アメリカ アメリカ
証券取引委員会
ワシントンD.C.,20549
表
(タグ 一)
1934年証券取引法第13条又は15条に基づいて提出された年次報告 | |
締め切りの財政年度について | |
あるいは…。 | |
1934年証券取引法第13条又は15条に基づいて提出された移行報告 | |
に対して,過渡期は_から |
コミッション文書番号
(登録者の正確な名称は、その定款に規定されている名称と同じ)
(State or other jurisdiction 会社や組織) |
(I.R.S. Employer 標識 番号) |
(主に実行オフィスアドレス ) | (Zip コード) |
登録者の電話番号、市外局番を含みます(
同法第12条(B)に基づいて登録された証券:
| ||||
(クラスタイトル ) | (取引コード 個) | (登録された取引所名 ) |
同法第12条(G)により登録された証券:なし
登録者が証券法規則405で定義されている有名な経験豊富な発行者であれば、再選択マークで
を示してください。はい。☐
登録者が当該法第13条又は第15条に基づいて報告書を提出する必要がない場合は,フックで
を示してください。はい。☐
再選択マークは、登録者(1)が過去12ヶ月以内(または登録者がそのような報告の提出を要求されたより短い期間)に、1934年の証券取引法第13または15(D)節に提出されたすべての報告書を提出したかどうか、および、(2)
が過去90日間にわたってこのような提出要求を遵守してきたかどうかを示す
登録者が過去12ヶ月(またはより短い適用期間)内に提出すべき相互作用データ展示品が再選択マークで提出されたかどうかを示す
登録者が大型加速申告会社,加速申告会社,非加速申告会社,小さな報告会社, か新興成長型会社かを再選択マークで示した。取引法第12 b-2条の規則における“大型加速申告会社”、“加速申告会社”、“小報告会社”、“新興成長型会社”の定義を参照されたい。
大型 加速ファイルサーバ☐ | ファイルサーバが加速されました☐ |
小さな報告会社
| |
新興成長型会社 |
もしbrが新興成長型会社である場合、登録者が延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかを再選択マークで示して、取引法第13(A)節に従って提供された任意の新しいまたは改正された財務会計基準を遵守してください
会社が証明報告書を提出したか否かをチェックマークで示し、経営陣が“サバンズ·オクスリ法案”第404条(B)条に基づいて財務報告書に対する内部統制の有効性を示し、監査会社財務諸表の公認会計士が評価する。はい。☐
登録者が空殻会社であるかどうかをチェックマークで表す(同法第12 b-2条で定義されている)。はい。☐
2021年6月30日現在、非関連会社が保有する普通株総時価は$
2022年3月11日現在の普通株流通株数は .
引用で編入された書類
カタログ表
ページ | ||
第1部 | ||
第 項1. | 業務.業務 | 4 |
1 a項目. | リスク要因 | 10 |
項目 1 B. | 未解決従業員意見 | 26 |
第 項2. | 属性 | 26 |
第 項3. | 法律訴訟 | 27 |
第 項. | 炭鉱安全情報開示 | 27 |
第II部 | ||
第 項5. | 登録者普通株市場、関連株主事項及び発行者による株式証券の購入 | 28 |
第 項6. | 選定された財務データ | 28 |
第 項7. | 経営陣の財務状況と経営成果の検討と分析 | 29 |
第 7 A項。 | 市場リスクの定量的·定性的開示について | 36 |
第 項8. | 財務諸表と補足データ | 37 |
第 項9. | 会計と財務情報開示の変更と相違 | 38 |
第 9 A項。 | 制御とプログラム | 38 |
第 9 B項。 | その他の情報 | 38 |
第三部 | ||
第 項10. | 役員·幹部と会社の管理 | 39 |
第 項11. | 役員報酬 | 39 |
第 項12. | 特定の実益所有者の担保所有権及び経営陣及び関連株主の事項 | 39 |
第 項13. | 特定の関係や関連取引、取締役は独立しています | 39 |
第 項14. | 最高料金とサービス | 39 |
第4部 | ||
第 項15. | 展示·財務諸表明細書 | 40 |
2 |
警告 前向き陳述に関する説明
本年度報告10−K表における非歴史的事実の陳述 は前向き陳述を構成する。前向き表現の例は、業界の見通し、私たちの将来の経済パフォーマンス(予想収入および支出を含む)、経営結果または財務状況、および他の財務プロジェクト、私たちの業務計画および目標に関連する表現を含み、展望的表現の基礎となるいくつかの仮定 も含む可能性がある。これらの展望性陳述の中で明示的または暗示的で、私たちの未来の業績、活動レベル、業績または業績に影響を与える可能性のあるリスクと不確定要素は、“リスク要素”と本10-K年度報告の他の部分に列挙されたリスクと不確定要素を含む。
以下に我々の業務が直面している主なリスク要因の概要を示す.本要約は“リスク要因”の部分とともに読むべきであり,我々の業務が直面する重大なリスクの詳細な要約とすべきではない.これらのリスクには限定されません
● | 私たちは赤字の歴史を扱っています |
● | 私たちの財務的約束と目標を達成するために、私たちの追加資本を集める能力がある |
● | 太陽エネルギー産業における私たちの競争能力は |
● | 太陽エネルギーシステムを販売する能力は |
● | 私たちは顧客のために融資能力を手配します |
● | 太陽エネルギーに関する政府のインセンティブ計画; |
● | 私たちは会社の規模と成長を管理する能力を拡大します |
● | 私たちのbrは他の業務を買収して統合する能力; |
● | 輸入部品に保護関税、供給不足および/または価格変動を課すことは、私たちの業務を中断します |
● | 新冠肺炎(コロナウイルス)が我々のサプライチェーンに与える影響 ; |
● | 私たちは有能な従業員の能力または能力を吸引および/または維持する |
● | 従業員、コンサルタント、顧客、サプライヤーとの関係、および |
● | 私たちの業務を限られた地理的地域の産業に集中させる。 |
いくつかの場合、あなたは、“可能”、“将”、“すべき”、“br}”、“予想”、“意図”、“計画”、“予想”、“信じ”、“推定”、“br}”予測、“潜在的”または“継続”などの用語、またはこれらの用語または他の同様の用語の負の意味によって識別することができる。
3 |
これらの 陳述は業務や経済リスクの影響を受け、経営陣の現在の期待を反映し、 固有の不確実性と予測困難なテーマに触れている。実際の事件や結果は大きく違うかもしれない。さらに、私たちまたは他の誰も、このような声明の正確性や完全性に責任を負わない。これらの陳述が実際の結果と一致するように、本年度報告書10-Kフォームの日付後に任意の前向き 陳述を更新する責任はない。
第 部分I
第 項1業務.業務.
業務 の概要/概要
ここで“我々”,“我々”,“Sunworks”および“当社”とは,Sunworks,Inc.およびその完全子会社Sunworks United Inc.(“Sunworks United”),およびその完全子会社Solcius,LLC(“Solcius”)と商用太陽エネルギー会社(“CSE”)を指す.
住宅·商業市場に太陽光発電(“PV”)および電池に基づく電力·貯蔵システムを提供する。商業プロジェクトは商業、農業、工業、そして公共工事プロジェクトを含む。
私たち は最初に2002年1月30日にデラウェア州でMachineTalker,Inc.に登録されました。2010年7月、会社名をSolar 3 D、 Inc.に変更しました。2014年1月31日、カリフォルニア州のSolar United Network,Inc.の100%株式を買収しました。2015年3月2日,我々はMD Energyを買収した。2015年12月1日、B計画企業会社を当社の完全子会社Elite Solar Acquisition Sub,Inc.に合併することによりB計画を買収しました。2016年3月1日、SunWorks,Inc.に改称し、ナスダック株式コードをSLTDからSUNWに変更しました。
2021年4月8日、Sunworks,Inc.は、その運営子会社Sunworks United(“買い手”)を通じてSolcius Holdings,LLC(“売り手”)からSolciusの発行済み と未返済の会員権益(“買収”)をすべて買収した。Solciusはユタ州プロボに位置し、全方位サービスを提供する住宅太陽エネルギーシステムサプライヤーである。この取引は全国的な太陽エネルギー供給業者を設立し、現在、カリフォルニア州、ユタ州、ネバダ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、ミネソタ州、ウィスコンシン州、マサチューセッツ州、ロードアイランド州、ニューヨーク州、ペンシルベニア州、ニュージャージー州、サウスカロライナ州を含む15州で業務を展開している。同社は、この取引はbr規模経済を強化し、サプライヤー、サプライヤーと財務パートナー、およびマーケティングと顧客獲得機会をよりよく接触させると信じている。
売買双方が2021年4月8日に締結した会員権益購入協定(“購入br}合意”)によると、買収は2021年4月8日に完了した。Solciusの買い取り価格には現金5,175万ドルが含まれており,取引完了後に運営資金,現金,債務,取引費用に関する調整が可能である.
太陽工場
我々のSunWorks運営子会社を通じて,住宅プロジェクトの2 kW(キロワット)から大型商業·公共工事プロジェクトの多メガワット(メガワット)システムまで,融資,統合,設置,管理システムを設計,手配している。商業施設brには,オフィスビル,製造所,倉庫,サービスステーション,教会や農場,醸造所や酪農場などの農業施設の設置がある。公共工事施設には学区、地方市政当局、連邦施設、高等教育機関がある。商用太陽エネルギーは2021年の収入の23%を占め、2020年には私たちの収入の74%を占める。商業太陽エネルギーは主にカリフォルニア州で運営されている
ソルセウス
Solciusが運営する子会社を通じて、私たちは主に住宅所有者のために融資、統合、設置と管理システムを設計、手配します。私たちは多様なルートを通じて住宅太陽エネルギーシステムを販売しています。私たちの販売ルートパートナーネットワークと、私たちが増加している直接販売ルート戦略を含みます。いくつかの住宅と商業市場で業務を展開しています。カリフォルニア州、ユタ州、ネバダ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、ミネソタ州、ウィスコンシン州とサウスカロライナ州を含みます。私たちはカリフォルニア州、ネバダ州、ユタ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、サウスカロライナ州、ウィスコンシン州とミネソタ州に直接販売あるいは運営者を持っています。
4 |
会社 戦略
私たちは北米商用と家庭用太陽エネルギー市場の成長見通しを利用するつもりだ。私たちの戦略目標は新冠肺炎の疫病とその関連の影響といかなる負の経済の下落が激化している可能性のあるリスクと不確定性の影響を含む:
○ | Capitalize on industry growth. 過去10年間、業界の成熟と技術の発展に伴い、太陽光発電はコストが最も低い新エネルギー発電源となっている。太陽エネルギーがあれば,住宅も商業顧客も短い回収期間を実現することができ,従来のエネルギーへの接触を減少させることができる。環境,社会,ガバナンス (“ESG”)考慮要因は,消費者が電力網参加への依存を減少させ,再生可能エネルギー発電 に集中することを望んでいるため,顧客購入モデルに組み込まれている。また、規制環境は全体的に積極的である。バイデン政府はクリーンエネルギー発電に対する激励措置を引き続き推進しているからである。そのため、太陽エネルギー業界は急速に増加し、いくつかの炭素系代替エネルギーの代わりに新しい発電の重要な源となる見通しである。 |
○ | Solcius買収を利用して新たな地理的位置に拡張するSolciusは10州で事業を展開し,太陽エネルギーがより一般的になったりサービスが不足したりする新市場での成長を計画している。Solciusの買収は住宅市場に成長プラットフォームを提供するだけでなく、私たちの商業業務にも成長プラットフォームを提供した。時間の経過とともに,Solciusの足跡を利用してビジネス運営を拡大する予定である. |
○ | Pursue acquisitions to build scale. 私たちは買収を行い、 規模を拡大し、私たちの地理的カバー範囲を拡大し、私たちの製品供給を増加させたり、私たちの顧客 調達コストを高めたりするつもりです。規模は太陽エネルギー業界で重要であり,規模の大きい競争相手 は技術やサプライチェーンの規模経済を利用でき,消費者のコスト を下げて会社のキャッシュフロー発生を改善できると考えられる。 |
○ | Expand multi-channel sales network. 我々の2021年の住宅事業では,brライセンスディーラーとの関係が主な手がかり源である。我々は,我々のIT プラットフォームを利用し,同種の最適な実装サービスを提供する履歴を利用することで,将来的に我々のライセンスディーラや販売チャネルパートナーネットワークを拡大する予定である.また,我々 は,我々が現在重要ではない市場において,内部販売や電話販売で顧客を獲得する内部手法 を開発している.実装サービス を販売することで,我々のサービスや製品供給 を拡張し,時間の経過とともに顧客獲得コストを低減することができると予想される.私たちの観点は、内部と外部のチャンネルはいずれも効果的で、拡張可能で、経済的に効率的な成長を実現できるということだ。 |
会社 運営
従業員
2021年12月31日現在、私たちは約511人の従業員を雇用し、そのうち495人は全従業員で、そのうち16人の従業員は臨時リストラ、医療、家庭、または障害休暇を取っている。私たちはまた、外部下請けを利用して、私たちの商業顧客のための商業太陽エネルギーシステムの設置に協力しています。私たちの直接設置労働力は従業員と契約社員の組み合わせだ。
2020年12月31日現在、私たちは約122人の常勤従業員を雇用し、そのうち38人の従業員は臨時リストラ、医療、家庭休暇、障害休暇、そして2人のアルバイト従業員を雇用している
5 |
販売 とマーケティング
2021年12月31日まで、私たちは約35人の従業員がいて、主に販売、販売支援とマーケティングを担当しています。
私たちは私たちの内部直接住宅販売チームとマーケティング能力を増加させていますが、私たちは許可されたディーラーと厳選された第三者販売発起人と協力し続けています。住宅顧客取得コストを低減し、販売や設置過程全体で顧客体験を管理することが目標の一部であり、顧客獲得の固定コストや財務リスクを最小限に抑えながら顧客体験全体を改善することを目的としている。
私たちは商用太陽エネルギー市場で優位性を持っています。幅広い連絡先リストを持っているので、建築市場での経験のおかげで、この市場は顧客に接触機会を提供しています。私たちのサプライヤーネットワーク、各種業界貿易協会と独立販売コンサルタントに参加することによって、私たちは今ますます多くのリピーター、そして積極的で忠誠な推薦ネットワークを持っています。
2020年12月31日まで、私たちは約16人の従業員がいて、主に販売、販売支援、マーケティングを担当しています。
融資する
販売を促進するために、私たちはレンタル、ローン、または電気購入プロトコルを提供する貸主ネットワークを介して顧客の融資 (PPA)を得ることを支援しています。PPAは双方間の契約であり,一方が発電し,他方が電力を購入する。
仕入先
私たちは直接または流通業者を介して複数のメーカーから太陽電池パネル、インバータ、電池、および材料を購入します。我々は をさらに協調調達し,供給関係を最適化し,より大規模な優位性を実現する予定である.2018年に太陽エネルギーモジュールに対する201条の関税が開始され、2026年に延長された。これらの関税は私たちの業務に実質的な負の影響を与えていませんが、これらの関税は2021年の私たちの減少幅を下回る設備コストの減少をもたらす促進要因だと思います。
もし私たちの1つまたは複数のサプライヤーが私たちの予想された需要を満たすことができず、その財務状況、競争相手に買収されたり、その他の原因で生産を停止したり減産したりすることができなければ、代替サプライヤーを迅速に見つけたり、合理的な商業条項で代替製品を同定することは困難かもしれないが、私たちがこの需要を満たす能力は不利な影響を受ける可能性がある。しかし、私たちはどのサプライヤーにも依存せず、私たちは様々な異なるサプライヤーから必要な太陽電池パネルと材料を得ることができると信じている。したがって、どのサプライヤーの損失も私たちの業務に実質的な影響を与えないと思います。
私たちはまた、車庫建設と電気設置、ラックと太陽電池パネル設置、および私たちの大きな商業プロジェクトの屋根、分級、美化と施工下請け業者を含む下請け業者との戦略的パートナー関係を利用している。
インストールする
私たち は私たちがサービス市場の特許請負業者で、私たちは顧客のすべてのインストールを担当しています。我々は,許可検査からネットワーク化までの全プロセス を管理し,システム実装過程をより簡単にし,可能な限りシームレスな を顧客に提供する.実装プロセスの様々な側面を制御することで,コストを最大限に低減し,品質 を確保し,高いレベルの顧客満足度を提供することができる.
6 |
実装プロセスのあらゆる面を制御する場合であっても、契約を実行する能力が制限される。管轄範囲の承認プロセスは我々の直接制御範囲内ではなく,市,県,州や連邦政府やその機関が要求する承認プロセスを含むがこれらに限定されない.私たちが直接統制できない他の側面には様々な公共事業会社の承認と天気条件が含まれている。
アフターサービス サポート
私たちは、拡張されたプラント設備の技術支援を提供し、当社の独自の知識、技術、および太陽電池システムに合格した工学および技術者をサービス連絡員として使用するための、設置された住宅および商用光起電力システムに持続的な運営および維持サービスを提供する。私たちは、お客様にサービスと技術サポート専用線を提供することを含む、限定プロセス保証と操作保守計画によってこれを行います。私たちは通常 24時間以内に作業現場に関する質問に返信します。私たちは住宅設置を支援するために努力しており、必要であれば顧客の満足度を保つことができる。ビジネス顧客のために、私たちは単独の運営、維持、監視契約を提供します。このような操作、保守、そして監視契約の期間は一般的に5年から25年だ。
施設
カリフォルニア州のロスビル、サクラメント、トゥラーレ、タスティンとリバーサイドに販売と設置事務所を設置しています。私たちはまだユタ州プロボ、アリゾナ州フェニックス、コロラド州百年、テキサス州エルパソとマッカレン、ニューメキシコ州アルバカーキとロスウェル、ミネソタ州ブルーミングデール、サウスカロライナ州コロンビアとウィスコンシン州ステトバンテに販売と設置事務所を設置しています。私たちはすべてのオフィスと施設を借りた。
顧客
私たちの2021年の収入の約77%は住宅設置から来ているが、2020年の住宅収入は総収入の26%を占めている。総収入に占める住宅収入の割合の増加は2021年4月にSolciusを買収した結果である。2021年の私たちの総収入の約23%は商業インストールから来ており、2020年の74%を下回っている。
私たちの住宅運営は、通常20キロワット未満のシステムを設置することでオーナーのニーズを満たしています。私たちは、各顧客の特定のニーズを満たすために、購入またはレンタル融資の利便性を提供し、様々な製品オプションを提供しています。
私たちは商業市場と公共工事プロジェクトのためのシステムを設置する。小型商業と公共工事プロジェクトを設置100 kW以下のシステムと定義したが,大型プロジェクトは100 kW以上のシステムの設置に関与している。太陽エネルギープロジェクトは従来の融資源からの資金は限られているが,我々はカリフォルニア州の市政PACEプロジェクトを鼓舞し,これらのプロジェクト はYgrene Energy Fundなどの資金源をエネルギープロジェクトの融資に誘致している。公共工事プロジェクトはしばしば様々なPPA手配によって資金を獲得し,通常カリフォルニア州の共同権力機関Spur(公共事業料率を下げる学校プロジェクト)計画とともに である。サイクル時間は20年から1年以上様々で、具体的には顧客仕様、サプライチェーン、br許可、工事納期に依存します。農業システムの規模はこの分野で大きく異なり,10キロワットから数メガワットまで様々である。農夫たちに農業ローンと税金向けのレンタルを提供することがこの業界の主要な資金源だ。商業設置と同様に、農業プロジェクトの周期は通常数ヶ月から3年以上様々であり、これは管轄権を持つ当局、既存の公共事業インフラ、必要な様々な承認に依存する。
競争相手
太陽エネルギー設置市場では、私たちは似たような製品を提供する会社と競争している。その中のいくつかの会社は私たちよりも多くの財務資源、運営経験、技術能力を持っている。しかし、太陽エネルギー設置プロジェクトを入札する際、私たちの現在の経験は、私たちの競争市場には、明らかな主導的または優先的な競争相手がいないことを示している。私たちはどんな競争相手も私たちが運営するすべての分野で10%を超える市場シェアを持っていると信じない。私たちは価格設定、サービス、保証、融資の手配で他のソーラー設置業者と競争しています。世界的には、コストベースで潜在的な顧客に電力を供給する従来の公共事業会社や、従来の公共事業会社のように規制されていないが、州や地方の競争に有利な政策や消費者選択政策に基づいて、従来の公共事業送電や配電インフラを使用できる会社と競争することもできる。私たちが従来の公共事業会社と比較した利点は、お客様に自分たちの電力を作る機会を提供し、従来の電力網への依存を減らしたことです。
7 |
季節性
私たちの収入は季節的な天気パターンの影響を受ける。また、一部の顧客は、年末までに取得可能な補助金計画のメリットを実現するために、カレンダー年度終了前にプロジェクト を完了する傾向がある。
技術 と知的財産権
通常, 太陽光実装業務は知的財産権に依存しない。我々の住宅業務では,独自ソフトウェア を用いて我々の販路パートナーが販売プロセスを効率的に管理することができ,我々の運営チームが毎年数千個の 実装を管理することを許可している.
政府の規制とインセンティブ
政府の法規
私たちのbrはアメリカ内で適用されていない国、州や他の地方規制制度の規制 は私たちが業務を行っているところにあります。
私たちのシステムを運営するためには、私たちは地元の主要電力会社の相互接続許可を得る必要がある。太陽エネルギーシステムの規模と現地の法律要求に応じて、相互接続許可は現地公共事業会社が私たちまたは私たちの顧客に提供します。ほとんどの場合、相互接続許可は、現地公共事業委員会または純エネルギー計量プログラムに対して管轄権を有する他の規制機関が予め承認した標準プログラムに基づいて発行される。したがって,相互接続許可を得ると,追加的な 規制承認を必要としない.
私たちの運営は私たちの従業員の職業健康と安全を規範化する法規と賃金法規を含む厳格で複雑な連邦、州と地方の法律の制約を受けています。例えば、私たちは改正された連邦とカリフォルニアの職業安全と健康法案(“OSHA”)、アメリカ交通部(“DOT”)および従業員の健康と安全を保護し、規制する類似州の法律の要求を守らなければならない。
政府のインセンティブ
連邦、州、および地方政府機関は、太陽エネルギーシステムの所有者、エンドユーザ、流通業者、システム統合業者、および製造業者に報酬を提供し、システム性能支払い、再生可能エネルギー発電に関連する再生可能エネルギー積分支払い、および太陽エネルギーシステムを財産税評価から除外するなど、太陽エネルギーをリベート、税金相殺、および他の財政報酬の形態で普及させる。これらのインセンティブは,顧客から徴収された我々の太陽エネルギーシステムを所有またはレンタルする価格を低減することができ,公共事業として提供される電力の代替案としての太陽エネルギーの受け入れを促進するのに役立つ。
国税法第48条(A)によると、2022年12月31日までに、ある太陽光発電施設を設置する連邦投資税控除(ITC)は現在26%であり、その後ITCは2023年に22%、2024年に住宅設置を0%に引き下げ、その後商業信用は10%に低下する。国会は2022年に立法によって商業ITCおよび太陽エネルギーの減価償却福祉を延長または他の方法で変更する可能性がある。
商業項目についても,ソーラーシステム購入の経済性は加速減価償却の資格に適合することにより改善され,改善された加速コスト回収システム(“MCRS”)減価償却とも呼ばれ,米国国税局が策定した加速スケジュールに基づいてbr設備の減価償却が許可されている。減価償却を加速することは、貴重な税金優遇を創出し、太陽エネルギーシステムの総コストを低減し、投資収益を向上させる。
8 |
米国の約50%の州は太陽エネルギーに個人または企業投資または生産税収控除を提供しており、これはITCの追加優遇である。また、これらの州と多くの地方司法管轄区はすでに再生可能エネルギーシステムのための財産税優遇措置を確立し、免税、排除、減免と相殺を含む。多くの州政府、伝統的な公共事業会社、市政公共事業会社、協力公共事業会社は、太陽エネルギーシステムやエネルギー効率措置の設置と運用にリベートや他の現金奨励を提供している。資本コスト または“前払い”バックポイントは、顧客の太陽エネルギーシステムのコスト、規模、または予想生産量に応じて太陽エネルギー顧客に資金を提供する。パフォーマンスベースの報酬は、システム所有者の太陽エネルギーシステムが所定の期間内に生成したエネルギーに基づいてシステム所有者に現金支払いを提供し、その期間内に支払う。税金割引は、システムのコストおよび他の特定の場所の変数に基づいて、一般に、商業または住宅太陽エネルギーシステムコストの30%~40%をカバーすることができる。
多くの州はまた、規制された公共事業会社が指定された日前に条件を満たす再生可能エネルギー(例えば太陽エネルギーシステム)から同州の顧客に送達される総電力の指定brパーセントを調達することを要求する再生可能エネルギー生産の調達要求を採用している。
企業情報
私たちの主な実行事務室はユタ州プロヴォー市自由大通り1555号にあります。郵便番号:84604、電話番号は(385497-6955)。私たちのサイトの住所はwww.sunworksusa.comです。我々のサイトに含まれているまたは我々のサイトを介してアクセス可能な情報は,本年度報告 Form 10-Kの一部を構成していない.
利用可能な情報
我々は,年度,四半期と現在の報告,依頼書,その他の情報を米国証券取引委員会に提出し,ここでは米国証券取引委員会と呼ぶ.我々が米国証券取引委員会で提出した文書は、Form 10-K年間報告、Form 10-Q四半期報告、Form 8-K現在の報告、および取引法第13(A)節に提出または提出されたこれらの報告を含む任意の修正案を含み、インターネットを介して無料で公衆に提供することができ、URLはhttp://www.sunworksusa.comまたは米国証券取引委員会ウェブサイトである。私たちのbrアメリカ証券取引委員会の届出書類は、私たちが電子的に保存または提供した後、できるだけ早く私たちのサイトで提供します。当サイトに含まれる情報は、本10-Kを参照して組み込むことはできません。私たちのサイト上の会社管理下の投資家関係部分で、私たちの行動基準と道徳基準と私たちの取締役会の各委員会の規定を無料で確認することができます。
9 |
1 a項目リスク要因.
私たちの業務と運営は以下のように多くの重大なリスクと不確実性の影響を受けている。しかし、以下に説明するリスクと不確実性は私たちが直面している唯一のリスクと不確実性ではない。私たちは、どうでもいいと思うかもしれない他のリスクや不確実性が、私たちの業務、財務状況、または運営結果を損なう重要な要素になる可能性があることを知らないか、または現在考えているかもしれない。実際に以下のいずれかのリスクが発生すれば、我々の業務、財務状況または経営結果は重大な影響を受ける可能性がある。
私たちの財務状況と資本要求に関連するリスク
私たちbrは設立以来大きな損失を受けています。
2021年12月31日と2020年12月31日までの累計赤字はそれぞれ115,260,000ドルと88,635,000ドルです。設立以来、私たちは毎年運営赤字を出している。私たちが設置収入を増加させ、収入の割合を下げるにつれて、私たちは利益を達成することが予想される。しかし、このような行動が持続的な利益をもたらすという保証はない。私たちのbrは新しい太陽エネルギー収入の販売、開発、建設コストによるすべてのリスクを受けており、私たちは私たちの業務に悪影響を及ぼす可能性のある予見できない費用、困難、複雑な状況、遅延、その他の未知の要素に直面する可能性がある。
私たちは大量の追加資金を必要とするかもしれないが、これらの資金は受け入れ可能な条項で私たちに提供できないかもしれないし、全く得られないかもしれない。もし私たちが必要な追加資本を調達できなければ、私たちは事業成長を達成できないかもしれない。
設立以来、私たちの運営は多くの現金を消費した。私たちの業務計画を実行し、私たちの戦略を実施するために、私たちは時々追加的な融資を得る必要があると予想し、戦略協力、公共または私募株式または債務融資、銀行信用限度額、資産売却、政府贈与、または他の手配を通じて追加資金を調達することを選択する可能性があります。必要であれば、私たちに有利な条項で任意の追加資金を提供するかどうかを保証することはできません。さらに、任意の追加の持分または株式に関連する融資は私たちの株主を希釈する可能性があり、債務または株式融資(実行可能であれば)は、私たちを制限的な契約と巨額の利息コストに直面させる可能性がある。
10 |
私たちは必要な時に資金を集めることができません。これは私たちの業務の能力を大幅に増加させ、私たちの株価を下落させる可能性があります。
私たちの商工業に関するリスク
私たちの運営結果はすでに新冠肺炎疫病の悪影響を受け続け、それがどのくらいの間、どの程度私たちの運営結果に影響を与えるかはまだ確定していない。
人類における流行病、大流行或いは伝染性疾病の重大な爆発、例えば現在の新冠肺炎の大流行は、広範な健康危機を招く可能性があり、より広範な経済、金融と資本市場、大口商品とエネルギー価格及び私たちの製品の全体需要環境に不利な影響を与える可能性がある。世界的な健康危機は、私たちの従業員、顧客、サプライヤー、および世界経済や金融市場に影響を与え、経済低迷を招く可能性があり、支出を減少させ、私たちの製品の需要に悪影響を及ぼす可能性があります。
新冠肺炎疫病に対応するために、多くの州、地方と外国政府はすでに到着し、他の政府も未来に到着する可能性があり、 旅行制限、隔離、“家にいる”命令とガイドライン及び類似の政府命令と制限、 は疾病の伝播を制御しようとしている。このような制限または注文は、業務閉鎖、停止、減速および遅延、および当社の運営および当社の顧客およびビジネスパートナーの運営に悪影響を及ぼす可能性のある他の影響をもたらし続けます。これらの結果は、私たちの業務、運営、財務状況、運営結果、およびキャッシュフローに実質的な悪影響を与え続けるだろう。
私たちは引き続き連邦指導方針と州と地方命令に従って運営しているが、新冠肺炎疫病が私たちの業務、運営、財務結果と財務状況に与える影響の程度は多くの絶えず変化する要素に依存し、これらの要素は不確定であり、予測できない
● | 大流行の持続時間と範囲、および関連する中断; | |
● | 私たちの業界の一般的な減速は | |
● | 政府、企業、個人が疫病に対応するための行動 | |
● | 私たちの製品やインストールに対する顧客や顧客のニーズへの影響 | |
● | 私たちのサプライヤーへの影響とグローバル·サプライチェーンの中断 | |
● | 私たちの製品を販売して提供し、旅行制限や人員の在宅勤務による中断を含むインストール能力を提供します | |
● | 私たちの顧客が私たちの製品に支払う能力は | |
● | 工事現場を閉鎖したり、作業をキャンセルしたりすることによるプロジェクトの遅延 | |
● | 私たちと私たちの供給者と顧客の施設を閉鎖する。 |
私たちのbrは引き続き新しいウイルス変種の出現に伴い重要な市場で巻き返すことを含む新冠肺炎の疫病に密接に注目し続けている。brは新冠肺炎の疫病のため、管理層は必要な時に、私たちの組織は引き続きアメリカ各地で直接運営と仮想運営を続けると考えており、これは私たちが新冠肺炎の前よりも大きな規模で遠隔スタッフを支持し続ける必要があることを意味する。
私たちは従業員と請負業者の健康と安全を促進し続けるつもりだ。私たちの従業員と請負業者を保護するために、私たちはすべての場所で社会的距離政策を採用し、家で仕事をし、必要に応じて国内旅行制限を遵守することを含むすべての健康と安全法規を遵守し続けます。連邦、州、地方のガイドラインに基づいて従業員にワクチンを全面的に接種して初めて職場施設に入ることを要求し、私たちの所在場所の新冠肺炎症例の傾向と関連措置を考慮するなど、適切な安全対策を継続して実施する。我々は,政府当局の要求や提案,あるいは我々の従業員,顧客,パートナー,サプライヤーの利益に最も適合していると考えられる場合に応じて,さらなる行動をとる可能性がある.
11 |
従来のユーティリティ発電または他の供給源電力の小売価格を大幅に低下させることは、私たちの業務、財務状況、運営結果、および将来性を損なう可能性があります。
私たちは、従来の公共事業会社よりも低い電気代を支払うことを望んでいるので、私たちはかなり多くの顧客が太陽エネルギーを購入することを決定したと信じている。しかし,分散住宅太陽エネルギーは広く市場に採用されていないことは,米国住宅部門で分散型太陽エネルギーがその潜在市場総額の5%未満に浸透していることからうかがえる。
顧客の太陽エネルギー選択の決定も他の再生可能エネルギーコストの影響を受ける可能性がある。従来の公共事業または他の再生可能エネルギーの電力小売価格を下げることは、競争力のあるbr定価を提供する能力を損なうことになり、私たちの業務を損なう可能性があります。従来の公共事業の電気価格は以下のような理由で低下する可能性がある
● | 天然ガス、原子力、石炭、再生可能エネルギー、または他の発電技術を利用した発電所を含む大量の新しい発電所を建設する |
● | 送電制限を解除し、地方中心をより低コストで発電できるようにする |
● | 天然ガス価格引き下げ |
● | 公共事業 レート調整および顧客種別コスト再割り当て; |
● | 省エネ技術と電力消費削減のための公共計画 |
● | 非ピーク時間に負荷を移行させることによって、顧客の平均電力コストを低減することができる新しいまたはよりコストの低いエネルギー貯蔵技術を開発すること |
● | より安価なエネルギーを提供する新エネルギー発電技術を開発する。 |
公共電力価格を下げることは、私たちの太陽エネルギーシステムの購入やレンタルの経済的魅力を低下させます。もし従来の公共事業会社が利用可能なエネルギーの小売価格が上記の任意の原因や他の理由で低下すれば、私たちの は競争劣勢になり、私たちは新しい顧客を引き付けることができないかもしれません。私たちの成長は制限されます。
12 |
既存の電力ユーティリティ業界法規や法規の変化は、太陽エネルギーシステムの購入と使用に技術、法規、経済面の障害をもたらす可能性があり、太陽エネルギーシステムの需要を著しく減少させる可能性がある。
連邦、州と地方政府の電力公共事業業界に関する法規と政策、及び電力公共事業会社が公布した内部政策と法規は、発電製品とサービスの市場に大きな影響を与える。このような規制と政策はしばしば電気価格と顧客の自家発電の相互接続と関連がある。アメリカでは、政府と公共事業会社はこのような法規と政策を絶えず修正している。これらの規制と政策は、太陽エネルギーシステムを含む再生可能エネルギーの顧客の購入を阻止するかもしれない。これは私たちの太陽エネルギーシステムに対する潜在的な需要を大幅に減少させる可能性がある。例えば、ユーティリティ会社は、一般に、より大きな工業顧客に、電力網から接続を切断する費用を請求するか、または電力網内の電力を予備目的に使用することができる。これらの費用は、お客様が私たちのシステムを使用するコスト を増加させ、あまり望ましくないようにして、私たちの業務、将来性、財務状況、運営結果を損なう可能性があります。 また、地域によっては、太陽エネルギーシステムによって生成される電力は、高価なピーク時間帯の電力網電力との競争が最も有効です。より安い平均電力価格ではありません。公共事業会社のピーク期間の価格設定政策または料金設計、例えば統一料金を修正するには、電力網との電気価格競争のために太陽エネルギーシステムの価格を下げることが要求される。
さらに、政府または内部公共事業法規および政策のいずれも、電力公共事業に有利な変化は、私たちの競争力を低下させ、私たちの製品およびサービスに対する需要を大幅に減少させる可能性がある。例えば、いくつかの管轄区域は、太陽エネルギーシステムからエネルギーを購入する顧客に対してbr費用を評価することを提案したり、正味エネルギー計測を使用する太陽エネルギーシステムの顧客に比例しない新しい費用を徴収することを提案しており、両方とも、これらの顧客のエネルギーコストを増加させ、私たちの太陽エネルギーシステムの需要を減少させる可能性がある。将来の顧客に料金を徴収するだけでなく、既存の顧客にも料金を徴収する可能性があり、潜在的に深刻な消費者関係の問題を招き、私たちの名声や業務を損なう可能性がある。私たちのカリフォルニアでの業務量が大きいため、これらの市場のどのような変化も私たちの業務、運営結果、将来の 増加に特に不利な影響を与えるだろう。
私たちの成長戦略は太陽エネルギー技術の広範な採用に依存する。
太陽エネルギー製品市場は形成され急速に発展しており、その将来の成功はまだ確定していない。太陽エネルギー技術が広範な商業展開に適していないことが証明された場合、または太陽エネルギー製品の需要が十分に発展しない場合、収益性および正のキャッシュフローを達成して維持するために十分な収入を生成することができないであろう。広く採用されている太陽エネルギー技術に影響を与える要因としては、これらに限定されるものではない
● | 太陽光発電技術は、従来の太陽エネルギー代替エネルギー技術と比較したコスト効果 ; |
● | 従来の太陽エネルギー代替エネルギー製品と比較して、太陽エネルギー製品の性能および信頼性 |
● | 石油や他の化石燃料の価格上昇や下落など、伝統的かつ非太陽エネルギー代替エネルギーの生存能力に影響を与える経済と市場条件の変動 |
● | 電池貯蔵およびコージェネレーション技術の利用可能性および経済性; |
● | 電力産業とより広いエネルギー産業の規制を緩和し続けている |
● | 政府補助金とインセンティブの提供状況。 |
私たちの業務は現在税金還付、税金控除、そして他の財政的インセンティブから利益を得ている。これらの返却点、ポイント、および報酬の満了、キャンセル、または減少は、私たちの業務に悪影響を及ぼすだろう。
アメリカ連邦、州と地方政府機関は太陽エネルギーシステムのエンドユーザー、流通業者、システム集積業者とメーカーに奨励を提供し、システム性能支払いと再生可能エネルギー発電に関連する再生可能エネルギーポイント支払いのような太陽光発電をリベート、税金相殺、その他の財政奨励の形で普及させる。これらの政府の税金還付、税金相殺、その他の財務的インセンティブは、私たちの顧客のために投資収益を高め、太陽エネルギーシステムを購入するように激励することができます。これらのインセンティブは、顧客から受け取るエネルギーと太陽エネルギーシステムの価格を下げることができます。しかし、これらのインセンティブ は、特定の日に満了し、割り当てられた資金が使い切ったときに終了するか、または太陽エネルギー採用率の増加に伴って減少または終了する可能性がある。このような減少または終了は一般的に警告なしに行われる。
13 |
政府のインセンティブの削減、キャンセルや満期は、私たちの運営結果や業界における競争能力に悪影響を及ぼす可能性があり、太陽エネルギーシステムの価格を高め、潜在市場の規模を縮小させる可能性があります。また、これは、私たちの投資パートナーを誘致し、新しい融資基金を形成する能力と、潜在的な顧客に魅力的な融資を提供する能力に悪影響を与えます。
純エネルギー計量と関連政策は、現在の市場の顧客に競争力のある定価を提供しているが、純エネルギー計量政策の変化は私たちの太陽エネルギーシステムの電力需要を著しく減少させる可能性がある。
私たちは現在顧客にサービスを提供する州ごとに純エネルギー計量政策を採用している。正味エネルギー計測は、一般に、私たちの顧客がその現場太陽エネルギーシステムを公共電力網に相互接続し、公共事業会社の小売レートで電力網に輸出された太陽エネルギーシステムによって生成された顧客が使用する電力負荷を超える請求書積分を受け取ることによって、彼らが購入した公共事業電力を相殺することを可能にする。課金期間が終了すると、顧客は、使用された純エネルギー料金を支払うだけでよく、または消費されたエネルギーよりも生産されたエネルギーが多い場合には、小売レートでポイントを得る。純エネルギー計測政策のない州で運営されている公共事業会社は、顧客にbr小売補償を提供することなく、顧客に同期エネルギー需要がないときに電力網に出力された太陽光電力を受信することができる。
我々が太陽エネルギーシステムとそれから発生する電力を販売する能力は悪影響を受ける可能性があり,各州で純計量を実施した州の純エネルギー計測数に対する既存のbr制限を拡大できなかったためである。各州は現在到着していない場合に純エネルギー計量政策を採用できず,顧客にのみ影響を与えるか比例しない新たな費用を徴収しており,純エネルギー計測を用いた顧客も我々の運営に悪影響を与える可能性がある。また,顧客がエネルギー純計測により獲得したクレジットや価値の減少は,我々のサービス需要に悪影響を及ぼす可能性がある。我々が太陽エネルギーシステム およびそれによって生成された電力を販売する能力は、合併網太陽エネルギーシステムに迅速または簡略化された相互接続を提供することができないか、または顧客相互接続の数またはユーティリティがそのサービスエリアまたは電力網の一部で許容される太陽エネルギーの数を任意に制限することを要求する不利な影響を受ける可能性がある。このような費用を徴収すれば、太陽エネルギーへの変更に関するコスト節約が著しく減少する可能性があり、未来の顧客を誘致し、伝統的な公共事業サプライヤーと競争する能力が影響を受ける可能性があります。
主要市場の正味エネルギー計測,太陽エネルギーシステム相互接続,その他の運営政策の制限 は,これらの市場に設置されている太陽エネルギーシステムの数を制限する可能性がある。例えば,カリフォルニア公共事業委員会(“CPCPU”)はNEM 3.0に基づいて純計量政策を再審査し,2021年12月に提案決定を公表し,顧客自家発電の補償を大幅に低減し,太陽光顧客に固定料金を徴収している。採択されれば,提案の決定は我々の業務に悪影響を与える .2021年2月3日、CPUは、“提案決定の改訂を検討する”ために、別途通知されるまで訴訟手続を一時停止していると表明した。また、カリフォルニア州のガヴィン·ニューサム知事は記者会見で、この提案には“仕事をする”こともあると述べた。しかし、この提案が採択される前に実質的に修正される保証はありません。 2021年、私たちの収入の42%はカリフォルニアから来ています。
私たちの業務は第三者が所有する太陽エネルギーシステムの規制待遇にある程度依存する。
私たちのレンタルとどんな電気購入協定も第三者の所有権のために手配されています。いくつかの州と司法管轄区では、第三者売電は規制の挑戦に直面している。他の課題は、第三者が所有するシステムが、顧客が所有する太陽エネルギーシステムが取得可能な同じレベルのリベートまたは他の非税優遇を受ける資格があるかどうか、第三者が所有するシステムがこれらの特典を享受する資格があるかどうか、第三者が所有するシステムが正味エネルギー計測および関連する顕著なコスト節約 を得る資格があるかどうかに関する。このような第三者手配を減らしたりキャンセルしたりする処理方法は、私たちのシステムへの需要を減らす可能性があります。
14 |
私たちが経済的に実行可能な基礎の上で顧客に太陽エネルギーシステムを提供する能力は、私たちが顧客がこのようなシステムの融資を手配するのを助けることができるかどうかにかかっている。
私たちの太陽エネルギーシステムは連邦ITCやアメリカ財務省の支出と減価償却給付を受けている。私たちはこれらの収益の大部分を貨幣化し、私たちの太陽エネルギーシステムに融資を提供する融資構造に依存し続けている。もしどんな理由でも、私たちの顧客はこれらの手配を通じてこれらの収益から利益を得ることができず、経済的に実行可能な基礎の上で新しい顧客に太陽エネルギーシステムを提供し、維持することができないかもしれない。
このような税金優遇融資の可獲得性は、多くの要因に依存するが、これらに限定されない
● | 金融と信用市場の状況 |
● | これらの融資に関する法律または税務リスクの変化 ;および |
● | これらの報酬 を更新したり、関連福祉を減少させたりしない。 |
アメリカ財務省はこれ以上新しい太陽エネルギーシステムに適用されない。現行の法律や国税局や裁判所の解釈を変えることは、資金源がこれらの太陽エネルギーシステムの顧客に資金を提供する意欲を低下させる可能性がある。私たちの顧客がこのタイプの融資を受けることを保証することはできません。もしどんな理由でも、太陽エネルギーシステムのための資金を見つけることができなければ、私たちは経済的に実行可能な基礎の上で新しい顧客に太陽エネルギーシステムを提供することができなくなるかもしれません。これは私たちの業務、財務状況、運営結果にマイナスの影響を与えます。
私たちは資金調達が私たちの未来の事業を損なうかもしれないと手配できない。
コストに基づいて、潜在的な顧客に電力を供給する伝統的な公共事業会社や従来の公共事業会社のように規制されていませんが、州や地方の競争促進や消費者選択政策に基づいて伝統的な公共事業送電や配電インフラを使用できる会社と競争しています。従来の公共事業会社に対する私たちの強みは、お客様に自分の電力を作り、従来の電力網から離れる機会を提供したことです。お客様にこの機会を提供するためには、太陽エネルギープロジェクトが従来の融資源から得られる融資が限られているので、通常、顧客のために融資を手配しなければなりません。私たちの目標は顧客のニーズを満たすために最も柔軟な条項を配置することだ。私たち自身は融資を提供していませんが、私たちは、不動産br所有者が再生可能エネルギープロジェクトの前払い資金を得ることを可能にし、融資機関ネットワークによって提供される農業融資を許可するPACE(財産評価クリーンエネルギー)計画を含む多くの個人および公共源との関係があります。私たちはこれらまたは他のソースを通じて融資を手配することができません。私たちの業務および運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
もし私たちが他の太陽エネルギーやエネルギー会社と競争することに成功できなければ、私たちは私たちの業務を発展させることができないかもしれません。私たちの業務は影響を受けるかもしれません。
太陽エネルギーとエネルギー業界はアメリカと国際的に激しい競争と技術進歩を特徴としています。私たちが太陽エネルギー会社と競争しているビジネスモデルは私たちと似ています。また、私たちは太陽エネルギーの下流バリューチェーンで太陽エネルギー会社と競争している。例えば,我々は純金融駆動型組織からの競争に直面しており,これらの組織は顧客を取得し,太陽エネルギーシステムの設置を委託し,外部融資を求める設置企業,大手建設会社や公共事業会社,ますます多くの複雑な電力や屋根会社から来ている。その中のいくつかの競争相手は住宅太陽エネルギー市場に特化しており、私たちよりも低いコストを提供する可能性がある。しかも、私たちのいくつかの競争相手たちは供給と制御コストを保障するために垂直統合を行っている。私たちの多くの競争相手も高いブランド知名度 を持っていて、私たちの目標市場を広く知っています。
もし私たちが市場で競争できなければ、私たちの業務、財務状況、経営業績にマイナスの影響を与えるだろう。
15 |
私たちの業務は特定の市場に集中しており、これは私たちを特定の地域中断の危険に直面させる。
2020年12月31日現在、私たちが設置している設備の大多数はカリフォルニア州とネバダ州に位置している。2021年4月のSolcius買収に伴い,他のいくつかの州で業務を展開することにより,カリフォルニアの集中度を低下させた。私たちの最近の将来の成長はカリフォルニア以外の地域で発生し、私たちの顧客基盤と運営インフラをさらに拡大することを予想しています。しかし、私たちの業務と運営結果は現在、特に大西南、テキサス州、アメリカ中北部地域の不利な地域経済、規制、政治、天気、その他の条件の影響を受けやすく、これらの地域の市場は同じように集中する可能性がある。
私たちの顧客獲得機能はいくつかの第三者太陽光販売チャネルパートナーに集中しており、私たちの成長はこれらの関係の維持と拡大に依存しています。
私たちの成長戦略の重要な構成要素は私たちと第三者との関係を発展させるか拡大することだ。例えば、我々は、新しい顧客を生成するために、ディーラーや販売チャネルパートナーと戦略的 関係を構築するためにリソースを投入している。新しい関係を発展させることは計画のように速くないかもしれないし,あるいは計画通りに新しいクライアントが生まれない可能性がある.私たちのビジネスの大部分は、新しい太陽エネルギーディーラーと既存の販売チャネルパートナーの誘致と維持に依存しています。例えば、2021年4月にSolciusを買収した後、市場と製品の集中度の多様化を実現した。Solciusは,ライセンスディーラと直売戦略を組み合わせた方式 を用いて新しいクライアントを創出する.買収以来、Solciusはすでに3つのライセンス販売店を所有しており、合計Solciusの2021年の収入の80%以上を占めている。私たちの太陽エネルギーパートナーとの交渉関係は、潜在的な太陽エネルギーパートナーとの職務調査に投資し、このような第三者および請負者を訓練し、彼らが私たちの基準に適合しているかどうかを監視し、これには大量の時間と資源が必要であり、直接販売の拡大や設置チームよりも大きなリスクと挑戦をもたらす可能性がある。もし私たちがこれらの第三者との関係構築や維持に成功しなければ、私たちが業務を発展させ、市場の機会を把握する能力が影響を受ける可能性がある。 これらの関係を構築.維持することができても,これらの関係を利用して我々の業務,ブランド認知度,顧客基盤を有意義に拡張する目標を実現できない可能性がある.これは私たちの成長を制限し、著しい追加収入またはキャッシュフローを生成する機会を制限するだろう。
もし私たちが合格した技術者やコンサルタントを維持して募集することができない場合、あるいは私たちの取締役会、主要幹部、重要な従業員、コンサルタントが私たちとの雇用関係やコンサルティング関係を終了した場合、あるいは私たちの業務と運営に正確に溶け込むことができなかった場合、私たちの発展努力を延期したり、他の方法で私たちの業務に悪影響を与える可能性があります。
太陽エネルギー、エネルギー、建築などの業界の人材に対する激しい競争のため、私たちは未来に合格した管理者或いは技術者を引き付けることができないかもしれない。近年、私たちの業界の管理者の流出率は高いです。 私たちが必要な人員を引き付け、維持、激励、統合することができなければ、私たちは制限に直面する可能性があります。これらの制限は、任意の候補製品の成功開発、追加資本の調達能力、全体の業務戦略を実施する能力を著しく阻害します。
16 |
私たちは私たちの管理者たちと技術者たちに強く依存している。私たちの成功はまた、私たちが引き続き高技能の初級、中級と高級管理者、初級、中級、高級技術者を吸引、維持、激励できるかどうかにかかっている。私たちの幹部、重要な従業員、あるいはコンサルタントの流失、そして私たちは適切な代替者を見つけることができず、私たちの業務、財務状況、そして将来性を損なう可能性がある。太陽エネルギーとエネルギー会社との競争を考慮すると、受け入れ可能な条件で人員を誘致し、維持することができないかもしれない。私たちの一部の現職幹部、役員、または将来任命されたコンサルタントは、時々他の太陽エネルギーおよびエネルギー会社の役員、取締役、コンサルタント、またはコンサルタントを担当するかもしれません。私たちは私たちの高級管理者や従業員のために“キーパーソン”保険証書を維持しません。私たちの上級管理チームの一部のメンバーを除いて、私たちのすべての従業員は“勝手”に採用されているので、すべての従業員はいつでも私たちの職場を離れて、競争相手に参加することができます。
私たちのbrは未来に引き続き株式オプション、制限性株式単位奨励、業績奨励或いはその他の形式の株式奨励 を授与し、これを従業員を吸引と維持し、業績を激励し、従業員の利益を著者らの株主の利益と一致させる方法とすることを計画している。もし私たちが十分なインセンティブを提供する株式給与スケジュールを実施し、維持することができなければ、私たちは既存の従業員を維持し、より多くの合格した応募者を引き付けることができないかもしれない。もし私たちが既存の従業員を維持し、より多くの合格候補者を引き付けることができなければ、私たちの業務と運営結果は不利な影響を受けるかもしれない。現在,発行済み株式オプションのすべての行権価格のうち,ほとんどの が現在の株価よりも大きい.
私たち は過去や未来の投資、戦略取引、買収の期待収益を実現できないかもしれませんが、これらの 買収を統合することは私たちの業務と管理を乱す可能性があります。
私たちは過去と未来に会社を買収したり、合弁企業を設立したり、他の戦略取引を行う可能性があります。例えば、2021年4月8日に5180万ドルの現金でSolciusの全会員権益を買収し、Solciusは全方位サービスを提供する住宅太陽エネルギーシステムプロバイダーであり、全国の顧客に提案書生成、工事設計、許可、設置サービス、財務解決策を提供し、最大の市場はテキサス州、カリフォルニア州、ニューメキシコ州、コロラド州である。
17 |
私たち は過去または未来の投資、戦略取引、または買収の期待収益を実現できないかもしれませんが、これらの取引 は私たちがコントロールできない多くのリスクに関連しています。これらのリスクには以下のようなリスクがある
● | 買収された会社の業務、制度、人員を吸収することは困難である | |
● | 買収された技術または製品を我々の既存の製品および技術と効率的に統合することの困難さ | |
● | 移行と統合の間、制御、手続き、そして政策を維持することは困難である | |
● | 統合問題により、私たちが行っている業務を中断し、私たちの経営陣と従業員の他の機会と挑戦に対する注意力を分散させた | |
● | 買収された会社の会計、管理情報などの管理システムを統合することは難しい | |
● | 買収された企業のキー技術と管理者を引き留めることができない | |
● | 買収された企業の主要な顧客、サプライヤー、その他の業務パートナーを引き留めることができない | |
● | 買収·合併された企業の財務的·戦略的目標を実現することはできない | |
● | 買収に関連するコストや買収された無形資産の償却コストが発生することは、私たちの経営業績に影響を与える可能性がある | |
● | 重大な買収後の投資は、買収による実際の利益を低下させる可能性がある | |
● | おそらくbrの職務調査の流れは製品の品質、法律と財務責任などの重大な問題を確定できなかった | |
● | 財政報告書の内部統制が効果的だとは断言できないかもしれない。 |
これらのリスクを解決できなかったり、過去や将来の投資、戦略取引、買収で遭遇した他の問題は、これらの買収や投資の期待収益を実現できず、予期しないbr負債を発生させ、全体的に私たちの業務を損なう可能性があります。将来の買収はまた、私たちの株式証券の希釈発行、債務、あるいは負債、償却費用、増額費用、または営業権のログアウトを招く可能性があり、いずれも私たちの財務状況や経営業績を損なう可能性があり、私たちの普通株の取引価格は低下する可能性がある。
合併·買収には固有のリスクがあり、予想される収益が生じない可能性があり、我々の業務、財務状況、または運営結果に悪影響を及ぼす可能性がある。
私たちの総資産の一部は商業権と無形資産で構成されており、定期的な減価分析を行う必要があり、今後のどの時期の重大な減価決定は、たとえこの期間に大きな損失や現金支出が増加しなくても、私たちの運営報告書に悪影響を与える可能性がある。
2021年12月31日には、Solar United Network、MD Energy、Plan Bを買収した550万ドルの残りの営業権を解約しました。Solcius LLCの買収に関する約3220万ドルの余剰商標と、合計790万ドルの無形資産もあります。私たちは、営業権および無形資産に関連する経営業務単位の公正価値に基づいて、営業権および無形資産の減価評価を少なくとも年に1回継続することを要求される。予測されたレベルで運営実績を実現できない場合、その業務部門の市場評価値が企業の取引に関連して低下したり、業務部門が提供するサービスに対する市場の需要が恒久的に負に変化したりすると、これらのbr推定の公正価値が変化する可能性がある。これらの変化は、既存の営業権および無形残高のさらなる減少をもたらす可能性があり、これは、私たちの運営結果に重大な非現金費用を発生させる必要があるかもしれない。
18 |
2021年12月31日までの年間で、550万ドルの営業権減価費用を計上しました。2020年12月31日までの年間で、400万ドルの営業権減価費用を計上した。
私たち は買収日までの間、様々な業務の運営でクレームをつける可能性があります。
私たちのbrは、買収前に企業の所有権または運営によって発生するクレームまたは負債 を含む可能性があり、環境、従業員関連、および保険カバー範囲内にない他の負債およびクレームを含む。このようなクレームや債務は莫大な金額になる可能性がある。これらのクレームまたは債務について被買収企業の前のすべての人に賠償を求める能力は、それぞれの買収協定に含まれる具体的な時間、お金または他の制限、および前のすべての人が私たちの賠償要求を満たす財務能力を含む様々な要素によって制限される可能性がある。また、保険会社は、買収された企業や場所で発生したクレームを保証したくない可能性があり、あるいはクレームは、私たちのbr被買収企業が買収された日までに有効な保証範囲を超える可能性があります。もし私たちが第三者の請求の保険を得ることに成功したり、前の所有者に対する私たちの賠償権利を実行することができない場合、または前の所有者がいかなる理由(彼らの現在の財務状況を含む)でその義務を履行できない場合、私たちはこのようなクレームや債務に関連する費用や義務を負担する必要があるかもしれません。これは私たちの財務状況や運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
価格競争に基づいて電力を供給するため、太陽エネルギーシステムは従来の規制電力公共事業会社、規制の少ない第三者エネルギーサービス提供者と新しい再生可能エネルギー会社からの競争に直面している。
太陽エネルギーと再生可能エネルギー業界の競争は激しく、しかも絶えず発展している。参加者は市場の中で頭角を現し、大型の伝統的な公共事業会社と競争するためである。私たちの主要な競争相手の一つ(他の工事、調達、建築業務を含まない)は、私たちの潜在的な顧客に電力を供給する伝統的な公共事業会社だと思います。br}伝統的な公共事業会社は、通常、私たちよりも多くの財務、技術、運営、および他の資源を持っています。したがって, これらの競争相手は我々よりも多くの資源を投入してその製品を研究,開発,普及,販売するか,あるいは は我々よりも早く発展していく業界基準や市場状況の変化に反応する可能性がある.従来の公共事業会社はまた、彼らが提供する電力コストが私たちよりも高くても、他の付加価値製品やサービスを提供して、彼らが私たちと競争することを助けることができます。また、公共事業会社の電力源の大部分は非太陽エネルギーであり、これは、公共事業会社が私たちの太陽エネルギーシステムによって生成された電力よりも安い価格で電力を売ることを可能にする可能性があります。
我々はまた,従来の公共事業会社のように規制されていないが,州や地方促進競争や消費者選択政策に基づいて従来の公共事業電力伝送や配電インフラを獲得している会社と競争している。これらのエネルギーサービス会社は、再生可能エネルギー技術の価格と使用において、我々の太陽エネルギーシステムオプションと競争力を持ち、現在のビジネスモデルに必要な長期的な合意および物理的な実装を回避しながら、電力供給のみの解決策を顧客に提供することができる。これは、私たちが新しい顧客を引き付ける能力を制限するかもしれない;特に長期契約を避けたい、または屋根に太陽電池パネルを設置することに審美的または他の反対意見を望む顧客。
太陽エネルギー産業の発展と発展に伴い、私たちはまた新しい競争者に直面し、これらの競争者は現在まだ市場にいない。低技術参入障壁 は私たちの業界の特徴であり、資本が十分な会社は市場に参入して私たちと競争することを選択することができます。私たちは変化する市場条件に適応できず、既存や新しい競争相手との競争に成功できず、これは私たちの成長を制限し、私たちの業務と将来性にマイナスの影響を与えるだろう。
19 |
Br代替技術の発展や分散型太陽光発電の改善は、我々の製品需要に重大な悪影響を及ぼす可能性がある。
代替技術の重大な発展、例えば、他の形態の分散型太陽光発電の進歩、電池などの貯蔵解決策の進歩、住宅または商業用燃料電池の広範な使用または採用、または他の形態の集中型電力生産の改善は、私たちが現在予想していない方法で私たちの業務および将来性に実質的かつ不利な影響を与える可能性がある。新しい技術または強化された技術またはプロセスを採用できなかった場合、あるいは既存技術の変化に反応できなかった場合、私たちの太陽エネルギーシステムの導入を深刻に遅らせる可能性があり、これは製品が時代遅れになり、私たちのシステムの競争力が失われ、br}収入が減少し、市場シェアが競争相手に奪われる可能性がある。
気候変動は私たちの業務、私たちの産業、そして世界経済に長期的な影響を及ぼすかもしれない
気候変動は世界経済に体系的な脅威となり、私たちの社会が再生可能エネルギーを使用して脱炭素を実現するまでそうし続けるだろう。我々のコア業務モデルは再生可能エネルギーへの移行加速を求めているが,我々の業務運営には気候に関する固有のリスクがある。アメリカ各地、特に私たちの最大の市場カリフォルニアの気温が上昇し、極端な天気、深刻な干ばつと野火リスクの増加を招いた。これらの事件は、私たちの業務、私たちの第三者サプライヤー、そして私たちの顧客を混乱させる可能性があり、追加の運営コストを発生させる可能性があります。例えば,気候変動に関連する自然災害 や極端な天気イベントは,我々のシステムの実装を遅延させ,我々の運営に影響を与え,その間の支出増加,収入,キャッシュフローの減少を招く可能性がある。煙やスモッグのせいで、それらはまた私たちのシステムの出力を減少させるだろう。また,気候変動により天気パターンが著しく変化すると,太陽エネルギーシステムを設置した1地点あたりの年平均日射量を予測することが困難になる可能性がある。これは、我々が提供する太陽エネルギーサービスの全体的な経済性を低下させるか、または単一システムの経済性を低下させる可能性がある。
私たちのモジュールを含む限られた数のサプライヤーに依存しています。私たちのモジュールを含むいくつかの重要な原材料、コンポーネント、完成品を提供します。 いかなる供給中断または遅延は、私たちの業務に悪影響を与える可能性があり、要求されたbr}期限内に顧客に製品を渡すことができず、販売とインストール遅延、キャンセル、罰金、または市場シェアを失う可能性があります。
私たちのサプライチェーンは、原材料、コンポーネントと労働力の不足、世界と地域の運航と物流制限、世界的な衝突や戦争、停止、流行病または流行病、地震、br}洪水、火災、火山噴火、停電またはその他の自然災害、および気象パターン(洪水、火災、津波、干ばつおよび降雨量を含む)、利用可能な水、嵐パターンと強度、および気温レベルの変化など、自然災害および他の私たちがコントロールできない事件の影響を受けている。強制労働や人身売買、関連政府の対応など、人権に対する外国の懸念は、私たちのサプライチェーンを乱す可能性があり、私たちの運営は悪影響を受ける可能性がある。例えば、米国国土安全保障省は2021年6月24日に、中国が存在する新疆ウイグル自治区の太陽電池パネルメーカーが使用する主要多結晶シリコンメーカーが生産したシリカ製品に適用する釈放猶予令を発表した。この地域には広範な国が支持する強制労働があると告発されている。我々が販売している製品が使用する原材料は、強制労働問題がある当地域または他の地域からのものとは考えられないが、これらの懸念、関連するbr政府の対応、または他の製造業者または地域から製品、コンポーネントまたは材料を調達することを望むことによるいかなる遅延または他のサプライチェーン中断は、出荷、br}販売および設置遅延、キャンセル、罰金または収入および市場シェアの損失を招く可能性があり、いずれも私たちの業務、運営結果、キャッシュフロー、および財務状況に大きな悪影響を及ぼす可能性がある。
我々の業界ではサプライヤーの数が限られているため、競合他社がこれらのサプライヤーのいずれかまたは任意の不足、遅延、 品質の問題、価格変化、関税または関税の徴収、または私たちが使用するコンポーネントまたは技術の他の制限を買収することは、販売とインストール遅延、キャンセル、および市場シェアを失う可能性がある。
私たちは複数の異なるサプライヤーから私たちの製品を購入しているが、予想される需要を満たすために依存している1つまたは複数のサプライヤー がその財務状況、競争相手の買収、または他の理由で生産を停止または減少させた場合、業界需要の増加に伴って生産量 を増加させることができない場合、または十分な生産量を私たちに割り当てることができない場合、代替サプライヤーを迅速に見つけることができないか、または商業的に合理的な条項で代替製品を同定することが困難になり、この需要を満たす能力が悪影響を受ける可能性がある。時々,サプライヤーは製品品質の問題に遭遇する可能性があり,製品 がクライアント現場にインストールされるまでそれを意識することができる.これは追加的な費用を発生させる可能性がある。太陽エネルギーシステム構成要素と技術の供給者の数は限られている。私たちはこれらの製品に他の供給源があると信じていますが、brを新しいサプライヤーに移行することは、私たちの太陽エネルギー製品の購入と私たちのシステムの導入の追加コストと遅延を招く可能性があります。このような問題は私たちの業務や財政的業績を損なう可能性がある。
また,我々の競争相手の1つであるコンポーネントサプライヤーや技術プロバイダの買収は,我々がこのようなコンポーネントや技術を獲得することを制限し,我々の太陽エネルギーシステムやインストールプログラムを重大に再設計し,我々の業務に悪影響を与える必要がある可能性がある.
20 |
業界が混乱している時期には、太陽電池パネルを含む全業界の重要部品不足の時期もあった。その中のいくつかのコンポーネントのインフラ製造周期が長く、大量の資本投資が必要であり、重要な商品材料の持続的な供給に依存し、これはこれらのコンポーネントに対する需要を満たすことができない可能性がある。太陽エネルギー業界は常に重大な破壊を経験しているため,太陽電池パネルを含むキーコンポーネントが不足している可能性が高く,さらにこのようなコンポーネントの価格上昇を招く可能性がある。業界全体に不足が生じていなくても、仕入先 は、需要が高いまたは生産能力が不足している重要な部品を、より利益のある顧客、長期供給契約を締結している顧客、または私たち以外の顧客に割り当てることを決定する可能性があるため、このような部品への供給が減少する可能性がある。
通常、長期供給プロトコルに基づいて運営するのではなく、必要に応じて太陽エネルギーシステムのコンポーネントを購入する。私たちが購入したほとんどの商品はドルで価格を計算しています。私たちの収入もドルで計算されているので、私たちは為替レートの変動の影響をほとんど受けない。しかし、私たちのサプライヤーは原材料の購入と外貨運営費用の発生によって大量のコストを発生することが多いため、ドルがこれらの他の通貨に対して大幅に値下がりしたり、長い間 を持続したりすれば、これは私たちのサプライヤーが私たちに受け取る価格を向上させる可能性があり、これは私たちの財務結果を損なう可能性がある。私たちが使用している太陽電池パネルの大部分は中国から購入されているため、私たちは特に人民元切り上げによる為替リスクを受けやすい。
私たちの業務は太陽電池パネルコストの低下から利益を得ているにもかかわらず、太陽電池パネルコストの上昇と米国政府が輸入太陽電池パネルに課した関税により、私たちの財務業績は今損害を受ける可能性があります。太陽電池パネルのコストが安定しており、将来増加する可能性があります。
太陽電池パネルと太陽電池パネルの製造に必要な原材料のコストが低下していることは、私たちの太陽エネルギーシステムの価格設定と顧客がこのような形を採用している再生可能エネルギーの重要な駆動要因です。太陽電池パネルと原材料価格の安定や上昇に伴い、私たちの成長は減速する可能性があり、私たちの財務業績は影響を受ける可能性があります。また,関税処罰やその他の要因により,太陽電池パネルや原材料のコストは将来的に増加する可能性がある。
2018年1月23日、米国政府は太陽電池パネルモジュールに保護関税を課した。米国貿易代表(USTR) は以下の関税条項を公表した
1年目 | 2年目 | 3年目 | 4年目 | |||||||||||||
パネルと電池の保障関税 | 30 | % | 25 | % | 20 | % | 15 | % | ||||||||
関税免除の携帯電話 | 2.5ギガワット | 2.5ギガワット | 2.5ギガワット | 2.5ギガワット |
条項で指摘されているように、関税は4年間毎年輸入される前の2.5ギガワット太陽電池には適用されないだろう。中国と台湾から輸入された太陽電池パネルはこれまで2012年の太陽貿易案の関税を徴収されていた。現在の関税はすべての国に適用される。
保護関税のため、追加関税やサプライチェーンが他の中断が発生した場合、競争力のある条項でこれらの製品を購入したり、これらの国から専門技術を得る能力が制限される可能性があります。これらのbrイベントのいずれも、貿易処罰のコストを考慮する必要があるので、または他のより高い価格のソースから太陽電池パネルまたは他の システムコンポーネントを購入する必要があるので、私たちの財務業績を損なう可能性がある。
我々 は顧客のカード保有総請負業者として,施工,コスト超過,遅延, コンプライアンスや他の意外な状況に関するリスクに直面しており,いずれも我々の業務や運営結果に悪影響を与える可能性がある.
私たち は免許を持つ請負業者です。私たちは通常太陽エネルギーシステムの総請負業者、電気工、工事マネージャー、設置工です。お客様が私たちのシステムを設置している間に、その家、財物、財産によるいかなる損傷にも責任を負うことができます。たとえば,我々は設置中にクライアントの屋根を貫通し,太陽エネルギーシステムの設置完了後に風雨を十分に防ぐことができなかったために責任を負う可能性がある.また,我々が導入した太陽エネルギーシステムは高圧エネルギーシステムであるため,電気br基準やメーカー提案を遵守できなかったために責任を負う可能性がある。我々の特定の実装上の利益部分は,そのプロジェクトコストの仮定に基づいているため,コスト超過,遅延,または他の実行問題は,期待された結果やそのプロジェクトをカバーする コストを実現できない可能性がある.
21 |
また、太陽エネルギーシステムの設置は、建築、消防、電気規範、安全、環境保護、公共事業の相互接続と計量、および関連事項に関連する国、州、地方の法律と条例の監督と規制を受けている。私たちはまた、私たちの運営している多くの司法管轄区域で専門免許を維持している従業員に依存しています。適切な許可を得られなかった人員を雇うと、これらの管轄区での私たちの許可地位に悪影響を及ぼすかもしれません。私たちの運営や太陽エネルギーシステムに管轄権を持つ各機関の要求を追跡することは困難であり、コストも高いです。私たちのシステムに関連する任意の新しい政府法規または公共事業政策、または私たちのシステムに関連する既存の政府法規または公共事業政策の変化は、私たちおよび私たちの顧客に多くの追加料金をもたらす可能性があり、したがって、私たちのシステムに対する需要が大幅に減少する可能性があります。
職業安全と健康要求およびベストプラクティスを遵守することは費用がかかる可能性があり、これらの要求を守らないことは、巨額の罰金、運営遅延、および否定的な宣伝を招く可能性がある。
太陽エネルギーシステムの設置は、私たちの従業員が複雑で潜在的な危険を持つ電力システムで上空で動作することを要求する。設置プロセスの一部として、建物の評価および修正は、潜在的な危険レベルを含む可能性のあるアスベスト、鉛、金型、または人間の健康に危害を及ぼすと考えられる他の材料の位置で作業することを私たちの従業員に要求する。私たちはまた、私たちの設置者と運営を支援するためにトラックおよび他の車両チームを維持する。適切なセキュリティ手続きに従わなければ、深刻な負傷や死亡の重大なリスクがあるだろう。我々の運営は“米国職業安全と健康法案”(OSHA),米国交通部(DOT)および同等州法によって規制されている。OSHAまたはDOT要件を変更するか、または既存の法律または法規をより厳密に解釈または実行することは、コスト増加を招く可能性がある。もし私たちがbrが適用されるOSHA規定を遵守できなかった場合、仕事に関連する深刻なダメージや死亡が発生しなくても、私たちは民事または刑事法執行を受け、巨額の罰金の支払い、巨額の資本支出の発生、または運営の一時停止または制限を要求される可能性がある。高い傷害率 は私たちにもっと多くの責任を負わせるかもしれない。過去に職場事故が発生し,安全規制違反の疑いでOSHA規制機関から伝票を受け取り,罰金を科したことがある。このような事故、伝票、違反、傷害、または業界のベストプラクティスを遵守できなかった場合、私たちは否定的な宣伝を受け、私たちの名声と競争地位を損ない、私たちの業務に不利な影響を与える可能性がある。
製品の品質や性能の問題は私たちに保証費用を発生させ、私たちの市場名声を損害し、私たちが を維持したり、私たちの市場シェアを増加させることを阻止する可能性があります。
もし私たちの製品が保証期間内に予想通りに運行できなかった場合、あるいは保証や生産保証をサポートできなかった場合、私たちの製品販売は不利な影響を受ける可能性があり、あるいは私たちのコストが増加する可能性があり、私たちの業務、経営結果、財務状況は実質的な悪影響を受ける可能性があります。
私たちのbrはまた、保険カバー範囲内にない、または私たちが利用できる保険限度額または保証準備金を超える保証または製品責任クレームの制約を受ける可能性があります。さらに、品質問題は、収入確認遅延、収入損失、将来の販売機会の喪失、製品の修理または交換に関連するコストの増加、および私たちの営業権と名声に対する負の影響を含む様々な他の結果を生じる可能性がある。将来の製品故障の可能性は、欠陥のある製品を修理したり交換したりする際に巨額の費用が発生する可能性があります。また、広範囲の製品故障は私たちの市場名声を損なう可能性があり、私たちの市場シェアを減少させ、売上高を低下させる可能性がある。
私たちが現在または潜在的な住宅顧客と相互作用することに関連する法律法規を遵守しないことは、マイナスの宣伝、クレーム、調査と訴訟を招き、私たちの財務業績に不利な影響を与える可能性がある。
2021年、私たちの収入の約77%は住宅顧客との契約と取引から来ている。プライバシーやデータセキュリティ、消費者金融と信用取引、家庭改善契約、保証、訪問募集に関する法律法規を含む、住宅消費者との相互作用に関連する多くの連邦、州、地方の法律法規を遵守しなければなりません。これらの法律法規は動的で、異なる解釈があるかもしれません。様々な連邦、州、地方立法機関と規制機関は既存の法律や法規を拡張したり、新しい法律と法規を制定したりする可能性があります。これらの法律または法規またはその解釈の変化は、私たちが現在および潜在的な顧客および関連コストから収集した情報を使用して、お客様をどのように運営、取得、管理、および するかに大きく影響する可能性があります。私たちは私たちの住宅顧客との相互作用に関するすべての適用法律を遵守するために努力している。しかし、これらの要求 は、異なる管轄区域間で一致しない方法で解釈および適用される可能性があり、他の規則または我々のやり方と衝突する可能性がある。私たちがこのような法律や法規を遵守しないことは、会社が個人当事者や監督機関のクレーム、訴訟、訴訟、br調査、および巨額の罰金と否定的な宣伝に直面する可能性もあり、すべてが私たちの業務に実質的で不利な影響を与える可能性がある。私たちはこのような法律法規を遵守する巨額の費用を負担し続けていますが、住宅消費者との相互作用に関する事項の規制を強化することは、私たちの運営を調整し、重大な追加費用を発生させることを要求するかもしれません, これは私たちの業務、財政状況、そして運営結果に悪影響を及ぼすかもしれない。
22 |
我々の情報技術システムに重大な中断が発生し,新しいシステムやソフトウェアの実施に成功しなかった場合, あるいはネットワークセキュリティイベントやネットワークセキュリティ上の欠陥に遭遇した場合,我々の業務は悪影響を受ける可能性がある.
私たちは会社全体の情報システムに依存して注文を処理し、在庫を管理し、出荷と請求書を処理し、顧客から現金 を受け取り、顧客の問い合わせに答えて、私たちの全体の内部制御プロセスに貢献し、私たちの財産、工場と設備の記録を維持し、サプライヤーと他の債権者の満期金額を記録して支払います。これらのシステムは、停電、コンピュータおよび電気通信障害、コンピュータウイルス、マルウェア、恐喝ソフトウェアまたは他の破壊ソフトウェア、内部設計、手動または使用ミス、ネットワーク攻撃、テロ、職場での暴力または不適切な行為、壊滅的なイベント、自然災害、および悪天候条件を含む様々な原因の破損または中断を受ける可能性がある。私たちはまた第三者プロセッサが侵入された影響を受ける可能性がある。
私たちの情報システムが長期的に中断され、顧客とサプライヤーとのインタラクションに関連している場合、 は販売および顧客の流失やコスト増加を招く可能性があり、これは私たちの全体的な業務運営に悪影響を及ぼす可能性がある。 このようなイベントが我々に直接,実質的な影響を与えることはないが,将来のいかなるイベントが我々の業務に与える直接的または間接的な影響 を予測することはできない.
さらに、高度かつ持続的なネットワーク攻撃、ネットワーク釣り、および社会工学計画を含む多くの変化するネットワークセキュリティ脅威、特にインターネットアプリケーションの脅威は、私たちのシステムにおけるデータの機密性、可用性、および完全性を脅かす可能性があります。私たちおよび私たちのクライアントが敏感なデータおよび他の情報を保護するために制定したセキュリティ対策およびプログラムは、失敗したり、すべてのデータ漏洩、ネットワーク攻撃、またはシステム障害に対応するのに十分ではない可能性があります。我々は我々のネットワークセキュリティ計画 に資源を投入し,我々のシステムやデータを保護し,データセキュリティイベントを防止,検出,対応するためのセキュリティ対策を実施しているにもかかわらず,我々の努力がこれらの脅威を阻止する保証はない.
許可されていないアクセスを取得するため、または無効化または無効化されたシステムの技術は、頻繁に変更され、ますます複雑かつ複雑になっており、一定期間にわたって検出することが困難である可能性があるため、これらの行動を予測することができないか、または十分またはタイムリーな応答を行うことができない可能性がある。これらの脅威が絶えず変化し、増加するにつれて、私たちは私たちのセキュリティ制御を修正し、強化し、任意のセキュリティホールを識別して修復するために、大量の追加資源を投入する必要があるかもしれない。
お客様のニーズや天気による季節的な は、私たちの財務業績に変動をもたらす可能性があります。
年末までに利用可能な補助金計画のメリット を実現するために、カレンダー年末に項目を予約する傾向があることがよくわかります。これにより、第3四半期と第4四半期の収入がより強くなり、通常は第1四半期の収入を犠牲にしている。しかし、私たちの製品への需要はお客様の購入パターンの変化の影響を受ける可能性があります。
23 |
また、カリフォルニア州、ネバダ州、東北部の第1四半期には雨雪がよく降り、これは1年の他の時間ではなく、第1四半期にbrを設置する能力を低下させた。将来、このような季節性は、私たちの財務業績に変動を招く可能性があります。気候変動やその他の原因による場違いな天気状況、経済状況、あるいは他の要因による業績不良は、私たちの全年度の業務、財務状況、経営業績にマイナスの影響を与える可能性があります。春や夏の異常に湿った天気は私たちの財務業績に否定的な影響を及ぼすかもしれない。
クライアントニーズや天気の変化 は予測が困難であり,すぐには現れない可能性があり,これらの変化の影響を異なる時期に定量化することは困難である.私たちがこのような変化に対応するために効果的な戦略を成功的に実行することは保証されない。さらに、他の季節的傾向は発展する可能性があり、私たちが経験している既存の季節性は変わるかもしれない。
財務報告や他の業務実践に対して有効な内部制御システム、および取締役会レベルの監視を維持できなければ、財務結果を正確に報告することができず、詐欺や他の不正行為を防止し、発見することができない可能性がある。したがって、投資家は私たちの財務報告に自信を失う可能性があり、これは私たちの株の取引価格を下げるかもしれない。
私たち は、信頼できる財務報告を提供し、詐欺や他の不正行為を防止し、発見するために有効な内部統制を維持しなければなりません。 私たちは、私たちの内部統制を検討し、評価し、改善が必要な場合に追加の制御を実施しなければなりません。 私たちの内部統制に必要と思われる他の変更を行わない場合、有効な内部制御システム を維持することができなければ、私たちの運営業績を損なう可能性があり、投資家が私たちの報告した財務情報に自信を失ってしまいます。 このような信頼喪失は、私たちの株式市場価格に負の影響を与えます。
“サバンズ-オックススリー法案”(Sarbanes-Oxley) 財務報告の内部統制や他の商業行為の内部統制に関する法案の要求、実施と維持コストが高い 私たちのような小さな会社にとって、このようなコストは大企業よりも重い。 私たちの内部でプログラムを実施する人員は限られており、私たちの資源に応じて私たちの手続きを調整しなければならない。私たちはまた会計士や弁護士を含む外部の専門家に依存して私たちの制御プログラムを支援しています。私たちは私たちのすべての統制を改善しようと努力しているが、もし私たちの統制が有効でなければ、私たちの財務結果を正確に報告できないかもしれないし、私たちの株価低下を招く可能性のある詐欺や他の不正を防止して検出することもできないかもしれない。
私たちの普通株に関するリスク
私たちの普通株の市場価格は大幅に変動する可能性があり、私たちの普通株の投資家はすべてまたは一部の投資を損失する可能性があります。
Br太陽エネルギーとエネルギー会社証券の市場価格は従来から大きく変動しており,市場は特定会社の経営業績に関係なく重大な価格や出来高変動を経験することがある。私たちの普通株はここ一年の取引価格の変動が大きいです。また、私たちの普通株の市場価格は多くの要素によって大幅に変動し続ける可能性があり、その中のいくつかの要素は私たちがコントロールできない
● | 不利な規制決定; |
● | 私たちの製品またはサービスに適用される法律または法規の変更 ; |
● | 特許、訴訟事項、および特許または株主訴訟を含む任意の訴訟または訴訟の結果を含む、特許、訴訟および任意の訴訟または訴訟の結果を含む、専有権に関連する法的紛争または他の事態の発展 |
● | 私たちのディーラーや他の第三者への依存は |
● | 私たちの競争相手は新製品の公告 ; |
24 |
● | 太陽エネルギーとエネルギー部門の市場状況 |
● | 他者製品開発成果または知的財産権に関する公告 ; |
● | 将来的に普通株や他の証券を発行する |
● | キーパーソンの増減; |
● | 私たちが公衆に提供する可能性のある財務的指導や期待を達成できなかったか、またはそれを超えることができなかった |
● | 四半期の経営業績の実際の変化や予想の変化 |
● | 私たちは投資界の推定や予測を達成できませんでした |
● | 全体的な株式市場表現は、類似会社の市場評価変化を含む、我々の経営業績や競争相手の経営業績とは無関係な要素を含む可能性がある |
● | 私たちまたは私たちの競争相手の重大な買収、戦略的パートナーシップ、合弁企業、または資本約束を発表する |
● | 債務証券や株式証券を発行する |
● | 私たちまたは私たちの株主は未来に私たちの普通株を売却する |
● | 私たちの普通株の取引量 |
● | 内部制御無効 ; |
● | 私たちまたは私たちの業界に関する研究報告を発表したり、証券アナリストのプラスまたは負の提案を発表したり、研究報告を撤回したりする |
● | 一般的な政治と経済状況 |
● | 新冠肺炎に関連する大流行のような全世界の衝突或いは広範な公衆衛生流行病を含むが、これらに限定されない自然或いは人為的災害性事件の影響 |
● | 他の イベントや要素の多くは私たちが制御できない。 |
また、株式市場は最近、極端な価格と出来高変動を普遍的に経験している。持続的な市場変動は私たちの普通株価格の極端な変動を招く可能性があり、これは私たちの普通株の価値を低下させる可能性がある。もし私たちの普通株の取引量が低ければ、私たちの普通株の価格変動は激化するかもしれない。これらの“リスク要因”に記載されたリスクを含む、上記の任意のリスクまたは任意の他のリスクを実現することは、私たちの普通株の市場価格に大きな負の影響を与える可能性がある。
相当な数の普通株が市場で販売される可能性があり、これは私たちの普通株の市場価格を下げるかもしれない。
我々普通株とオプションを行使可能な大部分の流通株は自由に取引でき,制限されず,改正された1933年証券法 によりさらに登録することも可能である。
Sunworksは,販売エージェント(個々のエージェントが“エージェント”)と達成した様々な“時価”合意(“ATMプロトコル”)により,定期的に代理で普通株(“配給株式”)を販売する.ATM協定により配給株式が売却され、 は証券法が公布した415条規則に基づいて定義された“市場で発売”とされている。エージェントは販売エージェントとして,商業的に合理的な努力で,エージェントとSunworksの間で共通して合意された条項に従って,その正常な取引や販売慣行に従って,Sunworksを代表して売却を要求するすべての配給株式を売却する.Sunworksは2019年の間にATMプロトコルにより2,920,968株を売却し,株式純収益は6,694,000ドルであった。2020年、私たちは17,009,685株を売却し、純収益は41,406,000ドルです。2021年、私たちは5,356,984株を売却し、純収益は61,600,000ドルだった。
私たちの普通株の大量株を公開市場で販売し、将来的に私たちの普通株の大量株を公開市場で売却するか、あるいはこれらの売却が発生する可能性があると考えて、私たちの普通株の市場価格を下落させる可能性があります。どんな理由でも、私たちの普通株の市場での販売増加は、私たちの株価に大きな下振れ圧力を与える可能性があります。
25 |
もし私たちがナスダック資本市場有限責任会社(“ナスダック”)の持続的な最低終値見積要求または他のbrの継続上場の要求を遵守できなければ、私たちの普通株は買収される可能性があり、私たちの普通株価格と私たちの資本市場に入る能力はマイナスの影響を受ける可能性がある。
もし私たちが持続的な最低終値見積要求や上場継続の他の要求を遵守できなければ、私たちの普通株は退市される可能性があり、私たちの普通株価格と私たちの資本市場に入る能力はマイナス影響を受ける可能性がある。私たちの普通株がナスダックから撤退すると、私たちの普通株の流動性を大幅に低下させ、私たちの普通株価格はそれに応じて大幅に低下する可能性があります。また、退市は、私たちが受け入れられる条項や全く受け入れられない条項で融資源を代替することで資金を調達する能力を損なう可能性があり、投資家や従業員の潜在的な自信喪失、および業務発展機会の減少を招く可能性がある。
私たちの株の取引量と価格はずっと不安定です。したがって、投資家たちは彼らが望む株を現在の価格で売ることができないかもしれない。また,低出来高は株価の変動性を増加させる可能性がある.
私たちの普通株の変動性のため、投資家は任意の所与の時間に現在の価格で公開市場で大量の株を売却または購入することが難しいかもしれない。出来高が低い場合、取引数が比較的少ない株は、顕著な価格変動を招く可能性がある。
証券アナリストが我々の業務に関する研究報告を発表したり、不正確または不利な研究報告を発表しなければ、我々の株価や取引量は低下する可能性がある。
私たちの普通株の取引市場は、証券や業界アナリストが発表した私たちまたは私たちの業務に関する研究と報告にある程度依存している。私たちの1人以上のアナリストを追跡して私たちの株式格付けを引き下げたり、私たちの業務に関する不正確または不利な研究報告を発表したりすれば、私たちの株価は下落するかもしれない。これらのアナリストのうちの1人以上がわが社への報道を停止したり、私たちに関する報告書を定期的に発表できなかったりすれば、私たちの株に対する需要が減少する可能性があり、これは私たちの株価や取引量を低下させる可能性がある。
私たちのbrは予測可能な未来に、私たちの普通株は何の現金配当も支払わないと予想している。
私たちは私たちの普通株について現金配当金を発表または支払いしたことがありません。私たちは予測可能な未来に現金配当金を支払わないと予想されます。私たちは将来の収益(あれば)と将来調達可能な任意の資本を使用して業務成長に資金を提供したり、br}債務を返済したりする予定です。したがって、株主が投資リターンを実現する唯一の機会は、私たちの普通株の価格 上昇になるだろう。私たちは彼らが株を売却する時、彼らの投資に正のリターンがあることを株主に保証することができず、株主がすべての投資金額を失わないことを保証することはできない。
一般リスク
金利上昇は私たちの業務に悪影響を及ぼすだろう
金利上昇はインフレや景気後退により悪化する可能性があり、これは顧客に魅力的な太陽エネルギーサービス製品を提供する能力に悪影響を及ぼす可能性があり、これは我々の太陽エネルギー製品の販売に悪影響を及ぼす可能性がある。
私たち は私たちの業務モデルをうまく実施できないかもしれない。
私たちのビジネスモデルは、有機的な成長、地域拡張、戦略買収を通じて太陽エネルギーシステムの収益性を提供することに基づいています。我々は,従来のように,過去に成功して使用されてきた調達とマーケティング手法 を継続して使用する予定である.しかし、私たちの方法が競争の激しい太陽エネルギーシステム市場で新しい顧客を誘致し続けるという保証はありません。
もし私たちの顧客が私たちの業務計画で予想された価格で太陽エネルギー設備を購入することを拒否した場合、私たちの業務、財務状況、運営結果は大きな悪影響を受けることになります。
私たち は私たちの成長を効果的に管理できないかもしれない。
私たちの将来の成長(もしあれば)は、私たちの経営陣や運営、財務、その他の資源に大きな圧力を与えるかもしれない。私たちが成長する能力を効果的に管理することは、私たちの運営、財務、管理システムを実施し、改善し、私たちの従業員を拡大、訓練、管理、激励することを要求するだろう。これらの需要は、より多くの管理者を雇用し、管理職がより多くの専門知識を開発する必要があるかもしれない。私たちの運営、財務、br、および管理システムの性能がそれに応じて向上していない場合、使用されるリソースのどのような増加も、当社の業務、財務状況、および運営結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
項目 1 B未解決従業員意見.
ない。
第 項2属性.
私たちはオフィスと混合して使用する施設をレンタルします。私たちは不動産を何も持っていません。すべての施設がレンタルされています。場合によっては、借約は月ごとに行われ、最長の賃貸契約は2026年11月に満期になる。
26 |
下表はオリジナルレンタル期間が1年を超える賃貸契約について概説した。
位置 | 正方形 素材 | 毎月基本レンタル率 | 家を建てる タイプ | レンタル期日 | ||||||||
テキサス州エルパソ | 4,555 | $ | 3,502 | 混合して使う | Aug-2022 | |||||||
カリフォルニア州タスティン | 2,043 | 5,108 | オフィス | Aug-2022 | ||||||||
テキサス州ブランズビル | 3,600 | 2,381 | 混合して使う | Sep-2022 | ||||||||
カリフォルニア州の川岸 | 11,102 | 9,385 | 混合して使う | Jan-2023 | ||||||||
カリフォルニア州ロスビル | 3,363 | 6,894 | オフィス | Feb-2023 | ||||||||
フェニックス、AZ | 1,800 | 1,764 | 混合して使う | Jun-2023 | ||||||||
カリフォルニア州トゥラーレ | 5,000 | 4,783 | 混合して使う | Jul-2023 | ||||||||
ニューメキシコ州アルバカーキ | 5,377 | 5,000 | 混合して使う | Aug-2023 | ||||||||
カリフォルニア州ダラム | 15,600 | 11,000 | 混合して使う | Oct-2023 | ||||||||
ラスベガス、NV | 5,900 | 5,015 | 混合して使う | Dec-2023 | ||||||||
カリフォルニア州サクラメント | 11,968 | 8,497 | 混合して使う | Feb-2024 | ||||||||
プロボテキサス州 | 24,747 | 24,500 | 混合して使う | Nov-2026 |
2021年12月31日まで、私たちは他の5つの場所があり、短期レンタル期間は4ヶ月から12ヶ月まで様々で、毎月の総レンタル費用は13,900ドル、総余剰レンタル義務は約131,100ドルです。
このすべての属性は私たちの現在の要求を満たすのに十分だ。私たちはこれらの物件の賃貸契約を延長したり、似たような空間でそれらを置き換えることができると予想しています。コストはほぼ同じです。
第 項3法律訴訟.
私たち は現在、保険範囲内にない法的手続きには関与していません。これらの法律手続きは、私たちの財務状況や経営結果に大きな影響を与える 単独または全体とみなされています。
第 項炭鉱の安全情報開示。
は適用されない.
27 |
第 第2部分
第 項5登録者普通株市場、関連株主事項及び発行者による株式証券の購入.
2015年3月4日、私たちの普通株はナスダックで取引を開始し、コードは“SLTD”、2016年3月1日に“SUNW”に変更され、同時に私たちの名前はSunworks,Inc.に変更された。私たちの普通株は以前に場外取引市場で取引され、コードは“SLTD”だった。私たちの普通株の市場はしばしば散発的で不安定で限られている。
普通株式保有者 。
2022年3月11日に、私たちは85個の普通株式の登録所有者を持っている。
配当 と配当政策。
私たちは普通株の配当金を発表したり支払ったりしたことがありません。私たちは現在または予測可能な未来に私たちの普通株に配当金を支払わないと予想する。私たちは現在収益を保留するつもりで、もしあれば、私たちの業務に使用します。
未登録株式証券販売。
ない。
持分証券を買い戻す。
ない。
第 項6選定された財務データ
小さな報告会社として、S-Kルール301(C)項に基づいて、本プロジェクト下の情報を提供する必要はありません。
28 |
第 項7経営陣の財務状況と経営結果の検討と分析。
私たちの財務状況と経営業績に関する以下の議論と分析、および当社の連結財務諸表と本年度報告書にForm 10-K形式で記載されている説明を読むべきです。この議論と分析は、リスク、不確実性、および仮定に関する前向きな陳述を含む。いくつかの要因のため、実際の結果は、これらの前向き陳述において予想される結果と大きく異なる可能性があり、これらの要素は、本年度報告10-K表の“リスク要因”の項目の下および他の 項で記載されたそれらの要素を含むが、これらに限定されない。
金額 (千で計算)、1株当たりおよび1株当たりのデータは含まれていません
概要
住宅·商業市場に太陽光発電(“PV”)に基づく電力システムを提供している。商業プロジェクトは商業、農業、工業、そして公共工事プロジェクトを含む。
2021年4月8日,Sunworks, Inc.は,その運営子会社Sunworks United(“買い手”)によりSolcius Holdings,LLC(“売り手”)からSolciusの発行済みおよび未償還会員 権益(“買収”)を買収した.Solciusはユタ州プロボに位置し、全方位サービスを提供する住宅太陽エネルギーシステムサプライヤーである。今回の買収は、カリフォルニア州、ユタ州、ネバダ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、ミネソタ州、ウィスコンシン州、マサチューセッツ州、ニュージャージー州、サウスカロライナ州を含む全国的な太陽エネルギーサプライヤーを設立する。今回の買収は規模経済を強化し、サプライヤー、サプライヤー、財務パートナーによりよく接触する機会、およびマーケティングと顧客獲得機会をもたらすと信じている。
売買双方が2021年4月8日に締結した会員権益購入協定(“購入br}合意”)によると、買収は2021年4月8日に完了した。Solciusの買い取り価格は現金5,175万ドルであり,取引完了後に運営資金,現金,債務,取引費用に関する調整が可能である.
29 |
太陽工場
我々のSunWorks子会社を通じて、住宅プロジェクトの2 kW(キロワット)から大型商業·公共工事プロジェクトまでの多メガワット(メガワット)システムまで、融資、統合、設置、管理の各種システムを設計、手配しています。商業施設には,オフィスビル,製造所,倉庫,サービスステーション,教会および農場,醸造所,酪農場などの農業施設の設置がある。公共工事施設には学区、地方市政当局、連邦施設、高等教育機関がある。商用太陽エネルギーは2021年の収入の23%を占め、2020年には私たちの収入の74%を占める。商用太陽エネルギーは主にカリフォルニア州で運営されている。
ソルセウス
Solciusが運営する子会社を通じて、私たちは主に住宅所有者のために融資、統合、設置と管理システムを設計、手配します。私たちは複数のチャンネルを通じて住宅太陽エネルギーシステムを販売し、私たちの販売ルートパートナーネットワーク、そして増加していく直売ルート戦略を通じている。私たちはいくつかの住宅市場で業務を展開しています。カリフォルニア州、ユタ州、ネバダ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、ミネソタ州、ウィスコンシン州、サウスカロライナ州を含みます。カリフォルニア州、ネバダ州、ユタ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、サウスカロライナ州、ウィスコンシン州、ミネソタ州に直接販売および/または運営者を持っています。
キー会計政策
私たちの財務状況と経営結果の討論と分析は、米国公認の会計原則(“GAAP”)に基づいて作成された我々の総合財務諸表に基づいている。これらの総合財務諸表の作成は、報告された資産、負債、収入および費用、または資産および負債に関する開示に影響を与える推定および判断を行うことを要求する。私たちは物件、工場と設備の減価、商業権、無形資産、繰延税項目、プロジェクト完成のコストに関する推定、Black Scholesオプション価格モデルを使用した公正な価値計算を含む私たちの推定を継続的に評価します。我々は,歴史的経験や様々な他の仮定,たとえば普通株の取引価値や推定された将来の未割引キャッシュフローに基づいて,これらの仮定は当時の場合には合理的であり,これらの仮定の結果は資産や負債の帳簿価値を判断する基礎を構成しているが,これらの資産や負債の帳簿価値は他のソースからは明らかではないと考えられる.異なる仮定または条件では、実際の結果はこれらの推定とは異なる可能性があるが、我々の推定は、上記の項目の推定を含めて、 が合理的であると信じている。
見積もりを使った
公認会計原則に基づいて連結財務諸表を作成することは、報告期間中の資産及び負債の報告金額、連結財務諸表の日付又は有資産及び負債の開示及び報告期間内の収入及び費用報告金額に影響を与えるために、管理層に推定及び仮定を要求する。実際の結果はこれらの推定値とは異なる可能性がある.重大な推定には、当社の営業権、無形資産、減価および長期資産の推定、経時的に確認された建築契約の収入確認、買収資産の公正価値、企業合併で負担される負債、不良債権準備、融資リース使用権資産と負債、経営賃貸使用権資産と負債、保証準備金、在庫推定値、非現金資本株式発行の推定値、繰延税金資産の評価の検討が含まれる。当社は過去の経験や当時の状況では部下が合理的であると信じている他の様々な仮定に基づいて推定しているが,これらの仮説の結果は資産や負債の帳簿価値を判断する基礎となっており,そのような資産や負債の帳簿価値が他の源から現れることは容易ではない。異なる仮定または条件では、実際の結果は、これらの推定値とは異なる可能性がある。
収入 確認
建築契約上の収入及び関連コストは、会計基準編纂(ASC)606が時間の経過とともに履行する作業の履行義務として確認されている取引先と契約した収入それは.ASC 606によれば、正常に動作する太陽エネルギーシステムの住宅および小型商用システムの収入および関連する利益、工事、調達、および建設(“EPC”)プロジェクトは、通常、着工後2~12ヶ月以内に達成されることが要求される。大型商業·公共工事プロジェクトの建設は18~36ヶ月以内に完了する可能性があり、具体的にはプロジェクトの規模と位置に依存する。私たちはすべての管轄区域の最終検査と承認後に住宅プロジェクトの収入を確認します。私たちの業績は顧客がコントロールするエネルギー発電資産を作ったり強化したりしているので、時間の経過とともに商業プロジェクトの収入を確認します。
30 |
材料または設備のコストは、一般に、このようなコストが進捗の測定基準とみなされないので、プロジェクトのために製造または製造されない限り、私たちの利益確認には含まれない。割り当てられないすべての間接コスト、会社の一般コスト、管理コストは、発生した期間に計上される。しかし、契約に損失が発生した場合、確定した期間内に損失を確認します。
契約期間コストと利益試算の改訂 は、改訂が必要な会計期間に反映される。発生したコストに基づく入力法を用いたが,履行義務履行における我々の進展を最も正確に反映していると考えられるからである.この方法により,固定価格建築契約による収入は,これまでに発生したコストと義務履行時の推定総コストの比率に基づいて作業完了時に確認される。契約処罰条項、最終契約決済による変化を含む作業業績、労働条件、推定収益力の変化は、コストと収入の改訂を招き、改訂確定の間に確認される可能性がある。
契約資産負債
契約 資産は、(I)プロジェクトで稼いだが開票されていない部分を含み、顧客は、ある契約 マイルストーンに達するまでその支払いを延期する;(Ii)手数料、労働力に関するコスト、および収入を記録する前に支払う許可料、 および(Iii)未開票売掛金は、顧客に請求する前に確認された収入を表す直接コストであり、大きな建築契約では一般的である。契約負債には、繰延収入、顧客保証金、および顧客前払いが含まれており、これは、契約条項に従って貨物またはサービスの制御権を顧客に移譲する前に顧客から受信された対価格を意味する。
賃貸借証書
私たちは最初から一つの手配がレンタルかどうかを確認した。経営リース使用権資産および短期·長期賃貸負債 は簡明総合貸借対照表に計上されている。融資リースROU資産を他の資産に計上し、融資リース負債を短期又は長期融資リース負債に計上する。
ROU 資産はリース期間内に対象資産を使用する権利を表し,リース負債はリースによるリース金の支払い義務を表す.経営リースROU資産および負債は開始日にレンタル期間内の賃貸支払いの現在値 によって確認されます。私たちのほとんどのレンタルは暗黙的な金利を提供しないので、私たちは、開始日に利用可能な情報に基づく増分借入金金利 を使用して、レンタル支払いの現在値を決定します。運営リースROU資産 にはレンタル奨励も含まれていません。私たちのレンタル条項には、私たちがこのオプションを行使することを合理的に決定する時に、レンタルを延長または終了するオプションが含まれているかもしれません。レンタル支払いのレンタル料金はレンタル期間内に直線法で確認します。私たちはレンタルおよび非レンタルコンポーネントとレンタル契約を締結しました。これらのプロトコルは単一のレンタルコンポーネントとみなされています。レンタル期間が12ヶ月未満のレンタル契約については、このようなレンタル支払いを直線的にレンタル期間内に確認する短期賃貸計量と確認免除を選択しました。
31 |
ビジネス 組合せと営業権
当社は、米国会計基準第805号“業務合併” の買収会計方法に基づいて、買収総価格が買収された有形資産と確認された無形資産と、その推定公正価値に基づいて負担する負債とを割り当てた業務合併を会計処理する。買収価格は現在入手可能な資料によって分配され、関連資産の推定値、負担した負債及び初歩的な推定改訂されたより多くの資料を取得した後、買収日から最大1年以内に調整することができる。購入価格は、取得した有形資産と確認された無形資産の公正価値を超え、負担した負債を減算し、営業権であることを確認する。
当社は評価顧問会社を招聘して、毎年第4四半期或いは事件或いは状況がある資産の帳簿価値がその公正価値を超え、回収できない可能性があることを示す場合、営業権減値テストに協力する。当社の政策に基づき、当社は2021年12月31日に営業権を数量化評価しました。営業権の5,464ドルの減価を記録しました。この名誉は,2014年と2015年にSolar United Network,MD Energy,Plan Bを買収することにより発生し,費用を計上した。2020年、新冠肺炎疫病による事件と状況により、会社の収入、収益力とキャッシュフローの見通しが悪化した。そのため、当社は2020年3月31日に営業権に対して数量化評価を行い、営業権の帳簿価値が2020年3月31日にその公正価値を超えることを確定した。そのため、会社は当時4,000ドルの減値を記録した。
株に基づく報酬
会社は定期的に従業員と取締役に制限株式単位(“RSU”)、株式オプション、業績株式単位(PSU)を配布する。当社は財務会計基準委員会(“FASB”)が提供した権威的な指針に基づいて、従業員に配布と帰属するRSU、株式オプション付与とPSUに対して会計計算を行い、奨励の価値は付与された日に計量し、帰属または履行期間中に確認する。
当社は財務会計基準委員会の権威的な指針に基づいて非従業員に支給された株式付与を会計処理しているが、株式報酬の価値 は、a)業績承諾に達した日、b)業績義務を達成する合理的な確率、またはc)必要な業績を達成して持分ツールを稼ぐ日付で決定された計量日に基づいている。非従業員株報酬費用は一般に直線的な方法で使用期間内に償却される。非従業員に将来の業績要件がない場合には、直ちにオプションが付与され、評価日中に株式に基づく総報酬費用が記録される。
売掛金
売掛金 は、進捗請求書と契約に基づいて現在満期になった金額を記録しておき、これらの金額は契約完了後に回収することができます。受取留保とは顧客が契約が完了するまでに差し止めた金額のことです。残り は2021年12月31日と2020年12月31日現在、売掛金残高はそれぞれ309ドルと392ドルに計上されています。
会社はその顧客に対して継続的な信用評価を行っている。経営陣は、特定の顧客の信用リスク、歴史的傾向、売掛金の帳簿年齢その他の情報に基づいて未返済売掛金を監視し、備付法を用いて不良債権を記録する。売掛金 は不良債権を差し引いて準備された純額で、2021年12月31日現在で454ドル、2020年12月31日現在253ドルとなっている。2021年12月31日までの1年間で、不良債権支出は454ドル、2020年は710ドルだった。
32 |
在庫品
在庫 は,先進先出し法で決定されたコストや可現純値の低いもので推定される.在庫には主にパネル、インバータ、電池、取付棚などの材料が含まれている。当社は推定した可変現純値と照らし合わせて在庫コストを審査し、いずれの在庫のコストがその可変現純値を超えていれば減記を記録する。在庫は2021年12月31日の312ドルと2020年12月31日の309ドルの手当を差し引いた純額で示しています。
保証 責任
Br社は、設置、製品と性能欠陥、製品リコールおよび会社業務に関する訴訟による将来予想費用を支払うための保証責任準備金を設立します。責任見積もりは経営陣の判断に基づいて決定され,歴史経験,是正措置の可能な現在のコスト,メーカーと下請け業者が分担是正措置に参加するコスト,エンジニアなどの第三者専門家との協議を考慮した。太陽電池パネルメーカーは現在、10年から25年の保証を提供しており、交換と交換パネルの設置費用は全額精算されています。インバータ製造業者は現在、交換とインストールを含む10年から15年の保証を提供しています。2021年12月31日と2020年12月31日の将来の保証コストを予想する保証責任は、それぞれ1,251ドル、1,131ドルです。
所得税 税
Br社はバランスシート法を用いて所得税を計算する。繰延税金項目資産及び負債は未来の税項確認 は総合財務諸表の結果に起因することができ、このような総合財務諸表は現有の資産及び負債及びそれぞれの計税基礎及び営業損失及び税項目相殺繰越の金額を列記する。繰延税項資産と負債の計量は適用税法の規定に基づいている。必要があれば、繰延税金資産の計量は、既存の証拠に基づいて実現されないと予想される税項割引金額 から推定値を引いて準備されます。
新冠肺炎の影響
持続的な全世界の新型コロナウイルス及びその変種(新冠肺炎)の大流行により、政府は隔離、旅行制限と企業閉鎖を含むウイルスの伝播を制御するために重大な措置を実施している。新冠肺炎の疫病による不確定なマクロ経済環境はすでに私たちの業務に重大な不利な影響を与える可能性がある。読者のbrが経営層の財務状況と経営結果に対する討論と分析を見るのを助けるために、著者らは以下の討論 を提供し、内容は新冠肺炎が会社に与える影響、管理層は未来にどのような影響を与えることが予想され、著者らはどのように変化する 情況に対応し、著者らはどのように新冠肺炎の更なる不確定性のために計画を立てている。
州 と地方指令、ガイドライン、その他の制限、消費者行動は、私たちの業務のある地域、特にカリフォルニアに影響を与え続けている。2021年の間、私たちは引き続き顧客にサービスを提供します。新冠肺炎と政府指令は市、県と州政府事務室の運営を閉鎖或いは制限し、設計審査、プロジェクト許可とプロジェクト検査を行い、それによって地方と州政府の運営を深刻に混乱させた。公共事業会社は停電、検査、そして相互接続承認をタイムリーに提供することができなかった。このような中断は,我々がプロジェクトを完了し,蓄積されたプロジェクトのための収入を創出する能力に負の影響を与え,多くの顧客が新しいプロジェクトの意思決定を遅らせることを招いている.
2021年12月31日までの1年間の収入と毛利益は政府の新冠肺炎疫病への対応の負の影響を受け、br政府は私たちの大きな公共工事、農業と商業プロジェクトの施工前の審査と設置活動に対して承認を延期し、私たちの従業員が私たちの職場に入る時間を制限した。以前の政府の注文と社交距離基準は、私たちの顧客が私たちの販売やインストール者との相互作用を避け、購入決定を延期したので、私たちの販売プロセスを緩和した。
私たちはアリペイ保護計画に基づいて2,847ドルのローンを獲得して、給料コスト、債務利息、レンタル料、光熱費、 とグループ医療福祉を支払い、会社が創立活動に集中できるようにし、新冠肺炎が私たちの業務に与えるいくつかの影響を軽減するために努力した。ローンの全元金とすべての課税利息は2021年6月に免除される。
33 |
新冠肺炎の疫病がすでに発生し、引き続き私たちの運営に与える持続的な影響と深刻さに不確定性があるにもかかわらず、 これらの事態の発展と措置はすでに私たちの業務に負の影響を与えている。私たちは引き続き適切な運営措置 を通じて影響を管理します。懸念されるのは,新冠肺炎の流行がどのように蔓延し続けるかであり,運営に使用されている材料を取得する能力に悪影響を与えたり,進行中の設置をタイムリーに完了させたりする能力に影響を与え続ける可能性がある。検査陽性の個人との接触可能性により,我々の数名の人員 は会社が実施した隔離制限を受けている。我々は我々の人員にマスクを着用して社交距離を使用することを奨励し、2020年3月に新冠肺炎の流行が米国に蔓延することを含む適切な措置を取っていると信じており、政府は隔離、旅行制限、企業閉鎖を含むウイルスの伝播を制御するための重大な措置を実施している。新冠肺炎の範囲や重症度を予測することはできないが,これらの事態の発展と措置は,我々の業務および我々の運営結果や財務状況に悪影響を与え,特に運営と継続的な実装をタイムリーに完了する能力の面で影響を与えている。新型肺炎はまた私たちの製品とサービスに対する需要の低下を招いた。
新冠肺炎の疫病とその影響の発展に伴い、私たちは私たちの業務を監視して、私たちの支出が予想されている現金 と一致することを保証しています。著者らの業績はどの程度新冠肺炎疫病の影響を受けるかは正確な予測と不確定な未来の発展に大きく依存するが、新冠肺炎疫病はすでに著者らの業務、運営、財務状況、運営結果とキャッシュフローに不利な影響を与える。
2021年12月31日までと2020年12月31日までの経営実績
販売収入 と商品コスト
2021年12月31日までの年間収入は101,154ドルに増加したが、2020年12月31日までの年間収入は37,913ドルであった。2021年の収入の約77%は住宅市場設置、すなわち77,861ドルから来ているが、前年の収入は収入の26%、すなわち9,685ドルを占めている。住宅収入の増加は2021年4月にSolciusを買収した結果である。2021年、商業·公共工事収入は総収入の約23%、すなわち23,293ドルを占め、前年の収入は74%、すなわち28,228ドルであった。2020年にはより大きな公共工事プロジェクトが設置されているため、前年の商業·公共工事収入が高かった。
2021年12月31日までの年度の商品販売コストは56,507ドルで収入の55.9%を占めているが,2020年12月31日までの年度の販売コストは29,902ドルであり,報告収入の78.9% を占めている。販売コストの増加は主に2021年4月8日にSolciusを買収したためである。
2021年12月31日現在の年間毛利は44,647ドルである。対照的に、前年の毛利益は8,011ドルだった。毛金利 は2020年の21.1%から2021年の44.1%に引き上げられた。利益率の向上はSolciusの買収および関連する住宅プロジェクト毛金利と2021年の商業プロジェクト利益率が向上した結果である。
2021年12月31日までの年度の収入と毛利は、Solcius買収と市場状況改善の積極的な影響を受けている。brに対して、前年の経営業績は新冠ウイルス19と政府の疫病対応の負の影響を受けている。
販売 とマーケティング費用
2021年12月31日までの年間の販売·マーケティング費は32,760ドルであるのに対し、2020年12月31日までの年度は5,646ドルである。販売とマーケティング費用が収入に占める割合 は2021年に収入の32.4%を占め、2020年には14.9%である。増加した費用は、主にSolciusの買収およびディーラー手数料、広告、ブランド普及における追加のマーケティング支出と関係がある。 Solciusの販売とマーケティングモデルは、潜在的な顧客の発生と、許可されたディーラーおよび第三者販売組織ネットワークとの効果的な相互作用に重点を置いている。年内には、私たちのリードを拡大し、ブランド知名度を高めるために販売やマーケティングに投資しました。また、これらの投資の目標は、私たちのより多くの市場に参入する能力に積極的に影響を与え、住宅市場に対する私たちの内部販売能力を向上させることです。
34 |
一般料金と管理費用
2021年12月31日までの年度のG&A総支出は26,036ドルで、2020年12月31日までの年度の13,116ドルを上回った。M&A費用が前年より増加したのは、主に2021年4月にSolciusを買収したためだ。
営業権減価
2021年12月31日までおよび2020年12月31日までに年間収録された営業権減額はそれぞれ5,464ドルおよび4,000ドルであった。2021年12月31日に、著者らは営業権に対して数量化評価を行い、2014年と2015年の買収によって発生した余剰営業権の帳簿価値がその公正価値を超えることを確定し、残り残高に対して減値を計上した。2020年3月、新冠肺炎疫病による事件と状況により、著者らの収入、収益力とキャッシュフローの将来性は悪化した。したがって、私たちは2020年3月31日に商業権を定量的に評価した。商業権の帳簿価値 は2020年3月31日にその公正価値を超えることが確定されたため、私たちは2020年第1四半期に4,000ドルの減値を記録した。
株に基づく報酬支出
2021年12月31日までの1年間、私たちの非現金株式報酬支出総額は3,734ドルであり、前年は147ドルであった。株式報酬の前年比増加は、会社がRSUと株式オプション付与を報酬構造の一部としてより広範な従業員群に拡大した結果である。
減価償却と償却
2021年12月31日までの年間の減価償却·償却費は5877ドルで、前年は337ドルだった。Solciusの買収により物件や設備が増加し、Solciusの確認された無形資産が15,600ドル増加し、減価償却と償却費用が増加した。合計15,600ドルの無形資産残高は、特定資産の推定耐用年数内に償却される。推定寿命は九ヶ月から十年まで様々です。2021年4月から2021年12月までのSolcius買収の償却費は5,140ドル。
その他 収入(費用)、純額
2021年12月31日までの1年間で,その他の収入は2,599ドルであるのに対し,2020年の支出は704ドルである。その他の収入は主に2021年6月にPaycheck Protection Programローン2,847ドルと34ドルのローン利息を免除した結果である。2021年の利息支出は381ドルですが、2020年の利息支出は714ドルです。2021年の利息支出には、数年前の販売税債務の清算により発生する可能性のある利息の見積もり項目が含まれています。2020年の利息支出は、主に優先本票に基づいて支払われた225万ドルの未返済ローン残高の利息と、435ドルの返却料と開始ローン費用の償却に関連しており、いずれも前年期間中に利息支出として表示されている。
純損失
2021年12月31日までの年間純損失は26,625ドルで、5,464ドルの営業権減価支出と5,140ドルの償却Solcius無形資産を含む。2020年12月31日までの年間純損失は4,000ドルの営業権減価支出を含む15,939ドルである。
35 |
流動性 と資本資源
私たちは2021年12月31日に19,719ドルの無制限現金を持っていますが、2020年12月31日には38,991ドルです。私たちは、私たちの既存の現金と現金等価物の合計は、私たちの運営現金需要と少なくとも来年の成長戦略目標を満たすのに十分だと信じている。私たちの資本需要を満たすために、買収と持続的な将来運営を含めて、私たちは債務と株式融資を通じてより多くの資金を調達することを求めるかもしれません。
当社は2021年1月27日、S-3フォーム登録説明書(フレット番号333-252475)(“登録説明書”)を米国証券取引委員会に提出した。登録声明は、会社が時々1回または複数回の発行で普通株、優先株、株式承認証、または初期発行価格の合計が1億ドル以下の単位の任意の組み合わせを発売することを可能にする。登録 宣言は2021年2月3日に米国証券取引委員会によって発効が発表された。2021年には5,356,984株を売却し,総収益は約6,300万ドルであった。登録声明によると、1億ドルの総額のうち、約3700万ドルが将来の発行に利用できる。
2021年12月31日現在、我々の営業資本黒字は28,736ドルであるのに対し、2020年12月31日の営業資本黒字は30,890ドルである。
2021年12月31日までの1年間,経営活動に29,210ドルの現金を使用したが,2020年12月31日までの前年には4,337ドルを使用した。経営活動に使用されている現金は主に今年度の純損失の結果 と運営資本投資を組み合わせて在庫を確保し,サプライチェーン中断の影響を最小限に抑えている。
2021年12月31日までの1年間、投資活動のための純現金総額は51,325ドルで、Solcius買収を完了するための50,619ドルの純現金 が含まれ、残りは不動産、工場、および設備の購入に使用された。2020年の投資活動のための現金総額は26ドルで、副次的な設備を購入するために使用される。
2021年12月31日までの年間融資活動で提供された現金純額は61,238ドルだった。この増加は主に2021年に我々が普通株を売却した純収益 によるものである。
2020年12月31日までの年間融資活動で提供される現金純額は40,163ドル。これは,The Market Offersから受け取った純収益41,406ドル,Paycheck Protectionローンの収益2,847ドル,3,750ドルの対応本券の返済,および調達と設備債務の元金支払いの合計340ドルを部分的に相殺したためである.
表外手配 表内手配
私たちの財務状況、収入、運営結果、流動性または資本支出に現在または未来に影響を与える可能性のある表外配置は、私たちの財務状況、収入、運営結果、流動性または資本支出に合理的に影響を与えることは何もない。
第 7 A項。市場リスクの定量的·定性的開示について
は適用されない.
36 |
第 項8財務諸表と補足データ.
Sunworks, Inc.
合併 財務諸表
2021年12月31日と2020年12月31日までの年度
カタログ
独立公認会計士事務所報告(PCAOB ID: |
F-1 |
2021年12月31日現在と2020年12月31日現在の連結貸借対照表 | F-2 |
2021年12月31日までと2020年12月31日までの総合業務報告書 | F-3 |
2021年12月31日までと2020年12月31日まで年度株主権益総合レポート | F-4 |
2021年12月31日と2020年12月31日までの統合現金フロー表 | F-5 |
連結財務諸表付記 | F-6 |
37 |
独立公認会計士事務所報告{br
Br社の取締役会と株主へ
Sunworks, Inc.
連結財務諸表に関する意見
Sunworks,Inc.(“貴社”)2021年12月31日現在と2020年12月31日までの連結貸借対照表を監査しました。2021年12月31日までの2年間の各年度の関連合併経営報告書、株主権益とキャッシュフロー、および関連付記(総称して“合併財務諸表”と呼ぶ)を監査しました。 合併財務諸表は、すべての重要な面で会社の2021年と2020年12月31日までの財務状況を公平に反映していると考えられます。および2021年12月31日までの両年度の経営結果とキャッシュフローは、アメリカ合衆国で一般的に受け入れられている会計原則に適合している。
意見を求める根拠
これらの合併財務諸表は会社経営陣が担当しています。私たちの責任は、私たちの監査に基づいてこれらの連結財務諸表に対して意見を発表することです。私たちは米国上場企業会計監督委員会(PCAOB)に登録されている公共会計士事務所であり、米国連邦証券法および米国証券取引委員会とPCAOBの適用規則と法規に基づいて、会社と独立しなければならない。
私たち はPCAOBの基準に従って監査を行います。これらの基準は、合併財務諸表に重大な誤報がないかどうかに関する合理的な保証を得るために、監査を計画し、実行することが要求されます。当社はその財務報告書の内部統制を監査する必要もありません。私たちの監査の一部として、財務報告の内部統制を理解することが求められていますが、社内財務報告の内部統制の有効性に対する意見を表明するためではありません。したがって、私たちはそのような意見を表現しない。
我々のbr監査には、連結財務諸表の重大な誤報リスクを評価するプログラム(エラーによるものであっても詐欺によるものであっても)、およびこれらのリスクに対応するプログラムを実行することが含まれる。これらの手続きは、連結財務諸表中の金額および開示に関する証拠をテストに基づいて検討することを含む。私たちの監査には、評価に使用される会計原則と経営陣による重大な推定と、連結財務諸表の全体的な報告書を評価することも含まれています。私たちの監査は私たちの意見に合理的な基礎を提供していると信じています。
重大監査事項
以下に述べる重要な監査事項とは、監査委員会に伝達または要求が監査委員会に伝達された、当期に総合財務諸表を監査することによって生じる事項であり、(1)総合財務諸表に対して重大な意義を有する勘定または開示に関するものであり、(2)私たちが特に挑戦的、主観的または複雑性を有する判断に関するものである。重要な監査事項のコミュニケーションは、総合財務諸表に対する私たちの意見をいかなる方法でも変えることはなく(全体として)、次の重要な監査事項を伝達することによって、重要な監査事項またはそれに関連する勘定または開示について個別の意見を提供することもない。
収入 確認−長期契約完了の見積もりコスト
重要な 審査事項説明
総合財務諸表付記2及び付記4に記載されているように、当社は、当社の表現が顧客によって制御される発電量資産を作成または強化しているため、18~36ヶ月以内に完了したいくつかの長期契約が時間の経過とともに生じる収入を確認している。会社は発生したコスト(一般に材料や設備コストを含まない)に基づく入力法を採用しており,経営陣はこの方法が履行義務履行の進展を最も正確に反映していると考えているからである。この方法によると,固定価格施工契約による収入は,これまでに発生したコストと履行義務達成時の推定総コストとの比率で確認されている。契約処罰条項による変化、および最終契約決済を含む業績、作業条件、br}および推定収益力の変化は、コストと収入の改訂を招き、改訂が確定されている間に確認される可能性がある。
私たち は長期契約を完了するための見積もりコストを重要な監査事項として決定します。総見積もりコストと完成進捗を決定するには経営陣が重大な見積もりと仮定をする必要がある。これらの見積り値の変化は,期間ごとに確認された収入に大きな影響を与える可能性がある.監査これらの推定は、推定中に客観的に確認可能な証拠が不足しているため、管理層の仮定とこれらの契約期間の推定の合理性を評価する監査人の判断を特に疑問視することに関連する。そのため,会社が見積もるプログラムを実行する際には,監査人の判断力が高い.
監査において重要な監査事項をどのように解決するか
私たちがこの重要な監査問題を解決するために実行する主なプログラムは、年末に開放プロジェクトのサンプルへの現場訪問を含む。さらに、私たちは、(I)関連契約合意、改訂および変更書を取得して検査して、顧客スケジュールの存在をテストし、関連プロジェクトの範囲および価格を知るために、(br}開放プロジェクトサンプルを選択することによって、プロジェクト収入およびコスト予測の合理性を評価する方法である。(Ii)これらのプロジェクトの達成された推定に関連する事実および状況を管理層およびプロジェクト者に問い合わせ、(Iii)材料(例えば、適用)、労働力および下請けコストを含む完成する推定コストの重要な構成要素をテストし、発生した実際のコスト証明文書に同意する。そして(Iv)プロジェクト完了率と管理層の取引価格の推定に基づいて確認された収入を再計算する.また、経営陣が過去に取引価格を正確に推定し、契約を完了するのに要したコストを評価するための何らかのバックトラック審査プログラムを実行した。
Solcius、有限責任会社の業務合併
重要な 審査事項説明
総合財務諸表付記1、2及び3に記載されているように、当社は2021年4月8日に会員権益購入プロトコルに基づいてSolcius,LLC(“Solcius”) を買収する。同社はSolciusメンバーに51,750,000ドルの現金を支払った。当社はソルセウスが買収した資産と負担した負債に対して買収会計方法を採用している。購入価格の分配 は確認された無形資産を含み,総公正価値は1,560万ドルと推定される.各無形資産を識別できる推定公正価値は、管理層が外部推定専門家によって決定した各種推定方法によって決定される。
取引の会計計算要求に基づいて、管理層は無形資産を識別できる公正な価値を推定する時に重大な判断を下すことを要求し、監査取引は挑戦性と複雑性があり、それは監査師の高度な判断とより大きな努力程度が必要であり、評価専門家を参加させる必要があるからである。
監査において重要な監査事項をどのように解決するか
Solcius取引会計に関連する監査プログラムは、会員権益購入契約と評価会社の分析(会員権益購入協定の重要な条項と関連会計ガイドラインを考慮した分析)を検査することによって、管理層の取引会計処理の評価を知ることを含む。識別可能な無形資産の推定公正価値をテストするために、著者らは評価専門家の協力の下で評価方法の合理性を評価し、管理層が仮説を立てるための基礎データの完全性と正確性をテストした。また,Solcius業務統合の経営陣開示の妥当性を評価した.
/s/
私たちは2020年から当社の監査役を務めています。
2022年3月11日
F-1 |
Sunworks, Inc.
合併貸借対照表
2021年12月31日と2020年12月31日まで
(単位は 千で、1株当たりおよび1株当たりのデータは含まれていない)
2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |||||||
資産 | ||||||||
現在の 資産: | ||||||||
現金 と現金等価物 | $ | $ | ||||||
制限された 現金 | ||||||||
売掛金純額 | ||||||||
在庫品 | ||||||||
契約 資産 | ||||||||
その他 流動資産 | ||||||||
流動資産合計 | ||||||||
財産と設備、純額 | ||||||||
融資リース使用権資産、純額 | - | |||||||
運営 レンタル使用権資産 | ||||||||
預金.預金 | ||||||||
無形資産、純額 | - | |||||||
商誉 | ||||||||
総資産 | $ | $ | ||||||
負債と株主権益 | ||||||||
流動負債 : | ||||||||
売掛金と売掛金 | $ | $ | ||||||
契約債務 | ||||||||
財務リース負債、今期部分 | - | |||||||
レンタル負債を運営しており、今期分 | ||||||||
給料小切手保護計画はローンに対応して、今期の部分 | - | |||||||
流動負債合計 | ||||||||
長期負債 : | ||||||||
融資リース負債、当期分を差し引く | - | |||||||
営業賃貸負債、当期分を差し引く | ||||||||
賃金小切手(Br)は保護計画ローンに対応し,当期分を差し引く | - | |||||||
保証 責任 | ||||||||
長期負債総額 | ||||||||
総負債 | ||||||||
支払いを受ける とあるか | ||||||||
株主権益 : | ||||||||
優先株 Bシリーズ,$ 額面は ライセンス株; 発行済みおよび発行済み株式 | - | - | ||||||
普通株 、$ 額面価値 ライセンス株; そして 発行済み株式と発行済み株は、それぞれ2021年12月31日と2020年12月31日である | ||||||||
追加実収資本 | ||||||||
累積赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
株主権益合計 | ||||||||
総負債と株主権益 | $ | $ |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である。
F-2 |
Sunworks, Inc.
合併の運営報告書
2021年12月31日と2020年12月31日までの年度
( で千株1株当たりのデータは含まれていません)
2021 | 2020 | |||||||
収入、 純額 | $ | $ | ||||||
販売商品のコスト | ||||||||
毛利 | ||||||||
運営費用 | ||||||||
販売とマーケティング | ||||||||
通常 と管理 | ||||||||
営業権減価 | ||||||||
株に基づく報酬 | ||||||||
減価償却と償却 | ||||||||
総運営費 | ||||||||
営業損失 | ( | ) | ( | ) | ||||
その他 収入(費用) | ||||||||
その他 純収入 | ||||||||
利息 費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
処分財産と設備収益 | - | |||||||
その他の収入(費用),純額を合計する | ( | ) | ||||||
所得税前損失 | ( | ) | ( | ) | ||||
税金を収入する | - | - | ||||||
純損失 | ( | ) | $ | ( | ) | |||
株式証明書を再定価して配当金とする(付記15参照) | - | ( | ) | |||||
普通株主は純損失 を用いることができる | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
普通株1株当たり純損失,基本損失と赤字 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
加重平均 普通株式発行済み | ||||||||
基本 と希釈 |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である。
F-3 |
Sunworks, Inc.
合併株主権益表
2021年12月31日と2020年12月31日までの年度
(単位は 千,共有データは除く)
その他の内容 | ||||||||||||||||||||
普通株 株 | 支払い済み | 積算 | ||||||||||||||||||
株 | 金額 | 資本 | 赤字.赤字 | 合計する | ||||||||||||||||
2019年12月31日の残高 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
制限株式付与条項により普通株 を発行する | - | - | ||||||||||||||||||
普通株式を発行してオプションの無現金行使を実現する | - | - | - | - | ||||||||||||||||
S-3登録表に基づいて普通株式を販売し、純額 | - | |||||||||||||||||||
株に基づく報酬 | - | - | - | |||||||||||||||||
純損失 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||
2020年12月31日の残高 | ( | ) | ||||||||||||||||||
普通株式を発行してオプションの無現金行使を実現する | - | - | - | - | ||||||||||||||||
S-3登録表に基づいて普通株式を販売し、純額 | - | |||||||||||||||||||
株に基づく報酬 | - | - | - | |||||||||||||||||
純損失 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||
2021年12月31日の残高 | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である。
F-4 |
Sunworks, Inc.
統合現金フロー表
2021年12月31日と2020年12月31日までの年度
(単位:千)
2021 | 2020 | |||||||
経営活動からのキャッシュフロー: | ||||||||
純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
を調整し、純損失を経営活動で使用した純現金と照合する | ||||||||
減価償却と償却 | ||||||||
使用権を償却する資産 | ||||||||
(収益) 設備販売損失 | ( | ) | ||||||
賃金小切手保護計画ローン免除 | ( | ) | - | |||||
株に基づく報酬 | ||||||||
営業権減価 | ||||||||
債務発行コストの償却 | - | |||||||
不良債権支出 | ||||||||
経営性資産と負債変動 ,買収を差し引く: | ||||||||
売掛金 | ( | ) | ||||||
在庫品 | ( | ) | ||||||
預金 と他の流動資産 | ( | ) | ||||||
契約 資産 | ( | ) | ||||||
売掛金と売掛金 | ( | ) | ( | ) | ||||
契約債務 | ||||||||
保証 責任 | ||||||||
運営 賃貸負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
純額 経営活動用現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
投資活動によるキャッシュフロー: | ||||||||
Solcius LLC を購入し、純現金を得る | ( | ) | - | |||||
財産と設備を購入する | ( | ) | ( | ) | ||||
財産と設備を売却して得られる収益 | ||||||||
投資活動用現金純額 | ( | ) | ( | ) | ||||
資金調達活動によるキャッシュフロー: | ||||||||
ローンと購入で元札を変更して返済できます | - | ( | ) | |||||
約束手形償還 | - | ( | ) | |||||
元金融資リース負債支払い | ( | ) | - | |||||
アリペイ保障計画のローン対応収益 | - | |||||||
普通株売却による収益純額 | ||||||||
純融資活動から提供された現金 | ||||||||
現金、現金等価物と制限された現金純変化 | ( | ) | ||||||
現金、現金等価物、制限された現金、年明け | ||||||||
現金、現金等価物、制限現金、年末 | $ | $ | ||||||
現金 と現金等価物 | $ | $ | ||||||
制限された 現金 | ||||||||
現金、現金等価物、制限現金、年末 | $ | $ | ||||||
支払いの現金 : | ||||||||
利子 | $ | $ | ||||||
フランチャイズと企業消費税 | $ | $ | ||||||
追加開示非現金取引 | ||||||||
リース改正により経営的使用権資産と負債が増加 | $ | $ | ||||||
新しい経営リース負債と引き換えに使用権資産 | $ | $ | ||||||
新融資リース負債と引き換えに使用権資産 | $ | $ |
付記はこれらの連結財務諸表の構成要素である。
F-5 |
Sunworks, Inc.
連結財務諸表付記
2021年12月31日と2020年12月31日
(1株および1株当たりのデータは含まれていない千ドル
1. 組織と業務線
組織と業務線
Sunworks, Inc.(“私たち”または“会社”)は、2002年1月30日にデラウェア州に登録設立され、名称はMachineTalker, Inc.。2010年7月、会社はSolar 3 D,Inc.に変更された。2014年1月31日、同社はカリフォルニア州のSolar United Network Inc.を買収した。2015年3月2日、会社はMD Energy LLCの資産を買収した。2015年12月1日、会社brは、B計画を我々の完全子会社エリート太陽エネルギー買収子会社に合併することにより、B計画企業会社(“B計画”)を買収した。2016年3月1日、会社はSunWorks,Inc.に改称するとともに、ナスダック株式コードをSLTDからSUNWに変更した。同じ日,Solar United Network Inc.はSunworks Unitedと改称された.
2021年4月8日、Sunworks,Inc.は、その運営子会社Sunworks United(“買い手”)を通じてSolcius Holdings,LLC(“売り手”)からSolciusの発行済みおよび未返済の会員権益(“br}”買収“)を買収した。Solciusはユタ州プロボに位置し、全方位サービスを提供する住宅太陽エネルギーシステムサプライヤーである。今回の買収は、カリフォルニア州、ユタ州、ネバダ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、ミネソタ州、ウィスコンシン州、マサチューセッツ州、ニュージャージー州、サウスカロライナ州を含む複数の州に及ぶ全国的な太陽エネルギーサプライヤーを設立した。同社は、今回の買収は規模経済を強化し、サプライヤー、サプライヤー、財務パートナーによりよく接触する機会、およびマーケティングと顧客獲得機会をもたらすと信じている。
売買双方が2021年4月8日に締結した会員権益購入協定(“購入br}合意”)によると、買収は2021年4月8日に完了した。ソルセウスの買い取り価格は#ドルだった
2021年に、会社はMD Energy LLCの残存資産をB計画に組み込み、商業太陽エネルギー会社(“CSE”)と改称した。 CSEはSunworks Unitedの子会社となった。
住宅·商業市場に太陽光発電(“PV”)に基づく電力システムを提供している。商業プロジェクトは商業、農業、工業、そして公共工事プロジェクトを含む。私たちはカリフォルニア州、オレゴン州、ユタ州、ネバダ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、ミネソタ州、ウィスコンシン州、マサチューセッツ州、ニュージャージー州、ハワイ、サウスカロライナ州を含む複数の住宅と商業市場で業務を展開しています。br}私たちはカリフォルニア州、ネバダ州、マサチューセッツ州、ユタ州、アリゾナ州、ニューメキシコ州、テキサス州、コロラド州、サウスカロライナ州、ウィスコンシン州、ミネソタ州に直接販売または運営者を持っています。私たちの運営子会社を通じて、住宅プロジェクトの2 kW(キロワット)から大型商業·公共プロジェクトのメガワット(メガワット)システムまで、融資、統合、設置、管理システムを設計、手配します。br}商業設置には、オフィスビル、製造工場、倉庫、サービスステーション、教会、農業施設(例えば、農場、ワイナリー、酪農場)の設置が含まれています。公共工事施設には学区、地方市政当局、連邦施設、高等教育機関がある。
F-6 |
2. 重要会計政策の概要
本要約では、当社の連結財務諸表の理解を助けるために、Sunworks,Inc.の主な会計政策を紹介します。これらの会計政策は米国で使用されている公認会計原則 (“公認会計原則”)に適合し、総合財務諸表を作成する際に踏襲されてきた。
統合原則
連結財務諸表には、Sunworks,Inc.およびその完全運営子会社Sunworks United Inc.,Commercial Solar Energy,Inc.およびSolcius LLCの勘定が含まれる。これらのエンティティが合併した後、すべての重要な会社間取引はキャンセルされた。
見積もりを使った
公認会計原則に基づいて連結財務諸表を作成することは、報告期間中の資産及び負債の報告金額、連結財務諸表の日付又は有資産及び負債の開示及び報告期間内の収入及び費用報告金額に影響を与えるために、管理層に推定及び仮定を要求する。実際の結果はこれらの推定値とは異なる可能性がある.重大な推定には、会社の営業権、無形資産、減価および長期資産推定の審査のための推定、経時的に確認された建築契約収入確認、買収資産の公正価値と企業合併で負担される負債、不良債権準備、融資リース使用権資産と負債、br}経営賃貸使用権資産と負債、保証準備金、在庫推定値、非現金株発行の推定値、繰延税金資産の推定値が含まれる。当社は過去の経験や当時の状況に属すると考えられる様々な合理的な他の仮定から推定しているが,これらの仮説の結果は資産や負債の帳簿価値を判断する基礎となっており,そのような資産や負債の帳簿価値は他の出所から容易に見られるわけではない。異なる仮定または条件では、実際の結果は、これらの 推定値とは異なる可能性がある。
再分類する
前年の連結財務諸表について何らかの再分類を行い,本年度に使用した分類に適合した。総合経営報告書では、第三者に支払われる販売手数料、発見者費用、融資費は、販売貨物のコストから販売とマーケティングコストに再分類されているが、これまでに報告された純損失は変化していない。顧客預金は再分類され、契約負債に計上された。
収入 確認
会計基準編纂(“ASC”)606“顧客との契約収入”によると、建築契約の収入と関連コストが工事の履行義務として確認され、時間の経過とともに履行される。ASC 606によれば、正常に稼働している太陽光発電システムを提供する住宅およびより小さい商業システムの収入および関連する利益、工事、調達、および建設(“EPC”)プロジェクトは、通常、着工後2~12ヶ月以内に完了する必要がある。br}大型商業プロジェクトの建設は、18~36ヶ月以内に完了する可能性があり、具体的には、規模および位置に依存する。私たちの業績の創造または増強に伴い、顧客によって制御される発電資産は、時間とともにEPCサービスの収入を確認する。
住宅契約については、会社は最終検査で確定した仕事を終えた後に収入を確認する。サービス期間内のシステム運営とメンテナンスの収入 を確認します。
Brビジネスプロジェクトについては,作業開始時に業績収入の確認を開始し,業績義務達成時に発生するコストと推定された非材料コストの比率に基づいて収入を確認し続けた。
契約純収入および総推定コストを含む評価仮説を判断する必要があり、契約完了における企業の進捗状況を決定し、確認のために対応する収入金額を計算する必要がある。任意の 契約の推定総コストが契約純収入よりも大きい場合、会社は損失を知っている間にすべての推定損失を確認します。
F-7 |
ビジネスプロジェクト予算が変化する原因は,(I)施工計画の加速や遅延,(Ii)製品コスト予測変化,(Iii)注文変更,あるいは(Iv)コスト推定のための他の情報の変化を含むが限定されない。数字の変動 は会社の総合経営報告書に大きな影響を与える可能性があると予想される。次表は,2021年12月31日と2020年12月31日までの年度,システム関連販売契約の推定取引価格と投入コスト(増加と減少)純変化が収入に及ぼす影響 およびこのような変化を含む項目数について概説した。以下の 表については,収入および/またはコスト影響が少なくとも100ドル(四半期ごとに計算)の推定変動の項目のみを示している.表には,このような項目見積り数が総収入に占める純変化 も含まれている.
年 終わり | ||||||||
(単位:千、項目数を含まない) | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||||||
取引価格の純変動による収入増加 | $ | $ | ||||||
投入コスト試算純変化による収入増加(減少) | ( | ) | ||||||
純変動による収入の純増加を見積もる | $ | $ | ( | ) | ||||
項目数: | ||||||||
純額 推定変化が関連項目の総収入に占める割合 | % | ( | )% |
契約資産負債
契約 資産は、(I)プロジェクトで稼いだが開票されていない部分を含み、顧客は、ある契約 マイルストーンに達するまでその支払いを延期する;(Ii)手数料、労働力に関するコスト、および収入を記録する前に支払う許可料、 および(Iii)未開票売掛金は、顧客に請求する前に確認された収入を表す直接コストであり、大きな建築契約では一般的である。契約負債には、繰延収入、顧客保証金、顧客前払いが含まれており、契約条項に基づいて貨物またはサービスの制御権を顧客に渡す前に顧客から受信された対価格を表す。それぞれの日までの契約総資産および契約負債残高は以下のとおりである
締め切り: | ||||||||
(単位:千) | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||||||
契約 資産 | $ | $ | ||||||
契約債務 |
2021年12月31日までの年間で、会社が確認した収入は
下表は会社が建設中のEPCプロジェクトの2021年12月31日までの平均完成率です。
社は$を確認する予定です
プロジェクト | 収入 カテゴリ | 年内に収入確認を完了する予定です | 収入の平均パーセントが確認されました | ||||||||||
% |
F-8 |
売掛金
売掛金
は、進捗請求書と契約に基づいて現在満期になった金額を記録しておき、これらの金額は契約完了後に回収することができます。受取留保とは顧客が契約が完了するまでに差し止めた金額のことです。売掛金を留保する$
同社はその顧客に対して継続的な信用評価を行っている。経営陣は、特定の顧客の信用リスク、歴史的傾向、売掛金の帳簿年齢などの情報に基づいて売掛金に対応して監視し、不良債権を計上する方法で不良債権を記録する。売掛金は不良債権を差し引いて#ドル後記を用意しています
現金 と現金等価物
Br社は、すべての元の期限が3ヶ月以下の高流動性投資を現金等価物と見なしている。
制限された 現金
社は制限された現金を第三者の法律や契約制限を持つ現金残高と見なし,特定の用途を除いて引き出しや使用において が制限されている。
リスクを集中させる
現金
は、金融機関に保管されている連邦預金保険会社(“FDIC”)
の限度額を超える金額を含みます。年間の場合によっては、ある銀行口座における会社の現金残高がFDIC限度額を超える可能性がある。FDIC限度額を超える現金残高は2021年12月31日と2020年12月31日現在$
在庫品
在庫
は,先進先出し法で決定されたコストや可現純値の低いもので推定される.在庫には主にパネル、インバータ、電池、オプティマイザ、取付棚などの材料が含まれている。当社は推定した可変現純値と照らし合わせて在庫コストを審査し、いずれの在庫のコストがその可変現純値を超えていれば減記を記録する。在庫明細書
から#ドルの予備金を引く
財産 と設備
財産と設備はコストに応じて列記する.財産·設備の減価償却は、その投入時から始まり、財産や設備の推定使用寿命を使用する直線減価償却法:
機械 と設備 | |
事務設備と家具 | |
コンピュータ とソフトウェア | |
車とトレーラー | |
レンタル権改善 |
賃貸借証書
Br社は最初に1つの手配がレンタルであるかどうかを決定します。経営リース使用権資産(“ROU資産”)と短期(Br)および長期賃貸負債は総合貸借対照表に計上される。2021年4月にSolciusを買収した後、会社 は融資リースROU資産と融資リース負債を持っており、これらの資産と負債は総合貸借対照表に示されている。
F-9 |
ROU 資産はリース期間内に対象資産を使用する権利を表し,リース負債は会社がリースによるリース金の支払い義務 を代表する.経営および融資リースROU資産および負債の発効日 はレンタル期間内のリース支払いの現在値により確認されます。当社の大部分の借款は暗黙的なbr金利を提供していないため、当社は開始日の情報に基づいて逓増借入金利を採用して賃貸支払いの現在値 を決定します。経営と融資リースROU資産にはレンタルインセンティブも含まれていない。当社の賃貸条項には、当社がその選択権を行使すると合理的に決定した場合に賃貸借契約を延長または終了する選択権が含まれている可能性があります。レンタル支払いのレンタル料金 はレンタル期間内に直線的に確認します。当社はレンタルと非レンタルコンポーネントとリース契約 を締結しており、これらのコンポーネントは単独のレンタルコンポーネントとして入金されています。レンタル期間が12ヶ月未満のレンタル契約については、当社は短期賃貸計量と免除の確認を選択し、レンタル期間に応じて直線的にこのようなレンタル支払いを確認しました。
保証 責任
Br社は、設置、製品と性能欠陥、製品リコールおよび会社業務に関する訴訟による将来予想費用を支払うための保証責任準備金を設立します。責任見積もりは経営陣の判断に基づいて決定され,歴史経験,是正措置の可能な現在のコスト,メーカーと下請け業者が分担是正措置に参加するコスト,エンジニアなどの第三者専門家との協議を考慮した
広告 とマーケティング
会社は広告とマーケティング費用が発生した時に費用を支払います。広告およびマーケティングコストは、印刷材料、看板、スポンサー、ダイレクトメール、放送、電話マーケティング、貿易展示費、雑誌、およびカタログ広告を含むことができる。2021年12月31日と2020年12月31日までの年度の広告とマーケティングコスト
は
会社は定期的に従業員と非従業員に株式オプションと制限株式単位(“RSU”)を発行する。会社 は財務会計基準委員会(“FASB”)が提供した権威ある指導に基づいて、従業員に支給と帰属する株式オプションとRSU奨励を計算し、奨励の価値は付与された日に計量し、帰属期間中に確認する。当社は財務会計基準委員会の権威的な指針に基づき、非従業員に発行および帰属する株式オプションおよびRSU授権書を会計処理し、株式報酬の価値は、a)業績承諾を達成した日、またはb)権益獲得ツールを達成するために必要な業績の日付に基づいて定められた計量日に基づく。非従業員の株式ベースの報酬費用は、通常、授権期間内に直線的に償却される。非従業員に将来の業績要件がない特定の場合には、直ちにオプションを付与し、評価日中に株式に基づく総報酬費用を記録する。
(損失) 1株当たり基本収益(損失)と希釈後の1株当たり収益の算出方法。1株当たり基本収益(損失) は、普通株株主が利用可能な収益(損失)を普通株加重平均で割ることで算出される。希釈後の1株当たり収益の計算方法は、基本的な1株当たり収益と類似しており、潜在的な普通株が発行されている場合、追加の普通株が希薄である場合、発行される追加の普通株の数を含むように分母が増加する点が異なる。従業員オプション、制限株、株式承認証、転換可能手形の株式は、1株当たり純損失 を計算するために使用されていない。
F-10 |
純損失ですべての未返済普通株オプションは赤字になっています。そのため、2021年12月31日までと2020年12月31日までの年度の1株当たり普通株基本損失は赤字 と同じである。
2021年12月31日現在、潜在的希薄化証券は加重平均流通株計算には含まれていない 株式オプション、および無許可のRSU。
2020年12月31日現在、潜在的希薄化証券は、加重平均流通株計算に含まれておらず、 株式オプション。
1株当たりの償却金額は、発行された普通株と潜在的に薄くなった証券の加重平均から計算され、それらの影響が薄くなる場合は、在庫株方法を採用する。
長寿資産
事件や状況変化がある資産の帳簿金額が回収できない可能性があることを示した場合、当社はその物件や設備および任意の識別可能な無形資産の減価状況を審査する。減価テストは経営陣に少なくとも年に1回行われることを要求する。保有·使用する資産の回収可能性は,資産の帳簿価値と資産予想による将来の未割引運営キャッシュフローを比較することで測定した。当該等資産が減値とみなされた場合、確認すべき減値は、資産の帳簿価値が資産公正価値を超える金額で計量される。処分すべき長期資産は、帳簿価値または公正価値から売却コストのうち低いものを差し引くものを基準とする。
ビジネス 組合せと営業権
当社は、米国会計基準第805号“業務合併” の買収会計方法に基づいて、買収総価格が買収された有形資産と確認された無形資産と、その推定公正価値に基づいて負担する負債とを割り当てた業務合併を会計処理する。買収価格は現在入手可能な資料によって分配され、関連資産の推定値、負担した負債及び初歩的な推定改訂されたより多くの資料を取得した後、買収日から最大1年以内に調整することができる。購入価格は、取得した有形資産と確認された無形資産の公正価値を超え、負担した負債を減算し、営業権であることを確認する。
当社は毎年第4四半期及び事件或いは状況がある資産の帳簿額面がその公正価値を超え、回収できない可能性があることを示した場合、評価顧問会社を招いて営業権減値テストに協力する。2021年12月31日に、私たちは商業権を定量的に評価した。2014年と2015年の買収によって発生した余剰商誉帳簿価値がその公正価値を超えることが決定され、私たちは#ドルの減値を記録した
2020年初め、新冠肺炎疫病による事件と状況により、会社の収入、収益力とキャッシュフローの将来性が悪化した。そこで、当社は2020年3月31日に営業権の数量化評価を行った。すでに確定された営業権の帳簿価値は2020年3月31日にその公正価値を超えた。そのため、同社は#ドルの減価を記録した
金融商品の公正価値
金融商品の公正価値を開示し、公正価値情報の開示を要求し、貸借対照表で確認されているか否かにかかわらず、実際に実行可能な場合にその価値を推定する。2021年12月31日現在、報告された現金、受取利息、その他の費用の金額は、納期が短いため、公正価値に近い。
当社はASCテーマ820の下で公正な価値で経常的に計算する金融商品を提供している。ASCテーマ820は公正価値を定義し、アメリカが公認した会計原則に基づいて公正価値計量枠組み を構築し、公正価値計量に関する開示を拡大した。
F-11 |
公正価値は、計量日に市場参加者間の秩序ある取引において資産を売却するか、または負債の移転を支払うことによって課金される価格として定義される。ASCテーマ820は3級公正価値階層構造を構築し、公正価値を計量する際に使用する投入を優先順位付けした。この階層構造は,同じ資産や負債の活発な市場の未調整オファーに最高優先度(1レベル計測)を与え,観察できない投入に最低優先度(3レベル計測)を与える.これらの階層には
● | レベル 1は、アクティブ市場における同じツールのオファーのような観察可能な投入として定義される | |
● | レベル 2は、アクティブ市場における同様のツールのオファー または非アクティブ市場における同じまたは同様のツールのオファーのような、直接的または間接的に観察可能なアクティブ市場オファー以外の投入として定義される | |
● | レベル 3は、市場データが少ないか、または全く存在しない観察不可能な入力として定義されるので、推定技術から得られる推定値のようなエンティティ自身の仮定を作成する必要があり、そのうちの1つまたは複数の重要な入力または重要な価値駆動要素は観察できない。 |
所得税 税
Br社はバランスシート法を用いて所得税を計算する。繰延税金項目資産及び負債は未来の税項確認 は総合財務諸表の結果に起因することができ、このような総合財務諸表は現有の資産及び負債及びそれぞれの計税基礎及び営業損失及び税項目相殺繰越の金額を列記する。繰延税項資産と負債の計量は適用税法の規定に基づいている。必要があれば、繰延税金資産の計量は、既存の証拠に基づいて実現されないと予想される税項割引金額 から推定値を引いて準備されます。
支部報告
運営部門は、企業の構成要素として定義され、単独の財務情報を得ることができ、首席運営意思決定者又は意思決定グループが資源の配分及び業績を評価する方法を決定する際に定期的に評価を行うことができる。その会社は現在所有している
新しい会計声明
経営陣は、2021年12月31日までの年度中に現在発表されている公告を審査し、最近発表されたが発効していない会計基準は、現在採用されていれば、添付されている合併財務諸表 に大きな影響を与えないと考えている。
3. 業務買収
2021年4月8日、購入契約により、当社はその運営付属会社Sunworks United Inc.を通じて売り手からSolciusの発行および返済されていない会員権益をすべて買収した。Solciusはユタ州プロボに位置し、全方位サービスを提供する住宅太陽エネルギーシステムサプライヤーである。
ソルセウスの買い取り価格は$
F-12 |
購買 価格配分
購入会計方法によると、この取引の会計価値は#ドルである
(単位:千) | ||||
基数 仕入価格 | $ | |||
運営資金不足 | ( | ) | ||
現金 黒字 | ||||
支払い済み購入価格合計 | $ | |||
現金 | $ | |||
売掛金 | ||||
在庫品 | ||||
契約 資産 | ||||
前払い と他の流動資産 | ||||
財産 と設備 | ||||
預金.預金 | ||||
運営 レンタル使用権資産 | ||||
融資リース使用権資産 | ||||
その他 無形資産 | ||||
買収した識別可能資産 | ||||
売掛金と売掛金 | ( | ) | ||
契約債務 | ( | ) | ||
経営と融資リース負債 | ( | ) | ||
負担した負債 | ( | ) | ||
取得した確認可能資産純資産 | ||||
商誉 | ||||
純資産買収 | $ |
2021年12月31日までの年間で、買収に関する総取引コストを記録しました
我々は,買収した純資産,買収された識別可能な資産の確認金額,および推定買収日に仮定した負債 の公正価値を評価し続ける.私たちは2022年第2四半期にすべての決済後の評価と調整を完了する可能性があると予想している。
PRO フォーム情報(監査なし)
2021年4月8日の買収完了以来の経営実績は、約$を含む2021年12月31日の連結財務諸表に含まれています
F-13 |
年 終わり | ||||||||
2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |||||||
収入、 純額 | $ | $ | ||||||
純損失 | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
4. 取引先と契約した収入
以下の表では、2021年12月31日と2020年12月31日までの年度に顧客と締結した契約の収入を顧客タイプ別に細分化した
Year Ended December 31, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
住宅.住宅 | $ | $ | ||||||
商業広告 | ||||||||
公共工事 | ||||||||
合計する | $ | $ |
契約
資産とは、確認された収入が進行中の契約発行された領収書金額を超えることである。契約負債とは、進行中の契約で確認された収入を超える請求書である。2021年12月31日と2020年12月31日までの契約資産残高は#ドル
5. 細分化市場を運営する
Solciusの買収は2021年4月に完了した。Solciusは報告書の管理目的のための単独部分である.2021年12月31日現在の年度、部門純収入、部門運営費用、部門貢献(赤字)情報には以下の内容が含まれている。
For the Year Ended December 31, 2021 | ||||||||||||
ソルセウス | 太陽工場 | 合計する | ||||||||||
純収入 | $ | $ | $ | |||||||||
販売コスト | ||||||||||||
毛利 | ||||||||||||
運営費用 | ||||||||||||
販売とマーケティング | ||||||||||||
通常 と管理 | ||||||||||||
支社 貢献(損失) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||
営業権減価 | - | |||||||||||
株に基づく報酬 | ||||||||||||
減価償却と償却 | ||||||||||||
営業収入(赤字) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
F-14 |
6. 財産と設備、純額
2021年12月31日と2020年12月31日までの財産·設備の概要は以下の通り
2021 | 2020 | |||||||
レンタル権改善 | $ | $ | ||||||
車とトレーラー | ||||||||
機械 と設備 | ||||||||
事務設備と家具 | ||||||||
コンピュータ とソフトウェア | ||||||||
減価償却累計を引く | ( | ) | ( | ) | ||||
$ | $ |
7. 使用権経営賃貸借契約
Br社はオフィス、倉庫、車両、オフィス設備のROU運営レンタルを持っています。同社の賃貸契約の残りの賃貸契約条項は:
会社の2021年12月31日までと2020年12月31日までの経営リース費用は
リースに関する補足貸借対照表情報は以下のとおりである
Year Ended December 31, | ||||||||
(単位:千) | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
運営 レンタル使用権資産 | $ | $ | ||||||
運営 賃貸負債-短期 | ||||||||
運営 リース負債-長期 | ||||||||
経営リース負債合計 | $ | $ |
加重平均残存リース期間は2021年12月31日まで
レンタル経営の最低支払いは以下の通りです
運営 借約 | ||||
(in thousands) | ||||
2022 | $ | |||
2023 | ||||
2024 | ||||
2025 | ||||
2026 | ||||
その後… | - | |||
レンタル支払総額 | $ | |||
差し引く: 利子を計上する | ||||
合計する | $ |
F-15 |
8. 使用権融資リース
Br社は車両融資レンタルを持っています。同社の融資リースの残り賃貸条項は
融資リースに関する補足貸借対照表情報は以下の通りである
2021年12月31日 | ||||
(単位:千) | ||||
融資リース使用権資産コスト | $ | |||
財務 レンタル使用権累計償却 | ( | ) | ||
融資リース使用権資産、純額 | $ | |||
融資 賃貸義務-短期 | $ | |||
融資リース義務−長期 | ||||
融資リース債務総額 | $ |
加重平均残存リース期間は2021年12月31日まで
残りの賃貸期間の最低融資リース支払いは以下の通りです
2021年12月31日 | ||||
(in thousands) | ||||
2022 | $ | |||
2023 | ||||
2024 | ||||
2025 | ||||
2026 | ||||
その後… | - | |||
レンタル支払総額 | $ | |||
差し引く: 利子を計上する | ||||
合計する | $ |
9. 無形資産、純額
2021年12月31日までの無形資産には、
償却期間 | コスト | 累計償却 | 帳簿純価値 | |||||||||||||
商標 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||
Br個の項目がたまっている | ( | ) | ||||||||||||||
約束 は競争しない | ( | ) | ||||||||||||||
ソフトウェア (不動産やデバイスに含まれる) | ( | ) | ||||||||||||||
ディーラー関係 | ( | ) | ||||||||||||||
$ | $ | ( | ) | $ |
F-16 |
無形資産は買収の日の原始的な推定価値に応じて列報される。無形資産の償却は買収の日から計算される.無形資産は、無形資産の予定耐用年数内に直線方法を用いて償却を行う :
2021年12月31日までの年間無形資産償却費用は以下の通り
について | ||||
年 終わり | ||||
2021年12月31日 | ||||
商標 | $ | |||
Br個の項目がたまっている | ||||
約束 は競争しない | ||||
ソフトウェア | ||||
ディーラー関係 | ||||
$ |
2021年12月31日現在、会社無形資産の将来の償却費用見積もり数は以下の通り
12月31日までの年は | ||||
2022 | $ | |||
2023 | $ | |||
2024 | $ | |||
2025 | $ | |||
2026 | $ | |||
その後… | $ |
2021年12月31日現在と2020年12月31日までの年度の物件と設備及び無形資産減価償却及び償却費用は#ドルである
10. 売掛金と売掛金
2021年12月31日と2020年12月31日までの売掛金と売掛金は以下の通り
2021 | 2020 | |||||||
取引 支払い | $ | $ | ||||||
賃金税,休暇税,賃金税を計算しなければならない | ||||||||
費用,ボーナス,手数料を計算しなければならない | ||||||||
合計する | $ | $ |
11. 元札を購入する
2015年2月28日会社は
F-17 |
12. 元票を支払う
2018年4月27日,当社はCrowdOut Capital,Inc.(“CrowdOut”)
と融資合意(“融資合意”)を締結し,これにより当社は共同$を発行した
手形は貸手の同意なしにすべて前払いすることができ、貸手が同意した場合に部分的に前払いすることもできる。債券がすべて支払われた場合、会社は高級手形所持者であるCrowdOutに#ドルの脱退費用を支払った
二零二年一月二十八日、当社はその融資協定の第二回改訂を行い、これにより融資協定を改訂し、前払い金150万元$の一部を許容する
F-18 |
当社は債務発行の償却コスト
$を記録した
2020年12月4日、当社は残りの未返済残高$を支払いました
13. 賃金保障計画は融資に応じる
2020年4月28日、会社の運営子会社Sunworks Unitedが“コロナウイルス援助、救済、経済安全法”(“CARE法案”)に基づいて設立したPaycheck保護計画(PPP)が融資を受け、金額は$となった
14. 株本
優先株
私たちの憲章の条項によると、私たちの取締役会はデラウェア州の法律規定の制限に適合した場合、最も多く発表する権利があります
優先株、額面$ 各株は、1つまたは複数の系列において、各系列に含まれる株式数を時々決定し、各系列株の名前、権力、優先および権利およびそれらの任意の資格、制限、または 制限を決定し、それぞれの場合、我々の株主はこれ以上の行動を取らない。
2015年1月9日、我々はデラウェア州州務卿にAシリーズ優先株とBシリーズ優先株の2つの指定、優先と権利証明書または指定証明書を提出し、以下の項目に関連する権利、優先、特権、資格、制限、制限を確立した
Aシリーズ転換優先株株、額面$ 1株当たり、そして B系列優先株の株 ,額面価値$ 一株ずつです。2021年12月31日と2020年12月31日までに 私たちが発行した優先株
普通株 株
株主が2020年9月18日の年次会議でbrを承認したため、デラウェア州州務卿に“会社登録証明書改訂証明書”を提出し、会社の全種類の株式総数を5500万株に削減した(
2021年12月31日までの年度
文を登録する
当社は2021年1月27日に、S-3表登録説明書(第333-252475号文書)(“登録説明書”)を米国証券取引委員会(“米国証券取引委員会”)に提出した。登録声明は、会社が時々1回または複数回発行された方法で普通株、優先株、権証または初期発行価格の合計が$
を超えない単位の任意の組み合わせを発売および販売することを可能にする
F-19 |
最初の販売契約
当社は2021年2月10日にRoth Capital Partners,LLC (“代理RCP”)と販売プロトコル(“Roth販売プロトコル”)を締結し,表S−3に提出された登録声明に基づき,当社は証券法により登録された自社普通株株式を随時代理RCPを介して提供·販売することができる。
Roth販売プロトコルによる株式販売 は,証券法が公布した415条規則 によって定義された“市場での発売”とされている.代理RCPは,販売エージェントを担当することに同意し,商業的に合理的な努力で,代理RCPが当社と共同で合意した条項に従って,当社を代表して通常の取引と販売慣行に従って当社が売却を要求したすべての株式を売却する.
2021年2月10日に米国証券取引委員会に提出された目論見書補編によると、2021年2月11日から2021年2月23日までの間に、ロス販売協定により普通株(“配給株式”)が売却された。配給株の総収益は$ または$ 一株ずつです。ブローカー費用,専門家費用,登録費,その他の費用を差し引いた純収益は#ドルである または $ 一株ずつです。
2つ目の販売プロトコル
2021年10月21日、当社は米国証券取引委員会に株式募集説明書の補編を提出し、これにより、当社は“証券登録声明”に基づいて、証券法により登録された自社普通株式を随時代理登録決済所を介して発売することができる。
Roth販売契約の条項によると、本募集説明書に基づいて普通株を提供·販売することができ、総発行価格は最高$に達する
Roth販売プロトコルによる株式販売 は,証券法が公布した415条規則 によって定義された“市場での発売”とされている.代理RCPは,販売エージェントを担当することに同意し,商業的に合理的な努力で,代理RCPが当社と共同で合意した条項に従って,当社を代表して通常の取引と販売慣行に従って当社が売却を要求したすべての株式を売却する.
2021年10月21日に米国証券取引委員会に提出された目論見書補編によると、普通株は2021年10月27日から2021年11月19日までの間にロス販売協定に従って売却される。新配給株の総収益は$
2020年12月31日までの年度
1,500万ドル目論見書補充資料更新-2019年6月6日
によると、2019年6月6日にB.Riley Securities(“代理人”)と締結された市場発行販売契約(“最初のATM協定”)によると、当社は自社普通株を発売および販売し、額面は$となる米国証券取引委員会が最初に2019年5月21日に米国証券取引委員会(“米国証券取引委員会”)に提出し、2019年5月31日に発効を発表したS-3表登録声明(“事前登録声明”)
によると、改正された1933年証券法(“証券法”)
に基づいて登録された1株当たり。基本株式募集説明書は事前登録声明に記載されています。
事前登録声明は、当社が時々1つ以上の発売方式で普通株、優先株、株式承認証、または初公開発売総価格が$を超えない単位の任意の組み合わせを発売·販売することを許可しています
F-20 |
最初のATMプロトコルによる株式販売 は、証券法が公布された第415条の規則によって定義された“市場での発売”とみなされている。代理は販売エージェントを担当し,商業的に合理的な努力で,エージェントが当社と共同で合意した条項に従って,その正常取引および販売慣行に従って,当社を代表して当社が売却を要求したすべてのFirst Placement株式を売却する.
2019年6月6日に米証券取引委員会に提出された目論見書補編によると、2020年1月1日から2020年3月26日までの間に、第1 ATM協定により普通株(“初配給株式”)が売却された。株の総毛収入は$ または$ 一株ずつです。発行コストを差し引いた純収益は#ドルである または$ 一株ずつです。2020年に初の3ヶ月間の初配給株式の売却に伴い、当社は株式募集説明書補充協定で許可された最高金額を販売しており、当社が米国証券取引委員会に追加株式募集説明書補充書類を提出していなければ、当社は第1 ATM協定に基づいて初の配給株式brを再販売することはできない。“事前登録説明”は,指示I.B.6によって提出される.S-3表は、当社が任意の12ヶ月の間、事前登録宣言に基づいて売却可能な証券の最高額に制限を加える。 当社が事前登録宣言に基づいて第1回の配給株式を売却する場合には、売却された証券金額に、当社が指示I.B.6に従って前12ヶ月以内に売却した任意の証券の金額を加える。非関連会社が保有する自社発行普通株の売却直前60日以内のある日の総時価は、指令I.B.6によって計算された総時価の3分の1を超えてはならない。したがって、当社は当時、事前登録声明 に基づいて追加株式を売却する資格がありませんでした。
2000万ドル募集説明書補編-2020年11月25日
米国証券取引委員会が2020年11月25日に提出した目論見書補充書類によると、普通株(“第2次配給株式”)は2020年11月25日から2020年12月2日までの間に第1 ATM協定に基づいて販売される。第二次配給株式の毛収入総額は$ 平均$でも 一株ずつです。発行コストを差し引いた純収益は#ドルである あるいは平均 $ 一株ずつです。
1,460万ドル目論見書補編--2020年12月18日
2020年12月18日に米国証券取引委員会に提出された目論見書補編によると、2020年12月21日から2020年12月22日まで第1 ATM協定に基づいて普通株(“第3次配給株式”)を売却する。これらの株の総収益総額は$です 平均$でも 一株ずつです。発行コストを差し引いた純収益は#ドルである 平均$でも 一株ずつです。
制限在庫
2020年前の3ヶ月間、2017年3月に制限株式付与協定の条項が完了し、 が発行されました 普通株は会社に当時の会長兼元最高経営責任者チャールズ·カーギルに授与された。
オプション
2021年12月31日現在、会社はインセンティブ株式オプションと非適格株式オプションを購入することができます普通株式は、オプション協定に規定されている条項に基づいている。株式オプションは異なる時間に付与され,一定期間行使することができる 授与された日から使用価格 で$から$まで1株当たり、すなわち会社普通株の付与日の時価である。会社はブラック·スコアーズオプション評価モデルを用いてこれらのオプションの公平な市場価値を決定した。オプション没収は発生時に計上されます。
2021年4月12日、2016年度計画により、当社はSolcius管理職8名に株式オプションを奨励し、合計 を付与しました 普通株です 1株当たりのオプションの発行価格は$ すなわち、Sunworks株の2021年4月12日の終値である。同社はこれらのオプションの公正時価を$と決定した ブラック·スコアーズオプション評価モデルを用いて1株当たり収益を計算した。年化変動率は 年利率は無リスク年利です 百分率。オプションが満期になって 発送日から計算する.
2021年にはキャッシュレスオプションを使って練習し オプションを行使した結果 株を純発行する。
2021 | 2020 | |||||||||||||||
重みをつける | 重みをつける | |||||||||||||||
番号をつける | 平均値 | 番号をつける | 平均値 | |||||||||||||
のです。 | トレーニングをする | のです。 | トレーニングをする | |||||||||||||
オプション | 値段 | オプション | 値段 | |||||||||||||
未返済、 は1月1日から | $ | $ | ||||||||||||||
授与する | ||||||||||||||||
鍛えられた | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
没収される | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
期限が切れる | ( | ) | ||||||||||||||
未返済、 、12月31日に授与される予定です | $ | $ | ||||||||||||||
12月31日末に行使可能 | $ | $ | ||||||||||||||
重み 期間内の付与オプションの平均公平価値 | $ | $ |
F-21 |
重みをつける | ||||||||||||||
平均値 | ||||||||||||||
残り | ||||||||||||||
練習可能である | 株 オプション | 株 オプション | 契約書 | |||||||||||
値段 | 卓越した | 練習可能である | 寿命 (年) | |||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
$ | ||||||||||||||
2021年12月31日と2020年12月31日までの未償還と行使可能オプションの内的価値の合計は$ そして$ それぞれ,である.内的価値 とは,会社の会計期間の最終取引日の終値と終値との差額であり, $である そして$ それぞれ2021年12月31日と2020年12月31日まで,および行権価格に未償還オプション数を乗じた。
会社が記録した株式オプション株式ベースの報酬は$そして$2021年12月31日までおよび2020年12月31日まで年度はそれぞれ である。
制限された 個の在庫単位
2021年12月31日 | ||||||||
重み 平均値 | ||||||||
番号をつける Of Shares | 付与日 1株当たりの価値 | |||||||
未許可、2020年12月31日から | $ | |||||||
授与する | $ | |||||||
既得 | ( | ) | $ | |||||
没収される | $ | |||||||
未許可 は2021年12月31日末に | $ |
2021年12月31日までの年度内に様々な方式で付与されたRSU である
2021年12月31日と2020年12月31日までに,br業務連結レポートで確認された株式オプション,RSU報酬と制限株式支出の合計は$であるそして$それぞれ である.
F-22 |
株式承認証
同社は2015年3月の資本調達の一部として普通株式と引受権証を発行した
付記14 2019年及び2020年に各ATM協定に基づいて普通株の売却及び発行を開始し、株式承認証の次の準備をトリガし、当社は配当金約$として記録された
株式承認証の次の条項によると、行権価格は1ドルから1ドルに下がります
配当金とされている は現金の影響がない。財務諸表列報については、配当金として普通株株主が純損失の増加を占めるべきであるとみなし、普通株1株当たり損失を約$増加させる 2020年12月31日までの年度の1株当たり普通株。
16. 所得税
2021年12月31日と2020年12月31日までの年度に発生した運営損失により、会社は州特許経営権と最低税額の所得税支出 のみを記録している。州フランチャイズ権と最低税額は一般と行政費用に含まれています。当社の所得税は、経営陣がその実現可能性を評価しやすいように、純営業損失、一時差額、貸金繰り越しの税収利益 を資産として入金することを要求する米国会計基準第740条に従って会計計算を行う。将来の税金優遇の実現は、企業が繰越期間内に十分な課税収入を生成する能力に依存する。2021年の連結財務諸表には、潜在的な税収割引が同じ金額のbr推定免税額によって相殺されるため、いかなる税収割引も報告されていない。
2021年12月31日と2020年12月31日までの年間所得税支出の概要は以下の通り
2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |||||||
現在: | ||||||||
連邦制 | $ | $ | ||||||
状態.状態 | - | |||||||
当期料金合計 | $ | $ | ||||||
延期: | ||||||||
連邦制 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
状態.状態 | ( | ) | ( | ) | ||||
評価免税額の変更 | ||||||||
合計 延期 | $ | $ | ||||||
所得税税金支給(福祉) | $ | $ |
繰延税金資産および負債は、財務報告目的のための資産および負債の帳簿価値と所得税目的のための金額との一時的な違いによる税純影響を反映する。会社の繰延納税資産の重要な構成部分は以下の通りである
2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |||||||
繰延納税資産: | ||||||||
保証、在庫、不良債権準備金 | $ | $ | ||||||
その他の は費用を計算します | - | |||||||
他にも | ||||||||
財産 と設備 | ||||||||
無形資産 | - | |||||||
株の報酬を繰延する | ||||||||
163(J)以下の制限 | ||||||||
積分の研究と開発 | ||||||||
純営業損失 | ||||||||
繰延税金資産合計 | ||||||||
評価値 免税額 | ( | ) | ( | ) | ||||
純繰延税金資産 | $ | $ |
F-23 |
A は、米国の法定所得税税率を会社所得税前損失計算に適用することにより、所得税対帳 を以下のように準備する
2021 | 2020 | |||||||
アメリカ連邦法定税率 | % | % | ||||||
州の税収割引、純額 | - | % | - | % | ||||
積分の研究と開発 | - | % | - | % | ||||
株に基づく報酬 | - | % | - | % | ||||
営業権減価 | - | % | - | % | ||||
PPP(Br)ローン減免 | % | - | % | |||||
他にも | - | % | - | % | ||||
推定手当(Br) | - | % | - | % | ||||
実際の所得税率 | - | % | % |
2021年12月31日現在、同社の連邦と州の純営業損失は約$に転換している
米国の純営業損失と税収控除繰越の使用は、“規則”第 382と383節で定義された“所有権変更”ルールによって制限される可能性がある。似たような規則は州税法に適用されるかもしれない。当社はこれまで検討していませんが、brがその純営業損失および税金控除の使用を開始した場合、規則382および383条に基づいて制限を実施するかどうかを評価しています。当社は今後の活動を監査していきます。もし会社が未来に所有権変更が発生した場合、いかなる課税年度に得られる純営業損失と研究開発信用繰越金額は制限され、期限が切れて使用されない可能性がある。
CARE法案は2020年3月27日に法律に署名し、新冠肺炎の全世界疫病がアメリカ企業にもたらす経済挑戦に対応する。CARE法案は,2018−2020年に発生した純運営損失を5年または無期限に繰り越すことを許可しており, は80%の課税所得額に制限されずに活用されている。2020年12月31日以降に発生した純営業損失には80%の課税所得額制限が適用される。繰延税金資産の現金化を評価する際、管理層は、繰延税金資産の一部または全部を現金化する可能性が高いかどうかを考慮する。繰延税金資産の最終現金化は、会社が当該等の一時的な差額を控除期間中に将来の課税収入を取得できる場合に依存する。
NOL繰越を含めた繰延資産収益の実現には不確実性があるため、会社は提供した
ASC 740の規定によると、会社は不確定税収を会計処理する所得税それは.不確定な税務倉位が存在する場合、当社は税務倉位の税務優遇を確認し、実現可能にします。税務優遇がより実現可能かどうかに関する決定は、税務倉位の技術的利点と既存の事実と状況の考慮に基づいています。2021年12月31日までに会社は
Solciusの買収の一部として、購入価格の一部は営業権や他の無形資産に割り当てられる。この取引は課税取引であり、すべての資産と負債は公正価値で帳簿と所得税に計上されている。 そのため、最初に帳簿と税項間の繰延税金資産差額を購入価格配分の一部として記録していない。
F-24 |
17. 引受金とその他の事項
訴訟を起こす
当社は時々正常な業務過程で発生した定例訴訟に触れます。経営陣が最終結果が会社の財務状況にマイナスの影響を与えると考えている重大な法的訴訟では、未解決の重大な法的手続きはまだない。
18. 主なお客様/サプライヤー
同社はライセンスディーラーネットワークを利用してその住宅業務の販売源を探している。2021年12月31日までの年間で、3社の最大のライセンスディーラーが約
2021年12月31日と2020年12月31日までの年度では、会社には何のプロジェクトもない収入比率が10%を超えている。
2021年12月31日現在,同社がある顧客から得た受取残高は約$である
2021年12月31日までの1年間に、2つのサプライヤーの合計があります
19. 関係者取引
同社はその前の商業運営部門総裁からカリフォルニア州ダラムの施設を#ドルで借りた
20. 後続事件
これらの連結財務諸表に他の説明がない限り、2021年12月31日から2022年3月11日まで、ここで開示する必要はない。
F-25 |
第 項9会計と財務情報開示の変更と相違.
ない。
第 9 A項制御とプログラム.
開示制御とプログラムの評価
我々の経営陣(我々のCEOやCEOを含む)の監督と参加の下で、我々の開示制御および手順(取引法ルール13 a-15(E) および15 d-15(E)で定義されるような)の有効性を評価した。この評価に基づいて、我々のCEOおよび最高財務官は、本報告がカバーされている期間が終了するまで、私たちの開示制御および手続きが有効であり、1934年の証券取引法(改正)に従って提出または提出された報告書に開示を要求する情報が記録、処理、まとめられ、委員会の規則および表で指定された所要時間帯に報告され、蓄積されて我々の管理層に伝達されることを保証し、我々の最高経営者および最高財務官または同様の機能を実行する者を含めて、br}が必要な開示に関する決定をタイムリーに行うことができるように結論を出した。
制御措置の有効性に対する制限
私たちの経営陣は、CEOやCEOを含め、すべてのミスや詐欺を防ぐことができるように、私たちの開示制御や手続きや私たちの内部統制を期待していません。発想や操作がどんなに良くても、絶対的な保証ではなく合理的な保証しか提供できず、制御システムの目標が実現されることを確保する制御システム。また,制御システムの設計は,資源制約が存在し,制御の利点がそのコストに対して考慮されなければならないという事実を反映しなければならない. すべての制御系の固有の制約により,どの制御評価もすべての制御問題や不正が検出されたことを絶対に保証することはできない.
財務報告の内部統制に関する経営陣の報告
我々の経営陣は、改正された1934年の証券取引法規則13 a-15(F) の規定に基づいて、財務報告に対する十分な内部統制の確立と維持を担当している。私たちの経営陣は、2021年12月31日までの財務報告書の内部統制に対する我々の有効性を評価した。この評価を行う際には,我々の経営陣は,トレデビル委員会(“COSO”)スポンサー組織委員会(“COSO”)が“内部制御-総合枠組み(2013)”で提案した基準を用いた.
経営陣は、COSOが発表した“内部統制-総合枠組み”で確立された基準に基づいて、現在実施されている制御措置が十分かつ有効であると考えており、経営陣は、2021年12月31日現在、財務報告の内部統制に有効であると結論している。
財務報告内部統制変更
2021年12月31日までの1年間、財務報告の内部統制(取引法第13 a-15(F)および15 d-15(F)条の定義による)に変化はなく、財務報告の内部統制に大きな影響を与えたり、それに大きな影響を与えたりする可能性が高い。
独立公認会計士認証報告なし
私たちは小さな報告会社としてこのような要求を免除しているため、2021年12月31日現在、財務報告の内部統制の有効性は、私たちの独立公認会計士事務所の監査を経ていません。
第 9 B項その他の情報.
は適用されない.
38 |
第 第3部分
第 項10役員·幹部と会社の管理
本プロジェクトに必要なbr情報は,2022年株主総会のために我々が作成した最終依頼書に含まれ,引用で本明細書に組み込まれる。
第 項11役員報酬.
本プロジェクトに必要なbr情報は,2022年株主総会のために我々が作成した最終依頼書に含まれ,引用で本明細書に組み込まれる。
第 項12特定の実益所有者の担保所有権及び経営陣及び関連株主の事項.
本プロジェクトに必要なbr情報は,2022年株主総会のために我々が作成した最終依頼書に含まれ,引用で本明細書に組み込まれる。
第 項13特定の関係や関連取引と取締役の独立性.
本プロジェクトに必要なbr情報は,2022年株主総会のために我々が作成した最終依頼書に含まれ,引用で本明細書に組み込まれる。
第 項14チーフ会計士費用とサービス.
本プロジェクトに必要なbr情報は,2022年株主総会のために我々が作成した最終依頼書に含まれ,引用で本明細書に組み込まれる。
39 |
第4部
第 項15展示·財務諸表明細書.
(1) 統合された財務諸表.
項目15に要求された連結財務諸表は、本報告の単独章で提出され、F−1ページから、 が本報告に組み込まれ、本報告の一部となる。
(2) 財務諸表明細書.
これらの付表が必要である条件がないため、または要求された資料が連結財務諸表または付記に含まれているため、添付表 は省略されている。
(3) 陳列品.
以下の証拠は、上述したように、本報告と共にアーカイブされるか、または参照によって本報告に組み込まれる
(a) | ||
2.1 | Solcius Holdings,LLCとSunworks United Inc.との間の会員権益購入協定は,2021年4月8日(2021年4月8日に証券取引委員会に提出された現在のForm 8−K報告書合併を参照)である。
| |
3.1 | 会社登録証明書の改訂と再予約。(添付ファイル3.1を参照して登録者に組み込まれ、2021年3月26日に証券取引委員会の10-K表年次報告書に提出される)。
| |
3.2* | Sunworks,Inc.の付則(2021年6月2日に更新)。
| |
4.1 | 登録者株式説明(2020年3月30日に米国証券取引委員会に提出された2019年12月31日現在のForm 10−K年度報告を引用)。 |
40 |
10.1# | Sunworks, Inc.2016持分インセンティブ計画(2016年5月18日に米国証券取引委員会に提出された付表14 Aを参照)。
| |
10.2*# | Sunworks,Inc.2016持分インセンティブ計画下の制限株式単位プロトコルフォーマット。
| |
10.3*# | Sunworks,Inc.2016年株式インセンティブ計画下の株式オプションプロトコルフォーマット。
| |
10.4# | 取締役と役員賠償協定表(2019年10月31日に米国証券取引委員会に提出された10-Q表四半期報告を参照)。
| |
10.5 | Sunworks United Inc.とTri Counties Bankは,米国小企業管理局の担保の下で2020年4月25日に合意した融資合意(合併時には2020年8月10日に米国証券取引委員会に提出されたForm 10−Q四半期報告を参考にした)。
| |
10.6 | 米国小企業管理局は、手形と小企業管理局がSunworks United Inc.とTri Counties Bank間の1319647201号融資を行っている(2020年8月10日に米国証券取引委員会に提出されたForm 10-Q四半期報告を参照して合併する)。
| |
10.7# | Sunworks,Inc.とGaylon Morrisとの間の雇用協定は2021年1月11日に発効した(合併時には2021年1月13日に米国証券取引委員会に提出された8-K表の現在の報告を参照)。 | |
10.8*# | 2021年1月11日にSunworks,Inc.とGaylon Morrisとの間の雇用協定改正案。
| |
10.9# | Sunworks,Inc.とJason Bonfigtが2021年10月5日に署名した雇用協定(合併時には2021年10月7日に米国証券取引委員会に提出された8-K表の現在の報告を参照)。 |
41 |
14.1 | Sunworks,Inc.,2018年5月に採択された行動指針(2018年6月5日に提出された本報告書を参照して統合された). | |
23.1* | 独立公認会計士事務所の同意書 | |
31.1* | 首席行政主任の核証 | |
31.2* | 最高財務主任の認証 | |
32.1** | 第1350節総裁と首席財務官証明書 | |
101.INS XBRLインスタンスドキュメントを連結します | ||
101.SCH イントラネットXBRL分類拡張アーキテクチャドキュメント | ||
101.Cal 連結XBRL分類拡張計算Linkbase文書 | ||
101.def 連結XBRL分類拡張Linkbaseを定義する | ||
101.Lab XBRL分類拡張タグLinkbaseドキュメントを連結する | ||
101.Pre インラインXBRL分類拡張プレゼンテーションLinkbaseドキュメント | ||
104表紙インタラクションデータファイル(イントラネットXBRL文書に埋め込む) |
* | 同封してアーカイブする。 |
# | Brの経営陣の報酬計画または手配のこと。 |
** | 2002年“サバンズ-オキシリー法案”第 906節で可決された“米国法典”第18編1350節に添付されている“年次報告”添付ファイル32.1に添付されている証明書によると、登録者が“証券法”又は“取引法”第18節の規定により登録者によって“届出”されているとみなされてはならず、登録者が“証券法”又は“取引法”に基づいて提出された任意の文書に引用することにより、このような書類に含まれる任意の一般的な登録言語にかかわらず、登録者に引用されてはならない。 |
(B) 個の展示品. | |
上記 (A)(3)を参照。 | |
(C) 財務諸表添付表。 | |
上記 (A)(2)を参照。 |
42 |
サイン
1934年の証券取引法第13または15(D)節の要求によると、登録者は、本報告が正式に許可された署名者によってその署名を代表するように正式に促進された。
Sunworks, Inc. | ||
By: | /s/ ゲロン·モリス | |
CEO | ||
CEO |
差出人: | /s/ Jason Bonfigt | |
最高財務官 | ||
担当者 財務会計官 |
日付: 2022年3月11日
1934年の証券取引法の要求によると、本報告は、以下の者によって登録者として指定日に署名された。
サイン | タイトル | 日取り | ||
/s/ ジュディス·ホール | 議長.議長 | March 11, 2022 | ||
ジュディス·ホール | ||||
/s/ ゲロン·モリス | 最高経営責任者兼取締役 | March 11, 2022 | ||
ゲロン·モリス | (CEO ) | |||
/s/ Jason Bonfigt | 最高財務官 | March 11, 2022 | ||
ジェイソン·ボンフィット | (最高財務会計官 ) | |||
/s/ パトリック·マッカーロ | 役員.取締役 | March 11, 2022 | ||
パトリック·マッカーロ | ||||
/s/ Stanley Speer | 役員.取締役 | March 11, 2022 | ||
スタンレー·シュペル | ||||
/s/ Rhone Resch | 役員.取締役 | March 11, 2022 | ||
ロナ研究 |
43 |