規則第433条に基づいて提出する
登録番号333-232691
2022年3月14日の自由執筆目論見書
(2020年3月27日までの目論見書 及び
予備募集定款補編日：2022年3月14日)
定価条項説明書
$2,300,000,000
B.A.T Capital 社
$700,000,000 4.742% Notes due 2032
$600,000,000 5.650% Notes due 2052
B.A.T.国際金融プライベート株式会社
$1,000,000,000 4.448% Notes due 2028
March 14, 2022
| 発行人： | BATCAPチケット：B.A.T Capital Corporation(BATCAP？)BATIFチケット：B.A.T.International Finance p.l.c。(BATIF、BATCAPと共に、発行者と各発行者、1つの発行者) | |
| 保証人： | BATCAP備考：英米タバコ会社 B.A.T.国際金融会社、B.A.T.オランダ金融会社、ルノー米国社。 BATIF注釈：英米タバコ会社 B.A.T Capital 社、B.A.T.オランダ金融会社、ルノーアメリカ社 | |
| セキュリティタイトル： | 2032年満期の4.742%債券(2032年BATCAP債券) 2052年満期の5.650%債券(2052年BATCAP債券、および2032年BATCAP債券) 2028年満期の4.448%債券(BATIF債券とBATCAP債券とともに発行された債券) | |
| ランキング： | 上司と非部下 | |
| 表： | アメリカ証券取引委員会が登録したグローバル手形 | |
| 元金金額： | 2032年に発行されるBATCAP債券は7億ドル 2052年に発行されたBATCAP債券は6億ドル $10，000，000，000ドル BATIFチケット用 | |
| 期日： | 2032年3月16日BATCAP債券 2052年3月16日、2052年BATCAP債券 2028年3月16日 BATIF備考 | |
1
| 金利： | 2032年に発行されたBATCAP債券の年率4.742 2052年に発行されたBATCAP債券の年率5.650 BATIF手形年利率4.448 | |
| 基準財務省： | 2032年2月15日に満期となったBATCAP債券、金利は1.875 2052年BATCAP債券満期金利1.875 債券は2027年2月28日に満期となり、利息率は1.875 | |
| 米国債基準価格と収益率： | 2032年BATCAP債券：97-20/2.142% 2052年BATCAP債券86-30+/2.500% 98-30+/2.098% | |
| 基準国庫券との利差： | 2032年BATCAPチケット+260ベーシスポイント 2052年BATCAPチケット+340ベーシスポイント BATIFチケット+235ベーシスポイント | |
| 満期収益率： | 2032年BATCAP債券の金利は4.742 2052年BATCAPチケット5.900% 債券成約率4.448% | |
| 日数条約： | 30/360(月が完全でない場合、経過日数) | |
| 平日公約： | ついて、調整していません | |
| 一般向けの価格： | 2032年BATCAP債券の金利は100.000 96.503% 2052年生物多様性条約手形 債券成約率100.000% | |
| 発行者への純収益(未計費用)： | 2032年BATCAP債券$697，200，000 2052年BATCAP債券は574，518，000元 BATIF付記$996，750，000 | |
| 利子付日： | 毎年3月16日と9月16日に半年ごとに延滞し、2022年9月16日から開始される | |
| 利子付記録日： | 各支払日までの15暦目の営業終了は、その日が営業日であるか否かにかかわらず | |
| オプションの償還： | 各発行者は、適用される額面償還日(下表参照)前の任意の時間及び時々、その選択権によってその発行された関連系列債券を全部又は部分的に償還することができ、償還価格 は(X)償還された当該シリーズ債券元金の100%と(Y)に等しい | |
2
| 国庫率(株式募集定款で定義されているように)を償還日に割引する適用残り定期支払い(定款の定義参照)、償還日の未払い利息(下表参照)、及び償還日(ただし償還日を除く)の課税及び未払い利息。
各発行者は、適用される額面償還日又はその後に発行された関連系列債券に適用することができ、償還価格は、償還した当該系列債券元金の100%に等しく、別段(ただし、除く)までの償還日の課税及び未払い利息(ある場合を除く)を加算することができる。 | ||||||
| シリーズ |
Par Call日付 |
全体拡散を生成する | ||||
| 2032年BATCAPチケット 2052年BATCAPチケット BATIF注釈 |
2031年12月16日 2051年9月16日 2028年2月16日 |
40ベーシスポイント 50ベーシスポイント 40ベーシスポイント | ||||
| 取引日： | March 14, 2022 | |||||
| 決済予定日： | March 16, 2022 (T+2) | |||||
| 予想格付け： | BBa 2(ムーディ)/BBB+(スタンダードプール) | |||||
| CUSIP： | 05526 D BW 4、2032年BATCAPチケット適用可能 2052年BATCAPチケットの05526 D BV 6 05530 Q AP 5 for BATIF 備考 | |||||
| ISIN： | US 05526 DBW 48 2032年BATCAPチケット用 2052年BATCAPチケットUS 05526 DBV 64 US 05530 QAP 54 BATIF 注釈に適用 | |||||
| 治国理政 | ニューヨーク州 | |||||
| 上場と取引： | この債券はニューヨーク証券取引所に上場することを申請するだろう。このような申請が承認されることが保証されないか、または任意の債券が上場されることは保証されず、上場した場合、これらの債券は、当該債券の全有効期間内に上場を維持する。その債券は現在活発な取引市場を持っていない。 | |||||
3
| 共同簿記管理マネージャー： | シティグローバル市場会社です。 ドイツ銀行証券会社です。 みずほ証券アメリカ有限責任会社 SMBC日興証券アメリカ社 | |
| 帳簿管理人： | 中国銀行有限公司ロンドン支社 ドイツ商業市場有限責任会社 ロイド証券会社です。 かす銀行 | |
注意：安全格付けは、証券の購入、販売、または保有の提案ではなく、任意の他の格付けとは独立して評価されるべきである。格付け機関はいつでも評価を修正したり撤回したりすることができる
予備募集説明書の補編の改訂
上述の定価情報以外に、現在初歩的な目論見書の付録に対して修正を行い、以下の変化を反映する
“予備募集説明書”補編S-12ページとS-13ページの大文字部分を変更します
？大文字
以下の表 載列吾ら2021年12月31日までの総合現金及び現金等価物及び資本化(負債を含む)は、実際の基礎及び2021年12月31日以降に発生した以下の事項を実施した後に調整された基準で計算される：(I)今回発売(下表付記2参照)、(Ii)2022年2月28日までの純発行16.63億英ポンド商業手形(下表付記3及び6参照)、及び(Iii)2022年2月28日までの短期二国間融資の使用率(下表付記4参照)
| 時点で 十二月三十一日 2021(1) |
AS 調整した後 |
|||||||
| £ m | £ m | |||||||
| 現金と現金等価物 (2)(3)(4) |
2,809 | 6,699 | ||||||
| 当座利子負債 |
3,992 | 6,155 | ||||||
| 無担保債券発行 |
2,447 | 2,447 | ||||||
| 無担保商業手形(3) |
269 | 1,932 | ||||||
| 無担保その他のローン(4) |
500 | 1,000 | ||||||
| 保証のある銀行ローン |
10 | 10 | ||||||
| 無担保銀行ローン |
294 | 294 | ||||||
| 銀行貸越 |
346 | 346 | ||||||
| 賃貸負債 |
126 | 126 | ||||||
4
| 非流動有利子負債 |
35,666 | 37,405 | ||||||
| 無担保·担保付き債券発行 (2) |
35,337 | 37,076 | ||||||
| 無担保銀行ローン |
9 | 9 | ||||||
| 賃貸負債 |
320 | 320 | ||||||
| 借入総額 |
39,658 | 43,560 | ||||||
| 株本(5) |
614 | 614 | ||||||
| 株式割増、資本償還及び合併備蓄 |
26,622 | 26,622 | ||||||
| その他の備蓄 |
(6,032 | ) | (6,032 | ) | ||||
| 利益を残す(6) |
44,212 | 44,200 | ||||||
| 親会社の所有者 |
65,416 | 65,404 | ||||||
| 非制御的権益 |
300 | 300 | ||||||
| 永続混合債券 |
1,685 | 1,685 | ||||||
| 総株 |
67,401 | 67,389 | ||||||
| 総時価 |
107,059 | 110,949 |
メモ：
| (1) | 現在の有利子負債総額と非流動有利子負債総額とそのそれぞれの構成要素の細分化を除いて、表に示す2021年12月31日現在の金額は、2022年3月8日に提出した2021年Form 20-Fに含まれる2021年12月31日現在の監査財務諸表 から直接抜粋されている |
| (2) | 説明のため，本テーブルは，今回の発行で我々の無担保·有担保債券発行量を17.39億GB増加させ，現金と現金等価物を17.39億GB増加させるという仮定に基づいて作成した.今回の発行を上表に反映させるだけで、ドル建ての金額は2022年3月14日のポンドGB 1.000=ドル1.305ドルの為替レートでポンドに換算された |
| (3) | 2022年2月28日現在，2021年12月31日以降の償還と発行により，我々の無担保商業手形の純額は16.63億GB増加し，商業手形の償還と発行に関連しているだけで，我々の現金と現金等価物は16.51億GB増加した.ドルとユーロの商業手形 はそれぞれ2022年2月28日のポンドGB 1.000=ドル1.342ドルとポンドGB 1.000=ユーロ1.195の為替レートでポンドに変換されます |
| (4) | 2022年2月28日現在、2021年12月31日以降に短期二国間融資が使用されているため、私たちの無担保他のローンは5億GB増加し、この二国間ローンの使用だけに関連して、私たちの現金と現金等価物は5億GB増加しました。 |
| (5) | 2021年12月31日までの発行済み株式には、2，456，617，788株の普通株が含まれる。2022年2月11日に発表された2022年20億GB買い戻し計画の公告によると、2022年3月11日の取引終了時までに、英米タバコは6715，000株の普通株の買い戻しを完了した |
5
| (6) | 修正された留保収益には、英米タバコグループの2021年12月31日の留保収益44，212，000，000英ポンドが含まれているため、発行および返済された商業手形の外貨および関連利息の12，000，000英ポンドの減少について調整された。留保収益への調整には，BATグループのリスク管理政策に基づいて貸借対照表を換算するためのリスク開放を最低にするためのデリバティブ の影響は含まれていない |
上記で開示されたbrを除いて、上表に記載されている情報は2021年12月31日以来実質的な変化はなく、2022年3月1日から2022年3月14日までの間に5億GBの短期二国間融資が追加使用されているだけである。この取引は調整された項目として項目欄に記載されていない。英米タバコは2022年3月16日から2022年3月21日までに15億GBの二国間施設引き出しを返済する予定だ
予測債券は、2022年3月16日または前後に支払い後に受け渡しされ、この日は、本決済日後の2営業日(この用語は、改正された1934年の米国証券取引法規則15 c 6-1(取引法)に適用される)である(この決済周期はT+2と呼ばれる)
中国銀行有限公司ロンドン支店は引受業者として、米国以外の司法管轄区でのみ債券を発売し、米国内や米国内、あるいはいかなる米国住民にも債券を発売しない
スラグ銀行は、金融業界の監督機関の許可を得ない限り、1つ以上のアメリカでブローカーを登録し、米国でいかなる手形の発売や販売も行わない
発行者と保証人は，本書簡に関する発行について米国証券取引委員会に登録声明(目論見書を含む) を提出した。投資する前に、発行者、保証人、および今回の発行に関するより完全な情報を取得するために、登録声明の募集説明書と発行者および保証人が米国証券取引委員会(米国証券取引委員会)に提出した他の書類を読まなければなりません。アメリカ証券取引委員会のウェブサイトwww.sec.govのエドガーにアクセスすることで、これらのファイルを無料で取得することができます。あるいは、無料でCitigroup Global Markets Inc.への電話を要求された場合、今回の発行に参加した引受業者または取引業者は、募集説明書をあなたに送信するように手配されます。電話： 1-800-831-9146,ドイツ銀行証券会社の無料電話：1-800-503-4611,みずほ証券アメリカ有限責任会社無料電話：1-866-171-7403またはSMBC日興証券米国社無料電話：1-888-868-6856.
本定価条項説明書は、イギリス国外に位置する者又は以下の者にのみ配布される：(I)イギリス“2000年金融サービス及び市場法令2005(金融促進)令”(改正)第19条(5)の範囲内に属する投資専門家、(Ii)同法令第49条(2)(A)~(D)条の範囲に属する者、又は(Iii)投資活動に従事する者(イギリス“2000年金融サービス及び市場法令”第21条の意味に適合)を招待又は誘導する者、あるいは FSMA？)では
6
任意のチケットの発行または販売に関する情報は、合法的に伝達または手配することができる(これらのすべての人を総称して関係者と呼ぶ)， したがって、本定価条項説明書の交付を受けることによって、受信者は、そのような関係者であることを保証し、確認することができる。このようなチケットは、引受、購入、または他の方法で買収された任意の招待、要約、またはプロトコル のみが関係者と接触することができる。いかなる非関係者も、この文書やそのどんな内容にも行動したり依存してはいけない。発行元の事前書面の同意なしに、本定価条項表の任意の部分の全部または一部を、出版、複製、配布、または他の方法で他の人に提供してはならない。債券は、イギリスの誰にも発売または販売されず、イギリス国民への証券発売につながることがない限り、(FSMA第VI部分の意味)
欧州経済地域(EEA)の散財投資家への債券の販売は禁止されている：債券は、欧州経済区の任意の散戸投資家に発売、販売、または他の方法で提供されることを意図していないし、欧州経済区の任意の散戸投資家に提供、販売、または他の方法で提供されてはならない。これらの目的に関して、散財投資家とは、(I)2014/65/EU号命令(改訂されたMiFID II)第4(1)条(11)に規定された散財顧客のうちの1つ(または複数)に属する者を意味する。(Ii) 指令2016/97/EU(改訂された保険流通指令)が指す顧客であり、この顧客は、MiFID II第4(1)条(10)番目に定義された専門顧客資格に適合していないか、または(Iii)2017/1129法規で定義されている適格投資家ではない。したがって、(EU)第1286/2014号規例(改正された“優先株政策規例”)は、債券の発売または売却、または東アジア経済圏の散財投資家に債券を提供するために必要な主要な資料文書を作成していないため、“優先株政策規則”に基づいて、債券の発売または売却、または他の方法で東アジア経済圏の任意の散財投資家に債券を発売することは違法である可能性がある
イギリス(イギリス)の散財投資家への債券の売却は禁止されている：債券はbrに売却するつもりはない、または他の方法でbrに提供するつもりはなく、またイギリスのいかなる散財投資家にも提供、販売、または他の方法で提供すべきではない。これらの目的に関して、散財投資家とは、(I)2018年の欧州連合(EU)法案(EUWA)によれば、英国国内法の一部を構成するので、(I)小売顧客、例えば、第2017/565号条例(EU)第 2条(8)点で定義されるような者を意味する。または(Ii)FSMAの条項およびFSMAに基づいて保険分配指令を実施するために制定された任意の規則または法規に示される顧客が、EUWAによってイギリス国内法律の一部を構成するので、(EU)第600/2014号法規第2(1)条(8)に定義された専門顧客資格に適合しない場合、または(Iii)EUWAによってイギリス国内法律の一部を構成するので、(Iii)は(EU)2017/1129法規第2条に定義された適格投資家ではない。したがって、EUWA(イギリスPRIIPs法規)によれば、イギリス国内の法律の一部を構成し、債券の発売または販売または他の方法でイギリスの散財投資家に債券を提供するためのイギリス国内の法律の一部を構成するため、EUWA(イギリスPRIIPs法規)に基づいて、または他の方法でイギリスの散財投資家に債券を提供することは違法である可能性があるので、 第1286/2014号(EU)法規に要求される重要な情報文書は準備されていない
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