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美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表单
(Mark One)
1934 年的《交换法》
在截至的季度期间
要么
1934 年的《交换法》
在从到的过渡期间
委员会文件号:
(注册人章程中规定的确切名称)
| | |
| ||
(国家或其他司法管辖区 公司或组织) | | (美国国税局雇主 识别码) |
(主要行政办公室地址)
(
(注册人的电话号码)
根据该法第12(b)条注册的证券:
| | | | |
每个课程的标题 | | 交易符号 | | 注册的交易所名称 |
| | |
用勾号指明注册人 (1) 是否在过去 12 个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短时间内)提交了 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条要求提交的所有报告,以及 (2) 在过去的 90 天内是否受到此类申报要求的约束。
用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内(或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据第 S-T 法规(本章第 232.405 节)第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。
用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
大型加速文件管理器 | ☐ | ☒ | | | |
非加速过滤器 | ☐ | 规模较小的申报公司 | 新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司,请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(a)条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。
用复选标记表明注册人是否为空壳公司(定义见《交易法》第12b-2条)。是的
截至 2024 年 8 月 2 日,注册人已经
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目录
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| 页面 |
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| | 词汇表 | | 3 |
| | 关于前瞻性陈述的特别说明 | | 4 |
第一部分 | | 财务信息 | | 6 |
第 1 项。 | | 简明合并中期财务报表(未经审计) | | 6 |
| | 简明合并中期资产负债表 | | 6 |
| | 简明合并中期运营报表 | | 7 |
| | 简明综合中期综合收益报表 | | 8 |
| | 简明合并中期股东权益报表 | | 9 |
| | 简明合并中期现金流量表 | | 11 |
| | 简明合并中期财务报表附注 | | 12 |
第 2 项。 | | 管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 | | 23 |
第 3 项。 | | 关于市场风险的定量和定性披露 | | 35 |
第 4 项。 | | 控制和程序 | | 35 |
第二部分。 | | 其他信息 | | 37 |
第 1 项。 | | 法律诉讼 | | 37 |
第 1A 项。 | | 风险因素 | | 37 |
第 2 项。 | | 未注册的股权证券销售和所得款项的使用 | | 37 |
第 3 项。 | | 优先证券违约 | | 37 |
第 4 项。 | | 矿山安全披露 | | 37 |
第 5 项。 | | 其他信息 | | 37 |
第 6 项。 | | 展品 | | 38 |
| | 签名 | | 39 |
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词汇表
如本 10-Q 表季度报告中所用,除非上下文另有要求:
● | “ASC” 指会计准则编纂。 |
● | “普通单位” 是指通过将Enfusion Ltd. LLC的LL权益重新归类为重组交易的一部分,Enfusion Ltd. LLC的新类别单位。 |
● | “Enfusion”、“公司”、“我们” 和 “我们的” 及类似提法是指:(1)在重组交易(包括我们的首次公开募股)完成后,向Enfusion, Inc.及其所有直接和间接子公司,包括Enfusion Ltd. LLC以及(2)在重组交易(包括我们的首次公开募股)完成之前向Enfusion Ltd.和LLC提交所有直接和间接子公司,除非另有说明,包括其所有直接和间接子公司。 |
● | “首次公开募股” 是指公司于2021年10月25日完成的首次公开募股。 |
● | “有限责任公司运营协议” 是指Enfusion Ltd. LLC的第七份经修订和重述的运营协议,该协议日期为2021年10月19日,可能会不时修订。 |
● | “首次公开募股前所有者” 是指在重组交易之前曾是Enfusion Ltd. LLC所有者的股东。 |
● | “首次公开募股前普通单位持有人” 是指在重组交易后持有普通单位的首次公开募股前所有者。 |
● | “重组交易” 是指我们的首次公开募股和因首次公开募股而受到影响的某些组织交易,以及由此产生的净收益的应用。有关交易的描述,请参阅截至2021年12月31日止年度的10-K表年度报告中包含的合并财务报表附注2中的 “首次公开募股和重组交易”。 |
● | “SaaS” 是指软件即服务。 |
● | “SEC” 是指美国证券交易委员会。 |
● | “应收税款协议” 是指公司与其他各方不时签订的截至2021年10月19日的应收税款协议。 |
● | “美国公认会计原则” 是指美利坚合众国公认的会计原则。 |
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关于前瞻性陈述的特别说明
本10-Q表季度报告包含有关我们和我们行业的前瞻性陈述,涉及重大风险和不确定性。除本10-Q表季度报告中包含的历史事实陈述外,所有陈述,包括有关我们未来经营业绩、财务状况、业务战略、计划和未来运营管理目标的陈述,均为前瞻性陈述。在某些情况下,您可以识别前瞻性陈述,因为它们包含 “预期”、“相信”、“考虑”、“继续”、“可能”、“估计”、“打算”、“可能”、“计划”、“潜在”、“预测”、“项目”、“应该”、“目标”、“将” 或 “将” 等词语,或者这些词语或其他类似术语的否定词或表达式。这些前瞻性陈述基于管理层当前对未来事件的预期和假设,这些预期和假设本质上会受到难以预测的不确定性、风险和环境变化的影响。本10-Q表季度报告中包含的前瞻性陈述包括但不限于有关以下内容的陈述:
● | 我们未来的财务业绩,包括我们的收入、收入成本、毛利或毛利率以及运营费用; |
● | 我们成功扩展现有市场和新市场的能力; |
● | 我们的业务和我们经营的市场的预期趋势和增长率; |
● | 我们留住现有客户和吸引新客户的能力; |
● | 我们向客户销售其他产品和服务的能力; |
● | 我们成功识别、整合和实现战略收购或合作伙伴关系的好处的能力; |
● | 我们有效管理增长和未来支出的能力; |
● | 我们在业务上的预期投资、预期的资本支出以及我们对资本需求的估计; |
● | 我们维护构成我们解决方案的产品和服务的安全性和可用性的能力; |
● | 我们维护、保护和增强我们的知识产权的能力; |
● | 我们遵守适用于我们业务的修改后的或新的法律法规的能力; |
● | 吸引和留住合格的员工和关键人员; |
● | 全球金融、经济和政治事件对我们商业和行业的影响;以及 |
● | 我们与现有竞争对手和新市场进入者进行有效竞争的能力。 |
您不应依赖前瞻性陈述作为对未来事件的预测。我们在10-Q表季度报告中包含的前瞻性陈述主要基于我们当前对未来事件和趋势的预期和预测,我们认为这些事件和趋势可能会影响我们的业务、财务状况、经营业绩和前景。这些前瞻性陈述中描述的事件的结果受第二部分第1A项中描述的风险、不确定性和其他因素的影响。本10-Q表季度报告以及截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告中的风险因素。此外,我们在竞争激烈且瞬息万变的环境中运营。新的风险和不确定性不时出现,我们无法预测所有可能影响本10-Q季度报告中包含的前瞻性陈述的风险和不确定性。前瞻性陈述中反映的结果、事件和情况可能无法实现或
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发生,实际结果、事件或情况可能与前瞻性陈述中描述的结果存在重大差异。
本10-Q表季度报告中做出的前瞻性陈述仅与截至陈述发表之日的事件有关。除非法律要求,否则我们没有义务更新本10-Q表季度报告中做出的任何前瞻性陈述,以反映本10-Q表季度报告发布之日之后的事件或情况,或者反映新信息或意外事件的发生。我们实际上可能无法实现前瞻性陈述中披露的计划、意图或预期,您不应过分依赖我们的前瞻性陈述。我们的前瞻性陈述并未反映我们未来可能进行的任何收购、合并、处置、合资或投资的潜在影响。
此外,“我们相信” 的陈述和类似的陈述反映了我们对相关主题的信念和观点。这些陈述基于截至本10-Q表季度报告发布之日我们获得的信息。尽管我们认为此类信息为此类陈述提供了合理的依据,但此类信息可能有限或不完整。不应将我们的陈述理解为表明我们已对所有可能获得的相关信息进行了详尽的调查或审查。这些陈述本质上是不确定的,提醒您不要过分依赖这些陈述。
5
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第一部分 — 财务信息
第 1 项。财务报表
ENFUSION, INC.
简明合并中期资产负债表
(美元和千股,每股金额除外)
|
| 截至 |
| 截至 | ||
| | 2024年6月30日 | | 2023年12月31日 | ||
|
| (未经审计) |
| | | |
资产 |
| |
|
| |
|
流动资产: |
| |
|
| |
|
现金和现金等价物 | | $ | | | $ | |
应收账款,净额 | |
| | |
| |
预付费用 | |
| | |
| |
其他流动资产 | | | | | | |
流动资产总额 | |
| | |
| |
应收票据,净额 | | | | | | — |
财产、设备和软件,净额 | |
| | |
| |
使用权资产,净额 | | | | | | |
其他资产 | |
| | |
| |
总资产 | | $ | | | $ | |
| | | | | | |
负债和股东权益 | |
|
| |
|
|
流动负债: | |
| | |
|
|
应付账款 | | $ | | | $ | |
应计费用和其他流动负债 | | | | | | |
租赁负债的流动部分 | |
| | |
| |
流动负债总额 | |
| | |
| |
租赁负债,扣除流动部分 | | | | | | |
负债总额 | |
| | |
| |
| | | | | | |
承诺和意外开支(注8) | | | | | | |
| | | | | | |
股东权益: | |
|
| |
|
|
优先股,$ | | | — | | | — |
A 类普通股,$ | | | | | | |
B 类普通股,$ | | | | | | |
额外的实收资本 | |
| | |
| |
累计赤字 | | | ( | | | ( |
累计其他综合亏损 | |
| ( | |
| ( |
归属于Enfusion, Inc.的股东权益总额 | |
| | |
| |
非控股权益 | | | | | | |
股东权益总额 | | | | | | |
负债和股东权益总额 | | $ | | | $ | |
参见简明合并中期财务报表附注。
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ENFUSION, INC.
简明合并中期运营报表
(美元和千股,每股金额除外)
(未经审计)
|
| 截至6月30日的三个月 | | 截至6月30日的六个月 | ||||||||
|
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||
收入: |
| |
|
| |
| | |
|
| |
|
平台订阅 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
托管服务 | |
| | |
| | |
| | |
| |
其他 | |
| | |
| | |
| | |
| |
总收入 | |
| | |
| | |
| | |
| |
| | | | | | | | | | | | |
收入成本: | |
|
| |
|
| |
| | |
|
|
平台订阅 | |
| | |
| | |
| | |
| |
托管服务 | |
| | |
| | |
| | |
| |
其他 | |
| | |
| | |
| | |
| |
总收入成本 | |
| | |
| | |
| | |
| |
毛利润 | |
| | |
| | |
| | |
| |
| | | | | | | | | | | | |
运营费用: | |
|
| |
| | |
|
| |
|
|
一般和行政 | |
| | |
| | |
| | |
| |
销售和营销 | |
| | |
| | |
| | |
| |
技术和开发 | |
| | |
| | |
| | |
| |
运营费用总额 | |
| | |
| | |
| | |
| |
运营收入 | |
| | |
| | |
| | |
| |
| | | | | | | | | | | | |
非营业收入(支出): | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
向关联方付款 | | | — | | | ( | | | — | | | ( |
净利息收入 | | | | | | | | | | | | |
其他费用,净额 | |
| ( | |
| ( | |
| ( | |
| ( |
营业外收入总额(支出) | |
| | |
| ( | |
| | |
| ( |
| | | | | | | | | | | | |
所得税前收入 | |
| | |
| | |
| | |
| |
所得税 | |
| | |
| | |
| | |
| |
净收入 | | | | | | | | | | | | |
归属于非控股权益的净收益 | | | | | | | | | | | | |
归属于Enfusion, Inc.的净收益 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
| | | | | | | | | | | | |
归属于Enfusion, Inc. 的每股A类普通股净收益: | | | | | | | | | | | | |
基本 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
稀释 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
已发行A类普通股的加权平均数: | | | | | | | | | | | | |
基本 | | | | | | | | | | | | |
稀释 | | | | | | | | | | | | |
参见简明合并中期财务报表附注。
7
目录
ENFUSION, INC.
简明综合中期综合收益报表
(以千美元计)
(未经审计)
|
| 截至6月30日的三个月 | | 截至6月30日的六个月 | ||||||||
|
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||
净收入 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
扣除所得税后的其他综合收益: | |
| | |
| | |
| | |
| |
外币折算(亏损)收入 | |
| ( | |
| | |
| ( | |
| |
其他综合收入总额 | | | | | | | | | | | | |
归属于非控股权益的综合收益 | | | | | | | | | | | | |
归属于Enfusion, Inc.的总综合收益 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
参见简明合并中期财务报表附注。
8
目录
ENFUSION, INC.
简明合并中期股东权益报表
(千美元和股票)
(未经审计)
| | | | | |
| | | | |
| | | | | | | | | | | | 累积的 | | | | | | | |
| | | | | | | A 级 | | B 级 | | 额外 | | | | | 其他 | | 非- | | 总计 | ||||||||||
| | 优先股 | | 普通股 | | 普通股 | | 付费 | | 累积的 | | 全面 | | 控制 | | 股东 | ||||||||||||||
| | 股票 | | 金额 | | 股票 |
| 金额 |
| 股票 |
| 金额 |
| 资本 |
| 赤字 |
| 损失 |
| 利息 |
| 股权 | ||||||||
2024年4月1日 | | — | | $ | — |
| | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
净收入 | | — | | | — |
| — | | | — | | — | | | — | | | — | | | | | | — | | | | |
| |
基于股票的薪酬 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | | | | |
股票交换 | | — | | | — | | | | | | | ( | | | ( | | | | | | — | | | — | | | ( | | | — |
发行与股份奖励相关的A类普通股 | | — | | | — | | | | | — | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | ( | | | — |
与股票薪酬奖励的净股结算相关的预扣税及其他 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | | | | |
外币折算 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | — | | | — | |
| ( | | | ( | |
| ( |
对非控股权益的分配 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | ( | | | ( |
2024年6月30日 | | — | | $ | — |
| | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
2024年1月1日 | | — | | $ | — | | | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
净收入 | | — | | | — |
| — | | | — | | — | | | — | | | — | | | | |
| — | | | | |
| |
基于股票的薪酬 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | | | | |
股票交换 | | — | | | — | | | | | | | ( | | | ( | | | | | | — | | | — | | | ( | | | — |
发行与股份奖励相关的A类普通股 | | — | | | — | | | | | | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | ( | | | — |
与股票薪酬奖励的净股结算相关的预扣税及其他 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | ( | | | — | | | — | | | ( | | | ( |
外币折算 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | — | | | — | |
| ( | | | ( | |
| ( |
对非控股权益的分配 | | — | | | — |
| — | | | — | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | ( | | | ( |
2024年6月30日 | | — | | $ | — |
| | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
参见简明合并中期财务报表附注。
9
目录
ENFUSION, INC.
简明合并中期股东权益报表
(千美元和股票)
(未经审计)
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | 累积的 | | | | | | | |
| | | | | | | A 级 | | B 级 | | 额外 | | | | | 其他 | | 非- | | 总计 | ||||||||||
| | 优先股 | | 普通股 | | 普通股 | | 付费 | | 累积的 | | 全面 | | 控制 | | 股东 | ||||||||||||||
| | 股票 | | | 金额 |
| 股票 |
| | 金额 |
| 股票 |
| 金额 |
| 资本 |
| 赤字 |
| 损失 |
| 利息 |
| 股权 | ||||||
2023年4月1日 | | — | | $ | — |
| | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
净收入 | | — | | | — |
| — | | | — | | — | | | — | | | — | | | | |
| — | | | | |
| |
基于股票的薪酬 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | | | | |
首次公开募股既得A类普通股和股票奖励的发行 | | — | | | — | | | | | | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | ( | | | — |
A类普通股的发行,扣除发行成本 | | — | | | — |
| | | | | | — | | | — | | | | | | — | |
| — | | | | |
| |
与股票薪酬奖励的净股结算相关的预扣税 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | ( | | | — | | | — | | | ( | | | ( |
外币折算 | | — | | | — |
| — | | | — | | — | | | — | | | — | | | — | |
| | | | | |
| |
其他 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | ( | | | — | | | — | | | ( | | | ( |
2023年6月30日 | | — | | $ | — |
| | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
2023年1月1日 | | — | | | — | | | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
净收入 | | — | | | — |
| — | | | — | | — | | | — | | | — | | | | |
| — | | | | |
| |
基于股票的薪酬 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | | | | |
股票交换 | | — | | | — | | | | | | | ( | | | ( | | | | | | — | | | — | | | ( | | | — |
首次公开募股既得A类普通股和股票奖励的发行 | | — | | | — | | | | | | | — | | | — | | | | | | — | | | — | | | ( | | | — |
A类普通股的发行,扣除发行成本 | | — | | | — |
| | | | | | — | | | — | | | | | | — | |
| — | | | | |
| |
2016-13 年采用亚利桑那州立大学的累积影响 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | — | | | ( | | | — | | | ( | | | ( |
与股票薪酬奖励的净股结算相关的预扣税 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | ( | | | — | | | — | | | ( | | | ( |
外币折算 | | — | | | — |
| — | | | — | | — | | | — | | | — | | | — | |
| | | | | |
| |
其他 | | — | | | — | | — | | | — | | — | | | — | | | ( | | | — | | | — | | | ( | | | ( |
2023年6月30日 | | — | | $ | — |
| | | $ | | | | | $ | | | $ | | | $ | ( | | $ | ( | | $ | | | $ | |
参见简明合并中期财务报表附注
10
目录
ENFUSION, INC.
现金流量简明合并中期报表
(以千美元计)
(未经审计)
|
| 截至6月30日的六个月 | ||||
|
| 2024 |
| 2023 | ||
来自经营活动的现金流: |
| |
|
| |
|
净收入 | | $ | | | $ | |
为使净收入与经营活动提供的净现金保持一致而进行的调整: | |
| | |
| |
非现金租赁费用 | | | | | | |
折旧和摊销 | |
| | |
| |
信贷损失准备金 | |
| | |
| |
债务相关成本的摊销 | |
| | |
| |
股票薪酬支出 | | | | | | |
经营资产和负债的变化: | |
| | |
| |
应收账款 | |
| ( | |
| ( |
预付费用 | |
| | |
| |
其他资产 | | | ( | | | ( |
应付账款 | |
| ( | |
| ( |
应计补偿 | | | ( | | | ( |
应计费用和其他负债 | |
| ( | |
| |
租赁负债 | | | ( | | | ( |
经营活动提供的净现金 | |
| | |
| |
来自投资活动的现金流: | |
|
| |
|
|
购买财产和设备 | |
| ( | |
| ( |
软件开发成本资本化 | | | ( | | | ( |
购买可转换本票 | | | ( | | | — |
用于投资活动的净现金 | |
| ( | |
| ( |
来自融资活动的现金流: | |
|
| |
|
|
对非控股权益的分配 | | | ( | | | — |
清算重组交易中获得的应收税款 | | | — | | | |
A类普通股的发行,扣除发行成本 | | | — | | | |
为股票补偿支付预扣税 | | | ( | | | ( |
其他筹资活动 | | | — | | | ( |
用于融资活动的净现金 | |
| ( | |
| ( |
汇率变动对现金和现金等价物的影响 | |
| ( | |
| |
现金和现金等价物的净减少 | |
| ( | |
| ( |
现金和现金等价物,期初 | |
| | |
| |
现金和现金等价物,期末 | | $ | | | $ | |
现金流信息的补充披露: | |
|
| |
|
|
以现金支付的所得税 | | $ | | | $ | |
非现金活动的补充披露: | | | | | | |
为换取租赁负债而获得的使用权资产 | | $ | | | $ | |
资本化股票薪酬支出 | | $ | | | $ | |
应计财产、设备和软件,净额 | | $ | | | $ | — |
参见简明合并中期财务报表附注。
11
目录
ENFUSION, INC.
简明合并中期财务报表附注(未经审计)
附注1 组织和业务描述
Enfusion是投资组合管理、订单和执行管理、会计和分析的SaaS解决方案的领先提供商。Enfusion的客户包括大型全球对冲基金经理、机构资产管理公司、家族办公室和其他机构投资者。Enfusion为其客户提供一些最复杂的金融产品的创新的实时性能、风险计算和会计功能。该公司总部位于伊利诺伊州芝加哥,在纽约、伦敦、都柏林、香港、新加坡、孟买、班加罗尔和悉尼设有办事处。
Enfusion, Inc.于2021年6月11日在特拉华州成立,目的是促进于2021年10月25日完成的首次公开募股和其他关联交易,以继续开展Enfusion Ltd. LLC的业务。Enfusion, Inc.是一家控股公司,通过控制Enfusion Ltd. LLC的管理成员,运营和控制Enfusion Ltd. LLC.Enfusion, Inc.的主要资产由普通单位组成。
Enfusion, Inc. 有
附注2 陈述基础
整合原则
这些报表是根据美国公认会计原则以及美国证券交易委员会关于中期财务报告的规章制度编制的。因此,财务报表不包括美国公认会计原则要求的完整财务报表的所有信息和脚注。管理层认为,随附的未经审计的简明合并财务报表反映了公允列报公司财务状况和经营业绩所必需的所有调整,所有调整均为正常的经常性调整。截至2024年6月30日的六个月的经营业绩不一定代表截至2024年12月31日的全年预期业绩。简明的合并中期财务信息应与公司截至2023年12月31日财年的10-k表年度报告中包含的合并财务报表和附注一起阅读。未经审计的简明合并中期财务报表包括Enfusion, Inc.及其全资或多数控股子公司的账目。所有公司间余额和交易都将在合并中清除。
估算值的使用
根据美国公认会计原则编制简明合并中期财务报表要求管理层做出影响简明合并中期财务报表和附注中报告的金额的估计和假设。实际结果可能与这些估计有所不同。估计数变化的影响将在变动期间得到承认。
改叙
以往各期的某些金额已重新分类,以符合本期的列报方式。
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附注3 重要会计政策摘要
公司重要会计政策的描述包含在截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告中的经审计的财务报表中。除了增加下述应收票据政策外,在截至2024年6月30日的三个月和六个月中,公司的重大会计政策没有重大变化。
现金和现金等价物
公司将初始到期日为三个月或更短的所有高流动性投资视为现金等价物。货币市场基金中持有的资金包含在现金和现金等价物中。截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日,该公司有 $
应收账款和备抵金
截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日,
应收账款包括已开票和未开票的应收账款,扣除备抵金,包括信贷损失备抵金。已开具的应收账款记录在向客户开具的发票上,付款期限为
贸易应收账款按发票金额入账。列报的应收账款已扣除预计信贷损失备抵额。公司保留预期信贷损失备抵金,以减少贸易应收账款的摊销成本基础,以列报预计收取的净金额。在制定预期信用损失估算值时,公司根据对风险特征的评估,包括对客户的行业和地理位置的考虑,评估了适当的金融资产分组。在所有收款手段都用尽并且收回的可能性微乎其微之后,账户余额将从预期信贷损失备抵中注销。
下表汇总了适用于应收账款的准备金的活动(以千计):
| | 截至6月30日的三个月 | | 截至6月30日的六个月 | ||||||||
| | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 | ||||
期初余额 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
2016-13 年通过 ASU | | | — | | | — | | | — | | | |
对该条款的修改 | |
| | | | | |
| | | | |
已注销的账目,扣除追回款项 | | | ( | | | ( | | | ( | | | ( |
期末余额 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
应收票据
应收票据按摊销成本计量,减去估计的信用损失准备金。公司将个人应收票据的信用损失准备金与贸易应收账款分开设立。如果认为收回是遥不可及的,则注销应收票据余额。该判断基于市场状况和借款人的信誉等参数。每个报告期均应计利息。
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金融工具和公允价值衡量
该公司投资于货币市场账户,这些账户包含在简明合并资产负债表中的现金和现金等价物中。这些投资的公允价值输入被视为公允价值层次结构中的第一级衡量标准,因为货币市场账户的公允价值是已知的,并且可以通过每日公布的浮动净资产价值来观察。
公司应收票据的账面价值近似于此类票据的公允价值。有关更多信息,请参阅注释 4, 注意 应收款。
年度奖金激励计划
公司向其高管和员工支付的年度奖金可由公司薪酬委员会酌情通过现金和股权的组合提供资金。我们在领取者获得奖金的期限内累积并记录以现金支付的相关公司奖金金额。薪酬委员会可以根据其认为适当的条款、条件和标准发放激励性奖励。与这些奖金相关的股票奖励在发放时可能受额外归属条件的约束,也可能不受额外归属条件的约束,这些条件将由薪酬委员会决定。
对于以现金结算的年度奖金,公司在一年中应计员工赚取但在次年支付的年度奖金。根据ASC 718的规定,对于以股票结算的年度奖金, 股票补偿,公司认为该奖励的批准是所有批准要求完成的日期(例如,薪酬委员会批准奖励和确定要发行的股票工具数量的行动),因此,服务从拨款之日开始。因此,与年度奖金激励计划相关的股票薪酬成本将在授予日予以确认,前提是此类奖励不受额外归属条件的约束。
收入确认
公司根据ASC 606确认收入, 与客户签订合同的收入。该公司的收入主要来自向客户提供的平台订阅和管理服务的费用。当这些服务的控制权移交给公司客户时,收入即予以确认,金额反映了公司为换取这些服务而预计有权获得的对价。收入在扣除税款后予以确认,税款将汇给适用于服务合同的政府机构。根据服务合同的规定条款,每月为客户开具服务发票。如果适用,部分定期服务合同的费用按比例分配。费用应由客户支付
● | 与客户签订的合同或合同的身份; |
● | 确定合同中的履约义务; |
● | 确定交易价格; |
● | 将交易价格分配给合同中的履约义务;以及 |
● | 在履行履约义务时或履行义务时确认收入。 |
平台订阅收入
平台订阅收入主要包括为我们的客户提供访问我们的SaaS解决方案的用户费用。费用考虑了各种因素,例如用户数量、连接性、交易量、数据使用量和产品覆盖范围。平台订阅客户无权拥有平台的软件,也没有任何
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一般退货权。从客户获得平台访问权限之日起,平台订阅收入在合同规定的权利和义务期内按比例确认。已安装的付款通常在订阅期内的每个日历月末开具发票。没有可用的融资。
托管服务收入
托管服务收入主要包括客户选择的中端和后台、由技术驱动的服务。从合同生效之日起,在合同可强制执行的权利和义务期内按比例确认管理服务收入。通常在每月月底向客户开具一定的托管服务费用的发票。通常,根据相关合同,发票的付款期为30天。没有可用的融资。
其他收入
其他收入包括非订阅收入,主要是数据转换。公司确认收入,因为这些服务是提供的,发票通常在每月月底开具。
具有多项履约义务的服务合同
公司的某些合同规定向客户收取实施服务费。在确定实施服务(通常包括配置和/或接口、客户报告、自定义用户权限和验收测试、最终用户培训以及与第三方接口建立连接)是否不同于其平台订阅服务时,除了其复杂性和定制级别外,公司还认为这些服务是提供客户所需输出不可或缺的一部分,是客户访问和开始使用托管应用程序所必需的。实施提供商必须非常熟悉其平台才能有效执行所需的自定义,并且没有其他实体可以访问源代码。该公司得出结论,其服务合同中包含多项履约义务的实施服务没有区别,因此,公司在合同不可取消的期限内按比例确认实施服务费用。
剩余的履约义务
对于公司超过一年且不包括为方便而终止条款的合同,截至2024年6月30日,分配给剩余履约义务的交易价格金额为美元
剩余的履约义务 | | 2024年6月30日 | |
2024 年的剩余时间 | | $ | |
2025 | |
| |
2026 | |
| |
2027 | |
| |
2028 | | | |
此后 | | | |
总计 | | $ | |
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收入分类
根据客户的实际位置,公司按地理区域划分的总收入如下表所示(以千计):
| | 截至6月30日的三个月 |
| ||||||||
| | 2024 | | 2023 |
| ||||||
地理区域 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| ||
美洲* | | $ | |
| | % | $ | |
| | % |
欧洲、中东和非洲 (EMEA) | |
| |
| | % |
| |
| | % |
亚太地区(APAC) | |
| |
| | % |
| |
| | % |
总收入 | | $ | |
| | % | $ | |
| | % |
* | 包括来自美国(居住国)客户的收入 $ |
|
| 截至6月30日的六个月 |
| ||||||||
| | 2024 | | 2023 |
| ||||||
地理区域 | | 金额 |
| 百分比 |
| 金额 |
| 百分比 |
| ||
美洲* | | $ | |
| | % | $ | |
| | % |
欧洲、中东和非洲 (EMEA) | |
| |
| | % |
| |
| | % |
亚太地区(APAC) | |
| |
| | % |
| |
| | % |
总收入 | | $ | |
| | % | $ | |
| | % |
* | 包括来自美国(居住国)客户的收入 $ |
最近通过的会计公告
没有。
最近的会计公告尚未通过
2023 年 11 月,美国财务会计准则委员会发布了 ASU 2023-07, 细分市场报告(主题 280):对可报告的细分市场披露的改进 (“亚利桑那州立大学第2023-07号”),主要通过加强对重大分部支出的披露,扩大应申报细分市场的年度和中期披露要求,包括具有单一应报告细分市场的公共实体。亚利桑那州立大学第2023-07号对2023年12月15日之后开始的财政年度以及2024年12月15日之后开始的过渡期有效,允许提前采用。该公司目前正在评估采用该标准的影响。
2023 年 12 月,FASB 发布了 ASU 2023-09 所得税(主题 740):所得税披露的改进 (“ASU 编号 2023-09”),以扩大实体的所得税税率对账表以及在美国和外国司法管辖区缴纳的所得税的披露范围。亚利桑那州立大学第2023-09号对2024年12月15日之后开始的财政年度有效,允许提前采用。ASU 第 2023-09 号的通过预计将扩大公司的所得税披露范围,但预计不会影响公司的合并财务报表。该公司目前正在评估申请依据,无论是前瞻性还是回顾性。
附注4 应收票据
2024年6月24日,公司与一家私人控股科技公司(“借款人”)签订协议,根据该协议,公司向借款人贷款 $
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2027年6月24日或(ii)某些习惯条件发生之后,例如借款人在票据下的违约或破产。该票据赋予公司在2024年9月23日之前选择投资借款人的某些证券并与借款人签订某些商业安排的权利。如果公司选择投资借款人的某些证券,或者借款人筹集一定数量的额外优先股,则该票据可能会转换为借款人的优先股。该票据以随附的简明合并资产负债表上的摊销成本计量。截至2024年6月30日,该票据的应计利息和信用损失补贴并不重要。
附注5 财产、设备和软件,净额
截至2024年6月30日和2023年12月31日,位于美国的财产、设备和软件净额为美元
与财产和设备相关的折旧费用,不包括软件开发成本,为美元
附注6 应计费用和其他流动负债
应计费用和其他流动负债包括以下内容(以千计):
| | | | | | |
| | 2024年6月30日 | | 2023年12月31日 | ||
应计补偿 | | $ | | | $ | |
应计费用和其他 | |
| | |
| |
应计税款 | |
| | |
| |
应计费用和其他流动负债总额 | | $ | | | $ | |
附注7 债务
信贷协议
2023年9月15日,公司与美国银行N.A. 和一个贷款机构集团签订了信贷协议(“信贷协议”)。信贷协议规定了优先担保循环贷款额度,本金总额不超过 $
信贷协议下的循环贷款将根据公司的选择按年利率计息,其基准是(1)有担保隔夜融资利率(“SOFR”)或(2)等于(a)联邦基金利率加上最高值的 “基准利率”
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循环贷款和信用证债务,基于公司的合并净杠杆率。截至 2024 年 6 月 30 日,承诺费率为
信贷协议包含公司必须遵守的某些惯例契约,包括与净杠杆率契约和利息覆盖率相关的财务契约。作为信贷协议的一部分,公司必须保持最低所需余额为美元
与信贷协议相关的发行成本已资本化,并包含在随附的合并资产负债表中的其他资产中。
截至 2024 年 6 月 30 日,该公司有 $
2024年6月21日,公司执行了信贷协议第一修正案(“修正案”)。除其他外,该修正案修改了信贷协议中允许收购的定义,取消了所有收购的固定最高总收购价格,而是要求公司每次收购后的合并净杠杆率不得超过
先前的信贷协议
在签订信贷协议的同时,公司于2023年9月15日终止了其美元
附注8 承付款和意外开支
当可能产生负债时,公司会记录意外开支的应计费用,并且可以合理估计损失金额。截至2024年6月30日和2023年12月31日,分别未记录任何重大应计意外开支。
附注9 股东权益
股票交易所
根据有限责任公司运营协议的条款,2024年4月8日,首次公开募股前的普通股持有人投降
根据有限责任公司运营协议的条款,2024年5月6日,首次公开募股前的普通股持有人投降
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经修订和重述的公司注册证书
经修订和重述的Enfusion, Inc.公司注册证书规定
公司A类普通股的每股都有权
优先股
在公司股东不采取进一步行动的情况下,公司董事会有权发行以下股票
附注10 股票薪酬
公司的股票薪酬支出已在未经审计的合并运营报表的以下标题中确认:
| | 截至6月30日的三个月 | | 截至6月30日的六个月 | ||||||||
(以千计) | | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 | ||||
收入成本 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
一般和行政 | | | | | | | | | | | | |
销售和营销 | | | | | | | | | | | | ( |
技术和开发 | | | | | | | | | | | | |
股票薪酬支出总额 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
公司确认的股票薪酬支出总额,包括限制性股票单位(“RSU”)和股票期权,为美元
公司确认的股票薪酬支出总额,包括限制性股票单位和股票期权,为美元
与未归属的限制性股票单位、基于绩效的限制性股票单位和股票期权相关的未确认的股票薪酬支出总额为美元
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2021 年股票期权和激励计划
在首次公开募股的同时,公司制定了2021年股票期权和激励计划(“2021年计划”)。2021年计划规定授予股票期权、股票增值权、限制性股票、限制性股票单位、红股、股息等价物、其他股票奖励、替代奖励、年度激励奖励和绩效奖励,旨在使参与者的利益与公司股东的利益保持一致。
限制性库存单位
在截至2024年6月30日的三个月中,
在截至2023年6月30日的三个月中,
股票期权
在截至2024年6月30日的三个月和六个月中,
在截至2023年6月30日的三个月中,
基于性能的 RSU
在截至2024年6月30日的六个月中,
与未归属绩效限制性股票单位相关的未确认的股票薪酬支出总额为美元
在截至2023年6月30日的三个月和六个月中,
附注11 每股A类普通股的净收益
每股基本收益的计算方法是将归属于Enfusion, Inc.的净收益除以该期间已发行的A类普通股的加权平均数。摊薄后的每股收益是根据所有可能摊薄的股票生效计算得出的。
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计算A类普通股基本和摊薄后每股净收益时使用的分子和分母的对账如下:
| | 截至6月30日的三个月 | | 截至6月30日的六个月 | ||||||||
(以千计,每股金额除外) | | 2024 |
| 2023 | | 2024 |
| 2023 | ||||
净收入 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
减去:归属于非控股权益的净(收益) | | | ( | | | ( | | | ( | | | ( |
归属于Enfusion, Inc.的净收益 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
分子: | | | | | | | | | | | | |
归属于Enfusion, Inc.的净收益 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
归属于既得但未发行股票的净收益的重新分配 | | | — | | | | | | — | | | |
每股基本收益分子 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
调整摊薄股收益 | | | | | | | | | | | | |
摊薄后每股收益分子 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
分母: | | | | | | | | | | | | |
已发行A类普通股的加权平均股 | | | | | | | | | | | | |
A类普通股和限制性股票单位的既得股份 | | | — | | | | | | — | | | |
A类普通股流通股的加权平均值——基本 | | | | | | | | | | | | |
添加:稀释股票 | | | | | | | | | | | | |
已发行A类普通股的加权平均股份(摊薄) | | | | | | | | | | | | |
A类普通股的每股净收益——基本 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
A类普通股的每股净收益——摊薄 | | $ | | | $ | | | $ | | | $ | |
以下数量的潜在稀释股票不包括在摊薄后的每股收益的计算范围内,因为纳入此类潜在稀释性股票的效果会产生反稀释作用:
| | 截至6月30日的三个月 | | 截至6月30日的六个月 | ||||||||
(以千计) | | 2024 |
| 2023 | | 2024 |
| 2023 | ||||
限制性库存单位 | | | | | | | | | | | | |
股票期权 | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
b类普通股不分享收益,也不是参与证券。因此,没有按照两类方法单独列报b类普通股每股亏损。但是,b类普通股的股票被视为A类普通股的潜在稀释股。在评估了库存股法和折算法下的潜在稀释效应后,B类普通股在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月和六个月内被确定为稀释性,因此已包含在A类普通股摊薄后每股收益的计算中。
附注12 所得税
出于所得税目的,公司作为公司征税,并根据公司在Enfusion Ltd. LLC中的经济利益,对Enfusion Ltd. LLC分配给它的收入缴纳联邦、州和地方税。该公司控制着Enfusion Ltd. LLC的唯一管理成员,因此合并了Enfusion Ltd. LLC的财务业绩。
Enfusion Ltd. LLC. 是一家有限责任公司,以合伙企业的形式征税,用于所得税。Enfusion Ltd. LLC不缴纳任何联邦所得税,因为收入或损失包含在个人成员的纳税申报表中。
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此外,某些作为公司纳税的全资实体在其经营所在司法管辖区需要缴纳联邦、州和外国所得税,此类税收的应计额包含在简明合并财务报表中。在首次公开募股之前的时期,公司的税收代表Enfusion Ltd. LLC的税收。
该公司的有效税率是
附注13 关联方交易
如果一方有能力在做出财务或运营决策时控制或对另一方施加重大影响,则当事方被视为关联方。由于与关联方的交易可能会引发关联方与公司之间潜在或实际的利益冲突,因此在首次公开募股完成后,公司实施了关联方交易政策,要求关联方交易必须经过其提名和公司治理委员会的审查和批准。
公司已经评估了与关联方的关系,并确定在截至2024年6月30日的六个月内没有与关联方进行任何重大交易。有关截至2023年12月31日的财政年度中发生的关联方交易的讨论,请参阅附注14, 关联方交易,在我们截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告的第二部分第8项中。
附注14 后续事件
股票交易所
2024年7月22日,首次公开募股前普通股持有人根据有限责任公司运营协议第十二条发布了交易所通知。根据有限责任公司运营协议的条款,首次公开募股前的普通股持有人于2024年7月29日投降
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第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
该讨论和分析反映了运营的历史业绩和财务状况。以下讨论和分析旨在重点介绍和补充本10-Q表季度报告中其他地方提供的数据和信息,包括我们未经审计的简明合并中期财务报表和相关附注以及其他财务信息,应与2024年3月12日向美国证券交易委员会提交的截至2023年12月31日的10-K表年度报告一起阅读。就本讨论描述了先前的业绩而言,这些描述仅涉及所列时期,这可能不代表我们未来的财务业绩。除历史信息外,本讨论还包含前瞻性陈述,这些陈述涉及风险、不确定性和假设,可能导致业绩与管理层的预期存在重大差异。标题为 “关于前瞻性陈述的特别说明” 和 “第二部分,第1A项” 的部分讨论了可能导致或促成此类差异的因素。风险因素。”我们认为没有义务更新任何前瞻性陈述。随后归因于我们或代表Enfusion行事的人的所有书面或口头前瞻性陈述均受本段的全部限制。
概述
Enfusion是一家全球高增长的SaaS提供商,专注于投资管理行业的变革。构成我们解决方案的产品和服务旨在消除技术和信息障碍,使投资经理能够自信地实时做出和执行更明智的投资决策。我们通过统一任务关键系统并将数据合并到单一数据集中来简化投资和运营工作流程,从而形成单一事实来源。这使整个客户组织的利益相关者能够在整个投资管理生命周期中更有效地相互交流。
在截至2024年6月30日的三个月和六个月中,我们的经常性订阅总收入分别为99.1%和99.4%,在截至2023年6月30日的三个月和六个月中,我们的总收入分别为99.6%和99.5%。通常,我们会向客户收取各种费用,例如用户费、连接费、市场数据费和托管服务费,所有这些费用都考虑到了客户的复杂性,并受合同最低金额的限制。我们提供的每周增强和升级以及专门的客户服务已包含在合同价格中。
为了支持我们的增长并利用我们的市场机会,我们将继续在业务的各个方面进行投资。在技术和开发方面,我们专注于开发额外的系统功能,这将为另类投资和机构投资经理开辟收入机会。
我们作为一个单一的运营和可报告的细分市场运营,这反映了我们的首席运营决策者审查和评估业务业绩的方式。截至2024年6月30日的三个月和六个月,我们的总收入分别为4,950万美元和9,750万美元,而截至2023年6月30日的三个月和六个月分别为4,270万美元和8,370万美元。截至2024年6月30日的三个月,平台订阅和托管服务收入中基于订阅的经常性收入为4,900万美元,占总收入的99.1%,较截至2023年6月30日的三个月的4,260万美元增长了15.2%,占总收入的99.6%。在截至2024年6月30日的六个月中,来自平台订阅和托管服务收入的经常性订阅收入为9,690万美元,占总收入的99.4%,较截至2023年6月30日的六个月的8,330万美元增长了16.3%,占总收入的99.5%。在截至2024年6月30日的三个月和六个月中,我们的净收入分别为250万美元和180万美元,而截至2023年6月30日的三个月和六个月的净收入分别为100万美元和570万美元。
我们的经营业绩的组成部分
收入
平台订阅
平台订阅收入主要包括为我们的客户提供访问我们的SaaS解决方案的用户费用。费用考虑了各种因素,例如用户数量、连接性、交易量、数据使用量和产品
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目录
覆盖范围。平台订阅客户无权拥有平台的软件,也没有任何一般回报权。从客户获得平台访问权限之日起,平台订阅收入在合同规定的权利和义务期内按比例确认。分期付款通常在订阅期内的每个日历月末开具发票。没有可用的融资。
托管服务
托管服务收入主要包括客户选择的中端和后台、由技术驱动的服务。从合同生效之日起,在合同可强制执行的权利和义务期内按比例确认管理服务收入。通常在每月月底向客户开具一定的托管服务费用的发票。通常,根据相关合同,发票的付款期为30天。没有可用的融资。
其他
其他收入包括非订阅收入,主要是数据转换。我们确认收入,因为这些服务通常在月底开具发票。
收入成本
收入成本主要包括与我们的软件和服务交付相关的人员相关成本,包括基本工资、奖金、员工福利和相关成本。此外,收入成本包括资本化软件开发成本的摊销、分配的管理费用、某些直接数据和托管成本以及基于股票的薪酬支出。我们的收入成本分为固定和可变部分,取决于每个时期的收入。随着我们继续雇用人员为不断增长的客户群提供入职和客户管理服务,我们预计,按绝对美元计算,我们的收入成本将增加。按美元绝对值计算,预计市场数据支出也将增加。
运营费用
一般和行政
一般和管理费用主要包括行政、财务、法律、人力资源、招聘和行政人员的人事成本和相关费用。这些人事成本和相关费用包括工资、福利和奖金、外部法律和其他咨询服务费用以及股票薪酬支出。一般和管理费用还包括我们的信息技术系统的费用。
销售和营销
销售和营销费用主要包括与我们的销售和营销人员相关的人员和相关成本,包括基本工资、员工福利、奖金和佣金以及股票薪酬支出。
技术和开发
技术和开发费用主要包括与我们的软件开发相关的员工相关费用,包括非增强功能的开发、维护、质量保证以及对现有解决方案的持续完善。此外,它还包括与新技术探索有关的费用以及与初步项目阶段活动、培训、维护和所有其他实施后阶段活动相关的费用,这些费用在发生时记作支出。我们预计,随着我们继续扩大和扩大客户群和地理覆盖范围,某些支出将增加。
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所得税
Enfusion Ltd. LLC历来是美国联邦税收目的和最适用的州和地方所得税目的的直通实体。所得税准备金代表根据我们经营所在司法管辖区的税法,与我们的国外业务相关的所得税支出或收益。
自成立以来,Enfusion, Inc.就我们在Enfusion Ltd. LLC的任何美国应纳税所得额中的可分配份额缴纳美国联邦所得税,并按现行公司税率纳税。出于美国联邦、州和地方所得税的目的,Enfusion, Inc. 被视为一家美国公司。因此,为我们报告的经营业绩的预期税收后果记入了所得税准备金。
我们估算我们运营所在的每个司法管辖区的所得税准备金,该过程包括估算与税务机关审查相关的风险敞口。我们会定期评估递延所得税净资产的可变现性,这是我们税收战略的关键组成部分。截至2024年6月30日,我们的递延所得税资产(扣除递延所得税负债)仍需缴纳估值补贴。但是,如果我们的财务业绩继续改善,我们对递延所得税净资产变现情况的评估可能会导致部分或全部估值补贴的发放。如果发布此信息,将在我们的简明合并运营报表中带来可观的非现金所得税优惠,并在合并资产负债表上确认额外的递延所得税资产。如果我们在未来几个季度获得足够的积极证据,我们可能会确定不再需要针对递延所得税净资产的全部或很大一部分估值补贴。有关我们所得税的进一步讨论,请参阅附注12, 所得税,在本10-Q表季度报告的第一部分第1项中。
非控股权益
非控股权益是指Enfusion Ltd. LLC的损益、净资产和综合(亏损)收益中根据我们对该实体的所有权百分比不可分配给公司的部分。归属于非控股权益的收益或亏损基于该期间未偿还的普通单位,并在合并运营报表和综合(亏损)收益报表中列报。
Enfusion Ltd. LLC被归类为用于美国联邦所得税目的的合伙企业,免除其任何实体层面的美国联邦所得税义务。取而代之的是,应纳税所得额由其成员分配,包括Enfusion, Inc.及其子公司和非控股权益(统称为 “会员”)。在合伙企业结构中,合伙企业通常会向其成员预付现金,以帮助他们支付预计的季度纳税。此类预付款将从合伙企业的未来分配中扣除。
根据有限责任公司运营协议,Enfusion Ltd. LLC有义务向其成员进行季度现金分配,以支付其预计的季度纳税额(“税收分配”)。在截至2024年6月30日的六个月中,Enfusion Ltd. LLC向非控股权益持有人进行了13.6万美元的税收分配。
25
目录
运营结果
下述经营业绩应与本10-Q表季度报告中其他地方包含的简明合并中期财务报表和附注一起审查。
截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月的比较
下表列出了我们在所示期间的合并经营业绩:
| | 截至6月30日的三个月 | ||||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 | ||
| | 未经审计 | ||||
收入: |
| |
|
| |
|
平台订阅 | | $ | 45,794 | | $ | 39,610 |
托管服务 | |
| 3,223 | |
| 2,945 |
其他 | |
| 438 | |
| 166 |
总收入 | | | 49,455 | |
| 42,721 |
| | | | | | |
收入成本: | |
|
| |
|
|
平台订阅 | |
| 14,194 | |
| 12,523 |
托管服务 | |
| 1,636 | |
| 1,621 |
其他 | |
| 132 | |
| 64 |
总收入成本 | |
| 15,962 | |
| 14,208 |
毛利润 | |
| 33,493 | |
| 28,513 |
| | | | | | |
运营费用: | |
|
| |
|
|
一般和行政 | |
| 18,673 | |
| 16,326 |
销售和营销 | |
| 6,021 | |
| 5,277 |
技术和开发 | |
| 6,096 | |
| 4,464 |
运营费用总额 | |
| 30,790 | |
| 26,067 |
运营收入 | |
| 2,703 | |
| 2,446 |
| | | | | | |
非营业收入(支出): | |
|
| |
|
|
向关联方付款 | |
| — | |
| (1,501) |
净利息收入 | |
| 356 | |
| 462 |
其他费用,净额 | | | (111) | | | (221) |
营业外收入总额(支出) | |
| 245 | |
| (1,260) |
| | | | | | |
所得税前收入 | |
| 2,948 | |
| 1,186 |
所得税 | |
| 401 | |
| 188 |
净收入 | | | 2,547 | | | 998 |
归属于非控股权益的净收益 | | | 721 | | | 369 |
归属于Enfusion, Inc.的净收益 | | $ | 1,826 | | $ | 629 |
26
目录
收入
| | 截至6月30日的三个月 |
| |||||||||
| | | | | | | | 增加(减少) |
| |||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 |
| 金额 |
| 百分比 | | |||
平台订阅 | | $ | 45,794 | | $ | 39,610 | | $ | 6,184 |
| 15.6 | % |
托管服务 | |
| 3,223 | | | 2,945 | |
| 278 |
| 9.4 | % |
其他 | |
| 438 | | | 166 | |
| 272 |
| 163.9 | % |
总收入 | | $ | 49,455 | | $ | 42,721 | | $ | 6,734 |
| 15.8 | % |
截至2024年6月30日的三个月,总收入为4,950万美元,而截至2023年6月30日的三个月,总收入为4,270万美元,增长了680万美元,增长了15.8%。
平台订阅
平台订阅收入从截至2023年6月30日的三个月的3,960万美元增加到截至2024年6月30日的三个月的4,580万美元,增长了620万美元,增长了15.6%。增长主要包括与追加销售相关的480万美元和现有合同中用户的增加,以及新客户收入增加的390万美元。此外,收入增加了160万美元,反映了以往各期签订的合同对整个时期的影响。增长和追加销售分别被310万美元的客户流失和120万美元的下调评级所抵消。价格变动并未对同期增长产生重大影响。
托管服务
管理服务收入从截至2023年6月30日的三个月的290万美元增加到截至2024年6月30日的三个月的320万美元,增长了30万美元,增长了9.4%。这一增长是由50万美元的新客户收入推动的,其中包括前期签订的合同的全部影响,以及与现有客户相关的20万美元。这一增长被40万美元的流失和评级下调所抵消。
其他
其他收入,主要包括数据转换服务,同比增长了30万美元。
收入成本、毛利和毛利率
| | 截至6月30日的三个月 |
| |||||||||
| | | | | | | | 增加(减少) |
| |||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 |
| 金额 |
| 百分比 | | |||
收入成本: |
| |
|
| |
|
| |
|
|
| |
平台订阅 | | $ | 14,194 | | $ | 12,523 | | $ | 1,671 |
| 13.3 | % |
托管服务 | |
| 1,636 | |
| 1,621 | |
| 15 |
| 0.9 | % |
其他 | |
| 132 | | | 64 | |
| 68 |
| 106.3 | % |
总收入成本 | | $ | 15,962 | | $ | 14,208 | | $ | 1,754 |
| 12.3 | % |
| | | | | | | | | | | | |
毛利 | | $ | 33,493 | | $ | 28,513 | | $ | 4,980 |
| 17.5 | % |
| | | | | | | | | | | | |
毛利率 | |
| 67.7 | % |
| 66.7 | % |
| |
|
| |
收入成本
收入成本从截至2023年6月30日的三个月的1,420万美元增加到截至2024年6月30日的三个月的1,600万美元,增长了180万美元,增长了12.3%。增长是由80万美元的额外薪资和工资相关支出推动的,这是由于为支持我们的持续增长而增加的员工人数,每年的员工人数
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目录
工资增加,福利成本增加。市场数据支出增加了60万美元,这主要归因于客户群的扩大、使用量的增加和提供商费率的提高。此外,资本化软件开发成本的摊销增加了40万美元,股票薪酬支出增加了20万美元。由于2023年同期临时双人入住,托管费用减少了20万美元,部分抵消了这一增长。
毛利从截至2023年6月30日的三个月的2,850万美元增加到截至2024年6月30日的三个月的3,350万美元,增长了500万美元,增长了17.5%。毛利率增长了100个基点,这要归因于持续实现与现有成本结构相比的规模。
运营费用
| | 截至6月30日的三个月 |
| |||||||||
| | | | | | | | 增加(减少) |
| |||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 |
| 金额 |
| 百分比 | | |||
一般和行政 | | $ | 18,673 | | $ | 16,326 | | $ | 2,347 |
| 14.4 | % |
销售和营销 | |
| 6,021 | |
| 5,277 | |
| 744 |
| 14.1 | % |
技术和开发 | |
| 6,096 | |
| 4,464 | |
| 1,632 |
| 36.6 | % |
运营费用总额 | | $ | 30,790 | | $ | 26,067 | | $ | 4,723 |
| 18.1 | % |
一般和 行政的
一般和管理费用增加了240万美元,增长了14.4%,从截至2023年6月30日的三个月的1,630万美元增加到截至2024年6月30日的三个月的1,870万美元。增长归因于股票薪酬支出增加了100万美元,占用成本增加了80万美元,部分原因是本季度临时双人入住以及办公空间扩大。信用损失支出以及与工资和工资相关的费用也各增加了30万美元。
销售和营销
销售和营销费用从截至2023年6月30日的三个月的530万美元增加到截至2024年6月30日的三个月的600万美元,增长了70万美元,增长了14.1%。这一增长归因于员工年度工资增长和福利成本增加,工资和工资相关支出增加了50万美元。佣金支出也增加了20万美元。
技术和开发
技术和开发费用从截至2023年6月30日的三个月的450万美元增加到截至2024年6月30日的三个月的610万美元,增长了160万美元,增长了36.6%。这一增长归因于薪资和工资相关支出增加了140万美元,这是由于为支持我们的持续增长而增加了员工人数,员工年薪增长以及福利成本增加。
非营业收入(支出)
在截至2024年6月30日的三个月中,营业外收入包括我们在货币市场账户中赚取的40万美元利息收入。
在截至2023年6月30日的三个月中,营业外收入(支出)包括向关联方支付的(150万美元)款项和我们的货币市场账户赚取的50万美元利息收入。
28
目录
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月的比较
下表列出了我们在所示期间的合并经营业绩:
| | 截至6月30日的六个月 | ||||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 | ||
| | 未经审计 | ||||
收入: |
| |
|
| |
|
平台订阅 | | $ | 90,483 | | $ | 77,608 |
托管服务 | |
| 6,400 | |
| 5,689 |
其他 | |
| 624 | |
| 395 |
总收入 | | | 97,507 | |
| 83,692 |
| | | | | | |
收入成本: | |
|
| |
|
|
平台订阅 | |
| 28,588 | |
| 24,198 |
托管服务 | |
| 3,333 | |
| 3,185 |
其他 | |
| 215 | |
| 127 |
总收入成本 | |
| 32,136 | |
| 27,510 |
毛利润 | |
| 65,371 | |
| 56,182 |
| | | | | | |
运营费用: | |
|
| |
|
|
一般和行政 | |
| 38,896 | |
| 30,799 |
销售和营销 | |
| 12,238 | |
| 9,363 |
技术和开发 | |
| 12,647 | |
| 8,895 |
运营费用总额 | |
| 63,781 | |
| 49,057 |
运营收入 | |
| 1,590 | |
| 7,125 |
| | | | | | |
非营业收入(支出): | |
|
| |
|
|
向关联方付款 | | | — | | | (1,501) |
净利息收入 | |
| 673 | |
| 954 |
其他费用,净额 | | | (193) | | | (302) |
营业外收入总额(支出) | |
| 480 | |
| (849) |
| | | | | | |
所得税前收入 | |
| 2,070 | |
| 6,276 |
所得税 | |
| 284 | |
| 584 |
净收入 | | | 1,786 | | | 5,692 |
归属于非控股权益的净收益 | | | 499 | | | 2,118 |
归属于Enfusion, Inc.的净收益 | | $ | 1,287 | | $ | 3,574 |
收入
| | 截至6月30日的六个月 |
| |||||||||
| | | | | | | | 增加(减少) |
| |||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 |
| 金额 |
| 百分比 |
| |||
平台订阅 | | $ | 90,483 | | $ | 77,608 | | $ | 12,875 |
| 16.6 | % |
托管服务 | |
| 6,400 | | | 5,689 | |
| 711 |
| 12.5 | % |
其他 | |
| 624 | | | 395 | |
| 229 |
| 58.0 | % |
总收入 | | $ | 97,507 | | $ | 83,692 | | $ | 13,815 |
| 16.5 | % |
截至2024年6月30日的六个月中,总收入为9,750万美元,而截至2023年6月30日的六个月为8,370万美元,增长了1,380万美元,增长了16.5%。
29
目录
平台订阅
平台订阅收入从截至2023年6月30日的六个月的7,760万美元增加到截至2024年6月30日的六个月的9,050万美元,增长了1,290万美元,增长了16.6%。增长主要包括与追加销售相关的990万美元和现有合同中用户的增加,以及增加的660万美元新客户收入。此外,收入增加了410万美元,反映了前几个时期签订的合同对整个时期的影响。收入还反映了我们在2024年上半年同期的收入储备中的一定的有利地位。610万美元的客户流失率和220万美元的下调评级分别抵消了涨幅和追加销售额。价格变动并未对同期增长产生重大影响。
托管服务
管理服务收入从截至2023年6月30日的六个月的570万美元增加到截至2024年6月30日的六个月的640万美元,增长了70万美元,增长了12.5%。增长主要由100万美元的新客户收入推动,包括前期签订的合同的全部影响,以及与现有客户相关的50万美元。这一增长被90万美元的流失和评级下调所抵消。
其他
其他收入,主要包括数据转换服务,同比增长了20万美元。
收入成本、毛利和毛利率
| | 截至6月30日的六个月 |
| |||||||||
| | | | | | | | 增加(减少) |
| |||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 |
| 金额 |
| 百分比 |
| |||
收入成本: |
| |
|
| |
|
| | |
|
| |
平台订阅 | | $ | 28,588 | | $ | 24,198 | | $ | 4,390 |
| 18.1 | % |
托管服务 | |
| 3,333 | |
| 3,185 | |
| 148 |
| 4.6 | % |
其他 | |
| 215 | | | 127 | | | 88 |
| 69.3 | % |
总收入成本 | | $ | 32,136 | | $ | 27,510 | | $ | 4,626 |
| 16.8 | % |
| | | | | | | | | | | | |
毛利 | | $ | 65,371 | | $ | 56,182 | | $ | 9,189 |
| 16.4 | % |
| | | | | | | | | | | | |
毛利率 | |
| 67.0 | % |
| 67.1 | % |
|
|
|
| |
收入成本
收入成本从截至2023年6月30日的六个月的2750万美元增加到截至2024年6月30日的六个月的3,210万美元,增长了460万美元,增长了16.8%。这一增长是由160万美元的额外薪资和工资相关支出推动的,这些支出是为了支持我们的持续增长、员工的年度工资增长以及福利成本的增加。市场数据支出增加了120万美元,这主要归因于客户群的扩大、使用量的增加和提供商费率的提高。此外,由于我们的数据中心的扩张,资本化软件开发成本的摊销增加了90万美元,托管成本增加了30万美元。股票薪酬支出增加了60万美元,这主要归因于根据我们的2023年年度奖金激励计划授予的全额既得股份。
毛利从截至2023年6月30日的六个月的5,620万美元增加到截至2024年6月30日的六个月的6,540万美元,增长了920万美元,增长了16.4%。截至2024年6月30日的六个月中,毛利率为67.0%,相对保持不变,而截至2023年6月30日的六个月为67.1%。
30
目录
运营费用
| | 截至6月30日的六个月 |
| |||||||||
| | | | | | | | 增加(减少) |
| |||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 |
| 金额 |
| 百分比 |
| |||
一般和行政 | | $ | 38,896 | | $ | 30,799 | | $ | 8,097 |
| 26.3 | % |
销售和营销 | |
| 12,238 | |
| 9,363 | |
| 2,875 |
| 30.7 | % |
技术和开发 | |
| 12,647 | |
| 8,895 | |
| 3,752 |
| 42.2 | % |
运营费用总额 | | $ | 63,781 | | $ | 49,057 | | $ | 14,724 |
| 30.0 | % |
一般和 行政的
一般和管理费用从截至2023年6月30日的六个月的3,080万美元增加到截至2024年6月30日的六个月的3,890万美元,增长了26.3%,增长了26.3%,这主要归因于股票薪酬。
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月中,股票薪酬支出分别为710万美元和140万美元。在截至2024年6月30日的六个月中,股票薪酬支出包括与根据我们的2023年年度奖金激励计划授予的全额既得股票相关的190万美元,其余与根据我们的长期激励计划授予的RSU相关的部分由没收所抵消。在截至2023年6月30日的六个月中,股票薪酬支出归因于根据我们的长期激励措施发放的限制性股票单位,被归因于与高管离职相关的没收的(收益)(220万美元)所抵消。
与工资和工资相关的支出增加了200万美元,这主要是由于员工年薪增加和福利成本增加。入住成本也增加了60万美元,部分原因是2024年第二季度临时双人入住以及办公空间扩大。
销售和营销
销售和营销费用从截至2023年6月30日的六个月的940万美元增加到截至2024年6月30日的六个月的1,220万美元,增长了280万美元,增长了30.7%,这主要归因于股票薪酬。
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月中,股票薪酬支出(福利)分别为70万美元和(140万美元)。在截至2024年6月30日的六个月中,与根据我们的长期激励计划发放的限制性股票单位相关的股票薪酬支出。在截至2023年6月30日的六个月中,股票薪酬(福利)包括(210万美元)归因于没收以及高管离职,部分抵消了根据我们的长期激励计划授予的限制性股票单位。
佣金支出也增加了40万美元。与工资和工资相关的支出增加了30万美元,这主要反映了员工年薪的增长和福利成本的增加。
技术和开发
技术和开发支出增加了370万美元,增长了42.2%,从截至2023年6月30日的六个月的890万美元增加到截至2024年6月30日的六个月的1,260万美元。增长主要归因于薪资和工资相关支出增加了240万美元,这反映了为支持我们的持续增长而增加的员工人数、员工年薪增长以及福利成本的增加。
此外,截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月中,股票薪酬支出分别为230万美元和90万美元。在截至2024年6月30日的六个月中,股票薪酬支出包括与根据我们的2023年年度奖金激励计划授予的全额既得股票相关的120万美元,其余部分归属于作为长期激励计划的一部分授予的限制性股票单位,但被没收所抵消。在截至2023年6月30日的六个月中,股票薪酬支出被可归因于与主要管理层离职相关的没收所产生的20万美元收益部分抵消。
31
目录
非营业收入(支出)
在截至2024年6月30日的六个月中,营业外收入包括我们在货币市场账户中获得的70万美元利息收入。
在截至2023年6月30日的六个月中,营业外收入(支出)包括向关联方支付的(150万美元)款项和我们的货币市场账户赚取的100万美元利息收入。
流动性和资本资源
迄今为止,我们通过向客户收款以及发行债务和股权来为我们的资本需求提供资金。截至2024年6月30日,根据我们的信贷协议,我们的现金及现金等价物为3440万美元,可用借款能力为9,990万美元。我们认为,我们目前的流动性来源、运营现金流和现有可用现金,以及其他可用的外部融资来源,将足以为我们至少未来12个月的运营和资本需求提供资金。我们未来的资本要求将取决于许多因素,包括第二部分第1A项中规定的因素。风险因素。我们预计,我们未来的现金用途还将包括应收税款协议下的支付义务、有限责任公司运营协议下的税收分配和所得税。
将来,我们可能会达成收购或投资补充业务或服务的安排,这可能会减少我们的现金和现金等价物,增加我们的现金需求。由于这些和其他因素,我们可以比预期更快地使用可用资本资源,并可能需要寻求额外的股权或债务融资。
现金流信息
下表汇总了我们在指定时期内来自运营、投资和融资活动的合并现金流。
| | 截至6月30日的六个月 |
| |||||||||
| | | | | | | | | 增加(减少) |
| ||
(以千计) |
| 2024 |
| 2023 |
| | 金额 |
| 百分比 |
| ||
经营活动提供的净现金 | | $ | 8,847 | | $ | 6,942 |
| $ | 1,905 |
| 27.4 | % |
用于投资活动的净现金 | |
| (8,454) | |
| (4,769) |
|
| (3,685) |
| 77.3 | % |
用于融资活动的净现金 | |
| (1,389) | |
| (37,195) |
|
| 35,806 |
| (96.3) | % |
汇率变动对现金的影响 | |
| (161) | |
| 248 |
|
| (409) |
| nm | % |
现金净减少 | | $ | (1,157) | | $ | (34,774) |
| $ | 33,617 |
| (96.7) | % |
| | | | | | | | | | | | |
nm-没有意义 | | | | | | | | | | | | |
运营活动
在截至2024年6月30日的六个月中,我们通过经营活动产生了880万澳元的现金流,净收入为180万美元,经2,080万美元的非现金支出调整后,被用于营运资本活动的1,380万美元现金所抵消。在截至2024年6月30日的六个月中,为年度奖金支付的现金为660万美元。
在截至2023年6月30日的六个月中,我们通过经营活动产生了690万澳元的现金流,净收入为570万美元,经930万美元非现金项目调整后,被用于营运资本活动的810万美元现金所抵消。在截至2023年6月30日的六个月中,为年度奖金支付的现金为840万美元。截至2023年6月30日的六个月中,来自经营活动的现金流还包括与向第四期FTV基金返还资金相关的150万美元现金流出。
32
目录
与年度奖金相关的现金减少归因于2023年年度奖金激励计划的一部分是以股票支付的。请参阅注释 3, 重要会计政策摘要, 有关更多信息,请参见本10-Q表季度报告的第一部分第1项。
投资活动
在截至2024年6月30日的六个月中,用于投资活动的净现金为850万美元,这归因于380万美元的资本化软件开发成本和170万美元的不动产和设备采购。此外,我们投资了一家私人控股的科技公司,这导致了300万澳元的现金流出,以换取无抵押的可转换期票。
在截至2023年6月30日的六个月中,现金流出包括250万美元的资本化软件开发成本和230万美元的物业和设备采购。
融资活动
在截至2024年6月30日的六个月中,我们使用了来自融资活动的140万美元现金流,其中包括130万美元的股票薪酬预扣税。
在截至2023年6月30日的六个月中,我们使用了3,720万美元的现金流,主要来自于4,810万美元的股票薪酬预扣税,抵消了970万美元的股票净发行收益以及美国国税局在截至2017年12月31日至2020年12月31日的财政年度退还的与FTV Enfusion Holdings, Inc. LLC相关的约150万美元退款。由于FTV Enfusion Holdings, Inc.与重组交易相关的子公司并入了我们的一家子公司,我们获得了这笔退款的权利。
债务
2023 年 9 月 15 日,我们与美国银行和一个贷款机构集团签订了信贷协议(“信贷协议”)。信贷协议规定优先担保循环贷款额度,本金总额不超过1亿加元,其中包括发放信用证的1,000万美元次级限额和高达1,000万美元的摇摆式次级贷款。信贷协议还包括一项未承诺的手风琴功能,允许最多5,000万美元的额外借贷能力,前提是获得贷款人的承诺并满足某些惯例条件。截至2024年6月30日,我们遵守了所有贷款契约和要求。截至2024年6月30日,根据信贷协议,我们有9,990万美元的可用借款能力,其余10万美元在2024年第二季度以信用证形式发行。
在2023年9月15日签订信贷协议的同时,公司终止了与硅谷银行的500万美元循环信贷协议(“先前信贷协议”),根据其条款,该协议计划于2025年12月17日到期。在终止时,根据先前信贷协议,没有未偿还的借款。
2024年6月21日,公司执行了信贷协议第一修正案(“修正案”)。除其他外,该修正案修改了信贷协议中允许收购的定义,取消了所有收购的固定最高总收购价格,而是要求公司在收购生效后每次收购后的合并净杠杆率不得超过3:1。
请参阅注释 6, 债务,在本10-Q表季度报告的第一部分第1项中,了解有关信贷协议的更多信息。
合同义务和承诺以及资产负债表外安排
如果有应纳税所得额,Enfusion Ltd. LLC可能有义务根据有限责任公司运营协议向其成员进行季度现金分配,以支付其预计的季度纳税额。
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截至2024年6月30日,我们有运营租赁协议和使用数据处理设施的服务协议,这些协议也属于ASC 842下的租赁协议, 租约。
截至2024年6月30日,我们没有任何对我们的财务状况、财务状况变化、收入或支出、经营业绩、流动性、资本支出或资本资源产生当前或未来影响的重大资产负债表外安排,这些影响可能对投资者具有重大意义。
股息政策
假设Enfusion Ltd. LLC在任何给定年度向其成员进行任何分配,则在支付债务和费用后剩余的此类分配的任何部分中向A类普通股股东支付股息的任何决定将由董事会全权酌情作出。我们目前打算保留所有可用资金和未来收益,预计在可预见的将来不会申报或支付任何现金分红。我们的董事会可以随时更改我们的股息政策。
应收税款协议
应收税款协议规定的付款义务是Enfusion, Inc.的义务,而不是Enfusion Ltd. LLC的义务。我们预计,由于在首次公开募股中获得的现有税基和基础调整的规模、现有税基的增加以及Enfusion Ltd. LLC在购买或交换(或视同交换)普通股换成A类普通股或普通单位的分配(或视为分配)时预期的有形和无形资产的税基调整,以及我们可能使用某些税收属性以及我们可能根据该税收属性支付的款项应收税款协议将是实质性的。截至2024年6月30日,我们估计,首次公开募股中获得的现有税基和税基调整金额约为3.545亿美元。
如果由于时间差异或其他原因,应收税款协议下的付款超过了Enfusion, Inc.在应收税款协议约束的税收属性方面实现的实际现金税优惠,和/或如果Enfusion Ltd. LLC直接和/或间接向Enfusion, Inc.的分配不足以允许Enfusion, Inc.在缴纳税款和税款后根据应收税款协议进行付款,则可能会对我们的流动性产生重大负面影响其他开支。应收税款协议下的逾期付款通常将按无上限利率累积利息,利率等于一年期伦敦银行同业拆借利率(或其后续利率)加上500个基点。应收税款协议下的付款不以首次公开募股前所有者继续拥有我们的所有权为条件。
关键会计政策与估计
对我们财务状况和经营业绩的讨论和分析基于我们未经审计的简明合并中期财务报表,该报表是根据美国公认会计原则编制的。编制这些未经审计的简明合并中期财务报表要求我们做出估算和判断,以影响未经审计的简明合并中期财务报表中报告的资产、负债、收入、支出和相关披露金额。我们的估算基于历史经验以及我们认为在这种情况下合理的其他各种假设,这些假设的结果构成了对资产和负债账面价值做出判断的基础,而这些判断从其他来源看不出来。在不同的假设或条件下,实际结果可能与这些估计值有所不同,任何此类差异都可能是重大的。有关这些因素和其他因素可能如何影响我们的业务的讨论,请参阅第二部分第 1A 项。我们截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告中的风险因素。
第7项描述了我们认为会影响我们在编制本10-Q表季度报告中列报的未经审计的简明合并中期财务报表时使用的更重要的判断和估算的关键会计估计。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析,以及我们截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告中包含的合并财务报表附注。与截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告相比,我们的关键会计政策或估算没有重大变化。
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最近的会计公告
见注释3, 重要会计政策摘要,适用于本10-Q表季度报告第一部分第1项中包含的未经审计的简明合并中期财务报表。
新兴成长型公司地位
正如《Jumpstart Our Business Startups Act》(“JOBS Act”)所定义的那样,我们是一家 “新兴成长型公司”,只要我们继续是一家新兴成长型公司,我们就可以利用适用于其他非新兴成长型公司的上市公司的各种报告要求的某些豁免。除其他外,这些豁免涉及减少我们的定期报告和委托书中有关高管薪酬的披露义务,以及不必遵守以下要求:遵守第404条的审计师认证要求,就高管薪酬举行不具约束力的咨询投票,以及寻求股东批准某些黄金降落伞付款。
此外,根据乔布斯法案,新兴成长型公司可以推迟采用在《就业法》颁布后发布的新会计准则或修订后的会计准则,直到这些准则适用于私营公司为止。我们选择使用延长的过渡期,使我们能够遵守新的或修订的会计准则,这些准则对上市公司和私营公司有不同的生效日期,直至我们:(i)不再是新兴成长型公司;或(ii)肯定和不可撤销地选择退出《乔布斯法案》规定的延长的过渡期。因此,我们的财务报表可能无法与截至上市公司生效之日遵守新的或经修订的会计公告的公司进行比较。
第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露
在截至2024年6月30日的季度中,我们的市场风险没有实质性变化。有关我们的市场风险敞口的讨论,请参阅第 7A 项。截至2023年12月31日止年度的10-k表年度报告关于市场风险的定量和定性披露。
第 4 项。控制和程序。
对控制和程序有效性的限制
我们的管理层,包括首席执行官和首席财务官,预计我们的内部控制不会防止或发现所有错误和所有欺诈行为。控制系统,无论设计和操作多么精良,都只能为控制系统的目标得到满足提供合理的保证,而不是绝对的保证。此外,控制系统的设计必须反映资源限制这一事实,并且必须考虑控制的效益与其成本的关系。由于所有控制系统固有的局限性,任何内部控制评估都无法绝对保证所有控制问题和欺诈事件(如果有)都已被发现。此外,对未来时期控制措施有效性的任何评估都可能面临这样的风险,即这些内部控制可能因业务状况的变化而变得不充分,或者对政策或程序的遵守程度可能下降。
评估披露控制和程序
截至本10-Q表季度报告所涉期末,我们的管理层在首席执行官兼首席财务官的参与下,评估了我们的披露控制和程序(定义见《交易法》第13a-15(e)条和第15d-15(e)条)的有效性。根据该评估,我们的首席执行官兼首席财务官得出结论,截至2024年6月30日,我们的披露控制和程序在合理的保证水平上有效。
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财务报告内部控制的变化
在截至2024年6月30日的季度中,管理层根据《交易法》第13a-15(d)条或第15d-15(d)条进行的评估中确定的对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
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第二部分——其他信息
第 1 项。法律诉讼
在正常业务过程中,我们可能会不时参与法律诉讼或受到索赔。我们目前不是任何法律诉讼的当事方,这些诉讼如果对我们有不利影响,则单独或合起来会对我们的业务、经营业绩、财务状况或现金流产生重大不利影响。无论结果如何,由于辩护和和解费用、管理资源的转移和其他因素,法律诉讼都可能对我们产生不利影响。
第 1A 项。风险因素
在 “1A” 标题下披露的风险因素没有实质性变化。风险因素” 载于我们截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告。
第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用
近期未注册证券的销售
没有。
发行人购买股票证券
没有。
第 3 项。优先证券违约
没有。
第 4 项。矿山安全披露
不适用。
第 5 项。其他信息
交易安排
在截至2024年6月30日的季度中,根据《交易法》第16a-1(f)条的定义,我们的董事或 “高级职员” 均未出现,
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第 6 项。展品
以下所列证物以引用方式提交或纳入本10-Q表季度报告中。
展品编号 |
| 描述 |
3.1 | | 经修订和重述的注册人公司注册证书(参照注册人于2021年12月3日向美国证券交易委员会提交的10-Q表季度报告(文件编号001-40949)附录3.1纳入)。 |
3.2 | | 经修订和重述的注册人章程(参照注册人于2021年12月3日向美国证券交易委员会提交的10-Q表季度报告(文件编号001-40949)附录3.2纳入)。 |
10.1* | | 2024年6月21日Enfusion Ltd. LLC、注册人、其担保方、作为管理代理人的美国银行、作为管理代理人的美国银行、周转贷款人和信用证发行人及其某些贷款方之间的信贷协议第1号修正案。 |
10.2* | | Enfusion Ltd. LLC第七次修订和重述运营协议的第1号修正案,日期为2024年6月11日。 |
10.3*# | | 非雇员董事薪酬政策,2024 年 7 月 1 日生效 |
31.1* | | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的《交易法》第13a-14(a)条和第15d-14(a)条,对首席执行官进行认证。 |
31.2* | | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的《交易法》第13a-14(a)条和第15d-14(a)条,对首席财务官进行认证。 |
32.1** | | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18章第1350条对首席执行官进行认证。 |
32.2** | | 根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18章第1350条对首席财务官进行认证。 |
101.INS* | | 内联 XBRL 实例文档。 |
101.SCH* | | 内联 XBRL 分类扩展架构文档。 |
101.CAL* | | 内联 XBRL 分类扩展计算链接库文档。 |
101.DEF* | | 内联 XBRL 分类法扩展定义链接库文档。 |
101.LAB* | | 内联 XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档。 |
101.PRE* | | 内联 XBRL 分类扩展演示链接库文档。 |
104* | | 封面交互式数据文件(格式为行内 XBRL,包含在附录 101 中)。 |
* | 随函提交。 |
** | 随函提供。本10-Q表季度报告附录32.1和32.2所附的证明均被视为已提供,未向美国证券交易委员会提交,无论该文件中包含何种通用注册语言,均不得以引用方式纳入公司根据《证券法》或《交易法》提交的任何文件,无论该文件中包含何种通用公司注册语言,无论该文件中包含何种通用公司注册语言。 |
# | 表示管理合同或补偿计划、合同或协议。 |
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签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。
| ENFUSION, INC. | |
| | |
2024年8月6日 | 作者: | /s/ 奥列格·莫夫尚 |
| | 奥列格·莫夫尚 |
| | 首席执行官 |
| | (首席执行官) |
| | |
2024年8月6日 | 作者: | /s/ 布拉德利·赫林 |
| | 布拉德利·赫林 |
| | 首席财务官 |
| | (首席财务官) |
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