dxpe-202306300001020710--12-312023Q2偽00010207102023-01-012023-06-3000010207102023-08-04エクセルリ:シェア00010207102023-04-012023-06-30ISO 4217: 米ドル00010207102022-04-012022-06-3000010207102022-01-012022-06-30ISO 4217: 米ドルエクセルリ:シェア00010207102023-06-3000010207102022-12-310001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー2022-12-310001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー2022-12-310001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー2023-06-300001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー2023-06-3000010207102021-12-3100010207102022-06-300001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2022-12-310001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2022-12-310001020710米国会計基準:普通株式会員2022-12-310001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2022-12-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-12-310001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2022-12-310001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2022-12-310001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-12-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-01-012023-03-3100010207102023-01-012023-03-310001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2023-01-012023-03-310001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-01-012023-03-310001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-01-012023-03-310001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2023-03-310001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2023-03-310001020710米国会計基準:普通株式会員2023-03-310001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2023-03-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-03-310001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-03-310001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2023-03-310001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-03-3100010207102023-03-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-04-012023-06-300001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2023-04-012023-06-300001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-04-012023-06-300001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-04-012023-06-300001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2023-06-300001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2023-06-300001020710米国会計基準:普通株式会員2023-06-300001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2023-06-300001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-06-300001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-06-300001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2023-06-300001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-06-300001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2021-12-310001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2021-12-310001020710米国会計基準:普通株式会員2021-12-310001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2021-12-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2021-12-310001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2021-12-310001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2021-12-310001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2021-12-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-01-012022-03-3100010207102022-01-012022-03-310001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2022-01-012022-03-310001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-01-012022-03-310001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2022-01-012022-03-310001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2022-01-012022-03-310001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2022-03-310001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2022-03-310001020710米国会計基準:普通株式会員2022-03-310001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2022-03-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-03-310001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2022-03-310001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2022-03-310001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-03-3100010207102022-03-310001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-04-012022-06-300001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2022-04-012022-06-300001020710米国会計基準:普通株式会員2022-04-012022-06-300001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-04-012022-06-300001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2022-04-012022-06-300001020710米国会計基準:シリーズA優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2022-06-300001020710米国会計基準:シリーズB優先株メンバー米国会計基準:優先株会員2022-06-300001020710米国会計基準:普通株式会員2022-06-300001020710米国会計基準:追加払込資本構成員2022-06-300001020710米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-06-300001020710米国会計基準:米国財務省株式普通会員2022-06-300001020710米国会計基準:非支配持分メンバー2022-06-300001020710米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-06-30dxpe: 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偶発的対価責任メンバー2022-12-310001020710米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員DXPE: 偶発的対価責任メンバー米国会計基準:その他の非流動負債メンバー2023-06-300001020710米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員DXPE: 偶発的対価責任メンバー米国会計基準:その他の非流動負債メンバー2022-12-310001020710米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバーDXPE:PMIバーリンガメリドンシスコとサリバンのメンバーSRT: 最低メンバー数DXPE:評価手法、割引キャッシュフロー、支払い可能な支払いの確率、メンバーDXPE:アチーブメントメンバーの年間借方DAと達成確率2023-06-30エクセルリ:ピュア0001020710米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバーDXPE:PMIバーリンガメリドンシスコとサリバンのメンバーSRT: 最大メンバー数DXPE:評価手法、割引キャッシュフロー、支払い可能な支払いの確率、メンバーDXPE:アチーブメントメンバーの年間借方DAと達成確率2023-06-300001020710米国会計基準:繰越報告金額の公正価値開示記憶DXPE: ABL リボルバーメンバー2023-06-300001020710US-GAAP: 公正価値の見積もり公正価値開示前月DXPE: ABL リボルバーメンバー2023-06-300001020710米国会計基準:繰越報告金額の公正価値開示記憶DXPE: ABL リボルバーメンバー2022-12-310001020710US-GAAP: 公正価値の見積もり公正価値開示前月DXPE: ABL リボルバーメンバー2022-12-310001020710米国会計基準:繰越報告金額の公正価値開示記憶DXPE: タームローンメンバー2023-06-300001020710DXPE: タームローンメンバーUS-GAAP: 公正価値の見積もり公正価値開示前月2023-06-300001020710米国会計基準:繰越報告金額の公正価値開示記憶DXPE: タームローンメンバー2022-12-310001020710DXPE: 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証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
フォーム 10-Q
(マークワン)
| | | | | | | |
| ☒ | | 1934年の証券取引法第13条または第15 (d) 条に基づく四半期報告書。 終了した四半期について 2023年6月30日 |
または
| | | | | | | |
| ☐ | | 1934年の証券取引法の第13条または第15 (d) 条に基づく移行報告書。__________から__________への移行期間について |
コミッションファイル番号 0-21513
DXPエンタープライズ株式会社
(憲章に明記されている登録者の正確な名前)
| | | | | | | | |
テキサス | | 76-0509661 |
(法人または組織の州またはその他の管轄区域) | | (IRS雇用者識別番号) |
| | |
5301ホリスター, ヒューストン, テキサス77040
(713) 996-4700
取引法第12条 (b) に従って登録された証券:
| | | | | | | | | | | | | | |
各クラスのタイトル | | トレーディングシンボル | | 登録した取引所の名前 |
普通株式額面価格0.01ドル | | DXPE | | ナスダック・グローバル・セレクト・マーケット |
登録者が (1) 1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) 条により提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間(または登録者がそのような報告を提出する必要があったほど短い期間)に提出したかどうか、および(2)過去90日間にそのような申告要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。 はい☒ いいえ ☐
登録者が電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。すべてのインタラクティブデータファイルは、規則S-Tの規則405(この章の§232.405)に従って提出する必要があります。過去12か月間(または登録者がそのようなファイルの提出を求められた期間が短い期間)。 はい☒ いいえ ☐
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、「新興成長企業」の定義を参照してください。
大型アクセラレーテッドファイラー ☐ アクセラレーテッド・ファイラー☒ ノンアクセラレーテッドファイラー ☐ 小規模な報告会社 ☐
新興成長企業 ☐
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。 ☐
登録者がシェル会社(取引法の規則12b-2で定義されている)であるかどうかをチェックマークで示してください。はい ☐いいえ ☒
登録者の普通株式数、2023年8月4日現在の発行済1株あたり額面0.01ドル: 16,727,114.
DXPエンタープライズ株式会社および子会社
目次
| | | | | | | | |
| | ページ |
パートI: 財務情報 | |
| アイテム 1.財務諸表 | 3 |
| a) 未監査の要約連結損益計算書および包括利益計算書 | 3 |
| b) 未監査の要約連結貸借対照表 | 4 |
| c) 未監査の要約連結キャッシュフロー計算書 | 5 |
| d) 未監査の要約連結株主資本計算書 | 6 |
| e) 未監査の要約連結財務諸表への注記 | 7 |
| アイテム2。経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析 | 14 |
| アイテム 3.市場リスクに関する定量的および定性的な開示 | 21 |
| アイテム 4.統制と手続き | 22 |
| | |
パートII: その他の情報 | 23 |
| アイテム 1.法的手続き | 23 |
| アイテム 1A.リスク要因 | 23 |
| アイテム 2.持分証券の未登録売却および収益の使用 | 23 |
| アイテム3。シニア証券のデフォルト | 24 |
| アイテム 4.鉱山の安全に関する開示 | 24 |
| アイテム 5.その他の情報 | 24 |
| アイテム 6.展示品 | 25 |
| | |
署名 | 26 |
パートI: 財務情報
項目1: 財務諸表
DXPエンタープライズ株式会社および子会社
要約連結営業諸表と包括利益
(千単位、1株あたりの金額を除く)(未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した3か月間 | | 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
| | | | | | | |
セールス | $ | 428,040 | | | $ | 367,812 | | | $ | 852,307 | | | $ | 687,223 | |
売上原価 | 296,188 | | | 263,550 | | | 595,414 | | | 488,076 | |
売上総利益 | 131,852 | | | 104,262 | | | 256,893 | | | 199,147 | |
販売費、一般管理費 | 94,372 | | | 78,342 | | | 184,014 | | | 151,667 | |
事業からの収入 | 37,480 | | | 25,920 | | | 72,879 | | | 47,480 | |
その他(収入)費用、純額 | (242) | | | 839 | | | (712) | | | 1,377 | |
支払利息 | 11,863 | | | 5,615 | | | 23,384 | | | 10,777 | |
税引前利益 | 25,859 | | | 19,466 | | | 50,207 | | | 35,326 | |
所得税費用引当金 | 6,805 | | | 4,973 | | | 13,573 | | | 8,305 | |
当期純利益 | 19,054 | | | 14,493 | | | 36,634 | | | 27,021 | |
非支配持分に起因する純利益(損失) | — | | | 60 | | | — | | | (53) | |
DXPエンタープライズ株式会社に帰属する純利益 | 19,054 | | | 14,433 | | | 36,634 | | | 27,074 | |
優先株配当 | 22 | | | 22 | | | 45 | | | 45 | |
普通株主に帰属する当期純利益 | $ | 19,032 | | | $ | 14,411 | | | $ | 36,589 | | | $ | 27,029 | |
| | | | | | | |
当期純利益 | $ | 19,054 | | | $ | 14,493 | | | $ | 36,634 | | | $ | 27,021 | |
通貨換算調整 | 659 | | | (3,591) | | | 757 | | | (1,922) | |
包括利益 | $ | 19,713 | | | $ | 10,902 | | | $ | 37,391 | | | $ | 25,099 | |
| | | | | | | |
一株当たり利益 (ノート 9): | | | | | | | |
ベーシック | $ | 1.11 | | | $ | 0.77 | | | $ | 2.10 | | | $ | 1.45 | |
希釈 | $ | 1.06 | | | $ | 0.74 | | | $ | 2.01 | | | $ | 1.39 | |
| | | | | | | |
加重平均発行済普通株式: | | | | | | | |
ベーシック | 17,211 | | | 18,766 | | | 17,402 | | | 18,651 | |
希釈 | 18,051 | | | 19,606 | | | 18,242 | | | 19,491 | |
添付の注記は、これらの未監査の要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
DXPエンタープライズ株式会社および子会社
要約連結貸借対照表
(千単位、1株あたりのデータを除く)(未監査)
| | | | | | | | | | | |
| |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
資産 | | | |
流動資産: | | | |
現金 | $ | 15,533 | | | $ | 46,026 | |
制限付き現金 | 91 | | | 91 | |
売掛金、引当金を差し引いた額8,495と $7,610、それぞれ | 318,651 | | | 320,880 | |
インベントリ | 104,950 | | | 101,392 | |
請求額を超える費用と推定利益 | 46,770 | | | 23,588 | |
前払費用およびその他の流動資産 | 15,274 | | | 21,644 | |
売掛金所得税 | 7,698 | | | 2,493 | |
流動資産合計 | 508,967 | | | 516,114 | |
資産および設備、純額 | 47,538 | | | 45,964 | |
グッドウィル | 342,273 | | | 333,759 | |
その他の無形資産、純額 | 72,466 | | | 79,585 | |
オペレーティング・リースの使用権資産、純額 | 54,051 | | | 57,402 | |
その他の長期資産 | 9,138 | | | 4,456 | |
総資産 | $ | 1,034,433 | | | $ | 1,037,280 | |
| | | |
負債と資本 | | | |
流動負債: | | | |
現在の債務満期 | $ | 4,369 | | | $ | 4,369 | |
買掛金取引 | 93,978 | | | 100,784 | |
未払賃金と福利厚生 | 28,563 | | | 26,260 | |
カスタマー・アドバンシング | 15,555 | | | 20,128 | |
費用と推定利益を超える請求 | 5,333 | | | 10,411 | |
| | | |
短期オペレーティングリース負債 | 17,324 | | | 18,083 | |
その他の流動負債 | 42,843 | | | 32,866 | |
流動負債合計 | 207,965 | | | 212,901 | |
| | | |
長期債務、未償却債務発行費用を差し引いたもの | 408,430 | | | 409,205 | |
長期オペレーティングリース負債 | 37,650 | | | 40,189 | |
その他の長期負債 | 8,718 | | | 4,701 | |
繰延所得、税金、負債 | 2,205 | | | 4,892 | |
長期負債合計 | 457,003 | | | 458,987 | |
負債総額 | 664,968 | | | 671,888 | |
コミットメントと不測の事態 (ノート 10) | | | |
株主資本: | | | |
シリーズAとBの優先株、$1.00それぞれの額面価格。 1,000,000株式はそれぞれ承認されています | 16 | | | 16 | |
普通株式、$0.01額面価格、 100,000,000承認された株式。 16,788,711そして 17,690,069それぞれ優れている | 345 | | | 345 | |
追加払込資本 | 214,852 | | | 213,937 | |
利益剰余金 | 287,138 | | | 250,549 | |
その他の包括損失の累計 | (30,918) | | | (31,675) | |
自己株式、原価で 3,523,707そして 2,435,352株式、それぞれ | (101,968) | | | (67,780) | |
DXPエンタープライズ社の株式総額 | 369,465 | | | 365,392 | |
| | | |
| | | |
負債と資本の合計 | $ | 1,034,433 | | | $ | 1,037,280 | |
添付の注記は、これらの未監査の要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
DXPエンタープライズ株式会社および子会社
要約連結キャッシュフロー計算書
(千単位) (未監査)
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 |
営業活動によるキャッシュフロー: | | | |
当期純利益 | 36,634 | | | 27,021 | |
純利益と営業活動によってもたらされた純現金との調整: | | | |
減価償却 | 4,145 | | | 5,006 | |
無形資産の償却と繰延資金調達費用 | 10,749 | | | 9,742 | |
| | | |
信用損失引当金 | 1,001 | | | 314 | |
取得日の公正価値を超える偶発対価負債の支払い | (79) | | | — | |
条件付き対価に基づく公正価値調整 | 839 | | | 1,689 | |
| | | |
制限付株式報酬費用 | 1,347 | | | 863 | |
繰延所得税 | (6,313) | | | 1,610 | |
営業資産および負債の変動: | | | |
売掛金、純額 | 3,815 | | | (50,616) | |
請求額を超える費用と推定利益 | (23,151) | | | (8,466) | |
買掛金と未払費用 | 1,721 | | | 42,030 | |
前払費用およびその他の資産 | 5,226 | | | (3,328) | |
インベントリ | (3,179) | | | (15,754) | |
費用と推定利益を超える請求 | (5,095) | | | (1,502) | |
その他の長期負債 | (3,643) | | | (2,923) | |
営業活動による純現金 | $ | 24,017 | | | $ | 5,686 | |
| | | |
投資活動によるキャッシュフロー: | | | |
資産および設備の購入 | (5,617) | | | (1,848) | |
| | | |
事業の買収(取得した現金を差し引いたもの) | (8,488) | | | (44,117) | |
投資活動に使用された純現金 | $ | (14,105) | | | $ | (45,965) | |
| | | |
財務活動によるキャッシュフロー: | | | |
資産担保クレジットファシリティによる借入金 | 7,870 | | | 231,968 | |
資産担保クレジットファシリティの返済 | (7,870) | | | (202,844) | |
タームローンファシリティに基づく返済 | (2,184) | | | (1,650) | |
| | | |
買収、条件付対価、賠償責任の支払い | (3,921) | | | — | |
優先株配当金の支払い | (45) | | | (45) | |
買い戻された株式、自己保有です | (33,583) | | | (15,116) | |
株式報奨から源泉徴収される従業員税の支払い | (432) | | | (290) | |
財務活動によって提供された純現金(使用量) | $ | (40,165) | | | $ | 12,023 | |
外貨が現金に与える影響 | (240) | | | (159) | |
現金および制限付現金の純増減額 | (30,493) | | | (28,415) | |
期首における現金および制限付現金 | 46,117 | | | 49,080 | |
期末現金および制限付現金 | $ | 15,624 | | | $ | 20,665 | |
| | | |
非現金投資および資金調達活動の補足スケジュール: | | | |
買収のために発行された株式(ノート 12) | — | | | 4,744 | |
買い戻された株式、自己株式を保有しています(ノート 13) | $ | (605) | | | $ | — | |
添付の注記は、これらの未監査の要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
DXPエンタープライズ株式会社および子会社
要約連結株主資本計算書
(千単位) (未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| シリーズA 優先株式 | | シリーズB 優先株式 | | 普通株式 | | 払込資本金 | | 利益剰余金 | | 自己株式 | | 非支配利益 | | その他の損益を計上します | | 総資本 |
2022年12月31日現在の残高 | $ | 1 | | | $ | 15 | | | $ | 345 | | | $ | 213,937 | | | $ | 250,549 | | | $ | (67,780) | | | $ | — | | | $ | (31,675) | | | $ | 365,392 | |
優先配当金の支払い | — | | | — | | | — | | | — | | | (23) | | | — | | | — | | | — | | | (23) | |
制限付株式報酬費用 | — | | | — | | | — | | | 476 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 476 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報奨の税関連項目 | — | | | — | | | — | | | (104) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (104) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
通貨換算調整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 98 | | | 98 | |
株式の買戻し | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (9,135) | | | — | | | — | | | (9,135) | |
当期純利益 (損失) | — | | | — | | | — | | | — | | | 17,580 | | | — | | | — | | | — | | | 17,580 | |
2023年3月31日現在の残高 | 1 | | | 15 | | | 345 | | | 214,309 | | | 268,106 | | | (76,915) | | | — | | | (31,577) | | | 374,284 | |
優先配当金の支払い | — | | | — | | | — | | | — | | | (22) | | | — | | | — | | | — | | | (22) | |
制限付株式報酬費用 | — | | | — | | | — | | | 871 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 871 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報奨の税関連項目 | — | | | — | | | — | | | (328) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (328) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
通貨換算調整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 659 | | | 659 | |
株式の買戻し | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (25,053) | | | — | | | — | | | (25,053) | |
当期純利益 (損失) | — | | | — | | | — | | | — | | | 19,054 | | | — | | | — | | | — | | | 19,054 | |
2023年6月30日の残高 | $ | 1 | | | $ | 15 | | | $ | 345 | | | $ | 214,852 | | | $ | 287,138 | | | $ | (101,968) | | | $ | — | | | $ | (30,918) | | | $ | 369,465 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| シリーズA 優先株式 | | シリーズB 優先株式 | | 普通株式 | | 払込資本金 | | 利益剰余金 | | 自己株式 | | 非支配利益 | | その他の損益を計上します | | 総資本 |
2021年12月31日時点の残高 | $ | 1 | | | $ | 15 | | | $ | 195 | | | $ | 206,772 | | | $ | 202,484 | | | $ | (33,511) | | | $ | 53 | | | $ | (29,282) | | | $ | 346,727 | |
優先配当金の支払い | — | | | — | | | — | | | — | | | (23) | | | — | | | — | | | — | | | (23) | |
制限付株式報酬費用 | — | | | — | | | — | | | 370 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 370 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報奨の税関連項目 | — | | | — | | | — | | | (159) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (159) | |
普通株式の発行 | — | | | — | | | | | 527 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 527 | |
通貨換算調整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1,669 | | | 1,669 | |
株式の買戻し | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (1,513) | | | — | | | — | | | (1,513) | |
当期純利益 (損失) | — | | | — | | | — | | | — | | | 12,642 | | | — | | | (113) | | | — | | | 12,529 | |
2022年3月31日現在の残高 | 1 | | | 15 | | | 195 | | | 207,510 | | | 215,103 | | | (35,024) | | | (60) | | | (27,613) | | | 360,127 | |
優先配当金の支払い | — | | | — | | | — | | | — | | | (22) | | | — | | | — | | | — | | | (22) | |
制限付株式報酬費用 | — | | | — | | | — | | | 493 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 493 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報奨の税関連項目 | — | | | — | | | — | | | (131) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (131) | |
普通株式の発行 | — | | | — | | | 2 | | | 4,215 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 4,217 | |
通貨換算調整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (3,591) | | | (3,591) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
当期純利益 (損失) | — | | | — | | | — | | | — | | | 14,433 | | | — | | | 60 | | | — | | | 14,493 | |
2022年6月30日時点の残高 | $ | 1 | | | $ | 15 | | | $ | 197 | | | $ | 212,087 | | | $ | 229,514 | | | $ | (35,024) | | | $ | — | | | $ | (31,204) | | | $ | 375,586 | |
添付の注記は、これらの未監査の要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
DXPエンタープライズ株式会社および子会社
未監査の要約連結財務諸表への注記
ノート 1- 会社
DXP Enterprise, Inc. は、その子会社(総称して「DXP」、「当社」、「私たち」)とともに、1996年7月26日にテキサス州に設立されました。DXP Enterprise, Inc. とその子会社は、さまざまな最終市場や企業間取引顧客に保守、修理、運用(「MRO」)の製品とサービスを提供する事業を行っています。さらに、DXPは、エネルギーおよび幅広い産業の顧客向けに、統合されたカスタムポンプスキッドパッケージ、ポンプ再製造、およびブランドの自社ブランドポンプを製造しています。同社は現在、以下のように組織されています 三事業セグメント:サービスセンター(「SC」)、サプライチェーンサービス(「SCS」)、革新的なポンピングソリューション(「IPS」)。見てください 注11-セグメントレポート事業セグメントの話し合い用です。
ノート 2- 重要な会計および事業方針の要約
プレゼンテーションの基礎
会社の財務諸表は、米国で一般に認められている会計原則(「US GAAP」)に従って作成されています。中間財務報告については、米国会計基準に従って作成された年次連結財務諸表で通常必要とされるすべての開示が必要なわけではありません。未監査の要約連結財務諸表は、2023年4月17日にSECに提出したフォーム10-Kの年次報告書(「年次報告書」)に含まれている2022年12月31日に終了した年度の監査済み連結財務諸表と併せて読む必要があります。2023年6月30日までの6か月間の経営成績は、必ずしも会計年度全体の業績を示すものではありません。経営陣の見解では、添付の未監査の要約連結財務諸表には、提示された中間期間の会社の財政状態、経営成績、およびキャッシュフローを公正に表すために必要な、通常の定期的な調整がすべて反映されています。当社の子会社の非支配投資家の所有権は、非支配持分として記録されます。統合により、会社間の口座と取引はすべて削除されました。
2022年の第4四半期に、当社は、資産担保証券の借入と返済に関連する資金調達キャッシュフローの誤りに気付きました。これは、会社が誤って仕訳を重複させた結果、当社のリボルビング・クレジット・ファシリティに関連する借入と返済による資金調達キャッシュフロー活動の誇張につながりました。経営陣の評価では、エラーは、個別に、または全体として、前期の未監査の要約連結財務諸表にとって重要ではないと結論付けられました。同社は、前期の未監査の要約連結財務諸表を次回の報告時に改訂することを結論付けました。ここに記載されていない期間は、今後の提出書類で必要に応じて改訂されます。ここに含まれる未監査の要約連結財務諸表は、これらの誤りの影響を修正するために改訂されています。 2022年6月30日までの6か月間の未監査の要約連結キャッシュフロー計算書の改訂は、次の表のとおりです(千単位で):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
|
| | | | | | |
| | | | | | |
| | 以前に報告したように | | 調整 | | 改訂 |
| | | | | | |
資産担保クレジットファシリティからの収入 | $ | 235,969 | | | $ | (4,001) | | | $ | 231,968 | |
資産担保クレジットファシリティの支払い | (206,845) | | | 4,001 | | | (202,844) | |
| | | | | |
この変更により、2022年6月30日までの3か月および6か月間の純利益または1株当たり利益に変化はありませんでした。さらに、この変更によって未監査の要約連結貸借対照表と株主資本計算書が変更されることはありませんでした。
ノート 3- 最近発行された会計宣言
当社は、有効なすべての新しい会計上の声明を実施しており、新しい企業結合を含め、財務諸表に影響を与える可能性のある新しい会計上の発表を評価しています(トピック805)- 顧客との契約による契約資産および契約負債の会計処理スタンダード。同社は、新しい会計上の発表が最近の買収の財政状態や経営成績に重大な影響を与えるとは考えていません。
まだ採択されていない会計上の宣言
発行されたものの、まだ有効ではないその他の新しい会計上の声明はすべて現在評価中であり、現時点では、当社の財政状態や経営成績に重大な影響を与えるとは予想されていません。
ノート 4- 金融資産と負債の公正価値
当社の買収には、購入価格の一部として条件付き対価が含まれる場合があります。条件付対価の公正価値は、支払可能確率を加重して支払われる条件付支払いの現在価値に基づいて、取得日時点で見積もられます。条件付対価の公正価値の決定に使用される観察不可能なインプットには、確立されたベンチマークに基づく支払いの可能性に関する経営者の仮定、割引率、および内部収益率分析が含まれます。公正価値の測定には、市場では確認できないレベル3のインプットも含まれます。分析に使用された仮定と比較して実際の結果が増減した場合、条件付対価債務の公正価値は、該当する契約限度まで増減します。条件付損益対価の公正価値の変動は、報告期間ごとに測定され、経営成績に反映されます。
2023年6月30日現在、プロセスマシナリー株式会社(「PMI」)、ドライドン・イクイップメント社(「ドライドン」)、シスコ・エアシステムズ株式会社(「シスコ」)、サリバンエンバイロメンタル・テクノロジーズ株式会社(「サリバン」)、フロリダ・バルブ&イクイップメント合同会社、および環境MDの買収に関連する偶発的対価として、その他の流動負債および長期負債に負債を記録しました。株式会社(総称して「フロリダバルブEMD」)とリオーダンマテリアルズコーポレーション(「リオーダン」)は $1.3百万、ドル1.8百万、ドル2.3百万、ドル1.6百万、ドル0.3百万、$2.2それぞれ百万。
次の表は、各カテゴリーの期首残高と期末残高、および2023年6月30日までの6か月間に認識された利益または損失の調整を示しています(千単位で):
| | | | | |
|
| 不測の事態に備えて |
| |
*2022年12月31日の期首残高 | $ | 10,166 | |
買収と和解: | |
買収(ノート 12) | 2,498 | |
和解 | (4,000) | |
再測定調整の合計: | |
その他の(収入)費用に記録された公正価値の変動、純額 | 839 | |
*2023年6月30日の期末残高 | $ | 9,503 | |
| |
| |
| |
*その他の流動負債に含まれる金額は$でした6.1百万と $5.52023年6月30日と2022年12月31日に終了する期間は、それぞれ100万です。長期負債に含まれる金額は$でした3.4百万と $4.72023年6月30日と2022年12月31日に終了する期間は、それぞれ100万です。 |
観察できない重要な入力の変化に対する感度
PMI、ドライドン、シスコ、サリバン、フロリダバルブEMD、およびリオーダンの買収に関連する偶発的対価の公正価値測定に使用される重要なレベル3の観察不可能なインプットは、会社の経営陣が作成した年換算EBITDA予測と、それらのEBITDA結果の達成確率です。計算に使用された割引率は9.2パーセントと 9.6パーセント。観察できないインプットが単独で変化すると、公正価値の測定値が変更されてしまいます。
2023年6月30日および2022年12月31日の当社の未監査要約連結貸借対照表では公正価値で測定されていないが、公正価値の開示が必要なその他の金融商品には、現金、制限付現金、売掛金、買掛金、未払費用などがあります。当社は、これらの商品の満期が比較的短いため、2023年6月30日と2022年12月31日の推定公正価値は、未監査の要約連結貸借対照表に報告されている帳簿価額に近いと考えています。見てください 注8-長期債務当社のシンジケートクレジット契約ファシリティに基づく資産担保証券およびタームローン債務の公正価値開示用。
ノート 5 — インベントリ
在庫の帳簿価額は次のとおりです(千単位で):
| | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
完成品 | $ | 95,410 | | | $ | 82,906 | |
作業中 | 9,540 | | | 18,486 | |
インベントリ | $ | 104,950 | | | $ | 101,392 | |
ノート 6 — 契約資産と負債
IPSセグメントのカスタマイズされたポンプ製造および上下水道プロジェクト契約では、特定のマイルストーンの達成、特定のユニットの完成、契約の完了など、さまざまな業績指標に基づいて、合意された契約条件に従って作業が進行するにつれて金額が請求されます。一般的に、請求は収益認識後に行われるため、契約資産は「請求額を超える費用と推定利益」として表示されます。ただし、収益が認識される前にお客様から前払い金または預金を受け取ることがあり、その結果、未監査の要約連結貸借対照表に「費用と推定利益を超える請求」として契約負債が表示されます。
未完了の契約の費用と推定利益、および関連する請求額は次のとおりです(千単位で):
| | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
未完了の契約にかかる費用 | $ | 97,872 | | | $ | 70,329 | |
その上の推定利益 | 31,966 | | | 23,274 | |
未完了の契約にかかる総費用と推定利益 | 129,838 | | | 93,603 | |
少ない:現在までの請求 | 88,414 | | | 80,421 | |
ネット | $ | 41,424 | | | $ | 13,182 | |
そのような金額は、添付の2023年6月30日および2022年12月31日の未監査要約連結貸借対照表に次のキャプションで含まれていました(千単位で):
| | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
請求額を超える費用と推定利益 | $ | 46,770 | | | $ | 23,588 | |
費用と推定利益を超える請求 | (5,333) | | | (10,411) | |
翻訳調整 | (13) | | | 5 | |
ネット | $ | 41,424 | | | $ | 13,182 | |
2023年6月30日に終了した6か月間の間に、$10.0期首に以前は契約負債として分類されていた数百万の残高が収益に計上されました。契約の資産および負債の変更は、主に通常の活動と、当社の業績と顧客支払いのタイミングの違いによるものでした。
ノート 7 — 所得税
中間期間中の所得税費用は、当社の推定年間実効所得税率に、それらが発生した期間に記録された個別の項目を加えたものに基づいています。継続事業からの実効税率は、以下の税金費用でした 26.32023年6月30日までの3か月間の税金費用と比較した割合 25.52022年6月30日に終了した3か月間のパーセンテージ。2023年6月30日までの3か月間の米国の法定税率と比較して、実効税率は、州税、外国税、控除対象外の費用、および研究開発税額控除のために記録された不確実な税制によって引き上げられ、研究開発税額控除やその他の税額控除によって一部相殺されました。
継続事業からの実効税率は、以下の税金費用でした 27.02023年6月30日までの6か月間の税金費用と比較した割合 23.52022年6月30日までの6か月間のパーセンテージ。2023年6月30日までの6か月間の米国の法定税率と比較して、実効税率は、州税、外国税、控除対象外の費用、および研究開発税額控除のために記録された不確実な税制によって引き上げられ、研究開発税額控除やその他の税額控除によって一部相殺されました。2022年6月30日までの6か月間の米国の法定税率と比較して、実効税率は、州税、外国税、控除対象外の費用、および研究開発税額控除のための不確実な税制上の位置付けによって引き上げられ、研究開発税額控除やその他の税額控除によって一部相殺されました。
所得税の過少支払いに対して罰金と利息が課される範囲で、そのような未払額は、会社の方針に従い、財務諸表では所得税規定(給付)の構成要素として分類されます。
ノート 8 — 長期債務
会社の長期負債の構成要素は次のとおりです(千単位で):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| 運送価額 (1) | | 公正価値 | | 運送価額 (1) | | 公正価値 |
ABL リボルバー | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
タームローンB | 425,949 | | | 428,079 | | | 428,133 | | | 411,008 | |
長期負債総額 | 425,949 | | | 428,079 | | | 428,133 | | | 411,008 | |
減少:現在の部分 | (4,369) | | | (4,391) | | | (4,369) | | | (4,194) | |
長期債務から現在の満期を差し引いたもの | $ | 421,580 | | | $ | 423,688 | | | $ | 423,764 | | | $ | 406,814 | |
(1)帳簿価額には、$の未償却債務発行費用は含まれていません13.2百万と $14.62023年6月30日と2022年12月31日にはそれぞれ百万です。
クレジット契約
2022年7月19日、当社は、1ドルを規定する修正および改訂されたローンおよび担保契約(「ABLクレジット契約」)を締結しました。135.0ミリオン・アセット・バック・リボルビング・ライン・オブ・クレジット(「ABLリボルバー」)。ABLクレジット契約は、2017年8月29日付けのローンおよび担保契約を修正し、改訂したものです。ABLクレジット契約に定められた条件に従い、ABLリボルバーは合計で最大$まで増額される場合があります50.0百万、最低でも$単位で10.0百万。ABLリボルバーは2027年7月19日に満期になります。2023年6月30日の時点で、同社は いいえABLリボルバーに基づく未払いの借入金、およびABLリボルバーに基づく借入能力の合計は $でした132.3百万、未払いの信用状を差し引いたもの。
2022年11月22日、当社は既存の金額の修正を締結しました330100万円の追加借入によるシニア担保タームローン(「タームローン改正」)105既存の$に100万が追加されました330ミリオンシニア担保タームローン(「タームローン契約」)。2023年6月30日の時点で、$がありました425.9タームローン契約に基づく未払いの100万ドル。
タームローン修正条項は、2020年12月23日付けのタームローン契約を修正および補足するもので、とりわけ$を規定しています105.0100万件の新規追加コミットメント。タームローン契約とタームローン修正は、四半期ごとに均等に分割して償却されます 0.25パーセントは、施設が満期を迎える2027年12月に支払われるべき残高を差し引いたものです。タームローン契約では、追加の貸し手契約を確保することを条件として、施設の規模を合計で最大$まで段階的に増やすことができます85.0百万ドルに加えて、会社の担保レバレッジ比率(タームローン契約で定義されているとおり)が超えないような追加金額 3.751.00に。タームローンの利息は、SOFRに証拠金を加えたものに等しいレートで発生します 5.25SOFRローンのパーセンテージ(タームローン修正条項で定義されているとおり)。タームローンには、特定の資産売却と保険金、特定の債務収入、 50超過キャッシュフローの割合--(i.)に減少 25私たちの総レバレッジ比率が以下の場合はパーセント 3.001.00と (ii) へ ゼロパーセント私たちの総レバレッジ比率が以下の場合 2.501.00に。
同社は、2023年6月30日の時点で、ABLクレジット契約とタームローン契約に基づくすべての財務規約を遵守していました。
ノート 9- 一株当たり利益
1株当たりの基本利益は、希薄化有価証券を除いた加重平均発行済株式数に基づいて計算されます。希薄化後の1株当たり利益は、希薄化の可能性のあるすべての証券の影響を含めて計算されます。
次の表は、示された期間の基本および希薄化後の1株当たり利益の計算を示しています(千単位 (一株当たりのデータを除く)):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した3か月間 | | 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
1株当たりの基本利益 | | | | | | | |
加重平均発行済株式数 | 17,211 | | | 18,766 | | | 17,402 | | | 18,651 | |
DXPエンタープライズ株式会社に帰属する純利益 | $ | 19,054 | | | $ | 14,433 | | | $ | 36,634 | | | $ | 27,074 | |
転換優先株配当 | 22 | | | 22 | | | 45 | | | 45 | |
普通株主に帰属する当期純利益 | $ | 19,032 | | | $ | 14,411 | | | $ | 36,589 | | | $ | 27,029 | |
一株当たりの金額 | $ | 1.11 | | | $ | 0.77 | | | $ | 2.10 | | | $ | 1.45 | |
| | | | | | | |
希薄化後の1株当たり利益: | | | | | | | |
加重平均発行済株式数 | 17,211 | | | 18,766 | | | 17,402 | | | 18,651 | |
転換優先株式の転換を想定しています | 840 | | | 840 | | | 840 | | | 840 | |
希薄化対象株式総数 | 18,051 | | | 19,606 | | | 18,242 | | | 19,491 | |
普通株主に帰属する純利益 | $ | 19,032 | | | $ | 14,411 | | | $ | 36,589 | | | $ | 27,029 | |
転換優先株配当 | 22 | | | 22 | | | 45 | | | 45 | |
DXPエンタープライズ株式会社に帰属する純利益 | $ | 19,054 | | | $ | 14,433 | | | $ | 36,634 | | | $ | 27,074 | |
一株当たりの金額 | $ | 1.06 | | | $ | 0.74 | | | $ | 2.01 | | | $ | 1.39 | |
ノート 10- コミットメントと不測の事態
時々、会社は通常の業務過程で生じるさまざまな法的手続きの当事者です。DXPはこれらの紛争の結果を予測したり、財務的影響を推定したりすることはできませんが、最終的な解決は、個別または全体として、DXPの連結財政状態、キャッシュフロー、または経営成績に重大な悪影響を及ぼすことはないと考えています。
ノート 11- セグメントレポート
同社の報告対象事業セグメントは、サービスセンター、革新的なポンプソリューション、サプライチェーンサービスです。サービスセンター部門は、MRO製品、機器、およびロジスティクス機能を含む統合サービスを企業間取引顧客に提供しています。サービスセンター部門は、回転機器、ベアリング、動力伝達、ホース、流体動力、金属加工、工業用品、安全製品、安全サービスのカテゴリーで幅広いMRO製品を提供しています。Innovative Pumping Solutions部門は、カスタムメイドのポンプパッケージの製造と組み立て、ポンプの再製造、ブランドのプライベートラベルポンプの製造、上下水処理業界向けの製品とプロセスラインの提供を行っています。サプライチェーンサービス部門は、幅広いMRO製品を提供し、倉庫や在庫管理を含む顧客のサプライチェーンの全部または一部を管理します。
売上高はセグメント間の消去を差し引いたものです。
次の表は、償却を除いた当社のセグメントに関連する財務情報を示しています(千単位で):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した3か月間 | | 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
セールス | | | | | | | |
サービスセンター | $ | 298,432 | | | $ | 251,098 | | | $ | 593,658 | | | $ | 469,894 | |
革新的なポンプソリューション | 63,441 | | | 57,788 | | | 125,439 | | | 110,846 | |
サプライチェーンサービス | 66,167 | | | 58,926 | | | 133,210 | | | 106,483 | |
総売上 | $ | 428,040 | | | $ | 367,812 | | | $ | 852,307 | | | $ | 687,223 | |
| | | | | | | |
営業利益 | | | | | | | |
サービスセンター | $ | 44,129 | | | $ | 32,368 | | | $ | 88,834 | | | $ | 59,719 | |
革新的なポンプソリューション | 10,178 | | | 8,726 | | | 20,483 | | | 15,795 | |
サプライチェーンサービス | 5,416 | | | 4,958 | | | 10,929 | | | 8,978 | |
セグメント全体の営業利益 | $ | 59,723 | | | $ | 46,052 | | | $ | 120,246 | | | $ | 84,492 | |
次の表は、報告対象セグメントの事業収益と税引前連結利益の調整を示しています(千単位で):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した3か月間 | | 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
| | | | | | | |
報告対象セグメントの事業からの収入 | $ | 59,723 | | | $ | 46,052 | | | $ | 120,246 | | | $ | 84,492 | |
以下の調整: | | | | | | | |
無形資産の償却 | 4,582 | | | 4,591 | | | 9,340 | | | 8,826 | |
企業経費 | 17,661 | | | 15,541 | | | 38,027 | | | 28,186 | |
事業からの収入 | $ | 37,480 | | | $ | 25,920 | | | 72,879 | | | 47,480 | |
支払利息 | 11,863 | | | 5,615 | | | 23,384 | | | 10,777 | |
その他(収入)費用、純額 | (242) | | | 839 | | | (712) | | | 1,377 | |
税引前利益 | $ | 25,859 | | | $ | 19,466 | | | $ | 50,207 | | | $ | 35,326 | |
ノート 12- 事業買収
2023年5月1日、当社はフロリダ州の地方自治体の水道市場にバルブおよび関連製品およびサービスを提供する大手プロバイダーであるFlorida Valve EMDの買収を完了しました。フロリダバルブEMDは、当社のIPS事業セグメントに含まれています。取引の対価総額は約$でした3.0百万、手持ちの現金が混在して資金調達2.6百万ドルと将来の検討額0.3百万。取引のれんは合計で約$でした2.0百万。
2023年5月1日、当社はメリーランド州、ニュージャージー州、ペンシルベニア州、デラウェア州、バージニア州の水処理、廃水処理、臭気対策、固形物処理、ポンプ、バイオ固形物処理用の製品の大手プロバイダーであるRiordanの買収を完了しました。Riordanは当社のIPS事業セグメントに含まれています。取引の対価総額は約$でした8.4百万、手持ちの現金が混在して資金調達6.2百万ドルと将来の検討額2.2百万。取引のれんは合計で約$でした5.9百万。
まとめると、譲渡された対価の取得日の公正価値は 二事業総額 $11.3百万、これは次のもので構成されていました(千単位で):
| | | | | | | | |
| | 購入価格の考慮事項 |
| | |
現金支払い | | $ | 8,844 | |
| | |
今後の検討事項 | | 2,498 | |
購入金額合計の対価 | | $ | 11,342 | |
最近の買収の影響は重要ではないため、業績概算情報は提示されていません。RiordanとFlorida Valve EMDの経営成績は、2023年5月1日の買収日以降の当社の連結営業報告書に含まれており、2023年6月30日までの6か月間は重要ではありませんでした。米国会計基準に従い、買収を完了するために発生した費用と、会社の業務に統合するために発生した費用は、発生時に費用計上されます。発生した取引関連費用は、連結損益計算書の販売費、一般管理費に含まれていますが、2023年6月30日までの6か月間は重要ではありませんでした。
次の表は、取得日に取得した資産と引き受けた負債の暫定的な推定公正価値をまとめたものです(千単位で):
| | | | | | | | |
| | 金額 |
現金 | | $ | 352 | |
売掛金 | | 2,236 | |
| | |
インベントリ | | 355 | |
その他の流動資産 | | 134 | |
競業避止契約 | | 595 | |
顧客との関係 | | 1,708 | |
資産と設備 | | 41 | |
| | |
その他の資産 | | 5 | |
取得した資産 | | 5,426 | |
| | |
| | |
現在の負債を引き受けました | | (1,395) | |
| | |
その他の長期負債 | | (23) | |
繰延税金負債 | | (538) | |
取得した純資産 | | 3,470 | |
総合検討事項 | | 11,342 | |
グッドウィル | | $ | 7,872 | |
$のうち2.3取得した数百万の無形資産、$0.6100万は、償却の対象となる競業避止契約に暫定的に割り当てられました 5何年も、契約条件と一致します。さらに、$1.7百万ドルは顧客関係に割り当てられ、一定期間にわたって償却されます 8何年も。のれんの合計は約$です7.9100万ドルは、主に期待される相乗効果と各事業体の総労働力によるもので、通常、税務上の控除はできません。
当社は約$を認識しました400現在の期間に費やされた何千もの買収関連費用。これらの費用は、未監査の要約連結営業報告書および販売における包括利益、一般管理費に含まれています。
ノート 13- 株式の買戻し
2022年12月15日、当社は最大$の自社株買いを行うことができる新しい自社株買いプログラムを発表しました85.0百万の価値、または 2.8その会社の次期発行済み普通株式の百万株式 24ヶ月。
株式の買い戻しに支払われた対価の合計は、自己株式として株主資本に記録されました。
| | | | | | | | | | | |
| | | |
(千単位、共有データを除く) | 2023年6月30日までに終了した3か月間 | | 2023年6月30日に終了した6か月間 |
購入した株式の総数 | 748,820 | | | 1,088,355 | |
支払った金額 | $ | 23,935 | | | $ | 33,182 | |
一株当たりの平均支払価格 | $ | 31.96 | | | $ | 30.49 | |
項目2:経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析
2023年6月30日までの3か月および6か月間のDXP Enterprise, Inc. とその子会社(総称して「DXP」、「当社」、「私たち」または「当社」)の財政状態と経営成績に関する以下の経営陣の議論と経営成績の分析(「MD&A」)は、フォーム10-Kの前回の年次報告書およびフォーム10-Kの四半期報告書と併せてお読みください Q、およびそのようなレポートに含まれる連結財務諸表とその注記。会社の連結財務諸表は米国会計基準に従って作成されています。
将来の見通しに関する記述に関する開示
このフォーム10-Qの四半期報告書(以下「報告書」)には、改正された1995年の民間証券訴訟改革法の意味における「将来の見通しに関する記述」を構成する記述が含まれています。これらの将来の見通しに関する記述には、会社の事業に関する会社の期待、会社の将来の収益性、キャッシュフロー、流動性、および成長に関する記述が含まれますが、これらに限定されません。このような将来の見通しに関する記述は、「信じる」、「期待する」、「可能性がある」、「可能性がある」、「推定」、「意志」、「すべき」、「できる」、「する」、「思う」、「可能性がある」、「現在」、「達成」、「計画」、「予測」、または「否定的」、または「否定的」またはその他のバリエーションまたは比較などの将来の見通しに関する用語を使用することで識別できます。わかりやすい専門用語、または戦略の話し合いで。そのような将来の見通しに関する記述は、将来の業績を保証するものではなく、重大なリスクと不確実性を伴う可能性があり、実際の結果は、さまざまな要因の結果として、将来の見通しに関する記述や過去の業績に記載されているものと大きく異なる場合があります。これらの要因には、経営陣の戦略と意思決定の有効性、内部成長および買収成長戦略を実施する能力、主要顧客に特有の一般的な経済およびビジネス状況、政府規制の変更、買収する可能性のある事業を効果的に統合する能力、新規または修正された法的要件または規制要件、資材と労働力の有無、政府または第三者の承認と許可の取得不能または取得の遅れ、第三者による不履行などが含まれますが、これらに限定されません。契約上の義務の当事者、天候、戦争行為、テロ行為、およびそれらに対する政府または軍事的対応などの予期せぬ危険、当社の事業に悪影響を及ぼすサイバー攻撃、その他の地質学的、運営的、経済的考慮事項、価格および市況(石油・ガス価格の低下、ならびに製品、設備、サービスの保守、修理、運用のための需要または供給を含む)、石油・天然ガス産業の資本支出水準の低下。石油と天然ガスの減少によるものです価格やその他の要因、変化を管理する私たちの能力、管理職員の継続的な健康状態や空き状況、そして必要に応じて有利な条件で資金を調達したり、信用枠を変更したりする能力。このレポートは、そのような違いの原因となり得る他の要因を特定します。これらがすべて、実際の結果が将来の見通しに関する記述と大きく異なる原因となる可能性がある要因であることを保証することはできません。このような違いの原因または要因となる可能性のある要因には、2023年4月17日に証券取引委員会に提出されたForm 10-Kの年次報告書の「リスク要因」で説明されているものが含まれますが、これらに限定されません。私たちは義務を負わず、これらの将来の見通しに関する記述を更新するつもりもありません。文脈上別段の定めがない限り、本レポートでの「会社」、「DXP」、「当社」または「当社」とは、テキサス州の企業であるDXP Enterprise, Inc. とその子会社を指すものとします。
現在の市況と見通し
将軍
DXP Enterprise, Inc. は、北米とドバイのさまざまな最終市場のさまざまな顧客にMRO製品とサービスを提供する企業間販売業者です。さらに、カスタムポンプパッケージの製造、再製造、組み立て、およびブランドの自社ブランドポンプの製造を行っています。
インフレ削減法
2022年8月、2022年のインフレ削減法(IRA)が米国(米国)の法律に署名されました。IRAは、2022年12月31日以降、株式の買い戻しに対して新たに15%の法人最低税と1%の物品税を定めています。さらに、IRAには気候変動、エネルギー、医療に関する規定が含まれています。当社が現在行っている条項の分析に基づくと、当社はIRAの結果として連結財務諸表に重大な影響が及ぶとは考えていません。
インフレーション
世界の商品市場と労働市場は、新型コロナウイルスのパンデミックやウクライナとロシアの紛争による景気回復やサプライチェーン問題の引き締めなどにより、大きなインフレ圧力を受けました。これらのインフレ傾向により、私たちが購入する多くの製品のコストが増加しました。ディストリビューターとして、インフレのコストは一般的に顧客に転嫁されるため、インフレに対して中立性を保つことがよくあります。同社は、2023年6月30日までの6か月間に、値上げを顧客に転嫁し、コスト上昇による悪影響を軽減するための他の戦略を実施することができました。
見通し
サービスセンターと革新的なポンプソリューションセグメント
当社のサービスセンターや革新的なポンプソリューション事業セグメント、産業および製造環境とプロセスにおける当社の製品とサービスは、置き換えられ、ミッションクリティカルな性質を持っているため、世界、国、地域の鉱工業生産、設備稼働率、長期的なGDP成長率に関連する需要と見通しが高まっています。市場が強化されるにつれて、同社の最近の注文活動は改善しました。2023年6月30日までの3か月と2023年6月30日までの6か月間、サービスセンターと革新的ポンプソリューション部門の売上高は約3億6,190万ドルと7億1,910万ドルで、それぞれ2022年6月30日までの3か月と2022年6月30日までの6か月間に比べて約17.2パーセントと23.8パーセント増加しました。当社の業績は、ベンダーやサプライヤーからの値上げによって強化されました。2023年6月30日までの6か月間、上下水道市場における最近の買収により730万ドルが調達されました。2023年の残りの期間を通じて、石油とガスの活動の増加の恩恵を受けると予想しています。さらに、このプラットフォームを有機的に拡大し続けることと、これまで個別の買収では単独では利用できなかった可能性のあるプロジェクトに入札するようDXP Waterを位置付けることで、最近の上下水道買収の恩恵を受けることを期待しています。
サプライチェーンサービスセグメント
2023年6月30日までの3か月と2023年6月30日までの6か月間、サプライチェーンサービス部門の売上高は約6,620万ドルと1億3,320万ドルで、2022年6月30日までの3か月と2022年6月30日までの6か月と比較して、それぞれ約12.3パーセントと25.1パーセント増加しました。過去6か月間と比較した当社の業績は、2023年の第2四半期に創立1周年を迎えた新しい多角的な化学製品の顧客が追加されたことから恩恵を受けています。今後は、新規顧客の追加または既存の顧客による支出の増加のいずれかによって業績が左右されると予想しています。
操作の結果
(千単位、パーセンテージと1株あたりのデータを除く)
DXPは、サービスセンター(「SC」)、革新的なポンピングソリューション(「IPS」)、サプライチェーンサービス(「SCS」)の3つの事業セグメントに分かれています。サービスセンターは、MRO製品、機器、および技術的専門知識や物流機能を含む統合サービスを、即日配達が可能な産業顧客に提供しています。サービスセンターでは、回転機器、ベアリング、動力伝達、ホース、流体動力、金属加工、産業供給、安全に関する製品とサービスのカテゴリで、幅広いMRO製品とサービスを提供しています。IPS部門は、上下水道市場に製品とサービスを提供し、顧客の仕様に合わせてカスタムメイドの統合ポンプシステムパッケージを製造および組み立て、ポンプを再製造し、ブランドのプライベートラベルポンプを製造しています。SCS部門は、幅広いMRO製品を提供し、お客様のサプライチェーン機能の全部または一部、および在庫管理を管理しています。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した3か月間 |
| 2023 | | % | | 2022 | | % |
| | | | | | | |
セールス | $ | 428,040 | | | 100.0% | | $ | 367,812 | | | 100.0% |
売上原価 | 296,188 | | | 69.2% | | 263,550 | | | 71.7% |
売上総利益 | 131,852 | | | 30.8% | | 104,262 | | | 28.3% |
販売費、一般管理費 | 94,372 | | | 22.0% | | 78,342 | | | 21.3% |
事業からの収入 | 37,480 | | | 8.8% | | 25,920 | | | 7.0% |
その他の費用(収入)、純額 | (242) | | | (0.1)% | | 839 | | | 0.2% |
支払利息 | 11,863 | | | 2.8% | | 5,615 | | | 1.5% |
税引前利益 | 25,859 | | | 6.0% | | 19,466 | | | 5.3% |
所得税費用引当金 | 6,805 | | | 1.6% | | 4,973 | | | 1.4% |
当期純利益 | 19,054 | | | 4.5% | | 14,493 | | | 3.9% |
非支配持株主に帰属する当期純利益 | — | | | — | | 60 | | | — |
DXPエンタープライズ株式会社に帰属する純利益 | $ | 19,054 | | | 4.5% | | $ | 14,433 | | | 3.9% |
| | | | | | | |
DXPエンタープライズ社に帰属する1株当たりの金額 | | | | | | | |
1株当たりの基本利益 | $ | 1.11 | | | | | $ | 0.77 | | | |
希薄化後の1株当たり利益 | $ | 1.06 | | | | | $ | 0.74 | | | |
2022年6月30日に終了した3か月と比べて、2023年6月30日に終了した3か月間を比較します
販売。2023年6月30日までの3か月間の売上高は、前年同期の3億6,780万ドルから約4億2,800万ドルに6,020万ドル、つまり16.4パーセント増加しました。2023年6月30日までの3か月間の買収による売上高は、730万ドルを占めました 2022年6月30日までの3か月間の1,780万ドルと比較しました。全体的な売上の増加は、当社のSC、IPS、SCSセグメントの売上高がそれぞれ4,730万ドル、570万ドル、720万ドル増加した結果です。売上の変動については、以下の事業セグメントの説明で詳しく説明されています。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した3か月間 |
| 2023 | | 2022 | | 変更 | | 変化% |
事業セグメント別の売上 | (千単位、変化率を除く) |
サービスセンター | $ | 298,432 | | | $ | 251,098 | | | $ | 47,334 | | | 18.9 | % |
革新的なポンプソリューション | 63,441 | | | 57,788 | | | 5,653 | | | 9.8 | % |
サプライチェーンサービス | 66,167 | | | 58,926 | | | 7,241 | | | 12.3 | % |
DXPの売上の合計 | $ | 428,040 | | | $ | 367,812 | | | $ | 60,228 | | | 16.4 | % |
サービスセンターセグメント。SCセグメントの売上高は、2023年6月30日までの3か月間で、前年の同時期と比較して約4,730万ドル、つまり18.9パーセント増加しました。SCセグメントの買収による売上高は、2022年6月30日までの3か月間の1,250万ドルに対し、2023年6月30日までの3か月間で450万ドルでした。買収を除いたSCセグメントの総売上高は、前年の同時期から5,540万ドル増加しました。この売上の増加は主に、さまざまな最終市場に従事する顧客への回転機器、ベアリング、動力伝達製品の売上が増加した結果です。
革新的なポンプソリューションセグメント.IPSセグメントの売上高は、2023年6月30日までの3か月間で、前年の同時期と比較して570万ドル、つまり9.8パーセント増加しました。IPSセグメントの買収による売上高は、2022年6月30日までの3か月間の530万ドルに対し、2023年6月30日までの3か月間で280万ドルでした。買収を除いたIPSセグメントの総売上高は、前年の同時期から810万ドル増加しました。この増加は主に、石油・ガス生産者と再生可能エネルギー部門による設備投資の増加によるものです。
サプライチェーンサービスセグメント。SCSセグメントの売上高は、2023年6月30日までの3か月間で、前年の同時期と比較して720万ドル、つまり12.3パーセント増加しました。売上の増加は主に、多様化する化学品市場への新規顧客の追加と、医療技術、食品・飲料、石油・ガス市場における売上の増加に関連しています。
売上総利益。2023年6月30日までの3か月間の売上高に占める売上総利益の割合は、前年の同時期の28.3%に対して30.8%でした。売上総利益率の増加は、主に上下水道部門のIPSセグメントにおける売上総利益の増加によるものです。
販売費、一般管理費(「SG&A」)。 2023年6月30日までの3か月間の販売管理費は、前年同期の7,830万ドルから約1,600万ドル、つまり20.5パーセント増加して9,440万ドルになりました。販売管理費の増加は主に、事業活動の増加による給与、インセンティブ報酬、関連税金、および401(k)費用の増加によるものです。
営業利益。2023年第2四半期の営業利益は、前年同期の2,590万ドルから1,160万ドル増加して3,750万ドルになりました。この営業利益の増加は、前述のすべてのセグメントにわたる事業活動の増加に関連しています。
支払利息。2023年第2四半期の支払利息は、前年の同時期と比較して620万ドル増加しました。この増加は主に、当社が2022年の第4四半期にタームローンとして1億500万ドルを追加で借り入れ、マクロ経済環境の変化とそれに伴う米国連邦準備銀行による金利引き上げ政策により、そのような債務に対して平均よりも高い金利が発生したためです。
所得税。継続事業からの当社の実効税率は、2023年6月30日までの3か月間の税金費用26.3%でしたが、2022年6月30日までの3か月間の税金費用は25.5%でした。2023年6月30日までの3か月間の米国の法定税率と比較して、実効税率は、州税、外国税、控除対象外の費用、および研究開発税額控除のために記録された不確実な税制によって引き上げられ、研究開発税額控除やその他の税額控除によって一部相殺されました。
2023年6月30日に終了した6ヶ月間と2022年6月30日に終了した6ヶ月を比較して
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した6か月間 | |
| 2023 | | % | | 2022 | | % | |
| | | | | | | | |
セールス | $ | 852,307 | | | 100.0% | | $ | 687,223 | | | 100.0% | |
売上原価 | 595,414 | | | 69.9% | | 488,076 | | | 71.0% | |
売上総利益 | $ | 256,893 | | | 30.1% | | $ | 199,147 | | | 29.0% | |
販売費、一般管理費 | 184,014 | | | 21.6% | | 151,667 | | | 22.1% | |
事業からの収入 | $ | 72,879 | | | 8.6% | | $ | 47,480 | | | 6.9% | |
その他(収入)費用、純額 | (712) | | | (0.1)% | | 1,377 | | | 0.2% | |
支払利息 | 23,384 | | | 2.7% | | 10,777 | | | 1.6% | |
税引前利益 | $ | 50,207 | | | 5.9% | | $ | 35,326 | | | 5.1% | |
所得税引当金 | 13,573 | | | 1.6% | | 8,305 | | | 1.2% | |
当期純利益 | $ | 36,634 | | | 4.3% | | $ | 27,021 | | | 3.9% | |
非支配株主に帰属する純損失 | — | | | — | | (53) | | | —% | |
DXPエンタープライズ株式会社に帰属する純利益 | $ | 36,634 | | | 4.3% | | $ | 27,074 | | | 3.9% | |
| | | | | | | | |
DXPエンタープライズ社に帰属する1株当たりの金額 | | | | | | | | |
1株当たりの基本利益 | $ | 2.10 | | | | | $ | 1.45 | | | | |
希薄化後の1株当たり利益 | $ | 2.01 | | | | | $ | 1.39 | | | | |
販売。2023年6月30日までの6か月間の売上高は、前年同期の6億8,720万ドルから約8億5,230万ドルに1億6,510万ドル(24.0パーセント)増加しました。買収した事業からの売上高は、2023年6月30日までの6か月間の売上の2,640万ドルを占めました 2022年6月30日までの6か月間の3,090万ドルと比較して。全体的な売上の増加は、SC、IPS、およびSCSセグメントの売上高がそれぞれ1億2380万ドル、1,460万ドル、2,670万ドル増加した結果です。売上の変動については、以下の事業セグメントの説明で詳しく説明されています。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 | | 変更 | | 変化% |
事業セグメント別の売上 | (千単位、変化率を除く) |
サービスセンター | 593,658 | | | 469,894 | | | $ | 123,764 | | | 26.3 | % |
革新的なポンプソリューション | 125,439 | | | 110,846 | | | 14,593 | | | 13.2 | % |
サプライチェーンサービス | 133,210 | | | 106,483 | | | 26,727 | | | 25.1 | % |
DXPの売上の合計 | $ | 852,307 | | | $ | 687,223 | | | $ | 165,084 | | | 24.0 | % |
サービスセンターセグメント。SCセグメントの売上高は、2023年6月30日までの6か月間で、前年の同時期と比較して1億2380万ドル、つまり26.3パーセント増加しました。SCセグメントの買収による売上高は、2022年6月30日までの6か月間の1,650万ドルに対し、2023年6月30日までの6か月間は1,910万ドルでした。買収を除くSCセグメントの総売上高は、前年の同時期から1億2,120万ドル増加しました。この売上の増加は主に、石油・ガス生産者の設備投資の増加に関連して、一般産業、多様な化学、石油・ガス市場で運用および保守サービスを行う顧客への回転機器およびベアリング製品ラインの売上が増加した結果です。
革新的なポンプソリューションセグメント.IPSセグメントの売上高は、2023年6月30日までの6か月間で、前年の同時期と比較して1,460万ドル、つまり13.2パーセント増加しました。IPSセグメントの買収による売上高は、2022年6月30日までの6か月間の1,440万ドルに対し、2023年6月30日までの6か月間は730万ドルでした。買収を除いたIPSセグメントの総売上高は、前年の同時期から2,170万ドル増加しました。この増加は主に、石油・ガス生産者と再生可能エネルギー事業者による設備投資の増加の結果でした
サプライチェーンサービスセグメント。SCSセグメントの売上高は、2023年6月30日までの6か月間で、前年の同時期と比較して2,670万ドル、つまり25.1パーセント増加しました。売上の増加は主に、多様化する化学品市場への新規顧客の追加と、医療技術、食品・飲料、石油・ガス市場における売上の増加に関連しています。
売上総利益。2023年6月30日までの6か月間の売上に占める売上総利益の割合は、前年の同時期から約116ベーシスポイント増加しました。売上総利益率の増加は主に、SCセグメントとIPSセグメントの総利益率が約113ベーシスポイントと335ベーシスポイント増加したことが、SCSセグメントの約72ベーシスポイント減少によって一部相殺された結果です。
販売費、一般管理費(「SG&A」)。 2023年6月30日までの6か月間の販売管理費は、前年同期の1億5,170万ドルから約3,230万ドル(21.3%)増加して1億8,400万ドルになりました。販売管理費の増加は主に、事業活動の増加による給与、インセンティブ報酬、関連税金、および401(k)費用の増加によるものです。
営業利益。2023年6月30日までの6か月間の営業利益は、前年同期の4,750万ドルから2,540万ドル(53.5%)増加して7,290万ドルになりました。この営業利益の増加は、主に前述のすべてのセグメントにわたる事業活動の増加に関連しています。
支払利息。2023年6月30日までの6か月間の支払利息は、前年の同時期と比較して1,260万ドル増加しました。この増加は主に、当社が2022年の第4四半期にタームローンとして1億500万ドルを追加で借り入れ、マクロ経済環境の変化とそれに伴う米国連邦準備銀行による金利引き上げ政策により、そのような債務に対して平均よりも高い金利が発生したためです。
所得税。継続事業からの当社の実効税率は、2023年6月30日までの6か月間の税金費用27.0%でしたが、2022年6月30日までの6か月間の税金費用は23.5%でした。2023年6月30日までの6か月間の米国の法定税率と比較して、実効税率は、州税、外国税、控除対象外の費用、および研究開発税額控除のために記録された不確実な税制によって引き上げられ、研究開発税額控除やその他の税額控除によって一部相殺されました。
流動性と資本資源
一般的な概要
現在 2023年6月30日、当社の現金と制限付現金は1,560万ドル、クレジットファシリティの利用可能性は1億3,230万ドルでした。当社は1億3,500万ドルの資産担保証券(「ABLリボルバー」)を保有していますが、その一部を270万ドルの信用状で相殺しています。2023年6月30日の時点で、ABLリボルバーには未払いの借入金はありませんでした。2023年6月30日の時点で、タームローンの借入額は4億2,590万ドルでした。
私たちの主な資本源は事業からのキャッシュフローで、必要に応じて銀行からの借入やその他の資金源で補います。MRO製品やサービスの販売業者であり、カスタムポンプやパッケージの製造者でもあるため、在庫レベル、売掛金、プロジェクト作業の請求額を超える費用の変化により、運転資金が変動する可能性があります。情報技術、倉庫設備、借地権改善、ポンプ製造、安全サービス設備などの資本項目には、追加の現金が必要です。また、リース債務の支払いと債務の返済には現金が必要です。
次の表は、表示されている期間における営業活動によって生み出された純キャッシュフロー、投資活動に使用された純現金、および財務活動に使用された純現金をまとめたものです (千単位):
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日に終了した6か月間 |
| 2023 | | 2022 |
純現金提供者(使用時点): | | | |
営業活動 | $ | 24,017 | | | $ | 5,686 | |
投資活動 | (14,105) | | | (45,965) | |
資金調達活動 | (40,165) | | | 12,023 | |
外貨の影響 | (240) | | | (159) | |
現金の純増減額 | $ | (30,493) | | | $ | (28,415) | |
営業活動
同社は、2023年6月30日までの6か月間に営業活動から2,400万ドルの現金を生み出しましたが、前年同期の現金は570万ドルでした。金額の1,830万ドルの増加2つの期間の営業活動によって提供された現金は、主に事業活動の増加とより高いマージンでの売上の増加によるもので、前期と比較して進行中の請求が減少したことで一部相殺されました。
投資活動
2023年6月30日までの6か月間、投資活動に使用された純現金は1,410万ドルでしたが、前年同期の現金使用量は4,600万ドルでした。この3,190万ドルの減少は主に、2023年6月30日までの6か月間に買収に支払われた合計購入価格が、2022年6月30日までの6か月間の4,410万ドルから850万ドルに引き下げられたことが原因です。この減少は、2022年6月30日までの6か月間の180万ドルに対し、2023年6月30日までの6か月間の560万ドルの不動産および設備の購入によって一部相殺されました。
資金調達活動
2023年6月30日までの6か月間、財務活動に使用された純現金は4,020万ドルでしたが、前年同期の財務活動によって提供された純現金は1,200万ドルでした。この増加は主に、2022年6月30日までの6か月間の1,510万ドルと比較して、2023年6月30日までの6か月間の自社株買いが3,360万ドル増加したことによるものです。2022年6月30日までの6か月間、当社のABLリボルバーに基づく未払い額は2,910万ドルでしたが、2023年6月30日までの6か月間の未払いの借入はありませんでした。同社は、2023年6月30日までの6か月間に400万ドルの偶発的対価を支払いました。前の期間に同等の活動はありませんでした。
資金提供のコミットメント
私たちは追加の買収目標を追求するつもりですが、買収のタイミング、規模、成功、および関連する潜在的な資本投入を確実に決定することはできません。今後の買収資金は、主に業務や借入によるキャッシュフロー(クレジットファシリティの未払い部分や新規債務の発行を含む)で賄うことを期待していますが、直接または買収に関連して追加の株式を発行することもあります。買収のための追加融資が会社が受け入れられる条件で利用できるという保証はありません。
同社は、今後12か月間の通常の運転資金ニーズを満たすのに十分な資金と流動性があると考えています。ただし、会社は潜在的な買収資金を調達するために、クレジットファシリティやエクイティファイナンス以外に追加の負債を要求する場合があります。このような追加の資金調達には、追加の銀行負債、または公的および私的負債または株式の売却が含まれる場合があります。そのような資金調達に関連して、当社は株主の利益を薄める証券を発行することがあります。
重要な会計および事業方針についての議論
重要な会計方針と事業方針は、どちらも企業の財政状態や経営成績を描写する上で最も重要であり、経営者の主観的または複雑な判断を必要とするものです。これらの方針は、DXPの取締役会の監査委員会で議論されています。
当社の未監査の要約財務諸表は、米国で一般に認められている会計原則(「US GAAP」)に従って作成されています。添付の未監査の要約連結財務諸表は、当社の年次連結財務諸表と実質的に同じ基準で作成されており、2022年12月31日に終了した年度のForm 10-Kの年次報告書と併せて読む必要があります。当社の重要な会計方針とビジネス慣行の詳細については、2023年4月17日に証券取引委員会に提出されたForm 10-Kの連結年次報告書を参照してください。2023年6月30日までの6か月間の経営成績は、必ずしも会計年度全体の業績を示すものではありません。
最近の会計上の宣言
「」を参照 注3-最近発行された会計報告書最近の会計発表に関する情報については、要約連結財務諸表を参照してください。
項目3:市場リスクに関する量的および定性的な開示。
市場リスクに関する量的および定性的な開示については、2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書の項目7A「市場リスクに関する量的および定性的な開示」を参照してください。2022年12月31日以降、当社の市場リスクに対するエクスポージャーは大きく変わっていません。
項目4:統制と手続き。
開示管理と手続きの評価
経営陣の参加を得て、当社の最高経営責任者および最高財務責任者は、改正された1934年の証券取引法(「取引法」)の規則13a-15(b)に従って、本報告書の対象期間の終了時点における当社の開示管理および手続き(取引法の規則13a-15(e)で定義されている)の有効性を評価しました。その評価に基づいて、当社の最高経営責任者および最高財務責任者は、2022年12月31日末のForm 10-Kの年次報告書で以前に開示したように、財務報告に対する内部統制に重大な弱点があるため、2023年6月30日現在、当社の開示管理と手続きは有効ではないと結論付けました。
これらの重大な弱点にもかかわらず、当社の最高執行責任者および最高財務責任者を含む当社の経営陣は、フォーム10-Qのこの四半期報告書に含まれる要約連結財務諸表は、提示された各期間のGAAPに従って、すべての重要な点で公正に述べられていると結論付けました。
重大な弱点を是正するための経営陣の計画
四半期中に、一致しない商品の蓄積と経年劣化を抑えるためにいくつかのプロセス変更を実施しました。また、一致しない商品の完全性と正確性を確保するために毎月の調整を実施しました。さらに、経営陣は現在、完了率会計の適用に関連する重大な弱点と、職務分掌の重要な弱点に対処するために必要なプロセスと管理に対処するための包括的な是正計画の一環として、変更の策定と実施を進めています。修復活動は2023会計年度の残りの期間まで続くと考えています。
同社は、上場企業とSOXの経験を持つ新しい最高会計責任者と技術会計担当ディレクターを採用しました。彼らは、これらの重大な弱点を是正するために必要なプロセスと統制の実施にすでに取り組んでいます。
さらに、同社は内部監査サービスを実施し、是正措置について助言するために、新しいコンサルタントを雇いました。
財務報告に関する内部統制の変更
上記を除き、2023年6月30日に終了した四半期の評価で特定された財務報告に対する内部統制に、財務報告に対する当社の内部統制に重大な影響を及ぼした、または重大な影響を与える可能性がかなり高い変更はありませんでした。
パートII: その他の情報
アイテム 1.法的手続き。
時々、会社は通常の業務過程で生じるさまざまな法的手続きの当事者です。DXPはこれらの訴訟の結果を予測することはできませんが、最終的な解決は、個別または全体として、DXPの連結財政状態、キャッシュフロー、または経営成績に重大な悪影響を及ぼすことはないと考えています。
アイテム 1A.リスク要因。
「パートI」項目1Aで以前に開示されたように、リスク要因に重大な変化はありませんでした。2022年12月31日に終了する年度のフォーム10-Kの年次報告書の「リスク要因」。
アイテム 2.株式の未登録売却および収益の使用。
最近の未登録証券の売上
当社は、2023年6月30日までの3か月間、未登録の証券を売却しませんでした。
発行者による株式の購入
現在の自社株買いプログラムに基づくDXP Enterprise, Inc.の普通株式の買戻しと、2023会計年度の第2四半期に特定の納税義務について源泉徴収された従業員株式報奨の概要は次のとおりです。
従う:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 購入した株式の総数 (1) | | 一株当たりの平均支払価格 | | 公に発表された計画またはプログラムの一環として購入された株式の総数 (2) | | プランまたはプログラムに基づいてまだ購入可能な株式の最大ドル価値(千単位)(2) |
| 2023年4月1日から4月30日 | 189,807 | | | $ | 24.96 | | | 177,599 | | | $ | 67,134 | |
| 2023年5月1日から5月31日 | 219,399 | | | 31.76 | | | 219,399 | | | 60,160 | |
| 2023年6月1日から6月30日 | 351,822 | | | 34.76 | | | 351,822 | | | 47,920 | |
| 合計 | 761,028 | | | 31.31 | | | 748,820 | | | 47,920 | |
| | | | | | | | |
| (1) 2023年6月30日までの3か月間に、制限付株式の権利確定時に法定最低源泉徴収義務を履行するために、従業員から12,208株が譲渡されました。 |
| (2) 2022年12月15日、当社は新しい自社株買いプログラムを発表しました。このプログラムに基づき、今後24か月間に当社の発行済み普通株式のうち最大8,500万ドル相当、つまり280万株を買い戻すことができます。2023年6月30日の時点で、約4,790万ドル相当、つまり約160万株が、8,500万ドルの自社株買いプログラムの下で引き続き入手可能です。 |
アイテム 3.シニア証券の債務不履行だ
[なし]。
アイテム 4.鉱山の安全情報開示
[なし]。
アイテム 5.その他の情報
[なし]。
アイテム 6.展示品。
| | | | | |
3.1 | 1998年8月20日に委員会に提出されたフォームS-8のフォームに記載されている会社の登録届出書の別紙4.1を参照して、修正後の定款を改訂しました(別紙4.1を参照して組み込まれています)。ファイル番号:333-61953)。 |
| | | | | |
3.2 | DXPエンタープライズ社の細則(2011年7月27日に改正された、2018年5月10日にSECに提出されたフォーム10-Qの四半期報告書(ファイル番号000-21513)の別紙3.2を参照して組み込まれています)。 |
| | | | | |
3.3 | DXPエンタープライズ株式会社細則第3.4条の改正、2022年1月1日発効。(フォーム8-Kの会社の最新報告書(ファイル番号000-21513:21860170、2021年4月27日に委員会に提出された)の別紙3.1を参照して組み込まれています。 |
* 22.1 | 子会社の保証付き証券保証人. |
* 31.1 | 改正された証券取引法の規則13a-14(a)および規則15d-14(a)に基づく最高経営責任者の認定。 |
| | | | | |
* 31.2 | 改正された証券取引法の規則13a-14(a)および規則15d-14(a)に基づく最高財務責任者の認定。 |
| | | | | |
* 32.1 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に基づいて採択された18 U.S.C. 1350に基づく最高経営責任者の認定 |
| | | | | |
* 32.2 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に基づいて採択された18 U.S.C. 1350に基づく最高財務責任者の認定 |
| | | | | |
*101 | 次の財務情報は、インライン拡張可能なビジネス報告言語(iXBRL)、(i)未監査の要約連結営業報告書および包括利益、(ii)未監査の要約連結貸借対照表、(iii)未監査の要約連結キャッシュフロー計算書、(iv)未監査の要約連結株主資本計算書でフォーマットされています。、および (v) 未監査の要約連結財務諸表の注記。 |
*104 | 2023年6月30日に終了した四半期のフォーム10-Qにある当社の四半期報告書の表紙は、XBRLでフォーマットされています。 |
*の記号で示されている展示品は、フォーム10-Qのこの四半期報告書とともに提出または提供されます。そのように指定されていないすべての展示品は、記載されているように委員会への事前の提出を参考に組み込まれています。
署名
1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は署名者に代わってこの報告書に正式に署名させ、正式に権限を与えられました。
DXPエンタープライズ株式会社
(登録者)
作成者: /s/ ケント・イー
ケント・イー
上級副社長兼最高財務責任者
(正式に承認された署名者および最高財務責任者)
日付:2023年8月9日