カタログ表
アメリカです
アメリカ証券取引委員会
ワシントンD.C.，20549
__________________________________________
表
(マーク1)
| | 条例第13条又は15条に基づいて提出された四半期報告 1934年証券取引法 | |
| 本四半期末まで | ||
| あるいは…。 | ||
| | 憲法第13条又は15条に基づいて提出された移行報告書 1934年証券取引法 _から_への過渡期 |
依頼書類番号：
MRC Global Inc.
(登録者の正確な氏名はその定款に記載)
| | |
| (法団または組織の州またはその他の管轄区域) | (税務署の雇用主 識別番号) |
| | |
| (主な行政事務室住所) | (郵便番号) |
(
________________
同法第12条(B)に基づいて登録された証券：
| クラスごとのタイトル | 取引コード | 登録された各取引所の名称 |
| | | |
再選択マークは、登録者が(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告の提出を要求されたより短い期間)に、1934年の証券取引法第13条または15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および(2)過去90日以内にそのような提出要件に適合しているかどうかを示す
再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような文書の提出を要求されたより短い時間以内)に、S−T規則405条(本章232.405節)に従って提出を要求した各相互作用データファイルを電子的に提出したか否かを示す
登録者が大型加速申告会社，加速申告会社，非加速申告会社，小さな報告会社，あるいは新興成長型会社であることを再選択マークで示す。取引法第12 b-2条の規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小申告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。(1つを選択)：
新興成長型企業であれば、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したか否かを再選択マークで示し、取引所法第13(A)節に提供された任意の新たまたは改正された財務会計基準を遵守する。ガンギエイ
登録者が空殻会社であるか否かをチェックマークで示す(取引法第12 b-2条で定義されている)。はい、そうです
いくつありますか
表10-Q四半期レポートのインデックス
| ページ |
||
| 第1部-財務情報 |
||
| 第1項。 |
財務諸表(監査なし) |
3 |
| 簡明総合貸借対照表−2022年9月30日と2021年12月31日 |
3 |
|
| 簡明連結業務レポート--2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月 |
4 |
|
| 簡明総合総合収益表(赤字)−2022年9月30日と2021年9月30日までの3カ月と9カ月− |
5 |
|
| 簡明合併株主権益レポート−2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月 |
6 |
|
| 簡明合併現金フロー表--2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月 |
7 |
|
| 簡明連結財務諸表付記-2022年9月30日 |
8 |
|
| 第二項です。 |
経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析 |
17 |
| 第三項です。 |
市場リスクの定量的·定性的開示について |
29 |
| 第四項です。 |
制御とプログラム |
30 |
| 第2部-その他の資料 |
||
| 第1項。 |
法律手続き |
31 |
| 項目1 a。 |
リスク要因 |
31 |
| 第二項です。 |
未登録株式証券販売と収益の使用 |
31 |
| 第三項です。 |
高級証券違約 |
31 |
| 第四項です。 |
鉱業安全情報開示 |
32 |
| 五番目です。 |
その他の情報 |
32 |
| 第六項です。 |
陳列品 |
33 |
簡明総合貸借対照表(未監査)
MRC Global Inc.
(単位：百万、1株を除く)
| 九月三十日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 資産 | ||||||||
| 流動資産： | ||||||||
| 現金 | $ | $ | ||||||
| 売掛金純額 | ||||||||
| 在庫、純額 | ||||||||
| その他流動資産 | ||||||||
| 流動資産総額 | ||||||||
| 長期資産： | ||||||||
| 経営的リース資産 | ||||||||
| 財産·工場·設備·純価値 | ||||||||
| その他の資産 | ||||||||
| 無形資産： | ||||||||
| 商誉，純額 | ||||||||
| その他無形資産、純額 | ||||||||
| $ | $ | |||||||
| 負債と株主権益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 売掛金 | $ | $ | ||||||
| 費用とその他の流動負債を計算しなければならない | ||||||||
| リース負債を経営する | ||||||||
| 長期債務の当期部分 | ||||||||
| 流動負債総額 | ||||||||
| 長期負債： | ||||||||
| 長期債務、純額 | ||||||||
| リース負債を経営する | ||||||||
| 所得税を繰延する | ||||||||
| その他負債 | ||||||||
| 引受金とその他の事項 | ||||||||
| %シリーズA変換可能な永続優先株式、$額面？額面株式；発行済みおよび発行済み株式 | ||||||||
| 株主権益： | ||||||||
| 普通株、$1株当たりの額面：許可された百万株そして別々に発表する | ||||||||
| 追加実収資本 | ||||||||
| 赤字を残す | ( | ) | ( | ) | ||||
| 差し引く：コスト計算の国庫株：株 | ( | ) | ( | ) | ||||
| その他の総合損失を累計する | ( | ) | ( | ) | ||||
| $ | $ | |||||||
| 簡明な連結財務諸表の付記を参照。 |
業務報告書を簡明に合併する(監査を経ない)
MRC Global Inc.
(単位：百万、1株を除く)
| 3か月まで |
9か月で終わる |
|||||||||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||||||||
| 2022 |
2021 |
2022 |
2021 |
|||||||||||||
| 売上高 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 販売コスト |
||||||||||||||||
| 毛利 |
||||||||||||||||
| 販売、一般、行政費用 |
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| 営業収入(赤字) |
( |
) | ||||||||||||||
| その他(費用)収入： |
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| 利子支出 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| その他、純額 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 所得税前収入 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 所得税支出 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 純収益(赤字) |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 第1回優先配当金 |
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| 普通株主は純収益を占めなければならない |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
| 普通株基本収益 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
| 薄めて1株当たりの収益 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
| 加重平均普通株式、基本 |
||||||||||||||||
| 加重平均普通株、希釈した後 |
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簡明な連結財務諸表の付記を参照。
簡明総合総合収益表(損失)(未監査)
MRC Global Inc.
(単位：百万)
| 3か月まで |
9か月で終わる |
|||||||||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||||||||
| 2022 |
2021 |
2022 |
2021 |
|||||||||||||
| 純収益(赤字) |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
| その他総合収入 |
||||||||||||||||
| 外貨換算調整 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 危険回避会計調整，税引き後純額 |
||||||||||||||||
| 税引き後のその他の総合収入総額 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
| 総合収益(赤字) |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
簡明な連結財務諸表の付記を参照。
株主権益報告書(監査を経ず)を簡明合併
MRC Global Inc.
(単位：百万)
| 積算 |
||||||||||||||||||||||||||||||||
| その他の内容 |
他にも |
合計する |
||||||||||||||||||||||||||||||
| 普通株 |
支払い済み |
保留する |
在庫株 |
全面的に |
株主の |
|||||||||||||||||||||||||||
| 株 |
金額 |
資本 |
(赤字) |
株 |
金額 |
(損をする) |
権益 |
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| 2021年12月31日の残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 純収入 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 外貨換算 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ヘッジ会計調整 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 税金を源泉徴収する株 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 株式奨励の帰属 |
- | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株発表の配当 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2022年3月31日の残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 純収入 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 外貨換算 |
- | - | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| ヘッジ会計調整 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株発表の配当 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2022年6月30日の残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 純収入 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 外貨換算 |
- | - | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株発表の配当 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2022年9月30日の残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 積算 |
||||||||||||||||||||||||||||||||
| その他の内容 |
他にも |
合計する |
||||||||||||||||||||||||||||||
| 普通株 |
支払い済み |
保留する |
在庫株 |
全面的に |
株主の |
|||||||||||||||||||||||||||
| 株 |
金額 |
資本 |
(赤字) |
株 |
金額 |
(損をする) |
権益 |
|||||||||||||||||||||||||
| 2020年12月31日残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 純損失 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 外貨換算 |
- | - | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| ヘッジ会計調整 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 税金を源泉徴収する株 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 株式奨励の帰属 |
- | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株発表の配当 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2021年3月31日の残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 純収入 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 外貨換算 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ヘッジ会計調整 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株発表の配当 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2021年6月30日の残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
| 純損失 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 外貨換算 |
- | - | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| ヘッジ会計調整 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
- | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株発表の配当 |
- | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2021年9月30日の残高 |
$ | $ | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||||||
簡明な連結財務諸表の付記を参照。
簡明合併現金フロー表(監査なし)
MRC Global Inc.
(単位：百万)
| 9か月で終わる |
||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 経営活動 |
||||||||
| 純収益(赤字) |
$ | $ | ( |
) | ||||
| 業務提供の純収益(損失)と現金純額の調整： |
||||||||
| 減価償却および償却 |
||||||||
| 無形資産の償却 |
||||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
||||||||
| 繰延所得税割引 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 債務発行原価償却 |
||||||||
| 後進先出し準備金の増加 |
||||||||
| 他にも |
||||||||
| 経営性資産と負債変動状況： |
||||||||
| 売掛金 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 棚卸しをする |
( |
) | ( |
) | ||||
| その他流動資産 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 売掛金 |
||||||||
| 費用とその他の流動負債を計算しなければならない |
( |
) | ||||||
| 運営提供の現金純額 |
( |
) | ||||||
| 投資活動 |
||||||||
| 家屋·工場·設備を購入する |
( |
) | ( |
) | ||||
| その他の投資活動 |
( |
) | ||||||
| 投資活動のための現金純額 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融資活動 |
||||||||
| 循環信用手配の支払い |
( |
) | ( |
) | ||||
| 循環信用手配からの収益 |
||||||||
| 長期債務の支払い |
( |
) | ( |
) | ||||
| 支払済み債務発行コスト |
( |
) | ||||||
| 優先株払いの配当 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 源泉徴収税を満たすために株式を買い戻す |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融資活動提供の現金純額 |
( |
) | ||||||
| 現金が減る |
( |
) | ( |
) | ||||
| 為替レートが現金に与える影響 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 現金--期初 |
||||||||
| 現金--期末 |
$ | $ | ||||||
| キャッシュフロー情報の補足開示： |
||||||||
| 利子を支払う現金 |
$ | $ | ||||||
| 所得税の現金を納める |
$ | $ | ||||||
| 簡明な連結財務諸表の付記を参照。 |
簡明総合財務諸表付記(未監査)
MRC Global Inc.
注.注1-説明の背景と根拠
業務運営：MRC Global Inc.はテキサス州ヒューストンに本社を置くホールディングスです。当社の完全子会社は、配管、バルブ、チューブ(“PVF”)およびインフラ製品およびサービスのグローバル流通業者であり、以下の各業界に関連しています
| ● | ガス公共事業(天然ガス貯蔵と分配) | |
| ● | 下流、工業とエネルギー転換(原油精製、石化と化学加工、一般工業とエネルギー転換プロジェクト) | |
| ● | 上流生産(地下石油·天然ガスの探査·生産·採掘) | |
| ● | 中流パイプライン(石油·ガスの収集·加工·輸送) |
私たちはアメリカ、カナダ、ヨーロッパ、アジア、オーストラリア、中東の工業、化学工業、天然ガス流通と炭化水素生産と精製分野にサービスセンターを持っています。私たちは幅広いサプライヤーから製品を得る。
陳述の基礎：監査されていない簡明な連結財務諸表を作成しました10-01規則S-X中間財務諸表。これらの言葉は注釈公認会計原則(“公認会計原則”)が完全な年次財務諸表を要求するために必要なすべての情報および脚注を含む。しかし，これらのレポート中の情報はすべての正常な恒常的な調整を反映しており，これらの調整は中間結果を公平に列記するために必要であると考えられる.操作の結果です三つそして9人現在までの月2022年9月30日すべて、そうです注釈財政年度終了時に実現する結果を表明しなければならない12月31, 2022.以下の日付までの簡明な総合貸借対照表を算出しました2021年12月31日この年度までのレビュー総合財務諸表から抜粋します2021年12月31日それは.この年度までの審査された総合財務諸表とその付記とともに、これらの簡明な総合財務諸表を読まなければならない2021年12月31日.
連結財務諸表は、MRC Global Inc.およびその完全資本および持株子会社(総称して“会社”と呼ばれるか、または“私たち”、“私たち”または“私たち”などの用語を使用する)の勘定を含む。すべての重要な会社間残高と取引はすでに合併で販売されている。
最近発表された会計公告：in March 2020, 財務会計基準委員会(FASB)は最新のASU会計基準を発表した2020-04, 為替レート改革を参考にする848)“アリゾナ州2020-04")は、米国公認会計原則を契約、ヘッジ関係、およびロンドン銀行間同業借り上げ金利(LIBOR)の終了を含むいくつかの基準金利の終了によって影響を与える他の取引に適用するために、オプションの便宜的および例外的な状況を提供する。更新は発表時に発効し、便宜的かつ例外的な場合5月．以下の方法で締結または評価された契約修正および対沖関係に前向きに適用する12月31, 2022.現在ASU条項の影響を評価しています2020-04私たちの連結財務諸表では、既存の取引については注釈この更新は実質的な影響を及ぼすと信じている。
新しい会計基準を採用する：in2020年8月FASBが発表した会計基準更新(“ASU”)2020-06, 債務−転換可能債務と他のオプションおよび派生ツールヘッジ−エンティティ自己資本契約(小テーマ815-40)“アリゾナ州2020-06")を用いて、変換可能ツール、派生商品契約、1株当たり収益計算などのテーマに関する指導を簡略化した。この会計基準の更新は1月1, 2022,しましたか注釈私たちの連結財務諸表に実質的な影響を及ぼす
注.注2-収入確認
私たちが約束した商品やサービスの制御権を私たちの顧客に譲渡する時、私たちは収入を確認し、金額はこれらの商品やサービスの価格と交換する権利があることを反映しています。製品が私たちの顧客に出荷または納品された時、私たちは私たちのほとんどの収入を確認して、支払い時には私たちの顧客が支払うべきです。なぜなら私たちのほとんどの顧客は30-日条項。私たちは収入減少の見返りとして推定して記録する。積み込み前に受け取ったお金は義務履行時に延期されて確認されます。顧客から受け取って政府当局に送金する販売税は純額で計算されるため、添付の総合経営報告書でこれらの税額を販売から差し引く。販売コストには、仕入先のリベート、在庫手当及び準備金、入港運賃に関する輸送及び運搬費用、無形資産の減価償却及び償却など、販売された在庫及び関連物品のコストが含まれる。場合によっては特に第三に輸送·運搬コストを単独の履行義務と見なしているため，履行義務が履行された場合には，販売収入とコストを記録する。
私たちの顧客との契約は一般的に義務の履行に関するもので、これらの義務は1つは一年以下です。そこで、貸借対照表の日付までの未履行実績義務の情報を省略することを可能にするオプション免除を適用した。
契約残高：収入確認、開票、支払い受信時間の違いにより資産と負債種別が異なり、合併貸借対照表上の開票済売掛金、未開票売掛金、契約資産、繰延収入(契約負債)が含まれる。
一般に，我々が約束した商品やサービスの制御権を我々の顧客に移すと，収入確認と伝票発行が同時に発生する.契約資産は売掛金だと思いますが、無条件の対価格権利があれば、一定時間経過するだけで満期になって支払うことができます。場合によっては、特にクライアント固有の文書要求に関連する場合には、文書要求を満たすことができるまで領収書の発行を延期する。これらの場合、これらの要求が満たされるまで、契約資産が売掛金から分離されていることを確認し、顧客に領収書を発行することができる。これらの要求に関連する契約資産残高は2022年9月30日そして、そして2021年12月31日はい$です
私たちは契約負債または繰延収入を記録し、業績の前に顧客から現金支払いを受けた場合、払い戻し可能な金額を含む。繰延収入残高は2022年9月30日そして2021年12月31日はい$です
仕分け収入:
次の表に収入源別の収入(百万単位)を示します
| 3か月まで | ||||||||||||||||
| 九月三十日 | ||||||||||||||||
| アメリカです。 | カナダ | 国際的に | 合計する | |||||||||||||
| 2022: | ||||||||||||||||
| ガス施設 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 下流産業とエネルギー転換 | ||||||||||||||||
| 上流生産 | ||||||||||||||||
| 中流管 | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 2021: | ||||||||||||||||
| ガス施設 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 下流産業とエネルギー転換 | ||||||||||||||||
| 上流生産 | ||||||||||||||||
| 中流管 | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 9か月で終わる | ||||||||||||||||
| 九月三十日 | ||||||||||||||||
| アメリカです。 | カナダ | 国際的に | 合計する | |||||||||||||
| 2022: | ||||||||||||||||
| ガス施設 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 下流産業とエネルギー転換 | ||||||||||||||||
| 上流生産 | ||||||||||||||||
| 中流管 | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 2021: | ||||||||||||||||
| ガス施設 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 下流産業とエネルギー転換 | ||||||||||||||||
| 上流生産 | ||||||||||||||||
| 中流管 | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
注.注3-在庫
我々の在庫構成は以下のとおりである(百万単位)
| 九月三十日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 平均コストで計算された生産品在庫： | ||||||||
| バルブ、自動化、測定、計器 | $ | $ | ||||||
| 炭素鋼管、パイプ、フランジ | ||||||||
| ガス製品 | ||||||||
| 他のすべての製品 | ||||||||
| 減算：平均コストが後進先出しコストを超える(後進先出準備金) | ( | ) | ( | ) | ||||
| 差し引く：その他の在庫備蓄 | ( | ) | ( | ) | ||||
| $ | $ | |||||||
会社が使っているのは最後の一人です1つ目は−米国在庫の後進先出し(LIFO)方法を評価する。後進先出法の使用は、在庫コスト上昇時期(インフレ時期)に純収入を減少させ、在庫コスト低下時期(デフレ時期)に純収入を増加させる効果がある。後進先出し法での在庫推定値は毎年年末に当時の在庫レベルとコストに基づいてしか行われない。そこで、年末の在庫水準とコストの見積もりを経営陣に基づいて中期後進先出計算を行い、これらの見積もりは年末後進先出在庫の最終決定に準じています
注.注4-賃貸借契約
私たちはいくつかの配送センター、倉庫、オフィス空間、土地、そして設備をレンタルします。基本的にこのすべての賃貸借契約は経営的賃貸契約に分類される。私たちはレンタル期間中にレンタル料金を直線的に確認します。賃貸契約の初期期限は12月以下の時間は注釈貸借対照表に計上する。
私たちの多くの施設のレンタルには1つはまたはもっと多くの更新オプションがあります。更新条項はレンタル期間を年が来る
私たちのほとんどのレンタル契約のように注釈暗黙的金利を提供する場合、我々は、開始日に取得可能な情報に基づく増分借入金金利を使用して、組み合わせ方法を使用してレンタル支払いの現在値を決定する。私たちの賃貸契約は注釈すべての重大な剰余価値保証または重大な制限契約が含まれている。
私たちの運営リースに関する費用は$です
賃貸負債の満期日は以下の通り(単位：百万)
| 賃貸負債満期日を経営する | ||||
| 2022年までの残り時間 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 2026年後 | ||||
| 賃貸支払総額 | ||||
| 差し引く：利息 | ( | ) | ||
| 賃貸負債現在価値 | $ |
レンタルに関する期間と割引率は以下の通りです
| 九月三十日 | ||||
| レンタル期間と割引率を運営しております | 2022 | |||
| 加重平均残存賃貸年限(年) | ||||
| 加重平均割引率 | % | |||
この後満期になった金額2026地域配送センターと一部の会社のオフィス賃貸の予想更新日まで2048.オプションの継続期間は含まれていません。加重平均残りのレンタル期間は
注.注5--長期債務
私たちの長期債務の構成要素は以下の通りです(百万単位)
| 九月三十日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 高級保証定期ローンB、割引と発行コストを差し引いて1ドル | $ | $ | ||||||
| グローバルABL施設 | ||||||||
| マイナス：現在の部分 | ||||||||
| $ | $ | |||||||
高級担保定期融資B：高級保証定期融資B(“定期融資”)があります。元の元金金額は#ドルです
グローバルABL施設：in2021年9月当社は、当社、そのいくつかの付属会社、その貸手及び行政代理、証券受託者及び担保代理である米国銀行と、改訂及び再署名された融資、担保及び担保協定(“Global ABL融資”)を締結している。改正案の一部として、世界の資産に基づく多通貨循環信用手配は#ドルに減少した
借金の利息：借金を返済していない金利は2022年9月30日そして2021年12月31日変動金利から固定金利スワップまでを含み、詳細は以下の通りである
| 九月三十日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 高級担保定期融資B | % | % | ||||||
| グローバルABL施設 | % | % | ||||||
| 加重平均金利 | % | % | ||||||
注.注6--優先株を償還できる
優先株発行
はい June 2015, 私たちは発表しました
優先株は所有者が選択して普通株式に変換することができ、初期転換比率は
優先株保有者五月彼らの選択によると、会社は合意で定義された根本的な変化の場合に彼らの株を買い戻すことを要求する。買い戻し価格は元の買い戻し価格を基準とします$1,0001株当たりの買い入れ価格は，清算の場合を除き，この場合，所持者は大きなものを得ることになる$1,000そして，基本変動時の有効転換率で換算した普通株を持っていれば，受け取る金額である.この機能はイベントの発生により両替が必要になる可能性があります注釈優先株は完全に会社の制御範囲内であり、私たちの貸借対照表では一時持分に分類される。
注.注7-株主資本
持分補償計画
会社の総合インセンティブ計画は、株式オプション、株式付加価値権、制限性株式、制限株式単位、業績株、業績単位、その他の株式と現金に基づく奨励を発行することを許可する。本計画が可決されて以来、会社の取締役会は定期的に取締役と従業員に株式オプション、制限株式奨励、制限株式単位と業績株単位を授与するが、違います。その計画によると、他の種類の奨励金も与えられた。オプションと株式付加価値権5月．注釈付与された日にわれわれ普通株の公平な市場価値を下回る価格で付与され，期限を超えてはならない何年もです。従業員にとって帰属は通常-従業員それぞれの合意に規定された日付記念日の1年以内に、協定に規定されている場合には、帰属を加速させる違います。少ないです1つは一年です。役員の帰属は通常-贈与日の記念日。はい2022,
その他の総合損失を累計する
合併貸借対照表における累積その他の全面的な損失には、以下の項目(百万計)が含まれる
| 九月三十日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 貨幣換算調整 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| ヘッジ会計調整 | ( | ) | ||||||
| その他の調整 | ( | ) | ( | ) | ||||
| その他の総合損失を累計する | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
1株当たりの収益
1株当たりの収益は次の表で計算される(単位は百万で、1株当たりの金額は含まれていない)
| 3か月まで | 9か月で終わる | |||||||||||||||
| 九月三十日 | 九月三十日 | 九月三十日 | 九月三十日 | |||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 純収益(赤字) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||
| 差し引く：Aシリーズ優先株の配当 | ||||||||||||||||
| 普通株主は純収益を占めなければならない | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||
| 加重平均基本流通株 | ||||||||||||||||
| 希釈証券の影響 | ||||||||||||||||
| 加重平均希釈後発行済み株式 | ||||||||||||||||
| 1株当たり純収益(損失)： | ||||||||||||||||
| 基本的な情報 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||
| 薄めにする | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||
配当金と優先株株が逆償却と判定された場合、希釈後の1株当たり収益を計算する際には計上しない。上には三つそして9人現在までの月2022年9月30日そして2021優先株のすべての株式は逆希釈されている。上には三つそして9人現在までの月2022年9月30日私たちは約
注.注8-市場情報を細分化
私たちの業務には
次の表は、各報告可能部門の財務情報(百万単位)を示している
| 3か月まで | 9か月で終わる | |||||||||||||||
| 九月三十日 | 九月三十日 | 九月三十日 | 九月三十日 | |||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 売上高 | ||||||||||||||||
| アメリカです。 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| カナダ | ||||||||||||||||
| 国際的に | ||||||||||||||||
| 合併販売 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 営業収入(赤字) | ||||||||||||||||
| アメリカです。 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||
| カナダ | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 国際的に | ||||||||||||||||
| 営業総収入 | ( | ) | ||||||||||||||
| 利子支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| その他、純額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 所得税前収入 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||
| 九月三十日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 総資産 | ||||||||
| アメリカです。 | $ | $ | ||||||
| カナダ | ||||||||
| 国際的に | ||||||||
| 総資産 | $ | $ | ||||||
製品ライン別の売上高は以下の通り(単位：百万)
| 3か月まで | 9か月で終わる | |||||||||||||||
| 九月三十日 | 九月三十日 | 九月三十日 | 九月三十日 | |||||||||||||
| タイプ | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 管線管 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 炭素管部材及びフランジ | ||||||||||||||||
| 全炭素管、管部材、フランジ | ||||||||||||||||
| バルブ、自動化、測定、計器 | ||||||||||||||||
| ガス製品 | ||||||||||||||||
| ステンレス鋼及び合金管及び部品 | ||||||||||||||||
| 一般製品 | ||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
注.注9-公正価値計測
私たちは時々派生金融商品を使って金利リスクと外貨変動のリスクの開放を管理するのを助ける。
金利が入れ替わる：in March 2018, 私たちが入ったのは年利交換は March 31, 2018, 名目金額は#ドルです
金利交換を有効なキャッシュフローヘッジに指定し、アリゾナ州立大学の指導を利用している2017-12.したがって、金利交換の推定値は資産または負債として記録され、派生ツールの収益または損失は他の包括的収益(損失)の構成要素として記録される。金利交換協定は、観察可能なレベルで公正な価値で添付の貸借対照表に報告される2収益率曲線や他の市場ベースの要素のような投入。私たちは私たちの金利交換協定を評価するために取引業者のオファーを得た。我々の金利交換の公正価値は、契約金利で計算された予想現金流量と現在の市場金利で計算された予想現金流量との差額の現在の値に基づいて推定される。金利交換の公正な価値は資産#ドルだ
外国為替長期契約外国為替長期契約公正価値利用水準報告2公正な価値は、同じまたは同様の派生ツールに対する仲介人のオファーに基づくので、投入される。私たちの外国為替派生ツールは独立しています注釈それらをヘッジとして指定した；したがって、私たちは収益にそれらの公平な市場価値の変化を記録した。私たちの長期外貨契約とオプションの名目総金額は約#ドルです
長期債務を除いて、私たちの金融商品の公正価値は、現金と現金等価物、売掛金、支払貿易帳簿と売掛金を含み、すべて約の帳簿価値である。私たちの債務の帳簿価値は$です
注.注10-約束およびまたは事項
訴訟を起こす
アスベストクレーム。私たちは1つは多くの原告が提起した訴訟では，原告はアスベスト曝露によるといわれる人身傷害に対して損害賠償を求めている。被告がアスベスト、アスベストを含む製品や設備、あるいは原告がアスベストに接触すると言われている活動に製造、流通、供給、または他の方法で参加したため、原告とその家族は大量の被告実体に対してこれらの訴訟を提起した。これらの原告は一般的にアスベストに接触したのは第三に−我々のMRC Global(US)Inc.子会社が販売する側が製造した製品を主張する。自分から2022年9月30日私たちは被告に指定されました
他の法的訴訟請求と訴訟。私たちは時々様々なクレームの影響を受け、私たちの業務の性質に関する法的手続きに巻き込まれます。私たちはこのようないくつかのクレームと訴訟手続きに関連する財務リスクを減らすために保険範囲を維持する。そうなんです注釈このようなクレームと訴訟の結果を予測することが可能だ。しかし、私たちの考えでは、これらのクレームと法的手続きの最終処分が、私たちの連結財務諸表に大きな悪影響を及ぼす可能性は低い。
製品声明。私たちの正常な業務の過程で、私たちの顧客は時々5月．私たちが流通している製品は欠陥があると主張して、あるいは私たちあるいはメーカーの保証範囲内で修理あるいは交換を行う必要があります5月．お客様に提供します。経営陣の考えでは、このような手続きは私たちの正常な業務に付随する一般的で一般的な仕事だ。私たちとサプライヤーの購入注文は通常メーカーに私たちのいかなる製品責任クレームを賠償して、メーカーにこれらのクレームに対して最終責任を負わせることを要求します。多くの場合、州、省、または外国の法律は流通業者にこのようなクレームの保護を提供し、責任をメーカーに移す。場合によっては、お客様の利益のために製品の修理や交換を要求され、メーカーに私たちの費用を賠償するように要求されるかもしれません。私たちの考えでは、これらのクレームと法的手続きの最終処分が私たちの連結財務諸表に大きな悪影響を及ぼす可能性はわずかだ。
取引先契約
私たちは多くの顧客と契約と合意を持っていて、これらの契約と協定は私たちの販売手配のいくつかの条項(定価、成果の交付、ちょっと待って)私たちはこのような契約の条項を守るために最善を尽くしていますが、いくつかの条項は複雑で、往々にして異なる解釈を受けます。これらの契約の条項によると、私たちの顧客は契約条項の遵守状況を審査する権利があります。歴史的に見ると、これらの顧客監査によるいかなる和解も注釈私たちの連結財務諸表に重要な意味を持っている。
購入承諾
私たちは主に正常業務過程で運営ニーズを満たすための在庫調達を含む調達義務があります。私たちのサプライヤーはよくこれらの購入注文をキャンセルすることを許可して、罰を受けませんが、場合によっては、キャンセルします5月．契約条項によると、キャンセル料や罰金を払わなければなりません。
項目2.経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析
あなたは私たちの財務状況と経営結果の以下の議論と分析、そして私たちの財務諸表と本報告の他の部分に含まれる関連説明を読むべきです。この議論と分析は、リスク、不確実性、および仮定に関する前向きな陳述を含む。本10-Q表に用いられるように、説明や文意が別に言及されている以外に、すべて“会社”、“MRC Global”、“私たち”、“私たち”または“私たち”に言及すると、MRC Global Inc.およびその合併子会社を指す
前向き陳述に関する注意事項
経営陣の財務状況および経営結果の検討と分析(および本四半期報告10-Q表の他の部分)には前向きな陳述が含まれている 1933年証券法第27 A条(“証券法”)と改正された1934年証券取引法第21 E条(“取引法”)を指す。前向き表現には、“将”、“予想”、“意図”、“予想”、“信じ”、“プロジェクト”、“予測”、“提案”、“計画”、“推定”、“イネーブル”および同様の表現の前、後、または含まれる表現が含まれており、私たちの業務戦略、私たちの業界、私たちの未来の収益性、私たちがサービスする業界の成長、私たちの期待、信念、計画、戦略、目標、見通し、および仮説に関する表現が含まれている。石油と天然ガス産業の将来の活動と傾向の推定と予測。このような展望的な陳述は未来の業績の保証ではない。これらの陳述は経営陣の予想に基づいており、多くの業務リスクと不確定要素に関連しており、これらのいかなるリスクと不確定性も、実際の結果は前向き陳述における表現や示唆の結果と大きく異なる可能性がある。これらの陳述は、既知および未知のリスク、不確実性、および他の要因に関連し、その大多数は予測困難であり、その多くは、“リスク要因”に記載されている要素を含む我々の制御できない要素であり、これらの要因は、私たちの実際の結果および表現が、これらの前向き陳述によって明示的または示唆された任意の未来の結果または表現と大きく異なることをもたらす可能性がある。これらのリスクと不確実な要因は
| ● | 私たちのサービス産業の資本と他の支出水準は減少した |
| ● | アメリカと国際全体の経済状況は |
| ● | 石油と天然ガスの価格が下がりました |
| ● | 意外な供給不足 |
| ● | 第三者輸送業者の流出 |
| ● | 私たちのサプライヤーと輸送サプライヤーはコストを増加させた |
|
| ● | 鉄鋼価格が上昇して、私たちは私たちの顧客に転嫁できないかもしれません。これは私たちの利益を著しく下げるかもしれません |
| ● | 私たちはほとんどのサプライヤーとの長期契約が不足している |
| ● | サプライヤーは私たちが販売している製品を値下げして、これは私たちの在庫価値を低下させる可能性があります |
| ● | 鋼材の価格が下がり、これは私たちの利益を著しく下げるかもしれない |
| ● | 私たちが流通しているいくつかの製品に関税を徴収したり取り消したりすれば、これらの製品の需要は低下するだろう | |
| ● | 保有している在庫は、ビジネス時間枠内で販売可能な在庫を超えている | |
| ● | 再生可能エネルギーと低炭素燃料は石油や天然ガスに大量に代替され、私たちの製品の需要に影響を与えた | |
| ● | 不利な天気や自然災害に関連するリスク； | |
| ● | 環境、健康、安全の法律法規とその解釈または実施； | |
| ● | 顧客と製品の組み合わせの変化 | |
| ● | 私たちの製品を流通するメーカーは、私たちのサービスの業界部門のエンドユーザーに大量の商品を直接販売するリスクを持っています | |
| ● | 効率的または最適化された方法で私たちのビジネスを運営することができませんでした | |
| ● | 私たちは業界内の他の会社と競争することに成功しました |
| ● | 私たちは多くの顧客との長期契約が不足しており、顧客と最低調達量を要求する契約も締結していない |
| ● | 私たちの従業員を引き付けて引き止めることができない、あるいは重要な人員を失う可能性がある |
| ● | 大流行のような不利な健康事件 |
| ● | 私たちの情報システムは正常に動作していません |
| ● | ネットワークセキュリティ事件の発生 |
| ● | 顧客の信頼に関わるリスク |
| ● | 私たちの買収戦略の成功は |
| ● | 買収を私たちの業務に統合することで生じる可能性のある悪影響と、これらの買収が予想されるメリットをもたらすかどうか |
| ● | 私たちの名誉や他の無形資産を減額します |
| ● | 私たちが事業を展開する国の政治的または経済的条件の不利な変化 |
|
| ● | 私たちの巨額の借金は | |
| ● | 親会社の義務を果たすために子会社の現金に依存する | |
| ● | 私たちの信用状況の変化は | |
| ● | 必要な資本は得られないかもしれない | |
| ● | 私たちの保険証書は訴訟による責任を含めて損失を補うのに十分であるかどうか | |
| ● | 私たちの製品責任にクレームをつけます | |
| ● | 私たちの未解決または未来のアスベスト関連のクレームについて |
| ● | 米国と国際法律法規を遵守し、腐敗を監督し、輸出入を制限したり、経済制裁を実施したりする |
| ● | サバンズ·オクスリ法第404条に要求される内部統制評価に関するリスク； |
| ● | 貿易政策と関税を含む法律法規の変化に関連するリスク。 |
私たちの前向きな陳述に過度に依存してはいけない。展望性陳述は私たちの誠実な信念を反映しているが、展望性陳述に依存すべきではない。それらは既知と未知のリスク、不確定要素とその他の要素に関連するため、これらの要素は私たちの実際の結果、業績或いは業績を招く可能性があり、このような展望性陳述の明示或いは暗示の予想未来結果、業績或いは業績とは大きく異なる。私たちは、法的要件がなければ、新しい情報、未来のイベント、状況の変化、または他の理由でも、いかなる前向きな陳述も公開的に更新または修正する義務はない。
概要
私たちは多様なエネルギー、工業、天然ガス公共事業端末市場にパイプライン、バルブ、チューブ(“PVF”)と他のインフラ製品とサービスを提供する世界的に有力な流通業者です。以下の分野を含む各多元化端末市場における私たちのリードする地位を通じて、私たちは世界の顧客に革新的なサプライチェーン解決方案、技術製品の専門知識と強力なデジタルプラットフォームを提供する
| ● |
ガス公共事業(天然ガス貯蔵と分配) |
|
| ● |
下流、工業とエネルギー転換(原油精製、石化と化学加工、一般工業とエネルギー転換プロジェクト) |
|
| ● |
上流生産(地下石油·天然ガスの探査·生産·採掘) |
|
| ● |
中流パイプライン(石油·ガスの収集·加工·輸送) |
当社は、世界の10，000社以上のサプライヤーネットワークからの様々なPVF、油田供給、バルブの自動化と改装、測定、計器、その他の通常および特殊製品を含む250，000個以上のSKUを提供しています。100年以上の経験により、私たちの2，700人以上の従業員は206のサービス地点を通じて約10，000人の顧客にサービスを提供し、地域配送センター、支店、会社オフィス、第三者パイプライン置場を含み、私たちはよく顧客の位置の近くにパイプを敷設します。
私たちの業務の主な駆動要素は
私たちの収入は主に世界のエネルギー、工業、天然ガスユーティリティ顧客へのPVFの販売と他の供給から来ています。私たちの業務は、これらの業界の現状と将来性、特に私たちの顧客の維持と拡張的な運営と資本支出に依存しています。キャッシュフロー支出の見通しは、多くの要素の影響を受けている
| ● |
エネルギーインフラの完全性と現代化既存のエネルギー施設、パイプ、その他のインフラ設備の持続的な維持とアップグレードは、私たちがサービスする各部門の業務の重要な推進力です。天然ガス公共事業は特にそうであり、現在これは私たちの売上が最大の産業だ。同部門の顧客との活動は，既存のインフラのアップグレードや新たな住宅·商業開発の推進を受けている。より広範な経済状況にかかわらず，これらの顧客にとって，老朽化した管路やローカル配電ネットワークを維持し続けることが重要な要求である。そのため，時間の経過とともに，この業務はより安定しており，大口商品価格の影響を受けないことが多い. |
|
|
|
|
| ● | 石油と天然ガスの需要と価格. 石油や天然ガス業界へのPVFやインフラ製品の販売が私たちの売り上げの大きな部分を占めています。そのため、私たちは石油と天然ガス会社の維持と資本によって石油、天然ガスと精製製品を探査、生産と加工することに依存している。石油と天然ガスに対する需要、現在と予想される大口商品価格及び石油と天然ガスの生産に必要なコストは顧客資本支出、パイプラインの増加と維持、製油所の利用率と石化加工活動に影響する。また，これらの参加者がその資本投資を従来の炭素系エネルギーから代替エネルギーに移行させることに伴い，これらのエネルギーを提供し続け，炭素捕獲利用と貯蔵，バイオ燃料，海上風力エネルギー，水素加工などの変化する需要を満たすために，我々の製品やサービスを強化していく予定である。 |
|
| ● |
経済状況それは.全体的な経済或いはエネルギー部門(国内或いは国際)の変化は燃料、原料と石油由来製品に対する需要の変化を招く可能性があり、それによって私たちが流通する製品に対する需要に実質的な変化を招く可能性がある。 |
| ● |
PVFおよび関連製品の製造業者およびディーラーの在庫レベルそれは.メーカーや流通業者のPVFや関連製品の在庫レベルは時期によって大きく変化する可能性がある。製造業者や他の流通業者が増加した在庫レベルは、当社のサービス業界におけるPVFおよび関連製品の供給過剰を招き、私たちが流通している製品に対して受け取ることができる価格を低下させる可能性があります。逆に、値下げは私たちの収益性を低下させるかもしれない。逆に、メーカーの在庫レベルの低下は、最終的に私たちの製品に対する需要の増加を招く可能性があり、収入の増加、PVF定価のより高い収益性の向上を招くことが多い。 |
| ● |
鋼材価格·供給状況·需給状況それは.鋼材価格の変動は私たちが取り扱う製品、特に炭素鋼管管製品の価格変動を招く可能性があり、これは私たちの顧客の購入モードに影響を与える可能性があります。私たちが扱っている製品の大部分は各種の鋼材を含んでいます。世界がこれらの製品と私たちが供給しない他の鉄鋼製品の需給は、私たちの製品の定価と供給に影響を与え、最終的に私たちの販売と運営収益力に影響を与える。また、主要メーカーや我々が製品を調達する市場とのサプライチェーンの中断は、お客様が必要とする在庫をサポートする可用性に影響を与える可能性があります。また、物流面の課題は、インフレや貨物サプライヤーやコンテナの可用性を含めて、我々の収益性や在庫引き上げ前にも大きな影響を与える。 |
最近の動向と展望
2022年9月30日までの3カ月間、収入は2022年6月30日までの3カ月環比で7%増加し、2022年の力強い成長見通しを支持している。最近は潜在的な世界経済減速に関連するリスクがあるにもかかわらず、私たちが支持する業界の市場ファンダメンタルズは依然として強い。そのため、私たちの顧客は彼らの支出水準を増加させ、2021年12月31日から2022年9月30日までの在庫増加49%が明らかになった。2022年と2021年に比べて収入の伸びが25%を超えると予想され、2022年の第4四半期の収入が約5%季節的に低下すると仮定する。
ガス公共施設私たちの天然ガス公共事業は依然として私たちの最大の部門で、会社の総収入の38%を占め、2021年9月30日までの9ヶ月間と比較して、売上高は26%増加した。長期的な市場駆動要素には、流通誠実バージョンアップ計画及び新住宅建設が含まれているため、この業界は2022年に引き続き力強い成長を続けることが予想される。私たちが私たちの天然ガス公共事業顧客と展開している大部分の仕事は長年の計画であり、彼らはパイプライン分配ネットワークを改善する措置を絶えず評価、監視、実施し、そのシステムの安全と完全性を確保している。2021年現在(これは入手可能な最新の情報である)、パイプラインと危険材料安全管理局(PHMSA)は、約37%の天然ガスメインパイプと修理パイプラインのマイルが40年を超えるか、出所が不明であると推定している。これらの天然ガス分配ネットワークの老朽化に伴い，これらのインフラは交換と維持が必要である。バルブ、管路、スマート電気メーター、立管、その他のガス製品を含む多くの代替製品を提供します。私たちが販売しているパイプラインの大部分は私たちの天然ガス公共事業顧客に販売されていて、パイプラインの交換と新築配電セグメントのために使われています。また、私たちの天然ガス公共事業顧客が新しい家庭や企業を彼らの天然ガス流通ネットワークに接続することに伴い、住宅市場の成長は私たちの業務に関連するインフラ製品を提供し、新たな収入機会を創出します。金利上昇に伴い、不動産市場の新規稼働量が低下し始めているにもかかわらず、顧客は通常、誠実なアップグレードプロジェクトに予算を再配分するため、大きな影響を与えないと予想される。市場ファンダメンタルズと新たな市場シェア機会によると、2010年以降、同業界の複合年間成長率は11%となっている, 私たちは私たちのこの事業分野が引き続き着実に増加すると予想している。また、歴史的には、この部門はエネルギー需要や大口商品価格への依存を減少させたため、経済減速の状況にそれほど敏感ではないことが証明された。
下流、工業、エネルギーの転換食事は、私たちの第二の部門で、わが社の総収入の30%を創出し、2021年前の9ヶ月より31%増加しました。我々は，新エネルギー移行に関するプロジェクト，メンテナンス，メンテナンスと運営(“MRO”)活動や製油所や化学工場のプロジェクト回転活動に関する顧客活動レベルの増加が原因で，2022年に強力な成長を実現することを予想している
2022年8月に更新された工業情報資源(IIR)の米国製油支出の見積もりは引き続き予測されており、2022年のMRO活動とプロジェクトは2021年より2桁の増加を実現する。私たちの業務のエネルギー移行部分は急速に増加しており、特にバイオ燃料製油プロジェクト。今後数年間、エネルギー転換プロジェクトの見通しは強く、経済脱炭素の圧力がますます大きくなっているため、2022年の“インフレ低減法案”のような政府のインセンティブ措置や政策、炭素エネルギー代替品の発展を支持するようになった。私たちの長期的な顧客関係と私たちの製品とグローバルサプライチェーンの専門知識を通じて、私たちは有利な地位にあり、私たちのエネルギー転換業務を発展させることができます。
上流生産と中流パイプライン私たちの業務の上流生産と中流パイプライン業界は最も周期的で、2022年までの9ヶ月間、これらの業界はわが社の収入の約3分の1を占めている。上流生産部門の収入は2021年9月30日までの9カ月から2022年9月30日までの9カ月間で27%増加したが，中流パイプライン部門では同時期に13%増加した。売り手株研究アナリストは現在、2022年には上流支出が約30%増加すると予測しており、2023年にはさらに2桁の増加を実現すると初歩的に推定している。2022年第3四半期、ブレント原油の平均価格は1バレル100ドルを超え、西テキサス中質原油(WTI)の平均価格は1バレル約93ドルだった。原油価格は最近早い時期の高値から下落したにもかかわらず、オペック+最近の減産措置は、私たちの顧客の掘削と完全井戸活動の持続的な増加を支持するレベルに原油価格を維持している。天然ガス価格も顧客活動を推進しており，世界各地で最近変動しているにもかかわらず，前年と比較して前年を著しく上回っている。
米国のシェール油メーカーは2023年までに掘削と生産量を計画されたレベルに向上させ、ロシアの供給減少を相殺する可能性が予想される。多くの顧客は、予算への約束を維持し、株主への見返りを維持し、キャッシュフロー要求範囲内で運営したいと表明している。しかし，大口商品価格に支持性があり，公衆圧力が大きくなっていることから，この姿勢が転換する可能性がある。
完成活動と関連生産量の増加に伴い、これは上流生産と中流パイプライン業界での収入機会を改善するかもしれない。より高い生産レベルはより多くの収集と加工インフラに対する需要を推進し、私たちの中流業務に利益を与えた。新しい油井の完成量は掘削数ではなく、私たちの上流収入ともっと密接に関連している。また、2020年第2四半期にアメリカのドリル数が安値に低下して以来、個人事業者は大部分のドリル数の増加を推進したが、個人事業者は従来から私たちの上流収入に占める割合は比較的に小さい。そのため、米国の上流支出見積もりで予想される市場改善に比べて、わが社の上流収入は低下傾向にある可能性がある。
ロシア戦争2022年2月24日、ロシアがウクライナに侵入したことは、より広範な経済、世界のエネルギー安全に対する態度、エネルギー転換の歩みにいくつかの結果をもたらした。政府は禁輸によりロシア燃料への依存を減少させ、ロシアを制裁することで衝突を終了させる行動を奨励し、大口商品価格の高騰、供給制限、各種政策の変化を刺激し、エネルギー安全問題を解決した。私たちはウクライナ、ベラルーシ、あるいはロシアで事業や販売をしていないが、この紛争はいくつかのマクロエネルギー傾向に影響を与えている。
欧州がロシアの天然ガスの代わりにより安定した源を求めることに伴い，液化天然ガス(LNG)とその関連インフラはロシアの天然ガス供給の代替案とされており，米国や欧州のプロジェクトも考慮されている。新しい液化天然ガスインフラが建設されれば、私たちの中流パイプラインと私たちの飲食業界は有利な地位にあり、このような成長から利益を得ることができる。
サプライチェーンと労働力私たちは、特に代替供給源が限られている場合、私たちの供給者と輸送供給者が私たちのサプライチェーンを運営し続ける能力を密接に監視し続けています。一部の製品を購入する納期は大幅に延長されており、将来的には納期や物流面での中断が継続することが予想される。私たちの強力な在庫状況は、輸送サプライヤーに遅延が発生したにもかかわらず、ほとんどの顧客にほとんど中断のない製品を供給し続けることができるようにした。中断が発生した場合には，クライアントと連携してその業務への影響を制限し，影響を受けた注文の状態について対話を継続する.米国や他の国の経済が新冠肺炎から回復するのに伴い、その後の輸送コストが低下し始めたにもかかわらず、輸送コストの大幅な上昇を経験した。
私たちは特定の製品カテゴリーのインフレを経験し続けている。インフレは製品に支払う価格を上昇させますが、私たちは通常、サプライヤーとの長期的な関係と私たちの大量調達を利用して、市場競争力のある定価と限られた供給への優遇分配を実現することができます。また、私たちが顧客と締結した契約は、通常、値上げ発生後の合理的な時間内に値上げを顧客に転嫁することを許可します。さらなる価格変動がわが製品に与える影響の程度については、我々の販売商品の収入とコストへの影響(後進先出(“LIFO”)在庫コスト計算方法を用いて決定する)は依然として不確実性と変動性の影響を受けている。しかし、私たちのサプライチェーンの専門知識、主要サプライヤーとの関係、在庫状況は、インフレとデフレ圧力に対してサプライチェーンを管理することができるようにしています。
ウクライナ紛争は私たちのサプライチェーンにほとんど直接的な影響を与えない。しかし、新冠肺炎の中国での停止はグローバルサプライチェーンを制約しており、部品の供給、特にバルブや計器の部品に影響を与える可能性がある。
世界的に、私たちは労働力制限の影響を受けています。大流行後の回復が失業率を低下させ、会社間の人材誘致と維持の競争を激化させ、これは私たちの販売、一般、行政費用を増加させています。私たちは自主的に私たちの運営地域の市場傾向を監視しています。私たちの効率的な調達実践のため、顧客支援の中断をほとんど経験したことがありません。
新冠肺炎が大流行する最近の症例数と入院者数の増加に伴い，われわれは引き続き新冠肺炎の大流行をモニタリングした。もし私たちの工場で新型肺炎が発生したら、潜在的な感染従業員と接触している人を隔離し、工場に他の工場の従業員を配置したり、他の工場の顧客に製品を供給する予定です。我々は米国疾病コントロールセンター(“CDC”)や他機関のガイドラインを継続的にモニタリングしている。様々な政府分離令の変化に伴い、私たちは、従業員や業務接触者の健康と安全問題を解決しながら、私たちの運営計画を検討し、私たちの業務を継続して運営していきます。
たまっている
私たちは出荷されていない顧客の注文量によって在庫を決定します。場合によっては、お客様はこれらの注文量を修正またはキャンセルすることができます。次の表は細分化された市場別に私たちの在庫注文(単位：百万)を詳しく紹介した
| 九月三十日 |
十二月三十一日 |
九月三十日 |
||||||||||
| 2022 |
2021 |
2021 |
||||||||||
| アメリカです。 |
$ | 576 | $ | 350 | $ | 297 | ||||||
| カナダ |
47 | 35 | 30 | |||||||||
| 国際的に |
150 | 135 | 113 | |||||||||
| $ | 773 | $ | 520 | $ | 440 | |||||||
たまった金額が最終的に収入になる保証はありませんし、たまった注文から利益を稼ぐ保証もありませんが、滞っているほとんどの販売が12ヶ月以内に実現されると予想されています。
主要業界指標
次の表に2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月の主要業界指標を示す
| 3か月まで |
9か月で終わる |
|||||||||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||||||||
| 2022 |
2021 |
2022 |
2021 |
|||||||||||||
| 平均ドリル数(1)： |
||||||||||||||||
| アメリカです |
761 | 496 | 706 | 448 | ||||||||||||
| カナダ |
199 | 151 | 170 | 122 | ||||||||||||
| 北米地域の総数は |
960 | 647 | 876 | 570 | ||||||||||||
| 国際的に |
857 | 772 | 832 | 735 | ||||||||||||
| 合計する |
1,817 | 1,419 | 1,708 | 1,305 | ||||||||||||
| 商品平均価格(2)： |
||||||||||||||||
| WTI原油(1バレル) |
$ | 93.06 | $ | 70.58 | $ | 98.96 | $ | 65.05 | ||||||||
| ブレント原油(1バレル) |
$ | 100.71 | $ | 73.51 | $ | 105.00 | $ | 67.89 | ||||||||
| 天然ガス(ドル/MMBtu) |
$ | 8.03 | $ | 4.35 | $ | 6.74 | $ | 3.61 | ||||||||
| 新しく着工した個人所有住宅(3)： |
||||||||||||||||
| 総単位(千) |
1,439 | 1,559 | ||||||||||||||
| 米国の毎月平均油井許可証(4) |
3,605 | 2,620 | 3,336 | 2,115 | ||||||||||||
| アメリカ油井完成(2) |
2,908 | 2,336 | 8,606 | 6,834 | ||||||||||||
| 3：2：1き裂が広がる(5) |
$ | 37.17 | $ | 20.78 | $ | 37.54 | $ | 19.38 | ||||||||
| _______________________ |
| (1)ソース-ベックヒューズ(Wwwww.bakerhughes.com(掘削機の総数には、石油、天然ガス、その他の掘削機が含まれる。) |
| (2)ソース·エネルギー省·環境影響評価(Wwwww.eia.gov)(改訂済み) |
| (3)資料源−米国国勢調査局と米国住宅·都市発展部，新住宅建設 |
| (4)ソース-Evercore ISI研究 |
| (5)ソース-ブルームバーグ社 |
経営成果
2022年9月30日までの3ヶ月と2021年9月30日までの3ヶ月
2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月間の業界別売上高の内訳は以下の通り(単位：百万)
| 3か月まで |
||||||||||||||||
| 2022年9月30日 |
2021年9月30日 |
|||||||||||||||
| ガス施設 |
$ | 359 | 40 | % | $ | 271 | 40 | % | ||||||||
| 下流、産業、エネルギー転換 |
276 | 31 | % | 197 | 29 | % | ||||||||||
| 上流生産 |
176 | 19 | % | 132 | 19 | % | ||||||||||
| 中流管 |
93 | 10 | % | 85 | 12 | % | ||||||||||
| $ | 904 | 100 | % | $ | 685 | 100 | % | |||||||||
2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月間、下記表に私たちの運営結果(単位：百万)をまとめました
| 3か月まで |
||||||||||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||||||||||
| 2022 |
2021 |
$Change |
変更率 |
|||||||||||||
| 販売： |
||||||||||||||||
| アメリカです。 |
$ | 768 | $ | 570 | $ | 198 | 35 | % | ||||||||
| カナダ |
37 | 30 | 7 | 23 | % | |||||||||||
| 国際的に |
99 | 85 | 14 | 16 | % | |||||||||||
| 統合された |
$ | 904 | $ | 685 | $ | 219 | 32 | % | ||||||||
| 営業収入(赤字)： |
||||||||||||||||
| アメリカです。 |
$ | 40 | $ | (7 | ) | $ | 47 | 適用されない | ||||||||
| カナダ |
- | (1 | ) | 1 | (100 | )% | ||||||||||
| 国際的に |
5 | 1 | 4 | 適用されない | ||||||||||||
| 統合された |
45 | (7 | ) | 52 | 適用されない | |||||||||||
| 利子支出 |
(6 | ) | (6 | ) | - | 適用されない | ||||||||||
| その他、純額 |
(5 | ) | - | (5 | ) | 適用されない | ||||||||||
| 所得税給付 |
(10 | ) | 2 | (12 | ) | 適用されない | ||||||||||
| 純収益(赤字) |
24 | (11 | ) | 35 | 適用されない | |||||||||||
| 第1回優先配当金 |
6 | 6 | - | 適用されない | ||||||||||||
| 普通株主は純収益を占めなければならない |
$ | 18 | $ | (17 | ) | $ | 35 | 適用されない | ||||||||
| 毛利 |
$ | 165 | $ | 95 | $ | 70 | 74 | % | ||||||||
| 調整後毛利(1) |
$ | 198 | $ | 137 | $ | 61 | 45 | % | ||||||||
| 調整後EBITDA(1) |
$ | 82 | $ | 39 | $ | 43 | 適用されない | |||||||||
(1)調整された毛利及び調整されたEBITDAは非公認会計基準財務指標である。これらの測定基準と同等のGAAP測定基準との台帳については、本稿の23−24ページを参照されたい。
売上高.2022年9月30日までの3カ月間の売上高は9.04億ドルだったが、2021年9月30日までの3カ月間の売上高は6.85億ドルと2.19億ドル増加し、32%増となった。
アメリカ支部-2022年9月30日までの3カ月間、米国での売上高は2021年9月30日現在の5.7億ドルから7.68億ドルに増加した。この1.98億ドルの増加、または35%は、天然ガス公共事業部門の8600万ドルの改善を反映しており、これは、私たちの顧客の信頼アップグレード計画、スマートメーター計画、季節的需要に関する活動レベルの増加が推進されているためである。下流では，工業とエネルギー移行売上高が6600万ドル増加し，再生可能バイオ燃料プロジェクトの増加，製油，採鉱，化学工業顧客の追加運転プロジェクトと維持支出が原因である。上流生産売上高が3600万ドル増加したのは，主に顧客の完井への支出増加によるものである。生産量レベルの向上により，新たな収集·加工インフラに後押しされ，中流パイプラインの売上高は1000万ドル増加した。
カナダ支部-2022年9月30日までの3ヶ月間、カナダでの売上高は2021年9月30日までの3ヶ月間の3000万ドルから3700万ドルに増加しました。700万ドルの増加、すなわち23%は、顧客が資本予算を増加させたため、主に上流生産部門によって推進された。
国際細分化市場-2022年9月30日までの3ヶ月間、私たちの国際売上高は2021年同期の8500万ドルから9900万ドルに増加しました。現地通貨で計算すると、売上高は2，700万ドル増加し、16%増加し、主に下流、工業とエネルギー転換業界の推進を受けている。この成長は我々の業務地域の外貨のドルに対する疲弊によって相殺され、1300万ドルの売上高に悪影響を与え、減少幅は13%だった。
毛利.2022年9月30日までの3ヶ月間、私たちの毛利益は1.65億ドル(売上高の18.3%)だったが、2021年9月30日までの3ヶ月間、私たちの毛利益は9500万ドル(売上高の13.9%)で7000万ドル増加した。インフレの影響、特に我々の管路製品は、本四半期の毛金利上昇の重要な駆動要素となってきた。平均コストと比較して、私たちの後進先出在庫コスト法は2022年第3四半期の販売コストを2400万ドル増加させたのに対し、2021年9月30日までの3ヶ月間の販売コストは3200万ドル増加した。
調整後毛利.2022年9月30日までの3カ月間、調整後の毛利益は2021年9月30日までの3ヶ月間の1.37億ドル(売上高の20.0%)から1.98億ドル(売上高の21.9%)に増加し、6100万ドル増加した。調整後の毛利は非公認会計基準の財務指標である。我々は，調整後の毛利益を売上高から販売コストを減算し，減価償却と償却に加え，無形資産の償却に加え，在庫に関する費用を加え，これらの費用を正常運営に増加させ，我々の後進先出在庫コスト計算方法の影響を加えたり減算したりすると定義している。私たちが調整後の毛利を発表したのは、無形資産の販売などのプロジェクトを考慮することなく、私たちの経営業績の有用な指標であると信じているからであり、これらのプロジェクトは買収の性質や程度によって会社間で大きく異なる可能性がある。同様に，後進先出し在庫コスト法の影響は，会社によって結果が大きく異なる可能性があり，後進先出し法を用いるかどうか，および彼らが選択可能な方法を選択するかどうかに依存する。我々は管理業務の重要な業績指標として調整後の毛利を用いた。毛利は米国公認会計原則に基づいて計算と列報された財務指標であり、調整後の毛利と最も直接的な比較可能性であると考えられる。
次の表では、調整後の毛利益(非GAAP財務指標)を、我々の財務諸表から得られた利益(百万単位)と照合した
| 3か月まで |
||||||||||||||||
| 九月三十日 |
パーセント |
九月三十日 |
パーセント |
|||||||||||||
| 2022 |
収入の割合* |
2021 |
収入の割合* |
|||||||||||||
| 毛利益，報告のように |
$ | 165 | 18.3 | % | $ | 95 | 13.9 | % | ||||||||
| 減価償却および償却 |
5 | 0.6 | % | 4 | 0.6 | % | ||||||||||
| 無形資産の償却 |
4 | 0.4 | % | 6 | 0.9 | % | ||||||||||
| 後進先出し準備金の増加 |
24 | 2.7 | % | 32 | 4.7 | % | ||||||||||
| 調整後毛利 |
$ | 198 | 21.9 | % | $ | 137 | 20.0 | % | ||||||||
*歩くのではなく四捨五入のため
販売、一般と行政(“SG&A”)費用.2022年9月30日までの3カ月間のSG&A費用は1.2億ドル(売上高の13.3%)だったが、2021年9月30日までの3カ月は1.02億ドル(売上高の14.9%)だった。SG&Aの1800万ドルの増加は、業務活動の全面的な改善により従業員に関連するコストが増加し、我々の業務成長を支援するための追加資源の採用である。
営業収入(赤字).2022年9月30日までの3カ月間の営業収入は4500万ドルだったが、2021年9月30日までの3カ月の営業損失は700万ドルと5200万ドル増加した。
アメリカ支部-2022年9月30日までの3ヶ月間の米国部門の営業収入は4000万ドルでしたが、2021年9月30日までの3ヶ月の営業損失は700万ドルで4700万ドル増加しました。4700万ドルの増加は、収入の増加と製品の組み合わせによる毛金利の向上によるものだ。
カナダ細分化市場-2022年9月30日までの3ヶ月間、私たちカナダ部門の運営損失は000万ドルでしたが、2021年9月30日までの3ヶ月の運営損失は100万ドルでした。
国際細分化市場-2022年9月30日までの3ヶ月間の私たちの国際部門の営業収入は500万ドルですが、2021年9月30日までの3ヶ月の営業収入は100万ドルです。400万ドルの増加は主に収入の増加によるものだ。
利子支出.2022年と2021年9月30日までの3ヶ月間、私たちの利息支出はそれぞれ600万ドルと600万ドルだった
その他，Netその他、2022年9月30日までの3カ月間の純支出は500万ドルだったが、2021年9月30日までの3カ月の純支出は000万ドルだった。他の費用の増加は主に不利な為替レートの影響と関連がある。
所得税支出.2022年9月30日までの3カ月間の所得税支出は1000万ドルであったが、2021年9月30日までの3カ月間の所得税支出は200万ドルであり、これは主に収益力の向上によるものである。2022年と2021年9月30日までの3ヶ月間、私たちの有効税率はそれぞれ29%と15%です。州所得税、差し引くことのできない費用と異なる外国所得税税率のため、私たちの税率は通常アメリカ連邦法定税率21%とは違います。2022年9月30日までの3カ月間の実質税率が高く、主に利益を得ていない外国人損失によるものだ。
純収益(赤字).2022年9月30日までの3ヶ月間の純利益は2400万ドルだったが、2021年9月30日までの3ヶ月間の純損失は1100万ドルだった。
調整後EBITDA.調整後のEBITDAは非GAAP財務指標であり，2022年9月30日までの3カ月で8200万ドル(売上高の9.1%)であったのに対し，2021年9月30日までの3カ月は3900万ドル(売上高の5.7%)であった。
調整されたEBITDAを、純収益プラス利息、所得税、減価償却および償却、無形資産償却およびいくつかの他の費用、例えば、株式ベースの給与、解散費および再構成、派生ツールの公正価値の変化、長期資産減価(営業権および無形資産を含む)、在庫に関連する正常な運営増加の費用、および後進先出在庫コスト計算方法のプラスまたは減算の影響を含むものと定義する。
調整されたEBITDAは、私たちの経営業績を、異なる融資や資本構造や税率を持つ可能性のある他の会社の業績と比較するための有用な測定基準を提供すると信じています。これは我々の経営業績の有用な指標であり，無形資産の償却などの項目を考慮することなく，これらのプロジェクトは買収の性質や程度によって会社によって異なる可能性があると考えられる。同様に，後進先出し在庫コスト法の影響は，会社によって結果が大きく異なる可能性があり，後進先出し法を用いるかどうか，および彼らが選択可能な方法を選択するかどうかに依存する。管理業務のキーパフォーマンス指標として調整後のEBITDAを用いた。純収入は米国公認会計原則に基づいて計算·列報された財務指標であり，調整後のEBITDAと最も直接比較可能であると考えられる。
以下の表では、調整後のEBITDA(非GAAP財務指標)と、我々の財務諸表から得られた純収入(百万単位)とを照合した
| 3か月まで |
||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 純収益(赤字) |
$ | 24 | $ | (11 | ) | |||
| 所得税支出 |
10 | (2 | ) | |||||
| 利子支出 |
6 | 6 | ||||||
| 減価償却および償却 |
5 | 4 | ||||||
| 無形資産の償却 |
4 | 6 | ||||||
| 後進先出し準備金の増加 |
24 | 32 | ||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
3 | 3 | ||||||
| 外貨損失 |
6 | 1 | ||||||
| 調整後EBITDA |
$ | 82 | $ | 39 | ||||
2022年9月30日までの9ヶ月と2021年9月30日までの9ヶ月
2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月間の業界別売上高内訳は以下の通り(単位：百万)
| 9か月で終わる |
||||||||||||||||
| 2022年9月30日 |
2021年9月30日 |
|||||||||||||||
| ガス施設 |
$ | 944 | 38 | % | $ | 750 | 38 | % | ||||||||
| 下流、産業、エネルギー転換 |
761 | 30 | % | 582 | 29 | % | ||||||||||
| 上流生産 |
512 | 21 | % | 402 | 20 | % | ||||||||||
| 中流管 |
277 | 11 | % | 246 | 13 | % | ||||||||||
| $ | 2,494 | 100 | % | $ | 1,980 | 100 | % | |||||||||
2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月間、下記表に私たちの運営結果(百万単位)をまとめました
| 9か月で終わる |
||||||||||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||||||||||
| 2022 |
2021 |
$Change |
変更率 |
|||||||||||||
| 販売： |
||||||||||||||||
| アメリカです。 |
$ | 2,103 | $ | 1,612 | $ | 491 | 30 | % | ||||||||
| カナダ |
120 | 92 | 28 | 30 | % | |||||||||||
| 国際的に |
271 | 276 | (5 | ) | (2 | )% | ||||||||||
| 統合された |
$ | 2,494 | $ | 1,980 | $ | 514 | 26 | % | ||||||||
| 営業収入(赤字)： |
||||||||||||||||
| アメリカです。 |
$ | 99 | $ | (1 | ) | $ | 100 | 適用されない | ||||||||
| カナダ |
(1 | ) | (1 | ) | - | 0 | % | |||||||||
| 国際的に |
7 | 8 | (1 | ) | (13 | )% | ||||||||||
| 統合された |
105 | 6 | 99 | 適用されない | ||||||||||||
| 利子支出 |
(17 | ) | (18 | ) | 1 | (6 | )% | |||||||||
| その他、純額 |
(11 | ) | 1 | (12 | ) | 適用されない | ||||||||||
| 所得税給付 |
(23 | ) | 1 | (24 | ) | 適用されない | ||||||||||
| 純収益(赤字) |
54 | (10 | ) | 64 | 適用されない | |||||||||||
| 第1回優先配当金 |
18 | 18 | - | 0 | % | |||||||||||
| 普通株主は純収益を占めなければならない |
$ | 36 | $ | (28 | ) | $ | 64 | 適用されない | ||||||||
| 毛利 |
$ | 452 | $ | 310 | $ | 142 | 46 | % | ||||||||
| 調整後毛利(1) |
$ | 531 | $ | 389 | $ | 142 | 37 | % | ||||||||
| 調整後EBITDA(1) |
$ | 195 | $ | 99 | $ | 96 | 97 | % | ||||||||
(1)調整された毛利及び調整されたEBITDAは非公認会計基準財務指標である。これらの測定基準と同等の公認会計原則測定基準との帳簿については、本稿の26−27ページを参照されたい。
売上高.2022年9月30日までの9カ月間の売上高は24.94億ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月間の売上高は19.8億ドルで5.14億ドル増加し、26%増となった。
アメリカ支部-2022年9月30日までの9カ月間の米国での売上高は、2021年9月30日までの9カ月間の16.12億ドルから21.3億ドルに増加した。この4.91億ドルの増加、または30%は、ガス公共事業部門が1.89億ドル増加したことを反映しており、これは、新規顧客契約の全面的な実施、活動レベルの増加、および私たちの顧客の信頼性アップグレード計画、スマートメーター計画、および季節的需要の継続によるものである。下流では，再生可能バイオ燃料プロジェクトの増加や，製油や化学品顧客の追加運転プロジェクトや維持支出により，工業·エネルギー移行部門の売上高が1.59億ドル増加した。上流生産売上高が1.05億ドル増加したのは，主に顧客の完井への支出増加によるものである。中流パイプライン販売が3800万ドル増加したのは，新たな収集·加工インフラが完成井活動を増加させた結果である。
カナダ支部-2022年9月30日までの9カ月間、カナダでの売上高は2021年9月30日までの9カ月間の9200万ドルから1億2千万ドルに増加した。2，800万ドルの増加、または30%の増加は、主に上流生産部門の大口商品価格改善に基づく顧客資本予算の増加によって推進されている。
国際細分化市場-2022年9月30日までの9ヶ月間の国際売上高は、2021年同期の2.76億ドルから2.71億ドルに低下しました。売上高が500万ドル低下し、下げ幅が2%だったのは、主に私たちの運営地域の外貨がドルに対して弱くなり、2800万ドルの売上に悪影響を与え、下げ幅が10%だったためだ。
毛利.2022年9月30日までの9ヶ月間、私たちの毛利益は4.52億ドル(売上高の18.1%)だったが、2021年9月30日までの9ヶ月間、私たちの毛利益は3.1億ドル(売上高の15.7%)だった。インフレの影響、特に我々の管管製品は、今年報告されたより高い毛金利の重要な駆動要素となってきた。平均コストと比較して、私たちの後進先出在庫コスト法は2022年までの9ヶ月で5000万ドルの販売コストを増加させましたが、2021年前の9ヶ月の販売コストは4700万ドル増加しました
調整後毛利.2022年9月30日までの9カ月間，調整後の毛利益は2021年9月30日までの9カ月間の3.89億ドル(売上高の19.6%)から5.31億ドル(売上高の21.3%)に増加し，1.42億ドル増加した。調整後の毛利は非公認会計基準の財務指標である。我々は，調整後の毛利益を売上高から販売コストを減算し，減価償却と償却に加え，無形資産の償却に加え，在庫に関する費用を加え，これらの費用を正常運営に増加させ，我々の後進先出在庫コスト計算方法の影響を加えたり減算したりすると定義している。私たちが調整後の毛利を発表したのは、無形資産の販売などのプロジェクトを考慮することなく、私たちの経営業績の有用な指標であると信じているからであり、これらのプロジェクトは買収の性質や程度によって会社間で大きく異なる可能性がある。同様に，後進先出し在庫コスト法の影響は，会社によって結果が大きく異なる可能性があり，後進先出し法を用いるかどうか，および彼らが選択可能な方法を選択するかどうかに依存する。我々は管理業務の重要な業績指標として調整後の毛利を用いた。毛利は米国公認会計原則に基づいて計算と列報された財務指標であり、調整後の毛利と最も直接的な比較可能性であると考えられる。
次の表では、調整後の毛利益(非GAAP財務指標)を、我々の財務諸表から得られた利益(百万単位)と照合した
| 9か月で終わる |
||||||||||||||||
| 九月三十日 |
パーセント |
九月三十日 |
パーセント |
|||||||||||||
| 2022 |
収入のパーセント |
2021 |
収入の割合* |
|||||||||||||
| 毛利益，報告のように |
$ | 452 | 18.1 | % | $ | 310 | 15.7 | % | ||||||||
| 減価償却および償却 |
14 | 0.6 | % | 14 | 0.7 | % | ||||||||||
| 無形資産の償却 |
15 | 0.6 | % | 18 | 0.9 | % | ||||||||||
| 後進先出し準備金の増加 |
50 | 2.0 | % | 47 | 2.4 | % | ||||||||||
| 調整後毛利 |
$ | 531 | 21.3 | % | $ | 389 | 19.6 | % | ||||||||
*歩くのではなく四捨五入のため
販売、一般と行政(“SG&A”)費用.2022年9月30日までの9カ月間のSG&A費用は3.47億ドル(売上高の13.9%)だったが、2021年9月30日までの9カ月は3.04億ドル(売上高の15.4%)だった。SG&Aが4，300万ドル増加したのは，従業員に関するコスト増加が原因であり，これは，業務活動の全面的な改善が“コロナウイルス援助，救済と経済安全法案”および“納税者確実性と救済法案”における従業員保留相殺による200万ドルの賃金税優遇を相殺したためである。2021年9月30日までの9ヶ月間、人員コストには200万ドルの従業員退職コストが含まれている。
営業収入(赤字).2022年9月30日までの9カ月間の営業収入は1.05億ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月の営業収入は600万ドルと9900万ドル増加した。
アメリカ支部-2022年9月30日までの9カ月間の米国部門の営業収入は9900万ドルでしたが、2021年9月30日までの9カ月の営業損失は100万ドルと1億ドル増加しました。1億ドルの増加は、より高い収入と製品の組み合わせによる毛利の割合の向上によるものだ。
カナダ細分化市場-2022年と2021年9月30日までの9ヶ月間、カナダ部門の運営損失はそれぞれ100万ドルと100万ドルでした。
国際細分化市場-2022年9月30日までの9ヶ月間の私たちの国際部門の営業収入は700万ドルですが、2021年9月30日までの9ヶ月の営業収入は800万ドルです。
利子支出.私たちの利息支出は1700万ドルで、2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月は1800万ドルです
その他，Netその他、2022年9月30日までの9カ月間の純支出は1100万ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月の収入は100万ドルだった。この変化は主に不利な為替レートの影響と関連がある。
所得税支出.2022年9月30日までの9カ月間の所得税支出は2300万ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月間の所得税支出は100万ドルであり、これは主に収益力の向上によるものである。2022年と2021年9月30日までの9ヶ月間、私たちの有効税率はそれぞれ30%と9%です。州所得税、差し引くことのできない費用と異なる外国所得税税率のため、私たちの税率は通常アメリカ連邦法定税率21%とは違います。2022年9月30日までの9カ月間、30%の税率が高く、主に利益を受けていない外国の損失によるものだ
純収益(赤字).2022年9月30日までの9カ月間の純利益は5400万ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月間の純損失は1000万ドルだった。
調整後EBITDA. 調整後のEBITDAは非GAAP財務指標であり，2022年9月30日までの9カ月で1.95億ドル(売上高の7.8%)であったのに対し，2021年9月30日までの9カ月は9900万ドル(売上高の5.0%)であった。
調整されたEBITDAを、純収益プラス利息、所得税、減価償却および償却、無形資産償却およびいくつかの他の費用、例えば、株式ベースの給与、解散費および再構成、派生ツールの公正価値の変化、長期資産減価(営業権および無形資産を含む)、在庫に関連する正常な運営増加の費用、および後進先出在庫コスト計算方法のプラスまたは減算の影響を含むものと定義する。
調整されたEBITDAは、私たちの経営業績を、異なる融資や資本構造や税率を持つ可能性のある他の会社の業績と比較するための有用な測定基準を提供すると信じています。これは我々の経営業績の有用な指標であり，無形資産の償却などの項目を考慮することなく，これらのプロジェクトは買収の性質や程度によって会社によって異なる可能性があると考えられる。同様に，後進先出し在庫コスト法の影響は，会社によって結果が大きく異なる可能性があり，後進先出し法を用いるかどうか，および彼らが選択可能な方法を選択するかどうかに依存する。管理業務のキーパフォーマンス指標として調整後のEBITDAを用いた。純収入は米国公認会計原則に基づいて計算·列報された財務指標であり，調整後のEBITDAと最も直接比較可能であると考えられる。
以下の表では、調整後のEBITDA(非GAAP財務指標)と、我々の財務諸表から得られた純収入(百万単位)とを照合した
| 9か月で終わる |
||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 純収益(赤字) |
$ | 54 | $ | (10 | ) | |||
| 所得税支出 |
23 | (1 | ) | |||||
| 利子支出 |
17 | 18 | ||||||
| 減価償却および償却 |
14 | 14 | ||||||
| 無形資産の償却 |
15 | 18 | ||||||
| 従業員が退職する |
- | 1 | ||||||
| 後進先出し準備金の増加 |
50 | 47 | ||||||
| 株式ベースの報酬費用 |
9 | 10 | ||||||
| 外貨損失 |
13 | 2 | ||||||
| 調整後EBITDA |
$ | 195 | $ | 99 | ||||
流動性と資本資源
私たちの主要な信用手配は2024年9月に満期になった定期融資、原始元金が4億ドル、及び7.5億ドルの全世界ABLローンを含む。2022年9月30日現在、元の発行割引と発行コストを差し引いた後、私たちの定期ローンの未返済残高は2.96億ドル。定期融資協定の定義によると、私たちは毎年超過キャッシュフローの50%に相当する金額を返済しなければならず、会社の優先保証レバレッジ率が2.75%から1.00を超えなければ、返済金額は25%に低下する。会社の優先保証レバレッジ率が2.50~1.00以下である場合、超過キャッシュフローを支払う必要はない。定期融資条項によると、優先担保レバー率を決定するための現金金額は7，500万ドルに制限されている。2021年末の私たちの高度な保証レバレッジによると、私たちは2021年の超過キャッシュフローを2022年に支払う必要はない。
2021年9月、私たちは私たちのグローバルABLメカニズムを修正して更新しました。世界の反マネーロンダリング融資メカニズムは現在2026年9月に満期になり、米国で7.05億ドルのリボルバー支払い(カナダ提供3000万ドル)、ノルウェー1200万ドル、オーストラリア1000万ドル、オランダ1050万ドル、連合王国750万ドル、ベルギー500万ドルを提供する。グローバルABLローンにはアコーディオン機能が含まれており、追加融資者の承諾を得た場合、ローン元金を2.5億ドルまで増加させることができます。この手配によると、アメリカの借金の利息はロンドン銀行の同業借り換え金利であり、私たちの固定費用カバー率に基づく1.25%~1.75%の保証金を加えている。このローンで手配されたカナダ借款はカナダ銀行引受為替手形金利(“BA金利”)に1.25%から1.75%の間の保証金(私たちの固定費用カバー比率に基づく)を加えて利息を計算します。私たちの海外借り手子会社の借入金は基準金利で計算され、基準金利は借入に使用する通貨によって変化し、私たちの固定費用カバー率によって1.25%から1.75%の保証金があります。可獲得性は借入基数に依存し、借入基数は条件を満たす売掛金と在庫のパーセンテージから構成され、時々再確定する可能性がある。2022年9月30日現在、我々は4，500万ドルの未返済借款と6.12億ドルの超過利用可能資金を持っており、これは我々の世界ABL融資メカニズムに基づいて定義されている。
私たちの主な流動資金源には、私たちの経営活動によって生成された現金、既存の現金残高、そして私たちの世界の資産負債限度額での借金が含まれています。私たちが経営活動から十分なキャッシュフローを生成する能力は、主に私たちが顧客に製品とサービスを販売する利益率が私たちの固定と可変費用を支払うのに十分であることに依存します。2022年9月30日現在、私たちの総流動資金は6.41億ドルで、手元の現金と私たちの世界のABLツールで利用可能な金額を含めています。2022年9月30日と2021年12月31日までに、それぞれ2，900万ドルと4，800万ドルの現金を持っており、その大部分は海外子会社の口座に保持されており、異なる国間で米国に移転または送金する場合、追加の税金を支払う必要があるかもしれません。これは、移転決定期間中の財務諸表で確認されます。
私たちの信用格付けは“投資レベル”を下回っているので、新しい資金を調達する能力や将来の借金の金利に影響を与える可能性があります。2021年第1四半期、ムーディーズ投資家サービス会社は私たちの格付け展望をマイナスから安定に変更し、2021年第2四半期、スタンダード&プアーズグローバル格付けは同社の格付け展望を安定に修正した。私たちの既存の債務は私たちが追加債務を招く能力を制限する。2022年9月30日までの9ヶ月間、私たちは各種の信用手配に含まれている契約を遵守し、私たちの現在の予測によると、私たちは引き続き遵守する予定です。今年末までに、ロンドン銀行間の同業借り換え金利に基づく借入金利を、世界の貸借対照ローンツールに基づく担保隔夜融資金利(SOFR)の金利に移行させる予定だ。私たちはこの移行が財務諸表に実質的な影響を与えないと思う。
私たちは予測可能な未来に、私たちの流動資金源は、私たちの既存の業務に関連する予想される現金需要を満たすのに十分になると信じている。しかし、様々な要素のため、私たちの未来の現金需要は私たちの現在の予想よりも高いかもしれない。また、私たちが私たちの経営活動から十分な現金を生産できるかどうかは私たちの未来の表現にかかっており、これは一般的な経済、政治、金融、競争、他の私たちがコントロールできない要素の影響を受ける。私たちは時々追加の債務や株式融資を調達することを求めたり、市場状況に応じて公共または個人市場で既存の債務を再定価したり、再融資したりすることができる。どのような資本市場活動も、市場状況、貸手や投資家との最終合意、その他の要素の影響を受け、私たちがこのような取引を成功させることは保証されない。
キャッシュフロー
次の表に以下の期間のキャッシュフロー(単位：百万)を示す
| 9か月で終わる |
||||||||
| 九月三十日 |
九月三十日 |
|||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 提供された現金純額(使用)： |
||||||||
| 経営活動 |
$ | (30 | ) | $ | 16 | |||
| 投資活動 |
(10 | ) | (4 | ) | ||||
| 融資活動 |
24 | (82 | ) | |||||
| 現金と現金等価物の純減少 |
$ | (16 | ) | $ | (70 | ) | ||
経営活動
2022年9月30日までの9カ月間、経営活動で使用された純現金は3000万ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月間に提供された現金は1600万ドルだった。業務キャッシュフローの変化は，主に在庫の購入と増加する市場活動を支援する他の費用により運営資本が増加し，収益力の改善がこの影響を相殺している。
投資活動
投資活動のための現金純額は、主に2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月間の資本支出総額がそれぞれ800万ドルと600万ドルである。
融資活動
2022年9月30日までの9カ月間、融資活動が提供した純現金は2400万ドルだったが、2021年9月30日までの9カ月間、融資活動で使用された現金は8200万ドルだったのは、主に2022年までの9カ月間の循環信用手配の純収益が4600万ドルだったのに対し、2021年までの9カ月で2800万ドルだったためだ。2020年に発生した超過キャッシュフローのため、私たちは2021年前の9ヶ月に8600万ドルの定期融資を支払った。2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月間、私たちは1800万ドルで優先株の配当金を支払った。
肝心な会計政策
アメリカ合衆国で一般的に受け入れられている会計原則に従って財務諸表を作成し、財務諸表に報告されている資産、負債、収入、費用額に影響を与えるために、管理層に判断、推定、仮定を要求する。経営陣の見積もりは歴史的経験と他のそれが合理的だと思う仮定に基づいている。実際の金額が最終的にこれらの見積もり値と異なる場合は、実金額が既知の期間の経営実績に改訂を含める。
会計政策は管理層に推定時の高度不確定な事項を仮定することを要求し、管理層は合理的に異なる推定を行うことができ、これらの推定は私たちの財務状況、財務状況の変化或いは経営結果の報告に重大な影響を与える時、会計政策は肝心とされている。我々のキー会計政策の説明については、2021年12月31日現在の財政年度Form 10-K年度報告書の“項目7：経営陣の財務状況と経営結果の検討と分析”を参照されたい
プロジェクト3.市場リスクに関する定量的·定性的開示
私たちは主に金利、外国為替、鉄鋼価格の変動に関する市場リスクに直面している。我々の市場リスク政策や我々の市場リスク敏感ツールや頭寸に大きな変化は生じておらず、これは2021年12月31日までの会計年度のForm 10−K年度報告書に記載されている。
項目4.制御とプログラム
開示制御とプログラムの評価.
2022年9月30日現在、取引法規則13 a-15(E)で定義されているように、最高経営責任者及び最高財務責任者の指導の下、企業の開示制御及び手順を検討した。審査の日までに、会社の最高経営責任者及びCEOは、会社の開示制御及び手続が有効であり、会社が取引所法案に基づいて提出又は提出した報告書において開示を要求する情報が、米国証券取引委員会規則及び表に指定された期間内に記録、処理、集計及び報告され、これらの情報が蓄積され、最高経営者及びCEOを含む会社管理層に伝達され、速やかに必要な開示について決定を下すことができると結論した。
財務報告の内部統制の変化.
私たちの財務報告の内部統制は2022年第3四半期に大きな影響を与えなかったか、または合理的に私たちの財務報告の内部統制に重大な影響を与える可能性のある変化が発生しなかった。
第2部-その他の資料
項目1.法的手続き
私たちは時々様々なクレームの影響を受け、私たちの業務の性質に関する法的手続きに巻き込まれます。私たちはこのようないくつかのクレームと訴訟手続きに関連する財務リスクを減らすために保険範囲を維持する。このようなクレームと訴訟の結果は予測できない。しかしながら、私たちの考えでは、いくつかの実際的、脅威、または予期されるクレームまたは訴訟の解決が、解決中の運営結果に大きな悪影響を及ぼす可能性があるにもかかわらず、私たちの業務、財務状況、運営結果、またはキャッシュフローに大きな影響を与える可能性がある未解決の法的手続きは存在しない。
また、私たちの通常の業務過程で、私たちの顧客は時々、私たちが流通している製品に欠陥があると主張したり、私たちまたはメーカーが顧客に提供した保証に基づいて修理や交換を行う必要があるかもしれません。経営陣の考えでは、このような手続きは私たちの正常な業務に付随する一般的で一般的な仕事だ。私たちとサプライヤーの購入注文は通常メーカーに私たちのいかなる製品責任クレームを賠償して、メーカーにこれらのクレームに対して最終責任を負わせることを要求します。多くの場合、州、省、または外国の法律は流通業者にこのようなクレームの保護を提供し、責任をメーカーに移す。場合によっては、お客様の利益のために製品の修理や交換を要求され、メーカーに私たちの費用を賠償するように要求されるかもしれません。経営陣は、これらのクレームや訴訟手続きを最終的に処分することは、私たちの財務状況、経営業績、あるいはキャッシュフローに大きな悪影響を与えないと考えています。
当社が被告としたアスベスト事件及びその他の請求及び訴訟手続に関する資料は、当社が監査していない簡明総合財務諸表の“付記10−承諾及び又は有事項”を参照されたい。
第1 A項。リスク要因
私たちは私たちのリスクに特定された影響と、世界市場で運営されているすべての企業に影響を与える要素を受けています。当社の業務、財務状況、または経営業績に重大な悪影響を及ぼす可能性のある重大な要因は、本四半期報告の第I部、第2項はForm 10−Q表、および2021年12月31日までの年次報告書のForm 10−K年度報告の第I部、第1 A項の“リスク要因”に記載されている。
第二項株式証券の未登録販売及び収益の使用
ない。
項目3.高級証券違約
ない。
プロジェクト4.採鉱安全開示
ない。
項目5.その他の情報
ない。
項目6.展示品
| 番号をつける |
説明する |
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| 3.1 |
2012年4月11日に改訂および再発行されたMRC Global Inc.登録証明書。(添付ファイル3.1を参照してMRC Global Inc.に組み込まれ、2012年4月17日に米国証券取引委員会に提出された現在の報告Form 8-K、ファイル番号001-35479)。 |
|
| 3.2 |
2013年11月7日に改訂され、再制定されたMRC Global Inc.規約。(添付ファイル3.1を参照してMRC Global Inc.に組み込まれ、2013年11月13日に米国証券取引委員会に提出された現在の報告Form 8-K、ファイル番号001-35479)。 |
|
| 3.3 |
MRC Global Inc.Aシリーズは、永久優先株の指定、選好、権利、および制限証明書を変換することができる(添付ファイル3.1を参照してMRC Global Inc.に組み込まれ、2015年6月11日に米国証券取引委員会に提出された8-Kフォームの現在の報告書、ファイル001~35479号)。 |
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| 31.1* |
1934年に改正された証券取引法第13 a-14(A)及び15 d-14(A)条及び2002年の“サバンズ-オキシリー法案”第302条に基づいて可決されたS-K条例第601(B)(31)項に基づいて、最高経営責任者を認証する。 |
|
| 31.2* |
1934年に改正された証券取引法第13 a-14(A)及び15 d-14(A)条及び2002年の“サバンズ-オキシリー法案”第302条に基づいて可決されたS-K条例第601(B)(31)項に基づいて、首席財務官の認証が行われる。 |
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| 32** |
2002年の“サバンズ·オックススリー法案”906節で可決された“米国法典”第18編1350条による最高経営責任者と最高財務官の証明。 |
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| 101* |
以下の財務情報は、MRC Global Inc.2022年9月30日までのForm 10-Q四半期報告、フォーマットはイントラネット拡張可能商業報告言語(IXBRL)：(I)2022年9月30日と2021年12月31日までの簡明総合貸借対照表、(Ii)2022年および2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月の簡明総合経営報告書、(Iii)2022年および2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月の簡明全面収益表、(Iv)2022年9月30日および2021年9月30日までの9ヶ月の株主権益簡明財務諸表(V)2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月間の簡明総合キャッシュフロー表および(Vi)簡明総合財務諸表を付記する。 |
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| 104* |
2022年9月30日までの四半期Form 10-Q四半期報告の表紙には、イントラネットXBRL形式が採用されている。 |
*アーカイブをお送りします。
**関数で提供されます。
サイン
1934年の証券取引法の要求によると、登録者はすでに正式に本報告を正式に許可した署名者がそれを代表して署名することを促した。
日付：2022年11月9日
| MRC Global Inc. |
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| 差出人：/s/ケリー·ヤンブラッド |
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| ケリー·ヤン·ブラッド |