ロール-20230331
偽000008483912-312023Q1偽http://rollins.com/20230331#CustomerServicesMemberhttp://rollins.com/20230331#CustomerServicesMember00000848392023-01-012023-03-3100000848392023-04-17エクセルリ:シェア00000848392023-03-31ISO 4217: 米ドル00000848392022-12-310000084839米国会計基準:顧客契約メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:顧客契約メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:その他の無形資産メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:その他の無形資産メンバー2022-12-31ISO 4217: 米ドルエクセルリ:シェア00000848392022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:普通株式会員2022-12-310000084839米国会計基準:追加払込資本構成員2022-12-310000084839米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:普通株式会員2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:追加払込資本構成員2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:普通株式会員2023-03-310000084839米国会計基準:追加払込資本構成員2023-03-310000084839米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:普通株式会員2021-12-310000084839米国会計基準:追加払込資本構成員2021-12-310000084839米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2021-12-310000084839米国会計基準:利益剰余金メンバー2021-12-3100000848392021-12-310000084839米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:普通株式会員2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:追加払込資本構成員2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:普通株式会員2022-03-310000084839米国会計基準:追加払込資本構成員2022-03-310000084839米国会計基準：その他の包括利益の累計メンバー2022-03-310000084839米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-03-3100000848392022-03-31役割:セグメント役割:単位0000084839SRT: 退職金調整メンバー2022-01-012022-03-31役割:ビジネス0000084839役割:買収2023メンバー2023-03-310000084839役割:顧客はメンバーに連絡します役割:買収2023メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:その他の無形資産メンバー役割:買収2023メンバー2023-03-310000084839役割:買収2023メンバー2023-01-012023-03-310000084839国:米国2023-01-012023-03-310000084839国:米国2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:米国非会員2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:米国非会員2022-01-012022-03-310000084839役割:住宅契約歳入会員2023-01-012023-03-310000084839役割:住宅契約歳入会員2022-01-012022-03-310000084839役割:商業契約収益メンバー2023-01-012023-03-310000084839役割:商業契約収益メンバー2022-01-012022-03-310000084839役割：シロアリが餌監視の更新メンバーを修了2023-01-012023-03-310000084839役割：シロアリが餌監視の更新メンバーを修了2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:フランチャイズメンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:フランチャイズメンバー2022-01-012022-03-310000084839役割:その他の収益メンバー2023-01-012023-03-310000084839役割:その他の収益メンバー2022-01-012022-03-31エクセルリ:ピュア0000084839米国会計基準:売掛金勘定メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:財務収支対象メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:売掛金勘定メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:財務収支対象メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:売掛金勘定メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:財務収支対象メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:売掛金勘定メンバー2021-12-310000084839米国会計基準:財務収支対象メンバー2021-12-310000084839米国会計基準:売掛金勘定メンバー2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:財務収支対象メンバー2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準:売掛金勘定メンバー2022-03-310000084839米国会計基準:財務収支対象メンバー2022-03-3100000848392022-01-012022-12-310000084839米国会計基準:米国非会員2023-03-310000084839米国会計基準:米国非会員2022-12-310000084839米国会計基準:顧客契約メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:顧客契約メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:顧客契約メンバーSRT: 最低メンバー数2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:顧客契約メンバーSRT: 最大メンバー数2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバーSRT: 最低メンバー数2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバーSRT: 最大メンバー数2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:非競合契約メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:非競合契約メンバー2022-12-310000084839SRT: 最低メンバー数米国会計基準:非競合契約メンバー2023-01-012023-03-310000084839SRT: 最大メンバー数米国会計基準:非競合契約メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:特許登録メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:特許登録メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:特許登録メンバーSRT: 最低メンバー数2023-01-012023-03-310000084839SRT: 最大メンバー数米国会計基準:特許登録メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:その他の無形資産メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:その他の無形資産メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:その他の無形資産メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:商標および商号メンバー2022-12-310000084839US-GAAP: インターネットドメイン名メンバー2023-03-310000084839US-GAAP: インターネットドメイン名メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:米国非会員米国会計基準:顧客契約メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:米国非会員米国会計基準:顧客契約メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:米国非会員米国会計基準:商標および商号メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:米国非会員米国会計基準:商標および商号メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:米国非会員米国会計基準:その他の無形資産メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:米国非会員米国会計基準:その他の無形資産メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:ビルディングメンバーSRT: 最低メンバー数2023-03-310000084839米国会計基準:ビルディングメンバーSRT: 最大メンバー数2023-03-310000084839米国会計基準:車両メンバー2023-03-310000084839SRT: 最大メンバー数米国会計基準:車両メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:ビルディングメンバー2023-03-310000084839米国会計基準:債券メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:債券メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:債券メンバー米国会計基準：その他の流動資産メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:債券メンバー米国会計基準:その他の非流動資産メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:債券メンバー米国会計基準：その他の流動資産メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:債券メンバー米国会計基準:その他の非流動資産メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー2022-12-310000084839米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-03-310000084839米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-12-310000084839米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2021-12-310000084839米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準：フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2022-03-310000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー役割:スウィングラインローン会員2023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー役割:トランチェスター期ローンメンバー2023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー米国会計基準:金利下限メンバー2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバーUS-GAAP: 連邦資金の実効スワップレートメンバー2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバーSRT: 最低メンバー数役割：Rメンバーの1か月間の一泊融資金利を確保2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバーSRT: 最大メンバー数役割：Rメンバーの1か月間の一泊融資金利を確保2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー役割：Rメンバーの1か月間の一泊融資金利を確保2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー米国会計基準：オーバーナイト・インデックス・スワップレート加盟国の担保オーバーナイト・ファイナンス・レートSRT: 最低メンバー数2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバーSRT: 最大メンバー数米国会計基準：オーバーナイト・インデックス・スワップレート加盟国の担保オーバーナイト・ファイナンス・レート2023-02-242023-02-240000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー役割:2019年の信用契約メンバー2019-04-300000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー役割:2019年の信用契約メンバー米国会計基準:信用状メンバー2019-04-300000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー役割:スイングラインクレジットファシリティメンバー役割:2019年の信用契約メンバー2019-04-300000084839役割:一会員の任期貸付役割:2019年の信用契約メンバー2019-04-300000084839役割:2019年の信用契約メンバー役割:メンバー2名の期貸付2022-01-270000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2023-03-310000084839US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー役割:2019年の信用契約メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:信用状メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:信用状メンバー2022-12-310000084839米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:ライン・オブ・クレジット・メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:その他の営業外収益費用構成メンバー米国会計基準:外国為替先渡会員2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:その他の営業外収益費用構成メンバー米国会計基準:外国為替先渡会員2022-01-012022-03-310000084839米国会計基準：その他の流動資産メンバー米国会計基準:外国為替先渡会員2023-03-310000084839米国会計基準：その他の流動資産メンバー米国会計基準:外国為替先渡会員2022-12-310000084839役割:米ドルFWD契約メンバーを売るか、購入する2023-03-31役割:インストゥルメントISO 4217: オーストラリアドル0000084839役割：車を売って米ドルFWD契約メンバーを購入2023-03-31ISO 4217: CAD0000084839米国会計基準:非指定メンバー2023-03-310000084839米国会計基準:制限付株式会員役割：2023年メンバーに付与2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:制限付株式会員役割:2023年会員より前の権限付与SRT: 最低メンバー数2022-01-012022-06-300000084839SRT: 最大メンバー数米国会計基準:制限付株式会員役割:2023年会員より前の権限付与2022-01-012022-06-300000084839SRT: 執行役員メンバー米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2023-01-012023-03-310000084839SRT: 執行役員メンバー役割:キッカーアワード会員2023-01-012023-03-310000084839役割:制限付株式およびパフォーマンスシェアメンバー2023-01-012023-03-310000084839役割:制限付株式およびパフォーマンスシェアメンバー2022-01-012022-03-310000084839役割:制限付株式およびパフォーマンスシェアメンバー2022-12-310000084839役割:制限付株式およびパフォーマンスシェアメンバー2023-03-310000084839役割:制限付株式およびパフォーマンスシェアメンバー2022-01-012022-12-310000084839米国会計基準:従業員株式会員2023-01-012023-03-310000084839米国会計基準:その他の非流動資産メンバー2023-03-310000084839役割:その他の未払負債 (非現会員)2023-03-310000084839役割:その他の未払負債 (非現会員)2022-12-310000084839役割:FPCホールディングスLLCメンバー米国会計基準:後任イベントメンバー2023-04-010000084839役割:FPCホールディングスLLCメンバー米国会計基準:後任イベントメンバー2023-04-012023-04-010000084839米国会計基準:後任イベントメンバー2023-04-030000084839米国会計基準:後任イベントメンバー2023-04-252023-04-25
目次
米国
証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
___________________________________________________
フォーム 10-Q
x1934年の証券取引法のセクション13または15 (d) に基づく四半期報告書
四半期終了時 2023年3月31日
または
o1934年の証券取引法のセクション13または15 (D) に基づく移行報告書
からへの移行期間中
コミッションファイル番号 1-4422
ロリンズ株式会社
(憲章に明記されている登録者の正確な名前)
デラウェア州51-0068479
(法人または組織の州またはその他の管轄区域)(IRS雇用者識別番号)
2170 ピードモント・ロード、ネブラスカ州, アトランタ, ジョージア
(主要執行機関の住所)
30324
(郵便番号)
(404) 888-2000
(登録者の電話番号、市外局番を含む)
___________________________________________________
同法第12条 (b) に従って登録された証券：
各クラスのタイトルトレーディングシンボル登録された各取引所の名前
普通株式役割ニューヨーク証券取引所
登録者が (1) 1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) 条により提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間（または登録者がそのような報告を提出する必要があったほど短い期間）に提出したかどうか、および（2）過去90日間にそのような申告要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。 はいxいいえ o
登録者が過去12か月間（または登録者がそのようなファイルの提出を求められたほど短い期間）に、規則S-T（本章の第232.405条）の規則405に従って提出する必要のあるすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。 はいxいいえ o
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、または新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、および「新興成長企業」の定義を参照してください。
大型アクセラレーテッドファイラーxアクセラレーテッド・ファイラーo
非加速ファイラーo小規模な報告会社o
新興成長企業o
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。o
登録者がシェル会社（取引法の規則12b-2で定義されている）であるかどうかをチェックマークで示してください。
はい ☐いいえ x
ロリンズ社は 492,787,0052023年4月17日現在発行されている額面1ドルの普通株式。
1
目次
ロリンズ株式会社および子会社
目次
ページ
パート I
財務情報
3
アイテム 1.
財務諸表
3
要約連結財政状態計算書
3
要約連結損益計算書
4
要約連結包括利益計算書
5
要約連結株主資本計算書
6
要約連結キャッシュフロー計算書
7
要約連結財務諸表の注記
8
アイテム 2.
経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析
19
アイテム 3.
市場リスクに関する定量的および質的開示
27
アイテム 4.
統制と手続き
27
パート 2
その他の情報
27
アイテム 1.
法的手続き
27
アイテム 1A.
リスク要因
28
アイテム 2.
持分証券の未登録売却および収益の使用
28
アイテム 6.
展示品
29
署名
31
2
目次
ロリンズ株式会社および子会社
パート1 財務情報
アイテム 1.財務諸表
要約連結財政状態計算書
2023年3月31日および2022年12月31日現在
(千単位、株式データを除く)
(未監査)
3 月 31 日
2023		12月31日
2022
資産
現金および現金同等物$112,503 $95,346 
取引売掛金、予想される信用損失引当金を差し引いた額12,476と $14,073、それぞれ
150,426 155,759 
予想される信用損失に対する引当金を差し引いた短期貸付債権1,935と $1,768、それぞれ
38,599 33,618 
材料と消耗品30,859 29,745 
その他の流動資産35,479 34,151 
流動資産合計367,866 348,619 
設備と資産、減価償却累計額を差し引いたもの339,885と $333,298、それぞれ
124,117 128,046 
グッドウィル852,800 846,704 
顧客契約、純額 296,494 298,559 
商標と商号、ネット111,353 111,646 
その他の無形資産、純額 7,402 8,543 
オペレーティングリースの使用権資産274,540 277,355 
予想される信用損失に対する引当金を差し引いた長期貸付債権3,541と $3,200、それぞれ
62,962 63,523 
その他の資産41,352 39,033 
総資産$2,138,886 $2,122,028 
負債
買掛金$39,073 $42,796 
未払保険-現在40,816 39,534 
未払報酬と関連負債67,761 99,251 
未収収入167,564 158,092 
オペレーティングリース負債-現在83,981 84,543 
長期債務の現在の部分— 15,000 
その他の流動負債68,161 54,568 
流動負債合計467,356 493,784 
未払保険から現在の分を差し引いたもの40,582 38,350 
オペレーティングリース負債、流動分を差し引いたもの194,860 196,888 
長期債務62,432 39,898 
その他の長期未払負債85,904 85,911 
負債総額851,134 854,831 
コミットメントと不測の事態（注記11を参照）
株主資本
優先株式、額面なし。 500,000承認された株式、 ゼロ発行済株式
— — 
普通株式、額面価格 $1一株当たり。 800,000,000承認された株式、 492,787,005そして 492,447,997それぞれ発行済株式と発行済み株式
492,787 492,448 
追加払込資本金115,018 119,242 
その他の包括損失の累計(31,303)(31,562)
利益剰余金711,250 687,069 
株主資本の総額1,287,752 1,267,197 
負債総額と株主資本$2,138,886 $2,122,028 
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
3
目次
ロリンズ株式会社および子会社
要約連結損益計算書
2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月間
（1株あたりのデータを除く千単位）
(未監査)
3 か月が終了
3 月 31 日
20232022
収入
カスタマーサービス$658,015 $590,680 
費用と経費
提供されるサービスの費用（下記の減価償却費と償却費を除く）326,842 295,378 
営業、総務、管理196,431 178,785 
減価償却と償却22,502 23,127 
営業費用の合計545,775 497,290 
営業利益112,240 93,390 
支払利息、純額465 568 
その他（収入）、純額(4,714)(1,279)
税引前連結利益116,489 94,101 
所得税引当金28,255 20,335 
当期純利益$88,234 $73,766 
1株当たり純利益-基本利益と希薄化後$0.18 $0.15 
加重平均発行済株式数-基本492,516492,213
加重平均発行済株式数-希薄化後492,701492,325
1株あたりに支払われる配当金$0.13 $0.10 
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
4
目次
ロリンズ株式会社および子会社
要約連結包括利益計算書
2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月間
(千単位)
(未監査)
3 か月が終了
3 月 31 日
20232022
当期純利益$88,234 $73,766 
その他の包括利益（損失）（税引後）
外貨換算調整97 3,127 
売却可能有価証券の含み損益（損失）162 (590)
その他の包括利益（損失）（税引後）259 2,537 
包括利益$88,493 $76,303 
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
5
目次
ロリンズ株式会社および子会社
凝縮した 連結株主資本計算書
2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月間
(千単位)
(未監査)

普通株式支払い済み-
資本		累積その他
包括的
収益/(損失)		保持
収益		合計
株式金額
2022年12月31日現在の残高492,448$492,448 $119,242 $(31,562)$687,069 $1,267,197 
純利益88,234 88,234 
その他の包括利益/ (損失)、税引後:
外貨換算調整—— — 97 — 97 
売却可能有価証券の含み損益—— — 162 — 162 
現金配当—— — — (64,053)(64,053)
株式報酬601601 5,346 — — 5,947 
従業員による自社株買い(262)(262)(9,570)— — (9,832)
2023年3月31日現在の残高492,787$492,787 $115,018 $(31,303)$711,250 $1,287,752 
普通株式支払い済み-
資本		累積その他
包括的
収益/(損失)		保持
収益		合計
株式金額
2021年12月31日時点の残高491,911$491,911 $105,629 $(16,411)$530,088 $1,111,217 
純利益73,766 73,766 
その他の包括利益/ (損失)、税引後:
外貨換算調整3,127 3,127 
売却可能な有価証券の含み損失(590)(590)
現金配当(49,205)(49,205)
株式報酬757757 5,381 — 6,138 
従業員による自社株買い(207)(207)(6,227)— (6,434)
2022年3月31日現在の残高492,461$492,461 $104,783 $(13,874)$554,649 $1,138,019 
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
6
目次
ロリンズ株式会社および子会社
凝縮した 連結キャッシュフロー計算書
2023年3月31日、2022年3月31日に終了した3か月間
(千単位)
(未監査)
3 か月が終了
3 月 31 日
20232022
営業活動
当期純利益$88,234 $73,766 
純利益を営業活動によって提供される純現金と調整するための調整：
減価償却と償却22,502 23,127 
株式ベースの報酬費用5,947 6,138 
予想信用損失引当金3,896 4,257 
資産売却益、純額(4,714)(1,279)
繰延所得税引当金6,929 2,445 
営業資産および負債の変動：
売掛金とその他の売掛金1,533 (1,440)
融資売掛金(4,421)(707)
材料と消耗品(1,043)151 
その他の流動資産(1,501)(3,629)
買掛金と未払費用(17,548)(16,934)
未収収収入8,656 11,294 
その他の長期資産と負債(7,697)(9,657)
営業活動による純現金100,773 87,532 
投資活動
買収（取得した現金を差し引いたもの）(15,480)(13,223)
資本支出(7,636)(7,995)
資産の売却による収入8,886 1,290 
その他の投資活動、純額640 — 
投資活動に使用された純現金(13,590)(19,928)
資金調達活動
条件付対価の支払い(4,098)(3,051)
タームローンによる借入金— 251,783 
リボルビング・コミットメントに基づく借入金180,000 11,000 
タームローンの返済(55,000)(4,000)
リボルビング・コミットメントの返済(115,000)(118,000)
配当金の支払い(64,053)(49,205)
購入した普通株式に支払われた現金(11,443)(6,434)
その他の財務活動、純額(1,488)— 
財務活動によって提供された純現金（使用量）(71,082)82,093 
為替レートの変動による現金への影響1,056 3,340 
現金および現金同等物の純増加17,157 153,037 
現金および現金同等物の期首残高95,346 105,301 
現金および現金同等物の期末残高$112,503 $258,338 
キャッシュフロー情報の補足開示:
利息として支払われた現金$429 $753 
所得税支払済現金、純額$12,572 $11,962 
オペレーティングリースの使用権資産への非現金追加$20,828 $17,937 
添付の注記は、これらの要約連結財務諸表の不可欠な部分です。
7
目次
ロリンズ株式会社および子会社

ノート 1.準備の基礎
準備の基礎
添付の未監査の要約連結財務諸表は、米国で一般に認められている会計原則（U.S. GAAP）、Form 10-Qの指示、およびSEC規則S-Xの該当するセクションに従って作成されているため、完全な財務諸表を作成するために米国で一般に認められている会計原則で要求されているすべての情報と脚注が含まれていません。2023年1月1日より、Jerry E. Gahlhoff, Jr. を最高経営責任者に移行するなど、報告体制を再編成しました。移行の結果、セグメントレポートを再評価し、現在は 二事業セグメントと 二のれん報告ユニットですが、私たちは引き続き営業しています 一当社の住宅、商業、シロアリの事業分野を含む報告対象セグメント。2023年1月1日現在、再編前後に減損の兆候があったかどうかの評価を実施しました。その分析の結果、のれんの減損は存在しないと判断しました。当社の重要な会計方針や、2022年12月31日に終了した年度について、ロリンズ社（文脈上別段の定めがない限り、「ロリンズ」、「当社」、「当社」、「当社」）のフォーム10-Kの年次報告書に含まれる連結財務諸表の注記に開示されている情報に重大な変更はありません。したがって、ここに記載されている四半期ごとの要約連結財務諸表と関連する開示は、Form 10-Kの2022年年次報告書と併せて読む必要があります。
当社の要約連結財務諸表は、要約連結財務諸表の日付時点で報告された資産および負債の金額、および関連する開示に影響する経営陣の見積もりと仮定を反映しています。当社は、要約連結財務諸表の作成に用いた仮定と見積もりに対する経済動向の影響を検討しました。経営陣の見解では、当四半期の財務結果を公平に発表するために必要なすべての重要な調整が行われました。これらの調整は通常定期的に行われるものですが、経済動向を取り巻く不確実性が続いているため複雑です。2023年3月31日に終了した3か月間の経営成績は、必ずしもその年の業績を示すものではありません。特定の経済動向の深刻さ、規模、および期間は、依然として不確実であり、予測が困難です。したがって、私たちの会計上の見積もりと仮定は、経済動向に応じて時間の経過とともに変化する可能性があり、将来の期間には大きく変化する可能性があります。
2022年12月31日に終了した年度のForm 10-Kの年次報告書に詳述されているように、前期と比較して特定の要約連結財務諸表の金額が修正されました。この修正が以前に報告した2022年3月31日に終了した3か月間の要約連結財務諸表に与える影響には、減価償却費のドルの減少が含まれます1.7100万ドルと所得税費用の引当金の増加0.4百万。この改訂は、連結損益計算書、包括利益、株主資本、キャッシュフローのこれらの特定の項目や小計に影響します。
ノート 2.最近の会計上の宣言
最近採用された会計基準
2022年3月、財務会計基準審議会（「FASB」）は、2022-02年の会計基準更新（「ASU」）「金融商品-信用損失（トピック326）：問題のある債務再編とビンテージ開示」を発表しました。このアップデートの修正により、サブトピック310-40「債権者による売掛金問題のある債務再編」の債権者による問題のある債務再編（TDR）に関する会計ガイダンスが廃止され、借り手が財政難に陥っている場合の債権者による特定のローンの借り換えや再編の開示要件が強化されます。さらに、公共事業体の場合、このアップデートの修正により、企業は売掛金の資金調達について、当期の総償却額を元の年ごとに開示することが義務付けられています。ASU 2022-02は、2022年12月15日以降に開始する会計年度に有効でした。このASUの採用は、当社の連結財務諸表に重大な影響を与えませんでした。
発行されたが、まだ採用されていない会計基準
2022年6月、FASBはASU 2022-03「公正価値測定（トピック820）：契約上の売却制限の対象となる株式の公正価値測定」を発行しました。このアップデートの修正により、株式の売却を禁止する契約上の制限の対象となる株式の公正価値を測定する際のトピック820のガイダンスが明確になりました。このアップデートでは、契約上の売却の対象となる株式に関する新しい開示要件も導入されています
8
目次
ロリンズ株式会社および子会社
公正な価値で判断される制限事項。これらの修正は、2023年12月15日以降に開始する会計年度およびそれらの会計年度内の中間期間に有効です。現在、当社は株式を保有していないため、このASUの採用が当社の連結財務諸表に重大な影響を与えるとは考えられていません。
ノート 3.買収
会社が作った 六2023年3月31日に終了した3か月間の買収。 評価期間中に調整された、取得日に記録された主要な種類の取得資産と引き受けた負債の暫定値は、次のように対価総額の調整に含まれます（千単位）。
2023年3月31日
売掛金$33 
材料と消耗品86 
設備と資産1,171 
グッドウィル6,050 
顧客契約10,086 
その他の無形資産160 
流動負債(62)
その他の資産および負債、純額(744)
総対価額$16,780 
控除：買収保留負債(1,300)
現金購入価格合計$15,480 
買収によるのれんは、買収した企業の純資産の公正価値に対する購入価格を超える金額です。のれん額に影響する要因は、実現されると予想される戦略的かつ相乗的な利益に基づいています。2023年3月31日に終了した3か月間、ドル6.1に関連して、何百万もののれんが追加されました 六上記の買収。認められたのれんは、税務上控除の対象となる見込みです。これらの買収に対する購入価格の配分は、当社がこれらの公正価値に関する最終情報を得るまでの暫定的なものです。
ノート 4.収入
お客様のいる主要な地域別に分類された収益は、次のとおりです。
3 か月が終了
3 月 31 日
20232022
(千単位)
米国$609,311 $546,460 
その他の国48,704 44,220 
総収入$658,015 $590,680 
9
目次
ロリンズ株式会社および子会社
外部顧客からの収益は、重要な製品およびサービスによって分類され、次のとおりでした。
3 か月が終了
3 月 31 日
(千単位)20232022
住宅収入$283,625 $259,259 
商業収入230,402 205,787 
シロアリの完成、餌の監視、更新136,605 119,706 
フランチャイズ収入3,787 3,737 
その他の収入3,596 2,191 
総収入$658,015 $590,680 
売上税と従量制税は収益から除外されています。次の表に示す期間の売上の10％以上を個人顧客または米国以外の国への売り上げが占めていませんでした。
当社は、支払いを受けたか、サービスまたは履行義務の履行に先立ってサービスの料金を請求する権利を契約上持っている場合に、前受収益を記録します。2023年3月31日および2022年に終了した3か月間に計上された前受収益はドルでした55.5百万と $49.9それぞれ百万。 前受収益の推移は次のとおりです。
3月31日に終了した3か月間
20232022
(千単位)
期首残高$187,994 $168,607 
不当収益の延期65,626 61,635 
未収収益の計上(55,466)(49,909)
期末残高$198,154 $180,333 
2023年3月31日および2022年12月31日の時点で、当社の長期前受収益は米ドルでした30.6百万と $29.9その他の長期未払負債に計上されたのはそれぞれ100万です。未収の短期収益は、今後12か月間に計上されます。未収の長期収益の大部分は、次の期間に計上されます 五年それ以下、2033年までに認められる金額は重要ではありません。
ノート 5.信用損失引当金
当社は、主に顧客サービス収益から得られる売掛金と貸付債権に関連する信用損失にさらされています。住宅用害虫駆除の売掛金の信用リスクを軽減するために、自動支払いプログラムへの登録を促進しています。一般的に、未払い残高があるお客様への今後のサービスを停止することがあります。当社の信用リスクは一般的に低く、多数の個人や団体がRollinsの顧客基盤を構成し、さまざまな地域に分散しています。
当社は、信用リスクの評価と監視において、融資債権を総合的に管理しています。当社が確立した信用評価および監視手順は、リスクの高い顧客との取引量を最小限に抑えることを目指しています。潜在的な債務者の信用の質は、融資開始時に個人のビーコン/信用調査機関のスコアの評価に基づいて評価されます。ロリンズは、契約を結ぶ前に、潜在的な債務者に、低リスクで良好な信用力を持っていることを求めています。個人のクレジットスコアによっては、会社は次の方法で受け入れることがあります 100% 融資、多額の頭金が必要なか、契約を解除する必要があります。アカウントの滞納は毎月監視されています。融資債権には分割払いの売掛金が含まれており、その一部は貸借対照表の日から1年後に支払われる必要があります。
当社の取引売掛金およびファイナンス債権の信用損失引当金は、過去の回収経験、現在の経済および市場の状況、合理的かつ裏付けとなる予測、および顧客の売掛金の現状を検討して策定されています。当社の売掛金プールは、住宅顧客、商業顧客、大規模商業顧客、および融資付き売掛金に分類されます。金額を回収できないと当社が判断した場合、口座は信用損失引当金に対して償却され、金額が回収されます
10
目次
ロリンズ株式会社および子会社
以前に償却された場合は、回収時に記録されます。これらの売掛金が回収不能と判断された場合、当社はこれらの売掛金の利息の発生を停止します。 以下は、2023年3月31日および2022年3月31日に終了した3か月間の当社の信用損失引当金の繰り越し（単位：千単位）です。
信用損失引当金
取引
売掛金		資金調達
売掛金		合計
売掛金
2022年12月31日現在の残高$14,073 $4,968 $19,041 
予想信用損失引当金1,461 2,435 3,896 
手当に対して請求される償却(4,687)(1,927)(6,614)
回収額を回収しました1,629 — 1,629 
2023年3月31日現在の残高$12,476 $5,476 $17,952 
信用損失引当金
取引
売掛金		資金調達
売掛金		合計
売掛金
2021年12月31日時点の残高$13,885 $3,985 $17,870 
予想信用損失引当金3,204 1,054 4,258 
手当に対して請求される償却(4,248)(1,189)(5,437)
回収額を回収しました1,329 — 1,329 
2022年3月31日現在の残高$14,170 $3,850 $18,020 
ノート 6.のれんおよび無形資産
次の表は、2023年3月31日に終了した3か月間と2022年12月31日に終了した12か月間ののれんの変化（千単位）をまとめたものです。
のれん:
2021年12月31日時点の残高$786,504 
追加64,997 
測定調整(9)
通貨換算による調整(4,788)
2022年12月31日現在の残高846,704 
追加6,050 
測定調整— 
通貨換算による調整46 
2023年3月31日現在の残高$852,800 
海外でののれんの帳簿価額はドルでした98.02023年3月31日時点で百万ドルと97.42022年12月31日現在、百万人を対象としています。

11
目次
ロリンズ株式会社および子会社
次の表は、2023年3月31日と2022年12月31日現在の無期限無形資産と償却可能な無形資産の構成要素（千単位）を示しています。
2023年3月31日2022年12月31日
グロス累積
償却		持ち運び
価値		グロス累積
償却		持ち運び
価値		便利な生活
年に
償却可能な無形資産:
顧客契約$504,980 $(208,486)$296,494 $502,689 $(204,130)$298,559 
3-20
商標と商号17,516 (10,346)7,170 17,351 (10,009)7,342 
7-20
競業避止契約13,923 (8,943)4,980 14,180 (8,226)5,954 
3-20
特許6,916 (6,896)20 6,934 (6,802)132 
3-15
その他の資産1,980 (1,805)175 2,016 (1,786)230 10
償却可能な無形資産の合計$545,315 $(236,476)308,839 $543,170 $(230,953)312,217 
無期限の無形資産:
商標と商号104,183 104,304 
インターネットドメイン2,227 2,227 
無期限無形資産の合計106,410 106,531 
顧客との契約とその他の無形資産の合計$415,249 $418,748 
海外での顧客契約の帳簿価額はドルでした45.3百万と $46.12023年3月31日および2022年12月31日時点で、それぞれ百万です。海外での商標と商号の帳簿価額はドルでした4.22023年3月31日および2022年12月31日時点で百万人。海外のその他の無形資産の帳簿価額は、ドルでした0.6百万と $0.72023年3月31日および2022年12月31日時点で、それぞれ百万です。
無形資産に関連する償却費は $14.0百万と $13.42023年3月31日および2022年3月31日に終了した3か月間は、それぞれ100万ドルでした。顧客契約やその他の償却可能な無形資産は、経済的耐用年数にわたって定額で償却されます。
2023年3月31日時点の次の5事業年度における顧客契約およびその他の無形資産の既存の帳簿価額の推定償却費用は次のとおりです。
(千単位)
2023年 (2023年3月31日に終了した3か月を除く)$45,487 
202457,542 
202548,732 
202645,214 
202741,550 
ノート 7.リース
会社は特定の建物、車両、設備をリースしています。当社は、貸借対照表に期間が12か月以下の短期リースを含めないという、会計基準体系化トピック842「リース」で認められている実用的で便宜的なアプローチを選択しました。2023年3月31日および2022年12月31日現在、すべてのリースはオペレーティングリースに分類されています。建物のリースには通常、次の条件があります 5に 15年間、リースごとの固定金額で年間家賃がエスカレーションされます。車両リースの期間は通常 一年更新オプション付きで月単位でリースを延長できるため、リース条件は最大で 7年数は車のクラスによって異なります。更新オプションの行使は、会社の独自の裁量に委ねられています。当社が車両リースの更新オプションを行使することはかなり確実です。車両リースの使用権資産と負債の測定には、更新期間に伴う固定支払いが含まれます。私たちは契約のリース部分と非リース部分を分けています。当社のリース契約には、重要な変動支払い、残存価値保証、早期解約罰金、または制限条項は含まれていません。
当社は、可能な場合はリースに含まれる暗黙のレートを使用します。ただし、当社のリースのほとんどは、容易に決定できる暗黙のレートを提供していません。したがって、リース開始時に入手可能な情報に基づいて、増分借入率を見積もっています。
12
目次
ロリンズ株式会社および子会社
3月31日に終了した3か月間
(その他の情報を除く、千単位)
リース分類財務諸表の分類20232022
短期リース費用提供されるサービスの費用、販売費、一般管理費$67 $26 
オペレーティングリース費用提供されるサービスの費用、販売費、一般管理費26,187 24,023 
リース費用の合計$26,254 $24,049 
その他の情報:
加重平均残存リース期間-オペレーティングリース5.0年5.5年
加重平均割引率-オペレーティングリース3.73 %3.54 %
リース負債の測定に含まれる金額に対して支払われる現金：
オペレーティングリースによる営業キャッシュフロー$25,965 $23,758 
リース・コミットメント
2023年3月31日時点での更新オプションの想定行使を含む、将来の最低リース料は以下の通りです。
(千単位)
2023年 (2023年3月31日に終了した3か月を除く)$71,814 
202475,649 
202557,061 
202637,087 
202717,741 
202812,061 
その後39,726 
将来の最低リース支払い総額311,139 
控除額:利息を表す金額32,298 
将来の最低リース支払額合計、利息控除後$278,841 
上の表に示されている将来の契約には、会社が更新オプションを行使することが合理的に確実である更新期間におけるリース料が含まれます。利息に相当する金額を含む、オペレーティングリースの将来の最低リース支払額の合計は、ドルで構成されています149.5建物のリースには100万ドル、ドルは161.6車両リースには100万円。2023年3月31日現在、当社には将来追加で1ドル相当の債務が課せられています10.8まだ開始されていないリースには100万ドルかかります。
ノート 8.公正価値測定
当社の金融商品は、現金および現金同等物、売掛金、貸付金および受取手形、買掛金、その他の短期負債、および負債で構成されています。これらの金融商品の帳簿価額は、それぞれの公正価値に近似しています。注記10で詳しく説明したように、当社にはデリバティブ商品もあります。デリバティブ商品とヘッジ活動。
公正価値の階層には、公正価値の決定に使用されるインプットの信頼性に基づいて3つのレベルがあります。レベル1とは、同一資産の活発な市場における相場価格に基づいて決定される公正価値を指します。レベル2は、その他の重要な観測可能なインプットを使用して推定された公正価値を指し、レベル3には、観察不可能な有意なインプットを使用して推定された公正価値が含まれます。
13
目次
ロリンズ株式会社および子会社
2023年3月31日と2022年12月31日の時点で、私たちは国際債券に1ドルで投資していました10.3百万と $10.7それぞれ百万。これらの債券は売却可能有価証券として会計処理され、公正価値階層の下ではレベル2の資産です。2023年3月31日の時点で、ドル0.7100万ドルはその他の流動資産に含まれ、米ドルは9.6100万ドルは他の資産に含まれていました。2022年12月31日時点で、ドル0.5100万ドルはその他の流動資産に含まれ、米ドルは10.2100万ドルは他の資産に含まれていました。債券は公正市場価値で記録され、未実現利益はドルです0.2100万ドルと未実現損失0.62023年3月31日および2022年に終了した3か月間のその他の包括利益には、それぞれ100万ドルが含まれています。
2023年3月31日および2022年12月31日の時点で、当社の資産はドルでした10.5百万と $13.5買収した企業の元所有者にそれぞれ支払われる数百万の買収保留負債と収益負債。収益負債は、予想される支払い確率を反映して割り引かれ、収益負債とホールドバック負債の両方が会社の帳簿上の正味現在価値まで割り引かれ、レベル3の負債と見なされます。 以下の表は、これらの負債の公正価値の変動の概要を示しています。
3 か月が終了
3 月 31 日
(千単位)20232022
期首残高$13,496 $25,156 
新規買収と再評価1,300 1,176 
ペイアウト(4,098)(3,051)
未解決の不測の事態に対する利息22 126 
料金相殺、没収、その他(187)(8)
期末残高$10,533 $23,399 
ノート 9.借金
2023年2月24日、当社は、とりわけJPモルガン・チェース銀行（「JPモルガン・チェース」）を管理代理人（「管理代理人」）としてリボルビング・クレジット契約（「クレジット契約」）を締結しました。これにより、以下に説明する以前の信用枠の借り換えが行われました。
クレジット契約では、$が規定されています1.010億リボルビング・クレジット・ファシリティ（「クレジット・ファシリティ」）。米ドル建てのほか、ユーロ、オーストラリアドル、カナダドル、ニュージーランドドル、英ポンド、日本円などの通貨建てでもあり、1ドルを条件とします400100万外貨のサブリミット。クレジットファシリティには、最大$までの信用状を発行するためのサブファシリティも含まれています150管理代理人の裁量による100万ドルおよびスイングラインローン（最大$まで）50百万。ロリンズの特定の子会社は、クレジットファシリティの無担保保証を提供しています。ロリンズは、リボルビング・コミットメントを増やすか、1つ以上のターム・ローンという形で、クレジット契約に基づく借入枠を最大1ドルまで拡大することができます。750百万。参加している貸し手の合意やその他の慣習的な条件に従うことを条件とします。クレジット契約に基づくローンの満期日は2028年2月24日です。
クレジット契約に基づくローンには、ロリンズの選択により、(i) 米ドル建てのローンの場合は、(A) 代替基本金利で利息がかかります (下限が適用される) 0.00%) は、(x) JPモルガン・チェースが随時公表するプライムレート、(y) フェデラル・ファンド実効金利とニューヨーク連邦準備銀行のオーバーナイト・バンク・ファンディング・レートのうち大きい方 50ベーシスポイント、および (z) 1か月の利息期間の調整後SOFR、および次の範囲のマージン 0.00% から 0.50ロリンズの連結合計純レバレッジ比率に基づく年率、または (B) 該当する利息期間のSOFR期間と期間のどちらか大きい方を加えた値 10ベーシスポイント (「調整後のSOFR」) と ゼロ、プラス次の範囲のマージン 1.00% から 1.50ロリンズの連結総純レバレッジ比率に基づく年率。(ii) ユーロ、オーストラリアドル、カナダドル、ニュージーランドドル、英ポンド、日本円などの他の通貨建てのローンの場合は、クレジット契約に定められた利率。
2019年4月、当社はTruist Bank N.A.（旧SunTrust Bank N.A.）およびBank of America, N.A. と、最大$の無担保リボルビング・コミットメントに関するリボルビング・クレジット契約（「2019年クレジット契約」）を締結しました。175.0百万、これには1ドルも含まれます75.0100万ドルの信用状サブファシリティと1ドル25.0100万のスイングライン・サブファシリティ（「リボルビング・コミットメント」）と無担保変動金利（$）250.0100万タームローン (「タームローン」)。2022年1月27日、当社はTruist BankおよびBank of America, N.A. との2019年のクレジット契約の修正 (以下「改正」) を締結しました。これにより、元本総額が$の追加タームローンとなります。252.0100万ドルが会社に進出しました。この改正により、借入のベンチマーク金利としてLIBORがブルームバーグ・ショートに取って代わりました。
14
目次
ロリンズ株式会社および子会社
タームバンク利回り指数レート（「BSBY」）と、2019年のクレジット契約に基づくすべてのタームローンの償却スケジュールを再設定しました。修正条項は、上記の信用契約により借り換えられました。
2023年3月31日現在、当社の未払いの借入額はドルです62.4クレジット・ファシリティの下で100万円。2023年3月31日現在の未払い債務の実効金利の合計は 6.1%。2022年12月31日現在、リボルビング・コミットメントの未払いの借入額は米ドルです54.9前回のタームローンを100万ドル下回り、実効金利は 5.1%.
会社はドルを保有しています194.22023年3月31日現在、100万通の信用状が届いています。これらの信用状は、当社の高い控除額保険プログラムにより、さまざまな労働者災害補償および損害保険契約の補償範囲を確保するために当社の保険会社が義務付けているもので、ドルから引き上げられました71.32022年12月31日現在、百万です。この残高は、会社が新しい信用枠に関連する新しい信用状に移行するため、信用状が重複しているため、四半期末時点で高くなっています。当社は、将来発生する可能性のある保険金請求に対応するために、十分な流動資産、資金源、および保険金残高があると考えています。
信用契約には慣習的な条件が含まれています。これには、ロリンズが特定の負債や先取特権を負担したり、実質的にすべての資産を他の事業体と合併または統合したり、別の事業体に売却したりする能力を制限する契約を含むがこれらに限定されない特定の金銭的契約が含まれますが、これらに限定されません。さらに、信用契約には、ロリンズの連結純負債総額とEBITDAの比率が超過することを認めることを制限する財務規約が含まれています 3.501.00にしました。特定の買収の後、ロリンズは財務規約の水準を次のように引き上げることを選択する場合があります 4.00一時的に1.00になりました。この比率は、直近に終了した会計四半期の最終日時点で計算されています。クレジット契約には、そこに含まれる特定の条件を条件として、将来の環境、社会、ガバナンスの修正を許可する条項も含まれています。この条項により、特定の持続可能性に関連する指標に照らして測定された会社の業績に基づいて価格を調整することができます。当社は、本申請日まで、適用される債務規約を順守し続け、2023年までコンプライアンスを維持する見込みです。
ノート 10.デリバティブ商品とヘッジ活動
当社は、国際的な事業運営や世界経済情勢から生じる未払いの債務や外貨リスクについて、一定の金利リスクにさらされています。当社は、特定の金利を固定するため、また特定の債務の価値を保護したり、特定の債務の金額を機能通貨である米ドルで固定したりするために、特定のデリバティブ金融商品を締結しています。
当社は、その機能通貨である米ドルに対して、さまざまな外貨の変動にさらされています。当社は、USD-CADとUSD-AUDの為替レートの変動に対するエクスポージャーを管理するために、外貨デリバティブ、特に外貨先渡契約（「FXフォワード」）を使用しています。FXフォワードとは、外貨の為替レートを固定して、指定された金額の外貨を指定された日に配送することです。FXフォワードは通常、決済日またはその近い時点での公正価値に対して米ドルで決済されます。現在、これらのFXフォワードをヘッジ会計の対象として指定していませんが、公正価値の変動を直ちに収益に反映しています。私たちはそのような商品を投機や取引の目的で使用するのではなく、外国為替相場へのエクスポージャーを管理するために使用しています。FXフォワードの公正価値の変動は、その他の収益/費用に計上され、純利益1ドルと同等でした0.1百万ドルと純損失ドル0.12023年3月31日に終了した四半期と2022年3月31日に終了した四半期は、それぞれ百万ドルでした。会社のFXフォワードの公正価値は、$の純資産として記録されました0 百万と $0.32023年3月31日および2022年12月31日現在のその他の流動資産は、それぞれ百万ドルです。
2023年3月31日現在、当社には以下の未払いのFXフォワードがあります（商品の数を除いて千単位）。
非指定デリバティブの概要
FX先渡契約の数
楽器		売る
概念上の		購入
概念上の
AUDを売る/米ドルを購入するFWD契約181,900 $1,276 
車の販売/米ドルのFWD契約の購入1818,000 13,346 
合計36$14,622 
15
目次
ロリンズ株式会社および子会社
ノート 11.不測の事態
通常の事業過程では、当社とその子会社は、当社の事業や事業に関連する、またはそれらから生じるさまざまな請求、仲裁、契約上の紛争、調査、規制や訴訟の問題に関与しており、今後も関与していきます。これらの事項には、当社のサービスまたは車両に損害または傷害が生じたという申し立て、当社のサービスが望ましい結果を達成しなかったという主張、買収に関連する請求、および税務当局を含む連邦、州、または地方自治体による規制または法令違反の申し立てが含まれますが、これらに限定されません。さらに、私たちは雇用関連の訴訟や請求の当事者でもあります。これには、賃金法および時間法違反を主張する代表者または集団訴訟に基づく請求が含まれる場合があります。また、主に通常の事業過程で発生する特定の環境問題にも随時関与しています。私たちは、保留中および今後発生する可能性のある請求を評価し、現時点で可能性が高く合理的に推定できると考えられる結果に基づいて損失緊急時準備金を設定します。
当社は、一般賠償責任、労働者災害補償、自動車賠償責任に関連する特定のリスクを一定の限度まで留保します。留保金プログラムに基づく既存および将来の請求の見積もり費用は、報告の有無にかかわらず、インシデントが発生したときの過去の傾向に基づいて計上され（ただし、請求の実際の決済は将来の期間まで行われない可能性があります）、その後、そのような請求に関連する進展に基づいて修正される場合があります。当社は、独立した第三者と契約して、過去の請求情報に基づいて推定負債を当社に提供しています。保険数理上の調査は、ビジネス慣行の変化や現在の残高と比較した既存の請求に関する経営陣の知識とともに、準備金を設定する上で重要な考慮事項です。経営陣の判断は本質的に主観的です。というのも、多くの要因が経営陣の知識や制御の範囲外にあるからです。また、履歴情報は必ずしも将来の出来事を正確に示すとは限りません。私たちが保有する見越額と準備金は、ある程度の判断を伴う見積もりに基づいており、本質的に変動するため、過大評価されたり、不十分だったりする可能性があります。実際の請求額が当社の見積もりを上回ると、当社の経営成績に重大な影響が及ぶ可能性があり、将来の費用を抑えるために適時に是正措置を講じる能力が制限される可能性があります。
経営陣は、係争中の請求、手続き、訴訟、規制措置または調査が、単独または全体として、会社の財政状態、経営成績または流動性に重大な悪影響を及ぼすとは考えていません。ただし、一部またはすべての事項の不利な結果により、個々の四半期または年度の業績にとって重要な請求が発生する可能性があります。
ノート 12.株主資本
2023年3月31日に終了した3か月間に、当社はドルを支払いました64.1百万、または $0.131株あたりの現金配当金とドル比較49.2百万、または $0.102022年の同時期の1株当たり。
2023年3月31日に終了した3か月間、および2022年の同時期に、当社は公開市場で株式を買い戻しませんでした。しかし、2023年に、当社は後述する従業員株式購入制度（「ESPP」）のために従業員に代わって株式を購入しました。
会社は、権利が確定した譲渡制限付株式の税金を支払うために、従業員から株式を買い戻します。会社は$を買い戻しました9.8百万と $6.42023年3月31日に終了した四半期と2022年3月31日に終了した四半期は、それぞれ百万ドルでした。
制限付株式とパフォーマンス・シェア・ユニット・アワード
Form 10-Kの2022年年次報告書の連結財務諸表の注記14で詳しく説明されているように、タイムラプス制限付報奨および制限付株式ユニット（「制限付株式」）は、会社の従業員株式インセンティブプランに基づいて役員およびその他の管理職に発行されています。2023年の助成金から、制限付株式は 25パーセント以上 四年間助成日から。以前の助成金は、どちらかにベストを尽くしました 五年またはそれ以上 六年助成の年によって異なりますが、付与された日から。
2023年の第1四半期に、特定の経営幹部に制限付株式に加えてパフォーマンス・シェア・ユニット・アワード（PSU）が授与されました。 25年間株式報酬総額に占める割合。 50PSUに占める割合は、会社の3年間の平均調整後EBITDAマージンで決定され、その他は 50% は、ロリンズの3年間の平均収益複合年間成長率 (CAGR) によって決まります。提供される標準のPSUの他に、S＆P 500と比較した当社の3年間の平均TSR値に基づいて獲得できる「キッカー」オプションもあります。ASC 718に従い、 報酬-株式報酬、PSUは株式報奨として会計処理され、報奨の公正価値は付与日時点で決定されます。これらの賞は、以下の金額に対して定額で支給されます
16
目次
ロリンズ株式会社および子会社
三年間権利確定期間。賞の授与日、公正価値は、市場の状況に応じてさまざまな可能性を基に、第三者の専門家の協力を得て決定されました。
当社は、承認されているが未発行の株式プールから新株を発行します。2023年3月31日現在、およそ 5.3当社の普通株式の100万株が発行用に留保されました。
次の表は、経費として計上される当社の株式ベースの報酬プログラムの構成要素をまとめたものです。
3 か月が終了
3 月 31 日
(千単位)20232022
制限付株式とPSU：
税引前補償費用$5,755 $6,138 
税制上の優遇(1,396)(1,324)
補償費用、税引後$4,359 $4,814 
次の表は、2023年3月31日時点で未払いの未確定報奨に関する情報をまとめたものです。
(千株単位の株式数)の数
株式		加重
平均
交付日
公正価値
2022年12月31日時点で権利が確定していない制限付株式とPSU2,685$28.97 
没収(37)29.61 
既得(790)26.45 
付与されました54636.18 
2023年3月31日時点で権利が確定していない制限付株式とPSU2,404$31.43 
2023年3月31日および2022年12月31日の時点で、当社の資産はドルでした68.6百万と $52.3約加重平均期間にわたって計上されると予想される制限付株式とPSUに関連した、未認識報酬費用の合計のうちそれぞれ100万円 3.4年と 3.5それぞれ年。
従業員株式購入制度
Form 10-Kの2022年年次報告書の連結財務諸表の注記14で詳しく説明されているように、株主はロリンズ社の2022年従業員株式購入プランを承認しました。これにより、対象となる従業員は、給与控除を通じて会社の普通株式を割引価格で購入することができます。ESPPの最初の購入期間は、2022年7月1日に始まり、2022年12月30日に終了しました。会社は$の報酬費用を記録しました0.22023年3月31日に終了した四半期のサービス費用と販売、一般管理費に含まれる購入期間に関連する百万ドルです。

ノート 13.一株当たり利益
当社は、基本利益と希薄化後1株当たり利益の両方を報告しています。1株あたりの基本利益は、参加普通株主が利用できる純利益を、その期間に発行された参加普通株式の加重平均数で割って計算されます。希薄化後1株当たり利益は、参加している普通株主が利用できる純利益を、その期間の希薄化後の加重平均発行済株式数で割って計算されます。希薄化後の加重平均発行済株式数は、希薄化の可能性のある株式を調整した基本加重株式数です。
17
目次
ロリンズ株式会社および子会社
加重平均発行済株式の調整は以下の通りです（千株）。
3 か月が終了
3 月 31 日
20232022
加重平均発行済普通株式490,209489,616
参加証券の追加:
加重平均タイムラプス制限賞2,3072,597
加重平均発行済株式総数-基本492,516492,213
制限付株式ユニットとPSUの希薄化効果185112
加重平均発行済株式-希薄化後492,701492,325
ノート 14.所得税
会社の所得税引当金は、「経常の」収益または損失に適用される通年の年間実効所得税率の見積もりに基づいて、四半期ごとに個別の項目について調整され、暫定的に計上されます。会社は$の所得税引当金を計上しました28.3百万と $20.32023年3月31日および2022年3月31日に終了した3か月間は、それぞれ100万ドルでした。
2023年3月31日に終了した3か月間に、当社の実効税率は 24.32023年の第1四半期の% と比較すると 21.62022年には%。外国所得税と州所得税が前年に比べて高かったため、税率が高くなりました。
2023年3月31日および2022年12月31日の時点で、当社の繰延所得税資産は1ドルでした1.8他の資産に含まれる百万ドル、および繰延所得税負債31.0百万と $24.2その他の長期未払負債にはそれぞれ100万ドル含まれています。
ノート 15.後続のイベント
キツネ害虫駆除の買収
2023年4月1日、当社は買収しました 100FPCホールディングス合同会社（「フォックス・ペスト・コントロール」）の1ドルあたりの割合318ミリオンプラス $32将来の成長と収益性レベルの達成時に支払われる100万ドルの偶発対価です。買収は企業結合として計上される予定で、取得した資産と引き受けた負債は買収日時点で公正価値で計上されます。最初の購入価格の配分は、この申請日時点で完了していません。フォックス・ペスト・コントロールの買収資金の一部として、2023年4月3日、当社はクレジット契約に基づいて1ドルずつ借入しました。305.0百万。収益と手持ちの現金は、決算時の現金対価の支払いに使用されました。
四半期配当
2023年4月25日、当社の取締役会は、普通株式に対する四半期ごとの定期的な現金配当を宣言しました。0.132023年5月10日の営業終了時点で登録されている株主に2023年6月9日に支払われる1株当たり。
18
目次
ロリンズ株式会社および子会社
アイテム2。経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析
以下の説明は、Form 10-Qのこの四半期報告書の他の箇所に記載されている当社の財務諸表および関連注記と併せて読んでください。以下の説明には、リスクと不確実性を伴い、当社の計画、見積もり、信念を反映した将来の見通しに関する記述が含まれています。当社の実際の業績は、2022年のForm 10-KのパートI、項目1A、「リスク要因」、およびこのレポートに含まれるパートIIの項目1A、「リスク要因」、「将来の見通しに関する記述に関する注意」に記載されているものや、当社がSECに随時提出する他の文書に記載されているものなど、さまざまな要因により、将来の見通しに関する記述に記載されているものと大きく異なる場合があります。
一般的な操作コメント
当四半期の収益は 11.4% 増加し、すべての主要サービスラインで力強い成長を遂げました。総収益は、前年の5億9,070万ドルに対し、6億5,800万ドルで終了しました。当四半期におけるオーガニック収益*の伸びは 9.2% で、買収は 2.2% 増加しました。1年前の同四半期に対する米ドル高により、現在の収益は60ベーシスポイント減少しました。米ドルに対するカナダドル、英国ポンド、オーストラリアドルの下落は、通貨にとって最大の逆風でした。
営業利益は、前年同期の9,340万ドルから20.2％増加して1億1,220万ドルになりました。売上高に占める割合で表すと、営業利益は前年同期の 15.8% に対して 17.1% でした。前年に比べて改善したのは、価格実現の改善と、販売、一般、管理（「販管費」）の管理が改善されたことを反映しています。税金、減価償却費（「EBITDA」）*および関連利益を控除する前の収益は1億3,950万ドルで、21.2％でした。これに対し、2022年第1四半期は1億1,780万ドルと19.9％でした。 純利益は 19.6% 増の8,820万ドルとなり、希薄化後1株当たり利益は前年の7,380万ドル、希薄化後1株当たり利益0.15ドルに対し、0.18ドルとなりました。
当四半期の営業キャッシュフローは好調で、2022年の8,750万ドルから1億80万ドルに増加しました。2023年に6件の買収に1,550万ドルを支払いました。当社は、前年の希薄化後1株あたり0.10ドルに対し、2023年の第1四半期に希薄化後1株あたり0.13ドルの配当を投資家に支払いました。その結果、1株あたりの配当は 30% 増加しました。
第2四半期に入っても需要は好調で、最近発表されたFox Pest Controlの買収により、買収は今年の第1四半期に比べて第2四半期の収益成長に大きな影響を与えると予想しています。 私たちは引き続き非常に不確実なマクロ環境を乗り切っていますが、2023年には好調な業績を達成できる立場にあります。
*金額は非GAAP財務指標です。最も密接に相関するGAAP指標の調整を含む非GAAP財務指標の説明については、下記のスケジュールを参照してください。
経済動向の影響
高インフレ、金利の上昇、自然災害による事業の中断、従業員不足、サプライチェーンの問題による経済市場の継続的な混乱はすべて、将来の業績に悪影響を及ぼす可能性のある課題となっています。当社は、これらの経済的混乱の影響を緩和するために、従業員や車両不足を補うための事前スケジューリングや、十分な在庫を確保するためのより高い購買水準の維持など、これまで実施してきたさまざまな戦略を引き続き実施しています。
しかし、当社は、これらの戦略が将来の経済的混乱要因の影響を緩和するのに役立つかどうかを合理的に見積もることはできません。
当社の要約連結財務諸表は、要約連結財務諸表の日付時点で報告された資産および負債の金額、および関連する開示に影響する経営陣の見積もりと仮定を反映しています。当社は、要約連結財務諸表の作成に用いた仮定と見積もりに対する経済動向の影響を検討しました。経営陣の見解では、その年の会社の財務結果を公平に提示するために必要なすべての重要な調整が行われました。これらの調整は通常定期的に行われるものですが、これらのマクロ経済動向を取り巻く不確実性が続いているため、複雑になります。特定の経済動向の深刻さ、規模、および期間は、依然として不確実であり、予測が困難です。したがって、私たちの会計上の見積もりと仮定は、経済動向に応じて時間の経過とともに変化する可能性があり、将来の期間には大きく変化する可能性があります。
19
目次
ロリンズ株式会社および子会社
金利の上昇、インフレ、その他の経済動向が引き続き会社の事業、財政状態、経営成績にどの程度影響するかは不明です。したがって、現時点では、これらの問題が将来に与える影響をすべて合理的に見積もることはできません。
操作の結果
2023年3月31日に終了した四半期と、2022年3月31日に終了した四半期との比較
3月31日に終了した3か月間差異収益に占める割合としては
(千単位)20232022$%20232022
収入$658,015 $590,680 67,335 11.4100.0100.0
提供されるサービスの費用（下記の減価償却費と償却費を除く）326,842 295,378 31,464 10.749.750.0
売上総利益331,173 295,302 35,871 12.150.350.0
営業、総務、管理196,431 178,785 17,646 9.929.930.3
減価償却と償却22,502 23,127 (625)(2.7)3.43.9
営業利益112,240 93,390 18,850 20.217.115.8
支払利息、純額465 568 (103)(18.1)0.10.1
その他（収入）、純額(4,714)(1,279)(3,435)268.6(0.7)(0.2)
税引前連結利益116,489 94,101 22,388 23.817.715.9
所得税引当金28,255 20,335 7,920 38.94.33.4
当期純利益$88,234 $73,766 14,468 19.613.412.5
収入
以下は、製品およびサービス別の収益と地域別の収益の概要です。
549755838919
549755838921


20
目次
ロリンズ株式会社および子会社
549755846572
549755846574
2023年3月31日に終了した四半期の収益は6億5,800万ドルで、2022年の売上高5億9,070万ドルから6,730万ドル、つまり 11.4% 増加しました。当四半期におけるオーガニック収益*の伸びは 9.2% で、買収は 2.2% 増加しました。米ドルが前年同期と比較して下落したため、現在の収益は60ベーシスポイント減少しました。通貨の逆風は、主にカナダドル、英国ポンド、オーストラリアドルに対するドルの高騰に関連していました。2023年と2022年を比較すると、住宅用害虫駆除収入は9％増加し、商業用害虫駆除収入は12％増加し、シロアリとその付随サービスは14％増加しました。当社の海外事業は、2023年3月31日および2022年に終了した四半期の総収益の約7％を占めました。
収益は、会社の害虫およびシロアリ駆除サービスの季節的な性質の影響を受けます。害虫の活動の増加と、春と夏のシロアリの?$#@$（その発生は季節の変化によって決まる）により、次の表からわかるように、歴史的に見て当社の収益は増加しました。
連結純収入
(千単位)202320222021
第 1 四半期$658,015 $590,680 $535,554 
第 2 クォーター— 714,049 638,204 
第 3 クォーター— 729,704 650,199 
第 4 クォーター— 661,390 600,343 
年初来$658,015 $2,695,823 $2,424,300 
売上総利益（減価償却費を除く）
2023年3月31日に終了した四半期の売上総利益は3億3,120万ドルで、2022年3月31日に終了した四半期の2億9,530万ドルから3,590万ドル、つまり 12.1% 増加しました。売上総利益率は、2022年には 50.0% だったのに対し、2023年には 50.3% でした。売上総利益は引き続き堅調で、インフレ圧力を相殺する以上の価格設定だったため、売上総利益は好調でした。今年は値上げを1か月繰り上げました。また、今年はすべてのブランドでより一貫して価格を引き上げました。
提供されるサービスの費用の大部分を占める費用には、人件費、資材と消耗品、車両、保険と請求というカテゴリーがあります。人件費と車両費に占める売上の割合が好調で、資材費と消耗品費が利益率に左右されず、保険や請求が引き続き利益率の逆風となっています。
21
目次
ロリンズ株式会社および子会社
営業、総務、管理
2023年3月31日に終了した四半期では、販管費は2022年3月31日に終了した四半期と比較して1,760万ドル、つまり 9.9% 増加しました。収益に占める販管費の割合は、前年の30.3％から29.9％に減少しました。

販管費の大部分を占める費用には、人件費、顧客獲得関連費用、保険と請求の3つのカテゴリーがあります。当四半期では、売上高に占める割合として好調な業績が見られました。顧客獲得コストは利益率に対して比較的中立でしたが、保険や請求は利益率にとって逆風でした。
ビジネスの繁忙期が始まる第2四半期に入ると、新規顧客の獲得と事業の成長に取り組む中で、主に顧客獲得コストに関連する販管費が増加すると予想しています。
減価償却と償却
2023年3月31日に終了した四半期の減価償却費は、2022年3月31日に終了した四半期と比較して60万ドル、つまり 2.7% 減少しました。追加分を上回る除却費の減少は、買収による顧客契約の追加償却によって一部相殺されました。
営業利益
2023年3月31日に終了した四半期の営業利益は、前年比1,890万ドル、20.2％増加しました。収益の増加は、主に保険と請求に関連する費用の増加によって一部相殺されました。
収益に占める営業利益の割合は、前年の15.8％から17.1％に増加しました。売上高に占める営業利益の割合の改善は、上記の価格設定措置によって推進されました。これにより、上記の売上総利益と販管費の分野で説明したように、損益計算書のさまざまなカテゴリーでレバレッジが向上しました。 これらの改善は、保険料と請求費用の増加によって一部相殺されました。
営業利益と関連利益率の改善に引き続き注力していますが、前述のように顧客獲得コストの増加に伴い、第2四半期には第1四半期に比べて利益率の増加幅が小さくなる可能性があります。
支払利息、純額
2023年3月31日に終了した四半期に、支払利息の純額は前年比で10万ドル減少しました。これは主に、平均負債残高が減少したためですが、2022年と比較して2023年に加重平均金利が上昇したことで一部相殺されました。
その他の利益、純額
2023年3月31日に終了した四半期に、その他の収益は、主に資産売却による利益により340万ドル増加しました。
所得税
当社の実効税率は、2022年には21.6％でしたが、2023年の第1四半期には24.3％に引き上げられました。2023年の税率は、外国所得税と州所得税が前年に比べて高かったため、あまり好ましくありませんでした。
非GAAPベースの財務指標
GAAPと非GAAP財務指標の調整
当社はこのForm 10-Qで、オーガニック収益とEBITDAという非GAAP財務指標を使用しています。オーガニック収益は、収益から買収収益を引いたものとして計算されます。買収収益は、買収した事業体の過去12か月間の収益に基づいています。これらの指標を単独で検討したり、収益、純利益、1株当たり利益、またはGAAPに従って作成されたその他の業績指標の代わりとして考えるべきではありません。
経営陣はEBITDAを業績の指標として使用しています。この指標により、会社はさまざまな期間の業績を一貫して比較できるからです。経営陣はまた、オーガニック収益を使って、買収の影響を除いたさまざまな期間の収益を比較しています。
22
目次
ロリンズ株式会社および子会社
非GAAP財務指標とは、財務実績、財政状態、またはキャッシュフローの数値指標であり、1）GAAPに従って計算され、運用明細書、貸借対照表、またはキャッシュフロー計算書に含まれる最も直接的に比較可能な指標に含まれる金額を除外するか、または控除効果のある調整の対象となるか、または最も直接的に比較可能な尺度から除外されているのでと発表しました。
以下は、非GAAP財務指標と最も比較可能なGAAP指標との調整です。

3月31日に終了した3か月間差異収益に占める割合としては
20232022$%20232022
収益とオーガニック収益の調整
収入$658,015 $590,680 67,335 11.4 100.0 100.0 
買収による収益の増加(13,155)— (13,155)— (2.0)
オーガニック収益$644,860 590,680 54,180 9.2 98.0 
純利益とEBITDAの調整
当期純利益$88,234 $73,766 14,468 19.6 13.4 12.5 
減価償却と償却22,502 23,127 (625)(2.7)3.4 3.9 
支払利息、純額465 568 (103)(18.1)0.1 0.1 
所得税引当金28,255 20,335 7,920 38.9 4.3 3.4 
EBITDA$139,456 117,796 21,660 18.4 21.2 19.9 
流動性と資本資源
キャッシュとキャッシュフロー
2023年3月31日現在の当社の現金総額は1億1,250万ドルで、さまざまな銀行機関に保管されています。約7,490万ドルは国際銀行の現金口座に保有され、残りの3,760万ドルは主に連邦預金保険公社（「FDIC」）のさまざまな国内銀行の無利子口座に保管されており、連邦保険額を超えることもあります。
当社の国際事業は拡大しており、今後も外国預金や将来の収益の再投資、および無関係な企業の買収を通じて、海外市場での事業を成長させ続けるつもりです。当社は、海外子会社からの未払いの海外収益を本国に送金する予定です。当社は、海外子会社への投資に関しては、引き続き恒久的に再投資を行っていると主張しています。
2023年2月24日、当社は、とりわけJPモルガン・チェース銀行（「JPモルガン・チェース」）と管理代理人（その立場では「管理代理人」）としてリボルビング・クレジット契約を締結しました。これにより、以前の信用枠の借り換えが行われました。
クレジット契約では、10億ドルのリボルビング・クレジット・ファシリティを規定しています。リボルビング・クレジット・ファシリティは、米ドル建てのほか、ユーロ、オーストラリアドル、カナダドル、ニュージーランドドル、英ポンド、日本円などの通貨建てで、4億ドルの外貨の下限が適用されます。ロリンズは、参加している貸し手の合意およびその他の一定の慣習的条件に従い、リボルビング・コミットメントを増やすか、1つ以上のターム・ローンという形で、クレジット契約に基づく借入枠を最大7億5000万ドルまで拡大することができます。クレジット契約に基づくローンの満期日は2028年2月24日です。注9を参照してください。詳細については、要約連結財務諸表注記の負債。
2023年3月31日現在、当社のクレジットファシリティに基づく未払いの借入額は6,240万ドルです。2023年3月31日現在の未払い債務の実効金利の合計は 6.1% でした。2022年12月31日現在、ザ・リボルビングは
23
目次
ロリンズ株式会社および子会社
コミットメントの前回のタームローンでの未払いの借入額は5,490万ドルで、実効金利は5.1％でした。
当社は、2023年3月31日現在、1億9,420万ドルの信用状を保有しています。これらの信用状は、当社の保険プログラムが高額控除の対象となるため、さまざまな労働者災害補償および損害保険契約の補償範囲を確保するために当社の保険会社が義務付けているもので、2022年12月31日現在の7,130万ドルから引き上げられました。この残高は、会社が新しい信用枠に関連する新しい信用状に移行する際にポリシーが重複しているため、四半期末時点で異常に高くなっています。当社は、将来発生する可能性のある保険金請求に対応するために、十分な流動資産、資金源、および保険金残高があると考えています。
当社は、現在の現金および現金同等物の残高、営業活動から生み出されると予想される将来のキャッシュフロー、およびクレジットファシリティに基づく利用可能な借入は、現在の事業と債務の資金調達、および当面の事業拡大に十分であると考えています。
次の表は、提示された3か月間の営業、投資、財務活動によるキャッシュフローの概要を示しています。
3月31日に終了した3か月間差異
(千単位)20232022$%
営業活動による純現金$100,773 $87,532 13,241 15.1
投資活動に使用された純現金(13,590)(19,928)6,338 (31.8)
財務活動によって提供された純現金（使用量）(71,082)82,093(153,175)(186.6)
為替レートが現金に及ぼす影響1,0563,340(2,284)(2.4)
現金および現金同等物の純増加$17,157 $153,037 (135,880)(88.8)
営業活動による現金
営業活動による現金は、当社の事業にとって主要な現金創出源です。事業からのキャッシュフローの中で最も重要な資金源は顧客関連の活動で、その最大のものは販売されたサービスから生じる現金の回収です。現金の最も重要な営業用途は、サプライヤー、従業員、税務当局への支払いです。当社の営業活動により、2023年3月31日および2022年3月31日に終了した3か月間で、それぞれ1億80万ドルと8,750万ドルの純現金が生まれました。1,320万ドルの増加は、主に好調な業績と、ベンダー、従業員、税制当局への現金受領および現金支払いのタイミングによるものです。
投資活動に使用される現金
2023年3月31日および2022年3月31日に終了した3か月間の当社の投資活動は、それぞれ1,360万ドルと1,990万ドルでした。買収に支払われた現金は、2022年3月31日に終了した3か月間の1,320万ドルに対し、2023年3月31日に終了した3か月間で合計1,550万ドルでした。当社はこの四半期に760万ドルを資本支出に投資しましたが、これは資産売却による現金収入890万ドルで相殺されました。これに対し、2022年の資本支出は800万ドル、資産売却による現金収入は130万ドルでした。当社の投資活動は、既存の現金残高と営業キャッシュフローによって賄われました。
財務活動によって提供された、または財務活動に使用された現金
2023年3月31日に終了した3か月間の財務活動に使用された現金は7,110万ドルでしたが、前年の財務活動によって提供された現金は8,210万ドルでした。2022年3月31日に終了した3か月間に支払われた現金配当は4,920万ドル（1株あたり0.10ドル）に対し、当四半期には合計6,410万ドルの現金配当（1株あたり0.13ドル）が支払われました。当社は、2023年3月31日に終了した3か月間にクレジット契約に基づいて1,000万ドルの純借入を行いました。これに対し、2022年の純借入額は1億4080万ドルでした。
2012年、当社の取締役会は、最大500万株の当社普通株式の購入を承認しました。株式分割の調整後、自社株買い計画に基づく承認済み株式の総数は1,690万株です。当社は、2023年の最初の3か月間と2022年の同時期に、公開市場で普通株式を買い戻しませんでした。しかし、2023年に当社は従業員に代わって従業員株式購入プランの株式を購入しました。株式の買い戻しにより、合計で1,140万株の追加購入が可能です
24
目次
ロリンズ株式会社および子会社
プログラム。当社は、権利確定制限付株式に対する税金の支払いのために、2023年3月31日および2022年に終了した3か月間に、従業員からそれぞれ980万ドルと640万ドルの普通株式を買い戻しました。
不測の事態
通常の事業過程では、当社とその子会社は、当社の事業と事業に関連する、またはそれらから生じるさまざまな請求、仲裁、契約上の紛争、調査、訴訟、税制およびその他の規制事項に関与しており、今後も関与していきます。これらの事項には、当社のサービスまたは車両に損害または傷害が生じたという申し立て、当社のサービスが望ましい結果を達成しなかったという主張、買収に関連する請求、および税務当局を含む連邦、州、または地方自治体による規制または法令違反の申し立てが含まれますが、これらに限定されません。さらに、私たちは雇用関連の訴訟や請求の当事者でもあります。これには、賃金法および時間法違反を主張する代表者または集団訴訟に基づく請求が含まれる場合があります。また、主に通常の事業過程で発生する特定の環境問題や税務問題にも随時関与しています。私たちは、保留中および今後発生する可能性のある請求を評価し、現時点で可能性が高く合理的に推定できると考えられる結果に基づいて損失緊急時準備金を設定します。
当社は、一般賠償責任、労働者災害補償、自動車賠償責任に関連する特定のリスクを一定の限度まで留保します。留保金プログラムに基づく既存および将来の請求の見積もり費用は、報告の有無にかかわらず、インシデントが発生したときの過去の傾向に基づいて計上され（ただし、請求の実際の決済は将来の期間まで行われない可能性があります）、その後、そのような請求に関連する進展に基づいて修正される場合があります。当社は、独立した第三者と契約して、過去の請求情報に基づいて推定負債を当社に提供しています。保険数理上の調査は、ビジネス慣行の変化や現在の残高と比較した既存の請求に関する経営陣の知識とともに、準備金を設定する上で重要な考慮事項です。経営陣の判断は本質的に主観的です。というのも、多くの要因が経営陣の知識や制御の範囲外にあるからです。また、履歴情報は必ずしも将来の出来事を正確に示すとは限りません。私たちが保有する見越額と準備金は、ある程度の判断を伴う見積もりに基づいており、本質的に変動するため、過大評価されたり、不十分だったりする可能性があります。実際の請求額が当社の見積もりを上回ると、当社の経営成績に重大な影響が及ぶ可能性があり、将来の費用を抑えるために適時に是正措置を講じる能力が制限される可能性があります。
経営陣は、係争中の請求、手続き、訴訟、規制措置または調査が、単独または全体として、会社の財政状態、経営成績または流動性に重大な悪影響を及ぼすとは考えていません。ただし、一部またはすべての事項の不利な結果により、個々の四半期または年度の業績にとって重要な請求が発生する可能性があります。
重要な会計上の見積もり
2022年12月31日に終了した年度のForm 10-Kを提出して以来、当社の重要な会計上の見積もりに変更はありません。
将来の見通しに関する記述に関する注意
このForm 10-Qの四半期報告書には、ロリンズ社の事業および財務結果に関するリスクと不確実性を含む将来の見通しに関する記述が含まれています。これらの将来の見通しに関する記述は、主に、当社の業績と財政状態に影響を及ぼす将来の出来事や財務動向に関する現在の意見、期待、信念、計画、目的、仮定、予測に基づいています。このような将来の見通しに関する記述には、以下に関する記述が含まれますが、これらに限定されません。
•当社の会計上の見積もりと仮定は、経済動向に応じて将来の期間に大幅に変化する可能性があるという当社の考え方。
•当社に対して提起された係争中の請求、手続き、訴訟、規制措置、または調査の結果で、単独で、または全体として、当社の事業、流動性、財政状態、経営成績に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
•保留中および発生が懸念される請求に対する会社の評価と、現時点で起こりそうかつ合理的に推定できると考えられる結果に基づく損失緊急時準備金の設定
25
目次
ロリンズ株式会社および子会社
•オーキンとクラークの害虫駆除事業に関するカリフォルニア州政府当局からの違反の申し立てや情報要求の解決が、連結財政状態、経営成績、またはキャッシュフローに重大な悪影響を及ぼすとは考えていないと当社は考えています。
•当社は、事業や運営に関連する、またはそれらに起因するさまざまな請求、仲裁、契約上の紛争、調査、規制や訴訟の問題に引き続き関与すると考えています。オペレーティングリースの更新オプションを行使するという当社の合理的な確実性。
•リスクは、現在の現金および現金同等物の残高、営業活動によって生み出されると予想される将来のキャッシュフロー、および米ドルで利用可能な借入額があると当社が考えることに関連するリスクです1.010億リボルビング・クレジット・ファシリティは、現在の事業と債務の資金調達、および当面の事業拡大のための資金として十分でしょう。
•2023年を通じて、クレジットファシリティに基づいて適用される債務規約を順守し続けることができる当社の能力。
•ASU 2022-03の採用が会社の連結財務諸表に重大な影響を与えるとは予想されないという当社の考え方。
•外国預金や将来の収益の再投資、無関係企業の買収を通じて、今後も海外市場での事業を成長させ続けるという当社の計画、外国子会社からの未送金収益の本国送金の期待、および海外子会社への投資に関して恒久的に再投資を続けるという当社の期待に関連するリスクです。
•制限付株式とPSUに関連する未認識報酬費用の合計が、加重平均期間にわたって計上されるという当社の予想は 3.4年;
•当四半期中に計上された買収関連ののれんが税務上の控除の対象になるという当社の予想。
•のれんやその他の無形資産の減損はないという当社の結論
•のれん額に寄与する要因は、実現されると予想される戦略的かつ相乗的な利益に基づいているという当社の考え方。
•将来発生する可能性のある保険金請求に対応するのに十分な流動資産、資金源、および保険金残高があるという当社の考え方。
•為替リスクが今後の会社の業績に重大な影響を与えることはないという当社の考え方。
•第2四半期に入っても需要は引き続き好調であるという当社の考えと、買収が第1四半期に比べて第2四半期の収益成長に大きな影響を与えると予想しています。
•2023年に好調な業績を上げるには有利な立場にあると当社は考えています。
•当社は、新規顧客の獲得と事業の成長に取り組んでいるため、主に顧客獲得コストに関連する販管費が増加すると予想しています。
•顧客獲得コストの上昇に伴い、第2四半期は第1四半期に比べて利益率が低くなると当社が予想しています。そして

•当社は、高インフレによる経済市場の継続的な混乱、金利の上昇、自然災害、従業員不足、サプライチェーンの問題による事業の中断はすべて、現在および将来の課題となり、会社の将来の業績に悪影響を及ぼす可能性があり、現在の戦略が将来の経済的混乱の影響を緩和するのに役立つかどうかを合理的に見積もることはできないと考えています。
26
目次
ロリンズ株式会社および子会社
将来の見通しに関する記述は、その記述が行われた時点で入手可能な情報に基づいており、リスクや不確実性の影響を受けやすいため、実際の業績や結果が将来の見通しに関する記述で表現または示唆されているものと大きく異なる可能性があります。このようなリスクや不確実性は制御できないため、多くの場合、実際の結果が将来の見通しに関する記述に示されているものと大きく異なる原因となるリスクや不確実性を予測することはできません。読者は、2022年12月31日に終了した年度に米国証券取引委員会に提出されたForm 10 Kの年次報告書（「2022年年次報告書」）の第1部「リスク要因」の項目1A「リスク要因」に記載されている要因を考慮する必要があります。これにより、会社の実際の業績や財政状態が見積もられた結果や財政状態と大きく異なる可能性があります。当社は、将来の見通しに関する記述を更新することを約束しません。
アイテム 3.市場リスクに関する定量的および質的開示
特定の市場リスクに対する当社のエクスポージャーに関する情報は、2022年のフォーム10-KのパートII、項目7.Aの「市場リスクに関する量的および質的開示」を参照してください。2023年3月31日に終了した3か月間、当社の市場リスク・エクスポージャーに重大な変化はありませんでした。
アイテム 4.統制と手続き
開示委員会は、当社の最高経営責任者および最高財務責任者の参加を得て、2023年3月31日（以下「評価日」）に改正された1934年の証券取引法（「取引法」）に基づく規則13a-15 (e) および規則15d-15 (e) で定義されている当社の開示管理および手続きの設計と運用の有効性を評価しました。この評価に基づいて、当社の最高執行責任者および最高財務責任者は、取引法に基づいて提出される報告書に含める必要がある情報が、SECの規則や書式で指定された期間内に記録、処理、要約、報告されることを保証するために、評価日時点で当社の開示管理と手続きは妥当な保証レベルで有効であると結論付けました。
財務報告に関する内部統制の変更
経営陣の四半期評価では、第1四半期の財務報告に関する内部統制に、財務報告に関する内部統制に重大な影響を及ぼした、または重大な影響を与える可能性がかなり高い変化は見られませんでした。
パート II その他の情報
アイテム 1.法的手続き
通常の事業過程では、当社とその子会社は、当社の事業と事業に関連する、またはそれらから生じるさまざまな請求、仲裁、契約上の紛争、調査、訴訟、税制およびその他の規制事項に関与しており、今後も関与していきます。これらの事項には、当社のサービスまたは車両に損害または傷害が生じたという申し立て、当社のサービスが望ましい結果を達成しなかったという主張、買収に関連する請求、および税務当局を含む連邦、州、または地方自治体による規制または法令違反の申し立てが含まれますが、これらに限定されません。さらに、私たちは雇用関連の訴訟や請求の当事者でもあります。これには、賃金法および時間法違反を主張する代表者または集団訴訟に基づく請求が含まれる場合があります。また、主に通常の事業過程で発生する特定の環境問題や税務問題にも随時関与しています。私たちは、保留中および今後発生する可能性のある請求を評価し、現時点で可能性が高く合理的に推定できると考えられる結果に基づいて損失緊急時準備金を設定します。
当社は、一般賠償責任、労働者災害補償、自動車賠償責任に関連する特定のリスクを一定の限度まで留保します。留保金プログラムに基づく既存および将来の請求の見積もり費用は、報告の有無にかかわらず、インシデントが発生したときの過去の傾向に基づいて計上され（ただし、請求の実際の決済は将来の期間まで行われない可能性があります）、その後、そのような請求に関連する進展に基づいて修正される場合があります。当社は、独立した第三者と契約して、過去の請求情報に基づいて推定負債を当社に提供しています。保険数理上の調査は、ビジネス慣行の変化や現在の残高と比較した既存の請求に関する経営陣の知識とともに、準備金を設定する上で重要な考慮事項です。経営陣の判断は本質的に主観的です。というのも、多くの要因が経営陣の知識や制御の範囲外にあるからです。また、履歴情報は必ずしも将来の出来事を正確に示すとは限りません。私たちが保有する見越額と準備金は、ある程度の判断を伴う見積もりに基づいており、本質的に変動するため、過大評価されたり、不十分だったりする可能性があります。実際の請求額が当社の見積もりを上回ると、当社の経営成績に重大な影響が及ぶ可能性があり、将来の費用を抑えるために適時に是正措置を講じる能力が制限される可能性があります。
27
目次
ロリンズ株式会社および子会社
SEC規則S-Kの項目103では、特定の環境法的手続きに30万ドル以上の金銭的制裁の可能性が合理的に含まれる場合、その開示が義務付けられています。当社は、オーキンとクラークの害虫駆除事業について、カリフォルニアの地方自治体から違反の申し立ての通知と情報提供の要求を受けており、現在、有害廃棄物の管理と農薬処分に関する環境規制の遵守について、いくつかの地方自治体と協力しています。この調査は、さまざまな業界の廃棄物の処理と処分プロセスを調査する幅広い取り組みの一環と思われます。この調査の結果を予測することはできませんが、結果が当社の経営成績、財政状態、またはキャッシュフローに重大な影響を与えるとは考えていません。
経営陣は、係争中の請求、手続き、訴訟、規制措置または調査が、単独または全体として、会社の財政状態、経営成績または流動性に重大な悪影響を及ぼすとは考えていません。ただし、一部またはすべての事項の不利な結果により、個々の四半期または年度の業績にとって重要な請求が発生する可能性があります。
アイテム 1A.リスク要因
2022年12月31日に終了した年度の当社の年次報告書（Form 10-K）で以前に開示されていたリスク要因から大きな変化はありませんでした。
アイテム2。株式の未登録売却と収益の使用。
ロリンズ社は、2023年1月1日から2023年3月31日までの期間に、レギュレーションS-Kの項目703に基づいて報告可能な株式を購入しませんでした。
ピリオドの合計数
シェア
購入しました		加重-
平均
支払った価格
一株当たり		の合計数
として購入した株式
公の場の一部
発表された
買戻し (1)		最大数
まだあるかもしれない株式
以下で購入しました
買戻し計画 (1)
2023年1月1日から31日まで236,310$36.15 —11,415,625
2023年2月1日から28日まで7,81636.52—11,415,625
2023年3月1日から31日まで18,28336.16—11,415,625
合計262,409$36.17 —11,415,625
____________________
(1)当社は、2012年に採択された株式買戻し計画で、最大1,690万株の当社の普通株式を買い戻します。このプランには有効期限はありません。
28
目次
ロリンズ株式会社および子会社
アイテム 6.展示品
展示品番号展示品の説明参照による組み込みここに提出
フォーム日付番号
2.1
ロリンズ社、ストックトンのクラーク・ペスト・コントロール社、ストックトン社のクラーク・ペスト・コントロール社の株主、プリンシパル、株主代表による株式購入契約
10-Q2019年4月26日10.1
2.2
デラウェア州の企業であるKing Distribution, Inc.、カリフォルニア州の有限責任会社であるGeotech Supply Co., LLC、およびカリフォルニア州クラークソンズ・カリフォルニア・プロパティーズの間の資産購入契約
10-Q2019年4月26日10.2
2.3
RCI — King, Inc. とカリフォルニア州合資会社のクラークソンズ・カリフォルニア・プロパティーズとの不動産購入契約
10-Q2019年4月26日10.3
3.1
1981年7月28日付けのロリンズ社の改訂版設立証明書
10-Q2005年8月1日(3) (i) (A)
3.2
1987年8月20日付けのロリンズ社の設立証明書の修正証明書
10-K2005年3月11日(3) (i) (B)
3.3
1994年3月22日付けの登録事務所および登録代理人の所在地変更証明書
10-Q2005年8月1日(3) (i) (C)
3.4
2011年4月26日付けのロリンズ社の設立証明書の修正証明書
10-K2015年2月25日(3) (i) (E)
3.5
2015年4月28日付けのロリンズ社の設立証明書の修正証明書
10-Q2015年7月29日(3) (i) (F)
3.6
2019年4月23日付けのロリンズ社の設立証明書の修正証明書
10-Q2019年4月26日(3) (i) (G)
3.7
2021年4月27日付けのロリンズ社の設立証明書の修正証明書
10-Q2021年7月30日(3) (i) (H)
3.8
2021年5月20日付けのロリンズ社の改正および改訂された付則
8-K2021年5月24日3.1
4.1
ロリンズ社の普通株券の形式.
10-K1999年3月26日(4)
4.2
登録者の有価証券の説明
10-K2020年2月28日4(b)
10.1+
2017年7月24日付けのロリンズ社、ノースウェスト・エクスターミネティング社、NWホールディングス合同会社、およびノースウェスト・エクスターミネーティング社の株主との間の会員権購入契約
10-Q2017年10月27日10.1
10.2*
ロリンズ社は、繰延報酬制度を修正および改訂しました
S-82005年11月18日4.1
10.3*
ロリンズ社の修正および改訂後の繰延報酬プランに基づくプラン契約の形式
S-82005年11月18日4.2
10.4*
2018 株式インセンティブプラン
DEF 14A2018年3月21日付録 A
10.5*
譲渡制限付株式交付契約の形式
8-K2008年4月28日10(d)
10.6*
タイムラプス制限付株式契約の形式
10-Q2012年4月27日10.1
10.70
2019年4月30日付けのロリンズ社とサントラスト銀行およびバンク・オブ・アメリカとの間のリボルビング・クレジット契約、N.A..
10-K2020年2月28日10.1
10.80
2022年1月27日付けの、ロリンズ社とTruist Bankが管理代理人および貸し手としてのバンク・オブ・アメリカ、N.A. との間で締結された修正後の信用契約
10-K2022年2月25日10.12
10.9
管理代理人および貸し手としての立場にあるロリンズ社とTruist Bankとの間の2022年1月27日付けの信用契約の附属書A、および貸し手としてのバンク・オブ・アメリカ
10-K2022年2月25日10.13
10.10
管理代理人および貸し手としての立場にあるロリンズ社とTruist Bankとの間の2022年1月27日付けの信用契約の附属書B、および貸し手としてのバンク・オブ・アメリカ（N.A.）
10-K2022年2月25日10.14
10.11
2023年2月24日付けの、借り手であるロリンズ、随時当事者を借り手とするロリンズの他の特定の子会社、随時当事者として各貸し手、および管理代理人としてのJPモルガン・チェース（N.A.）との間で締結された信用契約。
8-K2023年2月27日10.1
10.12*
ロリンズ社のパフォーマンス・シェア・ユニット報奨契約の形式
10-K2023年2月16日10.10
10.13*
ロリンズ社 2023年役員ボーナス契約—ゲイリー・W・ロリンズ
10-K2023年2月16日10.11
10.14*
ロリンズ社 2023年役員ボーナス契約—ジェリー・E・ガールホフ・ジュニア
10-K2023年2月16日10.12
10.15*
ロリンズ社 2023年役員ボーナス契約—ケネス・D・クラウス
10-K2023年2月16日10.13
10.16*
ロリンズ社 2023年役員ボーナス契約—ジョン・F・ウィルソン
10-K2023年2月16日10.14
10.17*
ロリンズ社 2023年役員賞与契約—エリザベス・B・チャンドラー
10-K2023年2月16日10.15
10.18*
2022年4月5日付けの当社とポール・E・ノーザンとの間の秘密和解および一般リリース契約
10-Q2022年4月28日10.17

目次
ロリンズ株式会社および子会社
展示品番号展示品の説明参照による組み込みここに提出
10.19*
第16条以外の報告者のためのタイムラプス制限付株式契約の形式
10-Q2022年10月27日10.17
10.20*
セクション16の報告者向けのタイムラプス制限付株式契約の形式
10-Q2022年10月27日10.18
10.21*
2022年7月25日付けのケネス・D・クラウスと当社との間のオファーレター
10-Q2022年10月27日10.19
31.1
2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に従って採択された規則S-Kの項目601 (b) (31) に基づく最高経営責任者の認定
X
31.2
2002年のサーベンス・オクスリー法第302条に従って採択された規則S-Kの項目601 (b) (31) に基づく最高財務責任者の認定
X
32.1**
2002年のサーベンス・オクスリー法第906条に基づいて採択された18 U.S.C. セクション1350に基づく最高経営責任者および最高財務責任者の認定
X
101.インチインライン XBRL インスタンスドキュメントX
101.SCHインライン XBRL スキーマ文書X
101.CALインライン XBRL 計算リンクベースドキュメントX
101.LABインライン XBRL ラベルリンクベースドキュメントX
101.PREインライン XBRL プレゼンテーションリンクベース文書X
101.DEFインライン XBRL 定義リンクベースドキュメントX
104表紙インタラクティブデータファイル (インライン XBRL ドキュメントに埋め込まれている)X
____________________
+ この文書の機密情報を構成する特定の部分は、規則S-Kの項目601 (b) (10) に従って編集されています
* 管理契約または補償計画または取り決めを示します。
** このレポートで提供されました

目次
ロリンズ株式会社および子会社
署名
1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は署名者に代わってこの報告書に正式に署名させ、正式に権限を与えられました。
ロリンズ株式会社
(登録者)
日付:2023年4月27日
作成者:/s/ ケネス・D・クラウス
ケネス・D・クラウス
執行副社長、最高財務責任者兼会計
(最高財務責任者)
日付:2023年4月27日
作成者:/s/ トレイシー・ホーンフェック
トレイシー・ホーンフェック
最高会計責任者
(最高会計責任者)