アメリカ アメリカ
証券取引委員会
ワシントンD.C.,20549
表 10-Q
(タグ 一)
1934年“証券取引法”第13又は15(D)節に基づいて発表された四半期報告
2022年6月30日までの四半期
あるいは…。
1934年“証券取引法”第13又は15(D)節に提出された移行報告書
に対して,過渡期は_から
依頼文書番号:001-37960
極地電力会社
(登録者の正確な名称は、その定款に規定されている名称と同じ)
(State or other jurisdiction of 会社(br}や組織) |
(I.R.S. Employer 標識 番号) | |
(主に実行オフィスアドレス ) | (Zip コード) |
(310) 830-9153
(登録者の電話番号、市外局番を含む)
は適用されない
(前 名前、前住所、および前会計年度は、前回報告以来変化すれば)
再選択マークは、登録者が、(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告を提出する必要があるより短い期間)に、1934年の証券取引法第13条または第15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および(2) が過去90日以内にそのような提出要件に適合しているかどうかを示す。そうか否定だ
再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような文書の提出および掲示を要求されたより短い時間)にその会社のウェブサイトに提出および掲示されたかどうか、およびS-T規則(本章232.05節)405条に従って提出および掲示を要求する各相互作用データファイルを示す。そうか否定だ
登録者が大型加速申告会社,加速申告会社,非加速申告会社,小さな報告会社 または新興成長型会社であることを再選択マークで示す。取引法第12 b-2条規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小報告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。(1つを選択):
大型 加速ファイルマネージャ | ファイルマネージャを加速しました | ||
小さな報告会社
| |||
新興成長型会社 |
もしbrが新興成長型会社である場合、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかを再選択マークで示して、取引法第13(A)節に従って提供された任意の新しいまたは改正された財務会計基準を遵守してください。ガンギエイ
登録者が空殻会社であるかどうかをチェックマークで表す(“取引法”第12 b-2条で定義されている)。そうか否定だ
同法第12条(B)に基づいて登録された証券:
クラスごとのタイトル | 取引 個の記号 | 登録された各取引所の名称 | ||
|
2022年8月15日現在、登録者普通株の流通株数は12,788,203株であり、額面は0.0001ドルである。
カタログ表
第1部-財務情報 | 1 |
項目1.簡明財務諸表 | 1 |
項目2.経営陣の財務状況と経営結果の検討と分析 | 15 |
プロジェクト3.市場リスクに関する定量的·定性的開示 | 23 |
項目4.制御とプログラム | 23 |
第2部-その他の資料 | 24 |
項目1.法的訴訟 | 24 |
第1 A項。リスク要因 | 24 |
第二項株式証券の未登録販売及び収益の使用 | 40 |
項目3.高級証券違約 | 40 |
プロジェクト4.鉱山安全情報開示 | 40 |
項目5.その他の情報 | 40 |
項目6.展示品 | 40 |
i |
前向き声明と警告的声明
歴史的事実の陳述または記述を除いて、本四半期報告に含まれるまたは引用されたすべての10-Q表の陳述は前向き陳述であり、改正された1933年証券法第27 A節、または改正された証券法、または改正された1934年証券取引法第21 E節、または取引法の意味に適合する。前向きな陳述の例は、これらに限定されないが、予想される純売上高、コストおよび支出、および毛金利に関する陳述;私たちの会計推定、br}仮説と判断、私たちの製品への需要、新型コロナウイルスまたは新冠肺炎の大流行が米国、現地と外国の経済、戦争および国際紛争(現在ロシア連邦とウクライナに関連している軍事行動を含む)、私たちの業務運営、融資能力、および私たち従業員の健康と生産性への影響と結果を含む。私たちの業界の競争性質と期待成長;生産能力と目標;私たちはその業務を買収し、成功的に統合する能力 ;そして私たちの追加資本に対する期待需要。これらの展望的な陳述は、私たちの現在の業界と業務に対する期待、推定、近似と予測、経営陣の信念、および私たちがしているいくつかの仮定に基づいており、これらはすべて変化する可能性がある。前向き陳述は、一般に、“予想”、“予想”、“予定”、“計画”、“予測”、“信じ”、“br}”、“求める”、“推定”、“可能”、“将”、“すべき”、“将”、“可能”、“br}”、“潜在”、“継続”、“進行中である。“これらの言葉の類似表現や変形や否定。 これらの陳述は未来の表現を保証することができず、リスクがある可能性がある, 予測困難な不確実性と仮説 である.したがって、様々な要素のため、私たちの実際の結果は、任意の前向き陳述で表現された結果と大きく異なる可能性があり、その中のいくつかの要素は、第II部分1 A項の“リスク要因”の下、および本四半期報告第I部分第10-Q表第2項の“経営層の財務状況および経営結果の議論および分析”に記載されている。 これらの前向き陳述は、本四半期報告第10-Q表までの日付のみを説明する。法的に別の要求がない限り、私たちはいかなる理由でも前向きな陳述を修正または公開更新する義務を負わない。
財務プレゼンテーション
本四半期報告Form 10−Q中のすべての ドル金額は千単位で表示されているが,株と1株あたりのデータは除外し,また は別途説明している。
II |
第 部分-財務情報
第br項1.簡明財務諸表
極地電力会社
簡素化貸借対照表
(単位は 千で、1株当たりおよび1株当たりのデータは含まれていない)
六月三十日 2022 | 十二月三十一日 2021 | |||||||
(未監査) | ||||||||
資産 | ||||||||
流動資産 | ||||||||
現金と現金等価物 | $ | $ | ||||||
売掛金 | ||||||||
棚卸しをする | ||||||||
前払い費用 | ||||||||
受取従業員が信用を保留する | ||||||||
課税所得税 | ||||||||
流動資産総額 | ||||||||
その他の資産: | ||||||||
経営的リース使用権資産純額 | ||||||||
財産と設備、純額 | ||||||||
預金.預金 | ||||||||
総資産 | $ | $ | ||||||
負債と株主権益 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
売掛金 | $ | $ | ||||||
取引先預金 | ||||||||
負債その他流動負債を計上しなければならない | ||||||||
賃貸負債の当期部分を経営する | ||||||||
支払手形の当期分 | ||||||||
流動負債総額 | ||||||||
支払手形,当期分を差し引く | ||||||||
賃貸負債を経営し,当期分を差し引く | ||||||||
総負債 | ||||||||
引受金とその他の事項 | ||||||||
株主権益 | ||||||||
優先株、$ | 額面は 株式を許可して 発行済みおよび発行済み株式||||||||
普通株、$ | 額面は 株式を許可して 発行済みおよび発行済み株式 2022年6月30日と2021年12月31日に発行された株。||||||||
追加実収資本 | ||||||||
赤字を累計する | ( | ) | ( | ) | ||||
在庫株は,コストで計算する | 株式)( | ) | ( | ) | ||||
株主権益総額 | ||||||||
総負債と株主権益 | $ | $ |
簡明財務諸表の付記を参照
1 |
極地電力会社
監査されていない簡明な経営報告書
(単位は 千で、1株当たりおよび1株当たりのデータは含まれていない)
Three Months EndedJune 30, | Six Months EndedJune 30, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
純売上高 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
販売コスト | ||||||||||||||||
毛利 | ||||||||||||||||
運営費 | ||||||||||||||||
販売とマーケティング | ||||||||||||||||
研究開発 | ||||||||||||||||
一般と行政 | ||||||||||||||||
総運営費 | ||||||||||||||||
運営損失 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
その他の収入(費用) | ||||||||||||||||
利子支出と融資コスト | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
その他の収入,純額 | ||||||||||||||||
その他の収入(支出)を合計して純額 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
1株当たり純損失--基本損失と赤字 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
加重平均流通株、基本株、希釈株 |
簡明財務諸表の付記を参照
2 |
極地電力会社
監査されていない株主権益簡明報告書
(単位は 千,共有データは除く)
2022年6月30日までの3ヶ月
普通株 | 余分な実収 | (累計) | 財務局 | 合計する 株主の | ||||||||||||||||||||
番号をつける | 金額 | 資本 | 赤字) | 在庫品 | 権益 | |||||||||||||||||||
残高、2022年3月31日(監査なし) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
純損失 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
残高、2022年6月30日(監査なし) | $ | $ | $ | ( | ) | ( | ) | $ |
2022年6月30日までの6ヶ月間
普通株 | 余分な実収 | (累計) | 財務局 | 合計する 株主の | ||||||||||||||||||||
番号をつける | 金額 | 資本 | 赤字) | 在庫品 | 権益 | |||||||||||||||||||
バランス、2021年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
純損失 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
残高、2022年6月30日(監査なし) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
2021年6月30日までの3ヶ月
普通株 | 余分な実収 | (累計) | 財務局 | 合計する 株主の | ||||||||||||||||||||
番号をつける | 金額 | 資本 | 赤字) | 在庫品 | 権益 | |||||||||||||||||||
残高、2021年3月31日(監査なし) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
純損失 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
残高、2021年6月30日(監査なし) | $ | $ | $ | ( | ) | ( | ) | $ |
2021年6月30日までの6ヶ月間
普通株 | 余分な実収 | (累計) | 財務局 | 合計する 株主の | ||||||||||||||||||||
番号をつける | 金額 | 資本 | 赤字) | 在庫品 | 権益 | |||||||||||||||||||
バランス、2020年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
普通株を発行して現金と交換し,発行コストを差し引く | ||||||||||||||||||||||||
株式承認証の行使で発行された普通株 | ||||||||||||||||||||||||
純損失 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
残高、2021年6月30日(監査なし) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
簡明財務諸表の付記を参照
3 |
極地電力会社
監査されていない簡明現金フロー表
(単位:千)
6月30日までの6ヶ月間 | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
経営活動のキャッシュフロー: | ||||||||
純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
純損失と経営活動で使用される現金純額の調整: | ||||||||
減価償却および償却 | ||||||||
経営性資産と負債の変動 | ||||||||
売掛金 | ( | ) | ||||||
棚卸しをする | ( | ) | ||||||
前払い費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
課税所得税 | ||||||||
経営的リース使用権資産の減少 | ||||||||
売掛金 | ( | ) | ||||||
取引先預金 | ||||||||
費用とその他の流動負債を計算しなければならない | ||||||||
経営リース負債が減少する | ( | ) | ( | ) | ||||
経営活動のための現金純額 | ( | ) | ( | ) | ||||
投資活動によるキャッシュフロー: | ||||||||
財産と設備を購入する | ( | ) | ||||||
投資活動のための現金純額 | ( | ) | ||||||
資金調達活動のキャッシュフロー: | ||||||||
普通株を売却して得られる収益は発行コストを差し引く | ||||||||
株式承認証を行使して得られた収益 | ||||||||
支払手形の償還 | ( | ) | ( | ) | ||||
融資活動提供の現金純額 | ( | ) | ||||||
現金と現金等価物を増やす(減らす) | ( | ) | ||||||
期初現金及び現金等価物 | ||||||||
期末現金と現金等価物 | $ | $ |
簡明財務諸表の付記を参照
4 |
極地電力会社
簡明財務諸表付記
2022年と2021年6月30日までの3ヶ月と6ヶ月
(千単位で、1株当たりと1株当たりのデータを除いて、別途説明があります)
(未監査)
付記 1−重要会計政策の組織とまとめ
会社
Polar Power,Inc.はPolar Products,Inc.としてワシントン州に登録設立され,1991年にカリフォルニア州でPolar Power,Inc.に再登録された.2016年12月,Polar Power,Inc.はデラウェア州に再登録(“社”). 同社は直流(DC)電力システムを設計,製造,販売し,オフライン,不良電力網と予備電源,電気自動車(EV)充電,ナノグリッドアプリケーションに信頼性と低コストのエネルギーを提供する。同社の製品は直流発電機、独自電子制御システム、リチウム電池と太陽電池(PV)技術を集積し、電気通信、国防、自動車、ナノグリッド、電気自動車充電と工業市場に低運営コストとbr排出を提供する。
流動資金
添付財務諸表は当社が経営を継続することを想定して作成されています。この仮定 は,正常業務過程における資産現金化と負債返済を考慮している.2022年6月30日までの6カ月間、会社は1,859ドルの純損失を記録し、運営には現金2,311ドルを使用した。2022年6月30日まで、私たちの現金残高は2,656ドル、借入能力は2,806ドル、株主資本は21,391ドル、運営資本は20,138ドルです。2022年6月30日までの6ヶ月間の純損失にもかかわらず、経営陣は2023年6月30日までの運営キャッシュフローと利用可能な信用限度額が、当社が継続的に経営している企業として、当社が2022年6月30日の財務諸表発表日から少なくとも1年間経営を継続することを確保するのに十分であると予想している。
歴史的に見ると、私たちは普通株、金融機関の信用限度額と運営によって発生した現金 を公開とプライベートで販売することで、私たちの運営に資金を提供し、会社に流動性と資本資源を提供し、その運営費用と資本支出に資金を提供する。同社は製品開発、販売、マーケティング活動に引き続き投資する予定で、私たちの利益率を向上させるための行動を取っており、強力な在庫を構築し続けている。会社の業務計画の長期的な持続はその製品から費用を相殺するのに十分な収入を生むことにかかっている。会社が運営から十分なキャッシュフローを生み出すことができず、資金を得ることができない場合、会社は、会社の業務見通し、長期流動資金需要を満たす能力、または運営継続能力に悪影響を及ぼす可能性がある、延期、減少、またはすべての自由支配可能支出の一部または全部のキャンセルを余儀なくされる。
新冠肺炎の影響
同社は引き続き新冠肺炎疫病の変化及び国際と国内当局(連邦、州と地方公共衛生当局を含む)の関連指導を監視し、彼らの提案に基づいてその業務を調整する必要があるかもしれない。新冠肺炎 はすでに会社の経営業績に重大かつ実質的な悪影響を与え続ける可能性があり、その中には会社の売上の低下とサプライヤーからの原材料調達の遅延が含まれている。当社の業務 は、その既存の顧客とサプライヤーのマーケティングレベルと持続的な業務活動に直接依存し、それと密接に関連している。もし新冠肺炎が経済の持続的な低下を招くならば、当社の現有のプロジェクトは更に を減少し、販売と収集周期を延長し、その直流電源システムの調達約束は延期或いは延期し、製造機能は を減少し、在庫レベルは正常レベルより高く、合格労働力の供給減少、及び価格競争が激化し、これらはすべてその純収入と持続経営の能力に重大な不利な影響を与える可能性がある。
新冠肺炎がその運営と財務業績に与える影響程度はある事態の発展に依存し、疫病の持続時間と潜在的な灰再発、顧客と販売周期への影響、顧客、従業員或いは業界への影響、インフレへの影響及びサプライチェーンへの影響を含み、これらはすべて不確定かつ予測できない。この点で、br社は新冠肺炎疫病が著者らの財務状況、流動性と未来の運営結果に与えるすべての影響 を確定しない。
監査されていない財務情報列報根拠
当社の2022年及び2021年6月30日までの3ヶ月及び6ヶ月の未監査簡明財務諸表は、アメリカ中期財務資料公認会計原則(“GAAP”)及び小型申告会社が比例開示表10-Q及びS-Kの規定に基づいて作成したものである。したがって、 これらは、会計基準によって要求される完全な財務諸表を公認するために必要なすべての情報および脚注を含まない。しかし,このなどの資料は,経営陣が会社の財務状況や経営業績を公平に報告するために必要と考えているすべての調整(正常な経常的調整のみを含む)を反映している。表示された中期結果は必ずしも財政年度全体で得られる結果を代表するとは限らない。2021年12月31日現在の貸借対照表情報は、2021年12月31日現在及び2020年12月31日現在の財務諸表の監査財務諸表から、2022年3月31日に米国証券取引委員会又は米国証券取引委員会の10−K表年次報告に含まれる監査された財務諸表に提出される。このような財務諸表はその報告書と一緒に読まなければならない。
5 |
推定数
公認会計原則に基づいて財務諸表を作成することは、財務諸表の日付の報告された資産および負債額、または有資産および負債の開示、ならびに報告期間内に報告された収入および支出金額に影響を与えるために、管理層に推定および仮定を要求する。重大な見積もりは、br不良債権準備、在庫備蓄とリターン、長期資産の減価分析、繰延税金資産の推定準備、所得税課税項目、潜在負債の課税項目と保証準備金、およびサービスのために発行された権益ツールを推定する際の仮定に関する。実際の結果はこれらの推定とは異なる可能性がある。
収入 確認
会社は、会計基準編纂(“ASC”)606“顧客との契約収入”(“ASC 606”)に従って収入を確認する
基本的に 社のすべての収入は製品販売から来ています。同社はまた、工事、技術支援、br、レンタルサービスで収入を獲得している。製品又はサービス収入が契約条項下の履行義務を履行する際に確認し、 書面販売条項に基づいて顧客に製品又はサービスを出荷又は納入する際に、会社が製品又はサービス収入を確認し、これも制御権が移行する場合である。収入とは、会社が製品やサービスを顧客に譲渡することで予想される対価格金額のことです。同社は定期的に顧客の財務状況を審査し、回収可能性が合理的に保証されることを確保する。
同社は設備レンタルからの収入も確認した。これまで、同社の賃貸料収入は顕著ではなく、2022年6月30日と2021年6月30日までの3ヶ月と6ヶ月の間、総収入に占める賃貸料収入の割合は1%未満であった。
6 |
分解純売上高
次の表は、同社の製品タイプ別の純売上高を示している
仕分け販売純額明細書
6月30日までの3ヶ月間 | ||||||||
2022 (未監査) | 2021 (未監査) | |||||||
直流電力システム | $ | $ | ||||||
エンジニアリングサポートサービス | ||||||||
添付ファイル | ||||||||
総純売上高 | $ | $ |
6月30日までの6ヶ月間 | ||||||||
2022 (未監査) | 2021 (未監査) | |||||||
直流電力システム | $ | $ | ||||||
エンジニアリングサポートサービス | ||||||||
添付ファイル | ||||||||
総純売上高 | $ | $ |
次の表は、同社の顧客タイプ別の純売上高を示している
6月30日までの3ヶ月間 | ||||||||
2022 (未監査) | 2021 (未監査) | |||||||
電気通信 | $ | $ | ||||||
政府·軍 | ||||||||
海兵隊 | ||||||||
その他(各業界のバックアップ直流電源) | ||||||||
総純売上高 | $ | $ |
6月30日までの6ヶ月間 | ||||||||
2022 (未監査) | 2021 (未監査) | |||||||
電気通信 | $ | $ | ||||||
政府·軍 | ||||||||
海兵隊 | ||||||||
その他(各業界のバックアップ直流電源) | ||||||||
総純売上高 | $ | $ |
7 |
棚卸しをする
在庫 はコスト或いは可変現純値の中の低い者の列に報告し、コストは先進的な先出し(“FIFO”)の原則に従って決定する。2022年6月30日と2021年12月31日まで、在庫はそれぞれ3,300ドルと3,500ドル減額されました。 2022年6月30日と2021年12月31日まで、在庫には:
在庫純額明細書
|
六月三十日 2022 (未監査) |
|
十二月三十一日 2021 | |||||
原料.原料 | $ | $ | ||||||
完成品 | ||||||||
総在庫 | $ | $ |
製品 保証
Br社は、販売後の特定の時間帯に、部品と人工的な限定保証を無料で提供しています。当社は、2022年6月30日と2021年12月31日現在、保証準備金600ドルと600ドルを累積保証し、添付の簡明貸借対照表に添付されている他の計上すべき負債に計上しています。以下は製品保証責任の入金表であり、会社保証範囲に関する繰延収入は含まれていません
製品保証責任明細書
保証の見積もりを変更する |
|
六月三十日 2022 (未監査) |
|
十二月三十一日 2021 | ||||
期初残高 | $ | $ | ||||||
支払い | ( | ) | ( | ) | ||||
保証に関する規定 | ||||||||
期末残高 | $ | $ |
8 |
Br社は定期的に上級管理職、役員、コンサルタントに株式報酬を支給します。このような発行は を付与し,発行日に応じて決定される条項が満了する.
従業員の株式オプションの付与を含む株式に基づくbr}の従業員、取締役、および非従業員からの商品およびサービスの支払いに基づいて、 は、ASC 718の報酬-株式報酬の付与日公正価値に基づいて財務諸表で確認される。 従業員に付与される株式オプション付与は、通常時間付与され、付与日の公正価値に応じて計量され、奨励付与に関する条件 に基づいて計量される。報酬コストは、授権期間内に直線的または階層的に確認される。 非従業員報酬支出の確認は、会社がサービスのために現金を支払う時間および方法と同じである。 付与された株式オプションの公正価値は、Black-Scholesオプション定価モデルを用いて推定され、このモデルは、無リスク金利、期待変動率、期待寿命、および将来の配当に関するいくつかの仮定を使用して推定される。ブラック·スコアーズオプション定価モデルで使用される仮定は、将来の期間に記録された報酬費用に大きな影響を与える可能性がある。
財務資産と負債は公正価値に応じて計量する
会社は様々な投入を使用してその投資の公正価値を決定し、日常的な基礎の上でこれらの資産を計量する。貸借対照表では,公正価値記録の財務資産を,その公正価値を計測するための投入の客観性の程度に分類している。
財務会計基準委員会(“FASB”)が提供する権威あるガイドラインは、これらの金融資産の公正評価投入に関する主観量 に直接関連する以下のレベルを定義している
レベル 1 | 同じ資産や負債の活発な市場オファー | |
レベル 2 | 市場のオファーを活発にするのではなく、直接または間接的に観察することができる。 | |
第 レベル3 | 会社の仮定に基づく観察不可能な 入力. |
これらのツールの満期日が短いため、金融資産と負債の帳簿金額、例えば現金と現金等価物、売掛金、売掛金は、期限が短いため、公正価値に近い。信用限度額、支払手形の帳簿価値はその公正価値に近いが、これらの債務の金利は現行の市場金利に基づいているからである。
細分化市場
Br社はその製品を製造·流通する細分化市場で運営されている。会計基準委員会の“支部報告” 特別テーマによると、会社の経営意思決定者は最高経営責任者に決定され、総裁 は経営業績を審査して、会社全体の資源分配と業績評価に関する決定を行う。既存のbrは細分化市場報告に基づく管理方法を指導し,四半期報告ごとに選定を要求する細分割市場情報を確立し,製品やサービス,主要顧客および実体が重大な資産や報告収入を持つ国/地域の実体範囲内での開示について毎年報告している。すべての材料業務単位は、顧客基盤が類似しているため、“細分化報告”に基づいて をまとめる資格があり、経済的特徴、製品とサービスの性質、および調達、製造、および流通プロセスの点でも類似している。当社は1つの部門内で運営しているため、“部門報告”に要求されるすべての財務情報は、添付されている財務諸表から見つけることができます。
濃度.濃度
現金。同社は4つの銀行で現金残高を維持しており、その大部分はアメリカにある銀行に保管されている。預金金額 は連邦保険の限度額を超えることがある。経営陣は、当社の現金を持つ金融機関の財務状況が良好であるため、信用リスクが最も低いとしている。
9 |
2022年6月30日と2021年12月31日に、豪ドル建ての現金 はそれぞれ13ドルと9ドルに相当し、 はオーストラリアの金融機関の口座に保管されている。ルーマニアのレイ建ての現金は、2022年6月30日と2021年12月31日にそれぞれ18ドルと23ドルに相当し、ルーマニアの金融機関の口座に保管されている。
収入。2022年6月30日までの3ヶ月のうち、88%の収入は、会社最大の顧客、すなわちアメリカの一級電気通信事業者からです。2021年6月30日までの3ヶ月間、77%の収入は、会社の最大の顧客、アメリカの一級電気通信無線事業者からです。この2つの時期、顧客の他の収入は収入の10%を超えていません。2022年6月30日と2021年6月30日までの3ヶ月間、電気通信顧客向け売上高はそれぞれ総収入の99%と92%を占めている。2022年6月30日と2021年6月30日までの3ヶ月間、国際顧客向け売上高はそれぞれ総収入の2%と2%を占めている。
2022年6月30日までの6カ月間、会社最大の顧客である米国の一級電気通信無線事業者向けの売上高が総収入の89%を占めた。2021年同期、会社最大の顧客である米国のTier-1電気通信 無線事業者向けの売上高は70%を占めた。この2つの期間において、顧客の他の収入はいずれも収入の10%を超えていない。 2022年6月30日と2021年6月30日までの6ヶ月間、電気通信顧客向けの売上高はそれぞれ総収入の99%と92%を占めている。 2022年6月30日と2021年6月30日までの6カ月間、国際顧客向け売上高はそれぞれ総収入の1%と12%を占めている。
売掛金 2022年6月30日現在、会社の売掛金の94%は会社最大の顧客から来ている。2021年12月31日現在、会社最大の2つの売掛金は、それぞれ会社の売掛金総額の74%と15%を占めている。2022年6月30日または2021年12月31日現在、会社の売掛金に占める他の顧客の売掛金の割合は10%を超えている。
売掛金 。2022年6月30日現在、当社の三大サプライヤーに支払う帳簿はそれぞれ当社の支払いすべき帳簿の16%、8%、8%を占めている。2021年12月31日、会社のサプライヤーの三大売掛金はそれぞれ16%、9%、9%だった。
基本1株当たり純損失は,当期に発行された普通株の加重平均で純損失を割って算出した。希釈後の1株当たり収益の算出方法は,普通株株主に適用される純収入を発行済み普通株の加重平均数で割ったものであり,すべての希釈性潜在普通株が在庫株を用いて発行された場合に発行すべき余分な普通株数を加える。潜在的普通株の影響が逆希釈である場合、その希釈効果は計算範囲に含まれない。行使価格が報告期間内の普通株の平均公平市価よりも低い場合、潜在希釈証券の希釈効果は希釈後の1株当たり純収益に反映される。
希釈して1株当たり収益表
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六月三十日 2022 (未監査) |
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六月三十日 2021年(監査なし) | |||||
オプション | ||||||||
株式承認証 | ||||||||
合計する |
10 |
最近の会計声明
2016年9月、米国財務会計基準委員会は、米国会計基準委員会2016-13号“信用損失-金融商品信用損失計量”(ASC 326)を発表した。この基準は、売掛金および手形を含む大多数の金融資産の信用損失を測定する実体の方式を著しく変更した。この基準は、現在発生した損失方法を予想損失モデルで置き換えるであろう。このモデルの下で、会社のbrは、発生した損失確認支出ではなく、予想損失に基づいて準備される。各エンティティは,ガイドラインが発効した最初の報告期間開始時の留保報酬にこの基準の規定を適用し,累積影響の調整とする.ASU 2016-13は2023年1月1日から会社に対して発効し、早期採用を許可しています。ASU 2016-13の採用は、会社の財務状況、運営結果、キャッシュフローに実質的な影響を与えないと予想される。
2020年8月、財務会計基準委員会は、ASU第2020−06号(“ASU 2020−06”)を発表した(“ASU 2020−06”)“債務--転換および他のオプションを有する債務(小見出し470-20)と、派生ツールとヘッジ--エンティティ自己資本の契約(小見出し815-40)”を発表した。ASU 2020-06は、現金変換および利益変換モードを廃止することによって、変換可能債務ツールの会計モード数 を減少させる。したがって,他に特徴 がなければ派生ツールとして区別して確認する必要がある限り,転換可能債務ツールは償却コストに応じて計測された単一負債として入金される.これらの分離モードを廃止することにより、転債可能ツールの実際の金利は額面金利により近づく。また,変換可能ツールの希釈1株当たり純収入計算 は会社にIF変換方法の使用を要求する。実体自身の権益における契約については,今回の更新の影響を受ける契約タイプは主に独立と埋め込みの特徴であり, は派生製品範囲の例外的な決済条件を満たしていないため,これらの特徴は現在の指導の下でデリバティブに計上されている.この更新は,関連する決済評価 を簡略化し,(I)契約が株式で決済されるかどうかを考慮する,(Ii)担保 を掲示する必要があるかどうかを考慮する,(Iii)株主権利を評価する,という要求を削除した.ASU 2020-06の当社に対する発効期間は2024年1月1日であり、今回更新された条項 は、修正された遡及方法または完全遡及方法を採用することができます。早期採用は許可されているが、2021年1月1日より早く、年内の移行期間を含めてはならない。2021年1月1日から、会社は事前にASU 2020-06を採用しており、この採用はその財務諸表や関連開示に影響を与えていない。
2021年5月、財務会計基準委員会は、ASU 2021-04“1株当たり収益(主題260)、債務修正および補償(主題470-50)”、“br}補償-株式補償(主題718)、および派生ツールとヘッジエンティティ自身の株式の契約(主題 815-40)発行者による独立株式分類書面コールオプションのいくつかの修正または交換の会計” (“ASU 2021-04”)を発表した。ASU 2021−04は、発行者が修正条項または条件をどのように考慮すべきか、または独立株式分類書面償還オプション(すなわち、権利証)をどのように考慮すべきかについて指示を提供し、このオプションは、修正またはbr}交換後も元のチケット交換新しいチケットに分類される。発行者は、修正または交換の効果 ,すなわち、修正または交換された権利証の公正価値と、修正または交換直前の権利証の公正価値との間の差額を測定し、次いで、4種類の取引および各クラスの対応する会計処理 を含む確認モデルを適用しなければならない(株式発行、債務開始、債務修正、および株式発行および債務開始とは無関係な修正(br}または修正)。ASU 2021-04は、2021年12月15日以降のすべての会計年度に適用され、この年度内の移行期間 を含む。エンティティは、ASU 2021−04で提供されるガイダンスを、発効日または後に生じる修正または交換に前向きに適用すべきである。会社はASU 2021-04を採用し、2022年1月1日から発効した。ASU 2021-04を採用することは、会社の財務諸表の列報や開示に何の影響もありません。
Br社の経営陣は、近く発表されるがまだ発効していない他の権威的な指針が現在採択されていれば、当社の財務諸表の列報や開示に大きな影響を与えるとしている。
付記 2--財産と設備
財産 及び装置は、:
財産と設備明細書
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六月三十日 2022 (未監査) |
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十二月三十一日 2021 | |||||
生産工装·治具·治具 | $ | $ | ||||||
商店設備と機械 | ||||||||
車両 | ||||||||
賃借権改善 | ||||||||
事務設備 | ||||||||
ソフトウェア | ||||||||
総資産と設備、コスト | ||||||||
減算:減価償却累計と償却 | ( | ) | ( | ) | ||||
財産と設備、純額 | $ | $ |
2022年と2021年6月30日までの3ヶ月間、物件と設備の減価償却と償却費用はそれぞれ129ドルと157ドルです。2022年と2021年6月30日までの3ヶ月間、減価償却費用はそれぞれ125ドルと129ドルで、販売コスト残高 に計上されています。
2022年と2021年6月30日までの6ヶ月間、物件と設備の減価償却と償却費用はそれぞれ264ドルと287ドルだった。販売コスト残高には、2022年と2021年6月30日までの6ヶ月間にそれぞれ255ドルと273ドルの減価償却費用が計上されている。
付記 3-支払手形
支払手形 は以下のものを含む:
支払手形明細書
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六月三十日 2022 | 十二月三十一日 | ||||||
(未監査) | 2021 | |||||||
購入設備の支払手形総額 | $ | $ | ||||||
比較的小さな電流部分 | ||||||||
長期支払手形 | $ | $ |
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Br社は数年前の設備調達について複数の融資協定を締結している。これらの融資手配の条項は2年から5年で、年利率は1.9%から6.9%まで様々で、購入した設備を担保としている。2022年6月30日現在、未返済手形の毎月元本と利息総額は約22ドルで、2024年に満期になる。
付記 4-信用限度額
クレジット·ローン
二零二年九月三十日から、当社はピーク銀行(“ピーク銀行”)と融資及び保証協定(“ローン合意”)を締結した。brは2022年の間、当社は循環信用手配から立て替え金を引き出すことができなかった。2022年6月30日、信用限度額の下で未返済残高はなく、当社は信用限度額の下で2,806ドルの利用可能な金額がある。
ローン契約は循環信用手配を提供し、ピークはこの手配によって当社に立て替えることができるが、いくつかの制限と調整の制限を受けなければならず、最高で(A)当社の売掛金及びその他の契約権利及び売掛金の総額面純額の85%に達し、(B)当社のある在庫のコスト或いは卸売市場価値が低い者の35%或いは (Ii)2,500ドルに達し、両者は比較的に低い者を基準とする。いずれの場合も、循環信用手配下の未償還前金総額は4,000ドルを超えてはならない。br}1日残高は、最優遇金利に1.25%の金利を加算しなければならないが、いずれの場合も3.75%の年利を下回ってはならない。利息 1日残高のうち在庫前払いからなる部分は最優遇金利に2.25%の金利で利上げされていますが、いずれの場合も4.75%の年利を下回ってはいけません。
ローン契約の初期期限は2022年9月30日に終了し、その後1年間継続することができる。また、ピークは60日前に書面通知を出し、違約事件が発生した後すぐに融資協定を終了することができる。融資契約に基づき、当社はPinnail当社のすべての既存及びその後に買収又は発生した資産の担保権益を付与します。融資協定には、当社が2022年6月30日に定義された有効有形正味価値を達成することを要求する金融契約も含まれている。
融資協定では、会社は毎年ピークに前払総額1.125%に相当する融資費を支払うことが義務付けられている。
株式オプション活動スケジュール
量 | 加重平均 | |||||||
オプション | 行権価格 | |||||||
未返済、2021年12月31日 | $ | |||||||
授与する | ||||||||
行使·没収/期限切れ | ||||||||
未償還債務、2022年6月30日(未監査) | $ | |||||||
行使可能、2022年6月30日(監査なし) | $ |
2016年7月8日から、会社取締役会はPolar Power 2016総合インセンティブ計画(“2016計画”)を承認し、 は最大1,754,385株の普通株式を会社員とコンサルタントへの激励として発行し、どのカレンダー年度にも任意の参加者に最大350,877株の奨励を付与した。
2022年6月30日および2021年12月31日に、当社は140,000株当社普通株 普通株として行使可能なすべての既発行オプションを持っています。これらのオプションは完全に付与されており、行権価格は4.84ドルから5.6ドルまで様々だ。30,000株に行使可能なオプション は2027年12月に満期となり,残りの110,000株に行使可能なオプションは2028年4月に満期となる。
2022年6月30日現在、未返済オプションには内在的な価値がない。
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注: 6株株式承認証
次の表に株式承認証をまとめた:
未弁済持分証の付表
手令の数 | 加重平均 演習 価格 | |||||||
未済債務2021年12月31日 | $ | |||||||
発表されました | ||||||||
行使·没収/期限切れ | ||||||||
未償還債務、2022年6月30日(未監査) | $ | |||||||
行使可能、2022年6月30日(監査なし) | $ |
2022年6月30日及び2021年12月31日に、当社は発行済み株式権証を有し、24,122株式会社の普通株として行使することができる。株式承認証の発行は2020年7月の会社普通株の非公開配給と関係がある。権証brの行使価格は1株3.13ドルで、2025年7月に満期となる。
2022年6月30日現在、発行され行使可能な権利証には内在的な価値がない。
付記 7-関連エンティティとのDealerプロトコル
2014年3月1日、会社は関連エンティティSmartgen Solutions,Inc.(“Smartgen”)と下請け実装業者協定を締結した。Smartgenの現地サービスにおける業績は、2022年と2021年6月30日までの3ヶ月間でそれぞれゼロと22ドルであった。Smartgenは2022年と2021年6月30日までの6ヶ月間でそれぞれゼロと51ドルであった。Smartgen との合意は2022年1月31日に終了する。
備考8-レンタル経営
同社は2つの倉庫とオフィススペースの運営賃貸契約を有しており、加重平均残存賃貸期間はいずれも2022年6月30日、レンタル期間は約1年である。
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この期間におけるリースに関するレンタル料とキャッシュフロー情報を補完する は以下のように構成される
レンタル料明細書とキャッシュフロー情報の補充
6か月まで June 30, 2022 | 6ヶ月 終了 June 30, 2021 | |||||||
レンタル料 | ||||||||
レンタル料を経営しています(うち#ドル | $ | $ | ||||||
その他の情報 | ||||||||
加重平均残余賃貸期間−経営リース(年) | ||||||||
平均割引率--レンタル経営 | % | % |
この期間のリースに関する貸借対照表の補足資料は以下の通りです
補完貸借対照表情報一覧
At June 30, 2022 | はい June 30, 2021 | |||||||
賃貸借契約を経営する | ||||||||
長期使用権資産、累計償却純額を差し引く#ドル | $ | $ | ||||||
短期経営賃貸負債 | $ | $ | ||||||
長期経営賃貸負債 | ||||||||
リース負債総額を経営する | $ | $ |
当社の賃貸負債の満期日 は以下の通り(千計)
賃貸負債満期表
年末.年末 | 賃貸借契約を経営する | |||
2022年(残り6ヶ月) | ||||
2023 | ||||
賃貸支払総額 | ||||
減算:利息/現在価値割引を計上する | ( | ) | ||
賃貸負債現在価値 | $ |
2022年6月30日と2021年6月30日までの6ヶ月のレンタル料はそれぞれ476ドルと452ドルです。
注 9-従業員留任ポイント
2020年12月に成立した“総合支出法案”は、従業員留任ポイント(“ERC”)計画を2021年12月に拡大する。これらのポイントは合格賃金の70%をカバーしており,従業員への医療福祉を継続するコストもあり,従業員1四半期あたりの上限は7ドルである。当社は、2021年12月31日までの年間で、約2,000ドルのERCを取得する資格があります。 2022年6月30日と2021年12月31日まで、残高2,000ドルは、付属の簡明貸借対照表に受取社員としてクレジットとして記載されています。
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第br項2.経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析
以下の財務状況と運営結果の検討と分析、および当社の財務諸表 および本四半期報告書10-Q表に含まれる他の部分に関する説明および他の財務情報を読まなければなりません。歴史的情報に加えて、本議論および分析は、リスク、不確実性、および仮定に関する前向きな陳述を含む。我々の 実際の結果は,以下で議論する結果とは大きく異なる可能性がある.このような違いを引き起こす可能性がある要因としては、以下に限定されないが、以下に限定されない要因、および“リスク要因”というタイトルの節および本報告の他の部分で議論される要因がある。我々の歴史的業績は必ずしも未来のどの時期の予想結果を代表するとは限らず、どの中期の業績も通年の予想結果を代表するとは限らない。
“会社”,“Polar”,“Our”,“Us”または“We”はPolar Power,Inc.を指す. は株と1株当たりのデータを除いて,すべての金額を千単位で表し,別途説明がある.
概要
私たちは直流発電機、再生可能エネルギーと冷却システムを設計、製造、販売し、主に電気通信市場に使用され、その次は他の市場であり、軍事、電気自動車、船舶と工業を含む。私たちは絶えず私たちの顧客群を多様化し、ますます速い速度で非電気通信市場とアプリケーションに私たちの製品を販売しています。
我々がサービスする様々な市場において、我々のDC電源システムは、共通電力網にアクセスできないアプリケーション(すなわち、主電源およびモバイルアプリケーション)または重要な電力需要を有し、共通電力網が故障したときに電源を切ることができないアプリケーション(すなわち、バックアップ電源アプリケーション)に信頼性があり、低コストな直流電源を提供する。
我々は,直流発電機構を中心に電力システムを構築した方が効率的であると考え,電池貯蔵や太陽光発電との集積が容易であり,後者も直流上で動作すると考えている。通信、揚水、照明、車船推進と安全システムにおける多くの応用は直流電源のみに依存している。多くのマイクログリッドやエネルギー貯蔵システムは直流に基づいており,インバータを用いて直流を交流に変換している。
これらの異なる市場にサービスし,出力5 kWから50 kWまでの構成の直流電源システムを提供する
● | 基本電力システム それは.これらの固定システムは、直流発電機および自動制御を遠隔監視と統合し、一般に環境によって調整されたハウジング内に含まれる。 | |
● | ハイブリッドシステム それは.これらのシステムは,リチウムイオン電池(あるいは他の先進的な電池化学成分)と我々独自の電池管理システムを我々の標準直流電源システムに統合している。 | |
● | DC 太陽光ハイブリッドシステムそれは.これらの固定システムは太陽光発電と他の再生可能エネルギーを私たちの直流ハイブリッドシステムに統合している。 | |
● | 電力系統を移動する。これらは電気自動車の充電、ロボット、通信、安全のための非常に軽量でコンパクトな電力システムである。 |
我々の直流電源システムは、ディーゼル、天然ガス、液化石油ガス/プロパンおよび再生可能燃料フォーマットを提供し、ディーゼル、天然ガス、プロパンガスが主要なフォーマットである。
2022年6月30日と2021年6月30日までの3ヶ月間、私たちの総純売上高の99%と92%はそれぞれ電気通信市場から来ています。2022年6月30日までの3ヶ月間、私たちの総純売上高の88%は私たちの最大の電気通信顧客から来ています。2021年同期、私たちの総純売上の77%は私たちの最大の電気通信顧客から来ました。 この2つの期間において、顧客の他の収入はいずれも総純売上高の10%を超えていない。
2022年6月30日と2021年6月30日までの6ヶ月間、私たちの総純売上高の99%と92%はそれぞれ電気通信市場から来ています。2022年6月30日までの6ヶ月間、私たちの総純売上高の89%は私たちの最大の電気通信顧客から来ています。2021年同期、私たちの総純売上の70%は私たちの最大の電気通信顧客から来ました。 この2つの期間において、顧客の他の収入はいずれも総純売上高の10%を超えていない。
海外では長期的なマーケティング投資を経て、電気通信顧客向けの売上が増加している。2022年6月30日までの3ヶ月間、南太平洋島の電気通信顧客から6,279ドルの注文を受け、オフラインアプリケーションのための直流発電機を購入し、農村地域にブロードバンドサービスを提供した。この注文は地域の電気通信インフラを発展させる持続的な発展計画の一部だ。私たちは2022年後半に出荷を開始する予定です。
私たちは引き続き私たちの顧客群を多様化し、 の増加速度で非電気通信市場と応用に販売し、私たちのDC電源プラットフォームの新しい市場に集中しています。このような多様化努力の一部として,我々の製品組合せの出力範囲を拡大してきたが,2022年3月,我々の4 YトヨタエンジンプロジェクトはEPA認証を得て,天然ガスと液化石油ガスの出力範囲を35キロワットに拡大することを目指している。我々の1 KSと4 YトヨタエンジンEPA認証は市場にクリーン燃料(非ディーゼル)エンジンをもたらし,メンテナンスコストが非常に低く,運営コストもさらに低い。世界の多くの地域では、プロパンと液化石油ガスのコストはディーゼルコストよりはるかに低いため、炭素排出を低減する経済的動機が存在する。
トヨタ1 KSと4 Yエンジンは日本の暖房、エアコンとコージェネレーション応用のために設計された全天候運転である。1970年代と80年代には,日本は電力網問題に直面し,暖房空調使用量の急速な増加を支援した。そのため,これらの負荷は電力網 ではなく天然ガスグリッドに移行され,暖房空調需要にエネルギーを提供する。この応用要求を満たすためには,トヨタエンジンは長寿命(60,000時間以上)と非常に低いメンテナンスコストを持たなければならない.世界的に電気自動車の充電や暖房空調の需要が増加していることに伴い,このような増加していくエネルギー需要の一部を天然ガスとプロパン/液化石油ガスに転換する必要があると考えられる。米国エネルギー情報庁のデータによると,天然ガス,石炭,コークス,燃料油は米国電力公共事業用エネルギーの60.8%を提供している。天然ガスとプロパン/液化石油ガス燃料を暖房空調や電気自動車充電に用いることで,エネルギー使用を石炭,コークス,燃料油から移行させ,排出を削減することができる。現地発電はエネルギー輸送損失を減少させ,さらに排出を減少させることができる。
太陽エネルギー はトヨタ1 Kと4 Yエンジンおよび私たちの交流発電機とコントローラと結合し、暖房エアコン、冷凍、電気自動車充電、ピーク調整、離網電力と家庭と企業の予備電力網を含むクリーンと再生可能エネルギーを応用する。私たちはこのような応用を積極的に追求しており、私たちはこのような応用がマイクログリッドの基礎だと信じている。
私たちの持続的な顧客多元化戦略の一部として、私たちは軍事、高度な機動性、海洋市場のために私たちの直流発電機を販売し続けている。軍はますます戦場でロボット、無人機、コンピュータ化を使用しており、直流発電機で充電された電池の需要を推進している。軍事販売は長期契約を締結しており、製品開発のコストを支払うことができるため、優位性がある。快適性と燃費性の向上により、国内外で船舶販売への興味が大幅に増加している。また,多くの湖沼や水道では,ディーゼルやガソリンエンジンの使用制限も多くなり,我々の天然ガスやプロパン発電機に道を譲っている。天然ガスとプロパンを用いて家庭やオフィスを充電し,電気自動車やフォークリフトを充電することは,依然として開発されている市場である。路側緊急援助のためのディーゼル移動充電器も同様である
地政学的不確実性は、国家や企業がそのエネルギー需要を確保または強化し、より迅速なエネルギー効率と太陽エネルギーへの邁進を推進している。
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新冠肺炎の影響
2020年3月以来、新冠肺炎疫病は全世界の商業と業界に負の影響を与えた大流行は引き続き私たちの全体運営に重大なマイナス影響を与え、収入、生産性、毛金利と流動性を含む。
我々は引き続き迅速に変化する新冠肺炎疫病及び国際と国内当局(連邦、州と地方公共衛生当局を含む)の関連指導をモニタリングし、彼らの提案に基づいて私たちの業務を調整する必要があるかもしれない。新冠肺炎 はすでにサプライチェーンに重大な中断をもたらし、材料とサービスのコストと支出を増加することを含む。私たちの業務 は、私たちの既存の顧客とサプライヤーのマーケティングレベルと持続的な業務活動に直接依存し、それと密接に関連しています。もし新冠肺炎による経済が持続的に低迷していれば、私たちは更に現在のプロジェクト を減少させ、販売と収集周期を延長し、私たちの直流電源システムの調達約束を延期または延期し、私たちの製造機能は を減少させ、正常な在庫レベルより高く、合格労働力の減少、そして価格競争を激化させる可能性があり、これらはすべて私たちの純収入と私たちの持続的な経営能力に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。
新冠肺炎が著者らの業務、収入源と全体経済に与える影響は現在まだ完全に解明されていない。私たちは引き続き状況を積極的に監視し、連邦、州、地方当局の要求または従業員、顧客、パートナー、サプライヤー、株主の最適な利益に適合すると考えている要求に応じて、私たちの業務運営を変更する可能性のあるさらなる行動をとる可能性があります。このような変更や修正が、私たちの顧客および潜在的な顧客への影響を含む、私たちの業務にどのような潜在的な影響を与える可能性があるかはまだわかりませんが、2022年度以降の財務業績にマイナスの影響を与えることが予想されています。
市場の動向と不確実性
金融と信用市場を含む全世界経済は最近、インフレ率の上昇、金利上昇、流動性と信用供給の深刻な減少、消費者自信の低下、経済成長の低下及び経済安定性の不確定性を含む極端な変動と破壊を経験した。これらの要因が2022年度まで続く残り時間 は、収入、生産性、毛金利、流動性を含む私たちの全体的な運営に否定的な影響を及ぼす。
我々brは,ロシア連邦の最近の特殊な軍事行動とウクライナへの侵入は,ディーゼルコストにより輸送コストが増加していると考えている。しかし、私たちはそれによって生じる地政学的不確実性が私たちの軍事契約を増加させるべきだと思う。
私たちのbr}はインフレ激化或いはサプライチェーン中断が私たちの財務状況、運営結果或いは未来のキャッシュフローに与える財務影響を合理的に見積もることができない。
インフレの影響
2022年6月30日までの3ヶ月と6ヶ月以内に、インフレと価格変化はわが社の財務状況や経営業績に大きな影響を与えません。世界経済の急速な変化はインフレの大幅な高騰を招く可能性があり、これは2022年以降の私たちの財務状況に影響を与える可能性がある。私たちのいくつかの契約書 は固定価格なので、私たちはコスト超過やインフレが私たちの予想利益率を超えたり、侵食したり、除去したりするリスクに直面しています。あるいは私たちはいくつかの項目で損失を記録します。我々はこれらの問題の潜在的な影響を管理する行動をとっており,実際と予想される影響の評価とさらなる行動の必要性を継続して評価していく.
最近のビジネス活動
私たちのDC発電機の販売台数は増加し続けている。2022年6月30日までの3ヶ月間に、合計9916ドルの直流発電機の新規注文 を受け、そのうち34%は米国からの電気通信顧客、63%は南太平洋島からの新しい電気通信顧客である。私たちの2022年6月30日の総在庫額は14,087ドルで、その中で私たち最大のアメリカ電気通信顧客 は44%を占めている。
供給新冠肺炎疫病とロシアのウクライナ侵入は変化制限を激化させ、2022年6月30日までの四半期内に著者らの直流発電機の部品受信遅延を延長した。同四半期の約12%の予想出荷量は2022年下半期に延期せざるを得なかった。我々の製品で使用されているディーゼルエンジンや小型電子部品などの部品の取り付け周期が長く遅延している。
我々はまた,我々の顧客群を多様化し,ますます速い速度で非電気通信市場やアプリケーションへの販売に取り組んでいる.2022年3月,我々の4 YトヨタエンジンプロジェクトはEPA認証を取得し,天然ガスと液化石油ガスの出力範囲を35キロワットに拡大することを目的としている。Polarは1 Ksと4 Y型トヨタエンジンに対してEPA認証を行い,メンテナンスコストが極めて低く燃料効率の高い(非ディーゼル)エンジンを市場にもたらした。電気通信のより大きく、よりコンパクトな発電機に対する需要を満たすほか、私たちの大きなモデル はマイクログリッド、ピーク電力削減と電気自動車充電の高い関心を受けている。
我々のbr太陽光ハイブリッドシステムは,太陽エネルギー貯蔵を天然ガス/液化石油ガス(プロパン)発電機と組み合わせており,オフライン (すなわち無線塔が電力網に接続されていない地域)や不良電力網(すなわち,無線塔が8時間を超える電力網に接続されている地域)の使用に非常に適している。
私たちのbrが増加している在庫と出荷量は、私たちの顧客が実行可能であることを示し、注文を進めています。販売増加がより速い不利な要素は労働力とサプライチェーンの問題だ。私たちのコンポーネントサプライヤーは2023年第4四半期に在庫注文正常化 を予定しています。同時に、私たちの戦略は中断を相殺するためにエンジンと電子部品の大量の在庫を維持することになるだろう。
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重要な会計政策と試算
米国公認会計原則(“GAAP”)に基づいて会社の財務諸表を作成することは、財務諸表の日付の資産および負債報告金額および報告期間内に報告された費用金額に影響を与えるために、管理層に推定および仮定を要求する。その中のいくつかの判断は主観的で複雑である可能性があるため,異なる仮定や 条件では,実際の結果はこれらの推定値と大きく異なる可能性がある.経営陣は過去の経験や様々な仮定に基づいて推定しているが,このような仮定 は当時の全体財務諸表に対して合理的であると考えられ,その結果,資産や負債の額面を判断する基礎となっているが,当該などの資産や負債の帳簿価値は他の出所から容易に見られるわけではない。管理層は既存の情報、事実と環境の変化、歴史経験と合理的な仮説を利用して、推定を策定するための重要な要素と仮説を定期的に評価する。この評価の後,適切と考えると,これらの見積り数はそれに応じて調整される. 実際の結果はこれらの見積り数とは異なる可能性がある.重大な見積もりには、回収できない売掛金準備金、在庫準備金とリターン、長期資産の減価分析、繰延税金資産の推定準備、収入br課税項目、潜在負債と権証準備金の課税項目、およびサービス発行のための権益ツールの推定に関する仮定が含まれている。2021年12月31日までの財政年度報告書に含まれる財務諸表10-Kに記載されている重要な会計政策は変化していない, これは私たちの簡明な財務諸表とここに含まれる関連付記に影響を及ぼす。
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新会計公告の影響
“我々の簡明財務諸表付記”の“重要会計政策の組織と概要--最近の会計公告”を参照されたい。
財務 業績概要と展望
2022年6月30日までの3ヶ月間の純売上高は4,274ドルで、2021年6月30日までの3ヶ月間の4,847ドルと比較して、純売上高は12%減少した。2022年6月30日までの6ヶ月間の純売上高は7,983ドルで、2021年同期の8,137ドルに比べて2%減少した。サプライチェーン制限 は、私たちの直流電源システムを完成させるために必要な原材料のタイムリーな納品に影響を与えます。2022年6月30日までの四半期、約12%の予想出荷量は2022年下半期に延期せざるを得ない。
2022年6月30日までの3ヶ月間、私たちは9,916ドルの直流発電機の新しい注文を受け、私たちの販売が14,087ドルになるように注文しました。これらの新しい注文には、米国の電気通信顧客からの3,420ドルが含まれており、主に彼らの5 Gインフラを開発し、主要な予備電源として私たちのbr直流発電機を使用するために使用されています。南太平洋諸島の国際電気通信顧客は私たちのbr蓄積の中で6,279ドル増加しました。これらの設備はオフライン応用に使用され、農村地域にブロードバンドサービスを提供することは、この地域の電気通信インフラの発展を発展させる計画の一部である。
我々 は,すべての細分化市場のクライアント群を拡大し続ける予定である.私たちはまた、サプライチェーンと労働力の問題を克服するにつれて、私たちの売上が増加すると予想しています。私たちは引き続き積極的な措置を取って私たちの運営を管理し、コスト上昇とサプライチェーン問題による財務的影響を緩和します。しかし、いくつかの要素は私たちの制御範囲内ではなく、サプライチェーン問題の持続時間と深刻さは未知で予測できません。
その他の要因については,本四半期報告第10−Q表24ページからの“リスク因子”を参照されたい。
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運営結果
次の 表は,ある時期から別の時期までの運営結果を比較し,時期ごとの結果,これらの結果の1つの時期から別の時期へのドル変化と百分率変化,および時期ごとの結果が純収入に占める割合 を示している。これらの列は以下のことを示している
● | 各表中の最初の2つのデータ列は、表示された各周期の絶対結果を示している。 | |
● | “ドル差”と“パーセント差”というタイトルの 列は,結果の変化をドルとパーセンテージで示している.この2つの列は有利な変化を積極的な変化として示し,不利な変化を負の変化として示す.例えば、我々の純収入が1つの期間から次の期間に増加した場合、この変化は両列とも正の数を示す。逆に,費用 が一方の期間から他方の期間に増加した場合,この変化は両列とも負の値を示す. | |
● | 各表の最後の2列は、各期間の結果を純収入率の形態で示している。 |
2022年6月30日までの3ヶ月と2021年6月30日までの3ヶ月
3か月まで 六月三十日 | ドル 分散.分散 | パーセント 分散.分散 | 結果として パーセント 年間純売上高の この期間は終わりました 六月三十日 | |||||||||||||||||||||
2022 (未監査) | 2021 (未監査) | 有利な (不利に) | 有利な (不利に) | 2022 | 2021 | |||||||||||||||||||
純売上高 | $ | 4,274 | $ | 4,847 | $ | (573 | ) | (12 | )% | 100.0 | % | 100.0 | % | |||||||||||
販売コスト | 3,213 | 3,880 | 667 | 17 | % | 75.2 | % | 80.1 | % | |||||||||||||||
毛利 | 1,061 | 967 | 94 | 10 | % | 24.8 | % | 19.9 | % | |||||||||||||||
販売とマーケティング費用 | 400 | 379 | (21 | ) | (6 | )% | 9.4 | % | 7.8 | % | ||||||||||||||
研究開発費 | 350 | 463 | 113 | 24 | % | 8.2 | % | 9.6 | % | |||||||||||||||
一般と行政費用 | 1,036 | 990 | (46 | ) | (5 | )% | 24.2 | % | 20.4 | % | ||||||||||||||
総運営費 | 1,786 | 1,832 | 46 | 3 | % | 41.8 | % | 37.8 | % | |||||||||||||||
運営損失 | (725 | ) | (865 | ) | 140 | 16 | % | (17.0 | )% | (17.9 | )% | |||||||||||||
利子と融資コスト | (14 | ) | (15 | ) | 1 | 19 | % | (0.4 | )% | (0.3 | )% | |||||||||||||
その他の収入,純額 | — | 14 | (14 | ) | (100 | )% | — | % | 0.3 | % | ||||||||||||||
純損失 | $ | (739 | ) | $ | (866 | ) | $ | 127 | 15 | % | (17.3 | )% | (17.9 | )% |
純売上高 。2022年6月30日までの3カ月間、純売上高は573ドル、減少幅は12%減の4,274ドルだったが、2021年同期は4,847ドル だった。売上高の低下は主にサプライチェーンの制限により、製品出荷を2022年下半期に延期しました。brは2022年6月30日までの3ヶ月間、米国最大の電気通信顧客向けの売上高が私たちの総純売上高の88%を占めています。2021年同期、私たちの総純売上の77%は私たちの最大の電気通信顧客から来ました。 この2つの期間において、顧客の他の収入はいずれも総純売上高の10%を超えていない。
2022年6月30日までの3ヶ月間、アメリカ電気通信顧客向けの純売上高は私たちの総純売上高の97%を占めていますが、2021年同期は90%です。2022年6月30日までの3ヶ月間、私たちの国際売上高は私たちの純売上高の2%を占めていますが、2021年同期の国際売上高は2%です。
販売コスト 2022年6月30日までの3カ月間、販売コストは667ドル低下し、減少幅は17%の3213ドルに低下したが、2021年同期は3880ドルだった。2022年6月30日までの3カ月間、純売上高に占める販売コストの割合は75.2%に低下したが、2021年同期は80.1%だった。純売上高に占める販売コストの低下は,主に製造生産性の向上と2020年までにログアウトした139ドルの古い在庫を利用したためである。
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毛利。2022年6月30日までの3ヶ月間、私たちの毛利益は1,061ドルで、2021年同期の967ドルの毛利益と比べて94ドル増加し、10%増加した。2022年6月30日までの3カ月間の毛利益増加は,主にこれまでログアウトした139ドルの古い在庫を製造·利用した労働効率が向上した結果である。2022年6月30日までの四半期、私たちの毛利益が純売上高に占める割合は24.8%であり、2021年同期の毛利益が純売上高に占める割合は19.9%であった。
とマーケティング費用を販売します。2022年6月30日までの3ヶ月間で、販売とマーケティング費用は21ドル、すなわち6%増加して400ドル に達したが、2021年同期は379ドルだった。この増加は,旅行制限の減少や新冠肺炎の伝播を減少させるための他の措置により,展示会費用が増加したためである。
研究と開発費用。2022年6月30日までの3カ月間で、研究開発費は113ドル減少し、減少幅は24%で350ドルに低下したが、2021年同期は463ドルだった。減少の要因は,2021年同期と比較して,2022年6月30日までの3カ月間で研究開発支援者の数が減少したことである。私たちの2022年第2四半期の研究開発は主に私たちの国際顧客のための製品設計とカスタマイズに集中しています。私たちは2022年下半期にもっと多くのエンジニアを募集して、私たちの顧客多様化努力を支援する予定です。
一般 と管理費用です。2022年6月30日までの3ヶ月間、一般と行政費用は46ドルまたは5%増加し、1,036ドルに達したが、2021年の同時期は990ドルだった。2022年6月30日までの3カ月間の一般·行政費の増加は、主に一般·行政者の増加によるものである。
利息 と財務コスト。2022年6月30日までの3カ月間の利息支出は14ドルだったが、2021年同期は15ドルだった。私たちの今期の利息支出は主に設備融資支払いの利息支出と私たちの信用限度額の最低利息支出から来ます。
2021年6月30日までの3ヶ月間、私たちは私たちの一般責任保険会社から14ドルの返金を受けました。この返金は他のbr収入として記録されており、私たちの簡明な運営報告書の他の収入(費用)部分に含まれています。2022年6月30日までの3ヶ月間、他の収入はありません。
純損失 。これらの要因により、2022年6月30日までの3ヶ月間の純損失は739ドル、あるいは1株当たりの基本的および償却損失は0.06ドルであったが、2021年同期の純損失は866ドル、あるいは1株当たりの基本的および希薄損失は0.07ドルであったことを報告した。
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2022年6月30日までの6カ月は2021年6月30日までの6カ月と比較して
6か月まで 六月三十日 | ドル 分散.分散 | パーセント 分散.分散 | 結果として パーセント 年間純売上高の この期間は終わりました 六月三十日 | |||||||||||||||||||||
2022 (未監査) | 2021 (未監査) | 有利な (不利に) | 有利な (不利に) | 2022 | 2021 | |||||||||||||||||||
純売上高 | $ | 7,983 | $ | 8,137 | $ | (154 | ) | (2 | )% | 100.0 | % | 100.0 | % | |||||||||||
販売コスト | 6,017 | 7,228 | 1,211 | 17 | % | 75.4 | % | 88.8 | % | |||||||||||||||
毛利 | 1,966 | 909 | 1,057 | 116 | % | 24.6 | % | 11.2 | % | |||||||||||||||
販売とマーケティング費用 | 805 | 747 | (58 | ) | (8 | )% | 10.1 | % | 9.2 | % | ||||||||||||||
研究開発費 | 826 | 952 | 126 | 13 | % | 10.3 | % | 11.7 | % | |||||||||||||||
一般と行政費用 | 2,167 | 1,973 | (194 | ) | (10 | )% | 27.1 | % | 24.2 | % | ||||||||||||||
総運営費 | 3,798 | 3,672 | (126 | ) | (3 | )% | 47.6 | % | 45.1 | % | ||||||||||||||
運営損失 | (1,832 | ) | (2,763 | ) | 931 | 34 | % | (22.9 | )% | (34.0 | )% | |||||||||||||
利子と融資コスト | (27 | ) | (31 | ) | 4 | 13 | % | (0.3 | )% | (0.4 | )% | |||||||||||||
その他の収入,純額 | — | 25 | (25 | ) | (100 | )% | 0.0 | % | 0.3 | % | ||||||||||||||
純損失 | $ | (1,859 | ) | $ | (2,769 | ) | $ | 910 | 33 | % | (23.3 | )% | (34.0 | )% |
純売上高 。2022年6月30日までの6カ月間の純売上高は154ドル低下し、7983ドルと2%減少したが、2021年同期は8,137ドルだった。純売上高低下の要因は,新冠肺炎による労働力不足やサプライチェーン制限によるキー部品の受け入れ遅延である。
2022年6月30日までの6ヶ月間、私たち最大のお客様向けの純売上高は私たちの総純売上高の89%を占めています。2021年6月30日までの6ヶ月間、私たち最大顧客向けの売上高は総純売上高の70%を占めています。この2つの期間内に、他の顧客の収入は私たちの総純売上高の10%を超えていない。
2022年6月30日と2021年6月30日までの6ヶ月間、国際顧客向けの純売上高はそれぞれ総収入の1%と12%を占めている。
販売コスト 2022年6月30日までの6カ月間、販売コストは1,211ドル減少し、減少幅は17%で6,017ドルに低下したが、2021年同期は7,228ドルだった。2022年6月30日までの6ヶ月間、間接費用吸収と労働力効率の向上により、純売上高に占める販売コストの割合は75.4%に向上したが、2021年同期は88.8%であった。2022年6月30日までの6カ月間、2020年までに減記した195ドルの在庫を利用し、可現金化純価値はゼロとなった。
毛利。2022年6月30日までの6カ月間の毛利は1,057ドル増加し,116%増の1,966ドルであったが,2021年同期の毛利は909ドルであった。2022年6月30日までの6ヶ月間、私たちの毛利益が純売上高に占める割合は24.6%だったのに対し、2021年同期は11.2%だった。毛金利の増加は工場間接費用吸収の増加によるものであり,これは我々の生産施設利用率が向上したためである。私たちの毛利益も積極的な影響を受けています。br前に減記した195ドルの在庫はこの6ヶ月間に出荷された完全製品に使われています。
とマーケティング費用を販売します。2022年6月30日までの6ヶ月間で、販売とマーケティング費用は58ドル増加し、8%増の805ドル に達したが、2021年同期は747ドルだった。この増加は,旅行制限の減少や新冠肺炎の伝播を減少させるための他の措置により,展示会費用が増加したためである。私たちは、私たちの多様化戦略を支援し、すべての細分化市場における顧客基盤を拡大するために、私たちのマーケティング努力を拡大する予定です。
研究と開発費用。2022年6月30日までの6カ月間で、研究開発費は126ドル減少し、減少幅は13%で826ドルに低下したが、2021年同期は952ドルだった。減少の要因は,2021年同期と比較して,2022年6月30日までの6カ月間で研究開発支援者の数が減少したことである。我々は2022年の研究と開発に集中しており,我々の新たな27 kW動力システム,我々の新しい4 Yトヨタエンジン制御システムの新しいソフトウェアの開発,および国際顧客のための製品設計とカスタマイズを行っている。私たちは、成長と顧客多様化の努力を支援するために、2022年下半期により多くのエンジニアを募集する予定です。
一般 と管理費用です。2022年6月30日までの6ヶ月間、一般·行政費用は194ドルまたは10%増加し、2,167ドルに増加したが、2021年同期は1,973ドルだった。一般や行政費用が増加したのは,一般や行政職員が増加し,法律や相談費がやや増加したためである。
利息 と財務コスト。2022年6月30日までの6ヶ月の利息と融資コストは27ドルですが、2021年同期は31ドルで、4ドル減少しました。私たちの今期の利息支出は主に設備融資のために支払う利息支出と私たちの信用限度額の最低利息支出から来ています。
2021年6月30日までの6ヶ月間、私たちは私たちの一般責任保険会社から25ドルの返金を受けました。この返金は他のbr収入として記録されており、私たちの簡明な運営報告書の他の収入(費用)の総額部分に含まれています。2022年6月30日までの6ヶ月間、他の収入はありません。
純損失 。2022年6月30日までの6ヶ月間、当社は1,859ドルの純損失、あるいは1株当たりの基本的および償却損失は0.15ドルを記録したが、2021年6月30日までの6ヶ月間の純損失は2,769ドル、あるいは1株当たりの基本的および償却損失は0.22ドルだった。
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流動性 と資本資源
流動資金源
2022年6月30日までの6カ月間で、会社は1,859ドルの純損失を記録し、運営には現金2,311ドルを使用した。2022年6月30日現在、私たちの現金残高は2,656ドル、借入金能力は2,806ドル、株主資本は21,391ドル、運営資金は20,138ドルです。brは2022年6月30日までの6ヶ月間の純損失にもかかわらず、2023年6月30日までの運営キャッシュフローと利用可能な信用限度額は、会社が継続的に経営している会社として2022年6月30日の財務諸表発表日から少なくとも1年間継続すると予想しています。
2022年6月30日までの6ヶ月間、私たちの運営資金は主に手元の現金から来ています。2022年6月30日現在、私たちの運営資本は20,138ドルですが、2021年12月31日の運営資本は21,760ドルです。運営資本が1,622ドル減少したのは,主に現金および現金等価物が2,445ドル減少したためであり,経営活動で使用された現金純額が2,311ドル,投資活動で使用された現金純額が15ドル,融資活動で使用された現金純額が119ドルであったためである。
2022年6月30日と2021年12月31日に、私たちの貿易売掛金の純額はそれぞれ3994ドルと4243ドルです。2022年6月30日には、3,743ドル(94%) が最大の未決済顧客口座残高であり、3,131ドル(74%)および624ドル(15%)が2021年12月31日の2つの最大未決済顧客口座残高 である。
2021年12月31日に,従業員留任控除(“ERC”)に関する2021年期間に発生した賃金と福祉支出 2,000ドルが確認され,払戻可能な税収控除が生じた。企業資源センターは、インセンティブ措置を提供することにより、事業主及びその従業員が労働者を給与明細に残すことを支援し、条件に適合する企業は、各条件に適合する従業員の賃金の一定割合の税収控除を得る。
私たちの2022年6月30日までの利用可能な資本資源は主に2,656ドルの現金と現金等価物を含み、2021年12月31日までの利用可能な資本資源は5,101ドルである。私たちは、私たちの将来の資本資源には、主に手元の現金、運営によって生成された現金(あれば)、ピーク銀行との信用手配の引き出し、未来の債務や株式融資(あれば)が含まれると予想している。
クレジット·ローン
2020年9月30日から、ピークと融資·担保協定、または融資協定を締結した。ローンプロトコルは 循環信用手配を規定し、この手配によって、ピークは吾などの要求に応じて自分で吾などへの前借り金額を決定することができるが、ある制限と調整の規定の制限を受けなければならず、最大で(A)吾などの売掛金及びその他の契約権利及び売掛金総額面の85%に達することができ、及び(B)(I)吾などの一部の在庫のコスト或いは卸売市場価値が低い35%或いは (Ii)2,500ドルの中の低い者を基準とする。いずれの場合も、循環信用手配下の未清算前金総額は4000ドルを超えてはならない。
金利 は最優遇金利または標準金利に1.25%の金利を加えて計算されますが、標準金利はいずれの場合も3.75%の年利を下回ることはありません。1日残高のうち在庫立て替え金からなる部分の利息は、最優遇年利または在庫金利に2.25%の金利を加えて利上げすべきだが、いずれの場合も在庫金利 年利は4.75%を下回ることはない。融資契約には、すべての無形資産を含まない有効な有形純資産、すなわち、すべての無形資産を含まず、私たちの総負債を差し引いて、私たちの上級管理者、株主、または従業員が私たちに提供してくれる融資を達成することが要求され、Pinnailに対する私たちの義務は、6,000ドルを超え、Pinnacleによって四半期ごとに財政終了のbrとして決定されます。
ローン協定によると、私たちは2022年6月30日と2021年12月31日に未返済残高を持っていません。2022年6月30日現在、私たちは融資協定の下に2,806ドルの利用可能な資金があり、私たちは融資協定の条項と条件を守っていると信じている。
キャッシュフロー
次の表には、以下の6ヶ月間の重要な現金源と用途を示す
June 30, 2022 | June 30, 2021 | |||||||
(未監査) | (未監査) | |||||||
純現金提供者(用) | ||||||||
操作 活動 | $ | (2,311 | ) | $ | (6,131 | ) | ||
投資 活動 | (15 | ) | — | |||||
活動に資金を提供する | (119 | ) | 13,023 | |||||
現金純増(マイナス) | $ | (2,445 | ) | $ | 6,892 |
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操作 活動
2022年6月30日までの6カ月間、経営活動で使用された現金純額は2,311ドルだったが、2021年同期の経営活動で使用された現金純額は6,131ドルだった。2022年に使用された現金純額が減少した要因は、純損失が1,859ドル、在庫が2,968ドル増加し、前払い費用が380ドル増加し、売掛金が249ドル減少し、売掛金が193ドル増加し、顧客預金が2,588ドル増加することである。
投資 活動
2022年6月30日までの6ヶ月間、投資活動中の現金純額は15ドルで、主に不動産や設備を買収したためです。2021年6月30日までの6ヶ月間、私たちは何の投資活動もありません。
活動に資金を提供する
2022年6月30日までの6カ月間、融資活動で使用された現金の純額は119ドルだったのに対し、2021年の同時期の融資活動で提供された現金は13,023ドル だった。この現金の使用は主に設備融資口座の返済だ。融資活動が提供する現金減少 は,2021年2月10日に750,000株の我々の普通株を引受した公開発行で販売された収益 によるものである.引受割引と手数料、私たちが支払うべき他の発売費用を差し引いた後、私たちは売却株から約1,250万ドルの純収益を得た。また,普通株式承認証 を行使することから純収益707ドルを得た。
たまっている
2022年6月30日現在、私たちの販売在庫額は14,087ドルです。在庫金額は、私たちが将来確認する予定の収入を表していますが、 はお客様が受け取った調達注文や他の調達約束からわかりますが、まだ作業 が開始されていないか、現在作業が行われています。2022年6月30日までの在庫には、電気通信顧客が直流電源システムを購入する割合が97%、他の市場顧客の購入割合が3%であることが含まれる。私たちは私たちのほとんどの滞貨注文が今後6~9ヶ月以内に出荷されると信じている。しかし、このような注文や約束をタイムリーに履行することに成功する保証はありませんし、最終的に在庫注文に反映された金額を収入として確認する保証もありません。
第br項3.市場リスクに関する定量的かつ定性的開示
は適用されない.
第 項4.制御とプログラム
開示制御とプログラムの評価
我々の経営陣は、CEOと財務責任者の参加の下、本10-Q表四半期報告がカバーする期間終了までの開示制御およびプログラムの有効性を評価した(取引法下のルール13 a-15(E)および15 d-15(E)で定義されている)。この評価によると、我々の最高経営責任者および最高財務責任者は、2022年6月30日現在、私たちの開示制御およびプログラムは、合理的な保証レベルで有効であると結論している。管理層は、任意の制御およびプログラムは、設計および操作がどんなに良好であっても、その目標を達成するために合理的な保証を提供することしかできず、私たちの管理層は、可能な制御とプログラムのコスト-収益関係を評価する際にその判断を適用しなければならないと認識している。
財務報告内部統制変更
2022年6月30日までの3ヶ月と6ヶ月の間、取引法規13 a-15(D) とルール15 d-15(D)が要求する評価に関連して、私たちは財務報告の内部統制に決定された変化がなく、これらの変化は財務報告の内部統制に大きな影響を与え、あるいは は財務報告の内部統制に大きな影響を与える可能性が高い。
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第2部-その他の情報
プロジェクト 1.法的訴訟
私たちは時々日常業務の過程で一般的なビジネス紛争に遭遇するかもしれません。私たちは現在、私たちの業務、将来性、財務状況、あるいは経営結果に重大な悪影響を及ぼすことが合理的に予想される法的手続きに参加していません。
1 a項目.リスク要因
私たちの普通株の購入、保有、または売却を決定する前に、本四半期報告書10-Q表および米国証券取引委員会に提出された他の文書に含まれる他のbr情報に加えて、後続の10-Q表報告および8-K表報告を含む以下に説明するリスクを慎重に考慮しなければならない。以下に説明するリスクと不確実性は私たちが直面している唯一の危険と不確実性ではない。私たちは現在知らないか、あるいは私たちが現在どうでもいいと思う他の危険と不確実性はまた私たちの業務に影響を及ぼすかもしれない。これらの既知または未知のリスクまたは不確実性のいずれかが実際に発生し、Polar Powerに重大な悪影響を及ぼす場合、私たちの業務、財務状態、運営結果、および/または流動性は深刻な損害を受ける可能性がある。この場合、私たちの普通株の市場価格は下落する可能性があり、あなたは投資の全部または一部を失うかもしれない。
私たちの商工業に関するリスク
新冠肺炎疫病はすでに著者らの業務、販売、運営業績と財務状況に重大なマイナス影響を与える可能性がある。
新冠肺炎疫病は全世界経済に広範かつ有害な影響を与え、特にアメリカでは、公衆衛生と政府当局、企業、その他の組織と個人が過去12ケ月間に疫病に対応するために取った行動、br}は旅行禁止と制限、隔離、避難所、家にいる或いは完全に封鎖命令及び業務制限と閉鎖はすでに私たちの業務、財務状況、運営とキャッシュフローの業績に重大な負の影響を与えた。新冠肺炎疫病の著者らの業務と運営結果に対する最終的な影響は依然として未知であり、未来の事態の発展に依存し、これらの事態の発展は高度な不確定性を持っており、新冠肺炎疫病の持続時間 と灰が再発する可能性があり、繰り返し或いは周期的に発生する可能性があり、政府、私たち或いは私たちの顧客が指示する可能性のある任意の追加の予防と保護措置 を含み、これは業務持続中断時間の延長、運営の減少を招く可能性がある。現在、それによるいかなる財務的影響も合理的に見積もることはできませんが、引き続き私たちの業務、財務状況、運営結果に大きな影響を与えることが予想されます。
新冠肺炎の世界的大流行の影響は、売上高の低下やサプライヤーからの原材料調達の遅れを含め、当社の運営結果に実質的な悪影響を与え続ける可能性がある。私たちの業務は私たちの既存の顧客とサプライヤーのマーケティングレベルと進行中の業務活動に直接依存して、それと密接に関連しています。もし新冠肺炎の疫病が経済の持続的な低迷を招いたら、私たちは既存のプロジェクトを減少させる可能性があります。 販売と収集周期が延長され、私たちの直流電源システムの調達約束は延期または延期され、私たちの製造 生産性は低下し、在庫レベルは正常レベルより高く、原材料の受け入れ遅延、合格労働力の減少、 私たちの販売が滞っている顧客注文のキャンセル、価格競争の激化、これらすべては私たちの収益とキャッシュフローを含む私たちの運営結果に大きな否定的な影響を及ぼすかもしれない。
新冠肺炎の流行に関連する不確定性に対応するために、私たちは業務をいくつかの修正を行い、従業員の勤務先の修正、あるマーケティング活動の廃止、管理費用の低減のためのコスト削減計画を実施した。brは2022年の一部の時間で、私たちはまた多くの従業員のために限られた遠隔勤務政策を実施したが、これらの従業員が利用できる資源は彼らに同じ生産性と効率レベルを維持することができないかもしれない。我々はますますリモートアクセスに依存しており,我々の情報 システムも潜在的なネットワークセキュリティホールに直面するリスクを増加させている.私たちはこれらの行動や私たちが取る可能性のある他の緩和行動が新冠肺炎の大流行が私たちに与える影響を軽減するのに役立つということを保証できない。
また,業務中断の前例のない の性質や新冠肺炎の世界的大流行の予測不可能性により,流動性需要を見積もるための仮定が正確に保たれることは保証されない。そのため、私たちは疫病の持続時間と私たちの未来の収益とキャッシュフローへの影響の深刻さの推定は変わる可能性があり、私たちの運営結果と財務状況に実質的な影響を与える。市場が悪化し続け、純売上高が持続的に低下すれば、私たちは追加の流動資金が必要になるかもしれない。私たちは私たちが受け入れ可能な条項や追加的な資金源や流動資金源を得ることができるという保証がない。
新冠肺炎疫病の最終持続時間と著者らの業務、運営結果、財務状況とキャッシュフローへの影響は の未来の事態発展、新冠肺炎疫病の持続時間(重複或いは周期性爆発を含む)、追加の“波” 或いは“変異”ウイルスの伝播及び全世界経済への影響に関する持続時間に依存し、これらはすべて不確定であり、現在 予測できない。また、私たちの緩和努力がどの程度成功したか(あれば)はまだ確定できません。しかし、私たちは今後の運営結果、収入を含め、新冠肺炎の疫病と世界の経済状況に対する負の影響を受け続けると予想されています。これらの影響により、新冠肺炎の疫病が実質的に消退した後も、私たちは引き続き悪影響を受け続ける可能性があります。
24 |
テロと戦争の脅威は予測不可能な方法で私たちの業務、収入、コスト、株価のあらゆる面に影響を及ぼすかもしれない。
ロシア連邦の最近の特殊な軍事行動とウクライナへの侵入とそれによる地政学的不確実性は、EU、イギリス、米国を含む他の国に大きな影響を与える可能性がある。これらの軍事行動はウクライナ以外の脅威にも拡大する可能性があり、マイナスの影響を及ぼす可能性もある。石油·天然ガス価格の大幅な上昇が発生しており、FRB(FRB)を含む各国の中央銀行に追加のインフレ圧力をもたらし続ける可能性がある。FRBが発表した利上げは2022年に行われると予想されるが、利上げの金額、時間、頻度はまだ完全には明らかにされていない。ロシア連邦はサイバー攻撃を増やすと脅しているが、これは最近の行動の一部であり、世銀やその顧客に影響を与える可能性がある。また,米国と欧州諸国はロシア銀行と富裕層への方向性制裁や,北渓2号天然ガスパイプラインの認証停止など,ロシア共和国に対して非常に重大な金融制裁を実施している。彼らはロシア銀行がユニバーサル銀行間金融電気通信協会(SWIFT)への訪問を拒否し、これは国際貿易を緩和し、このような取引の完了コストをより高くすることが予想され、これは銀行とその顧客にもマイナスの影響を与える可能性がある。ロシアの軍事行動への対応として、ユーロ圏や米国に本部を置く多くの企業がロシアとの業務往来を停止しており、これらの会社の収益性にマイナス影響を与える可能性がある。国際的な動揺はすでにあり、株式市場全体に否定的な影響を与え続ける可能性がある, はい私たちの株価です。ロシア連邦が最近ウクライナに対して取った行動のすべての影響は不明であるが、それらは私たちの業務、財務状況、運営結果、株価に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たち は過去に重大な損失を受けて、将来赤字になる可能性があり、これは私たちの運営を阻害し、私たちの業務拡大を阻害するかもしれません。
私たちは過去に大きな被害を受けた。2022年6月30日の四半期までに、約110万ドルの純損失が発生しました。 2021年12月31日と2020年12月31日までの年度で、それぞれ約140万ドルと1080万ドルの総合純損失が発生しました。 私たちは未来に純損失と総損失を受けるかもしれない。私たちは手元の現金、運営による現金(あれば)、私たちの信用限度額での借入可用性、そして私たちの未来の融資活動の収益(あれば)に依存して、私たちの業務のすべての現金需要に資金を提供したいです。 追加的な損失は私たちの経営を阻害し、私たちの業務拡大を阻害するかもしれない。
我々のDC基本電源システムは,米国電気通信市場の1つの顧客に我々のDC基本電源システムを販売することに依存しており,ほとんどの収入がこれから来ている.私たちの顧客基盤の拡大、製品の組み合わせ、市場運営の努力は成功しないかもしれませんし、私たちの収入成長率を下げるかもしれません。
私たち のほとんどの収入は電気通信市場AT&Tの1つの顧客に私たちのDC基本電源システムを販売することから来ています。 毎年彼らに販売される数量は大きく異なるかもしれません。市場受容度、製品競争、性能および信頼性、br}名声、価格競争、および経済および市場状態を含む、顧客または市場内の他の顧客にこれらの電力システムを販売するいかなる悪影響も、私たちの業務および運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
さらに、Tier-1電気通信無線事業者の顧客とのビジネス関係にいかなる悪影響が生じているか、または顧客が私たちの製品を実施し、配備する遅延 は、私たちの運営結果や財務状況に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。電気自動車の充電器、住宅、商業電力製品、より容量の高い直流ハイブリッド太陽エネルギーシステムの開発に投資する予定で、これは予想される販売増加をもたらすことができず、私たちの収入増加率を低下させる可能性があります。
私たちの多くの直流電源システムは、長い設計と販売サイクルに関連しており、これは私たちの運営結果や財務業績に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの直流電源システムの設計と販売サイクルは、最初の潜在顧客との接触から私たちの製品の出荷まで、 が長いかもしれません。顧客は購入決定を下す前に一般的に広い要素を考慮する。私たちの製品を購入する前に、私たちの多くの顧客は、通常、長い間(すなわち、3~24ヶ月)重要な技術審査、テスト、評価を行い、競合製品を評価し、その組織内の複数の管理層で承認する必要がある。私たちの顧客が私たちの製品を評価している間、私たちは顧客の応用需要を満たすために、大量の販売とサービス、工事、研究開発費 を生成して、私たちの製品をカスタマイズすることができます。私たちはまた、注文を受け取る前に大量の管理労力を費やし、製造生産能力を増加させ、納期の長いコンポーネントを注文したり、大量のコンポーネントや他の在庫を購入したりする可能性があります。この評価過程の後でも、潜在顧客は私たちの製品を購入しない可能性があります。
お客様が私たちの直流電源システムを購入することに同意するまで、製品開発時間はかなり長いかもしれません。我々が統合ソリューションを開発するプロセスは、設計、プロトタイプ、モデリング、テスト、応用brプロジェクトを含む大量のエンジニアリングリソースを使用する必要があるかもしれません。この周期の長さは多くの要素の影響を受け、技術規範の難度及び設計と顧客調達プロセスの複雑さを含む。私たちが顧客の製品の設計と開発に投入する時間と資源とその製品を販売してから得られる収入との間にはかなりの時間がかかるかもしれません。この過程の持続時間、開発周期における意外な遅延及び新冠肺炎が既存の顧客と潜在顧客にわが製品を展示する能力に与える影響は、私たちの運営結果と財務状況に重大な影響を与える可能性がある。
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私たちの多くの顧客と長期的な収入約束がなく、既存の顧客を引き留めることができないかもしれません。 は新しい顧客を引き付けたり、離れた顧客の代わりに類似の収入と利益を提供することができる新しい顧客で置換しています。
私たちは通常、顧客から決定された長期一括購入約束を取得しないので、私たちの販売の大部分は単一の購入注文 からです。私たちはまだ私たちの収入を維持して成長させるために未来に新しい調達注文を得ることに依存している。したがって、私たちの収入と業務が未来に増加するという保証はない。私たちが顧客関係を維持·拡大できなかったことは、私たちの業務や運営結果に実質的な悪影響を及ぼす可能性があります。
現在、電気通信市場での販売が高度に集中しており、これにより売上が大幅に低下する可能性があり、市場や顧客の多様化に大きな進展が得られる前に、この市場が私たちの直流電源システムの需要を低下させることは、私たちの収益性にマイナス影響を与える可能性があります。
現在、私たちは主に電気通信会社への直流電源システムの製造、マーケティング、販売に集中している。私たちはこのような活動から私たちの製品の他の潜在的な市場に業務の重点を移すことができないかもしれない。そのため、電気通信市場における新たな競争的直流電源製品や低コスト代替技術の出現は、我々の製品に対する需要 を減少させる可能性がある。この市場が我々の直流電源システムに対する需要が低下すれば、私たちの販売や経営業績に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たち は在庫リスクに直面しており、将来的には追加の在庫を解約する必要があるかもしれません。
コストまたは現金化可能な純価値の低い者で在庫を推定する。推定された可変現純値が在庫の記録コストよりも小さいと判定された場合、在庫項目の帳簿金額をより低い変動可能正味値 に減少させて決定するように準備される。可変現純値の決定は複雑である可能性があるため,管理職が仮説を立てて高度な判断を行う必要がある。管理層が現金化可能な純価値を適切に決定できるようにするために、通常、在庫回転統計データ、わが工場の在庫現存量、未完成の顧客注文数、予測された消費者需要、現在の価格、競争的価格、季節的要因、消費者傾向、および類似製品または部品の性能の項目が考えられる。事実や状況の後続変化は,以前に記録された減記を逆転させることはない.
もし私たちの在庫の推定、あるいは私たちの製品に対する顧客の需要が予測できない方法で変化した場合、私たちは追加の在庫減記を経験するかもしれません。
原材料やコンポーネントの利用不可や不足やコストの増加は、私たちの販売や収益性に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの業務にはアルミニウム、銅、エンジン、電子製品、永久磁石などの原材料が必要です。世界経済状況に応じて,アルミニウムや銅などの大口商品の価格変動が大きいことが知られている。世界経済見通しの改善は、我々の原材料コストを大幅に上昇させる可能性がある。また,交流発電機には希土類永久磁石を用い,我々の基準を満たすグローバル供給者数は限られている。世界の電気自動車製造の増加は,これらの磁石のコストや供給に悪影響を及ぼす可能性がある。私たちの現在の生産量の下で、私たちは固定価格で大量のこのような商品を得ることができません。しかし、私たちの原材料は確かに多種の供給源があり、私たちの最近の予測需要を満たすことができます。各種の要素は原材料とコンポーネントの獲得性を低下させる可能性があり、将来的に時々不足が発生する可能性がある。世界の商品需要の増加やその他の原因により、原材料供給の前期の増加は、このような材料を受け取る時間を著しく増加させる可能性があり、および/または私たちの製品の材料コストを増加させる可能性がある。例えば、新冠肺炎の疫病のため、私たちは現在、いくつかの重要な部品の調達に遅延があり、同時に価格が上昇している。 これらの遅延のため、私たちの標準8週間の納品時間は14週間に増加しました。また、原材料の使用不可や不足で生産が中断された場合、第三者サプライヤーの代わりに、あるいは異なる部品や材料に適応するために私たちの製品を再設計することができない場合、私たちは製造と運営中に中断され、br}製品不足を含む可能性があります, より高い貨物輸送費用と再設計費用。もし私たちの原材料やコンポーネントの供給が継続的に中断されたり、私たちの納期が延長されたりすれば、私たちの業務、運営結果、または財務状況は重大な悪影響を受ける可能性があります。
私たちが競争に参加する市場競争は激しい。私たちの多くの競争相手は私たちよりも多くの財務と他の資源 を持っており、これらの競争相手のうちの1つ以上は、私たちの利益を犠牲にして市場シェアを得るために、彼らのより多くの財務および他の資源を利用することができる。
もし私たちの業務が予想通りに発展し続けるなら、私たちは近い将来私たちの収入が増加すると予想する。資金制限や他の理由で、既存の在庫および/または調達をタイムリーに完了し、予想される将来の在庫 をタイムリーに達成できない場合、私たちの顧客と潜在的な顧客は、競争相手の直流電源システムを使用したり、交流電源システムを使用し続けることを決定するかもしれません。 もし私たちが製品とサービスの需要を適時に満たすことができなければ、私たちの顧客と潜在的な顧客は を選択して私たちの競争相手から製品を購入するかもしれません。私たちのいくつかの大きな競争相手は価格を下げて、私たちと競争するために低い利益率を受け入れたいかもしれません。また、私たちは、成熟した工業ブランドと流通ネットワークを持って、私たちの端末市場に進出する大型国際または国内会社からの新しい競争に直面するかもしれません。私どもの製品へのニーズは、設計や機能変化に対応し、価格下圧力に対応し、競争相手よりも短い納期を我々の製品に提供する能力の影響を受ける可能性もあります。もし私たちがこのような競争圧力にうまく対応できなければ、私たちは市場シェアを失うかもしれないし、これは私たちの業績に悪影響を及ぼすかもしれない。私たちの業界の発展に伴い、私たちは私たちの市場で成功したり、既存や新しい競争相手と効果的に競争することができる保証はありません。
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迅速なbr技術の変化は、私たちの技術資源についていけず、競争力のある製品とサービスを維持することができないかもしれない。
私たちと私たちの顧客がいる市場は迅速な技術変化を特徴としており、特に電気通信市場 である。重大な技術変革は私たちの既存と潜在的な新製品、サービス、そして技術を時代遅れにするかもしれない。私たちの将来の成功は私たちが能力があるかどうかに大きくかかっています
● | リードする省エネルギー技術を効率的に決定し、開発する | |
● | 私たちの技術を発展させ続けています | |
● | 新しい、改善され、競争力のある技術で現在の製品とサービスを改善し、 | |
● | 経済的に効率的でタイムリーな方法で技術変革に対応する。 |
もし私たちが技術変化にうまく対応できない場合、あるいは経済的に効率的でタイムリーな方法で技術変化に対応できなければ、私たちの業務は実質的な悪影響を受けるだろう。私たちが変化する技術に成功することを保証することはできません。また、他の人が開発した技術は、私たちの製品、サービス、技術を競争力を失ったり、時代遅れにしたりする可能性があります。たとえ私たち が技術進歩に成功しても、新しい技術を統合するには大量の時間と費用が必要かもしれません。そして私たちの製品、サービス、技術を適時かつ経済的に効率的に調整することを保証することはできません。
市場の承認を得た新たで強化された製品やサービスを開発し続けることができなければ、私たちの競争地位や経営業績が損なわれる可能性がある。
我々の将来の成功は,我々が新たかつ強化された直流電源システムおよび関連製品やサービスを開発し続ける能力 に依存し,タイムリーかつ経済的に効率的な方法で市場に認められるであろう。私たちと私たちの顧客が運営する市場の特徴は、新たで強化された製品やサービスを頻繁に発売し、発展していく業界基準や規制要件、政府インセンティブ措置や顧客ニーズの変化である。私たちの製品とサービスの成功開発と市場受容度は多くの要素に依存しています
● | 新冠肺炎の大流行が世界市場に与える影響 | |
● | 私たちの市場における潜在的な顧客の変化する要求と選好; | |
● | 規制問題を含む市場需要を正確に予測する | |
● | 時代遅れにならないように新製品やサービスを完成させて発売します | |
● | 新製品とサービスの品質、価格、性能 |
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● | 製品およびサービスの獲得可能性、品質、価格、および性能を競争すること | |
● | 私たちの顧客サービスとサポート能力と応答能力 | |
● | 既存の顧客や潜在的な顧客との関係を発展させることに成功しました | |
● | 業界基準 を変更します。 |
私たち は財務や技術的困難や制限に遭遇する可能性があり、新しい製品や強化された製品や サービスを発売することができません。さらに、これらの新しいまたは強化された製品およびサービスのいずれも、発売後に発見された問題に含まれる可能性があります。私たちは、問題を修正するために、これらの製品およびサービスの設計を大幅に修正する必要があるかもしれません。急速に変化する業界基準 や顧客の選好や要求は、市場が私たちの製品やサービスを受け入れるのを阻害する可能性があります。
私たちの製品やサービスの開発と強化には大量の追加投資が必要であり、私たちの管理、財務、運営資源に圧力を与える可能性があります。私たちの製品やサービスが市場に認められない場合、あるいは私たちがその開発コストを相殺するために十分な収入を得ることができない場合、私たちの業務に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、我々は、新製品およびサービスを発表し、機能を強化する際に遅延または他の問題に遭遇する可能性があり、このような遅延または問題は、顧客が私たちの製品およびサービスの購入を放棄し、競争相手の製品およびサービスを購入することにつながる可能性がある。
我々 は,我々が最近開発したあるいは将来開発した製品やサービスが市場 の承認を得ることを保証することはできない.もし私たちの新製品やサービスが市場の承認を得られなかった場合、あるいは市場の承認を得た新製品や強化された製品やサービスを開発できなかった場合、私たちの成長の見通し、経営業績、競争地位は不利な影響を受ける可能性がある。
自然災害と私たちがコントロールできない他の事件は私たちに実質的な悪影響を及ぼすかもしれない。
新冠肺炎疫病を含む自然災害やその他の悲劇的な事件は、私たちの運営、国際商業、世界経済に損害や中断をもたらす可能性があり、それによって私たちに強い負の影響を与える可能性がある。私たちの業務運営は自然災害、火災、電力不足、流行病、他の私たちがコントロールできない事件の影響を受けるだろう。危機管理や災害対応計画を維持しているにもかかわらず、このようなイベントは、お客様に私たちのサービスを提供することを困難または不可能にし、私たちのサービスへの需要を減少させる可能性があります。
私たちの は、私たちのキー材料サプライヤーとの関係に依存しています。これらのキーサプライヤーのうちの1つの一部またはすべての損失、または 代替サプライヤーまたは製造業者をタイムリーに見つけることができず、私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性があります。
我々はすでに第三者エンジンサプライヤーと他の主要サプライヤーと協力関係を構築し、これらのサプライヤーから動力システムの部品を調達した。私たちは私たちの直流電源システムのために標準的に構成されたエンジンを購入し、私たちの主要なエンジンサプライヤーであるYanmar Engines Company(“Yanmar”)とToyota Corporation(“Toyota”)のタイムリーな供給に大きく依存している。2022年6月30日までの3カ月間,YanmarとToyotaからのエンジンはそれぞれ直流電源システムモジュールとして販売されているエンジン総量の73%とゼロを占め,それぞれ2021年同期に我々のDC電源システムモジュールとして販売されたエンジン総量の約87%と2%を占めている。2022年6月30日までの6カ月間、揚馬とトヨタのエンジンはそれぞれ直流電源システムコンポーネントとして販売されたエンジン総数の84%とゼロを占め、それぞれ2021年同期に私たちの直流電源システムモジュールとして販売されたエンジン総数の約82%と3を占めた。五十鈴、パーキンス、久保田のエンジンも使い、次はボルボペンタゴンのエンジンだった。2022年3月,我々の4 YトヨタエンジンはEPA認証を取得し,20~30 kW直流電源システムのためのより大きなエンジン である。私たちはこれらのサプライヤーのいずれとも長期契約や約束を締結していません。もしこれらのエンジンサプライヤーのいずれかが排出認証されたエンジンをタイムリーに提供できなかったり、私たちの品質、数量、コスト要件に適合したエンジンを提供できなかったり、私たちが彼らから調達した任意のエンジンの生産を停止したり、これらのエンジンの提供を停止したり、あるいはサプライチェーンが新冠肺炎の流行や前例のないbr事件によって中断または遅延し、私たちが受け入れられる条項で代替源を得ることができない場合、私たちは代替源を得ることができません, 私たちがbr製品を生産する能力は重大な悪影響を受ける可能性がある。
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我々の直流電源システムにおけるいくつかのキーコンポーネントの価格 の上昇は、私たちの運営実績やキャッシュフローに大きな悪影響を及ぼす可能性があります。
我々が制御できない市場力により,我々の直流電力システムのいくつかのキーコンポーネントの価格は,これらのコンポーネントに含まれる原材料コストの変化を含めて変動の影響を受ける.大口商品の現品不足、労働力コストの上昇或いは市場力による長期不足により、このような価格上昇は時々発生する。特に、エンジン価格は頻繁かつしばしば大幅に変動する可能性がある。私たちは私たちの二つの主要なエンジン供給者たちと長期契約や約束を持っていない。私たちがサプライヤーから調達した部品に使用する原材料価格が大幅に上昇して 仕入先が受け取る価格が上昇する可能性があります もし私たちのDC電源システムのキーコンポーネントがサプライヤーの値上がりを招いたら、私たちの生産コストは増加します。競争の激しい市場条件の下で、私たちはすべてまたは任意のコストをより高い販売価格の形で私たちの顧客に転嫁することができないかもしれない。もし私たちの競争相手が似たような部品コスト上昇を受けなければ、私たちはもっと価格上昇を転嫁しにくくなるかもしれません。私たちの競争地位は損なわれるかもしれません。そのため、キーコンポーネントコストの増加は私たちの利益率に悪影響を与え、私たちの経営業績やキャッシュフローに悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの重要なコンポーネントの一部は海外から調達されており、これは私たちをアメリカには存在しないかもしれない追加のリスクに直面させる。
私たちのエンジン、磁石、冷却システムなどのキー部品の一部は海外サプライヤーから購入されており、主にアジアサプライヤーです。通常の第三者調達に関するリスクに加えて、我々の国際調達は多くの潜在リスク に直面させている。これらのリスクには
● | インフレや政治経済状況の変化 | |
● | 不安定な規制環境 | |
● | 輸出入関税変動 ; | |
● | 通貨 為替レート変動; | |
● | 貿易制限 ; | |
● | 労働騒乱 | |
● | 後方勤務と通信の課題; | |
● | 他の制限と重い税金。 |
これらの要因は,我々が海外でコンポーネントを調達する能力に悪影響を与える可能性がある.特に、ドルが外国のサプライヤーから原材料を購入する際に使用する通貨が大幅に値下がりすれば、私たちが販売する商品コストが大幅に上昇する可能性があり、これは私たちの経営業績に悪影響を与えるだろう。
原材料やコンポーネントの利用不可や不足やコストの増加は、私たちの販売や収益性に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの業務にはアルミニウム、銅、永久磁石などの原材料が必要です。世界経済状況に応じて,アルミニウムや銅などの大口商品の価格変動が大きいことが知られている。世界経済の見通しの改善は私たちの原材料コストを大幅に上昇させるかもしれない。また,我々が交流発電機に使用しているのはエンタルピー永久磁石であり,我々の基準を満たすグローバルサプライヤーの数は限られている。世界の電気自動車生産の増加はこれらの磁石のコストや供給に悪影響を及ぼす可能性がある。私たちの現在の生産量の下で、私たちは固定価格でこのような商品を大量に得ることができませんが、私たちの原材料は確かに多種の供給源があって、私たちが最近予測した需要を満たすことができます。様々な要因が原材料や部品の獲得性を低下させる可能性があり、将来的には時々不足する可能性がある。世界的な商品需要の増加により、原材料供給引き上げ前の増加は私たちの製品の材料コストを著しく増加させる可能性がある。もし原材料が使用できないか不足して生産が中断された場合、私たちは第三者サプライヤーを見つけることができないか、または異なる部品や材料に適応するために私たちの製品を再設計することができない場合、私たちは製品不足、より高い運賃、再設計コストを含む製造と運営中に中断される可能性があります。もし私たちの原材料やコンポーネントの供給が中断したり、私たちの納期が延長されたりすれば、私たちの業務、運営結果、あるいは財務状況は重大な悪影響を受ける可能性があります。
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私たちは二つの工場で私たちの製品の大部分を生産して組み立てます。この施設運営のどの長期中断も私たちの売上高と収益性の低下を招くだろう。
私たちはカリフォルニア州ガードナーにある二つの生産工場で私たちの直流電源システムを製造して組み立てます。新冠肺炎の疫病、設備または情報技術のインフラ故障、労働力困難、地震、火災、洪水、その他の災害および他の運営問題のうちの1つまたは2つの施設の破壊または損傷によっても、私たちの製造と組み立て施設の運営の任意の長期中断は、私たちの売上と収益力の低下を招くだろう。もし私たちの工場で業務中断が発生した場合、私たちは製造と組み立て能力を予備位置に移すことができないかもしれません。 サプライヤーの材料を受け入れられない、あるいは顧客の出荷需要、その他の深刻な結果を満たすことができません。このような事件は私たちの財務状況と運営結果に重大で不利な影響を及ぼすかもしれない。
私たちの業務運営は厳格な政府によって規制されている。
私たちの業務運営は特定の連邦、州、地方、そして外国の法律法規によって制限されている。例えば、私たちの製品、サービス、および技術は、建築規範、公共安全、電気接続、安全協定、およびbrの現地および州許可要件に関連する法規によって制限されている。私たちが支配している規制は変化するかもしれないし、追加の法規が適用されるかもしれないし、あるいは私たちの製品やサービスの実施と運営に特別な要求を与える方法で既存の法規を適用するかもしれません。私たちの製品やサービスは、私たちの収入や市場の一部に著しく影響を与える可能性があります。しかも、私たちはこのような規制を遵守するために材料コストや責任を生じるかもしれない。また、私たちの顧客の中には多くの法律法規を守らなければなりません。これは彼らが私たちの製品、サービス、技術を購入する意欲と能力に影響を与えるかもしれません。また、私たちは法律、法規、その他の新冠肺炎の疫病に対応するための政府の行動の制約を受けている。
既存の法律法規またはその解釈を修正したり、将来の法律法規を採用することは、私たちの業務に不利な影響を与える可能性があり、私たちの運営方法を修正または変更し、私たちの製品、サービス、および技術のコストと価格を増加させる可能性があります。しかも、財政的または他の理由で、私たちは私たちが適用されるすべての法律と法規を遵守できるという保証がない。もし私たちがこれらの法律と法規を守らなければ、私たちは重大な処罰を受けたり、私たちの業務に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある制限を受けるかもしれない。
私たちのいくつかの製品は重要な通信ネットワークに使用され、これは私たちを重大な責任クレームに直面させるかもしれない。
私たちの電気通信業界の顧客向けのいくつかの製品は重要な通信ネットワークに使用されているため、もし私たちの製品が正常に動作しなければ、私たちは重大な責任クレームを受けるかもしれません。私たちはお客様に、私たちの製品は私たちの製品仕様 に従って動作することを保証します。もし私たちの製品がこれらの規格に合わなければ、私たちの顧客は私たちにbrの故障を修復したり、損害クレームを出したりすることを要求することができます。私たちが顧客と締結した合意では、私たちが責任クレームのリスクを制限するための条項は、すべての潜在的なクレームを排除しないかもしれません。また,我々が持っているどの保険証書も,このようなクレームに対する我々のリスクを十分に制限できない可能性がある。責任請求は、私たちが訴訟に多くの時間とお金をかけたり、大量の損害賠償を支払う必要があるかもしれない。このようなクレームは、成功するか否かにかかわらず、弁護は高価で時間がかかり、経営陣の注意を分散させ、私たちの名声や業務を深刻に損なう可能性がある。
米国の“海外腐敗防止法”や他の類似した世界的な反賄賂法を含む、私たちの対外活動に適用される法律を遵守できなければ、私たちは悪影響を受ける可能性がある。
米国の“反海外腐敗法”(FCPA)や他の司法管轄区の同様の反賄賂法は、米国に本部を置く会社およびその中間者が業務を取得または保留する目的で非米国当局者に不当な金を支払うことを禁止している。私たちは世界のいくつかの政府の腐敗を経験した地域で機会を求めるかもしれないし、場合によっては反賄賂法律を遵守することは現地の風習ややり方と衝突するかもしれない。私たちの政策は適用されたすべての反賄賂法を遵守することを要求する。また、私たち は、私たちの仕事や私たちの仕事を代表するパートナー、下請け業者、代理、他の人のために“反海外腐敗法”や他の反賄賂法律 を遵守することを要求しています。私たちは政策と手続きを持っていて、私たち、私たちの従業員、私たちの代理、他の海外で私たちと協力してくれた人たちが“反海外賄賂法”や他の反賄賂法律を遵守することを確保するための訓練を行っていますが、これらの政策、手続き、訓練が私たちの代理、従業員、仲介機関の行動に対する“反海外腐敗法”または他の法律の責任から私たちを保護することは保証されません。もし私たちが“海外腐敗防止法”に違反した行為に責任があることが発見された場合(私たち自身の行為や不注意のためであっても、他人の行為や不注意のためであっても)、私たちは厳しい刑事罰または民事処罰または他の制裁を受ける可能性があり、これは私たちの名声、業務、運営結果、またはキャッシュフローに実質的な悪影響を及ぼすかもしれない。また、実際や“反海外腐敗法”違反の疑いがあることを検査、調査、解決するのはコストが高く、私たち上級管理職の多くの時間と労力を費やす可能性がある。
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私たちの国際販売に関するリスクに直面していますが、これらのリスクを管理できなければ、私たちの業務を損なう可能性があります。もし私たちが国際市場に事業を展開できなければ、私たちの収入と経営結果は不利な影響を受けるかもしれない。
米国内の顧客への販売以外に、グローバル顧客との業務拡大を求めていることに伴い、米国以外の顧客への販売にますます依存していく可能性があります。2022年と2021年6月30日までの3ヶ月と6ヶ月以内に、国際顧客に対する売上高はそれぞれ総収入の1%と26%を占めている。私たちは今後、私たちの収入の大部分が開発途上国や発展途上国の顧客への国際販売から来ると予想しています。したがって、どんな国際、政治、経済、または地理的事件の発生は収入の大幅な低下を招く可能性がある。国際的な業務展開には重大なリスクがあり、このような業務を支援するために大量の資金を投入する必要がある。これらの業務は、各場所の日常的な運営実践を監督し、従業員の福祉と従業員の行動を処理するなど、多くの挑戦をもたらしている。また、私たちの国際業務に適用される複雑な外国とアメリカの法律法規を遵守し、国際司法管轄区で業務を展開するコストを増加させている。これらの多くかつ時に衝突する法律法規は、内部統制および開示規則、データプライバシーおよびフィルタリング要件、反腐敗法律(例えば、“反腐敗法”)、政府官僚への贈賄を禁止する他の地方的法律および反競争法規などを含む。
これらの法律法規に違反することは、私たち、私たちの高級管理者や従業員への罰金と処罰、刑事制裁、私たちの業務展開を禁止し、私たちが1つ以上の国/地域で私たちの製品とサービスを提供する能力、また、私たちのブランド、私たちの国際拡張努力、従業員を引き付け、維持する能力、私たちの業務、そして私たちの経営業績に大きな影響を与える可能性があります。brは、これらの法律法規を遵守することを確保するための政策と手続きを実施していますが、私たちの従業員、請負業者、または代理店が私たちの政策に違反しないことを保証することはできません。
国際的に業務を展開するいくつかのリスクと挑戦は、
● | 新冠肺炎疫病が全世界市場と発電市場と国際電気通信市場に与える影響 | |
● | 国内製品または解決策の要求または選好は、私たちの製品に対する需要を減少させるかもしれない | |
● | 規制要求に意外な変化 ; | |
● | 関税と他の障壁と制限を課す | |
● | キーテクノロジーへの輸出入制限 ; | |
● | Br文化と地理分散によるコミュニケーションと融合問題を管理する; | |
● | 各国の様々な法律法規を遵守する負担 | |
● | 契約を実行するのは難しい ; | |
● | いくつかの国は知的財産権の不確実性を保護している | |
● | 相対的に低い税率および比較的高い税率の司法管轄区域を含む複数の管轄区域の所得税法律法規を私たちの販売および他の取引に適用することは、追加の複雑さと不確実性を招く | |
● | 関税と貿易障壁、輸出規制、そして私たちの製品販売能力に対する他の規制と契約制限 | |
● | 外国人従業員が米国と外国の法律を遵守できないリスクは大きく、輸出と反独占法規、“海外腐敗防止法”、公平な貿易慣行を確保するいかなる貿易法規も含む | |
● | いくつかの地域で不公平または腐敗した商業行為が存在するリスクと、財務業績に影響を与え、財務諸表の再記述または違反を招く可能性のある不正または詐欺販売スケジュールのリスクを増加させる | |
● | 複数のおよび重複する可能性のある税金構造を含む潜在的な不利な税金結果
| |
● | 戦争とテロ行為を含む一般的な経済的および地政学的条件 | |
● | 適切な第三者融資が不足しています | |
● | 通貨 外貨規制。 |
これらの要因およびこれらの要因の影響を予測することは困難であるが、そのいずれか1つまたは複数の要因は、我々の業務、将来の財務状況、および運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
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セキュリティホールによるネットワーク攻撃は、業務中断、収入減少、コスト増加、責任クレーム、または私たちの名声または競争地位を損なう可能性があります。
セキュリティホールは、私たちが導入したハードウェア、ソフトウェア、従業員、請負業者、またはポリシーに起因する可能性があり、これは、外部 側が私たちのネットワーク、データセンター、クラウドデータセンター、会社のコンピュータ、製造システム、および/またはサプライヤー、サプライヤー、および顧客におけるbrアカウントにアクセスすることをもたらす可能性があります。外部側は、私たちのデータまたは私たちのクライアントのデータにアクセスするか、ネットワークを攻撃することによって、サービスを拒否するか、または私たちのデータまたはシステムを抑留しようと試みる可能性があります。この脆弱性は、終了時に従業員アクセス権限をタイムリーに削除できなかったなど、アカウントセキュリティ対策の不足による可能性がある。これらのセキュリティ問題を緩和するために、ファイアウォール、バックアップ、暗号化、従業員情報技術(Br)ポリシー、およびユーザアカウントポリシーを含む組織全体にわたって様々な対策が実施されている。しかし、このような措置がサイバー攻撃を避けるのに十分であることは保証されない。もしこのようなセキュリティホールが発生して、私たちは敏感なデータを保護することができなくて、私たちと業務パートナーと顧客との関係は実質的な損害を受ける可能性があり、私たちの名声は実質的な損害を受ける可能性があり、私たちは訴訟リスク と可能な重大な責任に直面する可能性がある。
また, 我々の情報技術インフラを十分に維持できなければ,停止やデータ損失が生じる可能性がある.過度の停止は私たちがタイムリーかつ効率的に顧客に製品を納品したり、新製品を開発する能力に影響を与える可能性があります。このような割込みやデータ損失は,我々が注文や他のプロセスを中断する能力に悪影響を与える可能性がある.これらの中断による販売遅延や顧客流出は、私たちの財務業績、株価、名声に悪影響を及ぼす可能性があります。
カリフォルニア州は2018年カリフォルニア消費者プライバシー法、すなわちCCPAを公布し、2020年1月1日に施行された。私たちと私たちのビジネスパートナーや請負業者がCCPAや他の法律を完全に遵守できなかったことは、巨額の罰金を招く可能性があり、重い是正措置が必要です。さらに、私たちまたは私たちのビジネスパートナーまたは請負業者が経験したデータセキュリティホールは、商業機密または他の知的財産権の損失、敏感な商業データの公開漏れ、ならびに私たちの従業員、顧客、サプライヤー、請負業者、および他の人の個人識別可能な情報(敏感な個人情報を含む)の漏洩をもたらす可能性があります。
許可されていないbrは、私たちまたは代表者によって維持されている任意の個人情報を使用または開示またはアクセスし、私たちのシステムを破壊し、許可されていない側が私たちのサプライヤーまたはサプライヤーのシステムを破壊することによっても、従業員または請負業者のミス、窃盗または誤用、または他の方法によっても、私たちの業務を損なう可能性があります。このような不正使用または開示またはそのような個人情報へのアクセスが発生した場合、私たちの運営は深刻な妨害を受ける可能性があり、私たちは個人的な要求、クレーム、訴訟、および規制機関の調査、関連行動、および処罰を受ける可能性がある。さらに、影響を受けた個人およびエンティティに通知し、不正アクセス、個人情報の使用または開示に関連する多くの外国、連邦、州、および現地の法律法規を遵守する場合、巨額のコストが生じる可能性がある。最後に、任意の感知または実際の許可されていないアクセス、使用、または開示のような情報は、私たちの名声を損なう可能性があり、私たちの顧客を吸引し、維持する能力を大幅に弱化させ、私たちの業務、財務状況、および運営結果に悪影響を及ぼす。
私たちの知的財産権に関するリスク
もし私たちが知的財産権を十分に保護できなかったら、私たちは重要なノウハウを失う可能性があり、これは私たちの業務に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの成功と競争能力は、私たちの製品、サービス、技術が競争相手とは異なるように、私たちの独自技術と知的財産権を開発し、保護する能力に大きく依存する。他人が私たちの知的財産権とノウハウを不正に使用することは私たちの業務に実質的な損害を与えるかもしれない。
歴史的には,我々は主に商標法,著作権法,商業秘密法,および競業禁止と秘密保持協定,契約条項,許可手配および独自ソフトウェアと製造プロセスに依存して知的財産権を構築し保護している.私たちは私たちの業務に複数の未登録の著作権を持っていますが、私たちの業務の成功は、特許や商標登録ではなく、私たちのノウハウ、情報、プロセス、ノウハウにかかっていると思います。 また、私たちの多くの独自の情報や技術は特許を得ることができないかもしれません。もし私たちが将来特許および/または商標 を申請することを決定した場合、私たちはこのような未来の特許や登録商標を得ることができないかもしれません。
私たちは私たちの知的財産権を保護しようと努力しているにもかかわらず、既存の法律は限られた保護しか提供できず、私たちの行動は私たちの権利を保護したり、他人が彼らの独自の権利を侵害していると主張することを防ぐのに十分ではないかもしれない。許可されていない第三者は、当社の製品およびサービスの様々な態様を取得、使用、または利用しようと試みることができ、br}または他の方法で独自と考えられる情報を取得し、使用することができる。私たちの競争相手が私たちの知的財産権をめぐって似たような技術や設計よりも優れた技術を開発することは、私たちの競争相手が独立しないことを保証できません。さらに、いくつかの外国の法律は、米国の法律のように完全にまたは同じ方法で私たちの固有の権利を保護できないかもしれない。
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私たち は、私たちの知的財産権を強制的に執行し、私たちのビジネス秘密を保護し、将来的に他社の独占権の有効性と範囲を決定するために訴訟に訴える必要があるかもしれません。しかし、訴訟は巨大な費用を招き、管理と財政資源の移転につながる可能性がある。私たちはあなたにこのようなどんな訴訟も勝訴すると保証することもできませんし、私たちが勝訴するという保証もありません。私たちは私たちのどんな重要な知的財産権も保護できなかったし、私たちはこれらの権利を強制的に執行するためにbrに訴えたいかなる訴訟も、私たちの業務に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
もし私たちが第三者の知的財産権侵害のクレームに直面した場合、私たちは高価な訴訟に遭遇し、重大な損害賠償責任を負うことや、私たちが製品やサービスを販売する能力が制限される可能性がある。
我々は現在我々の製品,サービスあるいは技術が他人の知的財産権を侵害していることを知らないにもかかわらず,我々の製品,サービス,技術が第三者が持つ有効な知的財産権を侵害しないか,あるいは将来的に第三者が持つ有効な知的財産権を侵害しないかを決定することはできない.しかも、私たちは第三者が私たちが彼らの知的財産権を侵害したと主張しないという保証はできません。
近年、米国では特許や他の知的財産権に関する訴訟が数多く発生している。将来、私たちは他人の知的財産権侵害の疑いで訴訟の側になる可能性がある。成功したbrは、私たちの権利侵害クレームに対して巨額の金銭的責任を招く可能性があり、印税や許可手配の達成を要求し、 あるいは他の方法で私たちの業務行為を深刻に混乱させる。さらに、私たちが勝訴しても、この訴訟は非常に時間がかかり、コストがかかる可能性があり、私たちの時間と注意力および運営資源を分散させる可能性があり、これは私たちの業務に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。任意の潜在的な知的財産権訴訟はまた、以下の1つまたは複数の操作を実行させる可能性がある
● | 私たちが知的財産権を侵害された製品やサービスを使用することを中止し、組み込むか、または使用すること | |
● | 知的財産権を侵害されたすべての人から関連技術の販売または使用の許可を得ることができ、その許可は商業的に合理的な条項では得られないか、または全く得られない可能性がある | |
● | この技術を用いた製品とサービスを再設計する. |
もし私たちがこのような行動のいずれかを取らなければならないなら、私たちの業務は深刻な被害を受けるかもしれない。私たちは一般責任保険に加入していますが、私たちの保険にはこのような潜在的なクレームが含まれていないかもしれません。あるいは、私たちが適用する可能性のあるすべての責任を賠償するのに十分ではないかもしれません。
私たちの普通株に関するリスク
私たちの経営業績は異なる時期に大きく変動する可能性があり、これは私たちの経営業績を予測しにくくし、任意の特定の時期の経営業績が比較可能な時期と時々の予想を下回る可能性があります。
私たちの経営歴史の中で、私たちの経営業績は四半期と四半期、期間と期間と年度と年度の間に変動が大きく、未来は様々な要素によって変動し続ける可能性があり、その多くの要素は私たちがコントロールできるものではありません。我々の経営業績に影響を与える可能性のある要因には、本四半期報告書のForm 10−Qに関する“経営陣の議論 およびキー会計政策を運営する財務状況および結果分析”に記載されている要因に限定されないが、これらに限定されない。
私たちはその多くの要素を少ないか全くコントロールできないため、私たちの運営結果は予測が難しい。これらの要因のいずれかの不利な変化は、私たちの業務および運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
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私たちのbr収入、純収入、その他の経営業績は、顧客の注文とプロジェクトの規模と時間、およびこれらのプロジェクトの完成時間に大きく依存します。大量の個人注文やプロジェクト完了時間 を予測することは困難である.私たちの運営費用は中長期的な予想収入に基づいており、私たちの運営費用の割合は相対的に固定されているため、収入確認の不足や遅延は、私たちの運営業績が四半期ごとに大きく異なり、任意の特定のbr}四半期の重大な運営損失や利益率の低下を招く可能性があります。もし私たちの任意の特定の四半期の収入が私たちの予想を下回ったら、私たちは収入不足に対応するために慎重に費用を迅速に減らすことができないかもしれません。これは、私たちがこの四半期に大きな運営損失を受けたり、利益率が低下したりする可能性があります。
これらの要因と本Form 10-Q四半期報告で議論されている他のリスクのため、当社の運営結果の四半期と四半期、期間と期間、または年と年の比較を私たちの将来の業績の指標としてはいけません。私たちの経営業績の四半期、期間と年度比較 は必ずしも未来の業績に意味や指示があるとは限りません。したがって、私たちの運営業績や収入が滞っていることは、時々過去の水準や公開市場アナリストや投資家の予想を下回ってしまう可能性が高く、私たちの普通株の取引価格を大幅に低下させる可能性がある。
私たちのbr会長、総裁、CEOは私たちのかなりの割合の普通株を持っており、他の株主の意思を考慮することなく、株主の承認を必要とする事項に大きな影響を与えるだろう。
私たちの社長、最高経営責任者兼秘書のArthur D.Sams実益は私たちの約44%の流通株 普通株を持っています。したがって、将来予想される、サムスさんは、経営陣に大きな影響力を持ち、株主の承認を必要とする事項に対して重大な支配権を有し、年度役員選挙や合併やその他の方法で当社の会社や我々の資産を売却するなどの重要な会社取引を含みます。この集中制御は,株主が会社の事務に影響を与える能力 を制限する可能性があるため,株主が無益と考える行動をとる可能性がある.したがって、私たちの普通株の市場価格は不利な影響を受けるかもしれない。
私たちの普通株の価格変動は大きくて、あなたは投資の全部または一部を失うかもしれません。
私たちの普通株の取引価格の変動は大きく、様々な要素の影響を受けて大幅に変動する可能性があります。その中のいくつかの要素は取引量が限られていることを含めて制御できません。これらの要因は、“リスク要因”の節および本10-Q表の四半期報告の他の部分で議論されている要因を除いて、これらに限定されない
● | 従来技術および製品、または出現する可能性のある新しい技術および製品からの競争; | |
● | AT&TやVerizon Wirelessを含む重要な顧客の流出; | |
● | 当社の四半期経営業績の実際の変化または予想変化 |
34 |
● | 投資界の推定および予測を達成できなかったか、または他の方法で大衆に提供した推定および予測 | |
● | 私たちの現金状況; | |
● | Brを発表するか、より多くの融資努力をする予定です | |
● | 債務証券や株式証券を発行する | |
● | 私たちは新しい市場に進出したり、他の製品を開発することに成功しません | |
● | 競争相手の経営業績の実際の変動または予想変動またはそれぞれの成長率の変化 | |
● | 私たちまたは私たちの株主が未来に私たちの普通株を売却します | |
● | わが社の普通株のナスダック資本市場での取引量 | |
● | 私たちの業界の市場状況は | |
● | 株式市場の全体的な表現と全体的な政治と経済状況 | |
● | 私たちや競争相手が新製品やサービスを紹介します | |
● | 重要な管理、工事、または他の人員の増加または退職 | |
● | 証券または業界アナリストは、私たちまたは私たちの業界に関する研究報告書またはプラスまたは否定的な提案を発表したり、研究報告を撤回したりする | |
● | 会社のような市場推定値変化 ; | |
● | 知的財産権と他の独自の権利に関連する紛争や他の事態の発展 | |
● | 会計実務における変化 ; | |
● | 株主訴訟を含む重大な訴訟; | |
● | 他の イベントや要素の多くは私たちが制御できない。 |
また、公開株式市場は極端な価格と出来高変動を経験しており、多くの会社の株式証券市場価格に影響を与え続けている。これらの変動は通常,これらの会社の経営業績に関係なくあるいは比例しない である.これらの広範な市場と業界の変動、および一般的な経済、政治と市場状況、例えば景気後退、金利変化あるいは国際通貨変動は、私たちの普通株の市場価格にマイナス影響を与える可能性がある。
私たちの普通株価格の下落は、私たちがより多くの運営資金を調達する能力に影響を及ぼす可能性があり、これは私たちの運営を継続する能力に悪影響を及ぼすかもしれない。
私たちの普通株価格の長期的な下落は私たちの普通株の流動性を減少させる可能性があり、私たちの資金調達能力も低下するだろう。私たちは、私たちの計画中の業務 を行うために、株式証券を売却することによって、私たちに必要な資金の大部分を得ようと試みるかもしれない;したがって、私たちの普通株価格の下落は、投資家が私たちの証券に投資する意欲に悪影響を及ぼす可能性があるので、私たちの流動性と私たちの業務に不利になる可能性がある。もし私たちがすべての計画運営に必要なbr資金を集めることができない場合、私たちは他の計画用途から資金の再分配を余儀なくされる可能性があり、私たちの新製品やサービスの開発、現在の運営を継続する能力など、私たちの業務計画と運営に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。したがって、私たちの業務は影響を受ける可能性があり、私たちは減少または運営停止を余儀なくされるかもしれない。もし私たちが普通株を売ることで十分な資金を集めることができなければ、私たちはまた私たちの財務義務を履行できないかもしれません。私たちはbrを減らしたり、運営を停止したりすることを余儀なくされるかもしれません。
我々 は現金配当金を支払わないことが予想されるため,株主は株高に依存して投資リターンを得なければならない。
私たちは株の現金配当金を発表したり支払ったりしたことがありません。私たちは将来の収益の大部分(あれば)を残し、私たちの業務の運営、発展、成長に資金を提供するつもりです。将来配当を発表する任意の決定は私たちの取締役会が適用法律に基づいて自分で決定し、多くの要素に依存して、私たちの財務状況、br}経営結果、資本要求、契約制限、一般業務条件、および私たちの取締役会が関連する他の要素を含むかもしれない。したがって、私たちの普通株価格の値上がりだけが株主にリターン をもたらし、これは決して起こらないかもしれない。
35 |
証券又は業界アナリストが我々の業務に関する研究又は報告を発表しない場合、又は不正確又は不利な研究又は報告を発表しなければ、我々の株価及び取引量は低下する可能性がある。
私たちの普通株の取引市場は、証券や業界アナリストが発表した私たちまたは私たちの業務に関する研究と報告にある程度依存している。私たちはこのアナリストたちに何の統制権も持っていない。証券や業界アナリストがわが社を報道していなければ、私たち普通株の取引価格はマイナス影響を受ける可能性があります。もし私たちが証券や業界アナリストの報告を得たら、1人以上のアナリストが私たちを追跡しているアナリストが私たちの普通株の格付けを引き下げ、私たちの株に対する彼らの見方を変えたり、私たちの業務の不正確または不利に関する研究報告を発表したりすれば、私たちの株価は下落するかもしれない。もし1人以上のアナリストが私たちの報告を中止したり、私たちの報告書を定期的に発表できなかった場合、私たちの普通株に対する需要は減少する可能性があり、私たちは金融市場で可視性を失う可能性があり、これは私たちの株価と取引量を低下させる可能性がある。
私たちのbrはデラウェア州会社法第203節の規定によって制限されていません。これはあなたの投資にマイナス影響を与えるかもしれません。
我々 は,会社登録証明書の中で“デラウェア州会社法”第203節または第203節の規定に拘束されないことを選択した.一般的に、第203条は、デラウェア州上場企業が取引発生日から3年以内に“利害関係のある株主” と“業務合併”を行うことを禁止し、当該業務合併が所定の方法で承認されない限り。“企業合併”には、利益関連株主に経済的利益をもたらす合併、資産売却、またはその他の取引が含まれる。“利害関係のある株主” とは、関連会社や共同経営会社と共に(または場合によっては、3年前に確かに所有している)15%以上の会社が議決権株を持っている人を意味する。私たちは203条項の制約を受けない決定は許可されます。例えば、私たちの会長Arthur D.Sams、最高経営責任者兼秘書総裁(彼は私たちの普通株の約44%を所有しています)は、203条項の制限を受けることなく、議決権を持つ株式の15%を超える株式を第三者に譲渡します。これにより、取締役会の承認を経ず、および/または、このような買収を同様に効果的に禁止または延期することができるようにすることが容易になる可能性がある。
私たちの定款文書とデラウェア州法律のいくつかのbr条項は反買収効果がある可能性があり、他の会社が私たちを買収することを阻止する可能性があり、買収が私たちの株主に有利であっても、私たちの株主が現在の経営陣を交換または更迭しようとすることを阻止することができる。
わが社の登録証明書や定款の条項やデラウェア州法律の条項は、第三者が私たちを買収したり、買収コストを増加させたりすることを難しくするかもしれません。そうしても、私たちの株主に利益を与えてくれます。これらの規定には
● | 株主特別会議は取締役会、総裁、または最高経営責任者だけが招集される | |
● | 私たちの取締役会に入る要求を事前に株主に通知し、 | |
● | 取締役会は株主の承認を得ずに取締役会が決定した条項に従って優先株の権力 を発行し、優先株は普通株式保有者の権利よりも高い権利を含む可能性がある。 |
これらのbr社の登録証明書や定款における反買収条項やその他の条項は、株主や潜在的な買収者が私たちの取締役会に対する支配権を得ることを困難にしたり、当時の取締役会の反対を受けた行動を開始したり、わが社の合併、要約買収、代理権競争に関連することを延期または阻害する可能性もあります。これらの規定はまた、brの代理権競争を阻止し、他の株主とあなたが選択した取締役を選挙しにくくしたり、あなたが取りたい他のbr会社の行動を取らせたりする可能性があります。制御権変更取引や取締役会変動を遅延させたり阻止したりすることは、私たちの普通株の市場価格の下落を招く可能性があります。
36 |
私たちの会社登録証明書は、デラウェア州衡平裁判所を、私たちの株主が起こしうるいくつかのタイプの訴訟および訴訟の唯一のおよび独占フォーラムに指定し、これは、私たちまたは私たちの役員、役員、または他の従業員とトラブルが発生したときに有利なbr司法フォーラムを得る能力を制限するかもしれない。
私たちの会社登録証明書は、私たちが書面で代替裁判所を選択することに同意しない限り、デラウェア州衡平裁判所は以下の側面の唯一かつ独占的なフォーラムになる:(I)私たちが提起した任意の派生訴訟または訴訟を代表して、(Ii) 私たちの任意の取締役、高級管理者、または他の従業員が私たちまたは私たちの株主に対する受託責任に違反した訴訟、 (Iii)デラウェア州会社法、私たちの会社登録証明書、または私たちの定款の任意の規定に基づいてクレームを提起した任意の訴訟、あるいは(Iv)私たちが内政原則によって管轄されている請求に対するいかなる訴訟も提起する。
疑問を生じないために、上記専属裁判所条項は、改正された“1933年証券法”、“証券法”、“1934年証券取引法”又は“取引法”に基づいて提出されたいかなるクレームにも適用されない。証券取引法第27条は、連邦裁判所は、取引法又はその規則及び条例で規定されている任意の義務又は責任を執行するために提起されたすべての訴訟に対して排他的連邦管轄権を有し、証券法第22条は、連邦裁判所及び州裁判所は、“証券法”又はその規則及び法規に規定されている任意の義務又は責任を執行するために提起されたすべての訴訟を同時に管轄することができると規定している。
私たちの規約の中で裁判所条項を選択することは、私たちの株主が司法フォーラムで、私たちまたは私たちの役員、上級管理者、従業員または代理と紛争することに有利だと思うクレームを提出する能力を制限する可能性があり、これは、私たちと私たちの役員、上級管理者、従業員、代理に対するこのような訴訟を阻止する可能性があり、訴訟が成功しても、私たちの株主に利益をもたらすかもしれません。適用される裁判所はまた、訴訟の株主が訴訟を提起することを考慮するか、または訴訟を提起することを選択する裁判所を含む他の裁判所とは異なる判決または結果を得ることができ、このような判決または結果は、私たちの株主よりも有利である可能性がある。デラウェア州衡平裁判所を特定のタイプの訴訟の唯一および独占的な法廷にする条項について、デラウェア州裁判所にクレームを提起する株主brは、そのようなクレームを提起する際に追加の訴訟費用に直面する可能性があり、もし彼らがデラウェア州または近くに住んでいなければ、 である。最後に、裁判所が当社の別例のこの条項が1つまたは複数の指定されたタイプの訴訟または訴訟手続きに適用されないか、または実行できないことを発見した場合、私たちは、他の管轄区域でのこのような問題の解決に関連する追加費用を生じる可能性があり、これは私たちに大きな悪影響を及ぼす可能性がある。
有効な財務報告内部統制システムを維持できない場合、財務業績を正確に報告したり、詐欺を防止することができない可能性があります。したがって、株主は私たちの財務や他の公開報告書に自信を失う可能性があり、これは私たちの業務と私たちの普通株の取引価格を損なうだろう。
効果的な財務報告内部統制は、信頼できる財務報告を提供するために必要であり、それに加えて、詐欺を防止するための十分な開示制御および手続きが必要である。必要な新しいまたは改善された制御措置を実施できなかったか、または実施中に困難に遭遇した場合、私たちは私たちの報告義務を履行できない可能性がある。さらに、私たちが“サバンズ-オキシリー法案”第404条に基づいて行った任意のテスト、または私たちの独立公認会計士事務所がその後に行った任意のテストは、財務報告の内部統制における私たちの欠陥を明らかにすることができ、これらの欠陥は、重大な弱点と考えられているか、または私たちの財務諸表を前向きに変更したり、遡及的に変更したり、さらに注目または改善する必要がある他の分野を決定する必要があるかもしれない。悪い内部統制はまた、投資家が私たちが報告した財務情報に対して自信を失う可能性があり、これは私たちの普通株の取引価格 に負の影響を与える可能性がある。
37 |
我々 は四半期ごとに内部制御やプログラムの変更を開示する必要があり,我々の管理層はこれらの制御の有効性を毎年評価する必要がある.しかし,我々が米国証券取引委員会規則下の“非加速申告機関”である限り, 我々の独立公認会計士事務所は,404節の規定により財務報告の内部統制に対する我々の有効性を証明する必要はない.私たちの内部統制の有効性の独立した評価は、私たちの経営陣の評価では発見できないかもしれない問題を発見するかもしれません。私たちの内部統制で発見されなかった重大な欠陥は、財務諸表の再記述を招く可能性があり、救済費用が発生することを要求します。
上場企業として、私たちは大きなコストが発生し、私たちの経営陣は上場企業コンプライアンス計画に多くの時間を投入したいと思っています。
上場企業として、私たちはサバンズ-オクスリ法案およびアメリカ証券取引委員会とナスダックが実施する規則を遵守することを含む、私たちに適用される法規と開示義務を遵守し、そのため、巨額の法律、会計、その他の費用が発生した。米国証券取引委員会や他の規制機関は、新たな規則や法規を引き続き採用し、私たちが遵守することを要求する既存の法規を追加的に変更した。2010年7月、“ドッド·フランクウォールストリート改革と消費者保護法”、または“ドッド·フランク法案”が公布された。テレス·フランク法案には重要な会社管理と役員報酬に関する条項があり、米国証券取引委員会にこれらの分野で追加の規則を採用することを要求している。株主急進主義、現在の政治環境、および現在の高レベルの政府介入と規制改革は、大量の新しい法規と開示義務をもたらす可能性があり、これは追加のコンプライアンスコストを招き、現在予想できない方法で私たちの業務運営方式に影響を与える可能性がある。私たちの経営陣や他の人たちは、これらのコンプライアンス計画や上場企業の報告義務の監視に多くの時間を費やしているため、“ドッド·フランク法案”によって推進されているコーポレート·ガバナンスや役員報酬に関する新しいルール、法規、ガイドライン、および将来発表される予定のさらなる法規や開示義務により、このようなコンプライアンス計画やルールを遵守するために追加の時間とコストを投入する必要があるかもしれません。これらの規則と法規は、私たちに巨大な法律と財務コンプライアンスコスト を発生させ、いくつかの活動をより時間とコストを増加させるだろう。
上場企業の要求に応えるためには、新たな内部制御プログラムやプログラムの実施、新たな会計や内部監査者の採用など、様々な活動を行う必要があるかもしれません。サバンズ-オキシリー法は、財務報告書に対して効果的な開示統制と手続きおよび内部統制を維持することを要求している。我々は、米国証券取引委員会に提出された報告で開示を要求した情報が、米国証券取引委員会規則および表に指定された期間内に記録、処理、集約および報告されることを保証し、取引法に基づいて報告書に開示されることを要求する情報 が蓄積され、私たちの主要幹部および財務官僚に伝達されることを確実にするために、私たちの開示制御および他の手続きを継続して改善している。私たちの現在の統制と私たちが開発したどんな新しい統制も不十分になる可能性があり、将来的には財務報告書の内部統制に弱点があることが発見されるかもしれない。
有効な制御を制定または維持できなかったいかなるbrも、定期管理評価の結果と、私たちの財務報告の内部統制の有効性に関する年間独立 公認会計士事務所認証報告に悪影響を及ぼす可能性があり、 私たちはサバンズ-オックススリー法案第404条に基づいてアメリカ証券取引委員会に提出された定期報告書にこれらの内容を含め、私たちのbr}経営業績を損害し、報告義務を履行できなかったり、以前の財務諸表を再説明することを要求されるかもしれません。もし私たちがサバンズ-オクスリ法案を遵守していることを証明できなければ、財務報告書の内部統制が不十分であると考えられたり、財務諸表をタイムリーにあるいは正確に作成できない場合、投資家は私たちの経営業績に自信を失う可能性があり、私たちの普通株価格は下落する可能性があります。また、もし私たちがこのような要求を満たし続けることができなければ、私たちはナスダック資本市場に上場し続けることができないかもしれない。
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我々 は現在,サバンズ−オキシリー法案404条を実施する“米国証券取引委員会”の規則を遵守する必要がないため,この目的のために我々の財務報告内部統制の有効性を正式に評価する必要もない。しかし、我々は、これらのルールのうちのいくつかのルールを遵守する必要があり、これらのルールは、経営陣が私たちの四半期報告および年次報告で財務および他の情報を認証し、私たちの次の年次報告から私たちの財務報告の内部統制の有効性に関する年間管理報告を提供することを要求する。この評価には、経営陣または独立公認会計士事務所に対して決定された財務報告の内部統制における任意の重大な弱点の開示が必要となる。私たちはこのような要求に応じたシステムと文書を処理するための高価で挑戦的なプロセスを作成し始めたばかりだ。私たちは評価、テスト、そして必要なすべての修復をタイムリーに達成できないかもしれない。評価とテスト過程において、私たち が財務報告の内部統制に1つ以上の重大な弱点があることが発見された場合、私たちは財務報告の内部統制に有効であるとは断言できないだろう。
私たちの株式インセンティブ計画によると、将来的に私たちの普通株を売却して発行すること、株式承認証を行使すること、または普通株を購入する権利を行使することを含む追加資本を調達することは、私たちの株主の所有権パーセンテージをさらに希釈させる可能性があり、私たちの株価の下落を招き、私たちの運営を制限する可能性があります。
私たちは、将来的には、任意の潜在的な買収、資本設備の購入、新規人員の募集、運営中の上場企業として活動を継続するために、多くの追加資本が必要になると予想しています。私たちが公共と私募株式発行と債務融資を組み合わせて追加資本を求めれば、私たちの株主は大幅な希釈を経験する可能性がある。私たちが株式または転換可能な債務証券を売却することによって追加資本を調達する場合、私たちの既存株主の所有権権益は希釈される可能性があり、条項には清算または他の株主権利に悪影響を及ぼす特典が含まれる可能性がある。債務および売掛金融資は、私たちの普通株br株を購入する権利証のような株式部分と組み合わされる可能性があり、これは、私たちの既存株主の所有権を希釈する可能性もある。債務の発生は、固定支払義務の増加をもたらし、例えば、私たちのbr}が追加債務を発生させる能力を制限すること、および私たちの業務を展開する能力に悪影響を及ぼす可能性のある他の運営制限などの限定的な契約をもたらす可能性がある。十分な資金が得られない場合、販売やマーケティングを含めていくつかの経営活動を減少させ、コスト削減と業務維持を行い、私たちの業務や財務状況に大きな悪影響を与える可能性があります。
私たちが改訂した2016年総合株式インセンティブ計画や2016年計画によると、最大1,754,385株の普通株の株式奨励を与えることができます。2022年6月30日現在、2016年計画に基づいて14万株の普通株を購入するオプションを付与しています。私たちの2016年の計画によると、私たちは1,754,385株の普通株を登録しました。Brオプションを行使したり、私たちの2016年計画によって付与された株を売却することは、私たちの既存株主に大きな希釈をもたらす可能性があり、私たちの株価を下落させる可能性があります。
私たちが優先株を発行することは、私たちの普通株の市場価値に悪影響を与え、普通株株主の投票権を希釈し、支配権の変更を延期または阻止する可能性がある。
当社の取締役会は、株主によるさらなる議決またはいかなる行動も行わずに、1つまたは複数のシリーズの最大5,000,000株の優先株の発行を促し、任意のシリーズを構成する株式数を指定し、そのシリーズの権利、優先権、br}特権および制限を決定する権利があり、配当権、投票権、権利および償還条項、償還価格または価格brおよびこのシリーズの清算優先権を含む。
配当や転換権、清算優先権、または他の優先株保有者に有利な経済条項を持つ優先株株を発行することは、普通株への投資吸引力を低下させ、私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼす可能性がある。例えば、普通株の投資家は、優先株の保有者が実際に低い転換価格で普通株を購入する権利があるため、一連の転換可能な優先株転換価格よりも高い価格で普通株を購入することを望まない可能性があり、これは普通株保有者に経済的希釈をもたらす。
また,投票権のある優先株を発行することは,我々の他のカテゴリに議決権を持つ株式の保有者の投票権に悪影響を与える可能性がある 我々の他のカテゴリの議決権を持つ株の保有者が1つのカテゴリとして一緒に投票する場合,たとえ訴訟 が他のカテゴリに議決権を持つ株式の投票権を得ても,このような優先株保有者に単独全体の投票権を持つ訴訟の権利を阻止する権利を与えることで,たとえ訴訟 が他のカテゴリに議決権を持つ株式保有者の承認を得ても.優先株の発行は、株主がプレミアム を獲得しても、株主がさらなる行動をとることなく、会社の制御権変更を延期、延期、または阻止する効果が生じる可能性がある。
39 |
第br項2.持分証券の未登録販売と収益の使用
ない。
第br項3.高級証券違約
は適用されない.
第br項4.鉱山安全情報開示
は適用されない.
第 項5.その他の情報
ない。
物品 6.展示
“展示品索引”に記載されている展示品を参考にしてください。
40 |
展示品インデックス
展示品 番号 |
説明する | |
31.1 | 2002年サバンズ·オキシリー法第302条により可決された1934年証券取引法第13 a−14条に基づいて要求された証明 | |
31.2 | 2002年サバンズ·オキシリー法第302条により可決された1934年証券取引法第13 a−14条に基づいて要求された証明 | |
32.1 | 2002年にサバンズ·オクスリ法案第906条で可決された“米国法典”第18編1350条による最高経営責任者と最高財務責任者の証明 | |
101.INS | 連結 XBRLインスタンス文書 | |
101.衛生署署長 | イントラネット XBRL分類拡張アーキテクチャ | |
101.CAL | イントラネット XBRL分類拡張計算リンクライブラリ | |
101.DEF | 連結 XBRL分類拡張Linkbaseを定義する | |
101.LAB | 連結 XBRL分類拡張ラベルLinkbase | |
101.価格 | イントラネットXBRL分類拡張プレゼンテーションリンクライブラリ | |
104 | 表紙 ページ相互データファイル(イントラネットXBRL文書に埋め込む) |
41 |
サイン
1934年の証券取引法の要求によると、登録者はすでに正式に署名者に署名者に代わって本報告書に署名し、正式な許可を得た。
日付: 2022年8月15日 | 極地電力会社 | |
差出人: | /s/ Arthur D.Sams | |
アーサー·D·サムス 最高経営責任者兼秘書総裁 |
42 |