EX-4.1

$25，000，000 5.43センチ高級債券、Aシリーズは、2032年12月1日に満期になります

$15，000，000 5.43センチ高級債券、Bシリーズ、2033年2月15日満期

$35，000，000 5.53センチ高級債券、Cシリーズは、2035年2月15日に満了します

添付ファイル1-A形式5.43%高級手形、Aシリーズ、2032年12月1日満期

添付ファイル1-B形式5.43%高級手形、Bシリーズ、2033年2月15日満期

添付ファイル1-C-5.53%高級手形のフォーマット、Cシリーズ、2035年2月15日満期

$25，000，000 5.43センチ高級債券、Aシリーズは、2032年12月1日に満期になります

$15，000，000 5.43センチ高級債券、Bシリーズ、2033年2月15日満期

$35，000，000 5.53センチ高級債券、Cシリーズは、2035年2月15日に満了します

ウィスコンシン州のマディソンガス電気会社(以下、“会社”と略す)は、本契約末に出現した各買い手(それぞれが“買い手”、および共通の“買い手”)と次のように合意した

同社は、(A)元金総額25，000，000ドルの5.43%Aシリーズ優先債券(“Aシリーズ債券”)の発行と販売を許可し、2032年12月1日に満期となる。(B)2033年2月15日に満期となった5.43%Bシリーズ高級債券元金総額15，000，000ドル(“Bシリーズ債券”)及び(C)2035年2月15日に満期となった5.53%Cシリーズ高級債券元金総額35，000，000ドル(“Cシリーズ債券”は、A系債券及びB系債券とともに、“債券”という言葉は、第13条に代えて発行された当該等債券を含む)。付記は、添付ファイル1−A、添付ファイル1−B、および添付ファイル1−Cにそれぞれ列挙されたフォーマットを基本的に採用すべきである。本プロトコルで使用されるいくつかの大文字用語および他の用語は、別表Bにおいて定義されており、他の説明がない限り、参照される“添付表”または“添付ファイル”は、本プロトコルに添付される添付表または添付ファイルである。

本契約条項および条件の規定の下で，当社は成約時に名将ごとにチケットを購入する買手にチケットを発行および販売するが，その1人あたりの買手は3節で規定した成約日に当社に本シリーズのチケットを購入し，元本金額は別表A内の買手の氏名と対向するところで指定し，購入価格は元本金額の100%とする.買い手の本契約項の下の義務は、連帯義務ではなく、いくつかの義務であり、任意の他の買い手が本契約項の下のいかなる義務を履行しないかについては、買い手は誰に対してもいかなる責任も負わない。

本協定の署名日は2022年11月1日(“実行日”)である。各買い手が購入する債券の売買は、シカゴ時間60601午前10：00にイリノイ州シカゴ西バク通り77号Greenberg Traurig，LLPのオフィスで行われ、取引時間は以下の通りである：(I)Aシリーズ債券の販売と購入は2022年12月1日(“第1回終了”)で行われ、(Ii)Bシリーズ債券とCシリーズ債券の販売と購入は2月28日に行われる。2023年(“第2収市”および第1収市および第2収市をそれぞれ“収市”と呼ぶ)、あるいはその後に当社が買い手と協定可能な他の営業日となる。成約のたびに、当社は、成約当日にその買い手名義(またはその代名人の名義)に登録された一連のチケット(または買い手が要求する額面が少なくとも250，000ドルの一連のチケットの数)の単一チケットの形態で、その買い手がその成約当日に購入するために、適用される買い手毎に交付する。買い手が会社またはその注文に購入価格金額の即時利用可能な資金を渡し、会社の口座の即時利用可能資金をウィスコンシン州マディソンミフリンストリート22番地にある大通銀行の口座番号xxx-xxx-xxx 53703に電信為替で送金した。ABA#xxx xxx；貸方はマディソンガス電気です。もし成約の日に，会社が本第3項の規定に従って当該成約時に購入した手形をいかなる買手に入札しなかったか，又は第4条に規定するいかなる条件も買い手が満足する程度に達しなかった場合は，その買手はその選択しなければならない, 本プロトコルの下のすべての他の義務は解除されるが、そのために、買い手がこのような違約または違約によって享受する可能性のあるいかなる権利も放棄しない。

買い手は、成約のたびに購入して買い手に売却するチケットを支払う義務があり、成約前または成約時に以下の条件を満たし、買い手を満足させることが条件である

4.1節.陳述と保証。本契約における会社の陳述および保証は、実行日および成約時に正しいべきである(所与の日のみで行われる陳述または保証は含まれておらず、この場合、その陳述または保証は、その日のみが正しい)。しかし、結審については、会社は署名日後であるが、結審前に付表5.4、5.5および/または5.15を増減させることを許可されなければならない(ただし、ここではどのような添付表の任意の言及についても、このように修正されたこの付表の提出とする必要がある)、(A)会社が結審前に5つの営業日以上に買い手に付表に関する更新コピーを提供しなければならない限り、(B)は付表5.4および5.5に属する。(C)発効後、債券の発行及び販売の直後に、当社は、本協定を遵守しなければならないが、第10条に限定されない。上記の規定にもかかわらず、当社は、本協定に基づいて高級船員証明書を交付する必要はない

署名日に別表5.15に並ぶ任意の融資手配や協議の下での引き出しが存在しているか、または正常業務運営中の未償還商業手形毎の変動が存在することについて(ただし(I)未償還商業手形および(Ii)署名日に別表5.15の融資手配の下に並列に存在する任意の借入金の総額は、当該等の融資手配下の負担総額を超えてはならない)。

4.2節.性能；デフォルト値なし。会社は、本合意において、成約前または成約時および実行日から成約までのすべての合意および条件を履行し、遵守しなければならない(本合意の目的のために、第9条および第10条は実行日から適用されると仮定する)。署名日から成約まで，手形の発行および売却(および第5.14節で予想されるその収益の運用)が発効する前および後には，違約や違約イベントの発生や継続はない.

(A)上級乗組員証明書。会社はすでにその買い手に成約日の高級者証明書を提出し、第4.1、4.2と4.9節で規定した条件が満たされたことを証明した。

(B)秘書証明書.当社は、その秘書又はアシスタント秘書の証明書を買い手に交付し、日付は成約日であり、添付の決議及び許可、署名及び交付手形及び本協定に関連する他の会社の手続きを証明しなければならない。

4.4節.大弁護士の意見です。買い手は、買い手が満足する形式と実質的な意見を受け取るべきであり、その日付は、成約の日(A)ウィスコンシン州会社の弁護士Stafford Rosenbaum LLPおよびニューヨーク特別弁護士Sidley Austin LLPからであり、添付ファイル4.4(A)に記載された事項に関連し、買い手またはその弁護士が合理的に要求する可能性のある取引に関する他の事項(会社は弁護士が買い手にこのような意見を提供することを指示する)および(B)買い手がそのような取引に関連する特別弁護士Greenberg Traurig，LLPを含む。基本的には添付ファイル4.4(B)に規定された形式を採用し，買い手が合理的に要求する可能性のある当該などの取引に関する他の事項をカバーする.

第四十五条。法律で許可されている購入などを適用する。取引が完了した日に、買い手が手形を購入する場合は、(A)買い手が所在する各司法管区の法律及び法規の許可を得なければならず、保険会社による有限投資を許可しない条項(例えば、ニューヨーク保険法第1405(A)(8)条)の制限を受けず、特定の投資性質の制限を受けず、(B)適用される法律又は法規(取締役会のT、U又はX法規を含むがこれらに限定されない)に違反しない

(C)任意の適用される法律または法規に従って、買い手に任意の税金、罰金、または法的責任を負わせることはなく、これらの法律または法規は、本合意日には発効しない。買手が要求を出した場合，買手はすでに役人証明書を受信し，買手が合理的に指定可能であることを証明し，買手が購入を許可するかどうかを決定できるようにする.

第4.6条。他の債券を売却する。市を受け取ると同時に、当社は別表Aに示す収市時に購入した手形を他の買い手に販売し、もう一人の買い手はその手形を購入しなければならない。二次収市に属する場合は、第一次収市(別表Aに示すように)に発行された手形はすべて発行される。

第四十七条。特別法律顧問費用の支払い。第15.1節に規定することを制限することなく、当社は、執行日又は前に4.4節に記載した買い手特別弁護士の合理的な費用、料金及び支出を支払わなければならない。その金額は、少なくとも関連日の前の営業日に当社に提出された当該等の弁護士の声明に反映されなければならない。

第四十八条。個人配給番号。各一連のチケットについて、CUSIPグローバルサービスのPPN CUSIP単位(SVOと連携)によって発行された個人販売番号が取得されなければならない。

第四十九条。会社構造の変化。当社は、別表5.5に示す最近の財務諸表の公表日後のいつでも、その登録成立又は組織の司法管轄権を変更してはならない、又は任意の合併又は合併に参加し、又は任意の他の実体の全部又は任意の主要部分の負債を相続してはならない。

4.10節目。資金使用説明。買い手は、取引終了前の少なくとも5営業日前に、担当官が会社の短冊を用いて署名した書面指示を受け、(I)譲受行の名称及び住所、(Ii)譲受行のABA番号及び(Iii)手形購入価格が入金される口座名及び番号を含む第3節に規定する情報を確認し、当該口座は、閉鎖日の少なくとも5営業日前に完全に開設され、第4.10節の規定により少額預金を受けることができる。資金領収書の確認を担当する会社の担当者の電話番号とメールアドレスです。買い手1人は権利はあるが当社に書面通知(電子メールで可能)を通知した後、成約の2営業日前に書面指示で決定された口座に少額預金(51.00ドル未満)を渡すことを選択する義務はない。買い手が少額保証金を交付する場合、担当官は成約前に買い手からの電話を通じて買い手に少額保証金の領収書と金額を口頭で確認しなければならない。当社は小額金の金額を返金する責任はありませんし、小額を買い手が購入した手形の価格を相殺する責任もありません。1人以上の購買員が要求を出した場合，会社の識別可能な担当者は1回のライブビデオ会議で書面指示を確認しなければならない

4.11節目。法律手続きと書類。本プロトコルで意図される取引に関連するすべての会社の手続きおよび他の手続き、ならびにそのような取引に関連するすべての文書および文書は、買い手およびその特別弁護士が合理的に満足するようにしなければならず、買い手およびその特別弁護士は、買い手または特別弁護士が合理的に要求する可能性のあるすべての関連文書の対応する正本または認証されたまたは他のコピーを受信しなければならない。

当社は、買い手が署名した日からと締め切りの日に、買い手が署名した日から、買い手ごとに表示し、保証します

5.1節.組織；権力と権威。当社は、その登録司法管轄区の法律に基づいて成立し、有効な存在及び信用の良好な法団であり、外国法団の正式な資格を有し、かつ法律規定に基づいて当該資格を有する各管轄区は良好な信用を有する必要があるが、上記の資格又は信用を備えていない司法管区は、個別又は全体的に合理的に予想することにより重大な悪影響を与えることはない。当社は会社の権力及び権限を有し、賃貸方式で所有又は所有又は所有を主張する物件を所有し、その処理した業務及び現在の提案処理、本プロトコル及び手形の署名及び交付、及び本プロトコル及びその規定を履行する。

5.2節.授権など本協定及び手形はすでに当社のすべての必要な会社の行動によって正式に許可されたが、本協定は当社の法律、有効かつ拘束力のある義務を構成し、署名及び交付後、各手形は当社がその条項によって当社に対して強制執行できる法律、有効かつ拘束力のある義務を構成するが、このような強制執行は(I)に適用される破産、無力債務返済、再編、執行一時停止又は他の同様の影響を受けて債権者権利に対して普遍的に強制執行される法律及び(Ii)衡平法一般原則(当該等の強制執行能力が衡平法訴訟又は法律上考慮されているか否かにかかわらず)によって制限される可能性がある。

第五十三条。開示する。会社は、その代理人U.S.Bancorp Investments，Inc.を介して、本プロトコルで予定されている取引に関連する2022年10月の投資家プレゼンテーション(“プレゼンテーション”)を各買い手に提供した。本契約、当社又はその代表が本プロトコル及び付表5.3に記載した取引について買い手に交付する書類、証明書又はその他の書面、並びに付表5.5に記載されている財務諸表(本プロトコル、プレゼンテーション及び2022年10月27日までに各買い手に交付された書類、証明書又はその他の書面及び財務諸表を総称して“開示文書”と呼ぶ)は、全体的には、重大な事実に対する不実陳述、又はその内の陳述が当該等の陳述を行うことにより誤解されないように、いかなる必要な重大な事実も含まれていない。開示文書に開示されている以外は、2021年12月31日以来、財務状況、運営、業務に変化はない

又は当社又はその任意の付属会社の物件であるが、個別又は全体として、重大な悪影響を与えないことが合理的に予想される変更は除く。

5.4節.子会社の株式の組織と所有権。(A)付表5.4は、当社付属会社の完全及び正しいリストであり、各付属会社の正しい名称、その組織の司法管轄権、及び当社及び互いの付属会社が所有する各種類の株式又は類似権益の株式百分率を示す。

(B)付表5.4に示す当社およびその付属会社が所有する各付属会社のすべての発行済み持分または同様の権益が有効に発行され、十分に入金されており、評価する必要がなく、当社または他の付属会社が所有しており、何の保有権もない(別表5.4他の開示者を除く)。

(C)付表5.4に示す各付属会社は、その組織司法管轄区の法的妥当性に基づいて組織され、有効な存在及び信用の良好な法団又は他の法律実体であり、外国法人又は他の法人実体としての適切な資格を有し、法律規定において当該資格を有する各司法管轄区は良好な信用を有する必要があるが、上記の資格又は信用が不良でなければ、個別又は全体的に重大な悪影響を及ぼすことが合理的に予想されない司法管轄区は除外される。各付属会社は、会社または他の権力および許可を有し、所有または所有または賃貸方式で所有していると主張する不動産を賃貸方式で所有または保有し、その処理および現在処理しようとしている業務を処理する。

第五十五条。財務諸表署名日に、当社は各買い手に付表5.5に記載されている当社及びその付属会社の財務諸表コピーを交付しました。すべての上記財務諸表(関連付表及び付記を含む)は、各重大な面において、当社及びその付属会社が当該別表に指定された日の総合財務状況及び指定された各期間における総合経営業績及び現金流量を公平に記載し、付記記載者を除いて、当該等の財務諸表は、関連期間内に公認会計原則に従って作成されてきた(中期財務諸表に属する場合は、正常な年末調整を行わなければならず、かつ当該等の中期財務諸表は公認会計原則が要求するすべての付記開示を含んではならない)。当社及びその付属会社は、当該等の財務諸表に開示されているか、又は開示文書において他の方法で開示されているいかなる重大な負債も有していない。

第五十六条。法律·その他の文書などを守る当社が本契約および手形を署名、交付、履行することは、(I)違反、いかなる違約、違約を招くことはなく、または会社または任意の付属会社のいかなる財産にもいかなる留置権を生じることになります

(Ii)任意の裁判所の任意の命令、判決、法令または裁決の任意の条項、条件または規定と衝突または違反をもたらす任意の重大な契約、住宅ローン、信託契約、融資、購入または信用協定、賃貸借契約、会社定款または付例、または当社または任意の付属会社が、その制約または影響を受ける可能性のある任意の他の重大な合意または文書、(Ii)任意の裁判所の任意の命令、判決、法令または裁決の任意の条項、条件または規定と衝突または違反をもたらす、任意の重大な契約、住宅ローン、信託契約、融資、購入または信用協定、賃借契約、会社定款または附例、または当社または任意の付属会社がその制約または影響を受ける可能性のある任意の他の重大な合意または文書。当社又は任意の付属会社に適用される仲裁人又は政府当局、又は(Iii)当社又は任意の付属会社に適用される任意の法規又は他の規則又は任意の政府当局に適用される任意の規定に違反する。

第五十七条。政府の権限などです。当社は、本契約または手形の署名、交付または履行には、いかなる政府当局の同意、承認または許可も必要ではなく、いかなる政府当局にも登録、届出、声明(ウィスコンシン州公務員委員会の許可を除く)を登録する必要はありません。

第5.8条。訴訟；法規と命令を遵守する。(A)(I)第I部第1項“業務·環境”、第I部第3項“法律訴訟”、第II部第7項“経営陣の財務状況及び経営結果の検討及び分析−その他−ATC”及び第II部第8項“財務諸表及び補足データ−総合財務諸表付記”、2021年12月31日現在の会社年次報告Form 10−K(“2021 10−K報告”)脚注16 a及び16 b及び(Ii)第I部を除く。会社が2022年6月30日までのForm 10-Q四半期報告(“2022年6月30日10-Q報告”)では、第1項“財務諸表-連結財務諸表付記”脚注8 aと8 b第I部分第2項“経営陣の財務状況と経営結果の検討と分析--その他の事項であるATC”および第II部第1項“法律訴訟”は、いかなる訴訟、訴訟、調査または訴訟保留または会社に知られていない。当社または当社の任意の付属会社または当社または任意の付属会社の任意の財産に脅威または影響を与え、任意の裁判所または任意の種類の仲裁人の前で、または任意の政府当局の前で、または任意の政府当局によって提出され、個別または全体的に、合理的に重大な悪影響を及ぼすことが予想される。

(B)当社又は任意の付属会社(I)いかなる裁判所、仲裁人又は政府当局のいかなる命令、判決、法令又は裁決に違反していないか、又は(Ii)任意の政府当局(環境法、“米国愛国者法”又は第5.16節に記載された任意の他の法律及び法規を含むがこれらに限定されない)に違反する任意の適用法律、法令、規則又は規定に違反し、個別又は全体の違約又は違反は、合理的に予想されることに重大な悪影響を及ぼす。

5.9節目。税金です。当社の親会社MGE Energy，Inc.はすでに当社及びその子会社が任意の司法管轄区で提出しなければならないすべての所得税申告表を提出し、当該等納税表について証明されて支払うべき税金及び支払うべきすべての他の税金及び評価税をすべて支払っているが、当該等税及び評価税が満了及び納付しなければならない範囲内で、当該等の税金及び評価税を滞納する前に納付するが、以下の税項及び評価税を除く：(I)当該税金及び評価税の額は個別又は合計の重大又は合計の重大又は重大ではない

(Ii)当社または付属会社(所属状況に応じて)は、公認会計基準に基づいてその額、適用性または有効性について誠実に疑問を提起しており、当社または付属会社(状況に応じて)は、当該等の備蓄金について十分な備蓄を確立している。当社及びその子会社の連邦所得税負債が最終的に決定された(完了した監査又は発効した訴訟時効によるものであっても)、2017年12月31日までのすべての会計年度(この年度を含む)。

5.10節目。借約財産の所有権当社及びその付属会社は、それぞれの重大財産に対して良好かつ十分な所有権を有しており、第5.5節に示す最新の監査資産負債表に反映されているか、又は上記の日後に当社又は任意の子会社によって買収されたと主張するすべての当該財産(以下を除く)：(I)第5.5節に示される監査財務諸表に開示されている財務会計基準第46 R号に基づいて解釈され、可変利益実体の合併--第51号ARBの解釈の規定により特定の可変権益実体を合併する場合、又は(Ii)通常業務中に売却又はその他の方法で処分される場合を含む)。いずれの場合も、本プロトコルで禁止されている留置権の影響を受けないが、所有権および留置権に関する欠陥は除外され、これらの欠陥は単独または全体的に実質的な悪影響を与えない。すべての重大な賃貸契約は有効であり、すべての重大な方面で十分な効力と作用を持っている。

5.11節。免許·許可証など当社およびその子会社は、すべての重要なライセンス、ライセンス、特許経営権、ライセンス、特許、著作権、独自ソフトウェア、サービスマーク、商標および商品名または権利を所有しており、他人の権利と既知の衝突はありませんが、個別または全体が重大な悪影響を与えない衝突は除外します。

5.12節。ERISAを守る。(A)当社及び各ERISA連属会社は、すべての適用法律に従って各計画を運用及び管理しているが、重大な悪影響を及ぼすことが合理的に予想されていない不遵守を除外する。当社または任意のERISA関連会社は、ERISA第1章または第4章または“規則”に基づいて従業員福祉計画に関する処罰または消費税条項(ERISA第3条に定義されているような)にいかなる責任も負っておらず、または任意の合理的な予想が当社または任意のERISA関連会社がそのような責任を負うことをもたらすイベント、取引または条件、または会社または任意のERISA関連会社の任意の権利、財産または資産に任意の留置権を適用していない。この2つの場合は、“従業員補償及び補償方法”第1章又は第4章又は“規則”第430(K)節に基づいて、又は“従業員補償及び補償方法”第4068条に規定された任意の処罰又は消費税条項に基づいて、又は改訂計画に関連する担保権益を付与しても、個別又は全体に重大な悪影響を与えない債務又は留置権を除外する。

(B)各計画((1)多雇用主計画及び(2)第5.12(D)節に記載のいずれの計画も含まない)における福祉負債総額の現在値は、当該計画の最新の精算推定報告において資金調達目的のために規定されている精算仮説に基づいて、当該計画が最近終了した計画年度終了時に決定される。任意の単一計画の場合、その計画がそのような福祉負債に割り当て可能な資産の総現在価値は50，000，000ドルを超えず、すべての計画(5.12(D)節に記載された代表がカバーする任意の計画を除く)については、合計100，000，000ドル以下である。“福祉負債”という言葉はERISA第4001節に規定されている意味を有し、用語“現在値”および“現在値”はERISA第3節に規定されている意味を有する。

(C)当社およびそのERISA連属会社は、ERISA第4201条または4204条に基づいて、マルチ雇用主計画について負債の抽出(負担または抽出負債を必要としない)を招くことはなく、個別または全体的には、これらの計画が重大な悪影響を及ぼすことが合理的に予想される。

(D)当社及びその付属会社の予想退職後福祉債務(財務会計基準委員会会計基準編纂特集715-60に基づいて当社が最近終了した財政年度の最終日に決定し、守則第4980 B節に規定する持続保証範囲の負債を考慮しない)は、重大な悪影響を与えないか、又は2021年10-K報告第2部総合財務諸表付記11、2021年10-K報告第8項“財務諸表及び補足データ”又は6月30日総合財務諸表第1項第1項“財務諸表”付記5に開示されている。2022年10-Qレポート。

(E)本プロトコルの署名および交付および本プロトコル項目下のチケットの発行および販売は、ERISA第406条によって禁止されたいかなる取引も、または規則第4975(C)(1)(A)~(D)条に従って消費税を徴収することができる任意の取引には関連しない。当社が5.12(E)節の第1文で買手ごとに行った陳述は，その買手が6.2節でその買手が購入する手形の購入価格を支払うための資金源に関する陳述の正確さに基づいて行われる.

5.13節.会社は非公開で発行します。当社又は当社を代表して行動するいかなる者も、買い手及び11名以下の他の機関投資家以外のいかなる者にも、当該等の手形又は任意の類似証券を購入する任意の要約を売却又は募集していないか、又は11名以下の他の機関投資家と交渉又は協議して、当該手形又は類似証券を購入する任意の要約を求めておらず、各機関投資家は、当該手形を私的に販売して投資用途として使用している。当社又は当社を代表して行動するいかなる人も、手形の発行又は販売には、証券法第5節の登録要求又は司法管轄区域に適用される証券又は青空法律の登録要求に制限されるような行動をとることができない。

5.14節目。収益の使用；保証金規定。同社は、債券を売却して得られた金を一般会社用途に使用し、第5.16節で述べたすべての法律を遵守する。債券を売却して得られた金は、FRB理事会U規則に示される任意の保証金株式の購入または保有(12 CFR 221)のために直接または間接的に使用されてはならず、または、自社が上記取締役会X条(12 CFR 224)に違反しているか、または上記取締役会T規則に違反している任意のブローカーまたは取引業者に関連して、任意の証券を購入、携帯または売買してはならない(12 CFR 220)。保証金株は当社とその付属会社の総合資産価値の25%以下を占めており、当社は現在保証金株がその等の資産価値を25%以上占めることを意図していません。本節で用いる用語“保証金株”および“購入または携帯目的”は，Uルールがそれらに与える意味を持つべきである.

5.15節目。すでに債務がある。(A)付表5.15に記載されているものを除き、別表5.15には、会社及びその付属会社が2022年9月30日までのすべての未済債務の完全かつ正確なリスト(債務者及び債権者の記述、未償還の元本及び担保(あれば)及びその担保を含む)を示し、この日以来、第4.1節に基づいて上級者証明書により交付された更新された付表5.15に記載されている者を除き、会社又はその付属会社の債務の支払額、金利、債務返済資金、分割払い又は満期日に大きな変動はない。当社の信用協定による借入及び正常な業務過程で商業手形を発行する以外は。当社または任意の付属会社は、当社またはその付属会社の任意の債務の元本または利息を支払う上で違約はなく、当社または任意の付属会社の任意の未償還元金金額が50，000，000ドルを超える債務も、いかなる事件や条件も存在せず(または通知または時間の経過、または両方を兼ねている)1人以上の者は、その指定された満期日またはその正常に手配された支払日前に満了および対処することをもたらす。

(B)当社または任意の付属会社は、当社またはその付属会社の負債を証明するいかなる文書、それに関連する任意の合意または任意の他の合意(その定款または他の組織文書を含むがこれらに限定されない)に記載されている任意の条文、または表5.15に特別に示されない限り、当社またはその付属会社の負債を証明する文書に記載されている任意の条文、または他の方法で当社の負債金額に制限を加える任意の条文ではない。

5.16節.“外国資産規制条例”など(A)当社またはいかなる制御されたエンティティも封鎖された者ではなく、(Ii)その名称が出現したか、または将来的に国家制裁リストに出現する可能性があることが通知されたか、または(Iii)国連またはEUによる制裁の目標となっている。

(B)当社または任意の制御エンティティ(I)が違反していない、適用可能な米国経済制裁法律、反マネーロンダリング法または反腐敗法律に違反していることが発見されているか、または(Ii)当社によれば、いかなる米国経済制裁法律、反マネーロンダリング法、または反腐敗法律に違反する可能性があるため、任意の政府当局の調査を受ける。

(I)阻止された任意の人の獲得を表す資金を構成するか、または会社または任意の制御されたエンティティによって他の方法で直接または間接的に使用されること、(A)阻止された任意の投資または任意の取引または取引に関連し、(B)任意の目的は、任意の買い手が任意の米国経済制裁法律に違反することをもたらすか、または(C)他の方法で任意の米国経済制裁法律に違反すること、(Ii)任意の買い手が適用される反マネーロンダリング法に違反するために直接または間接的に使用されるか、または任意の買い手が任意の適用される反マネーロンダリング法に違反することをもたらす、(I)構成または構成または構成される。あるいは…

(Iii)業務を取得、保持または指導するため、または任意の不正な利益を得るために、任意の政府関係者または商業取引相手に任意の不当なお金を支払うために直接的または間接的に使用されるであろう。いずれの場合も、いかなる買い手も、適用される腐敗防止法に違反または違反することになる。

(D)会社は、企業および各制御されたエンティティが、適用されるすべての米国経済制裁法律、反マネーロンダリング法、および反腐敗法律を遵守し続けることを保証するために、状況に適した合理的な措置をとっている(他の方法で適用される法律を遵守する)

5.17節目。ある法律の下での地位。当社またはどの付属会社も、1940年の“投資会社法”(改訂本)や1995年の“国際商会停止法”(改訂本)の監督を受けていない。

6.1節である.投資のために買う。署名日および成約時に、各買い手は、その債券の購入が、それ自体の口座または買い手のために設定された1つまたは複数の独立口座であるか、または手形を割り当てるためではなく、1つまたは複数の退職金または信託基金の口座であることをそれぞれ宣言する。ただし、そのような買い手またはその財産の処分は、いつでも買い手の制御範囲内でなければならない。各買い手は、債券が証券法に基づいて登録されていないことを理解しており、証券法の規定に基づいて登録または登録免除を受けた場合にのみ、法律がそのような登録または免除を要求しない限り、転売が可能であり、当社は債券を登録する必要がない。

6.2節.資金源。各買い手は、それぞれ、以下の陳述のうちの少なくとも1つは、買い手が本プロトコルの下で買い手が購入するチケットの購入価格を支払うために使用される各資金源(“ソース”)に関する正確な陳述である

(A)資料源は“保険会社一般口座”(この定義は、任意の従業員福祉計画または任意の従業員福祉計画を代表して保有する一般口座契約の準備金および負債(全国保険専門員協会によって承認された生命保険会社年次報告書(“NAIC年次報告書”)によって定義される米国労工省の禁止取引免除(“PTE”)95-60参照)であり、任意の他の従業員福祉計画またはその代表によって所有される一般口座契約の準備金および負債額と共に定義される。同じ雇用主(またはPTE 95-60で定義されるその付属会社)または同じ従業員組織が一般口座で維持する従業員福祉計画は、一般口座総準備金および負債(単独口座負債を含まない)の10%を超えず、買い手居住国に提出されたNAIC年次報告書に規定された黒字を加えたものである。あるいは…

(B)ソースは、買い手の固定契約義務に純粋に関連する独立アカウントであり、口座によれば、独立アカウント(または計画の任意の参加者または受益者(任意の年金を含む))において任意の権益を有する任意の従業員福祉計画(またはその関連信託)の対応または融資額は、任意の方法で独立口座の投資パフォーマンスによって影響を受けることがなく、または

(C)出所は、(I)PTE 90-1に示される保険会社が独立口座を集約するか、または(Ii)PTE 91-38が指す銀行集団投資基金であり、買い手が本条(C)に従って書面で当社に開示されない限り、同じ雇用主または従業員組織によって維持される従業員福祉計画または計画の組み合わせであり、実益は、集約独立口座または集団投資基金に割り当てられたすべての資産の10%以上を有する；

(D)出所は、“合資格専門資産管理人”又は“合資格専門資産管理人”(合資格専門資産管理人免除第VI部にいう適格専門資産管理人)によって管理される“投資基金”(法律第84-14号法律公告第VI部(“QPAM免除”)に該当する“投資基金”)の資産であり、当該投資基金内にはQPAMが管理する従業員福祉計画の資産はなく、同一雇用主またはその雇用主の関連会社(QPAM免除第VI(C)(1)部分に示される)が設立または維持され、当該QPAMによって管理されている同一従業員組織によって確立または維持されている他のすべての従業員福祉計画の資産と合併した場合、QPAMが管理する顧客総資産の20%以上に相当する場合、QPAM免除第I(C)および(G)部分の条件を満たす。QPAMまたはQPAMによって制御または制御される人の会社における所有権権益は、QPAMがQPAM免除第VI(H)部分で示される“関連”、および(I)QPAMの識別および(Ii)投資基金内のその資産の任意の従業員福祉計画の名称をもたらさず、その雇用主またはその雇用主または同一従業員組織によって指定された関連会社(QPAM免除第VI(C)(1)部分に示される)が確立または維持されているすべての他の従業員福祉計画の資産と組み合わされたとき、当該投資基金資産の10%以上に相当し、第(D)項に基づいて書面で当社に開示されている。あるいは…

(E)出所は、“内部資産管理人”又は“非政府組織”(非政府組織免除第IV(A)部にいう)によって管理される“計画”(法令第96-23号法令第IV(H)部分にいう(“非政府組織免除”)の資産であり、非政府組織非政府組織免除第I(A)、(G)及び(H)部分の条件に適合する。INHAMまたはINHAMによって制御または制御される者(INHAM免除第IV(D)(3)部分における“制御”の定義を適用する)は、いずれも会社の10%以上の権益を有しておらず、(I)INHAMのアイデンティティおよび(Ii)その資産構成源の従業員福祉計画の名称は、本条項(E)に従って書面で会社に開示されている。あるいは…

(G)出所は、1つ以上の従業員福祉計画、または1つ以上の従業員福祉計画からなる独立口座または信託基金であり、各計画は、本条(G)に従って会社に書面で決定されているか、または

(H)出所には、従業員福祉計画の資産は含まれていないが、従業員権益保険制度のカバー範囲内にない計画は除外される。

本6.2節で用いた用語“従業員福祉計画”，“政府計画”，“単独口座”は，ERISA 3節でこれらの用語に与えられたそれぞれの意味を持つべきである.

7.1節.財経商業情報。当社は、機関投資家である各チケット所有者(および実行日から2回目の成約期間中の各買い手)に交付しなければならない

(A)四半期レポート-企業の各会計年度の四半期毎の財務期間(当該会計年度の最終四半期財務期間を除く)が終了してから60日以内(または、会社がその届出要件を遵守しているか否かにかかわらず、会社の10-Q表四半期報告(“10-Q表”)を米国証券取引委員会に提出するのに適した期間よりも15日間短い期間、

(I)当社及びその付属会社が当該四半期末に監査を受けていない総合貸借対照表、及び

(Ii)当該四半期及び(例えば、第2及び第3四半期に属する)当該四半期までの財政年度部分の監査を受けていない会社及びその総合付属会社の総合収益及びキャッシュフロー表

いずれの場合も、前財政年度対応期間の数字を比較の形で列挙し、これらの数字は、一般的に監査されていない四半期財務諸表に適用される公認会計基準に従って作成され、上級財務幹事審査証を経て、すべての重要な点において、報告された会社の総合財務状況及びその総合業務及び現金流量を公平に記載しているが、年末調整により変化している。ただし、上記所定の期間内に、会社10-Qテーブルの要求に応じて米国証券取引委員会のテーブル副を作成して提出することは、本第7.1(A)節の要求を満たすものとみなされる

(B)年次報告書-企業の各財政年度終了後105日以内(または米国証券取引委員会への提出会社が10-K表形式で年次報告書(“10-K表”)を提出するのに適した期間よりも15日長い期間、会社がその提出要求を遵守するか否かにかかわらず)

(I)会社及びその附属会社の当該年度終了時の総合貸借対照表、及び

(Ii)会社及びその付属会社の同年度の総合収益及びキャッシュフロー表

各ケースにおいて、前財政年度の数字を比較の形で列挙し、これらの数字は、公認国家地位に基づいて作成され、公認国家地位の独立した公共会計士の意見が添付されており、この意見は、すべての重要な点において、被報告会社の財務状況及びその経営結果及びキャッシュフローを公平に記載し、公認会計基準に従って作成されていることを説明しなければならない。このような監査は、当該等の財務諸表の審査が上場企業会計監督委員会の基準に従って行われている場合に、このような意見を提出するための合理的な根拠を提供する。ただし、上記指定期間内に上記の要求に従って作成され、米国証券取引委員会に提出された当該会計年度の10−K表年次報告(取引法第14 a−3条に基づいて作成された会社が株主に提出する年次報告(あれば))を米国証券取引委員会に提出する場合は、第7.1(B)節の要求を満たすものとする

(C)米国証券取引委員会およびその他の報告--利用可能になると、(I)会社または任意の子会社がその公衆証券所有者に送信する各財務諸表、報告、通知または依頼書、および(Ii)各定期または定期報告、発効された各登録声明(保有者が明確に要求され、S-8表の登録声明を含まない限り)、各最終入札説明書およびそのすべての修正を直ちに提供し、会社または任意の子会社によって米国証券取引委員会に提出しなければならない

(D)失責または失責事件通知--いずれの場合も、責任者が任意の失責または失責事件の存在を察知した後5日以内に、迅速に書面通知を出し、失責または失責事件の性質と存続期間を指定し、会社が当該等の失責または失責事件について行動しているか、またはしようとしている行動

(E)ERISA事項--いずれの場合も、責任者が以下のいずれかを認識してから5日以内に、迅速に書面通知を出し、その性質および会社またはERISA関連会社がそれに対する行動をしようとしていることを説明する

(I)ERISA第4043(C)条およびこの条に基づいて規定された規定に従って定義された予報告すべき事項のような任意の計画について、報告すべき事項は、本条例の日に施行される規則に基づいて免除されないか、または

(Ii)PBGCは、PBGCが当該多雇用主計画について行動したことを示す、または当社または任意のERISA関連会社がPBGCが多雇用主計画について行動したことを示す、ERISA第4042条に従って法的手続きを提起または脅して、任意の計画または受託者に任意の計画の管理を委任するステップをとるステップをとる

(Iii)任意のイベント、取引または条件、これらのイベント、取引または条件は、従業員権益法第IまたはIV条または規則における従業員福祉計画に関する罰則または消費税条文に従って、当社または任意のERISA共同経営会社の任意の権利、財産または資産を従業員権益法第IまたはIV条またはそのような罰則または消費税条文に従って任意の法的責任を負うことをもたらす可能性があり、これらの負債または留置権は、当時既存の任意の他の当該負債または留置権と合計して、重大な悪影響を及ぼすことが合理的に予想される；および

(F)資料の提供を要求する-合理的かつ迅速な場合、当時の未償還手形元本の総額の少なくとも33%を保有する手形保持者は、当社またはその任意の付属会社の業務、運営、事務、財務状態、資産または財産(当社の10-Qフォームおよび10-Kフォームの実際のコピーを含むがこれらに限定されないが含まれる)または当社が本プロトコルおよびチケット項目の責任を履行する能力に関する他のデータおよび資料を提供することを時々合理的に要求することができる。

7.2節.上級乗組員証明書。第7.1(A)節または第7.1(B)節に記載された手形保持者(および署名日から第2決済までの各買い手)に渡された各財務諸表には、上位財務官の証明書が添付されなければならない。(このような任意の財務諸表第7.4節による電子交付である場合、各チケット保持者または買い手にそれぞれ同時に証明書を交付しなければならない)

(A)コンプライアンス状況-会社がその時点で提供されたレポートがカバーする四半期または年間期間に10.4節~10.6節(10.4節~10.6節を含む)の要件を遵守するか否かを決定するために必要な情報(提供されたレポートがカバーする四半期または年間期間を含む)(該当するように、この節の条項に対して許容される最高または最低金額、比率またはパーセンテージの計算、およびその時点に存在する金額、比率またはパーセンテージの計算を含む)。会社または任意の付属会社が任意の財務負債を測定するために公正な価値を使用することを選択した場合(第22.3条に基づいて本プロトコルに準拠するかどうかを決定するために、その選択は無視されている)、高財務官は、その期間に関する証明書は、選択に関連するGAAP台帳を含むべきである

(B)違約事件--当該高級財務官は、本協定の関連条項を審査し、その監督の下で、当社及びその付属会社の取引及び条件を審査し、その時点で提出された報告書がカバーする四半期又は年度期間から証明書が発行される日まで審査し、当該等の審査の結果、当該高級財務主任は、当該期間内に違約又は違約イベントを構成するいかなる条件又はイベントが存在しているか、又はそのような条件又はイベントが存在しているか又は存在していないことを認識していない。その性質と存続期間を示し、会社がそれに対して取るか取るべき行動をとる。

第七十三条。面会する。当社は、機関投資家の各チケット所有者の代表として(および実行日から2回目の成約期間中の各買い手の代表)として許可すべきである

(A)失責はない-当時失責や失責事件がなかった場合は、その所持者またはその買い手が費用を負担し、当社に合理的な事前通知を出した後、当社の主要な行政事務室を訪問し、当社の上級者と自社及びその付属会社の事務、財務及び勘定を討論し、当社の同意の下(無理に拒否されないことに同意)、当社及び各付属会社の他の事務所及び物件を訪問し、すべて合理的な書面要求の合理的な時間及び回数で行う

(B)失責-失責又は失責事件が発生した場合、当社は自費で当社又は任意の付属会社の任意の事務所又は物件を訪問及び視察することができ、審査彼等のそれぞれの帳簿、記録、報告及びその他の文書、その中のコピー及び抜粋を複製及び抜粋し、そして彼等のそれぞれの高級職員及び独立公認会計士とそれぞれの事務、財務及び勘定を討論することができる(この条文によれば、当社は上述の会計士が当社及びその付属会社の事務、財務及び勘定を検討することを許可する)、すべての時間及び頻度は要求に応じて決定することができる。

7.4節。電子交付。第7.1(A)、(B)又は(C)節及び7.2節の規定によれば、会社が提出しなければならない財務諸表、独立公認会計士の意見、その他の資料及び上級者証明書は、会社が次のいずれかの要求を満たす場合は、交付されたものとみなされる

(I)7.1(A)又は(B)節の要求を満たす財務諸表と、7.2節の要求を満たす関係者証明書と、第7.1(C)節の要求を満たす任意の他の情報の財務諸表とが、電子メールを介してチケットの各所有者又は買い手に送信され、電子メールアドレスが、その所有者又は買い手の買い手スケジュールに規定された電子メールアドレス、または時々会社に提出された個別の書面で伝達される。(Ii)会社は、第7.1(A)節または第7.1(B)節の要件を満たす10-Qまたは10-Kテーブルを直ちに米国証券取引委員会に提出し、本プロトコルの日にそのインターネットホームページ上で、第7.1(A)節または第7.1(B)節の要求を満たすこの表および関連する上級管理者証明書を提供しなければならない。URLはhttp：//mgeenergy.com；

(Iii)同項7.1(A)節または第7.1(B)節に規定する財務諸表、および7.2節に規定する関係者証明書に該当するものは、会社または代表会社によって直ちに、そのホームページ、インターネットまたはIntraLinksまたは各チケット所持者または購入者が無料で入ることができる任意の他の類似サイトに掲示される

(Iv)会社は、第7.1(C)節に記載された任意の項目をEDGAR上で米国証券取引委員会に提出し、そのホームページ、インターネット、IntraLinks、または各チケット所有者または買い手が無料でアクセス可能な任意の他の同様のウェブサイト上でこれらの項目を提供しなければならない

しかし、いずれの場合も、このような財務諸表、他の情報、および官僚証明書の取得は、任意の棄権または他の合意または同意を条件としてはならない(本プロトコル第20条と一致する秘密保護条項は除く)。また、(Ii)、(Iii)または(Iv)条のいずれかの場合、当社は、各交付に関する郵送またはアーカイブに関する書面通知(電子メールまたは第18条に基づくことができる)をチケット保持者または買い手に事前に発行しなければならないが、さらに、任意の所持者または買い手が、これらの表、財務諸表および上級職員証明書の紙のコピーの受信を要求した場合、または電子メールで受信した場合、当社は、そのような紙のコピーを迅速にその所持者または買い手に渡すことができる。

第八十一条。大人になる。文書で述べたように，手形のすべての未払い元金残高は，手形の指定満期日に満期および対応する

8.2節。オプションで事前返済と全額支払いです。会社は以下の規定の通知に従って、その選択権に応じて、随時全部または時々前払い債券の任意の部分を前払いすることができ、金額は、提案前払い当時返済されていない一連の債券元金総額の10%(例えば部分前払い)を前払いし、前払い元金の100%で計算することができる。また、この元金について前払日に定められた全数金額を補充する(ただし、この一連の手形が期限直前の90日間以内に前払いされている場合は、全数を支払う必要はない)が、(I)失責や失責事件が発生し、その通知を出したとき、または所定の前払い日が継続しているか、または(Ii)その金を前払いしたことによる無責任または責任喪失事件である。さて，8.2節の規定によると，この前金はそのときのすべての未償還手形の所有者に比例して支払わなければならない(系列は考慮しない).当社は、前払い日を指定する前に20日以上60日以下とし、前払い手形シリーズを提案する所持者毎に書面通知を行い、本条項8.2節に規定するオプション前払い金を通知する。各通知は、その日付(営業日とすべき)、当該一連の債券がその日に前払いしなければならない元金総額、当該所持者が保有している当該シリーズ債券の1枚当たり前払いすべき元本金額(第8.3節に規定する)、及び前払い日に当該元本金額について支払わなければならない利息を指定しなければならない, 当該等の前払い金に関する推定補完全数額(その通知の日付が前払い金の日付のように計算される)を説明する上級財務主任からの証明書を添付し、この計算の詳細を並列に明らかにする必要がある。前払金の2営業日前に、会社は前払い手形所持者毎に高級財務官証明書を交付し、前払い日までの補充金額の算出方法を説明しなければならない。

第八十三条。部分的に繰り上げ返済の分配。第8.2節により発行された一連の債券の各部分前払いについては、前払いされた当該系列債券の元本金額を当該系列債券のすべての未償還債券のうち実際に実行可能な割合で分配し、これまで前払いが要求されていなかったそれぞれの未償還元金金額に近い。

第八十四条。成熟している本第8条に基づいて行われる各手形前払いについては、支払待ち手形毎の元金は、指定された前払い日(営業日とする)が満了して満期になって支払うべきであり、その日までに計算される元金の利息及び適用される補完全金額(あればある)とともに支払われる。当該日から及び後に、当社が満期及び対応時に当該元金を上記利息及び全数とともに支払うことができない限り、当該元金の利息の発生を停止する。全額支払いまたは前払いされた手形は、当社に提出され、抹消され、再発行されてはならず、いかなる手形の任意の前払い元金金額の代わりにいかなる手形も発行されてはならない。

第八十五条。債券を購入する。当社は、(A)本契約の条項に基づいて当該等の手形を支払うか前払いするか、又は(B)当該一連の未償還手形を当時同じ条項及び条件で保有している所持者に、当社又は連属会社に比例して購入要約を提出しない限り、いかなる連属会社も直接又は間接的に購入、償還、前払い又はその他の方法で一連の未償還手形を取得することを許可することも許されない。ただし、(I)違約または違約イベントが発生し、購入要約を提出した場合や設定された購入日に継続している場合、または(Ii)当該等の購入が違約または違約事件を引き起こす場合は、本条第8.5条に基づいて提出された購入要約は、当時のすべての未償還手形の所持者に比例して提出されなければならない(系列を考慮しない)。このようないずれの要約も、この一連のチケットの所持者毎に、その要約についてインフォームドコンセントを行うことができ、少なくとも30日間の有効期限を維持することができるように十分な情報を提供しなければならない。当該一連の債券元本の50%以上を有する保有者が当該要約を受け入れる場合、当社は速やかに当該事実を当該系列の残りの所持者に通知し、当該系列手形の所持者は当該要約の満期日を受け入れるのに必要な日数を延長し、当該等の残りの所持者毎に当該通知を受信してから少なくとも10日間当該要約を受け入れるべきである。当社は、その会社または任意の連属会社が本協定の任意の規定に従って支払い、前払いまたは購入手形を取得したすべての手形を迅速にログアウトし、そのようないかなる手形の代わりに、または交換するためのいかなる手形も発行してはならない。

第八十六条。-全額を補充する。全額“とは、任意の手形の場合、手形の残りの予定された支払いに等しい割引値が、元金の額を超える金額を意味するが、いずれの場合も、全額はゼロ未満であってはならない。補完金額を決定するために、以下の用語は以下の意味を持つ

“元金”とは，いずれの手形についても，8.2節に前払いしなければならないか，または第12.1節により即時満期および支払いが宣言された当該手形の元金に基づいて，状況に依存することを意味する.

“割引値”は，いずれの手形の被リコール元金についても，公認された財務慣行に基づいて，当該召喚元金の再投資収益率に等しい割引率(支払手形と同じ利息の定期基準適用)で，当該召喚元金についてそれぞれの予定満期日から決算日までの間に当該召喚元金についてすべての残り予定支払を行って得られた額を指す.

“再投資収益率”とは、いずれの手形の償還済み元金についても、午前10：00までに報告された“要約収益率”に隠された満期収益率よりも0.50%高いことを意味する。(ニューヨーク市時間)決済前の第2の営業日に、ブルームバーグ金融市場で“PX 1ページ”(または他のPX 1ページに代わる)として指定されたディスプレイには、最近発行された活発に売買されたスポット米国国庫券(“届出済み”)が表示され、これらの債券の満期日は、元金と呼ばれる決算日の残存平均寿命に等しい。このような米国債報告の満期日が残存平均寿命に等しい場合、この暗黙的満期収益率は、(A)公認された金融実践に従って米国国庫券見積を債券同値収益率に変換することと、(B)適用された最近発行された活発に取引された米国債の“要価収益率”との間で線形補間され、その満期日が(1)残存平均寿命に最も近く、大きく、(2)残存平均寿命に最も近く、かつ小さいことによって決定される。再投資収益率は、適用手形金利が示す小数点桁数に四捨五入しなければならない

等収益率が報告されていない場合、または現在までに報告された収益率が決定されない場合(補間法を含む)、任意の手形の元本と呼ばれる場合、“再投資収益率”は、報告された米国財務省の定常満期日収益率が暗黙的な満期収益率の0.50%を意味し、この収益率は、元金と呼ばれる決済日の前の第2の営業日までに報告された均等収益率の最後の日を意味する。FRB統計発表H.15(または任意の同様の後続出版物)では、米国債の固定満期日の期限は、元金と呼ばれる決算日の残存平均寿命に等しい。残存平均寿命に等しい期限が存在しない米国債定常満期日である場合、暗黙的満期収益率は、(1)報告された米国債定常満期日の期限が最も近く、残存平均寿命よりも大きい米国債定満期日と、(2)報告された米国債定満期日の期限が残存平均寿命に最も近く、残り平均寿命よりも小さい米国債定常満期日との間の線形補間によって決定される。再投資収益率は、適用手形金利が示す小数点桁数に四捨五入しなければならない。

“残存平均寿命”とは、いずれも元金と呼ばれるものについて、(I)この元金を(Ii)を乗じて(A)この元金と呼ばれる残存定期払い毎の主要部分に(B)360日年次で計算した年数(または部分年数)を乗じた年数(または部分年数)を指し、この年数(または部分年数)は1年360日で計算され、この年度は12カ月30日からなり、小数点以下の2桁まで計算される。

“残り予定支払”は、いずれの手形の被払込元金についても、精算日後に当該償還元金を催促されて満期になったすべての金及びその利息(催促された元金がその予定期限前に支払われていない場合)をいうが、当該決済日が手形条項に基づいて利息を支払わなければならない日でない場合には、次の予定利息支払いの金額から、その決済日に累算すべき利息金額を減算し、その決済日に第8.2節又は第12.1節に従って支払わなければならない。

“決済日”は、いずれの手形の被呼び元金についても、8.2節に前払いしなければならないか、または第12.1節により即時満期および対応が宣言された被呼び元金に基づく日を意味し、状況に応じて定められる。

(A)制御権変更通知と制御権変更イベント.当社は、責任者が制御権変更が発生したことを知ってから5(5)営業日以内に、チケット所持者毎に制御権変更の書面通知を発行します。コントロール権変更後90日以内に、会社が何らかの理由で投資レベルの格付けを受けていない場合は、“支配権変更事件”が発生したと見なすべきだ。制御権変更事件が発生した場合，当社は90日の期限終了後10日以内に速やかに手形所持者に書面通知を出さなければならず，この通知は当社が本項8.7(B)節で述べた前払い自社手形の要約を含めて構成すべきであり，本条項8.7(E)節で述べた証明書を添付しなければならない.

(B)前払い手形を提示する.本第8.7条(A)項に記載の前払い手形要約は、当社が本第8.7条及び本条項の規定に基づいて、要約で指定された日付(“推奨前払い日”)の各所持者(この場合は、実益所有者の代理名人名義で登録されたいずれかの手形の“所持者”)が保有する全て(ただし全て以上)の手形のみを前払いする要約でなければならない。この提案の前払い日は、その要約日後30日以上60日以下の営業日でなければならない。

(C)引受。手形所持者は8.7節で提案した繰り上げ返済要約を受け入れることができ，提案した繰り上げ返済日の15日前に受け付けた通知を当社に送付する方法である.チケット所持者が指定された時間内に8.7節で提出された前金要約に応答できなかった場合は，そのチケット所持者がその要約を拒否したと見なすべきである.

(D)繰り上げ返済。第8.7節の規定により前払いしなければならない債券の前払は、債券元金の100%とし、前払の日までの計算利息及び未払い利息とともに、いずれの場合も全金額又はその他の割増を補完することは含まれない。前金は提案された前金日に支払わなければなりません

(E)上級乗組員証明書。8.7節に基づいて前払い手形を提出する要約には、(I)提案された前払い日、(Ii)この要約は第8.7節に基づいて提出された、(Iii)前払い手形1枚当たりの元金金額(元本の100%)、(Iv)前払い手形1枚当たりの満期利息は、提案された前払い日に計上される。(V)8.7節の条件を満たしている；(Vi)合理的で詳細な制御権変更イベントの性質；および(Vii)格付け機関に関する任意の書面応答。

本協定の発効日から初めて成約した日まで、その後、何の手形も返済されていない限り、当社は約束します

第九十一条。法律を守る。第10.3項に限定されることなく、当社は、各主要子会社に、ERISA、環境法、米国愛国者法、および第5.16項に記載された他の法律および法規を含むが、それぞれの財産の所有権またはそれぞれの業務の展開に必要なすべてのライセンス、証明書、ライセンス、特許経営権および他の政府ライセンスを取得して保持することを促し、それぞれの場合において、そのような法律を遵守しないために必要な程度を限度とする。条例または政府規則または条例、またはそのような許可証、証明書、許可証、特許経営権および他の政府許可を取得または維持できなかった場合、個別または全体的に重大な悪影響を与えることはない。

9.2節目。保険です。当社は、その各主要な付属会社と財務穏健及び信用の良好な保険者がそれぞれの財産及び業務について保険を維持し、当該等の死傷及び又は事故を保険することを促進し、保険の条項及び金額(損害免除額、共同保険及び自己保険を含み、例えば準備金の維持が十分である場合を含む)は、同じ或いは類似の業務に従事し、かつ状況が若々しい有名な名声実体の常習状況と同じである。

9.3節目。物件の手入れ。当社は、各主要付属会社がそれぞれの物件を良好な修理、運営状況及び状況(正常損失を除く)に維持及び維持することを促し、これに関連する業務をいつでも正常に行うことができるようにする。ただし、本条は、当社又は任意の主要付属会社がそのいかなる物件の経営及びメンテナンスを終了することを阻止することはない(このような経営及び保守はその業務にとって適切であるが、当社は当該等の中止を判断しており、個別又は全体にかかわらず、それに重大な悪影響を与えないことを合理的に予想している)。

9.4節目。税金を払う。当社は、その各主要な付属会社に任意の司法管轄区に提出しなければならないすべての所得税又は類似の納税表を提出することを促し、当該等の納税表及び任意の当該等の納税表が満了及び支払う必要があるすべての他の税項、評価税、政府料金又は徴収費を支払い、満期及び対応と証明されたすべての税項、評価税、政府料金又は徴収費を支払うことができるが、延滞金の前に、当社又は任意の主要付属会社は、当該等の税項目、評価税、課金又は徴収費を支払う必要がなく、当該会社又は任意の主要付属会社に対して以下の場合において、当該いかなる税金、評価税、課金又は徴収費を支払う必要がないか、当該会社又は当該会社の主要な付属会社に対して、当該いかなる税金、評価税、課金又は徴収費を支払う必要があるか、当該会社又は任意の主要な付属会社に対して、いかなる場合においても、当該いかなる税項目、評価税、課金又は徴収費を支払う必要がないか、当該会社又は任意の主要付属会社に対して、いかなる場合においても、当該いかなる税項目、評価税、課金又は徴収費を支払う必要がないか、当該会社又はその主要な付属会社は、当該会社又はその主要な付属会社に対して、当該会社又はその主要な付属会社に対して、いかなる司法管轄区域に提出すべき所得税又は類似の納税表を提出し、当該等の納税表及び任意の当該等の納税表が満了し、支払わなければならないかの他のすべての税務項目、評価税、政府課金又は徴収費を提出することを促し、支払うことができる。また、当社又は1つの主要付属会社はすでに公認会計原則に基づいて当社又は当該主要付属会社の帳簿上に十分な準備金を確立しているか、又は(Ii)当該等の税項、評価税、課金及び徴収費合計をすべて支払わないことは重大な悪影響を与えない。

第九十五条。合法的存在など第10.2条に該当する場合は，会社はいつでも十分に有効に維持し，合法的に存在させるであろう。10.2節の規定の下で、当社は任意の時間にその各主要付属会社の合法的存在を維持及び維持する(当社又は完全子会社に合併しない限り)、及び当社及びその主要付属会社のすべての権利及び特許経営権は、当社の誠実な判断に基づいて、当該等の合法的存在、権利又は特許経営権を終了又は維持及び完全に維持できない限り、個別又は全体に重大な悪影響を与えない。

9.6節目。本とレコードです。当社は、その各主要付属会社に、公認会計原則と、当社又は当該付属会社に対して法律又は規制管轄権を有する任意の政府当局に対するすべての適用要求に基づいて、適切な記録及び帳簿の保存を促す(場合に応じて)。

第9.7節。業務行為。当社は、各主要付属会社に、(A)ほぼ同じ方法で、ほぼ同じ企業分野でその業務を経営·処理すること、(B)その登録設立又は組織(所属状況に応じて)の司法管轄区域内での設立又は組織、有効な存在、及び(この概念が当該エンティティに適用される場合)国内法人、共同又は有限責任会社としての良好な名声を維持するために必要なすべてのことを行うことを促す。(C)その業務が存在する各管轄区域において業務を展開するために必要なすべての必要な許可を保持し、そのような許可を維持できない場合は、合理的な予想に重大な悪影響を及ぼすことができるが、本節では、第10.2条で許可されたいかなる取引も禁止されているとみなされてはならない。

当社が本契約日またはその後および初回決済前に第9節のいずれの規定も遵守できなかった場合は、違約や違約事件は構成されませんが、そのような違約が発生した場合には、どの買い手も第3節で指定された決済日にチケットを購入しないことを選択することができます。

本協定の発効日から初めて成約した日まで、その後、何の手形も返済されていない限り、当社は約束します

10.1節目.付属会社との取引。当社は、(I)通常の業務中に、当社またはその主要付属会社の業務の合理的な要求に基づいて、当社またはその主要な付属会社が公平な取引で得られる公平で合理的な条項に基づいて、または(Ii)ウィスコンシン州公共サービス委員会または連邦公共事業規制機関によって許可または承認された合意または取引に基づいて、任意の主要付属会社といかなる重大な取引(任意の財産またはサービスの購入または売却を含む)を締結することを許可することも許されないだろう

10.2節目。合併·合併など。当社は、他の人との合併や合併もせず、単一取引や一連の取引で、そのすべてまたは実質的にすべての資産を譲渡、譲渡、またはレンタルすることもありません

(A)この合併によって構成された相続人又はその合併の生存者、又は転易、移動又はリースによって当社の全部又は実質的な全資産(どのような場合を対象とする)を取得した者は、米国又はその任意の州(コロンビア特区を含む)の法律組成及び存在する債務返済能力のある法団又は有限責任会社でなければならない。本会社が当該等の法人又は有限責任会社でない場合は、当該法団又は有限責任会社は、本協定及び手形の各契約及び条件が時間通り及び遵守の約束を履行するために署名し、各手形所有者に交付しなければならない

(B)この取引が発効する直前及び後に、何の失責又は失責事件の発生及び継続もない。

当社の実質的にすべての資産の譲渡、譲渡又はリースは、当社又は任意の相続人会社又は有限責任会社を解除する効力を有しておらず、当該等の会社又は任意の後継会社又は有限責任会社は、これまで本第10.2節に規定する方法で本契約又は手形項の責任とならなければならない。

10.3節目。テロ制裁条例。当社は、いかなる制御されたエンティティ(A)が(被閉鎖者の所有または制御を含む)、被閉鎖者を所有または制御すること、または(B)任意の人と直接または間接的に任意の投資または取引(手形収益に関する投資、取引または取引を含む)を行うことを許可することもできず、そのような投資、取引または取引(I)が、任意の買い手または所有者またはその所有者の任意の関連会社がOFACによって実施される任意の法律または法規に違反するか、またはOFACによって実施される任意の法律または法規に従って制裁を受けることをもたらすであろう。または(Ii)いかなる米国経済制裁法によって禁止されているか、または制裁されている。

10.4節目。留置権の制限。当社は、いかなる主要な付属会社が当社又はその主要な付属会社の財産にいかなる留置権を設立、発生、又は許容することも許可しませんが、以下の場合を除く

(A)税金、評価税、政府課金、またはその財産に対して徴収された留置権であるが、当時はそのような財産は滞納してはならないし、その後は罰を受けずに納付してもよいし、適切な法的手続きによって誠実に抗弁していてもよい

(B)キャリア、倉庫保管員およびメカニックの留置権、および正常業務中に生じる他の類似留置権などの法律に規定された留置権、これらの留置権は、60日以下の債務の弁済を保証するか、または勤勉に行われる適切な訴訟手続きによって誠実に異議を提起する

(C)労働者補償法、失業保険、老年年金又はその他の社会保障又は退職福祉又は同様の立法下での引受又は預金による留置権；

(D)当社又は任意の主要付属会社の正常業務又はその財産の所有権又はその正常業務の進行に付随する留置権、(I)区画制限、地役権、通行権、予約権、使用不動産の制限及びその他の軽微な所有権が規定に適合していない場合、(Ii)借款下のテナントの権利、(Iii)代理銀行が自社又は任意の主要付属会社を当該等の銀行又は当該等の銀行が管理する金又は手形の相殺、撤回、返金又は返金を有する権利、(Iv)法定義務を履行する留置権又は預金を保証する。入札、入札、リース、進捗支払い、履行またはリターン債券、履行または他の同様の債券、または通常の業務中に生成される他の同様の性質の債務、ならびに(V)会社または主要子会社が政府エンティティまたは政府エンティティの要求に応じて締結された任意の契約または下請け契約を履行することを可能にするために、任意の契約または法規によって要求される留置権、およびいずれの場合も、これらの契約または下請け契約は、借金に関連していない。前払金又は信用又は支払財産の繰延購入代金を取得し、当該等の財産の合計は、当社及びその主要付属会社の全体業務運営における財産使用を損なうことはない

(E)買収時に存在した財産に対する留置権、又は当該財産が主要付属会社となったとき又は当社又は主要付属会社と合併又は合併したときに存在した誰の財産の留置権であっても、いずれの場合においても、当該等留置権の付与は、当該買収又は当該者が主要付属会社となる取引を考慮するために付与されたものではない。また、いずれの場合も、当該等留置権は、当社又はその主要付属会社の任意の財産に延長又はカバーされていないが、当該債務が当社又は主要付属会社の債務になる前に取得された債務が担保された財産を除くとさらに規定されている

(F)財産の全部または一部の購入価格の融資を目的として、買収前、買収時または買収後12ヶ月以内に発生した債務の財産上の留置権を保証するが、これらの保有権は、当社または任意の主要付属会社の任意の他の財産に延長またはカバーされず、これらの財産によって保証される債務は、その購入価格を超えない支払いのために使用され、その購入価格を超えない

(G)当該等の改善工事の全部又は一部の費用を支払うために招く財産改善の留置権であって、当該等の金の元金額は、当該等の改善工事の購入又は建設のコストを超えてはならず、当該等の留置権は、当該等の改善工事又は建造完了後12ヶ月以内に招く必要があるが、当該等の改善工事を除いて、当該等の留置権は、当社又は任意の主要付属会社のいかなる財産にも延長又はカバーしてはならない

(H)汚染制御または工業収入債券融資を確保するために付与された政府エンティティの留置権であって、各融資取引における留置権は、このような融資によってその資金を獲得または建設する財産およびそれに関連する財産のみをカバーする

(I)通常業務中に発生する担保債券の履行を保証するために生じる任意の留置権又は預金であるが、この等留置権は、担保債券を発行する取引所に係る契約における自社又はその主要付属会社の権益又は当該契約に関連する権益のみをカバーする

(J)任意の判決の留置権を含む任意の訴訟または法的手続きが迅速に開始および努力する適切な行動によって誠実に開始および努力することによって引き起こされる任意の訴訟または法的手続きの留置権を保証するために設定または存在する現金または現金等価物の留置権、またはそのようなすべての留置権保証の合計金額は、50，000，000ドルを超えてはならない

(K)上記(E)、(F)、(G)、(H)および(L)条で示される任意の留置権を保証する任意の債務の延期、継続、置換または再融資の留置権；

(I)このような新しい留置権は、元の留置権を保証する同一財産の全部または一部(当該財産の改善を加える)に限定されなければならない

(Ii)この留置権の当時の担保金額は、継続期間、置換または再融資時の未返済金額を超えるまで増加しない

(L)共同または共同使用会社または任意の主要付属会社と共通または一方または複数の共同所有財産に関連する合意および義務；

(M)会社または任意の主要子会社の総合財務諸表に計上することを要求されたのは、“財務会計基準”第46 R号解釈の適用によってのみ、エンティティが保有する資産の留置権

(N)付表5.15に記載されている本条例の施行日に存在する留置権(本第10.4節(P)段落に記載及び前記担保権項の下に生じる留置権を除く)

(Q)当社又は任意の付属会社の債務の留置権(又は所属手形又は任意の他の手形の場合は、10.6節に規定する)を保証する。

第十一条第五条。負債率。当社は、(I)その総合負債対(Ii)の総合総資本の比率がいつでも0.65対1.0を超えることを許可しない。

第十十六条。債務を優先する。当社はいつでも連結資産の20%に相当する金額を優先債務が超えることは許されません。当社は、当社またはその任意の付属会社が、主要な信用手配債務を保証するために、任意の優先債務の存在を招く、負担、または許可する能力を利用して、主要な信用手配債務を保証することができないが、同時に、各当事者の合理的な満足の形態および実質文書に基づいて、手形を提供することは、このように保証された主要な信用手配債務と同等かつ比例的に保証されるべきであることに同意する。しかしながら、当該等チケット(及び本10.6節に該当する条文を有するチケット購入プロトコル(“他のチケット”)に従って発行された任意の他のチケットは、そのチケット購入プロトコルに規定されている範囲内、又は当該他のチケットの必要な所有者が他の方法で同意又は免除する範囲内である)は、担当者が1人のチケット保持者に証明書を交付するまで、責任を解除した後、責任を負わなかったり、責任を犯したり継続していないことを担保として継続しなければならない。

当社は、本契約日以降及び第1回目の決済前に第10節のいずれの規定も遵守できず、違約や違約事件とはなりませんが、当該等が遵守できなかった場合には、どの買い手も第3節で指定された決済日にチケットを購入しないことを選択することができます

以下のいずれかの場合またはイベントが発生し、継続して発生する場合、“違約イベント”が存在すべきである

(A)任意の元金または全額(ある場合)が満期になって支払わなければならない場合、会社は、元本または全額が満期日、定められた前払い日または宣言またはその他の方法で支払われたかにかかわらず、当該元金または全額を支払わない

(B)いずれの手形が満期になり、支払を必要とした後の5営業日以内に、会社はその手形の利息を支払わなかったか

(C)会社が第7.1(D)条又は第10.2，10.4，10.5又は10.6条に記載されているいずれかの条項を履行しないか、又は遵守しないか

(D)会社は、本文書に記載されているいかなる条項(第11(A)、(B)及び(C)条に記載されている者を除く)を履行していないか、又は遵守していないが、当該失責行為は、以下の両者のうち比較的早い者(I)責任者が当該失責行為を実際に知っている者及び(Ii)会社が任意の手形所持者から当該失責行為に関する書面通知(いずれも当該等の書面通知を“失責通知”と識別し、特に第11(D)条をいう。)を受領してから30日以内に救済されていないことを意味する

(E)会社または代表会社または会社の任意の上級者によって本契約においてなされた任意の書面陳述または保証、または会社または会社の任意の上級者によって現在行われる取引について提供される任意の書面陳述または保証は、そのような陳述または保証がなされた日が任意の要件において虚偽または不正確であることを証明する

(F)(I)当社又は任意の主要付属会社(元金又は保証人又は他の保証人としての身分)が、元金総額が少なくとも$50，000，000の未償還債務の元金、保険料、まとまった金又は利息を支払うことができなかったか、又は(Ii)当社又は任意の主要付属会社が、元金総額が少なくとも$50，000，000であることを証明するいかなる債務証拠を遵守していないか、又はこれに関連する住宅ローン、契約書又は他の合意、又は他のいかなる場合も存在しない場合。一方、このような違約または状況のために、債務は、明示された期限またはその正常に予定された支払い期日の前に満了し、支払われなければならないことになっているか、または宣言されている。あるいは…

(G)当社又は任意の主要付属会社(I)一般に支払期限が満了していない債務を書面で認めるか、(Ii)提出又は答弁又はその他の方法で当社に済助又は再編又は手配又は任意の他の破産届出を提出することに同意し、又は任意の司法管区の任意の破産、債務返済不能、再編、棚上げ又はその他の同様の法律の清算又は利用を要求し、(Iii)債権者の利益の譲渡を猶予し、(Iv)委任保管人、接収者、接収者、又は他の同様の法律に同意する。受託者またはその財産の任意の重要部分に対して同様の権力を有する他の上級者、(V)債務返済または清算されていないと判定されたか、または(Vi)上記の任意の目的のために会社行動をとること；あるいは…

(H)司法管轄権を有する裁判所又は政府主管当局は、当社又はその主要な付属会社の同意を得ずに命令を下し、保管人、委託者、受託者又は他の会社又はその主要部分財産に対して同様の権力を有する上級者を委任するか、又は済助又は承認済又は再編届出又は任意の他の破産届出又は清算を構成する命令、又は任意の司法管轄区域の任意の破産法又は債務返済不能法律を利用して、会社又はその任意の主要付属会社を解散、清算又は清算することを命令する。またはこのような申請はすべて当社またはその主要な付属会社に対して提出しなければならないが、この等の申請は60日以内に却下されてはならない。あるいは…

(I)総額が50，000，000を超える金額の支払いに関する最終判決(保証された債務超過能力を認めた会社が発行した保険、履行保証金などに含まれる範囲内ではない)は、当社およびその1つ以上の主要付属会社に対して行われ、これらの判決は、判決後90日以内に控訴するために保証、解除または保留されていない、または上記執行期限満了後90日以内に解除されていない、または

(J)(I)任意の計画が任意の計画年度またはその一部のERISAまたは規則の最低資金基準を達成できなかったか、または規則第412条に従ってこれらの基準の免除または承認免除または任意の償却期間の延長を求めたり、(Ii)任意の計画を終了する意向通知が提出されたか、または合理的に予想されてPBGCが提出されたか、またはPBGCがERISA第4042条に基づいて訴訟を提起して、受託者に任意の計画を管理し、またはPBGCが当社または任意のERISA連属会社に通知された場合は、いずれかの訴訟の対象となる可能性がある。(Iii)“従業員退職保障条例”第4章に規定された従業員退職保障条例第4章に規定されたすべての計画下の“基金なし福祉負債総額”(“従業員退職保障条例”第4001(A)(18)条に示す)は、100，000，000ドルを超えなければならない。(4)当社又は任意の従業員退職保障計画は、“従業員退職保障条例”第I又はIV章又は守則に基づいて従業員福祉計画に関する罰則又は消費税規定を遵守し、任意の負債を招くか、又は合理的に予想される任意の負債を招くことができる。(V)当社又は任意の従業員保険連合会社は、任意の多雇用者計画から脱退する。または(Vi)当社または任意の付属会社が、当社またはその任意の付属会社の責任を増加させるために、退職後の福祉を提供する任意の従業員福祉計画を設立または改訂すること。一方、上記(I)~(Vi)項で説明した任意のそのようなイベントは、単独でまたは他のどのようなイベントまたはイベントと共に発生しても、実質的な悪影響を及ぼすことが予想される理由がある。

11(J)節で使用した用語“従業員福祉計画”と“従業員福祉計画”は，ERISA 3節でこれらの用語に与えられたそれぞれの意味を持つべきである。

第十二条第一条。加速する。(A)第11(G)又は(H)節で述べた当社に関する違約事件が発生した場合(ただし、第11(G)節(I)項に記載又は第11(G)節(Vi)項に記載の違約イベントを除く)が発生すると、当時未償還のチケットは、即時満期及び対応する手形となる。

(B)第11(A)または(B)節に記載された任意の違約イベントが発生し、継続している場合、その違約イベントの影響を受けた任意の1人または複数のチケット保持者は、その所有するすべてのチケットが即時満了および対処することを宣言する1つまたは複数の通知を当社に随時選択することができる。

(C)任意の他の違約事件が発生して継続している場合は、所持者は随時当社に通知を出すことを選択し、当時返済されていないすべての手形の即時満期及び対応を宣言することができる。

任意の手形が本第12.1条の満期及び支払に係る場合は、自動又は宣言方式であれば、当該等の手形はすぐに満期となり、当該等の手形の全ての未払い元金金額に、(X)すべての未払い利息(違約金利に基づく利息を含むが限定されないが含まれる)及び(Y)元金金額に関する全数金額(法律で許容される範囲内)については、即時に満期及び対応しなければならないが、いずれの場合も、為替手形の提示、支払要求、支払拒否証明又は別途通知を必要とせず、これらの金はすべて免除される。当社は、手形所持者が手形への投資を維持して当社の償還を受ける権利があることを認めており(本協定に別段の規定がない限り)、当社は手形の前払いや違約により全数金の支払いを加速し、当該等の権利を剥奪するための補償を提供することを目的としている。

第十二十二条。他の救済措置。任意の失責または違約事件が発生して継続している場合、任意の手形が第12.1条に基づいて即時満期および対処を宣言したか否かにかかわらず、未償還手形の所有者は、本合意または任意の手形を具体的に履行するために記載された任意の合意にかかわらず、法的訴訟、衡平法訴訟、または他の適切な法的手続きを介して、本合意またはその任意の条項に違反する強制令を申請することを禁止するか、またはそれに基づいて、または法律または他の方法で付与された任意の権力の行使を支援することができる。

第十二十三条。撤回する。いずれかの手形が第12.1(B)又は(C)条に基づいて満期及び支払を宣言した後の任意の時間において、(A)当社がすべての期限を超えた手形の利息、任意の満期及び未払いの手形のすべての元本及び全金額(ある場合)、及び当該等の超過元金及び全金額のすべての利息(ある場合)を支払うことができる場合は、所有者は、当該手形に関連する超過利息、当該いかなる声明及びその結果の撤回及び撤回、並びに(法律の許可の範囲内で)当該手形に関連するいかなる期限を超えた利息も、当社に書面で通知することができる。違約率で計算すると、(B)当社又は任意の他の者は、当該声明のみで満了したものを一切支払わず、(C)当該声明のみで満期になった金を支払わない以外は、すべての失責及び違約事件は第17条に基づいて救済又は免除を受けており、(D)本規約又は当該等の手形により満期になって支払われたいかなる金についても判決又は判決を下すことはない。第12.3条のいかなる撤回および廃止は、後続の違約または違約事件に延長または影響を与えず、それによって生じるいかなる権利も損なわないであろう。

第十二十四条。救済·支出などを免除したり選択したりしてはならない任意の権利、権力または救済を行使する際の任意の取引プロセスおよび遅延は、任意の手形所有者が、そのような権利、権力または救済を放棄するか、または他の方法でその所有者の権利、権力または救済を損害するとみなされてはならない。本プロトコルまたはその所有者に付与された任意の権利、権力または救済措置は、本プロトコルまたはその中で、現在または今後、法律、衡平法、法規または他の態様で得られる任意の他の権利、権力、または修復措置を排除しない。当社は、第15条の義務を制限することなく、本第12条に従って行われた任意の強制執行又は徴収において発生したすべてのコスト及び支出のさらなる金額を含むが、合理的な弁護士費、支出及び支出を含むが、合理的な弁護士費、支出及び支出を含む各手形の所有者に支払うことを要求しなければならない。

第十三条第一項。手形の登録。当社はその主な執行事務室に登録及び登録手形譲渡の登録簿を保存しなければならない。1枚または複数枚の紙幣を所有する所有者の氏名または名称および住所、その毎回の譲渡、および1枚または複数枚の紙幣の譲受人毎の名前または名称および住所は、登録簿に登録しなければならない。譲渡登録を正式に提示する前に、本規約のすべての目的について、いかなる手形もその名義で登録しなければならない者は、その手形の所有者及び所持者とみなされるべきであり、当社はいかなる逆の通知又は了承によって影響を受けてはならない。当社は機関投資家の要求に応じて、任意の手形所有者にすべての手形登録所有者の氏名又は名称及び住所の完全及び正確なコピーを迅速に提供する。

第十三条第二項。手形の譲渡と交換。任意の手形を指定者(いずれも第18(Iii)条に示す)の住所及び当社に通知して登録譲渡又は交換(例えば登録譲渡のために返送する場合は、当該手形の登録所有者又は当該所持者が書面で許可した者を妥当に署名した書面譲渡文書とともに、当該手形又はその一部の譲渡者に関する氏名又は名称、住所及びその他の資料)を添付し、会社はその後10営業日以内に署名及び交付しなければならず、費用は会社が負担しなければならない(以下の規定を除く)。1枚以上の同じ一連の新しい手形(所持者の要求に応じて)は、交換として、元金総額は、提出された手形の未払い元金に等しい。このような新しいチケットは、所持者の要求に関する関係者に支払わなければならず、基本的に添付ファイル1-Aまたは添付ファイル1-B(誰が適用されるかに応じて)の形態を採用しなければならない。当該等の新しい手形の日付及び利息計算日は、すでに提出された手形が利息を支払う日、又は提出された手形に利息が支払われていない場合は、期日は返却された手形の日付でなければならない。会社は、そのような手形の譲渡について徴収された印紙税または政府が料金を支払うのに十分な金を支払うことを要求することができる。紙幣は250，000元以下の紙幣を譲渡することはできないが，必要があれば，ある系列の紙幣を持つすべての譲渡を所有者が登録できるようにするために，そのシリーズの1枚の紙幣の額面は250，000元以下とすることができる.任意の譲受人がその名義(またはその代名人の名前)で登録された引受票は、第6.1および6.2条に記載された申出がなされたものとする必要がある。

第13.3条。別注を交換する。会社が第18(Iii)条に示す住所に従って、会社が合理的に信納する任意の紙幣の所有権及び紛失、盗難、廃棄又は残欠に関する証拠(機関投資家については、当該機関投資家が当該等の所有権及び当該紛失、盗難、廃棄又は残欠に関する通知を発行しなければならない)を受けた後、指定者(いずれも第18(Iii)条に示される者)、及び

(A)紛失、盗難または損壊の場合、それは、その信納の弁済を合理的にさせる(ただし、引受チケットの所有者が、元の買手または最低純値が少なくとも$25，000，000の引受票の別の所有者または適格機関の買手である場合、その人自身の無担保補償協定は、満足できるものとしなければならない)、または

その後十営業日以内に、当社は自費で同一シリーズの新しい手形に署名及び交付しなければなりません。日付は、その紛失、盗難、廃棄又は破損した手形の支払利息の日から、又は支払利息がない場合、日付は、当該紛失、盗難、損壊又は破損した手形の日付である。

第十一条。支払い先です。第14.2条別の規定のほか、手形の元金、補充金額(ある場合)及び満期及び支払利息は、ニューヨーク州ニューヨークモルガン大通銀行が当該司法管区にある主要事務所で支払わなければならない。当社は随時、各手形所持者に通知を出し、支払先が当該司法管轄区における当社の主要事務所又は当該司法管区の銀行又は信託会社の主要事務所であれば、手形の支払場所を変更することができる。

第十四十二条。内務省で払います。買い手またはその代の有名人が任意のチケットの所有者であり、14.1条またはそのチケットに逆の規定があっても、当社は、付表Aの買い手の名前の下でこの目的のために指定された方法および住所、または買い手がこの目的のために時々書面で当社に指定された他の方法または他の住所に、そのチケットの満了についてのすべての元金、全金額(例えば、ある)および利息を支払い、手形を提示または提出することなく、またはその上に任意の書き込みを行う。当社が支払いまたは全額前払いまたは前払い後に同時にまたは合理的に迅速に書面要求を提出しない限り、買い手は、そのような任意の要求を提出した後、その手形を当社の主な実行事務所に合理的に迅速に戻すか、または当社が第14.1条に従って最近指定された支払場所を無効にしなければならない。買い手またはその代理名人が所有する任意のチケットを販売または処分する前に、買い手は、その選択時に、元金が支払われた金額および利息を支払う最後の日を手形に裏書きするか、または13.2条に従って、新しいチケットの1枚以上と交換するために、そのチケットを当社に返却する。当社は、買い手が本合意に従って購入した任意の手形の直接又は間接譲渡者である任意の機関投資家に本第14.2条の利益を提供し、当該機関投資家は、当該手形について、買い手が本14.2条で行ったものと同様の合意に達した。

第十五条第一条。取引費用。取引が達成されるか否かにかかわらず、当社は、買い手および手形の他の所有者が、そのような取引および本合意または手形に関連する任意の修正、免除または同意(このような改正、免除または同意が発効するか否かにかかわらず)によって引き起こされるすべての合理的な費用および支出(特別弁護士の合理的な弁護士費を含み、必要な所持者が合理的に要求した場合、ローカルまたは他の弁護士を支払う)を支払う。しかし、これらに限定されない：(A)本プロトコルまたはチケット項目の下の任意の権利を実行または擁護する(またはどのように実行または擁護するかを決定するか、または本プロトコルまたはチケットに関連する任意の伝票または他の法的手続きまたは非公式調査要件に応答するか、または任意のチケットの保有によって生じる合理的なコストおよび支出；(B)当社または任意のアクセサリ会社の倒産または倒産に関連する合理的なコストおよび支出、または本プロトコルまたはチケットに関連する取引の任意の立案または再構成に関連する合理的なコストおよび支出；および(C)本プロトコルまたはチケットの発行に関連する任意の伝票または他の法的手続きまたは非公式調査要件に関連する費用および支出

本プロトコルおよびすべての関連文書および財務情報は初めてSVOに提出されるが、本条(C)項のこのようなコストおよび支出は、チケットセットあたり1，725ドルを超えてはならない。当社は、買い手および手形所持者一人一人が仲介および取得者の任意の費用、コストまたは支出(買い手または他の所有者が手形購入によって保持している費用、コストまたは支出(あれば))について提出したすべての請求書を支払い、免除し、損害から保護する。

第十五十二条。生きる。任意の手形の支払いまたは譲渡、本協定または手形の強制執行、改訂または放棄のいずれかの条項、および本協定の終了後、会社が本第15条に基づいて負う義務は引き続き有効である。

本プロトコルおよびチケットの署名および交付、任意の買い手が任意のチケットまたはその中の任意の部分またはその中の利息を購入または譲渡し、任意のチケットを支払った後、本プロトコルに記載されているすべての陳述および保証は、任意の時間に行われる任意の調査にかかわらず、チケットの任意の後続の所有者によって依存することができる。本契約に基づいて当社又は当社を代表して交付された任意の証明書又は他の文書に含まれるすべての陳述は、本プロトコルの下で当社の陳述及び保証とみなされるべきである。前の文を除いて，本プロトコルおよび付記は，各買手と当社間の完全なプロトコルおよび了解を含み，先に本プロトコルの標的に関するすべてのプロトコルおよび了解の代わりになる.

第十七条第一項。要求します。会社および必要な所有者が書面で同意した後(および得られた場合のみ)、本プロトコルおよび付記は修正することができ、本プロトコルの任意の条項または付記の遵守を放棄することができるが、(A)買い手の書面の同意を得ない限り、本プロトコルの第1、2、3、4、5、6または21条の任意の規定または任意の定義された用語(本明細書で使用されるように)の任意の修正または放棄は、いかなる買い手に対しても無効であり、(B)このような修正または放棄はできない：(I)(I)加速または撤回に関する第12条の規定に抵触することなく、手形の任意の前払い金または元金の金額または時間を変更するか、または支払時間、利息計算方法または全金額の金利または比率を低減または変更する；(Ii)債券保有者を変更するには、そのような修正または免除された手形元金の百分率に同意する必要がある。または(Iii)改訂第8条、11(A)、11(B)、12、17または20条のいずれか。

(A)意見を求める。当社は、決定が必要な日までに、各手形所持者(当時所有している手形の額にかかわらず)に十分な資料を提供し、その所持者が本文書や手形の任意の条文の任意の提案改訂、免除または同意についてインフォームドコンセントおよび熟慮の決定を行うことができるようにする。会社は、手形所有者の署名、交付、または必要な手形所有者の同意または承認を得た日の後、本第17条の規定に従って施行された各改正、棄権または同意の署名または真実で正確なコピーを、未償還手形所有者の各々に交付する。

(B)支払い。当社は、補充または追加の利息、費用または他の方法で、または任意の担保を付与したり、他の信用支援を提供したりしても、任意の手形所有者が本協定の任意の条項および条文を放棄または改訂する対価または誘因として、そのような報酬が同時に支払われない限り、または同時に同じ条項で当時の未償還手形所有者に保証または他の信用支援を提供し、たとえその所有者がその等の放棄または改訂に同意しない場合であっても、任意の手形所有者に任意の報酬を支払うか、または追加的な利息、費用または他の方法で支払うことはないだろう。

(C)譲渡時の同意を考える.いかなる手形所有者も，本条第17.2条に基づいてなされたいかなる同意も，当該手形の譲渡又は当該手形の当社，当社の任意の付属会社又は任意の連属会社に譲渡することに同意し，この譲渡の条件として当該書面の同意を提供又は同意した場合は，その同意は無効であり，かつ当該所有者のみを除いて，いかなる効力又は作用もない。一方、上述した同意がなければそうでない場合、またはそうでない場合(および同じまたは同様の条件で取得されたチケットの他のすべての所有者の同意)は、無効であり、譲渡所有者のみに加えて、いかなる効力または作用もない。

(D)決済前に手形を所持している者への言及。成約前に、本17.2条(A)及び(B)における手形所有者の各言及は、未購入手形を含む購入者とみなされるべきである。

第十七十三条。制約効果など。第17条は、同意された任意の改正または免除は、手形のすべての所有者(成約前であれば、すべての購入者に適用される)にも適用され、その手形がそのような改正または免除を示すものとしてマークされているか否かにかかわらず、彼ら、任意の手形の各将来の所有者および当社に拘束力があると規定されている。このような修正または放棄は、明確な改訂または放棄されていない義務、チノ、合意、違約または違約イベントに延長または影響を与えず、それによって生じるいかなる権利も損なうことはない。当社と任意のチケット所有者(または任意の買い手)との間の取引プロセスまたは本プロトコルまたは任意のチケット項目の下の任意の権利を行使する任意の遅延は、そのチケット所有者(または買い手に関する任意の権利)を放棄する任意の権利とみなされてはならない。本プロトコルで使用されるように、用語“本プロトコル”およびその言及された内容は、時々修正または追加される可能性がある本プロトコルを指すべきである。

第十七十四条。会社が持っている手形などその時点で未償還手形の元本総額に必要な割合の所有者(または購入者、例えば適用される)が、本合意またはそのような手形による任意の修正、免除または同意、または本プロトコルまたはそのような手形に規定された任意の行動をとることが許可されているかどうかを決定するためにのみ、当社またはその任意の連属会社が直接または間接的に所有する手形は、非償還手形とみなされるであろう。

本プロトコルで規定されるすべての通知および通信は、書面で送信されなければならず、(A)送信者が同じ日に公認された隔夜配信サービス(プリペイド)を介して通知の確認コピーを送信する場合、または(B)書留または書留によって受領書の返送(前払い郵便)を要求するか、または(C)公認の隔夜配信サービス(プリペイド)によって送信される。このような通知は送信されなければなりません

(I)買い手またはその代理有名人に送信された場合、その通信等について指定されたアドレス、またはその買い手または代著名人が書面で会社に指定した他のアドレスに添付表Aに送信する

(Ii)任意の手形の他の所有者に送信する場合は、その他の所持者が書面で会社に指定した住所で送達するか、または

(Iii)当社宛であれば，本書類の先頭に記載されている住所，あるいは当社が各チケット所持者に指定した他のアドレスを書面で，総裁副署長及びライブラリに通知する.

第18条に規定する通知は，実際に受信された場合にのみ発行されたとみなされる。

本プロトコルおよびそのすべての関連文書は、(A)同意、免除、およびその後に署名可能な修正、(B)任意の買い手が毎回成約時に受信した文書(チケット自体を除く)、および(C)以前または後に任意の買い手に提供された財務諸表、証明書、および他の情報を含むが、そのように複製された任意の元のファイルを廃棄することができる任意の写真、影印、電子、数字、または他の同様のプログラムによって複製することができる。当社は、法律の適用によって許容される範囲内で、任意の司法または行政訴訟において(原本が存在するか否かにかかわらず、当該複製が買い手によって正常な業務過程で作成されているか否かにかかわらず)、どのような複製も証拠として受け入れることができ、その複製の任意の拡大、ファクシミリまたはさらに複製も同様に証拠として受け入れることができると規定している。本第19条は、当社又はその他の手形所持者が当該等について複製することを禁止していない

同じ程度で、それは原本に疑問を提起したり、そのような複製の不正確性を証明する証拠を提出することができる。

本20条の場合、“秘密情報”とは、会社または任意の子会社または代表会社または任意の子会社によって、本プロトコルによって規定されたまたは本プロトコルによる取引について買い手に提供される情報を意味し、この情報は、独自または秘密性の性質を有し、買い手が会社またはその子会社の秘密情報を受信したときに明示的にマークされているか、またはラベルが貼られているか、または他の方法で十分に識別されているが、この用語は、(A)情報を開示する前に買い手が知っているか、または他の方法で知っている情報を含まない。(B)その後、買い手または買い手を代表して行動する任意の者の任意の作為または非作為によって知られており、(C)当社または任意の付属会社が開示されていることに加えて、会社に対する任意の既知の守秘義務に違反することなく、買い手に知られているか、または(D)7.1節に従って買い手に交付された他の開示されて得られる財務諸表を構成する。各買い手は、買い手に渡された第三者の秘密情報を保護するために、買い手がその取締役、受託者、上級管理者、従業員、代理人、弁護士、および関連会社(その開示がそのチケットに代表される投資の管理に合理的に関連する範囲内である)、(Ii)その財務顧問および同意が本第20条の条項に従って秘密情報を基本的に秘密にすることに同意する他の専門コンサルタント、(Iii)任意の他の手形の所有者を保護するために、買い手が誠実にとる手順に従って秘密情報を秘密にしなければならない, (Iv)手形またはその任意の部分またはそれに参加する機関投資家(秘密情報を受信する前に本第20条の規定の制約を書面で同意した場合)、(V)当社の任意の証券の購入を提出した者(秘密情報を受け取る前に本第20条の規定による制約を書面で同意した場合)、(Vi)買い手に対して管轄権を有する任意の連邦または州規制機関、(Vii)NAICまたはSVO、または各場合において、買い手ポートフォリオに関する情報を取得することを要求する任意の類似組織または任意の国認可格付け機関、または(Viii)買い手に適用される任意の法律、規則、法規または命令を遵守するために、(X)任意の伝票または他の法的手続きに応答するために、(Y)買い手が属する任意の訴訟に関連する任意の他の人、または(Z)違約イベントが発生し、継続している場合、買い手がそのような交付および開示を合理的に決定することができることは、買い手の備考および本プロトコルの下の権利および救済措置を強制的に実行または保護する上で必要または適切な範囲内である。各チケット所持者は，チケットを受け取った後，本20条の制約を受けることに同意したとみなされ，本プロトコルの一方であるように本条項の利益を享受する権利がある.会社が任意の所持者に本協定の規定を交付して当該所持者に交付しなければならない資料又は当該所持者(本協定の一方又はその代名人の所持者として除く)の要求について提出された合理的な要求, この所有者は、本第20条の規定を体現するために、会社と合意を締結するであろう。

第20条(IntraLinks、別のセキュリティサイト、安全な仮想作業空間、または他の方法を介しても)が、本プロトコルに従って予期または他の方法で当社またはその子会社に関する情報を取得する条件として、任意の買い手または手形所有者が20条とは異なる秘密約束に同意しなければならない場合、第20条は、そのために改訂されてはならず、買い手または所有者と会社との間で、本20条は、任意の他の秘密約束を置換すべきである

各買い手は、本契約に従って購入に同意したチケットの買い手として、その任意の連属会社に書面で通知する権利があり、その通知は、当該買い手と当該連属会社によって署名されなければならない。この通知は、当該連属会社が本契約によって拘束されたプロトコルを含み、第6条に記載された記載の正確性の確認を含むべきである。通知を受けた後、本合意における当該買い手へのいかなる言及(本第21条を除く)は、当該元の買い手ではなく、当該連属会社を指すものとみなされる。連属会社が本プロトコルの下で買い手にこのように置換され、その連合会社がその後、その時点で連結会社が所有していたすべてのチケットを元の買い手に譲渡した場合、本プロトコル(本21条を除く)における関連会社の“買い手”としての任意の言及は、もはや関連会社を指すものとはみなされず、元の買い手を指すべきであり、元の買い手は、再び本プロトコル項の下の元のチケット所有者のすべての権利を所有すべきである。

第二十一条。後継者と譲り受け人。本プロトコルのいずれか一方又はその代表が本プロトコルに記載されているすべての契約及び他のプロトコルは、明確に締結されているか否かにかかわらず、それぞれの相続人及び譲受人(手形の任意の後続所有者を含むがこれらに限定されない)の利益に対して拘束力及び効力を有しており、ただし、第10.2節の規定の下で、各所有者が事前に書面で同意していない場合は、当社は、本プロトコル又は手形項の下の任意の権利又は義務を譲渡又は譲渡してはならない。本プロトコルのいずれの明示的または暗示的な内容も、本プロトコルの下で、または本プロトコルによって享受される任意の法律または均衡法の権利、救済またはクレームを付与するものと解釈してはならない(本プロトコルの双方およびそのそれぞれの相続人および譲受人を除く)。

第二十二条。非営業日に満期になった支払いです。本契約または付記には逆の規定があるにもかかわらず(ただし、任意のオプションの前払い通知について前払の日付を明示的に規定する要求は第8.2節に限定されない)、任意の手形が非営業日に満了した元金または全額または利息の任意の支払いは、次の営業日に支払うべきであり、次の営業日に支払利息を計算する際に経過する追加日数は含まれない。ただし、任意の手形の満期日が営業日でない場合は、その満期日に満了した他の支払いは次の営業日に支払わなければなりません

次の営業日の支払利息を計算する際に経過する追加日数が含まれています。

第二十二十三条。会計用語。(A)本協定において、“公認会計原則”とは、米国で一般的に受け入れられている会計原則を意味し、その適用基礎は、会社が2021年12月31日までに作成した監査された総合財務諸表に使用される原則と一致しており、当該等の原則は、会社がその日以降に実施する公認会計原則の変化により改正される可能性があるからである。本プロトコルでは、本プロトコルが他に規定されている範囲を除いて、すべての会計と財務用語は、公認会計原則がこのような用語を与える意味を有するべきであり、会計と財務事項に関するすべての計算と決定は公認会計原則に従って行わなければならない。会社が一般的に作成した財務諸表がGAAP以外の会計原則(22.3(B)節に記載された任意のイベントの結果を含む)を適用した場合、財務諸表に付随する7.2節に交付された適合性証明書に基づいて、適合性証明書に記載された計算に関連する範囲内で当該財務諸表をGAAPと合理的に詳細に調整する情報を含むべきである。

(B)いつでも、米国公認会計原則の任意の変更は、本プロトコルに記載されている任意の財務比率または要求の計算に影響を与え、当社または規定保持者が要求を提出した場合、保有者および当社は、その本来の意味を維持するために比率または要求を修正するために、この変更(規定された所有者の承認を必要とする)に従って誠実に協議すべきであると規定されているが、改訂前に、この比率または要求は、変更前の公認会計原則に従って計算され続けるべきである。

(C)統合ベースで行われる任意の計算または決定(10.5節に準拠することを含む)について、この計算または決定は、“財務会計基準”第46号の解釈、すなわち可変利益エンティティの統合--第51号ARBの解釈が適用され、FIN 46-Rによって更新され、FIN 94号によって修正されるため、会社の財務諸表に含まれる任意の資産、負債、収入、および支出を“可変利益エンティティ”から除外すべきである。

(D)本契約に記載されている契約を遵守するか否かを決定する場合、当社は、公正価値(会計基準編集特別テーマ番号825-10-25-公允価値選択または任意の類似会計基準によって許可される)で負債項目を計量することを選択するいかなる決定も無視し、その選択がなされていないように、このような決定を行うべきである。

(E)米国財務会計基準委員会会計基準編纂第842号(または同様の結果または効果を有する任意の他の解釈)(および関連解釈)(“リース会計基準変更”)を実施する前に、リースに関する(または使用権を伝達する同様の手配)が、公認会計原則に従って資産および対応する負債処理を要求されない場合、本プロトコルで使用されるすべての会計または財務的性質の用語は解釈され、金額および比率はすべて計算されるべきであるが、いかなるリース(または使用権を譲渡する同様の手配)も資産および対応する負債とみなされてはならない(“リース会計基準の変更”)。会社は関連する入金を合理的かつ詳細に含むべきである

第7.2(A)節に提出された各上級財務幹事証明書に記載されている契約コンプライアンス計算を適用するリース会計基準の変更について。

上記の規定があるにもかかわらず、任意の主要なクレジットスケジュールが任意の時間にリース会計基準の変動を実施または処理するための準備を含む場合、この変動は、任意のリースがその主要なクレジットスケジュールの契約について資産および対応する負債とみなされることをもたらすであろう場合、当社は直ちにチケット保持者に関連通知を発行すべきであり、この通知は、第22.3(E)節に特に言及され、債務の資本化契約またはこのような変動に伴う優先債務契約の任意の変動を含むこの主要なクレジット手配の関連準備を記載し、これに基づいて、本プロトコルについては、これらの割り当てが適用されるであろう。

第二十二十四条。部分的です。本プロトコルにおいて任意の管轄区域が禁止または実行できないいかなる規定も、本プロトコルの残りの条項を無効にすることなく、そのような禁止または実行不可能な範囲内で当該司法管轄区域に対して無効であり、任意の司法管轄区の任意のそのような禁止または実行不能(法律で許容される最大範囲内)で、その規定を任意の他の管轄区域で無効または実行できない。

第二十五条。建造など本条約に記載されているすべての条約(反対の明文規定がない限り)は、互いに独立していると解釈されなければならないので、(明確な逆規定がないように)どの条約も遵守し、他のいかなる条約を遵守するための言い訳とみなされてはならない。本条例のいずれの条文も、誰が取るべき行動、またはその人が取ることが禁止されている行動に言及した場合、その行動がその人によって直接または間接的に取られたかにかかわらず、この条文を適用する。

疑問を生じないように、本プロトコルのすべての添付表および添付ファイルは、本プロトコルの一部とみなされるべきである。

第二十二十六条。相手先。本プロトコルは、すべてのコピーが正本であるべきであるが、すべてのコピーと共に文書を構成する任意の数のコピーに署名することができる。各コピーは、いくつかの本契約コピーから構成されてもよく、各コピーは、すべての当事者が署名することはできないが、すべての当事者が共同で署名する。

双方は，本プロトコルおよび本プロトコルの下で交付を要求する他の文書(総称して“付記文書”と呼ぶ)について電子契約と署名を行うことに同意した.ファクシミリ、電子メールまたは他の電子送信方式により“付記”文書に電子署名またはその署名コピーを交付することは、双方の当事者に対して完全な拘束力を有し、手作りで署名された原本を交付することと同じ拘束力を有し、すべての目的で証拠として受け入れられるべきである。上記の規定にもかかわらず、任意の買い手が任意のチケット文書の手動署名を要求した場合、当社は、要求を出してから15営業日または要求を出した買い手および当社が他の方法で合意する可能性のあるより長い期間内に、その買い手に、これらの手動で署名された副手署名を交付または手配することに同意する。疑問を生じないように、当社は確認して同意し、成約するたびに手形の手動署名コピー署名を提出しなければなりません

第二十二十七条。治国理政。本協定はニューヨーク州の法律解釈と実行に従うべきであり、双方の権利はニューヨーク州の法律によって管轄されるべきであるが、この州以外の司法管轄区域の法律の適用を許可する同州法律の選択原則は含まれていない。

第二十二十八条。司法管轄権と手続き；陪審裁判は放棄される。(A)当社は、ニューヨーク市マンハッタン区に位置する任意のニューヨーク州または連邦裁判所の、本プロトコルまたは手形によって引き起こされる、または関連する任意の訴訟、訴訟、または法的手続きに対する非排他的司法管轄権を取り消すことができない。法律の適用が許容される最大範囲内で、当社は、任意のそのような裁判所の司法管轄権によって管轄されていないことを動議または他の方法で主張しない任意の主張、当社が現在または今後、任意のそのような裁判所で提起される可能性のある任意の訴訟、訴訟または法的手続きに提起され得るいかなる反対、および任意のそのような裁判所に提起された任意のそのような訴訟、訴訟、または法的手続きが不便な裁判所に提起された任意のクレームに撤回することができない。

(B)当社は、第22.8(A)条に記載されている性質の任意の訴訟、訴訟又は法律手続において、書留又は書留(又は任意の実質的に類似した形態のメール)、前払い郵便、要求された受領書に同意するように、手形所持者又はその代表が第22.8(A)条に記載の任意の訴訟、訴訟又は法律手続きで送達された書類を、第18節で指定されたその住所又は上記条文に基づいて所持者に通知する他の住所に郵送する。当社は，当該等が受領された後(I)各方面で当該等の訴訟，訴訟又は法律手続においてそれに有効に法的プログラム文書を送達するものとみなすべきであり，及び(Ii)法的許可が適用される最大範囲内で，有効な面交及び面交とみなされることに同意している。米国郵便部門または任意の信頼性の良い商業配信サービス機関によって提供される配信領収書は、本プロトコルの下の通知は、最終的に受信されたと推定されるべきであることを証明する。

(C)本第22.8条は、いかなる手形所有者が法的に許可された任意の方法で法的手続書類を送達する権利に影響を与えないか、又は任意の適切な司法管轄区の裁判所が、任意の適切な司法管轄区の裁判所に対して、法律手続を提起し、又は任意の他の司法管轄区の1つの管轄区域で取得された判決を強制的に執行する任意の権利に影響を与えない。

(D)本プロトコル、備考、または本プロトコルに関連する、または本プロトコルに関連して署名された任意の他の文書によって提起された任意の訴訟において、本合意の双方は、陪審員による裁判を放棄する。

上記の規定に同意された場合は、本プロトコルのコピーのプロトコル表に署名し、会社に返却してください。本契約はあなたと会社の間に拘束力のある合意となります。

本協定の日から本協定を締結することを受け入れて同意します。

本明細書で使用されるように、以下の用語は、以下の説明またはそのような用語の後の章で説明されるそれぞれの意味を有する

付属会社“とは、いつでも、誰にとっても、そのとき、1つまたは複数の中間者によって第1の人、第1の人によって制御され、またはそれと共同で制御された任意の他の人を直接または間接的に制御することを意味する。この定義で使用される“制御”とは、議決権を有する証券、契約または他の方法を有することによって、誰かの管理職および政策の方向を直接または間接的に指導または誘導する権限を直接または間接的に所有することを意味する。文意が別に指摘されているほか、すべて“連合会社”といえば、当社の共同経営会社を指す。

プロトコル“は、本プロトコルに添付されるすべての付表を含む本プロトコルを指し、いつでも修正、再説明、補足、または他の方法で修正することができる。

“反腐敗法”とは、米国の“海外腐敗防止法”およびイギリスの“2010年反賄賂法”を含む、米国または任意の非米国司法管轄区域における賄賂または任意の他の腐敗活動に関する任意の法律または法規を意味する

“反マネーロンダリング法”とは、1970年の通貨および外国取引報告法(または銀行秘密保護法と呼ばれる)および米国愛国者法を含む、米国または任意の非米国司法管轄区域のマネーロンダリング、麻薬密売、テロリスト関連活動または他のマネーロンダリング上流犯罪に関する任意の法律または法規を意味する。

“阻害者”とは、(A)OFACが公表した特定国民および阻害者リストに名前が出現する者、(B)米国の経済制裁法に基づいて阻害または制裁対象の個人、実体、組織、国または政権、または(C)(A)または(B)項に記載された任意の個人、実体、組織、国または政権の代理人、部門またはツール、または上述した任意の個人、実体、組織、国または政権を直接または間接的に所有、制御、または代表する他の方法で直接または間接的に利益を得る人を意味する。

営業日“とは、(A)8.6節のみで、ニューヨーク市商業銀行が閉鎖を要求または許可された土曜日、日曜日または他の日以外のいずれかを意味し、(B)本契約の任意の他の規定について、ニューヨーク、ニューヨークまたはウィスコンシン州マディソン商業銀行が閉鎖を要求または許可された土曜日、日曜日、または他の日以外のいずれかを意味する。

“資本リース”とは、いつでも、テナントが公認会計基準に基づいて資産の取得と負債の発生を同時に確認しなければならないリースをいう

“制御権変更”とは、任意の人、または二人以上が一致して行動し、MGE Energy，Inc.の実益所有権(“取引法”第13 d-3条の意味に適合する)の30%以上の議決権を有する株式を取得する流通株である。

“規則”とは、1986年に改正された“国内税法”と、この法典に基づいて随時公布された規則及び条例を意味する。

“会社”とは、マディソンガス電力会社、ウィスコンシン州の会社、または第10.2節に規定する方法で同社の任意の後継者となることを意味する。

“連結資産”とは、当社及びその子会社がいつでも連結ベースで計算するすべての資産をいう。

“合併負債”とは、自社及びその子会社がいつでも連結ベースで計算した当該時間までの負債をいう。

“合併純価値”とは、当社及びその子会社がいつでも連結ベースで計算する合併株主権益をいう。

“合併総資本”とは、いつでも計算された合併負債と連結純資産との合計を意味する。

“制御対象”とは、当社の任意の子会社及びその又は当社それぞれの関連会社を意味する。

“違約”とは，イベントや条件の発生や存在，時間の経過や通知の発行，あるいは両者を兼ねて違約事件となることを意味する.

“違約率”とは、(I)年金利が手形第1段落(A)項(A)項に記載されている金利よりも2.00%高いこと、または(Ii)年金利がニューヨークモルガン大通銀行が発表した“基本”または“最優遇”金利よりも2.00%高いことを意味する。

EDGAR“は、米国証券取引委員会の電子データ収集、分析および検索システム、またはこの目的のために継承された任意の米国証券取引委員会電子届出システムを意味する。

環境法とは、すべての連邦、州、地方および外国の法規、法律、法規、条例、規則、判決、命令、法令、許可証、特許権、授権書、特許経営権、許可証、協定、または環境保護または環境に任意の材料を放出することに関連する政府制限を意味するが、これらに限定されない。

“従業員退職収入保障法”とは、時々改正された1974年の“従業員退職収入保障法”と、この法令の下で公布された時々有効な規則と条例を指す

ERISA連属会社“とは、規則第414条に従って会社と共に単一雇用主とみなされる任意の貿易または事業(登録成立の有無にかかわらず)を意味する。

“取引法”とは、時々改正された1934年の“証券取引法”と、同法に基づいて公布され、時々施行される規則と条例を指す

(I)アメリカ合衆国またはその任意の州または他の政区、または

(I)当社又は任意の付属会社がその全部又は一部の業務を行う任意の他の管轄区域、又は当社又は任意の付属会社の任意の財産に対して司法管轄権を有すると主張する任意の他の司法管轄区、又は

(B)そのような政府の行政、立法、司法、規制または行政機能を行使する任意のエンティティ、または任意のこのような政府に関連する任意のエンティティ。

保証“とは、誰にとっても、その人が合意によって、またはあるか、または他の方法で生成された義務を含む、任意の方法で直接または間接的に保証されるか、または任意の他の人の任意の債務、配当または他の義務を実際に保証することを意味する

(A)債務または債務、または債務または債務を構成する担保の任意の財産を購入すること；

(B)これらの債権または債務を購入または支払いするために資金を立て替えまたは提供するか、または(Ii)任意の運営資金または他の貸借対照表の状況または任意の他の他人の損益表状態を維持するために、または他の方法でこれらの負債または債務を購入または支払いするための資金を下敷きまたは提供すること

(C)債務または債務の所有者に、他の人が債務または債務を支払う能力があることを保証することが主な目的である財産の賃貸または財産またはサービスの購入

(D)債権または義務が損失を受けないことを他の方法で所有者に保証する。

債務者が保証項の下の債務又は他の債務を計算する際には、その保証対象に属する債務又は他の義務は、当該債務者の直接義務と仮定しなければならない。

危険材料“とは、アスベスト、尿素ホルムアルデヒド発泡絶縁材料、ポリ塩化ビフェニル、石油、石油製品、鉛含有塗料、ガスまたは同様の制限、禁止または処罰を含む、健康および安全に危害を及ぼす可能性のある任意のまたはすべての汚染物質、有毒または危険廃棄物、または健康および安全に危害を構成する可能性のある他の物質を意味し、その生成、製造、精製、生産、加工、処理、貯蔵、運搬、輸送、移動、使用、放出、排出、漏れ、漏れまたは濾過は、アスベスト、尿素ホルムアルデヒド発泡絶縁材料、ポリ塩化ビフェニル、石油、石油製品、鉛含有塗料、ガスまたは同様の制限、禁止または処罰を含む任意の適用可能な法律によって制限、禁止または処罰されるべき物質を意味する。

いずれの手形についても、“所持者”とは、その名義で当社が第13.1条に基づいて登録されている登録簿に当該手形を登録している者を意味するが、その者が代名人である場合、第7、12、17.2及び18条及び本別表Bのいずれかの関連定義について、“所持者”とは、その氏名及び住所が登録簿に記載されている当該手形の実益所有者を意味する。

(A)借入金が負う法的責任及び強制償還可能な優先株について負う償還義務

(B)当該人が取得した財産の遅延購入価格について負う法的責任(通常の業務運用中に生成された売掛金は含まれていないが、任意の条件付き販売または他の業権保留契約に従って当該任意の財産について発生または生成されたすべての債務を含む)

(C)公認会計基準に従って貸借対照表上に出現する資本リースに関連するすべての負債

(D)その人が所有している任意の財産について任意の留置権によって保証される借入金のすべての法的責任(その人がそのような法的責任を負担しているかどうかにかかわらず)、

(E)銀行および他の金融機関がその口座のために発行または引受した同様の機能を有する信用状または手形について負うすべての法的責任(借金の債務を表すか否かにかかわらず)；

(F)当該人が、本(A)~(E)条のいずれかに記載のタイプの責任について行われた任意の保証。

機関投資家“とは、(A)手形の任意の購入者、(B)当時未償還手形元金総額が10%を超える手形を保有する任意の所有者(その1人または複数の連属会社とともに)、(C)任意の銀行、信託会社、貯蓄および融資協会または他の金融機関、任意の年金計画、任意の投資会社、任意の保険会社、任意のブローカーまたは取引業者、または任意の他の同様の金融機関または実体、および(D)任意の手形保有者の任意の関連基金を意味する。

任意の人の場合、“投資レベル格付け”とは、その借入の高度、無担保、非信用強化、長期負債の少なくとも2つの格付けを意味する：(I)標準プール格付けサービス会社、スタンダードプール金融サービス有限責任会社またはその任意の継承者、“BBB-”またはより良い格付け、(Ii)ムーディーズ投資家サービス会社またはその任意の継承者、“Baa 3”またはより高い格付け、または(Iii)任意の他の国によって認められる統計格付け機関、同等またはより良い格付けを意味する。

留置権“とは、誰の場合も、その人の任意の財産または資産の任意の担保、留置権、質権、担保、担保権益または他の財産権負担、または任意の売り手、レンタル者、貸手または他の保証当事者が、任意の条件付き販売または他の所有権保留プロトコルまたは資本賃貸対、またはその人との任意の財産または資産(株式、株主合意、投票権信託協定およびすべての同様の手配を含む)の任意の権益または所有権を意味する。

“材料”とは、会社及びその子会社全体の業務、運営、事務、財務状況、資産又は財産に関する材料をいう。

“重大な悪影響”とは、(A)会社及びその付属会社の全体的な業務、運営、事務、財務状況、資産又は財産に対する重大な悪影響、(B)会社が本契約及び付記項の義務を履行する能力、又は(C)本協定又は付記の有効性又は実行可能性を意味する。

“担保”とは，1946年1月1日の担保契約と信託契約を指し，補充後，当社が受託者としてUS Bank，N.A.(第一ウィスコンシン信託会社の後継者として)に渡される。

“多雇用主計画”とは、“多雇用主計画”に属する任意の計画を意味する(ERISA第4001(A)(3)節に定義されている)。

“全国保険監理員協会”とは、全国保険監理員協会又はその任意の継承者を意味する。

“外国資産規制事務室”とは、米国財務省外国資産規制弁公室を指す。

OFAC制裁案“とは、OFACが管理および実行を担当する任意の経済制裁または貿易制裁を意味する。外国資産規制所の制裁案のリストは以下のサイトで見つけることができる：http：//www.Treasury ury.gov/resource-center/reputation/Programs/Pages/Programs.aspx。

“上級財務官証明書”とは、その責任が証明書の主題まで延長された高級財務官または会社の任意の他の高官の証明書を意味する。

PBGC“とは、ERISAまたはその任意の継承者において言及され定義された年金福祉保証会社を意味する。

(A)当社または任意の主要付属会社が負担するのでもなく、通常利息を支払うための留置権でもなく、この等留置権は、変電所、送電線、配電線、配管、パイプまたは通行権のために、当社または任意の主要付属会社が現在所有またはその後に買収またはレンタルした不動産または不動産に関連する権利によって存在するものである

(B)未公表の留置権又は建造又は現行業務に付随する費用であり、当該等留置権又は課金は、いずれの場合も、借入金、立て替え金又はクレジット又は支払物件の繰延購入価格によるものではなく、当該等留置権又は課金合計は、当社及びその主要付属会社全体の業務の運営に使用される物件を損なうことはない

(C)営業権、承認されたナンバープレート、ライセンスまたは許可証の条項または任意の法律条文によって、任意の市政当局または公共当局の権利を保持または帰属して、専営権、承認されたライセンスまたは許可証を終了するか、または任意の住宅ローン財産または指定された買い手を購入、徴収または回収するか、または会社または任意の主要付属会社に、街、路地または他の公衆場所を使用して、会社または主要付属会社に任意の税金または他の補償を受け取るように要求するか、または任意の市政当局または公共当局の権利を保持または帰属すること

(D)任意の市町村または公共当局が、当社または任意の主要付属会社の任意の財産を使用、制御、移動または規制する権利を保持または帰属する権利；

(E)当社または任意の主要子会社の任意の不動産によって生成または生産された電力、ガス、蒸気または水の任意の部分を取得または受信するために、他人に保持または帰属する権利

“個人”とは、個人、共同企業、会社、有限責任会社、協会、信託、非法人組織、商業実体または政府機関を意味する。

計画“とは、ERISAのタイトルIに適合する”従業員福祉計画“(ERISA第3(3)条で定義されているような)を意味し、この計画は、過去5年以内に確立または維持されたか、または前の5年以内に当社または任意のERISA関連会社によって貢献または規定されているか、または当社または任意のERISA関連会社がそれに何らかの責任を負う可能性がある。

優先株とは、個人の任意のカテゴリの配当金を意味し、配当金を支払うか、またはその人が清算または解散したときに任意の金額を支払う点で、その人の任意の他のカテゴリに優先する持分(または同様の持分)を意味する。

“貸金資金”とは、(I)2019年2月7日現在の当社、行政代理としてのモルガン大通銀行、シンジケート代理である米国銀行と米国銀行全国協会と貸金人との間の改正および再署名の信用協定、または任意の代替信用協定、および(Ii)2019年2月7日までの当社、行政代理としての米国銀行全国協会、シンジケート代理としての共同銀行と貸主との間の改正および再署名された信用協定、または任意の代替信用協定を意味する。任意のクレジットプロトコルまたは代替クレジットプロトコルは、時々修正、修正、追加、延長、更新、または再記述される可能性があるからである。

“貸金資金負債”とは、貸金資金の下で返済されていない債務をいう。

“主要附属会社”とは、(I)その付属会社の資産帳簿総生産が当社及びその付属会社の総合資産の10%を超える任意の付属会社、又は(Ii)その付属会社と共にの純収入が、当社及びその付属会社の最近4会計四半期までの総合純収入の10%を超える任意の付属会社をいう。

“優先債務”とは、いつでも(I)当社又は任意の主要付属会社が任意の保有権(第10.4(A)~(O)条で許可された留置権以外の留置権を除く)で担保されたすべての債務を指し、(Ii)主要附属会社のすべての無担保債務(本条(Ii)に記載のいずれかの主要附属会社を含まない(A)自社又は任意の主要付属会社又は(B)が2022年9月30日に存在し、付表5.15に明確に記載されているいずれかの当該等の債務を除く)の合計を意味する

“財産”または“財産”とは、有形であっても無形であっても、有形であっても早期であっても、特に制限がない限り、任意の種類の不動産または個人財産を意味する。

“買い手”または“買い手”とは、本契約に署名して当社に交付された各買い手および買い手の相続人および譲受人(任意のこのような譲渡が第13.2条に該当する限り)を意味するが、いずれのチケットの買い手が第13.2条に従って譲渡されたため、そのチケットの登録所有者または実益所有者でなくなった場合(代理名人による)であれば、その譲渡後、本プロトコルにおいて、そのチケットの“買い手”の意味は含まれなくなる。

“適格機関の買手”とは，証券法第144 A(A)(1)条に規定する用語で表される“適格機関の買手”を意味する.

関連基金“は、任意の手形所有者の場合、(I)証券または銀行融資に投資すること、および(Ii)所有者、所有者と同じ投資コンサルタント、または所有者の関連会社または投資コンサルタントによって意見または管理を提供する任意の基金またはエンティティを意味する。

“必要な所持者”とは、(I)第1の決済前のいつでも、(Ii)第1の決済当日またはその後および第2の決済前、2回目の決済時に発行される債券の購入者および当時の未償還手形元金の最低51%を保有する所持者(当社またはその任意の連属会社が当時所有していた手形を含まない)、および(Iii)第2の決済当日または後に当時未償還手形元金を保有していた保有者の少なくとも51%を指す(当社またはその任意の連結会社が当時所有していた手形を含まない)。

主管者“とは、会社の任意の上級財務者および本協定に関連する部分の管理を担当する任意の他の者を意味する。

“米国証券取引委員会”は、米国証券取引委員会又はその任意の後継機関を意味する。

“証券”又は“証券”は、証券法第2条第1項に規定する意味を持たなければならない

“証券法”とは、時々改正された1933年の証券法と、同法に基づいて公布され、時々施行された規則と条例を指す。

“高級財務官”とは、会社の首席財務官、主要会計官、財務主管または主計長を意味する。

“国家制裁リスト”とは、米国内の任意の州政府当局が、イランまたは米国の経済制裁法律に基づいて実施された経済制裁目標の任意の他の国で投資または他の商業活動に従事する者に対して採用されるリストを意味する

子会社“とは、誰にとっても、一人称またはその1つまたは複数の子会社または一人称およびその1つまたは複数の子会社が十分な持分または議決権を有する権益を有し、それまたはそれら(集団として)が意外なことなく、通常、第2人の多数の取締役(または同様の機能を果たす人)を選挙することができるようにする任意の他の人を意味する。および任意の共同企業または合営企業と、その共同企業または合営企業の利益または資本の50%以上の権益が、一人称またはその1つまたは複数の付属会社または一人称およびその1つまたは複数の付属会社によって所有されている(共同企業または合営企業が通常、その人またはその1つまたは複数の付属会社によって事前に承認されていない場合に重大な業務行動をとることができる限り)。文意が別に指摘されているほか、すべて“付属会社”といえば、当社の付属会社を指す。

SVO“は、NAICの証券評価オフィスまたはオフィスの任意の後継者を意味する。

“米国経済制裁法”とは、米国が管理し、実行する、任意の個人、実体、組織、国家または政権に対して経済制裁を実施する法律、行政命令、権限立法または法規を意味し、“敵との貿易法”、“国際緊急経済権力法”、“イラン制裁法”、“スーダン責任及び撤退法”、および任意の他のOFAC制裁計画を含む

“米国愛国者法案”とは、米国公法107-56を指し、テロを遮断し、妨害するために必要な適切なツールを提供することによって、米国(米国愛国者法案)を団結·強化し、同法に基づいて公布され、時々施行される規則と条例を指す。

“全資附属会社”とは、いつでも当社及び当社その他の全資附属会社のいずれか又は複数の間がその全持分(董事合資格株式を除く)及び投票権権益を有する任意の付属会社をいう。

3.2021年、2020年、2019年12月31日終了年度の統合キャッシュフロー表

7.2022年、2022年、2021年6月30日終了の3ヶ月と6ヶ月の総合収益表

8.2022年6月30日と2021年6月30日までの6ヶ月間の統合現金フロー表

10.2022年6月30日および2021年6月30日までの3ヶ月および6ヶ月間の総合権益レポート

11.第7項から第10項(第1項を含む)に示される連結財務諸表の付記

2019年2月7日日の当社、指定された貸手と行政代理であるモルガン大通銀行との間の信用協定、および当社、その中で指定された貸手と行政代理である米国銀行全国協会との間で2019年2月7日となる信用協定の改正と再署名が行われました。信用協定下の借金は無担保だ。MGEは2021年12月31日まで、信用手配内に70万ドルの信用状を発行した。

第1弾住宅ローン債券は、1946年1月1日の住宅ローン及び信託契約(“債券契約”)により発行され、当社と受託者であるUS Bank，N.A.(第一ウィスコンシン信託会社の後継者として)及び補充契約によって発行される。債券は時々債券契約項の下で1つまたは複数のシリーズで発行されることができる。債券契約は、当社の許可証、許可証、およびそのほとんどの固定資産(その後に取得された許可証、許可証および固定資産を含む)に対する直接第1担保留置権を構成するが、“許容可能な財産権負担”(例えば、債券契約における定義)の制約、および当社がその財産を買収する際に既存または設定された留置権を受けなければならない。

この等手形はMGE Power West Campus LLC(“MGE PWC”)によって発行され、MGE PWCはMGE Energy，Inc.の完全資本間接付属会社である。この等手形は、MGE PWCとウィスコンシン州が共同所有する火力発電所がMGE PWCにリース金を支払う担保譲渡についてMGE PWCが担保に譲渡する。会社はこれらの手形の債務者ではないが、これらの手形は、会社の総合財務諸表に含まれており、財務会計基準委員会第46号の解釈によれば、可変利益エンティティの合併は、FIN番号46−Rによって更新され、FIN番号94によって修正されるARBの解釈である。

これらの手形はMGE Power Elm Road LLC(“MGE Per”)によって発行され、MGE Power Elm Road LLC(“MGE Per”)はMGE Energy，Inc.の完全間接子会社である。MGE PerはMGE PerがMGE Per、ウィスコンシン電力会社、WPPI Energy，Inc.が共同所有する2台の615メガワット石炭発電ユニットのリース支払いのリース支払いを担保として譲渡する。同社はこれらのチケットの義務者ではない。しかしながら、これらの手形は、財務会計基準委員会第46号に基づいて説明された可変利益実体の合併であり、第51号ARBの解釈であり、会社の連結財務諸表に含まれる財務会計基準第46号及び第94号財務会計基準により修正される。

中間手形は，当社とニューヨークメロン銀行信託会社(ノースカロライナ州第一銀行の相続人)が受託者として発行し，日付は1998年9月1日の補足契約(“手形契約”)である。手形は、手形契約に従って時々1つまたは複数のシリーズで発行されることができる。当該等の債券は無担保債券である；しかし、当社が債券契約に基づいて任意の追加の第1住宅ローン債券を発行し、又は当該債券契約の任意の財産に当該留置権を免除する留置権を享受させる場合、手形契約は、自社が手形受託者に元金総額と同じ、金利、満期日、償還条項及びその他の条項が当時未償還の中期手形と同じ第1住宅ローン債券を同時に発行することを規定し、すべての未償還中期手形の保有者に第1住宅ローン債券の利益を担保させる。

優先手形は当社と列名の手形購入者が二零一零年十二月二十日、二零一零年四月二日、二零一三年七月十八日、二零一六年十一月二十九日、二零一七年七月二十五日、二零一八年七月十六日、二零一年八月二十八日及び二零二一年五月十日に締結した手形購入契約に基づいて発行されました。高級債券は無担保です。

ウィスコンシン州マディソン市が発行したこれらの債券について、ウィスコンシン州マディソン市と会社の間で2020年4月1日に署名された融資協定は、同社の義務を証明した。

2019年2月7日に当社、その中に名を連ねた貸手及びモルガン大通銀行(行政代理)が締結した改訂及び再注文信用協定は、2019年2月7日に当社、名を連ねた貸手及び行政代理である米国銀行協会が締結した改訂及び再注文信用協定、及び日付は2010年12月20日、2012年4月2日、2013年7月18日、2016年11月29日、2017年7月25日、2018年7月16日、2019年8月28日及び2021年5月10日の手形購入協定である。当社とリストに記載されている債券購入者(これにより二零一零年に5.26分の優先債券を発行します。そのうち4.38%の優先債券は2012年に発行され、3.09%、3.29%、4.42%および4.47%の優先債券は2013年に発行され、3.76%の優先債券は2017年に発行され、3.11%の優先債券は2017年に発行され、4.19%、4.24%および4.34%の優先債券は2018年に発行され、2.94%の優先債券は2019年に発行される。2.48%と2.63%の優先債券は2021年に発行され)、総合負債と総合総資本の比率を最高65%以下に維持することが求められている。合併負債と合併資本総額は公認会計原則に基づいて決定されるが、適用される会計原則に基づいて“可変利益実体”を合併することにより会社の財務諸表に含まれる資産、負債、収入、費用を除去するように調整する必要がある。

手形購入協定はまた、会社が発行する“優先債務”は、会社の合併資産の20%を超えてはならないと規定している。優先債務は，当社が手形購入プロトコルで許可された指定留置権以外の留置権を担保とした任意の債務と，複数の付属会社のいくつかの無担保債務と定義する。

債券保有者は2023年4月30日に入札を行う必要があり、債券は再定価して注記するか、償還して解約するか。当社のローン契約の下での責任は無担保です。

受け取った価値については，署名者マディソン天然ガスと電力会社(ここでは“会社”と呼ぶ)は，ウィスコンシン州の法律に基づいて設立され，存在する会社は，ここで支払いを承諾した[____________]または登録譲受人、元金は[_____________________]2032年12月1日(“満期日”)ドル(またはその中で前払いされていない部分)は、利息(360日1年12カ月30日をもとに計算)(A)本契約の未払い残高は、本契約日から5.43%の年率で計算され、半年ごとに支払い、本契約日後の毎年6月1日または12月1日から半年ごとに支払い、本契約元金が満期日に支払われるまで、および(B)は法律の許容範囲内である。任意の超過元金、任意の超過利息、および任意の補充金の超過支払いは、上述したように半年に1回支払い(または本プロトコルに基づいて所有者の選択を登録し、要求に応じて支払う)であり、年利率は(I)7.43%および(Ii)2.00%の両方に等しく、この金利はニューヨーク州モルガン大通銀行によって時々その“基本”または“最優遇金利”として公表される。

本手形の元金、利息及び任意の補充金は、後述する手形購入協定に規定されるように、アメリカ合衆国の合法的な通貨でモルガン大通銀行又は当社が本手形所持者に書面通知を出して指定された他の場所で支払う。

本手形は，当社と列名各購入者が二零二年十一月一日に締結した手形購入協定(時々改訂された“手形購入協定”)に基づいて発行された高級手形(ここでは“手形”と呼ぶ)の1つであり，その合意の利益を享受する権利がある.各チケット所有者は，本チケットを受領した後，(I)チケット購入プロトコル20節に記載された秘密条項および(Ii)チケット購入プロトコル6.1および6.2節に記載された陳述を作成したと見なす.別の説明がない限り、本チケットで使用される大文字用語は、チケット購入プロトコルにおけるそのような用語のそれぞれの意味を有するべきである。

本手形は記名手形であり，手形購入プロトコルの規定により，本手形を登録譲渡に戻す際には，本手形の登録所有者又は正式な書面で許可された所有者が署名した書面譲渡文書とともに，1枚の元金金額が同じ新手形は譲受人に発行され，譲受人の名義で登録される.正式に譲渡登録を提示する前に，会社はその人を扱うことができる

金銭及びその他のすべての目的を受け取るために、本手形は、その名義で本手形の所有者として登録され、当社はいかなる逆通知の影響も受けない。

会社は手形購入協定で指定された日付と金額の支払いに必要な元本を前払金とする。本手形も手形購入協定で指定された時間及び条項に従って、全額または時々一部の前払い金を選択する必要がありますが、他の場合には適用されません

違約事件が発生し、継続的に発生する場合、本手形の元本は、手形購入プロトコルによって規定された方法、価格(任意の適用可能な全金額を含む)で宣言されるか、または他の方法で満期および対処することができる。

本付記はニューヨーク州法律の解釈及び強制執行に従う必要があり、当社及び当付記所有者の権利はニューヨーク州法律によって管轄されなければならないが、この州以外の司法管轄区域法律の適用を許可する同州法律選択原則は含まれていない。

受け取った価値については，署名者マディソン天然ガスと電力会社(ここでは“会社”と呼ぶ)は，ウィスコンシン州の法律に基づいて設立され，存在する会社は，ここで支払いを承諾した[____________]または登録譲受人、元金は[_____________________]2033年2月15日(“満期日”)(“満期日”)と利息(360日1年12カ月30日をもとに計算)(A)本契約未払い残高は本契約日から5.43%の年利で計算し、半年ごとに支払い、本契約日後の毎年8月15日または2月15日から半年ごとに支払い、本契約の元金が満期になって満期日に支払うまで、および(B)は法律の許容範囲内である。任意の超過元金、任意の超過利息、および任意の補充金の超過支払いは、上述したように半年に1回支払い(または本プロトコルに基づいて所有者の選択を登録し、要求に応じて支払う)であり、年利率は(I)7.43%および(Ii)2.00%の両方に等しく、この金利はニューヨーク州モルガン大通銀行によって時々その“基本”または“最優遇金利”として公表される。

受け取った価値については，署名者マディソン天然ガスと電力会社(ここでは“会社”と呼ぶ)は，ウィスコンシン州の法律に基づいて設立され，存在する会社は，ここで支払いを承諾した[____________]または登録譲受人、元金は[_____________________]2035年2月15日(“満期日”)(“満期日”)は、利息(360日1年12カ月30日をもとに計算)(A)本契約未払い残高は、本契約日から5.53%の年率で計算され、半年ごとに支払い、本契約日後の毎年2月15日と8月15日から半年ごとに支払い、本契約元金が満期になるまで支払い、満期日、および(B)法律が許容される範囲内で、任意の超過元金(任意の超過前払いを含む)元金、任意の超過利息、および任意の補充金の超過支払いは、上述したように半年に1回支払い(または本プロトコルに基づいて所有者の選択を登録し、要求に応じて支払う)であり、年利率は(I)7.53%および(Ii)2.00%の両方に等しく、この金利はニューヨーク州モルガン·チェース銀行によって時々その“基本”または“最も優遇”金利として公表される。

1.当社及びその主要な付属会社はいずれも正式に法団として設立され、有効な存在及び信用は良好であるが、当社は債券の発行及び売却及びその書類の発行及び交付に必要な法人権力及び認可を有している。

2.会社は、適切な司法管轄区域内で適切な資格および良好な外国企業の地位を有する。

3.合法的で効果的で拘束力があり、強制的に実行可能な文書の正式な許可および署名。

4.憲章文書、法律、または他の合意と衝突してはなりません。

5.債券の発行および売却、および取得された書類の発行および交付に必要なすべての同意。

7.改正された1933年証券法に基づいて登録された手形を必要とせず、改正された1939年信託契約法令に基づいて証書を資格に適合させる必要はない。

9.改正された“1940年投資会社法”によると、“投資会社”に登録する必要がない会社。


第1節.手形の発行	1
第二節売買手形	1
第三節.結審	2
第4節.結審の条件	2
4.1節.説明と保証	2
4.2節.暗黙の値がない	3
4.3節.コンプライアンス証明書	3
4.4節.大弁護士の意見	3
第四十五条。法律で許可された購入などを適用する	3
第4.6条。他の債券を売却する	4
第四十七条。特別弁護士費用の支払い	4
第四十八条。個人配給番号	4
第四十九条。会社構造の変化	4
4.10節目。資金使用説明	4
4.11節目。法律手続き及び書類	5
第五節会社の陳述と保証	5
5.1節.権力と権威	5
5.2節.授権など	5
第五十三条。開示する	5
5.4節.子会社株式の組織と所有権	6
第五十五条。財務諸表	6
第五十六条。法律·その他の文書などを守る	6
第五十七条。政府の権限など	7
第5.8条。法規と命令を守る	7
5.9節目。税金.税金	7
5.10節目。財産所有権	8
5.11節。免許·許可証など	8
5.12節。ERISAに該当する	8
5.13節.会社が株を非公開で発行する	9
5.14節目。収益の使用	10
5.15節目。すでに債務がある	10
5.16節.外国資産規制規則など	10
5.17節目。ある法規の下での地位	11


付属会社名	組織的司法管轄権	会社とその付属会社の所有権の割合
ない。


	元金未償還
商業手形	$40,000,000
信用協定下の借入金1	0

第1住宅ローン債券：2
7.70%第1担保債券、2028年満期	1,200,000

MGE Power West Campus LLCが発行した高度な保証チケット：3
2033年満期の中期手形5.68%	20,522,840
5.19%中期手形、2033年有効	13,465,353

MGE Power Elm Road LLC発行の高度保証手形：4
5.04%プレミアム保証手形、Aシリーズ、2040年有効	28,888,889
4.74%高度保証手形、Bシリーズ、2041年満期	18,416,667


中期手形：5
7.12%中期手形、2032年満期	25,000,000
6.12%中期手形、2028年満期	20,000,000
2037年満期の6.247%中間手形	25,000,000

高度無担保説明6
優先債券、2023年満期 3.29%、プレミアム債券、2026年満期	30,000,000 15,000,000
3.11%優先債券が2027年10月1日に満了	30,000,000
優先債券、2029年11月15日満期優先債券、2031年8月15日満期優先債券、2033年6月15日満期	50,000,000 60,000,000 40,000,000
5.26センチ高級債券、Bシリーズ、2040年12月20日満期	15,000,000
4.38分の優先債券、2042年4月1日満期 4.42%、高級債券、2043年満期	28,000,000 20,000,000
4.47%、高級債券、2048年満期	20,000,000
優先債券、金利3.76%、2052年1月15日満期 4.19%高級債券、Aシリーズ、2048年9月15日満期 4.24%高級債券、Bシリーズ、2053年7月15日満期 4.34%高級債券、Cシリーズ、2058年7月15日満期	40,000,000 60,000,000 20,000,000 20,000,000

工業発展収入債券：
2.05%工業発展収入還元債券、2023年シリーズ、満期20237	19,300,000

合計する	$659,793,748


第六節買い手の申出	11
6.1節である.投資のために買う	11
6.2節.資金源	11
第七条.会社に関する資料	13
7.1節.金融と商業情報	13
7.2節.上級乗組員証明書	15
第七十三条。探訪する	16
7.4節。電子交付	17
第八節手形の支払及び前払い	17
第八十一条。成熟性	17
8.2節。オプションで事前返済して全額払います	18
第八十三条。一部前払い金の分配	18
第八十四条。成熟している	18
第八十五条。債券を購入する	19
第八十六条。全額成約額	19
8.7節。支配権の変化	21
第9節.平権条約	22
第九十一条。規則を遵守する	22
9.2節目。保険	22
9.3節目。物件の手入れ	22
9.4節目。税金を納める	23
第九十五条。会社の存在など	23
9.6節目。書籍と記録	23
第9.7節。業務行為	23
第10節.消極的条約	24
10.1節目.関連会社との取引	24
10.2節目。合併·合併など	24
10.3節目。テロ制裁条例	24
10.4節目。留置権の制限	25
第十一条第五条。負債率	27
第十十六条。優先債務	27
第11節違約事件	27
第12条.失責等の救済	30
第十二条第一条。速度を増す	30
第十二十二条。その他の救済措置	30
第十二十三条。取り消す	31


第十二十四条。救済·支出などを免除または選択してはならない	31
第十三節登録	31
第十三条第一項。手形の登録	31
第十三条第二項。手形の譲渡と交換	32
第13.3条。紙幣を交換する	32
第14節手形への支払	33
第十一条。支払先	33
第十四十二条。内務省支払い	33
第十五条支出等	33
第十五条第一条。取引費用	33
第十五十二条。生死存亡	34
第十六節陳述と保証の存続	34
第十七条。改正及び免除	34
第十七条第一項。要求する	34
第十七十二条。手形所持者の意見を求める	35
第十七十三条。拘束効果など	35
第十七十四条。会社が持っている手形など	36
第十八条通告	36
第19条.ファイルのコピー	36
第20節.機密情報	37
第二十一条。買い手の代替	38
第二十二条。雑類	38
第二十一条。相続人と譲り受け人	38
第二十二条。非営業日に満期になる	38
第二十二十三条。会計用語	39
第二十二十四条。分割可能性	40
第二十五条。建造など	40
第二十二十六条。取引相手	40
第二十二十七条。治国理政法	41
第二十二十八条。司法管轄権と法的手続き	41