カタログ表
アメリカです
アメリカ証券取引委員会
ワシントンD.C.，郵便番号：20549
表
1934年証券取引法第13条又は15(D)条に規定する四半期報告 |
本四半期末まで
あるいは…。
1934年証券取引法第13条又は15条に基づいて提出された移行報告 |
_から_への過渡期.
依頼書類番号：
(登録者の正確な氏名はその定款に記載)
| ||
(会社または組織を設立する国またはその他の管轄権) |
| (国際税務局雇用主身分証明書番号) |
|
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| |
(主にオフィスアドレスを実行) |
| (郵便番号) |
登録者の電話番号、市外局番を含む：( |
|
適用されない |
(前氏名、前住所、前財政年度、前回報告以来変化があれば) |
同法第12条(B)に基づいて登録された証券：
授業ごとのテーマ： |
| 取引コード： |
| 登録されている各取引所の名前： |
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登録者が(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告の提出を要求されたより短い期間)に、1934年の証券取引法第13または15(D)節に提出されたすべての報告を提出したかどうか、および(2)このような提出要求を過去90日以内に遵守してきたかどうかを、再選択マークで示すþ
再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような文書の提出を要求されたより短い時間以内)に、S−T規則405条(本章232.405節)に従って提出を要求した各相互作用データファイルを電子的に提出したか否かを示す
登録者が大型加速申告会社，加速申告会社，非加速申告会社，小さな報告会社，あるいは新興成長型会社であることを再選択マークで示す。取引法第12 b-2条の規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小申告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。
þ | ファイルマネージャを加速する | ☐ | |
非加速ファイルサーバ | ☐ | 規模の小さい報告会社 | |
|
| 新興成長型会社 |
新興成長型企業であれば、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したか否かを再選択マークで示し、取引法第13(A)節に提供された任意の新しいまたは改正された財務会計基準を遵守する◻
登録者が空殻会社であるか否かをチェックマークで示す(取引法第12 b-2条で定義されている)。はい、そうです
最後までの実際の実行可能日まで、発行者が所属する各種普通株の流通株数を明記する。
2022年11月1日現在、登録者の発行済み普通株式数は
カタログ表
カタログ
第1部財務情報
第1項。 | 財務諸表(監査なし) | |
簡明総合貸借対照表−2022年9月30日と2021年12月31日 | 3 | |
簡明総合業務レポート--2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月 | 4 | |
簡明総合総合収益表−2022年9月30日と2021年9月30日までの3か月と9か月− | 5 | |
簡明総合権益レポート--2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月 | 6 | |
キャッシュフロー表の簡明表--2022年と2021年9月30日までの9ヶ月 | 8 | |
監査を経ず簡明に連結財務諸表を付記する | 9 | |
第二項です。 | 経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析 | 26 |
第三項です。 | 市場リスクの定量的·定性的開示について | 40 |
第四項です。 | 制御とプログラム | 40 |
第二部その他の資料 | ||
第1項。 | 法律訴訟 | 41 |
第1 A項。 | リスク要因 | 41 |
第二項です。 | 未登録株式証券販売と収益の使用 | 41 |
第三項です。 | 高級証券違約 | 41 |
第四項です。 | 炭鉱安全情報開示 | 41 |
五番目です。 | その他の情報 | 41 |
第六項です。 | 陳列品 | 42 |
サイン | 43 | |
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カタログ表
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。
簡明総合貸借対照表
(監査を受けておらず、単位は千、額面は除く)
自分から | |||||||
| 2022年9月30日 |
| 2021年12月31日 |
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資産 | |||||||
不動産投資： | |||||||
土地 | $ | | $ | | |||
家を建てる |
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工事現場が改善する |
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テナント状況を改善する |
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リース無形資産を買収する |
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減算：減価償却累計と償却 |
| ( |
| ( | |||
不動産投資、純額 |
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現金と現金等価物 |
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制限現金 |
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テナント売掛金，純額 |
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関係者が支払うべき金 | | | |||||
預金を預ける |
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繰延資産 |
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派生資産 | | | |||||
商誉 | | | |||||
その他の資産 |
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総資産 | $ | | $ | | |||
負債と権益 | |||||||
負債： | |||||||
信用手配、未償却債務発行コストを差し引く#ドル | $ | | $ | | |||
支払手形、未償却債務発行コストを差し引く#ドル |
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売掛金と売掛金 |
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配当金に応じる |
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証券保証金 |
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派生負債 |
| — |
| | |||
その他負債 |
| |
| | |||
得られた賃貸無形負債、純額 |
| |
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総負債 |
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引受金とその他の事項 | |||||||
株本： | |||||||
優先株、$ |
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普通株$ |
| |
| | |||
追加実収資本 |
| |
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赤字を累計する |
| ( |
| ( | |||
その他の総合収益を累計する |
| |
| ( | |||
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社の株主権益総額 |
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非持株権益 |
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| | |||
総株 |
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負債と権益総額 | $ | | $ | | |||
付記はこのような監査されていない簡明な総合財務諸表の構成要素だ。
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カタログ表
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。
簡明総合業務報告書
(監査を受けておらず、千で計算し、一株当たりの金額を除く)
9月30日までの3ヶ月間 | 9月30日までの9ヶ月間 | ||||||||||||
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| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 |
| ||||
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収入.収入 | |||||||||||||
賃料収入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
その他の収入 |
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総収入 |
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費用.費用 | |||||||||||||
一般と行政 |
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運営費 |
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減価償却費用 |
| | | | | ||||||||
費用を償却する |
| | | | | ||||||||
利子支出 |
| | | | | ||||||||
買い入れ前費用 |
| | | | | ||||||||
総費用 |
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| |
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売却投資性物件の未計上収益 | | | | | |||||||||
投資性物件の売却益 | | — | | — | |||||||||
純収入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
減算：優先株式配当金 |
| ( | ( | ( | ( | ||||||||
差し引く：非持株権益による純収入 |
| ( | ( | ( | ( | ||||||||
普通株主は純収益を占めなければならない | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
普通株主1株当たり純収益を占めるべきである−基本収益と希釈後収益 | | | | | |||||||||
加重平均流通株−基本と希釈 |
| | | | | ||||||||
付記はこのような監査されていない簡明な総合財務諸表の構成要素だ。
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カタログ表
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。
簡明総合総合収益表
(監査を受けておらず、千の計で)
9月30日までの3ヶ月間 | 9月30日までの9ヶ月間 | ||||||||||||
|
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 |
| ||||
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純収入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
他の全面的な収入： | |||||||||||||
金利交換協定の公正価値を高める |
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その他の全面収入合計 |
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| | |||||
総合収益 |
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減算：優先株式配当金 |
| ( |
| ( |
| ( | ( | ||||||
差し引く：非持株権益による総合収益 |
| ( |
| ( |
| ( | ( | ||||||
普通株主は総合収益を占めなければならない | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
付記はこのような監査されていない簡明な総合財務諸表の構成要素だ。
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カタログ表
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。
簡明合併権益表
(監査を受けておらず、千で計算し、一株当たりの金額を除く)
2022年9月30日までの9ヶ月：
全世界 | ||||||||||||||||||||||||||||
積算 | 医療.医療 | |||||||||||||||||||||||||||
その他の内容 | 他にも | 不動産投資信託基金会社 | -ではない | |||||||||||||||||||||||||
普通株 | 優先株 | 支払い済み | 積算 | 全面的に | 株主の | 制御管 | 合計する | |||||||||||||||||||||
| 株 |
| 金額 |
| 株 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字.赤字 |
| 収入(損) |
| 権益 |
| 利子 |
| 権益 | |||||||||
残高、2021年12月31日 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||
純収入 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
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| — |
| |
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普通株を発行し，純額 |
| |
| |
| — |
| — |
| | — | — | |
| — |
| | |||||||||||
普通株を償還するLTIP単位とOP単位 | | — | — | — | | — | — | | ( | — | ||||||||||||||||||
金利交換協定の公正価値変動 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| |
| — |
| | ||||||||
株に基づく報酬費用 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
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| — |
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| | ||||||||
普通株主への配当(#ドル |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||
優先株株主の配当 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||
非持株権益に配当金を支給する |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | ||||||||
残高、2022年9月30日 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
2022年9月30日までの3ヶ月：
全世界 | ||||||||||||||||||||||||||||
積算 | 医療.医療 | |||||||||||||||||||||||||||
その他の内容 | 他にも | 不動産投資信託基金会社 | -ではない | |||||||||||||||||||||||||
普通株 | 優先株 | 支払い済み | 積算 | 全面的に | 株主の | 制御管 | 合計する | |||||||||||||||||||||
| 株 |
| 金額 |
| 株 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字.赤字 |
| 収入.収入 |
| 権益 |
| 利子 |
| 権益 | |||||||||
残高、2022年6月30日 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
純収入 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| |
| | ||||||||
金利交換協定の公正価値変動 | — | — | — | — | — | — | | | — | | ||||||||||||||||||
株に基づく報酬費用 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
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普通株主への配当(#ドル |
| — |
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| — |
| — |
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| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||
優先株株主の配当 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||
非持株権益に配当金を支給する |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | ||||||||
残高、2022年9月30日 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
付記はこのような監査されていない簡明な総合財務諸表の構成要素だ。
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カタログ表
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。
簡明総合権益報告書-継続する
(監査を受けておらず、千で計算し、一株当たりの金額を除く)
2021年9月30日までの9ヶ月：
全世界 | ||||||||||||||||||||||||||||
積算 | 医療.医療 | |||||||||||||||||||||||||||
その他の内容 | 他にも | 不動産投資信託基金会社 | -ではない | |||||||||||||||||||||||||
普通株 | 優先株 | 支払い済み | 積算 | 全面的に | 株主の | 制御管 | 合計する | |||||||||||||||||||||
|
| 株 |
| 金額 |
| 株 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字.赤字 |
| 損 |
| 権益 |
| 利子 |
| 権益 | ||||||||
残高、2020年12月31日 | | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||||||
純収入 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| |
| | ||||||||
普通株を発行し，純額 | | | — | — | | — | — | | — | | ||||||||||||||||||
普通株を償還するLTIP単位とOP単位 | | — | — | — | | — | — | | ( | — | ||||||||||||||||||
金利交換協定の公正価値変動 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
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| |
| — |
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株に基づく報酬費用 |
| — |
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| — |
| — |
| — |
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| — |
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普通株主への配当(#ドル |
| — |
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| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||
優先株株主の配当 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
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| ( | ||||||||
非持株権益に配当金を支給する |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | ||||||||
残高、2021年9月30日 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||
2021年9月30日までの3ヶ月：
全世界 | ||||||||||||||||||||||||||||
積算 | 医療.医療 | |||||||||||||||||||||||||||
その他の内容 | 他にも | 不動産投資信託基金会社 | -ではない | |||||||||||||||||||||||||
普通株 | 優先株 | 支払い済み | 積算 | 全面的に | 株主の | 制御管 | 合計する | |||||||||||||||||||||
| 株 |
| 金額 |
| 株 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字.赤字 |
| 損 |
| 権益 |
| 利子 |
| 権益 | |||||||||
残高、2021年6月30日 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||
純収入 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
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| — |
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普通株を発行し，純額 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
普通株を償還するLTIP単位とOP単位 | | — | — | — | | — | — | | ( | — | ||||||||||||||||||
金利交換協定の公正価値変動 | — | — | — | — | — | — | | | — | | ||||||||||||||||||
株に基づく報酬費用 |
| — |
| — |
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| — |
| — |
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| — |
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普通株主への配当(#ドル |
| — |
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| — |
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| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||
優先株株主の配当 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||
非持株権益に配当金を支給する |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | ||||||||
残高、2021年9月30日 |
| | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||
付記はこのような監査されていない簡明な総合財務諸表の構成要素だ。
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カタログ表
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。
キャッシュフロー表簡明連結報告書
(監査を受けておらず、千の計で)
9月30日までの9ヶ月間 | |||||||
|
| 2022 |
| 2021 |
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経営活動 | |||||||
純収入 | $ | | $ | | |||
純収入と経営活動が提供する現金純額を調整する： | |||||||
減価償却費用 |
| |
| | |||
無形資産のリース償却を取得した |
| |
| | |||
市価より高い賃貸を償却し，純額 |
| |
| | |||
償却債務発行コストその他 |
| |
| | |||
株に基づく報酬費用 |
| |
| | |||
資本化の買収前とその他のコストを費用に計上する | | | |||||
不良債権準備 | — | ( | |||||
投資性物件の売却益 | ( | — | |||||
他にも |
| |
| | |||
経営性資産と負債変動状況： | |||||||
テナント売掛金 |
| ( |
| | |||
繰延資産 |
| ( |
| ( | |||
その他の資産と負債 |
| ( |
| ( | |||
売掛金と売掛金 |
| |
| | |||
証券保証金 |
| |
| | |||
経営活動が提供する現金純額 |
| |
| | |||
投資活動 | |||||||
土地、建物、その他の有形および無形資産および負債の購入 |
| ( |
| ( | |||
投資性物件の純収益 | | — | |||||
不動産購入のための管理保証金 |
| ( |
| | |||
関係者への前払金 |
| ( |
| ( | |||
宿泊客に貸した金 | | — | |||||
既存の不動産投資の資本支出 | ( | ( | |||||
投資活動のための現金純額 |
| ( |
| ( | |||
融資活動 | |||||||
普通株発行から受け取った純収益 |
| | | ||||
第三者貸主が要求する信託保証金 |
| ( | ( | ||||
支払手形の償還 |
| ( | ( | ||||
信用手配からの収益 |
| | | ||||
信用償還手配 |
| ( | ( | ||||
債務発行コストを支払う |
| ( | ( | ||||
普通株主、OP単位、LTIP単位所有者に支払われる配当金 |
| ( | ( | ||||
優先株株主に支払う配当金 |
| ( | ( | ||||
融資活動が提供する現金純額 |
| |
| | |||
現金および現金等価物と制限的現金純増加 |
| |
| | |||
現金および現金等価物と制限現金−期初 |
| |
| | |||
現金および現金等価物と制限された現金−期末 | $ | | $ | | |||
キャッシュフロー情報の追加： | |||||||
現金で利子を払う | $ | | $ | | |||
非現金融資と投資活動： | |||||||
配当金に応じる | $ | | $ | | |||
金利交換協定が他の包括的収益で確認された公正価値の変化 | $ | ( | $ | ( | |||
普通株のOP単位とLTIP単位を償還する | $ | | $ | | |||
応算資本支出は売掛金と売掛金に計上する | $ | | $ | | |||
使用権資産に関するリース負債の確認 | $ | — | $ | | |||
施設買収で引き受けた融資 | $ | | $ | — | |||
付記はこのような監査されていない簡明な総合財務諸表の構成要素だ。
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カタログ表
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。
監査を経ず簡明に連結財務諸表を付記する
(1株当たりの金額または別記がある場合を除き、千で計算)
注1-組織
Global Medical REIT Inc.(“当社”)はメリーランド州の会社であり，主に建設された医療施設の買収に従事し，これらの施設を強力な医療システムや市場シェアを持つ医師団体にレンタルしている。当社はデラウェア州Global Medical REIT L.P.という有限共同子会社(“運営パートナーシップ”)を介して施設を保有し業務を行っている。当社は当社の全資付属会社ユニバーサル医療不動産投資信託基金GP LLC(デラウェア州有限責任会社)を通じて、運営組合企業の唯一の一般パートナーとなった。2022年9月30日現在、当社は
付記2--主要会計政策の概要
陳述の基礎
添付されている簡明総合財務諸表は審査されておらず、当社の勘定は経営組合企業及び全資付属会社を含む。添付されている簡明総合財務諸表は、米国公認会計原則(“公認会計原則”)と米国証券取引委員会(“米国証券取引委員会”)の規則と規定に基づいて作成されている。米国証券取引委員会の規則と規定によると、年度連結財務諸表に必要ないくつかの情報と脚注開示は簡素化または排除された。したがって、添付されている簡明な総合財務諸表は、GAAP要求の完全な総合財務諸表に必要なすべての情報および脚注を含まず、2021年12月31日までの年度監査された総合財務諸表およびその付記と共に読まなければならない。経営陣は、中期簡明総合財務諸表を公平に列報するために、必要なすべての正常かつ恒常的な調整を行っていると考えている。
合併原則
添付されている簡明総合財務諸表は、当社及びその完全子会社の勘定を含む。同社は、所有していないが制御する(したがって合併する)任意の持分部分を非制御的権益としている。当社の非持株権益には、当社役員、上級管理者、従業員に付与されたLTIP単位と、第三者が保有するOP単位が含まれています。運用単位や長期収益単位に関するより多くの情報を知るために、付記5-“権益”および付記7-“株式ベースの報酬”を参照してください。
当社はその簡明総合貸借対照表の中で非持株権益を総合権益の1つの構成部分に分類し、会社の総持株と分離した。当社の純収益又は損失は、経営組合企業における非制御権益に関連するそれぞれの所有権又は投票権百分率に基づいて非制御権益を配給し、簡明総合経営報告書の総合収益又は損失から除外して、普通株株主が占めるべき純収益又は損失を得る。非制御所有権パーセンテージの計算方法は，LTIP単位とOP単位の総数を単位総数と流通株総数で割る.将来的には、任意の追加LTIP単位またはOP単位の発行は、非持株所有権権益を変更します
予算の使用
公認会計原則に基づいて簡明総合財務諸表を作成する際には、当社は簡明総合財務諸表及び付記報告金額に影響を与える推定及び仮定を行う必要がある。実際の結果はこれらの推定とは異なる可能性がある。
不動産投資
会社は、買収がいつ業務の定義に適合するか、または会計基準に基づいて編集(ASC)テーマ805“業務組合”(“ASCテーマ”)を資産買収に計上すべきかどうかを判断する
-9-
カタログ表
805“)は、買収の公正価値が実質的に単一の識別可能資産または同様の識別可能資産のセットに集中している場合、資産または同様の識別可能資産のセットが企業の定義に適合しないので、資産買収入金として必要であることが要求される。取引コストは資産買収で資本化し、業務合併で発生した場合に費用を計上する。当社が買収した総資産のほぼすべての公正価値が単一資産または同様の識別可能資産のセットに集中しているため、2022年9月30日と2021年9月30日までの9ヶ月間のすべての施設買収は資産買収に計上されている
“所有者占有”の資産買収(すなわち、売り手はテナントまたは制御テナント)については、資本化購入コストを含む購入価格は、無形資産や負債に割り当てることなく、土地および建物の相対的な公正価値に応じて土地および建物に割り当てられる。リースが存在するが“所有者占有”ではない資産買収については、会社は、その相対的に公正な価値に基づいて、有形資産および任意の買収された無形資産または負担する負債に購入価格を割り当てる。公正価値は、ASC主題820“公正価値計量および開示”の指示に従って決定され、一般に、レンタル料比、販売比、および仲介人指示のような第2のレベルの入力を使用して決定される。3レベル入力を利用しているが，主な仮定に用いた2レベルデータに比べて副次的である.公正な価値の決定は重大な判断と推定の使用に関するものだ。我々は、買収された有形無形資産および負担負債の公正価値を決定するために、複数のソースから得られた情報(買収前の職務調査を含む)を用いて推定し、第三者評価士の協力を利用することが多い。
収入確認
同社の業務は主に賃貸手配に基づいてテナントから稼いだ賃貸料収入を含み、これらの手配は最低賃貸料と逓増賃貸料を規定している。これらの賃貸契約はすでに経営賃貸として入金されている。エスカレーターをレンタルしている運営リースについては、収入が期限内に満期になった契約現金レンタル料が入金されている。リース固定年度レンタルエスカレーターからの収入は初期レンタル期間内に直線的に確認されているが，収集可能性評価が必要であり，契約賃貸料収入と直線金額との差額は“繰延課税賃貸料”と記録されている。また、当社は“支出回収”収入が賃貸料収入の一部であること、すなわちテナントが不動産税、保険、その他の何らかの運営支出(“テナント補償”)の返済に関する収入を確認していることを確認した。同社はその簡明総合経営報告書の中でこれらの精算と関連費用を毛数で確認している
現金および現金等価物および限定現金
当社は3ヶ月以下の普通預金、本チケット、通貨市場口座と預金を現金等価物と見なしています。制限された現金に含まれる金額は、(1)テナントがレンタル開始時に受信した何らかの保証金と、(2)第三者貸主が保有する債務超過準備金としての現金と、(3)会社が保有するテナント返済に関する資金と、を含む。次の表は、会社に添付されている簡明総合現金フロー表に記載されている期末現金総額：会社の現金と現金等価物および現金制限の入金を提供します
9月30日まで | ||||||
| 2022 |
| 2021 | |||
現金と現金等価物 |
| $ | |
| $ | |
制限現金 | | | ||||
現金と現金等価物および限定的な現金総額 |
| $ | |
| $ | |
借受人の売掛金，純額
2022年9月30日と2021年12月31日までのテナント受取残高は$
経営的リースによる売掛金は、ASCテーマ842“リース”(“ASCテーマ842”)に従って会計処理を行う。当社は、テナントが契約違反やテナントが報告日ごとに契約賃貸料とテナント補償を支払うことができないことによる損失の可能性を評価しています。会社はテナントや経営者の流動資金や信用も監視しています
-10-
カタログ表
連続した基礎の上で。テナントがレンタル料を支払う可能性がもはや不可能であると判断された場合、すべてのテナントの売掛金(繰延賃貸料を含む)は収入からログアウトされ、そのテナントの任意の将来の収入は現金を受信したときにのみ確認される。また，2022年9月30日と2021年12月31日までの会社のポートフォリオ水準備蓄は$である
預金を預ける
2022年9月30日と2021年12月31日までの代行残高は#ドル
繰延資産
2022年9月30日と2021年12月31日までの繰延資産残高は$
その他の資産
2022年9月30日と2021年12月31日までの他の資産残高はドル
派生ツール--金利交換
当社の金利リスクキャッシュフローヘッジに指定されている金利スワップデリバティブに関する残高は、2022年9月30日と2021年12月31日現在で1ドルです
商誉
2022年9月30日と2021年12月31日までの会社の営業権残高は
販売待ち資産および不動産販売を保有する
以下の基準を満たす場合、当社は、物件を、(I)管理層が行動を承認し、現在の状況に応じて物件を売却する計画を承諾する権利があること、(Ii)物件の売却価格が現在の公平な価値に対して合理的であること、および(Iii)売却が可能であり、1年以内に完了することを期待する物件に分類する。その際、当社は販売待ち不動産保有に関する資産と債務をその簡明総合貸借対照表に個別に記載し、その資産に関する減価償却と償却費用の記録を停止する。保有販売待ち不動産は、帳簿金額または推定公正価値から推定販売コストのうち低いものを基準とする
-11-
カタログ表
財産を処分する際には、当社が対象資産の支配権が買い手に移行した時点で損益を確認します。会社の履行義務は一般に取引終了時に履行される。いずれの継続参加も契約において単独の履行義務として分析し，販売価格の一部を履行義務ごとに割り当てる.現在の市場情報、歴史取引と合理的に利用可能な予測情報に基づいて、販売価格で決定された任意の可変対価格の金額を推定し、その発生確率を評価する際に、重大な判断を適用した。
不動産売却(または販売先資産に分類される)については、当社は、当社の運営や財務業績に大きな影響を与える戦略転換であるかどうかを評価し、そうであれば、当社のすべての列報期間の総合財務諸表の中で非持続経営に分類される
その他負債
2022年9月30日現在と2021年12月31日現在の他の負債残高は#ドル
別注3-物件組合
2022年9月30日までの9ヶ月間の購入物件概要
2022年9月30日までの9ヶ月以内に、当社は完成します
2022年9月30日現在、これらの買収の土地、建築、内装、リース無形資産の買収における総投資は以下の通りである
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| 立地 |
| テナント |
| 手に入れたレンタル |
| 総投資は | ||||||||||
| 土地 |
| 家を建てる |
| 改善 |
| 改善 |
| 無形資産 |
| 不動産.不動産 | |||||||
2021年12月31日現在の残高 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
施設購入-購入日： |
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ギャンズビル-2/4/22 | | | | | | | ||||||||||||
大急流城-2/28/22 | | | | | | | ||||||||||||
サラソタ-3/29/22 | | | | | | | ||||||||||||
グリーンウッド-3/30/22 | | | | | | | ||||||||||||
フェルバンクス-4/1/22 | | | | | | | ||||||||||||
岩場-4/8/22 | | | | | | | ||||||||||||
Fairfax – 5/11/22 | | | | | | | ||||||||||||
李氏サミット-5/19/22 | | | | | | | ||||||||||||
レキシントン-5/27/22 | | | | | | | ||||||||||||
Toledo – 7/8/22 | | | | | | | ||||||||||||
日内瓦湖-7/26/22 | | | | | | | ||||||||||||
グレンヴィュー-9/1/22 | | | | | | | ||||||||||||
カナダ-9/16/22 | | | | | | | ||||||||||||
ヘミティッチ-9/20/22 | | | | | | | ||||||||||||
資本化コスト(1) | | | — | | | | ||||||||||||
追加された総数： |
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ゲルマンタウンの処置-7/1/22 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||||
2022年9月30日までの残高 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
(1)2022年9月30日までの9ヶ月以内に会社の既存施設に関連して建設·投入された資本項目を指す。
-12-
カタログ表
減価償却費用は$
2022年9月30日現在、会社には、会社の既存施設の改善、拡大、維持のための資本改善承諾と債務総額があり、総額は約
2021年12月31日までの年間購入物件概要
当社は2021年12月31日までに年度中に完成します
2021年12月31日現在、これらの買収の土地、建築、内装、リース無形資産の買収における総投資は以下の通りである
|
| 立地 |
| テナント |
| 手に入れたレンタル |
| 総投資は | ||||||||||
| 土地 |
| 家を建てる |
| 改善 |
| 改善 |
| 無形資産 |
| 不動産.不動産 | |||||||
2020年12月31日までの残高 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
施設購入-購入日： |
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El Paso – 1/12/21 |
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シラキュース-21-01-15 |
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シエルパソ-1/15/21 |
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フォートワース-二一年三月九日 |
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サンルーシ港-21年4月6日 |
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サンゴの角とマイヤーズ-21年4月13日 |
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Dallas – 4/16/21 |
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| | ||||||||||
東大フォックス-21年4月19日 |
| | | | | |
| | ||||||||||
Coos Bay – 4/21/21 |
| | | | | |
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カリドニア-2/6/21 |
| | | | | |
| | ||||||||||
タラハシー-21年6月2日 |
| | | | | |
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Forsyth – 7/28/21 |
| | | | | |
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北チャールストン-7/29/21 |
| | | | | |
| | ||||||||||
Munster – 9/15/21 |
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| | ||||||||||
Hialeah – 9/30/21 |
| — | | | | |
| | ||||||||||
Athens – 9/30/21 |
| | | | | |
| | ||||||||||
Lemoyne – 12/3/21 |
| | | | | |
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Athens 200 – 12/13/21 |
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Mentor – 12/16/21 |
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オクラホマシティ-21-12-20 |
| | | | | |
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資本化コスト(1) |
| — | | (2) | | | — |
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追加された総数： |
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処分プレスコット-10/13/21 |
| ( | ( | — | — | — |
| ( | ||||||||||
2021年12月31日現在の残高 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
| (1) | 2021年12月31日までに年度内にサービスを完了して投入する当社の既存施設に関する資本項目を指す |
| (2) | 2021年12月31日までに、当社は1つのプロジェクトを完成及び援助します$ |
-13-
カタログ表
無形資産と負債をリースする
以下は、帳票日までのリース無形資産と負債の帳簿金額の概要である
2022年9月30日まで | |||||||||
積算 | |||||||||
| コスト |
| 償却する |
| ネットワークがあります | ||||
資産 | |||||||||
その場で賃借する | $ | | $ | ( | $ | | |||
時価より高い賃貸借契約 |
| |
| ( |
| | |||
リースコスト |
| |
| ( |
| | |||
$ | | $ | ( | $ | | ||||
負債.負債 | |||||||||
時価賃貸借契約を下回る | $ | | $ | ( | $ | | |||
2021年12月31日まで | |||||||||
|
| 積算 |
| ||||||
コスト | 償却する | ネットワークがあります | |||||||
資産 |
|
|
|
|
|
| |||
その場で賃借する | $ | | $ | ( | $ | | |||
時価より高い賃貸借契約 |
| |
| ( |
| | |||
リースコスト |
| |
| ( |
| | |||
$ | | $ | ( | $ | | ||||
負債.負債 |
|
|
| ||||||
時価賃貸借契約を下回る | $ | | $ | ( | $ | | |||
以下は、リース無形償却の買収の概要である
3か月まで | 9か月で終わる | ||||||||||||
九月三十日 | 九月三十日 | ||||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 |
| |||||
原地レンタルに関する償却費用 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
レンタルコストに関する償却費用 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
時価より高い賃貸契約に関する賃貸料収入の減少 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
市価賃貸に関連した賃貸料収入の増加 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
2022年9月30日現在、リース無形資産と負債の2022年12月31日までの年度ごとの計画の将来合計純償却は以下の通り
|
| |||||
純減少 | 純成長 | |||||
収入の中で | 費用の上で | |||||
2022年(残り3ヶ月) | $ | ( | $ | | ||
2023 |
| ( |
| | ||
2024 |
| ( |
| | ||
2025 |
| ( |
| | ||
2026 |
| ( |
| | ||
その後… |
| ( |
| | ||
合計する | $ | ( | $ | | ||
2022年9月30日現在、資産リース無形資産と負債リース無形資産の加重平均償却期間は
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カタログ表
注4-クレジット手配、支払手形、および派生ツール
信用手配
当社、借り手である経営組合会社及びそのいくつかの付属会社(当該等の付属会社、“付属保証人”)は改訂及び重述された$である
経営組合企業は改訂された信用手配下の複数の財務契約を遵守しなければならない。その中には、(I)各財政四半期が終了した時、最高総合無担保レバー率を含む
当社は、当該等定期ローンの金利リスクをヘッジするための金利スワップ協定を締結しており、当該等ローンの年間期はそれぞれ当該等ローンの満期日としている。金利スワップに関する他の資料は、“デリバティブ-金利スワップ”の節を参照されたい
同社は2022年9月30日までの9カ月間に$を借入した
2022年9月30日と2021年12月31日まで、同社は信用手配の下で以下の未返済借金がある
|
| 2022年9月30日 |
| 2021年12月31日 | ||
左輪ピストル | $ | | $ | | ||
定期ローンA | | | ||||
定期ローンB |
| |
| — | ||
差し引く：未償却債務発行コスト |
| ( |
| ( | ||
信用手配，純額 | $ | | $ | | ||
信用手配に関連するコストは、累積償却後の純額を差し引いて、会社の“信用手配から未償却債務発行コストを差し引く”残高から添付の簡明総合貸借対照表を差し引く。その会社は$を支払った
-15-
カタログ表
支払手形，債務発行コストを差し引く
会社の支払手形の純額は
| 2022年9月30日 |
| 2021年12月31日 | |||
支払手形 | $ | | $ | | ||
未償却債務発行コスト |
| ( |
| ( | ||
支払手形，純額 | $ | | $ | | ||
債務発行コストに関する償却費用は#ドルである
ロスデールローン
二零二年七月三十一日、Rosedale施設の買収については、当社はいくつかの全額付属会社を通じて借り手としてFVCbankと元金残高#ドルの融資を締結した
会社は元金#ドルを支払った
2022年9月30日現在、12月31日までの年間予定元金支払いは以下の通り
2022年(残り3ヶ月) |
| $ | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
2025 | | ||
合計する | $ | |
ダンフリーズローン
2020年4月27日、同社は完全子会社を通じてダンフリーズ工場を買収し、元金#ドルのCMBSローンを負担した
会社は元金#ドルを支払った
2022年9月30日現在、12月31日までの年間予定元金支払いは以下の通り
2022年(残り3ヶ月) | $ | | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
合計する | $ | |
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カタログ表
コントールローン
二零一六年三月三十一日、当社はいくつかの全額付属会社(“GMRローン付属会社”)を通じて一つの項目を締結した
会社は元金#ドルを支払った
2022年9月30日現在、12月31日までの年間予定元金支払いは以下の通り
2022年(残り3ヶ月) |
|
| |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
2026 | | ||
その後… |
| | |
合計する | $ | |
トレドローン
2022年7月8日、トレド施設を買収するため、会社はその完全子会社GMR Toledo LLCを通じて元金#ドルの融資を負担した
派生ツール--金利交換
その会社は所有している
定期ローンAスワップ
2022年9月30日までに
定期融資Bスワップ
2022年8月2日、当社は締結しました
当社は報告期間ごとに落期を資産または負債と記入し、その公正価値に応じて計量する。ヘッジ会計を採用する際には，キャッシュフローヘッジ資格に適合する派生ツールの公開価値変動(I)を当社簡明総合貸借対照表権益部分の累積その他全面損失に計上し，(Ii)その後ヘッジされた予測取引影響収益期間の収益に再分類して利息支出とする。もし…
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カタログ表
特定のヘッジ会計基準に適合していない場合、当社の派生ツールの公正価値変動は現在純収入の調整であることが確認されている。
同社の金利スワップは取引所では取引されません。当社の金利交換は、契約条項、金利曲線、収益率曲線、変動率測定、およびこれらの投入の相関を含む様々な観察可能な投入に基づいて公正な価値で記録されている。当社は将来のキャッシュフローの期待規模をもとに，公正価値に応じて恒常的な基礎にその派生ツールを計測し，非履行リスクの計測を計上している。公正価値は、ASCテーマ820“公正価値計量”の枠組み内の第2レベル投入に基づく。当社は，その派生ツールの公正価値を評価する際に，自身の信用リスクや取引相手の信用リスクを考慮する.
同社の金利スワップの公正価値は#ドルである
以下の表は、会社が2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月間のキャッシュフローヘッジとして確認した金利スワップで確認された簡明総合総合収益表に記載されている金額の構成要素を詳細に説明します
9月30日までの3ヶ月間 | 9月30日までの9ヶ月間 | |||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 | 2021 | ||||||
他の包括収益で確認された収益額 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
累積その他総合収益(赤字)から利子支出の損益額に再分類する |
| |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
累計その他総合収益(損失)の合計変動 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
次の12ヶ月で会社は追加の$を推定しました
加重平均金利と期限
会社の債務の加重平均金利と期限は
付記5--持分
優先株
当社の定款発行を許可する
次の表は、2022年9月30日までの9ヶ月間の優先株配当活動をまとめています
|
| 適用範囲 |
|
| 季刊 |
| 配当をする | |||||
発表日 | 日付を記録する | 四半期.四半期 | 支払期日 | 配当をする | 1株当たり | |||||||
| ||||||||||||
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| Q4 2021 |
| $ | | $ | | |||||
|
| Q1 2022 |
| $ | | $ | | |||||
|
| Q2 2022 |
| $ | | $ | | |||||
|
| Q3 2022 |
| $ | | (1) | $ | | ||||
(1) | このお金の2ヶ月は$に相当します |
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カタログ表
Aシリーズ優先株の保有者は、会社取締役会(“取締役会”)(または正式に許可された取締役会委員会)が発表したときにのみ配当金支払いを受ける権利がある。配当金は最初の発行日から現金で累計し、配当金支払日ごとに四半期ごとに延滞し、年利率を固定します
普通株
その会社は所有している
次の表は、2022年9月30日までの9ヶ月間の普通株式配当活動をまとめています
|
| 適用範囲 |
|
| 配当をする |
| 配当をする | |||||
発表日 | 日付を記録する | 四半期.四半期 | 支払期日 | 金額(1) | 1株当たり | |||||||
| ||||||||||||
|
| Q4 2021 |
| $ | | $ | | |||||
|
| Q1 2022 |
| $ | | $ | | |||||
|
| Q2 2022 |
| $ | | $ | | |||||
|
| Q3 2022 |
| $ | | $ | | |||||
(1) | 未完了のLTIPユニットおよびオペレーションユニットの割り当てを含む。 |
当社は、2022年9月30日および2021年9月30日までの9ヶ月間、普通株、長期投資収益単位および運営単位について配当総額$を支払います
2022年9月30日と2021年12月31日まで、会社は配当残高を$としなければなりません
当社の株主に支払われる配当金額は取締役会によって決定され、配当金の支払いに利用可能な資金、当社の財務状況、資本支出要求を含む複数の要因に依存するが、当社の組織文書とメリーランド州法律によると、当社は以下の状況の配当分配を行ってはならない：(I)正常な業務過程で満期になったときに債務を返済できないこと、(Ii)その総資産がその総負債プラス優先清算特典の合計よりも少ないこと、または(Iii)REIT資格を維持する能力を危険にさらす。
資金調達活動
2022年3月に、当社および経営組合会社はいくつかの販売代理と販売契約を締結し、この合意により、当社は時々要約および販売を最高$まで行うことができる
2022年9月30日までの9ヶ月間、会社は純収益$を発生させた
-19-
カタログ表
行動単位
2022年9月30日までの9ヶ月間で
2022年9月30日と2021年12月31日までに
付記6--関連先取引
関連側残高
関連先の2022年9月30日と2021年12月31日までの満期残高は$
注7--株に基づく報酬
2016持分インセンティブ計画
改訂された2016年度株式激励計画(“計画”)は、当社及びその関連会社の当社従業員、取締役会メンバー、当社幹部及び当社及びその関連会社にサービスを提供する個人の募集及び維持に協力することを目的としている。
この計画は、制限および制限されていないオプションの付与、ならびに株式付加価値権、制限株式、非制限株式、制限株式単位報酬、業績奨励、および他の持分ベースの奨励(LTIP単位を含む)の付与を可能にすることを目的としている。2022年9月30日現在の未返済贈与によると、
時間に基づく奨学金
2022年9月30日までの9ヶ月間、監査委員会報酬委員会(“報酬委員会”)の提案に基づき、取締役会は長期信託ファンド株の以下の活動を承認した
量 | ||||||
日取り | 説明する | 発行された職場 | 帰属日 | |||
March 4, 2022 | 2019年長期インセンティブ計画での最終奨励 | |||||
2022年2月24日 | 2021年年間奨励計画の最終奨励 | |||||
2022年2月24日 | 2022年長期インセンティブ計画での時間奨励 | |||||
May 11, 2022 | 独立役員への年間奨励 |
-20-
カタログ表
2022年9月30日までの9ヶ月間に
既得単位 |
| |
未帰属単位 |
| |
2022年9月30日現在のLTIP未返済先 |
| |
表現に基づく賞
取締役会はすでに会社幹部と他の従業員に年間業績長期業績奨励(“年間奨励”)と長期業績長期業績奨励(“長期業績奨励”)を発行することを許可した。以下に述べるように、年間大賞は
2022年9月30日までの9ヶ月間で
| | |
2021年長期大賞 |
| |
2022年年間大賞(1) |
| |
2022年長期大賞(2) |
| |
2022年9月30日までの総目標業績奨励 |
| |
| (1) | 取締役会は2022年2月24日に承認された。目標LTIP単位数は，当社の普通株によるニューヨーク証券取引所(“NYSE”)である |
| (2) | 取締役会は2022年2月24日に承認された。LTIPの目標単位数は，独立推定コンサルタントによって決定された長期奨励の公正価値に基づいて決定される。 |
年間大賞それは.年次奨励は、当社と各引受人との間のLTIP年度奨励協定(“LTIP年度奨励協定”)の条項及び条件に制限されなければならない。
報酬委員会と取締役会は、2022年LTIP年間奨励協定(“業績目標”)に、被贈与者1人当たりに稼ぐLTIP単位数を決定するための2022年12月31日までの年間業績目標を規定している。2022年9月30日現在、経営陣は業績目標を
帰属権業績期末までに稼いだLTIP単位は、以下の2つの分割払いに分類されます
分配する当社が配当金の分配を発表·支払いすることに相当し，適用履行期間内に被贈与者が稼ぐことができる最大LTIP単位数で蓄積し，適用履行期間終了時に現金または報酬委員会がLTIP単位の増発を適宜決定する方式で支払う。
長期的な奨励。長期奨励は、当社と各引受人との間の関連長期奨励協定(総称して“長期奨励協定”と呼ぶ)の条項及び条件に制限されなければならない。受贈者1人当たり長期奨励協定で稼いだ長期奨励単位数に基づいて，締結される
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カタログ表
帰属権年末までに稼いだLTIP単位
分配する長期奨励協定によると、当社が発表及び支払いに相当する配当金の分配は、適用される履行期間内に、被贈与者が稼ぐことができる最大LTIP単位数をカウントし、適用された履行期間終了時に、現金又はLTIP単位を増発する方式(給与委員会適宜決定)で支払う。
株に基づく報酬費用
当社のすべてのLTIP単位、年間奨励、長期奨励に帰属していない期待補償費用は、奨励の採択日公正価値確認を採用し、再計量する必要はありません。将来のLTIP単位奨励、年間奨励と長期奨励の補償費用は単位/奨励の授与日の公正価値に基づいており、その後再計量する必要はない。
長期奨励は市場に基づく業績条件に関連するため、会社はモンテカルロシミュレーションを利用して費用確認に付与日の公正価値を提供する。モンテカルロシミュレーションは、一般的に受け入れられている統計技術であり、この場合、会社および指数成分株会社が業績中に出現する可能性のある一連の未来の株価をシミュレーションするために使用される。このモデルの目的は確率方法を用いて業績シェア奨励の公正価値を推定することである。
モンテカルロシミュレーションで用いられる仮定には，開始平均株価，推定値日株価，期待変動率，相関係数，無リスク金利，および期待配当収益率がある.期初平均株価とは、長期奨励付与日までの15取引日以内に、会社と指数が各成分株の期初平均株価である。推定日株価は、当社および指数内の各同業会社の長期奨励付与日の終値である。予想変動率は，会社と指数成分株の履歴変動率を用いてモデル化された。相関係数は履歴変動率と同じデータを用いて計算した.無リスク金利は米財務省のサイトから取られ、推定値やリスコアリングの残り履行期間の期待寿命に関係している。最後に配当収益率は
以下は、モンテカルロシミュレーションを使用した長期賞のいくつかの仮定の詳細である
2022年の長期目標 | 2021年の長期目標 | 2020年の長期目標 | ||||||||
| 賞.賞 |
| 賞.賞 |
| 賞.賞 |
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公正価値 | $ | | $ | | $ | |
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目標賞 |
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波動率 |
| | % |
| | % |
| | % | |
無リスク金利 |
| | % |
| | % |
| | % | |
株利仮定 |
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予想期限(年単位) |
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会社で発生した株式補償費用は#ドルです
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カタログ表
2022年9月30日現在、これらの奨励に関する未償却補償支出総額は約
8-借書を付記する
当社はレンタル者であり、テナントでもある。レンタル者としては、ASCテーマ842によれば、会社は、ASCテーマ840の経営的リースおよび他のリース(例えば、販売型リースおよび直接融資リース)に関するガイドラインと実質的に類似した方法を用いてリースを会計処理しなければならない。さらに、ASCテーマ842は、レンタル者に増分直接賃貸コストのみを資本化および償却することを要求する。テナントとしては、新基準に基づき、同社は二重の方法を採用しなければならず、賃貸が実際に融資購入であるか否かの原則に基づいて、賃貸(例えば土地賃貸)を融資リースまたは経営賃貸に分類しなければならない。この分類は、レンタル料金が有効利息法で確認されるか、レンタル期間内の直線法で確認されるかを決定します。ASC主題842はまた、その分類にかかわらず、初期リース期間が1年を超えるすべての賃貸契約の使用権、資産、および賃貸負債をテナントに記録することを要求する。当社も実際の便宜策を選択し、年間が1年以下の賃貸について使用権、資産及び賃貸負債を確認することはできません。
レンタル人としての情報
正のキャッシュフローを生成するために、当社は、レンタル料、不動産税、保険、あるコスト回収を含む固定された毎月の支払いと引き換えに、その施設をテナントにレンタルし、主に公共地域メンテナンス(“CAM”)である。同社のリースは経営的リースに決定されており，そのポートフォリオの平均リース期間残存年数は約0.5%である
同社の借約の一部は消費者物価指数(“CPI”)の年次変動に影響されている。消費者物価指数の上昇率は当社が直線的な賃貸料収入の一部を計算しているとは推定されていないが、消費物価指数を基準に賃貸料が上昇した賃貸契約については、確認された賃貸料収入金額は、消費物価指数の変動が計測および発効している間に調整されることが確認された。しかも、同社のいくつかのレンタルには約延期オプションがある。
私たちの施設のレンタルに関連する初期直接コストは、主に手数料であり、材料発生時に資本化する。資本化賃貸コストは直線法でそれぞれリースした余剰使用年数で償却する。交渉やレンタルの他のすべての費用は発生時に費用を計上する。
賃貸に関連する売掛金は、売掛金と売掛金を含めて直線的な売掛金であり、適用されれば、信用損失が差し引かれる。当社はリースに関する売掛金の回収可能性を定期的に評価しています。当社の売掛金対応評価には、主に期限を過ぎた口座残高の審査が含まれており、テナントの信用品質、テナントの歴史的傾向、テナント支払い条件の変化などが考えられる。賃貸に関する売掛金の回収可能性に関する会社の仮定が正しくないことが証明された場合、会社の信用損失は賃貸料や他の収入で確認された金額を超える可能性がある。
同社は$を確認した
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カタログ表
2022年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月、そしてドル
同社が2022年9月30日現在、そのポートフォリオに関する取消不可経営リースで受け取った年間現金総額は以下の通り
2022年(残り3ヶ月) |
| $ | |
2023 |
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2024 |
| | |
2025 |
| | |
2026 |
| | |
その後… |
| | |
合計する | $ | |
テナントとしての情報
その会社は所有している
次の表に、2022年9月30日の経営性土地賃貸の将来賃貸支払いの予定債務に対する未割引キャッシュフローと、2022年9月30日の経営性賃貸負債との入金を示す
2022年(残り3ヶ月) |
| $ | |
2023 |
|
| |
2024 |
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2025 |
| | |
2026 |
| | |
その後… |
| | |
合計する | | ||
割引 |
| ( | |
リース責任 | $ | |
テナントが集中する
2022年9月30日までの9ヶ月間、会社の賃貸料収入は
付記9--支払引受及び又は事項
訴訟を起こす
当社は現在何の重大な訴訟も受けていません。その知っている限りでは、当社に脅威となる重大な訴訟もありませんが、このような訴訟は当社に不利であると判断すれば、当社の財務状況、経営業績或いはキャッシュフローに重大な悪影響を与えることになります。
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カタログ表
環境問題
その会社はその不動産に危険や有毒物質が存在するかどうかを監視する政策に従っている。その物件に重大な環境責任が存在しない保証はないが，当社は現在，その物件に関するいかなる環境責任がその財務状況，経営業績やキャッシュフローに大きな影響を与えることを知らない。さらに、当社は、重大な環境責任または環境責任に関連していることを知らず、管理層は、追加的な開示または記録または記入または損失のある任意の主張されていない請求または評価が必要であると考えている。
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カタログ表
項目2.経営陣の財務状況と経営結果の検討と分析
以下の議論は、本10-Q表四半期報告(本“報告”)に含まれる他の部分に含まれる財務諸表の付記を含む、当社の財務諸表と共に読まなければなりません。私たちがこの部分で発表したいくつかの論評は連邦証券法の意味での展望的な陳述だ。前向き陳述の完全な議論については、“前向き陳述に関する特別な説明”と題する以下の章を参照されたい。あるリスク要素は実際の結果、業績或いは成果を以下の討論で表現或いは示唆した結果、業績或いは成果とは大きく異なる可能性がある。このようなリスク要因についての議論は第1 A項を参照。リスク要因我々は、2021年12月31日までの10-K表年次報告書を2022年3月1日に米国証券取引委員会(“米国証券取引委員会”または“委員会”)に提出した。別の説明がない限り、以下の議論におけるすべてのドルと株式金額は千単位である。
前向き陳述に関する特別説明
本報告には、1995年の“個人証券訴訟改革法”(改正された1933年“証券法”第27 A節と改正された1934年“証券取引法”第21 E節(“取引法”)に掲載された“前向き陳述”が含まれている。特に，我々の動向，流動性，資本資源，医療業界，医療不動産市場や機会などに関する陳述には前向きな陳述が含まれている。将来のイベントまたは傾向の予測または指示であり、歴史的イベントだけに関連するものではないが、これらの前向き用語は、“信じる”、“予想”、“可能”、“将”、“すべき”、“求める”、“約”、“計画”、“推定”または“予想”を含むが、これらの言葉およびフレーズまたは同様の言葉またはフレーズの否定を含むが、前向き用語を使用することによって識別することができる。また、戦略的、計画的、または意図的な議論によって前向きな陳述を識別することができる。
展望的な陳述は多くの危険と不確実性と関連があり、あなたは未来の事件の予測としてそれらに依存してはいけない。前向きな陳述は、不正確または不正確である可能性のある仮説、データ、または方法に依存し、私たちは、これらの仮定、データ、または方法を達成できないかもしれない。私たちは、説明された取引およびイベントが記載された方法で発生することを保証しない(または全く起こらない)。他の要素を除いて、以下の要素は、実際の結果および未来のイベントが展望性陳述中の陳述または予想と大きく異なることをもたらす可能性がある
| ● | テナントは、レンタル契約を滞納しているか、またはレンタル契約を更新しない |
| ● | 私たちが家賃を受け取る能力は |
| ● | 金利上昇と経営コストの増加 |
| ● | 買収する医療施設(競争の激化やその他の理由による)の決定と、このような買収を達成することは困難である |
| ● | テナント破産手続の結果、これらに限定されないが、(I)テナントが私たちとの賃貸契約を受け入れまたは拒否すること、(Ii)テナントが私たちのテナントを受け入れる場合、それは破産手続終了後に引き続き私たちに賃貸料を支払うことができるか、または(Iii)テナントが私たちの賃貸契約を拒否する場合、私たちは破産財産から私たちに対応する任意のまたはすべての金額を得ることができる |
| ● | インフレ圧力、金利変動、グローバルサプライチェーンの中断、持続的な地政学的戦争を含むが、これらに限定されないマクロ経済と地政学的要因 |
| ● | 進行中のコロナウイルス(“新冠肺炎”)の大流行(新冠肺炎ウイルスのいかなる関連変種、例えばDelta変種、オミック変種或いはその他の変種を含む)の影響は高度に不確定であり、予測できず、未来の発展に依存し、新冠肺炎の重症度、爆発と潜在再発の持続時間、停滞或いは停滞したワクチン接種率と増強率、十分な検査と治療及び新冠肺炎に対する普遍的な免疫力を含む |
| ● | 私たちは既存と未来の債務協定の条約を履行する能力； |
| ● | 購入された財産の予想される賃貸料レベルを含む賃貸料の低下または空き率の上昇 |
| ● | 不利な経済的条件や不動産条件や発展は、全国的にも私たちの施設がある市場でも； |
| ● | 私たちは借金を返済するのに十分なキャッシュフローを作ることができませんでした |
| ● | 短期的で長期的な流動性の需要を満たす能力は |
| ● | 私たちは私たちが集めた債務と株式資本を構成することができる |
| ● | 金利リスクに対する私たちの能力は |
| ● | 私たちは魅力的で魅力的ではない条項で追加の株式と債務資本を調達することができる |
| ● | 普通株と優先株の株式を分配または償還する能力 |
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カタログ表
| ● | 任意の買収の時間および/または完成の予想； |
| ● | 処置の時間および/または完了の予想、および処置によって得られた資金の予期される使用； |
| ● | 私たちの普通株と優先株市場価格の一般的な変動 |
| ● | 私たちのビジネスや投資や資金調達戦略の変化 |
| ● | 私たちはキーパーソンに依存しています彼らの継続サービスは保証されていません |
| ● | 私たちは将来的に素質の高い人材を識別し、採用し、維持する能力を持っている |
| ● | 私たちの競争の程度と性質は |
| ● | 医療法、政府法規、税率、類似事項の変化 |
| ● | 現在の医療と医療不動産の傾向の変化 |
| ● | 医療保険、医療補助、商業保険精算傾向の予想傾向の変化 |
| ● | 投資機会の競争 |
| ● | 私たちは買収した医療施設の統合に成功しませんでした |
| ● | 私たちが予想している資本とテナントは支出を改善します |
| ● | アメリカ合衆国で一般的に受け入れられている会計政策の変化(“公認会計原則”) |
| ● | 保険の不足や保険金額の不足 |
| ● | 不動産業に影響を及ぼす他の要因は |
| ● | 私たちが分配した税金処理方法の変化は |
| ● | 米国連邦所得税を納めるために不動産投資信託基金(“REIT”)としての資格を保つことができなかった |
| ● | 不動産投資信託基金規則によると、私たちの財産処分について“取引税100%禁止”の避難港を得る資格があります |
| ● | 私たちの業務と私たちはアメリカ連邦所得税目的REIT資格に関する複雑なルールを満たす能力にかかる制限を満たしています。 |
第1 A項を参照。我々は、これらのリスクおよび他のリスクをさらに検討するために、2021年12月31日までの10-Kフォーム年次報告書にリスク要因を列挙し、本報告では、米国証券取引委員会の他の文書に時々提出される可能性のある他の文書で決定されたリスク、不確定要因、および他の要因について議論する。私たちの会社にどんな投資決定を下す前に、あなたはこのようなリスクを慎重に考慮しなければならない。また、新しいリスクと不確実な要素が時々発生する可能性があり、私たちに重大で不利な影響を与えるかもしれない。前向きな陳述は私たちの誠実な信念を反映しているが、それらは未来の業績の保証ではない。法律要件を適用することを除いて、私たちは、本報告日後の基本的な仮定または要素、新しい情報、データまたは方法、未来のイベント、または他の変化の変化を反映するために、いかなる前向きな陳述を更新または修正する義務も負いません。あなたは、私たちまたは前向きな陳述をしている第三者が現在把握している情報に基づくいかなる前向きな陳述にも過度に依存してはならない。
MD&Aの目標
“経営陣の討論と分析”は財務諸表とその他の統計データに対する記述的な解釈であり、これは読者の私たちの財務状況、財務状況の変化と経営結果に対する理解を強化すると信じている。
MD&Aの目標は：
| a. | 投資家が経営陣の観点から会社を見ることができるように、私たちの財務諸表に記述的な説明を提供します |
| b. | 全体的な財務開示を強化し、財務情報の背景を分析すること； |
| c. | 投資家が過去の業績が将来の業績を暗示する可能性を決定できるように、我々の収益とキャッシュフローの品質と潜在的変異性に関する情報を提供する。 |
概要
Global Medical REIT Inc.(“会社”，“私たち”，“私たち”または“私たち”)は，医療施設を買収し，これらの施設を医師団体や地域や国の医療システムにリースする内部管理REITである。我々は傘型パートナーシップREITやUPREIT構造により業務を展開しており，その中で我々の物件は我々の経営パートナーGlobal Medical REIT L.P.(“経営パートナー”)の完全子会社が所有している。我々の完全子会社Global Medical REIT GP LLCは
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カタログ表
我々の経営組合の唯一の一般パートナーとして，2022年9月30日現在，我々の経営組合の93.97%の未償還一般経営組合単位(“運営単位”)，長期インセンティブ計画単位(“長期インセンティブ計画単位”)所持者と，運営組合単位と引き換えに運営組合に財産やサービスを提供する第三者有限パートナー合計が経営組合6.03%の株式を所有している。
私たちの収入はテナントから受け取ったレンタル料と運営費用の精算から来ています。私たちの大部分のレンタルは契約レンタル料上昇条項が付いている中長期三重純賃貸です。私たちの主な費用は減価償却、利息、一般費用と行政費用です。私たちは債務と株式の混合方式を通じて買収に資金を提供して、主に私たちの運営現金、私たちの信用手配下の借金と株式発行から来ています。
業務概要と戦略
私たちの業務戦略は、私たちの資本コストに対して魅力的な収益率を提供し、利益のある医師グループ、地域または国家医療システム、またはそれらの組み合わせによって運営されるヘルスケア物件に投資することである。この戦略は、株主に(I)信頼できる配当金と(Ii)株価増価を提供する目標を実現できると信じている。この戦略を実施するために投資を求めています
| ● | 医療オフィスビルやヘルスケア提供システムの他の非集中化コンポーネントでは，米国の医療提供傾向が集中化した病院の場所から遠ざかっていると考えられるからである |
| ● | 二級市場と一級市場の郊外にある中小医療機関と高齢化人口に必要なサービス、例えば、心血管治療、リハビリテーション、眼科手術、胃腸病、腫瘍治療および整形外科を提供する。これらの施設や市場は通常，規模の大きいREITsや他の医療投資家によって無視されているが，それらに含まれるテナント信用プロファイルは，一次市場においてより規模が大きく，コストの高い施設と類似していると考えられる |
| ● | より小さい程度では、日和見買収には、(I)プレミアムでリスク調整されたリターンを提供すると考えられるいくつかの急性看護病院および長期急性介護施設(LTAC)、(Ii)より大きな医療システムとの関係を支援すると考えられる医療システム会社のオフィスビルおよび行政ビル、および(Iii)国または地域事業者によって運営され、そのようなサービスが必要であることを示す市場上に位置する行動および精神健康施設が含まれる。 |
私たちの医療施設の大部分は三網借約の形で単一テナントにレンタルされています。私たちが引き続き私たちのポートフォリオを拡大することと、単テナント、三重純資産賃貸物件の競争が激化するにつれて、私たちはポートフォリオの中で総賃貸あるいは修正された総賃貸構造を持つマルチテナント物件を増加させました
企業の持続可能な発展と社会的責任
我々のビジネス価値観は，会社全体の環境持続可能性，社会的責任，強力なガバナンス実践を融合させている
私たちの取締役会(“取締役会”)は、私たちの環境、社会、ガバナンス(“ESG”)の努力をリードし続けています。取締役会には常設されたESG委員会がある。ESG委員会の主な目的は，取締役会の責務の履行を支援し，ESG事項の承諾を監督·支援することである：(1)我々の経営陣が策定した一般的なESG戦略や政策，(2)我々の従業員，投資家，他の利害関係者とESG事項についてのコミュニケーション，(3)ESG事項に関する発展と我々のESG事項への理解を深める，(4)いくつかのESGに関する法律や法規の要求を遵守し，(5)共通の重要なESG事項について他の取締役会委員会と協調することである.
私たちはテナント外展とデータ収集を通じて、私たちのポートフォリオのエネルギー消費と効率を測定するために、企業の持続可能な発展分野における私たちの努力を改善し、拡大し続けている。2022年7月1日に2021年GRESB評価報告書を提出し，得点は46であり，2021年の得点を上回った。
私たちは健康、安全、仕事と生活のバランスのために配置し続けるので、従業員の尊敬度に対する私たちの約束は依然として高度に優先されている
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カタログ表
2021年、私たちは相乗りプロバイダと国家慈善団体とアリゾナ州大フェニックスで成功したパイロットプロジェクトを開始し、必要な人に医療施設の交通サービスを提供した。私たちは2022年にこのプロジェクトを続け、このプロジェクトをフロリダ州のオーランドに拡張したい
気候変動
私たちは気候変化と気候変化と関連した危険を真剣に扱っている。私たちは私たちの投資戦略を科学と一致させるために努力し、私たちのポートフォリオにおける気候リスク要因の監視を始めている。買収の職務調査段階では、第三者エンジニアリングコンサルタントが実行する公共事業とエネルギー監査を使用する。私たちが収集したエネルギー消費データは私たちの施設の炭素排出レベルを評価するために使用される。可能であれば、これらの情報を捕捉および追跡することは、将来の緩和および修復作業に情報を提供するのに役立つ可能性がある。そこで，我々の調達戦略において気候リスクを軽減する方法と，積極的な資産管理により気候影響低減に貢献する方法を模索し，再生可能エネルギーの導入とエネルギー利用の削減方法を模索している。私たちは、この世界的な課題に対応し、私たちの業務目標の持続可能性に貢献するために、私たちのコミュニティ、テナント、株主と一緒に立ち、有意義な解決策を支援しています。
新冠肺炎の影響
新冠肺炎のBA.5変種の米国での持続的な伝播は新冠肺炎の流行時間を延長した。従来の新冠肺炎変種のように致命的ではないと考えられるが，BA.5変種は高度な伝播性を有し，新冠肺炎感染が急増している。そのため、新冠肺炎は引き続き私たちの運営を混乱させ、私たちが依存しているテナントやいくつかのコンサルタントの運営、その他のサービスは、これらのサービスに依存して物件買収を完了しています。これまで、これらの中断に対応することができましたが、現在のBA.5変異体および将来の変形が、私たちのテナントや私たちの業務にどのような影響を与えるかを予測することはできません。
実行要約
下表は上記期間における我々の業務と運営の主な変化をまとめたものである
| 9月30日までの3ヶ月間 |
| 9月30日までの9ヶ月間 | |||||||||
| 2022 | 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||||
(千単位、1株当たり及び単位金額を除く) | ||||||||||||
賃料収入 | $ | 35,347 | $ | 29,967 | $ | 100,877 | $ | 85,492 | ||||
減価償却および償却費用 | $ | 14,415 | $ | 11,942 | $ | 41,630 | $ | 34,222 | ||||
利子支出 | $ | 6,963 | $ | 4,830 | $ | 17,166 | $ | 14,887 | ||||
一般と行政費用 | $ | 3,961 | $ | 3,852 | $ | 12,494 | $ | 12,519 | ||||
投資性物件の売却益 | $ | 6,753 | $ | — | $ | 6,753 | $ | — | ||||
普通株主は1株当たり純収益を占めなければならない | $ | 0.12 | $ | 0.06 | $ | 0.20 | $ | 0.13 | ||||
1株と単位FFO(1) | $ | 0.23 | $ | 0.23 | $ | 0.70 | $ | 0.67 | ||||
1株当たりと単位AFFO(1) | $ | 0.25 | $ | 0.24 | $ | 0.74 | $ | 0.71 | ||||
普通株1株当たり配当金 | $ | 0.21 | $ | 0.205 | $ | 0.63 | $ | 0.615 | ||||
加重平均普通株式発行済み | 65,518 | 64,204 |
| 65,443 |
| 59,398 | ||||||
重み付き平均未代償運次元単位 | 1,668 | 1,707 |
| 1,669 |
| 1,741 | ||||||
加重平均LTIP未完了単位 | 2,539 | 2,198 |
| 2,442 |
| 2,040 | ||||||
発行された加重平均株式と単位総数 | 69,725 | 68,109 |
| 69,554 |
| 63,179 | ||||||
| (1) | 我々の非GAAP財務測定基準の説明および我々の非GAAP財務測定基準の入金については、“-非GAAP財務測定基準”を参照されたい。 |
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カタログ表
| 自分から |
| |||||
九月三十日 | 十二月三十一日 |
| |||||
| 2022 |
| 2021 |
| |||
(千ドル) |
| ||||||
不動産投資、毛利 | $ | 1,482,492 | $ | 1,343,003 | |||
総債務，純額 | $ | 692,816 | $ | 571,729 | |||
加重平均金利 |
| 3.90 | % |
| 2.87 | % | |
総株式(非持株権を含む) | $ | 664,584 | $ | 637,577 | |||
2乗フィートしかレンタルできません |
| 4,895,635 |
| 4,343,467 | |||
私たちの物件は
完成した買収
2022年9月30日までの9ヶ月間に、14件の買収を完了し、合計583，253平方フィートのレンタル可能面積、契約購入総価格は1.489億ドル、年化基本レンタル料の合計は1070万ドルだった。2022年9月30日現在、私たちのポートフォリオには、118施設、合計490万平方フィートのレンタル可能面積と合計1.137億ドルの年間基本賃貸料が含まれている15億ドルの不動産総投資が含まれています。
財産の完全処分
2022年7月にテネシー州ゲルマンタウンにある医療オフィスビルを売却し1790万ドルの毛収入を得て約680万ドルの収益を得ました
資金調達活動
2022年3月、当社と経営組合は、複数の販売代理と販売契約を締結し、この合意により、3億ドルまでの普通株を随時提供·販売することができる(“2022年ATM計画”)。2020年8月には，当社および経営組合会社がいくつかの販売代理と1つの販売協定を締結し，この合意により，吾らは1.5億ドルまでの普通株を随時提供·販売することができる(“2020 ATM計画”)。2020年ATM計画は2022年ATM計画開始時に終了する
2022年9月30日までの9カ月間、会社は1株17.15ドルの平均発行価格で60万株の普通株を発行し、1030万ドルの総収益を得た。2022年第3四半期、同社はそのATM計画に基づいていかなる普通株も発行していない。
債務活動
2022年8月1日に、吾らは信用手配(以下、“改訂”と呼ぶ)を改訂し、(I)2028年2月1日に満期になった1.5億ドルの定期融資(“定期融資B”)を追加し、(Ii)信用手配の既存循環ローン部分の満期日を2025年5月から2026年8月に延長すること、および(Iii)クレジット手配のすべてのLIBORベースのローンをSOFRベースのローンに移行することを含む。信用手配下の未返済金額のLiborベースの金利はすでにSOFRに基づく金利に移行しており、この金利は期限SOFRに10ベーシスポイントの相関利差調整と信用手配に基づいて現在の定価グリッドの借入利差に等しい。私たちは持続可能な開発目標について合意したいくつかの条件を満たしていることを前提として、2つの基点の金利を一時的に下げる権利があるかもしれない
2022年9月30日までの9ヶ月間、私たちは私たちの信用手配を通じて1億271億ドルを借り入れ、500万ドルを返済し、純借入金額は1.221億ドルだった。2022年9月30日現在、未返済信用手配の純残高は6.349億ドルで、2022年11月1日現在、私たちの信用手配下の未使用借入金能力は2.438億ドルである。
最新の発展動向
第十一章配管健康システム有限責任会社再編申告
2022年10月3日，米国破産法に基づいて破産保護を申請した配管健康システム有限責任会社(“配管”)が発表された。パイプラインは3つの州で7つの病院を経営しています
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カタログ表
ダラス、テキサス州、会社が所有する急性看護病院で、パイプは唯一のテナントです。提出された破産文書によると，パイプライン会社は多くの救急病院が新冠肺炎の流行開始以来直面してきた同じ労働力と支払圧力を経験しているにもかかわらず，破産申請の主な原因は白石医療センターではなくイリノイ州シカゴの施設に関係している。また，パイプラインは，破産法11章の再編過程で病院の開放と運営を維持する予定であることを示している。会社の破産書類の審査やその他の分析によると、会社はパイプのレンタル期限に応じたすべてのレンタル料を受け取る可能性が高いと考えている
私たちの運営結果の傾向に影響を与えるかもしれません
私たちは、以下の傾向が私たちの運営業績に積極的な影響を与えるかもしれないと信じている
| ● | 高齢化人口それは.2020年のアメリカ国勢調査によると、1946年から1964年まで生まれたベビーブーム世代の高齢化に推進され、2010年以来、アメリカの65歳以上の人口は急速に増加している。過去10年間で65歳以上の人口は3分の1以上増加し、2018年から2019年にかけて3.2%増加した。私たちはこの部分のアメリカ人口は私たちの医療機関が提供する多くのサービス、例えば整形外科、心臓、胃腸病、リハビリを利用すると信じています。 |
| ● | 外来看護への持続的な転換それは.米国病院協会のデータによると，患者はより多くの外来手術を要求している。患者の選好の入院から外来への転換は，私たちの物件の大部分が外来施設であるため，私たちのテナントに利益を与えると信じている。 |
| ● | 医師勤務チームが病院と合併するそれは.私たちのテナントが合併したり、より大きな医療システムと合併したりすれば、医師グループ統合の傾向がテナントの信用の質を強化するのに役立つと信じています。 |
以下の傾向は私たちの運営結果に悪影響を及ぼす可能性があると考えられます
| ● | 金利環境と資金コスト上昇それは.労働市場の強力かつ高インフレのため、米国連邦準備委員会はすでに2022年に6回連邦基金金利を引き上げ、現在の目標金利を3.75%から4.00%に達し、2022年の残りの会議で連邦基金金利を上昇させる見通しだ。また、米連邦準備委員会(Federal Reserve)は貸借対照表の規模を削減し始めており、金利上昇を招く可能性もある。このような金利環境により、現在の予想期間SOFR(我々の変動金利債務の基準金利)は、2023年4月までに約4.80%(2022年10月31日までの期限SOFR長期曲線に基づく)に増加するか、2022年9月30日現在のSOFR金利より190ベーシスポイント(1.90%)増加する。2022年9月30日までの変動金利債務残高によると、SOFR期限が200ベーシスポイント増加することで、年間金利支出が約290万ドル増加する。 |
インフレと金利の急速な上昇により、当社を含む多くのREITsの普通株価格が大幅に下落し、特に2022年第3四半期に発表された。例えば、2022年8月16日から2022年11月1日まで、会社の普通株価格は1株12.23ドル(本四半期最高終値)から2022年11月1日終値時点の1株9.08ドルに低下し、下げ幅は25.8%となった。株価の下落と金利の向上は会社の資本コストを大幅に増加させ、これは逆に会社が会社を買収して事業を発展させるために必要な資産の能力を大幅に低下させた
| ● | 新冠肺炎の大流行の継続それは.新冠肺炎のBA.5変種の米国での持続的な伝播は新冠肺炎の流行時間を延長した。従来の新冠肺炎変種のように致命的ではないと考えられるが，BA.5変種は高度な伝播性を有し，新冠肺炎感染が急増している。そのため、新冠肺炎は引き続き私たちの運営を混乱させ、私たちが依存しているテナントやいくつかのコンサルタントの運営、その他のサービスは、これらのサービスに依存して物件買収を完了しています。これまで、これらの中断に対応することができましたが、現在のBA.5変異体および将来の変形が、私たちのテナントや私たちの業務にどのような影響を与えるかを予測することはできません。 |
-31-
カタログ表
| ● | 第三者精算方式と政策の変化それは.医療サービスの価格は上昇してきているため，連邦医療保険や商業保険会社のような第三者支払者は，その医療保険計画の下で精算を受ける資格のある医療サービスの種類や金額を検討·減少させていくと考えられる。また、雇用主ベースの保険計画の多くは、個人が担当する保険料の割合を増加させ続けており、医療サービスは個人にとってより高価である。大流行期間中に医療支出が大幅に増加したため，新冠肺炎の大流行はこれらの傾向を悪化させるだけであると予想される。もしこれらの傾向が続けば、私たちのテナントの業務は引き続きマイナスの影響を受けます。これは彼らが私たちに家賃を支払う能力に影響を与えるかもしれません。 |
肝心な会計見積もり
公認会計原則に基づいて財務諸表を作成することは、見積もりと仮定を含む会計政策を適用する際に判断を使用することを我々の経営陣に要求する。我々は，我々が当時得られた最適な情報，我々の経験，およびその場合に合理的と考えられる様々な他の仮定に基づいて推定を行った.これらの推定数は、報告中の資産および負債の報告額、財務諸表日のまたは資産および負債の開示、ならびに報告中の収入および支出の報告額に影響を与える。様々な取引や他の事項に関する事実や状況の判断や解釈が異なれば、異なる会計処理を採用し、財務諸表の列報方式が異なる可能性がある。私たちは時々私たちの推定と仮定を再評価するつもりだ。推定または仮定が実際の結果と異なることが証明された場合、本質的に不確実な事象の更新に関する推定および仮定を反映するために、その後の期間に調整される。2022年3月1日に委員会に提出された2021年12月31日現在のForm 10-K年度報告書を参照して、本報告書第I部第1項に含まれる統合財務諸表を作成する際に使用するより重要な見積もりと判断に影響を及ぼす重要な会計政策のさらなる情報を知ることができる。
総合経営成果
2022年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月の各収入·支出種別の運営結果に2021年同期と比較して差が生じた要因は、私たちの不動産ポートフォリオ規模の増加である。2022年9月30日と2021年9月30日までの不動産への総投資(減価償却·償却累計控除)はそれぞれ13億ドルと12億ドル。
2022年9月30日までの3ヶ月と2021年9月30日までの3ヶ月
9月30日までの3ヶ月間 | |||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| $Change | ||||
(単位：千) | |||||||||
収入.収入 |
|
|
|
|
| ||||
賃料収入 | $ | 35,347 | $ | 29,967 | $ | 5,380 | |||
その他の収入 |
| 59 |
| 16 |
| 43 | |||
総収入 |
| 35,406 |
| 29,983 |
| 5,423 | |||
費用.費用 | |||||||||
一般と行政 |
| 3,961 |
| 3,852 |
| 109 | |||
運営費 |
| 6,679 |
| 3,973 |
| 2,706 | |||
減価償却費用 |
| 10,128 |
| 8,639 |
| 1,489 | |||
費用を償却する |
| 4,287 |
| 3,303 |
| 984 | |||
利子支出 |
| 6,963 |
| 4,830 |
| 2,133 | |||
買い入れ前費用 |
| 112 |
| 18 |
| 94 | |||
総費用 |
| 32,130 |
| 24,615 |
| 7,515 | |||
売却投資性物件の未計上収益 | 3,276 | 5,368 | (2,092) | ||||||
投資性物件の売却益 | 6,753 | — | 6,753 | ||||||
純収入 | $ | 10,029 | $ | 5,368 | $ | 4,661 | |||
-32-
カタログ表
収入.収入
総収入
2022年9月30日までの3カ月間の総営業収入は3540万ドルだったが、2021年同期は3000万ドルと540万ドル増加した。この増加は，主に2021年9月30日以降に買収された施設による賃貸料収入と，2021年9月30日までの3カ月以内に完了した買収による2022年丸3カ月の賃貸料収入の確認によるものである。この伸びの中で、2022年9月30日までの3カ月間、純賃貸費用回収から500万ドルの収入が確認されたのに対し、2021年同期は320万ドルだった
費用.費用
一般と行政
2022年9月30日までの3カ月間の一般·行政費は400万ドルだったが、2021年同期は390万ドルと10万ドル増加した。現金給与コストと一般会社支出の増加は、非現金LTIP給与支出の減少分によって相殺され、2022年9月30日までの3ヶ月間、非現金LTIP給与支出は100万ドルであったが、2021年同期は120万ドルであった
運営費
2022年9月30日までの3カ月間の運営費は670万ドルだったが、2021年同期は400万ドルと270万ドル増加した。この増加は主に2022年9月30日までの3カ月間に発生した500万ドルが物件運営費を回収できるのに対し、2021年同期は320万ドルだったためだ。また、私たちの運営費用には、2022年9月30日までの3ヶ月間の総レンタルから140万ドルの物件運営費用が含まれていますが、2021年同期は50万ドルです。
減価償却費用
2022年9月30日までの3カ月間の減価償却費用は1010万ドルだったが、2021年同期は860万ドルと150万ドル増加した。増加の主な原因は、2021年9月30日以降に買収された施設で発生した減価償却費用と、2021年9月30日までの3ヶ月以内に完了した買収が2022年に丸3ヶ月の減価償却費用を確認したことである。
費用を償却する
2022年9月30日までの3カ月間の償却費は430万ドルだったが、2021年同期は330万ドルと100万ドル増加した。この伸びは，我々が2021年9月30日以降に買収した施設に関する無形資産に関する償却費用と，2021年9月30日までの3カ月間に完了した買収で2022年丸3カ月の償却費用が確認されたためである。
利子支出
2022年9月30日までの3カ月間の利息支出は700万ドルだったが、2021年同期は480万ドルと220万ドル増加した。この増加は、前年同期と比較して、2022年9月30日までの3カ月間の平均借入金の増加および金利上昇によるものである。
2022年9月30日までの3カ月間、私たちの債務の加重平均金利は3.65%だったのに対し、2021年同期は3.04%だった。また、2022年9月30日現在、私たちの債務の加重平均金利と期限は3.90%と4.18年です。
売却投資性物件の未計上収益
2022年9月30日までの3カ月間、投資性物件の販売前収益は330万ドルだったが、2021年同期は540万ドルと210万ドル減少した.
-33-
カタログ表
投資性物件の売却益
2022年7月、同社はテネシー州ゲルマンタウンにある医療オフィスビルを売却し、1790万ドルの毛収入を獲得し、約680万ドルの収益を得た。同社は2017年8月に同施設を買収した。同社は2021年9月30日までの3カ月間売上高がなかった。
純収入
2022年9月30日までの3カ月の純収入は1000万ドルだったが、2021年同期は540万ドルと460万ドル増加した.
2022年9月30日までの9ヶ月と2021年9月30日までの9ヶ月
9月30日までの9ヶ月間 | |||||||||
2022 | 2021 | $Change | |||||||
(単位：千) | |||||||||
収入.収入 |
|
|
|
|
|
| |||
賃料収入 | $ | 100,877 | $ | 85,492 | $ | 15,385 | |||
その他の収入 |
| 100 |
| 101 |
| (1) | |||
総収入 |
| 100,977 |
| 85,593 |
| 15,384 | |||
費用.費用 |
|
|
|
|
|
| |||
一般と行政 |
| 12,494 |
| 12,519 |
| (25) | |||
運営費 |
| 18,050 |
| 10,964 |
| 7,086 | |||
減価償却費用 |
| 29,428 |
| 24,779 |
| 4,649 | |||
費用を償却する |
| 12,202 |
| 9,443 |
| 2,759 | |||
利子支出 |
| 17,166 |
| 14,887 |
| 2,279 | |||
買い入れ前費用 |
| 242 |
| 146 |
| 96 | |||
総費用 |
| 89,582 |
| 72,738 |
| 16,844 | |||
売却投資性物件の未計上収益 | 11,395 | 12,855 | (1,460) | ||||||
投資性物件の売却益 | 6,753 | — | 6,753 | ||||||
純収入 | $ | 18,148 | $ | 12,855 | $ | 5,293 | |||
収入.収入
総収入
2022年9月30日までの9カ月間の総収入は1.01億ドルだったが、2021年同期は8560万ドルと1540万ドル増加した。この増加は，主に2021年9月30日以降に買収された施設による賃貸料収入と，2021年9月30日までの9カ月間に完了した買収による2022年丸9カ月の賃貸料収入の確認によるものである。この伸びの中で、2022年9月30日までの9カ月間、純賃貸費用回収から1340万ドルの収入が確認されたのに対し、2021年同期は850万ドルだった
費用.費用
一般と行政
2022年と2021年9月30日までの9カ月間、一般·行政費は1250万ドル。2022年9月30日までの9カ月間、非現金LTIP給与支出は360万ドル減少したが、2021年同期は460万ドルだったが、現金給与コストと一般会社支出の増加分はこの減少を相殺した
運営費
2022年9月30日までの9カ月間の運営費は1810万ドルだったが、2021年同期は1100万ドルと710万ドル増加した。この増加は、2022年9月30日までの9カ月間に発生した1340万ドルの精算可能物件の運営費が、2021年同期に850万ドルだったためだ。また私たちの運営は
-34-
カタログ表
支出には2022年9月30日までの9カ月分の物件運営費330万ドルが含まれているが、2021年同期は150万ドル。
減価償却費用
2022年9月30日までの9カ月間の減価償却費用は2940万ドルだったが、2021年同期は2480万ドルと460万ドル増加した。この伸びは，2021年9月30日以降に買収された施設で減価償却費用が発生したことと，2021年9月30日までの9カ月間に完了した買収で2022年丸9カ月の減価償却費用が確認されたためである
費用を償却する
2022年9月30日までの9カ月間の償却費は1220万ドルだったが、2021年同期は940万ドルと280万ドル増加した。この伸びは，我々が2021年9月30日以降に買収した施設に関する無形資産に関する償却費用と，2021年9月30日までの9カ月間に完了した買収で2022年丸9カ月の償却費用が確認されたためである
利子支出
2022年9月30日までの9カ月間の利息支出は1720万ドルだったが、2021年同期は1490万ドルと230万ドル増加した。この増加は、前年同期と比較して、2022年9月30日までの9カ月間の平均借入金の増加および金利上昇によるものである。
2022年9月30日までの9ヶ月間の私たちの債務の加重平均金利は3.18%ですが、2021年9月30日までの9ヶ月の加重平均金利は3.14%です。また、2022年9月30日現在、私たちの債務の加重平均金利と期限は3.90%と4.18年です。
売却投資性物件の未計上収益
2022年9月30日までの9カ月間、販売投資性物件の未計上収益は1，140万ドルだったが、2021年同期は1，290万ドルと150万ドル減少した.
投資性物件の売却益
2022年7月、同社はテネシー州ゲルマンタウンにある医療オフィスビルを売却し、1790万ドルの毛収入を獲得し、約680万ドルの収益を得た。2021年9月30日までの9ヶ月間、同社は何の売上もなかった。
純収入
2022年9月30日までの9カ月間の純収入は1820万ドルだったが、2021年同期は1290万ドルと530万ドル増加した.
資産と負債
2022年9月30日と2021年12月31日まで、私たちの主要資産は不動産投資を含み、純額はそれぞれ13億ドルと12億ドルだった。2022年9月30日までの9ヶ月間、14件の買収を完了した。2022年9月30日と2021年12月31日まで、私たちの流動資産は主に現金と現金等価物および制限現金からなり、それぞれ1360万ドルと1280万ドルです。
2022年9月30日現在、私たちの現金と現金等価物および制限的な現金残高は、2021年12月31日現在の1280万ドルから1360万ドルに増加した。これは、主に、私たちの信用手配借款、投資物件を売却して得られた純収益、ATM株式発行から受け取った純収益、および経営活動によって提供された現金純額が、不動産の購入と私たちの普通株と優先株主および私たちの運営パートナーのOP単位とLTIP単位の所有者に配当金を支払う資金の一部によって相殺されたためである
-35-
カタログ表
2022年9月30日現在、私たちの総負債は2021年12月31日現在の6兆259億ドルから7兆422億ドルに増加しており、これは主に未返済純借入金が増加しているが、一部はデリバティブ負債残高の減少によって相殺されている。
流動性と資本資源
一般情報
短期(最大12ヶ月)の流動性要件には
| ● | 未済債務の利息支出と予定元金支払い |
| ● | 一般的で行政的な費用 |
| ● | 不動産経営費 |
| ● | 財産の買い入れ |
| ● | 我々の運営組合では，我々の普通株と優先株株主およびOP単位とLTIP単位所有者に分配する； |
| ● | 資本とテナントの改善。 |
2022年には、未済債務の元金と利息、または未済債務の元金と利息、地上と運営リース費用の支払いを約束する資本が義務化されます。しかも、2022年9月から、私たちの優先株は私たちによって償還されることができる。私たちの優先株の清算優先権は7760万ドルで、もし私たちが全額償還を決定したら、私たちはこの金額と費用と支出を支払うことを要求されます
私たちの長期(12ヶ月を超える)流動資金需要には、主に買収、資本および物件テナント改善、予定債務満期日、一般および行政費用、運営費用、分配に必要な資金の支払いが含まれている。2022年以降、私たちは、未済債務の元金と利息の支払い、または未済債務の元金と利息、地上および運営リース費用の支払いを約束する資本義務があります
私たちは様々な内部と外部源を通じて、資金フローの運営、債務融資、追加の株式証券の売却、追加物件の買収に関連する運営単位の発行、選りすぐりの物件処分、資本再編取引の収益など、私たちの短期的かつ長期的な流動性需要を満たす予定だ。
流動性内部源
私たちの主な内部流動資金源には、資金フローの運営と資産処分と資本再編取引の収益が含まれています
流動性外部源
私たちの主な外部流動資金源には、株式発行から受け取った純収益、追加物件の買収に関連する発行運営単位、および私たちの信用手配下の借入金や担保付き定期融資を含む債務融資が含まれています
株式発行
2022年9月30日までの9カ月間、会社は1株17.15ドルの平均発行価格で60万株の普通株を発行し、1030万ドルの総収益を得た。2022年第3四半期に、私たちはATM計画に基づいて普通株式を発行しませんでした。
債務融資
信用手配私たちの信用計画には、(I)3.5億ドルの定期融資A、(Ii)1.5億ドルの定期融資B、および(Iii)4億ドルのRevolverが含まれている。信用ローンの仕組みには5億ドルのアコーディオン機能も含まれている。2022年11月1日現在、信用手配下での未使用借入金能力は2兆438億ドルである。2022年8月1日から、ロンドン銀行間の同業借り換え金利に基づく金額
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カタログ表
信用手配下の未返済金はすでにSOFRに基づく金利に変換され、期限SOFRプラス10ベーシスポイントの相関利差調整、及び信用手配に基づく現在の定価グリッドの借入利差に相当する。
信用手配は、無担保融資であり、期限(I)4年(2022年8月1日から)、(Ii)定期融資A(2021年5月3日から)5年、および(Iii)定期融資B 5年5カ月
改訂された信用手配によると、著者らは複数の財務契約を遵守しなければならない。その中には、(I)各財政四半期が終了した時、(I)最高総合無担保レバー率は60%未満であり、(Ii)最高総合担保担保レバー率は30%未満であり、(Iii)最高総合担保追加権レバー率は10%未満であり、(Iv)最低固定料金カバー率は1.50：1.00であり、(V)最低無担保資本カバー率は1.50：1.00である。(Vi)最高総合レバレッジ率は60%を下回っており、(Vii)最低純資産は5.73億元であり、2022年3月31日以降に配株により調達された全純収益の75%を加えた。経営陣は、2022年9月30日現在、信用手配に含まれるすべての金融·非金融契約を遵守しているとしている。
他の固定債務2022年9月30日まで、5840万ドルの支払手形総額があります。この債務は4種類の道具で構成されている。
ヘッジ工具会社です同社には6つの金利スワップと9つの長期開始金利スワップがあり、その金利リスクを管理するために使われている。これらのドロップの説明は以下のとおりである
定期ローンAスワップ
2022年9月30日現在、会社のすべての6つの金利交換は定期融資Aに関連しており、これらの交換の名目価値は3.5億ドルで、うち1.5億ドルは2023年8月に満期になり、残りの2億ドルは2024年8月に満期になる。また、当社には5つの長期開始金利スワップがあり、定期ローンAの既存金利スワップ満期日に発効します。これらの長期開始スワップの満期日はいずれも2026年4月であった。現在、定期融資Aは定期融資AのSOFR部分を2023年8月まで1.91%に固定している。その後、2023年8月から2024年8月まで、定期融資AのSOFR部分は1.61%に固定される。最後に、2024年8月から2026年4月まで、定期融資AのSOFR部分を1.45%に固定する
定期融資Bスワップ
2022年8月2日、当社は定期融資Bに関する長期開始金利スワップを4件締結し、名目価値は1.5億ドルで、2022年10月1日から、2028年1月までの定期融資BのSOFR部分を2.54%に固定した。
固定債務総額それは.2022年9月30日現在、同社の固定債務総額は5.584億ドルで、その金利交換と現在のレバレッジに基づいて、加重平均金利は3.75%である。2022年9月30日までの会社固定債務の加重平均期限は4.0年。同社の長期スワップ構造により、固定債務の加重平均金利は今後数年で改善される。会社の現在のレバレッジ率によると、会社の固定債務の加重平均金利は2023年には約3.67%、2024年には3.50%、2025年には3.43%に低下する見通しだ
キャッシュフロー情報
2022年9月30日までの9カ月間、経営活動が提供した純現金は5820万ドルだったが、2021年同期は5170万ドルだった。2022年期間の増加は主に減価償却と償却費用の増加および純収入の増加によるものであるが，2021年同期と比較して投資性財産の一部売却益と非現金LTIP補償費用の減少によって相殺される。
2022年9月30日までの9カ月間の投資活動用純現金は1兆358億ドルだったが、2021年同期は1兆667億ドルだった。2022年期間の減少の要因は、2021年同期に比べて不動産投資活動が減少したが、一部は売却投資性物件の純収益によって相殺されたことである。
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カタログ表
2022年9月30日までの9カ月間、融資活動が提供した純現金は7840万ドルだったが、2021年同期は1兆162億ドルだった。2022年期間の減少は主に株式発行から受け取った収益の減少によるものだが、私たちの信用手配の純借款部分によって相殺されている。
非公認会計基準財務指標
経営陣はある非公認会計基準財務指標は会社の経営業績の有用な補充指標であると考えている。非GAAP財務計量は、一般に、財務業績、財務状態、またはキャッシュフローを測定するための財務計量として定義されるが、GAAPから決定された最も比較可能な計量においてそのように調整されない金額は含まれていないか、または含まれていない。経営陣はこれらの測定基準もREIT業界と業界アナリストがREITsを評価するための最も主要な測定基準の一つであると考えているため、同社は非GAAP財務測定基準を報告した。これらの理由から、経営陣は、これらの非公認会計基準の財務措置を開示し、議論することが適切であると考えている。以下は，経営陣が会社の業務に関連して投資家に有用であると考えている非GAAP財務指標の記述と，これらの指標と最も直接比較可能なGAAP財務指標との協調である。
すべての不動産会社が同じ定義を使用しているわけではないため、本稿で提案した非公認会計基準財務計量は必ずしも他の不動産会社が提案したものと同じであるとは限らない。これらの評価基準は純収益の代替品と見なすべきではなく、会社の財務業績の指標と見なすべきではなく、会社の流動性の経営活動のキャッシュフローを評価する代替指標と見なすべきでもなく、会社のすべての需要を満たすために十分なキャッシュフローがあることを示すとは限らない。経営陣は、会社の歴史的総合経営業績をより明確に理解するためには、簡明な総合財務諸表や本四半期報告10-Q表の他の部分に含まれる経営純収入と現金流量とともに審査すべきであると考えている。
運営資金と調整後の運営資金
運営資金と調整後の運営資金はアメリカ証券取引委員会規則が指す非公認会計基準財務措置である。当社ではFFOとAFFOはその経営業績を測る重要な補完指標であると考え，証券アナリスト，投資家，その他の関係者はREITsを評価する際にFFOをよく使用しており，その多くのREITsは業績報告時にFFOを採用していると考えられる。
全米不動産投資信託協会(“NAREIT”)の定義によると、FFOとは、OP単位とLTIP単位の非持株権益を持つ前の公認会計基準で計算された純収益または損失を除いて、売却財産や非常プロジェクトの収益(または損失)を含まず、優先配当金を減算し、不動産に関する減価償却と償却(発行コストの償却と償却市場の賃貸上と下の償却を含まない)、および合併していない組合企業と合弁企業を調整した後の純収益または損失を指す。FFOには不動産関連の減価償却や償却(債務発行コストを含まない償却および市場賃貸償却費用の高さとそれ以下)が含まれていないため、会社はFFOが業績測定基準を提供していると考え、期間と比較した場合、入居率、賃貸料、運営コスト、開発活動および利息コストの傾向が運営に与える影響を反映し、最も近いGAAP測定基準、純収益または損失からすぐには現れない視点を提供している。
AFFOは多くの投資家やアナリストが使用する非GAAP指標であり，行われている不動産運営を反映しないプロジェクトの影響を除去することで，不動産会社の経営業績を評価している。経営陣は、FFOのNAREIT計算を修正することでAFFOを計算し、ある現金と非現金プロジェクト、およびいくつかの日常的かつ非日常的な項目を調整する。当社にとって、これらのプロジェクトには、経常的な買収と処分コスト、債務返済損失、経常的な繰延賃貸料収入、経常的株式補償支出、市場賃貸よりも高いと低い経常的償却、債務発行コストの経常的償却、経常賃貸手数料、その他の項目がある。
経営陣は，FFOに加えて，AFFOを報告することは，投資界が会社の経営実績を比較して評価する際に使用される有用な補完措置であると考えている
-38-
カタログ表
2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月の純収入とFFOとAFFOの入金は以下の通り
|
| ||||||||||||
9月30日までの3ヶ月間 |
| 9月30日までの9ヶ月間 | |||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 |
| |||||
(監査を受けておらず、1株当たり及び単位金額を除いて、千である) | |||||||||||||
純収入 | $ | 10,029 | $ | 5,368 | $ | 18,148 | $ | 12,855 | |||||
減算：優先株式配当金 |
| (1,455) |
| (1,455) |
| (4,366) |
| (4,366) | |||||
減価償却および償却費用 | 14,387 | 11,915 | 41,547 | 34,140 | |||||||||
投資性物件の売却益 | (6,753) | — | (6,753) | — | |||||||||
FFO | $ | 16,208 | $ | 15,828 | $ | 48,576 | $ | 42,629 | |||||
市価より高い賃貸を償却し，純額 |
| 221 |
| 173 |
| 735 |
| 318 | |||||
直線繰延賃貸料収入 |
| (1,018) |
| (1,369) |
| (3,245) |
| (4,147) | |||||
株に基づく報酬費用 |
| 1,039 |
| 1,241 |
| 3,615 |
| 4,568 | |||||
償却債務発行コストその他 |
| 571 |
| 538 |
| 1,600 |
| 1,468 | |||||
買い入れ前費用 |
| 112 |
| 18 |
| 242 |
| 146 | |||||
AFFO | $ | 17,133 | $ | 16,429 | $ | 51,523 | $ | 44,982 | |||||
普通株主1株当たり純収益を占めるべきである−基本収益と希釈後収益 | $ | 0.12 | $ | 0.06 | $ | 0.20 | $ | 0.13 | |||||
1株と単位FFO | $ | 0.23 | $ | 0.23 | $ | 0.70 | $ | 0.67 | |||||
1株当たりと単位AFFO | $ | 0.25 | $ | 0.24 | $ | 0.74 | $ | 0.71 | |||||
加重平均未償還株式と単位−基本と希釈− |
| 69,725 |
| 68,109 |
| 69,554 |
| 63,179 | |||||
加重平均未償還株式と単位数： | |||||||||||||
加重平均普通株式 |
| 65,518 |
| 64,204 | 65,443 | 59,398 | |||||||
加重平均演算単位 |
| 1,668 |
| 1,707 | 1,669 | 1,741 | |||||||
加重平均LTIP単位 |
| 2,539 |
| 2,198 | 2,442 | 2,040 | |||||||
加重平均未償還株式と単位−基本と希釈− |
| 69,725 |
| 68,109 |
| 69,554 |
| 63,179 | |||||
不動産未計上利息、税項、減価償却及び償却の利益(EBITDARE及び調整後EBIDARE)
会社計算EBITDA注意してくださいNAREITが策定した基準に基づいてEBITDAを定義する注意してください公認会計原則に減価償却及び償却、利息支出、投資物件の売却損益及び減価損失(誰が適用されるかに応じて)を加えて純収益又は損失を計算する。会社定義調整後のEBITDA注意してくださいEBITDAとして注意してください非現金株補償費用、市場賃貸に関する非現金無形償却、買収前費用、その他の正常化項目を加えた。経営陣がEBITDAを考える注意してください調整後のEBITDA注意してくださいこれらの措置は、管理層、投資家、および私たちの現在と潜在的な債権者が、私たちの核心経営業績と私たちの債務返済能力を評価し、比較することができるように、より多くの情報を提供するために非常に重要だ。
-39-
カタログ表
純収益とEBITDAの入金注意してください調整後のEBITDA注意してください2022年9月30日と2021年9月30日までの3ヶ月と9ヶ月の状況は以下の通りです
9月30日までの3ヶ月間 | 9月30日までの9ヶ月間 | |||||||||||
2022 |
| 2021 | 2022 |
| 2021 |
| ||||||
(監査を受けておらず、千の計で) | ||||||||||||
純収入 | $ | 10,029 | $ | 5,368 | $ | 18,148 | $ | 12,855 | ||||
利子支出 |
| 6,963 |
| 4,830 |
| 17,166 |
| 14,887 | ||||
減価償却および償却費用 | 14,415 | 11,942 | 41,630 | 34,222 | ||||||||
投資性物件の売却益 | (6,753) | — | (6,753) | — | ||||||||
EBITDA注意してください | $ | 24,654 | $ | 22,140 | $ | 70,191 | $ | 61,964 | ||||
株に基づく報酬費用 | 1,039 | 1,241 | 3,615 | 4,568 | ||||||||
市価より高い賃貸を償却し，純額 |
| 221 |
| 173 |
| 735 |
| 318 | ||||
買い入れ前費用 |
| 112 |
| 18 |
| 242 |
| 146 | ||||
調整後EBITDA注意してください | $ | 26,026 | $ | 23,572 | $ | 74,783 | $ | 66,996 | ||||
第3項は市場リスクに関する定量的かつ定性的開示である。
市場リスクには、金利、外貨為替レート、商品価格、株価、その他の市場敏感ツールに影響を与える市場変化によるリスクが含まれる。私たちの業務と投資目標を追求する際に、私たちが直面する主な市場リスクは金利リスクであると予想される。
私たちは金利変化の影響を受けるかもしれませんが、主に医療施設の買収のための債務であり、信用手配による借金を含めています。以下の分析は、選定された市場金利変化に対する我々の変動金利金融債務の価値の敏感性を示している。選択された変化範囲は、1年以内に合理的に起こりうる変化に対する私たちの見方を反映している。
2022年9月30日現在、Revolver(未償却債務発行コストを差し引く)によると、1兆447億ドルの未ヘッジ借款が変動金利で利上げされている。私たちの信用スケジュールの詳細な議論については、“経営陣の財務状況や経営結果の議論と分析--流動性と資本資源”を参照されたい。2022年9月30日現在、変動金利借入金を返済していないSOFRは2.87%である。仮に我々の可変金利債務額が増加しないと仮定し，SOFRが200ベーシスポイント増加すれば，我々のキャッシュフローは毎年約290万ドル減少する.仮に我々の可変金利債務額が増加しないと仮定し，SOFRが200ベーシスポイント減少すれば，我々のキャッシュフローは毎年約290万ドル増加する
我々の金利リスク管理目標は、金利変化が収益やキャッシュフローに及ぼす影響を制限し、全体の貸借コストを低減することである。私たちの目標を達成するために、私たちは固定金利や変動金利でお金を借りることができる。参照してください“経営陣の財務状況と経営結果の検討と分析−流動性と資本資源−ヘッジツール−私たちの金利スワップの説明を得るために。
私たちは将来の借金の金利リスクを軽減するために、金利交換と上限を含む追加の派生金融商品を締結するかもしれない。私たちは投機目的のためのデリバティブ取引をしないつもりだ。
金利の変化に加えて、私たちの投資価値は、現地や地域の経済状況の変化やテナント/事業者や借り手の信用状況の変化に応じて変動し、必要に応じて債務の再融資を行う能力に影響を与える可能性があります。
項目4.制御とプログラム
情報開示制御とプログラムの評価
我々は、取引法第13 a-15(E)及び15 d-15(E)条に規定する開示制御プログラム及びプログラムを維持し、取引法に基づいて米国証券取引委員会に提出又は提出された報告において開示を要求する情報が、米国証券取引委員会規則及び表が指定された期間内に記録、処理、集計及び報告され、情報を蓄積し、最高経営者及び財務官を含めて適宜管理層に伝達し、必要な開示に関する決定を速やかに行うことを目的としている。最高経営責任者と最高財務責任者は
-40-
カタログ表
取引法第13 a-15条(B)によると、2022年9月30日までの開示制御及び手続。この評価に基づいて、我々のCEOおよび最高財務官は、本報告がカバーする期間が終了するまで、会社の開示制御および手続きが有効であり、私たちの定期的な米国証券取引委員会の届出文書に含まれなければならない情報が、米国証券取引委員会規則および表に指定された期間内に記録、処理、まとめ、報告されることを保証するために有効であると結論した。
私たちの経営陣は、私たちの最高経営責任者やCEOを含めて、私たちの開示制御や手続き、または私たちの内部統制がすべてのミスやすべての詐欺を防ぐことを期待していません。発想や動作がどんなに良くても、絶対的な保証ではなく、合理的な保証しか提供できず、制御システムの目標が実現されることを確保する制御システム。また，制御システムの設計は，資源制約が存在し，そのコストに対する制御の利点を考慮しなければならないという事実を反映しなければならない.すべての制御システムに固有の限界があるため，どの制御評価もわが社内のすべての制御問題や不正事件(あれば)が検出されていることを絶対に保証することはできない.
財務報告の内部統制の変化
私たちが最近完成した財政四半期内に、私たちは財務報告の内部統制に何の変化もなく、これらの変化は私たちの財務報告の内部統制に大きな影響を与えたり、合理的になったりする可能性がある。
第二部その他の資料
項目1.法的訴訟
吾等はいかなる係属中の法律手続又は訴訟にも触れておらず、吾等の知る限り、吾等の財務状況又は経営業績に重大な悪影響を及ぼすいかなる訴訟、又は吾等のいかなる物件もその影響を受けることを考慮している政府当局は何もない。時々、私たちは正常な業務過程での私たちの運営に起因するクレームに関する訴訟に巻き込まれる可能性がある。将来起こるこれらのことは、個別的にも全体的にも、私たちの将来のどの時期の財務状況や経営業績に大きな悪影響を与えることは保証されません。
第1 A項。リスク要因
2022年9月30日までの9カ月間、第1 A項で開示されたリスク要因に大きな変動はなかった。我々が2022年3月1日に米国証券取引委員会に提出した2021年12月31日現在の10−K表年次報告におけるリスク要因
第二項株式証券の未登録販売及び収益の使用
ない。
項目3.高級証券違約
ない。
プロジェクト4.鉱山安全情報開示
適用されません。
項目5.その他の情報
ない。
-41-
カタログ表
項目6.展示品
(a)陳列品
証拠品番号： |
| 説明する |
3.1 | Global Medical REIT Inc.の再記述条項(本明細書は、会社が2018年8月8日に米国証券取引委員会に提出したForm 10-Q報告書の添付ファイル3.1を参照することによって本明細書に組み込まれる)。 | |
3.2 | 2019年8月13日に採択された“ユニバーサル医療不動産投資信託基金定款”の第3回改正·再改訂(2019年8月14日に米国証券取引委員会に提出された会社の現在の報告書8-K表の添付ファイル3.2を参照して編入)。 | |
4.1 | 普通株式サンプル(2016年6月15日に米国証券取引委員会に提出された会社S-11/A表登録説明書添付ファイル4.1を参照して本明細書に組み込む)。 | |
4.2 | 7.50%Aシリーズ累積償還可能優先株証明書サンプル(本明細書では、会社が2017年9月14日に米国証券取引委員会に提出した8-K表の添付ファイル4.1を参照して本明細書に組み込む)。 | |
10.1 | 2022年8月1日にGlobal Medical REIT L.P.，Global Medical REIT Inc.，保証人であるいくつかの付属会社，行政代理であるモルガン大通銀行および貸手であるいくつかの銀行，金融機関と他の実体との間で締結された第2次改正と再署名された信用協定の第1号改正案(本稿では，2022年8月3日に米国証券取引委員会に提出された当社の現在の8−K報告書の添付ファイル10.1を参照して編入)。 | |
31.1* | “証券取引法”は、1934年に公布された証券取引法第13 a-14(A)及び15 d-14(A)条に基づいて発行された首席執行幹事証明書に基づいて、サバンズ-オキシリー法第302節に基づいて可決された。 | |
31.2* | 2002年サバンズ-オキシリー法第302節で可決された1934年の証券取引法第13 a-14(A)及び15 d-14(A)条に基づいて発行された首席財務及び会計幹事証明書。 | |
32.1** | 2002年サバンズ·オキシリー法第906節で可決された“米国法典”第18編1350条による首席執行幹事及び首席財務·会計幹事の認証。 | |
101.INS * | XBRLインスタンスドキュメントを連結する | |
101.SCH * | イントラネットXBRL分類アーキテクチャ | |
101.CAL * | イントラネットXBRL分類計算リンクライブラリ | |
101.DEF * | イントラネットXBRL分類定義リンクライブラリ | |
101.LAB * | XBRL分類ラベルLinkbaseを連結する | |
101.PRE * | イントラネットXBRL分類プレゼンテーションリンクライブラリ | |
104 | 表紙対話データファイル(イントラネットXBRL文書に埋め込まれ、添付ファイル101に含まれる) |
* | 本局に提出します。 |
** | 手紙で提供する。改正された1934年証券取引法第18条については、このような証明は提出されたとみなされてはならない。 |
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カタログ表
サイン
1934年の証券取引法の要求によると、登録者はすでに正式に本報告を正式に許可した署名者がそれを代表して署名することを促した。
ユニバーサル医療不動産投資信託基金会社です。 | ||
日付：2022年11月4日 | 差出人： | /s/ ジェフリー·M·ブヒ |
ジェフリー·M·ブヒ | ||
行政総裁(首席行政幹事) | ||
日付：2022年11月4日 | 差出人： | /s/ ロバート·J·キルナン |
ロバート·J·キルナン | ||
首席財務官(首席財務·会計幹事) |
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