添付ファイル99.1
|
|
サンパウロ、2022年11月10日 -Vasta Platform Limited(ナスダックコード：VSTA)-VASTAまたは会社は今日、2022年9月30日までの2022年第3四半期(3 Q 22)の財務と経営実績を発表した。財務結果はブラジルレアル で表され、国際財務報告基準(IFRS)に従って報告された。
ハイライト
 | Vastaの2022年販売周期(2012年第4四半期から22年第3四半期)の累計購読収入は合計10.24億レアルで、前の販売周期(2019年第4四半期から2012年第3四半期)に比べて38%増加し、2022年のACVガイドラインより2.4%高かった。我々の混合購読教科書製品(PAR)を含まない購読収入は47%増加し，総純収入は30%増加した。 |
| 第3四半期、定期購読収入は76%増加し、主に伝統的な学習システムと補充解決策のおかげである。2022年のACVの収入 は，Vastaがハイエンドブランドの増加に成功し，PARからデジタル購読製品(教科書であるサービスプラットフォーム)への移行を継続し，会社の戦略と一致しているため，より高品質なソースで構成されている。 |
| 第3四半期，調整後EBITDA総額は2，300万レアルであり，2011年第3四半期調整後EBITDAがマイナス2，900万レアルと比較して増加した。この改善は主に運営レバレッジ収益、コスト節約、および購読製品の増加に伴い改善された販売組み合わせのおかげである。2022年周期では，調整後のEBITDAは99.6%増加して3.36億レアルに達し，利益率は1，016ベーシスポイント増加して29%に達した。 |
| Vastaは2022年度に調整後の純利益2，000万レアルを記録し、2021年度より25%増加し、当時調整後の純利益は1，600万レアルだった。 |
| 自由キャッシュフロー (FCF)は22四半期で合計1700万レアルであり，21四半期の負600万レアルより有意に改善した。2022年周期では，純流動資金総額は5500万レアル(あるいは標準化ベースで7500万レアル)であり，前サイクルの1.19億レアルよりも改善された |
| 2023年のACV 指導は12.3億レアルであり、2022年周期の総購読収入に比べて20%増加するか、22.4%(紙の平価を含まない)増加すると予想される。私たちの新しい売上の100%近くは伝統的な学習システムと補完解決策から来ている。 |
| VASTAは、前四半期以降、重要度審査中に決定されたトピックに一致するキーESG指標グループを含むESG規格の更新を報告している。 四半期のハイライトは，(I)組織中の黒人のための専属実習職を創出するアフリカ実習計画，(Ii)その運営のために初の温室効果ガス(GHG)排出補償計画を開始し，我々の日常活動に再生可能エネルギーの使用を増加させたこと，および(Iii)指導部と取締役会の多様化を実現した目標br}である。 |
 | 1 |
| |
経営陣からの情報
第3四半期には、2022販売周期(21年第4四半期から22四半期)を終了し、定期購読収入は2021販売周期(20年第4四半期から21四半期)より38%増加し、2022年ACV指導の10億レアルより2.4%高かった。私たちは最も悪い時期が過ぎたと自信を持って、私たちのbrの運営結果は2021年に新冠肺炎疫病の深刻な打撃を受けた周期を経験した後、業務が正常に回復したことを表明しただけでなく、 はVASTAが着実に増加しており、予測可能かつ日常的な収入を持っており、定期購読製品は会社の総収入の88%を占めていることを証明した。
また，会社の収益性とキャッシュフローによる正常化 が本四半期の主なハイライトであると考えられる。調整後のEBITDAは22年第3四半期に2，300万レアルであり，前年同期のマイナス2，900万レアルから回復した。2022年周期では，調整後のEBITDAは99%増加し， は3.36億レアル，利益率は1，016ベーシスポイント(18.8%から29%に増加)増加した。私たちはこの成長を業務の正常化とより質の高い販売組み合わせだけでなく、私たちの予算規律によるものとする。Vastaの22年第3四半期の運営キャッシュフロー総額は1700万レアル であり、2011年第3四半期の負600万レアルより著しく改善され、純債務/調整後のEBITDA比率は2.92倍に低下し、第3四半期連続で低下傾向を維持した。
年内にEducation Bankの関連少数株の買収を発表し，Education BankはK−12学校に初めて取り組む金融生態系であり，授業料支払い担保を提供することにより，教育機関に管理や財務支援などのサービスを提供する。私たちはまたPhidelisを買収することを発表しました。これはK-12学校向けの完全な企業資源計画(ERP)ソフトウェアで、学術と管理機能を兼ね備えています。 Education Bankと私たちの学術と財務ERP Phidelisの結合は学校に効率を高めるために必要なすべての情報を提供する強力なツール であることが証明され、私たちがK-12学校にサービスを提供するプラットフォームに重要な優勢を加えた。買収以来，Education bankの学生数は2倍以上に増加し，2022年10月31日現在，学生総数は40，000人に達し，純普及者得点(NPS)85に示すように，優れた顧客体験 の摩擦のない業務モデルを提供している。
我々の2023年のACVに対する初歩的な指導は12.3億レアルであり、2022年周期の総購読収入に比べて20%増加するか、あるいは22.4%(紙額面を含まない)増加すると予想される。私たちの新しい売上の100%近くは伝統的な学習システムと補充解決策、あるいは学生の支払いによって提供されるデジタル教科書プラットフォームから来ており、これは紙の教科書ルートの減少に対する関心を強調している。私たちのハイエンドブランド、例えばアングルーとElevaは本販売サイクルで強力であり、これは品質と名声が私たちの業務において依然として決定的な意義を持っていると信じさせてくれます。我々のクライアント群における相補的解決策の浸透率は向上している.2022年の販売周期では，VASTAは92，000名を超える学生が補完解決策を学習し，前の販売周期に比べて30%増加し，この細分化市場の潜在力を証明した。2022年までの期間終了時点では，25%の提携校のみが相補的な解決策を採用しており，そのうち84%の学校は我々の製品組合せの1つの解決策のみを採用している.
最後に、前四半期以来、私たちの収益発表部分を、最高のESG基準に対する私たちのコミットメントを強化するために、四半期ごとに更新される重要な指標グループ を含む環境、社会、およびガバナンス(ESG)事項に特化しています。
| 2 |
| |
経営実績
学生基礎-購読モデル
| 2022 | 2021 | %Y/Y | ||||
| 協力学校-中心的な内容 | 5,351 | 4,508 | 18.7% | |||
| 協力学校-相補的な解決策 | 1,301 | 1,114 | 16.8% | |||
| 学生-核心内容 | 1,540,391 | 1,335,152 | 15.4% | |||
| 学生-補足内容 | 400,192 | 307,941 | 30.0% |
注：パートナー学校に登録されている学生。
2022年周期では、VASTAは2021年周期と比較して843校の協力学校を新設し、150万人を超える学生にコアコンテンツ解決策を提供した。パートナー学校 補完ソリューションベースで187校の新学校が増加し，前サイクルに比べてサービスを提供する学生数が30%増加した。
財務業績
純収入
| レアル$‘000単位の価値 | 3Q22 | 3Q21 | %Y/Y | 2022年サイクル | 2021年サイクル | %Y/Y | ||||||
| 定期購読する | 169,609 | 96,207 | 76.3% | 1,024,051 | 740,709 | 38.3% | ||||||
| 定期購読は額面価値を超えている | 153,574 | 86,647 | 77.2% | 897,986 | 609,083 | 47.4% | ||||||
| 伝統的学習システム | 148,843 | 87,256 | 70.6% | 787,217 | 546,342 | 44.1% | ||||||
| 相補的解決策 | 4,731 | (609) | ニューメキシコ州 | 110,769 | 62,741 | 76.5% | ||||||
| パー？パー | 16,035 | 9,560 | 67.7% | 126,065 | 131,626 | -4.2% | ||||||
| 非定期購読 | 19,115 | 30,985 | -38.3% | 133,469 | 152,013 | -12.2% | ||||||
| 純収入合計 | 188,724 | 127,192 | 48.4% | 1,157,520 | 892,722 | 29.7% | ||||||
| %ACV | 17.0% | 13.0% | 4.0 | 102.4% | 100.0% | 2.4 | ||||||
| 定期購読率 | 89.9% | 75.6% | 14.2 | 88.5% | 83.0% | 5.5 |
第3四半期、純収入は前年同期比48.5%増の1兆89億レアルだった。購読収入が76.3%増加したのは，2022年のACVに対する認識度が17%(この四半期予想の16%から18%の範囲)であり，従来の学習システム，補完解決策，教科書 購読製品(“PAR”)の収益が上昇したためである.2022年のACVの収入は、Vastaがハイエンドブランドの成長を増加させることに成功し、PARからデジタル購読製品(教科書すなわちサービスプラットフォーム)への移行に成功したため、Vastaは会社の戦略と一致しているからである。
第3四半期には2022年のビジネスサイクル(21年第4四半期~22四半期)を終了し、定期購読収入は38%増加し、額面を含まない収入は47%増加した。この増加は2022年のACVの102.4%を占めているが、2021年の期間では87%であり、私たちの協力学校が意外に中退したため、私たちの歴史上挑戦的な時期である。また，これまでの周期と比較して， 新ブランド(ElevaとMackenzie)の季節的変化により購読収入が2022周期でそれほど集中しない傾向は，直前の周期で継続すると考えられる.
| 3 |
| |
EBITDA
| レアル$‘000単位の価値 | 3Q22 | 3Q21 | %Y/Y | 2022年サイクル | 2021年サイクル | %Y/Y | ||||||
| 純収入 | 188,724 | 127,192 | 48.4% | 1,157,521 | 892,722 | 29.7% | ||||||
| 商品やサービスを販売するコスト | (91,855) | (79,381) | 15.7% | (436,977) | (360,928) | 21.1% | ||||||
| 一般と行政費用 | (98,511) | (96,402) | 2.2% | (477,809) | (444,807) | 7.4% | ||||||
| 商業費 | (48,917) | (33,947) | 44.1% | (189,238) | (167,772) | 12.8% | ||||||
| その他の営業収入 | 1,301 | 698 | 86.4% | 6,293 | 3,548 | 77.4% | ||||||
| 権益類被投資者の利益 | (2,150) | - | 0.0% | (2,150) | - | 0.0% | ||||||
| 売掛金減価損失 | (4,692) | (3,790) | 23.8% | (27,859) | (34,309) | -18.8% | ||||||
| 財務収入と税引前利益 | (56,100) | (85,630) | -34.5% | 29,782 | (111,546) | -126.7% | ||||||
| (+)減価償却と償却 | 66,953 | 50,593 | 32.3% | 260,498 | 194,446 | 34.0% | ||||||
| EBITDA | 10,853 | (35,037) | -131.0% | 290,280 | 82,899 | 250.2% | ||||||
| EBITDA利益率 | 5.8% | -27.5% | 33.3 p.p. | 25.1% | 9.3% | 15.8 p.p. | ||||||
| (+)内部再編に関するリストラ | 869 | 603 | 44.1% | 12,126 | 6,324 | 91.8% | ||||||
| (+)IPO関連費用 | - | - | 0.0% | - | 50,580 | -100.0% | ||||||
| (+)株式報酬計画 | 11,172 | 5,834 | 91.5% | 33,376 | 28,461 | 17.3% | ||||||
| 調整後のEBITDA | 22,894 | (28,600) | -180.0% | 335,782 | 168,264 | 99.6% | ||||||
| 調整後EBITDA利益率 | 12.1% | -22.5% | 34.6 p.p. | 29.0% | 18.8% | 10.2 p.p. |
注：N.M.：意味がない
第3四半期、調整後のEBITDA総額は2300万レアルで、2011年第3四半期のマイナス2900万レアルより増加した。この改善は主に運営レバーの増加、コスト節約とより良い販売組み合わせ、購読製品の増加とElevaの貢献によるものである。2022年のビジネスサイクルでは、調整後のEBITDAは99%増加し、利益率は1，016ベーシスポイントから29%増加した。
純収入に比例して、本四半期の毛金利は1，374ベーシスポイント(37.6%から51.3%増)増加した。また、労働力の最適化と予算規律のため、調整後の現金G&A費用と商業費用はそれぞれ1，962ベーシスポイントと80ベーシスポイント上昇した。売掛金の減価は本四半期に50ベーシスポイント減少し、2021年の間に実行された疑わしい口座の準備が増加し、疫病によるより多くの延滞 に対応することを反映した。したがって，調整後のEBITDA利益率は22四半期で12.1%に達したのに対し，21四半期の利益率は負22.5%であった。
| (%)純収入 | 3Q22 | 3Q21 | Y/Y(pp.) | 2022年サイクル | 2021年サイクル | Y/Y(pp.) | ||||||
| 毛利率 | 51.3% | 37.6% | 13.7 | 62.2% | 59.6% | 2.68 | ||||||
| 調整後の現金M&A費用(1) | -10.8% | -30.4% | 19.6 | -14.5% | -18.1% | 3.60 | ||||||
| 商業費 | -25.9% | -26.7% | 0.8 | -16.3% | -18.8% | 2.44 | ||||||
| 売掛金減価 | -2.5% | -3.0% | 0.5 | -2.4% | -3.8% | 1.44 | ||||||
| 調整後EBITDA利益率 | 12.1% | -22.5% | 34.6 | 29.0% | 18.8% | 10.16 |
(1)一般と 被投資会社の一般と行政費用、その他の営業収入と利益(損失)の和、減価償却と償却、内部再編に関するリストラ、IPO関連費用、株式補償計画を差し引く。
| 4 |
| |
財務業績
| レアル$‘000単位の価値 | 3Q22 | 3Q21 | %Y/Y | 2022年サイクル | 2021年サイクル | %Y/Y | ||||||
| 財政収入 | 19,174 | 10,532 | 82.1% | 70,186 | 28,197 | 148.9% | ||||||
| 融資コスト | (68,426) | (28,686) | 138.5% | (247,300) | (87,184) | 183.7% | ||||||
| 合計する | (49,252) | (18,154) | 171.3% | (177,114) | (58,987) | 200.3% |
第3四半期の財務収入総額は1900万レアルであったが、2011年第3四半期は1000万レアルであり、主な原因は金融投資と有価証券の金利上昇である。2022年のビジネスサイクルでは、財務収入が149%増加し、2800万レアルに達した。
融資コストは環比138%増の6800万レアルに達し、債券と融資、企業合併すべき帳簿および税収、民事と労働力損失準備金の金利上昇が原因だ。2022年のビジネスサイクルでは、融資コストが183%増加し、2.47億レアルに達した。
純利益(赤字)
| レアル$‘000単位の価値 | 3Q22 | 3Q21 | %Y/Y | 2022年サイクル | 2021年サイクル | %Y/Y | ||||||
| 純利益(赤字) | (75,994) | (70,821) | 7.3% | (110,684) | (116,286) | -4.8% | ||||||
| (+)内部再編に関するリストラ | 869 | 603 | 44.1% | 12,126 | 6,324 | 91.8% | ||||||
| (+)株式報酬計画 | 11,172 | 5,834 | 91.5% | 33,376 | 28,461 | 17.3% | ||||||
| (+)IPO関連費用 | - | - | 0% | - | 50,580 | -100.0% | ||||||
| (+)無形資産の償却(1) | 38,778 | 28,987 | 33.8% | 152,205 | 114,794 | 32.6% | ||||||
| (-)税(2) | (17,278) | (12,044) | 43.5% | (67,220) | (68,054) | -1.2% | ||||||
| 調整後純利益 | (42,454) | (47,440) | -10.5% | 19,803 | 15,819 | 25.2% | ||||||
| 調整後純利益率 | -22.5% | -37.3% | 14.8 | 1.7% | 1.8% | (0,1) |
(1)企業合併から。 (2)純(損失)利益調整の費用として生じる税盾(34%)を差し引く。注：N.M.：意味がない
第3四半期、財務レバレッジと金利上昇の影響を受け、調整後の純損失は合計4200万レアルとなった。2022年のビジネスサイクルでは、調整後の純利益 が25%増加し、2000万レアルに達した。
売掛金とPDA
| レアル$‘000単位の価値 | 3Q22 | 3Q21 | %Y/Y | 2Q21 | %Q/Q | |||||
| 売掛金総額 | 378,587 | 249,628 | 51.7% | 477,282 | -20.7% | |||||
| 不良債権準備(PDA) | (49,250) | (39,103) | 25.9% | (50,098) | -1.7% | |||||
| カバー率指数 | 13.0% | 15.7% | (2.7) | 10.5% | 2.5 | |||||
| 売掛金純額 | 329,337 | 210,525 | 56.4% | 427,184 | -22.9% | |||||
| 売掛金平均日数(1) | 102 | 85 | 17 | 140 | (38) |
(1)売掛金純額を直近12カ月の純収入で割って360をかける。
大流行の間、私たちの協力学校が直面している信用問題は私たちの売掛金の催促に圧力を与え、より高いレベルの不良債権を要求することで私たちの経営業績に影響を与えた。2022年には，協力学校の定期活動の回復に伴い，支払いが正常化しているにもかかわらず，この過程が行われていることが分かる。Vastaの売掛金組合せの平均支払期限は22年度第3四半期で102日 であり，前年同期比17日増加した。Elevaの過去12カ月(“LTM”)の純収入 を加えると，平均期限は100日に減少した。
| 5 |
| |
自由キャッシュフロー
| レアル$‘000単位の価値 | 3Q22 | 3Q21 | %Y/Y | 2022年サイクル | 2021年サイクル | %Y/Y | ||||||
| 経営活動からの現金 (1) | 61,814 | 22,885 | 170.1% | 247,762 | (28,770) | -961.2% | ||||||
| (-)納付された所得税と社会納付 | (1,247) | - | 0.0% | (2,736) | (1,167) | 134.5% | ||||||
| (-)税金·民事·労務損失準備金の支払 | 52 | (439) | -111.9% | (1,421) | (515) | 175.8% | ||||||
| (-)支払済み賃貸利息負債 | (3,655) | (3,542) | 3.2% | (13,941) | (15,339) | -9.1% | ||||||
| (-)財産·工場·設備を購入する | (2,374) | (3,108) | -23.6% | (62,060) | (7,364) | 742.7% | ||||||
| (一)無形資産増加額 | (30,892) | (17,295) | 78.6% | (85,934) | (47,330) | 81.6% | ||||||
| (-)レンタル債務の支払い済み | (6,682) | (4,949) | 35.0% | (27,099) | (18,936) | 43.1% | ||||||
| 自由 キャッシュフロー(FCF) | 17,016 | (6,447) | -363.9% | 54,573 | (119,421) | -145.7% | ||||||
| FCF/調整後のEBITDA | 74.3% | 22.5% | 51.8 | 16.3% | -71.0% | 87.2 |
(1)純(損失)利益 から非現金項目および運営資金変動を差し引く。注：N.M.：意味がない
22四半期、自由キャッシュフロー(FCF)総額は1，700万レアルであり、 は21四半期と比較して有意に改善され、21四半期の自由キャッシュフローは負650万レアルであった。2022年周期では，コンテンツプロバイダに事前に支払う印税(2000万レアル)は含まれておらず，FCFは合計5500万レアル，すなわち7500万レアルであり，2021年同期の負1.19億レアルを上回っている.
財務レバレッジ
| レアル$‘000単位の価値 | 3Q22 | 2Q22 | 1Q22 | 4Q21 | 3Q21 | ||||||
| 金融債務 | 811,612 | 844,778 | 817,517 | 831,226 | 812,016 | ||||||
| 企業合併は帳簿を払うべきだ | 647,466 | 585,503 | 570,660 | 532,313 | 73,713 | ||||||
| 債務総額 | 1,459,078 | 1,430,281 | 1,388,177 | 1,363,539 | 885,729 | ||||||
| 現金と現金等価物 | 44,343 | 147,762 | 145,998 | 309,893 | 377,862 | ||||||
| 有価証券 | 433,803 | 417,770 | 303,675 | 166,349 | 317,178 | ||||||
| 純債務 | 980,932 | 864,749 | 938,504 | 887,297 | 190,689 | ||||||
| 純債務/LTM調整後のEBITDA(1) | 2,92 | 3,04 | 3,67 | 4,87 | 0,90 |
(1)LTM調整後のEBITDA はElevaを含む.Elevaの2021年11月までのLTM調整後のEBITDAはVastaの会計基準を反映していない可能性がある。
Vastaの本四半期末の純債務頭寸は9.81億レアルであり、主に2022年7月にEducation bankの少数株を買収したため、純債務/LTM調整後のEBITDAは2.92倍であった。 はElevaのLTM EBITDAを加えたところ、この指標は2.87倍であった。
| 6 |
| |
ESG
VASTAは、前四半期以来、重要度 プロセスで決定されたトピックに基づいて、重要なESG指標のセットを含むESG規格の更新を報告している。2021年に関する情報は、VASTAの持続可能な開発報告で見つけることができ、この報告はここで見つけることができる。
2022年第3四半期のESGの主なハイライト を見てください。
VASTAは温室効果ガス排出リストを発売
責任と透明性に取り組み，VASTAはその運営のために最初の温室効果ガス(GHG)排出リストを発売した。このリストは温室効果ガス議定書の方法における国際ガイドラインと一致しており，その会社オフィス，3つの配送センター，チームの大気排出量を測定している。
リストには，業務活動の直接排出(範囲1)と電力消費の間接排出(範囲2)がある。電力については，在庫 は2つの方法で影響：場所と市場を含む.第二の方法は，再生可能エネルギー証明書(REC)や自由市場購入を考えており，これらの購入では，会社が消費するエネルギーの再生可能源が証明され，組織の炭素足跡が減少している。再生可能エネルギーの購入は同社の総排出量を14%削減した。リストによると，2021年のVASTAの直接排出量(範囲1)は二酸化炭素1，133トンであり，総排出量の97.6%を占めている。間接排出(範囲2)は合計27.54トンの二酸化炭素であった。再生可能エネルギーの排出量を差し引かずに位置ベースの方法を採用すると，範囲2は同社の排出量の16.4%を占めることになる。
アフリカ人実習プログラム
Vastaは今年7月、アフリカ系ブラジル人青年のための専門的な実習生職を創出するアフリカ実習計画を開始した。これらのポストは，学部や技術コースに応募した若者のために保持されており，混合仕事や遠隔勤務，交通券，食品や食券，生命保険，授業料補助，心理相談や候補者の誕生日当月の1日休暇などの福祉を提供している。そのため、技術、人的資源、データ工学、編集、財務、生産計画、CX(顧客体験)などの分野で13人を雇用した。
Somos Futuro 2023
Somos Futuro 2023 選考フローを起動します。Somos Futuroは、Vastaの社会分岐Instituto Somosによって維持されている計画であり、Vastaの協力私立学校で中等教育の全額学習奨学金を受ける公立学校の学生に加速計画を提供することを含む。br}参加者はまた、心理相談を含む教育および補助教育材料、オンライン指導、指導、計画全体の支援ネットワークを得ることができる。今日，365人の学生が現在のバージョンのこの計画を登録している−2018年の開始以来，600人近くが利益を得ている。
| 7 |
| |
重要な指標
環境.環境
| 持続可能な開発目標 | グレイ | 源別に抽出した水2 (m³) | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 6 | 303-3 | 地下水 | m³ | 1,786 | 2,674 | 3,438 |
| 公共事業供給 | m³ | 840 | 187 | 127 | ||
| 合計する | m³ | 2,626 | 2,861 | 3,565 | ||
| 持続可能な開発目標 | グレイ | 内部エネルギー消費 | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 12 and 13 | 302-1 | 総エネルギー消費量 | GJ | 1,569 | 1,348 | 1,523 |
| 再生可能エネルギーからのエネルギーの割合は3 | % | 92% | 97% | 98% |
| · | 当社が消費しているエネルギーの98%は再生可能エネルギーから来ている |
| · | サンノゼ·ドスカボス最大の配送センターで消費されるエネルギーは100%再生可能エネルギーから来ています |
| · | 我々の100%のサプライヤーはFSC 認証を通過しており，紙保管チェーンにおける持続可能な処理を保証している.2008年以来、私たちも認証を維持しています。 |
| 8 |
| |
社交的である
| 持続可能な開発目標 | グレイ | 職能別に区分された労働力多様性 | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 5 | 405-1 | C-Level-女性 | %の人 | 20% | 20% | 25% |
| C級-男 | %の人 | 80% | 80% | 75% | ||
| 総-C-Level4 | 違います。一群の人 | 5 | 5 | 4 | ||
| リーダー--女性(経営陣) | %の人 | 45% | 47% | 48% | ||
| リーダー-男性(経営陣) | %の人 | 55% | 53% | 52% | ||
| 合計-指導者(経営陣)5 | 違います。一群の人 | 130 | 131 | 134 | ||
| 学術者-女性は | %の人 | 14% | 31% | 80% | ||
| 教職員である男性 | %の人 | 86% | 69% | 20% | ||
| 学術教職員総数6 | 違います。一群の人 | 71 | 100 | 84 | ||
| コーディネーターと行政-女性は | %の人 | 56% | 57% | 57% | ||
| コーディネーターと行政員 | %の人 | 44% | 43% | 43% | ||
| 集計-コーディネーターと行政員7 | 違います。一群の人 | 1,576 | 1,521 | 1,539 | ||
| 合計--女性 | %の人 | 53% | 54% | 54% | ||
| 男ばかりだ | %の人 | 47% | 46% | 46% | ||
| 従業員総数-従業員 | 違います。一群の人 | 1,782 | 1,757 | 1,761 | ||
| 持続可能な開発目標 | グレイ | 間接経済影響 | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 11 | - | ソモス未来計画奨学金受賞者 | nº | 373 | 371 | 365 |
| 持続可能な開発目標 | グレイ | 職業健康と安全 | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 3 | 403-5, 403-9 | 環境リスク防止計画がカバーする単位の割合 | % | 100% | 100% | 100% |
| 健康と安全訓練を受けた従業員の総数8 | 違います。一群の人 | 90 | 110 | 346 | ||
| 健康と安全訓練の総時間数 | 違います。 | 491 | 2,871 | 375 | ||
| 学習者1人あたりの健康と安全訓練の平均時間数9 | 違います。 | 5.5 | 4.4 | 1.1 | ||
| 消防隊の現場訓練総時間数 | 違います。 | 248 | 408 | 56 | ||
| 消防隊の現場訓練に参加した学生1人あたりの平均時間数9 | 違います。 | 7.7 | 8.0 | 8 | ||
| 従業員--怪我の頻度10 | 率 | 0.92 | 3.75 | 4.06 | ||
| 従業員-高い結果傷害率11 | 率 | 0.00 | 0.00 | 0,00 | ||
| 従業員-記録可能な傷害率12 | 率 | 0.92 | 0.94 | 3.04 | ||
| 従業員の死亡率は13 | 率 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
多様性
VASTAでは，48%のリーダー(管理職および以上)と20%の教職員が女性である。私たちはまた、公立学校の人材育成を加速させるために、ソモス学院からソモス学院までのSomos Futuroプロジェクトなど、多様性と包括性を促進する他の措置にも取り組んでおり、そのうちの40%近くが黒人またはハーフである。
| 9 |
| |
健康と安全
VASTA投資は従業員の職業健康と安全に対する制御とコミュニケーションを強化した。これは事故報告率の向上、制御·管理システムの正確性の向上に寄与する
統治する
| 持続可能な開発目標 | グレイ | 道徳的行為 | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 8, 16 | 205-1, 205-2, 205-3 | 反腐敗政策とプログラム訓練を受けた従業員 | %の人 | 100% | 100% | 100% |
| 腐敗に関するリスク評価を提出する業務 | 運営の割合 | 100% | 100% | 100% | ||
| 証明された汚職ケース数 | 違います。ケースの数 | 0 | 0 | 0 | ||
| 持続可能な開発目標 | グレイ | データプライバシーとインフラ | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 16 | 418-1 | 外部からの苦情は事実です | 違います。 | 6 | 28 | 20 |
| 規制当局からの苦情は事実です | 違います。 | 0 | 0 | 0 | ||
| お客様のデータの漏洩、盗難、紛失の発見 | 違います。 | 0 | 0 | 0 | ||
| 持続可能な開発目標 | グレイ | 取締役会の多元化 | 職場.職場 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 |
| 5 | 405-1 | 女性は | %の人 | 29% | 29% | 29% |
| 男たちは | %の人 | 71% | 71% | 71% | ||
| 合計する | N：人数 | 7 | 7 | 7 | ||
脚注：
| |
| SDF | 持続可能な 発展目標。監視された操作が達成に役立つ目標を指示する。 |
| グレイ | グローバル 報告計画。モニタリングデータに関するGRI標準指標を示した。 |
| 北米.北米 | 指標 は本四半期に生産停止または未測定であった。 |
| 1 | 選定した材料指標に対して四半期モニタリングを行った。もっと情報を知りたいなら、持続可能な開発報告書を調べてくださいはいどうぞ。 |
| 2 | 衛生特許者の領収書 に基づく。 |
| 3 | 自由エネルギー 市場から獲得する。 |
| 4 | 最高経営責任者、副総裁は最高経営責任者、すべての取締役に直接報告する。 |
| 5 | 管理職、上級管理職、および最高経営者に直接報告しない指導職(地域総監、単位総監、副総裁)。 |
| 6 | レッスンコーディネーター、教師、 と指導者。 |
| 7 | 企業調整、学術調整、専門家、アシスタント、アシスタント、アナリスト。 |
| 8 | その間に訓練を受けたすべての従業員。 |
| 9 | トレーニング総時間数/従業員トレーニング |
| 10 | 事故総数(偽ありと偽なし)/総工時x 1，000，000。 |
| 11 | 6カ月以内に受傷前の健康状態に完全に回復できなかった労災(br死亡は含まれていない)。式：受傷者数/MHW x 1.000.000。 |
| 12 | (休暇事故+死亡者数)/ MHT x 1，000，000。 |
| 13 | 死亡者数/MHW x 1，000，000。 |
| 10 |
| |
電話会議情報
VASTAは2022年11月10日午後5：00に電話会議を通じて2022年第3四半期の業績を検討する。東部時間です。本会議(ID：3871721)を聴くには、+1(888)6606819または+1(929)203-1989に電話してください。今回の電話会議の生中継は会社サイトの投資家関係欄 で行われ、サイトは：https：//ir.astaPlatform.com。
ヴァスタについて
VASTAはブラジルをリードする高成長教育会社であり、技術によって駆動され、エンドツーエンド教育とデジタル解決策を提供し、K-12教育分野で運営する私立学校のすべての需要を満たし、最終的にVastaのすべての利益関係者に利益を得させ、学生、保護者、教育従事者、管理者、私立学校所有者を含む。VASTAの使命は、私立K-12学校がより良く、より利益になり、それらのデジタル化転換を支援することである。VASTAは、ブラジルの学校がデジタル転換過程を経験し、その教育技能を21世紀にもたらすことを助ける上で優れた優位性を持っていると信じている。VASTAは、教育従事者に強化されたデータおよび操作可能な洞察力を提供し、支援者間の連携を強化し、生産、効率および品質を改善することによって、K-12教育における技術の統一的な使用を促進する。もっと情報を知りたい場合は、ir.astaPlatform.comにアクセスしてください。
接触する
投資家関係
メール：ir@astaPlatform.com
| 11 |
| |
前向きに陳述する
本プレスリリースは、前向き 表現を含み、“予想”、“信じる”、“可能”、“予想”、“すべき”、“計画”、“予定”、“推定”、“潜在”などの前向き語彙を使用することによって識別することができる。前向きな陳述は、我々の意図、信念、または現在の所望の陳述を含むが、これらに限定されない、本プレスリリースの複数の位置に現れる。前向きな陳述は、私たちの経営陣の信念と仮定、そして私たちの経営陣が現在把握している情報に基づいている。このような陳述はリスクと不確実性の影響を受け、実際の結果は、(I)ブラジルの全体的な経済、金融、政治、人口および商業状況、および私たちが将来サービスする可能性のある任意の他の国の状況およびそれが私たちの業務に与える影響、および(Ii)利息の変動を含む、展望性陳述において明示的または暗示的な結果と大きく異なる可能性がある, ブラジルと私たちが将来サービスする可能性のある他の国のインフレと為替レート、(Iii)私たちはビジネス戦略を実施し、製品とサービスの組み合わせを拡大する能力、(Iv)私たちは教育部門の技術変化に適応する能力、(V)政府は条項と条件、そして私たちが受け入れられる時間内に許可を得る能力、(Vi)私たちは新しい協力学校と学生の能力を誘致し、維持し続け、(Vii)私たちは授業の学術的な質を維持する能力。(Viii)合格者の利用可能性とこれらの人員を維持する能力、 (Ix)私たちの授業に参加する学生の全体的な財務状況と教育業界の競争条件の変化、(X)私たちの資本と負債レベル、(Xi)私たちが株主の利益をコントロールすること、(Xii)ブラジルの教育業界に適用される政府法規の変化、(Xiii)経済または税収制度、授業料徴収、または教育機関に適用される規制枠組みの変化に影響する教育業界プロジェクトへの政府の介入。(Br)(Xiv)購読スケジュールとして記述された解決策内の契約を取り消したり、購読スケジュールとして記述されたサービスのレートを向上させる能力を制限したり、(Xv)私たちの将来の競争およびビジネスを展開する能力を制限したり、(Xvi)私たちは、ビジネス変化、規制変化、または既存および潜在的な新しいリスク達成を予測する能力、(Xvii)広告および販売促進努力、ならびに私たちと私たちの競争相手と開発した新しい製品、サービス、および概念 を含む経営計画の成功。(十八)消費者ニーズの変化と技術進歩, (Xix)労働力、分配、その他の運営コストの変化、(br}私たちは現在私たちに適用されている政府の法律、法規、税務事項を遵守し、それを変更する場合、(Xx)財務報告に対する内部統制を含むリスク管理政策とプログラムの有効性、(Xxi)新冠肺炎の大流行などの流行病および政府の対応による危機を含む健康危機；(Xxii)当社の財務状況、流動資金、および経営結果に影響を与える可能性のある他の要因、および(Xiii)“リスク要因”の項目で議論される他のリスク要因。前向きな陳述は発表された日からのみ発表され、私たちは、後の事件または状況を反映するために、または意外な事件の発生 を反映するために、新しい情報または未来の発展に基づいて更新 を行う義務を負わない。
| 12 |
| |
非公認会計基準財務測定基準
本プレスリリースでは，我々のEBITDA，調整後EBITDAと調整後純(損失)利益と自由キャッシュフロー(FCF)を紹介し，これは投資家を便利にするための情報である。EBITDAと調整後のEBITDAは、財務経営業績を評価するための重要な業績指標です。 我々の経営陣は、これらの非GAAP財務指標が投資家や株主に有用な情報を提供していると考えています。また、内部でこれらの措置を用いて予算や運営目標を策定し、我々の業務を管理·監視し、私たちの潜在的な歴史的業績や業務戦略を評価し、取締役会に結果を報告します。
我々は，EBITDAを本期間/年度の純(赤字)利益に所得税と社会貢献に加え/純財務結果を加えて減価償却と償却と計算した。 EBITDA測定基準は，我々の運営実績を評価するために有用な情報を提供している。
調整後のEBITDAを EBITDAプラス/マイナスとして計算します：(A)所得税と社会貢献額(B)純財務結果VI(C)減価償却と償却(D) 株式に基づく報酬支出は、主にSomosの従業員に追加の株式を付与するためであり、Somosの制御権変更に関する(より多くの情報を知る必要があれば、監査された合併財務諸表別注23)ﾟ(E)罰に関する税収、民事、労働力損失リスクの準備については、前身のSomos-AngloおよびVastaが前身のSomos-Anglo≡(F)Bonus IPOで行った会社再編に関する所得税のことであり、制限株式単位に基づいてある役員および従業員に支払われるボーナスを意味する。および(G)組織構造調整により従業員契約を終了する費用.このような調整は関連しており，我々の調整後EBITDAを計算する際に考慮すべきであることを理解し，調整後EBITDAは我々の運営実績を評価する実際の指標であり，同一の細分割市場で運営されている他社と比較できるようにした である.
調整後純(損失) 利益を損益表およびその他の調整EBITDA項目調整後の期間/年度の(損失)利益と計算したが，(A)業務合併無形資産償却および(B)上記調整による34%の税項を加えた。
我々は、経営キャッシュフロー(OCF)をキャッシュフロー表に記載されている経営活動現金から(A)支払われた所得税および社会貢献、(B)支払われた税金、民事訴訟、労働訴訟、(C)支払われた支払利息賃貸負債、(D)購入物件、工場および設備、(E)無形資産の増加、および(F)支払われた賃貸負債として計算する。
投資家や証券アナリストは，会社を評価する際に調整後の純(損失)利益，EBITDA，調整後のEBITDA，営業キャッシュフロー(OCF)を用いているにもかかわらず，分析ツールとしてこれらの指標には限界があり，孤立的に考慮すべきではなく，IFRS報告の運営結果分析の代替とすべきではないことを理解している。また，調整後純(損失)利益，調整後EBITDA， と運営キャッシュフロー(OCF)の計算は他社(教育サービス業界でのライバルを含む)が用いている計算と異なる可能性があるため，我々の計算は他社の計算結果と比較できない可能性がある。
| 13 |
| |
収入確認と季節性
私たちが顧客に渡す印刷材料とデジタル材料は、主に毎年最終四半期(通常11月と12月)、その後1年目の第1四半期 (通常2月と3月)、収入は顧客が材料制御権を得る際に確認されます。また、第4四半期に提供された印刷とデジタル材料は、お客様が次の学年でbrを使用するために提供されていますので、私たちの第4四半期の業績は、私たちの学生数の1学年から次の学年への増加を反映しています。私たちの第4四半期の収入を毎年前のいくつかの四半期より全体的に高くします。したがって、全体的に、私たちの収入の季節性は、通常、本年度の第1四半期と第4四半期により高い収入を生むだろう。したがって、第2四半期と第3四半期の数字 は通常あまり相関しない。また、私たちは通常、学年ごとの上半期(1月から)に顧客に請求書を発行していますが、これは通常、下半期に比べて毎年上半期の現金状況が高いことにつながります。
私たちの支出の大部分もまた季節的だ。私たちの業務サイクルの性質上、大量の運営資金が必要であり、通常は毎年9月または10月に、生産と在庫蓄積、販売、マーケティング費用、および毎年年末に学年ごとの準備のための教材交付に関するコストを支払う。したがって、このような運営費用は通常毎年9月から12月の間に発生する。
開校期間中，Livro Fácel 電子商取引プラットフォームによる購入量も非常に大きく，11月の学校募集と家庭計画製品やサービスの購入を予定している11月から翌年2月までの間に開講する。そのため、電子商取引収入は主に今年の第1四半期と第4四半期に集中している。
重要な業務指標
ACV予約量は非会計 管理指標であり、私たちの協力学校が私たちの解決策製品に支払う約束を代表する。私たちはこれが私たちの解決策に必要な意味のある指標だと信じている。ACV予約量は有用な指標であると考えられ、次年度10月1日から次年度9月30日までの12ヶ月間を示すことを目的としているため、購読サービス収入の金額として確認されることが予想される。ACV予約量は，各学年で協力学校から得られる収入 が，我々のサービスを契約した学生数に基づいて，あるいはその学年で提携学校で我々の内容を訪問すると予想される“登録学生”数 と定義した.ACV予約量を計算する方法は，各学校の在校生数に学生1人あたりの年間平均チケットを乗じたものであり，関連する在学生数と学生1人あたりの年間平均チケットは，関連学校と締結された契約ごとの条項に基づいて計算される。私たちの学校との契約は通常4年のbr条項ですが、ACV Bookingsなどの契約に基づいて1年間の収入を記録しています。ACV予約量は，販売期間内に締結された実契約の総和 から計算され，前24カ月以内の顧客返品の履歴比率を仮定している.この期間の販売返品の実比率は履歴平均比率と異なる可能性があり、顧客が実際に注文した商品数は契約金額と異なる可能性があるため、販売周期の周期毎に確認された実収入は、対応する販売周期のACV予約量と異なる可能性がある。我々が報告するACV予約は以下に関連するリスクの影響を受ける, 私たちの契約がキャンセルまたは調整される可能性がある(新冠肺炎の流行を含む)リスクを含む経済状況と私たちが経営している市場。
| 14 |
| |
財務諸表
合併財務状況表
| 資産 | 2022年9月30日 | 2021年12月31日 | ||
| 流動資産 | ||||
| 現金と現金等価物 | 44,343 | 309,893 | ||
| 有価証券 | 433,803 | 166,349 | ||
| 売掛金 | 329,337 | 505,514 | ||
| 棚卸しをする | 242,261 | 242,363 | ||
| 追徴可能な税金 | 43,747 | 24,564 | ||
| 回収可能な所得税と社会入金 | 9,923 | 8,771 | ||
| 繰り上げ返済する | 54,243 | 40,069 | ||
| その他売掛金 | 724 | 2,105 | ||
| 関連先--その他の入金 | 1,010 | 501 | ||
| 流動資産総額 | 1,159,391 | 1,300,129 | ||
| 非流動資産 | ||||
| 司法預金と信託口座 | 188,099 | 178,824 | ||
| 所得税と社会貢献を繰延する | 205,302 | 130,405 | ||
| 権益法を用いて投資を計算する | 85,501 | |||
| 実体的な他の投資と権益 | 8,271 | |||
| 不動産·工場および設備 | 201,182 | 185,682 | ||
| 無形資産と商業権 | 5,481,268 | 5,538,367 | ||
| 非流動資産総額 | 6,169,623 | 6,033,278 | ||
| 総資産 | 7,329,014 | 7,333,407 |
| 15 |
| |
連結財務諸表 (続)
| 負債.負債 | 2022年9月30日 | 2021年12月31日 | ||
| 流動負債 | ||||
| 債券と融資 | 62,649 | 281,491 | ||
| 賃貸負債 | 28,426 | 26,636 | ||
| 仕入先 | 264,427 | 264,787 | ||
| 所得税と社会拠出金を納める | 17,820 | 16,666 | ||
| 賃金と社会貢献 | 106,422 | 62,829 | ||
| 契約債務と繰延収入 | 32,159 | 46,037 | ||
| 企業合併は帳簿を払うべきだ | 91,147 | 20,502 | ||
| その他負債 | 5,059 | 20,033 | ||
| 他の負債関係の当事者 | 25,371 | 39,271 | ||
| 流動負債総額 | 633,480 | 778,252 | ||
| 非流動負債 | ||||
| 債券と融資 | 748,963 | 549,735 | ||
| 賃貸負債 | 118,719 | 133,906 | ||
| 企業合併は帳簿を払うべきだ | 556,319 | 511,811 | ||
| 税務·民事·労務損失準備金 | 676,030 | 646,850 | ||
| 契約債務と繰延収入 | 4,317 | 128 | ||
| その他負債 | 40,006 | 47,516 | ||
| 非流動負債総額 | 2,144,354 | 1,889,946 | ||
| 株主権益 | ||||
| 株本 | 4,820,815 | 4,820,815 | ||
| 資本公積 | 77,924 | 61,488 | ||
| 国庫株 | (23,880) | (23,880) | ||
| 損失を累計する | (323,679) | (193,214) | ||
| 株主権益総額 | 4,551,180 | 4,665,209 | ||
| 総負債と株主権益 | 7,329,014 | 7,333,407 |
| 16 |
| |
合併損益表
7月1日から9月30日まで 2022 |
1月1日から9月30日まで 2022 |
7月1日から9月30日まで 2021 |
1月1日から9月30日まで 2021 | |||
| 販売とサービス純収入 | 188,724 | 759,261 | 127,192 | 549,159 | ||
| 売上高 | 180,422 | 732,647 | 124,125 | 526,697 | ||
| サービス.サービス | 8,302 | 26,614 | 3,067 | 22,462 | ||
| 商品やサービスを販売するコスト | (91,855) | (301,058) | (79,381) | (260,910) | ||
| 毛利 | 96,869 | 458,203 | 47,811 | 288,249 | ||
| 営業収入(費用) | ||||||
| 一般と行政費用 | (98,511) | (351,738) | (96,402) | (304,208) | ||
| 商業費 | (48,917) | (143,838) | (33,947) | (119,040) | ||
| その他の収入 | 1,301 | 2,941 | 698 | 2,202 | ||
| 売掛金減価損失 | (4,692) | (17,131) | (3,790) | (21,998) | ||
| 権益計算の被投資者の利益シェア(赤字) | (2,150) | (2,150) | - | - | ||
| 財務業績と税引き前 | (56,100) | (53,713) | (85,630) | (154,795) | ||
| 財政収入 | 19,174 | 56,339 | 10,532 | 21,793 | ||
| 融資コスト | (68,426) | (196,291) | (28,686) | (69,174) | ||
| 財務結果 | (49,252) | (139,952) | (18,154) | (47,381) | ||
| (所得税未計上と社会納付前の損失) | (105,352) | (193,665) | (103,784) | (202,176) | ||
| 所得税と社会貢献 | 29,358 | 63,200 | 32,963 | 63,641 | ||
| その期間の損失 | (75,994) | (130,465) | (70,821) | (138,535) | ||
| 1株当たり純損失 | ||||||
| 基本的な情報 | (0.91) | (1.56) | (0.85) | (1.67) | ||
| 薄めにする | (0.91) | (1.56) | (0.85) | (1.67) |
| 17 |
| |
キャッシュフロー表統合レポート
| 9月までの9ヶ月 | ||||
| 2022 | 2021 | |||
| 経営活動のキャッシュフロー | ||||
| 税前利益(損失)と社会貢献 | (193,665) | (202,176) | ||
| 以下の項目を調整する | ||||
| 減価償却および償却 | 198,841 | 149,492 | ||
| 権益類被投資者の損失シェア | 2,150 | - | ||
| 応収貿易減価損失 | 17,131 | 21,998 | ||
| 輸出税、民事と労務損失 | (9,151) | (775) | ||
| 税金·民事·労務損失準備金の利子を計上する | 39,639 | 17,681 | ||
| 時代遅れの在庫に備える | 27,896 | 13,936 | ||
| 債券利息と融資 | 77,636 | 24,272 | ||
| 契約義務と返品権 | (12,875) | 2,115 | ||
| 企業合併売掛金利息 | 47,511 | 811 | ||
| 仕入先への利子計上 | 13,730 | 3,213 | ||
| 銀行と預かり手数料 | 6,056 | - | ||
| その他の財務費用 と純利息 | (15,710) | - | ||
| 株式ベースの支払費用 | 16,436 | 17,503 | ||
| 賃貸負債利息 | 10,799 | 11,602 | ||
| 有価証券利息 | (39,709) | (15,937) | ||
| 使用権契約を取り消す | 3,393 | (3,481) | ||
| 財産·工場·設備および無形資産の残存価値を処分する | 3,718 | 3,411 | ||
| 中の変更 | ||||
| 売掛金 | 159,242 | 262,120 | ||
| 棚卸しをする | (31,994) | (5,618) | ||
| 繰り上げ返済する | (14,174) | (10,157) | ||
| 追徴可能な税金 | (20,329) | (3,049) | ||
| 司法預金と信託口座 | (9,275) | (2,929) | ||
| その他売掛金 | 1,381 | (1,185) | ||
| 仕入先 | (14,090) | (92,912) | ||
| 給料と社会費 | 43,563 | 1,062 | ||
| 税金を納めるべきだ | 6,502 | 7,775 | ||
| 契約債務と繰延収入 | 7,387 | (42,105) | ||
| 関連先の他の売掛金と負債 | (509) | - | ||
| その他負債 | (22,494) | (1,880) | ||
| その他負債− 関連先 | (13,901) | (96,041) | ||
| 支払済み負債の利子 | (10,813) | (11,564) | ||
| 支払債券利息と融資 | (92,722) | (24,946) | ||
| 所得税と社会貢献を納める | (2,736) | (1,167) | ||
| 税金·民事·労務損失準備金を支払う | (1,308) | (515) | ||
| 経営活動による純現金 | 177,556 | 20,553 | ||
| 投資活動によるキャッシュフロー | ||||
| 財産·工場·設備を購入する | (50,602) | (9,452) | ||
| 無形資産の増加 | (66,819) | (36,763) | ||
| 買収子会社の現金買収後の純額 | (53,686) | (33,591) | ||
| 有価証券の収益に投資する | (227,745) | 189,861 | ||
| 投資活動による現金純額 | (398,852) | 110,055 | ||
| 活動融資のためのキャッシュフロー | ||||
| 仕入先に関する 側 | - | (3,676) | ||
| 関係者の融資支払い状況 | (254,885) | (20,884) | ||
| 支払済み賃貸負債 | (20,409) | (15,308) | ||
| 買い入れ庫蔵株 | - | (11,765) | ||
| 債券の支払いと融資 | (759) | (477,651) | ||
| 関連側の証券発行と発行コストを差し引く | 250,000 | - | ||
| 公的債券の発行は発行コストを差し引く | - | 497,000 | ||
| 企業合併は売掛金 | (18,201) | (31,617) | ||
| 現金純額融資活動 | (44,254) | (63,901) | ||
| 現金と現金等価物純(減少)増加 | (265,550) | 66,706 | ||
| 期初現金と現金等価物 | 309,893 | 311,156 | ||
| 期末現金と現金等価物 | 44,343 | 377,862 | ||
| 18 |