展示品99.2



https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/q4_2022supplementalcover.jpg



ピエモントオフィスビル不動産信託会社
四半期補足情報
索引.索引
ページページ
序言:序言その他の投資
企業データ
3
その他投資詳細
33
投資家情報
4
サポート情報
決算発表
5
定義する
34
重要な業績指標
8
研究報道
35
金融類株非公認会計基準調整
36
貸借対照表
9
サービスにおけるポートフォリオの詳細
38
損益表
10
まだ始まっていない主な借款と主な減収
40
運営資金·調整後の運営資金
12
リスク、不確実性、限界
41
同店分析
13
資本化分析
16
債務要約
17
債務明細
18
債務契約と比率分析
19
運営とポートフォリオ情報−オフィスビル物件投資−
テナント多元化
20
テナント信用格付けとリース割当情報
22
レンタル率情報
23
賃貸料上昇/引き下げ分析
24
賃貸借期限時刻表
25
四半期賃貸借契約が満期になる
26
年間賃貸借契約が満了する
27
契約テナント改善と賃貸手数料
28
地域の多元化
29
地域別の地理多様化
30
業界の多元化
31
物件投資活動
32
読者の注意事項:
41ページを参照してください。ピエモントオフィスビル不動産信託会社の業務に関連する重要なリスクおよびその証券への投資は、実際の結果およびイベントと展望性情報に言及されている結果およびイベントとは大きく異なるリスクを含むことができます。これらのリスク、不確実性、仮説と制限を考慮すると、本四半期の補足情報報告に含まれるリース、財務運営、リースの見通し、買収、処分などに関する前向きな陳述は実際の結果とは異なる可能性がある。
ある前期金額は今期の財務諸表に符合する列報方式で再分類された。さらに、本明細書の多くのスケジュールは、最も近い数千または数百万に丸められることを含むので、このような丸め約束のため、スケジュールは合計ではない可能性がある。
アメリカ公認会計原則(GAAP)によって作成された会社の財務結果の陳述を補充するために、本報告はFFO、Core FFO、AFFO、Same Store NOI、Property NOI、EBITDAreとCore EBITDAを含むGAAPに従って作成されていない財務指標を含む。これらの非GAAP指標の定義とそれと最も比較可能なGAAP指標の入金は34ページ目から始まる.本報告に含まれる個々の非GAAP測定基準は分析ツールとして限界があり,単独で考慮すべきではなく,GAAP計算による会社結果分析の代替とすべきではない。また,すべての会社が同じ計算方法を用いているわけではないため,当社が本報告で提案した非GAAP指標は,他社(他のREITsを含む)が開示している類似名称の指標と比較できない可能性がある。同社はまた、その当時の既存のトラフィックに基づいて、本報告に含まれる任意の非GAAP測定基準の計算を時々変更する可能性がある。




ピエモントオフィスビル不動産信託会社
企業データ

ピエモンテオフィスビル不動産信託会社(ここでは“ピエモンテ”あるいは“会社”とも呼ばれる)(ニューヨーク証券取引所市場コード:PDM)は主にアメリカの主要な陽光地帯市場に位置する良質なA級オフィスビル物件の所有者、管理者、開発業者、開発業者と事業者である。同社は完全に統合され、自己管理されている不動産投資信託基金(“REIT”)で、各市場に地方管理事務室が設置され、スタンダードプールとムーディによって投資レベルに評価されている。同社は2021年と2022年の年間エネルギースターパートナーに選ばれ、東南部に本部を置く唯一のオフィスビルREITである。2022年第4四半期末までに、会社の約87%の面積がエネルギースター認証を取得し、約50%がLEED認証を取得した。ピエモンテ社はジョージア州アトランタに本社を置いています

これらのデータは,我々が証券取引委員会に提出した報告書で提供された情報を補完しており,このような文書を提出しながら審査すべきである
自分から自分から
2022年12月31日2021年12月31日
合併した在職事務物件数(1)
5155
レンタル可能平方フィート(単位:千)(1)
16,65817,051
レンタル率(2)
86.7 %85.5 %
大小書(千):
債務総額(GAAPと略記)$1,983,681$1,877,790
未済債務元金総額(保険料、割引、繰延融資コストを除く)$1,997,000$1,890,000
株式時価(3)
$1,131,941$2,262,150
総時価(3)
$3,128,941$4,152,150
債務元金総額/総時価(3)
63.8 %45.5 %
コアEBITDAに対する債務元金の平均純額−四半期(4)
6.4 x6.0 x
債務とコアEBITDAの比の平均元金純額−過去12カ月(5)
6.0 x5.7 x
債務元金総額/総資産(6)
37.6 %37.1 %
普通株データ:
今季の終値は比較的高い$10.92$19.37
今季の終値は低い$8.80$17.11
期末普通株終値$9.17$18.38
四半期内に発行された加重平均完全希釈株式(千株)123,633124,412
期末発行済みと発行済み普通株(千株)123,440123,077
1株年度定期配当金(7)
$0.84$0.84
格付け/展望:
標準プールBBB/安定BBB/安定
ムーディBaa 2/安定Baa 2/安定
従業員149134
(1)2022年12月31日現在、私たちの総合オフィスビルグループには51の物件が含まれています(フロリダ州オーランド市南オランジ通り222号の再開発で停止された127,000平方フィートの物件は含まれていません)
(2)
計算方法は、レンタルが開始された関連平方フィートに、契約されているがレンタルを開始していないサービス物件空き空間に関連する平方フィートを加え、関連する日付までのすべてのレンタル可能な使用中の平方フィートで割ってパーセントで表す。ピエモンテレンタル率の他の分析については、23ページを参照されたい
(3)報告期間末までの普通株終値、発行済み株、未償還債務元本を適宜反映する。
(4)この計算を行うために,本四半期のコアEBITDAを年率で計算し,本四半期の未返済債務の1日平均元本残高,四半期末までの現金と現金等価物,信託預金と制限的現金を減算した。
(5)この計算では、過去4四半期のコアEBITDAと過去4四半期の平均1日未済債務元金残高を用いて、過去4四半期の各四半期末までの現金および現金等価物、ホスト預金、および制限現金の平均値を減算する。
(6)総資産は、不動産資産に関する減価償却·累計償却、および繰延賃貸コストに関する累計償却後の総資産と定義される。
(7)過去4四半期以内に記録的な日付の1株当たり定期配当金の総額が出現した。

3


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
投資家情報
会社
5565 Glenbridgeコネクタ、450セット
アトランタジョージア30342
770.418.8800
Www.piedmontreit.com
管理を行う
C.ブレント·スミスロバート·ボイルズジョージ·ウェルズ
CEO社長首席財務·行政官首席運営官と
役員と常務副秘書長総裁総裁常務副社長
ケビン·D·フォスムエドワード·H·ギルバートIIIクリストファー·A·コルメダミアン·J·ミラー
上級副社長は総裁常務副財務長、常務副総裁常務副総裁
物件管理と補佐秘書兼財務主管投資するダラスです
ミネアポリス投資家関係連絡先
ローラ·P·ムーンアレックス·バレントロバート·K·ウィバーグ
首席会計官と常務副総裁常務副総裁
上級副総裁東南部地区東北地方と連合席主管
発展する
取締役会
フランク·C·マクドールデル·H·テザムケリー·H·バレットグレン·G·コーエン
取締役会主席さんと取締役、中国EU委員会副議長監査委員会の議長は役員、報酬委員会議長
報酬と管理委員会のメンバー取締役会のメンバーは管理委員会のメンバーと委員会のメンバー、監査委員会のメンバー
委員会監査委員会と資本委員会資本委員会と
ヴィンカトッシュ·S·デュワスララメアリー·ハグリッドバーバラ·B·ランC.ブレント·スミス
取締役と資本委員会委員役員と世界銀行会員統治委員会議長取締役CEO社長
統治委員会(ESGを含む)、および役員と
報酬委員会
ジェフリー·L·スワップ
役員、首都主席
委員会のメンバーや
報酬委員会
転送エージェント企業法律顧問機関アナリストの連絡先投資家関係
コンピュータ共有King&SpaldingPhone: 770.418.8592Phone: 866.354.3485
P.O. Box 43006ネバダ州桃樹街1180番地メール:research.analysts@piedmontreit.comメールボックス:investor.services@piedmontreit.com
プロヴィデンズ,RI 02940-3078グルジア州アトランタ、郵便番号30309Www.piedmontreit.com
Phone: 866.354.3485Phone: 404.572.4600
4


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
決算発表
ピエモントオフィスビル不動産信託会社は第4四半期と2022年の年間業績を報告

アトランタ、2023年2月8日--ピエモンテ事務不動産信託会社(“ピエモンテ”または“会社”)(ニューヨーク証券取引所市場コード:PDM)は、主に米国サンシャイン地帯の主要市場にA級オフィスビル物件を持つ会社であり、同社は今日、2022年12月31日までの四半期と年間業績を発表した。

2022年12月31日までの3ヶ月と年間ポイント:

財務業績:
3か月まで現在までの年度
(1株当たりの金額および割合を除いて、2000年単位)2022年12月31日2021年12月31日2022年12月31日2021年12月31日
ピエモンテに適用される純収益/(損失)$75,569$(31,750)$146,830$(1,153)
普通株主に適用される1株当たり純収益/(損失)−減額$0$0$0$0
不動産資産を売却する収益$101,055$0$151,729$0
減価損失$25,981$41,000$25,981$41,000
業務コア資金(“コアFFO”)は普通株式に適用される$61,235$63,009$247,070$245,422
希釈してコアFFO 1株あたり$0$0$0$0
同店純営業収入増(“同店NOI”)−受取実現制−1.6%1.9 %
(削減)\同店NOI-対応ベースの増加(0.7)%1.1 %
調整された運営資金は普通株に適用される$47,082$39,399$178,040$160,134
·2022年12月31日までの3ヶ月間、ピエモンテ社の純収入には、
◦不動産資産の売却収益は1.011億ドルで、主に会社が先に発表した第4四半期にマサチューセッツ州ケンブリッジにある2つの不動産の売却と関係がある
◦2,600万ドルの非現金減価損失は、(A)第4四半期の株式市場および会社の株価下落による会社の営業権残高の部分減記、(B)仮定された保有期間の短縮による財産の減記、に関する
◦第4四半期の会社の管理構造再編に関する220万ドルの解散費
◦第3四半期のアトランタ桃樹街1180号の買収および会社の可変金利債務金利の上昇により、第4四半期の平均債務残高は増加し、利息支出は680万ドル増加した。第4四半期の他の収入も約250万ドル減少したが、2022年3月に会社ニュージャージー州ポートフォリオの購入者が受取手形を返済したためだ。利息支出の増加とその他の収入の減少は、過去12ヶ月間の賃貸、賃貸料累計、資産回収活動による追加物件の運営収入部分によって相殺された。
·2021年第4四半期にピエモンテに適用される純損失には、不動産資産売却の収益や解散費は含まれていないが、後に2022年に売却された資産の4100万ドルの減価損失が含まれている
·コアFFOは上記の不動産資産の販売収益、減価損失と解散費および減価償却と償却費用の影響を除去し、2022年第4四半期の希釈後の1株当たり収益は0.50ドルであったが、2021年第4四半期の1株当たり希釈後の収益は0.51ドルであり、1株当たり希釈後の収益は0.01ドル低下し、主な原因は上述した2022年第4四半期の利息支出が680万ドル増加したこと、あるいは1株当たり希釈後の収益が0.06ドル増加したことである。

5


レンタル:
2022年12月31日までの3ヶ月間2022年12月31日までの年度
取引数42 203 
リースSF合計433,0002,153,000
新規テナントレンタルSF164,000763,000
現金レンタル料累計6.5 %9.7 %
応算賃貸料累計11.5 %17.2 %
期末リース率86.7 %
·同社は2022年に2018年以来最大規模の年間新規テナント賃貸を含む約220万平方フィートの賃貸取引を完了した。
·第4四半期に完成した最大の新規テナント賃貸契約は、Cadence Bankと締結した約2.8万平方フィートのテナントで、レンタル期間は2035年までで、テナントはジョージア州アトランタ桃樹街999番地にある
·第4四半期にバージニア州アーリントンにあるアーリントン·ゲートウェイの司法研究所(Institute For Justice)との最大更新·拡張リースは、合計約5.8万平方フィート、レンタル期間は2037年まで
·同社の2023年の予定賃貸満期期間は低く、年間化賃貸収入の約7%を占めている
·2022年12月31日現在、同社の約114万平方フィートの空きスペース賃貸がまだ開始されていないか、または賃貸料減免が行われていることは、今後の追加年間現金収入が約3300万ドルであることを意味する。
·2022年12月31日現在、会社の賃貸率は86.7%で、2021年12月31日の85.5%を上回り、2022年第4四半期に0.1%低下し、同四半期に94%の賃貸資産を処分したためだ。
資本市場:
·同社は第4四半期に、マサチューセッツ州ケンブリッジ市にある2カ所の物件(94%の賃貸)、One Brattle Square、1414 Massachusettsの売却を完了し、不動産資産の売却から1.026億ドルの収益を得ており、会社の運営実績に含まれている。この2つの取引の合計約1.6億ドルの販売収入は、会社の6億ドルの信用限度額の未返済残高の返済に用いられ、この限度額を2022年12月31日に全輸送力に到達させる
貸借対照表(後続イベントの記述を含む):
2022年12月31日2021年12月31日
不動産総資産(単位:百万)
$3,501$3,245
総資産(百万単位)
$4,086$3,931
総債務(単位:百万)
$1,984$1,878
加重平均債務コスト3.89 %2.93 %
債務と総資産比率37.6 %37.1 %
平均純債務とコア利税前利益の比(TTM)6.0 x5.7 x
·同社は第4四半期に、2億ドルの無担保定期融資計画を修正することにより、最大の近未来債務満期日に対応するため、最終期限を2025年6月に延長した。そのローンの他のすべての条項は変わらないままだ。
·先に発表したように、2023年1月31日には、調整後のSOFR+105ベーシスポイント、最終延長日は2025年1月31日とする追加2.15億ドルの定期融資計画も締結された。同社は、この融資の収益と、手元現金の組み合わせ、一部財産処分の収益、および/またはその6億ドルの信用限度額を利用して、2023年6月1日に満期となる3億5千万ドルの無担保優先手形を返済しようとしている。


6


ESGと運営:
·ピエモンテは第4四半期に初のGRESB評価を受け、4つ星の全体的な称号と緑の星の認可を受けた。同社の年間ESG報告書には、持続可能な会計基準委員会(SASB)の測定基準と、会社のウェブサイトwww.piedmontreit.com/ESG上で調べることができる気候関連財務開示タスクフォース(TCFD)の枠組みに適合する情報が含まれている。

ピエモンテのブレント·スミス総裁兼最高経営責任者は、年度と第4四半期の業績について、“2022年に出現した挑戦的な経営と経済環境に直面しているにもかかわらず、より高い賃貸料で約220万平方フィートの賃貸を完成させ、アトランタ市中心部への戦略的買収を完成させ、いくつかの非コア資産の売却を完成させることを含む今年度の重要な目標を達成することができ、これらの資産は、我々の年間化賃貸収入の3分の2以上を占める陽光地帯に集中する業務をさらに推進している。私たちはまた現金状況を強化し、2023年の債務満期までに流動性を増加させ、私たちの貸借対照表を支えた。第4四半期もこれらの年間テーマの継続を反映している:総賃貸面積は約433,000平方フィートであり、そのうち164,000平方フィートは新しいテナント賃貸と関係がある;私たちはマサチューセッツ州ケンブリッジにある資産処分が完了し、9桁の収益を達成し、私たちの最近の債務満期日の延長を実現した。将来を展望すると,これまで2023年に施行されてきたレンタル面積は約23万平方フィートであり,そのうち10万平方フィートを超えて新規テナント空間に使用されており,レンタル速度が昨年と比較して動揺していないことを示唆している

2023年第1四半期配当金

先に発表したように、ピエモンテ社取締役会は2023年2月1日に2023年第1四半期に2023年2月24日の取引終了時に登録された株主に2023年第1四半期の普通株1株当たり0.21ドルの配当を支払い、配当金は2023年3月17日に支払うと発表した。

2023年のガイドライン

利息コストが高いと予想されるため、同社は2023年12月31日までの年度に以下のガイドラインを策定する

(単位:百万、1株当たりのデータは含まれていない)ロー
純収入($1)$1
追加:
減価償却144 151 
償却する80 84 
控除:
不動産資産を売却する収益
普通株式に適用されるコアFFO$223$236
希釈してコアFFO 1株あたり$1.80$1.90

同社は、2023年12月31日までの来年度、その物件NOIとSSNOIが引き続き増加すると予想している
買収や売却活動の影響を計上しない前に、2023年に完成した賃貸活動は1.6~200万平方フィート、年末賃貸率は87%から88%と予想される。
本ガイドラインは、本プレスリリース日までに管理職が把握している情報をもとに、管理職の現在の市場状況に対する見方を反映しており、以下の具体的な仮定と予測を含む
·2023年指針への最大の影響は利息支出の増加である。連邦基金金利は2022年期間に400ベーシスポイント以上引き上げられるため、2023年にはさらに引き上げられる見通しで、2つの新しい変動金利定期ローンを加えてそれぞれ調整後のSOFRプラス100ベーシスポイントと105ベーシスポイントとし、6月満期の3.5億ドル10年期債券の代わりに3.43%の有効金利で置換し、2023年の利息支出は2022年の総利息支出より約2700万ドル増加すると予想される。
·“2023年ガイドライン”には一般·行政費約2900万ドルが含まれている。
·上記の指導には投機的買収や処置は含まれていない.このような取引の発生に伴い、会社は年間の指導を調整する。
実際の結果はこれらの推定とは大きく異なる可能性があり、個別四半期は受取実現制および計上制に基づいて変動する可能性があり、その理由は、任意の将来の処置の時間、重大なレンタル開始と満期、譲渡期間、修理と維持費用、資本支出、資本市場活動、季節的一般および行政費用、計算すべき潜在的な業績に基づく補償費用、一度の収入または費用事件であることに注意されたい。
7


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
重要な業績指標
監査を受けていない(1株当たりのデータを除いて、千で計算)
我々の補足報告のこの部分には,不動産利税減価償却および償却前収益(EBITDARE),利子控除,税項,減価償却および償却前のコア収益(コアEBITDA),運営資金(FFO),運営コア資金(コアFFO),調整後の運営資金(AFFO),同店純営業収入(Same Store NOI)が含まれるが,非GAAP財務指標が含まれている。34ページは、これらの非公認会計基準計量の定義を提供し、36ページから入金を提供する
3か月まで
選定された運行データ12/31/20229/30/20226/30/20223/31/202212/31/2021
レンタル率(1)
86.7 %86.8 %87.0 %87.0 %85.5 %
レンタル率-経済(2)
81.1 %80.6 %80.7 %81.4 %81.5 %
総収入$147,208$144,100$136,309$136,149$138,164
ピエモンテに適用される純収益/(損失)$75,569$3,331$7,966$59,964-$31,750
普通株主に適用される1株当たり純収益/(損失)−減額$0.61$0.03$0.06$0.49-$0.26
コアEBITDA$82,186$78,805$75,591$76,956$77,130
普通株式に適用されるコアFFO$61,235$61,352$61,620$62,863$63,009
1株当たりのコアFFO-希釈後$0.50$0.50$0.50$0.51$0.51
普通株式に適用されるAFFO$47,082$43,482$48,900$38,576$39,399
定期配当総額(3)
$25,918$25,913$25,912$25,899$26,048
1株当たり定期配当金(3)
$0.21$0.21$0.21$0.21$0.21
同店純営業収入−権責任発生制(4)
-0.7 %0.3 %2.8 %2.5 %5.2 %
同店純営業収入--受取実現制(4)
1.6 %-0.3 %1.8 %5.1 %5.8 %
レンタル料の浮上/引き下げ-課税賃貸料(5)
11.5 %37.6 %12.2 %12.9 %6.9 %
レンタル料の浮上/浮上-現金レンタル料(5)
6.5 %33.1 %2.5 %4.8 %3.0 %
選定された貸借対照表データ
不動産総資産、純額$3,500,624$3,572,591$3,139,587$3,147,362$3,245,311
総資産$4,085,525$4,185,493$3,695,554$3,699,640$3,930,665
総負債$2,236,270$2,388,162$1,879,891$1,869,166$2,143,242
債券保有者向け比率と情報
コアEBITDA利益率(6)
55.8 %54.7 %55.5 %56.5 %55.8 %
固定料金カバー率(7)
3.8 x4.3 x5.1 x5.2 x5.2 x
コアEBITDAに対する債務元金の平均純額−四半期(8)
6.4 x6.2 x5.5 x5.9 x6.0 x
不動産総資産(9)
$4,506,328$4,587,669$4,117,177$4,097,332$4,206,993
債務総額(GAAPと略記)$1,983,681$2,145,408$1,674,778$1,669,553$1,877,790
債務元金純額(10)
$1,977,400$2,146,156$1,681,144$1,672,332$1,881,140
(1)
より多くのレンタル率情報については、23ページを参照されたい。
(2)経済賃貸率には、署名されているがレンタルが開始されていない現在の空き空間に関する面積と、賃貸料減免を得たテナント(一部の賃貸料減免のみを取得したテナントの割合調整後)に関する面積は含まれていない。賃貸料減免構造の違いにより、減免開始と満期に伴い、経済賃貸率は時間の経過とともに変化する。
(3)配当は記録日に発生した四半期に反映される。
(4)
13ページからの3ページを参照して、純収入と他の同じ店の純営業収入情報を確認してください。前の四半期に提供された統計データは,この指標を最初に報告する際に適用される同一店舗物件数に基づいている。
(5)
より多くのアップコンバート/ロール解析については,24ページを参照されたい.
(6)コアEBITDA利益率の計算方法はコアEBITDAを総収入で割ったものである。
(7)固定費用カバー率は,コアEBITDAを利息支出,元本償却(列報期間なし),資本化利息と優先配当金(列報期間なし)の和で割って計算した。同社の資本利息は2022年12月31日までの四半期で1,002,603ドル、2022年9月30日までの四半期は1,094,713ドル、2022年6月30日までの四半期は1,117,131ドル、2022年3月31日までの四半期は963,350ドル、2021年12月31日までの四半期は994,675ドルである。
(8)この計算を行うために,本四半期のコアEBITDAを年率で計算し,本四半期の未返済債務の1日平均元本残高,四半期末までの現金と現金等価物,信託預金と制限的現金を減算した。
(9)総資産は、不動産資産に関する減価償却·累計償却、および繰延賃貸コストに関する累計償却後の総資産と定義される。
(10)債務元金純額の計算と定義は、期末未済債務元金総額から現金と現金等価物、代理管理保証金、制限現金を引いたものと定義される
8


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
合併貸借対照表
監査を受けていない
2022年12月31日2022年9月30日June 30, 2022March 31, 20222021年12月31日
資産:
不動産は原価で計算します
土地資産$567,244 $578,722 $521,789 $521,789 $529,941 
建物と改善策3,682,000 3,751,722 3,389,650 3,351,807 3,374,903 
建物や内装、減価償却累計(915,010)(926,357)(892,131)(863,306)(861,206)
無形賃貸資産205,074 212,248 164,194 173,017 178,157 
無形賃貸資産、累計償却(90,694)(88,721)(85,459)(86,664)(83,777)
建設中の工事52,010 44,977 41,544 50,719 43,406 
販売待ち不動産資産を保有し、毛数— — — — 80,586 
販売待ち不動産資産の保有、減価償却累計および償却— — — — (16,699)
不動産総資産3,500,624 3,572,591 3,139,587 3,147,362 3,245,311 
現金と現金等価物16,536 10,653 6,397 7,211 7,419 
テナント売掛金は,不良債権準備後の純額を差し引く4,762 7,796 5,164 3,095 2,995 
直線課税賃料172,019 173,122 168,797 164,776 162,632 
受取手形— — — — 118,500 
預かり預金と制限された現金3,064 2,191 1,459 1,457 1,441 
前払い費用と他の資産17,152 23,925 26,955 21,318 20,485 
商誉82,937 98,918 98,918 98,918 98,918 
金利が入れ替わる4,183 3,760 996 — — 
繰延賃貸コスト(毛額)505,979 510,936 459,038 466,234 469,671 
レンタルコストを繰延し、累計償却する(221,731)(218,399)(211,757)(210,731)(205,100)
販売待ちのその他の資産を保有していて、毛額— — — — 9,389 
販売待ち·累計販売先のその他の資産を保有する— — — — (996)
総資産$4,085,525 $4,185,493 $3,695,554 $3,699,640 $3,930,665 
負債:
無担保債務、割引後の純額を差し引く$1,786,681 $1,948,408 $1,674,778 $1,669,553 $1,877,790 
保証債務がある197,000 197,000 — — — 
売掛金·売掛金·売掛金資本支出135,663 111,262 99,724 83,609 140,501 
収入を繰り越す59,977 70,798 72,422 79,493 80,686 
無形賃貸負債、累計償却が少ない56,949 60,694 32,967 36,077 39,341 
金利が入れ替わる— — — 434 4,924 
総負債2,236,270 2,388,162 1,879,891 1,869,166 2,143,242 
株主権益:
普通株1,234 1,234 1,234 1,233 1,231 
追加実収資本3,711,005 3,709,234 3,707,833 3,706,207 3,701,798 
収益の累積配分を超える(1,855,893)(1,905,544)(1,882,962)(1,865,016)(1,899,081)
その他総合損失(8,679)(9,194)(12,050)(13,573)(18,154)
ピエモンテ社の株主権益1,847,667 1,795,730 1,814,055 1,828,851 1,785,794 
非制御的権益1,588 1,601 1,608 1,623 1,629 
株主権益総額1,849,255 1,797,331 1,815,663 1,830,474 1,787,423 
総負債、普通株式、株主権益の償還が可能$4,085,525 $4,185,493 $3,695,554 $3,699,640 $3,930,665 
期末に普通株式を発行した123,440 123,395 123,390 123,331 123,077 

9


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
合併損益表
監査を受けていない(1株当たりのデータを除いて、千で計算)
3か月まで
12/31/20229/30/20226/30/20223/31/202212/31/2021
収入:
賃貸料収入(1)
$117,148 $114,280 $110,244 $109,732 $111,203 
テナント精算(1)
24,958 25,292 21,907 22,180 23,110 
物件管理費収入395 303 326 651 576 
他の財産関係の収入4,707 4,225 3,832 3,586 3,275 
147,208 144,100 136,309 136,149 138,164 
費用:
物件運営コスト59,763 59,039 53,634 53,622 56,083 
減価償却34,788 34,941 32,372 31,515 31,952 
償却する23,915 23,290 21,480 22,252 22,014 
減価損失(2)
25,981 — — — 41,000 
一般と行政7,915 6,590 7,027 7,595 7,835 
152,362 123,860 114,513 114,984 158,884 
その他の収入/(支出):
利子支出(20,739)(17,244)(13,775)(13,898)(13,917)
その他収入/(支出)408 335 (57)2,024 2,882 
不動産販売損益(二)
101,055 — 50,673 — 
純収益/(損失)75,570 3,331 7,965 59,964 (31,755)
差し引く:非持株権益に適用される純(収益)/損失(1)— — 
ピエモンテに適用される純収益/(損失)$75,569 $3,331 $7,966 $59,964 $(31,750)
加重平均普通株式発行-希釈後123,633 123,697 123,679 123,510 123,742 
普通株主に適用される1株当たり純収益/(損失)−減額$0.61 $0.03 $0.06 $0.49 $(0.26)
期末に普通株式を発行した123,440 123,395 123,390 123,331 123,077 









(1)当行が使用している列報方法は公認会計原則と一致しない。同社は現行のGAAP規格と一致するため、賃貸料収入行に表示されている金額とテナント精算行に表示されている金額を統合し、“レンタル料とテナント精算収入”と題する一行にまとめた数字を表示する。本行に掲げる金額は、会社ごとのレンタル書類中のレンタル料と課金方法条項の解釈に基づいて決定されます。
(2)
2022年第4四半期の不動産販売の増加は、主にマサチューセッツ州ケンブリッジ市のOne Brattle Squareと1414 Massachusetts Avenueの販売と関係がある。2022年第4四半期に反映される減価損失は、(A)第4四半期の株式市場と会社の株価下落により会社の営業権残高が部分的に減記されたことと、(B)ある特定資産の仮定保有期間が短縮されたために1つの物件を減記することと関係がある。2022年第1四半期の不動産販売収益は、主にマサチューセッツ州ウォーベン大統領道225号と235号の販売と関係がある。2021年第4四半期に反映された減価損失は、イリノイ州イタスカのTwo Piells Placeの保有期間仮説減少と関係がある。二つのピアース広場はその後、2022年第1四半期に販売された。
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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
合併損益表
監査を受けていない(1株当たりのデータを除いて、千で計算)
3か月まで12ヶ月まで
12/31/202212/31/2021(ドルを)変更する(%)変更12/31/202212/31/2021(ドルを)変更する(%)変更
収入:
賃貸料収入(1)
$117,148 $111,203 $5,945 5.3 %$451,404 $427,174 $24,230 5.7 %
テナント精算(1)
24,958 23,110 1,848 8.0 %94,337 87,445 6,892 7.9 %
物件管理費収入395 576 (181)(31.4)%1,675 2,496 (821)(32.9)%
他の財産関係の収入4,707 3,275 1,432 43.7 %16,350 11,595 4,755 41.0 %
147,208 138,164 9,044 6.5 %563,766 528,710 35,056 6.6 %
費用:
物件運営コスト59,763 56,083 (3,680)(6.6)%226,058 210,932 (15,126)(7.2)%
減価償却34,788 31,952 (2,836)(8.9)%133,616 120,615 (13,001)(10.8)%
償却する23,915 22,014 (1,901)(8.6)%90,937 85,992 (4,945)(5.8)%
減価損失(2)
25,981 41,000 15,019 36.6 %25,981 41,000 15,019 36.6 %
一般と行政7,915 7,835 (80)(1.0)%29,127 30,252 1,125 3.7 %
152,362 158,884 6,522 4.1 %505,719 488,791 (16,928)(3.5)%
その他の収入/(支出):
利子支出(20,739)(13,917)(6,822)(49.0)%(65,656)(51,292)(14,364)(28.0)%
その他収入/(支出)408 2,882 (2,474)(85.8)%2,710 10,206 (7,496)(73.4)%
不動産販売損益(3)
101,055 — 101,055 100.0 %151,729 — 151,729 100.0 %
純収益/(損失)75,570 (31,755)107,325 338.0 %146,830 (1,167)147,997 12,681.8 %
差し引く:非持株権益に適用される純(収益)/損失(1)(6)(120.0)%— 14 (14)(100.0)%
ピエモンテに適用される純収益/(損失)$75,569 $(31,750)$107,319 338.0 %$146,830 $(1,153)$147,983 12,834.6 %
加重平均普通株式発行-希釈後123,633 123,742 123,524 123,978 
普通株主に適用される1株当たり純収益/(損失)−減額$0.61 $(0.26)$1.19 $(0.01)
期末に普通株式を発行した123,440 123,077 123,440 123,077 








(1)当行が使用している列報方法は公認会計原則と一致しない。同社は現行のGAAP規格と一致するため、賃貸料収入行に表示されている金額とテナント精算行に表示されている金額を統合し、“レンタル料とテナント精算収入”と題する一行にまとめた数字を表示する。本行に掲げる金額は、会社ごとのレンタル書類中のレンタル料と課金方法条項の解釈に基づいて決定されます。
(2)
2022年12月31日までの3ヶ月および12ヶ月の減価損失は、(A)当社の営業権残高が第4四半期に株式市場および当社の株価下落により部分的に減記されたことと関係があり、および(B)ある特定資産の仮説保有期間が短縮されたために1つの物件を減記することに関連する。2021年12月31日までの3カ月と12カ月の減価損失は、イリノイ州イタスカの2つのピアース広場の保有期間仮説減少と関係がある。二つのピアース広場はその後、2022年第1四半期に販売された。
(3)2022年12月31日までの3ヶ月間の不動産販売増加は、主にマサチューセッツ州ケンブリッジ市のOne Brattle Squareと1414 Massachusetts Avenueの販売によるものである。2022年12月31日までの12カ月間の不動産販売増加は、主にマサチューセッツ州ケンブリッジ市のBrattle Square 1号とマサチューセッツ州大通り1414号およびマサチューセッツ州ヴォーベンの大統領道225号と235号の販売によるものである
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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
運営資金、運営コア資金、運営調整資金
監査を受けていない(1株当たりのデータを除いて、千で計算)
3か月まで12ヶ月まで
12/31/202212/31/202112/31/202212/31/2021
普通株に適用される公認会計原則純収益/(損失)$75,569 $(31,750)$146,830 $(1,153)
減価償却(1)(2)
34,587 31,756 132,849 119,629 
(1)償却する
23,905 22,003 90,891 85,946 
減価損失
25,981 41,000 25,981 41,000 
売却物件の損失/(収益)
(101,055)— (151,729)— 
普通株に適用されるNAREIT運営資金58,987 63,009 244,822 245,422 
調整:
2022年第4四半期経営陣再編に関する解散費2,248 — 2,248 — 
普通株に適用される業務コア資金61,235 63,009 247,070 245,422 
調整:
債務発行コストの償却,支払手形の公平な市場調整および優先手形の割引926 781 3,389 2,857 
非不動産資産減価償却191 187 728 949 
賃貸収入の直線効果(1)
(2,356)(1,939)(11,230)(10,566)
株に基づく報酬調整1,717 2,772 4,833 7,924 
リースに関する無形資産の償却(1)
(3,713)(3,098)(13,426)(11,290)
非増量資本支出(3)
建築·建造·開発(3,967)(7,660)(19,118)(33,410)
テナント状況を改善する(2,934)(10,223)(20,989)(28,892)
リースコスト(4,017)(4,430)(13,217)(12,860)
普通株に適用される業務調整後資金$47,082 $39,399 $178,040 $160,134 
加重平均普通株式発行-希釈後123,633 124,412 123,524 124,455 
1株当たりの運営資金(希釈後)$0.48 $0.51 $1.98 $1.97 
1株当たり運営の中核資金(希釈後)$0.50 $0.51 $2.00 $1.97 
期末に普通株式を発行した123,440 123,077 123,440 123,077 

(1)統合財産に帰することができる金額に対する私たちの割合を含む。
(2)非不動産資産の減価償却は含まれていない。
(3)
非増量資本支出の定義は34ページを参照されたい。

12


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
同店純営業収入(受取実現制)
監査を受けていない
3か月まで12ヶ月まで
12/31/202212/31/202112/31/202212/31/2021
ピエモンテに適用される純収益/(損失)$75,569 $(31,750)$146,830 $(1,153)
非持株権益に適用される純収益/(損失)(5)— (14)
利子支出
20,739 13,917 65,656 51,292 
減価償却(1)
34,778 31,943 133,577 120,578 
(1)償却する
23,905 22,003 90,891 85,946 
非制御権益の減価償却と償却に起因することができる20 22 85 84 
減価損失
25,981 41,000 25,981 41,000 
売却物件の(収益)/損失
(101,055)— (151,729)— 
EBITDARE
79,938 77,130 311,291 297,733 
2022年第4四半期経営陣再編に関する解散費2,248 — 2,248 — 
コアEBITDA(2)
82,186 77,130 313,539 297,733 
一般と行政費用
5,668 7,835 26,879 30,252 
売掛金非現金一般準備(3)
(1,000)(965)(3,000)(553)
管理費収入(4)
(261)(323)(1,004)(1,269)
その他(収入)/支出(1)(5)
(193)(2,667)(1,847)(9,089)
賃貸収入の直線効果(1)
(2,356)(1,939)(11,230)(10,566)
非持株権による賃貸収入の直線効果(4)(10)
リースに関する無形資産の償却(1)
(3,713)(3,098)(13,426)(11,290)
不動産純営業収入(受取実現制)80,327 75,974 309,901 295,221 
営業(収入)/赤字純額:
(6)買収
(7,928)(2,460)(18,720)(2,460)
性質(7)
(2,342)(4,555)(10,714)(17,572)
その他投資(8)
224 217 763 841 
同店純営業収入(受取実現制)$70,281 $69,176 $281,230 $276,030 
一定期間の更改期1.6 %適用されない1.9 %適用されない
(1)統合財産に帰することができる金額に対する私たちの割合を含む。
(2)同社は従来から毎年約200万~300万ドルの契約終了収入を確認してきた。その資産基盤の規模とそれと業務を展開するテナントの数を考慮すると、ピエモンテ社は、このような膨大な契約終了収入は、その業務の正常な部分であり、その収入フローの恒常的な部分でもあると考えているが、契約終了収入の確認は、会社が1年間にいつテナントの契約終了通知を受信するかに応じて、通常、異なる四半期とどの年でも異なると考えている。ピエモント社は2022年12月31日までの3カ月間で100万ドルの解雇収入を確認したが、2021年同期は20万ドルだった。ピエモント社は2022年12月31日までの12カ月間で210万ドルの解雇収入を確認したが、2021年同期は300万ドルだった。
(3)一般に備蓄金属は現金ではない性質であるため,備蓄金のどのような変動も現金ベースで計算した同店純営業収入から除外する
(4)純額控除が収入を稼ぐための関連運営費を示しているため,本欄に記載されている資料は損益表に記載されているデータとはリンクしない。
(5)この線に示されている数字は関連源とは関係がない可能性があり、いくつかの活動は不動産業務に起因する可能性があるため、不動産純営業収入に新聞を掲載した。
(6)買収には、2021年第4四半期に買収したジョージア州アトランタ桃樹街999号と2022年第3四半期に買収したジョージア州アトランタ桃樹街1180号が含まれる。
(7)これらの不動産はイリノイ州イタスカの2つのピアース広場とマサチューセッツ州ウォーボーンの225番と235番大統領路、2022年第1四半期に販売され、マサチューセッツ州ケンブリッジ市ブラトル広場1号とマサチューセッツ州大通り1414号、2022年第4四半期に販売されました。
(8)
その他の投資には、現役再建·発展プロジェクト、土地、そして最近完成した再建·発展プロジェクトが含まれる。私たちの土地のもっと多くの情報については、33ページを参照してください。フロリダ州オーランド南オークランド通り222号の運営結果はこの行のプロジェクトに含まれています。
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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
同店純営業収入(権責任発生制)
監査を受けていない
3か月まで12ヶ月まで
12/31/202212/31/202112/31/202212/31/2021
ピエモンテに適用される純収益/(損失)$75,569 $(31,750)$146,830 $(1,153)
非持株権益に適用される純収益/(損失)(5)— (14)
利子支出
20,739 13,917 65,656 51,292 
減価償却(1)
34,778 31,943 133,577 120,578 
(1)償却する
23,905 22,003 90,891 85,946 
非制御権益の減価償却と償却に起因することができる20 22 85 84 
減価損失
25,981 41,000 25,981 41,000 
売却物件の(収益)/損失
(101,055)— (151,729)— 
EBITDARE
79,938 77,130 311,291 297,733 
2022年第4四半期経営陣再編に関する解散費2,248 — 2,248 — 
コアEBITDA(2)
82,186 77,130 313,539 297,733 
一般と行政費用
5,668 7,835 26,879 30,252 
管理費収入(3)
(261)(323)(1,004)(1,269)
その他(収入)/支出(1)(4)
(193)(2,667)(1,847)(9,089)
不動産純営業収入(権責任発生制)87,400 81,975 337,567 317,627 
営業(収入)/赤字純額:
(5)買収
(11,363)(3,273)(27,055)(3,273)
性質(6)
(2,389)(4,663)(10,826)(18,400)
その他投資(7)
123 275 651 1,067 
同店純営業収入(権責任発生制)$73,771 $74,314 $300,337 $297,021 
一定期間の更改期(0.7)%適用されない1.1 %適用されない
(1)統合財産に帰することができる金額に対する私たちの割合を含む。
(2)同社は従来から毎年約200万~300万ドルの契約終了収入を確認してきた。その資産基盤の規模とそれと業務を展開するテナントの数を考慮すると、ピエモンテ社は、このような膨大な契約終了収入は、その業務の正常な部分であり、その収入フローの恒常的な部分でもあると考えているが、契約終了収入の確認は、会社が1年間にいつテナントの契約終了通知を受信するかに応じて、通常、異なる四半期とどの年でも異なると考えている。ピエモント社は2022年12月31日までの3カ月間で100万ドルの解雇収入を確認したが、2021年同期は20万ドルだった。ピエモント社は2022年12月31日までの12カ月間で210万ドルの解雇収入を確認したが、2021年同期は300万ドルだった。
(3)純額控除が収入を稼ぐための関連運営費を示しているため,本欄に記載されている資料は損益表に記載されているデータとはリンクしない。
(4)この線に示されている数字は関連源とは関係がない可能性があり、いくつかの活動は不動産業務に起因する可能性があるため、不動産純営業収入に新聞を掲載した。
(5)買収には、2021年第4四半期に買収したジョージア州アトランタ桃樹街999号と2022年第3四半期に買収したジョージア州アトランタ桃樹街1180号が含まれる。
(6)これらの不動産はイリノイ州イタスカの2つのピアース広場とマサチューセッツ州ウォーボーンの225番と235番大統領路、2022年第1四半期に販売され、マサチューセッツ州ケンブリッジ市ブラトル広場1号とマサチューセッツ州大通り1414号、2022年第4四半期に販売されました。
(7)
その他の投資には、現役再建·発展プロジェクト、土地、そして最近完成した再建·発展プロジェクトが含まれる。私たちが持っている土地の他の資料については、33ページを参照してください。フロリダ州オーランド市南オーランド通り222号の運営結果はこのプロジェクトに含まれている。




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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
同店純営業収入(財務部分)
監査を受けていない

3か月まで12ヶ月まで
12/31/202212/31/2021(ドルを)変更する(%)変更12/31/202212/31/2021(ドルを)変更する(%)変更
収入.収入
現金賃貸料収入(1)
$99,076 $97,201 $1,875 1.9 %$389,791 $380,743 $9,048 2.4 %
テナント精算(2)
22,625 21,626 999 4.6 %88,876 82,464 6,412 7.8 %
賃貸収入の直線効果755 1,627 (872)(53.6)%7,922 9,533 (1,611)(16.9)%
リース関連無形資産の償却1,735 2,546 (811)(31.9)%8,185 10,905 (2,720)(24.9)%
総賃料
124,191 123,000 1,191 1.0 %494,774 483,645 11,129 2.3 %
その他財産に関する収入(3)
3,618 3,173 445 14.0 %13,944 12,071 1,873 15.5 %
総収入127,809 126,173 1,636 1.3 %508,718 495,716 13,002 2.6 %
物件運営費(4)
54,254 52,075 (2,179)(4.2)%209,243 199,557 (9,686)(4.9)%
財産その他収入/(支出)216 216 — — % 862 862 — — %
同店純営業収入$73,771 $74,314 $(543)(0.7)%$300,337 $297,021 $3,316 1.1 %
もっと少ない:
賃貸収入の直線効果(755)(1,627)872 53.6 %(7,922)(9,533)1,611 16.9 %
リース関連無形資産の償却(1,735)(2,546)811 31.9 %(8,185)(10,905)2,720 24.9 %
売掛金は現金ではなく一般的に用意されています(1,000)(965)(35)(3.6)%(3,000)(553)(2,447)(442.5)%
同店純営業収入$70,281 $69,176 $1,105 1.6 %$281,230 $276,030 $5,200 1.9 %
(1)2021年同期と比較して、2022年12月31日までの3ヶ月と12ヶ月の現金賃貸料収入が増加したのは、主に新規と更新リース活動に関する賃貸料累計およびポートフォリオ全体の契約賃貸料増加によるものである。
(2)2021年同期と比較して、2022年12月31日までの3ヶ月および12ヶ月のテナント補償金額が増加したのは、主にポートフォリオにおける複数の物件の運営費回収減額措置の満了と、私たちの建物の実際の使用率の増加により、2022年の回収可能な運営費が2021年より増加したためである。
(3)2021年同期と比較して、2022年12月31日までの3ヶ月と12ヶ月の他の財産関連収入が増加したのは、主に大流行後の商業活動の増加により、ポートフォリオ全体の一時駐車需要が増加したためである。
(4)2021年同期と比較して、2022年12月31日までの3ヶ月と12ヶ月の物件運営費用が増加したのは、主に私たちポートフォリオ全体のテナントが実オフィス空間利用率を増加させ、可変運営コストが増加したためである


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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
資本化分析
監査を受けていない(1株当たりのデータを除いて、千で計算)
自分から自分から
2022年12月31日2021年12月31日
時価
普通株価格$9.17$18.38
総流通株123,440123,077
株式時価(1)
$1,131,941$2,262,150
債務総額(GAAPと略記)$1,983,681$1,877,790
未済債務元金総額(保険料、割引、繰延融資コストを除く)$1,997,000$1,890,000
総時価(1)
$3,128,941$4,152,150
債務元金総額/総時価(1)
63.8 %45.5 %
債券保有者向け比率と情報
総資産(2)
$5,312,960$5,098,443
債務元金総額/総資産(2)
37.6 %37.1 %
コアEBITDAに対する債務元金の平均純額−四半期(3)
6.4 x6.0 x
コアEBITDAに対する債務元金の平均純額−尾引き12カ月(4)
6.0 x5.7 x






(1)報告期間末までの普通株終値、発行済み株、未返済債務元本を適宜反映する。
(2)総資産は、不動産資産に関する減価償却·累計償却、および繰延賃貸コストに関する累計償却後の総資産と定義される。
(3)この計算を行うために,本四半期のコアEBITDAを年率で計算し,本四半期の未返済債務の1日平均元本残高,四半期末までの現金と現金等価物,信託預金と制限的現金を減算した。
(4)この計算では、過去4四半期のコアEBITDAと過去4四半期の平均1日未済債務元金残高を用いて、過去4四半期の各四半期末までの現金および現金等価物、ホスト預金、および制限現金の平均値を減算する。

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
債務要約
2022年12月31日まで
未監査(千ドル)
変動金利と固定金利債務
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/floatingfixedrate.gif
債務(1)
元金金額
卓越した
陳述加重平均
金利(2)
加重平均
成熟性
変動為替レート$200,000
(3)
5.42%29.6ヶ月
定率率1,797,000 3.72%49.3ヶ月
合計する$1,997,0003.89%47.4ヶ月

無担保債務と有担保債務
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/securedunsecured.gif
債務(1)
元金金額
卓越した
陳述加重平均
金利(2)
加重平均
成熟性
安全じゃない$1,800,0003.87%45.0ヶ月
安全だ197,000 4.10%69.1ヶ月
合計する$1,997,0003.89%47.4ヶ月

債務満期日(4)
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/maturitiesnorates.gif
期限が切れる
保証債務--元金
未払い金額(%1)
無担保債務-元金
未払い金額(%1)
加重平均
表明された利益
料率(2)
総数のパーセント
2023$— $350,000 3.40%17.5%
2024— 400,000 4.45%20.0%
2025 — 450,000 4.93%22.5%
2026— — 適用されない—%
2027— — 適用されない—%
2028197,000 — 4.10%10.0%
2029— — 適用されない—%
2030— 300,000 3.15%15.0%
2031— — 適用されない—%
2032— 300,000 2.75%15.0%
合計する$197,000$1,800,0003.89%100.0%
(1)ピエモントのすべての未返済債務は、2022年12月31日現在、利息のみの債務であるか、または利息のみの返済期間にある。
(2)加重平均規定金利は未償還元金金額に基づいて計算される。
(3)変動金利債務の金額は、2022年に終了した2億ドルの無担保定期融資の全元金残高からなる。また6億ドルの無担保循環信用手配は変動金利構造を採用しているが、2022年12月31日現在未返済残高はない。
(4)延期オプションを提供する融資については,会社が融資の行政エージェントに適切な通知を提供して延期費用を支払うことが条件であり,最終延期日はここに反映される.
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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
債務明細
未監査(千ドル)
施設(1)
属性所定の為替レート成熟性2022年12月31日までの未返済元本
安全だ
1.97億ドルの固定金利担保ローン桃樹街1180番地4.10 %
(2)
10/1/2028$197,000 
小計/加重平均(3)
4.10 %$197,000 
安全じゃない
3.5億ドル2013年無担保優先債券適用されない3.40 %
(4)
6/1/2023$350,000 
2014年無担保優先債券4.0億ドル適用されない4.45 %
(5)
3/15/2024400,000 
2018年無担保定期融資2.5億ドル適用されない4.54 %
(6)
3/31/2025250,000 
2022年に2億ドル無担保定期融資(7)
適用されない5.42 %
(8)
6/18/2025200,000 
6.0億ドルの無担保信用限度額(9)
適用されない— %
(10)
6/30/2027— 
3.0億ドル2020年無担保優先債券適用されない3.15 %
(11)
8/15/2030300,000 
3.0億ドル無担保2021年優先債券適用されない2.75 %
(12)
4/1/2032300,000 
小計/加重平均(3)
3.87 %$1,800,000 
総債務-元本未償還/加重平均規定金利(3)
3.89 %$1,997,000 
GAAP会計調整(13)
(13,319)
債務総額-GAAP未完済金額$1,983,681 
(1)ピエモントのすべての未返済債務は、2022年12月31日現在、利息のみの債務であるか、または利息のみの返済期間にある。
(2)2022年第3四半期に桃樹街1180号を買収した後、ピエモンテは抵当ローンを負担した。前記ローン金利は、成約日までの市場金利と推定される。このローンは2023年9月までは利息しかもらえません。2023年10月1日から、このローンは30年の償却スケジュールに基づいて償却を開始します。
(3)加重平均は、元本未返済額と2022年12月31日の金利に基づく。
(4)このロットの総生産3.5億元の無担保優先債券は本金額の99.601%で発売された。取引コストと金利ヘッジ収益を考慮するまで、融資の実コストは約3.45%であった。運用金利ヘッジ収益後の融資の実コストは約3.43%である。
(5)このロットの4億元無担保優先債券の発売価格は本金額の99.791%であった。取引コストと金利ヘッジ収益を考慮するまで、融資の実コストは約4.48%であった。運用金利ヘッジ収益後の融資の実コストは約4.10%である。
(6)この2.5億ドルの無担保定期融資には所定の可変金利があるが、ピエモンテ社は様々な金利交換協定を締結しており、名目上の総金額は融資規模に等しく、これらのローンは実際に定期融資の金利(2022年12月31日現在4.54%である;会社の信用格付けの変化に応じてしか変化しない)を2025年3月31日のローン満期日に決定している。
(7)ピエモンテ社は2022年12月14日、期限を2024年12月16日に延長し、その予定に基づいて6ヶ月の延期オプションを提供し、最終期限は2025年6月18日とする予定を修正した。そのローンの他のすべての条項は変わらないままだ。最終的に延長された期限は本スケジュールに記載されている。
(8)この2億ドルの無担保定期ローンの金利は可変だ。ピエモンテは、最優遇金利と各種期限SOFR金利を含む様々な金利オプションの中から選択することができます。各SOFR利子期間選択に関連する総合金利は、関連する調整後SOFR金利(関連する基本SOFR金利に0.10%の固定調整を含む)に、ピエモンテ当時の現在の信用格付けに基づく信用利差を加える(2022年12月31日現在1.00%)を含む。
(9)ピエモンテのすべての未返済債務は2022年12月31日まで定期債務であるが、我々の無担保循環信用手配は除外されている(2022年12月31日現在、このローンには残高がない)。この6億ドルの無担保循環信用計画の初期満期日は2026年6月30日である;しかし、この計画によると、2つの6ヶ月の延期オプションがあり、総期限は最長で1年から2027年6月30日まで延長することができる。最終的に延長された期限は本スケジュールに記載されている。
(10)
2022年第4四半期末まで、私たちの無担保循環信用手配では未返済残高がありません。そのため、金利は提供されていません。2022年第4四半期末に6億ドルの無担保循環信用手配の下で任意の金を抽出すれば、適用金利は約5.25%となる。ピエモンテは、最優遇金利および様々なSOFR金利を含む様々な金利オプションの中から選択することができる。各SOFR利子期間選択に関連する総合金利は、関連する調整後SOFR金利(関連する基本SOFR金利に0.10%の固定調整を含む)に、ピエモンテ当時の現在の信用格付けに基づく信用利差を加える(2022年12月31日現在0.85%)
(11)このロットの総生産3,000万元の無担保優先債券は本金額の99.236%で発売された。取引コストや金利ヘッジの影響を考慮する前に、融資の実コストは約3.24%であった。関連金利ヘッジ活動の結果を計上したところ、融資の実コストは約3.90%であった。
(12)
このロットは3,000万元の無担保優先債券が本金額の99.510%で発売された。取引コストや金利ヘッジの影響を考慮する前に,それによる融資有効コストは約2.80%であった。関連金利ヘッジ活動の結果を計上したところ、融資の実コストは約2.78%であった。
(13)GAAP会計調整は元の発行割引、第三者費用と私たちの各種債務融資の調達過程で発生した貸手費用と関係がある。元発行割引と費用は関連債務の契約期間内に償却して利息支出とする。
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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
債務契約と比率分析(債務保有者に適用)
2022年12月31日まで
監査を受けていない
3か月まで
銀行債務契約遵守状況(1)
必記入項12/31/20229/30/20226/30/20223/31/202212/31/2021
最高レバレッジ率0.600.390.400.350.340.38
最低固定料金カバー率(2)
1.504.364.825.215.305.32
最高保証負債率0.400.040.04
最低無拘束レバー率1.602.562.462.872.842.49
最低未支配権益カバー率(3)
1.754.554.935.265.285.36


3か月まで
債券契約遵守状況(4)
必記入項12/31/20229/30/20226/30/20223/31/202212/31/2021
総負債と総資産の比60%以下44.0%46.8%40.9%40.9%43.5%
保証債務と総資産の比40%以下4.3%4.3%—%—%—%
総合EBITDAと利子支出の比率1.50以上4.955.495.926.046.13
無担保資産と無担保債務の比150%以上227%212%245%244%230%
3か月まで12ヶ月まで12ヶ月まで
債券保有者の他の債務カバー率2022年12月31日2022年12月31日2021年12月31日
債務元金対コア利息減価償却前利益の平均純額(5)
6.4 x6.0 x5.7 x
固定料金カバー率(6)
3.8 x4.5 x5.4 x
利子カバー率(7)
3.8 x4.5 x5.4 x




(1)銀行債務契約コンプライアンス計算は関連信用プロトコルの中で詳細に説明された最も制限性の強い具体的な計算に関連する。定義に関する用語は、このようなプロトコルを参照してください。
(2)過去4四半期のEBITDA(未合併権益における会社のEBITDAシェアを含む)として定義され、一度または非日常的な収益または損失を含まず、1平方フィート当たり0.15ドルの資本積立金を減算し、クレジット協定でより詳細に説明されているように、直線賃貸料レベル調整および無形資産償却を会社の固定費用で割った影響を含まない。我々のクレジットプロトコルが規定する固定料金カバー率の定義は,本報告の他の場所で使用されている固定料金カバー率定義とは異なる.
(3)無担保資産の最初の4四半期の純営業収入(無担保とみなされている部分のすべての実体および子会社の純営業収入における会社のシェアを含む)から1平方フィート当たり0.15ドルを減算した資本積立金を、クレジット協定でより詳細に説明されているように、無担保融資にのみ関連する会社の利息支出シェアで割る。
(4)債券契約コンプライアンス計算は関連債務協定に規定されている具体的な計算に関連する。日付が2013年5月9日の“契約”、日付が2014年3月6日の“契約および第1次補充契約”、日付が2020年8月12日の“第2次補充契約”と日付が2021年9月20日の“第3次補充契約”を参照して、計算に関する定義用語と詳細を知る。
(5)この計算では,確認期間内の未返済債務の平均1日元金残高を用いて,関連期間までの四半期末までの現金と現金等価物および信託預金と制限現金の平均値を減算した。
(6)固定費用カバー率は,コアEBITDAを利息支出,元本償却,資本化利息,優先配当金(届出期間中にはない)で割って計算した。2022年12月31日までの3カ月間の会社の資本化利息は1,002,603ドル,2022年12月31日までの12カ月間の資本化利息は4,177,797ドル,2021年12月31日までの12カ月間の資本化利息は3,693,032ドルであった。2022年12月31日までの12ヶ月間、会社は元本償却をしておらず、2021年12月31日までの12ヶ月間、会社の元本償却は372,455ドルであった。
(7)利息カバー率の計算方法は,コアEBITDAを利息支出で割ったものと資本化利息の和である。2022年12月31日までの3カ月間の会社の資本化利息は1,002,603ドル,2022年12月31日までの12カ月間の資本化利息は4,177,797ドル,2021年12月31日までの12カ月間の資本化利息は3,693,032ドルであった。

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
テナント多元化(1)
2022年12月31日まで
(物件数を除いて、千単位)
テナント
信用格付け(2)

属性
残りレンタル期間(3)
年化賃貸
収入.収入
パーセント
年化賃貸
収入(%)
レンタルする
平方フィート
パーセント
レンタルする
平方フィート(%)
アメリカ銀行A+ / A23 1.4 $27,4855.07875.4
ニューヨーク州AA+/Aa 11 13.7 25,2544.64823.3
アマゾンAA/A 13 2.0 16,0182.93372.3
ニューヨーク市はAa/Aa 21 3.4 15,2002.73132.2
マイクロソフトはAAA/AAA2 8.5 13,2502.43552.5
King&Spalding利用可能な格付けはありません1 8.2 12,4552.22721.9
越洋会社CCC/CAA 11 13.3 11,1242.03012.1
VMware,Inc.BBB−/Baa 31 4.6 8,3081.52151.5
スレンベルシェ技術A / A21 6.0 7,9271.42541.8
ゴールドナBB+/BA 12 11.5 7,5921.42071.4
フェザフBBB/BBa 21 4.6 7,2111.31951.4
Salesforce.comA+ / A21 6.6 7,2051.31821.3
Epsilonデータ管理/陽ライオンの子会社BBB/BBa 21 3.5 6,6671.22221.5
エバーシェーズ·サザーランド利用可能な格付けはありません1 3.3 6,6241.21801.2
予測技術を応用したマスターカードの子会社A+ / Aa31 5.4 6,5241.21330.9
国際食糧政策研究所利用可能な格付けはありません1 6.3 6,3051.11020.7
ライアン利用可能な格付けはありません1 3.1 6,2741.11701.2
嘉吉A / A21 1.0 5,4971.02681.9
他にも多種多様である358,37264.59,46565.5
合計する$555,292100.014,440100.0











(1)本付表は、年間化賃貸収入に1.0%以上貢献したすべてのテナントを示している。
(2)信用格付けは親会社や保証人の信用格付けを反映することができる。利用可能であれば、スタンダードプール信用格付けとムーディーズ信用格付けが提供されるだろう。テナントに対する信用格付けがないことはテナントの信用を表すものではなく、多くの場合、テナントがそのような格付けを求めていないことを反映している。
(3)記載されている指標は、経年化賃貸収入で重み付けされた残り年数の加重平均賃貸期限である。

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
テナント多元化
2022年12月31日まで


年化賃貸収入率(%)
2022年12月31日と2021年12月31日




https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/chart-abe9198c4bad46eaaa0.jpg






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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
テナント信用格付けとリース割当情報
2022年12月31日まで

テナント信用格付け(1)
格付けレベル年化する
賃貸収入
(単位:千)
パーセント
年化賃貸
収入(%)
AAA/AAA$21,9734.0
AA/AA68,46112.3
A/A77,38513.9
BBB/BaA56,19510.1
Bb/Ba20,4143.7
B/B7,5241.4
以下17,761 3.2
未格付け(2)
285,57951.4
合計する$555,292100.0



賃貸分配
リース規模賃貸借契約数パーセント
レンタル(%)
年化する
賃貸収入
(単位:千)
パーセント
年化賃貸
収入(%)
レンタルする
平方フィート
(単位:千)
パーセント
レンタルする
平方フィート(%)
2,500以下36837.2$24,9574.5261 1.8
2,501 - 10,00034735.167,28512.11,780 12.3
10,001 - 20,00010911.055,61410.01,488 10.3
20,001 - 40,000909.193,25016.82,463 17.1
40,001 - 100,000454.6107,78219.42,775 19.2
100,000を超える303.0206,40437.25,673 39.3
合計する989100.0$555,292100.014,440 100.0




(1)信用格付けは親会社や保証人の信用格付けを反映することができる。もしスタンダードプールのテナントに対する信用格付けとムーディのテナントに対する信用格付けの間に差があれば、比較的に高い信用格付けを選択してこの分析を行う。
(2)テナントを“未格付け”に分類することはテナントの信用を表すものではなく、多くの場合、貸家がそのような格付けを求めていないことを信用格付けは反映していない。このカテゴリには,Piper Sandler,安永,ピマウェイ,BDO,RaceTrac Petroleumなどのテナントがある.

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
レンタル率情報
(単位:千)
3か月まで3か月まで
2022年12月31日2021年12月31日
レンタルする
平方フィート
レンタル可能である
平方フィート
パーセント
レンタル(1)
レンタルする
平方フィート
レンタル可能である
平方フィート
パーセント
レンタル(1)
20年9月30日まで14,606 16,832 86.8 %14,106 16,428 85.9 %
期日内に締結された賃貸借契約433 399 
もっと少ない:
期限内に締結された借款継続期間(284)(198)
この期間に署名された現在の占有スペースの新しいレンタル契約— (36)
借約期間内およびその他の期間が満期になる(144)(164)
小計14,611 16,833 86.8 %14,107 16,429 85.9 %
期間内購入と投入使用物件(2)
— — 476 622 
この間使用停止処分及び財産(2)
(171)(175)— — 
20 xx年12月31日まで14,440 16,658 86.7 %14,583 17,051 85.5 %
12ヶ月まで12ヶ月まで
2022年12月31日2021年12月31日
レンタルする
平方フィート
レンタル可能である
平方フィート
パーセント
レンタル(1)
レンタルする
平方フィート
レンタル可能である
平方フィート
パーセント
レンタル(1)
20 xx年12月31日まで14,583 17,051 85.5 %14,260 16,428 86.8 %
期日内に締結された賃貸借契約2,153 2,250 
もっと少ない:
期限内に締結された借款継続期間(1,404)(1,521)
この期間に署名された現在の占有スペースの新しいレンタル契約(66)(144)
借約期間内およびその他の期間が満期になる(713)16 (738)
小計14,553 17,067 85.3 %14,107 16,429 85.9 %
期間内購入と投入使用物件(2)
663 691 476 622 
この間使用停止処分及び財産(2)
(776)(1,100)— — 
20 xx年12月31日まで
14,440 16,658 86.7 %14,583 17,051 85.5 %
同店分析
2021年12月31日以降の買収·処分減少
および開発プロジェクト/停止されたサービスの再建プロジェクト(2)(3)
(669)(691)96.8 %(776)(1,099)70.6 %
同じ店のレンタル率13,771 15,967 86.2 %13,807 15,952 86.6 %
(1)計算方法は,期末までに賃貸を開始した関連平方フィートに,期末までに我々の在役物業空き空間の未賃貸に関する平方フィートを加え,期末までの賃貸可能在役面積総面積で割って百分率で表す.
(2)
昨年完成した購入·処分および現在の発展状況と使用停止した再建状況については、それぞれ32ページと33ページを参照されたい。
(3)過去12ヶ月以内に完了した処分は前期データから差し引かれ、前12ヶ月以内に完了した買収は今期データから差し引かれる。過去12カ月以内に使用を開始した再建項目は前期間のデータから差し引かれたが,過去12カ月以内に使用が開始された発展項目と以前使用を中止した再建項目は今期データから差し引かれた

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
賃貸料浮上·引き下げ分析(1)
(単位:千)
3か月まで
2022年12月31日
平方フィート署名総数のパーセント
その間に
レンタル可能な割合
平方フィート
変更率
現金レンタル料(2)
変更率
課税賃貸料(3)
1年以下の空きスペースのための借款23654.5%1.4%6.5%11.5%(4)
分析から除外するための空間締結のためのリース(5)
19745.5%
12ヶ月まで
2022年12月31日
平方フィート署名総数のパーセント
その間に
レンタル可能な割合
平方フィート
変更率
現金レンタル料(2)
変更率
課税賃貸料(3)
1年以下の空きスペースのための借款1,25858.4%7.6%9.7%17.2%
分析から除外するための空間締結のためのリース(5)
89541.6%











(1)本分析で分析した人口には,関連期間に締結されたテナント期間が1年を超える合併テナントが含まれている。倉庫空間、小売空間、管理オフィス、経営履歴が1年未満の新規買収資産に関する賃貸および賃貸賃貸率は、本分析の範囲には含まれていない。
(2)本分析では、先にレンタルした最後の12ヶ月の現金支払い賃貸料と新規賃貸現金支払い賃貸料の最初の12ヶ月を比較して、百分率変動を計算した。
(3)本分析では,従来のテナント料の計上ベース賃貸料と新規賃貸契約の計上ベース賃貸料を比較し,百分率変動を計算した。新たに締結されたリース契約については,将来の拡張,収縮,回収リース支出構造の変化や他の類似した原因が知られているにもかかわらず,このような変動は制賃貸料の加重平均を本分析に用いるべきである。
(4)2022年12月31日までの3カ月間の業績は、バージニア州アーリントンにあるアーリントン門戸の司法研究所と行われた約58,000平方フィートの賃貸延期と拡張である大型賃貸取引の影響を受けている。この取引を無視して、2022年12月31日までの3ヶ月間、残りの分析群の現金と計算すべきレンタル料のパーセンテージ変化はそれぞれ10.7%と15.2%であった。
(5)我々の総合オフィスビル資産で署名されたリースを代表するが,これらのテナントは分析に入れる資格に適合しておらず,主に新規賃貸契約に署名した空間が1年以上空いているためである。

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
賃貸借期限時刻表
2022年12月31日まで
(単位:千)
満期年
年化賃貸
収入(1)
パーセント
年化賃貸
収入(%)
レンタル可能である
平方フィート
パーセント
レンタル可能である
平方フィート(%)
空いている$—2,21813.3
2023 (2)
40,5077.31,2837.7
2024 (3)
70,43412.72,01712.1
202566,08211.91,70410.2
202659,82110.81,5609.4
202754,4869.81,4548.7
202866,74312.01,78610.7
202939,1867.19745.9
203024,2244.46744.1
203123,0704.15873.5
203222,3914.05673.4
203310,3471.92311.4
203415,5812.84232.5
その後…62,42011.21,1807.1
合計/加重平均$555,292100.016,658100.0
平均残存賃貸期間
12/31/20225.6年
12/31/20216.0年
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/chart-98ddc814fda6429cafb.jpg
(1)各新たに実行された現在の占有空間の賃貸に関連する年間賃貸料収入は、現在の賃貸契約の満期日にのみ本明細書に組み込まれる。このような新規賃貸契約1件あたりの年間化賃貸料収入は、現在の賃貸契約の満期年から差し引かれ、新規賃貸契約の満期年に追加される。これらの調整は、既知のアップロールおよびダウンロールを有効に満了スケジュールに統合する。
(2)
満期日2022年12月31日の賃貸契約を含め、面積は約88,000平方フィート、年化賃貸収入は360万ドル。
(3)月ごとに計算した賃貸契約及びその他の創設契約は、約25,000平方フィート及び年化賃貸収入100万ドルを含み、賃貸契約満期日は1年零1日である

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
四半期ごとに記載された賃貸借期限の数量
2022年12月31日まで
(単位:千)
Q1 2023 (1)
Q2 2023Q3 2023Q4 2023
位置
まもなく満期になる
正方形
素材
期限切れのレンタル
収入(2)
まもなく満期になる
正方形
素材
期限切れのレンタル
収入(2)
まもなく満期になる
正方形
素材
期限切れのレンタル
収入(2)
まもなく満期になる
正方形
素材
期限切れのレンタル
収入(2)
アトランタです65$2,13241$1,52637$1,263108$4,133
ボストンです1004,145156796142
ダラスです1685,622672,320226771024,092
ミネアポリス3395510444125072896,373
ニューヨークです296341,875
オーランド331,087382711,856
ワシントンD.C.492,6411169015320
他にも468
合計/加重平均(3)
450$16,678144$5,659115$4,599574$16,542















(1)
満期日の2022年12月31日の賃貸契約を含め、面積は約88,000平方フィート、満期になる賃貸収入は370万ドル。このような調整は列報の他の期間に対しては行わない.
(2)満期を迎える賃貸収入の計算方法は、満期直前の平方フィートに現在この空間をレンタルしているテナントの1平方フィートあたりの総賃貸料を乗算することである。
(3)任意の所与年度の満期賃貸収入総額は、“レンタル満期スケジュール”に新たに署名したレンタル収入の影響を計上しているため、前ページの“レンタル満期スケジュール”に表示されている満期満期賃貸収入とはリンクしません。ここで反映されているのは,その場賃貸料に基づく満期収入である。

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
年単位の賃貸借期限
2022年12月31日まで
(単位:千)

12/31/2023 (1)
12/31/202412/31/202512/31/202612/31/2027
位置
まもなく満期になる
正方形
素材
まもなく満期になる
レンタルする
収入(2)
まもなく満期になる
正方形
素材
まもなく満期になる
レンタルする
収入(2)
まもなく満期になる
正方形
素材
まもなく満期になる
レンタルする
収入(2)
まもなく満期になる
正方形
素材
まもなく満期になる
レンタルする
収入(2)
まもなく満期になる
正方形
素材
まもなく満期になる
レンタルする
収入(2)
アトランタです250$9,053323$11,550421$14,087464$17,152607$22,291
ボストンです1214,966197671455,0981443323637
ダラスです36012,7122439,41360925,27334210,9002046,768
ミネアポリス3458,28090431,8162509,772401,4652187,416
ニューヨークです361,9712156949631315,21215709
オーランド1063,0243487,6902387,6842849,4442127,410
ワシントンD.C.613,4041789,051322,3701035,1871759,237
他にも46856
合計/加重平均(3)
1,283$43,4782,017$70,4481,704$64,7801,560$59,7931,454$54,474















(1)
満期日の2022年12月31日の賃貸契約を含め、面積は約88,000平方フィート、満期になる賃貸収入は370万ドル。このような調整は列報の他の期間に対しては行わない.
(2)満期を迎える賃貸収入の計算方法は、満期直前の平方フィートに現在この空間をレンタルしているテナントの1平方フィートあたりの総賃貸料を乗算することである。
(3)
任意の所与年度の満期賃貸収入総額は、“レンタル満期スケジュール”に記載されている満期満期賃貸収入にリンクすることはありません。“レンタル満期スケジュール”は、新たに署名したレンタル収入の影響を計上しているからです。ここで反映されているのは,その場賃貸料に基づく満期収入である。

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
契約テナント改善と賃貸手数料
2022年12月31日までの3ヶ月間2022年12月31日までの12ヶ月間この年度までに
2019 to 2022
(加重平均合計)
202120202019
リース取引総額
平方フィート431,9792,142,8522,247,3661,103,2482,730,3328,223,798
テナントはレンタル期間内に年間1平方フィートあたりの改善(1)
$4.05$3.22$2.78$4.30$4.21$3.61
レンタル期間内に一平方フィート当たり毎年のレンタル手数料$2.75$2.22$1.67$1.89$1.70$1.82
レンタル期間中は年間1平方フィートあたり合計$6.80
(2)
$5.44
(2)
$4.45$6.19$5.91$5.43
コミットメント期限の調整(3)を差し引く
テナント改善措置の期限が切れる(未払い)
1平方フィートあたり毎年レンタル期間
-$0.27-$0.10-$0.20-$0.40-$0.05-$0.14
調整された1平方フィート当たりの年間レンタル期間の合計$6.53$5.34$4.25$5.79$5.86$5.29




















注:この情報は,我々の統合オフィス資産に対してのみ提供され,記憶や許可空間に関するアクティビティは含まれていない
(1)テナントは、そのテナント改善手当の一部を適宜使用してその空間改善に関する支出を支払うことができるテナントについては、テナントが借入開始前にテナント改善手当のいずれかをその空間改善に使用することを選択したと仮定し、テナントが別途当社に通知しない限り。この仮定は,当社のテナントによるテナント改善手当の歴史的使用パターンに基づいて行われている。
(2)2022年第4四半期、ワシントンD.C.市場で重大な賃貸(合計約58,000平方フィート)を完了し、大量の資本を投入することを約束した。平均コミットメント資本コスト計算から本レンタルに関連するコストを除いた場合、2022年12月31日までの3ヶ月と12ヶ月の間に完了した総レンタルの1平方フィート当たりの年間平均コミットメント資本コストは、それぞれ6.06ドルおよび5.21ドルとなる。
(3)当社は過去に賃貸契約を締結する際に賃貸取引で約束した最高資本額を報告しており,その後テナント使用テナント改善手当の変更および/または変更は更新されていない。多くの場合、テナントはテナントに提供された手当を十分に使用していない場合や、一部のテナントに改善手当を満期にさせたりする。賃貸取引が完了した実際のコストをさらに明確にするために、満期またはこれ以上テナントに提供されないテナント改善手当は、本節で開示され、満期期間の1平方フィート当たりの賃貸空間の資本約束から差し引かれて、賃貸取引コストをより良く推定することが期待される
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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
地域の多元化
2022年12月31日まで
(ドルは千ドル単位)
位置
属性
年化する
賃貸収入
パーセント
年化賃貸
収入(%)
レンタル可能である
平方フィート
パーセント
広場の貸し出しができます
素材(%)
広場素材を借りるレンタル率(%)
アトランタです11$150,08227.04,71728.34,02685.4
ダラスです13105,77519.13,52421.22,89182.0
ワシントンD.C.667,35312.11,6209.71,28679.4
ミネアポリス666,37812.02,10412.61,93892.1
オーランド657,75610.41,76410.61,68195.3
ニューヨークです147,1328.51,0456.390386.4
ボストンです641,6847.51,2707.61,15590.9
他にも219,1323.46143.756091.2
合計/加重平均51$555,292100.016,658100.014,44086.7

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/chart-695e71551f6644c09d4.jpg

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
地域別の地理多様化
2022年12月31日まで
(単位:千平方フィート)

中央商務区都市充填·郊外合計して
位置状態.状態
属性
パーセント
のです。
年化する
レンタルする
収入.収入
(%)
レンタル可能である
正方形
素材
パーセント
レンタル可能な
正方形
素材
(%)

属性
パーセント
のです。
年化する
レンタルする
収入.収入
(%)
レンタル可能である
正方形
素材
パーセント
レンタル可能な
正方形
素材
(%)

属性
パーセント
のです。
年化する
レンタルする
収入.収入
(%)
レンタル可能である
正方形
素材
パーセント
レンタル可能な
正方形
素材
(%)
アトランタですガリウム.ガリウム29.71,3147.9917.33,40320.41127.04,71728.3
ダラスですTX1319.13,52421.21319.13,52421.2
ワシントンD.C.バージニア州コロンビア特区35.37224.336.88985.4612.11,6209.7
ミネアポリスマンガン.マンガン16.19375.655.91,1677.0612.02,10412.6
オーランド平面.平面48.61,4558.821.83091.8610.41,76410.6
ニューヨークですニューヨークです。18.51,0456.318.51,0456.3
ボストンです体積量67.51,2707.667.51,2707.6
他にも23.46143.723.46143.7
合計/加重平均1138.25,47332.94061.811,18567.151100.016,658100.0


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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
業界の多元化
2022年12月31日まで
(ドルは千ドル単位)
パーセント
総数のパーセント年化賃貸年化賃貸借りた広場レンタル率
業界.業界宿泊客テナント(%)収入.収入収入(%)素材平方フィート(%)
商業サービス8711.9$85,72215.42,27115.7
工事、会計、研究、管理及び関連サービス10314.075,25913.61,90813.2
法律サービス8211.256,30710.11,4129.8
政府の実体60.847,3578.59396.5
信託機関202.737,7596.81,0377.2
不動産.不動産506.827,8555.08355.8
雑貨小売店91.222,9944.15623.9
持ち株やその他の投資オフィス354.820,0073.65023.5
石油と天然ガス採掘40.519,3273.55613.9
証券·商品仲買·取引業者·取引所·サービス496.717,7413.24673.2
医療サービス304.116,4893.04242.9
車の修理、サービス、駐車71.012,8192.34
保険代理、ブローカー、サービス192.611,7692.13532.4
会員制組織162.29,9321.81971.4
飲食場所314.28,3931.52211.5
他にも18625.385,56215.52,74719.1
合計する734100.0$555,292100.014,440100.0
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1042776/000104277623000021/chart-366cb57efd534393a14.jpg

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
物件投資活動
2022年12月31日まで
(ドルは千ドル単位)

前年度と今年度完成した買収
属性街/回街市調達期間パーセント
所有権(%)
完成年購入価格広場の貸し出しができます
素材
レンタル率は
買収(%)
桃樹街999番地アトランタ/ミッドタウンQ4 20211001987$223,90062277
アトランタ広場アトランタ/西北Q4 2021100適用されない4,000適用されない適用されない
桃樹街1180番地アトランタ/ミッドタウンQ3 20221002005465,66569196
合計/加重平均$693,5651,31387




前年度と今年度中に完成した資産処分
属性街/回街市処置期パーセント
所有権(%)
完成年販売価格広場の貸し出しができます
素材
レンタル率は
処置(%)
2つのピアース広場シカゴ/西北Q1 20221001991$24,00048534
225と235大統領がボストン/128号線Q1 20221002001 and 2000129,000440100
ケンブリッジポートフォリオボストン/ケンブリッジQ4 2022100多種多様である160,22517594
合計/加重平均$313,2251,10070











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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
その他の投資
2022年12月31日まで
(ドルは千ドル単位)

開発可能なブロック
属性街/回街市山前プロジェクトに隣接するエーカー不動産帳簿価値
ガヴィテーロアトランタ/バックハイダーメディチ家2.0$2,605
グレンリッジハイランド3号アトランタ/中央周界グレンリッチ高地3.02,015
アトランタギャラリーアトランタ/西北ガレリア16.324,240
国家ショッキング金属加工161ダラス/ラスコナスラスコナス企業センター4.53,320
ロイヤル路地ダラス/ラスコナス6011、6021、6031接続路10.62,837
ジョン·カーペンター高速道路ダラス/ラスコナス西ジョンカーペンター高速道路750号3.51,000
ダラス広場ダラス/下北有料道路広場オフィスビル1.95,770
都市公園オーランド/マリ湖400と500の都市公園公地18.99,116
合計する60.7$50,903

中止された再建プロジェクト
属性街/回街市隣接する山麓ホテル構造タイプレンタル率(%)平方フィート当期資産基盤
みかん南通り222番地(1)
オーランド/CBD南オランジ通り200番地再建プロジェクト14.61272,460万ドル




(1)同物件は2020年10月29日に買収され、時空置を買収した。それは会社が南オランジ大通り200号にある物件と同じホールと中庭を共用します。再建プロジェクトには、より多くの光と空気がテナント空間に入ることを可能にする強化された窓線とベランダが含まれ、同時にロビー、公共エリア、トイレもリフォームされた

33


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
定義を補足する
以下は,本補足報告で用いられる様々な用語の定義であり,いくつかの非公認会計基準財務指標の定義と,会社経営陣がこれらの指標が投資家に会社の財務状況や経営結果に関する有用な情報を提供すると考えている理由である。以下に定義する任意の非公認会計基準財務計量の入金は36ページから始まる
調整された運営資金(“AFFO”:当社がAFFOを計算する方法は、コア運営資金から、非増量資本支出に従って調整し、その後、非現金項目を加えて、非不動産減価償却、直線賃貸料及び公正価値賃貸調整、利息支出及び補償支出の非現金部分、及び合弁企業(有あれば)に対して類似の調整を行うことを含む。AFFOは1種の非GAAP財務指標であり、GAAPによって計算された純収入の代替指標と見なすべきではなく、会社の経営業績に対する評価とするべきである。当社は、AFFOは私たちの増分資本投資能力を評価する有意義な補完業績指標として、投資家に役立つと信じています。他の不動産投資信託基金は当社と同様にAFFOを定義しない可能性があるため,当社のAFFOの計算は他のREITsの計算結果と比較できない可能性がある。
年化賃貸収入(“ALR”:ALRの算出方法は、(I)賃貸料支払い(基本賃貸料プラス運営費用精算と定義し、テナントが署名した賃貸条項に基づいて月ごとに支払うが、a)賃貸料減免およびb)既存賃貸がカバーする空間の実行済みだが賃貸に関する賃貸料支払いを開始していないと定義する)に(Ii)12を乗算する。年、半年度または四半期ごとに契約賃貸料または運営費用を徴収して精算する場合、これらの金額にそれぞれ1、2または4の係数を乗じて経年化数字を計算する。契約されているがまだ開始されていない未賃貸空間に関するレンタルについて、ALRの計算方法は、(I)毎月の基本賃貸料支払い(相殺を含まない)に、レンタル期間の最初の1ヶ月の任意の運営費用精算を加え、(Ii)12を乗算する。別の説明がない限り、この指標には、開発物件や再開発により中止された物件(ある場合)に関する収入は含まれていない。
コアEBITDA:会社はコアEBITDAを利息、税項、減価償却と償却前の純収益(公認会計基準に基づいて計算)を差し引いて、いかなる減価損失、物件販売の収益或いは損失及びその他の私たちの収益の変動を引き起こし、核心持続業務による収益を確定することを困難にする重要なあまり見られない項目である。コアEBITDAは非GAAP財務指標であり、GAAPによって計算された純収入の代替指標と見なすべきではなく、会社の経営業績に対する評価とするべきである。コアEBITDAは、非現金支出(減価償却や償却など)の影響や、会社の日常業務に属さない項目を考慮することなく、会社の継続経営の業績を理解するための測定基準を提供するための指標を提供しているため、補完業績測定基準として投資家に有用であると考えている。他のREITsは当社と同様にコアEBITDAを定義しない可能性があるため,当社のコアEBITDAの計算は他のREITsの計算と比較できない可能性がある。
運営からのコア資金(“コアFFO”:NAREITの定義によると、会社はFFOからコアFFOを計算し、スワップおよび/または債務および任意の重大な非日常的プロジェクトの補償収益または損失に基づいて調整する。コアFFOは1種の非GAAP財務指標であり、GAAPによって計算された純収入の代替指標と見なすべきではなく、会社の経営業績に対する評価とするべきである。当社は、補完業績測定基準として、コアFFOは投資家にとって有用であり、いくつかの非一般的または非日常的なプロジェクトの影響を排除しているため、これらのプロジェクトは重大な収益変動をもたらす可能性があるが、会社のコア業務運営とは直接関係がないと考えている。そのため、会社はCore FFOは異なる時期の経営業績を比較することに役立ち、そして未来の利益潜在力にもっと意義のある予測指標を提供することに役立つと信じている。他の不動産投資信託基金は当社と同様にコアFFOを定義しない可能性があるため,当社のコアFFOの計算は他のREITsの計算と比較できない可能性がある。
EBITDA:EBITDAの定義は,利息,税項,減価償却,償却前の純収益を差し引くことである。
EBITDARE:当社は現行の全国不動産投資信託協会(“NAREIT”)の定義に基づいてEBITDARを計算する。NAREITは現在EBITDAREを財産販売,減価損失,不動産資産減価償却,不動産資産償却,利息支出と税収および合弁企業の同じ調整後の純収益(GAAPによる計算)と定義している。歴史的コスト会計および耐用年数推定によると、類似の条件では、上記のいくつかの調整は、同じ資産を所有する所有者によって異なる可能性がある。EBITDAREは非GAAP財務指標であり、GAAPによって計算された純収入の代替指標と見なすべきではなく、会社の経営業績の評価とするべきである。同社は、EBITDAREは、非現金支出(減価償却や償却など)や資本化や資本構造支出(例えば、利息支出や税収)の影響を考慮することなく、会社の持続的な経営の結果を知るための測定基準を提供するために、業績を補完する尺度として投資家に役立つと考えている。同社はまた,EBITDAreは異なる時期の経営業績や他のREITsとの経営業績の比較に役立つと信じている。しかし,他のREITsはNAREITの定義に基づいてEBITDAREを定義しないか,あるいは当社が現在のNAREITの定義とは異なる解釈をする可能性があるため,当社ではEBITDAREの計算をこのような他のREITsの計算と比較できない可能性がある。
運営資金(“FFO”:会社は現在の全国不動産投資信託協会(“NAREIT”)の定義に基づいてFFOを計算する。NAREITは現在、FFOを純収益(公認会計基準に基づいて計算)と定義しており、不動産関連の減価償却と償却、ある不動産資産の売却の損益、制御権変更の損益、ある不動産資産と実体投資の減価減価(減価が直接実体の保有に起因するべき古い不動産価値の低下)、および合弁企業のこのような協調プロジェクト(例えば、ある)を適切に調整している。歴史的コスト会計および耐用年数推定によると、これらの調整は、同じ資産を所有する所有者が類似した条件で異なる可能性がある。FFOは1種の非GAAP財務指標であり、GAAPによって計算された純収入の代替指標と見なすべきではなく、会社の経営業績に対する評価とするべきである。同社は、FFOは補完業績評価指標として投資家に役立つと考えており、減価償却、償却、不動産販売収益や損失の影響を排除しているため、これらは歴史的コストに基づいており、不動産の価値が時間の経過とともに予測可能に減少していると暗黙的に仮定している。当社はまた,FFOは異なる時期の経営業績や他のREITsとの経営業績の比較に役立つと信じている。しかし,他のREITsはNAREITの定義に基づいてFFOを定義しない場合や,当社が現在のNAREITの定義とは異なる解釈をする可能性があるため,当社ではFFOの計算を当該などの他のREITsの計算と比較できない可能性がある.
総資産:総資産とは、不動産資産に関する減価償却·累計償却、および繰延賃貸コストに関する累計償却後の総資産である。
不動産総資産:不動産総資産とは、不動産資産に関する減価償却累計額と償却累計後の不動産資産総額のこと。
逓増資本支出:漸増資本支出は基礎資産の創収能力を漸増的に増強する非経常的資本支出と定義される。テナント改善、賃貸手数料、建築資本及び賃貸買収時空間による繰延賃貸インセンティブ(“賃貸コスト”)、1年以上空いている空間の賃貸コスト、買収直後に跡地賃貸契約が満了した新規買収物件の空間の賃貸コスト、建物拡張に関する改善、建築物の基本分類を変更する改修、および買収時に確定し、買収直後に完成した繰延建築維持資本が本措置に含まれている。
非増分資本支出:非増量資本支出は、テナント改善と賃貸手数料に関する経常的資本支出として定義され、これらの資本支出は、対象資産の創出能力を段階的に向上させることはない。第一世代テナント改善及び賃貸手数料、及び上記定義に適合する増量資本支出の他の資本支出は含まれていません。
物件純営業収入(“物件NOI”:会社はコアEBITDAから物件NOIを計算し、一般や行政費用、ピエモンテ社が他の組織のために行っている物件管理に関する収入および会社の他の収入や支出項目(例えば、融資投資利息収入や未完成取引を追求するコスト)に基づいて調整することで物件NOIを算出する。当社は権責発生制や現金受取制でこの措置を提案することができます。受取制で列報を実現する場合、不良債権非現金総準備、直線賃貸料、公正価値賃貸収入の影響も除去される。物件NOIは非GAAP財務指標であり、GAAPによって計算された純収入の代替指標と見なすべきではなく、会社の経営業績に対する評価とすべきである。当社は、物件NOIは、会社の行政管理費用を必要とすることなく、物件のみによる収入の補充比較業績を評価するため、投資家にとって有用であると考えている。他のREITsは当社と同様に財NOIを定義しない可能性があるため,当社では財NOIの計算を他のREITsの計算と比較できない可能性がある.
同店純営業収入(“同店純営業収入”:当社は同店純営業収入を物件純営業収入として計算しており、今年度と前年の報告期間内に以下の基準を満たす物件であるため、(I)それらは所有しており、(Ii)開発/再建中ではなく、(Iii)資本化された運営費用はない。同じ店NOIには土地資産に起因する金額も含まれていない。当社は権責発生制や現金受取制でこの措置を提案することができます。Same Store NOIは非GAAP財務指標であり、GAAPによって計算された純収入の代替指標と見なすべきではなく、会社の経営業績に対する評価とすべきである。当社は、同一店舗NOIは、同一グループの物件から発生する収入の1つの時期から次の時期までの補充比較実績として、投資家に役立つと考えている。他の不動産投資信託基金は当社と同じ方法で同じ店NOIを定義しない可能性があるため,会社が同じ店NOIの計算を他のREITsの計算と比較できない可能性がある。
同一店舗物件:同一店舗物件とは,本年度および前年度報告期間内に以下の基準を満たす物件である:(I)所有,(Ii)開発/再建中でない,および(Iii)運営費用はいずれも資本化されていない.同じ商店属性には土地資産は含まれていない。

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
研究報道

株式研究報告
ディラン·ブルジンスキーアンソニー·ポールCFAデヴィッド·ロジャース首席財務官マイケル·ルイスCFA
緑街顧問摩根大通ロバート·W·ベルド社はTruist証券
湾景圏100号、スイートルーム400マディソン通り383号公共広場200番地五番街711号、4階
カリフォルニア州ニューポートビーチ郵便番号:9266032階1650号スイートニューヨーク市郵便番号10022
Phone: (949) 640-8780ニューヨーク市、郵便番号:10179オハイオ州クリーブランド、郵便番号44114Phone: (212) 319-5659
Phone: (212) 622-6682Phone: (216) 737-7341

固定収益研究カバー範囲
マーク·S·ストリットCFA
摩根大通
マディソン通り383号
3階
ニューヨーク市、郵便番号:10179
Phone: (212) 834-5086

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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
業務資金、業務コア資金、業務調整資金
監査を受けていない
3か月まで12ヶ月まで
12/31/20229/30/20226/30/20223/31/202212/31/202112/31/202212/31/2021
普通株に適用される公認会計原則純収益/(損失)$75,569 $3,331 $7,966 $59,964 $(31,750)$146,830 $(1,153)
減価償却
34,587 34,743 32,187 31,332 31,756 132,849 119,629 
償却する
23,905 23,278 21,468 22,240 22,003 90,891 85,946 
減価損失
25,981 — — — 41,000 25,981 41,000 
売却物件の損失/(収益)
(101,055)— (1)(50,673)— (151,729)— 
普通株に適用されるNAREIT運営資金58,987 61,352 61,620 62,863 63,009 244,822 245,422 
調整:
2022年第4四半期経営陣再編に関する解散費2,248 — — — — 2,248 — 
普通株に適用される業務コア資金61,235 61,352 61,620 62,863 63,009 247,070 245,422 
調整:
債務発行コストの償却,支払手形の公平な市場調整および優先手形の割引926 922 763 778 781 3,389 2,857 
非不動産資産減価償却191 189 175 173 187 728 949 
賃貸収入の直線効果
(2,356)(3,268)(3,029)(2,577)(1,939)(11,230)(10,566)
株に基づく報酬調整1,717 1,950 1,718 (552)2,772 4,833 7,924 
リース関連無形資産の償却
(3,713)(3,542)(3,009)(3,162)(3,098)(13,426)(11,290)
非増量資本支出
建築·建造·開発(3,967)(6,897)(4,748)(3,506)(7,660)(19,118)(33,410)
テナント状況を改善する(2,934)(3,146)(3,402)(11,506)(10,223)(20,989)(28,892)
リースコスト(4,017)(4,078)(1,188)(3,935)(4,430)(13,217)(12,860)
普通株に適用される業務調整後資金$47,082 $43,482 $48,900 $38,576 $39,399 $178,040 $160,134 







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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
同店純営業収入(受取実現制)
監査を受けていない
3か月まで12ヶ月まで
12/31/20229/30/20226/30/20223/31/202212/31/202112/31/202212/31/2021
ピエモンテに適用される純収益/(損失)$75,569 $3,331 $7,966 $59,964 $(31,750)$146,830 $(1,153)
非持株権益に適用される純収益/(損失)— (1)— (5)— (14)
利子支出20,739 17,244 13,775 13,898 13,917 65,656 51,292 
減価償却34,778 34,931 32,362 31,505 31,943 133,577 120,578 
償却する23,905 23,278 21,468 22,240 22,003 90,891 85,946 
非制御権益の減価償却と償却に起因することができる20 21 22 22 22 85 84 
減価損失25,981 — — — 41,000 25,981 41,000 
売却物件の(収益)/損失(101,055)— (1)(50,673)— (151,729)— 
EBITDARE79,938 78,805 75,591 76,956 77,130 311,291 297,733 
2022年第4四半期経営陣再編に関する解散費2,248 — — — — 2,248 — 
コアEBITDA82,186 78,805 75,591 76,956 77,130 313,539 297,733 
一般と行政費用5,668 6,590 7,027 7,595 7,835 26,879 30,252 
売掛金は現金ではなく一般的に用意されています(1,000)(1,000)(1,000)— (965)(3,000)(553)
管理費収入(261)(177)(203)(362)(323)(1,004)(1,269)
その他(収入)/支出(193)(119)273 (1,808)(2,667)(1,847)(9,089)
賃貸収入の直線効果(2,356)(3,268)(3,029)(2,577)(1,939)(11,230)(10,566)
非持株権による賃貸収入の直線効果(4)(4)(1)(1)(10)
リース関連無形資産の償却(3,713)(3,542)(3,009)(3,162)(3,098)(13,426)(11,290)
不動産純営業収入(受取実現制)80,327 77,285 75,649 76,641 75,974 309,901 295,221 
営業(収入)/赤字純額:
買収する(7,928)(5,423)(2,673)(2,697)(2,460)(18,720)(2,460)
性質.性質(2,342)(2,587)(2,704)(3,080)(4,555)(10,714)(17,572)
その他の投資224 211 138 189 217 763 841 
同店純営業収入(受取実現制)$70,281 $69,486 $70,410 $71,053 $69,176 $281,230 $276,030 










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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
サービスにおける製品組合せ詳細(1)
2022年12月31日まで
(単位:千)
プロジェクト名エネルギースター認証LEED認証BOMA 360認証所有権パーセント建物の数レンタル可能な広場素材を持っておりますレンタル率レンタル開始率
経済リース率(2)
年化賃貸収入
アトランタです
桃樹街999番地 P  P  P100.0%162385.6 %81.1 %72.7 %20,614 
桃樹街1180番地 P  P  P100.0%169196.8 %96.1 %87.7 %33,148 
ガレリア P    P 100.0%52,15678.7 %73.3 %68.9 %54,775 
グレンリッチ高地 P  P  P 100.0%271493.7 %93.1 %92.4 %24,031 
1155周中心西 P  P  P 100.0%137783.0 %83.0 %80.6 %12,016 
メディチ家 P    P 100.0%115693.6 %93.6 %93.6 %5,498 
大部分市街地小計/加重平均114,71785.4 %82.1 %77.5 %150,082 
ボストンです
ウォールストリート5号 P  P  P 100.0%1182100.0 %100.0 %100.0 %7,208 
道端のオフィス団地 P    P 100.0%2473100.0 %93.0 %93.0 %18,367 
バーリントンショッピングセンター通り25番地 P    P 100.0%129183.8 %82.5 %77.3 %10,045 
中央通り八十と九十号 P    P 100.0%232479.0 %71.3 %61.1 %6,064 
大部分市街地小計/加重平均61,27090.9 %86.1 %82.3 %41,684 
ダラスです
広場オフィスビル P  P  P 100.0%31,43187.6 %87.4 %86.4 %49,999 
リンカーン公園1号 P  P  P 100.0%125676.2 %76.2 %56.6 %7,584 
烏亀渓公園広場 P    P 100.0%117781.4 %79.7 %76.8 %6,660 
マッカーサー通り北665号 P  P  P 100.0%125680.1 %80.1 %78.1 %6,307 
西ジョンカーペンター高速道路750号 P  P  P 100.0%130771.3 %68.7 %68.7 %6,759 
6011、6021、6031接続路 P    P 100.0%360691.9 %91.9 %83.2 %18,604 
ラスコナス企業センター P    P 100.0%349164.8 %62.5 %61.9 %9,862 
大部分市街地小計/加重平均133,52482.0 %81.4 %77.7 %105,775 
ミネアポリス
US Bancorpセンター P  P  P 100.0%193792.4 %91.4 %89.5 %34,005 
一、二子午線 P    P 100.0%238494.3 %94.3 %94.3 %11,909 
新月嶺II P  P  P 100.0%130186.4 %72.1 %69.8 %8,908 
ノーマン·ボインテ一世 P    P 100.0%121485.0 %85.0 %84.1 %6,059 
怡東大道9320号      100.0%1268100.0 %100.0 %100.0 %5,497 
大部分市街地小計/加重平均62,10492.1 %89.6 %88.4 %66,378 
ニューヨークです
ブロード通り60番地     P 100.0%11,04586.4 %86.4 %86.3 %47,132 
大部分市街地小計/加重平均11,04586.4 %86.4 %86.3 %47,132 


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プロジェクト名エネルギースター認証LEED認証BOMA 360認証所有権パーセント建物の数レンタル可能な広場素材を持っておりますレンタル率レンタル開始率
経済リース率(2)
年化賃貸収入
オーランド
南オランジ通り200番地 P  P  P 100.0%165393.0 %84.1 %75.0 %22,250 
CNLセンターIとII P    P 99.0%262094.0 %94.0 %86.3 %23,853 
西教堂通り501番地      100.0%1182100.0 %100.0 %100.0 %1,741 
400と500の都市公園公地 P  P  P 100.0%2309100.0 %100.0 %100.0 %9,912 
大部分市街地小計/加重平均      61,76495.3 %92.0 %85.9 %57,756 
ワシントンD.C.
フェルファックス北路四二零五号 P  P  P 100.0%130886.0 %86.0 %86.0 %13,379 
アーリントン·ゲートウェイ P  P  P 100.0%132989.4 %87.8 %79.0 %15,307 
クラレンデン通り3100番地 P  P  P 100.0%126182.4 %82.4 %78.5 %9,238 
アイストリート1201と1225番地 P  P  P
(3)
249669.2 %69.2 %67.9 %20,976 
バージニア通り四百号 P    P 100.0%122674.8 %74.8 %74.8 %8,453 
大部分市街地小計/加重平均61,62079.4 %79.1 %76.3 %67,353 
他にも
飛び地 P  P  P 100.0%1301100.0 %100.0 %100.0 %11,130 
1430 Enclave Parkway P  P  P 100.0%131382.7 %82.7 %81.8 %8,002 
大部分市街地小計/加重平均261491.2 %91.2 %90.7 %19,132 
合計する5116,65886.7 %84.6 %81.1 %555,292 



















(1)
本スケジュールは,ピエモンテの在役物業組合の情報のみを含む.本別表に含まれていない投資に関する資料は、33ページを参照されたい。
(2)経済賃貸率には、署名されているがレンタルが開始されていない現在の空き空間に関する面積と、賃貸料減免を得たテナント(一部の賃貸料減免のみを取得したテナントの割合調整後)に関する面積は含まれていない。
(3)ピエモンテはEye Street 1201号98.6%の株式とEye Street 1225号98.1%の株式を所有しているが、各物件所有権エンティティの合弁契約条項によると、各資産の100%キャッシュフローを得る権利がある。

39


ピエモントオフィスビル不動産信託会社
まだ始まっていない主な借款と主な減収

同社は2022年12月31日現在、まだ開始されていないか、または減収中の空きスペースのための約1,140,000平方フィートのレンタルを実行している


以下は50,000平方フィート以上の未着工新規賃貸借契約及びその予想着工日のスケジュールである。レンタル契約の更新はこのスケジュールに含まれていません。

テナント属性市場平方フィート
レンタルする
空間状況推定数
授業を始める
日取り
新しい/
広がる
キンリー·ホーン法律事務所南オランジ通り200番地と222番地オーランド61,348空いているQ4 2023新機能
ブランド工業サービスギャラリー600アトランタです50,380空いているQ1 2023新機能



以下は2022年12月31日までに50,000平方フィート以上の賃貸借明細書を減値するか、今後12ヶ月以内に減値することである
テナント属性市場2平方フィート薄くした賃貸借発効日余剰減損計画賃貸借契約が満期になる
ビルダFirstSource6031 Connection Driveダラスです55,456Q3 20222022年7月から2023年6月までQ2 2035
CVS Caremark西ジョンカーペンター高速道路750号ダラスです81,870Q1 20232023年1月、2月、4月Q4 2028
ブランド工業サービスギャラリー600アトランタです50,380Q1 20232023年3月から2024年2月まで;2025年3月Q3 2034
キンリー·ホーン法律事務所南オランジ通り200番地と222番地オーランド61,348Q4 20232023年11月から2024年10月までQ4 2034









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ピエモントオフィスビル不動産信託会社
運営と財務データを補完する
リスク、不確実性、限界

本補足資料に含まれるいくつかの陳述は前向き陳述であり、改正後の1933年証券法第27 A節(“証券法”)と改正後の1934年証券取引法第21 E節(“取引法”)の意味を満たしている。我々は,このようなすべての前向き陳述を証券法第27 A節と取引法第21 E節(状況に応じて)の前向き陳述に関する安全港条項に組み込む予定である。このような情報は、いくつかの既知および未知のリスクおよび不確実性の影響を受け、実際の結果が予想と大きく異なる可能性がある。したがって、そのような陳述は私たちの未来の業績を保証するものではない。このような前向き表現は、一般に、“可能”、“将”、“予想”、“意図”、“予想”、“推定”、“信じ”、“継続”または同様の言葉またはフレーズのような前向き用語を使用することによって識別することができ、未来のイベントまたは傾向の予測、または歴史的イベントのみに関連する言葉またはフレーズを表すことができる。本補足案におけるこのような陳述の例は、2023年12月31日までの年間の会社の純収益、減価償却、償却、コアFFO、および希釈後の1株当たりコアFFOの推定範囲を含む。これらの陳述はピエモンテ社経営陣の信念と仮定に基づいているが,ピエモンテ社経営陣の信念と仮定は声明を発表する際に得られる情報に基づいている.
経済、規制、社会経済(在宅勤務を含む)、技術(例えば、メタバース、Zoomなど)および不動産市場、オフィス部門、ビジネスオフィススペースの使用パターンの変化などに影響を与える可能性がある、展望性陳述で説明されている私たちの実際の結果および期待と大きく異なるいくつかの要因、または私たちは、主に運営または年化された賃貸収入の高度に集中した市場;競争は、既存の賃貸契約の更新、または既存の賃貸契約と同様の条項で賃貸空間を再レンタルするための私たちの影響です。テナント終了、契約違約、テナント収縮、またはテナントの財務状況の変化、特に私たちの大きな主要なテナントによるもの;私たちの長期資産またはそれによって生じる営業権の減価費用;私たちの不動産戦略と投資目標の成功は、私たちの成功した再開発と開発戦略を実施すること、または適切な買収と剥離の能力を決定し、改善することを含む。不動産投資の流動性不足には、我々の目標物件の買い手/販売者数に影響を与える可能性のある経済的変化と、不動産投資信託基金(“REITs”)が受ける規制制限と、それによって、私たちが物件の不利な変化に迅速に対応する能力に与える障害が含まれている;私たちの買収と処分に関連するリスクと不確定性は、多くのリスクと不確実性が買収や処分時に知られていない可能性がある;潜在的なサプライチェーンの中断、それによって増加するコストとリスクを含む開発と建設遅延;未来のテロ行為内乱, 私たちが所有している主要な都市地域で発生したり、武装して敵対的に行動したり、将来私たちの任意の物件やテナントにネットワークセキュリティ攻撃を行ったり、ネットワーク事件の発生に関連するリスク、あるいは私たちのネットワークセキュリティ欠陥は、私たちの業務に負の影響を与える可能性があり、私たちの運営中断、私たちの機密情報の損傷、および/または私たちの業務関係に損害を与える可能性があります;オフィスビル所有者に実施された環境基準を含む政府の法律と法規を遵守するコスト;保険未加入の損失や私たちの保険カバー範囲を超える損失、および私たちは合理的なコストで十分な保険カバーを得ることができません。政府テナント占有物件の直接管理に関連する追加リスクおよびコスト、例えば政治環境の潜在的な変化、連邦または州政府テナント資金の減少、または州政府閉鎖または休暇中の政府テナント違約リスクの増加;公開市場の重大な価格および出来高変動は、私たちが普通株を上場する取引所を含む;ロンドン銀行間同業借款金利(LIBOR)と隔夜融資金利を保証する方法の変化、および2023年6月以降にドルLIBORを段階的に淘汰する予定である。融資者資本準備金要求の変化と公共債券市場金利の迅速な上昇は、不動産融資または既存債務の再融資能力に影響を与えるか、または運営/融資コストを著しく増加させる可能性がある;将来の債務または株式証券の発行が私たちの普通株価値に与える影響;インフレとインフレ率の持続的な上昇に関連する追加のリスクとコスト, 経済衰退の可能性を含み、これは、私たちの運営およびテナントの運営および彼らの賃貸料を支払う能力に悪影響を及ぼす可能性がある;環境および規制事項に関連する不確実性;重要なサプライチェーンおよび国際貿易に悪影響を及ぼす可能性のある地政学的事態の発展に直接または間接的に引き起こされるテナントの財務状況の変化;既存の国際貿易協定の終了または脅威の終了、または輸出入商品に関税または報復関税を課すこと;私たちが受けているまたは受ける可能性のある任意の訴訟の影響;石油や天然ガス、ホテル業、旅行、協力など、特定の業界のテナントを持つ物件に関連する追加のリスクとコスト、始動中および経済低迷中の違約リスク、不動産投資信託基金および不動産全体に影響を与える税法の変化、および1986年に改正された“国税法”に基づいて不動産投資信託基金になる資格を持ち続ける能力、または私たちの株主に悪影響を及ぼす可能性のある他の税法の変化、私たちの内部統制と手続きの将来の有効性。実際または発生する可能性のある公衆衛生流行病または暴発、例えば新冠肺炎流行中に発生した疫病、および政府と個人がこのような健康危機に対抗するために取った措置は、私たちの業務運営と財務業績に重大な悪影響を与える可能性がある;私たちはテナント賃貸関連資産の一般準備金が十分であるかどうか、あるいは未来に任意の他の準備金を確立するかどうか;および項目1 Aで議論されたリスク要素を含む他の要素を含む。ピエモンテ社の最新のForm 10-K年次報告書と私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した他の書類です。

これらの前向き陳述に過度に依存しないように読者に戒め,これらの陳述は本補足報告の発表日にのみ発表される。私たちは、本補足報告書に含まれる任意のこのような前向き陳述の正確性を保証することはできず、新しい情報、未来のイベント、または他の理由でも、いかなる前向きな陳述も公開的に更新または修正するつもりはない。

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