保有者への通知-転換
リチウム・アメリカズ・コーポレーション
2027年満期転換社債 1.75%
チップ番号:53680QAA61

注：この通知には、対象ノートの登録所有者および受益者が関心を持つ重要な情報が含まれています。該当する場合、この通知を受け取ったすべての預託機関、保管者、その他の仲介業者は、手形の受益者への再送を適時に早急に行うようお願いします。

Lithium Americas Corp.（以下「当社」）は、2021年12月6日付けの、当社とComputershare Trust Company N.A. を受託者（「受託者」）として2021年12月6日付けのインデンチャー（「インデンチャー」）の当事者であり、これに基づいて当社は2027年満期の 1.75% 転換シニアノート（以下「ノート」）を発行しました。本書で使用されているが特に定義されていない大文字の用語は、本契約でその用語に与えられたそれぞれの意味を持つものとします。

2023年5月15日、当社の取締役会（以下「取締役会」）は、北米とアルゼンチンの事業部門を以下のように2つの独立した公開会社に分割する再編案を承認しました。

分離は、ブリティッシュコロンビア州の法律に基づく取り決め計画（「取り決め」）によって実施されます。この取り決めに基づき、会社の株主は会社の株式に対する比例持分を保持し、その時点での会社の所有権に比例してNew LACの新規発行株式を配分（「スピンオフ」）で受け取ります。この取り決めの一環として、会社は社名をリチウム・アメリカス（アルゼンチン）社に変更します。

2023年7月31日、この取り決めは会社の株主の投票により承認され、その後、ブリティッシュコロンビア州最高裁判所は2023年8月4日付けの最終命令によりこの取り決めを承認しました。本取り決めは、必要に応じて、特定の規制当局および第三者の追加の承認、同意、承認を履行または放棄することを条件としています。現在、必要な承認がすべて得られ、その他の条件が満たされれば、スピンオフは2023年10月2日頃に完了する予定です。必要な承認がすべて得られるという保証はありません。その場合、アレンジメントは終了しません。さらに、取締役会は、必要な承認がすべて得られても、スピンオフを延期するか、進めないかを決定する場合があります。手形の転換は保有者の責任です。

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1 ここに表示されているCUSIP番号は、所有者の便宜のためにのみ記載されています。会社も受託者も、そのようなCUSIP番号の選択や使用について一切の責任を負わず、CUSIP番号の正確性についても表明しません。

スピンオフにより、会社の株主への会社の資産は、スピンオフの発表日の前の取引日に、会社の普通株式の最終報告売却価格の1株あたりの価値の10％を超えることになります。その結果、インデンチャーのセクション14.01（b）（ii）（B）に従い、保有者は、スピンオフの配当落ち日（つまり、会社の普通株式がニューヨーク証券取引所で取引される最初の日）の直前の営業日の営業終了時に終了する30営業日の予定取引日中に（または、会社の普通株式がニューヨーク証券取引所に上場されていない場合）、債券を引き渡して転換することができます。ニューヨーク証券取引所（会社の普通株式が取引される主要な証券取引所または市場）は、契約締結後は定期的に行われます）。インデンチャーのセクション14.01（b）（ii）（B）に従い、債券は、2023年8月18日（スピンオフの配当予定日の少なくとも30取引日前）から、2023年10月2日の午後5時（ニューヨーク時間）まで（予想配当の直前の営業日）まで、いつでも転換の対象となります。スピンオフの日付）。当社は、契約条件に従って普通株式（および端数株式の代わりに現金）を交付することにより、そのような転換を決済するつもりです。アレンジメントの締切日が延長された場合、転換期間は、スピンオフの実際の配当落ち日の直前の営業日の午後5時（ニューヨーク時間）に自動的に延長されます。

この取り決めは、契約に基づく全面的な抜本的な変更を構成します。契約に従い、全面的なファンダメンタルチェンジが発生した場合、保有者は、アレンジメントの発効予定日の30日前からアレンジメントの実際の発効日の35取引日後の取引日までの間、債券を引き渡して転換することができます。インデンチャーのセクション14.01（b）（iii）に従い、債券は、2023年8月18日（契約の発効予定日の30日前）以降、2023年11月20日の午後5時（ニューヨーク時間）（契約の発効予定日から35日目）まで、いつでも転換の対象となります。当社は、契約条件に従って普通株式（および端数株式の代わりに現金）を交付することにより、そのような転換を決済するつもりです。アレンジメントの締切日が延長された場合、コンバージョン期間は、アレンジメントの実際の発効日から35取引日の午後5時（ニューヨーク時間）に自動的に延長されます。

インデンチャーの第14.03条に従い、保有者がメイク・ホール・ファンダメンタル・チェンジの発効日の直後の35取引日までに債券を転換することを選択した場合、当社は、そのように引き渡された債券の転換率を、会社の多数の追加普通株式で引き上げることを求められる場合があります。会社の追加普通株式の数は、もしあれば、メイク・ホール・ファンダメンタル・チェンジの発効日の直前の取引日を含む5取引日の期間における会社の普通株式の最終報告売却価格の平均に基づいて決定されるものとします。

最後に、スピンオフにより、インデンチャーのセクション14.04（c）に従って債券の換算レートも調整されます。インデンチャーのセクション14.04（c）に従い、転換レートは、10取引日の期間中の会社の普通株式と新しいLACの普通株式の最後に報告された売却価格に基づくスピンオフの配当落ち日を含め、10取引日の期間の最終取引日の営業終了時に調整する必要があります。

当社は、（i）本取り決めの結果としての全面的なファンダメンタルチェンジの発効日（もしあれば、そのようなメーク・ホール・ファンダメンタル・チェンジに関連して発生する転換に関して、債券の元本1,000ドルごとに転換率が引き上げられる会社の追加普通株式の数を含む）、および（ii）スピンオフの結果としての転換レートの調整に関する追加情報を提供します。

詳細については、以下にお問い合わせください。
投資家向け広報活動

電話:778-656-5820
電子メール:ir@lithiumamericas.com

ウェブサイト:www.thiumamericas.com

日付：2023年8月18日

  投稿者：リチウム・アメリカス・コーポレーション

cc: コンピューターシェア信託会社N.A.