第424条(B)第5条に基づいて提出する

登録番号333-265882

目論見書副刊

(目論見書まで、期日は2022年10月7日)

最大3500，000株の普通株

華迪国際株式会社

本募集説明書の補編及び添付の基本募集説明書は、華迪国際有限会社(以下、“当社”、“吾等”、“吾等”又は“吾等”と略す)から合計3，500，000株の普通株を発売し、1株当たり額面0.0002ドル(“普通株”)に関連し、証券購入協議締結側である買い手に発行する1，000，000株の普通株 を含む(定義は以下の通り)。および最大2，500，000株の普通株は，買い手が証券購入契約により今回の発売終了後90日以内に追加 株の株式を購入する権利を行使した場合に発行する.

吾らの普通株 は，2022年11月7日に吾らとその指名された 投資家間で締結されたある証券購入プロトコル(“証券購入プロトコル”)によって売却される.

私たちの普通株はナスダック資本市場(“ナスダック”)に上場し、コードは“Hudi”です。2022年11月7日、我々の普通株のナスダック資本市場における最終報告価格は1株15.05ドルであった。私たちの株価は変動が大きい。本募集説明書の公表前の12ヶ月以内に、私たちの普通株取引価格は1株15.05ドルの安値と180.00ドルの高値です。

我々 は，2012年に改正されたJumpStart Our Business Startups Actで定義された“新興成長型会社”と，証券法下のルール405と改正された1934年の取引法( “Exchange Act”)でのルール3 b−4 cで定義された“外国 プライベート発行者”であるため，上場企業の報告要求が低下している。

本募集説明書(Br)の付録日までに、私たちの非関連会社が保有する発行済み普通株または公衆流通株の総時価は約5.83億ドルであり、これは発行された普通株3，237，182株1株当たりの普通株価格180.00ドルから計算され、 これは私たちの普通株の2022年11月4日のナスダックでの終値である。したがって，表F-3の一般的な説明I.B.5で規定されている制限は受けない.

我々は，今回の発行に関する独占配信エージェントとしてUnivest Securities，LLC(“配給エージェント”)を招聘した.配給代理は、本募集説明書の増刊および添付の基本募集説明書によって提供される任意の証券を購入または販売しません。これらの手配に関するより多くの情報は、本募集説明書の増刊S-11ページから始まる“流通計画”を参照してください。

すべて“華帝国際”に言及すると、すべて華迪国際を指し、すべて“私たち”、“当社”、“当社”あるいは“当社”と言及すると、すべて華帝国際 グループ有限会社とその子会社を指す

華帝国際はケイマン諸島に登録されている持ち株会社で、業務を展開していない。華帝国際は中国の子会社を通じて業務を展開している。投資家に注意してください。あなたは中国に本部を置く運営会社の株を購入しているのではなく、ケイマン諸島持株会社の株を購入しています。同社の業務はその子会社が行います。

華帝国際はケイマン諸島に登録されている持ち株会社で、私たちの中国子会社を通じて業務を展開しています。華帝国際は可変利益実体構造を通じて業務を展開していません。 わが社の構造に関するリスクに関するより多くの詳細については、“を参照してください”リスク要因-わが社の構造に関連するリスク-中国外商投資法草案の制定スケジュールと最終内容及びそれがわが社の現在の会社構造、会社管理と業務運営の生存能力にどのように影響する可能性があるかについては重大な不確定性がある24-25ページと “リスク要因-私たちの商業と工業に関連するリスク−“中国経済成長のかなりの不確実性は、私たちの製品の需要を損なう可能性があります”改訂された表格20-Fの“2021年年報”(“2021年年報”)9ページを参照。

我々の持分構造は直接 持株構造である.私たちの直接持株構造内で、わが社の実体内の資金の国境を越えた移転は合法であり、中国の法律と法規に符合している。海外投資家の資金が華地国際に入った後、その子会社を通じて資金を直接中国国内の運営会社に振り向けることができる。具体的には、ケイマン諸島法律により、華帝国際は中国、香港の子会社に資金を提供することが許可され、ローンや出資を通じて華帝国際に資金を提供することができ、資金金額のbrに制限されないが、適用される政府の登録、承認、届出要求を満たす必要がある。香港の法律によると、香港の子会社も資金金額の制限を受けることなく華帝国際に資金を提供することができる。中国の現行法規は、私たちの中国子会社が中国会計基準と法規に基づいて確定した累積利益(あればある)の中から当社に配当金を支払うことしかできません。本募集説明書の日付まで、持株会社、その子会社と投資家の間ではまだ譲渡、配当或いは分配が発生していません。また、本募集説明書の日まで、1つの子会社が生成した現金は、他の子会社の運営に資金を提供するためには使用されず、br子会社間で現金を移転する能力は何の困難や制限にも遭遇しないと予想される。私たちはまた、このような資金の額や移転方法を規定する現金管理政策を制定していません。予測可能な将来、私たちは収益を私たちの業務運営に使うつもりですので、私たちは収益を分配したり、現金配当金を支払うつもりはありません。参照してください“わが社と子会社の間の現金移転“2021年年報”第3ページおよび本募集説明書第S-3ページに添付されています。

投資本募集説明書 付録に基づいて発行された証券は高度なリスクに関連している。投資決定を下す前に、あなたは13ページから始まる“リスク要因”をよく読んで考慮しなければならない。

私たちの業務は主に私たちの子会社を通じて中国大陸部と香港にあるため、私たちの中国での業務は一定の法律と業務リスクに直面しており、中国政府の法律、政治と経済政策の変化、中国とアメリカとの関係、あるいは中国あるいはアメリカの法規は私たちの業務、財務状況と経営業績に重大かつ不利な影響を与えるかもしれない。私たちの現在の業務を管理する中国の法律法規 は時々曖昧で不確定であるため、これらのリスクは、私たちの業務と私たちの普通株のbr価値に大きな変化をもたらす可能性があり、あるいは私たちが投資家に私たちのbr証券を提供または継続する能力を大幅に制限または完全に阻害し、このような証券の価値を大幅に低下させたり、一文の価値もないかもしれない。最近、中国政府は事前通知なしに一連の監督管理行動と声明を開始して、証券市場の不法活動を打撃し、中国海外上場会社に対する監督管理を強化し、可変利益主体構造を採用して、新しい措置を取ってネットワーク安全審査範囲を拡大し、及び反独占法執行を強化することを含む。私たちの子会社はこれらのbr規制行動や声明の影響を直接受けているとは思いません。私たちは独占行為を実施していないので、私たちの業務はユーザーデータを収集したり、ネットワークセキュリティに関連していません。本募集説明書の付録日までに、中国は関連する法律或いは法規がなく、吾らに中国証券監督管理委員会、中国証監会或いは任意の他の中国政府部門の承認を求めることを明確に要求していない, 私たちのケイマン諸島持ち株会社や私たちのいかなる付属会社も、中国証監会や他の中国政府機関から私たちの発行に関するいかなる問い合わせ、通知、警告、または制裁を受けていません。しかしながら、これらの声明や中国政府の規制行動は新たに発表されているため、公式指導意見や関連実施細則はまだ発表されておらず、立法または行政法規制定機関はどのくらいの時間内に応答するか、既存のbrまたは新しい法律または法規または詳細な実施および解釈は修正または公布され、このような修正または新しい法律および法規は、私たちの日常業務運営、外国投資を受け入れ、米国または他の外国為替市場に上場する能力に潜在的な影響を与えるであろう。全国人民代表大会常務委員会、中国全国人民代表大会常務委員会または他の中国監督管理機関は将来、法律、法規または実施細則を公布する可能性があり、私たちの会社または私たちの任意の子会社がアメリカに上場する前に中国当局の監督管理許可を得なければならないことを要求している。言い換えれば、会社は現在、このような許可を得るために中国連邦や地方政府の許可を得る必要はないが、米国取引所への上場を拒否するいかなる拒否も受けていないが、私たちの運営は直接的または間接的な悪影響を受ける可能性がある。我々または我々の子会社(I)がそのような許可または承認を得たり維持したりしていない場合、投資家に証券を提供または継続する能力が阻害される可能性があり、私たちの証券は、その業務または業界に関連する既存または将来の法律法規または中国政府当局の介入または中断によって大幅に縮小したり、一文の価値もなくなる可能性がある, (Ii)そのような許可または承認を必要としないという結論を無意識に出すこと、(Iii)適用される法律、法規または解釈が変化し、私たちが将来そのような許可または承認を得るか、または(Iv)中華人民共和国政府が事前通知なしに行う任意の介入または中断が必要である。

外国企業責任法によると、上場企業会計監督委員会やPCAOBが3年連続で発行者の監査役を検査できない場合、発行者の証券は米国証券取引所での取引が禁止される。PCAOBは12月16日に認定報告書を発表した。2021年、PCAOBは公認会計士事務所 を全面的に検査または調査できないことを発見した：(1)人民Republic of Chinaの大陸中国は、1つ以上の当局が大陸部で中国のポストに就いているからである。及び(2)香港は中華人民共和国の属地及び特別行政区であり、香港の1つ又は複数の当局の立場である。また，PCAOBの報告は，これらの決定の影響を受ける具体的な公認会計士事務所を決定している。2021年6月22日、米国上院は“外国会社の責任追及を加速する法案”または“HFCAA加速”を採択し、この法案が可決されれば、私たちの証券の検査を受けない期間を3年から2年に減少させるため、PCAOBが私たちの監査役を完全に検査または調査できないと判断した場合、私たちの証券が取引を禁止または退市する時間は減少する可能性がある。2022年8月26日、PCAOBは中国証券監督管理委員会と中国財政部 と“議定書声明”に署名したことを発表した。標準操作規程は2つの検査と調査に関する議定書プロトコル(総称して“標準操作規程プロトコル”と呼ぶ)と共に、PCAOBが大陸部と香港の監査会社中国に対して全面的な検査と調査を行うことができるように具体的、責任ある枠組みを構築した, アメリカの法律の要求によると。SOPプロトコルはまだ発表されておらず，さらなる説明と実施が必要である.言い換えれば、SOP協定はPCAOB検査·調査を内地と香港に本部を置く公認会計士事務所中国を開放する方向への第一歩にすぎない。米国証券取引委員会が開示したSOPプロトコルに関する状況説明書によると、PCAOBは任意の監査会社を自ら選択して検査または調査を行う権利があり、PCAOB検査員と調査者は編集を行わずにすべての監査文書を見る権利がある。PCAOBによると，HFCAAによる2021年12月の裁決は依然として有効であるという。PCAOBは2022年末までにこのような決定を再評価する必要がある。PCAOBの規則によれば、HFCAAによる決定を再評価することは、PCAOBがこの決定を再確認、修正、または撤回することをもたらすことができる。しかし、PCAOBが引き続き大陸と香港のPCAOB公認会計士事務所中国に対する全面的な検査と調査を禁止されていれば、PCAOBは2022年末までに中国当局の立場が大陸部と香港の公認会計士事務所中国を全面的に検査·調査することを妨げる可能性が高く、この公認会計士事務所を監査する会社は HFCAAによって米国市場での取引を禁止される。募集説明書の補充日まで、我々の監査役TPS Thayer，LLC(“TPS Thayer”)は、PCAOBが2021年12月16日に発表した全面検査や調査ができない決定に関する制約を受けない。しかし、, 最近の中国会社監査に関する事態の発展は、TPS Thayerが中国当局の許可を得ずにPCAOBの監査作業の底稿に十分に協力する能力があるかどうかに不確定性がある。後に PCAOBが外国司法管轄区域当局の立場で当社の監査人を全面的に検査あるいは調査できないと確定した場合、このような検査不足は、HFCAAによって当社の証券取引 を禁止し、最終的に証券取引所が当社の証券を取得することを決定する可能性がある。参照してください“リスク要因である 中国商務に関するリスク−米国証券取引委員会と上場会社監査委員会が最近発表した共同声明では、ナスダックが提出した提案規則の改正、“br}および”外国会社責任法“は、新興市場会社の監査師資格を評価する際に、新興市場会社に対してより多く、より厳しい基準を実施し、特に監査委員会の審査を受けていない非米国監査役を呼びかけている。これらの発展は私たちの製品に不確実性を増加させるかもしれない“2021年年次報告書”第31-32ページから始まります。

私たちのbr証券に投資することは高いリスクと関連がある。任意の普通株式を受け入れる前に、本募集説明書付録、添付されている基本入札説明書 および本募集説明書付録および添付の基本入札説明書の文書を慎重に読まなければなりません。本募集説明書が提供する証券は、我々の株価の変動を含むが、これらに限定されない高度なリスクに関するものである。我々の証券に投資するリスクの説明については，S−11ページからの“リスク要因”と題する部分と，添付の基本入札説明書15ページからの“リスク要因”のタイトルに記載されている事項を参照されたい。

米国証券取引委員会、ケイマン諸島、またはどの州証券委員会もこれらの証券を承認または承認しておらず、本入札説明書が事実または完全であるかどうかも確定されていない。どんな反対の陳述も刑事犯罪だ。

本募集説明書付録及び添付基本入札説明書に基づいてドルで支払う普通株は、2022年11月9日頃に初めて交付される。

本募集説明書の補充日は2022年11月7日です

あなたは、本募集説明書の付録または任意の目論見付録に含まれる、または参照によって組み込まれた情報のみに依存しなければならない。私たちは誰もあなたに違う情報や他の情報を提供することを許可していません。もし誰かがあなたに異なるまたは一致しない情報を提供する場合、あなたは に依存してはいけません。本募集説明書付録は、証券売却の要約でもなく、いかなる要約や売却も許可されていない司法管轄区で証券購入の要約を求めるものでもない。 本入札説明書または任意の目論見明細書の付録の情報と、私たちが以前に米国証券取引委員会に提出し、参照によって組み込まれた情報は、そのような文書の正面の日付のみが正確であると仮定すべきである。それ以来、私たちの業務、財務状況、運営結果、見通しが変化した可能性があります。

説明を説明する

華迪国際有限公司は現在、買い手が証券購入契約に基づいて今回の発売終了後90日以内に追加株式を購入する権利 を行使する際に、最大250万株の普通株を発行し、合計最大350万株の普通株を発売することを含む本募集説明書補足書類を提出している。本募集説明書副刊は、これまで2022年11月8日にアメリカ証券取引委員会と記録してきた目論見説明書副刊に代わる。

本目論見書補足資料について

2022年10月7日、我々は、本募集説明書の付録に記載された証券に関する“保留”登録手続きを用いて、2022年10月21日に米国証券取引委員会 によって発効を宣言されたF-3表登録説明書(文書番号333-265882)を米国証券取引委員会に提出した。この“保留”登録手続きによれば、吾等は、時々1つまたは複数の発売において、当社の普通株、購入契約形態の普通株、株式購入単位、株式承認証、債務証券、転換可能債務証券、権利、単位またはそれらの任意の組み合わせを一緒にまたは別々に発売することができ、金額は添付の基本目論見書に記載されているように、最大300，000，000ドルに達する。

本稿では， 本募集説明書付録と添付の基本入札説明書の2つに分類され，いずれも我々が“棚上げ”登録手続きを用いて米国証券取引委員会に提出したF-3表登録声明の一部である.

本文書の2つの部分 には，(1)本入札説明書補足部分が含まれており，今回発行された普通株の具体的な詳細を紹介した部分と，(2)添付されている基本入札説明書は，我々が提供可能な証券の一般的な記述を提供しており，その中のいくつかは今回の発行に適用されない可能性がある.一般的に、私たちがこの“目論見説明書”を言及すると、私たちはこの2つの文書の組み合わせを指す。あなたは、本募集説明書の付録および添付の基本入札説明書に含まれる情報のみに依存しなければなりません。私たちは他の誰にも他のまたは違う情報を提供することを許可していません。本募集説明書の付録に記載されている情報が添付の基本的な目論見書と一致しない場合は、本募集説明書の補足材料を基準としなければなりません。本募集説明書の付録と以下のタイトルで紹介する他の 情報を読むべきで、タイトルはそれぞれ“より多くの情報を得ることができる”と“引用による統合”です

本募集説明書の付録または引用によって本明細書の付録に組み込まれ、または本募集説明書の付録の文書に記載されている任意の陳述は、本募集説明書の付録または引用および本募集説明書の付録の任意の他のその後に提出された文書に含まれる陳述によって修正または置換された範囲内で、修正または置換とみなされる。そのような修正または置換された陳述のいずれかは、そのように修正または置換されない限り、非構成コスト募集説明書の補編の一部とみなされるであろう。さらに、本募集説明書の付録に記載されている記述と、本明細書の付録に引用されて添付された任意の以前に提出された報告書の類似した陳述との間のいかなる不一致点も、本募集説明書の付録の陳述は、これらの以前の陳述を修正および置換するものとみなされる。本募集説明書に属する登録説明書、目論見書付録又は将来米国証券取引委員会に提出された届出書類の中で、当社事務の任意の重大な変化 を引用して本募集説明書に開示する。

本募集説明書付録を含む登録説明書 は、登録説明書の証拠物および参照によって組み込まれた情報を含み、 は、本入札説明書付録下で提供される証券に関する他の情報を含む。この登録声明は、“どこでより多くの情報を得ることができるか”というタイトルの米国証券取引委員会のウェブサイトで読むことができる

私たちは、本募集説明書の付録に含まれ、引用で組み込まれたbr情報、付属の基本入札説明書、および私たちが準備または許可した任意の関連無料で書かれた目論見書に責任を負います。私たちは誰もあなたに違うまたは他の情報を提供することを許可していません。 私たちは他の人があなたに提供する可能性のある他のいかなる情報も何の責任も負いません。もしあなたが他の情報を受け取ったら、あなたはそれに依存してはいけない。

本募集説明書の付録及び添付の基本募集説明書に基づいて、このような要約及び販売を許可する司法管轄区域でのみ我々の普通株を売却し、このような普通株を購入する要約を求める。本募集説明書副刊と添付されている基本募集説明書は、本募集説明書副刊に関連する登録証券以外の任意の証券を売却要約又は要約購入する要約を構成していない。本募集説明書の付録及び添付の基本的な目論見書も、いかなる司法管轄区域において誰にも証券の購入を売却又は招待する要約を構成していない。米国以外のどの司法管区においてもいかなる行動も行われておらず、我々の普通株の公開又は当該管轄区域内で本募集説明書の付録又は添付の基礎募集説明書を所有又は配布することが許可されている。米国以外の管轄区域で本募集説明書の付録又は添付の基本募集説明書を取得した者は、自分に を通知し、当該管轄区に適用される今回の発売及び本募集説明書の付録及び添付の基礎募集説明書の配布に関する任意の制限を遵守しなければならない。

本募集説明書付録および添付の基本入札説明書内の情報が、本募集説明書付録の表紙に記載されている日付以外の任意の日付が正確であると仮定してはならず、または参照によって組み込まれた任意の情報が、参照によって組み込まれたファイルの日付の後の任意の日付 が正しいと仮定してはならない。この日以来、私たちの業務、財務状況、運営結果、または見通しは変化している可能性があります

あなたは、私たちが提出した今回の発売に関連する任意の合意における任意の陳述または保証の正確性に依存してはならないまたは仮定してはならない、または私たちのbr}は、個別の開示スケジュールに含まれる例外的な状況および制限によって制限される可能性があるので、他の方法で提出される可能性がある任意の陳述または保証の正確性を表す可能性があり、証券法が重要とみなされるかもしれない基準とは異なる重大な基準に適合する可能性があり、または任意の所与の日に真実を継続しない可能性があるからである。

文意が別に指摘されている以外に、本募集説明書だけで言えば、“私たち”、“私たちの会社”と“br}”会社“とは華迪国際有限会社とその子会社を指す。

前向き陳述に関する特別通知

本募集説明書の付録は 個の前向き陳述を含む.歴史的事実の陳述以外に、本募集説明書の補充に含まれるすべての陳述は、私たちの未来の経営結果と財務状況、私たちの業務戦略と計画及び私たちの未来の経営目標に関する陳述を含み、すべて前向きな陳述である。“信じる”、“可能”、“会する”、“推定”、“br}”、“継続”、“期待”、“予定”および同様の表現は、前向き陳述を識別することを目的としている。私たちのこれらの展望的な陳述は主に私たちの現在の未来の事件と傾向の予想と予測に基づいており、私たちはこれらの事件と傾向が私たちの財務状況、運営結果、業務戦略、短期と長期業務運営と目標、財務需要に影響を与える可能性があると考えている。このような陳述はリスクと不確定要素の影響を受け、各種の要素の影響により、実際の結果は展望性陳述の中で明示或いは暗示した結果と大きく異なる可能性があり、これらの要素は2021年年報に“第3項.肝心な情報-3.D.リスク要素”と題する節、本募集説明書の増刊第S-11ページから始まる“リスク要素”の節及び添付の基本募集説明書の15ページからの“リスク要素”の節で確定した結果を含むが、これらの要素に限定されない。しかも、私たちの運営環境は競争が激しく、変化が迅速だ。新しいリスクが時々発生する。私たちの経営陣はすべてのリスクを予測することができず、すべての要素が私たちの業務に与える影響を評価することもできません。あるいは任意の要素や要素の組み合わせは、実際の結果が私たちが行う可能性のある任意の前向き陳述に含まれる結果と大きく異なる程度をもたらす可能性があります。これらのリスク、不確実性、仮説を考慮して, 本募集説明書で議論されている未来のイベントおよび傾向は発生しない可能性があり、実際の結果は前向き陳述における予想または示唆の結果とは大きく異なる可能性がある。

これらの展望的陳述は、本募集説明書の付録の日までに得られる情報と、私たちの経営陣の現在の期待、予測と仮定に基づいており、多くの判断、既知と未知のリスクと不確定性、およびその他の要素に関連しており、その多くは私たちがコントロールできるものではない。したがって、 前向き陳述は、任意の後続の日付における私たちの観点を代表するものとみなされてはならない。我々は、新しい情報、未来のイベント、この日付後に明らかになる不正確または他の理由のために、適用された証券法が要求されない限り、これらの前向き宣言がなされた後のイベントまたは状況を反映するために、本明細書に含まれる任意の前向き宣言を更新、追加、または他の方法で修正する義務を負わない。

私たちは、本募集明細書の前向きな陳述が反映または示唆している私たちの計画、意図、および期待が合理的であると信じているが、これらの計画、意図、または期待が必ず達成されることを保証することはできない。既知および未知のリスクおよび不確実性のため、私たちの実際の結果または表現は、これらの前向き陳述における明示的または暗示的なものとは大きく異なる可能性がある。我々の実績、将来の結果、および行動が任意の前向き声明と大きく異なる可能性がある要因は、“取引所法案”第13(A)、13(C)、14または15(D)節に従って米国証券取引委員会に提出された任意の文書においてbr“リスク要因”のタイトルで議論されているこれらの要因を含むが、これらに限定されない。そのほか、新冠肺炎ウイルスの伝播及び会社の運営、会社製品に対する需要、グローバルサプライチェーンと全体の経済活動への影響も不確定性が存在する可能性がある。本募集説明書付録の前向きな陳述、基本的な目論見説明書、またはその任意の修正、および本募集説明書の付録に引用的に組み込まれた情報は、これらの陳述発表日までの私たちの観点を表す。このような展望的な陳述は、このような陳述が発表された後のいかなる日も私たちの観点を代表するとみなされてはならない。法律に別の要求がない限り、私たちは、新しい情報、未来のイベント、または他の理由でも、いかなる前向きな陳述を公開更新する義務も負いません。

リスク要因

私たちの普通株を購入するかどうかを決定する前に、2021年年報“第3項.主要情報-D.リスク要因”の“リスク要因”に記載されている事項と、本募集説明書の付録に含まれているまたは引用されているすべての情報をよく考慮しなければなりません。私たちの業務、財務状況、および経営結果は、これらのいかなるリスクや 不確実性の重大な悪影響を受ける可能性があります。この場合、私たちの普通株の取引価格は下落する可能性があり、あなたはすべてまたは一部の投資を損失する可能性があります。 リスクは前向き陳述も含まれており、私たちの実際の結果はこれらの前向き陳述で議論されているものとは大きく異なる可能性があります。“展望的陳述に関する特別通知”を参照されたい

今回の発行に関連するリスク

経営陣は今回の発行で得られた資金の使用に対してbrのように広範な裁量権を持ち，得られた資金を有効に使用できない可能性がある.

今回発行された純収益 を一般運営資金として利用する予定である.私たちが使用する純収益の金額と時間は、私たちの業務が発生したり、使用したりする現金の数と、私たちの業務の成長率(あれば)を含む様々な要素によって異なります。したがって， 我々の管理層は，今回発行した純収益を運用する上で大きな柔軟性を持つことになる.あなたはあなたの投資決定の一部として、これらの純収益の使用に対する私たちの経営陣の判断に依存して、あなたはこれらの収益が適切に使用されているかどうかを評価する機会がないだろう。純収益は私たちに有利な見返りや何の見返りももたらさない方法で投資されるかもしれない。私たちの経営陣がこれらの資金を有効に使用できなければ、私たちの業務、財務状況、経営業績、キャッシュフローに実質的な悪影響を及ぼす可能性があります。

あなたが購入した普通株の1株当たりの帳簿価値はすぐに希釈されるだろう。

発行価格は普通株当たりの帳簿価値よりも高いため、今回の発行で購入した普通株の有形帳簿純値は大幅に希釈されます。1株当たり25.00ドルの発行価格により、今回発行した普通株を購入すると、直ちに と普通株の有形帳簿純価値を大幅に希釈します。

将来的に私たちの株式を売却したり希釈したりすることは私たちの普通株の市場価格を下げるかもしれません。

私たちの普通株を公開市場で販売するか、あるいはこのような売却が発生する可能性があると考えられ、私たちの普通株価格にマイナス影響を与える可能性があります。私たちは多くの機関と個人株主が私たちの大量の普通株式を持っている。これらの株主のうちの1つまたは複数の株主 が流動性または他の理由から、その保有する株式の大部分を比較的短い時間で販売する場合、私たちの普通株の現行の市場価格 は負の影響を受ける可能性がある。

しかも、私たちは追加資本を求める必要があるかもしれない。もしこの追加融資が株式証券の発行、株式に変換可能な債務、または株式証券を買収するオプションまたは株式証明書を発行することによって得られた場合、私たちの既存の株主はそのような証券を発行、転換または行使する際に重大な希釈を受ける可能性がある。

資本化と負債化

次の表は2022年3月31日までの実際の現金と現金等価物と私たちの資本を示しています

この表および私たちが監査していない合併財務諸表および関連説明、ならびに2022年9月29日に米国証券取引委員会に提出されたForm 6-K報告書の“経営陣の財務状況および経営成果の議論および分析”と題する章を読み、引用によって本明細書に組み込まれる2022年3月31日および2021年3月31日までの中間財務報告書を含む。

以上の検討と表に反映された普通株総数は、2022年11月7日現在の13，239，182株発行普通株に基づいている。

薄めにする

もしあなたが私たちの普通株に投資した場合、私たちの普通株におけるあなたの権益は、今回の発行後の1株当たりの普通株の発行価格と1株当たりの予想有形帳簿純価値との差額に希釈されます。償却の理由は、当社が提案した1株当たりの普通株価格 が、我々の既存株主が占めるべき1株当たりの普通株の帳簿価値よりも大きく高いからである。2022年3月31日まで、私たちの株主の有形帳簿純価値は50，618，697ドルで、1株当たり約3.82ドルです。

私たちは、2022年3月31日までの普通株の予想有形純資産 を、配給代理費用と推定発売費用を差し引く前に、1株25.00ドルの発行価格で私たちの普通株を販売します。今回の発売で1，000，000株の株式を発行した場合，14，239，182株の発行済み普通株 ，および最大16，739，182株が発行された普通株とし， 購入者が証券購入契約により今回の発売終了後90日以内に全面的に権利を行使し，最大2，500，000株を追加購入できると仮定する.

我々の2022年3月31日までの予想有形帳簿純価値は約73，718，697ドル，あるいは1株5.18ドル，すなわち今回発行された純収益25，000，000ドルと1，000，000株普通株式 を発行し，2022年3月31日以降の有形帳簿純価値の他の変化は考慮しない。これにより、今回の発行による投資家への希釈幅は1株約19.82ドル、または約79.29%となる。1株当たりの有形帳簿純価値は、投資家が今回の発売で普通株を購入することにより1株1.36ドル増加し、既存株主に利益を与える。

投資家が証券購入協定に基づいて最大2，500，000株の普通株を購入する権利を全面的に行使する場合、2022年3月31日までの予想有形帳簿純価値は131，906，197ドル、あるいは1株当たり7.88ドルとなり、これは今回発行された純収益87，500，000ドルを受け取ることを意味し、2022年3月31日以降の有形帳簿純価値の他の変化は考慮されていない。これにより、今回の発行による投資家への希釈幅は1株当たり約17.12ドル、または約68.48%となる。1株当たりの有形帳簿純価値は、今回発売された投資家が普通株を購入することにより1株4.06ドル増加し、既存株主に利益を与える。

次の表には、今回発売後の1株当たりの有形帳簿純価値の推定数字と、前述の発売仮定に基づいて普通株を購入した人の償却が記載されている。

次の表は、2022年3月31日までのbr上記の予想普通株数、総対価格、1株平均価格をまとめています：(1)我々の既存株主が我々に支払っている普通株数、および(2)今回の発行で1株25.00ドルの発行価格で発行された普通株は、1，000，000株の株式を発行するために支払うべき推定発売費用を差し引く前に：

次の表は、2022年3月31日までのbr上記の予想普通株数、総対価および1株平均価格をまとめたものである：(1)我々の既存株主が我々に支払っている普通株数、および(2)今回の発行で1株25.00ドルの発行価格で発行された普通株は、最大3.500，000株の発行に関する推定で支払うべき発売費用を差し引く前に：

以上の検討と表に反映された普通株総数は、2022年11月7日現在の13，239，182株発行普通株に基づいている。

我々が将来的に 普通株を増発する範囲では，今回発行された普通株発行者はさらに薄くなる.また、市場状況や戦略的考慮のため、現在または将来の運営計画のために十分な資金があると考えても、追加資本を調達することを選択することができるかもしれない。もし私たちが株式または転換可能な債務証券を売却することで追加資本を調達すれば、このような証券の発行は私たちの株主の権益をさらに希釈する可能性がある。

収益の使用

我々は，証券売却の純収益 を一般運営資金として利用する予定である.私たちが使用する収益の金額と時間は、私たちの業務が発生したり、使用したりする現金の数と、私たちの業務の成長率(あれば)を含む多くの要素によって異なります。そこで，今回発行した純収益の分配には広範な 自由裁量を残す.

私たちが提供する証券説明書は

普通株

証券購入プロトコルの署名側である買手に発行する1，000，000株の普通株と，買い手が証券購入プロトコルにより今回の発売終了後90日以内に追加株式を購入する権利を行使する際に最大2，500，000株の普通株 を発行する最大3，500，000株の普通株を発売する.本募集説明書の増刊日から、当社は250，000，000株の普通株を発行することを許可され、1株当たり額面0.0002ドル。本募集説明書の増刊日までに、すでに発行及び発行された普通株は全部で13，239，182株である。

今回発売された普通株のより多くの情報については、添付の基本目論見書32ページからの“株式説明”を参照してください。 私たちが改訂·再改訂した定款大綱と定款細則も参考にして、本募集説明書補足部分の登録説明書と私たちの2021年年度報告の証拠物としなければなりません。

配送計画

吾らと配給エージェントが2022年11月7日に締結したいくつかの配給エージェントプロトコル(“配給エージェントプロトコル”)により，Univest Securities，LLC(我々は配給エージェントと呼ぶ)は次発売に関する独占配信エージェントを担当することに同意した.

配給代理は、本募集説明書増刊が提供するいかなる証券も購入せず、特定の数量或いは金額の証券の購入或いは販売を手配する必要もないが、配給代理はその合理的な最大の努力を尽くして、本募集説明書の増刊と添付の基本的な目論見書に基づいて今回発行中のすべての証券を直接販売することに同意した。

私たちは、ある投資家と2022年11月7日の証券購入契約を締結し、証券購入契約を締結した投資家にのみ販売します。

慣例成約条件を満たした場合、2022年11月9日頃に本募集説明書付録に基づいて発行された普通株を交付する予定です。

今回の発売終了時に、今回の発売総毛収入の6%に相当する現金料金を配給代理に支払うことに同意しました。総毛収入の0.5%に相当する非実売費用を設置エージェントに支払い，設置エージェントに最高125，000ドルの費用を返済することにも同意した。

以下の表は、本募集説明書の付録と添付の基本入札説明書に基づいて、配給エージェントに支払う1株当たりの普通株と総現金配給エージェント費用を示し、ここで発売されたすべての普通株を購入したと仮定する

配給エージェントに支払うべき若干の費用や支出や吾などの推定発売支出(配給エージェントの実売支出の償還，配給エージェントの非実売支出手当の支払い，および吾等の法律，印刷 その他の各種コスト，費用および支出を含む)を差し引いたところ，今回発売された純収益は約23，100，000ドルであり，投資家が証券購入合意に基づいて契約権利を行使する場合には最大2，500，000株の普通株を追加購入できれば，今回発売された純収益は約23，100，000ドルと予想される。

追加株式を購入する契約権利

吾ら は締め切り後90(90)日以内に、あるいは当社が普通株を購入することを選択した30(30) 日以内に、同じ条項、条件および普通株を購入する際の価格で、各買い手に追加普通株を購入する権利を付与し、総金額は証券購入契約に基づいて各買い手に発行または発行可能な株式の250%に等しい。

優先購入権

我々 は，当社が投資銀行サービスを求めるすべての事項で自社に投資銀行サービス を独占的に提供するために，今回の発売締め切り後12カ月以内の優先購入権 を配給エージェントに付与することに同意しており，配給エージェントは適宜この権利を行使することができる.この目的のために、投資銀行サービスは、(A)公開募集を引受する牽引マネージャーを担当すること、(B)当社の任意の非公開発売証券の独占販売代理人、初期購入者、または財務コンサルタントを担当すること、を含むが、これらに限定されない。及び(C)当社が直接又は間接的に他のエンティティにその大部分の株式又は資産を売却又は譲渡し、他のエンティティが直接又は間接的に当社の大部分又は持株部分の株式又は資産を直接又は間接的に譲渡し、当社が他のエンティティと合併又は合併して財務顧問を担当しなければならない。 配給代理は、当社が書面通知を出してから15営業日以内に自社に優先購入権を行使する意向を通知しなければならない。配給エージェントがそのような任意の身分で行動する任意の決定は、(他の事項を除いて)双方が合意する可能性のある類似の規模および性質の取引に対する習慣的費用の条項、および配給エージェントの賠償を含み、一般的な市場条件の制約を受けるべきである別個の合意に含まれるべきである。配給代理人が優先購入権の行使を拒否した場合, 当社は他の任意の人がそのような人や人に不利な条項や条件でそのようなサービスを提供する権利がありますが、このような条項や条件は配給代理によって拒否される条項ではありません。本プロトコルによって付与された優先購入権は、会社によって“原因”を理由に終了することができ、これは、配給エージェントが本プロトコルに深刻に違反しているか、または配給エージェントが本プロトコルが予期するサービスを提供できなかったことを意味する。配給エージェントが本合意項の下で提供するサービスは、当社の利益のみであり、本合意当事者ではない任意の個人またはエンティティ(当社の証券保有者、従業員または債権者を含むがこれらに限定されない)を配給代理またはその役員、高級管理者、代理、および従業員に対する任意の権利を付与することは意図されていない。

販売禁止協定

吾らは上級管理者、取締役及び5%株主毎に同意しており、配給代理が配給代理契約に基づいて事前に書面で同意しておらず、今回の発売終了日から120(120)日以内、又は証券購入契約に基づいて、今回の発売終了日から120(120)日以内、又は証券購入契約に基づいて今回の発売終了日から120(120)日以内に、発売、発行、販売、契約締結、財産権設定及び授出のいずれも普通株に変換可能又は普通株として交換可能な他の証券は発売しない。

配給エージェントは、販売禁止期間が満了する前に、通知がない場合には、販売禁止契約の制約を解除する株式の一部または全部を随時自己決定することができる。 ロックプロトコル中の株式を解除するか否かを決定する際には，配給エージェントは，証券保有者が解除を要求した原因，解除を要求した株式数，そのときの市場状況などを考慮する.

類似証券の販売を禁ずる

吾らは取引終了後120(120)日を停止期間とすることに同意し、投資家の同意なしに、当社又は任意の付属会社は任意の合意を発行し、締結して、任意の普通株式又は普通株式等価物の発行又は発行を宣言するか、又は任意の登録声明又はその改訂又は補充文書を証監会に提出することに同意したが、規則424(B)条に基づいて、今回発行された米国証券取引委員会に提出された目論見書を除外する。

賠償する

私たちbrは、証券法および取引法に基づいて負担される責任を含む、配給代理および指定された他の人員の何らかの民事責任を賠償することに同意し、配給代理がこのような責任について支払うことを要求される可能性がある金を支払う。

配給代理は、証券法第2(A)(11)条にいう引受業者と見なすことができ、その徴収する任意の手数料は、証券法下の引受手数料と見なすことができる。引受業者として、配給エージェントは、ルール10 b-5および取引法の下のルールMを含むが、これらに限定されない証券法および取引法を遵守することが要求される。 これらのルールおよび法規は、依頼者の配給エージェントとして普通株式および引受証を購入および販売する時間を制限する可能性がある。これらのルールと規定に基づいて，エージェントを配置する：

両性関係

配給エージェントおよびその関連会社は、通常の業務中に時々、いくつかの商業銀行、財務相談、投資銀行、およびbrの他のサービスを提供する可能性があり、したがって、通常の費用および手数料を受け取る可能性がある。さらに、配給エージェントおよびその関連会社は、時々、その自身の口座またはbrの顧客の口座のために取引し、その本人またはその顧客に代わって、私たちの債務または持分証券または融資の多頭または空頭を保有する可能性がある。しかし、本募集説明書の補足資料が開示されている以外に、私たちは現在、配給代理とさらなるサービスについて何の手配もしていない。

法律事務

Ortoli Rosenstadt LLPはわが社のアメリカ証券法事務法律顧問です。Ortoli Rosenstadt LLPの現在の住所はニューヨークマディソン通り366番地、郵便番号：10017。Ogier は私たちのケイマン諸島の法律顧問を務めている。Ogierの現在の住所はケイマン諸島大ケイマン諸島カマナ湾Nexus Way 89 KY 1−9009である。 Hunter Taubman Fischer&Li LLCは配給代理の法律顧問を務め，今回の発行に関する米国証券法に触れている。

専門家

我々は，2021年9月30日までおよび2021年9月30日までの年度の総合財務諸表を参考に本募集説明書補編に組み込み，独立公認会計士事務所TPSセエの報告に基づいて登録し，独立公認会計士事務所が会計·監査専門家としての権限を提供している。TPS Thayerの現在の住所はテキサス州糖地1600 Hwy 6 Suit 100，郵便番号：77478である.我々は，2020年9月30日および2020年9月30日までの年度の総合財務諸表を引用して本募集説明書付録に組み込み，独立公認会計士事務所Briggs&Veselka Co.の報告に基づいて登録し，上記br事務所の会計および監査専門家としての権限に基づいて提供した。Briggs&Veselka Co.現在の住所はテキサス州ヒューストングリーンウェイ広場9号、郵便番号：77046。

引用で法団として成立する

米国証券取引委員会は、参照によってこれを本募集説明書に組み込むことを可能にし、私たちがそれに提出または提供した文書を補完することを可能にし、これは、これらの文書を推薦することによって、重要な情報を開示することができることを意味する。本募集説明書の付録に引用により組み込まれた情報は、本募集説明書の付録の一部を構成しており、後で米国証券取引委員会に提出された情報は、本募集説明書の任意の情報の代わりに自動的に更新され、代替される。このように修正または置換された任意の記載は、そのように修正または置換されていない限り、本募集説明書の付録の一部とみなされてはならない。

私たちは、以下の書類を引用して本募集説明書に入力します

本募集説明書付録の日付の後、本募集説明書付録に提供される証券の発売が終了する前に、私たち が“取引所法案”第13(A)、13(C)、14または15(D)条に従って提出されたすべての文書を参照して本募集説明書付録に組み込み、これらの文書を提出または提供した日からコスト募集説明書付録の一部を構成する。本入札説明書の補編日の後にForm 6−Kで米国証券取引委員会に提供される任意の文書は、本入札説明書 補編に参照して組み込まれるが、Form 6−Kに具体的に記載されている範囲に限定される。

本募集説明書付録の目的のために、本募集説明書付録の文書に含まれる任意の陳述は、本募集説明書付録またはその後に提出された任意の他の文書に含まれる陳述が修正または置換されている限り、修正または代替陳述が修正または置換されているとみなされる。 修正または代替陳述は、それが以前の陳述を修正または置換したことを説明する必要がなく、その修正または置換された文書に記載された任意の他の 情報を含む必要もない。

要求に応じて、私たちは、本募集説明書の付録を受信した各人に、参照によって組み込まれた任意またはすべてのファイルのコピー (参照によって具体的にファイルに組み込まれたファイルの証拠物は含まれない)を無料で提供する。書面またはbr口頭請求コピーの要求を直接私たちの会社の秘書に送ってください。住所は浙江省温州市龍湾区天中街1688号、郵便番号：Republic of China 325025です。

そこでより多くの情報を得ることができます

アメリカ証券取引委員会の規則が許可されている場合、本募集説明書の副刊は登録説明書に含まれるいくつかの情報と証拠物を漏れており、本募集説明書の副刊 はその構成部分である。本募集説明書の付録には、重要と思われるかもしれないすべての情報が含まれていない場合がありますので、これらの文書の全文を表示しなければなりません。契約書、契約書、または他の文書を登録説明書の添付ファイルとして提出した場合、関連するファイルまたは事項 をより完全に理解するために添付ファイルを読みなさい。本募集明細書の付録には、上記で説明された参照によって組み込まれた説明を含む、実際の文書を参照することによって全体的に限定される契約、合意、または他の文書の各々に関する説明が記載されている。

私たちは外国の個人発行者に適用される“取引法”の定期的な報告や他の情報要求を守らなければならない。したがって，我々はForm 20−F年次報告やその他の情報を含む報告書を米国証券取引委員会に提出するように要求されている。米国証券取引委員会に届出されたすべての情報は、インターネットを介して米国証券取引委員会ウェブサイトwww.sec.govで閲覧でき、米国証券取引委員会が維持している公共参考施設でコピーすることができる。米国証券取引委員会はワシントンD.C.20549、東北通り100 F Streetにある。コピー料を支払った後、あなたはアメリカ証券取引委員会にbrを書くことで、これらの書類のコピーを請求することができます。

外国個人発行者としては、取引法に基づいて、取引法第16条における委託書の提供及び内容に関する規定、並びに我々の役員、取締役及び主要株主の報告及び短期運転利益回収条項の制約を受けない。また、取引法によれば、取引法に基づいて証券を登録している米国の会社のように、定期的または現在の報告書や財務諸表を頻繁またはタイムリーに米国証券取引委員会に提出することはありません。

華迪国際株式会社

$300,000,000

普通株

株購入契約

株式購入機関

株式承認証

債務証券

転換可能債券証券

権利.権利

吾等は、時々1つ以上の発売において、300，000，000ドルまでの任意の普通株組合せ(1株当たり額面0.0002ドル)、購入契約、株式購入単位、株式承認証、債務証券、転換可能債務証券、権利または単位を一緒にまたは別々に発売することができ、総称して“証券”と呼ぶことができる。本募集説明書によると、提供·販売可能な証券の初期発行価格は合計300，000，000ドル以下です。私たちは、異なるシリーズ、異なる時間、異なる金額、異なる価格、および毎回の発行時または前に確定された条項で、本募集説明書に記載されている任意の証券の組み合わせを発売および販売することができる。本募集説明書は、これらの証券の一般的な条項と、これらの証券を発行する一般的な方法を説明している。本募集説明書は、我々が提供可能な証券について一般的に説明している。私たちはこの目論見書の付録にこのような証券の具体的な条項を提供するつもりだ。目論見書付録はまた、これらの証券発行の具体的な方法を説明し、本募集説明書に含まれる情報を補充、更新、または修正することが可能である。本目論見書は、適用される目論見書付録が添付されていない限り、証券販売完了に使用してはならない。投資する前に、本募集説明書と任意の適用可能な目論見書 付録を読まなければなりません。

本募集説明書に含まれる証券は、1つまたは複数の引受業者、取引業者、および代理店を介して、または直接購入者に発売することができる。任意の引受業者、取引業者、または代理店の名前または名前(ある場合)は、本入札明細書の付録に含まれる。発売証券流通の一般資料については、“流通計画”を参照されたい。

私たちの普通株はナスダック資本市場で取引され、コードは“Hudi”です。2022年10月6日、我々普通株のナスダック資本市場における最後の報告価格は1株28.20ドルであった。私たちの株価は変動が大きい。本入札説明書の日付までの12ヶ月以内に、私たちの普通株の取引価格は8.95ドルの安値と35.70ドルの高値です。私たちの財務状況や運営結果は最近変わっていません これは私たちの株価の最近の変化と一致しています。

私たちは2012年にJumpStart Our Business Startups Actで定義された“新興成長型会社” です。我々は、(1)株式証券の初公開5周年後の財政年度の最終日まで、(2)我々の年間総収入が少なくとも12.35億ドルの財政年度の最終日まで、(3)大規模加速申告会社の財政年度の最終日とみなされ、いずれの財政年度第2四半期末までに、非付属会社が保有する我々普通株の時価が7億ドルを超える場合に発生する。あるいは(4)前3年の間に合計10億ドルを超える転換不能債券を発行した日。

すべて“華帝国際”に言及すると、すべて持株会社の華迪国際有限会社を指し、すべて“私たち”、“br}”当社“、”当社“或いは”当社“に言及する場合、すべて華迪国際及びその付属会社を指す

華帝国際はケイマン諸島で登録設立された持ち株会社であり、業務を展開していない。華帝国際は中国の子会社を通じて業務を展開している。投資家 中国運営会社の株を購入しているのではなく、ケイマン諸島ホールディングスの株を購入しており、同社の業務はその子会社が行っていることに注意してください

華帝国際はケイマン諸島に登録されている持ち株会社で、私たちの中国子会社を通じて業務を展開しています。華帝国際 は可変利益主体構造を通じて業務を展開しない。当社の構造に関連するリスクの詳細については、“を参照されたい”リスク要因−わが社の構造に関連するリスク−中国外商投資法草案の制定スケジュールと最終内容及びそれが現在の会社構造、会社管理及び業務運営の生存能力にどのように影響する可能性があるかについては重大な不確実性がある“24ページ目から25ページ目と“リスク要因−我々のビジネスや業界に関連するリスク−“中国経済成長の大きな不確実性は，我々の製品への需要を損なう可能性がある”“2021年年次報告”項目3 D 9ページを参照。

私たちの持分構造は直接持株構造です。 私たちの直接持株構造の中で、わが社の実体内の資金の国境を越えた移転は合法であり、中国の法律法規に符合します。海外投資家の資金は華地国際に入った後、その子会社を通じて直接中国国内の運営会社に転入することができる。具体的には、ケイマン諸島の法律により、華帝国際は中国、香港の子会社に資金を提供することを許可され、資金金額の制限を受けることなく、融資あるいは出資方式を通じて資金を提供するが、適用される政府の登録、承認、届出要求を満たす必要がある。香港の法律によると、香港の付属会社も配当金を派遣して華帝国際に資金を提供することができ、資金額の制限を受けない。中国の現行法規は、私たちの中国子会社が中国の会計基準と法規に基づいて確定した累積利益(あればある)から当社に配当金を支払うことしかできないことを許可している。本募集説明書の発表日まで、持株会社、その子会社と投資家の間ではまだ譲渡、配当、あるいは割り当てが発生していない。また、本募集説明書の日付まで、1つの子会社が生成した現金は、他の子会社の運営を援助するために使用されません。私たちは、子会社間で現金を移転する能力が何の困難や制限にも遭遇しないと予想しています。我々も，このような資金の金額やそのような資金をどのように移転するかを規定する現金管理政策は実装されていない.予測可能な未来に、私たちは収益を私たちの業務運営に使うつもりだので、私たちは収益を分配したり、現金配当金を支払うつもりはありません。 “を参照わが社と子会社の間の現金移転“2021年年次報告”3ページと募集説明書要約5ページ目。

本募集説明書 に基づいて発行された証券に投資することは高度なリスクに関連する。投資決定を下す前に、15ページ目の“br}から始まる”リスク要因“をよく読んで考慮しなければならない。

私たちの業務は主に私たちの子会社を通じて中国と香港にあるため、私たちの中国での業務は中国政府の法律、政治と経済政策の変化を含むいくつかの法律と運営リスクに直面しています。中国とアメリカの関係、あるいは中国あるいはアメリカの法規は私たちの業務、財務状況と運営結果に重大な悪影響を与える可能性があります。私たちの現在の業務運営を管理する中国の法律法規は時々曖昧で不確定であるため、これらの リスクは、私たちの業務と私たちの普通株の価値に重大な変化をもたらす可能性があり、あるいは私たちが投資家に私たちの証券を提供または継続する能力を著しく制限または完全に阻害し、このような証券の価値が大幅に低下したり、一文の価値もないかもしれない。最近、中国政府は事前に通知することなく、一連の監督管理行動と声明を開始し、中国の経営活動を規範化し、証券市場の不法活動を打撃し、中国海外上場会社に対する監督管理を強化し、可変利益主体構造を採用し、新しい措置を取ってネットワーク安全審査範囲を拡大し、反独占法執行を強化する。私たちの子会社は、私たちが独占行為を実施していないので、これらのbr規制行動や声明の影響を直接受けるとは思いません。私たちの業務は、ユーザーデータの収集やネットワークセキュリティにも関連していません。本募集説明書の日付まで、中国はいかなる関連法律や法規もなく、私たちの発行は中国証券監督管理委員会、中国証監会、あるいは任意の他の中国政府部門の許可を得なければならないことを明確に要求していない, 私たちのケイマン諸島持ち株会社や私たちのどの子会社も、中国証監会や他の中国政府機関から私たちの発行に対するいかなる問い合わせ、通知、警告、または制裁を受けていません。しかし、中国政府のこれらの声明や規制行動は新たに発表されているため、公式指導意見や関連実施細則はまだ発表されておらず、立法または行政法規制定機関はどのくらいの時間で対応し、既存または新しい法律または詳細な実施と解釈が修正または公布されるであろう(ある場合)、これらの改正または新しい法律·法規は、私たちの日常業務運営、外国投資の受け入れ、米国または他の外国為替市場への投資能力に潜在的な影響を与えるであろう。全国人民代表大会常務委員会、中国全国人民代表大会常務委員会または他の中国監督管理機関は将来、法律、法規または実施規則を公布する可能性があり、私たちの会社または私たちの任意の子会社がアメリカに上場する前に中国当局の監督管理許可を得なければならないことを要求している。言い換えれば、当社は現在、このような許可を得るために中華人民共和国連邦または地方政府の許可を得る必要はないにもかかわらず、米国取引所に上場するいかなる拒否も受けていないが、私たちの運営は直接または間接的な悪影響を受ける可能性がある。もし私たちまたは私たちの子会社(I)がそのような許可または承認を得ていない場合、私たちが投資家に証券を提供または継続する能力が阻害される可能性があり、私たちのビジネスや業界に関連する既存または未来の法律法規、または中国政府当局の介入または中断は、私たちが投資家に証券を提供する能力を阻害する可能性があり、私たちの証券の価値は大幅に低下したり、価値がないかもしれない, (Ii)このような許可または承認を必要としないという結論を無意識に出すこと、(Iii)適用される法律、法規または解釈が変化し、私たちが将来そのような許可または承認を得るか、または(Iv)中華人民共和国政府が事前通知なしに介入または中断する必要がある。

“外国企業に責任を負わせる法案”によると、上場企業会計監督委員会やPCAOBが3年連続で発行者の監査役を検査できない場合、発行者の証券は米国証券取引所での取引が禁止される。PCAOBは2021年12月16日に認定報告を発表し、PCAOBが完全に登録された会計士事務所 を検査或いは調査できないと認定した：(1)人民Republic of Chinaの大陸部中国は、1つ以上の当局が大陸部中国のポストに担当しているため；(2)香港、中華人民共和国の1つの特別行政区と付属機関、香港の1つ以上のbr当局が担当しているポストである。また，PCAOBの報告は，これらの決定の影響を受ける具体的な公認会計士事務所を決定している。2021年6月22日、米国上院は“外国会社の責任追及を加速させる法案”(Accelerating Heaving Foreign Companies Responsible Act) または“加速したHFCAA”を可決し、この法案が可決されれば、“不検査年”の年数を3年から2年に減少させるため、PCAOBが が監査人を徹底的に検査や調査できないと判断すれば、私たちの証券の取引が禁止されたり退市されたりする期間が短縮される可能性がある。2022年8月26日、PCAOBは中国証券監督管理委員会と中国財政部と“議定書声明”に署名したことを発表した。標準操作規程は2つの規範検査と調査の議定書プロトコル(総称して“標準操作規程プロトコル”と呼ぶ)と共に、監査委員会が大陸部と香港の中国監査会社に対して全面的な検査と調査を行うことができるように具体的で責任のある枠組みを構築した, はアメリカの法律要件に基づいています。“標準作業手順協定”はまだ公表されておらず、さらなる説明と実施が必要だ。言い換えれば、SOP協定はPCAOBに検査と調査を開放し、大陸部と香港に本部を置く公認会計士事務所の中国への第一歩に過ぎない。米国証券取引委員会が開示したSOPプロトコルに関する状況説明書によると、PCAOBは任意の監査会社を自ら選択して検査または調査を行う権利があり、PCAOB検査員と調査員は編集を行わずにすべての監査文書を見る権利がある。PCAOBによると，HFCAAによる2021年12月の決定は依然として有効であるという。PCAOBは2022年末までにこのような決定を再評価する必要がある。PCAOBの規則によれば、HFCAAによる決定を再評価することは、PCAOBがこの決定を再確認、修正、または撤回することをもたらすことができる。しかし、PCAOB が引き続きPCAOBに登録されている大陸部と香港の会計士事務所の全面的な検査と調査が禁止されている場合、PCAOBは2022年末までに確定する可能性があり、中国当局の立場は大陸部と香港の公認会計士事務所の能力を全面的に検査·調査することを阻害している場合、このような公認会計士事務所監査の会社はHFCAAによって米国市場での取引を禁止される。募集説明書の発表日まで、我々の監査役TPS Thayer，LLC(“TPS Thayer”)は、PCAOBが2021年12月16日に発表した全面検査や調査ができない決定に制約されない。しかし、, 最近の中国会社監査に関する事態の発展は、TPS Thayerが中国当局の許可を得ずにPCAOBの監査要求 に完全に協力できるかどうかが不確実性をもたらす。PCAOBが外国司法管轄区の主管機関の立場で自社の監査役を検査あるいは徹底的に調査できないと後に確定した場合，このような検査不足によりHFCAAにより当社の証券取引が禁止され，最終的に証券取引所が当社の証券をオフショアすることが決定した可能性がある。参照してください“リスク要因である中国のビジネスに関連するリスク −米国証券取引委員会と上場会社会計基準委員会が最近発表した共同声明によると、ナスダックが提出した提案規則の改正、および“外国会社責任法” は、新興市場会社の監査員資格を評価する際に、それに対してより多く、より厳しい基準 を実施することを要求しており、特に監査委員会の審査を受けていない非米国監査人である。これらの発展は私たちの製品の不確実性を増加させるかもしれません “2021年年次報告書”第31-32ページから始まります

本募集説明書は、目論見書の付録が添付されていない限り、私たちの証券の発売または販売に使用してはなりません。本募集説明書または任意の目論見書付録に含まれるまたは含まれる情報は、本募集説明書または適用される入札説明書付録の日付までのみ正確であり、本募集説明書の交付時間または当社証券の任意の販売時間にかかわらず正確である。

本募集説明書 に基づいて発行された証券に投資することは高度なリスクに関連する。投資決定を下す前に、本募集説明書と適用される目論見説明書の付録の“リスク要因”部分をよく読んで考慮しなければなりません

証券取引委員会、ケイマン諸島、およびどの州証券委員会もこれらの証券を承認または承認しておらず、本入札説明書が事実または完全であるかどうかも確定されていない。どんな反対の陳述も刑事犯罪だ

本募集説明書の日付は2022年10月7日です

あなたは、本募集説明書または任意の目論見書付録に含まれる、または参照によって組み込まれた情報のみに依存しなければならない。私たちは誰もあなたに違うbrや他の情報を提供することを許可していません。もし誰かがあなたに違う情報や不一致の情報を提供したら、あなたはそれに依存してはいけない。本募集説明書 は、証券を売却する要約でもなく、要約や売却が許可されていないいかなる司法管轄区でも証券購入の要約を求めるものではない。本募集説明書または任意の目論見明細書の付録に示されている情報と、私たちが以前に米国証券取引委員会に提出し、参照して組み込まれた情報は、これらの書類の正面までの日付が正確であると仮定しなければなりません。私たちの業務、財務状況、運営結果、および見通しは、その日から変化する可能性があります

リスク要因

私たちの証券に投資することはリスクと関連がある。本募集説明書に基づいて提供される任意の証券に投資する前に、本入札明細書で決定されたリスク要因および不確定要因を慎重に考慮し、2021年9月30日までの年次報告書(改訂された20-F表 )の“3.D.リスク要因”の項目に以下のリスク要因および不確定要因を考慮し、本募集説明書を引用して本募集説明書に記入し、取引法に従って提出された後続文書および(適用される場合)に後続して提出される具体的な発売または販売に関連する任意の入札説明書補足材料を更新しなければならない。

大文字である

我々の資本は、目論見書の付録またはその後に米国証券取引委員会に提出されるForm 6−K報告書に記載され、参照によって具体的に本明細書に組み込まれるであろう。

収益を使用する

我々は，証券売却の純収益 を一般運営資金として利用する予定である.

適用可能な目論見書 付録に示す情報，引用により組み込まれた情報，または無料で書かれた目論見書を提供する.

配当政策

私たちの配当政策は、改正された2021年9月30日までの年次報告書20-F表のタイトル“項目8.A.総合報告書およびその他の財務情報”の下に記載されており、この表は、本募集説明書を引用して入力し、その後、“取引所法案”に基づいて提出された文書によって更新されます。

普通株説明

普通株

私たちが改訂して再記述した定款の大綱と会社の定款によると、当社の法定株式は250，000，000株の普通株からなり、1株当たり額面は0.0002ドルです。2022年11月7日現在，発行·流通している普通株は13，239，182株である。

以下は，我々が“ケイマン諸島会社法”(2022年改訂本)に基づいて策定した組織定款大綱と組織定款細則の主要条項要約 であり，これらの条項は我々の普通株の重要な条項に関連している。

私たちの覚書と定款

私たちが改訂して再記述したメモと定款のコピーを証拠品としてアーカイブします。

当社の趣旨

私たちが改正して再記述した組織定款大綱と組織定款細則によると、わが社の趣旨は制限されず、私たちはケイマン諸島の法律で禁止されていないいかなる趣旨を実行するのに十分な権力と権限を持っている。

普通株

会社は普通株式1株当たり株主 ：

私たちが発行したすべての普通株式は全額を支払って評価できません。普通株を代表する株が登録形式で発行される。私たちの株主は彼らの普通株を自由に保有して投票することができる。

市場に出る

私たちの普通株はナスダック資本市場に上場し、コードは“Hudi”です

移籍代理と登録所

普通株式の譲渡エージェントと登録機構はVock Transfer LLCである

配当をする

改訂されたケイマン諸島会社法によると、当社の普通株式保有者は当社取締役会が発表する可能性のある配当を得る権利がある。当社の定款規定を改正し、再記載し、配当金は、我々が達成したまたは実現していない利益から発表して支払うことができ、または取締役会がこれ以上不要と考えている利益の中から予約された任意の準備金から支払うことができる。配当金は株式割増帳簿宣派またはbr、あるいはケイマン諸島会社法が配当金を支給することを許可することもできるが、いかなる場合でも、配当が正常な業務過程で満期になった債務を返済することができない場合があり、当社はいかなる場合でも配当金を派遣してはならない。

投票権

株主が取らなければならないまたは許可されている任意の行動は，正式に開催されたその行動について採決する権利のある株主年次総会や特別会議で行わなければならず，書面決議案で行うことができる。毎回の株主総会で、自らまたは委員会代表(または株主が会社であれば、その正式許可代表)に出席した各株主は、その保有する普通株式1株について1票を投じる。任意の株主総会において、議長は、任意の提案の決議案が可決されたか否かを適切と認める方法で決定する責任があり、その決定の結果は、大会に公表され、議事録に記録されなければならない。投票投票は、総会議長または自ら出席した1人以上の株主または投票権のある委員会代表によって提出されることができる。

役員の選挙

取締役は当社の株主の一般決議案または当社取締役の決議案を委任することができます。

株主総会

私たちのどの取締役もケイマン諸島内外で取締役が必要あるいは適切な時間、方式、場所を考えて株主総会を開催することができます。取締役が会議を開くには，少なくとも7日前に株主名簿に株主として登録され，会議で投票する権利のある株主および当社取締役ごとに株主総会通知を出さなければならない.当社の取締役会は、当社の議決権付き株式の10%以上を保有する1人以上の株主の書面要求に基づいて株主総会を開催しなければなりません。

会議が事務処理を開始したときに会議に出席する定足数がない限り、いかなる株主総会でもいかなる事務 を処理してはならない。投票権のある2人または2人以上のメンバーが自ら出席するか、または被委員会代表が会議に出席することで定足数を構成する。指定された会議時間から2時間以内に定足数に達していない場合は、株主の要求に応じて開催される会議は解散しなければならない。いずれの他の場合も、同一時間及び場所で会議を行う予定であった司法管区内の次の営業日、又は取締役会が決定した他の時間及び場所に延期しなければならず、延会において、指定された会議時間から30分以内に定足数に達していなければ、出席する株主は定足数となり、会議を開催する事務を処理することができる。もし出席すれば、私たちの取締役会長は任意の株主会議を主宰するだろう。

役員会議

わが社の管理は私たちの取締役会に依頼し、取締役会は取締役会の決議に投票することで決定します。いずれの取締役会議においても，2人の取締役が出席すれば，取締役が別途規定されていない限り，定足数 に達する.取締役が一人しかいなければ、その取締役は定足数を構成する。役員候補として勤務している 人は定足数に計上される.取締役の補欠でもある取締役はbrを2回定足数に計上しなければならない。取締役が会議でとることができる行動は、全取締役が書面で同意した取締役決議によってとることもできる。

優先購入権

ケイマン諸島の法律或いは著者らが改正及び再記述した組織定款の大綱及び定款細則に基づいて、著者らは優先引受権 を持って新株を発行していない。

普通株の譲渡

私たちが改正して再記述した組織定款の大綱と定款細則、適用される証券法の制限を遵守した場合、私たちのどの株主も、譲渡人が署名し、譲受人の名前を含む書面譲渡文書を介して、その全部または任意の普通株式を譲渡することができる。当社取締役会は、いかなる理由も与えることなく、いかなる普通株の譲渡登録を拒否または遅延させることを決議することができます。もし私たちの取締役が譲渡登録を拒否した場合、彼らは当社に譲渡文書を提出した日から2ヶ月以内に譲渡者に通知することを拒否しなければなりません。

同前の皿

清算または他の態様の資本リターン(転換、償還または購入株式を除く)の場合、普通株式保有者が割り当てることができる資産は、比例して私たちの株式保有者の間で分配されなければならない。もし私たちが分配できる資産がbrのすべての実収資本を返済するのに十分でなければ、損失は私たちの株主が比例して負担するために資産が分配されるだろう。

普通株催促および普通株没収

当社取締役会は、時々、指定された支払い時間の少なくとも14日前に株主に通知を出し、株主にその普通株が支払われていないいかなる金額も支払うことを要求することができる。催促されたがまだ支払われていない普通株は没収されるだろう。

株式買い戻し

ケイマン諸島会社法及び我々が改訂及び再記述した組織定款大綱及び定款細則は、吾等が吾等の株式を購入することを許可するが、いくつかの制限及び要求の規定を受けなければならない。br}吾等の取締役は、“ケイマン諸島会社法”、吾等の改正及び重述された組織定款大綱及び定款細則及びナスダック、米国証券取引委員会又は我々証券取引所が時々適用される任意の適用要求に適合する場合にのみ、吾等を代表してこの権力を行使することができる。

必要な株主又は取締役会の承認を得さえすれば、吾等は吾等の選択又は当該等の株式の所有者の選択に応じて、ケイマン諸島会社法の関連条項及び方式に従って償還すべき株式を発行することができ、ただケイマン諸島会社法の規定に適合しなければならず、当社取締役会が決定したbr出資額を含む。“ケイマン諸島会社法”によると、任意の株式の買い戻しは、当社の利益又は当該等の買い戻しのために発行された新株所得から支払うことができ、brは資本(株式割増帳及び資本償還備蓄を含む)で支払うことができる。回収した金を当社のbr資本が支払う場合、当社はその等を支払った後、直ちに正常な業務過程で満期になった債務を返済することができなければならない。また、ケイマン諸島会社法により、当該等の株式を買い戻すことはできない(1)配当金を十分に納付しない限り、(2)br}を買い戻すと発行済み株式がないことになり、(3)購入方式(改訂及び再記載されていない組織定款大綱及び定款の細則に基づいて許可されていない場合)が当社の株主決議案の承認を得た。また、ケイマン諸島会社法によると、当社は株式の引き渡しにより発行済み株式がない限り、任意の払込株式を無料で引き渡すことができます(在庫株として保有している株式は除く)。

株式権利の変更

任意のカテゴリ又はシリーズ株式に付随する権利(カテゴリ又はシリーズ株式の発行条項が別途規定されていない限り)、当社が棚卸ししているか否かにかかわらず、当該カテゴリ又はシリーズ株式発行済み株式の3分の2の所有者が書面で同意した場合、又は当該カテゴリ又はシリーズ株式所有者が別の会議で可決した特別決議案によって承認された場合は、変更することができる。当該カテゴリ株式の発行条項が別途明確に規定されていない限り、任意のカテゴリ株式を発行したbr所有者に付与される権利は、当該既存カテゴリ株式と同等の株式を増設又は発行することにより変更されてはならない。

権利の修正

任意のカテゴリ 株式に付随するすべてまたは任意の権利(カテゴリ株式の発行条項が別途規定されていない限り)は、カテゴリ発行済み株式の3分の2の所有者の書面で同意することができ、またはカテゴリ株主がそのカテゴリ株式所有者の単独株主総会に出席することを代表する単独株主総会に出席するために3分の2以上の特別決議案を介して変更することができる。

私たちが発行を許可された株式数と発行済み株式数の変化

私たちは時々必要な多数の株主の決議を採択することができる：

帳簿と記録を調べる

ケイマン諸島法律によると、私たちの普通株式の所有者は、私たちの株主リストや会社記録のコピーを閲覧または取得する権利がないだろう。しかし、私たちは株主に年間監査された財務諸表を提供するつもりだ。

非住民株主または外国株主の権利

我々が改訂したbrと重記された組織定款大綱と定款細則は，非住民や外国株主が我々の株に対する投票権を保有または行使する権利に制限はない。また，我々が改訂·再記述した組織定款大綱や定款細則には，株主所有権が開示しなければならない所有権のハードルは規定されていない。

普通株を増発する

当社の改訂及び再記述された組織定款大綱及び細則 は、当社取締役会が既存の許可を得ているが発行されていない株式の範囲内で、当社取締役会の決定により、時々普通株を増発することを許可している。

免除会社を得る

“ケイマン諸島会社法”によると、私たちは免除された有限責任会社だ。“ケイマン諸島会社法”は一般住民会社と免除会社を区別している。ケイマン諸島に登録していますが主にケイマン諸島以外で業務を行っている会社は、免除会社として登録を申請することができます。免除会社に対する要求は基本的に一般会社に対する要求と同じであるが，ケイマン諸島での経営業務許可証を持っていない免除会社：

“有限責任”とは，個々の株主の責任が株主が会社の株式に支払われていない金額に限られていることを意味する。

手令の説明

以下の説明は、当社が提供する可能性のある株式引受証の重要な条項および条項、ならびに関連する株式証明書プロトコルおよび株式承認証明書を、任意の適用可能な株式募集説明書の付録に含まれる可能性のある他のbr情報と共にまとめたものである。以下に概説する条項は、本募集説明書の下で提供可能な任意の引受権証に一般的に適用されるが、我々が提供する可能性のある任意の一連の株式承認証の特定の条項を、適用される株式募集説明書の付録により詳細に説明する。株式募集説明書の付録に明記した場合、この目論見書付録に基づいて提供される任意の株式承認証の条項は、以下に記載する条項とは異なる場合がある。ただし、目論見書付録は、本募集説明書に規定されている条項を根本的に変更したり、募集説明書の発効時にその登録及び記載されていない証券を提供したりしてはならない。特定の株式認証プロトコルは、他の重要な条項および条項を含み、本募集説明書の登録声明を含む証拠物として、または取引所のbr法案に従って提出された報告における証拠物として参照によって組み込まれるであろう。

一般情報

私たちは株式承認証を発行して、所有者に普通株、債務証券、あるいはそれらの任意の組み合わせを購入する権利があるかもしれません。私たちは、単独で、または普通株、債務証券、またはそれらの任意の組み合わせと一緒に権利証を発行することができ、権利証は、これらの証券に付加されてもよく、これらの証券から分離されてもよい。

この一連の株式承認証の条項を適用される目論見書に説明します

引受権証を行使する前に、持分証保有者は、引受権証を行使する際に証券所有者を購入することができるいかなる権利も有していない

株式証の行使

各権利証は、適用目論見書付録に記載されている取引価格で、適用目論見書付録に指定された証券 を購入する権利を有することができる。吾らが適用する目論見書付録に別途規定されていない限り、株式承認証保有者は、吾等が適用される目論見書付録に規定されている満期日まで、いつでも引受権証を行使することができる。締め切り 業務終了後、行使されていない引受権証は無効になります。

株式承認証所有者は持分権証 を行使することができ、方法は行使する持分証を代表する持分証証明書及び指定資料を提出し、適用する目論見書補充書類の規定に従って、即時に使用可能な資金で株式承認証代理人に必要な金額を支払うことである。株式証明書の裏面にリストアップし，適用された目論見書に権利証所有者が株式認証代理人に渡すことが要求される情報 を補完する.

必要な金及び株式承認証代理人に該当する会社信託事務所又は適用される目論見書付録に記載されている任意の他の事務所が記入及び署名するための引受権証明書を受領した後、本行は、当該等の引受権を行使する際に購入可能な証券を発行及び交付する。権利証明書に代表される権利証明書の数がすべてより少ない場合、残りの権利証金額のために新たな権利証明書を発行します。 適用された目論見書の付録に明記すれば、権証所有者は証券を権証の発行価格の全部または一部として提出することができます。

権利証所持者の権利は強制執行することができる

適用される権利証プロトコルによれば、各権利証エージェントは、私の行の代理 としてのみ使用され、いかなる権利証所有者といかなる義務や代理または信託関係を負うことはない。 1つの銀行または信託会社は、権利証を付与するための権利証代理とすることができる。もし私たちが適用される株式承認証プロトコルまたは株式承認証の下にいかなる違約がある場合、株式承認代理人は、法に基づいて、または他の方法でいかなる訴訟手続きを開始するか、または私たちに任意の要求をする任意の義務または責任を含むいかなる義務または責任を負わないだろう。権利証所有者は、関連する権利証代理人または任意の他の権証所有者の同意を得ずに、適切な法的行動でその権利を行使する権利を実行し、その権利証を行使する際に購入可能な証券を受け取ることができる。

授権証契約はbr信託契約法に適合しないだろう

“信託契約法”によると、いかなる株式承認証プロトコルも契約として資格を有することはなく、 もいかなる株式承認証代理人も受託者になる資格を必要としない。そのため、 株式証承認プロトコルによって発行された引受権証所有者は、“信託契約法”によって株式承認証を保護されない。

株式証明書契約を修正する

以下の場合、株式承認契約は、株式承認証所有者の同意を得ずに、本合意を補充または修正することを可能にすることができる

債務証券と転換可能債務証券説明

この目論見書で使用される債務証券とは、時々発行される可能性のある債券、手形、債券、その他の債務証拠をいう。債務証券は、担保された または無担保、優先債務証券または二次債務証券、および/または変換可能であってもよく、1つまたは複数のシリーズで発行されてもよい。 債務証券は、私たちと受託者との間の1つまたは複数の個別契約の下で発行され、具体的な内容は、添付の募集説明書 付録で指定される。優先債務証券は新しい優先契約の下で発行されるだろう。二次債務証券は付属債券の形で発行されるだろう。本募集説明書では、優先契約と従属契約を契約と呼ぶことがある。 本入札説明書は、適用される目論見書付録とともに、特定系列債務証券の条項を記述する。

本募集説明書又は任意の募集説明書の付録に記載されている契約及び債務証券条文に関する陳述及び記述は、その要約として記載されており、完全を自称しておらず、契約(及び、時々各契約の下で行われる可能性のある任意の修正又は補足条項)及び債務証券(その中のいくつかの条項の定義を含む)のすべての条文によって規定され、その全体的な規定によって制限される。

一般情報

目論見書付録に別段の規定がない限り、債務証券は当社の直接無担保債務となる。優先債務証券は私たちの他の任意の優先債務と非二次債務と同じになるだろう。二次債務証券の返済権は任意の優先債務に従属するだろう。

株式募集説明書の付録に別途規定されていない限り、このような契約は、私たちが発行可能な債務証券の元本総額を制限せず、時々額面価値または割引価格で債務証券 を発行することができ、新しい契約である場合、1つまたは複数のシリーズで発行され、同じまたは異なる 満期日を有することができると規定されている。募集説明書の付録に明記されていない限り、発行時に償還されていない特定系列債務証券の保有者の同意なしに、一連の債務証券を増発することができる。いずれも当該等の追加債務証券は，このシリーズの他のすべての未償還債務証券とともに，適用契約項下の単一債務証券系列を構成する.

各目論見書補足資料には、発行された特定一連の債務証券に関する条項 が記述される。これらの用語は、以下の部分または全部を含むであろう

適用される目論見書に別段の規定がない限り、債務証券はいかなる証券取引所にも上場せず、利票を含まない完全登録の形で発行される。

債務証券はその元本の大幅割引価格を下回って販売することができ、利上げせず、発行時の金利は市場金利を下回る。適用される目論見書付録は、どのような債券にも適用される連邦所得税の結果と特殊な考慮事項を紹介する。債務証券は、株式募集説明書付録の任意の特定の債務証券に関するより詳細な説明のような指数付け証券または外貨、通貨単位または複合通貨建ての証券として発行されてもよい。特定債務証券に関する目論見書付録は、このような債務証券に適用される任意の特殊な考慮事項と特定の追加税務考慮事項 についても説明する。

従属関係

いかなる二次債務証券発行に関連する目論見書補充資料は具体的な付属条項を説明する。しかしながら、株式募集説明書 付録がさらに説明されていない限り、二次債務証券の償還権は、任意の既存の優先債務を下回るであろう。

適用される目論見書には別の規定があるほか、付属契約項の下の“優先債務”とは、以下のいずれかの債務に関するすべての満期金のことであり、付属契約締結の日に返済されていないものであっても、その後に生じたものであっても、その後に生じたものである

しかし、高度な負債には含まれていない

優先債務は引き続き優先債務であり、このような優先債務のいかなる条項の修正、修正、または免除を受けることなく、従属条項の利益を享受する権利がある。

添付の目論見書に別の説明がない限り、当行が任意の優先債務の元本(またはプレミアム、ある場合)または利息が満期になり、支払わなければならない場合には、満期日または指定された前払い日であっても、声明または他の方法によっても、二次債務証券の元本または利息または任意の償還、払戻し、または他の方法で直接または間接的に支払うことはないであろう(現金、財産、証券、相殺または他の方法で) である。任意の二次債務証券を購入または購入する。

任意の二次債務証券の満期日が加速した場合、満期時に返済されていないすべての優先債務証券の所有者は、まず優先債務証券の全満期金額の全額支払いを得る権利があり、その後、二次債務証券の所有者は、二次債務証券の元金(および有等のプレミアム)または利息の任意の支払いを得る権利があるであろう。

次のいずれかの場合には、二次債務証券に基づいて任意の二次債務証券所有者に任意の二次債務証券を支払うか、または割り当てる前に、すべての優先債務を全額弁済する

この場合、二次債務証券項目の下の任意の支払いまたは割り当ては、現金、証券または他の財産の形態であっても、付属条項がない場合には、二次債務証券について支払いまたは交付された任意の金または割り当てについて、すべての優先債務がすべて弁済されるまで、優先債務所有者が当時存在する優先順位に従って優先債務所有者に直接または交付されなければならない。もしbrの任意の二次債務証券の受託者が付属債券の任意の条項に違反して任意の二次債務証券項目の下の任意の支払いまたは割り当てを受信し、すべての優先債務がすべて弁済される前に、この等支払いまたは割り当て は、優先債務保持者の利益のために信託方式で受け取り、その均等所有者が当時存在する優先順位に従ってすべての未返済の優先債務brの弁済を申請し、この等支払いまたは割り当てを優先債務所有者に交付および譲渡する。

付属債券は追加優先債務の発行を制限しない。

失責·通知·棄権事件

添付の目論見書に別途説明 がない限り、以下の項目は各シリーズの債務証券契約項の下の“違約事件”を構成すべきである

添付された目論見書が別途説明されていない限り、任意の債券の下で未償還の任意の一連の債務証券の違約イベントが発生し、継続している場合、その債券下の受託者または少なくとも25%(または少なくとも10%の保有者は、配当金の支払いに関連するいくつかの違約イベントの救済措置( 加速以外)に対する未償還債務証券の元金総額br}は、適用される債券の規定に従って通知によって発表することができる。このシリーズのすべての未償還債務証券の元本額(または一連の債務証券が規定するより低い額)は、直ちに満期および支払されなければならない。しかし、違約事件が破産、破産、または再編のいくつかのイベントに関連している場合、自動的に加速することが条件である。また、加速後であるが、加速された判決や法令に基づく前に、加速元金が支払われていないことを除くすべての違約事件が治癒または免除された場合、一連の未償還債務証券の多くの元本総額の保有者は、brを撤回して加速をキャンセルすることができる。brは、元に発行された割引証券が加速満了した場合、元本を下回る金額が満期となり対処となる。任意の原始的に発行された割引証券については、目論見書付録に加速満期に関する特定条項を参照してください。

任意の一連の債務証券元本(Br)を持つ多数の所有者は、任意の一連の債務証券の過去の任意の契約下での違約、およびそれによって引き起こされた任意の違約イベントを免除することができるが、以下の場合を除く：(1)一連の債務証券の元本(またはプレミアム、例えば)または利息、または(2)配当金 の支払いに関連するいくつかの違約イベントを除く。

受託者は、任意の一連の債務証券の違約(受託者が既知であり、かつ継続している)が発生してから90日以内に(いかなる猶予期間または通知要求も考慮せず)、一連の債務証券の所有者に当該違約に関する通知を発行しなければならない。

受託者は違約期間中に要求された慎重な基準で行動する責任があり、受託者は違約が発生した任意の一連の債務証券の所持者に賠償を要求することができ、その後、一連の債務証券所有者の要求を受け、契約下の任意の権利または権力を行使し続けることができる。このような償還権利及びいくつかの他の制限の規定の下で、任意の契約項の下で任意の一連の未償還債務証券元金が多数を占めるbrの所有者は、受託者が獲得可能な任意の救済を求めるために、任意の法的手続きを行う時間、方法及び場所を指示することができ、または一連の債務証券について受託者に付与された任意の信託または権力を行使することができるが、この指示は、任意の法律規則または適用された契約に抵触してはならず、受託者は適切であると考え、その指示に抵触しない他の行動をとることができる。

いかなる一連の債務証券の所有者は、任意の契約に基づいて、いかなる訴訟(期限を超えた元金の支払い(およびプレミアム、ある場合)、またはその条項に基づいてこのような債務証券の利息を転換または交換する訴訟を除く)を提起してはならず、(1)所持者が適用された契約の要求に従っていない限り、違約事件およびそれが引き続き受託者に書面で通知し、違約事件を説明する。(2)この一連の債務証券元本総額の少なくとも25%を保有する所持者は、受託者に当該訴訟を提起することを要求し、受託者に合理的に満足できる弁済を提供し、この要求に従うことにより招いた費用、支出及び法的責任を支払わなければならない。(3)受託者は、この要求が提出されてから60日以内に上記訴訟を提起してはならない。(4)当該60日以内に、当該一連の債務証券元本が多数を占める保有者は、当該書面の要求と一致しない指示を受託者に発していない。私たちは毎年、私たちが各契約を遵守するためのすべての条件とチノに関する声明を受託者に提出することを要求された。

解除、失敗、契約失敗

適用される目論見書付録に別途説明がない限り、以下に掲げる契約項の義務を解除または廃止することができる。

優先契約または付属契約によって発行された任意の一連の債務証券の所有者に何らかの債務を履行することができるが、これらの債務証券は、受託者のログアウトを交付していないので、引渡し前に解約していなかったこのような債務証券の全債務、br元金および任意のプレミアムおよび利息(満期および支払い済みの債務証券である場合)または宣言の満期日または償還日(場合によって決まる)、預金日(満期および償還された債務証券である場合)または償還日(場合によって決まる)、私たちまたは(適用される場合)任意の保証人に資金を格納することができる。適用された契約項目の下の他のすべての支払金が支払われた。

適用される目論見書付録に示す場合、(1)任意の シリーズ(関連契約に別途規定されているものを除く)に関する債務証券の任意およびすべての義務(“法的無効”)、または(2)任意の系列または任意の系列内の債務証券に適用される特定の契約に対する我々の義務を解除すること(“契約無効”)、“br}が関連契約受託者に提出された後、 を選択することができる。その条項に基づいて元金および利息を支払う通貨および/または政府債務は、その金額は、満期または償還(場合に応じて)の当該債務証券の元金(およびプレミアム、ある場合の)または利息、ならびに任意の強制債務基金(Br)またはそれに類似した支払いを支払うのに十分である。法律の失効や契約失効の条件として、このような債務証券の所有者は、このような法律の失効や契約失効によって連邦所得税の目的の収入、収益、損失を確認することはなく、同じ金額と同じbr方式で連邦所得税を納付し、このような法律の失効や契約失効が発生していない場合と同様に、受託者に弁護士の意見を提出しなければならない。上記(I)項に規定する法律が無効である場合には、弁護士のこのような意見は、米国国税局の裁決又は関連契約日の後に発生する適用連邦所得税法律の変化を参考にしなければならない。また，法律が失効した場合や契約が失効した場合には，適用されれば，(1)を受託者に交付する, 関連債務証券取引所は、このような債務証券または任意の他の債務証券(当時どの証券取引所に上場していた場合)も、そのような預金によって取得されないこと、および(2)高官の証明書および弁護士の意見を通知し、各証明書は、そのような法律の失敗または契約失敗に関するすべての事前条件 を遵守したことを宣言する。

私たちは以前に契約失敗選択権を行使したにもかかわらず、このような債務証券に対して私たちの失敗選択権を行使することができる。

改正と免除

当該等の契約によれば、添付の目論見書が別途説明されていない限り、吾等及び適用される受託者は、一連の債務証券所有者の権益又は権利に重大な悪影響を与えないいくつかの目的のために、当該等所有者の同意を必要とすることなく、当該等の契約を補充することができる。吾ら及び適用受託者は、債務証券保有者の権益又は権利に影響を与えるために、契約又は任意の補充契約を修正することもできるが、当該契約によって発行された影響を受けた一連の未償還債務元金総額の少なくとも過半数の保有者の同意を得なければならない。しかし、契約は各債務証券保有者の同意を得る必要があり、これは任意の修正の影響を受けるであろう

この契約は、保有者が少なくとも 当該契約によって発行された任意の一連の未償還債務証券の元本総額が多数に達することを許可し、この契約は、修正または改訂の影響を受けて、その契約に含まれるいくつかの契約の遵守を放棄する。

支払と支払代理

適用される目論見書が別途説明されていない限り、任意の支払日において、債務証券の利息は、当該利子記録日の取引終了時にその名義で債務証券を登録する者に支払われる。

適用される目論見書に別の説明がない限り、特定の一連の債務証券の元本、利息、およびプレミアムは、この目的のために時々指定された支払代理人または支払い代理人のオフィスで支払われる。それにもかかわらず、私たちの選択によると、任意の利息は小切手で支払うことができ、その住所が安全登録簿に現れるので、その住所を得る権利がある人の住所に郵送することができる。

適用される目論見書 付録に別途説明されていない限り、我々が指定した支払いエージェントは、各シリーズの債務証券の支払いエージェントを担当する。私たちが最初に特定のシリーズの債務証券のために指定したすべての支払いエージェントは、適用される入札説明書の付録に記載されています。 私たちはいつでも追加の支払いエージェントを指定したり、任意の支払いエージェントの指定を撤回したり、任意の支払いエージェントのオフィスの変更を承認することができますが、各支払先で特定のシリーズの債務 証券のために支払いエージェントを保持することを要求されます。

私たちが支払い代理人に支払ったすべてのお金は、任意の債務担保の元金、利息または保険料を支払うために使用されますが、この元金、利息または保険料が満期になってから2年以内に受取人がいない場合、br利息または保険料は要求時に私たちに返済されます。その後、その債務保証金の所持者は私たちにのみ支払いを求めることができます。

名称、登録、譲渡

添付の株式募集説明書の補足説明が別途説明されていない限り、債務証券は、信託信託会社(DTC)が指定された人の名義で登録された1つまたは複数のグローバル証明書によって表される。この場合、グローバル証券における各所有者の実益権益はDTCの記録に表示され、実益権益の移行はDTCの記録のみで行われる。

以下の場合のみ、債務証券保有者は、グローバル証券の実益権益で、その名義に登録された証明書証券を交換することができる

債務証券が証明書形式で発行されている場合は，添付の目論見書付録に規定されている最低額面とその額面の整数倍 でしか発行できない.このような債務証券の譲渡と交換はこのような最低額でのみ許可されるだろう。証明書の形態で譲渡された債務証券は、受託者の会社のオフィスまたは契約に従って指定された任意の支払代理人または受託者のオフィスに登録することができる。これらの地点で債務証券を元本総額の異なる額面の債務証券に両替することも可能である。

治国理政法

契約と債務証券はニューヨーク州法律によって管轄され、ニューヨーク州法律に基づいて解釈され、その法律衝突原則は考慮されていないが、信託契約法の適用または当事者が別途約束がある範囲は除外される。

受託者

契約項の下の1名以上の受託者は、任意の適用される募集説明書の付録に公表される。

変換または交換権

目論見書付録は、一連の債務証券が、私たちの普通株または私たちの普通株または他の債務証券に交換可能な条項(ある場合)を説明する。これらの条項には、転換または交換が強制的であることに関する条項が含まれ、所有者によって選択されるか、または私たちの選択に基づいて行われる。これらのbr条項は、一連の債務証券の保有者が私たちの普通株式または他の証券の数を調整することを許可または要求することができる。このような転換や交換は、適用されるケイマン諸島の法律と、私たちが改正して再説明した組織定款の大綱と定款の細則に適合するだろう。

単位への記述

私たちは、本明細書に記載された1つまたは複数の他の証券からなる任意の組み合わせの単位を発行することができる。各ユニットの発行は、そのユニットの保持者も、そのユニットに含まれる各証券の所有者であるようにする。したがって，単位所有者は含まれる保証された保持者ごとの権利と義務 を持つ.発行単位の単位プロトコルは，単位に含まれる証券を所定の日またはイベントの前の任意の時間または前に単独で保持または譲渡してはならないと規定することができる.

適用される募集説明書の補編は以下のように説明できる

適用される目論見書付録は任意の単位の条項を説明する。適用される目論見書付録の単位の上述した説明および任意の説明は完全であるとは主張されず、単位合意およびそのような単位に関連する担保配置およびホスト配置(例えば、適用される)のすべての制約および制限を受ける。

株式申請契約及び株式申請単位説明

私たちは、持株者が私たちに購入する義務があると規定する契約と、将来の1つまたは複数の日に一定数の普通株または本募集説明書で呼ばれる他のbr証券を所有者に売却する義務がある契約を発行することができます。br}証券の1株当たり価格と証券の株式数は、株式購入契約発表時に決定することができ、株式購入契約に規定されている特定の式を参照して決定することもできます。

株式購入契約は単独で発行することができ、株式購入契約及び債務証券、引受権証、本合意に基づいて登録された他の証券又は第三者債務(米国債を含む)からなる単位の一部として、持株者が株契約項の下の証券を購入することが義務付けられていることを確保するために、ここではこれを“株購入単位”と呼ぶ。株式購入契約は、株式購入契約の下での義務を特定の方法で保証することを要求することができる。株式購入契約はまた、定期的に購入単位の所有者に支払いを要求することができ、その逆も同様であり、これらの支払いは無担保であるか、またはある程度返金される可能性がある。

株式購入契約又は株式購入単位に関する株式購入契約、及び株式購入契約又は株式購入単位に関する担保又は預託手配は、株式購入契約又は株式購入単位の発売に関する場合には、米国証券取引委員会に届出する。特定発行の株式購入契約又は株式購入単位に関する目論見書副刊は、当該株式購入契約又は株式購入単位の条項について説明する

権利の記述

私たちは普通株を購入する権利を発行するかもしれません 私たちは証券所有者にこれらの権利を提供するかもしれません。権利を購入または受け入れた人は、権利を譲渡することができ、権利を譲渡しなくてもよい。 任意の権利発行について、1つまたは複数の引受業者または他の人と予備引受または他の手配を締結することができ、スケジュールによれば、このような引受業者または他の人は、そのような権利発行後に承認されていない任意の発行された証券を購入することができる。各一連の権利は、吾等と権利代理である銀行または信託会社との間で締結される別個の権利エージェントプロトコルに従って発行され、適用される募集説明書の付録に銀行または信託会社の名前を指定する。権利エージェントは、権利に関連する私たちのエージェントとしてのみ使用され、いかなる権利証明書保持者または権利受益者のための任意のエージェントまたは信託の義務または関係 を担うことはない。

私たちが提供する任意の権利に関する募集説明書の付録には、今回の発行に関連する特定の条項が含まれています

各権利は、権利保持者 に、債務証券または普通株の元本金額を現金で現金で購入する権利があり、行使価格は、適用される目論見書 補編に記載される。適用される目論見書付録に規定されている権利については、締め切りまでのいつでも権利を行使することができる。満期営業終了後、行使されていないすべての権利は無効になります。

任意の株式発行において全ての権利が行使されていない場合、私たちは、適用される目論見明細書に記載された予備配置を含む、任意の株式発行において全ての権利が行使されていない場合、証券所有者以外の他の人に任意の未承認証券を直接提供することができ、または代理人、引受業者または取引業者を介して、適用される目論見明細書に記載されている予備配置を含むことができる。

課税する

税務に関する資料は、2021年9月30日までの年次報告書で改訂された20-F表の“税項目10.E.税項”の項目に掲載され、参考方式で本募集説明書に組み込まれ、その後、“取引所法案”に基づいて提出された書類によって更新される。

流通計画

私たちは、引受業者または取引業者によって、代理によって、1つまたは複数の購入者に直接本入札明細書に記載された証券を販売することができ、またはこれらの方法の組み合わせによって販売することができる。適用される目論見書付録には、証券の発売条項が記載されている

私たちは、1つまたは複数の取引で時々br時間内に証券を配布することができるかもしれない

募集説明書副刊に指定された配給エージェントのみが，募集説明書副刊が提供する証券の配給エージェントである.

私たちが販売中に引受業者を使用する場合、引受業者は自分の口座のために証券を購入し、時々1回または複数回の取引で固定されたbrで発行価格または販売時に決定された異なる価格で証券を転売する可能性がある。我々が販売に配給エージェントを使用すれば，配給エージェントが可能な限り証券 を公衆に売却することに同意した場合，配給エージェント は“最大，最小/最善努力”で株を売却する.私たちは、管理引受業者によって代表される引受団または引受団を有さない引受業者によって代表される引受団を介して公衆に証券を提供することができる。ディーラーへの任意の公開発行価格および任意の割引または割引を許可または再許可または支払いすることは、時々変化する可能性がある。

私たちが取引業者を使用して、本募集説明書または任意の目論見書の付録に従って提供される証券を販売する場合、証券は、元本として取引業者に直接販売される。取引業者は、その後、取引業者によって転売時に決定される異なる価格で証券を公衆に転売することができる。

私たちの普通株はナスダック資本市場に上場しています。関連する目論見書付録に規定がある以外は，我々が提供するすべての証券は，普通株を除いて 取引市場が確立されていない新規発行証券となる.いかなる引受業者もこれらの証券で市を行うことができるが、このようにする義務を負うことなく、別途通知することなく、いかなる市行為も中止することができる。私たちは取引所に上場して私たちが提供する一連の権利証や他の証券 を申請することができますが、私たちはそうする義務がありません。したがって、どんな一連の証券も流動性や取引市場がない可能性がある。

私たちは直接証券を販売することもできますし、時々指定された代理店を通じて証券を販売することもできます。証券の発行および販売に関与する任意のエージェントの名前を示し、適用される入札説明書の付録に、代理に支払うことができる任意の手数料を説明します。

私たちは代理店または引受業者に機関投資家の要約を募集して、募集説明書付録に規定されている公開発行価格で私たちに証券を購入することができます。 規定に基づいて未来のある特定の日に支払いと交付の遅延交付契約を提出します。適用される目論見書付録にこれらの契約の条件と、これらの契約を求めるために支払わなければならない手数料を説明します。

証券販売に関しては、引受業者、取引業者、または代理人は、私たちまたはその代理である証券購入者から割引、割引、または手数料の形態で補償を受けることができる。引受業者は、証券をトレーダーに販売することができ、またはトレーダーを介して、トレーダーは、引受業者から割引、割引、または手数料の形態の補償を得ることができ、または彼らのbr可能な代理購入者から手数料を得ることができる。証券流通に参加する引受業者、取引業者および代理人、ならびに証券を直接購入した後に証券を転売する任意の機関投資家(Br)または他の人は、引受業者とみなされる可能性があり、彼らが私たちから得た任意の割引または手数料、および彼らの証券転売の任意の利益は、証券法下の引受割引および手数料 とみなされる可能性がある。

私たちは、証券法の下の責任、または代理人または引受業者がそのような責任について支払う可能性のあるお金を含む、特定の民事責任に対する賠償を代理人および引受業者に提供することができる。代理店と引受業者は通常の業務中に私たちと取引したり、サービスを提供してくれたりすることができます。

さらに、我々は、第三者と派生取引(オプションの執筆を含む)を行うか、または本入札明細書に含まれていない証券を非公開交渉の方法で第三者に売却することができる。適用される目論見書の補足説明がこのような取引に関連している場合、第三者は、本募集説明書と適用される目論見書の副刊に基づいて、本募集説明書と適用される目論見書の付録に含まれる証券を販売することができる。もしそうであれば、第三者は、私たちまたは他の人から借りた証券を使用してこのような販売を決済することができ、私たちから受け取った証券を使用して、どんな関連する空手形も使用することができる。当社は、本募集説明書及び適用される目論見書付録に含まれる証券を第三者に貸し出し又は質抵当することもでき、第三者は、本募集説明書及び適用された目論見書付録に基づいて、貸し出された証券を売却するか、又は質権が違約した場合に質権証券を売却することができる。このような売却取引の第三者は を引受業者とし，適用される目論見書の付録または発効後の修正案で決定する.

一連の証券の発行を促進するために、 発行に参加した人は、安定、維持、または他の方法で証券市場価格に影響を与える取引を行うことができる。これは、brの発売に参加する人が販売する証券が、私たちが彼らに販売する証券よりも多い超過配給または空売り証券を含むことができる。この場合、これらの人たちは、公開市場でこれらの人に付与された超過配給選択権を購入または行使することによって、超過配給またはbrの空手形を往復的に補充するであろう。さらに、これらの人は、公開市場で証券を競合または購入することによって、または懲罰的入札を実施することによって、証券価格を安定または維持することができ、すなわち、彼らが販売した証券が安定した取引によって買い戻された場合、そのような発行に関与する引受業者または取引業者に販売された特許権を回収することができる。これらの取引の効果は、証券の市場価格を公開市場に普遍的に存在する可能性の高いレベルに安定または維持することである可能性がある。このような取引が開始されれば， は随時終了することができる.我々は，上記の取引 が実施されれば，我々の証券価格に何らかの影響を与える可能性のある方向や程度を表示または予測しない.

費用.費用

次の表に引受割引と手数料を除いて、当社が登録証券を発行するために支払うべき予想コスト と費用を示します。米国証券取引委員会登録料を除いて、表示された金額はすべて推定値である。

どこでより多くの情報を得ることができますか

我々は、証券法に基づいて、表F-3により、本入札説明書および任意の付随する入札説明書付録に記載された証券に関する登録声明 を米国証券取引委員会に提出した。本募集説明書及び任意の付随する入札説明書付録は、当該登録説明書の一部を構成し、当該登録説明書及びその証拠物に記載されている全ての情報を含まない。私たちと私たちの証券に関するより多くの情報は、登録声明とその添付ファイルを参照しなければなりません。

我々は取引法の情報要求brに制約されており，取引法により，米国証券取引委員会に報告を提出し，他の情報を提供しなければならない.br}は外国の個人発行者として，取引法における依頼書の提供や内容に関するルールの制約を受けず，我々の上級管理者，取締役，主要株主も取引法16節に含まれる報告や短期運転利益回収条項の制約を受けない.しかも、私たちはアメリカの会社のように財務諸表をタイムリーに発表する必要はない。しかし、我々は、独立公認会計士事務所によって監査された財務諸表を含むForm 20−F年次報告書を米国証券取引委員会に提出し、監査されていない四半期財務情報をForm 6−Kで米国証券取引委員会に提出した。

アメリカ証券取引委員会公共資料室で、私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した任意の書類を読んでコピーすることができます。住所はワシントンD.C.20549です。公共資料室に関するより多くの情報は、アメリカ証券取引委員会に電話してください。米国証券取引委員会には、電子的に提出または提供された報告書や他の情報 を得るためのインターネットサイト(www.sec.gov)も設置されている。

引用統合 により

アメリカ証券取引委員会は、私たちがそれに提出または提供する文書を引用して本募集説明書に入れることを許可して、これは私たちがこれらの書類を推薦することで重要な情報を開示することができることを意味します。私たちが引用して本募集説明書に入る情報は、本募集説明書の一部であり、後で米国証券取引委員会に提出された情報は、本募集説明書の任意の情報を自動的に更新し、代替する。そのように修正または置換された任意の記載は、そのように修正または置換されていない限り、本募集説明書の一部とみなされてはならない。

私たちは、以下の書類を引用して、本募集説明書に適用します

本募集説明書の日付の後、本募集説明書が提供する証券発売が終了する前に、吾らが取引所法案(Br)13(A)、13(C)、14または15(D)節に提出されたすべての文書を参照して本募集説明書に組み込み、これらの書類を提出または提供した日から本募集説明書の一部となる。本入札説明書の日付の後にForm 6−Kで米国証券取引委員会に提供される任意の文書は、本入札説明書に参照して組み込まれるが、Form 6−Kに具体的に記載された範囲に限定される。

本募集明細書については、本明細書に参照して組み込まれた文書に含まれる任意の陳述は、本入札明細書または任意の他の後続提出された文書に含まれる陳述が、陳述を修正または置換する範囲内で、陳述を修正または置換するものとみなされる。修正または代替宣言は、以前の声明を修正または置換したことを宣言する必要はなく、それが修正または置換された文書に規定された任意の他の情報を含む必要もない。

要求に応じて、我々は、本入札明細書を受信した各個人に、参照によって組み込まれた任意のまたはすべてのファイルのコピーを無料で提供する(参照によって具体的に組み込まれていないファイルの証拠品を除く)。コピーを請求した書面や口頭要請を直接私たちの会社の秘書に送ってください。住所は浙江省温州市龍湾区天中街1688号、郵便番号：Republic of China 325025です。

民事責任の実行可能性

私たちはケイマン諸島の法律登録に基づいて設立された有限責任会社だ。私たちがケイマン諸島に登録したのは、政治と経済安定、効果的な司法システム、優遇された税収制度、外国為替規制や通貨制限がないこと、専門的で支援サービスを提供することなど、ケイマン諸島会社のいくつかの利点としてのためだ。しかし，米国に比べてケイマン諸島の証券法体系はあまり発達しておらず，投資家の保護も少ない。また，ケイマン諸島社は米国連邦裁判所で訴訟を起こす資格がない可能性がある。

私たちのほとんどの資産はアメリカ以外に位置している。また、私たちの取締役や上級管理職の多くはアメリカ以外の国の国民および/または住民であり、これらの人の資産の全部または大部分はアメリカ以外に位置しています。したがって、投資家は、米国内で私たちまたはそのような人々に法的手続き文書を送達することが困難であるか、または米国またはその任意の州証券法に基づく民事責任条項の判決を含む、米国裁判所から得られた判決を彼らまたは私たちに実行することが困難かもしれない。

私たちは、アメリカまたはアメリカの任意の州の連邦証券法によってニューヨーク州地域裁判所で私たちに提起された任意の訴訟、またはニューヨーク州証券法に基づいてニューヨーク州最高裁判所で私たちに提起された任意の訴訟について訴訟手続の送達を受けるために、私たちの代理人 としてCogency Global Inc.を指定した。

中国の裁判所が(1)米国裁判所が私たちまたは米国またはその任意の州証券法民事責任条項に基づくこれらの人々に対する判決を認めまたは執行しているかどうか、または(2)各司法管轄区で私たちまたは米国またはそのいずれの州証券法に基づくこのような人々に対して提起された原告訴訟を聞く権利があるかどうかはまだ確定されていない。

中国民事訴訟法は外国判決の承認と執行を規定している。中国裁判所は“中国民事訴訟法”の要求に基づいて、中国と判決所在国が締結した条約に基づいて、あるいは司法管轄区間の互恵に基づいて、外国判決を認め、執行することができる。中国はケイマン諸島や米国と外国の判決を相互に認め、実行する条約や他の協定は何もない。そのため、中国の裁判所がこの2つの管轄区域のいずれかの裁判所が行った判決を執行するかどうかは定かではない。

我々のケイマン諸島法律顧問Ogierは，ケイマン諸島の裁判所がわが社の株主が米国証券法に基づいてケイマン諸島で訴訟を起こすことを許可しているかどうかは定かではないと教えてくれた。また、ケイマン諸島の法律には、米国証券法の民事責任条項に基づいて米国裁判所から得られた判決がケイマン諸島裁判所によって懲罰的または懲罰的と判定されるかどうかという不確実性がある。このような判決が下されれば、ケイマン諸島裁判所はケイマン諸島会社(わが社のような)に対する判決を認めたり執行したりしないだろう。ケイマン諸島の裁判所は、米国証券法民事責任条項に基づいて米国裁判所から得た判決についてまだこのような判決を下していないため、このような判決がケイマン諸島で実行可能かどうかは定かではない。ケイマン諸島には米国で取得された判決を強制的に執行する法律はないにもかかわらず、ケイマン諸島裁判所は一般法に基づいてこのような司法管轄区で得られた判決を認め、執行することを知っており、関連論争の是非を再審査することなく、ケイマン諸島大裁判所で外国債務判決について訴訟を提起する

米国とケイマン諸島には民事·商事に関する米国裁判所の判決を相互承認·執行する条約はなく，米国の任意の一般裁判所や州裁判所が民事責任に基づいて金を支払う最終判決は，米国連邦証券法に完全に基づいているか否かにかかわらず，ケイマン諸島では施行できない可能性がある。

法務

Ortoli Rosenstadt LLPはわが社のアメリカ証券法事務法律顧問です。オーギル法律事務所は私たちに中国の法律のいくつかの法律問題に関する意見を提供するだろう。Ortoli Rosenstadt LLPはケイマン諸島の法律に管轄されていることはOgierに依存する可能性があり，中国の法律管轄についてはGranall法律事務所に依存する可能性がある。

専門家

我々の2021年9月30日までの総合財務諸表と、引用して本募集説明書に入る総合財務諸表は、独立公認会計士事務所TPS Thayerの報告 に基づいて登録されており、この報告は、TPS Thayerが会計·監査の専門家としての権威に基づいて提供されている。 TPS Thayerの現在のアドレスは1600 Hwy 6 Suite 100，Sugar Land，TX 77478である。我々が2020年9月30日までの総合財務諸表および本募集説明書に引用された2020年および2019年9月30日までの年度の総合財務諸表は、Briggs&Veselka Co.に基づいて会計および監査の専門家として提供された独立公認会計士事務所Briggs&Veselka Co.の報告書にこのように格納されている。Briggs&Veselka Co.現在の住所はテキサス州ヒューストングリーンウェイ広場9号、郵便番号：77046。

最大3500，000株の普通株

華迪国際株式会社

目論見書副刊

代理を配置する

本募集説明書の補充日は2022年11月7日です