アメリカ アメリカ
証券取引委員会
ワシントンD.C.，20549
表
1934年証券取引法第13又は15(D)節に規定された四半期報告
が終了した四半期期間について
(登録者の正確な名称は、その定款に規定されている名称と同じ)
(国または会社または組織の他の管轄区域)
税務署雇用主身分証明書番号
524210
(主に 標準業界コード分類番号)
(住所、郵便番号と電話番号を含み、登録者の主な実行事務室の市外局番を含む)
を：にコピーする
Ezra Beymanさん
CEO
300 大通り。アメリカン、ニュージャージー州レイクウッド105号スイートルーム、郵便番号：08701
732-380-4600
(住所、郵便番号と電話番号を含めて、
サービスエージェントの 市外局番を含む)
再選択マークは、登録者が、(1)過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告の提出を要求された短い期間内)に、1934年の証券取引法第13または15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および(2) が過去90日以内にそのような提出要件に適合しているかどうかを示す。
再選択マークは、登録者が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような文書の提出を要求されたより短い時間以内)に、S−Tルール(本章232.405節)405条に従って提出を要求した各対話データファイルを電子的に提出したか否かを示す。
登録者が大型加速申告会社，加速申告会社，非加速申告会社，小さな申告会社，あるいは新興成長型会社であることを再選択マークで示す。取引法第12 b-2条の規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小申告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。
| 大型 加速ファイルサーバ | ファイルサーバを加速しました |
| 小さな報告会社
| |
| 新興成長型会社 |
もしbrが新興成長型会社である場合、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかを再選択マークで示して、取引法第13(A)節に従って提供された任意の新しいまたは改正された財務会計基準を遵守してください。
はい： ☒ No: ☐
登録者が大型加速申告会社，加速申告会社，非加速申告会社，小さな申告会社，あるいは新興成長型会社であることを再選択マークで示す。取引法第12 b-2条の規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小申告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。
Yes: ☐ No: ☒
もしbrが新興成長型会社である場合、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかを再選択マークで示して、取引法第13(A)節に従って提供された任意の新しいまたは改正された財務会計基準を遵守してください。
Yes: ☐ No: ☒
は、登録者が空殻会社であるか否かをチェックマークで表す(この法規では12 b−2で定義される)。
はい：
️
同法第12条(B)に基づいて登録された証券：
| クラスごとのタイトル | 取引 個の記号 | 登録された各取引所の名称 | ||
|
| ||||
2021年11月9日に登録者は普通株は，1株当たり額面$0.086 ，発行されている。
カタログ表
| 第 部分I | |
| 項目1.財務諸表 | 1 |
| 項目2.経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析 | 23 |
| 第3項は市場リスクに関する定量的かつ定性的開示である。 | 33 |
| 項目4.制御とプログラム | 33 |
| 第II部 | 33 |
| 項目1.法的訴訟 | 33 |
| 第1 A項。リスク要因です | 33 |
| 第二項株式証券の未登録販売及び募集資金の使用。 | 45 |
| 第3項高級証券違約 | 45 |
| 第4項鉱山安全情報開示 | 45 |
| 第5項その他資料 | 46 |
| 項目6.展示品 | 46 |
プロジェクト 1.財務諸表
信実(Br)グローバルグループ会社そして付属会社
簡素化された合併貸借対照表
(未監査)
| 2021年9月30日 | 2020年12月31日 | |||||||
| 資産 | ||||||||
| 現在の 資産： | ||||||||
| 現金 | $ | $ | ||||||
| 制限された 現金 | ||||||||
| 売掛金 | ||||||||
| 売掛金 ，関連先 | - | |||||||
| 備考： 入金 | - | |||||||
| その他 売掛金 | ||||||||
| 前払い料金と他の流動資産 | ||||||||
| 流動資産合計 | ||||||||
| 財産と設備、純額 | ||||||||
| 使用権 純資産 | ||||||||
| Nure，Inc.投資 | ||||||||
| 無形資産、 純額 | ||||||||
| 商誉 | ||||||||
| その他 非流動資産 | ||||||||
| 総資産 | $ | $ | ||||||
| 負債 と株主権益 | ||||||||
| 流動負債 ： | ||||||||
| 支払すべき帳簿その他の負債 | $ | $ | ||||||
| ローン対応 | - | |||||||
| 未払い借入金の当期分は，関連先 | - | |||||||
| その他 支払い | ||||||||
| 長期債務の現在 部分 | ||||||||
| レンタル当期対応部分 | ||||||||
| 流動負債合計 | ||||||||
| 借金 は支払い、関連先、少ない流れ部分 | ||||||||
| 長期債務、流動部分の少ない | ||||||||
| レンタル対応、現在の部分を差し引く | ||||||||
| 負債を稼ぐ | ||||||||
| 総負債 | ||||||||
| 株主権益と会員権： | ||||||||
| 優先株 ，$額面価値授権株とそしてそれぞれ2021年9月30日と2020年12月31日に発行と未返済になる | ||||||||
| 普通株 、$額面価値授権株とそしてそれぞれ2021年9月30日と2020年12月31日に発行と未返済になる | ||||||||
| 普通株式を発行可能 | ||||||||
| 追加実収資本 | ||||||||
| 累積赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 株主権益合計 | ||||||||
| 負債と株主権益の合計 | $ | $ | ||||||
“簡明連結財務諸表付記”を参照。
| 1 |
信実(Br)グローバルグループ会社そして付属会社
簡素化された合併業務報告書
(未監査)
Three months ended September 30, | Nine months ended September 30, | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| 収入.収入 | ||||||||||||||||
| 手数料収入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 総収入 | ||||||||||||||||
| 運営費用 | ||||||||||||||||
| 手数料費用 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 給料 と給料 | ||||||||||||||||
| 一般料金と管理費用 | ||||||||||||||||
| マーケティング と広告 | ||||||||||||||||
| 減価償却と償却 | ||||||||||||||||
| 運営費総額 | ||||||||||||||||
| 運営損失 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| その他 費用、純額 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||
| 純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 基本 と希釈して1株当たり損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 重み 平均流通株数 | ||||||||||||||||
“簡明連結財務諸表付記”を参照
| 2 |
信実(Br)グローバルグループ会社そして付属会社
簡素化された合併株主権益報告書
(未監査)
| 信実グローバルグループ会社 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株 | 普通株 株 | 普通株式を発行可能 | 追加の 個の実収 | 積算 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 株 | 金額 | 株 | 金額 | 株 | 金額 | 資本 | 赤字.赤字 | 合計する | ||||||||||||||||||||||||||||
| 残高、 2020年12月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| 報酬に基づく共有 | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
| サービスのために発行した株 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 公開により発行された株
は，発行コスト$を差し引く | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 発行中の超過配給株から、発行コストを差し引く$ | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 株式承認証 は公開発行時に見積もりで販売する | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株転換で発行された株 | ( | ) | ( | ) | - | - | ( | ) | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 債務転換で発行された株 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 初公開に関連する株を四捨五入する | - | - | - | ( | ) | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||
| ソフトウェアによって発行された株を購入する | - | - | ( | ) | ( | ) | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 純損失 | - | - | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 残高、 2021年3月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| 報酬に基づく共有 | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
| 初公開に関連する株を四捨五入する | - | - | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| クッシュ買収で発行された株式 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 純損失 | - | - | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 残高、 2021年6月30日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| 報酬に基づく共有 | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
| 初公開に関連する株を四捨五入する | - | - | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||
| クッシュ買収で発行された株式 | - | - | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
| 純損失 | - | - | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 残高、 2021年9月30日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| 信実グローバルグループ会社 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先株 | 普通株 株 | 普通株式を発行可能 | 追加の 個の実収 | 積算 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 株 | 金額 | 株 | 金額 | 株 | 金額 |
資本 | 赤字.赤字 | 合計する | ||||||||||||||||||||||||||||
| 残高、 2019年12月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| Nure，Inc.に投資して発行された株 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 報酬に基づく共有 | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
| 純損失 | - | - | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| バランス、 2020年3月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| 報酬に基づく共有 | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
| 純損失 | - | - | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| バランス、 2020年6月30日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| 報酬に基づく共有 | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
| 株式購入契約で発行された普通株 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| プレミアムプロトコルで発行された普通株 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| UIS業務買収に関する普通株発行 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 従業員が退職後に発行した株 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 純損失 | - | - | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 残高、 2020年9月30日 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
“簡明連結財務諸表付記”を参照
| 3 |
信実(Br)グローバルグループ会社和子類化
簡明 統合キャッシュフロー表
(未監査)
| 9月30日までの9ヶ月間 | ||||||||
| 2021 | 2020 | |||||||
| 経営活動からのキャッシュフロー： | ||||||||
| 純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| を調整し、純収入と経営活動で使用されている現金純額を照合する： | ||||||||
| 減価償却と償却 | ||||||||
| 債務発行コストの償却と債務割引の増加 | ||||||||
| 非現金レンタル料 | ||||||||
| 在庫報酬費用 | ||||||||
| 現金化協議により発行された株 | - | ( | ) | |||||
| 経営資産と負債の変化 ： | ||||||||
| 勘定(Br)未払いとその他の負債 | ( | ) | ||||||
| 売掛金 | ( | ) | ||||||
| 売掛金 ，関連先 | ( | ) | ||||||
| その他 売掛金 | ||||||||
| その他 支払い | ( | ) | ||||||
| その他 非流動資産 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 前払い料金と他の流動資産 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 純額 経営活動で使用した現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 投資活動によるキャッシュフロー： | ||||||||
| 財産と設備を購入する | ( | ) | - | |||||
| Nure，Inc.投資 | - | ( | ) | |||||
| 買収事業，買収した現金を差し引く | ( | ) | ( | ) | ||||
| 無形資産の購入 | ( | ) | - | |||||
| 投資活動用現金純額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 資金調達活動によるキャッシュフロー： | ||||||||
| 債務元金を償還する | ( | ) | ( | ) | ||||
| 購買力平価ローン収益 | - | |||||||
| PPPローン返済 | - | ( | ) | |||||
| ローン収益に対応する関係者 | ||||||||
| ローン支払いに対応して、関連側 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 負債を稼ぐ支払い | ( | ) | - | |||||
| 普通株式発行 | ||||||||
| 純融資活動から提供された現金 | ||||||||
| 現金と制限現金純増加 | ||||||||
| 年初現金 と制限現金 | ||||||||
| 年末現金と制限された現金 | ||||||||
| 追加現金と非現金取引の開示： | ||||||||
| 利息を支払う現金 | ||||||||
| 賃貸負債と引き換えに資産をリースする | ||||||||
| 優先株を普通株に転換する | ||||||||
| 社債転株 | - | |||||||
| 買収により発行された普通株 | - | |||||||
| 代替サービスを発行する普通株式 | - | |||||||
| Referral Depot，LLCから購入したソフトウェアにより普通株式を発行する | - | |||||||
| 決済プロトコルにより普通株式を解約する | - | |||||||
“簡明連結財務諸表付記”を参照。
| 4 |
注： 1業務の組織と記述
Reliance Global Group，Inc.(前身はethos Media Network，Inc.)(“Reli”、“Reliance”または“会社”) は、2013年8月2日にフロリダ州に登録設立されました。2018年9月、関連側Reliance Global Holdings，LLC(“Reliance Holdings”，または “親会社”)が当社に対する制御権を獲得した。そして2018年10月18日にethos Media Network，Inc.と改称した。
2020年8月17日、会社はUIS代理会社(以下、UIS)を買収した。UISは保険機関と従業員福祉提供者 (注3参照)。
当社は2021年5月1日に独立医療保険機関J.P.Kush and Associates，Inc.(“Kush”)を買収した。( 注3参照)。
注： 2重要会計政策の概要
列報根拠と合併原則
当社はすでに米国公認会計原則(“公認会計原則”) に基づいて当社に添付されている総合財務諸表を作成しました。添付の連結財務諸表には、信実グローバルグループ及びその完全子会社の会計が含まれている。すべての会社間取引と残高は合併で打ち切られています 添付されている監査されていない総合財務諸表は、会社の年次報告書Form 10-Kに含まれる2020年12月31日までの監査済み総合財務諸表とその付記とともに読まなければならない。
流動性
2021年9月30日現在，会社が報告した現金と制限された現金の合計残高は約$である
| 5 |
見積もりを使った
公認会計原則に基づいて財務諸表を作成することは、財務諸表と付記報告書の資産、負債、収入及び支出及び関連開示の金額に影響を与えるために、管理層に推定と仮定を要求する。経営陣 は，歴史的経験とその時点で合理的と考えられる仮説に基づいて見積もる.実際の結果はこれらの推定値と大きく異なる可能性がある.
現金
現金 は小切手口座で構成されている。当社はすべての原始期限が三ヶ月以下の高流動性投資を現金等価物と見なしています。
制限された 現金
制限されたbr現金は、保証債務担保としての現金および/またはその用途が契約条項によって制限されたすべての現金を含む。
適用される貸借対照表口座内で報告された現金と制限現金の合計がキャッシュフロー表に記載されている現金と制限現金の総額であるbr}の入金は以下のとおりである
| 2021年9月30日 | 2020年9月30日 | |||||||
| 現金 | $ | $ | ||||||
| 制限された 現金 | ||||||||
| 合計 現金と制限現金 | $ | $ | ||||||
財産 と設備
財産と設備はコストから減価償却累計を引いて申告する.資産投入使用日から、直線方法を用いて資産の予想寿命内に減価償却を確認する。当社は、定期的に会社の財産や設備の残存使用寿命を評価し、イベントや状況変化が残存償却期間を改訂する必要があるかどうかを決定します。ある資本化ソフトウェアは簡明合併貸借対照表で を再分類して財産と設備純額から無形資産に再分類し、純額と比較期間に応じて調整した。 保守と修理は発生時に費用を計上する。当社の財産と設備の予想使用寿命は以下の通りです
| 使用寿命 (年単位) | |
| コンピュータ 装置 | |
| 事務設備と家具 | |
| レンタル権改善 |
金融商品の公正価値
公正価値は、計量日に市場参加者間の秩序ある取引において資産を売却するか、または負債の移転を支払うことによって課金される価格として定義される。会計基準は公正価値階層構造を含み、この階層構造は公正価値を計量するための評価技術の入力を優先順位付けした。公正価値レベルの3つの階層は以下のとおりである
| 6 |
第1レベル--アクティブ市場における同じ資産および負債の見積もり(調整されていない)を反映する観察可能な投入；
同じ資産および負債の活発な市場オファー以外の投入は、資産または負債のほぼ全期間にわたって直接または間接的に観察することができる
第3レベル-資産または負債の観察不可能な入力は、資産または負債の定価のために市場参加者自身が使用する仮説の仮定を含み、リスクの仮定を含む。
会社の貸借対照表には、現金、受取手形、売掛金、支払手形、短期および長期債務を含むいくつかの金融商品が含まれている。流動資産や流動負債の額面がその公正価値に近いのは，このようなツールの発生と期待変動との間の時間が相対的に短いためである。変動金利は市場指数に基づいているため、長期債務の帳簿価値はその公正価値に近い。
繰延融資コスト
当社は債務融資活動に関する費用のため、当社は繰延融資コストを記録しています。これらのコストは、関連債務の期限
の利率法に近似した直線法を採用して利息支出として償却されています。2021年9月30日と2020年12月31日までの繰延未償却融資コストは
業務グループ
Br社は買収会計方法を用いてその業務合併を計算する。買収方法によると、買収した資産、負担した負債及び譲渡の代価は買収日にそれぞれの公正価値で入金される。固定寿命 無形資産は資産の期待寿命内に償却される。買収価格が買収された純資産の推定公正価値を超えるどの部分も営業権に計上されている。
営業権 は、企業合併で買収された有形純資産と無形資産の公正価値を超えた購入価格のことです。 買収に関する費用は企業合併から単独で確認し、発生時に費用を計上します。業務合併 が規定されている場合、または対価格がある場合、当社は買収日に公正価値記録または対価がある。買収日後に発生したイベント(例えば、収益)による、または代償のある公正価値変動 は、 が資本に分類されている場合、または代償が再計量されていない場合、それに続く決済 が資本に計上されているか、または2)または有償が負債に分類され、公正価値および付加価値コストの変化が収益において確認されていることを確認する。
無形資産，純額を識別できる
有限寿命顧客関係資産、商標、商号などの無形資産はその推定使用年数内に償却され、通常は直線的に償却され、時間的な幅は
営業権とその他の無期限無形資産
企業買収の購入価格が確認された有形資産及び無形資産純資産の推定公正価値を超えた場合、会社は営業権に計上する。商誉は買収日分を報告部門に配布し、そして少なくとも毎年1回の減値テストを行い、事件或いは環境変化が報告単位の公正価値がその帳簿額面よりもその帳簿額面よりも低い可能性があることを示す時、もっと頻繁にテストを行う。同様に、営業権以外の無期限無形資産(例えば、ある)は、表示されるような減価テストが毎年またはより頻繁に行われる。減値が発生した場合、無形資産は予想される割引キャッシュフローに基づいて公正価値に減記される。
| 7 |
収入 確認
会社は会計基準アセンブリ(ASC)606に従って収入を確認している取引先と契約した収入 の核心は，顧客に承諾した商品やサービスを譲渡する際に収入を確認することであり，その金額は，エンティティがこれらの商品やサービスと交換する権利があると予想される対価格を反映している.
会社の収入には、主に健康保険運送業者(“顧客”または“運送人”)から稼いだ代理手数料が含まれており、これらの手数料は、保険運送人と会員との間のブローカー、生産、サービス契約によって生じる保険計画に関連している。当社は“メンバー”を現在保険を受けているか、または保険を求める個人、家庭または実体 と定義しています。
社は主に“医療”と財産や傷害保険製品の代理サービスに集中しており，その中で は自動車(総称して“P&C”と呼ぶ)分野を含み，名義上生命保険や債券部門で活動している。ヘルスケアには，br個人と家庭計画，連邦医療保険サプリメント，付属企業，小規模企業がある。
すべての代理サービスに対する考慮 は、通常、契約手数料率を保険料に適用することによって計算される手数料に基づく。P&Cでは，手数料率は満期保険料に適用されるが，医療，手数料率にはカバー手数料が含まれており， は運送業者が受け取った月次保険料に適用される。
社には，直接開票と代理開票の2つの形式の開票方式がある.直接請求書を通じて、運送業者は直接会員に請求書を発行し、保険料を受け取り、会社のいかなる参加も必要としない。運送業者は来月会社に手数料を支払います。代理請求書により、会社は満期保険料の請求書を会員に発行し、それを差し引いて稼いだ手数料の純額を運送人に送金する。
以下に、ASC 606のコア原則について概説する
お客様と締結した契約の表示 それは.(I)譲渡する商品またはサービスに対する各当事者の権利を定義し、これらの商品またはサービスに関連する支払い条件 、(Ii)契約が商業的実質を有することを決定した顧客と強制的に実行可能な契約 を締結した場合、(Iii)顧客の意図および支払い承諾対価格の能力に基づいて、実質的に のすべての譲渡商品またはサービスの対価格を徴収する可能性があると決定した場合、顧客との契約が存在する。
契約における履行義務の識別 それは.契約において約束された履行義務は、顧客に譲渡される貨物またはサービスによって決定され、これらの貨物またはサービスは異なることができるので、顧客は、単独で、または第三者または私たちがいつでも利用可能な他のリソースと共に 貨物またはサービスから利益を得ることができ、契約文脈では異なるので、貨物またはサービスの譲渡は、契約内の他の約束から分離される。
出来高の確定 それは.取引価格は，我々が顧客に商品やサービスを譲渡する際に交換する権利がある対価格によって決定される.
契約の履行義務に取引価格を割り当てるそれは.契約に単一履行義務が含まれている場合は，取引価格全体を単一履行義務に割り当てる.複数の履行義務を含む契約 は，相対的に独立した販売価格に応じて取引価格を履行義務ごとに割り当てる必要がある.
| 8 |
会社が業績義務を果たしたときや義務を果たしたときに収入を確認するそれは.当社が履行義務を履行する時間または時点は以下でさらに詳細に検討する。収入は，承諾した商品やサービスを顧客に譲渡することで契約履行義務を履行する際に確認する.
医療保険収入確認：
会社が運送業者(顧客)と会員に代理サービスを提供する拘束力のある合意を締結した場合、会社は契約を確定することができる。
キャリアとの契約には，通常，キャリアが毎月保険料現金を受け取る代理サービス を履行する義務がある.履行義務は、マーケティング担当者の保険計画、会員申請の募集、保険証書の全ライフサイクル(最終的に顧客が毎月の保険料を受け取ることを終点とすることを含む)の全ライフサイクルにおいて連続的に制約、実行、およびサービス保険書を含む、代理サービスの組み合わせによって履行される。運送業者が現金を受け取っていない場合、手数料は何も得られません。したがって、顧客が会員会費の1ヶ月分の現金領収書を受け取った後にのみ、手数料収入を得ることができる。毎月の引受人の現金入金は、個別の単位とみなされ、売却して顧客に移転する、すなわちその月の履行義務の履行状況である。
取引価格は通常、契約で説明されており、通常は、運送者の支払いおよび受信した会員保険料に適用される手数料率に基づいている。当社は通常、会員計画がキャンセルされるまで、または当社 がキャリアとの代理契約を終了するまで、キャリアから手数料を受け取り続ける。終了後、会社は通常、業務が継続していても、運送業者から何の手数料も得なくなる。場合によっては、他の医療収入と同様の確認方法で尾引き手数料が生じる可能性がある。契約義務については、取引価格の分配は通常必要ではない。
Healthcare は通常直接請求書方法を用いる.
社は，毎月の履行義務を履行し，クライアントへのサービス転送を制御する際に収入 を確認する.顧客が会員保険料を受け取って現金で支払うと、振込が発生します。顧客が現金を受け取ることは会社の義務履行の最高かつ完全な履行であり、利益過程は完了している。
直接請求書については、会社が来月まで顧客が会社に通知したときに毎月顧客の現金収入の金額 を知っているため、会社は期間ごとに終了時に収入を計上しなければならない。期末計上および確認された任意の推定収入は、顧客が来月提供する実際の収入に応じて財務報告で調整される。
P&C 収入確認:
会社が運送業者(顧客)と会員に代理サービスを提供する拘束力のある合意を締結した場合、会社は契約を確定することができる。
は，クライアントと締結した契約には，代理サービスを履行し，提案書や制約保険書を求め，受信し，最終的に保険証投入を最終目標とする履行義務がある.手数料収入は保険加入時に稼いでいます。
取引価格は、通常、契約に記載されており、一般に、満期会員保険料に適用される手数料率に基づいている。1つの履行義務に対して， は通常取引価格を割り当てる必要はない.
P&C はキャリアによってエージェントチケットと直接チケット手法を併用する.
社は，その履行義務を履行し， クライアントへのサービス移行を制御した時点で収入を確認する.移転は保険証書の配置過程が完了した後に発生する。
直接請求書と代理請求書により、会社は保険期間中に手数料収入を得る。代理請求書については、通常、稼いだその月に会員から支払い を受け取り、直接請求書を使用して、通常、手数料を稼いだ後のbr月に事業者から支払いを受ける。
その他のbr収入政策：生命保険製品が運送業者から稼いだ保険手数料は支払代理人の毛収入に記録されているが、下流代理人手数料の相応の手数料費用は簡素化された合併経営報告書で手数料費用 と表記されている。
が適用される場合、手数料収入は、ミス、保険料キャンセル、 と保険範囲改訂で推定された手数料調整を差し引いて確認されます。
会社は、いくつかの収入または事業者によって定期的に制定された利益目標(総称して“または手数料”と呼ばれる)を達成することによって、マージン、利益共有、超過、およびボーナスから追加収入を得ることができる。仮手数料 は，会社が事業者が設定した目標を達成したときに稼ぐ.キャリアは、目標を達成したときに会社に通知します。br社は、重大な収入の逆転があり得ないと合理的に決定したときに、任意のまたはマージンのある収入を確認します。これは、通常、キャリアが軌道に乗ったか、またはマージンを稼いだか、またはマージンがあることを運送業者に通知するときである。
次の表は業務ライン別に会社の収入を分類し、稼いだ手数料を示しています
| 2021年9月30日までの3ヶ月 | 医学/生活 | Property and Casualty | 合計する | |||||||||
| 正規化する | ||||||||||||
| EBS | ||||||||||||
| USBA | ||||||||||||
| CCS/UIS | ||||||||||||
| モンタナ州 | ||||||||||||
| フォットマン | ||||||||||||
| アトルイス | ||||||||||||
| クシュ | ||||||||||||
| 2021年9月30日までの9ヶ月間 | 医学/生活 | Property and Casualty | 合計する | |||||||||
| 正規化する | ||||||||||||
| EBS | ||||||||||||
| USBA | ||||||||||||
| CCS/UIS | ||||||||||||
| モンタナ州 | ||||||||||||
| フォットマン | ||||||||||||
| アトルイス | ||||||||||||
| クシュ | ||||||||||||
| 2020年9月30日までの3ヶ月間 | 医学/生活 | 財産と死傷者 | 合計する | |||||||||
| 正規化する | ||||||||||||
| EBS | ||||||||||||
| USBA | ||||||||||||
| CCS/UIS | ||||||||||||
| モンタナ州 | ||||||||||||
| フォットマン | ||||||||||||
| アトルイス | ||||||||||||
| 2020年9月30日までの9ヶ月間 | 医学/生活 | 財産と死傷者 | 合計する | |||||||||
| 正規化する | ||||||||||||
| EBS | ||||||||||||
| USBA | ||||||||||||
| CCS/UIS | ||||||||||||
| モンタナ州 | ||||||||||||
| フォットマン | ||||||||||||
| アトルイス | ||||||||||||
通常 と管理
一般費用と行政費用は主に会社の行政機能の人員コスト、専門サービス料、オフィス賃貸料、すべての従業員出張費用とその他の一般コストを含む。
| 9 |
マーケティング と広告
会社の直接ルート費用には主に電子メールマーケティングと新聞広告のコストが含まれています。会社のネット広告ルート費用は主にソーシャルメディアアメリカ預託株式から来ている。直接チャネルとオンラインチャネルの広告費用はいずれも発生した費用に応じて に計上される.
株に基づく報酬
株式による報酬コストは，付与日に報酬の公正価値に応じて計測され，奨励条項に基づいて必要なサービス期間の費用として直線 方式で確認される.非従業員に支払われた、付与された日に完全に既得権益であり、没収できない株式支払いの公正価値は、サービスに契約条項がない限り、その日に計量および確認され、この場合、そのような報酬は、契約期間内に償却される。Reliance Global Group，Inc.持分インセンティブ計画が2019年1月に採択されたため，当社は評価没収の歴史的基礎が不足しており，没収発生時にbr}を確認して没収する。
賃貸借証書
当社は会計基準編纂テーマ842“レンタル”(“ASC 842” または“ASU 2016-12”)に基づいてレンタルを確認した。この基準は、テナントがほとんどのレンタルアセットバランスシートに使用権資産および対応するレンタル負債を記録することを要求し、透明性および比較性を向上させる。レンタルに関する料金は 単一レンタル料金として確認されており，通常は直線的に計算される.
会社が資産使用権を獲得した場合，会社は契約中のテナントである.私たちは現在キャンセルできない運営賃貸契約に基づいて不動産とオフィススペースをレンタルしています。適用されれば、契約中の対価格はレンタルと非レンタルコンポーネントの間に を割り当てます。レンタル支払いはレンタル中の隠れ割引率を用いて割引します。レンタル の暗黙的割引率が容易に決定できなければ，会社はその逓増借入金利の見積もりを用いる。2021年9月30日または2020年9月30日まで、会社はいかなる契約 も融資リースに計上していない。経営性リースは、合併貸借対照表の長期プロジェクト使用権資産、リース債務、流動債務、リース債務に含まれる。使用権(“ROU”)資産 は会社がレンタル期間内に対象資産を使用する権利を表し，リース義務は会社のリースによるリース金の支払い義務を表し，両者とも開始日レンタル期間内の将来最低賃貸支払いの現在値に基づいて確認される.リース期間が12ヶ月以下のリースは、開始時に総合貸借対照表に を記録せず、簡明総合経営報告書にリース期限別に直線的に支出 を提示する。当社は、レンタル者との合意に基づいてレンタル期間を決定し、レンタル継続権および当選選択権および/または可変支払いが行使または支払いされる場合の可変レンタル支払いを合理的に決定することを含む。
所得税 税
帳簿と資産負債を記録した課税基礎との一時的な違いの影響により、会社は制定された税率を用いて繰延税金資産と負債を確認した。 よりも繰延税金資産の一部または全部が現金化できない可能性がある場合、繰延税金資産減価準備。繰延税金資産を生成する司法管轄区域内で繰延税金資産を回収する能力を評価する際に、当社は、予想される課税一時的差異の引抜き、将来予想される課税収入、前年度に繰り越すことができる課税収入、税務計画戦略、および最近の経営の結果を含むすべての利用可能なプラスおよび負の証拠を考慮する。当社は、繰延税金資産と負債の償却を手配して、必要な推定支出金額を決定することを含む繰延税金資産の現金化能力を評価します。繰延税金資産と負債残高の償却 を手配するには判断と見積もりが必要である。当社は，評価において将来の課税収入である繰延税金負債に依存することは，同一期間および司法管轄区域に振り戻され，現金化される繰延税金資産が生じる の一時的な違いと同様の性質を持つと信じている。
| 10 |
季節性
A はMedicare年度の保険加入期間の第4四半期に販売されるMedicareに関する健康保険計画数が多く，この場合Medicare資格を満たす個人はMedicare優位性の変更を許可される。当社の大部分の個人·家庭健康保険計画は，連邦患者保護·平価医療法案および医療·教育協調法案に関する改正案で定義されている年度開放保険期間内に販売されている。個人および家庭は、通常、これらの開放加入期間の外で個人および家庭健康保険を購入することができず、彼らが特定の条件に適合した事件のために、雇用主のスポンサーを失った医療保険、または別の州に引っ越すような特別な保険期間を得る資格がない限り、特別なbr加入期間を得る資格がない。
前期 期間調整
2021年6月30日の四半期財務報告終了過程で、会社は以前の報告期間に影響を与えるいくつかの非実質的な調整を決定した。具体的には、当社は、歴史的調達価格分配会計に関する訂正営業権と利益剰余金の調整と、ある歴史的に計上すべき収入に対する売掛金と留保収益の調整を確認した。同社はまた、その調達ソフトウェアを財産、工場、設備から無形資産に再分類している。
会社はアメリカ証券取引委員会従業員会計公示に基づいて(SAB)99，重要性SAB 108と今年度の財務諸表における誤報を定量化する際に前年度の誤報の影響を考慮するASC 250と会計変更と誤り訂正.
そのため、当社の比較的簡明な総合財務諸表及び影響付記は、これ等の調整を反映するために先に報告された金額により改訂されている。次の表は，2021年9月30日までの簡明総合財務諸表における以前に報告された金額と調整後残高への影響 を説明した。
| 口座番号 | 12/31/2020 As reported | 調整、調整 | 12/31/20 調整されました | |||||||||
| 売掛金 | ||||||||||||
| 商誉 | ( | ) | ||||||||||
| 累積赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 手数料収入 | ||||||||||||
| 総資産 | ||||||||||||
| 総収入 | ||||||||||||
| 純損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 仕事がしやすい | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 口座番号 | 3/31/2021 上記のように |
調整、調整 | 3/31/2021 調整されました |
|||||||||
| 累積赤字 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 手数料収入 | ||||||||||||
| 総収入 | ||||||||||||
| 純損失 | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 仕事がしやすい | ( |
) | ( |
) | ( |
) |
最近会計公告が発表された
2016年6月、財務会計基準委員会は、歴史的経験、現在の状況、および合理的な予測に基づいて、償却コストに応じて帳簿に記載された金融商品(例えば、売掛金)の予想信用損失を計量することが要求される米国会計基準委員会第2016-13号“金融商品--信用損失”(ASU 2016-13)を発表した。本ASUの主な目標は、報告エンティティが各報告日に保有するクレジットを延長するために、財務諸表ユーザに、金融商品および他の約束された予期されるクレジット損失に関するより多くの意思決定有用な情報 を提供することである。2018年11月、FASBはASU第2018-19号、編集改善 テーマ326、融資ツール-信用損失を発表した。ASU 2016-13年度は、2019年12月15日以降の会計年度から発効します。 2019年11月15日、FASBは、ある小型上場企業および他の民間企業に対するFASB ASCテーマ326の有効日 を延期しました。改訂され、米国証券取引委員会申請者 については、米国証券取引委員会の定義によれば、条件を満たすより小さい報告会社のASCテーマ326の発効日は、2022年12月15日以降の会計年度に延期される。当社の売掛金に関する不良債権支出は最低水準を維持していることから、当社は現在、この基準を採用することが財務諸表に大きな影響を与えないと考えている。
2019年12月、FASBは、主題740における一般原則のいくつかの例外を除去し、既存のガイドラインの他の分野を簡略化したASU番号2019-12、所得税(主題740)：所得税会計を簡略化する(“ASU 2019-12”)、 を発表した。ASU 2019-12 は、2020年12月15日以降の会計年度と、これらの年度内の移行期間に適用されます。当社は2021年1月1日にこの公告を採択し、この公告は連結財務諸表に実質的な影響を与えない。
注： 3戦略投資と業務組合
これまでに8つの保険ブローカー(以下表参照)を買収しており、関連会社の2回の買収を含む(即， 買収前はReliance Holdingsが所有)と独立会社である.私たちの買収戦略の継続に伴い、保険分野における触角は私たちにより低料率の能力を提供することができ、業界における競争地位を向上させることができるかもしれない。
| あさって | 日取り | 位置 | 業務範囲 | 状態.状態 | ||||
| アメリカ福祉連合有限責任会社(USBA) | October 24, 2018 | ミシーゲン | 健康保険 | 付属会社 | ||||
Employee Benefit Solutions, LLC (EBS)
保険代理ビジネスソリューション有限責任会社 |
October 24, 2018
2018年12月1日 |
ミシーゲン
ニュージャージー州 |
Health Insurance
P&C -トラック業界 |
付属会社
関連のない | ||||
| モンタナ州西南部保険センター会社 | April 1, 2019 | モンタナ州 | グループ健康保険 | 関連のない | ||||
Fortman Insurance Agency, LLC
|
May 1, 2019 | オハイオ州 | P&C | 関連のない | ||||
Altruis Benefits Consultants, Inc.
|
2019年9月1日 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない | ||||
| UI 代理有限責任会社 | August 17, 2020 | ニューヨーク | 健康保険 | 関連のない | ||||
| J.P.クッシュ共同会社 | May 1, 2021 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない |
| 11 |
次の表は、エージェント数、発表された大まかな保険証書、収入別に、2021年の私たちの活動を示しています
| エージェント機構名 | エージェント数 | 発行された保険証書の数量 | 合計 2021年9月30日に確認された収入 | |||||||||
| USBA とEBS | $ | |||||||||||
| ユーザインタフェース エージェント，有限責任会社/ビジネスソリューション | $ | |||||||||||
| モンタナ州西南部 | $ | |||||||||||
| Fortman 保険 | $ | |||||||||||
| アトルイス | $ | |||||||||||
| クシュ | $ | |||||||||||
以下の表は、エージェント数、発表された大まかな保険証書、収入別に、2020年の私たちの活動を示しています
| エージェント機構名 | エージェント数 | 発行された保険証書の数量 | 合計収入
公認の 2020年9月30日 | |||||||||
| USBA とEBS | $ | |||||||||||
| ビジネスソリューション | $ | |||||||||||
| モンタナ州西南部 | $ | |||||||||||
| Fortman 保険 | $ | |||||||||||
| アトルイス | $ | |||||||||||
ユーザインタフェース 取引
当社は2020年8月17日にUIS Agency LLCと株式購入合意を締結し、これにより、当社は総買収価格$買収協議で述べた業務およびいくつかの資産(“UIS買収”)を買収する
ASC 805-10および805-20の指導の下、買収方法に従ってUIS買収を業務グループに計上する。したがって、総購入対価格は、それぞれの推定公正価値に基づいて買収された無形資産に割り当てられる。買収会計方法は、企業買収組合で買収された資産及び負債(ある場合)は、買収日の公正価値に応じて確認されなければならないことを要求する。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を評価する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
| 12 |
UIS買収に関する調達価格の割当て計算は以下のとおりである
| 説明する | 公正価値 | 重み 平均使用寿命(年) | ||||||
| 現金 | $ | |||||||
| 商品名と商標 | ||||||||
| 顧客関係 | ||||||||
| 競業禁止協定 | ||||||||
| 商誉 | ||||||||
| $ | ||||||||
$の営業権
J.P.クッシュと共同経営会社との取引
2021年5月1日、当社はJ.P.Kush and Associates，Inc.と買収合意を締結し、この合意に基づき、当社は買収買収協定(“クシュ買収”)で述べた業務及びいくつかの資産を買収し、総買収価格を$とする
クシュの買収は，ASC 805-10と805-20の指導下の買収方法に従って業務組合せとして入金される.したがって、総購入対価格は、それぞれの推定公正価値に基づいて買収された無形資産に割り当てられる。買収会計方法は、企業買収組合で買収された資産及び負債(ある場合)は、買収日の公正価値に応じて確認されなければならないことを要求する。無形資産および特定の有形資産を識別できる公正な価値を評価する過程は、将来のキャッシュフローの推定、適切な割引率の策定、コストとタイミングを推定することを含む重要な推定と仮定を使用する必要がある。
クシュ買収に関する買収価格の配分は以下のように計算される
| 説明する | 公正価値 | 重み 平均使用寿命(年) | ||||||
| 商品名と商標 | $ | |||||||
| 顧客関係 | ||||||||
| 競業禁止協定 | ||||||||
| 現金 | ||||||||
| 商誉 | ||||||||
| $ | ||||||||
| 13 |
$の営業権
注： 4保険会社への投資です。
2020年2月19日、当社はNure，Inc.(“NSure”)と証券購入協定を締結したが、当社
は投資総額が$に達することができる
注： 5財産と設備
財産と設備は：
September 30, 2021 | 2020年12月31日 | |||||||
| コンピュータ 装置 | $ | $ | ||||||
| 事務設備と家具 | ||||||||
| レンタル権改善 | ||||||||
| 財産と設備、毛額 | ||||||||
| 減算： 減価償却累計と償却 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 財産と設備、純額 | $ | $ | ||||||
減価償却
あるソフトウェア資産を無形資産に再分類するように調整された後、財産や設備に関する費用は、会社が2021年9月30日と2020年9月30日までの3ヶ月間の簡明総合経営報告書内の減価償却
、
を$に計上する
減価償却
あるソフトウェア資産を無形資産に再分類するように調整された後、財産や設備に関する費用は、会社の2021年9月30日までの9ヶ月の簡明総合運営報告書における減価償却
，2020年は
$に計上される
注： 6営業権とその他の無形資産
2020年1月1日から、会社はその報告構造を単一の運営実体に再編した。同社が行っているすべての買収は1つの業界，すなわち保険エージェントに属する.この機関たちは非常に似た経済的で規制された環境で運営されている。会社はbrの役員が保険機関の運営を担当しています。同幹部は四半期ごとに首席財務官(“CFO”)に直接報告する。また、会社の戦略方向を担当する首席財務官は、オフィスごとにオフィスを見るのではなく、集団保険代理業務の運営を審査する。ASC 350-20-35-45のガイダンスbrによれば、会社のすべての営業権は単一の報告単位に再割り当てされる。
| 14 |
2021年9月30日と2020年12月31日までの会社の営業権残高は$
| 商誉 | ||||
| 2019年12月31日 | $ | |||
| 2020年8月17日に買収に関する営業権を確認 | ||||
| 2020年12月31日 | ||||
| 2021年5月1日にクシュ買収に関する営業権を確認 | $ | |||
| 2021年9月30日 | $ | |||
次の表は、2021年9月30日現在の会社無形資産の主なカテゴリと加重平均残余償却期間を示しています
| 加重平均残余償却期間(年) | 総帳簿金額 | 累計償却する | 帳簿純額 | |||||||||||||
| 商品名と商標 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||
| 内部開発のソフトウェア | ( | ) | ||||||||||||||
| 取引先関係 | ( | ) | ||||||||||||||
| 購入したソフト | ( | ) | ||||||||||||||
| 競業禁止協定 | ( | ) | ||||||||||||||
| $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||
以下の表に、2020年12月31日までの当社無形資産の主なカテゴリと加重平均残余償却期間を示します
| 重み 平均残余償却期間(年) | 毛収入 Carrying Amount | 累計償却 | 純帳簿金額 帳簿金額 | |||||||||||||
| 商品名と商標 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||
| 顧客関係 | ( | ) | ||||||||||||||
| ソフトウェアを購入しました | ( | ) | ||||||||||||||
| 競業禁止協定 | ( | ) | ||||||||||||||
| $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||
償却費用
あるソフトウェアの再分類に対して調整した費用は$
償却費用
あるソフトウェアの再分類に対して調整した費用は$
| 15 |
以下のbrは、2021年9月30日以降の無形資産の買収の年ごとの予想償却費用を反映している
| 12月31日までの年は | 償却費用 | |||
| 2021 | $ | |||
| 2022 | ||||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| その後… | ||||
| 合計する | $ | |||
注： 7売掛金と売掛金
売掛金と売掛金の重要な構成要素は以下のとおりである
| 2021年9月30日 | 2020年12月31日 | |||||||
| 売掛金 | $ | $ | ||||||
| 課税費用 | ||||||||
| 受取クレジットカードは支払うべきです | ||||||||
| その他 課税負債 | ||||||||
| $ | $ | |||||||
注： 8長期債務
長期債務の構成は以下のとおりである
| 2021年9月30日 | 2020年12月31日 | |||||||
| Oak Street Funding LLCは、EBSとUSBAの定期融資を買収し、繰延融資コスト$を差し引く | $ | $ | ||||||
| Oak Street Funding LLCプレミアム保証償却信用手配、繰延融資コストを差し引く$ | ||||||||
| Oak Street Funding LLCがSWMTの定期融資を買収し、繰延融資コスト$を差し引く | ||||||||
| Oak Street Funding LLCはFISの定期融資を買収し、繰延融資コスト$を差し引く | ||||||||
| Oak Street Funding LLCはABCの定期融資を買収し、繰延融資コスト$を差し引く | ||||||||
| マイナス：現在の部分 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 長期債務 | $ | $ | ||||||
| 16 |
Oak Street Funding LLC-定期ローンとクレジット手配
2018年12月31日までの年間で、会社はOak Street Funding LLCと2つの債務協定を締結した。2018年8月1日，EBSとUSBAは，Oak Street Funding LLC(“Oak Street”)とクレジットプロトコルを締結し，プロトコルによりEBSとUSBAが$を借入した
当社は2019年12月31日までの年間で、それぞれ2019年4月1日、2019年5月1日および2019年9月5日にオーク街とクレジット協定を締結し、借入合計$を締結します
2021年9月30日現在、繰延融資コストを含まない長期債務(定期融資や融資を含む)の累積満期日は、
| 12月31日までの会計年度は | 長期債務の満期日 | |||
| 2021 | $ | |||
| 2022 | ||||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| その後… | ||||
| 合計する | $ | |||
| 債務発行コストを削減する | ( | ) | ||
| 合計する | $ | |||
ローン対応
賃金小切手保障計画
2020年4月4日、当社は第一金融銀行と融資契約を締結し、引受金額は$とした
| 17 |
注： 9重要な取引先
総収入の10%以上を占める事業者 は次の表のようになる
| 9月30日までの3ヶ月間 |
前の9ヶ月まで 九月三十日 | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| ブルークロスブルーシールド | % | % | % | % | ||||||||||||
| 健康を優先する | % | % | % | % | ||||||||||||
当社の手数料収入の10%以上を占める単一保険会社の手数料収入は他にはありません。優先健康やBlueCross BlueShieldを含め、重要な顧客を失うことは、会社に大きな悪影響を及ぼす可能性がある。
注： 10株権
優先株
会社は発行を許可しました$の株額面優先株。取締役会はいかなる或いはすべての優先株を異なるシリーズに分けることを明確に許可し、そして会社定款細則が確立したいくつかの指針範囲内で、この方式で設立された各シリーズの株式の相対権利及び優先株を確定及び決定した
2021年2月11日関連側Reliance Global Holdings，LLCA系列転換可能優先株の株式は 普通株です。
2021年9月30日と2020年12月31日までにそしてA系列転換可能優先株の流通株は，それぞれ である.
普通株 株
会社は発行を許可しました普通株式、$額面価値。各株式の発行済みおよび発行された普通株は、その所有者がすべての株主総会に全面的に参加する権利を持たせ、株主が投票する権利のある各事項について一票を投じ、普通株について発表·支払いしたすべての配当金とその他の分配、および清算または解散時の会社の純資産を比例的に共有しなければならない。
2021年2月に会社は資金を集めるために株式発行で発行された普通株。会社が受け取った毛収入は#ドルです
2021年2月には関係者Reliance Global Holdings LLCがドルを
2021年5月に会社はクッシュ買収によって買収された普通株。
2021年9月30日と2020年12月31日までにそして発行済み普通株式を別々に発行する.
株 オプション
2019年12月31日までの年度内に、当社は信実ユニバーサルグループ2019年株式インセンティブ計画(“計画”) を採択し、この計画によると、従業員、取締役、コンサルタント、サービスプロバイダはすでに普通株式が行使可能なオプションを付与されているか、または付与されている可能性がある。合計する普通株式予約はこの計画に基づいて発行されます。2021年9月30日と2020年12月31日に本計画に基づいて将来のために保留された普通株式を奨励する。当社は購入株式を行使した後、本計画に基づいて予約した株式に基づいて新普通株 を発行します。
この計画は取締役会(“取締役会”)によって管理される。取締役会は合資格の従業員、br取締役及びサービスサプライヤーの中から購入権を付与される者を選ぶことを許可し、brの株式数及び株式購入権条項及び条件によって制限されることを決定した。取締役会はまた、本計画によって付与されたオプションに関する条項を規定、改訂、撤回する権利がある。一般に、本計画の任意の条項または本計画によって付与された任意のオプションの解釈および解釈は、取締役会によって自ら決定される。
計画は、オプションは、国税法第422節で指摘された奨励株式オプション(ISO)でもない可能性があると規定している。会社員だけがISOを取得する資格があり、従業員、非従業員取締役、コンサルタント、サービスプロバイダ は非ISOのオプションを取得する資格がある、すなわち“法定株式オプションではない”取締役会はこの計画を採択して付与されたオプション を非法定株式オプションとする。
付与された各オプションの公正価値は、授与日にBlack-Scholesオプション定価モデルまたは提供されたサービスの価値を使用して推定 され、より容易に決定されることを基準とする。ブラック·スコアーズオプション定価モデルは，日オプション付与までの行権価格と期待寿命，対象株式の現在価格とその期待変動率，株の期待配当金 およびオプション期限までの無リスク金利を考慮した。
| オプション | 加重 1株当たり平均行権価格 | 加重 平均残存契約寿命(年) | 骨材 内在的価値 | |||||||||||||
| 2020年12月31日までの未返済額 | $ | $ | ||||||||||||||
| 授与する | - | |||||||||||||||
| または期限切れを没収する | ( | ) | ||||||||||||||
| 鍛えられた | - | |||||||||||||||
| 2021年9月30日未返済の | $ | $ | ||||||||||||||
| 18 |
以下は、2020年9月30日までの9ヶ月間、この計画に基づいて付与、没収または満期になって行使された株式オプションの概要です
| オプション | 加重 1株当たり平均行権価格 | 加重 平均残存契約寿命(年) | 内在的価値を集約する | |||||||||||||
| 2019年12月31日現在の未返済債務 | $ | $ | ||||||||||||||
| 授与する | ||||||||||||||||
| または期限切れを没収する | ( | ) | ||||||||||||||
| 鍛えられた | - | |||||||||||||||
| 2020年9月30日に未返済の | $ | $ | ||||||||||||||
| オプション | 加重 1株当たり平均行権価格 | 加重 平均残存契約寿命(年) | ||||||||||
| 2020年12月31日の非既得権益 | $ | |||||||||||
| 授与する | - | |||||||||||
| 既得 | ( | ) | ||||||||||
| または期限切れを没収する | ( | ) | ||||||||||
| 2021年9月30日の未帰属 | $ | |||||||||||
以下は、2019年12月31日までの会社非既得株式オプション要約と、2020年9月30日までの9ヶ月間の変化です
| オプション | 加重 1株当たり平均行権価格 | 加重 平均残存契約寿命(年) | ||||||||||
| 2019年12月31日現在の非既得権益 | $ | |||||||||||
| 授与する | ||||||||||||
| 既得 | ( | ) | ||||||||||
| または期限切れを没収する | ( | ) | ||||||||||
| 2020年9月30日の非既得権益 | $ | |||||||||||
2021年9月30日までの9ヶ月間、取締役会はこの計画に基づいて発行されたいかなるオプションも承認しなかった。
2020年9月30日までの9ヶ月間、取締役会はこの期間中にこの計画に基づいてある現職従業員にオプションを発行することを承認した株式です。これらのオプションの発行価格は付与日普通株の時価より高く，契約期間は何年もです。これらのオプションは比例して2024年2月までの1年間、帰属条件を満たさなければ没収されることができる。補償コストは、ホーム中または必要なサービス中に直線的に確認される。2020年9月30日以降、その従業員は解雇され、オプションは没収された。
付与されたオプションの2020年9月30日までの総公平価値を$と決定したこの資金は2024年2月までの今後の期間内に償却されるだろう。2020年9月30日まで9ヶ月以内に、当社は確認します従業員、取締役、コンサルタントに付与された株式オプションに関する報酬支出。2020年9月30日までに確認されていない報酬支出総額は$2024年2月までのホーム期間または必須サービス の間に直線的に確認される。
内的価値は、株式の2020年9月30日の時価と行権価格との差額で計算されます。 2020年9月30日までの時価は$です2020年9月30日の終値で計算します。
当社は2021年9月30日現在、付与されたオプションの総公正価値を$と決定しました。 2021年9月30日までの9ヶ月以内に、当社は確認します従業員、取締役、コンサルタントに付与された株式オプションに関する報酬支出 。2021年9月30日現在、未確認の補償費用は合計でドルとなっています.
| 19 |
これらの オプションの行使価格は付与日の普通株の時価より高く，契約期間は5年である.これらのオプションは2024年9月までの4年間に比例して付与され，帰属条件 を満たさなければ没収されることができる。補償コストは、ホーム期間または必要なサービス期間内に直線的に確認される。2021年9月30日までの9ヶ月間で選択権が奪われた。
内的価値は、2021年9月30日の株式の時価と行権価格の差で計算されます。 2021年9月30日までの時価は$2021年9月30日の終値で計算します。
社はBlack-Scholesオプション定価モデルを用いて付与日ごとの株式オプションの公正価値を推定した。ブラック·スコアーズオプション定価モデル は、会社に未来の株価変動、受給者の行権行為、配当収益率を予測的に仮定することを要求する。当社はオプション予想期間内の履歴変動率を用いて将来の株価変動率を推定します。 オプションの期待期限は、帰属日と満期日との中間点をとることで計算されます。ブラック·スコアーズオプション定価モデルは以下の仮定 ：
| 9ヶ月まで
ヶ月 2021年9月30日 | 9ヶ月まで
ヶ月 2020年9月30日 | |||||||
| 行権価格 | $ | - $ | $ | – | ||||
| 所期の 期限 | to 年.年 | – 年.年 | ||||||
| 無リスク金利 | % - | % | % | |||||
| 予想変動率 | % - | % | % | |||||
| 期待配当金は | ||||||||
| オプション 評価日価格 | $ | - $ | $ | - | ||||
株式承認証
会社の発売の一部として会社が発行した
普通株主に適用される基本的な1株当たりの普通株収益(“EPS”)の計算方法は、普通株株主に適用される収益を発行済み普通株の加重平均数で割る。
運営に損失があれば，希釈後の1株当たり収益の計算方式は基本的な1株当たり収益の計算方式と同様である。同様に、会社に純収益があれば、普通株株主が利用可能な収益を計算する際に行われる優先配当調整により、普通株株主は純損失
を利用することができ、希釈後の1株当たり収益は基本的に1株当たり収益と同じ方法で計算される。したがって，未償還のA系列転換可能優先株は以下の場合逆希釈とみなされる
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| 2021年9月30日 | 2020年9月30日 | |||||||
| 普通株の基本と希釈後の1株当たりの損失： | ||||||||
| 純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 基本加重平均流通株 | ||||||||
| 普通株の基本と希釈後の1株当たりの損失： | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
2021年9月30日と2020年9月30日までの9ヶ月間、基本的な1株当たり収益と希釈1株当たり収益の計算は以下の通りである
| 2021年9月30日 | 2020年9月30日 | |||||||
| 普通株の基本と希釈後の1株当たりの損失： | ||||||||
| 純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 基本加重平均流通株 | ||||||||
| 普通株の基本と希釈後の1株当たりの損失： | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
注： 12賃貸借証書
運営 借約
ASU 2016−02は，運営報告書で単一賃貸コストを確認することを要求し，このコストを計算する方法は，リースコストをレンタル期間ごとに割り当て，一般に直線的に計算する。この基準は、テナントがレンタル開始時に使用権資産と対応する賃貸負債を記録し、最初に賃貸支払いの現在値で計量することを要求する。同社のレンタルには、建物とオフィススペースの経営リースが含まれている。
2021年9月30日と2020年9月30日までの9ヶ月間のレンタル料金は$
ASU 2016-02により，使用権資産はターゲットリース期間内に償却される.2021年9月30日と2020年9月30日まで、会社が反映する使用権資産は
2021年9月30日現在、経営リースの加重平均残存期間は
将来のこれらの経営リース下の最低賃貸支払いには、以下が含まれています
| 十二月三十一日までの年度 | 経営リース義務 | |||
| 2021 | $ | |||
| 2022 | ||||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| その後… | ||||
| 未割引経営賃貸支払総額 | ||||
| 差し引く：推定利息 | ( | ) | ||
| リース負債現在価値を経営する | $ | |||
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注： 13引受金とその他の事項
法律上または事項がある
会社は正常な業務過程で様々な法律手続きやクレームの影響を受け、断言しても断言していない。 これらのクレームの結果は確実に予測できないが、管理層はこれらの事項の結果 が私たちの業務、財務状況、経営業績またはキャッシュフローに実質的な悪影響を与えると信じていないため、2021年9月30日と2020年12月31日まで、法的または有事は生じない。保険業界に関連した訴訟は珍しくない。したがって、当社は時々このような訴訟の影響を受けています。 の将来のこのような訴訟の範囲や結果は保証されない。
新冠肺炎の大流行突発事件
新冠肺炎(CoronaVirus)疫病の米国での蔓延は経済不確実性を招き、会社の業務運営に負の影響を与える可能性がある。中断は一時的であると予想されるが，影響の継続時間や程度をめぐって不確実性がある.現在、コロナウイルス疫病が財務諸表に与える影響を合理的に推定することはできない。
不利なbrイベント，たとえばオフィスでの勤務時の健康に関する懸念，出張不能，その他の一般的な作業環境に影響を与える問題は，我々の業務や我々の業務戦略を損なう可能性がある.コロナウイルスは私たちの業務運営に実質的な影響を与えないと予想されていますが、コロナウイルスなどの大流行疾患が発生して重大な中断を招くと、従業員のサービスを失ったり、システムが中断したりする可能性があり、これは私たちの業務運営を減少させる可能性があります。上記のいずれの場合も、私たちの業務戦略の実施を遅らせる可能性があり、現在の世界の健康危機や金融市場状況が私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性のあるすべての方法 を予測することはできません。
経営陣は、その財務状況、流動性、運営、業界、労働力の世界情勢を積極的に監視している。
注： 14所得税
その会社には重大な不確定な税務状況は何もない。当社の政策は、未確認福祉に関する課税利息と罰金を所得税支出(福祉)の構成要素として確認することである。2021年9月30日と2020年12月31日まで、当社はいかなる利息や罰金も確認しておらず、利息や罰金もありません。
会社の中期所得税支給は、一般に会社の年間有効税率の推定値に基づいて決定され、本四半期に発生する項目別に調整されている。しかし、2021年9月30日までの3ヶ月について、当社は、年明けから現在までの期間が年間
期間であるかのように、任意の税引き前損失/収入に決定された有効税率を適用することで所得税支出を計算している。この方法を用いて，2021年9月30日までの3カ月間の継続運営の推定年度有効税率は
である
当社の税務責任を計算することはまた、適用司法管轄区域における複雑な税法および法規の適用における不確実性を評価することにも関連しており、 がさらに(任意の関連控訴または訴訟手続きの解決策を含む)審査後に、技術的利点に基づいて不確定税務状況からの税収利益を確認する可能性が高い場合、その税収利益を確認することができる。当社の政策は，未確認福祉に関する課税利息と罰金 を所得税支出(福祉)の構成要素として記録することである。2021年9月30日現在、当社には重大な不確定税務状況は何もなく、罰金や利息金額 も記録されていません。管理層は、検討された任意の問題が、重大な支払い、計上、または重大な役職からの逸脱をもたらす可能性があることを知らない。
2021年3月11日、“2021年米国救援計画法案”(略称“ARPA法案”)が法律に署名された。我々はARPA法案の適用条項 を評価し，我々の財務業績に実質的な影響を与えないことを確認した.私たちは今後発表されるARPA法案に関する指導意見に引き続き注目し、将来の私たちの財務業績にどのような影響を与えるかを決定します。
注： 15関係者取引
Br社は共同制御下の関連先Reliance Global Holdings，LLCと融資契約を締結している。ローンには期限がなく、利息も計算されていません。会社に業務キャッシュフローがある場合は、返済が行われます。各ローンの収益 はUSBA買収、EBS買収、CCS買収、SWMT買収、FIS買収、ABC買収 とUIS Agency LLCの援助に用いられる。
2021年9月30日と2020年12月31日まで、関連先の融資に対応して$
2021年9月30日と2020年12月31日に、信実ホールディングスが約
注： 16後続事件
Br社は、潜在的確認または開示の日までの公認会計基準のために、2021年9月30日から本10-Q表が米国証券取引委員会に提出された後続のイベントおよび取引を評価し、いかなるイベントおよび取引もないと判断した。
| 22 |
第br項2.経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析
概要
Reliance Global Group，Inc.(前身はethos Media Network，Inc.)2013年8月2日にフロリダ州で登録設立された。2018年9月，関連側Reliance Global Holdings，LLCは同社の持株権を購入した。Equos Media Network，Inc.は2018年10月18日にReliance Global Group，Inc.と改称した.
私たちは多様な会社で、保険市場や他の関連分野の業務に従事しています。積極的な買収戦略を実施することで会社を発展させることに重点を置いており、最初は主に卸売·小売保険代理機関に集中していた。 社はReliance Global Holdings，LLC(“Reliance Holdings”)と同じ管理チームによって制御されており、Reliance Global Holdingsはニューヨークに本部を置く会社であり、不動産や保険の核心的な利益を持つ多くの会社の所有者や事業者である。Reliance Holdingsとの関係は、(1)経験、技術的ノウハウ、および業界関係、(2)買収源 が現在Reliance Holdingsによって制御されている目標、および(3)財務および物流援助を提供してくれる。私たちは、不動産、保険、金融サービス業界で100年を超える総合業務の専門知識を提供する管理チームが指導し、アドバイスを提供します。
保険業界では、我々の経営陣は、複数の州の保険ポートフォリオの取得と管理、ニッチ市場のための専門計画の開発に豊富な経験を持っている。私たちの主な戦略は、特定のリスクを識別して裁定機会を奨励し、国家プラットフォーム上でこれらの機会を開発し、それによって収入とリターンを増加させ、その後、成長或いはサービス不足分野で業務を展開する過小評価された卸売と小売保険機関を識別し、買収し、その業務を拡大し、最適化し、そして中期キャッシュフローを生成すると同時に資産 の増加を実現することである。
私たちの成長·買収戦略の一部として、いくつかの非関連者と交渉しています。私たちは関連会社と非関連会社を含む8つの保険機関を買収した。
また、同社は全国事業展開の次のステップとして、5 MinuteInsure.comプラットフォームを開発した。先に発表されたように、このプラットフォームは2021年夏にオンラインされた。5 minuteInsure.comは、Reliance Global が開発した新しい独自ツールであり、現在および計画中の機関買収および関連機関と共に使用することができる。新製品の目標 は、会社の保険エージェントや付属会社にトラフィックをもたらすために、増加しているオンラインショッピング客を利用することです。 5 MinuteInsure.comは人工知能とデータマイニングを利用して、5分以内に競争力のある保険オファーを提供し、最小のデータを入力するだけです。広範な研究により，我々はオンラインインタラクションプラットフォームを介して潜在顧客を顧客に最も効率的に変換するために必要な重要な要素 を決定した.
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5 MinuteInsure.com は、個人保険オンライン消費者ニーズを満たす上で有利です。Relianceの開発チームは，消費者ニーズの非常に高いユーザ体験を生産するために，そのソフトウェア開発会社と密接に協力している.この強い需要は 一家のオンライン独立エージェントへの需要であり，このエージェントはHomeとAutoオファーを比較し，顧客に保険の購入を許可することができる.これは潜在顧客比較サイトとの主な違い 要因であり、後者は見積もりを比較し、あなたの情報を潜在顧客として販売します。
5 MinuteInsure.com Platformは現在、46州およびコロンビア特区でReliance InsurTech LLCの名前で住宅および自動車保険を販売している。このプラットフォームで提供される事業者リストは引き続き急速に増加している。現在16社の事業者が5 MinuteInsure.com を通じてサービスを提供しており、これはRelianceに恥じない全国露出率を獲得しており、業界の主要な参加者となっているからである。保険会社は、Reliance Global Group Inc.が人工知能(AI)を用いたユーザ体験への投資をより迅速に顧客に正確かつ十分な保証オファーを提供するため、5 MinuteInsure.comプラットフォームへの加入交渉を開始してきた。
これから12ヶ月間、5分間の保険と適切と考えられる保険市場の持続的な資産買収に重点を置き、地域拡張と市場シェアの増加を通じて現在の保険業務の有機的な成長を実現し、私たちの業務の拡張と成長に集中する予定です。
保険 運営
私たちの保険業務は全米の保険機関の買収と管理に集中しています。私たちの主なポイントは、増加したりサービスが不足している細分化された市場(医療と医療保険、個人と商業保険を含む)で業務が過小評価されているbr}卸売·小売保険機関を見つけることです。そして、国家プラットフォーム上で彼らの業務を拡張し、運用効率を向上させ、中間キャッシュフローを生成しながら資産増加を実現することに焦点を当てている。保険分野では，我々のbr管理チームは複数の州で100年を超える保険ポートフォリオの獲得と管理経験を持ち，ニッチ市場開発のための専門計画を持っている。我々は，卸売·小売保険機関を買収することでこれらの目標を達成する予定である 保険機関は保険リスクを負わないため，良い購入機会(保険会社ではない)と考えられている。買収されたら、私たちは国家プラットフォームでそれらを開発し、協同構造を通じて収入と利益を増加させる。同社は当初，医療や連邦医療保険，個人と商業保険 を含むサービス不足や成長の細分化市場に集中していた。
保険買収と戦略活動
私たちはBr日までに、関連会社の買収を含む8つの保険ブローカーを買収しました(下記表参照)即， 買収前はReliance Holdingsが所有)と独立会社である.私たちの買収戦略の継続に伴い、保険分野における触角は私たちにより低料率の能力を提供することができ、業界における競争地位を向上させることができるかもしれない。
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| あさって | 日取り | 位置 | 業務範囲 | 状態.状態 | ||||
| アメリカ福祉連合有限責任会社(USBA) | October 24, 2018 | ミシーゲン | 健康保険 | 付属会社 | ||||
| 従業員 福祉ソリューション有限責任会社(EBS) | October 24, 2018 | ミシーゲン | 健康保険 | 付属会社 | ||||
| 保険代理ビジネスソリューション有限責任会社 | 2018年12月1日 | ニュージャージー州 | P&C -トラック業界 | 関連のない |
| モンタナ州西南部保険センター会社 | April 1, 2019 | モンタナ州 | グループ健康保険 | 関連のない | ||||
| フォットマン保険代理有限責任会社 | May 1, 2019 | オハイオ州 | P&C | 関連のない | ||||
| Altruis 福祉コンサルティング会社。 | 2019年9月1日 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない | ||||
| UI 代理有限責任会社 | August 17, 2020 | ニューヨーク | 健康保険 | 関連のない | ||||
| J.P.クッシュ共同会社 | May 1, 2021 | ミシーゲン | 健康保険 | 関連のない |
次の表は、エージェント数、発表された大まかな保険証書、収入別に、2021年の私たちの活動を示しています
| 機関名 | 座席数 | 発行保険数量 | 2021年9月30日に確認された総収入 | |||||||||
| USBAとEBS | 4 | 2,848 | $ | 688,289 | ||||||||
| UIS機関、有限責任会社/ビジネスソリューション | 2 | 103 | $ | 274,928 | ||||||||
| モンタナ州西南部 | 14 | 6,521 | $ | 1,283,402 | ||||||||
| フォットマン保険会社 | 14 | 2,175 | $ | 1,512,400 | ||||||||
| アトルイス | 13 | 9,122 | $ | 2,558,653 | ||||||||
| クシュ | 4 | 850 | $ | 778,541 | ||||||||
以下の表は、エージェント数、発表された大まかな保険証書、収入別に、2020年の私たちの活動を示しています
| 機関名 | 座席数 | 発行保険数量 | 2020年9月30日に確認された総収入 | |||||||||
| USBAとEBS | 7 | 2,563 | $ | 773,752 | ||||||||
| UIS機関、有限責任会社/ビジネスソリューション | 2 | 159 | $ | 227,044 | ||||||||
| モンタナ州西南部 | 14 | 5,850 | $ | 1,148,538 | ||||||||
| フォットマン保険会社 | 14 | 2,064 | $ | 1,459,077 | ||||||||
| アトルイス | 13 | 5,851 | $ | 1,717,964 | ||||||||
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最近の発展
販売を引き受けたbrが公開発行される
同社は2021年2月11日に表424(B)(4)を提出し、1，800，000株普通株及び付属のAシリーズ株式承認証を発売する予定であり、公開発行価格は1株6.00ドルであり、Aシリーズ株式承認証が付属しており、総収益は10，800，000ドルであり、引受割引、手数料及びその他の発売費用を差し引く。
2021年2月11日、私たちは引受の公開発行を完了し、一般に1，800，000株の普通株を売却し、価格は5.99ドルだった。同社の普通株のすべての販売には引受権証が付いており、0.01ドルの価値があり、総購入価格は6.00ドルである。すべての普通株は当社から発売されています。
会社は引受業者に45日間の選択権を付与し、全部または部分的に1回または複数回行使し、1株5.99ドルの価格で最大27万株の普通株を追加購入し、1株0.01ドルの価格で最大27万株のAシリーズ株式承認証を追加購入し、各場合に引受割引と手数料を引いて超過配給(ある場合)を補うことができる。これにより発行された普通株と引受権証の総数は27万株の普通株と引受権証である。株式承認証は発効日から5年以内に即時に を行使する。
同社の毛収入は約1，240万ドル。引受割引や他の発行費用を差し引くと，純収益は約1110万ドルである。
前期 期間調整
現在の財務報告決算過程で、当社は前の報告期間に影響を与えるいくつかの無形調整を確認した。具体的には、当社は、歴史的買収価格に関する営業権と留保収益の調整と、ある歴史的に計算すべき収入に対する売掛金と留保収益の調整を確認した。当社はまた、その調達ソフトウェアを不動産、工場、設備から単独で無形資産に再分類した。
会社はアメリカ証券取引委員会従業員会計公示に基づいて(SAB)99，重要性SAB 108と今年度の財務諸表における誤報を定量化する際に前年度の誤報の影響を考慮するASC 250と会計変更と誤り訂正それは.そのため、当社の比較的簡明な総合財務諸表及び影響付記は、これ等の調整を反映するために先に報告された金額により改訂されている。財務諸表付記2を参照して、影響を受ける口座への影響を説明する。
在庫 分割
2021年1月21日、当社の発行済み普通株と発行済み普通株の割合は1：85.71 であり、当社のナスダック資本市場への上場と同時に行われた。同社は今回の逆株分割に計上するため、全株式 と1株当たりの数字を調整した。
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運営結果
2021年9月30日までの3ヶ月と2020年9月30日までの3ヶ月間の比較
次の表は私たちの各期間の収入と運営費用を示しています。
| 2021年9月30日 | 2020年9月30日 | |||||||
| 収入.収入 | ||||||||
| 手数料収入 | $ | 2,581,636 | $ | 1,680,043 | ||||
| 総収入 | 2,581,636 | 1,680,043 | ||||||
| 運営費 | ||||||||
| 手数料費用 | 660,708 | 399,322 | ||||||
| 給料と給料 | 1,188,267 | 883,844 | ||||||
| 一般と行政費用 | 755,130 | 1,116,907 | ||||||
| マーケティングと広告 | 65,010 | 27,212 | ||||||
| 減価償却および償却 | 387,729 | 344,888 | ||||||
| 総運営費 | 3,056,844 | 2,772,213 | ||||||
| 運営損失 | (475,208 | ) | (1,092,170 | ) | ||||
| その他の費用、純額 | (120,025 | ) | (139,397 | ) | ||||
| その他の費用の合計 | (120,025 | ) | (139,397 | ) | ||||
| 純損失 | $ | (595,233 | ) | $ | (1,231,567 | ) | ||
収入.収入
当社の収入は主に健康保険会社が支払う手数料からなり、この手数料は当社サービスを利用した会員が購入した保険計画に関係しています。当社は会員を現在保険計画で保険を受けている個人と定義し，個人と家庭，連邦医療保険に関する計画，小企業，付属計画を含み，当社は保険会社から賠償を受ける権利がある。
2021年9月30日までの3カ月間の同社の収入は2，581，636ドルだったが、2020年9月30日までの3カ月の収入は1，680，043ドルだった。901，593ドル(br}または54%増加したのは、主に、2020年および2021年に買収された追加保険機関を含めて、丸3ヶ月の収入を報告した事業の増加によるものである。
手数料費用
2021年9月30日までの3ヶ月間の手数料総支出は660，708ドルであり、2020年9月30日までの3ヶ月の手数料総支出は399，322ドルである。261，386ドルまたは65%の増加は、2020年および2021年の間に買収された追加保険機関が丸3ヶ月の手数料支出を報告することを含むビジネスの増加によるものである。
給料 と給料
同社は2021年9月30日までの3カ月分の賃金·賃金支出を1，188，267ドルと報告しているが、2020年9月30日までの3カ月間は883，884ドルだった。304，383ドルまたは34%増加したのは，会社が前四半期より増加し，会社が経営活動の増加により従業員が増加したためである。
一般料金と管理費用
2021年9月30日までの3カ月間の会社の一般·行政費総額は755，130ドルだったが、2020年9月30日までの3カ月は1，116，907ドルだった。費用が361，777ドルまたは32%減少したのは、運営効率の向上によるものだ。
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マーケティング と広告
同社の報告書によると、2021年9月30日までの3カ月間のマーケティング·広告支出は65，010ドルだったが、2020年9月30日までの3カ月間のマーケティング·広告支出は27，212ドルだった。この増加は、前四半期に比べて保険業でより大きな影響力を実現するために、37，798ドルまたは139%の企業がブランド宣伝や外展を増加させようと努力したためである。
減価償却と償却
会社の報告によると、2021年9月30日までの3ヶ月間の減価償却·償却費用は387，729ドルであるが、2020年9月30日までの3ヶ月間の減価償却·償却費用は344，888ドルである。42，841ドルまたは12%の増加は、会社が業務合併によって資産を買収した結果である。
その他 収入と支出
同社は2021年9月30日までの3カ月間で120，025ドルの他の費用 を報告したが，2020年9月30日までの3カ月は139，397ドルであった。19，372ドル(Br)または14%減少したのは、債務利息支出、融資費用、債務発行コストの償却減少によるものである。
2021年9月30日までの9カ月と2020年9月30日までの9カ月間の比較
次の表は私たちの各期間の収入と運営費用を示しています。
| 2021年9月30日 | 2020年9月30日 | |||||||
| 収入.収入 | ||||||||
| 手数料収入 | $ | 7,096,213 | $ | 5,326,375 | ||||
| 総収入 | 7,096,213 | 5,326,375 | ||||||
| 運営費 | ||||||||
| 手数料費用 | 1,748,451 | 1,178,806 | ||||||
| 給料と給料 | 3,217,441 | 2,620,380 | ||||||
| 一般と行政費用 | 2,961,881 | 3,320,779 | ||||||
| マーケティングと広告 | 143,110 | 128,471 | ||||||
| 減価償却および償却 | 1,090,183 | 1,003,070 | ||||||
| 総運営費 | 9,161,066 | 8,251,506 | ||||||
| 運営損失 | (2,064,853 | ) | (2,925,131 | ) | ||||
| その他の費用、純額 | (421,192 | ) | (424,647 | ) | ||||
| その他の費用の合計 | (421,192 | ) | (424,647 | ) | ||||
| 純損失 | $ | (2,486,045 | ) | $ | (3,349,778 | ) | ||
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収入.収入
2021年9月30日までの9カ月間の同社の収入は7，096，213ドルだったが、2020年9月30日までの9カ月の収入は5，326，375ドルだった。1，769，868ドル(Br)または33%増加したのは、主に2020年と2021年に買収された追加保険機関を含めて9ヶ月の収入を報告した事業の増加によるものである。
手数料費用
2021年9月30日までの9ヶ月間の手数料支出総額は1，748，451ドルであったが、2020年9月30日までの9ヶ月の手数料支出総額は1，178，806ドルであった。569，645ドルまたは48%の増加は、2020年と2021年の間に買収された追加保険機関を含む業務増加によるものであり、丸9ヶ月の手数料支出が報告されている。買収により、会社はより多くの代理店を買収し、手数料支出を増加させた。
給料 と給料
会社は2021年9月30日までの9カ月分の賃金·賃金支出を3，217，441ドルと報告しているが、2020年9月30日までの9カ月間は2，620，380ドル である。597，061ドルまたは23%増加したのは，会社の増加 が前四半期に比べて経営活動が増加したため，会社がより多くの従業員を雇用したためである.
一般料金と管理費用
2021年9月30日までの9カ月間の会社の一般·行政費総額は2，961，881ドルであったが，2020年9月30日までの9カ月は3，320，779ドルであった。費用が358 898ドルまたは11%減少したことは、業務効率が向上した結果だ。
マーケティング と広告
同社が報告したマーケティング·広告支出は2021年9月30日までの9カ月間で143，110ドルだったが、2020年9月30日までの9カ月間のマーケティング·広告支出は128，471ドルだった。14，639ドルまたは11%増加したのは、会社が5 MinuteInsure.comマーケティングに関する広告活動を増加させたためである。
減価償却と償却
会社は2021年9月30日までの9カ月間の減価償却·償却費用を1，090，183ドルと報告しているが，2020年9月30日までの9カ月間の減価償却と償却費は1，003，070ドルである。87，113ドルまたは9%の増加は、企業が業務合併で資産を買収した結果である。
その他 収入と支出
同社は2021年9月30日までの9カ月間で421，192ドルの他の費用 を報告しているが，2020年9月30日までの9カ月間の他の費用は424，647ドルである。3，455ドル(Br)または1%の減少幅は数年前と一致した。
流動性 と資本資源
2021年9月30日現在，2020年9月30日と比較して，会社の現金と制限的現金残高は6，139，474ドル，運営資本は5，273，598ドル，現金残高は501，571ドル，2020年9月30日現在の運営資本赤字は5，948，428ドルである。運営資本の増加は主に2021年2月に普通株及びAシリーズ株式承認証を発行して得られた純額が10，496，220ドルに達し、上記機関及びクシュ買収からの収益力が増加したためである。
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新冠肺炎(CoronaVirus)疫病の米国での蔓延は経済不確実性を招き、会社の業務運営に負の影響を与える可能性がある。中断は一時的であると予想されるが，影響の継続時間や程度をめぐって不確実性がある.現在、同社にはコロナウイルスの爆発による重大な財務影響は見られていない。しかし、経営陣はその財務状況、流動性、運営、業界、労働力の世界情勢を積極的に監視している。
不利なbrイベント，たとえばオフィスでの勤務時の健康に関する懸念，出張不能，その他の一般的な作業環境に影響を与える問題は，我々の業務や我々の業務戦略を損なう可能性がある.コロナウイルスは私たちの業務運営に実質的な影響を与えないと予想されていますが、コロナウイルスなどの大流行疾患が発生して重大な中断を招くと、私たち従業員のサービスを失ったり、システム中断に遭遇したりする可能性があり、これは私たちの業務運営を減少させる可能性があります。上記のいずれの状況も私たちの業務を損なう可能性があり、私たちの業務戦略の実施を延期し、現在の世界的な健康危機や金融市場状況が私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性のあるすべての方法を予測することはできません。
表外手配 表内手配
この用語はS-Kルールで定義されているため，我々 には表外配置は何もない.
キャッシュフロー
9か月で終わる 九月三十日 | ||||||||
| 2021 | 2020 | |||||||
| 経営活動のための現金純額 | $ | (1,304,320 | ) | $ | (1,454,072 | ) | ||
| 投資活動のための現金純額 | (1,963,897 | ) | (2,151,966 | ) | ||||
| 融資活動が提供する現金純額 | 8,878,110 | 3,616,024 | ||||||
| 現金、現金等価物、および限定的な現金の純増加 | $ | 5,609,893 | $ | 9,986 | ||||
操作 活動
2021年9月30日までの9ヶ月間の経営活動で使用された現金純額は1，304，320ドルであり、純損失2，486，045ドル を含み、非現金支出1，797，709ドルから相殺され、主に株式ベースの給与支出667，373ドル、減価償却と償却1，090，183ドル、債務発行コスト償却37，822ドル、非現金リース費用2，331ドル、および主に売掛金減少と売掛金増加に関する運営資本純項目変動615，984ドルと売掛金314，045ドル，売掛金増加87，058ドルに関連している。他の非流動資産は14，992ドル増加し、前払い費用および他の流動資産は196，471ドル増加した。
投資 活動
2021年9月30日までの9カ月間で投資活動に使用されたキャッシュフローは1，963，897ドルであったのに対し，2020年9月30日までの9カ月間の投資活動で使用されたキャッシュフローは2，151，966ドルであった。使用された現金1，963，897ドルは、Kushによって支払われた現金1，608，585ドルの買収、不動産およびデバイスの購入24，257ドル、および内部開発ソフトウェア無形資産生成コスト326，739ドル に関する。
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活動に資金を提供する
融資活動が提供する現金は2021年9月30日までの9カ月間で8，878，110ドルだったが、2020年9月30日までの9カ月は3，616，024ドルだった。融資活動が提供する現金純額は、主に2021年2月に発売された2，070，000株の普通株および付随する引受権証で得られた金と関係がある。普通株の発行は10 496 221ドルを提供するが、債務元金663 907ドルの返済、利益負債452 236ドルの減少、および関係者への融資504 899ドルの償還により部分的に相殺される。
重要な会計政策と試算
アメリカ公認会計原則に基づいて財務諸表と関連開示を作成し、管理層に資産、負債、収入、費用と関連開示報告金額に影響を与える推定と判断を要求する。推定と判断は，歴史的経験，予測イベントと，このような場合には合理的と考えられる様々な他の仮定に基づいている. 推定と判断は，異なる仮説や条件によって異なる可能性がある.私たちの見積もりと判断を継続的に評価します。私たちの経営陣は、以下の会計政策が私たちの財務状況と運営結果を記述するために重要であり、経営陣が最も困難で、最も主観的、または最も複雑な判断をする必要があると考えています。
業務br買収：買収の会計処理は、支払いに対する価格の公正な価値および買収の個別資産および負債を推定することを要求し、これは、後続の期間に確認されたコストの金額および時間に大きな影響を与える可能性がある多くの判断、仮説、および推定に関するものである。買収を会計処理することはまた、買収された実体の支配権がいつ移転するかを決定するための重大な判断に関連する可能性がある。私たちは通常独立した第三者推定研究を獲得して、将来のキャッシュフロー、割引率、比較可能な市場価値の決定を含む公正な価値の確定を助ける。重大な仮説、推定、判断に関する項目は、
割引率と支払い時間を含むbr債務；
将来の課税所得額および税率の予測を含む繰延納税資産
支払いまたは譲渡の価格に対する公正価値；
推定方法、将来の収入とコストの推定、および割引率を含む無形資産
アクシデント： 私たちは様々な事故で損失を受けるかもしれない。このようなインシデントによる損失の確率と金額(あれば)を見積もるためには，重大な判断が必要である.負債が発生している可能性が高く、資産が減少しており、損失金額が合理的に推定できる場合には、計上すべき項目が生じる。またはある事項の解決を計算する際には、解決前の各期間に関する額、解決期間内の業務費用の額、および将来の期間に関する額を推定するために、重大な判断が必要となる可能性がある。
商業権と無形資産：著者らは毎年第4四半期に営業権の減値をテストし、もし減値指標が存在すれば、営業権をより頻繁にテストし、営業権報告単位の公正価値がその帳簿価値よりも低い可能性があるかどうかを確定する。本評価では，公正価値がその帳簿価値よりも大きいと結論した報告単位については，営業権は減値していないと考えられ，営業権減値テストを行う必要はない。本評価で考慮した定性要素は業界と市場考慮要素、全体財務業績とその他の関連事件及び報告単位の公正価値に影響する要素を含む。本評価では，公平価値が帳簿価値よりも低いと結論した報告単位について，報告単位ごとの公正価値を決定し，報告単位に割り当てられた純資産の帳簿価値と比較することで，営業権の減値をテストした。報告単位の公正価値 がその帳簿価値を超える場合、営業権は欠陥がないとみなされる。報告単位の帳簿価値がその公正価値を超える場合、帳簿価値と暗黙的公正価値との差額までの減値損失を計上する。
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マイナス値、報告単位、報告単位の資産と負債、および報告単位の公正価値をいつテストするかを決定するには重大な判断が必要であり、重大な推定と仮定の使用に関連する。これらの見積もりと仮定には 収入増加率と費用が含まれており，我々の長期計画プロセスの一部として策定されている.同じ見積もりはまた業務計画、予測、そして資本予算にも使用される。私たちは、各潜在的な価値を計算し、それを現在の株価、アナリストの合意定価と管理層の予想と比較することで、私たちの長期計画過程の産出の合理性をテストする。これらの推定と仮定は、報告単位の予測未来のキャッシュフローを計算し、br}リスク調整後の比率を用いて割引して公正価値を推定する。割引率は適切な市場比較性を決定する必要がある。我々は，合理的であると考えられるが予測不可能で本質的に不確実であるという仮定に基づいて公正価値推定を行う.将来の実際の結果 はこれらの見積りとは異なる可能性がある.
イベントや状況が帳簿価値が回収できない可能性があることを示す場合，帳簿金額と資産が予想される未割引現金流量の和と比較することにより，確定耐用年数を持つ他の確認済み無形資産をテストする。著者らは毎年割引キャッシュフローなどの公正な価値方法を用いて、寿命が不確定な無形資産に対して減値テストを行った。公平なbr価値を見積もることは、将来の販売価格、販売量、コスト、割引率を含む重大な仮定に関連する。
所得税 税：私たちは私たちの所得税の支出を推定し、最終的に世界の複数の税務管轄区域で支払わなければならないか、または取り戻すことができる金額を推定する必要がある。これらの見積もりは法規に対する重大な判断と解釈に関連しており、本質的に複雑である。 は適用年度終了後の数年間、個別の管轄区域所得税処理の解決策を知ることができないかもしれない。私たちはまた、米国公認会計原則に基づいて私たちの繰延税金資産の現金化能力を評価し続ける必要があり、これは私たちの業績と他の関連要素を評価する必要がある。繰延税金資産の現金化は私たちが未来の課税所得額を生成する能力にかかっている。最近、私たちの経営業績は、私たちが実現する予定の繰延税額の増加のおかげで、主に資本支出レベルと私たちが日本とアメリカで実現する予定の課税所得額の増加のおかげです。私たちの所得税規定または優遇は、私たちがこれらの管轄区域と他の管轄区域の将来の課税所得額を予測する能力にある程度依存する。このような予測自体は困難であり、重大な判断に関連し、その中には、将来の平均販売価格と販売量、製造と管理費用、資本支出レベルの予測と、より実現可能な繰延税項目の純資産額に重大な影響を与える他の要素を分析することが含まれている。
収入 確認:
すべてのbr}手数料収入は、ミス、保険取り消し、保険改訂による推定手数料調整が差し引かれます。
会社は、特定の収入または事業者(総称して手数料と呼ばれるか、または手数料と呼ばれる)を達成するために定期的に制定された利益目標に基づいて、手数料、利益共有、超過、およびボーナスを含む追加収入を稼ぐ。あるいは当社が保険契約者が設定した目標を達成したときに稼ぐ手数料があります。保険会社は目標達成時に会社 に通知します。当社は収入が大きく逆転しない可能性が高い場合にのみ収入を確認します。
株に基づく報酬 ：株式に基づく報酬は、付与された日に報酬の公正価値に基づいて推定され、必要なサービス期間内にオンライン販売法を用いて費用として確認される。業績に基づく株式奨励については、 確認の費用は、業績評価を実現する可能性の評価に依存する。我々は将来の業績の予測を用いてこれらの確率を評価するが，この評価には重要な判断が必要である.
適切な公正価値モデルを決定し、授与日の株式に基づく奨励の公正価値を計算するには、株価変動と期待オプション寿命の推定を含む重大な判断が必要である。我々は，履歴データや市場情報からこれらの見積りを作成し，これらの情報は時間の経過とともに大きく変化する可能性がある.使用した見積り値がやや変動すると，推定値が大きく変化する可能性がある 我々は，Black-Scholesオプション推定モデルを用いて，我々の従業員株式購入計画に基づいて付与された従業員株式オプションと報酬を評価する.我々は，株式取引の オプション由来の履歴変動率隠れ変動率から株価変動率を推定する.
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第br項3.市場リスクに関する定量的かつ定性的開示
は適用されない.
第 項4.制御とプログラム
開示制御とプログラムの評価
1934年に改正された“証券取引法”(以下、“取引法”と略す)の下の第13 a-15(E)及び15 d-15(E)規則で定義された“開示制御及び手続”という言葉は、取引法に基づいて提出又は提出された報告において会社が開示を要求する情報 が米国証券取引委員会規則及び表に規定されている期間内に記録、処理、集計及び報告されることを確実にするための制御及び手続を意味する。開示制御およびプログラムは、そのような情報の蓄積を確保し、会社の管理層に伝達するための制御およびプログラムに限定されないが、会社の主要幹部および主要財務官を含み、必要な開示に関する決定をタイムリーに行うことが容易である。管理層は、任意の制御およびプログラムは、設計および動作がどんなに良好であっても、その目標を達成するために合理的な保証を提供することしかできず、管理層は、可能な制御およびプログラムのコスト-収益関係を評価する際にその判断を適用しなければならないことを認識している。
2020年度には、経営陣はその財務報告や決済プロセスに重大な欠陥があると認定した。同社は2021年6月に米国証券取引委員会財務報告マネージャーを招聘し、この重大な弱点を緩和した。
我々の最高経営責任者と最高財務責任者は、2021年9月30日現在の情報開示制御およびプログラムの有効性を評価した。この評価によると、我々の経営陣は、その日までに、私たちの開示制御および手順が有効であると結論した。
第 第2部分
プロジェクト 1.法的訴訟
は適用されない.
1 a項目.リスク要因です
以下の重要な要素は、当社の実際の経営結果が、本10-Q表または経営陣が時々他の場所で述べている前向きな陳述によって示されたり、提案されたりする結果と大きく異なる可能性がある。投資家は投資決定を下す前に、以下のリスクをよく考慮すべきである。以下に説明する危険は私たちが直面している唯一の危険ではない。他の私たちは現在知らないか、あるいは現在重大なリスクではないと思っているリスクは、私たちの業務運営を深刻に損なう可能性もあります。 これらのリスクはいずれも私たちの業務を損なう可能性があります。上記のいずれかのリスクにより、我々普通株の取引価格は下落する可能性があり、投資家は投資の全部または一部を損失する可能性がある。
私たちの業務に関するリスク
私たちの四半期と年度業績は大幅に変動する可能性があります。
私たちの四半期と年間の財務業績の変動はすでに多くの要素の影響を受け続けています
| ● | 経営の歴史が限られている会社 | |
| ● | 会社は資源が限られており，業務合併機会競争が激しい.したがって，会社 は他の資産や業務を買収できない可能性がある | |
| ● | 必要に応じて、企業は買収を完了するために追加の融資を得ることができない場合があり、または既存の業務および目標業務の運営および成長を補完することができず、これは、企業に潜在的な業務取引を再構成するか、または特定の事業合併を放棄することを迫る可能性がある | |
| ● | 私たちは合格した従業員を維持したり、採用したりすることができなくて、いかなる幹部を失っても、私たちの既存の業務を保留し、新しい業務を創造する能力にマイナスの影響を与える可能性があります | |
| ● | 私たちの成長戦略はある程度他の保険仲介者の買収に依存しています。これらの保険仲介業者は将来的に受け入れ可能な条項で獲得できないかもしれません。あるいは完成すれば、私たちに不利かもしれません |
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| ● | ネットワークセキュリティ攻撃または情報技術および/またはデータセキュリティおよび/またはアウトソーシング関係の任意の他の中断 は、私たちのトラフィック、財務状態、および名声に悪影響を及ぼす可能性がある | |
| ● | 迅速なbr技術の変化は、動的に十分に対応するために追加の資源と時間を必要とする可能性があり、これは私たちの業務や運営業績に悪影響を及ぼす可能性があります | |
| ● | データプライバシーおよび法律法規の変更、またはこのような法律法規を遵守しないいかなる行為も、私たちの業務および財務業績に悪影響を及ぼす可能性があります | |
| ● | 私たちの保険業務はミシガン州、ニュージャージー州、モンタナ州、オハイオ州に高度に集中しているため、不利な経済状況、自然災害、またはこれらの地域の規制変化は私たちの財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある | |
| ● | もし私たちがいくつかの合意に含まれている約束を守らなければ、私たちの流動性、運営結果、財務状況は不利な影響を受ける可能性があります | |
| ● | 私たちのいくつかの合意には様々な契約が含まれています。これらの契約は私たちの経営陣が業務を経営する時の自由裁量を制限し、私たちがいくつかの潜在的な有益な活動に従事することを阻止するかもしれません | |
| ● | 米国公認会計原則(米国公認会計原則)に基づいて財務諸表を作成する際に使用する見積もり、判断と仮定には固有の不確実性がある。見積もり、判断、仮定のいかなる変化も私たちの財務状況と経営結果に重大な悪影響を与え、それによって私たちの業務に影響を与える可能性があります | |
| ● | 不適切な機密情報の漏洩は我々の業務に悪影響を及ぼす可能性がある | |
| ● | 当社の業務、経営結果、財務状況、流動性は、いくつかの実際的かつ潜在的なクレーム、規制行動、および手続きの重大な悪影響を受ける可能性があります |
これらのbr要因のうちのいくつかは私たちの制御範囲内ではなく、私たちの普通株の価格を大幅に変動させる可能性があります。もし私たちの四半期の経営業績が証券アナリストや投資家の予想を達成できなかったり、超えたりすれば、私たちの株価は急に大幅に下落する可能性がある。私たちの財務業績を四半期比較することは常に意味があるわけではなく、私たちの将来の業績の指標とすべきではないと考えます。
会社の運営履歴は限られています。
2018年9月の制御権変更以来、当社の業務は、“保険業務”および“概要”で述べたように、保険代理機関の買収に限られている。投資家は、会社が会社の業務目標を達成する能力を評価する根拠はほとんどなく、これらの目標は保険機関を買収、所有、経営することである。
会社は資源が限られており，業務合併機会競争が激しい.そのため，会社は他の資産や業務を買収できない可能性がある.
Br社は，業務目標が会社の目標に似ている他のエンティティからの激しい競争に直面することが予想され，これらのエンティティも買収のために競争している.これらのエンティティの多くは成熟しており、直接または付属会社による業務グループの識別および実施において豊富な経験を有している。その多くの競争相手は当社よりも多くの技術、人的、他の資源 を持っており、多くのライバルに比べて当社の財務資源は限られています。当社は買収可能な潜在的な目標業務が多いと考えていますが、当社の限られた財務資源がライバルのbrより少ない場合、当社のある規模の目標業務の買収における競争力が制限される可能性があります。このような固有の競争制限は，他社がある目標 業務の買収を求める際に優位になる.
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必要に応じて、企業は買収を達成するための追加融資を得ることができない場合があり、または既存および目標業務の運営および成長 を補充することができず、これは、企業に潜在的なビジネス取引を再構成するか、または特定のビジネス統合を放棄させる可能性がある。
これまで，我々が保険機関を買収し，我々が買収した保険機関を運営するための資金の大部分は，我々の関連会社Reliance Global Holdingsから提供された資金と，非関連融資機関からの融資であった.私たちは追加的な資金調達を求める必要があるかもしれない。私たちはあなたにこのような融資が受け入れ可能な条項で提供されることを保証することができません。追加融資が得られない場合、私たちは既存の業務を再編したり、提案された1つ以上の買収を放棄したりすることを余儀なくされるだろう。さらに、もし私たちが追加的なbr買収を完了すれば、私たちはその業務の運営や成長を補完するための追加融資が必要になるかもしれない。追加的なbr融資が得られなければ、私たちの業務の持続的な発展や成長に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちは合格した従業員を引き留めたり採用したりすることができず、いかなる幹部を失っても、私たちが既存の業務を保留し、新しい業務を創造する能力にマイナスの影響を与える可能性がある。
私たちの成功は私たちの技術と経験豊富な人員を引きつけて維持する能力にかかっている。保険業界内と業界外の企業は優秀な従業員の争奪が非常に激しく、特に重要な職場である。もし私たちが成功的に従業員を吸引、維持、激励することができなければ、私たちの業務、財務業績と名声は実質的な不利な影響を受けるかもしれない。
重要な顧客関係の管理やサポートを失ったり、豊富な経験や専門知識を持っている従業員が、顧客の協力を確保し、完成させる能力に悪影響を及ぼす可能性があり、運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、私たちの任意のキーパーソンが既存の競争相手に参加したり、競合他社会社を作ったりすれば、私たちのいくつかの顧客は、私たちのサービスではなく、競争相手のサービスを使用することを選択することができます。契約は一般的に私たちの主要者が退職後2年以内に従業員や顧客を誘致することを禁止していますが、彼らが私たちと競争することは禁止されていません。
しかも、私たちが私たちの上級指導者と主要幹部の後継を十分に計画できなければ、私たちは不利な影響を受けるかもしれない。私たち はこのような幹部のサービスが私たちに提供されることを保証できない。私たちの上級指導者や他の重要な人員の流失、あるいは私たちはこれらの人員を識別、採用、維持することができない、あるいは合理的な報酬レベルでそうすることができず、私たちの業務、運営結果、キャッシュフロー、および財務状況に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの成長戦略は、他の保険仲介業者の買収にある程度依存しており、これらの買収は将来的に受け入れ可能な条項 では得られないかもしれない、あるいは完成すれば、私たちに不利になるかもしれない。
私たちの成長戦略の一部は他の保険仲介機関の買収を含む。私たちは適切な買収対象の決定に成功し、買収を完了し、買収された業務を私たちの運営に統合し、新しい市場に拡張するためには、私たちがbrを実施し、私たちの運営と私たちの財務と管理情報システムを絶えず改善する必要がある。統合、買収された業務は、私たちの既存の業務に相当する収入や利益レベルを達成できない可能性があり、あるいは他の面では予想通りのパフォーマンスを示す可能性がある。また、私たちは、私たちよりもはるかに多くの資源を持つ可能性のある会社や銀行と買収や拡張機会を競争しています。買収はまた、管理層の注意の移転、買収されたbr業務および維持者側の困難、費用および運営資金要求の増加、これは私たちの投資資本収益率を低下させる可能性がある、慣れていない市場または業務線への進出、予期しない問題または法的責任、買収に収益の推定に対処すること、および税務および会計問題のいくつかまたは全部が、私たちの運営結果、財務状況、およびキャッシュフローに重大な悪影響を及ぼす可能性があるなどの特殊なリスクにも関連する。買収後の経営業績の悪化は、低い収益または負の収益 貢献および/または営業権減価費用を招く可能性もある。
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ネットワークセキュリティ攻撃または情報技術および/またはデータセキュリティおよび/またはアウトソーシング関係の任意の他の中断は、私たちのトラフィック、財務状態、および名声に悪影響を及ぼす可能性がある
我々の は、情報技術および第三者サプライヤーに依存して、私たちの顧客に有効かつ効率的なサービスを提供し、クレームを処理し、 は、機密、敏感、独自の および他のタイプの情報のセキュリティ処理に関する情報をタイムリーかつ正確にオペレータに報告する。私たちが依存する任意のシステムのネットワークセキュリティホールは、セキュリティシステムの回避、サービス拒否攻撃または他のネットワーク攻撃、ハッカー攻撃、“ネット釣り”攻撃、コンピュータウイルス、恐喝ソフトウェア、マルウェア、従業員br}または内部エラー、汚職、社会工学、物理的侵入、または他の行為に起因する可能性があり、いずれもデータ損失、金銭および名声被害、およびコンプライアンスコストが著しく増加するリスクに直面する可能性がある。私たちが私たちの情報技術、電気通信、または他のシステムにアクセスできない場合、このような機能をタイムリーに実行する能力に深刻な影響を与える可能性があります。このような業務中断、システム障害、またはサービス拒否が継続的または繰り返し発生した場合、新しい業務および更新業務を作成し、処理し、顧客サービスを提供し、クレームをタイムリーに支払い、または他の必要な業務機能を実行する能力を悪化させる可能性がある。私たちは時々コンピュータウイルス、不正者が私たちの情報技術システムにアクセスし、同様の事件のようなネットワークセキュリティホールに遭遇しますが、これまで私たちの業務に実質的な影響を与えていません。
また，我々は買収意識を持つ組織であり，我々が買収した企業の情報システムを統合する過程は非常に複雑であり， は目標情報システムにおける弱点を十分に認識できない可能性があるため，我々が予期しない責任に直面したり，我々自身のシステムが攻撃を受けやすくなる可能性があるからである.将来、いかなる重大なネットワークセキュリティホールやメディア報道は、事実でなくても、名声損害、顧客と収入損失、独自のデータ損失、規制行動と審査、制裁または他の法的処罰、訴訟、顧客br情報を保護できなかった責任または財務損失を招く可能性がある。私たちが維持している保険はこのような損失を含まないかもしれないし、そのような損失も含まれていないかもしれない。
迅速なbr技術変化は，動的に十分に対応するために余分な資源や時間を必要とする可能性があり，これは我々の業務や運営実績に悪影響を与える可能性がある.
頻繁な技術変革、新しい製品とサービス、そして発展していく業界標準は保険業務に影響を与えている。例えば、インターネットは、福祉、財産、個人情報、および関連情報を顧客 に安全に送信し、企業に対する企業の情報交換および取引を促進するために使用されるようになってきている。
私たち は私たちの情報システム能力をアップグレードして拡張するための措置を講じている。これらの 能力を維持、保護と強化して、絶えず発展する業界と法規標準について、そして顧客の選好を変えて、大量の資源 を持続的に投入する必要がある。もし私たちの経営業務に依存する情報が不正確または信頼できないことが発見された場合、または私たちの情報システムとデータの完全性を効果的に維持できなかった場合、私たちは運営中断、規制または他のbrの法的問題、運営費用の増加、既存の顧客の流失、新しい顧客の誘致が困難、または他のbrの不利な結果に遭遇する可能性がある。
データプライバシーおよび法律法規の変更、またはこのような法律法規を遵守しないいかなる行為も、私たちの業務および財務業績に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちのbrは、個人データの収集、記憶、処理、使用、開示、転送およびセキュリティに関連する法律および法規を含む、プライバシー、データ保護、およびデータセキュリティに関する様々な変化および発展に関する様々な法律および法規によって制約されている。 プライバシーおよびデータ保護法律は、国/地域によって異なる解釈および適用がある可能性があるため、不一致や衝突の要求が生じる可能性があるため、重大な不確実性がある。これらの法律は、当社の付属会社間の情報伝達に適用され、第三者サプライヤーとの取引にも適用されます。これらの計画と世界各地の同様の計画は、当社のサーバを開発、実施、または保護するコストを増加させる可能性があり、改善された技術により多くの資源を割り当てることで、私たちの情報技術およびコンプライアンスコストを増加させることが求められています。また、データセキュリティ事件やプライバシー侵害に対する規制部門の法執行行動と調査が増加し続けている。より限定的な法律、規則、法規、または将来の法執行行動または調査を公布することは、コストを増加させることによって、または私たちの業務を制限することによって、私たちに影響を与える可能性があり、遵守しないことは、規制処罰および重大な法的責任をもたらす可能性がある。
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私たちの保険業務はミシガン州、ニュージャージー州、モンタナ州、オハイオ州に高度に集中しているため、不利な経済状況、自然災害、またはこれらの地域の規制変化は私たちの財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある
保険業務の大部分はミシガン州、ニュージャージー州、モンタナ州、オハイオ州に集中しています。2021年9月30日と2020年9月30日までの3ヶ月間、これらの地域の業務から、それぞれ2，581，636ドルおよび1，680，043ドルまたは100%の四半期収入を得た(2021年第3四半期-ミシガン州-64%、ニュージャージー州/ニューヨーク州-4%、モンタナ州 -17%、オハイオ州-15%、2020年第3四半期-ミシガン州-48%、ニュージャージー州-5%、モンタナ州-19%、オハイオ州-28%)。保険業務は主に国家の監督管理を受ける業界であるため、州立法機関 は保険業に悪影響を与える法律を公布する可能性がある。私たちの業務はこの4つの州に集中しているため、保険仲介機関よりも、私たちがこれらの州で直面している規制条件の不利な変化のリスクは大きいです。保険仲介機関の業務はより多くの州でより多様化しています。さらに、不利な経済状況、自然災害または他の災害、またはこれらの州に特定または他の方法で重大な影響を与える場合には、私たちの財務状況、運営結果、およびキャッシュフローに悪影響を及ぼす可能性がある。私たちはハリケーンや他の天気状況による損失と中断、そしてテロや他の自然または人為的災害のような他の起こりうる事件を受けやすい。自然災害に対する私たちの保険加入範囲は限られていて、賠償免除額と保険範囲の制限を受けています。このような保険は十分ではないかもしれないし、商業的に合理的なレートと条項で提供され続けることができないかもしれない。
もし私たちがいくつかの合意に含まれている約束を守ることができなければ、私たちの流動性、運営結果、財務状況は悪影響を受ける可能性がある。
2021年9月30日と2020年12月31日現在、私たちの債務を管理する元本総額は、それぞれ8，215，881ドルと8，849，280ドルのオーク街信用協定には、債務とEBITDA比率契約と常に返済されていない契約を含む様々な契約と他の制限が含まれています：(I)最高経営責任者Ezra Beyman、Debra Beyman、Beymanさんの妻、あるいはBeyman夫婦の息子Yaakov Beyman、またはOak Streetによって承認された他の人(場合によって異なります)、(Ii)Ezra Beyman氏は社長兼当社取締役会長に就任し、brおよび(Iii)Reliance Holdingsは当社の少なくとも51%の株式を保有し続ける。信用協定はまた条項 を含み、もし私たちが約束を違反すれば、“交差違約”を招き、もし私たちが違約した他の重要な契約ならば、私たちは当事者である。信用協定 は通常の違約事件を含み、会社或いはその子会社が合意中の約束を遵守できなかったが、ある特定の治癒期と通知要求を守らなければならない。約束違反が発生すると、貸手(Br)は、負債を加速させる能力を含むが、これらの違約を修復するための慣用的な救済措置を有する。
当社は2021年3月26日に改訂された総信用協定を締結し、Debra及びEzra Beyman が当社の多数の株主であることを要求する条項を削除します。
条約に規定されている優先資金債務と利税前利益の比率は“4.0~1.0を超えてはならない”としている。2020年9月30日現在、当社に対する の比率は3.9であり、違約しています。2020年9月30日から、当社は上記の各合意に記載されている財務契約及びその他の制限を引き続き遵守するために免除されています。しかし、当社が当該等の合意又は他のクレジット又は類似協定における重要な条項を遵守できない場合には、違約を招き、当社がこれらの条項を得ることができず、当社の流動資金、経営業績及び財務状況に重大な悪影響を与える可能性がある。何らかの違約が発生した場合、貸手は私たちに追加的な金額を貸してくれることを要求されず、未払いの利息と費用とともに、すべての未返済の借金を発表することを選択することができます。これらの合意項目の下の債務または私たちの他の債務が加速した場合、私たちの資産がそのような債務を全額返済するのに十分であることを保証することはできない。
条約免除を受けたため、オーク街と会社は2020年8月11日に改訂された協定に署名し、その条約を更新し、会社が引き続き遵守すべきであるようにした。改正案では、2020年9月30日と2020年12月31日の公約テストについて、上級資金 債務とEBIDTAの比率が5.0から1.0を超えてはならないと規定されている。2021年9月30日と2020年12月31日現在、会社が報告した高度融資債務とEBIDTAの比率はそれぞれ3.0と4.2であり、コンプライアンスを維持している。2021年9月30日から、高度融資債務とEBIDTAの比は4.0対1.0以下に低下する。
本出願の日までに、私たちは規定に適合しており、私たちがこれ以上規定に適合しないリスクがあるとは思いません。
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私たちのいくつかの合意 には様々な条項が含まれており、これらの条項は、私たちの経営陣が業務を経営する際の裁量を制限し、いくつかの潜在的な有益な活動に従事することを阻止するかもしれない。
私たちの債務プロトコルにおける 制限的契約は、私たちの業務運営方式に影響を与え、いくつかの潜在的な 有益な活動に従事することを阻止する可能性がある。特に，他の契約では，我々の債務プロトコルは，合併 EBITDA(利息，税項，減価償却と償却前の収益控除)(ある取引関連項目調整による)と合併利息支出の最低比率，および合併純負債と合併EBITDAの最高比率を維持することを求めている。私たちのこれらの条約の遵守は、経営陣が私たちの業務を運営する際の裁量を制限し、私たちが何らかの潜在的に有益な活動に従事することを阻止するかもしれない。
米国公認会計原則に基づいて財務諸表を作成する際に使用される見積もり、判断と仮定には固有の不確実性がある。見積もり、判断、仮定のいかなる変化も、私たちの財務状況とbr}運営結果、および私たちの業務に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
米国公認会計原則に基づいて財務諸表を作成することは、報告された資産(無形資産を含む)、負債および関連準備金、収入、費用および収入の金額に影響を与える推定、判断、仮定に関するものである。予測、判断と仮定は未来に必ず変化し、どのような変化も資産、負債、収入、費用と収入の金額 の変化を招く可能性があり、そして私たちの財務状況、 運営業績とキャッシュフローに重大な不利な影響を与える可能性がある。
不適切な 機密情報の開示は，我々の業務に負の影響を与える可能性がある.
当社は、お客様の機密やノウハウとその従業員の個人データのセキュリティとプライバシーの維持を担当しています。私たちはこれらの情報の安全とプライバシーを保護するための政策、手続き、および技術保障措置を制定したが、これらの情報が不当に開示されたり、アクセスされないことは保証できない。この情報を開示することは、私たちの名声を損なう可能性があり、私たちが個人データを保護する契約および法律に基づいて、私たちに責任を負うことを要求し、コスト増加または収入損失を招く可能性がある。
私たちの業務、経営結果、財務状況と流動性は、いくつかの実際と潜在的なbrクレーム、規制行動、手続きの重大な悪影響を受ける可能性がある。
私たちのbrは、通常の業務中に保険サービスを加入または提供し、および/またはサービスを提供することに関連する告発された誤りおよび漏れを含む、様々な実際的かつ潜在的なクレーム、規制行動、および他のプロセスの影響を受けており、結果を確定的に予測することができない可能性もある。私たちは、保険加入や顧客が提起する可能性のある関連クレームの処理を含めて、顧客が大量の資金に関する問題を処理するのをよく助けているため、私たちのミスや漏れに対するクレームが発生する可能性があり、関連金額の全部または一部に責任を負う可能性があると主張しています。また、私たちが業務を展開している保険会社の失敗は、私たちの顧客からミスやクレーム漏れを招く可能性があり、これは私たちの運営結果や財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります。クレーム者は巨額の賠償を要求する可能性があり、これらのクレームは懲罰的賠償を含む重大な法的費用に関連する可能性がある。例えば、このようなクレーム、訴訟、および他の訴訟は、私たちの従業員またはサブエージェントが保険を購入できなかったこと、顧客を代表してクレームを報告することができなかったこと、保険会社に保険リスクに関連する完全かつ正確な情報を提供できなかったこと、または受託された方法で顧客のために私たちの保有している資金を適切に運用することができなかったことに基づく損害賠償を含むことができる。また，専門責任クレームの長尾的性質を考慮すると，誤りや見落とし問題は数年前の問題と関連している可能性がある。適切な場合には，これらの潜在的な事項について，現在の情報や法律的意見に基づいて十分であると考えられる準備を策定し，事態の発展に応じてこのような準備を随時調整している。
私たちが提起した大部分のミスと漏れに対するクレーム(私たちの自己保険免除額の制約を受けて)は、私たちの専門賠償保険によって保証されていますが、もし私たちの保険カバー範囲が将来的に不十分であるか、利用できないことが証明された場合、あるいは私たちの自己保険の負債が増加すれば、私たちの業務、経営業績、財務状況、流動性は悪影響を受ける可能性があります。私たちの将来私たちが希望する金額と免責額の専門賠償保険を得る能力は、このような保険市場の一般的な発展や私たち自身のクレーム経験の悪影響を受ける可能性があります。さらに、金銭コストを考慮せずに、これらのbr問題は、私たちの名声に重大な悪影響を与え、私たちのキャリア、顧客、または従業員の関係に損害を与えるか、または人員と管理資源を分流する可能性がある。
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保険業に関するリスク
私たち は保険会社、科学技術会社、金融サービス業からの日々の激しい競争と、 が伝統的な保険市場から転換する可能性があります。
保険仲介業務の競争は激しくて、私たちは積極的に多くの会社と顧客、財産と保険会社を争奪して、その中の多くの会社は保険会社と関係があって、あるいはニッチ保険市場で重要な地位を占めて、 は彼らを私たちよりもっと優位にするかもしれません。他の競争問題は、私たちの製品とサービスの品質、私たちの定価と私たちのいくつかの顧客の自己保険能力、および科学技術会社が保険仲介業務に入る能力を含むかもしれません。br}の多くの保険会社は保険の直接販売に従事して、主に個人に販売して、br}代理人とマネージャーに手数料を支払いません。また、銀行、証券会社、私募株式会社、保険会社が属する範囲では、金融サービス業はさらなる統合を経験する可能性があるため、ますます多くの大型金融機関が保険仲介サービスを含むより広い金融サービスを提供するようになっているため、保険会社や金融サービス業からのますます激しい競争に直面する可能性がある。
新冠肺炎の疫病は現在のアメリカ経済状況の悪化を招き、私たちの業務に不利な影響を与える可能性がある。
もし経済状況が悪化すれば、保険に加入できるリスク単位の価値の低下、保険料率の低下、保険会社の財務資金の債務不履行、顧客の支払い能力の低下、住宅ストックの低下或いは物件価値の低下を含む一連のマイナス影響を与える可能性がある。また、全体的な経済状況が悪い場合、私たちの顧客の一部は完全に運営を停止したり、他社に買収されたりする可能性があり、これは私たちの運営業績や財務状況に悪影響を及ぼす可能性があります。これらの顧客が経済状況の悪い影響を受けているが、依然として存在している場合、彼らは流動性の問題や他の財務的困難に直面している可能性があり、私たちの資金の遅延や違約を招く可能性があり、これは私たちの総合的な財務状況や運営結果に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。このような影響のいずれも私たちの純収入と収益性を低下させる可能性がある。
私たちの業務、及び私たちの運営結果及び財務状況は、保険会社の能力減少を招く条件の悪影響を受ける可能性があります。
私たちの経営業績は保険会社の保険リスクと保険提供の継続能力に依存していますが、これはこれらの保険会社が再保険を受ける能力に依存します。保険会社が倒産したり脱退したりして、私たちが顧客に提供しているいくつかの保険も、保険能力を低下させる可能性があります。私たちはこのようなことに対して統制権がない。もしbr再保険がそんなに一般的ではなく、明らかに高価になった場合、私たちは顧客に必要な保険金額やタイプを得ることができないかもしれませんが、私たちが顧客のために購入できる保険はより高いか限られているかもしれません。
私たちの手数料の四半期と年度変化は私たちの運営結果に予期せぬ影響を与える可能性があります。これらの変化は保険契約の時間と新業務生産と損失の純影響によるものです。
私たちの手数料収入(利益共有またはマージンおよび超過手数料を含む)は、保険契約の更新時間および新業務の生産および損失業務の純影響によって四半期ごとにまたは毎年変化する可能性があります。これらの違いを引き起こす要因を制御することはできません。具体的には、顧客の保険商品に対する需要は、更新、新しい業務、紛失業務(ただし、br}は更新されていない保険証書を含む)およびキャンセルの時間に影響を与える可能性があります。また、私たちは保険会社にいくつかの手数料を支払うことに依存しています。 これらの支払いはこれらの保険会社によって内部的に処理されているため、特定の四半期や年に特定の保険会社から予想される支払い を受けない可能性があり、その期間が終わるまで、これらの収入を予測する能力に悪影響を与え、将来の重大な支出を予算する可能性があります。収入の四半期と年度変動 新業務、保険契約更新、保険会社の支払い時間に関する増減に基づく変動 は、私たちの財務状況、経営業績、キャッシュフローに悪影響を及ぼす可能性があります。
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利益をbrに分割するか、またはマージンがあるかは、保険会社が前年度にそのような会社に割り当てられた業務の収益性、業務量、および/または増加状況に基づいて支払われる特別収入を手数料に分割する。その他の要因には，潜在的なbrの悪いマクロ経済状況，我々の業界固有の損失不確実性，および一部の保険会社が経験した高損失率による保証基準の変化が含まれているため，これらの利益共有やマージンの支払い状況を予測することはできない。また，保険会社が損失準備金を見積もる能力を制御することはできず，利益共有を計算する能力 に影響を与える.超過手数料は保険会社が私たちが彼らに支払った業務量に基づいて支払い、普通一年で支払います。利益を共有するか、または手数料と超過手数料があることは、私たちの収入に大きな影響を与えるため、彼らが私たちに支払ういかなる減少も、私たちの運営業績、収益性、および財務状況に悪影響を及ぼす可能性がある。
規制の潜在的な変化により、私たちの業務実践と給与配置は不確実性の影響を受ける可能性がある。
保険仲介業の業務慣行と賠償手配は、私たちの慣例と手配を含み、政府各部門の調査によって 不確定性の影響を受けている。私たちのいくつかの事務所は、保険会社が収入共有手数料を支払う可能性があることを規定するプロトコルを含むいくつかの保険会社と利益共有brまたはマージン契約を締結しており、これらの合意は、主に、これらの保険会社と締結された総業務の全体的な収益性および/またはこれらの保険会社との1つまたは複数の事務所の業務総量などの他の要因に基づいている。さらに、私たちのいくつかの事務所は、標準手数料率よりも高い手数料率が特定のビジネスライン、例えば団体健康業務に適用されることを規定するいくつかの保険会社との手数料合意を覆す側であり、主にこれらの事務所に基づいてこれらの保険会社に割り当てられた総業務量である。各州の立法機関は、このような手配を禁止する法律を含む新たな法律によって処理または手数料手配を行うことができ、このような手配を被保険者に開示する問題を解決することができる。各州の保険部門も、私たちの経営結果に悪影響を及ぼす可能性のあるこれらの問題に対して新たな規定をとる可能性があります。
私たちは新冠肺炎の大流行で予見できないリスクに直面するかもしれません
新冠肺炎(CoronaVirus)疫病の米国での蔓延は経済不確実性を招き、会社の業務運営に負の影響を与える可能性がある。中断は一時的であると予想されるが，影響の継続時間や程度をめぐって不確実性がある.現在、コロナウイルス疫病が財務諸表に与える影響を合理的に推定することはできない。
不利なbrイベント，たとえばオフィスでの勤務時の健康に関する懸念，出張不能，その他の一般的な作業環境に影響を与える問題は，我々の業務や我々の業務戦略を損なう可能性がある.コロナウイルスは私たちの業務運営に実質的な影響を与えないと予想されていますが、コロナウイルスなどの大流行疾患が発生して重大な中断を招くと、私たち従業員のサービスを失ったり、システム中断に遭遇したりする可能性があり、これは私たちの業務運営を減少させる可能性があります。上記のいずれの状況も私たちの業務を損なう可能性があり、私たちの業務戦略の実施を延期し、現在の世界的な健康危機や金融市場状況が私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性のあるすべての方法を予測することはできません。
経営陣は、その財務状況、流動性、運営、業界、労働力の世界情勢を積極的に監視している。
遠い地理市場で知識が不足するリスク
同社はその投資を私たちが一般的によく知っている場所に重点を置くつもりだが、同社はある市場に慣れていないため、保証の挑戦や問題に直面するリスクに直面している。どの市場にもいくつかのニュアンスと特性があり、 これらの特性は個別資産に対する価値、適合性、入手可能性、需要に影響を与えるが、これらの資産は遠くから見ると容易に理解できないかもしれない。我々は は様々な方法でこれらのリスクを効果的に緩和できると信じているが，どの地理市場への投資も期待どおりに を表現する保証はない.
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潜在的な環境汚染に関連する潜在的な責任や他の支出は費用が高いかもしれない。
様々な連邦、州、および地方法律は、複数の住宅コミュニティの所有者または経営者が、複数の住宅コミュニティに存在する可能性のある土地または建物中のいくつかの潜在的な危険材料に対して管理責任および除去または修復費用を負担することを要求する。潜在的危険材料にはポリ塩化ビフェニル，石油燃料，鉛含有塗料やアスベストなどが含まれる可能性がある。このような法律は、過ちを考慮することなく、所有者または経営者がそのような材料の存在を知っているかどうか、またはそのような材料の存在に責任があるかどうかを考慮することなく責任を規定することが多い。これらの材料の存在または適切な管理または修復が、そのようなアパートコミュニティの入居率およびそのようなアパートコミュニティを売却または融資する能力に悪影響を及ぼす可能性がある。また、政府機関は、調査と救済行動に関連する費用、自然資源への損害、及びこのような損害或いは危険材料の管理不適切に関する潜在的罰金或いは処罰についてクレームを出すことができる。また，個人br原告は，調査や救済費用や人身傷害，疾患，障害，あるいは複数の住宅コミュニティに危険材料に関連する疾患が存在するといわれている他の支払いを要求する可能性がある。私たちは、現在の複数の住宅コミュニティに関連する潜在的な環境責任またはコストに加えて、私たちが将来買収または管理するコミュニティまたは私たちがもはや所有または運営していない複数の住宅コミュニティに関連するこのようなbr責任またはコストを担当することができる。
障害者たちを利益にする法律は私たちに思わぬ費用を発生させるかもしれない。
“1990年米国障害者法”(“米国障害者法”)によると、公衆に使用しようとするすべての場所は、障害者の立ち入りと使用に関するある連邦要求を満たさなければならない。1988年“公平住宅改正案法案”(“FHAA”) は1991年3月13日以降に初めて入居した複数の住宅コミュニティに障害者通路の設計と施工要求 を遵守することを要求した。連邦資金を受けた複数の住宅コミュニティに対しては，1973年の“リハビリ法”にも障害者のバリアフリーに関する要求があった。これらと他の連邦、州、地方法律は、私たちのアパートコミュニティの構造的な修正や政策実践の変更、またはコミュニティのリフォームに影響を与えることを要求するかもしれません。これらの法律を守らないことは、個人訴訟当事者に罰金や損害賠償を科すことになる可能性があり、規定に適合しない特徴の是正を命じる可能性もあり、巨額の資本支出を招く可能性がある。我々の複数の住宅コミュニティは基本的に現在の要求に適合していると考えられるが，ADA，FHAA，1973年の“リハビリ法”を遵守することにより，我々の複数の住宅コミュニティの持続的な運営や再開発に関する意外な費用が生じる可能性がある。
私たちのbrは規制された産業で競争しており、これは費用の増加や私たちの運営に制限をもたらす可能性がある。
私たちはアメリカの多くの州で業務を展開し、各州政府機関の全面的な監督と監督を受けている。このような規制の主な目的は、私たち株主の利益を保護するのではなく、保険加入者に保障を提供することであり、このような監督管理の変化がどのように実施され、強制執行されるかを予測することは困難である。したがって、このような規制は、コンプライアンスコスト、技術コンプライアンス、私たちが販売する可能性のある製品またはサービス、私たちが入る可能性のある市場、私たちが製品およびサービスを販売する方法、または私たちが私たちのサービスのために受け取る可能性のある価格、および私たちが顧客、事業者、および第三者の補償形態を受け入れる可能性があるので、私たちの収益性または増加を低下させるかもしれない。各州司法管轄区の法律は監督管理機構を設立し、広範な行政権力を持ち、その他の事項以外に、許可実体による業務取引、代理許可、資産参入、保険料率の監督管理、保険証書表の承認、不公平な貿易とクレームのやり方の監督管理、技術とデータ保護要求の確定、準備金要求と支払能力標準の確立、保証基金と共有市場メカニズムへの参加を要求し、配当金支払いを制限することを含む。また、コストが高すぎると考えられたり、既存の保険が不足している場合に対応するために、各州は時々補助金に基づいて州保険基金や分配リスクプールを作成し、これらのリスクプールは直接競争する, 私たちはミシガン州と他のいくつかの州のこのような州保険基金と分配されたリスクプールのために代理とマネージャーとして機能しています。このような国家基金と基金プールは私たちが受け取った販売や経営手数料を減らすことを選択することができる。私たちが多くの業務を持っている州では、どのような削減も、その州での私たちの業務の収益性に影響を与えたり、マーケティングの重点を変えたりする可能性があります。また、州保険監督機関と全国保険専門家協会は、既存の法律や法規を再検討し続けており、この再審査は、保険関連の法律や法規を制定したり、私たちの業務に悪影響を及ぼす解釈を発表したりする可能性があります。いくつかの連邦金融サービスの現代化立法は、今後数年で保険業の追加的な連邦規制をもたらす可能性があり、これは、費用の増加や私たちの業務の制限を招く可能性がある。他の私たちに悪影響を及ぼす可能性のある立法の発展には、規制が私たちの業務報酬パターンを変化させる(例えば、“平価医療法案”)が含まれている。医療保険を提供するための連邦および州政府設立計画、または場合によっては、災害多発地域または他の代替市場タイプの保険範囲内で財産保険を提供し、これらの保険は、保険会社が提供する保険製品と競合または完全に置換されている。また，気候変動問題がより一般的になるにつれて，米国や外国政府はこれらの問題に対応し始めている。気候変動に対する政府の日々の関心はbrの新しい環境法規を招く可能性があり、これは私たちと私たちの顧客にマイナスの影響を与えるかもしれない。これは私たちが新しい環境法規を遵守する時に追加的な直接コストを発生させる可能性があります, 私たちの顧客が私たちに転嫁する追加コンプライアンスコストによる間接コストの増加もあります。このような費用は私たちの運営結果と財政状況に悪影響を及ぼすかもしれない。
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私たちは私たちがすべての重要な側面で適用される場所、州と連邦法律、規則と法規を遵守していると信じているが、将来的にはより制限的な法律、規則、法規、またはその解釈が採用されない保証はなく、コンプライアンスをより困難にしたり、コストを高くしたりする可能性がある。
私たちの証券への投資に関するリスク
私たち は株価変動に遭遇するかもしれませんが、これはあなたの投資に影響を与えるかもしれません。
私たちの普通株の市場価格は様々な要素によって重大な変動の影響を受ける可能性があり、これらの要素は：私たちの経営業績の四半期変動 ；証券アナリストの私たちの未来収益推定の変化；証券アナリストの当業界の短期と長期未来予測の変化；税法の変化；そして私たちは重要な顧客を失ったり、私たちあるいは私たちの競争相手に関連する重大な業務発展を含む。私たちの普通株の市場価格はまた、私たちが株式アナリストの収益や他の予想を満たすことができない影響を受けるかもしれない。そのような予想を達成できなかったのは、たとえ小さくても、私たちの普通株の市場価格の下落を招く可能性がある。そのほか、株式市場は普遍的に比較的に高い価格と出来高の変動を経験し、多くの上場会社の株式証券市場価格は比較的に大きな価格変動を経験し、このような会社の経営業績とは必ずしも ではない。これらの広範な市場変動は我々普通株の 市場価格に悪影響を及ぼす可能性がある。従来，証券集団訴訟は，このような会社の証券の市場価格変動後にこれらの会社に対して を提起することが多かった.もし私たちにこのような訴訟を提起すれば、巨額のコストと経営陣の注意力と資源の移転を招く可能性があり、これは私たちの業務、運営結果、財務状況、キャッシュフローに実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。
会社の最高経営責任者は持ち株の普通株の権益を持っている。
2021年4月26日現在、我々の最高経営責任者Ezra Beymanは、5，080，165株の普通株式を含む約46.418普通株の実益所有者である。Reliance Holdingsが2021年9月30日までに提供してくれた融資の未返済額は約364，552ドルだった。したがって、彼は株主の承認を必要とするどんな行動も統制することができる。株主が何らかの理由で年次会議や特別会議を開催すれば、我々の最高経営責任者は、株主がその重大な持分によって議決を提出した提案に対して完全な裁量権を有する。そのため、会社の最高経営責任者は、多数の議決権制御を持たなくなるまで実質的な統制を継続する。
吾らがオーク街と締結した信用協定によると、当社はいつでも融資が返済されないことに同意した：(I)当社の最高経営責任者Ezra Beyman、Beymanさんの妻Debra BeymanまたはBeyman夫婦の息子Yaakov BeymanまたはOak Streetの許可を受けた他の人は(場合によっては)当社の既存の付属会社のマネージャーを担当し、(Ii)Ezra Beymanさんは当社の現在の付属会社のマネージャー兼取締役会長を務める；および(Iii)信実持株、Beymanさんと女性は唯一の所有者である。引き続き 会社の少なくとも51%の株式を保有する。会社がこれらの規定を遵守できなかった場合、オーク街のローンはすぐに満期になり、一定の通知および/または治療期間内に満期になって支払います。
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商業保険ソリューション株式会社およびFortman Insurance Services，LLCの運営協定は、Beymanさんをマネージャーに任命し、適用された子会社を制限するために広い権限を与え、(1)財産の財産権負担または売却、(2)投資、(3)運営合意に基づいて割り当てられた金額および時間を決定し、 (4)法的訴訟または訴訟について和解、弁護および提訴、(5)関連子会社の任意またはすべての資産を売却、交換、または処分することを含む、商業保険ソリューション株式会社およびFortman Insurance Services、LLCの運営協定は、(6)資金の借入、(7)第三者または付属会社と任意の契約、賃貸借及び合意、及び(8)委任者を締結する。これらの経営協定はまた、Beymanさんに賠償保護を提供し、Beymanさんは、当社またはその子会社の業務とは無関係またはそれと直接競争する会社の機会を利用することを禁止されていない。
その会社はこの条項を修正または削除するためにOak Streetと交渉するつもりだ。しかし、このような修正または削除は、会社およびその株主に有利な条項で成功的に交渉される保証はありません。これらの規定は、会社とその子会社の経営陣を交換することをより困難にしたり、コストを高くしたりする可能性がある。子会社の管理文書が改訂される前に、会社 は経営陣の意思決定によって機会を失い、および/または損失を挽回できない可能性がある。
広範な管理裁量権
当社の普通株に投資するいかなる個人も、予想される買収の具体的な利点やリスクを評価する機会がないだろう。そのため、投資家は経営陣が買収を選択する際の広範な裁量と判断力に完全に依存する。会社の経営陣の決定が会社の業務目標を達成できる保証はありません。
将来私たちの株式の売却や他の希釈は私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼすかもしれない。
私たちは買収と有機的な方式で業務を発展させています。会社を買収するか、または他の方法でわが社の活動に伴う一つの方法は、追加の持分証券を発行することである。任意の追加的な普通株または優先株または転換可能な証券を発行することは、私たちの普通株の保有者を大幅に希釈するかもしれない。また、もし私たちが未来の私たちの普通株の株式を購入するために制限された株式単位、業績株単位、オプションまたは承認株式証を発行し、これらのオプションまたは株式承認証が行使されたり、制限された株式単位または業績株単位として帰属したりすれば、私たちの株主はさらに希釈する可能性がある。我々普通株の保有者 は優先購入権を持たず，所有者に任意の 種別や系列の株を比例的に購入する権利があるため，このような売却や発売は我々株主への希釈を増加させる可能性がある.私たちの普通株を売却したり、このような売却が発生する可能性があると考えられているため、私たちの普通株の市場価格は下がる可能性があります。
私たちの普通株の価格は大幅に変動する可能性があります。これはあなたが持っている普通株をいつかあるいは魅力的だと思う価格で転売することを難しくするかもしれません。
私たちの普通株の取引価格は様々な要素によって大幅に変動する可能性があり、上記のリスク要因 を含め、その多くは私たちの制御範囲内ではありません。また、株式市場は株価や取引量の変動の影響を受け、多くの会社の株式市場価格に影響を与える。このような広範囲な市場変動はすでに私たちの普通株の市場価格に悪影響を与え続ける可能性がある。私たちの株価に影響を与える可能性がある要素は
| ● | 経済衰退、不況、戦争またはテロ行為のような一般的な経済的および政治的条件 | |
| ● | 私たちの経営業績の四半期変化は | |
| ● | 私たちのビジネスサイクルの季節 | |
| ● | 私たちの経営業績に対する市場の期待を変える | |
| ● | 私たちの経営業績は特定の時期における証券アナリストや投資家の予想を達成できなかった | |
| ● | 証券アナリストは、私たちまたは保険ブローカーまたは金融サービス業界全体に対する財務推定と提案の変化 ； | |
| ● | 投資家は私たちに相当する他社の経営業績と株価表現を考えている | |
| ● | 私たちの市場動向に関するニュースの報告は、これから来る“ハード”または“ソフト”市場に対する任意の予想 ； | |
| ● | サイバー攻撃や他のサイバーセキュリティ事件 |
| ● | 我々の業務に影響を与える法律法規の変化 ； | |
| ● | 材料は私たちまたは私たちの競争相手によって発表されます | |
| ● | 証券アナリストや投資家が、このような投資が経営陣のコア業務に対する関心を分散させていると考える可能性があることを含む、私たちの投資に関連する事態の進行の影響または感知影響 | |
| ● | 市場の変動 | |
| ● | 市場が発表した買収に対する否定的な反応 | |
| ● | 私たちの細分化された市場の競争圧力 | |
| ● | 保険経営と保険業の一般的な状況 | |
| ● | 法律訴訟や規制調査 | |
| ● | 国際制裁や米国の“海外腐敗防止法”、イギリスの“2010年収賄法”またはその他の反腐敗法を含む規制要件 | |
| ● | 私たちの役員、役員、あるいは大株主は大量の普通株を売却したり、このような売却が発生する可能性があると考えています。 |
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株主 は、私たちの株価がしばらく変動した後、私たちに集団訴訟を提起するかもしれません。このようなどんな訴訟も巨額の費用を招き、経営陣の注意と資源を移す可能性がある。
私たちは私たちの普通株式或いは株式承認証が常にナスダック資本市場の持続的な上場の基準に符合することを保証できません。
私たちのbrの普通株は現在ナスダックで見積もりを出しています。私たちはナスダック資本市場で活発な普通株と権利証取引市場が発展して持続することを保証することはできない。私たちの普通株が依然として場外取引システムに見積もりまたは場外取引システムに回復した場合、国の証券取引所に上場するのではなく、私たちの普通株を処分することがより難しいことが発見されたり、私たちの普通株の時価に関する正確なオファーが得られたりする可能性があります。
より多くの証券を発行するかもしれません。
私たちの会社の定款は2，000，000，000株の普通株を発行することを許可して、1株当たり額面は0.086ドルです。2021年9月30日までに、10，944，439株の発行と流通株があります。私たちは追加の株式を発行するかもしれません。私たちが新しいビジネス機会と新しい業務運営を追求することと関係があります。普通株を増発すれば、私たちの株主 はそれぞれの所有権権益の希釈に直面する。私たちが普通株を発行することが新たなビジネスチャンスを求める意図に関連すれば、当社の支配権が変化する可能性があります。取引市場が活発になれば、普通株の増発は私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼす可能性がある。
配当 は不可能です。
会社は予測可能な未来に配当金を送らないと予想している。配当金の支払いは、会社の将来の収入と収益(あれば)、資本要求、全体の財務状況に依存する。未来の任意の配当金の支払いは当時構成された会社の取締役会によって適宜決定されるだろう。当社は、業務合併後の将来のBr経営陣がどのような収益をその業務運営に保留するかを決定することを予想しているため、当社は予見可能な未来にいかなる配当も発表しないと予想している。
権証の投機的 性質.
私たちが2021年2月に発行した引受権は、投票権や配当金のような所有者にいかなる普通株式所有権権利も与えず、ただ限られた時間内に私たちの普通株式を固定価格で買収する権利を表している。具体的には、発行日から、Aシリーズ株式証所有者は発行日から5年前に、その権利 を行使して普通株を買収し、1株6.60ドルの行使価格(当社の普通株及び株式承認証の公開発行価格の110%に相当)を支払い、その後いかなる未行使の持分証は失効し、しかも何の 価値がない。また、今回の発売後、株式証の時価は不確定であり、株式証の時価がその公開発行価格以上になる保証もない。普通株の市場価格が引受権証の使用価格以上になることは保証されないため、株式承認証所有者が引受権証を行使することが利益になるかどうかは保証できない。
国の青空登録
取引法により登録された会社普通株の保有者や将来発展可能な任意の取引市場で普通株を購入したい人は、国の青空法律が投資家が会社証券を転売する能力を制限する可能性があることを知るべきである。そのため、投資家は会社証券の二級市場を限られた二級市場とみなさなければならない。
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業界 と市場データ
が別に説明されていない限り、本10-Q表に含まれる私たちの業界と私たちが経営している市場に関する情報は、私たちの一般的な予想、市場機会、および市場規模を含み、独立した業界 出版物を含む様々なソースの情報に基づいている。この情報を提供する際には，これらのデータや他の類似したソース，および関連業界や市場の理解やこれまでの経験に基づいて仮定する.この情報は複数の仮説や 制約に関連しているので，このような見積りを過度に重視しないように注意されたい.本10-Q表に含まれるこれらの業界出版物 中の情報は信頼できると信じている.様々な要素の影響により、私たちの業界は高度な不確実性とリスクに直面しているリスク要因“これらの要素と他の要素は結果 を独立した当事者と私たちが推定した結果とは大きく異なる可能性がある。
第 項2.持分証券の未登録販売と募集資金の使用。
日付 取引記録 |
取引タイプ(例えば、新規発行、ログアウト、株式返還国庫)及び1933年“証券法”第4(A)(2)節に規定するすべての取引 | 発行済み(またはログアウト)株式数 | 証券種別： | 発行時に発行される株式価値(ドル/株) | これらの株の発行価格は発行時の市場価格より低いですか？(Yes/No) | 個人/ エンティティ株が発行される(エンティティは投票/投資制御を開示した個人がいなければならない). | 株式を発行する理由(例えば、現金または債務転換)または提供されるサービスの性質(適用される場合) | 本出願の日から を制限しますか？それとも制限されませんか？ | 免除ですか、それとも登録タイプですか？ | |||||||||||||||
| 3/5/2021 | 新機能 | 15,000 | ごく普通である | $ | 6.07 | 違います。 | 曲吉 マーケティング | 現金 | 制限される | ルール 144 | ||||||||||||||
| 5/1/2021 | 新機能 | 14,925 | ごく普通である | $ | 50,000 | 違います。 | ジョシュア·クシュネレ | 業務グループ | 制限を受けない | ルール 144 | ||||||||||||||
第 項3.高級証券違約。
は適用されない.
第br項4.鉱山安全情報開示
は適用されない.
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第 項5.その他の情報.
は適用されない.
物品 6.展示
以下の展示品は本テーブルの10-Kとともにアーカイブされる.
| 添付ファイル 番号： | 説明する | |
| 1.1 | 引受契約の書式 | |
| 3.1 | 発行者の会社定款 | |
| 3.2 | 発行者付例 | |
| 3.3 | モンタナ州西南保険センター有限責任会社定款 | |
| 3.4 | ビジネスカバーソリューション有限責任会社設立証明書 | |
| 3.5 | 従業員福祉ソリューション組織記事、有限責任会社 | |
| 3.6 | フォットマン保険サービス会社は定款を組織しています | |
| 3.7 | アメリカ福祉連盟は定款を組織している | |
| 3.8 | Altruis Benefits Corporationの会社規約。 | |
| 3.9 | クッシュ福祉ソリューション有限責任会社登録条項 | |
| 10.1 | Nure，Inc.と2020年2月19日に署名した証券購入協定 | |
| 14.1 | 道徳的規則 | |
| 21.1 | 付属会社名簿 | |
| 31.1 | 2002年のサバンズ·オクスリ法案第302条による行政総裁の認証* | |
| 31.2 | 2002年“サバンズ·オックスリー法”第302条に基づく認証首席財務官* | |
| 32.1 | 第1350条最高経営責任者及び最高財務責任者の証明* | |
| 32.2 | 第1350節首席財務官及び首席財務官の証明* | |
| 104 | 表紙 ページ相互データファイル(添付ファイル101に含まれるiXBRLフォーマット)。 |
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サイン
改正された1934年の証券取引法の要求に基づいて、登録者は、本報告を正式に許可された署名者が代表して署名するように促す。
| 信実グローバルグループ会社 | ||
| 日付： 2021年11月9日 | 差出人： | /s/ Ezra Beyman |
| テスラ·ビマン | ||
| CEO | ||
| 信実グローバルグループ会社 | ||
| 日付： 2021年11月9日 | 差出人： | /s/ Alex BlumenFrucht |
| アレックスBlumenfucht | ||
| 担当者 財務官和 | ||
| 主な会計係 | ||
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