アメリカ アメリカ
証券取引委員会
ワシントンD.C.,20549
表
締め切りの財政年度について
あるいは…。
に対して,_から_への過渡期
依頼ファイル番号:
(登録者の正確な名称は、その定款に規定されている名称と同じ)
(明またはその他の司法管轄権 会社や組織) |
(税務署の雇用主 識別番号) | |
|
||
(主にオフィスアドレスを実行) | (郵便番号) |
登録者の電話番号、市外局番
コードを含む:(
同法第12条(B)に基づいて登録された証券:
クラスごとのタイトル | 取引 個の記号 | 登録された各取引所の名称 | ||
| ||||
同法第12条(G)により登録された証券:なし
チェックマークは、登録者が証券法第405条に規定する有名発行者であるか否かを示す。
はい、そうです☐
登録者が当該法第13条又は第15条に基づいて報告書を提出する必要がない場合は,フックで を示してください。
はい。☐
再選択マークは、登録者が、(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告の提出を要求された短い期間内)に、1934年の証券取引法第13または15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および(2) が過去90日以内にそのような提出要件に適合しているかどうかを示す。
再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような文書の提出を要求されたより短い時間以内)に、S−Tルール(本章232.405節)405条に従って提出を要求した各対話データファイルを電子的に提出したか否かを示す。
登録者が大型加速申告会社,加速申告会社,非加速申告会社,小さな申告会社,あるいは新興成長型会社であることを再選択マークで示す。取引法第12 b-2条の規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小申告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。
大型 加速ファイルサーバ☐ | ファイルサーバが加速されました☐ |
小さな報告会社
| |
新興成長型会社 |
もし が新興成長型企業である場合、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかを再選択マークで示して、取引法第13(A)節に従って提供された任意の新しいまたは改正された財務会計基準を遵守してください。☐
登録者がその経営陣が“サバンズ-オキシリー法案”(“米国法典”第15編7262(B)節)第404(B)条に基づいてその財務報告の内部統制の有効性について報告書を提出したか否かを再選択マークで示し、その経営陣がbr}監査報告を作成または発表した公認会計士事務所の財務報告の内部統制の有効性を評価したことを証明する
証券が当該法第12(B)条 に基づいて登録されている場合は,届出に含まれる登録者の財務諸表が,以前に発表された財務諸表の誤りの訂正を反映しているか否か☐
は、登録者が空殻会社であるか否かをチェックマークで表す(この法規では12 b−2で定義される)。
はい
☐
登録者の非関連会社が保有する普通株の総時価は、1株0.086ドルであり、登録者普通株が2022年6月30日(登録者が最近完成した第2四半期の最終営業日)のナスダックでの終値(31.65ドル)に基づいて、約$となる
2023年3月30日に登録者が
普通株、1株当たり0.086ドルの価値があり、発行された。
参照により編入された文書:なし
カタログ表
第1部 | |
プロジェクト1.ビジネス | 1 |
第1 A項。リスク要因 | 15 |
項目1 B。未解決従業員意見 | 25 |
項目2.財産 | 25 |
項目3.法的訴訟 | 25 |
プロジェクト4.鉱山安全情報開示 | 25 |
第II部 | |
項目5.登録者普通株式市場、関連株主事項、発行者による株式証券の購入 | 26 |
第 項6.保留 | 28 |
プロジェクト7.経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析 | 28 |
第七A項。市場リスクの定量的·定性的開示について | 37 |
項目8.財務諸表と補足データ | 37 |
項目9.会計·財務開示面の変更と会計士との相違 | 37 |
第9条。制御とプログラム | 37 |
プロジェクト9 B。その他の情報 | 37 |
プロジェクト9 Cです。検査を阻止する外国の管轄区域を開示する | |
第三部 | |
プロジェクト10.取締役、上級管理者、および企業管理 | 37 |
プロジェクト11.役員報酬 | 41 |
プロジェクト12.特定の実益所有者の保証所有権及び管理職及び株主に関する事項 | 42 |
第13項:特定の関係及び関連取引、並びに取締役独立性 | 42 |
プロジェクト14.主な会計費用とサービス | 43 |
第4部 | |
項目15.物証、財務諸表付表 | 43 |
プロジェクト16.10-Kの概要 | 43 |
サイン | 45 |
業界と市場データ
別の説明がない限り、本10-K表年次報告 に含まれる私たちの業界と市場に関する情報は、私たちの全体的な期待、市場機会、市場規模を含み、独立した業界出版物を含む様々なソースの情報に基づいている。この情報を提供する際には, は,このようなデータや他の類似源,および関連業界や市場の理解とこれまでの経験に基づいて仮定した.この情報は多くの仮定や制限に関連しているので、このような見積もりを過度に重視しないように注意してください。本年度報告(Form 10−K)に含まれるこれらの業界出版物からの情報は信頼できると信じている。様々な要因により、私たちが経営している業界は“リスク要因”に記載されているそれらの要素を含む高度な不確実性とリスクに直面している。これらの要素および他の要素は、結果が独立した当事者と私たちの推定で表現された結果と大きく異なる可能性がある。
第 部分I
前向き陳述に関する特別説明
本“Form 10−K”年次報告書には、重大なリスクと不確実性に関する前向きな陳述が含まれている(連邦証券法の定義に適合)。歴史的事実の陳述を除いて、本10-K表年次報告に含まれる私たちの戦略、未来運営、将来の財務状況、将来の純売上高、毛金利予想、予想コスト、予想費用、見通し、および管理計画と目標に関するすべての陳述は前向きな陳述である。すべての 前向き表現がこれらの識別語を含むわけではないが、“予想”、“信じ”、“br}”、“推定”、“予想”、“予定”、“可能”、“計画”、“プロジェクト”、“ ”、“将”および類似の表現は前向き表現を識別することを目的としている。私たちのこのような展望的な陳述は私たちの現在の予想と未来の事件の予測に基づいている。私たちは私たちのどんな展望的陳述の背後にある予想も合理的だと思うが、これらの予想は正しくないことが証明される可能性があり、これらのすべての陳述はリスクと不確実性の影響を受ける。これらのリスクおよび不確実性のうちの1つまたは複数が現実になるか、または潜在的な仮定、予測または予想が正しくないことが証明された場合、私たちの実際の 結果、業績または財務状況は、予想、推定または予想の結果、業績、または財務状態と大きく異なる可能性がある。我々はすでに が本10-K表年次報告における警告的声明に重要な要素を含んでおり,特に“リスク要因”と題する章では,これらの要因が実際の結果やイベントを我々の前向き宣言と大きく異なる可能性があると考えている.私たちの展望的な陳述は、私たちが行う可能性のある任意の未来の買収、合併、処置、合弁、投資、または流通計画の終了の潜在的な影響を反映しない。私たちは法律の要求がなければ、新しい情報、未来の事件、または他の理由でも、いかなる前向きな陳述も更新する義務はない。
文脈が別に規定されていない限り、本年度報告10-Kテーブルで参照される “Reliance Global Group”、“Company”、“We”、“Our”、“Us”は、Reliance Global Group,Inc.を意味する。
第 項1.業務
信実グローバルグループについて
Reliance Global Group,Inc.(前身はethos Media Network,Inc.)2013年8月2日にフロリダ州で登録設立された。2018年9月、関連側Reliance Global Holdings,LLC(“Reliance Holdings”)が当社の持株権を購入した。Equos Media Network,Inc.は2018年10月18日にReliance Global Group,Inc.と改称した.
私たちは保険市場と他の関連産業の資産を管理する会社です。私たちの重点は積極的な買収戦略を実施することで会社を発展させることであり、最初は主に卸売と小売保険機関に集中していた。私たちの管理チームは、保険、不動産、金融サービス業界で100年を超える総合業務の専門家を持ち、指導者と提案を提供してくれます。
保険業界では、我々の管理層は、複数の州の保険ポートフォリオの取得と管理、及びニッチ市場のための専門計画の開発において豊富な経験を持っている。私たちの主な戦略は、特定のリスクを識別して裁定機会を奨励し、全国のプラットフォームでこれらの機会を開発し、それによって収入とリターンを増加させ、その後、業務がbrの成長やサービス不足の細分化された市場で業務が過小評価されている卸売·小売保険機関を確定し、買収し、その業務を拡大し、最適化し、資産増加値を実現し、同時に一時現金フロー を生成することである。
我々の成長·買収戦略の一部として,我々 は現在いくつかの非関連者と交渉しており,2023年以降に多くの重大な保険資産取引 が完了する予定である。2022年12月31日までに、付属会社と非付属会社を含む10社の保険代理会社を買収しました。2022年、同社は複数の保険実体を買収し、その中で最も注目されているのはBarra&Associates,LLCである。 は独立した全方位サービス保険代理機関であり、Reli Exchangeと改名し、全国的に業務を拡大している。
1 |
同社はまた、消費者保険技術に直接向けた独自のプラットフォームである5 MinuteInsure.com (“5 mi”)を開発·発売し、2021年夏にオンライン化した。5 miは、消費者が自動車および家庭保険をタイムリーかつ効率的に比較および購入することができるように、事業体が消費者に提供するウェブサイトである。Brプラットフォームは現在44州をカバーし、16社もの事業者をカバーしている。
次の12ヶ月間、私たちは有機的な成長と各保険市場でより多くの買収を行うことで、私たちの足跡と市場シェアを拡大し、拡大する予定です。
私たちの競争力には
● | 規模を拡大し、全国的に競争する。 | |
● | この組合せを持つ唯一のInsurTech社として,消費者がエージェントの個人触覚を活用してオンラインサービスを実現する傾向がある. | |
● | 独自エージェントソフトウェアと自動化を用いて事業者の価格を比較し,競争力のある更新価格を得る. | |
● | 許可と拡張可能な保険代理モデルを採用する。 | |
● | 最適な価格を得るためにオペレータを比較するのに役立つ技術を利用する。 |
RELI Exchange B 2 B保険技術プラットフォームと保険エージェントパートナーネットワーク また:
● | 自分が唯一の白標保険ブローカーである新しいbrエージェントは,初日に数百万ドルの機関イメージと,一連のバックグラウンド支援(許可,コンプライアンスなど)を持つことができる。 | |
● | エージェントネットワークの低敷居と最先端の技術を結合する. | |
● | 5 MinuteInsure.comの人工知能とデータマイニングのバックボーンの上に構築されています | |
● | 全国30社以上の保険会社から即時かつ競争力のある保険オファーを提供することを目的としている。 | |
● | 文書作業をなくすことで舞台裏負担と支出を減らす。 | |
● | エンジニアのためにもっと多くの時間を提供して販売保険証書に集中します。 |
また,brの販売チームの活躍を維持するための巨大な舞台裏指導計画がある。人々が登録されると、私たちは彼らに私たちの指導者計画に参加させ、彼らに新しい業務をもたらすように指導します。
RELi Exchangeは完全な自社ブランドシステム であり、エンジニアにプラットフォームのブランド名の下で働くことを要求する競争相手プラットフォームと比べ、エンジニアはどのように自分のブランドを選択するかについてもっと大きな柔軟性を持っている。実際,エージェントは我々のプラットフォーム上でより強い主人公意識を持っており,資金に余裕のあるエージェントもそう感じている.
2 |
保険市場の概要
主に3つの保険部門がある:(1)財産/傷害(P/C)、主に自動車、家庭と商業保険を含む;(2)生命/健康(L/H)、主に生命保険と年金製品を含む;(3)意外と健康、通常保険会社が保険を受け、主な業務は健康保険である。保険業は米国経済において大きな役割を果たしている(出所:OECD保険統計)。
米国は依然として世界最大の保険市場であり、2021年の世界直接保険料のうち40%の市場シェアを占め、保険料はそれぞれ2.7兆ドル(出所:世界最大の保険市場が1位になることを確保します)である。2030年までに毛保費は6倍に増加し、7,220億ドルに達し、中国と北米は世界市場の3分の2以上を占めると予想される。“2022年の世界の生命保険保険料の実際の増加はやや収縮すると予想される(-0.2%)(図2)、主な原因はインフレ駆動の可処分所得圧力と金融市場の変動である。インフレ圧力の緩和と経済状況の改善に伴い、2023年には発達市場と新興市場の世界保険料が約1.9%の実際の増加が予想される2023年保険業展望).
保険業概要(資料源:連邦保険事務所、アメリカ財務省、保険業の年間報告書、2022年9月IBISWorld,Property,Casualty とDirect Insurance in the US-市場規模2004-2029年;保険情報研究所,会社財団:保険が経済 をどのように支援するか;Zippia,20+面白いアメリカ保険業統計データ[2023]:保険事実、保証金など;スイス再保険研究所では、インフレは緩和している可能性があるが、P&Cのクレームは依然として深刻な圧力が存在している可能性がある
● | スタンダードグローバル市場情報のデータによると、2021年の米国保険業の純保険料総額は1.4兆ドルで、うち財産/傷害(P/C)保険会社の保険料は53%、人寿/年金保険会社の保険料は47%を占めている。 | |
● | 2023年のP&Cと直接保険業界の市場規模は8730億ドル と予想される | |
● | P&Cと直接保険業界が上位5位これは…。市場規模最大の金融保険業界 | |
● | 2023年に自動車登録数が増加することが予想され、これは増加の機会である | |
● | 2021年、米国にはP&C 2651社、L&H 667社、健康保険会社1,321社が含まれるカード保有保険会社が5929社ある。 | |
● | 2021年、自動車、住宅主、商業保険を含むP/C保険の純保険料総額は7159億ドル。 | |
● | 2021年の生命保険/年金保険部門の純保険料総額は、年金、意外、健康、生命保険を含む6,358億ドル。 | |
● | 2021年末までのL&Hの総資産は8.5兆ドル,P&Cは2.6兆ドル,衛生部門は7,350億ドル である。 | |
● | 高インフレにより2022年にはP/Cクレームが5-7.5%増加し、2023年には3.5-6.5%の追加増加が予想される。 | |
● | 米労働省のデータによると、米国保険業は2021年に280万人を雇用した。このうち、160万人が生命·健康保険会社(911,400人)、P/C保険会社(628,600人)、再保険会社(26,900人)を含む保険会社で働いている。残りの120万人は保険機関、ブローカー、その他の保険関連企業で働いている。 |
保険支出(2001-2021年:世界の対米国br総額、GDPに占める割合)、OECD
保険代理業の概要
保険代理機関は保険引受人と消費者の間の仲介者として機能する。運送業者と異なり、保険会社は保険リスクを負いません。 マクロ経済成長、有益な立法、COVID治療および保険業界の積極的な傾向により、この市場は2019年に着実に増加しています。インフレとその他の要素はこの業界に影響を与えたが、絶えず上昇する金利が安定し始めたことに伴い、この業界は引き続き増加し、2023年の見通しは楽観的である。
保険代理または仲介人は、どの保険会社にも直接雇われていないので、多くの異なる保険会社を通じて保険証書を募集、作成、制限する。したがって、保険機関は彼らがどの保険会社を代理したいのか、彼らがどの製品を販売したいのかを決定することができる。彼らは小売店のように、保険会社が作った保険サービスや製品を売っています。brマネージャーと代理人の主な違いは彼らが誰を代表しているかにあります。代理人は1つまたは複数の保険会社を代表し、 は保険会社の延長として機能する。仲買人は保険購入者を代表する。
一方、保険キャリアは、保険機関が販売する保険サービスや製品のメーカーである。彼らは保険製品の保証プロセス、賠償プロセス、定価と全体管理をコントロールしています。保険会社はその製品を直接代理販売するのではなく,独立代理でしか販売できない.保険証書は保険会社 が作成して管理します。
3 |
代理機関と事業者の間の重要な運営の違いはリスク状況だ。自然災害などの予見不可能な事件による保険業への潜在的な財務リスクは,運送業者(及びその再保険会社)が担当する。機関とマネージャーは保険リスクを負担しない。また、自然災害による損失の増加は通常、保険需要を増加させ、保険料の上昇を招く可能性がある。保険ブローカーと代理はこれらの製品流通の核心部分であるため、彼らは通常、これらの上流引受業者と事業者の利益率が損なわれているにもかかわらず、需要と保険料の増加から利益を得る。(出典:IBISWorld“米国保険ブローカーと代理業”、2023年1月)。自然災害はもともと予測が困難であるが,これらのイベント頻度のいずれの増加も保険証書数,特に財産や傷害製品を増加させる可能性がある。
このようなリスクの違いは重要であり、特に変化の多い天気モードとより高い自然災害の発生率を考慮する。2022年の421件の自然災害の経済損失は3,130億ドルと推定され、保険は総損失の42%しか占めていない(出所:怡安、怡安のエリック·アンダーソン総裁と米上院予算委員会での総裁の証言、2023年3月22日水曜日(br})。
保険業業績の重要な外部駆動要素は自動車登録、住宅主比率と一人当たり可処分収入などの要素を含む。その産業は強化サイクルにあり、これは成長をもたらすだろう。新冠肺炎対策は依然として影響があり、販売傾向の転換は利益能力を高め、同時に限界コストを下げることが予想される。また、新冠肺炎から反発した業務は、持続的な新保険顧客流に転換することが報告されている(ソース:IBISWorld、アメリカの保険ブローカーと代理業2023年1月)。
2022年、世界の保険ブローカー市場の推定価値は4090億ドルで、2026年には5510億ドルに増加すると予想される(出所:研究と市場、“2022年グローバル保険ブローカーと代理市場報告”)である。保険代理市場の成長は業界内の強い合併と買収活動を招いた。保険流通産業は引き続きその粘り強さを証明している。2022年までの6カ月間の取引総額は2021年より32%低下し、374取引の合計220億ドルから254取引の合計165億ドルに増加した。この差は2022年後6ヶ月で著しく縮小し、当時は384件の取引があり、12億ドルの価値があり、取引量は2021年の同時期より22%しか低下しなかった。これはインフレが40年ぶりの高水準に達し、資本コストが上昇し、予算が引き締められているためだ。2023年、最も強いM&A駆動要因はインフレと金利だ。利上げが始まったことに伴い、会社はより多くの資金を割り当てて買収する予定だ。2021年全体のM&A活動の発生頻度と価格はインフレ時期より低くなり、保険ブローカー業界は最初の回復業界になると予想されている。私募株式投資興味は金融 バイヤーがブローカー業務に積極的であることを表明しているからである(ソース:徳勤、2023年の保険業M&Aの見通し:不確定性と楽観的感情のバランス).
マネージャーは医療保険の配布で一方的に重要な役割を果たしている。例えば、大部分の会社は2人から50人の従業員の間の会社であり、それらは代理店や仲介人を通じて医療福祉を購入する。したがって,健康保険会員数の増加はエージェントや仲介人にとって良いことであることが多い。2022年には,個人医療保険を有する人数が増加することが予想され,この業界にとって潜在的な機会となる。(ソース:IBIS World Insurance Brokers in the US-市場規模2003-2028,2022年6月23日)2017年から2022年まで、米国オンライン保険ブローカーの市場規模は毎年平均4.2%増加している。(ソース:IBIS World Online Insurance Brokers in the US-市場規模2003-2028年、2022年1月30日)
2022年、世界の保険技術市場規模は54.5億ドル(2023-2030年、タイプ(自動車、商業、健康、家庭、専門、旅行)、サービス(コンサルティング、支援とメンテナンス、ホストサービス)、 技術、最終用途、地域と細分化市場予測]別の報告(マクロ図研究、保険技術市場規模、シェアと傾向分析)。2022年から2030年までの複合年間成長率(CAGR)は51.7%に達すると予想される。保険サービスのデジタル化に対する需要の日々の増加は市場の成長を推進することが予想される。 保険科学技術は既存の保険モデルの効率を高めるために設計された技術革新の使用である。人工知能やデータ分析などの技術を用いることにより,InsurTechソリューションは製品の定価をより競争力にする。保険会社は、より安価で、より良く、より速い運営結果を実現するために、これらの解決策を広く採用している。したがって、保険業は技術への投資の増加を目撃している。新冠肺炎の発生は市場に積極的な影響を与えることが予想される。多くの保険会社はその長期戦略と短期需要を再検討している。新冠肺炎及びその影響は、消費者の需要を満たすために、オンラインプラットフォームと新しいモバイルアプリケーションの実施を加速している。(資料源:Grand View Research保険技術市場規模、シェアと成長報告、2021-2028と2022-2030)
そこで,同社はそのオンラインデジタルプラットフォームRERI Exchangeと5 MinuteInsure.comに戦略投資を行い,その全国的な足跡を拡大する追加ステップとした。以上のように,RELI Exchangeと5 miはbr社によって開発されたハイテク独自ツールであり,企業や企業が消費者ポータルサイトに対して,エージェント/消費者が自動車在宅や生命保険をタイムリーかつ効率的に比較·購入できるようにしている.これらのプラットフォームは,増加するオンラインユーザを利用し,先進的な人工知能やデータマイニング技術を利用して,約1−5分で競争力のある保険オファーを提供し,エージェント/消費者から最も少ないデータ を入力するだけでよい。
4 |
機構とブローカーの展望
保険仲介人や代理機関は,保険証書の配布や保険契約者や消費者に相談することで,保険市場において重要な役割を果たしている.保険業は、保険業経営者が保険供給者と下流消費者との間の中間者として機能するため、より大きな保険業の重要な構成要素である。事業者 は保険証書を販売して手数料を稼ぐことで収益を創出する.この業界の取引に基づく性質から,収入は主に,(1)保険(保険料)定価,(2)保険への需要,(3)流通過程でのエージェントや仲介人の使用の普及度 の3つの要因に依存する。
マクロ経済成長、すでに採択された有益な立法、保険業界の積極的な傾向により、米国の保険ブローカーと代理業は過去5年間で着実に増加し、2022年には約4090億ドル(BusinessWire)を実現した保険ブローカーと代理グローバル市場報告2022年:2026年市場は5518.8億ドルに増加する見通し-長期予測2031年-reearchandmarket s.com) 2026年までの5年間、マクロ経済状況の改善に伴い、オンライン保険市場プラットフォームからの外部競争が激化しているにもかかわらず、企業がその財務安定に対する自信を回復するにつれ、業界事業者による収入は増加すると予想される。(ソース:IBISWorldアメリカの保険ブローカーと代理業).
保険会社は、過去数年間の積極的な(不確定にもかかわらず)基本的な経済力に依存して積極的な貸借対照表の勢いを維持してはならない。成功のために、事業者は系統的な経済変化が発生したにもかかわらず、相関性を維持し、消費者の選好を拡大することを含む基本的な課題を解決しなければならない。保険会社が解決しなければならないいくつかの問題は、以下に述べるように、M&A、技術、製品開発、人材、監督管理及び税制改革などの分野に属する。
● | 持続可能な成長を実現する市場圧力が集まり、資本と能力が豊かになり続け、金利の上昇に加えて、保険会社は2023年のM&A活動に準備すべきであることを示しているかもしれない。現状では,かなり高い評価値で取引活動が抑制される可能性があるが,M&Aは規模拡大や新たな能力獲得の機会を提供する可能性があり,主に技術に関する である. | |
● | 独自の技術それは.移動やデジタル技術の進歩は保険会社に革新を迫っており,この革新は継続して強化されることが予想され,各保険機関は顧客体験や製品を唯一無二のものにすることに集中する必要がある。彼らはまた,技術推進者と を統合し,相互接続生態系を介して顧客に価値主張をもたらす必要がある。また、業界内での競争をより良くするために、流通システム内の人たちは、システム間でキーデータおよび分析を共有する能力を向上させることによって勉強になるであろう。br}保険会社は、クラウドを利用して高度な分析を支援し、データ収集を改善し、認知アプリケーションを発展させることを求めている。業界のペースについて、クラウドの未来をサポートするために、保険会社はその既存のシステムを優先的にクラウドに移転し、遠隔地で新しいアプリケーションを発売すべきだ。 | |
● | 製品 開発それは.経済と技術変化は新しい保険タイプ、改善された保険証書と代替流通プラットフォームに対する需要を創造した;しかし、保険業界内では、これに適応する速度はずっと遅い。孤立した業務線,レガシーフロー, と規制考慮要因は,この競争の激しい環境で必要な迅速で機敏な製品開発を阻害している。したがって、保険会社は、商業リスクと個人リスクをカバーする混合保険証の作成に注力することに利益を得るだろう。彼らはまた、オンデマンド保証オプションを提供し、顧客にその保険条項と時間範囲のより大きな制御を提供することができる。また,エージェントがその販売するニッチ市場 で区別し,同業者よりも良いサービスを提供することができるため,斬新な とユニークなマイクロ体験がデジタル拡張の基礎となる可能性がある.専門的な潜在顧客と細分化された顧客に対するデジタルコンテンツ活動やユーザインタフェースは拡大し続ける予定である.これらのミクロ体験は機関をオンラインオファー、バンドルとサービス保険の市場に入れることができ、そしてニッチ市場に対する商業シリーズと専門保険 に重点を置くことができる。この場合、彼らは、既存のトラフィックおよび/またはワークフローに容易に統合できるデジタル構築ブロック によって、機関に迅速な拡張の新しい機会を提供することができるかもしれない。 |
5 |
● | 監督管理Br規制は引き続き保険業の運営と発展に重要な役割を果たし、保険会社は3つの高度に優先されたコンプライアンス問題に直面している(各問題は全世界と国内の影響を持っている): |
○ | 市場行為 それは.連邦と州の両レベルは年金と生命保険を購入する消費者を保護するために“最良の利益”基準を考慮している。そのため、保険会社はそのコンプライアンス構造を審査と調整し、寄せ集めに発展する可能性のある監督管理システムの状況に適応すべきである。1つの可能性は、販売プロセスの継続的な監督と管理を実現するために、新しい技術を統合することである。 | |
○ | ネットワークリスク それは.ニューヨーク州の新しいネットワーク安全法規の登場に伴い、保険会社はコンプライアンス締め切りに直面しており、これは全国保険専門員協会が制定した全国的なモデル法の基礎を構成している。将来を展望すると,保険会社が第三者リスクをどのように管理するかに焦点を当てている可能性があり,保険加入者 データやソフトウェアシステムを外部ホストに移行することが重要であるからである。 | |
○ | プライバシーの規制それは.プライバシーはデータセキュリティの問題であり、名声リスクの問題でもあり、EUの一般的なデータ保護法規(GDPR)が実施されているので、カリフォルニアでも同様の基準が実施される。また、特に開示と消費者署名の面でどのようにデータを未来に使用するかが重要だ。法律やITの専門家のほか、保険会社は複数の利害関係者をコンプライアンスに参加させるべきだ。長期的に見れば、キャリアはその把握した大量の代替データをどのように利用するかを再検討し、キャリアとその保険加入者に互恵的な利益をもたらすだけでなく、国内と世界の法規の遵守を維持する可能性がある。 |
● | 税金.税金世界的な傾向は企業所得税税率の引き下げであり、経済協力開発機構の最近の報告書はアルゼンチン、フランス、ラトビア、米国が実施した重大な税収改革案を挙げ、他の国はより多くの脱節的な改革を打ち出している。米国保険会社は、2017年の“減税と雇用法案”に導入された変化に適応することに注力し続けている。米財務省と米国国税局(IRS)は、再保険適用基数の侵食と反濫用税、米国納税者が所有する外国業務への課税など、いくつかの新たに公布された重要な条項について最終的かつ提案された指導意見を発表している。新しい損失繰越ルールが合併返品を背景にどのように古いルールに適応するかを含む、多くの他の重要な条項について追加的な指導を提供するかもしれない。 |
この業界は内部および外部圧力を解決する必要があるかもしれないが、これらの問題の影響は単一の保険会社内部 に落ち続ける。そのため、保険会社は自分の運命を握っているため、潜在的な最も重要な要素は、保険会社がどの程度の決意と準備をして経済、社会、技術の変化に迅速に適応し、それに応じた反応をするかであるかもしれない。
保険オプション
単一製品プラットフォームは買手の選択を制限し,コストが高すぎたりカバー不足になったりすることが多い.我々は多くの事業者と連携し,買手のニーズに応じて結果をフィルタリングしている.これは彼らが公正な価格で適切な保険を受けるようにする。そこから、彼らは代理人に接続され、最小の摩擦で彼らに登った。
保険買い手
保険購入者は彼らのニーズに合った保険を公平な価格で保険することを望んでいる。彼らはまた良い顧客サービスを望んでいる。独立した保険エージェントはRELI取引所プラットフォームと結合して,これらの ニーズを最適に満たすことができると信じている.我々のプラットフォームは,オプションを容易にトレードオフし,博識なエージェントに連絡するとともに,買手の利益 を考慮することができる.
専門家代理
我々は,バイヤーのニーズに応じて保証範囲を評価し,簡単な用語で選択肢を説明するようにエンジニアを訓練した.また,サービスはそれだけではない.人々のニーズは生活の中のイベントによって変化します 私たちは最も重要な時に彼らのカバー範囲を調整するのを助けます。
エージェントは彼らの保険業務を徹底的に変更することができ、RELI取引所に新たな保険業務を開設することもできる。彼らは私たちの先端技術と成熟した販売システムを利用して、様々な事業者からの保険を自由に提供することができる。これは、以前、自分が運送業者や定価モデルに限られていることを発見した専属保険代理人に特に有利だった。より多くの選択を提供することにより,エージェントは現在,興味のある買手と取引を達成する機会が多くなっている.我々と連携することにより,エージェント は様々な事業者に触れることができるとともに,我々のチームの支援とより低いマーケティングコストの支援の下で,彼らのワークフローを簡略化し,業務発展に専念することができる.
トップ航空会社
保険会社は顧客体験に影響を与えることなく利益を最大化することを望んでいる。課題は,異なるレベルの専門知識を持つ独立エージェントによる保険配布のコストが高いことである.いくつかのオペレータは、コストを節約するために排他的エージェント経路を選択するが、Reli Exchangeは、より良い代替案を提供する。私たちは、私たちの技術とバックグラウンド支援チームを通じて、事業者のための管理費用の低減と流通規模の拡大を行い、良好な基準を維持しています。
性能の向上とコストの低減は、より高い顧客保持率とより良い顧客体験をもたらし、それにより、事業者およびエージェントにより高い顧客生涯価値およびより多くの利益をもたらす。
チームを指導する
私たちの指導グループは100年以上の産業経験を持っている。
Ezra Beyman会長兼CEO30年近くの不動産創業経験と15年の保険創業経験をもたらした。彼の商業と住宅物件の組み合わせには、一度は40,000以上の住宅単位と、いくつかの保険会社が含まれていた。1985年、彼は最初の抵当ローンブローカーを設立し、2008年には米国第3位の担保ローンブローカーに急速に発展した。彼は不動産買収にも事業を拡張し、彼のポートフォリオは30億ドル以上に増加した。
スコット·コーマン役員社長は1984年に設立された私募株式会社Nashone,Inc.の社長である。このポジションで、Kormanさんは、財務諮問、M&A、および一般管理タスクに参加しています。彼はIllumina RadiopPharmticals LLCの創業者、管理員、CEOで、Red Mountain Medical Holdings,Inc.のCEOです。コーマンさんは以前、ペンシルベニア州の電子製造代理業者Da-Tech Corporationの会長とBest Manufacturing Group LLCの会長兼CEOを務めており、Best Manufacturing Group LLCは制服、ティッシュ、サービスアパレル、ホテル、保健織物の有力メーカー、流通業者です。コーマンさんはまた、牛乳、ミックスアイスクリーム、アイスクリーム製品の生産、乳製品加工業者および流通業者であるウェールズ農場のCEO兼社長を務めています。
6 |
ベン·フルクツウェグ役員数十年の会計と金融サービス管理経験 をもたらした。彼は国家金融サービス·投資会社で首席主計長/財務アナリストを務めたことがある。彼は1987年にニューヨークの公認会計士の免許を取得し、徳勤の会計士事務所、セイルズの会計士事務所、その他の有力会計士事務所で働いていた。 現在、Fruchtzweigさんは商業倫理を含めて様々なテーマについて講義を行っている。また、条件に合った個人や家庭に必要な財務支援、サービス、指導を提供する非営利民間財団の受託者を自発的に務めている。
アレックス·ブルームフルート公認会計士役員Blumenfruchtさんは、Reliance Globalで最高財務責任者を務めていました。Relianceに加入する前は、徳勤会計士事務所で監査·保障専門職を務めていたが、そこで上場企業や個人持株会社の監査チームを率いることに成功した。彼は民間と上場企業の内部統制、財務分析、報告の面で豊富な経験を持っている。
シェルトン·ブリックマン役員25年を超えるM&Aコンサルティングと業務開発経験を持ち、総取引額は400億ドルを超えている。AIG、安泰、National Generalなどの任務を行うなど、数十億ドルの保険会社のために働いていた。シェルトンは国際会社(アラブ首長国連邦、イギリス、アジア、ラテンアメリカ)、スタートアップ企業、地域保険会社に協力していた。Brickmanさんの経験は、保険会社との協力、一般機関の管理、卸売業者、小売業者、第三者管理人など、財産の死傷者と生命/健康市場をカバーしています。
ジョエルMarkovits公認会計士首席財務官Joelは2021年6月にReliance グローバルグループに加入し、公共と民間で12年以上の財務と会計経験を持っている。信実グローバルグループに加入する前に、Joelは2015年4月から2021年5月までの間にピマウェイ会計士事務所の高級マネージャーを務め、そこで彼は世界160億ドル(年収)企業の首席監査上級マネージャーを務めることを含む、より大きく、より複雑な監査を指導し、米国GAAPとIFRS標準を同時に報告した。彼もピマウェイ最大のアメリカ業務部のデータと分析専門家と技術革新責任者であり、データ分析を強化する技術能力の開発と配置を監督している。Joel は2013年11月からニュージャージー州の公認会計士である。
ヤコフ·ベマン保険事業部常務副総裁信頼保険の全体運営を監督し,戦略と開発·実施運営ツールを含む。彼はアメリカ大陸の大部分の地区で保険免許を持っていて、主にマーケティング、最先端の技術モデルの維持、財務管理と流通、及び実体の創立と維持に従事しています。
運営部のグラント·バラ-上級副社長保険業界で18年以上の経験を持っている。2008年、彼はBarra&Associatesを創立し、同社はP&C、人寿、健康、その他の保険製品を含む公認された個人と商業保険製品の流通モデルに急速に成長した。Barra&Associatesを設立したほか、生命保険会社で指導職を務め、br独立代理人に生命保険製品を販売する採用、開発、激励に専念した。彼のキャリアの初期に、彼はGrant Barra Agencyを設立し、専属エージェントプロトコルに従ってすべての保険証書を提供した。
モーゼス·フィッシュマン保険技術運営部門の役員は保険販売の流れに独特の視点をもたらす。フィッシュマンさんは、自分の保険会社を設立する前に、旅行業界の技術を利用することで公認されていました。Fishman Insurance AgencyおよびTekeno Financialの成立に伴い、このような精通技術は保険および金融サービス業界 に適用されている。フィッシュマンさんは、RELI取引所と5 MinuteInsure.comの保険テクノロジー·プラットフォームの駆動力の1つです。
ジョナサン·フォードマンを買収しましたRelianceに加入する前に、Fortmanさんは、1978年に設立されたFortman Insurance Servicesによって運営され、家族を所有し、拡大した20年を費やしました。買収プロセスに豊富な経験をもたらしました。同機構の責任者であるbrのほか、同機構の膨大な従業員福祉顧客に販売、維持、成長、サービスを提供している。彼は豊富な機関管理経験をもたらし、新たに買収した機関に成長戦略を提供している。
7 |
エージェントパートナーネットワークと保険技術プラットフォーム:ReliExchange.com
私たちの入市戦略
私たちの入市の高度な目標は
● | ブランドの知名度をつくる |
● | クエリを作成する |
● | 代理登録を生成する |
● | 新しいマーケティングの基礎を築く |
成功を測る具体的な指標は、毎月50人の契約エージェントが追加され、2023年には600人が追加され、年末までに1,000人が追加され、3種類のエージェントパートナータイプに関連している
目標1:捕虜
● | 代理人が保険会社を代表する時、広いオファーを提供しているため、彼らの収入は現在の収入の数倍になるだろう。 |
● | 主要目標機関パートナー |
● | 入札範囲が広いので、彼らの収入は現在の数倍になるだろう。 |
目標2:機関生産者/CSR
● | 自分の機関を望んでいる人たちです |
目標3:新しい機関の起動
● | 起業しようとしている人たちです私たちのプラットフォームは人々が自分の仲介機関を設立しやすいようにしています--この人たちは経験がありません--これは巨大な市場であり、現在のほとんどの受け手は第三の選択であるにもかかわらず、この市場から来ています。 |
昇進する
我々のエージェント登録目標を実現するために,入局と出口マーケティングを同時に行った.外部への販売およびマーケティングは、LinkedInおよび他のプラットフォーム上のツール、電話、電子メール、および他のコミュニケーション方法を使用して、ソーシャルメディア上で投稿および直接のメッセージによって普及することを含む。入駅マーケティングは主に検索エンジン、ソーシャルメディア、デジタルキャンペーンを通じて私たちのサイトにトラフィックをもたらします。これらの組み合わせ戦略は、毎月目標指標を達成することを予測するために、持続的に流入するマーケティング合格セールス手がかり(MQL)と販売合格セールス手がかり(SQL)を提供してくれます。
電子メールマーケティング
我々が引き続き顧客と潜在顧客データベースを構築することにより,効率的な電子メールマーケティング活動を実施する.これには,人々の参加度 を維持するために時事通信と時間とともに流出するコンテンツフローが含まれる.この内容はあらかじめプログラムされており,誰かがリストを登録すれば,設定された時間間隔で自動的にトリガされる.自動化により、私たちはこのサービスを最終的に登録した人と打ち解けた関係を築き続けた。
公共関係
私たちが使用しているデジタルマーケティング戦略には以下のような利点があります
● | ブランドの信頼性を高める |
● | 販売手がかりを生成する |
● | 投資家やパートナーを引き付ける |
● | 他のマーケティングをより効果的にする |
● | 人材をひきつける |
● | Googleの名声を高める |
● | 検索エンジンの最適化を推進するドメイン名の許可 |
● | 競争相手から頭角を現す |
● | 知覚価値を増やす |
● | より早く販売手がかりを転換する |
8 |
ソーシャルメディア
私たちのコンテンツ作成プロセスの一部として、LinkedInなどのソーシャルメディアチャネル上で投稿を継続的に配信するためのシステムを実施しました。戦略には次のことがあります
● | 日常的な社交的傾聴-競争相手に注目+業界ニュース+影響力のある人 |
● | アイデアデザインとコンテンツ計画 |
● | 毎日勘定計画 |
● | リアルタイムイベントサポートとリアルタイム配信 |
● | 日常的な監視コメントと議論 |
● | 承認·指導能力を有するコンテンツコーディネーター |
● | 監視データ、月間報告書を提供します |
● | 毎週会議を開催し、新しい内容、業界のニュース審査などを更新します。… |
● | LinkedIn個人資料の日常普及、参加、そして増加。 |
● | 毎週:専門知識、経験、思想リーダーシップを示す2つの投稿。 |
● | 月刊:戦略成長と知名度 |
ソーシャルメディアストーリーを通して知名度や信頼性を高めることを目的として、LinkedIn、Facebook、Twitterなどのプラットフォームを用いて定期的なコンテンツ を発表しています。我々の目標は,顧客,潜在顧客,利害関係者,業界専門家のためのブランド物語である.
私たちが利用可能な資産を計画、作成、作成、発表し、業界の傾向と影響力のある思想リーダーシップに関する入念な計画されたテーマを加えて、私たちの既存のフォロワーの外で検証と露出を提供し、会社の物語を発展させる。
私たちの最初のポイントはLinkedInであり、他のプラットフォームに拡張されるにつれて意味があります。
集客
私たちはすでにテーマ専門家としていくつかのポッドキャストに登場し、露出率、知名度、ブランド知名度、売上を向上させるために、宣伝範囲を拡大し続けている
ウェブサイト検索エンジン最適化
Googleや他の検索エンジンを通じてより多くの有機的なトラフィックをもたらすサイトを改善することを目標としています2つの主な目標は,人を引きつけるコンテンツを作成し,Webサイトの技術検索エンジン最適化を向上させることである.
検索エンジンは成長機会を最適化することです
● | SEOは、HTML、構造化データ、および他の技術的問題を改善するためにレビューと実行 |
● | M&Aプロセスの一部として、SEOは、将来のサイト移行およびプラットフォームアップグレード計画を検討します |
● | 情報アーキテクチャと検索エンジン最適化の内部リンク |
● | 内容のテーマと構造の改善 |
● | キーワード追跡 |
● | 競争力分析 |
製品
私たちが提供している最高の製品は
1) | 代理パートナー契約 |
2) | エージェント/専門家契約 |
私たちの価値主張は、私たちが人々に完全な白いラベル業務を提供しているということだ。エージェントは迅速かつ容易にサイトにアクセスでき,通常アクセスしない事業者と契約を結び,彼ら は推薦から報酬を得ることができる.
9 |
値段
コストは非常に低い。エンジニアのアクセス費用は月約90ドル,代理パートナーのアクセス費用は月約190ドル である.これは独特な解決策であり、人々に一体化された保険機関を提供する。
対照的に、人々は過去に約50,000ドルを支払うだけで保険会社を設立することができた。また、許可費用は750ドル程度である可能性があり、毎月の支出は100~200ドルである。REI Exchangeは技術を通じて市場に進出するこのようなコストの高い障害物を除去する。
RELI交換プラットフォームにより,すべての障害を解消し,契約エージェントを大規模に活性化することをビジョンとしている.このような機関に費用対効果を提供することが私たちの成功の鍵だ。RERI Exchangeの設計はフランチャイズモデルと異なり,低いアクセス敷居と魅力的な
価値主張を持っている.また,RERI取引所はエージェントパートナーを提供することで競争優位性を著しく強化している
(ターゲット·受け手)
私たちは受け入れやすいいくつかのターゲットを決定しました
● | 既存の保険エージェントとエージェント指導部/所有者 |
● | 転職を求める人(GenX、年上のミレニアム世代) |
● | 経験のある販売員 |
● | より目的性があり、より利益のある仕事と柔軟性を持ちたい若い“静かな諦め者”と“偉大な退職者” |
● | 新卒者は借金を抱えて学位が滞っており,職業選択はほとんどない |
● | 閉じ込められたような捕虜のスパイ |
RELI交換プラットフォーム
RELI交換プラットフォームは革命的な保険オファー取得方式であり,ユーザが複雑な手動で冗長フォームを記入する過程を経験する必要はない.基本的な連絡情報によって、当社の独自ツールは、信頼されたサプライヤーからの正確な家庭用自動車および生命保険オファーを5分以内に無料で生成することができます。次に、私たちのプラットフォームは、各ユーザを、プロセスの残りの部分を完了させ、最適な価格で最適なカバレッジを提供するように指示する、訓練された博識なエンジニアと関連付けられる。
瑞瑞取引所は保険業のデジタル化転換の最前線を歩んでいる。我々のプラットフォームは,経験豊富な保険エージェントからの独自の技術,独自データベース,専門家手法を利用して,エージェントや保険加入を希望する人に良質な体験を提供する.
顧客に優れた体験を提供するほか,RELI Exchange はエンジニアが時間を割いて新規顧客に製品を販売するために多くのプロセスを自動化している.その結果、より少ない仕事でより高い収益性を得ることができます。 最も重要なのは、指導がRELI交換モードの一部であるため、エンジニアは常に彼らの成功に必要な支援を受けていることです。
エージェントとエージェントのパートナーが成功したシステム
クライアントへのサービス提供において,RERI Exchangeエージェントはその排他的同行に比べて明らかな優位性を持っている.彼らは、顧客のニーズを満たすために、より多くの選択および解決策を提供するために、市場の複数の事業者にアクセスすることができる。また,我々の自動化およびバックグラウンド支援は,サービス要求や更新にかかる時間を解消しているため,エンジニアは販売増加に集中することができる.
私たちは数年かけて私たちの独自販売プロセスを発展させ、エージェントの成功を最大限に高めるために、非常に魅力的な指導計画の支持を得た。私たちは各エージェントに全面的な訓練、製品と事業者の知識、br}と先端技術を提供します。しかも、私たちのバックグラウンド支援チームはいつでもエンジニアのための訓練と協力を提供することができる。
我々は,自分を持つ企業に情熱的なエージェント を積極的に募集し,業務発展の面で良好な記録を持っている.私たちの収入は彼らの成功と直接縛られ、一致した結果を提供する環境を作った。
エンジニアは、従業員や実際の位置を必要としない、低起動コストと最低管理費用の恩恵を受ける。対照的に、専属エージェントは、即時求人要求、店頭レンタル、 と広告予算の負担に直面することが多い。また、我々のソフトウェアプラットフォームは、規模経済を提供し、固定および可変コストを低減し、より高い収益性を実現している。
10 |
オンライン保険と5 MinuteInsure.com
2021年8月、私たちは5 MinuteInsure.comを発売しました。これは、最先端のデジタル技術を利用して、このプラットフォームを利用してオンライン保険業務における業務の発展を求めているカードを持ったオンライン保険エージェント会社であり、十分に利用されていない機会であると考えられます。
90%の顧客がオンラインで保険を購入したいと思っているが、75%の人がオンライン購入を試みている人が問題を報告している(出所:J.D.Power、J.D.Powerは、消費者向け自動車保険会社がショッピング研究で最高の栄誉を獲得し、P&C業界が新常態に入っていることを発見した;Invoca、36保険マーケティング2023年に必要な統計)である。また、現在の保険購入プロセスは時間がかかり、透明性に欠けている。 96社を超える保険会社が数千社の付属会社に潜在顧客を支払い、1本あたりの潜在顧客が支払う費用は120ドルに達する(出所:The Insurance Marketer、最優秀生命保険会員計画:あなたはいくら稼げますか?縄をかける2023年96個の最適保険関連計画 )である。そのため,現在のオンラインサイトの多くは簡単な誘導者であり,虚偽の保険オファー,継続的な迷惑メール,激しい販売宣伝を招いている.消費者は、従来の実体保険機関から得られるサービスをコピーし、業務をオンラインサイトに移行させるオンラインプラットフォームを探していると信じています。この後COVIDの世界では、私たちはオンライン に移行しています。
オンライン保険のもう1つの重要な利点は、5 MinuteInsure.com独自のバックエンド処理技術 のような処理中の電子機能とシームレスに組み合わせることができ、我々の従来のエージェントサービスをサポートすることである。5 MinuteInsure.comは、Reliance Global Groupのすべてのアクセサリによって内部で を使用し、既存のクライアント群により多くの製品を提供します。最適な更新率を得るために人工知能、ロボットプロセスの自動化および自動購入を実施することによって、コストを大幅に低減し、私たちのエージェントが新しい保険証書の販売に集中することを可能にし、デジタル許可および拡張可能な保険エージェントモデルを作成することができると信じている。
5 MinuteInsure.comプラットフォームの具体的なメリット には、:
First,簡略化された申請の流れ
Second,5 MinuteInsure.com は15社を超える最も格付けの高い保険会社とリアルタイムに接続されており,消費者が複数の保険会社からの真のリアルタイムオファー を透明に並べて比較することが可能である.
Third,5 MinuteInsure.com は家庭、自動車、生命保険に即時正確な保険アドバイスを提供し、消費者に保険不足や保険高さがないと信じてもらう。
Fourth,5 MinuteInsure.com は、内部保険購入および保険バインディング機能を提供しており、これは、他のサイトにリダイレクトする必要がなく、わずか5分で5 MinuteInsure.comで 購入を完了することができることを意味する。
5まもなく発売される5分間保険の無料セキュリティアカウントにより、以前の見積もり、保険証書、および他の文書に全天候でアクセスすることができます。
最後に、5 MinuteInsure.comは、保証期間が満了する前に、市場で最高の製品を充填することができる。
したがって、私たちはオンライン保険業務の具体的なメリットを信じ、私たちは5 MinuteInsure.comがこの細分化された業界を変えるプラットフォームを提供していると信じている。
11 |
保険業M&Aの概要
保険代理市場の堅調な成長は、業界内の強い合併·買収(M&A)活動を招いた。 保険代理とブローカーの合併·買収は2020年の795件から2021年の1,000件以上に躍進し、2022年には高い水準を維持し続け、新規買収は1000件近く、2020年の総数より24%高かった。(出典:Optis、パートナーエージェントとマネージャー2022年の最終合併と買収報告 ).
保険業のM&A活動は今後12ヶ月以内に減速の兆しがない。楽観的な予測を踏まえて, 幹部たちは現在,将来の企業価値を保障できる市場機会を評価すべきである。保険業のM&A傾向と駆動要素を理解し、利益措置を決定し、M&A戦略を制定し、2022年の成長の波を制御するのを助ける(出典:徳勤、2022年中保険M&A展望、2022年)
新冠肺炎危機はかなり長い間保険業に影響を与える可能性がある。考慮すべきいくつかの要素は
ポートフォリオ圧力 −保険会社はそのポートフォリオに依存してリターンを生じる。市場はずっと動揺しているため、保険会社のポートフォリオは大きな影響を受ける可能性がある。
遅延支払い -監督機関は保険会社に罰金なしに遅延支払いを受けるように促し、これはキャッシュフローに圧力を与えている。流動性が影響を受けているにもかかわらず、保険会社はまだクレームを支払うと予想される。
保険料の減少企業の全部または一部の閉鎖に社会的距離が加わると保険への需要が減少します。賃金レベルの低下は労働者補償における保険料のような賃金に基づく保険料の低下を招き、リストラが増加することで家屋、自動車、その他の保険を購入する人が減少します。保険料金額の減少は保険会社の収入の減少を意味する。
保険範囲の論争--流行病は一般的に保険契約範囲内ではないため、保険料にはこのような保険範囲を提供するのに必要な費用は含まれていない。多くの州は立法により保険会社に業務中断に保険を提供させ、新冠肺炎疫病による他の損失にクレームを提供しようとしている。このような調整の追加費用を最終的にどちらが負担するかは確定できない。
我々 は現在、前例のない新冠肺炎の大流行が私たちの業務に与える全面的な財務影響を推定することができず、関連する連邦、州と地方民事当局の行動を予測することもできず、これは大流行の重症度と持続時間に高度に依存するが、市場変化が出現する可能性のある機会を見た。新冠肺炎の流行に関連する不確実性とそれが影響する時間の長さが不確定であるため、予測可能な未来に私たちの義務を履行できるように、私たちの流動性状況を確保する積極的な措置を取っている。
5 Https://optisins.com/wp/2023/01/2022-ma-report/
12 |
2023年第1四半期までの保険代理ブランド買収
● | REI 交換 | |
● | 5分保険 | |
● | Altruis 優位 | |
● | J.P.クーシュ法律事務所 | |
● | アメリカ福祉連盟 | |
● | 従業員福祉ソリューション | |
● | Fortman 保険ソリューション | |
● | Medigap ヘルスケア | |
● | モンタナ州西南部保険センター | |
● | ユーザインタフェース エージェント | |
● | ビジネスオーバーレイソリューション |
歴史的記録を買い入れる
● | 2018年10月、従業員福祉ソリューションとアメリカ福祉連盟、ミシガン州に本社を置く機関が卸売·小売業の健康保険製品を専門に販売する前の2つの買収が発表されました |
● | 2018年12月、商業トラック輸送·輸送保険に特化した商業財産·傷害保険会社である商業保険ソリューション会社を買収した |
● | 2019年9月、両機関はReliance Global Holdings、LLCから所有権を移し、Reliance Global Holdings、LLCはReliance Global グループに所属する民間会社である |
○ | モンタナ州西南保険、個人と商業保険を提供する団体健康保険機関 |
○ | Fortman Insurance Agency,LLC,財産/傷害保険と生命保険/健康保険の分野で複数の保険を提供する機関 |
● | 2019年9月、Altruis Benefit Consultingを買収した;ミシガン州全州の顧客にサービスを提供し、個人と団体健康保険を提供する |
● | 2020年9月、UIS Agency、LLC(UIS)の資産を買収し、UISは商業輸送業にサービスする主要な地域保険機関である |
● | 2021年5月にJ.P.Kush and Associates,Inc.を買収し,ミシガン州トロイに本社を置く主要な医療保険機関であり,業務は10州に及ぶ |
● | 2022年1月、フロリダ州に本社を置く保険ブローカーのメディガップ健康保険会社は医療保険補充保険に特化している |
● | 2022年4月、Barra&Associates(買収後はReli Exchangeと改称)を買収し、P&C保険、生命保険、健康保険、その他の保険商品 を含む公認された個人·商業保険製品提供者となった |
保険代理会社の買収戦略
● | 高度に分散した市場における多くの買収目標 |
○ | 信実グループが資本支援を受けて買収された会社の成長 |
● | 所有権と経営陣は引き続き連絡を取り合っている |
● | 市場価格より低い価格で成長型と利益を獲得する事業に集中する |
○ | 被買収側のキャッシュフローを低コスト債務融資で利用でき,割増を対価格の一部とすることができる |
● | 一流の技術インフラと全国販売·マーケティングプラットフォームによる規模経済の実現 |
○ | 全国的に競争する規模と規模を備えた保険機関は少ない |
● | 買収·運営·財務管理における管理専門 |
デジタル化したレンガ機構
● | 消費者の“オンライン”への転換を利用して |
○ | ますます多くの顧客がネットで保険を検索していますが、消費者は代理人の個人接触が好きです |
● | Relianceエージェント·サービスをサポートする独自のバックエンド処理技術 |
● | 伝統的なオフライン家庭、自動車と生活仲介の戦略を買収し、技術を利用してより低いコストで効率的に買収した保険証書にサービスを提供する |
● | 人工知能、ロボットプロセス自動化(RPA)、自動購入を実施して最適な更新価格を得ることにより、Relianceは: |
○ | コストを大幅に下げる |
○ | 代理店が新しい保険証書の販売に集中することを可能にします |
○ | デジタルエネルギー付与拡張可能な保険エージェントモデルを構築する |
● | Relianceのエージェントネットワークを全国的に迅速に拡張し,デジタルバックエンドとキャッシュフローの積極的かつ付加価値買収の持続的なM&Aを組み合わせることで利益率の拡大を推進することができる |
13 |
従業員
私たちは2023年3月30日までに会社のすべての子会社で78人の従業員を雇用した。
私たちは多様な従業員チームが私たちの成功に非常に重要だと信じている。私たちは引き続き代表的で不足している人々を採用し、維持し、向上させ、包容と多様な企業文化を育成することに集中していく。将来的には、私たちが業務を管理する際に使用する人的資本措置や目標、例えば、人員の発展、誘致、維持、従業員チームの多様性の維持に雇用や雇用を求める要因を評価していきたい。
私たちの業務の成功は私たちの従業員の福祉と根本的に関連している。したがって、私たちは職員たちの健康、安全、そして健康を保障するために努力している。私たちは、労働時間を離れる必要があるかもしれない、またはその財務的健康に影響を与える可能性のあるイベントに安心して対応できるように、保護および保障された福祉を提供することを含む、私たちの従業員およびその家族に様々な革新的で柔軟で便利な健康および健康計画を提供し、彼らの健康状態の改善または維持を支援し、健康行動への参加を奨励し、可能な場合には福祉をカスタマイズして、彼らの需要および家庭の需要を満たすことができるようにすることを含む。
私たちはまた、従業員のニーズを満たすための強力な報酬と福祉計画を提供します。私たちは私たちが従業員と満足な仕事関係を維持しており、何の労使紛争も発生していないと信じている。
競争
保険ブローカー業務の競争は激しく、多くの会社は積極的に私たちと顧客と保険市場を争っています。 競争は主に革新、知識、保険条項と条件、サービス品質と価格に基づいています。私たちは 私たちは有利な地位にあり、強い競争力を持っていて、絶えず市場シェアを獲得していると信じている。また、InsurTechへの関心は業界のゲームルールを変え、競争の中で頭角を現すのを助けてくれました。
保険機関のM&Aはまた競争の激しい産業だ。競争は、多くの有名な会社brが、業務グループの識別と実施において豊富な経験を持っており、彼らは豊富な技術、人的、財務資源を持っている。いくつかの資源と市場占有率の高い会社と銀行が私たちと競争している。我々が買収できる潜在的な目標企業には多くのbrがあると考えられるが,ある規模の目標企業を買収する上での競争能力は限られている可能性がある。
政府の法規
保険仲介業の業務慣例と賠償手配は、私たちの慣例と手配を含み、 は政府の各主管部門が監督する。私たちのいくつかの事務所は、保険会社が収入共有手数料を支払う可能性があることを規定するプロトコルを含むいくつかの保険会社と利益共有またはマージン契約を締結しており、主に、これらの保険会社と締結された総業務の全体的な収益性および/またはこれらの保険会社との事務所および事務所の業務総量などの他の要因 に基づいている。各州の立法機関は、このような手配を禁止する法律を含む新たな法律によって解決または手数料手配問題を解決し、保険加入者にそのような手配を開示する問題を解決することができる。
私たちの従業員と私たちの従業員は、私たちが業務を展開している地域の州監督機関の許可を得なければなりません。マネージャー、中間者、または第三者管理者を務めることができます。規制と許可法は州によって異なり、しばしば複雑だ。すべての州で適用される許可法律および法規は、規制機関によって修正または再解釈することができ、多くの場合、このような機関は、許可の付与、取り消し、一時停止、および許可証の更新に関して比較的広範な自由裁量権を有する。私たちは私たちが現在運営しているすべての州の適用許可法律と法規を遵守していると信じている。しかし、私たちまたは私たちの従業員は、特定の管轄区域での活動の一部または全部を排除または一時的に停止する可能性があり、または処罰される可能性がある。
ほとんどの州に保険法があり、個人財産と傷害保険会社が同州監督機関に格付け計画、保険証書或いは保険表、その他の情報を提出することを要求している。多くの場合、このような格付け計画、保険証、または保証範囲表は、使用前に承認されなければならず、規制機関は、レートを承認しない権利がある。私たちは保険会社ではないので、保険料率に関する州法律法規を守る必要はありませんが、私たちの手数料は州法律と組み合わせて保険会社が制定した保険料率に基づいています。
14 |
1 a項目リスク要因
以下の重要な要素は、私たちの実際の経営結果が、本年度報告で10-K表の形式で作成された展望的陳述または経営陣が時々他の場所で公表している展望的陳述によって示されたり、提案された結果とは大きく異なる可能性がある。投資家は投資決定を下す前に、以下のリスクを慎重に考慮しなければならない。以下に紹介する危険は私たちが直面している唯一の危険ではない。私たちは現在知らないか、あるいは現在重要ではないと考えている他のリスクも私たちの業務運営を深刻に損なう可能性があります。このような危険のどれもが私たちの業務を損なう可能性がある。我々普通株の取引価格は上記のいずれかのリスクによって下落する可能性があり、投資家は投資の全部または一部を損失する可能性がある。
私たちの業務に関するリスク
私たちの四半期と年度業績は大幅に変動する可能性があります。
私たちの四半期と年間の財務業績の変動はすでに多くの要素の影響を受け続けています
● | 経営の歴史が限られている会社 | |
● | 会社は資源が限られており,業務合併機会競争が激しい.したがって,会社 は他の資産や業務を買収できない可能性がある | |
● | 必要に応じて、企業は買収を完了するために追加の融資を得ることができない場合があり、または既存の業務および目標業務の運営および成長を補完することができず、これは、企業に潜在的な業務取引を再構成するか、または特定の事業合併を放棄することを迫る可能性がある | |
● | 私たちは合格した従業員を維持したり、採用したりすることができなくて、いかなる幹部を失っても、私たちの既存の業務を保留し、新しい業務を創造する能力にマイナスの影響を与える可能性があります | |
● | 私たちの成長戦略はある程度他の保険仲介者の買収に依存しています。これらの保険仲介業者は将来的に受け入れ可能な条項で獲得できないかもしれません。あるいは完成すれば、私たちに不利かもしれません | |
● | ネットワークセキュリティ攻撃または情報技術および/またはデータセキュリティおよび/またはアウトソーシング関係の任意の他の中断 は、私たちのトラフィック、財務状態、および名声に悪影響を及ぼす可能性がある | |
● | 迅速なbr技術の変化は、動的に十分に対応するために追加の資源と時間を必要とする可能性があり、これは私たちの業務や運営業績に悪影響を及ぼす可能性があります | |
● | データプライバシーおよび法律法規の変更、またはこのような法律法規を遵守しないいかなる行為も、私たちの業務および財務業績に悪影響を及ぼす可能性があります | |
● | 私たちの保険業務はミシガン州、ニュージャージー州、モンタナ州、オハイオ州に高度に集中しているため、不利な経済状況、自然災害、またはこれらの地域の規制変化は私たちの財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある | |
● | もし私たちがいくつかの合意に含まれている約束を守らなければ、私たちの流動性、運営結果、財務状況は不利な影響を受ける可能性があります | |
● | 私たちのいくつかの合意には様々な契約が含まれています。これらの契約は私たちの経営陣が業務を経営する時の自由裁量を制限し、私たちがいくつかの潜在的な有益な活動に従事することを阻止するかもしれません | |
● | 米国公認会計原則(米国公認会計原則)に基づいて財務諸表を作成する際に使用する見積もり、判断と仮定には固有の不確実性がある。見積もり、判断、仮定のいかなる変化も私たちの財務状況と経営結果に重大な悪影響を与え、それによって私たちの業務に影響を与える可能性があります | |
● | 不適切な機密情報の漏洩は我々の業務に悪影響を及ぼす可能性がある | |
● | 当社の業務、経営結果、財務状況、流動性は、いくつかの実際的かつ潜在的なクレーム、規制行動、および手続きの重大な悪影響を受ける可能性があります |
これらのbr要因のうちのいくつかは私たちの制御範囲内ではなく、私たちの普通株の価格を大幅に変動させる可能性があります。もし私たちの経営業績が証券アナリストや投資家の予想を達成できなかった場合、私たちの株価は突然大幅に下落する可能性があります。 会社の経営歴史が限られているため、私たちの財務業績の期間比較は常に意味のある ではなく、将来の業績としての指示に依存すべきではないと考えられます。
15 |
会社は資源が限られており,業務合併機会競争が激しい.そのため,会社は他の資産や業務を買収できない可能性がある.
社は業務目標が我々に似た他のエンティティからの激しい競争に直面することが予想され,これらのエンティティも買収 を争っている.その多くのエンティティは成熟しており,直接あるいは付属会社による業務グループの識別と実施において豊富な経験を持っている.その中の多くの競争相手はより多くの技術、人力、財力、そして他の資源を持っている。Br社は多くの潜在的な目標業務を買収できると考えているが、会社の限られた財務資源がその競争相手より少ない場合、ある規模の大きな目標業務を買収する上での会社の競争能力が制限される可能性がある。このような固有の競争制限は、他社があるターゲット企業の買収を求める際に優位になるようにしている。
必要に応じて、企業は買収を達成するために追加融資を得ることができない場合があり、または既存の業務および目標業務の運営および成長を会社に提供することができず、潜在的なビジネス取引を再構成したり、特定のbr}業務統合を放棄したりすることを企業に強要する可能性がある。
これまで、私たちが保険機関を買収·運営するための資金の大部分は、私たちの関連会社Reliance Global Holdingsから提供された資金、 は非関連融資者からの融資、または直接市場融資から来ています。私たちは追加的な資金調達を求める必要があるかもしれない。私たちはあなたにこのような融資が受け入れ可能な条項で提供されることを保証することができません。追加融資が得られない場合、私たちは既存の業務を再編したり、提案された1つ以上の買収を放棄したりすることを余儀なくされるだろう。さらに、もし私たちが追加的なbr買収を完了すれば、私たちはその業務の運営や成長を補完するための追加融資が必要になるかもしれない。追加的なbr融資が得られなければ、私たちの業務の持続的な発展や成長に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちは現金と現金等価物 を預金口座に預け、私たちの運営資金や運営費用需要を満たすために使用されており、このような資金を持っている金融機関が倒産すれば悪影響を受ける可能性がある。
私たちは、運営資金と運営費用の需要を満たすために、現金と現金等価物を金融機関の預金口座に預けます。これらの口座の残高は連邦預金保険会社(FDIC)標準預金保険の250,000ドルの上限を超えている。もし私たちがこのような資金を持っている金融機関が失敗した場合、または金融または信用市場で重大な不利な条件の影響を受けた場合、私たちはそのような未保険資金の全部または一部を損失するリスク、またはそのような未保険資金の全部または一部を獲得する際に遅延を受ける可能性がある。このような損失やこれらの資金を得ることができないことは、私たちの短期流動性や運営費用義務(賃金義務を含む)を履行する能力に悪影響を及ぼす可能性がある。
例えば、2023年3月10日、シリコンバレー銀行またはSVBとSignature Bankは州監督機関によって閉鎖され、FDICは各銀行の係に指定された。FDICは後続のブリッジ銀行を作成し、SVBおよびSignature Bankのすべての預金は、米国財務省、FRB、およびFDICによって承認された系統的リスク例外に従ってブリッジ銀行に転送される。もし私たちが運営資金と運営費用を持っている金融機関が倒産したら、これらの政府機関 が同様の方法で私たちが加入していない預金や投資を保護することを保証することはできません。
私たちは合格した従業員を引き留めたり採用したりすることができず、いかなる幹部を失っても、私たちが既存の業務を保留し、新しい業務を創造する能力にマイナスの影響を与える可能性がある。
私たちの成功は私たちの技術と経験豊富な人員を引きつけて維持する能力にかかっている。保険業界内と業界外の企業は優秀な従業員の争奪が非常に激しく、特に重要な職場である。もし私たちが成功的に従業員を吸引、維持、激励することができなければ、私たちの業務、財務業績と名声は実質的な不利な影響を受けるかもしれない。
重要な顧客関係の管理やサポートを失ったり、豊富な経験や専門知識を持っている従業員が、顧客の協力を確保し、完成させる能力に悪影響を及ぼす可能性があり、運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、私たちの任意のキーパーソンが既存の競争相手に参加したり、競合他社会社を作ったりすれば、私たちのいくつかの顧客は、私たちのサービスではなく、競争相手のサービスを使用することを選択することができます。契約は一般的に私たちの主要者が退職後2年以内に従業員や顧客を誘致することを禁止していますが、彼らが私たちと競争することは禁止されていません。
しかも、私たちが私たちの上級指導者と主要幹部の後継を十分に計画できなければ、私たちは不利な影響を受けるかもしれない。私たち はこのような幹部のサービスが私たちに提供されることを保証できない。私たちの上級指導者や他の重要な人員の流失、あるいは私たちはこれらの人員を識別、採用、維持することができない、あるいは合理的な報酬レベルでそうすることができず、私たちの業務、運営結果、キャッシュフロー、および財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの成長戦略は、他の保険仲介業者の買収にある程度依存しており、これらの買収は将来的に受け入れ可能な条項 では得られないかもしれない、あるいは完成すれば、私たちに不利になるかもしれない。
私たちの成長戦略の一部は他の保険仲介機関の買収を含む。私たちは適切な買収対象の決定に成功し、買収を完了し、買収された業務を私たちの運営に統合し、新しい市場に拡張するためには、私たちがbrを実施し、私たちの運営と私たちの財務と管理情報システムを絶えず改善する必要がある。統合、買収された業務は、私たちの既存の業務に相当する収入や利益レベルを達成できない可能性があり、あるいは他の面では予想通りのパフォーマンスを示す可能性がある。また、私たちは、私たちよりもはるかに多くの資源を持つ可能性のある会社や銀行と買収や拡張機会を競争しています。買収はまた、管理層の注意の移転、買収されたbr業務および維持者側の困難、費用および運営資金要求の増加、これは私たちの投資資本収益率を低下させる可能性がある、慣れていない市場または業務線への進出、予期しない問題または法的責任、買収に収益の推定に対処すること、および税務および会計問題のいくつかまたは全部が、私たちの運営結果、財務状況、およびキャッシュフローに重大な悪影響を及ぼす可能性があるなどの特殊なリスクにも関連する。買収後の経営業績の悪化は、低い収益または負の収益 貢献および/または営業権減価費用を招く可能性もある。
16 |
ネットワークセキュリティ攻撃または情報技術および/またはデータセキュリティおよび/またはアウトソーシング関係の任意の他の中断は、私たちのトラフィック、財務状態、および名声に悪影響を及ぼす可能性がある。
我々の は、情報技術および第三者サプライヤーに依存して、私たちの顧客に有効かつ効率的なサービスを提供し、クレームを処理し、 は、機密、敏感、独自の および他のタイプの情報のセキュリティ処理に関する情報をタイムリーかつ正確にオペレータに報告する。私たちが依存する任意のシステムのネットワークセキュリティホールは、セキュリティシステムの回避、サービス拒否攻撃または他のネットワーク攻撃、ハッカー攻撃、“ネット釣り”攻撃、コンピュータウイルス、恐喝ソフトウェア、マルウェア、従業員br}または内部エラー、汚職、社会工学、物理的侵入、または他の行為に起因する可能性があり、いずれもデータ損失、金銭および名声被害、およびコンプライアンスコストが著しく増加するリスクに直面する可能性がある。私たちが私たちの情報技術、電気通信、または他のシステムにアクセスできない場合、このような機能をタイムリーに実行する能力に深刻な影響を与える可能性があります。このような業務中断、システム障害、またはサービス拒否が継続的または繰り返し発生した場合、新しい業務および更新業務を作成し、処理し、顧客サービスを提供し、クレームをタイムリーに支払い、または他の必要な業務機能を実行する能力を悪化させる可能性がある。私たちは時々コンピュータウイルス、不正者が私たちの情報技術システムにアクセスし、同様の事件のようなネットワークセキュリティホールに遭遇しますが、これまで私たちの業務に実質的な影響を与えていません。
また,我々は買収意識を持つ組織であり,我々が買収した企業の情報システムを統合する過程は非常に複雑であり, は目標情報システムにおける弱点を十分に認識できない可能性があるため,我々が予期しない責任に直面したり,我々自身のシステムが攻撃を受けやすくなる可能性があるからである.将来、いかなる重大なネットワークセキュリティホールやメディア報道は、事実でなくても、名声損害、顧客と収入損失、独自のデータ損失、規制行動と審査、制裁または他の法的処罰、訴訟、顧客br情報を保護できなかった責任または財務損失を招く可能性がある。私たちが維持している保険はこのような損失を含まないかもしれないし、そのような損失も含まれていないかもしれない。
迅速なbr技術変化は,動的に十分に対応するために余分な資源や時間を必要とする可能性があり,これは我々の業務や運営実績に悪影響を与える可能性がある.
頻繁な技術変革、新しい製品とサービス、そして発展していく業界標準は保険業務に影響を与えている。例えば、インターネットは、福祉、財産、個人情報、および関連情報を顧客 に安全に送信し、企業に対する企業の情報交換および取引を促進するために使用されるようになってきている。
私たち は私たちの情報システム能力をアップグレードして拡張するための措置を講じている。これらの 能力を維持、保護と強化して、絶えず発展する業界と法規標準について、そして顧客の選好を変えて、大量の資源 を持続的に投入する必要がある。もし私たちの経営業務に依存する情報が不正確または信頼できないことが発見された場合、または私たちの情報システムとデータの完全性を効果的に維持できなかった場合、私たちは運営中断、規制または他のbrの法的問題、運営費用の増加、既存の顧客の流失、新しい顧客の誘致が困難、または他のbrの不利な結果に遭遇する可能性がある。
データプライバシーおよび法律法規の変更、またはこのような法律法規を遵守しないいかなる行為も、私たちの業務および財務業績に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちのbrは、個人データの収集、記憶、処理、使用、開示、転送およびセキュリティに関連する法律および法規を含む、プライバシー、データ保護、およびデータセキュリティに関する様々な変化および発展に関する様々な法律および法規によって制約されている。 プライバシーおよびデータ保護法律は、国/地域によって異なる解釈および適用がある可能性があるため、不一致や衝突の要求が生じる可能性があるため、重大な不確実性がある。これらの法律は、当社の付属会社間の情報伝達に適用され、第三者サプライヤーとの取引にも適用されます。これらの計画と世界各地の同様の計画は、当社のサーバを開発、実施、または保護するコストを増加させる可能性があり、改善された技術により多くの資源を割り当てることで、私たちの情報技術およびコンプライアンスコストを増加させることが求められています。また、データセキュリティ事件やプライバシー侵害に対する規制部門の法執行行動と調査が増加し続けている。より限定的な法律、規則、法規、または将来の法執行行動または調査を公布することは、コストを増加させることによって、または私たちの業務を制限することによって、私たちに影響を与える可能性があり、遵守しないことは、規制処罰および重大な法的責任をもたらす可能性がある。
17 |
私たちの保険業務はミシガン州、ニューヨーク州、モンタナ州とオハイオ州、フロリダ州、イリノイ州に高度に集中しているため、不利な経済条件、自然災害、またはこれらの地域の規制変化は私たちの財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの保険業務の大部分はミシガン州、ニューヨーク、モンタナ州、オハイオ州、フロリダ州、イリノイ州に集中しています。2022年と2021年12月31日までの年間で、これらの地域(2022年度-ミシガン州-38%、ニューヨーク州-2%、モンタナ州-11%、オハイオ州-13%、フロリダ州-30%、イリノイ州-7%)の業務からそれぞれ16,755,884ドル、9,710,334ドルまたは100%の年収を得た。2021年度-ミシガン州-56.64%、ニュージャージー州-3.44%、モンタナ州-17.97%、オハイオ州-21.95%)。保険業務は主に国の規制を受ける業界であるため、州立法機関は保険業に悪影響を及ぼす法律を公布する可能性がある。我々の業務はこの4つの州に集中しているため,保険仲介機関よりも大きなリスクに直面しており,これらの州の規制条件は不利に変化しており,保険仲介機関の業務はより多くの州 でより多様化している。さらに、不利な経済状況、自然災害または他の災害、またはこれらの州に特定または他の方法で著しく影響を与える他の状況が発生することは、私たちの財務状況、経営業績、およびキャッシュフローに悪影響を及ぼす可能性がある。私たちはハリケーンや他の天気状況による損失と中断、そしてテロや他の自然または人為的災害のような他の起こりうる事件を受けやすい。自然災害に対する私たちの保険カバー範囲は限られており,免責額と保険範囲に制限されている。このような保証範囲は十分ではない可能性があり、または商業的に合理的なbrレートおよび条項で提供され続けることができない可能性がある。
もし私たちが私たちのいくつかのbr協定に含まれている契約を遵守できなければ、私たちの流動性、運営結果、財務状況は不利な影響を受ける可能性がある。
当社の債務の総額は、2022年12月31日と2021年12月31日現在、それぞれ13,782,223ドルと8,133,925ドルのオーク街のクレジット·プロトコル に含まれており、EBITDAとの契約およびコミットメント(Br)を含む様々な契約およびその他の制限を遵守しなければなりません:(I)当社の最高経営責任者Ezra Beyman、Debra Beymanのさんの妻Debra Beyman、またはBeymanさんおよびBeymanさんの息子Beyman Beyman、またはOStreetの承認を受けた他の人は、当社の現在の子会社のマネージャーを務めることになります。(Br)(Ii)Ezra Beymanさんは、当社の社長兼取締役会長を務め、(Iii)Reliance Holdingsは引き続き当社の株式の株主であり、EzraおよびDebraは全体テナントとしてReliance Holdingsの唯一の所有者となります。Br信用協定には、締約国としての他の重要な契約の義務を履行しないと、“交差違約”を招く条項も含まれている。信用協定は常習とよく見られる違約事件を含み、当社或いはその付属会社がその中のチノ を遵守できなかったが、ある指定された救済期限と通知要求を守らなければならない。約束違反が発生すると、貸手は、負債を加速させる能力を含むが、これらの違約を修復するための慣用的かつ通常の救済措置を有する。
信用プロトコルは金融契約を含み、債務カバー率と債務のEBIDTAに対するテストを含む。2022年12月31日現在、br社は債務超過範囲テストを通過し、債務とEBITDAの比上限をやや上回っている。Oak Streetは、会社に債務とEBITDAの比テストの免除を提供することを約束し、2023年までの3四半期に上限を引き上げ、会社のコンプライアンスを維持する。同社は2021年12月31日現在、すべての財務契約を遵守している。
私たちのいくつかの合意には様々な条項が含まれており、これらの条項は、私たちの経営陣が業務を経営する際の自由裁量を制限し、私たちがいくつかの有益な活動に従事することを阻止するかもしれない。
私たちの債務プロトコルにおける制限的な契約は、私たちの業務運営方式に影響を与え、いくつかの潜在的な有益な活動に従事することを阻止する可能性がある。特に,他の 契約では,我々の債務合意は,総合EBITDA(利息,税項,減価償却と償却前の収益控除)(ある取引関連項目(“総合EBITDA”)調整)と総合利息支出の最低比率,および総合純負債と総合EBITDAの最高比率を維持することが求められている。私たちがこれらの条約を遵守することは、経営陣が私たちの業務を経営する際の裁量を制限し、私たちがいくつかの潜在的な有益な活動に従事することを阻止するかもしれない。
米国公認会計原則に基づいて財務諸表を作成する際に使用される見積もり、判断と仮定には固有の不確実性がある。見積もり、判断、仮定のどんな変化も、私たちの財務状況と運営結果に重大な悪影響を与え、私たちの業務に影響を与える可能性があります。
米国公認会計原則に基づいて財務諸表を作成することは、資産(無形資産を含む)、負債と関連準備金、収入、費用と収入の報告金額に影響を与える推定、判断と仮定に関連する。予測、判断と仮定は未来に必ず変化し、いかなる変化も資産、負債、収入、費用と収入の価値の変化を招く可能性があり、そして私たちの財務状況、経営業績とキャッシュフローに重大な不利な影響を与える可能性がある。
18 |
不適切な 機密情報の開示は,我々の業務に負の影響を与える可能性がある.
当社は、お客様の機密やノウハウとその従業員の個人データのセキュリティとプライバシーの維持を担当しています。私たちはこれらの情報の安全とプライバシーを保護するための政策、手続き、および技術保障措置を制定したが、これらの情報が不当に開示されたり、アクセスされないことは保証できない。この情報を開示することは、私たちの名声を損なう可能性があり、私たちが個人データを保護する契約および法律に基づいて、私たちに責任を負うことを要求し、コスト増加または収入損失を招く可能性がある。
私たちの業務、経営結果、財務状況と流動性は、いくつかの実際と潜在的なbrクレーム、規制行動、手続きの重大な悪影響を受ける可能性がある。
私たちのbrは、通常の業務中に保険サービスを加入または提供し、および/またはサービスを提供することに関連する告発された誤りおよび漏れを含む、様々な実際的かつ潜在的なクレーム、規制行動、および他のプロセスの影響を受けており、結果を確定的に予測することができない可能性もある。私たちは、保険加入や顧客が提起する可能性のある関連クレームの処理を含めて、顧客が大量の資金に関する問題を処理するのをよく助けているため、私たちのミスや漏れに対するクレームが発生する可能性があり、関連金額の全部または一部に責任を負う可能性があると主張しています。また、私たちが業務を展開している保険会社の失敗は、私たちの顧客からミスやクレーム漏れを招く可能性があり、これは私たちの運営結果や財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります。クレーム者は巨額の賠償を要求する可能性があり、これらのクレームは懲罰的賠償を含む重大な法的費用に関連する可能性がある。例えば、このようなクレーム、訴訟、および他の訴訟は、私たちの従業員またはサブエージェントが保険を購入できなかったこと、顧客を代表してクレームを報告することができなかったこと、保険会社に保険リスクに関連する完全かつ正確な情報を提供できなかったこと、または受託された方法で顧客のために私たちの保有している資金を適切に運用することができなかったことに基づく損害賠償を含むことができる。また,専門責任クレームの長尾的性質を考慮すると,誤りや見落とし問題は数年前の問題と関連している可能性がある。適切な場合には,これらの潜在的な事項について,現在の情報や法律的意見に基づいて十分であると考えられる準備を策定し,事態の発展に応じてこのような準備を随時調整している。
私たちが提起した大部分のミスと漏れに対するクレーム(私たちの自己保険免除額の制約を受けて)は、私たちの専門賠償保険によって保証されていますが、もし私たちの保険カバー範囲が将来的に不十分であるか、利用できないことが証明された場合、あるいは私たちの自己保険の負債が増加すれば、私たちの業務、経営業績、財務状況、流動性は悪影響を受ける可能性があります。私たちの将来私たちが希望する金額と免責額の専門賠償保険を得る能力は、このような保険市場の一般的な発展や私たち自身のクレーム経験の悪影響を受ける可能性があります。さらに、金銭コストを考慮せずに、これらのbr問題は、私たちの名声に重大な悪影響を与え、私たちのキャリア、顧客、または従業員の関係に損害を与えるか、または人員と管理資源を分流する可能性がある。
私たちの業務はインフレの悪影響を受けるかもしれない。
インフレ上昇は私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性がある。現在と未来のインフレ効果はサプライチェーン中断と政府刺激或いは財政政策などの要素によって推進される可能性がある。インフレの持続的な上昇は私たちの製品に対する全体的な需要、私たちの労働力、材料とサービスコスト、そして私たちが製品で実現できる利益率に影響を与える可能性があり、これらはすべて私たちの業務、財務状況、運営結果、キャッシュフローに悪影響を及ぼす可能性があります。インフレはまたより高い金利をもたらす可能性があり、これは逆により高い金利をもたらすかもしれない
保険業に関するリスク
私たち は保険会社、科学技術会社、金融サービス業からの日々の激しい競争と、 が伝統的な保険市場から転換する可能性があります。
保険仲介業務の競争は激しくて、私たちは積極的に多くの会社と顧客、財産と保険会社を争奪して、その中の多くの会社は保険会社と関係があって、あるいはニッチ保険市場で重要な地位を占めて、 は彼らを私たちよりもっと優位にするかもしれません。他の競争問題は、私たちの製品とサービスの品質、私たちの定価と私たちのいくつかの顧客の自己保険能力、および科学技術会社が保険仲介業務に入る能力を含むかもしれません。br}の多くの保険会社は保険の直接販売に従事して、主に個人に販売して、br}代理人とマネージャーに手数料を支払いません。また、銀行、証券会社、私募株式会社、保険会社が属する範囲では、金融サービス業はさらなる統合を経験する可能性があるため、ますます多くの大型金融機関が保険仲介サービスを含むより広い金融サービスを提供するようになっているため、保険会社や金融サービス業からのますます激しい競争に直面する可能性がある。
新冠肺炎疫病とロシア連邦軍事行動による現在のアメリカ経済状況の悪化 は私たちの業務に不利な影響を与える可能性がある。
管理層 は引き続き新冠肺炎疫病がこの業界に与える影響を評価し、そして結論を得て、このウィルスは合理的な可能性があり、会社の財務状況或いは運営結果に負の影響を与えるが、具体的な影響 まで財務諸表の日付はまだ確定できない。財務諸表にはこのような不確実性の結果がもたらす可能性のあるいかなる調整も含まれていない。
19 |
2022年2月、ロシア連邦とベラルーシはウクライナと軍事行動を展開した。この行動により、米国を含む複数の国がロシア連邦とベラルーシに対して経済制裁を実施した。また, という行動や関連制裁が世界経済に与える影響は,これらの財務諸表の日付では決定できず であり,会社の財務状況,経営業績,キャッシュフローへの具体的な影響もこれらの財務諸表の日付の では決定できない.
もし経済状況が悪化すれば、保険に加入できるリスク単位の価値の低下、保険料率の低下、保険会社の財務資金の債務不履行、顧客の支払い能力の低下、住宅ストックの低下或いは物件価値の低下を含む一連のマイナス影響を与える可能性がある。また、全体的な経済状況が悪い場合、私たちの顧客の一部は完全に運営を停止したり、他社に買収されたりする可能性があり、これは私たちの運営業績や財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります。これらの顧客が経済状況の悪い影響を受けているが、依然として存在している場合、彼らは流動性の問題や他の財務的困難に直面している可能性があり、私たちの資金の遅延や違約を招く可能性があり、これは私たちの総合的な財務状況や運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。このような影響のいずれも私たちの純収入と収益性を低下させる可能性がある。
私たちの業務、及び私たちの運営結果及び財務状況は、保険会社の能力減少を招く条件の悪影響を受ける可能性があります。
私たちの経営業績は保険会社の保険リスクと保険提供の継続能力に依存していますが、これはこれらの保険会社が再保険を受ける能力に依存します。保険会社が倒産したり脱退したりして、私たちが顧客に提供しているいくつかの保険も、保険能力を低下させる可能性があります。私たちはこのようなことに対して統制権がない。もしbr再保険がそんなに一般的ではなく、明らかに高価になった場合、私たちは顧客に必要な保険金額やタイプを得ることができないかもしれませんが、私たちが顧客のために購入できる保険はより高いか限られているかもしれません。
私たちの手数料の四半期と年度変化は私たちの運営結果に予期せぬ影響を与える可能性があります。これらの変化は保険契約の時間と新業務生産と損失の純影響によるものです。
私たちの手数料収入(利益共有またはマージンおよび超過手数料を含む)は、保険契約の更新時間および新業務の生産および損失業務の純影響によって四半期ごとにまたは毎年変化する可能性があります。これらの違いを引き起こす要因を制御することはできません。具体的には、顧客の保険商品に対する需要は、更新、新しい業務、紛失業務(ただし、br}は更新されていない保険証書を含む)およびキャンセルの時間に影響を与える可能性があります。また、私たちは保険会社にいくつかの手数料を支払うことに依存しています。 これらの支払いはこれらの保険会社によって内部的に処理されているため、特定の四半期や年に特定の保険会社から予想される支払い を受けない可能性があり、その期間が終わるまで、これらの収入を予測する能力に悪影響を与え、将来の重大な支出を予算する可能性があります。収入の四半期と年度変動 新業務、保険契約更新、保険会社の支払い時間に関する増減に基づく変動 は、私たちの財務状況、経営業績、キャッシュフローに悪影響を及ぼす可能性があります。
利益をbrに分割するか、またはマージンがあるかは、保険会社が前年度にそのような会社に割り当てられた業務の収益性、業務量、および/または増加状況に基づいて支払われる特別収入を手数料に分割する。超過手数料は、保険会社が私たちがそれに支払った業務量 に基づいて支払い、通常1年間に支払います。利益共有(Br)またはマージンと超過手数料が私たちの収入に影響を与えるため、彼らが私たちに支払ういかなる費用の減少も、私たちの運営業績、収益性、および財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります。
規制の潜在的な変化により、私たちの業務実践と給与配置は不確実性の影響を受ける可能性がある。
保険仲介業の業務慣行と賠償手配は、私たちの慣例と手配を含み、政府各部門の調査によって 不確定性の影響を受けている。私たちのいくつかの事務所は、保険会社が収入共有手数料を支払う可能性があることを規定するプロトコルを含むいくつかの保険会社と利益共有brまたはマージン契約を締結しており、これらの合意は、主に、これらの保険会社と締結された総業務の全体的な収益性および/またはこれらの保険会社との1つまたは複数の事務所の業務総量などの他の要因に基づいている。さらに、私たちのいくつかの事務所は、標準手数料率よりも高い手数料率が特定のビジネスライン、例えば団体健康業務に適用されることを規定するいくつかの保険会社との手数料合意を覆す側であり、主にこれらの事務所に基づいてこれらの保険会社に割り当てられた総業務量である。各州の立法機関は、このような手配を禁止する法律を含む新たな法律によって処理または手数料手配を行うことができ、このような手配を被保険者に開示する問題を解決することができる。各州の保険部門も、私たちの経営結果に悪影響を及ぼす可能性のあるこれらの問題に対して新たな規定をとる可能性があります。
私たちは新冠肺炎の大流行で予見できないリスクに直面するかもしれません
新冠肺炎(CoronaVirus)疫病の米国での蔓延は経済不確実性を招き、会社の業務運営に負の影響を与える可能性がある。中断は一時的であると予想されるが,影響の継続時間や程度をめぐって不確実性がある
20 |
不利なbrイベント,たとえばオフィスでの勤務時の健康に関する懸念,出張不能,その他の一般的な作業環境に影響を与える問題は,我々の業務や我々の業務戦略を損なう可能性がある.コロナウイルスは私たちの業務運営に実質的な影響を与えないと予想されていますが、コロナウイルスなどの大流行疾患が発生して重大な中断を招くと、私たち従業員のサービスを失ったり、システム中断に遭遇したりする可能性があり、これは私たちの業務運営を減少させる可能性があります。上記のいずれの状況も私たちの業務を損なう可能性があり、私たちの業務戦略の実施を延期し、現在の世界的な健康危機や金融市場状況が私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性のあるすべての方法を予測することはできません。
経営陣は、その財務状況、流動性、運営、業界、労働力の世界情勢を積極的に監視している。
遠い地理市場で知識が不足するリスク
同社はその投資を私たちが一般的によく知っている場所に重点を置くつもりだが、同社はある市場に慣れていないため、保証の挑戦や問題に直面するリスクに直面している。どの市場にもいくつかのニュアンスと特性があり、 これらの特性は個別資産に対する価値、適合性、入手可能性、需要に影響を与えるが、これらの資産は遠くから見ると容易に理解できないかもしれない。我々は は様々な方法でこれらのリスクを効果的に緩和できると信じているが,どの地理市場への投資も期待どおりに を表現する保証はない.
潜在的な環境汚染に関連する潜在的な責任や他の支出は費用が高いかもしれない。
様々な連邦、州、および地方法律は、複数の住宅コミュニティの所有者または経営者が、複数の住宅コミュニティに存在する可能性のある土地または建物中のいくつかの潜在的な危険材料に対して管理責任および除去または修復費用を負担することを要求する。潜在的危険材料にはポリ塩化ビフェニル,石油燃料,鉛含有塗料やアスベストなどが含まれる可能性がある。このような法律は、過ちを考慮することなく、所有者または経営者がそのような材料の存在を知っているかどうか、またはそのような材料の存在に責任があるかどうかを考慮することなく責任を規定することが多い。これらの材料の存在または適切な管理または修復が、そのようなアパートコミュニティの入居率およびそのようなアパートコミュニティを売却または融資する能力に悪影響を及ぼす可能性がある。また、政府機関は、調査と救済行動に関連する費用、自然資源への損害、及びこのような損害或いは危険材料の管理不適切に関する潜在的罰金或いは処罰についてクレームを出すことができる。また,個人br原告は,調査や救済費用や人身傷害,疾患,障害,あるいは複数の住宅コミュニティに危険材料に関連する疾患が存在するといわれている他の支払いを要求する可能性がある。私たちは、現在の複数の住宅コミュニティに関連する潜在的な環境責任またはコストに加えて、私たちが将来買収または管理するコミュニティまたは私たちがもはや所有または運営していない複数の住宅コミュニティに関連するこのようなbr責任またはコストを担当することができる。
私たちのbrは規制された産業で競争しており、これは費用の増加や私たちの運営に制限をもたらす可能性がある。
私たちはアメリカの多くの州で業務を展開し、各州政府機関の全面的な監督と監督を受けている。このような規制の主な目的は、私たち株主の利益を保護するのではなく、保険加入者に保障を提供することであり、このような監督管理の変化がどのように実施され、強制執行されるかを予測することは困難である。したがって、このような規制は、コンプライアンスコスト、技術コンプライアンス、私たちが販売する可能性のある製品またはサービス、私たちが入る可能性のある市場、私たちが製品およびサービスを販売する方法、または私たちが私たちのサービスのために受け取る可能性のある価格、および私たちが顧客、事業者、および第三者の補償形態を受け入れる可能性があるので、私たちの収益性または増加を低下させるかもしれない。各州司法管轄区の法律は監督管理機構を設立し、広範な行政権力を持ち、その他の事項以外に、許可実体による業務取引、代理許可、資産参入、保険料率の監督管理、保険証書表の承認、不公平な貿易とクレームのやり方の監督管理、技術とデータ保護要求の確定、準備金要求と支払能力標準の確立、保証基金と共有市場メカニズムへの参加を要求し、配当金支払いを制限することを含む。さらに、コストが高すぎるまたは利用可能な保険が不足していると考えられる状況に対応するために、各州は、補助金に基づいて民間保険プロバイダと直接競合する州保険基金および分配リスクプールを時々作成する。私たちは、ミシガン州および他のいくつかの州で、このような州保険基金および割り当てられたリスクプールの代理および仲介人として機能する。このような国家基金と基金プールは私たちが受け取った販売や経営手数料を減らすことを選択することができる。私たちが多くの業務を持っている州では、どのような削減も、その州での私たちの業務の収益性に影響を与えたり、マーケティングの重点を変えたりする可能性があります。また、州保険監督機関と全国保険専門家協会は、既存の法律や法規を再検討し続けており、この再審査は、保険関連の法律や法規を制定したり、私たちの業務に悪影響を及ぼす解釈を発表したりする可能性があります。いくつかの連邦金融サービス現代化立法は、今後数年間、保険業に対する追加の連邦規制をもたらす可能性があり、これは、私たちの費用を増加させたり、私たちの業務を制限したりする可能性があります。br}の他の私たちに悪影響を及ぼす可能性のある立法発展には、規制(例えば、“平価医療法案”)が私たちの業務補償モデルを変化させることが含まれています。連邦と州政府は、医療保険を提供する計画を立てたり、場合によっては、災害発生しやすい地域の財産保険や他の代替市場タイプの保険を提供しています。これらの保険は、保険会社が提供する保険製品と競争しています。また,気候変動問題がより一般的になるにつれて,米国や外国政府はこれらの問題に対応し始めている。気候変動に対する政府の日々の関心はbrの新しい環境法規を招く可能性があり、これは私たちと私たちの顧客にマイナスの影響を与えるかもしれない。これは、任意の新しい環境規制を遵守する際に追加の直接コストと、私たちの顧客が追加のコンプライアンスコストを生成することによって増加する間接コストをもたらす可能性があり、これらのコストは私たちに転嫁されます。このような費用は私たちの運営結果と財政状況に悪影響を及ぼすかもしれない。
私たちは私たちがすべての重要な側面で適用される場所、州と連邦法律、規則と法規を遵守していると信じているが、将来的にはより制限的な法律、規則、法規、またはその解釈が採用されない保証はなく、コンプライアンスをより困難にしたり、コストを高くしたりする可能性がある。
21 |
私たちの証券に投資する関連リスク
私たちの株価は変動するかもしれません。これはあなたの投資に影響を与えるかもしれません。
私たちの普通株の市場価格は様々な要素によって重大な変動の影響を受ける可能性があり、これらの要素は:私たちの経営業績の四半期変動、証券アナリストの私たちの未来の収益推定に対する変化、証券アナリストの当業界の短期と長期の未来予測の変化;税法の変化;そして私たちは重要な顧客を失ったり、私たちあるいは私たちの競争相手に関連する重要な業務発展 を含む。私たちの普通株の市場価格は、私たちが株アナリストの収益や他の予想を満たすことができない影響を受ける可能性もある。これらの予想に達しなかった場合は、たとえ小さな問題であっても、私たちの普通株の市場価格の下落を招く可能性がある。そのほか、株式市場は普遍的に高い価格と出来高の変動を経験し、多くの上場会社の株式証券市場価格は広範な価格変動を経験し、このような会社の経営業績とは必ずしも関連していない。このような広範囲な市場変動は私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼすかもしれない。過去には,このような会社証券の市場価格変動期間中に,これらの会社に対する証券集団訴訟がしばしば提起されてきた.私たちにこのような訴訟を提起すれば、巨額のコストと経営陣の関心と資源の分流を招く可能性があり、これは私たちの業務、運営結果、財務状況、キャッシュフローに実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちはナスダック資本市場の持続的な上場要求を満たすことができず、私たちの普通株が銘柄を取られる可能性があります。
私たちの普通株は現在ナスダックに看板を掲げています。もし私たちがナスダック資本市場の継続上場の要求、例えば会社の管理要求、最低入札価格要求或いは最低株主権益要求を満たすことができなければ、ナスダックは措置を取って、私たちの普通株を退職するかもしれません。どの退市も私たちの普通株の価格にマイナス影響を与える可能性があり、株主が普通株の売却または購入を希望する時に普通株を売却または購入する能力を弱める可能性がある。
当社が2022年9月27日に提出した今期の8-Kレポートで開示されたように、当社はナスダック上場資産部から書面通知を受け、これまで30営業日(2022年8月15日から2022年9月26日)まで、当社の普通株はナスダック上場規則第5550(A)(2)条の要求に従って1株1.00ドルの最低終値を維持していないことを通知した。この通知は、当社の普通株の上場または取引に即時的な影響を与えず、当該普通株はナスダック上で取引を継続し、取引コードは“REI”である。ナスダック上場規則 第5810(C)(3)(A)条によると、当社は180暦の適合期間、すなわち2023年3月27日まで、ナスダック上場規則第5550(A)(2)条を再遵守する。
2023年3月9日、ナスダック上場資産部は、ナスダック上場規則 第5550(A)(2)条を再遵守したことを当社に通知した。
私たちがナスダックの継続上場要求やナスダックが私たちの普通株を取得することを守らないかもしれないと思っている人は誰でも、新しい投資家を引き付ける能力に悪影響を及ぼす可能性があり、brは私たちの普通株の発行された株式の流動性を低下させ、そのような株の取引価格を低下させ、このような株を取引する固有の取引コストを増加させ、それによって私たちの株主に全体的なマイナス影響を与える可能性がある。さらに、私たちの普通株がナスダックから撤退することは、ブローカーが市になることを阻止したり、他の方法で私たちの普通株への興味を求めたり、あるいは私たちの普通株への興味を持っていることを阻止し、いくつかの機関と個人が私たちの普通株に投資することを阻止するかもしれない
同社の最高経営責任者はかなりの普通株の権益を持っている。
2023年3月30日現在、私たちの最高経営責任者Ezra Beymanは、394,402株の普通株式を含む普通株式の約25%の実益所有者です。2022年12月31日現在、関連エンティティには我々の最高経営責任者Reliance Global Holdings LLCとYES americana Groupが不足しており、LLCの未返済融資残高はそれぞれ約100,724ドル、1,500,000ドルである。
22 |
当社がオーク街と締結した信用契約に基づき、当社はいつでもローンを返済しないことに同意します:(I)当社の最高経営責任者Ezra Beyman、Beymanさんの妻Debra Beyman、Beyman夫婦の息子であるYaakov Beyman、またはOak Streetの承認を受けた他の人は、当社の既存子会社のマネージャーを務め、(Ii)Ezra Beymanさんを現在の子会社のマネージャー兼取締役会長に務めることになり、および(Iii)信実ホールディングスは引き続き自社株式の株主とし,EzraおよびDebraは全体テナントとして信実ホールディングスの唯一の所有者となる.オーク街のローンは直ちに満期になり、会社がこれらの規定を遵守できなかった場合は、一定の通知及び/又は治療期間内に満了して支払うことになる。
広範な管理裁量権
当社の普通株に投資するいかなる個人も、予想される買収の具体的な利点やリスクを評価する機会がないだろう。そのため、投資家は経営陣が買収を選択する際の広範な裁量と判断力に完全に依存する。会社の経営陣の決定が会社の業務目標を達成できる保証はありません。
将来私たちの株式の売却や他の希釈は私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼすかもしれない。
私たちは買収と有機的な方式で業務を発展させています。会社を買収するか、または他の方法でわが社の活動に伴う一つの方法は、追加の持分証券を発行することである。任意の追加的な普通株または優先株または転換可能な証券を発行することは、私たちの普通株の保有者を大幅に希釈するかもしれない。また、もし私たちが未来の私たちの普通株の株式を購入するために制限された株式単位、業績株単位、オプションまたは承認株式証を発行し、これらのオプションまたは株式承認証が行使されたり、制限された株式単位または業績株単位として帰属したりすれば、私たちの株主はさらに希釈する可能性がある。我々普通株の保有者 は優先購入権を持たず,所有者に任意の 種別や系列の株を比例的に購入する権利があるため,このような売却や発売は我々株主への希釈を増加させる可能性がある.私たちの普通株を売却したり、このような売却が発生する可能性があると考えられているため、私たちの普通株の市場価格は下がる可能性があります。
私たちの普通株の価格は大幅に変動する可能性があります。これはあなたが持っている普通株をいつかあるいは魅力的だと思う価格で転売することを難しくするかもしれません。
私たちの普通株の取引価格は様々な要素によって大幅に変動する可能性があり、上記のリスク要因 を含め、その多くは私たちの制御範囲内ではありません。また、株式市場は株価や取引量の変動の影響を受け、多くの会社の株式市場価格に影響を与える。このような広範囲な市場変動はすでに私たちの普通株の市場価格に悪影響を与え続ける可能性がある。私たちの株価に影響を与える可能性がある要素は
● | 経済衰退、不況、戦争またはテロ行為のような一般的な経済的および政治的条件 | |
● | 私たちの経営業績の四半期変化は | |
● | 私たちのビジネスサイクルの季節 | |
● | 私たちの経営業績に対する市場の期待を変える | |
● | 私たちの経営業績は特定の時期における証券アナリストや投資家の予想を達成できなかった | |
● | 証券アナリストは、私たちまたは保険ブローカーまたは金融サービス業界全体に対する財務推定と提案の変化 ; | |
● | 投資家は私たちに相当する他社の経営業績と株価表現を考えている | |
● | 私たちの市場動向に関するニュースの報告は、これから来る“ハード”または“ソフト”市場に対する任意の予想 ; | |
● | サイバー攻撃や他のサイバーセキュリティ事件 | |
● | 我々の業務に影響を与える法律法規の変化 ; | |
● | 材料は私たちまたは私たちの競争相手によって発表されます | |
● | 証券アナリストや投資家が、このような投資が経営陣のコア業務に対する関心を分散させていると考える可能性があることを含む、私たちの投資に関連する事態の進行の影響または感知影響 | |
● | 市場の変動 | |
● | 市場が発表した買収に対する否定的な反応 | |
● | 私たちの各部門は競争圧力に直面している |
23 |
● | 保険経営と保険業の一般的な状況 | |
● | 法律訴訟や規制調査 | |
● | 私たちの役員、役員、あるいは大株主は大量の普通株を売却したり、このような売却が発生する可能性があると考えています。 |
株主 は、私たちの株価がしばらく変動した後、私たちに集団訴訟を提起するかもしれません。このようなどんな訴訟も巨額の費用を招き、経営陣の注意と資源を移す可能性がある。
私たちは私たちの普通株式または株式承認証が常にナスダックの持続的な上場基準に適合することを保証できない。
私たちの普通株は現在ナスダックで看板取引されています。私たちの普通株と引受権証のナスダックでの活発な取引市場が発展し、持続することは保証できません。もし私たちの普通株が依然として場外取引システムで見積もりや場外取引システムに回復した場合、国の証券取引所に上場するのではなく、 あなたは私たちの普通株の株式を処分したり、私たちの普通株の時価に関する正確なオファーを得ることがもっと難しいことを発見するかもしれません。
より多くの証券を発行するかもしれません。
我々の会社定款は133,333,333株の普通株を発行し、1株当たり額面は0.086ドルである。2022年12月31日現在、私たちは1,219,573株の発行と流通株を持っています。 私たちは新しいビジネス機会と新しい業務運営を追求するために追加の株を発行するかもしれません。 普通株を追加発行すれば、私たちの株主はそれぞれの株式の希釈 に直面します。私たちが新しいビジネス機会を追求するために普通株を発行すれば、会社の支配権が変化する可能性があります 取引市場が活発になれば、普通株の増発は私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼす可能性がある。
我々 はネットワークセキュリティ攻撃の悪影響を受ける可能性がある.
我々の通常の業務中には、個人の試みから高度な持続的な脅威まで、許可されていないアクセス、コンピュータウイルス、およびネットワーク攻撃を受けやすいかもしれない様々な情報技術システムを使用することが可能である。世界中からの未遂攻撃および侵入の数、強度、および複雑さが増加し、将来的には増加し続ける可能性があり、このようなセキュリティホールまたは中断のリスクは通常増加するであろう。我々は、これらの脅威を監視し、私たちのリスク曝露を減少させるためのプログラムおよび制御措置を使用して、ネットワークセキュリティイベントを防止するのに不十分である可能性がある。これらの事件の結果 は、運営中断、誤った陳述、または信頼できない財務データ、商業機密または他の知的財産権の盗難、顧客、サプライヤーまたは従業員機密情報の漏洩責任、追加のセキュリティ保護措置の実施によるコスト増加、規制法執行訴訟および名声損害を含む可能性があり、これらはすべて私たちの財務状況、業務、および運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。これらのリスクは、これらのリスクを識別し、定量化し、これらのリスクに十分に対応するために、私たちの技術、システム、プロセスをアップグレードし、拡張するために、関心と他のリソース を増加させ、定期的に従業員にトレーニングを提供して、ネットワーク釣り、マルウェア、および他の計画を検出するのを助ける必要がある。このような注目 は他の活動の時間や他の資源を移動させており,我々の努力が有効である保証はない.さらに、このようなシステムおよびプロセス、プログラム、および内部制御の維持および改善の費用は、現在のレベルよりも増加する可能性がある。我々の情報技術システムの中断、破損、または障害の潜在的なソースには、コンピュータウイルス、セキュリティホール、ヒューマンエラー、ネットワーク攻撃、自然災害、および設計欠陥が含まれていますが、これらに限定されません。また,我々の業務のいくつかの側面は第三者サービスプロバイダ に依存している.私たちは第三者サプライヤーが確立または使用したネットワークとシステムが有効であるかどうかを保証することができない。我々が直接攻撃の目標でなくても、サプライヤー、ソフトウェア作成者、ネットワークセキュリティサービスプロバイダ、および私たちと業務を往来する他の第三者 を含む米国および外国政府、金融市場、金融機関、または他の企業に対するネットワーク攻撃が発生する可能性があり、このような事件は、私たちの未来の正常な業務運営およびネットワークを乱す可能性がある。
我々 はデータ保護において様々な連邦,州,国際法律その他の義務に制約されている。
我々 はデータ保護において様々な連邦,州,国際法律その他の義務に制約されている。いくつかの管轄区域 はこのような法律を通過しており、他の管轄区は追加的な制限を加えることを検討している。これらの法律は引き続きbrを発展させ、司法管轄区域によって一致しない可能性がある。新たに出現し、変化していく国内と国際的な要求を守ることは、私たちまたは私たちの企業に巨額のコストを発生させたり、私たちまたは私たちのある企業にその業務やり方を変更することを要求する可能性があります。もし私たちが私たち自身のプライバシー政策、適用された関連規則、または他の連邦、州または国際プライバシー関連法律法規やデータ保護法規を遵守できなかった場合、政府の実体または他の人が私たちに訴訟を提起する可能性があります。
配当 は不可能です。
会社は予測可能な未来に配当金を送らないと予想している。配当金の支払いは、会社の将来の収入と収益(あれば)、資本要求、全体の財務状況に依存する。未来の任意の配当金の支払いは当時構成された会社の取締役会によって適宜決定されるだろう。当社は、業務合併後の将来のBr経営陣がどのような収益をその業務運営に保留するかを決定することを予想しているため、当社は予見可能な未来にいかなる配当も発表しないと予想している。
権証の投機的 性質.
私たちが2021年2月に発売した引受権証brは、投票権や配当金を受け取る権利など、その所有者にいかなる普通株式所有権権も与えていないが、brは限られた期間内に固定価格で私たちの普通株式を買収する権利を表しているだけだ。具体的には、自発的な発行日から から、Aシリーズ株式証所有者は発行日から5年 前に、その普通株を買収する権利を行使し、使用価格1株当たり99.00ドル(私たちが2021年2月から2021年までに発売した普通株及び株式証公開発行価格の110%に相当)を支払い、その後いかなる行使されていない株式証明書も失効し、何の価値もない。
2021年12月22日に私募(本年報10-K定義参照)を締結することにより、吾らは予備成約日 に固定価格及び使用価格(誰が適用するかに応じて決定する)でB権証を発行することを承諾した。Bシリーズ株式承認証を発行する承諾(“株式承認証承諾”) は1種の非流通株の金融商品を代表し、開始時に以下の2つの特徴を持つ:(I) は会社の株式株式とリンクした条件付き債務を体現し、及び(Ii)は当社が資産を移転することによって債務 を返済することを要求する可能性がある。ASC 480によれば、負債と権益を区別し、公正価値を資産または負債として公正価値として再計量し、収益の中で公正価値変動を確認することが要求される。Bシリーズ株式承認証の発行権価格は1株61.35ドルであり、株式配当、株式分割、再分類などの通常調整の制約を受け、普通株または転換可能証券を発行すれば、普通株を行使または交換可能な価格は当時適用されていた発行権価格より低く(一部の例外的な場合には、1株当たり57.60ドルの下限価格を含み、会社が株主の許可を得て私募方式で証券を売却するまで)を制限し、その上で価格に基づく調整を行う。Bシリーズ株式証は発行日から行使でき、発行日から5年が満了する。
また、これらの発行後、株式証の時価は不確定であり、株式証の時価がその公開発行価格 以上になる保証もない。普通株の市場価格が永遠に引受権証の使用価格に等しいかどうかを保証することができないため、株式承認証所有者が引受権証を行使することが利益になるかどうかを保証することができない。
24 |
国の青空登録
改正された1934年の証券取引法(“証券法”)に基づいて登録された会社普通株の保有者及び将来発展可能な任意の取引市場で当該会社の普通株を購入することを希望する者は、国の青空法律が投資家が会社証券を転売する能力を制限する可能性があることを認識すべきである。そのため、投資家は当社証券の二級市場を限られた二級市場と見なすべきである。
税法の変化は私たちの財務状況、経営業績、キャッシュフローに大きな影響を与える可能性があります。
我々は,所得税と非所得税を含め,まだ解決されておらず,大きな変化が生じる可能性があるbrの下で運営されている 税制に支配されている例えば、2022年8月16日に署名された“インフレ低減法案”(The “IRA”)が2023年度から発効する。アイルランド共和軍は2022年12月31日以降の納税年度に大企業のグローバル調整財務諸表収入に15%の最低税 ,2022年12月31日以降のある株の買い戻しに1%の消費税 を徴収する。私たちは現在、アイルランド共和軍が私たちの所得税負担に実質的な影響を与えないと予想しているが、今後もこの変化を監視し続けるだろう。私たちは将来アメリカや他の管轄区域の税法をどのように変更するか、あるいはこれらの変更が私たちの業務にどのような影響を与えるかを提案または公布する可能性があると予測できません。私たちの将来の有効税率のいかなる大幅な引き上げも、私たちの業務、財務状況、運営結果、またはキャッシュフローに実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
わが社の環境,社会,ガバナンス要因に関する期待 は追加コストを増加させ,新たなリスクに直面させる可能性がある。
ある投資家、顧客、および他の主要な利益関係者は、企業責任、特に環境、社会および管理(“ESG”)要因に関連する責任にますます注目している。ESG考慮要因のますますの関心は、特に私たちが新しい地理的市場に拡張する際に、私たちのサービスのいくつかの側面に影響を与えることが予想される。複数のグループ は、投資家、特殊利益グループ、公共および消費者利益グループ、および第三者サービスプロバイダを含む一連のESG問題に参加している。そのため、ますます企業責任の格付けを重視し、多くの第三者は企業に関する報告を提供し、企業の責任業績を評価している。また、企業の企業責任実践を評価するためのESG要因が変化する可能性があり、これにより、我々への期待が高くなり、これらの新しい基準を満たすためにコストの高い計画をとることになる可能性がある。あるいは、私たちがこれらの新しい基準を満たすことができなければ、投資家は 私たちの企業責任に関する政策が不十分だと結論するかもしれない。もし私たちの企業責任手順や基準が各顧客が制定した基準を満たしていなければ、私たちのブランドと名声を損なうかもしれません。将来的には、ESGに関連する事項に大量の投資を行う必要があるかもしれませんが、これは大量の投資が必要であり、私たちの運営結果 に影響を与える可能性があります。この点での私たちの意思決定や関連投資のどんな失敗も、消費者の私たちのブランドに対する見方に影響を与える可能性があります。 また、私たちの競争相手の企業責任表現が私たちよりも高いと考えられれば、潜在的または既存の投資家は私たちの競争相手と一緒に投資することを選択するかもしれません。さらに、ESG事項についていくつかの計画および目標 を伝達すると、そのような計画または目標を達成することに失敗したり、失敗とみなされたりする可能性があり、または、そのような計画または目標の範囲によって批判される可能性がある。もし私たちが投資家や他の主要な利害関係者の期待を満たしていない場合、あるいは私たちの計画が計画通りに実行されていない場合、私たちの名声と財務業績は実質的な悪影響を受ける可能性がある。
項目 1 B.未解決従業員意見
は適用されない.
第 項2.属性
次のbrは私たちが現在占有している物件の明細書です
実体名 | 位置 | 自有/レンタル | 説明する | おおむねエスQです。素材 | 賃借期間 | 月極(ドル) | ||||||||||||
従業員福祉ソリューション | キャデラックミシガン州 | レンタルする | オフィスビル | 3,024 | 10/2019– 9/2024 | $ | 2,400 | |||||||||||
モンタナ州西南部保険センター | ヘレナモンタナ州 | レンタルする | オフィスビル | 1,500 | 毎月 | 1,500 | ||||||||||||
モンタナ州西南部保険センター | ベオグラードモンタナ州 | レンタルする | オフィスビル | 6,000 | 4/2019– 3/2023 レンタル契約を更新する予定です | 7,000 | ||||||||||||
フォットマン保険センター | オハイオ州ブラフトン | レンタルする | オフィスビル | 990 | 9/2020 – 8/2023 | 555 | ||||||||||||
フォットマン保険センター | オハイオ州オタワ | レンタルする | オフィスビル | 2,386 | 5/2019– 4/2024 | 2,400 | ||||||||||||
ビジネス·カバレッジ·ソリューション/UIS | ポモナ、ニューヨーク | レンタルする | オフィスビル | 1,000 | 8/2020– 8/2023 | 3,667 | ||||||||||||
Altruis福祉コンサルティング会社 | ビンアム農場ミシガン州 | レンタルする | オフィスビル | 1,767 | 6/2021– 5/2024 | 4,855 | ||||||||||||
信実グローバルグループ有限公司 | ニュージャージー州レイクウッド | レンタルする | オフィスビル | 4,436 | 6/2021 – 3/2029 | 9,174 | ||||||||||||
J.P.クーシュ法律事務所 | ミズーリ州トロイ | レンタルする | オフィスビル | 1,400 | 4/2022– 4/2025 | 2,980 | ||||||||||||
メディガップ健康保険会社 | フロリダ州ボカラトン | レンタルする | オフィスビル | 2/2022 – 12/2023 | 15,215 | |||||||||||||
Barra&Associates,LLC | イリノイ州ショムバーグ | レンタルする | オフィスビル | 4/2022 – 05/2025 | 3,608 | |||||||||||||
信実グローバルグループ有限公司 | ニューヨーク州サファーン | レンタルする | オフィスビル | 9/2022 – 8/2024 | 2,000 |
第 項3.法的訴訟
通常の業務プロセスでは、様々な法的手続きやクレームの影響を受けることがあり、これらの訴訟やクレームは主張されている可能性があり、非主張である可能性もある。これらのクレームの結果 は確実に予測できないが,管理層はこれらの事項の結果が我々の業務,財務状況,運営結果やキャッシュフローに重大な悪影響を与えるとは考えていない.保険業界に関連した訴訟は珍しくない。したがって、当社は時々このような訴訟の影響を受けています。 の将来のこのような訴訟の範囲や結果は保証されない。
第br項4.鉱山安全情報開示
は適用されない.
25 |
第 第2部分
第br項5.登録者普通株市場、関連株主事項及び発行者による株式証券の購入
2022年12月31日現在、私たち普通株の登録所有者は約495人で、利益所有者の数ははるかに多いにもかかわらず。
配当をする
当社は現金配当金を送ったことがありません。予測可能な未来に配当金は発行されないと予想されます。私たちは運営を支援するために資金と将来の収益を残し、私たちの業務の成長と発展に資金を提供することを予想しています。配当金の支払いは、会社の将来の収入と収益(あれば)、資本要求、全体の財務状況、および取締役会が関連すると考えている他の要因に依存する。将来の任意の配当金の支払いは、当時構成されていた会社の取締役会が適宜決定します。当社は、業務合併後、将来の管理層がその業務運営に任意の収益を残すことを決定すると予想していますので、当社は予見可能な未来にはいかなる配当も発表しないと予想しています。
発行者は株式証券を購入する
当社は2022年、2022年および2021年12月31日まで、自社株証券を買い戻していない。
市場情報
私たちのbrの普通株はナスダック資本市場に上場して、コードは“REI”、私たちは普通株を購入する権利証 はナスダック資本市場に上場して、コードは“RELIW”です
記録保持者
ナスダックによると、2023年3月29日、私たちの普通株の終値は1株2.94ドルだった。
株式補償計画に基づいて発行された証券
2019年持分インセンティブ計画
2019年1月29日、我々の取締役会と株主は、従業員、取締役、コンサルタント、コンサルタント、および他のサービスプロバイダへの報酬として、46,667株の普通株式を保持する2019年株式インセンティブ計画を採択しました。次の表は、会社が2022年12月31日に2019年の株式インセンティブ計画に基づいて従業員、取締役、コンサルタントのオプション行使を付与する際に発行可能な普通株の情報を提供し、高級管理者や取締役に発行される制限株を考慮すると、2022年12月31日現在、これらの普通株には未償還の贈与と残りのbr}株がある
資本報酬計画情報
計画種別 | まだ行使されていないオプション,株式承認証及び権利を行使する際に発行しなければならない証券数 | 未償還オプション、権証および権利の加重平均行権価格 | 株式補償計画に基づいて将来発行可能な証券の数((A)欄に反映されている証券を除く) | |||||||||
(a) | (b) | (c) | ||||||||||
証券保有者が承認した持分補償計画 | 10,928 | $ | 232.78 | 21,463 | ||||||||
証券保有者の許可を得ていない持分補償計画 | - | - | - | |||||||||
合計する | 10,928 | $ | 232.78 | 21,463 |
26 |
最近販売されている未登録証券
日取り 取引記録 | 取引タイプ(例えば、新規発行、ログアウト、株式返還国庫)及び1933年証券法第4(A)(2)節に規定するすべての取引タイプ | 発行済み株式数 | 証券種別 | 発行時の発行済み株式価値(ドル/1株当たり) | 株の発行価格は発行時の相場を下回っていますか。(Yes/No) | 個人/実体株式は発行される(実体は個人投票/投資制御を開示しなければならない)。 | 株式発行の理由(例えば現金や債務転換)または提供されるサービスの性質(適用例) | 本出願以来、制限されていますか、それとも制限されていませんか? | 免税型ですか登録型ですか。 | |||||||||||||||||
1/3/2022 | 新機能 | 1,000 | ごく普通である | はい、そうです | ウォバーグ | 初の株式承認証を行使する | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
1/4/2022 | 新機能 | 16,000 | ごく普通である | はい、そうです | クレar Street LLC | 初の株式承認証を行使する | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
1/5/2022 | 新機能 | 4,000 | ごく普通である | はい、そうです | クレar Street LLC | 初の株式承認証を行使する | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
1/5/2022 | 新機能 | 178,060 | ごく普通である | はい、そうです | ハドソン湾主基金有限公司と停戦資本主基金有限会社です。 | 現金 | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
1/5/2022 | 新機能 | 9,076 | 優先して優先する | はい、そうです | ハドソン湾主基金有限公司と停戦資本主基金有限会社です。 | 現金 | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
1/10/2022 | 新機能 | 40,402 | ごく普通である | はい、そうです | Pagidem LLC | 採掘する | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
1/18/2022 | 新機能 | 4,000 | ごく普通である | はい、そうです | Clear Street LLCとWarberg | 初の株式承認証を行使する | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
3/22/2022 | 新機能 | (218,462 | ) | ごく普通である | はい、そうです | ハドソン湾主基金有限公司、Pagidem有限責任会社、停戦資本主基金有限会社。 | CシリーズとDシリーズ株式証明書の普通株式交換 | 制限される | 4(a) (2) | |||||||||||||||||
5/24/2022 | 新機能 | 89,030 | ごく普通である | はい、そうです | ハドソンベイマスター基金有限公司です。 | Cシリーズ株式証の行使 | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
5/24/2022 | 新機能 | 40,402 | ごく普通である | はい、そうです | Pagidem LLC | Cシリーズ株式証の行使 | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
6/14/2022 | 新機能 | 88,963 | ごく普通である | はい、そうです | 停戦資本主基金有限会社。 | Cシリーズ株式証の行使 | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
8/4/2022 | 新機能 | 122,869 | ごく普通である | はい、そうです | 停戦資本主基金有限会社。 | 優先株の転換 | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
8/15/2022 | 新機能 | 28,497 | ごく普通である | はい、そうです | ハドソンベイマスター基金有限公司です。 | Dシリーズ株式承認証を行使する | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
8/18/2022 | 新機能 | 52,926 | ごく普通である | はい、そうです | 停戦資本主基金有限会社。 | Dシリーズ株式承認証を行使する | 制限される | 4(a) (2) | ||||||||||||||||||
8/24/2022 | 新機能 | 25,070 | ごく普通である | はい、そうです | ハドソンベイマスター基金有限公司です。 | 優先株の転換 | 制限される | 4(a) (2) |
27 |
登録証券収益を用いた
は適用されない
発行者は株式証券を購入する
は適用されない.
第br項6.選定された財務データ
保留されている
第br項7.経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析
概要
Reliance Global Group,Inc.(前身はethos Media Network,Inc.)2013年8月2日にフロリダ州で登録設立された。2018年9月,関連側Reliance Global Holdings,LLCは同社の持株権を購入した。Equos Media Network,Inc.は2018年10月18日にReliance Global Group,Inc.と改称した.
私たちは多様な会社で、保険市場や他の関連分野の業務に従事しています。積極的な買収戦略を実施することで会社を発展させることに重点を置いており、最初は主に卸売·小売保険代理機関に集中していた。 社はReliance Global Holdings,LLC(“Reliance Holdings”)と同じ管理チームによって制御されており、Reliance Global Holdingsはニューヨークに本部を置く会社であり、不動産や保険の核心的な利益を持つ多くの会社の所有者や事業者である。私たちとReliance Holdingsとの関係は、(1)経験、知識、業界関係、(2)買収源 が現在Reliance Holdingsによって制御されている目標、および(3)財務と物流援助を提供してくれる。私たちは、不動産、保険、金融サービス業界で100年を超える総合業務の専門知識を提供する管理チームが指導し、アドバイスを提供します。
保険業界では、我々の経営陣は、複数の州の保険ポートフォリオの取得と管理、ニッチ市場のための専門計画の開発に豊富な経験を持っている。私たちの主な戦略は、特定のリスクを識別して裁定機会を奨励し、国家プラットフォーム上でこれらの機会を開発し、それによって収入とリターンを増加させ、その後、成長或いはサービス不足分野で業務を展開する過小評価された卸売と小売保険機関を識別し、買収し、その業務を拡大し、最適化し、そして中期キャッシュフローを生成すると同時に資産 の増加を実現することである。
私たちの成長·買収戦略の一部として、現在の保険市場を引き続き調査し、付加価値買収の機会を探しています。2022年12月31日現在、関連会社と非関連会社、長期保険会社を含む10の保険機関を買収しています。私たちの直接業務によるすべての取引と買収を求めています。
これから12ヶ月間、保険市場の資産を引き続き買収することで、私たちの業務の拡張と成長に集中し、地域拡張と市場シェアの増加を通じて、現在の保険業務の有機的な成長を実現する予定です。
28 |
また、2021年に私たちの5 MinuteInsure.com(“5-”)保険技術プラットフォームを発売し、私たちの全国的な足跡を拡大しました。5 miは、企業の消費者ポータルサイトとして、消費者が複数の事業者のオファーを即時に比較し、効率的かつタイムリーな方法で自動車および家庭保険を購入することができるように、我々が開発したハイテク独自のツールである。5 miは、増加するオンラインショッピング客 を利用し、先進的な人工知能およびデータマイニング技術を利用して、約5分以内に競争力のある保険オファー を提供し、消費者は最小のデータを入力するだけでよい。このプラットフォームは2021年夏に発売され、現在46州で運営され、30社もの格付けの高い保険会社に保険を提供している。
Barraを買収することにより,我々の企業対企業(B 2 B)保険技術プラットフォームと代理パートナーネットワークであり, は5 MinuteInsure.comの人工知能とデータマイニングのバックボーンの上に構築されたRERI Exchangeを発売した.RELI Exchangeにより,我々はエージェントパートナー と連絡を結び,その業務設計とブランドに特化した保険技術プラットフォームを提供する.数分以内に私たちの代理パートナーおよびその顧客に複数のオペレータからのオファーを提供することによって、最適な数字および人工能力を組み合わせる。RERI Exchangeは 成立以来,そのエージェント名簿を130%近く増加させている.
業務動向と不確実性
保険仲介業務の競争は激しくて、私たちは積極的に多くの会社と顧客、財産と保険会社を争奪して、その中の多くの会社は保険会社と関係があって、あるいはニッチ保険市場で重要な地位を占めて、 は彼らを私たちよりもっと優位にするかもしれません。他の競争問題は、私たちの製品とサービスの品質、私たちの定価と私たちのいくつかの顧客の自己保険能力、および科学技術会社が保険仲介業務に入る能力を含むかもしれません。br}の多くの保険会社は保険の直接販売に従事して、主に個人に販売して、br}代理人とマネージャーに手数料を支払いません。
金融商品
2022年12月31日現在、会社の金融商品には派生権証が含まれている。これらの資産は 開始/発行日に公正価値で入金され,その後貸借対照表ごとに公正価値で入金される.公正価値のいずれの変動も非営業, (非現金)損益と記す。
保険 運営
私たちの保険業務は全米の保険機関の買収と管理に集中しています。私たちの主なポイントは、増加したりサービスが不足している細分化された市場(医療と医療保険、個人と商業保険を含む)で業務が過小評価されているbr}卸売·小売保険機関を見つけることです。そして、国家プラットフォーム上で彼らの業務を拡張し、運用効率を向上させ、中間キャッシュフローを生成しながら資産増加を実現することに焦点を当てている。保険分野では,我々のbr管理チームは複数の州で100年を超える保険ポートフォリオの獲得と管理経験を持ち,ニッチ市場開発のための専門計画を持っている。我々は,卸売·小売保険機関を買収することでこれらの目標を達成する予定である 保険機関は保険リスクを負わないため,良い購入機会(保険会社ではない)と考えられている。一度買収すると、私たちは国家プラットフォームでそれらを開発し、協同構造を通じて収入と利益を増加させる計画だ。会社 は,最初は医療や連邦医療保険,個人と商業保険を含むサービス不足や成長の細分化市場に集中していた。
保険買収と戦略活動
申請を提出した日までに、関連会社の2回の買収を含む10社の保険ブローカーを買収しました(下記表参照)即買収前にReliance Holdingsが所有)と非関連会社。私たちが買収戦略を実行し続けるにつれて、保険業界での影響力は、より低いレートを提供することができ、業界内での競争地位を向上させることができます。
29 |
あさって | 日取り | 位置 | 業務範囲 | 状態.状態 | ||||
アメリカ福祉連合有限責任会社(USBA) | 2018年10月24日 | ミシーゲン | 健康保険 | 付属会社 | ||||
従業員 福祉ソリューション有限責任会社(EBS) | 2018年10月24日 | ミシーゲン | 健康保険 | 付属会社 | ||||
保険代理ビジネスソリューション、有限責任会社(CCSまたはビジネスソリューション) | 2018年12月1日 | ニュージャージー州 | P&C -トラック業界 | 関連のない | ||||
モンタナ州南西部保険センター会社(モンタナ州南西部あるいはモンタナ州) | 2019年4月1日 | モンタナ州 | グループ健康保険 | 関連のない | ||||
Fortman 保険代理有限責任会社(FortmanまたはFortman Insurance) | 2019年5月1日 | オハイオ州 | P&C と 健康保険 |
関連のない | ||||
Altruis 福祉コンサルティング会社(Altruis) | 2019年9月1日 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない | ||||
UIS エージェント,有限責任会社(UIS) | 2020年8月17日 | ニューヨーク | 健康保険 | 関連のない | ||||
J.P.クッシュ合同会社(Kush) | 2021年5月1日 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない | ||||
医療保険会社有限責任会社 | 2022年1月10日 | フロリダ州 | 健康保険 | 関連のない | ||||
Barra &Associates,LLC | 2022年4月26日 | イリノイ州 | 健康保険 | 関連のない |
J.P.クッシュと共同経営会社との取引
2021年5月1日に,吾らはJ.P.Kush and Associates,Inc.と購入プロトコルを締結し,これにより,吾らは購入プロトコル(“Kush買収”)で述べた業務および若干の資産を3,644,166ドルの総購入価格で購入した.買収価格 は現金で1,900,000ドルを支払い、そのうち50,000ドルは私たちの普通株の制限株であり、この取引は改正された1933年証券法第4(A)(2)節による登録 を免除し、儲け金を支払った。
クシュの買収は,ASC 805-10と805-20の指導下の買収方法に従って業務組合せとして入金される.したがって、総購入対価格は、それぞれの推定公正価値に基づいて買収された無形資産に割り当てられる。買収会計方法は、企業買収組合で買収された資産及び負債(ある場合)は、買収日の公正価値に応じて確認されなければならないことを要求する。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を評価する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
2022年11月9日、購入契約の改正案により、収益額は我々普通株の10,605株から77,629ドル相当の金額に修正された。また、可能な状況でできるだけ早く売り手に16,586株の私たちの普通株を発行することに同意し、 は今回の改訂後6ヶ月以内に予定されている。
クシュ買収に関する買収価格の配分は以下のように計算される
説明する | 公正価値 | 加重平均使用寿命(年) | ||||||
売掛金 | $ | 291,414 | ||||||
商品名と商標 | 685,400 | 5 | ||||||
取引先関係 | 551,000 | 10 | ||||||
競業禁止協定 | 827,800 | 5 | ||||||
商誉 | 1,288,552 | 不定である | ||||||
$ | 3,644,166 |
30 |
クシュの買収によって発生した1,288,552ドルの営業権は従業員の労働力価値及びすべての確認できる無形資産の推定後の剰余価値を含む。クシュ買収により確認された営業権は現在収入br税項から差し引かれる予定です。クシュ買収による総買収コストは58,092ドルであり,一般と行政費用 に計上されている
Medigap 医療保険代理,LLC取引
2022年1月10日に、2021年12月21日の資産購入契約に基づき、吾らはMedigap Healthcare Insurance Company,LLC(“Medigap”)のすべての資産の買収を完了し、購入価格は20,096,250ドルであり、(I)Medigapに18,138,750ドルの現金および(Ii)がMedigapに40,402株の限定普通株を発行し、取引免除は改正された1933年証券法第4(A)(2)節に登録された。買い入れ価格は終値後の調整を受けて、双方の終値前のある信用と債務を調節する。買収価格の一部としてMedigapに発行された株式はロックスケジュールを遵守する必要があり、この手配により、50%の株式は取引完了日の1周年後に販売することができ、残りの株式は取引完了日 の2年後に販売することができる。
Medigapの買収はASC 805-10と805-20の指導下での買収方法に従って業務組合せとして入金される.したがって、総購入対価格は、無形資産それぞれの推定公正価値に基づいて、買収された無形資産に割り当てられる。買収会計方法の要件の1つは、企業買収組合で買収された資産と負担する負債(ある場合)は、買収日の公正価値に応じて確認されなければならないことである。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を推定する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
Medigapの買収に関する調達価格配分は以下のように計算される
説明する | 公正価値 | 加重平均使用寿命 (年) | ||||||
財産·工場·設備 | $ | 20,666 | 6 | |||||
使用権資産 | 317,787 | |||||||
商品名と商標 | 340,000 | 15 | ||||||
取引先関係 | 4,550,000 | 12 | ||||||
技術 | 67,000 | 3 | ||||||
たまっている | 210,000 | 1 | ||||||
ストレージ容量別料金準備金 | (1,484,473 | ) | ||||||
リース責任 | (317,787 | ) | ||||||
商誉 | 19,199,008 | 不定である | ||||||
$ | 22,902,201 |
Medigapを買収して産生した19,199,008ドルの販売権 は従業員の労働力価値とすべての識別可能な無形資産値後の残存価値を含む。買収Medigapによって確認された営業権は現在所得税の面で控除される予定です。Medigapの買収による総買収コストは94,065ドルであり,一般と行政費用の構成要素 に計上されている
Barra &Associates,LLC取引
2022年4月26日,吾らはBarra&Associates,LLC(“Barra”) と資産購入プロトコル(“APA”)を締結し,この合意に基づき,当社は2022年4月26日にBarra&Associates,LLCの全資産を買収し,購入価格は現金7,725,000ドル,成約時にBarraに6,000,000ドルを支払い,成約後9カ月で1,125,000ドル,および会議で述べたマイルストーンに基づいて2年間支払う最終配当 600,000ドルを支払った。“行政手続法”には,標準的な商業陳述 および担保と契約が含まれている.現金支払いの出所はOak Street Lending(“融資”)から借りた6,520,000ドルの資金であり,この融資は信用協定第5改正案と偶数日の本票に基づいて当方の既存の貸手から借り入れたものである。買い取り価格は、引受後の調整を基準として、帳簿双方の終値前のある信用と負債を基準とする。
31 |
Barraに対する買収は、財務会計基準委員会テーマ番号 805、業務合併(ASC 805)の買収方法に基づいて、業務合併として入金される。そこで,購入対価格を買収した資産にすべて割り当て,それぞれの推定公正価値に基づいて負債 を負担する.買収会計方法要求(これに含まれる)は、企業買収組合で買収された資産と負担する負債(ある場合)は、買収の日の公正価値で確認しなければならない。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を推定する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
Medigapの買収に関する調達価格の初歩的な分配計算は以下の通りである
説明する | 公正価値 | 重みをつける 平均的に役に立つ 寿命(年) | ||||||
売掛金を買い入れる | $ | 92,585 | ||||||
財産·工場·設備 | 8,593 | 7 | ||||||
使用権資産 | 122,984 | |||||||
商号 | 22,000 | 4 | ||||||
取引先関係 | 550,000 | 10 | ||||||
発達した技術 | 230,000 | 5 | ||||||
代理関係 | 2,585,000 | 10 | ||||||
リース責任 | (122,984 | ) | ||||||
商誉 | 4,236,822 | 不定である | ||||||
$ | 7,725,000 |
Barraを買収して生成された4,236,822ドルの販売権は、従業員の労働力価値と識別可能なすべての無形資産推定後の残存価値を含む。買収Barraにより確認された営業権は現在所得税から が控除される予定である。2022年12月31日現在,Barra買収による総買収コストは72,793ドルであり,一般と行政費用の構成要素である である。
最近の発展
個人配給
2023年3月13日、当社は1人の機関バイヤーと証券購入契約を締結し、売買:(I) 合わせて155,038株式自社普通株(“普通株”)、1株当たり0.086ドル(“普通株”)と付随する普通権証(“普通株”)とともに、(Ii)897,594株普通株式(“事前資金承認株式証”)とともに、付随する一般株式承認株式証(“事前資金単位”);および(Iii)一般権証(“一般権証”)は、私募方式で最大2,105,264株普通株(“普通権証”)(普通株の200%および事前承認株式証に相当)を予備買収する(“私募”)とすることができる。また、当社は配給代理(定義は後述)に株式承認証を発行し、52,632株の普通株式を初歩的に買収することに同意した(“PA株式承認証”)。私募は2023年3月16日に終了した。
32 |
ナスダック通知と許可交換
2022年1月31日、私たちはナスダックからメディガップ買収および私募発行株式が上場規則第5635条(A)条に違反したことに関する借金通知を受けた。この規則は,発行者が取得した株主承認 が発行者普通株の収益から支払う金額が発行者株式の20%以上であり,買収前に発行され を発行したことを要求する.同社は救済計画を提出し、この計画に基づき、ナスダックは私たちが必要な変更の実施期間を2022年5月10日に延長することを承認した。
その救済計画の一部として,2022年3月22日にMedigap買収と私募により2022年1月に発行された普通株の保有者と交換協定を締結した。取引所協定によると、私たちは以前に発行された218,462株の私たちの普通株と交換するために、218,462株のCシリーズプリペイド権証を発行した。また、個人配給投資家が交換協定を締結したことを補償するため、著者らは同日、このような投資家に81,500件のDシリーズ前払い引受権証を発行し、追加の代価を必要としない。Dシリーズ前払い持分証の発行時の公正価値は6,930,335ドルであり、この金額 は配当とみなされるため、普通株主が当期に得られる収入は減少する。基本と希釈後の1株当たり収益を計算する際には,CシリーズとDシリーズ前払い株式証関連普通株 の株は発行済み株とみなされる。Cシリーズ株式承認証は2022年6月30日までの四半期内に行使される。Dシリーズ株式承認証は2022年9月30日までの四半期内に行使される。
株 分割
2023年2月23日、当社取締役会が付与した権力に基づいて、当社が発行を許可した発行済み普通株と発行済み普通株に対して15株1株の逆分割(“逆分割-2023”)を実施する。チケットの価値はそのままにしてください。すべての株式および1株当たりの情報 および普通株および追加の実収資本は、別の説明がない限り、列挙されたすべての期間の逆分割-2023年を反映するために遡及的に調整されている。
運営結果
2022年12月31日までの年度と2021年12月31日までの年度との比較
次の表は私たちの年間の収入と運営費用を示しています。
2022年12月31日 | 2021年12月31日 | |||||||
収入.収入 | ||||||||
手数料収入 | $ | 16,755,884 | $ | 9,710,334 | ||||
総収入 | 16,755,884 | 9,710,334 | ||||||
運営費 | ||||||||
手数料費用 | 3,384,734 | 2,427,294 | ||||||
給料と給料 | 8,592,051 | 4,672,988 | ||||||
一般と行政費用 | 6,717,889 | 3,589,221 | ||||||
マーケティングと広告 | 2,584,895 | 325,838 | ||||||
減価償却および償却 | 2,801,824 | 1,607,313 | ||||||
営業権の減価 | 14,373,374 | - | ||||||
総運営費 | 38,454,767 | 12,622,654 | ||||||
運営損失 | (21,698,883 | ) | (2,912,320 | ) | ||||
その他の費用、純額 | (899,913 | ) | (533,337 | ) | ||||
株式証承諾の公正価値確認及び変動 | 29,064,958 | (17,652,808 | ) | |||||
その他収入合計 | 28,165,045 | (18,186,145 | ) | |||||
純収益(赤字) | $ | 6,466,162 | $ | (21,098,465 | ) |
収入.収入
当社の収入は主に健康保険会社が支払う手数料からなり、この手数料は当社サービスを利用した会員が購入した保険計画に関係しています。当社は会員を現在保険計画で保険を受けている個人と定義し,個人と家庭,連邦医療保険に関する計画,小企業,付属計画を含み,当社は保険会社から賠償を受ける権利がある。
33 |
2022年12月31日現在の年間収入は16,755,884ドルであるが、2021年12月31日現在の年間収入は9,710,334ドルである。7,045,550ドルまたは73%増加する要因は、有機成長と2022年に買収された追加保険機関である。
手数料費用
2022年12月31日までの年度の手数料支出総額は3,384,734ドルであるが,2021年12月31日までの年度の手数料支出総額は2,427,294ドルである。957,440ドルまたは39%増加したのは、主に有機成長と2022年に買収された追加保険機関 によるものである。
給料 と給料
同社は2022年12月31日までの年間給与·賃金支出を8,592,051ドルと報告しているが、2021年12月31日現在の年度は4,672,988ドルである。3,919,063ドルまたは84%の増加は、主に有機事業と2022年に買収された追加保険機関を含む事業拡大によるものである。
一般料金と管理費用
2022年12月31日までの年度の会社の一般·行政費総額は6,717,889ドルであるのに対し,2021年12月31日までの年度は3,589,221ドルである。費用が3,128,668ドルまたは87%増加したのは、主に有機事業と2022年に買収された追加保険機関を含む業務拡大によるものだ。
マーケティング と広告
同社のマーケティング·広告支出は、2022年12月31日現在で2,584,895ドルであるが、2021年12月31日現在の事業年度では、同社のマーケティング·広告支出は325,838ドルである。2,259,057ドルまたは693%増加した主な原因はMedigapがソーシャルメディアプラットフォームを通じて配置した直接企業が消費者マーケティングモデルに対して、及びより大きな業界影響力を実現するために全体的に増加したブランド普及と普及努力である。
減価償却と償却
企業の減価償却·償却費は2022年12月31日現在で2,801,824ドルであるのに対し、2021年12月31日現在の年度の減価償却·償却費用は1,607,313ドルである。1,194,511ドルまたは74%の増加は、会社が業務合併によって資産を買収した結果です
営業権の減価
同社の報告書によると、2022年12月31日までの年間営業利益減額支出は14,373,374ドルだったが、2021年12月31日現在の年度は0ドルとなっている。14 373 374ドル増加したのは、行われた評価が営業権がこの額を減損したことを示したためだ。
他の収入と支出
2022年12月31日現在の事業年度では、会社は28,165,045ドルの他の収入を報告しているが、2021年12月31日現在の会計年度は18,186,145ドルである。46,351,190ドルあるいは255%増加したのは、主に株式証負債口座の確認と公正価値変動によるものであり、この口座は今年度約2,900万ドルの収益を記録したが、前年度は約1,800万ドルの損失を計上した。
流動資金と資本資源
2022年12月31日現在、会社の現金残高は1,909,769ドルであり、うち1,404,359ドルは制限された現金であり、運営資本赤字は4,528,905ドルであるのに対し、2021年12月31日の現金残高は4,620,722ドルであり、そのうち484,542ドルが制限され、運営資本赤字は36,999,751ドルである。運営資本の増加 は,主に37,652,808ドルの派生権証負債約束を発行し,流動 から非流動負債に再分類したためである.2023年3月16日に完了した証券購入協定によると、当社は取引コストを差し引いた資金純額約3,446,000ドルを獲得し、主に運営資金に用いられている。
34 |
インフレ率
通常、会社はインフレに敏感な運営費用(例えば労働力、従業員福祉、br、施設レンタル)のコスト上昇の影響を受ける可能性がある。同社は、経済状況や現在のインフレ率により、インフレが今後一定期間の定価や運営費用に実質的な影響を与える可能性があるとしている。
表外手配 表内手配
この用語はS-Kルールで定義されているため,我々 には表外配置は何もない.
キャッシュフロー
十二月三十一日までの年度 | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
経営活動のための現金純額 | $ | (3,189,997 | ) | $ | (2,253,275 | ) | ||
投資活動のための現金純額 | (24,642,312 | ) | (2,299,360 | ) | ||||
融資活動が提供する現金純額 | 25,121,356 | 8,643,776 | ||||||
現金、現金等価物、および制限的現金純増加(減少) | $ | (2,710,953 | ) | $ | 4,091,141 |
操作 活動
2022年12月31日現在の年度、経営活動で使用されている現金純額は3,189,997ドルであるが、2021年12月31日までの年度、経営活動で使用されている現金は2,253,275ドルである。br}2022年に使用された現金は純収益6,466,162ドルであり、非現金調整10,561,046ドルで相殺され、主に減価償却と償却2,801,824ドル、営業利益減価14,373ドル、債務発行償却コスト41,875ドル、株式ベース給与支出1,249,873ドル、および非現金レンタル費用36,442,873ドルである。被承認株式証が引き受けた公正価値確認及び変動29,064,958ドル、及び運営資金純額約905,000ドル変動に相殺され、主な原因は売掛金及び売掛金が1,304,652ドル減少し、引当準備金が568,539ドル減少したが、前払い費用及びその他の流動資産が2,496,689ドル減少し、その他の支払金が約270,000ドル増加して相殺されたことである。
投資 活動.
2022年12月31日までの年度における投資活動用キャッシュフローは24,642,312ドルであるのに対し,2021年12月31日現在の年度投資活動用キャッシュフローは2,299,360ドル である。2022年に使用された現金は、24,138,750ドルの買収、財産およびデバイスの購入約71,000ドル、および無形資産約882,000ドルの現金の支払いに使用され、売却投資収益450,000ドルに相殺される。
活動に資金を提供する.
融資活動が提供する現金は2022年12月31日までの年間で25,121,356ドルであるのに対し,2021年12月31日までの年度は8,643,776ドルである。融資活動が提供する2022年現金純額は主に2022年1月の私募発行の収益と関係がある。これらの株を発行した純収益は17,853,351ドルだった。また,Aシリーズの権利証を行使することで2,475,000ドルの収益を獲得し, による企業買収による融資収益は6,520,000ドル,関連側融資により1,500,000,000ドルを獲得した.これらの償還された債務元金は約875,000ドル、支払債務発行コスト214,000ドル、支払関連側融資約184,000ドル、支払利益負債約1,705,000ドル及び支払短期融資支払い約263,000ドルが相殺される。
重要な会計政策と試算
アメリカ公認会計原則に基づいて財務諸表と関連開示を作成し、管理層に資産、負債、収入、費用と関連開示報告金額に影響を与える推定と判断を要求する。推定と判断は,歴史的経験,予測イベントと,このような場合には合理的と考えられる様々な他の仮定に基づいている. 推定と判断は,異なる仮説や条件によって異なる可能性がある.私たちの見積もりと判断を継続的に評価します。私たちの経営陣は、以下の会計政策が私たちの財務状況と運営結果を記述するために重要であり、経営陣が最も困難で、最も主観的、または最も複雑な判断をする必要があると考えています。
業務br買収:買収の会計処理は、支払いに対する価格の公正な価値および買収の個別資産および負債を推定することを要求し、これは、後続の期間に確認されたコストの金額および時間に大きな影響を与える可能性がある多くの判断、仮説、および推定に関するものである。買収を会計処理することはまた、買収された実体の支配権がいつ移転するかを決定するための重大な判断に関連する可能性がある。私たちは通常独立した第三者推定研究を獲得して、将来のキャッシュフロー、割引率、比較可能な市場価値の決定を含む公正な価値の確定を助ける。重大な仮説、推定、判断に関する項目は、
● | 割引率と支払い時間を含む債務 | |
● | 将来の課税所得額および税率の予測を含む繰延納税資産 | |
● | 支払いまたは譲渡の価格の公正価値; | |
● | 推定方法、将来の収入およびコストの推定、および割引率を含む無形資産 |
35 |
アクシデント: 私たちは様々な事故で損失を受けるかもしれない。このようなインシデントによる損失の確率と金額(あれば)を見積もるためには,重大な判断が必要である.負債が発生している可能性が高く、資産が減少しており、損失金額が合理的に推定できる場合には、計上すべき項目が生じる。またはある事項の解決を計算する際には、解決前の各期間に関する額、解決期間内の業務費用の額、および将来の期間に関する額を推定するために、重大な判断が必要となる可能性がある。
商業権と無形資産:著者らは毎年第4四半期に営業権の減値をテストし、もし減値指標が存在すれば、営業権をより頻繁にテストし、営業権報告単位の公正価値がその帳簿価値よりも低い可能性があるかどうかを確定する。本評価では,公正価値がその帳簿価値よりも大きいと結論した報告単位については,営業権は減値していないと考えられ,営業権減値テストを行う必要はない。本評価で考慮した定性要素は業界と市場考慮要素、全体財務業績とその他の関連事件及び報告単位の公正価値に影響する要素を含む。本評価では,公平価値が帳簿価値よりも低いと結論した報告単位について,報告単位ごとの公正価値を決定し,報告単位に割り当てられた純資産の帳簿価値と比較することで,営業権の減値をテストした。報告単位の公正価値 がその帳簿価値を超える場合、営業権は欠陥がないとみなされる。報告単位の帳簿価値がその公正価値を超える場合、帳簿価値と暗黙的公正価値との差額までの減値損失を計上する。
マイナス値、報告単位、報告単位の資産と負債、および報告単位の公正価値をいつテストするかを決定するには重大な判断が必要であり、重大な推定と仮定の使用に関連する。これらの見積もりと仮定には 収入増加率と費用が含まれており,我々の長期計画プロセスの一部として策定されている.同じ見積もりはまた業務計画、予測、そして資本予算にも使用される。私たちは、各潜在的な価値を計算し、それを現在の株価、アナリストの合意定価と管理層の予想と比較することで、私たちの長期計画過程の産出の合理性をテストする。これらの推定と仮定は、報告単位の予測未来のキャッシュフローを計算し、br}リスク調整後の比率を用いて割引して公正価値を推定する。割引率は適切な市場比較性を決定する必要がある。我々は,合理的であると考えられるが予測不可能で本質的に不確実であるという仮定に基づいて公正価値推定を行う.将来の実際の結果 はこれらの見積りとは異なる可能性がある.
イベントや状況が帳簿価値が回収できない可能性があることを示す場合,帳簿金額と資産が予想される未割引現金流量の和と比較することにより,確定耐用年数を持つ他の確認済み無形資産をテストする。著者らは毎年割引キャッシュフローなどの公正な価値方法を用いて、寿命が不確定な無形資産に対して減値テストを行った。公平なbr価値を見積もることは、将来の販売価格、販売量、コスト、割引率を含む重大な仮定に関連する。
当社は2022年12月31日までに、時価法取引市場法を用いて商誉減値テストを行い、営業権が14,373,374ドルと過大評価されていると結論した。そこで、当社は2022年12月31日までの年度の営業報告書の中で商誉減値帳で同じ金額の営業権減値を確認した。当社は2021年12月31日までにASC 350-20-35-3に基づいて営業権を評価し、関連する定性的要因を分析した。当社は,報告 単位の公正価値がその帳簿価値よりも少ない可能性が低い可能性がないことに注意し,2段階の営業権減値テストを行う必要がないことを確認した。Br定性評価によると,当社は2021年12月現在および2021年12月期までに営業権に欠陥はないと結論した。
所得税 税:私たちは私たちの所得税の支出を推定し、最終的に世界の複数の税務管轄区域で支払わなければならないか、または取り戻すことができる金額を推定する必要がある。これらの見積もりは法規に対する重大な判断と解釈に関連しており、本質的に複雑である。 は適用年度終了後の数年間、個別の管轄区域所得税処理の解決策を知ることができないかもしれない。私たちはまた、米国公認会計原則に基づいて私たちの繰延税金資産の現金化能力を評価し続ける必要があり、これは私たちの業績と他の関連要素を評価する必要がある。繰延税金資産の現金化は私たちが未来の課税所得額を生成する能力にかかっている。ここ数年、私たちの経営業績は、私たちが達成する予定の繰延税額の増加のおかげで、主に資本支出レベルと私たちが達成する予定の課税所得額の増加から来ています。私たちの所得税規定または優遇は、私たちがこれらの司法管轄区と他の管轄区の将来の課税収入を予測する能力にある程度依存する。このような予測自体は困難であり、重大な判断に関連し、その中には、未来の平均販売価格と販売量、製造と管理費用、資本支出レベルの予測、及び私たちがより実現可能な繰延税項目の純額に重大な影響を与える他の要素を分析することが含まれている。
収入 確認:
すべてのbr}手数料収入は、ミス、保険取り消し、保険改訂による推定手数料調整が差し引かれます。
会社は、特定の収入または事業者(総称して手数料と呼ばれるか、または手数料と呼ばれる)を達成するために定期的に制定された利益目標に基づいて、手数料、利益共有、超過、およびボーナスを含む追加収入を稼ぐ。あるいは手数料は会社が保険契約者が設定した目標を達成したときに稼いでいます。保険会社は会社 が目標を達成した時に会社に通知します。当社は収入が大きく逆転しない可能性が高い場合にのみ収入 を確認します。
株に基づく報酬 :株式に基づく報酬は、付与された日に報酬の公正価値に基づいて推定され、必要なサービス期間内にオンライン販売法を用いて費用として確認される。業績に基づく株式奨励については、 確認の費用は、業績評価を実現する可能性の評価に依存する。我々は将来の業績の予測を用いてこれらの確率を評価するが,この評価には重要な判断が必要である.
36 |
適切な公正価値モデルを決定し、授与日の株式に基づく奨励の公正価値を計算するには、株価変動と期待オプション寿命の推定を含む重大な判断が必要である。我々は,履歴データや市場情報からこれらの見積りを作成し,これらの情報は時間の経過とともに大きく変化する可能性がある.使用した見積り値がやや変動すると,推定値が大きく変化する可能性がある 我々は,Black-Scholesオプション推定モデルを用いて,我々の従業員株式購入計画に基づいて付与された従業員株式オプションと報酬を評価する.我々は,株式取引の オプション由来の履歴変動率隠れ変動率から株価変動率を推定する.
第 7 A項。市場リスクの定量的·定性的開示について
は適用されない.
第8.財務諸表および補足データ
本年度報告の一部として提出された表格10−Kを参照し、以下第15項に掲げる財務諸表を参照されたい。
第br項9.会計·財務開示に関する変更と会計士との相違
は適用されない.
第 9 A項。制御とプログラム
制御とプログラム要求
情報開示制御とプログラムの評価
開示制御プログラムは、“米国証券取引委員会”規則及び表に指定された期間内に“取引法”に基づいて提出された報告(例えば、本年度報告)において開示を要求する情報を記録、処理、まとめ、報告することを確保するために設計されたプログラムである。Br制御措置を開示する設計は、そのような情報の蓄積を確実にし、必要な開示に関する決定をタイムリーに行うために、最高経営者および最高財務官を含む私たちの管理層に伝達するためのものでもある。私たちの経営陣 は、現最高経営責任者と最高財務責任者(私たちの認証者)の参加の下、取引法第13 a-15(B)条に基づいて、2022年12月31日までの私たちの開示制御と手続きの有効性を評価しました。 評価によると、私たちの認証者は、2022年12月31日まで、私たちの開示制御と手続きはすべての実質的な面で有効であると結論しました。
私たちは私たちの開示統制と手続きがすべてのミスとすべての詐欺を防ぐことを期待していない。開示制御とプログラムの発想と動作がどんなに良くても、 は絶対的な保証ではなく合理的な保証しか提供できず、開示制御とプログラムの目標を達成することを確保する。また, 開示制御やプログラムの設計は,資源制約が存在し,そのコストに対する報酬を考慮しなければならないという事実を反映しなければならない.すべての開示制御およびプログラムの固有の制限のため、開示制御およびプログラムのいかなる評価も、私たちが私たちのすべての制御欠陥および詐欺事例(あれば)を検出したことを絶対的に保証することはできない。開示制御およびプログラムの設計もまた、将来のイベント可能性のいくつかの仮定に部分的に基づいており、任意の設計がすべての潜在的な未来条件でその規定された目標を成功的に達成することを保証することはできない。
経営陣の財務報告内部統制に関する報告
我々の経営陣は、取引法ルール13 a-15(F)および14 d-14(F)で定義されているように、財務報告の十分な内部統制の確立と維持を担当している。私たちは財務報告の内部統制に対して財務報告の信頼性を合理的に保証し、公認された会計原則に基づいて外部目的の財務諸表を作成することを目的としている。
すべての内部制御システムは,どんなに良く設計されていても,固有の限界があり,誤った陳述を防止したり発見したりすることができない可能性がある.したがって、有効なシステムと判定されても、財務報告の信頼性や財務諸表の作成や列報の面で合理的な保証を提供することしかできない。また,将来的に任意の有効性評価を行う予測は,条件の変化により制御不足のリスクが生じる可能性があり,政策やプログラムを遵守する程度が悪化する可能性がある.
経営陣は、2022年12月31日までの社内財務報告の内部統制の有効性を評価した。評価には,管理層はトレデビル委員会後援組織委員会(COSO-2013)が“内部統制-総合枠組み”で発表した基準を用いた.その評価によると、経営陣は、2022年12月31日現在、当社の財務報告に対する内部統制 はすべての重要な面で有効であると結論した
財務報告の内部統制の変化
最近の財政四半期内に、私たちは財務報告の内部統制(この用語は“取引法”規則13 a-15(F)および15 d-15(F)で定義されている)に大きな影響を与えなかったか、または合理的に私たちの財務報告の内部統制に大きな影響を与える可能性のある変化を生じなかった。
第 9 B項。その他の情報
ない。
プロジェクト9 Cです。検査妨害に関する外国司法管区の開示
適用されません。
第 第3部分
プロジェクト 10.役員、役員、会社管理
以下に会社役員と上級管理職の名前,本10−K表日までの年齢,担当ポスト,および2022年に会社でサービスを開始したすべての人員 を示す。
名前.名前 | 年ごろ | ポストに就く | ||
テスラ·ビマン | 68 | CEO兼取締役会長 | ||
アレックスBlumenfucht | 34 | 首席財務官兼役員 | ||
ウィリアム·リボヴィッツ | 39 | 最高財務官(2023年1月1日非幹事職に異動) | ||
ジョル·マルコヴィッツ | 42 | 最高財務官(CFO)(2023年1月1日現在)、首席会計官(CAO)、財務報告マネージャー | ||
ヤコフ ベマン | 40 | 保険事業部執行副総裁 | ||
スコット·コーマン | 68 | 取締役兼監査委員会議長(監査委員会財務専門家)、報酬、指名と管理委員会メンバー | ||
ベン·フルツウェグ | 58 | 取締役、報酬委員会議長、監査、指名、管理委員会のメンバー | ||
シェルトンブリックマン | 57 | 取締役、指名·管理委員会議長、監査·報酬委員会のメンバー |
エズラ·ベマン:
信実グローバルグループの役員です。
2018年現在:信実グローバルグループ最高経営責任者
1985年から現在まで:信実グローバルホールディングス有限公司とその付属会社会長
Ezra Beymanは2018年から私たちの取締役会長と最高経営責任者を務めてきた。Beymanさんは、Reliance Global Group,Inc.の成功と成長をリードする中核的なパワーであり、不動産創業から10年近くの彼の経験と保険業界の経験によって、彼の先見性と鋭さを総合的な目標に集中させています:誠実さと成功。ある時点で、Beymanさんの商業および住宅事業の組み合わせは、約40,000単位、およびいくつかの保険機関を含みます。1985年、彼は妻と一緒に小型担保ローンブローカーを設立し、彼の地下室で経営した。その時から、彼の会社は市場の活力に満ちた力に急速に成長した。2008年までに、米国第3位の担保ローンブローカーを持ち、その間に複数の担保ローン会社を買収した。彼は不動産買収にも拡大し、ポートフォリオは30億ドル以上に増加した。投資拡大の過程で、ベマンは他の市場の機会を模索し始め、フロリダ州とニュージャージー州のいくつかの保険会社を買収した。彼の冒険プロジェクトには保証会社と保険会社に入る分野が含まれている。Beymanさんはニューヨークのほとんどの都市で育ち、Mesivta Tifereth Yerushalayimで中学と中学校の後の数年間を過ごし、そこで彼は分析能力を高め、タキシード研究の様々な分野を把握し、院長と最も親密な学生の一人というポストを獲得した。1975年、彼は最初のタムド号を取得した。
ジョル·マルコヴィッツ:
2021年現在:Reliance最高財務官 Global Group,Inc.
2015-2021年:ピマウェイ会計士事務所上級マネージャー(監査)
Joel Markovitsは2023年1月1日に現チーフ財務官を務め、2021年6月に入社し、財務報告マネージャーを務め、その後2022年2月に首席会計官(CAO)に任命された。Joelは公共部門と民間部門で12年以上の財務、会計、報告経験を持っている。Reliance Global Groupに加入する前、Joelは2015年4月から2021年5月までの間にピマウェイ会計士事務所の上級マネージャーを務め、そこで世界160億ドル(年収)企業報告の首席監査上級マネージャーを務め、米国公認会計基準と国際財務報告基準を報告するなど、より規模が大きく、より複雑な監査を指導した。彼はピマウェイ最大の米国業務部門のデータと分析専門家と技術革新責任者でもあり、データ分析を強化する技術力の開発と配備を監督している。Br}Joelは2013年11月からニュージャージー州で公認会計士を務めている。
ヤコフ·ベマン:
2018年現在:信実グローバルグループ保険事業部執行副総裁
2012-2018:帝国保険ホールディングス保険事業部執行副総裁
Ezra Beymanさんの息子であるYaakov Beymanは、2018年7月から保険事業執行副社長を務めています。Beymanさんは、信実グローバル·グループの保険業務を担当しており、2012年12月から2018年7月にかけて、帝国保険ホールディングスの保険事業部執行副社長を務めています。彼のワークプラットフォームは,保険部門の将来ビジョンを策定する戦略も含め,様々な保険業務を発展させるための運営ツール をより精密なレベルで開発·実施することも含まれている。ストラテジストとして、Beymanさんは、地理的およびカテゴリ的に様々な保険商品を提供する 拡張REIを計画しています。より実践的なレベルではベマンはマーケティング、最先端の技術モデル、財務管理、流通、およびエンティティの作成とメンテナンスに深く関与しています。彼のクリエイティブクリエーターと実施者としての役割を結びつけると,彼は会社の発展においてリーダーシップを発揮する能力が完全にある
37 |
アレックス·ブルーメンフット:
信実グローバルグループの役員です
2018-2022:信実グローバルグループ前首席財務官 Inc.
2015-2018年:徳勤とTouchéの上級監査員。
Alex Blumenfruchtは2018年から取締役会のメンバーを務め、2018年から2022年6月1日まで私たちの最高財務官(CFO)を務め、その間に私たちの首席財務官を辞め、独立会社のCFOの仕事を受けました。当社に参入する前に、さんBlumenfruchtは、2015年9月から2018年5月まで、Deloitte&Toué,LLPが監査と保証の専門家を務め、そこで上場企業と非上場企業の監査チームを指導することに成功しました。取締役会では、ブルモン·フォヘットさんが、私営および上場企業の内部統制、財務分析、報告書の分野で豊富な経験を有し、企業の財務、報告、経営管理の中核となることを認め、取締役として理想的な人物となりました。
ウィリアム·レボルヴィッツ:
2022年の信実グローバルグループの元首席財務官。
2019-2021:IDT社業務発展取締役
William Lebovicsは会社から首席財務官に任命され、2022年6月1日から発効し、2023年1月1日からウィリアムは首席財務官の役割から買収の上級副総裁役に移行する。ウィリアムは、当社に入社する前に、2021年11月から2022年5月までIDT Corporation(ニューヨーク証券取引所コード:IDT)で業務発展担当を務め、Howard Jonas会長と会社の2つの新業務ラインについて密接に協力しています。2019年1月から2021年11月まで、WilliamはIDW Media Holdings(ニューヨーク証券取引所コード:IDW)の財務マネージャーを務め、財務報告、融資、M&A、その他の財務関連業務の処理を担当しています。2016-2018年の間、LebovicsさんはT 5 Capital規制のモバイルテクノロジー会社のパートナーと製品責任者です。Williamは、日本人寿グローバル投資家で別の投資グループマネージャーを務めていたことや、普華永道の不動産資産部で不動産コンサルタントを務めていたことなど、豊富な企業融資経験を持っている。ウィリアムはフェルリー·ディケンソン大学の会計学修士号、ニューヨーク大学の金融·投資専攻の不動産修士号、トゥロ学院の工商管理学士号を持っている。
スコット·コーマン:
取締役-2019年に取締役会に参加
1984年から現在まで南山社の社長
2019年現在:Illumina RadiopPharmticals LLC CEO
コーマンさんは、2019年12月から当社の取締役会に勤めており、現在は1984年創業の私募株式会社ナ盛社の社長でございます。このポジションで、Kormanさんは財務コンサルティング、M&A、および一般管理タスクに参加しました。2019年5月以来、Innerate RadiopPharmticals LLCの創始者兼管理メンバー兼CEOであり、2020年2月以来Sentry実験室LLCの最高経営責任者であり、2018年以来Adencell LLCの最高財務官と取締役会メンバーである。Kormanさん氏は、制服、ティッシュ、サービスウエア、ホテル、保健織物の有力メーカー、流通業者であるBest Manufacturing Group LLCの会長兼CEOを務めています。コーマンさんはまた、牛乳、アイスクリーム混合物、アイスクリーム製品を扱う全方位的なサービスを提供する乳製品加工業者および流通業者であるウェールズ農場のCEO兼社長を務めています。コーマンさんは、ペンシルバニア大学ウォートンビジネススクールで経済学の学士号を取得しています。2011年12月以来、彼はTofutti Brands,Inc.の取締役会のメンバーを務めてきた。彼はまた複数の非営利団体の取締役会に勤めている。取締役会では、コーマンさんのビジネス経験から、当社の理想的な取締役の人選と認定された。
ベン·ファruchtzweig
2019年に取締役会に参加
2013年現在:モスス·バイス·アバ
Fruchtzweigさんは、2019年12月以降、当社の取締役会に勤めており、数十年間の会計および金融サービス管理の経験を持ってきました。2013年6月以来、彼は現在Mosdos Beis Abba取締役会に勤めている。彼は国家金融サービス·投資会社で首席主計長/財務アナリストを務めていた。彼は1987年にニューヨーク公認会計士免許を取得し、徳勤会計士事務所と販売会計士事務所で働いていた。現在、Fruchtzweigさんは、商業倫理を含む様々なテーマについて講義を行っている。彼はまた、条件に合った個人と家庭に必要な財政支援、サービス、指導を提供する非営利民間財団の受託者を自発的に務めた。Fuchtzweigさんは1985年6月にニューヨーク州立大学クイーンカレッジを卒業しました。取締役会では、Fruchtzweigさんの強い会計と金融的背景が彼を取締役の一員にしたと考えています。
38 |
シェルトン·ブリックマン:
2020年に取締役会に参加する
2013年現在:Rockshore Advisors LLCの社長
Brickmanさんは、2013年5月からRockshore Advisors LLCの社長を務めています。Brickmanは2020年8月から当社の取締役会に勤めています。シェルトンは25年を超えるM&Aコンサルティングと業務発展経験を持ち、総取引額は400億ドルを超えている。また、2021年5月以来、InfinT買収会社の最高財務官 を務めてきた。シェルトンはAIG、安泰、National Generalなどの会社のために働いていた数十億ドルの保険会社で働いていた。彼は国際会社(アラブ首長国連邦、イギリス、アジア、ラテンアメリカ)、スタートアップ企業の運営、地域保険会社に協力していた。Brickmanさんの経験は、保険会社との協力、一般機関の管理、卸売業者、小売業者、第三者管理人など、財産の死傷者と生命/健康市場をカバーしています。取締役会では、ブリックマンさんのM&Aと保険業界の経験から、当社の理想的な取締役の人選とされています。
家族関係
私たちの役員と他の人の間には何の手配もありません。私たちの取締役は彼らのポストによって指名されたり、選挙されたりします。Ezra BeymanとYaakov Beyman (親子)を除いて、私たちのどの役員や幹部の間にも家族関係はありません。
取締役会各委員会
取締役会には、監査委員会、指名·管理委員会、報酬委員会の3つの常設委員会が設置されており、詳細は以下の通り。これらの委員会のメンバー は毎年年次株主会議と同時に行われる取締役会定例会で選出されている。各委員会の規約は私たちのウェブサイトwww.relianceglobalGroup.comで見つけることができ、私たちの委員会は上述したように任命することができる。
監査委員会
監査委員会は、私たちの財務記録を審査し、私たちの独立監査役を処理し、財務報告に関する政策を取締役会に提案し、私たちの業務のすべての側面を調査する権利があります。監査委員会のすべての会員たちは現在ナスダックの独立性要件と他の既定の基準を満たしている。
監査委員会は、私たちの独立公認会計士事務所の仕事を任命、報酬、監督する独占的な権力を持っており、Form 10-K年度報告書に含まれる監査された総合財務諸表、中期財務諸表、当社の収益プレスリリースを管理層や独立公認会計士事務所と共に審査·検討する責任があります。監査委員会はまた、独立した公認会計士事務所の独立性及び品質制御プログラムを審査し、管理層の内部統制の有効性の評価を審査し、経営陣とリスク評価及びリスク管理に関する会社の政策を検討し、監査委員会規約の十分性を毎年審査する。
Scott Korman、Ben Fruchtzweig、Sheldon Brickmanは独立取締役であり、この委員会のメンバーであり、Scott Kormanは議長と監査委員会の財務専門家である。
指名と統治委員会
指名および会社管理委員会は、(A)取締役が著名人を指名されるための資格基準を制定すること、(B)取締役会メンバー候補者を決定、考慮し、指名すること、(C)会社に適用される会社管理基準および業務行動基準および道徳基準を制定、推薦し、評価すること、(D)取締役会、取締役会(委員会を含む)のプログラムを実施·監督し、会社会長および最高経営責任者に対する取締役会の評価を監督すること、を担当する。(E)取締役会及び取締役会委員会の構造及び構成について提案する(br};(F)会社管理事項及び連邦証券法に規定されている任意の関連事項について取締役会に意見を提供する;及び(G)取締役会が合資格を取締役会メンバーになることに協力する者;取締役会に次の株主総会の取締役指名人選を推薦する;及び取締役会に取締役指名人選を推薦して取締役会の空きを埋める。
39 |
指名と管理委員会は取締役を務めるために必要な資格、素質、技能とその他の専門知識を確定し、取締役会が取締役指名人選を選択する際に考慮すべき標準(“取締役標準”)を承認することを提案した;取締役標準に基づいて取締役会のメンバーになる資格がある個人を確定し、スクリーニングする。指名及び管理委員会は、当社株主が当社委託書に記載された手続に基づいて推薦する任意の取締役候補、及び株主が適用法律、規則及び規則及び当社定款文書の規定により有効に指名された任意の取締役候補を考慮する。指名及び管理委員会は取締役指名人選の選考及び承認について取締役会に提案し、株主周年大会の採決を提出する。取締役会の承認を経なければならない。指名および統治委員会は、著名人を決定する際に多様性を考慮した既定の政策または手順を考慮していないが、広範な経験、人材、専門、背景、brの視点、年齢、性別、人種、および市民のアイデンティティを有する被著名人を決定し、募集するために努力し、会社に大きな貢献をするために必要な約束を持っている。取締役会は著名人を長期的な株主価値の向上に力を入れるべきであり、高い標準の誠実さと道徳行為を備えるべきである。
Scott Korman、Ben Fruchtzweig、Sheldon Brickmanはこの委員会のメンバーであり、Sheldon Brickmanは議長だ。
報酬委員会
報酬委員会は、当社の役員報酬を監督し、会社の財務業績、生産性、革新能力の向上を奨励し、奨励するために、重要な従業員に様々な激励アドバイスを提供する。
報酬委員会は、(A) 取締役会に協力して、会社の報酬計画、政策、計画を監督する上での受託責任を履行し、私たちの全体的な報酬構造を評価し、すべての役員報酬計画、奨励的報酬計画、および株式に基づく計画を審査し、役員報酬を決定することを含み、(B)報酬委員会定款の十分性を毎年検討する。給与委員会は、他の事項を除いて、当社の行政総裁の給与に関する目標や目標を審査·承認し、行政総裁のこのような目標における表現を評価し、評価結果に基づいて行政総裁の給与レベルを決定する。報酬委員会はまた、CEOから他の役員へのアドバイスを考慮し、現在の業績や長期的な影響を持つ重大な措置を含む会社の業績を評価する。これは、役員個人の貢献を評価し、会社の役員に支払う賃金と奨励的な報酬レベルを取締役会に提案し、報酬レベルを類似または関連業界の他のリード企業の報酬レベルと比較すること、社内の財務、人的資源、後継計画を審査すること、取締役会が奨励的な報酬計画と計画および従業員福祉計画と計画を制定·管理することを提案し、取締役会は会社のある退職計画に基づいて追加の年末納付を支払うことを提案する。会社の重要な従業員に株式インセンティブを付与し、会社の株式インセンティブ計画を管理し、経営陣の要求に応じて、取締役会が新会社の役員の報酬案と会社役員の退職案を承認することを審査し、提案する。
Scott Korman、Ben Fruchtzweig、Sheldon Brickmanはこの委員会のメンバーであり、Ben Fruchtzweigが議長を務めている。
指名手続きを変更する
ない。
取締役会の指導構造とリスク監督における役割
私たちは会長と最高経営責任者のポストを分けるべきか合併するかについて正式な政策をとっていませんが、従来、これらのポストを部分的に合併することは会社とその株主の最適な利益に合致していると考えられています。会社規模が小さいため,現在は会長とCEO職を部分的に統合することが最も有効であると考えられる。
40 |
私たちの取締役会は主に私たちのリスク管理プロセスを監督する責任がある。取締役会は、経営陣、監査役、法律顧問、その他の会社のリスク評価に関する定期的な報告書を受信して審査する。取締役会は、会社が直面する最も重大なリスクと私たちの全体的なリスク管理戦略に焦点を当て、私たちが負担するリスクが取締役会のリスクパラメータと一致することを確保します。取締役会は会社を監督し、私たちの管理層は日常のリスク管理プロセスを担当しています。我々は,この役割分担が会社が直面するリスクに対応する最も有効な方法であると信じており,我々の取締役会リーダー構造 はこの方法を支持している.
取引法第16条(A)条を遵守する
“取引所法案”第16条(A)条は、われわれの役員、役員及び実益が10%を超える登録種別株式証券を有する個人に、それぞれ表3、表4及び表5を用いて、実益所有権初期報告書、実益所有権変更報告書、年度実益所有権変更報告書を委員会に提出することを要求する。米国証券取引委員会の規定によると、役員、役員、および10%を超える株主は、彼らが提出した第16条(A)条の報告書のコピーをわが社に提供しなければならない。
当社は第16条(A)条を遵守していることを報告しない。
第br項11.役員報酬
法規S−K第402項及び第407条(E)(4)及び(E)(5)項の開示要求に基づいて、下表は役員報酬をまとめた。
集計表 給与表
氏名 と主要職務 | 年.年 | 給料 (ドル) | ボーナス.ボーナス ($) | 株
奨励 ($) | オプション
奨励(付与されていない) ($) | 非持分 奨励計画 補償する ($) | 年金価値と非合格繰延報酬収益の変化 | 他の報酬はすべて ($) | 合計する ($) | |||||||||||||||||||||||||||
テスラ·ビーマンは | 2022 | 300,000 | 305,963 | - | - | - | - | - | 605,962 | |||||||||||||||||||||||||||
最高経営責任者 | 2021 | 228,000 | 30,000 | - | - | - | - | - | 258,000 | |||||||||||||||||||||||||||
ジョル·マルコヴィッツは | 2022 | 197,499 | 130,625 | - | - | - | - | 328,124 | ||||||||||||||||||||||||||||
首席財務官 | 2021 | 113,820 | - | 25,000 | - | - | - | - | 138,820 | |||||||||||||||||||||||||||
ジョナサン·フォートマン | 2022 | 216,058 | 10,608 | 538,750 | - | - | - | - | 765,416 | |||||||||||||||||||||||||||
買収副総裁 | 2021 | 160,411 | 2,699 | - | - | - | - | - | 163,110 | |||||||||||||||||||||||||||
ヤコフ·ベマンは | 2022 | 219,539 | 30,000 | - | - | - | - | - | 249,539 | |||||||||||||||||||||||||||
副社長 保険を実行する | 2021 | 190,000 | 30,000 | - | - | - | - | - | 220,000 | |||||||||||||||||||||||||||
ジュリー·ブロディは | 2022 | 169,875 | 100,000 | - | - | - | - | 269,875 | ||||||||||||||||||||||||||||
社長 マネージャー | 2021 | 156,907 | - | - | - | - | - | 156,907 |
役員報酬
次の表は、2022年から2021年の間に非従業員役員に支払われた報酬を示しています。
名前.名前 | 現金で稼ぐか支払う費用 | 株奨励(ドル) | オプション奨励権を行使できない (株式数) | 非持分インセンティブ計画報酬(ドル) | 不合格繰延報酬収入(ドル) | 他のすべての補償(ドル) | 合計する (販売限度額) | |||||||||||||||||||||||||
ベン·ファruchtzweig | 2022 | 42,000 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||
役員.取締役 | 2021 | $ | 22,500 | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||
スコット·コーマン | 2022 | 42,000 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||
役員.取締役 | 2021 | $ | 22,500 | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||
シェルトン·ブリックマン | 2022 | $ | 42,000 | $ | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||
役員.取締役 | 2021 | 22,500 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||
アレックス·ブルーメンフト | 2022 | 24,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||
役員.取締役 | 2021 | - |
41 |
プロジェクト 12.ある実益所有者と管理層の保証所有権及び関連株主事項
次の表は、2022年12月31日までの私たちの普通株式の所有権に関するいくつかの情報を示します:(I)私たちの普通株の5%以上の利益所有者を持っていることを知っている一人一人、(Ii)すべての取締役、(Iii)指名されたすべての役員、および(Iv)すべての取締役とグループとしての幹部。実益所有権は、株式が当該等の株式に対して投票権または投資権を有する者 実益が所有していると考えられる米国証券取引委員会の規則に基づいて決定される。2022年12月31日にオプションまたは株式証明書を行使して発行可能な普通株式、またはその日から60日以内に行使可能な普通株式は、その人の所有権パーセンテージを計算することについては、発行された普通株式とみなされ、そのオプションを保有する者が実益を有するが、任意の他の者の所有権パーセンテージを計算する際には、 が発行された普通株式とはみなされない。適用される所有権率は、2022年12月31日現在の1,219,573株発行普通株に基づく。
実益所有者の氏名又は名称及び住所(1) | 株式数 ごく普通である | 量 株 優先して優先する | 有益な 所有権 パーセント | |||||||||
株主の5% | ||||||||||||
信実グローバル·ホールディングス-300通り。アメリカ、ニュージャージー州レイクウッド、105号室、郵便番号:08701** | 289,389 | - | 23.7 | % | ||||||||
任命された行政員と役員 | ||||||||||||
エズラ·ベマン | 327,657 | - | 26.9 | % | ||||||||
アレックス·ブルーメンフト | 8,222 | - | * | |||||||||
ヤコフ·ベマン | 3,889 | - | * | |||||||||
ジョル·マルコヴィッツ | 2,154 | - | * | |||||||||
シェルトン·ブリックマン | - | - | * | |||||||||
スコット·コーマン | 2,177 | - | * | |||||||||
ベン·ファruchtzweig | 204 | - | * | |||||||||
全役員と執行幹事(7人) | 344,303 | - | 28.2 | % |
*実益所有権が1%未満です。
*Reliance Global Holdings,LLCは会社の最高経営責任者Ezra Beymanによって制御されるエンティティです
我々の普通株式の譲渡エージェントと登録機関はStock Transferである.移籍代理と登録員の住所はニューヨークウッドミルラファット広場18号、郵便番号:11598です。その電話番号は(212)828−8436である。
第br項13.何らかの関係や関連取引、および取締役独立性
以下は、以下の取引の説明である:(I)関連する金額は、(A)12万ドルを超えるか、または(B)過去2つの完全会計年度の年末平均総資産の1%を超えるか、および(Ii)我々の任意の取締役、役員、または5%を超える株を保有する任意の取締役、役員、または5%を超える株式を保有する任意の取締役、役員、または上記のいずれかの人の直系親族または上記のいずれかと家族を共有する任意の人、直接または間接的な重大な利益(持分および他の補償を除く)、終了、およびそれらのいずれかの人と家族を共有するいかなる人も、直接または間接的に重大な利益を有するか、または5%を超える株式を保有する任意の取締役、役員、または上記のいずれかの人と家族を共有する任意の人、または直接的または間接的な重大な利益(持分および他の補償を除く)、終了、およびこれらのいずれかの人と家族を共有するいかなる人も、直接または間接的に重大な利益(持分およびその他の補償制御変更 は他と類似したスケジュールであり,これらのスケジュールは“役員報酬.”
当社は共同制御下の関係者Reliance Global Holdings,LLCと融資協定を締結している。このローンには期限もなく、利息も発生しません。会社に業務キャッシュフローがあるため、返済を行います。様々な融資の収益は、USBA、EBS、CCS、SWMT Acquisition、Fortman、Altruis、およびUISの買収に資金を提供するために使用される。2022年12月31日と2021年現在、関連側の対応ローンはそれぞれ100,724ドル、353,766ドル。信実ホールディングスは、2022年、2022年および2021年12月31日に、それぞれ当社の約24%および33%の普通株を保有している。
2022年9月13日,当社は関連側エンティティYES americana Group,LLCに元金1,500,000ドルの元金手形(“手形”)を発行した。この債券は2024年1月15日に満期となり、最初の6ヶ月の年利は0%で、その後は年利5%で、月に1回配当される。手形が満期日までに支払われていない場合、ローンは自動的に1年から2025年1月15日まで延長され、必要であれば、2026年1月15日まで再延長される。
私たちの知る限り、上記に加えて、過去2つの財政年度内に、上記に述べた以外に、重大な取引や一連の類似取引はなく、または、私たちがかつてまたは参加しようとしていた任意の提案取引または一連の類似取引に関連する金額は、(A)120,000ドルまたは(B)過去2つの完全財政年度末平均総資産の1%を超え、および 任意の取締役またはその役員である。または当社の任意の種類の普通株式(Br)が5%を超える証券所有者を所有しているか、または上記のような者の直系親族が権益を有しているか、または吾等の知る限りでは、当社の任意の種類の普通株および取締役に報酬 を支払うことを除く)。
Fruchtzweig、Korman、Brickmanさんは、ナスダック株式市場有限責任会社(“ナスダック”)の上場基準における独立性の定義によると、独立した取締役です。
関係者取引の政策と手順
私たちの上級管理職、br取締役、または5%の株主、およびそれぞれの関連会社との間の将来のすべての取引は、独立第三者から得られた優遇条項を下回らないで行われ、私たちの大多数の独立取締役の承認を得ます。これらの独立取締役は取引において権益がなく、私たちの法律顧問または独立法律顧問に支払うことができます。
第br項14.主な会計費用とサービス
以下の表に、当社が2022年12月31日と2021年12月31日までの財政年度に当社の独立監査人に支払った費用総額を示す
監査役 | 年.年 | 料金を審査する | 監査関連費用 | 税金.税金 | 他のすべての費用 | |||||||||||||||
マーゼアメリカ法律事務所 | 2022 | $ | 319,750 | $ | 11,000 | $ | 7,500 | |||||||||||||
マーゼアメリカ法律事務所 | 2021 | $ | 263,480 | 99,750 | $ | 19,000 | — |
42 |
第4部
第15.証拠品および財務諸表の付表
a) | 以下の書類は本年度報告の一部としてForm 10-Kの形式で提出される | |
(1) | 財務諸表 | |
本年度報告F-1ページForm 10-Kにおける財務諸表インデックスを参照 | ||
(2) | 財務諸表明細書 | |
以上に記載されていないスケジュール は、必要ではない、適用されない、または必要な情報が他の方法でForm 10-Kの年次報告に含まれる他の場所に含まれるので省略されている。 | ||
(3) | 陳列品 |
第 項16.テーブル10−Kまとめ
は適用されない.
43 |
独立公認会計士事務所報告
PCAOB ID
信実グローバルグループとその子会社の株主と取締役会
連結財務諸表に関する意見
Reliance Global Group,Inc.とその子会社(“当社”)2022年と2021年12月31日までの連結貸借対照表 ,2022年と2021年の2年間の毎年の関連総合経営報告書,株主権益(損失)と現金流量 ,および関連付記(総称して“総合財務諸表”と呼ぶ)を監査した。吾らは、総合財務諸表は、当社の2022年及び2021年12月31日の財務状況、及び当社の2022年及び2021年12月31日及び2021年の間の各年度の経営業績及びキャッシュフローを公平に反映しており、米国公認の会計原則に適合していると考えている。
意見を求める根拠
これらの合併財務諸表は会社経営陣が担当しています。私たちの責任は、私たちの監査に基づいて会社の連結財務諸表に意見を発表することです。私たちは公共 会社会計監督委員会(アメリカ)(“PCAOB”)に登録されている公共会計士事務所であり、アメリカ連邦証券法およびアメリカ証券取引委員会とPCAOBの適用規則と法規に基づいて、私たちは会社 から独立しなければならない。
私たち はPCAOBの基準に従って監査を行います。これらの基準は、合併財務諸表に重大な誤報がないかどうかに関する合理的な保証を得るために、監査を計画し、実行することが要求されます。当社はその財務報告書の内部統制を監査する必要もありません。私たちの監査の一部として、財務報告の内部統制を理解することが求められていますが、社内財務報告の内部統制の有効性に対する意見を表明するためではありません。したがって、私たちはそのような意見を表現しない。
我々のbr監査には、連結財務諸表の重大な誤報リスクを評価するプログラム(エラーによるものであっても詐欺によるものであっても)、およびこれらのリスクに対応するプログラムを実行することが含まれる。これらの手続きは、連結財務諸表中の金額および開示に関する証拠をテストに基づいて検討することを含む。私たちの監査には、評価に使用される会計原則と経営陣による重大な推定と、連結財務諸表の全体的な報告書を評価することも含まれています。私たちの監査は私たちの意見に合理的な基礎を提供していると信じています。
重大監査事項
以下に述べる重要な監査事項とは、合併財務諸表を当期監査する際に生じる事項であり、 は監査委員会に伝達または要求され、かつ、(1)総合財務諸表に対して大きな意味を有する勘定または開示に関するものであり、(2)特に挑戦的で主観的または複雑な判断に関するものである。重要な監査事項のコミュニケーション は、合併財務諸表に対する私たちの全体的な意見をいかなる方法でも変えることはなく、私たち は以下の重要な監査事項を伝達することによって、重要な監査事項或いはそれに関連する勘定或いは開示について単独の意見を提供しない。
F-1 |
減価商業権評価
重要な 審査事項説明
総合財務諸表付記6に記載されているように、2022年12月31日現在、会社の総合営業権残高は約1,900万ドルである。経営陣は毎年10月1日に営業権減値テストを行い、帳簿価値が減値可能であることを示すイベントや状況変化が発生すれば、より頻繁にテストを行う。報告単位の帳票金額がその公平価値を超えると,報告単位に関する営業権金額 まで,帳票価値が公平価値を超えた金額に相当する減値が計上される.経営陣の評価によると、当社は2022年12月31日までの年間で営業権に関する減価費用を1,430万ドルと確認している。
我々は,営業権減価評価を重要な監査事項として決定する主な考慮要因は,使用する推定方法および将来の収入とキャッシュフローを推定するための仮定を選択する上で重要な判断 が存在することであり,キャッシュフローを支援するために必要な収入増加率,運営費用と現金流出,資本と将来の市場状況の加重平均コスト および当社が適用する推定方法である。これは逆に監査人の高度な判断、実行手順と評価が管理層の投入や使用方法の選択に関する監査証拠の主観的と努力を招く。また、監査は、これらのプログラムの実行および評価によって得られた監査証拠の実行を支援するために、専門的な技能および知識を有する監査人が採用した専門家を使用することに関する。
審査で重要な問題をどのように解決するか
この重要な監査問題を解決するために私たちが実行している主な監査手続きは以下の通りです
- | 当社が商誉帳簿価値の状況が変化しているかどうかを評価するプログラムを知る。 |
- | Brを利用してスキルと知識を持つ評価専門家を招聘して協力する:(I)評価 を評価し、経営陣が選択した評価方法の合理性を疑問視し、会社の公正な価値を確定する。(Ii)投入を市場データと比較することによって、管理層の重大な仮定 (Iii)を評価して、市場方法への影響を決定するための制御プレミアム感受性研究を行い、(Iv)管理職が使用する方法 を再計算する。 |
- | 経営陣が営業権の減価を評価する際に使用する基礎データの完全性と正確性をテストする。 |
私たちは2020年から当社の監査役を務めています。
砦
2023年3月30日
F-2 |
信実環球集団とその子会社
合併貸借対照表
十二月三十一日 | 十二月三十一日 | |||||||
2022 | 2021 | |||||||
資産 | ||||||||
流動資産: | ||||||||
現金 | $ | $ | ||||||
制限現金 | ||||||||
売掛金 | ||||||||
売掛金·関連先 | ||||||||
その他売掛金 | ||||||||
前払い費用と他の流動資産 | ||||||||
流動資産総額 | ||||||||
財産と設備、純額 | ||||||||
使用権資産 | ||||||||
Nure,Inc.に投資する | ||||||||
無形資産、純資産 | ||||||||
商誉 | ||||||||
他の非流動資産 | ||||||||
総資産 | $ | $ | ||||||
負債と株主権益(赤字) | ||||||||
流動負債: | ||||||||
支払すべき帳簿その他の負債 | $ | $ | ||||||
短期融資協定 | ||||||||
ストレージ容量別料金準備金 | ||||||||
その他の支払い | ||||||||
長期債務の当期部分 | ||||||||
賃貸借契約の当期分 | ||||||||
収益負債、当期分 | ||||||||
株式引受承諾 | ||||||||
流動負債総額 | ||||||||
ローン対応、関連側、当期分を差し引く | ||||||||
長期債務、少ない流動部分 | ||||||||
レンタル当期分を差し引く | ||||||||
負債を稼いで流動分を差し引く | ||||||||
株式証負債 | ||||||||
総負債 | ||||||||
株主権益(赤字): | ||||||||
優先株、$ | 額面価値 授権株と それぞれ2022年12月31日と2021年12月31日に発行と未返済になる||||||||
普通株、$ | 額面価値 授権株と そして それぞれ2022年12月31日と2021年12月31日に発行と未返済になる||||||||
追加実収資本 | ||||||||
株引受売掛金 | ( | ) | ||||||
赤字を累計する | ( | ) | ( | ) | ||||
株主権益合計 | ( | ) | ||||||
総負債と株主権益 | $ | $ |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である
F-3 |
信実環球集団とその子会社
統合の作業報告書
現在までの年度 | 現在までの年度 | |||||||
2022年12月31日 | 2021年12月31日 | |||||||
収入.収入 | ||||||||
手数料収入 | $ | $ | ||||||
総収入 | ||||||||
運営費 | ||||||||
手数料費用 | ||||||||
給料と給料 | ||||||||
一般と行政費用 | ||||||||
マーケティングと広告 | ||||||||
減価償却および償却 | ||||||||
営業権の減価 | ||||||||
総運営費 | ||||||||
運営損失 | ( | ) | ( | ) | ||||
その他の収入(費用) | ||||||||
その他の費用、純額 | ( | ) | ( | ) | ||||
株式証負債の確認及び公正価値変動 | ( | ) | ||||||
その他収入合計 | ( | ) | ||||||
純収益(赤字) | $ | $ | ( | ) | ||||
1株当たりの基本収益と減額後収益 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
加重平均流通株数−基本と希釈− |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である
F-4 |
信実環球集団とその子会社
株主権益合併報告書(損失)を簡素化する
信実グローバルグループ会社 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
優先株 | 普通株 株 | 普通株 株 発行可能である | その他の内容 支払い済み | 定期購読する | 積算 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
株 | 金額 | 株 | 金額 | 株 | 金額 | 資本 | 売掛金 | 赤字.赤字 | 合計する | |||||||||||||||||||||||||||||||
残高、 2021年12月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||
報酬に基づく共有 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
私募発行株 | - | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Medigap買収で発行された株 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
系列 A株式承認証 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
普通株式と引き換えにCシリーズ権証を発行する | ( | ) | ( | ) | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
既得株式奨励のために発行された株 | - | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
普通株式を発行してCシリーズ株式承認証を転換する | - | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
普通株式を発行してDシリーズ株式承認証を転換する | - | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
普通株式を発行してBシリーズ株式承認証を転換する | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
権証B系列権証を行使した後,負債を持分に再分類する | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
優先株転換で発行された株 | ( | ) | ( | ) | - | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
純収入 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
残高、 2022年12月31日 |
| $ | $ | $ | ( | ) | $ |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である
F-5 |
信実環球集団とその子会社
株主権益合併報告書を簡素化する
信実グローバルグループ有限公司 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
優先株 | 普通株 | 普通株式を発行することができる | 余分な実収 | 定期購読する | 積算 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
株 | 金額 | 株 | 金額 | 株 | 金額 | 資本 | 売掛金 | 赤字.赤字 | 合計する | |||||||||||||||||||||||||||||||
バランス、2020年12月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||
シェアに基づく報酬 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
サービスのために発行した株 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
公開により発行された株式は、発行コストを差し引く$ | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
発行中の超過配給株式から、発行コストを差し引く$ | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
公開発売時に見積どおりに販売された引受権証 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
優先株転換で発行された株 | ( | ) | ( | ) | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
債務転換で発行された株式 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
初公募に係る四捨五入株 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ソフトウェア購入で発行された株 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
クッシュ買収で発行された株式 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
株引受 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
純損失 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
バランス、2021年12月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である
F-6 |
信実グローバルグループとその子会社と前身
統合されたキャッシュフロー表
2022 | 2021 | |||||||
経営活動のキャッシュフロー: | ||||||||
純収入 | $ | $ | ( | ) | ||||
純収入と業務活動で使用される現金純額を調整する: | ||||||||
減価償却および償却 | ||||||||
営業権の減価 | ||||||||
債務発行コストの償却と債務割引の増加 | ||||||||
非現金レンタル費用 | ||||||||
株補償費用 | ||||||||
収益公正価値とログアウト調整 | ( | ) | ||||||
株式証負債の公正価値変動を認める | ( | ) | ||||||
営業資産と負債の変動: | ||||||||
支払すべき帳簿その他の負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
売掛金 | ( | ) | ||||||
売掛金·関連先 | ( | ) | ( | ) | ||||
受取手形 | ||||||||
その他売掛金 | ( | ) | ||||||
その他の支払い | ||||||||
ストレージ容量別料金準備金 | ( | ) | ||||||
他の非流動資産 | ( | ) | ( | ) | ||||
前払い費用と他の流動資産 | ( | ) | ||||||
経営活動のための現金純額 | ( | ) | ( | ) | ||||
投資活動によるキャッシュフロー: | ||||||||
一部の保険投資で得られる収益 | ||||||||
財産と設備を購入する | ( | ) | ( | ) | ||||
企業買収,現金買収後の純額を差し引く | ( | ) | ( | ) | ||||
無形資産を購入する | ( | ) | ( | ) | ||||
投資活動のための現金純額 | ( | ) | ( | ) | ||||
資金調達活動のキャッシュフロー: | ||||||||
借金を挙げて得た収益 | ||||||||
債務元金の償還 | ( | ) | ( | ) | ||||
起債コスト | ( | ) | ||||||
買収で得た融資 | ||||||||
CシリーズとDシリーズの株式承認証と引き換えに普通株式を発行する | ||||||||
融資収益に対応し、関係者 | ||||||||
ローンの支払いに対応し、関係者 | ( | ) | ( | ) | ||||
負債をかせぐ | ( | ) | ( | ) | ||||
普通株式承認証の行使 | ||||||||
短期融資を償還する | ( | ) | ||||||
私募株式及び株式承認証 | ||||||||
Bシリーズ株式承認証と引き換えに普通株式を発行する | ||||||||
融資活動が提供する現金純額 | ||||||||
現金と制限現金の純増(マイナス)額 | ( | ) | ||||||
年初現金と制限現金 | ||||||||
年末現金と制限現金 | ||||||||
現金と非現金取引の追加開示: | ||||||||
利子を支払う現金 | ||||||||
Dシリーズ権証を発行する | ||||||||
配給代理権証を発行する | ||||||||
短期融資で得られた前払い保険 | ||||||||
優先株を普通株に転換する | ||||||||
債務転株 | ||||||||
普通株Dシリーズ権証のキャッシュレス変換 | ||||||||
買収で発行された普通株 | ||||||||
代替サービス発行の普通株 | ||||||||
購入ソフトに基づいて普通株を発行する | ||||||||
繰延未払い取引コスト | ||||||||
株引受 | ||||||||
買収業務は買収代金を繰延する | ||||||||
B系列株式承認証を行使する際に、株式証負債を株式に再分類する | ||||||||
賃貸負債と引き換えにした賃貸資産 |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である
F-7 |
信実環球集団とその子会社
連結財務諸表付記
注: 1業務の組織と記述
Reliance Global Group,Inc.(前身はethos Media Network,Inc.)(“Reli”、“Reliance”または“会社”) は、2013年8月2日にフロリダ州に登録設立されました。2018年9月、関連側信実ユニバーサルホールディングス有限責任会社(“信実ホールディングス”)が当社に対する支配権を取得した。そして2018年10月18日にethos Media Network,Inc.と改称した。
2021年5月1日、当社はミシガン州に本社を置く独立医療保険機関J.P.Kush and Associates,Inc.の資産を買収した(付記3参照)。
2022年1月10日、当社はフロリダ州に本社を置く独立保険ブローカーMedigap Healthcare Insurance Company,LLCの資産を買収した(付記3参照)。
2022年4月26日、当社はBarra&Associates,LLCの資産を買収し、Barra&Associates,LLCはイリノイ州に本部を置く独立全方位サービス保険機関である(付記3参照)。
注: 2重要会計政策の概要
列報根拠と合併原則
当社はすでに米国公認会計原則(“公認会計原則”) に基づいて当社に添付されている総合財務諸表を作成しました。添付の連結財務諸表には、信実グローバルグループ及びその完全子会社の会計が含まれている。すべての会社間取引と残高は合併で打ち切られています
流動性
2022年12月31日現在,会社が報告した現金と制限された現金の合計残高は約$である
経営陣は、会社の財務状況と資本調達を継続する能力は合理的で十分だと考えている。我々の評価によると、全体的に何の状況や事件も存在しないと考えられ、会社が米国証券取引委員会(以下“米国証券取引委員会”と略す)に財務諸表を提出してから1年以内に経営を継続する能力に大きな疑いがあると考えられる。
見積もりを使った
公認会計原則に基づいて財務諸表を作成することは、財務諸表と付記報告書の資産、負債、収入及び支出及び関連開示の金額に影響を与えるために、管理層に推定と仮定を要求する。経営陣は歴史的経験と当時の状況で合理的とされていた仮説に基づいて推定した。実際の結果はこれらの推定値と大きく異なる可能性がある.
現金と制限現金
現金 は小切手口座で構成されている。当社はすべての原始期限が三ヶ月以下の高流動性投資を現金等価物と見なしています
制限されたbr現金は、保証債務担保としての現金および/またはその用途が契約条項によって制限されたすべての現金を含む。
時々、銀行の一部の現金残高は連邦預金保険会社やFDICの標準預金保険限度額を超える可能性がある
F-8 |
適用される貸借対照表口座内で報告された現金と制限現金の合計がキャッシュフロー表に記載されている現金と制限現金の総額であるbr}の入金は以下のとおりである
十二月三十一日 2022 | 十二月三十一日 2021 | |||||||
現金 | $ | $ | ||||||
制限現金 | ||||||||
現金総額と制限現金 | $ | $ |
財産 と設備
財産と設備はコストから減価償却累計を引いて申告する.資産投入使用日から,直線方法を用いて資産の予想寿命内に減価償却 を確認する。当社は定期的に当社の物件及び設備の推定残存耐用年数を評価し、イベントや環境変化が残りの償却期間を改訂する必要があるかどうかを決定します。ある資本化ソフトウェアはすでに総合貸借対照表の中で財産 から再分類され、設備、純額から無形資産、純額と比較可能期も相応の調整を行った。メンテナンスとメンテナンスは発生時に 費用を計上する.会社の財産と設備の予想耐用年数は以下の通り
使用寿命(年単位) | ||
コンピュータ装置 | ||
事務設備と家具 | ||
賃借権改善 |
金融商品の公正価値
公正価値は、計量日に市場参加者間の秩序ある取引において資産を売却するか、または負債の移転を支払うことによって課金される価格として定義される。会計基準は公正価値階層構造を含み、この階層構造は公正価値を計量するための評価技術の入力を優先順位付けした。公正価値レベルの3つの階層は以下のとおりである
第1レベル--アクティブ市場における同じ資産および負債の見積もり(調整されていない)を反映する観察可能な投入;
同じ資産および負債の活発な市場オファー以外の投入は、資産または負債のほぼ全期間にわたって直接または間接的に観察することができる
第3レベル-資産または負債の観察不可能な入力は、資産または負債の定価のために市場参加者自身が使用する仮説の仮定を含み、リスクの仮定を含む。
2022年12月31日、2022年12月31日、2021年12月31日まで、会社の貸借対照表には、現金、売掛金、売掛金、短期·長期債務を含む特定の金融商品が含まれている。流動資産と流動負債の帳簿価値がその公正価値に近いのは、このようなツールの開始と期待が現れるまでの時間が短いためである。 は変動金利が市場指数に基づいているため、長期債務の帳簿価値がその公正価値に近いためである。
権証負債:会社の権証負債(付記9参照)株式証負債)は、負債分類派生ツール の公正な価値で恒常的に記録された金融商品を表す。株式証券負債の公正価値には、市場では観察できない重大な投入 が含まれているため、3級とみなされる。当社は、二項オプション定価モデルを用いて、発行日(br}日付、すなわち2022年12月22日)およびその後の貸借対照表日における権利証負債の公正価値を計量する。以下の要約 は、2023年の逆分割の重大な観察不可能な入力に計上されていません
十二月二十二日 2022 | 十二月二十二日 2021 | |||||||
株価.株価 | $ | $ | ||||||
波動率 | % | % | ||||||
期限が切れる時間 | ||||||||
配当率 | | % | | % | ||||
無リスク金利 | % | % |
F-9 |
以下、2022年12月31日と2021年12月31日までの年度の権証負債を入金する
2022年と2021年12月31日までの年度 | ||||||||||||||||
Bシリーズ株式証明書承諾 | Bシリーズ株式証負債 | 配給代理授権証 | 合計する | |||||||||||||
期初残高、2020年12月31日 | ||||||||||||||||
初期認識 | ||||||||||||||||
未実現損失 | ||||||||||||||||
期末残高、2021年12月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
初期認識 | ||||||||||||||||
未実現損失 | ( | ) | ( | ) | ( | )* | ||||||||||
持分証を行使または譲渡する | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
期末残高、2022年12月31日 |
* |
利益負債:会社は一般的に収益推定法を用いて3級利益負債を推定する。重要な評価入力 には、支払予定条項、予想収入およびキャッシュフロー、収益率、および確率評価が含まれているか、またはある。以下の表は、公正価値計量に使用されている重大な観察できない投入をまとめた
2022年12月31日 | 2021年12月31日 | |||
技術を評価する | ||||
観察できない重要な入力 |
会社はリスク中性枠組み(収益法の特例)にモンテカルロシミュレーションを用いてBarra買収に関する3段階利益負債を推定している。以下に重要な未観察の入力をまとめる
十二月三十一日 2022 | ||||
WACCリスクプレミアム: | % | |||
波動率 | % | |||
信用利差: | % | |||
支払遅延(日数) | ||||
無リスク金利 | ||||
割引慣例: | ||||
繰り返し回数 |
未割引の残り収益は約$である
十二月三十一日 2022 |
十二月三十一日 2021 |
|||||||
期初 残高-1月1日 | $ | $ | ||||||
買収と決済 | ( |
) | ||||||
期間 調整: | ||||||||
公正価値変動計上収益* | ( |
) | ||||||
期末 残高 | $ | $ | ||||||
減算: 現在の部分 | ( |
) | ( |
) | ||||
期末 残高、現在部分が少ない |
* |
F-10 |
繰延融資コスト
当社は債務融資活動に関する費用のため、当社は繰延融資コストを記録しています。これらのコストは、関連債務の期限
の利率法に近似した直線法を採用して利息支出として償却されています。2022年12月31日と2021年12月31日までの繰延未償却融資コストは
業務グループ
Br社は買収会計方法を用いてその業務合併を計算する。買収方法によると、買収した資産、負担した負債及び譲渡の代価は買収日にそれぞれの公正価値で入金される。固定寿命 無形資産は資産の期待寿命内に償却される。買収価格が買収された純資産の推定公正価値を超えるどの部分も営業権に計上されている。
営業権 は、企業合併で買収された有形純資産と無形資産の公正価値を超えた購入価格のことです。 買収に関する費用は企業合併から単独で確認し、発生時に費用を計上します。事業合併が利益のような対価格を規定している場合、当社は買収日に公正価値記録または対価格 を有することになる。当社は、各報告日に公正価値および買収日後の事件による変動を再計測し、 が以下のように確認される:1)またはある代価が権益に分類されていれば、再計量または対価があり、その後の決済 は権益に計上される;または2)代償が負債に分類された場合、価値変動および付加価値コストを公允して収益の中で確認する。
無形資産,純額を識別できる
有限寿命顧客関係資産、商標、商号などの無形資産はその推定使用年数内に償却され、通常は直線的に償却され、時間的な幅は
営業権とその他の無期限無形資産
企業買収の購入価格が確認された有形資産及び無形資産純資産の推定公正価値を超えた場合、会社は営業権に計上する。販売権は買収日に分配され、少なくとも毎年減値テストを行い、イベントや環境変化が報告単位の公正価値がその帳簿価値よりも低い可能性があることを示す時 あるいはそれ以上である。同様に、営業権以外の無期限無形資産(例えば、ある)は、毎年または より頻繁に減値テストが行われる。減値が発生した場合、無形資産は予想される割引キャッシュフローに基づいて公正価値に減記される。
金融商品
会社は、金融商品の具体的な条項の評価およびASC 480に適用される権威の指針に基づいて、発行された金融商品を資本または負債に分類し、負債と資本(“ASC 480”)とASC 815、派生ツールおよびヘッジ(“ASC 815”)とを区別するために評価する。評価は、ASC 480によって発行された金融商品が独立しているかどうか、ASC 480による負債の定義に適合するかどうか、および適用されるように、金融機器が自社自身の普通株にリンクされているかどうか、および他の株式分類条件を含む、株式分類に関するASC 815のすべての要件に適合するかどうかを考慮するであろう。この評価は 専門判断を用いて,発行時およびその後の各報告期間終了日に金融商品が返済されていない場合に行う必要がある.ASC 480またはASC 815に従って負債として決定された金融商品は、その初期公正価値に従って保有され、その後の各報告日に公正価値として再計量され、公正価値変動は、非営業、非現金 損失または収益と表記される(適用状況に応じて)。
当社の金融商品は、付記9に記載されている証券購入協定に従って発行される権利証に関する派生ツールを含む株式証負債それは.派生金融商品の会計処理は、吾等が債務合意開始日の公正価値及びその後の貸借対照表日毎の公正価値記録派生ツールを要求する。公正価値の任意の変動は、各貸借対照表の日に非営業、非現金収入、または費用として記録される。派生ツールがもはや派生ツール会計によって制限されていないことを決定する際に、派生ツールの決定日の公正価値は、入金資本に再分類される。
F-11 |
収入 確認
会社は会計基準アセンブリ(ASC)606に従って収入を確認している取引先と契約した収入 の核心は,顧客に承諾した商品やサービスを譲渡する際に収入を確認することであり,その金額は,エンティティがこれらの商品やサービスと交換する権利があると予想される対価格を反映している.
当社の収入には、主に保険運送人(“顧客”または“運送人”)から稼いだ代理手数料 と、保険運送人と会員との間で仲買、生産、サービス契約によって生じる保険計画に関する手数料が含まれています。Br社は、“メンバー”を、現在保険を受けているか、または保険を求めている個人、家庭、またはエンティティと定義している。
社は主に“医療”と財産や傷害保険製品の代理サービスに集中しており,その中で は自動車(総称して“P&C”と呼ぶ)分野を含み,名義上生命保険や債券部門で活動している。ヘルスケアには,br個人と家庭計画,連邦医療保険サプリメント,付属企業,小規模企業がある。同社はまた、以下でさらに議論する“保険 マーケティング”の空間で収入を稼いでいる。
すべての代理サービスに対する考慮 は、通常、契約手数料率を保険料に適用することによって計算される手数料に基づく。P&Cでは,手数料率は満期保険料に適用され,医療保健,手数料率では超過手数料を含め,運送者が受け取った毎月の保険料に適用される。
社には,直接開票と代理開票の2つの形式の開票方式がある.直接請求書を通じて、運送業者は直接会員に請求書を発行し、保険料を受け取り、会社のいかなる参加も必要としない。運送業者は来月会社に手数料を支払います。代理請求書により、会社は満期保険料の請求書を会員に発行し、それを差し引いて稼いだ手数料の純額を運送人に送金する。
以下に、ASC 606のコア原則について概説する
お客様と締結した契約の表示 それは.(I)譲渡する商品またはサービスに対する各当事者の権利を定義し、これらの商品またはサービスに関連する支払い条件 、(Ii)契約が商業的実質を有することを決定した顧客と強制的に実行可能な契約 を締結した場合、(Iii)顧客の意図および支払い承諾対価格の能力に基づいて、実質的に のすべての譲渡商品またはサービスの対価格を徴収する可能性があると決定した場合、顧客との契約が存在する。
契約における履行義務の識別 それは.契約において約束された履行義務は、顧客に譲渡される貨物またはサービスによって決定され、これらの貨物またはサービスは異なることができるので、顧客は、単独で、または第三者または私たちがいつでも利用可能な他のリソースと共に 貨物またはサービスから利益を得ることができ、契約文脈では異なるので、貨物またはサービスの譲渡は、契約内の他の約束から分離される。
出来高の確定 それは.取引価格は,我々が顧客に商品やサービスを譲渡する際に交換する権利がある対価格によって決定される.
契約の履行義務に取引価格を割り当てるそれは.契約に単一履行義務が含まれている場合は,取引価格全体を単一履行義務に割り当てる.複数の履行義務を含む契約 は,相対的に独立した販売価格に応じて取引価格を履行義務ごとに割り当てる必要がある.
会社が業績義務を果たしたときや義務を果たしたときに収入を確認するそれは.当社が履行義務を履行する時間または時点は以下でさらに詳細に検討する。収入は,承諾した商品やサービスを顧客に譲渡することで契約履行義務を履行する際に確認する.
F-12 |
医療保険収入確認:
会社が運送業者(顧客)と会員に代理サービスを提供する拘束力のある合意を締結した場合、会社は契約を確定することができる。
キャリアとの契約には,通常,キャリアが毎月保険料現金を受け取る代理サービス を履行する義務がある.履行義務は、マーケティング担当者の保険計画、会員申請の募集、保険証書の全ライフサイクル(最終的に顧客が毎月の保険料を受け取ることを終点とすることを含む)の全ライフサイクルにおいて連続的に制約、実行、およびサービス保険書を含む、代理サービスの組み合わせによって履行される。運送業者が現金を受け取っていない場合、手数料は何も得られません。したがって、顧客が会員会費の1ヶ月分の現金領収書を受け取った後にのみ、手数料収入を得ることができる。毎月の引受人の現金入金は、個別の単位とみなされ、売却して顧客に移転する、すなわちその月の履行義務の履行状況である。
取引価格は通常、契約で説明されており、通常は、運送者の支払いおよび受信した会員保険料に適用される手数料率に基づいている。当社は通常、会員計画がキャンセルされるまで、または当社 がキャリアとの代理契約を終了するまで、キャリアから手数料を受け取り続ける。終了後、会社は通常、業務が継続していても、運送業者からいかなる手数料も徴収しない。場合によっては、他の医療収入と同様の確認方法で尾引き手数料が生じる可能性がある。契約義務については、取引価格の分配は通常必要ではない。
Healthcare は通常直接請求書方法を用いる.
社は,毎月の履行義務を履行し,クライアントへのサービス転送を制御する際に収入 を確認する.顧客が会員保険料を受け取って現金で支払うと、振込が発生します。顧客が現金を受け取ることは会社の義務履行の最高かつ完全な履行であり、利益過程は完了している。
直接請求書については、会社が来月まで顧客が会社に通知したときに毎月顧客の現金収入の金額 を知っているため、会社は期間ごとに終了時に収入を計上しなければならない。期末計上および確認された任意の推定収入は、顧客が来月提供する実際の収入に応じて財務報告で調整される。
P&C 収入確認:
会社が運送業者(顧客)と会員に代理サービスを提供する拘束力のある合意を締結した場合、会社は契約を確定することができる。
は,クライアントと締結した契約には,代理サービスを履行し,提案書や制約保険書を求め,受信し,最終的に保険証投入を最終目標とする履行義務がある.手数料収入は保険加入時に稼いでいます。
取引価格は、通常、契約に記載されており、一般に、満期会員保険料に適用される手数料率に基づいている。1つの履行義務に対して, は通常取引価格を割り当てる必要はない.
P&C はキャリアによってエージェントチケットと直接チケット手法を併用する.
社は,その履行義務を履行し, クライアントへのサービス移行を制御した時点で収入を確認する.移転は保険証書の配置過程が完了した後に発生する。
直接請求書と代理請求書により、会社は保険期間中に手数料収入を得る。代理請求書については、通常、稼いだその月に会員から支払い を受け取り、直接請求書を使用して、通常、手数料を稼いだ後のbr月に事業者から支払いを受ける。
F-13 |
保険営業収入確認:
Medigap, 当社の総合完全子会社は,すべての継続権を持つバインディング保険証を保険マーケティング機関(“IM顧客”)に販売することで手数料収入 を稼いでいる.IMクライアントは、将来の予測に基づいて購入された保険証書および価格を評価するために、革新的な精算モデルを使用する。IMクライアントは,双方の契約プロトコルで概説されたあらかじめ合意された式に基づいて,販売エージェントに購入した保険金ごとに手数料 を一度に支払う.保険証書が保険証の発効日から3ヶ月以内にキャンセルまたは失効した場合、または保険加入者から最初の3つの支払いを受け取るまで、手数料支払いは返金されます。具体的にはIM顧客契約に依存します。
社は、IMクライアントに発行された保証書を販売する拘束力のあるプロトコルを有する場合に契約を識別する。
IMクライアント契約には、会社が購入した保証書を発行した権利をIMクライアントに販売する履行義務があります。 保険証書を発行した権利がIMクライアントに譲渡された場合、履行義務は履行されます。
取引 価格は契約に明記されており、販売されている保険証書ごとに決定される手数料金額の範囲です。受け取った 考慮要因は2つある:
a) | IMクライアントに販売されている有効保険証 がその保険証書に関する初期保険引受人から支払いを受けた場合にのみ,手数料 を稼ぐことができる.当社はエンドユーザーに被保険者が保険証書を発行する際に保険会社に初期保険料を支払うことを要求しています。保険会社はすぐにIM顧客に最初のお金を支払った。そこで,IMクライアントに発行された保険証を販売する際には,会社はバインディングされた発行された保険証を提供し,被保険者が初めての保険料支払いを完了していることを保証する.これは,実際にIMクライアントがその 初期保険会社から支払いを受けることを保証しており,重大な収入逆転が生じない可能性が高い.したがって,会社 はIMクライアントに販売されているすべての保険証書を収入確認と見なしている. | |
b) | 手数料br}保険証書が保険証書の発効日から3ヶ月以内にキャンセルまたは失効した場合、または保険加入者が保険証の最初の3つのお金を支払わなかった場合、全額保険収入を返却しなければなりません。会社は歴史的活動および現在の 要因を用いて期待値方法で確認された制約されていない可変対価を推定する.受信した現金対価格と確認された可変対価格との間の差額は、記憶容量別使用課金準備金 負債に計上される。各報告期間 において、会社は、記憶容量に応じて課金準備金負債を再計量し、任意の変化を、その時点の当期収入の増加または減少として確認する。2022年3月31日と2021年12月31日現在、記憶容量別使用課金準備金負債はそれぞれ1,585,435ドル、0ドルとなっている。 |
1つの履行義務に対しては,通常取引価格を割り当てる必要はない.
社は,その履行義務と保険証書に対する制御権をIMクライアントに移行する際に収入 を確認する.会社がIM顧客に保険証書を提出すると、制御権移転が発生する。
IM クライアントは通常毎週会社に支払い,期末に必要に応じて計算費用を記録する.
その他 収入政策:生命保険製品が運送業者から稼いだ保険手数料は、代理人に支払う総金額を記録しているが、下流代理人手数料の相応の手数料費用は、簡素化された合併経営報告書に手数料費用 と記載されている。
F-14 |
が適用される場合、手数料収入は、ミス、保険料キャンセル、 と保険範囲改訂で推定された手数料調整を差し引いて確認されます。
会社は、いくつかの収入または事業者によって定期的に制定された利益目標(総称して“または手数料”と呼ばれる)を達成することによって、マージン、利益共有、超過、およびボーナスから追加収入を得ることができる。仮手数料 は,会社が事業者が設定した目標を達成したときに稼ぐ.キャリアは、目標を達成したときに会社に通知します。br社は、重大な収入の逆転があり得ないと合理的に決定したときに、任意のまたはマージンのある収入を確認します。これは、通常、キャリアが軌道に乗ったか、またはマージンを稼いだか、またはマージンがあることを運送業者に通知するときである。
次の表は業務ライン別に会社の収入を分類し、稼いだ手数料を示しています
現在までの年度 2022年12月31日 | 医学/生活 | 財産と傷害 | 合計する | |||||||||
正規化する | ||||||||||||
EBS | $ | $ | $ | |||||||||
USBA | ||||||||||||
CCS/UIS | ||||||||||||
モンタナ州 | ||||||||||||
フォットマン | ||||||||||||
アトルイス | ||||||||||||
クシュ | ||||||||||||
Medigap | ||||||||||||
瑞利取引所 | ||||||||||||
$ | $ | $ |
現在までの年度 2021年12月31日 | 医学/生活 | 財産と傷害 | 合計する | |||||||||
正規化する | ||||||||||||
EBS | $ | $ | $ | |||||||||
USBA | ||||||||||||
CCS/UIS | ||||||||||||
モンタナ州 | ||||||||||||
フォットマン | ||||||||||||
アトルイス | ||||||||||||
クシュ | ||||||||||||
$ | $ | $ |
通常 と管理
一般費用と行政費用は主に会社の行政機能の人員コスト、専門サービス料、オフィス賃貸料、すべての従業員出張費用とその他の一般コストを含む。
マーケティング と広告
会社の直接ルート費用には主に電子メールマーケティングと新聞広告のコストが含まれています。会社のネット広告ルート費用は主にソーシャルメディアアメリカ預託株式から来ている。直接チャネルとオンラインチャネルの広告費用はいずれも発生した費用に応じて に計上される.
F-15 |
株に基づく報酬
株式に基づく報酬コストは,付与日に報酬の公正価値に応じて計測され,奨励条項に基づいて必要なサービス期間内に直線的に料金として確認される.付与された日に非従業員に支払われ、完全に帰属し、没収できない株式支払いの公正価値brは、サービス契約条項がない限り、この日に計量および確認され、この場合、そのような報酬は、契約期間内に償却されるであろう。可能な範囲内で、会社は予想された没収を推定して確認します
賃貸借証書
当社は会計基準編纂テーマ842“レンタル”(“ASC 842” または“ASU 2016-12”)に基づいてレンタルを確認した。この基準は、テナントがほとんどのレンタルアセットバランスシートに使用権資産および対応するレンタル負債を記録することを要求し、透明性および比較性を向上させる。レンタルに関する料金は 単一レンタル料金として確認されており,通常は直線的に計算される.
会社が資産使用権を獲得した場合,会社は契約中のテナントである.私たちは現在キャンセルできない運営賃貸契約に基づいて不動産とオフィススペースをレンタルしています。適用されれば、契約中の対価格はレンタルと非レンタルコンポーネントの間に を割り当てます。レンタル支払いはレンタル中の隠れ割引率を用いて割引します。レンタル の暗黙的割引率が容易に決定できなければ,会社はその逓増借入金利の見積もりを用いる。2022年12月31日または2021年12月31日まで、会社は融資リースに何の契約も計上していない。経営性賃貸は総合貸借対照表に計上された内訳使用権資産、 賃貸の現在部分と支払リースから現在部分を減算する。使用権(“ROU”) 資産は会社がリース期間内に対象資産を使用する権利を代表し,リース義務は会社がリースによるリース金の支払い義務を代表し,両者とも開始日レンタル期間内の将来の最低賃貸支払いの現在値に基づいて確認する。リース期間が12ヶ月以下のリース契約は、開始時に総合貸借対照表に記録されるのではなく、総合経営報告書においてレンタル期間毎に直線的に計算される。当社は、レンタル者との合意に基づいてレンタル期間を決定し、リース継続期間選択権と可変賃貸支払選択権および/または可変支払いが合理的に行使または支払いされた場合を含む。
所得税 税
帳簿と資産負債を記録した課税基礎との一時的な違いの影響により、会社は制定された税率を用いて繰延税金資産と負債を確認した。 よりも繰延税金資産の一部または全部が現金化できない可能性がある場合、繰延税金資産減価準備。繰延税金資産を生成する司法管轄区域内で繰延税金資産を回収する能力を評価する際に、当社は、予想される課税一時的差異の引抜き、将来予想される課税収入、前年度に繰り越すことができる課税収入、税務計画戦略、および最近の経営の結果を含むすべての利用可能なプラスおよび負の証拠を考慮する。当社は、繰延税金資産と負債の償却を手配して、必要な推定支出金額を決定することを含む繰延税金資産の現金化能力を評価します。繰延税金資産と負債残高の償却 を手配するには判断と見積もりが必要である。当社は,評価において将来の課税収入である繰延税金負債に依存することは,同一期間および司法管轄区域に振り戻され,現金化される繰延税金資産が生じる の一時的な違いと同様の性質を持つと信じている。
季節性
A はMedicare年度の保険加入期間の第4四半期に販売されるMedicareに関する健康保険計画数が多く,この場合Medicare資格を満たす個人はMedicare優位性の変更を許可される。当社の大部分の個人·家庭健康保険計画は,連邦患者保護·平価医療法案および医療·教育協調法案に関する改正案で定義されている年度開放保険期間内に販売されている。個人および家庭は、通常、これらの開放加入期間の外で個人および家庭健康保険を購入することができず、彼らが特定の条件に適合した事件のために、雇用主のスポンサーを失った医療保険、または別の州に引っ越すような特別な保険期間を得る資格がない限り、特別なbr加入期間を得る資格がない。
前期 期間調整
Br社は前の報告期間に影響を与えるいくつかの非実質的な調整を決定した。具体的には、当社は、歴史的買収価格分配会計に関連するある資産や株式口座を是正するための調整 を確認し、ある歴史的に計上すべき収益の留保収益を調整する。
F-16 |
会社はアメリカ証券取引委員会従業員会計公示に基づいて(SAB)99,重要性SAB 108と今年度の財務諸表における誤報を定量化する際に前年度の誤報の影響を考慮するASC 250と会計変更と誤り訂正.
したがって,当社の比較総合財務諸表および影響を受ける付記は,これなどの調整を反映するために先に報告された金額から改訂された。次の表は,2021年12月31日までの総合財務諸表における以前に報告された金額と調整後残高への影響 を説明した。
口座番号 | 12/31/2020 報道で述べたとおり | 調整、調整 | 12/31/2020 調整後の | |||||||||
商誉 | ( | ) | ||||||||||
赤字を累計する | ( | ) | ( | ) |
最近会計公告が発表された
2016年6月、財務会計基準委員会は、歴史的経験、現在の状況、および合理的な予測に基づいて、償却コストに応じて帳簿に記載された金融商品(例えば、売掛金)の予想信用損失を計量することが要求される米国会計基準委員会第2016-13号“金融商品--信用損失”(ASU 2016-13)を発表した。本ASUの主な目標は、報告エンティティが各報告日に保有するクレジットを延長するために、財務諸表ユーザに、金融商品および他の約束された予期されるクレジット損失に関するより多くの意思決定有用な情報 を提供することである。2018年11月、FASBはASU第2018-19号、編集改善 テーマ326、融資ツール-信用損失を発表した。ASU 2016-13年度は、2019年12月15日以降の会計年度から発効します。 2019年11月15日、FASBは、ある小型上場企業および他の民間企業に対するFASB ASCテーマ326の有効日 を延期しました。改訂され、米国証券取引委員会申請者 については、米国証券取引委員会の定義によれば、条件を満たすより小さい報告会社のASCテーマ326の発効日は、2022年12月15日以降の会計年度に延期される。当社は2023年1月1日にASU 2020-06を採択し、連結財務諸表に大きな影響はありません。
2019年12月、FASBは、主題740における一般原則のいくつかの例外 を除去し、既存のガイドラインの他の分野を簡略化したASU 2019-12号所得税(主題740):所得税会計を簡略化する(“ASU 2019-12”)を発表した。ASU 2019-12年度は、2020年12月15日以降の会計年度 およびこれらの年度内の移行期間に適用されます。早期養子縁組を許可する。当社は2021年1月1日にこの公告を採択し、この公告は連結財務諸表に実質的な影響を与えない。
2020年8月、FASBは会計基準更新(ASU)第2020-06号、債務-債務転換とその他の選択 (主題470-20)と派生ツールとヘッジエンティティ自己持分契約(主題815-40):変換可能ツールと実体自己持分契約会計(“ASU 2020-06”)を発表し、現在のGAAPが要求する主要な分離モードを廃止することにより、変換可能ツールの会計処理を簡略化した。ASUはまた 株権フック契約を取り消し、派生商品範囲の例外に必要なある決済条件を満たし、そして のある領域の希釈1株当たり収益計算を簡略化した。ASUは2021年12月15日以降の会計年度に有効である。当社は2022年1月1日にASU 2020-06を採択し、連結財務諸表に大きな影響はありません。
2021年10月、FASBはASU 2021-08、企業合併(テーマ805):顧客との契約からの契約資産と契約負債の会計処理 を発表し、ASC 805を改訂し、買収者に買収の日にASU 2014-9に基づいて、顧客との契約収入から得られた契約資産と契約負債(主題606)を確認·計測することを要求し(主題606)、実体 が契約を開始したようにする。このガイドラインは2022年12月15日以降の会計年度に有効であり、早期採用を許可しています。 社は2022年1月1日からASU 2021-08を事前に採用することを選択しており、これは連結財務諸表に実質的な影響はありません。
F-17 |
注: 3戦略投資と業務組合
これまでに10社の保険ブローカーを買収しており(以下表を参照)、関連会社の2回の買収を含む(即, 買収前はReliance Holdingsが所有)と独立会社である.私たちの買収戦略の継続に伴い、保険分野における触角は私たちにより低料率の能力を提供することができ、業界における競争地位を向上させることができるかもしれない。
あさって | 信頼性100%制御エンティティ | 日取り | 位置 | 業務範囲 | 状態.状態 | |||||
アメリカ福祉連合有限責任会社(USBA) | アメリカ福祉連合有限責任会社 | 2018年10月24日 | ミシーゲン | 健康保険 | 付属会社 | |||||
従業員 福祉ソリューション有限責任会社(EBS) | 従業員福祉ソリューション有限責任会社 | 2018年10月24日 | ミシーゲン | 健康保険 | 付属会社 | |||||
保険代理ビジネスソリューション、有限責任会社(CCSまたはビジネスソリューション) | ビジネスカバープログラム有限責任会社 | 2018年12月1日 | ニュージャージー州 | P&C -トラック業界 | 関連のない | |||||
モンタナ州西南部保険センター、Inc.(モンタナ州西南部あるいはモンタナ州あるいはSWMT) | モンタナ州西南保険センター有限責任会社 |
2019年4月1日 | モンタナ州 | グループ健康保険 | 関連のない | |||||
Fortman 保険代理有限責任会社(FortmanまたはFortman InsuranceまたはFIS) | フォットマン保険ソリューション会社は | 2019年5月1日 | オハイオ州 | P&C と 健康保険 |
関連のない | |||||
Altruis Benefits Consulters,Inc.(AltruisまたはABC) | Altruis Benefits社 | 2019年9月1日 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない | |||||
UIS エージェント,有限責任会社(UIS) | UIS機関、有限責任会社 | 2020年8月17日 | ニューヨーク | 健康保険 | 関連のない | |||||
J.P.クッシュ合同会社(Kush) | クッシュ福祉ソリューション有限責任会社 |
2021年5月1日 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない | |||||
医療保険会社有限責任会社 | メディガップ医療保険代理有限責任会社 | 2022年1月10日 | フロリダ州 | 健康保険 | 関連のない | |||||
Barra &Associates,LLC(Barra) | REI取引所、有限責任会社 | 2022年4月26日 | イリノイ州 | P&C と 健康保険 |
関連のない |
J.P.クッシュと共同経営会社との取引
2021年5月1日にJ.P.Kush and Associates,Inc.と購入契約を締結し,これにより購入契約で言及されている業務とある資産(“クシュ買収”)を購入し,総購入価格は$とした
クシュの買収は,ASC 805-10と805-20の指導下の買収方法に従って業務組合せとして入金される.したがって、総購入対価格は、それぞれの推定公正価値に基づいて買収された無形資産に割り当てられる。買収会計方法は、企業買収組合で買収された資産及び負債(ある場合)は、買収日の公正価値に応じて確認されなければならないことを要求する。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を評価する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
F-18 |
クシュ買収に関する買収価格の配分は以下のように計算される
説明する | 公正価値 | 加重平均使用寿命 (年) | ||||
売掛金 | $ | |||||
商品名と商標 | ||||||
取引先関係 | ||||||
競業禁止協定 | ||||||
商誉 | ||||||
$ |
商品名と商標は公正価値で計量
は収益法での特許権使用料減免法を採用している。公正な価値を評価するための重要な投入は、商品名の予想収入の推定、税引前特許権使用料税率を含む
クライアント関係公平価値計測
は利得法での多期超過利得法を採用している.公正価値を計量するための重要な投入には、既存の顧客に関連する予想収入およびコストの推定、および
競業禁止プロトコルは,公正価値に応じて
を計測し,利得法での多期超過利得法を採用する.公正価値を計量するための重要な投入には、既存の顧客に関連する予想収入およびコストの推定、および
$の営業権
PRO 形式情報
クシュの経営業績は買収日から今期末までの当社総合財務諸表に計上される。以下の近似的な会社総合補完財務情報 買収は2021年までの年度年初に発生すると仮定する
十二月三十一日 | ||||
2021 | ||||
収入.収入 | $ | |||
純収益(赤字) | $ | ( | ) | |
普通株1株当たり収益(損失)、基本 | $ | ( | ) | |
薄めて1株当たりの収益 | $ | ( | ) |
Medigap 医療保険代理,LLC取引
2022年1月10日,2021年12月21日の資産購入契約により,Medigap Healthcare Insurance Company,LLC(“Medigap”)のすべての資産の買収を完了し,購入価格は$とした
Medigapの買収はASC 805-10と805-20の指導下での買収方法に従って業務組合せとして入金される.したがって、総購入対価格は、無形資産それぞれの推定公正価値に基づいて、買収された無形資産に割り当てられる。買収会計方法の要件の1つは、企業買収組合で買収された資産と負担する負債(ある場合)は、買収日の公正価値に応じて確認されなければならないことである。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を推定する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
Medigapの買収に関する調達価格配分は以下のように計算される
説明する | 公正価値 | 加重平均使用寿命 (年) | ||||
財産·工場·設備 | $ | |||||
使用権資産 | ||||||
商品名と商標 | ||||||
取引先関係 | ||||||
技術 | ||||||
たまっている | ||||||
ストレージ容量別料金準備金 | ( | ) | ||||
リース責任 | ( | ) | ||||
商誉 | ||||||
$ |
商号
は収入法での特許権使用料減免法を用いて公正価値で計量されている。公正価値を評価するための重要な投入には、商標予想収入の推定、税引前特許権使用料税率が含まれる
顧客関係は利得法での多期超過利得法を採用し,公正価値に応じて計測する.公正な価値を測定するための重要な投入
は、既存の顧客に関連する予想収入およびコストの推定、および
F-19 |
技術
はコスト法におけるコストリセット法を用いて公正価値で計測されている。公平な価値を評価するための重要な投入
は、交換コストの推定、時代遅れの比率を含む
買収に割り当てられた在庫注文のbr価値は,買収日までの在庫注文の契約的性質から推定され,在庫注文によるキャッシュフローを収益法を用いて現在値に割引し,割引率は
$の営業権
2022年1月10日から2022年12月31日まで、被買収企業が独立実体としてASC 805で計算した約収入と純利益または損失は$
PRO 形式情報
買収日から今年度末まで、Medigapの経営実績は会社の総合財務諸表に含まれる。以下の近似的な会社合併は、補足財務情報 買収が2022年12月31日と2021年12月31日までの年度初めに発生すると仮定する
十二月三十一日 | 十二月三十一日 | |||||||
2022 | 2021 | |||||||
収入.収入 | $ | $ | ||||||
純収益(赤字) | $ | $ | ( | ) | ||||
普通株1株当たり収益(損失)、基本 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
薄めて1株当たりの収益 | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
Barra &Associates,LLC取引
2022年4月26日に,吾らはBarra&Associates,LLC(“Barra”)
と資産購入プロトコル(“APA”)を締結し,この合意に基づき,当社は2022年4月26日にBarra&Associates,LLCの全資産を買収し,購入価格は
$となった
Barraに対する買収は、財務会計基準委員会テーマ番号 805、業務合併(ASC 805)の買収方法に基づいて、業務合併として入金される。そこで,購入対価格を買収した資産にすべて割り当て,それぞれの推定公正価値に基づいて負債 を負担する.買収会計方法要求(これに含まれる)は、企業買収組合で買収された資産と負担する負債(ある場合)は、買収の日の公正価値で確認しなければならない。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を推定する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
Medigapの買収に関する調達価格の初歩的な分配計算は以下の通りである
説明する | 公正価値 | 重みをつける 平均的に役に立つ 寿命(年) | ||||
売掛金を買い入れる | $ | |||||
財産·工場·設備 | ||||||
使用権資産 | ||||||
商号 | ||||||
取引先関係 | ||||||
発達した技術 | ||||||
代理関係 | ||||||
リース責任 | ( | ) | ||||
商誉 | ||||||
$ |
F-20 |
商号
は収入法での特許権使用料減免法を用いて公正価値で計量されている。公正価値を評価するための重要な投入には、商標予想収入の推定、税引前特許権使用料税率が含まれる
クライアントとエージェントの関係は,公平価値に応じて利得法の下で多期超過利得法を用いて計測される.公正な価値を測定するための重要な情報は、既存の顧客に関連する予想収入およびコストの推定、および
コスト法におけるコストリセット法を用いて開発した技術を公正価値で計測した。Brの公正価値を評価するための重要な投入は、交換コストの推定、
$の営業権
2022年4月26日から2022年12月31日まで、被買収企業が独立実体としてASC 805で計算した約収入と純利益または損失は$
PRO 形式情報
Barraの経営業績は買収日から今年度末まで、会社の総合財務諸表に含まれる。以下の補足形式財務情報近似合併財務情報 買収は、2022年12月31日と2021年12月31日までの9ヶ月初めに発生したと仮定する
十二月三十一日 | 十二月三十一日 | |||||||
2022 | 2021 | |||||||
収入.収入 | $ | $ | ||||||
純収益(赤字) | $ | $ | ( | ) | ||||
普通株1株当たり収益(損失)、基本 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
薄めて1株当たりの収益 | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
注: 4Nure,Inc.に投資する.
当社は2020年2月19日にNure,Inc.(以下“NSure”と略す)と証券購入協定を締結し、この協定は2020年10月8日にさらに改正され、改訂後、当社の投資可能総額は$を超えないと規定されている
20日の例年期間と2020年10月8日までに、当社は第1陣のドルを援助しました 交換として 株式。 第2弾は会社が追加の ドルで売った株 2020年12月30日に1株当たり ではない。第3弾の全額融資はその会社が追加購入できるようにした 買い取り価格$$の株 2020年12月20日以降だが、2021年3月31日に遅くはない。
Br社は、所定の時間範囲内で第2弾および第3弾の株式に資金を提供していないため、当社は、契約 によって取得された任意の追加保険株式の権利を放棄したが、第1弾の株式と共に買収された株式は除外する。
2022年12月31日までの第4四半期に、会社
当社はASC 321-10-35-2に基づいて買収後の保険株式を計量し、コストから減値を差し引いて計量したが、当社はいつでも公正な価値を特定することができないためである。各報告期間内に投資に対して減値審査を行い、方法は任意の投資公正価値が帳簿価値より低いことを示す指標に対して定性評価を行う。当社では、2022年12月31日または2021年12月31日まで、同じまたは類似した資産の秩序取引による価格変動は観察されていません。ASC 321-10-50-4は、報告日に保有する株式証券に関連する期間の未実現損益をエンティティに開示することをさらに要求する。現在、当社は保険証券に関連する未実現損益を確認していない。
は、ACS 321-10-35-3に基づいて、投資が損傷する可能性があるかどうかを確認するために定性的評価を行った。ASC 321-10-35-3 a-3 Eにおける指標を考慮したところ、会社は投資に減値がないと判断した。
F-21 |
注: 5財産と設備
財産および装置には以下のものが含まれる
2022年12月31日 | 十二月三十一日 2021 | |||||||
コンピュータ装置 | $ | $ | ||||||
事務設備と家具 | ||||||||
賃借権改善 | ||||||||
財産と設備 | ||||||||
減算:減価償却累計 | ( | ) | ( | ) | ||||
財産と設備、純額 | $ | $ |
減価償却
財産や設備に関する費用は、会社合併経営報告書に計上されている減価償却と償却、金額は$
注: 6営業権とその他の無形資産
ASC 350-20-35-45に従って、会社のすべての営業権は、単一の運営および報告単位に割り当てられる。当社が行っているすべての買収は1つの一般保険代理業界に属しており、非常に似た経済的·規制環境で運営されている。その会社には保険機関の運営を担当する管理者がいる。同幹部は四半期ごとに最高経営責任者(“CEO”)に直接報告している。また、会社の戦略方向を担当する最高経営責任者は、オフィス別の審査ではなく、保険代理業務の運営を集団審査する
2022年12月31日までに、時価下落のため、当社は時価法を用いて営業権減価テストを行い、当社の公正価値とそれによる純資産は、営業権残高$を隠れていると結論した
下表は、当社の2022年、2022年、2021年までの営業権残高を順延しました
商誉 | ||||
2020年12月31日 | $ | |||
2021年5月1日クシュ買収に関する営業権確認 | ||||
2021年12月31日 | ||||
2022年1月10日Medigap買収に関連する商標権確認 | ||||
2022年4月26日Barra買収に関する営業権を確認 | ||||
営業権の減価 | ( | ) | ||
2022年12月31日 | $ |
次の表は、2022年12月31日現在の会社無形資産の主なカテゴリと加重平均残余償却期間を示しています
加重平均残余償却期間(年) | 総帳簿金額 | 累計償却する | ネットワークがあります 帳簿金額 | |||||||||||
商品名と商標 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||
内部開発のソフトウェア | ( | ) | ||||||||||||
取引先関係 | ( | ) | ||||||||||||
購入したソフト | ( | ) | ||||||||||||
ビデオ制作資産 | ( | ) | ||||||||||||
競業禁止協定 | ( | ) | ||||||||||||
契約が滞る | ( | ) | ||||||||||||
$ | $ | ( | ) | $ |
F-22 |
次の表は、2021年12月31日現在の会社無形資産の主なカテゴリと加重平均残余償却期間を示しています
加重平均残余償却期間(年) | 総帳簿金額 | 累計償却する | ネットワークがあります 帳簿金額 | |||||||||||
商品名と商標 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||
内部開発のソフトウェア | ( | ) | ||||||||||||
取引先関係 | ( | ) | ||||||||||||
購入したソフト | ( | ) | ||||||||||||
ビデオ制作資産 | ||||||||||||||
競業禁止協定 | ( | ) | ||||||||||||
$ | $ | ( | ) | $ |
償却費用
は、$
次の表には、2022年12月31日までの以下の5年以降の毎年の予想償却費用が反映されています
12月31日までの年度 | 費用を償却する | |||
2023 | $ | |||
2024 | ||||
2025 | ||||
2026 | ||||
2027 | ||||
その後… | ||||
合計する | $ |
注: 7売掛金と売掛金
売掛金と売掛金の重要な構成要素は以下のとおりである
2022年12月31日 | 十二月三十一日 2021 | |||||||
売掛金 | $ | $ | ||||||
費用を計算する | ||||||||
受取クレジットカードは支払うべきです | ||||||||
その他負債を計算すべき | ||||||||
$ | $ |
F-23 |
注: 8長期債務
長期債務の構成は以下のとおりである
2022年12月31日 | 十二月三十一日 2021 | |||||||
Oak Street Funding LLCはEBSとUSBAの定期融資を買収し変動最優遇金利プラス
| $ | $ | ||||||
Oak Street Funding LLCがCCSを買収する高級担保償却信用手配変動最優遇金利プラス
| ||||||||
Oak Street Funding LLCがSWMTの定期融資を買収し変動最優遇金利プラス
| ||||||||
Oak Street Funding LLCがFISの定期融資を買収し変動最優遇金利プラス
| ||||||||
Oak Street Funding LLCはABCの定期融資を買収し変動最優遇金利プラス
| ||||||||
Oak Street Funding LLC定期ローン、浮動最優遇金利プラス | ||||||||
マイナス:現在の部分 | ( | ) | ( | ) | ||||
長期債務 | $ | $ |
Oak Street Funding LLC-定期ローンとクレジット手配
2018年12月31日までの年間で、会社はOak Street Funding LLCと2つの債務協定を締結した。2018年8月1日,EBSとUSBAは,Oak Street Funding LLC(“Oak Street”)とクレジットプロトコルを締結し,プロトコルによりEBSとUSBAが$を借入した
当社は2019年12月31日までの年間で、それぞれ2019年4月1日、2019年5月1日および2019年9月5日にオーク街とクレジット協定を締結し、借入合計$を締結します
2022年4月26日、当社はOak Street Funding LLCと保証付き本券(手形)を締結し、総信用協定の条項を遵守することにより、当社はbr}$を借り入れた
2022年12月31日現在、繰延融資コストを含まない長期債務(定期融資や融資を含む)の累積満期日は、
12月31日までの会計年度は | 長期債務の満期日 | |||
2023 | $ | |||
2024 | ||||
2025 | ||||
2026 | ||||
2027 | ||||
その後… | ||||
合計する | ||||
債券発行コストを下げる | ( | ) | ||
合計する | $ |
F-24 |
短期融資
Br社には保険料やCRMソフトウェアの購入などの融資プロジェクトのための様々な短期手形があります。2022年12月31日までと2021年12月31日までの年間融資総額はそれぞれ約$である
注: 9株式証負債
Bシリーズ株式承認証
2021年12月22日、当社は数人の機関のバイヤーと証券購入契約(SPA)を締結し、(I)株式証を購入および販売し、合計で最も多く購入した
2021年12月22日に私募を行った後、当社は初歩成約日に固定価格及び行使価格で普通株、優先株及びBシリーズ株式承認証を発行することを承諾した。Bシリーズ株式承認証を発行する承諾(“株式承認証承諾”)は流通株ではなく、派生金融商品を代表し、
このツールは最初に以下の2つの特徴を持つ:(I)会社の権益とリンクした条件付き債務を体現する。当社は株式承認証を発行する承諾を派生負債に分類し、権益会計資格に適合しない書面選択権を代表するからである。会社は最初に公正価値に従って派生負債を計量し、その後、公正価値に応じて公正価値に従って派生負債を再計量し、収益の中で公正価値の変化を確認する。オプション定価モデルは株式証承諾の公正価値を計算するために使用される。同社は最初に$を記録した
私募は2022年1月4日に完了し、当時会社は取引で発行された権利証のデリバティブ負債を再計量し、$を確認しました
SPAの条項によると、非個人配給に関する希釈株が発行されているため、2022年12月27日からBシリーズ発行株式証が増加した
B系列株式承認証の公正価値純額(収益)と確認損失は,2022年と2021年12月31日までに,($
配給代理権証
方向性増発について,同社は発行した
2022年12月31日と2021年12月31日までの年間,PAWの公正価値(収益)純額と確認された損失は,($
注: 10重要な取引先
運送業者
代表
保険引受人 | 2022年12月31日 | 十二月三十一日 2021 | ||||||
LTCグローバル | % | % | ||||||
青十字青盾 | % | % | ||||||
健康を優先する | % | % |
がない他の単一保険会社の占める割合が超えている
F-25 |
注: 11株権
優先株
会社は発行を許可しました $の株 額面優先株。取締役会は任意またはすべての優先株を系列に分割し、会社定款細則が確立したいくつかの基準の範囲内で決定され、それによって決定された各一連の株式の相対的な権利と優先株を決定することを明確に許可した。
2021年2月11日関連側Reliance Global Holdings,LLC変換 Aシリーズ転換優先株株 普通株式。
2021年11月5日,関係者Reliance Global Holdings,LLC変換 Aシリーズ転換優先株株 普通株式 。
2022年12月31日と2021年12月31日まで、すべてのシリーズA 転換可能優先株は転換され、優先株は返済されていない。
2022年1月、当社は発表しました 新たに指定されたBシリーズは優先株株を転換して資金を調達することができる。B系列転換可能優先株は投票権がなく、最初は1株当たりに転換することができます 会社普通株の株です。Bシリーズ転換優先株の保有者はいかなる配当も得る権利がないが、普通株が支払う配当金は除外する。当社が任意の自動または非自発的な清算、解散、または清算が発生した場合、保有者は、自社の資産(資本や黒字を問わず)から、優先株を完全に普通株式に変換した場合と同じ金額を受け取る権利があり(この等の目的については、本協定で述べたいかなる転換制限も無視する必要はありません)、これらの金額は、すべての普通株式保有者に比例して支払います。
2022年8月には第3者は、B系列転換可能優先株を 普通株 株。
2022年12月31日と2021年12月31日まで、すべてのBシリーズ 転換可能優先株は転換され、未償還優先株はない。
普通株 株
会社は発行を許可しました 普通株式、$ 額面価値。各株式の発行済みおよび発行された普通株は、その所有者がすべての株主総会に全面的に参加する権利を持たせ、株主が投票する権利のある各事項について一票を投じ、普通株について発表·支払いしたすべての配当金とその他の分配、および清算または解散時の会社の純資産を比例的に共有しなければならない。
2021年1月21日、会社取締役会の許可により、会社は実施した
2021年2月、当社は発表
2021年2月、当社は発表
2021年2月には関係者Reliance Global Holdings LLCがドルを
2021年3月、当社は発表
2021年5月、当社は発表
2022年1月、当社は発表しました 資金募集を目的として方向性増発により発行された普通株。[br]注9-を参照株式証負債会社が受け取った収益について。
2022年1月、当社は発表しました Medigapへの買収により、普通株。
2022年1月、Aシリーズの権利者と合意した後、
F-26 |
2022年3月に会社は 当社の普通株に帰属する株式 従業員合意に基づいて株式奨励を行う。
2022年5月と6月に
2022年7月には
2022年12月に会社は 当社の普通株に帰属する株式 何人かの従業員合意 に基づいて株式奨励を行う。
2022年12月、Bシリーズの権利者と合意した後、
2022年12月31日と2021年12月31日までに そして 発行済み普通株式を別々に発行する.
株式承認証
系列 A株式承認証
当社の初公募に合わせて当社は発行します
CシリーズとDシリーズ株式証明書
2022年1月、私募及び買収により、当社はナスダックから損失通知
を受け取り、上場規則5365(A)条違反を指摘した。その救済計画の一部として、当社は2022年3月に2022年1月に発行された普通株式保有者と交換協定
を締結した。取引所の合意に基づき,当社は発行する
C系列とD系列権証は,権利証プロトコル条項によって分類された株式であり,保有者が固定額で固定数の株式を獲得することを許可する.株式承認証は独立した持分証券であり、当社の同意や知ることなく譲渡することができる。株式承認証はそれぞれの発行日の5周年に満期になり、1株当たりの行使価格はドルに等しいように行使することができる
2022年5月と6月に
2022年7月
持分激励計画
2019年12月31日までの年度内に、当社はReliance Global Group,Inc.2019年持分インセンティブ計画(“計画”)を通過し、この計画により、従業員、取締役、コンサルタント、サービスプロバイダに様々な形態の持分奨励 を付与することができる。報酬には、限定的な株式、制限株式単位、業績株、および株式オプションが含まれるが、これらに限定されない。合計 普通株式 はこの計画に基づいて予約して発行され、2022年12月31日まで、 株式はまだ発行できます。 オプションについては、当社はオプションを行使した後、計画に基づいて予約した株式の中から新たな普通株を発行します。
この計画は取締役会(“取締役会”)によって管理される。取締役会は合資格の従業員、取締役及びサービス提供者の中から株式及び株式購入権を付与する者を選択することを許可し、制限された株式数及び株式購入権の条項及び条件を決定する。取締役会はまた、本計画によって付与されたオプションに関する条項を規定、改訂、撤回する権利がある。一般的に、本計画の任意の条文または本計画によって付与された任意の株式およびオプションの解釈および解釈は、取締役会によって適宜決定される。
株式オプション:
計画は、オプションは、国税法第422節で指摘された奨励株式オプション(ISO)でもない可能性があると規定している。会社員だけがISOを取得する資格があり、従業員、非従業員取締役、コンサルタント、サービスプロバイダ は非ISOのオプションを取得する資格がある、すなわち“法定株式オプションではない”取締役会はこの計画を採択して付与されたオプション を非法定株式オプションとする。
付与された各オプションの公正価値は、授与日にBlack-Scholesオプション定価モデルまたは提供されたサービスの価値を使用して推定 され、より容易に決定されることを基準とする。ブラック·スコアーズオプション定価モデルは,日オプション付与までの行権価格と期待寿命,対象株式の現在価格とその期待変動率,株の期待配当金 およびオプション期限までの無リスク金利を考慮した。
F-27 |
オプション | 1株あたりの加重平均行権値 | 加重平均残存契約年限(年) | 内在的価値を集める | |||||||||||||
2021年12月31日現在の未返済債務 | $ | $ | ||||||||||||||
授与する | - | |||||||||||||||
没収または期限切れ | - | - | ||||||||||||||
鍛えられた | - | |||||||||||||||
2022年12月31日に返済されていません | $ |
オプション | 1株あたりの加重平均行権値 | 加重平均残存契約年限(年) | 内在的価値を集める | |||||||||||||
2020年12月31日現在返済していません | $ | $ | ||||||||||||||
授与する | - | |||||||||||||||
没収または期限切れ | ( | ) | $ | |||||||||||||
鍛えられた | - | |||||||||||||||
2021年12月31日現在の未返済債務 | $ |
オプション | 1株あたりの加重平均行権値 | 加重平均残存契約年限(年) | ||||||||||
2021年12月31日現在帰属していません | $ | |||||||||||
授与する | - | |||||||||||
既得 | ( | ) | ||||||||||
没収または期限切れ | - | |||||||||||
2022年12月31日現在帰属していません | $ |
オプション | 1株あたりの加重平均行権値 | 加重平均残存契約年限(年) | ||||||||||
2020年12月31日帰属していない | $ | |||||||||||
授与する | - | |||||||||||
既得 | ( | ) | ||||||||||
没収または期限切れ | ( | ) | ||||||||||
2021年12月31日現在帰属していません | $ |
12月31日までの年間で2022年と2021年に、取締役会はこの計画に基づいて発表された任意の代替案 を承認しなかった。
2022年12月31日と2021年12月31日までの年間で,様々な従業員離職事件が発生し,オプション喪失$となった そして$ それぞれ分析を行った。
当社は2022年12月31日現在、付与および未償還オプションの公正価値総額を$とすることを決定しました 2024年2月までの将来期間に償却を行う。2022年12月31日までの年度中に、当社は確認します従業員、取締役、コンサルタントに付与された株式オプションに関する報酬支出 。2022年12月31日現在、未確認の補償費用は合計でドルとなっております2024年2月までの帰属期間や必要なサービス期間内に直線的に確認する。
内在価値は、2022年12月31日の株式の時価と行権価格との差額で計算される。2022年12月31日までの市場価値は$ 2022年12月31日の終値で計算します。
当社は2021年12月31日現在、付与および未償還オプションの公正価値総額を$と決定しました は、2024年2月までの未来期間に償却されます。当社は2021年12月31日までの年間で $を確認しました 従業員、取締役、コンサルタントに付与された株式オプションに関する報酬支出。2021年12月31日現在、 未確認報酬支出総額は$ は2024年2月までの帰属期間または必要なサービス期間内に直線的に確認される。
内的価値は2021年12月31日の株式の時価と行権価格との差額で計算される。2021年12月31日現在の市場価値は$ 2021年12月31日の終値で計算します。
社はBlack-Scholesオプション定価モデルを用いて付与日ごとの株式オプションの公正価値を推定した。ブラック·スコアーズオプション定価モデル は、会社に未来の株価変動、受給者の行権行為、配当収益率を予測的に仮定することを要求する。当社はオプション予想期間内の履歴変動率を用いて将来の株価変動率を推定します。 オプションの期待期限は、帰属日と満期日との中間点をとることで計算されます。ブラック·スコアーズオプション定価モデルは、逆分割を考慮しないという仮定を使用している
年
終わり 2022年12月31日 | 年
終わり 2021年12月31日 | |||||||
行権 価格 | $ | - $ | $ | - $ | ||||
所期の 期限 | から 年.年 | から 年.年 | ||||||
無リスク金利 | % - | % | % - | % | ||||
予想変動率 | % - | % | % - | % | ||||
期待配当金は |
F-28 |
株式に基づく報酬
その計画は様々な形態の株式奨励を規定している。2022年2月から5月までの間に,3人の既存従業員および/または役員が合計を獲得した 会社の普通株式の株式は直ちに帰属するだろう。これらの株の価値は$です 株式報酬支出として2022年12月に発行される。
会社と役員が2022年4月に合意した合意によると、2022年10月にさらに改正された合意に基づき、同幹部が授与された
会社の子会社の株式報酬計画によると、この計画は、代理店が合意したサービス要求を完了した後に制限的な株式奨励を獲得し、会社が許可することを許可する
2021年には、3人の従業員が当社の普通株の契約配当を受け、この株はサービス完了後に発行されます。サービス期間は1年から3年です。2021年に付与された株式価値は$ それは.2021年12月31日までの1年間で,これらの贈与の補償支出の合計は$である .
2022年12月31日までと2021年12月31日までの株式報酬支出総額は
と$ それぞれ,である.
普通株主に適用される基本的な1株当たりの普通株収益(“EPS”)の計算方法は、普通株株主に適用される収益を発行済み普通株の加重平均数で割る。
運営に損失があれば,希釈後の1株当たり収益の計算方式は基本的な1株当たり収益の計算方式と同様である。同様に、会社に純収益があれば、普通株株主が利用可能な収益を計算する際に行われる優先配当調整により、普通株株主は純損失 を利用することができ、希釈後の1株当たり収益は基本的に1株当たり収益と同じ方法で計算される。
12月31日までの年度 | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
純収益(赤字) | $ | $ | ( | ) | ||||
配当金にする | ( | ) | ||||||
純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
加重平均普通株式 | ||||||||
加重平均既得株式奨励の効果 | ||||||||
基本と希釈後の加重平均流通株 | ||||||||
普通株の基本と希釈後の1株当たりの損失: | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
12月31日までの年度 | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
発行された普通株式オプションに拘束された株 | ||||||||
Aシリーズの株式発行承認証の制限を受けた株式 | ||||||||
Bシリーズ発行株式承認証とPAW制約を受けた株 | ||||||||
未帰属株式報酬を受けた株 |
F-29 |
注: 13賃貸借証書
運営 借約
ASU 2016−02は,運営報告書で単一賃貸コストを確認することを要求し,このコストを計算する方法は,リースコストをレンタル期間ごとに割り当て,一般に直線的に計算する。この基準は、テナントがレンタル開始時に使用権資産と対応する賃貸負債を記録し、最初に賃貸支払いの現在値で計量することを要求する。同社のレンタルには、建物とオフィススペースの経営リースが含まれている。
ASU 2016-02により,使用権資産は関連リースの有効期限内に償却される.2022年12月31日までと2021年12月31日までの年間レンタル料金は$
将来のこれらの経営リース下の最低賃貸支払いには、以下が含まれています
十二月三十一日までの年度 | 経営リース義務 | |||
2023 | $ | |||
2024 | ||||
2025 | ||||
2026 | ||||
2027 | ||||
その後… | ||||
未割引経営賃貸支払総額 | ||||
差し引く:推定利息 | ||||
リース負債現在価値を経営する | $ |
注: 14引受金とその他の事項
法律上または事項がある
会社は正常な業務過程で様々な法律手続きやクレームの影響を受けます。 これらのクレームの結果は確実に予測できませんが、管理層はこれらの事項の結果が私たちの業務、財務状況、経営業績、あるいはキャッシュフローに重大な悪影響を及ぼすと信じていませんので、2022年12月31日と2021年12月31日まで、法的または有事は発生しません。保険仲買業に関する訴訟は珍しくありません。 そのため、当社は時々このような訴訟を受けます。未来のどんなこのような訴訟の範囲や結果に対しても何の保証もできない。
収益負債
会社は業務合併協定に含まれているか、または対価格条項によって生じたいくつかの収益負債を確認した。利益対価格は通常、買収された側があらかじめ合意された利益目標を達成したり超えたりしたときに稼ぐ。
F-30 |
以下、2022年12月31日と2021年12月31日までの各年度の会社収益負債残高の変化について概説する
二酸化炭素捕獲 | フォットマン | モンタナ州 | アトルイス | クシュ | バラ… | 合計する | ||||||||||||||||||||||
2021年12月31日期末残高 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
業務合併による変化 | ||||||||||||||||||||||||||||
支払いによる変更 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
公正価値調整による変動 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
2022年12月31日期末残高 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
二酸化炭素捕獲 | フォットマン | モンタナ州 | アトルイス | クシュ | 合計する | |||||||||||||||||||
2020年12月31日期末残高 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
業務合併による変化 | ||||||||||||||||||||||||
支払いによる変更 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
公正価値調整による変動 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
核販売による変動 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
2021年12月31日期末残高 | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
新冠肺炎大流行突発事件
新冠肺炎(CoronaVirus)疫病の米国での蔓延は経済不確実性を招き、会社の業務運営に負の影響を与える可能性がある。中断は一時的であると予想されるが,影響の継続時間や程度をめぐって不確実性がある
不利なbrイベント,たとえばオフィスでの勤務時の健康に関する懸念,出張不能,その他の一般的な作業環境に影響を与える問題は,我々の業務や我々の業務戦略を損なう可能性がある.コロナウイルスは私たちの業務運営に実質的な影響を与えないと予想されていますが、コロナウイルスなどの大流行疾患が発生して重大な中断を招くと、私たち従業員のサービスを失ったり、システム中断に遭遇したりする可能性があり、これは私たちの業務運営を減少させる可能性があります。上記のいずれの状況も私たちの業務を損なう可能性があり、私たちの業務戦略の実施を延期し、現在の世界的な健康危機や金融市場状況が私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性のあるすべての方法を予測することはできません。
経営陣は、その財務状況、流動性、運営、業界、労働力の世界情勢を積極的に監視している。
注: 15所得税
実際の所得税率と連邦法定税率で計算される税収との差は以下のとおりである
2022年12月31日 | 十二月三十一日 2021 | |||||||
連邦税率 | % | % | ||||||
連邦州網 | - | % | % | |||||
株式証を承認して価値の非課税変動を承諾する | - | % | % | |||||
営業権の減価 | % | % | ||||||
為替レートの変化 | - | % | % | |||||
他にも | % | % | ||||||
推定免税額 | % | (- | )% | |||||
有効所得税率 | % | % |
その会社には重大な不確定な税務状況は何もない。当社の政策は、未確認福祉に関する課税利息と罰金を所得税支出(福祉)の構成要素として確認することである。当社はいかなる利息や罰金も確認していません。2022年12月31日と2021年12月31日まで、当社もいかなる利息や罰金も計上してはいけません。
F-31 |
繰延された所得税資産と負債(負債)は、
十二月三十一日 2022 | 十二月三十一日 2021 | |||||||
繰延税金資産(負債) | ||||||||
純営業損失が繰り越す | $ | $ | ||||||
株に基づく報酬 | ||||||||
商誉 | ( | ) | ( | ) | ||||
無形資産 | ||||||||
固定資産 | ( | ) | ( | ) | ||||
使用権資産 | ( | ) | ( | ) | ||||
賃貸負債 | ||||||||
他にも | ||||||||
繰延税金資産総額 | ||||||||
推定免税額 | ( | ) | ( | ) | ||||
繰延税項目純資産 | $ | $ |
会社は約$を持っている
会社は約$を持っている
2022年12月31日と2021年12月31日までの年間で,推定免税額は$増加した
2019年12月31日、2020年12月31日、2021年12月31日までのbr税期は審査に開放されています。
注: 16関係者取引
同社は共同制御下の関係者Reliance Global Holdings,LLCと融資協定を締結した。このローンには期限もないし、利息もない。会社に業務キャッシュフローがある場合は、返済が行われます。様々な融資の収益 は、USBA、EBS、CCS、SWMT買収、Fortman、Altruis、およびUISの買収に資金を提供するために使用される。
2022年12月31日と2021年までに、関連側の融資に対応する$
2022年と2021年12月31日に信実ホールディングスが約
2022年9月13日,当社は関連側エンティティYES americana Group,LLCに元金
$を発行した
注: 17後続事件
2023年1月1日から、会社取締役会はその当時の首席会計官Joel Markovitsを首席財務官に昇格させた。Markovitsさんと2022年12月28日に締結された昇進通知書の条項によると、Markovitsさんは
年基本給$を取得する
先に開示したように、会社は関連側エンティティYES americana Group,LLC(“americana”)に元金#ドルの約束票を発行した
2023年2月23日
2023年3月13日、当社はある機関のバイヤーと証券購入契約を締結し、慣例成約条件を満たした場合、
(I)を購入·販売する
F-32 |
第4部
第15.証拠品および財務諸表の付表
本年度報告では,Form 10−Kフォーマットでアーカイブまたは以下の証拠物を提供した。
添付ファイル 番号: | 説明する | |
3.1 | Eye on Media Network,Inc.(現在,Reliance Global Group,Inc.)2018年10月19日に改訂された(会社が2020年10月8日に米国証券取引委員会に提出したS-1表登録説明書(第333-249381号文書)の添付ファイル3.1を参照して編入)。 | |
3.2 | メディアネットワーク会社(現在Reliance Global Group,Inc.)(当社が2020年10月8日に米国証券取引委員会に提出したS-1表登録説明書の添付ファイル3.2(文書番号333-249381)を引用することにより)。 | |
3.3 | 2021年2月3日Reliance Global Group,Inc.の会社定款改正案(2021年2月5日に米国証券取引委員会に提出されたS-1表登録説明書修正案第4号添付ファイル3.9(米国証券取引委員会文書第333-249381号)を参照)。 | |
3.4 | 2021年12月23日のReliance Global Group,Inc.社定款修正案(本明細書では、2022年1月6日に証券取引委員会に提出された8-K表現在報告(米国証券取引委員会文書第001-40020号)の添付ファイル3.1を参照して本明細書に組み込まれる)。 | |
3.5 | 2023年2月16日のReliance Global Group,Inc.社定款修正案(本明細書では、2023年2月22日に証券取引委員会に提出された8-K表現在報告(米国証券取引委員会文書第001-40020号)の添付ファイル3.1を参照して本明細書に組み込まれる)。 | |
4.1 | Cシリーズ株式証明書表(2022年3月24日に米国証券取引委員会に提出された8−K表現在報告(米国証券取引委員会文書第001−40020号)の添付ファイル4.1を参照して本明細書に組み込まれる)。 | |
4.2 | Dシリーズ株式証明書表(本明細書では、2022年3月24日に米国証券取引委員会に提出された8-K表現在報告(米国証券取引委員会文書第001-40020号)の添付ファイル4.2を参照して本明細書に組み込まれる)。 | |
10.1 | 信実環球集団会社とNure,Inc.が2020年2月19日に締結した証券購入協定(本文は、会社が2020年10月8日に米国証券取引委員会に提出したS-1表登録説明書添付ファイル10.2(米国証券取引委員会文書第333-249381号)を参照)。 | |
10.2 | 信実環球控股有限公司とEzra Beymanの間で2020年6月3日に発効した譲渡·買収不可協定(当社が2020年10月8日に米国証券取引委員会に提出したS-1表登録声明(第333-249381号文書)添付ファイル10.3参照)。 | |
10.3 | Coverage Consulters UnLimited,Inc.とCommercial Coverage Solutions,LLC間の借約日は2020年8月17日(当社を引用して2021年1月28日に米国証券取引委員会に提出したS-1表登録声明(改訂番号3)の添付ファイル10.4(文書番号333-249381))である. | |
10.4 | モンタナ州西南保険センター有限責任会社とOak Street Funding LLCが2019年4月3日に締結した主信用協定(添付ファイル10.1を参照して会社に編入することにより、2020年12月4日に米国証券取引委員会に提出されたS-1表登録声明(修正案第1号)(第333-249381号文書)) | |
10.5† | Reliance Global Group Inc.2019年株式インセンティブ計画(引用会社により2021年1月28日に米国証券取引委員会に提出されたS-1表登録声明(修正案第3号)(文書番号333-249381)の添付ファイル10.5が組み込まれている)。 | |
10.6 | Nure Inc.とReliance Global Group,Inc.が2020年10月8日に締結した証券購入協定の第1号改正案(引用会社が2021年1月28日に米国証券取引委員会に提出したS−1表登録声明の第10.6号改正案(改正案第3号)(第333−249381号文書)) | |
10.7 | 信実環球集団会社がVIStock Transfer有限責任会社と締結した引受権証代理契約書(引用会社により2021年1月28日に米国証券取引委員会に提出されたS-1表登録声明(修正案第3号)添付ファイル10.7(第333-249381号文書))。 | |
10.8 | クシュ福祉ソリューション会社、J.P.クシュ及びその共同経営会社、及びジョシュア·クシュネット社が2021年5月12日に署名した購入協定(本稿は、同社が2021年12月23日に米国証券取引委員会に提出した8−K表現在報告書の99.1号添付ファイル(米国証券取引委員会文書第001−40020号)を引用した。 |
44 |
10.9 | 信実環球集団有限公司と署名ページに日付が2021年12月22日と明記されている投資家との間の証券購入協議表(当社が2021年12月23日に米国証券取引委員会に提出した8−K表の添付ファイル10.1(米国証券取引委員会文書第001−40020号)を引用した)。 | |
10.10 | 2021年登録権プロトコル表(本明細書では、会社が2021年12月23日に米国証券取引委員会に提出した8-K表(米国証券取引委員会文書001−40020号)の添付ファイル10.2を参照して本明細書に組み込む)。 | |
10.11 | Bシリーズ株式証明書表(本明細書は、会社が2021年12月23日に米国証券取引委員会に提出した8-K表(米国証券取引委員会文書第001-40020号)の添付ファイル10.3を参照して本明細書に組み込まれる)。 | |
10.12 | Bシリーズは、優先株指定証明書テーブルを変換することができる(本明細書では、会社が2021年12月23日に米国証券取引委員会に提出した8−Kフォーム(米国証券取引委員会第001−40020号ファイル)の添付ファイル10.4を参照して本明細書に組み込む)。 | |
10.13 | 信実環球集団有限公司と美迪加普医療保険有限責任会社とその唯一のメンバー会社は2021年12月21日に資産購入協定を締結した(本稿は、会社が2022年1月14日に米国証券取引委員会に提出した8-K表の添付ファイル10.5(米国証券取引委員会アーカイブ第001-40020号))を引用した。 | |
10.14 | 信実グローバルグループ株式会社と2022年3月23日の契約に署名した各当事者と締結された投資家交換協定のフォーマット(本稿は、同社が2022年3月24日に米国証券取引委員会に提出した8−K表の添付ファイル10.1(米国証券取引委員会文書第001−40020号)を引用した。 | |
10.15 | 信実グローバルグループ株式会社と2022年3月23日の契約に調印した各当事者が締結したMedigap交換協定のフォーマット(本稿では、同社が2022年3月24日に米国証券取引委員会に提出した8-K表の添付ファイル10.2(米国証券取引委員会文書第001-40020号)を引用した。 | |
10.16 | RELI Exchange,LLCとBarra&Associates間の資産購入プロトコルは,2022年4月26日(参照登録者により2022年5月2日に米国証券取引委員会の8-Kフォームに現在報告されている添付ファイル10.1合併(ファイル番号001-40020))である. | |
10.17 | Medigap Healthcare Insurance Agency,LLCとOak Street Funding LLCの間で2022年4月26日に合意された保証協定(登録者が2022年5月2日に米国証券取引委員会に提出した8-K表の現在報告書の添付ファイル10.2合併(アーカイブ番号001-40020)によると | |
10.18† | Reliance Global Group,Inc.Grant Barraと2022年4月26日に締結された雇用契約,登録者が2022年5月2日に米国証券取引委員会に提出した8-K表現在報告の添付ファイル10.3(文書番号001-40020)10.3 | |
10.19 | 信実グローバルグループ有限公司が2022年9月13日にYES americana Group LLCに発行した本票(2022年11月14日に米国証券取引委員会に提出された10-Q表四半期報告の添付ファイル4.1(米国証券取引委員会文書第001-40020号)を引用した。 | |
10.20 | 信実グローバルグループ会社とYES americana Group,LLCとの間の日付が2023年2月7日の約束手形の第1号修正案(会社が2023年2月13日に証券取引委員会に提出した8-K表現在報告の10.1号添付ファイル(米国証券取引委員会文書第001-40020号)を引用した)。 | |
10.21† | Reliance Global Group,Inc.とJoel Markovitsの間で発行された2022年12月28日の販売促進状(同社が2023年1月4日に米国証券取引委員会に提出した8−K表現在報告の添付ファイル10.1(米国証券取引委員会文書第001−40020号)を引用した)。 | |
10.22# | 信実環球集団会社と投資家との間で2023年3月13日に締結された証券購入協定(本稿は、同社が2023年3月14日に米国証券取引委員会に提出した8−K表の添付ファイル10.1(米国証券取引委員会文書第001−40020号)を引用した)。 | |
10.23 | 株式証明書表(本稿では、会社が2023年3月14日に米国証券取引委員会に提出した8-K表の添付ファイル10.2(米国証券取引委員会第001-40020号文書)を参照)。 | |
10.24 | 予備資金権証表(本明細書では、会社が2023年3月14日に米国証券取引委員会に提出した8−K表(米国証券取引委員会第001−40020号文書)の添付ファイル10.3を参照して組み込む)。 | |
10.25 | 配給代理承認株式証(本明細書は、会社が2023年3月14日に米国証券取引委員会に提出した現在の8−K表報告(米国証券取引委員会文書第001−40020号)の10.4号添付ファイルを参照して組み込まれる)。 | |
10.26 | 登録権プロトコル表(ここでは、2023年3月14日に米国証券取引委員会に提出された8−K表の添付ファイル10.5(米国証券取引委員会第001−40020号文書)を参照)。 | |
14.1 | 道徳基準(会社が2022年3月31日に米国証券取引委員会に提出した10-K表添付ファイル14.1参照)。 | |
21.1 | 子会社リスト (引用証拠により2022年3月31日に米国証券取引委員会に提出された10-K年報 に組み込まれている)。 | |
23.1* | マーゼアメリカ有限責任会社は同意しました。 | |
24.1* | 授権書(署名ページに含まれる)。 | |
31.1* | 2002年サバンズ·オクスリ法第302条による行政総裁の認証 | |
31.2* | 2002年サバンズ·オキシリー法第302条に基づく首席財務官の認証 | |
32.1** | 第一百五十条最高経営責任者及び最高経営責任者の証明 | |
101.INS* | 連結 XBRLインスタンス文書 | |
101.Sch* | イントラネット XBRL分類拡張アーキテクチャ文書 | |
101.カール* | 連結 XBRL分類拡張計算リンクライブラリ文書 | |
101.定義* | 連結 XBRL分類拡張Linkbase文書を定義する | |
101.実験所* | 連結 XBRL分類拡張ラベルLinkbase文書 | |
101.前期* | インラインXBRL分類拡張プレゼンテーションLinkbase文書 | |
104* | 表紙 ページ相互データファイル(イントラネットXBRL文書に埋め込む) |
* | ここに提出 |
** | 同封提供 |
† | 管理契約と報酬計画と手配が含まれています |
# | S−K条例第601(A)(5)項によれば、いくつかの付表及び証拠物は省略されている。米国証券取引委員会またはその従業員の要求に応じて、会社は、漏れたスケジュールおよび証拠品の補充コピーを提供する。 |
45 |
サイン
1934年“証券取引法”第13又は15(D)節の要求に基づいて、登録者は、2023年3月30日に以下の署名者代表登録者が本報告に署名することを正式に許可した。
信実グローバルグループ会社 | ||
差出人: | /s/ Ezra Beyman | |
テスラ·ビマン | ||
CEO兼取締役会長 |
授権書
次のような署名をした者は、ここでEzra BeymanとJoel Markovitsを事実権者として任命し、登録者の名義及び代表登録者及び各個人が以下に述べる身分で表格10-Kの年次報告書に1つ以上の修正案を作成するのに十分な代替権を有する。本報告は、1934年の証券取引法の要求に基づき、以下の者によって登録者の身分及び日付で署名された。
1934年の証券取引法の要求によると、本報告は、以下の者によって登録者として指定日に署名された。
サイン | タイトル | 日取り | ||
/s/ Ezra Beyman | 最高経営責任者兼執行議長兼取締役 | 2023年3月30日 | ||
テスラ·ビマン | (CEO ) | |||
/s/ Joel Markovits | 最高財務官 | 2023年3月30日 | ||
ジョル·マルコヴィッツ | (最高財務会計官 ) | |||
/s/スコット·コーマン | 取締役 | 2023年3月30日 | ||
スコット·コーマン | ||||
/s/ シェルトン·ブリックマン | 役員.取締役 | 2023年3月30日 | ||
シェルトンブリックマン | ||||
/s/ Ben Fruchtzweig | 役員.取締役 | 2023年3月30日 | ||
ベン·フルツウェグ | ||||
/s/ Alex BlumenFrucht | 役員.取締役 | 2023年3月30日 | ||
アレックス·ブルーメンフト |
46 |