本目論見書はリンカーンパーク資本基金有限責任会社或いは売却株主が時々最大1，379，668株の普通株を提供し、販売し、1株当たり0.005ドルの価値がある。売却株主が提供する株式には、2021年4月26日に売却株主と締結した購入契約又は購入契約に基づいて発行されたか、又は売却株主に発行される可能性のある普通株が含まれる。

私たちは本募集説明書で提供されたどんな普通株も販売しませんし、私たちはこれらの株を転売することから何の収益も得ません。しかし，購入プロトコルにより，吾らは売却株主に56，041株の株式を発行しており，購入契約を締結する代償として，吾らは指定された条件を満たす場合には，売却株主に時々追加的に普通株を購入することを要求することを選択することができ，総購入価格は最大20，000，000ドルに達する.

普通株はニューヨーク証券取引所米国取引所に上場し、コードは“BTX”。2021年4月29日、“ニューヨーク証券取引所アメリカ人”によると、普通株の終値は34.22ドル。私たちはあなたが普通株式の現在の市場見積もりを得ることを促す。

私たちの業務と普通株への投資は重大な危険と関連がある。6ページ目の“リスク要因”を見てください。

米国証券取引委員会およびどの州証券委員会もこれらの証券を承認または承認しておらず、本入札説明書の正確性または十分性を評価していない。どんな反対の陳述も刑事犯罪だ。

株式を売却する株主は、1933年証券法第2(A)(11)節でいう“引受業者”である。株式を売却する株主は、本募集説明書が提供する普通株を、25ページの“分配計画”の説明に従って、複数の異なる方法及び異なる価格で売却することができる

今回の募集説明書で提供された普通株式登録に関するすべての費用を負担することに同意しました。株式を売却する株主は、引受業者、販売仲介人、またはトレーダーマネージャーが株式を売却することによって生じる任意の割引、手数料、または費用を支払うか、または負担する。

米国証券取引委員会の適用規則によると、“より小さい報告会社”として、当社の目論見書と、米国証券取引委員会に提出された他の文書のいくつかの減少した上場企業開示要求を遵守することを選択した。“目論見説明書の要約--小さな報告会社としての影響”を参照されたい

本募集書の日付は2021年5月11日である。

この目論見書は私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した登録声明の一部だ。投資決定を下す前に、本募集説明書および本募集説明書に参照されて組み込まれたファイルに含まれるすべての情報と、“より多くの情報を見つけることができる場所”というタイトルで記述された他の情報を注意深く読むように促します

一態様では、本明細書に含まれる情報と、参照によって本明細書に組み込まれた任意のファイルに含まれる情報との間に衝突がある場合、一方の文書中の任意の陳述が別の日の遅い文書中の陳述と一致しない場合、例えば、本入札明細書において参照によって組み込まれた文書−より遅い日付を有する文書中の陳述が、より早い陳述に修正または置換されることを前提とした、株式募集明細書に含まれる情報との間に衝突がある場合。

また、吾らは、本入札明細書に引用された任意の文書の証拠物として提出された任意の合意においてなされた陳述、担保、およびチェーノは、完全に当該合意当事者の利益のために行われたものであり、場合によっては、当該合意当事者間でリスクを分担することを含む場合もあり、あなたの陳述、担保または契約とみなされるべきではないことにも留意している。しかも、このような陳述、保証、またはチェーノはその日にのみ正確だ。したがって、このような陳述、保証、そしてチェーノは私たちの現在の事務状態を正確に反映してはいけない。

本募集説明書、任意の目論見書の増刊、または私たちが米国証券取引委員会に提出した任意の関連する無料書面募集説明書に含まれているまたは引用された内容を除いて、私たちは誰もあなたにいかなる情報を提供したり、いかなる陳述をすることも許可していません。いずれの場合も、本募集説明書は、本募集説明書に記載されている証券以外の任意の証券を売却または購入する要約を構成するか、またはそのような証券を購入する要約を売却または求めることを構成しない。私たちが別の説明をしない限り、あなたは偽の募集説明書内の情報がそれぞれの表紙に掲載されている日付のみが正確であり、任意の適用可能な自由執筆募集説明書に出現する情報は、自由執筆目論見書の日付のみが正確であり、参照によって組み込まれた任意の情報は、参照によって組み込まれた文書の日付のみが正確である。これらの日付以来、私たちの業務、財務状況、運営結果、見通しに大きな変化が生じている可能性があります。

本明細書で言及されている“私たちの会社”、“私たちの”、“私たち”および同様の用語は、コンテキストが別に規定されていない限り、ブルックリン免疫治療会社の子会社ではなく、ブルックリン免疫治療会社を意味する。

文脈がさらに要求されない限り、本入札説明書は、2021年3月25日から施行される普通株式の1対2逆分割を反映する。

私たちのロゴデザインは私たちの商標です。本募集説明書には、他の組織財産に属する商標、商号、サービスマークも含まれる。便宜上、私たちのロゴは、本入札明細書ではエンタルピー記号が使用されていませんが、これらの使用は、適用法に基づいて商標に対する私たちの権利を最大限に維持しないことを意味しません。

普通株に投資することは高い危険と関連がある。普通株式に投資することを決定する前に、以下に説明するリスクと、当社が時々米国証券取引委員会に提出した他の文書に記載されているリスクとをよく考慮しなければなりません。これらのリスクは、全体を参照して本募集説明書、本募集説明書の他の情報、および引用によって本明細書に組み込まれた情報および文書を参照することによって考慮されなければなりません。私たちが本明細書で引用した文書に記載されている任意のリスクが発生した場合、私たちの業務、財務状況、運営結果、および将来の成長見通しが損なわれる可能性があります。この場合、普通株の市場価格は下落する可能性があり、投資の全部または一部を失う可能性があります。

2021年4月26日、リンカーンパーク資本基金有限責任会社または販売株主と購入合意に達し、この合意によると、特定の条件に適合した場合、販売株主に普通株を販売することを選択することができ、総購入価格は最大20，000，000ドルに達する。売却株主が購入合意に基づいて普通株の購入を承諾した代償として、私は2021年4月26日に売却株主に合計56，041株の普通株を発行したに等しい

本募集明細書が提供する1，379，668株の普通株は、2024年6月1日までに売却または売却可能な株式を時々または売却する可能性がある株式を含む。購入契約により、売却株主に売却できる普通株の購入価格は、普通株の公開取引価格に応じて変動する。当時の市場流動性により、これらの株を売却することは普通株の公開取引価格の低下を招く可能性がある。

私たちは一般的に未来に売却株主に普通株を売却する時間と金額を統制する権利がある。株式を売却する株主への普通株の売却(あれば)は市場状況や他の我々が決定する要因に依存する。吾等は最終的に、購入契約により吾等が売却可能な全て、一部又は全部の普通株式追加株式を売却株主に売却することを決定する可能性がある。私たちが普通株を売却株に売却する株主は、普通株の他の株主の利益を深刻に希釈する可能性があります。また、株式を売却する株主に相当数の普通株を売却したり、そのような売却を期待したりすることは、将来的に販売を実現したいと思っていた価格で株式や持分関連証券を売却することを困難にする可能性がある。もし私たちが確かに株を売却した株主に普通株を売却すれば、株式を売却した株主が株式を獲得した後、それはいつでも、または時々任意にすべて、一部または売却しない普通株を転売することができる。

購入契約では，吾らは売却株主に最大20，000，000ドルの普通株を売却できることを規定しているが，本目論見によると，吾らは発行済みまたは発行可能な株式のうち1，379，668株のみを売却株主に発売しており，このうち合計56，041株は売却株主に発行されているが，1，323，627株代表吾らは購入合意に基づいて将来発行および売却株主に売却された株式を選択することができる。したがって，普通株市場価格に応じて，吾らはいくつかの普通株を売却することができず，購入合意で予想される全20，000，000ドルの承諾額を提供するのに十分である可能性がある.

購入契約の条項によれば、吾等は、本目論見書で提供された1，379，668株を超える普通株を売却株主に発行及び売却することができる。この場合、任意の追加株式を売却株主に売却することができる前に、1933年の証券法に基づいて追加的な普通株を登録転売する必要があり、これには追加の時間、資源、コストが必要となる。しかも、このような追加的な普通株の発行と販売は私たちの株主に深刻な希釈をもたらすかもしれない。

また、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所の規則及び購入協定の条項によれば、いずれの場合も、株主の承認を得たり、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所の規則に基づいて例外を取得しない限り、購入契約に基づいて20%以上の発行済み普通株を発行することはできない。この制限は購入協定に規定されている限られた場合には適用されないだろう。私たちは許されない

購入契約に基づいて任意の普通株を発行する場合、このような発行がニューヨーク証券取引所米国証券取引所規則または条例の下でのわれわれの義務に違反する。また、売却により売却株主の実益所有権が当時発行されていた普通株の4.99%を超える場合、売却株主はいかなる普通株の購入も要求されない。他の融資源がない場合には、購入契約下の利用可能金額の一部または全部を得ることができず、当社の業務に大きな悪影響を及ぼす可能性があります。

購入契約により売却株主に売却される普通株の購入価格は、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所普通株の市場価格から得られる。購入契約により売却株主に売却された株式は割引価格で買収され、具体的な価格は購入タイプによる。

売却株主は、購入契約に従って、(A)“ニューヨーク証券取引所米国人”に記載されているように、普通株の購入日に適用される最低販売価格、および(B)“ニューヨーク証券取引所米国人”で報告された普通株の、その購入日直前の営業日直前の10営業日以内の普通株最低終値の算術平均値(場合によっては、購入契約日以降に発生する任意の再編、資本再編、非現金配当金、株式分割、または他の類似取引について適切に調整する)に従って定期的な買収を行う(定義は購入プロトコル参照)。それは、(I)適用された購入日におけるニューヨーク証券取引所普通株の終値および(Ii)適用購入日におけるニューヨーク証券取引所普通株の出来高加重平均価格、または(追加の加速購入に属するような)適用された購入日の適用計量期間内のより低い価格の95%に等しい加速購入または追加の加速購入(それぞれ定義された購入プロトコル参照)を行うことになる。“株式取引-購入契約に基づいて株式を購入する”を参照。

株式を売却する株主は、株式を受信した直後に購入契約に基づいて受信した普通株を売却することができ、上記の定価構造により、普通株価格を低下させる可能性がある

購入契約、ニューヨーク証券取引所米国法規及び適用法律のいくつかの制限に適合する場合には、購入契約期間内の任意の時間に販売株主に販売通知を送信する権利がある。売却される株式数は普通株の市場価格によって変動するだろう。売却株主に売却される1株当たりの株価は普通株の市場価格によって変動するため，現段階では購入プロトコルによって最終的に発行される株式数を予測することはできない.

普通株の市場価格は歴史的に高度に変動しており、普通株市場は時々重大な価格と出来高変動を経験しており、これは私たちの経営業績に基づいているし、私たちの経営業績とは関係がないと考えているからでもある。例えば、2021年4月29日、“ニューヨーク証券取引所アメリカ人”によると、普通株の終値は34.22ドル。普通株盤取引価格は2021年3月26日以来、2021年4月1日の安値3.59ドルと2021年5月3日の高値80.67ドルの間で変動している。その間、私たちは私たちの財務状況や経営結果について何の公告も発表しなかった。私たちは予測可能な未来に普通株価格の迅速かつ大幅な上昇または下落を招き続けるかもしれないが、これらの上昇は私たちが開示した情報や事態の発展と時間的に一致しない。

また、普通株の市場価格は、以下のような要因によって大幅に変動する可能性がある

上記のいずれを実現しても、普通株の市場価格に劇的かつ不利な影響を与える可能性がある。

2021年4月29日まで、購入契約に従って売却可能な普通株式を除いて、(A)3，238，188株の普通株予約は加重平均行権価格8.08ドルで行権価格を行使し、4.86から55.00ドルの発行済み株式発行、(B)3，368，804株は我々の2020株激励計画に従って発行された普通株を予約し、(C)156，112株が発行されたAシリーズはすでに転換可能な優先株を発行し、その後約42，027株の普通株に変換することができる。未償還オプションの基礎となる普通株株式を登録する登録声明は現在有効である。一般に、A系列転換可能優先株変換後に発行可能な普通株は、保有者はいつでも1933年証券法第144条に基づいて販売することができる。したがって、相当な量の普通株式はいつでも販売することができる。普通株保有者が普通株を転売する際の市場流動性により、この転売により普通株の取引価格が低下する可能性がある。また、売却株主と合意して大量の普通株を売却したり、売却株主の売却を含めてそのような売却を期待したりすることで、将来の融資を受けにくくなる可能性がある。私たちがオプションを行使していない場合の普通株の取引価格がその行使価格を超えている限り、またはAシリーズ転換可能な優先株の任意の発行済み株式転換時の普通株取引価格がその転換価格を超えている限り、その行使または転換は、私たちの株主に希釈効果をもたらす。

私等は、いつでも追加資本を調達することができ、購入プロトコルに従って売却株主に普通株を売却すること、および引受業者または配給代理を介して投資家に株式または債務証券を直接または個人的に売却することを含む1つまたは複数の融資選択を透過することができる。“私たちの資金調達能力は適用される法律と法規によって制限される可能性がある”と見てください。普通株(または普通株に変換可能または交換可能または行使可能な証券)を発行することで資本を調達することにより、普通株の市場価格を低くすることができ、既存の株主を大きく希釈することが可能である。また、私たちの取締役会は、普通株式保有者の権利、優遇、特権よりも優先株を発行することができる。債務資金調達は私たちの業務を制限する契約と関連があるかもしれない。これらの制限条約には、追加借款の制限と、私たちの資産使用に対する具体的な制限と、私たちが留置権を作成したり、投資する能力の禁止と、私たちの株主への分配(配当金の支払いや株の償還によって)を阻止することと、私たちの株主に有利な他の行動を取ることができるかもしれません。さらに、投資家は、余剰資金または追加資金を募集する能力が限られている会社に、より一面的な投資条項を適用することができる。私たちの現金残高が低いほど、私たちは商業的に合理的な条項で追加資本を調達することが難しくなり、あるいは全くそうではない。

わが社の登録証明書のいくつかの条項は、第三者が私たちの支配権を得ることを難しくする可能性があり、たとえこのような制御権の変更が私たちの株主に利益を与えたり、取締役会を改革したりすることになるかもしれません。例えば、我々の会社登録証明書は、(A)株主が取締役会の空きを埋めることを禁止し、特別株主総会を開催したり、書面で同意して行動することを禁止したり、(B)私たちの流通株の総投票権の少なくとも80%を占める絶対多数票を必要とし、1つのカテゴリとして一緒に投票し、私たちの取締役を罷免したり、株主が書面による同意で行動したり、特別株主総会を開催したりする条項を修正する必要がある。

また、わが社の登録証明書や定款には、わが社の統制権変更を延期または阻止する可能性がある条項が含まれています。いくつかの規定は

私たちの別例規定は、私たちが書面で代替裁判所を選択することに同意しない限り、デラウェア州衡平裁判所(または衡平裁判所に管轄権がない場合、デラウェア州連邦地域裁判所)は、以下の場合の唯一かつ独占的裁判所となる：(A)私たちが提起した任意の派生訴訟または法的手続きを代表し、(B)わが社または株主に対する私たちの取締役または上級管理職の信頼責任に違反すると主張するいかなる訴訟も、(C)デラウェア州会社法または当社の会社登録証明書または改正および重述の規定に基づいて、私たちにクレームを提起する任意の訴訟、または(D)内政原則によって管轄されている私たちのクレームに対するいかなる訴訟も主張する。このような裁判所条項の選択は、証券法、1934年の“証券取引法”または“取引法”または連邦裁判所が排他的管轄権を有する任意の他のクレームを実行するための訴訟には適用されないと予想される。私たちの付則には上記の裁判所条項の選択が含まれているにもかかわらず、裁判所は、そのような条項が特定のクレームまたは訴訟に適用されない、またはそのような条項が実行できないと判断する可能性がある

当社の株主となり、当社の定款の中で裁判所の選択に関する条項を了承したとみなされ、同意されます。私たちの規約の中で裁判所条項を選択することは、私たちまたは私たちの任意の取締役、上級管理者、他の従業員、代理人、または株主と紛争が発生したときに有利な司法フォーラムを得る能力を制限する可能性があり、これは、このようなクレームに関連する訴訟を阻害する可能性がある。代替的に、裁判所が私たちの添付例に含まれる選択裁判所条項が訴訟で適用されないか、または実行できないことを発見した場合、私たちは、他の司法管轄区域でこのような訴訟を解決するために追加費用を発生させる可能性があり、これは、私たちの業務、運営結果、および財務状況を損なう可能性がある。

普通株の取引市場は、証券や業界アナリストが発表した私たちまたは私たちの業務に関する研究と報告にある程度依存するだろう。私たちの1人以上のアナリストが普通株の格付けを引き下げたか、または私たちの業務に関する不正確または不利な研究報告を発表した場合、普通株価格は下落する可能性がある。さらに、これらのアナリストのうちの1人または複数が普通株の報告を停止したり、普通株に関する報告を定期的に発表できなかった場合、金融市場での可視性を失う可能性があり、これは逆に普通株価格や取引量の低下を招く可能性がある。

私たちは、証券取引法、サバンズ-オキシリー法案、“ドッド·フランクウォール街改革と消費者保護法”の報告要求、“ニューヨーク証券取引所アメリカ人”の上場要求、および米国証券取引委員会の他の規則と規定を遵守しなければならない。私たちは、私たちの法律、独立会計、財務コンサルタントと協力して、私たちの財務·管理制御システムがどのような分野で変化すべきかを決定して、私たちの成長と私たちの公共報告会社としての義務を管理しています。これらの分野には、コーポレートガバナンス、会社統制、開示制御および手続き、ならびに財務報告および会計制度が含まれる。私たちはこのような分野と他の分野で変化を続けているだろう。公的報告会社に適用される各種報告書やその他の要求を遵守するには、かなりの時間、管理職、財政資源の注意が必要となる。しかも、私たちがした変化は私たちが公共報告会社としての義務をタイムリーに履行するのに十分ではないかもしれない。

ニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所の上場要求は、取締役の独立性に関連するある会社の管理要求を満たし、年度と中間報告、株主総会、承認と投票、依頼書の求め、利益衝突と行動準則を配布することを要求する。私たちの経営陣と他の人たちは私たちがこのすべての要求を遵守することを確実にするために多くの時間を投入するだろう。報告書の要求、規則、そして規制は私たちの法律と財政的コンプライアンスコストを増加させ、いくつかの活動をもっと時間的で高価にするだろう。これらの報告は、上場企業に関連する潜在的な訴訟リスクの増加に加え、適格な人を私たちの役員や幹部に引き付け、維持することを困難にしたり、取締役や上級者責任保険を含むいくつかのタイプの保険を受け入れ可能な条項で獲得したりすることを要求、規則、規定している。

空売りとは，売り手が所有していない証券を販売することであり，第三者から借り入れや借り入れしようとする証券であり，以降に同じ証券を購入し，貸手に返却することを目的としている.空売り者は，借入した証券の売却と置換株の購入との間の証券価値低下から利益を得ることを希望しており，空売り者は購入時に支払う価格が売却中に受け取った価格よりも低いと予想されるためである.株価下落は空売り者の利益に合致するため、一部の空売り者は、関連発行者、その業務の将来性、および類似事項に関する意見または記述を発表または手配し、これらの事項は、彼らが証券を空売りすることによって自分のために利益を得ることを可能にするために、または負の市場勢いをもたらす可能性があることを目的としている。インターネット、ソーシャルメディア、ブログの使用により、空売り者は合法的な証券研究アナリストが行った投資分析のいわゆる“研究報告”を模倣することで、ある会社の信頼性、戦略、真実性を公開攻撃することができる。取引量が限られていることや散財基盤が膨大な発行者は特により高いボラティリティレベルの影響を受けやすい可能性があり，このような空攻撃を特に受けやすい可能性がある.

空売り者出版物は、米国のいかなる政府または自律組織または任意の他の公的機関によっても規制されず、監督アナリスト認証において米国証券取引委員会が適用する認証要求の制約も受けない。したがって、彼らが表現した観点は、実際の事実の歪曲に基づいているかもしれないし、場合によっては完全に捏造されている可能性がある。このような情報を発行することに関連するリスクが限られており、成功した空攻撃からかなりの利益を得ることができることを考慮して、空売り者はそのような報告書を発表し続ける可能性がある。空売り者出版物は、不正行為の外観や認知を引き起こす可能性があり、たとえ確認されていなくても、わが社や経営陣の名声や認知に影響を与える可能性がある。

私たちはこのような空売り攻撃に対して私たちの公開申告を強力に弁護しようとしているが、多くの場合、私たちは言論の自由の原則、適用される州法律、または商業問題によって制限されるかもしれない

秘密は、私たちが関連する空売り者たちに訴訟を提起することができる方法で行われる。このような空売り攻撃は普通株式市場価格の一時的または長期的な下落を招き、私たちに訴訟を提起する可能性がある

普通株がニューヨーク証券取引所米国取引所で退市または停止した場合、いわゆる“細価格株”規則の制約を受ける可能性がある。米国証券取引委員会(Securities and Exchange Commission、SECと略称する)はすでに法規を通過し、“細価格株”を1株当たり市場価格が5.00ドル以下の任意の株式証券と定義したが、全国証券取引所に上場されている任意の証券のようないくつかの例外がある。“細価格株”に関する任意の取引については、免除されない限り、規則は、ブローカーに追加の販売実践要件を適用するが、いくつかの例外は除外する。普通株が取得され、“細価格株”と決定された場合、ブローカーはより取引が困難な普通株を発見する可能性があり、投資家は普通株を獲得または処分することがより難しいことを発見するかもしれない

本募集説明書及び引用により本募集説明書に組み込まれた情報は、証券法第27 A条及び1934年“証券取引法”第21 E条に示される“前向き陳述”を含む。これらの陳述は、私たちが経営している業界および経営陣に対する信念と仮定の予想、推定、予測、予測に基づいている。“予想”、“信じる”、“目標”、“求める”、“推定”、“予想”、“仮定”、“予定”、“可能”、“可能”、“計画”、“予測”、“プロジェクト”、“目標”、“潜在”、“会”、“会”、“可能”、“すべき”、“継続”および同様の表現は、前向き陳述を識別することを目的としている。すべての前向きな陳述がこのような識別語を含むわけではないにもかかわらず。本入札明細書の前向きな陳述および本入札明細書に引用されて組み込まれた情報は、以下の説明を含む

私たちは私たちの展望声明で開示された計画、意図、または予想を実際に達成できないかもしれません。あなたは私たちの展望的声明に過度に依存してはいけません。実際の結果または事件は、私たちが前向きな陳述で開示した計画、意図、および予想とは大きく異なるかもしれない。我々は、本明細書に含まれる警告的陳述に重要な要素を含んでいるか、または引用によってその中に組み込まれており、特に“リスク要因”において、これらの要因は、実際の結果やイベントを我々の前向き陳述と大きく異なる可能性があると考えられる。閣下はまた、私たちが時々アメリカ証券取引委員会に提出した他の文書に記載されているリスク要素と警告声明を慎重に検討しなければなりません。これらの文書は、本募集説明書、特に私たちの最新の10-K表年次報告、10-Q表四半期報告、および現在の8-K表報告を引用して入力することによって、慎重に検討しなければなりません。私たちの展望的な陳述は、私たちが参加する可能性のある任意の未来の買収、合併、処置、協力、合弁、または投資の潜在的な影響を反映しない。

本募集説明書、本募集説明書から引用された書類、および私たちが証拠物として登録説明書に提出した文書を読まなければなりません。本募集説明書は完全に登録説明書の一部であり、私たちの将来の実際の結果は私たちが予想していたものと大きく異なる可能性があることを理解しなければなりません。本募集明細書に含まれ、本明細書に引用されて本明細書に入る展望的陳述は、そのそれぞれの日に行われ、法的要件が適用されない限り、いかなる前向き陳述を更新する義務も負わない。

本目論見書は、リンカーンパーク資本基金有限責任会社又は売却株主が不定期に提供及び販売する可能性のある普通株に関するものである。私たちは本募集説明書の下のどの証券も売却しませんし、株式を売却した株主から株を売却しても何の収益も得ません。

しかし，購入プロトコルにより，特定の条件を満たす場合，吾らは売却株主に時々普通株の追加購入を要求することを選択することができ，総購入価格は最大20，000，000ドルに達する.私たちは、売却株主から受け取った購入価格の3.0%の費用を財務コンサルタントMaxim Group LLCに支払う義務があり、購入契約に従って普通株を購入し、承諾株の発行を含むことに関連しています。

吾らが購入契約に基づいて株主に株式を売却して得られた任意の資金は、運営資本および資本支出、研究開発費(臨床試験コスト、一般および行政支出を含む)、潜在的買収または投資が我々の業務を補完する会社、技術、製品または資産、ならびに債務の償還および再融資を含むことができる一般会社用途に使用されるであろう。

我々が普通株を売却株主に売却して得た資金を使用する前に、これらの資金の純額を短期、投資レベル、利息計算ツール、預金または米国政府の直接または保証債務に投資するつもりだ。吾らは，当該等の用途に用いる具体的な金額は決定していないため，経営陣は広範な情動権を保持し，吾らが購入契約に基づいて売却株主に株式を売却して得られた任意の資金を分配する。

私たちは購入契約に基づいて売却株主に普通株を売却することは私たちの株主に希釈影響を与えます。また，売却株主に株式を売却する権利を行使する場合，普通株の価格が低いほど，購入合意に基づいて売却株主に発行しなければならない普通株が多くなるほど，既存株主の希薄化度が高くなる.

償却とは、売却株主が購入契約に基づいて吾等に支払う1株当たりの金額と、売却株主に普通株を発行した直後に調整された1株当たりの有形帳簿純価値との差額である。

2020年12月31日現在、普通株式の有形帳簿純価値は50万ドル、または普通株1株当たり0.36ドルである。普通株式の1株当たりの有形帳簿純資産は、私たちの総有形資産から総負債を差し引いた転換後の普通株式流通株数で決定されます

2020年12月31日現在、普通株式の予想有形帳簿純価値は1310万ドル、あるいは普通株1株当たり0.31ドルである。有形帳簿純価値の実現が予想される：

2020年12月31日現在、調整後の普通株は有形帳簿純価値610万ドル、または普通株1株当たり0.14ドルと予想される。調整された予定有形帳簿純価値は2021年4月26日に合計56，041株の普通株または承諾株を発行し、売却株主として購入合意に基づいて追加株式の購入を承諾した代償として、購入契約に基づいて売却株主に584，453株の普通株を売却すると仮定し、平均販売価格は1株34.22ドル、すなわち3.0%の財務相談費と我々の推定発売費用を差し引いた後、2021年4月29日のニューヨーク証券取引所普通株の終値とする。これは、既存株主に対する調整後の予想有形帳簿純価値が直ちに1株0.50ドル増加し、投資家への希釈が直ちに1株34.08ドル増加したことを意味し、これは仮定した平均販売価格34.22ドルに基づいて計算される。

2020年12月31日現在の発行済みオプションがすでに行使されているか、または他の株が発行されていれば、今回の発行で普通株を購入した投資家はさらなる希釈を経験する可能性がある。また、市場状況や戦略的考慮のため、現在または将来の運営計画のために十分な資金があると考えても、追加資本を調達することを選択する可能性がある。株式や転換可能な債務証券を売却することで追加資本を調達すれば、これらの証券の発行は我々の株主をさらに希釈する可能性がある。

2021年4月26日、私たちは株を売却する株主と購入契約と登録権協定を締結した。購入契約では、特定の条件を満たす場合、吾らは、2024年6月1日またはそれまでに総額20，000，000ドルの普通株を時々購入するように売却株主に要求することを選択することができる。登録権協定の条項によれば、吾らは、1933年に証券法または証券法に従って合計1，379，668株の普通株式を登録するために、登録説明書(本募集説明書はその一部である)を提出しており、これらの普通株は、購入契約に従って売却株主に発行されているか、または発行されている可能性がある。

購入契約の条項によると、私は2021年4月26日に売却株主に56，041株の承諾株を発行し、売却株主が購入合意に基づいて追加普通株の購入を承諾した代償とする。承諾株は、目論見書に基づいて登録された1，379，668株普通株に含まれており、この目論見書はその一部である。

購入契約の条項によると、私たちは権利があるが株を売却する株主に売却する義務はありません。私たちが要求した場合、株式を売却する株主は私たちに普通株を購入する義務があり、累計購入総価格は20，000，000ドルです。吾等の普通株の売却は特定の条件を遵守しなければならず、吾等が選択した場合には、2024年6月1日までに時々発生する可能性があるが、購入契約が示す条件の制限を受けなければならない。株式を売却する株主は、任意の普通株を売却することを要求する権利はありませんが、購入契約に規定されている条件に基づいて、私たちの選択に従って購入する義務があります。私たちは、売却株主から受け取った購入価格の3.0%の費用を財務コンサルタントMaxim Group LLCに支払う義務があり、購入契約に従って普通株を購入し、承諾株の発行を含むことに関連しています。

本目論見書は、合計1，379，668株が発行されたか、または売却株主に発行可能な普通株を発行する。購入契約に基づいて吾等は、売却株主に株式を売却する異なる時間の普通株の市価を選択することが可能であり、登録権協定によれば、吾等は、購入契約に基づいて20，000，000ドルの総承諾額を得ることができるように、証券法に基づいて追加の普通株株式を登録して転売することを要求される可能性がある。この目論見書に基づいて提供された1，379，668株を超える株を売却株主に発行·販売することを選択した場合、そうする権利があるが、そうする義務はないが、まずこのような追加的な株を証券法に基づいて登録しなければならず、これは私たちの株主の追加的な大量希釈につながる可能性がある。売却株主が最終的に転売を提供する株式数は、購入契約に基づいて売却株主に売却する株式数に依存する

ニューヨーク証券取引所米国証券取引所の適用規則によると、吾らは、購入契約に基づいて8，297，049株を超える普通株(承諾株を含む)を売却することができず、購入協定調印直前に発行された41，505，998株普通株の19.99%に相当し、(A)吾らが株主の承認を得て取引所上限を超える普通株の発行を許可しない限り、または(B)購入合意に基づいて売却株主に売却されるすべての適用普通株の価格が普通株の帳簿価値または時価を超える大きい者に等しいか、または超える場合、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所の適用規則に基づいて計算すると、購入契約に基づいて売却株主への普通株の発行及び売却は、ニューヨーク証券取引所米国証券取引所適用規則下の取引所上限制限を免除される。

購入契約によると、吾等は売却株主にいかなる普通株の購入も要求してはならない。もし当該株式が売却株主及びその連合会社が当時実益所有していた他のすべての普通株株式と合併すれば、売却株主及びその連合会社が任意の単一時点で実益が当時発行された普通株式総数の4.99%を超える実益所有権を有することになり、これを実益所有権上限と呼ぶことになる。

“購入契約”によると、吾等は時々特定の条件の規定の下で、売却株主に普通株終値が1.00ドル以上のいずれかの営業日に普通株を購入することを要求することができ、定期購入と呼ぶことができる。(A)最大60，000株の普通株、(B)販売が終了すれば

(C)ニューヨーク証券取引所米国証券取引所普通株の終値が1株当たり少なくとも7.00ドルである場合、ニューヨーク証券取引所普通株価格は1株当たり少なくとも5.50ドルであり、最大80，000株以下であるか、または(C)ニューヨーク証券取引所普通株の終値が少なくとも1株7ドルである場合、120，000株以下である。しかし、どんな場合でも、売却株主のどの定期購入に対する約束も1，000，000ドルを超えないだろう。上記株式金額および1株当たり価格は、購入契約日後に発生する任意の再編、資本再編、非現金配当金、株式分割、逆株式分割、または他の同様の普通株取引に基づいて調整される。

このような定期的な買収ごとの1株当たりの買い取り価格は以下のような低い者に等しい

株式を売却する株主にも、定期購入通知を適切に提出する任意の営業日に、普通株の最大数を購入することを要求することができ、その後、単一の通常購入通知に含まれ、追加数の普通株を購入することを許可され、加速購入と呼ばれ、以下の2つを超えない

このような加速的な買収の1株当たり購入価格は以下の項目の中で低い者の95%に等しい

私たちはまた、購入が完了した任意の営業日の購入を加速し、その営業日の上記時間の前に、購入契約に従って、購入加速に従って購入を加速したすべての株式を売却株主に適切に納入して、追加数の普通株を購入することを要求することができ、最大で以下の低い額を超えない追加加速購入と呼ぶことができる

私らは、単一加速購入日に複数の追加加速購入通知を売却株主に提出することを選択することができ、以前に加速された購入および追加加速購入(同日以前に発生した加速購入を含む)はすべて完了し、購入契約に従って売却株主に当該加速購入および対応する定期購入によって購入された株式を適切にすべて納入することができる。

このような追加的な加速買収の1株当たりの買い入れ価格は以下の低い者の95%に等しい

定期的な買収、加速的な買収、追加加速買収の場合、1株当たりの買収価格は、買収価格を計算するための営業日内に発生する任意の再編、資本再編、非現金配当金、株式分割、逆株式分割、または他の同様の取引に基づいて公平に調整される。

先に述べた以外に，購入プロトコルには取引量要求や制限はなく，吾らは売却株主への普通株売却の時間や金額を制御する.

調達協定の下での違約事件には、以下のことが含まれる

上記のいずれかの違約事件が発生した場合、売却株主は購入契約を終了する権利はないが、吾等が破産または破産手続を開始した場合、購入プロトコルは自動的に終了する。いかなる違約事件の間も、これらは売却株主の制御範囲内ではなく、売却株主に購入契約に基づいていかなる普通株も購入することを要求することはできません。

私たちには、いかなる理由でも、いかなる理由でも、いかなる金を支払ったり、いかなる責任を負うこともなく、株式を売却した株主に購入契約を終了することを通知する無条件の権利がある。

株式を売却する株主は、購入契約が終了する前の任意の時間内に、それまたはその任意の関連会社が直接または間接的に空売りまたは普通株を売却してはならないことに同意した。

購入契約に含まれる特定の例外を除いて、吾等は任意の新たな“権益線”又は類似取引を締結する能力が限られており、当該等の取引により、投資家は撤回できないように拘束され、一定期間内に購入時の普通株の市価で吾等に証券を購入しなければならない。

本募集明細書による発売に転売されたすべての普通株を登録し、購入契約に従って売却株主に発行または売却された可能性がある場合には、自由に流通することが予想される。株式を売却する株主は、今回の発行で転売登録された大量の普通株を任意の所与の時間に売却することにより、普通株の市場価格の下落や高度な変動を招く可能性がある。株式を売却する株主への普通株の売却(あれば)は市場状況や他の我々が決定する要因に依存する。吾等は、購入契約により吾等が売却可能な普通株の全、一部又は全株式を売却株主に売却することを最終的に決定する可能性があるが、承諾株は除外する。我々が株式を売却する株主に株式を売却する場合は，株式を売却する株主が株式を取得した後，株式を売却する株主は，すべて，一部または全部の株式を随時または随時適宜転売することができる.したがって，吾らが“購入プロトコル”により売手株主に株式を売却することは，当方の他の株主の利益を大幅に薄くする可能性がある.また，吾らが購入プロトコルに基づいて売手株主に大量の株式を売却したり，投資家が吾などがそうすることを期待していれば，株式の実際の売却や吾などの売り手株主との合意自体の存在は，当社などが今後，その等の売却を希望していた時間や価格で株式や株に関する証券を売却することが困難になる可能性がある.しかし、私たちは通常、将来売却株主に普通株を売却する時間と金額を制御する権利があり、私たちに何のコストも与えることなく、いつでも購入契約を終了することができます。

購入契約の条項によると、本合意日までに、吾らは権利があるが株主に普通株の購入を要求する義務はなく、累計購入総価格は最大20，000，000ドルに達する。吾等が購入契約に基づいて売却株主に普通株を売却する1株当たりの価格によれば、吾等は、購入合意に基づいて、本目論見書よりも多くの普通株を売却して、吾等が購入合意に従って負担可能な総承諾に相当する総資金総額を徴収する必要がある可能性がある。もし私たちがそうすることを選択すれば、私たちはまず証券法に基づいてこれらの追加的な普通株を転売しなければならず、これは私たちの株主の追加的な大量希釈につながるかもしれない。売却株主が最終的に転売を提供する株式数は、購入契約に基づいて売却株主に売却する株式数に依存する。

以下の表は、本募集説明書を売却株主に購入契約書に基づいて異なる購入価格で提供する最大株式数(承諾株式を除く)を想定した情報を示す

本募集説明書は、売却株主が購入契約に従って発行されたか、または売却株主に発行される可能性のある普通株式の転売可能性に関する。2021年4月26日に売却株主と締結した“登録権協定”の規定によると、当社は現在、登録説明書を提出しており、この目論見書はその一部である。売却株主は、本目論見書に基づいて、吾等が購入契約に基づいて売却株主に発行された最大1，379，668株の普通株を随時提出及び売却することができる。売却株主は、“購入契約”によって得られた普通株式の一部、全部または全部を売却することができる。吾等は、売却株主が普通株を売却する前にどのくらい普通株を保有するかを推定又は予測することができず、かつ、売却株主と売却株主が購入契約に基づいて購入した任意の株式についていかなる合意、手配、又は了解を締結しているかを推定又は予測することはできない。“分配計画”を参照してください

私たちの知る限り、次の表は2021年4月29日までの普通株式の実益所有権情報を示しています

実益所有権は、普通株の投票権または投資権を含む米国証券取引委員会規則に基づいて決定される。普通株保有率は、2021年4月29日までに発行された普通株41，562，039株に基づく。次の表の株式売却に関する情報は株を売却する株主から得られます。

以下の自社株の記述は要約のみであるため，完全ではない本説明は，我々の会社登録証明書と定款およびデラウェア州会社法の適用条項をもとに，参考により限定した。私たちの会社の登録証明書と定款を読むべきです。これらは本募集説明書の一部としての登録声明の証拠物で、あなたにとって重要な条項を理解するために。

私たちの法定株式は100，000，000株の普通株、1株当たり額面0.005ドル、及び1，000，000株の優先株を含み、1株当たり額面は0.005ドルです。全部で156，112株の優先株がAシリーズ転換可能優先株に指定された。以下の当社株の記述及び当社の会社登録証明書及び定款の規定は要約であり、当社の登録証明書及び定款を参考にして保留されています。2021年4月29日現在、普通株41，562，039株が発行され、Aシリーズ転換可能優先株は156，112株発行されている。

投票権。普通株の各保有者は、株主投票のすべての事項に、取締役選挙を含め、1株当たり1票の投票権を有する。投票は自ら投票することができ、代表によって投票することもできる。株主は役員選挙で累積投票権を持っていません。

配当金。普通株保有者は、取締役会が決定した合法的に普通株に使用できる資金の中から比例して普通株の発表と支払いの任意の配当を得る権利があるが、発行された優先株の任意の優先配当権を守らなければならない。

清算と解散。私たちが清算または解散する場合、普通株式保有者は、すべての債務および他の債務を償還した後、株主に割り当て可能なすべての資産を比例的に獲得する権利を有し、任意の未償還優先株の優先権によって制限される。

他の権利。普通株式保有者には優先引受権、引受権、償還権または転換権がない。普通株式保有者の権利、優先権、および特権は、任意の一連の優先株株保有者の権利に支配され、これらの権利の悪影響を受ける可能性がある。普通株の流通株は評価できない。普通株保有者はできないし、株主のように何の責任も負わない。

投票権。Aシリーズ転換可能優先株には投票権がありません。

配当金。Aシリーズ転換可能優先株の保有者は毎年1株0.10ドルの累積配当金を得る権利があり、半年ごとに支払い、毎年6月1日と12月1日に1株当たり0.05ドルの均等分割払いで支払うことができる。

清算と解散。清算、解散と清算の時、Aシリーズは転換可能な優先株は1株当たり1.00ドルの優先株を有するが、他の場合はいかなる清算、解散或いは清算の収益を共有する権利がない。任意の他のカテゴリの株式または任意の他のシリーズの優先株に対するA系列の変換可能な優先株の権利の優先的または従属的地位は、他のカテゴリまたは一連の権利を定義する文書に記載されるべきである。

転換権。A系列転換可能優先株の株式は、保有者の選択に応じて随時いくつかの正式許可、有効発行、全額支払い、評価不可能な普通株に変換することができ、転換のために提出したA系列転換可能優先株の株式数を転換率で割ることに等しく、2021年4月29日現在、転換率は約3.7145であり、何らかの調整が可能である。A系列転換可能優先株変換時に断片的な株式を発行してはならず、A系列変換可能優先株のいずれかの部分が断片的な株式に変換されるべき部分は現金で支払うべきであり、金額は当該断片的な株式の清算優先権である。任意の変換時に、変換後に発行された普通株の任意の現金配当金によって支払いまたは調整してはならない。

私たちの会社の証明書と定款、およびデラウェア州の一般会社法に含まれる条項は、反対側が私たちのコントロールを受けることを遅延、延期、阻止する可能性があります。これらの条項は以下のように概説されており，強制的な買収やり方や不十分な買収要約を阻止する予定であり，一部の目的は我々に対する支配権の獲得を求める者がまず取締役会と交渉することを奨励することである.

我々の会社登録証明書は、取締役数は取締役会によって決定され、株主が取締役会の多数のメンバーからなる能力を変更することを遅らせる可能性があると規定している。取締役会はどんな欠員や新たに設立された役員のポストを埋めるために取締役を選挙する権利がある。

取締役は、一般に取締役選挙で投票する権利を有する全株式の所有者の少なくとも80%の投票権を有する所有者が1つのカテゴリとして一緒に投票する場合にのみ、取締役を除去することができる。

我々の会社登録証明書は，我々の株主が要求又は許可するいかなる行動も，当該等の株主が正式に開催される年次又は特別会議で行わなければならず，当該等の株主の任意の書面同意により実施してはならないと規定している。私たちの会社の登録証明書と定款はまた、法律が別途要求されない限り、私たちの株主特別会議は取締役会でしか開催できません。これらの条項は、取締役の罷免を含む提案や行動能力を強制的に考慮することを私たちの株主が延期する可能性がある。

我々の定款は、指名を提案する取締役会メンバーを含む年次株主総会に株主提案を提出する事前通知手続を規定している。株主は、株主総会において、会議通知内に記載されているか、または取締役会の指示の下で総会の提案または指名を提出することを考慮することができ、または会議記録日に会議で投票する権利があり、適切な形で当社秘書に書面通知を提出することができ、そのような業務を総会に提出する意図がある株主からの提案または指名を示すことができる。これらの規定の効果は次の株主総会に延期される可能性があり、私たちの多くの未補償および議決権証券の保有者は株主行動をとる傾向がある。

私たちはデラウェア州会社法203条によって制限されている。特定の例外を除き、第203条は、利害関係のある株主となった日から3年以内に“利害関係のある株主”となることを禁止し、利害関係のある株主が取締役会の承認の下でこのような地位を得ない限り、又は当該業務合併が所定の方法で承認されない限り、又は当該業務合併が所定の方法で承認されない限り、“業務合併”を行うことを禁止する。その他の事項を除いて、“業務合併”には、我々と“利害関係のある株主”に関する合併または合併、10%以上の資産を売却することが含まれている。一般に、“利害関係のある株主”とは、当社の15%以上の議決権を有する株式を発行した任意のエンティティまたは個人、およびそのようなエンティティまたは個人に関連しているか、またはそのようなエンティティまたは個人によって制御または制御されている任意のエンティティまたは個人を意味する。

当社の登録証明書のいずれの条項も、法律で規定されている任意の方法で改正、変更、変更または廃止することができるが、条件は、(A)一般的に取締役選挙で投票する権利を有するすべての株式のうち、少なくとも80%の投票権を有する所有者が賛成票を投じ、単一のカテゴリとして投票することができ、会社登録証明書第X条と一致しないいかなる条項を変更、修正または廃止する必要があり、株主が書面同意の方法で行動することを禁止し、特別会議が取締役会のみで開催されることを要求すること、および(B)会社登録証明書第11条に規定されている。一部の例外を除いて、いかなる統制者(以下の定義を参照)も当社が保有する株式を購入することはできません

この買収が利害関係のない株主(以下、定義する)が投票する権利のある自社株式の過半数以上の賛成票を得ない限り、権利投票を有する自社株の過半数以上の賛成票を得ずに自社株を改訂することはできないが、この採決を行う際には、1人以上の支配者がいる。この賛成票には、利害関係のない株主が保有する当該修正案について投票する権利のある当社株の多数投票権以上の賛成票が含まれなければならない。制御者“とは、任意の個人、会社、共同企業、信託、協会または他の組織またはエンティティ(私たちの証券を買収、投票または保有するために構成された任意のグループを含む)を意味し、直接的または間接的に1つまたは複数の仲介機関を介して、実益的にまたは記録されているか、または合意、議決権信託または他の方法によって少なくとも10%の株式投票権を制御することを意味し、このような用語は、任意の会社、共同企業、信託、協会または他の組織またはエンティティを含み、そのうちの1つまたは複数の制御者は、議決権を有する証券の所有権、契約または他の方法によって、任意の管理層に重大な影響を与える。その会社、共同企業、信託、協会、その他の組織または実体の活動または政策。“利害関係のない株主”とは，任意の事項を採決する権利がある株式保有者であり，これらの株主のうち1人が支配者ではない.

取締役会は数票で私たちの定款を修正または廃止することができ、新しい定款を採択することができる。

会社の少なくとも66-2/3%の投票または書面の同意を得ない限り、私たちの株主は、私たちの定款を採用、修正または廃止したり、新しい定款を採用したりしてはならない。

私たちの別例規定は、私たちが書面で代替裁判所を選択することに同意しない限り、デラウェア州衡平裁判所(または衡平裁判所に管轄権がない場合、デラウェア州連邦地域裁判所)は、以下の場合の唯一かつ独占的裁判所となる：(A)私たちが提起した任意の派生訴訟または法的手続きを代表し、(B)わが社または株主に対する私たちの取締役または上級管理職の信頼責任に違反すると主張するいかなる訴訟も、(C)デラウェア州会社法または当社の会社登録証明書または改正および重述の規定に基づいて、私たちにクレームを提起する任意の訴訟、または(D)内政原則によって管轄されている私たちのクレームに対するいかなる訴訟も主張する。このような裁判所条項の選択は、証券法、1934年の“証券取引法”または“取引法”または連邦裁判所が排他的管轄権を有する任意の他のクレームを実行するための訴訟には適用されないと予想される。私たちの付則には上記の裁判所条項の選択が含まれているにもかかわらず、裁判所は、そのような条項が特定のクレームまたは訴訟に適用されない、またはそのような条項が実行できないと判断する可能性がある。

我々は許可しているが発行されていない普通株と優先株は将来発行することができ、株主の承認を必要としないが、ニューヨーク証券取引所アメリカ証券取引所の上場要求に加えられたいかなる制限も受けている。これらの追加株式は、様々な会社の融資取引、買収、および従業員福祉計画に使用することができる。発行されていないが発行されていない普通株や優先株の存在は、代理競争、カプセル買収、合併、または他の方法で私たちの支配権を獲得する試みをより困難にしたり、阻害したりする可能性がある。

2021年4月29日現在、私たちは加重平均価格で1株8.08ドルで3，238，188株の普通株を購入する未償還オプションを持っている。

普通株はニューヨーク証券取引所米国取引所に上場し、コードは“BTX”

普通株の譲渡代理と登録機関は米国株式譲渡信託会社である。

本株式募集明細書によって提供される普通株式は、売却時の市価、市価に関連する価格、固定価格または変動価格、または協議価格で、1つまたは複数の引受業者、ブローカーまたは代理人を介して、売却時の市価、市価に関連する価格、固定価格または変動価格または協議価格で、株式の全部または一部を買い手に売却することができる売却株主によって提供される

本募集説明書が提供する普通株式登録と発行に関する費用を支払います。私たちは、証券法に基づいて生じる責任、または、そのような賠償がない場合、そのような責任に関連するお金を支払うことを含む、株式を売却する株主および一部の他の人々が、ここで提供される普通株に関連するいくつかの責任を賠償することに同意した。売り手株主は、証券法の下で売り手株主が吾等に提供した何らかの書面による責任を賠償することに同意しており、当該等の資料は特別に株式募集説明書を使用しているか、又は当該等の賠償を得ることができない場合には、当該等の債務に必要な金について吾等に賠償する。

株式を売却する株主は、証券法第2(A)(11)条でいう“引受業者”である。

売却株主は、1つの独立ブローカーを利用して、購入合意に従って吾等に購入可能な普通株のすべての売却を完了することを意図していることを吾等に通知した。このような販売は当時の価格や条項で行われたり、当時の市場価格に関する価格で行われたりする。このような非付属ブローカー-トレーダーごとに証券法第2(A)(11)節で指摘された引受業者となる.売り手株主は、このような各トレーダーが、売り手株主から慣例的なブローカー手数料を超えない手数料を得ることを通知してくれた。

代理人として株式分配に参加する仲介人、取引業者、引受業者または代理人は、株式を売却する株主および/またはブローカー代理の普通株の購入者から手数料、割引または割引の補償を受けることができる。ある特定のブローカーに支払われる賠償金は、慣例的な手数料より少ないか、またはそれを超える可能性がある。私たちと販売株主は現在、どの代理店も獲得する賠償金額を見積もることができません。吾らの知る限り、株式を売却する株主または任意の他の株主、ブローカー、取引業者、引受業者または代理人の間には、本募集明細書によって提供される株式の売却または流通に関する既存の手配はない。特定の株式要約を提出する際には、必要に応じて、任意の代理、引受業者または取引業者の名前および売却株主の任意の補償、および任意の他に必要な情報が記載された入札説明書付録を配布する。

吾らの知る限り、株式を売却する株主と、任意の他の株主、ブローカー、取引業者、引受業者または代理人との間には、本募集説明書が提供する普通株式の売却または分配に関する既存の取り決めはない。

売り手株主は、購入契約に署名する前に、売り手株主またはその代理人、代表または関連会社が、いかなる方法でも直接または間接的に空売りに従事または実施したことがないことを示している(この用語は、取引法SHO条例第200条で定義されている)

普通株または任意のヘッジ取引は、普通株に対する純空手形を確立する。売却株主は、購入合意期間内に、それおよびその代理人、代表または連合会社が、前述の取引を直接または間接的に締結または達成しないことに同意している。

取引法に基づいて公布された規則Mを遵守しなければならない株式を売却する株主に通知した。いくつかの例外を除いて、Mルールは、株式を売却する株主、任意の関連購入者、および流通に参加する任意のブローカーまたは他の人が入札または購入することを禁止するか、または流通全体が完了するまで、流通の対象となる任意の証券を入札または購入させることを試みる。条例Mはまた、証券の価格を安定させるための証券の分配に関する任意の入札または購入行為を禁止する。以上のいずれの場合も、本入札説明書が提供する普通株の販売可能性に影響を与える可能性がある。

いくつかの州の証券法を遵守するために、これらの管轄区域で販売される普通株は、登録または所有者の仲介人または取引業者によってのみ販売される。さらに、一部の州では、普通株がその州で登録または売却資格を取得したか、または登録または資格免除を受けて遵守されていない限り、普通株を売却することはできない。

本募集説明書による発売は、購入契約に従って発行されたまたは発行可能なすべての普通株式が売却株主によって販売された日に終了される。

普通株はニューヨーク証券取引所米国取引所に上場し、コードは“BTX”

ここで提供した普通株式の有効性は，カリフォルニア州欧文市のK&L Gates LLPによって伝達されている。

NTN Buzztime，Inc.(現在Brooklyn免疫療法会社)の合併財務諸表2020年12月31日と2019年12月31日まで、および2020年12月31日までの2年間、独立公認会計士事務所Baker Tilly US，LLPが監査を行い、その報告(保留のない意見を表し、持続的な経営企業の経営継続能力に関する説明的段落としてNTN Buzztime，Inc.を含む)に記載され、引用により本明細書に組み込まれ、この報告および同社の会計および監査の専門家としての権威に基づいて本募集説明書および登録声明に組み込まれている。

ブルックリン免疫治療有限責任会社(その前身IRX治療会社)の財務諸表本募集説明書は、2020年12月31日および2019年12月31日までの年度内に、2021年4月30日に我々が提出した8-K/A表第1号修正案を参考にして本募集説明書に組み入れ、独立公認会計士事務所Marcum LLPの報告(継続経営企業としての経営継続能力に関する説明段落を含む)に基づいて、監査および会計専門家としての認可に基づいてこのように合併する。

我々は、報告書、依頼書、その他の情報を米国証券取引委員会または米国証券取引委員会に提出する。私たちがアメリカ証券取引委員会に提出した情報はアメリカ証券取引委員会が維持している公共資料室で閲覧と複製ができます。公共資料室はワシントンD.C.20549、東北街100号にあります。規定のレートでアメリカ証券取引委員会公共資料室からこれらの情報を郵送することもできます。アメリカ証券取引委員会ワシントン公共資料室の運営に関するより多くの情報は、アメリカ証券取引委員会、電話：1-800-アメリカ証券取引委員会-0330に電話してください。米国証券取引委員会はまた、報告書、依頼書および情報声明、および発行者に関する他の情報、例えば、米国証券取引委員会に電子的に文書を提出する発行者などのウェブサイトwww.sec.govを保持している。私たちが米国証券取引委員会に提出したいくつかの情報のコピーは、私たちのウェブサイトwww.brooklynitx.comでも取得することができますが、私たちのウェブサイトは本募集説明書の一部ではなく、私たちのウェブサイト上の情報も参照によって本募集説明書に組み込まれたり、他の方法で本募集説明書に組み込まれたりしません。

本募集説明書は、米国証券取引委員会に提出された登録説明書の一部であり、登録説明書に含まれるすべての情報は含まれていない。完全な登録声明は、以下に示すように、米国証券取引委員会または私たちから得ることができる。登録声明の情報と証拠品を確認して、私たちと私たちの合併子会社と私たちが提供する証券に関するさらなる情報を理解しなければなりません。本入札明細書には、私たちが登録説明書の証拠物として提出した任意の文書、または他の方法で米国証券取引委員会に提出された任意の文書に関する陳述が要約であり、各陳述は、様々な態様でそれが指す文書を参照して保持されている。あなたはこのような陳述を評価するために完全な文書を表示しなければならない。上述したように、ワシントンD.C.の米国証券取引委員会公共資料室で、または米国証券取引委員会のウェブサイトを介して登録声明のコピーを閲覧することができます。

米国証券取引委員会の規則は、この募集説明書において、参照によって情報をあなたの情報に組み込むことを可能にしており、これは、米国証券取引委員会に個別に提出された別の文書を推薦することによって、重要な情報を開示することができることを意味します。参照によって組み込まれた情報は、本入札明細書の一部とみなされ、米国証券取引委員会に提出された後続の情報は、この情報を自動的に更新して置換するであろう。本募集明細書の場合、本募集説明書または参照によって組み込まれた以前に提出された文書に含まれる任意の陳述は、本募集説明書またはその後に参照によって組み込まれた提出文書に含まれる陳述が修正または置換されている限り、修正または置換されているものとみなされる。

本入札明細書は、以下の書類(書類番号001-1460)を参照し、本募集説明書の発行日から本募集説明書が提供される株式の発売終了までの間、取引法第13(A)、13(C)、14または15(D)節または取引法に従って米国証券取引委員会に提出された任意の未来の届出文書を参照するが、届出された文書とみなされていない部分は除外される

本募集説明書については、本募集説明書に引用されて本明細書に含まれる文書に含まれる陳述は、本募集説明書、任意の目論見書副刊、または任意の他のその後に提出された文書に含まれる陳述が修正または置換されている限り、修正または置換されているとみなされるべきである。そのように修正または置換された任意の陳述は、そのように修正または置換されていない限り、本募集説明書の一部とみなされてはならない。

ブルックリン免疫療法会社に手紙を書いたり電話したりすることで、これらの書類のコピーを無料で請求することができます。住所はBrooklyn 58 Street 140、Suite 2100、New York 11220です。