Document喜马拉雅海运有限公司(HSHP)公布截至2024年6月30日的三个月和六个月的初步业绩
百慕大汉密尔顿,2024 年 8 月 16 日
喜马拉雅海运有限公司(“喜马拉雅”、“喜马拉雅海运” 或 “公司”)公布截至2024年6月30日的三个月和六个月未经审计的初步业绩。
2024 年第二季度的亮点
•从新时代造船厂订购的其余三座21万载重吨的Newcastlemax双燃料新建筑于2024年第二季度成功交付并开始运营,使船队总共交付了12艘船。
•总营业收入为3,120万美元,即平均定期包机等值收入(“TCE”)每天约为34,600美元1。波罗的海5TC Capesize指数平均为每天23,482美元。
•2024年第二季度的净收入为690万美元,调整后的 EBITDA2 为2400万美元。
•从2024年5月1日至2024年6月30日,将勃朗峰和尼伯林山的指数挂钩章程转换为固定章程,平均每天37,275美元。根据现有定期租船协议的条款,这些船只将继续获得洗涤器溢价。
•通过建行金融租赁有限公司(“CCBFL”)提供的售后回租设施,提取三艘已交付船舶的融资,总额为1.476亿美元。
•申报和支付2024年3月和4月的现金分配分别为每股普通股0.03美元和0.04美元。
•宣布2024年5月的现金分配为每股普通股0.04美元,已于2024年7月支付。
后续事件
•从2024年7月1日至2024年7月31日,将勃朗峰和尼伯林山的指数挂钩章程转换为固定章程,平均每天35,000美元。根据现有定期租船协议的条款,这些船只将继续获得洗涤器溢价。
•宣布2024年6月和7月的现金分配分别为每股普通股0.05美元和0.06美元。
签约首席执行官赫尔曼·比隆评论说:
“我们所有的12艘船都已成功从新时代造船厂交付,现在正在创造收入。我们对机队的表现以及我们与四个信誉良好的交易对手的关系感到满意。在我们的12艘船舶中,有10艘面临现货市场的影响,波罗的海5TC(BCI)指数的平均溢价为42.25%。
2024年上半年,波罗的海5TC Capesize指数平均每天为23,482美元,而去年同期为12,249美元。这是我们在十年来目睹的第二强劲的上半年,仅次于2021年,它反映了市场平衡良好,为可能持续数年的上升周期奠定了坚实的基础。
该公司继续其战略,按月向股东支付分红。由于对资本投资的需求有限,我们预计可以向股东支付大量的自由现金流。2024年8月8日,我们宣布现金分配为每股0.06美元,如果我们乐观的市场前景得以实现,这些付款可能会有上行空间。”
1 公司使用某些财务信息,其计算基础不是根据美国普遍接受的会计原则(US GAAP)计算,包括平均每日TCE收益、总额和调整后的息税折旧摊销前利润。如上所示,平均每日TCE收入总额是定期租船收入和航行包机收入加上后台地址佣金除以机队运营天数。有关该非公认会计准则指标与根据美国公认会计原则编制的最直接可比财务指标的对账情况,请参阅本新闻稿的附录。
2 上文列出的调整后息税折旧摊销前利润代表我们的净收益(亏损)加上船舶和设备的折旧;净财务支出总额;以及所得税支出。有关该非公认会计准则财务指标与根据美国公认会计原则编制的最直接可比财务指标的对账情况,请参阅本报告的附录。
管理层讨论和分析
以下讨论将2024年第二季度的未经审计的初步业绩与2024年第一季度的未经审计的业绩进行了比较:
| | | | | | | | | | | | | | |
(单位:千美元) | 截至 2024 年 6 月 30 日的三个月 | 截至2024年3月31日的三个月 | 变化 ($) | 变化 (%) |
总营业收入 | 31,202 | | 23,581 | | 7,621 | | 32 | % |
船舶运营费用 | (5,610) | | (4,928) | | (682) | | 14 | % |
航行费用 | (346) | | (334) | | (12) | | 4 | % |
一般和管理费用 | (1,261) | | (1,472) | | 211 | | (14) | % |
折旧和摊销 | (6,469) | | (5,430) | | (1,039) | | 19 | % |
运营费用总额 | (13,686) | | (12,164) | | (1,522) | | 13 | % |
营业收入 | 17,516 | | 11,417 | | 6,099 | | 53 | % |
财务支出总额,净额 | (10,653) | | (8,925) | | (1,728) | | 19 | % |
净收入 | 6,863 | | 2,492 | | 4,371 | | 175 | % |
调整后 EBITDA | 23,985 | | 16,847 | | 7,138 | | 42 | % |
| | | | | | | | | | | | | | |
(单位:千美元) | 2024年6月30日 | 2024 年 3 月 31 日 | 变化 ($) | 变化 (%) |
现金和现金等价物 | 21,946 | | 25,727 | | (3,781) | | (15) | % |
船只和设备 | 867,721 | | 647,665 | | 220,056 | | 34 | % |
新建筑 | — | | 67,116 | | (67,116) | | (100) | % |
债务总额 | 725,451 | | 583,255 | | 142,196 | | 24 | % |
权益总额 | 157,245 | | 155,067 | | 2,178 | | 1 | % |
2024年第二季度的总营业收入为3,120万美元,与2024年第一季度相比增长了760万美元。增加的原因是2024年第二季度又有三艘船只——德纳利山、阿空加瓜山和埃玛伊山——交付并开始运营。TCE的平均总收入从2024年第一季度的每天30,600美元增加到2024年第二季度的每天34,600美元。
2024年第二季度的船舶运营费用为560万美元,与2024年第一季度相比增加了70万美元。增长是由于本季度新增三艘船只开始运营。该公司在2024年第二季度实现了每天的平均船舶运营成本3为6,000美元,而2024年第一季度为6,200美元。
2024年第二季度的一般和管理费用为130万美元,与2024年第一季度相比减少了20万美元。下降的主要原因是与2024年第一季度相比,2020年Bulkers的管理费有所降低,当时需要向合同员工支付年度奖金。
2024年第二季度的折旧和摊销额为650万美元,与2024年第一季度相比增加了100万美元。总体增长是本季度交付的另外三艘船开始折旧的结果。
3 船舶每天的平均运营成本是通过船舶运营费用除以该季度的日历天数计算得出的。
2024年第二季度的总财务支出为1,070万美元,与2024年第一季度相比增加了170万美元。这主要是由于2024年第二季度交付三艘船舶后,未偿债务增加导致利息支出增加。剩下的三艘船交付后,该公司结束了与CCBFL子公司的售后和回租融资安排,根据该协议,这些船只在交付时出售给CCBFL拥有的特殊用途车辆,并通过空船租约租回公司。此外,船舶交付后,我们符合利息资本化的资产减少了,导致符合资本化的利息支出比例较小。
截至2024年6月30日,船舶和设备为8.677亿美元,与截至2024年3月31日的6.477亿美元相比增加了2.201亿美元。在此期间,公司接收了德纳利山、阿空加瓜山和埃玛伊山的交付,完工后的总价值为2.268亿美元的新建筑从新建筑转移到船舶和设备并开始折旧。
截至2024年6月30日,新建筑为零美元,与截至2024年3月31日的6,710万美元相比减少了6,710万美元。在本季度,包括1.590亿美元里程碑付款和70万美元利息在内的支出已资本化。最后三艘船交付后, 总价值为2.268亿美元的新建筑物被转移到船只和设备上,
截至2024年6月30日,债务总额为7.255亿美元,与截至2024年3月31日的5.833亿美元相比增加了1.422亿美元。总体增长主要是由于德纳利山、阿空加瓜山和埃玛伊山的交付从CCBFL提取了1.476亿美元,被出售和回租安排的490万美元还款以及50万美元的递延财务成本变动所抵消。
2024年第二季度的现金流
经营活动提供的净现金为1760万美元,而2024年第一季度为1,120万美元。这一增长主要是由于运营船只数量和运营天数的增加导致本季度营业利润的增加。
用于投资活动的净现金为1.594亿美元,主要包括交付三艘船的最后一笔分期付款1.557亿美元(其中1.477亿美元由与CCBFL的售后回租安排融资)。其余金额包括准备交付船只的费用。
融资活动提供的净现金为1.38亿美元,主要包括从售后回租融资安排中提取的1.477亿美元,用于支付第二季度交付的另外三艘船舶的预定交付款,490万美元的销售和回租融资的还款、40万美元的递延融资成本和440万美元的现金分配支付。
流动性和融资
截至2024年6月30日,该公司的现金及现金等价物为2190万美元,在德鲁控股有限公司的循环信贷额度(“德鲁基金”)下有1,000万美元可供提取。
每栋新建筑交付后180天后,每家子公司都与CCBFL和江苏金融租赁有限公司签订了售后回租协议。有限公司(“江苏”)必须保持相当于未来三个月内支付的空船租金的最低现金余额,相当于每艘船约150万美元。截至2024年6月30日,现金及现金等价物包括300万美元,根据与CCBFL和江苏的销售和回租安排,公司必须将其维持为最低现金余额。继2024年1月交付三艘船之后,2024年7月,销售和回租安排要求的最低现金余额总额增加到760万美元。预计与CCBFL和江苏签订的所有八艘船舶的售后和回租协议将在2024年10月增加到910万美元,并在2024年12月进一步增加到1,230万美元。
其余的新建筑已于2024年6月交付,无需再向新时代造船厂支付分期付款。
所有船舶均由中国租赁公司以固定的空船费率融资,从每艘船交付之日算起,到期日为七年。这为公司提供了在租约到期之前交付船舶的固定融资成本。
自2024年2月以来,公司已向股东申报并支付了每月现金分配。公司打算定期派发股息,以支持我们的主要目标,即将还本付息后产生的大部分现金返还给股东。任何股息将由董事会自行决定,并将取决于收益、市场前景、资本支出要求、可用流动性和可分配储备、债务工具中的承诺以及其他相关因素。分红的时间和金额(如果有)由董事会自行决定,无法保证董事会将来会宣布分红,也无法保证任何分红的金额或时间。
商业更新
在2024年第二季度,该公司的平均TCE总收益约为每天34,600美元,总收入包括平均每天约2400美元的洗涤器和液化天然气收益。
此外,在2024年第二季度,该公司使用指数挂钩定期租船交易的船舶每天的总收入约为35,600美元,包括平均每日洗涤器和液化天然气收益。在将指数挂钩租船转换为固定费率定期租船后,该公司以固定费率定期租船交易的船舶每天的总收入约为33,200美元,包括平均每日净化器和液化天然气收益。
2024年第二季度,波罗的海5TC Capesize指数平均每天为22,665美元。
舰队状态
在2024年第一季度,公司同意将班德拉山和华山的指数挂钩章程从2024年2月1日至2024年6月30日转换为固定利率定期租约,将埃特纳火山的挂钩宪章从2024年4月1日至2024年12月31日转换为固定利率定期租约。
2024年4月,公司同意在2024年5月1日至2024年6月30日期间将其指数挂钩章程转换为勃朗峰和内布林山的固定利率定期租约。该公司还同意在2024年7月1日至2024年7月31日期间将这两艘船的指数挂钩租船合同转换为固定租船费率。
下表列出了有关我们的机队和包机的信息。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
船名 | 建成 | 类型 | | 2025 | 2026 | 2027 |
Q3 | Q4 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | Q1 | Q2 |
诺雷菲尔山 | 2023 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 30,0001 美元 | |
伊塔山 | 2023 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 | | |
埃特纳火山2 | 2023 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 40,810 美元 | 索引 1 | |
勃朗山2 | 2023 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 3 | 索引 1 | |
马特宏峰山 | 2023 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 | | |
蒙特尼布利纳2 | 2023 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 3 | 索引 1 | |
班德拉山 | 2024 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 1 | |
华山 | 2024 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 1 | |
厄尔布鲁斯山 | 2024 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 | | |
德纳利山 | 2024 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 1 | |
阿空加瓜山 | 2024 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 | | |
Mount Emai | 2024 | DF 纽卡斯尔马克斯 | 索引 | | |
1 常青结构
2 这些船只将继续根据其现有定期租船协议的条款获得洗涤器保费
3 每天固定利率 35,000 美元
市场评论
截至2024年8月8日,波罗的海5TC Capesize指数为20,396美元,今年迄今为止平均为23,645美元,高于2023年同期的12,496美元。
继2024年第一季度Capesize需求(以吨英里计算)异常强劲之后,需求从同比增长9.7%有所放缓至2024年第二季度的5.5%。总体而言,2024年上半年Capesize的需求与去年同期相比增长了7.4%。
2024年第二季度的需求是由强劲的铁矿石和铝土矿出货量推动的,销量分别同比增长了2090万吨和410万吨。
煤炭出货量的减少部分抵消了这一点,同比下降了11.4万吨或11.8%。以吨英里为单位的影响更为温和,下降了7.2%,这是由于前程运输量的增加,特别是从哥伦比亚到以中国为首的太平洋盆地买家,从哥伦比亚的进口量从2023年第二季度的几乎为零增长到2024年第二季度的380万吨。但是,这被澳大利亚、俄罗斯和美国出口的大幅下降所抵消。
总体而言,与去年同期相比,2024年第二季度Capesize的出货量增长了1640万吨,同比增长了3.3%。
尽管与铁矿石和铝土矿相比仍然微乎其微,但最近几个季度,来自西非的锰矿石出货量一直在快速增长,推动了大西洋对Capesize的需求。在2024年上半年,Capesize的锰矿石出货量增加了160万吨,同比增长了73%。尽管数量不大,但吨英里效应显著,2024年第二季度,锰贸易占Capesize吨英里增长的4%以上。
对中国的进口继续推动Capesize市场的发展。2024年第二季度,中国的Capesize进口量增长了略高于4000万吨,但世界其他地区的进口量下降了830万吨。
预计未来几年大型散装货船的船舶供应量仍将保持温和增长,预计2024年剩余时间Capesize的交付量为220万载重吨(占现有船队的0.6%),2025年交付730万载重吨(占现有船队的1.8%),2026年后交付量为820万载重吨(占现有船队的2.1%),2026年之后为1160万载重吨(占现有船队的2.9%)。
继中国国内最近订购了几艘Newcastlemax船舶之后,预计将在2028年下半年之前交付的新建泊位将受到限制。据信,目前中国双燃料纽卡斯尔马克斯的新建成本约为9500万美元。
如果巴西和西非的铁矿石和铝土矿出口持续强劲,我们认为,Capesize市场的未来发展有可能从目前的水平上涨。据报道,几内亚的西曼杜项目进展良好,预计在2025年首次发货,第一阶段的30个月将增加到每年6000万吨,第二阶段每年增加6000万吨。此外,淡水河谷的目标是到2026年将瓦尔杰姆格兰德、卡帕内玛和S11D矿的产能每年增加5000万吨。
此外,自2024年5月1日起对中国国内煤矿工人实施新的限制措施后,我们可能会看到煤炭进口增加。
Capesize市场的主要下行风险包括中国经济持续放缓,以及地缘政治紧张局势加剧。中国房地产行业的持续疲软也对中国钢铁需求构成了持续的风险。
Capesize 舰队开发
截至2024年8月1日,全球Capesize机队为39900万载重吨,高于2023年8月的39100万载重吨。目前,Capesize干散货船的订单量占现有船队的7.2%,高于2023年的5.3%。
2024年到目前为止,已订购了980万载重吨,而2023年同期为320万载重吨。2024年到目前为止,已报废了53万载重吨,而2023年同期为85万载重吨。
操作更新
在2024年第二季度,我们的船队有935个运营日,交付船舶的利用率为99.9%。
外表
在2028年之前,只有不到120艘大型散装货船计划交付,我们预计未来几年将有大量船舶进行干船停泊。相比之下,2010年至2012年间交付的超过675艘Capesize船将在未来几年进行第三次特别调查,这也可能意味着钢铁的更新。根据克拉克森的说法,到2027年,超过52%的机队将使用15年以上。
预计需求量将保持温和增长,但预计大西洋盆地的原材料采购以及远东的需求将继续支持更长的航行距离。如果全部流入中国并取代国产铁矿石,几内亚和巴西每年可能增加1.6亿吨的铁矿石,则意味着对大约250艘Capesize当量船的需求增加。
喜马拉雅航运拥有世界上最现代化的纽卡斯尔马克斯船队之一。双燃料液化天然气能力意味着,当船舶使用液化天然气运行时,与标准Capesize指数船相比,二氧化碳排放量减少了一半以上。我们的现代机队应该处于有利地位,可以充分利用大多数Capesize机队面临的监管挑战。
我们认为,喜马拉雅的结构,指数挂钩的租船平均收益比波罗的海5TC(BCI)指数溢价42.25%,并购成本低,融资采用七年期固定光船利率,这使我们有望在未来几年继续为股东带来可观的回报,我们认为现货市场将有所改善。
前瞻性陈述
本新闻稿和任何相关讨论均包含1934年《证券交易法》第21E条所定义的前瞻性陈述。前瞻性陈述是不反映历史事实的陈述,可以用 “目标”、“相信”、“假设”、“预期”、“可能”、“预期”、“打算”、“估计”、“预测”、“项目”、“可能会”、“潜在”、“将”、“可能”、“应该” 等词语来识别,包括有关计划、目标的陈述,目标、战略、未来事件或业绩,包括展望、前景、关于我们船舶收益的陈述,包括使用液化天然气、LSFO或HSFO进行加注的能力,我们的租船条款以及租船活动、干散货行业趋势和市场前景,包括该行业的活动水平、船舶的预期需求和预期的需求驱动力,包括项目、全球船队和我们船队的利用率、新建订单和预期成本、船厂容量、有关我们的资本战略、股息目标和计划的声明、上面标题为 “市场评论”、“Capesize船队发展” 和 “展望” 的章节中的声明,包括船舶的预期趋势全球机队的供应和趋势,包括预期的干船停运以及其他非历史陈述。这些前瞻性陈述不是历史事实陈述,而是基于当前的估计、预期、信念和各种假设,其中许多反过来又基于进一步的假设,许多此类假设是我们无法控制的,难以预测。这些陈述涉及难以或无法预测且超出我们控制范围的重大风险、不确定性、突发事件和因素,可能导致我们的实际业绩、业绩或成就与此类前瞻性陈述中表达、暗示或预测的内容存在重大差异,包括:
•总体经济、政治和商业状况;
•一般干散货市场状况,包括租船费率和船舶价值的波动;
•我们满足融资协议中的条件和契约的能力;
•干散货航运业需求的变化,包括我们船舶的市场;
•干散货船供应的变化;
•我们有能力在当前租船和未来租船条款到期时成功重新使用我们的干散货船;
•我们的运营费用的变化,包括燃料或船用燃料价格、干船坞和保险费用;
•政府监管、税收和贸易事务的变化以及监管机构采取的行动;
•遵守政府、税务、环境和安全法律法规以及我们在这些法律法规下的责任;
•由于事故、敌对行动或政治事件可能导致航线中断;
•我们在债务到期时为债务再融资的能力;
•根据我们的售后和回租协议,我们可以继续提供与船舶有关的借款,以及对其中财务契约的遵守情况;
•外币汇率的波动;
•涉及我们的董事会和管理层成员以及我们的大股东的潜在利益冲突;
•我们支付股息的能力和我们最终支付的股息金额;
•与气候变化相关的风险,包括与气候变化或温室气体相关的立法或法规,与气候变化相关的物理变化或天气模式变化对我们业务的影响,与气候变化有关的新法规的潜在影响,以及上述内容对我们船舶性能的影响;
•可能影响我们的财务状况、流动性和经营业绩的其他因素;以及
•在 “第 3 项” 中描述的其他风险。我们在2024年3月27日向美国证券交易委员会提交的截至2023年12月31日止年度的20-F表年度报告中的关键信息——D. 风险因素”。
您不应过分依赖这些前瞻性陈述,这些陈述仅代表截至本新闻稿发布之日。除非法律要求,否则喜马拉雅航运不承担在本新闻稿发布之日后公开更新任何前瞻性陈述的义务,无论是由于新信息、未来事件还是其他原因,除非法律要求。
关于喜马拉雅海运有限公司
喜马拉雅海运有限公司是一家独立的散货船公司,在百慕大注册成立。喜马拉雅海运有十二艘船在运营。
责任声明
我们确认,据我们所知,根据美国普遍接受的会计原则(US GAAP)编制的2024年上半年中期简明合并财务报表真实而公允地反映了公司的合并资产、负债、财务状况和经营业绩。据我们所知,2024年上半年的中期报告包括对挪威证券交易法第5-6条第四段所要求的信息的公平审查。
2024年8月16日
董事会
喜马拉雅航运有限公司
百慕大汉密尔顿
比约恩·伊萨克森(董事会主席)
卡尔·埃里克·斯蒂恩(导演)
乔治娜·索萨(导演)
Jehan Mawjee(董事)
Mi Hong Yoon(董事)
问题应直接发送至:
赫尔曼·比隆:签约首席执行官,+47 9183 1590
临时财务信息
2024 年第二季度
喜马拉雅航运有限公司
未经审计的合并运营报表
(以千美元计,股票和每股数据除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至 2024 年 6 月 30 日的三个月 | 截至2023年6月30日的三个月 | 截至2024年6月30日的六个月 | 截至2023年6月30日的六个月 | |
营业收入 | | | | | | |
定期包机收入 | | 31,202 | | 6,732 | | 54,783 | | 8,174 | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
总营业收入 | | 31,202 | | 6,732 | | 54,783 | | 8,174 | | |
| | | | | | |
运营费用 | | | | | | |
船舶运营费用 | | (5,610) | | (1,784) | | (10,538) | | (2,036) | | |
航行费用和佣金 | | (346) | | (143) | | (680) | | (153) | | |
一般和管理费用 | | (1,261) | | (1,283) | | (2,733) | | (1,814) | | |
折旧和摊销 | | (6,469) | | (1,965) | | (11,899) | | (2,357) | | |
运营费用总额 | | (13,686) | | (5,175) | | (25,850) | | (6,360) | | |
| | | | | | |
营业收入 | | 17,516 | | 1,557 | | 28,933 | | 1,814 | | |
| | | | | | |
财务收入(支出),净额 | | | | | | |
利息收入 | | 393 | | 248 | | 585 | | 258 | | |
扣除资本化金额的利息支出 | | (11,037) | | (2,587) | | (20,169) | | (2,885) | | |
其他财务收入(支出),净额 | | (9) | | (333) | | 6 | | (325) | | |
财务支出总额,净额 | | (10,653) | | (2,672) | | (19,578) | | (2,952) | | |
| | | | | | |
所得税前净收益(亏损) | | 6,863 | | (1,115) | | 9,355 | | (1,138) | | |
所得税(费用)/抵免 | | — | | — | | — | | — | | |
归属于喜马拉雅海运有限公司股东的净收益(亏损) | | 6,863 | | (1,115) | | 9,355 | | (1,138) | | |
归属于喜马拉雅海运有限公司股东的综合收益(亏损)总额 | | 6,863 | | (1,115) | | 9,355 | | (1,138) | | |
| | | | | | |
每股基本收益和摊薄收益(亏损) | | 0.16 | | (0.03) | | 0.21 | | (0.03) | | |
| | | | | | |
喜马拉雅航运有限公司
未经审计的合并资产负债表
(以千美元计,股票和每股数据除外)
| | | | | | | | | | |
| | 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 | |
资产 | | | | |
流动资产 | | | | |
现金和现金等价物 | | 21,946 | | 25,553 | | |
| | | | |
贸易应收账款 | | 1,034 | | 811 | | |
| | | | |
| | | | |
其他流动资产 | | 6,551 | | 6,443 | | |
流动资产总额 | | 29,531 | | 32,807 | | |
| | | | |
非流动资产 | | | | |
新建筑 | | — | | 132,646 | | |
船只和设备,网 | | 867,721 | | 428,617 | | |
其他非流动资产 | | — | | 5,136 | | |
非流动资产总额 | | 867,721 | | 566,399 | | |
总资产 | | 897,252 | | 599,206 | | |
| | | | |
负债和股东权益 | | | | |
流动负债 | | | | |
长期债务的当前部分 | | 23,467 | | 19,795 | | |
贸易应付账款 | | 1,977 | | 1,693 | | |
应计费用 | | 9,222 | | 2,531 | | |
| | | | |
其他流动负债 | | 3,357 | | 1,281 | | |
流动负债总额 | | 38,023 | | 25,300 | | |
| | | | |
非流动负债 | | | | |
长期债务 | | 701,984 | | 419,701 | | |
| | | | |
| | | | |
非流动负债总额 | | 701,984 | | 419,701 | | |
负债总额 | | 740,007 | | 445,001 | | |
| | | | |
| | | | |
股东权益 | | | | |
面值每股1.00美元的普通股:授权140,010,000(2023 年:140,010,000)股,已发行和流通 43,900,000 股(2023 年:43,900,000)股 | | 43,900 | | 43,900 | | |
额外的实收资本 | | 14,182 | | 111,788 | | |
缴款盈余 | | 91,291 | | — | | |
留存收益(累计赤字) | | 7,872 | | (1,483) | | |
股东权益总额 | | 157,245 | | 154,205 | | |
负债和股东权益总额 | | 897,252 | | 599,206 | | |
喜马拉雅航运有限公司
未经审计的合并现金流量表
(以千美元计,股票和每股数据除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至 2024 年 6 月 30 日的三个月 | 截至2023年6月30日的三个月 | 2024 年 6 月 30 日结束的六个月 | 截至2023年6月30日的六个月 | | |
来自经营活动的现金流 | | | | | | |
净收益(亏损) | 6,863 | | (1,115) | | 9,355 | | (1,138) | | | |
为将净收益(亏损)与(用于)经营活动提供的净现金进行对账而进行的调整: | | | | | | |
与股票期权相关的非现金薪酬支出 | 144 | | 112 | | 270 | | 253 | | | |
船舶贬值 | 6,469 | | 1,965 | | 11,899 | | 2,357 | | | |
递延融资费用的摊销 | 581 | | 566 | | 1,087 | | 686 | | | |
| | | | | | |
资产和负债的变化: | | | | | | |
应收账款 | 261 | | (272) | | (222) | | (301) | | | |
应付/应向关联方支付的款项 | — | | (2,695) | | — | | (2,696) | | | |
应付账款 | (78) | | (1,728) | | (472) | | 583 | | | |
应计费用 | 1,345 | | (350) | | 4,934 | | 266 | | | |
其他流动和非流动资产 | 232 | | (888) | | (108) | | (3,434) | | | |
其他流动负债 | 1,829 | | (1,668) | | 2,076 | | (81) | | | |
由(用于)经营活动提供的净现金 | 17,646 | | (6,073) | | 28,819 | | (3,505) | | | |
| | | | | | |
来自投资活动的现金流 | | | | | | |
增建新建筑 | (159,408) | | (125,770) | | (313,221) | | (256,585) | | | |
用于投资活动的净现金 | (159,408) | | (125,770) | | (313,221) | | (256,585) | | | |
| | | | | | |
来自融资活动的现金流 | | | | | | |
普通股发行的收益,扣除已支付的发行成本 | — | | 46,195 | | — | | 46,195 | | | |
发行长期和短期债务的收益(扣除支付给贷款人的递延融资费用) | 147,650 | | 119,796 | | 295,500 | | 251,669 | | | |
已支付的其他递延财务费用 | (410) | | (1,033) | | (1,558) | | (1,753) | | | |
关联方发行长期债务的收益 | — | | — | | — | | 1,020 | | | |
偿还关联方的长期债务 | — | | — | | — | | (2,020) | | | |
偿还长期债务 | (4,869) | | (2,364) | | (8,318) | | (3,552) | | | |
偿还短期债务 | — | | (7,500) | | — | | (7,500) | | | |
现金分配的支付 | (4,390) | | — | | (4,829) | | — | | | |
融资活动提供的净现金 | 137,981 | | 155,094 | | 280,795 | | 284,059 | | | |
| | | | | | |
现金、现金等价物和限制性现金净增加(减少) | (3,781) | | 23,251 | | (3,607) | | 23,969 | | | |
期初的现金、现金等价物和限制性现金 | 25,727 | | 981 | | 25,553 | | 263 | | | |
期末现金、现金等价物和限制性现金 | 21,946 | | 24,232 | | 21,946 | | 24,232 | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
现金流量信息的补充披露 | 截至2024年3月31日的三个月 | 截至2023年3月31日的三个月 | 2024 年 6 月 30 日结束的六个月 | 截至2023年6月30日的六个月 | | |
与新建筑有关的非现金增建 | — | | (13,783) | | — | | (13,783) | | | |
发行新建筑分期付款的负债 | — | | 13,783 | | — | | 13,783 | | | |
已支付的利息,扣除资本化利息 | (9,579) | | (2,799) | | (15,219) | | (4,265) | | | |
喜马拉雅航运有限公司
未经审计的股东权益变动综合报表
(以千美元计,股票和每股数据除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 已发行股票数量 | 普通股 | 额外已缴资本 | 缴款盈余 | 累计赤字 | 权益总额 |
截至2022年12月31日的余额 | 32,152,857 | | 32,153 | | 61,171 | | — | | (2,997) | | 90,327 | |
基于股份的薪酬 | | — | | 141 | | — | | — | | 141 | |
综合损失总额 | | — | | — | | — | | (23) | | (23) | |
截至2023年3月31日的余额 | 32,152,857 | | 32,153 | | 61,312 | | — | | (3,020) | | 90,445 | |
普通股的发行 | 8,630,000 | | 8,630 | | 41,424 | | — | | — | | 50,054 | |
股票发行成本 | | | (5,082) | | — | | — | | (5,082) | |
基于股份的薪酬 | | | 112 | | — | | — | | 112 | |
综合损失总额 | | — | | — | | — | | (1,115) | | (1,115) | |
截至2023年6月30日的余额 | 40,782,857 | | 40,783 | | 97,766 | | — | | (4,135) | | 134,414 | |
| | | | | | |
| | | | | | |
截至 2023 年 12 月 31 日的余额 | 43,900,000 | | 43,900 | | 111,788 | | — | | (1,483) | | 154,205 | |
转入出资盈余 | | — | | (97,876) | | 97,876 | | — | | — | |
基于股份的薪酬 | | — | | 126 | | — | | — | | 126 | |
向股东分配现金 | | — | | — | | (1,756) | | — | | (1,756) | |
综合收入总额 | | — | | — | | — | | 2,492 | | 2,492 | |
截至 2024 年 3 月 31 日的余额 | 43,900,000 | | 43,900 | | 14,038 | | 96,120 | | 1,009 | | 155,067 | |
基于股份的薪酬 | | — | | 144 | | — | | — | | 144 | |
向股东分配现金 | | — | | — | | (4,829) | | — | | (4,829) | |
综合收入总额 | | — | | — | | — | | 6,863 | | 6,863 | |
截至 2024 年 6 月 30 日的余额 | 43,900,000 | | 43,900 | | 14,182 | | 91,291 | | 7,872 | | 157,245 | |
附录
未经审计的非公认会计准则指标和对账
平均TCE收入是非美国的GAAP 衡量船舶平均每日收入表现的指标。下文列出了所列期间的平均TCE收益与总营业收入的对账。
| | | | | | | | | | | | | | | |
以千美元计,每天和天数除外 | 三个月已结束 | | | |
2024年6月30日 | 2024 年 3 月 31 日 | 改变 | % 变化 | |
总营业收入 | 31,202 | | 23,581 | | 7,621 | | 32 | % | |
添加:地址佣金 | 1,132 | | 840 | | 292 | | 35 | % | |
总营业收入,毛额 | 32,334 | | 24,421 | | 7,913 | | 32 | % | |
舰队作战天数 | 935 | | 798 | | 137 | | 17 | % | |
平均 TCE 收入 | 34,600 | | 30,600 | | 4,000 | | 13 | % | |
我们之所以列出调整后的息税折旧摊销前利润,是因为我们认为该指标提高了不同时期总体业务业绩与其他公司业绩的可比性。下文列出了本报告所述期间调整后息税折旧摊销前利润与净收入的对账情况。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月已结束 | | |
以千美元计 | 2024年6月30日 | 2024 年 3 月 31 日 | 改变 | % 变化 |
净收入 | 6,863 | | 2,492 | | 4,371 | | 175 | % |
折旧和摊销 | 6,469 | | 5,430 | | 1,039 | | 19 | % |
财务支出总额,净额 | 10,653 | | 8,925 | | 1,728 | | 19 | % |
所得税 | — | | — | | — | | — | % |
调整后 EBITDA | 23,985 | | 16,847 | | 7,138 | | 42 | % |
非公认会计准则财务指标可能无法与其他公司的类似标题的指标进行比较,并且作为分析工具存在局限性,不应孤立地考虑,也不能作为根据美国公认会计原则报告的经营业绩分析的替代品。