2023年3月30日、ロウズ・カンパニーズ社（以下「当社」）は、2026年4月1日に発行予定の4.800％債券（「2026年債券」）の元本総額10億ドル、2033年7月1日に発行予定の5.150％債券（以下「2033年債券」）の元本総額10億ドル（「2033年債券」）、総額5億ドルの無担保債券を発行しました 2053年7月1日に満期を迎える5.750％の債券（「2053年債券」）の元本と、2063年4月1日に満期を迎える5.850％債券（「2063年債券」）の元本総額5億ドル、および2026年債と合わせて2033年債券の元本総額5億ドルと2053 ノート (以下「メモ」といいます)。当社は、債券の発行により、費用および引受割引を差し引いた純収入約29億7,800万ドルを受け取りました。
債券は、1995年12月1日付けの改正および改訂されたインデンチャー（以下「基本インデンチャー」）の条件に従って、当社と米国銀行信託会社（全米銀行信託会社）との間で、後継受託者としての米国銀行協会の持分承継者（「受託者」）によって管理され、第22次補足インデンチャーによって発行されました。、2023年3月30日付けで、会社と受託者との間で締結されたもの（「第22次補足契約」、および基本契約は第22次補足条項によって補足されます）義歯、「義歯」）。
債券は無担保債務であり、当社の現在および将来の無担保優先債務と同等にランクされます。本契約には、当社の子会社による債務の発行を制限する規約が含まれていますが、当社が追加の債務を負うことを制限するものではありません。各シリーズの債券は、取引市場が確立されていない新規発行の証券です。当社は、本債券のシリーズを証券取引所への上場を申請したり、自動ディーラー見積もりシステムでの当該債券の見積もりを申請したりするつもりはありません。
2026年債は2026年4月1日に満期を迎え、2033年債は2033年7月1日に満期を迎え、2053年債は2053年7月1日に満期を迎え、2063年債は2063年4月1日に満期を迎えます。いずれの場合も、当社が早期に償還または買い戻さない限り、2063年債は2063年4月1日に満期となります。2026年債は年率4.800％、2033年債は年率5.150％、2053年債は年率5.750％、2063債は年率5.850％の利率で利息を負担します。当社は、2023年10月1日から始まる2026年債については毎年4月1日および10月1日に、(ii) 2033年債券については2023年7月1日から始まる毎年1月1日および7月1日に、(iii) 2053年債券については、2023年7月1日から始まる毎年1月1日および7月1日に、および (iv) 203年債券について、半年ごとに延滞利息を支払います。2023 年 10 月 1 日から、それぞれ 4 月 1 日と 10 月 1 日に 63 件の注記を掲載しています。利息は、1 年を 360 日とする 12 日を基準に計算されます。 30 日間ヶ月。簿記持分の所有者への元本および利息の支払いは、預託信託会社およびその参加者の随時有効な手続きに従って行われます。
2026年3月1日（2026年債について）、2033年4月1日（2033年債について）、2053年1月1日（2053年債について）、および2062年10月1日（2063債について）より前（それぞれの日付を「パーコール日」）、当社は、いつでも任意に債券の全部または一部を償還することができますまた、時々、(1) (a) 予定されている元本と利息の残りの支払額の現在価値の合計のいずれか大きい方に等しい償還価格（元本として表示され、小数点以下3桁に四捨五入されます）その際、半年単位（1年が12日で構成される360日を想定）で（債券が該当するパーコール日に満期に達したと仮定して）償還日まで割引されます（債券が該当するパーコール日に満期を迎えたと仮定します）。 30 日間（月）財務レート（第22次補足契約で定義されている）に15ベーシスポイント（2026年債について）、25ベーシスポイント（2033年債について）、30ベーシスポイント（2053債について）または35ベーシスポイント（2063債について）を加えたものから、（b）償還日までに未払利息を差し引いて、（2）償還される債券の元本の100％に、いずれの場合も、償還日までの未払利息および未払利息を加えた金額。
該当するパーコール日以降、当社は、償還される債券の元本の100％に償還日までの未払利息を加えたものに等しい償還価格で、債券の全部または一部をいつでも随時償還することができます。
さらに、支配権の変更を誘発する事象（第22補足契約で定義されているとおり）が発生した場合、債券の保有者は、社債の全部または一部（2,000ドルまたはそれを超える1,000ドルの整数倍に相当する）の購入価格で、社債の全部または一部（2,000ドルまたはそれを超える1,000ドルの整数倍に相当する）に、当該債券の未払利息および未払利息（ある場合は除く）を買い戻すよう当社に要求することができます。、購入日（当社が支配権変更のきっかけとなった出来事から30日以内に債券を償還する権利を行使した場合を除く）。
