来宝グループ2022年第4四半期収益電話会議2023年2月27日

免責声明は、本報告およびそれに関連する電話会議には、来宝会社(“来宝”または“会社”)業務、財務業績および地位、契約および見通しに関する“前向き陳述”を含む。“予想”、“信じる”、“可能”、“推定”、“予想”、“予定”、“可能”、“可能”、“進行中”、“計画”、“プロジェクト”、“すべき”、“すべき”、“目標”、“到着する”などの言葉、および同様の表現は、前向き表現を識別するために使用される。戦略的基礎、持続可能性と革新予想、オフショアマクロ需給見通し、現金税、自由キャッシュフローと調整後のEBITDAの潜在力と予測、資本政策リターン、契約蓄積、財務状況、資本構造、船団戦略と掘削プラットフォームの再稼働期待、統合協同実現と実現に関するコスト、入札活動、掘削プラットフォームの需要、契約開始と期限、日レートに関する期待と圧力、未来法規の影響、船団状況、能力或いは業績、業界基本面、株主価値、2023年財務指導、資本支出予想、資本分配枠組みなどに関する陳述本プレスリリース中の任意の他の非歴史的事実の陳述は展望的な陳述であり、一定のリスク、不確定性と仮説に関連する。これらの要素はリスクに限定されないが、馬士基掘削の持続的な統合をめぐる不確定性と仮定、監督管理機関或いは他の第三者の行動、市場状況、石油·ガス業界の活動レベルに影響する要素、掘削プラットフォームの需給、契約期間に影響する要素、実際の停止時間、適用日料率を下げる要素、反腐敗法違反行為を含む, ハリケーンやその他の気象条件，将来の石油と天然ガス価格，その他の要因は，来宝の最新のForm 10−K年次報告，Form 10−Q四半期報告，その他の米国証券取引委員会に提出された文書に詳細に紹介されている。これらのリスクまたは不確実性のうちの1つまたは複数が現実になるか、または潜在的な仮定が正しくないことが証明された場合、実際の結果は、示された結果と大きく異なる可能性がある。当社はここで提供される情報を更新する責任は何も負いません。非GAAP指標本報告は著者らが会社の業績を記述するためのある財務指標を含み、これらの指標はアメリカ公認会計原則(“GAAP”)に符合しない。本明細書で提供される非GAAP情報は、投資家により多くの有用な情報を提供するが、関連するGAAP措置の代替として単独で考慮されるべきではない。また，他社は異なる方法で非GAAP測定基準を定義する可能性があり，このような他社と比較した場合のこれらの測定基準の有用性を制限している。同社は“調整後のEBITDA”を所得税前に継続経営している収入(赤字)、利息収入とその他の純額、債務収益(赤字)の返済純額、利息支出から資本額を差し引いた純額、減価損失、請願前費用、合併と統合コスト、再編プロジェクト、ある会社の法律事務及び減価償却と償却費用と定義している。調整後のEBITDA指標は，我々のコア経営業績により大きな透明性を提供していると信じている。同社は純債務を負債から現金と現金等価物を差し引いたもの，自由現金流量を運営現金流量から資本支出を減算したもの，調整後のEBITDA利益率を調整後のEBITDAを総収入で割ったもの，レバレッジ率を純債務を最近報告四半期の経年化調整後EBITDAで割ったものと定義している。また…, 調整後のEBITDAの展望性のため、管理層は最も直接比較可能な展望性GAAP指標のいくつかの必要な構成部分を確実に予測できない。そのため、同社は不合理な努力がない場合、このような展望性非GAAP財務指標と最も直接比較可能な展望性GAAP財務指標を数量化調整することができない。2

要旨：来宝の顕著な規模、専門知識とエリート船隊の位置づけは馬士基掘削との業務結合を通じて変革性を獲得した年であり、馬士基掘削は2022年第4四半期に4億ドルの株式買い戻し計画を承認し、2024年1月には1.25億ドルの協同効果を実現し、2022年には5000万ドルを超える年化相乗効果を実現し、高度に保守的な資産負債表は2022年に魅力的な自由キャッシュフロー1)一級UDW掘削船と過酷/超過酷な自昇式プラットフォームを含む新市場リーダー1)馬士基掘削押出に関連する7，000万ドルの強制購入を生成した。3

第4四半期財務ハイライト調整後EBITDA 1.57億ドル資本支出7700万ドル自由キャッシュフロー1.06億純債務1.97億ドル滞貨資金39億流動性11億調整後EBITDA利益率26%レバレッジ0.3 x 4

現在たまっている日数は39億ドル600 1，800 300 900 0 1，200 1，500 2023 2024 2025 2026 2027 175206 1，657 1，113 744 Jackup Floters 63%37%6%24%約束された使用可能日数1滞貨(百万ドル)と契約カバー1)総販売船団の約束日数は、冷畳式掘削プラットフォームを含まず、2/26/23船団状態5

深水艦隊概要2023 2024 Q 1 Q 3 Q 4 Q 2 Q 3 Q 4 Noble Voyager(7 gデュアルスプレー)Noble Tom Madden(7 gデュアルスプレー)Noble Venturer(7 gデュアルスプレー)Noble Faye Kozack(7 gデュアルスプレー)Noble Viking(7 G)Noble Gerry de za(6 gデュアルスプレー)Noble Bob Douglas(7 gデュアルスプレー)太平洋科学社(6 G)-冷式Noble Developer(6 G)Noble Globter(6 G)Noble Globter(6 G)Noble Sam Croft(7 Gデュアルスプレー防止器)Noble Valiant(7 Gデュアルスプレー防止器)Noble Don Taylor(7 Gデュアルスプレー防止器)Noble Discovery(6 G)Noble Deliverer(6 G)社契約オプションは含まれておらず、2/26/23船団状態の最近のハイライト·11月22日FSR：24ヶ月以来、4隻の6 Gおよび7 G掘削船の追加在庫によると、平均日レートは420，000ドルを超えている。·Gerry de Souza：ナイジェリアでは9ヶ月間、23四半期から·Stanley Lafosse：GOMの6つの井戸プロジェクトは、11ヶ月以上の間、1.48億ドル·Faye Kozak：GOMの井戸で、1日450ドル·Globetrotter I：GOMの70日間P&A、1日375ドル

自昇式艦隊概要2023 2024 Q 1 Q 2 Q 4 Q 1 Q 2 Q 3 Q 4 Noble Innovator(CJ 70)Noble Highlander(JU-2000 E)Noble Highlander(JU-2000 E)Noble Tom Prosser(JU-3000 N)Noble Resilient(CJ 50)Noble Resilient(CJ 70)Noble Resolve(CJ 50)Noble Reacher(CJ 50)Nob le Resilient(CJ 50)Noble Resilient(CJ 70)Noble Resolve(CJ 50)Noble RegO‘(CJ 50)Noble Resilient(CJ 70)Noble Resolve(CJ 50)Noble RegO’(CJ 50)Noble Resilient(CJ 70)Noble Resolve(CJ 50)Noble Regnik JU-3000 N(Noble Jlen)2/26/23船団状況の最新のハイライト·Noble Innovatorによると、イギリス石油会社はイギリス北海で1年間の契約を締結し、1日13.5万ドル、1年のオプションがあり、日料率がアップグレードした。·Noble Resolveは最近、緑地プロジェクト(Project Greensand)でパイロット出資を開始しており、デンマーク近海での工業規模のオフショア炭素捕獲プロジェクトとしては世界初であり、来宝はこのプロジェクトの株式株主である。7

財務概要(百万ドル)2022年12月31日四半期末2022年9月30日通年末収入623 306 1，414調整後EBITDA 157 97 366利益率%25%32%26%純収入135 34 168希釈1株当たり収益0.92 0.41 1.73運営キャッシュフロー171 74 281資本支出支払い現金65 30 174自由キャッシュフロー106 44 44 107純債務1 197 12 197レバレッジ率2 0.3 x 0.3 x流動性1，130 1，077 1，130 1，130 1)純債務は総負債から現金と現金等価物を引くと定義されています。2)レバレッジ率は，純債務を当期の経年調整後EBITDAで割ったものと定義する。10.8ページは非公認会計基準から公認会計基準への入金を提供した

2023年指導収入2350-2550調整後EBITDA 725-825資本支出純額3.25億-3.65億ドル9

付録：公認会計基準措置との入金10