ebs2024-06x30deckfinal

2024 年第二季度财务业绩更新 2024 年 8 月 6 日

2024 年第二季度专有和机密更新简介

本演示文稿包括1995年《私人证券诉讼改革法》所指的前瞻性陈述。除历史事实陈述外，所有陈述，包括有关公司或我们任何业务的未来业绩、我们的业务战略、未来运营、未来财务状况、未来收入和收益、我们实现重组计划和资产剥离目标的能力，包括我们的未来业绩、预计成本、前景、计划和管理目标，均为前瞻性陈述。我们通常使用诸如 “预测”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“预测”、“未来”、“目标”、“打算”、“可能”、“计划”、“立场”、“可能”、“潜力”、“预测”、“项目”、“应该”、“目标”、“将” 等词语来识别前瞻性陈述其表述或变体，或其否定词，但这些条款不是识别此类陈述的唯一手段。前瞻性陈述基于我们当前的意图、信念、假设和对未来事件的预期，并基于当前可用信息。读者应意识到，如果基本假设被证明不准确，或者如果已知或未知的风险或不确定性成为现实，则实际结果可能与我们的预期存在重大差异。因此，提醒读者不要过分依赖此处包含的任何前瞻性陈述。任何此类前瞻性陈述仅代表截至本演讲之日，除非法律要求，否则我们没有义务更新任何前瞻性陈述以反映新的信息、事件或情况。有许多重要因素可能导致我们的实际业绩与此类前瞻性陈述所显示的结果存在重大差异，其中包括美国政府为与采购我们的医疗对策（“MCM”）产品相关的合同提供资金的情况，包括CYFENDUS®（炭疽疫苗吸附剂（AVA），佐剂），以前称为 AV7909、BioThrax®（炭疽疫苗吸附）和 ACAM2000（天花（Vaccinia）疫苗，活疫苗）等，以及与制定医疗对策有关的合同；政府为我们的其他商业化产品提供资金的可得性，包括EbangaTM（ansuvimab-zykl）和BAT®（肉毒杆菌中毒七价抗毒素（A、C、D、E、F、G）-（Equine））；我们在所有制造业务中履行质量和合规承诺的能力；我们有能力就具有的MCM产品的额外USG采购或后续合同进行谈判已过期或即将到期；非处方NARCAN®（盐酸纳洛酮）鼻腔喷雾剂的商业供应和接受程度；仿制药和竞争激烈的市场对NARCAN® 鼻腔喷雾剂和未来的NARCAN® 鼻腔喷雾剂的销售；我们根据与美国政府签订的合同履行合同的能力，包括交付的时间和规格；我们为客户在所需水平和规定的时间表上开发和/或制造候选产品提供生物服务（定义见下文）的能力；我们的承包商和供应商遵守当前良好生产规范和其他监管义务的能力；我们的谈判能力进一步的承诺涉及根据我们现有的生物服务合同向未来商业制造业的合作和产能部署；我们向生物服务客户收取原材料报销和支付服务费的能力；未决的股东诉讼和政府调查的结果及其对我们业务的潜在影响；我们在循环信贷额度和定期贷款机制所要求的规定截止日期之前遵守运营和财务契约以及筹资要求的能力公司与多家贷款机构于2018年10月15日签订的不时修订的优先担保信贷协议，以及我们在2028年到期的3.875％的优先无抵押票据；我们对财务报告保持足够的内部控制和及时编制准确财务报表的能力；我们解决合并财务报表中持续经营资格以及以其他方式成功管理流动性以继续作为持续经营企业的能力；我们的采购候选产品依据监管机构下属的美国政府实体，允许政府在获得FDA上市许可之前采购某些医疗产品，以及美国以外的政府实体进行相应的采购；我们实现向巴伐利亚北欧出售旅行健康业务、向SerB Pharmicals出售RSDL® 以及即将向宝来制药注射剂公司出售我们在巴尔的摩-卡姆登的药品工厂的预期收益的能力；我们宣布的组织变革的影响于 2023 年 1 月，2023 年 8 月以及2024年5月；我们识别和收购符合我们选择标准的公司、企业、产品或候选产品的能力；网络安全事件的影响，包括我们或我们的业务合作伙伴、合作者或其他第三方的信息系统未经授权的访问、中断、故障或损坏所带来的风险；我们的商业化、营销和制造能力及战略的成功；以及我们对未来收入、支出、资本需求和需求的估计的准确性额外融资。上述内容列出了许多（但不是全部）因素，这些因素可能导致实际业绩与我们在任何前瞻性陈述中的预期有所不同。读者在评估我们的前瞻性陈述时，应考虑本警示陈述以及我们在向美国证券交易委员会提交的定期报告中确定的风险。商标 Emergent®、bioThrax®、BAT®、Anthrasil®、CNJ-016®、ACAM2000®、NARCAN®、CYFENDUS®、TEMBEXA® 以及所有Emergent BioSolutions Inc.品牌、产品、服务和功能名称、徽标和口号是Emergent BioSolutions Inc.或其子公司在美国或其他国家的商标或注册商标。所有其他品牌、产品、服务和功能名称或商标均为其各自所有者的财产，包括RSDL®（活性皮肤净化乳液），该公司于2024年7月31日被SerB收购。3 安全港声明/商标简介

议程 2024 年第二季度更新简介主讲人话题 Joseph C. Papa 总裁兼首席执行官 • 多年计划更新 • 关键产品亮点和未来催化剂 Rich Lindahl 执行副总裁、首席财务官兼财务主管 Rich Lindahl • 2024 财年第二季度财务回顾 • 2024 财年和 2024 年第三季度指导方针 Joseph C. Papa 总裁兼首席执行官 • 推动盈利、可持续的长期增长 • 闭幕词问答

专有和机密信息 2024 年第二季度更新多年计划更新 Joseph C. Papa 总裁兼首席执行官 55

我们的多年计划6多年期计划更新取得了长足的进展 • 我们的多年期稳定、转型和转型计划将为建设和增长创造一个坚实的平台，从而使Emergent能够在未来许多年继续履行其保护、改善和拯救全球生命的使命。提高2024年收入和调整后的息税折旧摊销前利润指引的中点

专有和机密的关键战略行动取得进展我们的稳定努力7份经修订的信贷协议，2024年4月解决了詹森合同纠纷，2024年7月完成了FDA对巴尔的摩-卡姆登工厂的检查。裁员人数减少了约50％，将节省约1.1亿美元的运营费用持续改善我们的整体质量和合规结果解决生物服务资产负债表我们对质量和合规性的承诺是我们公司保护、增强和帮助挽救生命的使命的基础。多年计划更新

有望大幅削减债务；经营业绩和营运资金改善 8 多年期计划更新资产出售收益预计将满足8500万美元的初级资本筹集要求，该要求的截止日期已从2024年7月31日延长至2024年9月29日通过剥离某些产品和资产来精简我们的业务 • 7,500万美元用于向塞尔维亚出售RSDL® • 3000万美元用于向博拉岛出售Baltime-Camden设施，外加大量资金减少数量 • 700万美元用于出售未充分利用的仓库在马萨诸塞州，马萨诸塞州坎顿从詹森和解协议中获得了5000万美元的里程碑式付款，其中包括第三季度预计收到的1,000万美元以及预计到年底将获得的2,000万美元来自业务绩效改善的运营现金流营运资本改善

产品组合/核心业务驱动力 | NARCAN Nasal Spray 9 多年计划更新 NARCAN® 鼻腔喷雾剂继续影响美国和加拿大的社区，以帮助减少阿片类药物过量死亡人数 • 加拿大的保质期延长（36个月至48个月）公共利益渠道依然强劲，拥有一流的NarcanDirect分销网络 • 几个主要州报告死亡人数减少 • 向18,000个实体交付 • 新的西海岸配送中心自非处方药推出以来一年；扩大零售商、公共场所、企业的接入点工作场所 • 分布在32,000家零售商中 • 签订了5多份商业协议 • 参与了主要合作伙伴（Nat'L 安全委员会）• 推出了 narcan.com/Workplace 关键见解：• 随着疫情的继续，预计美国和加拿大对纳洛酮的需求将增加 • 联邦/州计划继续应对危机 • 未来10-15年向各州提供54亿美元以上的阿片类药物和解协议 •《柳叶刀》报道了致命的阿片类药物过量服用会降低美国人的寿命预期将近一年1 • 新的调查发现，人们对芬太尼中毒和继续教育的认识越来越广泛需要提高公众对纳洛酮在预防芬太尼相关死亡中的作用的理解2 • 美国医学会坚决支持在公共场所将纳洛酮放在除颤器旁边3 寻找新的和意想不到的利益相关者和渠道以扩大接入线路的延伸和配套关键亮点未来催化剂和机会扩大覆盖范围 1 Hebert, A.H. 和 Hill, A.L. (2024)。按人口群体和兴奋剂共同参与程度划分的阿片类药物过量服用对美国预期寿命和寿命损失年限的影响：2019万年至2022年的死亡率数据分析。《柳叶刀》。https://doi.org/10.1016/j.lana.2024.100813 2 Bryter Inc.在2024年5月10日至5月12日期间，在线采访了2,010名美国成年人。该调查旨在代表按年龄、性别、地区和家庭收入划分的美国成年人（18岁以上）人口。存档数据。3 美国医学会，将纳洛酮放在公共场所的除颤器旁边，2024 年 7 月；2024 年 8 月 5 日访问

专有和机密产品组合/核心业务驱动力 | mCm 主要亮点未来催化剂和扩张机会达到 2.5 亿美元以上的合同修改，向美国政府提供 4 个 MCM：• 3000万美元用于供应CYFENDUS® • 9,990万美元供应 ACAM2000®，• 1.229亿美元向美国政府提供VIGIV® 和BAT® 持续高风险威胁的合同期权；2024财年国会关键项目的最终资助数字：• 生物医学高级研究与开发局（BARDA）：10.15亿美元 • 国家战略储备（SNS）：9.8 亿美元 • BioShield 项目特别储备基金 (SRF) 8.25 亿美元国际政府机会预计 ACAM2000 Mpox 适应症将在第三季度获得批准；与 FDA 10 多年期计划更新的讨论贴上标签

专有和机密信息简化站点网络，同时保持满足/超过所有客户和产品需求的能力 11 多年期计划更新

产品组合 | 主要产品详情 12* 视行使采购期权而定多年计划更新

Rich Lindahl 执行副总裁兼首席财务官 2024 年第二季度更新财务状况 13

关键财务业绩指标 2024 年第二季度与 20231 年第二季度对比 14 调整后的总收入 EBITDA2 财务状况（百万美元）2023 年第二季度第二季度2024 年第二季度 1.本演示文稿中包含的所有财务信息均未经审计。2.有关非公认会计准则条款的定义以及与最直接可比的GAAP财务指标的对账，请参见 “尾注：非公认会计准则财务指标” 和 “附录”。254.7美元 2023年第二季度2023年第二季度2023年第二季度2024年第二季度2024年第二季度美元（10.1）55.9美元 65.4美元 143.0 43% 26% 分部调整后总毛利率2---

重要非经常性项目：2024第二季度1,2 15 财务 1.本演示文稿中包含的所有财务信息均未经审计。2.有关非公认会计准则条款的定义以及与最直接可比的GAAP财务指标的对账，请参见 “尾注：非公认会计准则财务指标” 和 “附录”。

2024 年第二季度与 2021 年第二季度相比的主要收入要素 16 财务 1.本演示文稿中包含的所有财务信息均未经审计。2.根据美国公认的会计原则，产品销售净额减去了可变对价，包括退货、回扣、批发商费用和即时工资折扣。（百万美元）2024年第二季度2023年第二季度变动产品销售额，净额（2）：NARCAN® 120.0 美元 133.9 (10)% 其他商业产品 — 4.0 Nm 炭疽病 38.7 21.1 83% Skallpox mCm 17.9 123.8 (86)% 其他产品 6.8 19.4 (65)% 产品总销售额，净额 183.4 美元 302.2 (39)% 生物服务：服务 64.5 美元 26.4 美元 144% 租赁 0.2 2.7 (93)% 生物服务总收入 64.7 美元 29.1 美元122% 合同和补助金 6.6 美元 6.6 —% 总收入 254.7 美元 337.9 (25)% Nm-没有意义

2024年第二季度主要财务业绩指标对比2023年第二季度 1 17 SG&A $---SG&A 利润率 %2 财务状况（百万美元）1. 本演示文稿中包含的所有财务信息均未经审计。2.销售和收购利润率的计算方法是销售和收购费用除以总收入。2023 年第二季度 2023 年第二季度 2023 年第二季度 2024 年第二季度 2024 年第二季度 2024 年第二季度 2024 年第二季度 32.7 美元 26.0 85.9 91.4 27% 27% 34% MCM 产品销售成本生物服务研发成本 2024 年第二季度第 53.4 美元 31.1 美元 80.5 美元 211.6 美元 55.7 美元

分部报告2024年第二季度对比2021年第二季度 18 收入分部调整后毛利率 2---分部调整后毛利率% 2 分部调整后毛利率 2---分部调整后毛利率% 2 收入财务（百万美元）商业产品板块 MCM 产品分部 1. 本演示文稿中包含的所有财务信息均未经审计。2.有关非公认会计准则条款的定义以及与最直接可比的GAAP财务指标的对账，请参见 “尾注：非公认会计准则财务指标” 和 “附录”。2023 年第二季度 2024 年第二季度 120.0 美元 137.9 美元 2023 年第二季度 66.6 美元 2023 年第二季度 2024 年第二季度 63.4 美元 164.3 美元 2024 年第二季度 61% 56% 52% 分部调整后毛利率 2---分部调整后毛利率% 2 收入服务板块 64.7 美元 29.1 美元 2024 年第二季度 2024 年第二季度 $ (26.6) $ (36.3) $ (36.3)) (91)% (56)% 35.1 86.1 52% 55%

2024年年初至今的关键财务业绩指标与20231年年初至今的19年总收入调整后的 EBITDA2 财务状况（百万美元）1. 本演示文稿中包含的所有财务信息均未经审计。2.有关非公认会计准则条款的定义以及与最直接可比的公认会计准则财务指标的对账表，请参见 “尾注：非公认会计准则财务指标” 和 “附录”。555.1 美元 502.2 年初至今 2024 年初至今 56.8 美元（45.6）年初至今 2024 年年初至今 2024 年年初至今 2024 年年初至今 2024 年年初至今 2024 年年初至今 2024 年年初至今 2024 年年初至今 2024 年年初至今 2024 年总分部调整后毛利率2---分部总调整后毛利率% 2 213.4 美元 150.2 31% 39%

资产负债表和现金流指标截至2024年6月30日的20项财务状况截至2024年6月30日的六个月中现金69.7美元应收账款，净额196.3美元债务总额863.8美元净债务1,2，5美元794.1美元净营运资本1,2,3,5美元380.3美元（15.1美元）资本支出15.4美元（未经审计，百万美元）1。公司资产负债表上显示的债务金额减去160万美元的未摊销债务发行成本。2.净负债的计算方法是总负债减去现金和现金等价物（8.638亿美元至6,970万美元=794.1美元）。3.净营运资金是根据我们的流动资产（不包括现金和现金等价物）与不包括债务的流动负债之间的差额计算得出的，流动部分（6.545亿美元至6,970万美元）-（6.197亿美元至4.152亿美元）= 3.803亿美元）4。流动性按循环信贷额度下的现金及现金等价物、限制性现金和可用借款能力计算（6,970万美元 + 130万美元 + 1180万美元 = 8,280万美元）5。有关非公认会计准则条款的定义以及与最直接可比的GAAP财务指标的对账，请参见 “尾注：非公认会计准则财务指标” 和 “附录”。• 2024年第二季度流动性：8,300万美元4 • 2024年第二季度运营现金流：4,800万美元•净负债与上一季度相比增长了3,700万美元 • 净营运资金与上一季度相比增长了3,700万美元

财务 1.本演示文稿中包含的所有财务信息均未经审计。2.有关非公认会计准则条款的定义以及与最直接可比的 GAAP 财务指标的对账，请参阅 “尾注：非公认会计准则财务指标” 和 “附录”。2024 年全年收入和调整后息税折旧摊销前利润指引1,2 继续提高 2024 年收入和调整后 EBITDA2 指导区间的中点 21

推动盈利、可持续的长期增长 22

产品组合 | 未来增长动力 23

摘要 24 财务状况 • 持续稳定有助于为未来的 EBS 做好准备 • 在债务减免方面取得长足进展 • 强劲的年初至今业绩为公司进入转型阶段奠定了坚实的基础 • NARCAN® 鼻腔喷雾剂持续稳健业绩 • 新的 MCm 合同授予和美国政府订单 • 在我们对保护社区和应对全球健康威胁的独特关注的推动下，我们为成功做好了准备

专有和机密的 25 个问答

在本演示文稿中，我们有时使用来自合并和分部财务信息的信息，这些信息可能不会在我们的财务报表中列报，也可能没有按照美国公认会计原则（“GAAP”）编制。根据美国证券交易委员会（“SEC”）规则，其中某些财务指标被认为不符合公认会计原则（“非公认会计准则财务指标”）。具体而言，我们提到了以下非公认会计准则财务指标：• 调整后净亏损 • 调整后息税折旧摊销前利润 • 分部总毛利率 • 分部总毛利率% • 分部调整后毛利率% • 分部调整后毛利率% • 分部调整后毛利率% • 净负债 • 净营运资金我们将调整后净亏损（非公认会计准则财务指标）定义为不包括公允价值变动影响的净亏损或有对价、收购和资产剥离相关成本、遣散费和重组成本、其他收入（支出）项目、结算费用、净额、退出和处置成本、减值费用、出售业务和待售资产的收益（亏损）以及非现金摊销费用。我们认为，这些非公认会计准则财务指标与我们的GAAP财务业绩和GAAP财务指标一起考虑，可以让管理层和投资者进一步了解我们的业务经营业绩，包括潜在趋势。我们将调整后的息税折旧摊销前利润（非公认会计准则财务指标）定义为扣除所得税准备金（收益）、利息支出、净额、折旧、无形资产摊销、或有对价公允价值的变化、遣散费和重组成本、其他收入（支出）项目、结算费用、净额、减值、出售业务和资产的收益（亏损）以及剥离相关成本。我们认为，这项非公认会计准则财务指标与我们的GAAP财务业绩和GAAP财务指标一起考虑，可以让管理层和投资者更全面地了解我们的经营业绩，包括潜在趋势。此外，息税折旧摊销前利润是我们的许多竞争对手常用的经营业绩替代衡量标准。投资者、金融分析师、评级机构和其他人使用它来估值和比较我们行业中公司的财务业绩，尽管不同公司的定义可能有所不同。因此，我们还认为，这项非公认会计准则财务指标与相应的GAAP财务指标一起考虑，可为管理层和投资者提供更多信息，以便将我们的经营业绩与其他公司的经营业绩进行比较。我们在下面列出了分部毛利率和分部毛利率百分比（GAAP财务指标）的定义，以便更全面地定义本演示文稿中提出的某些非公认会计准则财务指标的组成部分。我们将分部毛利率定义为细分市场的收入减去细分市场的销售或服务成本。我们将分部毛利率百分比定义为分部毛利率占细分市场收入的百分比。我们将分部调整后毛利率（非公认会计准则财务指标）定义为分部毛利率，不包括重组成本和与或有对价、结算费用、净额和库存增补准备金变动相关的非现金项目的影响。我们将分部调整后毛利率百分比（非公认会计准则财务指标）定义为分部调整后毛利率占该分部收入的百分比。26 尾注：非公认会计准则财务指标

我们将分部总收入（非公认会计准则财务指标）定义为我们的总收入，减去合同和补助金收入，也等于我们应申报运营部门的收入总和。我们将分部总毛利率（非公认会计准则财务指标）定义为分部总收入减去我们的总销售或服务成本。我们将分部总毛利率百分比（非公认会计准则财务指标）定义为分部总毛利率占分部总收入的百分比。我们将分部调整后总毛利率（非公认会计准则财务指标）定义为分部总毛利率，不包括重组成本和或有对价公允价值变动的影响。我们将分部调整后总毛利率百分比（非公认会计准则财务指标）定义为分部调整后总毛利率占分部总收入的百分比。我们将净负债定义为总负债减去现金和现金等价物，这是一项非公认会计准则财务指标。我们认为，这项非公认会计准则财务指标与我们的GAAP财务业绩一起考虑，可以让管理层和投资者进一步了解公司偿还债务的能力。我们将净营运资金（非公认会计准则财务指标）定义为我们的流动资产（不包括现金和现金等价物）与流动负债（不包括债务）流动部分之间的差额。我们认为，这项非公认会计准则财务指标与我们的GAAP财务业绩一起考虑，可以让管理层和投资者进一步了解公司支付其当前债务的能力。并非所有公司都以相同的方式定义非公认会计准则财务指标，可能无法与其他公司的其他类似标题的指标进行比较。这些非公认会计准则财务指标中不包括的金额的确定是管理层的判断问题，除其他因素外，还取决于基础支出或收入金额的性质。由于非公认会计准则财务指标排除了将增加或减少公司所报告的经营业绩的项目的影响，因此管理层强烈鼓励投资者全面审查公司的合并财务报表和公开提交的报告。有关此处提及的非公认会计准则财务指标的更多信息，请参阅本演示附录中提供的对账表以及可在公司网站www.emergentbiosolutions.com上找到的美联社新闻稿。27 尾注：非公认会计准则财务指标（续）

28 附录 28

2024年预测—截至2024年6月8日更新 29 财务状况 1.有关非公认会计准则条款的定义以及与最直接可比的GAAP财务指标的对账，请参见 “尾注：非公认会计准则财务指标” 和 “附录”。2.其他商业产品，包括Vivotif® 和Vaxchora®，它们在2023年5月作为我们的旅行健康业务的一部分出售给了巴伐利亚北欧人，不包括在2024年的预测中。3.服务收入预测包括与詹森和解协议相关的5000万美元。指标（百万美元）更新区间（截至2024年6月8日）先前区间（截至2024年1月5日）先前区间（截至2024年6月3日）总收入1,050美元-1,125美元1,000美元-1,100美元900美元-1,100美元净亏损美元（314美元）-（274美元）（148美元）-（98）美元（183）-美元（133）调整后净亏损（1）美元（115）美元)-美元 (75) 美元 (65)-(15) 美元 (130)-(80) 调整后息税折旧摊销前利润 (1) 140美元-180美元 125美元-175美元 50美元-100美元分部调整后总毛利率% (1) 42%-45% 44%-47% 40%-45% 细分市场收入 (2) 450美元-480美元460美元-mCM产品455美元-490美元 40-490 美元 340 美元-490 美元服务 (3) 120 美元-130 美元 70 美元-80 美元 70 美元-80 美元。指标（百万美元）2024 年第三季度预测总收入265-315 美元关键假设（美元和百万股份）更新区间（截至 2024 年 6 月 8 日）利息支出 ~82 美元研发费用 ~ 7% 收入加权平均值 ~53 美元资本支出 ~30 美元折旧和摊销约 111 美元

净亏损与调整后净亏损的对账——2024年第二季度与2023年第二季度 30 附录（未经审计，以百万美元计）截至2023年6月30日的三个月来源净亏损美元（283.1）美元（261.4）调整：非现金摊销费用 21.1 美元 25.0 无形资产摊销，其他收入或有对价公允价值的变化 0.1 0.4 MCm 产品成本减值27.2 306.7 长期资产减值和遣散费重组成本 17.1 4.1 MCm 产品成本、服务成本、销售和收购及研发库存增补准备金 — 1.9 MCM 成本产品收购和剥离成本 — 1.8 SG&A 退出和处置成本 13.3 6.1 出售待售业务和资产的研发损失（收益）40.0 (74.9) 其他收入（费用）结算费用，净额 110.2 — 服务成本税收影响 (67.9) (63.0) 总调整：161.1 美元 208.1 调整后净亏损 $ (122.0) $ (53.3)

净亏损与调整后净亏损的对账——2024年年初至今与2023年年初至今的对照附录（未经审计，以百万美元计）截至2023年6月30日的六个月来源净亏损美元（274.1）美元（447.6）调整：非现金摊销费用 44.3 美元 43.0 无形资产摊销，其他收入或有对价公允价值的变化 0.6 0.7 MCm 产品成本减值 27.2 306.7 长期资产减值遣散费和重组成本 16.6 13.8 mCM 产品成本、服务成本、销售和收购及研发库存增补准备金 — 1.9 MCm 产品成本收购和剥离成本 — 2.9 SG&A 退出和处置成本 13.3 6.1 出售待售业务和资产的研发损失（收益）40.0（74.9）其他收益（费用）结算费用，净额 110.2 — 服务成本其他收入（支出），净项目 3.1 — 其他收入（支出）税收影响（72.1）（69.4）总调整：183.2 美元 230.8 美元调整后净亏损（90.9 美元）) $ (216.8) 31

净亏损与调整后息税折旧摊销前利润的对账——2024年第二季度与2023年第二季度 32 附录（未经审计，以百万美元计）截至2023年6月30日的三个月净亏损（283.1）美元（261.4）调整：折旧和摊销 28.5 美元 32.9 所得税 13.3 11.2 总利息支出，净额 23.3 27.1 27.1 27.1 库存增值准备金 — 1.9 或有对价公允价值的变化 0.1 0.4 遣散费和重组成本 17.1 4.1 退出和处置成本 13.3 6.1 收购和剥离成本 — 1.8 出售所持业务和资产的亏损（收益）待售 40.0 (74.9) 结算费用，净额 110.2 美元 — 调整总额 273.0 美元 317.3 美元调整后息税折旧摊销前利润 (10.1) 55.9 美元

净亏损与调整后息税折旧摊销前利润的对账——2024年年初至今2024年第二季度年初至今的2024年第二季度更新附录（未经审计，以百万美元计）截至2023年6月30日的六个月净亏损美元（274.1）美元（447.6）调整：折旧和摊销56.4美元 67.5美元所得税 16.4 36.8 总利息支出，净减值47.1 40.5 27.2 306.7库存增值准备金— 1.9 或有资产公允价值的变化对价 0.6 0.7 遣散费和重组成本 16.6 13.8 退出和处置成本 13.3 6.1 收购和剥离成本 — 2.9 出售业务的亏损（收益）以及待售资产 40.0 (74.9) 结算费用，净额 110.2 — 其他收入（支出），净项目 3.1 — 调整总额 330.9 美元 402.0 美元调整后息折旧摊销前利润 56.8 美元 (45.6) 33

总收入与分部总收入以及分部和总分部毛利率与总分部毛利率百分比对比——2024年第二季度对比2023年第二季度 34 附录截至2024年6月30日的三个月（未经审计，以百万计）商业产品分部合同和补助金总收入收入120.0 美元 63.4 美元 64.7 美元 248.1 美元 6.6 美元 254.7 美元销售成本或服务 53.4 31.1 211.6 296.1 毛利率 66.6 美元 32.3 美元 (146.9) 美元 (48.0) 毛利率% 56% 51% (227)% (19)回增百分比：或有对价公允价值的变化美元 — 0.1美元 — 0.1美元结算费用，净额— — 110.2 110.2 重组成本 — 2.7 0.4 3.1 调整后的毛利率 66.6 美元 35.1 美元 (36.3) 美元 65.4 美元 (36.3) 美元 65.4 调整后毛利率% (1) 56% 55% (56)% 26% (1) 截至2024年6月30日的三个月的分部总业绩包括归因于和解协议的5,000万美元和詹森在一起。服务收入和成本与为詹森协议购买的原材料有关，而詹森没有偿还这些原材料。不包括和解协议对收入和服务成本的影响，截至2024年6月30日的三个月，分部调整后的总毛利率百分比将增长7％。截至2023年6月30日的三个月（未经审计，以百万计）商业产品MCm产品服务分部合同和补助金总收入收入137.9美元 164.3美元 29.1美元 331.3美元 6.6美元 337.9美元 337.9销售或服务成本 54.4 80.5 55.7 190.6 毛利率83.5美元（26.6）美元 140.7 美元毛利率% 61% 51% (91)% 42% 回补：公平价格变化或有对价价值 $ — $0.4$ — $0.4 库存增补准备金 — 1.9 — 1.9 调整后的毛利率 83.5 美元 86.1 美元 (26.6) $143.0 调整后的毛利率% 61% 52% (91)% 43%

总收入与分部总收入以及分部和总分部毛利率和毛利率百分比对分部和总分部毛利率百分比——2024年年初至今对比2023年年初至今 35 附录截至2024年6月30日的六个月（未经审计，以百万计）商业产品MCm产品服务分部合同和补助总收入收入收入238.5美元 218.8美元 83.2 美元 540.5 美元 14.6 美元 555.1 美元 105.5 93.3 241.9 440.7 毛利率 $133.0$ 125.5$ (158.7) $99.8 毛利率% 56% 57% (191)%18％回补：或有对价公允价值的变动美元—0.6美元—0.6美元结算费用，净额— — 110.2 110.2重组成本— 2.6 0.2 2.8调整后的毛利率133.0美元 128.7美元（48.3）213.4美元（48.3）213.4调整后的毛利率％（1）56％（58）％ 39％（1）截至2024年6月30日的六个月的分部总业绩包括5,000万美元归因于该股份与詹森的和解协议。服务收入和成本与为詹森协议购买的原材料有关，而詹森没有偿还这些原材料。不包括和解协议的影响，截至2024年6月30日的六个月中，分部调整后的总毛利率百分比将增长4％。截至2023年6月30日的六个月（未经审计，以百万计）商业产品MCm产品服务分部合同和补助金总收入收入244.1美元 201.5 美元 43.5 美元 489.1 美元 13.1 美元 502.2 销售或服务成本 100.2 135.9 107.4 343.5 毛利率 143.9 美元 65.6 美元 (63.9) 美元 145.6 美元 145.6 美元 145.6 美元毛利率% 59% 33% (147)% 30% 回补：或有对价的公允价值美元 — 0.7 美元 — 0.7 美元库存增补准备金 — 1.9 — 1.9 重组成本 — 2.0 — 2.0 调整后毛利率 143.9 美元 70.2 美元 (63.9) 美元 150.2 美元 150.2 调整后毛利率% 59%35% (147)% 31%

总负债与净负债的对账1 36 附录（未经审计，以百万美元计）截至2024年6月30日2024年3月31日债务总额863.8美元 909.2美元减去：现金及现金等价物69.7 78.5净负债794.1美元 830.7美元 1. 公司资产负债表上显示的债务金额扣除截至2024年6月30日的160万美元和截至3月的330万美元的未摊销债券发行成本 2024 年 31 日。

营运资金与净营运资金的对账37附录（未经审计，以百万美元计）截至2024年6月30日2024年3月31日营运资金34.8美元 52.2美元减去：现金和现金等价物 69.7 78.5 添加：债务，当前部分1 415.2 459.2净营运资金380.3美元 432.9美元 1.债务，公司资产负债表上显示的流动部分扣除当前未摊销的债务发行成本截至2024年6月30日，为150万美元，截至2024年3月31日，目前没有未摊销的债务发行成本。

净亏损与调整后净亏损的对账——2024财年预测38附录（百万美元）2024年全年预测来源净亏损美元（314美元）-（274美元）调整：非现金摊销费用65美元无形资产摊销，或有对价公允价值的其他收入变化 1 mCM产品成本减值27长期资产减值遣散和重组成本 21 MCM产品成本、服务成本、SG&A和研发退出和处置成本 13 出售待售业务和资产的研发损失（收益）40 其他收入（支出）结算费用，净额 110 服务成本其他收入（支出），净项目 3 其他收入（支出）税收影响（81）调整总额：199 美元调整后净亏损（115 美元）-（75）美元

净亏损与调整后息折旧摊销前利润的对账——2024财年预测 39 附录（百万美元）2024 年全年预测净亏损 $ (314)-$ (274) 调整：折旧和摊销 111 美元所得税 46 总利息支出，净额 82 减值 27 或有对价公允价值的变化 1 遣散费和重组成本 21 退出和处置成本 13 出售待售业务和资产的亏损（收益）40 结算费用，净其他 110 收入（支出），净项目3调整总额454美元调整后的息税折旧摊销前利润为140美元至180美元

预测总收入与预测的分部总收入以及预测的分部和总分部的毛利率和毛利率百分比与预测的分部毛利率和调整后的毛利率百分比——2024财年预测40附录（百万美元）2024年全年预测总收入1,050美元至1,125美元合同和补助金（25）分部总收入1,025美元至1,100美元销售或服务成本分部总额707美元至719美元毛利率318美元至381美元分部总毛利率％ 31％-35％添加：公允价值的变化或有对价1美元结算费用，净额110重组成本3分部调整后总毛利率432美元至495美元分部调整后总毛利率% 42％-45％