美国证券交易委员会

华盛顿特区 20549

表单 10-Q

☑	根据1934年《证券交易法》第13或15（d）条提交的季度报告

截至的季度期间 2024 年 6 月 30 日

☐	根据1934年《证券交易法》第13或15（d）条提交的过渡报告

在从到的过渡期内

委员会文件编号 001-33861

美国汽车零部件有限公司

（注册人章程中规定的确切名称）

纽约		11-2153962
（州或其他司法管辖区公司或组织）		（美国国税局雇主证件号）

加利福尼亚街 2929 号，托兰斯，加利福尼亚		90503
（主要行政办公室地址）		（邮政编码）

注册人的电话号码，包括区号:(310) 212-7910

根据该法第12（b）条注册的证券：

每个课程的标题	交易品种	注册的每个交易所的名称
普通股，面值每股0.01美元	MPAA	纳斯达克全球精选市场

用复选标记表明注册人是否：（1）已提交了1934年《证券交易法》第13或15（d）条要求提交的所有报告在过去的12个月中（或注册人必须提交此类报告的较短期限），并且（2）在过去的90天中一直受到此类申报要求的约束。

是的 ☑ 没有 ☐

用复选标记表明注册人是否已以电子方式提交了根据第 405 条要求提交的所有交互式数据文件过去 12 个月（或要求注册人提交此类文件的较短期限）的 S-t 法规。是的☑ 没有 ☐

用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第120亿条2中 “大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司”、“新兴成长型公司” 的定义。（选一项）：

大型加速过滤器 ☐	加速过滤器☑
非加速过滤器 ☐	规模较小的申报公司 ☐
	新兴成长型公司 ☐

如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守任何新的或根据《交易法》第13（a）条规定的经修订的财务会计准则。☐

用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见该法第12b-2条）。是的 ☐ 没有 ☑

有 19,753,585 普通股股票截止2024年8月1日。

汽车美国部分地区有限公司

第一部分 — 财务信息
	第 1 项。财务报表	4
	简明合并资产负债表	4
	简明合并运营报表	5
	综合（亏损）收益简明合并报表	6
	股东权益简明合并报表	7
	简明合并现金流量表	8
	简明合并财务报表附注	9
	第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析	25
	第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露	33
	第 4 项。控制和程序	33

第二部分 — 其他信息
	第 1 项。法律诉讼	35
	第 1A 项。风险因素	35
	第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用	35
	第 3 项。优先证券违约	35
	第 5 项。其他信息	35
	第 6 项。展品	36
	签名	39

美国汽车零部件有限公司

词汇表

本报告的案文中经常使用以下术语，其含义如下所示。

“二手核心” — 以前用于车辆操作的汽车零件。通常，二手内核是原装的设备（“OE”）汽车零件由车辆制造商安装，随后拆下进行更换。二手铁芯包含可回收部件，这些零件是再制造过程中的重要原材料。我们通过以下方式获得最常用内核为根据我们的核心交换计划退还给我们的二手核心向我们的客户提供积分。我们的客户从消费者那里获得这些二手内核，这些消费者提供二手内核，以便在购买新核心时从我们的客户那里获得积分再制造的汽车零件。当我们的客户没有足够的二手核心时，我们会从从事买卖二手核心业务的核心经纪人那里购买二手内核。从核心经纪人处购买的二手核心或客户根据核心交换计划退还给我们，并已由我们亲自接收，是我们原材料和在制品库存的一部分。消费者将二手内核退还给我们的客户，但尚未退还给在我们实际收到这些二手核心之前，我们被归类为合约资产。

“再制造核心” — 汽车零件背后的二手内核，该零件已经过再制造过程，并已变成新再制造的汽车零件的一部分。再制造过程采用二手核心，将其分解为组成部件，替换那些无法重复使用的组件，并重新组装二手核心的可回收组件，为再制造的汽车零件添加新组件。在我们客户所在地出售的再制造核心包含在长期合同资产中。库存调整收益的再制造核心部分被归类为合约资产，直到我们实际收到这些资产。

第一部分 — 财务信息

第 1 项。

财务报表

美国汽车零部件有限公司和子公司

浓缩合并资产负债表

	2024年6月30日		2024 年 3 月 31 日
资产	（未经审计）
流动资产：
现金和现金等价物	$	7,531,000	$	13,974,000
短期投资		1,887,000		1,837,000
应收账款——净额		78,624,000		96,296,000
库存 — 净额		402,931,000		397,328,000
合同资产		27,317,000		27,139,000
预付费用和其他流动资产		21,753,000		23,885,000
流动资产总额		540,043,000		560,459,000
厂房和设备——网络		35,010,000		38,338,000
经营租赁资产		77,057,000		83,973,000
长期递延所得税		3,960,000		2,976,000
长期合同资产		315,463,000		320,282,000
商誉和无形资产——净额		4,102,000		4,274,000
其他资产		2,320,000		1,700,000
总资产	$	977,955,000	$	1,012,002,000
负债和股东权益
流动负债：
应付账款和应计负债	$	159,627,000	$	185,182,000
客户制成品退货应计		28,893,000		38,312,000
合同负债		41,504,000		37,591,000
循环贷款		143,834,000		128,000,000
其他流动负债		8,363,000		7,021,000
经营租赁负债		9,083,000		8,319,000
流动负债总额		391,304,000		404,425,000
可转换票据，关联方		31,676,000		30,776,000
长期合同负债		210,378,000		212,068,000
长期递延所得税		39,000		511,000
长期经营租赁负债		71,044,000		72,240,000
其他负债		6,345,000		6,872,000
负债总额		710,786,000		726,892,000
承付款和意外开支
股东权益：
优先股；面值 $0.01 每股， 5,000,000 已获授权的股份；无发行的		-		-
A系列初级参与优先股；面值美元0.01 每股， 2万个已获授权的股份；无发行的		-		-
普通股；面值 $0.01 每股， 50,000,000 已获授权的股份； 19,753,585 和 19,662,380 分别于2024年6月30日和2024年3月31日已发行和流通的股票		198,000		197,000
额外的实收资本		237,073,000		236,255,000
留存收益		21,418,000		39,503,000
累计其他综合收益		8,480,000		9,155,000
股东权益总额		267,169,000		285,110,000
负债总额和股东权益	$	977,955,000	$	1,012,002,000

简明合并财务报表的附注是本文件不可分割的一部分。

美国汽车零部件有限公司和子公司

简明合并运营报表

（未经审计）

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023

净销售额	$	169,887,000		$	159,705,000
销售商品的成本		140,713,000			133,138,000
毛利润		29,174,000			26,567,000
运营费用：
一般和行政		16,670,000			12,602,000
销售和营销		5,449,000			5,419,000
研究和开发		2,433,000			2,375,000
租赁负债和远期合约对外汇的影响		11,078,000			(4,270,000	)
运营费用总额		35,630,000			16,126,000
营业（亏损）收入		(6,456,000	)		10,441,000
其他费用：
利息支出，净额		14,387,000			11,720,000
复合净衍生负债公允价值的变化		(2,580,000	)		140,000
其他支出总额		11,807,000			11,860,000
所得税优惠前的亏损		(18,263,000	)		(1,419,000	)
所得税优惠		(178,000	)		(9000	)
净亏损	$	(18,085,000	)	$	(1,410,000	)
每股基本净亏损	$	(0.92	)	$	(0.07	)
摊薄后的每股净亏损	$	(0.92	)	$	(0.07	)
已发行股票的加权平均数：
基本		19,674,539			19,508,626
稀释		19,674,539			19,508,626

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美国汽车零部件有限公司和子公司

的简明合并报表综合（亏损）收益

（未经审计）

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023

净亏损	$	(18,085,000	)	$	(1,410,000	)
扣除税款的其他综合（亏损）收入：
外币折算（亏损）收益		(67.5万	)		3,343,000
扣除税款的其他综合（亏损）收入总额		(67.5万	)		3,343,000
综合（亏损）收入	$	(18,760,000	)	$	1,933,000

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美国汽车零部件有限公司和子公司

简明合并的声明股东股权

（未经审计）

	普通股
	股票		金额		额外付费资本			已保留收益			累积其他全面收入（亏损）			总计

截至 2024 年 3 月 31 日的余额		19,662,380	$	197,000	$	236,255,000		$	39,503,000		$	9,155,000		$	285,110,000
根据员工股票计划确认的薪酬		-		-		1,000,000			-			-			1,000,000
在归属限制性股票单位后发行普通股，扣除为员工税预扣的股份		91,205		1,000		(182,000	)		-			-			(181,000	)
外币折算		-		-		-			-			(67.5万	)		(67.5万	)
净亏损		-		-		-			(18,085,000	)		-			(18,085,000	)
截至 2024 年 6 月 30 日的余额		19,753,585	$	198,000	$	237,073,000		$	21,418,000		$	8,480,000		$	267,169,000

	普通股
	股票		金额		额外付费资本			已保留收益			累积其他全面收入（亏损）			总计

2023 年 3 月 31 日的余额		19,494,615	$	195,000	$	231,836,000		$	88,747,000		$	(303,000	)	$	320,475,000
根据员工股票计划确认的薪酬		-		-		1,310,000			-			-			1,310,000
在归属限制性股票单位后发行普通股，扣除为员工税预扣的股份		104,530		1,000		(280,000	)		-			-			(279,000	)
外币折算		-		-		-			-			3,343,000			3,343,000
净亏损		-		-		-			(1,410,000	)		-			(1,410,000	)
截至 2023 年 6 月 30 日的余额		19,599,145	$	196,000	$	232,866,000		$	87,337,000		$	3,040,000		$	323,439,000

简明合并财务报表的附注是本文件不可分割的一部分。

美国汽车零部件有限公司和子公司

简明合并的声明现金流

（未经审计）

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
来自经营活动的现金流：
净亏损	$	(18,085,000	)	$	(1,410,000	)
为使净亏损与经营活动中使用的净现金相一致而进行的调整：
折旧和摊销		2,729,000			3,033,000
债务发行成本的摊销		537,000			464,000
合同负债利息的摊销		203,000			249,000
关联方可转换票据的应计利息		880,000			800,000
摊销支付给客户的核心保费		2,471,000			2,490,000
摊销支付给客户的制成品保费		257,000			167,000
非现金租赁费用		2,608,000			2,504,000
租赁负债和远期合约对外汇的影响		11,078,000			(4,270,000	)
复合净衍生负债公允价值的变化		(2,580,000	)		140,000
短期投资收益		(28,000	)		(121,000	)
库存储备净拨备		3,184,000			3,366,000
客户付款差异和信贷损失的净准备金		34,000			1,159,000
递延所得税		(1,862,000	)		1,595,000
基于股份的薪酬支出		1,000,000			1,310,000
处置厂房和设备造成的损失		-			1,000
运营资产和负债的变化：
应收账款		17,207,000			(27,518,000	)
库存		(9,061,000	)		(10,782,000	)
预付费用和其他流动资产		(1,232,000	)		2,391,000
其他资产		(785,000	)		16,000
应付账款和应计负债		(20,367,000	)		927,000
客户制成品退货应计		(9,275,000	)		(4,679,000	)
合同资产		1,482,000			(792,000	)
合同负债		2,089,000			9,320,000
经营租赁负债		(2,162,000	)		(1,863,000	)
其他负债		(1,163,000	)		1,033,000
用于经营活动的净现金		(20,841,000	)		(20,470,000	)
来自投资活动的现金流：
购买厂房和设备		(490,000	)		(40,0000	)
购买短期投资		(22,000	)		(27,000	)
用于投资活动的净现金		(512,000	)		(67,000	)
来自融资活动的现金流：
循环贷款下的借款		42,366,000			26,000,000
偿还循环贷款		(26,532,000	)		(4,200,000	)
定期贷款的还款		-			(938,000	)
偿还债务发行成本		(15,000	)		(418,000	)
融资租赁债务的付款		(472,000	)		(492,000	)
用于净股票结算股权奖励的现金		(181,000	)		(279,000	)
融资活动提供的净现金		15,166,000			19,673,000
汇率变动对现金和现金等价物的影响		(256,000	)		155,000
现金和现金等价物的净减少		(6,443,000	)		(709,000	)
现金和现金等价物-期初		13,974,000			11,596,000
现金及现金等价物-期末	$	7,531,000		$	10,887,000
现金流信息的补充披露：
支付利息的现金，净额	$	12,689,000		$	10,120,000
为所得税支付的现金，扣除退款		2,196,000			645,000
为经营租赁支付的现金		3,355,000			3,081,000
为融资租赁支付的现金		523,000			554,000
根据融资租赁购置的厂房和设备		-			31,000
根据运营租赁收购的资产		1,815,000			-
非现金资本支出		19,000			-
债务发行成本包含在应付账款和应计负债中		-			187,000
以实物支付的利息		3,209,000			-

简明合并财务报表的附注是本文件不可分割的一部分。

美国汽车零部件有限公司和子公司

简明合并财务报表附注

2024年6月30日

（未经审计）

1。公司背景和组织

Motorcar Parts of America, Inc. 及其子公司（“公司” 或 “MPA”）是以下产品的领先供应商汽车售后市场非自主更换零件、测试解决方案和诊断设备。这些替换零件主要出售给北美各地的汽车零售连锁店和仓库分销商以及主要的汽车制造商的售后市场计划和保修更换计划（“OES”）。该公司的测试解决方案和诊断设备主要服务于全球汽车零部件和动力总成测试市场。这个公司的产品包括（i）轻型和重型旋转电气产品，例如交流发电机和起动器，（ii）轮毂组件和轴承，（iii）制动相关产品，包括制动钳、制动助力器、制动器、制动器转子、制动片、制动蹄和制动主缸，以及 (iv) 其他产品，包括 (a) 涡轮增压器和 (b) 测试解决方案和诊断设备，包括：(i) 内燃机车辆的应用，包括台式发动机交流发电机和起动机的测试仪，（ii）用于电动汽车前期和后期生产的设备，以及（iii）用于所有形式交通（包括汽车）电气化的电力系统应用的软件仿真卡车、航空航天业内新兴的系统电气化以及电动汽车充电站）。

2。列报基础和新会计公告

演示基础

随附的未经审计的简明合并财务报表是根据中期财务信息的美国公认会计原则（“GAAP”）和指示编制的转至表格 10-Q。因此，它们不包括GAAP要求的完整财务报表的所有信息和脚注。管理层认为，所有调整（包括正常的经常性应计费用）都被认为是必要的包括了公平的演讲。截至2024年6月30日的三个月的经营业绩不一定代表截至2025年3月31日的财年的预期业绩。应该阅读这份报告以及公司截至2024年3月31日的财年经审计的合并财务报表及其附注，这些报表包含在公司向美国证券交易委员会提交的10-k表年度报告中（“SEC”）于2024年6月11日发布，并于2024年6月28日向美国证券交易委员会提交了截至2024年3月31日的财年的10-K/A。

随附的简明合并财务报表是按照与合并财务报表中列报的合并财务报表附注2 “重要会计政策摘要” 中描述的会计政策一致，除下文所述外，没有发生任何重大变化公司截至2024年3月31日的财政年度的10-k表年度报告。

尚未通过的会计声明

披露方面的改进

2023年10月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-06年《披露改进：针对美国证券交易委员会披露更新和简化举措的编纂修正案》。该标准发布于对美国证券交易委员会披露更新和简化计划的回应，该计划影响了会计准则编纂中的各种主题。修正案适用于受影响议题范围内的所有报告实体，除非另有说明。每项修正案的生效日期将是美国证券交易委员会从第S-X条例或第S-k条例中删除的相关披露的生效日期，禁止提前采用。该公司目前是评估本指南将对其财务报表披露产生的影响。

可报告的细分市场披露

2023年11月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-07年《可申报分市场披露的改进》（主题280）。该标准要求公司定期披露重要的分部支出提供给CodM，并包含在每份报告的细分市场经营业绩衡量标准中。该标准还要求公司披露该分部经营业绩中包含的任何其他项目的总金额，这些项目未被视为这将是单独披露以及对这些其他项目构成的定性描述的巨额开支。此外，该标准还要求披露CODM的标题和职位，以及有关如何披露CODM的详细信息 CodM 使用报告的细分市场经营业绩衡量标准来评估细分市场绩效和分配资源。该准则还使中期分部报告披露要求与年度分部报告披露要求保持一致。本指南对2023年12月15日之后开始的财政年度以及2024年12月15日之后开始的财政年度内的过渡期有效，允许提前采用。该公司目前正在评估本指南的影响将在其财务报表中披露。

所得税披露的改进

2023年12月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-09年《所得税披露的改进》（主题740）。该标准要求公司针对特定情况提供进一步的分类所得税披露有关有效税率对账的类别，以及有关联邦、州/地方和外国所得税的更多信息。该标准还要求公司每年披露其缴纳的所得税（扣除退款）已收到），按管辖区分列。该指导方针对2024年12月15日之后的财政年度有效，允许提前采用。该标准将作为前瞻性应用，但可以选择追溯性应用是允许的。该公司目前正在评估该指南将对其财务报表披露产生的影响。

3.应收账款—净额

本公司的应收贸易账款来自销售商品和服务。应收账款 — 净额包括与准备金相关的抵消账户信用损失、客户付款差异以及为在途单位退货签发的退货授权（“RGA”）。公司对某些客户及其各自的银行使用应收账款折扣计划（见附注10）。

应收账款——净额由以下内容组成：

	2024年6月30日			2024 年 3 月 31 日
应收账款——贸易	$	104,734,000		$	118,500,000
信用损失备抵金		(73,000	)		(189,000	)
客户付款差异		(1,288,000	)		(1,206,000	)
RGA 已发放的买家退货		(24,749,000	)		(20,809,000	)
应收账款总额——净额	$	78,624,000		$	96,296,000

4。库存 — 净额

库存—净值由以下内容组成：

	2024年6月30日			2024 年 3 月 31 日
库存 — 净额
原材料	$	160,187,000		$	158,819,000
在处理中工作		10,467,000			7,943,000
成品		230,269,000			227,650,000
		400,923,000			394,412,000
减少多余和过时库存备抵额		(17,615,000	)		(17,372,000	)
库存		383,308,000			377,040,000
库存未退回		19,623,000			20,288,000
总库存 — 净额	$	402,931,000		$	397,328,000

5。合约资产

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中，公司降低了账面价值在客户所在地存放的再制造核心按美元计算394,000 和 $778,000，分别地。

合约资产由以下内容组成：

	2024年6月30日		2024 年 3 月 31 日
短期合同资产
预计客户将退回内核	$	15,715,000	$	15,409,000
支付给客户的核心保费		9,502,000		9,567,000
向客户预付款		1,352,000		1,407,000
向客户支付的制成品保费		748,000		756,000
短期合约资产总额	$	27,317,000	$	27,139,000

再制造的核心存放在客户所在地	$	277,247,000	$	279,427,000
支付给客户的核心保费		27,914,000		30,227,000
长期核心存货存款		5,569,000		5,569,000
向客户预付款		2,405,000		2,718,000
向客户支付的制成品保费		2,328,000		2,341,000
长期合同资产总额	$	315,463,000	$	320,282,000

6。重要客户和其他信息

客户高度集中

最大的客户占合并净销售额的百分比如下：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
净销售额
客户 A		40	%		34	%
客户 C		28	%		28	%
客户 B		17	%		20	%
客户 D		4	%		5	%

客户 A 到 C 的收入来自硬件板块，测试解决方案和诊断设备部门。客户 D 的收入来自硬件板块。有关公司细分市场的讨论，请参阅附注18。

最大的客户占应收账款的以下百分比——贸易：

	2024年6月30日			2024 年 3 月 31 日
应收账款——贸易
客户 A		38	%		35	%
客户 B		18	%		25	%
客户 C		12	%		13	%
客户 D		10	%		6	%

地理和产品信息

该公司的产品主要在北美销售，占合并净销售额的以下百分比：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
产品线
旋转电气产品		65	%		64	%
刹车相关产品		24	%		22	%
轮毂产品		7	%		11	%
其他产品		4	%		3	%
		100	%		100	%

供应商集中度显著

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中，该公司没有供应商占库存采购的10％以上。

7。债务

该公司是 $ 的当事方268,620,000 优先担保融资，（不时修订的 “信贷额度”），由美元组成238,620,000 循环贷款机制 (“循环基金”), 但须遵守某些限制, 以及一美元30,000,000 定期贷款机制（“定期贷款”）。定期贷款已在截至2024年3月31日的年度内偿还。信贷额度于 2028年12月12日。贷款人有担保对公司几乎所有资产的权益。在截至2024年6月30日的三个月中，公司向其贷款机构注册了一项功能，根据该功能，公司清理现金收款以偿还其循环贷款并按需借款为付款提供资金。该功能有望减少信贷额度下的借款利息支出。

该公司有 $143,834,000 和 $128,000,000 分别于2024年6月30日和2024年3月31日在循环融资机制下未清偿还款项。此外，$6,370,000 截至2024年6月30日，信用证尚未到期。截至2024年6月30日，经过某些合同调整后，美元82,174,000 可在循环基金下使用。公司循环贷款的利率为 8.58% 和 8.43％，截至2024年6月30日，以及分别是2024年3月31日。

信贷如果未提取的可用性低于，则设施要求公司维持最低固定收费覆盖率 22.5的百分比累计循环承诺和规定的最低未动用资金额。在截至2024年6月30日的期间，未提取的可用性大于 22.5百分比阈值，因此，无需测试固定费用覆盖率财务契约。

可转换票据

2023年3月31日，公司与以下人签订了经修订的票据购买协议（“票据购买协议”） Bison Capital Partners VI, L.P. 和 Bison Capital Partners VI-A, L.P.（统称 “购买者”）和 Bison Capital Partners VI, L.P. 作为发行和出售美元的买方代表（“买方代表”）32,000,000 2029年到期的可转换票据（“可转换票据”）的本金总额，该票据用于一般公司用途。可转换票据的利率为 10.0每年百分比，按年复利，以 (i) 实物或 (ii) 现金支付，自2024年4月1日起，每年4月1日拖欠一次。在截至2024年6月30日的三个月中，可转换票据的非现金应计利息为美元3,209,000 截至2024年6月30日，以实物形式支付，并包含在可转换票据的本金中。可转换票据的初始转换价格为美元15.00 每股普通股（“转换期权”）。除非公司发出赎回通知，否则可转换股票的购买者票据可以随时选择转换其可转换票据。转换后，可转换票据将以公司普通股进行结算。除非发生基本交易，如定义所示在2026年3月31日之前，公司不得以可转换本票的形式赎回可转换票据。2026年3月31日之后，公司可以将全部或部分可转换票据兑换为现金购买（“公司赎回”）价格。实际利率为 18.3截至 2024 年 6 月 30 日和 2024 年 3 月 31 日的百分比分别为。

该公司的可转换票据由以下内容组成：

	2024 年 6 月 30 日			2024年3月31日

可转换票据的本金	$	35,209,000		$	32,000,000
减去：归因于复合净衍生品的未摊销债务折扣责任		(7,338,000	)		(7,576,000	)
减去：归因于债务发行成本的未摊销债务折扣		(1,025,000	)		(1,058,000	)
可转换票据的账面金额		26,846,000			23,366,000
另外：复合净衍生负债		4,830,000			7,410,000
相关可转换票据的净账面金额党	$	31,676,000		$	30,776,000

与票据购买有关协议中，公司与买方签订了普通股认股权证（“认股权证”），该认股权证的到期日为 2029年3月30日。这个使用三级输入和蒙特卡罗模拟模型，认股权证的公允价值为零在 2024 年 6 月 30 日和 3 月 31 日， 2024。

公司赎回期权已与转换期权合并为复合净衍生负债（ “复合净衍生负债”）。复合净衍生负债已记录在关联方可转换票据中在截至2024年6月30日和2024年3月31日的简明合并资产负债表中。使用第 3 级的转换期权和公司赎回期权的公允价值输入和 Monte Carlo 仿真模型的负债为 $5,800,000 和 $9,800,000，以及 $ 的资产970,000 和 $2,390,000 分别于 2024 年 6 月 30 日和 2024 年 3 月 31 日。在这三场比赛中截至2024年6月30日和2023年6月30日的几个月，公司录得收益为美元2,580,000 并损失了美元140,000，分别是简报中复合净衍生负债公允价值的变化合并运营报表和简明合并现金流量表。

这个可转换票据还包含其他功能，例如违约利息和与基本交易相关的期权，由于这些功能的价值在2024年6月30日和2024年3月31日并不重要，因此没有单独核算。

与可转换票据相关的利息支出如下：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
合同利息支出		$	880,000	$	800,000
债务折扣的增加			238,000		201,000
债务发行成本的摊销			33,000		27,000
利息支出总额		$	1,151,000	$	1,028,000

可转换票据在到期前无需未来付款，因此，本金金额假设没有提前赎回或转换，可转换票据加上应付的实物利息，金额为美元56,704,000 会将于 2029 年 3 月 30 日付款。

8。合同负债

合同负债由以下内容组成：

	2024年6月30日		2024 年 3 月 31 日
短期合同负债
获得的客户津贴	$	23,267,000	$	19,789,000
客户核心回报应计		11,040,000		10,448,000
应计核心付款		3,383,000		3,476,000
核心银行负债		1,753,000		1,739,000
客户存款		1,703,000		1,735,000
制成品负债		358,000		404,000
短期合同负债总额	$	41,504,000	$	37,591,000
长期合同负债
客户核心回报应计	$	192,813,000	$	193,545,000
核心银行负债		11,399,000		11,843,000
应计核心付款		6,070,000		6,535,000
制成品负债		96,000		145,000
长期合同负债总额	$	210,378,000	$	212,068,000

9。租赁

该公司在北美和亚洲租赁各种设施，运营租约有效期至2033年8月。该公司拥有重要的非功能性货币租约，可能会对公司的租约产生重大影响简明的合并运营报表。根据其他货币负债的要求，承租人使用每个报告日的汇率重新衡量以外币计价的租赁负债，但租赁资产是非货币性的资产按历史汇率计量，不受随后汇率变动的影响。在重新评估这些租约方面, 公司记录了亏损 $5,709,000 并获得收益 $3,770,000 分别在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中。这些金额包含在外汇影响中简明合并运营报表中的租赁负债和远期合约。

租赁的资产负债表信息如下：

租约	分类	2024年6月30日		2024 年 3 月 31 日
资产：
正在运营	经营租赁资产	$	77,057,000	$	83,973,000
财务	厂房和设备		4,239,000		4,611,000
租赁资产总额		$	81,296,000	$	88,584,000

负债：
当前
正在运营	经营租赁负债	$	9,083,000	$	8,319,000
财务	其他流动负债		1,427,000		1,585,000
长期
正在运营	长期经营租赁负债		71,044,000		72,240,000
财务	其他负债		1,577,000		1,893,000
租赁负债总额		$	83,131,000	$	84,037,000

简明合并运营报表中确认的租赁成本如下：

	三个月已结束
	6月30日
	2024		2023
租赁成本
运营租赁成本	$	3,759,000	$	3,742,000
短期租赁成本		312,000		293,000
可变租赁成本		164,000		186,000
融资租赁成本：
融资租赁资产的摊销		358,000		403,000
融资租赁负债的利息		51,000		62,000
总租赁成本	$	4,644,000	$	4,686,000

按财年划分的2024年6月30日租赁承诺的到期日年份如下：

租赁负债的到期日	经营租赁			融资租赁			总计
2025- 剩下的九个月	$	10,093,000		$	1,231,000		$	11,324,000
2026		13,272,000			1,014,000			14,286,000
2027		11,421,000			523,000			11,944,000
2028		10,929,000			363,000			11,292,000
2029		11,126,000			169,000			11,295,000
此后		43,462,000			-			43,462,000
租赁付款总额		100,303,000			3,300,000			103,603,000
减去代表利息的金额		(20,176,000	)		(296,000	)		(20,472,000	)
租赁负债的现值	$	80,127,000		$	3,004,000		$	83,131,000

有关租赁的其他信息如下：

	2024年6月30日			2024 年 3 月 31 日
租赁期限和折扣率
加权平均剩余租赁期限（年）：
融资租赁		2.7			2.8
经营租赁		8.0			8.3
加权平均折扣率：
融资租赁		6.5	%		6.4	%
经营租赁		5.8	%		5.8	%

10。应收账款折扣计划

公司使用某些客户及其各自银行提供的应收账款折扣计划。根据这些计划，公司可能会出售这些客户应收账款按折扣分发给这些银行，待出售应收款时商定。这些折扣安排使公司能够加快客户应收账款的收款。

以下是应收账款折扣计划的摘要：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
已折扣的应收	$	144,541,000		$	104,332,000
加速收集的加权平均天数		342			337
年化加权平均折现率		6.9	%		6.4	%
折扣金额确认为利息支出	$	9,507,000		$	6,252,000

11。供应商融资计划

公司利用供应商融资计划，该计划允许公司的某些供应商将其应收的公司应收账款出售给参与金融机构机构由供应商和金融机构自行决定。该计划由第三方管理。截至2024年6月30日，美元15,000,000 根据该计划，供应商可以获得参与金融机构的承诺。公司在出售这些应收账款中没有经济利益与金融机构没有直接关系。向第三方管理人支付的款项以提供的服务为基础，与供应商、金融机构之间的融资协议的数量或数量无关第三方管理员。公司不是参与供应商与金融机构之间谈判的协议的当事方。公司对供应商的义务，包括到期金额和付款条件，不受以下因素的影响供应商决定参与该计划。公司不提供担保，也没有向金融机构或第三方管理人质押任何资产以支付与该计划相关的承诺付款。在 2024 年 6 月 30 日，该公司有 $12,773,000 根据该计划确认的未偿供应商债务的数额，包含在简明合并资产负债表的应付账款中。

12。每股净亏损

每股基本净亏损的计算方法是将净亏损除以该期间已发行普通股的加权平均数。摊薄后的每股净亏损包括股票期权、认股权证和可转换票据（定义见附注7）等证券的潜在行使或转换所产生的影响（如果有），这将导致向股票发行增量普通股这种影响在某种程度上不具有反稀释作用。

以下是每股基本净亏损和摊薄净亏损的对账情况：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
净亏损	$	(18,085,000	)	$	(1,410,000	)
基础股票		19,674,539			19,508,626
潜在稀释性证券的影响		-			-
摊薄后的股票		19,674,539			19,508,626
每股净亏损：
每股基本净亏损	$	(0.92	)	$	(0.07	)
摊薄后的每股净亏损	$	(0.92	)	$	(0.07	)

可能产生增加摊薄后每股净收益或减少摊薄后净亏损的潜在普通股每股被认为是反稀释的，因此，这些股票不包括在计算摊薄后的每股净亏损中。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中，有 2,285,834 和 2,067,168分别是潜在的共同点股票不包括在摊薄后的每股净亏损的计算中，因为其影响是反稀释的。此外，在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中， 2,405,941 和 2,186,667分别是潜在的共同点根据可转换票据的 “如果转换” 方法计算摊薄后的每股净亏损，股份不包括在内，因为其影响是反稀释的。与发行的认股权证相关的潜在普通股可转换票据（见附注7）在可行使之前具有反稀释性，截至2024年6月30日，认股权证不可行使。

13。所得税

该公司记录的所得税优惠为$178,000，或有效税率为 1.0% 和 $9000，或有效税率为 0.6%，三个月内分别于 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 6 月 30 日结束。截至2024年6月30日的三个月的有效税率主要受到（i）估值补贴变动，（ii）按不同于联邦税率征税的外国所得的影响法定税率，以及（iii）公司预计不会承认损失收益的特定司法管辖区。

管理层按司法管辖区每季度评估估值补贴的需求。在评估估值的必要性时补贴，公司会考虑所有正面和负面证据，包括递延所得税负债的预定撤销、预计的未来应纳税所得额、过去的财务业绩和税收筹划策略。根据这一分析, 该公司确定，某些递延所得税资产很可能无法变现。因此，该公司维持了估值补贴。公司将继续监测估值补贴的需求在未来时期，考虑可能影响递延所得税资产变现性的任何情况变化。

公司及其子公司提交的美国联邦、各州和外国司法管辖区的所得税申报表各不相同时效法规。截至2024年6月30日，加利福尼亚州正在对公司进行截至2020年3月31日、2021年和2022年3月31日的财政年度的审查，并且从截至2020年3月31日的财政年度起仍在接受审查。该公司认为，在未来12个月内，未确认的税收优惠不会发生重大变化。

14。金融风险管理和衍生品

以美元以外货币计价的购买和支出主要与公司的海外设施有关，这使公司进入市场美元与外币之间外汇汇率的实质性变动所带来的风险。该公司的主要风险敞口来自墨西哥比索的价值波动，在较小程度上来自人民币的波动。为了缓解这些风险，公司签订了远期外币兑换合约，将美元兑换成这些外币。远期外币兑换合约的使用程度会定期修改，以应对以下情况公司对市场状况的估计以及预期要求的条款和期限。

公司签订远期外币兑换合约是为了减少外币波动的影响，而不是从事货币交易猜测。衍生金融工具的使用使公司能够减少其风险敞口，即为国外业务费用提供资金所产生的最终现金流将受到国外业务变化的重大影响美元与外币之间的汇率。公司不持有或发行用于交易目的的金融工具。公司为预测支出指定远期外币兑换合约为国外业务提供资金的要求。

该公司持有等值美元的远期外币兑换合约 $ 的名义价值54,640,000 和 $54,092,000 分别于 2024 年 6 月 30 日和 2024 年 3 月 31 日。这些合同通常的期限为一年或更低, 按合同开始时商定的费率计算. 这些衍生品交易的交易对手是一家具有投资级信用评级的大型金融机构；但是，该公司面临该机构的信用风险。信用风险仅限于潜在的未实现风险如果该交易对手未能按合同履约，则任何此类合同的收益（抵消了对公司不利的货币波动）。远期外币兑换合约公允价值的任何变化均包含在外汇中简明合并运营报表中租赁负债和远期合约对汇率的影响。

以下显示了衍生工具对简明合并运营报表的影响：

	租赁负债和远期合约对外汇的影响
	三个月已结束
衍生品未指定为	6月30日
对冲工具	2024			2023
远期外币兑换合约的（亏损）收益	$	(5,369,000	)	$	50 万

远期国外的公允价值美元的货币兑换合约2,853,000 包含在截至6月30日的简明合并资产负债表中的其他流动负债中， 2024。美元远期外币兑换合约的公允价值2,516,000 包含在预付费用和其他当期费用中截至2024年3月31日的简明合并资产负债表中的资产。远期外币兑换合约公允价值的变化包含在简报中租赁负债和远期合约的外汇影响中截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月的合并现金流量表。

15。公允价值测量

以下汇总了按公允价值层次结构中按公允价值计量的金融资产和负债：

	2024年6月30日								2024 年 3 月 31 日
			公允价值测量								公允价值测量
			使用被视为的输入								使用被视为的输入
	公允价值		第 1 级		第 2 级		第 3 级		公允价值		第 1 级		第 2 级		第 3 级
资产
短期投资
共同基金	$	1,887,000	$	1,887,000	$	-	$	-	$	1,837,000	$	1,837,000	$	-	$	-
预付费用和其他流动资产
远期外币兑换合约		-		-		-		-		2,516,000		-		2,516,000		-

负债
其他流动负债
递延补偿		1,887,000		1,887,000		-		-		1,837,000		1,837,000		-		-
远期外币兑换合约		2,853,000		-		2,853,000		-		-		-		-		-
可转换票据，关联方
复合净衍生负债		4,830,000		-		-		4,830,000		7,410,000		-		-		7,410,000

短期投资和递延薪酬

公司的短期投资，为其递延补偿负债提供资金，包括对共同基金的投资。这些投资被归类为1级，因为这些共同基金的股票交易频率和交易量足以使公司能够持续获得定价信息。

远期外币兑换合约

远期外币兑换合约主要根据银行或外币交易商报价的外币即期和远期汇率来衡量（见注释14）。

复合净衍生负债

公司使用第三级估算复合净衍生负债（见附注7）的公允价值资产负债表日期的输入和蒙特卡罗模拟模型.蒙特卡罗模拟模型需要输入主观假设，包括标的股票的预期波动率。这些主观假设是基于历史和其他信息。模型中假设和使用的值的变化会对公允价值的估计产生重大影响。该金额记录在可转换票据中，关联方记入简明合并债券 2024 年 6 月 30 日和 2024 年 3 月 31 日的资产负债表。复合净衍生负债公允价值的任何变动均记录在简明合并报表中复合净衍生负债的公允价值变动运营和简明的合并现金流量表。

以下假设用于确定复合净衍生负债的公允价值：

	2024年6月30日			2024 年 3 月 31 日
无风险利率		4.41	%		4.36	%
权益成本		22.90	%		23.20	%
加权平均资本成本		13.90	%		14.90	%
预期 MPA 普通股的波动性		50.00	%		50.00	%
息税折旧摊销前利润波		40.00	%		40.00	%

以下总结了第三级公允价值计量的活动：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
期初余额	$	7,410,000		$	8,430,000
复合净衍生负债公允价值的变化包含在收入中		(2,580,000	)		140,000
期末余额	$	4,830,000		$	8,570,000

在截至2024年6月30日的三个月中，公司没有对资产或初次确认后按非经常性公允价值计算的负债。

现金和现金等价物、应收账款、应付账款和应计账款的账面金额由于这些工具的短期性质，负债接近其公允价值。根据利率的可变性质，循环贷款和其他长期负债的账面金额接近其公允价值以及具有类似特性的工具的当前汇率。截至2024年6月30日和2024年3月31日，可转换票据的净账面金额为美元31,676,000 和 $30,776,000，分别是（见注释7）。估计的公平公司可转换票据的价值为美元34,267,000和 $38,276,000 分别在 2024 年 6 月 30 日和 2024 年 3 月 31 日使用 3 级输入。

16。基于股份的付款

股票期权

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中，不授予了购买公司普通股的期权。

以下是股票期权交易摘要：

	的数量			加权平均值
	股票			行使价格
截至 2024 年 3 月 31 日未缴清		1,108,017		$	20.29
已授予		-		$	-
已锻炼		-		$	-
被没收/已取消		(1,383	)	$	17.29
已过期		(36,733	)	$	22.93
截至 2024 年 6 月 30 日		1,069,901		$	20.21

2024 年 6 月 30 日，可供购买的期权 132,133 普通股未归属，加权平均行使价为美元9.32。

截至 2024 年 6 月 30 日，有 $368,000 总数的与未归属股票期权奖励相关的未确认的薪酬支出，将在大约加权平均剩余归属期内予以确认 2.2 年份。

限制性股票单位 (“RSU”)

在截至2024年6月30日的三个月中，公司授予了 207,050 基于授予日的收盘市场价格的按时归属限制性股票单位的比例。在这三个月中已于 2023 年 6 月 30 日结束，不限制性股票由公司授予。

以下是非既得限制性股票单位的摘要：

	的数量股票			加权平均值赠款日期博览会价值
截至 2024 年 3 月 31 日未缴清		240,923		$	12.23
已授予		207,050		$	6.69
既得		(86,559	)	$	16.63
被没收/已取消		(762	)	$	11.04
截至 2024 年 6 月 30 日		360,652		$	8.00

截至 2024 年 6 月 30 日，有 $2,270,000 的与 RSU 相关的未确认的薪酬支出，将在加权平均剩余归属期内确认，大约为 2.1 年份。

性能库存单位（“PSU”）

在截至2024年6月30日的三个月中，公司批准了 155,391 PSU（达到目标性能水平），之后是悬崖背心三年业绩期限，视继续就业而定。这个数字三年业绩期结束时赚取的股票将仅根据实际表现而有所不同 0% 到 150根据公司的股东总回报率（“TSR”）百分位数相对于同行群体的百分比授予的PSU的目标数量的百分比在演出期间。股东总回报率是根据业绩周期第一个交易日的收盘价与最后一个交易日的平均收盘价的比较来衡量的 30 业绩期的交易日。股东总回报率被视为一种市场状况，因为它根据罗素3000指数的业绩来衡量公司的回报，不包括公司归类为金融和房地产以及市值超过美元的公司600 百万，在给定时期内时间。

在结束的三个月中 2023 年 6 月 30 日，公司授予 533,856 PSU，其归属于三年期限，视继续就业而定，具体如下：(i) 如果股票价格高于或等于美元10.00 每股，则拨款的1/3将归属，（ii）如果股价为大于或等于 $15.00 每股那么接下来的1/3的补助金将归属，并且（iii）如果股价高于或等于美元20.00 每股则补助金的最后三分之一将归属。收件人有资格在这两者之间进行捐赠 50% 和 150第三批的百分比实现股价介于 $ 之间17.50 和 $25.00 每股（必须达到每股目标价 30 连续交易日）。

该公司计算出在授予之日使用蒙特卡罗模拟模型为每批单独计算这些PSU的公允价值。补偿成本在估计的推导服务期内确认。与这些奖励相关的补偿费用将不是即使市场条件未得到满足，也会进行调整。下表汇总了在根据市场条件确定这些奖励的公允价值时所使用的假设：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
无风险利率		4.45	%		4.32	%
预期寿命（年）		3.0			0.8-1.8
MPA普通股的预期波动率		59.80	%		54.20	%
同行公司的平均相关系数		16.50	%		-	%
预期股息收益率		-			-
授予日期公允价值	$	8.65		$	3.57-5.06

以下是非既得PSU的摘要：

	的数量股票			加权平均值赠款日期博览会价值
截至 2024 年 3 月 31 日未缴清		773,923		$	7.73
已授予		155,391		$	8.65
由性能因子添加		10,952		$	22.27
既得		(32,848	)	$	22.27
被没收/已取消		(52,137	)	$	23.27
截至 2024 年 6 月 30 日		855,281		$	6.58

截至 2024 年 6 月 30 日，有 $2,280,000 与这些奖励相关的未确认的薪酬支出，这些费用将予以确认加权平均剩余归属期约为 2.1 年份。

17。承付款和或有开支

保修退货

无论退回的物品是否有缺陷（“保修”），公司都允许其客户退回消费者退回的商品退货”）。公司根据对此类回报率占单位销售额百分比的历史分析，得出保修退货风险的估算值。从这些保修退货中扣除的费用金额考虑在内得出公司的净销售额。

以下总结了保修退货的变化：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
期初余额	$	19,326,000		$	19,830,000
记入费用		33,352,000			31,112,000
已处理的金额		(37,632,000	)		(34,265,000	)
期末余额	$	15,046,000		$	16,677,000

截至2024年6月30日和2024年3月31日，公司的总保修退货应计金额为美元15,046,000 和 $19,326,000，分别是 $5,251,000 和 $5,667,000，分别是包含在应收账款（净额和美元）中发放的客户退货的 RGA 中9,795,000 和 $13,659,000分别包含在简明合并资产负债表中的应计客户制成品退货中。

突发事件

公司面临各种诉讼和索赔。此外，政府机构和自我监管组织有能力定期开展活动对公司业务的审查和行政程序，以及其遵守与包括但不限于环境、信息安全、税收、征税、关税等事项相关的法律、法规和法规的情况。公司的应计金额与各种诉讼和索赔的风险无关紧要。

18。区段信息

该公司的三运营部门如下：

•

硬件，包括 (i) 轻型旋转电动产品，例如交流发电机和起动器，（ii）轮毂产品，（iii）制动相关产品，包括制动钳、制动助力器、制动盘、刹车片和制动主缸，以及（iv）涡轮增压器，

•

测试解决方案和诊断设备，包括 (i) 内燃机车辆的应用，包括交流发电机和起动机的台式测试仪，(ii) 设备用于电动汽车的前期和后期生产，以及（iii）对电力系统应用进行软件仿真，以实现所有形式的交通（包括汽车、卡车、新兴的电气化）的电气化航空航天工业中的系统，以及电动汽车充电站），以及

•

重型，其中包括用于重型卡车、工业、船舶和农业应用的非全权汽车售后市场替换硬件。

该公司的Hard Parts运营部门符合应报告的标准段。测试解决方案、诊断设备和重型设备细分市场不是实质性的，无需单独报告，且包含在 “所有其他” 类别中。

与公司各分部相关的财务信息如下：

	截至2024年6月30日的三个月
	硬部件			所有其他			总计
对外部客户的净销售额	$	158,187,000		$	11,700,000		$	169,887,000
细分市场间销售		32,000			12,0000			44,000
营业亏损		(6,459,000	)⁽¹⁾		(6,0000	)		(6,465,000	)
折旧和摊销		2,525,000			204,000			2,729,000
分部资产		989,363,000			55,297,000			1,044,660,000
资本支出		253,000			237,000			490,000

	截至2023年6月30日的三个月
	硬部件			所有其他			总计
对外部客户的净销售额	$	149,747,000		$	9,958,000		$	159,705,000
细分市场间销售		132,000			95,000			227,000
营业收入（亏损）		11,506,000	⁽¹⁾		(1,079,000	)		10,427,000
折旧和摊销		2,679,000			354,000			3,033,000
分部资产		1,063,301,000			52,368,000			1,115,669,000
资本支出		40,0000			-			40,0000

	三个月已结束
	6月30日
净销售额	2024			2023
可报告细分市场的总净销售额	$	158,219,000		$	149,879,000
其他净销售额		11,712,000			10,053,000
消除细分市场间净销售额		(44,000	)		(227,000	)
合并净销售总额	$	169,887,000		$	159,705,000

	三个月已结束
	6月30日
盈利或亏损	2024			2023
应申报分部的总营业（亏损）收入	$	(6,459,000	)	$	11,506,000
其他营业损失		(6,0000	)		(1,079,000	)
取消分部间营业收入		9000			14,000
利息支出，净额		(14,387,000	)		(11,720,000	)
复合净衍生负债公允价值的变化		2,580,000			(140,000	)
所得税优惠前的合并亏损总额	$	(18,263,000	)	$	(1,419,000	)

资产	2024年6月30日			2024 年 3 月 31 日
应申报分部的总资产	$	989,363,000		$	1,019,811,000
其他资产		55,297,000			54,946,000
取消分区间资产		(66,705,000	)		(62,755,000	)
合并资产总额	$	977,955,000		$	1,012,002,000

(1)

截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，公司硬件板块的经营（亏损）收入包括外汇租赁负债和远期合同的影响，损失了美元11,078,000 并获得 $4,270,000，分别地。

19。股票回购

2018 年 8 月，公司董事会批准将其股票回购计划从 $ 上调至20,000,000 到 $37,000,000 其共同之处股票。在截至2024年6月30日的三个月中，公司做到了不t 回购其普通股的任何股份。截至2024年6月30日，美元18,745,000 已被使用且 $18,255,000 仍然可用于根据授权的股票回购计划回购股票，但须遵守公司信贷额度的限额。该公司退出了 837,007 2024年6月30日前根据该计划回购的股票。公司的股票回购计划不要求其收购任何特定数量的股份，可以通过私下谈判和/或公开市场交易回购股份。

20。关联方交易

租赁

2022年12月，该公司签订了其经营租约 35,000 平方英尺的制造、仓库和办公设施在加拿大安大略省，公司由管理层成员共同拥有。该租约于2023年1月1日开始，初始期限为一年基本租金约为 $27,000 每月，包括最多续订的选项四年。2023 年 11 月，公司行使了其中一项期权，续订了额外期权一年时期。关联方租赁记录的租金费用为 $81,000 截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月。

可转换票据及董事选举

关于2023年3月31日公司可转换票据的发行和出售（见附注7），董事会任命了拜森资本的联合创始人道格拉斯·特鲁斯勒为董事会成员。特鲁斯勒先生的薪酬将与公司先前披露的非雇员董事的标准薪酬做法，这些做法在公司于2024年7月26日向美国证券交易委员会提交的最终委托书中进行了描述。

第 2 项。

管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析

以下讨论和分析介绍了美国汽车零部件公司及其子公司（“我们的”、“我们” 或 “我们”）认为与评估和理解我们的合并财务状况和业绩相关的因素的操作。本财务和业务分析应与我们向美国证券交易委员会提交的10-k表年度报告中包含的2024年3月31日经审计的合并财务报表一起阅读（“SEC”）于2024年6月11日发布，并于2024年6月28日向美国证券交易委员会提交了截至2024年3月31日的财年的10-K/A。

有关1995年私人证券诉讼改革法案的披露

本报告可能包含1995年《私人证券诉讼改革法》所指的有关我们未来业绩的前瞻性陈述，这些陈述涉及风险和不确定性。全部历史事实陈述以外的陈述均为前瞻性陈述，包括但不限于有关我们的战略举措、运营计划和目标、对经济状况和复苏的预期的陈述以及未来的业务和财务业绩，以及与之相关的基本假设的陈述。除其他外，它们包括与战略举措的时机和实施有关的因素，高度重要的我们行业的竞争性质、对我们产品和服务的需求、库存和供应链的复杂性、业务转型和发展面临的挑战。除非法律要求，否则我们没有义务修改或出于任何原因公开更新任何前瞻性陈述。因此，你不应过分依赖这些陈述。请参阅 “第 1A 项。我们的 “风险因素” 2024年6月11日向美国证券交易委员会提交的最新10-k表年度报告，以及2024年6月28日向美国证券交易委员会提交的截至2024年3月31日财年的10-K/A表格，经我们随后更新向美国证券交易委员会提交的文件，以描述这些风险和不确定性，这些风险和不确定性可能导致实际业绩与前瞻性陈述的预测或暗示的结果存在重大差异。

管理概述

凭借可扩展的基础设施和丰富的增长机会，我们专注于在北美市场发展售后业务，并通过以下方式提高我们在测试解决方案和诊断设备市场的领导地位：为我们的客户提供创新和直观的解决方案。在过去几年中，我们在全球基础设施和人力资源方面的投资反映了制造能力的显著扩张，以支持多个产品线。这些投资包括（i）一个占地41万平方英尺的配送中心，（ii）两座总面积为37.2万平方英尺的用于制动卡钳再制造和核心分拣的建筑，以及（iii）将生产调整为我们最初的31.2万平方英尺墨西哥的平方英尺工厂。此外，在截至2024年6月30日的三个月中，我们裁减了加利福尼亚州托兰斯工厂的员工，这是因为我们正在实施的战略，即利用我们的全球足迹来加强运营提高效率，并有望从这些节省成本的措施中获得未来收益。

分部报告

我们的三个运营部门如下：

•

硬件，包括 (i) 轻型旋转电气产品，例如交流发电机和起动器，(ii) 轮毂产品，(iii) 制动相关产品，包括制动卡钳、制动器助力器、制动盘、刹车片和制动主缸，以及 (iv) 涡轮增压器，

•

测试解决方案和诊断设备，包括 (i) 内燃机车辆的应用，包括交流发电机和起动机的台式测试仪，(ii) 用于预处理和电动汽车的后期制作，以及（iii）电力系统应用的软件仿真，用于所有形式的交通工具（包括汽车、卡车、新兴的系统电气化）的电气化航空航天业和电动汽车充电站），以及

•

重型，包括用于重型卡车、工业、船舶和农业应用的非全权汽车售后市场替换硬件。

我们的Hard Parts运营部门符合可报告细分市场的标准。测试解决方案、诊断设备和重型设备细分市场不是实质性的，无需单独报告，并且是包含在 “所有其他” 类别中。有关更多信息，请参阅简明合并财务报表附注18。

截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月的经营业绩

以下讨论和分析应与本文其他地方的财务报表及其附注一起阅读。

以下总结了某些关键的合并运营数据：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
运营中使用的现金流	$	(20,841,000)	)	$	(20,470,000)	)
制成品营业额（按年计算）(1)		3.3			3.5

(1)

该财季的年化制成品营业额的计算方法是：将该季度的商品销售成本乘以4，然后将结果除以期初和期末非核心制成品库存价值的平均值本财季度。我们认为，这为衡量我们将库存转化为收入的能力提供了有用的衡量标准。

净销售额和毛利

以下总结了净销售额和毛利润：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
净销售额	$	169,887,000		$	159,705,000
销售商品的成本		140,713,000			133,138,000
毛利润		29,174,000			26,567,000
毛利百分比		17.2	%		16.6	%

净销售额。截至2024年6月30日的三个月，我们的合并净销售额为169,887,000美元，比截至2023年6月30日的三个月增长了10,182,000美元，增长了6.4％ 159,705,000 美元。与截至2023年6月30日的三个月相比，我们截至2024年6月30日的三个月的销售额反映了对旋转电气和制动相关产品的持续强劲需求。

毛利润。截至2024年6月30日的三个月，我们的合并毛利为29,174,000美元，占合并净销售额的17.2％，而26,567,000美元，增长16.6％截至2023年6月30日的三个月，合并净销售额的百分比。截至2024年6月30日的三个月，我们的毛利率增长反映了（i）产品组合的变化，（ii）我们设施利用率的提高，以及（iii）在本期和前一时期生效的涨价所带来的好处。

此外，与截至2023年6月30日的三个月相比，我们截至2024年6月30日的三个月的毛利率受到（i）向客户支付的核心和制成品保费摊销的影响新业务分别为27.28万美元和26.57万澳元，以及 (ii) 对作为客户货架上制成品一部分的核心进行季度非现金重估（包含在合约资产）减去成本或可变现净值的较低值，从而分别减记了394,000美元和778,000美元。

运营费用

以下汇总了我们的合并运营费用：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
一般和行政	$	16,670,000		$	12,602,000
销售和营销		5,449,000			5,419,000
研究和开发		2,433,000			2,375,000
租赁负债和远期合约对外汇的影响		11,078,000			(4,270,000	)
占净销售额的百分比
一般和行政		9.8	%		7.9	%
销售和营销		3.2	%		3.4	%
研究和开发		1.4	%		1.5	%
租赁负债和远期合约对外汇的影响		6.5	%		(2.7	)%

一般和行政。截至2024年6月30日的三个月，我们的一般和管理费用为16,670,000美元，比这三个月增加了4,068,000美元，增长了32.3％截至2023年6月30日，价格为12,602,000美元。这一增长主要是由于 (i) 在截至2024年6月30日的三个月中，由于我们利用全球足迹的战略裁员，遣散费增加了286.8万美元提高运营效率，以及（ii）在截至2024年6月30日的三个月中，亏损95万美元，而截至2023年6月30日的三个月中，由于外币汇率，收益为98.2万美元。这些增加部分被我们离岸地点减少的81.5万美元一般和管理费用所抵消。

销售和营销。截至2024年6月30日的三个月，我们的销售和营销费用一直为544.9万美元，而截至2023年6月30日的三个月，我们的销售和营销费用为541.9万美元。

研究和开发。截至2024年6月30日的三个月，我们的研发费用一直为243.3万美元，而截至2023年6月30日的三个月，我们的研发费用为237.5万美元。

租赁负债和远期合约的外汇影响。与非现金相比，租赁负债和远期合约对外汇的影响为11,078,000美元的非现金损失截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，收益分别为4270,000美元。在截至2024年6月30日的三个月中，与截至2023年6月30日的三个月相比，这种变化主要是由于（i）我们的重新评估以外币计价的租赁负债，由于外币汇率波动，导致非现金损失5,709,000美元，而非现金收益分别为3,77万美元，以及（ii）远期外币交易所合约，由于其公允价值的变化，其非现金损失为5,369,000美元，而非现金收益分别为500,000美元。

营业（亏损）收入

合并经营（亏损）收入。截至2024年6月30日的三个月，我们的合并营业亏损为6,456,000美元，而这三个月的合并营业收入为10,441,000美元截至 2023 年 6 月 30 日的月份。下降的主要原因是租赁负债和远期合约以及上文讨论的其他项目对外汇的影响。

利息支出

净利息支出截至2024年6月30日的三个月，我们的利息支出为14,387,000美元，比利息支出增加了266.7万美元，增长了22.8％截至2023年6月30日的三个月，为11,720,000美元。这一增长主要是由于利用应收账款折扣计划增加应收账款的收款，以提高销售额，但平均未清余额的减少部分抵消了这一增长在我们的信贷额度下。

复合净衍生负债公允价值的变化

复合净衍生负债公允价值的变化。我们与3月发行的可转换票据相关的复合净衍生负债公允价值的变化 2023年31日的非现金收益为258万美元，而截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，非现金亏损分别为14万美元。

所得税准备金

所得税。在截至6月30日的三个月中，我们记录的所得税优惠为17.8万美元，有效税率为1.0％，以及9,000美元，有效税率为0.6％，分别是 2024 年和 2023 年。截至2024年6月30日的三个月的有效税率主要受到（i）估值补贴变动，（ii）按不同于联邦法定税率的税率征税的外国所得的影响，以及 (iii) 我们预计不会承认损失收益的特定司法管辖区。

流动性和资本资源

概述

截至2024年6月30日和2024年3月31日，我们的营运资金（流动资产减去流动负债）分别为148,739,000美元和156,034,000美元，流动资产与流动负债的比率分别为1. 4:1.0。

在截至2024年6月30日的三个月中，我们向贷款机构注册了一项功能，根据该功能，我们将收集的现金用于偿还循环贷款，并按需借款为还款提供资金。预计此功能将减少信贷额度下的借款利息支出。

在截至2024年6月30日的三个月中，我们的主要流动性来源来自我们的应收账款折扣计划和信贷额度的使用。此外，我们可以使用现有现金以及可用的信贷额度满足短期流动性需求。我们认为，我们的现金和现金等价物、应收账款折扣计划的使用、信贷额度下的可用金额以及其他来源足以满足我们预期的未来营运资金需求，以及未来12个月的租赁和资本支出债务。

股票回购计划

2018年8月，我们董事会批准将普通股的股票回购计划从2,000万美元增加到3700万美元。截至2024年6月30日，已使用18,745,000美元，仍有18,255,000美元可供回购授权股票回购计划下的股票，受我们的信贷额度限制。我们在2024年6月30日之前退回了根据该计划回购的837,007股股票。我们的股票回购计划并未规定我们有义务收购任何特定数量的股份和股份均可在私下谈判和/或公开市场交易中回购。

现金流

以下汇总了简明合并现金流量表中反映的现金流量：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
现金流（用于）由以下机构提供：
运营活动	$	(20,841,000)	)	$	(20,470,000)	)
投资活动		(512,000	)		(67,000	)
融资活动		15,166,000			19,673,000
汇率对现金和现金等价物的影响		(256,000)	)		155,000
现金和现金等价物的净减少	$	(6,443,000)	)	$	(709,000)	)
其他选定的现金流数据：
折旧和摊销	$	2,729,000		$	3,033,000
资本支出		490,000			40,0000

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中，用于经营活动的净现金分别为20,841,000美元和20,47万美元。我们经营活动的重大变化反映了 (i) 账目收款的增加应收账款余额是由于我们管理了客户的应收账款折扣计划的使用，因此本年度的销售额增加与上一年度的应收账款余额增加相比，应收账款余额增加，以及（ii）减少了与上一年度相比，本年度的应付账款余额应归因于供应商付款的时机。我们将继续管理我们的营运资金，以最大限度地提高我们的运营现金流。

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中，用于投资活动的净现金分别为51.2万美元和67,000美元。我们投资活动的变化主要源于资本支出的增加。

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，融资活动提供的净现金分别为15,166,000美元和19,673,000美元。我们融资活动的变化主要是由于以下金额的净借款减少我们的信贷额度。

资本资源

信贷额度

我们是268,620,000美元的优先担保融资（不时修订的 “信贷额度”）的当事方，该融资包括238,620,000美元的循环贷款额度（“循环贷款”）（受某些限制约束）和3,000万美元定期贷款机制（“定期贷款”）。定期贷款是在截至2024年3月31日的年度内偿还的。信贷额度将于2028年12月12日到期。贷款人对我们几乎所有的资产都有担保权益。在这三场比赛中截至2024年6月30日的几个月，我们向贷款机构注册了一项功能，根据该功能，我们将收集的现金用于偿还循环贷款，并按需借款为还款提供资金。此功能有望减少以下方面的利息支出信贷额度下的借款。

截至2024年6月30日和2024年3月31日，我们在循环融资机制下的未偿还额度分别为1.438.34万美元和1.28亿美元。此外，截至2024年6月30日，信用证的未偿还额为6,37万美元。在 2024年6月30日，经过某些合同调整后，循环融资机制下有82,174,000美元的可用资金。截至2024年6月30日和2024年3月31日，我们的循环贷款的利率分别为8.58％和8.43％。

如果未提取可用性低于循环承付款总额的22.5％，则信贷额度要求我们维持最低固定费用覆盖率，并保持规定的最低未提取可用性。期间在截至2024年6月30日的期间，未提取的可用性超过了22.5％的门槛，因此，无需测试固定费用覆盖率财务契约。

可转换票据

2023 年 3 月 31 日，我们与 Bison Capital Partners VI, L.P. 和 Bison Capital Partners VI-A, L.P.（统称 “购买者”）签订了经修订的票据购买协议（“票据购买协议”），以及 Bison Capital Partners VI, L.P. 作为买方代表（“买方代表”），负责发行和出售2029年到期的本金总额为32,000,000美元的可转换票据（“可转换票据”），该票据曾使用用于一般公司用途。自2024年4月1日起，可转换票据的年利率为10.0％，按年复利，每年4月1日起支付（i）实物或（ii）现金。在这段时间里截至2024年6月30日的三个月，3,209,000美元的可转换票据的非现金应计利息以实物形式支付，并包含在2024年6月30日的可转换票据本金中。可转换票据有初始转换普通股每股价格约为15.00美元。（“转换选项”）。除非我们发出赎回通知，否则可转换票据的购买者可以随时选择转换其可转换票据。随后转换，可转换票据将以我们的普通股进行结算。除非发生基本交易（定义为可转换本票），否则我们不得赎回可转换票据 2026 年 3 月 31 日之前。2026年3月31日之后，我们可以将全部或部分可转换票据兑换为现金购买（“公司赎回”）价格。截至2024年6月30日和2024年3月31日，实际利率分别为18.3％。

关于票据购买协议，我们与买方签订了普通股认股权证（“认股权证”），该认股权证将于2029年3月30日到期。认股权证的公允价值，使用第 3 级输入和蒙特卡罗仿真模型在 2024 年 6 月 30 日和 2024 年 3 月 31 日为零。

公司赎回期权已与转换期权合并为复合净衍生负债（“复合净衍生负债”）。复合净衍生负债已记录在可转换票据，2024年6月30日和2024年3月31日简明合并资产负债表中的关联方。使用三级输入和蒙特卡罗模拟模型计算转换期权和公司赎回期权的公允价值截至2024年6月30日和2024年3月31日，负债分别为580万美元和980万美元，资产分别为97万美元和239万美元。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月中，我们录得258万美元的收益，亏损为分别为140,000美元，即简明合并运营报表和简明合并现金流量表中复合净衍生负债公允价值的变化。

可转换票据还包含其他功能，例如违约利息和与基本交易相关的期权，由于这些要素的价值并不重要，因此没有单独核算在 2024 年 6 月 30 日和 2024 年 3 月 31 日。

应收账款折扣计划

我们使用某些客户及其各自银行提供的应收账款折扣计划。根据这些计划，我们可以选择以折扣将这些客户的应收账款出售给这些银行，折扣将在当时商定应收账款被出售。这些折扣安排使我们能够加快客户应收账款的收款。尽管这些安排减少了我们的营运资金需求，但无法保证这些计划会继续下去未来。如果利率上升，如果这些折扣安排的利用范围扩大，客户延长向我们的付款，或者延长折扣期以反映这一点，则这些计划产生的利息支出将增加为客户提供更优惠的付款条件。

以下是应收账款折扣计划的摘要：

	三个月已结束
	6月30日
	2024			2023
已折扣的应收	$	144,541,000		$	104,332,000
加速收集的加权平均天数		342			337
年化加权平均折现率		6.9	%		6.4	%
折扣金额确认为利息支出	$	9,507,000		$	6,252,000

供应商融资计划

我们采用供应商融资计划，允许我们的某些供应商自行决定将我们应付的应收账款出售给参与的金融机构。该程序由第三方管理。截至2024年6月30日，根据该计划，参与金融机构的1500万美元承诺向供应商提供。出售这些应收账款对我们没有经济利益，也没有直接的利益与金融机构的关系。向第三方管理人支付的款项以提供的服务为基础，与供应商、金融机构之间的融资协议的数量或数量无关第三方管理员。我们不是参与供应商与金融机构之间谈判达成的协议的当事方。我们对供应商的义务，包括到期金额和付款条件，不受供应商的影响决定参与该计划。我们不提供担保，也没有向金融机构或第三方管理人质押任何资产以支付与该计划相关的承诺付款。2024 年 6 月 30 日，我们在该计划下确认了12,773,000美元的未清供应商债务，这些债务包含在简明合并资产负债表的应付账款中。

资本支出和承诺

资本支出

截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，我们的总资本支出分别为49.3万美元和6.4万美元。这些资本支出包括 (i) 为购买厂房和设备厂房支付的现金，(ii) 根据以下条件购置的设备融资租赁以及 (iii) 非现金资本支出.2025财年的资本支出主要包括为当前业务购买设备。我们预计将产生约700万美元的资本支出，主要用于在2025财年支持我们的全球增长计划和当前业务。我们已经使用并将继续使用我们的营运资金和额外的资本租赁债务来为这些资本支出融资。

关联方交易

租赁

2022年12月，我们与一家由管理层共同拥有的公司签订了位于加拿大安大略省的35,000平方英尺的制造、仓库和办公设施的运营租约。该租约于 2023 年 1 月 1 日开始，最初的租期为一年，基本租金约为每月27,000美元，并包括最长续订四年的选项。2023 年 11 月，我们行使了其中一项期权，将期限延长一年。租金截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，关联方租赁的记录支出为81,000美元。

可转换票据及董事选举

在2023年3月31日发行和出售我们的可转换票据方面，董事会任命了Bison Capital的联合创始人道格拉斯·特鲁斯勒为董事会成员。特鲁斯勒先生的薪酬将与我们之前的薪酬一致披露了非雇员董事的标准薪酬做法，我们在2024年7月26日向美国证券交易委员会提交的最终委托书中对此进行了描述。

诉讼

我们面临各种诉讼和索赔。此外，政府机构和自我监管组织有能力对我们进行定期审查和行政诉讼业务，以及我们对与所有事项相关的法律、法规和法规的遵守情况，包括但不限于环境、信息安全、税收、征税、关税等。我们的应计金额与这些风险敞口无关紧要处理各种诉讼和索赔。

关键会计政策

除下文所述外，我们在2024年6月11日提交的截至2024年3月31日的10-k表年度报告中列报的关键会计政策和估算没有重大变化，根据2024年6月28日向美国证券交易委员会提交的截至2024年3月31日的财政年度的10-K/A。

尚未通过的会计声明

披露方面的改进

2023年10月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-06年《披露改进：针对美国证券交易委员会披露更新和简化举措的编纂修正案》。该标准发布于对美国证券交易委员会披露更新和简化计划的回应，该计划影响了会计准则编纂中的各种主题。修正案适用于受影响议题范围内的所有报告实体，除非另有说明。每项修正案的生效日期将是美国证券交易委员会从第S-X条例或第S-k条例中删除的相关披露的生效日期，禁止提前采用。我们目前正在评估该指导方针将对我们的财务报表披露产生的影响。

可报告的细分市场披露

2023年11月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-07年《可申报分市场披露的改进》（主题280）。该标准要求我们披露定期提供的重大细分市场支出到CodM，并包含在每份报告的细分市场经营业绩衡量标准中。该标准还要求我们披露该细分市场经营业绩中包含的任何其他项目的总金额，这些项目被认为不重要单独披露的费用，以及对这些其他项目构成的定性描述。此外，该标准还要求披露CODM的标题和位置，以及CodM如何使用CODM的详细信息报告了细分市场经营业绩的衡量标准，以评估细分市场的业绩和分配资源。该准则还使中期分部报告披露要求与年度分部报告披露要求保持一致。本指南对2023年12月15日之后开始的财政年度以及2024年12月15日之后开始的财政年度内的过渡期有效，允许提前采用。我们目前正在评估该指南将对我们的影响财务报表披露。

所得税披露的改进

2023年12月，财务会计准则委员会发布了亚利桑那州立大学2023-09年《所得税披露的改进》（主题740）。该标准要求我们针对特定情况提供进一步的分类所得税披露有关有效税率对账的类别，以及有关联邦、州/地方和外国所得税的更多信息。该标准还要求我们每年披露已缴的所得税（扣除收到的退款），按管辖权分列。该指导方针对2024年12月15日之后的财政年度有效，允许提前采用。该标准将作为前瞻性应用，尽管可选的追溯性应用是允许的。我们目前正在评估该指南将对我们的财务报表披露产生的影响。

第 3 项。

关于市场风险的定量和定性披露

与第7A项提供的信息相比，市场风险没有实质性变化。截至2024年3月31日我们向美国证券交易委员会提交的10-k表年度报告中的 “有关市场风险的定量和定性披露” 2024年6月11日，以及2024年6月28日向美国证券交易委员会提交的截至2024年3月31日的财年的10-K/A。

第 4 项。

控制和程序

评估披露控制和程序

我们已经建立了披露控制措施和程序，旨在确保公司在其根据1934年《证券交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息是在 SEC 规则和表格规定的时间段内记录、处理、汇总和报告，并将此类信息收集并传达给管理层，包括我们的首席执行官、首席财务官和酌情为首席会计官，以便及时就所需的披露做出决定。

在包括首席执行官、首席财务官和首席会计官在内的管理层的监督和参与下，我们对我们的有效性进行了评估《交易法》第13a-15（e）条和第15d-15（e）条中定义的披露控制和程序。根据这项评估，我们的首席执行官、首席财务官和首席会计官得出结论，MPA的披露控制和程序自2024年6月30日起生效。

对控制有效性的固有限制

根据《交易法》第13a-15（f）条和第15d-15（f）条的规定，公司管理层负责建立和维持对财务报告的适当内部控制。

对财务报告的内部控制是一个旨在为财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表提供合理保证的程序根据美利坚合众国普遍接受的会计原则, 按要求适用某些估计和判断.

财务报告的内部控制包括以下政策和程序：

1。与维护记录有关，这些记录以合理的细节准确和公平地反映了公司的交易和资产处置；

2。提供合理的保证，确保必要时记录各项交易，以便根据公认的会计原则编制财务报表，并保证收入和支出本公司只有根据公司管理层和董事的授权才能制定；以及

3.提供合理的保证，防止或及时发现未经授权收购、使用或处置可能对财务报表产生重大影响的公司资产。

由于其固有的局限性，对财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述。此外，对未来时期的任何有效性评估的预测都存在以下风险：由于条件的变化, 或者对政策或程序的遵守程度可能下降, 控制措施可能变得不充分。

财务报告内部控制的变化

在截至的三个月中，我们对财务报告（定义见经修订的1934年《证券交易法》第13a-15（e）条和第15d-15（e）条）的内部控制没有变化 2024 年 6 月 30 日对我们的财务报告内部控制产生重大影响或合理可能产生重大影响的。

第二部分 — 其他信息

第 1 项。

法律诉讼

第 1A 项。

风险因素

我们于2024年6月11日提交的截至2024年3月31日财年的10-k表年度报告第一部分第1A项以及截至2024年3月31日财年的10-K/A中规定的风险因素没有重大变化该文件于 2024 年 6 月 28 日向美国证券交易委员会提交。

第 2 项。

未注册的股权证券销售和所得款项的使用

股息支付和股票回购的限制

信贷额度目前允许在2025财年支付高达3,000万美元的股息和股票回购，前提是形式上遵守经修订的财务契约。

发行人购买股权证券

在截至2024年6月30日的三个月中回购的股票如下：

经期	的总数购买的股票		平均价格每股支付		的总数购买的股票作为公开的一部分已公布的计划或程序		近似的美元价值那年五月的股票还没被购买根据计划或程序 (1)

2024 年 4 月 1 日至 4 月 30 日：
公开市场和私下协商购买		-	$	-		-	$	18,255,000
2024 年 5 月 1 日至 5 月 31 日：
公开市场和私下协商购买		-	$	-		-		18,255,000
2024 年 6 月 1 日至 6 月 30 日：
公开市场和私下协商购买		-	$	-		-		18,255,000

总计		0				0	$	18,255,000

(1)

截至2024年6月31日，根据授权的股票回购计划，已使用18,745,000美元，还有18,255,000美元可用于回购股票，但须遵守我们的信贷额度的上限。我们退回了837,007股股票在 2024 年 6 月 30 日之前根据该计划回购。我们的股票回购计划不要求我们收购任何特定数量的股份，可以通过私下协商和/或公开市场交易回购股份。

第 3 项。

优先证券违约

没有。

第 5 项。

其他信息

(a)	没有。

(b)	没有。

(c)	在截至2024年6月30日的季度中，公司没有董事或高级职员采用要么终止 “第10b5-1条交易安排” 或 “非规则10b5-1交易安排”，每个术语的定义见第408项法规 S-k。

第 6 项。

展品

(a)

展品：

数字	展品描述	申报方法
3.1	公司注册证书	参照公司于1994年3月22日宣布生效的Sb-2表格注册声明（“1994年注册声明”）附录3.1并入。

3.2	对公司注册证书的修改	参照公司于1995年11月14日宣布生效的S-1表格（编号33-97498）注册声明附录3.2并入。

3.3	对公司注册证书的修改	参照公司截至3月31日财年的10-k表年度报告附录3.3纳入， 1997 年。

3.4	对公司注册证书的修改	参照公司截至3月31日财年的10-k表年度报告附录3.4纳入， 1998 年（“1998 年 10-K 表格”）。

3.5	对公司注册证书的修改	参照公司向美国证券交易委员会提交的附表14A的委托声明附录C 2003 年 11 月 25 日。

3.6	经修订和重述的美国汽车零部件公司章程	参考 2010 年 8 月 24 日提交的 8-k 表最新报告附录 3.1 合并。

3.7	公司注册证书修订证书	参考 2014 年 4 月 17 日提交的 8-k 表最新报告附录 3.1 合并。

3.8	2016 年 6 月 9 日通过的《美国汽车零部件有限公司经修订和重述的章程》修正案	参照2016年6月14日提交的8-k表最新报告附录3.1纳入本报告。

3.9	对经修订和重述的公司章程的修订	参照2017年2月22日提交的8-k表最新报告附录3.1并入。

3.10	美国汽车零部件有限公司经修订和重述的章程第三修正案，于2022年1月26日通过	参照2022年2月1日提交的8-k表最新报告附录3.1并入。

4.1	根据1934年《证券交易法》第12条注册的注册人证券的描述	参照2022年8月9日提交的10-Q表季度报告附录4.1纳入。

4.2	2004 年非雇员董事股票期权计划	参照附表14A中关于2004年年度股东的委托书附录A纳入会议。

4.3	2010 年激励奖励计划	参照2010年12月15日提交的附表14A委托书附录A并入。

4.4	经修订和重述的 2010 年激励奖励计划	参照2013年3月5日提交的附表14A委托声明附录A并入。

数字	展品描述	申报方法
4.5	第二次修订和重述的 2010 年激励奖励计划	参照2014年3月3日提交的附表14A委托声明附录A并入。

4.6	2014 年非雇员董事激励奖励计划	参照2014年3月3日提交的附表14A委托书附录b并入。

4.7	第三次修订和重述的 2010 年激励奖励计划	参照2017年11月20日提交的附表14A委托声明附录A并入。

4.8	第四次修订和重述的 2010 年激励奖励计划	参照7月24日提交的附表14A委托书附录A纳入， 2020。

4.9	2022年激励奖励计划	参照附表 14A 的委托书附录 A 纳入于2022年7月29日提交。

4.10	可转换本票的表格	参考 2023 年 3 月 31 日提交的 8-k 表最新报告附录 4.1 合并。

4.11	普通股认股权证的形式	参考 2023 年 3 月 31 日提交的 8-k 表最新报告附录 4.2 纳入。

4.12	第一份经修订和重述的可转换本票	参照2023年6月14日提交的10-k表年度报告附录4.12纳入。

4.13	首次修订和重述的普通股认股权证	参照2023年6月14日提交的10-k表年度报告附录4.13纳入。

31.1	根据2002年《萨班斯奥克斯利法案》第302条对首席执行官进行认证	随函提交。

31.2	根据2002年《萨班斯奥克斯利法案》第302条对首席财务官进行认证	随函提交。

31.3	根据2002年《萨班斯奥克斯利法案》第302条对首席会计官进行认证	随函提交。

32.1	根据2002年《萨班斯奥克斯利法案》第906条对首席执行官、首席财务官和首席会计官的认证	随函提交。

97.1	追回错误发放的赔偿金的政策	参照2024年6月28日提交的10-K/A表年度报告附录97.1并入。

数字	展品描述	申报方法
101.INS	内联 XBRL 实例文档（该实例文档不出现在交互式数据文件中，因为其 XBRL 标签嵌入在内联 XBRL 文档中）。

101.SCH	内联 XBRL 分类扩展架构文档

101.CAL	内联 XBRL 分类扩展计算链接库文档

101.DEF	内联 XBRL 分类法扩展定义链接库文档

101.LAB	内联 XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档

101.PRE	内联 XBRL 分类扩展演示链接库文档

104	封面交互式数据文件（格式为行内 XBRL，包含在附录 101 中）

签名

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使下列签署人代表其签署本报告，并获得正式授权。

	美国汽车零部件有限公司

日期：2024 年 8 月 8 日	作者：	/s/ 大卫李
		大卫李
		首席财务官

日期：2024 年 8 月 8 日	作者：	/s/ Kamlesh Shah
		Kamlesh Shah
		首席会计官