償却— 1,676 — — 1,676 
2023年9月30日$312 $569,071 $891,798 $(152,391)$1,308,790 
8
目次
普通株式額面金額を超える資本利益剰余金その他の包括的な（損失）収入の累計総資本
2021年12月31日$345 $646,945 $280,960 $(255,437)$672,813 
(未監査)
純損失— — (4,450)— (4,450)
保険数理的に決定される長期負債調整（ドルを差し引いた額）508税金)
— — — 1,525 1,525 
金利ヘッジ（$を差し引いた額）130税金)
— — — 391 391 
包括的（損失）収入— — (4,450)1,916 (2,534)
普通株式の発行3 (3)— — — 
株式報酬報奨の償却— 4,201 — — 4,201 
税金のため源泉徴収された株式— (6,072)— — (6,072)
2022年3月31日$348 $645,071 $276,510 $(253,521)$668,408 
(未監査)     
純利益— — 126,291 — 126,291 
保険数理的に決定される長期負債調整（ドルを差し引いた額）508税金)
— — — 1,524 1,524 
金利ヘッジ（$を差し引いた額）75税金)
— — — 224 224 
包括利益— — 126,291 1,748 128,039 
普通株式の発行1 (1)— — — 
株式報酬報奨の償却— 1,269 — — 1,269 
税金のため源泉徴収された株式— (122)— — (122)
2022年6月30日$349 $646,217 $402,801 $(251,773)$797,594 
(未監査)     
純利益— — 152,121 — 152,121 
保険数理的に決定される長期負債調整（ドルを差し引いた額）508税金)
— — — 1,525 1,525 
金利ヘッジ（$を差し引いた額）89税金)
— — — (214)(214)
包括利益— — 152,121 1,311 153,432 
株式報酬報奨の償却— 1,224 — — 1,224 
税金のため源泉徴収された株式— 7 — — 7 
普通株式の配当（$1.00/シェア)
— — (34,871)— (34,871)
株式報酬報奨で得られる配当同等物— — (941)— (941)
2022年9月30日$349 $647,448 $519,110 $(250,462)$916,445 
添付の注記は、これらの連結財務諸表の不可欠な部分です。
9
目次
コンソル・エナジー株式会社
連結キャッシュフロー計算書
(千ドル)
(未監査)
9 か月が終了
9月30日
20232022
営業活動によるキャッシュフロー:
純利益$498,825 $273,962 
純利益を営業活動によって得られる純現金と調整するための調整：  
減価償却、減価償却182,871 168,607 
資産売却益(7,082)(33,094)
株式ベースの報酬8,461 6,694 
債務発行費用の償却4,534 6,682 
債務消滅による損失2,725 4,361 
繰延所得税(837)13,095 
純利益のその他の調整(2,571)3,880 
営業資産の変動：  
勘定と受取手形37,670 (3,304)
インベントリ(32,096)(11,685)
その他の流動資産(4,522)6,069 
他の資産の変化(26,913)(24,866)
営業負債の変動：  
買掛金7,759 41,222 
商品デリバティブ、純負債(15,142)39,282 
その他の営業負債28,751 16,951 
その他の負債の変更(43,615)(8,170)
営業活動による純現金638,818 499,686 
投資活動によるキャッシュフロー:  
資本支出(117,749)(134,456)
資産の売却による収入6,240 19,774 
鉱業関連活動への投資(5,366)— 
短期投資の売却による収入83,924 — 
短期投資の購入(162,422)— 
その他の投資活動(350)(1,633)
投資活動に使用された純現金(195,723)(116,315)
財務活動によるキャッシュフロー:  
ファイナンスリース債務の支払い(19,490)(18,192)
タームローンAの支払い— (41,250)
タームローンBの支払い(63,590)(125,687)
セカンドライエン紙幣での支払い(101,832)(26,387)
その他の借金の支払い(729)(589)
税金のため源泉徴収された株式(12,746)(6,187)
普通株式の買戻し(277,382)— 
債務関連の資金調達手数料(2,810)(7,766)
配当金(75,474)(34,871)
財務活動に使用された純現金(554,053)(260,929)
現金および現金同等物および制限付現金の純増加（減少）(110,958)122,442 
期首における現金および現金同等物および制限付現金326,952 198,206 
現金および現金同等物および期末の制限付現金$215,994 $320,648 
非現金投資および資金調達活動:
ファイナンスリース$588 $6,256 
添付の注記は、これらの連結財務諸表の不可欠な部分です。
10
目次
コンソル・エナジー株式会社
連結財務諸表の注記 (未監査)
(千ドル、一株当たりのデータを除く)
ノート 1—プレゼンテーションの基礎：
プレゼンテーションの基礎
添付の連結財務諸表は、中間財務情報に関する一般に認められた会計原則と、規則S-Xのフォーム10-Qおよび第10-01条の指示に従って作成されています。したがって、これらには、米国で一般に認められている会計原則（「GAAP」）で完全な財務諸表に必要な情報や脚注がすべて含まれているわけではありません。経営陣の見解では、公正なプレゼンテーションのために必要と考えられるすべての調整（通常の定期的な調整を含む）が含まれています。2023年9月30日に終了した3か月と9か月の経営成績は、必ずしも将来の期間に予想される業績を示すものではありません。
2022年12月31日の連結貸借対照表は、その日付の監査済み連結財務諸表から導き出されたものですが、GAAPで要求されるすべての開示は含まれていません。このフォーム10-Qのレポートは、コンソル・エナジー社と併せて読んでください。」2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書。
これらの連結財務諸表の注記に記載されている金額は、特に明記されていない限り、1株あたりの金額を除き、すべて千米ドルです。
連結の基礎
連結財務諸表には、CONSOL Energy Inc. およびその完全所有および過半数所有および/または管理下にある子会社の口座が含まれています。重要な会社間取引や口座はすべて連結の対象から除外されました。
最近の会計上の宣言
2023年8月、財務会計基準審議会（「FASB」）は、会計基準の更新（「ASU」）2023-05-企業結合-合弁事業の設立（サブトピック805-60）を発行しました。この更新の修正は、合弁事業の設立時に、合弁事業の個別の財務諸表に行われた合弁事業への拠出の会計処理に関するものです。改正の目的は、（1）合弁事業の財務諸表において投資家やその他の資本配分者に意思決定に役立つ情報を提供し、（2）実際の多様性を減らすことです。この更新における改正は、合弁事業の定義、合弁事業への投資に対する持分法投資家による会計、または合弁事業による設立後に受領した拠出金に対する会計処理を修正するものではありません。このアップデートの修正は、設立日が2025年1月1日以降のすべての合弁会社設立に有効になる見込みです。既存の合弁事業は、ガイダンスを遡及的に適用することを選択するかもしれません。経営陣は現在、このガイダンスの影響を評価していますが、この更新が会社の財務諸表に重大な影響を与えるとは考えていません。
2023年3月、FASBはASU 2023-02「投資-持分法と合弁事業」（トピック323）を発行しました。この更新の改正により、報告主体は、所得税控除を受ける税額控除プログラムに関係なく、一定の条件が満たされる場合は比例償却法を使用して、タックスエクイティ投資の会計処理を選択できるようになりました。このアップデートの改正は、（1）比例償却法を使用してそれらを会計処理するための条件を満たし、それらを会計処理することを選択したタックスエクイティ投資、または（2）比例償却方法を使用して会計処理されておらず、特定のLIHTC固有のガイダンスがサブトピックから削除された有限責任事業体を通じて低所得者向け住宅税額控除（LIHTC）構造への投資を保有するすべての報告主体に適用されます。323-740、投資-持分法と合弁事業-所得税が適用されました。このアップデートの修正は、2023年12月15日以降に開始する会計年度、それらの会計年度内の中間期間に有効です。経営陣は現在、このガイダンスの影響を評価していますが、この更新が会社の財務諸表に重大な影響を与えるとは考えていません。

11
目次
一株当たり利益
1株当たりの基本利益は、純利益を報告期間中の加重平均発行済株式数で割って計算されます。1株当たりの希薄化利益は、基本1株当たり利益と同様に計算されます。ただし、希薄化の対象となる場合は、制限付株式単位と実績株式単位からの追加株式を含むように加重平均発行済株式数が増加します。追加株式数は、発行済の制限付株式ユニットとパフォーマンス・シェア・ユニットが解放され、該当する場合はそのような活動による収益が、報告期間中の平均市場価格で普通株式の取得に使用されたと仮定して計算されます。
以下の表は、希薄化防止効果があるため希薄化後1株当たり利益の計算から除外されている株式ベースの報奨を示しています。
3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日
2023202220232022
希薄化防止制限付株式ユニット— 80 1,031 403 
希釈防止性能シェアユニット— — — — 
— 80 1,031 403 
1株当たりの基本利益と希薄化後の1株当たり利益の計算は次のとおりです。
1株あたりのデータを除く、千ドル3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日
2023202220232022
分子:
純利益$100,725 $152,121 $498,825 $273,962 
分母:
発行済普通株式の加重平均株式31,928,295 34,870,154 33,330,892 34,793,069 
希薄化株式の影響464,394 906,437 479,628 900,513 
発行済普通株式の加重平均希薄化後株式32,392,689 35,776,591 33,810,520 35,693,582 
1株当たり利益:
ベーシック$3.15 $4.36 $14.97 $7.87 
希釈剤$3.11 $4.25 $14.75 $7.68 

2023年9月30日現在、コンソルエナジーは 500,000承認された優先株式、 無しそのうちの発行済みまたは未払いのものです。
再分類
前の期間の特定の金額は、現在の期間のレポート分類に合わせて再分類されています。これらの再分類は、以前に報告された総資産、株主資本、純利益、または営業活動によるキャッシュフローには影響しませんでした。

12
目次
ノート 2—顧客との契約による収入：
次の表は、CONSOL Energyの顧客との契約による収益を、製品の種類と市場別に分類しています。
2023年9月30日に終了した3か月間
国内輸出合計
パワー・ジェネレーション$169,143 $37,134 $206,277 
工業用11,076 169,709 180,785 
冶金— 62,556 62,556 
石炭の総収入180,219 269,399 449,618 
ターミナル収益22,676 
貨物収入68,372 
顧客との契約による総収入$540,666 
2022年9月30日に終了した3か月間
国内輸出合計
パワー・ジェネレーション$231,274 $118,765 $350,039 
工業用3,877 51,956 55,833 
冶金3,536 63,150 66,686 
石炭の総収入238,687 233,871 472,558 
ターミナル収益14,840 
貨物収入42,619 
顧客との契約による総収入$530,017 
2023年9月30日に終了した9か月間
国内輸出合計
パワー・ジェネレーション$476,598 $270,736 $747,334 
工業用29,814 560,382 590,196 
冶金10,627 225,939 236,566 
石炭の総収入517,039 1,057,057 1,574,096 
ターミナル収益80,755 
貨物収入217,435 
顧客との契約による総収入$1,872,286 
2022年9月30日に終了した9か月間
国内輸出合計
パワー・ジェネレーション$658,630 $261,837 $920,467 
工業用14,671 312,617 327,288 
冶金3,536 230,377 233,913 
石炭の総収入676,837 804,831 1,481,668 
ターミナル収益58,016 
貨物収入131,419 
顧客との契約による総収入$1,671,103 

13
目次
石炭収入
同社は、PAMCとイットマンマイニングコンプレックスから得られる石炭収入を、国内収益と輸出収入、産業、発電、冶金市場に分解しました。国内の石炭収入は、通常1年以上の契約から得られる傾向があり、価格は通常固定されています。歴史的に、石炭の輸出収入は、現物契約または短期契約から得られる傾向があり、価格は出荷時期に近づくか、市場指数に基づいて決定される傾向がありました。しかし、同社はさまざまな価格設定でいくつかの長期輸出契約を結んでいます。イットマンマイニングコンプレックスから得られる石炭収入は、主に冶金用石炭の販売ですが、PAMCから得られる石炭収入は、石炭の品質特性の性質上、産業、発電、冶金市場にサービスを提供しています。
CONSOL Energyの石炭収入は、履行義務が履行され、対応する取引価格が決定されたときに計上されます。一般的に、石炭準備施設、ターミナル、またはその他の顧客の目的地で石炭が積み込まれると、所有権が成立します。会社のトン当たりの石炭契約収益は、固定先物価格か、確立された指標から導き出され、名目上の品質特性に合わせて調整された価格のいずれかに基づいて固定または決定可能です。一部の石炭契約には、1トンあたりの固定基本価格に加えて、市場主導の価格調整であり、付加価値が交換されないという電力価格関連のプラスの調整も含まれています。会社の石炭契約では、通常、石炭の所有権が過ぎた後に価格を遡及的に調整することはできず、通常、重要な資金調達要素はありません。
会社の各契約の推定取引価格は、その契約に基づいて会社が受けると予想される対価の合計額に基づいています。特定の石炭供給契約の取引価格には、品質価格の調整、取り扱いサービス、特定の石炭販売価格指数に基づくトン当たりの価格変動など、さまざまな考慮事項の影響が含まれています。各契約の推定取引価格は、契約開始時に決定された相対的な独立販売価格に基づいて、会社の履行義務に割り当てられます。同社は、1トンの石炭にはそれぞれ個別の履行義務があると判断しました。会社の契約の中には複数年にわたり、市場主導の調整やインフレ調整に基づいて毎年価格が変更され、付加価値が交換されないものもあります。
CONSOL Energyは、時折、償却期間が1年を超える石炭顧客契約を取得するための費用を負担しますが、それらの費用は一般的に重要ではありません。2023年9月30日と2022年12月31日の時点で、当社は じゃない顧客契約を結ぶための資本化された費用を連結貸借対照表に記載しています。2023年9月30日と2022年に終了した3か月と9か月の時点で、当社は じゃない顧客契約の締結にかかった既存の資本化費用の償却を認識しました。さらに、同社は じゃない当期の石炭収入のうち、当期の業績の結果ではないものを認識しました。
ターミナル収益
ターミナルの収益は会社のCONSOL海上ターミナルに帰属し、鉄道車両からの石炭の受け取りと荷降ろし、受入地点からターミナルにある一時保管施設または備蓄施設への石炭の輸送、備蓄、調合、計量、サンプリング、再配送、船舶への積み込みから得られる収益が含まれます。これらのサービスの収益は、サービスが実施されるにつれて獲得され、履行義務は履行されたと見なされます。
CONSOLマリンターミナルでは、通常、償却期間が1年を超える顧客契約を結ぶための材料費は発生しません。2023年9月30日と2022年12月31日の時点で、当社は じゃない顧客契約を結ぶための資本化された費用を連結貸借対照表に記載しています。2023年9月30日と2022年に終了した3か月と9か月の時点で、当社は じゃないターミナルの顧客契約を結ぶための既存の資本化費用の償却を認識しました。さらに、同社は じゃない当期の業績の結果ではない、当期の収益を認識しました。
貨物収入
CONSOL Energyの石炭契約の中には、会社が製炭プラント以外の場所で石炭を販売することを義務付けているものがあります。会社の石炭を最終的なセールスポイントに輸送するための費用は会社の顧客に転嫁され、CONSOL Energyは、石炭の所有権が顧客に移転したときの輸送費と運賃収入を等しく認識します。

14
目次
契約残高
契約資産が存在する場合、会社の連結貸借対照表では売掛金とは別に記録され、所有権が顧客に移転し、会社の対価権が無条件になると、売掛金に再分類されます。クレジットは、顧客の財政状態と顧客の義務履行能力の評価に基づいて付与されます。CONSOL Energyには通常、売掛金とは別に明記される重要な契約資産はありません。なぜなら、商品やサービスの管理が顧客に移った時点で会社の履行義務が履行され、それによって会社が対価を受け取る無条件の権利が付与されるからです。契約負債は、会社の履行義務が履行される前に受け取る対価に関するものです。契約負債は、商品の管理が顧客に移った時点、またはサービスが提供された時点で収益として認識されます。
ノート 3—年金およびその他の雇用後給付（OPENB）プランの構成要素（正味定期給付費用）：
正味定期給付（クレジット）費用の構成要素は次のとおりです。
年金給付その他の雇用後の給付
3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日		3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日
20232022202320222023202220232022
サービスコスト$304 $301 $913 $905 $— $— $— $— 
利息費用6,756 4,135 20,270 12,404 3,261 1,975 9,783 5,924 
計画資産の期待収益率(9,867)(9,319)(29,602)(27,957)— — — — 
以前のサービスクレジットの償却— — — — (601)(601)(1,804)(1,804)
保険数理上の損失の償却185 759 555 2,278 — 878 — 2,636 
正味定期給付（クレジット）費用$(2,622)$(4,124)$(7,864)$(12,370)$2,660 $2,252 $7,979 $6,756 
年金やその他の雇用後の給付に関連する（クレジット）費用は、連結損益計算書の営業費用およびその他の費用に反映されます。その他の包括利益の累積から再分類された金額は、連結損益計算書の営業費用およびその他の費用に反映されます。

15
目次
ノート 4—石炭労働者塵肺症（CWP）の構成要素と労働者災害補償の正味定期給付費用：
正味定期給付費用の構成要素は次のとおりです。
CWP労働者災害補償
3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日		3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日
20232022202320222023202220232022
サービスコスト$578 $727 $1,734 $2,179 $1,400 $1,230 $4,198 $3,690 
利息費用2,071 1,265 6,214 3,795 628 343 1,885 1,027 
保険数理上（利益）損失の償却(261)1,059 (784)3,178 (512)(106)(1,537)(316)
州の管理手数料と保険債保険料— — — — 471 449 1,482 1,334 
正味定期給付費用$2,388 $3,051 $7,164 $9,152 $1,987 $1,916 $6,028 $5,735 
CWPと労働者災害補償に関連する費用は、連結損益計算書の営業費用およびその他の費用に反映されます。その他の包括利益の累積から再分類された金額は、連結損益計算書の営業費用およびその他の費用に反映されます。
ノート 5—所得税:
当社は、2023年9月30日に終了した3か月と9か月の所得税引当金を$として計上しました。21,032、または 17.3%、および $100,199、または 16.7個別の項目について調整した年間推定所得税率に基づく、税引前所得のそれぞれ％。2023年9月30日に終了した3か月と9か月の実効税率は、米国連邦の法定税率とは異なります 21％、主に枯渇率と外国から派生した無形資産所得に対する税制上の優遇措置によるものです。これらの税引当額には、主に株式報酬に関連する個別の税調整も含まれます。
2022年9月30日に終了した3か月と9か月の所得税引当金は39,414、または 20.6%、および $59,115、または 17.8税引前利益のそれぞれ％は、個別の項目を調整した会社の年間推定所得税率に基づいています。2022年9月30日に終了した3か月と9か月の実効税率は、米国連邦の法定税率と異なりました 21％、主に過剰枯渇率と外国由来の無形資産所得に対する税制上の優遇措置によるもので、報酬に関連する税金費用によって一部相殺されます。税規定の金額には、主に株式報酬と以前の株式投資の残りの持分の取得に関連する個別の税制調整も含まれていました。
2022年8月16日、米国大統領は2022年のインフレ削減法に署名しました。経営陣は、この法律が会社の財務諸表に重大な影響を与えるとは考えていません。
会社は、米国とそのさまざまな州のほか、カナダとそのさまざまな州のいくつかで課税対象となっています。当社は、連邦および州の申告について、2018年から2022年の課税期間の審査の対象となります。

16
目次
ノート 6—現金および現金同等物および短期投資：
9月30日
20232022
現金および現金同等物$167,586 $268,853 
制限付現金-現在(1)
46,313 45,941 
制限付現金-非流動現金(1)
2,095 5,854 
現金および現金同等物および制限付現金$215,994 $320,648 
(1) 制限付現金-流動資産は、添付の連結貸借対照表のその他の流動資産に含まれています。制限付現金-非流動資産は、添付の連結貸借対照表の純額であるその他の非流動資産に含まれます。
2023年9月30日に終了した9か月間、当社は、主に流動性の高い米国財務省証券で構成される市場性のある債務証券に投資しました。投資は金融機関の管理下にあります。これらの有価証券は売却可能証券として分類され、満期日は2023年10月から2024年7月であるため、流動資産として分類されます。
当社の売却可能有価証券への投資は次のとおりです。
2023年9月30日
未実現総額
償却コスト信用損失引当金利益損失公正価値
米国財務省証券$81,073 $— $— $(64)$81,009 
売却可能投資は公正価値で報告され、未実現損益は税引後その他の包括利益に計上されます。2023年9月30日の当社のポートフォリオの含み損失は、通常の市場変動の結果です。利息と配当金は、稼いだときの純利益に含まれます。
ノート 7—信用損失：
売掛金は請求金額で記録され、利息は発生しません。信用供与は、顧客の財政状態、将来の事業における顧客または市場の重要性、および顧客の義務の履行能力の評価に基づいて行われます。売掛金残高は、承認された信用条件に照らして監視されます。クレジット条件は、顧客のクレジットプロファイルの変更に基づいて、必要に応じて見直され、調整されます。顧客の信用が悪化した場合、会社は信用条件を短縮したり、信用状を取得したり、信用保険に加入したり、出荷の前払いを要求したりすることで、信用リスクを軽減することができます。その他の非貿易契約上の取り決めは、主に、会社とさまざまな取引相手との間のロイヤルティ契約やその他の金銭的取り決めを無効にするものです。
同社は、主に製品やサービスの販売を通じて信用損失にさらされています。当社の売掛金の予想損失引当金の方法論は、過去の回収経験、現在および将来の経済および市場の状況、および顧客の取引やその他の売掛金の現状を踏まえて策定されています。このような売掛金は短期的な性質のため、回収できない売掛金の金額の見積もりは、売掛金残高の経年変化と顧客の財政状態に基づいています。さらに、債務不履行の可能性が高い顧客への適切な引当金を記録するために、特定の引当額が設定されています。会社の監視活動には、適時の口座調整、紛争解決、支払いの確認、顧客の財政状態とマクロ経済状況の検討が含まれます。回収不能と判断された場合、残高は償却されます。
経営陣は、過去の出来事、現在の状況、合理的で裏付け可能な予測に関連する、社内外の情報源から入手可能な関連情報を使用して、手当残高を見積もります。過去の信用損失の経験は、予想される信用損失の見積もりの基礎となります。過去の損失情報の調整は、予想される支払いの評価の変更、経済状況の変化、当社がサービスを提供する市場における現在の業界動向、および当社の取引相手の財務状況の変化に応じて行われます。
17
目次
次の表は、売掛金の償却原価ベースから控除された信用損失引当金を繰り越して、回収される予定の正味金額を示しています。
売掛金その他の非貿易契約
アレンジメント
期首残高、2022年12月31日$1,731 $7,051 
予想信用損失引当金(1,276)(124)
回収不能な口座の償却— (45)
期末残高、2023年9月30日$455 $6,882 
ノート 8—インベントリ：
在庫コンポーネントは次のもので構成されます。
9月30日
2023		12月31日
2022
石炭$29,127 $11,315 
サプライ69,259 54,975 
総在庫数$98,386 $66,290 
在庫は、原価または正味実現可能価値のいずれか低い方で記載されています。石炭在庫のコストは、先入れ先出し（「FIFO」）方式で決まります。石炭在庫コストには、人件費、供給費、設備費、運用間接費、減価償却、枯渇、償却、およびその他の関連費用が含まれます。消耗品在庫のコストは平均原価法によって決定され、会社の石炭事業で使用される運用および保守用品が含まれます。
ノート 9—売掛金の証券化：
2023年9月30日の時点で、CONSOL Energyとその一部の米国子会社は、対象となる売掛金を継続的に売却するために、金融機関との取引売掛金証券化ファシリティの当事者となっています。2020年3月、証券化ファシリティが改正され、とりわけ満期日が2021年8月30日から2023年3月27日に延長されました。2022年7月、証券化ファシリティが再び改正され、とりわけ満期日が2025年7月29日に延長されました。
証券化ファシリティによると、当社の間接的な完全子会社であるCONSOL Thermal Holdings LLCは、当社の完全子会社であるCONSOL Pennsian Coal Company LLCに売掛金を売却しています。当社の完全子会社であるCONSOL Marine Terminals LLCおよびCONSOL Pennsia Coal Company LLCは、営業売掛金（CONSOL Thermal Holdings LLCがCONSOL Pennsylvania Coal Company LLCに売却した売掛金を含む）を、当社の完全子会社であるCONSOL Funding LLC（以下「SPV」）に売却および/または拠出しています。一方、SPVは売掛金の持分をN.A. PNC銀行に預けます。PNC銀行は、SPVに代わって融資を行うか、信用状を発行します。証券化ファシリティの下で未払いの前払い金および信用状の最大額は、$を超えてはなりません100,000.
証券化ファシリティに基づくローンは、適用可能な担保付オーバーナイト融資金利（「SOFR」）に等しい準備金調整後の市場指数レートで利息が発生します。証券化ファシリティに基づくローンと信用状にも、それぞれ以下の範囲のプログラム手数料と信用状参加料が発生します。 2.00% から 2.50年率ですが、CONSOL Energyの合計純レバレッジ比率によります。さらに、SPVはPNC Capital Markets LLCに一定のストラクチャリング手数料を支払い、その他の慣習的な手数料を貸し手に支払います。これには、未使用のコミットメントに対する手数料が含まれます。 0.60年率。

18
目次
2023年9月30日の時点で、会社の適格売掛金の利回りは$でした42,049の借入能力。2023年9月30日の時点で、施設には いいえ未払いの借入金と42,007未払いの信用状のうち、利用可能な借入能力は$のままです42。2022年12月31日の時点で、当社の適格売掛金は$を生み出しました85,179借入能力の。2022年12月31日の時点で、施設には いいえ未払いの借入金と83,465未払いの信用状のうち、利用可能な借入能力は$のままです1,714。売掛金管理に関連する費用は合計$でした323と $1,0602023年9月30日に終了した3か月と9か月間、それぞれ、および198と $813それぞれ2022年9月30日に終了した3か月と9か月間。当社は、回収活動に引き続き関与しているため、売掛金の認識を剥奪していません。
ノート 10—不動産、プラント、設備：
資産、プラント、設備は以下で構成されています。
9月30日
2023		12月31日
2022
プラントと設備$3,429,950 $3,330,755 
石炭の性質と表層土地904,992 898,628 
エアシャフト487,506 481,090 
鉱山開発366,260 366,241 
アドバンスマイニングロイヤリティ331,948 331,863 
総資産、プラント、設備は5,520,656 5,408,577 
控除：減価償却累計、減価償却累計3,603,830 3,448,495 
資産、プラント、設備合計-純額$1,916,826 $1,960,082 
石炭埋蔵量は有料で所有されるか、リースによって管理されます。リースの期間はさまざまです。ただし、活発な採掘が続けられている限り、リース期間は通常、経済的に回収可能な埋蔵量がなくなるまで自動的に延長されます。リースで保有されている石炭持分は、鉱物採掘の有償所有権と同じ権利をもたらし、法的には不動産権とみなされます。
2023年9月30日と2022年12月31日の時点で、資産、プラント、設備には、ファイナンスリースに基づく総資産が含まれています74,507と $90,516、それぞれ。ファイナンスリースの累積償却額は$でした57,225と $54,028それぞれ2023年9月30日と2022年12月31日に。ファイナンスリースに基づく資産の償却費は約$6,524と $5,960それぞれ、2023年9月30日、2022年9月30日に終了した3か月間、および$20,369と $18,0582023年9月30日、2022年9月30日に終了した9か月間、それぞれ添付の連結損益計算書の減価償却、枯渇、償却に含まれています。
ノート 11—その他の未払負債：
9月30日
2023		12月31日
2022
地盤沈下責任$104,265 $96,623 
未払報酬と福利厚生72,754 67,893 
未払所得税17,229 1,513 
その他の未払税金7,865 10,551 
未払利息3,212 7,942 
その他19,115 9,880 
長期負債の現在の部分：  
資産償却義務32,974 29,644 
年金以外の退職後の給付21,697 22,436 
肺胞症のメリット12,571 12,723 
労働者災害補償9,615 10,451 
その他の未払負債の合計$301,297 $269,656 
19
目次
ノート 12—長期債務：
9月30日
2023		12月31日
2022
債務:
2025年9月に発行予定のMEDCO歳入債シリーズ 5.75%
$102,865 $102,865 
9.002028年4月満期の% PEDFA固形廃棄物処理歳入債券
75,000 75,000 
11.002025年11月満期の% シニア・セキュア・セカンド・ライエン・ノート
— 99,107 
2024年9月に期限が到来するタームローンB（元本ドル）63,590これより少ない金額の未償却割引106, 8.92% 加重平均金利 (2022年12月31日現在)
— 63,484 
その他の債務の取り決め1,671 2,400 
事前のロイヤリティコミットメント（8.09% 加重平均金利)
7,716 7,716 
控除:未償却の債務発行費用(1,804)(3,721)
185,448 346,851 
少ない額：1年以内に支払うべき金額*(2,027)(4,741)
長期債務$183,421 $342,110 
* $のファイナンスリース債務の現在の部分を除きます13,596と $24,105それぞれ、2023年9月30日と2022年12月31日に。
リボルビング・クレジット・ファシリティ
2017年11月、CONSOL EnergyはN.A. PNC Bank, N.A. にリボルビング・クレジット・ファシリティ（「リボルビング・クレジット・ファシリティ」）を締結しました。リボルビング・クレジット・ファシリティは何度か修正されていますが、最新のものは2023年6月に行われました。この改正により、利用可能なリボルビングコミットメントが$から増加しました260,000$ に355,000そして、会社がリボルビング・コミットメントを増やしたり、$を超えないように追加金額でタームローンを発行したりする能力を規定しています45,000合計金額が$まで400,000。リボルビング・クレジット・ファシリティの満期日は2026年7月18日です。
当社のリボルビング・クレジット・ファシリティに基づく借入には、変動金利で利息がかかります。つまり、当社の選択により、(i) SOFRに該当する利息期間と適用マージンを加えたものに応じて、適用されるSOFR調整 (本ポリシーで定義されているとおり)、または (ii) 代替基本金利と適用証拠金のいずれかを加えたものです。リボルビング・クレジット・ファシリティに適用されるマージンは、総純レバレッジ比率によって異なります。リボルビング・クレジット・ファシリティに基づく義務は、(i) 当社が保有するPAMCのすべての所有者、(ii) リボルビング・クレジット・ファシリティを担保する担保の一部を所有する当社グループの他のメンバー、および (iii) 特定の慣習上の例外および合意された重要性基準に従い、当社のその他すべての既存または将来の直接的または間接的な完全所有制限付子会社によって保証されます。義務は、特定の例外（特定の子会社の持分担権の質権の制限および不動産に関する特定の基準を含む）を条件として、（i）PAMCに対する当社の持分、（ii）当社が保有するPAマイニングコンプレックスLPの持分、（iii）CONSOLマリンターミナル、（iv）イットマン鉱業複合施設、および（v） 1.410億トンのグリーンフィールド埋蔵量と資源。
リボルビング・クレジット・ファシリティには、（特定の例外を除いて）債務、先取特権、投資、買収、処分、制限付支払い、およびジュニア債務の前払いに関する制限を含む（特定の例外はありますが）多くの負債が含まれています。リボルビング・クレジット・ファシリティには、（i）先取特権の最大総レバレッジ比率、（ii）最大総純レバレッジ比率、および（iii）最低固定手数料補償率に関する規約も含まれています。最初の先取特権の総レバレッジの最大比率は、連結先取特権負債と連結EBITDAの比率として計算されます。契約計算に使用される連結EBITDAには、非現金報酬費用、非経常取引費用、特別損益、非継続事業の損益、および債務消滅による損益は含まれていません。最大総純レバレッジ比率は、連結EBITDAに対する連結負債から手持ち現金を引いた比率として計算されます。最低固定費用補償率は、連結固定費用に対する連結EBITDAの比率として計算されます。契約計算に使用される連結固定費用には、現金利息の支払い、所得税の現金支払い、予定された債務返済、維持資本支出、および連結EBITDAの計算で発生した金額を超える範囲での従来の従業員負債に関連する現金支払いが含まれます。リボルビング・クレジット・ファシリティの下では、先取特権の総レバレッジの最大比率は 1.501.00まで、最大合計純レバレッジ比率は 2.50〜1.00で、最低固定料金の補償率は次のようになります 1.101.00に。
20
目次
同社の第一先取特権総レバレッジ比率は 0.022023年9月30日の1.00までです。会社の総純レバレッジ比率は（0.05) から2023年9月30日の1.00まで。会社の固定料金カバー率は 3.532023年9月30日の時点で1.00までです。2023年9月30日現在、当社はリボルビング・クレジット・ファシリティに基づくすべての財務規約を遵守していました。
2023年9月30日、リボルビング・クレジット・ファシリティは いいえ未払いの借入金と139,195未払いの信用状の、残り $215,805未使用の容量の。2022年12月31日の時点で、リボルビング・クレジット・ファシリティは いいえ未払いの借入金と103,029未払いの信用状の、残り $296,971未使用の容量の。CONSOL Energyは時々、通常の業務過程で生じる契約上の要件やその他の要件を満たすために、財務保証を掲載する必要があります。これらの保証の中には、連邦、州、その他の政府機関の法令や規制に準拠して掲載されているものもあります。CONSOL Energyは、これらの要件を満たすために信用状を使用することがありますが、これらの信用状は会社の借入能力を低下させます。
SPVはリボルビング・クレジット・ファシリティの非保証子会社であり、SPVは貸主に担保された資産を証券化ファシリティで保有しています。SPVの総資産は$でした148,200と $158,877、主に$で構成されています147,664と $158,1272023年9月30日と2022年12月31日のそれぞれにおける売掛金、純額。SPVに帰属する純利益は $235と $6,400それぞれ、2023年9月30日、2022年9月30日に終了した3か月間、および$4,843と $10,492それぞれ2023年9月30日、2022年9月30日に終了した9か月間、これは主に売掛金の購入に関連する会社間費用を反映しており、フォーム10-Qのこの四半期報告書に含まれる連結財務諸表では除外されています。2023年9月30日と2022年9月30日に終了した9か月間、売掛金証券化ファシリティによる借入や支払いはありませんでした。追加情報については、注記9-売掛金証券化を参照してください。
セカンド・ライン・ノート
2017年11月、コンソル・エナジーは$を発行しました300,000元本総額の 11.00% 2017年11月13日付けのインデンチャー（「インデンチャー」）に基づく2025年満期の優先担保付第2先取特権債券（「セカンドリーエンノート」）。当社と全国の銀行協会であるUMB Bank（N.A.）が受託者および担保管財人（「受託者」）として締結したものです。2017年11月28日、当社の一部の子会社がインデンチャーの補充を締結し、保証人としてインデンチャーの当事者になりました（「保証人」）。セカンド・リーエン・ノートは、インデンチャーに基づく特定の例外を除いて、リボルビング・クレジット・ファシリティ（上記）に基づく会社の債務を担保する担保として最優先的に担保されている当社および保証人のほぼすべての資産について、第2優先先取特権によって担保されていました。
契約書には、会社と保証人が（i）追加の負債を負担したり、引き受けたり、保証したり、優先株を発行したり、（ii）債務を確保するための先取特権の作成、（iii）会社の普通株式の配当の申告または支払い、株式の償還、または会社の株主にその他の分配を行うこと、（iv）投資を行うことを制限する契約が含まれていました。（v）会社の制限付き子会社からの配当、ローン、その他の資産移転の支払いまたは実施。（vi）実質的にすべてのものを合併または統合、または売却、譲渡、リース、または処分会社の資産、（vii）子会社の持分を含む特定の資産の売却またはその他の処分、（viii）関連会社との取引の締結、および（ix）無制限子会社の設立。これらの契約には重要な例外と資格がありました。セカンド・リーエン・ノートがスタンダード・アンド・プアーズ・レーティング・サービスとムーディーズ・インベスターズ・サービスの両方から投資適格格付けを獲得し、インデンチャーに基づく債務不履行がなかったら、前述の契約の多くは終了し、適用されなくなったでしょう。
2023年9月30日に終了した9か月間、会社はドルを費やしました101,832$を全額引き換えるには99,107その優れたセカンドリーエンノートの。2022年9月30日に終了した9か月間、会社はドルを費やしました26,387$を買い戻すには25,000その優れたセカンド・ライエン・ノートの。これらの取引の結果として、$662と $674は、2023年9月30日と2022年9月30日に終了した3か月間の連結損益計算書の債務消滅損失にそれぞれ含まれていました。2,725と $4,361は、2023年9月30日および2022年9月30日に終了した9か月間の連結損益計算書の債務消滅損失にそれぞれ含まれていました。
PEDFAボンズ
2021年4月、CONSOL Energyはペンシルバニア州経済開発金融局（「PEDFA」）が発行した非課税債券の売却で得た収益を元本総額$で借りました75,000(「PEDFA債券」)。PEDFA債には、固定金利で金利がかかります 9.00最初の期間の％ 七年間。PEDFA債は2051年4月1日に満期を迎えますが、2028年4月13日、初期金利期間の満了時に当社が強制購入する必要があります。PEDFA債は、2021年4月1日付けのインデンチャー（「PEDFAインデンチャー」）に従って、PEDFAと全国の銀行協会であるウィルミントントラストN.A.（「PEDFAノート受託者」）との間で締結されたインデンチャー（「PEDFAインデンチャー」）に従って発行されました。PEDFAは、2021年4月1日付けのPEDFAと会社との間のローン契約（「ローン契約」）に従って、PEDFA債の収益を会社に融資しました。の条件の下で
21
目次
ローン契約、当社は、元本、利息、およびその他の金額のすべての支払いを、PEDFA債またはPEDFA契約に基づく期日によっていつでも行うことに同意しました。PEDFAは、特定の留保権を除いて、ローン契約に基づく貸し手としての権利をPEDFAノート受託者に譲渡しました。当社の一部の子会社（「PEDFAノート保証人」）は、PEDFAノート受託者に有利な形で2021年4月1日付けの保証契約（「保証」）を締結しました。これにより、ローン契約に基づく当社の義務が期限内にPEDFA債を支払うことが保証されます。ローン契約に基づく会社と保証に基づくPEDFA手形保証人の義務は、会社とPEDFA手形保証人の実質的にすべての資産に対する第二優先先取特権によって担保されています。
同社は2017年にPAMC粗ごみ処理場の資本建設プロジェクトを開始しました。現在は、その資金の一部はドルで賄われています75,000会社に貸付されたPEDFA債の収益の。同社は、適格な作業が完了したらこれらの資金を使うことを期待しています。会社は制限付現金を$で利用しました8,442と $16,3132023年9月30日に終了した3か月と9か月の間に、それぞれ、および2,376と $7,100適格経費として、それぞれ2022年9月30日に終了した3か月と9か月間。さらに、会社にはドルがありました20,320と $35,5162023年9月30日と2022年12月31日にそれぞれ制限付現金で、粗ごみ処理場での将来の支出に充てられるこの融資に関連します。
ノート 13—コミットメントと偶発債務：
当社は、人身傷害、不法死亡、財産への損害、有害物質への暴露、環境修復を含む政府規制、雇用および契約に関する紛争、および通常の業務から生じるその他の請求や訴訟などに関して、さまざまな訴訟や請求の対象となっています。損失が発生する可能性が高く、合理的に見積もり可能な場合、会社はこれらの訴訟や請求の推定損失を計上します。これらの保留中の請求に関連する会社の推定発生額は、個別でも総計でも、2023年9月30日現在の会社の財政状態、経営成績、またはキャッシュフローにとって重要ではありません。これらの訴訟や請求に関する将来の総損失は、最終的には会社の財政状態、経営成績、またはキャッシュフローにとって重要になる可能性があります。ただし、そのような金額を合理的に見積もることはできません。2023年9月30日の時点で当社に対して請求された金額は、訴訟または請求で金額が明示的に記載されている場合に以下に開示されますが、そうなることはあまりありません。
フィッツウォーター訴訟： 三労働組合以外の退職した炭鉱労働者が、退職者の医療給付の終了におけるERISA違反を理由に、Fila Coal Company LLC、Consolidation Coal Company（「CCC」）、およびCONSOL of Kentucky Inc.（「COK」）（および同社の元親会社）を米国ウェストバージニア州南部地区地方裁判所で訴えました。原告は、原告の雇用中にさまざまな経営陣が口頭で行った「生涯にわたる健康上の利益」の口頭陳述や約束に不利益をもたらし、原告の請求に応じて退職者健康福祉プランを変更または終了する権利を会社に明確に留保していた要約計画文書へのアクセスを拒否されたと主張しています。2017年4月24日に提出された原告の修正訴状に従い、原告は退職者医療給付の回復を求め、AMVESTとCOKの事業分野に関係のあるすべての非組合退職者を代表するよう努めています。2019年10月15日、原告によるクラス認定に関する補足申立ては、すべての点で却下されました。2020年7月15日、原告はクラス認定を拒否する命令について、第4巡回区控訴裁判所に中間控訴を提起しました。第4巡回区は、2020年8月14日に原告の控訴を却下しました。2020年10月1日、地方裁判所は公判日を設定する公判前命令を出し、裁判は2021年2月に行われました。裁判官は判決を下していません。同社は正当防衛力があると信じており、この訴訟を精力的に弁護するつもりです。
ケーシー訴訟：2017年8月23日、に代わって集団訴訟が提起されました 二労働組合以外の退職した炭鉱労働者が、退職者の医療給付の終了におけるERISA違反を理由に、CCC、COK、CONSOL Buchanan Mining Co., LLCおよび当社の最高管理責任者であるKurt Salvatoriに対して米国ウェストバージニア州南部地区地方裁判所で訴えました。フィッツウォーター訴訟を提起したのと同じ弁護士が提起し、ほぼ同じ請求を提起した原告は、原告の雇用中にさまざまな経営陣が口頭で行った「生涯にわたる健康上の利益」の約束に不利益をもたらし、退職者健康福祉計画を変更または終了する権利を会社に明確に留保する要約計画書類の写しが提供されなかったと主張しています。原告は、自分とその扶養家族の退職者医療給付の回復を求め、退職者福祉給付が終了したウェストバージニア州マクドウェル郡、マーサー郡、またはバージニア州ブキャナン郡またはテイズウェル郡で個人を経営または雇用していた会社の元親会社のすべての非組合退職者を代表するよう努めています。2017年12月1日、フィッツウォーターの第一審裁判所の裁判官は、フィッツウォーターをケーシーと統合する命令に署名しました。ケーシーの訴状は2018年3月1日に修正され、退職者の層を拡大するために、新しい原告が追加され、被告にはCONSOL Pennsylvania Coal Company LLCが加わり、被告のCONSOL Buchanan Mining Co., LLCが排除されました。2019年10月15日、原告によるクラス認定に関する補足申立ては、すべての点で却下されました。2020年7月15日、原告はクラス認定を拒否する命令について、第4巡回区控訴裁判所に中間控訴を提起しました。第4巡回区は、2020年8月14日に原告の控訴を却下しました。2020年10月1日、地方裁判所は公判前審に入りました
22
目次
2021年2月に行われた試用日の設定を注文します。裁判官は判決を下していません。同社は正当防衛力があると信じており、この訴訟を精力的に弁護するつもりです。
ユナイテッド・マイン・ワーカーズ・オブ・アメリカ 1992年の給付制度訴訟：2013年、マレーエナジーとその子会社（「マレー」）は、会社の以前の親会社と株式購入契約（「マレー売却契約」）を締結しました。これに基づいてマレーは、CCCと特定の子会社の株式、およびその他の特定の資産と負債を取得しました。売却時の負債には、1992年の石炭産業退職者医療給付法（「石炭法」）に基づく特定の退職者医療負債と、黒肺給付法（「BLBA」）に基づく特定の連邦黒肺負債が含まれていました。入手可能な情報に基づいて、同社はこれらの負債の年間サービス費用は約$と見積もっています10百万からドル20今後10年間、年間100万。石炭法の受益者は主に1994年以前に退職した鉱山労働者で構成されているため、年間のサービス費用は毎年下がります。マレーは2019年10月に第11章の破産を申請しました。破産手続きの一環として、マレー・エナジー・セクション9711プランの退職者を1992年の福利厚生制度（「1992年給付制度」）と一方的に和解し、マレー・エナジー・セクション9711プランの退職者を1992年の福利厚生制度に移管しました。これは2020年4月30日に破産裁判所によって承認されました。2020年5月2日、1992年の給付制度は米国コロンビア特別区地方裁判所に訴訟を提起し、会社の元親会社または会社が石炭法に基づく退職者医療責任を負っているかどうかを判断するよう裁判所に求めました（「1992年の計画訴訟」）。マレーの売却契約には、石炭法とBLBAの負債に関するマレーによる補償が含まれています。さらに、当社は、分離前の特定の負債に関連して以前の親会社を補償することに同意していました。2020年9月16日の時点で、当社はマレーと和解契約を締結し、破産の請求を取り下げました。2020年9月11日、1992年の計画訴訟の被告は、原告の第2次修正訴状を却下する申立てを提出しましたが、2022年3月29日に裁判所によって却下されました。当社は、そのような責任を直接的または間接的に当社に移転しようとするいかなる請求に対しても、引き続き精力的に弁護します。これには、1992年の福利厚生制度の訴訟に対して適用されるすべての抗弁を提起することも含まれます。この訴訟では、損失が発生する可能性はありますが、その可能性は低いため、発生額は記録されていません。
その他の事項：2021年7月27日、当社の元親会社は、米国鉱山労働組合（「UMWA」）の1974年年金制度から、前親会社が2013年に特定の石炭子会社をマレーに売却したことに関する事実と状況に関する情報を求める要求（「レターリクエスト」）を受け取ったことを会社に通知しました。レターリクエストには、2019年のマレーの破産によって作成されたプランからの潜在的な引き出し負債に関連して、UMWA 1974年金制度が会社の前の親会社に対して提起した訴訟が合理的に予見可能であることが示されています。UMWA 1974年年金制度による会社に対する潜在的な請求の兆候はなく、現時点では、会社の以前の親会社の責任も評価されていません。
当社およびさまざまな子会社は、他の特定の法的手続きの被告です。経営陣の見解では、これらの問題の調査と弁護士との話し合いの結果、このような他の法的手続きの最終的な結果は、個別に、また全体として、会社の財政状態、経営成績、または流動性に重大な悪影響を及ぼすとは予想されていません。
以下は、2023年9月30日現在の特定の第三者に対する金融保証、無条件購入義務、および信用状の概要です。従業員関連の金銭的保証は、主に1992年の給付金制度、連邦政府のブラックラング、およびさまざまな州の労働者災害補償自己保険プログラムを支援するために提供されてきました。環境金融保証は、主に、再生やその他の環境問題に関連するさまざまなパフォーマンス・ボンドを支援するために提供されてきました。売買契約、保険契約、保証補償契約、法的事項、鉱山機械リースの全額かつ適時の支払い、および通常の業務に必要なその他のさまざまな項目をサポートするために、その他の金融保証も拡大されています。これらの金額は、これらの手段に基づいて会社が将来行う必要のある支払い総額の最大ポテンシャルを表しています。下の表に含まれている特定の信用状は、この表に含まれる他の約束に対して発行されたものです。これらの金額は、償還措置または担保条項に基づく潜在的な回収に備えて減額されていません。一般的に、再生債による回収は、債務不履行時に行われた作業の範囲に限定されます。これらのコミットメントに関連する金額は、財務諸表に負債として記録されていません。会社の経営陣は、これらの約束が会社の財政状態に重大な悪影響を及ぼすことはないと考えています。
23
目次
期間ごとのコミットメント有効期限の金額
コミットされた合計金額1年未満1-3 歳未満3-5 歳以上5年を超えています
信用状：
従業員関連$48,034 $29,649 $18,385 $— $— 
環境398 398 — — — 
その他132,770 117,955 14,815 — — 
信用状の総数$181,202 $148,002 $33,200 $— $— 
保証金：
従業員関連$81,010 $47,760 $33,250 $— $— 
環境521,999 500,911 21,088 — — 
その他3,848 3,643 205 — — 
保証債総額$606,857 $552,314 $54,543 $— $— 
会社は、予想損失分析に基づいてすべての保証の不履行の可能性を定期的に評価し、保証の公正価値（もしあれば）を連結財務諸表の義務として記録します。
ノート 14—デリバティブ
石炭価格リスク管理のポジション
同社は、石炭価格への露出を抑えるために、店頭石炭市場で先渡契約、スワップ、オプションを売却または購入することがあります。同社は、石炭の予測または指数価格による販売に関連して石炭価格が変動するリスク、または固定価格の実物売買契約の公正価値が変動するリスクにさらされています。同社の石炭関連のデリバティブ契約はすべて、2022年12月31日に決済されました。
表形式のデリバティブの開示
同社はすべての取引相手とマスターネッティング契約を結んでおり、債務不履行または解約の際に負債ポジションにある契約との資産ポジションでの契約の決済が可能でした。このようなネッティング契約により、これらの取引相手に対する当社の信用リスクは、会社がそのような取引相手に対して何らかの責任を負う範囲まで減少しました。分類の目的で、当社は特定の取引相手とのすべてのポジションの純公正価値を純資産または負債として連結貸借対照表に記録しました。添付の連結貸借対照表に反映されているデリバティブの公正価値は、以下の表に記載されています。
2023年9月30日2022年12月31日
アセットデリバティブ負債デリバティブアセットデリバティブ負債デリバティブ
石炭交換契約$— $— $6,024 $(21,166)
カウンターパーティネッティングの効果— — (6,024)6,024 
連結貸借対照表に分類された純デリバティブ$— $— $— $(15,142)
当社は、商品デリバティブ金融商品のキャッシュフローヘッジ会計処理を求めていなかったため、公正価値の変動は、それらの商品の期間を通じて収益に反映されていました。2022年9月30日に終了した3か月と9か月の間に、当社は商品デリバティブの一部をドルの損失で決済しました81,311と $241,486、それぞれ。さらに、2022年9月30日に終了した3か月と9か月の間に、当社は商品デリバティブの公正価値の調整を認めました（$81,246) と $15,085、それぞれ。これらの決済と公正価値調整は、添付の連結損益計算書の純額である商品デリバティブ損失に含まれていました。

同社はデリバティブの現金効果を連結キャッシュフロー計算書の営業活動によるキャッシュフローのセクションに分類しました。
24
目次
ノート 15—金融商品の公正価値：
CONSOL Energyは、市場参加者間の秩序ある取引において、資産または負債の主要市場または最も有利な市場における負債を移転するために支払われる交換価格（出口価格）に基づいて、資産および負債の公正価値を決定します。公正価値は、リスクに関する仮定、評価手法に内在するリスク、評価へのインプットなど、市場参加者が資産や負債の価格を設定する際に使用する仮定に基づいています。公正価値のヒエラルキーは、評価手法へのインプットが観察可能か観察できないかに基づいています。観察可能なインプットは独立した情報源から得られた市場データ（SOFRベースの割引率や米国財務省ベースの金利を含む）を反映し、観察不可能なインプットは市場参加者が何を使用するかについての会社自身の仮定を反映しています。
公正価値階層には、以下に説明するように、公正価値の測定に使用できる3段階のインプットが含まれています。
レベル1-活発な市場における同一の商品の相場価格。同社のレベル1資産には、主に流動性の高い米国財務省証券である有価証券が含まれます。
レベル2-レベル2に含まれる資産と負債の公正価値は、SOFRベースの割引率や米国財務省ベースの金利など、観察可能な重要なインプットを用いた標準的な業界収益アプローチモデルに基づいています。同社のレベル2の資産と負債には、店頭市場での相場価格から導き出された公正価値を伴う石炭商品契約が含まれます。
レベル3-市場活動がほとんどまたはまったくないことに裏付けられた、公正価値の測定にとって重要な観察不可能なインプット。
このような場合、公正価値の測定に使用されるインプットが公正価値階層の複数のレベルの定義を満たす場合、公正価値の測定全体にとって重要な最低レベルのインプットによって、公正価値階層の適用可能なレベルが決まります。
定期的に公正価値で測定される金融商品を以下に要約します。
での公正価値測定での公正価値測定
2023年9月30日2022年12月31日
説明レベル 1レベル 2レベル 3レベル 1レベル 2レベル 3
商品デリバティブ$— $— $— $— $(15,142)$— 
米国財務省証券$81,009 $— $— $— $— $— 
公正価値オプションが選ばれなかった場合の公正価値の見積もりには、以下の方法と仮定が用いられました。
長期債務:長期債務の公正価値は、調整前の相場市場価格を使用して測定されるか、割引後のキャッシュフロー分析を使用して推定されます。割引後のキャッシュフロー分析は、キャッシュフローが似ている商品の現在の市場レートに基づいています。
公正価値オプションが選択されなかった金融商品の帳簿価額と公正価値は次のとおりです。
2023年9月30日2022年12月31日
持ち運び
金額		フェア
価値		持ち運び
金額		フェア
価値
長期債務（債務発行費用を除く）$187,252 $201,767 $350,572 $365,789 
会社の負債の一部は公開市場で活発に取引されており、その結果、レベル1の公正価値基準となります。会社の債務のうち、活発に取引されていない部分は、適用される基礎となるベンチマークレートを基準にして評価され、その結果、レベル2の公正価値測定基準となります。

25
目次
16—Sに注意しましょうセグメント情報：
同社は「管理」アプローチに基づいてセグメント情報を報告しています。マネジメントアプローチとは、経営陣が会社の報告対象セグメントの業績に関する意思決定と評価を行うために使用する内部報告を指します。CONSOL Energyの現在の構成は 二報告可能なセグメント、PAMCとCONSOLマリンターミナル。PAMCには、ベイリー鉱山、エンローフォーク鉱山、ハーベイ鉱山、集中処理プラントが含まれます。PAMCセグメントの主な活動には、主に産業エンドユーザー、発電機、冶金エンドユーザーに販売される瀝青炭の採掘、調製、販売が含まれます。CONSOLマリンターミナルは、ボルチモア港を通じて石炭輸出ターミナルサービスを提供しています。一般管理費は、使用されたリソースの割合、総収益の割合、および予測される総資本支出の割合に基づいて、会社のセグメントに割り当てられます。CONSOL Energyのその他のセグメントには、PAMCまたはCONSOLマリンターミナルセグメントに割り当てられていないさまざまな企業活動および多様な事業活動からの収益と費用が含まれます。現在、多様な事業活動には、イトマン鉱業複合施設、グリーンフィールド埋蔵量資源、閉鎖鉱山活動、その他の収入、非中核資産に関連する資産売却益、および債務消滅による損益が含まれます。さらに、支払利息と所得税、および会社にとって個別に重要ではないその他のさまざまな非運営活動も、CONSOL Energyのその他のセグメントに反映されており、PAMCおよびCONSOLマリンターミナルセグメントには割り当てられていません。
同社は、調整後EBITDAとさまざまな売上および生産指標を利用して、各セグメントのパフォーマンスを評価しています。調整後EBITDAは、会社の各セグメントの業績を測定し、会社のセグメントにリソースを割り当てるために使用されます。
2023年9月30日に終了した3か月間の報告可能なセグメントの結果は次のとおりです。
PAMCCONSOL マリンターミナルその他、コーポレート、エリミネーション統合されました
石炭収入$431,090 $— $18,528 $449,618 
ターミナル収益— 22,676 — 22,676 
貨物収入64,507 — 3,865 68,372 
顧客との契約による総収入$495,597 $22,676 $22,393 $540,666 
調整後EBITDA$183,790 $14,853 $(13,135)$185,508 
セグメント資産$1,616,224 $83,422 $959,869 $2,659,515 
減価償却、減価償却$50,663 $1,181 $6,948 $58,792 
資本支出$35,404 $2,630 $3,633 $41,667 
2022年9月30日に終了した3か月間の報告可能なセグメントの結果は次のとおりです。
PAMCCONSOL マリンターミナルその他、コーポレート、エリミネーション統合されました
石炭収入$465,643 $— $6,915 $472,558 
ターミナル収益— 14,840 — 14,840 
貨物収入42,618 — 1 42,619 
顧客との契約による総収入$508,261 $14,840 $6,916 $530,017 
調整後EBITDA$179,516 $8,328 $(6,963)$180,881 
セグメント資産$1,782,514 $80,534 $859,228 $2,722,276 
減価償却、減価償却$49,316 $1,149 $4,308 $54,773 
資本支出$50,112 $2,248 $6,035 $58,395 

26
目次
2023年9月30日に終了した9か月間の報告可能なセグメントの結果は次のとおりです。
PAMCCONSOL マリンターミナルその他、コーポレート、エリミネーション統合されました
石炭収入$1,515,603 $— $58,493 $1,574,096 
ターミナル収益— 80,755 — 80,755 
貨物収入206,725 — 10,710 217,435 
顧客との契約による総収入$1,722,328 $80,755 $69,203 $1,872,286 
調整後EBITDA$784,819 $59,324 $(36,385)$807,758 
セグメント資産$1,616,224 $83,422 $959,869 $2,659,515 
減価償却、減価償却$152,302 $3,513 $27,056 $182,871 
資本支出$99,706 $4,329 $13,714 $117,749 
2022年9月30日に終了した9か月間の報告可能なセグメントの結果は次のとおりです。
PAMCCONSOL マリンターミナルその他、コーポレート、エリミネーション統合されました
石炭収入$1,457,595 $— $24,073 $1,481,668 
ターミナル収益— 58,016 — 58,016 
貨物収入128,394 — 3,025 131,419 
顧客との契約による総収入$1,585,989 $58,016 $27,098 $1,671,103 
調整後EBITDA$541,753 $37,882 $(13,185)$566,450 
セグメント資産$1,782,514 $80,534 $859,228 $2,722,276 
減価償却、減価償却$149,737 $3,456 $15,414 $168,607 
資本支出$84,763 $2,608 $47,085 $134,456 
2023年9月30日と2022年に終了した3か月と9か月間、当社の報告対象セグメントは次の顧客からの収益があり、それぞれが会社の総売上高の10％以上を占めていました。
3 か月が終了
9月30日		9 か月が終了
9月30日
2023202220232022
お客様 A$72,335 *$207,746 *
お客様 B$69,322 *$220,726 *
カスタマー C*$100,635 *$311,707 
お客様 D*$98,424 *$229,595 
*提示された期間におけるこれらの顧客からの収益は、会社の総売上高の10％未満でした。

27
目次
セグメント情報と連結金額の調整：
2023年9月30日に終了した3か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$132,442 $12,098 $(43,815)$100,725 
所得税費用— — 21,032 21,032 
支払利息— 1,524 5,121 6,645 
利息収入(723)— (3,301)(4,024)
減価償却、減価償却50,663 1,181 6,948 58,792 
株式ベースの報酬1,408 50 218 1,676 
債務消滅による損失— — 662 662 
調整後EBITDA$183,790 $14,853 $(13,135)$185,508 
2022年9月30日に終了した3か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$210,855 $5,602 $(64,336)$152,121 
所得税費用— — 39,414 39,414 
支払利息— 1,528 10,434 11,962 
利息収入(437)— (1,104)(1,541)
減価償却、減価償却49,316 1,149 4,308 54,773 
株式ベースの報酬1,028 49 147 1,224 
債務消滅による損失— — 674 674 
株式アフィリエイト調整— — 3,500 3,500 
商品デリバティブ商品の公正価値調整(81,246)— — (81,246)
調整後EBITDA$179,516 $8,328 $(6,963)$180,881 
2023年9月30日に終了した9か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$627,053 $50,981 $(179,209)$498,825 
所得税費用— — 100,199 100,199 
支払利息— 4,576 19,503 24,079 
利息収入(1,644)— (7,758)(9,402)
減価償却、減価償却152,302 3,513 27,056 182,871 
株式ベースの報酬7,108 254 1,099 8,461 
債務消滅による損失— — 2,725 2,725 
調整後EBITDA$784,819 $59,324 $(36,385)$807,758 
28
目次
2022年9月30日に終了した9か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$372,408 $29,569 $(128,015)$273,962 
所得税費用— — 59,115 59,115 
支払利息205 4,589 34,641 39,435 
利息収入(1,304)— (3,005)(4,309)
減価償却、減価償却149,737 3,456 15,414 168,607 
株式ベースの報酬5,622 268 804 6,694 
債務消滅による損失— — 4,361 4,361 
株式アフィリエイト調整— — 3,500 3,500 
商品デリバティブ商品の公正価値調整15,085 — — 15,085 
調整後EBITDA$541,753 $37,882 $(13,185)$566,450 
ノート 17—株式と負債の買い戻し：
2017年12月、CONSOL Energyの取締役会は、当社の発行済み普通株式またはセカンド・リーエン・ノートを随時買い戻すプログラムを承認しました。プログラムの開始以来、同社の取締役会はその後プログラムを何度か修正してきました。最新の改正は2023年4月に行われ、会社の買戻し権限の合計限度額が$に引き上げられました1,000,000。このプログラムは2024年12月31日に終了します。
プログラムの条件に基づき、CONSOL Energyは、公開市場、私的交渉による取引、加速買戻しプログラム、またはストラクチャード株式買戻しプログラムで自社株買いを行うことが許可されています。CONSOL Energyは、買戻しに関して1つ以上の10b5-1プランを締結する権限も与えられています。普通株式や手形の買戻しは、手持ちの現金または短期借入で賄われます。このプログラムは、CONSOL Energyに特定の金額の普通株式または手形を取得することを義務付けていません。プログラムは、会社の裁量でいつでも変更または停止できます。プログラムは、適用される法的要件に従い、クレジット契約、売掛金購入契約、または契約によって課される限度内で実施されます。
2023年9月30日に終了した9か月間、当社はこのプログラムに従ってセカンドリーエンノートの公開市場での買戻しを行いませんでした。2022年9月30日に終了した9か月間、会社はドルを費やしました26,387$を買い戻すには25,000このプログラムに従って、そのセカンド・リーエン・ノートの。2023年9月30日に終了した9か月間に、会社は買い戻して廃止しました 3,980,389平均価格が$の会社の普通株式67.68一株あたり。 いいえ普通株式は、2022年9月30日に終了した9か月間に、このプログラムの下で買い戻されました。


29
目次
アイテム 2.経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析
以下の経営陣による財政状態と経営成績（MD&A）の考察と分析を、このフォーム10-Qの他の部分に含まれる連結財務諸表および対応する注記と併せて読んでください。また、このフォーム10-Qのレポートは、コンソル・エナジー社に含まれる2022年12月31日に終了した3年間の連結財務諸表と併せて読む必要があります。s フォーム10-Kは、2023年2月10日に提出されました。このMD&Aには将来の見通しに関する記述が含まれており、これらの将来の見通しに関する記述に記載されている事項は、リスク、不確実性、およびその他の要因の影響を受けるため、実際の結果が将来の見通しに関する記述で予測または暗示されているものと大きく異なる可能性があります。これらの記述に関連する不確実性、リスク、前提条件については、「リスク要因」と「将来の見通しに関する記述」を参照してください。
特に明記されていない限り、説明されている金額はすべて数百万米ドルです。説明されているトンはすべてクリーンコール換算です。
当社の事業
私たちは、高品質の石炭を競争力のある価格で効率的に生産して供給する能力、鉱山の戦略的な立地、経営陣の業界経験により、アパラチア盆地での石炭の採掘と準備に重点を置いた、高品質の瀝青炭の大手かつ低コストの生産者です。
私たちの最も重要な有形資産はPAMCとCONSOLマリンターミナルです。PAMCの石炭は、エネルギー含有量が高く（1ポンドあたりのBtuで測定）、硫黄やその他の不純物のレベルが比較的低く、強力な熱可塑性特性により、冶金、工業、発電の用途に使用できるため、高く評価されています。私たちは、これらの望ましい品質特性と、ノーフォーク・サザン・コーポレーション（「ノーフォーク・サザン」）とCSXトランスポーテーション社（「CSX」）の両方の鉄道が直接サービスを提供する広範な物流ネットワークと、CONSOLマリンターミナルがもたらす運用上の相乗効果を活用して、戦略的に選ばれた世界中の幅広い産業および冶金のエンドユーザーに製品を積極的に販売しています。また、米国東部および海外で、業績の良い発電所のお客様を引き続きサポートしています。
私たちは、ウェストバージニア州のイットマン鉱業施設を通じて、冶金用石炭市場での存在感を拡大し続けています。イットマン準備工場は2022年に建設され、2022年9月下旬に石炭の処理を開始し、2022年10月に最初の列車を出荷しました。この工場には、ノーフォーク・サザンとCSXの両方が運行しているガイアンドッテのクラスI鉄道線にある列車のロードアウトが含まれています。
PAMCやCONSOLマリンターミナルを含む当社の事業は、一貫して堅調なキャッシュフローを生み出してきました。2022年12月31日現在、PAMCは6億2,210万トンの高品質なピッツバーグ継ぎ目の埋蔵量を管理しています。これは、現在の見積もりでは、20年以上フル稼働で生産するのに十分です。2022年12月31日現在、イットマン鉱業団地には2,870万トンの回収可能な石炭埋蔵量があり、現在の見積もりでは、25年以上にわたるフル稼働生産を支えるのに十分です。さらに、北アパラチア盆地（「NAPP」）、中央アパラチア盆地（「CAPP」）、イリノイ盆地（「ILB」）にある約14億トンのグリーンフィールド埋蔵量および資源を所有または管理しています。私たちのビジョンは、戦略的に負債を減らし、自社株買いや配当を通じて資本を還元し、慎重であれば、魅力的な成長と多様化の機会に資本を配分しながら、この中核資産基盤の安全で規制に準拠した効率的な運営を通じてキャッシュフローの創出を最大化することです。
私たちの中核事業は以下で構成されています：
•ペンシルバニア鉱業団地：ベイリー鉱山、エンローフォーク鉱山、ハーベイ鉱山、中央準備工場を含むPAMCには、高品質の石炭が豊富に埋蔵されています。私たちは埋蔵量をピッツバーグ第8炭層から採掘しています。ピッツバーグ第8炭層は、生産性が高く低コストの長壁採掘事業に理想的な高BTU石炭の連続した層です。PAMCの設計は、費用対効果の高い方法で大量の石炭を生産するように最適化されています。技術的に進歩した長壁採掘システム、物流インフラ、安全性などにより、比較的低い運用コストで大量生産を維持できます。PAMCのすべての鉱山はロングウォール採掘を利用しています。ロングウォール採掘は高度に自動化された地下採掘技術で、他の地下採掘方法に比べて低コストで大量の石炭を生産します。
•CONSOLマリンターミナル：子会社のCONSOL Marine Terminals LLCを通じて、ボルチモア港を通じた石炭輸出ターミナルサービスを提供しています。ターミナルは石炭を貯蔵することも、鉄道車両から船に直接石炭を積み込むこともできます。また、ノーフォーク・サザンとCSXという2つの鉄道が運行する唯一の米国東海岸の主要な石炭ターミナルでもあります。
30
目次
•イットマンマイニングコンプレックス：ウェストバージニア州ワイオミング郡にあるイットマン第5鉱山の建設は2019年後半に始まりました。開発採掘は2020年4月に始まりましたが、COVID-19パンデミックを取り巻く不確実性のため、資本支出を最小限に抑えるためにプロジェクトのペースを意図的に遅くしました。石炭準備プラントは2022年の第3四半期に稼働し、2022年10月に最初の列車を出荷しました。同社は、Itmann第5鉱山がフル稼働すれば、高品質で低容量の原料炭が年間約90万トン生産され、鉱山寿命は25年以上になると予想しています。準備プラントには、鉄道の積み込みや、第三者からの年間最大75万から100万トンの販売可能なトンを処理したり、周辺の埋蔵量を採掘したりする機能も含まれています。この追加の処理収益は、会社の成長の道筋になると予想されます。
これらの低コストの資産とそれらが提供する多様な市場は、さまざまな需要と価格のシナリオで現金を生み出す機会を私たちに与えてくれます。PAMCの3つの鉱山では、通常4〜5つのロングウォールがあり、3つの鉱山すべての生産は、コンベヤーベルトを介して各鉱山に接続された1つの集中準備工場で処理されます。中央準備プラントは、1時間あたり最大8,200トンの石炭を浄化して処理することができ、規模の経済性を実現すると同時に、品質に基づいて石炭を分離して混合する能力を維持します。このインフラストラクチャにより、市場の需要に合わせて生産レベルと品質仕様を調整することができます。また、他のNAPP炭鉱と比較して、生産性が高く、低コストで操業できます。2022年12月31日現在、従業員1人あたりの生産量に基づくと、PAMCはNAPPで最も生産性が高く効率的な石炭採掘施設の1つで、過去2年間の従業員1時間あたりの平均生産量は7.88トンです。私たちの高い生産性は、低コストの構造を推進するのに役立ちます。私たちの効率性は、商品サイクル全体を通して私たちのマージンを強化し、厳しい価格設定環境でもプラスのマージンを生み出し続けることを可能にしました。
2023年の見通し:
現在の契約状況、見積もり価格、生産計画に基づいて、2023会計年度全体の財務および経営成績に関する以下の最新のガイダンスを提供します。
•PAMC石炭の販売量は2550万トンから2650万トンです
•販売トン当たりのPAMC平均実現石炭収入 (1)76.00ドルから 80.00ドルの
•PAMCの1トンあたりの石炭販売の平均現金コスト (1)34.00ドルから36.00ドルの
•イットマン鉱業団地の生産量は30万トンから40万トン
•1億6000万ドルから1億7500万ドルの資本支出

(1) 石炭販売トン当たりの平均実現収益とトン当たりの石炭販売の平均現金コストは、非GAAP財務指標から導き出された営業比率です。CONSOL Energyは、特定の損益計算書項目の影響、時期、および潜在的な重要性が不明なため、このガイダンスとGAAPに従って計算された指標を調整することはできません。
当社の事業評価方法
私たちの経営陣は、さまざまな財務および経営指標を使用して業績を分析します。これらの指標は、当社の業績と収益性を評価する上で重要な要素です。指標には、（i）石炭の生産量と販売量、（ii）非GAAP財務指標である実現石炭収入、（iii）非GAAP財務指標である石炭販売コスト、（iv）非GAAP財務指標である石炭販売の現金コスト、（v）非GAAP財務指標から導き出された営業比率、（vi）1トンあたりの石炭販売の平均現金コスト、（vi）営業1トンあたりの石炭販売の平均現金コスト非GAAP財務指標から導き出された比率。(vii) 販売トン当たりの平均現金利益、非GAAP財務指標から導き出された営業比率。(viii) 調整後EBITDA、非GAAP財務指標、および (ix) 経常収益およびその他の収益の合計、非GAAP財務指標。
私たちは、実現石炭収入、販売トンあたりの平均実現石炭収入、販売された石炭のコスト、販売された石炭の現金コスト、1トンあたりの石炭販売の平均現金コスト、および販売トンあたりの平均現金マージンは、特定の営業外または非現金取引を調整することにより、同等のGAAP指標に含まれるボラティリティを正常化すると考えています。調整後EBITDAは、当社の業績を、当社とは異なる資金調達、資本構成、税率を持つ他の企業の業績と比較するのに役立つ尺度になると考えています。石炭の実現収益と販売トンあたりの平均実現石炭収入は、その期間の商品デリバティブの決済コスト（または利益）を含めることで収益をよりよく反映できるため、投資家にとって有益な情報になると考えています。これらの非GAAP指標はそれぞれ、経営陣や投資家、業界アナリスト、貸し手、格付け機関などの財務諸表の外部ユーザーによる補足的な財務指標として使用され、以下を評価しています。
•資金調達方法、過去の原価基準、税率、資本構成に関係なく、石炭業界の他の企業の業績と比較した当社の業績です。
•十分なキャッシュフローを生み出す当社の資産の能力。
31
目次
•負債の発生、返済、資本支出の資金調達を行う当社の能力。
•買収やその他の設備投資プロジェクトの実行可能性と、さまざまな投資機会の投資収益率。そして
•資本プロジェクトと買収の魅力と、オルタナティブ投資機会の全体的な収益率。
これらの非GAAP財務指標は、運営費およびその他の費用、石炭の総収入、純利益、またはGAAPに従って提示されたその他の財務実績の指標に代わるものと見なすべきではありません。これらの指標には、すべてではありませんが、GAAPに従って提示された指標に影響する項目の一部が除外されています。これらの指標と計算方法は、他の会社のものと異なる場合があります。その結果、以下に示す項目は、他の会社の同様のタイトルの指標と比較できない場合があります。
非GAAP財務指標の調整
私たちは、販売された石炭のコストと販売された石炭の現金コストを合計してセグメントごとに評価し、1トンあたりの石炭販売の平均現金コストをトン単位で評価します。石炭の販売コストには、直接運用コスト、ロイヤルティ税、生産税、直接管理費、生産資産の減価償却、枯渇、償却費などが含まれます。石炭の販売コストには、間接的な費用や、石炭の生産に直接起因しないその他の費用は含まれていません。販売された石炭の現金コストには、販売された石炭のコストから生産資産の減価償却、枯渇、および償却費用を差し引いたものが含まれます。1トンあたりの石炭販売の平均現金コストは、石炭の現金販売コストを販売トン数で割ったものと定義しています。GAAP指標は、石炭の販売コスト、販売された石炭の現金コスト、および1トンあたりの石炭販売の平均現金コストに最も直接的に比較できるのは、営業費用およびその他の費用です。
次の表は、PAMCセグメントの石炭の現金コスト、販売した石炭の現金コスト、および1トンあたりの石炭販売の平均現金コストを、最も直接的に比較可能なGAAP財務指標である営業費用およびその他の費用を、示された各期間で調整したものです（千単位、トンあたりの情報を除く）。
9月30日に終了した3か月間9月30日に終了した9か月間
2023202220232022
運営費およびその他の費用$276,323 $229,669 $813,546 $692,968 
少ない：その他の費用（非生産および非PAMC）(41,379)(19,681)(122,937)(74,553)
石炭販売の現金コスト$234,944 $209,988 $690,609 $618,415 
追加：減価償却、減価償却（PAMC生産）47,210 45,272 141,351 140,753 
石炭の販売コスト$282,154 $255,260 $831,960 $759,168 
総販売トン数（百万単位）6.15.319.217.9
トン当たりの石炭販売の平均コスト$46.04 $48.37 $43.28 $42.34 
控除：販売トン当たりの減価償却費、減価償却費7.68 8.60 7.25 7.88 
1トンあたりの石炭販売の平均現金コスト$38.36 $39.77 $36.03 $34.46 
私たちは、販売トンあたりの平均実現石炭収益と販売トンあたりの平均現金マージンをトン単位で評価します。私たちは、実現石炭収入を、商品デリバティブの決済額を差し引いた石炭収入総額と定義しています。販売トン当たりの平均実現石炭収入は、石炭の総収入を、商品デリバティブの決済額を差し引いて販売トン数で割ったものと定義しています。販売トンあたりの平均現金マージンは、1トンあたりの石炭の平均実現収益を、1トンあたりの石炭販売の平均現金コストを差し引いたものと定義しています。石炭の実現収益に最も直接的に匹敵するGAAP指標、販売トンあたりの平均実現石炭収入、および販売トンあたりの平均現金マージンは、石炭の総収入です。
次の表は、表示されている各期間のPAMCセグメントの実現石炭収入、販売トンあたりの平均実現石炭収入、および石炭総収入に対する販売トンあたりの平均現金マージンを、歴史的に最も直接的に比較可能なGAAP財務指標として調整したものです（千単位、トンあたりの情報を除く）。
32
目次
9月30日に終了した3か月間9月30日に終了した9か月間
2023202220232022
石炭の総収入（PAMCセグメント）$431,090 $465,643 $1,515,603 $1,457,595 
less：商品デリバティブの決済— (81,311)— (241,486)
実現した石炭収入431,090 384,332 1,515,603 1,216,109 
運営費およびその他の費用276,323 229,669 813,546 692,968 
少ない：その他の費用（非生産および非PAMC）(41,379)(19,681)(122,937)(74,553)
石炭販売の現金コスト$234,944 $209,988 690,609 618,415 
総販売トン数（百万単位）6.15.319.217.9
販売トン当たりの平均実現石炭収入$70.34 $72.83 $78.85 $67.81 
少ない：トン当たりの石炭販売の平均現金コスト38.36 39.77 36.03 34.46 
販売トン当たりの平均現金マージン$31.98 $33.06 $42.82 $33.35 
調整後EBITDAは、（i）純利益（損失）に所得税、支払利息、減価償却費、減価償却費を加えたもので、（ii）特定の非現金項目（株式ベースの報酬、債務消滅損失、商品デリバティブ商品の公正価値調整など）を調整したものです。調整後EBITDAに最も直接的に比較できるGAAP指標は純利益（損失）です。
次の表は、示された各期間（千単位）における調整後EBITDAと純利益（損失）を過去ベースで最も直接的に比較可能なGAAP財務指標に調整したものです。
2023年9月30日に終了した3か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$132,442 $12,098 $(43,815)$100,725 
 
追加：所得税費用— — 21,032 21,032 
追加：支払利息— 1,524 5,121 6,645 
控除：利息収入(723)— (3,301)(4,024)
利息および税金（EBIT）を控除する前の利益（損失）131,719 13,622 (20,963)124,378 
    
追加：減価償却、減価償却50,663 1,181 6,948 58,792 
    
利息、税金、DD&A（EBITDA）を控除する前の利益（損失）$182,382 $14,803 $(14,015)$183,170 
    
調整:
追加：株式ベースの報酬$1,408 $50 $218 $1,676 
追加：債務消滅による損失— — 662 662 
税引前調整の合計1,408 50 880 2,338 
    
調整後EBITDA$183,790 $14,853 $(13,135)$185,508 
33
目次
2022年9月30日に終了した3か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$210,855 $5,602 $(64,336)$152,121 
 
追加：所得税費用— — 39,414 39,414 
追加：支払利息— 1,528 10,434 11,962 
控除：利息収入(437)— (1,104)(1,541)
利息および税金（EBIT）を控除する前の利益（損失）210,418 7,130 (15,592)201,956 
    
追加：減価償却、減価償却49,316 1,149 4,308 54,773 
    
利息、税金、DD&A（EBITDA）を控除する前の利益（損失）$259,734 $8,279 $(11,284)$256,729 
    
調整:
追加：株式ベースの報酬$1,028 $49 $147 $1,224 
追加：債務消滅による損失— — 674 674 
追加：株式アフィリエイト調整— — 3,500 3,500 
少ない：商品デリバティブ商品の公正価値調整(81,246)— — (81,246)
税引前調整の合計(80,218)49 4,321 (75,848)
    
調整後EBITDA$179,516 $8,328 $(6,963)$180,881 
2023年9月30日に終了した9か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$627,053 $50,981 $(179,209)$498,825 
追加：所得税費用— — 100,199 100,199 
追加：支払利息— 4,576 19,503 24,079 
控除：利息収入(1,644)— (7,758)(9,402)
利息および税金（EBIT）を控除する前の利益（損失）625,409 55,557 (67,265)613,701 
追加：減価償却、減価償却152,302 3,513 27,056 182,871 
利息、税金、DD&A（EBITDA）を控除する前の利益（損失）$777,711 $59,070 $(40,209)$796,572 
調整:
追加：株式ベースの報酬$7,108 $254 $1,099 $8,461 
追加：債務消滅による損失— — 2,725 2,725 
税引前調整の合計7,108 254 3,824 11,186 
調整後EBITDA$784,819 $59,324 $(36,385)$807,758 
34
目次
2022年9月30日に終了した9か月間
PAMCCONSOL マリンターミナルその他会社全体
純利益 (損失)$372,408 $29,569 $(128,015)$273,962 
追加：所得税費用— — 59,115 59,115 
追加：支払利息205 4,589 34,641 39,435 
控除：利息収入(1,304)— (3,005)(4,309)
利息および税金（EBIT）を控除する前の利益（損失）371,309 34,158 (37,264)368,203 
追加：減価償却、減価償却149,737 3,456 15,414 168,607 
利息、税金、DD&A（EBITDA）を控除する前の利益（損失）$521,046 $37,614 $(21,850)$536,810 
調整:
追加：株式ベースの報酬$5,622 $268 $804 $6,694 
追加：債務消滅による損失— — 4,361 4,361 
追加：株式アフィリエイト調整— — 3,500 3,500 
追加：商品デリバティブ商品の公正価値調整15,085 — — 15,085 
税引前調整の合計20,707 268 8,665 29,640 
調整後EBITDA$541,753 $37,882 $(13,185)$566,450 
経常収益およびその他の収益の合計を、収益およびその他の収益の合計から、商品デリバティブの公正価値調整と資産売却益/損失を差し引いたものとして定義します。経常収益およびその他の収益の合計に最も直接的に比較できるGAAP指標は、総収益およびその他の収益です。次の表は、示された各期間（千単位）について、経常収益およびその他の収益の合計を総収益およびその他の収益に調整したものです。これは、歴史的に最も直接的に比較可能なGAAP財務指標です。
9月30日に終了した3か月間9月30日に終了した9か月間
2023202220232022
総収入とその他の収入$569,864 $561,638 $1,919,438 $1,464,786 
少ない：商品デリバティブの公正価値調整— (81,246)— 15,085 
減少：資産売却益(1,346)(26,548)(7,082)(33,094)
経常収益とその他の収入の合計$568,518 $453,844 $1,912,356 $1,446,777 


35
目次
操作の結果: 2023年9月30日に終了した3か月と2022年9月30日に終了した3か月との比較
収益およびその他の収入
9月30日に終了した3か月間
(百万単位)20232022差異
石炭収入-PAMC$431 $466 $(35)
石炭収入-イットマン鉱業団地19 7 12 
ターミナル収益23 15 8 
貨物収入68 43 25 
顧客との契約による総収益は541 531 10 
商品デリバティブの損失、純額— — — 
その他の収入28 5 23 
資産売却益1 26 (25)(25)
総収入とその他の収入$570 $562 $8 
顧客との契約による収入
顧客との契約による収益は、2023年9月30日に終了した3か月間で5億4,100万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の収益は5億3,100万ドルでした。
連結ベースでは、2023年9月30日に終了した3か月間の石炭収入は4億5000万ドルで、ペンシルベニア鉱山複合施設からの4億3,100万ドルとイトマン鉱業団地からの1,900万ドルでした。4億5000万ドルの石炭収入は次の市場に売却されました。2億600万ドルは発電に、1億8,100万ドルは工業に、6,300万ドルは冶金に売られました。2022年9月30日に終了した3か月間の当社の連結石炭収益は4億7,300万ドルで、ペンシルベニア鉱山複合施設からの4億6,600万ドルとイトマン鉱業団地からの700万ドルでした。4億7,300万ドルの石炭収入は次の市場に売却されました：3億5000万ドルは発電に、5600万ドルは工業に、6,700万ドルは冶金に売られました。

歴史的に、当社の生産の大部分は、国内の発電所顧客という確立された基盤に向けられていました。その多くは、スポット、年間、または複数年の契約によって確保されていました。国内の天然ガス価格の低迷の結果、国内の発電市場は近年消費量が減少しています。同社は、生産のますます多くの部分を輸出市場に置き、発電、工業、冶金のエンドユーザーに販売することで、ポートフォリオを多様化する柔軟性を維持しています。これらの市場は、市場が好調なときは価格を押し上げ、市場が弱いときは数量が安定する傾向があります。2023年9月30日に終了した3か月で、当社は380万トンの石炭、つまり総販売トンの60％を輸出市場に投入しました。比較すると、2022年9月30日に終了した3か月間で、当社は220万トンの石炭、つまり総販売トンの41％を輸出市場に投入しました。さらに、商品デリバティブの公正価値調整と資産売却損益を除くと、会社の総経常収益およびその他の収益の64％（非GAAP指標、参照 「業務の評価方法-非GAAP財務指標の調整」上記（これらの金額の説明と最も近いGAAP指標との調整）は、2023年9月30日に終了した3か月間の非発電用途から導き出されたものですが、2022年9月30日に終了した3か月間は23％でした。ほら」運用パフォーマンスセグメントの業績の詳細については、」をご覧ください。

会社のターミナル収益は、メリーランド州ボルチモア港にあり、国際的な石炭市場へのアクセスを提供するCONSOLマリンターミナルに積み込まれた石炭に対して請求される手数料で構成されています。ターミナルの収益は、鉄道から船またはバージへの積み替えサービス、一時保管または備蓄施設、ならびに調合、計量、サンプリングを提供することで生み出されます。2023年9月30日に終了した3か月間のターミナルの収益は2,300万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間のターミナル収益は1,500万ドルでした。ほら」運用パフォーマンス-CONSOLマリンターミナル分析セグメントの業績の詳細については、」をご覧ください。

当社は、運賃収入を、発生した輸送費として顧客に請求される金額として認識しています。この収益は、輸送された石炭の重量、交渉された運賃、および当社が契約により石炭を鉱山から最終販売場所に移動するための輸送サービスを提供している顧客が使用する輸送方法（主に鉄道）に基づいています。運賃収入は運送費によって完全に相殺されます。2023年9月30日に終了した3か月間の運賃収入と運賃はどちらも6,800万ドルでしたが、終了した3か月間は4,300万ドルでした。
36
目次
2022年9月30日。2,500万ドルの増加は主に、前述の輸出市場への売上の増加に伴う輸送コストの増加によるものでした。

商品デリバティブの損失、純額

2022年12月31日現在、当社の石炭関連のデリバティブ契約はすべて決済されており、当社は追加の石炭関連のデリバティブ契約を締結していません。 2022年9月30日に終了した3か月間に、当社は石炭関連デリバティブの一部を8,100万ドルの損失で決済し、商品デリバティブ商品の公正価値調整を8,100万ドルと認識しました。ほら」運用パフォーマンス-PAMC分析セグメントの業績の詳細については、」をご覧ください。

その他の収入

その他の収入は、2023年9月30日に終了した3か月間で2,800万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間は500万ドルでした。この変更は、次の項目によるものです。

9月30日に終了した3か月間
20232022差異
契約買収$16 $— $16 
利息収入4 2 2 
ロイヤリティ収入-非操業石炭2 2 — 
その他の収入6 1 5 
その他の収入$28 $5 $23 

契約買収収入は主に、石炭の量を減らすための交渉を伴う部分的な契約買収の結果でした。それ以外の場合、いくつかの顧客は会社への特定の料金の支払いと引き換えに契約に基づいて購入する義務があり、先物契約条件には影響しませんでした。

資産売却益

2023年9月30日に終了した3か月間の資産売却利益は100万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の資産売却利益は2,600万ドルでした。2,500万ドルの減少は、2022年9月30日に終了した3か月間に特定の石炭資産が売却されたためです。

運営費およびその他の費用

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した3か月間の運用コストおよびその他の費用は2億7,600万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の運用コストおよびその他の費用は2億3,600万ドルでした。営業費用およびその他の費用は、次の項目により期間と比較して増加しました。

9月30日に終了した3か月間
20232022差異
運用コスト-PAMC$235 $210 $25 
運用コスト-イットマン鉱業団地21 6 15 
運用コスト-ターミナル7 7 — 
従業員関連のレガシー賠償責任費用3 2 1 
石炭備蓄コスト3 3 — 
閉鎖鉱山と遊休鉱山1 1 — 
株式アフィリエイト調整— 4 (4)
その他6 (3)9 
運営費およびその他の費用$276 $230 $46 


37
目次
ペンシルバニアマイニングコンプレックスの運営費には、直接運営費、ロイヤリティ、生産税、直接管理費などが含まれます。期間ごとの比較では、PAMC-運用コストは2,500万ドル増加しました。これは主に、2022年の第4四半期に稼働した第5ロングウォールの追加コストと、継続的なインフレ圧力によるものです。ほら」運用パフォーマンス-PAMC分析セグメントの運用コストの詳細については、」をご覧ください。

イットマン鉱業団地の運営費は、主に生産されたトン数に関連する費用、開発中に生み出された石炭収入に吸収される開発費、およびイットマン石炭と混合するために第三者の冶金用石炭を購入するために発生した費用で構成されています。運営費-イットマン鉱業団地には、直接開発費と運営費、ロイヤルティと生産税、原炭の運搬、直接管理費などの項目が含まれます。運営費の1500万ドルの増加-イットマン鉱業団地は主に、事業が開発採掘から生産段階に移行し続けるにつれて、生産および購入される石炭の量が増加したためです。

運用コスト-ターミナルは主にCONSOLマリンターミナルのスループット（トン）に関連するコストで構成されており、期間ごとの比較では一貫していました。ほら」運用パフォーマンス-CONSOLマリンターミナル分析セグメントの運用コストの詳細については、」をご覧ください。

その他の費用には、会社の採掘やターミナル事業とは関係のない品目が含まれます。その他の費用は、2022年9月30日に終了した3か月と比較して、2023年9月30日に終了した3か月間で900万ドル増加しました。この増加は主に、今四半期にさまざまなカテゴリーで発生した追加費用によるもので、いずれも個別に重要なものではありませんでした。

減価償却、減価償却

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した3か月間の減価償却費、減価償却費は5,900万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の減価償却費は5,500万ドルでした。期間比較における減価償却、枯渇、償却の増加のうち約200万ドルは、イットマン準備プラントの試運転と、開発採掘から生産段階への移行によるものです。残りの200万ドルの増加は、当四半期に使用されたその他のさまざまな資産によるもので、いずれも個別に重要なものではありませんでした。

一般管理費

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した3か月間の一般管理費は3,700万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間は3,000万ドルでした。期間ごとの比較で700万ドルの増加は、主に、2023年9月30日に終了した3か月間に発生した長期インセンティブ報酬プランに基づく費用の増加と、2022年9月30日に終了した3か月間の費用の増加によるもので、主にそれぞれの期間における会社の株価の変動によるものです。

支払利息

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した3か月間の利息費用（資本化額を差し引いたもの）は700万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の利息支出は1,200万ドルでした。期間ごとの比較の減少は、主に会社がレバレッジ解消の取り組みを続けたため、未払いの債務が減少したためです。

運用パフォーマンス： 2023年9月30日に終了した3か月と2022年9月30日に終了した3か月との比較

CONSOL Energyは現在、PAMCとCONSOLマリンターミナルの2つの報告対象セグメントで構成されています。PAMCには、ベイリー鉱山、エンローフォーク鉱山、ハーベイ鉱山、および集中型準備工場があります。PAMCセグメントの主な活動には、主に発電機、産業用エンドユーザー、冶金エンドユーザーに販売されている瀝青炭の採掘、調製、販売が含まれます。このセグメントには、一般管理活動、支払利息のほか、PAMCセグメントに割り当てられているが、単位あたりのコスト構成要素には含まれていないその他のさまざまな活動も含まれます。CONSOLマリンターミナルセグメントは、ボルチモア港を通じて石炭輸出ターミナルサービスを提供しています。このセグメントには、一般管理活動、支払利息のほか、CONSOLマリンターミナルセグメントに割り当てられたその他のさまざまな活動も含まれています。

同社は、調整後EBITDAとさまざまな売上および生産指標を利用して、各セグメントのパフォーマンスを評価しています。調整後EBITDAは、会社の各セグメントの業績を測定し、会社のセグメントにリソースを割り当てるために使用されます。
38
目次
次の表は、示された各期間の結果を報告対象セグメント別に示しています。

9月30日に終了した3か月間
20232022差異
PAMC
総生産トン数（百万単位）6.15.30.8 
総販売トン数（百万単位）6.15.30.8 
販売トン当たりの平均実現石炭収入(1)
$70.34 $72.83 $(2.49)
1トンあたりの石炭販売の平均現金コスト(1)
$38.36 $39.77 $(1.41)
販売トン当たりの平均現金マージン(1)
$31.98 $33.06 $(1.08)
調整後EBITDA (千単位)(1)
$183,790 $179,516 $4,274 
CONSOL マリンターミナル
スループットトン（百万単位）4.32.71.6 
調整後EBITDA (千単位)(1)
$14,853 $8,328 $6,525 

(1) 調整後EBITDAは非GAAP財務指標であり、販売トンあたりの平均実現石炭収入、1トンあたりの石炭の平均現金販売コスト、および販売トンあたりの平均現金マージンは、非GAAP財務指標から導き出された営業比率です。見てください 「業務の評価方法-非GAAP財務指標の調整」上記は、これらの金額と最も近いGAAP指標との説明と調整です。

PAMC分析:

石炭生産

下の表は、指定された期間にペンシルバニア鉱業団地で生産された総トン数（千トン）を示しています。

9月30日に終了した3か月間
私の20232022差異
ベイリー2,115 2,388 (273)
エンローフォーク2,206 1,191 1,015 
ハーベイ1,814 1,688 126 
合計6,135 5,267 868 

2023年9月30日に終了した3か月間の石炭生産量は610万トンでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の石炭生産量は530万トンでした。PAMCの石炭生産量は、主に2022年の第4四半期の終わりにかけてPAMCでの当社の5番目のロングウォールの開発が完了したことにより、期間と比較して増加しました。現在は完全に稼働しています。

石炭事業

2023年9月30日に終了した3か月間の調整後EBITDAは1億8400万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の調整後EBITDAは1億8000万ドルでした。2023年9月30日に終了した3か月間の石炭の実現収益は、2022年9月30日に終了した3か月間の3億8,400万ドルに対し、4億3,100万ドルでした。この改善は主に、5番目のロングウォールの入手可能性により販売トンが80万トン増加したことによるものです。これにより、前年度と比較して生産能力が向上し、運用上の柔軟性が向上しました。さらに、当社は、2023年9月30日に終了した3か月間に特定の手数料の支払いと引き換えに、顧客の石炭契約から一部の石炭量を部分的に買収することを交渉しました。これにより、会社の顧客がこれらの部分的な石炭量を買い取らなかった場合、当四半期の石炭収入の計上と比較して、その他の収益に1,600万ドルが貢献しました。2022年9月30日に終了した3か月間の当社の石炭の実質収益も、特定の商品デリバティブの決済による8,100万ドルの損失の影響を受けました。当社の商品デリバティブはすべて、2022年12月31日時点で決済されました（このフォーム10-Qの項目1の未監査連結財務諸表の注記の「注記14-デリバティブ」を参照）。2023年9月30日に終了した3か月間の石炭販売の現金費用は2億3,500万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の現金費用は2億1,000万ドルでした。増加は主に
39
目次
2022年の第4四半期に稼働した5番目のロングウォールの追加費用と、継続的なインフレ圧力によるものです。1トンあたりの石炭販売の現金コストは、業績の改善により、期間と比較して1トンあたり1.41ドル向上しました。

コンソールマリンターミナル分析：

2023年9月30日に終了した3か月間の調整後EBITDAは1,500万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の調整後EBITDAは800万ドルでした。CONSOLマリンターミナルの処理量は、2023年9月30日に終了した3か月間で430万トンでしたが、2022年9月30日に終了した3か月間の処理量は270万トンでした。CONSOLマリンターミナルの収益は、2022年9月30日に終了した3か月間の1,500万ドルに対し、2023年9月30日に終了した3か月間の収益は2,300万ドルでした。これは、主にペンシルベニアマイニングコンプレックスの販売が輸出市場にシフトした結果、スループットトン数が大幅に増加したためです。
操作の結果: 2023年9月30日に終了した9か月と2022年9月30日に終了した9か月との比較
収益およびその他の収入
9月30日に終了した9か月間
(百万単位)20232022差異
石炭収入-PAMC$1,516 $1,458 $58 
石炭収入-イットマン鉱業団地58 24 34 
ターミナル収益81 58 23 
貨物収入217 131 86 
顧客との契約による総収益は1,872 1,671 201 
商品デリバティブの損失、純額— (256)256 
その他の収入40 17 23 
資産売却益7 33 (26)
総収入とその他の収入$1,919 $1,465 $454 
顧客との契約による収入
顧客との契約による収益は、2023年9月30日に終了した9か月間で18億7,200万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の収益は16億7,100万ドルでした。
連結ベースでは、2023年9月30日に終了した9か月間の石炭収入は15億7,400万ドルで、ペンシルベニア鉱山複合施設からの15億1,600万ドルとイットマン鉱業団地からの5,800万ドルでした。15億7400万ドルの石炭収入は次の市場に売却されました：7億4700万ドルは発電に、5億9000万ドルは工業に、2億3,700万ドルは冶金に。2022年9月30日に終了した9か月間の当社の連結石炭収益は14億8,200万ドルで、ペンシルベニア鉱山複合施設からの14億5800万ドルとイトマン鉱業団地からの2,400万ドルでした。14億8200万ドルの石炭収入は次の市場に売却されました：9億2,100万ドルは発電に、3億2,700万ドルは工業に、2億3,400万ドルは冶金に。

歴史的に、当社の生産の大部分は、国内の発電所顧客という確立された基盤に向けられていました。その多くは、スポット、年間、または複数年の契約によって確保されていました。国内の天然ガス価格の低迷の結果、国内の石炭火力発電市場は近年消費量が減少しています。同社は、生産のますます多くの部分を輸出市場に置き、そこで産業、発電、冶金のエンドユーザーに販売することで、ポートフォリオを多様化する柔軟性を維持しています。これらの市場は、市場が好調なときは価格を押し上げ、市場が弱いときは数量が安定する傾向があります。2023年9月30日に終了した9か月間で、当社は1,210万トンの石炭、つまり総販売トン数の62％を輸出市場に投入しました。比較すると、2022年9月30日に終了した9か月間で、当社は790万トンの石炭、つまり総販売トンの44％を輸出市場に投入しました。さらに、商品デリバティブの公正価値調整と資産売却損益を除くと、会社の総経常収益およびその他の収益の61％（非GAAP指標、参照 「業務の評価方法-非GAAP財務指標の調整」上記（これらの金額の説明と最も近いGAAP指標との調整）は、2023年9月30日に終了した9か月間の非発電用途から導き出されたものですが、2022年9月30日に終了した9か月間は36％でした。ほら」運用パフォーマンスセグメントの業績の詳細については、」をご覧ください。

40
目次
会社のターミナル収益は、メリーランド州ボルチモア港にあり、国際的な石炭市場へのアクセスを提供するCONSOLマリンターミナルに積み込まれた石炭に対して請求される手数料で構成されています。ターミナルの収益は、鉄道から船またはバージへの積み替えサービス、一時保管または備蓄施設、ならびに調合、計量、サンプリングを提供することで生み出されます。2023年9月30日に終了した9か月間のターミナルの収益は8,100万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間のターミナル収益は5,800万ドルでした。ほら」運用パフォーマンス-CONSOLマリンターミナル分析セグメントの業績の詳細については、」をご覧ください。

当社は、運賃収入を、発生した輸送費として顧客に請求される金額として認識しています。この収益は、輸送された石炭の重量、交渉された運賃、および当社が契約により石炭を鉱山から最終販売場所に移動するための輸送サービスを提供している顧客が使用する輸送方法（主に鉄道）に基づいています。運賃収入は運送費によって完全に相殺されます。2023年9月30日に終了した9か月間の運賃収入と運賃費用はどちらも2億1,700万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間は1億3,100万ドルでした。8,600万ドルの増加は主に、前述の輸出市場への売上の増加に伴う輸送コストの増加によるものでした。

商品デリバティブの損失、純額

2022年12月31日現在、当社の石炭関連のデリバティブ契約はすべて決済されており、当社は追加の石炭関連のデリバティブ契約を締結していません。 2022年9月30日に終了した9か月間に、当社は石炭関連デリバティブの一部を2億4,100万ドルの損失で決済し、商品デリバティブ商品の公正価値調整を1,500万ドルと認識しました。ほら」運用パフォーマンス-PAMC分析セグメントの業績の詳細については、」をご覧ください。

その他の収入

その他の収入は、2023年9月30日に終了した9か月間で4,000万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間のその他の収入は1,700万ドルでした。この変更は、次の項目によるものです。

9月30日に終了した9か月間
20232022差異
契約買収$16 $— $16 
利息収入9 4 5 
ロイヤリティ収入-非操業石炭7 7 — 
その他の収入8 6 2 
その他の収入$40 $17 $23 

契約買収収入は主に、石炭の量を減らすための交渉を伴う部分的な契約買収の結果でした。それ以外の場合、いくつかの顧客は会社への特定の料金の支払いと引き換えに契約に基づいて購入する義務があり、先物契約条件には影響しませんでした。

利息収入は主に、2023年9月30日に終了した9か月間に、主に流動性の高い米国財務省証券で構成される市場性のある債務証券に投資したためです。

資産売却益

2023年9月30日に終了した9か月間の資産売却利益は700万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の資産売却利益は3,300万ドルでした。2600万ドルの減少は、2022年9月30日に終了した9か月間に特定の石炭資産が売却されたためです。

運営費およびその他の費用

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した9か月間の運用コストおよびその他の費用は8億1,400万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の運用コストおよびその他のコストは6億9,300万ドルでした。営業費用およびその他の費用は、次の項目により期間と比較して増加しました。

41
目次
9月30日に終了した9か月間
20232022差異
運用コスト-PAMC$691 $618 $73 
運用コスト-イットマン鉱業団地71 18 53 
運用コスト-ターミナル20 18 2 
従業員関連のレガシー賠償責任費用9 5 4 
石炭備蓄コスト8 8 — 
閉鎖鉱山と遊休鉱山4 3 1 
株式アフィリエイト調整— 4 (4)
その他11 19 (8)
運営費およびその他の費用$814 $693 $121 

ペンシルバニアマイニングコンプレックスの運営費には、直接運営費、ロイヤリティ、生産税、直接管理費などが含まれます。期間ごとの比較では、PAMC-運用コストは7,300万ドル増加しました。これは主に、2022年の第4四半期に5番目のロングウォールが稼働したことによる生産の追加と、継続的なインフレ圧力によるものです。ほら」運用パフォーマンス-PAMC分析セグメントの運用コストの詳細については、」をご覧ください。

イットマン鉱業団地の運営費は、主に生産されたトン数に関連する費用、開発中に生み出された石炭収入に吸収される開発費、およびイットマン石炭と混合するために第三者の冶金用石炭を購入するために発生した費用で構成されています。運営費-イットマン鉱業団地には、直接開発費と運営費、ロイヤルティと生産税、原炭の運搬、直接管理費などの項目が含まれます。運営費の5300万ドルの増加-イットマン鉱業団地は主に、事業が開発採掘から生産段階に移行し続けるにつれて生産および購入される石炭の量が増加したことと、幹線開発のための建設活動の増加によるものでした。

運用コスト-ターミナルは、主にCONSOLマリンターミナルのスループット（トン）に関連するコストで構成されています。200万ドルの増加は、スループットトン数の大幅な増加によるものです。ほら」運用パフォーマンス-CONSOLマリンターミナル分析セグメントの運用コストの詳細については、」をご覧ください。

その他の費用には、会社の採掘やターミナル事業とは関係のない品目が含まれます。その他の費用は、2022年9月30日に終了した9か月と比較して、2023年9月30日に終了した9か月間で800万ドル減少しました。この減少は主に、従業員の自由裁量給付費用に関連する今年度の費用の減少によるものです。

減価償却、減価償却

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した9か月間の減価償却、枯渇、償却費は1億8,300万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の減価償却費は1億6,900万ドルでした。期間との比較で減価償却、減価償却、償却額が増加した約600万ドルは、現在の予測キャッシュアウトフローに基づく会社の資産除却債務の当年度調整によるものでした。約500万ドルの増加は、イットマン準備工場の試運転と、2022年後半の開発採掘から生産段階への移行によるものです。残りの300万ドルの増加は、今年中に供用された他のさまざまな資産によるもので、いずれも個別に重要なものではありませんでした。

一般管理費

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した9か月間の一般管理費は8,000万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間は9,500万ドルでした。期間ごとの比較で1,500万ドルの減少は、主に、2023年9月30日に終了した9か月間に発生した長期インセンティブ報酬プランに基づく経費が、2022年9月30日に終了した9か月間と比較して減少したことによるものです。これは主に、それぞれの期間における会社の株価の変動によるものです。


42
目次
支払利息

連結ベースでは、2023年9月30日に終了した9か月間の利息費用（資本化額を差し引いたもの）は2,400万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の利息支出は3,900万ドルでした。期間ごとの比較の減少は、主に会社がレバレッジ解消の取り組みを続けたため、未払いの債務が減少したためです。

運用パフォーマンス： 2023年9月30日に終了した9か月と2022年9月30日に終了した9か月との比較

CONSOL Energyは現在、PAMCとCONSOLマリンターミナルの2つの報告対象セグメントで構成されています。PAMCには、ベイリー鉱山、エンローフォーク鉱山、ハーベイ鉱山、および集中型準備工場があります。PAMCセグメントの主な活動には、主に発電機、産業用エンドユーザー、冶金エンドユーザーに販売されている瀝青炭の採掘、調製、販売が含まれます。このセグメントには、一般管理活動、支払利息のほか、PAMCセグメントに割り当てられているが、単位あたりのコスト構成要素には含まれていないその他のさまざまな活動も含まれます。CONSOLマリンターミナルセグメントは、ボルチモア港を通じて石炭輸出ターミナルサービスを提供しています。このセグメントには、一般管理活動、支払利息のほか、CONSOLマリンターミナルセグメントに割り当てられたその他のさまざまな活動も含まれています。

同社は、調整後EBITDAとさまざまな売上および生産指標を利用して、各セグメントのパフォーマンスを評価しています。調整後EBITDAは、会社の各セグメントの業績を測定し、会社のセグメントにリソースを割り当てるために使用されます。

次の表は、示された各期間の結果を報告対象セグメント別に示しています。

9月30日に終了した9か月間
20232022差異
PAMC
総生産トン数（百万単位）19.517.91.6 
総販売トン数（百万単位）19.217.91.3 
販売トン当たりの平均実現石炭収入(1)
$78.85 $67.81 $11.04 
1トンあたりの石炭販売の平均現金コスト(1)
$36.03 $34.46 $1.57 
販売トン当たりの平均現金マージン(1)
$42.82 $33.35 $9.47 
調整後EBITDA (千単位)(1)
$784,819 $541,753 $243,066 
CONSOL マリンターミナル
スループットトン（百万単位）14.210.14.1 
調整後EBITDA (千単位)(1)
$59,324 $37,882 $21,442 

(1) 調整後EBITDAは非GAAP財務指標であり、販売トンあたりの平均実現石炭収入、1トンあたりの石炭の平均現金販売コスト、および販売トンあたりの平均現金マージンは、非GAAP財務指標から導き出された営業比率です。見てください 「業務の評価方法-非GAAP財務指標の調整」上記は、これらの金額と最も近いGAAP指標との説明と調整です。


43
目次
PAMC分析:

石炭生産

下の表は、指定された期間にペンシルバニア鉱業団地で生産された総トン数（千トン）を示しています。

9月30日に終了した9か月間
私の20232022差異
ベイリー8,171 8,577 (406)
エンローフォーク6,936 4,698 2,238 
ハーベイ4,398 4,576 (178)
合計19,505 17,851 1,654 

2023年9月30日に終了した9か月間の石炭生産量は1,950万トンでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の石炭生産量は1,790万トンでした。2023年9月30日に終了した9か月間、中央準備工場でのボトルネックの問題と、複数のロングウォールの移動に伴う操業の遅延が会社の生産を圧迫したにもかかわらず、PAMCの石炭生産量は期間別比較で増加しました。これは主に、2022年の第4四半期末にPAMCで当社の5番目のロングウォールの開発が完了したためです。現在は完全に稼働しています。

石炭事業

2023年9月30日に終了した9か月間の調整後EBITDAは7億8,500万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の調整後EBITDAは5億4,200万ドルでした。この改善は主に、販売トンあたりの石炭の平均実現収益が11.04ドル増加したことと、販売トン数が130万トン増加したことによるもので、1トンあたりの石炭販売の平均現金コストの1.57ドルの増加によって一部相殺されました。販売トンあたりの平均実現石炭収入の増加は、当社の強力な契約上の地位と、国内市場よりも自社製品の裁定取引が優れていた輸出市場に石炭販売を柔軟に投入できることに直接起因しています。特に国内市場では、2023年第1四半期の温暖な冬の天候のキャリーオーバー効果により、発電所の石炭備蓄量の増加と天然ガス在庫の増加、それに伴って石炭、天然ガス、電力価格の軟化により、2023年の第1四半期に石炭火力発電の需要が軟化しました。これにより、第2四半期の補充の必要性が減りました。第2四半期は、伝統的に電力需要の減少を特徴とするショルダーシーズンであり、同社の石炭製品の競争相手である天然ガス価格にさらなる圧力をかけました。発電市場の石炭需要は、2023年の第3四半期にはやや抑制されたままでしたが、2023年の第2四半期と比較するといくらか改善しました。その結果、当社は国内市場から離れ、より強力な輸出市場への転換を続けました。2022年9月30日に終了した9か月間の当社の石炭の実質収益も、特定の商品デリバティブが2億4,100万ドルの損失で決済されたことによる影響を受けました。当社の商品デリバティブはすべて、2022年12月31日時点で決済されました（このフォーム10-Qの項目1の未監査連結財務諸表の注記の「注記14-デリバティブ」を参照）。1トンあたりの石炭販売の平均現金コストの増加は、主に、前年度と比較して供給、維持費、人件費に対する継続的なインフレ圧力によるものでした。

コンソールマリンターミナル分析:

2023年9月30日に終了した9か月間の調整後EBITDAは5,900万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の調整後EBITDAは3,800万ドルでした。CONSOLマリンターミナルの処理量は、2023年9月30日に終了した9か月間で1,420万トンでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の処理量は1,010万トンでした。CONSOLマリンターミナルの収益は、2023年9月30日に終了した9か月間の収益は8,100万ドルでしたが、2022年9月30日に終了した9か月間の収益は5,800万ドルでした。これは、主にペンシルベニアマイニングコンプレックスの販売が輸出市場にシフトした結果、スループットトン数が大幅に増加したためです。
流動性と資本資源
CONSOL Energyの潜在的な流動性源には、事業から生み出される現金、手持ち現金、米国財務省証券の短期投資、リボルビング・クレジット・ファシリティおよび証券化ファシリティに基づく借入（これらについては後述）、および必要に応じて追加の株式または負債証券を発行する能力が含まれます。当社は、追加の株式や負債証券を発行しなくても、これらの資金源から生み出される現金は、短期運転資本要件、長期資本支出要件、債務返済義務を満たすだけでなく、必要な信用状の提出にも十分であると考えています。
44
目次
2023年の第2四半期に、当社はリボルビング・クレジット・ファシリティを改正し、ファシリティのキャパシティを増やし、特に投資と株主還元に関する特定の制限条項を緩和することで、財務上の柔軟性を高めました。これらの契約は、ビジネスの大幅に改善された信用状況に合わせて簡素化され、今後はレバレッジと流動性に基づくものになりました。当社は、9,500万ドルの追加コミットメントの確保に成功しました。これには、複数の新規貸し手からのファシリティへのコミットメントと、既存の貸し手の60％からの大規模なコミットメントが含まれます。リボルビング・クレジット・ファシリティの借入能力は現在3億5,500万ドルで、会社がリボルビング・コミットメントを増やしたり、4,500万ドルを超えないように追加金額でタームローンを発行したりできるようになっています。
2023年の第3四半期に、石炭市場は全体的に軟調でしたが、2023年の第2四半期の非常に弱い需要と比較して、石炭需要はある程度改善し始めました。しかし、同社の石炭の価格は、過去の基準と比較して高いままでした。これらの価格の上昇は会社のキャッシュフローを押し上げ、それによって会社は負債削減と株主還元の目標を加速することができました。その結果、支払利息と債務返済費用は減少しています。これらの要因により、当社は引き続き機会に負債水準を引き下げ、株式の買い戻しや配当という形で株主に資本を還元することができます。2023年9月30日に終了した3か月間に、当社は営業活動から約1億6,300万ドルのキャッシュフローを生み出し、営業キャッシュフローの一部を未払いの債務の返済に活用しました。具体的には、当社は、セカンド・リーエン・ノート（以下に定義）を完全に償却するために2,400万ドル、設備融資およびその他の負債として600万ドルの債務返済を行いました。2023年9月30日現在の当社の総流動性は次のとおりでした。

(百万単位)2023年9月30日
現金および現金同等物$168 
短期投資81 
249 
リボルビング・クレジット・ファシリティ-現在の空き状況355 
少ない：未払いの信用状(139)
総流動性$465 
当社の全体的な財政状態と流動性に悪影響を及ぼす事象により、当社のクレジットファシリティの財務規約を遵守できなくなる可能性があります。これにより、貸し手から免除を受けることができない場合や、クレジットファシリティを修正できない場合、クレジットファシリティへのアクセスが制限される可能性があります。さらに、銀行、機関投資家、投資家の環境、社会、ガバナンス（ESG）の要件と制限により、石炭やその他の化石燃料企業への投資が妨げられる傾向があるため、資本へのアクセスは依然として当社の業界にとって困難です。ただし、当社は、営業キャッシュフロー、手持ちの現金および現金同等物、短期投資、ならびにリボルビングクレジットファシリティと証券化ファシリティを通じて、短期および長期の運転資本と資本支出に充てる十分な流動性を維持することを期待しています。
金融市場の不確実性は、CONSOL Energyにさらなる潜在的なリスクをもたらします。これらのリスクには、株式市場での資金調達能力の低下、追加クレジットの利用可能性の低下、取引相手の債務不履行の可能性などが含まれます。最近またはそれ以降の銀行破損、金利の上昇、持続的な高インフレなどによる市場全体の混乱は、会社の売掛金の回収に影響を与える可能性があります。そのため、CONSOL Energyは顧客や取引相手の信用力を定期的に監視し、支払い条件、与信限度額、前払い、担保を通じて信用リスクを管理しています。

過去数年にわたって、保険および保証市場は、特に石炭会社にとってますます困難になっています。保険料の上昇、補償範囲の縮小、および/または保険契約や保証債を引き受けてくれるプロバイダーの減少を経験してきました。保証債の担保に必要な担保の金額の増加など、条件は一般的に不利になっています。しかし最近では、新しい保険会社が市場に参入するにつれて、特定の補償範囲では保険料率が安定し、さらには下がることもありました。適切な保険と債券の補償範囲を維持する能力にさらなるコスト負担がかかると、当社の事業、財政状態、流動性に悪影響を及ぼす可能性があります。

CONSOL Energyは、UMWA複合給付基金とUMWA 1992給付制度に参加しています。これらの給付金は、支払い時に会社の連結財務諸表に反映されます。これらの給付の取り決めにより、2023年9月30日の連結貸借対照表では認識されていない追加負債が発生する可能性があります。さまざまな複数雇用者給付制度については、2022年12月31日に終了した会計年度のフォーム10-Kの年次報告書の項目8にある連結財務諸表の注記17—その他の従業員給付制度で説明されています。1992年の石炭産業退職者健康給付法に基づくコンソル・エナジーの拠出総額は、2023年9月30日と2022年9月30日に終了した3か月間のそれぞれ100万ドルと100万ドルでした。1992年の石炭産業退職者健康給付法に基づくCONSOL Energyの拠出総額は300万ドルで、終了した9か月間の300万ドルでした。
45
目次
それぞれ、2023年と2022年9月30日です。2022年12月31日時点で入手可能な情報によると、UMWA複合給付基金と1992年の給付制度に対するコンソル・エナジーの債務総額は約3,900万ドルと推定されています。CONSOL Energyはまた、2023年9月30日の連結貸借対照表に反映されていない従業員関連、環境、業績、その他さまざまな項目に対する金融債務を確保するために、保証債、企業保証、信用状を組み合わせて使用しています。経営陣は、これらのアイテムは資金提供を受けずに期限切れになると考えています。CONSOL Energyが発行したさまざまな金融保証の詳細については、このフォーム10-Qの項目1に含まれる連結財務諸表の注記の「注記13-コミットメントと偶発債務」を参照してください。

キャッシュフロー（百万単位）
9月30日に終了した9か月間
20232022変更
営業活動による現金$639 $500 $139 
投資活動に使用される現金$(196)$(116)$(80)
財務活動に使用される現金$(554)$(261)$(293)
営業活動によって提供された現金は、主に非GAAP財務指標である調整後EBITDAの2億4,100万ドルの増加が、両期間に発生したその他の運転資本の変動によって相殺されたため、期間と比較して1億3,900万ドル増加しました。
投資活動に使用された現金は、主に2023年9月30日に終了した9か月間に米国財務省証券に7,800万ドルの純投資が行われたため、期間と比較して8,000万ドル増加しました。資本支出は1,600万ドル減少しました。これは主に、2022年の第3四半期に試運転されたイットマン準備工場の建設が完了したことによるものですが、設備関連の支出と固形廃棄物処理プロジェクトに関連する支出の増加によって一部相殺されました。さらに、資産の売却による収益は約1,400万ドル減少しました。これは主に、2022年9月30日に終了した9か月間に特定の石炭資産が売却されたためです。会社の設備投資に関する詳細は以下のとおりです。
9月30日に終了した9か月間
20232022変更
建物とインフラ$41 $84 $(43)
機器の購入と再構築50 28 22 
固形廃棄物処理プロジェクト20 11 9 
IS&Tインフラストラクチャ1 2 (1)
その他6 9 (3)
資本支出総額$118 $134 $(16)
資金調達活動に使用された現金は、主に2023年9月30日に終了した9か月間のCONSOL Energyの株式買戻しによる2億7,700万ドルで、2022年12月29日と30日に買い戻した株式の決済のための800万ドルを含め、期間との比較で2億9,300万ドル増加しました。2022年9月30日に終了した9か月間、そのような買戻しは行われませんでした。さらに、配当金の支払いは、2022年9月30日に終了した9か月と比較して、2023年9月30日に終了した9か月間で4,100万ドル増加しました。これらの増加は、主に2022年6月と2023年6月にタームローンAファシリティとタームローンBファシリティがそれぞれ返済されたため、期間と比較して負債の純支払い額が2,800万ドル減少したことで一部相殺されました。しかし、これは、2023年7月に会社のセカンド・リーエン・ノートの残高を全額償還するための期間別比較での支払いの増加によって一部相殺されました。
リボルビング・クレジット・ファシリティ
2017年11月、CONSOL EnergyはN.A. PNC Bank, N.A. にリボルビング・クレジット・ファシリティ（「リボルビング・クレジット・ファシリティ」）を締結しました。リボルビング・クレジット・ファシリティは何度か修正されていますが、最新のものは2023年6月に行われました。この改正により、利用可能なリボルビング・コミットメントが2億6,000万ドルから3億5,500万ドルに増額され、会社がリボルビング・コミットメントを増やしたり、タームローンを追加金額で4,500万ドルを超えないようにしたり、総額4億ドルまで発行したりできるようになりました。
会社のリボルビング・クレジット・ファシリティに基づく借入には、変動金利で利息がかかります。つまり、会社の選択により、該当する利息に応じて、（i）SOFRに該当するSOFR調整（定義されているとおり）を加えたものです。
46
目次
期間+適用マージン、または（ii）代替基本レート+適用マージン。リボルビング・クレジット・ファシリティの適用マージンは、総純レバレッジ比率によって異なります。リボルビング・クレジット・ファシリティの満期日は2026年7月18日です。リボルビング・クレジット・ファシリティに基づく債務は、（i）当社が保有するPAMCのすべての所有者、（ii）リボルビング・クレジット・ファシリティを担保する担保の一部を所有する当社グループの他のメンバー、および（iii）特定の慣習上の例外および合意された重要性基準を条件として、当社のその他すべての既存または将来の直接的または間接的な完全所有制限付子会社によって保証されます。債務は、特定の例外（特定の子会社の株式の質権の制限および不動産に関する一定の基準を含む）を除いて、（i）ペンシルバニア鉱業複合施設における当社の持分、（ii）当社が保有するPA鉱業複合施設LPの持分、（iii）CONSOLマリンターミナル、（iv）イットマン鉱業団地、および（v）14億トンのグリーンフィールド埋蔵量と資源。
リボルビング・クレジット・ファシリティには、債務、先取特権、投資、買収、処分、制限付支払い、およびジュニア債務の前払いなどの（特定の例外はありますが）制限を含む、多くの慣習的な肯定的契約と多数の否定的契約が含まれています。
リボルビング・クレジット・ファシリティには、(i) 最大先取特権総レバレッジ比率、(ii) 最大総純レバレッジ比率、(iii) 最低固定チャージ補償率などの財務規約も含まれています。最大第一先取特権総レバレッジ比率は、連結先取特権負債と連結EBITDAの比率として計算されます。契約の計算に使用される連結EBITDAには、現金以外の報酬費用、非経常取引費用、特別損益、非継続事業の損益、および債務の消滅による損益は含まれません。最大純レバレッジ比率は、連結負債から手持ち現金を差し引いた連結EBITDAの比率として計算されます。最低固定費補償率は、連結固定費用に対する連結EBITDAの比率として計算されます。契約の計算に使用される連結固定費用には、連結EBITDAの計算で発生した金額を超える範囲での現金利息支払い、所得税の現金支払い、予定債務返済、維持資本支出、およびレガシー従業員負債に関連する現金支払いが含まれます。リボルビング・クレジット・ファシリティでは、先取特権の総レバレッジ比率は最大1.50～1.00、最大合計純レバレッジ比率は2.50～1.00、最低固定チャージ補償率は1.10～1.00です。
同社の第一先取特権総レバレッジ比率は0.02でした 2023年9月30日の1.00までです。会社の総純レバレッジ比率は（0.05）でした 2023年9月30日の1.00までです。2023年9月30日の会社の固定料金カバー率は3.53対1.00でした。したがって、2023年9月30日現在、当社はリボルビング・クレジット・ファシリティに基づくすべての財務規約を遵守していました。
リボルビング・クレジット・ファシリティには、支払期日の不履行、不履行および判決後の債務不履行、特定の破産および破産事件など、慣習的な債務不履行事由が含まれています。
2023年9月30日の時点で、リボルビング・クレジット・ファシリティでは未払いの借入金はなく、ファシリティは現在、信用状の提供にのみ使用されています。w1.39ドルで何百万もの未払いの信用状、残高g $216 何百万もの未使用容量。CONSOL Energyは時々、通常の業務過程で生じる契約上の要件やその他の要件を満たすために、財務保証を掲載する必要があります。これらの保証の中には、連邦、州、その他の政府機関の法令や規制に準拠して掲載されているものもあります。CONSOL Energyは、これらの要件を満たすために信用状を使用することがありますが、これらの信用状は会社の借入能力を低下させます。
証券化ファシリティ
2023年9月30日の時点で、CONSOL Energyとその一部の米国子会社は、対象となる売掛金を継続的に売却するために、金融機関との取引売掛金証券化ファシリティの当事者となっています。2022年7月、証券化ファシリティが改正され、とりわけ満期日が2025年7月29日に延長されました。
証券化ファシリティに従い、当社の間接的な完全子会社であるコンソル・サーマル・ホールディングスLLCは、当社の完全子会社であるコンソル・ペンシルバニア・コール・カンパニーLLCに売掛金を売却します。当社の完全子会社であるコンソル・マリン・ターミナルズLLCとコンソル・ペンシルバニア・コール・カンパニーLLCは、取引売掛金（コンソル・サーマル・ホールディングスLLCがコンソル・ペンシルバニア・コール・カンパニーLLCに売却した売掛金を含む）を、当社の完全子会社であるコンソル・ファンディングLLC（「SPV」）に売却および/または拠出しています。次に、SPVは売掛金の持分をPNC銀行（N.A.）に担保します。PNC銀行は、SPVに代わって融資を行うか、信用状を発行します。証券化ファシリティに基づく未払いの前払い金と信用状の最大額は、1億ドルを超えてはいけません。
証券化ファシリティに基づくローンには、該当する期間のSOFRレートに等しい準備調整後の市場指数レートで利息が発生します。証券化ファシリティに基づくローンや信用状にも、プログラム手数料と信用状が発生します
47
目次
参加費は、コンソルエナジーの総純レバレッジ比率にもよりますが、それぞれ年率2.00％から2.50％の範囲です。さらに、SPVはPNC Capital Markets LLCに特定のストラクチャリング手数料を支払い、未使用のコミットメントに対する年率0.60％の手数料など、その他の慣習的な手数料を貸し手に支払いました。
証券化ファシリティを構成する契約には、期日時の支払いの失敗、表明、保証または契約の違反、特定の破産事件、または売掛金の担保権の維持の失敗などを含むがこれらに限定されない特定の状況における証券化ファシリティに基づくコミットメントとローンの終了と加速を規定するさまざまな慣習的表明と保証、契約、およびデフォルト条項が含まれています。そして、他の物的負債の下でのデフォルトです。CONSOL Energyは、証券化に基づくCONSOL Thermal Holdings LLCおよびCONSOL Pengania Coal Company LLCの義務の履行を保証し、証券化の当事者となる可能性のある追加の創始者または後継サービサーの義務を保証します。ただし、CONSOL Energyもその関連会社も、売掛金の回収可能性やそれに基づく債務者の信用性を保証しません。
2023年9月30日の時点で、適格売掛金は4200万ドルの借入能力を生み出しました。2023年9月30日の時点で、ファシリティには未払いの借入金がなく、約4,200万ドルの未払いの信用状があり、4万2千ドルの未使用のキャパシティが残っていました。2023年9月30日に終了した9か月間、売掛金ファシリティに関連する費用は100万ドルでした。当社は、回収活動に引き続き関与しているため、売掛金の認識を剥奪していません。
2025年満期の 11.00% シニア担保セカンドライエン債券
2017年11月13日、当社は、2017年11月13日付けのインデンチャー（「インデンチャー」）に基づき、当社と全国の銀行協会であるUMB Bank, N.A. が管財人および担保管財人（以下「受託者」）として締結したインデンチャー（「インデンチャー」）に基づき、元本総額11.00％の元本総額11.00％の優先担保付先取特権債（「セカンドリーエンノート」）を発行しました。2017年11月28日、当社の一部の子会社がインデンチャーの補充を締結し、保証人としてインデンチャーの当事者になりました（「保証人」）。セカンド・リーエン・ノートは、インデンチャーに基づく特定の例外を除いて、リボルビング・クレジット・ファシリティ（上記）に基づく会社の債務を担保する担保として最優先的に担保されている当社および保証人のほぼすべての資産について、第2優先先取特権によって担保されていました。
2023年9月30日に終了した3か月間に、当社はセカンドリーエンノートの残りの残高を、記載されている未払い元本の102.75％の償還価格で全額償還しました。
契約には、会社と保証人の能力を、（i）追加債務の発行、引き受けまたは保証、または優先株の発行、（ii）債務を確保するための先取特権の作成、（iii）会社の普通株式の配当の申告または支払い、株式の償還、または会社の株主にその他の分配を行うこと、（iv）投資を行うことを制限する契約が含まれていました。(v) 会社の制限付き子会社からの配当、ローン、その他の資産移転の支払いまたは実施。(vi) 実質的にすべてのものを合併または統合、売却、譲渡、リース、または処分会社の資産、（vii）子会社の持分を含む特定の資産の売却またはその他の処分、（viii）関連会社との取引の締結、および（ix）無制限子会社の設立。これらの契約には重要な例外と資格がありました。セカンド・リーエン・ノートがスタンダード・アンド・プアーズ・レーティング・サービスとムーディーズ・インベスターズ・サービスの両方から投資適格格付けを獲得し、インデンチャーに基づく債務不履行がなかったら、前述の契約の多くは終了し、適用されなくなったでしょう。インデンチャーには、慣習的なデフォルトイベントも含まれていました。
ペンシルバニア州経済開発金融局の債券
2021年4月、コンソル・エナジーは、PEDFAが発行した非課税債券（元本総額7,500万ドル）の売却による収益を借りました（「PEDFA債券」）。PEDFA債の初期期間は7年間、9.00％の固定金利で利息がかかります。PEDFA債は2051年4月1日に満期を迎えますが、2028年4月13日、当初の利率期間の満了時に当社が強制購入する必要があります。PEDFA債は、2021年4月1日付けのインデンチャー（「PEDFAインデンチャー」）に従って、PEDFAと全国の銀行協会であるウィルミントントラストN.A.（「PEDFAノート受託者」）との間で締結されたインデンチャー（「PEDFAインデンチャー」）に従って発行されました。PEDFAは、2021年4月1日付けのPEDFAと会社との間のローン契約（「ローン契約」）に従って、PEDFA債の収益を会社に融資しました。ローン契約の条件に基づき、当社は、PEDFA債またはPEDFA契約に基づく元本、利息、およびその他の金額の支払いをいつでも行うことに同意しました。PEDFAは、特定の留保権を除いて、ローン契約に基づく貸し手としての権利をPEDFAノート受託者に譲渡しました。当社の一部の子会社（「PEDFAノート保証人」）は、PEDFAノート受託者に有利な形で2021年4月1日付けの保証契約（「保証」）を締結しました。これにより、ローン契約に基づく当社の義務が期限内にPEDFA債を支払うことが保証されます。ローン契約に基づく会社と保証に基づくPEDFA手形保証人の義務は、会社とPEDFA手形保証人の実質的にすべての資産に対する第二優先先取特権によって担保されています。
48
目次
重要な現金要件
CONSOL Energyは、今後12か月以内に、利息を含む長期債務として1,500万ドルの支払いを行う予定です。将来の重要な現金要件に関する追加情報については、フォーム10-Kの2022年12月31日に終了した年度の年次報告書の注記13 — 長期債務を参照してください。
CONSOL Energyは、今後12か月以内に、利息を含め、運営およびファイナンスリース債務として2,000万ドルの支払いを行う予定です。将来の重要な現金要件に関する追加情報については、注記14 — 2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書のリースを参照してください。
CONSOL Energyは、今後12か月以内に従業員関連の長期負債として4,900万ドルの支払いを行う予定です。今後数年間の重要な現金要件に関する追加情報については、2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書の注記15（年金およびその他の退職後の給付制度）と注記16（石炭労働者の肺胞肺症および労働者補償）を参照してください。
CONSOL Energyは、事業から生み出される現金、手持ち現金、短期投資、リボルビング・クレジット・ファシリティと証券化ファシリティに基づく借入、そして必要に応じて、追加の株式または負債証券を発行する能力から生み出される現金で、これらの重要な要件を満たすことができると考えています。
債務
2023年9月30日の時点で、CONSOL Energyの長期債務とファイナンスリース債務の未払いの総額は、現在の1,600万ドルを含め、2億600万ドルでした。この長期債務は次のもので構成されていました。
•ボルチモアの港湾施設の資金調達のために発行された産業歳入債の元本総額1億300万ドルで、年率5.75％の利息がかかり、2025年9月に満期を迎えます。産業歳入債の利息は、毎年3月1日と9月1日に支払われます。紙幣の元本と利息の支払いは、CONSOL Energyによって保証されています。
•中央準備工場の石炭ごみ処理場の継続的な拡張に資金を提供するために発行されたPEDFA債の元本総額7,500万ドルで、最初の7年間は年率9.00％の利息がかかり、2015年4月に満期を迎えます。PEDFA債の利息は、毎年2月1日と8月1日に支払われます。
•ファイナンスリースの元本総額は1,900万ドル、加重平均金利は6.62％
•800万ドルの前払いのロイヤリティコミットメントで、加重平均金利は年率8.09％です。
•その他の債務協定の元本総額は100万ドルです。
2023年9月30日の時点で、CONSOL Energyには未払いの借入金はなく、3億5,500万ドルのシニア担保リボルビング・クレジット・ファシリティの下で約1億3900万ドルの信用状が未払いです。2023年9月30日の時点で、CONSOL Energyには未払いの借入金はなく、1億ドルの証券化ファシリティの下で約4,200万ドルの信用状が未払いです。
株式と負債の買戻し
2017年12月、CONSOL Energyの取締役会は、当社の発行済み普通株式またはセカンド・リーエン・ノートを随時買い戻すプログラムを承認しました。プログラムの開始以来、同社の取締役会はその後何度かプログラムを修正してきました。直近の修正では、2023年4月の改正により、会社の買戻し権限の総限度額が10億ドルに引き上げられました。このプログラムは2024年12月31日に期限切れになります。
プログラムの条件に基づき、CONSOL Energyは、公開市場、私的交渉による取引、加速買戻しプログラム、またはストラクチャード株式買戻しプログラムで自社株買いを行うことが許可されています。CONSOL Energyは、買戻しに関して1つ以上の10b5-1プランを締結する権限も与えられています。普通株式や手形の買戻しは、手持ちの現金または短期借入で賄われます。このプログラムは、CONSOL Energyに特定の金額の普通株式または手形を取得することを義務付けていません。プログラムは、会社の裁量でいつでも変更または停止できます。プログラムは、適用される法的要件に従い、クレジット契約、売掛金購入契約、または契約によって課される限度内で実施されます。
49
目次
2023年9月30日に終了した9か月間、当社はこのプログラムに従ってセカンドリーエンノートの公開市場での買戻しを行いませんでした。2023年9月30日に終了した9か月間に、当社は1株あたり平均67.68ドルで当社の普通株式3,980,389株を買い戻し、償却しました。
株式と配当金の合計
CONSOL Energy waに帰属する株式総額は、13億900万ドル2023年9月30日の時点で100万人と $1,166 2022年12月31日の時点で百万です。詳細については、このフォーム10-Qの項目1の連結株主資本計算書を参照してください。
コンソルエナジーによる配当の申告と支払いは、コンソルエナジーの取締役会の裁量に委ねられており、コンソルエナジーが将来配当を支払うという保証はありません。将来配当を支払うかどうかの決定は、とりわけ、一般的な事業状況、CONSOL Energyの業績、CONSOL Energyによる配当金の支払いに関する契約上および法的規制、CONSOL Energyによる計画された投資、および取締役会が関連するとみなすその他の要因によって決まります。会社の資金調達の取り決めの中には、CONSOL Energyが特定の契約に基づいて配当金を支払い、株式を買い戻す能力が制限されているものがあります。
重要な会計上の見積もり
CONSOL Energyは、米国で一般に認められている会計原則に従って財務諸表を作成します。これらの財務諸表を作成するにあたり、経営陣は、報告された資産、負債、収益、費用の金額に影響する見積もりと判断を行い、偶発資産や負債の開示を行う必要があります。経営陣の見積もりや判断は、過去の経験や、その状況下では妥当と思われるその他の要因に基づいています。2022年12月31日に終了した年度のForm 10-Kの年次報告書からの会社の重要な会計上の見積もりに重大な変更はありません。
将来の見通しに関する記述
フォーム10-Qのこの四半期報告書の特定の記述は、連邦証券法の意味における「将来の見通しに関する記述」です。歴史的事項を除いて、このフォーム10-Qの四半期報告書に記載されている事項は、将来の見通しに関する記述（改正された1934年の証券取引法（「取引法」）のセクション21Eで定義されています）であり、実際の結果や結果が、当社の将来の見通しに関する記述で表明または暗示されている結果と大きく異なる可能性があるリスクと不確実性を伴います。したがって、投資家は実際の結果の予測として将来の見通しに関する記述に過度に依存すべきではありません。将来の見通しに関する記述には、特定のプロジェクトのタイミングと成功、および当社の将来の生産、収益、収入、設備投資に関する予測と見積もりが含まれる場合があります。「予測する」、「信じる」、「できる」、「続ける」、「見積もり」、「期待」、「意図」、「かもしれない」、「計画」、「計画」、「計画」、「計画」、「計画」、「計画」、「予定」、またはそれらに類似した表現を使うとき、それらの言葉を含む記述は通常、将来の見通しに関する記述です。リスクや不確実性を伴う戦略を説明するとき、私たちは将来の見通しに関する記述をしています。このForm 10-Qの四半期報告書の将来の見通しに関する記述は、Form 10-Qの四半期報告書の日付時点でのみ有効です。当社は、証券法で義務付けられている場合を除き、これらの記述を更新する義務を一切負いません。また、過度に信頼しないように注意してください。これらの将来の見通しに関する記述は、将来の出来事に関する現在の期待と仮定に基づいています。私たちの経営陣は、これらの期待や仮定は妥当だと考えていますが、本質的に、ビジネス、経済、競争、規制、その他の重大なリスク、不測の事態、不確実性の影響を受けます。そのほとんどは予測が難しく、その多くは私たちの制御が及ばないものです。これらのリスク、不測の事態、不確実性には、とりわけ次のものが含まれます。
•経済状況の悪化やお客様の消費パターンの変化は、当社製品の需要を減少させ、顧客の売掛金を回収する能力を損ない、資本にアクセスする能力を損なう可能性があります。
•当社の制御が及ばない多くの要因に基づく石炭価格の変動と大幅な変動。
•石炭価格の長期にわたる下落は、当社の業績とキャッシュフローに影響を及ぼします。
•当社の機器の著しいダウンタイム、または機器、部品、または原材料の入手不能。
•当社の石炭採掘事業で使用される商品や資本設備の入手可能性の低下、または価格の上昇。
•主要な顧客への依存、顧客からの支払い回収能力、顧客との契約に関する不確実性
•経済的に回収可能な石炭埋蔵量や資源を追加的に取得できない。
•石炭を市場に供給する輸送施設やその他のシステムの可用性と信頼性、および輸送コストの変動。
•競争上の地位の喪失。
•海外での石炭の競争力に悪影響を及ぼす可能性のある外貨変動。
50
目次
•テロ、戦争、自然災害などの地政学的な不確実性や混乱、輸出管理法や腐敗防止法の遵守など、生産のかなりの部分が国際市場で販売されているという事実に関連するリスク。
•石炭利用者は、石炭燃焼排出に関連するさまざまな環境基準を満たすために、他の燃料に切り替えています。
•気候変動、有害物質や廃棄物の排出、廃棄、浄化、従業員の健康と安全に対処するための現在および将来の規制が、石炭市場だけでなく当社の運営コストにも与える影響。
•石炭事業に内在するリスク。これには、不利な地質条件、機器の故障、長壁機器の移動の遅延、鉄道の脱線、セキュリティ違反またはテロ行為、その他の危険、設備の大幅な建設または修理の完了の遅れ、火災、爆発、地震活動、事故、気象条件などによる予期せぬ混乱の影響を受けることを含みます。
•許容できる条件での保証債または保険の適用範囲の取得または更新ができなかった。
•私たちの土地で操業している石油・天然ガスの掘削業者や流通業者と事業を調整することの効果。
•設備投資のための資金を満足のいく条件で調達できない。
•新規または既存の関税やその他の貿易措置の影響。
•適切な買収対象を見つけることができない、または将来の買収の業務を当社の事業に統合できない。
•当社の石炭事業に関する政府の許可と承認の取得、維持、更新
•資産除却義務、従業員関連の長期負債、およびその他の特定の負債の影響。
•経済的に回収可能な石炭埋蔵量の見積もりにおける不確実性。
•ここに詳しく説明されているものを含め、さまざまな法的手続きの結果です。
•未開発埋蔵量の所有権チェーンに欠陥がある、または石炭権の所有権を完全化するための追加資産の取得に失敗した。
•当社の債務契約、債務、金利の変動が当社の業績とキャッシュフローに影響を及ぼすリスク
•テロ攻撃やサイバー事件による情報の盗難、データ破損、業務の中断、および/または経済的損失。
•会社の有能な人材の定着と誘致の失敗の可能性。
•財務報告に関する効果的な内部統制を維持できていない。
•会社の普通株式、潜在的な株価変動、将来の希薄化に関する不確実性。
•当社が申告する可能性のある配当の時期と価値に関する不確実性。
•普通株式を買い戻すのか、未払いの負債証券を買い戻すのかについての不確実性。
•株主がデラウェア州の州裁判所以外のフォーラムで当社に対して訴訟を起こすことができないこと。そして
•その他の予期せぬ要因。
上記の要因のリストは、すべてを網羅しているわけではなく、必ずしも重要度の高い順に並んでいるわけでもありません。実際の結果が将来の見通しに関する記述と大きく異なる原因となる可能性のある要因に関する追加情報には、「」で説明されているものが含まれます。リスク要因」このレポートやSECに提出するその他の書類の他の場所にあります。当社は、適用法で義務付けられている場合を除き、新しい情報、将来の出来事、またはその他の対応として、将来の見通しに関する記述を公に更新する意図や義務を一切負いません。
アイテム 3.市場リスクに関する定量的および質的開示
当社の市場リスクへのエクスポージャーは、2022年12月31日以降、大きく変わっていません。2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書の項目7A「市場リスクに関する定量的および定性的な開示」にある、市場リスクに関するこれらの定量的および定性的な開示をご覧ください。
アイテム 4.統制と手続き
開示管理と手続き
CONSOL Energyは、CONSOL Energyの最高執行責任者や最高財務責任者を含む経営陣の監督と参加を得て、会社の「開示管理と手続き」の有効性を評価しました。この用語は、取引法の規則13a-15（e）で定義されています。この用語は、フォーム10-Qの四半期報告書の対象期間の終了時点でのものです。その評価に基づいて、CONSOL Energyの最高執行責任者および最高財務責任者は、CONSOL Energyが取引法に基づいて提出または提出する報告書で開示する必要のある情報が、SECの規則とフォームで指定された期間内に記録、処理、要約、報告され、情報の開示が義務付けられていることを確認するために設計された管理と手順が含まれるようにするために、会社の開示管理と手続きが2023年9月30日から有効であると結論付けました。そんな中でコンソル・エナジーが主催しました報告は蓄積され、必要に応じてCONSOL Energyの最高執行責任者や最高財務責任者を含むCONSOL Energyの経営陣に伝達され、必要な開示に関するタイムリーな決定が可能になります。
51
目次
財務報告に関する内部統制の変更
フォーム10-Qのこの四半期報告書の対象となる会計四半期中に、取引法の規則13a-15（f）で定義されているように、財務報告に対する会社の内部統制に、財務報告に対する会社の内部統制に重大な影響を及ぼす、または重大な影響を与える可能性がかなり高い変更はありませんでした。
注意すべきなのは、どの管理システムも、どんなにうまく設計され運用されていても、システムの目的が達成されるという合理的な保証しか提供できず、絶対的なものではないということです。さらに、どの制御システムの設計も、将来の出来事の可能性に関する特定の仮定に一部基づいています。
パートII: その他の情報
アイテム 1.法的手続き
私たちの事業は、通常、私たちの事業に付随するさまざまなリスクや紛争の対象となります。その結果、私たちはいつでも、通常の業務過程で生じるさまざまな法的手続きや訴訟の被告になる可能性があります。ただし、この参照により本書に組み込まれているこのフォーム10-Qの第1部、項目1の連結財務諸表の注記にある注記13「コミットメントと偶発負債」に開示されている場合を除き、当社は現在、重大な訴訟の対象にはなっていません。
アイテム 1A.リスク要因
この四半期報告書に記載されている他の情報に加えて、「第1部-項目1A」に記載されている要素を慎重に検討する必要があります。コンソル・エナジーの2022年フォーム10-Kの「リスク要因」これらの記載されているリスクは、会社が直面するリスクだけではありません。CONSOL Energyに現在知られていない、または当社が現在重要ではないと判断しているその他のリスクや不確実性も、CONSOL Energyの事業、財政状態、経営成績に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
アイテム 2.持分証券の未登録売却および収益の使用
次の表は、2023年9月30日に終了した3か月間の当社の普通株式の買戻しを示しています。
(a)(b)(c)(d)
ピリオド
購入した株式の総数 (1)
一株当たりの平均支払価格公表された計画またはプログラムの一環として購入した株式の総数
プランまたはプログラムに基づいてまだ購入できる株式の最大数（または概算金額）（000は省略） (2)
2023年7月1日-2023年7月31日714,574 $68.12 714,574 $581,129 
(3)
2023年8月1日-2023年8月31日189,022$84.63 189,022$565,133 
(3)
2023年9月1日-2023年9月30日644,250$96.17 644,250$503,174 
(3)
(1) 2017年12月、CONSOL Energyの取締役会は、2025年満期の当社の発行済み普通株式または11.00％の優先担保付第二先取特権債を随時買い戻すプログラムを承認しました。プログラムの開始以来、CONSOL Energy Inc. 'の理事会は、いくつかの機会にプログラムを修正しました。このような改正の結果、当社は2024年12月31日までに最大10億ドルの株式と負債を買い戻すことができます。2023年10月31日現在、株式および負債の買戻しプログラムでは約4億8,800万ドルが残っています。買戻しは、公開市場、私的取引、またはルール10b5-1プランに基づいて随時行われます。このプログラムは、CONSOL Energyに特定の金額の普通株式または手形の取得を義務付けるものではなく、プログラムは会社の裁量でいつでも変更または停止できます。
(2) 購入は会社の株価、会社の財務見通し、代替投資オプションに基づいて行われるため、経営陣は買い戻される株式の数を見積もることができません。
(3) 2023年9月30日に終了した3か月間で、コンソル・エナジーは約1億2660万ドルの普通株式の買戻しを実行しました。

52
目次
配当金

2022年12月31日に終了した会計年度の第3四半期に、当社は強化された株主資本還元プログラムを開始しました。当社は現在、取締役会の裁量により、会社の四半期ごとのフリーキャッシュフローの約75％を、配当および/または普通株式の買戻しという形で返還する予定です。ただし、コンソルエナジーによる配当の申告と支払いは、コンソルエナジーの取締役会の裁量に委ねられており、コンソルエナジーが将来配当を支払うという保証はありません。将来配当を支払うかどうかの決定は、とりわけ、一般的な事業状況、CONSOL Energyの業績、CONSOL Energyによる配当金の支払いに関する契約上および法的規制、CONSOL Energyによる計画された投資、および取締役会が関連するとみなすその他の要因によって決まります。会社の資金調達の取り決めの中には、CONSOL Energyが特定の契約に基づいて配当金を支払い、株式を買い戻す能力が制限されているものがあります。
アイテム 3.シニア証券のデフォルト
[なし]。
アイテム 4.鉱山の安全に関する開示
ドッド・フランク・ウォールストリート改革および消費者保護法のセクション1503（a）および規制S-K（17 CFR 229.104）の項目104で義務付けられている鉱山の安全違反またはその他の規制事項に関する情報は、フォーム10-Qのこの四半期報告書の別紙95に含まれています。
アイテム 5.その他の情報
ルール10b5-1 トレーディングプラン

当社の執行役員および取締役は、取引法に基づく規則10b5-1（c）の肯定的防衛条件を満たすことを目的として、当社の普通株式の購入または売却に関する計画または取り決めを随時締結することがあります。2023年9月30日に終了した3か月間、 会社の取締役または役員は、「規則10b5-1取引契約」または「規則10b5-1取引協定」を採用または終了しませんでした。各用語は規則S-Kの項目408 (a) で定義されていますが、次の場合を除きます。

•オン 2023年9月13日, ジェームズ・A・ブロック, a 取締役会のメンバー兼最高経営責任者会社の、 採用されたルール 10b5-1 までの売買に関する取引契約 80,000一定の条件のもと、当社の普通株式。最初の取引は2023年12月18日まで行われず、取り決めの有効期限は2024年6月28日です。
•オン 2023年9月15日, マーサ・A・ウィーガンド, ゼネラルカウンセル兼会社秘書, 採用されたルール 10b5-1 までの売買に関する取引契約 10,000一定の条件のもと、当社の普通株式。最初の取引は2023年12月15日まで行われず、取り決めの有効期限は2024年6月14日です。

53
目次

アイテム 6.展示品
展示品説明ファイリング方法
31.1
2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に基づく最高経営責任者の認定ここに提出
31.2
2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に基づく最高財務責任者の認定ここに提出
32.1
2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に基づいて採択された、米国法第18条第1350条に基づく最高経営責任者の認定ここに備え付けられています
32.2
2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に基づいて採択された米国法第18条第1350条に基づく最高財務責任者の認定ここに備え付けられています
95
鉱山安全衛生局の安全データここに提出
101
インタラクティブデータファイル（2023年9月30日に終了した四半期期間のフォーム10-Q、インラインXBRLで提供）
ここに提出
104表紙インタラクティブデータファイル (インライン XBRL 形式)別紙101に含まれています

54
目次
署名
1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は署名者に代わってこの報告書に正式に署名させ、正式に権限を与えられました。
コンソル・エナジー株式会社
2023年10月31日作成者:/s/ ジェームズ・A・ブロック
ジェームズ・A・ブロック
取締役、最高経営責任者
(最高執行役員)
2023年10月31日作成者:/s/ ミテシュクマール B. タッカー
ミテシュクマー・B・タッカー
最高財務責任者兼社長
(最高財務責任者)
2023年10月31日作成者:/s/ ジョン・M・ロスカ
ジョン・M・ロスカ
最高会計責任者
 (最高会計責任者)
55