20230630000112170212/312023Q2偽PY00011217022023-01-012023-06-3000011217022023-08-11エクセルリ:シェア00011217022023-06-30ISO 4217: 米ドル00011217022022-12-31ISO 4217: 米ドルエクセルリ:シェア00011217022023-04-012023-06-3000011217022022-04-012022-06-3000011217022022-01-012022-06-3000011217022021-12-3100011217022022-06-300001121702米国会計基準:普通株式会員2023-03-310001121702米国会計基準:追加払込資本構成員2023-03-310001121702米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-03-310001121702米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-03-3100011217022023-03-310001121702米国会計基準:追加払込資本構成員2023-04-012023-06-300001121702米国会計基準:普通株式会員2023-04-012023-06-300001121702yten: エクイティ・オファリング・メンバー米国会計基準:普通株式会員2023-04-012023-06-300001121702yten: エクイティ・オファリング・メンバー米国会計基準:追加払込資本構成員2023-04-012023-06-300001121702yten: 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エクイティ・オファリング・メンバー米国会計基準:普通株式会員2023-01-012023-06-300001121702yten: エクイティ・オファリング・メンバー米国会計基準:追加払込資本構成員2023-01-012023-06-300001121702yten: エクイティ・オファリング・メンバー2023-01-012023-06-300001121702米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-01-012023-06-300001121702米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-01-012023-06-300001121702米国会計基準:普通株式会員2021-12-310001121702米国会計基準:追加払込資本構成員2021-12-310001121702米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2021-12-310001121702米国会計基準:利益剰余金メンバー2021-12-310001121702米国会計基準:追加払込資本構成員2022-01-012022-06-300001121702米国会計基準:普通株式会員2022-01-012022-06-300001121702米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-01-012022-06-300001121702米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-01-012022-06-300001121702米国会計基準:転換社債メンバーyten: コンバーチブルノートメンバー2023-04-270001121702yten: 登録直接募集および私募会員2023-05-052023-05-0500011217022023-05-030001121702yten: 前払いワラントメンバー2023-05-030001121702yten: 登録直接募集および私募会員2023-05-050001121702YTEN: ミシガン州立大学会員2022-12-3110: セグメント0001121702米国会計基準:機器メンバー2023-06-300001121702米国会計基準:家具および備品会員2023-06-300001121702US-GAAP: コンピュータソフトウェア無形資産メンバー2023-06-300001121702yten: 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マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2022-12-310001121702US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2022-12-310001121702US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2022-12-310001121702US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-12-310001121702米国会計基準:米国政府機関証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2022-12-310001121702米国会計基準:米国政府機関証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2022-12-310001121702米国会計基準:米国政府機関証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2022-12-310001121702米国会計基準:米国政府機関証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-12-310001121702米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2022-12-310001121702米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2022-12-310001121702米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2022-12-310001121702米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-12-310001121702yten: 従業員と取締役のストックオプションメンバー2022-12-310001121702yten: 従業員と取締役のストックオプションメンバー2023-01-012023-06-300001121702yten: 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最大メンバー数YTEN:アット・ザ・マーケット・プログラムメンバー2023-03-310001121702yten: 2028年11月に期限が切れる登録直接・私募ワラント2023-06-300001121702YTEN:2027年5月に有効期限が切れるシリーズBワラント、メンバーyten: 公募メンバー2023-06-300001121702YTEN:2027年5月に有効期限が切れるシリーズBワラント、メンバー米国会計基準:プライベート・プレースメント・メンバー2023-06-300001121702yten:2024年1月に有効期限が切れるワラントメンバー2023-06-300001121702yten:2024年9月に有効期限が切れるワラントメンバー2023-06-300001121702米国会計基準:従業員ストックオプションメンバー2023-06-300001121702米国会計基準:従業員ストックオプションメンバー2022-12-310001121702米国会計基準:ワラントメンバー2023-06-300001121702米国会計基準:ワラントメンバー2022-12-31 米国
証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
フォーム10-Q
☒ 1934年の証券取引法第13条または第15(d)条に基づく四半期報告書。
四半期終了時 2023年6月30日
または
☐ 1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) に基づく移行報告書
からへの移行期間について
コミッションファイル番号 001-33133
YIELD10 バイオサイエンス株式会社
| | | | | | | | |
デラウェア州 | | 04-3158289 |
(州またはその他の管轄区域) 法人または組織) | | (IRS) 雇用主 識別番号) |
| | |
19 プレジデンシャル・ウェイ ウォーバーン, MA | | 01801 |
(主要執行機関の住所) | | (郵便番号) |
(617) 583-1700
(登録者の電話番号、市外局番を含む)
(以前の名前、以前の住所、以前の会計年度、前回の報告以降に変更された場合。)
同法第12条 (b) に従って登録された証券: | | | | | | | | |
各クラスのタイトル | トレーディングシンボル | 登録された各取引所の名前 |
普通株式 | 十 | の ナスダックキャピタルマーケット |
登録者が、(1)1934年の証券取引法の第13条または第15条(d)で提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間(または登録者がそのような報告を提出する必要があったよりも短い期間)に提出したかどうか、および(2)過去90日間にそのような提出要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。 はい ýいいえo
登録者が、過去12か月間(または登録者がそのようなファイルの提出を求められたより短い期間)に、規則S-Tの規則405(本章の§232.405)に従って提出が義務付けられているすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。 はい ýいいえo
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、「新興成長企業」の定義を参照してください。
| | | | | | | | | | | |
大型加速フィルター | o | アクセラレーテッド・ファイラー | o |
非加速ファイラー | ý | 小規模な報告会社 | ý |
| | 新興成長企業 | o |
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。 o
登録者がシェル会社(取引法規則12b-2で定義されている)かどうかをチェックマークで示してください。はいoいいえý
2023年8月11日現在の登録者の普通株式の発行済株式数は 6,114,002
.
Yield10 バイオサイエンス株式会社
フォーム 10-Q
2023年6月30日に終了した四半期について
目次
| | | | | | | | |
| | ページ |
パートI。財務情報 | |
| | |
アイテム | | |
1. | 要約連結財務諸表(未監査) | |
| 2023年6月30日および2022年12月31日の要約連結貸借対照表 | 3 |
| 2023年6月30日および2022年6月30日に終了した3か月および6か月間の要約連結損益計算書 | 4 |
| 2023年6月30日および2022年6月30日までの3か月および6か月間の包括損失の要約連結計算書 | 5 |
| 2023年6月30日および2022年6月30日に終了した6か月間の要約連結キャッシュフロー計算書 | 6 |
| 2023年6月30日および2022年6月30日までの3か月および6か月間の要約連結株主資本計算書 | 7 |
| 要約連結財務諸表の注記 | 9 |
2. | 経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析 | 22 |
3. | 市場リスクに関する定量的・質的開示 | 29 |
4. | 統制と手続き | 29 |
| | |
第二部。その他の情報 | 29 |
| | |
アイテム | | |
1. | 法的手続き | 29 |
1A. | リスク要因 | 29 |
2. | 持分証券の未登録売却および収益の使用 | 30 |
3. | シニア証券のデフォルト | 30 |
4. | 鉱山の安全に関する開示 | 30 |
5. | その他の情報 | 30 |
6. | 展示品 | 31 |
| | |
署名 | 32 |
パートI。財務情報
アイテム 1.要約連結財務諸表
YIELD10 バイオサイエンス株式会社
要約連結貸借対照表
未監査
(千単位、1株あたりのデータと1株あたりのデータを除く)
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日 2023 | | 12月31日 2022 |
資産 | | | |
現在の資産: | | | |
現金および現金同等物 | $ | 2,336 | | | $ | 2,356 | |
短期投資 | — | | | 1,991 | |
| | | |
| | | |
未請求売掛金 | — | | | 30 | |
前払費用およびその他の流動資産 | 689 | | | 641 | |
| | | |
流動資産合計 | 3,025 | | | 5,018 | |
| | | |
制限付き現金 | 264 | | | 264 | |
資産および設備、純額 | 663 | | | 775 | |
使用権資産 | 1,851 | | | 1,961 | |
その他の資産 | 67 | | | 67 | |
総資産 | $ | 5,870 | | | $ | 8,085 | |
| | | |
負債と株主資本 | | | |
流動負債: | | | |
買掛金 | $ | 467 | | | $ | 109 | |
未払費用 | 1,375 | | | 926 | |
リース負債の現在の部分 | 628 | | | 575 | |
流動負債合計 | 2,470 | | | 1,610 | |
リース負債、流動分を差し引いたもの | 1,842 | | | 2,075 | |
転換社債の買掛金、発行費用を差し引いたもの(注9) | 971 | | | — | |
| | | |
負債総額 | 5,283 | | | 3,685 | |
コミットメントと不測の事態(注10) | | | |
| | | |
株主資本: | | | |
| | | |
優先株 ($0.01一株当たりの額面価格); 5,000,000承認された株式。 いいえ発行済株式または発行済み株式 | — | | | — | |
普通株式 ($)0.01一株当たりの額面価格); 60,000,0002023年6月30日と2022年12月31日に承認された株式。 6,100,263そして 4,944,2022023年6月30日と2022年12月31日にそれぞれ発行された株式と発行された株式 | 61 | | | 49 | |
追加払込資本 | 407,930 | | | 404,277 | |
その他の包括損失の累計 | (244) | | | (229) | |
累積赤字 | (407,160) | | | (399,697) | |
株主資本の総額 | 587 | | | 4,400 | |
負債総額と株主資本 | $ | 5,870 | | | $ | 8,085 | |
添付の注記は、これらの中間未監査要約連結財務諸表の不可欠な部分です
YIELD10 バイオサイエンス株式会社
要約連結営業明細書
未監査
(千単位、1株あたりのデータと1株あたりのデータを除く)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月が終了 6月30日 | | 6 か月間終了 6月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
収益: | | | | | | | |
| | | | | | | |
助成金収入 | $ | — | | | $ | 103 | | | $ | 60 | | | $ | 252 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
総収入 | — | | | 103 | | | 60 | | | 252 | |
| | | | | | | |
経費: | | | | | | | |
| | | | | | | |
研究開発 | 1,997 | | | 2,016 | | | 4,159 | | | 3,779 | |
一般と管理 | 1,670 | | | 1,523 | | | 3,368 | | | 3,230 | |
経費合計 | 3,667 | | | 3,539 | | | 7,527 | | | 7,009 | |
事業による損失 | (3,667) | | | (3,436) | | | (7,467) | | | (6,757) | |
| | | | | | | |
その他の収入 (費用): | | | | | | | |
| | | | | | | |
その他の収益(費用)、純額 | (14) | | | 2 | | | 4 | | | 1 | |
その他の収入 (費用) の合計 | (14) | | | 2 | | | 4 | | | 1 | |
法人税控除前の営業損失 | (3,681) | | | (3,434) | | | (7,463) | | | (6,756) | |
所得税規定 | — | | | (9) | | | — | | | (18) | |
純損失 | $ | (3,681) | | | $ | (3,443) | | | $ | (7,463) | | | $ | (6,774) | |
| | | | | | | |
基本および希薄化後の1株当たり純損失 | $ | (0.64) | | | $ | (0.70) | | | $ | (1.39) | | | $ | (1.38) | |
1株あたりの計算に使用される株式数: | | | | | | | |
ベーシックで希釈 | 5,729,012 | | | 4,900,298 | | | 5,366,324 | | | 4,894,638 | |
添付の注記は、これらの中間未監査要約連結財務諸表の不可欠な部分です
YIELD10 バイオサイエンス株式会社
要約連結包括損失計算書
未監査
(千単位)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月が終了 6月30日 | | 6 か月間終了 6月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
純損失: | $ | (3,681) | | | $ | (3,443) | | | $ | (7,463) | | | $ | (6,774) | |
その他の包括損失 | | | | | | | |
投資含み損の変化 | — | | | (1) | | | 1 | | | (22) | |
外貨換算調整の変更、所得税控除後 | (12) | | | (26) | | | (16) | | | (23) | |
| | | | | | | |
その他の包括損失の合計 | (12) | | | (27) | | | (15) | | | (45) | |
包括的損失 | $ | (3,693) | | | $ | (3,470) | | | $ | (7,478) | | | $ | (6,819) | |
添付の注記は、これらの中間未監査要約連結財務諸表の不可欠な部分です
YIELD10 バイオサイエンス株式会社
要約連結キャッシュフロー計算書
未監査
(千単位)
| | | | | | | | | | | |
| 6 か月間終了 6月30日 |
| 2023 | | 2022 |
営業活動によるキャッシュフロー | | | |
純損失 | $ | (7,463) | | | $ | (6,774) | |
純損失を営業活動に使用された現金と調整するための調整: | | | |
減価償却と償却 | 145 | | | 128 | |
| | | |
| | | |
| | | |
401(k)会社の普通株式マッチの料金 | 63 | | | 76 | |
株式報酬制度 | 830 | | | 1,011 | |
非現金リース費用 | 110 | | | 192 | |
繰延所得税引当金 | — | | | 19 | |
営業資産および負債の変動: | | | |
売掛金 | — | | | 129 | |
| | | |
未請求売掛金 | 30 | | | 6 | |
前払費用およびその他の資産 | (48) | | | (37) | |
| | | |
買掛金 | 331 | | | (59) | |
未払費用 | 436 | | | (80) | |
リース負債 | (180) | | | (251) | |
| | | |
営業活動に使用された純現金 | (5,746) | | | (5,640) | |
| | | |
投資活動によるキャッシュフロー | | | |
資産および設備の購入 | (27) | | | (133) | |
| | | |
| | | |
| | | |
投資の購入 | — | | | (710) | |
短期投資の満期からの収入 | 1,991 | | | 4,371 | |
投資活動によって提供される純現金 | 1,964 | | | 3,528 | |
| | | |
財務活動によるキャッシュフロー | | | |
| | | |
| | | |
| | | |
株式公開における普通株式およびワラントの発行による収入、発行費用を差し引いたもの | 2,717 | | | — | |
市場での提供による収入、発行費用を差し引いたもの | 103 | | | — | |
転換社債券の収入 | 1,000 | | | — | |
株式報奨の権利確定に関連して従業員に代わって支払われる税金 | (41) | | | (14) | |
財務活動によって提供された(使用された)純現金 | 3,779 | | | (14) | |
| | | |
現金、現金同等物および制限付現金に対する為替レートの変動の影響 | (17) | | | (23) | |
| | | |
現金、現金同等物および制限付現金の純減少 | (20) | | | (2,149) | |
現金、現金同等物および期首制限付現金 | 2,620 | | | 5,593 | |
期末の現金、現金同等物、制限付現金 | $ | 2,600 | | | $ | 3,444 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
現金以外の情報の補足開示: | | | |
リース負債と引き換えに取得した使用権資産 | $ | 100 | | | $ | — | |
| | | |
| | | |
| | | |
添付の注記は、これらの中間未監査要約連結財務諸表の不可欠な部分です
YIELD10 バイオサイエンス株式会社
要約連結株主資本計算書
未監査
(千単位、株式金額を除く)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日までに終了した3か月間 |
| 普通株式 | | 追加払込資本 | | その他の包括利益 (損失) の累計 | | | | 株主資本の総額 |
| 株式 | | 額面価格 | | | | 累積赤字 | |
バランス、2023年3月31日 | 5,078,557 | | | $ | 51 | | | $ | 404,803 | | | $ | (232) | | | $ | (403,479) | | | $ | 1,143 | |
株式ベースの報酬費用 | — | | | — | | | 381 | | | — | | | — | | | 381 | |
401 (k) マッチの普通株式の発行 | 9,438 | | | — | | | 26 | | | — | | | — | | | 26 | |
発行費用を差し引いた株式公開における普通株式およびワラントの発行 | 1,006,710 | | | 10 | | | 2,707 | | | — | | | — | | | 2,717 | |
| | | | | | | | | | | |
取締役報酬のための普通株式の発行 | 5,558 | | | — | | | 13 | | | — | | | — | | | 13 | |
外貨換算と含み損が投資に与える影響 | — | | | — | | | — | | | (12) | | | — | | | (12) | |
純損失 | — | | | — | | | — | | | — | | | (3,681) | | | (3,681) | |
バランス、2023年6月30日 | 6,100,263 | | | $ | 61 | | | $ | 407,930 | | | $ | (244) | | | $ | (407,160) | | | $ | 587 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022年6月30日に終了した3か月間 |
| 普通株式 | | 追加払込資本 | | その他の包括利益 (損失) の累計 | | | | 株主資本の総額 |
| 株式 | | 額面価格 | | | | 累積赤字 | |
バランス、2022年3月31日 | 4,893,403 | | | $ | 49 | | | $ | 402,817 | | | $ | (193) | | | $ | (389,462) | | | $ | 13,211 | |
株式ベースの報酬費用 | — | | | — | | | 489 | | | — | | | — | | | 489 | |
401 (k) マッチの普通株式の発行 | 7,843 | | | — | | | 41 | | | — | | | — | | | 41 | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
外貨換算と含み損が投資に与える影響 | — | | | — | | | — | | | (27) | | | — | | | (27) | |
純損失 | — | | | — | | | — | | | — | | | (3,443) | | | (3,443) | |
バランス、2022年6月30日 | 4,901,246 | | | $ | 49 | | | $ | 403,347 | | | $ | (220) | | | $ | (392,905) | | | $ | 10,271 | |
添付の注記は、これらの中間未監査要約連結財務諸表の不可欠な部分です
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日に終了した6か月間 |
| 普通株式 | | 追加払込資本 | | その他の包括利益 (損失) の累計 | | | | 株主資本の総額 |
| 株式 | | 額面価格 | | | | 累積赤字 | |
残高、2022年12月31日 | 4,944,202 | | | $ | 49 | | | $ | 404,277 | | | $ | (229) | | | $ | (399,697) | | | $ | 4,400 | |
株式ベースの報酬費用 | — | | | — | | | 805 | | | — | | | — | | | 805 | |
401 (k) マッチの普通株式の発行 | 27,016 | | | 1 | | | 55 | | | — | | | — | | | 56 | |
市場での募集に基づく普通株式の発行、発行費用を差し引いたもの | 94,665 | | | 1 | | | 102 | | | — | | | — | | | 103 | |
制限付株式単位の普通株式の発行 | 17,640 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
株式報奨の権利確定に関連して従業員に代わって支払われる税金 | — | | | — | | | (41) | | | — | | | — | | | (41) | |
発行費用を差し引いた株式公開における普通株式およびワラントの発行 | 1,006,710 | | | 10 | | | 2,707 | | | — | | | — | | | 2,717 | |
取締役報酬のための普通株式の発行 | 10,030 | | | — | | | 25 | | | — | | | — | | | 25 | |
外貨換算と含み損が投資に与える影響 | — | | | — | | | — | | | (15) | | | — | | | (15) | |
純損失 | — | | | — | | | — | | | — | | | (7,463) | | | (7,463) | |
バランス、2023年6月30日 | 6,100,263 | | | $ | 61 | | | $ | 407,930 | | | $ | (244) | | | $ | (407,160) | | | $ | 587 | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022年6月30日に終了した6か月間 |
| 普通株式 | | 追加払込資本 | | その他の包括利益 (損失) の累計 | | | | 株主資本の総額 |
| 株式 | | 額面価格 | | | | 累積赤字 | |
残高、2021年12月31日 | 4,881,851 | | | $ | 49 | | | $ | 402,283 | | | $ | (175) | | | $ | (386,131) | | | $ | 16,026 | |
株式ベースの報酬費用 | — | | | — | | | 1,012 | | | — | | | — | | | 1,012 | |
401 (k) マッチの普通株式の発行 | 12,917 | | | — | | | 66 | | | — | | | — | | | 66 | |
制限付株式単位の普通株式の発行 | 6,478 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
株式報奨の権利確定に関連して従業員に代わって支払われる税金 | — | | | — | | | (14) | | | — | | | — | | | (14) | |
外貨換算と含み損が投資に与える影響 | — | | | — | | | — | | | (45) | | | — | | | (45) | |
純損失 | — | | | — | | | — | | | — | | | (6,774) | | | (6,774) | |
バランス、2022年6月30日 | 4,901,246 | | | $ | 49 | | | $ | 403,347 | | | $ | (220) | | | $ | (392,905) | | | $ | 10,271 | |
添付の注記は、これらの中間未監査要約連結財務諸表の不可欠な部分です
YIELD10 バイオサイエンス株式会社
要約連結財務諸表の注記
未監査
(千単位の金額、1株あたりの金額を除く)
1. ビジネスの性質とプレゼンテーションの基礎
Yield10 Bioscience, Inc.(「Yield10」または「当社」)は、低炭素で持続可能な種子製品を大規模生産するためのプラットフォーム作物として油糧種子のカメリナサティバ(「カメリーナ」)を開発している農業バイオサイエンス企業です。1)バイオ燃料原料として使用するカメリナ油とカメリーナで生産されるPHAバイオプラスチックによる石油代替市場生分解性バイオプラスチックとして使用するための種子、および2)カメリーナ種子で生産されたオメガ3(EPA、DHA+EPA)オイルを含む食品および栄養市場、水産養殖および栄養補助食品、およびプロテインミール用の市場動物飼料市場。商業計画は、会社の開発パイプラインからの遺伝的形質を取り入れた一連の独自のエリートカメリナ種子品種を開発してリリースすることに基づいています。これにより、農場でのパフォーマンスが向上し、作付面積と種子製品の収益が増加します。Yield10はまた、トウモロコシ、大豆、キャノーラなどの主要な食用作物で商品化するために、会社のパイプラインから大規模な種子会社に収量および種子油の特性をライセンス供与することで、株主に付加価値を創出する予定です。Yield10はマサチューセッツ州ウォーバーンに本社を置き、カナダのサスカチュワン州サスカトゥーンに油糧種子センターがあります。
添付の要約連結財務諸表は米ドルで表示され、未監査であり、米国で一般に認められている会計原則(「GAAP」)および米国証券取引委員会(「SEC」)の規則および規制に従ってYield10が作成したものです。会社の年次連結財務諸表に通常含まれる特定の情報や脚注の開示は、要約または省略されています。期末の要約連結貸借対照表データは、監査済み財務諸表から導き出されたものですが、GAAPで義務付けられているすべての開示は含まれていません。経営陣の見解では、要約連結財務諸表には、2023年6月30日および2022年12月31日現在の財政状態の公正な計算と、2023年6月30日および2022年6月30日に終了した中間期間の経営成績に必要なすべての調整(通常の定期調整のみで構成される)が反映されています。
中間期の経営成績は、必ずしも将来の期間または会計年度全体で期待される経営成績を示すものではありません。これらの中間未監査要約連結財務諸表は、当社に含まれる2022年12月31日に終了した年度の監査済み連結財務諸表と併せて読む必要があります。 フォーム10-Kの年次報告書2023年3月14日に証券取引委員会に提出しました。
添付の要約連結財務諸表は、当社が継続企業であり続けることを前提として、通常の事業過程における資産の実現と負債とコミットメントの履行を考慮した基準で作成されています。当社は、1年間を除いて、2023年6月30日までの3か月を含め、設立当初から損失を記録しています。
2023年6月30日現在、当社は無制限の現金および現金同等物を$で保有しています2,336。当社は、会計基準体系(「ASC」)トピック205-40のガイダンスに従っています。 財務諸表の提示-継続的な懸念要約連結財務諸表が発行された日から1年間、継続企業として存続できるかどうかについて実質的な疑いがあるかどうかを判断するためです。現在の現金資源を使い果たした後も、会社が事業を継続できるかどうかは、とりわけ、パブリックまたはプライベートエクイティファイナンス、担保付きまたは無担保の債務融資、エクイティまたはデット・ブリッジ・ファイナンス、ワラント保有者の能力と、会社の未払いのワラント、追加の研究助成金、または第三者との協力的取り決めを行使する能力によって決まりますが、保証はありません。経営陣は、たとえあったとしても、会社にとって有利な条件で追加の資金が提供されるのか、それとも受け入れられるのかを知りません。短期的に十分な追加資金が得られない場合、経営陣は会社の研究活動を縮小し、戦略的代替案を模索したり、会社の事業を縮小したり、知的財産や設備を含む残りの資産を清算するオプションを追求することを余儀なくされます。会社の現在の資金予測に基づいて、経営陣は、これらの要約連結財務諸表が発行されてから少なくとも1年間は、会社の現在の資本資源では計画された事業に資金を提供するのに十分ではないと判断しました。これは、会社が継続的な企業として存続できるかどうかについて大きな疑問を投げかけています。この現金資源の予測は、リスクと不確実性を伴う将来の見通しに関する情報であり、実際の費用額は、さまざまな要因の結果として大きく変動したり、不利に変動したりする可能性があります。
会社が追加の資金を調達するために株式または負債証券を発行する場合、(i)会社はそのような発行に関連して手数料を負担する可能性があり、(ii)既存の株主は新しい株式の発行により希薄化を経験する可能性があり、(iii)会社は継続的な利息費用を負担し、債務発行に関連して会社資産に担保権を与える必要があり、(iv)新しい株式または負債証券に権利がある可能性があります。会社の既存の株主よりも優先される好みと特権。さらに、エクイティ・ファイナンス取引による所有権の変更により、会社の純営業損失と研究開発クレジットの繰越の利用は、内国歳入法第382条に基づく重大な年間制限の対象となる場合があります。会社が協力、ライセンス、またはその他の同様の取り決めを通じて追加の資金を調達する場合、潜在的な製品や専有技術に対する貴重な権利を放棄するか、会社にとって不利な条件でライセンスを付与する必要があるかもしれません。
2023年4月27日、当社はマラソン・ペトロリアム・コーポレーション(「マラソン」)と、マラソンによるYield10への潜在的な投資と、再生可能燃料の生産に使用される低炭素強度のカメリナ原料油のオフテイク契約について、拘束力のない意向書(「LOI」)に署名しました。LOIへの署名に関連して、当社は、マラソンの関連会社であるMPC Investment LLC(「購入者」)に、当初の元本金額がドルのシニア無担保転換社債を売却して発行しました。1,000(「転換社債」)は、満期時に、ドルに等しい転換価格で会社の普通株式に転換可能です。3.071株あたり。転換社債に定められた強制的な調整と特定の条件と制限が適用されます。Yield10は、2023年4月28日付けの当社と購入者との間の証券購入契約に従って転換社債を売却および発行し、転換社債の収益を受領しました。当社は、転換社債からの純収入を運転資金および一般的な企業目的に使用します。
2023年5月5日、同社はドルを調達しました3,000登録された直接募集による会社の普通株式と前払いのワラント、および投資家との同時私募によるワラントの発行による総収入。証券購入契約の条件に基づき、Yield10は売却に同意しました 931,600普通株式と 75,110募集完了後すぐに行使して普通株式に転換する前払いのワラント。会社はまた、未登録の私的ワラントを発行して購入することに同意しました 1,006,710普通株式。普通株1株(またはその代わりとなる前払込みワラント)と付随するワラントの実効募集価格を合わせたものは、$2.98。会社は$の収益を受け取りました2,717、オファリングから、$を差し引いたものです283は、推定発行コストで、そのうち$882023年6月30日の時点で、未払いで未払いのままです。
2. 会計方針
プレゼンテーションの基礎と統合の原則
添付の未監査要約連結財務諸表は、財務会計基準審議会(「FASB」)によって設定された会計基準を含む、米国で一般に認められている会計原則に従って作成されています。FASBは、財務状況、経営成績、キャッシュフローが一貫して報告されるように、会社が従うGAAPを設定しています。これらの未監査要約連結財務諸表の注記でFASBが発行したGAAPへの言及は、ASCへの言及です。未監査の要約連結財務諸表には、会社とその完全子会社の会計が含まれます。子会社であるYield10 OilseedsInc.(「YOI」)およびYield10バイオサイエンス証券株式会社との取引を含め、会社間取引はすべて廃止されました。
現金、現金同等物および制限付現金
当社は、購入日の当初の満期日が90日以下で購入された流動性の高い投資はすべて現金同等物と見なします。
次の表は、ここに含まれる当社の未監査の要約連結貸借対照表で報告された現金、現金同等物、および制限付現金の調整を示しています。
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日 2023 | | 12月31日 2022 |
現金および現金同等物 | $ | 2,336 | | | $ | 2,356 | |
制限付き現金 | 264 | | | 264 | |
現金、現金同等物および制限付現金の合計 | $ | 2,600 | | | $ | 2,620 | |
制限付現金に含まれる金額は、契約上の合意により確保する必要のある金額です。$の制限付き現金2642023年6月30日と2022年12月31日の時点では、主にマサチューセッツ州ウォーバーンの施設に関する当社のリース契約に関連して保有されている資金で構成されています。
投資
当社は、購入日の当初の満期日が90日を超え、貸借対照表日の満期日が1年以下で購入された投資を短期投資として分類します。会社は、満期日が貸借対照表日から1年を超える投資を長期投資として分類します。
株式投資の一時的以外の減損は、会社が信用損失を被り、投資を売却する意向がある場合、または償却原価ベースの回復前に投資を売却する必要がある可能性が高い場合、会社の未監査の要約連結営業諸表で計上されます。実現損益、配当、利息収入、一時的な信用損失以外と判断された価値の下落は、その他の収入(費用)に含まれます。購入時に発生する保険料や割引は、償却されるか、利息収入に積算されます。
見積もりの使用
GAAPに準拠した財務諸表を作成するには、経営陣は、報告された資産と負債の金額、財務諸表の日付における偶発資産と負債の開示、および報告期間中の助成金の収益と費用の報告額に影響する見積もりと仮定を行う必要があります。実際の結果は、これらの見積もりと異なる場合があります。
外貨翻訳
YOIの機能通貨はカナダドルです。YOIの外貨資産と負債は、貸借対照表日に有効な実勢為替レートで米ドルに換算されます。収益と支出は、その期間中の実勢の平均為替レートで換算されます。結果として生じる換算損益は、未監査の要約連結貸借対照表のその他の包括利益(損失)の累積に記録されます。会社が連結外国子会社の資産の全部または実質的にすべてを解散または売却した場合、その子会社の累積換算損益は包括利益(損失)から差し引かれ、解散または売却が発生した会計期間中の未監査の要約連結営業報告書に含まれます。
包括的損失
包括的損失は、純損失と、純損失から除外される株主資本の一定の変動で構成されます。当社は、負債証券の含み損益および外貨換算調整をその他の包括損失に含めています。
所得税
会社は資産負債法を使用して所得税を会計処理します。この方法では、未監査の要約連結財務諸表または会社の納税申告書で認識された事象が将来予想される税務上の影響に備えて、繰延税金資産および負債を認識する必要があります。この方法では、繰延税金資産と負債は、財務諸表と資産および負債の課税基準との差に基づいて、その差が逆転すると予想される年度に有効な制定税率を使用して決定されます。繰延税金資産を、実現する可能性が高いレベルまで引き下げるために、評価引当金が提供されています。
当社は、不確実な税務上の地位を認識して解決するために、「ありそうもない」基準を使用して、不確実な税務上のポジションを会計処理します。不確実な税務上の地位の評価は、税法の変更、確定申告において取られた、または取られることが期待される税務上の立場の測定、監査対象事項の効果的な解決、新たな監査活動、税務上の立場に関連する事実または状況の変化などが含まれますが、これらに限定されません。所得税引当金には、結果として生じる課税準備金または未承認の税制上の優遇措置の影響、および関連する純利息および罰金(ある場合)が含まれます。当社は、不確実な税務上の立場を四半期ごとに評価し、不確実な立場を取り巻く関連事実のその後の変化を反映するように負債水準を調整します。
信用リスクの集中
会社を信用リスクの集中にさらす可能性のある金融商品は、主に現金、現金同等物、制限付現金、短期投資、売掛金です。当社は歴史的に投資してきました
格付けの高いマネーマーケットファンド、企業債券、連邦政府機関証および米国財務省証券の現金。投資は、購入されると、発行者ごとの集中限度を設定する会社の投資方針に従って取得されます。
エネルギー省(「DOE」)からのミシガン州立大学(「MSU」)の助成金を支援する当社の取り組みは、2023年の第1四半期に完了しましたが、それ以上の収益はありませんでした。会社のサブアワードから支払われるべき金額はすべて請求され、徴収されました。2022年12月31日の時点で、会社の未請求売掛金(ドル)30DOEの助成金への支援についてMSUから期待されていました。
公正価値測定
2023年6月30日および2022年12月31日現在の当社の金融商品の帳簿価額(現金同等物、制限付現金、未請求売掛金、買掛金、および未払費用を含む)は、これらの金融商品の短期的な性質により、公正価値に近いものです。公正価値の測定の詳細については、注記5を参照してください。
セグメント情報
セグメント報告の会計ガイダンスは、営業セグメントに関する情報を財務諸表で報告するための基準を定めています。当社は、以下の地域で事業を展開する農業バイオサイエンス企業です 一このセグメントは、独自の製品を生産したり、農業や食品産業向けのその他の価値の高い遺伝的形質を生産したりするために、改良されたカメリナ植物の品種を開発することです。会社の最高経営意思決定者は、会社のどの部分も個別に管理していません。リソースの配分と業績の評価は、会社の連結業績に基づいています。
資産と設備
資産と設備は、原価から減価償却累計額を差し引いて記載されています。修理とメンテナンスは、発生した時点で運営費として請求されます。 減価償却費は、資産が稼働した後の推定耐用年数にわたって、次のように定額法を使用して計算されます。
| | | | | | | | |
資産の説明 | | 推定耐用年数(年) |
装備 | | 3 |
家具と備品 | | 5 |
ソフトウェア | | 3 |
借地権の改善 | | 耐用年数またはリース期間の短い方 |
リース会計
借手として、当社はASC 842に定められたリース会計ガイダンスに従います。ガイダンスに記載されている5つの基準のいずれかがリースに当てはまる場合、リースはファイナンスリースとして分類され、ファイナンスリースとして分類されていないリースは、リース期間にわたって経費認識が定額で行われるオペレーティングリースとして分類されます。ASC 842に基づき、当社は、リース開始日に、リースに暗黙の利率を使用して、またはその金利が容易に決定できない場合は会社の増分借入金利を使用して、リース支払いの現在価値として計算されたリース負債を記録します。リース負債と同等の使用権資産も記録され、必要に応じてリース前払い、リース発生、初期直接費用、およびリース期間内に存在する貸手のリースインセンティブのために調整が行われます。当社は、借手がASC 842の会計要件から12か月以内のリースを省略することを許可する短期リースの例外を採用しました。
長期資産の減損
資産や設備などの長期資産は、事象や状況の変化により資産の帳簿価額を回収できない可能性があることが示された場合は常に、減損がないか見直されます。会計ガイダンスではさらに、企業は、長期資産の帳簿価額が割引前の将来のキャッシュフローに基づいて回収できない場合にのみ減損損失を認識し、減損損失を資産の帳簿価額と公正価値の差として測定することが義務付けられています。
助成金収入
当社はこれまで、一次請負業者または下請け業者のいずれかを務める政府の研究助成金から収益を得てきました。これらの助成金は、会社の事業の中心的な運営と見なされています。収入は、助成金に関連する研究費が発生することで得られます。政府の助成金で得た収益が、貸借対照表日の時点でまだ請求されていない場合、2022年12月31日の添付の未監査要約連結貸借対照表に未請求売掛金として記録されます。仕事をする前に政府の助成金から受け取った資金は、もしあれば、稼げるまで繰延収益として計上されます。
研究開発
社内の研究開発に関連するすべての費用は、発生した時点で費用計上されます。研究開発費には、給与、従業員福利厚生、下請け業者、作物試験、規制活動、施設関連費用、減価償却、株式ベースの報酬などの直接費用が含まれます。種子の増殖と加工にかかる費用は、会社が確立された商業事業への移行を完了するまで研究開発費に含まれます。その時点で、これらの費用は在庫に記録される予定です。政府の研究助成金に関連して発生した費用は、研究開発費として計上されます。
一般管理費
会社の一般管理費には、会社の管理上および事業開発を支援するために発生した給与、従業員福利厚生、施設費、コンサルティングおよび専門サービス料、旅費、減価償却費、株式ベースの報酬、およびオフィス関連費用が含まれます。
知的財産コスト
当社は、特許の出願および維持に関連するすべての費用を、当社の未監査の要約連結営業報告書の一般管理費に含めています。
株式ベースの報酬
従業員、取締役会のメンバー、および非従業員へのすべての株式ベースの支払いは、受取人が授与と引き換えにサービスを提供する必要がある期間における付与日の公正価値の定式認識に基づいて、運営費の範囲内で計上されます。付与される株式ベースの報奨の種類、そのような報奨に関連する報酬費用、および未払いの株式ベースの報奨の詳細については、注記7を参照してください。
最近の会計基準
時々、指定された発効日時点でFASBまたは会社が採用するその他の標準設定機関によって、新しい会計上の声明が発行されます。
2021年11月、FASBは発行しました 2021-10年のように、政府の援助(トピック832)-政府援助に関する事業体による開示。このASUでは、助成金または拠出金の会計モデルを適用することによって会計処理の対象となる政府との取引の透明性を高めることが期待される年次開示を義務付けています。これには、(1)取引の性質と援助を受けた形式、(2)適用された会計方針、(3)取引の影響を受ける貸借対照表と損益計算書の明細項目、および各財務諸表項目に適用される金額が含まれます。このASUは、2021年12月15日以降に始まる年次期間に有効です。この基準の採用は、会社の要約連結財務諸表に大きな影響を与えていません。
2016年6月、FASBはAを発行しました米国番号2016-13は、金融商品-信用損失(トピック326):金融商品の信用損失の測定。 FASB その後、ASU 2016-13の改正案を発行しました。発効日と移行日は最初の宣言と同じです。この基準は、企業が短期の売掛金から長期融資までの金融資産の生涯にわたる予想信用損失を見積もり、以前に使用されていた発生損失モデルではなく予想損失モデルを使用して信用損失を報告することを義務付けており、信用リスクに関連する追加の開示も定めています。 含み損のある売却可能な債務証券については、投資の償却費用を削減するのではなく、引当金を計上することがこの基準で義務付けられています。この基準は、売却可能な債務証券について認識される信用損失の額を、帳簿価額が公正価値を超える金額に制限し、公正価値が上昇した場合は、以前に認識されていた信用損失を取り消すことを要求しています。 このガイダンスは、以降から始まる年次期間に有効です2022年12月15日、小規模な報告会社になる資格のあるSEC申告者と その会計年度内の中間期間。 この基準の採用は、会社の要約連結財務諸表に大きな影響を与えていません.
3. 1株当たりの基本純損失と希薄化後純損失
1株当たりの基本純損失は、普通株主が利用できる純損失を、発行済普通株式の加重平均数で割って計算されます。希薄化後の1株当たり純損失は、普通株主が利用できる純利益を、その期間に発行された希薄化対象普通株式の加重平均数で割ることによって計算されます。希薄化後の発行済株式は、自己株式法に基づく発行済みストックオプションおよび新株予約権からの潜在的な(未発行)普通株式の発行済み株式を加重発行済株式に加算して計算されます。純損失が報告された期間では、すべての普通株式同等物は希薄化防止効果、つまり1株あたりの損失が減少するため、計算から除外されます。したがって、損失が報告された期間では、1株当たりの基本損失と希薄化損失は同じです。普通株式同等物には、ストックオプション、制限付株式報酬、およびワラントが含まれます。
以下の潜在的に希薄化する可能性のある証券は、希薄化防止効果のため、希薄化後の1株当たり純損失の計算から除外されました。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 6月30日現在、 |
| | | | | 2023 | | 2022 |
[オプション] | | | | | 1,157,351 | | | 949,884 | |
譲渡制限付株式報酬 | | | | | — | | | 54,250 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
ワラント | | | | | 2,136,008 | | | 1,290,273 | |
合計 | | | | | 3,293,359 | | | 2,294,407 | |
4. 投資
2022年12月31日時点で、当社の投資は次のとおりでした。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022年12月31日時点の累積コスト | | 未実現 | | 2022年12月31日の市場価格 |
| | 利得 | | (損失) | |
短期投資 | | | | | | | |
米国政府と政府機関の証券 | $ | 1,992 | | | $ | — | | | $ | (1) | | | $ | 1,991 | |
合計 | $ | 1,992 | | | $ | — | | | $ | (1) | | | $ | 1,991 | |
当社は、2023年6月30日の時点で投資を行っていません。2022年12月31日に行われたすべての投資は、売却可能として分類されました。
5. 公正価値測定
会社には、公正価値測定の会計基準で説明されているように、公正価値階層内でレベル1とレベル2に分類されている公正価値で記録された特定の金融資産があります。公正価値とは、測定日に、資産の売却から得られる価格、または独立した市場参加者間の秩序ある取引において負債を移転するために支払われる価格です。レベル1のインプットによって決定される公正価値は、同一の商品の活発な市場における相場価格などの観察可能なデータを利用します。レベル2のインプットによって決定される公正価値は、直接的または間接的に観察できる活発な市場での相場価格以外のデータポイントを利用します。レベル3のインプットによって決定される公正価値は、市場データがほとんどまたはまったくない観察不可能なデータポイントを利用します。そのため、報告主体は独自の仮定を立てる必要があります。公正価値の階層レベルは、重要なインプットの最低レベルによって決まります。
2023年6月30日と2022年12月31日にレベル2に分類された会社の金融資産は、最初は取引価格で評価され、その後、第三者の価格設定サービスを利用して評価されました。会社の投資ポートフォリオには、常に日常的に取引されるとは限らない証券が含まれている可能性があるため、価格設定サービスは、報告可能な取引、ベンチマーク利回り、類似証券のベンチマークなど、観察可能な多くの市場インプットを使用して価値を決定します。当社は、第三者の価格設定サービスの価格設定方法を見直し、他の価格設定ソースから市場価格を取得することにより、その価格を検証します。検証手続きを完了した後、当社は、2023年6月30日および2022年12月31日現在、これらの価格設定サービスが提供する公正価値の測定値を調整または上書きしていません。
以下の表は、2023年6月30日と2022年12月31日の時点で定期的に公正価値で測定される会社の資産に関する情報を示しており、そのような公正価値を決定するために使用される評価手法の公正価値階層を示しています。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 報告日における公正価値の測定方法は次のとおりです | | | |
| 活発な市場での相場価格は同じ 資産 | | その他大切な人 観察可能な入力 | | 重要な 観察できない入力 | | 現在の残高 | |
説明 | (レベル 1) | | (レベル 2) | | (レベル 3) | | 2023年6月30日 | |
現金同等物: | | | | | | | | |
マネー・マーケット・ファンド | $ | 656 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 656 | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
総資産 | $ | 656 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 656 | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 報告日における公正価値の測定方法は次のとおりです | | |
| 活発な市場での相場価格は同じ 資産 | | その他大切な人 観察可能な入力 | | 重要な 観察できない入力 | | 現在の残高 |
説明 | (レベル 1) | | (レベル 2) | | (レベル 3) | | 2022年12月31日 |
現金同等物: | | | | | | | |
マネー・マーケット・ファンド | $ | 1,633 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 1,633 | |
| | | | | | | |
短期投資: | | | | | | | |
米国政府および政府機関証券 | — | | | 1,991 | | | — | | | 1,991 | |
総資産 | $ | 1,633 | | | $ | 1,991 | | | $ | — | | | $ | 3,624 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
2023年6月30日までの3か月と6か月、および2022年6月30日までの3か月と6か月の間、カテゴリーレベル間の金融資産の移転はありませんでした。
6. 未払費用
2023年6月30日と2022年12月31日の時点で、未払費用は次のとおりでした。
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日 2023 | | 12月31日 2022 |
従業員の報酬と福利厚生 | $ | 276 | | | $ | 39 | |
リース施設 | 58 | | | 81 | |
プロフェッショナルサービス | 430 | | | 264 | |
実地試験および関連費用 | 366 | | | 146 | |
その他 | 245 | | | 396 | |
未払費用の合計 | $ | 1,375 | | | $ | 926 | |
7. 株式ベースの報酬
従業員および非従業員株式報奨の経費情報
当社は、非従業員や取締役会のメンバーへの報奨を含む、株式報奨に関連する株式ベースの報酬費用を$と認識しました394と $8302023年6月30日までの3か月と6か月間、および$488と $1,011それぞれ2022年6月30日までの3か月と6か月間。2023年6月30日の時点で、およそドルがありました2,771報酬費用としてまだ認識されていない未確定賞の数。
権利確定していない株式報奨に関連する報酬費用は、残りの加重平均期間にわたって計上される予定です。 2.38年。
ストックオプション
2023年6月30日までの6か月間のオプション活動の概要は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | |
| の数 株式 | | 加重平均 行使価格 |
2022年12月31日時点で未処理です | 979,748 | | | $ | 14.10 | |
付与されました | 261,400 | | | 3.54 | |
運動した | — | | | — | |
没収 | (66,423) | | | 6.35 | |
期限切れ | (17,374) | | | 23.96 | |
2023年6月30日に素晴らしいです | 1,157,351 | | | $ | 12.02 | |
| | | |
オプションは2023年6月30日に行使可能 | 548,682 | | | $ | 19.28 | |
当社の2018年ストックオプションおよびインセンティブプラン(「2018年ストックプラン」)の条件に従い、Yield10の取締役会は次の追加を承認しました 247,210, 244,092そして 166,7022023年、2022年、2021年の初日の2018年の株式プランの株式、それぞれが 5各増加の前日の会社の発行済み普通株式の割合。2023年5月25日に開催された2023年定時株主総会で、株主は、2018年プランに基づいて発行される可能性のある会社の普通株式の総数を増やすための2018年株式プランの修正と修正を承認しました。 500,000株式、2023年6月30日現在、 569,538株式は2018年の株式プランから引き続き付与できます。
制限付株式ユニット
当社は、制限付株式単位(「RSU」)の株式報酬費用を、各RSUの授与日の公正市場価値に基づいて、必要なサービス期間(おおよその権利確定期間)にわたって定額で記録します。RSUの権利確定により、当社は、権利確定日に発行可能な普通株式の最低源泉徴収額に等しい公正市場価値の株式を従業員から源泉徴収します。2023年6月30日までの6か月間、 27,123従業員のRSU、うちの 9,483時価総額が$の普通株式34従業員の源泉徴収税を支払うために源泉徴収されました。
2023年6月30日までの6か月間のRSUの活動の概要は次のとおりです。
| | | | | | | | |
| RSU の数 | 加重平均残存契約期間 (年) |
2022年12月31日時点で未処理です | 27,123 | | |
受賞 | — | | |
リリース済み | (27,123) | | |
| | |
2023年6月30日に素晴らしいです | — | | 0.00 |
| | |
| | |
| | |
8. リース
リース負債の満期分析
マサチューセッツ州ウォーバーンにある本社のファシリティリース、および2023年6月30日までの3か月間に開始されたフリートリースプログラムに基づく少数の自動車リースは、会社の使用権資産とそれに対応するリース負債に含まれる唯一のリースです。ASC 842の範囲に含まれる、他のアクティブな不動産または機器のリースはありません。 2023年6月30日に、ウォーバーン施設とリースされた自動車に関連する会社のリース負債は次のように満期になります。
| | | | | |
| |
12月31日に終了した年度 | 割引なしのキャッシュフロー |
2023(7月から12月) | $ | 393 | |
2024 | 800 | |
2025 | 822 | |
2026 | 776 | |
2027 | 18 |
その後 | 4 |
割引前の将来のリース料の合計 | 2,813 | |
利息に相当するリース料の金額 | (343) | |
リース負債総額 | $ | 2,470 | |
短期リース責任 | $ | 628 | |
長期リース責任 | $ | 1,842 | |
2023年6月30日、当社のウォーバーン施設の不動産リースが始まりました 96.0会社のリース負債の%は2,813上の表に反映されています。
リース費用の定量的開示
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した3か月間 | | 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
リース費用: | | | | | | | |
オペレーティングリース費用 | $ | 150 | | | $ | 151 | | | $ | 301 | | | $ | 303 | |
短期リース費用 | 181 | | | 183 | | | 398 | | | 332 | |
サブリース収入 | (177) | | | (153) | | | (336) | | | (295) | |
総リース費用、純額 | $ | 154 | | | $ | 181 | | | $ | 363 | | | $ | 340 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
その他の情報は: | 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 | | | | |
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| | | | | | | |
加重平均残存リース期間 (年) | 3.5 | | 3.9 | | | | |
加重平均割引率 | 7.45% | | 7.25% | | | | |
不動産リース
2016年、当社は、修正された本社のリース契約を締結しました。この契約に基づき、当社はリースします。 22,213マサチューセッツ州ウォーバーンのプレジデンシャルウェイ19番地にあるオフィスと研究開発スペース。リース契約は2026年11月30日に終了し、早期解約やリースの延長のオプションは含まれていません。リースに基づき、会社はリース期間を通じて、施設に関連する一定の比例配分税と運営費を支払う必要があります。賃貸スペースの最初の建設中に、家主は特定のテナントの改善にお金を払い、その結果、会社による賃貸料の支払いが増加しました。ASC 842の要求どおり、これらの改善は関連する使用権資産の評価額の引き下げとして記録されました。会社は家主に$の保証金を提供しました229.
2016年10月、当社はCJ第一製糖株式会社(「CJ」)の子会社と、CJのおよそのサブリースに関してサブリース契約を締結しました。 9,874マサチューセッツ州ウォーバーンにあるリース施設の平方フィート。CJのサブリースは会社のマスターリースと同時に行われ、CJはマスターリースの条件に従って随時調整される、会社が家主に支払う金額に比例した家賃と運営費を支払います。将来のCJサブリース支払いは、割引されていない将来のリース支払い総額に対する相殺として提示されていません2,813
上記のリース満期分析表に示されています。CJは会社に$の保証金を提供しました103取消不能の信用状の形で。
カナダのサスカチュワン州サスカトゥーンにある当社の完全子会社であるYOIは、およそリースをしています 9,600410 ダウニーロードのイノベーションプレイス内、およびギムナジウムプレイス110番地にあるカナダ国立研究評議会の研究施設内にあるオフィス、研究所、温室の面積。どのリースにも更新や早期解約のオプションは含まれていません。YOIのこれらの施設のリースは、2024年5月31日までのさまざまな日に期限切れになります。
車両リース
2023年6月30日までの3か月間に、当社は、農地試験とカメリナの操業を支援するためにカナダ西部と米国北西部を広範囲に旅行する従業員に車両を提供するために、車両リースプログラムを開始しました。これらの車両リースの条件は一般的に次のとおりです 四に 五年また、リース期間の終了時に、契約上保証された残存価値の金額の購入オプションが含まれています。
9. 転換社債買掛金、純額
2023年4月27日、当社は、マラソンによるYield10への潜在的な投資と、再生可能燃料に使用する低炭素強度カメリナ原料油のオフテイク契約(「オフテイク契約」)について、マラソン・ペトロリアム・コーポレーション・マラソンと拘束力のない合意書に署名しました。LOIの署名に関連して、当社はマラソンの関連会社であるMPC Investment LLC(「購入者」)に、当初の元本金額のシニア無担保転換社債を売却して発行しました。1,000(「転換社債」)は、一定の条件と制限に従い、会社の普通株式またはその他の適格証券(以下に定義)に転換可能です。当社は、転換社債からの純収入を運転資金および一般的な企業目的に使用します。
転換社債には、そのような商品の慣習的なデフォルトイベントが含まれており、利息が発生します 8.0年率、半年ごとに延滞して支払われ、満期日(「満期日」)は次の日付のいずれかと同じです。 一年独占権終了日以降、(その日付として定義されます) 120LOIに基づく独占期間は、オフテイク契約の最終契約が締結されていない日、またはマラソンがYield10に契約を追求しないことを通知した日)、または(ii)根本的な変更の発効日(転換社債で定義されている)なしで期限切れになります。ただし、その日付より前に返済するか、その条件に従って転換された場合を除きます。当社は、利息支払日の前に、その裁量により、転換社債の未払いの元本金額に対する利息を加算することができます。2023年6月30日までに転換社債に発生した利息費用は、本書に含まれる当社の要約連結営業諸表のその他の収益(費用)(純額)に含まれています。マラソンによって早期に解約されない限り、両当事者は交渉し、その範囲内で最終合意の条件に同意するつもりです 1202023年8月25日に終了する1日の独占期間。
根本的な変化(転換社債に定義されている)を構成する取引または事象が発生したときに、転換社債の未払いの金額が残っている場合、転換社債は、購入者の選択により、全体または一部をドルに等しい転換価格で普通株式に転換可能になります3.07一株当たり。独占権終了日までに転換社債に基づく金額が未払いのままで、当社が適格融資(転換社債に定義)とみなされるオフテイク契約または同様の取引について最終契約を締結した場合、転換社債は、売却された適格証券の購入価格と同等の転換価格で、その適格融資で発行された証券(「適格証券」)に完全に転換されます。適格融資で。早めに転換または解約されない場合、転換社債の未払いの元本、未払利息、未払利息はすべて、満期日に現金で支払う必要があります。
発行されたとき、当社は転換社債を単一の負債として$で計上しました967、これは$の債務発行費用を差し引いたものです33と、ここに含まれる当社の2023年6月30日の要約連結貸借対照表の長期負債に反映されます。発行費用は、実効金利法を使用して、2024年8月24日の満期予定日までに支払利息として償却されます。その結果、実効金利は 10.7%。2023年6月30日の時点で、$29では、発行費用は満期日までに償却されなければなりません。Yield10とMarathonが独占権終了日より前にオフテイク契約の最終契約を締結した場合、転換社債は適格証券に転換され、当社は残りの未償却発行費用を負担します。
10. コミットメントと不測の事態
契約上のコミットメント
ロザムステッドリサーチ(「ロザムステッド」)との独占コラボレーション契約
2020年11月、当社は英国を拠点とするロザムステッドと、カメリナサティバに含まれるオメガ3オイルを開発するロサムステッドのプログラムを支援するための独占協力契約を締結しました。この契約に基づき、Yield10はロザムステッドに、EPA、DHA+EPAのさらなる形質改善、実地試験、栄養研究など、進行中の研究に対する財政的支援を提供しました。会社はロザムステッドの研究資金とオプション料を合計$で支払いました219、最終支払いは$です31ロザムステッドから受領する最終成果物に関連して、2023年6月30日現在の残りの支払いが必要です。契約に含まれていて、会社は独占契約を結んでいました 二年間テクノロジーのグローバル、エクスクルーシブ、または非独占的なライセンス契約に署名するオプション。2022年11月、Yield10とRothamstedは、追加の資金援助なしで、ライセンスオプションを含むコラボレーション契約を2023年12月31日まで延長することに合意しました。
ミズーリ大学(「UM」)とのライセンス契約
2018年5月17日付けのUMとのライセンス契約に基づき、Yield10は、作物の油分を増やすための2つの新しい遺伝子技術の独占的かつ世界的なライセンスを取得しています。どちらの技術も、石油生産に関与する重要な速度制限酵素であるACCaseの機能と調節に関する重要な新しい発見に基づいています。UMライセンスは2019年5月に拡大され、当社がC3012と指定しているACCase複合体の3番目の遺伝子への独占的な世界的ライセンスが含まれるようになりました。これは、作物の油分を増やすC3007の活性を補完する可能性があります。
UMライセンス契約に従い、当社は、ライセンス分野全体でライセンス製品を開発し、ライセンス製品を商業市場に導入するために熱心な努力を払う必要があります。会社がライセンス契約で定められたマイルストーンを達成しなかった場合、該当するマイルストーンの調整の可能性についてUMと合意に達することができない限り、UMはライセンス契約を終了するか、非独占的にする権利を与えられます。
当社は、UMにライセンス実行支払い、ライセンス契約の対象となる規制当局への提出および承認に関連するマイルストーン支払い、規制当局の承認後のライセンス製品の販売に対するロイヤリティ、およびライセンス製品に関連するサブライセンスロイヤルティ(ある場合)の一定割合を支払う義務があります。会社またはUMは、契約の条件に従ってライセンス契約を終了することができます。
生産者と種子生産者への最低支払い額を保証します
カナダと米国に所在する生産者が2022/2023年の冬季と2023年の春季に当社とCamelinaの商業用穀物生産契約を締結するインセンティブとして、Yield10は、生産者の経済的損失のリスクを軽減する1エーカーあたりの最低保証支払い額を提供しました。これらの最低支払額の費用は、収穫時期に近い時点で栽培者の収穫が保証額を超えることが明確に示されている場合を除き、通常、予想される成長期に定額で発生します。最低保証の支払いは、各栽培者が契約上の責任を果たすことを条件とし、生産者に提供されるYield10のカメリナ種苗の購入価格と、実際に収穫される穀物量に対して当社が支払う契約価格によって相殺されます。当社は、通常の栽培条件および予想される収穫量では、これらの保証金額の支払いは必要ないと予想していますが、2023年6月30日および2022年12月31日の時点で、当社は米ドルの発生額を記録しています86と $25それぞれ、種まきの費用を支払う生産者の義務を差し引いた金額です。
同社はまた、特定の種子生産者と1エーカーあたりの最低契約保証を含むカメリナ種子生産契約を締結しました。2022年12月31日現在、当社は約$の計上を記録しています69これらの最低契約保証については、その日付の時点でYield10が行った進捗支払いを差し引いたものです。2023年6月30日の時点で、当社は種子生産契約を結ぶ必要はありませんでした。
施設リース
当社は、2026年11月30日までのさまざまな日付で期限が切れるキャンセル不可のリースで施設をリースしています。注8を参照してください。
訴訟
時々、会社は通常の業務過程で法的手続きや請求の対象となることがあります。当社は、個別に、または全体として、事業、財政状態、または経営成績に重大な悪影響を及ぼすと思われる訴訟または請求について、現在認識していません。
保証
2023年6月30日と2022年12月31日の時点で、当社には保証のために多額の負債が計上されていません。
当社は、通常の事業過程において、他の企業、通常はビジネスパートナー、請負業者、顧客とのさまざまな契約に基づいて補償条項を締結します。これらの規定に基づき、会社は通常、被補償当事者がその活動の結果として被った、または被った損失について、被補償者を補償し、無害と見なします。これらの補償条項は通常、基礎となる契約の終了後も存続します。これらの補償条項に基づいて会社が将来行う必要のある最大支払い額は無制限です。しかし、これまでのところ、当社はこれらの補償条項に関連する訴訟の弁護や請求の解決のための材料費を負担していません。その結果、これらの契約の推定公正価値は最小限になります。したがって、2023年6月30日および2022年12月31日現在、当社にはこれらの契約について記録されている負債はありません。
11. ライセンス契約
2019年10月、当社はJ.R. Simplot(「Simplot」)に、ジャガイモにおける当社の新しい特徴のうち3つを評価するための非独占的ライセンスを付与しました。ライセンス契約に基づき、Simplotは、作物の性能と持続可能性を向上させるための戦略として、研究開発プログラム内で収量特性C3003、C3004、C4001の研究を実施する予定です。2022年9月、当社とSimplotは、ライセンス契約を4年目に延長するためにライセンス契約を修正しました。
2020年8月、当社は、大豆の新しい形質を評価するために、植物遺伝学を専門とする会社であるGDM Seeds(「GDM」)と非独占的な研究契約を締結しました。契約条件に基づき、GDMは大豆の収量パフォーマンスと持続可能性を向上させるための戦略として、研究開発プログラム内で会社の収量特性を利用しています。研究契約には、第1段階で3つの新しい収量特性が含まれており、将来的にはプログラムをより多くの形質に拡大する可能性があります。
SimplotとGDMが特性評価を行っている間、これらの研究契約はどちらも会社に多額のライセンス収入をもたらしません。
12. 地理情報
会社の助成金収入と長期資産の地理的分布は、以下の表にまとめられています。海外収益は、収益を上げた会社の子会社が所在する国に基づいています。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | アメリカ | | カナダ | | 合計 |
2023年6月30日までに終了した3か月間 | | | | | | |
収益 | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
2022年6月30日に終了した3か月間 | | | | | | |
収益 | | $ | 103 | | | $ | — | | | $ | 103 | |
2023年6月30日に終了した6か月間 | | | | | | |
収益 | | $ | 60 | | | $ | — | | | $ | 60 | |
2022年6月30日に終了した6か月間 | | | | | | |
収益 | | $ | 252 | | | $ | — | | | $ | 252 | |
| | | | | | |
識別可能な長期資産 | | | | | | |
2023年6月30日 | | $ | 568 | | | $ | 95 | | | $ | 663 | |
2022年6月30日 | | $ | 752 | | | $ | 143 | | | $ | 895 | |
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13. 資本金とワラント
普通株式
登録直接募集と私募について
2023年5月3日、当社は機関投資家と既存投資家との間で証券購入契約(「購入契約」)を締結しました。この契約に基づき、当社は以下をまとめて発行および売却することに合意しました 931,600当社の普通株式の株式(「株式」)、額面価格 $0.011株あたり(「普通株式」)、(ii)事前に資金提供されたワラント(「事前積立ワラント」)を購入する 75,110普通株式、および(iii)私募ワラント(「私募ワラント」)をまとめて購入するための私募ワラント(「私募ワラント」) 1,006,710普通株式。株式、事前積立ワラント、
私募ワラントは、ドル相当の対価で合算して売却されました2.981株と普通株式の原株1株を購入する私的ワラント(またはその代わりに、$2.9799普通株式の原株1株を購入する前払いワラントと、普通株式の原株1株を購入するプライベートワラント用)。事前積立ワラントの行使価格は$でした0.0001原株あたり。私募ワラントの行使価格は $2.98原株あたり。
株式と事前積立ワラントは、2021年3月29日に証券取引委員会(「委員会」)に最初に提出され、2021年4月2日に委員会によって発効が宣言されたフォームS-3(ファイル番号333-254830)の有効な登録届出書に従って提供されました。事前積立ワラントは2023年5月12日に全額行使され、次のように転換されました 75,110会社の普通株式。私募ワラントは、改正された1933年の証券法(「証券法」)のセクション4(a)(2)および/または規則506に従って登録が免除された、同時私募による私募による売却(「私募制度」)で行われました。私的ワラントは、発行日から6か月後の2023年11月6日から行使可能になり、その日から5周年を迎える日に終了します。
登録された直接募集と私募の合計収益は$3,000発行費の見積り額が$になる前283.
アット・ザ・マーケット(「ATM」)プログラム
2023年1月24日、当社はマキシムグループLLC(「マキシム」)と株式分配契約(「売買契約」)を締結しました。この契約に基づき、当社は普通株式($)を提供および売却することができます。0.011株あたりの額面価格、総募集価格は最大$です4,200時々、マキシムを通じて、専ら会社の販売代理店を務めています。マキシムは、次の固定手数料率で報酬を受け取る権利がありました 2.75売却された各株の総販売価格の%。2023年5月3日をもって、当社は合計金額を発行した後に売買契約を終了しました 94,6652023年3月31日に終了した3か月以内の普通株式、1株あたりの価格は2ドルです3.03と $4.08、その結果、会社への総収入は$になりました299合計$の費用と販売手数料を提供する前に196.
取締役会の株式発行
2023年6月30日までの3か月と6か月の間に、会社の取締役会の特定のメンバーが報酬を受け取ることを選択しました 5,558株式と 10,030ドルを受け取る代わりに、それぞれ10株の普通株式を利回ります13と $25それぞれ、取締役会と理事会委員会へのサービスに対する現金報酬の支払いです。
優先株式
会社の法人設立証明書は、会社が最大で発行することを許可します 5,000,000ドルの株式0.01額面金額の優先株です。
ワラント
次の表は、2023年6月30日現在の普通株式を購入するための未払いのワラントに関する情報をまとめたものです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
発行 | | 発行済ワラントの行使により発行可能な株式数 | | 普通株式の1株当たりの行使価格 | | 有効期限 | |
2023年5月直接および同時私募登録 | | 1,006,710 | | | $ | 2.98 | | | 2028年11月6日 | (1) |
2019年11月の公募-シリーズB | | 395,528 | | | $ | 8.00 | | | 2027年5月19日 | |
2019年11月、私募-シリーズB | | 718,750 | | | $ | 8.00 | | | 2027年5月19日 | |
2017年7月登録直接募集 | | 14,270 | | | $ | 201.60 | | | 2024年1月7日 | |
コンサルタント | | 750 | | | $ | 116.00 | | | 2024年9月11日 | |
未払いのワラント総数 | | 2,136,008 | | | | | | |
(1)当社の2023年5月の登録直接および同時私募募集で発行されたワラントは、2023年11月6日まで行使できません。
次の普通株式は、ストックオプションの行使、RSUの権利確定、およびワラントの転換の際に、将来の発行のために留保されています。
| | | | | | | | | | | | |
| | 6月30日 2023 | | 12月31日 2022 |
ストックオプション | | 1,157,351 | | | 979,748 | |
RSU | | — | | | 27,123 | |
| | | | |
ワラント | | 2,136,008 | | | 1,129,298 | |
将来の発行のために留保されている普通株式の総数 | | 3,293,359 | | | 2,136,169 | |
アイテム 2.経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析。
(金額はすべて千単位で記載されています)
将来の見通しに関する記述
フォーム10-Qのこの四半期報告書には、改正された1933年の証券法(「証券法」)のセクション27A、および改正された1934年の証券取引法(「取引法」)のセクション21Eの意味における「将来の見通しに関する記述」が含まれています。これらの記述は、私たちの将来の計画、目的、期待、意図に関するもので、「かもしれない」、「する」、「すべき」、「期待」、「計画」、「予測」、「意図」、「目標」、「プロジェクト」、「熟考する」、「信じる」、「推定」、「予測」、「可能性」、「継続」などの言葉で識別できます。
私たちの期待は、私たちの事業と運営に関する知識の範囲内での合理的な仮定に基づいていると考えていますが、この文書に含まれるこれらの将来の見通しに関する記述は約束でも保証でもありません。私たちの事業は重大なリスクと不確実性にさらされており、実際の結果が私たちの期待と大きく変わらないという保証はありません。これらの将来の見通しに関する記述には、当社の事業計画と戦略、予想される将来の財務結果と現金要件、コロナウイルスのパンデミックとその潜在的な悪影響に関する記述、ウクライナでの戦争とそれに伴うロシアに対する経済的およびその他の制裁による影響、追加資金の獲得計画、継続的な事業として継続する当社の能力に依存する計画と期待、および当社のYield10技術の開発と商業化の計画が含まれますが、これらに限定されません。。このような将来の見通しに関する記述には、実際の結果が予想と大きく異なる原因となる可能性のある多くのリスクと不確実性が伴います。これには、限られた現金資源に関連するリスク、追加資金を確保する能力に関する不確実性、事業計画と戦略の実行に関連するリスク、知的財産権の保護と行使に関連するリスク、「リスク」というキャプションに記載されているその他のリスクと不確実性が含まれますが、これらに限定されません。のパートI、項目1Aの「要因」会社の フォーム10-Kの年次報告書2022年12月31日に終了した年度およびSECへのその他の提出書類について。
この文書に記載されている将来の見通しに関する記述とリスク要因は、本書の日付の時点でのみ作成されたものであり、連邦証券法で義務付けられている場合を除き、これらのリスク要因を更新したり、将来の見通しに関する記述の改訂結果を公表したりするつもりはありません。
文脈上別段の定めがない限り、フォーム10-Qのこの四半期報告書の「Yield10 Bioscience」、「Yield10」、「私たち」、「私たち」、「当社」または「当社」への言及はすべて、デラウェア州の企業であるYield10 Bioscience、Inc. およびその子会社を指します。
[概要]
Yield10 Bioscience, Inc.(「Yield10」または「当社」)は、油糧種子のカメリナサティバ(「カメリーナ」)をプラットフォーム作物として使用してカメリナ種子を加工することで、低炭素で持続可能な製品を大規模生産することに焦点を当てた農業バイオサイエンス企業です。これらの種子製品には以下が含まれます:
•低炭素バイオ燃料原料として使用するカメリナ油
•栄養のためのオメガ3オイル
•生分解性ゼロ廃棄物包装ソリューション用のPHAバイオプラスチック
これらの種子製品の生産による副産物はカメリナミールで、タンパク質含有量が40%を超え、現在、さまざまな動物飼料への使用が承認されています。
私たちの商業計画は、開発パイプラインからの遺伝的形質を取り入れた一連の独自のエリートカメリナ種子品種を開発してリリースすることに基づいています。これにより、農場でのパフォーマンスが向上し、作付面積の採用と種子および穀物製品の収益の増加につながると予想されます。また、トウモロコシ、大豆、キャノーラなどの主要な食用作物で商品化するために、パイプラインからの収量と種子油の特性を大規模な種子会社にライセンス供与することで、株主に付加価値を創出する予定です。
Yield10はマサチューセッツ州ウォーバーンに本社を置き、カナダのサスカチュワン州サスカトゥーンに油糧種子センターがあります。
政府補助金
2018年、私たちはミシガン州立大学(「MSU」)と共同で、エネルギー省(「DOE」)が資金提供した「」というタイトルの助成金を支援するサブアワードを締結しました。種子油への炭素フラックスを増加させるためのシステムアプローチ。「この5年間の助成金の資金は毎年段階的に授与され、初年度は2017年9月15日から始まりました。このサブアワードの全額2,957ドルの累積資金は、2022年9月に終了する契約年度を通じて米国議会によって充当されました。2023年3月31日に終了した会計四半期に、このサブアワードの残りの60ドルを計上しました。2022年6月30日までの3か月と6か月の間に、サブアワードによる助成金収入はそれぞれ103ドルと252ドルでした。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
プログラムタイトル | | 資金調達 代理店 | | 政府資金による予算総額 | | 2023年6月30日までに認識された総収入 | | 2023年6月30日時点で計上すべき残高 | | 契約/助成 有効期限 |
|
DOEが資金提供した「種子油への炭素フラックスを増加させるためのシステム的アプローチ」というタイトルのミシガン州立大学プロジェクトからの下請け契約 | | エネルギー省 | | $ | 2,957 | | | $ | 2,957 | | | $ | — | | | 2023年の第1四半期に完成しました |
重要な会計上の見積もりと判断
当社の財政状態と経営成績の議論と分析は、暫定財務情報として米国で一般に認められている会計原則に従って作成された、未監査の要約連結財務諸表に基づいています。これらの未監査の要約連結財務諸表を作成するには、報告された資産、負債、収益と費用、および関連する偶発資産と負債の開示に影響を与える見積もりと判断を行う必要があります。収益計上、株式ベースおよび業績ベースの報酬、使用権資産とリース負債の測定、リース費用と所得税の計上に関連するものを含め、見積もりを継続的に評価しています。私たちは、過去の経験と、その状況下で合理的であると私たちが考えるさまざまな仮定に基づいて見積もりをしています。その結果は、他の情報源からは容易にはわからない資産や負債の帳簿価額に関する判断を下すための基礎となります。実際の結果は、これらの見積もりと異なる場合があります。2023年6月30日までの3か月と6か月間の未監査の要約連結財務諸表の作成に使用された重要な会計方針と重要な判断と見積もりは、当社で説明したものと一致していました。 フォーム10-Kの年次報告書2022年12月31日に終了した年度について、「財政状態と経営成績に関する経営陣の議論と分析—重要な会計上の見積もりと判断」という見出しのセクションにあります。
業務結果
2023年6月30日と2022年に終了した3か月間の比較
収益
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月が終了 6月30日 | | |
| 2023 | | 2022 | | 変更 |
| | | | | |
助成金収入 | $ | — | | | $ | 103 | | | $ | (103) | |
| | | | | |
2022年6月30日までの3か月間の助成金収入は103ドルで、MSUとのDOEサブアワードから得られました。2023年3月31日現在、この研究助成金を支援する私たちの取り組みは、それ以上の助成金収入は計上されずに完了しました。
現在、政府による有効な助成金はありません。したがって、2023年12月31日に終了した年度は、2022年12月31日に終了した年度と比較して助成金の収入が減少すると予想されます。現在のところ、2023年の残りの期間に、米国またはカナダ政府の研究助成金が追加で授与されるかどうかは評価できません。
私たちは、2022/2023年の冬と2023年の春に、カナダと米国の生産者と契約を結び、各シーズンに約1,000エーカーのカメリナの栽培を行いました。これらの契約で収穫された穀物は、再生可能なバイオ燃料市場の石油生産者に販売されます。私たちの最初の冬の商業穀物生産の収穫は2023年7月に始まり、その後まもなく穀物を引き取るパートナーに穀物が配達された時点で穀物の収益が計上されます。2023年の春のカメリナの収穫は、2023年の第3四半期の後半に始まる予定です。私たちの意図は、事業の成長を管理しながら、将来の冬と春のシーズンに向けて、栽培者との契約に基づいてカメリナの作付面積を拡大し続けることです。
経費
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月が終了 6月30日 | | |
| 2023 | | 2022 | | 変更 |
研究開発費用 | $ | 1,997 | | | $ | 2,016 | | | $ | (19) | |
一般管理費 | 1,670 | | | 1,523 | | | 147 | |
経費合計 | $ | 3,667 | | | $ | 3,539 | | | $ | 128 | |
研究開発費用
研究開発費は、2023年6月30日までの3か月間と2022年6月30日までの3か月間、全体的に一貫していました。しかし、2023年の第2四半期に作物試験費用は259ドル増加しました。これは主に、除草剤耐性のあるカメリナ植物品種の開発と評価のための実地調査が行われた結果です。この増加は、期間中のカメリナの種子生産活動のコストが256ドル減少したことで相殺されました。
現在の計画と予測に基づくと、2023年12月31日に終了した年度の研究開発費は、2022年12月31日に終了した年度に発生した費用よりも多くなると予想しています。これは、バイオ燃料、栄養補助食品や魚飼料用のオメガ3オイル、PHAバイオプラスチック、プロテインミールとしてのカメリナ植物品種の開発と商品化に引き続き取り組んでいるためです。動物飼料用。予想される経費の増加には、従業員の報酬と、最近および将来の人材雇用による給付、作物試験プログラムのさらなる拡大、種子の拡大およびその他の商業化前のカメリナ生産活動が含まれます。研究開発費に関する当社の予測は変更される可能性があり、計画された事業を支援するために追加の運転資金を調達する能力、または計画を変更する可能性のある第三者とのコラボレーションやその他のビジネスチャンスの参入によって影響を受ける可能性があります。
一般管理費
一般管理費は、2022年6月30日までの3か月間の1,523ドルから、2023年6月30日までの3か月間の1,670ドルに147ドル増加しました。10パーセントの増加は主に、専門家の手数料が94ドル増加し、旅費が53ドル増加した結果です。2023年6月30日までの3か月間、専門家報酬の増加は、事業開発と証券の募集に関連する法務および会計費用の増加の結果でした。2023年6月30日までの3か月間、事業開発活動と会社の継続的な商業活動への移行に関連して、旅費が増加しました。
現在の計画と予測に基づくと、2023年12月31日に終了した年度の一般管理費は、2022年12月31日に終了した年度に発生した費用よりもわずかに高くなると予想しています。これは、訴訟費用、ライセンス支払い、事業開発を支援するための旅行関連費など、商業的成長を支援する活動を拡大するためです。一般管理費に関する当社の予測は変更される可能性があり、計画を支援するために追加の運転資金を調達する能力、または計画を変更する可能性のある第三者とのコラボレーションやその他のビジネスチャンスの参入によって影響を受ける可能性があります。
その他の収益(費用)、純額
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月が終了 6月30日 | | |
| 2023 | | 2022 | | 変更 |
その他の収益(費用)、純額 | $ | (14) | | | $ | 2 | | | $ | (16) | |
| | | | | |
| | | | | |
その他の収益(費用)、純額
2023年6月30日までの3か月間のその他の収入(費用)は、主に会社の年間保険料融資計画に関連して請求された利息と、マラソン・ペトロリアム・コーポレーション(「マラソン」)との転換社債に関連する債務発行費用の償却から得られました。
2023年6月30日と2022年に終了した6か月間の比較
収益
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6 か月間終了 6月30日 | | |
| 2023 | | 2022 | | 変更 |
| | | | | |
助成金収入 | $ | 60 | | | $ | 252 | | | $ | (192) | |
| | | | | |
2023年6月30日と2022年6月30日までの6か月間の助成金の収入は、それぞれ60ドルと252ドルでした。2023年6月30日と2022年6月30日までの6か月間に記録された助成金収入はすべて、MSUとのDOEサブアワードが完了したことによるものです。
経費
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6 か月間終了 6月30日 | | |
| 2023 | | 2022 | | 変更 |
研究開発費用 | $ | 4,159 | | | $ | 3,779 | | | $ | 380 | |
一般管理費 | 3,368 | | | 3,230 | | | 138 | |
経費合計 | $ | 7,527 | | | $ | 7,009 | | | $ | 518 | |
研究開発費用
研究開発費は、2022年6月30日までの6か月間の3,779ドルから、2023年6月30日までの6か月間の4,159ドルに増加しました。380ドル、つまり年初来で10パーセントの増加は、主に、除草剤耐性植物を含むさまざまな種類のカメリナの開発と評価のための実地調査が行われた結果、作物の試験費用が396ドル増加したためです。
一般管理費
一般管理費は、2022年6月30日までの6か月間の3,230ドルから、2023年6月30日までの6か月間の3,368ドルに138ドル増加しました。年初来で4%の増加は、主に専門サービスとコンサルティング費用の増加が、株式ベースの報酬費用の削減によって一部相殺されたためです。専門サービス料が226ドル増加したのは、証券の募集と事業開発活動の結果として弁護士費用が157ドル増加したことと、同じく証券の募集と税務および技術会計問題に関する外部会計士の雇用の結果として、92ドルに増加した会計手数料によるものです。2023年6月30日までの6か月間に、コンサルティング費用は72ドル増加しました。これは主に、事業開発活動への追加支援と、将来の商業活動に備えて財務会計システムをアップグレードした結果です。株式ベースの報酬は、2022年6月30日までの6か月間と比較して、2023年6月30日までの6か月間で128ドル減少しました。
その他の収益(費用)、純額
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6 か月間終了 6月30日 | | |
| 2023 | | 2022 | | 変更 |
その他の収益(費用)、純額 | $ | 4 | | | $ | 1 | | | $ | 3 | |
| | | | | |
その他の収益(費用)、純額
2023年6月30日までの6か月間のその他の収益(費用)は、主に会社の現金同等物で得られた投資収益が、会社の年間保険料融資プランに関連して請求された利息費用によって相殺され、マラソンとの転換社債に関連する債務発行費用の償却から得られました。
流動性と資本資源
現在、必要な運転資本の資金調達、資本資産の購入、オペレーティングリース義務やその他の運営費の支払いには現金が必要です。私たちの流動性の主な源泉には、歴史的にエクイティ・ファイナンス、政府資金による研究助成金、投資による収入が含まれていました。
創業以来、研究、開発、製品の商品化活動に関連して多額の費用を負担してきました。2012年を除いて、2023年6月30日までの3か月と6か月を含め、最初の設立以来損失を記録しています。2023年6月30日の時点で、407,160ドルの累積赤字がありました。当社の無制限の現金および現金同等物は主に運転資金目的で保有されており、2023年6月30日時点で合計2,336ドルでしたが、2022年12月31日時点の現金、現金同等物および投資は4,347ドルでした。2023年6月30日現在、当社には264ドルの制限付現金がありました。これは、マサチューセッツ州ウォーバーンの施設のリース契約に関連して保有されている229ドルと、法人クレジットカードプログラムに関連して保有されている35ドルです。2023年6月30日現在、マラソンの関連会社であるMPCインベストメントLLCに1,000ドルの未払いの長期転換社債があります。
私たちの経営陣は現在、短期的に事業に必要な資金を調達するためのさまざまな戦略を検討しています。これらの戦略には、株式および/または負債の公的および私的配置、第三者とのライセンスおよび/または協力契約、戦略的代替案、または政府または第三者からのその他の資金提供が含まれますが、これらに限定されません。私たちが資金を確保する能力には、インフレ率の上昇やグローバルなサプライチェーンの混乱に関連する地政学的な混乱や経済の不確実性の影響など、多くのリスクと不確実性が伴います。その結果、これらの資金提供の取り組みが成功する保証はありません。株式および転換社債証券の売却は、株主の希薄化につながる可能性があり、優先株式または転換社債の場合、それらの証券は当社の普通株式よりも優先される権利、優先、または特権を提供する可能性があります。信用契約に基づいて発行または借入された債券の条件は、当社の事業に重大な制限を課す可能性があります。コラボレーションやライセンス契約を通じて資金を調達する場合、私たちの技術や製品に対する重要な権利を放棄するか、私たちにとって不利な条件でライセンスを付与する必要があるかもしれません。追加の資本は、合理的な条件では得られない場合もあれば、まったく得られない場合もあります。
投資は、取締役会の承認を得た当社の企業投資方針に従って行われます。このポリシーの主な目的は、プリンシパルを守ることです。したがって、私たちの投資は、質の高い企業債務、米国財務省短期証券と手形、マネーマーケットファンド、銀行債務、地方債務、資産担保証券に限定されています。このポリシーは、満期制限、集中制限、流動性要件を定めています。2023年6月30日現在、私たちは投資を行っていません。
重要な現金要件
現在、研究開発、管理、Camelinaの商業立ち上げ活動の拡大を含め、2023年の事業資金を調達するための純現金使用量は12,500ドルから13,000ドルになると予想しています。
必要な運転資本の調達、資本資産の購入、リース義務やその他の運営費の支払いには現金が必要です。私たちの流動性の主な源泉には、歴史的にエクイティ・ファイナンス、政府の研究助成金、投資による収入が含まれていました。
私たちは、事業活動を支援するために、定期的に第三者と契約上の約束を締結しています。 これらの取り組みの中でより重要なのは、米国とカナダにあるオフィス、研究所、温室施設の不動産オペレーティングリースです。 さらに、私たちは通常、保険ブローカーを通じて年間保険料の資金調達契約を締結します。これにより、取締役や役員の賠償責任やその他の事業保険料の支払いを保険契約条件に分散させることができます。 私たちの重要な約束には、北部にある第三者生産者との取り決めも含まれます。
南米では、商業生産者との作物試験、種子のスケールアップ活動、カメリナ穀物生産契約の実施。 これらの契約農作活動の総費用は多額です。また、形質開発に関連する知的財産の開発のために、第三者と独占的な研究ライセンスおよび協力契約を締結することもあります。 これらの長期契約には通常、最初のライセンス支払い、規制当局への提出と承認に関連する将来の偶発的なマイルストーン支払い、および将来の製品販売に基づく潜在的なロイヤルティ支払いが含まれます。一般的に、これらのライセンス契約には、それぞれの契約の条件に含まれる早期解約条項が含まれています。
当社には、1934年の証券取引法の規則S-Kの項目303(b)で定義されているオフバランスシート契約はありません。
株式分配契約
2023年1月24日、私たちはマキシムグループLLC(「マキシム」)と株式分配契約(「販売契約」)を締結しました。その後、両当事者によって終了され、2023年5月3日に発効しました。売買契約の条件に基づき、当社は、販売代理店としてのみ機能するマキシムを通じて、1株あたり額面0.01ドルで、総募集価格が4,200ドルまでの普通株式を随時提供および売却することができます(「募集」)。2023年1月24日、当社は、2021年4月2日に発効が宣言されたフォームS-3(ファイル番号333-254830)の既存の登録届出書に基づいて、募集に関連して証券取引委員会に目論見書補足を提出しました。マキシムは、売却された1株あたりの総販売価格の2.75%の固定手数料率で報酬を受け取る権利がありました。さらに、弁護士の手数料や自己負担費用など、サービスに関連して発生した費用と自己負担費用をマキシムに払い戻しました。2023年3月31日に終了した3か月間に、売買契約の終了までに、販売契約に関連して94,665株の普通株式を1株あたり3.03ドルから4.08ドルの間で発行しました。その結果、募集費用と販売手数料を差し引いた後の会社への純収入は103ドルになりました。
マラソン・ペトロリアム社との意向書
2023年4月27日、マラソンによるYield10への潜在的な投資と、再生可能燃料の生産に使用される低炭素強度のカメリナ原料油のオフテイク契約について、マラソンと拘束力のない意向書(「LOI」)に署名しました。LOIの署名に関連して、当社は、マラソンの関連会社であるMPC Investment LLC(「購入者」)に、当初の元本1,000ドルのシニア無担保転換社債(「転換社債」)を売却して発行しました。これは、1株あたり3.07ドルに相当する転換価格で会社の普通株式に転換可能ですが、強制的な調整と転換に定められた特定の条件と制限が適用されます。ティブルノート。早めに転換または解約されない場合、転換社債の未払いの元本、未払利息、未払利息はすべて、転換社債の満期予定日である2024年8月24日に、現金で全額を現金で支払う必要があります。当社は、2023年4月28日付けの当社と購入者との間の証券購入契約に従って転換社債を売却および発行し、転換社債の収益を受領しました。転換社債からの純収入967ドルを、33ドルの債務発行費用を差し引いたものを、運転資金と一般的な企業目的に使用します。
LOIの締結以来、Yield10とMarathonは、LOIと一致する条件で、オフテイク契約の締結に向けて継続的な進展を遂げてきました。会社が最終的なオフテイク契約を締結できるという保証はありません。また、オフテイク契約が締結された場合、それが成功するか、期待どおりに会社に利益をもたらすという保証もありません。会社の戦略に従い、Yield10は潜在的な戦略的パートナーとの追加の資金調達とコラボレーションの機会を引き続き模索していきます。
登録ダイレクトオファリングと同時私募です
2023年5月5日、私たちは、登録された直接募集による会社の普通株式(またはその代わりとなる前払いのワラント)の3,000ドルの募集を終了しました。証券購入契約の条件に基づき、1,006,710株の普通株式を売却し、1,006,710株の普通株式を購入する未登録ワラントを発行することに合意しました。普通株1株(またはその代わりとなる前払いワラント)とそれに付随するワラントの実効募集価格を合わせたものは2.98ドルでした。当社は、募集から推定発行費用283ドルを差し引いた2,717ドルの収益を受け取りました。募集で発行されたワラントの基礎となる株式は、2023年7月に当社によって登録されました。
ゴーイング・コンサー
私たちはASCトピック205-40のガイダンスに従います。 財務諸表の提示-継続的な懸念これは、財務諸表が発行された日から1年間、継続企業として継続できるかどうかについて実質的な疑いがあるかどうかを判断するためです。現在の現金予測に基づくと、マラソンとの転換社債や上記の登録直接募集から受け取った追加資金を含む現在の資本資源は、少なくともその期間は、計画された事業に資金を提供するのに十分ではないと予想されます。そのため、当社が継続的な企業として存続できるかどうかについて大きな疑問が生じています。この現金資源の予測は、リスクと不確実性を伴う将来の見通しに関する情報であり、実際の費用額は、さまざまな要因の結果として大きく変動したり、不利に変動したりする可能性があります。現在の現金資源が枯渇した後も事業を継続できるかどうかは、とりわけ、パブリックまたはプライベートエクイティファイナンス、担保付または無担保債務融資、エクイティまたはデットブリッジファイナンス、ワラント保有者の会社の未払いのワラントを行使する能力と意欲、および保証を提供できない追加の政府研究助成金または第三者との協力協定を通じて追加の資金を獲得できるかどうかにかかっています。必要に応じて、有利な条件で追加の資金が提供されるのか、それとも受け入れられるのかはわかりません。必要なときに追加の資金が得られない場合、私たちは研究努力を縮小し、戦略的代替案を模索したり、事業を縮小したり、知的財産や設備を含む残りの資産を清算するためのオプションを追求することを余儀なくされます。
追加の資金を調達するために株式または負債証券を発行する場合、(i)そのような発行に関連する手数料が発生する可能性があります。(ii)既存の株主は、新しい株式の発行により希薄化を経験し、(iii)継続的な利息費用が発生し、債務発行に関連して当社の資産に担保権を付与する必要があります。(iv)新しい株式または負債証券には権利、優遇、特権がある場合があります。既存の株主よりも年上です。さらに、将来のエクイティ・ファイナンス取引による所有権の変更により、当社の純営業損失と研究開発クレジットの繰越の利用は、1986年の内国歳入法第382条に基づく重大な年間制限の対象となる可能性があります。協力、ライセンス、またはその他の同様の取り決めを通じて追加の資金を調達する場合、当社の潜在的な製品や専有技術に対する貴重な権利を放棄するか、当社にとって不利な条件でライセンスを付与する必要があるかもしれません。
2023年6月30日までの6か月間の現金使用量
2023年6月30日までの6か月間と2022年6月30日までの6か月間の営業活動に使用された純現金は、それぞれ5,746ドルと5,640ドルでした。2023年6月30日までの6か月間に営業活動に使用された純現金は、主に7,463ドルの純損失と、180ドルのリース負債を減らすために行われた現金支払いを反映しています。純損失の一部を相殺する多額の非現金費用には、145ドルの減価償却費、普通株式の401(k)マッチング拠出金、830ドルの株式ベースの報酬費用、110ドルの非現金リース費用が含まれます。2022年の最初の6か月間に営業活動に使用された純現金は5,640ドルで、主に6,774ドルの純損失、リース負債の削減と2021年のボーナス報酬の支払いのために行われた現金支払いがそれぞれ251ドルと378ドルでした。純損失の一部を相殺する非現金費用には、128ドルの減価償却費、普通株式401(k)マッチング拠出金76ドル、株式ベースの報酬費用1,011ドル、および非現金リース費用192ドルが含まれていました。
2023年6月30日までの6か月間の投資活動によって1,964ドルの純現金が提供されました。これは主に、満期に達した投資から1,991ドルの収益を受け取り、現金に転換した結果です。2022年6月30日までの6か月間に、3,528ドルの純現金が投資活動によって提供されました。これは主に、満期を迎える投資から4,371ドルの収益を受け取った結果であり、一部は710ドルの新規投資の購入と133ドルの新しい実験装置の購入によって相殺されました。
2023年6月30日までの6か月間の資金調達活動によって提供された純現金は3,779ドルでしたが、2022年6月30日までの6か月間に財務活動によって使用された純現金は14ドルでした。2023年6月30日までの6か月間に、会社の普通株式931,600株、額面価格1株あたり0.01ドル、および普通株式75,110株を購入するための事前積立ワラントを含む登録直接募集を完了し、そこから2,717ドルの純現金収入を受け取りました
発行後の提供費用は283ドルです。また、2023年6月30日までの6か月間に、マラソンによるYield10への潜在的な投資と、再生可能燃料に使用する低炭素強度のカメリナ原料油への投資およびオフテイク契約を含む、拘束力のない意向書をマラソンと締結しました。LOIの署名に関連して、当社はマラソンの関連会社であるMPC Investment LLCに、当初の元本1,000ドルのシニア無担保転換社債を売却して発行しました。2023年6月30日までの6か月間に、マキシム売買契約による普通株式の売却による純収入103ドルも受け取りました。
最近の会計上の宣言
最近の会計上の声明の詳細については、フォーム10-Qのこの四半期報告書に含まれている要約連結財務諸表の注記2「会計方針」を参照してください。
アイテム 3.市場リスクに関する量的および質的開示。
該当しません。
アイテム 4.管理と手順。
開示管理と手続きの評価
当社の経営陣は(最高執行責任者と最高会計責任者の参加を得て)、2023年6月30日現在の開示管理と手続き(取引法に基づく規則13a-15(e)および15d-15(e)で定義されている)の有効性を評価しました。開示管理と手続きは、会社が取引法に基づいて提出または提出する報告書で開示する必要のある情報が、適時に記録、処理、要約、報告され、そのような情報が蓄積され、必要に応じて最高執行責任者や最高会計責任者を含む経営陣に伝達され、開示に関する適時の決定ができるように設計されています。この評価に基づいて、当社の最高執行責任者と最高会計責任者は、これらの開示管理と手続きは有効であると結論付けました。
財務報告に関する内部統制の変更
2023年6月30日までの四半期に、財務報告に対する内部統制(取引法の規則13a-15(f)で定義されているとおり)に、財務報告に対する内部統制に重大な影響を及ぼした、または重大な影響を与える可能性が合理的に高い変更はありませんでした。
パート II — その他の情報
アイテム 1.法的手続き。
時々、会社は通常の業務過程で法的手続きや請求の対象となることがあります。当社は、個別に、または全体として、事業、財政状態、または経営成績に重大な悪影響を及ぼすと思われる訴訟または請求について、現在認識していません。
アイテム 1A。リスク要因。
下記の情報は更新されていますので、私たちのパートI、項目1A、「リスク要因」のリスク要因と併せて読んでください フォーム10-Kの年次報告書2022年12月31日に終了した年度について、2023年3月14日に米国証券取引委員会に提出しました。
以下に示す場合を除き、2023年6月30日までの6か月間、会社のリスク要因に他に大きな変化はありませんでした。
ナスダックの継続的な上場基準を遵守できるという保証はありません。
当社の普通株式をナスダックに上場し続けるために満たさなければならない基準を遵守できるとは保証できません。ナスダックの上場規則では、当社の普通株式がナスダックで引き続き取引されるためには、特定の最終入札価格、株主資本、その他の財務指標基準を維持することが義務付けられています。たとえば、ナスダック上場規則5550(a)(4)では、企業は最低50万株の公開株式を維持することが義務付けられています。ナスダック上場規則5550(a)(2)では、上場証券は1株あたり1.00ドルの最低入札価格を維持することが義務付けられています。上場規則5810(c)(3)(A)では、不足が30営業日連続して続くと、最低入札価格要件を満たさないことが規定されています。
2023年5月18日、ナスダックの上場資格部門(「スタッフ」)から、ナスダックへの継続的な上場に必要な最低株主資本要件に準拠していないことを通知する不備レター(「レター」)を受け取りました。ナスダック上場規則5550(b)(1)は、ナスダックに上場している企業が少なくとも2,500ドルの株主資本を維持することを義務付けています(「株主資本要件」)。2023年5月12日にSECに提出された2023年3月31日に終了した四半期のフォーム10-Qの当社の四半期報告書では、株主資本は1,143ドルで、ナスダックに上場し続けるための株主資本要件を下回っています。2023年6月30日現在、当社の上場有価証券の市場価値が35,000ドル、または最近完了した会計年度、または最近完了した3会計年度のうち2会計年度の継続事業からの純利益が500ドルではありません。これは、ナスダックへの継続的な上場に関する代替の量的基準です。この書簡は、当社がその他の継続的な上場要件を遵守していることを条件として、ナスダックへの継続的な上場にすぐには影響しません。ナスダックの規則に従い、コンプライアンスを回復するための計画(「コンプライアンス計画」)を提出するための45暦日、つまり2023年7月3日までの期間が与えられました。私たちのコンプライアンスプランはその日より前に提出され、スタッフによって承認されました。その結果、株主資本要件の遵守を取り戻すために、スタッフへの通知日から最大180暦日の延長が認められる場合があります。会社が株主資本要件の遵守を取り戻せるという保証はありません。
アイテム 2.株式の未登録売却と収益の使用。
最近の未登録証券の売上
2023年7月7日、私たちはマッチング・コントリビューションとして、イールド10バイオサイエンス社の401 (k) プランの参加者に13,739株の普通株式を発行しました。これらの証券の発行は、証券法のセクション3(a)(2)に従って免除証券として登録が免除されています。
発行者による株式の購入
2023年6月30日までの3か月間、当社または当社に代わって、または「関連購入者」による当社の普通株式の買い戻しはありませんでした。
アイテム 3.シニア証券のデフォルトです。
[なし]。
アイテム 4.鉱山の安全性開示。
該当しません。
アイテム 5.その他の情報。
[なし]。
アイテム 6.展示品。
(a)展示品
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31.1 | | 1934年の証券取引法の規則13a-14 (a) /15d-14 (a) に基づく最高執行責任者の認証(ここに提出)。 |
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31.2 | | 1934年の証券取引法の規則13a-14 (a) /15d-14 (a) に基づく最高財務責任者の証明書(ここに提出)。 |
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32.1 | | セクション1350の証明書(ここに付属)。 |
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101.インチ | | インラインXBRLインスタンス文書(XBRLタグがインラインXBRL文書に埋め込まれているため、インスタンス文書はインタラクティブデータファイルには表示されません)(ここに提出します)。 |
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101.SCH | | インラインXBRLタクソノミ拡張スキーマ文書(ここに提出)。 |
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101.CAL | | インラインXBRL分類拡張計算リンクベース文書(ここに提出してください)。 |
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101.DEF | | インラインXBRLタクソノミー拡張定義リンクベース文書(ここに提出してください)。 |
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101.LAB | | インラインXBRLタクソノミー拡張ラベルリンクベースドキュメント(ここに提出してください)。 |
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101.PRE | | インラインXBRLタクソノミー拡張プレゼンテーションリンクベースドキュメント(このファイル)。 |
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104 | | 表紙インタラクティブデータファイル(インラインXBRL形式で、別紙101に含まれています)(ここに記入)。 |
署名
1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は署名者に代わってこの報告書に正式に署名させ、正式に権限を与えられました。
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| YIELD10 バイオサイエンス株式会社 |
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2023年8月14日 | 作成者: | /s/ オリバー・ピープルズ |
| | オリバー・ピープルズ |
| | 社長兼最高経営責任者 |
| | (最高執行役員) |
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2023年8月14日 | 作成者: | /s/ チャールズ・B・ハーザー |
| | チャールズ・B・ハーザー |
| | 最高会計責任者 |
| | (最高財務会計責任者) |