列报依据

改叙

2023年的某些金额已重新分类，以符合本年度的列报方式。

整合原则

合并财务报表包括公司的账目及其全资子公司的账目。所有公司间往来交易和余额均已清除。

公司商业模式的组成部分之一包括飞机的销售和所有权计划。飞机所有权计划是公司将每架浮动机队飞机出售给有限责任公司（“Plane Co”）的模式。第三方所有者拥有的Plane Co根据14 C.F.R. 第135部分的证书，代表有限责任公司将飞机租回公司进行管理和包机业务。

Fly Dreams持有联邦航空局（“FAA”）证书，并通过与两家飞机公司签订的包机管理和干租赁协议开展航空公司业务。2023年3月3日，Legacy Volato将其Fly Dreams LLC的业务转让给了GCA，并出售了其在Fly Dreams LLC的所有会员权益，包括Fly Dreams FAA第135部分证书。Legacy Volato现在根据GCA FAA第135部分证书开展业务。售价为 $550千，这导致了美元的认可387千收益，在截至2023年6月30日的六个月的合并运营报表中以其他收益（支出）列报。

截至2024年6月30日，该公司仅持有Plane Co的微量权益。

估计数的使用

根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响财务报表日报告的资产负债金额和或有资产负债的披露以及报告期内报告的收入和支出金额。因此，实际结果可能不同于这些估计。此类估计包括：

•财产、厂房和设备的使用寿命。

•评估股票工具时使用的假设。

•递延所得税和相关估值补贴。

•评估长期资产减值。

•远期购买协议估值中使用的假设

投资-权益法

应收账款

固定资产

固定资产按成本减去累计折旧后列报。 折旧是使用直线法计算相应资产的估计使用寿命，从三年到 七年:

计算机软件开发

软件开发成本根据ASC 350-40 “内部使用软件” 进行核算。内部软件开发成本从认为内部使用软件可能完成之时起计入资本，直到该软件可以使用。业务分析、系统评估和软件维护费用在发生时记作支出。

资本化计算机软件开发成本在 “固定资产” 部分下报告，在合并资产负债表中净额，通常在软件的估计使用寿命内使用直线法摊销 三年 从资产投入使用之日起。公司资本化 零 和 $323 在截至2024年6月30日的六个月和截至2023年12月31日的十二个月中，内部软件开发成本分别为千美元。该公司还支出与小规模升级和增强相关的内部费用，因为将这些成本与正常维护活动分开是不切实际的。

长期资产的估值：

金融工具的公允价值

公司采用了FASB会计准则编纂（“ASC”）820（“公允价值主题”）的规定，该条款定义了公允价值，建立了根据美国公认会计原则衡量公允价值的框架，并扩大了对公允价值计量的披露。

公司在框架下衡量公允价值，该框架利用层次结构对相关估值技术的投入进行优先排序。该等级制度对活跃市场中相同资产或负债的未经调整的报价给予最高优先级（1级衡量标准），对不可观察的投入（3级衡量标准）给予最低优先级。用于衡量公允价值的三个投入水平是：

▪ 级别 1：估值方法的输入是公司有能力进入的活跃市场中相同资产或负债的未经调整的报价。

▪ 第 2 级：估值方法的输入包括：

•活跃市场中类似资产或负债的报价。

•非活跃市场中相同或相似资产或负债的报价。

•资产或负债可观察到的报价以外的投入。

•通过相关性或其他手段主要源自可观察的市场日期或由其证实的输入；以及

•如果资产或负债有特定的（合同）期限，则2级输入必须在资产或负债的整个期限内均可观察。

▪ 第 3 级：估值方法的输入是不可观察的，对公允价值衡量具有重要意义。

下表显示了截至2024年6月30日的六个月远期购买协议的变化，以千计：

承付款和意外开支

认股权证

公司根据ASC 480《区分负债和股权》（“ASC 480”）和ASC 815《衍生品和套期保值》（“ASC 815”）中对认股权证具体条款的评估以及适用的权威指导，将认股权证列为股票分类或负债分类工具。该评估考虑认股权证是否是ASC 480规定的独立金融工具，是否符合ASC 480规定的负债定义，以及认股权证是否符合ASC 815下的所有权益分类要求，包括认股权证是否与公司自己的普通股挂钩以及其他股票分类条件。这项评估需要使用专业判断，在逮捕令签发时进行，并从随后的每个报告期结束之日起在逮捕令未执行期间进行。公司的所有认股权证均符合股权待遇标准。

收入确认

收入按毛额确认，并在合并经营报表中列报，其中扣除返利、折扣和与创收活动同时征收的税款。公司与客户签订的合同中的交易价格是在将商品和服务的控制权移交给客户时确定的。因此，公司不估算可变对价，也不会对我们的合同进行约束分析。

公司根据会计准则编纂（“ASC”）606（与客户签订的合同收入）通过以下步骤确定收入确认：

1.识别与客户签订的合同或合同。

2. 确定合同中的履约义务。

3. 确定交易价格。

4. 将交易分配给合同中的履行义务。

该公司主要通过三个来源创造收入：（i）飞机销售，（ii）包机，包括存款产品、零售和批发包机以及所有者航班，以及（iii）飞机管理服务。当承诺服务的控制权移交给客户时，即确认收入，金额反映了公司为换取这些服务而预计有权获得的对价。在合同开始时，公司评估与客户签订的合同中承诺的商品和服务，并将每项承诺向不同的客户转让商品或服务确定为履约义务。为了确定其履约义务，公司会考虑所有

该公司在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月中创造了收入，细分如下，以千计：

所得税

公司遵循FasB ASC第740-10-30条，该条款要求确认递延所得税资产和负债，以应对财务报表或纳税申报表中包含的事件的预期未来税收后果。根据这种方法，递延所得税资产和负债以财务报表与资产和负债税基之间的差异为基础，使用预计收回或结算临时差额的财政年度的现行税率。如果管理层得出结论，递延所得税资产很可能无法变现，则估值补贴会减少递延所得税资产。税率变动对递延所得税资产和负债的影响在包括颁布之日在内的期间内在收入中确认。

关于所得税的不确定性，公司遵循了FasB ASC第740-10-25条（“第740-10-25条”）的指导方针。第740-10-25节规定了是否应在财务报表中记录在纳税申报表中申请或预计申请的税收优惠。根据第740-10-25条，只有在税务机关根据该立场的技术优点进行审查后，很有可能维持税收状况的情况下，公司才可以确认不确定的税收状况带来的税收优惠。财务报表中确认的此类状况的税收优惠应根据最终结算时实现可能性大于百分之五十（50％）的最大收益来衡量。第740-10-25条还就所得税的确认、分类、利息和罚款、过渡期会计提供了指导，并要求增加披露。根据第740-10-25节的规定，公司没有为未确认的所得税优惠对其资产和/或负债进行重大调整。

基于股票的薪酬

公司使用ASC 718 “薪酬—股票补偿” 中规定的公允价值法对基于股票的薪酬进行核算，该法要求根据估计的公允价值衡量和确认所有股票支付奖励的薪酬支出。这种方法要求公司使用期权定价模型在授予之日估算股票薪酬的公允价值。公司使用Black-Scholes定价模型估算每项基于股票的付款奖励的公允价值，并在授予之日进行基于服务的归属。公司使用蒙特卡洛估值模拟，估算基于股票的支付奖励的公允价值，具体取决于授予当日的业绩市场状况。

每股净亏损

信用风险的集中度

无形资产

商誉以外的无形资产包括获得的有限期客户关系和获得的无限期第135部分航空承运人证书。在首次确认时，在企业合并中获得的无形资产按收购之日的公允价值确认。首次确认后，有限寿命的无形资产按成本减去累计摊销和减值损失（如果有）进行记账，并在资产的估计使用寿命内按直线摊销，该资产的估计使用寿命是根据管理层对该资产为我们未来现金流贡献的时间段的估计确定的。

公司每年对无形资产进行减值审查，或者如果事件或情况变化表明这些资产很有可能受到减值。这些事件可能包括商业环境的重大变化、法律因素、经营业绩下降、竞争、出售或处置很大一部分

善意

商誉是指支付的总收购价格超过我们在业务合并中收购的净资产的公允价值的部分。商誉不摊销，至少每年进行一次减值测试，或者在事件或情况变化表明账面价值可能无法收回时进行减值测试。可能引发减值审查的事件或情况变化包括商业环境的重大不利变化、监管机构的负面行动或评估、意想不到的竞争、关键人员的流失、我们使用收购资产的方式或整体业务战略的重大变化、行业或经济趋势的重大负面影响，或相对于预期的历史或未来经营业绩的表现严重不佳。公司可以选择首先评估定性因素，以确定事件或情况的存在是否可以确定申报单位的公允价值很可能低于其账面价值，包括商誉。

分部报告

公司将运营部门确定为可获得离散财务信息的公司组成部分，并在做出有关资源分配和绩效评估的决策时定期接受首席运营决策者或决策小组的审查。首席运营决策者是首席执行官。我们确定公司在单一的运营和可报告的细分市场——私人航空服务领域开展业务，因为首席运营决策者将审查合并提供的财务信息，并附上有关收入和收入成本的分类信息，以做出运营决策、分配资源和评估业绩。我们几乎所有的长期资产都位于美国，私人航空服务的收入主要来自美国各地的航班。

收入成本

收入成本包括与相关收入来源直接相关的成本——包机、飞机管理、飞机销售。收入成本包括为提供飞行服务和促进运营而产生的费用，包括飞机租赁成本、燃料、机组人员旅行、维护、补偿费用和直接促进飞行运营的员工（包括机组人员和飞行员）的相关福利，以及某些飞机的运营成本，例如着陆费和停车。飞机销售收入的收入成本包括飞机的成本。

广告费用

可变利息实体 (VIE) 会计

根据ASC 810 “合并”，公司评估其所有权、合同关系和实体中的其他权益，以确定权益的性质和范围，这些权益是否为可变权益，以及这些实体是否为VIE。这些评估可能很复杂，涉及管理层的判断，以及基于现有历史信息的估计和假设的使用，以及其他因素。根据这些评估，如果公司确定自己是VIE的主要受益人，则该VIE实体将合并到合并财务报表中。

租赁

最近的会计公告

2016年6月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2016-13年度《金融工具——信用损失（主题326）：金融工具信用损失的衡量》。亚利桑那州立大学2016-13年度中包含的修正案要求根据历史经验、当前状况以及合理和可支持的预测来衡量在报告日持有的金融资产的所有预期信贷损失。尽管被称为当前预期信用损失（“CECL”）模型的新标准对金融机构的影响更大，但大多数拥有金融工具或其他资产（贸易应收账款、合同资产、租赁应收账款、财务担保、贷款和贷款承诺以及持有至到期（HTM）债务证券）的组织都受CECL模型的约束，需要使用前瞻性信息来更好地评估其信用损失估计。尽管这些技术的输入将发生变化，以反映预期的全部信贷损失，但当今应用的许多损失估算技术仍将是允许的。此外，亚利桑那州立大学修订了可供出售债务证券和信贷恶化的已购金融资产的信用损失核算。亚利桑那州立大学2016-13年度最初在2019年12月15日之后的财政年度内对上市公司生效。2019年11月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2019-10年度的《金融工具——信贷损失（主题326）、衍生品和套期保值（主题815）和租赁（主题842）：生效日期），将亚利桑那州立大学2016-13的实施推迟到2022年12月15日之后的财政年度，包括小型申报公司在该财政年度内的过渡期。该准则的采用并未对公司的合并财务报表产生重大影响。

2023年11月，金融账户标准委员会 “FASB” 发布了会计准则更新 “ASU” 2023-07，分部报告（主题280）：对应申报分部披露的改进，该更新修改了应申报板块的披露和列报要求。更新中的修正要求披露重要的分部支出，这些支出定期提供给首席运营决策者 “CODM”，并包含在每份报告的分部损益衡量标准中。修正案还要求按应报告的分部披露所有其他分部项目并描述其构成。此外，修正案要求披露CodM的标题和地位，并解释CodM如何使用报告的分部损益衡量标准来评估分部业绩和决定如何分配资源。此更新适用于 2023 年 12 月 15 日之后开始的年度期间以及 2024 年 12 月 15 日之后开始的财政年度内的过渡期，允许提前采用。该公司目前正在评估该指导方针将对其合并财务报表和附注的列报产生的影响。

2023年12月，财务会计准则委员会发布了ASU 2023-09《所得税（主题740）：所得税披露的改进》，该报告扩大了实体所得税税率对账表中的披露以及在美国和外国司法管辖区缴纳的现金税的披露。该更新将在 2025 年 12 月 15 日之后开始的年度期间内生效。该公司目前正在评估该指导方针将对其合并财务报表和附注的列报产生的影响。

公司已评估了最近的所有会计公告，并确定没有任何会对公司合并财务报表产生重大影响的会计公告。

以下是有限寿命无形资产的摘要，以千计：

截至2024年6月30日，未来的摊销费用预计将如下所示，以千计：

下表汇总了无限期无形资产的余额，以千计：

应付的合并交易成本包括以下各项，以千计：

存款包括以下内容，以千计：

以下是飞机押金明细，以千计：

该公司有以下权益法投资，以千计：

向关联方提供的循环贷款和期票包括以下内容，以千计：

信贷额度和其他贷款包括以下各项，以千计：

所列期间的股票期权活动如下（以千计，每股价值除外）：

在评估我们对员工的期权奖励时使用的Black-Scholes期权定价模型假设如下：

本报告所述期间的限制性股票单位活动如下：

截至2024年6月30日，根据与湾流航空航天有限责任公司的收购协议，未来的最低付款额如下，以千为单位：