アメリカ運通会社
ヴィシー通り200番地
ニューヨーク、ニューヨーク10285

2022年2月11日

アメリカ証券取引委員会会社財務部
東北F街100番地
ワシントンD.C.20549

紳士淑女の皆さん：

2022年2月11日、米運通会社(“発行者”)は、改正された1933年証券法(“証券法”)に基づいて、表S-4を採用した登録 声明(“登録声明”)を米国証券取引委員会(“委員会”)に提出した。登録説明書には、発行者が2027年5月3日に満期となる新たな3.300%優先債券(“交換債券”)の元金総額が1，660，622，000ドルであり、発行者が2027年5月3日に満期となる未償還未償還債券(“元手形”)の同等元本金額を交換要約(“交換要約”)の形で交換することが登録されている。 私たちが提出した手紙は、エクソン資本持ち株会社に記載されている委員会スタッフ(“スタッフ”)の地位に基づいて発行者に通知するためのものである。米国証券取引委員会は行動書簡 (1988年5月13日利用可能)(“エクソンモービル資本書簡”)、モルガン·スタンレー株式会社、米国証券取引委員会 は行動書簡(1991年6月5日利用可能)(“モルガン·スタンレー書簡”)と米国証券取引委員会は行動書簡を取らない(1993年7月2日に発効できる)(“セルマン&スターリング書簡”)を取らない。登録宣言の提出と期待効果の加速について、発行者は以下のように宣言する

発行者は、交換要約で受信する交換チケットの配布について任意の手配または了解を締結することはなく、発行者 が知っていることおよび手紙については、交換カプセルに参加する各人は、その正常な業務中に交換チケット を買収し、いかなる人とも 交換要約で受信する交換チケットの手配や了解に参加していない。この点で、発行者は(取引所要約募集説明書または他の方法で)取引所要約に参加する各個人に、取引所要約登録が二次転売のために使用される場合、取引所要約を用いて取引所要約で買収する交換手形の取引に参加する証券所持者は、(1)エクソン資本通信、モルガン·スタンレー通信、Searman&Sterling件または類似書簡における従業員の地位に依存してはならないこと、および(2)証券法の二次販売取引に関する登録および入札説明書交付要求を遵守しなければならないことを知る。発行者は、このような二次転売取引は、証券法下のS-K条例第507項に要求される売却証券保有者情報を含む有効な登録声明 によってカバーされなければならないことを認めている。

発行者はまた、交換要約に参加する各人が同意する配信状に を開示し、交換要約を受け付けることにより、元のチケットの各所有者(任意のブローカーを含む)は、(I)その が発行者の関連会社ではないか、または発行者が関連会社である場合には、取引チケット転売に適用される範囲で証券法の登録および目論見書交付要求を遵守することを発行者に表明する。(Ii)この交換チケットは通常業務中に購入され、(Iii)同社は交換要約で受け取る交換チケットの配布に参加する気もありません。

交換要約に参加する任意のブローカー(Br)が、市活動または他の取引活動のために自身のアカウントのために購入した元の手形について、各ブローカーは、発行元または発行元の任意のbr関連会社が流通交換手形について任意の手配または了解を締結していないことを確認しなければならない。また，発行者(I)は，任意のブローカー-取引業者が市活動や他の取引活動のために自分の口座のために購入したオリジナルチケットを持ち，交換要約 に基づいて交換チケットを受信することを，交換要約に参加する各人(交換要約募集説明書や他の方式で)に知らせる.法定引受業者であってもよく、かつ、そのような任意の取引所手形の転売に関する証券法の要求に適合する目論見書を提出しなければならず、(Ii)意見書に追加要求が含まれるであろう。もし取引所購入者が市活動または他の取引活動のためにその口座のために購入した元の手形を有するブローカーである場合、当該ブローカーは、証券法の要求に適合する入札説明書を取引所要約に従って提出して、そのような元の手形に関連する任意の取引所手形を転売する。転送状には，このように目論見書を承認して渡すことにより，ブローカーは証券法が指す“引受業者”であることを認めないという宣言も含まれる.

また，発行者の2021年12月31日までの年度の10−K表年次報告の第III部分(引用で登録説明書に組み込む)は，2022年5月3日に開催される株主総会に関連する2022年3月に提出される予定の最終依頼書の一部を含む。発行者は、最終依頼書を提出する前に、発行者は、証券法により公布された規則461に基づいて登録声明の発効時間 を加速することを求めてはならないことを通知する。