美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表格
在截至的季度期间
或者
委员会文件号：
（注册人章程中规定的确切名称）
|
||
（州或其他司法管辖区） |
|
（国税局雇主 |
（主要行政办公室地址）（邮政编码）
(
（注册人的电话号码，包括区号）
根据该法第12（b）条注册的证券：
每个课程的标题 |
|
交易符号 |
|
注册的每个交易所的名称 |
|
|
|||
|
|
用勾号指明注册人 (1) 是否在过去 12 个月内（或在要求注册人提交此类报告的较短时间内）提交了 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条要求提交的所有报告，以及 (2) 在过去的 90 天内是否受到此类申报要求的约束。
用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内（或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内）以电子方式提交了根据第 S-T 法规（本章第 232.405 节）第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。
用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
|
|
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
大型加速过滤器 |
☐ |
|
☒ |
|
非加速文件管理器 |
☐ |
|
||
规模较小的申报公司 |
|
新兴成长型公司 |
|
|
|
|
|||
如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。☐
用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第12b-2条）。是的
截至 2024 年 8 月 5 日，有
索引
|
|
页面 |
|
第一部分 — 财务信息 |
|||
第 1 项。 |
简明合并中期财务报表（未经审计） |
4 |
|
|
简明合并资产负债表（未经审计） |
4 |
|
|
简明合并运营报表（未经审计） |
5 |
|
|
综合（亏损）收益简明合并报表（未经审计） |
6 |
|
|
股东权益简明合并报表（未经审计） |
7 |
|
|
简明合并现金流量表（未经审计） |
9 |
|
|
未经审计的简明合并财务报表附注 |
10 |
|
|
注意事项 1。 |
业务的组织和性质 |
10 |
|
注意事项 2。 |
重要会计政策摘要 |
10 |
|
注意事项 3。 |
收入确认 |
10 |
|
注意事项 4。 |
关联方交易 |
12 |
|
注意事项 5。 |
库存 |
13 |
|
注意事项 6。 |
财产和设备 |
13 |
|
注意事项 7。 |
商誉和其他无形资产 |
13 |
|
注意事项 8。 |
楼层平面图 |
14 |
|
注意事项 9。 |
长期债务 |
15 |
|
注意 10。 |
租约 |
16 |
|
注意 11。 |
突发事件 |
17 |
|
注意 12。 |
所得税 |
18 |
|
注意 13。 |
股票薪酬 |
18 |
|
注意 14。 |
金融工具的公允价值 |
19 |
|
注意 15。 |
业务合并 |
21 |
|
注意 16。 |
细分市场 |
21 |
|
注意事项 17. |
每股收益 |
23 |
第 2 项。 |
管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 |
24 |
|
第 3 项。 |
关于市场风险的定量和定性披露 |
39 |
|
第 4 项。 |
控制和程序 |
40 |
|
第二部分-其他信息 |
|||
第 1 项。 |
法律诉讼 |
41 |
|
第 1A 项。 |
风险因素 |
41 |
|
第 2 项。 |
未注册的股权证券销售和所得款项的使用 |
41 |
|
第 3 项。 |
优先证券违约 |
41 |
|
第 4 项。 |
矿山安全披露 |
41 |
|
第 5 项。 |
其他信息 |
41 |
|
第 6 项。 |
展品 |
41 |
|
|
签名 |
43 |
|
1
关于前瞻性陈述的警示说明
根据1995年《私人证券诉讼改革法》的定义，本10-Q表格中包含的某些陈述可能被视为 “前瞻性陈述”。此处包含的前瞻性陈述受已知和未知风险、不确定性、假设和其他因素的影响，这些因素可能导致我们的实际业绩、业绩或成就与任何此类前瞻性陈述所表达或暗示的业绩、业绩或成就存在重大差异。前瞻性陈述包括但不限于涉及未来事件或情况的预测、预测或其他描述的陈述，包括任何基本假设。“预期”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“计划”、“可能”、“潜在”、“预测”、“项目”、“应该”、“将” 等词语以及类似的表述可以识别前瞻性陈述，但没有这些词语并不意味着声明不是前瞻性的。例如，前瞻性陈述可能包括以下方面的陈述：我们未来的财务业绩；我们的扩张和收购计划；以及我们的战略、未来运营、财务状况、估计收入、收入或亏损、预计成本、前景、管理计划和目标的变化。
这些前瞻性陈述基于当前可用信息以及当前的预期、预测和假设，涉及许多判断、风险和不确定性。因此，除非适用的证券法另有要求，否则不应依赖前瞻性陈述来代表公司的观点，并且我们没有义务更新前瞻性陈述以反映前瞻性陈述发表之日后的事件或情况，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因造成的事件或情况。由于存在许多已知和未知的风险和不确定性，实际结果或业绩可能与这些前瞻性陈述所表达或暗示的结果或表现存在重大差异。
可能导致实际结果不同的一些因素包括但不限于：
2
有关确定可能导致实际业绩与前瞻性陈述中预期存在重大差异的其他重要因素的讨论，请参阅我们向美国证券交易委员会提交的文件，包括但不限于我们截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告以及10-Q表季度报告中的 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析” 和 “风险因素”。上述因素清单并非排他性的，不应过分依赖任何前瞻性陈述，这些陈述仅代表截至发布之日。
3
第一部分
第 1 项。财务报表
阿尔塔设备集团有限公司和子公司
简明合并资产负债表（未经审计）
（以百万计，股票和每股金额除外）
|
6月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
资产 |
|
|
|
|
|
||
现金 |
$ |
|
|
$ |
|
||
减去美元备抵后的应收账款 |
|
|
|
|
|
||
库存，净额 |
|
|
|
|
|
||
预付费用和其他流动资产 |
|
|
|
|
|
||
流动资产总额 |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
||
非流动资产 |
|
|
|
|
|
||
财产和设备，净额 |
|
|
|
|
|
||
经营租赁使用权资产，净额 |
|
|
|
|
|
||
善意 |
|
|
|
|
|
||
其他无形资产，净额 |
|
|
|
|
|
||
其他资产 |
|
|
|
|
|
||
总资产 |
$ |
|
|
$ |
|
||
|
|
|
|
|
|
||
负债和股东权益 |
|
|
|
|
|
||
楼层平面图应付——新设备 |
$ |
|
|
$ |
|
||
平面图应付——二手设备和租赁设备 |
|
|
|
|
|
||
长期债务的当前部分 |
|
|
|
|
|
||
应付账款 |
|
|
|
|
|
||
客户存款 |
|
|
|
|
|
||
应计费用 |
|
|
|
|
|
||
当期经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
||
当期递延收入 |
|
|
|
|
|
||
其他流动负债 |
|
|
|
|
|
||
流动负债总额 |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
||
非流动负债 |
|
|
|
|
|
||
信用额度，净额 |
|
|
|
|
|
||
长期债务，扣除流动部分 |
|
|
|
|
|
||
减去流动部分的融资租赁债务 |
|
|
|
|
|
||
递延收入，扣除当期部分 |
|
|
|
|
|
||
扣除流动部分的长期经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
||
递延所得税负债 |
|
|
|
|
|
||
其他负债 |
|
|
|
|
|
||
负债总额 |
|
|
|
|
|
||
突发事件——附注 11 |
|
|
|
|
|
||
股东权益 |
|
|
|
|
|
||
优先股，$ |
|
— |
|
|
|
— |
|
普通股，$ |
|
— |
|
|
|
— |
|
额外的实收资本 |
|
|
|
|
|
||
按成本计算的库存股， |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
累计赤字 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
累计其他综合亏损 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
股东权益总额 |
|
|
|
|
|
||
负债总额和股东权益 |
$ |
|
|
$ |
|
||
所附附附注是这些简明合并财务报表不可分割的一部分。
4
阿尔塔设备集团有限公司和子公司
简明合并运营报表（未经审计）
（以百万计，股票和每股金额除外）
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
零件销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
服务收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
租赁设备销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
总收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
零件销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
服务收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
租金折旧 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
租赁设备销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
总收入成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
毛利润 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
一般和管理费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
非租金折旧和摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
运营费用总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
运营收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
其他（支出）收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
利息支出，应付楼层平面图——新设备 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
利息支出——其他 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
其他收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
债务消灭造成的损失 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
其他支出总额，净额 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
税前（亏损）收入 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||
所得税（福利）准备金 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||
净（亏损）收入 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||
优先股股息 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
普通股股东可获得的净（亏损）收入 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
每股基本（亏损）收益 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
每股摊薄（亏损）收益 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
基本加权平均已发行普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
摊薄后的加权平均已发行普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
所附附附注是这些简明合并财务报表不可分割的一部分。
5
阿尔塔设备集团有限公司和子公司
综合（亏损）收益简明合并报表（未经审计）
（单位：百万）
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
净（亏损）收入 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
其他综合收益（亏损）： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
外币折算调整 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||
扣除税款的衍生品公允价值的变化 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
其他综合收益（亏损）总额 (1) |
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|||
综合（亏损）收入 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
(1)
所附附附注是这些简明合并财务报表不可分割的一部分。
6
阿尔塔设备集团有限公司和子公司
简明合并股东权益表（未经审计）
（以百万计，股票和每股金额除外）
|
截至2024年6月30日的三个月和六个月 |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
|
优先股 |
|
|
普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||
|
数字 |
|
|
金额 |
|
|
的数量 |
|
|
金额 |
|
|
额外 |
|
|
累积 |
|
|
国库股 |
|
|
累计其他综合亏损 |
|
|
总计 |
|
|||||||||
截至2023年12月31日的余额 |
|
|
|
$ |
— |
|
|
|
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
净亏损 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
优先股股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
普通股股息和股票薪酬等值股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
基于股票的薪酬，包括员工股票购买计划 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
外币折算调整 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
扣除税款的衍生品公允价值变动 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||
截至 2024 年 3 月 31 日的余额 |
|
|
|
$ |
— |
|
|
|
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
净亏损 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
优先股股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
普通股股息和股票薪酬等值股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
基于股票的薪酬，包括员工股票购买计划 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
收购或有对价 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
外币折算调整 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
扣除税款的衍生品公允价值变动 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||
回购普通股 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
截至 2024 年 6 月 30 日的余额 |
|
|
|
$ |
— |
|
|
|
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
7
|
截至 2023 年 6 月 30 日的三个月和六个月 |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
|
优先股 |
|
|
普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||
|
数字 |
|
|
金额 |
|
|
的数量 |
|
|
金额 |
|
|
额外 |
|
|
累积 |
|
|
国库股 |
|
|
累计其他综合收益（亏损） |
|
|
总计 |
|
|||||||||
截至2022年12月31日的余额 |
|
|
|
$ |
— |
|
|
|
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
净收入 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
优先股股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
普通股股息和股票薪酬等值股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
采用新会计准则的影响 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
基于股票的薪酬 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
外币折算调整 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||
扣除税款的衍生品公允价值变动 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
截至2023年3月31日的余额 |
|
|
|
$ |
— |
|
|
|
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
净收入 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
优先股股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
普通股股息和股票薪酬等值股息，美元 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
基于股票的薪酬 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
外币折算调整 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||
扣除税款的衍生品公允价值变动 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||
截至 2023 年 6 月 30 日的余额 |
|
|
|
$ |
— |
|
|
|
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
所附附附注是这些简明合并财务报表不可分割的一部分。
8
阿尔塔设备集团有限公司和子公司
简明合并现金流量表（未经审计）
（单位：百万）
|
截至6月30日的六个月 |
|
|||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||
运营活动 |
|
|
|
|
|
||
净（亏损）收入 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
调整以调节净（亏损）收入与经营活动中使用的净现金流量 |
|
|
|
|
|
||
折旧和摊销 |
|
|
|
|
|
||
债务折扣和债务发行成本的摊销 |
|
|
|
|
|
||
估算利息 |
|
|
|
|
|
||
出售财产和设备的损失（收益） |
|
— |
|
|
|
|
|
出售租赁设备的收益 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
为库存过时编列经费 |
|
|
|
|
|
||
应收账款损失准备金 |
|
|
|
|
|
||
债务清偿损失 |
|
|
|
|
— |
|
|
衍生工具公允价值的变化 |
|
( |
) |
|
|
|
|
股票薪酬支出 |
|
|
|
|
|
||
递延所得税的变化 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
扣除收购后的资产和负债变化： |
|
|
|
|
|
||
应收账款 |
|
( |
) |
|
|
|
|
库存 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
出售租赁设备的收益 |
|
|
|
|
|
||
预付费用和其他资产 |
|
— |
|
|
|
( |
) |
制造商的平面图应付款 |
|
|
|
|
|
||
应付账款、应计费用、客户存款和其他流动负债 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
租赁、递延收入，扣除流动部分和其他负债 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
用于经营活动的净现金 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
投资活动 |
|
|
|
|
|
||
租赁设备的支出 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
财产和设备支出 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
出售财产和设备的收益 |
|
|
|
|
|
||
收购业务，扣除获得的现金 |
|
— |
|
|
|
( |
) |
其他投资活动 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
用于投资活动的净现金 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
筹资活动 |
|
|
|
|
|
||
债务发行成本支出 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
长期债务的清偿 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
信贷额度和长期借款的收益 |
|
|
|
|
|
||
信贷额度、长期债务和融资租赁债务的本金支付 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
非制造商平面图的收益应付款 |
|
|
|
|
|
||
非制造商平面图的款项应付款 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
已支付的优先股股息 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
已申报和支付的普通股股息 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
回购普通股 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
其他筹资活动 |
|
( |
) |
|
|
|
|
融资活动提供的净现金 |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
||
汇率变动对现金的影响 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
现金净变动 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
||
现金，年初 |
|
|
|
|
|
||
现金，期末 |
$ |
|
|
$ |
|
||
非现金投资和融资活动的补充时间表： |
|
|
|
|
|
||
非现金资产购买： |
|
|
|
|
|
||
财产和设备内资产从库存向租赁车队的净转移 |
$ |
|
|
$ |
|
||
企业收购的偶然和非偶然对价 |
|
|
|
|
— |
|
|
现金流信息的补充披露 |
|
|
|
|
|
||
支付利息的现金 |
$ |
|
|
$ |
|
||
为所得税支付的现金 |
$ |
|
|
$ |
|
||
所附附附注是这些简明合并财务报表不可分割的一部分。
9
阿尔塔设备集团有限公司和子公司
未经审计的简明合并财务报表附注
（除非另有说明，否则以百万美元计，每股数据除外）
附注 1 — 业务的组织和性质
操作性质
Alta Equipment Group Inc. 及其子公司（“Alta” 或 “公司”）在密歇根州、伊利诺伊州、印第安纳州、俄亥俄州、宾夕法尼亚州、纽约州、弗吉尼亚州、马萨诸塞州、缅因州、新罕布什尔州、佛蒙特州、罗德岛州、康涅狄格州、内华达州和佛罗里达州以及加拿大魁北克省和安大略省从事物料搬运、建筑和环境加工设备的销售、服务和租赁。除非上下文另有要求，否则在未经审计的简明合并财务报表附注中使用的 “公司”、“我们” 和 “我们的” 等术语是指阿尔塔设备集团公司及其合并子公司。
演示基础
随附的未经审计的中期简明合并财务报表包括公司及其子公司的合并账目，是根据美利坚合众国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”）编制的。我们认为，为公允列报本报告所述期间的财务状况、经营业绩和现金流量，包括所有正常和经常性调整在内的所有调整均已包括在内。这些未经审计的简明合并财务报表应与2023年10-k表一起阅读。在编制简明合并财务报表时，所有公司间交易和余额均已清除。
附注2 — 重要会计政策摘要
我们在截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告中的合并财务报表附注2中描述了我们的重要会计政策。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，这些会计政策没有重大变化。
估算值的使用
根据美国公认会计原则编制简明合并财务报表要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响简明合并财务报表之日报告的资产负债金额和或有资产负债的披露以及报告期内报告的收入和支出金额。估算基于我们认为在当时情况下合理的假设。由于估计涉及固有的不确定性，实际结果可能会有所不同。
新的会计公告
2023年11月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了指导方针，以改善对公共实体应申报部门的披露，要求提供有关应申报细分市场的支出的其他更详细的信息。尽管允许提前采用，但公司必须采纳2024年年度报告中关于10-k表格的指导方针。公司目前正在评估该指导对我们合并财务报表的影响。
2023年12月，财务会计准则委员会发布了指导方针，提供有关税率对账和所得税的分类所得税披露。尽管允许提前采用，但公司必须在2025年第一季度采用该指导方针。公司目前正在评估该指导对我们合并财务报表的影响。
公司认为，FasB最近发布的所有其他公司未在上文中提及的会计声明不会对我们的合并财务报表产生重大影响，也不适用于我们。
注释 3 — 收入确认
我们根据两种不同的会计准则确认收入：1) 主题606，与客户签订合同的收入（“主题606”）和2）主题842，租赁，（“主题842”）。
10
收入分类
下表按收入类型和适用的会计准则汇总了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月简明合并运营报表中列报的公司分类收入。
|
截至2024年6月30日的三个月 |
|
|
截至2023年6月30日的三个月 |
|
||||||||||||||||||
|
话题 842 |
|
|
话题 606 |
|
|
总计 |
|
|
话题 842 |
|
|
话题 606 |
|
|
总计 |
|
||||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
零件销售 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
服务收入 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租赁设备销售 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
总收入 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||||
|
截至2024年6月30日的六个月 |
|
|
截至2023年6月30日的六个月 |
|
||||||||||||||||||
|
话题 842 |
|
|
话题 606 |
|
|
总计 |
|
|
话题 842 |
|
|
话题 606 |
|
|
总计 |
|
||||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
零件销售 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
服务收入 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租赁设备销售 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
总收入 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||||
该公司认为，上文总结的与客户签订的合同收入的细分以及以下讨论描述了经济因素如何影响我们的收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性。有关更多信息，请参阅附注 16 “分段”。
租赁收入（主题 842）
租金收入：自有设备租赁代表租赁设备的收入。公司将这些租赁合同记作经营租约。无论何时向客户开具账单，公司都会确认所得期间的设备租赁收入。租赁合同包括每日、每周或每月的使用费率，租金收入是按日赚取的，因为租赁合同仍未执行。由于租赁合同可以跨越多个报告期，因此公司在每个报告期结束时记录未开票的租金收入和递延租金收入。未开票租金收入作为 “净应收账款” 的一部分包含在简明合并资产负债表中。我们的客户也可以直接购买租赁设备（“租赁设备销售”）。租金收入和归因于租赁设备销售的收入分别在简明合并运营报表的 “租金收入” 和 “租赁设备销售” 中确认。
与客户签订合同的收入（主题 606）
下文讨论了根据主题606对不同类型的收入进行核算。公司在主题606下的收入主要是在某个时间点确认的，而不是随着时间的推移而确认的。
新设备和二手设备销售：除账单保留安排和基于项目的收入外，公司销售新设备和二手设备的收入在向客户交付或提货时确认，也就是客户获得对承诺商品的控制权时。根据账单和保留安排，收入将在所有配置工作完成且设备留待最后装运时予以确认，此时公司已确定控制权已移交。账单扣押安排主要适用于法律（例如霜冻法）禁止向客户实际运送重型设备或因客户无法在履行义务的同时安排货运而要求的销售。根据账单保留安排出售的客户设备与公司库存物理分开，该设备不能由公司使用或出售给其他客户。账单持有协议确认的收入总额为 $
如本文所述，基于项目的收入是与客户签订的合同，在合同中，公司提供与自动化设备安装和仓库管理系统集成相关的设计和建造解决方案。这些收入是在一段时间内使用成本对成本输入法履行义务时确认的，其依据是迄今发生的合同成本与估计的合同成本总额之比。公司确认与基于项目的服务有关的递延收入。公司认可了 $
11
零件销售：零件销售收入在客户提货场外销售交易时以及与定期维护服务相关的零件服务完成时予以确认。对于运送给客户的部件，公司选择使用主题606中的实际权宜之计，将此类运输活动视为配送成本，从而在发货时确认收入，也就是客户获得控制权的时候。
服务收入：公司记录的服务收入主要来自有保障的维护合同和与客户的定期服务。公司在定期维护服务完成时确认此类服务收入。公司根据合同有效期内提供服务的估计费率（通常为三至）来确认一段时间内的有保障的维护合同收入
租赁设备销售：该公司还从我们的租赁车队中销售租赁设备。这些销售在交付给客户或由客户提货时得到认可，也就是客户获得对承诺商品的控制权时。在某些情况下，某些租赁协议包含租赁购买选项，根据该选项，客户可以选择在租赁协议期限内购买租用的设备。租赁设备销售收入在双方批准和签署租赁购买期权协议时予以确认，因为根据先前的租赁协议，设备已经归客户所有，因此控制权已与所有权同时转移。
合同成本
公司不确认与与客户签订合同的增量成本（例如销售佣金）相关的资产。公司的大部分收入是在某个时间点或在一年或更短的时间内确认的，如果公司本应确认的资产的摊还期为一年或更短，则公司使用了切实可行的权宜之计，允许我们在发生时将获得合同的增量成本确认为费用。与在一年以上的时间内确认的收入相关的成本金额微不足道。
应收账款和合同资产和负债
关于我们的应收账款，我们认为信用风险的集中度是有限的，因为我们的客户群由大量不同地域的客户组成。
该公司拥有与客户签订的基于项目的合同相关的合同资产和合同负债。
合同资产在可确认基于项目的收入的应收账款之前履行合同义务。截至2024年6月30日和2023年12月31日，合同资产为美元
递延收入（合同负债）包括基于项目的收入中的未得部分、与涵盖先前购买设备的客户有保障的维护合同相关的收入以及与租赁协议相关的递延收入。截至2024年6月30日和2023年12月31日，与基于项目的收入、有保障的维护合同和设备租赁协议相关的递延收入总额为美元
我们的首席执行官（“CEO”）、首席财务官和首席运营官共同拥有OneH2, Inc.（“OneH2”）的间接非控股少数股权，他们分别通过2018年初及之前的各种交易收购了该股权。我们的 CEO 是 oneH2 的董事会成员。OneH2 是一家私营公司，生产氢燃料并向最终用户提供氢燃料，并制造模块化氢气厂和相关设备。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，公司购买了美元
12
附注 5 — 库存
净库存包括以下内容：
|
6月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||
新装备 |
$ |
|
|
$ |
|
||
二手设备 |
|
|
|
|
|
||
工作正在进行中 |
|
|
|
|
|
||
零件 |
|
|
|
|
|
||
总库存 |
|
|
|
|
|
||
库存储备 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
库存，净额 |
$ |
|
|
$ |
|
||
美元的直接劳动
附注6 — 财产和设备
财产和设备净额包括以下各项：
|
6月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||
土地 |
$ |
|
|
$ |
|
||
租赁舰队 |
|
|
|
|
|
||
建筑物、设备和租赁权益改进： |
|
|
|
|
|
||
机械和设备 |
|
|
|
|
|
||
汽车和卡车 |
|
|
|
|
|
||
建筑物和租赁权改善 |
|
|
|
|
|
||
在建工程 |
|
|
|
|
|
||
融资租赁使用权资产 |
|
|
|
|
|
||
办公设备 |
|
|
|
|
|
||
计算机设备 |
|
|
|
|
|
||
总成本 |
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
||
减去：累计折旧和摊销： |
|
|
|
|
|
||
租赁舰队 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
建筑物、设备、汽车和卡车、租赁权益改善、融资租赁以及办公和计算机设备 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
累计折旧和摊销总额 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
财产和设备，净额 |
$ |
|
|
$ |
|
||
财产和设备的折旧和摊销总额为美元
附注 7 — 商誉和其他无形资产
下表汇总了截至2024年6月30日的六个月中商誉账面总额和应申报分部的变化：
|
材质 |
|
|
施工 |
|
|
主分发 |
|
|
总计 |
|
||||
余额，2023 年 12 月 31 日 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
调整收购价格分配 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
翻译调整 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
余额，2024 年 6 月 30 日 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
13
每年按申报单位对商誉进行减值测试，如果事件或情况表明可能存在减值，则更频繁地进行商誉减值测试。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中，没有潜在减值的指标。有关更多信息，请参阅附注15 “业务合并”。
截至2024年6月30日和2023年12月31日，无形资产的账面总额和累计摊销额如下：
|
2024年6月30日 |
|
|||||||||||||
|
加权平均剩余寿命（以年为单位） |
|
|
总承载量 |
|
|
累积 |
|
|
净载量 |
|
||||
客户和供应商关系 |
|
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|||
其他无形资产 |
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|||
总计 |
|
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
2023 年 12 月 31 日 |
|
|||||||||||||
|
加权平均剩余寿命（以年为单位） |
|
|
总承载量 |
|
|
累积 |
|
|
净载量 |
|
||||
客户和供应商关系 |
|
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|||
其他无形资产 |
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|||
总计 |
|
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|||
无形资产的摊销额为美元
注 8 — 楼层平面图
平面图—第一留置权贷款人
2021年4月，公司与Alta Equipment Group, Inc.及其中提到的其他信贷方签订了楼层计划第一留置权信贷协议（“楼层计划信贷协议”），贷款机构北卡罗来纳州摩根大通银行作为行政代理人。根据楼层计划信贷协议，公司与我们的第一批留置权贷款机构签订了第一留置权平面图贷款（“第一留置权平面图贷款”），主要为新库存融资。2024年6月5日，对楼层计划信贷协议进行了修订，将到期日延长至
OeM 专属贷款人和供应商的楼层平面图
该公司与多家原始设备制造商专属贷款机构和供应商（“原始设备制造商平面图设施”，以及第一留置权平面图融资机制，统称为 “楼层规划设施”），为新旧库存和租赁设备提供平面图融资机制，每个贷款能力从美元不等
OEM 平面图设施由所资助的设备提供担保，并包含某些运营公司的担保。利息成本为SOFR加上适用的利润。不包括免息期的有利影响，有效利率范围为
14
平面图设施下的融资总额不能超过美元
附注9 — 长期债务
信贷额度—第一留置权贷款人
2021年4月，公司与Alta Equipment Group Inc.及其中的其他信贷方、其中点名的贷款人、北美摩根大通银行作为行政代理人的北美摩根大通银行以及其中点名的银团代理人和文件代理人签订了第六次修订和重述的ABL第一留置权信贷协议（“经修订和重述的ABL信贷协议”）。根据经修订和重述的ABL信贷协议，公司拥有基于资产的循环信贷额度（“ABL信贷额度”），我们的第一个留置权持有人，该额度的预付款由符合条件的应收账款、零件以及其他未抵押的新旧设备库存和租赁设备支持。2024年6月5日，公司对ABL融资进行了修订，主要是为了延长到期日和扩大融资规模。ABL 融资机制的借贷能力，即将到期
平面图设施和ABL融资机制下的最大借款额限制为美元
高级担保第二留置权票据
票据由我们现有和未来的每家国内子公司担保。除某些例外情况和允许的留置权外，票据及其担保人通过对我们几乎所有资产和担保人资产的第二优先留置权进行担保，这些资产以第一优先权担保我们的ABL融资机制和第一留置权平面计划机制下的所有债务以及某些套期保值和现金管理义务，包括但不限于我们的设备、固定装置、库存、无形资产和股本我们或担保人现在拥有或将来收购的受限子公司。
截至2024年6月30日，票据下的未偿借款为美元
债务的消除
在2024年第二季度，与票据的发行有关，公司注销了我们先前发行的2026年4月15日到期的优先担保第二留置权票据。公司记录了灭火损失，金额为 $
15
公司的长期债务包括以下内容：
|
6月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||
信用额度 |
$ |
|
|
$ |
|
||
高级担保第二留置权票据 |
|
|
|
|
|
||
未摊销的债务发行成本 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
债务折扣 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
融资租赁 |
|
|
|
|
|
||
债务和融资租赁总额 |
|
|
|
|
|
||
减去：当前到期日 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
长期债务和融资租赁，净额 |
$ |
|
|
$ |
|
||
截至2024年6月30日，公司遵守了债务协议中规定的财务契约。
应付票据—非或有对价
下表列出了公司截至2024年6月30日和2023年12月31日以最低现金支付现值计量和记录的非或有对价负债，以及这些负债在与公司收购奥尔特工业公司（“Ault”）、Ecoverse Industries, LTD（“Ecoverse”）、Peaklogix LLC（“Peaklogix”）相关的简明合并资产负债表上的列报”）和 Ginop Sales, Inc.
|
6月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
资产负债表上的位置 |
2024 |
|
|
2023 |
|
||
其他流动负债 |
$ |
|
|
$ |
|
||
其他负债 |
|
|
|
|
|
||
总计 |
$ |
|
|
$ |
|
||
有关更多信息，请参阅附注14 “金融工具的公允价值” 和附注15 “业务合并”。
附注 10 — 租赁
该公司主要为分支机构、公司办公室和某些设备提供第三方运营和融资租约。该公司有
公司根据短期和长期经营租赁协议向客户租赁和转租某些叉车。转租收入包含在我们简明合并运营报表的 “租金收入” 中。以下转租收入包括主要设施的转租，这些设施由于不属于我们的正常业务运营而未包含在租金收入中。这些转租的总租赁费用包含在下面的运营租赁费用中。
截至2024年6月30日和2023年12月31日，扣除累计折旧后的融资租赁项下记录的资产为美元
租赁费用的组成部分如下：
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
运营租赁费用 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
短期租赁费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
低价值租赁费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
可变租赁费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
融资租赁费用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
使用权资产的摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
租赁负债的利息 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
转租收入 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
租赁费用总额 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
16
与租赁有关的其他信息见下表：
|
截至6月30日的六个月 |
|
|||||
补充现金流信息 |
2024 |
|
|
2023 |
|
||
为计量租赁负债所含金额支付的现金： |
|
|
|
|
|
||
经营租赁的运营现金流 |
$ |
|
|
$ |
|
||
融资租赁的运营现金流 |
|
|
|
|
|
||
为融资租赁融资现金流融资 |
|
|
|
|
|
||
为换取租赁义务而获得的非现金使用权资产： |
|
|
|
|
|
||
经营租赁 |
|
|
|
|
|
||
融资租赁 |
|
|
|
|
|
||
加权平均剩余租赁期限（以年为单位）： |
|
|
|
|
|
||
经营租赁 |
|
|
|
|
|
||
融资租赁 |
|
|
|
|
|
||
加权平均折扣率（百分比）： |
|
|
|
|
|
||
经营租赁 |
|
|
|
|
|
||
融资租赁 |
|
|
|
|
|
||
截至2024年6月30日，上述不可取消的运营和融资租赁下的最低未来租赁付款额如下：
截至12月31日的年度 |
经营租赁 |
|
|
融资租赁 |
|
||
2024 年的剩余时间 |
$ |
|
|
$ |
|
||
2025 |
|
|
|
|
|
||
2026 |
|
|
|
|
|
||
2027 |
|
|
|
|
|
||
2028 |
|
|
|
|
|
||
此后 |
|
|
|
|
|
||
未来最低租赁付款总额 |
|
|
|
|
|
||
减去：估算利息 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
总计 |
$ |
|
|
$ |
|
||
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
|
|
|
||
资产负债表地点 |
2024年6月30日 |
|
|
2023 年 12 月 31 日 |
|
||
长期债务的当前部分 |
$ |
|
|
$ |
|
||
当期经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
||
减去流动部分的融资租赁债务 |
|
|
|
|
|
||
扣除流动部分的长期经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
||
总计 |
$ |
|
|
$ |
|
||
有关公司为第三方承租人履约提供担保的某些合同的更多信息，请参阅附注11 “意外开支”。
附注 11 — 突发事件
担保
截至2024年6月30日和2023年12月31日，公司是某些合同的当事方，在这些合同中，该公司为履行与各种第三方金融机构的协议提供担保。如果第三方承租人违约，公司将被要求支付合同中规定的全部或部分剩余未付债务。截至2024年6月30日和2023年12月31日，与这些担保相关的估计风险均不大。预计第三方将有能力偿还债务，而公司无需履行担保；因此，
法律诉讼
在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月中，针对公司的各种索赔和诉讼尚待审理，这些索赔和诉讼是我们正常业务过程中附带的。管理层认为，在与法律顾问协商后，扣除预期的保险收益后，这些事项的解决预计不会对公司的简明合并财务报表产生重大影响。
17
合同义务
公司认为没有任何资产负债表外安排对公司产生或合理可能产生重大影响。截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日，共有 $
附注 12 — 所得税
公司确认的所得税优惠为 $
所得税优惠主要归因于截至2024年6月30日的三个月和六个月中的净亏损。我们会定期评估对递延所得税资产的估值补贴的需求。在进行评估时，我们会考虑与递延所得税资产变现可能性相关的正面和负面证据，以根据现有证据的权重来确定部分或全部递延所得税资产是否更有可能无法变现。我们将继续监测每季度对递延所得税资产的估值补贴的需求。
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月的有效税率为
该公司的计划是制定基础广泛的长期计划，旨在吸引和留住有才华的员工，协调股东和员工的利益。为此，我们高级领导团队的薪酬包括限制性股票单位（“RSU”）和绩效股票单位（“PSU”）形式的股权奖励。我们根据授予之日普通股的收盘市场价格计算限制性股票单位和PSU在授予日的公允价值。补偿费用在奖励的必要服务期内以直线方式确认。授予的PSU数量取决于公司实现目标绩效目标的情况，范围可能包括
公司确认的PSU和RSU的股票薪酬支出总额为美元
截至2024年6月30日，与公司限制性股票单位的非归属部分相关的未确认薪酬支出总额为美元
下表显示了截至2024年6月30日的六个月中授予、归属和没收的股票奖励数量：
|
限制性股票单位 |
|
|
高性能库存单位 |
|
||||||||||
|
单位数量 |
|
|
加权平均授予日期公允价值 |
|
|
单位数量 |
|
|
加权平均授予日期公允价值 |
|
||||
截至 2023 年 12 月 31 日的未归属单位 |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
$ |
|
||||
已授予 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
已归属-已发行 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||
既得——未发行 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
被没收 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
截至 2024 年 6 月 30 日的未归属单位 |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
$ |
|
||||
员工股票购买计划 (ESPP)
2023 年 6 月 8 日，公司提交了 S-8 表格进行注册
18
根据ESPP，符合条件的员工（定义见ESPP）可以通过累计工资扣除来购买公司的普通股。符合条件的员工可以在以下地址购买公司的普通股
选择参加ESPP的员工将开始预扣工资，这些工资将累积到相应期限结束为止。根据主题718-50——薪酬——股票补偿中的指导，购买公司普通股的能力
截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日，ESPP 员工工资缴款总额为 $
附注14 — 金融工具的公允价值
由于这些金融工具的即时或短期性质或到期日，随附的简明合并资产负债表中报告的 “现金”、“应收账款”、“应计费用” 和 “其他流动负债” 的金融工具的账面价值近似于公允价值。
以下是对经常性按公允价值计量的资产和负债所使用的估值方法的描述：
债务工具
公司债务工具的账面价值与其公允价值不同。公允价值是根据这些工具的交易价格和报价以及期限相似的当前借款利率（二级公允价值投入）确定的。
|
2024年6月30日 |
|
|
2023 年 12 月 31 日 |
|
||
估计的总公允价值 |
$ |
|
|
$ |
|
||
总账面价值 (1) |
|
|
|
|
|
||
(1) 债务总额，不包括未摊销的债务折扣和债务发行成本的影响。
或有对价
或有对价负债代表未来收益负债的公允价值，在实现某些业绩里程碑后，公司可能需要在过去的收购中支付这些债务。根据第三级投入，收购收益在每个报告期内按公允价值计量，公允价值的任何变动均记录在简明合并运营报表中。
下表列出了截至2024年6月30日和2023年12月31日公司按公允价值计量和记录的或有对价负债及其在简明合并资产负债表上的列报：
|
第 3 级 |
|
|||||
资产负债表地点 |
2024年6月30日 |
|
|
2023 年 12 月 31 日 |
|
||
其他流动负债 |
$ |
|
|
$ |
|
||
其他负债 |
|
|
|
|
|
||
以下是截至2024年6月30日的三个月中对三级工具的变更摘要：
|
或有对价 |
|
|
余额，2023 年 12 月 31 日 |
$ |
|
|
公允价值的变化 |
|
|
|
余额，2024 年 6 月 30 日 |
$ |
|
|
19
衍生金融工具
在正常业务过程中，我们面临与外币汇率、大宗商品价格和利率变动相关的市场风险。为了管理这些固有风险的一部分，我们可能会根据管理层对风险、机会和成本之间权衡的判断购买某些类型的衍生金融工具。我们不持有或发行用于交易或投机目的的衍生金融工具。在所报告的任何时期，对采用套期会计的衍生品的套期保值无效的影响都不大。公司已确定我们所有衍生品合约的公允价值均基于二级输入，例如来自第三方的类似工具的报价市场价格以及可观察到的报价以外的投入（远期曲线、隐含波动率、交易对手信用风险）。公司定期审查交易对手的信用风险，过去没有因交易对手的不良表现而遭受任何重大信用损失。
利率上限
我们设定了利率上限，以保护现金流免受与浮动利率债务利率上调所产生的利息支付相关的风险。利率上限是主题815——衍生品和套期保值下被指定为现金流对冲工具的一种衍生工具。从生效之日起至终止之日支付的保费将在简明合并运营报表中确认。利率上限公允价值的所有变化均在AOCI中递延，随后在衍生品合约结算期间计入收益。综合（亏损）收益简明报表中披露了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月对利率上限的未实现收益的影响。
燃料购买合同
我们会不时签订固定价格互换合约，购买汽油和柴油燃料，以保护现金流免受与未来部分预期购买的燃料价格波动相关的风险。购买汽油和柴油燃料的固定价格互换合约是衍生工具，未被指定为主题815下的套期保值工具。
下表汇总了截至2024年6月30日公司衍生工具的到期日、计量单位和名义价值：
衍生品的到期日 |
货币/计量单位 |
|
名义价值 |
|
|
利率上限（ |
一个月 SOFR |
|
$ |
|
|
燃料交换 ( |
加仑 |
|
|
|
|
下表列出了截至2024年6月30日和2023年12月31日公司衍生工具在简明合并资产负债表中的位置和公允价值：
|
资产衍生品 |
|
|
负债衍生品 |
|
|||||||||||||
被指定为对冲的衍生品 |
资产负债表位置 |
|
2024年6月30日 |
|
|
2023 年 12 月 31 日 |
|
|
资产负债表位置 |
2024年6月30日 |
|
|
2023 年 12 月 31 日 |
|
||||
利率上限——当前部分 |
预付费用和其他流动资产 |
|
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
其他流动负债 |
$ |
|
|
$ |
|
||
利率上限-长期 |
其他资产 |
|
|
|
|
|
|
|
其他负债 |
|
|
|
|
|
||||
20
附注 15 — 业务合并
下表汇总了我们在2023年收购中按细分市场收购的净资产：
|
物料搬运 |
|
施工 |
|
总计 |
|
|||
现金 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||
应收账款 |
|
|
|
|
|
|
|||
库存 |
|
|
|
|
|
|
|||
预付费用和其他流动资产 |
|
— |
|
|
|
|
|
||
租赁舰队 |
|
|
|
|
|
|
|||
财产和设备 |
|
|
|
|
|
|
|||
经营租赁使用权资产 |
|
|
|
|
|
|
|||
其他无形资产 |
|
— |
|
|
|
|
|
||
善意 |
|
|
|
|
|
|
|||
其他资产 |
|
— |
|
|
|
|
|
||
总资产 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|||
楼层平面图应付——新设备 |
$ |
— |
|
$ |
( |
) |
$ |
( |
) |
应付账款 |
|
( |
) |
|
( |
) |
|
( |
) |
客户存款 |
|
— |
|
|
( |
) |
|
( |
) |
应计费用 |
|
— |
|
|
( |
) |
|
( |
) |
当期经营租赁负债 |
|
( |
) |
|
( |
) |
|
( |
) |
当期递延收入 |
|
— |
|
|
( |
) |
|
( |
) |
长期经营租赁负债 |
|
( |
) |
|
( |
) |
|
( |
) |
递延所得税负债 |
|
— |
|
|
( |
) |
|
( |
) |
负债总额 |
$ |
( |
) |
$ |
( |
) |
$ |
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|||
收购的净资产 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|||
扣除现金后收购的资产 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||
在2024年，我们记录了与收购Ault相关的收购价格分配的调整，这些调整对个人或总体而言都不重要。正如简明合并现金流量表 “企业收购，扣除收购的现金” 所报告的那样，这些调整没有产生任何现金影响。我们在截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告中的合并财务报表附注15中更详细地描述了我们2023年的收购。
我们在2023年收购M&G Materials Handling Co.、新英格兰电池商店和Burris Equipment Company的收购资产和承担的负债的公允价值已最终确定，营运资金、税收相关和收购价格分配调整仍对Ault持开放态度。
注释 16 — 分段
该公司有
物料搬运部门主要在密歇根州、伊利诺伊州、印第安纳州、纽约州（包括纽约市）、弗吉尼亚州和新英格兰地区以及加拿大的安大略省和魁北克省从事与叉车和其他物料搬运设备的销售、服务和租赁相关的业务。
建筑设备部门主要在密歇根州、伊利诺伊州、印第安纳州、俄亥俄州、宾夕法尼亚州、纽约州（不包括纽约市）、佛罗里达州和新英格兰地区以及加拿大的安大略省和魁北克省从事与建筑设备销售、服务和租赁相关的业务。
该公司于2023年第一季度开始将主分销作为自己的分部单独报告。主分销部门主要从事与环境处理设备有关的大型设备分销，分销商遍布北美。
21
公司在一般公司层面保留各种未分配支出项目，公司在下表中将其称为 “公司和其他”。Corporate and Other持有公司债务，共有少量交易活动，包括Alta电动汽车（例如商用电动汽车）的收入和成本。公司和其他部门产生与我们的董事、公司高管和共享服务团队成员的薪酬（包括股票薪酬）、与收购和筹资活动相关的咨询和律师费、公司治理和合规相关事宜、某些企业发展相关费用、与原始发行折扣相关的利息支出和与先前融资相关的递延融资成本以及公司部分所得税准备金相关的费用。在公司和其他板块中也有公司间淘汰活动。
下表显示了公司截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月中按应报告分部分列的经营业绩：
|
截至2024年6月30日的三个月 |
|
|||||||||||||||||
|
材质 |
|
|
施工 |
|
|
主分发 |
|
|
企业和其他 |
|
|
总计 |
|
|||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||||
零件销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||||
服务收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租赁设备销售 |
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
|
|||
总收入 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||||
利息支出 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
折旧和摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
税前收入（亏损） |
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
截至2023年6月30日的三个月 |
|
|||||||||||||||||
|
材质 |
|
|
施工 |
|
|
主分发 |
|
|
企业和其他 |
|
|
总计 |
|
|||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
零件销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
$ |
|
||||
服务收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
$ |
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
$ |
|
||||
租赁设备销售 |
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
总收入 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
利息支出 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
折旧和摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
税前收入（亏损） |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||||
|
截至2024年6月30日的六个月 |
|
|||||||||||||||||
|
材质 |
|
|
施工 |
|
|
主分发 |
|
|
企业和其他 |
|
|
总计 |
|
|||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||||
零件销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||||
服务收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租赁设备销售 |
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
总收入 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
利息支出 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
折旧和摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
税前收入（亏损） |
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
截至2023年6月30日的六个月 |
|
|||||||||||||||||
|
材质 |
|
|
施工 |
|
|
主分发 |
|
|
企业和其他 |
|
|
总计 |
|
|||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
零件销售 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||||
服务收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租金收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||||
租赁设备销售 |
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
总收入 |
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
利息支出 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
折旧和摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
税前收入（亏损） |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||||
22
下表显示了截至2024年6月30日和2023年12月31日按应申报分部划分的公司已确定资产：
|
6月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
物料搬运 |
$ |
|
|
$ |
|
||
施工设备 |
|
|
|
|
|
||
主分发 |
|
|
|
|
|
||
企业和其他 |
|
|
|
|
|
||
总资产 |
$ |
|
|
$ |
|
||
每股基本收益（“EPS”）的计算方法是将净收益除以该期间已发行普通股的加权平均数，包括既得的、未发行的限制性股票单位和ESPP股票。摊薄后每股收益的计算方法是将净收益除以已发行普通股的加权平均数，然后计算该期间所有潜在的摊薄普通股。我们将根据股票薪酬计划授予的所有仍未归属的普通股等价物以及在收购Ault时用作对价但仍未发行的股票（“稀释性证券”）计入已发行的已发行股票数量，用于使用国库法计算摊薄后每股收益。
截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月的基本每股收益和摊薄后每股收益计算如下：
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
每股基本净（亏损）收益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
普通股股东可获得的净（亏损）收入 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
基本加权平均已发行普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
普通股每股基本净（亏损）收益 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
每股摊薄（亏损）收益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
普通股股东可获得的净（亏损）收入 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
基本加权平均已发行普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
稀释性证券的影响： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
稀释性证券的影响 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
摊薄后的加权平均已发行普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
普通股每股摊薄后的净（亏损）收益 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
大约
23
第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析。
以下讨论和分析应与我们在本季度报告第一部分第1项中包含的未经审计的中期简明合并财务报表和相关附注，以及截至2023年12月31日财年的10-k表年度报告中包含的经审计的合并财务报表及其相关附注以及管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析一起阅读。本讨论包含1995年《私人证券诉讼改革法》安全港条款所指的 “前瞻性陈述”，反映了Alta当前对可能影响我们未来经营业绩或财务状况的事件和财务趋势的预期、估计和假设。由于多种因素，实际结果和事件发生时间可能与这些前瞻性陈述中包含的结果和时间存在重大差异。可能导致或促成此类差异的因素包括但不限于经济和竞争条件、监管变化和其他不确定性，以及下文和本10-Q表季度报告其他地方讨论的因素，特别是 “风险因素” 和 “关于前瞻性陈述的警示说明”，所有这些都难以预测。鉴于这些风险、不确定性和假设，所讨论的前瞻性事件可能不会发生。Alta不承担更新任何前瞻性陈述的义务。
业务描述
我们拥有并运营北美最大的综合设备经销平台之一。通过我们的分支机构网络，我们为几类专业设备销售、租赁和提供零件和服务支持，包括叉车和其他物料搬运设备、重型和紧凑型土方工程设备、破碎和筛分设备、环境处理设备、起重机和高空作业平台、铺路和沥青设备、其他建筑设备和相关产品。我们在这些设备类别中从事五项主要业务活动：
我们作为设备经销商经营了40年，并建立了分支网络，其中包括密歇根州、伊利诺伊州、印第安纳州、俄亥俄州、宾夕法尼亚州、马萨诸塞州、缅因州、康涅狄格州、新罕布什尔州、佛蒙特州、罗德岛州、纽约州、弗吉尼亚州、内华达州和佛罗里达州以及加拿大安大略省和魁北克省的85个分支机构。我们通过提供销售、零件、服务和租赁服务，为客户的设备需求提供端到端的解决方案。此外，我们在物料搬运部门提供与自动化设备安装和仓库管理系统集成解决方案相关的仓库设计和建造服务。
在我们的领土内，我们主要代表我们的OEM合作伙伴独家分销新设备和备件。我们和我们的区域子公司与包括海斯特-耶鲁、沃尔沃、JcB、CNH、Develon、McCloskey和久保田等领先的物料搬运和施工设备原始设备制造商保持着长期的合作关系，还拥有Doppstadt和Backers等在北美各地的环境加工设备主经销商权利。我们一直被汽车制造商认可为顶级经销商合作伙伴，并被认定为国际认可的海斯特-耶鲁经销商和沃尔沃年度经销商奖的多年获得者。最近，鉴于公司在电气化叉车、电池充电和发电方面的成功历史，以及我们的物料搬运客户群（客户通常在日常运营中使用大型商用越野车车队），我们正在推行一项侧重于公路车辆领域商用电动汽车的配送和供电的战略。尽管我们的电动汽车（“电动交通”）业务乃至整个行业还处于初期发展阶段，但我们认为，我们在这个新兴市场中的先发优势和专业知识代表着令人兴奋的未来增长机会。
我们致力于为客户提供一流的设备经销商体验。我们的客户主要关注设备的可靠性和正常运行时间，而我们熟练的技术人员团队和对服务的承诺是建立和维持长期客户关系的关键，这代表了公司的关键竞争优势。零件和服务也是我们最可预测和最有利可图的业务，经销商模式旨在推动售后零件和服务收入。通过销售新设备和二手设备以及销售轻型租赁车队，我们在专属区域内提供可维修的设备。随着现场人口的老龄化，我们在设备维护周期中充分利用售后零件和服务销售。
24
增长战略
我们的增长战略是多方面的，主要以进行战略收购为前提，以扩大我们的地域覆盖范围，扩大我们的能力和服务范围，并使我们的客户和供应商基础多样化。我们相信，这些收购，无论是立即还是长期，都将提高我们的财务业绩。最近的战略收购例子是2023年底完成的对Ault和Burris的收购。
除了战略收购外，我们还打算利用我们的平台、庞大的现有客户阵容和数十年的设备经销商经验，通过与设备原始设备制造商建立与现有业务协同增效的新关系来实现有机增长。我们与宾夕法尼亚州西部的凯斯电力与设备公司建立了新的关系，该关系于2023年底启动，以及我们在3至8类商用电动汽车市场的电动汽车产品和合作伙伴关系的持续发展，都证明了我们增长战略这一方面的最新例子。
业务板块
有关我们业务部门的详细描述，请参阅附注16 “分部”。
财务报表概述
我们的收入主要来自设备的销售或租赁以及产品支持（例如零件和服务）活动，包括：
新设备销售。我们销售新的重型建筑、物料搬运和环境处理设备，并且是国家认可的设备制造商的领先区域分销商。我们的新设备销售业务是我们的租赁、零件和服务业务新客户的主要来源。我们的大部分新设备销售都取决于我们与一流的OEM签订的独家分销协议。向客户销售新设备虽然从毛利率的角度来看是有利可图的，但却是为我们利润率更高的售后市场收入来源，特别是服务和零件创造设备现场人口和活动的一种手段。我们还销售与我们的物料搬运设备产品相关的切线产品和服务，包括但不限于自动化设备安装和仓库管理系统集成。
二手设备销售。我们出售的二手设备通常是通过交易从购买新设备的客户那里获得的设备、根据第三方租赁协议从金融公司购买设备的设备，或者我们的二手设备专家在公开市场上为客户采购的二手设备。我们地区的二手设备销售，例如新设备的销售，为公司带来了零件和服务业务。
零件销售。我们向客户出售替换零件，并为我们自己的租赁车队提供零件。我们的内部零件库存充足，因此我们能够为客户提供及时的服务支持。我们的大部分零件库存由那些与我们签订了销售新设备的独家协议的原始设备制造商的替换零件组成。
服务收入。我们为客户拥有的设备提供维护和维修服务，并维护我们自己的租赁车队。除了根据需要或按计划进行维修和保养外，我们还为客户提供持续的预防性维护服务和保修维修。我们投入了大量资源来培训我们的技术服务员工，并拥有全面的服务基础架构，我们认为这使我们与竞争对手区分开来。我们大约 44% 的员工是熟练的服务技术人员。
租金收入。我们每天、每周和每月向客户租用重型建筑、紧凑型设备、空中设备、物料搬运设备和各种其他类型的设备。我们的租赁车队维护良好，截至2024年6月30日，原始购置成本（我们定义为最初支付给制造商的成本加上任何资本化成本）为6.099亿美元。我们租赁机队的原始收购成本不包括与我们的担保购买义务相关的730万美元资产，这些资产不在我们的日常运营控制范围内。除了作为核心业务外，我们的租赁业务还为我们的销售和产品支持活动创造了交叉销售机会。
租赁设备销售。我们还出售租赁车队中的租赁设备。在我们的建筑设备领域，我们的租赁设备销售主要与处于使用寿命最初几年的轻型设备有关。从我们的租赁车队中出售轻型建筑设备使我们能够以不同的价位满足客户对特定型号年份设备的需求，而不是仅向市场提供全新的设备。客户通常可以选择在租赁协议到期之后或之前购买设备。租赁设备销售，例如新设备和二手设备的销售，在我们的区域内产生了客户拥有的设备现场人口，最终为我们带来了高利润的零件和服务收入。
25
主要成本和开支
我们的收入成本主要与设备销售或租赁以及产品支持活动相关的成本有关，其中包括我们熟练技术人员的直接劳动力成本。我们的运营费用主要包括销售、一般和管理费用，主要包括与销售和管理人员相关的人员成本以及与部署服务车队和占用费用相关的费用。此外，我们还有与平面图应付账款、融资租赁、信贷额度和优先担保第二留置权票据相关的利息支出。这些主要成本和支出将在下文进一步说明：
新设备销售。出售新设备的成本包括我们从第三方购买的新设备的总购置成本。
二手设备销售。二手设备销售成本包括我们从第三方购买的二手设备的账面净值或成本，或我们在新设备销售交易中从客户那里获得的二手设备的以旧换新价值。
零件销售。零件销售成本代表用于维护和维修我们服务的客户自有设备或直接向客户出售的自有设备的零件（例如非处方零件销售）的平均成本。
服务收入。服务收入成本主要代表为维护和维修客户自有设备而提供的服务所产生的劳动力成本。除了可由客户直接计费的人工费用外，培训、带薪休假和维护我们的专业技术人员的其他不可计费的费用都记录在本细列项目中。
租金收入。租金支出指与租赁设备相关的成本，除其他外，包括维修和维护我们的租赁设备的成本以及拥有租赁设备的其他杂项费用。其他租赁费用主要包括我们为客户提供的与租赁设备相关的设备支持活动，例如货运服务和损坏豁免政策。
租金折旧。租赁设备的折旧是指可归因于租赁设备的折旧成本。估计的使用寿命因设备类型而异。有关我们的租赁设备折旧方法的信息，请参阅截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告中的合并财务报表附注2，“重要会计政策摘要”。
租赁设备销售。先前租用的设备销售的成本包括从我们的租赁机队中出售的租赁设备的账面净值（例如，扣除累计折旧后的净账面价值）。
运营费用。这些成本由三个主要部分组成：人事、运营和占用成本。人事成本由行政雇员的小时工资和带薪工资组成，包括激励性薪酬和员工福利，例如医疗福利。运营成本包括营销活动、与部署和租赁我们的服务车队相关的成本、保险、信息技术、办公和商店用品、一般公司成本、非销售和租赁相关资产的折旧以及无形摊销。占用成本包括与我们的设施基础设施相关的所有费用，包括租金、水电费、财产税和建筑保险。
其他费用，净额。简明合并运营报表的这一部分主要由利息支出和其他导致收入或支出的杂项组成。利息支出由我们的平面图设施、ABL设施、票据和融资租赁安排驱动。
26
运营结果
截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 6 月 30 日的三个月和六个月
合并业绩
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||||||||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
251.5 |
|
|
$ |
254.6 |
|
|
$ |
(3.1 |
) |
|
|
(1.2 |
)% |
|
$ |
480.1 |
|
|
$ |
474.2 |
|
|
$ |
5.9 |
|
|
|
1.2 |
% |
零件销售 |
|
78.0 |
|
|
|
71.3 |
|
|
|
6.7 |
|
|
|
9.4 |
% |
|
|
150.9 |
|
|
|
139.7 |
|
|
|
11.2 |
|
|
|
8.0 |
% |
服务收入 |
|
66.2 |
|
|
|
59.7 |
|
|
|
6.5 |
|
|
|
10.9 |
% |
|
|
130.2 |
|
|
|
119.9 |
|
|
|
10.3 |
|
|
|
8.6 |
% |
租金收入 |
|
53.7 |
|
|
|
49.6 |
|
|
|
4.1 |
|
|
|
8.3 |
% |
|
|
102.2 |
|
|
|
93.1 |
|
|
|
9.1 |
|
|
|
9.8 |
% |
租赁设备销售 |
|
38.7 |
|
|
|
33.2 |
|
|
|
5.5 |
|
|
|
16.6 |
% |
|
|
66.3 |
|
|
|
62.2 |
|
|
|
4.1 |
|
|
|
6.6 |
% |
总收入 |
|
488.1 |
|
|
|
468.4 |
|
|
|
19.7 |
|
|
|
4.2 |
% |
|
|
929.7 |
|
|
|
889.1 |
|
|
|
40.6 |
|
|
|
4.6 |
% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
|
211.9 |
|
|
|
210.3 |
|
|
|
1.6 |
|
|
|
0.8 |
% |
|
|
404.3 |
|
|
|
389.3 |
|
|
|
15.0 |
|
|
|
3.9 |
% |
零件销售 |
|
50.9 |
|
|
|
47.5 |
|
|
|
3.4 |
|
|
|
7.2 |
% |
|
|
99.2 |
|
|
|
92.9 |
|
|
|
6.3 |
|
|
|
6.8 |
% |
服务收入 |
|
26.9 |
|
|
|
25.4 |
|
|
|
1.5 |
|
|
|
5.9 |
% |
|
|
53.9 |
|
|
|
50.5 |
|
|
|
3.4 |
|
|
|
6.7 |
% |
租金收入 |
|
6.2 |
|
|
|
6.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
12.9 |
|
|
|
12.3 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
4.9 |
% |
租金折旧 |
|
30.8 |
|
|
|
27.6 |
|
|
|
3.2 |
|
|
|
11.6 |
% |
|
|
57.9 |
|
|
|
50.5 |
|
|
|
7.4 |
|
|
|
14.7 |
% |
租赁设备销售 |
|
29.4 |
|
|
|
24.6 |
|
|
|
4.8 |
|
|
|
19.5 |
% |
|
|
48.9 |
|
|
|
45.5 |
|
|
|
3.4 |
|
|
|
7.5 |
% |
总收入成本 |
|
356.1 |
|
|
|
341.6 |
|
|
|
14.5 |
|
|
|
4.2 |
% |
|
|
677.1 |
|
|
|
641.0 |
|
|
|
36.1 |
|
|
|
5.6 |
% |
毛利润 |
|
132.0 |
|
|
|
126.8 |
|
|
|
5.2 |
|
|
|
4.1 |
% |
|
|
252.6 |
|
|
|
248.1 |
|
|
|
4.5 |
|
|
|
1.8 |
% |
一般和管理费用 |
|
114.5 |
|
|
|
105.2 |
|
|
|
9.3 |
|
|
|
8.8 |
% |
|
|
229.1 |
|
|
|
209.2 |
|
|
|
19.9 |
|
|
|
9.5 |
% |
非租金折旧和摊销 |
|
7.2 |
|
|
|
5.4 |
|
|
|
1.8 |
|
|
|
33.3 |
% |
|
|
14.1 |
|
|
|
10.6 |
|
|
|
3.5 |
|
|
|
33.0 |
% |
运营费用总额 |
|
121.7 |
|
|
|
110.6 |
|
|
|
11.1 |
|
|
|
10.0 |
% |
|
|
243.2 |
|
|
|
219.8 |
|
|
|
23.4 |
|
|
|
10.6 |
% |
运营收入 |
|
10.3 |
|
|
|
16.2 |
|
|
|
(5.9 |
) |
|
|
(36.4 |
)% |
|
|
9.4 |
|
|
|
28.3 |
|
|
|
(18.9 |
) |
|
|
(66.8) |
)% |
其他（支出）收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
利息支出，应付楼层平面图——新设备 |
|
(2.7 |
) |
|
|
(1.9) |
) |
|
|
(0.8 |
) |
|
|
42.1 |
% |
|
|
(5.5 |
) |
|
|
(3.4) |
) |
|
|
(2.1) |
) |
|
|
61.8 |
% |
利息支出——其他 |
|
(16.5) |
) |
|
|
(11.8) |
) |
|
|
(4.7) |
) |
|
|
39.8 |
% |
|
|
(29.8) |
) |
|
|
(22.3) |
) |
|
|
(7.5) |
) |
|
|
33.6 |
% |
其他收入 |
|
1.0 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
0.8 |
|
|
|
400.0 |
% |
|
|
1.9 |
|
|
|
1.2 |
|
|
|
0.7 |
|
|
|
58.3 |
% |
债务消灭造成的损失 |
|
(6.7) |
) |
|
|
— |
|
|
|
(6.7) |
) |
|
NM |
|
|
|
(6.7) |
) |
|
|
— |
|
|
|
(6.7) |
) |
|
NM |
|
||
其他支出总额，净额 |
|
(24.9 |
) |
|
|
(13.5) |
) |
|
|
(11.4 |
) |
|
|
84.4 |
% |
|
|
(40.1) |
) |
|
|
(24.5) |
) |
|
|
(15.6 |
) |
|
|
63.7 |
% |
税前（亏损）收入 |
|
(14.6) |
) |
|
|
2.7 |
|
|
|
(17.3) |
) |
|
NM |
|
|
|
(30.7 |
) |
|
|
3.8 |
|
|
|
(34.5) |
) |
|
NM |
|
||
所得税（福利）准备金 |
|
(2.7 |
) |
|
|
0.3 |
|
|
|
(3.0 |
) |
|
NM |
|
|
|
(6.9 |
) |
|
|
0.4 |
|
|
|
(7.3) |
) |
|
NM |
|
||
净（亏损）收入 |
|
(11.9 |
) |
|
|
2.4 |
|
|
|
(14.3) |
) |
|
NM |
|
|
|
(23.8) |
) |
|
|
3.4 |
|
|
|
(27.2 |
) |
|
NM |
|
||
优先股股息 |
|
(0.7) |
) |
|
|
(0.7) |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(1.5) |
) |
|
|
(1.5) |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
普通股股东可获得的净（亏损）收入 |
$ |
(12.6 |
) |
|
$ |
1.7 |
|
|
$ |
(14.3) |
) |
|
NM |
|
|
$ |
(25.3) |
) |
|
$ |
1.9 |
|
|
$ |
(27.2 |
) |
|
NM |
|
||
NM-计算出的变化没有意义 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
|
收入百分比 |
|
|
收入百分比 |
|
||||||||||
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
51.5 |
% |
|
|
54.4 |
% |
|
|
51.6 |
% |
|
|
53.3 |
% |
零件销售 |
|
16.0 |
% |
|
|
15.2 |
% |
|
|
16.2 |
% |
|
|
15.7 |
% |
服务收入 |
|
13.6 |
% |
|
|
12.7 |
% |
|
|
14.0 |
% |
|
|
13.5 |
% |
租金收入 |
|
11.0 |
% |
|
|
10.6 |
% |
|
|
11.0 |
% |
|
|
10.5 |
% |
租赁设备销售 |
|
7.9 |
% |
|
|
7.1 |
% |
|
|
7.2 |
% |
|
|
7.0 |
% |
总收入 |
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
43.4 |
% |
|
|
44.9 |
% |
|
|
43.5 |
% |
|
|
43.8 |
% |
零件销售 |
|
10.4 |
% |
|
|
10.1 |
% |
|
|
10.7 |
% |
|
|
10.4 |
% |
服务收入 |
|
5.5 |
% |
|
|
5.4 |
% |
|
|
5.8 |
% |
|
|
5.7 |
% |
租金收入 |
|
1.3 |
% |
|
|
1.3 |
% |
|
|
1.4 |
% |
|
|
1.4 |
% |
租金折旧 |
|
6.3 |
% |
|
|
5.9 |
% |
|
|
6.2 |
% |
|
|
5.7 |
% |
租赁设备销售 |
|
6.1 |
% |
|
|
5.3 |
% |
|
|
5.2 |
% |
|
|
5.1 |
% |
总收入成本 |
|
73.0 |
% |
|
|
72.9 |
% |
|
|
72.8 |
% |
|
|
72.1 |
% |
毛利润 |
|
27.0 |
% |
|
|
27.1 |
% |
|
|
27.2 |
% |
|
|
27.9 |
% |
27
非公认会计准则财务指标：有机收入
|
有机收入 |
|
|
有机收入 |
|
||||||||||||||||||||||||||
|
截至6月30日的三个月 |
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
增加（减少） |
|
||||||||||||||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||||||||||
总收入 |
$ |
488.1 |
|
|
$ |
468.4 |
|
|
$ |
19.7 |
|
|
|
4.2 |
% |
|
$ |
929.7 |
|
|
$ |
889.1 |
|
|
$ |
40.6 |
|
|
|
4.6 |
% |
收购收入 |
|
19.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
36.5 |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
有机收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
|
240.4 |
|
|
|
254.6 |
|
|
|
(14.2 |
) |
|
|
(5.6) |
)% |
|
|
458.9 |
|
|
|
474.2 |
|
|
|
(15.3) |
) |
|
|
(3.2) |
)% |
零件销售 |
|
73.9 |
|
|
|
71.3 |
|
|
|
2.6 |
|
|
|
3.6 |
% |
|
|
143.1 |
|
|
|
139.7 |
|
|
|
3.4 |
|
|
|
2.4 |
% |
服务收入 |
|
65.2 |
|
|
|
59.7 |
|
|
|
5.5 |
|
|
|
9.2 |
% |
|
|
127.8 |
|
|
|
119.9 |
|
|
|
7.9 |
|
|
|
6.6 |
% |
租金收入 |
|
51.0 |
|
|
|
49.6 |
|
|
|
1.4 |
|
|
|
2.8 |
% |
|
|
97.6 |
|
|
|
93.1 |
|
|
|
4.5 |
|
|
|
4.8 |
% |
租赁设备销售 |
|
38.4 |
|
|
|
33.2 |
|
|
|
5.2 |
|
|
|
15.7 |
% |
|
|
65.8 |
|
|
|
62.2 |
|
|
|
3.6 |
|
|
|
5.8 |
% |
有机收入总额 |
$ |
468.9 |
|
|
$ |
468.4 |
|
|
$ |
0.5 |
|
|
|
0.1 |
% |
|
$ |
893.2 |
|
|
$ |
889.1 |
|
|
$ |
4.1 |
|
|
|
0.5 |
% |
上表包含非公认会计准则财务指标。“非公认会计准则财务指标” 被定义为衡量公司财务业绩的数字指标，其中不包括或包括金额，因此与公司简明合并运营报表、资产负债表或现金流量表中根据公认会计原则计算和列报的最直接的可比指标不同。公司使用的非公认会计准则财务指标是有机收入和与有机收入相关的增长率。我们将有机收入增长定义为收入增长，其中不包括在本年度和前几年的两个时期均未完全出现的收购的影响。我们认为，有机收入增长对投资者来说是一个有意义的指标，因为它可以更一致地将我们的收入与前期以及业内同行进行比较。
根据G法规的要求，我们在管理层讨论和分析我们的个别业务板块时，在上表和后续表中（如适用）中提供了有机收入与最直接可比的GAAP财务指标的对账情况。该衡量标准是对最具可比性的GAAP衡量标准的补充，应与之结合使用。管理层使用这种非公认会计准则财务指标来监控和评估财务业绩和趋势。
收入：截至2024年6月30日的三个月，与去年同期相比，合并收入增长了1,970万美元，达到4.881亿美元，增长了4.2％。截至2024年6月30日的三个月，有机销售额与去年同期相比增长了0.1％。与即将举行的美国总统大选结果相关的总体经济不确定性带来的持续不利因素以及持续的高利率环境减弱了对新设备和二手设备的需求，但我们所服务的许多市场的核心长期基本面仍然稳健。截至2024年6月30日的三个月，有机新旧设备销售额下降了1,420万美元，至2.404亿美元，下降了5.6％，下降了5.6％，但其中一部分被租赁设备销售收入增长的520万美元所抵消。截至2024年6月30日的三个月，有机零件的销售额与去年同期相比增长了260万美元，增长了3.6％，达到7,390万美元；有机服务销售额增长了550万美元，增长了9.2％，使售后市场总销售额有机增长了810万美元，增长6.2％。该季度的租金收入有机达到5,100万美元，增长2.8％。
在截至2024年6月30日的六个月中，有机新设备和二手设备收入保持相对稳定，较截至2023年6月30日的强劲同比下降了3.2％，当时新设备的供应正处于满足疫情后存在的高水平被压抑需求的初始阶段。这种动态在我们的主分销板块中最为突出，该板块向次级经销商销售设备，因为截至2024年6月30日的六个月中，该分部收入比上年同期下降了1,860万美元。尽管与去年同期相比需求疲软，新设备和二手设备收入停滞不前，但我们的产品支持部门（零件和服务）在截至2024年6月30日的六个月中有机增长了4.4％。在截至2024年6月30日的六个月中，我们的租赁业务保持强劲，与去年同期相比，由于机队租金的增加，租金收入有机增长了4.8％。在截至2024年6月30日的六个月中，租赁设备销售额与去年同期相比增长了5.8％，这要归因于我们希望出售租赁设备以帮助增加售后部门的现场人口，尤其是在租金和利用率从高点开始放缓的情况下。
28
毛利（GP）：
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||
合并 |
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
||||||
新设备和二手设备销售 |
|
15.7 |
% |
|
|
17.4 |
% |
|
|
(1.7) |
)% |
|
|
15.8 |
% |
|
|
17.9 |
% |
|
|
(2.1) |
)% |
零件销售 |
|
34.7 |
% |
|
|
33.4 |
% |
|
|
1.3 |
% |
|
|
34.3 |
% |
|
|
33.5 |
% |
|
|
0.8 |
% |
服务收入 |
|
59.4 |
% |
|
|
57.5 |
% |
|
|
1.9 |
% |
|
|
58.6 |
% |
|
|
57.9 |
% |
|
|
0.7 |
% |
租金收入 |
|
31.1 |
% |
|
|
31.9 |
% |
|
|
(0.8 |
)% |
|
|
30.7 |
% |
|
|
32.5 |
% |
|
|
(1.8) |
)% |
租赁设备销售 |
|
24.0 |
% |
|
|
25.9 |
% |
|
|
(1.9) |
)% |
|
|
26.2 |
% |
|
|
26.8 |
% |
|
|
(0.6) |
)% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
合并毛利 |
|
27.0 |
% |
|
|
27.1 |
% |
|
|
(0.1) |
)% |
|
|
27.2 |
% |
|
|
27.9 |
% |
|
|
(0.7) |
)% |
截至2024年6月30日的三个月，合并毛利为27.0％，比2023年同期下降了10个基点。由于我们的建筑设备和主配送板块均出现利润压缩，新设备和二手设备的销售利润率下降了170个基点，至15.7％。随着库存可用性的正常化，新设备和二手设备的销售利润率也从上一年的高价略有回升。定价正常化的影响也影响了我们租赁设备的销售，与去年同期相比，这导致了190个基点的下降。与去年同期相比，第二季度的零件和服务毛利率有所提高，每个部门的零件和服务毛利率分别提高了130个基点和190个基点，这主要是由于2023年对Ault的收购对整体零件利润率的影响以及服务劳动力的利润率实现率的提高。在截至2024年6月30日的三个月中，我们的租金收入毛利率下降了80个基点，这主要是由于补充和扩大了租赁车队的规模，以及折旧费用的相关增量增加。
截至2024年6月30日的六个月的合并毛利为27.2％，较2023年同期的27.9％下降了70个基点。新设备和二手设备的销售利润率下降了210个基点至15.8％，这反映了定价环境相对疲软。在租赁设备的销售方面，毛利率压缩幅度较小，与去年同期相比略有下降60个基点。与去年同期相比，今年迄今为止的零件和服务毛利率保持稳定，分别提高了80个基点和70个基点。在截至2024年6月30日的六个月中，我们的租金收入毛利率下降了180个基点，这主要是由于租赁车队的补充和扩大以及折旧费用的相关增量增加。
运营支出：截至2024年6月30日的三个月，与去年同期相比，合并运营支出增加了1,110万美元，达到1.217亿美元。增长主要是由我们 2023 年收购的整个时期的影响所推动的。工资和福利等就业成本的上涨在很大程度上构成了增长的其余部分，此外还包括以先前收购收益作为或有考虑因素的非现金调整，以及某些非经常性服务和活动（例如新门店开业）的成本增加。
与去年同期相比，截至2024年6月30日的六个月中，合并运营支出增加了2340万美元，达到2.432亿美元。增长主要是由我们 2023 年收购的整个时期的影响所推动的。工资和福利等就业成本的上涨在很大程度上构成了增长的其余部分，此外还包括以先前收购收益作为或有考虑因素的非现金调整，以及某些非经常性服务和活动（例如新门店开业）的成本增加。
其他支出，净额：截至2024年6月30日的三个月，合并其他支出净额为2490万美元，而2023年同期为1,350万美元。增加的主要原因是清偿债务损失670万美元和利息支出增加。
截至2024年6月30日的六个月中，合并其他支出净额为4,010万美元，而2023年同期为2,450万美元。增长的主要原因是与去年同期相比，清偿债务损失为670万美元，以及由于实际利率的提高、库存和租赁车队水平的增加以及融资收购产生的债务增加，利息支出增加。
所得税准备金：在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，公司分别记录了270万美元的所得税优惠和30万美元的支出，在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月中，所得税优惠分别为690万澳元和40万美元的支出。所得税优惠是2024年期间发生的损失造成的。
29
物料搬运结果
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||||||||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
90.2 |
|
|
$ |
90.2 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
|
|
$ |
184.3 |
|
|
$ |
177.7 |
|
|
$ |
6.6 |
|
|
|
3.7 |
% |
零件销售 |
|
26.9 |
|
|
|
26.4 |
|
|
|
0.5 |
|
|
|
1.9 |
% |
|
|
51.8 |
|
|
|
51.4 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
0.8 |
% |
服务收入 |
|
35.7 |
|
|
|
33.0 |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
8.2 |
% |
|
|
69.5 |
|
|
|
65.9 |
|
|
|
3.6 |
|
|
|
5.5 |
% |
租金收入 |
|
20.0 |
|
|
|
18.6 |
|
|
|
1.4 |
|
|
|
7.5 |
% |
|
|
39.0 |
|
|
|
36.6 |
|
|
|
2.4 |
|
|
|
6.6 |
% |
租赁设备销售 |
|
2.8 |
|
|
|
0.9 |
|
|
|
1.9 |
|
|
|
211.1 |
% |
|
|
5.3 |
|
|
|
2.3 |
|
|
|
3.0 |
|
|
|
130.4 |
% |
总收入 |
|
175.6 |
|
|
|
169.1 |
|
|
|
6.5 |
|
|
|
3.8 |
% |
|
|
349.9 |
|
|
|
333.9 |
|
|
|
16.0 |
|
|
|
4.8 |
% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
|
73.3 |
|
|
|
73.4 |
|
|
|
(0.1) |
) |
|
|
(0.1) |
)% |
|
|
149.6 |
|
|
|
141.9 |
|
|
|
7.7 |
|
|
|
5.4 |
% |
零件销售 |
|
16.7 |
|
|
|
16.1 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
3.7 |
% |
|
|
32.2 |
|
|
|
31.7 |
|
|
|
0.5 |
|
|
|
1.6 |
% |
服务收入 |
|
14.3 |
|
|
|
14.2 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
0.7 |
% |
|
|
28.4 |
|
|
|
28.3 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
0.4 |
% |
租金收入 |
|
2.0 |
|
|
|
2.2 |
|
|
|
(0.2 |
) |
|
|
(9.1) |
)% |
|
|
4.7 |
|
|
|
4.3 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
9.3 |
% |
租金折旧 |
|
8.0 |
|
|
|
6.7 |
|
|
|
1.3 |
|
|
|
19.4 |
% |
|
|
15.5 |
|
|
|
12.8 |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
21.1 |
% |
租赁设备销售 |
|
1.8 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
1.2 |
|
|
|
200.0 |
% |
|
|
3.3 |
|
|
|
1.5 |
|
|
|
1.8 |
|
|
|
120.0 |
% |
总收入成本 |
|
116.1 |
|
|
|
113.2 |
|
|
|
2.9 |
|
|
|
2.6 |
% |
|
|
233.7 |
|
|
|
220.5 |
|
|
|
13.2 |
|
|
|
6.0 |
% |
毛利润 |
|
59.5 |
|
|
|
55.9 |
|
|
|
3.6 |
|
|
|
6.4 |
% |
|
|
116.2 |
|
|
|
113.4 |
|
|
|
2.8 |
|
|
|
2.5 |
% |
一般和管理费用 |
|
46.6 |
|
|
|
42.4 |
|
|
|
4.2 |
|
|
|
9.9 |
% |
|
|
95.5 |
|
|
|
85.4 |
|
|
|
10.1 |
|
|
|
11.8 |
% |
非租金折旧和摊销 |
|
2.4 |
|
|
|
2.0 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
20.0 |
% |
|
|
4.6 |
|
|
|
4.0 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
15.0 |
% |
运营费用总额 |
|
49.0 |
|
|
|
44.4 |
|
|
|
4.6 |
|
|
|
10.4 |
% |
|
|
100.1 |
|
|
|
89.4 |
|
|
|
10.7 |
|
|
|
12.0 |
% |
运营收入 |
|
10.5 |
|
|
|
11.5 |
|
|
|
(1.0) |
) |
|
|
(8.7) |
)% |
|
|
16.1 |
|
|
|
24.0 |
|
|
|
(7.9 |
) |
|
|
(32.9) |
)% |
其他（支出）收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
利息支出，应付楼层平面图——新设备 |
|
(0.9 |
) |
|
|
(0.6) |
) |
|
|
(0.3) |
) |
|
|
50.0 |
% |
|
|
(1.8) |
) |
|
|
(1.1) |
) |
|
|
(0.7) |
) |
|
|
63.6 |
% |
利息支出——其他 |
|
(5.0) |
) |
|
|
(3.8) |
) |
|
|
(1.2 |
) |
|
|
31.6 |
% |
|
|
(9.2 |
) |
|
|
(7.2 |
) |
|
|
(2.0) |
) |
|
|
27.8 |
% |
其他收入（支出） |
|
0.1 |
|
|
|
(4.2 |
) |
|
|
4.3 |
|
|
|
(102.4) |
)% |
|
|
0.2 |
|
|
|
(7.7 |
) |
|
|
7.9 |
|
|
|
(102.6) |
)% |
其他支出总额，净额 |
|
(5.8) |
) |
|
|
(8.6 |
) |
|
|
2.8 |
|
|
|
(32.6) |
)% |
|
|
(10.8 |
) |
|
|
(16.0 |
) |
|
|
5.2 |
|
|
|
(32.5 |
)% |
税前收入 |
$ |
4.7 |
|
|
$ |
2.9 |
|
|
$ |
1.8 |
|
|
|
62.1 |
% |
|
$ |
5.3 |
|
|
$ |
8.0 |
|
|
$ |
(2.7 |
) |
|
|
(33.7) |
)% |
|
收入百分比 |
|
|
收入百分比 |
|
||||||||||
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
51.4 |
% |
|
|
53.3 |
% |
|
|
52.7 |
% |
|
|
53.2 |
% |
零件销售 |
|
15.3 |
% |
|
|
15.6 |
% |
|
|
14.8 |
% |
|
|
15.4 |
% |
服务收入 |
|
20.3 |
% |
|
|
19.6 |
% |
|
|
19.9 |
% |
|
|
19.7 |
% |
租金收入 |
|
11.4 |
% |
|
|
11.0 |
% |
|
|
11.1 |
% |
|
|
11.0 |
% |
租赁设备销售 |
|
1.6 |
% |
|
|
0.5 |
% |
|
|
1.5 |
% |
|
|
0.7 |
% |
总收入 |
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
41.8 |
% |
|
|
43.4 |
% |
|
|
42.9 |
% |
|
|
42.5 |
% |
零件销售 |
|
9.5 |
% |
|
|
9.4 |
% |
|
|
9.2 |
% |
|
|
9.5 |
% |
服务收入 |
|
8.1 |
% |
|
|
8.4 |
% |
|
|
8.1 |
% |
|
|
8.5 |
% |
租金收入 |
|
1.1 |
% |
|
|
1.3 |
% |
|
|
1.3 |
% |
|
|
1.3 |
% |
租金折旧 |
|
4.6 |
% |
|
|
4.0 |
% |
|
|
4.4 |
% |
|
|
3.8 |
% |
租赁设备销售 |
|
1.0 |
% |
|
|
0.4 |
% |
|
|
0.9 |
% |
|
|
0.4 |
% |
总收入成本 |
|
66.1 |
% |
|
|
66.9 |
% |
|
|
66.8 |
% |
|
|
66.0 |
% |
毛利润 |
|
33.9 |
% |
|
|
33.1 |
% |
|
|
33.2 |
% |
|
|
34.0 |
% |
30
非公认会计准则财务指标：有机收入
|
有机收入 |
|
|
有机收入 |
|
||||||||||||||||||||||||||
|
截至6月30日的三个月 |
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
增加（减少） |
|
||||||||||||||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||||||||||
总收入 |
$ |
175.6 |
|
|
$ |
169.1 |
|
|
$ |
6.5 |
|
|
|
3.8 |
% |
|
$ |
349.9 |
|
|
$ |
333.9 |
|
|
$ |
16.0 |
|
|
|
4.8 |
% |
收购收入 |
|
0.4 |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.8 |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
有机收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
|
90.1 |
|
|
|
90.2 |
|
|
|
(0.1) |
) |
|
|
(0.1) |
)% |
|
|
183.8 |
|
|
|
177.7 |
|
|
|
6.1 |
|
|
|
3.4 |
% |
零件销售 |
|
26.7 |
|
|
|
26.4 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
1.1 |
% |
|
|
51.2 |
|
|
|
51.4 |
|
|
|
(0.2 |
) |
|
|
(0.4 |
)% |
服务收入 |
|
35.5 |
|
|
|
33.0 |
|
|
|
2.5 |
|
|
|
7.6 |
% |
|
|
68.8 |
|
|
|
65.9 |
|
|
|
2.9 |
|
|
|
4.4 |
% |
租金收入 |
|
20.1 |
|
|
|
18.6 |
|
|
|
1.5 |
|
|
|
8.1 |
% |
|
|
39.0 |
|
|
|
36.6 |
|
|
|
2.4 |
|
|
|
6.6 |
% |
租赁设备销售 |
|
2.8 |
|
|
|
0.9 |
|
|
|
1.9 |
|
|
|
211.1 |
% |
|
|
5.3 |
|
|
|
2.3 |
|
|
|
3.0 |
|
|
|
130.4 |
% |
有机收入总额 |
$ |
175.2 |
|
|
$ |
169.1 |
|
|
$ |
6.1 |
|
|
|
3.6 |
% |
|
$ |
348.1 |
|
|
$ |
333.9 |
|
|
$ |
14.2 |
|
|
|
4.3 |
% |
收入：截至2024年6月30日的三个月，物料搬运板块的收入与去年同期相比增加了650万美元，达到1.756亿美元。有机地，尽管市场疲软，该细分市场第二季度的收入仍比去年同期增长了3.6％。随着我们继续处理大量的设备销售积压问题，新设备和二手设备的销售额在有机基础上实际上同比持平。此外，在有机基础上，由零件和服务部门组成的产品支持收入增长了4.7％，第二季度的服务收入比去年同期增长了7.6％。与去年同期相比，截至2024年6月30日的三个月，租金收入有机增长了8.1％，这与机队名义租金水平的提高和费率的适度提高有关。租赁设备销售额有机增长了190万美元，增幅为211.1％，这要归因于我们战略性地出售了表现不佳的租赁单元或处置了机队中已达到使用寿命的租赁设备。
截至2024年6月30日的六个月中，物料搬运板块的收入与去年同期相比增长了1,600万美元，达到3.499亿美元。有机地说，该细分市场的收入今年迄今为止比去年同期增长了4.3％。在有机基础上，由零件和服务部门合并组成的产品支持收入保持相对稳定，增长了2.3％，与去年同期相比，服务呼叫量相似。与去年同期相比，截至2024年6月30日的六个月中，租金收入有机增长了6.6％，这主要是由于机队名义租金水平的提高和费率的适度上升。租赁设备销售额有机增长了300万美元，增幅为130.4％，这要归因于我们战略性地出售了表现不佳的租赁单元或处置了机队中已达到使用寿命的租赁设备。
毛利（GP）：
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
||||||
新设备和二手设备销售 |
|
18.7 |
% |
|
|
18.6 |
% |
|
|
0.1 |
% |
|
|
18.8 |
% |
|
|
20.1 |
% |
|
|
(1.3) |
)% |
零件销售 |
|
37.9 |
% |
|
|
39.0 |
% |
|
|
(1.1) |
)% |
|
|
37.8 |
% |
|
|
38.3 |
% |
|
|
(0.5) |
)% |
服务收入 |
|
59.9 |
% |
|
|
57.0 |
% |
|
|
2.9 |
% |
|
|
59.1 |
% |
|
|
57.1 |
% |
|
|
2.0 |
% |
租金收入 |
|
50.0 |
% |
|
|
52.2 |
% |
|
|
(2.2) |
)% |
|
|
48.2 |
% |
|
|
53.3 |
% |
|
|
(5.1) |
)% |
租赁设备销售 |
|
35.7 |
% |
|
|
33.3 |
% |
|
|
2.4 |
% |
|
|
37.7 |
% |
|
|
34.8 |
% |
|
|
2.9 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
分部毛利 |
|
33.9 |
% |
|
|
33.1 |
% |
|
|
0.8 |
% |
|
|
33.2 |
% |
|
|
34.0 |
% |
|
|
(0.8 |
)% |
截至2024年6月30日的三个月，物料搬运毛利与2023年同期相比增长了80个基点至33.9％。尽管与去年相比，市场设备可用性增加带来了更大的竞争压力，但新设备和二手设备的毛利率仍保持不变。零部件毛利率同比同样保持相对稳定，符合预期。截至2024年6月30日的三个月，与去年同期相比，服务利润率增长了290个基点，这可以归因于每个主要服务类别的利润率提高：客户和OEM保修以及车队工作。租金收入毛利率下降了220个基点，这主要是由于我们的租赁车队规模的补充和扩大，以及相关的折旧费用逐渐增加。租赁设备销售利润率保持相对稳定，符合低销售量的预期。
31
截至2024年6月30日的六个月中，物料搬运毛利与2023年同期相比下降了80个基点至33.2％。由于销售组合的差异，新旧设备毛利率略有压缩，销售减少来自利润率更高的仓储解决方案平台Peaklogix，以及二手设备定价的压力增加。零部件毛利率同比保持相对稳定，符合预期。截至2024年6月30日的六个月中，服务利润率与去年同期相比增长了200个基点，这可以归因于每个主要服务类别的利润率提高：客户和OEM保修以及车队工作。租金收入毛利率下降了510个基点，这主要是由于补充和扩大了租赁车队的规模，以及相关的折旧费用逐渐增加。租赁设备销售利润率保持相对稳定，符合低销售量的预期。
运营支出：截至2024年6月30日的三个月，物料搬运运营费用与去年同期相比增加了460万美元，至4,900万美元，这主要是由于公司间共享服务费用分配的简明合并运营报表分类发生了变化，抵消了410万美元其他收入（支出）的影响。
截至2024年6月30日的六个月中，物料搬运运营费用与去年同期相比增加了1,070万美元，达到1.001亿美元，这主要是由于2023年3月收购M＆G的全期影响、与人事相关的工资和福利成本增加，以及公司间共享服务费用分配的简明合并运营报表分类发生了变化，对其他收入（支出）的抵消影响为7.7美元 800 万。
其他支出，净额：截至2024年6月30日的三个月，物料搬运其他支出净额与去年同期相比减少了280万美元，至580万美元。下降主要与上述共享服务职能的公司间支出分配变化以及先前收购的或有对价调整有关，但实际利率上升以及库存和租赁车队水平增加导致的利息支出增加部分抵消了这一变化。
截至2024年6月30日的六个月中，物料搬运其他支出净额与去年同期相比减少了520万美元，至1,080万美元。下降主要与上述共享服务职能的公司间支出分配变化以及先前收购的或有对价调整有关，但实际利率上升以及库存和租赁车队水平增加导致的利息支出增加部分抵消了这一变化。
32
施工设备结果
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||||||||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
145.5 |
|
|
$ |
149.2 |
|
|
$ |
(3.7) |
) |
|
|
(2.5) |
)% |
|
$ |
271.6 |
|
|
$ |
261.3 |
|
|
$ |
10.3 |
|
|
|
3.9 |
% |
零件销售 |
|
49.2 |
|
|
|
42.6 |
|
|
|
6.6 |
|
|
|
15.5 |
% |
|
|
95.1 |
|
|
|
83.5 |
|
|
|
11.6 |
|
|
|
13.9 |
% |
服务收入 |
|
30.3 |
|
|
|
26.6 |
|
|
|
3.7 |
|
|
|
13.9 |
% |
|
|
60.4 |
|
|
|
53.8 |
|
|
|
6.6 |
|
|
|
12.3 |
% |
租金收入 |
|
33.3 |
|
|
|
30.8 |
|
|
|
2.5 |
|
|
|
8.1 |
% |
|
|
62.4 |
|
|
|
56.1 |
|
|
|
6.3 |
|
|
|
11.2 |
% |
租赁设备销售 |
|
36.6 |
|
|
|
32.3 |
|
|
|
4.3 |
|
|
|
13.3 |
% |
|
|
61.0 |
|
|
|
59.9 |
|
|
|
1.1 |
|
|
|
1.8 |
% |
总收入 |
|
294.9 |
|
|
|
281.5 |
|
|
|
13.4 |
|
|
|
4.8 |
% |
|
|
550.5 |
|
|
|
514.6 |
|
|
|
35.9 |
|
|
|
7.0 |
% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
|
126.7 |
|
|
|
125.9 |
|
|
|
0.8 |
|
|
|
0.6 |
% |
|
|
236.7 |
|
|
|
222.2 |
|
|
|
14.5 |
|
|
|
6.5 |
% |
零件销售 |
|
33.5 |
|
|
|
30.4 |
|
|
|
3.1 |
|
|
|
10.2 |
% |
|
|
65.2 |
|
|
|
59.0 |
|
|
|
6.2 |
|
|
|
10.5 |
% |
服务收入 |
|
12.4 |
|
|
|
11.1 |
|
|
|
1.3 |
|
|
|
11.7 |
% |
|
|
25.2 |
|
|
|
22.0 |
|
|
|
3.2 |
|
|
|
14.5 |
% |
租金收入 |
|
4.3 |
|
|
|
4.0 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
7.5 |
% |
|
|
8.3 |
|
|
|
8.0 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
3.8 |
% |
租金折旧 |
|
22.4 |
|
|
|
20.7 |
|
|
|
1.7 |
|
|
|
8.2 |
% |
|
|
41.6 |
|
|
|
37.2 |
|
|
|
4.4 |
|
|
|
11.8 |
% |
租赁设备销售 |
|
28.0 |
|
|
|
24.1 |
|
|
|
3.9 |
|
|
|
16.2 |
% |
|
|
45.6 |
|
|
|
44.0 |
|
|
|
1.6 |
|
|
|
3.6 |
% |
总收入成本 |
|
227.3 |
|
|
|
216.2 |
|
|
|
11.1 |
|
|
|
5.1 |
% |
|
|
422.6 |
|
|
|
392.4 |
|
|
|
30.2 |
|
|
|
7.7 |
% |
毛利润 |
|
67.6 |
|
|
|
65.3 |
|
|
|
2.3 |
|
|
|
3.5 |
% |
|
|
127.9 |
|
|
|
122.2 |
|
|
|
5.7 |
|
|
|
4.7 |
% |
一般和管理费用 |
|
57.7 |
|
|
|
47.6 |
|
|
|
10.1 |
|
|
|
21.2 |
% |
|
|
114.9 |
|
|
|
95.0 |
|
|
|
19.9 |
|
|
|
20.9 |
% |
非租金折旧和摊销 |
|
3.8 |
|
|
|
2.5 |
|
|
|
1.3 |
|
|
|
52.0 |
% |
|
|
7.5 |
|
|
|
4.8 |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
56.3 |
% |
运营费用总额 |
|
61.5 |
|
|
|
50.1 |
|
|
|
11.4 |
|
|
|
22.8 |
% |
|
|
122.4 |
|
|
|
99.8 |
|
|
|
22.6 |
|
|
|
22.6 |
% |
运营收入 |
|
6.1 |
|
|
|
15.2 |
|
|
|
(9.1) |
) |
|
|
(59.9) |
)% |
|
|
5.5 |
|
|
|
22.4 |
|
|
|
(16.9 |
) |
|
|
(75.4) |
)% |
其他（支出）收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
利息支出，应付楼层平面图——新设备 |
|
(1.8) |
) |
|
|
(1.1) |
) |
|
|
(0.7) |
) |
|
|
63.6 |
% |
|
|
(3.4) |
) |
|
|
(2.0) |
) |
|
|
(1.4) |
) |
|
|
70.0 |
% |
利息支出——其他 |
|
(10.0 |
) |
|
|
(6.8) |
) |
|
|
(3.2) |
) |
|
|
47.1 |
% |
|
|
(18.2 |
) |
|
|
(12.5 |
) |
|
|
(5.7) |
) |
|
|
45.6 |
% |
其他收入（支出） |
|
0.5 |
|
|
|
(2.8 |
) |
|
|
3.3 |
|
|
|
(117.9) |
)% |
|
|
0.9 |
|
|
|
(5.0) |
) |
|
|
5.9 |
|
|
|
(118.0) |
)% |
其他支出总额，净额 |
|
(11.3) |
) |
|
|
(10.7 |
) |
|
|
(0.6) |
) |
|
|
5.6 |
% |
|
|
(20.7) |
) |
|
|
(19.5 |
) |
|
|
(1.2 |
) |
|
|
6.2 |
% |
税前（亏损）收入 |
$ |
(5.2 |
) |
|
$ |
4.5 |
|
|
$ |
(9.7) |
) |
|
|
(215.6) |
)% |
|
$ |
(15.2) |
) |
|
$ |
2.9 |
|
|
$ |
(18.1 |
) |
|
|
(624.1) |
)% |
|
收入百分比 |
|
|
收入百分比 |
|
||||||||||
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
49.3 |
% |
|
|
53.0 |
% |
|
|
49.3 |
% |
|
|
50.8 |
% |
零件销售 |
|
16.7 |
% |
|
|
15.1 |
% |
|
|
17.3 |
% |
|
|
16.2 |
% |
服务收入 |
|
10.3 |
% |
|
|
9.5 |
% |
|
|
11.0 |
% |
|
|
10.5 |
% |
租金收入 |
|
11.3 |
% |
|
|
10.9 |
% |
|
|
11.3 |
% |
|
|
10.9 |
% |
租赁设备销售 |
|
12.4 |
% |
|
|
11.5 |
% |
|
|
11.1 |
% |
|
|
11.6 |
% |
总收入 |
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
43.0 |
% |
|
|
44.7 |
% |
|
|
43.0 |
% |
|
|
43.2 |
% |
零件销售 |
|
11.4 |
% |
|
|
10.8 |
% |
|
|
11.8 |
% |
|
|
11.5 |
% |
服务收入 |
|
4.1 |
% |
|
|
3.9 |
% |
|
|
4.6 |
% |
|
|
4.3 |
% |
租金收入 |
|
1.5 |
% |
|
|
1.4 |
% |
|
|
1.5 |
% |
|
|
1.6 |
% |
租金折旧和摊销 |
|
7.6 |
% |
|
|
7.4 |
% |
|
|
7.6 |
% |
|
|
7.1 |
% |
租赁设备销售 |
|
9.5 |
% |
|
|
8.6 |
% |
|
|
8.3 |
% |
|
|
8.6 |
% |
总收入成本 |
|
77.1 |
% |
|
|
76.8 |
% |
|
|
76.8 |
% |
|
|
76.3 |
% |
毛利润 |
|
22.9 |
% |
|
|
23.2 |
% |
|
|
23.2 |
% |
|
|
23.7 |
% |
33
非公认会计准则财务指标：有机收入
|
有机收入 |
|
|
有机收入 |
|
||||||||||||||||||||||||||
|
截至6月30日的三个月 |
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
增加（减少） |
|
||||||||||||||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||||||||||
总收入 |
$ |
294.9 |
|
|
$ |
281.5 |
|
|
$ |
13.4 |
|
|
|
4.8 |
% |
|
$ |
550.5 |
|
|
$ |
514.6 |
|
|
$ |
35.9 |
|
|
|
7.0 |
% |
收购收入 |
|
18.8 |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
34.7 |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||||
有机收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
|
134.5 |
|
|
|
149.2 |
|
|
|
(14.7 |
) |
|
|
(9.9 |
)% |
|
|
250.9 |
|
|
|
261.3 |
|
|
|
(10.4 |
) |
|
|
(4.0 |
)% |
零件销售 |
|
45.3 |
|
|
|
42.6 |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
6.3 |
% |
|
|
87.9 |
|
|
|
83.5 |
|
|
|
4.4 |
|
|
|
5.3 |
% |
服务收入 |
|
29.5 |
|
|
|
26.6 |
|
|
|
2.9 |
|
|
|
10.9 |
% |
|
|
58.7 |
|
|
|
53.8 |
|
|
|
4.9 |
|
|
|
9.1 |
% |
租金收入 |
|
30.5 |
|
|
|
30.8 |
|
|
|
(0.3) |
) |
|
|
(1.0) |
)% |
|
|
57.8 |
|
|
|
56.1 |
|
|
|
1.7 |
|
|
|
3.0 |
% |
租赁设备销售 |
|
36.3 |
|
|
|
32.3 |
|
|
|
4.0 |
|
|
|
12.4 |
% |
|
|
60.5 |
|
|
|
59.9 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
1.0 |
% |
有机收入总额 |
$ |
276.1 |
|
|
$ |
281.5 |
|
|
$ |
(5.4) |
) |
|
|
(1.9) |
)% |
|
$ |
515.8 |
|
|
$ |
514.6 |
|
|
$ |
1.2 |
|
|
|
0.2 |
% |
收入：截至2024年6月30日的三个月，建筑设备板块的收入与去年同期相比增加了1,340万美元，达到2.949亿美元。在需求疲软的背景下，截至2024年6月30日的三个月，有机分部的收入比去年同期下降了1.9％。新旧设备销售额有机下降了1,470万美元，下降了9.9％，而租赁设备销售额在截至2024年6月30日的三个月中增长了400万美元。由于利率一直居高不下，新项目融资变得更具挑战性，市场对中小型承包商设备的需求有所下降。此外，与去年同期相比，整个行业的新设备可用性和经销商库存水平的提高导致竞争环境加剧，这使得在某些地区和产品类别中保持市场份额变得更加困难。产品支持收入有机增长了8.1％，这要归因于我们能够增加熟练技术人员的人数并提高服务劳动力的实现率。由于利用率下降和租金放缓，截至2024年6月30日的三个月，租金收入与去年同期相比有机下降了1.0％。
截至2024年6月30日的六个月中，建筑设备板块的收入与去年同期相比增加了3590万美元，达到5.505亿美元。截至2024年6月30日的六个月中，有机分部的收入比去年同期增长了0.2％。新旧设备销售额有机下降了1,040万美元，下降了4.0％，而在截至2024年6月30日的六个月中，租赁设备销售额增长了60万美元。由于技术人员人数的增加和优惠的价格，产品支持收入有机增长了6.8％。截至2024年6月30日的六个月中，租金收入与去年同期相比有机增长了3.0％，原因是租金需求保持稳定但价格有所放缓。
毛利（GP）：
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
||||||
新设备和二手设备销售 |
|
12.9 |
% |
|
|
15.6 |
% |
|
|
(2.7 |
)% |
|
|
12.8 |
% |
|
|
15.0 |
% |
|
|
(2.2) |
)% |
零件销售 |
|
31.9 |
% |
|
|
28.6 |
% |
|
|
3.3 |
% |
|
|
31.4 |
% |
|
|
29.3 |
% |
|
|
2.1 |
% |
服务收入 |
|
59.1 |
% |
|
|
58.3 |
% |
|
|
0.8 |
% |
|
|
58.3 |
% |
|
|
59.1 |
% |
|
|
(0.8 |
)% |
租金收入 |
|
19.8 |
% |
|
|
19.8 |
% |
|
|
— |
|
|
|
20.0 |
% |
|
|
19.4 |
% |
|
|
0.6 |
% |
租赁设备销售 |
|
23.5 |
% |
|
|
25.4 |
% |
|
|
(1.9) |
)% |
|
|
25.2 |
% |
|
|
26.5 |
% |
|
|
(1.3) |
)% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
分部毛利 |
|
22.9 |
% |
|
|
23.2 |
% |
|
|
(0.3) |
)% |
|
|
23.2 |
% |
|
|
23.7 |
% |
|
|
(0.5) |
)% |
截至2024年6月30日的三个月，建筑设备毛利从2023年同期的23.2％下降了30个基点至22.9％。新设备和二手设备的销售利润率下降了270个基点至12.9％，这主要与市场设备供应的增加导致今年的销售利润率与去年同期相比有所收缩。值得注意的是，第二季度实现的12.9％的利润率与我们在2024年第一季度的新旧设备销售利润率12.8％相似。截至2024年6月30日的三个月，零部件销售利润率与去年同期相比有所提高，符合优惠价格的预期，这得益于我们2023年收购Ault后零部件总销售组合的增长。服务毛利率同比增长80个基点，服务劳动力的实现率有所提高。由于成本与销售同步变动，截至2024年6月30日的三个月，租金收入毛利率与去年同期持平。
34
截至2024年6月30日的六个月中，建筑设备毛利从2023年同期的23.7％下降了50个基点至23.2％。新设备和二手设备销售利润率下降了220个基点至12.8％，这主要与市场设备供应增加有关，导致今年的销售利润率与去年同期相比有所收缩。截至2024年6月30日的六个月中，零部件销售利润率与去年同期相比有所提高，这得益于我们在2023年收购Ault后零部件毛利率的提高。服务毛利率同比下降80个基点，这主要是由于今年第一季度的不可计费时间延长，这是因为我们北部地区的温和冬季导致在软地上使用的重型机械减少，雪地设备维修或与极端寒冷相关的启动问题也减少了。截至2024年6月30日的六个月中，租金收入毛利率比去年同期增长了60个基点，这主要与机队相关的维修和维护成本同比下降有关。
运营支出：与2023年同期相比，截至2024年6月30日的三个月，建筑设备运营支出增加了1140万美元，达到6150万美元。增长主要是由于2023年第四季度对Burris和Ault的收购所产生的全周期影响，但也受到工资水平上升、福利成本上升以及客户、服务车辆和设施相关费用增加的影响。此外，与物料搬运板块类似，简明合并运营报表中共享服务职能的公司间支出分配分类发生了330万美元的变化，与去年相比提高了运营支出水平，但被净额其他支出中分配的支出减少所抵消。
与2023年同期相比，截至2024年6月30日的六个月中，建筑设备的运营支出增加了2,260万美元，达到1.224亿美元。增长主要是由于2023年第四季度对Burris和Ault的收购所产生的全周期影响，但也主要受工资水平提高、福利成本上升以及客户、服务车辆和设施相关费用增加的影响。最后，与去年相比，公司间共享服务职能支出分配的简明合并运营报表分类发生了620万美元的变化，这增加了运营支出水平，但被净额其他支出中分配的支出减少所抵消。
其他支出，净额：截至2024年6月30日的三个月，建筑设备其他支出净额与2023年同期相比增加了60万美元，达到1,130万美元。差异主要是由于与不再由我们的原始设备制造商补贴的新库存水平增加相关的平面图利息支出增加，以及更高的有效利率、更高的库存和租赁车队水平，以及融资性收购产生的债务增加被上述共享服务职能公司间分部分配的变化部分抵消。
与2023年同期相比，截至2024年6月30日的六个月中，建筑设备其他支出净增加120万美元，达到2,070万美元。在截至2024年6月30日的三个月中，差异是由上述相同因素推动的。
35
主分发结果
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||||||||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
$ |
14.4 |
|
|
$ |
18.6 |
|
|
$ |
(4.2 |
) |
|
|
(22.6) |
)% |
|
$ |
23.5 |
|
|
$ |
42.1 |
|
|
$ |
(18.6) |
) |
|
|
(44.2) |
)% |
零件销售 |
|
2.4 |
|
|
|
2.5 |
|
|
|
(0.1) |
) |
|
|
(4.0 |
)% |
|
|
4.9 |
|
|
|
5.4 |
|
|
|
(0.5) |
) |
|
|
(9.3 |
)% |
服务收入 |
|
0.2 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
100.0 |
% |
|
|
0.3 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
50.0 |
% |
租金收入 |
|
0.4 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
100.0 |
% |
|
|
0.8 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
100.0 |
% |
租赁设备销售 |
|
(0.7) |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.7) |
) |
|
不是 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
不是 |
|
||
总收入 |
|
16.7 |
|
|
|
21.4 |
|
|
|
(4.7) |
) |
|
|
(22.0) |
)% |
|
|
29.5 |
|
|
|
48.1 |
|
|
|
(18.6) |
) |
|
|
(38.7) |
)% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
新设备和二手设备销售 |
|
10.8 |
|
|
|
13.4 |
|
|
|
(2.6 |
) |
|
|
(19.4) |
)% |
|
|
17.6 |
|
|
|
30.7 |
|
|
|
(13.1 |
) |
|
|
(42.7) |
)% |
零件销售 |
|
1.2 |
|
|
|
1.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
服务收入 |
|
0.2 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
100.0 |
% |
|
|
0.3 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
50.0 |
% |
租金收入 |
|
(0.1) |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.1) |
) |
|
不是 |
|
|
|
(0.1) |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.1) |
) |
|
不是 |
|
||
租金折旧 |
|
0.4 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
300.0 |
% |
|
|
0.6 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
100.0 |
% |
租赁设备销售 |
|
(0.4 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.4 |
) |
|
不是 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
不是 |
|
||
总收入成本 |
|
12.1 |
|
|
|
14.8 |
|
|
|
(2.7 |
) |
|
|
(18.2 |
)% |
|
|
21.1 |
|
|
|
33.9 |
|
|
|
(12.8) |
) |
|
|
(37.8) |
)% |
毛利润 |
|
4.6 |
|
|
|
6.6 |
|
|
|
(2.0) |
) |
|
|
(30.3) |
)% |
|
|
8.4 |
|
|
|
14.2 |
|
|
|
(5.8) |
) |
|
|
(40.8 |
)% |
一般和管理费用 |
|
3.7 |
|
|
|
3.3 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
12.1 |
% |
|
|
7.7 |
|
|
|
5.8 |
|
|
|
1.9 |
|
|
|
32.8 |
% |
非租金折旧和摊销 |
|
0.9 |
|
|
|
0.9 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
1.8 |
|
|
|
1.8 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
运营费用总额 |
|
4.6 |
|
|
|
4.2 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
9.5 |
% |
|
|
9.5 |
|
|
|
7.6 |
|
|
|
1.9 |
|
|
|
25.0 |
% |
运营收入（亏损） |
|
— |
|
|
|
2.4 |
|
|
|
(2.4) |
) |
|
|
(100.0) |
)% |
|
|
(1.1) |
) |
|
|
6.6 |
|
|
|
(7.7 |
) |
|
|
(116.7) |
)% |
其他（支出）收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
利息支出，应付楼层平面图——新设备 |
|
(0.3) |
) |
|
|
(0.2 |
) |
|
|
(0.1) |
) |
|
|
50.0 |
% |
|
|
(0.6) |
) |
|
|
(0.3) |
) |
|
|
(0.3) |
) |
|
|
100.0 |
% |
利息支出——其他 |
|
(0.7) |
) |
|
|
(0.6) |
) |
|
|
(0.1) |
) |
|
|
16.7 |
% |
|
|
(1.3) |
) |
|
|
(1.3) |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
其他费用 |
|
(0.1) |
) |
|
|
(0.2 |
) |
|
|
0.1 |
|
|
|
(50.0 |
)% |
|
|
(0.1) |
) |
|
|
(0.2 |
) |
|
|
0.1 |
|
|
|
(50.0 |
)% |
其他支出总额，净额 |
|
(1.1) |
) |
|
|
(1.0) |
) |
|
|
(0.1) |
) |
|
|
10.0 |
% |
|
|
(2.0) |
) |
|
|
(1.8) |
) |
|
|
(0.2 |
) |
|
|
11.1 |
% |
税前（亏损）收入 |
$ |
(1.1) |
) |
|
$ |
1.4 |
|
|
$ |
(2.5) |
) |
|
|
(178.6) |
)% |
|
$ |
(3.1 |
) |
|
$ |
4.8 |
|
|
$ |
(7.9 |
) |
|
|
(164.6) |
)% |
|
收入百分比 |
|
|
收入百分比 |
|
||||||||||
|
截至6月30日的三个月 |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
86.2 |
% |
|
|
86.9 |
% |
|
|
79.7 |
% |
|
|
87.5 |
% |
零件销售 |
|
14.4 |
% |
|
|
11.7 |
% |
|
|
16.6 |
% |
|
|
11.2 |
% |
服务收入 |
|
1.2 |
% |
|
|
0.5 |
% |
|
|
1.0 |
% |
|
|
0.4 |
% |
租金收入 |
|
2.4 |
% |
|
|
0.9 |
% |
|
|
2.7 |
% |
|
|
0.9 |
% |
租赁设备销售 |
|
(4.2 |
)% |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
总收入 |
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
收入成本： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
新设备和二手设备销售 |
|
64.7 |
% |
|
|
62.6 |
% |
|
|
59.6 |
% |
|
|
63.8 |
% |
零件销售 |
|
7.2 |
% |
|
|
5.6 |
% |
|
|
9.2 |
% |
|
|
5.6 |
% |
服务收入 |
|
1.2 |
% |
|
|
0.5 |
% |
|
|
1.0 |
% |
|
|
0.4 |
% |
租金收入 |
|
(0.6) |
)% |
|
|
— |
|
|
|
(0.3) |
)% |
|
|
— |
|
租金折旧和摊销 |
|
2.4 |
% |
|
|
0.5 |
% |
|
|
2.0 |
% |
|
|
0.7 |
% |
租赁设备销售 |
|
(2.4) |
)% |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
总收入成本 |
|
72.5 |
% |
|
|
69.2 |
% |
|
|
71.5 |
% |
|
|
70.5 |
% |
毛利润 |
|
27.5 |
% |
|
|
30.8 |
% |
|
|
28.5 |
% |
|
|
29.5 |
% |
36
收入：截至2024年6月30日的三个月，主分销板块收入为1,670万美元，比上年同期减少470万美元。主分销部门有两个主要的销售渠道来销售设备：（1）通过其经销商渠道与持有库存并最终向最终用户销售的次级经销商建立合同关系；（2）通过直接销售关系，最终客户直接采购特定类型的设备。在截至2024年6月30日的三个月中，由于环境加工设备市场整体下滑，经销商渠道的需求动态比2023年第二季度更为疲软。由于经销商渠道销售取决于次级经销商的库存水平，因此在2023年，新设备的供应处于满足疫情后被压抑的高水平需求的初始阶段，我们的Master Distribution子经销商满足了库存需求。在截至2023年6月30日的三个月中，这种经销商库存动态导致我们的主分销板块的销售量高于正常水平。由于经销商渠道充足，设备需求环境充满挑战，销量和收入也受到相应的损失。相反，随着我们向北美各地具有环保意识的客户最终用户销售产品，Master Distribution板块的直销业务（主要包括堆肥加工和散装商用食物垃圾处理机械）有所改善。由于终端市场动态也对售后市场的销售产生了负面影响，零部件销售略有下降，而售后市场（非OEM）零件竞争对手的增加，主要是大批量易损件，给最近一个季度增加了定价压力。
截至2024年6月30日的六个月中，主分销板块收入为2950万美元，比上年同期减少1,860万美元。相对于2023年上半年的需求，对经销商渠道设备库存的需求疲软是细分市场收入下降的主要驱动力。较高的利率影响了终端客户的购买行为和整体经销商库存水平，导致该细分市场经销商渠道的需求疲软。另一方面，直销在2024年上半年表现出积极的销量和销售额增长，尽管占总销售组合的比例较小。由于我们在截至2023年6月30日的六个月中销售了多个大型零部件，与今年同期相比，零部件销售量略有下降，市场上的售后零件竞争对手也有所增加。
毛利（GP）：
|
截至6月30日的三个月 |
|
增加（减少） |
|
|
截至6月30日的六个月 |
|
|
增加（减少） |
|
||||||||||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
2024 年与 2023 年 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 年与 2023 年 |
|
||||||
|
GP% |
|
|
GP% |
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
|
GP% |
|
||||||
新设备和二手设备销售 |
|
25.0 |
% |
|
|
28.0 |
% |
|
(3.0 |
)% |
|
|
25.1 |
% |
|
|
27.1 |
% |
|
|
(2.0) |
)% |
零件销售 |
|
50.0 |
% |
|
|
52.0 |
% |
|
(2.0) |
)% |
|
|
44.9 |
% |
|
|
50.0 |
% |
|
|
(5.1) |
)% |
租金收入 |
|
25.0 |
% |
|
|
50.0 |
% |
|
(25.0 |
)% |
|
|
37.5 |
% |
|
|
25.0 |
% |
|
|
12.5 |
% |
租赁设备销售 |
|
42.9 |
% |
|
不是 |
|
不是 |
|
|
不是 |
|
|
不是 |
|
|
不是 |
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
分部毛利 |
|
27.5 |
% |
|
|
30.8 |
% |
|
(3.3) |
)% |
|
|
28.5 |
% |
|
|
29.5 |
% |
|
|
(1.0) |
)% |
在截至2024年6月30日的三个月中，新设备和二手设备销售的毛利率为25.0％，比上年下降了300个基点，但符合预期。截至2024年6月30日的三个月，零部件毛利率为50.0％，与去年同期相比下降了200个基点，这主要与售后市场竞争对手的利润压力有关。
在截至2024年6月30日的六个月中，新设备和二手设备销售的毛利率为25.1％，比上年略有下降，但符合预期。截至2024年6月30日的六个月中，零部件毛利率为44.9％，与去年同期相比下降了510个基点，这主要与去年第一季度上述大型零部件销售有关。
运营支出：截至2024年6月30日的三个月，主分销板块的运营支出为460万美元，增加了40万美元，主要与2022年11月收购Ecoverse相关的或有对价收益的非现金调整有关。人事成本，例如工资、福利和佣金以及与销售相关的费用，是主分销细分市场的主要运营支出，并将该季度运营费用增长的剩余部分归因于此。
截至2024年6月30日的六个月中，主分销板块的运营支出为950万美元，增加了190万美元，主要与2022年11月收购Ecoverse相关的或有对价收益的非现金调整有关。人事成本，例如工资和佣金以及与销售相关的费用是主配送板块的主要运营支出，同比保持相对平稳。
其他支出，净额：截至2024年6月30日的三个月，主分销其他支出为110万美元，比上年略有增加，这主要是由于库存水平提高导致的平面图利息支出增加。
截至2024年6月30日的六个月中，主分销其他支出为200万美元，比上年略有增加，这主要是由于库存水平提高导致的平面图利息支出增加。
37
流动性和资本资源
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月现金流
经营活动产生的现金流。经营活动产生的现金流包括经非现金项目调整后的净收入和营运资金变动的影响。在截至2024年6月30日的六个月中，经营活动使运营中使用的净现金为2,100万美元。经非现金收入和支出项目（主要是折旧和摊销、租赁设备销售收益、库存报废和坏账储备、债务清偿损失、递延所得税和股票薪酬）调整后，我们报告的净亏损为2380万美元，净现金流入为3,840万美元。营运资金的变化包括购买的1.096亿美元库存（其中8,300万美元已转移到我们的租赁车队中，用于补货和增长），以及650万美元的应收账款增加。来自经营活动的现金流受到6,630万美元的租赁设备销售收益以及与制造商平面图相关的520万美元净流入的有利影响，并受到应付账款、应计费用、客户存款和其他流动负债减少1,450万美元以及扣除流动部分和其他负债后的租赁、递延收入净变动30万美元的不利影响。
在截至2023年6月30日的六个月中，经营活动导致运营中使用的净现金为3,380万美元。经折旧和摊销、库存报废和坏账准备金以及基于股份的薪酬等非现金收入和支出项目调整后，我们报告的净收入为340万美元，净现金流入为5,640万美元。营运资金的变化包括购买的2.06亿美元库存（其中9,640万美元已转移到我们的租赁车队中，用于补货和增长），以及应收账款减少150万美元。经营活动的现金流受到6,220万美元的有利影响，这归因于租赁设备销售的收益，8,610万美元的与制造商平面图相关的净流入，以及应付账款、应计费用、客户存款和其他流动负债减少2770万美元以及预付费用和其他资产与租赁、递延收入和其他负债净变动1170万美元的不利影响。
来自投资活动的现金流。在截至2024年6月30日的六个月中，我们用于投资活动的现金为3,740万美元。这主要是由于购买了3,930万美元的租赁设备、非租赁财产和设备以及其他投资活动，被出售非租赁财产和设备的190万美元收益部分抵消。
在截至2023年6月30日的六个月中，我们用于投资活动的现金为4,060万美元。这主要是由于购买了4,130万美元的租赁设备、非租赁财产和设备以及其他投资活动以及收购活动，被出售非租赁财产和设备的70万美元收益部分抵消。
来自融资活动的现金流。在截至2024年6月30日的六个月中，融资活动提供的现金为3,210万美元。这种现金流入主要来自我们的信贷额度和长期借款的3.731亿美元净收益，这些收益为我们2026年4月到期的优先担保第二留置权票据的注销提供了资金，以及先前提到的净营运资金的增加。这些现金流入被540万美元的优先股和普通股股息、与非制造商平面图相关的330万美元、普通股回购的200万美元以及与其他融资活动相关的910万美元净付款部分抵消。
在截至2023年6月30日的六个月中，融资活动提供的现金为7,410万美元。有利影响主要归因于我们的信贷额度、长期债务和融资租赁债务下的7,000万美元净收益，如前所述，这些收益为净营运资金和租赁车队的增加提供了资金，净收益为500万美元与非制造商平面图有关，430万美元与其他融资活动有关。这被支付的520万美元优先股和普通股股息部分抵消。
流动性来源
我们的主要流动性来源来自我们的服务、零件和租赁相关业务提供的现金，以及新、二手和租赁车队设备的销售、债务发行的收益以及信贷额度和平面计划下的可用借款。该公司报告了截至2024年6月30日的450万美元现金。有关我们在循环信贷额度下的可用借款、优先担保第二留置权票据和平面图的更多信息，请参阅附注8，楼层平面图和附注9，长期债务。我们认为外国子公司的未分配收益可以无限期地再投资，因为我们预计没有必要将资金汇回美国以满足国内流动性需求。
与运营相关的现金需求
我们对现金的主要用途是为运营活动和营运资金提供资金，包括但不限于新设备和二手设备库存、租赁机队设备和个人财产的购买、根据信贷额度和平面计划应付的款项、收购、还本付息要求、股票回购以及优先股和普通股分红。将来，我们可能会进行更多的战略收购，并寻求开设新的初创地点。我们预计，上述用途包括未来信贷额度和平面计划下对现金和可用性的主要需求。
38
我们未来的资本支出金额将取决于许多因素，包括总体经济状况和增长前景。截至2024年6月30日的期间，我们的租赁机队资本支出总额为1.136亿美元，其中包括从新旧库存向租赁车队的8,300万美元转账。截至2024年6月30日期间，租赁设备销售收益6,630万美元抵消了租赁机队资本支出总额，原因是我们的商业模式是从租赁机队向客户出售轻度使用的库存，以增加我们所在地区的外勤人口。为了应对不断变化的经济状况，我们可以灵活地修改资本支出，尤其是与租赁车队相关的资本支出。
为了偿还债务，我们将需要大量现金。我们支付债务利息和本金的能力将取决于我们未来的经营业绩以及信贷额度下的借款和/或其他债务和股权融资替代方案的可用性，这将受到当前经济状况和全球信贷和资本市场状况以及金融、商业和其他因素的影响，其中一些因素是我们无法控制的。根据我们目前的运营水平和资本市场的现状，我们认为我们的运营现金流、可用现金和信贷额度下的可用借款将足以满足我们在可预见的将来未来的流动性需求。截至2024年6月30日，我们在ABL融资机制和平面计划融资机制下有3.390亿美元的可用借款。
关键会计政策与估计
在根据美利坚合众国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”）编制合并财务报表时，我们需要做出影响所报告的资产、负债、收入、支出和相关披露金额的估算和判断。我们的管理层会持续审查这些估计和假设。尽管我们认为我们在编制合并财务报表时使用的估计和判断是合理和适当的，但它们受未来事件及其结果的不确定性的影响；因此，实际业绩可能与这些估计存在重大差异。如果实际金额最终与我们的估计数不同，则修订后的金额将包含在实际金额首次得知期间的经营业绩中。有关我们重要会计政策的摘要，请参阅我们的简明合并财务报表附注2。
此外，有关我们重要会计政策的摘要，请参阅公司2023年10-k表年度报告中的合并财务报表附注2。
第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露
我们的市场风险敞口主要包括与我们的浮动和固定利率债务相关的利率风险、某些大宗商品的价格以及外币汇率风险。我们不时使用金融工具来管理公司受利率、柴油和无铅燃料及外币变动影响的风险。有关更多信息，请参阅附注14 “金融工具的公允价值”。
利率风险：我们的收益可能会受到ABL设施和平面计划设施利率变动的影响。适用于ABL融资机制下任何贷款的利率由借款人选择，基于（i）基于SOFR（以美元计价的贷款）或加元提供利率（对于以加元计价的贷款）加上1.75％的初始保证金或（ii）CBFR（对于以美元计价的贷款）或加拿大最优惠利率（减去以加元计价的贷款）的浮动利率每种情况下的初始利润率均为0.75％，其中利润率是根据季度平均剩余可用量在ABL融资机制下调整的在 ABL 设施下。适用于各种平面计划下任何贷款的利率（“基本计划利率”）基于广泛的基准利率（包括SOFR、Prime、彭博短期银行收益指数和加拿大银行承兑率）加上适用的利率。截至2024年6月30日，最低平面图利率为SOFR加上2.75％的初始利润率，最高为SOFR加上每年5.1145％的利润率。
截至2024年6月30日和2023年12月31日，我们在ABL融资机制下的未偿借款分别为2.176亿美元和3.175亿美元。截至2024年6月30日和2023年12月31日，我们在平面规划融资机制下分别有3.988亿美元和3.975亿美元的未偿借款。截至2024年6月30日，根据我们的未偿浮动利率债务金额，适用于浮动利率债务的利率每提高一个百分点，包括利率上限的对冲影响，我们的年度税前收益将减少240万美元。未偿浮动利率债务金额可能会大幅波动。有关浮动利率债务条款的更多信息，请参阅我们简明合并财务报表中的附注8 “楼层计划” 和附注9 “长期债务”。
我们对将于2029年到期的5亿美元票据定为固定利率。截至2024年6月30日，我们对固定利率票据没有任何利率变动的风险。有关我们固定利率债务条款的更多信息，请参阅附注9，长期债务。
39
大宗商品价格风险：柴油和无铅燃料的市场价格不可预测，可能会大幅波动。由于我们每年购买的燃料量很大，燃料价格的大幅上涨可能会对我们的业务产生不利影响，降低我们的营业利润率。为了管理部分风险，我们签订了固定价格互换合同，购买与预测的燃料购买相关的汽油和柴油燃料。对于我们预计将在未来12个月内按市场价格购买的无铅和柴油燃料的购买，柴油和无铅燃料价格每加仑上涨0.10美元，在其他变量不变的情况下，不会对包括固定价格互换合约在内的税前收入产生重大影响。
外币汇率风险：由于我们的国际业务，我们的部分收入、收入成本和运营费用受到外币汇率风险的影响。美元兑加元和欧洲货币汇率的变化会影响我们在一个时期到下一个时期报告的收入和净收入的折算价值以及相对水平。根据截至2024年6月30日的余额和汇率，在保持其他变量不变的情况下，我们认为假设所有适用外汇汇率上涨或下降10％不会对我们的经营业绩或现金流产生重大影响。
第 4 项。控制和程序。
管理层对披露控制和程序的评估
我们的管理层在首席执行官兼首席财务官的参与下，评估了截至2024年6月30日的披露控制和程序（定义见《交易法》第13a-15（e）条）的有效性。根据该评估，我们的首席执行官兼首席财务官得出结论，截至2024年6月30日，我们的披露控制和程序是有效的。
财务报告内部控制的变化
在截至2024年6月30日的季度中，我们对财务报告的内部控制（定义见《交易法》第13a-15（f）条）没有发生重大影响或合理可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
对控制和程序有效性的限制
在设计和评估披露控制和程序时，管理层认识到，任何控制和程序，无论设计和运作多么良好，都只能为实现预期的控制目标提供合理的保证。此外，披露控制和程序的设计必须反映出以下事实：存在资源限制，管理层在评估可能的控制和程序相对于成本的好处时必须作出判断。
40
第二部分——其他信息
第 1 项。法律诉讼。
本项目所需信息可在本季度报告中未经审计的合并财务报表附注11中的 “意外开支” 中找到，并以引用方式纳入本第1项。
第 1A 项。风险因素。
我们面临着许多难以预测的不确定性和风险，其中许多是我们无法控制的。有关影响我们业务的风险的详细讨论，请参阅我们截至2023年12月31日财年的10-k表年度报告中的第一部分第1A项 “风险因素”。与我们截至2023年12月31日财年的10-k表年度报告中包含的风险因素相比，没有任何实质性变化。
第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用。
股票回购
2022年7月6日，公司董事会批准了一项股票回购计划，该计划于2022年11月9日宣布，授权阿尔塔以不超过1,250万美元的总收购价回购其普通股。股票回购计划是根据《交易法》第100亿.18条进行的。根据股票回购计划，在遵守适用的规则和法规的前提下，可以不时在公开市场上回购普通股，也可以通过谈判交易进行回购。此类收购将根据市场状况、现金储备、现金流以及运营现金用途、债务偿还、增长和股票回购的平衡情况，在公司认为合适的时间和金额范围内进行。回购的金额和时机将基于多种因素，包括股票收购价格、监管限制以及其他市场和经济因素。对回购计划的期限没有限制。股票回购计划不要求公司回购任何特定数量的股票，公司可以随时终止回购计划。
发行人购买股票证券 |
||||||||
时期 |
|
购买的股票总数 |
|
每股支付的平均价格 |
|
作为公开宣布计划的一部分购买的股票总数 |
|
根据该计划可能购买的股票的大致美元价值 (1) |
2024 年 4 月 1 日-2024 年 4 月 30 日 |
|
— |
|
— |
|
— |
|
12.5 |
2024 年 5 月 1 日-2024 年 5 月 31 日 |
|
— |
|
— |
|
— |
|
12.5 |
2024 年 6 月 1 日-2024 年 6 月 30 日 |
|
231,334 |
|
8.73 |
|
231,334 |
|
10.5 |
总计 |
|
231,334 |
|
8.73 |
|
231,334 |
|
10.5 |
(1) 包括佣金费用。
第 3 项。优先证券违约。
没有。
第 4 项。矿山安全披露。
不适用。
第 5 项。其他信息。
在截至2024年6月30日的三个月中，公司没有任何董事或高级职员（定义见1934年《证券交易法》第16a-1（f）条）
第 6 项。展品。
展览 数字 |
|
描述 |
3.1 |
|
第三次修订和重述的公司注册证书（参照公司于2020年2月14日提交的8-A表格（文件编号001-38864）附录3.1纳入）。 |
41
3.2 |
|
经修订和重述的章程（参照公司于2020年2月14日提交的8-A表格（文件编号001-38864）附录3.2纳入） |
3.3 |
|
Alta Equipment Group Inc. 10% A系列累积永久优先股的指定证书（参照公司于2020年12月22日提交的8-k表格（文件编号001-38864）当前报告的附录3.3） |
4.1 |
|
公司、其担保人和作为受托人和抵押代理人的全国协会威尔明顿信托基金于2024年6月5日签订的契约（参照公司于2024年6月6日提交的8-k表最新报告（文件编号001-38864）附录4.1纳入）。 |
4.2 |
|
2029年到期的9.000％优先担保第二留置权票据的表格（参考公司于2024年6月6日提交的8-k表最新报告（文件编号001-38864）附录4.2纳入）。 |
10.1 |
|
作为ABL第一留置权担保方管理代理人的北卡罗来纳州摩根大通银行、北美摩根大通银行作为楼层规划第一留置权担保方的管理代理人、全国协会威尔明顿信托基金作为第二留置权担保方的抵押代理人的债权人之间的债权人间协议，并得到阿尔塔设备集团公司、阿尔塔设备控股有限公司、阿尔塔企业有限责任公司、阿尔塔建筑有限责任公司的承认伊利诺伊州设备有限责任公司、阿尔塔重型设备服务有限责任公司、密歇根州阿尔塔工业设备有限责任公司、阿尔塔建筑设备，有限责任公司，阿尔塔工业设备公司，有限责任公司，NITCO，LLC，佛罗里达州阿尔塔建筑设备有限责任公司，纽约阿尔塔建筑设备有限责任公司，PeakLogix，LLC，俄亥俄州阿尔塔建筑设备有限责任公司，纽约州阿尔塔物料搬运有限责任公司，阿尔塔矿业服务有限责任公司，密歇根州阿尔塔建筑设备有限责任公司，阿尔塔建筑设备新英格兰有限责任公司，阿尔塔电动汽车控股公司, LLC、Alta Electric Vehicles, LLC、Ginop Sales, Inc.、A Alta Electric Vehilles South West,Inc.、Ecoverse, LLC、Alta Equipment Distribution, LLC和宾夕法尼亚州阿尔塔建筑设备有限责任公司（参照公司于2024年6月6日提交的8-k表最新报告（文件编号001-38864）附录10.1注册成立）。 |
10.2 |
|
第六次修订和重述的ABL第一留置权信贷协议第六修正案于2024年6月5日由公司、其担保方、贷款方以及作为行政代理人的北美摩根大通银行签订（参考公司于2024年6月6日提交的8-k表最新报告（文件编号001-38864）附录10.2纳入）。 |
10.3 |
|
公司、其贷款方和作为行政代理人的北美摩根大通银行之间的第六次修订和重述的楼层计划第一留置权信贷协议第七修正案（参照公司于2024年6月6日提交的8-k表最新报告（文件编号001-38864）附录10.3纳入）。 |
31.1* |
|
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的1934年《证券交易法》第13a-14（a）条和第15d-14（a）条对首席执行官进行认证。 |
31.2* |
|
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的1934年《证券交易法》第13a-14 (a) 条和第15d-14 (a) 条对首席财务官进行认证。 |
32.1* |
|
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18条第1350条对首席执行官进行认证。 |
32.2* |
|
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18条第1350条对首席财务官进行认证。 |
101.INS |
|
内联 XBRL 实例文档 |
101.SCH |
|
内联 XBRL 分类扩展架构文档 |
104 |
|
封面交互式数据文件（格式为行内 XBRL，包含在附录 101 中） |
*随函提交。
42
签名
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。
|
|
阿尔塔设备集团有限公司 |
|
|
|
|
|
日期：2024 年 8 月 7 日 |
|
作者： |
/s/ 安东尼 J. 科鲁奇 |
|
|
|
安东尼 J. 科鲁奇 |
|
|
|
首席财务官（首席财务官和授权签署人） |
43