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REFINITIV StreetEvents編集の成績表MG.TO-Q 2 2022マグナ国際会社収益電話会議日時：2022年7月29日/12：00 PM REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|問い合わせ2022 Refinitivすべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

MG.TO-Q 2 2022マグナ国際会社収益電話会議参加者Louis Tonelli Magna International Inc.-IRパトリックW.D.McCann Magna International Inc.副総裁兼財務責任者Seetarama Swamy Kotagiri Magna International Inc.-最高経営責任者兼取締役兼最高経営責任者文森特·カリフィー·マクナー国際公司-総裁電話会議参加者クリストファー·パトリック·マクナリー·Evercore ISI機構株式研究部上級MDコリン·M·ランゲン富国証券会社研究部高級株式アナリストイタイ·ミケリーグループ取締役研究部-自動車部門グローバル主管ジェームズ·ピカリオフランスパリ銀行エクソン研究部-研究アナリストジョン·ジョセフ·マーフィー米銀行証券会社研究部-MD兼首席米国自動車アナリストジョセフ·ロバート·スパイクカナダロイヤル銀行資本市場研究部-自動車·レジャーアナリストマーク·トレバー·ドレニーゴールドマン研究部株式アナリストマイケル·グレン·ピーター·スクラールモントリオール銀行資本市場株式研究-アナリストRod Avraham Lache Wolfe Research，LLC-MD&tings上級アナリストプレゼンテーション事業者Grees，マグナ国際202年第2四半期業績報告へようこそ(オペレータ説明)今回の会議は2022年7月29日金曜日に録画されることをお知らせします。私は今投資家関係部副社長Louis Tonelliに会議の司会を要請します。続けてください。ルイ·トネリー·マグナ国際会社-IR副社長ありがとうSilvanaこんにちは、2022年第2四半期の業績に関する私たちの電話会議へようこそ。今日私と一緒にいるのはスワミ·コタジリ、ブンス·ガリフィー、パット·マッケンです昨日、私たちの取締役会は会議を開き、私たちの第2四半期の財務業績を承認した。私たちは今日の午前中に私たちの結果を要約するプレスリリースを発表した。ニュースを見ることができます今日の電話会議はネット中継です, 電話会議と一緒に行われたスライドプレゼンテーションと私たちの最新の財務コメントは、私たちのサイトMagnaの投資家関係部分で見つけることができます。COMです。私たちが始める前に、今日の討論には証券法の適用の意味での展望的な情報や展望的な陳述が含まれている可能性があるということを想起させてください。このような陳述は、いくつかのリスク、仮説、および不確定要素に関連し、これらのリスク、仮説および不確定要素は、会社の実際または将来の結果および業績をもたらす可能性があり、これらの陳述における明示または暗示とは大きく異なる。私たちの安全港免責宣言の完全な説明については、今日のプレスリリースを参照してください。今日のスライドの今日のコメントに関する注意スライドも参考にしてください。これがあればスワミに伝えます。2 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-最高経営責任者兼取締役ありがとうございます、ルイス。皆さんおはようございます。マッグナーの全体的な更新と私たちの第2四半期の業績を提供してくれて嬉しいです。今日の電話会議の主な内容です。持続的な挑戦は私たちの第2四半期の収益に影響を及ぼす。しかし、結果は私たちの内部の予想に合っている。我々は再び本四半期に加重軽自動車生産量の有機販売増加を実現し，この傾向は今年下半期に続くと予想される。最近アメリカ経済が強くなっているにもかかわらず、私たちは2022年の販売に対する予想を小幅に引き上げた。Ｓ．ドル、私たちは引き続き私たちの前進戦略で進展して、これは今後数年で私たちの業務を推進するだろう。私は現在その産業に影響を及ぼす動きを簡単に紹介するつもりだ。私たちは半導体を含む供給緊張の問題に直面し続けている。中国の本四半期の閉鎖はより多くのサプライチェーンのボトルネックをもたらし、業界はまだそれを感じている。私たちは制限要因が少なくとも“22年”まで続くと予想しているが、下半期は上半期より改善されると予想される。投入費用はまだ高い水準にある。私たちは依然としてコスト回収に集中して、いくつかの成功を収めて、私たちは異なる段階、異なるレベルで顧客と議論を続けています。もっと強いU。Ｓ．ドルは他の通貨、特にユーロに対して、私たちが発表した業績にマイナス影響を与えており、将来的には高インフレと金利上昇が自動車消費者に影響を与えるリスクがある。追い風では，ディーラー車両在庫は下位に保たれており，潜在的な自動車需要が相対的に強く，供給逼迫の制約を受けている。これらの要素は生産量水準を“22年の半分”に引き上げることを支持している, 特に半導体供給の改善や，中国政府が最近発表した経済刺激策は，自動車需要の推進に役立つはずである。私たちの第2四半期の収益は私たちの予想に合っている。2021年第2四半期と比較して、連結売上高は9ドルだった。40億台、4%増加したが、世界の軽自動車生産量は2%増加した。有機ベースでは売上高が12%増加し、市場より4%増加した。実は、私たちの有機販売の増加速度は北米、ヨーロッパ、アジア、南米の生産量より速いです。利税前の利益率は240ベーシスポイント低下し、3になった。8%は、純投入コストが上昇した結果だ。私たちはヨーロッパで最高の工場でも運営効率が悪いという問題があります。効率低下による第2四半期の負の影響は約25ベーシスポイントであった。私たちが調整した1株当たりの収益は0ドルに低下した。23億ドルで四半期ごとに83万ドルで計算されますU字形にあります。Ｓ．GAAP報告によると、1株当たり収益は0ドルの損失に低下した。54、私たちがロシアに投資した非現金減価費用を反映し、総額は1ドルです。24.第2四半期の自由キャッシュフローは5200万ドルで前年同期比減少したが、2022年第1四半期より1.51億ドル増加した。今季、私たちは3を買い戻した。500万株、現金2.12億ドル、配当という形で株主に1億3千万ドルを支払った。私たちは私たちが直面している短期的な挑戦に集中しながら、私たちは投資を続けて未来のために準備している。5月にミシガン州のコーネクで投資家デーイベントを開催しましたそこでは皆さんの多くが私たちの先端技術を身をもって体験する機会がありましたその活動では、私たちはまた、高成長分野への資本導入を加速することに重点を置いた前進戦略の最新の進展状況を提供した, 優れた運営を推進し、市場で新たなビジネスモデルを開く。私たちは1年前にこの戦略を発表し、私は私たちがこの戦略を実行しており、多くの分野での表現が私たちの以前の予想を超えていることを喜んで報告する。私たちが高成長分野への資本導入を加速するにつれて、私たちはこれらの分野での私たちのポートフォリオを意味のある方向に転換しており、私たちの計画によると、2027年までに、私たちの業務が私たちの業務に占める割合は18%から24%に増加し続けることを強調します。私たちはまた、デジタル化と未来のツールの工場を通じて優れた運営を推進していくことを強調しました。私たちはこれらの行動が最終的に私たちが業務を獲得し続け、持続的な価格圧力、コストインフレを管理し、利益率の拡大に貢献することができると信じている。最後に、より広い移動性市場を見ると、拡大していく生態系を見て、伝統的な車両供給やメーカーを超えて、成長していく市場に参加する多くの機会を見ました。現在の経営環境は挑戦的です。しかし、私たちは難関を乗り越えていて、私はマグナと私たちの株主の未来に興奮している。2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議3 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

これがあれば、パットに渡して、彼に財務諸表を閲覧させます。パトリック·W·D·マッケン-マグナ国際会社-執行副総裁兼最高財務官はスワミに感謝しています。おはようございます。まず、私はこの四半期の詳細なレビューから始めるつもりだ。北米の14%増加に牽引されて、世界の自動車生産量は本四半期に2%増加し、中国と欧州がそれぞれ5%と1%低下した影響を部分的に相殺した。私たちの総合売上高は9ドルです。40億ドルで2021年第2四半期より4%増加した。この増加は主に北米自動車生産量の増加、組み立て量の増加、新計画の発売及びいくつかのより高い投入コストを回収するために向上した価格によるものである。外貨両替、ロシア売上高の低下、純資産剥離と顧客価格優遇のマイナス影響部分はこれらの影響を相殺した。有機ベースでは、私たちの売上高は前年同期比12%増加し、第2四半期の市場より4%増加した。調整後のEBITは3.58億ドルであり，調整後のEBIT利益率は240ベーシスポイント低下して3となった。8%ですが、前年同期は6%でした。2021年第2四半期は2%だった。本四半期の利税前利益百点が低い要因は、純投入コストが高いことである。他の利益率に負の影響を与える項目は，ヨーロッパの工場の運営効率の低下やその他のコスト，ロシアの売上高低下による収益減少，ブラジルの昨年第2四半期に有利な付加価値税決済，ツール貢献の減少，株式収入の減少である。このようなプロジェクトはより安い商業居住区によって部分的に相殺される, 損失実体の純保証コストと資産剥離を低減する。同四半期の株式収入は前年同期比1900万ドル減の2500万ドルだった。この低下は、ある株式会計実体の売上高の低下と純投入コストの上昇、わがLG合弁企業の電化支出による収益の減少を反映している。私たちが調整した有効所得税率は24%だ。9%は、私たちの第2四半期の予想に合致したが、昨年第2四半期を上回った。マグナーの純収入は2.43億ドルだったが、2021年第2四半期は4.26億ドルで、利税前の利益が低く、利息支出が高く、税率が高いことが反映されている。希釈すると1株当たりの収益は0ドルになる。八十三ドルで、一ドルです。去年は40人でした。この減少は純収益が低下したが，一部は流通株数の減少によって相殺されたためである。流通株数の減少は主に2021年第2四半期以降の株式購入とログアウトの影響を反映している。私はもう私たちのキャッシュフローと投資活動を振り返ってみるつもりだ。2022年第2四半期には，運営資本変動前の運営に5.6億ドルの現金を発生させ，1.39億ドルの運営資本を投資した。この四半期の投資活動には、3.29億ドルの固定資産、8000万ドルの投資、他の資産および無形資産、200万ドルの公共·プライベートエクイティ証券が含まれている。全体的に、第2四半期の自由キャッシュフローは5200万ドルだった。私たちはまた2.12億ドルの普通株を買い戻し、1.3億ドルの配当金を支払った。第2四半期末には、調整後の債務と調整後のEBITDAの比は1ドルとなった。4800万ドルで、私たちの流動性は5ドルの強い水準を維持している。20億ドルで1ドル近く含まれています70億ドルの現金です次に、展望をご紹介します。私たちは生産量予想を以前の予想と一致させてきた。私たちは為替レートと私たちの見通しが一番近い為替レートに近づくと仮定する。最近の為替レートの動向を考慮すると, 私たちは今、2022年のユーロ、カナダドル、人民元が私たちの以前の予測よりも弱くなると予想している。BES，Power&Vision，シート，合併販売の期待範囲を増やしたことは，計画組合せの改善を大きく反映しているが，一部は米国の強化によって相殺されている。Ｓ．特にドルとユーロの為替レートです。私たちの車全体部門もMIX計画を改善しました。しかし、この利点は私たちが予想していたユーロが弱くなって販売範囲が少し減少したという仮定によって相殺された。利息支出がこれまでの約9000万ドルから約8000万ドルに減少しているのは、主に金利が上昇しているためだ。調整後のEBIT利益率、株式収入、税率、マグナによる純収入と資本支出に対する予想は前回の展望と変わらなかった。私たちは自由キャッシュフロー予測を7億ドルから9億ドルの範囲に維持してきた。2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議4 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

結論的に、私たちの第2四半期は私たちの予想に合致しており、今年下半期の業績は上半期よりも強いと予想される。私たちの四半期の売上高は加重生産量を超えており、この状況は続くと予想されています。これは私たちの将来性の展望を推進する。私たちは引き続き優れた運営に集中し、私たちのコストを管理し、顧客の回復を獲得し、現在の挑戦と私たちの未来に対応することを支援します。私たちの前進戦略は進展している。今日の午前中に注目してくれてありがとうございます。私たちは喜んであなたの質問に答えます。質疑応答オペレータ(オペレータ説明)私たちの最初の質問は、アメリカ銀行証券のジョン·マーフィーからです。アメリカ銀行証券研究部社長兼チーフアメリカ自動車アナリストジョン·ジョセフ·マーフィー私の話を聞いてくれませんか。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-最高経営責任者兼役員だジョンパトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副社長兼最高財務責任者ですジョンジョン·ジョセフ·マーフィー-アメリカ銀行証券研究部MD兼首席アメリカ自動車アナリストなので1つ目の問題は、第2四半期のデータは私たちが予想していたより弱いが、あなたは年間の水準を維持しているということだと思います。だから気になりますが、これを見ると、利税前の利益では、下半期は上半期に比べてかなり有意義に加速しています。私はただ--そこの重要な駆動要素は何ですか？これは取引量の関数ですか、それともスケジュールがもっと安定していて、法律がリラックスしていますか？そこの重要な駆動要素は何ですか？パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副総裁兼最高財務責任者ジョン、あなたはほとんどの重要な駆動要素をカバーしていると思います。これは本当に販売量によって駆動されています。私たちは見ています。あなたが外貨の数量を中和した時、ユーロの下落を考慮して、私たちは改善を見たと言いたいです, 生産活動は外国為替によって相殺されている.私たちの売り上げは正数です。私たちはまた肯定的な組み合わせを持っている。あなたが前に言ったように、私たちは回復のリズムが改善されていることを見ている。最後に、私たちは生産計画にいくつかの安定が現れたことを見た。それで私はこのすべての要素がこのリズムを推進していると思う。しかし、ジョン、私はあなたの第2四半期の期待が1級だと知っています。私は私たちの期待が一致しているということを繰り返しなければならない。したがって、第2四半期の私たちの表現は私たちの予想を超えた。2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議5 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

ジョン·ジョセフ·マーフィー-米銀行証券研究部-MDとチーフアメリカ自動車アナリストOK。それはいいですね。これはとても役に立ちます。そして2つ目の質問をします伝統的に日が苦しくなった時、あなた方はかなりの買収事業を獲得しました。これはバリューチェーン内のあなたの位置に依存して、これは困難な時期であり、特にいくつかの規模の小さいサプライヤーにとっては。だから、私はただ、あなたがどんな買収業務を見ているのか、あるいは今あなたに提供するかもしれない買収業務、あるいは特にロットや他のいくつかのサプライヤーが成長を処理できない状況を見ているのではないでしょうか？あなたは今見ましたか、あるいは次のいくつかの四半期に少し時間があると予想していますか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-最高経営責任者兼取締役ジョン私たちは今目を見開いていると言いますが、ある程度、買収業務などを考えていると言います。現在の経済状況の継続や終了が期待されるにつれて，それらはすぐに終わると思いますが，次の短時間で継続していくにつれて，このような機会があると思います。お客様と交流して、彼らに学び、助けを求めても、ただ機会が私たちの前に来ても、私たちはとても心を込めています。ジョン·ジョセフ·マーフィー-アメリカ銀行証券研究部-MDとチーフアメリカ自動車アナリスト兼Swamyは、最後かもしれません。フォードが何をしているか見てみると、それは並べ替えて細分化しています。県に入るだけでなく、電気自動車と内燃機関の内部運営を中心にしています。つまりこれはあなたに何を意味しますか？私の意味は、彼らは明らかに大きな顧客で、あなたは他の大顧客がこのようなことをしているのを見て、これはあなたの業務に良いかもしれませんし、悪いかもしれませんか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-最高経営責任者兼取締役ジョン状況は不安定だと思うが会話が多い, フォードも他の優先順位の見直しやこの2つの細分化市場を最適化する最適な方法を求めている顧客も、そうでしょう、これがICEと急速に成長する電気自動車市場だと思います。しかし、組織的な観点だけでは、調達機能がどのように機能しているのか、開発作業がどのように行われているのか、彼らとの対話に影響を与えると思います。ご存知のように、私たちは私たちのほとんどの顧客と包括的な戦略路線図の議論をしました。したがって、私たちがいる様々な製品を考慮して、私たちは交渉テーブルの前に座っている。全体的に言えば、これは私たちに役立つと思いますが、投資家の日や他の多くの場合、システム統合と統合について話し、各製品が全体的に最適化されたコストを提供するのではなく、システムレベルでコストを提供するとき、マグナにはメリットがあると思います。電気化や車体に何が起こるかについてお話ししますので座席への影響についてお話ししますDMS内部の鏡がカメラやADASとどのように動作するかについて話しました未来のネットワーク動力総合について話していますだからマグナの観点から見れば、私は物事を一緒にして、私たちがこのような対話をしたから、私たちに優位性をもたらすと信じています。交換手さん、私たちの次の質問はシティグループのイタイ·ミケリーです。ミケリー-シティグループ。研究事業部である役員自動車業界のグローバル主管は初めて本四半期に2項目を保有したいと考えている。まず、ヨーロッパ工場の運営効率の低下を定量化してほしいですか？二番目に、座席の残量についてもっと話すことができるかもしれない。あなたはこの割合が下半期に4%程度に回復すると予想しているように見える。私は今年下半期の四半期と大橋について話してほしいですか？2022年7月29日12：00 PM, MG.TO-2022年第2四半期マグナ国際会社収益電話6 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社パット席の利益率について少し話してもいいと思いますしかし、プロジェクトの変化の観点から見ると、一番いい施設は、複雑な製品が効率を低下させることだと思います。廃棄の面では、したがって、影響を与え始め、生産能力の分配と生産面での顧客のすべての期待を満たしていると言いたい。グループは既に着席した.この問題について非常に明確な認識を持っており、非常に良い計画がある。想像できるように、このような状況を見ると、生産の完全な安定を達成するのに少し時間がかかります。これが本当の影響です私たちは細部事項に深く入らないだろう。しかしパットの話を聞いたように、第2四半期への影響は約25ベーシスポイント、22年下半期は約20ベーシスポイントだと思います。パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副総裁兼首席財務官を執行し、座席については、将来の利益率を見た場合、利益率が安定しており、期待水準に回復しているとより多くの考えがあると思います。私は、私たちの座席業務はH 1で比例しない打撃を受けたと言いたいです。特に第2四半期に、私たちが上半期に見た業務性質は寄港/寄港、そしていくつかの負の組み合わせで、私たちはいくつかのより高い垂直統合を持っています。したがって、私たちが見ているのは、私たちが第2四半期と第1四半期に比例して到達していないということだと思う。H 2に入るにつれてこの状況が安定して以前のレベルに戻るのが見られましたSeetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-最高経営責任者兼取締役の上半期の発表コストは正常だったが、下半期にも反落した。ミケリー-シティグループ。研究部-役員自動車業界のグローバル担当者、これは非常に役立ちます。そして他の2つの迅速なフォローだけがある。第一に, 2023年を考慮すると、下半期の利益率はどの程度良いベースラインになるのか？私は顧客回復に関する多くの雑音があることを知っていますが、このような点で私たちに助けていただきたいです。そしてSwamyかもしれませんが、第2四半期に見た新しい業務のような全体の予約と見積もり活動の最新状況を私たちに通報してほしいですか？パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-執行副総裁兼最高財務責任者がそうです。私たちは23年の利益率に特に入らないだろうし、私たちが経験したリズムであれば、これは新しい状況ではないが、私たちは私たちのビジネス計画過程を始めるつもりだ。しかし私たちの報酬のH 1からH 2のリズムを研究し始めると私たちの報酬が改善されていることがわかりますしたがって、私たちの脱退利益率は未来をもっと反映しなければならない。私たちはいくつかの大口商品で不比例のH 1ショックを受けたと思います。私たちが進むにつれて、私たちは改善を見ました。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼役員です。あなたが予約に関して提起した質問の二番目の部分だと思います。私たちは年間計画を見ているような気がして、私は意思決定過程の不器用と呼ぶつもりだ。しかし、座って今日の状況を見てみると、私たちは基本的に計画に合っていて、よくできていて、気持ちがいいと言います。これは計画を追跡します。もっとよくなければ、私は私たちの今の位置に座っていると言います。事業者、私たちの次の問題はモントリオール銀行資本市場のピーター·スクラルから来ました。2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議7 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。フレームワークや同様の手段によるRefinitivコンテンツの再配布または再配布, Refinitivの事前書面の同意を得ず，使用を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

ピーター·スクラール-モントリオール銀行資本市場株式研究-アナリストパット、質問があります。過去2四半期に、あなたは私たちに回収できない増量費用の最新の状況を提供してくれました。私はあなたの前回の更新が年間5.65億ドルだと信じています。今、何人かの人々がこの討論を聞いているように見える。今朝、あなたはそうしたように聞こえます--あなたはあなたの顧客といくつかの成功したビジネス和解を達成しました。大口商品のコストが下がっているように聞こえます。この番号の最新の状況を教えてくれませんか。パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-執行副総裁兼最高財務責任者がそうです。この数字は本当に変わっていませんピーターあなたの観点から言えば、毛収入と純収入の間にはいくつかの下落交換があると思いますが、私たちはまだ5.65億ドルを守っています。もしあなたが覚えているなら、私たちの今年初めの収入は2.75億ドルです。私たちは4月にロシアがウクライナに侵入したため、ヨーロッパ大陸全体の大量のエネルギーコストを推進したため、いくつかの加速を見た。したがって、あなたが言ったように、あなたがこのすべてを一緒にすると、私たちが今日いる位置には、いくつかの下落オプションがありますが、私たちは5.65億ドルまで持っています。したがって、私はこの安定性が来ていると思う。ピーター·スクラール-モントリオール銀行資本市場株式研究-アナリストは良いです。そして私の次の質問は、あなたが今四半期に計上した減価費用が4億ドルを超えたと信じているということです。ロシアの資産減価の最大部分はそうですか？パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副社長兼最高財務責任者、ピーター。他の費用を細分化すると言うように4台の車は4億ドル以上しかありません約二十五ドルです。そしてその4ドルです。2500万ドルであり、その中の5000万ドルは株式承認証と他の個人公共実体証券の時価計算に関連する。しかしその大部分は確かにロシアの減価と関連があり、3.76億ドルだった。実際私たちがやっているのはピーター, 会計規則と私たちがこの市場からキャッシュフローを生成する能力を考慮すると、私たちはそれを弱化させた。私たちは現金残高以外の資産を完全に減額したが、会計基準によると、私たちはそれをすることができない。ピーター·スクラール-モントリオール銀行資本市場株式研究-アナリストは良いです。パット、完全に損傷していると言う時、それが0まで損傷しているということですので、私たちは今後数四半期にこのような状況を見ませんか？パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副社長兼最高財務責任者を執行します。..を除いて。ピーター·スクラール-モントリオール銀行資本市場株式研究-アナリストは良いです。そして私の最後の質問だ-そして私の管理チームに対する最後の質問だ。私はただあなたが“力と視覚”の演技に味をつけてくれるかどうかを知りたいです。収入が伸びていません。あなたの利益率は前年比で減少し、約3%から3%程度に低下したと思います。そこでは少し成長していると思いますが、ADASプロジェクトも改善されています。だから私はこの部分で起こっていることについて少し話してくれませんか？パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副総裁兼最高財務責任者を執行することができます。スワミも参加できると思います。ピーター、データを分解して、この業界で起きていることを考えると、インフレでも、インフレでも、このような問題について、より高い投入コストについて話します。このグループがこの分野で受けた打撃は比例しませんなぜなら彼らが接触するチップ空間ははるかに大きいからです彼らはまた-もう一つの問題や事実は、彼らがもっと多くのヨーロッパの足跡を持っているということだ。2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議8 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。フレームワークや同様の手段によるRefinitivコンテンツの再配布または再配布, Refinitivの事前書面の同意を得ず，使用を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

そこで何が私たちの5.65億ドルの収入をこのグループの規模に対してより高い金額を動かしているのかを考えるとこの分野に入るコストがありますしたがって、前年同期と比較して380ベーシスポイント低下したことを見ると。基本的に、このすべての減少はインフレタイプのプロジェクトだ。ピーター·スクラール-モントリオール銀行資本市場株式研究-アナリストは良いです。収入の伸びはありませんあなた方のADASプロジェクトはこの時期から実施されると思っていました。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼役員です。ADAS計画は緩やかな斜面だと思います。私たちはあなたが話しているかもしれない計画の開始段階に入り始めました。ピーター。しかし、全体的に言えば、ADAS或いは動力総合運営の角度から見て、及び全体的な健康状況と予約牽引力は、著者らは投資家の日或いは前の数四半期に討論した計画に満足している。パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副総裁兼最高財務責任者を執行し、合併実績にいくつかの成長を見ることは、未合併の販売によって達成される…BMO Capital Markets Equity Researchのピーター·スクラール-アナリストの意味は株式線上にあるということですか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna International Inc.-最高経営責任者兼取締役は、正しい。パトリック·W·D·マッケン-マグナー国際会社-執行副総裁兼最高財務官は正しい。交換手さん次の質問はEvercoreのクリス·マクナリーですChristopherパトリックMcNally-Evercore ISI機関株式研究部-上級MD私は私たちが今年5.65億ドルの向かい風インフレをフォローできるかどうかを知りたいです。広義の百分率で要約することができるかどうかは，どれだけ回収することは困難であるか, 定量化は難しいですか。原材料に直接関連するものを処理するのに12~18ヶ月かかるかもしれませんが、直通サービスには含まれていません。私は公共事業と交通輸送のようなことを想像しているだけだから、これは私たちが何らかの新しい分野にいるので、もっと時間がかかるだろう。どのような方法でも、私たちはこの回復がどのように作動しているのかを知ることができ、これは非常に役立つだろう。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-取締役CEOクリスこの粒度をあげてほしいしかしあなたは私たちの仮説を見ているようです前の四半期と前年同期の見積もりを見てみると、22年の純投入コストは言及されていると言いますが--あなたが言及した数字は、明らかに4.65億ドルですよね？いくつかの金額はすでに変化しました。私が言及したように、私たちは顧客との討論が進行中だ。私たちはいくつかの成功を収めましたMG.TO-2022年第2四半期マグナ国際会社収益電話会議9 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|Contact us≡2022 Refinitivにも注目していませんすべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

でしょ？私たちは過去に発生したいくつかの費用を見なければならない。これらの議論を23年以降に可能な持続的な影響にどのように進めるかを検討する。したがって、これはこの問題をどのように最適に解決するかを探そうとする複雑な方程式だ。明らかに、私が言いたいのは、最大のテーマは、大口商品、半導体、その他の材料、そしてエネルギー--生産条件があまり安定していないことを考慮して、私は、私たちの現在の第一の目標は、どのように私たちの顧客を支持し続けるかだと言いたいです。だから追加の給料や運賃などもあります。クリス誰もがピンをつけて分類するのは本当に難しいですしかし私たちが非常に注目しているのは4.65億ドルだけではない。これは持続的な会話で、5.65億ドル、申し訳ありませんが、4.65億ドルではなく、様々な顧客とです。クリストファー·パトリック·マクナリー-Evercore ISI機構株研究部-高級MDではありませんが、これはとても役立ちます、スワミ。同様に、これは上位層の問題であり、マッグナーがこれらの対話を介して元の装置製造業者に戻ることをどのように考慮しているのかである。私たちが考えられるもう一つの方法は、2月に、あなたが2024年のガイドラインを提示したことだと思います。明らかに、出来高、8に依存します。1%から8%です6%の利益率です次の数ヶ月で戦争のために2億ドルの追加費用が発生します問題は、もし私たちがこの販売台数レベルに戻ったら、私たちは今後2年間でこの2億ドルを補うことができると思っているので、全体的に、あなたは最新のガイドラインを提供して、2024年の販売台数依存の目標を維持することができますか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼役員だからパット参加してもいいしかしクリスこれは通常の年間ビジネスプログラムとして始まっています私たちはボトムアップになっています, でしょ？過去3年-3ヶ月で数が何回変化したか見てみましょうか？そしてまだ一定の不確実性が存在する。そこで体積を見てみましょうしかし全体的には、現在の経済状況と私たちが行っている回復討論を考慮しなければなりません。その中のいくつかは--様々な形で現れていますよね。銀行も生産性向上も企業も。私はそうする目的がこのすべてを最高の推測にすることだと思う。私は最高の推測と言うべきではなく、最善の努力は問題を組み合わせて、23年2月に指導を受けるのを助けるだろう。しかし、私たちはこのすべてのインフレと、私たちの顧客との対話や討論が今年末に終わった時の結果を考慮しなければなりません。これらはすべて機能します。わかりません。パット、何か追加することがありますか。パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-執行副総裁兼最高財務責任者がそうです。クリスこれは線形計算ではありませんよね？この数字だけを前に押してはいけません私たちは顧客との部分的な討論は単に‘22年を見ているだけではなく、回復するための小切手を要求する。したがって、私たちは多面的な要素に集中している。あなたが見たのはPO変更であり、この変更は続くだろう。私たちが注目しているもう一つの要因は、私たちが債券リスクを低減している顧客計画を通じてコストを顧客に転嫁する能力があるかどうかだ。リスクを下げる戦略はそれを推進しています実際には顧客にコストを押し上げていますそれは私たちが私たちの得意な分野に集中できるようにする、それが製造業だ。したがって、私たちはエネルギーでも材料でもリスク除去戦略に着目している。まず明らかにしたいのはこの会話を始めると伝達コストを考慮すると, 私たちは大きなコストを持っている--あるいはすでに直通計画中の商品コスト--コストは直接顧客に流れている。だから、鋼材価格の変化を見た時、もし私たちが顧客で転売していれば、私たちはこの分野で暴露しません。だから私は私の答えが長くて申し訳ありませんが、これは非常に複雑な流入です…クリストファー·パトリック·マクナリー-Evercore ISI機関株式研究部-上級MDこれは答えにくい質問だと知っています。それは.2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022 Magna International Inc.財務電話会議10 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|連絡してください？2022 Refinitiv。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

交換手さん、私たちの次の質問はゴールドマン·サックスのマーク·デレーニからです。マーク·トレバー·デレニーゴールドマン·サックス株式会社研究部門-株式アナリストの最初の要点は、通年営業の見通しをよりよく理解することだ。あなたは世界生産量の仮定を維持しましたが、あなたは確かに年間収入指針を得ました。そこにはいくつかの外貨向かい風があると思いますが。だから、生産量の見通しに変化がないにもかかわらず、何が収入予想を少し上昇させたのかについてもっと話すことができるかもしれません。パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副社長兼最高財務責任者のマーク。私は私たちの交差量の組み合わせを分解できると思う。したがって、勝利の一部は実際に第2四半期に発生した。だから私たちは第2四半期にもっとよく現れて、私は私たちがMD&Aに入る機会があると思います。しかし私たちはこの傾向を推進するいくつかの要素を見た。私たちは持っている-あなたは私たちが肯定的な組み合わせを持っていると考えてください。だから、販売台数のいくつかの組み合わせを見てみると、第2四半期の組み合わせは積極的ですが、今年の残り時間も続きます。これは実際には目の量にすぎない。私たちは番組の内容と様々な番組の混合と関連したいくつかの肯定的な二番目の分野を持っている。最後に、私たちがまた見ているのは、私たちが多くのこのような回復について話しているということだ。その中のいくつかは確かにPO調整の形で現れており、過去の転売計画でも顧客から受け取ったいくつかの回復でもある。したがって、私はこのようなすべての要素が各車の純内容を増加させていると言いたい。あなたのもう一つの点について、あなたは正しいです。私たちは確かに外貨に他の方面の影響を与えました。これは主にヨーロッパが過去3ヶ月間に大幅に下落したからです。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEOと役員は、下半期の影響は第2四半期よりも大きく、第2四半期はやや積極的だと思います, しかしもっと後半にはマーク·トレバー·デレニーゴールドマン·サックス株式会社、研究部門-株アナリストがわかりました。これはとても役に立ちます。それから私の二番目の質問はヨーロッパについてですが、マグナがヨーロッパで見た潜在的な天然ガスやエネルギー不足に関する詳細をもっと共有していただきたいと思います。マグナの話をしてもいいかもしれませんが業界全体が潜在的に影響を軽減するために何をしているのでしょうか？そして天然ガス流量はどの程度非常に低い水準に維持されますか？ヨーロッパの生産量がどのくらい影響を受ける可能性があるかについて、あなたは何か初歩的な評価がありますか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼役員です。この場合，そこの情勢の流動性を考慮すると，生産量がどのような影響を受けるかを仮定することは困難であると考えられる。しかしCOVIDもチップオフも私たちの反応は非常に不安定な状況ですよね？しかし，我々がとってきた持続可能な開発努力も，エネルギー最適化に着目しても，これらすべてのことをどのように計画するかが機能し，その中のエネルギー部分を考えるのに役立つことが期待される。可能な範囲で、私たちは契約書を準備している。しかし、現在の状況を考慮すると、私たちはどんな状況になるかもしれないことを見なければならない。私は私たちが話しているヨーロッパのエネルギー危機の影響がヨーロッパの自動車産業をはるかに超えていると思う。私は二次的な影響が遠く及ばないかもしれないと思う。弾力性のあるDNA、機敏さ、顧客との協力に注目する以外に、エネルギーの観点からはまだできることがたくさんあるのかどうかはわかりません。2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議11 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。フレームワークや同様の手段によるRefinitivコンテンツの再配布または再配布, Refinitivの事前書面の同意を得ず，使用を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

交換手さん私たちの次の質問はカナダロイヤル銀行のジョセフ·スペックです。ジョセフ·ロバート·スパイク-カナダロイヤル銀行資本市場研究部-自動車とレジャーアナリスト申し訳ありませんが、私はただ案内のいくつかの変化に戻りたいだけです。CPVといくつかの蘇生の組み合わせがトップライン上の方がいいと思うことを知っています。しかしあなたはまだ5.65億ドルの向かい風を維持していますこれは純数字だと思いますよね？だから、これはあなたも大口商品の総量を高めたのではないかと推測して、私たちはいくつかの大口商品がそこで下がっているのを見始めました。だから正確に理解してくれませんか--あなたの仮説の間に少し譲歩と譲歩があるかもしれません--これから起こる深刻な向かい風の正味価値を知っています。しかしそれはまだ残っています-私はまだあなたのいくつかの論評を処理するためのいくつかの面倒や困難がありますか？ルイ·トネリー·マグナ国際会社国際関係副社長はそうです。あなたは正しいと思います、Joe。私たちはシュートとキャッチボールの正味の価値について議論して、いくつかのことが上昇したということです。いくつかの投入コストは上昇し、大口商品でも他の商品でも上昇した。しかし、私たちの経済回復に対するいくつかの期待もまた高まった。したがって、正味の数字は変化しない。しかし--これは巨大な数字だとは言いませんが、私たちの計画には少しの増分回復が含まれています。私はもっと大きな要素が番組の組み合わせだと思う。ジョセフ·ロバート·スパイク-カナダロイヤル銀行資本市場研究部-自動車とレジャーアナリストがいいです。年末までにもっと良い価格コスト方程式を得ることができると思いますか。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼役員です。ジョー、私たちは私が言ったように、私たちはあなたの顧客との討論を続けると思いますよね？私たちが5.65億ドルについて話した時、例えば、これは計画中の数字だ。明らかにこれはすべての終わりではありません, でしょ？私たちは引き続き様々な方向に進んでいる。ルイスが言ったように、私たちが5.65億ドルの純額について話す前に確立されたいくつかの回復数字を見てみましょう。販売ライン上を流れ始めると、販売ラインのコストは、ある利益率が中性を維持します。私が言ったように、もう一度言って、私たちは22年の状況を見ているだけではない。私たちは全体と全体の回復に着目していますが、長期的には、これが私たちの企業に何を意味するのでしょうか。私たちは新しい規制を研究しながら、私たちは新しい経済学も研究している。このような対話の一部として、これは多変数方程式であり、私は私たちが今対話をしていると言わなければならない。したがって、私が言えるのは、私たちは4.65億ドルの数字に集中しますが、全体的に、私たちはどのくらい最適化することができますか、私たちはどのように最適化することができますか？ジョセフ·ロバート·スパイク-カナダロイヤル銀行資本市場研究部-自動車とレジャーアナリストがいいです。ヨーロッパとエネルギー産業に戻るためかもしれない。私はこの点で、数量化や顧客への潜在的な影響はほとんど不可能だということを理解している。しかしもしあなたがそこでステール業務をしているようにもしあなたが顧客のために車を作らなければならないなら-もしあなたがそこにもっと高いエネルギーコストがあれば-顧客とどのように契約しますか？どこで吸収されるのでしょうか？パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-執行副総裁兼最高財務責任者Joe。正直に言うと、これは本当に私たちの契約にかかっている。したがって、私たちのストール業務を考えると、それはいくつかの契約の下でいくつかの重要な製品があり、それは確かに顧客と私たちが処理している契約によって違います。ストール以外のヨーロッパでの大多数の契約は主に私たちの責任の経済性だと思います, これは5.65億ドルと私たちの目標回復、つまり私たちが達成した回復に十分に反映されている。それは.2022年7月29日/12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議12 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

交換手さん、私たちの次の質問は富国銀行のコリン·ランゲンです。コリン·Mですランゲン-富国証券有限責任会社研究部-上級株式アナリストは5.65億ドルの投入コストをフォローしたいだけだ。私たちに一年のリズムを思い出させてくれませんか。第一四半期の価格はいくらですか。この四半期はいったいいくらですか。パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副総裁兼最高財務責任者コリンですパットですもしあなたが続きがあれば、私はリズムにジャンプすることができる。しかし5.65億ドルの内訳を見ると、第1四半期に約2億ドルの大まかな範囲を経験しており、第2四半期にも同様の状況を経験している。したがって、未来のリズムを考えると、私たちは四半期ごとに分割を提供しません。しかし、昨年同期と比較して、今年下半期の収入は2億ドルをやや下回るだろう。2022年の水素と2021年の水素。コリン·Mですランゲン-富国証券有限責任会社研究部門-高級株式アナリスト。わかりました。私はこれが私の二番目の質問を説明するのに役立つと思う。そのため、案内の中点を見てみると、上半期から下半期までの売上高は2%しか伸びていないようですが、利税前利益は約30%です。したがって、それはこの点でかなりの貢献をしている。最大の増加は投入コストの向かい風よりはるかに低いだろう。これは本当に売上高のこんなに高い貢献を推進しているのでしょうか？ルイ·トネリー·マグナ国際会社-IRリカバリ副社長。投入コストを再回収する。コリン·Mですランゲン-富国証券有限責任会社研究部門-高級株式アナリスト回復-これらの投入コストについて。それはいいですね。わかりました。わかりました。そしてなぜ2%増加したのか--上半期と下半期の前年同期比は少し不安定だと思いますが、IHS上半期は9%増加したと思いますが、なぜ2%しか伸びていないのかと考えてみます, 後半です。これは本当に外国為替が販売市場に足を踏み入れ始めただけですか？パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副総裁兼首席財務官の執行はそうですが、これが最大の駆動要因だと思います。私たちの以前の推定と比較して、ユーロは確かに大幅に下落した。だからご覧のように、先に述べたように、現地通貨で計算する生産活動は増加していますが、外貨両替により、この収益は悪化したり減少したりしています。ビンセント·ジョセフ·カリフィー·マグナ国際社です-社長はそうです。私たちがそれを見た時、私たちはこの地域でIHSからそんなに遠いとは思いません。だから私たちはほとんど並んでいます。これは為替レートの影響がもっと多い。交換手さん、私たちの次の質問はパリ銀行のジェームズ·ピカリーロです。2022年7月29日/12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議13 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

James Albert Picariello−BNP Paribas Exane研究部−電化とLG動力総成とハスコ合弁企業の研究アナリストのみである。マッグナーの全体的な進捗状況、あなたが準備している主なプロジェクトと、今後数年間の販売増加目標に対して、状況はどのように進んでいますか？私はLG合弁会社が4月にメキシコで着工したと信じている。ただ時間の更新について知りたいだけですか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼役員短い答えはうまくいっていると思いますが、いくつかの色をあげます。--振り返ってみると、2019年を私たちのLG-Magna合弁企業の基礎としていると思いますが、Kinoは3年間で50%の複合年間成長率を達成することについて話していました。私は私たちが引き続き牽引力を獲得して工場を投入するにつれて、私たちは良い進展を成し遂げていると言いたい。その結果，メキシコの施設では破土工事が行われた。私たちの投資-投資家スライドなどを参考にすると、過去のコメントでは、今後約40億ドルの電化売上高について話しています。私たちは投資家の日に帰ってきた時、私たちは4ドルを選んだと言った。今は50億です私たちは計画を実行してさらなる牽引力を見ているからですよね？あなたは私たちの合弁企業と私たちの完全資本業務について少し話したと思います。私が言いたいのは、私たちは過去に話したプロジェクトを引き続き発売し、私たちも顧客から新しい業務の魅力を獲得し続けているということです。だから、結論的に、私は私たちのコミュニケーションの計画によると、私たちは1年前の討論と一致している、あるいは私たちを破ったと言いたい。ジェームズ·アルバート·ピカリーロ-フランスパリ銀行Exane研究部-研究アナリスト。それはよかった。あなたがそれについて話したのは知っています, しかしヨーロッパのエネルギー配給の可能性に対する緊急計画の見方を共有してくれませんか？マッグナーをその立場に立たせるだけですか。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-最高経営責任者&取締役エネルギー配給の政策実施に発言権があることを願っています。しかし、私が言いたいのは、これは私たちの顧客と多くの議論をする必要があります。部品がないので、車を作らないからです。したがって、私は結束力があると思いますが、お客様と供給基盤全体から、私たちがどのようにパイプライン満載を維持することができるかを見てみたいと思います。それ以外に、私は正直に言って、この質問には明確な答えがないということですよね？私たちは皆このすべてのことで弾力性を維持して機能する方法を探している。これは会社の解決策ではない。私はこれがこの問題に対する全産業的な解決策でなければならないと思う。交換手さん、私たちの次の質問はウルフ研究会社のロッド·ラジです。Rod Avraham Lache-Wolfe Research，LLC-MD兼高級アナリストはただ--まず、一つだけ明らかにしただけだ。したがって、本四半期には、利税前利益は前年比2億ドル減少した。売上高に占める原材料の割合は300ベーシスポイント上昇したと思います。あなたは、未回収のコストが2億ドルに与える影響が低下の主な原因だとコメントした。しかし私は8億ドル程度の有機販売増加に何の貢献も見られるかどうかはわかりません。明確にしてください。これはこのような成長が実際にあなたが発生したコストに深刻な影響を与える補償だからですか？2022年7月29日/12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議14 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。フレームワークや同様の手段によるRefinitivコンテンツの再配布または再配布, Refinitivの事前書面の同意を得ず，使用を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

パトリック·Wですｄ．マッケン·マッグナー国際会社です-副社長兼最高財務責任者ロンだパットだかなり多くの観点と観点があると思いますが、あなたの質問に迅速に答えるために、私たちは確かに私たちの販売増加を見ました。だから先に述べたように、あなたは外国為替市場から撤退しなければならない船がある。したがって、もし私たちが上から始めたら、私たちは外国為替市場でいくつかの向かい風に直面するだろうか？これは売上高より6億ドル高い。あなたが退出した時、私は--翻訳の仕事がどのように行われているかを知っていて、この数字はあまり魅力的ではありません。あなたは基本的に地域全体の平均為替保証金率を引っ張っています。それであなたは外国為替市場から撤退した。だから私たちは確かに積極的な販売活動を持っていて、私は再び8億ドルを超えて、それは確かに肯定的な牽引を持っていて、私たちが過去に経験した範囲がもっと多いと言いたいです。もう一つ考慮しなければならないことは、ロシアでの私たちの業務が前年比増加したということだ。したがって、私たちの以前の指針は、私たちのロシア市場での売上が約4億ドルだったということだ。四半期だけで計算すると約1億ドルの話になりますこれは私たちが実際にこのすべての操作を放置しているので、私たちの標準的な引張力ではないだろう。だからあなたの減量はかなり顕著です。私たちは再びドイツ業務に対する私たちの25ベーシスポイントの影響について話した。この傾向は続いている。私が言ったように、スワミは以前に言及したように、私たちは金利が約20ベーシスポイントの区間を維持し続けると予想している。そして他にも売りや売りがありますあなたがこれらすべてを一緒にした時、答えはとても長くて、ロッド、私は申し訳ありませんが、私たちはあなたの非常に具体的な問題に対する増量販売が成功したことを見ました。ルイ·トネリー·マグナ国際会社-投資家関係副社長の意見ですが、私たちはやっています--指数契約があります。価格調整を行っています。これは本当に-利益率は中性ですよね？私たちはもっと高い販売コストを増やしました, もっと高い売上げです。これは利益率が中性的であり、これは利益率を少し悪化させるだろう。これは本四半期末のある影響だ。Rod Avraham Lache-Wolfe Research，LLC-MD兼上級アナリストは、全体的な影響は何か、あるいは--2億ドルの未精算費用について話すと、精算部分があります。私たちに大体の感じを与えてくれませんか。御社の超市場成長はどのように高いコストの精算から来ていますか？ルイ·トネリー·マグナ国際会社IR副総裁今年はこれまで、私たちの市場の成長は、その大部分が純粋な内容の成長に過ぎなかったが、指数型契約でも他の回復でも回復に関連している部分もある。この四半期に、私たちは例えば、より高い割合が回復と関連がある。だから私たちは純粋な有機的な成長だけで、混合と内容の成長と関連があるなど、数字的にもそうだ。私たちは総数字を明かさないつもりだ。私たちは単純に費用を投入する純数値だけについて話した。Rod Avraham Lache-Wolfe Research，LLC-MD&上級アナリストOK。二つしかありません。そのため、フォードは決算電話会議で、ヨーロッパに550社のサプライヤーが配給の状況でリスクに直面しており、彼らは30日間の緩衝在庫を構築していると述べた。あなたは顧客から在庫増加に関する何か情報を聞きましたか？最後に、スワミ、あなたが準備した演説で、あなたはメーカーの車両供給を超えた問題について話しました。何を指しているのか詳しく説明してくださいませんか。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼役員だもちろんロッド私たちがエネルギー配給について話した時、私はそれについて話して、私たちは様々な計画を見て、私はOEMの間で、私たちがそれをできるだけ多く使う方法を見てみるべきだと思います, そこの条件から、在庫でも在庫でも生産をどのように保護するかなどを考える必要がある。私は私たちがすべての側面で一つを見たとは言わないつもりだ。すべてのものがあります。しかし、これは非常に注目されているということは確かだ。2022年7月29日12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議15 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

2つ目はBeyondの話をした時あなたは私がモバイル生態系の話を聞いて、私たちはどのようにシステムの角度からマグナの全体的な優位性を利用して、私たちの核心業務、部品とシステム供給、そして代行車両製造を超えて、配送物流であろうと、マッグナーがどのようなプラットフォームをもたらすことができるか、最後のマイルかどうか、マイクロモビリティかどうか、自動車インフラ関連のテーマから、充電ステーションかどうかなどを見てみましょう。これはまだ初歩的な評価であり、私たちはまだこのテーマについて何度か議論し続けている。しかし私が言いたいのはこれはかなり初歩的だということですこれが私が準備された声明書で言及した意味だ。私たちの最後の質問はマイケル·グレンとレイモンド·ジェームズからですマイケル·グレンはあなたが見ているM&A環境から始まるのでしょうか？あなたは機会自体が上昇したのを見ましたか？例えば、この時点で、何か興味を持たせるものはありますか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO兼取締役は、M&A構造をより多くスキャンしていきますと言いますが、税務的に見て、技術顧客、地理的足跡であるかどうかを解決してほしいと、非常に慎重な方法で話します。この状況はまだ続いている。私は、あなたの問題に対する初歩的な論評で、経済状況を考慮して、機会が生じるかもしれないと言いましたが、私は、私たちは非常に関心を持って、それを見ることに集中していると言うべきです。私たちはこの業界の一員です。私たちはよく知られていて、彼らはみんな交渉テーブルの前に来た。したがって、私は私たちのM&A方法がこれによって変わるとは思わないが、私たちは-ここで、私たちはもっと地続きになると言うつもりだ。マイケル·グレンヨーロッパについては一つしかないかもしれません第1四半期の結果では体と外見を示すコメントがあると信じています, エネルギー価格上昇の影響は考える価値があり，電話会議の早い時期にPowerとVisionも指摘されていると思います。これは上昇エネルギーの圧力の2つの主要部分を見ることができますか？どの部分の圧力が大きいのでしょうか？Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-CEO&取締役細分化市場の問題かどうかはわかりませんが、プロセスに関する問題がもっと多いと思います。そう、どこでエネルギー集約型プロセスを行っても、そう、プレスでも機械加工でも成形でも。切開されると思いますしかし，製品の性質とプロセスの混合を考慮すると，BES細分化市場と動力総成は高エネルギーであり，既存のプロセスを利用すると言いたい。この論理によると、私はあなたの仮定が正しいと言うつもりだ。交換手さん。Kotagiri、私は電話をあなたの終わりに戻します。Seetarama Swamy Kotagiri-Magna国際会社-最高経営責任者兼取締役はご清聴ありがとうございました。私が言ったように、産業環境はまだ難しいが、私たちは引き続き粘り強さを見せながら、私たちの前進戦略に集中し続けている。これは今日だけでなく、未来に関するものでもある。あなたが私たちのメッセージでこれを聞いてほしい。私はあなたの残りの時間が好きで、週末を楽しんでください。ありがとうございます。それは.2022年7月29日/12：00 PM、MG.TO-Q 2 2022年マグナ国際会社収益電話会議16 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。

今日の電話会議は終わりました。私たちはあなたの参加に感謝し、あなたの路線を切断してください。免責宣言Refinitivは、本サイト上の文書、内容、または他の情報を変更する権利を保持しており、このような変更を誰にも通知する義務はありません。会議録に基づく電話会議では，会社は様々な項目について予測やその他の前向きな声明を行う可能性がある.このような展望的陳述は現在の予想に基づいており、リスクと不確定要素に関連している。実際の結果は、多くの重要な要素およびリスクに基づく任意の前向き声明に記載されている結果とは大きく異なる可能性があり、これらの要因およびリスクは、これらの会社が最近米国証券取引委員会に提出した文書でより具体的に識別されている。これらの会社は展望性陳述が根拠とする仮説が合理的であることを表明し、信じているかもしれないが、どの仮定も不正確または不正確であることが証明される可能性があるため、展望性陳述で期待された結果が実現されることは保証されない。イベントログに含まれる情報は，会社の電話会議を適用した文字記述であり，正確な記録を提供しようと努力しているが，電話会議の実質内容を報告する際に重大な誤り，見落としや不正確さがある可能性がある.REFINITIVまたは適用される企業は、本ウェブサイトまたは任意の場合の成績表上で提供される情報に基づいて行われる任意の投資または他の決定に対していかなる責任も負いません。ユーザは、任意の投資または他の決定を行う前に、適用会社の電話会議自体と、適用会社の米国証券取引委員会の届出文書とを確認することを提案する。2022、Refinitiviすべての権利を留保する。2022年7月29日12：00 PM, MG.TO-2022年第2四半期マグナ国際会社収益電話会議17 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|連絡してください？2022 Refinitiv。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。