美国
证券交易委员会
华盛顿特区，20549
形式 10-Q

☒根据证券条例第13或15(D)条提交的季度报告
1934年《交换法》

截至本季度末2024年6月30日
或

☐根据《证券条例》第13或15(D)条提交的过渡报告
1934年《交换法》

对于从__

佣金文件编号0-13222

公民金融服务公司
(注册人的确切姓名载于其章程)

宾夕法尼亚州
 
23-2265045
(注册成立或组织的国家或其他司法管辖区)
 
(国际税务局雇主身分证号码)

南大街15号
曼斯菲尔德, 宾夕法尼亚州 16933
(主要行政办公室地址)(邮政编码)

注册人的电话号码，包括区号：(570) 662‑2121

不适用
(前姓名、前地址和前财政年度，如果自上次报告以来发生变化)

根据该法第12(B)条登记的证券：

普通股，每股面值1.0美元
  
CZFS
  
纳斯达克股票市场
每个班级的标题
  
交易
符号
每个交易所的名称
在其上注册的

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或15(D)节规定的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类备案要求。是 ☒不是☐

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则405(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是 ☒不是☐

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司还是新兴的 成长型公司。见《交易法》第120条亿.2中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。

大型加速文件管理器：☐
加速编报公司 ☐
   
非加速文件服务器     ☒
小型上市公司 ☒
   
新兴成长型公司 ☐
  

如果是新兴成长型公司，用勾号表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。@是☐没有 ☒

注册人普通股的流通股数，截至 八月1, 2024年， 4,759,931.

公民金融服务公司
表格10-Q

索引

   
页
第一部分
财务信息
  
第1项。
财务报表(未经审计)：
  
 
截至2024年6月30日和2023年12月31日的合并资产负债表
1
 
截至2024年和2023年6月30日的三个月和六个月合并利润（亏损）表
2
 
截至2024年和2023年6月30日的三个月和六个月合并全面收益（损失）表
 3
 
截至2024年和2023年6月30日的三个月和六个月合并股东权益变动表
 4
 
截至2024年和2023年6月30日止六个月合并现金流量表
 5
 
合并财务报表附注
6-33
第二项。
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
34-58
第三项。
关于市场风险的定量和定性披露
58
第四项。
控制和程序
58-59
     
第II部
其他信息
  
第1项。
法律诉讼
 59
第1A项。
风险因素
 59
第二项。
未登记的股权证券销售、收益的使用和发行人购买股权证券
 59
第三项。
高级证券违约
 59
第四项。
煤矿安全信息披露
 60
第五项。
其他信息
 60
第六项。
陈列品
60
 
签名
 61

索引
公民金融服务公司
已合并 平衡 片
(未经审计)

(除共享数据外，单位为千)
  
6月30日，
2024
    
十二月三十一日，
2023
  
资产：
            
现金和银行到期款项：
            
不计息
  
$
22,023
    
$
37,733
  
计息
    
16,410
      
15,085
  
现金和现金等价物合计
    
38,433
      
52,818
  
其他银行的附息定期存款
    
3,820
      
4,070
  
股权证券
    
1,570
      
1,938
  
可供出售的证券
    
402,661
      
417,601
  
持有待售贷款
    
14,227
      
9,379
  
                 
贷款（扣除信用损失拨备： 2024 $22,797和2023, $21,153)
    
2,232,919
      
2,227,683
  
 
                
房舍和设备
    
20,899
      
21,384
  
应计应收利息
    
10,782
      
11,043
  
商誉
    
85,758
      
85,758
  
银行自营人寿保险
    
49,746
      
49,897
  
其他无形资产
    
3,244
      
3,650
  
衍生工具的公允价值
    13,111       13,687  
递延税项资产
     17,185       17,339  
其他资产
    
53,176
      
59,074
  
                 
总资产
  
$
2,947,531
    
$
2,975,321
  
 
                
负债：
                
存款：
                
不计息
  
$
501,991
    
$
523,784
  
计息
    
1,771,104
      
1,797,697
  
总存款
    
2,273,095
      
2,321,481
  
借入资金
    
334,829
      
322,036
  
应计应付利息
    
5,482
      
4,298
  
衍生工具的公允价值-负债
     7,319       7,922  
其他负债
    
40,336
      
39,918
  
总负债
    
2,661,061
      
2,695,655
  
股东权益：
                
优先股                
$1.00面值；授权3,000,000股票价格为6月30日, 2024和12月31日，2023; 无年发布 2024或2023
    
-
      
-
  
普通股                
$1.00面值；授权25,000,000股票价格为6月30日, 2024和12月31日， 2023；已发出5,207,343 在 6月30日, 2024 和5,160,75412月31日，2023
    
5,207
      
5,161
  
额外实收资本
    
144,985
      
143,233
  
留存收益
    
178,588
      
172,975
  
累计其他综合损失
    
(25,932
)
    
(24,911
)
国库券，按成本计算： 447,857 股份 6月30日, 2024 和453,760截至12月31日， 2023
    
(16,378
)
    
(16,792
)
股东权益总额
    
286,470
      
279,666
  
总负债和股东权益
  
$
2,947,531
     $ 2,975,321  

附注是这些未经审计的综合财务报表的组成部分。

1
索引
公民金融服务公司
已合并 声明 收入（损失）
(未经审计)

 
截至三个月
6月30日，
    
六截至的月份
6月30日,
  
(以千为单位，不包括每股和每股数据)
  
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
利息收入：
                        
贷款的利息和费用
  
$
35,067
    
$
24,117
    
$
70,200
    
$
46,666
  
银行的有息存款
    
262
      
127
      
505
      
198
  
投资证券：
                                
应税
    
1,663
      
1,683
      
3,287
      
3,239
  
免税
    
520
      
572
      
1,052
      
1,189
  
分红
    
390
      
311
      
791
      
625
  
利息收入总额
    
37,902
      
26,810
      
75,835
      
51,917
  
利息支出：
                                
存款
    
12,655
      
5,480
      
24,976
      
9,419
  
借入资金
    
3,947
      
3,409
      
8,601
      
6,497
  
总利息支出
    
16,602
      
8,889
      
33,577
      
15,916
  
净利息收入
    
21,300
      
17,921
      
42,258
      
36,001
  
信贷损失准备金
    
2,002
      
262
      
2,787
      
262
  
信贷损失准备金--购置款第1天非PCD
     -       4,591       -       4,591  
提供信贷损失备抵后无利息收入
    
19,298
      
13,068
      
39,471
      
31,148
  
非利息收入：
                                
服务费
    
1,385
      
1,293
      
2,757
      
2,504
  
托拉斯
    
201
      
181
      
445
      
411
  
经纪和保险
    
563
      
442
      
1,228
      
956
  
出售贷款的收益
    
479
      
169
      
896
      
214
  
股权证券损失，净
    
(87
)
    
(74
)
    
(32
)
    
(292
)
可供出售证券损失，净值     -       (51 )     -       (51 )
出售Braavo部门的收益
    
-
      
-
      
1,102
      
-
  
银行拥有的人寿保险收入
    
328
      
234
      
996
      
452
  
其他
    
467
      
86
      
915
      
260
  
非利息收入总额
    
3,336
      
2,280
      
8,307
      
4,454
  
无利息支出：
                                
薪酬和员工福利
    
9,617
      
7,916
      
19,907
      
15,593
  
入住率
    
1,266
      
814
      
2,590
      
1,649
  
家具和设备
    
295
      
162
      
531
      
313
  
专业费用
    
698
      
387
      
1,401
      
768
  
FDIC保险
    
509
      
325
      
1,034
      
625
  
宾夕法尼亚州股票税
    
330
      
298
      
640
      
596
  
无形资产摊销
    
147
      
31
      
296
      
62
  
并购
     -       8,402       -
       8,646
  
软件开支
    
494
      
372
      
1,008
      
723
  
矿石费用（回收）
    
175
      
(11
)
    
162
      
15
  
其他
    
2,715
      
1,984
      
5,320
      
3,468
  
无利息支出总额
    
16,246
      
20,680
      
32,889
      
32,458
  
所得税拨备(收益)前收益(亏损)
    
6,388
      
(5,332
)
    
14,889
      
3,144
  
所得税拨备(福利)
    
1,113
      
(1,188
)
    
2,590
      
421
  
净收益(亏损)
  
$
5,275
    
$
(4,144
)
  
$
12,299
    
$
2,723
  
                                 
每个公共共享数据：
                                
净利润（损失）-基本
  
$
1.11
    
$
(1.00
)
  
$
2.59
    
$
0.66
  
净利润（亏损）-稀释
  
$
1.11
    
$
(1.00
)
  
$
2.59
    
$
0.66
  
已付现金股息
  
$
0.485
    
$
0.475
    
$
0.970
    
$
0.949
  
                                 
计算中使用的份额数-基本
    
4,748,927
      
4,159,966
      
4,748,523
      
4,106,005
  
计算中使用的股份数-稀释
    
4,753,697
      
4,159,966
      
4,753,918
      
4,106,005
  

附注是这些未经审计的综合财务报表的组成部分。

2
索引
公民金融服务公司
已合并 声明 OF 综合收入（损失）
(未经审计)

   
截至三个月
6月30日，
    
六个月过去了，
6月30日，
  
(单位：千)
  
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
净收益(亏损)
  
$
5,275
    
$
(4,144
)
  
$
12,299
    
$
2,723
  
其他全面收益(亏损)：
                                
可供出售证券未实现收益（损失）的变化
    
1,154
      
(5,995
)
    
(1,166
)
    
2,982
  
所得税效应
    
(243
)
    
1,259
      
246
      
(626
)
未确认养老金成本的变化
    
14
      
7
      
16
      
14
  
所得税效应
    
(3
)
    
(2
)
    
(3
)
    
(3
)
利率互换未实现（损失）收益的变化
    
(296
)
    
600
      
(144
)
    
(310
)
所得税效应
    
62
      
(126
)
    
30
      
65
  
减：净利润中包含的投资证券收益的重新分类调整
     -       51       -       51  
所得税效应
     -       (12 )     -       (12 )
其他综合收益(亏损)，税后净额
    
688
      
(4,218
)
    
(1,021
)
    
2,161
  
综合收益(亏损)
  
$
5,963
    
$
(8,362
)
  
$
11,278
    
$
4,884
  

附注是这些未经审计的综合财务报表的组成部分。

3
索引
公民金融服务公司
的合并声明 中的变化 股东' 股权
(未经审计)

 
  
普通股
    
其他内容
已缴费
     保留    
累计
其他
全面
     财政部        
(单位：千，共享数据除外)
  
股份
    
量
    
资本
    
收益
    
收入(亏损)
    
库存
    
总
  
                                           
余额，2024年3月31日
    
5,160,754
     $
5,161
     $
143,227
     $
177,693
     $
(26,620
)
   $
(16,787
)
   $
282,674
  
                                                         
综合收入：
                                                        
净收入
                            
5,275
                      
5,275
  
其他全面收益净额
   
     
     
     
     
688
      
     
688
  
股票分红     46,589       46       2,001       (2,047 )    
     
      -  
购买库藏股（881股份)
    
     
     
     
     
      (36 )     (36 )
限制性股票、高管和董事会 导演奖（6,786股份)
    
     
      (408 )    
     
      445       37  
限制性股票归属
    
     
      165      
     
     
      165  
现金股息，$0.485每股
    
     
     
     
(2,333
)
    
     
     
(2,333
)
余额，2024年6月30日
    
5,207,343
    
$
5,207
    
$
144,985
    
$
178,588
    
$
(25,932
)
  
$
(16,378
)
  
$
286,470
  
                                                         
平衡，2023年12月31日
    
5,160,754
    
$
5,161
    
$
143,233
    
$
172,975
    
$
(24,911
)
  
$
(16,792
)
  
$
279,666
  
 
                                                        
综合收入：
                                                        
净收入
                            
12,299
                      
12,299
  
净其他综合亏损
                                    
(1,021
)
            
(1,021
)
股票分红     46,589       46       2,001       (2,047 )                     -  
购买库藏股（1,776股份)                                             (81 )     (81 )
限制性股票、高管和董事会奖励（7,668股份)
                    
(417
)
                    
495
       78  
限制性股票归属
                    
168
                              
168
  
现金股息，$0.970每股
                            
(4,639
)
                    
(4,639
)
余额，2024年6月30日
    
5,207,343
    
$
5,207
    
$
144,985
    
$
178,588
    
$
(25,932
)
  
$
(16,378
)
  
$
286,470
  
                                                         
平衡，2023年3月31日
    
4,427,687
      
4,428
      
80,926
      
171,629
      
(26,762
)
    
(16,983
)
    
213,238
  
                                                         
综合损失：
                                                        
净亏损
                            
(4,144
)
                    
(4,144
)
净其他综合亏损
                                    
(4,218
)
            
(4,218
)
股票分红     39,209       39       2,982       (3,021 )                     -  
普通股发行     693,858       694       59,443                               60,137  
限制性股票、高管和董事会奖励（2,652股份)
                    
(145
)
                    
180
      
35
  
限制性股票归属
                     145                      
      145  
现金股息，$0.475每股
                           
(1,965
)
                    
(1,965
)
平衡，2023年6月30日
    
5,160,754
    
$
5,161
    
$
143,351
    
$
162,499
    
$
(30,980
)
  
$
(16,803
)
  
$
263,228
  
                                                         
平衡，2022年12月31日
    
4,427,687
    
$
4,428
    
$
80,911
    
$
164,922
    
$
(33,141
)
  
$
(16,973
)
  
$
200,147
  
                                                         
综合收入：
                                                        
净收入
                            
2,723
                      
2,723
  
其他综合收益净额
                                    
2,161
              
2,161
  
股票分红     39,209       39       2,982       (3,021 )                     -  
普通股发行     693,858       694       59,443                               60,137  
限制性股票、高管和董事会奖励（2,652股份)
                    
(145
)
                    
180
      
35
  
限制性股票归属
                    
150
                              
150
  
被没收的限制性股票
                     10                       (10 )     -  
信用损失备抵会计政策变更
                             1,766      
              1,766  
现金股息，$0.949每股
                           
(3,891
)
                    
(3,891
)
平衡，2023年6月30日
    
5,160,754
    
$
5,161
    
$
143,351
    
$
162,499
    
$
(30,980
)
  
$
(16,803
)
  
$
263,228
  

附注是这些未经审计的综合财务报表的组成部分。

4
索引
公民金融服务公司
合并声明 OF 现金 流动
(未经审计)

 
截至六个月
6月30日，
  
(单位：千)
  
2024
    
2023
  
经营活动的现金流：
            
净收入
  
$
12,299
    
$
2,723
  
将净收入与经营活动提供的现金净额进行调整：
                
信贷损失准备金
    
2,787
      
4,853
  
折旧及摊销
    
958
      
530
  
贷款和其他资产的摊销和增加
    
(2,243
)
    
(825
)
投资证券的摊销和增值
    
759
      
826
  
递延所得税
    
425
      
125
  
投资证券损失，净额
    
33
      
343
  
银行拥有的人寿保险收入
    
(996
)
    
(452
)
限制性股票的归属
     168       150  
持有以供出售的贷款的来源
    
(74,816
)
    
(12,730
)
出售持有以供出售的贷款所得款项
    
70,820
      
9,444
  
出售贷款的实现收益
    
(896
)
    
(214
)
出售Braavo实现收益
    (1,102 )     -  
应计应收利息减少
    
261
      
275
  
出售待售止赎资产的收益
     (119 )     (67 )
应付应计利息增加
    
1,184
      
139
  
其他，净额
    
6,956
      
(2,219
)
经营活动提供的净现金
    
16,478
      
2,901
  
投资活动产生的现金流：
                
可供出售的证券：
                
销售收入
     -       86,504  
到期收益和本金偿还
    
27,061
      
10,336
  
购买证券
    
(14,045
)
    
(10,246
)
出售股权证券的收益
    335       67  
购买其他银行附息定期存款
     (100 )     -  
其他银行到期附息定期存款的收益
     350       1,241  
人寿保险收益
     1,147       -  
赎回监管股票的收益
    
15,665
      
10,839
  
购买监管股票
    
(14,135
)
    
(12,789
)
贷款净(增)减
    
(13,486
)
    
40,119
  
购置房舍和设备
    
(226
)
    
(1,926
)
对低收入住房合作伙伴关系的投资
     -       (591 )
出售待售止赎资产的收益
    
392
      
233
  
出售Braavo资产的收益
    7,185       -  
收购，扣除已付现金
     -       4,905  
投资活动提供的现金净额
    
10,143
      
128,692
  
融资活动的现金流：
                
存款净减少
    
(48,385
)
    
(111,473
)
长期借款收益
     -       20,000  
偿还长期借款
    
(5,000
)
    
-
  
短期借入资金净增加（减少）
    
17,099
      
(17,731
)
购买国库券和限制性股票
    
(81
)
    
-
  
已支付的股息
    
(4,639
)
    
(3,891
)
融资活动使用的现金净额
    
(41,006
)
    
(113,095
)
现金及现金等价物净(减)增
    
(14,385
)
    
18,498
  
期初现金及现金等价物
    
52,818
      
26,211
  
期末现金及现金等价物
  
$
38,433
    
$
44,709
  
                 
现金流量信息的补充披露：
                
支付的利息
  
$
32,393
    
$
14,892
  
已缴纳的所得税
  
$
750
    
$
3,600
  
贷款转移到止赎房产
   $ 2,490     $ 49  
使用权、资产和负债
   $ 169     $ 5  
股票股利
  $ 2,047     $ 3,021  
CESL调整
  $ -     $ 3,300  
             
收购
  
     
高压银行公司
  
收购的非现金资产
              
可供出售的证券
          
$
79,248
  
其他银行的附息定期存款
            
-
  
持有待售贷款
            
10,750
  
贷款
            
475,338
  
房舍和设备
            
2,310
  
应计应收利息
            
2,226
  
银行自营人寿保险
            
10,387
  
无形资产
            
2,972
  
递延税项资产
            
8,392
  
其他资产
            
18,213
  
商誉
            
53,382
  
             
663,218
  
                 
承担的负债
                
无息存款
            
197,549
  
计息存款
            
335,816
  
应计应付利息
            
885
  
借入资金
            
58,647
  
其他负债
            
11,674
  
             
604,571
  
收购的非现金资产净值
            
58,647
  
取得的现金和现金等价物
          
$
18,017
  

附注是这些未经审计的综合财务报表的组成部分。

5
索引
公民金融服务公司
注意事项 综合财务报表
(未经审计)

注1--陈述依据


公民金融服务公司(单独和集体及其直接和间接子公司，简称公司)是宾夕法尼亚州的一家公司，它的全资子公司是CZFS收购公司，LLC。CZFS收购公司有限责任公司其全资子公司第一公民社区银行(“银行”)及其全资子公司第一公民保险代理公司(“第一公民保险”)的控股公司和1STPA LLC的Realty(“Realty”)。


随附的合并财务报表是根据美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的规章制度 并符合美国公认会计原则编制的。由于本报告以中期为基础，根据美国公认会计原则编制的财务报表中通常包含的某些信息和脚注披露已被精简或省略。*前一年的某些金额已重新分类，以符合本年度的列报。*此类重新分类对净利润或股东权益没有影响。*所有重大公司间余额和交易已在合并中注销。

本公司管理层认为，随附的截至2024年6月30日及截至2024年6月30日、2024年及2023年6月30日期间的中期综合财务报表包括所有调整，仅包括正常经常性调整，为公平列报所列日期及期间的财务状况及经营业绩所需的 。在编制综合财务报表时，管理层必须作出估计和假设，以影响截至资产负债表日期的资产和负债额以及综合损益表所涵盖期间的收入和费用。截至2024年6月30日的六个月期间，公司报告的财务业绩不一定代表全年的预期结果。这些信息应与公司截至2023年12月31日的年度报告Form 10-k一并阅读。

2023年通过的会计公告


2016年6月，FASB发布了ASU第2016-13号，金融工具.信用损失(主题326)：金融工具信用损失的测量以及随后的相关更新。本ASU取代了确认信贷损失的已发生损失方法，并要求企业和其他组织衡量以摊销成本计量的金融资产的当前预期信贷损失(CECL)，包括贷款和持有至到期证券、租赁净投资、表外信贷敞口(如未出资承诺)和其他金融工具。此外，ASC 326要求，当管理层不打算出售或认为不太可能要求出售时，可供出售债务证券的信用损失应作为津贴而不是减记。本指导意见于2023年1月1日起对公司生效。2023年1月1日之后报告的结果在美国会计准则第326项下列报，而上期金额则继续按照以前适用的会计准则报告。


本公司采纳本指引及随后的相关更新，对所有按摊销成本计量的金融资产，包括贷款及持有至到期的债务证券、可供出售的债务证券及无资金承担的承诺，采用经修订的追溯法。2023年1月1日，银行记录的留存收益累计增加了$1.8百万美元，其中税后净额为$3.3与贷款有关的百万美元和(美元1.1) 与未筹措资金的承付款有关的百万美元。


本公司采纳了ASC 326中有关以信用恶化(PCD)购买的金融资产的规定，这些资产以前被归类为购买的信用减值(PCI)，并根据ASC 310-30采用预期过渡方法进行会计处理。根据该标准， 管理层没有重新评估截至通过之日的PCI资产是否符合PCD资产的标准。

6
索引

该公司扩大了根据传统已发生损失方法使用的集合，以包括基于风险的额外分段。从已发生损失模型更改为当前预期信用损失模型的影响详述如下(单位：千)：


   
2023年1月1日
  
   
领养前
    
采用影响
    
如报道所述
  
资产
                  
信贷损失准备--贷款
                  
房地产贷款：
                  
住宅
  
$
1,056
    
$
79
    
$
1,135
  
商业广告
    
10,120
      
(3,070
)
    
7,050
  
农耕
    
4,589
      
(1,145
)
    
3,444
  
施工
    
801
      
(103
)
    
698
  
消费者
    
135
      
1,040
      
1,175
  
其他商业贷款
    
1,040
      
(328
)
    
712
  
其他农业贷款
    
489
      
(219
)
    
270
  
国家和政治分区贷款
    
322
      
(280
)
    
42
  
未分配
    
-
      
726
      
726
  
总
  
$
18,552
    
$
(3,300
)
  
$
15,252
  
                         
负债
                        
信用损失备抵-资产负债表外信用风险
  
$
165
    
$
1,064
    
$
1,229
  


公司采用了ASC 326中有关在2023年1月1日之前使用预期对可供出售债务证券呈列非暂时性损害的条款 虽然截至通过之日，本公司持有的证券并未记录此类费用，但在过渡方式下仍未记录此类费用。

2022年3月，美国财务会计准则委员会发布了美国会计准则委员会第2022-02号文件，题为“金融工具--信贷损失(话题326)：问题债务重组和年份披露”。修正案取消了采用CECL的债权人对问题债务重组的会计指导，并加强了对借款人遇到财务困难时修改应收账款的披露要求。此外，修订要求在现有的年份披露中披露融资应收账款和租赁投资净额的本期总撇账。本ASU于2023年1月1日对公司生效。采用该ASU后，我们的财务报表中披露了最新信息，但在其他方面并未对公司的合并财务报表产生实质性影响。

贷款

当以本金减免、利率降低、非重大延迟付款或延长期限(或两者的组合)的形式向现有的有财务困难的借款人提供合同贷款时，贷款被归类为向有财务困难的借款人提供的经修改的贷款。 修改信用的目标是建立一个合理的时间段，以向遇到现金流动困难的客户提供现金流缓解。向遇到财务困难的借款人应计的经修改贷款主要包括根据经修订条款应计利息的贷款，且贷款为现期贷款或逾期不足90天的贷款。

信贷损失准备--贷款和租赁



贷款和租赁的信贷损失准备(ACL)是一个估值账户，用于表示预计从贷款或租赁中收取的净金额 。贷款和租赁的折合利率是通过计提信贷损失准备金作为收益的抵押品或贷方进行调整的。被视为无法收回的贷款和租赁在贷款和租赁中计入acl，随后的任何收回都记入acl。管理层每季度评估一次ACL。当需要改变准备金时，应当进行调整。


7
索引

根据具有类似风险特征的金融资产池的性质，本公司用来估计预期信贷损失的模型包括贴现现金流(“DCF”)模型和加权平均剩余期限模型，该模型利用历史损失信息对工具级别的合同现金流进行贴现，经预付款和削减调整后纳入损失预期，以及加权平均剩余期限模型，利用历史损失信息考虑池级别的预期损失。本公司评估信贷损失准备的模型考虑了有关现金流可收集性的现有相关信息，包括关于过去事件、当前状况以及合理和可支持的预测的信息。管理层将这一计算结果与摊销成本基础进行比较，以确定其信贷准备 损失余额。

管理层使用来自内部和外部来源的与过去事件、当前状况以及合理和可支持的预测有关的相关可用信息来计算其ACL。历史信用损失经验为估计预期信用损失提供了依据。管理层通过监测某些因素来确定是否需要对历史损失信息进行定性调整，这些因素包括当前贷款特定风险特征的差异以及外部或环境条件的变化，或其他相关因素。



用于预测贷款现金流的合同条款以贷款到期日为基础，并根据可能缩短该合同期限的提前还款或削减假设进行调整。管理层在确定合同期限时会考虑延长期限的选择。



DCF模型的关键输入是(1)违约概率，(2)违约造成的损失，(3)提前还款和削减利率，(4)合理和可支持的经济预测，(5)预测返回期，(6)冲销贷款的预期回收，和(7)贴现率。



违约概率(PD)



为了在贴现现金流模型中将经济因素纳入预测，管理层选择使用亏损驱动因素 方法来生成损失率输入。损失动因方法使用统计回归分析来分析一个或多个经济因素如何改变违约率。管理层选择了与 历史违约率有很强相关性的经济因素。



违约损失(LGD)



管理层选择使用Frye Jacobs参数来确定LGD输入，这是一种估计技术， 从将LGD与PD相关的细分市场特定风险曲线推导出LGD输入。



提前还款和削减率



预付款率：贷款级交易数据用于计算半年一次的预付款率。这些半年利率 是年化的，年化利率的平均值用于固定付款或定期贷款的DCF计算。每个游泳池的费率都是计算出来的。



缩减率：贷款水平交易数据用于使用任何可用的 历史贷款水平数据计算年度缩减率。历史利率的平均值用于只支付利息或信用额度类型的贷款的贴现现金流模型中。每个游泳池的费率都是计算出来的。


合理且可支持的经济预测

8
索引

DCF模型中使用的预测数据是通过订阅一家广受认可和依赖的公司获得的，该公司 发布各种预测方案。管理层对各种方案进行评估，以确定合理且可支持的方案。



预测返回期



管理层使用预测来预测经济因素将如何表现，并已决定使用四个季度预测期和四个季度直线回归历史平均值的时期(也通常称为平均回归时期)。



冲销贷款的预期收回金额



管理层执行分析以估计基于 中的历史经验可合理预期的回收，以说明已完全冲销且未包括在acl计算中的贷款的预期回收。



贴现率



本公司标的贷款和租赁的实际利率作为适用于预期定期现金流的贴现率。管理层调整用于贴现预期现金流的实际利率，以纳入预期预付款。



个体评价



管理层评估个别工具的预期信贷损失时，这些工具与使用集体(集合)基础评估的工具具有相似的风险 特征。仪器不会同时列入集体分析和个人分析。个别分析将为范围内的工具建立特定的准备金。


当债务人遇到财务困难时，管理层认为金融资产依赖抵押品，而根据管理层于报告日期的评估，预期主要透过出售或营运抵押品来提供还款。



应收贷款和租赁利息



为投资持有的贷款应计应收利息总额为#美元。8.4百万美元和美元8.5分别于2024年6月30日及2023年12月31日计提，并计入应计应收利息。这一数额被排除在预期信贷损失的估计之外。



未筹措资金承付款准备金



本公司在其他负债中为表外信贷风险保留了准备金，例如目前没有资金来源的、有历史亏损经验的无资金来源的承诺 。管理层每年使用投资组合级别的贷款级别数据历史来计算融资利率。然后，适用的集合损失率用于计算每个期间无资金来源的承付款负债的准备金。

注2-收入确认


根据ASC 606，管理层确定贷款和投资的利息和股息收入的主要收入来源，以及投资证券收益、贷款还本付息、出售贷款的收益、银行拥有的人寿保险的收益，衍生工具的损益和待售贷款的公允变动 不在ASC 606的范围内。该标准范围内的非利息收入的主要类型如下：

•
存款账户服务费-本公司与存款客户签订了合同，如果不满足某些参数，就会收取费用。本公司或存款客户可随时取消这些协议 。这些交易的收入按月确认，因为公司有权无条件获得费用对价。公司还收取与客户请求或活动引起的特定交易或活动有关的交易手续费，包括透支费、网上银行费、交换费、自动柜员机手续费和其他交易费。所有这些费用都归因于公司特定的 履约义务，其中收入在所请求的服务/交易完成后的规定时间点确认。

9
索引
•
信托费用--信托服务的典型合同是根据在规定期限内按规定比例赚取的资产的固定百分比订立的，并按月计费。向 客户账户收取的费用在公司履行合同规定的履约义务期间确认为收入(即，将客户资产存放在托管信托账户中)。对于这些客户，公司的履约义务通常通过长期持有和管理客户资产来履行。与特定客户请求相关的其他费用可归因于公司的特定履约义务，即在完成所请求的服务/交易后，在规定的时间点确认收入。

•
出售其他房地产的损益于物业出售完成时确认，即买方取得对该房地产的控制权，且本公司的所有履约义务均已履行。买方获得资产控制权的证据包括财产所有权的转移、资产的实际占有以及买方获得与资产有关的风险和报酬的控制权。在公司同意提供融资以促进销售的情况下，将进行额外的分析，以确保销售合同确定买方和卖方、要转让的资产、付款条款，以及合同具有真实的商业实质，并确保向买方收取应支付的金额是合理的。在融资条款不能反映当前市场条款的情况下，影响资产损益和账面价值的交易价格将被折价。

•
经纪和保险费包括在交易进行时履行履约义务时按交易日确认的投资和保险产品销售的佣金。额外费用以客户账户市值的百分比为基础，按月或按季计费。公司根据与某些客户签订的合同履行的义务一般是随着时间的推移而履行的，因为公司监控和管理客户投资组合中的资产，而不依赖于客户投资组合的某些回报或业绩水平。 这些服务的费用按月计费，并在提供财富管理服务的月底记录为收入。其他履约义务(如向客户交付账户报表)通常被认为对整体交易价格无关紧要。


下表描述了从与客户签订的合同中获得的收入分类，以描述截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月的收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性(以千为单位)。下表中的所有收入都与某一时间点转移的货物和服务有关。

 
截至三个月
    
六截至的月份
  
   
6月30日，
    
6月30日,
  
收入流
  
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
存款账户手续费
                        
透支费
  
$
394
      
371
    
$
798
    
$
730
  
报表费用
    
44
      
54
      
86
      
106
  
交换收入
    
811
      
764
      
1,555
      
1,461
  
自动柜员机收入
    
33
      
34
      
66
      
72
  
其他服务费
    
103
      
70
      
252
      
135
  
总服务费
    
1,385
      
1,293
      
2,757
      
2,504
  
托拉斯
    
201
      
181
      
445
      
411
  
经纪和保险
    
563
      
442
      
1,228
      
956
  
其他
    
241
      
118
      
373
      
233
  
总
  
$
2,390
    
$
2,034
    
$
4,803
    
$
4,104
  

10
索引
注3 -每股收益


下表列出每股收益的计算。

   
截至三个月
6月30日，
    
六截至的月份
6月30日,
  
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
适用于普通股的净利润（损失）
  
$
5,275,000
    
$
(4,144,000
 )
 
$
12,299,000
    
$
2,723,000
  
                                 
每股基本收益计算
                                
加权平均已发行普通股
    
4,748,927
      
4,159,966
      
4,748,523
      
4,106,005
  
每股盈利（亏损）-基本
  
$
1.11
    
$ 
(1.00
)
  
$
2.59
    
$
0.66
  
                                 
稀释每股收益计算
                                
每股基本收益的加权平均已发行普通股
    
4,748,927
      
4,159,966
      
4,748,523
      
4,106,005
  
添加：限制性股票的稀释效应
    
4,770
      
-
      
5,395
      
-
  
稀释每股收益的加权平均已发行普通股
    
4,753,697
      
4,159,966
      
4,753,918
      
4,106,005
  
每股收益(亏损)-稀释后
  
$
1.11
    
$
(1.00
)
  
$
2.59
    
$
0.66
  


在截至2024年和2023年6月30日的三个月里，有4,230和6,078分别与限制性股票计划相关的股票，由于它们是反稀释的，因此不包括在 稀释后每股收益计算中。这些反稀释股票的每股价格从1美元到1美元不等。60.16-$83.38 截至2024年6月30日的三个月期间，每股价格由 $44.93-$83.38 截至2023年6月30日的三个月期间。截至2024年和2023年6月30日的6个月，4,230和6,078分别与限制性股票计划相关的股票被排除在稀释后每股收益的计算之外，因为它们是反稀释的。这些反稀释股票的价格 从$60.16-$83.38截至2024年6月30日的六个月期间，价格从$44.93-$83.38截至2023年6月30日的六个月期间。

附注4-投资


投资证券在2024年6月30日和2023年12月31日的摊销成本、未实现损益总额和公允价值如下 (单位：千)：

2024年6月30日
  
摊销
成本
    
毛收入
未实现
收益
    
毛收入
未实现
损失
     津贴
信用
损失
   
公平
价值
  
可供出售的证券：
                              
美国机构证券
  
$
61,576
    
$
3
    
$
(5,746
)
   $ -    
$
55,833
  
美国国债
    
138,582
      
-
      
(8,509
)
     -      
130,073
  
国家和政治分部的义务
    
104,668
      
6
      
(7,967
)
     -      
96,707
  
公司义务
    
13,422
      
273
      
(1,245
)
     -      
12,450
  
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
    
121,321
      
49
      
(13,772
)
     -      
107,598
  
可供出售证券总额
  
$
439,569
    
$
331
    
$
(37,239
)
   $ -    
$
402,661
  

2023年12月31日
                              
可供出售的证券：
                              
美国机构证券
  
$
66,569
    
$
1
    
$
(5,799
)
   $ -    
$
60,771
  
美国国债
    
152,485
      
-
      
(9,197
)
     -      
143,288
  
国家和政治分部的义务
     107,945       32       (6,190 )     -       101,787  
公司义务
    
13,394
      
245
      
(1,236
)
     -      
12,403
  
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
     112,950       7       (13,605 )     -       99,352  
可供出售证券总额
  
$
453,343
    
$
285
    
$
(36,027
)
   $ -    
$
417,601
  

11
索引

下表显示了公司的未实现亏损毛额和公司投资的公允价值（含未实现亏损），其中有备抵 未记录信用损失，按投资类别和时间长度汇总，其中个别证券于2024年6月30日和2023年12月31日处于持续未实现损失状况（单位：千）。截至2024年6月30日， 该公司拥有 317公允价值低于其成本基础的证券。

6月30日, 2024
  
不到12个月
    
12个月或更长
    
总
  
   
公平
价值
    
毛收入
未实现
损失
    
公平
价值
    
毛收入
未实现
损失
    
公平
价值
    
毛收入
未实现
损失
  
美国机构证券
  
$
-
    
$
-
    
$
53,815
    
$
(5,746
)
  
$
53,815
    
$
(5,746
)
美国国债
    
-
      
-
      
130,073
      
(8,509
)
    
130,073
      
(8,509
)
国家和政治分部的义务
    
3,554
      
(23
)
    
88,349
      
(7,944
)
    
91,903
      
(7,967
)
公司义务
    
-
      
-
      
9,024
      
(1,245
)
    
9,024
      
(1,245
)
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
    
6,468
      
(13
)
    
91,736
      
(13,759
)
    
98,204
      
(13,772
)
总证券
  
$
10,022
    
$
(36
)
  
$
372,997
    
$
(37,203
)
  
$
383,019
    
$
(37,239
)

12月31日, 2023
                                    
美国机构证券
  
$
-
    
$
-
    
$
58,753
    
$
(5,799
)
  
$
58,753
    
$
(5,799
)
美国国债     -       -       143,288       (9,197 )     143,288       (9,197 )
国家和政治分区的义务
    
-
      
-
      
93,535
      
(6,190
)
    
93,535
      
(6,190
)
公司义务     1,487       (265 )     8,320       (971 )     9,807       (1,236 )
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
    
9,203
      
(31
)
    
88,553
      
(13,574
)
    
97,756
      
(13,605
)
总证券
  
$
10,690
    
$
(296
)
  
$
392,449
    
$
(35,731
)
  
$
403,139
    
$
(36,027
)


信贷损失拨备-可用于出售证券


当本公司不打算出售或不太可能需要在收回其摊销成本之前出售该证券时，本公司计量可供出售债务证券的预期信贷损失 。如果符合出售意向或要求的任何一项标准，证券的摊余成本基础将通过收入减记为公允价值。对于不符合上述 标准的可供出售债务证券，本公司评估公允价值下降是否由信用损失或其他因素造成。在作出这项评估时，本公司会考虑公允价值低于摊销成本的程度、评级机构对该证券评级的任何变动，以及与该证券具体有关的不利情况等因素。如果评估表明存在信用损失，则将预期从证券中收取的现金流量现值与证券的摊余成本基础进行比较。如果预计收回的现金流量现值低于摊余成本基础，则存在信用损失，并为信用损失计入信用损失准备，相当于公允价值小于摊余成本基础的金额。经济预测数据用于计算预期现金流的现值。该公司通过订阅 获得其预测数据，该公司是一家广泛认可和依赖的发布各种预测场景的公司。管理层对各种方案进行评估，以确定合理且可支持的方案，并利用模型中的单个方案。未计入信贷损失准备的任何减值将在其他全面收益中确认。

可供出售债务证券的信贷损失准备计入综合资产负债表中可供出售的投资证券。信贷损失准备的变动记录在综合损益表的信贷损失准备金内。当公司认为可供出售证券的可回收性受到威胁时，或当满足有关出售意向或要求的任何一项标准时，损失将计入备抵。



可供出售债务证券的应计利息总额为#美元。2,1193,000 和$2,202在2024年6月30日和2023年12月31日时为5,000美元，并计入应计收利息在合并的资产负债表上。这一数额被排除在预期信贷损失的估计之外。可供出售的债务证券 通常被归类为非应计债务证券，当合同中的本金或利息的支付变成90逾期天数或管理层 严重怀疑本金或利息的进一步可收回性。当可供出售的债务证券被置于非应计状态时，计入收入的未付利息将被冲销。

12
索引

有几个不是截至2024年6月30日的三个月和六个月内可供出售的证券的销售。截至2023年6月30日的三个月和六个月，可供出售证券的销售收益为$86,504,000.


总损益情况如下(以千计)：

   
截至三个月
6月30日，
    
截至六个月
6月30日，
  
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
可供出售证券的毛利
  
$
-
    
$
38
    
$
-
    
$
38
  
可供出售证券的总亏损
    
-
      
(89
)
    
-
      
(89
)
净亏损
  
$
-
    
$
(51
)
  
$
-
    
$
(51
)


下表列出了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月期间在收益中确认的公司股权投资的净收益(亏损)，以及截至2024年6月30日和2023年6月30日的与股权投资有关的未实现收益部分(单位：千)：

 
截至三个月
6月30日，
    
六截至的月份
6月30日,
  
股权证券
  
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
期内在股权证券中确认的净损失
  
$
(87
)
  
$
(74
)
  
$
(32
)
  
$
(292
)
减：期内出售股权证券实现的净（损失）收益
    
-
      
-
      
(4
)
    
5
  
未实现净亏损
  
$
(87
)
  
$
(74
)
  
$
(28
)
  
$
(297
)

13
索引

面值约为美元的投资证券345.4 百万美元和$353.3分别于2024年6月30日和2023年12月31日承诺投入100万美元以获取公共资金、某些其他 存款和借款额度。


实际到期日可能与合同到期日不同，因为借款人可能有权在有或不有催付或提前偿还债务或 预付款罚款。 按合同期限划分的债务证券于2024年6月30日的摊销成本和公允价值如下（单位：千）：

 
摊销
成本
    
公允价值
  
可供出售的债务证券：
            
在一年或更短的时间内到期
  
$
48,416
    
$
47,437
  
应在一年至五年后到期
    
143,357
      
132,756
  
在五年到十年后到期
    
85,933
      
77,550
  
十年后到期
    
161,863
      
144,918
  
总
  
$
439,569
    
$
402,661
  

注5 -贷款


该公司主要向 发放商业、工业、农业、住宅和消费贷款 客户遍布宾夕法尼亚州中北部、中部和中南部、纽约州南部以及特拉华州威尔明顿和多佛。收购HCBC将我们的贷款市场进一步扩展到宾夕法尼亚州东南部，包括蒙哥马利、雄鹿和 费城县以及新泽西州伯灵顿县。尽管该公司于2024年6月30日和2023年12月31日拥有多元化的贷款组合，但其债务人履行合同的能力很大一部分取决于 这些地区的经济状况。 下表总结了贷款组合的主要部分以及如何在信用损失备抵范围内分析这些部分-截至2024年6月30日和2023年12月31日的贷款（以千计）：


  
   6月30日, 2024
     2023年12月31日  
房地产贷款：
            
住宅
  
$
354,588
    
$
359,990
  
商业广告
    
1,110,269
      
1,092,887
  
农耕
    
327,057
      
314,802
  
施工
    
180,157
      
195,826
  
消费者
    
70,542
      
61,316
  
其他商业贷款
    
130,851
      
136,168
  
其他农业贷款
    
26,247
      
30,673
  
国家和政治分区贷款
    
56,005
      
57,174
  
总
    
2,255,716
      
2,248,836
  
信贷损失准备--贷款
    
(22,797
)
    
(21,153
)
净贷款
  
$
2,232,919
    
$
2,227,683
  


信用损失备抵，2023年1月1日生效
 

如附注1“列报基准”所述，本公司采用CECL，自2023年1月1日起生效。CECL要求根据贷款的预期年限模型确定贷款的估计信贷损失，而不是已发生的损失模型(在2023年之前有效)。因此，2023年1月1日之后披露的信贷损失准备并不总是与之前的日期可比。此外，CECL要求的某些新披露不适用于以前的时期。关于2023年1月1日采用CECL的影响的摘要，见附注1，“列报基础”。

14
索引

根据CECL，个别评估减值的贷款包括非权责发生制商业贷款和最近修改的贷款，这些贷款在修改时正在经历财务困难。


与贷款相关的信贷损失准备包括对预期信贷损失进行集体评估和单独评估的贷款。它代表对截至资产负债表日期的贷款预期寿命的信贷损失的估计，并记录为净贷款的减值。表外信贷敞口的信贷损失准备 包括无资金来源的贷款承诺、信用证和其他表外信贷敞口的估计损失。信贷损失拨备总额通过计提信贷损失准备金而增加，减去回收后的冲销额则减少。
 

下表列出了截至2024年6月30日和2023年12月31日的信贷损失准备金的组成部分(单位：千)：

   
2024年6月30日
     2023年12月31日 
 
信贷损失准备--贷款
  
$
22,797
     $
21,153  
信用损失备抵-资产负债表外信用风险
    
1,066
       1,265  
信贷损失准备总额
  
$
23,863
     $
22,418  


下表列出了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月的信贷损失准备活动情况(单位：千)：

   
信贷损失准备--贷款
    
信用损失备抵-资产负债表外信用风险
    
总
  
2024年3月31日的余额
  
$
21,598
    
$
938
    
$
22,536
  
贷款冲销
    
(682
)
    
-
      
(682
)
追讨以前已注销的贷款
    
7
      
-
      
7
  
净贷款撇账
    
(675
)
    
-
      
(675
)
信贷损失准备金
    
1,874
      
128
      
2,002
  
2024年6月30日的余额
  
$
22,797
    
$
1,066
    
$
23,863
  
                         
2023年12月31日的余额
  
$
21,153
    
$
1,265
    
$
22,418
  
贷款冲销
    
(1,356
)
    
-
      
(1,356
)
追讨以前已注销的贷款
    
14
      
-
      
14
  
净贷款撇账
    
(1,342
)
    
-
      
(1,342
)
信贷损失准备金
    
2,986
      
(199
)
    
2,787
  
2024年6月30日的余额
  
$
22,797
    
$
1,066
    
$
23,863
  

15
索引
   
信贷损失准备--贷款
    
信用损失备抵-资产负债表外信用风险
    
总
  
2023年3月31日的余额
  
$
15,250
    
$
1,229
    
$
16,479
  
PCD收购贷款的信用损失准备
    
1,689
      
-
      
1,689
  
贷款冲销
    
(4
)
    
-
      
(4
)
追讨以前已注销的贷款
    
26
      
-
      
26
  
净贷款撇账
    
22
      
-
      
22
  
信贷损失准备金--购置款第1天非PCD
    
4,591
      
-
      
4,591
  
信贷损失准备金
    
100
      
162
      
262
  
2023年6月30日的余额
  
$
21,652
    
$
1,391
    
$
23,043
  
                         
2022年12月31日的余额
  
$
18,552
    
$
165
    
$
18,717
  
采用CECL的影响
    
(3,300
)
    
1,064
      
(2,236
)
PCD收购贷款的信用损失准备
    
1,689
      
-
      
1,689
  
贷款冲销
    
(11
)
    
-
      
(11
)
追讨以前已注销的贷款
    
31
      
-
      
31
  
净贷款撇账
    
20
      
-
      
20
  
信贷损失准备金--购置款第1天非PCD
    
4,591
      
-
      
4,591
  
信贷损失准备金
    
100
      
162
      
262
  
2023年6月30日的余额
  
$
21,652
    
$
1,391
    
$
23,043
  


下表按投资组合分部列出了截至2024年和2023年6月30日的三个月和六个月的信用损失拨备活动-贷款（单位：千）：


   
截至2024年6月30日的三个月
  
   
2024年3月31日的余额
    
冲销
    
复苏
    
规定
    
2024年6月30日的余额
  
房地产贷款：
                              
住宅
  
$
2,347
    
$
-
    
$
-
    
$
8
    
$
2,355
  
商业广告
    
9,741
      
-
      
-
      
542
      
10,283
  
农耕
    
3,672
      
-
      
-
      
98
      
3,770
  
施工
    
1,595
      
-
      
-
      
32
      
1,627
  
消费者
    
1,266
      
(7
)
    
5
      
(53
)
    
1,211
  
其他商业贷款
    
2,680
      
(675
)
    
2
      
1,249
      
3,256
  
其他农业贷款
    
174
      
-
      
-
      
32
      
206
  
国家和政治分区贷款
    
65
      
-
      
-
      
(2
)
    
63
  
未分配
    
58
      
-
      
-
      
(32
)
    
26
  
总
  
$
21,598
    
$
(682
)
  
$
7
    
$
1,874
    
$
22,797
  

   
截至2024年6月30日的6个月
  
   
2023年12月31日的余额
    
冲销
    
复苏
    
规定
    
2024年6月30日的余额
  
房地产贷款：
                              
住宅
  
$
2,354
    
$
-
    
$
-
    
$
1
    
$
2,355
  
商业广告
    
9,178
      
-
      
-
      
1,105
      
10,283
  
农耕
    
3,264
      
-
      
-
      
506
      
3,770
  
施工
    
1,950
      
-
      
-
      
(323
)
    
1,627
  
消费者
    
1,496
      
(37
)
    
10
      
(258
)
    
1,211
  
其他商业贷款
    
2,229
      
(1,319
)
    
4
      
2,342
      
3,256
  
其他农业贷款
    
270
      
-
      
-
      
(64
)
    
206
  
国家和政治分区贷款
    
45
      
-
      
-
      
18
      
63
  
未分配
    
367
      
-
      
-
      
(341
)
    
26
  
总
  
$
21,153
    
$
(1,356
)
  
$
14
    
$
2,986
    
$
22,797
  

16
索引
   
截至2023年6月30日的三个月
  
   
2023年3月31日的余额
    
PCD收购贷款的信用损失准备
    
冲销
    
复苏
    
规定
    
2023年6月30日的余额
  
房地产贷款：
                                    
住宅
  
$
1,195
    
$
108
    
$
(1
)
  
$
-
    
$
1,373
    
$
2,675
  
商业广告
    
6,747
      
39
      
-
      
-
      
2,488
      
9,274
  
农耕
    
3,409
      
37
      
-
      
-
      
133
      
3,579
  
施工
    
851
              
-
      
-
      
816
      
1,667
  
消费者
    
1,220
      
677
      
(3
)
    
23
      
(658
)
    
1,259
  
其他商业贷款
    
712
      
828
      
-
      
3
      
934
      
2,477
  
其他农业贷款
    
250
      
-
      
-
      
-
      
18
      
268
  
国家和政治分区贷款
    
42
      
-
      
-
      
-
      
10
      
52
  
未分配
    
824
      
-
      
-
      
-
      
(423
)
    
401
  
总
  
$
15,250
    
$
1,689
    
$
(4
)
  
$
26
    
$
4,691
    
$
21,652
  

   
截至2023年6月30日的6个月
  
   
2022年12月31日的余额
    
采用CECL的影响
    
PCD收购贷款的信用损失准备
    
冲销
    
复苏
    
规定
    
2023年6月30日的余额
  
房地产贷款：
                                          
住宅
  
$
1,056
    
$
79
    
$
108
    
$
(1
)
  
$
-
    
$
1,433
    
$
2,675
  
商业广告
    
10,120
      
(3,070
)
    
39
      
-
      
-
      
2,185
      
9,274
  
农耕
    
4,589
      
(1,145
)
    
37
      
-
      
-
      
98
      
3,579
  
施工
    
801
      
(103
)
            
-
      
-
      
969
      
1,667
  
消费者
    
135
      
1,040
      
677
      
(10
)
    
27
      
(610
)
    
1,259
  
其他商业贷款
    
1,040
      
(328
)
    
828
      
-
      
4
      
933
      
2,477
  
其他农业贷款
    
489
      
(219
)
    
-
      
-
      
-
      
(2
)
    
268
  
国家和政治分区贷款
    
322
      
(280
)
    
-
      
-
      
-
      
10
      
52
  
未分配
    
-
      
726
      
-
      
-
      
-
      
(325
)
    
401
  
总
  
$
18,552
    
$
(3,300
)
  
$
1,689
    
$
(11
)
  
$
31
    
$
4,691
    
$
21,652
  



下表列出了CESL方法下的信贷损失准备金-贷款和贷款的摊销成本基础 截至2024年6月30日和2023年12月31日：


信贷损失准备--贷款
贷款
2024年6月30日
  
集体评估
   
单独评价
   
总免税额
对于学分
损失-贷款
    
集体评估
    
单独评价
   
总计
贷款
  
房地产贷款：
                                    
*住宅
  
$
2,304
    
$
51
    
$
2,355
    
$
352,924
    
$
1,664
    
$
354,588
  
商业
    
10,164
      
119
      
10,283
      
1,107,745
      
2,524
      
1,110,269
  
农业
    
3,753
      
17
      
3,770
      
324,538
      
2,519
      
327,057
  
建设
    
1,627
      
-
      
1,627
      
178,209
      
1,948
      
180,157
  
消费者
    
334
      
877
      
1,211
      
69,585
      
957
      
70,542
  
其他商业贷款
    
1,915
      
1,341
      
3,256
      
127,352
      
3,499
      
130,851
  
其他农业贷款
    
206
      
-
      
206
      
25,836
      
411
      
26,247
  
国家和政治分区贷款
    
63
      
-
      
63
      
56,005
      
-
      
56,005
  
未分配
    
26
      
-
      
26
      
-
      
-
      
-
  
总
  
$
20,392
    
$
2,405
    
$
22,797
    
$
2,242,194
    
$
13,522
    
$
2,255,716
  

17
索引

  
信贷损失准备--贷款
    
贷款
  
2023年12月31日
  
集体评估
    
单独评估
    
总免税额
对于学分
损失-贷款
    
集体评估
    
单独评估
    
贷款总额
  
房地产贷款：
                                    
住宅
  
$
2,285
    
$
69
    
$
2,354
    
$
358,358
    
$
1,632
    
$
359,990
  
商业广告
    
9,033
      
145
      
9,178
      
1,090,217
      
2,670
      
1,092,887
  
农耕
    
3,247
      
17
      
3,264
      
311,500
      
3,302
      
314,802
  
施工
    
1,664
      
286
      
1,950
      
193,469
      
2,357
      
195,826
  
消费者
    
557
      
939
      
1,496
      
60,377
      
939
      
61,316
  
其他商业贷款
    
1,713
      
516
      
2,229
      
134,472
      
1,696
      
136,168
  
其他农业贷款
    
270
      
-
      
270
      
30,388
      
285
      
30,673
  
国家和政治分区贷款
    
45
      
-
      
45
      
57,174
      
-
      
57,174
  
未分配
     367       -       367       -       -       -  
总
  
$
19,181
    
$
1,972
    
$
21,153
    
$
2,235,955
    
$
12,881
    
$
2,248,836
  

不良贷款



不良贷款包括那些被认为是非应计项目的贷款，下面将详细描述，以及所有逾期90天或更长时间的贷款。贷款 在达到以下条件时被视为非应计项目90拖欠天数，尽管公司可能收到该等贷款的部分利息和部分本金偿还，或者如果预计不会全额支付本金和利息。此外，如果管理层知道其他信息，包括破产、收回、死亡或法律程序，贷款可能被置于非应计状态。如果一笔贷款是90逾期天数或更长时间，并且安全可靠，在收集过程中，它仍可被视为应计。


下表反映了截至2024年6月30日和2023年12月31日的不良贷款应收账款和非应计状态的不良贷款应收账款 。余额按应收贷款类别列示(以千计)：

          日期：2024年6月30日     2023年12月31日，北京。
  
   
非应计项目
相关津贴
    
非应计项目
相关津贴
    
90天或更长时间
逾期及
应计
    
总不良
贷款
    
非应计项目
相关津贴
    
非应计项目
相关津贴
    
90天或更长时间
逾期及
应计
    
总计
不良资产
贷款
  
房地产贷款：
                                                  
抵押贷款
  
$
-
    
$
2,927
    
$
-
    
$
2,927
     $ 315     $
2,646     $ -     $ 2,961  
房屋净值
    
-
      
119
      
76
      
195
       -       121       18       139  
商业广告
    
1,248
      
1,276
      
168
      
2,692
       256       879       404       1,539  
农耕
    
181
      
2,338
      
-
      
2,519
       181       2,489       75       2,745  
施工
    
-
      
1,948
      
-
      
1,948
       2,357       -       -       2,357  
消费者
    
871
      
-
      
16
      
887
       701       -       13       714  
其他商业贷款
    
1,628
      
2,002
      
25
      
3,655
       588       1,162       6       1,756  
其他农业贷款
     -
        411
        -
        411
        -
       492        -
        492
  
   
$
3,928
    
$
11,021
    
$
285
    
$
15,234
     $ 4,398     $
7,789     $ 516     $
12,703  


截至2024年6月30日，有美元11.0 数百万笔不含相关信用损失备抵的非应计贷款。为这些贷款提供担保的抵押品的估计公允价值超过了其公允价值，或者贷款之前已计入可变现金额 抵押品价值。因此，认为无需做出具体估值拨备。


18
索引

下表显示， 按贷款和租赁类别、截至2024年6月30日和2023年12月31日的抵押品依赖非应计贷款和租赁的摊销成本基础以及抵押品类型（单位：千）：

2024年6月30日  
房地产
    
企业资产
    
没有一
    
总
  
房地产贷款：
                        
抵押贷款
  
$
2,927
    
$
-
    
$
-
    
$
2,927
  
房屋净值
    
119
      
-
      
-
      
119
  
商业
    
2,524
      
-
      
-
      
2,524
  
农业
    
2,519
      
-
      
-
      
2,519
  
建设
    
1,948
      
-
      
-
      
1,948
  
消费者
    
-
      
-
      
871
      
871
  
其他商业贷款
    
-
      
3,630
      
-
      
3,630
  
其他农业贷款
    
-
      
411
      
-
      
411
  
   
$
10,037
    
$
4,041
     $
871
    
$
14,949
  

2023年12月31日
  
房地产
     企业资产
    
无
    
总计
  
房地产贷款：
                        
抵押贷款
  
$
2,961
    
$
-
    
$
-
    
$
2,961
  
房屋净值
    
121
      
-
      
-
      
121
  
商业
    
1,135
      
-
      
-
      
1,135
  
农业
    
2,670
      
-
      
-
      
2,670
  
建设
    
2,357
      
-
      
-
      
2,357
  
消费者
    
-
      
-
      
701
      
701
  
其他商业贷款
    
-
      
1,750
      
-
      
1,750
  
其他农业贷款
    
-
      
492
      
-
      
492
  
   
$
9,244
    
$
2,242
    
$
701
    
$
12,187
  

信用质量信息


商业房地产贷款、农业房地产贷款、建筑贷款、其他 商业贷款、其他农业贷款以及国家和政治分区贷款，管理层使用内部风险评级系统来监控和评估信贷质量。期间 第三1/42023,该评级系统是从 九等级评定系统到A级十等级评定制度。这个第一 六 修订后的系统下的类别被认为没有受到批评，并被汇总为“通过”评级。在以前的制度下，第一 五这些类别被认为没有受到批评，并被汇总为“及格”评级。管理层使用的批评评级类别通常遵循银行监管定义。每种评级的定义如下：


 •
经过(职系1-6)-这些贷款面向信用质量从可接受到非常高的客户，受债务人目前的净值和支付能力的保护，由标的抵押品的价值保护。


•
特别提及(年级7)-此贷款等级符合监管指导，包括存在潜在弱点或风险的贷款，如果不加以纠正，可能会导致更严重的问题。


•
不合标准(职系8)-此 贷款等级符合监管指导，包括根据客观证据具有明确定义的弱点的贷款，其特点是如果缺陷得不到纠正，银行将蒙受一些损失的可能性很明显。


•
值得怀疑的(等级9)-此贷款 等级符合监管指导，包括具有不合标准资产固有缺陷的贷款。此外，根据现有情况，这些弱点使得完全清收或清算非常值得怀疑和不太可能。


•
损失(职系10)-此贷款 等级符合监管指导，包括被认为无法收回的贷款，或其价值不足以作为资产继续存在的贷款。

19
索引

为了帮助确保风险评级的准确性，并反映借款人目前和未来按协议偿还贷款的能力，公司的贷款评级流程包括多层内部和外部监督。在管理层的监督下，公司的信贷员负责对其每个投资组合中的贷款进行及时和准确的风险评级。所有商业、农业、国家和政治关系超过$500每年审查1,000,000个，以确保贷款等级的适当性。此外，公司至少每年聘请一名外部顾问：1)审查至少50每年商业贷款组合美元金额的% ，2)总计超过$1,0003)选定的贷款关系超过$750逾期30天以上，或分类为特别说明、不合格、可疑或损失的贷款， 和4)管理层或顾问认为适当的其他贷款。


下表显示了截至2024年6月30日和2023年12月31日，按内部分配等级、起始年份和2023年12月31日的信用风险敞口(以千为单位)：

                                       
旋转
    
旋转
        
         
贷款
    
贷款
        
                                       
摊销
    
已转换
        
2024年6月30日
  
2024
    
2023
    
2022
    
2021
    
2020
    
之前
    
成本基础
    
至期满
    
总
  
商业地产
                                                      
风险评级
                                                      
经过
  
$
24,386
    
$
86,011
    
$
346,073
    
$
211,774
    
$
118,917
    
$
240,719
    
$
36,287
    
$
1,852
    
$
1,066,019
  
特别提及
    
-
      
-
      
6,496
      
1,065
      
1,430
      
8,672
      
768
      
-
      
18,431
  
不合标准
    
-
      
572
      
13,045
      
545
      
194
      
10,725
      
330
      
408
      
25,819
  
值得怀疑
     -       -       -       -       -       -       -       -       -  
总
  
$
24,386
    
$
86,583
    
$
365,614
    
$
213,384
    
$
120,541
    
$
260,116
    
$
37,385
    
$
2,260
    
$
1,110,269
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
  
                                                                         
农业房地产
                                                                        
风险评级
                                                                        
经过
  
$
13,464
    
$
26,962
    
$
48,430
    
$
27,830
    
$
30,726
    
$
136,181
    
$
14,772
    
$
119
    
$
298,484
  
特别提及
    
3,059
      
185
      
10,349
      
1,292
      
-
      
7,919
      
2,202
      
562
      
25,568
  
不合标准
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
2,913
      
-
      
92
      
3,005
  
值得怀疑
     -       -       -       -       -       -       -       -       -  
总
  
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16,523
    
$
27,147
    
$
58,779
    
$
29,122
    
$
30,726
    
$
147,013
    
$
16,974
    
$
773
    
$
327,057
  
本期总冲销
  
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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施工
                                    
-
                                  
风险评级
                                                                        
经过
  
$
19,891
    
$
57,223
    
$
80,691
    
$
7,742
    
$
2,890
    
$
-
    
$
864
    
$
121
    
$
169,422
  
特别提及
    
-
      
812
      
4,613
      
2,950
      
-
      
-
      
-
      
-
      
8,375
  
不合标准
    
-
      
-
      
412
      
1,948
      
-
      
-
      
-
      
-
      
2,360
  
值得怀疑
     -       -       -       -       -       -       -       -       -  
总
  
$
19,891
    
$
58,035
    
$
85,716
    
$
12,640
    
$
2,890
    
$
-
    
$
864
    
$
121
    
$
180,157
  
本期总冲销
  
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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其他商业贷款
                                    
-
                                  
风险评级
                                                                        
经过
  
$
27,900
    
$
26,364
    
$
7,742
    
$
7,540
    
$
2,208
    
$
4,030
    
$
40,759
    
$
83
    
$
116,626
  
特别提及
    
330
      
-
      
1,919
      
1,419
      
2
      
81
      
5,312
      
36
      
9,099
  
不合标准
    
42
      
1,283
      
381
      
-
      
259
      
1,136
      
347
      
1,661
      
5,109
  
值得怀疑
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
17
      
17
  
总
  
$
28,272
    
$
27,647
    
$
10,042
    
$
8,959
    
$
2,469
    
$
5,247
    
$
46,418
    
$
1,797
    
$
130,851
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
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-
    
$
-
    
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6
    
$
-
    
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1,313
    
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-
    
$
1,319
  
                                                                         
其他农业贷款
                                    
-
                                  
风险评级
                                                                        
经过
  
$
2,392
    
$
2,630
    
$
1,157
    
$
4,912
    
$
518
    
$
412
    
$
11,491
    
$
-
    
$
23,512
  
特别提及
    
734
      
-
      
405
      
401
      
-
      
-
      
739
      
-
      
2,279
  
不合标准
    
-
      
-
      
-
      
191
      
-
      
199
      
44
      
22
      
456
  
值得怀疑
     -       -       -       -       -       -       -       -       -  
总
  
$
3,126
    
$
2,630
    
$
1,562
    
$
5,504
    
$
518
    
$
611
    
$
12,274
    
$
22
    
$
26,247
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
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-
    
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-
    
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-
    
$
-
    
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国家和政治分区贷款
                                    
-
                                  
风险评级
                                                                        
经过
  
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30
    
$
1,541
    
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14,101
    
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10,600
    
$
5,439
    
$
24,294
    
$
-
    
$
-
    
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56,005
  
特别提及
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
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不合标准
    
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-
  
值得怀疑
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总
  
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30
    
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1,541
    
$
14,101
    
$
10,600
    
$
5,439
    
$
24,294
    
$
-
    
$
-
    
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56,005
  
本期总冲销
  
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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总
                                    
-
                                  
风险评级
                                                                        
经过
  
$
88,063
    
$
200,731
    
$
498,194
    
$
270,398
    
$
160,698
    
$
405,636
    
$
104,173
    
$
2,175
    
$
1,730,068
  
特别提及
    
4,123
      
997
      
23,782
      
7,127
      
1,432
      
16,672
      
9,021
      
598
      
63,752
  
不合标准
    
42
      
1,855
      
13,838
      
2,684
      
453
      
14,973
      
721
      
2,183
      
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值得怀疑
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
17
      
17
  
总
  
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92,228
    
$
203,583
    
$
535,814
    
$
280,209
    
$
162,583
    
$
437,281
    
$
113,915
    
$
4,973
    
$
1,830,586
  

20
索引
 
                                      
旋转
    
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贷款
    
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风险评级
                                                      
经过
  
$
90,068
    
$
333,710
    
$
224,873
    
$
122,560
    
$
81,557
    
$
180,799
    
$
28,360
    
$
1,140
    
$
1,063,067
  
特别提及
    
672
      
7,963
      
227
      
1,552
      
7,442
      
8,159
      
96
      
60
      
26,171
  
不合标准
    
-
      
1,302
      
6
      
-
      
158
      
1,444
      
317
      
422
      
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值得怀疑
    
-
      
-
      
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-
      
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总
  
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342,975
    
$
225,106
    
$
124,112
    
$
89,157
    
$
190,402
    
$
28,773
    
$
1,622
    
$
1,092,887
  
本期总冲销
  
$
-
    
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-
    
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-
    
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农业房地产
                                                                        
风险评级
                                                                        
经过
  
$
22,632
    
$
47,479
    
$
28,990
    
$
32,058
    
$
25,406
    
$
118,700
    
$
10,495
    
$
460
    
$
286,220
  
特别提及
    
574
      
9,165
      
1,499
      
-
      
962
      
7,038
      
3,535
      
-
      
22,773
  
不合标准
    
-
      
-
      
-
      
-
      
102
      
5,394
      
75
      
238
      
5,809
  
值得怀疑
    
-
      
-
      
-
      
-
      
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-
      
-
      
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-
  
总
  
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23,206
    
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56,644
    
$
30,489
    
$
32,058
    
$
26,470
    
$
131,132
    
$
14,105
    
$
698
    
$
314,802
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
    
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-
  
 
                                                                        
施工
                                    

                                 
风险评级
                                                                        
经过
  
$
54,973
    
$
102,562
    
$
22,508
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
839
    
$
1,166
    
$
182,048
  
特别提及
    
1,574
      
5,432
      
4,415
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
11,421
  
不合标准
    
-
      
-
      
2,357
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
2,357
  
值得怀疑
    
-
      
-
      
-
      
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-
      
-
      
-
      
-
  
总
  
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56,547
    
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107,994
    
$
29,280
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
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839
    
$
1,166
    
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195,826
  
本期总冲销
  
$
-
    
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-
    
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其他商业贷款
                                    

                                 
风险评级
                                                                        
经过
  
$
31,493
    
$
11,407
    
$
9,016
    
$
4,793
    
$
4,758
    
$
3,530
    
$
63,285
    
$
93
    
$
128,375
  
特别提及
    
51
      
52
      
1,510
      
184
      
223
      
629
      
1,652
      
36
      
4,337
  
不合标准
    
52
      
97
      
-
      
-
      
149
      
967
      
502
      
1,667
      
3,434
  
值得怀疑
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
22
      
22
  
总
  
$
31,596
    
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11,556
    
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10,526
    
$
4,977
    
$
5,130
    
$
5,126
    
$
65,439
    
$
1,818
    
$
136,168
  
本期总冲销
  
$
200
    
$
-
    
$
-
    
$
763
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
963
  
 
                                                                        
其他农业贷款
                                    

                                 
风险评级
                                                                        
经过
  
$
3,902
    
$
1,520
    
$
6,448
    
$
1,046
    
$
532
    
$
305
    
$
15,331
    
$
-
    
$
29,084
  
特别提及
    
-
      
473
      
16
      
42
      
-
      
-
      
488
      
29
      
1,048
  
不合标准
    
-
      
-
      
207
      
-
      
4
      
255
      
44
      
31
      
541
  
值得怀疑
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
  
总
  
$
3,902
    
$
1,993
    
$
6,671
    
$
1,088
    
$
536
    
$
560
    
$
15,863
    
$
60
    
$
30,673
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
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$
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国家和政治分区贷款
                                    

                                 
风险评级
                                                                        
经过
  
$
1,623
    
$
14,171
    
$
10,841
    
$
5,235
    
$
-
    
$
25,294
    
$
10
    
$
-
    
$
57,174
  
特别提及
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
  
不合标准
    
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值得怀疑
    
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总
  
$
1,623
    
$
14,171
    
$
10,841
    
$
5,235
    
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-
    
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25,294
    
$
10
    
$
-
    
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本期总冲销
  
$
-
    
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-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
  
 
                                                                        
总
                                    

                                 
风险评级
                                                                        
经过
  
$
204,691
    
$
510,849
    
$
302,676
    
$
165,692
    
$
112,253
    
$
328,628
    
$
118,320
    
$
2,859
    
$
1,745,968
  
特别提及
    
2,871
      
23,085
      
7,667
      
1,778
      
8,627
      
15,826
      
5,771
      
125
      
65,750
  
不合标准
    
52
      
1,399
      
2,570
      
-
      
413
      
8,060
      
938
      
2,358
      
15,790
  
值得怀疑
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
22
      
22
  
总
  
$
207,614
    
$
535,333
    
$
312,913
    
$
167,470
    
$
121,293
    
$
352,514
    
$
125,029
    
$
5,364
    
$
1,827,530
  
21
索引



对于住宅房地产抵押贷款、房屋净值贷款和消费贷款，信用质量根据贷款的良好或不良进行监控，这通常基于贷款的账龄状态 和付款活动，除非发生破产、收回、死亡或付款严重延迟等具体行动以提高对可能信用事件的认识。不良贷款包括那些被视为非应计贷款， 以上更详细地描述了，所有贷款逾期90天或以上且仍在累积。下表按发起年份列出了截至2024年6月30日和12月31日根据付款活动对这些贷款类别的记录投资， 2023年（以千计）：


                                       
旋转
    
旋转
        
         
贷款
    
贷款
        
                                       
摊销
    
已转换
        
2024年6月30日
  
2024
    
2023
    
2022
    
2021
    
2020
    
之前
    
成本基础
    
至期满
    
总
  
住宅房地产
                                                      
支付执行
                                                      
表演
  
$
5,634
    
$
19,686
    
$
91,593
    
$
47,532
    
$
28,521
    
$
110,070
    
$
-
    
$
-
    
$
303,036
  
不良资产
    
-
      
-
      
384
      
746
      
579
      
1,218
      
-
      
-
      
2,927
  
总
  
$
5,634
    
$
19,686
    
$
91,977
    
$
48,278
    
$
29,100
    
$
111,288
    
$
-
    
$
-
    
$
305,963
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
  
                                                                         
房屋净值
                                    
-
                                  
支付执行
                                                                        
表演
  
$
1,321
    
$
3,755
    
$
2,736
    
$
1,843
    
$
1,753
    
$
9,089
    
$
27,646
    
$
287
    
$
48,430
  
不良资产
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
53
      
66
      
76
      
195
  
总
  
$
1,321
    
$
3,755
    
$
2,736
    
$
1,843
    
$
1,753
    
$
9,142
    
$
27,712
    
$
363
    
$
48,625
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
  
                                                                         
消费者
                                    
-
                                  
支付执行
                                                                        
表演
  
$
1,304
    
$
1,363
    
$
746
    
$
461
    
$
377
    
$
2,823
    
$
62,579
    
$
2
    
$
69,655
  
不良资产
    
-
      
6
      
4
      
-
      
12
      
865
      
-
      
-
      
887
  
总
  
$
1,304
    
$
1,369
    
$
750
    
$
461
    
$
389
    
$
3,688
    
$
62,579
    
$
2
    
$
70,542
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
21
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
16
    
$
-
    
$
37
  
                                                                         
总
                                    
-
                                  
支付执行
                                                                        
表演
  
$
8,259
    
$
24,804
    
$
95,075
    
$
49,836
    
$
30,651
    
$
121,982
    
$
90,225
    
$
289
    
$
421,121
  
不良资产
    
-
      
6
      
388
      
746
      
591
      
2,136
      
66
      
76
      
4,009
  
总
  
$
8,259
    
$
24,810
    
$
95,463
    
$
50,582
    
$
31,242
    
$
124,118
    
$
90,291
    
$
365
    
$
425,130
  

22
索引
 
                                      
旋转
    
旋转
        
 
        
贷款
    
贷款
        
 
                                      
摊销
    
已转换
        
2023年12月31日
  
2023
    
2022
    
2021
    
2020
    
2019
    
之前
    
成本基础
    
至期满
    
总
  
住宅房地产
                                                      
支付执行
                                                      
表演
  
$
19,082
    
$
93,706
    
$
47,774
    
$
29,940
    
$
18,923
    
$
97,813
    
$
-
    
$
-
    
$
307,238
  
不良资产
    
-
      
399
      
766
      
396
      
-
      
1,400
      
-
      
-
      
2,961
  
总
  
$
19,082
    
$
94,105
    
$
48,540
    
$
30,336
    
$
18,923
    
$
99,213
    
$
-
    
$
-
    
$
310,199
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
1
    
$
-
    
$
-
    
$
1
  
房屋净值
                                    

                                 
支付执行
                                                                        
表演
  
$
3,877
    
$
3,008
    
$
1,886
    
$
1,954
    
$
2,462
    
$
7,883
    
$
28,219
    
$
363
    
$
49,652
  
不良资产
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
72
      
67
      
-
      
139
  
总
  
$
3,877
    
$
3,008
    
$
1,886
    
$
1,954
    
$
2,462
    
$
7,955
    
$
28,286
    
$
363
    
$
49,791
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
  
 
                                                                        
消费者
                                    

                                 
支付执行
                                                                        
表演
  
$
1,803
    
$
979
    
$
539
    
$
477
    
$
557
    
$
2,988
    
$
53,254
    
$
5
    
$
60,602
  
不良资产
    
-
      
21
      
-
      
-
      
-
      
693
      
-
      
-
      
714
  
总
  
$
1,803
    
$
1,000
    
$
539
    
$
477
    
$
557
    
$
3,681
    
$
53,254
    
$
5
    
$
61,316
  
本期总冲销
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
1
    
$
341
    
$
23
    
$
-
    
$
365
  
 
                                                                        
总
                                    

                                 
支付执行
                                                                        
表演
  
$
24,762
    
$
97,693
    
$
50,199
    
$
32,371
    
$
21,942
    
$
108,684
    
$
81,473
    
$
368
    
$
417,492
  
不良资产
    
-
      
420
      
766
      
396
      
-
      
2,165
      
67
      
-
      
3,814
  
总
  
$
24,762
    
$
98,113
    
$
50,965
    
$
32,767
    
$
21,942
    
$
110,849
    
$
81,540
    
$
368
    
$
421,306
  

逾期贷款应收账款的账龄分析


管理层通过分析由长度确定的投资组合年龄，进一步监控贷款组合的绩效和信贷质量 记录的付款逾期的时间。下表包括截至2024年6月30日和2023年12月31日已记录的逾期应收贷款投资的账龄分析（以千计）：

6月30日, 2024
  
30-59日数
逾期
    
60-89日数
逾期
    
90天
或更大
    
总过去时
到期
    
当前
    
总
贷款
应收账款
    
90天或
更大和
应计
  
房地产贷款：
                                          
抵押贷款
  
$
1,823
    
$
298
    
$
1,729
    
$
3,850
    
$
302,113
    
$
305,963
    
$
-
  
房屋净值
    
106
      
41
      
195
      
342
      
48,283
      
48,625
      
76
  
商业广告
    
5,280
      
8,794
      
2,543
      
16,617
      
1,093,652
      
1,110,269
      
168
  
农耕
    
2,151
      
369
      
181
      
2,701
      
324,356
      
327,057
      
-
  
施工
    
978
      
-
      
1,948
      
2,926
      
177,231
      
180,157
      
-
  
消费者
    
147
      
21
      
887
      
1,055
      
69,487
      
70,542
      
16
  
其他商业贷款
    
345
      
1,715
      
1,871
      
3,931
      
126,920
      
130,851
      
25
  
其他农业贷款
    
432
      
146
      
191
      
769
      
25,478
      
26,247
      
-
  
治国理 细分贷款
    
-
      
-
      
-
      
-
      
56,005
      
56,005
      
-
  
总
  
$
11,262
    
$
11,384
    
$
9,545
    
$
32,191
    
$
2,223,525
    
$
2,255,716
    
$
285
  
                                                         
被视为非应计贷款
  
$
67
    
$
1,920
    
$
9,260
    
$
11,247
    
$
3,702
    
$
14,949
          
贷款仍在累积
    
11,195
      
9,464
      
285
      
20,944
      
2,219,823
      
2,240,767
          
总
  
$
11,262
    
$
11,384
    
$
9,545
    
$
32,191
    
$
2,223,525
    
$
2,255,716
          

23
索引
十二月三十一日，2023
  
30-59日数
逾期
    
60-89日数
逾期
    
90天
或更大
    
总过去时
到期
    
当前
    
总
贷款
应收账款
    
90天或
更大和
应计
  
房地产贷款：
                                          
抵押贷款
  
$
2,682
    
$
360
    
$
2,240
    
$
5,282
    
$
304,917
    
$
310,199
    
$
-
  
房屋净值
    
145
      
67
      
71
      
283
      
49,508
      
49,791
      
18
  
商业广告
    
1,151
      
245
      
1,380
      
2,776
      
1,090,111
      
1,092,887
      
404
  
农耕
    
72
      
-
      
1,440
      
1,512
      
313,290
      
314,802
      
75
  
施工
    
4,407
      
388
      
2,357
      
7,152
      
188,674
      
195,826
      
-
  
消费者
    
16
      
282
      
23
      
321
      
60,995
      
61,316
      
13
  
其他商业贷款
    
670
      
366
      
319
      
1,355
      
134,813
      
136,168
      
6
  
其他农业贷款
    
108
      
362
      
-
      
470
      
30,203
      
30,673
      
-
  
国家和政治分区贷款
    
-
      
-
      
-
      
-
      
57,174
      
57,174
      
-
  
总
  
$
9,251
    
$
2,070
    
$
7,830
    
$
19,151
    
$
2,229,685
    
$
2,248,836
    
$
516
  
被视为非应计贷款
  
$
199
    
$
666
    
$
7,314
    
$
8,179
    
$
4,008
    
$
12,187
          
贷款仍在累积
    
9,052
      
1,404
      
516
      
10,972
      
2,225,677
      
2,236,649
          
总
  
$
9,251
    
$
2,070
    
$
7,830
    
$
19,151
    
$
2,229,685
    
$
2,248,836
          


对遇到财务困难的借款人的修改



有时，公司会通过提供本金宽免、延长期限、非重大延迟付款或降低利率来修改对陷入财务困境的借款人的贷款。当提供本金宽恕时，宽恕的金额将从信贷损失准备金中注销。



在某些情况下，该公司为一笔贷款提供多种类型的优惠。通常，最初会授予一种类型的特许权，例如延期。如果借款人继续遇到财务困难，可能会给予另一项优惠，如本金减免。



有几个不是在截至2024年6月30日的六个月内为遇到财务困难的借款人进行的贷款修改。


持有待售的止赎资产


为清偿贷款而获得的止赎资产按公允价值减去估计出售成本列账，并计入综合资产负债表中的其他资产。截至2024年6月30日和2023年12月31日，包括在其他资产中的资产为$2,6903,000元和1,000元474分别丧失抵押品赎回权的资产。截至2024年6月30日，止赎资产包括$131在期末前通过代位契据交易丧失抵押品赎回权或通过代偿契据收到的消费性住宅抵押贷款的数量为5,000。截至2024年6月30日，该公司已于$启动了 正式止赎程序521000,000的住房抵押贷款，尚未转让给 止赎资产的抵押品。

24
索引
附注6--商誉和其他无形资产


下表提供了截至2024年6月30日和2023年12月31日的无形资产账面价值总额和累计摊销额(单位：千)：

 
2024年6月30日
    
2023年12月31日
  
   
毛收入
携载
值
    
累计
摊销
    
网络
携载
值
    
毛收入
携载
值
    
累计
摊销
    
网络
携载
值
  
摊销无形资产（1）：
                                    
MSR
  
$
2,501
    
$
(1,656
)
  
$
845
    
$
2,457
    
$
(1,502
)
  
$
955
  
核心存款无形资产
    
4,713
      
(2,314
)
    
2,399
      
4,713
      
(2,018
)
    
2,695
  
已摊销无形资产总额
  
$
7,214
    
$
(3,970
)
  
$
3,244
    
$
7,170
    
$
(3,520
)
  
$
3,650
  
未摊销无形资产：
                                                
商誉
  
$
85,758
                    
$
85,758
                  
(1) 不包括全额摊销的无形资产


下表提供了未来五年摊销无形资产的本年度和估计未来摊销费用（单位： 数千）。该公司根据2024年6月30日的现有资产余额对摊销费用的预测如下。未来摊销费用可能与这些预测不同：

 
MSR
    
核心存款无形资产
    
总
  
截至三个月6月30日, 2024（实际）
  
$
74
    
$
147
    
$
221
  
六 截至 6月30日, 2024 （实际）
    
154
      
296
      
450
  
截至三个月6月30日, 2023（实际）
    
75
      
31
      
106
  
六 截至 6月30日, 2023 （实际）
    
148
      
62
      
210
  
截至12月31日的年度估计，
                        
剩余的2024年
    
137
      
268
      
405
  
2025
    
235
      
478
      
713
  
2026
    
184
      
395
      
579
  
2027
    
127
      
339
      
466
  
2028
    
80
      
284
      
364
  
此后
    
82
      
635
      
717
  
总
   $ 845    
$
2,399
     $ 3,244  

附注7-雇员福利计划


关于公司养老金和员工福利计划的更多详细披露，请参阅2023年年报10-k表格中包含的公司经审计综合财务报表的附注11。


非缴费固定收益养老金计划


世行发起了一项受托的非缴费固定收益养老金计划(“退休金计划”)，涵盖了2007年1月1日之前聘用的几乎所有员工和高级职员。世行的资金政策是，如果需要，根据计划精算师制定的资金公式进行年度缴费。任何雇用日期为2007年1月1日或更晚的员工都没有资格参加 养老金计划。


雇佣日期为2007年1月1日或更晚的员工，在满足一定的服务年限要求后，有资格从银行获得相当于员工基本薪酬的百分比的年度可自由支配的401(K)计划供款，以代替养老金计划。供款金额(如果有)将放入401(K)计划内的一个单独账户，并受 归属要求的约束。


对于有资格参加养老金计划的员工，养老金计划要求主要根据年龄和就业期间的补偿率向符合条件的员工支付福利。*在退休或以其他方式终止雇佣时，员工可以选择年金福利或养老金计划中既有福利的一次性分配。


25
索引

以下分别列出养恤金计划和综合收益表项目的定期福利净费用的构成部分，其中包括截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月的这类数额(以千计)：

 
截至三个月
6月30日，
    
六截至的月份
6月30日,
    
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
合并上受影响的行项目
损益表
服务成本
  
$
84
    
$
77
    
$
165
    
$
155
  
工资和员工福利
利息成本
    
106
      
110
      
211
      
220
  
其他费用
计划资产的预期回报
    
(195
)
    
(197
)
    
(395
)
    
(394
)
其他费用
净摊销和递延
    
14
      
7
      
16
      
14
  
其他费用
定期净收益成本
  
$
9
 
$
(3
)
  
$
(3
)
  
$
(5
)
  


银行会这样做。不是我预计不会为2024年的养老金计划做出贡献.


限制性股票计划


本公司维持一项限制性股票计划(“计划”)，根据该计划，雇员和非雇员公司董事有资格根据业绩相关要求获得 限制性股票奖励。根据该计划授予的奖励以公司普通股的形式发放，并受某些归属要求的约束，包括在公司持续受雇或服务。- 2016年4月，公司股东共授权150,000根据本计划提供的公司普通股股份。截至2024年6月30日，106,633根据该计划仍可发行股份。该计划协助本公司吸引、留住和激励员工为本公司的成功作出重大贡献，并更加重视将股权作为薪酬的关键组成部分。


下表详细说明了截至2024年6月30日的三个月和六个月内限制性股票的归属、授予和没收情况：


 
三个月
    
六月份
  
   
未归属的
股份
    
加权
平均值
市场价格
    
未归属的
股份
    
加权
平均值
市场价格
  
未清偿，期初
    
6,651
    
$
72.04
      
6,707
    
$
71.94
  
授与
    
5,930
      
43.15
      
5,930
      
43.15
  
既得
    
(2,361
)
    
(69.75
)
    
(2,417
)
    
(69.52
)
未清偿，期末
    
10,220
    
$
55.81
      
10,220
    
$
55.81
  


根据市场价格确认与限制性股票相关的补偿费用 在归属期内授予日期的股票。与限制性股票相关的补偿费用为美元1223,000元和1,000元116截至2024年6月30日和2023年6月30日止六个月分别为，000。截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月,赔偿费用总计 $57，000和 $51,000,分别截至2024年6月30日，与尚未实现的非既得奖励相关的总补偿成本 被认可的是美元571,000，预计将被识别 在未来 三年.

26
索引
注8 -累计其他综合损失


下表列出了截至6月30日的三个月和六个月按组成部分划分的累计其他全面亏损（扣除税后）的变化， 2024年和2023年（以千计）：

 
截至2024年6月30日的三个月
  
   
未实现收益(亏损)
可供出售
证券（a）
    
确定的收益
养老金项目（a）
    
未实现亏损
对利率
交换（a）
    
总
  
截至3月31日余额， 2024
  
$
(30,069
)
  
$
(970
)
  
$
4,419
    
$
(26,620
)
重新分类前的其他全面收益（亏损）（扣除税）
    
911
      
-
      
263
      
1,174
  
从累计其他全面收益（亏损）重新分类的金额（扣除税款）
    
-
      
11
      
(497
)
    
(486
)
其他全面收益（亏损）净额：
   
911
      
11
      
(234
)
    
688
  
截止日期的余额6月30日, 2024
  
$
(29,158
)
  
$
(959
)
  
$
4,185
    
$
(25,932
)

 
截至2024年6月30日的六个月
  
   
未实现收益(亏损)
可供出售
证券（a）
    
确定的收益
养老金项目（a）
    
未实现亏损
对利率
交换（a）
    
总
  
截至12月31日的余额，2023
  
$
(28,238
)
  
$
(972
)
  
$
4,299
    
$
(24,911
)
重新分类前的其他全面收益（亏损）（扣除税）
    
(920
)
    
-
      
887
      
(33
)
从累计其他全面收益（亏损）重新分类的金额（扣除税款）
    
-
      
13
      
(1,001
)
    
(988
)
其他全面收益（亏损）净额：
   
(920
)
    
13
      
(114
)
    
(1,021
)
截止日期的余额6月30日, 2024
  
$
(29,158
)
  
$
(959
)
  
$
4,185
    
$
(25,932
)


 
截至2023年6月30日的三个月
  
   
未实现收益(亏损)
可供出售
证券（a)
    
确定的收益
养老金项目（a）
    
未实现亏损
对利率
交换（a）
    
总
  
截至2023年3月31日余额
  
$
(30,422
)
  
$
(1,050
)
  
$
4,710
    
$
(26,762
)
重新分类前的其他全面收益（亏损）（扣除税）
    
(4,736
)
    
-
      
888
      
(3,848
)
从累计其他全面收益（亏损）重新分类的金额（扣除税款）
    
39
      
5
      
(414
)
    
(370
)
其他全面收益（亏损）净额：
   
(4,697
)
    
5
      
474
      
(4,218
)
截止日期的余额6月30日, 2023
  
$
(35,119
)
  
$
(1,045
)
  
$
5,184
    
$
(30,980
)

 
截至2023年6月30日的六个月
  
   
未实现收益(亏损)
可供出售
证券（a）
    
确定的收益
养老金项目（a）
    
未实现亏损
对利率
交换（a）
    
总
  
截至2022年12月31日的余额
  
$
(37,514
)
  
$
(1,056
)
  
$
5,429
    
$
(33,141
)
重新分类前的其他全面收益（亏损）（扣除税）
    
2,356
      
-
      
529
      
2,885
  
从累计其他全面收益（亏损）重新分类的金额（扣除税款）
    
39
      
11
      
(774
)
    
(724
)
其他全面收益（亏损）净额：
   
2,395
      
11
      
(245
)
    
2,161
  
截止日期的余额6月30日, 2023
  
$
(35,119
)
  
$
(1,045
)
  
$
5,184
    
$
(30,980
)

(a) 括号中的金额表示 的借记 合并资产负债表。

27
索引

下表列出了从三个和六个累计其他全面损失的各个组成部分中重新分类的大量金额 截至2024年6月30日和2023年6月30日的月份（单位：千）：

累计其他全面收益（亏损）详情
  
重新分类的金额
累计综合
收入（损失）（a）
  
合并利润表中受影响的细目
 
  
截至6月30日的三个月，
  
 
 
  
2024
    
2023
  
 
可供出售证券的未实现损益
            
             
   
$
-
    
$
(51
)
可供出售证券损失，净
     
-
      
12
  
所得税拨备
   
$
-
    
$
(39
)
税后净额
固定福利养老金项目
                                        
 
  
$
(14
)
  
$
(7
)
其他费用
 
    
3
      
2
  
所得税拨备
 
  
$
(11
)
  
$
(5
)
扣除税项
                                               
利率互换未实现收益（损失）
   $ 630     $ 524  
利息开支
      (133 )     (110 )
所得税拨备
    $ 497     $ 414  
扣除税项
                                       
重新分类总数
  
$
486
    
$
370
  
 

截至6月30日的六个月，
 
  
2024
    
2023
  
 
可供出售证券的未实现损益
            
                 
   
$
-
    
$
(51
)
可供出售证券损失，净
     
-
      
12
  
所得税拨备
   
$
-
    
$
(39
)
扣除税项
固定福利养老金项目
                                                
 
  
$
(16
)
  
$
(14
)
其他费用
 
    
3
      
3
  
所得税拨备
 
  
$
(13
)
  
$
(11
)
扣除税项
                                            
利率互换未实现收益（损失）   $ 1,268     $ 980  
利息开支
      (267 )     (206 )
所得税拨备
    $ 1,001     $ 774  
扣除税项
                                                         
重新分类总数
  
$
988
    
$
724
  
 

(a) 括号中的金额表示费用， 其他金额表示综合损益表上的收入

28
索引
附注9-公允价值计量

本公司已建立与按公允价值计量资产和负债的定价可观察性水平相关的分级披露框架。此层次结构定义的三个主要级别如下：
第I级：
截至报告日期，相同资产或负债的报价在活跃市场上可用。

第二级：
定价投入不同于活跃市场的报价，在报告日期可直接或间接观察到。这些资产和负债的性质包括可获得报价但交易频率较低的项目，以及使用其他金融工具进行公允估值的项目，其参数可以直接观察。

第三级：
截至报告日期很少或没有定价可观察性的资产和负债。该等项目并无双向市场，并以管理层对公允价值的最佳估计计量，而厘定公允价值的投入需要管理层作出重大判断或估计。


关于按公允价值计量的工具所使用的估值方法的说明，以及根据估值等级对此类工具进行的一般分类 如下。

一般而言，公允价值是以可得的市场报价为基础。如果无法获得此类报价市场价格，则公允价值以内部开发的模型为基础，这些模型主要使用可观察到的基于市场的参数作为输入。可作出估值调整，以确保金融工具按公允价值入账。这些调整可能包括反映交易对手信用质量、公司信誉等的金额，以及无法观察到的参数。任何此类估值调整都会随着时间的推移而持续适用。本公司的估值方法可能会产生公允价值计算，而该计算可能不能反映可变现净值或反映未来的公允价值。虽然管理层认为本公司的估值方法恰当且与其他市场参与者一致，但使用不同的 方法或假设来确定某些金融工具的公允价值可能会导致在报告日期对公允价值的不同估计。公允价值层级之间的转移在导致转移的事件或情况的实际日期 确认，这通常与公司的月度和/或季度估值过程重合。
要求按公允价值经常性计量的资产和负债

股权证券和可供出售的证券的公允价值由活跃市场的报价确定，并被归类为I级。如果没有报价的市场价格，公允价值由矩阵定价确定。矩阵定价是一种数学技术，在业内广泛使用，用于对债务证券进行估值，而不是完全依赖于特定证券的报价，而是依赖于证券与其他基准报价证券的关系，并被归类为II级。公允价值考虑可观察到的数据，可能包括交易商报价、市场价差、现金流、美国国债收益率曲线、实时交易水平、交易执行数据、市场共识提前还款速度、信用信息以及债券的条款和条件等。
29
索引

下表显示了截至2024年6月30日和2023年12月31日在综合资产负债表中按公允价值等级按公允价值(以千计)按经常性价值报告的资产和负债。金融资产和负债根据对公允价值计量有重要意义的最低投入水平进行整体分类。

6月30日, 2024
  
I级
    
II级
    
第三级
    
总
  
经常性的公允价值计量：
                        
资产
                        
股权证券
  
$
1,570
    
$
-
    
$
-
    
$
1,570
  
可供出售的证券：
                                
美国机构证券
    
-
      
55,833
      
-
      
55,833
  
美国国债
    
130,073
      
-
      
-
      
130,073
  
国家和政治分部的义务
    
-
      
96,707
      
-
      
96,707
  
公司义务
    
-
      
12,450
      
-
      
12,450
  
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
    
-
      
107,598
      
-
      
107,598
  
持有待售贷款
 		    -       14,227       -       14,227  
其他资产
 		                               
衍生工具
    
-
      
12,617
      
494
      
13,111
  
负债
                                
衍生工具
    
-
      
(7,319
)
    
-
      
(7,319
)

十二月三十一日，2023
  
I级
    
II级
    
第三级
    
总
  
经常性的公允价值计量：
                        
资产
                        
股权证券
  
$
1,938
    
$
-
    
$
-
    
$
1,938
  
可供出售的证券：
                                
美国机构证券
    
-
      
60,771
      
-
      
60,771
  
美国国债证券
    
143,288
      
-
      
-
      
143,288
  
国家和政治分部的义务
    
-
      
101,787
      
-
      
101,787
  
公司义务
    
-
      
12,403
      
-
      
12,403
  
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
    
-
      
99,352
      
-
      
99,352
  
持有待售贷款
     -       9,379       -       9,379  
其他资产
                                
衍生工具
    
-
      
13,363
      
324
      
13,687
  
负债
                                
衍生工具
    
-
      
(7,922
)
    
-
      
(7,922
)


下表代表使用重大不可观察输入（第3级）按公允价值经常性计量的资产和负债的变化 截至2024年6月30日的三个月和六个月以及截至2023年6月30日的三个月（单位：千）：

 		  
IRLC-
资产
 
余额：2023年12月31日
  
$
324
  
未实现亏损总额：
        
计入其他全面损失
    
-
  
计入收益并于报告日持有的总损失
    
170
采购、销售和结算
    
-
  
调入和/或调出3级
    
-
  
期末余额：2024年6月30日
  
$
494
  
计入截至2024年6月30日持有资产收益的本期未实现（损失）变化
  
$
170


   
IRLC-
资产
  
初始余额：3月 2024年31日
  
$
566
  
未实现亏损总额：
        
计入其他全面损失
    
-
  
计入收益并于报告日持有的总损失
    
(72
)
采购、销售和结算
    
-
  
调入和/或调出3级
    
-
  
期末余额：2024年6月30日
  
$
494
  
计入截至2024年6月30日持有资产收益的本期未实现（损失）变化
 
$
(72
)

   
IRLC-
资产
  
作为 的一部分获得的余额 收购HCBC
  
$
657
  
未实现亏损总额：
        
计入其他全面损失
    
-
  
计入收益并于报告日持有的总损失
    
(128
)
采购、销售和结算
    
-
  
调入和/或调出3级
    
-
  
期末余额：2023年6月30日
  
$
529
  
计入截至 持有资产的收益（或净资产变化）的本期未实现（亏损）变化 2023年6月30日
  
$
(128
)


于2024年6月30日和2023年12月31日，公司已被归类为3级$4943,000元和1,000元324，000， 分别为与IRLC相关的衍生品净资产和负债。IRLCs的公允价值基于从第三方获得的具有类似特征的贷款的价格，并根据代表 的退出率进行调整 公司对承诺贷款融资可能性的最佳估计。应用的加权平均周转率范围为 77.00% 到 99.66截至2024年6月30日的%。
30
索引

按公允价值经常性计量的资产的重大不可观察输入数据 2024年6月30日和2023年12月31日（单位：千美元）:


    关于第3级公允价值计量的量化信息
  
2024年6月30日  
公允价值
  
估值
技术
显著
不可观察输入数据
  
射程
    
加权
平均值
  
按经常性公允价值计量：
                      
衍生资产和负债净值：
                      
IRLC
  
$
494
  
贴现现金流
拉动率
    
77.00%-99.66
%
    
89.06
%
                             
    关于第3级公允价值计量的量化信息  
2023年12月31日   公允价值   估值
技术		 显著
不可观察输入数据		   射程    
加权
平均值
  
Measured at Fair Value on a Recurring Basis:
                            
净 衍生资产和负债：
                            
IRLC   $ 324   贴现现金流
 拉动率    
63.63%-94.24
%
     85.43 %

资产和 要求以公允价值非经常性计量和报告的负债

截至2024年6月30日和12月31日，按非经常性公允价值计量的资产， 2023年包含在下表中（(以千计):

6月30日, 2024
  
I级
    
II级
    
第三级
    
总
  
抵押品依赖型贷款
 
$
-
    
$
-
    
$
1,742
    
$
1,742
  
拥有的其他房地产
     -       -       2,690       2,690  
                                 
十二月三十一日，2023
  
I级
    
II级
    
第三级
    
总
  
抵押品依赖型贷款
 
$
-
    
$
-
    
$
3,885
    
$
3,885
  
拥有的其他房地产
    
-
      
-
      
97
      
97
  


•
抵押品–受抚养人贷款(根据ASC 326) – 本公司记录了为投资而持有的抵押品依赖贷款的非经常性调整。此类金额通常基于支持贷款的基础抵押品的公允价值。评估通常是为了支持抵押品的公允价值，并纳入包括可比物业的最近销售价格和 建筑成本在内的措施。在账面价值超过抵押品的公允价值减去销售成本的情况下，定期以注销的形式确认减值费用。超过公允价值的公允价值不包括估计销售成本 $1483,000元和1,000元396分别在2024年6月30日和2023年12月31日，000 。


•
其他拥有的房地产(OREO)-奥利奥是按成本或公允价值减去估计销售成本的较低者列账，这是在丧失抵押品赎回权之日计算的。如果抵押品的公允价值超过贷款的账面价值，则不需要注销或调整，贷款不被视为按公允价值入账，因此不包括在上表中。如果抵押品的公允价值低于贷款的账面价值，管理层将把贷款减记至其估计可变现价值。OREO的公允价值基于物业的评估价值，该评估价值通常不受管理层的调整，基于与主题物业相同地理区域的类似物业的可比销售额 ，并作为II级衡量纳入上表。在某些情况下，管理层可能会因评估的年龄、市场状况的变化或自评估完成以来物业的明显恶化而调整评估价值。在这些情况下，贷款在上表中被归类为三级计量，因为这些调整被认为是 不可观察的投入。业务收入和支出以及抵押品在丧失抵押品赎回权后公允价值的进一步下降计入OREO的净支出。

31
索引

下表列出了公允价值计量过程中使用第三级技术进行估值的重大不可观察投入(以千美元为单位)。
关于第三级公允价值计量的量化信息  
6月30日, 2024
  
公平
价值
  
估价技巧(S)
无法观察到的输入
  
射程
    
加权
平均值
  
抵押品依赖型贷款
  
$
1,742
  
评估抵押品价值
自评估以来的时间折扣
    
0-100
%
    
52.60
%
         
                 
销售成本
    
8%-10
%
    
8.49
%
         
                 
持有期
  
0 - 12个月
    
7.42月份
  
                         
拥有的其他房地产
     2,690   评估抵押品价值 自评估以来的时间折扣     4.8-31.8 %     29.93 %
                             
十二月三十一日，2023
  
公平
价值
  
估价技巧(S)
  
无法观察到的输入
  
射程
    
加权
平均值
  
抵押品依赖型贷款
    
3,885
  
评估抵押品价值
  
自评估以来的时间折扣
    
0-100
%
    
29.32
%
         
       
  
销售成本
    
8%-12
%
    
10.20
%
         
       
  
持有期
  
3 - 12个月
    
6.65月份
  
         
 
  
 
                
拥有的其他房地产
    
97
  
评估抵押品价值
  
自评估以来的时间折扣
     32 %    
32.00
%

不要求以公允价值计量或报告的金融工具

无需在经常性上按公允价值计量或报告的公司金融工具的公允价值 基础如下（以千计）：
6月30日， 2024
  
携带
量
    
公允价值
    
I级
    
II级
    
第三级
  
金融资产：
                              
其他银行的附息定期存款
  
$
3,820
    
$
3,820
    
$
-
    
$
-
    
$
3,820
  
净贷款
    
2,232,919
      
2,146,574
      
-
      
-
      
2,146,574
  
                                         
财务负债：
                                        
存款
    
2,273,095
      
2,266,614
      
1,788,429
      
-
      
478,185
  
借入资金
    
334,829
      
318,729
      
-
      
-
      
318,729
  
 
                                        
2023年12月31日
 		 
携带
量
    
公平值 		   
一级 		   
二级 		   
三级 		 
金融资产：
                                        
其他银行的附息定期存款
  
$
4,070
    
$
4,070
    
$
-
    
$
-
    
$
4,070
  
净贷款
    
2,227,683
      
2,126,237
      
-
      
-
      
2,126,237
  
                                         
财务负债：
                                        
存款
    
2,321,481
      
2,315,374
      
1,902,007
      
-
      
413,367
  
借入资金
    
322,036
      
313,217
      
-
      
-
      
313,217
  


现金和应收银行款项、银行自有人寿保险、监管股票、应计应收和应付利息的公允价值大致为 值并被视为一级测量。

32
索引
  
注10 -最近的会计公告


2023年3月，FASB发布了ASU 2023-02号，投资--权益法和合资企业(主题323)：使用比例摊销法核算税收抵免结构中的投资(新兴问题工作队的共识)“。”ASU允许实体为符合会计准则编码(ASC)323-740-25-1中的资格标准的税收抵免计划中的所有股权投资选择按比例摊销的方法。虽然亚利桑那州没有显著改变现有的资格标准，但它确实提供了澄清，以解决现有的解释问题。它还规定了报告实体必须在每个时期披露的有关税收抵免投资的具体信息。本ASU从2023年12月15日(对于公共业务实体)或2024年1月1日(对于本公司)之后的报告期开始有效。本公司预计采用该ASU不会对本公司的财务报表产生实质性影响。

2023年12月，FASB发布了ASU 2023-09，所得税(主题740)：改进所得税披露，要求缴纳联邦税、州税和外国税的所得税净额，以及支付给任何司法管辖区的税额。5%数量门槛。 修正案将要求披露按国内和国外分列的税前收入，以及按联邦、州和国外分列的所得税费用。修正案还取消了与未确认的税收优惠和某些临时差异有关的某些披露。*这一ASU在12月后开始的财政年度有效15, 2024.在尚未发布财务报表的任何年度期间，允许提前采用。*修订应在前瞻性基础上应用，但允许追溯应用。*公司预计采用 标准不会对其合并财务报表产生实质性影响。


2024年3月，FASB发布了ASU 2024-01，薪酬-股票薪酬(主题718)，修改了ASC 718中的指南，增加了一个示例，说明如何应用范围指南来确定是否应将利润利息和类似奖励计入基于股份的支付安排。对于公共企业实体，该指南在2024年12月15日之后的会计年度和这些会计年度内的过渡期有效。对于所有其他实体，该指南在2025年12月15日之后的会计年度有效。以及这些财年 年内的过渡期。这一更新预计不会对公司的财务报表产生重大影响。


2024年3月，FASB发布了ASU 2024-02，编码化改进--删除对概念语句的引用的修正。本ASU从FASB的会计准则编纂中删除了对FASB概念声明的各种引用。FASB预计这些更新不会对当前的会计实践产生重大影响。 这是因为在大多数情况下，法典修正案删除了对无关的概念陈述的引用，这些概念陈述对于理解或应用指导方针并不是必需的。但是，如果应用更新后的指导导致某些实体的会计变更，财务会计准则委员会已经提供了过渡指导。ASU 2024-02中的修正案在2024年12月15日之后的财政年度内对公共企业实体有效。对于所有其他实体， 修正案在2025年12月15日之后的财年生效。这一更新预计不会对公司的财务报表产生重大影响。

财务会计准则委员会或其他准则制定机构发布的其他会计准则目前预计不会对公司的综合财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响。

33
索引
第二项。
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析

前瞻性陈述

我们在本文件以及我们通过引用纳入的文件中做出了前瞻性陈述，这些陈述受到风险和不确定因素的影响。前瞻性陈述包括有关公民金融服务公司、CZFS收购公司、第一公民社区银行、第一公民保险代理公司可能或预期未来运营结果的信息。STPA LLC或合并后的公司的房地产。当我们使用诸如“相信”、“期望”、“期望”或类似的表达方式时，我们就是在做前瞻性陈述。由于各种原因，实际结果可能与前瞻性陈述中包含或暗示的结果存在实质性差异。*公司提醒读者，以下重要因素可能会在未来影响公司的实际结果，并可能导致公司后续时期的实际结果与任何前瞻性陈述中所表达的结果大不相同：


 •
利率的变化可能比我们预期的更快或更显着，或者收益率曲线可能会在比预期更长的时间内保持倒置。

•
经济可能会以一种意想不到的方式发生重大变化，这将导致对新贷款的需求和借款人偿还未偿还贷款的能力以我们的模型没有预料到的方式发生变化。

•
金融市场可能会遭受重大破坏，这可能会对我们和借款人的财务状况以及我们通过发行新证券筹集资金的能力产生负面影响。

•
我们可能需要比预期更长的时间来实施旨在增加收入或管理支出的战略计划，包括扩张，或者我们可能根本无法实施这些计划。

•
资产和公司的收购和处置可能会以管理层未曾预料到的方式影响我们。

•
我们可能会承担新的法律义务，或者诉讼的解决可能会对我们的财务状况或经营业绩产生负面影响。

•
我们可能会受到新的和意想不到的会计、税务、监管或合规做法或要求的约束。如果不遵守其中任何一项或多项要求，可能会对我们的运营产生不利影响。

•
我们可能会经历比预期更严重的贷款拖欠，对我们的收益和财务状况产生不利影响。

•
由于影响我们的客户和银行业的信息盗窃和欺诈性骗局的数量不断增加，我们可能会经历比预期更大的损失。

•
我们可能失去部分或全部关键人员的服务，这将对我们的业务产生负面影响，因为他们的业务发展技能、财务专长、贷款经验、技术专长和市场领域知识 。

•
由于天气原因，农业经济受到资源成本和产品销售价格的极端波动的影响。、政府法规、国际贸易协议和消费者品味，这些都可能对我们的某些客户产生负面影响。

•
如果财务业绩或经济状况恶化，某些行业的贷款集中可能会对我们的业绩产生负面影响。

•
提供与e有关的支援服务的公司我们市场地区天然气储量的开采和钻探可能会受到联邦、州和地方法律法规的影响，如生产限制、许可、税收变化和环境保护，这可能会对我们的客户造成负面影响，从而对我们的贷款额和存款额以及贷款质量产生负面影响。此外，提供天然气储量勘探和钻探相关支持服务的公司的活动可能取决于天然气的市场价格。因此，天然气市场价格的下降 也可能对这些公司和我们的客户造成负面影响。

34
索引
可能影响我们业绩的其他因素在本报告的“第II部分--第1A项--风险因素”和公司2023年年报的Form 10-k中的“第1.A项/风险因素”下进行了讨论。除适用法律和法规要求的情况外，我们没有义务在前瞻性陈述发表之日后对其进行更新或修订。

关键会计政策

关于采用ASC 326的补充资料，见附注1，“列报基础”，它改变了管理层计算贷款和投资证券准备金的方法，现称为信贷损失准备金。管理层认为信贷损失准备的计量是一项重要的会计政策。

引言

以下是管理层对本公司在所附合并财务报表中所列日期和期间的综合财务状况和经营结果的讨论和分析。我们的综合财务状况和经营结果几乎完全由银行的财务状况和经营结果组成。管理层的讨论和分析应与第I部分中提供的先前财务报表以及公司截至2023年12月31日的10-K表格年度报告中包含的公司经审计的综合财务报表一起阅读。截至2024年6月30日的三个月和六个月的运营结果不一定表明您可能预期的全年结果。

该公司在宾夕法尼亚州中北部的波特、蒂奥加、克林顿、布拉德福德、莱康姆县和中心县、黎巴嫩、伯克斯郡、斯库尔基尔、兰开斯特县和切斯特县以及纽约南部的阿勒格尼县等我们的服务地区从事一般银行业务，并通过收购中海岸收购特拉华州的威尔明顿和多佛市。我们在宾夕法尼亚州的联合县也有一个有限的分支机构，主要为宾夕法尼亚州中部市场的农业和商业客户提供服务。通过收购HVBC，我们扩大了业务范围进一步进入宾夕法尼亚州东南部，包括蒙哥马利、巴克斯县和费城以及新泽西州的伯灵顿县，收购了五家全方位服务分行、四家抵押贷款中心和一家商业银行设施。我们的中心办公室设在宾夕法尼亚州曼斯菲尔德。目前我们运营48个银行设施，其中39个作为银行分行运营。在宾夕法尼亚州，公司在曼斯菲尔德、布洛斯堡、尤利西斯、杰纳西、韦尔斯伯勒、特洛伊、塞尔、坎顿、吉列、米勒顿、勒雷斯维尔、托安达、罗马、曼斯菲尔德沃尔玛超级中心、米尔霍尔大厅、威廉斯波特、斯库尔基尔黑文、弗里登斯堡、罗马、曼斯菲尔德沃尔玛超级中心设有全方位服务办事处。埃特纳、弗雷德里克斯堡、喜悦山、埃弗拉塔、五点维尔、州立学院、肯内特广场、沃灵顿、普卢姆斯特德维尔、费城、黎巴嫩市附近的两个分校和亨廷顿山谷的两个分校。有限的分支机构位于宾夕法尼亚州温菲尔德。在纽约，我们的办公室在威尔斯维尔。在特拉华州，我们在威尔明顿有三家分支机构，在多佛有一家分支机构。作为收购的一部分，收购的抵押贷款中心位于宾夕法尼亚州蒙哥马利维尔、宾夕法尼亚州亨廷顿谷、宾夕法尼亚州费城和新泽西州芒特劳雷尔。商业银行设施位于宾夕法尼亚州费城。该公司已提交在特拉华州乔治敦开设有限用途银行办事处的申请，目前正在等待监管部门的批准。

风险管理

风险识别和管理是本公司成功管理的关键要素。在正常业务过程中，本公司面临各种类型的风险，包括利率、信贷、流动性、声誉和监管风险。

利率风险是指金融工具的净利息收入和市值对市场利率变化的方向、频率和幅度的敏感度。利率风险是由本公司拥有的金融工具的各种重新定价频率和期限结构造成的。本公司利用其资产/负债和资金管理政策来控制和管理利率风险。

35
索引
信用风险是指客户可能不按照合同条款履行义务的可能性。信用风险源于向客户贷款和从发行人购买证券。*公司的主要信用风险存在于贷款组合中。公司通过遵守既定的信用政策并通过对信用损失准备的充分性进行有纪律的评估来管理信用风险。此外，投资政策限制了投资组合中可能承担的信用风险量。

流动性风险是指无法以合理的利率产生或以其他方式获得资金，以履行对借款人的承诺和对储户的义务。本公司已在其 资产/负债和资金管理政策中建立了管理流动性风险的指导方针。这些指导方针包括或有资金替代方案等。

声誉风险，或负面舆论对我们的业务、收益、流动性和资本造成的风险，可能源于我们在多个领域的实际或被指控的行为，包括法律和监管合规、贷款实践、公司治理、诉讼、道德问题或对客户信息保护不足，包括公司控制之外的欺诈活动。我们花费大量资源来遵守 法规要求。不遵守可能会导致声誉损害或巨额法律或补救费用。声誉受损可能会对我们留住和吸引新客户的能力产生不利影响，并对我们的收益和流动资金产生不利影响。

监管和合规风险是指法律、法规或监管政策的变化可能对公司的业务产生重大影响的可能性。我们无法预测可能会颁布什么法律，可能会通过什么法规，或者如果通过，会对我们的运营产生什么影响。

竞争

世行服务领域的银行业在贷款和存款方面的竞争仍然非常激烈，无论是在商业银行之间，还是与消费金融公司、储蓄机构、投资公司、共同基金、保险公司、信用合作社、农业合作社和互联网实体等其他金融服务提供商之间。我们宾夕法尼亚州中北部市场的竞争已经加剧，因为其他金融机构正在扩张，希望进入新的市场。随着宾夕法尼亚州中部、中南部和东南部市场以及特拉华州市场人口中心的扩大，我们在吸收存款和发放贷款方面面临着更多竞争。抵押贷款银行公司、金融公司、工业公司的金融附属公司、经纪公司、退休基金管理公司，甚至政府机构，都为贷款、存款和其他金融服务提供了额外的竞争。金融科技和提供加密服务的区块链实体也在加剧对公司金融服务的竞争。在其服务范围内，本行在定期及储蓄存款的利率、存款账户的服务费及贷款利率方面，普遍与所有竞争的金融机构竞争。

信托和投资服务；石油和天然气租赁服务

我们的投资和信托服务部提供专业的信托管理、投资管理服务、遗产规划和管理以及证券托管。除了提供传统的信托和投资服务外，我们还通过各种石油和天然气租赁事宜为客户提供帮助，从租赁谈判到建立成功的个人财富管理方法。公司以受托或代理身份为客户持有的资产 不包括在综合资产负债表中，因为这些项目不是公司的资产。信托部门的收入和手续费反映在 综合收益表的信托收入中。截至2024年6月30日和2023年12月31日，信托部管理的资产分别为17470美元万和16790美元万。

36
索引
我们的投资代表在整个银行的市场范围内提供全方位的经纪服务和财务规划。共同基金、年金、健康和人寿保险等产品通过我们的保险子公司First Citizens Insurance Agency，Inc.提供。与这些产品相关的资产不包括在综合资产负债表中，因为这些资产不是本公司的资产。银行客户通过银行投资代表拥有和投资的资产从2023年12月31日的32940美元万增加到2024年6月30日的36840美元万。销售这些产品的手续费收入反映在综合收益表中的经纪和保险收入中。管理层认为，有机会通过这些产品和服务增加非利息收入，特别是在我们宾夕法尼亚州的中部、中南部和东南部市场。

经营成果

损益表概述

本公司于2024年首六个月的净收益为12,299,000美元，较去年同期的2,723,000美元增加9,576,000美元，增幅为351.7%，主要原因是本期未计入与收购HVBC有关的一次性成本及计提信贷损失拨备。2024年上半年的每股基本收益为2.59美元，去年同期为0.66美元，增幅为292.4%。2024年上半年的年化资产回报率和股本回报率分别为0.82%和7.91%，而去年同期为0.23%和2.22%。

截至2024年6月30日的三个月的净收益为5,275,000美元，而2023年同期的净亏损为4,144,000美元，增加了9,419,000美元。截至2024年6月30日的三个月，每股基本收益(亏损)为1.11美元，而去年同期为1.00美元，增长444.2%，原因是本期未计入与收购相关的一次性成本，且信贷损失拨备减少。截至2024年6月30日的季度，年化资产回报率和股本回报率分别为0.71%和6.73%，而2023年同期分别为0.68%和6.62%。

净利息收入

净利息收入是公司收益中最重要的组成部分，是指产生利息的资产产生的利息收入超过计息负债所支付的利息费用的数额。

2024年上半年的净利息收入为42,258,000美元，比2023年同期增加6,257,000美元，增幅17.4%。*2024年前6个月的信贷损失准备金为2,787,000美元。2023年前六个月的拨备为4,853,000美元，其中包括作为收购的一部分获得的非PCD贷款4,591,000美元。不包括与收购相关的4,591,000美元，信贷损失准备金增加了2,525,000美元。因此，扣除信贷损失准备金后的净利息收入在2024年前6个月为39 471 000美元，而2023年前6个月为31 148 000美元。

截至2024年6月30日止三个月，净利息收入为2,130万美元，较2023年同期的17,921,000美元增加3,379,000美元，增幅18.9%。2024年第二季度的信贷损失拨备为2,002,000美元，而2023年为4,853,000美元，其中包括作为收购一部分收购的非PCD贷款4,591,000美元。不包括与收购相关的4,591,000美元，信贷损失准备金增加了1,740,000美元。因此，在截至2024年6月30日的季度中，扣除信贷损失准备金后的净利息收入为19,298,000美元，而2023年为13,068,000美元。

37
索引
下表列出了在税额等值基础上为截至2024年6月30日、2024年和2023年6月30日的三个月和六个月创造的相关利率、净利息收入和利差的平均余额以及每一主要类别资产、负债和股东权益产生的利息收入或产生的利息(以千美元为单位)：

   
平均余额和利率分析
  
   
截至六个月
  
   
2024年6月30日
    
2023年6月30日
  
   
平均值
          
平均值
    
平均值
          
平均值
  
   
余额(1)
    
利息
    
费率
    
余额(1)
    
利息
    
费率
  
(千美元)
  
$
     $    
%
    
$
     $    
%
  
资产
                                            
短期投资：
                                            
银行存款
    
30,119
      
445
      
2.97
      
16,395
      
108
      
1.33
  
短期投资总额
    
30,119
      
445
      
2.97
      
16,395
      
108
      
1.33
  
银行附息定期存款
    
3,937
      
60
      
3.06
      
6,028
      
90
      
3.00
  
投资证券：
                                                
应税
    
359,142
      
4,078
      
2.27
      
384,453
      
3,864
      
2.01
  
免税（3）
    
106,438
      
1,332
      
2.50
      
117,025
      
1,505
      
2.57
  
总投资证券
    
465,580
      
5,410
      
2.32
      
501,478
      
5,369
      
2.14
  
贷款（2）（3）（4）：
                                                
住宅按揭贷款
    
358,472
      
10,291
      
5.77
      
224,059
      
5,872
      
5.28
  
施工
    
187,001
      
6,858
      
7.38
      
88,048
      
2,492
      
5.71
  
商业贷款
    
1,243,546
      
39,674
      
6.42
      
959,221
      
26,097
      
5.49
  
农业贷款
    
345,287
      
8,887
      
5.18
      
344,882
      
8,474
      
4.95
  
向国家和政治分支机构提供贷款
    
56,469
      
1,106
      
3.94
      
59,860
      
1,125
      
3.79
  
其他贷款
    
89,472
      
3,599
      
8.09
      
79,199
      
2,828
      
7.20
  
贷款，扣除折扣
    
2,280,247
      
70,415
      
6.21
      
1,755,269
      
46,888
      
5.39
  
生息资产总额
    
2,779,883
      
76,330
      
5.52
      
2,279,170
      
52,455
      
4.64
  
现金和银行到期款项
    
9,511
                      
7,716
                  
银行房舍和设备
    
21,171
                      
18,292
                  
其他资产
    
181,792
                      
96,542
                  
非生息资产总额
    
212,474
                      
122,550
                  
总资产
    
2,992,357
                      
2,401,720
                  
负债和股东权益
                                          
计息负债：
                                                
Now帐户
    
783,055
      
9,999
      
2.57
      
527,960
      
3,584
      
1.37
  
储蓄账户
    
300,704
      
778
      
0.52
      
317,063
      
471
      
0.30
  
货币市场账户
    
381,209
      
5,765
      
3.04
      
325,841
      
3,121
      
1.93
  
存单
    
439,995
      
8,434
      
3.86
      
281,482
      
2,243
      
1.61
  
有息存款总额
    
1,904,963
      
24,976
      
2.64
      
1,452,346
      
9,419
      
1.31
  
其他借入资金
    
350,354
      
8,601
      
4.94
      
303,344
      
6,497
      
4.32
  
计息负债总额
    
2,255,317
      
33,577
      
2.99
      
1,755,690
      
15,916
      
1.83
  
活期存款
    
376,632
                      
386,104
                  
其他负债
    
49,266
                      
15,157
                  
无息负债总额
    
425,898
                      
401,261
                  
股东权益
    
311,142
                      
244,769
                  
负债和股东权益总额
    
2,992,357
                      
2,401,720
                  
净利息收入
            
42,753
                      
36,539
          
净利差（5）
                    
2.53
%
                    
2.81
%
净利息收入占平均生息资产的百分比
                    
3.09
%
                    
3.23
%
生息资产与有息负债的比率
                    
123
%
                    
130
%

(1)
平均值基于日平均值。
(2)
包括贷款发起费和承诺费。
(3)
免税利息收入以税收等值为基础显示，以便使用21%的法定联邦所得税率进行适当比较。
(4)
非应计贷款的收入按现金制核算，贷款余额计入生息资产。
(5)
利差代表生息资产赚取的平均利率与生息负债支付的平均利率之间的差异。

38
索引
   
平均余额和利率分析
  
   
截至三个月
  
   
2024年6月30日
    
2023年6月30日
  
   
平均值
          
平均值
    
平均值
          
平均值
  
   
余额(1)
    
利息
    
费率
    
余额(1)
    
利息
    
费率
  
(千美元)
  
$
     $    
%
    
$
     $    
%
  
资产
                                            
短期投资：
                                            
银行存款
    
18,353
      
232
      
5.11
      
18,193
      
82
      
1.79
  
短期投资总额
    
18,353
      
232
      
5.11
      
18,193
      
82
      
1.79
  
银行附息定期存款
    
3,820
      
30
      
3.16
      
6,000
      
45
      
2.99
  
投资证券：
                                                
应税
    
355,321
      
2,053
      
2.31
      
388,327
      
1,994
      
2.05
  
免税（3）
    
105,379
      
658
      
2.50
      
113,674
      
725
      
2.55
  
总投资证券
    
460,700
      
2,711
      
2.35
      
502,001
      
2,719
      
2.17
  
贷款（2）（3）（4）：
                                                
住宅按揭贷款
    
358,448
      
5,232
      
5.87
      
236,167
      
3,168
      
5.39
  
施工
    
184,103
      
3,367
      
7.36
      
90,635
      
1,353
      
5.99
  
商业贷款
    
1,251,484
      
20,154
      
6.48
      
983,666
      
13,772
      
5.62
  
农业贷款
    
346,107
      
4,482
      
5.21
      
345,467
      
4,221
      
4.90
  
向国家和政治分支机构提供贷款
    
56,290
      
556
      
3.97
      
60,395
      
582
      
3.87
  
其他贷款
    
68,805
      
1,383
      
8.08
      
60,770
      
1,136
      
7.50
  
贷款，扣除折扣
    
2,265,237
      
35,174
      
6.25
      
1,777,100
      
24,232
      
5.47
  
生息资产总额
    
2,748,110
      
38,147
      
5.58
      
2,303,294
      
27,078
      
4.72
  
现金和银行到期款项
    
9,199
                      
8,386
                  
银行房舍和设备
    
21,053
                      
18,960
                  
其他资产
    
195,528
                      
102,155
                  
非生息资产总额
    
225,780
                      
129,501
                  
总资产
    
2,973,890
                      
2,432,795
                  
负债和股东权益
                                          
计息负债：
                                                
Now帐户
    
766,142
      
4,776
      
2.51
      
545,527
      
2,067
      
1.52
  
储蓄账户
    
299,318
      
391
      
0.53
      
314,745
      
265
      
0.34
  
货币市场账户
    
381,377
      
2,972
      
3.13
      
330,453
      
1,847
      
2.24
  
存单
    
457,570
      
4,516
      
3.97
      
283,694
      
1,301
      
1.84
  
有息存款总额
    
1,904,407
      
12,655
      
2.67
      
1,474,419
      
5,480
      
1.49
  
其他借入资金
    
324,736
      
3,947
      
4.89
      
307,523
      
3,409
      
4.45
  
计息负债总额
    
2,229,143
      
16,602
      
3.00
      
1,781,942
      
8,889
      
2.00
  
活期存款
    
382,312
                      
397,084
                  
其他负债
    
49,051
                      
3,379
                  
无息负债总额
    
431,363
                      
400,463
                  
股东权益
    
313,384
                      
250,390
                  
负债和股东权益总额
    
2,973,890
                      
2,432,795
                  
净利息收入
            
21,545
                      
18,189
          
净利差（5）
                    
2.58
%
                    
2.71
%
净利息收入占平均生息资产的百分比
                    
3.15
%
                    
3.17
%
生息资产与有息负债的比率
                    
123
%
                    
129
%

(1)
平均值基于日平均值。
(2)
包括贷款发起费和承诺费。
(3)
免税利息收入以税收等值为基础显示，以便使用21%的法定联邦所得税率进行适当比较。
(4)
非应计贷款的收入按现金制核算，贷款余额计入生息资产。
(5)
利差代表生息资产赚取的平均利率与生息负债支付的平均利率之间的差异。

39
索引
免税收入是在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月内使用21%的联邦法定所得税率，以等值税（非GAAP）进行适当比较。 出于 的目的 通过比较以及随后的讨论，本演示文稿通过将免税收入增加相当于联邦所得税的金额，促进了应税资产和免税资产之间的绩效比较 如果该收入在相应时期按公司的联邦法定税率征税，则支付。下表代表了将净利息收入转换为净利息收入的调整 截至2024年6月30日和2023年6月30日的期间（单位：千）：

   
这三个月
    
六个月来
  
   
截至6月30日
    
截至6月30日
  
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
投资证券和银行附息存款的利息和股息收入（不经税务调整）
  
$
2,835
    
$
2,693
    
$
5,635
    
$
5,251
  
税额调整
    
138
      
153
      
280
      
316
  
投资证券和银行附息存款的利息和股息收入（税收等值基础）
  
$
2,973
    
$
2,846
    
$
5,915
    
$
5,567
  
                                 
贷款利息和费用（不含税调整）
  
$
35,067
    
$
24,117
    
$
70,200
    
$
46,666
  
税额调整
    
107
      
115
      
215
      
222
  
贷款利息和费用（税收等值基础）
  
$
35,174
    
$
24,232
    
$
70,415
    
$
46,888
  
                                 
利息收入总额
  
$
37,902
    
$
26,810
    
$
75,835
    
$
51,917
  
利息支出总额
    
16,602
      
8,889
      
33,577
      
15,916
  
净利息收入
    
21,300
      
17,921
      
42,258
      
36,001
  
税收等值调整总额
    
245
      
268
      
495
      
538
  
净利息收入（等值税基础）
  
$
21,545
    
$
18,189
    
$
42,753
    
$
36,539
  

下表显示了数量和利率变化对利息收入和费用的税收等值影响（单位：千）：

   
截至2024年6月30日的三个月vs 2023年（1）
    
截至2024年6月30日的六个月vs 2023年（1）
  
   
更改中
    
变化
    
总
    
更改中
    
变化
    
总
  
   
卷
    
速率
    
变化
    
卷
    
速率
    
变化
  
利息收入：
                                    
短期投资：
                                    
银行存款
  
$
-
    
$
150
    
$
150
    
$
137
    
$
200
    
$
337
  
银行附息定期存款
    
(18
)
    
3
      
(15
)
    
(32
)
    
2
      
(30
)
投资证券：
                                                
应税
    
(125
)
    
184
      
59
      
(219
)
    
433
      
214
  
免税
    
(52
)
    
(15
)
    
(67
)
    
(133
)
    
(40
)
    
(173
)
总投资
    
(177
)
    
169
      
(8
)
    
(352
)
    
393
      
41
  
贷款：
                                                
住宅按揭贷款
    
1,754
      
310
      
2,064
      
3,831
      
588
      
4,419
  
施工
    
1,648
      
366
      
2,014
      
3,467
      
899
      
4,366
  
商业贷款
    
4,069
      
2,313
      
6,382
      
8,665
      
4,912
      
13,577
  
农业贷款
    
(4
)
    
265
      
261
      
34
      
379
      
413
  
向国家和政治分支机构提供贷款
    
(43
)
    
17
      
(26
)
    
(69
)
    
50
      
(19
)
其他贷款
    
154
      
93
      
247
      
399
      
372
      
771
  
贷款总额，扣除贴现
    
7,578
      
3,364
      
10,942
      
16,327
      
7,200
      
23,527
  
利息收入总额
    
7,383
      
3,686
      
11,069
      
16,080
      
7,795
      
23,875
  
利息支出：
                                                
计息存款：
                                                
Now帐户
    
1,036
      
1,673
      
2,709
      
2,287
      
4,128
      
6,415
  
储蓄账户
    
(13
)
    
139
      
126
      
(22
)
    
329
      
307
  
货币市场账户
    
310
      
815
      
1,125
      
610
      
2,034
      
2,644
  
存单
    
1,111
      
2,104
      
3,215
      
1,783
      
4,408
      
6,191
  
有息存款总额
    
2,444
      
4,731
      
7,175
      
4,658
      
10,899
      
15,557
  
其他借入资金
    
187
      
351
      
538
      
1,103
      
1,001
      
2,104
  
利息支出总额
    
2,631
      
5,082
      
7,713
      
5,761
      
11,900
      
17,661
  
净利息收入
  
$
4,752
    
$
(1,396
)
  
$
3,356
    
$
10,319
    
$
(4,105
)
  
$
6,214
  

(1)
可归因于数量变化和汇率变化的总变化中无法分开的部分，在分配之前已按比例分配给因数量变化和因汇率变化而产生的变化。
 
税项等值净利息收入从截至2023年6月30日的6个月的36,539,000美元增加到截至2024年6月30日的6个月的42,753,000美元，增加了6,214,000美元。收购HVBC对这一增长产生了重大影响。税项等值净息差由2023年首6个月的3.23%降至2024年同期的3.09%。这一下降主要是由于与2023年相比，2024年市场利率上升导致计息负债成本增加。
 
与2023年六个月期间相比，2024年六个月期间的总税收等值利息收入增加了23,875,000美元。这一增长是由于交易量变化导致的16,080,000美元增长的结果，因为平均计息资产增加了50070美元万。由于较高的市场利率环境，平均利息资产收益率从4.64%上升至5.52%，导致利息收入增加7,795,000美元。
 
40
索引
截至2024年6月30日的6个月，税收等值投资收入比去年同期增加了4.1万美元。增长的主要原因是投资证券的收益率上升了18个基点，达到2.32%。
 

 •
应税证券的平均余额减少了2,530美元万，导致投资收入减少219,000美元。由于收益率较低的证券到期，应税证券收益率从2.01%上升到2.27%，增幅为26个基点。这导致投资收入增加433000美元。
 

 •
免税证券的平均余额减少了1,060美元万，导致投资收入减少133,000美元。应税证券收益率下降7个基点，从2.57%降至2.50%。这导致投资收入减少了40,000美元。有关公司当前投资战略的讨论，请参阅“财务状况--投资”。
 
由于贷款数量和收益增加，截至2024年6月30日的6个月贷款利息收入总额比去年同期增加了23,527,000美元。
 

 •
住宅按揭贷款的利息收入增加4,419,000元。由于2023年下半年和2024年全年利率上升，住宅抵押贷款的平均收益率从5.28%上升到5.77%，因此利率变化增加了588,000美元。住宅抵押贷款的平均余额增加了13440美元万，这主要是由于对HVBC的收购和额外的有机增长。这导致总利息收入因数量增加了3,831,000美元。
 

 •
由于我们的特拉华州市场和宾夕法尼亚州东南部市场的项目是收购万的一部分，建筑贷款的平均余额增加了9,900美元。这导致总利息收入因数量增加了3,467,000美元 。由于2023年下半年和2024年全年较高的利率环境，建筑贷款的平均收益率从5.71%上升到7.38%，因此利率变化增加了899,000美元。
 

 •
商业贷款平均余额比一年前增加了28430美元万。这一增长主要归因于对HVCB的收购。由于数量原因，这对总利息收入产生了8,665,000美元的积极影响。由于2023年下半年和2024年全年较高的利率环境，贷款利息收入增加了4,912,000美元，收益率 增加了0.93%至6.42%。
 

 •
从2023年到2024年，农业贷款利息收入增加了41.3万美元。由于2023年下半年和2024年全年利率较高的环境，贷款利息收入增加了379,000美元，收益率上升了23个基点，达到5.18%。
 

 •
由于未偿还的学生贷款，其他贷款的平均余额增加了1,030美元万。这导致总利息收入因数量增加了399,000美元。由于利率较高的环境，其他贷款的平均收益率增加了基点 至8.09%，收入增加了372,000美元。
 
与去年同期相比，截至2024年6月30日的6个月的利息支出总额增加了17,661,000美元，这是由于有息负债量增加和有息负债利率上升所致。由于计息负债增加49960美元万，由于数量增加，利息支出增加了5761,000美元。有息负债的平均利率从1.83%上升到 2.99%。这一增长是由美联储在2022年和2023年加息推动的，这导致利息支出增加了1190万美元。


 •
从2023年6月30日到2024年6月30日，平均计息存款余额增加了45260美元万。这一增长是由于对HVBC的收购。这些数量变化的影响是利息支出增加了4,658,000美元。2024年首6个月的平均计息存款利率为2.64%，而2023年同期则为1.31%。这导致利息支出增加了 $10,899,000。这一增长是由于美联储在2022年至2023年期间提高了利率。

41
索引

 •
其他借款资金平均余额增加4,700美元万。这导致利息支出增加1,103,000美元。其他借款资金的平均利率从4.32%升至4.94%，原因是美联储加息增加了借款成本，导致利息支出增加1,001,000美元。
 
截至2024年6月30日止三个月的税项等值净利息收入为21,545,000美元，较去年同期的18,189,000美元增加3,356,000美元，增幅为18.5%，主要是由于收购HVBC导致产生利息的资产数量增加所致。
 
截至2024年6月30日的三个月，税收等值利息收入总额为38,147,000美元，而去年同期为27,078,000美元，增加了11,069,000美元。这一增长是由于交易量变化导致的7,383,000美元增长的结果，因为收购HVBC导致平均计息资产增加了44480美元万。由于市场利率上升，生息资产的平均收益率由4.72%上升至5.58%，平均收益率上升86个基点，利息收入增加3,686,000美元。
 
截至2024年6月30日的三个月，贷款利息收入总额比去年同期增加了11,069,000美元，这主要是收购HVBC的结果。


 •
住宅按揭贷款的利息收入增加2,064,000元。由于2023年下半年和2024年全年较高的利率环境，住宅抵押贷款的平均收益率从5.39%上升到5.87%，因此利率变化增加了310,000美元。住宅抵押贷款的平均余额增加了12230美元万，这主要是收购HVBC的结果。这导致总利息收入因销量而增加1,754,000美元。


•
建筑贷款的平均余额增加了9,350美元万，这主要是由于对HVBC的收购和我们宾夕法尼亚州东南部市场的项目。这导致总利息收入因数量增加了1,648,000美元 。利率的变动为366,000元，原因是建造贷款的平均收益率由5.99%上升至7.39%，原因是利率环境较高。


•
商业贷款平均余额比一年前增加了26780美元万。这一增长主要归因于特拉华州市场的增长和对HVBC的收购。由于数量原因，这对总利息收入产生了4,069,000美元的积极影响 。由于2023年下半年和2024年全年经历了较高的利率环境，贷款利息收入增加了2,313,000美元，收益率上升86个基点至6.48%。


•
由于较高的利率环境，农业贷款的平均收益率增加了31个基点，达到5.21%，收入增加了265,000美元。


•
由于未偿还的学生贷款，其他贷款的平均余额增加了800美元万。这导致总利息收入因数量增加了154,000美元。由于学生贷款的利率，其他贷款的平均收益率增加了58个基点 至8.08%，利息收入增加了93,000美元。

与去年同期相比，截至2024年6月30日的三个月的利息支出总额增加了7,713,000美元，这是由于有息负债量增加和有息负债利率上升所致。由于计息负债增加44720美元万，由于数量增加，利息支出增加了2,631,000美元。有息负债的平均利率从2.00%上升到 3.00%。这一增长是由美联储在2022年和2023年加息推动的，这导致利息支出增加了508.2万美元。

42
索引

 •
从2023年6月30日到2024年6月30日，平均计息存款余额增加了42990美元万，这主要是由于收购了hvbc，但被客户资金转移到更高收益的投资选择，以及减少市政存款，为不同城市的项目提供资金。这些数量变化的影响是利息支出增加了2,444,000美元。截至2024年6月30日止三个月，计息存款的平均利率为2.67%，而2023年同期则为1.49%。这导致利息支出增加4,731,000美元。这一增长是由于美联储在2022年至2023年期间提高了利率。


•
其他借款资金的平均余额增加了1,720美元万，这是作为hvbc收购的一部分获得的借款。这导致利息支出增加了187,000美元。由于美联储加息增加了借款成本，导致利息支出增加351,000美元， 其他借款资金的平均利率从4.45%提高到4.89%。

信贷损失准备

在截至2024年6月30日的六个月期间，我们记录了2,787,000美元的信贷损失准备金，较去年同期的4,853,000美元减少了2,066,000美元。2023年的准备金包括与收购HVBC相关的4,591,000美元和作为表外项目的162,000美元，这也主要归因于收购HVBC。不包括这些项目，2024年的拨备比2023年同期多2,687,000美元，这是由于HVBC发起的收购后恶化的不良其他商业贷款增加所致。2024年的拨备也较高，原因是逾期贷款增加，其中绝大多数是作为HVBC收购的一部分收购的，以及分类贷款的增加。(见“财务状况--信贷损失和信贷质量风险拨备”)。

截至2024年6月30日的三个月，我们记录了2,002,000美元的信贷损失准备金，较去年同期的4,853,000美元减少了2,851,000美元。2023年的准备金包括与收购HVBC相关的4,591,000美元和作为表外项目的162,000美元，这也主要归因于收购HVBC。不包括这些项目，2024年的拨备比2023年同期多1,902,000美元，这是由于HVBC发起的、在收购后恶化的不良其他商业贷款的增加。2024年的拨备也较高，原因是逾期贷款增加，其中绝大多数是作为HVBC收购的一部分收购的，以及分类贷款的增加。

非利息收入

下表显示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月的非利息收入细目(以千美元为单位)：

   
截至6月30日的六个月，
    
变化
  
   
2024
    
2023
    
量
    
%
  
服务费
  
$
2,757
    
$
2,504
    
$
253
      
10.1
  
托拉斯
    
445
      
411
      
34
      
8.3
  
经纪和保险
    
1,228
      
956
      
272
      
28.5
  
出售贷款的收益
    
896
      
214
      
682
      
318.7
  
股权证券损失，净
    
(32
)
    
(292
)
    
260
      
(89.0
)
可供出售证券损失，净值
    
-
      
(51
)
    
51
      
(100.0
)
出售Braavo部门的收益
    
1,102
      
-
      
1,102
    
北美
  
银行拥有的人寿保险收入
    
996
      
452
      
544
      
120.4
  
其他
    
915
      
260
      
655
      
251.9
  
总
  
$
8,307
    
$
4,454
    
$
3,853
      
86.5
  

43
索引
   
截至6月30日的三个月，
    
变化
  
   
2024
    
2023
    
量
    
%
  
服务费
  
$
1,385
    
$
1,293
    
$
92
      
7.1
  
托拉斯
    
201
      
181
      
20
      
11.0
  
经纪和保险
    
563
      
442
      
121
      
27.4
  
出售贷款的收益
    
479
      
169
      
310
      
183.4
  
股权证券损失，净
    
(87
)
    
(74
)
    
(13
)
    
17.6
  
可供出售证券损失，净值
    
-
      
(51
)
    
51
      
(100.0
)
出售Braavo部门的收益
    
-
      
-
      
-
    
北美
  
银行拥有的人寿保险收入
    
328
      
234
      
94
      
40.2
  
其他
    
467
      
86
      
381
      
443.0
  
总
  
$
3,336
    
$
2,280
    
$
1,056
      
46.3
  

截至2024年6月30日的6个月，非利息收入总计8,307,000美元，与2023年同期相比增加了3,853,000美元。截至2024年6月30日的三个月，非利息收入增加1,056,000美元至3,336,000美元。2024年前六个月，由于与一般银行股票损失相关的市场损失，股票证券净亏损达32,000美元，而与同期市场状况相关的可比2023年期间亏损292,000美元。2024年前六个月没有可供出售的证券销售。在截至2023年6月30日的六个月中，可供出售的1,000美元万市政债券的销售造成了51,000美元的损失。此外，在2023年第二季度，作为收购的一部分获得的7,650美元万证券被出售，没有收益或损失。

与2023年相比，截至2024年6月30日的三个月和六个月期间出售的贷款收益有所增加，这归因于对HVBC的收购及其住宅贷款模式，该模式专注于 发放和销售住宅抵押贷款，其中包括使用利率锁定和其他衍生活动，这些活动包括在其他收入中包括在内。银行拥有的人寿保险收益的增加是由于收购了HVBC ，以及一名前员工去世后获得的死亡抚恤金。在2024年第一季度，该公司完成了作为HVB收购的一部分而收购的某些资产的出售，其中包括贷款和应计利息、软件以及内部称为Braavo的部门的某些合同、流程和员工的转移。出售的收益总额约为7.2亿万，产生了约110万美元的税前收益。

非利息支出

下表反映了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月的非利息支出细目(以千美元为单位)：

   
截至6月30日的六个月，
    
变化
        
   
2024
    
2023
    
量
    
%
  
薪酬和员工福利
  
$
19,907
    
$
15,593
    
$
4,314
      
27.7
  
入住率
    
2,590
      
1,649
      
941
      
57.1
  
家具和设备
    
531
      
313
      
218
      
69.6
  
专业费用
    
1,401
      
768
      
633
      
82.4
  
FDIC保险
    
1,034
      
625
      
409
      
65.4
  
宾夕法尼亚州股票税
    
640
      
596
      
44
      
7.4
  
无形资产摊销
    
296
      
62
      
234
      
377.4
  
并购
    
-
      
8,646
      
(8,646
)
    
(100.0
)
软件开支
    
1,008
      
723
      
285
      
39.4
  
矿石费用
    
162
      
15
      
147
      
980.0
  
其他
    
5,320
      
3,468
      
1,852
      
53.4
  
总
  
$
32,889
    
$
32,458
    
$
431
      
1.3
  

44
索引
   
截至6月30日的三个月，
    
变化
        
   
2024
    
2023
    
量
    
%
  
薪酬和员工福利
  
$
9,617
    
$
7,916
    
$
1,701
      
21.5
  
入住率
    
1,266
      
814
      
452
      
55.5
  
家具和设备
    
295
      
162
      
133
      
82.1
  
专业费用
    
698
      
387
      
311
      
80.4
  
FDIC保险
    
509
      
325
      
184
      
56.6
  
宾夕法尼亚州股票税
    
330
      
298
      
32
      
10.7
  
无形资产摊销
    
147
      
31
      
116
      
374.2
  
并购
    
-
      
8,402
      
(8,402
)
    
(100.0
)
软件开支
    
494
      
372
      
122
      
32.8
  
矿石费用(回收)
    
175
      
(11
)
    
186
      
(1,690.9
)
其他
    
2,715
      
1,984
      
731
      
36.8
  
总
  
$
16,246
    
$
20,680
    
$
(4,434
)
    
(21.4
)

与2023年同期相比，截至2024年6月30日的6个月的非利息支出增加了431,000美元。薪资和员工福利增加4,314,000美元，涨幅27.7%。这一增长是由于2024年初生效的业绩增长、增加了78.6名全职等值员工(FTE)，即增加了25.1%，以及由于对公司部分自筹资金计划的索赔增加和增加了员工人数而导致的医疗费用增加。

合并及收购开支减少是由于与于2023年6月完成的收购HVB有关的费用于本期内尚未支付，并包括遣散费、控制权变更付款、合约终止付款及各种专业及顾问费。入住率、家具和固定装置、无形资产摊销和软件费用的增加是由于收购了HVBC。FDIC保险的增长是由于收购和有机增长。其他费用的增加主要是由于收购，其中订阅费、营销和广告、邮资、印刷、数据通信费用和FHLB信用证费用都有所增加。与收购无关的是，由于2023年收到保险报销以弥补之前注销的金额，其他费用增加。

在截至2024年6月30日的三个月里，与2023年同期相比，非利息支出减少了443.4万美元。工资和员工福利、合并和收购费用、入住率、家具和设备、FDIC保险、无形资产摊销、软件费用和其他费用的变化与这六个月期间的变化相对应。

所得税拨备

截至2024年6月30日的6个月期间，所得税准备金为2,590,000美元，而2023年同期为421,000美元。这一增长主要是由于与收购HVBC相关的一次性成本导致可比时期的所得税拨备前收入增加了11,745,000美元。*通过管理我们的市政贷款和债券投资组合，管理层专注于将我们的有效税率降至最低。我们的有效税率分别为17.4%和13.4%，而2024年和2023年前六个月的法定税率为21%。

截至2024年6月30日的三个月，所得税准备金为111.3万美元，而2023年同期的福利为118.8万美元。增加的原因是，由于一次性购置费用，同期所得税准备金前的收入增加了11 720 000美元。截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月，我们的有效税率分别为17.4%和(22.3%)。

我们投资于七个有限合伙企业，它们已经在我们的市场领域建立了低收入住房项目，我们最近的一次投资是在2022年下半年。三个项目目前正处于建设阶段，其中两个项目的信用额度将于2023年首次得到确认，预计其余一个项目将在2024年下半年产生信用额度。截至2023年12月31日，剩余的四个合作伙伴积分已全部使用 。我们预计在未来12年内确认总计820美元的万税收抵免。

45
索引
财务状况

截至2024年6月30日，总资产为29.5亿，比2023年12月31日的29.8万减少了2,780美元，主要是由于现金和投资证券的减少。现金和现金等价物减少1,440美元万至3,840美元万。可供出售的证券减少了1,490美元万。自2023年底以来，总存款减少4,840美元万至22.7美元亿，借款资金增加1,280美元万至28360美元万。

现金和现金等价物
 
截至2024年6月30日，现金和现金等价物总计为3,840美元万，而截至2023年12月31日，现金和现金等价物为5,280美元万。减少的原因是美联储持有的现金减少。管理层积极衡量 并通过我们的资产负债委员会评估公司的流动性状况，并相信公司的流动性需求通过当前现金和现金等价物的余额、随时可以获得的传统资金来源来满足 包括银行核心存款、联邦住房贷款银行融资、与代理银行的联邦资金额度，经纪存单以及一年内到期的投资和贷款组合部分。管理层 预计，这些资金来源将使我们能够在现金义务和表外承诺到期时履行它们。
 
投资

下表显示了截至2024年6月30日和2023年12月31日的投资组合(包括债务和股权证券)的构成(以千美元为单位)：

   
2024年6月30日
    
2023年12月31日
  
   
量
    
%
    
量
    
%
  
债务证券：
                        
美国机构证券
  
$
55,833
      
13.8
    
$
60,771
      
14.5
  
美国国库券
    
130,073
      
32.2
      
143,288
      
34.1
  
国家和政体划分的义务
    
96,707
      
23.9
      
101,787
      
24.3
  
公司义务
    
12,450
      
3.1
      
12,403
      
3.0
  
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
    
107,598
      
26.6
      
99,352
      
23.6
  
股权证券
    
1,570
      
0.4
      
1,938
      
0.5
  
总
  
$
404,231
      
100.0
    
$
419,539
      
100.0
  

   
2024年6月30日/
  
   
2023年12月31日
  
   
变化
  
   
量
    
%
  
债务证券：
            
美国机构证券
  
$
(4,938
)
    
(8.1
)
美国国库券
    
(13,215
)
    
(9.2
)
国家和政体划分的义务
    
(5,080
)
    
(5.0
)
公司义务
    
47
      
0.4
  
政府赞助实体中的抵押贷款支持证券
    
8,246
      
8.3
  
股权证券
    
(368
)
    
(19.0
)
总
  
$
(15,308
)
    
(3.6
)

从2023年12月31日至2024年6月30日，我们的投资组合减少了1,530美元万，或3.6%.在2024年，我们在美国政府支持的实体中购买了1,400美元的万抵押贷款支持证券。我们 经历了560美元的本金偿还以及2,150美元的催缴和到期万。由于市场利率上升，可供出售投资组合的未实现亏损增加了120万。不包括我们的 主要出于流动性目的而存放在美联储的资金组成的短期投资，我们的投资组合在截至2024年6月30日的六个月期间的收益率为2.32%，而2023年同期为2.14%，在 税额等值的基础上。

46
索引
2024年的投资战略一直是利用投资组合中的现金流偿还隔夜借款，同时对某些余额进行再投资。我们不断监测利率交易区间，并在利率处于交易区间的前三分之一时寻求投资证券购买的时间。本公司相信其投资策略已适当减低其在各种利率环境下的利率风险敞口，包括上升的利率环境，同时提供足够的现金流以满足流动资金需求。

管理层继续定期监察投资组合的盈利表现及流动资金情况。通过积极的资产负债表管理及投资组合的分析，本公司 相信其维持充足的流动资金以满足存户提款要求及客户的各种信贷需求。

持有待售贷款

自2023年12月31日起，截至2024年6月30日，待售贷款增加了4.8亿美元至14.2亿美元，原因是第二季度住宅销售通常比第四季度更加活跃。

贷款

下表显示了截至2024年6月30日和2023年12月31日的贷款组合构成（以千美元计）：

   
6月30日，
    
十二月三十一日，
  
   
2024
    
2023
  
   
量
    
%
    
量
    
%
  
房地产：
                        
住宅
  
$
354,588
      
15.7
    
$
359,990
      
16.0
  
商业广告
    
1,110,269
      
49.2
      
1,092,887
      
48.6
  
农耕
    
327,057
      
14.5
      
314,802
      
14.0
  
施工
    
180,157
      
8.0
      
195,826
      
8.7
  
消费者
    
70,542
      
3.1
      
61,316
      
2.7
  
其他商业贷款
    
130,851
      
5.8
      
136,168
      
6.1
  
其他农业贷款
    
26,247
      
1.2
      
30,673
      
1.4
  
国家和政治分区贷款
    
56,005
      
2.5
      
57,174
      
2.5
  
贷款总额
    
2,255,716
      
100.0
      
2,248,836
      
100.0
  
信贷损失拨备减少
    
22,797
              
21,153
          
净贷款
  
$
2,232,919
            
$
2,227,683
          

   
2024年6月30日/
  
   
2023年12月31日
  
   
变化
  
   
量
    
%
  
房地产：
            
住宅
  
$
(5,402
)
    
(1.5
)
商业广告
    
17,382
      
1.6
  
农耕
    
12,255
      
3.9
  
施工
    
(15,669
)
    
(8.0
)
消费者
    
9,226
      
15.0
  
其他商业贷款
    
(5,317
)
    
(3.9
)
其他农业贷款
    
(4,426
)
    
(14.4
)
国家和政治分区贷款
    
(1,169
)
    
(2.0
)
贷款总额
  
$
6,880
      
0.3
  

47
索引
贷款工作历来集中在宾夕法尼亚州中北部、黎巴嫩中南部、斯库尔基尔、伯克斯和兰开斯特，宾夕法尼亚州中部的克林顿和中心县，以及纽约南部。我们在联合县有一个有限的分支机构，配备了一个贷款团队，主要支持宾夕法尼亚州中部的农业机会。2020年4月，我们完成了对中海岸的收购，将我们的市场扩展到特拉华州，以特拉华州的威尔明顿和多佛为中心开展业务。自收购中海岸以来，我们在特拉华州市场增设了两家分支机构，以更好地为威尔明顿市场以及宾夕法尼亚州切斯特县周边地区的客户提供服务。2023年6月，我们完成了对HVBC的收购，将市场扩展到宾夕法尼亚州东南部，包括蒙哥马利县、巴克斯县和费城。它还包括位于新泽西州芒特劳雷尔的抵押贷款制作办公室。2023年第四季度，我们在宾夕法尼亚州威廉斯波特开设了一个办事处，以进一步推动我们在宾夕法尼亚州中部的努力。我们主要通过直接贷款向我们现有的客户群发放贷款，通过我们的贷款团队与他们的客户和我们的贷款人在某些领域的专业知识建立的牢固关系，以及通过房地产经纪人、建筑承包商、律师、会计师、公司和顾问董事会成员、现有客户和世行网站的推荐，产生了新客户。世行提供各种贷款，尽管从历史上看，我们的大部分贷款都集中在房地产贷款上，包括住宅、商业、农业、和建筑贷款。所有贷款都受贷款政策管辖，该政策由管理层制定和管理，并由董事会批准。

2024年上半年的贷款活动一直有限。建筑贷款的减少是由于基本项目正在完成，并转移到商业和农业房地产投资组合中。 作为布拉沃出售的一部分，我们出售了610美元的其他商业贷款万。由于时机的原因，学生贷款在2024年上半年增加，导致消费贷款增加。
 
联邦银行监管机构已经对那些被认为集中在商业房地产贷款上的机构发布了指导意见。根据《商业地产集中风险识别指导意见》中包含的监管标准，(1)报告的建设、土地开发和其他土地收购贷款总额占机构基于风险的总资本的100%或以上的机构；或(2)商业房地产贷款总额占该机构基于风险的资本总额的300%或以上，且该机构的商业房地产贷款组合在前36个月内增长50%或以上 被认定为具有潜在的商业房地产集中风险。被认为集中在商业房地产贷款的机构预计将对其商业房地产投资组合采用更高水平的风险管理，并可能被要求持有更高水平的资本。与许多社区银行一样，公司专注于商业房地产贷款，近年来，公司的商业房地产投资组合经历了 增长。截至2024年6月30日，非业主自住型商业房地产贷款(包括建筑、土地和土地开发贷款)占综合风险基础资本的305.2%。 建筑、土地和土地开发贷款占综合风险基础资本的64.4%。管理层在商业房地产贷款方面拥有丰富的经验，并已实施并将继续保持其商业房地产投资组合的高度风险管理程序和严格的承保标准。由于我们的商业地产集中，我们可能需要保持更高的资本水平，这可能需要我们获得额外的资本，并可能对股东回报产生不利影响。公司拥有广泛的资本政策和资本计划，其中包括形式上的预测，包括压力测试，董事会在其中为超过良好资本充足率的监管资本比率设定了 内部最低目标。公司将继续完善已审核的与商业房地产相关的信息，并对商业房地产贷款进行额外的监控和测试。
 
虽然世行向在我们市场领域勘探天然气的公司提供贷款，但世行没有向进行实际钻探和勘探活动的公司发放任何贷款。 世行向行业客户提供贷款，包括卡车运输公司、石矿场和其他支持业务，支持在支持天然气勘探之前与世行有关系的客户。 我们还向企业和个人提供贷款，用于餐馆、酒店和公寓租赁，这些贷款已经开发和扩大，以满足天然气行业工人的住房和生活需求。由于我们对行业及其周期性的了解，为天然气相关活动提供的贷款是根据向这些实体发放贷款的特定政策和程序发放的，这些政策和程序包括更严格的贷款价值比门槛、缩短的摊销期限，以及扩大我们对与这一活动相关的贷款集中度的监控。
 
48
索引
对于在二级市场上出售的贷款，本公司确认为某些已出售贷款提供服务的手续费收入，该收入包括在非利息收入中。

信贷损失准备--贷款

信贷损失拨备--贷款拨备维持在管理层判断足以吸收贷款组合损失的水平。信贷损失拨备-贷款根据当前收入计提。被认为无法收回的贷款将从拨备中注销，而随后的收回会增加拨备。信贷损失拨备-截至2024年6月30日，贷款为22,797,000美元，占总贷款的1.01%，而截至2023年12月31日，贷款为21,153,000美元，占贷款的0.94%。增加1 644 000美元是由于为信贷损失拨备2986 000美元--贷款减去净冲销1 342 000美元。2024年的净冲销是由于抵押品问题而作为收购HVBC的一部分获得的贷款推动的。下表显示了截至2024年6月30日和2023年12月31日，信贷损失拨备的分布情况--贷款以及贷款占贷款总额的百分比(美元 ，单位为千美元)：
 
   
6月30日，
    
12月31日
  
   
2024
    
2023
  
   
量
    
%
    
量
    
%
  
房地产贷款：
                        
住宅
  
$
2,355
      
15.7
    
$
2,354
      
16.0
  
商业广告
    
10,283
      
49.2
      
9,178
      
48.6
  
农耕
    
3,770
      
14.5
      
3,264
      
14.0
  
施工
    
1,627
      
8.0
      
1,950
      
8.7
  
消费者
    
1,211
      
3.1
      
1,496
      
2.7
  
其他商业贷款
    
3,256
      
5.8
      
2,229
      
6.1
  
其他农业贷款
    
206
      
1.2
      
270
      
1.4
  
国家和政治分区贷款
    
63
      
2.5
      
45
      
2.5
  
未分配
    
26
      
不适用
      
367
      
不适用
  
信贷损失准备总额
  
$
22,797
      
100.0
    
$
21,153
      
100.0
  

下表提供了截至2024年6月30日止六个月和截至2023年12月31日止年度与信用损失经历和贷款质量相关的信息（以千美元计）。

2024年6月30日
  
信用损失收件箱（福利）
    
净（收费-
关闭）
复苏
    
平均值
贷款
    
净（冲销）回收与平均贷款的比率
    
津贴
总计
贷款
    
非
应计项目
贷款作为
百分比
贷款
    
津贴
总非
应计项目
贷款
  
房地产：
                                          
住宅
  
$
1
    
$
-
    
$
358,472
      
0.00
%
    
0.66
%
    
0.86
%
    
77.31
%
商业广告
    
1,105
      
-
      
1,108,819
      
0.00
%
    
0.93
%
    
0.23
%
    
407.41
%
农耕
    
506
      
-
      
319,444
      
0.00
%
    
1.15
%
    
0.77
%
    
149.66
%
施工
    
(323
)
    
-
      
187,001
      
0.00
%
    
0.90
%
    
1.08
%
    
83.52
%
消费者
    
(258
)
    
(27
)
    
89,472
      
(0.03
%)
    
1.72
%
    
1.23
%
    
139.04
%
其他商业贷款
    
2,342
      
(1,315
)
    
134,727
      
(0.98
%)
    
2.49
%
    
2.77
%
    
89.70
%
其他农业贷款
    
(64
)
    
-
      
25,843
      
0.00
%
    
0.78
%
    
1.57
%
    
50.12
%
国家和政治分区贷款
    
18
      
-
      
56,469
      
0.00
%
    
0.11
%
    
0.00
%
  

 北美  
未分配
    
(341
)
    
-
      
-
    

 北美    

尼娜    

 北美    

 北美  
总
  
$
2,986
    
$
(1,342
)
  
$
2,280,247
      
(0.06
%)
    
1.01
%
    
0.66
%
    
152.50
%

49
索引
2023年12月31日
  
信用损失收件箱（福利）
    
净（收费-
关闭）
复苏
    
平均值
贷款
    
净（冲销）回收与平均贷款的比率
    
津贴
总计
贷款
    
非
应计项目
贷款作为
的百分之
贷款
    
津贴
总非
应计项目
贷款
  
房地产：
                                          
住宅
  
$
1,112
    
$
(1
)
  
$
290,971
      
0.00
%
    
0.65
%
    
0.86
%
    
76.38
%
商业广告
    
2,089
      
-
      
986,188
      
0.00
%
    
0.84
%
    
0.10
%
    
808.63
%
农耕
    
(217
)
    
-
      
312,423
      
0.00
%
    
1.04
%
    
0.85
%
    
122.25
%
施工
    
1,252
      
-
      
135,315
      
0.00
%
    
1.00
%
    
1.20
%
    
82.73
%
消费者
    
(31
)
    
(325
)
    
94,519
      
(0.34
%)
    
2.44
%
    
1.14
%
    
213.41
%
其他商业贷款
    
1,643
      
(954
)
    
95,300
      
(1.00
%)
    
1.64
%
    
1.29
%
    
127.37
%
其他农业贷款
    
-
      
-
      
30,557
      
0.00
%
    
0.88
%
    
1.60
%
    
54.88
%
国家和政治分区贷款
    
3
      
-
      
59,308
      
0.00
%
    
0.08
%
    
0.00
%
  

尼娜  
未分配
    
(359
)
    
-
      
-
    

尼娜    

尼娜    

尼娜    

尼娜  
总
  
$
5,492
    
$
(1,280
)
  
$
2,004,581
      
(0.06
%)
    
0.94
%
    
0.54
%
    
173.57
%

本公司相信，它根据公司董事会批准的内部贷款政策，采用了严格和彻底的贷款审查程序。审查的目的是评估贷款质量，分析拖欠情况，识别问题贷款，评估潜在的冲销和收回，并评估所服务市场的总体经济状况。公司至少每半年对我们的商业贷款组合进行一次外部独立贷款审查。外部顾问受聘于1)每年审查商业贷款组合中至少50%的美元金额，2)总计超过1,000,000美元的大样本关系，3)选择逾期超过30天的超过750,000美元的贷款关系，或分类为特别提及、不合格、可疑或损失，以及4)管理层或顾问认为合适的其他贷款。作为审查的一部分，我们将评估我们的承保流程和贷款评级系统。

管理层认为，它使用可获得的最佳信息来做出这样的决定，截至2024年6月30日，信贷损失拨备-贷款是足够的。然而，如果情况与作出初步决定时使用的假设和估计有很大不同，则可能需要进行未来的调整。经济持续低迷、我们农业和商业投资组合各个部分的经济变化、高失业率、抵押品价值的重大变化以及从借款人那里接收财务信息的延迟可能会导致不良资产水平上升、注销、信用损失拨备和收入减少。此外，银行监管机构定期审查银行的信贷损失拨备。银行机构可以要求确认信贷损失拨备的增加--贷款是基于他们对审查时可获得的信息的判断 。

每月主要使用内部准备的逾期报告来识别和更新问题贷款。*根据围绕每笔已确定贷款的收集过程的数据，可以在每月的观察名单中添加或删除贷款。*观察名单包括分级为特别提及、不合格、可疑和损失的贷款，以及管理层可能选择纳入的额外贷款。观察名单中的贷款将持续监控，直到出现令人满意的条件，允许管理层升级贷款并将其从观察名单中删除。*在某些情况下，可根据管理层对借款人支付能力的评估，将贷款置于非应计项目或予以注销。所有商业贷款，包括商业房地产、农业房地产、州和政区贷款、其他商业贷款和其他农业贷款，每季度对非应计项目进行减值评估。

另见合并财务报表“附注5--贷款及相关的信贷损失拨备--贷款”。

50
索引
下表是我们截至2024年6月30日和2023年12月31日的不良资产摘要。
 
   
6月30日，
    
十二月三十一日，
  
(千美元)
  
2024
    
2023
  
不良贷款：
            
非应计贷款
  
$
14,949
    
$
12,187
  
应计贷款-逾期90天或以上
    
285
      
516
  
不良贷款总额
    
15,234
      
12,703
  
持有以待售的止赎资产
    
2,690
      
474
  
不良资产总额
  
$
17,924
    
$
13,177
  
 
持作出售的止赎资产的增加主要是由于2024年第二季度止赎的商业建筑贷款。
 
下表按贷款类别列出了合同逾期30至90天的贷款金额和不良贷款，以及2023年12月31日至2024年6月30日不良贷款的变化（单位： 数千）。 不良贷款包括合同逾期90天或以上的应计贷款和非应计贷款。非应计贷款不应计利息。 后续收到的现金付款将用于未付款项 本金余额或记录为利息收入，具体取决于管理层对其收取本金和利息的最终能力的评估。
 
   
2024年6月30日
    
2023年12月31日
  
         
不良贷款
          
不良贷款
  
   
30 - 89天
                      
30 - 89天
                    
   
逾期
    
逾期90天
    
非
    
总非-
    
逾期
    
逾期90天
    
非
    
总非-
  
(单位：千)
  
应计
    
应付账款
    
应计项目
    
表演
    
应计
    
应付账款
    
应计项目
    
表演
  
房地产：
                                                
住宅
  
$
2,069
    
$
76
    
$
3,046
    
$
3,122
    
$
3,061
    
$
18
    
$
3,082
    
$
3,100
  
商业广告
    
14,073
      
168
      
2,524
      
2,692
      
1,396
      
404
      
1,135
      
1,539
  
农耕
    
2,521
      
-
      
2,519
      
2,519
      
73
      
75
      
2,670
      
2,745
  
施工
    
978
      
-
      
1,948
      
1,948
      
4,795
      
-
      
2,357
      
2,357
  
消费者
    
168
      
16
      
871
      
887
      
298
      
13
      
701
      
714
  
其他商业贷款
    
399
      
25
      
3,630
      
3,655
      
826
      
6
      
1,750
      
1,756
  
其他农业贷款
    
451
      
-
      
411
      
411
      
7
      
-
      
492
      
492
  
不良贷款总额
  
$
20,659
    
$
285
    
$
14,949
    
$
15,234
    
$
10,456
    
$
516
    
$
12,187
    
$
12,703
  

   
不良贷款的变化
  
   
2024年6月30日/2023年12月31日
  
(单位：千)
  
量
    
%
  
房地产：
            
住宅
  
$
22
      
0.7
  
商业广告
    
1,153
      
74.9
  
农耕
    
(226
)
    
(8.2
)
施工
    
(409
)
    
(17.4
)
消费者
    
173
      
24.2
  
其他商业贷款
    
1,899
      
108.1
  
其他农业贷款
    
(81
)
    
(16.5
)
不良贷款总额
  
$
2,531
      
19.9
  

51
索引
2024年期间，不良贷款增加了2.5亿美元万。在2024年上半年，世行将一个大型商业关系、一个大型建筑关系和许多其他商业贷款置于非应计状态，同时还取消了一项建筑贷款的抵押品赎回权，该贷款被转移到被取消抵押品赎回权的资产用于出售，这是自年底以来不良贷款变化的主要原因 。截至2024年6月30日左右，该行约52.3%的不良贷款与以下六个客户关系相关：
 

 •
截至2024年6月30日，由未开发土地、石矿场和设备担保的580,000美元未偿还的商业贷款关系和120美元的可用额外信用证万处于非应计状态。该公司为天然气行业以及当地市政当局提供服务。因此，宾夕法尼亚州中北部天然气勘探的减少严重影响了客户的现金流，客户为与这些活动相关的垫层建设提供挖掘服务 和石头。2020年，公司对基础设备抵押品进行了评估，2022年第一季度，公司对采石场进行了评估。评估显示，抵押品价值较贷款发放的评估订单减少了 ，但截至2024年6月30日，贷款仍被视为以贷款与价值之比为基础得到了良好的担保。在2022年和2023年，客户清算了一些多余的设备 ，资金已用于偿还部分贷款。管理层确定，截至2024年6月30日，不需要特别准备金。


•
截至2024年6月30日，一个总贷款关系为1.4亿美元万的农业贷款客户，以房地产、设备和牛为抵押，处于非权责发生状态。该客户在2018年第四季度宣布破产，并制定了一项锻炼计划，该计划于2019年第四季度获得破产法院的批准，并导致2019年末恢复每月付款，一直持续到2023年。客户在2023年确实有一部分未达到预期要求的付款，然而，在2024年1月，客户修改了破产计划，以解决这些未达到预期的付款问题。这些贷款中包括受农场服务机构担保的超过700,000美元的贷款。 低迷的牛奶价格给该客户造成了现金流困难。如果牛奶价格没有大幅和持续的上涨，这是不确定的，我们将需要依靠抵押品来偿还利息和本金。于2023年，本公司对相关抵押品进行了评估。管理层确定，截至2024年6月30日，不需要特别准备金。


•
截至2024年6月30日，由房地产担保的总贷款关系为110美元万的农业贷款客户处于非权责发生状态。该客户于2023年第一季度申请破产，该计划于2024年第二季度获得批准。根据该计划，2024年第二季度收到了第一笔付款。我们预计我们将需要依靠抵押品来偿还利息和本金。于2023年，本公司对相关抵押品进行了评估。管理层对抵押品进行了审查，并确定截至2024年6月30日不需要特别准备金。


•
截至2024年6月30日，一个总贷款关系为1.9亿美元万的商业建筑贷款客户，以部分开发的房地产为担保，处于非权责发生状态。客户在开发转售房地产方面遇到了延误，导致融资困难。管理层审查了抵押品，并确定截至2024年6月30日不需要特定准备金。


•
截至2024年6月30日，一家由餐厅和住宅担保的商业和住宅房地产客户的总关系为1200亿美元万，处于非应计状态。客户经历了餐厅业务的放缓，以及更高的运营成本，造成了现金流困难。管理层审查了抵押品，并确定截至2024年6月30日需要80,000美元的特定准备金。


•
截至2024年6月30日，由住宅和商业房地产、汽车收藏和枪支收藏担保的170万美元未偿还商业贷款关系处于非应计状态。该公司丢失了一份合同，已停业 。我们预计我们将需要依靠抵押品来偿还利息和本金。管理层确定，截至2024年6月30日，不需要特别准备金。

管理层认为，2024年6月30日的信贷损失--贷款拨备在该日期是充足的，这是基于以下因素：


 •
六项贷款关系占不良贷款余额的52.38%，截至2024年6月30日，不良贷款余额需要8万美元的特定准备金。

52
索引

 •
的该公司有较低的冲销历史，2024年和2023年的平均贷款年化冲销率分别为0.12%和0.09%。

银行拥有的人寿保险

该公司拥有银行拥有的人寿保险，以抵消未来员工福利成本。这些保单为银行提供了一种产生收益的资产，以部分抵消当前的福利成本，并 最终(在被保险人死亡时)提供与福利相关的现金流出的部分恢复。截至2024年6月30日和2023年12月31日，人寿保险的现金退保价值分别为4,980美元万和4,990万， 。现金退回价值的变化，扣除购买和通过收购获得的金额，在经营业绩中确认。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月期间，记录为非利息收入的金额分别为996,000美元和452,000美元。2024年第一季度，公司收到收益1,147,000美元，其中包括公司一名前雇员的死亡抚恤金326,000美元。该公司每年评估与人寿保险保单相关的风险，包括承保金额的限制和对各承运人的信用评级的评估。

直接从保险公司购买并作为HVBC收购的一部分获得的公司保单的结构是，当被保险人是银行的在职员工时，从保单获得的任何死亡抚恤金将与保单的受益人平分。根据这些协议，雇员的受益人将有权从收益中获得风险净额的50%。风险净额是应支付的死亡总抚恤金减去截至死亡之日保单的现金退还价值。作为收购FNB的一部分获得的保单为受益人的遗产提供了固定的平分美元福利，这取决于几个因素 ，包括承保个人是弗雷德里克斯堡第一国民银行(“FNB”)的前董事员工还是FNB的前雇员及其工资水平。截至2024年6月30日和2023年12月31日，综合资产负债表上的其他负债中分别包括582,000美元和610,000美元的拆分美元福利协议下的债务。

房舍和设备

由于折旧，截至2024年6月30日，场地和设备从2023年12月31日减少了485，000美元至2090万美元。

其他资产

其他资产减少5.9亿美元至5320万美元。下降的主要驱动因素是已到期但截至2023年12月31日尚未结算的投资证券。随后于2024年和解。

存款

下表显示了截至2024年6月30日和2023年12月31日的存款构成（以千美元计）：

   
6月30日，
    
十二月三十一日，
  
   
2024
    
2023
  
   
量
    
%
    
量
    
%
  
无息存款
  
$
501,991
      
22.1
    
$
523,784
      
22.6
  
有息活期存款
    
15,122
      
0.7
      
-
      
-
  
Now帐户
    
586,906
      
25.8
      
670,712
      
28.9
  
储蓄存款
    
298,286
      
13.1
      
307,357
      
13.2
  
货币市场存款账户
    
401,246
      
17.7
      
400,154
      
17.2
  
存单
    
469,544
      
20.6
      
419,474
      
18.1
  
总
  
$
2,273,095
      
100.0
    
$
2,321,481
      
100.0
  

53
索引
   
2024年6月30日/
  
   
2023年12月31日
  
   
变化
  
   
量
    
%
  
无息存款
  
$
(21,793
)
    
(4.2
)
有息活期存款
    
15,122
    
北美
  
Now帐户
    
(83,806
)
    
(12.5
)
储蓄存款
    
(9,071
)
    
(3.0
)
货币市场存款账户
    
1,092
      
0.3
  
存单
    
50,070
      
11.9
  
总
  
$
(48,386
)
    
(2.1
)

自2023年12月31日以来，存款减少了4,840美元万。存款减少的原因是客户资金转移到收益更高的投资选择；以及市政存款季节性减少，如 以及用于资助市政内各种项目的提款。截至2024年6月30日和2023年12月31日，经纪存款总额分别为11680美元万和10930美元万。2024年6月30日，银行估计，客户持有的余额超过FDIC保险限额($250,000 每个投保账户)总计10.4亿，占银行总存款的45.7%。这一余额包括通过Intrafi持有的余额，Intrafi通过将客户资金存放在Intrafi网络内的投保银行为客户提供FDIC保险，以及以证券为抵押的存款(几乎完全是市政存款)。这些项目的总和曾经是49800美元万，或21.9%在银行的总存款中，截至2024年6月30日。

借入资金

截至2024年6月30日和2023年12月31日，借款资金分别为33480美元万和32200美元万。借款资金增加是由于贷款增加和存款季节性下降所致。

2020年4月，该行签订了两项利率互换协议，将浮动利率债务转换为固定利率债务，名义金额分别为1,500美元万和1,000美元万。利率互换工具涉及一项协议，即接受浮动利率，并按指定的间隔支付固定利率，该固定利率是根据商定的名义金额计算的。利率互换协议支付或收到的差额确认为当期利息支出的调整。利率互换协议于2020年4月1日签订，2025年4月1日和2027年4月1日到期。2020年4月，本公司签订利率互换协议，将浮动利率债务转换为固定利率债务，名义金额为750万。利率互换工具涉及一项协议，即接受浮动利率，并以指定的间隔支付固定利率，该固定利率是根据商定的名义金额计算的。利率掉期协议支付或收到的差额确认为当期利息支出的调整。利率互换协议于2020年4月13日签订，2027年6月17日到期。2020年5月，该行签订了三份两年期远期利率互换协议，将浮动利率债务转换为固定利率债务，每份名义金额为600美元万。利率互换工具涉及一项协议，即接受浮动利率，并以指定的间隔支付固定利率，按商定的名义金额计算。利率掉期协议支付或收到的差额确认为当期利息支出的调整。利率互换协议于2020年5月14日签订，分别于2027年5月14日、2029年5月14日和2032年5月14日到期。利率掉期于2024年6月30日的公允价值为5,297,000美元，计入综合资产负债表中衍生工具的公允价值 。

该公司目前的借款战略是考虑条款和结构，以在利率上升的环境下管理利率风险和流动性。公司的日常现金需求或短期投资主要通过匹兹堡联邦住房贷款银行提供的金融工具来满足。

54
索引
股东权益

我们评估股东权益相对于总资产和与这些资产相关的风险。资本来源越大，公司越有可能履行其现金义务并吸收 不可预见的损失。因此，资本充足率一直是、并将继续是公司最重要的因素。因此，该公司实施了政策和程序，以确保其拥有足够的资本水平。作为这一过程的一部分，我们定期对我们的资本水平进行压力测试，并在需要时确定潜在风险和额外资本的替代来源。

截至2024年6月30日，股东权益总额为28650美元万，而2023年12月31日为27970美元万，增加了6,804,000美元，增幅为2.4%。不包括累积的其他综合亏损，股东权益增加了780万美元，增幅为2.6%。累计综合亏损增加100万，这主要是由于较长期市场利率上升导致公司可供出售投资组合的公允价值减少所致。2024年上半年，公司净收益为1,230万美元，宣布派发现金股息460美元万，或每股0.97美元，现金股息支付率为37.7%。

公司的所有债务投资证券都被归类为可供出售，使公司资产负债表的这一部分对因市场利率变化而发生的投资市值变化更加敏感。 由于较长期市场利率上升、固定收益计划债务及于2020年达成的利率互换，自2023年12月31日起，累计其他综合亏损增加约100万。

该银行受联邦银行机构管理的各种监管资本要求的约束。未能达到最低资本要求可能会引发监管机构采取某些强制性的--可能还会是 额外的酌情决定--行动，如果采取这些行动，可能会对公司的财务报表产生直接的重大影响。根据资本充足率准则和迅速采取纠正行动的监管框架，银行必须 满足特定的资本准则，这些准则涉及根据美国公认会计准则、监管报告要求和监管资本标准计算的银行资产、负债和某些表外项目的量化指标。银行的资本数额和分类还取决于监管机构对组成部分、风险权重和其他因素的定性判断。

监管资本标准为确保资本充足性而制定的量化措施要求银行维持总资本和一级资本(定义) 与风险加权资产(定义)、普通股一级资本(定义)与总风险加权资产(定义)以及一级资本(定义)与平均资产(定义)的最低金额和比率。在适用的联邦法规允许的情况下，银行选择使用社区银行杠杆率(CBLR)框架来确定其资本充足率。*在CBLR框架下，如果符合条件的社区银行的杠杆率(一级资本 除以平均总合并资产)超过9%，则认为其资本充足。只要CBLR至少为8%，符合条件的社区银行就有两个季度的宽限期恢复到9%。如果符合条件的社区银行未能在宽限期内维持适用的最低CBLR，或如果它无法在宽限期内恢复对CBLR的合规，则它将恢复到巴塞尔III资本框架，并将适用正常的迅速纠正行动资本类别。截至2024年6月30日，CBLR框架下的银行杠杆率为8.88%，低于CBLR框架下被视为“资本充足”的9.0%的要求。因此，自2024年6月30日起，世行恢复到及时纠正行动框架，并将不再使用CBLR框架，直到CBLR超过9%。下表提供了截至2024年6月30日银行计算的基于风险的资本比率，反映了银行在该日期的资本状况良好 (以千美元为单位)：

55
索引
   
实际
    
出于资本充足率的目的
    
资本充足
及时纠正
诉讼条款
  
2024年6月30日
  
量
    
比率
    
量
    
比率
    
量
    
比率
  
总资本(对加权资产进行风险评估)：
  
公司
  
$
275,549
      
11.66
%
  
$
189,074
      
8.00
%
  
$
236,342
      
10.00
%
银行
  
$
279,717
      
11.85
%
  
$
188,787
      
8.00
%
  
$
235,984
      
10.00
%
                                                 
第1级资本(对加权资产进行风险评估)：
  
公司
  
$
233,086
      
9.86
%
  
$
141,805
      
6.00
%
  
$
189,074
      
8.00
%
银行
  
$
256,443
      
10.87
%
  
$
141,590
      
6.00
%
  
$
188,787
      
8.00
%
                                                 
普通股一级资本(对加权资产进行风险评估)：
  
公司
  
$
225,586
      
9.54
%
  
$
106,354
      
4.50
%
  
$
153,622
      
6.50
%
银行
  
$
256,443
      
10.87
%
  
$
106,193
      
4.50
%
  
$
153,389
      
6.50
%
                                                 
第1级资本(to平均资产）：
  
公司
  
$
233,086
      
8.07
%
  
$
115,584
      
4.00
%
  
$
144,480
      
5.00
%
银行
  
$
255,682
      
8.88
%
  
$
115,501
      
4.00
%
  
$
144,376
      
5.00
%

截至2023年12月31日，CBLR框架下的银行杠杆率为8.54%。该比率使该银行能够在截至2023年12月31日的CBLR宽限期内。

表外业务

一些金融工具，例如贷款承诺、信贷额度和信用证，是为了满足客户融资需求而发行的，但并未记录在公司的资产负债表上。 合同金额 2024年6月30日和2023年12月31日存在表外风险的金融工具如下（单位：千）：

   
2024年6月30日
    
2023年12月31日
  
提供信贷的承诺
  
$
462,409
    
$
546,006
  
备用信用证
    
16,107
      
18,682
  

 
$
478,516
    
$
564,688
  

               
信用损失备抵-资产负债表外信用风险
  
$
1,066
    
$
938
  

我们还提供有限的透支保护，作为一种非合同礼貌，可用于信誉良好的活期存款账户。由于自动柜员机取款和一次性销售点(非经常性)交易而产生的透支费用需要事先获得客户的批准。截至2024年6月30日和2023年12月31日，具有表外风险的金融工具的非合同金额分别为13,050,000美元和13,121,000美元。本公司 保留停止本服务的权利，恕不另行通知。

流动性

流动性是衡量公司有效满足借款人和储户正常现金流要求的能力的指标。为了保持适当的流动性，我们使用资金管理政策，包括流动性目标比率，以及我们的投资政策，以确保我们能够履行对储户、信贷客户和股东的财务义务。需要流动性来满足储户的取款需求，扩大信贷以满足借款人的需求， 为正常运营费用和现金股息提供资金，并为其他资本支出提供资金。

经营活动、投资活动和融资活动产生的现金影响流动性管理。我们公司在这一领域的历史活动可以在综合现金流量表 中看到。最重要的资金来源是核心存款。未偿还贷款本金的偿还和投资组合产生的现金流也是流动性管理的因素。其他资金来源包括经纪 存单和出售贷款或投资(如果需要)。

56
索引
本公司的资金使用情况显示在综合现金流量表的投资活动部分，其中显示了净贷款活动。其他资金用途包括从匹兹堡联邦住房贷款银行(FHLB)购买股票，以及资本支出。2024年前六个月的资本支出(包括购买软件)为226,000美元，而2023年同期为1,926,000美元。

来自联邦住房贷款机构的短期债务补充了银行的资金可获得性。银行主要通过对美联储和联邦住房贷款机构的临时或短期投资来实现流动性。截至2024年6月30日，银行在联邦住房贷款机构的最大借款能力约为11.1亿，其中36740美元万未偿还。截至2024年6月30日，世行还与第三方提供商有两笔联邦基金额度为3,400美元的万，这些资金是无担保的 ，截至2024年6月30日未动用。该公司还有一个借款人在联邦储备银行的托管线上，金额约为1,420美元万，截至2024年6月30日，这笔钱也没有动用。该公司在纽约社区银行拥有1,500美元的万信用额度 ，截至2024年6月30日，已使用其中的1,010美元万。本公司继续评估其流动资金需求，并在必要时寻找其他来源。

公民金融服务公司是一个独立于银行的法人实体，必须为自己的流动性提供资金。公民金融服务公司除了负责支付其运营费用外，还负责支付向其股东申报的任何股息。公民金融公司还回购了其普通股。公民金融服务公司的主要收入来源是从银行获得的股息。联邦和州法律都对银行支付股息的能力施加了 限制。特别是，作为联邦储备系统成员的州特许银行，银行不得在未经美联储批准的情况下宣布股息，除非银行董事会宣布的股息不超过以下总和：(I)银行本年度迄今的净利润，加上(Ii)前两个当前年度的留存净利润，减去任何必要的盈余转移。联邦储备委员会和FDIC有正式和非正式的政策，规定投保银行和银行控股公司通常只应从当前运营收益中支付股息，但有一些例外。上述迅速纠正 行动规则进一步限制了银行支付股息的能力，因为未被归类为资本状况良好或资本充足的银行可能不支付股息，也不可能支付股息，这将使银行在股息后资本不足。截至2024年6月30日，公民金融服务，Inc.(在未合并的基础上)拥有约390美元的流动资产万。

利率与市场风险管理

利率敏感度管理的目标是通过利率敏感度失衡和资产和负债的市场价值风险，在收入的稳定增长和与收入最大化相关的风险之间保持适当的平衡。

由于我们的业务性质，我们不受外汇兑换或大宗商品价格风险的影响，而且由于我们没有交易组合，我们也不受交易风险的影响。截至2024年6月30日，该公司的股权证券仅占其总资产的0.05%，因此股权风险不大。

利率敏感型资产的主要组成部分包括可调利率贷款和投资、贷款偿还、投资到期日和货币市场投资。利率敏感型负债的主要组成部分包括到期存单、个人退休帐户存单和短期借款。储蓄存款、NOW账户和货币市场投资者账户被视为核心存款，不是短期利率敏感型 (顶级货币市场投资者账户除外，通常由地方政府帮助，支付当前市场利率)。

57
索引
差距分析是我们用来分析利率风险的方法之一，它不一定显示特定利率变动对我们公司净利息收入的准确影响，因为对某些资产和负债的重新定价是可自由决定的，受到竞争和其他压力的影响。此外，同一时期内的资产和负债实际上可能会在不同的时间和不同的利率水平得到偿还。我们 没有经历过差距分析可能表明的那种收益波动。

该公司目前使用计算机模拟模型，以更好地衡量利率变化对净利息收入的影响。我们将该模型用作我们的风险管理和资产负债管理流程的一部分，我们相信这些流程将有效地识别、衡量和监控本公司的风险敞口。在本分析中，本公司通过对抵押贷款和抵押证券的提前还款速度所做的额外假设来检验利率变动的结果。假设利率同时变动且是即时的震荡情景，通常对净利息收入的影响最大。以下是截至2024年6月30日的利率冲击分析以及对净利息收入的影响 (以千美元为单位)：
 
         
更改中
    
更改百分比
  
   
预期一年期
    
预期
    
预期
  
差饷的变动
  
净利息收入
    
净利息收入
    
净利息收入
  
-400令人震惊
  
$
93,286
    
$
6,936
      
8.03
  
-300个冲击
    
91,313
      
4,963
      
5.75
  
-200令人震惊
    
90,224
      
3,874
      
4.49
  
-100令人震惊
    
88,709
      
2,359
      
2.73
  
基座
    
86,350
      
-
      
-
  
+100冲击
    
84,010
      
(2,340
)
    
(2.71
)
+200冲击
    
81,022
      
(5,328
)
    
(6.17
)
+300冲击
    
78,534
      
(7,816
)
    
(9.05
)
+400冲击
    
76,041
      
(10,309
)
    
(11.94
)

该模型在利率变化的每个水平上对贷款和抵押贷款支持证券本金偿还产生的现金流、其他投资证券的赎回活动以及存款 选择、重新定价和期限结构进行估计。由于这些假设，实际结果可能与这些估计大不相同，这将导致计算的净利息收入预测变化的重大差异。 此外，上述变化不一定代表管理层将采取具体措施重新调整其投资组合以降低预测变化水平的变化水平。上述净利息收入的变化 符合公司的利率风险政策。

第3项--关于市场风险的定量和定性披露

在进行业务活动的正常过程中，本公司通过其银行子公司的运营而面临市场风险，主要是利率风险。利率风险是由市场驱动的利率波动影响金融工具的现金流、收入、费用和价值而产生的 ，在本10-Q表中已在前面讨论过。管理层和董事会委员会管理利率风险 风险(另见“利率和市场风险管理”)。

项目4--控制和程序

(A)披露控制和程序

本公司管理层，包括本公司的主要高管和首席财务官，已对公司的“披露控制和程序”的有效性进行了评估，因为该词的定义见1934年《证券交易法》(下称《交易法》)颁布的第13a-15(E)条。根据他们的评估，主要高管和主要财务官得出的结论是，截至本报告所涉期间结束时，本公司的披露控制和程序是有效的，以确保本公司根据《美国证券交易委员会》向交易所提交或提交的报告中要求披露的信息(1)在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告，(2)被积累并酌情传达给公司管理层，包括其主要高管和主要财务官，以便及时就所需披露做出决定。

58
索引
(B)财务报告内部控制的变化

在截至2024年6月30日的季度内，公司对财务报告的内部控制没有发生重大影响，或合理地可能对公司的财务报告内部控制产生重大影响的变化。

第二部分--其他资料

项目1--法律诉讼

管理层并不知悉任何会对本公司的综合财务状况产生重大不利影响的未决或受威胁的诉讼。*任何未决的诉讼均为与本公司及其附属公司的业务有关的普通、例行诉讼。此外，政府当局并无任何重大诉讼待决，亦无政府当局威胁或计划对本公司及其附属公司进行任何重大诉讼。

项目1A--风险因素

除了本报告中列出的其他信息外，您还应仔细考虑我们截至2023年12月31日的10-k年报第I部分“1.A风险因素”中讨论的因素，这些因素可能会对我们的业务、财务状况或未来业绩产生重大影响。截至2024年6月30日，公司的风险因素与我们在2023年年报10-k表中报告的风险没有实质性变化。然而，我们在10-k表年报中描述的风险 并不是我们面临的唯一风险。我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险和不确定性也可能对我们的业务、财务状况和/或经营业绩产生重大不利影响。

项目2--未登记的股权证券销售、收益的使用和发行人购买股权证券

发行人购买股权证券
  
                         
期间
  
总人数
股份(或单位)
已购买)
    
平均价格
按股支付
(或单位)
    
股份总数(或
单位)作为以下项目的一部分购买
公开宣布的计划
程序
    
最大数量（或
大约美元价值）的
股票（或单位）可能还
根据
计划或项目（1）
  
4/1/24至4/30/24
    
-
    
$
0.00
      
-
      
149,112
  
5/1/24至5/31/24
    
881
    
$
42.02
      
881
      
148,231
  
6/1/24至6/30/24
    
-
    
$
0.00
      
-
      
148,231
  
总
    
881
    
$
42.02
      
881
      
148,231
  

  (1)
2023年4月22日，公司宣布董事会授权公司以总购买价不超过1500万美元的价格回购最多额外150，000股股票 为期36个月。回购将通过公开市场购买或私下谈判交易进行，并将根据市场状况和其他因素不时进行。 没有对 设置时间限制 股票回购计划的持续时间。 任何回购的股份将作为库存股持有，并可用于一般企业用途。
 
第3项-优先证券

不适用.

59
索引
第4项-矿山安全披露

不适用.

第5项-其他信息

截至2024年6月30日的三个月内，公司无董事或执行人员 通过 或已终止任何旨在 满足美国证券交易委员会规则10b5-1(C)或任何“非规则10b5-1交易安排”(该术语在美国证券交易委员会规则S-K第408项中定义)的购买或出售公司证券的合同、指示或书面计划。

项目6--展品

(A)以下文件作为本报告的一部分提交：
   
3.1
重述公民金融服务公司注册章程。(1)
   
3.2
《公民金融服务公司注册章程修正案》。(2)
   
3.3
公民金融服务公司章程。 (3)
   
3.4
公民金融服务公司章程修订和重新调整的第1号修正案。(4)
 
4.1
普通股证书格式。(5)
   
31.1
细则13a-14(A)/15d-14(A)首席执行干事的证明
   
31.2
细则13a-14(A)/15d-14(A)首席财务官的证明
   
32.1
第1350条对行政总裁及财务总监的证明
   
101
以下材料摘自本公司截至2024年6月30日的10-Q表格季度报告，格式为XBRL(可扩展商业报告语言)：(I)综合资产负债表(未经审计)，(Ii)综合收益表(未经审计)，(Iii)综合全面收益表(未经审计)，(Iv)综合股东权益变动表，(V)综合现金流量表(未经审计)及(Vi)相关附注(未经审计)。
   
104
封面交互数据文件(嵌入内联XBRL文档中)


(1)参考附件3.1并入公司截至2018年6月30日的10-Q表格，该表格于2018年8月9日提交给美国证券交易委员会。
(2) 公司于2021年4月26日向委员会提交的当前8-k表格报告的附件3.1。
(3) 通过引用附件3.1并入本公司于2020年12月17日提交给委员会的当前8-k表格报告。
(4) 通过引用附件3.1并入公司于2022年11月23日提交给委员会的当前8-k表格报告
 
(5)通过引用附件4并入公司截至2022年12月31日的财政年度的10-k表格年度报告，该表格于2023年3月9日。

60
索引
签名

根据1934年证券交易法的要求，登记人已正式促使以下正式授权的签署人代表其签署本报告。

 
公民金融服务公司
 
(注册人)
   
2024年8月8日
/s/ Randall E.黑色
 
作者：Randall E.黑色
 
总裁与首席执行官
 
(首席行政主任)
   
2024年8月8日

/s/斯蒂芬·J·纪尧姆
 
作者：斯蒂芬·J·纪尧姆
 
首席财务官
 
(首席财务会计官)