セック航空サービス会社です。そして付属会社

簡明合併貸借対照表

簡明な連結財務諸表の付記を参照。

セック航空サービス会社です。そして付属会社

業務報告書を簡明に合併する

(未監査)

簡明な連結財務諸表付記を参照

セック航空サービス会社です。そして付属会社

株主権益表を簡明合併する

(未監査)

それは.簡明な連結財務諸表付記を参照

セック航空サービス会社です。そして付属会社

簡明合併現金フロー表

(未監査)

簡明な連結財務諸表の付記を参照。

セック航空サービス会社です。そして付属会社

簡明合併財務諸表付記

(未監査)

プロジェクト2−経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析

以下の議論は、本報告に添付されている監査されていない簡明な総合財務諸表と関連する付記と併せて読まなければならない。本プロジェクト2には、リスクおよび不確実性要因に関する前向きな陳述が含まれている。このような前向きな陳述に過度に依存してはならず、これらの陳述は本報告の日までを説明するだけである。実際の結果は，これらの前向き陳述で明示的あるいは示唆された結果とは大きく異なる可能性がある。本報告では，本項目2の最後の“前向き陳述に関する戒告声明”の見出しで提出された要因を含むが，本項目2の末尾に限定されない実際の結果を大きく招く可能性のある要因について議論した。その他の要因は、同社の2021年12月31日現在の10-K表年次報告書の“リスク要因”の欄に記載されている。

以下で使用する用語“私たち”、“私たち”と“私たち”を総称して当社とその付属会社と呼び、私たちの各業務は実際にこれらの付属会社によって行われています。

概要

セック航空サービス会社はネバダ州の会社です。私たちの普通株式は、1株当たり額面0.03ドル(“普通株”)、OTCQB市場(“OTCQB”)で“SKAS”のコードでオファーされます。我々の子会社を通じて，我々は汎用航空業界の航空サービス部門で運営しており，この分野では，ヘリコプター空港，固定基地として運営(“FBO”)および航空機メンテナンス·メンテナンスサービス(“MRO”)のプロバイダとしている。FBOは、汎用航空、商用および軍用機の給油と航空機ストレージ、その他の雑役サービスなどの地上サービスを提供します。

私たちは2003年1月17日に設立され、独資企業であり、2004年1月2日にアリゾナ州に登録設立された。2004年8月20日、我々はネバダ州の不活発な上場会社Shadow Bend Development，Inc.と逆合併取引を行い、上場会社となり、その後FBO Air，Inc.と改名した。2006年12月12日、私たちはFirstFlight，Inc.と改名した。2009年9月2日、私たちはSaker Aviation Services，Inc.と改称した。

我々の業務活動はマンハッタン中心部(ニューヨーク)空港の事業者として行われ，2022年10月31日までにガーデンシティ(カンザス州)地域空港のFBOとMROとして行われている。

花園城工場は、2005年3月に中原航空のFBO資産を買収し、2016年10月に航空機サービス会社を買収したため、わが社の一部となった。2022年9月30日以降、花園城施設が販売され、花園城(カンザス)地区空港でFBOやMROを維持しなくなった。

マンハッタン中心部(ニューヨーク)ヘリコプター港施設(“ヘリコプター港”)での業務活動は2008年11月に始まり、ニューヨーク市は私たちにヘリコプター港を経営する特許権協定を与え、私たちはそれを私たちの子会社FirstFlight Heliports、LLC d/b/a Saker Aviation Servicesに譲渡した。

新型肺炎の流行はすでに世界とアメリカ経済に影響を及ぼしている。連邦、州、地方政府はいくつかの旅行制限、“家にいる”命令、社交距離計画を実施しており、これらは私たちと顧客の運営にマイナスの影響を与えている。新型肺炎の流行により、2020年3月17日、マンハッタン中心部の空港のすべての観光旅行業務が停止した。2020年7月20日，ニューヨーク市は都市再開放の第4段階を開始した。ヘリコプター空港の観光旅行会社はこの段階で運転を再開します。

2020年7月20日から2022年3月31日まで、大流行前のイベントレベルに比べて、観光旅行会社の旅行需要ははるかに低い。2022年4月から観光旅行会社の活動が増加し、旅行への需要もはるかに高い。このような増加した活動が継続されることは保証されない。観光旅行への需要は、持続時間と拡散、関連する旅行提案と制限、航空旅行全体の需要への影響を含む新冠肺炎の大流行の未来の発展に依存するからである。新冠肺炎疫病はカンザス州FBOとMROの運営に比較的に小さい影響を与えた。

私たちの長期戦略は航空サービス業務の増加を通じて私たちの売上げを増やすことです。そのためには、私たちがサービスする市場の市場浸透率を戦略的に買収し、改善することで、私たちの地理的カバー範囲と製品供給を拡大することができるかもしれない。将来のいかなる買収や製品供給も、現在の航空サービス業務を補完および/または強化することを予想しています。

継続経営の収入と結果

生産経営を停止する

米国証券取引委員会が2022年11月2日(“締め切り”)に米国証券取引委員会に提出した最新の8-Kレポートで開示されたように、一定の成約調整を経て、会社は2022年10月31日(“締め切り”)にその子会社FBO Air-Garden City，Inc.(“GCK”)をCrosby Fly Servicesに売却し、LLC(“買い手”)の資産売却を完了し、総購入価格は約150万ドルである。買い手は成約日に購入価格から160，000ドルを引き、成約日1周年に現金で支払うが、GCKおよび当社が競業禁止協定を遵守している場合に応じなければならない。GCKの経営結果は、2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月の簡明総合経営報告書で非持続経営と報告されている。GCKが売却した資産は、2022年9月30日現在、簡明総合貸借対照表で“保有販売対象資産”に再分類されている。

2022年9月30日と2021年9月30日までの3カ月と9カ月間の継続運営状況を比較した。

収入.収入

2022年9月30日までの3カ月間、継続業務からの総収入は282.5%増加して2061，799ドルに達したが、前年同期の収入は680，278ドルだった。

2022年9月30日までの3カ月間で，航空燃料，ハイオク，関連物品の販売に関する継続業務の収入は473.2%増加して約626，000ドルに達したが，2021年9月30日までの3カ月の収入は約109，000ドルであった。この増加は、2021年第3四半期と比較して、わがニューヨーク事務所のハイオクの販売量と価格が上昇したためである。

2022年9月30日までの3カ月間で，サービスや供給プロジェクトに関する継続業務からの収入は257.1%増加して約1，791，000ドルに達したが，2021年9月30日までの3カ月間の収入は約502，000ドルであった。この増加は、2021年第3四半期と比較して、我々ニューヨーク事務所のサービス需要の増加によるものである。

2022年9月30日までの3カ月間では，継続業務からの他のすべての収入は165.8%増加して約185，000ドルに達したが，2021年9月30日までの3カ月は約70，000ドルであった。この減少は私たちニューヨーク事務所による非航空収入が前年同期に比べて増加したことによるものだ。

2022年9月30日までの9カ月間で、継続業務からの総収入は236.4%増加して5744342ドルに達したが、前年同期の総収入は1347183ドルだった。

2022年9月30日までの9カ月間で，航空燃料，ハイオク，関連製品販売に関する継続業務の収入は561.2%増加して約1，395，000ドルに達したが，2021年9月30日までの9カ月間の収入は約211，000ドルであった。この増加は、2021年の同時期と比較して、わがニューヨーク事務所のハイオクの販売量と価格が上昇したためだ。

2022年9月30日までの9カ月間で，サービス·供給プロジェクトに関する継続業務の収入は350.7%増加して約4115，000ドルに達したが，2021年9月30日までの9カ月の収入は約913，000ドルであった。この増加は、2021年の同時期と比較して、私たちニューヨーク事務所のサービス需要が増加したためだ。

2022年9月30日までの9カ月間で、運営を続けている他のすべての収入は4.7%増加して約23.3万ドルに達したが、2021年9月30日までの9カ月は約22.3万ドルだった。この増加は私たちニューヨーク事務所による非航空収入が2021年同期に比べて増加したことによるものだ。

毛利

2022年9月30日までの3カ月間で，経営を続けている毛利総額は214.5%増加して1，592，552ドルに達したが，2021年9月30日までの3カ月間は506，308ドルであった。毛利益は活動増加と私たちのニューヨーク事務所のもっと高い旅行需要の積極的な影響を受けています。2022年9月30日までの3カ月間、毛金利は61.2%に低下したが、前年同期は74.4%だった。毛金利の低下は、2021年第2四半期に会社が記録した“介護法案”の税収控除によるところが大きいが、これらの控除は2022年にはない。

2022年9月30日までの9カ月間で、経営を続けている毛利総額は231.1%増加して3460，920ドルに達したが、2021年9月30日までの9カ月で1，045，358ドルとなった。2022年9月30日までの9カ月間で、毛金利は60.2%に低下したが、前年同期は77.6%だった。毛利の増加と毛利の減少は上記項目の結果である。

運営費

販売、一般、行政

2022年9月30日までの3カ月間で，継続運営からの販売，一般·行政費(“SG&A”)総額は約1，077，000ドルであり，2021年同期に比べて約870，000ドルまたは421.8%増加した。2022年9月30日までの3カ月間のSG&Aの増加は，主にニューヨーク市との会社との特許権協定および帝国航空会社との管理協定に規定されている費用の増加によるものである。2022年9月30日までの9カ月間で，SG&Aは約2，501，000ドルであり，2021年同期に比べて約1，868，000ドルまたは294.8%増加した。2022年9月30日までの9カ月間のSG&A運営費が増加したのは、主に上記3カ月間の合意項目での対応金の増加によるものである。

2022年9月30日までの3カ月間、経営を続けている会社SG&Aからは約10.9万ドルで、前年同期に比べて約10.5万ドル増加した。2022年9月30日までの9カ月間の会社の営業総収入は約408，000ドルで、前年同期に比べて約60，000ドル増加した。この9カ月間の前年比増加の主な原因は、2022年第2四半期の非日常的雑項支出である。

営業収入

2022年9月30日までの3カ月間の営業収入は406，736ドルだったが、2021年9月30日までの3カ月の営業収入は195，039ドルだった。2022年9月30日までの9カ月間の営業収入は551，778ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月の営業収入は63，919ドルだった。この二つの時期の営業収入の増加は主に私たちのニューヨーク事務所の活動の増加と旅行への需要の大幅な増加によるものです。

減価償却および償却

2022年と2021年9月30日までの9ヶ月間の減価償却と償却はそれぞれ約101，000ドルと82，000ドルである。減価償却と償却の増加は主に私たちの使用権資産に関する減価償却に起因する。

利子支出

2022年9月30日と2021年9月30日までの9カ月間の利息支出はこの2時期とも約1.8万ドルだった。

不良債権回収

2022年9月30日までの9カ月間、不良債権回収は12.5万ドルだったが、2021年同期は0ドルだった。不良債権回収率が増加した原因は、2020年までに回収できなかったとされていたお金を受け取ったためだ。

生命保険収益

会社のCEO兼CEOロナルド·J·リチャルディとの雇用契約の一部として、会社は、契約期間内にリチャルディさんに行政生命保険を提供しなければなりません。定期保険契約の金額は100万ドルで、その半分(1/2)の収益は、時々Ricciardiさんによって指定された受益者に割り当てられ、半分(1/2)の収益は、当社に充当されます。財務諸表に付記されているように、Ricciardiさんは2022年6月23日に死去しました。同社は2022年6月30日までの間に、500，000ドルの受取生命保険を他の収入として記録している。同社は2022年9月30日までの第3四半期に50万ドルの生命保険収益を受けた。

所得税

2022年9月30日と2021年9月30日までの9カ月間の所得税支出はそれぞれ24万ドルと8364ドル。所得税の増加は，2022年9月30日までの9カ月間の純収入が2021年同期より増加したためである。

1株当たり純収益

2022年と2021年9月30日までの9ヶ月間の純収入はそれぞれ903，992ドルと508，576ドルだった。

2022年と2021年9月30日までの9カ月間の1株当たり基本純利益はそれぞれ0.93ドルと0.49ドルだった。2022年と2021年9月30日までの9カ月間の1株当たり純利益はそれぞれ0.91ドルと0.49ドルだった。

流動資金と資本資源

2022年9月30日現在、私たちの現金と制限現金は4，714，669ドル、運営資本の黒字は5，040，762ドルです。継続運営から得られた収入は5，744，342ドル，2022年9月30日までの9カ月間の純収入は903，992ドルであった。2022年9月30日までの9ヶ月間、現金流量には、経営活動が提供する純現金2，321，290ドル、投資活動用の純現金9，680ドル、融資活動用の純現金43，847ドルが含まれる。

米国証券取引委員会が2018年3月21日に米国証券取引委員会(“当該銀行”)に提出した最新の8-K表報告書に開示されたように、当社は2018年3月15日にKey Bank National Association(“当該銀行”)と融資協定(“融資合意”)を締結した。融資プロトコルは、(I)2，500，000ドルのクレジット取得限度額(“キー銀行買収手形”)、(Ii)1，000，000ドル循環クレジット限度額(“キー銀行定期手形”)および(Iii)338，481ドル定期融資(“キー銀行定期手形”)の3つを含む。二零一八年十月十一日及びその後改訂された後、当社は当行と新たな融資協定(改訂後は“変更条項合意”)を締結し、Key Bank買収手形の元条項を改訂した。銀行は、キー銀行による手形買収を停止することを決定し、2021年6月30日から発効することを会社に通知した。2022年9月30日または2021年9月30日に、変更条項によると満期金はありません。

Key Bank Revolverチケットは銀行が適宜決定し，会社が最大1，000，000ドルを借り入れることができ，運営資金や一般企業用途に利用できることが規定されている.この循環信用限度額は満期日が明記されていない即時手形だ。Key Bank Revolver手形での借金はDaily Simple Sofrプラス2.75%に相当する年利で利息を計算します。当社は月ごとにKey Bank Revolver手形の項目の下でいかなる元金を返済していない利息を支払う必要があり、そして当行の要求に応じてすべての残高を支払う必要があり、元金及びすべての未払い利息及び費用を含む。Key Bank Revolverチケットのどの収益も同社のほとんどの資産を担保とする.2022年9月30日あるいは2021年9月30日まで、Key Bank Revolver手形またはKey Bank定期手形では満期金額がない。

2020年8月14日、2020年3月27日に公布されたCARE法案第1部下の支給小切手保護計画(PPP)によると、会社は銀行から304，833ドルの融資(“ローン”)を獲得した。このローンは、期日が2020年8月14日の手形の形で、2025年8月に満期になり、年利は1%で、免除と合法的な釈放を得られなければ、2021年10月31日またはそれまでに月単位で分割払いすることができる。2020年12月31日、FASB ASC 470“債務”およびASC 405-20“債務弁済”の規定に基づき、会社は融資の現金流入を負債とし、融資した現金流量を負債とし、米国小企業管理局(以下“S.B.A.”)が法に基づいて債務を解除することを待っている。保証期間中、会社は融資所得を条件に合った支出に使用し、融資は2021年第2四半期にS.B.A.によって全額免除され、合法的に釈放される。同社はローンを免除して債務返済収益であるPPPローンを計上する。

当社は2000年11月1日にニューヨーク市とマンハッタン中心部空港を経営するフランチャイズ協定(“フランチャイズ協定”)を締結した。特許権協定の条項によると、任意の計画年度内に、当社は、前5，000，000ドルの18%(収集された現金(“毛収入”)に基づいて)、5，000，000ドルを超える総収入の25%、または最低年度保証支払いを支払わなければならない。

2016年2月5日に米証券取引委員会に提出された最新の8−K表報告書に開示されているように、同社とニューヨーク市経済開発会社(“NYCEDC”)は、ニューヨーク市のヘリコプター騒音と影響を低減するための新たな措置(“航空旅行協定”)を発表した。航空旅行協定によると、同社は2016年4月1日以来、そのテナント事業者が日曜日にマンハッタン中心部の空港から旅行フライトを行うことを許可していない。同社はまた、テナント事業者が2015年の水準から許可された旅行便総数を減らし、2016年6月1日から20%減少し、2016年10月1日から40%減少し、2017年1月1日から50%減少することを確保することも求められている。航空旅行協定はまた、2017年1月1日から、同社がニューヨーク市に支払う最低年度保証金を50%削減することを要求すると規定している。また、同社は、2016年6月1日以降、2015年と比較してマンハッタン中心部ヘリコプター空港から離陸する旅行フライト数、および陸上および/または合意された航路から外れた任意の旅行フライトの情報を詳細に説明するために、毎月NYCEDCおよびニューヨーク市議会に書面報告書を提出するように要求されている。空中旅行協定はまた、特許権協定を30ヶ月延長し、新しい満期日を2021年4月30日とし、ニューヨーク市に2つの1年間の選択権を与えて特許権協定の期限を延長した。その後、市政府は1年間の期間を2回行使することで、特許権協定の期限を2023年4月30日に延長した。

空中旅行協定による削減は、先に開示したように、同社の業務及び財務業績及び帝国航空ヘリコプター港におけるその管理会社の業務及び財務業績に負の影響を与え、当該空港は、会社の元幹部及び取締役の1人の元幹部の2人の子供と1人の孫が所有する。2022年と2021年9月30日までの9ヶ月間、同社と帝国航空会社が発生した管理費はそれぞれ約1，622，000ドルと0ドルだった。帝国航空は、ニューヨーク直昇空港と締結された管理協定に基づいて、2021年と2020年に追加料金を支払う必要があると同社に通知した。会社が帝国航空会社と合意規定の満期金額について合意できない場合、会社は2021年年報に開示された10-K表(付記15.または負債がある)に開示された追加費用を生成する可能性がある。

2020年5月1日に開始されたプロジェクト年度内に，ニューヨーク市は疫病の影響を認識し，同社が最低保証金の支払いを延期できることに同意した。2021年4月、ニューヨーク市は2020年12月31日までの繰延費用を免除した。2021年5月、ニューヨーク市は、航空旅行協定によって改正された特許協定の最初の満了期間と一致する2021年4月30日までの繰延費用を免除した。同社はニューヨーク市と協力し、会社が2021年5月1日から2021年12月31日までに支払うべき費用を解決した。2022年3月，ニューヨーク市はこの時期の特許料として毎月総収入10万ドルを超える18%を受け入れることに同意した。当社は2022年4月に、特許権協定により2022年1月までの毎月の総金額をニューヨーク市への支払いを再開し、特許権協定により満了した費用を航空旅行協定の残りの部分を通して支払い続けることに同意した。2022年および2021年9月30日までの9カ月間に，それぞれ約1，089，000ドルおよび104，000ドルの特許料を発生させ，収入コストを記入した。

2018年4月20日、当社のカンザス州子会社は商業銀行と給油車の購入リース(以下、“トラックレンタル”と呼ぶ)を締結した。トラックレンタルは2018年5月1日から60ヶ月間続き、毎月2568ドル、金利は5.5%です。トラックレンタルが終了すると、会社の子会社は1ドルの価格で車両を購入することができる。2022年9月30日以降、同社カンザス州子会社の売却時に給油トラックが売却され、トラックレンタル費用が全額支払われた。付記8を参照。

2021年5月1日、同社のカンザス州子会社はAvFuel社(“AvFuel”)とJet-A給油車(“トラック手形”)を購入するための76，000ドルの約束手形を署名した。トラック手形は2022年4月30日から毎年13，432.56ドルを支払う必要があり、元金と利息を返済していない全残高は2028年4月30日までに満期になる。利息は最優遇金利プラス未返済元金の3%で計算されます。会社とAvFuelの間の燃料供給協定によると、会社はトラック手形に基づいて1ガロン当たり0.018ドルの料金で前払いしなければならない。2022年9月30日以降、Jet-A給油車は会社のカンザス州子会社を売却する際に販売され、トラック手形は全額支払われる。付記8を参照。

2022年9月30日までの9ヶ月間、私たちの現金純増加は2267，763ドルだった。その間、私たちの資金源と用途は以下の通りです

経営活動からの現金

2022年9月30日までの9カ月間、経営活動で提供された純現金は2，321，290ドル。この額は、純収入に関連する業務現金903 992ドルの増加と、(1)減価償却および償却、101，181ドル、(2)株式補償、34，497ドル、(3)在庫、13，437ドル、(4)課税所得税、573，679ドル、(5)前払い費用、268，564ドル、(6)顧客預金、124，079ドル、(7)売掛金、341，989ドル、(8)計算すべき費用、25，582ドルを含む。業務活動のこれらの増加は売掛金貿易の65 710ドルの増加によって相殺される。

2021年9月30日までの9カ月間、経営活動が提供した純現金は444，389ドルだった。この額には、純収入508 576ドルに関連する業務現金の増加と、(1)減価償却および償却、82，244ドル、(2)株式ベースの報酬、25，794ドル、(3)売掛金、貿易、5，679ドル、(4)預金、2，512ドル、(5)売掛金、90，787ドルの増加が含まれる。業務活動のこれらの増加は、(1)在庫69365ドル、(2)前払い費用および他の流動資産179 151ドル、(3)計上されなければならない費用22 687ドルによって相殺される。

投資活動からの現金

2022年9月30日までの9カ月間、財産や設備を購入する投資活動のための現金純額は9，680ドル。純現金78 044ドルは、2021年9月30日までの9カ月間、財産や設備購入への投資活動に使われている。

融資活動で発生した現金

2022年9月30日までの9ヶ月間、純現金43，847ドルは、(1)使用権レンタル約34，041ドルの支払い、(2)支払手形9，806ドルの返済に用いられる。2021年9月30日までの9ヶ月間、純現金255 134ドルは、以下の項目の資金調達活動に使用された：(1)債務304 833ドル、(2)使用権レンタル約20 781ドルの支払い、(3)支払手形5 520ドル。このような融資活動の減少は76000ドルの支払手形を発行して相殺された。

前向き陳述の警告的声明

本報告に含まれる情報は、改正された1933年“証券法”第27 A節及び改正された1934年“証券取引法”第21 E節に示された“前向き声明”を含むことができる。これらの前向き陳述は、管理職の現在の判断と仮定を代表しており、それらが歴史または現在の事実と厳密に関連していないという事実によって識別することができる。前向き陳述は，“期待”，“計画”，“信じる”，“期待”などの語の使用を伴うことが多い.このような前向きな陳述は、以下の態様に関連する要因を含むが、これらに限定されない既知および未知のリスク、不確実性、および他の要因に関するものである

これらまたは他のリスク、不確実性、他の要素、または会社によるいかなる不正確な仮定も、ここまたは他の場所で私たちが説明した結果とは大きく異なる実際の結果をもたらす可能性がある。これらの陳述は、それらが下された日の状況を説明することしかできないので、このような前向きな陳述に過度に依存してはならない。その中のいくつかのリスク、不確実性、および他の要因は、2021年12月31日までの10-K表年次報告書と、米国証券取引委員会に提出された他の文書により詳細に記載されている。その後、私たちまたは私たちを代表する人によって行われた書面と口頭前向き陳述は、上述した警告声明と、私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した報告書の他の部分によって完全に制限されている。私たちは法的要求がない限り、私たちはいかなる前向きな陳述を更新する意図や義務も持っていないということを明確に表明する。

プロジェクト3−市場リスクの定量的·定性的開示について−

適用されません。

プロジェクト4--制御とプログラム

情報開示制御とプログラムの評価

経営陣は、我々の総裁やCEOを含めて、本四半期報告Form 10-Qがカバーする期間が終了した時点で、我々の開示制御プログラム及びプログラムの設計及び動作の有効性を評価した。この評価によると、評価日まで、我々の経営陣および我々の総裁·CEOは、私たちの開示制御および手続きは、1934年の証券取引法(改正)に基づいて提出および提出された報告書に開示を要求する情報が記録され、処理され、集約され、必要に応じて報告され、(Ii)蓄積され、適切な場合に必要な開示に関する決定を迅速に行うために、総裁およびCEOを含む適切な状況で我々の管理職に伝達されることを保証するために有効であると考えられる。

財務報告の内部統制の変化

本Form 10-Q四半期報告がカバーする財務四半期の間、私たちは財務報告の内部統制に何の変化もなく、これは私たちの財務報告の内部統制に大きな影響を与えたり、合理的な可能性がそれに大きな影響を与えたりします。

第2部-その他の資料

プロジェクト6--展示品

*同封のアーカイブ

+S-Kルール601(A)(5)によれば、添付表および類似の添付ファイルが省略されています。要求に応じて、会社は、任意の漏れたスケジュールまたは同様の添付ファイルのコピーを米国証券取引委員会に提供する。

サイン

1934年の証券取引法の要求によると、登録者はすでに正式に本報告を正式に許可した署名者がそれを代表して署名することを促した。