附件99.1
www.grantierra.com 2024年8月创建多元化的 长期价值平台 推荐收购 OF i3 Energy PLC
D I S C L A I m E R本演示文稿中包含的信息仅供参考，并不打算也不构成或构成出售要约、收购要约或认购要约或任何要约购买、收购或认购任何证券(或征求作为收购标的的证券附带的任何投票)的要约，也不构成或构成出售要约的任何部分。特别是，此演示文稿不是在美国出售的证券要约。如果没有根据修订后的1933年《证券法》(下称《证券法》)进行登记，或根据豁免，或在不受此类登记要求约束的交易中进行登记，则不得在美国提出任何证券要约。根据《证券法》第3(A)(10)条，作为收购的一部分而发行的任何证券预计将依靠可获得的此类登记要求的豁免而发行。此外，如果收购以安排计划或收购要约的方式实施，Gran Tiera Energy Inc.(“本公司”)将发行的任何与收购相关的新股预计将根据加拿大证券管理人招股说明书豁免第2.11条或第2.16节(视情况适用)或加拿大证券管理人招股说明书豁免规定发行，并符合加拿大省级证券法。关于收购的任何决定或对收购的其他回应，应仅根据此类文件中所载的信息作出(S)。如果未来，本公司最终寻求以收购要约的方式实施收购，或以不受证券法注册要求豁免的方式实施收购，则该要约将按照适用的美国法律和法规提出，如果该收购要约延伸到加拿大各省，则该收购要约将符合加拿大各省证券法，包括但不限于适用于根据国家文件62-104--加拿大证券管理人的收购要约和发行者出价进行收购要约的规则。本演示文稿并不包含评估对公司或其证券的任何投资所需的所有信息。本报告不打算作为投资者或潜在投资者的建议，因为它没有考虑到他们特定的投资目标、财务状况或需求。任何投资决定都应完全基于批准的正式要约相关文件做出，如果做出的话，将公布与收购有关的文件。本演示文稿的内容不应被视为法律、税务、投资或其他建议，任何潜在投资者应就任何投资决定咨询其自己的法律、税务、商业和/或财务顾问。本演示文稿未经独立核实，本演示文稿中包含的信息或意见的真实性、全面性、准确性、完整性或公正性不应由本公司或i3 Energy plc、其各自的子公司和联营公司、或其各自的任何董事、高级管理人员、员工、联属公司、代理商或顾问或其代表作出或作出任何明示或暗示的陈述或保证。本演示文稿中提供或包含的所有信息如有更改、填写和更改(无论是否出于核实或其他原因)，恕不另行通知。本演示文稿中包含的信息是截至本演示文稿的日期提供的，任何人都没有义务更新、完整、修改或更新本演示文稿中包含的信息，也没有义务向收件人提供访问与其相关的任何其他信息的权限。在可获得的范围内，本演示文稿中包含的行业、市场和仓位数据均来自官方或第三方来源。第三方行业出版物、研究报告和调查一般指出，其中所载数据是从据信可靠的来源获得的，但不能保证这些数据的准确性或完整性。虽然公司相信这些出版物、研究和调查的每一份都是由信誉良好的来源准备的，但公司并未独立核实其中包含的数据。此外，本演示文稿中包含的某些行业、市场和竞争状况数据来自公司内部研究和基于公司管理层的知识和经验的估计。虽然本公司相信该等研究和估计是合理和可靠的，但该等研究和估计及其基本方法和假设并未经任何独立来源核实其准确性或完整性，如有更改，恕不另行通知。因此，不应过分依赖本演示文稿中包含的任何行业、市场或竞争地位数据。本演示文稿不构成招股说明书、通函、招股说明书或同等文件，也不构成适用加拿大证券法意义上的委托书征集。此次收购并不是加拿大收购竞标规则所定义的“收购要约”。幻灯片2在国际上创造长期价值|2024年8月
本演示文稿中包含的信息并不意味着包罗万象，也不包含读者可能需要的所有信息。鼓励您对Gran Tiera Energy Inc.(“Gran Tiera”，“GTE”或“公司”)和本演示文稿中包含的信息进行自己的分析和审查，包括GTE建议收购i3‘S 100%的股份(“收购”)。但不限于，您应阅读与公司和收购有关的公开文件的完整记录，考虑您的财务、法律、会计、税务和其他专业顾问的建议，以及您在调查和分析公司和收购时认为适当的其他因素。您只应依赖本公司提供的信息，不应依赖该信息的一部分，而不应将其他信息排除在外。本公司没有授权任何人向您提供其他或不同的信息，任何此类信息，包括媒体文章中关于Gran Tiera的声明，都不应依赖。Gran Tiera对本文档中包含的信息的准确性或完整性不作任何明示或暗示的陈述或保证，本演示文稿中包含的任何内容都不是Gran Tiera的承诺或陈述，也不应被视为Gran Tiera的承诺或陈述。对Gran Tiera证券的投资是投机性的，涉及高度风险，潜在买家应该考虑这一点。对本公司证券的投资只适合那些愿意承担部分或全部投资损失的风险，并有能力承担部分或全部投资损失的购买者。您应仔细考虑在公司截至2023年12月31日的10-K表格年度报告中“风险因素”标题下和其他地方描述的风险，以及公司在www.grantierra.com上提供的其他美国证券交易委员会文件中描述的风险。在本演示文稿中，除非另有说明，否则所有美元金额均以美元表示，所有生产和储量均为未计入特许权使用费前的工作利息。请参阅本演示文稿的附录，以了解有关公司列报石油和天然气信息、石油和天然气活动以及财务信息的重要建议，包括非公认会计准则衡量标准的列报。关于前瞻性陈述的一般咨询告诫本陈述(包括通过引用并入本陈述的信息)、有关收购的口头陈述以及公司和i3公布的其他信息包含有关公司和i3及其各自集团的财务状况、战略、目标、经营和业务结果以及与收购后合并后的公司有关的某些计划和目标的前瞻性陈述。这些前瞻性陈述可以通过它们不仅涉及历史或当前事实这一事实来识别。 本文中包含的前瞻性陈述 演示文稿包括但不限于声明 有关收购对 公司和i3，预计的时机、方法 建成收购的范围和范围、收购完成后Gran Tiera的预期行动、GTE确认收购的预期收益的能力、对收购后合并后公司业务和运营的预期以及除历史事实以外的其他陈述。前瞻性陈述经常使用诸如“预期”、“目标”、“预期”、“估计”、“打算”、“计划”、“战略”、“重点”、“设想”、“目标”、“相信”、“希望”、“目标”、“继续”、“将”、“可能”、“应该”、“将”、“可能”或其他含义类似的词语。这些陈述是基于公司和/或i3根据他们的经验以及他们对历史趋势、现状、未来发展和他们认为合适的其他因素的看法而作出的假设和评估。就其性质而言，前瞻性表述涉及风险和不确定性，因为它们与事件有关，并取决于未来将发生的情况，而本陈述中此类前瞻性表述所描述的因素可能导致实际结果和事态发展与此类前瞻性表述中所表达或暗示的情况大不相同。尽管我们相信这些前瞻性表述中反映的预期是合理的，但不能保证这些预期将被证明是正确的，因此告诫读者不要过度依赖这些前瞻性表述。实际结果可能与前瞻性陈述有所不同。有几个因素可能导致实际结果与前瞻性陈述中明示或暗示的结果大不相同。每一项前瞻性陈述仅在本报告发表之日发表。除适用法律或任何主管监管机构的规则要求外，本公司、i3或其各自的集团均无义务更新或更正本演示文稿中包含的信息(无论是由于新信息、未来事件或其他原因)。本报告中所列的某些数字经过了四舍五入的调整。因此，在不同表格中显示的同一类别的数字可能略有不同，在某些表格中显示为合计的数字可能不是前面数字的算术汇总。就适用的加拿大证券法而言，本演示文稿中对公司和i3‘S各自未来产量的估计，以及就公司而言，2024年调整后EBITDA和自由现金流量可能被视为面向未来的财务信息或财务展望。本演示文稿中包含的有关预期财务业绩和经营业绩的财务展望和面向未来的财务信息旨在让读者更好地了解本公司、i3和合并后公司在某些领域的收购后的潜在未来业绩，并基于对未来事件的假设，包括经济状况和建议的行动方案，基于公司和i3‘S各自管理层对现有相关信息的评估，并将在未来提供。 这些预测包含前瞻性 陈述并基于许多材料 上述假设和因素。实际结果 可能与所提出的预测存在显着差异 本文所这些预测也可以被考虑 包含面向未来的财务信息或财务 Outlook. 公司和i3的实际业绩 任何时期的各自运营都可能有所不同 这些预测中列出的金额等等 变化可能是实质性的。有关可能导致实际结果不同的风险的讨论，请参见上文。本演示文稿中包含的面向未来的财务信息和财务展望已于本演示文稿发表之日起获得公司和i3公司管理层的批准。提醒读者，本文中包含的任何此类财务展望和面向未来的财务信息不得用于本文披露的目的以外的其他目的。本公司、i3及其各自管理层认为，预期财务及经营资料乃按合理基准编制，反映本公司及i3‘S各自管理层的最佳估计及判断，并尽本公司及i3’S各自管理层所知及意见，代表本公司及i3‘S各自预期的行动方向。然而，由于这一信息具有高度的主观性，不应将其视为未来结果的必然指标。有关公司2024年财务和生产前景的更多信息，请参阅公司2024年1月23日的新闻稿以及最近的Form 10-k和Form 10-Q报告，以及关于i3财务和生产前景的i3‘S新闻稿。在国际上创造长期价值|2024年8月幻灯片3
Www.grantierra.com收购概述幻灯片4
令人信服的交易理由高质量的国际多元化资产基础支持可持续增长i3非常适合Gran Tiera跨越多个地区和产品流的增长和多元化战略多元化未来增长的强大平台增加规模和与股东的相关性优质资产基础多元化扩大规模扩大的团队和记录加速增长和回报？储量、产量和高质量，短周期库存−2P储备175MMBOE(1)−2P NPV10(税后)美元7MBoepd(1)(2)−生产指导18至19MBoepd(3)？建立新的运营的加拿大核心平台，拥有顶级资产？多元化、长期、可持续的资产组合？专注于低风险、成熟地区的开发·投资级国家/地区的风险敞口亿(布伦特、西德克萨斯中质原油、北美天然气)优化资本配置并创造成本协同效应提高E&P资本市场的相关性和市场知名度预计将增加交易流动性，并有可能促进估值倍数扩张结合两个资产组合，由拥有良好价值创造记录的团队管理*对有机增长和挖掘整合机会至关重要的运营领域的广泛知识创造了一个相关平台，在全球范围内寻求更多机会*生产和现金流的重大转变确保长期回报和增长*预期信用评级和股东回报通过显著的自由现金流产生和强劲的生产增长而改善*通过增长、债务偿还和股票回购在国际上产生长期价值的股东回报幻灯片5|2024年8月1.根据截至2024年7月31日生效的i3估值报告。2.外汇汇率转换为1.372加元兑1.000美元。3.2024年8月13日i3公布的2024E工作息生产指导范围。
关键收购条款？Gran Tiera以现金加股票交易的方式收购i3的100%股份−每207股i3股票换取一股Gran Tiera股票，外加；每股i3股票加−现金10.43便士；关键条款通过支付收购股息，每股i3股票支付0.2565便士现金？截至2024年8月16日，i3的价值为1.74亿GB/2.25亿美元(1)，较i3溢价49%，这是基于各公司截至2024年8月16日的收盘价？i3股东可以选择通过‘混合配对机制’收到的现金和股票的比例，取决于整体现金和股票的可用性股东支持»Gran Tiera从i3董事和股东那里获得了不可撤销的承诺，投票支持方案−总i3股票，但须遵守38870−万的不可撤销承诺，总体而言，约32.3%的i3‘S发行了普通股本未偿还管理团队和员工？非常强大的合并团队，在整个资产组合中具有丰富的探索、开发、优化和交付价值的经验核心i3团队管理和发展加拿大业务，并与南美业务上市整合？Gran Tiera将保留其在纽约证券交易所的上市。在多伦多证券交易所和伦敦证券交易所上市，股票代码：GTE时间表»i3股东投票和法院会议-2024年第三季度/第四季度交易完成-预计2024年第四季度交易为所有股东带来价值，并得到两个董事会的一致支持幻灯片6在国际上产生长期价值|2024年8月1.外汇汇率转换为每英镑1.295美元GB 1.000。
预计资产突出多样化的优质资产基础81%/19%液体/气体(1)36%来自加拿大的产量(1)新的核心P L A t F O m加拿大资产1.基于Gran Tiera于2024年7月31日和i3分别于2024年7月31日和2024年8月13日公布的工作利息生产业绩。2.2024年1月23日宣布的Gran Tiera 2024生产指导，为32,000-35,000 BOEPD；2024年8月13日宣布的i3生产指导，为18,000-19,000 BOEPD。3.Per Gran Tiera McDaniel储量报告和Gran Tiera估值报告，分别生效日期为2023年12月31日和i3估值报告，生效日期为2024年7月31日(以适用为准)。4.外汇汇率折算为1.372加元兑1.000美元。扩大规模和多样化-为盈利增长创造跑道和最佳资本配置南美北美储备亮点公司1P储量2P储量1P税后NPV10 90MMBOE(3)147MMBOE(3)13美元亿(3)19美元亿(3)88MMBOE(3)175MMBOE(3)美元3亿(3)(4)美元7亿(3)(4)I3美元资产-加拿大Gran Tiera资产-厄瓜多尔54%加拿大2P储量(3)Gran Tiera资产-哥伦比亚幻灯片7生产多样化(1))E c u a dor 3%C olombia 62%加拿大36%E c u a dor 5%哥伦比亚加拿大40%54%储量(2P)多样化(3)G t E i3 32-35 18-19 MBoepd MBoepd 2024E总产量(2)在国际上产生长期价值|2024年8月形式快照建立具有可扩展上行空间和发展机会的新核心区域
合并资产组合突出的石油加权全周期E&P，顶级生产资产和勘探组合哥伦比亚(2)1P储量82 MMBOE 2P储量130 MMBOE 3P储量179 MMBOE？Acordionero？Chaza(3)？Putumayo-7？Suroriente加拿大资产南美资产资产组合快照(1)？100%运营资产？常规，100%石油，高净值，大型资源基础#近场勘探目标是大前景库存全周期油田开发，通过现有流动性内部融资？高运营，具有强劲钻探库存的低下降资产经证实的高影响力开发潜力多个嵌入式石油增长机会在所有核心运营区域拥有关键设施和基础设施在当前价格环境下具有极高的现金创造能力1P储量8 MMBOE 2P储量17 MMBOE 3P储量28 MMBOE？Bocachico»Arawana？Charapa 1P储量88 MMBOE 2P储量175 MMBOE预订2P地点(净值)250+？Central AB？Simonette？Wapiti？Clearwater多样化的资产组合提供了显著的可选性和开发灵活性厄瓜多尔加拿大(艾伯塔省)100%运营运营中心L L是一家清水公司哥伦比亚厄瓜多尔阿尔伯塔省幻灯片8产生长期国际价值|2024年8月1.根据格兰蒂埃拉麦克丹尼尔储量报告和格兰蒂埃拉评估报告，每份评估报告的生效日期均为2023年12月31日，I3估值报告的生效日期为2024年7月31日(以适用为准)。根据i3 GLJ储量报告预订了i3的2个P位置，生效日期为2023年12月31日。2.哥伦比亚总储量包括其他小油田的贡献。3.查扎由莫奎塔和科斯塔亚科油田组成。
增长机会清单结合了能够利用有机和无机增长基准的业务组合？增长的关键战略重点领域？管理重点关注每项资产的最佳价值？持续的投资组合优化，资本分配？ESG管理？更强大的平台以实现更大的并购增长？Acordionero和Costayaco：扩大聚合物驱业务Cohembi：钻探和扩大注水开发Clearwater：高度经济的土地位置»Put-7：开发»Wapiti：具有期权价值的战略土地勘探由自由现金流提供资金的勘探Acordionero和Costayaco：正在进行的填充式开发钻探Suroriente：专注于加速开发厄瓜多尔：Charapa和Chanangue的开发Simonette：蒙特尼石油开发计划？综合生产：−Gran Tiera 2024E生产32,000至35,000 BOEPD(1)−i3 2024E生产18,000至19,000 BOEPD(1)优化现有南美生产基地？开发已确定的石油加权加拿大增长机会系统地识别并执行最佳价值机会幻灯片9在国际上产生长期价值|2024年8月1.Gran Tiera 2024生产指导，2024年1月23日宣布的32,000-35,000 BOEPD和i3生产指导，2024年8月13日宣布的18,000-19,000 BOEPD。
当前产量预计产量增加对各种国际商品流和地理位置的敞口按地理位置划分的生产(1)按商品组合划分的产量(1)EC uado r 4%Co L o m b i a 96%当前产量预计生产在成熟的低风险地区建立资产组合？稳定和有吸引力的运营司法管辖区？增加投资级国家风险敞口增强的有机增长库存？增量无机增长潜力石油加权，视商品价格而定保持强大的液体权重增加商品组合多样化根据商品价格环境多样化调整石油/天然气规模的选项商品组合与发展阶段公司L o m b i a 62%欧共体r 3%加拿大36%L i曲i d S 100%L i曲i d S 81%天然气19%幻灯片10在国际上产生长期价值|2024年8月1.基于Gran Tiera于2024年7月31日和i3于2024年8月13日公布的2024年第二季度工作利益生产业绩。
经过验证的高质量生产基础强劲的生产增长支持现金流生成幻灯片11在国际上产生长期价值|2024年8月2 0 2 11.2024年1月23日宣布的Gran Tiera 2024生产指导，2024年1月23日宣布的32,000-35,000 BOEPD和2024年8月13日宣布的18,000-19,000 BOEPD的i3生产指导。2.根据Gran Tiera的年度10-K报告文件。3.特许权使用费前的工作利益生产。预期增产？可预测的，低下降的产量支撑现金流？更大，更多样化的生产基础可能有助于−增强现金流状况−更大的发展选择−改进的信用指标和更多的资本渠道通过执行已确定的有机增长机会在未来几年大幅扩大生产潜力2024年全年生产指导(MBoepd)(1)GRAN Tiera i3独立GTE独立i3 18.0-19.0 MBoepd 32.0-35.0 MBoepd 26.5 MBoepd 30.7 MBoepd 32.6 MBoepd 2 0 2 2 0 2 3独立GTE GTE Tiera 3年生产(MBoepd)(2)(3)+6%+16%
大量现金流的产生支持合并后集团的大量投资并提供更高的回报合并现金流的有意义的预期增加？Gran Tiera 2024E调整后的EBITDA指导在3.35亿美元到5.4亿美元之间(1)？Gran Tiera 2024E调整后的EBITDA指导在2000万美元到1.6亿美元之间(1)？由可预测的地区经济−支持的指导高净值，低下降运营−定义明确的成本结构和支出幻灯片12在国际上产生长期价值|2024年8月1.Gran Tiera 2024调整后的EBITDA和FCF指导范围在2024年1月23日宣布(假设布伦特油价为70美元/桶基本情况下为80美元/桶，高情况下为90美元/桶)。2.根据Gran Tiera的年度10-K报告文件。增强的FCF生成可能允许：更大的股票回购增加资本配置的选择权加速有机增长机会更大的无机增长目标资产组合独特地定位于获取长期价值Gran Tiera 3年期FCF和2024年展望(美元mm)(1)(2)Gran Tiera 3年期调整后EBITDA和2024年展望(美元mm)(1)(2)2021年2022年2023年指导范围$24000万$48200万$39900万$335-$39500万$400-$46000万$480-$54000万Low Case(布伦特$80美元)High Case(布伦特$90)20 2 1 20 2 2 20 2 2 2 2024指导范围$37 m ILL I o n$12900万$58 M ILL I o n$20-$9,000万$40-$11000万$90-$16000万Low Case(布伦特$70)基本案例(布伦特$80)高例(布伦特$90)
$1,286$342合并公司$1,887$725 i3合并公司Gran Tiera i3 Gran Tiera 1.根据Gran Tiera McDaniel储量报告和Gran Tiera估值报告，生效日期均为2023年12月31日的i3估值报告和生效日期为2024年7月31日的i3估值报告。2.外汇汇率转换为1.372加元兑1.000美元。147 175 Gran Tiera i3合并公司储备基础用于长期增长显著增加2P储量价值增加储量和NPV10(税后)由物质储备基础支撑(1)：−Gran Tiera 2P储量147 MMBOE−i3 2P储量175 MMBOE？提高合并平台下的总资产价值(1)(2)：−GranTiera 2P NPV10(税后)19美元−i3 2P NPV10(税后)7美元亿亿扩大储量支持长期生产和资本可用性2P储备(Mm)(1)1P NPV10(税后)(美元mm)(1)(2)幻灯片13 2P NPV10(税后)(美元mm)(1)(2)+119%+38%+27%在国际上产生长期价值|2024年8月
47%79%35%100%97%67%98%99%32%67%81%99%89%86%11%18%18 30 31 33 35 36 38 38 39 48 54 63 66 75 0 15 30 45 60 75 90预计Gran Tiera将成为实质性石油加权中型股生产商(1)实质性石油加权生产商合并公司保持强大的形式石油加权业务组合创建以增长为中心，石油加权，具有顶级生产资产的全周期勘探和开发南美和加拿大的各种勘探组合确定了近期石油加权增长机会，以提高产量并进一步增加石油加权产量(MBoepd)(1)总产量增长58%平均液体权重：69%标签(%)引用液体幻灯片14在国际上产生长期价值|2024年8月来源：根据Gran Tiera、i3和同行公司的最新公开文件。1.同业集团由中型国际公司和加拿大勘探和生产公司组成，最近报告的产量为30-75MBoepd。
Gran Tiera预计将获得实质性的协同效应，这在单独的基础上是不可能的？通过整合i3‘S AIM和多伦多证交所上市来降低上市成本？优化董事会和高管团队？整合顾问以消除重复成本*由于规模扩大，预计服务合同中的成本节约*规模扩大和整合预计会带来后台效率？随着时间的推移，资本获取渠道和资本减少的成本增加*合并后的资产基础预计具有重要的专业知识和技术协同效应。通过整合加拿大和南美运营团队？购买力与规模经济？通过更大的资源基础和开发选择改善资本配置？增加多样性，预计可缓解任何一种商品或地理区域的风险？有能力通过扩大的投资组合进一步实施二次采油和注水专业知识运营协同财务协同通过协同增加价值通过财务和运营协同增加价值幻灯片15在国际上产生长期价值|2024年8月
Gran Tiera的融资框架扩大了规模，以支持更有利的信用评级融资结构收购成本和资金来源幻灯片16在国际上产生长期价值|2024年8月Gran Tiera优先考虑有利的非股权融资来完成收购1.Gran Tiera截至2024年8月16日的股价为8.66美元。2.包括每股i3股票0.2565便士的收购股息。3.汇率折算为每英镑1.295美元GB 1.000。？Gran Tiera已同意购买i3‘S 100%的流通股，企业总价值为22500美元−股票支付5,200万美元(1)o发行600股万GTE股票万现金支付1.73亿美元(2)(3)？Gran Tiera将为此次收购提供资金如下：基于股份支付5,200美元万万收购股息400美元万−现有现金7,000美元托克公司现有现金7,900万美元收购成本万现有现金70 mm股票支付美元52 mm收购成本和资金来源股票+现金225 mm债务工具99 mm收购股息4美元万
交易完成时间表预计2024年第四季度2024年8月19日2024年第三季度/2024年第四季度推荐要约公告发布并发送给i3‘S股东大会和法院会议i3股东大会和法院会议i3计划批准和生效日期i3股票退市支付对价和收购股息幻灯片17产生国际长期价值|2024年8月
Www.grantierra.com i3资产概述幻灯片18
优质加拿大资产组合平衡资产组合包括低风险、划定的资产和高增长机会？i3‘S种植面积横跨加拿大西部沉积盆地的四个关键地区，包括Central AB、Simonette、Wapiti和Clearwater？资产占76%，生产来自约850口净长寿命、低风险和低递减油井。覆盖约600,000英亩净地(1)2024年第二季度实现了超过18,000 boe/d的产量(2)超过250个净地点的大量预订的2P钻井地点库存(3)对开发速度和时间的高度控制确定了部署资本和转变核心区当前业务的短周期增长计划收购资产组合W a pi t i Simone t e Central AB Alberta Clearwater 1.根据英国收购法规第2.7节要求的GTE和I3联合公告中包含的披露。2.基于i3于2024年8月13日公布的2024年第二季度工作利益生产业绩。3.根据i3 GLJ储备报告，生效日期为2023年12月31日。在国际上创造长期价值|2024年8月幻灯片19
I3运营业绩幻灯片20在国际上产生长期价值|2024年8月1.根据i3估值报告，生效日期为2024年7月31日。2.外汇汇率转换为1.372加元兑1.000美元。3.基于i3于2024年8月13日公布的2024年第二季度工作利益生产业绩。4.根据英国收购法规i3 Q2/24生产摘要(BOE/d)(3)18,271 BOEPD 51.9万A r e S i3核心土地摘要(净值000‘S英亩)(4)多样化的资产组合提供显著的开发选择和上行$211$342$725 0 1 0 0 2 0 0 3 0 0 4 0 0 5 0 0 6 0 0 0 7 0 0 8 0 PDP 1P 2P(US$MM)，2024$211$342$725 i3 NPV10(税后)摘要(1)(2)美元m 42 88 175 1 8 0 1 6 0 1 4 0 1 2 0 1 0 80 60 40 20 0 2 0 PDP 1P 2P(MMBOE)P DP 1P 2P 2024 42 88 175 mm BOE i3储量摘要(1)
Www.grantierra.com Gran Tiera资产概述幻灯片21
Gran Tiera快照独立国际勘探和生产公司在哥伦比亚和厄瓜多尔拥有资产多元化优质资产基础高质量常规投资组合-100%石油和100%石油100%运营生产25块净英亩GTE上市纽约证券交易所LSE LSE TSX 1)使用2023年第四季度WI平均产量31,309 BOEPD计算。2)根据Gran Tiera McDaniel储量报告和Gran Tiera估值报告，生效日期为2023年12月31日。储量(1)PDP 1P 2P 3P MMBOE 44 90 147 207 RLI(年)(2)4 8 13 18 NPV 10 BT(1)(亿美元)1.1 1.9 4.3 3.1 NPV 10 at(1)(亿美元)0.8 1.3 1.9 2.6南美厄瓜多尔公司L o mb i a Putumayo/Oriente Midm agda le n a Valley L L S幻灯片22在国际上产生长期价值|2024年8月
14 35 62 0 10 20 30 40 50 60 70 1P 2P 3P 37 49 59 60 50 40 30 20 10 01P 2P 3P 26 35 41 45 40 35 30 20 15 10 5 0 1P 2P 3P 8 17 28 0 5 10 15 20 25 30 1P 2P 3P Gran Tiera 2023年末储量(1)1)Gran Tiera McDaniel储量报告和Gran Tiera估值报告，生效日期均为2023年12月31日。2)由莫奎塔油田和科斯塔亚科油田组成。3)由Putumayo-7、Suroriente和Alea-1848区块组成。4)不包括未来开发成本的变化。(MMBOE)1P 2P 3P 2023年12月31日37 49 59(MMBOE)1P 2P 3P 2023年12月31日26 35 41(MMBOE)1P 2P 3P 2023 14 35 62(MMBOE)1P 2P 3P 2023 8 17 28平衡投资组合现金生成器和增长资产成熟现金流生成器增长资产具有重要开发跑道ACORDIONERO Chaza 2 South Putumayo 3厄瓜多尔储量类别实现154%1P、242%2P和303%3P储量替换连续5年1P储量增长实现和开发成本为11.96美元/boe(1P)7.58美元/boe(2P)和6.06美元/boe(3P)幻灯片23在国际上产生长期价值|2024年8月
债务期限概况与未来现金流评级一致(2)(3)：惠誉b，S b&穆迪B2$115-$25$147$54$176$235 Q2 2 0 2 2 0 2 4 2 0 2 2 0 2 2 6 2 0 2 7 2 0 2 8 2 0 2 9美元债券(MM)债务工具美元6.37亿美元高级债券»587美元：9.5%年利率。息票(摊销时间表：2026年：25%；2027年：5%；2028年：30%；2029年：40%)2025年到期的息票；24美元；年息：7.75%优惠券到期2027年1)根据Gran Tiera的2024年第二季度10-Q申请。2)惠誉升级：2022年5月25日；S升级：2021年10月21日；穆迪启动覆盖范围：2022年5月25日。3)信用评级旨在为投资者提供证券发行人信用质量的独立衡量标准。信用评级不是购买、持有或出售证券的建议，因为此类评级不是对证券的市场价格或其对特定投资者的适用性的评论。不能保证任何评级将在任何给定的时间段内保持有效，或者如果评级机构认为情况需要，也不能保证未来评级机构不会完全修改或撤回任何评级。预计摊销时间表(1)现金余额(2024年6月30日)(MM)布伦特原油套期保值计划目前Gran Tiera没有任何套期保值幻灯片24在国际上产生长期价值|2024年8月
2024/25年承诺钻探计划将收获已探明的储量，并将油田限制扩大到现有油井控制的北部和西部。2P/3P增长潜力。？历史Cohembi油田开发完全限于现有基础设施和合同可访问的区域，而不是地质或储层质量？修订了以地质为基础的地图，反映了油田真正的3P+观点？面积、采收率和OOIP的增加更好地反映了已知油田SURORIENTE-2024/25计划储备多边形和开发位置的巨大上行潜力3P大纲1P大纲钻探位置1 1P 15 2P 30 3P 45幻灯片25在国际上产生长期价值|2024年8月1)每份Gran Tiera McDaniel储量报告和Gran Tiera估值报告，每一份报告的生效日期均为2023年12月31日。
高影响力勘探组合1.IHS Edin。2.https://www.anh.gov.co/和https://www.controlrecursosyenergia.gob.ec/3.本幻灯片中的某些信息可能构成NI 51-101中定义的“类似信息”。参见附录“油气信息介绍--类似信息”。总盆地GTE盆地1累计储量1(Bn Boe)原始2 P储量1(Bn Bbls)2023年产量2(Kbbls/天)净土地位置(毫米英亩)Putumayo 0.6 0.8 25 0.8 Oriente 7.0 10.0 445 0.1 Putumayo&Oriente：未勘探，已探明盆地的地震覆盖面积是东方的6倍？3,400千米与22,200千米5倍井密度；134口井/10,000千米2与620口井/10,000千米；10倍多的油田>20 Mbbl；6与60个幻灯片26；产生长期国际价值|2024年8月GTE在已探明和高潜力的普图马约和东方盆地中建立了主导地位；哥伦比亚的普图马约盆地由于过去的地面安全问题而未得到充分勘探；现在《和平协议》缓解了这一问题？与厄瓜多尔相同的地质条件，那里已生产了超过70亿桶的石油
厄瓜多尔油井地区连续五次发现石油初始速度IP30(1)IP90(2)IP30 BS&W(3)API天然气至石油累计产量(BOPD)(SCF/STB)(MBbl)Charapa-B5 Hollin 11/9/2022-1，09 2 9102%28 160 287 Bocachico-J1 Basal Tena 5/30/2023-1，29 6 1,146
基底特纳/N砂岩-岩心勘探航道Cohembi Bocachico/Arawana？相似的构造体系控制着N砂岩/基底特纳油藏的沉积。？优质储集层岩石的核心区。NBM/Genesis ROSE-1光盘CO H E m b I BOC-ARA-ZAB BOC-1光盘相同比例的趋势地图Bocachico，Arawana，Zabaleta看起来像Cohembi幻灯片28
BOCACHICO≈COHEMBI COHEMBI ARAWANA-BOCACHICO COHEMBI COHEMBI ARAWANA-BOCACHICO COHEMBI YE 2023 GTE McDaniel Reserve Report(1)Cohembi N-砂岩(基岩当量)1P(MMBOE)2P(MMBOE)3P(MMBOE)OIP 188 290 391原始可采53 82 123剩余可采25 54 95面积(英亩)7,000 10,250 13,500平均孔隙度22%平均净支付19英尺初始石油粘度27 cps初始油气比125区块基础Tena勘探阿拉瓦那-Bocacho-Zabaleta Basal Tena(砂岩当量面积)(英亩)11,500平均25%平均净支付19英尺初始石油粘度27 cps初始油气比125超细/超临界重力18区块基础Tena勘探阿拉瓦那-Bocacho-Zabaleta Basal Tena(砂岩当量面积)FT初始油粘度10 cps初始气油比239 SCF/STB Bocachico J1 IP90>1,100桶，1100桶/日，
完全致力于ESG ESG重点领域环境社会治理？减排：自2019年以来，范围1和2的排放量减少了26%？自然：种植了约1.6毫米的树木，并进行了保护，保护或重新造林约4,500公顷土地？气改电：通过将GTE油井产生的多余气体转化为电力，自2019年以来燃烧排放量减少了76%？水使用：92%的可操作注入水被循环使用？健康与安全(1)：在LTIF和TRIF行业中一直位居前四分位居前四位？社区参与：GTE Emprender+计划的211名受益者获得了种子资本，以加强他们的业务和成立新公司，同时支持哥伦比亚当地经济。»创造就业机会：2023年创造5,748个就业机会？社会方案：自2019年以来提供社会方案，使近350,000人受益？伦理重点：整个组织始终遵循诚信和合规文化？影响投资：迄今为止，调查并宣布没有杀伤人员地雷的土地超过57,400公顷？人权：GTE已被自愿原则倡议(VPI)接受为全球安全和人权自愿原则倡议的正式成员1.基于Ltif：损失时间事件频率。LTIF=((死亡案例+损失时间事件案例)/人小时)x 200000 MH)；TRIF：可记录的事件总频率。TRIF=((死亡案例+损失时间事件案例+受限工作案例+医疗案例)/工时)x 200000 MH)；根据与哥伦比亚HSE全国委员会进行的内部研究，比较哥伦比亚的环保和生产企业。幻灯片30在国际上创造长期价值|2024年8月形式Gran Tiera将继续推动实现行业领先的ESG性能
Www.grantierra.com Summa R Y幻灯片31
令人信服的交易理由高质量的国际多元化资产基础支持可持续增长i3非常适合Gran Tiera跨越多个地区和产品流的增长和多元化战略多元化未来增长的强大平台增加规模和与股东的相关性优质资产基础多元化扩大规模扩大的团队和记录加速增长和回报？储量、产量和高质量，短周期库存−2P储备175MMBOE(1)−2P NPV10(税后)美元7MBoepd(1)(2)−生产指导18至19MBoepd(3)？建立新的运营的加拿大核心平台，拥有顶级资产？多元化、长期、可持续的资产组合？专注于低风险、成熟地区的开发·投资级国家/地区的风险敞口亿(布伦特、西德克萨斯中质原油、北美天然气)优化资本配置并创造成本协同效应提高E&P资本市场的相关性和市场知名度预计将增加交易流动性，并有可能促进估值倍数扩张结合两个资产组合，由拥有良好价值创造记录的团队管理*对有机增长和挖掘整合机会至关重要的运营领域的广泛知识创造了一个相关平台，在全球范围内寻求更多机会*生产和现金流的重大转变确保长期回报和增长*预期信用评级和股东回报通过显著的自由现金流产生和强劲的生产增长而改善*通过增长、债务偿还和股票回购获得股东回报幻灯片32在国际上产生长期价值|2024年8月1.根据截至2024年7月31日生效的i3估值报告。2.外汇汇率转换为1.372加元兑1.000美元。3.2024年8月13日i3公布的2024E工作息生产指导范围。
Www.grantierra.com应用程序E N D IX幻灯片33
-75%8月-2 3-5 0%0%-2 5%25%75%50%br en t F e b-2400万a y-24 8-2 4 WTI GTE i3增加投资者相关性合并业务将受益于Gran Tiera的纽约证券交易所、多伦多证券交易所和伦敦证券交易所上市股票价格1年业绩日成交价值2024YTD(2000美元)-29%+18%增强国际交易流动性和规模，使投资者相关性幻灯片34能够在国际上产生长期价值|2024年8月来源：Factset截至2024年8月。$1,800$1,500$1,200$9 0 0$6 0 0$3 0 0$0 8月-2 3 11月-2 300万a y-24 8-2 4 2 2 GTE i3
EBITDA及经调整EBITDA：经DD&A开支、利息开支及所得税开支或收回(“EBITDA”)及经调整EBITDA调整后的收入(“EBITDA”)定义为经非现金租赁开支、租赁付款、未实现汇兑损益、股票补偿支出或追回、未实现衍生工具损益、回购优先票据收益、其他金融工具损益及其他亏损调整后的EBITDA。自由现金流(FCF)：公认会计准则“经营活动提供的净现金”减去预计资本支出。管理层认为，自由现金流是管理层和投资者评估公司业务财务可持续性的有用补充措施。储量寿命指数(RLI)：指特定储量类别的储量除以2023年第四季度的年化产量。根据公认会计原则，这些非公认会计原则的衡量标准没有标准化的含义。请投资者注意，这些指标不应被解释为净收益或亏损或根据公认会计原则确定的其他财务业绩指标的替代指标。Gran Tiera计算这些指标的方法可能与其他公司不同，因此可能无法与其他公司使用的类似指标进行比较。这些非公认会计准则财务计量与相应的公认会计准则计量一起列示，以不意味着应更多地强调非公认会计准则计量。术语表非GAAP术语石油天然气桶(Bbl)石油日产量(BOPD)千立方英尺(Mcf)桶油当量(BOE)日石油当量(BOEPD)千桶石油当量(MBoepd)百万桶石油当量(MMBOE)百万桶石油(MMbbl)十亿桶石油(BNBBL)特许权使用费后净额(NAR)原始石油(OOIP)税后净现值(NPV AT)内部收益率(IRR)标准立方英尺桶(SCF/STB)幻灯片35在国际上产生长期价值|2024年8月
非公认会计原则计量EBITDA及经调整EBITDA如所示，EBITDA定义为经损耗、折旧及增值(“DD&A”)开支、利息开支及所得税开支或回收调整后的净收益或亏损。列示的经调整EBITDA定义为经非现金租赁支出、租赁付款、未实现汇兑损益、基于股票的补偿支出或收回、未实现衍生工具损益、回购优先票据收益、其他金融工具损益及其他亏损调整后的EBITDA。管理层在考虑非现金项目如何影响收入之前，使用这一财务指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入或损失，并认为这一财务指标也是投资者分析业绩和我们的财务结果的有用的补充信息。Gran Tiera无法提供前瞻性EBITDA与其最直接可比的前瞻性GAAP衡量标准的量化对账，因为管理层无法可靠地预测此类前瞻性GAAP衡量标准的某些必要组成部分。前瞻性非公认会计准则计量本报告包括本文进一步描述的前瞻性非公认会计准则财务计量。根据公认会计原则，这些非公认会计原则的衡量标准没有标准化的含义。请投资者注意，这些指标不应被解释为净收益或亏损或根据公认会计原则确定的其他财务业绩指标的替代指标。Gran Tiera计算这些指标的方法可能与其他公司不同，因此可能无法与其他公司使用的类似指标进行比较。这些非公认会计准则财务计量与相应的公认会计准则计量一起列示，以不意味着应更多地强调非公认会计准则计量。Gran Tiera无法提供前瞻性净收入，GAAP计量与非GAAP计量EBITDA最直接的可比性，原因是由于公司持有的某些金融工具价值的内在波动性，量化GAAP所需的某些组成部分是不切实际的，而且无法量化商品价格衍生品的有效性，这些衍生品用于管理与其石油生产预测销售和大宗商品价格变化相关的现金流变化。列示的EBITDA是经DD&A支出、利息支出和所得税支出或回收调整后的净收益或亏损。GAAP最直接的可比性指标是净利润。管理层在考虑非现金项目如何影响收入之前，使用这一财务指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入或损失，并认为这一财务指标也是投资者分析业绩和我们的财务结果的有用的补充信息。Gran Tiera无法提供前瞻性EBITDA与其最直接可比的前瞻性GAAP衡量标准的量化对账，因为管理层无法可靠地预测此类前瞻性GAAP衡量标准的某些必要组成部分。列报的自由现金流被定义为GAAP预计的“经营活动提供的净现金”减去预计的2024年资本支出。GAAP最直接的可比性指标是经营活动提供的净现金。管理层认为，自由现金流是管理层和投资者评估公司业务财务可持续性的有用补充措施。Gran Tiera无法提供前瞻性自由现金流与其最直接可比的前瞻性GAAP指标的量化对账，因为管理层无法可靠地预测此类前瞻性GAAP指标的某些必要组成部分。幻灯片36在国际上创造长期价值|2024年8月
非GAAP措施调整后EBITDA对账幻灯片37在国际上产生长期价值|截至2024年8月-12月31日EBITDA-非GAAP措施(2000美元)2023 2022 2021净(亏损)收入(6,287美元)$139，02 9$42，48 2调整将净(亏损)收入与EBITDA和调整后的EBITDA支出进行核对$215,584美元180，28 0美元139，87 4利息支出$55,806美元46，49 3 54美元，38 1所得税支出$112,447美元105，90 6(19,346美元)EBITDA(非GAAP)$377,550美元471，70 8$217，39 1非现金租赁费用$4,967美元2,967美元81 8$1，66 7租赁付款($3,018)($1,666)($1,621)汇兑损失(收益)$11,822$2，57 8$20，47 7衍生工具损失(收益)--($9,589)其他金融工具损失(收益)$15($7)$3，36 9其他非现金收益$2,297($2,598)$44基于股票的薪酬支出$5,722$9，04 9$8，39 6调整后EBITDA(非GAAP)$399,355$481，88 2$240，13 4
非GAAP措施自由现金流调节幻灯片38在国际上产生长期价值|截至2024年8月-12月31日来自运营的资金流-非GAAP措施(2000美元)2023 2022 2021净(亏损)收入(6,287美元)$139，02 9$42，48 2调整以调节净(亏损)收入与来自运营的资金流DD&A支出$215,584$180，28 0$139，87 4递延税项支出(回收)$56,759$25，34 0(23,825美元)基于股票的补偿支出$5,722$9，04 9 8，39 6债务发行的摊销成本$5,831$3，52 8，3，80 9非现金租赁支出$4,967$2，81 8$1，66 7租赁付款(3,018美元)(1,666美元)(1,621美元)未实现外汇(收益)(5,085美元)10，25 1美元21，87 9其他非现金(收益)$2,297(2,598美元)$44未实现衍生工具(收益)--(9,589美元)其他金融工具亏损(收益)$15(7)$3，36 9运营资金流量(非GAAP)$276,785$366，02 4$186，48 5资本支出$218,882美元，60 4美元149,149美元87 9自由现金流(非公认会计准则)$57,903$129，42 0$36，60 6
石油和天然气信息的表示石油和天然气信息的表示BOEs已将6000立方英尺(“Mcf”)天然气转换为1桶石油。BOE可能具有误导性，特别是如果单独使用的话。6Mcf：1bbl的BOE转换比是基于主要适用于燃烧器尖端的能量当量转换方法，并不代表井口的能量当量。此外，鉴于基于当前石油价格与天然气价格的价值比率与6比1的能源当量有很大不同，使用6Mcf：1桶的京东方折算比率作为价值指标将具有误导性。除非另有说明，在本演示文稿中，在扣除应支付的特许权使用费之前，所有生产都是按作业指导书(运营和非运营)进行报告的。每个BOE的金额是基于特许权使用费之前的销售指导书。提及已发现碳氢化合物证据的地层，并不一定表明碳氢化合物将可按商业数量或任何估计数量回收。Gran Tiera报告的产量是轻质原油和中重质原油的混合，由于该公司的石油销售量通常是一种以上原油的混合物，因此没有准确的细分。试井结果应被认为是初步的，不一定是长期表现或最终恢复的指标。显示油气聚集的测井解释并不一定预示着未来的产量或最终采收率。 提及“含油层”或有碳氢化合物证据的地层的厚度 遇到的情况不一定是碳氢化合物将以商业数量或以商业形式开采的指标 任何估计的体积。定义在本演示中：»“2 P”是1 P储量加上可能储量。»“3 P”是1 P加2 P加上可能的储备。»“已开发的生产储量”是指预计从完工后开采的储量 估计时开放的时间间隔。 这些储量目前可能正在生产，或者如果关闭，它们 之前必须已生产，并且必须通过以下方式了解恢复生产的日期 合理的确定性。»“GAAP”是指美利坚合众国普遍接受的会计原则。»“净现值”是指净现值。»“NV 10”意味着NV按10%贴现。“可能储量”是指那些比可能储量更不确定的额外储量。实际回收的数量有10%的可能性等于或超过已探明储量加可能储量加可能储量的总和。可能的储量可以是已开发的，也可以是未开发的。“可能储量”是指未探明储量比已探明储量确定程度低的未探明储量。同样有可能的是，实际回收的剩余数量将大于或小于估计已探明储量和可能储量的总和。可能储量可以是已开发的，也可以是未开发的。“已探明的已开发储量”或“已探明储量”是指预计可从现有油井和已安装的设施中回收的已探明储量，或者，如果尚未安装设施，这将涉及较低的支出(例如，与钻探一口井的成本相比)，以便将储量投入生产。发达范畴又可细分为生产型和非生产型。“探明储量”或“1P”是指那些可以高度确定地估计为可开采的储量。实际回收的剩余数量很可能超过估计的已探明储量。“储量”是指根据以下依据估计的石油、天然气和相关物质的剩余量：(A)对钻井、地质、地球物理和工程数据的分析；(B)现有技术的使用；(C)一般认为合理的特定经济条件。储量根据与估计相关的确定性程度进行分类。例如，与钻井成本相比）需要提供它们 能够生产。他们必须完全满足储量类别的要求（已证明的、可能的、 可能）他们被分配到的地方。本演示文稿中使用但未定义的某些术语在NI 51 - 101、CSA工作人员通知51 - 324 -修订NI 51 - 101石油和天然气活动披露标准术语表（“CSA工作人员通知51 - 324”）中定义 和/或COGEH，除非文意另有所指，否则在本文中具有与NI相同的含义 51 - 101、CSA工作人员通知51 - 324和COGEH（视具体情况而定）。储量信息公司的独立合格储量评估机构McDaniel&Associates Consulters Ltd.(以下简称McDaniel)在一份生效日期为2023年12月31日的报告中对公司2023年年终储量、未来净收入和辅助信息进行了评估(《大提埃拉麦克丹尼尔储量报告》)。就收购事项而言，McDaniel已就Gran Tiera的若干储量、未来净收入及净现值编制一份日期为2024年8月15日的公平市场估值报告(“Gran Tiera估值报告”)，根据收购守则第29条的规定生效日期为2023年12月31日，其中所披露的参考储量、未来净收入及净现值与Gran Tiera McDaniel储量报告所规定的相应储量、未来净收入及净现值相符。本报告所载有关Gran Tiera资产的所有储量价值、未来净收入及附属资料均由McDaniel编制，并根据加拿大国家文书51-101-石油及天然气活动披露标准(“NI 51-101”)及加拿大石油及天然气评估手册(“COGEH”)计算，并根据Gran Tiera估值报告及Gran Tiera McDaniel储量报告计算。本演示文稿中介绍的某些i3‘S储量、未来净收入和辅助信息由i3’S独立合格储量评估师GLJ有限公司(“GLJ”)在一份生效日期为2023年12月31日的报告(“I3 S储量报告”)中进行了评估。 此包含的所有储量价值、未来净收入和辅助信息 有关i3资产的演示文稿由GLJ编制，并按照NI计算 51 - 101和COGEH，源自i3估值报告或i3 GLJ储量报告（如适用）。 i3 GLJ储量报告的结果已在i3 2024年3月25日的新闻稿中披露。幻灯片39在国际上创造长期价值|2024年8月
石油和天然气信息储量信息(续)本文中包含的对净现值和未来净收入的估计不一定代表公平的市场价值。由于综合的影响，个别物业的储量和未来净收入的估计可能不会反映出与所有物业的储量和未来净收入估计相同的置信度水平。不能保证麦克丹尼尔或GLJ在评估本公司或I3‘S储量时分别采用的预测价格和成本假设将会实现，差异可能会很大。有关麦克丹尼尔在报告中使用的价格预测的摘要，请参阅Gran Tiera估值报告。有关GLJ在其中采用的价格预测的摘要，请参阅i3估值报告。在估计原油和天然气储量时，存在许多固有的不确定性。Gran Tiera McDaniel储量报告、i3 GLJ储量报告、Gran Tiera估值报告和i3估值报告中的储量信息仅为估计，不能保证估计储量将被收回。实际储量可能大于或低于其中提供的估计值。Gran Tiera McDaniel储量报告和Gran Tiera估值报告中分配的所有储量都位于哥伦比亚和厄瓜多尔，并按外国地理区域综合列报。提及已发现碳氢化合物证据的地层，并不一定表明碳氢化合物将可按商业数量或任何估计数量回收。试井结果应被认为是初步的，不一定是长期表现或最终恢复的指标。显示油气聚集的测井解释并不一定预示着未来的产量或最终采收率。如果显示尚未进行压力瞬变分析或试井解释，则在完成这类分析之前，应将这方面披露的任何数据视为初步数据。提到“油层”的厚度或遇到碳氢化合物证据的地层，并不一定表明碳氢化合物将可以商业数量或任何估计数量回收。Gran Tiera McDaniel储量报告、i3 GLJ储量报告、Gran Tiera估值报告和i3估值报告中对未来净收入的所有评估都是在扣除特许权使用费、运营成本、开发成本、生产成本以及废弃和开垦成本之后，但在考虑行政、间接费用和其他杂项费用等间接成本之前进行的。不应假定本说明中提出的未来净收入估计数代表储备金的公平市场价值。在估计原油储备量和归因于这种储备量的未来现金流时，存在许多固有的不确定性。Gran Tiera McDaniel储量报告、i3 GLJ储量报告、Gran Tiera估值报告和i3估值报告中的储量和相关现金流信息仅为估计，不能保证估计储量将被收回。实际储量可能大于或低于其中提供的估计值。本文披露的i3的钻探位置来自i3 GLJ储量报告，并说明了具有相关2P储量的钻探位置。本公司于此披露的钻探地点乃根据Gran Tiera McDaniel储量报告而得，并计入拥有相关1P、2P及3P储量的钻探地点。在本演示文稿中，提及IP30、IP90和公司的其他短期产量有助于确认碳氢化合物的存在，然而，这些产量并不决定这些油井的投产速度和此后的递减速度，也不能表明长期表现或最终恢复。在鼓舞人心的同时，提醒读者不要在计算公司的总产量时依赖这样的费率。该公司警告说，这样的结果应该被认为是初步的。石油和天然气指标本演示文稿包含与公司有关的多个石油和天然气指标，包括自由现金流、发现和开发(“F&D”)成本、储量寿命指数和储量重置，这些指标没有标准化的含义或标准的计算方法，因此这些指标可能无法与其他公司使用的类似指标进行比较，因此不应用于比较。这些指标被纳入本文是为了为读者提供评估公司业绩的额外指标；然而，这些指标并不是公司未来业绩的可靠指标，未来业绩可能无法与之前几个时期的业绩进行比较。F&D成本的计算计入了将已探明的未开发储量和已开发储量投入生产所需的FDC变化。于该财政年度产生的勘探及开发成本合计及该年度估计财务发展成本的变动，可能并不反映该年度与增加储量有关的总F&D成本。管理层使用每京东方的F&D成本作为其执行资本计划的能力和资产质量的衡量标准。？储量寿命指数的计算方法是参考类别的储量除以参考估计产量。管理层使用这一衡量标准来确定如果没有进一步增加储量，登记的储量将在当前生产率下持续多久。？储量置换的计算方法是参考类别的储量除以估计的参考产量。管理层使用这一指标来确定其储备基数在一段时间内的相对变化。幻灯片40在国际上创造长期价值|2024年8月
石油和天然气信息类似信息本陈述中的某些信息可能构成NI 51-101定义的“类似信息”，包括但不限于与厄瓜多尔、普图马约和东方盆地的作业和油气活动有关的信息。Gran Tiera认为，这一信息是相关的，因为它提供了有关该公司活跃的此类盆地中石油和天然气活动的一般信息。GTE无法确认类似信息是否由独立的合格储量评估员或审计师编制，或类似信息是否根据COGEH编制。这些信息不是对GTE持有或将持有的土地的储量或产量的估计，也不能确定GTE持有或将持有的土地的储量和产量数据是否与本文提供的信息类似。请读者注意，GTE所依赖的数据可能是错误的，和/或可能与GTE将持有的此类土地不同。向美国投资者披露Gran Tiera的储量信息和警示说明除非另有明文规定，本演示文稿中披露的所有已探明已开发产量、已探明储量、可能储量和可能储量以及相关未来净收入的估计均已根据NI 51-101编制。根据NI 51-101对准备金和未来净收入的估计将与根据适用的美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)规则和美国财务会计准则委员会(“财务会计准则委员会”)的披露要求编制的相应估计有所不同，并且这些差异可能是实质性的。 此外，NI 51 - 101允许 以“公司总额”为基础呈现储量估计，代表Gran Tierra的工作 扣除特许权使用费之前的利息分成，而SEC和FASb标准要求 扣除特许权使用费和类似付款后的净储备估计数的列报。 有 NI 51 - 101下适用的技术储量估算标准也存在差异， 据此，COGEH以及SEC和FASb要求下适用的规定。除了是某些加拿大司法管辖区的报告发行人外，Gran Tierra还是 美国证券交易委员会并遵守美国联邦证券法的国内发行人报告要求， 包括根据规定披露储量和其他石油和天然气信息 与联合美国联邦证券法和适用的美国证券交易委员会规则和法规(统称为“美国证券交易委员会要求”)。根据美国证券交易委员会要求披露的此类信息包括在公司的年度报告Form 10-k以及提交给美国证券交易委员会和加拿大证券监管机构(视情况而定)的其他报告和材料中。美国证券交易委员会允许受美国联邦证券法规定的国内发行人报告要求的石油和天然气公司在提交给美国证券交易委员会的文件中只披露符合美国证券交易委员会对这些术语的定义的估计已探明、可能和可能的储量。Gran Tiera在提交给美国证券交易委员会的文件中披露了估计的已探明、可能和可能的储量。此外，Gran Tiera根据公认会计原则编制财务报表，要求其年度财务报表的附注包括有关公司石油和天然气活动的补充披露，包括对其已探明石油和天然气储量的估计，以及与已探明石油和天然气储量有关的贴现未来现金流量的标准化计量。本补充财务报表披露是根据财务会计准则委员会的要求列报的，这些要求与有关储量估计和报告的相应“美国证券交易委员会”要求保持一致。本公司相信，NPV10的公布对投资者是有用的，因为它展示了(I)其石油和天然气资产的相对货币意义，而不受税收结构的影响，以及(Ii)其储量与其他公司的相对规模和价值。该公司在评估与其石油和天然气资产相关的潜在投资回报时也使用这一衡量标准。NPV10和未来净现金流贴现的标准化计量并不代表该公司石油和天然气储量的公允价值。本公司没有提供NPV10与折现未来净现金流量的标准化衡量标准的对账，因为这样做是不可行的。我们敦促投资者仔细考虑公司年度报告Form 10-k以及美国证券交易委员会的其他报告和文件中披露的信息和风险因素，这些报告和文件可从公司网站上获得。这些表格也可以从美国证券交易委员会的网站www.sec.gov获得。幻灯片41在国际上产生长期价值|2024年8月披露i3储量信息除非另有明文规定，本演示文稿中披露的i3已探明开发产量、探明、可能和可能储量以及相关未来净收入的所有估计均已根据NI 51-101编制。 对储备和未来净收入的估计 根据NI 51 - 101的规定将与根据 适用的SEC规则和FASb的披露要求，这些差异可能是 材料i3不是SEC的注册人，因此不受报告要求的约束 根据美国联邦证券法，包括储备和其他石油的披露以及 符合SEC要求的气体信息。
投资者关系：电话：403 - 265 - 3221电子邮件：info@grantierra.com联系我们500 CENTRE CREEt SE，CALGARY， 加拿大阿尔伯塔。 T2 G 1A 6幻灯片42