添付ファイル 99.1
Reed‘s 2022年第2四半期の業績報告
-純収入は22%増の1370万ドル-
コネチカット州ノーウォーカー、(2022年8月11日)-米国有数の手作り、全天然生姜飲料製品セットの所有者リード社(ナスダック：リード)(以下、リード社)は、2022年6月30日までの3カ月間の財務業績を発表した。
2022年第2四半期財務ポイント(2021年第2四半期と比較)：
| ● | 純収入は1130万ドルから1370万ドルに増加し、22%に増加した。 | |
| ● | 毛利益は330万ドルと横ばいで、毛金利は24.0%だったが、前年同期は29.0%だった。 | |
| ● | 運営費は780万ドルで、前年同期は700万ドルだった。交付·処理コストを差し引くと、運営費は400万ドルだが、前年同期は450万ドルだった。 | |
| ● | Operating loss was $(4.5) million compared to $(3.7) million. | |
| ● | Modified EBITDA was $(4.3) million compared to $(3.1) million. |
管理 解説
Reed‘sのノーマン·E·スナイダー最高経営責任者は、“第2四半期の顕著な表現は、私たちが20%以上の成長を回復したことで、私たちの製品組み合わせ全体の強い需要、すなわちリードの生姜ビール、リードの生姜シリアル、リードの古典的なMule、私たちのVirgil’sゼロ糖シリーズのおかげだ”と述べた。純売上高は全体的に本四半期の予想に符合しているが、私たちの毛金利と運営費用はかつてないインフレとサプライチェーンのボトルネックの影響を受け、これらのボトルネックは材料、燃料と輸送コスト の上昇を招く。一度に増加した包装材調達は、今年初めに実施したコスト節約措置によるメリットを相殺し、これらのコスト増加を悪化させた。輸送コストは第2四半期末に低下し始め，年間の進展に伴いさらなる改善が予想される。
小売レベルでは、Reed‘s Ginger AleとReed’s Classic Muleのような私たちの新製品の販売が引き続き好調であり、前者は第2四半期までの4週間の間に前年同期比57%増加し、MULO Scan小売データから反映されている。私たちはまた第2四半期にReed‘s Hard Ginger Aleを発売し、今日の早い時期にReed’s Stormy Muleを発売し、私たちのRTDアルコール製品の組み合わせに深さを加えた。また，新たに命名されたVirgil‘sゼロ糖滑らかな缶詰を第2四半期に発売し，Spins Natural と強化小売スキャンデータでは，第2四半期までの4週間で150%近く増加した。今年の遅い時期に新しいファッション缶詰の流通範囲を私たちの各チャネルパートナーに拡大することを期待しています。
未来を展望して、私たちは私たちの成長と利益目標を達成しているいくつかの重要な措置を持っている。これには私たちの揺蓋製品の組み合わせの持続的な成長と最近Cracker Barrelで発売された全国的な製品、私たちのRTDアルコール製品の組み合わせと最近発売された製品の例えば姜麦酒、そして私たちの旗艦Reed‘s Ginger BeerとVirgilの全糖とゼロ糖製品の組み合わせの持続的な増加が含まれている。我々は引き続き各種サプライチェーンとコスト節約計画に取り組み、第2四半期に一度に増加していない包装材料の調達に加え、将来的に改善されたEBITDAを予定している“と述べた
2022年第2四半期の財務実績
2022年第2四半期には、純収入は前年の1，130万ドルから1，370万ドルに増加し、22%に増加した。この成長はアロエ製品の組み合わせの強い需要により、アロエ生姜ビール、生姜ビール、Classic Muleおよびヴァージルのゼロ糖を含む。
2022年第2四半期の毛利益は2021年同期と横ばいで330万ドルだった。毛金利は24.0%であるのに対し、2021年第2四半期の毛金利は29.0%である。2022年第2四半期の毛利益はインフレ関連コストの上昇及び使い捨て材料の調達と生産の影響を受ける。これらの使い捨てコストを除くと，第2四半期の毛金利は約32% であった。
2022年第2四半期の交付·処理コストは380万ドル、2021年第2四半期は250万ドル。増加の主な原因は貨物輸送量、運賃、燃料コストの上昇だ。第2四半期の費用は、完成品在庫の確立から約325，000ドル または1箱当たり0.45ドルをさらに含む。これらのコストは第2四半期に確認されているため、将来の交付および処理コストには計上されず、将来の費用が削減される。納入·処理コストは純売上高の28%と1箱あたり5.00ドルだったが、前年同期は純収入の22%と1箱あたり3.53ドルだった。
2022年第2四半期の販売·マーケティングコストは220万ドルで、2021年第2四半期より16%低下した。売上とマーケティングコストが純収入に占める割合は前年同期の23%から16%に低下した。
2022年第2四半期、一般費用と管理費用(G&A)は180万ドルで、前年同期比3%低下した。
2022年第2四半期の営業損失は450万ドル、1株当たり0.04ドルだったが、2021年第2四半期は370万ドル、1株当たり0.04ドルだった。
修正後のEBITDAは2022年第2四半期に430万ドルだったのに対し、2021年第2四半期は310万ドルだった。
流動性 とキャッシュフロー
2022年第2四半期には、会社が経営活動で約1410万ドルの現金を使用したのに対し、2021年同期に使用した現金は530万ドルだった。現金使用量の増加は主に生産品在庫を意図的に増加させ、サプライチェーンの圧力を軽減するためだ。在庫増加により、会社は2022年第3四半期と第4四半期のキャッシュフローをプラスと予想している。
同社の現金は2022年6月30日現在約28万ドルで、資本化融資費を差し引いた総債務は2130万ドル。その会社の循環信用限度額は969，000ドルの追加借入能力を持っている。現金と債務の増加は2022年5月の私募高級担保転換可能手形に関係し、元金総額は1，130万ドルである。
2022年度財務指導と展望
Reedのbrは引き続き、2022年の純売上高は約5900万ドルから6200万ドルで、2021年より約20%から25%増加すると予想されている。br社は2022年の毛金利を約30%と推定し続けているが、2021年の毛金利は27.4%である。
また、経営陣は、直接出荷の優先順位を決定し、ボトルではなく、より多くの缶詰を販売すること、最低発注量を決定すること、第三者物流協定を調整すること、配送センターの位置を最適化することなど、送料上昇の影響を相殺する一連のコスト節約措置を引き続き実施する。これらのコスト節約計画の計算結果は，2022年度に 修正後のEBITDAを改善したものである。
会議 呼び出し
会社は今日(2022年8月11日)午後5：00に電話会議を開催する。東部時間は2022年6月30日までの第2四半期業績 を検討した。
リードの経営陣は電話会議を主宰し、その後質疑応答時間になる。
日付： 2022年8月11日木曜日
時間： 午後5：00東部時間
無料電話番号：(844)850-0544
国際ダイヤル番号：(412)542-4115
会議 ID：10169379
インターネット中継： リード2022年第2四半期電話会議
開始時間の5~10分前に電話会議に電話をかけてください。オペレーターがお名前と組織を登録します。電話会議で何か困ったことがあった場合は、会社の投資家関係チームに連絡してください(720)330-2829に電話してください。
電話会議は生中継され，会社サイトの投資家関係部分で再放送可能であり，サイトはhttps：//investor.reedsinc.comである.
リード‘s Inc.について
Reed‘s は、世界に質の高い、良質で自然で大胆な™Better-for You飲料 を提供する革新的な会社と製品リーダーです。1989年に設立されたReed‘sは，Reed’s®，Virgil‘s®，Fliding Cauldron®を含む工芸飲料分野のトップである。同社の飲料は現在、全国4.5万店以上で販売されている。
リードのbrは全天然生姜飲料の中でアメリカ第一ブランドと呼ばれている。Reedは本物の生姜と良質な原料を使って作られ、その製品の組み合わせには生姜ビール、生姜ビール、つまり生姜ラバ、生姜飲料、生姜キャンディーが含まれています。このブランドは最近，独自の全天然甘味料システムにより無糖分野への進出に成功している。
ヴァージルの®brは受賞歴のある工芸ソーダ水シリーズで、最も良質な天然成分を採用しており、遺伝子組換えや人工防腐剤を含まない。このブランドはRootビール、バニラクリーム、黒さくらんぼ、オレンジクリームなどを含む一連の味がおいしく、大胆なソーダ水を提供する。これらの味も9種類のゼロ糖品種が選択でき、それらはすべて天然甘味であり、生ケトンであることが証明された。
空飛ぶ®はノンアルコールのクリームキャンディービールで、クリーム、バニラ、クリームキャンディーの味で推奨されています。飲料愛好家に人気があり、飛行大鍋は全天然成分で作られており、人工香料、甘味料、防腐剤、グルテン、カフェイン、遺伝子組換え成分は含まれていない。
詳細は、drinkreeds.com、virgils.com、flyingcauldron.comをご覧ください。
前向き陳述
本プレスリリースにおける非歴史的陳述は、改正された“1933年証券法”第27 A節及び改正された“1934年証券取引法”第21 E節の安全港条項に基づいてなされた前向き声明である。これらの前向き陳述 は、一般に、“推定”、“予想”、“予測”、“指導”、“意図”、“計算”、“可能”、“財務的見通し”、“計画”、“潜在”、“予測”、“可能”、“プロジェクト”、“求める”、“すべき”、“将”および のような表現によって識別される。これらの展望的陳述は、“2022年度財務指導と展望”と題する2022年度の経営陣の予想と2022年度の指導を含む現在の予想に基づいている。このような展望的陳述によってカバーされる事項の実現または成功は、リスク、不確実性、および仮定に関連し、その多くは、私たちが制御できない要素または状況に関連する。レッドの2022年指導は今年のこれまでと予想されてきた将来の業務傾向を反映しており，本報告までの日の新冠肺炎がサプライチェーンや物流に及ぼす影響を含めている。出現する可能性のある新しいサプライチェーン挑戦とさらなる潜在的インフレは合理的に見積もることができず、現在の2022年度指導も考慮されていない。これらのリスクは、原材料、生産、輸送、および/または他の物流需要を取得する能力に大きな影響を及ぼすかもしれない。
財務指導は公認会計基準に基づいて作成された完全な財務諸表の代わりとみなされてはならない。
もし のような任意のリスクまたは不確実性が現実になった場合、または任意の仮定が正しくないことが証明された場合、リードの実際の結果は、2022年12月31日までの会計年度目標を達成する能力を含む、我々が下した前向き陳述において明示的または暗示的な結果とは大きく異なる可能性がある。上記のリスクおよび不確実性には、これらに限定されないが、これらに限定されない：現在の新冠肺炎疫病に関連する経済不確実性に関連するリスクは、我々の製品およびサービスに対する顧客の需要への影響、および製品投入および顧客支払いにおける供給遅延の可能性の影響を含むが、これらに限定されない。新製品発表に関連するリスク、さらにインフレの影響、顧客需要が変動または減少する可能性のあるリスク、私たちは単契約約束されていないリスク、特に現在の経済環境において、私たちは成長を管理する能力を競争することに成功し、私たちの巨額の債務；私たちは戦略と第三者流通ルートを開発し、拡張する能力；私たちの第三者サプライヤー、醸造業者、および流通業者への依存；私たちの国際業務に関連するリスク；私たちは革新的な能力を続けている；私たちは成長戦略を推進するために販売に投資している；燃料と運賃コストの増加、知的財産権の保護br}；競争；ウクライナ戦争、衝突またはテロ行為を含む一般的な政治的または不安定な事件、データプライバシーおよび国境を越えたデータ伝送のための法規を含む、変化する国内外の政府法規の影響。Reedが2022年4月15日に提出したForm 10-K年次報告およびその後米国証券取引委員会に提出された報告を含む、Reedの公開文書で時々詳細に説明される他のリスク, 2022年8月22日頃に提出される予定のReed社のForm 10-Q四半期報告書を含み、これらの報告は、米国証券取引委員会のウェブサイトwww.sec.govで取得することができる。 これらの前向き陳述は、本プレスリリースの日にのみ発表される現在の予想に基づいている。Reed‘sは法的要求がなければ、どんな義務も負わないし、このような前向きな陳述を更新するつもりもない。
投資家関係連絡先
ショーン·マンスリーCFA
IRを上げる
メール：ir@reedsinc.com
(720) 330-2829
リード社、 Inc.
簡素化貸借対照表
(千の金額で、株式の金額を含まない)
June 30, 2022 | 12月 31, 2022 | |||||||
| (未監査) | ||||||||
| 資産 | ||||||||
| 現在の 資産： | ||||||||
| 現金 | $ | 280 | $ | 49 | ||||
| 売掛金(Br)の準備を差し引いた純額はそれぞれ225ドルと215ドルである | 7,704 | 5,183 | ||||||
| 在庫品 | 24,193 | 17,049 | ||||||
| 係り先受取 | 1,000 | 933 | ||||||
| 前払い料金と他の流動資産 | 1,440 | 1,491 | ||||||
| 流動資産合計 | 34,617 | 24,705 | ||||||
| 財産と設備、それぞれ減価償却累計668ドルと561ドルを差し引く | 885 | 992 | ||||||
| 無形資産 | 624 | 624 | ||||||
| 総資産 | $ | 36,126 | $ | 26,321 | ||||
| 負債 と株主権益 | ||||||||
| 流動負債 ： | ||||||||
| 売掛金 | $ | 12,681 | $ | 10,434 | ||||
| 課税費用 | 737 | 286 | ||||||
| 循環信用限度額は、それぞれ資本化融資コスト443ドルと0ドルを差し引く | 11,094 | 10,229 | ||||||
| 係り先 に対応する | 1,328 | 614 | ||||||
| 換算可能手形の当期分は、414ドルと0ドルの債務割引をそれぞれ差し引く | 1,786 | - | ||||||
| 賃貸負債の現在のbr | 174 | 161 | ||||||
| 流動負債合計 | 27,800 | 21,724 | ||||||
| 変換可能なbr支払手形は、それぞれ769ドルと0ドルの債務割引を差し引き、今期の部分を差し引くことができます | 8,441 | |||||||
| レンタル負債、流動分を差し引く | 304 | 394 | ||||||
| 総負債 | 36,545 | 22,118 | ||||||
| 株主権益(赤字)： | ||||||||
| シリーズ A転換可能優先株、額面10ドル、許可500，000株、発行済みと発行済み9，411株 | 94 | 94 | ||||||
| 普通株、額面0.0001ドル、許可発行1.8億株；それぞれ112，652，320株と93，733，975株を発行·発行する | 11 | 9 | ||||||
| 追加実収資本 | 112,675 | 107,237 | ||||||
| 累積赤字 | (113,199 | ) | (103,137 | ) | ||||
| 株主権益合計 | (419 | ) | 4,203 | |||||
| 負債と株主権益の合計 | $ | 36,126 | $ | 26,321 | ||||
リード社、 Inc.
簡明な財務諸表
2022年と2021年6月30日までの3ヶ月と6ヶ月
(未監査)
(千の金額で、1株当たりおよび1株当たりの金額は含まれていない)
Three Months Ended June 30, | Six Months Ended June 30, | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 純売上高 | $ | 13,725 | $ | 11,270 | $ | 25,907 | $ | 23,416 | ||||||||
| 販売商品のコスト | 10,426 | 8,001 | 19,676 | 16,294 | ||||||||||||
| 毛利 | 3,299 | 3,269 | 6,231 | 7,122 | ||||||||||||
| 運営費用 ： | ||||||||||||||||
| 配達 と手数料 | 3,832 | 2,508 | 6,644 | 5,795 | ||||||||||||
| 販売 とマーケティング費用 | 2,225 | 2,634 | 4,403 | 4,849 | ||||||||||||
| 一般 と管理費用 | 1,778 | 1,836 | 3,899 | 4,439 | ||||||||||||
| 運営費総額 | 7,835 | 6,978 | 14,946 | 15,083 | ||||||||||||
| 運営損失 | (4,536 | ) | (3,709 | ) | (8,715 | ) | (7,961 | ) | ||||||||
| 利息 費用 | (541 | ) | (202 | ) | (1,342 | ) | (458 | ) | ||||||||
| 購買力平価支払手形清算収益 | - | 770 | - | 770 | ||||||||||||
| 純損失 | (5,077 | ) | (3,141 | ) | (10,057 | ) | (7,649 | ) | ||||||||
| A系列転換可能優先株の配当 | (5 | ) | (5 | ) | (5 | ) | (5 | ) | ||||||||
| 普通株主は純損失を占めるべきだ | $ | (5,082 | ) | $ | (3,146 | ) | $ | (10,062 | ) | $ | (7,654 | ) | ||||
| 1株当たり損失 −基本と希釈後の損失 | $ | (0.05 | ) | $ | (0.03 | ) | $ | (0.10 | ) | $ | (0.09 | ) | ||||
| 加重 平均流通株数−基本と希釈− | 112,615,900 | 90,801,842 | 105,038,749 | 88,751,896 | ||||||||||||
リード社、 Inc.
簡明現金フロー表
2022年と2021年6月30日までの6ヶ月間
(未監査)
(金額 千単位)
| June 30, 2022 | June 30, 2021 | |||||||
| 経営活動からのキャッシュフロー： | ||||||||
| 純損失 | $ | (10,057 | ) | $ | (7,649 | ) | ||
| を調整し、純損失と経営活動で使用されている現金純額を照合する： | ||||||||
| 減価償却 | 51 | 69 | ||||||
| レンタル終了収益 | - | (2 | ) | |||||
| 購買力平価支払手形清算収益 | - | (770 | ) | |||||
| 債務割引償却 | 164 | 162 | ||||||
| 償却前払い融資コスト | 431 | 147 | ||||||
| 既得オプションの公正価値 | 263 | 828 | ||||||
| 上級管理者に付与された制限付き株式の公正価値 | 108 | 169 | ||||||
| 融資コストとして発行される普通株 | 37 | - | ||||||
| 不良債権準備を変更する | 10 | (83 | ) | |||||
| 在庫 減記 | (3 | ) | (30 | ) | ||||
| 変換可能手形の課税利息 | 160 | - | ||||||
| 経営資産と負債の変化 ： | ||||||||
| 売掛金 | (2,532 | ) | 258 | |||||
| 在庫品 | (7,141 | ) | (2,552 | ) | ||||
| 前払い費用とその他の資産 | (495 | ) | (483 | ) | ||||
| 使用権資産を減らす | 56 | 48 | ||||||
| 売掛金 | 2,249 | (200 | ) | |||||
| 課税費用 | 446 | (178 | ) | |||||
| レンタル責任 | (77 | ) | (43 | ) | ||||
| 純額 経営活動で使用した現金 | (16,330 | ) | (10,309 | ) | ||||
| 投資活動によるキャッシュフロー： | ||||||||
| 商標費用 | - | (6 | ) | |||||
| 財産と設備を購入する | - | (95 | ) | |||||
| 投資活動用現金純額 | - | (101 | ) | |||||
| 資金調達活動によるキャッシュフロー： | ||||||||
| 信用限度額から得られた収益 | 29,292 | 33,798 | ||||||
| 信用限度額で支払う | (27,934 | ) | (30,859 | ) | ||||
| 債務発行コストの支払い | (483 | ) | - | |||||
| 普通株を売却して得られる収益 | 5,034 | 7,334 | ||||||
| 変換可能支払手形料金控除後の収益 | 10,008 | - | ||||||
| 関連側金額 純額 | 646 | 184 | ||||||
| 資本賃貸債務支払い | - | (2 | ) | |||||
| オプションを行使する収益 | - | 29 | ||||||
| 普通株の買い戻し | (2 | ) | (15 | ) | ||||
| 純融資活動から提供された現金 | 16,561 | 10,469 | ||||||
| 現金純増 | 231 | 59 | ||||||
| 期初現金 | 49 | 595 | ||||||
| 期末現金 | $ | 280 | $ | 654 | ||||
| 補足 キャッシュフロー情報開示： | ||||||||
| 利息を支払う現金 | $ | 621 | $ | 149 | ||||
| 非br-現金投資と融資活動 | ||||||||
| A系列転換可能優先株の配当 | $ | 5 | $ | 5 | ||||
修正しました EBITDA
我々のGAAP結果に加えて，我々の業績に対する補完尺度として修正後のEBITDAを提案した.しかしながら、修正されたEBITDAは、公認されたGAAP計量ではなく、GAAPによる純収益、運営収入または任意の他の業績測定の代替指標、または流動性を測定する運営活動のキャッシュフローの代替とみなされるべきではない。 私たちは、修正されたEBITDAを純収益(損失)に利息支出、減価償却と償却、株式補償、株式証明書支出の公正価値変動、および従業員解散費と資産減価を含む一次再構成関連コストと定義する。
経営陣は、私たちのコア運営業績とは、私たちのマネージャーがどの特定の時期にもその時期の基本収入と利益運営に影響を与える資源を管理することで、私たちのコア経営業績に影響を与えることができると考えている。公認会計原則に基づいて作成した我々の業績に対する非公認会計原則調整 は以下のとおりである。これらの調整の評価を奨励し，補完分析に適していると考えられる原因 である。修正されたEBITDAを評価する際には、将来、本プレゼンテーションのいくつかの調整と同じまたは同様の費用が生じる可能性があることを認識すべきである。我々の修正後のEBITDAの列報は，我々の将来の業績が異常や非日常的な項目の影響を受けないと理解すべきではない。
以下は、2022年6月30日と2021年6月30日までの3ヶ月間調整されたEBITDAの純損失台帳(未監査；千計)
Three Months Ended June 30, | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 純損失 | $ | (5,077 | ) | $ | (3,141 | ) | ||
| 修正された EBITDA調整： | ||||||||
| 減価償却と償却 | 55 | 61 | ||||||
| 利息 費用 | 541 | 202 | ||||||
| 解散費 | 66 | - | ||||||
| 株式オプションその他の非現金報酬 | 80 | 599 | ||||||
| PPP支払手形許し収益 | - | (770 | ) | |||||
| 合法的和解 | - | (8 | ) | |||||
| EBITDA調整合計 | $ | 742 | $ | 84 | ||||
| 修正しました EBITDA | $ | (4,335 | ) | $ | (3,057 | ) | ||
| 6月30日までの6ヶ月間 | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 純損失 | $ | (10,057 | ) | $ | (7,649 | ) | ||
| 修正された EBITDA調整： | ||||||||
| 減価償却と償却 | 107 | 118 | ||||||
| 利息 費用 | 1,342 | 458 | ||||||
| 解散費 | 66 | - | ||||||
| 株式オプションその他の非現金報酬 | 371 | 997 | ||||||
| PPP支払手形許し収益 | - | (770 | ) | |||||
| 合法的和解 | - | 345 | ||||||
| EBITDA調整合計 | $ | 1,886 | $ | 1,148 | ||||
| 修正しました EBITDA | $ | (8,171 | ) | $ | (6,501 | ) | ||
我々が改訂したEBITDAを提案したのは，我々のコア運営実績を反映できないと考えられる項目を除外することで，投資家とアナリストが一致したうえで各報告期間における業績を比較するのに役立つと信じているからである。また，我々 は修正されたEBITDAを用いて内部予算，予測，戦略計画を策定し，潜在的買収の評価，報酬決定および我々の財務業績について我々の財務業績についてコミュニケーションを行う際の有効性を分析した。修正されたEBITDAは、分析ツールとして限界があり、他にも、以下のようなものがある
| ● | 修正されたEBITDAは、私たちの現金支出または将来の資本支出または契約承諾の需要を反映しません | |
| ● | 改正EBITDAは、私たちの運営資金需要の変化や現金需要を反映していない | |
| ● | 修正されたEBITDAは、私たちの債務の将来の利息支出または利息または元金の返済に必要な現金需要を反映しない | |
| ● | 減価償却や償却は非現金費用であるが，減価償却や償却中の資産は将来的には交換が必要となることが多いが，修正されたEBITDAはこのような交換に必要な現金 を反映していない。 |