展示品99.3

経営陣の財務状況と経営結果の検討と分析

以下は、2021年6月30日と2022年6月30日までの6ヶ月間の財務状況と運営結果の検討です。 2022年5月13日、私たちの普通株に対して4株交換株式の逆株式分割(“逆株分割”)を行いました。 すべての株と1株当たりの金額を説明または遡及調整して、逆株分割を反映しています。普通株の額面 は1株当たり0.001ドルに保たれている。本契約に別途規定がない限り、指す“会社”、“私たち”または“私たちの”はPYXIS TANKERS INCを含まなければならない。その子会社でもあります以下の議論と分析、および2022年6月30日まで、2021年および2022年6月30日までの6ヶ月間の監査されていない中期簡明総合財務諸表と、本報告書の他の部分に含まれる付記を読まなければなりません。我々の経営陣の財務状況や経営結果の議論と分析に関するより多くの情報を知るためには、2022年4月1日に米国証券取引委員会(“米国証券取引委員会”)に提出された20−F表年次報告 (“2021年年次報告”)を参照されたい。

前向き陳述

私たちの運営、キャッシュフロー、財務状況の開示と分析は、特に“1995年プライベート証券訴訟改革法案”に適合する展望的な陳述を含む、事業の発展と拡大、買収に成功する可能性を含む。予測性を有する、未来のイベントまたは条件に依存または言及する陳述、または、“予想”、“予想”、“予定”、“計画”、“信じる”、“推定”、“求める”、“目標”、“継続”、“想定”、“可能”、“そうする”、“はず”、“できる”、“可能”、““ ”“項目”，“予測”，“潜在”，“可能”および類似の表現は前向き表現である.本プレスリリース中のすべての非歴史的または現在の事実の表現は、未来と市場リース料率に対する私たちの期待の財務表現、期待または目標、特に新冠肺炎(その変異体、例えばオミックとオウ戦争を含む)が私たちの財務状況と運営および製品油タンカー業界全体に与える影響を含むが、これらに限定されず、すべて展望性声明に属する。展望的表現は、これらに限定されない：私たちの将来の経営業績または財務業績；海賊行為、船調達を含む世界と地域の経済と政治情勢；私たちの業務戦略と予想される資本支出または運営費用は、ドライドックと保険コストを含む；製品油タンカー業界の競争、船料率と需給に影響を与える要素を含む運航市場の傾向に関する表現、私たちの財務状況、流動性、および資本資源, 私たちが将来資金を得て資本支出、買収、他の一般会社の活動を支援する能力、既存の賃貸契約が満期になった後に船の雇用手配を達成する能力、私たちがスポット市場で収入を稼ぐ能力、購入可能な船に対する私たちの期待br、新しい船の建設に必要かもしれない時間、船の使用寿命が含まれています。その中の多くの陳述は、私たちの制御または予測能力を超える要素に対する私たちの仮定に基づいており、リスクおよび不確定要素の影響を受け、これらのリスクおよび不確定要素は、2021年年報および私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した他の公開文書に、“第3の重要な情報-D.リスク要因”の節でより詳細に記載されている。これらの要素のいずれかまたはこれらの要素の組み合わせは、私たちの将来の運営結果および展望的陳述の最終正確性に大きな影響を与える可能性がある。

将来の結果が異なる可能性のある要因 は、以下の要因を含むが、これらに限定されない

本明細書に含まれる前向きな陳述に過度に依存してはならない。なぜなら、それらは必ずしも説明されているか、または全く起こらないとは限らないイベントに関する陳述であるからである。本明細書のすべての展望的陳述は、本明細書に含まれる警告的宣言によって完全に限定される。これらの展望性陳述は私たちの未来の業績を保証することができず、実際の結果と未来の発展は展望性陳述中の予測と大きく異なる可能性がある。法律または法規の要件が適用される範囲を除いて、私たちは、本声明の発表日以降の事件または状況を反映し、または意外な事件の発生を反映するために、これらの前向きな陳述の任意の改訂を公開する義務はない。

概要

私たち は2015年3月23日にマーシャル諸島共和国に登録設立された会社PYXIS TANKERS Inc.です。私たちは現在、以下の船舶所有会社の100%所有権を直接または間接的に所有しています

PYXIS TANKERS Inc.は現在、以下の非船舶所有会社の100%所有権を持っています

船舶を所有するすべての会社は、タンカーを所有·経営することで液体貨物の海上輸送に従事しており、以下のようになる

艦隊情報 (2022年8月5日現在)

船舶管理

PYXIS海事会社です。取締役(“海事”)はマーシャル諸島共和国の法律に基づき設立された会社で、当社の代表取締役、CEO兼第I役員理事長兼CEOのヴァレンティスさん実益によって所有されており、頭部管理協定(br}(“頭部管理協定”)に基づき、リース、融資、会計、販売、保険、運営、幹ドック、建造監督など、船舶所有会社に一定の船舶管理サービスを提供していますが、各船は固定された毎日の料金を徴収しています。

各船が交付された日から、船舶の乗組員と技術管理は国際タンカー管理有限公司が負担する。(“ITM”)海事許可を受ける。ITMは関係のない第三者技術マネージャーで、アラブ首長国連邦ドバイにある支店で代表されている。ITMと締結された各船舶管理協定は、いずれか一方が終了するまでその条項に従って有効になります。 当方またはITMは、3ヶ月前に通知した後、いつでも任意の理由で船舶管理協定をキャンセルすることができます。

運営結果

私たちのbr収入には私たちが船を借りる時のレンタル船収入が含まれている。私たちの運営結果の傾向を分析するための重要な措置は

収入、 純額

私たちは船を借りて石油製品と他の液体バルク品(例えば有機化学品と植物油)を輸送することで収入を創出する。収入は主にわが船団の船舶数，使用した航行日数 と船舶リースによって稼いだ1日レンタルレンタル料金額に由来する。これらの要素は逆に私たちの多くの決定の影響を受け、船を借りる、乾ドック、修理、メンテナンスとアップグレードにかかる時間、及び私たちの船舶の船齢、状況と規格及び製品油タンカー市場の需給要素を含む。2022年8月8日現在、わが船団のうち3隻の船舶が定期レンタルを採用しており、2隻がスポットレンタルを採用しています。 定期賃貸契約で規定されている1日料金率別の収入が経営リースに計上されているため、定期レンタルサービス期間中に直線的に確認しています。現品用船項での収入は，現在の現品レンタル船を積載したbrから現在の現品レンタル船を撤去して確認する。定期リースで運営する船舶はより予測可能なキャッシュフローを提供しているが，市場状況が有利な時期にはスポット市場で運営されている船舶よりも利益率が低い。船主は一般的にこの2種類のレンタル船の手数料を総レンタル料で支払います。住所手数料とは、取り決められたレンタル船契約の固定パーセントに基づいてレンタカー人に直接提供される割引であり、収入減少として示されている。

時間チャーター機

定期用船契約とは，特定の時間帯に船舶を使用する契約であり，その間にテナントは港や運河費用および燃料油費用を含むほぼすべての航程費用を支払うが，船舶所有者は乗組員，保険，メンテナンス，船舶のメンテナンス費用，備品と消耗品の費用およびトン数税を含む船舶運営費用を支払う。定期レンタル船料率は通常、レンタル期間内に固定料金で決定されます。現行の定期レンタル船料率は、季節性および年ごとに変動しているため、期限が切れたり、定期レンタル船を終了したりする船探し作業がある場合、定期レンタル船市場で実現可能な現行の定期レンタル船料率は、満期または終了直前の定期レンタル船料率よりも大幅に高いか、または下回る可能性がある。定期レンタル料の変動はスポットレンタル料の変化の影響を受けるが，スポットレンタル料は船舶需給を含む様々な要因の影響を受ける。船舶運営総費用を増加させる可能性のある要因は，乗組員の給料，保険料，備品注文，保険証書カバー範囲内にないメンテナンスと潤滑油価格である。

現品チャーター便

通常、現品レンタル船とは特定の貨物を一次航行で輸送する契約であり、通常数日から3ヶ月間続く。現品用船は通常，積み荷港から陸揚げ港までの上で特定の数量とタイプの貨物を輸送することに関連しており，各種貨物の荷役条件の制約を受け，船主はトンで報酬を計算している。現物レンタル契約によると、船舶所有者は、その資本コスト、航程費用(例えば、港、運河と燃料油費用)と船舶運営費用を含むすべての費用を支払う責任がある。スポットレンタル船料率の変動は、積み込み可能な貨物と、任意の所与の時間に所与の港でこれらの貨物を輸送することができる船の数との不均衡に起因する。

航程に関する費用と手数料

私たちbrがスポットレンタルで運営する船舶は航程に関するコストが発生し、主に港と運河費用および燃料費が含まれています。br港と運河費用および燃料費は主に船舶採用スポットレンタル期間中に増加します。これらの費用は船主が負担するからです。現品用船契約と定期用船契約の取次手数料(あれば)は，レンタル船の手配に参加する船舶仲介人の数とテナントに関する仲介人が受け取る手数料金額を含む多くの要因に依存する。このような手数料は、収入が繰延されていることを前提として、関連期間中にレンタル契約において繰延および償却され、手数料は収入の獲得に伴って生じるからである。

船舶運営費用

私たち は定期とスポットリース運営の船舶によって船舶運営費用を発生させます。船舶運営費用には，主に船員給与および関連費用，保険料，メンテナンス費用，備品および消耗品費用，トン税および船舶運営に必要なその他の雑費が含まれる。すべての船舶運営費用は発生時に に計上される。

一般料金 と管理費用

一般と行政費用の主な構成要素は、私たちの総管理協定に従って海事の行政サービスに支払われる年会費 を含み、この協定は、私たちの2021年年報により詳細に説明され、私たちのbr}高級管理者のサービスと、上場企業に関連する費用を規定している。このような上場企業の支出には、 公開報告書類を準備するコスト、法律と会計コスト、法律と会計専門家および従業員のコスト、およびアメリカ証券取引委員会、ナスダック株式市場規則(“ナスダック”)、会社取締役会(“取締役会”)の報酬と投資家関係に関連するbr}コストが含まれる。

管理費

私たちは私たちの船舶にそれぞれSeaとITMに商業と技術管理サービスの管理費を支払います。これらのサービスは、私たちの船舶のために仕事を探し、私たちとテナントとの関係を管理すること、戦略管理サービス、日常の船舶運営を管理し、監督と船級社のコンプライアンスを確保すること、合格した高級船員と船員を雇うことを手配し、乾ドックと修理を手配·監督すること、船舶のための保険を手配すること、および上述の管理機能を実行する岸人員を提供することを含む。その船舶管理サービスの一部として，海事は新たな船舶建設に関する監督サービスも提供してくれ，これらの コストは船舶交付総コストの一部として資本化される。私たちは今新しい船を何も注文していません。

減価償却

我々は，各船の期待耐用年数(造船所初納入日から25年と推定)内で，直線をもとに推定残存価値を差し引いた後，船舶コストを減価償却した。2021年第4四半期には、世界的な廃棄率の上昇により、船舶残値を計算するための廃棄率を300ドル/軽トンから340ドル/軽トンに調整する。

専門のbr調査と乾ドック

私たちは定期的に私たちの船舶ごとにドライドック検査を行い、業界 認証や政府要求に適合するように重大な修正を行う義務があります。一般に，船は30~60カ月ごとに定期検査が行われており，具体的には船齢に依存する。ある船の乾ドック資本化コストは，その船が次に予定した乾ドック まで直線的に償却されている。

利息 と財務コスト

私たちのbrは従来、私たちの既存の機関チームが一部の資金を提供することによって発生した債務で利息支出と融資コストが発生してきた。当社もすでに当社が2015年10月28日に海洋投資家会社(以下“本票”と呼ぶ)を受益者として発行した600万ドルについて改訂及び再予約した本票について利息支出を発生させた。私たちの債務合意項での金利はLIBOR金利にリンクしていますが、私たちの本票 手形項での利息支払いは固定金利に基づいています。私たちの可変金利をヘッジするために、2018年1月19日、私たちは私たちの船舶を持つ子会社を通じて私たちの貸手に金利上限 を購入し、名義金額は1，000万ドル、LIBOR上限金利は3.5%でした。金利上限は2022年7月18日に終了した。同様に、同子会社は2021年7月16日に960万ドルの金利上限を追加購入し、ロンドン銀行の同業借り換え金利上限は2%、終了日は2025年7月8日となっている。将来、私たちは追加の金融ヘッジ製品を使用して、私たちの金利の開放をさらに制限することを考慮するかもしれない。

私たちの財務状況を評価する際には、上記の財務と運営指標と使用する船団と船舶タイプ、br}定期レンタル同値率と運営費用に重点を置いて、私たちの運営業績を評価します。私たちはまた、短期的な流動性を評価し、機動隊のさらなる拡大に資金を提供する能力を評価するために、私たちの現金状況と未済債務を監視する。既存船舶の買収や売却に関する議論は、私たちの財務と運営基準に基づいており、これらの基準は、リース市場の状況、船舶投資の可用性、雇用機会、予想される陸上埠頭コスト、および全体的な経済見通しに依存する。

選定された 情報

我々のbr}は，2022年6月30日までおよび2021年と2022年6月30日までの6カ月間の精選総合財務データを，以下の表 に掲載し，我々が審査していない中期総合財務諸表とその付記 に由来している。我々が厳選した2021年12月31日までの総合財務データは、下記表に示すように、2021年年報に含まれる監査された財務諸表とその付記から来ています。

監査されていない中期簡明合併報告書総合収益/(損失)データ

中期まとめ貸借対照表データ

監査されていないキャッシュフローデータ中期縮退レポート

2022年6月30日現在，我々の船団は環境に優しい中距離2(“MR 2”)タンカー“Pyxis Lamda”， “Pyxis Theta”，“Pyxis Karteria”と“Pyxis Epsilon”および生態改装したMR 2， “Pyxis Malou”4隻からなる。私たちの小型タンカー“北海アルファ”と“北海ベータ”はそれぞれ2022年1月28日と2022年3月1日に販売された。次の表は2021年上半期と2022年上半期MR 2タンカーの船団データのみを提供している。

次の表は、2021年と2022年6月30日までの6ヶ月間の私たちの中程(“MR”)機隊の1日TCEレートの計算を反映している

次の表は，2021年6月30日と2022年6月30日までの6カ月間のMR 2船型あたりの1日TCE料率，1日運営費用(“OPEX”)と使用率 を反映している

* a)2021年12月20日、2017年に韓国SPP造船で製造された50，145トンの中距離製品油タンカー を関連側から受け取りました。彼女の最初の特別調査の後、この“PYXIS Lamda”は2022年1月初めに商業就職を開始した。2021年には、船が提供する利用可能な日数はゼロであるため、10000ドルの航程および関連費用は上記のデータから除外された

B) “Pyxis Karteria”は2021年7月15日に買収され，当時商業活動を開始した

C) 我々の2隻の小型タンカー“北海アルファ”と“北海ベータ”はそれぞれ2022年1月28日と2022年3月1日に販売された。この2隻の船は2022年にそれぞれ約7日と36日のスポットを使用しており，その買手への納入日までである.小型タンカーは2022年6月30日までの6ヶ月と比較可能期間の表計算から除外されている

D) 2022年2月，“Pyxis Epsilon”号が港で座礁し，船が軽微に破損した。この船は造船所の修理を含めて43日間駐車し、2022年3月末に商業使用を再開した。

運営結果

2021年6月30日と2022年6月30日までの6ヶ月間

(別の説明を除いて、金額 は百万ドルで表され、四捨五入は最も近い10万となる。)

2021年と2022年6月30日までの6ヶ月間、私たちの船団のMR船の平均数はそれぞれ3.0隻と5.0隻だった)

収入純額：2022年6月30日までの6カ月間の収入純額は2，300万ドルであり，2021年同期の1，020万ドルより1，270万ドル増加し，124.6%と増加したのは，我々のMRのスポット市場レートの大幅な上昇とスポット雇用が増加し，2021年同期の4日間に比べてスポット運営日数が377日増加したためである。収入純額の増加は，機隊利用率が2021年同期の99.3%から2022年6月30日までの6カ月の84.7%の14.6%に部分的に相殺された。2022年上半期に，わが船団のMR 1日TCE料率は19，814ドルであり，2021年同期より7，096ドル増加したが，これは，以下で議論する航程関連コストと手数料が600万ドル増加したためである。

航程関連コストと手数料：2022年6月30日までの6ヶ月の航程関連コストと手数料は780万ドルで、2021年同期の180万ドルより600万ドル増加し、332.5%に増加した。2022年6月30日までの6カ月間，我々のMRS はスポットチャーター便で合計381日であったが，2021年の同時期は4日であった。我々MRSのスポットレンタル活動は航程コストを増加させ、通常はテナントが負担するのではなく、私たちが負担するため、スポット雇用の増加は航程に関するコストと手数料の増加を招く。

船舶運営費用：2022年6月30日までの6ヶ月間の船舶運営費用は630万ドルで、2021年6月30日までの6ヶ月間の530万ドルと比較して、100万ドル または18.4%増加した。この成長は主に我々の機関チームが2021年下半期に“Pyxis Karteria”と“Pyxis Lamda”を増加させたが、2022年第1四半期の“NorthSea Alpha”と“NorthSea Beta”の販売 によって部分的に相殺されたためである。機隊 は2022年6月30日までの6カ月の保有日数は991日であったのに対し，2021年の同時期は901日であった。

一般及び行政支出：2022年6月30日までの6ヶ月間の一般及び行政支出は130万ドルであり、2021年同期より7.0%増加し、これはいくつかの発生したコストの時間手配によるものである。

管理費：2022年6月30日までの6カ月間，SeaとITMに支払うべき管理費は合計90万ドルであり，2021年6月30日までの6カ月より20万ドル増加したのは，我々の船団が船を増加させたことと，Seaへの日常管理費brがギリシャのインフレに伴い毎年増加しているためである。

特別調査コスト償却 ：2022年6月30日までの6ヶ月間、特別調査コスト償却は20万ドルで、2021年同期と横ばいだった。

減価償却： 2022年6月30日までの6ヶ月間の減価償却は300万ドルで、2021年同期の220万ドル に比べて80万ドルか37.8%増加しました。増加の原因は、2021年第2四半期後に“Pyxis Karteria”と“Pyxis Lamda”の2隻の船を購入したことであり、この2隻は2021年末に販売待ちの“NorthSea Alpha”と“NorthSea Beta”船を持つ減価償却の一部として差し押さえられて相殺された。

売却船純損失：2022年6月30日までの6ヶ月間に、2022年1月28日と2022年3月1日にそれぞれ買い手に船brを納入する再配置コストに関する“NorthSea Alpha”と“NorthSea Beta”の取引損失50万ドルを記録した。2021年の比較可能期間にはこのような費用は記録されていない。

債務清算損失：2022年初の6ヶ月間、当社は債務弁済損失約34，000ドルを記録し、2022年第1期の“北海アルファ”および“北海ベータ”ローンの返済に関する繰延融資コストの償却残高の解約を反映していない。2021年6月30日までの6ヶ月間に、50万ドルの債務弁済損失を記録し、主に前払い費用と繰延融資コストの余剰未償却残高の解約を反映しており、いずれも2021年第1四半期末に再融資された“PYXIS Epsilon”ローンと関連している。

金融派生商品からの収益 ：2022年6月30日までの6ヶ月間、2021年7月に購入した金利上限の推定値に関する金融派生商品収益 は30万ドル、金額は960万ドルを記録しました。2021年同期にはこのような収入または支出 は記録されていない。

利息と融資コスト純額：2022年6月30日と2021年6月30日までの6ヶ月間の利息と融資コスト純額は180万ドル。“Pyxis Karteria”と“Pyxis Lamda”を買収した融資債務増加は低い加重平均金利で相殺され、加重平均金利は4.3%であり、2021年同期の5.9%より低下した。

キャッシュフロー

2022年6月30日までの6ヶ月間、私たちの主要な資金源は経営及び投資活動の現金であり、詳細は以下の“流動資金及び資本資源”を参照されたい。私たちの資金の主な用途は、運営資本要求と融資協議における債務超過支払いです。2022年6月30日現在の現金と現金等価物および限定現金は620万ドルであるのに対し、2021年12月31日現在の現金と現金等価物は990万ドルである。2022年6月30日現在、我々の営業資本赤字は310万ドルであるのに対し、2021年12月31日現在の運営資本赤字は370万ドルである。私たちは運営資本を流動資産から流動負債を減算すると定義する。

操作 活動

2022年6月30日までの6カ月間、経営活動が提供した純現金は80万ドルだったが、2021年同期の純現金使用量は110万ドル だった。この期間の純収益は140万ドルだったが、2021年6月30日までの6カ月間の純損失は340万ドルで、480万ドルの運営現金に多く貢献した。運営資本口座、流動資産、流動負債の総変動は、現金300万ドルの減少を招いた。減少の要因は、貿易勘定が410万ドル増加し、売掛金の純額が380万ドル減少したこと、“PYXIS Epsilon”の一時欠航(上文脚注(D)参照)により売掛金が190万ドル減少したこと、在庫が110万ドル減少したことである。

投資 活動

2022年6月30日までの6カ月間、投資活動が提供した現金純額は500万ドルで、主に“北海アルファ”および“北海ベータ”で得られた金(マージンを差し引いた)850万ドルの売却により、“Pyxis Lamda”の買収に関する300万ドルの現金決済と、期間中に“Pyxis Lamda”に設置されたバラスト水処理システム(“BWTS”)に支払われた60万ドルが相殺された。2021年同期に投資活動用の現金純額を合計320万ドル反映したのは，主に“Pyxis Karteria”の前払い の買収によるものである。

活動に資金を提供する

2022年6月30日までの6カ月間、融資活動のための現金純額は940万ドルで、アムステルダム貿易銀行に前払いしたSecondとThirone融資を含めて合計890万ドルの債務元金支払いを主に反映している。また、2022年第1四半期には、7.75%のAシリーズ累計転換可能優先株(“Aシリーズ優先株”)に関する40万ドルの配当を支払った。2021年6月30日までの6カ月間、融資活動が提供した現金純額1，290万ドルは主に新たな長期債務1，700万ドルを反映し、“PYXIS Epsilon”を担保としたEighthone融資の再融資であるが、いくつかの新融資手配に関する融資費用40万ドルと前払いEighthone融資(定義は後述)を含む合計2，600万ドルの債務元金が相殺されている。また、2021年第1四半期には、普通株の非公開配給を完了し、2320万ドルの純収益を生み出し、株式承認証を行使して普通株を購入し、20万ドルの収益が生じ、Aシリーズ優先株配当金が支払った20万ドルで相殺された。

債務 プロトコル

当社の債務協定に関する情報は、当社の2021年12月31日までの2021年年報における財務諸表付記7と、当社が2021年および2022年6月30日までの6ヶ月間の未監査中期総合財務諸表付記7を参照されたい。

流動性 と資本資源

私たちの主な流動資金源は運営キャッシュフロー、銀行債務と関連側からの借金、私募普通株と転換可能な優先株の発行であり、将来の運営キャッシュフロー、さらなる株式と債務の収益および債務再融資を予定している。新冠肺炎による不確定性と露烏戦争の潜在的な影響を認識し、私たちの未来の流動性需要は主に以下の方面と関係があると予想される

我々brは，現物レンタルや定期レンタル船による運営キャッシュフローと，たまに関連側の金額，長期借入金および将来の株式や債券発行の収益を借りて，我々の流動性と資本需要に資金を提供し，我々の成長計画を実施する予定である。私たちは定期的にキャッシュフロー予測を行い、今後12ヶ月間の流動資金需要を満たすことができるかどうかを評価し、既存債務協定下の金融·証券担保カバー比率契約 を遵守できるかどうかを評価する。将来のキャッシュフローの見積もりを作成する際には、船舶タイプの定期レンタル等値料率、船舶運営費用、船舶資本支出、船団利用率、私たちの管理費、一般と行政費用、債務超過要求に関する重大な仮定を含む船舶の将来表現を仮定する。未来の現金フローを推定するための仮説は、歴史的傾向と未来の予想に基づく。2022年6月30日現在、私たちの運営資本赤字は310万ドルで、流動資産から流動負債を差し引いたものと定義されています。2022年第2四半期まで監査されていない中期総合財務諸表の提出日brは、運営によって発生する現金と運営資金需要を管理することで、今後12ヶ月間の流動資金需要を満たすことができると予想されています。また、債務発生、株式または債務証券の発行、合弁企業手配の締結、および/または資産売却によって資金を調達することが考えられる。

私たちの業務は資本集約型であり、私たちの将来の成功は、私たちが現代タンカーを買収し、古いタンカーを選択的に販売することで、質の高い船団の能力を維持することにかかっている。

私たちは発行されたAシリーズ優先株に現金配当金を支払いますが、近い将来、私たちの普通株の保有者に配当金を支払うつもりはありません。私たちのキャッシュフローを保留する予定で、主に船舶運営コスト、埠頭コスト、債務超過、その他の債務、一般会社と行政費用、私たちの業務への再投資(例えば船や船団買収に資金を提供する)の支払いに使用され、具体的な状況は私たちの取締役会が決定します。

2021年2月24日、私たちは投資家たちと株式私募を完了し、配給発売費用を差し引く前に、2500万ドルの総収益を得た。我々は1株1.75ドルの分割前価格で14，285，715株の普通株を発行した(実際には3，571，429株、逆株式分割の形で株価は1株7.00ドル)。我々は，今回の発行で得られた純収益の一部を用いて2021年7月15日に“Pyxis Karteria”船の未償還債務 を買収し，一般企業用途に適用した。私たちが私募で提供·売却した証券は、その後、改正された1933年証券法に基づいて米国証券取引委員会に提出された転売登録声明に登録され、2021年3月11日に施行された。

2021年3月30日、私たちはEnTrust Peralに2，400万ドルの融資、すなわち“PYXIS Epsilon”を担保にした“Eighthone Loan”を全額返済した。このローンの年利率は11%です。この融資を全額返済した後、吾らは債務弁済損失約50万ドルを発生し、その中には早期返済費用と清算に関する未償却繰延財務費用の台帳が含まれていた。この日、Eighthoneローンの再融資を完了し、アルファ銀行 と1，700万ドルの新しい担保ローンを獲得し、金利はLIBORプラス3.35%で、5年以内に返済できます。今回の再融資には約727.5万ドルの現金も使われた。融資再融資条項は毎年約7.5%の金利を節約し、毎年元金120万ドルを償却する計画だ。

Eighthoneローンを返済した後、本チケットの満期日は2022年3月30日に変更されます。現在の元票 は、2021年5月27日までに、a)2021年6月17日に100万ドルの元本と受取利息40万ドルを返済すること、b)2021年6月17日に100万ドルの元本を272，765株(分割調整に基づく) 普通株に変換することは、2021年第1四半期の財務業績プレスリリース後1日から10日間の出来高加重平均終値から計算した (すなわち2021年6月3日から6月16日までの期間は0.9165ドル)に基づいて再構成·修正された。C) 元金残高300万ドルの満期日は2023年4月1日であり，2021年6月17日から年利換算で7.5%となり，その後四半期ごとに現金で支払われる。この等の改正は当社監査委員会の承認を得た。

2021年5月14日、私たちは米国証券取引委員会にF-3表の登録声明(“保留登録声明”)を提出し、この声明によると、私たちは時々普通株、優先株、債務証券、引受権証、購入契約および単位を販売することができ、それぞれはその中で説明したように、任意の組み合わせの形で1回または複数回発売され、総金額は最大2.5億ドルに達する。“棚登録声明” は2021年5月25日に米国証券取引委員会によって発効が発表された。

私たちは2021年6月18日に、2021年6月16日にナスダックの借金通知を受け、30営業日連続で、私たちの普通株終値はナスダックでの上場継続に必要な1株1.00ドルの最低購入価格(以下、“最低購入価格要求”と略す)を下回ったと発表した。

2022年5月13日、当社は以下のように 最低入札価格要求を遵守することを目的とした逆株式分割を実施した。すべての期間の株式と1株当たりの情報は、4株の逆分割の状況を反映するように調整されている。

2021年7月9日、我が船が所有する子会社Tenthoneは、7年以内に返済する1350万ドルの融資契約を欧州銀行と結んだ。この融資の利息はLIBORプラス4.8%、前4期の予定元本償却は35万ドル、その後の年間元本償却は120万ドルである。

2021年7月16日、我々は308，487株Aシリーズ優先株の後続公開発行を完了し、購入価格は1株Aシリーズ優先株20.00ドルであった。引受割引と予想発行費用を差し引く前に，今回の発行から約617万ドルの総収益を得ており，これらの費用は運営資本を含めて一般会社用途に用いられている。

2021年11月15日、関連会社“Pyxis Lamda”から韓国SPP造船有限公司が建設した2017年に建設された50，296トンの環境保全MRを約3170万ドルで買収する協定覚書に調印した。私たちの監査委員会は独立と公正な取締役会メンバーで構成され、Pyxis Lamdaを買収する条項について交渉し、承認された。2021年12月21日、我々はPyxis Lamdaの買収を完了し、既存の融資者と2900万ドルの新しい保証銀行融資を行うことを発表し、そのうちの2168万ドルはPyxis Lamdaの買収に一部の資金を提供し、732万ドルは“Pyxis Malou”保証の未返済融資brを全額返済するために使用された。PYXIS Lamdaを買収する代償の公正価値は3，117万ドル であり、その中には2168万ドルの5年以内に満期し、船舶によって保証された優先融資が含まれており、売り手は改訂された2024年満期の無担保元票に基づいて公正価値に従って負債300万ドルを負担し、4，139，003株の私たちの普通株 株式を発行し、逆株式分割前の公正価値は217万ドル、2021年12月20日に船舶を交付した時の公正価値は217万ドル、手元現金は432万ドルである。

2021年12月23日、小型タンカー“NorthSea Alpha”と“NorthSea Beta”を合計890万ドルの販売総価格で販売することで第三者と合意した。この2隻の船はそれぞれ2022年1月28日と2022年3月1日に買い手に交付された。このような船に担保を提供した580万ドルの未返済債務の償還と各取引コストの支払い後，融資者から運営資金用途として用いた最低流動資金を金brで得られた現金収益純額合計約270万ドルおよび60万ドルを支給した。

2022年5月11日、私たちの年次株主総会の後、私たちの取締役会は、2022年5月13日から、既存の4株の普通株と1株の割合で私たちの普通株を分割することを承認しました。逆株式分割後、私たちの普通株はナスダック資本市場で取引を続け、既存コードは“PXS”、新しいCUIP番号は71726130。逆株式分割に関連する断片的株式資本の支払いは、逆株式分割後の発行済み普通株を10，613，424株に減少させる。逆株式分割を行う目的は、普通株がナスダック資本市場に上場する1株最低1.00ドルを維持する要求を満たすことである。 また，株式逆分割後，(A)会社7.75%Aシリーズ累積転換可能優先株(ナスダック株式コード：PXSAP)の指定証明で定義された株式交換価格を1.40ドルから5.60ドル および(B)会社普通株購入承認株式証(ナスダック株式コード：PXSAW)で定義された行使価格を1.40ドルから5.60ドルに調整した.すべての期間のすべての株式および1株当たりの情報は、4つの逆方向株式分割の情報 を反映するように調整されている。

2022年1月から6月までの間に、発行されたA系列優先株ごとに1株当たり0.1615ドルの現金配当金を毎月支払い、2022年6月30日までの6カ月間、現金配当金は合計43.6万ドルとなった。2022年7月20日、Aシリーズ優先株1株当たり0.1615ドルの現金配当金、または2022年7月の合計7.3万ドルの現金配当金を支払った。

2022年6月30日まで(分割調整ベース)、10，613，424株の発行と発行された普通株、449，673株Aシリーズ優先株と1，590，540件の引受権証(非流通引受業者のbr部の普通株引受権証を含まず、その中の428，571部と16，000部の株式承認証の使用価格はそれぞれ8.75ドルと5.60ドル、および2，000部と2，683部のAシリーズ優先株引受証の使用価格はそれぞれ1株24.92ドルと 25ドル)である。本文書の提出日までに，Valentisさん実益は5，731，942株を持ち，我々の発行株式の約54.0%を占めている.

後続 イベント

2022年7月の間に、私たちは毎月発行されたAシリーズ優先株に1株当たり0.1615ドルの現金配当金を支払い、総額は7.3万ドルです。同様に、2022年8月2日に、私たちの取締役会は2022年8月の毎月の配当金を1株当たり0.1615ドルと発表した。現金配当金7.3万ドルは2022年8月22日まで2022年8月15日までの記録保持者に支払われる。

財務諸表に影響を与える可能性のある後続イベントは存在しません。

PYXIS TANKERS Inc.

監査されていない中期簡明合併財務諸表インデックス

PYXIS TANKERS Inc.

合併貸借対照表

2021年12月31日まで、2022年6月30日まで(監査なし)

(1株当たりおよび1株当たりのデータを除いて、千ドルで表す)

付記はこれらの未監査の中期簡明連結財務諸表の構成要素である

PYXIS TANKERS Inc.

監査されていない中期総合総合収益/(損失)レポート

2021年6月30日と2022年6月30日までの6ヶ月間

(1株当たりおよび1株当たりのデータを除いて、千ドルで表す)

付記はこれらの未監査の中期簡明連結財務諸表の構成要素である

PYXIS TANKERS Inc.

監査されていない株主権益中期合併報告書

2021年6月30日と2022年6月30日までの6ヶ月間

(1株当たりおよび1株当たりのデータを除いて、千ドルで表す)

付記はこれらの未監査の中期簡明連結財務諸表の構成要素である

PYXIS TANKERS Inc.

監査されていないキャッシュフロー表の中間連結レポート

2021年6月30日と2022年6月30日までの6ヶ月間

(1株当たりおよび1株当たりのデータを除いて、千ドルで表す)

付記はこのような監査されていない中期簡明総合財務諸表の構成要素だ。

PYXIS TANKERS Inc.

未監査中期簡明合併財務諸表付記

(1株当たりおよび1株当たりのデータを除いて、千ドルで表す)