カナダ・グース・ホールディングス

要約連結中間財務諸表

終了した第1四半期と同様

2023年7月2日と2022年7月3日

(未監査)

要約された連結中間損失計算書

(未監査)

（百万カナダドル、1株あたりの金額を除く）

要約連結中間財務諸表の添付注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

包括損失の要約連結中間計算書

(未監査)

（百万カナダドル、1株あたりの金額を除く）

要約連結中間財務諸表の添付注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

要約連結中間財政状態計算書

(未監査)

(単位:百万カナダドル)

要約連結中間財務諸表の添付注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

要約連結株主資本変動中間計算書

(未監査)

(単位:百万カナダドル)

要約連結中間財務諸表の添付注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

要約連結中間キャッシュフロー計算書

(未監査)

(単位:百万カナダドル)

						第1四半期が終了しました
			メモ			7月2日 2023			7月3日 2022
						$			$
営業活動
純損失						(85.0)			(63.6)
現金に影響しない商品:
減価償却と償却						29.2			25.8
所得税の回収						(29.2)			(24.5)
支払利息			10			7.4			7.0
外国為替 (利益) 損失						(4.7)			2.1
資産処分利益						(0.1)			—
株式ベースの支払い			12			2.5			2.7
プットオプションの再測定			14			8.1			—
コンティンジェント・コンティンジェント・コンティンジェントの再測定			14			(1.0)			—
						(72.8)			(50.5)
現金以外の営業項目の変更			16			(98.9)			(123.5)
支払った所得税						(30.1)			(16.2)
利息が支払われました						(7.5)			(6.7)
営業活動に使用された純現金						(209.3)			(196.9)
投資活動
不動産、プラント、設備の購入						(5.2)			(2.5)
無形資産への投資						(0.2)			(1.1)
使用権資産の初期直接費用			7			(0.3)			(0.1)
企業結合による純現金流入額						—			2.8
投資活動に使用された純現金						(5.7)			(0.9)
資金調達活動
中国本土の施設借入金			10			12.6			4.6
日本のファシリティ借入金			10			8.3			3.9
タームローン返済			10			(1.0)			(1.0)
NCIBのもとで購入され取り消された劣後議決権株式			11			(27.5)			—
リース負債の元本支払い			7			(13.4)			(13.8)
財務活動に使用された純現金						(21.0)			(6.3)
外貨為替レートの変動が現金に及ぼす影響						(2.5)			(1.8)
現金の減少						(238.5)			(205.9)
現金、期初						286.5			287.7
現金、期末						48.0			81.8

要約連結中間財務諸表の添付注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

ノート 1.ザ・カンパニー

組織

Canada Goose Holdings Inc. とその子会社（以下「当社」）は、男性、女性、若者、子供、赤ちゃん向けの高性能高級アパレルを設計、製造、販売しています。同社の製品には、秋、冬、春のシーズン向けのさまざまなスタイルのパーカー、軽量ダウンジャケット、レインウェア、ウィンドウェア、アパレル、フリース、靴、アクセサリーが含まれます。同社の本社は、カナダのトロントにあるクイーンズ・キー・イースト100、M5E 1V3にあります。要約連結中間財務諸表（「中間財務諸表」）の注記全体で「Canada Goose」、「私たち」、および「当社」という用語が使用されているのは、会社を指します。

Canada Gooseは、トロント証券取引所とニューヨーク証券取引所に「GOOS」という取引記号で上場している公開会社です。当社の主要株主は、ベイン・キャピタルLPとその関連会社（「ベイン・キャピタル」）が助言する投資ファンドと、会社の会長兼最高経営責任者が間接的に支配するDTR LLC（「DTR」）です。主要株主は、2023年7月2日現在の発行済株式総数の49.4％、または発行済議決権株式総数の合計議決権の90.7％を占める複数の議決権株式を保有しています。公開市場で取引される劣後議決権株式は、2023年7月2日時点で発行済株式総数の50.6％、つまり発行済議決権総数の議決権の9.3％を占めています。

コンプライアンスステートメント

中間財務諸表は、国際会計基準審議会（「IASB」）が発行する国際会計基準（「IAS」）34、中間財務報告に従って作成されます。中間財務諸表を理解する上で重要と考えられ、通常、IASBが発行する国際財務報告基準（「IFRS」）に従って作成された監査済みの年次連結財務諸表に含まれる特定の情報は、これらの注記には記載されていません。これらの中間財務諸表は、2023年4月2日に終了した年度の当社の監査済み年次連結財務諸表と併せて読む必要があります。

中間財務諸表は、2023年8月2日の当社の取締役会の決議に従って発行が承認されました。

会計年度

会社の会計年度は52週間または53週間の報告サイクルで、会計年度は3月31日に最も近い日曜日に終了します。会計年度52週間の場合、各会計四半期は13週間です。2024会計年度は、52週間の会計年度です。

事業セグメント

同社は事業を、直接消費者（「DTC」）、卸売り、その他の3つの事業セグメントに分類しています。DTCセグメントは、新しく立ち上げられたリコマースプラットフォームであるCanada Goose Generationsや、高級ショッピングエリアにある当社所有の小売店など、多数の市場で利用可能な国固有の電子商取引プラットフォームによる販売で構成されています。

卸売セグメントには、市場全体に対する独占権を持つパートナーである小売業者と国際流通業者が混在する販売が含まれます。

その他のセグメントには、従業員、友人、家族への販売、販売費、一般管理費（「販管費」）など、DTCまたは卸売セグメントでは発生しない売上と費用が含まれます。他のセグメントには、すべてのセグメントにわたるブランド認知度を高めるためのマーケティング支出の費用、製造業務を支援する管理間接費、その他の企業費用、およびDTCや卸売セグメントの事業に特に関連しない為替差損益が含まれます。

季節性

私たちの事業は季節限定で、これまで、会計年度の第2四半期と第3四半期に卸売収益と営業利益のかなりの部分を、会計年度の第3四半期と第4四半期にDTCの収益と営業利益のかなりの部分を実現してきました。したがって、これらの期間の収益が予想を下回ると、当社の年間業績に悪影響を及ぼす可能性があります。

営業活動によるキャッシュフローは通常、会計年度の第3四半期と第4四半期に最も高くなります。これは、DTCセグメントからの収益と、その年の初めの卸売収益からの売掛金の回収によるものです。運転資本の要件は通常、在庫が増えるにつれて増加します。借入金は歴史的に第1四半期と第2四半期に増加し、会計年度の第3四半期に返済されました。

注意 2.重要な会計方針情報および重要な会計上の見積もりと判断

プレゼンテーションの基礎

2023年4月2日に終了した年度の当社の監査済み年次財務諸表に開示されている会計方針および重要な会計上の見積もりおよび判断は、以下に示す場合を除き、これらの中間財務諸表の作成に一貫して適用されてきました。中間財務諸表は、会社の機能通貨および表示通貨であるカナダドルで表示されます。

特定の比較数値は、当年度の表示に合わせて再分類されています。このプレゼンテーションでは、ヘッジを差し引いたタームローンの未払い元本残高に関連する為替差損益が、純利息、財務、その他の費用の表示に反映されます（「注10」を参照）。借入金」); 以前は、これは販売管理費として表示されていました。この変更は、タームローンに関連するすべての資金調達費用を、連結中間損失計算書の同じ財務諸表のキャプションに表示するために行われました。この再分類は、比較四半期の純損失、1株当たり損失、または連結財政状態計算書には影響しませんでした。

統合の原則

中間財務諸表には、会社とその子会社の勘定、および会社が管理している投資が含まれます。会社間の取引と残高はすべて削除されました。

発行済みでまだ採用されていない規格

既存のIFRS基準に対する特定の新しい基準、修正、解釈が公開されていますが、まだ有効ではなく、当社によって早期に採用されていません。経営陣は、宣言の発効日以降に始まる最初の期間に、宣言が会社の会計方針に採用されると予想しています。新しい規格、改正、解釈に関する情報は以下に記載されています。

2020年1月、IASBは、財政状態計算書における負債の表示要件を明確にするために、IAS 1「財務諸表の提示」の修正を発表しました。限定範囲の修正は、財政状態計算書における負債の表示にのみ影響し、その認識の金額や時期には影響しませんでした。改正により、流動負債または非流動負債の分類は、報告期間の終了時に存在する権利に基づいていることが明確になり、企業が負債の決済を延期する権利を行使するかどうかについての期待によって分類が影響を受けることはないと明記されました。また、決済とは、現金、株式商品、その他の資産またはサービスの相手方への移転を指すことを明確にするために、「決済」の定義を導入しました。2022年10月31日、IASBは契約付き非流動負債（IAS 1の修正）を発行しました。これらの改正では、報告日以降に遵守すべき規約は、報告日における債務の流動債務または非流動債務の分類には影響しないと明記されています。これらの修正は、2024年1月1日以降に始まる年次報告期間に有効です。早めの申請が許可されています。同社は、修正の潜在的な影響を評価しています。

発行および採択された規格

2021年2月、IASBはIAS 1「財務諸表の提示」、「IFRS実務記述書2」、「重要性判断」、およびIAS 8「会計方針、会計上の見積もりの変更と誤り」の修正を発表しました。改正では、重要な会計方針を開示するのではなく、重要な会計方針情報の開示が義務付けられ、会計方針の変更と会計上の見積もりの変更を区別する方法が明確になりました。2023年4月3日から、同社は修正案を採択しました。修正案の採択は、中間財務諸表に重大な影響を及ぼしませんでした。

2023年5月、IASBは国際税制改革、第2の柱となるモデル規則、IAS 12の改正、所得税（以下「改正」）を発行しました。この改正により、当社は、経済協力開発機構（「OECD」）の第2の柱となる国際税制改革から生じる繰延税金資産および負債の認識および開示要件の例外を設けています。修正案が発行されると、2023年7月2日の時点で一時的な例外が採用されました。現在の税費用の開示要件、および制定された法律の開示はまだ有効ではないが、2023年1月1日以降に開始する年次報告期間には必要ですが、2023年12月31日以前に終了する中間期間には必要ありません。

ノート 3.セグメント情報

同社には、DTC、卸売業、その他の3つの報告対象事業セグメントがあります。当社は、収益とセグメントの営業利益（損失）に基づいて各報告対象事業セグメントの業績を測定します。セグメント営業利益（損失）は、当社の最高執行意思決定者である会長兼最高経営責任者が事業セグメントの業績を評価するために利用する利益指標です。当社の事業部門は、単一の外部顧客に依存していません。

当社は、報告対象事業セグメントに基づいて総資産または総負債を報告していません。

地理情報

当社は、顧客の所在地に基づいて収益の地理的位置を決定します。

1EMEAはヨーロッパ、中東、アフリカ、中南米で構成されています。

ノート 4.一株当たり利益

次の表は、1株当たりの基本利益と希薄化後利益の計算の詳細を示しています。

1. ストックオプションの行使により発行可能な劣後議決権付き株式は、それを含めることで1株当たりの損失が減少する場合、希薄化対象として扱われません。したがって、2023年7月2日に終了した第1四半期（2022年7月3日に終了した第1四半期は561,537株）の1株当たり希薄化後損失の計算から788,450株が除外されています。

ノート 5.売掛金

ノート 6.インベントリ

陳腐化、損傷、または販売率の低下により在庫のコストが回復不能になると推定される場合、在庫は正味実現可能価値に書き留められます。

2023年7月2日の時点で、陳腐化引当金は4,250万ドル（2022年7月3日-2690万ドル、2023年4月2日-4,320万ドル）に達しました。内訳は次のとおりです。

売上原価に請求される金額には以下が含まれます。

注意 7.リース

使用権資産

次の表は、当社の使用権資産の費用と減価償却累計額の変化を示しています。

リース負債

次の表は、当社のリース負債の変動を示しています。

リース負債は、流動負債と非流動負債に次のように分類されます。

2023年7月2日に終了した第1四半期では、280万ドルのリース支払いがリース負債の測定に含まれていませんでした（2022年7月3日に終了した第1四半期-60万ドル）。この残高の大部分は、発生時に費用計上される家賃譲歩を差し引いた短期リースと変動賃料支払いに関するものです。

注意 8.買掛金と未払負債

買掛金と未払負債は、次のもので構成されます。

注意 9.規定

引当金は、決済時期に対する経営陣の予想に基づいて、次のように流動負債と非流動負債に分類されます。

注意 10.借入金

借入金の修正

2023年6月30日をもって、米ドルのLIBORレートは公表されなくなりました。その結果、当社はニューヨーク連邦準備銀行（「SOFR」）が公表した担保付オーバーナイト融資レート（「SOFR」）にLIBORを適用して、米ドル建てのファシリティと契約を移行しました。同社は、SOFRへの移行に向けて、リボルビング・クレジット・ファシリティ、タームローン、金利スワップをさらに改正しました。修正に関連して、当社はまた、リボルビング・クレジット・ファシリティの満期を2028年5月15日まで延長し、リボルビング・クレジット・ファシリティの延長に伴って70万ドルの取引費用を負担しました。これらの取引費用は、新しい満期までの実効金利法を用いて償却されています。

「注15」を参照してください。金利スワップの修正の詳細については、「金融リスク管理の目標と方針」を参照してください。

リボルビング・クレジット・ファシリティ

同社は、貸し手のシンジケートと、4億6,750万ドルのシニア担保付資産ベースのリボルビング・クレジット・ファシリティに関する契約を結んでおり、ピークシーズン（6月1日〜11月30日）にはコミットメントが5億1,750万ドルに増額されます。リボルビング・クレジット・ファシリティは2028年5月15日に満期になります。リボルビング・クレジット・ファシリティに基づく未払い額は、一般的な企業目的で借り入れ、返済、再借することができます。同社は、実質的にすべての資産をリボルビング・クレジット・ファシリティの担保として差し入れています。リボルビング・クレジット・ファシリティには、会社の資金調達能力に影響を与える可能性のある財務規約と非財務規約が含まれています。

リボルビング・クレジット・ファシリティには、カナダのプライムレート、バンカーズ・アクセプタンス・レート、貸し手の代替基本金利、欧州基本金利、SOFR金利、またはEURIBOR金利に該当する証拠金を加えた複数の金利チャージオプションがあり、利息は四半期ごとの早い方または現在の利息期間の終わり（いずれか早い方）に支払われます。

2023年7月2日の時点で、当社はリボルビング・クレジット・ファシリティに支払うべき金額をすべて返済しました（2022年7月3日-ゼロ、2023年4月2日-ゼロ）。2023年7月2日現在、利息および管理手数料（2022年7月3日-50万ドル、2023年4月2日-ゼロ）は未払いのままです。110万ドル（2022年7月3日-80万ドル、2023年4月2日-50万ドル）の繰延融資費用は、その他の長期負債に含まれていました。2023年7月2日に終了した第1四半期の時点で、当社はすべての規約を遵守していました。

当社は、2023年7月2日（2022年7月3日-3億5830万ドル、2023年4月2日-2億3,840万ドル）のリボルビング・クレジット・ファシリティの下で利用可能な未使用の借入能力を保有していました。

リボルビングクレジット契約には、2,500万ドルの信用状コミットメントと、カナダドル、米ドル、ユーロ、英ポンド以外の通貨で発行された500万ドルのサブクレジット契約、および2500万ドルのスイングラインコミットメントも含まれます。2023年7月2日の時点で、当社のリボルビング・クレジット・ファシリティに基づく未払いの信用状は180万ドル（2022年7月3日-460万ドル、2023年4月2日-180万ドル）でした。

タームローン

同社は、貸し手のシンジケートと、リボルビング・クレジット・ファシリティに加えて分割担保ベースで担保されているシニア担保ローン契約を結んでいます。このファシリティの元本総額は3億米ドルで、四半期ごとの返済額は元本75万米ドルで、満期日は2027年10月7日です。さらに、タームローンの金利はSOFRに0.11448％の期間SOFR調整を加えたもので、適用マージンは3.50％で、毎月延滞して支払う必要があります。SOFRとSOFR調整という用語は、0.75% 以上でなければなりません。

タームローンに基づく未払い額の自発的な前払いは、保険料や違約金なしでいつでも行うことができますが、一度返済された後は借り換えることはできません。2023年7月2日の時点で、当社のタームローンの未払い元本総額は2億9,250万米ドル（2022年7月3日-2億9,550万米ドル、2023年4月2日-2億9,330万米ドル）でした。同社は、実質的にすべての資産をタームローンの担保として差し入れています。ローンという用語には、会社の資金調達能力に影響を与える可能性のある財務上の契約と非財務上の契約が含まれています。2023年7月2日に終了した第1四半期の時点で、当社はすべての規約を遵守していました。

タームローンは米ドル建てであるため、当社は貸借対照表日ごとに未払い残高と未払利息を再測定します。

タームローンに関する未払い額は次のとおりです。

中国本土の施設

中国本土にある当社の子会社には、総額3億1,000万人民元（5660万ドル）の2つの未確約融資枠があります（「中国本土の施設」）。ローンの各引き出しの期間は、1か月、3か月、または合意したその他の期間で、12か月（延長またはロールオーバーを含む）を超えてはなりません。各ファシリティの金利は、1年間のローンプライムレートから0.35％から0.55％の限界金利を引いたもので、各抽選の期間に応じて1か月、3か月、または6か月後に支払われます。中国本土の施設で集められた収益は、運転資金の要件をサポートし、ピークシーズンの販売に備えて在庫を増やすために使われています。2023年7月2日の時点で、当社は中国本土の施設に2,240万ドル（1億2,230万人民元）の未払い金がありました（2022年7月3日-460万ドル（2400万人民元）、2023年4月2日-980万ドル（5000万人民元））。

日本の施設

日本の当社の子会社は、JBA TIBORの変動金利に0.3％の適用マージンを加えた総額40億円（3670万ドル）（「ジャパンファシリティ」）の融資枠を保有しています。施設の期間は12か月で、施設の各抽選はその期間内に支払われます。日本の施設で集められた収益は、ピークシーズンの売上の在庫増強に役立てられています。2023年7月2日の時点で、当社は日本の施設に2,200万ドル（24億円）の未払い金を抱えていました（2022年7月3日-2330万ドル（24億5000万円）、2023年4月2日-1370万ドル（13億5,000万円））。

短期借入金

2023年7月2日の時点で、同社は4,840万ドルの短期借入を行っています。短期借入には、中国本土のファシリティに支払うべき2,240万ドル（2022年7月3日-460万ドル、2023年4月2日-980万ドル）、日本のファシリティに支払うべき2,200万ドル（2022年7月3日-2330万ドル、2023年4月2日-1370万ドル）、および400万ドル（2022年7月3日-290万ドル、2023年4月2日-2023年4月2日-1370万ドル）が含まれます。タームローンの四半期ごとの元本返済の現在の部分で410万ドル）。短期借入の期限はすべて今後12か月以内です。

純利息、財務、その他の費用は以下のとおりです。

1日本ファシリティの純支払利息は、2023年7月2日に終了した第1四半期（2022年7月3日に終了した第1四半期-10万ドル未満）の10万ドル未満です。

注意 11.株主資本

2023年7月2日に終了した第1四半期の株式資本取引

通常コース発行者入札

取締役会は、トロント証券取引所の要件に従い、2022年11月22日から2023年11月21日までの12か月間に最大5,421,685株の下位議決権株式を購入するための通常コース発行者入札（「NCIB」）を開始することを当社に承認しました。購入した劣後議決権株式は取り消されます。

NCIBに関連して、当社は自動株式購入プラン（「ASPP」）も導入しました。このプランでは、指定されたブローカーが、会社の定期的に予定されている四半期取引のブラックアウト期間中に、NCIBの下位議決権のある株式を購入することができます。ASPPに基づく買戻しは、特定の購入条件に従って行われ、当社がASPPに従って劣後議決権株式の上限を取得した日のいずれか早い方まで、またはNCIBの有効期限が切れる日まで継続されます。

2023年7月2日に終了した第1四半期に、当社は取り消しのために1,156,959株の下位議決権株式を購入し、総現金対価は2630万ドルでした。劣後議決権株式の購入金額は株式資本に計上され、残りの2370万ドルは利益剰余金に計上されました。購入した1,156,959株の下位議決権株式のうち、250,100株がASPPに基づいて購入され、総現金対価は620万ドルでした。さらに、2023年4月2日の時点で消却対象として保有されている120万ドル相当の下位議決権株式は、2023年7月2日に終了した第1四半期に決済されました。2023会計年度にNCIBが開始されて以来、同社は解約目的で2,309,761株の下位議決権株式を購入し、総現金対価は5,420万ドルでした。

2023年7月2日に終了した第1四半期の時点で、当社が指定ブローカーに支払う必要のある最大額を表す負債は1000万ドルでした。その金額は拠出された剰余金に請求されました。2023年7月2日に終了した第1四半期に続いて、当社はASPPに基づいて総額1,000万ドルの現金対価で422,544株の下位議決権株式を追加購入し、解約しました。このレポートの提出日時点で、指定されたブローカーに対する残りの負債は$nilです。

当社の発行済み株式資本および発行済み株式資本に影響を及ぼす取引は以下のとおりです。

2022年7月3日に終了した第1四半期の株式資本取引

当社の発行済み株式資本および発行済み株式資本に影響を及ぼす取引は以下のとおりです。

注意 12.株式ベースの支払い

ストック・オプション

同社は、2017年3月21日の株式公開に先立ち、インセンティブプラン、レガシープラン、続いてオムニバスプランに基づいて劣後議決権株式を購入するためのストックオプションを発行しました。すべてのオプションは、付与時の市場価値以上の行使価格で発行され、付与日から10年後に失効します。

ストックオプション取引は以下の通りです。

制限付株式単位

オムニバスプランに基づき、当社は会社の従業員にRSUを付与しました。RSUは会計上の株式商品として扱われます。既得RSUは、RSUあたり1株の劣後議決権株式の発行を通じて、決済時に支払われると予想されます。RSUは3年間にわたって権利が確定し、その3回目は付与日の各記念日に付与されます。

RSU トランザクションは次のとおりです。

パフォーマンス・シェア・ユニット

2023年5月、同社はオムニバスプランに基づいてパフォーマンス・シェア・ユニット（「PSU」）プログラムを実施しました。PSUは、権利確定日に株式を発行することによって決済される劣後議決権株式を受け取る権利を表します。PSUは授与日の3周年に権利が確定し、特定の業績目標が達成された場合にのみ授与されます。権利確定日にPSUごとに発行される株式は、付与されたPSUアワードの0％から 200% の範囲で最小または最大の業績目標が達成された場合に増減する可能性があります。同社は、PSUごとに1株の下位議決権を持つ株式を発行することで、決済時に既得PSUに支払われることを期待しています。PSUは会計上の株式商品として扱われます。

PSUの取引は次のとおりです。

発行用に予約されている株式

2023年7月2日現在、劣後議決権株式は最大5,203,716株まで、会社の従業員を選定するための株式インセンティブプランに基づいて発行のために留保されています。権利確定は、オムニバスプランのサービス、業績目標、およびその他の条件を満たすことを条件としています。

株式ベースの報奨の会計処理

2023年7月2日に終了した第1四半期に、当社はストックオプション、RSU、PSUの権利確定のための拠出剰余金および報酬費用として250万ドルを記録しました（2022年7月3日に終了した第1四半期は270万ドル）。株式ベースの報酬費用は販売管理費に含まれています。

付与日にBlack-Scholesオプション価格モデルに基づいて付与されたオプションの公正価値を測定するために使用された前提条件は次のとおりです。

RSUとPSUの公正価値は、付与時の劣後議決権株式の市場価値に基づいて決定されます。2023年7月2日の時点で、RSUの加重平均公正価値は

22.24ドル（2022年7月3日-24.64ドル）。2023年7月2日の時点で、PSUの加重平均公正価値は22.24ドルでした。

注意 13。関連当事者間の取引

会社は時々、主要株主や取締役会のメンバーと提携している組織と、ビジネスサービスの費用を負担して取引を行います。2023年7月2日に終了した第1四半期に、当社は特定の株主に関連する会社から30万ドル（2022年7月3日に終了した第1四半期は30万ドル）の費用を関連当事者に負担しました。2023年7月2日現在の関連当事者への未払い残高は40万ドル（2022年7月3日-30万ドル、2023年4月2日-40万ドル）でした。

買収したバフィン社の事業の支配株主（「バフィンベンダー」）によるリース施設のリース負債は、2023年7月2日時点で290万ドル（2022年7月3日-360万ドル、2023年4月2日-310万ドル）でした。2023年7月2日に終了した第1四半期に、当社は賃貸料譲歩およびその他の運営費用を差し引いたリース負債の元本と利息を合計40万ドル（2022年7月3日に終了した第1四半期は40万ドル）を支払いました。2023年7月2日、2022年7月3日、2023年4月2日の時点で、バフィン事業体に支払うべき金額はありませんでした。

当社とサザビーリーグ（「日本ジョイントベンチャー」）との合弁事業には、非支配株主であるサザビーリーグに賃貸物件に関するリース負債があります。2023年7月2日（2022年7月3日-280万ドル、2023年4月2日-270万ドル）の時点で、リース負債は240万ドルでした。2023年7月2日に終了した第1四半期に、当社はSazaby Leagueに合計110万ドル（2022年7月3日に終了した第1四半期-140万ドル）のリース負債、ロイヤルティ手数料、およびその他の運営費の元本と利息を負担しました。2023年7月2日現在のサザビーリーグへの未払い残高は020万ドル（2022年7月3日-020万ドル、2023年4月2日-020万ドル）でした。

2023年7月2日に終了した第1四半期に、日本合弁事業はサザビーリーグが完全所有する企業に10万ドル未満の在庫を売却しました（2022年7月3日に終了した第1四半期はゼロドル）。2023年7月2日の時点で、日本合弁事業はこれらの企業からの10万ドル未満の取引売掛金を認識しました（2022年7月3日-ゼロ、2023年4月2日-10万ドル）。

注意 14.金融商品と公正価値

次の表は、当社の金融商品の公正価値と公正価値階層を示しており、短期的な性質の償却費用で保有される金融商品は除外されています。

日本合弁事業に関連して、2023年7月2日に終了した第1四半期に、同社は偶発的対価の再測定により1億1,020万円（260万ドル、翻訳損失160万ドル）の減少を記録しました。同社は、2023年7月2日に終了した第1四半期にプットオプション負債を再測定した結果、8億8,550万円（500万ドル、310万ドルの翻訳損失を除く）の増加を記録しました。条件付対価とプットオプション負債の公正価値の変化は、それぞれ当初の4年と10年の期間の進行によるもので、年末以降、前提条件に大きな変化はありませんでした。2022年7月3日に終了した第1四半期には、条件付対価またはプットオプション負債の再測定は認められませんでした。

注意 15.財務リスク管理の目標と方針

当社の主要なリスク管理目標は、会社の企業価値を高めるために会社の資産とキャッシュフローを保護することです。

会社は資本管理リスク、流動性リスク、信用リスク、市場リスク、外国為替リスク、金利リスクにさらされています。会社の上級管理職と取締役会は、これらのリスクの管理を監督しています。取締役会は、これらの各リスクを管理するための方針を見直し、合意します。以下に要約します。

キャピタル・マネジメント

同社は、年間の営業サイクルを通じて十分な純運転資本を確保し、長期的な消費者需要を満たすために事業を拡大するための十分な財源を提供することを目的として、資本と資本構成を管理しています。会社の取締役会は、会社の資本管理を定期的に監視しています。会社は会社の資本構成と能力の妥当性を継続的に評価し、会社の戦略、経済状況、および事業のリスク特性に照らして調整を行います。

流動性リスク

流動性リスクとは、期日が迫ったときに会社が金融債務を履行できなくなるリスクです。流動性管理に対する同社のアプローチは、通常かつストレスの多い状況下で、事業運営、資本支出、債務返済、および一般的な企業目的の要件を満たすのに十分な流動性を可能な限り確保することです。流動性の主な源泉は、営業活動によって生み出される資金です。同社はまた、短期的な運転資金需要の資金源として、中国本土のファシリティ、ジャパン・ファシリティ、リボルビング・クレジット・ファシリティに頼っています。会社は適切な資本能力があることを確認するために、実際のキャッシュフローと予測されるキャッシュフローの両方を継続的に見直しています。

次の表は、2023年7月2日現在の契約上の割引前の将来のキャッシュフロー要件額をまとめたものです。

1 利息コミットメントは、2023年7月2日現在の中国本土施設、日本のファシリティ、およびタームローンがそれぞれ3.18％、0.32％、8.72％のローン残高と金利に基づいて計算されます。

2023年7月2日の時点で、保証、売上利益、資産売却義務、繰延所得税負債、プットオプション負債、および日本合弁事業における偶発的対価の引当金を含む追加の負債がありました。将来の支払いの時期と金額が不明であるため、これらの負債は上の表には含まれていません。

信用保証書ファシリティ

2020年4月14日、カナダグース社は1000万ドルの保証書ファシリティを締結しました。保証書の有効期間は最長12か月で、保証期間全体にわたって額面金額から計算した年間 1.2% の手数料がかかります。施設で発行された金額は、保証状、待機信用状、パフォーマンスボンド、カウンターギャランティ、カウンタースタンバイ信用状、または同様のクレジットを通じて、Canada Goose Inc. の運転資金要件の資金調達に使用されます。会社は発行された保証書から引き出された金額を発行銀行に直ちに払い戻します。2023年7月2日の時点で、同社の未払い額は630万ドルでした。

さらに、中国本土の当社子会社が信用保証書を締結し、2023年7月2日現在の未払い額は520万ドルでした。金額は、保証状、待機信用状、パフォーマンスボンド、カウンターギャランティ、カウンタースタンバイ信用状、または同様のクレジットを通じて、そのような子会社の小売事業を支援するために使用されます。

信用リスク

信用リスクとは、取引相手が金融商品または顧客契約に基づく義務を履行せず、金銭的損失につながるリスクです。

信用リスクは、特定の当事者が義務を履行できなくなる可能性から生じます。同社は、第三者の信用保険と社内リスクを組み合わせて信用リスクを管理しています。信用保険は第三者が顧客に提供するもので、会社の顧客の信用力を継続的に監視する必要があります。保険は特定の収益を対象としており、特定の顧客に対する会社の総収益よりも少ない場合もあります。当社は、特定の指定顧客からの売掛金の最大90％の損失リスクに保険をかけている第三者と契約を結んでいます。その際、合計控除額は10万ドル、年間最大3,000万ドルです。2023年7月2日の時点で、合計約2,280万ドル（2022年7月3日-1440万ドル、2023年4月2日-1030万ドル）の売掛金には、保険限度額を条件として保険がかけられています。第三者保険を補完するものとして、当社は信用リスクを軽減するために顧客との支払い条件を定め、引き続き売掛金の信用リスクを注意深く監視しています。

CG Japan内では、当社は特定の指定顧客の売掛金の最大45％の損失リスクを年間最大4億5000万円で保険した第三者と契約を結んでいます。ただし、10万円を超える売掛金がある口座にのみ適用されます。2023年7月2日の時点で、合計約10万ドル（40万円）未満の売掛金は、保険契約上限（2022年7月3日-10万ドル（2020万円）未満、2023年4月2日-70万ドル（7,280万円））の対象として保険がかけられています。

売掛金ファクタリングプログラム

欧州にある当社の子会社は、請求書の元本価値の 100% に相当する前払い資金と引き換えに、限られた償還基準で2000万ユーロを上限とする特定の売掛金を織り込む契約を結んでいます。

2023年7月2日に終了した第1四半期に、当社は帳簿価額40万ドルの売掛金の売却による現金収入を受け取りましたが、これは会社の財政状態計算書から切り離されました（2022年7月3日に終了した第1四半期はゼロドル）。2023年7月2日に終了した第1四半期（2022年7月3日に終了した第1四半期-ゼロ）に10万ドル未満の手数料が発生し、中間損失計算書の純利息、財務、その他の費用に含まれていました。2023年7月2日の時点で、会社の財政状態計算書から消却されたが、当社が引き続き提供していた売掛金の未払い額はゼロドルでした（2022年7月3日-10万ドル未満、2023年4月2日-110万ドル）。

市場リスク

市場リスクとは、市場価格の変動により、金融商品の将来のキャッシュフローの公正価値が変動するリスクです。市場価格には、為替リスクと金利リスクがあります。

外国為替リスク

営業キャッシュフローにおける為替リスク

当社の中間財務諸表はカナダドルで表されていますが、当社の収益、購入、費用の大部分は他の通貨、主に米ドル、ユーロ、英ポンド、スイスフラン、中国元、香港ドル、および2022年4月4日の日本合弁事業の設立以降、日本円建てです。当社は、これらの通貨建ての収益、購入、および費用に関連する外国為替リスクを軽減するために、先渡外国為替契約を締結しています。特定の先渡外国為替契約は、開始時に指定され、キャッシュフローヘッジとして会計処理されていました。2023会計年度の第4四半期に、当社は2024年3月31日に終了する会計年度の営業キャッシュフローヘッジプログラムを実施しました。

すべての海外事業の収益と費用は、当該品目が認識された日に有効なレートを概算した外貨為替レートでカナダドルに換算されます。その結果、私たちは外貨換算の損益にさらされています。ヘッジされていない限り、カナダドルに対する外貨の上昇は、収益の増加による営業利益と純利益にプラスの影響を与えます。一方、カナダドルに対する外貨の減価は逆の影響を及ぼします。

当社は、その他の包括利益のキャッシュフローヘッジとして指定されたデリバティブの公正価値について、以下の未実現利益を計上しました。

同社は、キャッシュフローヘッジとして指定されたデリバティブのその他の包括利益による以下の損失と利益を、中間財務諸表に記載されている場所に再分類しました。

2023年7月2日に終了した第1四半期について、ヘッジとして扱われなかった先渡取引契約の未実現利益220万ドル（2022年7月3日に終了した第1四半期-60万ドルの未実現損失）が、中間損失計算書の販売管理費に計上されました。

営業キャッシュフローに関連する2023年7月2日現在の未払いの外貨先渡為替契約は次のとおりです。

借入に関する外国為替リスク

同社は、米ドル建てタームローンの元本と利息の支払いに関連する金利リスクと外貨為替リスクへのエクスポージャーの一部をヘッジするためにデリバティブ取引を行っています（注10）。同社はまた、タームローン借入の一部にかかる為替リスクを修正するために、3億6,850万ドルを売却し、取引日に測定された2億7,0.0万米ドルを受け取ることにより、5年間の先物交換契約を締結しました。

同社は、その他の包括利益におけるヘッジ手段として指定されたデリバティブの公正価値における以下の未実現利益を認識しました。

同社は、ヘッジ手段として指定されたデリバティブのその他の包括利益による以下の損益を、純利息、財務、その他の費用に再分類しました。

2023年7月2日に終了した第1四半期について、タームローン残高の一部に関連する長期先物交換契約の公正価値における560万ドル（2022年7月3日に終了した第1四半期-未実現利益1,240万ドル）の未実現損失が、中間損失計算書の純利息、財務、その他の費用に計上されました。

金利リスク

当社は、中国本土ファシリティ、ジャパン・ファシリティ、およびタームローンによる未払いの借入金の金利変動の影響に関連する金利リスクにさらされています。これらの借入金の金利は現在、それぞれ 3.18%、0.32%、8.72% です。

タームローンの金利リスクは、金利スワップヘッジによって部分的に軽減されます。同社は、固定金利を支払い、2億7,000万米ドルの名目負債の変動金利を受け取るために、2025年12月31日に終了する5年間の金利スワップ契約を締結しました。2023年6月30日より、スワップ契約に含まれる変動金利のベンチマーク基準金利がLIBORからSOFRに修正され、平均固定金利が1.97％から1.76％に引き下げられました。これらのスワップ契約は、3億米ドルのタームローンの金利を固定します。改正後も、金利スワップは引き続きキャッシュフローヘッジとして指定され、計上されています。

借入残高の加重平均額に基づくと、2023年7月2日に終了した第1四半期に平均金利が1.00％上昇した場合、中国本土のファシリティ、日本のファシリティ、およびヘッジ前のタームローンの支払利息は、それぞれ10万ドル未満、10万ドル未満、100万ドルの増加となります（2022年7月3日に終了した第1四半期は10万ドル未満、10万ドル未満、100万ドル未満）（それぞれ10万ドルと90万ドル以上）。

注 16。選択したキャッシュフロー情報

現金以外の営業項目の変更

財務活動から生じる負債と資本の変動