アメリカです

アメリカ証券取引委員会

ワシントンD.C.，20549

表10-K

(マーク1)

☒ 1934年証券取引法第13条又は15条に基づいて提出された年次報告

本財政年度末まで十二月三十一日, 2022

あるいは…。

☐ 1934年証券取引法第13条又は15条に基づいて提出された移行報告

移行期になります _へ

依頼書類番号：001-40161

デイブ社

(登録者の正確な氏名はその定款に記載)

コクラン南通り1265番地

ロサンゼルス機, カルシウム.カルシウム 90019

(844) 857-3283

(登録者は主に事務室の住所と電話番号、市外局番を含む)

同法第12条(B)に基づいて登録された証券：

同法第12条(G)により登録された証券：なし

登録者が証券法規則405で定義されている経験豊富な発行者である場合は、再選択マークで示してください。はい、そうです☐ 違います。 ☒

登録者がこの法第13条又は第15条に基づいて報告書を提出する必要がないか否かを，再選択マークで示す。はい、そうです☐ 違います。 ☒

再選択マークは、登録者が、(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告を提出するより短い期間)に、1934年の証券取引法第13または15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および(2)過去90日以内にそのような提出要件に適合してきたかどうかを示すはい、そうです ☒違います☐

再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような文書の提出を要求されたより短い時間以内)に、S−T規則405条(本章232.405節)に従って提出を要求した各相互作用データファイルを電子的に提出したか否かを示すはい、そうです ☒違います☐

登録者が大型加速申告会社，加速申告会社，非加速申告会社，小さな報告会社，あるいは新興成長型会社であることを再選択マークで示す。取引法第12 b-2条の規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小申告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。

新興成長型企業であれば、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したか否かを再選択マークで示し、取引所法第13(A)節に提供された任意の新たまたは改正された財務会計基準を遵守する☐

登録者が報告書を提出したかどうかを再選択マークで示し、その経営陣が“サバンズ-オクスリ法案”(“米国連邦法典”第15編、第7262(B)節)第404(B)条に基づいてその財務報告の内部統制の有効性を評価したことを証明する。この評価は、その監査報告書を作成または発行する公認会計士事務所によって行われる☐

登録者が空殻会社であるか否かをチェックマークで示す(同法第12 b-2条で定義される)。はい、そうです☐違います☒

証券が同法第12条(B)に基づいて登録されている場合は，登録者の財務諸表が以前に発表された財務諸表の誤り訂正を反映しているか否かを示すチェックマークを適用する

これらのエラーのより真ん中に登録者の任意のエンタルピーCER幹部が相関回復期間内に§240.10 D−1(B)に基づいて受信したインセンティブベースの補償に基づいて回復分析を行う必要があるかどうかを再選択マークで示す

2022年6月30日現在，すなわち登録者が最近完成した第2四半期の最終営業日，登録者の非関連会社が保有する投票権を有する普通株の総時価は約$である220.9100万ドルは、デイブ社の普通株が2023年1月5日に発効した1対32逆分割に基づいて決定された2022年6月30日のナスダック世界市場の1株22.02ドルの終値を用いて決定された。各取締役及び役員(及びその関連会社)が保有する普通株、及び発行された普通株の10%以上を保有しているか、又は登録者が制御的地位にあると考えている他の者が保有する普通株は除外されている。他の目的に対して，このような関連地位の決定は必ずしも決定的な決定であるとは限らない.

2023年3月1日までに10,337,394A類普通株、額面0.0001ドル、1,514,082発行済みと発行されたV類普通株は、額面0.0001ドル。

引用で編入された書類

デイブ社

表格10-Kの年報

2022年12月31日までの財政年度

カタログ

以下の方面についての警告前向きに陳述する

本Form 10−K年次報告(本“報告”又は本“Form 10−K年次報告”)には、改正後の1933年証券法第27 A条(“証券法”)及び改正された1934年証券取引法第21 E条(“取引法”)に該当する前向きな陳述が含まれている。歴史的事実に関する陳述を除いて、本報告に含まれるすべての陳述は、私たちの未来の経営結果、財務状況、市場規模と機会、私たちの業務戦略と計画、私たちの業績に影響する要素及び私たちの未来の経営目標に関する陳述を含み、すべて前向きな陳述である。“信じる”、“可能”、“将”、“見積もり”、“継続”、“予想”、“予定”、“可能”、“はず”、“できる”、“予想”、“計画”、“展望”、“予測”、“目標”、“計画”、“潜在力”、“求める”、“成長”、“目標、“場合”および同様の表現は、前向き陳述を識別することを目的としている。これらの展望的な陳述は主に私たちの現在の未来の事件と傾向の予想と予測に基づいており、私たちはこれらの事件と傾向が私たちの財務状況、運営結果、業務戦略、短期と長期業務運営、目標と財務需要に影響を与える可能性があると考えている。これらの前向き声明は、本報告第I部第1 A項の“リスク要因”の節と、米国証券取引委員会(“米国証券取引委員会”)に提出された他の文書に記載されているリスク、不確定要因、仮説とを含む、大量のリスク、不確実性、および仮説の影響を受ける。しかも、私たちの運営環境は競争が激しく、変化が迅速だ。新しいリスクが時々発生する。私たちの経営陣はすべてのリスクを予測することはできませんし、すべての要素が私たちの業務に与える影響を評価することもできません。あるいは任意の要素や要素の組み合わせは、実際の結果が私たちが行う可能性のある任意の前向きな陳述に含まれる結果と大きく異なる程度をもたらす可能性があります。これらのリスク、不確実性と仮定を考慮して、本報告で議論した未来の事件と傾向は発生しない可能性があり、実際の結果は前向き陳述中の予想または示唆の結果とは大きく異なる可能性がある。本報告に記載されている展望的陳述は、以下の態様に関連するリスクを含むが、以下の態様に関連するリスクを含む多くの判断、リスク、および不確定要素に関連する

私たちはあなたに、前に列挙された実際の結果と展望的な陳述の結果とは大きく異なる判断、リスク、および不確定要素が不完全である可能性があることを想起させる。あなたは未来の事件の予測として前向きな陳述に依存してはいけない。展望的陳述に反映された事件と状況は達成できないか発生する可能性がある。私たちは展望性陳述に反映された予想は合理的だと考えているが、私たちは未来の結果、活動レベル、業績或いは成果を保証することができない。法律に別の要求がない限り、私たちは本報告書の発表日後にこれらの前向きな陳述のいずれかを更新するつもりはなく、これらの陳述を実際の結果または修正された予想と一致させるつもりはない。

1

あなたはこの報告書を読む時、私たちの未来の実際の結果、活動レベル、業績、そして事件と状況が私たちの予想とは大きく違うかもしれないということを理解しなければならない。

この報告書は私たちの産業、私たちの業務、そして私たちの製品の市場に関する推定、予測、そして他の情報を含む。我々は、我々自身の内部推定および研究、および政府機関を含む第三者による業界研究、出版物、調査および研究から、本報告に記載された業界、市場、および類似データを取得した。見積り，予測，予測，市場研究や類似手法に基づく情報自体が不確定要因の影響を受け，実際のイベントや状況は本情報で想定しているイベントや状況とは大きく異なる可能性がある.私たちは私たちが使用した第三者データが信頼できると信じているが、私たちは単独でこのデータを確認していない。このような情報、予測、見積もりをあまり重視しないように注意してください。

多くの既知および未知のリスクおよび不確実性のため、本10-K表年次報告第I項第1 A項“リスク要因”に記載されている重要な要素を含むが、これらの前向き表現に明示的または示唆された結果または表現と実質的に異なる可能性がある。

本報告で用いたように，“Company”，“Dave”，“We”，“Us”，“Our”および類似用語はDave Inc.(F/k/a VPC Impact Acquisition Holdings III，Inc.)を指す.その合併子会社は、他に説明や文意がない限り、別に言及されている。

2

出席の基礎注釈をつける

2022年1月5日に、吾等はVPC Impact Acquisition Holdings III，Inc.(“VPCC”)、Dave Inc.(デラウェア州一社(“Legacy Dave”)、Bear Merger Company I Inc.(デラウェア州会社及びVPCCの直接完全子会社会社)(“第一合併子会社”)及びBear Merger Company II LLC(デラウェア州有限責任会社及びVPCCの直接完全子会社)及びBear Merger Company Company II LLC(トラ華州有限責任会社及びVPCCの直接子会社)(第二合併子会社)“Bear Merger Company及びCompany LLC”の2社の合併を完了した。“合併グループ”)。合併協定によると、第1合併付属会社はLegacy Daveと合併(“第1合併”)、Legacy Daveは第1合併の存続法団(“存続法団”)であり、1回目の合併直後には、第2合併付属会社(“第2合併”)と合併して第2合併付属会社(“第2合併”に合併し、合併合意とともに行われる他の取引、すなわち“業務合併”)があり、第2合併付属会社は第2合併の存続会社であり、VPCCの全資本付属会社である。業務統合の終了にともない，名称をVPC Impact Acquisition Holdings III，Inc.から変更する.“Dave Inc.”，生き残ったエンティティは“Dave Operating LLC”の名前で運営される

同社のA類普通株は現在ナスダック世界市場(“Dave”)に上場しており、コードは“DAVE”であり、1株368ドルの取引価格でA類普通株を購入する権利証はナスダックに発売され、コードは“DAVEW”である。業務統合の前に、VPCCは何の業務にも従事していないし、何の収入も生じていない。業務統合に先立ち，VPCCの業務活動によると，VPCCは改正された1934年の証券取引法(“取引法”)に基づいて定義された“幽霊会社”である。

本年度報告で使用されている表格10-Kは、他の説明や文意が言及されていない限り、

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パー？パーT I

プロジェクト1.ビジネスネス

本プロジェクトの第1項の開示とは、デーヴ社及びその業務合併後の連結子会社を意味する.

概要

David VSゴリアテの物語では、小柄な敗者は智勝して大男を破ることができる。これがデイブという名前の背後にある精神です我々はすでに統合された完全にデジタル化された金融サービスプラットフォームを構築し、数百万人のアメリカ人に様々な直感的な金融製品にシームレスにアクセスする機会を提供し、コストは伝統的な銀行、信用協同組合、独立金融会社などの伝統的な金融サービス機関の一部だけであり、透明性がより高く、価値を実現する速度がより速い。私たちの使命は公正な金融競争環境の製品を作ることだ。私たちの戦略は給料で生活しているすべての人に卓越した銀行体験を提供することだ。

我々の会員データの観察と分析によると、従来の金融機関は消費者銀行や他の金融サービス製品に対して高額な費用を徴収しており、これらの製品を最も負担できない米国人数千万人に比例しない負担をもたらしている。私たちはこのような動きが私たちのメンバーで機能していることを見て、これらのメンバーは平均年間300~400ドルの貸越費、維持費、その他の費用を既存の銀行に毎年支払い、基本的な小切手サービスのために使用していると考えられる。

しかも、私たちはより広い短期信用市場を解決する重要な機会を見た。金融健康網(FHN)の報告書によると、レガシー金融機関は毎年約300億ドルの費用を徴収している。FHNは、経済的に“対処”と“脆弱”な人々は毎年短期信用を得るために1200億ドルを超える費用と利息を支払うと推定している。

私たちの潜在的な会員の機会もまた大きい。FHN推計では，収入に対する支出パターン，流動貯蓄の充足性および債務義務の管理性を反映した財務健康スコアによると，約1.76億米国人が財務的に“財務的脆弱”あるいは“財務対応”状態にあり，2022年には財政刺激影響の減弱およびインフレと金利圧力の増加に伴い，この数字は6%，すなわち900万米国人増加した。FHNの研究により、約70%のアメリカ人はこれらの低収入或いは変動の大きい信用挑戦カテゴリに属し、2021年の66%を超え、本FHN研究の5年間で初めて著しい増加が見られた。同様に，PYMNTSが発表した2022年12月のPaycheck to Paycheck報告では，2022年11月，63%，約1.6億の米国消費者が賃金対賃金の間で生活しており，わずか6カ月前の58%を上回っていることが分かった。これらの動きを考慮して、我々の総潜在市場には、金融安定を必要とする1.6億~1.8億の米国人が含まれており、彼らはサービスを受けていないか、従来の金融機関のサービス不足を受けていないと予想される。

デイブは私たちの会員たちが彼らの財務健康状態を改善するのを助けるために革新的な金融商品を提供する。会員が懲罰的貸越費用を回避し、短期流動性を得るのを助けるために、デイブはその旗艦製品0%利息ExtraCashを通じて現金前払いを提供した。デイブ銀行を通じて、ExtraCashプリペイドとシームレスに統合されたデジタル小切手口座体験を提供し、隠された費用がありません。デイブ銀行口座があれば、会員はGoals預金口座やカスタマイズ可能なデビット支出取引が自動的にまとめられた貯蓄など、長期的な財務健康を確立する貴重なツールにアクセスすることができる。また、私たちのSide Hustle製品を通じて、会員が支出や緊急時のための追加収入を創出することを支援し、会員に補充仕事の機会を提供し、私たちが最近発売した調査製品を通じて、会員は調査を行うことで補充収入を得ることができます。私たちの予算ツールは会員たちが支出超過を避けるために彼らが来る勘定書を管理するのを助ける。

デイブが行った市場研究によると、従来の金融機関は、一般に、その機能およびサービスにアクセスするために、より広範な銀行関係および数日または数週間の待ち時間を必要とし、これは、プレミアム機能(例えば、より高い金利を得るためには、直接預金またはより高い1日最低残高を必要とする)を得るためにより重くなる可能性があることが分かった。同じ研究によると、新しいチャレンジャー銀行であっても、会員が何らかの高度な機能を使用することを可能にするのに数日あるいは数週間かかることが多い。これに対し，Daveのメンバは，彼らの主要な銀行関係が我々に関係しているかどうかにかかわらず，Daveのすべての製品を単独でリアルタイムに使用することができる.例えば、私たちのExtraCash製品は、会員が家賃、ガソリン、食品雑貨などの既存の銀行の貸越または日常費用を支払うために500ドルまでの資金を使用することを可能にする。これは次のようにすることができます

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既存の銀行における会員の以前の取引履歴を分析するために、私たち独自の機械学習エンジンを使用する。このような柔軟な会員選択と迅速に価値を実現する方法はずっと私たちの効率的な顧客獲得コスト、会員参加度と増加及び同類の最適ブランド好感の重要な駆動要素である。デイブはアップルアプリストアのスコアで同業者に先行し、625，000件を超えるコメントで4.8点の平均スコアを獲得した。

我々は金融サービスにおける多くの不平等問題を解決し始めたばかりであるが，我々のこれまでの進展は，デイブが一般人のために金融システムを再配線する必要があることを示している。設立以来、本年度報告Form 10-Kまでに1000万人を超える会員がDaveアプリケーションに登録されており、そのうち800万人以上が少なくとも既存の製品を使用しており、会員基盤を拡大し続ける大きな機会があると信じています。我々のプラットフォーム方法の価値主張は加速し続けると信じており，これは我々のメンバーに対するデータ駆動観点の結果であり，彼らの変化する生活環境を満たす製品やサービスを発売することができる。

最新の発展動向

2023年1月4日、会社取締役会は会社登録証明書に対する改正案を可決し、2023年1月5日から32株1株の逆株分割を完了した。株式の逆分割の主な目標は、ナスダック上場を継続する株式購入価格要求よりも会社の株価を高くすることである。別の説明がない限り、逆株式分割の影響は、連結財務諸表および本年度報告における脚注Form 10−Kを含む本年度報告のForm 10−Kに反映されている。

私たちの戦略

数十年間、アメリカ人は既存の金融商品の十分なサービスを受けていなかった。私たちは独自の方法を採用して、以下の戦略を通じて私たちの巨大な潜在市場にサービスを提供します

重要なメンバーの痛みを解決する製品を提供します：米国人の5分の1は、銀行口座がない(小切手口座がない)か、銀行口座が不足しているか(小切手口座を使用することができるが、大量の費用が支払われているか、および/または信用を得る機会が限られている)。家庭の財政的不安感はさらにもっと一般的だ。PYMNTSが発表した2022年12月のPaycheck to Paycheck報告の結果によると、米国の家庭経済福祉に関するFRBの報告によると、今日1億76億人を超える米国人は経済が脆弱であるか、経済状況が良好であるか、そのうちの30%以上が400ドルの一次緊急支出を負担できず、63%の人が賃金で過剰に生活している。

小売銀行-大型預金機関、地域銀行、信用社、その他の伝統的な金融機関-財務安定に奉仕するアメリカ人のために設立されたことが大きい。これらのアメリカ人にとって、既存の金融サービスは彼らの需要を大きく満たしており、彼らは担保融資、貯蓄口座、クレジットカード、富管理などを提供している。対照的に、低収入または低残高消費者は、重い貸越費、最低口座残高費用、最低信用採点要件、および他の厳しい要求のため、伝統的な金融サービスを提供する資格を拒否またはキャンセルされた。歴史的に見ると、会員は平均して毎年その伝統銀行から300ドルから400ドルの手数料を発生している。

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デイブでは次のような金融商品を提供していますこれらのアメリカ人が直面している金融不安定問題を直接解決する一体型モバイルプラットフォームを構築しました

ExtraCash：多くのアメリカ人は往々にして賃金小切手の間で正のバランスを保つことができず、彼らは貸越製品、給料日ローン、自動車所有権ローン、および他の形態の高価な信用に依存して、食卓の食べ物、自動車上のガソリン、または意外な緊急事態を支払うことになる。例えば、従来の銀行は5ドル以下の貸越に対して34ドルまでの費用を徴収しているが、金融サービス業界の他の多くの銀行は貸越を全く許可していない。デイブは、会員が500ドルまでの現金前払いを可能にし、自動清算所(ACH)ネットワークを介して彼らの銀行口座に資金を前払いし(通常は2~5営業日必要)ことを選択し、費用を完全に免除することができるExtraCashという短期流動性代替案を発明した。会員はまた、デビットカードネットワーク(通常数分または数時間かかる)を介して彼らの銀行口座に資金を前払いし、宅配料金を受け取ることを選択することができる。

デイブ·バンクス：Daveは、Evolve Bancorp Inc.が所有するアーカンソー州特許銀行Evolve Bank and Trust(“Evolve”)との連携関係を通じて全方位サービスを提供するデジタル小切手口座を提供しています。Dave Banking口座には貸越や最低残高費用がなく、給与小切手の事前支払いが許可されており、キャッシュバック奨励特典を含む日常支出を促進するためにDaveデビットカードを提供し、チェック口座残高に250，000ドルまでの連邦預金保険会社(“FDIC”)保険を提供しています。また，Dave Banking会員は，より低いExtraCash即時振込手数料を得ることに加えて，Goals預金口座や貸出取引における選択集約貯蓄など，その財務的健康を支援する機能を得ることができる.

予算.予算:時間が経つにつれて、支出と収入動態はますます複雑になり、デイブは誰かがどこの銀行にいても、予算を通じてメンバーを支援することができる個人的な財務管理ツールを提供した。予算を通じて、デイブは会員たちが彼らの賃金小切手間の収入と支出を管理し、彼らの貸越を招く可能性のある流動性の渋滞を避けるように助けた。デイブは会員の収入と支出を追跡して、私たちは彼らに来る予定の請求書と他の支出を知ってもらう。予算は、Dave Bankingアカウントを含む預金機関が持っている関連銀行口座を監視し、彼らが口座資金不足の危険に直面した場合に通知する。これは会員たちが貸越、取引、銀行手数料の払い戻しを避けるのに役立つ。

側記と調査：デイブは、財務的健康状態の改善を支援するために、2つのルートで会員に追加収入を創出する機会を提供することを求めている：Side Hustleと調査。Side Hustle会員は、DoorDash、愛彼迎、Lyft、ロビルなど、先端の雇用主に迅速に申請を提出することができ、これらの申請は柔軟な雇用によって収入を増加させることができる。我々の調査製品は追加の収入機会を許可し，メンバがDaveモバイルアプリケーションで随時有料調査を行うことを許可している.これらのチャネルはデイブ生態系の参加を推進し、私たちのメンバーの財務福祉との関係を深めた。

影響力の高い製品に抵抗なく接触しています多くの小売銀行が提供する金融商品を得るために、消費者は通常、まず銀行に小切手口座を設立することを要求される。銀行はまた、転職を阻止するために直接的な預金関係を構築することを要求するかもしれない。消費者銀行分野の金融技術会社の多くはこのモデルを大きく保持しており，財務健康をめぐるツールを得るためには基本的な銀行関係が必要である.

デイブでは，この方法は排他的であり，銀行システムを最も必要とする数千万人のアメリカ人の銀行システムへの参加を阻害していると考えられる.私たちが消費者のための重要な財務痛点を解決する哲学の一部として、私たちは特に独立した基礎で私たちのすべての製品を提供し、彼らのいるところで彼らに会い、彼らが自分の条件でDaveと接触することを許可します。アクセスして使用しやすい高影響力の製品は、複数の製品の中でメンバーの忠誠度と参加度を生成し、これらのメンバー関係の生涯価値を拡大すると信じている。

データを利用して高影響力の製品を迅速に提供します我々は，Daveモバイルアプリケーションを実装した数分間で会員に高い影響力のあるExtraCashとBudget製品を提供した.メンバーが彼らの既存の銀行口座をDaveに接続すると、私たちは、私たちの独自の機械学習および収入検出アルゴリズムを使用して、数ヶ月の歴史的支出および収入データを分析する。今まで、私たちは数百億ドルの会員取引を分析した。これにより、来るユーティリティ請求書のような即時の予算洞察を提供し、数時間以内にアクセスすることができる500ドルまでのメンバーのExtraCashを迅速に承認することができる。そして当を受ける

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早期賃金取得および前払い現金製品は、銀行業界イノベーターの間でますます一般的になってきており、これらの製品は、通常、銀行口座に複数回直接入金されることに依存している--通常は数週間と支払い期間が必要である。Daveでは、会員は数分以内に緊急の現金を受け取ることができ、会員はDaveを登録しながら新しい銀行口座を得ることができるが、これはExtraCashの要求を得るのではなく、会員にとって追加的なメリットである。

これらの豊富なデータに加え、我々の機械学習能力と優れた保証能力は、会員規模の拡大に伴い増加する競争優位である。私たちはこれらの技術を開発し続け、未来にそれらを製品拡張に使用する予定だ。

私たちのメンバーと一緒にコミュニティ建設に集中しています私たちは公正な金融競争環境の製品を作る使命を担っている。それが私たちが1.6億人以上のアメリカ人のニーズを満たす金融商品を開発した理由だ。

これまで、私たちは私たちのExtraCash製品を通じて、私たちのメンバーが彼らの伝統的な銀行関係から20億ドル近くの貸越費用を避けることを助けてきた。私たちの慈善計画を通じて、私たちは8000万個の食べ物を提供し、アメリカ人に食べ物と他の事業に800万ドル以上を提供することを約束した。デイブは3年連続で内蔵会社に最適な職場に選ばれ、最近では米国の最適な遠隔職場の一つに選ばれている。

仮想的な“フライホイール”を生成します最も信頼できる総合金融サービスプラットフォームを作成してサイクルを生成することを目標としており、このサイクルでは、積極的な会員体験は、各会員がより多くの製品を採用し、購入コストを増加させることなく、各追加製品の収益性を向上させることにつながる。この周期を“デイブフライホイール”と呼ぶ.1000万人以上のアメリカ人がDaveアプリケーションにアカウントをダウンロードし、600万人以上のアメリカ人が既存の銀行口座をDaveに接続した。

私たちの会員獲得効率はデイブの製品市場適応性と信頼できるブランドを証明しました。我々の独自の能力は、直接預金や銀行口座関係長要件を必要とすることなく、最近の金融不安定に即時的な短期解決策を提供しており、この能力は幅広いメンバーに非常に魅力的であることが証明されている。また、私たちのデジタルネイティブインターフェースと私たちの製品のコミュニティの影響は注目されたメンバー体験を作り、私たちの生態系内でより多くの製品を提供するための道を開いた。

私たちの製品プラットフォームは

私たちは直感的で会員に優しいアプリケーションは私たちのすべての製品に迅速でシームレスな体験を提供します。私たちは楽しい会員体験の提供に取り組んでおり、会員からのフィードバックを聞き、迅速な発表周期で改善を実施しています。2022年12月31日までに、アップルのアプリストアで62.5万点近くのスコアを獲得し、スコアは4.8点だった。

デイブの現在の製品プラットフォームは

“ExtraCash”前払い製品

ExtraCashは私たちの0%APR現金前払い製品で、会員が必要な流動性を得ることができ、貸越費用や彼らの次の賃金小切手への移行を避けることができる。信用検査は必要なく，ExtraCashの資格は会員の小切手口座と会員身分の確認に基づいている。2022年夏から、すべての新しい会員は1つのデイブ銀行口座を受け取り、彼らはこの口座にExtraCashの前払いを受け取ることができる；または、会員は前金を別の金融機関の小切手口座に預けることができる。メンバが彼または彼女の銀行アカウントをDaveアプリケーションに接続すると、そのメンバアカウントに関するデータが収集され分析される。会員が取得可能な前払いは、会員の銀行口座から収集されたデータおよび他のデータ点に基づいて履歴支出、貯蓄、および収入パターンを分析する独自の機械学習アルゴリズムの関数である。この過程は私たちの会員識別過程によって何の問題も表示されない限り完全に自動化される。ExtraCash立て替えの返済時間は、ExtraCash立て替え金を支払う際に決定され、メンバーが彼または彼女の次の給料小切手を受け取る推定日に基づいて、この日付は通常、彼らがExtraCash立て替えを申請した日から7日から10日まで様々である。各メンバーは各支払期間内に超過現金を前借りすることしかできず、未返済の超過前払いしかありません

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与えられた時間に。ExtraCashの前金の最長期限は31日である.デイブは、発行およびサービスExtraCash前払いに関連するリスク管理および意思決定プロセス全体を開発し、管理します。返済日は、メンバーの次の給与小切手日付の推定日であるため、主に返済日を推定した後の返済経験に基づいて、延滞や損失状況を監視·管理します。具体的には、私たちはその間に返済されたドルが不足しているドルと比較して評価する。次の表は、ある歴史期間の延滞返済状況をまとめており、そのうちのある特定月の28日間の延滞率は、そのカレンダー月に支払われた延滞元金総額(延滞した質抵当即時振込費用とチップを含む)を当該特定のカレンダー月で割った売掛金総額に等しい。

ExtraCash資金はACHによって小切手口座に転送され(通常は2~5営業日以内に交付されます)何の料金もかかりません。会員が彼らの資金(8時間以内に受け取ることを保証するが、通常ははるかに速い)を迅速に受け取ることを望む場合、オプションの即時振込費用がある。即時振込料金は1.99ドルから12.99ドルまで様々であり，これは前金の金額およびExtraCash前払いが外部口座に支払うか会員のDave Banking口座に支払うかに依存する.もし会員が内部でExtraCash資金を彼らのDave銀行口座に支払うことを選択した場合、彼らはより低い即時送金費用を得ることができる。高速振替機能を使用することは完全にオプションです。また、私たちは会員がExtraCashを使用する時に彼らが公平だと思う金額に応じてチップを残すことを許可し、彼らが私たちが彼らに価値を提供したと思うならば。

返済日には、会員の口座からExtraCash前払いを自動的に抽出し、オプションの即時振込料金とオプションのチップ(会員がこれらのサービスを選択した場合)を追加することをトリガします。私たちは消費者に優しい方法で引き出し過程を処理し、すべての引き出しを開始する前に会員残高をチェックすることを試みます。返済金額を支払うのに十分な資金がない場合は、引き出しを試みず、会員が十分な残高を持ってから取引を開始するのを待って、会員の貸越をトリガする可能性を最大限に減らす。私たちの積立金方法では、120日以上滞納している会員の前金が回収できないと考え、解約しました。

普通預金口座“デイブ銀行”

Dave Bankingは、我々のFDIC保険デジタル普通預金口座であり、プレミアム機能、キャッシュバック報酬を有し、口座の最低限度額またはそれに応じた費用はありません。私たちのデイブ銀行普通預金口座は現在EVERVEによって発行されている。

会員は数分以内にDaveモバイルアプリケーションによりDave Bankingアカウントを開設し，彼らのアカウントに資金を追加し，Dave Banking仮想デビットカードを用いて消費を開始することができる.デイブ銀行口座には、日常ショッピングや消費取引に使用することができ、40，000近くのMoneyPass ATMネットワーク地点のいずれかの場所でこれらのネットワーク内のATMで無料引き出しを行うことができる実体デイブデビットカードも含まれている。

デイブ銀行口座は、ExtraCash前払い、直接預金、外部デビットカード、外部銀行口座、またはモバイル小切手キャプチャによって資金を提供することができます。デイブ銀行口座は何の費用も取らず、すべての財務状況の人たちはそれを使用することができる。

デイブ銀行口座には銀行業界の最高の機能と報酬が含まれています

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Dave Bankingは、マルチファクタ認証、非接触支払い、即時カードロック、およびカード紛失または盗難時の不正購入を防止するような強力なセキュリティ制御を提供する。

私たちのデイブ銀行普通預金口座は現在EVERVEによって発行されている。EvolveもすべてのDave Bankingデビットカードの発行元やスポンサーであり，Daveとのスポンサープロトコルにより，Evolveはデビットカードネットワークを用いて支払い取引，資金取引，関連資金決済を行うことができる.EvolveはまたACHと関連基金の和解に支援と支援を提供する。DaveとEvolveの間のDave Banking関連プロトコルによれば、Evolveは、すべての計画収入および取引費を取得し、それをDaveに渡し、Evolveが負担すべき任意の義務を減算する。デイブはデイブ銀行に関連するすべてのネットワーク料金およびプロジェクト固有の他の費用を支払います。これらの支払いネットワーク料金は、様々な支払いネットワークによって直接設定され、それぞれのネットワーク上で処理される取引に基づく。より多くの情報については、以下の“当社のビジネスモデル”を参照されたい。

個人投資信託ツール：“予算”

私たちは理解と可視性が会員たちの財政的健康の核心だと思う。それが私たちが予算という製品を開発した理由であり、会員が彼らの消費や貯蓄習慣を理解し、より良い財務管理を学ぶのを助ける個人財務管理ツールである。

この自動化財務管理ツールは、履歴銀行口座データを利用して、メンバーが日常的かつよく発生する費用を理解することを支援し、メンバーが潜在的な来る痛み点を理解することを助ける。予算は貸越の可能性がある場合にメンバーに通知し、メンバーがデイブのExtraCash製品を取得する資格があり、500ドルまでの追加流動性を得ることができる。私たちは毎月1ドルの購読料をもらって予算製品にアクセスすることができます。

就活ポータル：“Side Hustle”

Side Hustleは、Daveメンバーが補足や一時的な仕事を探すために、私たちが簡略化した求職申請ポータルです。私たちは“パート経済”、アルバイト、季節性、遠隔地雇用など柔軟なタイプの雇用機会に集中しています。メンバは、保存されている情報および証明書を使用して、アプリケーションにおいて数十のポストを申請することができる。副業は会員の長期財務健康の重要な構成要素である可能性があり、会員が収入を増加させることによって意外な支出や現金需要を迅速に解決することができるからである。

追加収入を創出：“調査”

我々が最近発売した調査製品は，追加の収入機会を許可し，メンバがDaveモバイルアプリケーションで随時有料調査を行うことを許可している.この機能はデイブ生態系の参加を推進し、私たちのメンバーの財務福祉との関係を深めた。

私たちのビジネスモデルは

私たちはモバイルアプリケーションが提供する単一のプラットフォームを介して一連の金融商品とサービスを提供する。

私たちの収入は主に以下のように分類されます

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私たちはExtraCashの前払いを直接開始し、私たちが開始したすべての前払いにサービスを提供する。

ExtraCashプリペイドは従来、貸借対照表の現金で資金を提供してきた。2021年1月から，Dave OD Funding I，LLC(“Dave OD Funding”)が成立した後，ExtraCashプリペイドは，貸借対照表現金とDave OD FundingとVPCCの付属会社勝利公園資本の債務手配下の利用可能な資金を組み合わせることで資金を提供する。ExtraCashプリペイドはDaveによって開始され、修理のためにDave OD Fundingに転送される。現金はDave OD Fundingから新たに発生した前収金の買収とメンバが前金を返済した後に割り当てることで，Dave OD基金からDaveに戻される.債務融資メカニズムでの借入収益はDave OD Fundingによって前売金の購入に用いられる。同社はDave OD基金を介して、それが開始したすべての前金にサービスを提供し続けている。

しかも、私たちはいくつかの重要な第三者パートナーに依存して、私たちのいくつかの製品とサービスを提供する。私たちのDave Banking普通預金口座と関連デビットカードは現在Evolveによって発行されています。吾らはEvolveと締結した銀行サービス契約の一方であり、その期限は2023年7月13日に自動更新され、自動更新を1年連続するように設定されており、いずれか一方が書面の不更新通知を提供しない限り、この通知はいずれかのこのような期限が終了する前に少なくとも180日前に他方に無断で提供することができる。さらに、いくつかの早期終了イベントが発生した場合、私たちまたはEvolveは、他方に書面で通知した後、直ちにプロトコルを終了することができる。“銀行サービス協定”は、Evolveが私たちの競争相手と協力したり、競合サービスを提供したりすることを禁止していませんし、他の銀行と協力して同様のサービスを提供することも阻止していません。私たちはEvolveとのパートナー関係で、私たちが様々な連邦、州、他の法律を遵守しながら預金口座とデビットカードを提供することを可能にした。Evolveはまた、支払い取引、資金取引、および関連する資金決済のために、デビットネットワークおよびACHを使用することを支援している。

私たちとEvolveの手配については、Galileo Financial Technologies，LLC(f/k/a Galileo Financial Technologies，Inc.)と長年のサービス協定を締結した。(“ガリレオ”)これは、私たちのデイブ銀行口座およびデビットカードのためにすべての取引を処理し、それに応じた支払いおよび調整を処理することに同意した支払い処理プラットフォームです。ガリレオはまた、カード保有者情報を維持し、いくつかの詐欺制御プログラムを実施し、デイブ銀行口座とデビットカードに関するサービスを提供する。私たちはこのようなサービスに実際の費用または最低月費の中の大きい者を支払う。2023年1月、私たちはガリレオと改正された協定に署名し、私たちがこれらのサービスのためにガリレオに支払う費用を大幅に下げるだろう。改訂された合意とともに、協定の期限が改正された協定の発効日の5周年に満了するように修正された。修正された合意期間の後、いずれか一方がそのような継続期間の終了前に少なくとも4ヶ月前に他方に書面非更新通知を提供しない限り、いずれか一方が理由なく提供することができる限り、合意は1年連続して継続される。いくつかのイベントの発生は、すべての当事者が合意に従って早期に終了する権利を享受させるだろう。

私たちの成長戦略は

私たちは私たちが既存のプラットフォームのすべての価値を達成する初期段階にいると信じている。デジタルネイティブとして顧客中心と規模別に構築されたプラットフォーム固有の構造的優位性を利用しながら，増加する市場機会の中でシェアを獲得し続けることを求めている。私たちの多管的成長戦略は、私たちがこれまでに生み出した勢いを利用して、消費者のためにより大きな価値を創出することを目的としている

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私たちの巨大な潜在市場に入り続けています1.6億人以上のアメリカ人たちはより多くの金融安定性を必要とする。アメリカ人の約5分の1が“銀行口座がない”や“銀行口座が不足している”--小切手口座を使用できない、あるいは小切手口座を使用することができるが、利息や費用の負担が重すぎる。約10%の家庭が年に10回以上貸越しており、約半分の銀行口座を持つ経済的に脆弱な家庭は年に少なくとも1回貸越している。 言い換えれば、米国人の30%以上が一度に400ドルの緊急事態を負担できず、63%以上の米国消費者が賃金で過剰に生活している。したがって、私たちは巨大なユーザー規模を実現していますが、私たちのコア製品市場にはまだ大きな成長の余地があります。

Dave Bankingへのクロス販売を加速させる：私たちは引き続き私たちのメンバーとの関係を拡大し、Dave Bankingクライアントに入り、彼らは私たちのプラットフォーム上で日常的な資金と支出を行っています。2022年夏までに、すべての新しい会員はデイブ銀行口座を受け取り、彼らはこの口座からExtraCashの前払いを得ることができ、この口座を使って彼らの主要な資金と支出需要を満たすことができる。我々の目標は，我々のExtraCash製品とDave Banking解決策との相乗効果を拡大し，我々のメンバと長期的で価値の高い直接預金関係を構築し，最終的に我々のメンバーの主要な銀行サービスとなることである.

新製品と機能の配信とマーケティング：私たちの製品開発チームは、製品管理、工程、設計、データ科学を含めて、絶えず革新しています。私たちは既存製品を最適化すると同時に、新しい機能と解決策を開発しています。私たちは会員のために製品を作ります。これらの製品は彼らの日常財務生活に影響を与えるだけでなく、直感的で使いやすいと信じています。また，我々の製品は，我々の業務のために価値を創造し，技術的にスケーラビリティを持つように設計されている.

定量的かつ定性的な会員データを利用して、会員の財務課題を解決し、より大きな参加度を推進することを求めています。私たちは私たちのメンバーに耳を傾けてから始めて、私たちの製品開発段階である研究開発、プロトタイプと設計、メンバー検証とメンバーテスト、開発と発表--そして持続的な学習と反復をスムーズに通過します。

他の戦略的買収を評価します私たちは買収が私たちの未来の戦略路線図の実現を加速させる重要な道具になると信じている。私たちは、私たちのリードする製品がより多くの人々にサービスする機会を評価し、既存のメンバーと接触し、維持する新しい道を開発し、新しいかつ協同的な製品カテゴリに入ることを計画している。

季節性

私たちは会社が広告支出のリターンを最適化するために、マーケティング費用を減らす傾向があるので、サービスベースの収入は通常第1四半期に最も弱い。顧客獲得コストの相対的なレベルによると、会社のマーケティング費用の効率は、税金還付が会社のメンバーの流動性需要をサポートするのに役立つため、第1四半期に最も疲弊している。第1四半期以降、サービスベースの収入は通常、より大規模な投資で魅力的なリターンを得ることができるため、企業は規律ある方法でマーケティング支出を加速させることが多いから、通常は第2四半期と第3四半期で最も強い。延滞表現の観点から見ると、税金還付が私たちの会員に提供する返済支援を考慮すると、第1四半期は通常ExtraCashが最も強い四半期である。取引ベースの収入は、税金還付による流動性支援により、デイブ銀行のデビットカード支出レベルがより高くなり、交換収入をもたらすため、通常第1四半期に最も強力である。

マーケティングをする

会員の獲得は主に有料と有機的なオンライン広告とソーシャルメディアに依存する。デイブはまた、テレビ(ストリーミングメディアおよび線形)、有料検索、有機ネットワークトラフィック、および電子メールマーケティングに依存する。推薦と支出刺激は増量買収と参加を推進する。マーケティングアイデア内容とオンラインアメリカ預託株式は精幹、経験豊富な内部チームによって作成と編集され、彼らはターゲット細分化市場のためにカスタマイズ情報に精通している。製品マーケティング努力の目的は、非常に低いコストでメンバーの参加度を増加させ、漏斗を通過して転化し、維持することである。

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デイブの管理チームは、その顧客獲得コストが業界で最も低い1つであると考えており、これは私たちの複雑なマーケティング戦略とチャネル最適化、およびExtraCashが私たちの独自研究によって明らかにした会員基盤を解決する主な痛点である：短期流動性の能力に起因する。私たちは私たちのマーケティング投資の効率を管理して監視しています。部分はそれを獲得した顧客数とこれらの顧客が所与の期間内に会社のために作った毛収入と純収入と比較することです。次の表は、所与の期間内の総マーケティング費用を、所与の期間内に既存の銀行アカウントをDaveプラットフォームに接続することによって、またはDave Bankingアカウントを開設することによってDaveプラットフォームに参加する新しいメンバー数で定義するDaveのクライアント取得コストについて概説する

クライアント取得コストは、所与の期間内のすべての広告およびマーケティング運営費用を、所与の期間内に既存の銀行アカウントをDaveサービスに接続することによって、または新しいDave銀行アカウントを開設することによってDaveプラットフォームに参加する新しいメンバの数で割ることとして定義される。

競争構造

消費金融サービスは巨大で分散的で競争の激しい市場であり、私たちは様々な程度で一連の既存の消費者を重点とした銀行、ローン、商業、その他の金融商品提供者と競争を展開している。私たちの競争相手は一般的に資本の豊富な大型金融サービス会社です。私たちは現在、潜在的ないくつかの競争相手とより長い運営歴史を持っており、特に私たちが提供しているような金融商品の面で、財務、技術、マーケティング、その他の資源、およびより大きな会員基盤を著しく増加させている。これらの競争相手には

他の市場参加者は，我々の目標市場の約1.6億から1.8億人の米国人の需要を満たすには不十分であると考えられる。私たちの便利なアクセス、価値を実現する速度、データ駆動の方法、そして強力なフライホイールは、私たちが引き続き効率的に拡張し、強力なリターンを生み出すことができると信じている。

顧客サービス

私たちの使命は、私たちのメンバーの声を利用して、彼らが私たちのプラットフォームと成功的なインタラクションを行うことを確保する“卓越したセンター”を提供することです。私たちは顧客を中心に、変革的な体験の提供に取り組んでいます。会員データや人工知能を指導として，チャットロボット，エージェントとのチャット，電話で連絡し，電子メールを送信したり，ソーシャルメディアを介して連絡したりすることで，我々のすべての応答を強化する全チャネル支援を提供する.我々は、シームレスなツールを使用して、正しい問題のための正しい解決策を提供することを目的として、私たちのメンバーに360度の旅ビューを提供します。私たちの全天候型知識センターは、メンバーが私たちのツールやサービスを有効に利用できるように最善の実践を提供します。また、会員満足度調査、純普及者点数追跡とアプリケーション格付けを通じてメンバーのフィードバックを審査し、プロセスの更新と最適化を指導します。私たちの方法は私たちが様々なクエリを簡単に、カスタマイズし、効率的に解決できるようにしてくれる。

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管理する

リーダーシップ、才能、そして先見性はデイブの核心的な重要なものだ。私たちは私たちの独特な革新的な解決策を開発するのを助ける専門家を含めて私たちのチームを丁寧に作った。私たちの創設チームには連続創業者、経験豊富なデザイナー、技術専門家が含まれています。私たちは消費と金融技術分野のいくつかの最大かつ最も成功した会社から調達し、人力、製品、マーケティングのリーダーを招聘した。私たちの法律と規制機能は高成長金融サービス会社からのベテランによって指導されている。業務の発展と多様性に伴い、私たちは引き続き私たちの指導チームの建設に集中するつもりだ。

従業員と文化

毎日、私たちは規模は小さいが力の強いチームが力を合わせて、金融分野のために公平な競争環境を作っています。この使命と機会が数千万の既存と未来の会員たちの生活に影響を与え、私たちが毎日起きるようにしている。しかし，使命駆動だけでは優秀な人材を誘致するには不十分である.私たちは偉大な職場になるための基礎を作ることで大きな進展を成し遂げた。

過去1年間、私たちは多くの高パフォーマンス技術組織が使用したOKR(目標と重要な結果)の枠組みをDaveでの私たちの働き方に埋め込むことに投資した。当社の最高指導部が前四半期のKPIの業績を審査する機会となり、次の四半期の計画と一致することを確保した四半期業務レビューも実施しました。我々の運営方式のこの2つの変化はDaveにとって変革的であり，より高い責任感，より効果的な機能間連携を招き，最終的には各チームメンバーがDaveの目標と彼らがどのように貢献できるかを明確に知ることができることを確保した。

優秀な従業員のリーダーシップに投資を続けています優秀な従業員リーダーが企業が達成できる目標に倍の影響を与えていることを知っているからですこの洞察力は私たちにデイブの偉大な指導者とは何かを定義することに早くから投資するように促した。私たちの指導者は目標を創造し、成長を促進し、変革をリードし、明確に一致してコミュニケーションを行い、デイブの範囲内の成功を優先することを望んでいる。私たちは、デイブ従業員体験の様々な面にリーダーシップの定義を取り入れ続け、時間の経過とともに、彼らのチームが私たちの使命と業務成果を実現するように激励するために、パフォーマンスの高いリーダーチームを育成しています。

過去1年間、私たちは仮想第一会社として運営する戦略決定によるメリットを見続けてきた。私たちは現在30以上の州にチームメンバーを持ち、地理的制限をなくすことでデイブの人材プロファイルを大きく変えている。また，このモデルでは，日常通勤やオフィスでの妨害を解消することで，より多くの製品を開発·発売しており，歴史的経験よりも速度が速いことが分かった.最後に，対面連携が価値があることが分かったことを考慮して，チームの遠隔地勤務を奨励し，チームメンバーが彼らが働いている場所で選択の余地があるように共同作業手当を実施した。

私たちの使命を考慮して、私たちは市場競争力のある報酬と福祉計画、401 Kマッチングおよび福祉特典を提供することで、私たちのチームの財務健康を支援し、福祉特典を提供し、すべてのデイブ従業員が専門の個人財務コンサルタントに訪問し、彼らが選択した頻度で会うことを可能にします。

最後に、私たちが残した金融システムの多くの方面を再構築するために努力している金融科学技術会社として、私たちは未知を知らないわけではない。従業員が最も親しい友人に推薦できる会社や文化を作ることは、常に線形ではないことを認めている。そのため，半年に1回の脈拍調査への参加を含めて，どのようにしているのかを追跡し，経路を聞き，学習し，是正することができるようにメカニズムがある。

2022年12月31日現在、全地点に約320人の常勤従業員を擁している。私たちの職員たちは労働組合代表もなく、集団交渉協定のカバー範囲もない。

環境を規制する

私たちはアメリカ連邦と州法律で構成された複雑な規制環境で運営されており、この環境は急速に変化している。これらの法律は、消費金融と保護、プライバシーとデータ保護、銀行や支払いなどに関する法律、法規、規則、指導を含む私たちの業務の大部分をカバーしています。例えば、私たちのExtraCash Advance製品に対して、適用されれば、いくつかの州の法律は私たちの料金や費用を規範化するかもしれません

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私たちの会員たちからどのように返済を受けるかを評価して得ることができる。さらに、不公平および詐欺的な行為またはやり方を禁止する法律のような他の連邦および州の法律、公共政策、および一般的な公平の原則は、銀行、ExtraCashの前払い、支払い、および他の分野での私たちの活動に適用される可能性がある。これらの法律および法規は、私たちのメンバーに預金口座およびデビットカードを提供することを含む、Evolveとのパートナー関係を通じて、私たちの業務に直接または間接的に影響を与える。このような法律と法規を継続的に遵守することが私たちの業務運営に重い負担をもたらすことを確保する。参照してください“リスク要因-私たちは不確定な規制環境で運営され、時々政府調査や州、連邦、地方政府当局の他の調査を受ける可能性があります“和” “-当社のビジネスは、連邦、州、および地方法律法規の下での登録および許可要件を含む様々な分野で広く規制され、監視されています。”

さらに、私たちが運営する管轄区域の法律や法規が変化した場合、あるいは私たちが新しい製品やサービスを発表した場合、私たちは今日その制約を受けない追加の法律または法規の要求によって制限されるかもしれない。さらに、連邦政府および州政府および規制機関が既存の法律および採用可能な新しい法律の適用を検討しているため、私たちの製品およびサービスの規制枠組みは、特に私たちのExtraCashプリペイド業務に適用される枠組みが変化しており、不確実である。新しい法律法規の可能性や、既存の法律法規を私たちの既存製品やサービスに適用する上での持続的な不確実性は、私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性があります。これには、特定のビジネスラインから収入を得る方法を修正する必要があること、新しいライセンスを取得すること、または他の法律および法規を遵守して私たちの業務を展開することが含まれるかもしれません。

国家許可要求と法規

私たちは私たちの現在のどんな業務もどの州の許可も必要ないと思う。しかし、私たちのビジネスモデルにおける州許可要件(消費者貸金者に適した要求を含む)の適用は常に明確ではなく、州規制機関は、許可証を取得することを要求したり、将来的に他の要求を遵守することを要求したりする可能性があり、これは、私たちのビジネス実践を変化させる可能性がある。また、必要なライセンスを必要としない受州許可活動に従事していることが発見されたり、州融資法違反とみなされる活動に従事したりする場合には、関係国当局は、関連州での業務に罰金を科し、関連州での業務に制限を加えたり、その州で行われている活動のために他の救済措置を求めることができる。

アメリカ連邦消費者保護要求は

ここでは、私たちの業務に適用されるいくつかの重要な連邦消費者保護と他の法律をまとめた。多くの州には連邦法律のような法律と法規がありますが、このような法律と法規の程度と性質は州によって違います。私たちは、私たちが直接提供する金融商品やサービスによっても、サービスプロバイダとしても、様々な連邦消費者保護制度を遵守しなければならない。

我々は消費者金融保護局(CFPB)の監督を受け、CFPBは連邦消費者金融保護法の遵守と実行を監督する。CFPBは、我々が提供する製品およびサービスを含む消費金融商品およびサービスの規制に直接かつ重大に影響を与える。FPBは、そのような製品およびサービスを規制するためのかなりの権限を有し、これらの製品およびサービスを提供する銀行および非銀行エンティティ、ならびにそれらのそれぞれの第三者サービスプロバイダを有する。この権力には、融資真実、信用差別、電子資金振込、貯蓄真実など、連邦法で列挙された分野で規則を制定する権限が含まれている。CFPBはまた、テレス·フランク法案Xのタイトルによれば、消費者金融商品やサービスを提供または提供する会社に対して法執行行動をとる権利があり、これらの会社は不公平、詐欺的、または乱用行為またはやり方に従事しており、一般に“UDAAP”と呼ばれている。CFPBはまた、原状回復、資金の返還、利益の返還または不当な利益賠償、民事罰金、契約解除、違反行為に対する公開通知、および目標に対する行為、活動および機能の制限を含む一連の他の救済措置を求めることができる。さらに、ある会社がテレス·フランク法第X条またはCFPB第X条下の法規に違反した場合、ドッド·フランク法案は州総検事長と州監督機関が民事訴訟を提起して、このような法律と法規を執行することを許可する。

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私たちの業務活動は、Evolveとのパートナーシップによって直接または間接的に行われても、他の連邦法規や法規の適用要求によっても制限されていますが、これらに限定されません

我々の新しいビジネスモデルや製品、およびUDAAPを禁止するようないくつかの法律·法規の主観的性質を考慮すると、私たちはこれらや他の規制要件を遵守しているので、将来的に規制審査や法的挑戦を受ける可能性がある。追加的または異なる要求は、私たちが運営する規制の枠組みが変化しているので、私たちの将来の業務にも適用されるかもしれない。私たちはこれらの法律や法規を遵守するための政策や手続きを制定していますが、私たちはそうではないかもしれませんし、これらや他の法律をいつも守っているわけでもないかもしれません。

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法律が変化したり、新しい方法で私たちに適用された時、私たちは私たちのコンプライアンス政策と手続きが効果的か十分になるかどうかを保証することはできない。

私たちの銀行共同モデルを監督します

Evolveとの協力関係によると、私たちは私たちのメンバーにFDIC保険の無利子預金口座とデビットカードを提供し、メンバーはこれらのアカウントを使用して彼らの口座残高にアクセスすることができる。この預金口座とデビットカードはEvolveによって提供される。EVERVEとのプロトコル、および私たちの会員とEVERVEとの間のプロトコルによると、預金口座を開設することを選択した会員は、EVERVEの預金口座とEVERVEによって発行されたデビットカードを持っています。これらの預金口座およびデビットカードについては、私たちは計画マネージャーやサービスプロバイダとして発展し、私たちのプラットフォームを介して彼らの開発口座を使用するメンバーに顧客支援および技術機能を提供します。

EvolveはFDICの規制と監視を受けている。Evolveに直接適用される多くの法律法規は、Evolveのサービスプロバイダとして私たち(および私たちの製品)に間接的に影響を与えている。したがって、私たちとEvolveとのパートナー関係は、Evolveの主要な銀行監督機関であるFRBの規制と法執行権力に支配されている。

その他の規制要件

上記の要求に加えて、消費者金融商品やサービスに適用される他の州や連邦法律法規を遵守し、遵守するように努力しなければならない。これらの法律·法規は、様々な州銀行や消費者保護機関、州総検事長、CFPB、個人訴訟当事者などによって実行されることができる。

銀行秘密法と反マネーロンダリング。私たちが支払い、銀行取引、そして私たちとEVERVEとの手配に参加していることを考慮して、私たちはアメリカの反マネーロンダリング(“AML”)の法律と法規に関するコンプライアンス義務を守らなければならない。私たちは、私たちの製品がマネーロンダリング、テロリスト融資、および他の金融犯罪のために便利になることを防ぐために、反マネーロンダリング計画を開発し、運営している。私たちの計画はまた、私たちの製品が、ある国や地域の業務を促進するために使用されたり、米国財務省外国資産規制事務所や他の米国および非米国制裁機関が公表している指定リストの人たちを含むいくつかの個人または実体との業務を展開することを防止することを目的としています。私たちの反マネーロンダリングと制裁コンプライアンス計画は政策、手続き、報告協定、そして内部統制を含む。私たちの計画は、これらの法律と規制要件を満たし、マネーロンダリングやテロリスト融資に関連するリスクの管理を支援することを目的としている。

プライバシー法と情報セキュリティ法。当社のメンバーが私たちの製品およびサービスを使用することに関連する個人識別情報(“PII”)を含む様々な情報およびデータを収集、記憶、使用、開示、および他の方法で処理することは、私たちのサービスの完全性の確保を支援し、私たちのメンバーに特性および機能を提供することを含む、当社の業務における様々な目的のために使用されます。我々のこの方面の業務は米国の多くのプライバシー、ネットワークセキュリティ、その他の法律法規によって制約されており、連邦GLBAと様々な州法律、例えばカリフォルニア消費者プライバシー法(CCPA)を含む。したがって、私たちは、情報の収集、保存、使用、開示、送信、処理、および保護に関する当社のプライバシーポリシーおよびサービス条項を公表します。

プライバシーやセキュリティ問題の法律や規制の枠組みは急速に変化しており、これらの法律や法規や私たち自身の政策や文書を遵守しようと努力しているにもかかわらず、私たちはそれができなかったり、告発されたりすることができないかもしれない。プライバシーやセキュリティに関する要件、または私たちのメンバーから収集された情報をネットワーク攻撃から保護できなかったこと、または当社の第三者サービスプロバイダおよびパートナーの任意の同様の実際または考えられる失敗を含む、私たちに適用される法律および法規要件を遵守できなかったと考えられるいかなる実際的または考慮された失敗も、私的訴訟、規制または政府調査、行政法執行行動、制裁、民事および刑事責任、および私たちが運営を継続する能力が制限されるなどを招く可能性がある。タイトル“”の部分を参照してくださいリスク要因−デイブのビジネスや業界に関連するリスク−

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プライバシーおよびデータ保護に関連する厳格かつ変化する法律および法規は、私たちの運営結果、財務状況、および将来の見通しを損なう、または他の方法で私たちの業務を損なう可能性があります。”

マーケティングと会員伝播を管理する法律。また、インターネット、電子メールまたはメールまたは電話によるマーケティング活動に関する連邦および州法律法規、連邦電話消費者保護法(TCPA)、連邦制御攻撃未要求ポルノおよび営業法(“CAN-Spam法案”)、連邦貿易委員会の条例およびガイドラインがあり、これらの法規やガイドラインは他に加えて、連邦貿易委員会の着信登録禁止およびその他の電話販売活動に関する要求、州電話マーケティング法律を実行する。私たちのマーケティング活動は私たちをこのような法律と法規の一部または全部の制約を受けるかもしれない。

新しい法律法規です。アメリカの様々な連邦や州規制機関は、私たちに適用され、私たちの業務に影響を与えるかもしれない様々な問題を検討し続けています。これらの問題は、消費者保護、ネットワークセキュリティ、プライバシー、電子振込、国家許可、および現金前払いサービスの規制を含む。私たちの発展と拡張に伴い、私たちは私たちの業務に影響を及ぼす可能性のある他の規制を監視するつもりだ。

知的財産権

知的財産権と独自の権利は私たちの業務の成功に非常に重要だ。私たちは、米国および他の管轄地域の著作権、商標および商業秘密法律、ならびに許可協定、秘密手続き、秘密協定、および他の契約保護に依存して、当社の独自技術、ソフトウェア、ノウハウ、ブランドを含む私たちの知的財産権および独自の権利を確立し、保護します。将来的には、会社の知的財産権保護措置をさらに強化するために、設計と実用新案特許出願の可能性に注目していく。しかし、このような法律、合意、そして手続きは限られた保護しか提供できない。2022年12月31日現在、我々は米国に5つの登録商標を有し、PTO審査の異なる段階にある10個の係属商標出願を有している。私たちは、私たちの知的財産権および固有の権利を保護するための措置を取っているにもかかわらず、私たちが取ったステップが、私たちの技術または他の独自の情報を使用して、私たちと競合するサービスを開発する第三者を含む、不正アクセス、使用、複製、または逆工学を十分に、または効果的に防止しているかどうかを判断することはできません。さらに、他社は、私たちと競合する技術またはサービスを独立して開発したり、当社の知的財産権および独自の権利を侵害する技術またはサービスを侵害、流用、または他の方法で開発することができます。私たちの知的財産権と独自の権利を無許可に使用することを規制することは難しいかもしれない。私たちの知的財産権と独自の権利の実行は、私たちがこのような当事者に提起される可能性のある任意の法的訴訟が成功するかどうかにもかかっているが、これらの訴訟はコストが高く、時間がかかり、私たちの権利が侵害されたり、流用されたり、他の方法で侵害されても、これらの訴訟は成功しないかもしれない。さらに、私たちのプラットフォームおよびサービスの様々な態様は、オープンソースコードライセンスによってカバーされるソフトウェアを含む。米国裁判所は様々なオープンソースライセンスの条項を説明しておらず、このようなライセンスは、私たちのサービスに予期せぬ条件や制限を加えると解釈される可能性がある。

私たちは、特許、著作権、商標および商業秘密、および契約保護を含む知的財産権および独自の権利に業務に依存しているが、物理的および電子的セキュリティ対策のような適切な技術的制限によって、私たちの知的財産権および独自の権利の完全性およびセキュリティを保護することも求められている。私たちの技術と創造的なスキル、私たちのネットワークの頻繁な強化などは、私たちの技術のリードを確立し、維持するためにも不可欠であると信じています。

“”というタイトルの部分を参照リスク要因-私たちのビジネスと産業に関するリスク私たちの知的財産権と独自の権利に関連する危険をもっと全面的に説明する。

利用可能な情報

私たちはアメリカ証券取引委員会に年度、四半期と現在の報告、依頼書、その他の情報を提出します。私たちのアメリカ証券取引委員会の届出書類はインターネットを介してアメリカ証券取引委員会のウェブサイトwww.sec.govで調べることができます。私たちのアメリカ証券取引委員会の申告書類は、アメリカ証券取引委員会に提出したり、アメリカ証券取引委員会に届出した後、合理的で実行可能な状況でできるだけ早く私たちのサイトの投資家関係部分で無料で閲覧することができます。私たちのウェブサイトおよびそのウェブサイト上またはそのウェブサイトを介して含まれる情報は本報告に含まれない。本報告書のすべてのウェブサイトアドレスは、非アクティブテキスト参照のみに使用されます。

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私たちの執行担当者と役員に関する情報

行政員

ジェイソン·ウィルクそれは.Wilkさんは、デイブ社の共同創業者であり、ビジネス統合が完了して以来、ビジネス統合以前は社長やCEOを務めており、2016年5月からは伝統的なデイブのCEOを務めています。

カイル·ベルマンそれは.Beilmanさんは、業務統合完了以来、Legacy Daveのチーフ財務官、2019年10月~2021年1月には、Legacy Daveのチーフ財務官を務め、2019年10月~2021年1月には、Legacy Daveのチーフ財務官を務めてきた。

取締役会

第1 A項。リスク要因分割器です。

私たちが業務を展開する過程で、私たちは様々なリスクに直面している。私たちが以下に説明する任意のリスク要因は、当社の業務、財務状況、および運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。そのようなリスクと不確実性が1つ以上発生すれば、私たち普通株の市場価格は大幅にまたは恒久的に下落する可能性がある。“リスク要因”のいくつかの陳述は展望的な陳述だ。“前向きな陳述に関する戒め”を参照されたい

本プロジェクト第1 A項の開示とは、別の説明または文意に加えて、デイブ社及び業務合併後の連結子会社を意味する。

リスク要因をまとめる

私たちの業務は、私たちの業務目標の達成を阻害したり、私たちの業務、財務状況、運営結果、キャッシュフロー、将来性に悪影響を及ぼす可能性があるリスクを含む多くのリスクに直面しています。以下では、これらのリスクについてより全面的に議論するが、以下に関連するリスクを含むが、これらに限定されない

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私たちのビジネスや産業に関するリスクは

私たちが競争する産業競争は激しく、これは私たちの運営結果に悪影響を及ぼすかもしれない。

私たちが競争する産業競争は激しく、迅速で重大な変化の影響を受けている。小売銀行、金融サービス、消費技術および金融技術サービス業界の会社および金融機関、および信用困難な消費者にサービスを提供する他の非銀行融資機関と競争を展開し、オンライン市場融資機関、小切手レジ係、販売所融資機関、給与日ローン機関を含む。私たちは市場の他の会社と競争するかもしれません。これらの会社は将来的に私たちのような製品を提供するかもしれません。特に私たちのプラットフォームと似たプラットフォームを通じて資金管理、ローン、その他のサービスを提供することができる会社です。これらの銀行や金融科学技術業界の他の競争相手は革新的な製品やサービスを発売しており、私たちと競争するかもしれない。銀行や金融技術産業の発展に伴い、このような競争は継続され、特に非伝統的、非追跡権プリペイドプロバイダ、その他の当事者がこれらの業界でより大きな市場シェアを獲得すれば、このような競争が続くと予想される。もし私たちの製品とプラットフォームを競争相手と区別して競争することができなければ、私たちの業務、運営結果、財務状況は実質的で不利な影響を受けるだろう。

多くの現有と潜在的な競争相手はすべてより規模が大きく、資源がもっと多く、収入がもっと多元化し、より成熟し、ブランド知名度が私たちよりずっと高い実体である。そのため、私たちの多くの競争相手は、その規模、強力なネットワーク、必要な資金、ブランド知名度、定価能力、技術資産を利用して私たちと競争することができる。新規参入者が市場シェアを獲得すれば、我々の製品やサービスの購入と利用は低下する。価格競争が大幅に激化すれば、製品やサービスの価格を下げなければならない可能性があり、これは経営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。

私たちの長期的な成功は、銀行や金融科学技術製品やサービスの提供を求める既存および潜在的な競争相手と効果的に競争できるかどうかにかかっている。もし私たちがこれらの競争相手と効果的に競争できなければ、私たちの収入、運営結果、将来の成長見通し、全体的な業務は重大で不利な影響を受けるだろう。

私たちの業界やより大きな金融サービス業の急速な技術発展についていけなければ、私たちのメンバーに新しい革新的な製品やサービスを提供し続けると、私たちのプラットフォームや他の製品やサービスの使用率が低下する可能性があります。

金融サービス業は急速で重大な技術変革の影響を受けている。私たちは技術的変化が私たちの業務に及ぼす影響を予測できない。私たちの業界に適用される新しいサービスと技術は引き続き出現し、これらの新しいサービスと技術は、現在製品やサービスで使用されている技術よりも優れているか、または淘汰される可能性があると予想される。私たちの将来の成功は、私たちが新しい技術を開発し、技術の変化に適応し、発展していく業界標準の能力に部分的に依存するだろう。これらの措置には内在的なリスクがあり、それらは成功しないかもしれないし、私たちの業務、財務状況、および運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。また、将来的に投資を行うか、新しい技術やサービスを開発するための戦略的パートナーシップを構築したり、我々の戦略目標を推進し、既存の業務を強化し、競争力を維持するためのインフラを実施したりすることができる。しかし私たちは新しい能力に移行しました

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我々が開発したサービスや技術は，業界範囲の基準の欠如，規制環境の変化，これらの変化に対する消費者のボイコットや第三者の知的財産権の欠如によって制限される可能性がある。

もし私たちが私たちの製品とサービスのために受け取った価格が私たちのメンバーが受け入れられなければ、私たちの経営業績は損害を受けるだろう。

私たちは私たちのプラットフォームの会員に固定月費とオプションの加速引渡し前払いに関連する追加費用を受け取ることで収入を創出します。私たちのプラットフォームでExtraCashの前払いを受けた会員もチップを選ぶことができます。私たちはまた、交換とネットワーク外ATM費用を通じて私たちのDave銀行製品から収入を得、パートナー会社の推薦費を通じて私たちの就職ポータルサービスから収入を得ます。私たちのプラットフォーム市場の成熟に伴い、新しい或いは既存の競争相手が私たちと競争する新製品或いはサービスを発売することに伴い、あるいは普遍的なインフレ圧力が持続的に存在すれば、私たちは定価圧力に直面する可能性があり、私たちの定価モードと運営予算と一致する価格で既存の会員を維持し、新しい会員を誘致することができない。私たちが発売した新製品とサービスの価格設定戦略は私たちのメンバーに魅力がないかもしれません。私たちの競争相手は特定の製品とサービスを束ねて、私たちの競争相手と競争することを選択するかもしれません。もしこのような状況が発生したら、定価戦略を変更したり、価格を下げなければならないかもしれません。これは私たちの収入、毛利益と経営業績を損なうかもしれません。

私たちのExtraCash立て替えは私たちを会員の信用リスクに直面させます。もし私たちの立て替えの保証基準がこのようなリスクを緩和するのに十分でなければ、もし私たちの大量の会員が彼らが受け取ったExtraCash立て替えを返済できなかったら、私たちの財務状況と経営業績は不利な影響を受けるかもしれません。

もし会員が私たちが彼らに提供した前金を返済しなければ、私たちのExtraCash前払い製品は私たちを財政的損失に直面させるだろう。事前返済の時間と金額は私たちの財務業績と現金フローに大きな影響を与えます。もし多くの会員が前金を返済しなければ、私たちの財務状況と経営業績は不利な影響を受けるだろう。

我々の保証基準は十分な保護を提供できない可能性があり、不払いのリスク、特に経済不確定時期、例えば新冠肺炎疫病の発生及び最近の金利上昇とインフレ圧力を防ぐことができる。

私たちは業績を正確に予測し、適切な信用損失の準備と準備の能力を決定し、私たちの業務と財務業績に重要である。信用損失準備は管理層の現金立て替え組み合わせに対する固有のリスク、組み合わせの構成、具体的な減価立て替えと現在の経済状況の評価に基づいて、信用損失準備金によって確定した。参照してください“経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析−キー会計政策と見積もり−“このテーブル10-Kの年間報告書にあります。

私たちの業績予測が正確になるという保証はありません。経済状況が絶えず変化し、金利上昇とインフレ圧力が増大する時期には、前金の返済がより困難になることを正確に予測する。私たちの損失支出は、実際の返済違約が私たちの損失支出を大幅に超えた場合、あるいはより広く言えば、私たちの予測が正確でなければ、私たちの財務状況、流動性、および運営結果が重大な悪影響を受ける可能性があるという推定である。例えば、新冠肺炎が私たちのメンバーの持続的な経済影響に与える不確定性をめぐり、現在の環境下で信用損失に関する歴史情報はやや信頼できず、しかも私たちが返済率を正確に推定したことを保証することはできない。

私たちは私たちのメンバーのますます増加する需要を満たすために、十分な速度で私たちの業務規模を拡大することができないかもしれません。もし私たちが効果的に成長できなければ、私たちの経営業績は損なわれるかもしれません。

私たちのプラットフォーム使用量の増加と私たちがより多くの戦略パートナーに署名するにつれて、私たちは私たちのインフラやコンピュータネットワークを改善し、維持し、第三者アプリケーションと統合して、私たちのプラットフォームの性能を維持するために、より多くのリソースを投入する必要があります。また、顧客支援、リスク、コンプライアンス運営、専門サービスを含めて、成長していくメンバー基盤にサービスを提供するために、私たちの内部業務システムやサービス組織を適切に拡張する必要があります。

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これらの努力のどんな失敗や遅延も、サービス中断、システム性能の損傷、会員満足度の低下をもたらす可能性があり、これは私たちの収入増加を損なう可能性があります。継続的または繰り返し性能の問題が発生すれば、私たちのプラットフォームの会員に対する吸引力を低下させ、会員機会を失う可能性があり、これは私たちの収入増加、会員忠誠度、私たちの名声を損なう可能性がある。私たちが私たちの業務規模を拡大することに成功しても、これらの努力は高価で複雑であり、多くの管理時間と注意力を投入する必要があるだろう。我々は，内部インフラの拡大に努力することにより，効率低下やサービス中断の問題に直面する可能性もある.内部インフラの拡張と改善がタイムリーかつ効率的に実施されることは確実ではなく、このような障害は、当社の業務、運営実績、財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります。

もし私たちが新しい会員を獲得して既存の会員を維持したり、追加の機能やサービスを彼らに販売できなければ、私たちの収入増加は不利な影響を受けるだろう。

私たちの収入を増加させるためには、新しい会員を得るほか、既存の会員を維持し続け、会員数を増やし、追加機能にお金を支払うように激励することで、私たちのプラットフォームの使用を拡大するように説得しなければならない。会員を引き留めて使用量を増やす能力は、当社の製品定価変化に対する会員の反応や本Form 10−K年次報告に記載されている他のリスクを含む様々な理由で損なわれる可能性があります。したがって、私たちは既存の会員を保留したり、彼らの私たちのプラットフォームへの使用を増加させることができないかもしれません。これは私たちの業務、収入、利益率、および他の経営業績に悪影響を与え、それに応じて私たちの普通株の取引価格に悪影響を与えます。

私たちが既存のメンバーに追加機能を販売する能力は、より複雑でコストの高い販売作業を必要とするかもしれない。同様に、私たちの会員が私たちに追加製品を購入する速度は、金利上昇とインフレ、追加製品機能の価格設定などの一般的な経済状況を含むいくつかの要素に依存する。もし私たちのメンバーに追加機能を販売する努力が成功しなければ、私たちの業務と成長の見通しは影響を受けるだろう。

私たちの会員加入はオープンな手配で、会員は罰を受けることなくいつでも終了することができます。私たちの経営業績を維持または改善するためには、私たちの会員が同じまたはそれ以上の条項で彼らの購読を維持し続けることが重要です。我々の会員群の規模，業界，地理的位置の多様性を考慮すると，更新率や拡張率を正確に予測することはできない。私たちの更新と拡張率はいくつかの要素によって低下或いは変動する可能性があります。会員の消費レベル、会員の私たちのプラットフォームに対する満足度、会員数の減少、定価の変化、競争条件、他の会社が私たちの会員を買収し、全体的な経済状況を含むかもしれません。もし私たちの会員が継続しなければ、あるいは彼らが私たちのプラットフォームを使用することを減らしたら、私たちの収入と他の経営業績は低下し、私たちの業務は不利な影響を受けるだろう。もし私たちの継続率や拡張率が公開市場、証券アナリスト、投資家の予想を大幅に下回ったら、私たちの普通株の取引価格は低下する可能性がある。

私たちの経営の歴史は限られており、私たちの業界の新しい参入者として、私たちは大きな挑戦に直面している。

Legend Daveは2015年10月に設立され、金融サービス業界での運営履歴が比較的短く、業界が発展しています。これまで、消費者金融サービス技術の構築における私たちの経験は限られていた。私たちはあなたに保証することができません。私たちは私たちのプラットフォームで製品とサービスを開発して、私たちが品質、価格と工事基準を満たすことができて、私たちが受ける可能性のあるいかなる規制基準を遵守することができます。あなたは私たちが業界の新しい参入者として直面しているリスクと重大な挑戦に基づいて、私たちの以下の能力を含む私たちの業務と将来性を考慮しなければなりません

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もし私たちがこのようなすべての危険と挑戦に対応できなければ、私たちの業務は実質的な悪影響を受けるかもしれない。

デビット交換金利の変化は、私たちの業務、財務状況、運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。

私たちのDave銀行製品の採用増加に伴い、クレジットカードネットワークが業者に受け取るデビットや信用支払いの費用は私たちの総運営収入の大きな割合を占めると予想されています。私たちが稼いだ交換収入は、支払いネットワークの設定と時々調整される交換料金に大きく依存する。

テレス·フランク法案の公布は連邦準備委員会に法規の実施を要求し、多くのデビットカード発行者の交換費を大幅に制限した。我々が稼ぐ可能性のあるスワップレートはドッド·フランク法によって制限されないが、将来の規制や支払いネットワークの変化が私たちの交換収入に大きな影響を与えない保証はない。交換費が低下すれば、支払いネットワークの行動によっても将来の規制でも、交換収入の損失を相殺するために、私たちの費用構造を変える必要があるかもしれません。デイブ銀行製品の価格設定を変更すれば、新しい会員を獲得することがより難しくなり、デイブ銀行デビットカードの使用を維持または拡大し、既存の会員を維持することが発見されるかもしれない。そのため、私たちの総営業収入、経営業績、将来の成長見通しと全体業務は重大な不利な影響を受ける可能性があります。

もし私たちがキーパーソンを失ったら、もし彼らの名声が損なわれたら、あるいは私たちが運営と成長を支持し、維持するために必要な役員や従業員を引き付けることができなければ、私たちの業務は損なわれる可能性があります。

私たちの成功と未来の成長は、私たちの管理チームと他の重要な従業員の持続的なサービスにかかっており、彼らは私たちの全体的な管理に重要であり、私たちの製品の持続的な発展、戦略的パートナー関係、私たちの文化、そして私たちの戦略的方向に依存している。現在、私たちは誰の従業員にも“キーパーソン”保険をかけていない。1人以上の上級管理チームのメンバーや他の重要な従業員を失うと、私たちの業務を混乱させたり、損害を与えたりする可能性があり、私たちは十分な後継者を見つけることができないかもしれない。私たちは、私たちの高級管理職のメンバーや他の重要な従業員のサービスを維持することができるか、または私たちの上級管理職のメンバーや他の重要な従業員が退職した時に直ちに彼らを交代させることができることを保証することはできません。

私たちが質の高い顧客支援を提供できない場合、あるいは私たちの支援が予想以上に高価であれば、私たちの業務や名声が影響を受ける可能性があります。

私たちの会員は私たちの顧客支援サービスによって問題を解決し、私たちのプラットフォームが提供するすべてのメリットを実現します。質の高いサポートは、既存の会員との購読を更新し、拡張するためにも重要です。私たちは主にチャットと電子メールで顧客支援を提供します。私たちのメンバーが問題を迅速に解決し、効果的な持続的な支援を提供するのを助けない場合、または私たちの支援者または支援を提供する方法が私たちのメンバーの需要を満たすのに十分でない場合、私たちはメンバーを維持し、既存のメンバーの採用率を増加させ、新しいメンバーを得る能力が影響を受ける可能性があり、既存または潜在的なメンバーにおける私たちの名声が損なわれる可能性がある。現在サポートを提供している時間内にチャットや電子メールで会員の顧客支援ニーズを満たすことができない場合には、サポート範囲を拡大し、追加の電話サポートを提供する必要がある可能性があり、収益性を低下させる可能性があります。

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もし私たちが現在または未来の任意の重要な銀行関係が終了した場合、私たちは顧客ポートフォリオを新しい銀行パートナーやパートナーに移すことを確保または成功させることができなければ、私たちの業務は悪影響を受けるだろう。

私たちはEvolveとの合意に依存して、私たちと私たちの会員たちに預金口座、デビットカードサービス、および他の取引サービスを提供する。これらの合意や銀行や金融機関を規制する対応する規制は、メンバーへの申請や資格手続きを含め、私たちの業務実践のいくつかの側面を承認するために、かなりの裁量権を与える可能性があり、特定の法的要件を遵守することを求めています。これらの合意の変化に基づいて適宜行動することは、私たちの業務、財務状況、運営結果に重大な制限を加えたり、それに重大な悪影響を与える可能性がある。もし私たちがEvolve Bankとの関係が終わったら、私たちはこのようなサービスを提供するために別の金融機関を見つける必要があるだろう。これは困難で高価かもしれない。もし私たちがEVERVEから得たサービスを提供するための代替金融機関を見つけることができなければ、私たちの預金口座、デビットカード、他のサービスにサービスを提供することができなくなり、これは私たちの業務、財務状況、経営業績に大きな悪影響を及ぼすだろう。さらに、EVERVEの使用に関連するコストが大きく変化した場合、または私たちが彼らとの合意や彼らの他の要求に違反して罰金や損害賠償要求を加えた場合、私たちの財務業績は悪影響を受ける可能性があります。

私たちの最近の急速な成長は、私たちの支払量の増加を含めて、私たちの未来の成長を暗示していないかもしれません。もし私たちが急速に成長し続けると、私たちは私たちの成長を効果的に管理できないかもしれません。私たちの急速な成長はまた私たちの未来の見通しを評価することを難しくし、私たちが成功しないリスクを増加させるかもしれない。

私たちの運営収入は2021年の1.53億ドルから2022年の2.048億ドルに増加した。私たちの最近の収入も取引量も著しく増加していますが、私たちの収入が増加し続けていても、今後の成長率が低下することが予想され、これは様々な要因の結果であり、当社の業務規模の拡大を含めています。私たちの収入の全体的な増加は私たちが能力があるかどうかを含む多くの要素にかかっています

私たちはこれらの目標のいずれかを成功させることができないかもしれないが、これは将来の経営業績を予測することを困難にする。もし私たちが業務を計画するために使用する仮定が正しくない場合、あるいは市場の変化に伴って変化したり、持続的な収入や収入増加を維持できなければ、収益性を達成し維持することは困難かもしれない。あなたは私たちの未来の収入または収入または支払いの増加の指示として、私たちの以前のどんな四半期や年間の収入にも依存してはいけません。

さらに、私たちは次のような点で多くの財政と他の資源を増加させ続けると予想される

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このような投資は私たちの業務の収入増加を増加させないかもしれない。予想されるコスト増加を相殺するのに十分な速度で収入を増加させることができない場合、あるいは増加する支払量の管理に困難がある場合、私たちの業務、財務状況、経営業績は不利な影響を受け、長期的な利益を達成したり維持することができない可能性がある。

デイブはその事業運営で以前から損失を受けてきた。私たちは絶対に利益を達成したり維持したりしないかもしれない。

2015年10月の設立以来、業務の構築に関連した成長活動に従事しており、大量の資本やその他の支出が必要となっている。我々は2022年度を含む前の年度に純損失を出しており、将来的には赤字になる可能性がある。私たちは今後数年で現金需要が大幅に増加すると予想しています

このような持続的なコストと支出のために、私たちは収益性と正のキャッシュフローを達成して維持するために相当な収入を生成する必要がある。今まで、私たちの業務は株式と債務融資の支援を受けてきた。もし私たちが引き続き私たちの収入を増加させなければ、私たちの業務、運営結果、そして財務状況は実質的な悪影響を受けるかもしれない。

私たちは私たちの業務成長を支援するために追加的な資本が必要かもしれないが、これらの資本は全くなければ受け入れられる条項では得られないかもしれない。

私たちは最初から主に株式融資、私たちのプラットフォームに会員資格、オプションの加速加工費と会員チップを売ることで、私たちの運営に資金を提供しています。私たちの業務がいつ、あるいは私たちが行っている業務や私たちの業務の成長に十分な資金を提供するのか、十分な現金が発生するかどうかを確認することはできません。私たちは私たちの業務を支援するために投資を続けるつもりで、これは私たちがより多くの資金を得るために株式や債務融資を行う必要があるかもしれない。

私たちは私たちの今後12ヶ月の計画運営に資金を提供する十分な資本があると予想している。私たちは、株式、株式関連証券または債務証券を発行することによって、または政府、金融機関、または他の貸手から信用を得ることで、より多くの資金を調達する必要があるかもしれない。私たちは必要な時や特別な条件で私たちに追加的な資金を提供できないということを確認することができない。もし私たちが必要な時にもっと多くの資金を集めることができなければ、私たちの財政状況、経営業績、業務、見通しは重大な悪影響を受ける可能性があります。

私たちの経営業績は将来的に変動するかもしれません。

私たちの四半期と年間運営結果は将来的に変動する可能性があり、これは私たちの株価に悪影響を及ぼすかもしれない。私たちの四半期や年間運営業績の変動は多くの要素によって引き起こされる可能性があり、その中の多くの要素は私たちがコントロールできないことで、含まれていますが、これらに限定されません

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私たちの製品やサービスに関する詐欺や他の不正活動は、私たちの名声を損なう可能性があり、私たちは財務的損失を受け、私たちのプラットフォームやサービスの使用を減少させ、私たちの財務状況や運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。

犯罪者はますます複雑な方法を用いて、預金口座製品や会員情報を利用して不正活動をしている。私たちのような製品とサービスに関する不法な活動はしばしば悪意のある社会工学計画を含む。不法活動にはまた詐欺的な支払いや払い戻し計画と身分窃盗が含まれる可能性がある。私たちは第三者に依存して取引処理サービスを提供し、これは私たちと私たちのメンバーがこれらの第三者脆弱性に関連するリスクを直面させる。私たちの製品とサービスに関連した重大な詐欺事件や全体的な詐欺レベルの増加は、過去も未来も私たちの名声を損なう可能性がある。このような損害は、私たちの製品やサービスの使用と受容度を減少させ、私たちの銀行や戦略パートナーが私たちとのビジネスを停止させたり、より厳しい規制を招いたりして、私たちのコンプライアンスコストを増加させる可能性がある。詐欺活動はまた、巨額の罰金を含む規制制裁の実施につながる可能性があり、これは私たちの業務、運営結果、財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある。

例えば、2021年2月には、デビットカードネットワークを介してDave Bankingアカウントに資金を提供することに関連する“記憶容量別使用課金”取引量が異常に観察される。調査の結果，これらはデビットカードネットワークルールにより損失を被った詐欺的な取引であることが分かった.2022年第3四半期に詐欺事件を経験し、会員は約300万ドルを早期に解約した。上記のような性質の詐欺活動や他の活動で直面している課題に対応するために、合法的なメンバーを含むすべてのメンバーが、デイブ銀行製品を入手して使用することを困難にするリスク制御機構を実施した。予測可能な未来には、私たちのリスク制御メカニズムは、デイブ銀行製品の成長に悪影響を与え続け、私たちの運営収入にマイナスの影響を与える可能性があると考えられる。

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私たちはダイフ銀行会員口座の損失に直面している。

我々のDave銀行口座に関する詐欺活動は，会員の議論のある取引を招く可能性があり，銀行法規や支払いネットワークルールにより，これに責任を負う可能性がある.私たちの詐欺検出とリスク制御メカニズムはすべての詐欺や不法活動を防ぐことができないかもしれない。もし私たちが論争のある取引で損失を被ったら、私たちの業務、経営業績、財務状況は重大で不利な影響を受ける可能性があります。しかも、私たちの会員たちはその口座の利用可能な資金を超える費用を発生させる可能性があり、私たちはこのような貸越に責任を負うかもしれない。会員口座の利用可能残高を超えた金額の許可はお断りしていますが、支払いネットワークルールの適用や取引決済の時間などが口座貸越につながる可能性があります。

私たちの残りの貸越リスクは主に遅延過剰から来ている。事業体が支払いネットワークが許容する時間範囲内で取引を発行するが、支払いネットワーク規則で許可された取引許可を発行した後、発行遅延が発生する。支払いネットワーク規則によれば、会員が中間期間に追加購入を行っても、発行取引時に会員の口座に資金が利用できなくなっても、取引金額に責任を負うことが可能です。

私たちは毎日私たちの会員に送金して、総金額はかなりのもので、エラーのリスクがあります。これは財務損失、名声の損害、あるいは私たちのブランドに対する信頼を失う可能性があります。これは私たちの業務と財務業績を損なうことになります。

私たちは迅速に発展し、引き続き成長を求めて、私たちは穏健かつ多方面のリスク管理プロセスを維持しているにもかかわらず、私たちの業務は常に私たちのプラットフォーム上の操作ミス、ソフトウェア欠陥、サービス中断、従業員の不適切な行為、セキュリティホール或いはその他の類似行為或いはミスによる財務損失リスクに直面している。私たちのプラットフォームのソフトウェアミスと従業員の操作ミスも私たちを損失させる可能性があります。

しかも、私たちの信頼性と信頼性は私たちの業務に必須的だ。私たちのプラットフォーム上でどんな操作ミス、ソフトウェア欠陥、サービス中断、従業員の不適切な行為、セキュリティホールまたは他の同様の行為またはミスが発生することは、私たちの業務およびメンバーが経済的損失、信頼を失い、私たちの名声を損なう、または戦略パートナーとの合意を終了させる可能性があり、すべての場合につながる可能性があります

私たちのミスと漏れによる損失に保険を提供しますが、私たちの保険がすべての損失をカバーする保証はありません。あるいは私たちの保険範囲は私たちの損失を補うのに十分です。したがって、私たちが重大な損失や名声の損害を受けたら、私たちの業務、経営業績、財務状況は不利な影響を受ける可能性があります。

私たちまたは私たちが依存している第三者が受けたネットワーク攻撃や他のセキュリティホールや中断は、私たちの業務に実質的な悪影響を与え、私たちの名声を傷つけ、大衆の監督と責任に直面させる可能性があります。

通常の業務プロセスでは、会員およびその取引によって提供されるおよびそれに関連するデータ、ならびに取引相手の他のデータを支払うことを含む、我々の会員および潜在的な会員に関する敏感かつ機密情報を収集、処理、使用、および保持する。私たちはまた、ある第三者サービス提供者と合意し、消費者情報の共有を要求した。金融サービス業の情報セキュリティリスクは引き続き普遍的に増加しており、一部の原因は新技術、インターネットと電気通信技術(モバイル機器を含む)を用いた金融と他の商業取引、および組織犯罪者、詐欺者、ハッカー、テロリスト、

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他の悪意のある第三者。敏感で機密情報を盗むサイバー攻撃や他のセキュリティホールに加え、ハッカー、テロリスト、複雑な民族国家と民族国家が支持する行為者、その他の悪意のある第三者は最近、消費者向けサイトのような重要なビジネスサービスを乱すための攻撃にも参加している。

これらのネットワークセキュリティ課題は、私たち自身のITインフラまたは第三者プロバイダへの脅威を含み、盗まれた銀行アカウント、商業電子メール漏洩、ユーザ詐欺、アカウント接収、小切手詐欺またはネットワークセキュリティ攻撃、恐喝ソフトウェア、許可されていない暗号化、サービス拒否攻撃、社会工学、不正アクセス、迷惑メールまたは他の攻撃から、クラウドベースのサービスおよび他のホストソフトウェアに対する“大規模侵入”まで、個人または団体ハッカーまたは複雑なサイバー犯罪者によって開始される可能性がある様々な形態をとる可能性がある。ネットワークセキュリティイベントまたは侵入は、機密情報および知的財産権の漏洩を引き起こす可能性があり、またはサービス中断およびデータ漏洩を引き起こす可能性がある。私たちは、それらが常に変化し、通常、イベント発生後に検出されるので、不正なアクセスまたはシステムを破壊するための将来の技術を予測または阻止することができないかもしれない。私たちは行政、技術、物理的セキュリティ対策を持っていて、私たちはまた政策と手続きを持っていて、契約は私たちがそれにデータを開示するサービスプロバイダに合理的なプライバシーとセキュリティ措置を実施し、維持することを要求します。我々はセキュリティ対策を講じているにもかかわらず，我々の第三者サプライヤーもこれらの措置をとっているが，我々の情報技術やインフラは侵入に遭遇しており，将来侵入や攻撃を受けやすい可能性がある.もし私たち自身の機密業務情報が不適切に開示されたら、私たちの業務は実質的で不利な影響を受けるかもしれない。私たちの業務の核心的な側面は私たちのプラットフォームの信頼性と安全性だ。どのような感知または実際の安全違反であっても、それがどのように発生または違反の程度にかかわらず、信頼されたブランドとしての私たちの名声に大きな影響を与える可能性があり、既存のパートナーまたはメンバーを失い、新しいパートナーおよびメンバーを得ることを阻止し、違反による問題を救済するために多くの資金を費やし、さらなる違反を防止する措置を実施し、政府または監督調査、集団訴訟、その他の訴訟を含む法的リスクと潜在的な責任に直面させる可能性がある。もし敏感な情報がデータ漏洩や他の方法での開示によって失われたり、不適切に開示されたりした場合、私たちのパートナーおよびメンバーは、私たちのシステム、製品、サービスの安全性に自信を失い、新しいパートナーおよびメンバーを得ることを阻止し、違反による問題を救済し、さらなる違反防止措置を実施するための巨額のコストを発生させる可能性があり、政府または監督調査、集団訴訟、その他の訴訟を含む法的リスクおよび潜在的な責任と処罰に直面させる可能性があり、これらはすべて私たちの名声や経営業績に悪影響を及ぼす可能性がある。私たちまたは私たちのメンバーにサービスを提供する会社の任意の実際または感知されたセキュリティホールは、同様の結果をもたらす可能性がある。

ほとんどの管轄区域は法律を制定し、会社にあるタイプのデータのセキュリティホールに関連する時に個人、監督機関、その他の人に通知することを要求している。さらに、私たちがあるパートナーやサービスプロバイダと合意した合意は、セキュリティホールが発生したときに彼らに通知することを要求するかもしれない。このような強制開示はコストが高く、否定的な宣伝を招く可能性があり、私たちのメンバーが私たちのセキュリティ対策の有効性に自信を失ってしまう可能性があり、実際または予想されるセキュリティホールによる問題に対応および/または緩和するために大量の資本と他の資源を必要とすることが要求される。私たちの任意のサプライヤーが私たちのメンバーの個人識別情報を処理する時、セキュリティホールが発生すると、似たようなリスクをもたらす可能性があります。

2020年5月、許可されていない第三者は、Daveメンバーシップ·アカウントにアクセスしようと試み、メンバーのプロフィールおよびメンバーの一部または不完全な銀行アカウント情報にアクセスすることができる。攻撃者がデータに対して何らかの行動をとることができるという証拠は発見されておらず，データの読み出し権限を得るだけでなく，Daveシステム上で無許可な取引や前金を要求したとは信じられない.我々は、適用法律及び合意の要求に応じて関係者に通知を行い、異常要求量を検出するための警報を設定し、IPアドレスレベルにレート制限を導入する。また，2020年6月には，不正な第三者が我々のDaveデータベースに侵入したという通知を受けた.第三者はデイブの第三者サービスプロバイダのシステムに侵入することで，デイブのシステムに入ることができる.攻撃者は、一部のメンバの暗号化された社会セキュリティ番号を含む大規模なデータセットをダウンロードすることができるが、Daveシステム上で不正な取引または事前支払いを要求したことを示す証拠はなく、第三者が暗号鍵を理解することができるか、または暗号化情報を復号することができるとも信じない。我々は，外部セキュリティコンサルタントを招いて行われている闇ネットワーク活動を監視し，安全監査と事件調査を行い，法律や合意の適用要求に応じて関係者に通知するなどの救済措置を講じた。これらの脆弱性のため、デイブはその業務または運営に実質的な悪影響を与えず、このようなセキュリティホールに関連するいかなるコストおよび支出もデイブにとって実質的ではない。私たちがしたように

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私たちの会員基盤の拡大に伴い、私たちのブランドはもっと広く知られ、認められるようになり、第三者は私たちの安全制御を破壊したり、私たちの敏感な会社情報や私たちの会員のデータに不正にアクセスすることを求め続けるかもしれません。

もし私たちの銀行パートナーや他の戦略パートナーが、私たちの制度や手続きが厳格ではないと結論すれば、彼らは私たちとの関係を終了する可能性があり、私たちの財務業績や業務は不利な影響を受ける可能性がある。私たちのサービス条項と戦略パートナーとの契約によると、私たちが保存しているメンバーの非公開個人情報が違反された場合、パートナーの損失と関連費用に責任を負う可能性があります。

我々はネットワークセキュリティ保険を維持しているが、私たちの保険は、このような攻撃によって生じるすべての責任をカバーするのに十分ではないかもしれないし、そのような攻撃によって生じるすべての責任をカバーできない可能性がある。私たちはまた、私たちの保険カバー範囲が実際に発生したデータ処理やデータ安全責任を支払うのに十分であるかどうかを確認することができません。私たちは経済的に合理的な条項で保険を受け続けることができますか、あるいはどの保険会社も将来のクレームを拒否しないかどうか。利用可能な保険範囲を超える1つまたは複数の多額のクレームを私たちに提出することに成功したか、または保険料の増加または多額の賠償免除または共同保険要件の実施を含む私たちの保険証書が変化したことは、私たちの財務状況、経営業績、名声を含む、私たちの業務に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。

私たちは、私たちのほとんどの資産の優先保有権を保証し、私たちの行動に対する財務契約と他の制限を含む、私たちの完全子会社のいくつかの債務を保証します。そうでなければ、私たちの財務状況に悪影響を及ぼすかもしれません。

私たちの完全子会社の一つとして、Dave OD Fundingと勝利公園資本顧問有限責任会社とその付属会社は高級保証債務手配(“債務手配”)を持っている。私たちは債務ツール下でのDave OD Fundingの債務に25，000，000ドルまでの保証を提供しており、現在この限られた保証は私たちのほとんどの資産に対する優先留置権によって保証されている。債務ツールには財務契約と私たちの行動に対する他の制限が含まれており、これは私たちの運営柔軟性を制限し、他の側面で私たちの財務状況に悪影響を及ぼすかもしれない。

私たちはいくつかの第三者サービスプロバイダに依存して私たちの取引を処理し、私たちの業務に他の重要なサービスを提供します。もし私たちが加工プロバイダとの任意のプロトコルが終了した場合、または私たちの第三者サービスプロバイダが提供するサービスに中断または遅延が発生した場合、私たちの製品およびサービスの配信は損傷または一時停止する可能性があり、私たちの業務は影響を受ける可能性があります。

私たちの業務は大量の取引を処理し、それを管理するために必要なデータに関するものだ。私たちの成功は、私たちの製品やサービスの提供に関連する入金、送金または預金の有効かつ間違いのない処理に依存します。私たちは、ACH処理(私たちは銀行ではないので)およびデビットカード支払い処理を含む、当社のサプライヤーおよび第三者に依存して、効率的で途切れなく、ミスのない方法でこれらの取引を処理し、促進します。私たちはまた、ソフトウェア開発、マーケティング、運営機能、詐欺検出、クラウドインフラストラクチャサービス、情報技術、データ分析、および私たちが銀行ではなく、ACH支払いネットワーク、ACH処理、およびデビットカード支払い処理に属するか、直接アクセスすることができないので、第三者サービスプロバイダに依存して、当社の業務に関連する様々な機能を実行します。

私たちはこれらのサービスプロバイダを監視して、彼らが私たちの合意や法規に従ってサービスを提供することを保証していますが、私たちが使用している第三者サービスプロバイダの運営を制御することはできません。第三者サービスプロバイダが、不注意、故意の不正行為または詐欺、火災、自然災害、停電、電気通信障害、ソフトウェアおよびハードウェア欠陥、テロ、および同様の事件を含む任意の理由でこのような機能を履行できなかった場合、私たちは、現在そのような第三者サービスプロバイダに依存している他の運営機能を処理および実行する能力が影響を受け、私たちの業務、キャッシュフロー、および将来の見通しは負の影響を受ける可能性がある。

我々は、我々のサービスおよび取引処理のいくつかの態様のためのクラウドおよびストレージシステムを含む内部開発システムおよび第三者システムを使用する。サードパーティコンピュータネットワークシステムまたはデータセンタまたは当社のプロバイダの任意の破損または障害(当社の第三者データセンターホスト施設およびクラウドプロバイダの中断を含む)、または当社の従業員、エージェント、または第三者プロバイダの不適切な行為、

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私たちのサービス中断を招き、会員や他のパートナーが私たちの製品やサービスに不満を持ったり、潜在的な経済的損失を受けさせたりする可能性があります。継続的または反復的なシステム障害は、当社の製品やサービスの魅力を低下させ、メンバーの流失を招き、運営収入を減少させ、私たちの運営結果を損なう可能性があります。さらに、このような中断による負の宣伝は、私たちの名声を損なう可能性があり、私たちの製品やサービス(私たちのプラットフォームを含む)の使用に悪影響を与え、新しい会員やビジネスパートナーを誘致する能力に悪影響を及ぼす可能性があります。

もし私たちが私たちの所有権を十分に保護できなければ、私たちの競争地位は損なわれる可能性があり、私たちは貴重な資産を損失し、より少ない収入を生み出し、費用の高い訴訟を引き起こして私たちの権利を保護するかもしれない。

私たちの成功は私たちの独自技術と権利を保護することにある程度かかっている。私たちは著作権、商標、商業秘密法律、および契約条項の組み合わせに依存して、私たちの固有の権利を確立して保護します。しかし、私たちの知的財産権を保護するための私たちの段階は十分ではないかもしれない。私たちの任意の商標や他の知的財産権は、他の人によって挑戦されたり回避されたり、行政手続きや訴訟によって無効になる可能性があります。また，知的財産権の有効性，実行可能性，保護範囲に関する法的基準も確定していない.私たちは予防措置を取っているにもかかわらず、許可されていない第三者は私たちの製品をコピーし、私たちが独自だと思う情報を使用して私たちと競争する製品やサービスを作るかもしれない。

私たちが独自の権利を確立して保護するために締結された契約協定は、当社の製品および固有情報へのアクセスおよび配布を効果的に制御することができません。さらに、これらの合意は、私たちの競争相手やパートナーが私たちのプラットフォームに相当するまたはより良い技術を独立して開発することを阻止しないだろう。

実際または予想されるソフトウェアエラー、障害、エラー、欠陥または停止は、私たちの業務、運営結果、財務状況、および将来の見通しに悪影響を及ぼす可能性があります。

私たちのプラットフォームと内部システムは高度な技術的で複雑なソフトウェアに依存する。さらに，我々のプラットフォームおよび内部システムは，このようなソフトウェアの蓄積，検索，処理，および膨大なデータの管理能力に依存する.したがって、そのようなソフトウェアには、未検出のエラー、障害、エラーまたは欠陥が存在する可能性があり、または将来、そのようなソフトウェアには、オープンソースソフトウェアおよび第三者から許可を得た他のソフトウェア、特に更新または新製品またはサービスを発表する際に、未検出のエラー、障害、エラーまたは欠陥が発生する可能性がある。

私たちのメンバーが私たちのプラットフォームを使用する前に、ソフトウェア中のいかなる実際的または考えられている誤り、故障、エラー、または欠陥が発見されないかもしれません。これは、私たちのプラットフォーム上のサービス中断やサービス品質の低下を招く可能性があり、これは私たちの業務に悪影響を与え、負の宣伝、私たちの製品およびサービスに対する市場の受け入れを失ったり、遅延させたり、私たちのブランドを傷つけたり、私たちの競争地位を弱める可能性があります。この場合、私たちは問題を修正するために多くの追加資源を必要とするか、または選択することができるかもしれない。私たちが依存しているソフトウェアの任意の実際的または考えられているエラー、故障、エラー、または欠陥は、私たちを責任クレームに直面させ、私たちの新しいメンバーを引き付け、既存のメンバーを維持し、または彼らの私たちの製品およびサービスの使用に対する能力を拡大することを損なう可能性があり、これは私たちの業務、運営結果、財務状況、および将来の見通しに悪影響を及ぼすだろう。

デイブの経営陣は上場企業を運営する上での経験が限られている。

私たちの多くの高級管理チームは上場企業を管理する上での経験が限られています。上場企業に関する複雑化した法律を扱う上での経験が限られていることは、これらの活動にますます時間がかかる可能性があるため、企業の業務管理や成長のための時間が少なくなる可能性がある。上場企業に必要な会計政策、コンプライアンスや内部統制に関する適切な知識、経験、訓練を備えている十分な人員はいないかもしれません。例えば、十分な数の会計および財務専門家が不足しており、本年度報告シート10−Kの第9 A項で述べたように、財務報告の内部統制に大きな弱点がある。上場企業に要求される会計基準レベルを達成するためには、必要な基準および制御措置の制定と実施、および経験者の採用には、予想よりも多くの支出が必要である可能性があり、遅延は、私たちの経営業績を正確かつタイムリーに報告し、米国証券取引委員会に必要な報告書をタイムリーに提出し、2002年サバンズ-オキシリー法案404条を遵守する能力に影響を及ぼす可能性がある。私たちは拡大しました

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従業員基盤は上場企業としての運営をサポートしており、より多くの従業員を雇う必要があるかもしれませんが、将来の運営コストを増加させます。

デイブは、2022年12月31日と2021年12月31日までの監査財務諸表で、財務報告書の内部統制に大きな弱点があると指摘した。デイブがこれらの重大な弱点を補うことができない場合、または将来的により多くの重大な弱点があることを発見した場合、または他の方法で財務報告の有効な内部統制を維持できなかった場合、それはその財務状況または運営結果を正確にまたはタイムリーに報告できない可能性があり、これはデイブの業務および株価に悪影響を及ぼす可能性がある。

2022年12月31日と2021年12月31日までの総合財務諸表を作成·監査したところ、財務報告の内部統制に大きな弱点があることが分かった。重大な欠陥とは、財務報告の内部制御に欠陥或いは欠陥の組み合わせが存在し、その年度或いは中期合併財務諸表の重大な誤報が合理的な可能性があり、適時に防止或いは発見できないようにすることである。

2022年12月31日現在、私たちの財務報告書の内部統制には大きな弱点が発見されている。これらの重大な弱点および我々の救済計画は，本年度報告表格10−Kの第9 A項に記載されている。

私たちはこれらの努力が重大な弱点を補うのに十分であると信じていますが、私たちは私たちの評価、テスト、または任意の必要な救済措置を適時に完成させることができること、または私たちが今まで取ってきたことと未来にとりうる措置が将来の潜在的な重大な弱点を防止または回避することを保証することはできません。我々の財務報告の内部統制の有効性は，コスト制限，意思決定時に用いる判断，将来の事件の可能性の仮定，人為的誤りの可能性，詐欺リスクなど，様々な内的制限によって制約されている。将来的により多くの重大な弱点を補うことができない場合、財務情報を正確に記録、処理、報告し、米国証券取引委員会が要求する時間帯に財務諸表を作成する能力は悪影響を受ける可能性があり、さらに私たちの名声と業務、および会社A類普通株の市場価格に悪影響を及ぼす可能性がある。さらに、このような失敗は、米国証券取引委員会または他の規制機関が訴訟を提起したり、規制行動を取ったりして、投資家の信頼を失い、私たちの証券が取得され、私たちの名声や財務状況が損なわれたり、私たちの業務運営における財務·管理資源が流用されたりする可能性がある。

私たちは私たちの株主の短期的な利益と衝突する可能性がある簡単で透明で公平な金融商品を提供するために努力しています。

私たちの核心原則は、簡単で透明で公平な金融商品を提供することであり、これも私たちの会社設立の基礎です。したがって、私たちの決定が私たちの短期運営結果にマイナスの影響を与えても、私たちは過去と将来に私たちのメンバーに利益を与え、したがって私たちの業務に長期的な利益を提供すると判断するだろう。例えば、私たちのプラットフォームを通じて促進された前払いは義務的な費用を取らない。私たちの決定は、私たちの短期財務結果に否定的な影響を与えるか、あるいは私たちの予想される長期的な利益を提供できないかもしれません。この場合、私たちの業務の成功と運営結果が損なわれる可能性があります。

私たちまたは私たちの業界への否定的な宣伝は、私たちの業務、運営結果、財務状況、および将来の見通しに悪影響を及ぼすかもしれません。

私たちまたは私たちの業界に対する否定的な宣伝は、正確でなくても、私たちの名声、私たちのプラットフォームの信頼と使用に悪影響を与え、潜在的に私たちの名声を損ない、私たちのプラットフォームの中断を招く可能性がある。このような否定的な宣伝は、私たちのプラットフォームまたは消費者金融科学技術プラットフォームの透明性、公平性、会員体験、品質、信頼性、私たちのリスクモデルの有効性、私たちのクレームを効果的に管理し、解決する能力、私たちのプライバシーと安全実践、訴訟、規制活動、私たちの従業員、資金源、銀行パートナー、サービスプロバイダ、または当業界の他の人の不適切な行為、消費者の私たちのプラットフォームまたはサービスに対する体験に関するかもしれない。このような名声障害は、彼らが私たちのプラットフォームを介して前払い、預金口座、および他の製品およびサービスを得る意欲を含む、消費者の行動にさらに影響を与える可能性がある。したがって、私たちの業務、経営結果、財務状況、そして未来の見通しは実質的な悪影響を受けるだろう。

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我々の業務、財務状況、および運営結果は、政府のこのような事件に対する反応を含む、新冠肺炎または他の流行病または有害な公衆衛生事態の発展に対する悪影響を受け続ける可能性がある。

現在1種の新型コロナウイルス株に関連する全世界の大流行には多くの不確定要素が存在し、同社は引き続き大流行がその業務の各方面に与える影響を密接にモニタリングし、それがそのメンバー、従業員、サプライヤー、サプライヤーと業務パートナーに与える影響及び未来に発生する可能性のある影響を含む。新冠肺炎の会社メンバーに対する持続影響の持続時間と程度は依然として不確定であり、ウイルスの持続深刻性と伝播率を含む様々な要素に依存し、新冠肺炎ワクチンと開発された治療方法から脱出する可能性のあるウイルス新変種、予防措置の性質と持続時間、抑制と緩和措置(ワクチン接種計画を含む)の程度と有効性、及びアメリカ政府がさらに取る可能性のある刺激措置と他の政策反応のタイプである。

新冠肺炎による状況は会社の業務や運営を乱し、会員の支出レベルや可処分所得に悪影響を与えている。全体的に、全体的な経済状況は会員国の信用リスクを増加させるかもしれない。会員個人の財務状況に影響を与える経済状況は、会員に対する前払いの返済にも影響を与える可能性があります。同社は、メンバーの現金パッドのレベルと程度、それに応じた信用リスクをめぐる政策を同時に評価している。同社は引き続き新冠肺炎疫病の絶えず変化する影響を評価する予定であり、その対応措置を調整する予定である。

また、新冠肺炎疫病の経済影響に対する懸念及び出現したウイルス変異は過去に金融と他の資本市場の変動を招き、どのような変動も私たちの株価と未来の資本市場に入る能力に不利な影響を与える可能性がある。

もし私たちが成長過程で私たちの会社文化を維持できなければ、私たちの成功と私たちの業務は損なわれるかもしれない。

私たちは今まで、私たちの文化が私たちの成功の重要な要素であり、私たちが提供したプラットフォームの性質は私たちの従業員の使命感と達成感を促進したと信じている。私たちを保護できなかった文化は、私たちが人員を維持し、採用する能力にマイナスの影響を与える可能性があり、これは私たちの成長に重要であり、私たちの会社の目標に効果的に集中し、追求している。私たちが上場企業のインフラを拡大し、発展させることに伴い、私たちは私たちの文化のこれらの重要な側面を維持することが難しいことを発見するかもしれない。もし私たちが私たちの会社文化を維持できなければ、私たちの業務と競争地位は不利な影響を受けるかもしれない。

私たちは製品にオープンソースソフトウェアを使用して、これは私たちを訴訟や他の行動に直面させるかもしれない。

私たちは製品にオープンソースソフトウェアを使っています。時々、オープンソースソフトウェアをその製品に統合した会社が提出したオープンソースコードソフトウェア所有権を疑問視するクレームがある。したがって、私たちは私たちがオープンソースコードソフトウェアの所有権を持っていると主張する当事者から訴訟を受けるかもしれない。訴訟は私たちに高い弁護費用を払わせ、私たちの経営業績と財務状況に負の影響を与え、あるいは私たちの製品を変えるために追加の研究開発資源を投入することを要求するかもしれない。さらに、いくつかのオープンソースコード許可の下で、私たちの独自ソフトウェア製品をオープンソースコードソフトウェアと組み合わせる必要があれば、私たちの独自ソフトウェア製品のソースコードを発行することが要求されるかもしれません。あるタイプのオープンソースライセンスに制限されているオープンソースソフトウェアを適切に使用したり、統合したりしなければ、私たちの製品の独自性に挑戦し、そのような製品の再設計、そのような製品の販売を停止したり、他の救済措置をとることが要求されるかもしれません。

電力遮断、コンピュータウイルス、データセキュリティホール、テロなどの自然災害事件、流行病、人為的な問題は、私たちの業務を混乱させる可能性がある。

自然災害、新冠肺炎などの流行病や他の悲劇的な事件は、私たちの運営、国際商業、世界経済に損害や中断をもたらし、私たちの業務を損なう可能性があります。私たちはカリフォルニア州のロサンゼルスにたくさんの従業員がいて、私たちのデータセンターは中西部にあります。アメリカ西海岸には活発な地震帯があり、大ロサンゼルス地区は過去5年間に重大な火災危険を経験し、将来重大な火災を経験する可能性がある。大地震が発生すると

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火災、停電、電気通信障害、ネットワーク攻撃、戦争またはテロのようなハリケーンや悲劇的な事件が発生した場合、私たちは運営を継続できず、システム中断、名声被害、アプリケーション開発遅延、製品およびサービスの長期中断、データセキュリティの破壊、および重要なデータ損失を受ける可能性があり、これらはすべて私たちの業務、運営結果、および財務状態を損なう可能性があります。

さらに、コンピュータマルウェア、ウイルスおよびコンピュータハッカー、詐欺的使用の試みおよびネットワーク釣り攻撃がより一般的になるにつれて、私たちおよび私たちが依存する第三者は、私たちの解決策および関連するサービスおよび技術インフラの性能、信頼性、安全性、および可用性を維持する上で、私たちのメンバーの需要を満たすためにより大きなリスクに直面している。当社のネットワークインフラストラクチャまたは情報技術システム、または第三者からレンタルされたコンピュータハードウェアに関連する任意のコンピュータマルウェア、ウイルス、コンピュータハッカー攻撃、詐欺的使用試み、ネットワーク釣り攻撃、または他のデータセキュリティホールは、私たちの名声を損なう可能性があり、既存の会員を維持し、新しい会員を誘致する能力を損なう可能性があります。

さらに、私たちが維持している保険は、災害、ネットワーク攻撃、または他の業務中断による損失を補うのに十分ではないかもしれません。どんな事故でも、このような保険の損失やコストが増加する可能性があります。

規制や法務に関するリスク

私たちの業務は、連邦、州、地方法律法規の下での登録と許可要件を含む、多くの分野で広範な規制と監督を受けている。

私たちはアメリカ連邦と州の法律法規によって広範囲に規制されている。規制機関は、法執行行動によって、民事罰金、会員救済、増加したコンプライアンスコストを受ける可能性があり、特定の製品やサービスまたは特定の活動に従事する能力を制限または禁止することを含む、これらの法律および法規を解釈、実施、実行する上で広範な自由裁量権を持っている。これらの法律や法規に遵守されていないまたは遵守されていないと考えられるいかなる行為も、私たちを訴訟や政府の行動に直面させ、および/または私たちの名声を損なう可能性があり、これは私たちの業務に実質的かつ不利な影響を与える可能性がある。さらに、異なる、または場合によってはより少ない立法または規制制度によって制限されている任意の競合他社は、私たちに対する競争優位性を持っているか、または獲得することができる。

我々はCFPBの監督と法執行権力を受け、CFPBは連邦消費者金融保護法の遵守状況を監督することを担当している。また、私たちとEvolveとの協力関係はFRBの規制機関に支配されており、FRBはEvolveの主要な連邦銀行監督機関である。FPBは広範な法執行権力を持ち、適用法律に違反する行為が発生したと判断すると、他を除いて、契約の解除または改革、金銭の返還、不当な利益の返還、不当な利益の返還または補償、損害賠償またはその他の金銭救済の支払い、違反行為に関する公告、活動または機能の制限、やり方の救済、外部コンプライアンス監視と民事罰金を命令することができる。調査に対応するコストは高い可能性があるが、同意令または他の和解を含む調査の不利な解決は、私たちの業務、財務状況、運営結果、および将来の見通しに重大な悪影響を及ぼす可能性がある。

2020年6月に，吾らは民事調査要求(“CID”)を受け取り，UDAAP，EFTAおよび(適用範囲内での)融資真正性法案を禁止する規定に基づき，我々のExtraCash前払い業務の各方面について非公開調査を行ったことを吾らに通知した。CIDに必要なすべての情報とファイルをCFPBに提供し，CFPBスタッフは2021年9月27日にCFPBにいかなる法執行行動も提案するつもりはないことを通知した.また、2022年7月15日、米カリフォルニア州北区地方裁判所は、カリフォルニア州消費者保護法や州や連邦融資法などに違反したとされる集団訴訟を起こした。訴状は強制令救済、損害賠償、原状回復、原状回復不可、判決前と判決後の利息及び合理的な弁護士費と費用を要求する。同社はこの件について積極的に訴訟を起こしており、現在のところ可能な結果を見積もることはできない。

私たちは、将来的に州監督機関、州総検察長、または他の州法執行機関および他の政府機関によって提起される可能性のある調査および潜在的な法執行行動の影響を受ける可能性がある。このような行動は民事罰金や罰金会員救済に直面する可能性があります

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そして、コンプライアンスコストを増加させ、私たちの名声とブランドを損害し、特定の製品やサービスを提供したり、いくつかの商業行為に従事する能力を制限または禁止したりします。さらに、場合によっては、過ちがあるか否かにかかわらず、これらの問題を解決するには、それほど時間やコストが低くない可能性があり、これは、私たちのビジネスアプローチをいくつかの変更し、ある個人に救済を提供するか、または特定の当事者または監督機関に和解金を支払う必要があるかもしれない。

金融サービス業は、我々が提供する製品やサービスを制限し、現在の業務を無効にし、現在の業務を禁止している追加のコンプライアンスコストをもたらす可能性がある多くの司法管轄区域(私たちが業務を展開している米国各州を含む)の新しい法律や法規の目標となり続けている。

私たちは私たちが提供する金融商品やサービスの条項などを規範化した経常的に変化する連邦、州、地方の法律と法規を遵守することを要求された。新しい法律や規制はコンプライアンスを保障するために私たちに巨額の費用を支払うことを要求するかもしれない。連邦と州消費金融製品とサービス監督機関も既存の法律、法規と規則をより積極的に実行し、法律と規制コンプライアンスリスク管理に対する監督管理の期待を高めている。例えば、州総検察長は、州消費者保護機関の設立とドッド·フランク法案条項の使用を含む消費者保護法の施行により積極的な役割を果たすと述べ、これらの条項は州総検察長が連邦消費者金融法のいくつかの条項を執行し、CFPBが獲得できる民事罰金および他の救済を得ることを許可する。

また、規制機関は、既存の法律、法規、規則を新しい、異なる方法で解釈しており、それらを私たちのような新製品やビジネスモデルに適用しようとしている。私たちの業務に適用される法律、法規、執行重点の変化、あるいは既存の法律·法規の解釈や応用方式の変化は、私たちのビジネスモデル、運営、財務状況に実質的な影響を与える可能性があります。場合によっては、これらの措置は、いくつかの司法管轄区域における現在の私たちの業務活動の一部または全部を直接禁止するか、または利益および/または非現実的に継続することを直接禁止する可能性がある。

我々のような金融科学技術会社が提供する革新製品に対して、伝統的な連邦と州消費者保護法規と関連法規の応用は往々にして不確定で、絶えず発展し、不安定である。もし私たちの製品がこのような法律の制約を受けていると考えられた場合、私たちは国家許可要求、開示要求、高利貸しまたは費用制限などを含む追加のコンプライアンス義務の制約を受けるかもしれない。私たちの製品やサービスにこれらの要求および制限を適用することは、私たちの業務実践を大きく変える必要があるかもしれません(これは、私たちの運営費用を増加させ、および/または収入を減少させる可能性があります)、このような法律を遡及的に適用すれば、損害賠償の支払い、原状回復、罰金、禁止制限、または他の制裁をもたらす可能性のある訴訟または法執行行動に直面し、いずれも私たちの業務、財務状況、および運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。

さらに、私たちは、法規、立法、および他の発展に迅速または効果的に反応することができない可能性があり、これらの変化は、逆に、既存または計画中の機能、製品およびサービスを提供し、および/または業務コストを増加させる能力を弱める可能性がある。また、今後数年間も新たな製品やサービスが発売されることが予想され、連邦、州、地方法律法規の追加的な法律と規制要求を受ける可能性がある。これらの法律または規制が新製品への適用が明確でないか、あるいは絶えず変化している場合、連邦または州政府および規制機関の新製品およびサービスの解釈および新しいまたは変化した法規要件の変化を含む場合、これは、私たちが提案する業務モデルに著しく影響したり、変更したり、私たちの運営費用を増加させ、私たちが予想している新製品およびサービスの発表スケジュールを阻害または遅延させる可能性があります。

もし私たちが銀行の監督管理や追加の第三者リスク管理義務を直接負担すれば、私たちの業務モデルは大幅に変更する必要があるかもしれません。私たちは現在の業務を継続できないかもしれません。

私たちは現在、伝統的な銀行に適用される法律法規によって制限されていない。しかし、私たちの銀行パートナーは、私たちが提供する銀行製品を通じて、依然として私たちの銀行パートナーの規制機関の規制と規制を受けており、私たちは私たちの銀行パートナーのサービスプロバイダとして、いくつかのコンプライアンス義務を担っています。もし私たちが銀行法規に直接支配されているなら、あるいは私たちの第三者リスク管理要求に適用されて変化すれば、私たちのビジネスモデルは大幅に変更する必要があるかもしれません。私たちは続けられないかもしれません

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私たちの現在の経営方式で私たちの業務を経営しています。私たちまたは私たちの任意のビジネスパートナーが適用される法律や法規を遵守できなければ、私たちの業務、財務状況、および運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。

私たちは不確実な規制環境で運営され、時々政府調査や州、連邦、地方政府当局の他の調査を受ける可能性がある。

適用される法律や法規要件を遵守するかどうかを決定することは高度に技術的である可能性があり、異なる解釈があるかもしれない。私たちは時々私たちの製品とサービスが適用された法律の要求に完全に適合していないということを知っている。私たちがこのような状況を認識した時、私たちのコンプライアンス審査、規制調査、会員クレーム、または他の理由でも、私たちは通常、問題のある活動を審査し、製品を修正する、会員払い戻しを行う、または他の救済措置を取るなど、それをどのように解決するかを決定する。

適用された法律、法規、規則およびガイドラインを遵守できなかったか、または私たちの過去の形式、やり方、プロセス、手続き、制御またはインフラが不十分または適合していないことを発見することは、私たちを規制された法執行行動を受ける可能性があり、私たちに民事、お金、刑事または他の罰(いくつかの罰は、または無謀な違反を知っている場合には深刻である可能性がある)を行い、停止および停止令(原状回復命令、その他のタイプの平権救済を含む可能性がある)を発行し、私たちに支払い、利息、または費用の払い戻しを要求し、特定の金融製品が回収できないと判断した。ライセンスや取引許可の一時停止や取り消しを招き、第三者金融機関が提供するサービスを得ることを制限したり、私たちの名声、ブランド、貴重な会員関係に損害を与えたりする不公平かつ詐欺的な行為ややり方を発見しました。私たちはまた、これらの製品およびサービスが各管轄区域の法律に適合するように、またはしたがって、特定の管轄区域で特定の製品およびサービスを提供することを停止することを選択するために、追加の巨額の費用を発生する可能性がある。

私たちは私たちの業務に適用されるいかなる法規、規則、あるいは指導を守らず、私たちの業務に実質的な悪影響を及ぼすかもしれません。さらに、いくつかの製品およびサービスの変更または中断は、コンプライアンスおよび法的要件を維持するか、またはコンプライアンス関連リスクを十分に管理するために必要な、当社が現在依存している他の収入源に応じて変化または制限される可能性があります。私たちの製品、サービス、またはビジネスのこのような失敗または変化は、私たちの将来性、経営結果、財務状態、およびキャッシュフローに重大な悪影響を及ぼす可能性があり、既存の業務を継続する能力を禁止または直接的または間接的に損なう可能性があります。

必要な州や地方ライセンスを取得することなく運営されていることが発見されれば、私たちの業務、運営結果、財務状況、将来の見通しに悪影響を及ぼす可能性があります。

ある州はすでに法律を採択し、消費金融取引に関連するいくつかの活動に従事する当事者は許可、登録、通知、届出、または他の承認を受けなければならないと規定している。私たちはまた、これらの州から許可証を取得したり、これらの州に登録する要求に関する州規制機関の問い合わせを受けましたが、私たちはこのような許可証や州に登録する必要がないと判断した州を含めて、このような問い合わせを受け続ける予定です。いくつかの消費金融許可法の私たちのプラットフォームへの適用状況とそれに関する活動はまだ明らかにされていない。また、国の許可要求は時間の経過とともに変化する可能性があり、特に請求権のない前払い活動に従事する当事者に許可要求や規制を求める立法を求める最新の傾向がある。

もし私たちが裁判所や州、連邦または地方執行機関によって適用される州許可要求に違反していることが発見された場合、または自発的な合意によってこのような問題を解決することに同意する場合、私たちは罰金、損害賠償、禁止救済(特定の分野での業務の修正または終了を要求することを含む)、刑事罰および他の処罰または結果を含むことに同意する可能性があり、私たちのプラットフォームを通じて促進された前金はすべてまたは部分的に無効になる可能性があり、いずれも私たちの業務、運営結果、および財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある。例えば、私たちは、私たちがこれらの州で提供する高級製品が私たちを州許可および関連要求によって制限されるべきかどうかに関する様々な州からの問い合わせを受けて返信した。2021年12月、カリフォルニア州金融保護·創新部(CA DFPI)と了解覚書(MOU)に調印した。“了解覚書”は私たちに提供を要求します

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CA DFP Iの要求に応じていくつかの情報を提供し、我々のExtraCash Advance製品に関連するいくつかのベストプラクティス(我々がCA DFP Iの許可を得ていないことに関連するいくつかの開示を含む)を遵守する。

プライバシーおよびデータ保護に関連する厳格かつ変化する法律および法規は、私たちの運営結果、財務状況、および将来の見通しを損なう、または他の方法で私たちの業務を損なう可能性があります。

私たちは、個人情報(個人識別情報を含む)の処理に関する様々な法律、規則、指令、条例、および契約義務を遵守しなければならない。全世界のプライバシーとデータ保護の規制枠組みは急速に変化しているため、予測可能な未来に、実施基準と法執行のやり方は引き続き変化する可能性がある。立法者および規制機関は、プライバシーおよびデータ保護法律、規則、指令および法規をますます採用または改訂しており、これらの法律、規則、命令および法規は、私たちの現在および計画中のプライバシーおよびデータ保護に関する実践、消費者または従業員情報の処理、および私たちの現在または計画中の業務活動に大きな影響を与える可能性がある。

私たちが影響を受けた消費者および/または従業員データに影響を与える現在または将来のプライバシーおよびデータ保護法律(セキュリティホール通知に関する法律を含む)を遵守することは、より高いコンプライアンスおよび技術コストをもたらす可能性があり、特定の製品およびサービス(例えば、第三者と情報を共有したり、敏感な情報を格納する製品またはサービスに関連する)を提供する能力を制限する可能性があり、これは、私たちの収益性に実質的かつ負の影響を与え、特定のビジネス計画からの収入を減少させる可能性がある。

私たちまたは私たちと協力する任意の第三者がプライバシーおよびデータ保護法に従わないことは、潜在的な重大な規制調査および政府行動、訴訟、罰金または制裁、消費者、資金源、または銀行パートナー行動、および私たちの名声とブランドへの損害をもたらす可能性があり、これらはすべて私たちの業務に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。プライバシーやデータ保護の法律法規を遵守することは、巨額の運営コストを発生させたり、私たちの業務やり方を変更することを要求したりする可能性があります。リソース割当制限やサプライヤー協力の不足のような内部または外部要因のため、コンプライアンスを成功的に実現できない可能性がある。私たちは過去と将来、適用されるプライバシーとデータ保護の法律と法規に違反していることを告発する第三者から苦情や通知を受けるかもしれない。規定を守らないことは、政府の実体、消費者、または他の人たちが私たちを提訴することにつながるかもしれない。

政府の規制に加えて、プライバシー擁護者や業界団体は、私たちに適用される可能性のある新しい、異なる自律基準を提示するかもしれない。プライバシーおよびデータ保護の法律、法規、規則および他の基準の解釈および適用はまだ不確定であるため、これらの法律、法規、法規および他の実際または主張される法的義務、例えば、契約義務または自律義務は、私たちの既存のデータ管理実践または私たちのプラットフォームの機能と一致しない方法で解釈および適用される可能性がある。もしそうであれば、罰金、訴訟、その他のクレームの可能性に加えて、私たちのビジネス活動ややり方を根本的に変えることを要求されるかもしれません。あるいはこれは私たちの業務に悪影響を及ぼすかもしれません。

プライバシーやデータセキュリティに関連する法律、法規、政策、法律または契約義務、業界基準または規制ガイドラインを遵守できなかったか、または遵守できなかった場合、政府の調査および法執行行動、訴訟、罰金および処罰または否定的な宣伝を招く可能性があり、私たちのメンバーやパートナーが私たちへの信頼を失う可能性があり、これは私たちの名声や業務に悪影響を及ぼす可能性がある。プライバシー、データ保護、マーケティング、消費者通信、情報セキュリティに関する新たな提案された法律、法規、業界基準が引き続きあると予想され、これらの将来の法律、法規、基準が私たちの業務に及ぼす可能性のある影響を決定することはできません。将来の法律、法規、基準、その他の義務、または既存の法律または法規の任意の変更解釈は、私たちの新しい機能の開発とマーケティング、および私たちの会員基盤の維持と拡大、収入を増加させる能力を弱める可能性があります。データの収集、使用、共有または開示の将来の制限、またはそのような情報の使用および開示に対する私たちのメンバー、パートナー、またはエンドユーザの明示的または暗黙的な同意を要求する追加の要求は、追加のコストを生成する必要があるか、または私たちのプラットフォームを修正する必要があるかもしれず、実質的な方法で、新しい機能を開発する能力を制限する可能性がある。

もし私たちがこれらの法律や法規を遵守できなければ、あるいは私たちがこれらの法律や法規に基づいて責任を負うならば、私たちは直接被害を受ける可能性があり、私たちはこのような責任に対する私たちのリスクを減らすために新しい措置を実施することを余儀なくされるかもしれない。これは私たちが大量の資源を費やしたり、いくつかの製品を生産停止したりする必要があるかもしれません。これは私たちの業務、財務状況、経営業績にマイナスの影響を与えます。さらに、訴訟および立法提案によって引き起こされる責任問題に対するより多くの関心は、私たちの名声または他の側面を損なう可能性がある

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私たちの業務の成長に悪影響を及ぼす。また、この潜在的な責任によるいかなるコストも、私たちの経営業績を損なう可能性があります。

未来に私たちに対するどんな訴訟も高価で時間のかかる弁護になるかもしれない。

私たちは過去と将来に法的手続きや正常な業務過程で発生するクレームの影響を受ける可能性があり、例えば私たちの会員が商業紛争について提起したクレーム、私たちの現職または前任従業員が提出した雇用クレーム、または会員データが流用された後に提出された補償クレームを受ける可能性がある。訴訟は巨額のコストを招く可能性があり、経営陣の注意力と資源を分散させる可能性があり、これは私たちの業務、全体の財務状況、経営業績を深刻に損なう可能性がある。保険は、そのようなクレームを含まない可能性があり、1つ以上のそのようなクレームを解決するためのすべての費用を支払うのに十分なお金を提供できない可能性があり、私たちが受け入れ可能な条項で保険を提供し続けることができない可能性がある。私たちに提出された保険や保険不足のないクレームは、予想外のコストを招く可能性があり、それによって私たちの経営業績を低下させ、アナリストや潜在投資家が私たちの業績に対する期待を低下させることができ、これは私たちの株の取引価格を下げる可能性があります。

私たちの証券所有権に関わるリスクは

我々の普通株式の二重株式構造は集中投票権の効果があり、デイブの創始者、最高経営責任者、総裁、デイブ取締役会のジェイソン·ウィルク。これは、重要な取引の結果、統制権の変更を含む、会社の事務に影響を与える能力を制限または排除することになります。

デイブの5種類の普通株は1株当たり10票であり、デイブA類の普通株は1株当たり1票である。デイブ社の共同創業者で最高経営責任者のジェイソン·ウィルク氏と社長はそれぞれデイブ社のV類普通株のすべての発行済み株式と発行済み株を持っている。したがって、Wilkさんは2023年3月1日現在、当社の議決権の約60.0%を保有しており、株主への承認を控え、当社の組織書類の変更、合併、合併、売却など、株主の承認を得ることができるでしょう。Wilkさんの利益はあなたと異なる可能性があり、それはあなたの利益に不利になる可能性があり、あなたの同意しない方法で投票する可能性があります。この集中制御は、Dave Aクラスの普通株式の市場価格に影響を与える可能性があり、Dave Aクラスの普通株式の市場価格に影響を与える可能性があります。デイブの二重株式構造に関する情報は、“証券記述”の節を参照されたい

デイブの二重株式構造はデイブA類普通株の取引価格を押し下げるかもしれない。

デイブは、その二重株式構造がデイブAクラスの普通株の市場価格がより低いか、またはより変動的であるか、または否定的な宣伝や他の不利な結果をもたらすかどうかを予測できない。例えば、いくつかの指数プロバイダは、複数の株式構造を有する会社をそのいくつかの指数に組み込むことを制限することを宣言している。スタンダード·ダウとフルタイム·ラッセルは、上場企業株を標準プール500指数を含むいくつかの指数に組み入れる資格基準の改正を発表しており、これらの基準によると、複数の普通株を持つ会社は除外される。また、いくつかの株主コンサルティング会社は多重株式構造の使用に反対することを発表した。したがって、ダイフ普通株の二重株式構造は、株主コンサルティング会社がデイブ社のガバナンス実践に対する否定的なコメントを発表したり、デイブの資本構造の変更を招くことを他の方法で求めることになる可能性がある。株主コンサルティング会社は、デイブ社のコーポレートガバナンス実践または資本構造の指数または任意の行動または出版物のいずれのこのような排除も、デイブAクラスの普通株の価値および取引市場に悪影響を及ぼす可能性があると批判している。

私たちの株価は変動が大きい。

デイブA類普通株式と公共株式証の取引価格変動は大きく、様々な要素の影響を受けて大幅に変動する可能性があり、その中のいくつかの要素はデイブがコントロールできるものではない。これらの要素には

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また、株式市場全体、特に科学技術会社の株価は、極端な価格と出来高変動を経験しており、これらの変動は往々にしてこれらの会社の経営業績と関係がないか比例しない。実際の経営業績にかかわらず、広範な市場と業界要素はデイブA類普通株の市場価格に深刻な影響を与える可能性がある。また、過去には、全体市場やある会社証券の市場価格が変動した後、これらの会社は証券集団訴訟を起こされることが多かった。この訴訟を提起すれば、巨額の費用を招き、経営陣の注意と資源を移す可能性がある。

デイブは私たちの株に現金配当金を支払ったことがなく、予測可能な未来にも配当金を支払わないだろう。

デイブは私たちの株に現金配当金を支払ったことがなく、現在は未来のいかなる収益も保留し、その業務成長に資金を提供するつもりだ。将来配当金を派遣するかどうかは取締役会が適宜決定し、デイブの財務状況、経営業績、資本要求、一般業務状況及び取締役会が関連すると考えられる他の要素に依存する。したがって、予測可能な未来には、デイブA類普通株の資本増加(あれば)が唯一の収益源となる。

わが社の証明書、定款、適用法律に含まれる反買収条項は買収企図を損なう可能性があります。

当社の登録証明書や定款は、取締役会に何らかの権利と権力を与えており、これらの権利や権力は、望ましくないと思われる買収を遅延または阻止する可能性があります。デイブはまた、DGCL第203条とデラウェア州法律の他の条項を遵守しなければならず、これらの条項は、株主が場合によってはいくつかの業務統合を達成する能力を制限している。制御権変更を遅延または阻止する効果を有する上記の条項および条項は、株主がそれが保有するデイブA類普通株からプレミアムを得る機会を制限する可能性があり、一部の投資家がデイブA類普通株に支払いを望む価格に影響を与える可能性もある。

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デイブはアメリカで税金と関連した危険に直面している。

デイブの所得税の支出を決定する際には、既存の税収法律や法規の解釈に基づいて重大な判断を下す必要がある。デイブの有効所得税率は、異なる法定税率を有する税務管区収入の組み合わせの変化、繰延税金資産と負債の推定値の変化、既存の税収政策、法律、法規または税率の変化、控除不可能な費用(株ベースの給与を含む)レベルの変化、デイブの経営場所の変化、デイブの将来の研究開発支出レベルの変化、合併と買収、または異なる税務機関の審査結果を含む様々な要因の悪影響を受ける可能性がある。デイブはその納税推定が合理的であると考えているにもかかわらず、米国国税局または他の税務機関がその納税申告書上の立場に同意しない場合、デイブは利息および罰金を含む追加の納税責任を負う可能性がある。実質的であれば、任意の紛争最終裁決時にこれらの追加金額を支払うことは、私たちの運営結果や財務状況に実質的な影響を与える可能性があります。

税収法の変化を適用したり、追加の所得税債務を負担したりすることは、デイブの業務および将来の収益性に影響を及ぼす可能性がある。

デイブはアメリカの会社なので、その世界的な収入はアメリカ企業の所得税を支払う必要がある。また、デイブの業務と顧客がアメリカ各地に分布しているため、デイブは様々なアメリカ州税と地方税を支払う。米国連邦、州、地方、および非米国の税収法、政策、法規、規則、法規または条例は、Daveに解釈、変更、修正、または適用される可能性があり、その業務および将来の収益性に悪影響を及ぼす可能性がある。

例えば、いくつかの税金提案が提案されており、採択されれば、米国税法に大きな変化をもたらすだろう。これらの提案には、デイブなどの会社に適用される米国の所得税率を21%から28%に引き上げることが含まれている。国会は考慮する可能性があり、可能な税金改革に関するこれらの提案の一部または全部を含むことができる。これらまたは同様の変化が有効であるかどうかは不明であり，通過すれば，そのような変化がどの程度有効になるかは不明である.これらの提案と米国連邦所得税法の他の類似した変化によるいかなる立法の通過も、デイブの業務や将来の収益性に悪影響を及ぼす可能性がある。

デイブの業務運営の拡大を計画しているため、税法が不利になる可能性のある司法管轄区域への拡大を含め、その義務は変化したり変動したりし、より複雑になる可能性があり、あるいは税務当局のより大きな審査リスクを受けており、これらはデイブの税引後収益力や財務業績に悪影響を及ぼす可能性がある。

デイブの業務が国内や国際的に拡張されれば、その有効税率は将来的に大きく変動する可能性がある。将来の有効税率は、米国公認会計原則では税収優遇を記録できない司法管轄区の営業損失、繰延税資産と負債の変化や税法の変化の影響を受ける可能性がある。デイブ社の将来の有効税率に大きな影響を与える可能性のある要因としては、(A)税法や規制環境の変化、(B)会計および税務基準または慣行の変化、(C)税務管轄区域別の営業収入構成の変化、および(D)デイブ社業務の税引前経営実績が挙げられるが、これらに限定されない。

さらに、デイブは米国では大量の収入、源泉徴収、その他の納税義務を負う必要がある可能性があり、米国の他の多くの州および地方および非米国司法管轄区では、これらの管轄区に関連する収入、業務、子会社が課税される可能性がある。デイブの税引後収益性および財務業績は、(A)減税、控除、免税、払い戻し、および他の福祉の利用可能性を含む変動または複数の要因の影響を受ける可能性があり、(B)繰延資産および負債の推定値の変化(ある場合)、(C)任意の税金推定免税額の予想放出時間および金額、(D)株式報酬の税務処理、(E)各管轄区域の課税収益の相対的な金額の変化、(F)潜在的な業務が他の方法で拡張されているか、または他の方法で行われる。その他の法域は、(G)既存会社間構造(及び任意の関連費用)と業務運営の変化、(H)会社間取引の程度、及び関連法域の税務当局によるこれらの会社間取引に対する尊重の程度、及び(I)効率的かつ競争力のある方法で業務運営を手配する能力を有する。税務機関の監査または審査結果は、デイブの税引後収益性や財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある。また、米国国税局やいくつかの外国税務機関は、製品やサービスの販売や無形資産の使用に関する会社間移転定価にますます注目している。税務当局はデイブの会社間告発に同意しないかもしれません

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司法管轄区域を越えて定価や他の事項を譲渡し、付加税を評価する。もしデイブがこのような食い違いに勝てなければ、デイブの収益性は影響を受けるかもしれない。

デイブの税引後収益性および財務業績は、関連税法や税率、条約、法規、行政的慣行と原則、司法判断、解釈の変化の悪影響を受ける可能性もあり、いずれの場合も遡及効力を有する可能性がある。

デイブはその純営業損失と税収控除を利用して将来の課税収入を相殺する能力が制限される可能性がある。

一般に、規則第382条によれば、“所有権変更”を経験した会社は、その変更前の純営業損失繰越(“NOL”)を用いて将来の課税収入を相殺する能力が制限される。これらの制限は、会社が“所有権変更”を経験した場合に適用され、“所有権変更”は、通常、ある株主が3年以内にその持分所有権の変化(価値別計算)が50ポイントを超えると定義される。デイブが成立以来のいつでも所有権変更を経験した場合、デイブが既存のNOLおよび他の税金属性を利用して課税収入または納税義務を相殺する能力が制限される可能性がある。また、将来のデイブ持分の変化はデイブの制御範囲内ではない可能性があり、これは所有権変更を引き起こす可能性がある。州税法の同様の条項は、デイブの累積州税収属性の使用を制限することにも適用される可能性がある。したがって，デイブが将来純課税所得額を獲得しても，変更前のNOL繰越や他の税収属性を利用してこのような課税収入や納税義務を相殺する能力が制限される可能性があり，デイブの将来の所得税負担が増加する可能性がある。

公的株式証明書が行使可能な時に現金形式で存在することは保証されず、期限が切れた場合には一文の価値もない可能性がある。

私たちは株式証の発行権価格はデイブA類普通株368.00ドルだと認めました。公的株式証明書が行使可能な後と満期までに現金形式で存在することは保証されないため、満期時には一文の価値もない可能性がある。

当時まだ発行されていなかった持分証所有者の少なくとも50%の所有者の許可を得た後、私たちは株式証を承認する条項を修正して、株式証の所有者に不利になることができる。したがって，公共株式証の行使価格を向上させ，行使期間を短縮し，公共株式承認証を行使する際に購入可能なデイブA類普通株の数を減らすことができ，これらはすべて所有者の承認を必要としない.

公開株式証は，株式承認証代理である大陸株譲渡信託会社と我々との間の引受証プロトコルに基づいて登録形式で発行される.株式認証協定の規定は、いかなる所有者の同意も必要なく、公共株式証の条項を修正して、いかなる曖昧なところを是正し、あるいはいかなる欠陥のある条項を修正することができるが、当時まだ発行されていなかった少なくとも50%の公共株式証所有者の承認を得なければ、公共株式証登録所有者の利益に不利な影響を与える変更を行うことができる。したがって、当時発行されていなかった持株証の少なくとも50%の持株権証所有者が修正に同意した場合、私たちは所有者に不利な方法で株式証明書を公開する条項を修正することができる。当時発行されていた引受証のうち少なくとも50%の引受権証の同意を得た場合に公開株式証明書の条項を修正する能力は無限であるが、このような改訂例には、公開株式証の行使価格の向上、公開株式証の現金または株式(比率が最初に規定されたものとは異なる)、行使期間の短縮、公開株式証の行使時に購入可能なデイブA類普通株の株式数の削減が含まれる可能性がある。

私たちは、権利証明者に不利な時に、期限が切れていない権利証の行使の前に償還して、彼らの権利証を一文の価値もないようにすることができる。

私たちは行使可能で満期前のいつでも発行された引受権証を償還することができ、株式承認証1部当たりの価格は0.32ドルであり、デイブA類普通株の最終報告販売価格が1株576.00ドル(株式分割、株式配当、再編、資本再編などの調整後)を超えることを前提としており、償還通知が発行される日前の第3取引日までの30取引日以内の任意の20取引日以内に、いくつかの他の条件を満たすことができる。もし…

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株式証が私たちによって償還できる場合、すべての適用される州証券法に基づいて対象証券を登録したり、売却資格に適合させることができなくても、償還権を行使することができます。償還されていない引受権証は、閣下に不利になる可能性がある場合には引受権証を行使し、そのために行使価格を支払うことを強制させる可能性があり、(B)閣下が株式証明書を保有したい場合には、当時の市価で株式証明書を売却するか、または(C)名義償還価格を受け、償還されていない引受権証の償還を要求した場合、名義償還価格は株式証明書の時価を大きく下回る可能性がある。任意の個人株式証明書は、初期購入者またはその譲受人が所有することが許可されている限り、現金を償還しません。

さらに、私たちはあなたの引受権証が行使可能になった後、あなたの株式承認証を償還することができます。これらの株式承認証は償還日とデイブA類普通株の公平な時価に基づいて決定されるかもしれません。このような償還は、上述した現金償還と同様の結果をもたらす可能性がある。さらに、このような償還は、株式承認証が“現金以外”にあるときに発生する可能性があり、この場合、あなたの引受権証がまだ決済されていない場合、あなたの権利証がまだ決済されていない場合、Dave Aクラスの普通株の価値がその後増加するので、潜在的な内包価値を失うことになる。

従業員激励計画によると、私たちは大量の追加的なデイブAクラス普通株を発行し続けていくつもりだ。このような発行は私たちの株主の利益を希釈し、他の危険をもたらすかもしれない。

従業員激励計画によると、私たちは追加的なデイブA類普通株を発行し続けている。デイブA類普通株を増発：

デイブA類普通株がナスダックの上場基準に適合することは保証されない。

デイブは2023年1月5日、ナスダックの最低入札要求を再遵守するために、32株1株の逆株分割を行った。デイブがナスダックの最低入札価格要求や他のナスダック上場基準を守り続けることができる保証はない。もしナスダックが上場基準に達しなかったためにデイブA類普通株をその取引所で退市した場合、私たちの株主は重大な不利な結果に直面する可能性がある

デイブA類普通株を公開市場でかなりの量で売ることはいつでも起こる可能性がある。これはデイブA類普通株の市場価格を大幅に下落させる可能性があり、たとえ私たちの業務が良好であっても。

デイブA類普通株を公開市場で大量に売ることはいつでも起こる可能性があります。これらの売却、あるいは市場で大量の株式保有者が株式を売却しようとしているとの見方は、可能である

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デイブA類普通株の市場価格を下げる。2023年3月1日現在、私たちの現管理者と役員は約15%の普通株流通株を持っており、その中にはデイブA類普通株に変換可能なデイブ5種類目の普通株1，514，082株が含まれており、普通株式流通株投票権の約60.0%を占めている。

投資家権利協定によれば、複数の所有者は、最大3回のパッケージ発行および慣用的な便便登録権を要求することを含む複数の登録権を有する権利がある。また、承認契約によると、私たちは追加的なデイブA類普通株を登録する必要がある。これらの義務を履行するために、デイブA類普通株式(分割後調整に基づいて)最大10，356，391株を登録し、その中には、公共株式承認証を行使する際に発行可能な株式も含まれている。これらの株を売却することはデイブA類普通株の取引価格に悪影響を及ぼす可能性がある。

企業合併の収益が投資家、株主または金融アナリストの予想に合わなければ、私たち証券の市場価格は低下する可能性がある。

業務合併の収益が投資家や証券アナリストの予想に合わなければ、取引終了前の我々の証券の市場価格が低下する可能性がある。我々証券は、業務合併時の時価が合併協定調印日、本年度報告10-K表の日、あるいはわが株主が業務合併について採決した日との価格が大きく異なる可能性があります。

しかも、デイブ証券価格の変動はあなたの投資損失の全部または一部を招くかもしれない。もし私たちの証券の活発な市場が発展し続けていれば、Dave証券の取引価格は様々な要素の変化に伴って変動し、広範な変動の影響を受ける可能性があり、その中のいくつかの要素は制御できない。次のいずれの要素もあなたが私たちの証券の投資に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。私たちの証券の取引価格はあなたが支払う価格よりはるかに低いかもしれません。この場合、私たちの証券の取引価格は回復できない可能性があり、さらに下落する可能性がある。

デイブ証券の取引価格に影響を与える可能性のある要因は

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私たちの経営業績にかかわらず、広範な市場と業界要素は私たちの証券の市場価格に実質的な損害を与える可能性があります。株式市場全体とナスダック株式市場は価格と出来高の変動を経験しており、これらの変動は影響を受けた特定の会社の経営業績に関係なく、あるいは比例しないことが多い。このような株と私たちの証券の取引価格と推定値は予測できないかもしれない。投資家は小売株式市場または投資家がデイブに類似した他の会社の株に自信を失ったと考えており、私たちの業務、将来性、財務状況、または運営結果にかかわらず、私たちの株価を押し下げる可能性がある。デイブ保有証券の市場価格下落は、追加証券を発行する能力や、将来追加融資を受ける能力にも悪影響を及ぼす可能性がある。

証券または業界アナリストがデイブ社、その業務またはその市場に関する研究または報告を発表または停止しない場合、またはデイブ社Aクラス普通株の提案に不利な変更をした場合、デイブ社Aクラス普通株の価格および取引量が低下する可能性がある。

デイブA類普通株の取引市場は、業界または証券アナリストが発表する可能性のあるデイブ、その業務、市場、または競争相手に関する研究および報告の影響を受ける。Dave Aクラス普通株に対する彼らの不利な推薦を、Dave Aクラス普通株を追跡する可能性のあるアナリストが変更した場合、またはその競争相手に関するより有利な相対推薦を提供する場合、Dave Aクラス普通株の価格は下落する可能性がある。デイブを報道する可能性のあるアナリストが報道を停止したり、デイブに関する報告書を定期的に発表できなかったりすれば、金融市場での可視度を失う可能性があり、デイブ証券の株価や取引量の低下を招く可能性がある。

JOBS法案は，我々のような“新興成長型会社”が，他の非新興成長型会社の上場企業に適用される各種報告要求の何らかの免除を利用することを許可している。

我々は、“雇用法案”によって改正された“証券法”第2(A)(19)節で定義された“新興成長型企業”の資格に適合している。したがって、(A)財務報告書の内部統制に関するサバンズ·オキシリー法案第404条に基づく監査人認証要件免除、(B)報酬発言権、頻度発言権、およびゴールドパラシュート投票要件の免除、および(C)当社の定期報告および依頼書における役員報酬に関する開示義務の削減を含む、他の非新興成長型上場企業に適用される様々な報告要件に適用されるいくつかの免除を利用する。したがって、私たちの株主は彼らが重要だと思ういくつかの情報を得ることができないかもしれない。我々は、(A)財政年度の最終日(I)2025年3月4日、すなわち私たちの初公募5周年後の最終日まで、(Ii)私たちの年間総収入が少なくとも10.7億ドル(米国証券取引委員会規則に基づいて時々インフレ調整される)または(Iii)私たちは大型加速申告会社とみなされており、これは、前の第2四半期までの最終営業日まで、非関連会社が保有するデイブA類普通株の時価が7億ドルを超えていることを意味する。そして(B)私たちは前3年間に10億ドルを超える転換不可能債券を発行した日。

また、雇用法案第107節では、新興成長型会社が新興成長型会社であれば、証券法第7(A)(2)(B)節に規定する免除を利用して新たな又は改正された会計基準を遵守する機会を利用することができる。したがって、新興成長型企業は、これらの基準が民間会社に適用されるまで、いくつかの会計基準の採用を延期することができる。雇用法案は、会社は延長された移行期間から撤退することを選択し、非新興成長型会社に適用される要求を遵守することができるが、どのような選択脱退も撤回できないと規定している。私たちは、移行期間を延長することを選択しないことを選択した。これは、基準が発表または改正された場合、その基準が上場企業または民間企業に異なる適用日があれば、私たちは新興成長型企業として、民間会社が新たな基準または改正基準を採用する際に新たなまたは改正された基準を採用することができることを意味する。これは、別の上場企業が新興成長型会社でも新興成長型会社でもなく、使用される会計基準の潜在的な違いにより、延長された過渡期間を使用しないことを選択することが困難または不可能であるため、私たちの財務諸表を別の上場企業と比較することができる。

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これらの免除に依存するため、投資家がデイブA類普通株の吸引力の低下を発見するかどうかは予測できない。したがって、一部の投資家がデイブA類普通株の吸引力が低下していることを発見すれば、デイブA類普通株の取引市場はそれほど活発でなくなり、我々の株価はより変動する可能性がある。

項目1 B。Unres従業員の意見を解決した。

ない。

項目2.財産アイイーエスです。

カリフォルニア州ロサンゼルスの本社で運営しています。私たちはカリフォルニア州ロサンゼルスにある2つの約9000平方フィートの分譲協定を維持している。ロサンゼルス空間の転貸計画はそれぞれ2023年10月と2025年12月に満期となる。

第3項：法律ニュース海流です。

当社に係る法律手続に関する情報は、本報告に含まれる監査済み総合財務諸表付記14“引受金及び又は有事項”を参照されたい。

第4項鉱山安全情報開示

適用されません。

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第II部

項目5.登録者普通株式市場、関連株主事項、発行者購入

株式証券。市場情報

2022年1月6日以来、デイブA類普通株式と公共株式承認証はナスダックで取引されており、コードはそれぞれ“DAVE”と“DAVEW”である。

記録保持者

2022年12月31日までに、デイブA類普通株記録保持者84名、我々V類普通株記録保持者1名、公開株式証記録保持者2名である。記録所有者の数は、その日に我々の帳簿に登録されている実際の所有者数に基づいて計算され、街の名義で株式を保有する保有者や預託信託会社によって維持されている証券頭証リストから決定された個人、組合、協会、会社またはその他の実体は含まれていない。

配当政策

今まで、私たちはデイブA種類の普通株に現金配当金を支払っていません。将来の現金配当金の支払いは私たちの収入と収益(もしあれば)、資本要求、そして全体的な財務状況に依存するだろう。その際、任意の現金配当金の支払いは当社取締役会が適宜決定します。私たちは予測可能な未来にデイブAクラスの普通株の所有者に現金配当金を発表しないと予想している。

未登録の証券を売却する

2022年3月21日、同社は元本1.00億ドルの転換可能手形を発行した。変換可能チケットの条項は、本年度報告Form 10-Kに記載されている2022年12月31日現在のレビュー総合財務諸表付記中の付記10に記載されており、変換可能手形に対応する。

発行人が株式証券を購入する

ない。

プロジェクト6.保留

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第7項：経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析。

以下の会社の財務状況及び経営結果の検討及び分析は、本年度報告のForm 10−K“第8項.財務諸表及び補足データ”に含まれる監査された総合財務諸表とそれに関連する付記とを組み合わせて読むべきである。以下の議論および分析に記載されたいくつかの情報は、前向きな陳述を含む。多くの要因の影響により、私たちの実際の結果は、これらの前向き陳述において予想される結果と大きく異なる可能性があり、その中には、“前向き陳述に関する警告”第1 A項に記載された要因が含まれている。リスク要因“と本年度報告における他の部分のセル10−K。2023年1月5日、取締役会は会社登録証明書に対する改正案を承認し、2023年1月5日から32株1株の逆株分割を完了した。株式の逆分割の影響は、監査された総合財務諸表と脚注に反映されている。

概要

David VSゴリアテの物語では、小柄な敗者は智勝して大男を破ることができる。これがデイブという名前の背後にある精神です我々はすでに総合金融サービスオンラインプラットフォームを構築し、数百万人の米国人に様々な直感的な金融商品にシームレスにアクセスする機会を提供しており、コストは従来の銀行や他の金融機関などの伝統的な金融サービス既存機関の一部のみであり、価値を実現する速度ははるかに速い。私たちの使命は公正な金融競争環境の製品を作ることだ。私たちの最近の戦略の重点は給料で生活している人に卓越した銀行体験を提供することです。

我々の会員データの観察と分析によると、従来の金融機関は消費者銀行や他の金融サービス製品に対して高額な費用を徴収しており、これらの製品を最も負担できない米国人数千万人に比例しない負担をもたらしている。私たちはこのような動きが私たちのメンバーで機能していることを見て、私たちは彼らが基本的な小切手サービスを得るために、平均300~400ドルの貸越、メンテナンス、および他の費用を既存の銀行に支払うと考えている。

しかも、私たちはより広い短期信用市場を解決する重要な機会を見た。FHNの報告書によると、レガシー金融機関は毎年約300億ドルの費用を徴収している。FHNは、経済的に“対処”と“脆弱”な人々は毎年短期信用を得るために1200億ドルを超える費用と利息を支払うと推定している。私たちの潜在的な会員の機会もまた大きい。私たちの総潜在市場には、1.6億~1.8億の金融安定を必要とするアメリカ人が含まれており、彼らはサービスを受けていないか、伝統的な金融機関のサービス不足を受けていないと予想される。

デイブは私たちの会員たちが彼らの財務健康状態を改善するのを助けるために革新的な金融商品を提供する。会員が懲罰的貸越費用を回避し、短期流動性を得るのを助けるために、デイブはその旗艦製品0%利息ExtraCashを通じて現金前払いを提供した。デイブ銀行を通じて、ExtraCashプリペイドとシームレスに統合されたデジタル小切手口座体験を提供し、隠された費用がありません。デイブ銀行口座があれば、会員はGoals預金口座やカスタマイズ可能なデビット支出取引が自動的にまとめられた貯蓄など、長期的な財務健康を確立する貴重なツールにアクセスすることができる。また、私たちのSide Hustle製品を通じて、会員が支出や緊急時のための追加収入を創出することを支援し、会員に補充仕事の機会を提供し、私たちが最近発売した調査製品を通じて、会員は調査を行うことで補充収入を得ることができます。私たちの予算ツールは会員たちが支出超過を避けるために彼らが来る勘定書を管理するのを助ける。

我々は金融サービスにおける多くの不平等問題を解決し始めたばかりであるが，我々のこれまでの進展は，デイブが一般人のために金融システムを再配線する必要があることを示している。設立から本報告の日までに、1000万人を超える会員がDaveアプリケーションに登録されており、そのうち800万人以上が少なくとも現在の製品を使用しており、会員基盤を拡大し続ける大きな機会があると信じています。我々のプラットフォーム方法の価値主張は加速し続けると信じており，これは我々のメンバーに対するデータ駆動観点の結果であり，彼らの変化する生活環境を満たす製品やサービスを発売することができる。

新冠肺炎による影響

現在1種の新型コロナウイルス株に関連する全世界の大流行には多くの不確定要素が存在し、著者らは引き続き大流行が私たちの業務の各方面に与える影響を密接に監視し、それがどのようにすでに可能になったかを含む

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将来的には私たちのメンバー、従業員、サプライヤー、サプライヤー、そしてビジネスパートナーに影響を与えます。新冠肺炎とウイルス変種が私たちのメンバーに持続的に影響する持続時間と程度はまだ不確定であり、各種の要素に依存して、ウィルスの新変種及びその重症度と伝播率、予防と抑制措置の性質と持続時間を取って維持し、これらの措置(ワクチン接種計画を含む)の範囲と効力、及びアメリカ政府が更に取る可能性のある刺激措置とその他の政策対応措置のタイプを含む。また，新冠肺炎大流行のグローバルマクロ経済影響やメンバーおよび我々の製品やサービスに対する需要への影響は無期限に続く可能性があり，大流行病の影響が後退した後も同様である。

新冠肺炎関連リスクに関するより多くの情報は、“リスク要因-私たちの業務、財務状況、および経営結果は、政府のこのような事件に対する政府の反応を含む、新冠肺炎の大流行または他の流行病や不利な公衆衛生事態の発展に対する悪影響を受け続ける可能性があり、”リスク要因-私たちの現金外前払いは会員の信用リスクに直面しており、もし私たちの立て替えの保証基準がこのようなリスクを緩和するのに不十分であれば、私たちの会員の大部分が彼らが受け取った現金前払いを返済できなければ、私たちの財務状況と経営業績は不利な影響を受ける可能性がある“というタイトルを参照してください

財務情報の比較可能性

業務合併の完備により、私たちの将来の経営業績と財務状況は歴史的業績に匹敵できないかもしれない。

経営業績に影響を与える重要な要素

私たちの未来の経営業績とキャッシュフローは会員増加と活動、製品拡張、競争、業界傾向と全体的な経済状況を含む多くの機会、挑戦とその他の要素に依存する。

会員の増加と活動

私たちは私たちのプラットフォームに大量の投資を行い、私たちの業務は会員の持続的な成長に依存し、私たちは新製品とサービスを提供し、これらの追加製品とサービスを使用して既存の会員から追加収入を創出する能力を持っている。会員の増加と活動は、私たちが規模を拡大し、市場シェアを奪取し、私たちの技術、製品、マーケティング投資から魅力的な見返りを稼ぐ能力に重要だ。会員·会員活動の増加は、魅力的な製品·サービスを提供し続ける能力と、マーケティング·会員買収努力の成功に大きく依存するであろう。

製品が拡張する

私たちの目標は、一流の金融サービスプラットフォームを開発し、統合された製品やサービスを提供し、私たちのメンバーの財務状況を改善することです。私たちは、私たちの金融商品の開発、改善、マーケティングに大量の投資を継続し、私たちが提供するメンバーが使用する製品数の持続的な増加に集中しています。

競争

私たちはいくつかの金融サービス向け機関からの競争に直面している。私たちの報告可能な部門と潜在的な新しいビジネスラインで、私たちはより成熟した機関と競争するかもしれません。その中のいくつかの機関はより多くの財務資源を持っています。ExtraCash業務における他の金融機関と貸手との競争、従来の銀行とデジタル銀行製品の我々Dave Banking製品に対する預金とデビットカード消費の競争、および私たち個人財務管理ツール加入者に対する競争を含む複数のレベルで競争しています。私たちの競争相手の中には、市場で流行している定価条項を下げることで彼らの市場シェアを増加させようとすることがあるかもしれません。これは、私たちのどの製品やサービスの市場シェアにも悪影響を及ぼすかもしれません。あるいは、より高い会員買収コストを発生させる必要があります。

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運営報告書の主要な構成要素

陳述の基礎

現在、私たちは運営部門を通じて業務を展開しており、これは個別の報告可能な部門を構成している。当社の列報基礎に関するより多くの情報は、本報告に添付されているデイブ社が監査した総合財務諸表の付記2を参照されたい。

サービスの収入に基づいて純額

サービスの収入に基づいて、純額には主にオプションチップ、オプション宅配加工費、会員から徴収される購読料が含まれ、前払いに関連するプロセッサに関する費用が差し引かれる。サービスベースの収入のほか、純額には、こちらのHustle広告パートナーの潜在的な収入と、業者によるデビットカード消費取引に参加した会員が獲得した奨励製品に関する費用が含まれている。

取引に基づく収入，純額

取引の収入に基づいて、純額は主に私たちの小切手製品の交換とATM収入を含み、交換とATMに関連する費用を控除し、出金に関する取引から稼いだ費用、ある連合ブランド協定からの数量支援、および預金転送を含み、取引発生時に確認し、履行義務が履行されているため、可変対価格は制限されない。

運営費

私たちの運営費用は以下の5つに分類されます

取り返しのつかない立て替えの準備

メンバーに対する回収不可能な立て替え準備金には主に回収できない下敷き準備金が含まれており、その額は未収下敷き金固有の信用損失を吸収するのに十分であると推定される。我々は現在，歴史的損失や入金経験，およびポートフォリオの性質や数量，経済状況，期末後に受け取った現金などの他の要因から必要な調達残高を推定している.手当の変動は監査された総合業務報告書における回収不能前払準備金に直接影響を与える。私たちが把握している情報によると、120日以上の前払いまたは回収できない前金は減価とされていると考えられる。すべての減価された下敷きは回収できないとされ、その後ログアウトされ、回収できない下敷きの準備が直接減少した。メンバーパッドの後続回収(ある場合)は、メンバーパッドを減少させるために記載されており、回収できないパッド準備が減少し、それに応じて監査された総合経営報告書で徴収される回収不能パッド支出を減少させる。

加工と修理コスト

加工費とサービス料には、私たちの加工パートナーが前払いを回収する費用、オプションのチップ、オプションの宅配便加工費、購読費が含まれています。これらの費用には、会員の銀行口座を私たちのアプリケーションに接続するのに必要なサービス費用も含まれています。前金に関する加工費と整備費は収入に純追加として記録されているほか，他のすべての加工費と整備費は発生時に費用を計上している。

広告とマーケティング

広告とマーケティング費用には主に私たちがプラットフォームパートナーに支払う費用が含まれている。私たちは、オンライン、ソーシャルメディア、テレビ広告、およびパートナー関係および販促広告のために広告、マーケティング、および制作関連費用を招きます。広告およびマーケティング費用は、通常、より長い時間にわたって利益をもたらすが、発生した費用に従って計算される。

報酬と福祉

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給与·福祉支出とは、株式ベースの報酬や福祉、第三者請負業者に支払うお金を含む従業員に提供される報酬のことです。内部の顧客サービス機能を持っていますが、第三者請負業者を招いてコールセンター運営を行い、定例の顧客サービス照会と支援を処理します。

その他の運営費

その他の運営費用には、主に技術およびインフラ(第三者ソフトウェアすなわちサービス(SaaS))、慈善団体への約束、取引ベースのコスト(計画費用、協会費用、プロセッサ費用、会員紛争取引の損失、銀行カード費用と詐欺)、財産と設備および無形資産の減価償却および償却、一般および経常的な法律費用、レンタル料、特定の販売税関連コスト、事務関連費用、広報費用、専門サービス料、旅行や娯楽、保険が含まれる。技術及びインフラ、物件及び設備及び無形資産の賃貸料、減価償却及び償却に関するコスト、専門サービス料、出張及び娯楽、広報コスト、公共事業、オフィス関連支出及び保険技術及びインフラ(第三者引受)、物件及び設備及び無形資産の償却及び償却、一般及び経常的な法的費用、賃貸料、オフィス関連支出、広報コスト、専門サービス料、出張及び娯楽及び保険は、インフラ、業務発展、リスク管理及び内部統制への投資によって異なり、一般的には私たちの運営収入やその他の取引指標とは関係ない。

その他の支出

その他(収入)支出は利息収入、利息支出、法律和解及び訴訟支出、その他の戦略融資及び取引支出、負債弁済収益、オーバーフロー負債公正価値調整、派生資産公正価値調整及び株式証負債公正価値変動を含む。

所得税支給

所得税の支出には、私たちのサービスによって生成された収入を販売する連邦と州会社の所得税が含まれる。

経営成果

2022年と2021年12月31日終了年度比較

営業収入

サービスの収入に基づいて純額

加工費，純額

2022年12月31日までの1年間，前金に関するプロセッサコストを差し引いた加工費は1.067億ドルであり，2021年12月31日現在の7910万ドルより2760万ドル増加し，35%増加した。増加の主な原因は前金総額が約1 413ドルから増加したことです

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2021年12月31日と2022年12月31日までの年間平均前金はそれぞれ104ドルから144ドルに増加した。前金数の増加に伴い加工費は増加することが多いが，常に比例して増加傾向にあるわけではなく，加工費は前金総額によって変化するためである。2022年12月31日と2021年12月31日までの数年間、前金を加速させるために手数料を支払うことを選択したメンバーの割合は変わらない。2022年12月31日までの1年間に、会員がこれらの前払いを加速させるために支払う平均手数料は、2021年12月31日までの年度に比べてやや増加している。

ヒント

2022年12月31日までの年間チップは6，200万ドルで、2021年12月31日現在の4，510万ドルより1，680万ドル増加し、37%増となった。この増加は主に、前払総額が前年比約14.13億ドルから約27.09億ドルに増加したことと、2021年12月31日と2022年12月31日までの年間平均前払金がそれぞれ104ドルから144ドルに増加したためだ。チップは前金の数が増えるにつれて増加する傾向がありますが、いつも比例傾向にあるわけではないかもしれません。チップは前金の総量によって変化することが多いからです。2022年12月31日までの1年間に、チップを離れることを選択した会員の割合は、2021年12月31日までの年度に比べてやや低下している。2022年12月31日までの1年間で，離脱を選択したTIPメンバの平均数は，2021年12月31日までの1年より増加している。

予約料

2022年12月31日までの年間購読額は1，910万ドルで、2021年12月31日現在の1，720万ドルより190万ドルか11%増加した。増加は主に私たちのプラットフォームで会員との加入参加が増加したためだ。

他にも

2021年12月31日現在の事業年度と比較して、2022年12月31日までの会計年度別収入は30万ドル増加し、42%増となった。この増加は主に各手がかりの平均収入の増加によるものであり，これはわがHustle広告パートナーから受け取った金額と関係がある.

取引に基づく収入，純額-2022年12月31日までの年間、取引ベースの収入純額は1600万ドルで、2021年12月31日現在の1080万ドルより510万ドル増加し、48%増加しました。この増加は主に私たちの小切手製品を使用する会員数の増加と、会員が開始した取引数の増加によるものだ。

運営費

取り返しのつかない立て替えの準備-2022年12月31日までの年間回収不可前金総額は6630万ドルですが、2021年12月31日現在の年度は3220万ドルです。3，410万ドル増加したのは，主に会員関連の経費支出が2，100万ドル増加したためである

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120日を超えるパッドと、私たちが把握した情報に基づいて回収できないパッドと、120日以上120日以下の会員マットに関する支出費が1，310万ドル増加しました。

2021年12月31日と2022年12月31日までの年度の平均前金および前払い総額は、それぞれ14.13億ドルおよび27.09億ドルから大幅に増加したため、120日を超えるメンバーの前払いと、我々が把握した情報に基づいて回収できなかった前払いに関する支出が増加した。回収できないと思われるすべての減価パッドはその後ログアウトされ、回収できないパッドの準備を直接減らします。

120日以下のメンバーの前金に関する支出が増加したのは、主に2022年12月31日までの最後の4ヶ月間の平均前金と前金総額が2021年12月31日までの年度最後の4ヶ月に比べて大幅に増加したためである。これにより、2022年12月31日までの年度内に、2021年12月31日と比較して、回収できない立て替え支出と、回収できない立て替え費用準備金が増加した。私たちは、期間終了前の最後の120日間の会員立て替え活動の時間と数量と直接関連しているので、各期間未返済の会員クッションの変動を予想しています。

2022年12月31日までの年間で、会員マットの損失と受取体験は改善されたが、取り返しのつかない立て替え準備金を計算するための歴史的損失と受取比率は、2021年に使用された過去比率に比べてやや低下し、歴史比率は2020年初めに新冠肺炎の到来に対応するための保険改正を反映している。このような保証修正は主に低い前払いとより厳しい資格要件を含む。私たちの歴史的損失と入金経験のどんな変化も、不良債権準備を計算する際に使用される履歴損失率に直接影響します。回収できない下敷き準備の変化は回収できない下敷き準備金に直接影響を与える。

会員立て替えの帳簿年齢と回収不能立て替え準備の転がし状況については、本報告に添付されている戴夫が監査合併財務諸表に付記されている6“会員現金立て替え純額”の表を参照してください。

処理とサービスコスト-2022年12月31日までの年間加工·サービスコストは合計3190万ドルですが、2021年12月31日までの年間は2350万ドルです。850万ドルの増加、または36%の増加は、主に前売り量が約14.13億ドルから約27.09億ドルに増加するためであるが、数量に関連する割引と、私たちの加工業者の値下げによる節約コストによって相殺される。

広告とマーケティング-2022年12月31日までの年間、広告およびマーケティング費用は合計6900万ドルですが、2021年12月31日までの年間は5150万ドルです。1，760万ドルの増加、すなわち34%の増加は、主に様々なソーシャルメディアプラットフォームやテレビでの広告配信、制作コスト、販促活動の増加によるものである。

報酬と福祉-2022年12月31日までの年間給与·福祉支出総額は1.034億ドルですが、2021年12月31日までの年間は4950万ドルです。経費は5390万元増加し、109%増加し、主な原因は以下の通りである

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その他の運営費-2022年12月31日までの年間の他の運営支出総額は6860万ドルですが、2021年12月31日までの年間4330万ドルです。経費が2，530万元増加し、すなわち58%増加し、主な原因は以下の通りである

その他の支出

利子収入-2022年12月31日までの1年間の利息収入は合計300万ドルですが、2021年12月31日までの1年間の利息収入は30万ドルです。270万ドル増加し、929%増となったのは、主に2022年12月31日までの短期投資収益による利息と、2021年12月31日までの年度の金利上昇によるものである。

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利子支出-2022年12月31日までの年間利息支出総額は920万ドルですが、2021年12月31日までの年間は250万ドルです。6.7百万ドルまたは261%増加したのは、主にDave OD Funding I，LLC(“Dave OD”)が2021年1月に締結した遅延抽出優先抵当ローン手配(“債務手配”)の借金が増加したためであり、このローンはその後、2021年11月に20，000，000ドルを含むクレジット限度額(“信用手配”)、およびFTX Venturesの手形に関連する利息、および債務手配および信用手配下の借金金利の上昇に改訂された。

法律和解と訴訟費用-2022年12月31日までの年間、法律和解と訴訟費用は合計630万ドルですが、2021年12月31日までの年間は170万ドルです。係属中の法律行動に関するより多くの情報は、本報告に添付されている戴夫が監査合併財務諸表に付記されている14引受支払いおよびまたはある事項を参照されたい。 460万ドルの増加、すなわち277%の増加は、主に従業員に関する法的問題を解決したためだ。

その他の戦略融資と取引費用-2022年12月31日までの年間、他の戦略融資および取引費用の総額は460万ドルですが、2021年12月31日までの年間は30万ドルです。 増加した430万ドルは、特定の使い捨て戦略機会と関連があり、業務合併に関連するいくつかの一次取引後支出と関連がある。

法的責任の絶えない収益-2022年12月31日までの年間債務弁済収益は合計430万ドルですが、2021年12月31日までの年間は0ドルです。430万ドル、または100%増加したのは、主に業務合併に関連する取引コストに関する750万ドルの債務が解除され、2022年に決算され、私たちA類普通株の株式と交換されたためである。750万ドルの取引コストは、取引コストが最初に業務と統合されて資本化されたため、追加実収資本の一部として監査された総合貸借対照表にも含まれている。

オーバーフロー負債の公正価値変動2022年12月31日までの年間で、収益負債の公正価値変化は合計960万ドルの収益をもたらしたが、2021年12月31日までの年間収益は0ドルであった。960万ドルの増加、あるいは100%の増加は、主に私たちの基礎A類普通株価格の低下、あるプレミアム株式負債に関する公正価値調整によるものである。

株主ローン派生資産公正価値変動-2022年12月31日までの1年間、株主に融資を提供した派生資産の公正価値変化総額は560万ドルであり、2021年12月31日までの年間収益は3480万ドルであった。4，040万ドルあるいは116%の減少は、主に引受オプションの行使と業務合併が2022年1月に終了した時にこの派生資産を決済することによるものである。詳細は、本報告に添付されている戴夫経監査総合財務諸表付記2を参照されたい。

株式証負債の公正価値変動を認める2022年12月31日までの1年間、株式証券負債の公正価値変化は合計1420万ドルの収益をもたらしたが、2021年12月31日までの年間支出は360万ドルであった。収益が1，780万ドルあるいは492%増加したのは、主に著者らの関連するA類普通株価格が低下し、ある公共とプライベート株式証負債に関連する公正価値調整によって、債務融資関連発行のある株式承認証に関連する公正価値調整によって相殺されたためである。

所得税支給

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2021年12月31日までの年度と比較して、2022年12月31日までの年間所得税支出は16万ドル減少し、減少幅は169%だった。この減少は主にテキサス州最高裁判所の州源サービス収入の決定に関する有利な判断により、毛金利州税収を含む州税収が減少したためである。

2021年12月31日までと2020年12月31日までの年次比較

我々の2021年12月31日までの年間経営実績と2020年12月31日までの年間業績との比較については、米国証券取引委員会に提出された8-K/A表の“デイブ社の財務状況と経営業績に対する経営陣の検討と分析-経営実績”で見つけることができます2022年8月22日アメリカ証券取引委員会のウェブサイトで見つけられますWwwv.sec.gov.

非公認会計基準財務指標

我々が公認会計原則に基づいて決定した結果に加えて、以下の非公認会計原則の測定基準は、我々の運営実績を評価する際に有用であると考えられる。我々は，以下の非GAAP測定基準を用いて我々の持続的な運営を評価し，内部計画および予測目的に用いた.非公認会計基準の財務情報は、我々の経営業績の評価に役立ち、異なる会計期間における代替比較に役立つ可能性があると考えられる。非GAAP財務計量はそうではなく、GAAP報告計量の代替品とみなされてはならない。

調整後EBITDA

“調整されたEBITDA”は、利息支出、純額、所得税準備、減価償却及び償却、株式給与及び管理層によって決定された他の自由支配項目調整後の純損失と定義されている。調整後のEBITDAは，我々の業績の補完として，GAAP要求でもGAAPによる報告でもないことを目指している。調整後のEBITDAの使用は、持続的な経営結果および傾向を評価し、比較可能な会社の財務指標と比較するための追加のツールを投資家に提供し、これらの会社は投資家に類似した非公認会計基準財務指標を提供する可能性があると考えられる。しかし、調整後のEBITDAを評価する際には、これらの措置を計算する際に排除された費用と同様の将来的な費用が生じる可能性があることを認識すべきである。しかも、このような措置に対する私たちの陳述は、私たちの未来の結果が異常または非日常的なプロジェクトの影響を受けないと解釈されてはならない。調整後EBITDAの計算は，すべての会社が同じ方法で調整後EBITDAを計算しない可能性があるため，他社が計算した他の類似名称の測定指標と比較できない可能性がある。

これらの制限により，調整後のEBITDAを孤立的に考慮すべきではなく，公認会計原則に基づいて計算される業績評価の代替指標とすべきではない。我々は主に我々のGAAP結果に依存し，これらの制約を補うために調整後のEBITDAを補完した.以下の純損失と調整後のEBITDAの入金状況を審査し、単一の財務指標に依存して私たちの業務を評価すべきではない。

以下の表では、2022年12月31日現在と2021年12月31日までの年度調整後EBITDAの純損失をそれぞれ照合した

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