目次
米国
証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
フォーム
1934年の証券取引法のセクション13または15 (d) に基づく四半期報告書 |
四半期終了時
または
1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) に基づく移行報告書 |
コミッションファイル番号
(憲章に明記されている登録者の正確な名前)
（州またはその他の法域または 組織) |
(IRS) 雇用主 識別番号) |
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|
(主要執行機関の住所) |
(郵便番号) |
(
(登録者の電話番号、市外局番を含む)
同法第12条 (b) に従って登録された証券：
各クラスのタイトル |
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トレーディングシンボル |
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登録された各取引所の名前 |
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登録者が (1) 1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) 条により提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間（または登録者がそのような報告を提出する必要があったほど短い期間）に提出したかどうか、および（2）過去90日間にそのような申告要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。
登録者が過去 12 か月間（または、登録者がそのようなファイルの提出を求められたほど短い期間）に、規則 S-T の規則 405（本章の §232.405）に従って提出する必要のあるすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、または新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」および「新興成長企業」の定義を参照してください。
☒ |
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アクセラレーテッド・ファイラー |
☐ |
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非加速ファイラー |
☐ |
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小規模な報告会社 |
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新興成長企業 |
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。 ☐
登録者がシェル会社（取引法の規則12b-2で定義されている）かどうかをチェックマークで示してください。はい ☐ いいえ
2023年7月17日の時点で、
目次
インデックス
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ページ |
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第I部。財務情報 |
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アイテム 1. |
財務諸表 |
3 |
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要約連結貸借対照表 |
3 |
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要約連結包括利益計算書 |
4 |
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要約連結キャッシュフロー計算書 |
5 |
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要約連結株主資本計算書 |
6 |
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要約連結財務諸表の注記 |
8 |
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アイテム 2. |
経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析 |
23 |
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アイテム 3. |
市場リスクに関する定量的・質的開示 |
36 |
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アイテム 4. |
統制と手続き |
37 |
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第二部その他の情報 |
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アイテム 1. |
法的手続き |
38 |
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アイテム 1A. |
リスク要因 |
38 |
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アイテム 2. |
持分証券の未登録売却および収益の使用 |
38 |
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アイテム 5. |
その他の情報 |
39 |
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アイテム 6. |
展示品 |
40 |
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署名 |
41 |
2
目次
パートI。財務すべての情報 |
アイテム1。財務すべてのステートメント
アリソン・トランスミッション・ホールディングス株式会社
コンデンスコンソリダテッド貸借対照表
（未監査、百万ドル、1株当たりのデータを除く）
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6月30日 |
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12月31日 |
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資産 |
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現在の資産 |
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現金および現金同等物 |
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売掛金 — $の貸倒引当金を差し引いたもの |
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インベントリ |
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その他の流動資産 |
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流動資産合計 |
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不動産、プラント、設備、純額 |
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無形資産、純額 |
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グッドウィル |
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市場性のある証券 |
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その他の非流動資産 |
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総資産 |
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負債 |
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流動負債 |
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買掛金 |
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製品保証責任 |
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長期債務の現在の部分 |
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繰延収益 |
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その他の流動負債 |
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流動負債の合計 |
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製品保証責任 |
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繰延収益 |
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長期債務 |
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繰延所得税 |
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その他の非流動負債 |
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負債総額 |
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(注Pを参照) |
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株主資本 |
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普通株式、$ |
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議決権のない普通株式、$ |
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優先株式、$ |
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資本金での支払い |
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累積赤字 |
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その他の包括損失の累計（税引後） |
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株主資本の総額 |
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負債と株主資本の合計 |
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添付の注記は、要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
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目次
アリソン・トランスミッション・ホールディングス株式会社
要約連結計算書総合所得の百万円
（未監査、百万ドル、1株あたりのデータを除く）
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6月30日に終了した3か月間 |
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6月30日に終了した6か月間 |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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純売上高 |
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売上原価 |
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売上総利益 |
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販売、一般および管理 |
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エンジニアリング — 研究開発 |
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営業利益 |
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支払利息、純額 |
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その他の収益（費用）、純額 |
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税引前利益 |
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所得税費用 |
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当期純利益 |
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普通株主に帰属する基本1株当たり利益 |
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普通株主に帰属する希薄化後1株当たり利益 |
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包括利益、税引後 |
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添付の注記は、要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
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目次
アリソン・トランスミッション・ホールディングス株式会社
コンデンスコンソリデーテッド Sキャッシュフロー計算書
(未監査、百万ドル)
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6月30日に終了した6か月間 |
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2023 |
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2022 |
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営業活動によるキャッシュフロー: |
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当期純利益 |
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純利益を営業活動によって提供される純現金と調整するための調整： |
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資産、プラント、設備の減価償却 |
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無形資産の償却 |
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繰延所得税 |
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株式報酬制度 |
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有価証券の未実現（利益）損失 |
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テクノロジー関連投資の増加 |
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会社間外国為替の損失 |
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その他 |
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資産と負債の変動： |
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売掛金 |
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インベントリ |
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買掛金 |
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その他の資産と負債 |
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営業活動による純現金 |
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投資活動によるキャッシュフロー: |
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長期資産の追加 |
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テクノロジー関連投資による収入 |
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事業買収 |
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持分法適用投資先への投資 |
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投資活動に使用された純現金 |
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財務活動によるキャッシュフロー: |
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普通株式の買戻し |
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配当金の支払い |
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ストックオプションの行使による収入 |
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株式報奨の純株式決済に関連して支払われる税金 |
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長期債務の支払い |
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リボルビング・クレジット・ファシリティの支払い |
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リボルビング・クレジット・ファシリティの借入 |
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財務活動に使用された純現金 |
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為替レートの変動による現金への影響 |
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現金および現金同等物の純増額（減少） |
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現金および現金同等物の期首残高 |
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現金および現金同等物の期末残高 |
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キャッシュフロー情報の補足開示: |
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以下の期間に支払われた現金: |
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所得税 |
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利息 |
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非現金投資活動: |
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負債における設備投資 |
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添付の注記は、要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
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目次
アリソン・トランスミッション・ホールディングス株式会社
要約連結株主資本計算書
(未監査、百万ドルns)
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3 か月が終わりました |
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普通株式 |
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議決権のない普通株式 |
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優先株式 |
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払込資本金 |
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累積（赤字）収入 |
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その他の包括利益（損失）の累計、税引後 |
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株主資本 |
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2022年3月31日現在の残高 |
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株式報酬制度 |
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年金とOPEBの賠償責任調整 |
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外貨換算調整 |
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金利スワップ |
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普通株式の発行 |
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普通株式の買戻し |
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普通株式の配当 |
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当期純利益 |
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2022年6月30日時点の残高 |
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2023年3月31日現在の残高 |
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株式報酬制度 |
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年金とOPEBの賠償責任調整 |
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外貨換算調整 |
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金利スワップ |
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普通株式の発行 |
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普通株式の買戻し |
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普通株式の配当 |
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当期純利益 |
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2023年6月30日の残高 |
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添付の注記は、要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
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6 か月が終了 |
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普通株式 |
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議決権のない普通株式 |
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優先株式 |
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払込資本金 |
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累積（赤字）収入 |
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その他の包括利益（損失）の累計、税引後 |
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株主資本 |
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2021年12月31日時点の残高 |
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年金とOPEBの賠償責任調整 |
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外貨換算調整 |
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金利スワップ |
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普通株式の買戻し |
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当期純利益 |
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2022年6月30日時点の残高 |
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2022年12月31日現在の残高 |
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普通株式の発行 |
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2023年6月30日の残高 |
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添付の注記は、要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
7
目次
アリソン・トランスミッション・ホールディングス株式会社
要約連結財務諸表の注記
(未監査)
注意。概要
[概要]
アリソン・トランスミッション・ホールディングス社とその子会社（「アリソン」または「当社」）は、商用用のオンハイウェイ、オフハイウェイ、防衛用の全自動変速機、電気ハイブリッドシステム、フルエレクトリックシステムなどの車両推進ソリューションを設計および製造しています。会社は1915年に設立され、創業以来インディアナ州インディアナポリスに本社を置いています。アリソンはニューヨーク証券取引所で「ALSN」のシンボルで取引されています。
でもおおよそ
注B. 重要な会計方針の要約
プレゼンテーションの基礎と統合の原則
要約連結財務諸表は、中間財務情報の会計原則およびフォーム10-Qと規則S-Xの第10条の指示に従って作成されています。したがって、要約連結財務諸表には、完全な財務諸表として米国で一般に認められている会計原則（「GAAP」）で要求されるすべての情報や脚注が含まれているわけではありません。ここに記載されている情報は、経営陣の見解では、提示された期間の結果を公正に伝えるために必要な、通常の定期的な重要な調整をすべて反映しています。ここに記載されている要約連結財務諸表は、国内外のすべての完全所有子会社で構成されており、重要な会社間取引はすべて除外されています。
8
目次
これらの要約連結財務諸表には、会社の財政状態、包括利益、キャッシュフロー、および株主資本計算書が示されています。過去の期間の要約連結財務諸表では、現在の期間の表示に合わせて、特定の重要でない再分類が行われています。これらの再分類は、以前に報告された純利益、総株主資本、またはキャッシュフローに重大な影響を及ぼしませんでした。要約連結財務諸表は、2023年2月16日に証券取引委員会に提出された2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書に含まれる監査済み連結財務諸表と併せて読む必要があります。。表示されている3か月および6か月の中間期間の財務結果は、必ずしも他の中間期間または年間を通じて期待される業績を示すものではありません。
見積もりの使用
GAAPに準拠した財務諸表を作成するには、経営陣は、報告された資産と負債の金額、偶発資産と負債の開示、および報告された収益と費用の金額に影響を与える見積もりと仮定を行う必要があります。見積もりには、販売インセンティブ、政府による価格調整、公正市場価値、およびのれんに関連する将来のキャッシュフロー、無期限無形資産、確定存続無形資産、長期資産減損試験、減価償却の耐用期間、保証負債、コア預金負債、環境負債、割引率の決定、年金およびその他の退職後の仮定が含まれますが、これらに限定されません。給付（「OPEB」）費用、リース、所得税、繰延の割引率と期間の決定税額評価引当金、デリバティブ評価、企業結合の前提条件および不測の事態。会社の会計方針には、固有のリスクと不確実性を含む経営陣の判断と仮定の適用が含まれます。実際の結果は、これらの見積もりや会社の財務諸表の作成に使用された仮定とは大きく異なる可能性があります。 見積もりの変更は、そのような変化を引き起こした出来事や状況が発生した期間の経営成績に記録されます。
9
目次
注意。収益
収益は、契約内の個々の履行義務が満たされると認識されます。履行義務とは、特定の商品やサービスを顧客に譲渡することを契約で約束することです。同社は特定の顧客と長期契約（「LTA」）および販売代理店契約を締結しています。LTAと販売代理店契約には、基礎となる発注書が発行されるまでの確約量は含まれません。そのため、会社は発注書は顧客との契約であると判断しました。契約の取引価格はそれぞれの履行義務に配分され、履行義務が履行された時点で収益として認識されます。返品権はありません。
会社の契約の中には、複数の履行義務が含まれているものがあります。最も一般的には、送信と延長伝送補償（「ETC」）の両方の販売です。会社は、契約に含まれる個々の商品またはサービスの独立した販売価格に基づいて、契約の取引価格を各履行義務に割り当てます。
また、同社は、車両推進ソリューションとサービスパーツの両方の販売において、販売量に応じた割引やリベートをマーケティング上のインセンティブとして使用する場合もあります。これらは変動対価として計上されます。同社は、調整が元に戻す可能性は低いと判断された場合、インセンティブの影響を収益の減少として記録しています。これまでは、四半期ごとに記録しています。同社は、最終市場における関連する売上と市況に基づいて、他のすべてのインセンティブの影響を推定します。会社は記録しました
純売上高は、一般的にクレジット条件で行われます
当社は
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3 か月が終了 |
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6 か月間終了 |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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北米オンハイウェイ |
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北米オフハイウェイ |
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防衛 |
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北米以外の高速道路 |
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北米以外ではオフハイウェイ |
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サービスパーツ、サポート機器、その他 |
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総純売上 |
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10
目次
注意。インベントリ
在庫は次の構成要素（単位：百万ドル）で構成されていました。
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6月30日 |
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12月31日 |
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購入した部品と原材料 |
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作業中 |
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サービスパーツ |
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完成品 |
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在庫総数 |
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第三者に出荷される在庫部品、主にコア、再製造する部品、および会社が買い戻す義務のある委託製造業者向けの部品は、購入した部品や原材料に含まれ、その他の流動負債の負債と相殺されます。詳細については、「注L. その他の流動負債」を参照してください。
注意。のれんやその他の無形資産
2023年6月30日および2022年12月31日の時点で、会社ののれんの帳簿価額は$でした
以下は、その他の無形資産（百万ドル）の概要です。
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2023年6月30日 |
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2022年12月31日 |
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無形資産 |
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累積 |
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無形資産 |
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無形資産 |
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累積 |
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無形資産 |
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その他の無形資産: |
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商号 |
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進行中の研究開発 |
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顧客関係 — 商業 |
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独自の技術 |
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顧客関係 — 防衛 |
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競業避止契約 |
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合計 |
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今後5会計年度の他の無形資産に関連する償却費は、（百万ドル）になると予想されています。
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2024 |
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2025 |
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2026 |
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2027 |
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2028 |
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償却費用 |
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$ |
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$ |
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$ |
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注F. 金融商品の公正価値
レベル1 —活発な市場では、報告日時点で同一の資産または負債の見積もり価格が提供されています。
11
目次
レベル2 — インプットとは、レベル1に含まれる活発な市場における相場価格以外の、報告日時点で直接的または間接的に観測可能なものです。レベル2には、活発ではない市場の相場価格で評価される金融商品と、活発な市場ですべての重要なバリュードライバーが観察可能であるか、市場で取引が実行される観察可能なレベルで裏付けられているモデルやその他の評価方法論を使用して評価される金融商品が含まれます。
レベル3 —特定の入力内容が観察できないか、市場データがほとんどまたはまったくありません。これらのインプットは、経営陣が公正価値を最もよく見積もるために、社内で開発された方法論と併用できます。各貸借対照表日に、当社は信頼できる会計ガイダンスの対象となるすべての商品の分析を行い、レベル3には、重要な観察不可能なインプットに基づいて公正価値が決定されるすべての商品を含めます。2023年6月30日と2022年12月31日の時点で、同社は
公正価値で測定される会社の資産と負債には、現金同等物、有価証券、デリバティブ商品、ラビ信託に保有されている資産、および繰延報酬債務が含まれます。当社の現金同等物は、米国政府支援の短期証券と定期預金で構成されています。同社の有価証券は、ジンジンエレクトリックテクノロジーズ株式会社の上場株式で構成されています。Ltd. は、公正価値を容易に判断できます。同社のデリバティブ商品は金利スワップで構成されています。ラビ・トラストに保有されている当社の資産は、主に公的に利用可能な投資信託と目標日退職基金で構成されています。会社の繰延報酬義務は、ラビ信託が保有する資産の公正価値に直接関係しています。
現金同等物、有価証券、ラビ信託が保有する資産、および繰延報酬債務の公正価値を計算するために使用される当社の評価手法は、公正価値階層のレベル1に該当する同一資産を対象とする活発な市場における市場アプローチです。
デリバティブ商品の公正価値の計算に使用される同社の評価手法は、公正価値階層のレベル2に該当する観察可能なインプットを用いた市場アプローチです。同社は、金利スワップの公正価値の測定に発行金融機関からの評価を使用しています。変動金利から固定金利へのスワップは、担保付オーバーナイト融資金利（「SOFR」）に基づいており、一般的に見られる間隔で確認できます。公正価値は、要約連結貸借対照表の他の流動資産および非流動資産に含まれています。当社の金利スワップに関する詳細は、「注H. デリバティブ」を参照してください。
次の表は、現在の会社の金融資産と（負債）の公正価値をまとめたものです。 2023年6月30日および2022年12月31日（百万ドル）：
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を使用した公正価値測定 |
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見積もり価格は有効です |
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重要なその他 |
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合計 |
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6月30日 |
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12月31日 |
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6月30日 |
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12月31日 |
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6月30日 |
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12月31日 |
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現金同等物 |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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市場性のある証券 |
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ラビ・トラスト・アセット |
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繰延報酬義務 |
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合計 |
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$ |
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$ |
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$ |
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12
目次
注意。借金
長期債務と満期は次のとおりです（百万ドル）。
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6月30日 |
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12月31日 |
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長期債務: |
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シニア・セキュッド・クレジット・ファシリティ・ターム・ローン、変動、期限 |
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$ |
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シニアノート、固定 |
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シニアノート、固定 |
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シニアノート、固定 |
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長期負債総額 |
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$ |
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$ |
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少ない：長期債務の現在の満期 |
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繰延融資費用、純額 |
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長期負債総額、純額 |
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$ |
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$ |
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2023年6月30日の時点で、同社は $
2023年6月30日現在の会社の長期債務の公正価値は $でした
シニア・セキュア・クレジット・ファシリティ
2023年2月、当社とATIはクレジット契約の修正第3号（「修正」）を締結しました。改正により、ロンドンの銀行間取引金利（「LIBOR」）の金利ベンチマークがSOFRに置き換えられ、
シニア・セキュアド・クレジット・ファシリティに基づく借入は、信用契約に規定されているとおり、当社、ATI、および特定の既存および将来の米国子会社保証人の実質的にすべての資産に対する先取特権によって担保されます。タームローンの利息、2023年6月30日現在、は (a) のどちらかです
13
目次
特別な、もちろん資産の売却、死傷者、損害賠償の出来事についてです。残りの元本残高は満期時に支払う必要があります。
のシニア・セキュアド・クレジット・ファシリティは、引当金を差し引いた最大$のリボルビング・クレジット・ファシリティも提供しています
シニア・セキュード・クレジット・ファシリティでは、会社は指定された最大先取特権の純レバレッジ比率を維持することを義務付けています
さらに、信用契約には、とりわけ、特定の負債の発行、特定の先取特権の付与、特定の投資の実施、買収、統合、合併、特定の配当の申告または支払い、または会社の普通株式の買い戻しに対する会社の能力に関する慣習的な制限（特定の例外があります）が含まれています。2023年6月30日の時点で、当社は信用契約に基づくすべての契約を順守していました。
シニアノート
各シリーズのシニアノートは無担保であり、シニア・セキュード・クレジット・ファシリティに基づく借り手またはシニア・セキュード・クレジット・ファシリティの借り手であるATIの各国内子会社によって保証されています。また、シニア・セキュード・クレジット・ファシリティに基づく借り手であるか、シニア・セキュード・クレジット・ファシリティを保証するATIの将来の国内子会社によって、連帯または個別に保証されます。現在、ATIの国内子会社はいずれもシニア・セキュアド・クレジット・ファシリティに基づく債務を保証していません。したがって、ATIの国内子会社は現在、一連のシニア・ノートを保証していません。シニアノートに適用されるインデンチャには、とりわけ、追加の負債の発生、先取特権の発生、配当金の支払い、会社の資本ストックの償還または買戻し、特定の投資、特定の子会社に対する支払いまたは配当制限の許可、資産の売却、関連会社との特定の取引など、会社の能力を制限または制限する負の条項が含まれています。、および会社の資産の全部またはほぼすべてを統合、合併、または売却します。2023年6月30日の時点で、当社はシニアノートに適用されるインデンチャーに基づくすべての契約を順守していました。
ATI 時々、現金購入、株式と交換、公開市場での購入、私的交渉による取引、契約上の償還などを通じてシニアノートの償却を求めることがあります。そのような買戻しまたは交換（もしあれば）は、一般的な市況、流動性要件、契約上の制約、およびその他の要因によって異なり、当該債券に適用されるそれぞれのインデンチャーに従って行われます。ザは
14
目次
金額 関係するのは重要かもしれません。一部または全部
注意。デリバティブ
2023年6月30日現在、同社は金利スワップ契約を結んでおり、全体として$を効果的にヘッジしました
次の表の開示では、ヘッジ会計の対象となり指定された当社の金利デリバティブと、それが会社の財政状態に与える影響（百万ドル）について詳しく説明しています。
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公正価値 |
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貸借対照表の場所 |
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6月30日 |
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12月31日 |
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デリバティブ資産: |
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金利スワップ |
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その他の流動資産 |
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その他の非流動資産 |
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$ |
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$ |
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2023年6月30日および2022年12月31日の時点でAOCLに記録された純デリバティブ利益の残高は$でした
15
目次
注I. 製品保証責任
2023年6月30日の時点で、現在および非現在の製品保証負債は$でした
製品保証責任活動には以下のものが含まれます（単位：百万ドル）。
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3 か月が終了 |
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6 か月間終了 |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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期首残高 |
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$ |
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$ |
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支払い |
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( |
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( |
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責任の増加（期間中に発行された保証） |
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負債の純調整額 |
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期末残高 |
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$ |
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$ |
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$ |
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注記J. 繰延収益
2023年6月30日現在、現在および非現在の繰延収益は$でした
繰延収益活動には以下のものが含まれます（百万ドル）。
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3 か月が終了 |
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6 か月間終了 |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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期首残高 |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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増加する |
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稼いだ収益 |
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( |
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( |
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( |
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( |
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期末残高 |
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$ |
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$ |
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2023年6月30日現在のETCに関連する流動負債と非流動負債に記録された繰延収益は$でした
16
目次
注意。リース
特定のリース契約には、リースを延長または終了するオプションが含まれている場合があります。同社は、契約による延長と解約のオプションの経済的影響を考慮しています。オプションが行使されることが合理的に確実であると会社が判断した場合、そのオプションはリース期間に含まれ、契約開始時にROU資産とリース負債として記録される金額に影響します。
会社のリース負債は、リース期間中の将来のキャッシュフローを割り引いて決定されます。当社は、リース期間の長さに、タームローンの調整後期SOFRに対する会社のマージンを加えた現在の担保付き融資金利を利用して割引率を決定します。同社は、この金利は実質的に、リースと同様の条件を持つ債務証書について当社が取得できる借入金利を表していると考えています。リース負債は、基礎となるリースの条件に基づいて、流動負債と非流動負債に分類されます。2023年6月30日と2022年12月31日現在のオペレーティングリースの加重平均割引率は
2023年6月30日現在、会社が記録しました そして $のオペレーティングリース負債
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6月30日 |
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2023年の残りの期間 |
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$ |
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2024 |
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2025 |
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2026 |
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2027 |
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その後 |
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リース料総額 |
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$ |
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控える:利息 |
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$ |
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ROU資産は、リースのインセンティブ、前払い、およびリース支払いの増額が期間費用に及ぼす影響を考慮して、関連するリース負債を調整して計算されます。
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|
6月30日 |
|
|
12月31日 |
|
||
建物 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
土地 |
|
|
|
|
|
|
||
装備 |
|
|
|
|
|
|
||
乗り物 |
|
|
|
|
|
|
||
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
17
目次
2023年6月30日と2022年6月30日の加重平均残存リース期間は
オペレーティングリース費用は $でした
2023年6月30日までの6か月間に、$がありました
注L。その他の流動負債
その他の流動負債は次のとおりです（百万ドル）。
|
|
6月30日 |
|
|
12月31日 |
|
||
給与および関連費用 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
販売インセンティブ |
|
|
|
|
|
|
||
未払利息 |
|
|
|
|
|
|
||
ベンダーの買い戻し義務 |
|
|
|
|
|
|
||
支払うべき税金 |
|
|
|
|
|
|
||
建設上の支持 |
|
|
|
|
|
|
||
オープンリーブの責任 |
|
|
|
|
|
|
||
リース責任 |
|
|
|
|
|
|
||
その他の積立金制度 |
|
|
|
|
|
|
||
合計 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
18
目次
注意。従業員福利厚生制度
正味定期給付費用（クレジット）の構成要素は次のとおりです（百万ドル）。
|
|
年金制度 |
|
|
退職後の福利厚生 |
|
||||||||||
|
|
3 か月間 |
|
|
3 か月間 |
|
||||||||||
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
正味定期給付費用 (クレジット): |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
サービスコスト |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
利息費用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
期待資産収益率 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
||
以前のサービスクレジット |
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
||
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|||
|
|
年金制度 |
|
|
退職後の福利厚生 |
|
||||||||||
|
|
6 か月間 |
|
|
6 か月間 |
|
||||||||||
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
正味定期給付費用 (クレジット): |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
サービスコスト |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
利息費用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
期待資産収益率 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
||
以前のサービスクレジット |
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
||
保険数理上の利益の計上実績 |
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|||
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|||
サービス費用以外の正味定期給付費用（クレジット）の構成要素は、要約連結包括利益計算書の純額であるその他の収益（費用）に含まれます。
注意:所得税
2023年6月30日までの3か月と6か月の間に、会社は合計$の所得税費用を記録しました
当社は、一部の海外繰延税金資産について、引き続き評価引当金を設けています。当社は、入手可能な客観的証拠と主観的証拠の両方の評価に基づいて、この評価引当金は必要であり、繰延税金資産が完全に実現可能ではない可能性が高いと判断しました。
19
目次
注：その他の包括損失の累計
次の表は、AOCLの変化をコンポーネント別（税引後、百万ドル）で調整したものです。
|
|
3 か月が終わりました |
|
|||||||||||||
|
|
年金 |
|
|
利息 |
|
|
外国人 |
|
|
合計 |
|
||||
2022年3月31日現在のAOCL |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
再分類前のその他の包括利益 (損失) |
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
AOCLから再分類された金額 |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
所得税費用 |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
当期純その他の包括利益（損失） |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
2022年6月30日現在のAOCL |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
2023年3月31日現在のAOCL |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
||
再分類前のその他の包括利益 (損失) |
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||
AOCLから再分類された金額 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
所得税費用 |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
当期純その他の包括利益（損失） |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
— |
|
|
2023年6月30日現在のAOCL |
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
|
6 か月が終了 |
|
|||||||||||||
|
|
年金 |
|
|
利息 |
|
|
外国人 |
|
|
合計 |
|
||||
2021年12月31日現在のAOCL |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
再分類前のその他の包括利益 (損失) |
|
— |
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|||
AOCLから再分類された金額 |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
所得税制上の優遇措置（費用） |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
— |
|
|
|
( |
) |
||
当期純その他の包括利益（損失） |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
2022年6月30日現在のAOCL |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
2022年12月31日現在のAOCL |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
||
再分類前のその他の包括利益 |
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
AOCLから再分類された金額 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
所得税給付 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
当期純その他の包括利益（損失） |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
( |
) |
|
2023年6月30日現在のAOCL |
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
|
AOCLから再分類された金額 |
|
|
|
|||||
AOCLコンポーネント |
|
3 か月が終わりました |
|
|
3 か月が終わりました |
|
|
要約内の該当項目です |
||
金利スワップ |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
支払利息、純額 |
|
以前のサービスクレジット |
|
|
|
|
|
|
|
その他の収益（費用）、純額 |
||
再分類の合計、税引前 |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
税引前利益 |
|
所得税費用 |
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
所得税費用 |
再分類総額（税引後） |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
|
|
20
目次
|
|
AOCLから再分類された金額 |
|
|
|
|||||
AOCLコンポーネント |
|
6 か月が終了 |
|
|
6 か月が終了 |
|
|
要約内の該当項目です |
||
金利スワップ |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
支払利息、純額 |
|
以前のサービスクレジット |
|
|
|
|
|
|
|
その他の収益（費用）、純額 |
||
保険数理上の利益の計上実績 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
その他の収益（費用）、純額 |
|
再分類の合計、税引前 |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
税引前利益 |
|
所得税費用 |
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
所得税費用 |
再分類総額（税引後） |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
|
|
以前のサービスクレジットと保険数理上の利益は、会社の正味定期給付費用（クレジット）の計算に含まれます。詳細については、「メモ M. 従業員福利厚生制度」を参照してください。
メモ P. コミットメントと不測の事態
会社はさまざまな法的措置や行政手続の当事者であり、通常の業務過程で生じるさまざまな請求の対象となります。これらの手続きには、主に商業請求、製造物責任請求、人身傷害請求、および労働者災害補償請求が含まれます。当社は、最終的な負債があったとしても、要約連結財務諸表にすでに規定されている金額またはこれらの事項の処分に関して保険の対象となっている金額を超えても、会社の財政状態、経営成績、またはキャッシュフローに重大な悪影響を及ぼさないと考えています。
注Q. 1株当たり利益
次の表は、基本EPSと希薄化後EPS（1株あたりのデータを除く百万ドル）の計算に使用される分子と分母を調整したものです。
|
|
3 か月が終了 |
|
|
6 か月間終了 |
|
||||||||||
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
当期純利益 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
発行済普通株式の加重平均株式 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
株式ベースの報奨の希薄化効果 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
発行済普通株式の希薄化後加重平均株式 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
普通株主に帰属する基本1株当たり利益 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
普通株主に帰属する希薄化後1株当たり利益 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
株式報酬の希薄化効果は、自己株式法を使用して計算されます。自己株式法では、会社が報奨の行使による収益を、期間中の平均市場価格で普通株式を買い戻すために使用することを前提としています。2023年6月30日までの3か月と6か月のそれぞれについて、
21
目次
ノートまたは普通株式
同社の取締役会は、会社に最大$の買戻しを許可しました
22
目次
アイテム 2. |
経営陣によるFinの議論と分析財政状態と経営成績 |
以下の議論と分析は、読者が私たちの事業、財政状態、経営成績、流動性、資本資源を理解するのに役立つことを目的としています。この議論は、当社の要約連結中間財務諸表およびフォーム10-Qのこの四半期報告書の他の部分に含まれる関連注記と併せて読んでください。
業界の動向、将来の業績、流動性、資本資源に関する当社の期待、およびその他の非歴史的記述に関するこの議論の記述は、将来の見通しに関する記述です。これらの将来の見通しに関する記述は、多くのリスクと不確実性の影響を受けます。その中には、2020年2月16日に証券取引委員会に提出された2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書の「将来の見通しに関する注意事項」およびパートIIの項目1A「リスク要因」に記載されているリスクと不確実性が含まれますが、これらに限定されません。23。当社の実際の結果は、将来の見通しに関する記述に含まれている、または暗示されているものと大きく異なる場合があります。
[概要]
アリソン・トランスミッション・ホールディングス社とその子会社（「アリソン」、「当社」、「当社」または「当社」）は、商用用のオンハイウェイ、オフハイウェイ、防衛用の全自動変速機、電気ハイブリッドシステム、完全電気システムなどの車両推進ソリューションを設計および製造しています。会社は1915年に設立され、創業以来インディアナ州インディアナポリスに本社を置いています。アリソンはニューヨーク証券取引所で「ALSN」のシンボルで取引されています。
2022年の収益の約 74% は北米で生み出されましたが、私たちはアジア、ヨーロッパ、南米、アフリカの顧客にサービスを提供することでグローバルな存在感を示しています。私たちは、世界中の約1,600の独立したディストリビューターとディーラーの独立したネットワークを通じて顧客にサービスを提供しています。
私たちのビジネスに影響を与えるトレンド
当社の純売上高は商用車の生産によって牽引されています。商用車生産はマクロ経済状況と高い相関関係がある傾向があり、引き続き世界的なサプライチェーンの制約の影響を受けます。2023年には、世界のオンハイウェイおよびサービスパーツ、サポート機器、その他の最終市場における顧客需要の増加、特定の製品の価格上昇、および成長イニシアチブの継続的な実施により、純売上高が増加すると予想しています。
23
目次
第2四半期の最終市場別純売上高（百万ドル）
エンドマーケット |
|
Q2 2023 |
|
|
Q2 2022 |
|
|
% 差異 |
|
|||
北米オンハイウェイ |
|
$ |
397 |
|
|
$ |
340 |
|
|
|
17 |
% |
北米オフハイウェイ |
|
|
25 |
|
|
|
20 |
|
|
|
25 |
% |
防衛 |
|
|
33 |
|
|
|
29 |
|
|
|
14 |
% |
北米以外の高速道路 |
|
|
123 |
|
|
|
105 |
|
|
|
17 |
% |
北米以外ではオフハイウェイ |
|
|
24 |
|
|
|
32 |
|
|
|
(25 |
)% |
サービスパーツ、サポート機器、その他 |
|
|
181 |
|
|
|
138 |
|
|
|
31 |
% |
総純売上 |
|
$ |
783 |
|
|
$ |
664 |
|
|
|
18 |
% |
北米のオンハイウェイ最終市場の純売上高は、主に中型およびクラス8の職業用トラックに対する顧客需要の強さと、特定の製品の価格上昇により、2023年第2四半期に2022年第2四半期に17％増加しました。
世界のオフハイウェイ最終市場の純売上高は、2022年第2四半期と比較して2023年第2四半期に6％減少しました。これは主に、北米以外のエネルギー部門の需要の減少によるものですが、北米以外の鉱業および建設部門での需要の増加と、北米のエネルギー部門における水圧破砕用途の需要の増加によって一部相殺されました。
防衛最終市場の純売上高は、主に車輪付き車両用途の需要の増加により、2022年第2四半期と比較して2023年第2四半期に14％増加しました。
北米以外では、2023年第2四半期のオンハイウェイ最終市場の純売上高は、2022年第2四半期と比較して17％増加しました。これは主に、ヨーロッパとアジアでの顧客需要の強さ、当社の成長イニシアチブの継続的な実行、および特定の製品の価格上昇によるものです。
サービスパーツ、サポート機器、その他の最終市場の純売上高は、主にサービスパーツとサポート機器に対する世界的な需要の増加と特定の製品の価格上昇により、2022年第2四半期と比較して2023年第2四半期に31％増加しました。
経営成績の主な構成要素
純売上高
当社の純売上高は主に、車両推進ソリューション、サービスおよびコンポーネント部品、サポート機器、防衛キット、エンジニアリングサービス、ロイヤリティ、および幅広いトランスミッション補償範囲の販売から、さまざまなオリジナル機器メーカー、ディストリビューター、および米国政府に販売しています。売上は、顧客へのインセンティブやその他のリベートの引当金を差し引いた契約条件に従って記録されます。エンジニアリングサービスは、契約条件に従って純売上高として記録されます。関連費用は売上原価に記録されます。また、市場性のある製品を開発するための共同努力の結果として純売上高をもたらす第三者とロイヤルティ契約を結んでいます。
売上原価
売上原価の主な構成要素は、購入した部品、製造業務に関連する諸経費、および車両推進ソリューションと部品の製造と組み立てに関連する直接労働です。2023年6月30日までの6か月間、直接材料費は総売上原価の約 67%、間接費は約 26%、直接人件費は約 7% でした。基礎となる商品価格の変動により、売上原価が変動する可能性があります。私たちは、必要に応じてLTAを使用してこのリスクをヘッジしようとしています。下記のパートI、項目3「市場リスクに関する量的および質的開示-商品価格リスク」を参照してください。
24
目次
販売、一般および管理
当社の販売、一般管理費の主な構成要素は、事務職員の給与と福利厚生、広告および販促費、製品保証費用、特定の情報技術システムに関連する費用、および無形資産の償却です。
エンジニアリング — 研究開発
将来の収益に貢献すると予想される研究開発プログラムに関連して費用を負担します。そのような費用は、発生時に費用計上されます。
25
目次
非GAAPベースの財務指標
営業収益性を測定するために、利息、税金、減価償却費および償却前の調整後利益（「EBITDA」）と調整後EBITDAを純売上高のパーセンテージとして使用します。調整後EBITDAと純売上高に占める調整後EBITDAの割合は、経営者、投資家、債権者に当社の事業の業績の有用な指標となり、営業収益性の期間ごとの比較可能性を高め、他の企業との比較可能性を高めると考えています。純売上高に占める調整後EBITDAの割合は、経営陣のインセンティブ報酬プログラムの計算にも使用されます。米国の一般に認められた会計原則（「GAAP」）の指標を、調整後EBITDAと純売上高に占める調整後EBITDAの割合に最も直接的に比較できるのは、それぞれ純利益と純利益が純売上高に占める割合です。調整後EBITDAは、当社の完全子会社であるアリソン・トランスミッション社（「ATI」）のタームローンに関する2019年3月29日付けの第2次修正および修正後の信用契約（以下「信用契約」）で定義されている、支払利息、純額、所得税費用、無形資産の償却、資産、プラント、設備の減価償却、およびその他の調整を控除した収益として計算されます。2026年3月に支払われる6億2,200万ドルのファシリティ（「タームローン」）。純売上高に対する調整後EBITDAの割合は、調整後EBITDAを純売上高で割って計算されます。
調整後のフリーキャッシュフローを使用して、事業によって生み出された現金の額を評価します。この金額は、事業の維持と成長に必要な設備投資と特定の義務的な債務返済要件を踏まえて、負債の返済、株主分配、および事業への投資を含む戦略的機会に使用できます。調整後のフリーキャッシュフローは、経営者、投資家、債権者にとって当社の事業のキャッシュフローについての理解を深めるのに役立つと考えています。調整後のフリーキャッシュフローは、経営陣のインセンティブ報酬プログラムの計算にも使用されます。調整後のフリーキャッシュフローと最も直接的に比較できるGAAP指標は、営業活動によって提供された純現金です。調整後のフリーキャッシュフローは、長期資産を追加した後の営業活動によって得られる純現金として計算されます。
以下は、純利益と純売上高に対する純利益の割合を調整後EBITDAと純売上高に対する調整後EBITDAと調整後EBITDAの純売上高に対する調整、および営業活動によって提供された純現金と調整後のフリーキャッシュフローとの調整です。
|
|
3 か月が終了 |
|
|
6 か月間終了 |
|
||||||||||
(未監査、百万ドル) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
純利益 (GAAP) |
|
$ |
175 |
|
|
$ |
122 |
|
|
$ |
345 |
|
|
$ |
251 |
|
プラス: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
所得税費用 |
|
|
41 |
|
|
|
32 |
|
|
|
83 |
|
|
|
66 |
|
支払利息、純額 |
|
|
28 |
|
|
|
30 |
|
|
|
56 |
|
|
|
59 |
|
資産、プラント、設備の減価償却 |
|
|
27 |
|
|
|
26 |
|
|
|
53 |
|
|
|
53 |
|
無形資産の償却 |
|
|
11 |
|
|
|
12 |
|
|
|
22 |
|
|
|
23 |
|
株式ベースの報酬費用（a） |
|
|
6 |
|
|
|
6 |
|
|
|
11 |
|
|
|
9 |
|
有価証券の未実現（利益）損失（b） |
|
|
— |
|
|
|
(4 |
) |
|
|
(3 |
) |
|
|
11 |
|
テクノロジー関連投資の利益（c） |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(3 |
) |
|
|
(6 |
) |
外国為替の含み損失（d） |
|
|
— |
|
|
|
2 |
|
|
|
— |
|
|
|
3 |
|
買収関連の収益（e） |
|
|
— |
|
|
|
1 |
|
|
|
— |
|
|
|
2 |
|
調整後EBITDA (非GAAP) |
|
$ |
288 |
|
|
$ |
227 |
|
|
$ |
564 |
|
|
$ |
471 |
|
純売上高 (GAAP) |
|
$ |
783 |
|
|
$ |
664 |
|
|
$ |
1,524 |
|
|
$ |
1,341 |
|
純売上高に対する純利益（GAAP） |
|
|
22.3 |
% |
|
|
18.4 |
% |
|
|
22.6 |
% |
|
|
18.7 |
% |
純売上高に対する調整後EBITDAの割合（非GAAP） |
|
|
36.8 |
% |
|
|
34.2 |
% |
|
|
37.0 |
% |
|
|
35.1 |
% |
営業活動による純現金（GAAP） |
|
$ |
141 |
|
|
$ |
64 |
|
|
$ |
334 |
|
|
$ |
226 |
|
調整後のフリーキャッシュフローと調整する控除： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
長期資産の追加 |
|
|
(19 |
) |
|
|
(30 |
) |
|
|
(43 |
) |
|
|
(50 |
) |
調整後フリーキャッシュフロー (非GAAP) |
|
$ |
122 |
|
|
$ |
34 |
|
|
$ |
291 |
|
|
$ |
176 |
|
26
目次
27
目次
業務結果
2023年6月30日と2022年6月30日に終了した3か月間の比較
次の表は、2023年6月30日および2022年6月30日までの3か月間の特定の財務情報を示しています。次の表と考察は、フォーム10-Qのこの四半期報告書のパートI、項目1に含まれる当社の要約連結財務諸表とその注記と併せて読んでください。
|
|
6月30日に終了した3か月間 |
|
|||||||||||||
(未監査、百万ドル) |
|
2023 |
|
|
% |
|
|
2022 |
|
|
% |
|
||||
純売上高 |
|
$ |
783 |
|
|
|
100 |
% |
|
$ |
664 |
|
|
|
100 |
% |
売上原価 |
|
|
402 |
|
|
|
51 |
|
|
|
353 |
|
|
|
53 |
|
売上総利益 |
|
|
381 |
|
|
|
49 |
|
|
|
311 |
|
|
|
47 |
|
営業経費: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
販売、一般および管理 |
|
|
92 |
|
|
|
12 |
|
|
|
78 |
|
|
|
12 |
|
エンジニアリング — 研究開発 |
|
|
47 |
|
|
|
6 |
|
|
|
46 |
|
|
|
7 |
|
営業費用の合計 |
|
|
139 |
|
|
|
18 |
|
|
|
124 |
|
|
|
19 |
|
営業利益 |
|
|
242 |
|
|
|
31 |
|
|
|
187 |
|
|
|
28 |
|
支払利息、純額 |
|
|
(28 |
) |
|
|
(4 |
) |
|
|
(30 |
) |
|
|
(5 |
) |
その他の収益（費用）、純額 |
|
|
2 |
|
|
|
1 |
|
|
|
(3 |
) |
|
|
— |
|
税引前利益 |
|
|
216 |
|
|
|
28 |
|
|
|
154 |
|
|
|
23 |
|
所得税費用 |
|
|
(41 |
) |
|
|
(6 |
) |
|
|
(32 |
) |
|
|
(5 |
) |
当期純利益 |
|
$ |
175 |
|
|
|
22 |
% |
|
$ |
122 |
|
|
|
18 |
% |
純売上高
2023年6月30日に終了した四半期の純売上高は、2022年6月30日に終了した四半期の6億6,400万ドルと比較して7億8300万ドルで、18% 増加しました。この増加は主に、中型およびクラス8の職業用トラックに対する顧客需要の強さと、特定の製品の価格上昇により、北米のオンハイウェイエンドマーケットにおける純売上高が5,700万ドル（17％）増加したことによるもので、サービスパーツ、サポート機器、その他のエンドマーケットの純売上高が4,300万ドル（31％）増加しました。これは主に、グローバルなサービスパーツとサポート機器に対する需要の増加と価格の上昇によるものです。特定の製品、北米以外での純売上高が1,800万ドル、つまり17％増加オンハイウェイエンドマーケットは、主にヨーロッパとアジアでの顧客需要の強さ、および特定の製品の成長イニシアチブの継続的な実行と特定の製品の価格上昇により、主に車輪付き車両アプリケーションの需要の増加により400万ドル（14％）増加しました。これは、主に外部のエネルギー部門の需要の減少により、世界のオフハイウェイエンドマーケットでの純売上高が300万ドル（6％）減少したことで一部相殺されました北米の、鉱業の需要の増加によって一部相殺されました北米以外の建設部門、および北米のエネルギー部門における水圧破砕用途の需要が高まっています。
売上原価
2023年6月30日に終了した四半期の売上原価は、2022年6月30日に終了した四半期の3億5300万ドルと比較して4億200万ドルで、14% 増加しました。この増加は主に、純売上高の増加に見合った直接的な材料費と製造費の増加によるものです。
売上総利益
2023年6月30日に終了した四半期の売上総利益は、2022年6月30日に終了した四半期の3億1,100万ドルと比較して3億8,100万ドルで、23% 増加しました。この増加は主に、特定の製品の4,500万ドルの価格上昇と純売上高の増加に関連する4,300万ドルの価格上昇によるもので、製造費の1,700万ドルの増加によって一部相殺されました。2023年6月30日までの3か月間の売上総利益が純売上高に占める割合が増加しました
28
目次
2022年の同時期と比較して190ベーシスポイントは、主に特定の製品の価格上昇と純売上高の増加によるもので、売上原価の増加によって一部相殺されました。
販売、一般および管理
2023年6月30日に終了した四半期の販売、一般管理費は、2022年6月30日までの四半期の7,800万ドルに対し、18％増の9,200万ドルでした。この増加は主に、商業活動支出の増加、インセンティブ報酬費用の500万ドルの増加、および製品保証費用の300万ドルの増加によるものです。
エンジニアリング — 研究開発
2023年6月30日に終了した四半期のエンジニアリング費用は、2022年6月30日に終了した四半期の4,600万ドルに対し、4,700万ドルでした。
支払利息、純額
2023年6月30日に終了した四半期の純支出利息は、2022年6月30日に終了した四半期の3,000万ドルから2,800万ドルで、7％減少しました。この減少は主に、現金および現金同等物の利息収入の増加によるものです。
その他の収益（費用）、純額
その他の収益（費用）は、2022年6月30日までの四半期の（300万ドル）に対し、2023年6月30日までの四半期の純額は200万ドルでした。この変化は主に、400万ドルの有利な外国為替と、ラビ信託で保有されている資産に関連する300万ドルの有利な変動によって引き起こされましたが、有価証券の400万ドルの不利な変化によって一部相殺されました。
所得税費用
2023年6月30日までの3か月間の所得税費用は4,100万ドルで、2022年6月30日までの3か月間の所得税支出は3,200万ドル、実効税率は21％だったのに対し、実効税率は19％でした。所得税費用の増加は、主に課税所得の増加によるものです。
2023年6月30日と2022年6月30日に終了した6か月間の比較
次の表は、2023年6月30日および2022年6月30日までの6か月間の特定の財務情報を示しています。次の表と考察は、フォーム10-Qのこの四半期報告書のパートI、項目1に含まれる当社の要約連結財務諸表とその注記と併せて読んでください。
|
|
6月30日に終了した6か月間 |
|
|||||||||||||
(未監査、百万ドル) |
|
2023 |
|
|
% |
|
|
2022 |
|
|
% |
|
||||
純売上高 |
|
$ |
1,524 |
|
|
|
100 |
% |
|
$ |
1,341 |
|
|
|
100 |
% |
売上原価 |
|
|
782 |
|
|
|
51 |
|
|
|
710 |
|
|
|
53 |
|
売上総利益 |
|
|
742 |
|
|
|
49 |
|
|
|
631 |
|
|
|
47 |
|
営業経費: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
販売、一般および管理 |
|
|
179 |
|
|
|
12 |
|
|
|
153 |
|
|
|
11 |
|
エンジニアリング — 研究開発 |
|
|
91 |
|
|
|
6 |
|
|
|
89 |
|
|
|
7 |
|
営業費用の合計 |
|
|
270 |
|
|
|
18 |
|
|
|
242 |
|
|
|
18 |
|
営業利益 |
|
|
472 |
|
|
|
31 |
|
|
|
389 |
|
|
|
29 |
|
支払利息、純額 |
|
|
(56 |
) |
|
|
(3 |
) |
|
|
(59 |
) |
|
|
(4 |
) |
その他の収益（費用）、純額 |
|
|
12 |
|
|
|
— |
|
|
|
(13 |
) |
|
|
(1 |
) |
税引前利益 |
|
|
428 |
|
|
|
28 |
|
|
|
317 |
|
|
|
24 |
|
所得税費用 |
|
|
(83 |
) |
|
|
(5 |
) |
|
|
(66 |
) |
|
|
(5 |
) |
当期純利益 |
|
$ |
345 |
|
|
|
23 |
% |
|
$ |
251 |
|
|
|
19 |
% |
29
目次
純売上高
2023年6月30日までの6か月間の純売上高は、2022年6月30日までの6か月間の13億4,100万ドルと比較して、15億2,400万ドルで 14% 増加しました。この増加は主に、中型およびクラス8の職業用トラックに対する顧客需要の強さと特定の製品の価格上昇により、北米のオンハイウェイエンドマーケットにおける純売上高が8,700万ドル（13％）増加したことによるもので、主にグローバルなサービスパーツとサポート機器に対する需要の高まりにより、サービスパーツ、サポート機器、その他のエンドマーケットの純売上高が8,700万ドル（31％）増加し、価格が上昇しました。特定の製品やアルミダイカスト部品に対する需要の高まり、1,700万ドル、つまり 8%、北米以外のオンハイウェイエンド市場における純売上高の増加は、主に特定の製品の価格上昇と当社の成長イニシアチブの継続的な実行によるもので、主に追跡車両アプリケーションの需要の減少による防衛エンドマーケットにおける純売上高の400万ドル（6％）の減少によって一部相殺されました。これは、主に車輪付き車両アプリケーションの需要の増加と、主に世界のオフハイウェイエンド市場における純売上高の400万ドル（4％）の減少によって一部相殺されました北部以外のエネルギー部門の需要の減少に牽引されています北米のエネルギー部門での水圧破砕用途の需要の増加と、北米以外の鉱業および建設部門での需要の増加により、アメリカは一部相殺されました。
売上原価
2023年6月30日までの6か月間の売上原価は、2022年6月30日までの6か月間の7億1000万ドルと比較して7億8200万ドルで、10％の増加でした。この増加は主に、純売上高の増加と直接材料費の増加に見合った直接的な材料費と製造費の増加によるものです。
売上総利益
2023年6月30日までの6か月間の売上総利益は、2022年6月30日までの6か月間の6億3,100万ドルと比較して7億4,200万ドルで、18% 増加しました。この増加は主に、特定の製品の価格が1億100万ドル上昇し、純売上高が増加したことによる4,700万ドルでしたが、製造費が2,700万ドル増加し、直接材料費が900万ドル増加したことで一部相殺されました。2023年6月30日までの6か月間の純売上高に占める売上総利益の割合は、主に特定の製品の価格上昇と純売上高の増加により、2022年の同時期と比較して160ベーシスポイント増加しましたが、売上原価の増加によって一部相殺されました。
販売、一般および管理
2023年6月30日までの6か月間の販売、一般管理費は、2022年6月30日までの6か月間の1億5300万ドルに対し、17％増の1億7,900万ドルでした。この増加は主に、商業活動支出の増加、インセンティブ報酬費用の800万ドルの増加、および製品保証費用の600万ドルの増加によるものです。
エンジニアリング — 研究開発
2023年6月30日までの6か月間のエンジニアリング費用は、2022年6月30日までの6か月間の8,900万ドルに対し、9,100万ドルでした。
支払利息、純額
2023年6月30日までの6か月間の純支払利息は、2022年6月30日までの6か月間の（5,900万ドル）と比較して（5,600万ドル）で、5％減少しました。この減少は主に、現金および現金同等物の利息収入の増加によるものです。
その他の収益（費用）、純額
その他の収入（費用）は、2022年6月30日までの6か月間の（1,300万ドル）に対し、2023年6月30日までの6か月間の純額は1,200万ドルでした。この変化は主に、有価証券の1,400万ドルの有利な変更、800万ドルの有利な外国為替、500万ドルの有利な変化によって引き起こされました
30
目次
ラビ信託に保有されている資産に関連していますが、テクノロジー関連の投資利益の300万ドルの不利な変化によって一部相殺されます。
所得税費用
2023年6月30日までの6か月間の所得税費用は8,300万ドルで、2022年6月30日までの6か月間の所得税支出は6,600万ドル、実効税率は21％だったのに対し、実効税率は19％でした。所得税費用の増加は、主に課税所得の増加によるものです。
流動性と資本資源
私たちは主に事業から現金を生み出し、運営、投資、財務活動の資金を調達しています。私たちの現金の主な用途は、営業費用、設備投資、運転資本のニーズ、債務返済、普通株式の配当、自社株の買戻し、投資、買収、コラボレーションなどの戦略的成長イニシアチブです。将来の現金を生み出す能力と将来の現金の使用は、一般的な経済、財務、競争、立法、規制、および当社の制御が及ばないその他の要因に左右されます。2023年6月30日と2022年12月31日の時点で、利用可能な現金および現金同等物の合計は、それぞれ3億5,100万ドルと2億3,200万ドルでした。利用可能な現金および現金同等物のうち、2023年6月30日の時点で、1億9,500万ドルが営業口座に預け入れられ、1億5,600万ドルが米国政府支援証券および定期預金に投資されました。これに対し、2022年12月31日現在、営業口座に預け入れられたのは1億1,200万ドル、米国政府担保証券には1億1100万ドルです。
2023年6月30日現在、海外子会社が保有する現金の総額は9,000万ドルで、その大部分はオランダ、中国、インド、日本にある当社の子会社にありました。私たちは、事業を行う子会社の中で利用可能な資金と、それらの資金にアクセスできる費用対効果を考慮して、世界中の現金要件を管理しています。そのため、現地の流動性規制により、当社が対象とする取り組みや運営ニーズに現地のリソースで資金を供給できなくなるとは現時点では予想していません。
中国にある子会社を除き、海外子会社の収益に関連する繰延税金負債は認識していません。なぜなら、それらは恒久的な再投資を目的としており、海外事業を支援するために使用されるか、関連する税務要件がないためです。中国にある子会社について、以前に課税された所得と未送金収益の送金に関連する納税義務について、300万ドルの繰延税金負債を記録しました。無期限に再投資される未送金収益に関連する残りの繰延税金負債は、記録されていれば重要ではありません。
私たちの流動性要件は、主に債務返済の要件により、重要です。2023年6月30日現在、ATIのタームローンに関連する負債は6億2,200万ドル、2027年10月満期となるATIの4.75％シニアノート（「4.75％シニアノート」）には4億ドルの債務、2029年6月に満期となるATIの5.875％シニアノートに関連する負債（「5.875％シニアノート」）、および10億ドルの負債がありました 2031年1月発行予定のATIの3.75％のシニアノート（「3.75％のシニアノート」と、4.75％のシニアノートと5.875％のシニアノートを合わせて「シニアノート」）に関連するものです。短期および長期の債務返済流動性要件は、2026年3月の満期日までにATIのタームローンに最低限必要な四半期元本200万ドルと、ATIのタームローンとシニアノートの定期的な利息支払いで構成されています。シニアノートには、四半期ごとの元本の支払いは必要ありません。長期債務返済の流動性要件には、ATIのタームローンとシニアノートの残りの元本残高をそれぞれの満期日に全額支払うことも含まれます。
2023年6月30日と2022年6月30日までの6か月間に、タームローンの元本をそれぞれ300万ドル支払いました。負債の支払いや借り換え、計画的な資本支出や成長イニシアチブの資金を調達できるかどうかは、将来的に現金を生み出せるかどうかにかかっています。
31
目次
シニア・セキュアド・クレジット・ファシリティは、最大7,500万ドルの未払いの信用状のコミットメントに対して、引当金を差し引いた6億5000万ドルのリボルビング・クレジット・ファシリティを提供します。2023年6月30日の時点で、500万ドルの信用状を差し引いた6億4,500万ドルがリボルビング・クレジット・ファシリティの下で利用可能でした。2023年6月30日の時点で、リボルビング・クレジット・ファシリティの未払い額はありませんでした。会計四半期末にリボルビング・クレジット・ファシリティに関する未払いのコミットメントがある場合、シニア・セキュアド・クレジット・ファシリティは、指定された最大先取特権の純レバレッジ比率を5.50倍に維持することを要求しています。さらに、シニア・セキュード・クレジット・ファシリティの条件の範囲内で、先取特権の純レバレッジ比率が4.00倍以下であれば、該当する年のシニア・セキュアド・クレジット・ファシリティの超過キャッシュフロー支払いがなくなります。2023年6月30日現在、当社の最初の先取特権の純レバレッジ比率は0.26倍でした。シニア・セキュアド・クレジット・ファシリティは、当社の先取特権の純レバレッジ比率に基づいて、特定の金銭的インセンティブも提供します。先取特権の純レバレッジ比率が4.00倍以下で3.50倍を超えると、リボルビング・クレジット・ファシリティの適用証拠金が25ベーシスポイント減少します。先取特権の純レバレッジ比率が3.50倍以下の場合、リボルビング・クレジット・ファシリティの適用証拠金にさらに25ベーシスポイント減額されます。これらの引き下げは、当社が先取特権の純レバレッジ比率が関連する閾値以下に達する限り有効です。
さらに、信用契約には、とりわけ、特定の負債の発行、特定の先取特権の付与、特定の投資の実施、買収、統合、合併、特定の配当の申告または支払い、および当社の普通株式の買戻しに関する慣習的な制限（特定の例外があります）が含まれています。シニアノートに適用されるインデンチャには、とりわけ、追加の負債の発生、先取特権の発生、配当金の支払い、資本ストックの償還または買戻し、特定の投資、特定の子会社に対する支払いの許可または配当制限、資産の売却、関連会社との特定の取引、および統合を行う当社の能力を制限または制限する負の条項が含まれています。当社の資産のすべてまたは実質的にすべてを統合または売却します。2023年6月30日現在、当社はシニア・セキュアド・クレジット・ファシリティに基づくすべての契約およびシニア・ノートに適用されるインデンチャーを遵守しています。
当社の信用格付けと見通しは、ムーディーズ・インベスターズ・サービス株式会社（「ムーディーズ」）とフィッチ・レーティングス株式会社（「フィッチ」）によって定期的に見直されています。2023年6月30日現在、ムーディーズとフィッチの信用格付けは下の表のとおりです。
|
|
2023年6月30日 |
||
信用格付け |
|
ムーディーズ |
|
フィッチ |
コーポレートクレジット |
|
Ba |
|
BB+ |
タームローン |
|
バア2 |
|
BBB- |
4.75% シニアノート |
|
Ba |
|
BB+ |
5.875% シニアノート |
|
Ba |
|
BB+ |
3.75% シニアノート |
|
Ba |
|
BB+ |
当社の取締役会は、株式買戻しプログラム（「買戻しプログラム」）に従って、最大40億ドルの普通株式を買い戻す権限を当社に与えました。2023年6月30日までの6か月間に、買戻しプログラムに基づいて約1億3700万ドルの普通株式を買い戻しました。2023年6月30日までの6か月間のすべての買戻し取引は、同じ期間に現金で決済されました。2023年6月30日の時点で、買戻しプログラムには約8億9,800万ドルの資金がありました。
32
目次
次の表は、2023年6月30日および2022年6月30日までの6か月間の資金源と使用状況（百万ドル）を示しています。
|
|
6 か月間終了 |
|
|||||
キャッシュフロー計算書データ |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
営業活動によるキャッシュフロー |
|
$ |
334 |
|
|
$ |
226 |
|
投資活動に使用されるキャッシュフロー |
|
$ |
(41 |
) |
|
$ |
(68 |
) |
財務活動に使われるキャッシュフロー |
|
$ |
(174 |
) |
|
$ |
(162 |
) |
一般的に、営業活動によって得られた現金は、当社の事業資金を調達するのに十分でした。2023年6月30日現在、500万ドルの信用状を差し引いた3億5,100万ドルの現金および現金同等物、6億4,500万ドルのリボルビング・クレジット・ファシリティに基づく利用可能な資金など、かなりの流動性があります。現時点では、営業活動によって提供される現金、現金および現金同等物、およびリボルビング・クレジット・ファシリティに基づく借入能力は、今後12か月およびそれ以降の当社の既知および予想される現金要件を満たすのに十分であると考えています。
営業活動による現金
2023年6月30日までの6か月間の営業活動は、2022年6月30日までの6か月間の2億2,600万ドルに対し、3億3,400万ドルの現金を生み出しました。この増加は主に売上総利益の増加と運転資金要件の低下によるもので、現金所得税の引き上げによって一部相殺されました。
投資活動に使われた現金
2023年6月30日までの6か月間の投資活動では、2022年6月30日までの6か月間の6,800万ドルに対し、4,100万ドルの現金が使用されました。この減少は主に、2022年上半期に事業買収のために支払われた2,300万ドルの現金が2023年前半には再発しなかったことと、資本支出が700万ドル減少したことによるもので、テクノロジー関連投資による収益が400万ドル減少したことで一部相殺されました。
財務活動に使用された現金
2023年6月30日までの6か月間の資金調達活動には、2022年6月30日までの6か月間の1億6200万ドルに対し、1億7400万ドルの現金が使用されました。この増加は主に、買戻しプログラムに基づく自社株買いの2,200万ドルの増加によるもので、ストックオプションの行使による1,300万ドルの収益増加によって一部相殺されました。
不測の事態
私たちは、さまざまな法的措置や行政手続の当事者であり、商取引、製造物責任、人身傷害、労災、労災、安全、健康、税金、環境、その他の事項に関連するものを含む、通常の事業過程で生じるさまざまな請求の対象となります。詳細については、フォーム10-Qのこの四半期報告書のパートI、項目1に含まれる当社の要約連結財務諸表の「注記P. コミットメントと不測の事態」を参照してください。
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目次
重要な会計方針と重要な会計上の見積もり
当社の重要な会計方針と重要な会計上の見積もりについての議論は、2023年2月16日に証券取引委員会に提出された2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書のパートII、項目7「経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析」に含まれています。GAAPに従って要約連結財務諸表を作成するには、経営陣は、特定の資産と負債の報告額、場合によっては該当する報告期間中の報告された収益と費用の金額に影響する見積もりと仮定を行う必要があります。実際の結果は、これらの見積もりと大きく異なる可能性があります。見積もりの変更は、そのような変化を引き起こした出来事や状況が発生した期間の経営成績に記録されます。これらの重要な会計上の見積もりの範囲内で、2023年6月30日までの3か月と6か月の間に、異なる方針や見積もりが報告されるような合理的に起こりそうな出来事や状況は現在のところ確認していません。
最近発行された会計上の宣言
フォーム10-Qのこの四半期報告書のパートI、項目1の「注B. 重要な会計方針の要約」を参照してください。
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将来の見通しに関する記述に関する注意事項
このフォーム10-Qの四半期報告書には、将来の見通しに関する記述が含まれています。「信じる」、「期待する」、「予測する」、「意図する」、「見積もる」という言葉や、将来の出来事や傾向を予測または示す、歴史的事項とは関係のない表現は、将来の見通しに関する記述を指します。これらの将来の見通しに関する記述に過度に依存するべきではありません。将来の見通しに関する記述は経営陣の誠実な信念を反映していますが、将来の見通しに関する記述には既知および未知のリスク、不確実性、およびその他の要因が含まれ、実際の結果、業績、または成果が、そのような将来の見通しに関する記述によって表現または暗示される予想される将来の結果、業績、または成果と大きく異なる可能性があるため、将来の見通しに関する記述に頼るべきではありません。将来の見通しに関する記述は、その記述がなされた日付時点でのみ述べられています。当社は、新しい情報、将来の出来事、環境の変化、またはその他の結果として、将来の見通しに関する記述を公に更新または改訂する義務を負いません。これらの将来の見通しに関する記述には、競争の激しい市場への当社の参加、技術や市場の発展、競争上の脅威、変化する顧客ニーズ（電気ハイブリッド車や完全電気商用車を含む）に関する目標に備え、対応し、達成する能力、コストの増加、供給の中断、または労働力、貨物、原材料、エネルギー、またはそれらに使用される部品などが含まれますが、これらに限定されません私たちの製造または輸送または当社の顧客またはサプライヤーの製品。これには、地政学的リスク、戦争、パンデミック、世界経済のボラティリティ、景気後退のリスクを含む一般的な経済および産業状況、当社または当社の主要な顧客またはサプライヤーの業務に重大な支障をきたす可能性のある労働ストライキ、作業停止または同様の労働争議、新型コロナウイルスのパンデミックの期間と広がり、ウイルスの新しい亜種を含む、そのペースと入手可能性が含まれますワクチンやブースター、政府機関による緩和策や一般市民、およびこのような流行が経済状況、金融市場のボラティリティおよび当社の事業に及ぼす全体的な影響。これには、製造およびその他の施設の運営、労働力、サプライチェーン、流通プロセス、および製品の需要、およびそれに対応する当社の純売上高とキャッシュフローへの影響が含まれますが、これらに限定されません。特定のエンドユーザーが事業を行う非常に循環的な業界、グローバルな規制およびビジネス環境の不確実性私たちは営業しています。私たちのネットの集中上位5社の顧客の売上と、これらのいずれかを失ったこと、北米以外の市場でのフルオートマチックトランスミッションの採用拡大の失敗、当社の研究開発努力の成功（結果は不明）、米国および外国の防衛支出、戦争行為や貿易保護主義の高まりを含む当社の国際事業に関連するリスク、当社製品の欠陥の発見、新モデルの発売、リコールキャンペーンの遅れ、および/または保証費用の増加と将来の売上の減少や当社のブランドと評判へのダメージ、買収とコラボレーションを特定し、完了させ、効果的に統合する能力、および当社の負債に関連するリスクを損ないます。
実際の結果が当社の予想と大きく異なる原因となる可能性のある重要な要因は、2023年2月16日に証券取引委員会に提出された2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書のパートI、項目1Aと、フォーム10-Qのこの四半期報告書のパートII、項目1Aに開示されています。当社または当社に代わって行動する者に帰属する書面および口頭による将来の見通しに関する記述はすべて、これらの注意書きと、当社の他の証券取引委員会への提出書類または公開通信において随時作成されるその他の注意書きによって完全に認められます。このForm 10-Qの四半期報告書に記載されている将来の見通しに関する記述はすべて、これらのリスクと不確実性の観点から評価する必要があります不自由です。
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アイテム 3. |
量的および質的 市場リスクに関する開示 |
私たちが市場リスクにさらされるのは、金利の変動、外貨レートの変動、商品価格の変動です。
金利リスク
当社の主たる金利エクスポージャーは、シニア・セキュアド・クレジット・ファシリティに基づく未払い額に関するものです。当社のシニア・セキュアド・クレジット・ファシリティは、500万ドルの信用状を差し引いたリボルビング・クレジット・ファシリティに基づく6億4,500万ドルを含め、最大12億6,700万ドルの変動金利借入を提供します。2023年6月30日現在、当社は金利スワップ契約を締結しています。これは、2025年9月までの担保付オーバーナイト融資金利加重平均固定金利2.81％に基づいて、タームローンに関連する変動金利債務のうち合計5億ドルを将来を見据えた期間金利で実質的にヘッジするものです。シニア・セキュアド・クレジット・ファシリティの想定金利の8分の1の増減は、2023年6月30日の時点で満額になった場合、年間約100万ドルの支払利息に影響します。2023年6月30日の時点で、リボルビング・クレジット・ファシリティに対する未払いの借入はありませんでした。
為替リスク
当社の純売上高と費用は主に米ドル建てですが、純売上高、費用、資産、負債は、ブラジルレアル、英国ポンド、カナダドル、中国人民元、ユーロ、ハンガリーフォリント、インドルピー、日本円などの他の通貨で発生しています。北米以外での事業拡大は、これらの活動によるキャッシュフローが為替レートの変動によって悪影響を受けるリスクをさらに高める可能性があります。
現在の外貨取引水準を仮定すると、中国元、人民元、ユーロ、インドルピー、日本円が合計 10% 増減すると、それに応じて当社の税引後収益が年間推定600万ドル変化することになります。その他の外貨への直接的な露出は重要ではないと私たちは考えています。
商品価格リスク
基礎となる商品価格の変動により、売上原価が変動する可能性があります。2023年6月30日の時点で、当社の売上原価の約 67% は、原材料を多く含む購入部品でした。購入した部品のかなりの部分がアルミニウムとスチールでできています。アルミニウム部品のコストには、受け入れられている業界指数に基づくアルミニウム価格の変動に対応する、将来の購入時の調整要素が含まれます。さらに、鉄鋼ベースの契約の多くには、インデックスベースの要素も含まれています。コストが変化しても、LTAに従って商品価格の変動の一部を特定のお客様に伝えることができます。これまで、アルミニウムや鉄鋼の購入に関連する長期購入契約は締結していません。
現在の商品購入水準を仮定すると、アルミニウムと鉄鋼の価格が 10% 変動すると、それに応じて当社の収益はそれぞれ年間約900万ドルと1,200万ドル変化することになります。
私たちのLTAの多くは、将来の潜在的な商品価格変動に関連する費用分担の取り決めを組み込んでいます。上記の感度分析の目的上、これらの費用分担の取り決めの影響は含まれていません。
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アイテム 4. |
コントロールと手続き |
開示管理と手続きの評価
当社の経営陣は、最高経営責任者および最高財務責任者の参加を得て、本報告書の対象期間の終了時点で、当社の開示管理および手続き（改正された1934年の証券取引法（「取引法」）に基づく規則13a-15（e）および15d-15（e）で定義されている）の有効性を評価しました。開示管理と手順を設計および評価するにあたり、経営陣は、どのような統制と手順も、どれほど適切に設計および運用されていても、望ましい統制目標の達成について合理的な保証しか提供できないことを認識していました。さらに、開示管理と手続きの設計には、リソースの制約があり、経営陣は可能な統制と手続きの利点をコストと比較して評価する際に判断を下す必要があるという事実を反映する必要があります。
評価に基づいて、当社の最高経営責任者および最高財務責任者は、取引法に基づいて提出または提出する報告書で開示する必要のある情報が、証券取引委員会の規則とフォームに指定された期間内に記録、処理、要約、報告され、そのような情報が蓄積され、伝達されることを合理的に保証するために、フォーム10-Qの四半期報告書の対象期間終了時点での開示管理と手続きが有効であると結論付けました。私たちに必要に応じて、当社の最高経営責任者や最高財務責任者を含む経営陣が、必要な開示に関する決定を適時に行えるようにします。
財務報告に関する内部統制の変更
フォーム10-Qのこの四半期報告書の対象期間中、財務報告に対する当社の内部統制（取引法の規則13a-15（f）および15d-15（f）で定義されている）に、財務報告に対する当社の内部統制に重大な影響を及ぼした、または重大な影響を与える可能性がかなり高い変更はありませんでした。
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第二部その他情報 |
アイテム 1.リーガル議事録
時々、私たちは通常の事業過程において、商取引、製造物責任、人身傷害、労災、労災、安全、健康、税金、環境、その他の事項に関連するものを含む、さまざまな法的措置の当事者です。法的手続きに関する情報は、フォーム10-Qのこの四半期報告書のパートI、項目1に含まれる要約連結財務諸表の注記の「注記P. コミットメントと不測の事態」に記載されています。この情報は、参照によりここに組み込まれています。
アイテム 1A.Riスカイファクター
2023年2月16日に証券取引委員会に提出された2022年12月31日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書のパートI、項目1Aで以前に報告したように、リスク要因からの重大な変更はありません。
アイテム 2.エクイの未登録売上ty証券と収益の使用
次の表は、2023年6月30日までの3か月間の月次ベースの普通株式の買戻しに関する情報を示しています。
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合計数 |
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平均 |
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合計数 |
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おおよその値 |
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2023年4月1日から4月30日 |
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832,020 |
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$ |
45.67 |
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832,020 |
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$ |
957,132,405 |
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2023年5月1日から5月31日 |
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1,040,523 |
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$ |
48.06 |
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1,040,523 |
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$ |
907,121,147 |
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2023年6月1日から6月30日 |
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179,611 |
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$ |
50.12 |
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179,611 |
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$ |
898,119,727 |
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2,052,154 |
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$ |
47.27 |
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2,052,154 |
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アイテム 5.その他r 情報
インサイダー取引の取り決め
次の表は、規則10b5-1（c）（「規則10b5-1取引協定」）または「非規則10b5-1取引協定」の肯定的な防御条件を満たすことを目的とした、会社証券の購入または売却に関する契約、指示、または書面による計画を採択、変更、または終了した会社の取締役および役員に関する情報を示しています。2023年6月30日までの3か月間のレギュレーションS-K：
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取引アレンジメント |
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[名前] |
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タイトル |
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アクション |
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日付 |
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ルール 10b5-1* |
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ノンルール 10b5-1** |
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売却する株式の総数 |
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有効期限 |
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X |
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2/16/2024 |
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* 規則10b5-1 (c) の肯定的な抗弁を満たすことを意図しています
**
(1) Bohley氏の計画では、最大で以下の行使が可能になっています
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アイテム 6. |
エキシビット |
(a) 展示品
示す 番号 |
説明 |
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3.1 |
2023年5月4日に発効したアリソン・トランスミッション・ホールディングス社の細則を改正および改訂しました（2023年5月5日に提出されたフォーム8-Kの登録者の最新報告書の別紙3.1を参照して組み込まれています） |
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31.1 |
2002年のサーベンス・オクスリー法（ここに提出）のセクション302に従って採択された規則13a-14（a）/15d-14（a）に基づく最高経営責任者の認定 |
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31.2 |
2002年のサーベンス・オクスリー法（ここに提出）のセクション302に従って採択された規則13a-14（a）/15d-14（a）に基づく最高財務責任者の認定 |
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32.1 |
2002年のサーベンス・オクスリー法（ここに提出）のセクション906に従って採択された、18 U.S.C. セクション1350に基づく最高経営責任者および最高財務責任者による定期報告の証明 |
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101 |
インラインXBRL（拡張可能なビジネス報告言語）でフォーマットされた、2023年6月30日に終了した四半期の登録者の四半期報告書に含まれる次の財務情報は、（i）要約連結貸借対照表、（ii）要約連結包括利益計算書、（iii）要約連結キャッシュフロー計算書、（iv）要約連結株主資本計算書、および（v）) 要約連結財務諸表の注記 |
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104 |
表紙インタラクティブデータファイル — 2023年6月30日に終了した四半期のフォーム10-Qの登録者四半期報告書の表紙で、インラインXBRLでフォーマットされ、別紙101に含まれています |
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署名URES
1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は署名者に代わってこの報告書に正式に署名させ、正式に権限を与えられました。
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アリソン・トランスミッション・ホールディングス株式会社 |
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日付：2023年7月28日 |
作成者: |
/s/ デビッド・S・グラツィオシ |
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名前: |
デビッド・S・グラツィオージ |
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タイトル: |
会長、社長兼最高経営責任者 (最高執行役員) |
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日付：2023年7月28日 |
作成者: |
/s/ G. フレデリック・ボーリー |
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名前: |
G. フレデリック・ボーリー |
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タイトル: |
上席副社長、最高財務責任者兼会計（最高財務責任者および最高会計責任者） |
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