目次
米国
証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
フォーム
四半期終了時
または
からへの移行期間中
(憲章に明記されている登録者の正確な名前)
|
| |||
(法人または組織の州またはその他の管轄区域) | (コミッションファイル番号) | (IRS 雇用者識別番号) |
| ||
(主要幹部の住所) | (郵便番号) |
(
登録者の電話番号 (市外局番を含む)
該当なし
(前回の報告以降に変更された場合、以前の名前または以前の住所)
同法第12条 (b) に従って登録された証券:
各クラスのタイトル |
| トレーディングシンボル |
| 各取引所の名称 |
の | ||||
の |
登録者が (1) 1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) 条により提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間(または登録者がそのような報告を提出する必要があったほど短い期間)に提出したかどうか、および(2)過去90日間にそのような申告要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。
登録者が過去 12 か月間(または、登録者がそのようなファイルの提出を求められたほど短い期間)に、規則 S-T の規則 405(本章の §232.405)に従って提出する必要のあるすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、または新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、および「新興成長企業」の定義を参照してください。
大型加速フィルター | ☐ | アクセラレーテッド・ファイラー | ☐ |
☒ | 小規模な報告会社 | ||
新興成長企業 |
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。
登録者がシェル会社(取引法の規則12b-2で定義されている)であるかどうかをチェックマークで示してください。はい
2023年4月30日現在、
目次
プレスト・オートメーション株式会社
フォーム 10-Q
2023年3月31日に終了した四半期について
目次
ページ | ||
将来の見通しに関する記述に関する注意事項 | ii | |
パートI。財務情報 | ||
アイテム 1. | 財務諸表 (未監査) | 1 |
要約連結貸借対照表 | 1 | |
要約連結営業報告書および包括利益(損失) | 2 | |
株主赤字に関する要約連結計算書 | 3 | |
キャッシュフローの要約計算書 | 5 | |
要約連結財務諸表の注記 | 6 | |
アイテム 2. | 経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析 | 35 |
アイテム 3. | 市場リスクに関する定量的・質的開示 | 61 |
アイテム 4. | 統制と手続き | 62 |
パート2。その他の情報 | ||
アイテム 1. | 法的手続き | 64 |
アイテム 1A. | リスク要因 | 64 |
アイテム 2. | 株式の未登録販売と収益の使用 | 64 |
アイテム 3. | シニア証券のデフォルト | 64 |
アイテム 4. | 鉱山の安全に関する開示 | 64 |
アイテム 5. | その他の情報 | 64 |
アイテム 6. | 展示品 | 65 |
署名 | 67 |
i
目次
将来の見通しに関する記述に関する注意事項
Form 10-Qのこの四半期報告書には、Presto Automation社とその子会社(総称して「当社」または「Presto」)が、1995年の民間証券訴訟改革法の意味における「将来の見通しに関する記述」であると考える記述が含まれています。これらの将来の見通しに関する記述には、将来の財務実績、事業戦略、または当社の事業に対する期待に対する期待に関する記述が含まれますが、これらに限定されません。これらの記述は、会社の経営陣の信念と仮定に基づいています。当社は、これらの将来の見通しに関する記述に反映されている、または示唆されている自社の計画、意図、期待は合理的だと考えていますが、これらの計画、意図、または期待を達成または実現するという保証はありません。これらの記述は、予測、予測、および将来の見通しに関する記述であり、業績を保証するものではありません。このような記述は、歴史的または現在の事実に厳密に関連するものではないという事実によって識別できます。Form 10-Qのこの四半期報告書では、「予想する」、「信じる」、「できる」、「できる」、「見積もる」、「期待する」、「予測」、「意図する」、「可能性がある」、「可能性がある」、「予測」、「予測」、「プロジェクト」、「探している」、「すべき」、「努力する」などの言葉を使います。ターゲット」、「意志」、「ould」などの表現は、将来の見通しに関する記述を識別できる場合がありますが、これらの言葉がないからといって、その記述が将来の見通しではないという意味ではありません。
これらの将来の見通しに関する記述に過度に依存すべきではありません。多数の既知または未知のリスクや不確実性のうちの1つ以上が顕在化した場合、または私たちの仮定のいずれかが正しくないと判明した場合、当社の実際の結果や業績は、これらの将来の見通しに関する記述で表明または暗示されているものと大きく異なる可能性があります。実際の結果が異なる原因となる可能性のある要因には、以下が含まれますが、これらに限定されません。
● | プレストが最近の収益成長を維持したり、新規顧客を引き付けたりするために成長を効果的に管理できなければ、事業計画を実行することも、高いレベルのサービスと顧客満足度を維持することも、競争上の課題に適切に対処することもできない可能性があります。 |
● | Prestoは、新しい発展途上の市場における新しいAI Platform(以前のVisionおよびVoice)製品の運営実績が限られているため、現在の事業や将来の見通しを評価することが難しく、成功しないリスクが高まる可能性があります。 |
● | プレストには純損失が生じてきた歴史があり、経費が増加しているのに十分な収益成長を達成できなければ、将来的に収益性を達成または維持できない可能性があります。 |
● | COVID-19のパンデミックは(Prestoが当面の間続くと予想している世界的なサプライチェーン不足の結果を含む)悪影響を及ぼし、Prestoの経営成績と財政状態に引き続き悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | Prestoは収益のかなりの部分を3大顧客から得ています。これらの顧客からの収益の損失または減少は、同社の事業、経営成績、財政状態に悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | Prestoが顧客の進化するニーズに応える形で、プラットフォームの機能、パフォーマンス、信頼性、設計、セキュリティ、またはスケーラビリティを継続的に改善および強化しないと、事業に悪影響が及ぶ可能性があります。 |
● | Prestoは複数年にわたる自社製品の販売による収益を計上しているため、売上の落ち込みや好転がすぐに経営成績に完全に反映されるわけではありません。 |
● | Prestoとその特定の第三者パートナー、サービスプロバイダー、およびサブプロセッサーは、顧客と消費者の個人情報を送信し、保存します。この情報のセキュリティが損なわれると、Prestoの評判が損なわれ、責任や事業損失にさらされる可能性があります。 |
● | Prestoは、データのプライバシーとセキュリティに関する厳格で変化するプライバシー法、規制、基準、および契約上の義務の対象であり、そのような法律に違反すると、事業に悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | 食料、人件費、入居コストなど、レストラン業界や世界経済の不利な状況は、Prestoの事業成長能力を制限し、財務実績に重大な影響を与える可能性があります。 |
ii
目次
● | プレストは、事業の成長を支援するために追加の資本を必要とする場合があり、追加の資金調達によって事業が制限されたり、株主が大幅に希薄化したりする可能性があります。この資本は、たとえあったとしても、受け入れ可能な条件では利用できない可能性があります。 |
● | Prestoには、財務規約やその他の行動制限を含む未払いの担保付債務があり、運営上の柔軟性が制限されたり、経営成績に悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | Prestoの販売サイクルは長く、予測がつかない場合があり、その販売活動にはかなりの時間と費用を投資する必要があります。 |
● | Prestoは、財務報告の内部統制に重大な弱点があることを特定しました。これらの欠陥を修正しないと、財務状態や経営成績を正確に、またはタイムリーに報告できない可能性があります。 |
● | プレストの現在の流動性資源は、当社が継続企業として存続する能力について大きな疑問を投げかけています。プレストが債務を履行するために追加の資本を調達しない限り、この疑念は緩和されないかもしれません。 |
● | 最近の銀行業界の混乱は、たとえあったとしても、許容できる条件で資金を調達するプレストの能力に悪影響を及ぼす可能性があります。また、状況が悪化したり、銀行が破綻したりすると、連邦保険レベルを超える預金が失われる可能性があります。 |
● | Prestoは、提供する技術の一部を提供するために限られた数のサプライヤーに依存しているため、ハードウェアまたはソフトウェアプロバイダーの不足、価格の上昇、変更、遅延、または中止のリスクがあります。 |
● | Prestoは、ゲストや顧客による支払いを円滑に進めるために、厳選された少数の決済処理業者に大きく依存しています。支払い処理業者との関係に関連するリスクを管理できなければ、事業、財政状態、経営成績に悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | Prestoは、事業を運営するために、第三者が提供するコンピューターハードウェア、ライセンスソフトウェア、サービス、およびそれらの相互運用性に依存しています。 |
● | Prestoの事業は(支払い取引処理に関するものを含む)米国のさまざまな法律や規制の対象となっており、その多くは未解決でまだ発展途上のため、Prestoまたはその顧客がそのような法律や規制を遵守しなかった場合、請求の対象となるか、事業、財政状態、または経営成績に悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | 輸入を制限したり関税を引き上げたりする米国および国際貿易政策の大幅な変更は、プレストの経営成績に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | Prestoは、追加の売上税の徴収を求められたり、その他の納税義務の対象となる場合があります。これにより、顧客が製品に対して支払う必要のあるコストが増加し、経営成績に悪影響を及ぼす可能性があります。 |
● | Prestoが知的財産権を適切に保護しないと、競争力が損なわれ、貴重な資産を失い、収益が減少し、権利を保護するために費用のかかる訴訟の対象となる可能性があります。 |
● | Prestoは、これまでも、そして将来、第三者からの知的財産侵害の請求の対象となる可能性があります。これが成功した場合、事業に悪影響を及ぼし、コストが大幅に増加する可能性があります。 |
● | Prestoはプラットフォームでオープンソースソフトウェアを使用しているため、サービスの販売に悪影響を及ぼしたり、訴訟やその他の措置の対象となる可能性があります。 |
● | Form 10-Qのこの四半期報告書および当社が証券取引委員会(「SEC」)に提出したその他の書類に開示されているその他の要因。 |
● | 当社の将来の見通しに関する記述は、最初に発行された日時点のものであり、当社は、新しい情報、将来の出来事、またはその他の結果として、将来の見通しに関する記述を公に更新または改訂する義務を一切負いません。 |
iii
目次
第I部。財務情報
アイテム 1.財務諸表 (未監査)
プレスト・オートメーション株式会社
要約連結貸借対照表
(未監査)
(千単位、1株あたりの金額を除く)
| 現在 |
| 現在 |
| |||
3 月 31 日 | 6 月 30 日 | ||||||
| 2023 |
| 2022 |
| |||
資産 | |||||||
流動資産: | |||||||
現金および現金同等物 | $ | | $ | | |||
売掛金(ドルの貸倒引当金を差し引いたもの) |
| |
| | |||
インベントリ |
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| | |||
繰延費用、現行 |
| |
| | |||
前払費用およびその他の流動資産 |
| |
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流動資産合計 |
| |
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当分を差し引いた繰延費用 |
| |
| | |||
非関連会社への投資 | | — | |||||
繰延取引費用 |
| — |
| | |||
資産および設備、純額 |
| |
| | |||
無形資産、純額 |
| |
| | |||
グッドウィル |
| |
| | |||
その他の長期資産 |
| |
| | |||
総資産 | $ | | $ | | |||
負債と株主赤字 |
|
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|
| |||
流動負債: |
|
|
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| |||
買掛金 | $ | | $ | | |||
未払負債 |
| |
| | |||
現在の融資義務 |
| |
| | |||
タームローン、現在 |
| |
| | |||
転換約束手形と埋め込みワラント、最新 |
| — |
| | |||
繰延収益、現在 |
| |
| | |||
流動負債合計 |
| |
| | |||
資金負債、流動を差し引いたもの | | — | |||||
PPPローン |
| — |
| | |||
保証責任 |
| |
| | |||
繰延収益、当期分を差し引いたもの |
| |
| | |||
その他の長期負債 |
| |
| — | |||
負債総額 |
| |
| | |||
コミットメントと不測の事態 (注記8を参照) |
|
|
|
| |||
株主赤字: |
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|
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| |||
優先株式、$ |
|
| |||||
普通株式、 $ |
| |
| | |||
追加払込資本 |
| |
| | |||
累積赤字 |
| ( |
| ( | |||
株主総赤字 |
| ( |
| ( | |||
負債総額と株主赤字 | $ | | $ | |
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
1
目次
プレスト・オートメーション株式会社
要約連結営業諸表と包括利益(損失)
(未監査)
(千単位、1株あたりの金額を除く)
| 3 か月が終わりました |
| 9か月が終わりました |
| |||||||||
3 月 31 日 | 3 月 31 日 | ||||||||||||
| 2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| |||||
収益 | |||||||||||||
プラットフォーム | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
トランザクション |
| |
| |
| |
| | |||||
総収入 |
| |
| |
| |
| | |||||
収益コスト |
|
|
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|
|
|
|
| |||||
プラットフォーム |
| |
| |
| |
| | |||||
トランザクション |
| |
| |
| |
| | |||||
減価償却と減損 |
| |
| |
| |
| | |||||
総収益コスト |
| |
| |
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売上総利益 |
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営業経費: |
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研究開発 |
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セールスとマーケティング |
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一般管理と管理 |
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まれな製品修理による損失 |
| — |
| |
| — |
| | |||||
営業費用の合計 |
| |
| |
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| | |||||
事業による損失 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
ワラントと転換約束手形の公正価値の変化 |
| |
| |
| |
| ( | |||||
支払利息 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
債務および融資債務の消滅による損失 |
| — |
| — |
| ( |
| — | |||||
その他の資金調達および金融商品費用、純額 |
| — |
| — |
| ( |
| — | |||||
その他の収益(費用)、純額 |
| |
| ( |
| |
| | |||||
その他の収益(費用)の合計、純額 |
| ( |
| |
| |
| ( | |||||
所得税引当前利益(損失) |
| ( |
| |
| |
| ( | |||||
所得税引当金(給付) |
| |
| ( |
| |
| | |||||
純利益(損失)と包括利益(損失) | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | |||||
希薄化後の1株当たり利益の分子調整: | |||||||||||||
控除:転換社債の公正価値の変化 | — | ( | — | — | |||||||||
普通株主に帰属する純利益(損失)、希薄化後 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | |||||
普通株主に帰属する1株当たりの純利益(損失)、基本 | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | |||||
普通株主に帰属する1株当たりの純利益(損失)、希薄化後 | ( | ( | | ( | |||||||||
普通株主に帰属する1株当たりの純利益(損失)の計算に使用される加重平均株式、基本 |
| |
| |
| |
| | |||||
普通株主に帰属する1株当たりの純利益(損失)の計算に使用される加重平均株式、希薄化後 |
| |
| |
| |
| |
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
2
目次
プレスト・オートメーション株式会社
株主赤字の要約連結計算書
(未監査)
(千単位、共有データを除く)
コンバーチブル | [追加] | 合計 | |||||||||||||||||
優先株式 | 普通株式 | 支払い済み | 累積 | 株主の | |||||||||||||||
| 株式 |
| 金額 |
| 株式 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 赤字 | ||||||
2022年12月31日現在の残高 |
| — | $ | — |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | |||||
ストックオプションの行使による普通株式の発行 |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
発行された普通株式のワラントの公正価値 | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||
普通株式の発行 |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
譲渡制限付株式の権利確定による普通株式の発行(注11) |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||
Earnout株の株式ベースの報酬(注1) |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
株式報酬 (注11) |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
純損失 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
2023年3月31日時点の残高 |
| — | $ | — |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( |
| コンバーチブル |
|
|
| [追加] |
|
| 合計 | |||||||||||
優先株式 | 普通株式 | 支払い済み | 累積 | 株主の | |||||||||||||||
| 株式 |
| 金額 |
| 株式 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 赤字 | ||||||
2021年12月31日時点の残高 |
| — | $ | — | | | | ( | ( | ||||||||||
ストックオプションの行使による普通株式の発行 |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
株式報酬制度 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
新たに発行された普通株式ワラントの公正価値 | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||
当期純利益 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | |||||
2022年3月31日時点の残高 |
| — | $ | — |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( |
3
目次
プレスト・オートメーション株式会社
株主赤字の要約連結計算書
(未監査)
(千単位、共有データを除く)
コンバーチブル | [追加] | 合計 | |||||||||||||||||
優先株式 | 普通株式 | 支払い済み | 累積 | 株主の | |||||||||||||||
| 株式 |
| 金額 |
| 株式 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 赤字 | ||||||
2022年6月30日時点の残高 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | |||||
資本増強の遡及的適用 (注1) |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| |
| — |
| — | |||||
調整後残高、期初 |
| — |
| — |
| |
| |
| |
| ( |
| ( | |||||
ストックオプションの行使による普通株式の発行 |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
発行された普通株式のワラントの公正価値 | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||
新株予約権の行使による普通株式の発行 |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||
普通株式の発行 (注9) |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
譲渡制限付株式の権利確定による普通株式の発行(注11) |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||
転換社債契約終了時の株式発行および新株予約権の譲渡(注9) |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
転換社債の普通株式への転換(注7) |
| — |
| — |
| |
| |
| |
| — |
| | |||||
信用契約に基づいて発行された新株予約権(注7) |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
負債分類ワラントの株式への再分類(注10) |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
クレジット契約に伴う株主による拠出(注7) |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
Earnout株の株式ベースの報酬(注1) |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
合併とPIPEファイナンス(注1) |
| — |
| — |
| |
| |
| |
| — |
| | |||||
株式報酬 (注11) |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
当期純利益 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | |||||
2023年3月31日時点の残高 |
| — | $ | — |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( |
| コンバーチブル |
|
|
| [追加] |
|
| 合計 | |||||||||||
優先株式 | 普通株式 | 支払い済み | 累積 | 株主の | |||||||||||||||
| 株式 |
| 金額 |
| 株式 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 赤字 | ||||||
2021年6月30日時点の残高 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | |||||
資本増強の遡及的適用 (注1) |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| |
| — |
| — | |||||
調整後残高、期初 |
| — |
| — |
| |
| |
| |
| ( |
| ( | |||||
ストックオプションの行使による普通株式の発行 |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
株式報酬制度 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||
新たに発行された普通株式ワラントの公正価値 | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||
純損失 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
2022年3月31日時点の残高 |
| — | $ | — |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( |
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
4
目次
a
プレスト・オートメーション株式会社
要約連結キャッシュフロー計算書
(未監査)
(千単位)
| 9か月が終わりました |
| |||||
3 月 31 日 | |||||||
| 2023 |
| 2022 |
| |||
営業活動によるキャッシュフロー |
|
|
|
|
| ||
当期純利益 (損失) | $ | | $ | ( | |||
純利益(損失)を営業活動に使用された純現金と調整するための調整: |
|
|
|
| |||
減価償却、償却および減損 |
| |
| | |||
株式報酬制度 |
| |
| | |||
株式ベースの報酬を稼ぎましょう |
| |
| — | |||
保証契約に関連する逆収入 (注記2を参照) | | — | |||||
合併により引き受けた公正価値負債に起因する非現金費用 |
| |
| — | |||
賠償責任分類ワラントの公正価値の変化 |
| ( |
| | |||
ワラントと転換約束手形の公正価値の変化 |
| ( |
| | |||
債務割引および債務発行費用の償却 |
| |
| | |||
債務および融資債務の消滅による損失 |
| |
| — | |||
現物支払利息支出 |
| |
| | |||
転換社債契約終了時の株式およびワラント費用 |
| |
| — | |||
PPPローンの免除 |
| ( |
| ( | |||
権利が確定していない創業者の株式負債の公正価値の変動 |
| ( |
| — | |||
非現金リース費用 |
| |
| — | |||
財産や備品の処分による損失 |
| |
| — | |||
営業資産および負債の変動: |
|
| — | ||||
売掛金、純額 |
| ( |
| ( | |||
インベントリ |
| |
| ( | |||
繰延費用 |
| |
| | |||
前払費用およびその他の流動資産 |
| ( |
| | |||
その他の長期資産 |
| — |
| ( | |||
買掛金 |
| |
| ( | |||
ベンダーファイナンスファシリティ |
| — |
| ( | |||
未払負債 |
| ( |
| ( | |||
繰延収益 | ( | ( | |||||
その他の長期負債 |
| ( |
| ( | |||
営業活動に使用された純現金 |
| ( |
| ( | |||
投資活動によるキャッシュフロー |
|
|
|
| |||
資産および設備の購入 |
| ( |
| ( | |||
資本化されたソフトウェアに関連する支払い |
| ( |
| ( | |||
非関連会社への投資 | ( | — | |||||
投資活動に使用された純現金 |
| ( |
| ( | |||
財務活動によるキャッシュフロー |
|
|
|
| |||
普通株式オプションの行使による収入 |
| |
| | |||
タームローンの発行による収入 |
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債務発行費用の支払い |
| ( |
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タームローンの返済 |
| ( |
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債務の消滅に関する罰金やその他の費用の支払い |
| ( |
| — | |||
転換約束手形および埋め込みワラントの発行による収入 |
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融資債務の発行による収入 |
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融資債務の元本支払い |
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普通株式の発行による収入 |
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合併およびPIPEファイナンスによる拠出金、取引費用およびその他の支払いを差し引いたもの |
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繰延取引費用の支払い |
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財務活動による純現金 |
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現金および現金同等物の純増額(減少) |
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| ( | |||
現金および現金同等物の期首残高 |
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現金および現金同等物の期末残高 | $ | | $ | | |||
非現金投資および財務活動の補足開示 |
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株式報酬費用の資本化ソフトウェアへの資本化 | $ | | $ | | |||
新株予約権の発行 (注記2を参照) | | | |||||
信用契約に基づく株主からの資本拠出 |
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| — | |||
クレジット契約に基づくワラントの発行 |
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Lagoタームローンと連動したワラントの発行 |
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転換社債の普通株式への転換 |
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| — | |||
ワラントの負債から株式への再分類 |
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合併時の責任分類ワラントの認定 |
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| — | |||
権利が確定していない創業者の株式負債の認識 |
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| — | |||
PPPローンの免除 |
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買掛金と未払負債に記録された取引費用 |
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オペレーティングリース負債と引き換えに使用権資産 |
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2021年6月の紙幣および関連する未払利息の取消し、2022年2月紙幣の発行を伴う | — | |
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
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目次
プレスト・オートメーション株式会社
未監査の要約連結財務諸表への注記
(表の金額は、特に明記されていない限り、千単位です)
1.事業の概要と重要な会計方針
事業内容の説明
プレスト・オートメーション社とその子会社(総称して「プレスト」または「当社」)は、カリフォルニア州サンカルロスに本社を置いています。合併(以下に定義)以前は、当社はE la Carte, Inc.(「レガシー・プレスト」)として運営されていました。E la Carte, Inc. は、2008年10月にデラウェア州で設立されました。2018年、E la Carte, Inc. はその子会社とともに、「Presto」を商号として、または (「dba」) という事業名として採用しました。2019年2月、当社はカナダのオンタリオ州に完全子会社としてプレストテクノロジー社を設立しました。
ヴァントゥーCCMアクイジション株式会社と合併
9月に2022年21日、当時特別目的買収法人だったヴァントーCCMアクイジションコーポレーション(「Ventoux」または「VTAQ」)とその子会社は、一連の合併によりレガシー・プレストを買収しました。これにより、レガシー・プレストは有限責任会社となり、ヴァントーの完全子会社となりました(以下「合併」)。合併が完了すると、ヴァントゥーCCMアクイジション株式会社はプレスト・オートメーション株式会社に改名されました。合併前は、ヴァントゥー・アクイジション・ホールディングスLLCとシャルダン・インターナショナル・インベストメンツLLCがヴァントーの共同スポンサー(総称して「スポンサー」)でしたが、合併終了後も当社の重要な株主であり続けました。
信託収益とパイプ投資
2020年12月30日のヴァントゥーの新規株式公開の終了後、ドル
合併の締結に関連して、Ventouxは複数の投資家と個別に契約を結び、それに基づいて加入者は購入することに同意し、Ventouxは合計で加入者に売却することに合意しました
合併が完了した時点で、Prestoは約$を受け取りました
| ネットキャッシュ | ||
現金—ヴァントー・トラストと運転資金の現金 | $ | | |
キャッシュパイプ投資 |
| | |
控除:取引費用とその他の支払い(1) |
| ( | |
合計 | $ | |
(1) | 金額は(1)の返済を反映しています $ |
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レガシー・プレストの転換社債と株式と取引所
合併が完了する直前に、すべての転換約束手形はレガシー・プレストの普通株式に転換され、レガシー・プレストの発行済償還可能な転換優先株式の全株式は自動的にレガシー・プレストの普通株式に転換され、レガシー・プレスト株式の発行済ワラントはすべて行使されるか、プレストの普通株式のワラントに交換されました。合併が完了すると、発行され発行されたレガシー・プレストの普通株式の各株式は取り消され、受領権に転換されました
レガシー・プレストの普通株式および発行済株式報奨の保有者とのアーンアウト契約
合併の完了と同時に、レガシー・プレストの普通株式および発行済株式報酬(ワラント、ストックオプション、RSU保有者を含む)の保有者は、合計で最大で次の金額を受け取る権利を得ました
● |
● | 追加の |
収益株は、ASC 480に概説されている負債分類基準を満たしていないため、株式に分類されています。負債と資本の区別ASC 815-40の対象であり、どちらも(i)自社株のインデックスであり、(ii)株式分類の基準を満たしています。収益株の公正価値は、「レベル3」のインプットに基づいて決定されます。これは、ボラティリティや前述の最低VWAPを満たすまでにかかった時間などのインプットに関する市場データが不足しているためです。収益分配金は、モンテカルロ評価モデルを用いて公正価値で測定されます。評価モデルでは、ボラティリティ、割引率、最低VWAPを満たすまでにかかる時間など、さまざまな重要な仮定を利用していました。各収益株の付与日の公正価値は、ドルでした
2023年3月31日現在、未認識の株式ベースの報酬費用はドルです
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目次
権利が確定していない創設者と創設者との株式契約
クロージングでは、
(i) | 最初の |
(ii) | 次の |
(iii) | 次の |
(iv) | 残りは |
「株価水準」は、普通株式のVWAPがいずれかの株式に適用される基準値以上になったときに達成されたものとみなされます
当社は、権利確定されていない創始者株式はASC 815-40に基づく株式連動商品として会計処理され、企業の自己株式に連動しないため、そのような金融商品は負債に分類されると結論付けました。合併の完了により、当社は$を記録しました
合併が完了すると、Ventouxの設立証明書が修正され、改訂されました。とりわけ、社名をVentoux CCM Acquisition Corp. からPresto Automation株式会社に変更し、すべての種類の資本株式の承認済み株式の総数をに増やしました
本合併は、米国で一般に認められている会計原則(「米国会計基準」)に従い、逆資本増強として会計処理されます。ASC 805のガイダンスのもと、 ビジネスコンビネーション、Ventouxは財務報告の目的で「買収された」会社として扱われました。この決定は主に、Prestoが合併後の会社の議決権の過半数を占めていること、Prestoの上級管理職が合併後の会社の上級管理職のほぼ全員で構成されていること、PrestoがVentouxと比較した相対的な規模、およびPrestoの事業が合併後の会社の継続的な事業で構成されていることに基づいていました。したがって、会計上の観点から、この合併はレガシー・プレストがヴァントーの純資産の株式を発行し、資本増強を伴ったものとして扱われました。したがって、未監査の要約連結財務諸表に記載されている過去の財務情報はすべて、あたかもレガシー・プレストが会社の前身であるかのように、プレストとその完全子会社の勘定を表しています。合併前の株式および普通株式1株あたりの純損失は、合併により確立された交換比率を反映した株式として遡及的に修正されています(
当社が引き受けたVentouxの純負債総額はドルでした
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サイボーグオプス
合併の完了により、CyborGopsの一部の創設メンバーに支払うべき賞与額と繰延対価の金額が支払期日となり、その結果、1ドルの費用が発生しました
新興成長企業のステータス
当社は、2012年のJumpstart Our Business Startups法(「JOBS法」)で定義されている新興成長企業です。JOBS法に基づき、新興成長企業は、JOBS法の制定後に発行された新しいまたは改訂された会計基準の採用を、それらの基準が民間企業に適用されるまで延期することができます。
当社は、(i) 新興成長企業でなくなったか、(ii) JOBS法に規定されている移行期間の延長を肯定的かつ取り返しのつかない形でオプトアウトする日のいずれか早い方まで、公開企業と非公開企業で発効日が異なる新規または改訂された会計基準を遵守するために、この延長された移行期間を使用することを選択しました。その結果、当社の要約連結財務諸表は、公開会社発効日に基づいて新規または改訂された会計基準の発効日を順守することが義務付けられている発行体の財務諸表と比較できない場合があります。
当社は、(i) 会社の年間総収益が少なくとも$以上の会計年度の最終日のうち最も早い日まで、新興成長企業であり続けます
プレゼンテーションの基礎
添付の未監査の中間要約連結財務諸表は、中間財務報告および証券取引委員会(「SEC」)の規則および規制のため、米国会計基準に従って作成されています。ここに記載されているASCとASUへの言及は、信頼できる米国会計基準の源泉として財務会計基準審議会(「FASB」)によって制定された会計基準体系化および会計基準の更新を指します。会社間の残高と取引はすべて統合により廃止されました。
経営陣の見解では、未監査の中間要約連結財務諸表は、年次連結財務諸表と同じ基準で作成されています。これらには、2023年3月31日現在の会社の財政状態、2023年3月31日、2022年に終了した3か月および9か月の経営成績、および2023年3月31日、2022年に終了した9か月間のキャッシュフローを公正に計算するために必要なすべての調整が含まれており、通常の定期調整のみで構成されます。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月の業績は、必ずしもその年やその他の期間に予想される業績を示すものではありません。これらの中間財務諸表は、2022年12月16日にSECに提出されたForm 8-Kの最新報告書の別紙99.1として含まれている、2022年6月30日に終了した会計年度のレガシー・プレストの財務諸表および関連注記と併せて読む必要があります。そこには、重要な会計上の見積もり、方針、および見積もりに使用された方法と仮定に関する追加情報が含まれています。2022年6月30日現在の未監査の要約連結貸借対照表は、当社の監査済み財務諸表から導き出されました。
見積もりの使用
これらの要約連結財務諸表を米国会計基準に従って作成する場合、経営陣は特定の資産、負債、収益、費用、開示の報告額に影響する見積もりや仮定を行う必要があります。したがって、実際の金額はそれらの見積もりと異なる可能性があり、それらの違いは重大なものになる可能性があります。
見積もりの用途には、売掛金の回収可能性、財産および設備および無形資産の耐用年数、在庫評価、金融商品の公正価値、繰延税金資産および負債の評価、株式ベースの報酬の推定価値の計算に使用される評価前提条件、新株予約権、収益契約および未確定創立者株式の評価が含まれますが、これらに限定されませんのれんや無形資産の取得、および長期資産の減損。当社は影響を評価しましたが、更新が必要な特定の出来事や状況については確認していません
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会社の見積もりや前提条件、または本報告書の発行日現在の会社の資産または負債の帳簿価額に重大な影響を及ぼしました。これらの見積もりは、新しい出来事が発生したり、追加の情報が得られたりすると変更される可能性があります。
リスクと不確実性
当社は、テクノロジーを基盤とする新興企業に共通する多くのリスクにさらされています。たとえば、営業履歴が限られていること、主要な個人への依存、急速な技術変化、代替製品や大企業との競争、将来の事業資金を調達するための追加資金の必要性、会社の製品とサービスの開発、マーケティング、外部委託製造の成功、新型コロナウイルス感染症(「COVID-19」)がレストラン業界に与える影響などです。
新型コロナウイルスの影響
COVID-19の大流行、および感染拡大を抑えるために連邦、州、地方自治体が講じた措置により、会社はリスクと不確実性の影響を受けてきました。COVID-19パンデミックが会社の事業に及ぼす継続的な影響の程度は、依然として不確実であり、予測が困難です。政府当局が、COVID-19感染者数や新型コロナウイルスの新しい変異の数の変化に対応して新たな規制を実施する可能性があるためです。さらに、世界経済はCOVID-19パンデミックの悪影響を受けており、その結果、世界経済の減速、サプライチェーンの問題、インフレ圧力が発生しました。
当社は、COVID-19パンデミックが事業とフランチャイジーに与える影響を緩和するためにいくつかの措置を講じました。2020年4月、当社は約1ドルの融資を受けました
2022年3月31日に終了した3か月と9か月間で、お客様によるCOVID-19関連の措置による液体の侵入の問題により、当社が被った修理費の額は通常よりも高くなりました。会社のデバイスが故障したのは主に、COVID-19による必須予防措置として、顧客がハードウェアデバイスを洗浄するために非常に強力な市販の消毒液を使用したためです。市販のクリーニング製品を使用していたため、溶液がハードウェアに漏れてデバイスに重大な損傷が生じ、デバイスの交換が必要になりました。お客様の事業に支障をきたさないように、当社は顧客によるまれな修理で1ドルもの損失を被りました
COVID-19パンデミックまたは同様の健康上の緊急事態やパンデミックが将来にわたって会社の事業に及ぼす継続的な影響の程度は、パンデミックが続く期間、ウイルスが再発するかどうか/いつ発生するか、レストランでの食事にどのような制限が制定または再制定されるか、ワクチンの入手可能性と受け入れ、時期と程度などさまざまな要因に左右されますそのブランドに対する顧客のリエンゲージメント、そして一般的に、消費者の裁量支出に対する短期的および長期的な影響は?会社とレストラン業界全体についてですが、これらはすべて不確実で予測できません。将来の食事制限や、会社やフランチャイジーが直面する財務上および運営上の課題に対処するために当社が実施する可能性のあるイニシアチブやプログラムの失敗により、当社の将来の経営成績と流動性が悪影響を受ける可能性があります。そのため、COVID-19やその他の健康上の緊急事態やパンデミックにより、会社の財政状態、流動性、または経営成績がどの程度悪影響を受けるか、その結果生じるサプライチェーンの混乱、インフレ圧力、および一般的なマクロ経済状況は、依然として非常に不確実です。
流動性と資本資源
2023年3月31日および2022年6月30日の時点で、当社の主な流動性源は現金および現金同等物でした
創業以来、当社は主に転換約束手形やローンの発行、転換優先株式の売却などの資金調達取引を通じて事業資金を調達してきました。当社は創業以来、営業損失1ドルを含め、継続的な営業損失を被っています
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それぞれ。それぞれ2023年3月31日と2022年6月30日の時点で、当社の累積赤字はドルでした
当社は、公的または民間の資金源から追加資金を確保する予定であり、これらの追加資金調達計画は、当社が継続企業として存続する能力について大きな疑問を投げかける状況や出来事を緩和することを目的としています。ただし、計画は経営陣の管理外であるため、効果的に実施されるかどうかは保証できません。外部資金源から追加の資金調達が必要な場合、会社は受け入れ可能な条件で資金を調達できないか、まったく調達できない場合があります。会社が希望に応じて追加の資本を調達できない場合、その事業、経営成績、財政状態は重大かつ悪影響を受けます。その結果、財務諸表が発行された日から1年以内に継続企業として存続できるかどうかについて、かなりの疑問が残ります。当社の要約連結財務諸表は、通常の事業過程における資産の実現と負債の履行を考慮した継続企業ベースで作成されています。
リスク、重要な顧客、投資の集中
当社の金融商品は信用リスクの集中にさらされており、主に現金および現金同等物と売掛金で構成されています。当社は、現金および現金同等物を、投資適格格格付けの質の高い金融機関に預けています。当社が預金を保有する金融機関が破綻した場合、その金融機関は資金にタイムリーにアクセスできなくなり、以下に説明するように、預金が連邦預金保険公社の保証する金額を超える範囲で損失を被る可能性があります。
収益の10%以上を占めたのは、以下の3つの大きなレストランロゴ(該当する場合は、そのようなレストランのフランチャイジーを1人の顧客として集計したものを含む)です。
3月31日に終了した3か月間 | 3月31日に終了した9か月間 | ||||||||
2023 |
| 2022 |
|
| 2023 |
| 2022 |
| |
お客様 A | | % | | % |
| | % | | % |
お客様 B | | % | | % |
| | % | | % |
カスタマー C | | % | | % |
| | % | | % |
| % | | % |
| | % | | % |
売掛金の 10% 以上を占めているのは、以下のレストランのロゴです。
| 3月31日現在、 |
| 6月30日現在、 |
| |
2023 | 2022 |
| |||
お客様 A |
| | % | | % |
お客様 B |
| | % | | % |
お客様 D |
| | % | | % |
| | % | | % |
*顧客Cは
同社はまた、あるベンダーからタブレットを供給し、現在、AIプラットフォームで使用される一部のハードウェアおよびソフトウェアコンポーネントを1つのベンダーから調達しているため、ベンダーが集中するリスクにさらされています。タブレットを供給していたベンダーが価格を引き上げたり、いずれかのベンダーが商品やサービスの供給に支障をきたしたりした場合、当社の業績に悪影響を及ぼす可能性があります。
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金融機関
当社を信用リスクの集中にさらす可能性のある金融商品は、主に金融機関に預け入れられている現金および現金同等物で構成され、その残高が連邦保険限度額を超えることがよくあります。2023年3月10日、SVBはカリフォルニア州金融保護イノベーション局によって閉鎖され、FDICが受領者として任命されました。私たちが取引している金融機関のいずれかが管財人になった場合、そのような金融機関に預金されている現金にアクセスできなくなる可能性があります。必要に応じて現金および現金同等物にアクセスできなければ、財政状態や事業運営能力に悪影響を及ぼす可能性があります。会社には$があります
セグメント情報
事業セグメントとは、個別の財務情報が入手可能な企業の一部として定義され、リソースの配分方法の決定や業績の評価において、最高経営意思決定者(「CODM」)が定期的に評価します。会社の共同CODMは最高経営責任者と最高財務責任者で、リソースの配分と財務実績の評価を目的として、連結ベースで提示された財務情報を審査します。そのため、当社の事業は単一の事業セグメントを構成し、
同社は米国とカナダで事業を展開しています。当社は主に収益のすべてを米国で稼いでおり、長期資産はすべて米国で保有されています。
非関連会社への投資
非関連会社への投資には、公正価値を容易に決定できない第三者機関への株式証券投資が含まれますが、会社の影響力は重要ではないと見なされます。非関連会社への投資は、公正価値を容易に決定できない投資については、代替手段を使用して記録されます。これにより、投資は、記録された減損または観察可能な価格変動を差し引いた費用で測定されます。減損または目に見える価格変動は、その他の収益に報告されます。控除後の要約連結営業報告書および包括利益(損失)。
リース
当社は、キャンセル不可のオペレーティングリースの下で不動産施設をリースしており、残りのリース期間は
当社はASU番号2016-02を採用しました。リース (トピック 842) 2022年7月1日、修正された遡及的アプローチを採用しました
採用時に、当社は使用権資産(「ROU」)とオペレーティングリース負債を記録しました。オペレーティングリースのROU資産は、リース期間中に原資産を使用する当社の権利を表し、リース負債は、リースから生じるリース料を支払う当社の義務を表します。
オペレーティングリース負債は、リース開始日に測定され、認識されます。リース期間中のリース料の現在価値を、(i) リースに内在する利率、または (ii) 会社の増分借入率 (リース期間中のリース料の合計に等しい担保付き借入に対して当社が支払う必要のある推定金利) のうち、より容易に決定できるものに基づいて割り引いたものです。。会社のオペレーティングリースには暗黙の金利が設定されていないため、当社は、同様の期間の借入について、リース開始日に入手可能な情報に基づいて増分借入金利を見積もります。
当社のオペレーティングリースのROU資産は、(i)開始日またはそれ以前に賃貸人に支払われた支払い、(ii)発生した初期直接費用、および(iii)リースに基づくテナントインセンティブを調整した、対応するオペレーティングリース負債に基づいて測定されます。当社は、開始時にこれらのオプションを行使することが合理的に確実でない限り、更新または早期解約を想定していません。当社は、リース部品と非リース構成要素の間で対価を配分しません。会社のリース契約には、共用エリアのメンテナンス、運営費、その他の費用などの変動費が含まれています。変動リースの支払いは、その支払い義務が発生した期間に計上されます。また、当社は、すべての資産クラスの期間が12か月以下のリースについては、ROU資産またはリース負債を認識していません。これらのリースからのリース費用は、リース期間にわたって定額で計上されます。
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収益認識
2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、当社の収益は
プラットフォーム収益
プラットフォームの収益源は、会社のPresto Touchへのアクセスに対して顧客に請求される料金から生み出されます。Presto Touchは評価されています。契約総額の一部は契約締結時に支払われ、残りはお客様の稼働時に支払われます。顧客との契約は、通常、次の範囲の期間で行われます
当社はまた、特定の顧客と、Presto Touchを顧客にリースする契約を結んでいます。リースに関連する収益は、要約連結営業諸表ではリース期間中のプラットフォーム収益と包括損失として定額で計上されます。
取引収入
取引収益は、コンテンツが配信されて使用された時点で認識される単一の履行義務で構成されます。取引収益は総額ベースで計上されます。これは、当社が取引関係の主体であり、レストランが会社とダイナーの間の販売代理店として、食事体験中に購入したプレミアムコンテンツのアップセルを行うためです。会社は履行に責任を負う第一の義務者であり、ゲームライセンスとそのアクセシビリティを管理し、ダイナーに請求される価格の設定に影響力を持っているため、会社が主体です。レストランが販売手数料として源泉徴収する金額は、収益の取引原価に計上されます。
当社は、以下のステップにより収益認識を決定します。
1. | 顧客との1つまたは複数の契約の確認-当社は基本販売契約を締結します(」MSA」)両当事者が署名した顧客と一緒に。権利と義務はMSAに概説されており、支払い条件は明確に定義されています。その後、当社は、通常は各フランチャイジーと、提供される特定の商品やサービスの概要を記載したライセンス契約を締結します。また、当社は、ダイナーと別途ゲーム契約を締結することもあります。これにより、顧客はプレミアムコンテンツの使用料を支払うことに同意することになります。各MSAは、ライセンス契約および各ゲーム契約と関連して、会社が支払いと引き換えに商品やサービスを提供するという商業的実体を持っており、回収可能性は高いです。 |
2. | 契約における履行義務の明確化 — 当社と顧客との契約には、複数の商品やサービスを譲渡するという約束が含まれています。複数のサービスを伴うすべての契約について、会社は個々のサービスが個別の履行義務とみなされるかどうかを評価します。あるサービスが明確な履行義務であるかどうかを当社が評価する際、会社は、顧客がそのサービスを単独で享受できるのか、それとも他のすぐに利用できるリソースを使ってそのサービスを享受できるのか、またそのサービスが契約の他のサービスとは別に識別できるのかを判断します。この評価では、会社は個々のサービスの性質と、契約の中でサービスがどのように提供されているかを評価する必要があります。これには、サービスが大幅に統合されているか、相互に関連性が高いのか、相互に大幅に変更されているかなどがあり、契約の事実と状況に基づく判断が必要になる場合があります。 |
当社は次の履行義務を定めました。MSAおよびライセンス契約については、1)ハードウェア、SaaS(サービスとしてのソフトウェア)の販売またはリース(」サース」)と1つの履行義務を組み合わせたメンテナンス(」プレストタッチ」)そしてゲーム契約については、2)プレミアムコンテンツ、つまりゲーム。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月の間、プロフェッショナルサービスは重要ではありませんでした。
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プレストタッチの各要素は相互に依存しており、独立して機能することはできないため、プレストタッチは単一の履行義務と見なされます。Presto Touchのソフトウェアとハードウェアは1つの出力を組み合わせたもので、顧客は一方の要素を使わずに他の要素を使用してもメリットはありません。
当社がゲーム契約を締結する際、当社のPresto Touchには、(自社で、または他の下請け業者を通じて)設計され、インターネットを通じて提供され、ダイナーが購入できるエンターテイメントサービスを提供する機能が含まれます。ゲームにはインターネット経由でのみアクセスでき、コンテンツの代金を支払うことを決定した時点で、ダイナーはPresto Touchでゲームにアクセスする権利を受け取ります。ゲーム料金は、ダイナーによるデバイスの使用に基づく使用料で、ダイナーとの個別の契約で規定されています。発生した手数料は、レストランが通常の食事小切手の支払いの一部としてレストランが徴収し、販売代理店としてレストランに支払われる手数料を差し引いて会社に送金されます。したがって、プレミアムコンテンツ収益、つまりゲーム収益は、1つの履行義務です。
3. | 取引価格の決定 — 会社のMSAは契約条件を規定し、個別のライセンス契約で取引価格を決定します。通常、店舗1か所あたりの価格または使用したPresto Touchの数あたりの価格として概説されています。取引価格は一般的に固定料金で、一部は契約締結時に前払い、残りはPresto Touchのインストール時に支払う必要があります。取引収益の取引価格は、ゲームごとに請求される固定手数料です。当社は、お客様に支払う対価を提供することがあります。これは、支払い時に資本化資産として記録され、繰延費用の一部として含まれ、予想される顧客寿命にわたる逆収益として償却されます。 |
4. | 契約上の履行義務への取引価格の配分 — Presto Touchは1つの履行義務を組み合わせたものなので、契約価格の再配分は必要ありません。会社のプレミアムコンテンツ契約は1つの履行義務で構成されており、契約価格の再配分は必要ありません。 |
5. | 会社が履行義務を履行した場合または履行した時点での収益の計上—お客様は、SaaSプラットフォームへの継続的なアクセスを通じて会社が提供する特典を同時に受け取り、消費するため、Presto Touchからの収益は、サブスクリプションサービスが利用可能になった時点から始まるサービスが提供される契約期間中、定額制で賄われます。取引収益は評価可能な評価基準を満たしておらず、ゲームサービスが提供された時点で計上されます。 |
1株当たり当期純利益 (損失)
当社は、ASC Topic 260に従って、1株あたりの純利益(損失)または1株当たり利益(「EPS」)を計算します。 一株当たり利益。基本EPSは、普通株主が利用できる収入または損失を、その期間の発行済普通株式の加重平均で割ったものです。希薄化後EPSは、転換有価証券の潜在的な転換またはオプションやワラントの行使による希薄化効果を1株当たりベースで示します。転換候補証券の希薄化効果はif換算法で計算され、オプションまたはワラントの潜在的希薄化効果は自己株式法を使用して計算されます。希薄化防止効果のある有価証券(つまり、1株当たり利益を増やしたり、1株当たり損失を減少させたりする有価証券)は、希薄化後のEPS計算から除外されます。
最近採択された会計基準
2016年2月、FASBはトピック842を発行しました。これは通常、企業が運営および資金調達のリース負債とそれに対応するROU資産を貸借対照表に計上することを義務付けています。当社は、2022年7月1日付けで、修正された遡及的アプローチを使用してこの基準を採用し、ASC Topic 840のガイダンスを適用できる任意の移行方法を使用することを選択しました。 リース(提示された比較期間における開示要件を含む)。当社は、短期リースにリース承認を適用しないオプション、リース以外のコンポーネントからリースを分離しないという選択肢、トピック842の最初の採択時に、期限切れまたは既存の契約にリースが含まれているかどうかを再評価せず、期限切れまたは既存のリースのリース分類を再評価しないなど、いくつかの実際的な手段を選択しました。当社は、リース期間の決定やROU資産の減損評価に後知恵を利用する実際的な手段を選択しませんでした。
新しい基準の採用により、オペレーティングリースのROU資産とオペレーティングリース負債が$と計上されました。
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養子縁組日。この基準は、添付の要約連結営業諸表および包括利益(損失)、および添付の要約連結キャッシュフロー計算書には影響しませんでした。
2019年12月、FASBはASU番号2019-12を発行しました。所得税(トピック740):所得税の会計の簡素化これは、ASC 740の一般的なアプローチである所得税のいくつかの例外を排除して、その適用にかかるコストと複雑さを軽減することで、所得税の会計処理を簡素化します。この基準は、2023会計年度から当社に有効で、その後数年間の中間期間に有効です。このガイダンスのほとんどの修正は将来的に適用する必要がありますが、一部の修正は遡及的または修正された遡及的に適用する必要があります。このガイダンスを2022年7月1日に採択しましたが、採択時点では、当社の要約連結財務諸表に重大な影響はありませんでした。
2021年10月、FASBはASU 2021-08を発行しました。企業結合(トピック805):顧客との契約による契約資産と契約負債の会計処理、そのため、買収者はASC 606に従って企業結合により取得した契約資産と契約負債を認識し、測定する必要があります。この基準は、2023会計年度から会社に対して有効で、その年度内の中間期間に有効です。このガイダンスを2022年7月1日に採択しましたが、採択時点では、当社の要約連結財務諸表に重大な影響はありませんでした。
最近発行された会計基準はまだ採用されていません
2016年6月、FASBはASU第2016-13号を発行しました。 金融商品トピック326:信用損失金融商品の信用損失の測定(トピック326)これは、企業が現在の予想信用損失(CECL)モデルと呼ばれる新しい減損モデルを利用して、存続期間の「予想信用損失」を見積もり、それを金融資産の償却原価ベースから差し引くと、金融資産から回収されると予想される正味金額を示す引当金を記録することを要求します。CECLモデルにより、信用損失をよりタイムリーに認識できるようになることが期待されます。このガイダンスでは、償却費用で測定された金融資産、ローン、および売却可能な債務証券についても新たに開示することが義務付けられています。企業は、ガイダンスが採択された最初の報告期間の開始時点で、本基準の規定を累積的効果調整として利益剰余金に適用します。その後、FASBはASU 2018-19、ASU 2019-04、ASU 2019-10を発行し、トピック326の実施ガイダンスと発効日を明確にしました。トピック326は、2024会計年度から当社に有効です。当社は現在、この基準の採用が会社の要約連結財務諸表に与える影響を評価中です。
2020年8月、FASBはASU 2020 06を発行しました。 負債 — 転換およびその他のオプションを伴う債務(サブトピック470-20)およびデリバティブとヘッジング-企業自己株式の契約これにより、株式の特定の転換機能を個別に提示する必要がなくなるため、転換社債と転換優先株式の会計処理が簡単になります。この基準では、契約を株式として分類するために満たさなければならない特定の基準を削除することでトピック815-40のガイダンスを簡略化し、1株当たり利益の計算に関するガイダンスを改訂し、すべての転換商品にIF換算法を使用することを義務付けています。この基準は、2025会計年度から当社に対して有効です。当社は現在、この基準の採用が会社の要約連結財務諸表に与える影響を評価中です。
2020年3月、2021年1月の更新で、FASBはASU 2020 04を発行しました、基準金利改革(トピック848):基準金利改革が財務報告に与える影響の促進、そして 2021 年 1 月 基準金利改革 (トピック 848)これは、ロンドン銀行間取引金利(「LIBOR」)の中止または廃止が予定されている別の参照金利によって影響を受ける契約、ヘッジ関係、その他の取引に、現在の米国会計基準を適用するための任意の手段と例外を提供します。このガイダンスは直ちに適用され、2022年12月31日以前に締結された契約に適用されます。当社は現在、LIBORに関する契約と、この新しいガイダンスを採用することによる潜在的な影響について評価中ですが、この基準が重大な効果をもたらすとは考えていません。当社はこの標準を早期に採用するつもりはありません
2。収益
契約残高
当社は、顧客契約で定められた請求スケジュールに基づいて顧客から支払いを受け取ります。売掛金は、当社が契約上対価を受ける権利を有したときに記録されます。取り決めによっては、顧客への請求の前に顧客契約に基づく履行対価を受ける権利が発生し、契約資産となることがあります。要約連結貸借対照表の、引当金控除前の売掛金に含まれる契約資産の金額は、ドルでした
15
目次
契約負債は繰延収益で構成されています。繰延収益とは、収益認識の前に請求された金額を表し、残高は、顧客への支配権の移転が行われたとき、またはサービスが提供されたときに収益として認識されます。繰延収益残高の現在の部分は、次の12か月の期間に計上されます。
次の表は、繰延収益の活動をまとめたものです。
| 延期 | ||
収益 | |||
2021年6月30日現在の残高 | $ | | |
追加 |
| | |
収益が認識されました |
| ( | |
2022年3月31日現在の残高 | $ | |
| 延期 | ||
収益 | |||
2022年6月30日時点の残高 | $ | | |
追加 |
| | |
収益が認識されました |
| ( | |
2023年3月31日現在の残高 | $ | |
2023年3月31日現在、およそ
2019年7月29日、当社は顧客Aと契約を結び、それによりドルを提供することに合意しました
2021年9月29日、当社は顧客Aと1ドルの支払いに関する和解契約を締結しました
2021年10月29日、当社は顧客と購入ワラントを発行する契約を締結しました。
16
目次
AIプラットフォーム
当社は、顧客Dとの契約から得た総請求額の一部をハードウェアおよびソフトウェアベンダーに送金します。当社は、AIプラットフォームのハードウェア、ソフトウェア、および特定のサービスを管理しておらず、顧客Dとの約束の履行について主に責任を負わないため、当該関係における代理人であると判断しました。
当社のAIプラットフォーム収益分配契約に基づいて当社のハードウェアおよびソフトウェアベンダーに支払われた収益分配は、
取引収入
当社のゲーム収益分配契約に基づいてレストランに支払われる手数料は、次の範囲でした。
収益の細分化
2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、米国以外のどの国も会社の収益の10%以上を占めていませんでした。
2023年3月31日に終了した3か月と9か月間、ドル
3.公正価値の測定
次の表は、公正価値で測定されたすべての金融商品の概要を示しています。
| 2023年3月31日現在 | |||||||||||
| レベル 1 |
| レベル 2 |
| レベル 3 |
| 合計 | |||||
金融資産: | ||||||||||||
現金同等物: | ||||||||||||
マネー・マーケット・ファンド | $ | | $ | — | $ | — | $ | | ||||
金融資産総額 | $ | | $ | — | $ | — | $ | | ||||
金融負債: |
|
|
|
| ||||||||
権利が確定していない創業者が負債を分け合う | $ | — | $ | — | $ | | | |||||
保証責任 |
| — |
| — |
| |
| | ||||
金融負債合計 | $ | — | $ | — | $ | | $ | |
| 2022年6月30日現在 | |||||||||||
| レベル 1 |
| レベル 2 |
| レベル 3 |
| 合計 | |||||
金融負債: |
|
|
|
| ||||||||
転換約束手形と埋め込みワラント | $ | — | $ | — | $ | | $ | | ||||
保証責任 |
| — |
| — |
| |
| | ||||
金融負債合計 | $ | — | $ | — | $ | | $ | |
未確定創立者の株式負債に関する評価の前提条件
未確定創始者の負債の公正価値は、当社がモンテカルロ評価モデルを用いて決定しました。モンテカルロ評価モデルでは、同等の上場企業の過去のボラティリティやリスクフリーレートに基づく当社の普通株式の予想ボラティリティなど、かなりの見積もりが必要です。
17
目次
当社は、以下の加重平均仮定を使用して、権利確定されていない創設者の株式負債の公正価値を推定しました。
| 2023年3月31日現在 | 合併日現在 |
| ||
予想されるボラティリティ | | % | | % | |
期待期間 (年単位) | | | |||
リスクフリー金利 | | % | | % |
転換約束手形および組み込みワラントに関連する評価の前提条件およびその他の情報
転換約束手形と埋め込みワラントの公正価値は、「レベル3」のインプットに基づいて決定されます。これは、決済に影響を与える可能性のあるさまざまなシナリオの確率加重などのインプットに関する市場データが不足しているためです。転換約束手形、埋め込みワラント、未収利息の元本は、モンテカルロ評価モデルを使用して公正価値で測定されます。評価モデルでは、企業価値や予想される将来の出来事の確率に関する経営評価など、さまざまな重要な仮定を利用しました。これには、民間優先株式の次回の資金調達時の換算、公開流動性イベントにおける次回の資金調達時の換算、支配権の変更時の換算、満期およびデフォルト時の転換が含まれます。公開流動性イベントとは、新規株式公開またはDesPacによる株式の発行と売却と定義されます。各報告日における転換約束手形と埋め込みワラントの評価の一環として、当社は転換社債に関連する信用リスクは重要ではないと判断しました。
当社は、転換約束手形と埋め込みワラントを考慮して公正価値オプションを選択しました。これは、財務諸表の負債の価値をより正確に反映すると当社が考えるためです。転換約束手形と埋め込みワラントの公正価値の変動は、要約連結営業報告書および包括利益(損失)のワラントおよび転換約束手形の公正価値の変動に含まれていました。
当社は、以下の加重平均仮定を使用して、転換約束手形、埋め込みワラント、および未収利息の公正価値を見積もりました。
| 2022年6月30日現在 | |||||||||
| [次へ] |
| [次へ] |
| 変更中 |
| 成熟 |
| ||
資金調達-プライベート | 資金調達-公開 | コントロール | 日付 | デフォルト | ||||||
コンバージョンの確率 | | % | | % | | % | | % | — | |
期待期間 (年単位) | |
| |
| |
| |
| — | |
割引率 | | % | | % | | % | — | % | — |
次の表は、公正価値オプションが選択されたレベル3の転換約束手形および埋め込みワラントの帳簿価額と公正価値との差額を要約したものです。
| 2022年6月30日現在 | ||||||||
| 持ち運び |
| 金額 |
| |||||
金額 | 収益への請求 | 公正価値 | |||||||
転換約束手形と埋め込みワラント | $ | | $ | | $ | | |||
合計 | $ | | $ | | $ | |
会社は持っていた
18
目次
新株予約権に関する評価の前提条件
ワラント負債の公正価値は、「レベル3」の入力に基づいて決定されます。これは、Black-Sholes-Mertonモデルで使用される公正価値インプット(ボラティリティ、株価、リスクフリー金利、期待期間、配当利回り)に関する観察可能な市場データが不足しているためです。次の表は、公正価値を見積もる際に行われた加重平均の仮定を示しています。
| 現在 |
| 現在 |
| |||
3 月 31 日 | 6月30日 |
| |||||
2023 | 2022 |
| |||||
リスクフリー金利 |
| | % | | % | ||
期待期間 (年単位) |
| |
| | |||
予想されるボラティリティ |
| | % | | % | ||
予想配当利回り |
| — |
| — | |||
行使価格 | $ | | $ | | |||
レベル 3 ロールフォワード
次の表は、会社のレベル3負債の公正価値の変動の概要を示しています。
| コンバーチブル |
|
| ||||||
約束 | 権利未確定 | ||||||||
メモと | 創設者 | ||||||||
組み込み | 令状 | 株式 | |||||||
ワラント | 負債 | 責任 | |||||||
2021年6月30日時点の残高 | $ | | $ | | $ | — | |||
転換約束手形の発行 |
| |
| — |
| — | |||
ワラントの発行 | — | | |||||||
ワラントと転換約束手形の公正価値の変化 |
| |
| |
| — | |||
2022年3月31日時点の残高 | $ | | $ | | $ | — |
| コンバーチブル |
|
| ||||||
約束 | 権利未確定 | ||||||||
メモと | 創設者 | ||||||||
組み込み | 令状 | 株式 | |||||||
ワラント | 負債 | 責任 | |||||||
2022年6月30日時点の残高 | $ | | $ | | $ | — | |||
負債分類ワラントの株式への再分類 |
| — |
| ( |
| — | |||
ワラントの発行 |
| — |
| |
| — | |||
合併時に引き受けた新株予約権および未確定創立者株式負債の計上について |
| — |
| |
| | |||
公正価値の変動 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
ワラント負債と転換約束手形の換算 |
| ( |
| — |
| — | |||
2023年3月31日時点の残高 | $ | — | $ | | $ | |
公正価値を容易に決定できない当社の投資については、何らかの減損または目に見える価格変動が確認された場合に投資が調整され、これは公正価値とみなされます。
当社は、財産や設備、無形資産、在庫など、特定の非金融資産や負債を非経常的に公正価値で測定しています。非金融資産と非金融負債の公正価値測定は、主に資産や設備、無形資産や在庫の減損分析に使用されます。
19
目次
4.連結貸借対照表の構成要素
インベントリ
インベントリは次のもので構成されていました。
| 現在 |
| 現在 | |||
3 月 31 日 | 6月30日 | |||||
2023 | 2022 | |||||
完成品 | $ | | $ | | ||
在庫総数 | $ | | $ | |
非関連会社への投資
2022年12月、当社は非関連会社と将来の株式(SAFE)に関する簡単な契約を締結し、会社は$を稼ぎました。
当社は、非関連会社への当社の投資は株式証券であると判断しました。そのため、そのような投資によって会社が支配的な金銭的利益を得たり、投資先に大きな影響を与えたりすることはありません。さらに、当社は、非関連事業体への当社の投資は変動持分法人(「VIE」)への持分であると判断しました。当社は、当該非関連法人の主な受益者ではないと判断しました。当社の知識と非関連会社とのやり取りに基づいて、当社は、非関連企業の経済パフォーマンスに最も大きな影響を与える活動は、運営リスクに関するガバナンスと経営上の決定に関連する活動であると判断しました。当社は、VIEの取締役会に参加したり、その他の方法でそのような活動に影響を与えたりしていないため、そのような活動を指示する権限はないと判断しました。したがって、当社は、容易に決定できる公正価値のない金融商品として投資を会計処理しました。そのような投資は、公正価値を容易に決定できない投資については、代替測定法を用いて記録されます。これにより、投資は、記録された減損または目に見える価格変動に対する調整を差し引いた費用で測定されます。2023年3月31日に終了した期間中、減損や目に見える価格変動は確認も記録もされませんでした。当社は、投資費用が、非関連企業との関わりによる損失への最大のリスクであると考えています。
資産および設備、純額
資産および設備、純額は以下のとおりです。
| 現在 |
| 現在 | |||
3 月 31 日 | 6月30日 | |||||
2023 | 2022 | |||||
タブレット | $ | | $ | | ||
コンピューター機器 |
| |
| | ||
ソフトウェア |
| |
| | ||
総資産と設備 |
| |
| | ||
控除:減価償却累計額 |
| ( |
| ( | ||
資産および設備、純額 | $ | | $ | |
減価償却費は $
20
目次
無形資産、純額
無形資産、純額は以下のとおりです。
| 現在 |
| 現在 | |||
3 月 31 日 | 6月30日 | |||||
2023 | 2022 | |||||
資産計上ソフトウェア | $ | | $ | | ||
開発技術 |
| |
| | ||
ドメイン名 |
| |
| | ||
無形資産、総額 |
| |
| | ||
控除:累積償却額 |
| ( |
| ( | ||
無形資産、純額 | $ | | $ | |
無形資産の加重平均償却期間は次のとおりです。
| 何年も | |
資産計上ソフトウェア |
| |
開発技術 |
| |
ドメイン名 |
|
無形資産の償却費用はドルでした
無形資産の将来の償却費用の合計は次のように見積もられました。
2023年の残りの期間 |
| $ | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
2026 |
| | |
2027 |
| | |
その後 |
| | |
合計 | $ | |
未払負債
未払負債は以下のとおりです。
| 現在 |
| 現在 | |||
3 月 31 日 | 6月30日 | |||||
2023 | 2022 | |||||
未払費用 | $ | | $ | | ||
積立休暇 |
| |
| | ||
未払給与 | | | ||||
オペレーティング・リース負債、現行 |
| |
| — | ||
未払利息 |
| |
| | ||
未払修理費用(注記8を参照) |
| |
| | ||
未払売上税 |
| |
| | ||
未払その他 |
| |
| | ||
未払負債合計 | $ | | $ | |
21
目次
その他の長期負債
その他の長期負債は以下のとおりです。
| 現在 |
| 現在 | |||
3 月 31 日 | 6月30日 | |||||
2023 | 2022 | |||||
権利が確定していない創業者が負債を分け合う | $ | | $ | — | ||
オペレーティング・リースの負債、当期分を差し引いたもの |
| |
| — | ||
その他の長期負債合計 | $ | | $ | — |
5。リース
2023年3月31日現在、当社は$の使用権資産を記録しています
2023年3月31日に終了した3か月と9か月間、当社はオペレーティングリース費用をドルと記録しました
2023年3月31日に終了した9か月間の当社のオペレーティングリースに関する補足情報は次のとおりです。
オペレーティングリースに使用される営業キャッシュフロー |
| $ | | |
ROU資産の取得から生じるオペレーティングリース負債 (1) | $ | | ||
加重平均残存リース期間 |
| 年 | ||
加重平均割引率 |
| | % |
(1) | 金額にはドルが含まれています |
最初のリース期間が2023年3月31日から1年を超える当社のキャンセル不可のオペレーティングリースに基づく将来の最低リース支払い額は次のとおりです。
3月31日現在、 | |||
2023 | |||
2023年の残りの期間 |
| $ | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
リース料総額 |
| | |
控える:帰属 |
| ( | |
将来の純最低リース支払額の現在価値 | $ | |
22
目次
以前のリース会計基準ASC 840では、 リース、2022年6月30日現在の、当社の解約不可のオペレーティングリースに基づく将来の最低リース支払額の合計は次のとおりです。
6月30日現在、 | |||
2022 | |||
2023 |
| $ | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
合計 | $ | |
2022年3月31日に終了した3か月と9か月の家賃は、ドルでした
6.融資義務
割引を差し引いた当社の融資義務は、以下の内容で構成されています。
| 3月31日現在、 |
| 6月30日現在、 | |||
2023 | 2022 | |||||
売掛金融資ファシリティ | $ | | $ | | ||
設備融資ファシリティ |
| |
| | ||
融資債務総額 |
| |
| | ||
控える:融資義務、現行債務 |
| ( |
| ( | ||
非流動融資債務総額 | $ | | $ | — |
売掛金融資ファシリティ
2021年4月27日、当社は、前払いと引き換えに、外部投資家が投資できる将来の売掛金を提供する投資契約を締結しました。この取り決めにより、当社は多額の前払いの形で資金を調達し、これを借入として計上します。これは、受領した収益を融資債務として計上し、将来の売掛金に関連する売掛金債務者から回収された支払いによって返済されます。 融資義務はノンリコースです。ただし、会社はまず債務者から支払いを回収し、投資家に送金する必要があるため、回収の責任は会社が負います。当社は、実効利息法を用いて融資額の利息を計上します。実効金利とは、投資家が受け取る現金の現在価値と、投資家が会社に支払った現金の現在価値を等しくする金利です。売掛金融資ファシリティの期間は
2021年8月15日、2021年11月16日、2022年2月22日、2022年5月31日、2022年8月18日に、売掛金ファイナンスファシリティの条件に従い、当社は売掛金ファイナンスファシリティを繰り越しました。これにより、当社は四半期ごとの借入を最低12か月間継続できるようになりました。金融業者の承認を条件として、当社は売掛金融資ファシリティの繰り越しを継続することができます。
2023年4月15日、当社は、投資契約に基づく支払い期日と定期支払い額を修正するために、修正および改訂された投資契約を締結しました。修正された取り決めでは、ドルの元本と利息の支払いが求められています
設備融資ファシリティ
2019年から、当社は特定のタブレット購入の支払いを確保するために、第三者の金融業者と契約を結びました。このような取り決めには、一般的に次のような条件があります
2022会計年度および2023年3月31日に終了した9か月間に、会社の流動性ポジションやその他のコミットメントにより、当社は第三者の金融業者との特定の取り決めに関する特定の支払いを延期し、その結果、当社は当該契約の不履行に陥りました。当社は、以下で説明するように、第三者の金融業者との返済契約を通じて問題を解決しました。
23
目次
2022年11月4日、当社は第三者の金融業者と未払いの繰り延べという修正を締結しました。これにより、契約の残りの期間に支払われるべき毎月の支払い額が増えました。
2022年11月21日、当社は、第三者金融業者との契約の1つを早期終了する契約を締結しました。会社はそのような取り決めを$の現金支払いで返済しました
2022年11月4日に施行された改正と、2022年11月21日に実施された早期解約の結果、上記の支払いのデフォルトは免除され、当社は2023年3月31日をもってこれを順守しています。当社は、これらの取り決めに基づくすべての債務を、2023年3月31日および2022年6月30日現在の資金調達債務内の短期債務として分類しています。
7.債務の取り決め
当社の未払い負債は、負債割引を差し引いたもので、以下の内容で構成されています。
| 3月31日現在、 |
| 6月30日現在、 | |||
2023 | 2022 | |||||
転換約束手形 | $ | — | $ | | ||
タームローン |
| |
| | ||
PPP ローン |
| — |
| | ||
負債総額 |
| |
| | ||
控除:負債、現在 |
| ( |
| ( | ||
負債総額、非流動負債 | $ | — | $ | |
クレジット契約
2022年9月21日、合併の完了に関連して、当社は、管理・支払い・担保代理人(以下「代理人」)として、その子会社保証当事者であるメトロポリタン・パートナーズ・グループ・アドミニストレーション合同会社(以下「代理人」)、貸し手(「貸し手」)、およびその他の当事者との間でクレジット契約(以下「クレジット契約」)を締結しました。これに基づき、貸し手はまとめてタームローンを延長しました当初の元本金は $
タームローンは、2022年9月21日に全額借入されました。クレジット契約に基づく未払い額には、次の金利で利息が発生します
タームローンは、会社が前払いすることができます。ただし、それ以前に行われた任意または必須の前払いは
24
目次
タームローンとの関係。信用契約に基づく当社の債務は、実質的にすべての会社の資産によって担保されています。
当社は、最低現金契約や最大ネットレバレッジ比率など、クレジット契約に定められた特定の財務規約を遵守しなければなりません
信用契約と併せて、会社は発行しました
クレジット契約を締結する条件として、スポンサーは譲渡に同意しました
当社は、専門サービスに関連するその他の債務発行費用およびドルの貸し手に支払われた手数料を負担しました
2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、当社はPIKの支払利息額をドルと記録しました
転換約束手形
2022年6月30日現在、当社にはドルがありました
25
目次
2022年3月31日に終了した9か月間に、当社は2021年7月の紙幣をドルで発行しました
タームローン
ホライゾン・タームローン
2021年3月4日、当社はホライゾン・テクノロジー・ファイナンス・コーポレーションとローン契約(「ホライゾン・ローン」)を締結し、これにより当社にドルが提供されました
クレジット契約(上記)の締結に関連して、2022年9月21日、当社はホライゾンローンを返済し、1ドルの現金を支払いました
ラゴタームローン
2022年3月11日、当社はラゴ・イノベーション・ファンドI&II, LLCとローン契約 (「ラゴローン」) を締結し、これにより当社に$が提供されました
2022年8月4日、当社は、会社にドルを提供するラゴローンを修正しました
2022年9月21日のクレジット契約(上記)の締結に関連して、当社は未払いのローンをすべて現金で返済しました
給与保護プログラムローン
2020年4月、私たちは給与保護プログラム(「PPP」)のローンを1ドルで取得しました
26
目次
2023年3月31日、当社は2回目のPPPローンの免除を受けました(米ドル)
会社の会計年度の将来の借金の元本支払いは次のとおりです。
| 3月31日現在、 | ||
2023 | |||
2023年 (残りの) | $ | — | |
2024 | — | ||
2025 |
| | |
債務の将来の支払い総額 | $ | |
8。コミットメントと不測の事態
保証、補償、および不測の事態
当社は、一定の稼働時間とサポート応答時間を保証するサービスレベル契約をお客様と締結し、これらのパフォーマンスと対応レベルが満たされない場合に前払いの金額分のクレジットを受け取ることを許可します。2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、当社は顧客用タブレットの改修費用を負担しました。
通常の業務上、会社は契約上の取り決めを締結し、特定の事項について、ビジネスパートナーやその他の当事者にさまざまな範囲と条件の補償を提供することに同意します。これには、そのような契約の違反から生じる損失、第三者による知的財産侵害の請求、および会社のプラットフォームや会社の行為に関連またはそれらに起因するその他の責任が含まれますが、これらに限定されません脱落。このような状況では、支払いは、相手方が特定の契約で定められた手続きに従って請求を行うことを条件とする場合があります。さらに、これらの契約に基づく会社の義務は、期間および/または金額の面で制限されている場合があり、場合によっては、会社が特定の支払いについて第三者に訴えることがあります。
さらに、当社は、取締役および執行役員のいずれかが取締役または役員としての職務を理由に当事者となる、または当事者となる恐れのある訴訟または手続き(それに起因する会社の訴訟を含む)で発生した手数料、費用、判決、罰金、および和解金額に関連する費用について、当社の取締役および執行役員に補償することに合意しました。会社の取締役または役員としてのその人のサービス、または会社の他の会社や企業に提供されるサービス会社のリクエスト。当社は、将来支払われた金額の一部を回収できるように、取締役および役員の保険に加入しています。
まれな製品修理による損失
2022年3月31日に終了した9か月間、当社では、返品承認(「RMA」)による修理または交換のために、通常よりも高いハードウェアの返品が引き続き発生しました。当社は過去にRMA費用を負担したことがありますが、会社の顧客によるCOVID-19関連の措置による液体の侵入の問題により、修理費の額は非常に珍しく、非常に高額でした。会社のデバイスが故障したのは主に、COVID-19による必須予防措置として、会社の顧客が非常に強力な市販の消毒液を使用してハードウェアデバイスを洗浄したためです。市販のクリーニング製品を使用していたため、溶液がハードウェアに漏れてデバイスに重大な損傷が生じ、デバイスの交換が必要になりました。
会社が提供する標準保証は、通常の摩耗を対象としており、製品の取り扱いの誤りによって生じた損害には適用されません。しかし、問題の性質を考えると、会社の顧客の事業への支障を防ぐために、会社は約1ドルの費用を負担しました
27
目次
ハードウェアを製造している第三者の下請業者から。会社が被った
法的手続き
通常の業務上、会社は時々、さまざまな手続き、訴訟、紛争、または請求の対象となることがあります。会社は、負債が発生している可能性が高く、かつ損失額が合理的に見積もることができる場合に、法的事項に関連する負債を規定します。これらの見積もりは、少なくとも四半期ごとに見直され、交渉、推定和解数、法的判決、弁護士の助言、および特定の事項に関連するその他の情報や出来事の影響を反映するように調整されます。一般に、法的問題の解決は、会社の財政状態またはキャッシュフロー、あるいはその両方にとって重要である場合もあれば、その他の理由で会社の業績に悪影響を及ぼす可能性もあります。ただし、法的手続きやその他の不測の事態の結果は本質的に予測不可能であり、重大な不確実性の影響を受けます。現時点では、当社には、不利な方法で解決された場合、財政状態、経営成績、またはキャッシュフローに重大な影響を及ぼすような事項はありません。
2022年2月、当社は、2021年12月にValyant AI, Inc.(「Valyant」)がHi Auto, Inc.(「Hi Auto」)に対して提起した、音声ベース/自然言語処理システムに関するValyantの特許侵害を理由に提起された特許侵害訴訟の共同被告として追加されました。当社に対する請求は、同社が顧客のために使用しているAI音声注文システムにHi Autoの技術が組み込まれたという申し立てに関するものです。この訴訟は、共同被告人に継続的な侵害の申し立てを禁止することを目的としており、不特定の法的損害賠償およびその他の損害賠償を求めています。この件については、Valyantの特許の有効性に異議を申し立てるHi Autoの請願と同様に、現在却下を求める申立てが係属中です。Valyant自身が、優先日の問題を修正するために特許の再発行を求めています。その結果、請求が修正されたり、審査または発行される可能性のある請求の一部または全部について、後から優先日までに有効性が認められた追加の先行技術に基づく有効性に関するさらなる異議申し立てが行われる可能性があります。裁判所は、特許の有効性に異議を申し立てるHi Autoの請願に対する最初の決定が出るまで、侵害訴訟を延期しました。当社は、同社に対して提起されたすべての請求を精力的に弁護する意向です。訴訟の初期段階のため、当社は現在、訴訟の結果を予測することも、好ましくない結果が生じた場合に生じる可能性のある損失の範囲を推定することもできませんが、そのような場合にはハイオートから補償を受ける権利があると考えています。
2022年6月、当社は、第三者の下請業者との問題に関連して仲裁人による有利な判決を受け、約$の裁定を受け取りました
9.株主赤字
合併の完了をもって、当社は定款を改訂しました。改正および改訂された定款に基づき、当社は発行する権限を与えられています
2022年9月15日、当社(当時のレガシー・プレスト)は、米ドルの株式投資を受け取りました
28
目次
スポンサーは会社に出資し、会社は転換社債契約の終了と引き換えにシルバーロックに株式ベースの支払いを行いました。したがって、当社はその取引をその他の資金調達費用として計上しました
当社は、将来の発行に備えて以下の普通株式を保有しています。
| 現在 | |
3 月 31 日 | ||
2023 | ||
普通株式購入ワラント | | |
普通株式オプションとRSU | | |
将来の助成金に利用できる株式報酬 |
| |
アーンアウトシェア |
| |
| |
10.新株予約権
創業以来、当社はさまざまなデット・ファイナンスと併せてワラントを発行してきました。当社は、ASC 815-40に従い、ワラント契約の具体的な条件に応じて、負債または持分商品としてワラントを会計処理します。新株予約権は、株式数にばらつきがあり、その変動が会社の評価に対する暗黙的または明示的な入力に関連していない場合、負債として分類されます。負債分類のワラントは、決算までの各報告日に再測定されます。公正価値の変動は、要約連結営業報告書および包括利益(損失)のワラントおよび転換約束手形の公正価値の変動として認識されます。固定基準を満たすワラントや、会社の評価に対する暗黙的または明示的なインプットに関連する変動性を含むワラントは、株式商品として分類されます。株式商品に分類されるワラントは、最初は公正価値で認識され、その後再評価されることはありません。
2022年6月30日から合併日までの期間に、当社はさまざまなワラント取引を行いました。
● | の発行 |
● | 2022年9月、の保有者は |
● | 合併日の発行日の |
● | 合併により、当社は引き継いだ |
● | 合併の完了とHorizonローンの返済により、 |
29
目次
次の表は、発行済普通株式のワラントを表しています。
| 2023年3月31日現在 | ||||||||||
有効期限 |
| 行使価格 |
| 株式数 |
| 期間 (年) |
| クラス分け | |||
共通 | [C] | $ | | | エクイティ | ||||||
共通 |
| [C] | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| [C] | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| 2026 年 3 月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
共通 |
| 2028年6月 | $ | |
| | [E] |
| エクイティ | ||
共通 |
| [F] | $ | |
| |
| エクイティ | |||
共通 |
| 2026 年 3 月 | $ | |
| |
| 責任 | |||
共通 |
| 2027 年 7 月 | $ | |
| |
| 責任 | |||
共通 |
| 2027 年 7 月 | $ | |
| |
| エクイティ | |||
共通 |
| [A] | $ | |
| | [A] |
| エクイティ | ||
共通 |
| 2031 年 1 月 | $ | |
| |
| 責任 | |||
共通 |
| [B] | $ | |
| | [B] |
| エクイティ | ||
共通 |
| 2032年3月 | $ | |
| |
| 責任 | |||
共通 |
| 2027 年 9 月 | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| 2027 年 9 月 | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| 2027 年 9 月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
共通 | 2028年3月 | $ | | | 責任 | ||||||
合計 |
|
|
|
| |
|
|
|
|
| 2022年6月30日現在 | ||||||||||
有効期限 |
| 行使価格 |
| 株式数 |
| 期間 (年) |
| クラス分け | |||
共通 | [C] | $ | | | エクイティ | ||||||
共通 |
| [C] | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| [C] | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| 2026 年 3 月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
共通 |
| 2027 年 10 月 | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| [D] | $ | |
| |
| [D] |
| 責任 | |
共通 |
| 2028年6月 | $ | |
| | [E] |
| エクイティ | ||
共通 |
| 2026 年 3 月 | $ | |
| |
|
| エクイティ | ||
共通 |
| 2026 年 3 月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
共通 |
| 2027 年 7 月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
共通 |
| 2027 年 7 月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
共通 |
| [A] | $ | |
| |
| [A] |
| エクイティ | |
共通 |
| 2031 年 1 月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
共通 |
| 2031年3月 | $ | |
| | [B] |
| 責任 | ||
共通 |
| 2032年3月 | $ | |
| |
|
| 責任 | ||
合計 |
|
|
|
| |
|
|
|
|
[A] — | ワラントは、買収が完了した時点で最も早い時点、または新規株式公開の登録届出書の発効日から1年後に失効します。 |
[B] — | ワラントには、ワラント保有者の裁量により、ワラントが行使される株式の種類に応じて、可変数の株式に転換するオプションがあります。当社は、最も可能性の高い転換は普通株式への転換であると指摘し、株式数をワラントの補償総額(ドル)の商として計算しました。 |
[C] — | ワラントの有効期限が切れます |
[D] — | ワラントは、関連する転換社債の転換後に行使可能で、行使されなかった場合は、公開流動性イベントの最も早い時点で、新規株式公開の登録届出書の発効日で失効します。 |
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目次
[E] — | ワラントは2021年10月に発行され、ワラント保有者への当社の製品およびサービスの提供を条件として行使できます。株式数は、ワラント保有者に発行される株式の最大数を表します |
[F] — | ワラントは、最も早い時期に失効します |
11.株式ベースの報酬
株式ベースの報酬制度
合併前、当社は2008年の株式インセンティブ制度(「2008年制度」)に代わる2018年の株式インセンティブ制度(「2018年制度」)を利用していました。合併をもって、取締役会は2022年のインセンティブ賞制度(以下「2022年計画」)を採択しました。2023年3月31日現在、2022年計画に基づいて将来発行される普通株式の数は
2023年2月、当社は合計で
2022年7月、当社は合計で
2022年9月、当社は助成金を交付しました
2021会計年度中に、当社は助成金を交付しました
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目次
の2つ目のグループの流動性イベント
理由の有無にかかわらず、何らかの理由で会社での雇用が自発的または非自発的に終了した場合、権利が確定していないオプションはすべて没収され、既得オプションはすべて期限内に行使する必要があります
2018年プランの期間および期間内 2008年プランの期間、または没収されます。以下の株式インセンティブプランの活動の概要は、2022年計画、2018年計画、2008年計画をまとめたものです。
| の数 |
| 加重- |
| 加重- |
| 集計 | |||
[オプション] | 平均 | 平均残り | 固有の | |||||||
優れた |
| 行使価格 |
| 契約寿命 (年) |
| 価値 | ||||
バランス — 2022年6月30日 | | $ | | |||||||
資本増強の遡及的適用 | ( | | ||||||||
調整後残高 — 期初め |
| |
| |
|
| ||||
運動した |
| ( | |
|
| |||||
没収および期限切れ |
| ( | |
|
| |||||
バランス — 2023年3月31日 |
| | |
|
| |||||
2023年3月31日に権利が確定し、権利が確定する見込みです |
| | |
| $ | | ||||
2023年3月31日に行使可能 |
| | |
| |
以下は、2022年計画と2018年計画における株式インセンティブプランのRSU活動の概要です。
| の数 |
| 加重-平均 | ||
受賞歴は素晴らしい |
| 付与日公正価値 | |||
未確定残高 — 2022年6月30日 | | $ | | ||
資本増強の遡及的適用 | ( | | |||
調整後の未確定残高 — 期初め |
| | | ||
付与されました |
| | | ||
既得 |
| ( | | ||
没収 |
| ( | | ||
未確定残高-2023年3月31日 |
| | |
株式報酬費用
従業員と非従業員に関連する株式ベースの報酬費用(資本化ソフトウェアの株式ベースの報酬を除く)は、職種別の次のとおりです。
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| |||||||||
2023 |
| 2022 | 2023 |
| 2022 | ||||||||
研究開発 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
セールスとマーケティング | | | | | |||||||||
一般管理と管理 |
| |
| |
| |
| |
| ||||
$ | | $ | | $ | | $ | |
2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間は、商品の売上原価に割り当てられた株式ベースの報酬は重要ではありませんでした。2023年3月31日現在、未払いの未権利ストックオプションに関連する未認識株式ベースの報酬費用は、ドルでした
2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、当社はドルを記録しました
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目次
収益株に関連しています。普通株式、オプション、RSUの保有者に付与された収益株式に関連して記録されている報酬の詳細については、注記1を参照してください。
従業員株式購入制度
合併の完了をもって、当社は従業員株式購入制度(「ESPP」)を採用しました。3月31日に終了した3か月と9か月の間、計画に基づく活動はありませんでした。2023年には、当社はまだESPPに基づく募集を行っていません。
ESPPでは、対象となる従業員は、最大で給与控除により、会社の普通株式を割引価格で購入することができます
その他の株式報酬
CyborGopsの買収(注記1を参照)に関連して、当社は
12。所得税
当社は、米国連邦、州、および地方の法人所得税の対象となります。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間、会社の所得税費用は重要ではありませんでした。当社は、会計年度の残りの期間、税制上の重要な変更はないと予想しています。
33
目次
13.1株当たりの純利益 (損失)
次の表は、表示期間における普通株主に帰属する1株当たりの基本および希薄化後の純利益(損失)の計算を示しています。
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| |||||||||
2023 |
| 2022 | 2023 |
| 2022 | ||||||||
分子: |
|
|
|
| |||||||||
普通株主に帰属する純利益(損失)、基本および希薄化後 | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | |||||
控除:転換約束手形の公正価値の変化 | — | ( | — | — | |||||||||
普通株主に帰属する純利益(損失)、希薄化後 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | |||||
分母: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
普通株主に帰属する1株当たりの純利益(損失)の計算に使用される加重平均株式、基本 |
| |
| |
| |
| | |||||
追加:ストックオプション、RSU、ワラントの加重平均希薄化効果 |
| — |
| — |
| |
| — | |||||
追加:転換約束手形の加重平均希薄化効果 | — | | — | — | |||||||||
加重平均発行済株式数-希薄化後 |
| |
| |
| |
| | |||||
普通株主に帰属する1株当たりの純利益(損失)、基本 | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | |||||
普通株主に帰属する1株当たりの純利益(損失)、希薄化後 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( |
提示された期間の普通株主に帰属する希薄化後の1株当たり純損失の計算から除外された普通株式の潜在加重平均株式数は、次のとおりです。
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| |||||
2023 |
| 2022 | 2023 |
| 2022 | ||||
ストックオプションとRSU | | | | | |||||
コンバーチブルノート |
| — |
| - |
| — |
| |
|
普通新株予約権 |
| |
| |
| |
| |
|
議決権のない普通株新株予約権 | — | — | — | — | |||||
希薄化後の1株当たり純利益(損失)の計算から除外された普通株式の潜在株式総数 |
| |
| |
| |
| |
|
加重平均を購入するためのワラント
当社は、加重平均を除外しました
T会社は加重平均を除外しました
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14。関連当事者との取引
2022年6月30日現在、当社にはドルがありました
2023年3月31日に終了した9か月間に、当社は米ドルの株式投資を受け取りました
さらに、2023年3月31日に終了した9か月間に、当社は 付与された
15。後続イベント
売掛金融資ファシリティ
注記6に記載されているように、当社は2023年4月15日に、投資契約に基づく支払い期日と定期支払い額を修正するために、修正および改訂された投資契約を締結しました。契約では、$の元本と利息の支払いが求められています
コンサルティング契約の延長期間
2023年5月3日、当社はアシシュ・グプタとのコンサルティング契約の修正(以下「改正」)を締結しました。この改正により、グプタ氏が当社への顧問を継続することを規定する2023年3月4日付けのコンサルティング契約の期間が、2023年5月1日から2023年7月31日まで延長されます(「延長期間」)。その対価として、彼には以下のレートで報酬が支払われます $
アイテム2。経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析。
以下の経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析は、フォーム10-Qの四半期報告書および2022年6月30日および2021年に終了した年度の当社の監査済み連結財務諸表に記載されているPrestoの要約連結財務諸表および関連注記、および2022年12月16日にSECに提出されたForm 8-Kの最新報告書の別紙99.1に含まれる関連注記と併せて読む必要があります。この議論には、1995年の民間証券訴訟改革法のセーフハーバー条項の意味の範囲内で、リスクと不確実性を伴う将来の見通しに関する記述が含まれています。Prestoの実際の業績は、そのような将来の見通しに関する記述とは大きく異なる可能性があります。当社は、連邦証券法で義務付けられている場合を除き、将来の見通しに関する情報を更新、修正、修正することを約束しません。読者には、このような将来の見通しに関する記述は、本レポートに含まれる「将来の見通しに関する記述に関する注意事項」という見出しの下にある当社の開示と併せて読む必要があることに注意してください。さらに、プレストの過去の結果は、必ずしも将来の予測結果を示すものではありません。金額は米ドルで表示されています。
文脈上別段の定めがない限り、本セクションの「当社」、または「当社」とは、合併前のE La Carte Inc.(「レガシー・プレスト」)とその連結子会社(以下に定義)、および企業合併(以下に定義)後のPresto Automation Inc.(「Presto」)とその子会社の事業と運営を指します。
事業概要
Prestoは、スタッフの生産性を高め、ゲスト体験を向上させ、レストランに実用的な洞察を提供するために、レストラン業界向けにモジュール式のターゲットを絞った包括的なソリューションセットを提供しています。2008年の設立以来、私たちはレストランホスピタリティ業界に25万台以上のPrestoエンタープライズグレードのデジタルソリューションを出荷してきました。私たちはディープドメインを活用してきました
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レストランの収益性を最大化し、ゲストの食事体験を向上させることを目的として、オンプレミスのレストランのダイニングルームとドライブスルーをデジタル化するテクノロジープラットフォームを構築した経験があります。
Presto Flexと呼ばれる最新世代のPresto Touch製品は、オールインワンサーバー、ハンドヘルドまたは卓上ゲストの注文、支払い、顧客カスタマイズ、ゲーム機器として機能します。当社のビジョン製品は、オペレーターに独自のリアルタイムの洞察を提供するAI搭載のコンピュータービジョンソフトウェアアプリケーションで構成されています。当社の音声製品は、顧客の注文処理に音声認識技術を使用し、レストランのPOS(「POS」)システムと接続して、注文をレストランのPOSシステムに自動的に送信することで、効率を最大化し、コストを最小限に抑えます。
当社のPresto Touch製品は、これまでの収益の大部分を占めています。ただし、将来の収益のうち、AIプラットフォーム(以前は音声とビジョン)製品から得られる収益の構成が増えると予想しています。
私たちは、企業レストランチェーンからの予測可能な経常収益モデルの恩恵を受けています。
ストラテジー
私たちは、現在主にアナログな性質と労働力への依存度が高いことを踏まえ、約3兆ドル規模のホスピタリティ業界に次世代のデジタルソリューションを重ねることを目指しています。現在、私たちはレストラン業界に焦点を当てています。
私たちのビジネスは、私たちのソリューションはゲストの体験を改善し、スタッフの生産性をシームレスかつ簡単に高めるべきだという指針に支えられています。これらの原則により、私たちの製品の焦点は、お客様の目的と、レストランホスピタリティテクノロジー市場のリーダーになるという私たちの目標に沿ったものになります。
レストランのホスピタリティテクノロジー市場は急速に成長しています。COVID-19のパンデミックは業界をリセットし、レストランは業界の課題を解決するためにテクノロジーをさらに採用するようになりました。レストランのホスピタリティ業界は、前例のない人手不足や高額なコストなど、労働力の問題に悩まされてきました。また、顧客はより迅速なサービスを望んでおり、それによってオンプレミステクノロジーの需要が高まっていると私たちは考えています。
当社のプラットフォームにより、顧客は利益率の低い業界で収益性を向上させる重要な要素を改善することができます。Prestoのプラットフォームがあれば、レストランはサーバーあたりのテーブルの比率、注文の正確さ、小切手のサイズ、顧客データ収集の向上というメリットがあります。
将来的には、顧客関係管理とロイヤルティ、POS製品、店頭管理、オンライン注文、AIツール、統合ミドルウェアのいくつかの買収機会を利用する可能性があります。
ヴァントゥーCCMアクイジション株式会社と合併
2021年11月10日、そしてその後2022年4月1日と2022年7月25日に修正されたヴァントゥーCCMアクイジション株式会社(「Ventoux」または「VTAQ」)、Ventoux Merger Sub I、Ventoux Merger Sub II、およびPrestoは合併契約を締結しました。これに基づき、(a) ヴァントゥー・マージャー・サブIはプレストと合併し、プレストになりました最初の合併で存続した法人は、(最初の合併直後に)VTAQの完全子会社として、(b) 最初の合併直後で、最初の合併と同じ取引全体の一部として、存続法人はVentoux Merger Sub IIと合併し、Ventoux Merger Sub IIは第2次合併の存続事業体となり、(2回目の合併直後に)VTAQの完全子会社として存続しました。2022年9月14日、VTAQは特別株主総会を開き、提案された企業結合(「企業結合」または「合併」)を承認することを決議しました。クロージング時に、VTAQは「プレスト・オートメーション株式会社」と改名され、VTAQ普通株式とパブリック・ワラントは引き続きナスダックに上場され、それぞれ「PRST」と「PRSTW」というティッカーシンボルで取引されます。
この合併は、米国会計基準に基づく逆資本増強として会計処理されています。ASC 805のガイダンスのもと、 ビジネスコンビネーション、法定買収者であるVTAQは、財務報告の目的では「買収された」会社として扱われ、Prestoは会計上の買収者として扱われてきました。この決定は主に、Prestoが合併後の会社の議決権の過半数を占めていること、Prestoの上級管理職が合併後の会社の上級管理職のほぼ全員で構成されていること、PrestoがVTAQと比較した相対的な規模、およびPrestoの事業が合併後の会社の継続的な事業で構成されていることに基づいていました。したがって、会計上の観点から、合併はPrestoがVTAQの純資産の株式を発行する資本取引と同等に扱われてきました。VTAQの純資産は過去の費用で記載されており、のれんやその他の無形資産は記録されていません。財務報告の目的ではプレストが前身と考えられているため、合併前の事業はプレストの事業です。
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目次
公開会社の費用
合併後、ニュープレストはSEC登録者となり、ナスダック上場の企業になりました。そのため、公開会社の要件に対応する新しいプロセスと手順を導入し、追加のスタッフを雇用し、今後採用する予定です。また、取締役および役員の賠償責任保険、取締役報酬、および投資家向け広報、会計、監査、法務、その他の機能のための内部および外部費用など、多額の追加費用が発生すると予想しています。
新型コロナウイルスの影響
プレストは、「COVID-19」と指定された新型コロナウイルスの流行と、感染拡大を抑えるために連邦、州、地方自治体が講じた措置により、リスクと不確実性の影響を受けてきました。COVID-19は、プレストが事業を展開するレストランやホスピタリティ部門にも大きな影響を及ぼしました。多くのレストランは、特にCOVIDの波が次々と押し寄せる中、ロックダウンやスタッフ不足のために完全に閉店しました。19はレストランとホスピタリティ業界を衰弱させ続けました。2023年3月31日現在、このパンデミックは引き続き経済的影響を及ぼしています。その中には、定量化や予測が難しいものもあります。
Prestoは、COVID-19の初期発症から2つの影響を受け、その結果、提示された期間の運用明細書に多額の請求が発生しました。
● | まれな製品修理による損失。ソーシャル・ディスタンスを実践した結果、顧客はプレストの製品を含むさまざまなエクストリーム・クリーニング・プロトコルを導入するようになりました。具体的には、顧客が高侵襲性の市販の消毒液でPrestoのデバイスを洗浄し始めました。これがハードウェアに漏れたため、デバイスに重大な損傷を与え、修理または交換が必要になりました。その結果、過去の費用と比較して、修理および返品承認(「RMA」)費用が大幅に急増しました。2022年3月31日に終了した9か月間、Prestoが被った修理費の額は、顧客によるCOVID-19関連の措置による液体の侵入の問題により、通常よりも高額でした。顧客のビジネスへの混乱を防ぐために、Prestoはこの問題に関連して頻繁に行われる製品修理により、3年目と9年の間に10万ドルと60万ドルの損失を被りました。それぞれ2022年3月31日に終了した月は、プレストの要約連結営業報告書と包括利益(損失)に別の項目として記載されています。2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、この問題に関連して発生した同様の費用はありませんでした。通常、これらの問題は顧客側の過失と見なされ、Prestoの標準保証の対象にはなりません。ただし、問題の性質と、クリーニングプロトコルはCOVID-19の影響による必須の予防措置であり、デバイスにそれほど広範囲にわたる損傷を引き起こすとは予想されていなかったという事実を考えると、Prestoは善意の表れとして、また顧客満足のために、関連する修理および交換費用を負担しました液体の侵入の問題。発生した費用は、RMAプロセスに基づくメーカー保証の対象外でした。Prestoは、ハードウェアを製造する第三者の下請業者から費用を回収することを主張しました。6月に2022年、当社は第三者の下請業者との問題に関して仲裁人の有利な判決を受け、まれな製品修理による当社の損失に関連する損害賠償および訴訟費用の補償として、約1130万ドルの損害賠償を授与されました。この仲裁判決は、2023年3月6日に仲裁判決が下された国の控訴裁判所によって承認されました。2023年5月2日、ベンダーは最高裁判所に判決を上訴しました。この賞は、2023年3月31日現在、実現可能と見なされる基準を満たしていません。その結果、当社は、要約連結営業報告書および包括利益(損失)に本和解に関連する利益を一切計上していません。 |
● | COVID-19に関連するハードウェア修理費用。 COVID-19の影響で、Prestoは、2022年3月31日に終了した9か月間にPrestoのサードパーティメーカーが費用を負担しない、1回限りのまれな製品修理に対して、通常よりも高い修理費用を負担しました。費用の増加は、COVID-19関連の合併症に起因する顧客の問題による修理依頼の量が増えたことと、プレストにCOVID-19の影響を受けた機器の再起動と再認証を希望したためです。2022年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、PrestoはCOVID-19に関連するハードウェア修理費用をそれぞれ0万ドルと110万ドル負担しました。発生した費用は、RMAプロセスに基づくメーカー保証の対象外でした。2023年3月31日に終了した3か月と9か月間に同様の費用が発生しませんでした。 |
COVID-19パンデミックがプレストの事業に及ぼす継続的な影響の程度は、依然として不確実で予測が困難です。政府当局が、COVID-19感染者数や新型ウイルスの変化に対応して新たな規制を実施する可能性があるためです。さらに、世界経済はCOVID-19パンデミックの悪影響を受けており、その結果、世界経済の減速、サプライチェーンの問題、インフレ圧力が発生しました。
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プレストは、COVID-19パンデミックが事業とフランチャイジーに与える影響を緩和するためにいくつかの措置を講じました。2020年4月、Prestoは、パンデミックによって引き起こされた経済的困難を支援するために、米国中小企業庁(「SBA」)の給与保護プログラム(「PPP」)の下で、約260万ドルの融資を受けました。2021年3月、プレストはSBA PPPに基づいて200万ドルの2回目の融資を受けました。2021年8月、プレストは約260万ドルの最初の融資の免除を受けました。2022年7月、プレストは約200万ドルの2回目の融資の免除を受けました。
COVID-19パンデミックまたは同様の健康上の緊急事態やパンデミックがプレストの事業に及ぼす継続的な影響の程度は、パンデミックがどのくらい続くか、ウイルスが再発するかどうか/いつ発生するか、レストランでの食事にどのような制限が制定または再制定されるか、ワクチンの入手可能性と受け入れ、消費者の再エンゲージメントのタイミングと程度などさまざまな要因に左右されます当社のお客様、そして一般的に、消費者の裁量支出に対する短期的および長期的な影響がプレストにどのような影響を与える可能性があるかレストラン業界全体。これらはすべて不確実で予測できません。Prestoの将来の経営成績と流動性は、将来の食事制限や、Prestoとそのフランチャイジーが直面する財務上および運営上の課題に対処するために実施する可能性のあるイニシアチブやプログラムの失敗によって悪影響を受ける可能性があります。そのため、COVID-19やその他の健康上の緊急事態やパンデミックにより、サプライチェーンの混乱、インフレ圧力、および一般的なマクロ経済状況によって、当社の財政状態、流動性、または経営成績がどの程度悪影響を受けるかは、依然として非常に不確実です。
私たちの収益モデル
私たちの収益は、新しい顧客を引き付け、既存の顧客を維持し、新規顧客と既存顧客の両方から売り上げを伸ばし、最終的にはお客様のビジネス成長を支援する能力によって決まります。私たちは、主に名前付きのロゴで構成されたカジュアルダイニング、クイックサービス、ファストカジュアルのレストランを、企業とフランチャイジーの両方で構成される数万から数千の店舗で提供しています。
2023年3月31日と2022年3月31日に終了した3か月と9か月の収益は、(1)ハードウェア、ハードウェアアクセサリ、ソフトウェア、カスタマーサポートとメンテナンスを含むPresto TouchおよびAI Platform製品の販売とリース(「プラットフォーム収益」)と、(2)プレミアムコンテンツ(ゲーム)とプロフェッショナルサービスを含むその他の収益(「取引収益」)の2つの収入源から得られました。
● | プラットフォーム収益:プラットフォームの収益源は、当社のPresto Touch製品へのアクセスに対して顧客に請求される料金から生み出され、評価されています。契約総額の一部は契約締結時に支払われ、残りはお客様の稼働時に支払われます。お客様との契約は、通常12か月から48か月です。計上された収益を超えて請求された金額は、繰延収益として記録されます。AIプラットフォーム(以前はボイス・アンド・ビジョン)から生み出された収益は、2023年3月31日と2022年3月31日に終了した3か月と9か月間は重要ではありませんでした。AIプラットフォームから生み出されるこのような収益には、2023年3月31日に終了した3か月と9か月間にそれぞれ顧客の取引価格の引き下げとして扱われるワラントの公正価値に関連する50万ドルと110万ドルの逆収益が含まれます。詳細については、以下の「経営成績の構成要素」セクションを参照してください。 |
また、特定のレガシー顧客と、Presto Touch製品をその顧客にリースするという契約を結んでいます。リースに関連する収益は、要約連結営業諸表ではリース期間中のプラットフォーム収益と包括損失として定額で計上されました。
● | 取引収入:取引収益は、コンテンツが配信されて使用された時点で認識される単一の履行義務で構成されます。取引収益は総額ベースで計上されます。なぜなら、レストランは私たちとダイナーとの間の販売代理店として、食事体験中に購入したプレミアムコンテンツをアップセルするからです。私たちは履行に責任を負う第一の義務者であり、ゲーミングライセンスとそのアクセシビリティを管理し、ダイナーに請求される価格の設定に影響力を持っているので、私たちが主です。レストランが販売手数料として源泉徴収する金額は、取引収益原価に計上されます。 |
私たちはこれまで、営業損失と営業活動によるマイナスのキャッシュフローを被ってきました。顧客基盤と製品が使用される場所の数の拡大、AIプラットフォーム製品の売上の増加、プラットフォームの収益の増加、および現在の顧客との関係の維持に取り組んでいるため、当面は営業損失が発生し続けると予想しています。
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収益性と営業活動によるプラスのキャッシュフローを達成できるかどうかは、主に以下の要因により収益を増やす能力にかかっています。
● | 新規顧客の誘致と当社製品の使用場所の拡大。私たちの将来の成長は、新しい顧客を引き付け、現在の顧客と新しい顧客が私たちの製品を使用する場所を拡大する能力にかかっています。2023会計年度については、新規顧客の増加と新規顧客拠点の拡大の大部分は、当社のAIプラットフォーム製品の販売によるものになると予想しています。新しい顧客を引き付け、サービスを提供する拠点を拡大するために、2022会計年度の第3四半期以降、いくつかのAIプラットフォームのパイロット顧客と契約しました。これらのパイロット顧客の中には、それぞれ1,000を超える拠点を持っているものもあります。私たちの目標は、2023年度と2024会計年度に、これらのパイロット顧客をより幅広い顧客関係に変えることです。 |
● | AIプラットフォームの増加 製品販売。このAIプラットフォームの需要は、当社の製品が、レストランやホスピタリティ業界が直面する全国的な深刻な人手不足の影響を緩和できるという事実と、最低賃金の引き上げや一般的な人件費の上昇によるこれらの企業の雇用コストの上昇によるものです。たとえば、2022年1月に、約840店舗を展開する全国規模のレストランチェーンであるチェッカーズとの業界初のエンタープライズボイスの展開を発表しました。私たちの目標は、AIプラットフォーム製品の売り上げを伸ばし続け、新しい顧客を獲得することです。 |
● | プラットフォーム収益を増やす。上述したように、私たちは (i) プラットフォーム収益と (ii) 取引収益という2つの主な収入源を通じて収益を生み出しています。私たちの全体的な成長は、主にプラットフォーム収益の伸びによって牽引されると考えており、最終的には取引収益よりも利益率が高くなると予想しています。プラットフォームの収益の伸びは、今度は当社のAIプラットフォーム製品の売上の増加によって促進されます。 |
● | 現在の顧客との関係を維持してください。堅実な契約更新を促進するために、アカウント管理チームとプログラム管理チームは、各会計年度の更新と製品のアップグレードを成功させるための道を築くために、当社にとって最大の価値を生む上位顧客を対象に四半期ごとにビジネスレビューを実施しています。最大の顧客の更新を成功させることは、当社の短期的な業績にとって極めて重要であり、製品の実行、主要な顧客との関係、そして一部には、主にフランチャイズモデルを採用しているお客様のフランチャイジーの健全性にかかっています。 |
私たちは過去に、急速に変化する業界の成長企業が頻繁に経験するリスクや不確実性に遭遇したことがあり、将来遭遇する可能性があります。たとえば、大規模なチェーンレストランに焦点を当てているため、顧客への展開の規模とタイミングは四半期ごとに異なる可能性があります。これらのレストランでは、意思決定サイクルや内部準備のレベルが異なることがよくあります。最後に、COVID-19が再び急増すると、消費者の訪問数と人の往来が減少してレストランの需要が減少し(最終的にはお客様のトップラインの収益につながると私たちは考えています)、それによって当社の機器の需要が減少し、レストラン業界と顧客ベースに悪影響を及ぼす可能性があります。
非GAAPベースの財務指標
米国で一般に認められている会計原則(「米国会計基準」)に従って作成および提示されている要約連結財務諸表を補足するために、当社では以下で説明する特定の非GAAP財務指標を使用して、中核となる業績の把握と評価を行っています。これらの非GAAP財務指標は、他の企業が使用している同様のタイトルの指標とは異なる場合がありますが、投資家の財務実績に対する全体的な理解を深めるために提示されたものであり、このフォーム10-Qに含まれるGAAPに従って作成および提示された財務情報の代わりやそれよりも優れていると見なすべきではありません。
これらの非GAAP財務指標は、当社の財務実績に関する有用な情報を提供し、過去の業績と将来の見通しに関する全体的な理解を深め、経営陣が財務上および業務上の意思決定のために使用する重要な指標に関する透明性を高めることができると考えています。投資家が経営陣の観点から当社の財務実績を確認できるように、これらの非GAAP指標を提示しています。これらの指標は、投資家が複数の期間にわたる当社のコア財務実績を同業他社と比較する際に役立つ追加のツールになると私たちは考えています。
調整後売上総利益
調整後売上総利益は、減価償却費、顧客に付与されたワラントからの逆収入、およびCOVIDに関連するハードウェア修理費用を加算して調整された売上総利益として計算されます。
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調整後売上総利益は、中核となる業績と傾向を把握し、評価するために使用しています。この指標は、中核的な業績を反映しない事象の影響を取り除き、過去の財務実績や会計期間間の一貫性や直接的な比較が可能になるため、当社や投資家が当社の業績を評価するのに役立つと考えています。
次の表は、示された各期間の売上総利益と調整後総利益の調整後のものです。
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| |||||||||
(千単位) | 2023 |
| 2022 | 2023 |
| 2022 | |||||||
売上総利益 | $ | 489 | $ | 1,013 | $ | 931 | $ | 2,632 | |||||
減価償却 |
| 291 |
| 279 |
| 873 |
| 1,206 |
| ||||
ワラント契約に関連する副収入 | 458 | — | 1,073 | — | |||||||||
COVIDに関連するハードウェア修理費用 |
| — |
| — |
| — |
| 1,110 |
| ||||
調整後売上総利益 | $ | 1,238 | $ | 1,292 | $ | 2,877 | $ | 4,948 |
調整後EBITDA
調整後EBITDAは純損失として定義され、支払利息、その他の収益、純所得税、減価償却費、株式ベースの報酬費用、収益性株式報酬費用、ワラント負債および転換約束手形の公正価値の変動、負債および融資債務の消失、その他の資金調達および金融商品(費用)収入、純額、繰延報酬、およびクロージング時に獲得した賞与を除外するように調整されます合併、合併完了時に支払うべき広報料、まれに発生した製品による損失修理、顧客に付与されたワラントからの逆収入、およびCOVIDに関連するハードウェア修理費用。
調整後EBITDAは、投資家が当社の財務実績を他の企業と、また時期ごとに比較する際に役立つと考えています。調整後EBITDAは、減価償却費、支払利息、利息収入などの項目に関係なく、企業の業績を測定するために投資家や証券アナリストによって広く使用されています。これらの項目は、財務や資本構造、資産の取得方法によって会社ごとに大きく異なります。さらに、調整後EBITDAは、中核的な業績を反映しない特定の項目の影響を排除するため、過去の財務実績や会計期間間で一貫性があり、直接比較できます。また、頻度の低い製品修理による損失や過剰なハードウェア修理費用に関連するCOVID関連費用を除外しました。これらの費用は、COVID-19プロトコルに起因する問題の結果として直接発生したため非経常的だからです。それらはCOVID-19の発症前の数年間には存在せず、再発するとは考えられていません。これらのCOVID関連費用を除外することで、当社の業績をよりよく反映できるようになり、過去の財務実績との一貫性や比較が容易になります。また、合併完了時に獲得した繰延報酬や賞与、合併完了時に支払われるべき広報費など、合併の完了に関連する非経常費用も除外しました。合併に起因するこれらの費用を除くと、当社の業績をよりよく反映し、過去の財務実績との一貫性と比較可能性が高まります。調整後EBITDAには分析ツールとしての限界もあります。この指標を単独で検討したり、GAAPに基づいて報告された当社の業績の分析の代わりとして検討したりしないでください。たとえば、減価償却費は現金以外の費用ですが、減価償却される資産は将来交換しなければならない可能性があります。調整後EBITDAには、そのような代替品や新規資産取得のための現金資本支出の要件が反映されていません。さらに、調整後EBITDAには、株式ベースの報酬費用は含まれていません。株式ベースの報酬費用は、これまでも、そして当面の間もそうであり続けるでしょう。これは、当社の事業にとって多額の経常費用であり、当社の報酬戦略の重要な部分です。調整後EBITDAには、運転資金ニーズ、支払利息、または負債の利息や元本の支払いを処理するために必要な現金要件の変化や現金要件の変化は反映されていません。これにより、利用可能な現金が減少したり、納税額が減少したりします。調整後EBITDAの計算で除外する費用やその他の項目は、他の企業が決算を報告する際に調整後EBITDAから除外する費用やその他の項目と異なる場合があります。
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次の表は、提示された各期間の純損失と調整後EBITDAの調整後のものです。
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| |||||||||
(千単位) | 2023 |
| 2022 | 2023 |
| 2022 | |||||||
当期純利益 (損失) | $ | (15,680) | $ | 8,954 | $ | 2,080 | $ | (34,062) | |||||
所得税引当金(給付) | 3 | (3) | 8 | 21 | |||||||||
支払利息 |
| 2,991 |
| 1,162 |
| 9,397 |
| 3,418 |
| ||||
その他の収益、純額 |
| (257) |
| 12 |
| (2,612) |
| (2,629) |
| ||||
減価償却と償却 |
| 418 |
| 338 |
| 1,262 |
| 1,391 |
| ||||
株式ベースの報酬費用 |
| 2,792 |
| 430 |
| 5,794 |
| 1,384 |
| ||||
収益を上げる株式ベースの報酬費用 |
| 1,604 |
| — |
| 3,478 |
| — |
| ||||
ワラントと転換約束手形の公正価値の変化 |
| (1,599) |
| (18,102) |
| (61,043) |
| 11,668 |
| ||||
債務および金融債務の消滅による損失 |
| — |
| — |
| 8,095 |
| — |
| ||||
その他の資金調達および金融商品(費用)収入、純額 |
| — |
| — |
| 1,768 |
| — |
| ||||
合併完了時に獲得した繰延報酬と賞与 |
| — |
| — |
| 2,232 |
| — |
| ||||
合併完了時に支払うべき広報料 |
| — |
| — |
| 250 |
| — |
| ||||
まれな製品修理による損失(1) |
| — |
| 119 |
| — |
| 582 |
| ||||
ワラント契約に関連する副収入 | 458 |
| — |
| 1,073 |
| — | ||||||
COVIDに関連するハードウェア修理費用(1) |
| — |
| — |
| — |
| 1,110 |
| ||||
調整後EBITDA | $ | (9,270) | $ | (7,090) | $ | (28,218) | $ | (17,117) |
(1) | 2022年6月、当社は、第三者の下請業者との問題に関して仲裁人の有利な判決を受け、まれな製品修理による当社の損失に関連する損害賠償および訴訟費用の補償として、約1130万ドルの損害賠償を授与されました。この仲裁判決は、2023年3月6日に仲裁判決が下された国の控訴裁判所によって承認されました。2023年5月2日、ベンダーは最高裁判所に判決を上訴しました。この賞は、2023年3月31日現在、実現可能と見なされる基準を満たしていません。その結果、当社は、要約連結営業報告書および包括損失には、本和解に関連するいかなる利益も計上していません。 |
主要業績評価指標
私たちは、経営成績と財務実績を評価するために、純収益維持という1つの主要な主要業績評価指標を使用しています。
既存の顧客基盤からの収益を維持し、増加させる当社の能力は、当社の事業成長の主要な推進力です。商品を追加したり、店舗を追加したり、レストランが1店舗あたりの売り上げを伸ばすのを支援したりすることで、既存の顧客基盤を拡大しています。
お客様との契約は長期的かつ定期的に行われるため、純収益の維持を重要な指標としています。純収益維持率とは、1年間に有効なレストランロゴのセットに関連する当社の収益を、前年の同じレストランロゴのセットと比較したものです。純収益維持率を計算するには、プラットフォーム収益と取引収益の両方を含む特定の期間の経常収益を、同じレストランロゴを使用した前期間の経常収益で割ります。純収益の維持は、お客様が当社との取引を継続し、当社との関係を拡大する傾向を示す指標です。当社の純収益維持率は、前年比で9か月単位で評価しています。2023年3月31日に終了した9か月間の純収益維持率は 94% でしたが、2022年3月31日に終了した9か月間の純収益維持率は 102% でした。2023年3月31日に終了した9か月間でわずかに減少したのは、主に次の理由によるものです 既存の企業および中小企業の顧客の限られた数のフランチャイジーによる契約の解除.
純収益の維持は、新規顧客が事業に与える影響の影響を受けずに、中核となる確立された顧客基盤の中で、同時期の顧客実績と成長を一貫して比較できるため、投資家にとって有用であると考えています。
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当社の業績に影響を及ぼす主な要因
お客様の収益成長のサポート
私たちは、当社の長期的な収益成長は既存のお客様のビジネスの成長と相関関係があると考えており、お客様の成功を支援するよう努めています。私たちの収益はお客様の収益とともに増加します。お客様の売上が増えるにつれて、一般的にプラットフォームと取引の収益も増えます。私たちは、レストランと提携してレストランの収益拡大を支援してきた実績があり、今後もカスタマーサクセスチームと、お客様の成功に役立つ新製品に投資していきます。
追加製品の採用
私たちは、顧客関係管理への投資、製品主導の成長、新製品の導入を組み合わせて、既存の顧客に追加の製品を提供しています。私たちは、お客様がプラットフォーム全体で複数のタッチポイントを持つときに最大の価値を提供できると信じています。また、追加の製品を採用することで、お客様の人件費の節約と収益性の向上が促進され、お客様は成功への再投資が可能になると考えています。お客様が当社の製品をより多く採用するかどうかの決定は、プラットフォームに対するお客様の満足度、競争、価格設定、当社製品の価値提案能力など、さまざまな要因に左右されます。
顧客1人あたりの拠点の拡大
お客様がビジネスを成長させ、新しい拠点をオープンするにつれて、それに応じて当社のプラットフォーム上の拠点も増えると予想しています。そのために、私たちは顧客対応チームのレストランと緊密に連携して、レストランの拡大努力をサポートしています。私たちは、すべての場所で単一の統合プラットフォームを使用したいというお客様の要望に基づいて、これらの新しい場所にリーチを拡大し、オンボーディングできる立場にあると考えています。これは、適切な技術資源と人員を配した専任のコアチームで個々のお客様にサービスを提供し、成長を維持しながら大規模な運営効率を高める当社の能力に影響します。
新しい拠点の取得
米国には、カジュアルダイニング、クイックサービス、ファストカジュアルの分野でレストランソリューションを成長させ続ける大きなチャンスがあると考えています。私たちは、業界のアドバイザーネットワークや、地元のレストランやホスピタリティ業界に深く根ざした企業営業担当者など、差別化された市場開拓戦略を通じて、新しい拠点の拡大を引き続き推進していくつもりです。さらに、ブランド認知度を高めるために、米国の主要都市でのマーケティング活動に引き続き投資していきます。私たちが新しい拠点を獲得できるかどうかは、営業チームの有効性と成長、マーケティング活動の成功、既存のお客様の継続的な満足度や口コミによる紹介など、さまざまな要因に左右されます。ハードウェアや専門サービスに関連する販売やマーケティング、その他の顧客獲得コストへの絶対投資は、私たちが成長し続けるにつれて増加すると予想しています。
事業所の数自体は、財務上の取り決めや貢献度が異なるため、経営陣が使用する重要な業績指標ではありません。むしろ、私たちの経営陣は、プラットフォーム全体の規模の一般的な尺度として拠点数を使用しています。
新製品の革新と開発
私たちには、一貫してタイムリーな製品の発売と改良を行ってきた歴史からもわかるように、継続的な革新の文化があります。私たちは、現在のプラットフォームの機能を拡張および改善し、新しい市場機会に対応するための能力を広げるために、引き続き研究開発に投資するつもりです。その結果、営業費用の総額は時間とともに増加し、場合によっては営業利益に短期的にマイナスの影響を与えると予想しています。新製品の開発、マーケティング、お客様への販売を成功させる当社の能力は、競合他社との競争態勢に影響します。
季節性
私たちの取引収益には季節性がありますが、これは主にプラットフォームを通じて処理された総支払い額の水準によって決まります。たとえば、暖かい季節には通常、顧客の売り上げが伸びますが、この影響は地域によって異なります。その結果、ロケーションごとの取引収益は、第2四半期と第3四半期で歴史的に好調に推移しています。少なくとも短期的には、既存の製品と将来の潜在的な製品の両方からの取引収益は、引き続き当社の収益構成全体のかなりの割合を占めており、季節性は引き続き当社の業績に影響を与えると考えています。
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経営成績の構成要素
収益
私たちは主に以下の2つの収入源から収益を生み出しています。(1)プラットフォーム収益と(2)取引収益です。
プラットフォームの収益は、Presto TouchおよびAI Platform製品へのアクセスに対して顧客に請求される料金から生み出され、評価されます。Presto Touchの場合、契約総額の一部は契約締結時に支払われ、残りはシステムの設置時に支払われます。お客様との契約は、通常12か月から48か月です。計上された収益を超えて請求された金額は、繰延収益として記録されます。また、あるレガシー顧客と契約を結び、Presto Touch製品をその顧客にリースしました。リースに関連する収益は、連結営業諸表ではリース期間中のプラットフォーム収益と包括損失として定額で計上されました。2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に維持した主要なAIプラットフォーム契約に従い、収益分配をハードウェアおよびソフトウェアベンダーに送金しているため、そのような収益分配は財務諸表には反映されません。むしろ、私たちは代理人であり、AI Platformのハードウェア、ソフトウェア、その他のサービスを管理するものではなく、顧客との約束を果たすことについて主に責任を負わないと判断しました。AIプラットフォームの収益分配契約に基づいてハードウェアおよびソフトウェアベンダーに支払われた収益シェアは、2023年3月31日に終了した3か月と9か月間の顧客への総請求額の 64% ~ 68% でした。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間、AIプラットフォーム製品から生み出された私たちの代理としての収益は重要ではありませんでした。AI Platform製品から生み出されるこのような収益には、2023年3月31日に終了した3か月と9か月間の顧客の取引価格の引き下げとして扱われるワラントの公正価値に関連する50万ドルと110万ドルの逆収益が含まれます。
取引収益は、コンテンツが配信されて使用された時点で認識される単一の履行義務で構成されます。取引収益は総額ベースで計上されます。なぜなら、レストランは私たちとダイナーとの間の販売代理店として、食事体験中に購入したプレミアムコンテンツをアップセルするからです。私たちは履行に責任を負う第一の義務者であり、ゲーミングライセンスとそのアクセシビリティを管理し、ダイナーに請求される価格の設定に影響力を持っているので、私たちが主です。レストランが販売手数料として源泉徴収する金額は、収益の取引原価に計上されます。また、プロフェッショナルサービスからも収益を上げています。これは主に、デバイスで使用するプレミアムコンテンツの開発やインストールにかかる料金です。私たちは、一定期間にわたって発生した専門サービス契約による収益を、発生した労働時間に比例して業績ベースで計上しています。
収益コスト
プラットフォームの収益コストは、製品コスト、配送/運賃、設置コスト、その他の費用の4つのカテゴリーで構成されています。製品コストは主に、Presto Touch製品のハードウェアとハードウェアアクセサリーの購入費用です。送料/運賃は、機器を顧客に輸送するためのすべての費用で構成されています。設置費用には、各レストランにハードウェアを設置するための人件費が含まれます。その他の費用には、資本化されたソフトウェアおよび製品サポート費用の償却や、AIプラットフォームで使用されるベンダーのソフトウェアおよびハードウェア製品の開発を支援するベンダーに支払われる特定の費用が含まれます。
また、タブレットの改修や修理の費用も発生します。これらの費用は、発生する期間に支出されます。これは、費用は直線的であり、したがって時間の経過とともに収益認識のタイミングと一致するようになるためです。これらの費用に関連して、報告期間時点で返品承認(「RMA」)処理中のお客様のタブレットの予想修理費用について、報告期間ごとに負債を発生させ、プラットフォームの収益費用として請求します。2022年3月31日に終了した3か月と9か月のハードウェア修理費用は、2023年3月31日に終了した3か月と9か月よりも2022年3月31日に終了した3か月と9か月で高くなりました。これは、COVID関連の件数により、お客様が単にチェックまたはリセットのため、または外観上の理由または軽微な修理のためにタブレットを返送したためです。
取引収益費用は、主に、食事客から徴収された手数料の一部で、各レストランとの収益分配契約の一環としてレストランに支払われます。商品の主な責任は当社が負うため、プレミアムコンテンツ取引では当社が主体となり、レストランが代理人となり、支払われたすべての料金を収益として徴収し、その収益分を収益原価としてレストランに送金します。当社のゲーム収益分配契約に基づいてレストランに支払われる手数料は、2023年3月31日に終了した3か月と9か月間の顧客ロゴ別のプレミアムコンテンツ収益の平均84%〜90%と83%〜90%の範囲です。当社のゲーム収益分配契約に基づいてレストランに支払われた手数料は、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間、顧客ロゴ別のプレミアムコンテンツ収益のそれぞれ82%〜90%と81%〜90%の範囲でした。
43
目次
減価償却費は、主に、貸借対照表に差し引かれた資産および設備に含まれるリース資産の費用を、収益原価と関連する減損費用に償却したものです。
営業経費
運営費には、販売およびマーケティング、研究開発、顧客および倉庫業務、一般管理費が含まれます。営業費用の最大の単一要素は、給与、コミッション、賞与、株式ベースの報酬、従業員福利厚生と給与費用を含む従業員関連費用です。
研究開発。研究開発費は、主に、プラットフォームのメンテナンスと新製品の評価と開発に関連する従業員関連の費用、および当社の製品とサービスの予備開発と保守に直接関連するサードパーティソフトウェアの使用に関連する割り当てられた諸経費と費用で構成されています。これらの費用は、資本化の要件を満たさない限り、発生時に支出されます。
プラットフォームと関連製品およびサービスの機能と範囲を拡大するために、研究開発の取り組みを支援するために、引き続き従業員を雇用する予定です。その結果、これらの活動を支援し、長期的に革新するための投資を続けるにつれて、研究開発費は絶対ドルベースで増加すると予想しています。
セールスとマーケティング。販売およびマーケティング費用は、主に、新規顧客を獲得し、既存の顧客ベース全体での製品の採用を増やすために発生する従業員関連の費用で構成されています。マーケティング費用には、さまざまな広告チャネルを通じて需要を生み出すために発生する手数料や配分された諸経費も含まれます。
現場に拠点を置く営業チームの拡大、需要創出の促進、ブランド認知度の向上に投資するにつれて、販売およびマーケティング費用は絶対ドルベースで増加すると予想しています。収益に占める販売およびマーケティング費の割合は、短期的には期間ごとに異なり、長期的には減少すると予想しています。
一般管理と管理。一般管理費は、主に施設、財務、人事、管理上の人件費とシステムに関連する費用で構成されています。一般管理費には、法律、税務、会計サービスなどの特定の専門サービスに支払われる費用や不良債権費用も含まれます。
事業の成長や公開企業としてのコンプライアンスや報告要件の強化をサポートするために、人員を増やし、システム、プロセス、管理を強化するにつれて、一般管理費は絶対ドルベースで増加すると予想しています。収益に占める一般管理費の割合は、短期的には期間ごとに異なり、長期的には減少すると予想しています。
まれな製品修理による損失。 まれな製品修理費用による損失は、主に、RMAを使用して修理または交換のために返品されたハードウェアに関連して発生した費用です。過去にRMA料金が発生しましたが、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間で、お客様によるCOVID-19関連の措置による液体の侵入の問題により、修理費の額は非常に珍しく、非常に高額でした。私たちのデバイスが故障したのは主に、COVID-19による必須予防措置として、お客様がハードウェアデバイスを洗浄するために非常に強力な市販の消毒液を使用したためです。市販のクリーニング製品を使用していたため、溶液がハードウェアに漏れてデバイスに重大な損傷が生じ、デバイスの交換が必要になりました。
私たちが提供する標準保証は、通常の摩耗を対象としており、製品の取り扱いの誤りによって生じた損害には適用されません。しかし、問題の性質上、お客様の事業の中断を防ぐために、2022年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、この問題に関連して約10万ドルと60万ドルの修理および交換費用を負担しました。2023年3月31日に終了した3か月と9か月間に同様の費用が発生しませんでした。また、ハードウェアを製造している第三者の下請業者から費用を回収するよう請求しました。2022年6月、当社は、第三者の下請業者との問題に関して仲裁人の有利な判決を受け、まれな製品修理による当社の損失に関連する損害賠償および訴訟費用の補償として、約1130万ドルの損害賠償を授与されました。この仲裁判決は、2023年3月6日に仲裁判決が下された国の控訴裁判所によって承認されました。2023年5月2日、ベンダーは最高裁判所に判決を上訴しました。この賞は、2023年3月31日現在、実現可能と見なされる基準を満たしていません。その結果、当社は、要約連結営業報告書および包括利益(損失)に本和解に関連する利益を一切計上していません。
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目次
ワラントと転換約束手形の公正価値の変動
ワラントは、ASC 815-40に従い、ワラント契約の具体的な条件に応じて、負債または持分商品として会計処理します。新株予約権は、株式数にばらつきがあり、その変動がブラック・ショールズの評価モデルの入力と無関係な場合、負債として分類されます。負債分類のワラントは、決算までの各報告日に再測定されます。公正価値の変動は、要約連結営業報告書および包括利益(損失)のワラントおよび転換約束手形の公正価値の変動に反映されます。固定または固定基準を満たすワラントや、ブラック・ショールズ評価モデルのインプットに関連する変動性があるワラントは、株式商品として分類されます。株式商品に分類されるワラントは、最初は公正価値で認識され、その後再評価されることはありません。
転換約束手形と埋め込みワラントを考慮して公正価値オプションを選択しました。これは、財務諸表の負債の価値をより正確に反映していると考えているからです。転換約束手形の元本は、モンテカルロ評価モデルを用いて公正価値で測定されます。評価モデルは、企業価値や将来予想される出来事の確率など、さまざまな重要な仮定を利用しました。
その他の利益、純額
その他の収益、純利益には、2023年3月31日および2022年3月31日に終了した9か月間のPPPローンの免除による260万ドルの収益がそれぞれ含まれます。2023年3月31日に終了した9か月間に、当社は非関連企業に200万ドルの投資を行いました。当社は、投資には容易に決定できる公正価値はないと判断したため、減損や目に見える価格変動を考慮して、投資を原価で計上しています。2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、減損や目に見える価格変動に関する調整は記録されませんでした。
支払利息
支払利息は、主に当社の融資債務と未払いのローンで発生した利息で構成されます。
債務および金融債務の消滅による損失
債務および金融債務の消滅による損失とは、2023年3月31日に終了した9か月間の合併前に未払いの当社のタームローンの消滅と、2023年3月31日に終了した9か月間の第三者金融業者との金融債務の消滅に関連して発生した損失です。
その他の資金調達および金融商品(費用)収入、純額
その他の資金調達および金融商品(費用)の純収益は、主に、転換社債契約の終了時に株式の発行および新株予約権の譲渡に関連して計上された費用と関連する弁護士費用で構成され、権利が確定していない創設者株式に関連する負債の再測定によって相殺されます。
私たちは、ASC 815-40に従って権利確定されていない創設者株式に関する取り決めを株式連動商品として会計処理し、企業自己株式のインデックスは付けられていないため、そのような商品は負債分類されています。
所得税引当金
私たちは、資産負債法を用いて所得税を会計処理します。繰延税金資産および負債勘定の残高は、財務諸表と資産および負債の課税基準との一時的な差異に基づいて、差異が課税所得に影響すると見込まれる年に有効な税率を使用して決定されます。評価引当金は、繰延税金資産が実現しない可能性が高いと経営陣が推定したときに設定されます。繰延税金資産の実現は、将来の税引前利益、帳簿所得と税収の一時的な差異の取消、および将来の予想税率に左右されます。
私たちは、税務上の立場が、該当する税務当局によって「維持される可能性が高い」かどうかを評価する必要があります。可能性の高い基準を満たしていないと見なされるポジションの税制上の優遇措置は、当年度の税金費用として計上されます。認識される金額は、見積もりと、それぞれの予想される結果に関する経営判断の対象となります
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税制上の立場が不透明です。個人の不確かな課税地位、またはすべての不確定な税務状況に対して最終的に支えられる金額は、最初に認識された金額と異なる場合があります。
所得税に関する利息や罰金を所得税費用に計上しています。
業務結果
2023年3月31日と2022年3月31日に終了した3か月と9か月の比較
次の表は、当社の経営成績をまとめたものです。
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| |||||||||
(千単位) | 2023 |
| 2022 | 2023 |
| 2022 | |||||||
収益 |
|
|
|
| |||||||||
プラットフォーム | $ | 3,088 | $ | 5,083 | $ | 11,617 | $ | 14,754 | |||||
トランザクション |
| 3,519 |
| 2,451 |
| 9,699 |
| 7,705 | |||||
総収入 |
| 6,607 |
| 7,534 |
| 21,316 |
| 22,459 | |||||
収益コスト |
| ||||||||||||
プラットフォーム |
| 2,743 |
| 4,057 |
| 10,951 |
| 11,872 | |||||
トランザクション |
| 3,084 |
| 2,185 |
| 8,561 |
| 6,749 | |||||
減価償却と減損 |
| 291 |
| 279 |
| 873 |
| 1,206 | |||||
総収益コスト |
| 6,118 |
| 6,521 |
| 20,385 |
| 19,827 | |||||
売上総利益 |
| 489 |
| 1,013 |
| 931 |
| 2,632 | |||||
営業経費: |
|
|
| ||||||||||
研究開発 |
| 5,496 |
| 3,927 |
| 16,877 |
| 11,733 | |||||
セールスとマーケティング |
| 2,127 |
| 1,966 |
| 6,753 |
| 4,791 | |||||
一般管理と管理 |
| 7,408 |
| 2,978 |
| 19,608 |
| 7,110 | |||||
まれな製品修理による損失 |
| — |
| 119 |
| — |
| 582 | |||||
営業費用の合計 |
| 15,031 |
| 8,990 |
| 43,238 |
| 24,216 | |||||
事業による損失 |
| (14,542) |
| (7,977) |
| (42,307) |
| (21,584) | |||||
ワラントと転換約束手形の公正価値の変化 |
| 1,599 |
| 18,102 |
| 61,043 |
| (11,668) | |||||
支払利息 |
| (2,991) |
| (1,162) |
| (9,397) |
| (3,418) | |||||
債務および金融債務の消滅による損失 |
| — |
| — |
| (8,095) |
| — | |||||
その他の資金調達および金融商品(費用)収入、純額 |
| — |
| — |
| (1,768) |
| — | |||||
その他の収益、純額 |
| 257 |
| (12) |
| 2,612 |
| 2,629 | |||||
その他の収益(費用)の合計、純額 |
| (1,135) |
| 16,928 |
| 44,395 |
| (12,457) | |||||
所得税引当前利益(損失) |
| (15,677) |
| 8,951 |
| 2,088 |
| (34,041) | |||||
所得税引当金(給付) |
| 3 |
| (3) |
| 8 |
| 21 | |||||
純利益(損失)と包括利益(損失) | $ | (15,680) | $ | 8,954 | $ | 2,080 | $ | (34,062) |
収益
| 3月31日に終了した3か月間 | 変更 |
|
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
|
| ||||||||||||||||
(千単位) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
プラットフォーム | $ | 3,088 | $ | 5,083 | $ | (1,995) | (39) | % | $ | 11,617 | $ | 14,754 | $ | (3,137) | (21) | % | |||||||||
トランザクション |
| 3,519 |
| 2,451 |
| 1,068 |
| 44 | % |
| 9,699 |
| 7,705 |
| 1,994 |
| 26 | % |
| ||||||
総収入 | $ | 6,607 | $ | 7,534 | $ | (927) | (12) | % | $ | 21,316 | $ | 22,459 | $ | (1,143) |
| (5) | % |
2022年3月31日に終了した3か月間の750万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間の総収益は12%減の660万ドルでした。
46
目次
プラットフォームの収益は、2022年3月31日に終了した3か月間の510万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で39%減少して310万ドルになりました。そのD減少は主に、既存の企業顧客の限られた数のフランチャイジーによる契約の終了によるものです。
取引収益は、2022年3月31日に終了した3か月間の250万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で44%増加して350万ドルになりました。これは、会社のゲーム料金の値上げによるものです。
2022年3月31日に終了した9か月間の2,250万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間の総収益は5%減少して2,130万ドルになりました。
プラットフォームの収益は、2022年3月31日に終了した9か月間の1,480万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で21%減少して1,160万ドルになりました。そのD減少は主に、既存の企業顧客の限られた数のフランチャイジーによる契約の終了によるものです。
取引収益は、2022年3月31日に終了した9か月間の770万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で26%増加して970万ドルになりました。これは、会社のゲーム料金の値上げによるものです。
現在、当社の収益の大部分は当社の3大顧客(該当する場合、報告のために単一の顧客として集計されたレストランのフランチャイジーを含む)からのもので、2023年3月31日に終了した3か月と9か月で、収益の合計がそれぞれ約96%と97%でしたが、2022年3月31日に終了した3か月と9か月では、合計で約91%になりましたそして 93%。これらのお客様との契約の更新が成功するかどうかは、当社の短期的な業績にとって極めて重要であり、製品の実行、主要な顧客関係、そして一部には、主にフランチャイズモデルを採用している一部のお客様のフランチャイジーの健全性にかかっています。ある企業と特定の関連フランチャイジーとの顧客関係のキャンセルを経験しましたが、最も重要なフランチャイジー関係はまだ営業中で、既存の設備で当社と契約を更新しました。これらの契約の一部は、2023会計年度に更新されることがあります。
収益コスト
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 変更 |
|
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
|
| |||||||||||||||
(千単位) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
プラットフォーム | $ | 2,743 | $ | 4,057 | $ | (1,314) | (32) | % | $ | 10,951 | $ | 11,872 | $ | (921) | (8) | % | |||||||||
トランザクション |
| 3,084 |
| 2,185 |
| 899 |
| 41 | % |
| 8,561 |
| 6,749 |
| 1,812 |
| 27 | % |
| ||||||
減価償却と減損 |
| 291 |
| 279 |
| 12 |
| 4 | % |
| 873 |
| 1,206 |
| (333) |
| (28) | % |
| ||||||
総収益コスト | $ | 6,118 | $ | 6,521 | $ | (403) |
| (6) | % | $ | 20,385 | $ | 19,827 | $ | 558 |
| 3 | % |
収益コストは、2022年3月31日に終了した3か月間の650万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で6%減少して610万ドルになりました。
当社のプラットフォームの収益コストは、2022年3月31日に終了した3か月間の410万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で32%減少して270万ドルになりました。この減少は主に以下の要因によるものです 2023年3月31日に終了した3か月間の製品繰延費用、設置、輸送費が、2022年3月31日に終了した3か月間と比較して減少しています。
当社の取引収益原価は、2022年3月31日に終了した3か月間の220万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で41%増加して310万ドルになりました。この増加は主に以下の要因によるものです 会社のゲーム料金の値上げの結果として、レストランに支払うべき収益シェアの増加。
収益コストは、2022年3月31日に終了した9か月間の1,980万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で3%増加して2,040万ドルになりました。
当社のプラットフォームの収益コストは、2022年3月31日に終了した9か月間の1,190万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で8%減少して1,100万ドルになりました。この減少は主に、2022年3月31日に終了した9か月間と比較して、2023年3月31日に終了した9か月間の製品繰延費用、設置および輸送費が減少したことによるものです。
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当社の取引収益原価は、2022年3月31日に終了した9か月間の670万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で27%増加して860万ドルになりました。この増加は主に、会社のゲーム料金の値上げによるレストランへの収益シェアの増加によるものです。
収益コスト — 減価償却費と減損
2023年3月31日および2022年に終了した3か月間、当社の減価償却費は0.3ドルで横ばいでした百万。減価償却費および減損費用の収益は、2022年3月31日に終了した9か月間の120万ドルから、2023年3月31日に終了した9か月間で28%減少し、90万ドルになりました。この減少は主に、2022年度のリースタブレットの返品によるもので、その結果、タブレットの使用量が減少し、減価償却されました。
営業経費
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 変更 |
|
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
|
| |||||||||||||||
(千単位) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
研究開発 | $ | 5,496 | $ | 3,927 | $ | 1,569 | 40 | % | $ | 16,877 | $ | 11,733 | $ | 5,144 | 44 | % | |||||||||
セールスとマーケティング |
| 2,127 |
| 1,966 |
| 161 |
| 8 | % |
| 6,753 |
| 4,791 |
| 1,962 |
| 41 | % |
| ||||||
一般管理と管理 |
| 7,408 |
| 2,978 |
| 4,430 |
| 149 | % |
| 19,608 |
| 7,110 |
| 12,498 |
| 176 | % |
| ||||||
まれな製品修理による損失 |
| — |
| 119 |
| (119) |
| (100) | % |
| — |
| 582 |
| (582) |
| (100) | % |
| ||||||
営業費用の合計 | $ | 15,031 | $ | 8,990 | $ | 6,041 |
| 67 | % | $ | 43,238 | $ | 24,216 | $ | 19,022 |
| 79 | % |
営業費用は、2022年3月31日に終了した3か月間の900万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で67%増加して1,500万ドルになりました。
営業費用は、2022年3月31日に終了した9か月間の2,420万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で79%増加して4,320万ドルになりました。
研究開発
研究開発費は、2022年3月31日に終了した3か月間の390万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で40%増加して550万ドルになりました。この増加は主に、免除されたRSUの業績に基づく権利確定条件の変更による株式報酬費用が110万ドル増加したことと、人員増加により給与および従業員福利厚生費用が30万ドル増加したことによるものです。
研究開発費は、2022年3月31日に終了した9か月間の1,170万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で44%増加して1,690万ドルになりました。この増加は主に、サイボーグの元従業員への人員と賞与の増加による給与と福利厚生費の230万ドルの増加、免除されたRSUの業績に基づく権利確定条件の変更による株式ベースの報酬の増加、60万ドルの専門家報酬の増加、その他の費用の80万ドルの増加によるものです。
セールスとマーケティング
販売およびマーケティング費用は、2022年3月31日に終了した3か月間の200万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間は210万ドルで横ばいでした。
販売およびマーケティング費用は、2022年3月31日に終了した9か月間の480万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で41%増加して680万ドルになりました。この増加は主に、2023年3月31日に終了した9か月間に人員を増やした結果、給与および従業員福利厚生費用が130万ドル増加したことと、合併完了時に支払われた広報費が30万ドルになったことによるものです。
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一般管理と管理
一般管理費は、2023年3月31日に終了した3か月間で、3.0ドルから149%増加して740万ドルになりました2022年3月31日に終了した3か月間の100万ドルです。この増加は主に、株式ベースの報酬費用が280万ドル増加したことによるものです。これは主に、主要な幹部の解雇および新入社員の助成金に対するRSUの業績条件の変更、法律、監査、および公開会社のコンプライアンス費用に対する外部専門家費用の160万ドルの増加によるものです。
一般管理費は、2022年3月31日に終了した9か月間の710万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で176%増加して1,960万ドルになりました。この増加は主に、主要な役員の解雇や新入社員の助成金に対するRSUの業績条件の修正による株式報酬費用が600万ドル増加したことと、訴訟費用、会計サービス費用、臨時サービス費が440万ドル増加したことによるものです。そのうち80万ドルは合併に備えた付随的な専門サービス費用で、給与と従業員福利厚生費用は120ドル増加しました。百万。
まれな製品修理による損失
2023年3月31日に終了した3か月と9か月間は、まれな製品修理による損失はありませんでした。これに対し、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間はそれぞれ119,000ドルと60万ドルでした。この減少は、2022年3月31日に終了した9か月間と比較して、2023年3月31日に終了した9か月間に、COVID-19による必須の予防措置として、お客様がハードウェアデバイスを洗浄するために非常に強力な市販の消毒液を使用したことによって生じたハードウェアの損傷に関連する修理および交換費用が減少したためです。
ワラントと転換約束手形の公正価値の変動
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 変更 |
|
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
|
| |||||||||||||||
(千ドル) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
ワラントと転換約束手形の公正価値の変化 | $ | 1,599 | $ | 18,102 | $ | (16,503) | 91 | % | $ | 61,043 | $ | (11,668) | $ | 72,711 | 623 | % |
2023年3月31日に終了した3か月間で、ワラントと転換約束手形の公正価値の変動は、2022年3月31日に終了した3か月間の1,810万ドルの利益に対し、160万ドルの利益となりました。これは主に、2022年9月21日の合併完了により、すべての転換約束手形が転換されたためです。2022年3月31日に終了した3か月間、当社の未払いの転換約束手形および負債分類ワラントはすべて、公正価値で会計処理されていたため、再評価の対象となりました。
2023年3月31日に終了した9か月間で、ワラントと転換約束手形の公正価値の変動は、2022年3月31日に終了した9か月間の1,170万ドルの損失と比較して、6,100万ドルの利益により変化しました。
2023年3月31日に終了した9か月間に記録された再測定の増加は、主に2つの要因によるものです。まず、合併が完了する直前に、転換社債と埋め込みワラントが当時の公正価値である4,140万ドルに再評価され、その結果、再測定による利益は4,830万ドルになりました。次に、合併の完了により、当社はVTAQの従来の私募ワラントに関連する940万ドルのワラント負債を引き受け、公正価値80万ドルの追加ワラントを発行しました。2023年3月31日現在、当社の未払いの負債分類ワラントはすべて、2023年3月31日の株価に基づいて公正価値に再評価されました。上記の結果、2023年3月31日に終了した9か月間に、再測定により6,100万ドルの利益が記録されました。ワラントの公正価値の変動に影響を与えた主な要因は、プライベートワラントの引き受け、追加のワラント株式の発行、および2023年3月31日に終了した9か月間の会社の株価の下落でした。
2022年3月31日に終了した9か月間に、転換社債と埋め込みワラントの公正価値が変動し、その結果1,170万ドルの損失が発生しました。これは、当時の非公開企業の株価の上昇を反映しています。このような株価の上昇は、予想されていた合併を念頭に置いていました。
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支払利息
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 変更 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
| |||||||||||||||||
(千ドル) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
支払利息 | $ | 2,991 | $ | 1,162 | $ | 1,829 | 157 | % | $ | 9,397 | $ | 3,418 | $ | 5,979 | 175 | % |
支払利息は、2022年3月31日に終了した3か月間の120万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で157%増加して300万ドルになりました。一方、支払利息は、2022年3月31日に終了した9か月間の340万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で175%増加して940万ドルになりました。この増加は、2022年3月31日に終了した3か月と9か月と比較して、2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に未払いの有利子タームローン債務が多かったためです。
債務および金融債務の消滅による損失
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 変更 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
| |||||||||||||||||
(千ドル) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
債務および金融債務の消滅による損失 | $ | — | $ | — | $ | — | 該当なし | $ | 8,095 | $ | — | $ | 8,095 | 該当なし |
2023年3月31日に終了した9か月間の債務および金融債務の消滅による損失は810万ドルで、2023年3月31日に終了した3か月間に損失は記録されませんでした。これに対し、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間の損失はありませんでした。この増加は、合併前に未払いのタームローンの消滅と、2023年3月31日に終了した9か月間の特定の融資債務の消滅による当社の損失によるものです。
その他の資金調達および金融商品(費用)収入、純額
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 変更 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
| |||||||||||||||||
(千ドル) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
その他の資金調達および金融商品(費用)収入、純額 | $ | — | $ | — | $ | — | 該当なし | $ | (1,768) | $ | — | $ | (1,768) | 該当なし |
2023年3月31日に終了した9か月間のその他の資金調達および金融商品費の純額は180万ドルでした。これは、転換社債契約の終了時に株式の発行と新株予約権の譲渡に関連する240万ドルの費用と、関連する弁護士費用50万ドルでしたが、権利確定前の創設者株式負債の再測定による120万ドルの収益によって一部相殺されました。
その他の利益、純額
| 3月31日に終了した3か月間 |
| 変更 |
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 |
| |||||||||||||||||
(千ドル) | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | 2023 |
| 2022 | 金額 |
| % | |||||||||||||
その他の収益、純額 | $ | 257 | $ | (12) | $ | 269 | (2,242) | % | $ | 2,612 | $ | 2,629 | $ | (17) | (1) | % |
2022年3月31日に終了した3か月間のその他の費用は1万2000ドルでしたが、2023年3月31日に終了した3か月間のその他の収益、純利益は30万ドルに増加しました。この増加は主に、2023年3月31日に終了した3か月間にマネーマーケット口座に保有されていた合併による収益から得られた利息によるものです。
その他の収益、純利益は、2022年3月31日に終了した9か月間の260万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間の純利益は260万ドルで横ばいでした。両期間の金額は、主に、それぞれ2023年3月31日および2022年に終了した9か月間のPPPローンの免除によるものです。
所得税引当金
2023年3月31日および2022年3月31日に終了した3か月と9か月間の所得税引当金は重要ではありませんでした。
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流動性と資本資源
2023年3月31日および2022年6月30日現在、当社の主な流動性源は、それぞれ2,700万ドルと300万ドルの現金および現金同等物で、運転資金の目的で保有されていました。
創業以来、私たちは主に転換約束手形やローンの発行、転換優先株式の売却などの資金調達取引を通じて事業資金を調達してきました。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した9か月間の営業損失のうち、それぞれ4,230万ドルと2,160万ドルの営業損失を含め、創業以来経常営業損失を被っています。2023年3月31日と2022年6月30日の時点で、当社の累積赤字はそれぞれ1億9,870万ドルと20億80万ドルで、短期的には引き続き営業損失が発生すると予想しています。営業資金は、顧客からの現金回収のタイミングやその他のリスクなど、COVID-19パンデミックの影響を含むがこれらに限定されない、さまざまなリスクや不確実性の影響を受ける可能性があります。合併の完了により4,980万ドルの現金、クレジット契約の発行とその他の債務の同時返済により1,370万ドルの純現金を受け取りましたが、現在予想される支出を賄い、期限が迫った債務を履行するためには、追加の資本注入が必要になります。私たちの将来の資本要件は、収益の伸び率、サブスクリプションの更新活動、請求頻度、将来の製品開発の成功、さらなる販売やマーケティング、研究開発活動を支援するための支出のタイミングと範囲など、多くの要因に左右されます。
合併と同時融資により当社の財政状態は改善しましたが、将来的には公的または民間の資金源からの追加資金が必要になると予想されます。これらの追加資金計画は、当社が継続企業として存続する能力について大きな疑問を投げかける状況や出来事を緩和することを目的としています。ただし、計画の一部は制御できないため、効果的に実施されるかどうかは保証できません。外部資金源から追加の資金調達が必要な場合、仮にあったとしても、許容できる条件で追加融資を受けることができるかどうかは保証できません。希望に応じて追加の資本を調達できない場合、当社の事業、経営成績、財政状態に重大かつ悪影響を及ぼす可能性があります。その結果、財務諸表が発行された日から1年以内に継続企業として存続できるかどうかについて、かなりの疑問が残ります。当社の財務諸表は、通常の事業過程における資産の実現と負債の履行を前提とした継続企業ベースで作成されています。
キャッシュフローの概要
次の表は、示された期間のキャッシュフローをまとめたものです。
| 3月31日に終了した9か月間 |
| 変更 | |||||||||
(千単位) | 2023 |
| 2022 | $ |
| % | ||||||
営業活動に使用された純現金 | $ | (35,719) | $ | (38,415) | $ | 2,696 | (7) | % | ||||
投資活動に使用された純現金 |
| (5,813) |
| (1,463) |
| (4,350) |
| 297 | ||||
財務活動による純現金 |
| 65,493 |
| 13,367 |
| 52,126 |
| 390 | ||||
現金の純増加 (減少) | $ | 23,961 | $ | (26,511) | $ | 50,472 | (190) | % |
営業活動
2023年3月31日に終了した9か月間の営業活動に使用された純現金は、2022年3月31日に終了した9か月間の3,840万ドルに対し、6%減少して3,590万ドルになりました。
2023年3月31日に終了した9か月間、営業活動に使用された純現金は35.9ドルでした 百万。これは私たちの純利益2.1ドルでした 100万ドル、および営業資産と負債の変動による現金の純使用量は3.0ドルです 100万は非調整により一部相殺されました-現金35.0ドルを差し引いた利益 百万。営業資産と負債の変動による現金の純使用は、主に売掛金の70万ドルの増加、前払金およびその他の流動資産の70万ドルの増加、未払負債の210万ドルの減少、および繰延収益の9.0ドルの減少に関係しています 百万。このような現金の使用は、7.8ドルの繰延費用の減少によって一部相殺されました 百万ドルで、買掛金は150万ドル減少しました。ノン-現金調整は主に、48.3ドルのワラントおよび転換約束手形の公正価値の変動による利益に関するものです 100万ドルと当社の負債の公正価値の変化-分類済み12.6ドルのワラント 百万、未払いのPPPローン200万ドルの免除、および権利確定していない創立者負債の140万ドルの公正価値の変動。これは、810万ドルの債務および融資債務の債務消滅による損失、580万ドルの株式報酬費用、460万ドルの現物支払利息、240万ドルの転換社債契約終了時の株式およびワラント費用(株式ベース)によって一部相殺されました 3.5ドルの報酬費用
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100万ドル、債務割引および債務発行費用の償却額は220万ドル、減価償却および減損は130万ドルです。
3月に終了した9か月間 2022年31月、営業活動に使用された純現金は38.4ドルでした 百万。これは、34.1ドルの純損失でした 100万ドルと営業資産と負債の変動による現金の純使用量は16.8ドル 100万は非調整により一部相殺されました-現金12.4ドルの料金 百万。営業資産と負債の変化による現金の純使用は、主に10.9ドルの繰延収益の減少に関連しています 百万、6.8ドルのベンダー融資制度 百万、4.3ドルの買掛金 100万ドルと未払負債2.6ドル 100万ドルと0.9ドルの在庫の増加 100万ドル、繰延費用の9.0ドルの減少により一部相殺された 百万。ノン-現金調整は主に、10.6ドルの転換約束手形の公正価値の変動に関するものです 百万、当社の負債の公正価値の変動-分類済み1.1ドルのワラント 百万、1.5ドルの減価償却費 百万と株式ベース1.4ドルの報酬費用 百万ドル、2.6ドルのPPPローンの免除により一部相殺されました 百万。
投資活動
2023年3月31日に終了した9か月間、投資活動に使用された純現金は、2022年3月31日に終了した9か月間の150万ドルに対し、2023年3月31日に終了した9か月間で580万ドルに増加しました。
2023年3月31日に終了した9か月間、投資活動に使用された現金は、主に3.6ドルの資本化ソフトウェアへの現金流出でした。 100万ドル、非関連会社への投資による現金流出(200万ドル)。
3月に終了した9か月間 2022年31月、投資活動に使用された現金は1.5ドルでした 百万ドルは、主に1.2ドルの資本化ソフトウェアへの現金流出でした。 百万。
資金調達活動
2023年3月31日に終了した9か月間、資金調達活動によって提供された純現金は、2022年3月31日に終了した9か月間の資金調達活動によって提供された現金で6,550万ドルに増加しました。これに対し、2022年3月31日に終了した9か月間の財務活動によって提供された現金は1,340万ドルでした。
2023年3月31日に終了した9か月間、資金調達活動によって提供された現金は6,570万ドルで、これは主に6,030万ドルのタームローンの発行による収入、取引費用を差し引いた合併およびPIPEファイナンスからの拠出金、取引費用を差し引いた4,980万ドル、普通株式発行による収益100万ドルで、一部は3,300万ドルのタームローンの返済により相殺されました。610万ドルの債務消滅にかかる手数料およびその他の費用、繰延取引費用の支払い190万ドル、資金の元本の支払い370万ドルの債務と110万ドルの債務発行費用の支払い。
3月に終了した9か月間 2022年31月、財務活動によって提供された現金は13.4ドルでした 100万ドル。これは主に12.6ドルのタームローンの発行による収益でした 100万ドルと5.5ドルの転換約束手形の発行による収入 百万ドル、2.0ドルの融資債務の支払いにより一部相殺 百万、1.5ドルの繰延取引費用の支払い 100万ドル、および1.1ドルの債務発行費用の支払い 百万。
融資義務
2023年3月31日および2022年6月30日の時点で、当社の融資義務は以下のとおりです。
| 3月31日現在、 |
| 6月30日現在、 | |||
(千単位) | 2023 | 2022 | ||||
売掛金融資ファシリティ | $ | 4,314 | $ | 5,911 | ||
設備融資ファシリティ |
| 1,266 |
| 2,929 | ||
融資債務総額 |
| 5,580 |
| 8,840 | ||
控える:融資義務、現行債務 |
| (3,720) |
| (8,840) | ||
非流動融資債務総額 | $ | 1,860 | $ | — |
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売掛金融資ファシリティ
2021年4月27日に、外部投資家が前払いと引き換えに投資できる将来の売掛金を提供する投資契約を締結しました。この取り決めにより、私たちは多額の前払いの形で資金を調達しました。これは、受領した収益を融資債務として計上することにより、借入として計上しました。この資金は、将来の売掛金に関連する売掛金債務者から回収された支払いによって返済されます。 融資義務はノンリコースです。ただし、最初に債務者から支払いを回収し、投資家に送金する必要があるため、回収の責任は当社にあります。私たちは、実効利息法を用いて融資金額の利息を計上します。実効金利とは、投資家が受け取る現金の現在価値と、投資家が当社に支払った現金の現在価値を等しくする金利です。売掛金融資ファシリティの期間は5年間で、この取り決めにより、当社と金融業者は相互に合意して、借入金の期限が来たら繰り越すことができます。
2021年8月15日、2021年11月16日、2022年2月22日、2022年5月31日、2022年8月18日に、売掛金ファイナンスファシリティの条件に従い、売掛金ファイナンスファシリティを繰り越し、四半期ごとの借入を最低12か月間継続できるようになりました。金融業者の承認を条件として、売掛金融資ファシリティの繰り越しを継続する可能性があります。
2023年4月15日、当社は、投資契約に基づく支払い期日と定期支払い額を修正するために、修正および改訂された投資契約を締結しました。この契約では、2023年、2024年、2025年の会計年度にそれぞれ70万ドル、350万ドル、90万ドルの元本と利息の支払いが求められています。
設備融資ファシリティ
2019年から、特定のタブレット購入の支払いを確保するために、第三者の金融業者と契約を結びました。このような契約には通常、3年から5年の期間があり、金利は8%から14%の範囲です。次に、金融業者が収益化したタブレットを、4年間のオペレーティングリースを通じてお客様にリースします。
2023会計年度に、流動性ポジションやその他のコミットメントにより、第三者の金融業者との特定の取り決めの支払いを延期し、その結果、その取り決めを履行していませんでした。以下で説明するように、第三者の金融業者との返済契約により問題を解決しました。
2022年11月4日、当社は第三者の金融業者と未払いの繰り延べという修正を締結しました。これにより、契約の残りの期間に支払われるべき毎月の支払い額が増加しました。
2022年11月21日、当社は第三者金融機関との間で修正を締結しました。当社は、40万ドルの現金支払いにより取り決めの1つを返済しました。そのうちすべての債務が消滅し、その結果、30万ドルが要約連結営業報告書および包括利益(損失)に負債および財務債務の消滅による損失として計上されました。
2022年11月4日に施行された改正と、2022年11月21日に実施された早期解約の結果、上記の支払いのデフォルトは免除され、当社は2023年3月31日をもってこれを順守しています。当社は、これらの取り決めに基づくすべての債務を、2023年3月31日および2022年6月30日現在の資金調達債務内の短期債務として分類しています。
債務の取り決め
2023年3月31日と2022年6月30日の時点で、負債割引を差し引いた当社の未払い債務は以下のとおりです。
| 3月31日現在、 |
| 6月30日現在、 | |||
(千単位) | 2023 | 2022 | ||||
転換約束手形 | $ | — | $ | 89,663 | ||
タームローン |
| 53,979 |
| 25,443 | ||
PPPローン |
| — |
| 2,000 | ||
負債総額 |
| 53,979 |
| 117,106 | ||
控除:負債、現在 |
| (53,979) |
| (115,106) | ||
負債総額、非流動負債 | $ | — | $ | 2,000 |
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クレジット契約
2022年9月21日、合併の完了に関連して、当社は、管理・支払い・担保代理人(以下「代理人」)として、その子会社保証当事者であるメトロポリタン・パートナーズ・グループ・アドミニストレーション合同会社(以下「代理人」)、貸し手(「貸し手」)、およびその他の当事者との間でクレジット契約(「クレジット契約」)を締結しました。これに基づき、貸し手は元本を集約した定期ローンを延長しました。元本は5,500万ドル(「タームローン」)。
2023年3月、私たちはクレジット契約の最初の修正(「憲法修正第1条」)を締結しました。この条項では、既存のクレジット契約の特定の契約と支払い条項を修正しました。修正第1条に関連して、私たちはメトロポリタンと修正および改訂された手数料レター(「フィーレター」)を締結しました。これに基づき、20万ドルの修正手数料を支払い、プレストの普通株式40万株(額面1株あたり0.0001ドル)(「普通株式」)を、1株あたり0.01ドルの行使価格で(「新株式」)を購入するワラントを付与しました。メトロポリタン・レバード・パートナーズ・ファンドVII、LP、メトロポリタン・パートナーズ・ファンドVII、LP、メトロポリタン・オフショア・パートナーズ・ファンドVII、LP、およびCEOFホールディングスLP(以下「メトロポリタン・エンティティ」)。支払った手数料にワラントの公正価値を加えた80万ドルの追加債務割引を記録し、ワラントを負債として記録しました。
タームローンは、クロージング時に全額借り入れられました。クレジット契約に基づく未払い額には、年率 15% の利息がかかります。締切日から最初の18か月間に、当社は、当該利息の金額を月単位で資産化し、それをタームローンの元本残高に加算することにより、未払利息の一部を支払うことを選択できます。その後、当該資本化利息は金利で利息が発生し、その他の点ではタームローンの元本となります(「PIK利息」)。締切日から最初の9か月間に発生する利息については、支払われる利息の100%を月次ベースでPIK利息として資本化することを選択できます。締切日の9か月記念日以降、かつ締切日の18か月記念日より前に発生する利息については、支払利息の50%を月次ベースでPIK利息として資産計上することを選択できます。タームローンは2025年3月21日に満期を迎えます。
タームローンは、当社が前払いすることができます。ただし、締切日の18か月の記念日より前に任意または必須の前払いを行う場合は、支払い日から締切日の18か月記念日までの期間に、タームローンの元本総額(その期間にPIK利息として資産化できた可能性のある利息を含む)に対して発生する利息と手数料に等しい全額の保険料の支払いを伴わなければなりません。タームローンは、一度返済した後で借り換えることはできません。タームローンに関連して、特定の前払い手数料と管理費をエージェントに支払う必要があります。信用契約に基づく当社の義務は、実質的にすべての資産によって担保されています。
私たちは、最低現金契約や1.20対1.00の最大ネットレバレッジ比率など、クレジット契約に定められた特定の財務規約を遵守しなければなりません。最低現金規約では、過去6か月の営業費用に110万ドルを加えた金額の現金を別の口座に保管する必要があります。これらの財務規約を遵守できず、下記のとおり、権利放棄を受けています。クレジット契約には、追加の負債または先取特権の発生、投資、関連会社との取引、財務諸表の提出、税金の支払い、保険の維持、財産の処分、合併または買収、その他の慣習的な契約を含む、慣習的な肯定的および制限的な契約も含まれています。また、限られた例外を条件として、配当金の支払いやその他の分配や資本金の支払いも制限されています。クレジット契約には、慣習的な表明と保証、債務不履行事由および解約条項も含まれており、これに基づいて期間貸付が加速され、未払いの支払債務に適用される金利が5%引き上げられます。2023年3月31日現在、当社は、上記の憲法修正第1条により、2023年2月28日および2023年3月31日までの期間の最低現金契約、2023年2月28日から2023年5月31日までの期間の純レバレッジ比率、および最高経営責任者の取締役会からの離職によって生じる債務不履行について、免除を取得しました。当社は、追加の資金調達の取り組みと併せて、さらなる免除を求めています。当社は、適用される他のすべての契約を遵守しています。ただし、追加の資金が確保されない場合、今後12か月以内にすべての契約を遵守できるかどうか確信が持てないため、2023年3月31日現在の要約連結貸借対照表では、信用契約の残高を最新のものとして分類しています。
クレジット契約と併せて、貸し手に普通株式を購入するための150万ワラントを発行しました。このようなワラントは株式分類であると判断され、当社は当該ワラントに関連する210万ドルの金額を追加払込資本金に計上し、相殺する負債割引も計上しました。
クレジット契約を締結する条件として、Ventoux Acquisition Holdings LLCとChardan International Investments LLCは、VTAQの共同スポンサー(「スポンサー」)は、クレジット契約の貸し手に60万株を譲渡することに合意しました。スポンサーからクレジット契約の貸し手への株式譲渡は、取引の内容が非常に大きかった
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スポンサーが私たちに出資し、その後、貸し手が信用契約を締結するためのインセンティブとして、貸し手に株式ベースの支払いを行ったということでした。したがって、この取引は、拠出金の追加払込資本の増加分を相殺して、280万ドルの債務発行費用割引として連結要約貸借対照表に記録しました。
クレジット契約の締結に関連して、100万ドルの現金債務発行費用を負担しましたが、これは債務割引として計上されました。
2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、PIKの支払利息はそれぞれ210万ドルと450万ドルを記録しました。これは未払いの債務残高の増加として反映されています。さらに、2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、負債割引の償却に関連する支払利息をそれぞれ60万ドルと120万ドルと記録しました。したがって、2023年3月31日時点のタームローンの非流動残高は5,400万ドルで、550万ドルの未償却債務発行費用を差し引いた元本5,500万ドルとPIK利息450万ドルの発生額を反映しています。
転換約束手形
2022年6月30日現在、さまざまな投資家向けに発行されている転換社債があり、そのすべてが公正価値オプションで会計処理されています。2022年6月30日現在、このような転換約束手形の公正価値は8,970万ドルでした。合併に伴い、すべての転換約束手形は普通株式に転換されました。さらに、ワラントと一緒にあった特定の転換社債も、関連するワラントを普通株式に転換しました。手形とワラントの転換の結果、8,147,938株の普通株式が発行されました。転換直前に、転換約束手形は当時の公正価値である4,140万ドルに再測定され、その結果、再測定利益は4,830万ドルになりました。これは、要約連結営業報告書の公正価値の変化と2023年3月31日に終了した9か月間の包括利益(損失)に計上されました。
2022年3月31日に終了した9か月間に、当社は2021年7月に50万ドルの転換約束手形を発行し、2022年2月には2,570万ドルの手形を発行し、2021年6月の手形には2000万ドルの手形を2022年2月の手形とともに返済しました。2022年3月31日に終了した3か月と9か月の間に、すべての未払いの転換約束手形について、再測定による利益1,920万ドルと損失1,060万ドルの損失を記録しました。これらは、要約連結営業報告書の公正価値と包括利益(損失)の範囲内に記録されました。
タームローン
ホライゾン・ローン
2021年3月4日、私たちはホライゾン・テクノロジー・ファイナンス・コーポレーション(「ホライゾン」)とローン契約(「ホライゾン」)を締結しました。この契約には1,500万ドルの資金が提供され、プライムレートに年率6.5%を加えた利息がかかり、各融資日から54か月の期間があります。ホライゾンローンの支払い条件では、最初の24日の支払い日の未払いの元本に対してのみ未払利息を返済し、次の30日の支払い日には、ローンに適用される注記に記載されている元本と未収利息の均等な支払いが義務付けられています。ホライゾンローンに対して特定の資産を質入れしました。ホライゾンローンには、無制限の現金と売掛金の残高の維持、および四半期ごとの予約目標の達成を要求する財務規約が含まれています。2022年3月11日、ホライゾンローンを修正し、合計期間を24か月に短縮し、満期を2023年3月20日にしました。
クレジット契約(後述)の締結に関連して、2022年9月21日にホライゾンローンに1,700万ドルの現金を返済しました。そのうち1,500万ドルは元本の返済、60万ドルは支払利息と未収利息の支払いでした。さらに、170万ドルが当社の要約連結営業報告書および包括利益(損失)に負債および財務債務の消滅による損失として計上されました。
ラゴ・ローン
2022年3月11日、私たちはラゴ・イノベーション・ファンドI&II、LLCとローン契約(「ラゴ・ローン」)を締結しました。この契約では、1,260万ドルが提供され、12% に1%または30日間のLIBORのいずれか大きい方の利息が加算され、2%の現物利息が支払われ、2023年4月1日に満期を迎えます。私たちはLagoローンに対して特定の資産を差し入れました。ラゴローンの支払い条件では、最初の12回の支払い日に未払いの元本に対してのみ未払利息を返済し、ローンに適用される注記に記載されている最後の支払い日に元本と残りの未収利息の支払いが義務付けられています。前払いの時期にもよりますが、いつでも手数料を前払いすることができます。Lagoローンには、無制限現金の維持を必要とする金銭的契約が含まれています
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さらに、売掛金残高と四半期ごとの予約目標の達成。ラゴローンで普通株式を購入するために205,602件のワラントを発行しました。詳細については、Form 10-Qのこの四半期報告書の項目1の注記10を参照してください。
2022年8月4日、ラゴローンの修正により、530万ドルのタームローンを追加で受け取りました。さらに、追加のトランシェで普通株式を購入するために、169,310件のワラントを追加発行しました。私たちは、貸し手との修正は消滅として計上すべきだと判断し、要約連結営業報告書と包括利益(損失)に600万ドルの負債および金融債務の消滅による損失を計上しました。
2022年9月21日のクレジット契約(後述)の締結に関連して、私たちはすべての未払いのローンを2,240万ドルの現金支払いで返済しました。そのうち1,780万ドルは元本の返済で、10万ドルは現物利息の支払いでした。前払いやその他の罰金に関連して、さらに440万ドルの現金が支払われました。
給与保護プログラムローン
2020年4月、当社は米国中小企業庁を通じて260万ドルの給与保護プログラム(「PPP」)ローンを取得しました。2021年3月、2回目のPPPローンが200万ドル、合計460万ドルで取得されました。資金が給与費用、住宅ローンの利息、家賃、光熱費に使われ、少なくとも60%が給与に使われれば、ローンは全額免除されます。私たちはその資金をこれらの費用に使用し、PPP基金の融資免除を申請しました。ローンには担保や個人保証は必要ありませんでした。PPPローンの金利は1%で、最初のローンの満期は2年、2番目のローンの満期は5年間です。私たちは、ASC 470の会計指針に従い、ローンを負債として会計処理します。 債務.
2022年3月31日に終了した9か月間に、最初の260万ドルのPPP融資の免除を受け、純利益としてその他の収益として計上されました。2022年7月、約20万ドルの2回目の融資が免除されました。これは、2023年3月31日に終了した9か月間の要約連結営業報告書および包括利益(損失)を差し引いたその他の収益として計上されました。
オフバランスシートアレンジメント
2023年3月31日と2022年6月30日の時点で、貸借対照表外の取り決めはありませんでした。
その他の最近の動向
6月に2022年、私たちは第三者の下請け業者との問題に関して仲裁人の有利な判決を受け、製品の修理頻度が低いことによる損失に関連する損害賠償と訴訟費用の補償として約1130万ドルの損害賠償を授与されました。この仲裁判決は、2023年3月6日に仲裁判決が下された国の控訴裁判所によって承認されました。2023年5月2日、ベンダーは最高裁判所に判決を上訴しました。この賞は、2023年3月31日現在、実現可能と見なされる基準を満たしていません。その結果、要約連結営業報告書および包括利益(損失)には、この和解に関連する利益は計上されていません。
関連当事者取引
当社は、取締役会のメンバーがその企業の役員であり、その法人に金銭的利益を有する法人(「関連法人」)との間で、特定の転換約束手形および埋め込みワラントを締結しています。2022年6月30日現在、当社の転換約束手形と埋め込みワラントの残高のうち960万ドルは関連当事者に支払われるべきで、その支払い期限はすべて12か月以内に支払われます。転換社債と埋め込みワラントは、2023年3月31日に終了した9か月間に普通株式に転換されました。詳細については、注記7を参照してください。
2023年3月31日に終了した9か月間に、会社の普通株式133,333株と引き換えに、投資家から1,000ドルの株式投資を受けました。詳細については、Form 10-Qのこの四半期報告書の項目1の注記9を参照してください。詳細については。
さらに、2023年3月31日に終了した9か月間に、会社の取締役および暫定CEOに1,200,000のRSUを付与しました。付与日はRSUあたり4.56ドルの公正価値です。詳細については、Form 10-Qのこの四半期報告書の項目1の注記11を参照してください。
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重要な会計方針と見積もり
米国会計基準に準拠した財務諸表を作成するには、一定の見積もりと仮定を行う必要があります。これらの見積もりと仮定は、報告された資産、負債、収益、費用、開示の金額に影響します。私たちの最も重要な見積もりと判断は、売掛金の回収可能性、財産と設備と無形資産の耐用年数、在庫評価、金融商品の公正価値、繰延税金資産と負債の評価、株式ベースの報酬の推定価値の計算に使用される評価仮定、ワラントの評価、収益と未権利の創立者株式の取り決め、投資の評価に関するものです。非関連会社では、取得したのれんや無形資産の評価と長期の減損資産。実際の結果は、これらの見積もりとは異なる場合があります。私たちの見積もりと実際の結果に違いがある限り、将来の財務諸表の表示、財政状態、経営成績、キャッシュフローに影響が及びます。
以下に説明する会計方針は、より高度な判断と複雑さを伴うと考えています。したがって、これらは、当社の財政状態と経営成績を十分に理解し評価するうえで最も重要であると私たちが考える方針です。詳細については、2022年6月30日および2021年6月30日現在および終了した年度の監査済み連結財務諸表の注記1と、2022年12月16日にSECに提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙99.1に含まれる関連注記を参照してください。
収益認識
収益は、約束された商品またはサービスが、顧客から徴収される税金(売上税やその他の間接税など)を差し引いた金額で、それらの商品またはサービスと引き換えに、私たちが受ける資格があると予想される対価を反映した金額で顧客に振り込まれ、その後政府当局に送金されたときに計上されます。
2023年3月31日と2022年3月31日に終了した3か月と9か月の収益は、(1)ハードウェア、ハードウェアアクセサリ、ソフトウェア、カスタマーサポートとメンテナンスを含むPresto TouchおよびAI Platform製品の販売とリース(「プラットフォーム収益」)と、(2)プレミアムコンテンツ(ゲーム)とプロフェッショナルサービスを含むその他の収益(「取引収益」)の2つの収入源から得られました。
プラットフォーム収益
プラットフォームの収益源は、当社のPresto Touch製品へのアクセスに対して顧客に請求される料金から生み出され、評価されています。契約総額の一部は契約締結時に支払われ、残りは契約期間中の毎月支払う必要があります。お客様との契約は、通常12か月から48か月です。計上された収益を超えて請求された金額は、繰延収益として記録されます。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間、AIプラットフォーム製品から生み出された収益は重要ではありませんでした。AI Platform製品から生み出されるこのような収益には、2023年3月31日に終了した3か月と9か月間の顧客の取引価格の引き下げとして扱われるワラントの公正価値に関連する50万ドルと110万ドルの逆収益が含まれます。詳細については、上記の経営成績の構成要素を参照してください。また、特定の顧客と契約を結び、その顧客にPresto Touch製品をリースしました。リースに関連する収益は、要約連結営業諸表および包括利益(損失)では、リース期間中のプラットフォーム収益として定額で計上されました。経営成績の構成要素を参照してください 詳細については、上記のセクションをご覧ください。
取引収入
取引収益は、コンテンツが配信されて使用された時点で認識される単一の履行義務で構成されます。取引収益は総額ベースで計上されます。なぜなら、レストランは私たちとダイナーとの間の販売代理店として、食事体験中に購入したプレミアムコンテンツをアップセルするからです。私たちは履行に責任を負う第一の義務者であり、ゲーミングライセンスとそのアクセシビリティを管理し、ダイナーに請求される価格の設定に影響力を持っているので、私たちが主です。レストランが販売手数料として源泉徴収する金額は、取引収益原価に計上されます。
収益の認識は以下の手順で決定されます。
1. | 顧客との1つまたは複数の契約の確認 — 私たちは基本販売契約を締結します(」MSA」)両当事者が署名した顧客と一緒に。権利と義務はMSAに概説されており、支払い条件は |
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明確に定義されています。その後、通常は各フランチャイジーと、提供される特定の商品やサービスの概要を記載したライセンス契約を締結します。また、ダイナーと別途ゲーム契約を締結しています。これにより、お客様はプレミアムコンテンツの使用料を支払うことに同意することになります。各MSAは、ライセンス契約および各ゲーム契約と併せて、当社が支払いと引き換えに商品やサービスを提供するという商業的実体を持っており、回収可能性は高いです。 |
2. | 契約における履行義務の明確化 — お客様との契約には、複数のサービスを譲渡するという約束が含まれています。複数のサービスを含むすべての契約について、個々のサービスが個別の履行義務とみなされるかどうかを評価します。あるサービスが明確な履行義務であるかどうかの評価では、お客様がサービスを単独で利用できるのか、それとも他のすぐに利用できるリソースを使ってそのサービスから利益を得ることができるのか、またそのサービスが契約の他のサービスとは別に識別できるのかを判断します。この評価では、個々のサービスの性質と、契約の中でサービスがどのように提供されているかを評価する必要があります。これには、サービスが大幅に統合されているか、相互に関連性が高いのか、相互に大幅に変更されているのかなどが含まれますが、契約の事実と状況に基づく判断が必要になる場合があります。 |
私たちは以下の履行義務を特定しました。MSAとライセンス契約については、1)ハードウェア、SaaS、メンテナンスの販売またはリースは、Presto Touch製品の履行義務の1つとして組み合わされ、ゲーム契約については、2)プレミアムコンテンツまたはゲームについてです。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月の間、プロフェッショナルサービスは重要ではありませんでした。
Presto Touch製品の各要素は相互に依存しており、独立して機能することはできないため、当社のPresto Touchには単一の履行義務があると見なされます。Presto Touch製品のソフトウェアとハードウェアは1つの出力を組み合わせたものなので、顧客は一方の要素を使わずに他の要素を使用してもメリットはありません。
ゲーム契約を締結する際、当社のPresto Touch製品には、(自社で、または他の下請け業者を通じて)設計され、インターネットを通じて提供され、ダイナーが購入できるエンターテイメントサービスを提供する機能が含まれます。ゲームにはインターネット経由でのみアクセス可能で、コンテンツの購入を決定した時点で、プレストタッチ製品でゲームにアクセスする権利が与えられます。ゲーム料金は、ダイナーによるデバイスの使用に基づく使用料で、ダイナーとの個別の契約で規定されています。発生した手数料はすべて、レストランが食事小切手の通常の支払いの一部としてレストランが徴収し、売上としてレストランに支払われる手数料を差し引いて当社に送金されます。したがって、プレミアムコンテンツ収益、つまりゲーム収益は、1つの履行義務です。
3. | 取引価格の決定 — 当社のMSAには契約条件が規定され、個別のライセンス契約によって取引価格が決定されます。通常、店舗所在地ごとの価格またはプレストタッチ製品の数で概説されています。取引価格は一般的に固定料金で、一部は契約締結時に前払い、残りはPresto Touch製品のインストール時に支払う必要があります。取引収益の取引価格は、ゲームごとに請求される固定手数料です。私たちは時々、お客様に支払う対価を提供します。これは、支払い時に資本化資産として記録され、繰延費用の一部として含まれ、予想される顧客寿命にわたる逆収益として償却されます。 |
4. | 契約における履行義務への取引価格の配分 — プレストタッチとプレミアムコンテンツ契約はそれぞれ1つの履行義務で構成されており、契約価格の再配分は必要ありません。 |
5. | 当社が履行義務を履行した場合の、または履行義務を履行したときの収益の計上 —お客様は、当社のSaaSプラットフォームへの継続的なアクセスを通じて当社が提供する特典を同時に受け取り、消費するため、Presto TouchとAIプラットフォームからの収益は、サブスクリプションサービスが利用可能になった時点から始まるサービスの提供期間中、一定期間にわたって相応に賄われます。取引収益は評価可能な評価基準を満たしておらず、ゲームサービスが提供された時点で計上されます。 |
株式ベースの報酬
当社には、従業員にはインセンティブストックオプションと制限付株式ユニット(「RSU」)が付与され、従業員、投資家、取締役、コンサルタントには非適格ストックオプションが付与される株式インセンティブプランがあります。オプションとRSUが付与したオプションとRSUは、業績に基づく付与を除き、指定されたサービス期間で長期にわたって権利が確定します。株式報奨に関連する株式ベースの報酬費用は、授与される報奨の公正価値に基づいて計上されます。アワードの基礎となる当社の普通株式の公正価値は、これまで、経営陣からの意見と第三者評価に基づいて取締役会によって決定されてきました
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私たちの普通株式の公開市場がなかったので、スペシャリスト。取締役会は、比較対象企業の評価、当社の事業および財務実績、普通株式の流動性の欠如、優先株式または普通株式の取引、一般的および業界固有の経済見通しなど、多くの客観的および主観的な要因を考慮して普通株式の公正価値を決定します。
各オプション報奨の公正価値は、Black-Scholesのオプション価格モデルを使用して、付与日に推定されます。ブラック・スコールズのオプション価格モデルでは、原株の公正価値、リスクフリー金利、オプションの予想期間、予想ボラティリティ、予想配当利回りなどの主観的な仮定の入力が必要です。各RSUの公正価値は、付与日の原資産となる普通株式の公正価値です。関連する株式ベースの報酬費用は、アワードの必要な有効期間(通常は4年間)にわたって定額で計上されます。業績条件のある報奨については、業績条件が達成される可能性が高い場合に、開始から現在までの累積株式報酬費用として計上されます。没収が発生した時点で会計処理を行っています。
下記の前提条件に基づいて、Black-Sholes-Mertonオプション価格モデルを使用して、付与日に授与された各オプションの公正価値を見積もりました。
● | リスクフリー金利— リスクフリー金利は、満期が予想期間に近い米国財務省のゼロクーポン発行の公開金利の平均を使用して計算されました。配当金の支払いの履歴はなく、分配の予定もないため、配当利回りの仮定はゼロです。 |
● | 予定期間— オプションの予想期間は、ストックオプションが引き続き発行されると予想される平均期間に基づいており、オプションの権利確定期間と契約上の満了期間の中間点として計算されます。これは、将来の行使パターンや権利確定後の雇用終了行動について合理的な期待を導き出すのに十分な履歴情報がありませんでした。 |
● | 予想されるボラティリティ— 当社株式の予想株価ボラティリティは、当社には普通株式の取引履歴がなかったため、同業他社の過去のボラティリティを調べて決定されました。 |
● | 予想配当利回り— 配当金の支払いの履歴もなく、分配の予定もないため、配当利回りの仮定はゼロです。 |
2023年3月31日に終了した3か月と9か月の間、オプションを付与しませんでした。
収益株は、ASC 480に概説されている負債分類基準を満たしていないため、株式に分類されています。 負債と資本の区別ASC 815-40の対象であり、どちらも(i)自社株のインデックスであり、(ii)株式分類の基準を満たしています。収益株の公正価値は、「レベル3」のインプットに基づいて決定されます。これは、ボラティリティや前述の最低VWAPを満たすまでにかかった時間などのインプットに関する市場データが不足しているためです。当初の認識では、収益株はモンテカルロ評価モデルを用いて公正価値で測定されていました。評価モデルでは、ボラティリティ、割引率、最低VWAPを満たすまでにかかる時間など、さまざまな重要な仮定を利用していました。
インベントリ
在庫は、先入れ先出しの在庫方式に近い加重平均原価法を使用して、原価または正味実現可能価値のいずれか低い方で評価されます。この方法は一貫しており、新規在庫と再生品で個別に評価されます。在庫は完成品(タブレット)と関連する構成部品で構成されています。私たちは第三者メーカーから完成品として在庫を購入し、その在庫の一部は自社の倉庫に、一部は第三者の倉庫に保管します。過去の売上、将来の需要と市況、予想される製品ライフサイクル、現在の在庫レベルを評価した上で、過剰在庫と古くなった在庫の引当金を定め、そのような在庫を正味実現可能な推定価値まで減らします。このような引当金は通常の事業過程で行われ、連結営業報告書の収益原価と包括損失に計上されます。2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月と9か月間、過剰在庫と古くなった在庫の引当金は重要ではありませんでした。
公正価値測定
公正価値とは、市場参加者間で秩序ある取引が行われ、資産または負債の主要市場または最も有利な市場で負債を移転するために支払われる交換価格として定義されます。
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測定日。私たちは、各報告期間において、公正価値階層を用いて金融資産と負債を公正価値で測定しています。公正価値を測定する際には、観察可能なインプットを最大限に活用し、観察できないインプットの使用を最小限に抑える必要があります。公正価値階層における金融商品の分類は、公正価値の測定にとって重要な、最も低いレベルのインプットに基づいています。公正価値の測定には、次の3段階の入力を使用できます。
● | レベル1 — 報告日時点での同一資産の活発な市場における相場価格。 |
● | レベル2 — レベル1以外の、直接的または間接的に観察可能なインプット。たとえば、類似資産の活発な市場での相場価格、活発ではない市場における同一または類似の資産の相場価格、または資産のほぼ全期間にわたって観察可能な、または観測可能な市場データによって裏付けられるその他のインプット。 |
● | レベル3 — ほとんどまたはまったく市場活動に支えられず、資産の公正価値にとって重要な、観察不可能なインプット。 |
金融商品は、現金同等物、売掛金、買掛金、転換約束手形および埋め込みワラント、ワラント負債、および権利確定されていない創設者株式負債で構成されています。売掛金と買掛金は帳簿価額で記載されています。これは、受領予定日または支払日までの期間が短いため、ほぼ公正価値です。
転換約束手形と埋め込みワラントを考慮して公正価値オプションを選択しました。財務諸表の負債の価値をより正確に反映すると考えるからです。転換約束手形、埋め込みワラント、未収利息の元本は、モンテカルロ評価モデルを使用して公正価値で測定されます。評価モデルでは、優先株の次回の民間融資時の換算、公開流動性イベントにおける次回の資金調達時の換算、支配権の変更時の換算、満期およびデフォルト時の転換など、企業価値や予想される将来の事象の確率に関する経営評価など、さまざまな重要な仮定を利用しました。その他のインプットには、2022年6月30日現在の転換約束手形の元本の 16.5% の割引率が含まれていました。転換約束手形と埋め込みワラントの公正価値の変動は、要約連結運用明細書および包括損失のワラントおよび転換約束手形の公正価値の変動に含まれていました。
権利が確定していない創立者の負債の公正価値は、モンテカルロ評価モデルを使用して決定されました。モンテカルロ評価モデルでは、当社の普通株式の予想ボラティリティを含め、かなりの見積もりが必要です。当社の普通株式の予想年間ボラティリティは、比較可能な上場企業の過去のボラティリティに基づいて、合併日および2023年3月31日時点でそれぞれ 76.2% と 71.9% と推定されました。
非関連会社への投資
非関連会社への投資には、容易に決定できる公正価値がなく、会社の影響力がそれほど大きくないとみなされる第三者機関への株式証券投資が含まれます。非関連会社への投資は、公正価値を容易に決定できない投資については、代替手段を使用して記録されます。これにより、投資は、記録された減損または観察可能な価格変動を差し引いた費用で測定されます。減損または目に見える価格変動は、要約連結営業報告書および包括利益(損失)を差し引いたその他の収益に報告されます。
長期資産の減損
私たちは、長期資産の帳簿価額を毎年評価します。または、状況によっては長期資産が減損する可能性がある場合はさらに頻繁に評価します。減損の指標が存在する場合、その資産に帰属する将来の割引前キャッシュフローを推定します。キャッシュフローが資産の記録価値を回収するのに十分ではないと予想される場合、資産は推定公正価値に減価償却されます。
ビジネスコンビネーション
当社は、買収の会計方法を用いて買収を会計処理します。取得した資産と引き受けた負債は、取得日にそれぞれの公正価値で記録されます。企業結合により譲渡された対価の公正価値は、偶発的な対価を含め、取得した資産と引き受けた負債にそれぞれの公正価値に基づいて配分されます。取得した資産と引き受けた負債の公正価値を超えて譲渡された対価の超過分は、のれんとして記録されます。
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最近の会計上の宣言
」というタイトルのセクションを参照してください最近採択された会計基準」と」最近発行された会計基準はまだ採用されていません」Form 10-Qのこの四半期報告書の項目1の注記1に、最近採択された会計上の申告書と最近発行された、Form 10-Qのこの四半期報告書の提出日時点でまだ採択されていない会計申告書が記載されています。
新興成長企業
私たちは、JOBS法で定義されている新興成長企業です。JOBS法では、新興成長企業は、新しいまたは改訂された会計基準を遵守するために、移行期間の延長を利用できると規定しています。この規定により、新興成長企業は、一部の会計基準の採用を、その基準が民間企業に適用されるまで延期することができます。私たちは、(i) 新興成長企業でなくなった日、または (ii) JOBS法に規定されている移行期間の延長を肯定的かつ取り返しのつかない方法でオプトアウトする日のいずれか早い方まで、特定の会計基準の採用にJOBS法に基づく延長移行期間を使用することを選択しました。その結果、当社の財務諸表は、公開会社の発効日時点で新規または改訂された会計申告書に準拠している企業と比較できない場合があります。
アイテム 3.市場リスクに関する定量的および質的な開示
私たちは米国とカナダで事業を展開しており、通常の事業過程では市場リスクにさらされています。これらのリスクには、主に金利、信用、インフレリスクが含まれます。私たちは重大な為替リスクにさらされていません。
金利感度
当社の現金および現金同等物は、主に現金預金とマネーマーケットファンドで保有されています。当社の現金および現金同等物の公正価値は、主にこれらの商品の短期的な性質により、金利の増減によって大きな影響を受けることはありません。仮に金利が10%変化しても、当社の現金および現金同等物の短期的な性質により、現在の経営成績に重大な影響を与えることはありません。また、金利の変更は、現在の未払いの借入金のコストには影響しません。クレジット契約の金利は固定されています。金利の潜在的な変動も、当社の融資債務に関連する支払利息に重大な影響を与えることはありません。
信用リスク
私たちは、売掛金と商人のキャッシュアドバンス残高の信用リスクにさらされています。少数の顧客が、当社の連結売掛金と収益のかなりの部分を占めています。私たちは、お客様の支払能力を継続的に評価して、貸倒口座の引当金を記録する必要があるかどうかを判断しています。
以下の顧客は、以下の期間の収益の 10% 以上を占めました。
| 3月31日に終了した3か月間 |
|
| 3月31日に終了した9か月間 |
|
| |||||
2023 |
| 2022 |
| 2023 |
| 2022 |
| ||||
お客様 A | 62 | % | 51 | % | 61 | % | 51 | % | |||
お客様 B |
| 16 | % | 26 | % |
| 21 | % | 26 | % |
|
カスタマー C |
| 18 | % | 14 | % |
| 15 | % | 16 | % |
|
| 96 | % | 91 | % |
| 97 | % | 93 | % |
|
2023年3月31日と2022年6月30日の時点で、以下の顧客が売掛金の10%以上を占めていました。
| 3月31日現在、 |
| 6月30日現在、 |
| |
2023 |
| 2022 |
| ||
お客様 A | 39 | % | 31 | % | |
お客様 B |
| 20 | % | 41 | % |
お客様 D |
| 27 | % | 11 | % |
| 86 | % | 83 | % |
*顧客Cは売掛金の10%未満しか占めていないため、上記のスケジュールから除外されました。
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私たちはタブレットをあるベンダーから供給し、現在、AIプラットフォームで使用されるハードウェアとソフトウェアのコンポーネントの一部を1つのベンダーから調達しているため、ベンダーが集中するリスクにさらされています。タブレットを供給していたベンダーが価格を引き上げたり、いずれかのベンダーが商品やサービスの供給に支障をきたしたりした場合、当社の業績に悪影響を及ぼす可能性があります。
インフレリスク
当社の経営成績と財政状態は、過去の費用に基づいて表示されています。必要な推定値が不正確なため、インフレの影響を正確に測定することは困難ですが、インフレが当社の経営成績や財政状態に及ぼす影響は、たとえあっても重要ではないと考えています。私たちの事業が将来インフレの影響を受けないことは保証できません。
金融機関
信用リスクの集中にさらされる可能性のある金融商品は、主に金融機関に預金されている現金および現金同等物で構成されており、その残高は連邦保険限度額を超えることがよくあります。2023年3月10日、SVBはカリフォルニア州金融保護イノベーション局によって閉鎖され、FDICが受領者として任命されました。私たちが取引している金融機関のいずれかが管財人になった場合、そのような金融機関に預金されている現金にアクセスできなくなる可能性があります。必要に応じて現金および現金同等物にアクセスできなければ、財政状態や事業運営能力に悪影響を及ぼす可能性があります。2023年3月31日現在、当社にはFDICの上限を超える2,650万ドルの預金があります。
アイテム 4.統制と手続き
開示管理と手続きの評価
当社は、最高経営責任者や最高財務責任者を含む経営陣の監督と参加のもと、2023年3月31日に終了した会計四半期末現在の開示管理および手続きの有効性の評価を実施しました。この期間は、改正された1934年の証券取引法(「取引法」)に基づく規則13a-15 (e) および15d-15 (e) で定義されています。開示管理および手続きには、当社が証券取引法に基づいて提出または提出する報告書において開示が義務付けられている情報が、SECの規則およびフォームで指定された期間内に記録、処理、要約、報告され、そのような情報が蓄積され、必要に応じて当社の最高執行責任者および最高財務責任者を含む経営陣に伝達され、必要な事項について適時に決定できることを合理的に保証するための管理および手続きが含まれますが、これらに限定されません情報開示。この評価に基づいて、当社の最高経営責任者および最高財務責任者は、2023年3月31日現在、財務報告に関する内部統制に重大な弱点があるため、当社の開示管理と手続きは有効ではないと結論付けました。詳細は後述します。重大な弱点とは、財務報告に対する内部統制の欠陥または欠陥の組み合わせであり、企業の年次または中間財務諸表の重大な虚偽表示を適時に防止または発見できない可能性が十分にあります。
重大な弱点が特定されているにもかかわらず、当社の最高経営責任者や最高財務責任者を含む経営陣は、このForm 10-Qの四半期報告書に含まれる要約連結財務情報が、米国会計基準に従って提示された期間における当社の財政状態、経営成績、キャッシュフローをあらゆる重要な点で公正に表していると考えています。
物質的な弱点
私たちは以前、2022年10月21日にSECに提出したS-1登録届出書に開示されているように、4つの重大な弱点を特定しました。2022年6月30日時点で特定した重大な弱点は以下のとおりです。
● | リスク評価プロセスを設計しておらず、職務分掌を支援する方針の欠如など、正式な内部統制を設計していなかったなど、効果的な統制環境を維持していませんでした。 |
● | 私たちは、複雑な会計基準の初期適用や、非日常的、異常な、または複雑な出来事や取引の会計処理に対応するための効果的な管理を設計および維持していませんでした。さらに、財務報告の要件をサポートするための適切な技術的知識を備えた十分な会計リソースを確保していませんでした。 |
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● | 私たちは、財務諸表の決算プロセスを効果的に管理するように設計し、維持していませんでした。具体的には、特定の口座分析や口座調整に対する効果的な管理を設計し、維持していませんでした。 |
● | 当社では、財務諸表における特定の取引の報告を十分に裏付けるために、内部会計記録を保管していませんでした。 |
これらの重大な弱点により、口座残高の虚偽表示や開示につながり、その結果、年次または中間連結財務諸表に重大な虚偽表示が生じ、防止も検出もできなくなります。
経営陣の是正イニシアチブ
私たちは、特定された重大な弱点を是正するための計画の設計と実施の初期段階にあります。私たちの計画には以下のアクションが含まれています。
● | プレストが直面しているリスクの特定を支援するリスク評価プロセスの設計と実施。 |
● | 重要な会計取引やその他の新しい技術的な会計や財務報告の問題の審査を強化するための統制を実施し、これらの問題に対処する会計覚書の作成と見直し。2002年のサーベンスオクスリー法第404条の遵守への移行に伴い、経理、財務報告、内部統制の経験豊富な人材を追加雇用し、職員の役割と責任を変更します。私たちは最近、追加の人材を雇用し、正式な内部統制計画を支援し、内部監査機能のスタッフを増員するために、第三者のコンサルティング会社と契約しています。 |
● | アカウント分析とアカウント調整を効果的かつタイムリーにレビューできるようにするための統制を実施しています。 |
● | 会計プロセスを支える会計記録を正確かつタイムリーにレビューできるようにするための管理を実施し、内部会計レビュー用の文書を管理します。 |
これらの措置によって、上記の重大な弱点が大幅に改善または是正されるとは保証できません。これらの是正措置の実施はまだ初期段階であり、長期にわたる財務報告サイクルにおける内部統制の設計と運用の有効性の検証とテストが必要になります。その結果、重大な弱点を完全に是正できる時期は不明であり、2023年6月30日までの年度中にこれらの重大な弱点を完全に是正できない可能性があります。私たちが講じている措置によって重大な弱点が適時に是正されない場合、これらの統制上の欠陥やその他の欠陥により、当社の年次または中間財務諸表に重大な虚偽表示が発生する可能性があり、それを防止または適時に発見することはできません。その結果、報告義務の遵守が危うくなり、資本市場へのアクセスが制限され、株価に悪影響を及ぼす可能性があります。
財務報告に関する内部統制の変更
財務報告に対する内部統制を改善するために上記の「経営陣の是正イニシアチブ」で説明した措置以外に、直近の会計四半期において、財務報告に対する内部統制に重大な影響を及ぼした、または重大な影響を与える可能性がかなり高い財務報告に関する内部統制の変化はありません。
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パート II-その他の情報
アイテム 1.法的手続き
時々、私たちは通常の業務過程で生じる請求の対象になったり、訴訟やその他の法的手続きに巻き込まれたりすることがあります。現在、経営陣が当社の事業に重大な悪影響を及ぼす可能性があると考える訴訟や法的手続きの当事者ではありません。結果がどうであれ、訴訟は、弁護費と和解費用、経営資源の転用、その他の要因により、私たちに悪影響を及ぼす可能性があります。
アイテム 1A.リスク要因
このForm 10-Qの四半期報告書に記載されている他の情報に加えて、2022年9月27日にSECに提出したForm 8-Kの最新報告書や、当社がSECに提出したその他の報告書に開示されているリスク要因を慎重に検討する必要があります。そのような報告書に記載されているリスク、および現在当社に知られていない、または当社が現在重要ではないと見なしているその他のリスクや不確実性は、当社の経営成績、財政状態、または見通しに重大かつ悪影響を及ぼす可能性があります。このForm 10-Qの四半期報告書の対象期間中、以前に開示された当社のリスク要因に重大な変化はありませんでした。
アイテム2。株式の未登録売却と収益の使用。
[なし]。
アイテム 3.シニア証券のデフォルト
[なし]。
アイテム 4.鉱山の安全に関する開示。
該当しません。
アイテム 5.その他の情報。
[なし]。
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アイテム 6.展示品。
以下の展示品は、この四半期報告書のフォーム10-Qに提出または添付資料として提供されています。
展示品番号 |
| 説明 |
2.1† | 2021年11月10日付けの、VTAQ、Ventoux Merger Sub I、Ventoux Merger Sub II、Legacy Prestoによる合併契約(2021年11月10日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙2.1を参照して組み込まれています)。 | |
2.2 | 2022年4月1日付けのVTAQ、Ventoux合併Sub I、Ventoux Merger Sub II、Prestoによる合併契約の修正第1号(2022年4月4日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙2.1を参照して組み込まれています)。 | |
2.3 | 2022年7月25日付けのVTAQ、Ventoux Merger Sub I、Ventoux Merger Sub II、Prestoによる合併契約の修正第2号(2022年7月26日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙2.1を参照して組み込まれています)。 | |
3.1 | 2回目の修正および改訂された法人設立証明書(2022年9月27日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙3.1を参照して組み込まれました)。 | |
3.2 | プレスト・オートメーション社の細則(2022年9月27日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙3.2を参照して組み込まれています)。 | |
10.1†† | 2023年3月4日付けのプレスト・オートメーション社とアシシュ・グプタの間のコンサルティング契約(2023年3月7日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.1を参照して組み込まれています). | |
10.2 | プレスト・オートメーション株式会社、エ・ラ・カルテ合同会社、メトロポリタン・パートナーズ・グループ・アドミニストレーション合同会社、およびそれらの当事者である特定の貸し手による2023年3月31日付けのクレジット契約の権利放棄および第1次修正(2023年4月6日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.1を参照して組み込まれています)。 | |
10.3 | プレスト・オートメーション株式会社、エ・ラ・カルテ合同会社、メトロポリタン・パートナーズ・グループ・アドミニストレーションLLC、およびそれらに関連する特定の貸し手による2023年3月31日付けの修正および改訂されたフィーレター(2023年4月6日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.2を参照して組み込まれています)。 | |
10.4 | プレスト・オートメーション社とメトロポリタン・レバード・パートナーズ・ファンドVII、LPによる、2023年3月31日付けの普通株式購入ワラント(2023年4月6日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.3を参照して組み込まれています)。 | |
10.5 | プレスト・オートメーション社とメトロポリタン・パートナーズ・ファンドVII、LPによる、2023年3月31日付けの普通株式購入ワラント(2023年4月6日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.4を参照して組み込まれています)。 | |
10.6 | プレスト・オートメーション社とメトロポリタン・オフショア・パートナーズ・ファンドVII、LPによる、2023年3月31日付けの普通株式購入ワラント(2023年4月6日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.5を参照して組み込まれています)。 | |
10.7 | プレスト・オートメーション社とCEOFホールディングス有限会社による、2023年3月31日付けの普通株式購入ワラント(2023年4月6日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.6を参照して組み込まれています)。 | |
10.8 | プレスト・オートメーション社とそこに記載されている特定の人物との間の2023年3月31日付けの登録権契約(2023年4月6日に提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙10.7を参照して組み込まれています)。 | |
10.9 | 2023年5月12日付けの雇用の申し出、ダニエル・モッシャーさん* | |
10.10 | 雇用の申し出、ザビエル・カサノバ、2023年4月25日付* | |
31.1 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に従って採択された1934年の証券取引法に基づく規則13a-14 (a) および規則15d-14 (a) に基づく最高経営責任者 (最高経営責任者) の認定。* | |
31.2 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に従って採択された1934年の証券取引法に基づく規則13a-14 (a) および規則15d-14 (a) に基づく最高財務責任者 (最高財務責任者) の認定。* | |
32.1 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に基づいて採択された、米国連邦法第18条第1350条に基づく最高経営責任者(最高執行責任者)の認定。** | |
32.2 | 2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に基づいて採択された、米国法第18条第1350条に基づく最高財務責任者(最高財務責任者)の認定。** | |
101.インチ | インライン XBRL インスタンスドキュメント。* | |
101.SCH | インライン XBRL タクソノミー拡張スキーマドキュメント* |
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101.CAL | インライン XBRL タクソノミー拡張計算リンクベースドキュメント。* | |
101.DEF | インライン XBRL タクソノミー拡張定義リンクベースドキュメント。* | |
101.LAB | インライン XBRL タクソノミー拡張ラベルリンクベースドキュメント。* | |
101.PRE | インライン XBRL タクソノミー拡張プレゼンテーションリンクベースドキュメント。* | |
104 | 表紙インタラクティブデータファイル(インラインXBRL文書に埋め込まれ、別紙に含まれています) |
† | この展示の展示品とスケジュールの一部は、規則S-Kの項目601 (a) (5) に従って省略されています。当社は、SECの要請に応じて、省略されたすべての展示品とスケジュールのコピーをSECに提供することに同意します。 |
†† は補償プランまたは取り決めの管理契約を示します。
* | ここに提出しました。 |
** | ここに付属しています。 |
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署名
1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は、登録者に代わってこの報告書に署名させ、正式に権限を与えられた署名者に正式に署名させました。
日付:2023年5月19日 | プレスト・オートメーション株式会社 | |
作成者: | /s/ クリシュナ・グプタ | |
名前: | クリシュナ・グプタ | |
タイトル: | 最高経営責任者 | |
(最高執行役員) | ||
作成者: | /s/ アシッシュ・グプタ | |
名前: | アシッシュ・グプタ | |
タイトル: | 最高財務責任者 | |
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